ΕΤΑΙΡΙΚΗ ΠΑΡΟΥΣΙΑΣΗ ∆εκέµβριος 2007€¦ · 3 11/12/2007...

11

11/12/2007

ΕΤΑΙΡΙΚΗΕΤΑΙΡΙΚΗ ΠΑΡΟΥΣΙΑΣΗΠΑΡΟΥΣΙΑΣΗ

∆εκέµβριος∆εκέµβριος 20072007

22

11/12/2007

ΕΙΣΑΓΩΓΗΕΙΣΑΓΩΓΗ

ΜΕΛΟΣΜΕΛΟΣ ΤΟΥΤΟΥ ΟΜΙΛΟΥΟΜΙΛΟΥ ΤΗΣΤΗΣ ΕΛΛΗΝΙΚΗΣΕΛΛΗΝΙΚΗΣ ΤΕΧΝΟ∆ΟΜΙΚΗΣΤΕΧΝΟ∆ΟΜΙΚΗΣ

ΤΕΒΤΕΒ ΑΑ..ΕΕ

ΜΙΑΜΙΑ ΕΚΕΚ ΤΩΝΤΩΝ ΜΕΓΑΛΥΤΕΡΩΝΜΕΓΑΛΥΤΕΡΩΝ ΕΛΛΗΝΙΚΩΝΕΛΛΗΝΙΚΩΝ ΕΤΑΙΡΙΩΝΕΤΑΙΡΙΩΝ

ΑΝΑΠΤΥΞΗΣΑΝΑΠΤΥΞΗΣ ΑΚΙΝΗΤΗΣΑΚΙΝΗΤΗΣ ΠΕΡΙΟΥΣΙΑΣΠΕΡΙΟΥΣΙΑΣ

ΕΙΣΗΓΜΕΝΗΕΙΣΗΓΜΕΝΗ ΣΤΟΣΤΟ ΧΡΗΜΑΤΙΣΤΗΡΙΟΧΡΗΜΑΤΙΣΤΗΡΙΟ ΑΞΙΩΝΑΞΙΩΝ ΑΘΗΝΩΝΑΘΗΝΩΝ

ΚΕΦΑΛΑΙΟΠΟΙΗΣΗΚΕΦΑΛΑΙΟΠΟΙΗΣΗ €€139,4 139,4 εκεκ. . -- 3/12/20073/12/2007

ΕΠΕΝ∆ΥΤΙΚΟΕΠΕΝ∆ΥΤΙΚΟ ΧΑΡΤΟΦΥΛΑΚΙΟΧΑΡΤΟΦΥΛΑΚΙΟ €€110,6 110,6 εκεκ..

33

11/12/2007

ΜΕΤΟΧΙΚΗΜΕΤΟΧΙΚΗ ΣΥΝΘΕΣΗΣΥΝΘΕΣΗΣτοιχείαΣτοιχεία τηςτης 20/11/200720/11/2007

ΕΛΛΗΝΙΚΗ ΤΕΧΝΟ∆ΟΜΙΚΗ ΤΕΒ Α.Ε. 50,83%

FREE FLOAT 22,13%

ΕΛΛ.ΘΕΣΜΙΚΟΙ ΕΠΕΝ∆ΥΤΕΣ

6,55%

Ι∆ΙΩΤΕΣ ΕΠΕΝ∆ΥΤΕΣ

20,49%

Σύνολο Μετοχών: 39.610.265

44

11/12/2007

NAV NAV

€99,8εκ

€103,0εκ

€105,4εκ

€111,9εκ

31/12/2004 31/12/2005 31/12/2006 30/09/2007

Ο ΥΠΟΛΟΓΙΣΜΟΣ ΤOY ΝΑV ΓΙΝΕΤΑΙ ΒΑΣΗ ΛΟΓΙΣΤΙΚΩΝ ΑΞΙΩΝ ΟΙ ΟΠΟΙΕΣ ∆ΕΝ ΠΕΡΙΕΧΟΥΝ ΑΝΑΠΡΟΣΑΡΜΟΓΕΣΑΠΟ ΕΚΤΙΜΗΣΕΙΣ ΤΩΝ ΕΠΕΝ∆ΥΤΙΚΩΝ ΑΚΙΝΗΤΩΝ ΣΕ ΕΜΠΟΡΙΚΕΣ ΑΞΙΕΣ

55

11/12/2007

ΤΟΜΕΙΣΤΟΜΕΙΣ ∆ΡΑΣΤΗΡΙΟΤΗΤΑΣ∆ΡΑΣΤΗΡΙΟΤΗΤΑΣ

ΑΝΑΠΤΥΞΗΑΝΑΠΤΥΞΗ & & ΠΩΛΗΣΗΠΩΛΗΣΗ ΑΚΙΝΗΤΩΝΑΚΙΝΗΤΩΝ

ΕΚΜΕΤΑΛΛΕΥΣΗΕΚΜΕΤΑΛΛΕΥΣΗ ΑΚΙΝΗΤΩΝΑΚΙΝΗΤΩΝ

ΠΑΡΟΧΗΠΑΡΟΧΗ ΥΠΗΡΕΣΙΩΝΥΠΗΡΕΣΙΩΝ

66

11/12/2007

ΠΩΛΗΣΕΙΣΠΩΛΗΣΕΙΣ ΑΝΑΑΝΑ ΤΟΜΕΑΤΟΜΕΑ

25,7

3,9

11,8

25,8

4,1

0,9

7,14,5

2,04,6 3,1

1,0

24,0

2,40,5

0,0

5,0

10,0

15,0

20,0

25,0

30,0

EU

RO

εκ.

2004 2005 2006 ΣΕΠ 2006 ΣΕΠ 2007

Πωλ.Ακινήτων & Μισθ. ∆ικ. Εκµετάλλευση ακινήτων Παροχή Υπηρεσιών

77

11/12/2007

ΜΙΚΤΟΜΙΚΤΟ ΚΕΡ∆ΟΣΚΕΡ∆ΟΣ ΑΝΑΑΝΑ ΤΟΜΕΑΤΟΜΕΑ

9,6

1,8

3,4

5,7

1,8

-0,2

1,9 2,10,9 1,3 1,5

0,1

12,1

0,8 0,1

-2,0

0,0

2,0

4,0

6,0

8,0

10,0

12,0

14,0

EU

RO

εκ.

2004 2005 2006 ΣΕΠ 2006 ΣΕΠ 2007

Πωλ.Ακινήτων & Μισθ. ∆ικ. Εκµετάλλευση ακινήτων Παροχή Υπηρεσιών

88

11/12/2007

ΕΠΕΝ∆ΥΤΙΚΟΕΠΕΝ∆ΥΤΙΚΟ ΧΑΡΤΟΦΥΛΑΚΙΟΧΑΡΤΟΦΥΛΑΚΙΟ

Κτίρια Οικόπεδα Αγροί

Επενδυτικά Ακίνητα

Γυαλού 132.987 49.478 33,5 100

Κάντζα Εντός ΖΟΕ 8.018 280.687 39,8 70,0*

Τρίγωνο Βίλλα Καµπά 620 5739 1,4 2,2**

Ακαδηµία Πλάτωνος 7.621 11,1 50,0

Baneasa Lake 8.530 4,8 20,0

Splaiul Unirii 6.000 11,7 70,0

Σύνολο 8.638 441.564 49.478 102,4 312,2

Απόθεµατα

Αµπέλια Κάντζα - Τρίγωνο 5,4 10,0

Μαντινεία 2,8 2,9

Σύνολο 8,2 12,9

110,6 325,1***

* Περιλαµβάνει και τµήµα ιδιοκτησίας ΕΛΤΕΧ** Εκτίµηση αξίας οικοπέδου µόνον***Αξία Ολοκληρωµένης επένδυσης συµπεριλαµβανόµενου και του κατασκευαστικού κόστους, του οποίου µικρό µόνον µέρος συµπεριλαµβάνεται στις σηµερινές λογιστικές αξίες

Εκτίµηση Εµπορικής Αξίας Ολοκλη/µενης Επένδυσης (€ εκ.)

Επενδυτικό Χαρτοφυλάκιο Σύνολο

Λογιστική Αξία 30/09/2007 (€ εκ.)

m 2

99

11/12/2007

ΣΤΟΧΟΙΣΤΟΧΟΙ ΚΑΙΚΑΙ ΣΤΡΑΤΗΓΙΚΗΣΤΡΑΤΗΓΙΚΗ

∆υναµική επέκταση στο εξωτερικό µε προτεραιότητα τηνΡουµανία.

Ανάπτυξη οικιστικών συγκροτηµάτων στην Ελλάδα και στοεξωτερικό.

Ανάπτυξη γραφειακών χώρων σε περιοχές νέουεπιχειρηµατικού ενδιαφέροντος

Έκδοση οικοδοµικών αδειών και ολοκλήρωση τωνµισθώσεων του ακινήτου της Γυαλού.

Συµµετοχή σε διαγωνισµούς για εµπορικά, εκθεσιακά καισυνεδριακά κέντρα.

Επίτευξη των ενδιάµεσων στόχων της συµφωνίας µε τηνLSGIE για το ακίνητο της Κάντζας.

1010

11/12/2007

ΟΛΟΚΛΗΡΩΜΕΝΑΟΛΟΚΛΗΡΩΜΕΝΑ ΕΡΓΑΕΡΓΑ

ESCAPE CENTERESCAPE CENTER VESO MAREVESO MARE

LOFOS EDISONLOFOS EDISON ΣΣ..ΕΕ..ΑΑ. . ΑΤΤΙΚΗΣΑΤΤΙΚΗΣ Ο∆ΟΥΟ∆ΟΥ

ΚΤΙΡΙΑΚΤΙΡΙΑ ΠΑΝΕΠΙΣΤΗΜΙΟΥΠΑΝΕΠΙΣΤΗΜΙΟΥ

1111

11/12/2007

ΟΛΟΚΛΗΡΩΜΕΝΑΟΛΟΚΛΗΡΩΜΕΝΑ ΕΡΓΑΕΡΓΑESCAPE CENTERESCAPE CENTER

ΤΥΠΟΣ ΑΝΑΠΤΥΞΗΣ: Εµπορικό και Ψυχαγωγικό Κέντρο

ΤΟΠΟΘΕΣΙΑ: Ίλιον, Αθήνα

ΟΛΟΚΛΗΡΩΣΗ: Νοέµβριος 2003

ΠΡΑΓΜΑΤΟΠΟΙΗΘΕΙΣΑ ∆ΟΜΗΣΗ: 11.998 m2

ΕΚΜΙΣΘΟΥΜΕΝΗ ΕΠΙΦΑΝΕΙΑ: 11.850 m2

ΕΜΠΟΡΙΚΗ ΑΞΙΑ: € 40,5 εκατοµµύρια*ΘΕΣΕΙΣ ΣΤΑΘΜΕΥΣΗΣ: 500, υπαίθριες

* Κοινή πώληση µε το VESO MARE στην Henderson Global Investors Limited τον

Ιούνιο του 2007

1212

11/12/2007

ΟΛΟΚΛΗΡΩΜΕΝΑΟΛΟΚΛΗΡΩΜΕΝΑ ΕΡΓΑΕΡΓΑVESO MAREVESO MARE

ΤΥΠΟΣ ΑΝΑΠΤΥΞΗΣ: Εµπορικό και Ψυχαγωγικό Κέντρο

ΤΟΠΟΘΕΣΙΑ: Πάτρα

ΟΛΟΚΛΗΡΩΣΗ: Νοέµβριος 2001

ΠΡΑΓΜΑΤΟΠΟΙΗΘΕΙΣΑ ∆ΟΜΗΣΗ: 15.000 m2

ΕΚΜΙΣΘΟΥΜΕΝΗ ΕΠΙΦΑΝΕΙΑ: 14.200 m2

ΕΜΠΟΡΙΚΗ ΑΞΙΑ: € 40,5 εκατοµµύρια*

ΘΕΣΕΙΣ ΣΤΑθΜΕΥΣΗΣ : 320 (υπόγειο 2 επιπέδων)

* Κοινή πώληση µε το ΕSCAPE στην Henderson Global Investors Limited τον

Ιούνιο του 2007

1313

11/12/2007

ΟΛΟΚΛΗΡΩΜΕΝΑΟΛΟΚΛΗΡΩΜΕΝΑ ΕΡΓΑΕΡΓΑLOFOS EDISONLOFOS EDISON

ΤΥΠΟΣ ΑΝΑΠΤΥΞΗΣ: Οικιστικό Συγκρότηµα

ΤΟΠΟΘΕΣΙΑ: Παλλήνη, ΑττικήΟΛΟΚΛΗΡΩΣΗ: 2005

ΜΕΓΕΘΟΣ ΟΙΚΟΠΕ∆ΟΥ: 116.730 m2

ΠΡΑΓΜΑΤΟΠΟΙΗΘΕΙΣΑ ∆ΟΜΗΣΗ: 33.000 m2

ΑΡ. ∆ΙΑΜΕΡΙΣΜΑΤΩΝ & ΜΕΖΟΝΕΤΩΝ: 202ΣΥΝΟΛΟ ΠΩΛΗΣΕΩΝ: €73,7εκ

200441%

200542%

200610%

20074%

20033%

% ΟΛΟΚΛΗΡΩΣΗΣ ΠΩΛΗΣΕΩΝ ΑΝΑ ΕΤΟΣ

1414

11/12/2007

ΟΛΟΚΛΗΡΩΜΕΝΑΟΛΟΚΛΗΡΩΜΕΝΑ ΕΡΓΑΕΡΓΑ

ΚτίριαΚτίρια ΠανεπιστηµίουΠανεπιστηµίου

Αιόλου 89.1.994 m2

Πειραιώς 33630 m2

Σοφοκλέους 21.847 m2

ΣοφοκλέουςΣοφοκλέους 221.847 1.847 mm22

Σοφοκλέους 17.080 m2

ΣοφοκλέουςΣοφοκλέους 117.080 7.080 mm22

Γ΄ Σεπτεµβρίου 42 και Πολυτεχνείου

3.155 m2

Ανακατασκευή και εκµετάλλευση 5 ∆ιατηρητέων κτιρίων

Ιδιοκτησίας του Πανεπιστηµίου Αθηνών

ΤΥΠΟΣ ΑΝΑΠΤΥΞΗΣ: Γραφεία - Καταστήµατα

ΤΟΠΟΘΕΣΙΑ: Κέντρο Αθήνας

∆ιάρκεια: 20 - 30 χρόνια

1515

11/12/2007

ΟΛΟΚΛΗΡΩΜΕΝΑΟΛΟΚΛΗΡΩΜΕΝΑ ΕΡΓΑΕΡΓΑΣΤΑΘΜΟΙΣΤΑΘΜΟΙ ΕΞΥΠΗΡΕΤΗΣΗΣΕΞΥΠΗΡΕΤΗΣΗΣ ΑΥΤΟΚΙΝΗΤΙΣΤΩΝΑΥΤΟΚΙΝΗΤΙΣΤΩΝ ΑΤΤΙΚΗΣΑΤΤΙΚΗΣ Ο∆ΟΥΟ∆ΟΥ

ΣΣ..ΕΕ..ΑΑ. . ΜΕΣΟΓΕΙΩΝΜΕΣΟΓΕΙΩΝ

ΣΣ..ΕΕ..ΑΑ. 1 . 1 οικόπεδοοικόπεδο 332.2.884884 mm2 2 ∆όµηση∆όµηση 1166..442442 mm22

ΣΣ..ΕΕ..ΑΑ. 2 . 2 οικόπεδοοικόπεδο 3434..537537 mm2 2 ∆όµηση∆όµηση 1177..269269 mm22

ΣύνολοΣύνολο 3333..711711 mm22

Σ.Ε.Α.

Σ.Ε.Α.Σ.Ε.Α.

1616

11/12/2007

ΕΡΓΑΕΡΓΑ ΥΠΟΥΠΟ ΕΚΤΕΛΕΣΗΕΚΤΕΛΕΣΗ

1717

11/12/2007

ΝΕΑΝΕΑ ΕΡΓΑΕΡΓΑΑκαδηµίαΑκαδηµία ΠλάτωνοςΠλάτωνος

ΤΥΠΟΣ ΕΡΓΟΥ: Γραφεία

ΤΟΠΟΘΕΣΙΑ: Αθήνα

ΟΛΟΚΛΗΡΩΣΗ: 2009

∆ΟΜΗΣΙΜΗ ΕΠΙΦΑΝΕΙΑ: 19.000m2

ΘΕΣΕΙΣ ΣΤΑΘΜΕΥΣΗΣ: 380

ΕΚΤΙΜΗΣΗ ΕΜΠΟΡΙΚΗ ΑΞΙΑΣ

ΟΛΟΚΛ. ΕΠΕΝ∆ΥΣΗΣ: €50εκ.

1818

11/12/2007

ΝΕΑΝΕΑ ΕΡΓΑΕΡΓΑYialouYialou Retail ParkRetail Park

ΤΥΠΟΣ ΕΡΓΟΥ: Επιχειρηµατικό Πάρκο

ΤΟΠΟΘΕΣΙΑ: Γυαλού, Αν.Αττική

ΟΛΟΚΛΗΡΩΣΗ: 2009

ΕΠΙΦ.ΟΙΚΟΠΕ∆ΟΥ: 91.000 m2

ΜΕΓ. ∆ΟΜΗΣΙΜΗ ΕΠΙΦΑΝΕΙΑ:54.600 m2

ΜΕΓ. ΕΠΙΦΑΝΕΙΑ ΠΡΟΣ

ΕΚΜΙΣΘΩΣΗ: 53.600 m 2

ΘΕΣΕΙΣ ΣΤΑΘΜΕΥΣΗΣ : 1600

ΕΚΤΙΜΗΣΗ ΕΜΠΟΡΙΚΗ ΑΞΙΑΣ

ΟΛΟΚΛ. ΕΠΕΝ∆ΥΣΗΣ: € 86 εκ.(βάσει προσυµφώνων)

ΕΠΙΣΗΣ ΕΧΕΙ ΣΥΝΑΦΘΕΙ ΠΡΟΣΥΜΦΩΝΟ ΠΩΛΗΣΗΣ

ΓΗΣ ΜΕ ΤΗΝ MCARTHURGLEN OIKΟΠΕ∆ΟΥ

ΣΥΝΟΛΙΚΗΣ ΕΚΤΑΣΗΣ 42.000 m2, ΜΕ ΤΙΜΗΜΑ €13,5 εκ, ΓΙΑ ΤΗΝ ∆ΗΜΙΟΥΡΓΙΑ ΕΚΠΤΩΤΙΚΟΥ ΧΩΡΙΟΥ

(MCARTHURGLEN DESIGNER OUTLET)

1919

11/12/2007

ΝΕΑΝΕΑ ΕΡΓΑΕΡΓΑAthens Metropolitan ExpoAthens Metropolitan Expo

ΤΥΠΟΣ ΕΡΓΟΥ: Εκθεσιακό & ΣυνεδριακόΚέντρο

ΤΟΠΟΘΕΣΙΑ: ∆ιεθνής Αερολιµένας

Αθηνών, Σπάτα

ΟΛΟΚΛΗΡΩΣΗ: 2008

ΕΠΙΦ.ΟΙΚΟΠΕ∆ΟΥ: 140.000 m2

∆ΟΜΗΣΙΜΗ ΕΠΙΦΑΝΕΙΑ:55.000 m2

ΜΕΓ. ΕΠΙΦΑΝΕΙΑ ΠΡΟΣ

ΕΚΜΙΣΘΩΣΗ: 45.000 m2

ΑΡ.ΕΚΘΕΣΙΑΚΩΝ ΧΩΡΩΝ: 5

ΑΡ.ΣΥΝΕ∆ΡΙΑΚΩΝ ΧΩΡΩΝ: 6

ΣΥΜΜΕΤΟΧΗ REDS A.E: 11,67%

2020

11/12/2007

ΝΕΑΝΕΑ ΕΡΓΑΕΡΓΑElefsinaElefsina CenterCenter

ΤΥΠΟΣ ΕΡΓΟΥ: Εµπορικό Κέντρο

ΤΟΠΟΘΕΣΙΑ: Ελευσίνα

ΟΛΟΚΛΗΡΩΣΗ: 2009

∆ΟΜΗΣΙΜΗ ΕΠΙΦΑΝΕΙΑ: 15.000 m2

ΜΕΓ. ΕΠΙΦΑΝΕΙΑ ΠΡΟΣ

ΕΚΜΙΣΘΩΣΗ: 9.400 m 2

ΘΕΣΕΙΣ ΣΤΑΘΜΕΥΣΗΣ : 300

ΕΚΤΙΜΗΣΗ ΕΜΠΟΡΙΚΗ ΑΞΙΑΣ

ΟΛΟΚΛ.ΕΠΕΝ∆ΥΣΗΣ: €20εκ.

2121

11/12/2007

ΝΕΑΝΕΑ ΕΡΓΑΕΡΓΑΑµπέλιαΑµπέλια ΚάντζαΚάντζα

ΤΥΠΟΣ ΕΡΓΟΥ: Οικιστικό Συγκρότηµα

ΤΟΠΟΘΕΣΙΑ: Κάντζα, Αττική

ΟΛΟΚΛΗΡΩΣΗ: 2008

ΕΠΙΦ.ΟΙΚΟΠΕ∆ΟΥ: 7.780 m2

ΠΡΑΓΜΑ/ΣΑ ∆ΟΜΗΣΗ: 3.109 m2

ΑΡ. ∆ΙΑΜΕΡΙΣΜΑΤΩΝ: 28

ΤΥΠΟΙ ΟΙΚΙΩΝ: ∆ιαµερίσµατα 100 m2 έως 180 m2

ΕΚΤ.ΕΜΠΟΡΙΚΗ ΑΞΙΑΣ

ΟΛΟΚΛ. ΕΠΕΝ∆ΥΣΗΣ: €10εκ

2222

11/12/2007

ΝΕΑΝΕΑ ΕΡΓΑΕΡΓΑΒίλαΒίλα ΚαµπάΚαµπά

ΤΥΠΟΣ ΕΡΓΟΥ: Οικιστικό Συγκρότηµα

ΤΟΠΟΘΕΣΙΑ: Kάντζα, Αττική

ΟΛΟΚΛΗΡΩΣΗ: 2010

ΜΕΓΕΘΟΣ ΟΙΚΟΠΕ∆ΟΥ: 5,744 m2

∆ΟΜΗΣΙΜΗ ΕΠΙΦΑΝΕΙΑ: 2,297* m2

ΑΡ.ΚΑΤΟΙΚΙΩΝ: 14

* Περιλαµβάνει και την Βίλα Καµπά

2323

11/12/2007

ΝΕΑΝΕΑ ΕΡΓΑΕΡΓΑSplaiulSplaiul UniriiUnirii

XΡΗΣΕΙΣ: Ξενοδοχείο, Γραφεία, Κατα/µατα, ∆ιαµε/µατα

ΤΟΠΟΘΕΣΙΑ: Βουκουρέστι, Ρουµανία

ΟΛΟΚΛΗΡΩΣΗ: 2010

ΕΠΙΦ.ΟΙΚΟΠΕ∆ΟΥ: 8.500 m2

ΜΕΓ. ∆ΟΜΗΣΙΜΗ ΕΠΙΦΑΝΕΙΑ:32.000 m2

ΘΕΣΕΙΣ ΣΤΑΘΜΕΥΣΗΣ : 1000

ΕΚΤΙΜΗΣΗ ΕΜΠΟΡΙΚΗ ΑΞΙΑΣ

ΟΛΟ/ΜΕΝΗΣ ΕΠΕΝ∆ΥΣΗΣ: €70εκ.

2424

11/12/2007

ΝΕΑΝΕΑ ΕΡΓΑΕΡΓΑBaneasaBaneasa LakeLake

ΤΥΠΟΣ ΕΡΓΟΥ: Οικιστικό Συγκρότηµα

ΤΟΠΟΘΕΣΙΑ: Βουκουρέστι, Ρουµανία

ΟΛΟΚΛΗΡΩΣΗ: 2009

ΕΠΙΦ.ΟΙΚΟΠΕ∆ΟΥ: 8.530 m2

∆ΟΜΗΣΙΜΗ ΕΠΙΦΑΝΕΙΑ:10.000m2

ΑΡ. ∆ΙΑΜΕΡΙΣΜΑΤΩΝ: 73

ΤΥΠΟΙ ΟΙΚΙΩΝ: ∆ιαµερίσµατα 70m2 & άνω

ΘΕΣΕΙΣ ΣΤΑΘΜΕΥΣΗΣ : 160

ΕΚΤ.ΕΜΠΟΡΙΚΗ ΑΞΙΑΣ

ΟΛΟΚΛ. ΕΠΕΝ∆ΥΣΗΣ: €20εκ

2525

11/12/2007

ΣΥΜΜΕΤΟΧΕΣΣΥΜΜΕΤΟΧΕΣ ΣΕΣΕ ∆ΙΑΓΩΝΙΣΜΟΥΣ∆ΙΑΓΩΝΙΣΜΟΥΣ

Ι∆ΡΥΜΑ ΧΑΤΖΗΚΩΝΣΤΑ

Συµµετοχή 50%. Μακροχρόνια µίσθωση οικοπέδου 25.714 m2 στην περιοχή

Αγ. Ιωάννης – Σίδερα Χαλανδρίου

ΤΡΑΠΕΖΑ ΤΗΣ ΕΛΛΑ∆ΟΣ

Συµµετοχή 40%. Μακροχρόνια µίσθωση οικοπέδου 4.514 m2 στο ΠαλαιόΦάληρο

ΟΛΥΜΠΙΑΚΑ ΑΚΙΝΗΤΑ

Συµµετοχή 20%. Εκµίσθωση του ∆ικαιώµατος Εµπορικής Λειτουργίας και

Εκµετάλλευσης του προς ∆ιαµόρφωση ∆ιεθνούς Συνεδριακού Κέντρου

Αθηνών στον Ολυµπιακό Πόλο Φαλήρου

ΟΛΠ

Συµµετοχή 19,5%. Ανάπτυξη Λειτουργία & Εκµετάλλευση ∆ιεθνούςΕκθεσιακού – Συνεδριακού Κέντρου

2626

11/12/2007

ΟΙΚΟΝΟΜΙΚΑΟΙΚΟΝΟΜΙΚΑ ΣΤΟΙΧΕΙΑΣΤΟΙΧΕΙΑ

2727

11/12/2007

ΕΝΟΠΟΙΗΜΕΝΟΣΕΝΟΠΟΙΗΜΕΝΟΣ ΙΣΟΛΟΓΙΣΜΟΣΙΣΟΛΟΓΙΣΜΟΣ

ΕΝΟΠΟΙΗΜΕΝΟΣ ΙΣΟΛΟΓΙΣΜΟΣ (€ εκ)

ΣΕΠ 2007 ∆ΕΚ 2006

Επενδύσεις σε ακίνητα 102,4 107,5 Αποθέµατα 8,2 9,0 Προκαταβολές για Μακροχρόνιες Λειτουργικές Μισθώσεις 9,4

ΕΠΕΝ∆ΥΤΙΚΟ ΧΑΡΤΟΦΥΛΑΚΙΟ 110,6 125,9

Λοιπά Στοιχεία Μη Κυκλοφορούντος Ενεργητικού 2,8 2,7 Ταµειακά διαθέσιµα και ισοδύναµα 49,2 23,4 Λοιπά Στοιχεία Κυκλοφορούντος Ενεργητικού 5,7 7,2

ΣΥΝΟΛΟ ΕΝΕΡΓΗΤΙΚΟΥ 168,3 159,2

∆ανεισµός 22,4 10,8 Λοιπές Μακροπρόθεσµες Υποχρεώσεις 18,5 22,1 Λοιπές Βραχυπρόθεσµες Υποχρεώσεις 13,3 18,5

ΣΥΝΟΛΟ ΥΠΟΧΡΕΩΣΕΩΝ 54,2 51,4

ΣΥΝΟΛΟ Ι∆ΙΩΝ ΚΕΦΑΛΑΙΩΝ 114,1 107,8

2828

11/12/2007

ΕΝΟΠΟΙΗΜΕΝΗΕΝΟΠΟΙΗΜΕΝΗ ΚΑΤΑΣΤΑΣΗΚΑΤΑΣΤΑΣΗ ΑΠΟΤΕΛΕΣΜΑΤΩΝΑΠΟΤΕΛΕΣΜΑΤΩΝ

ΕΝΟ/ΜΕΝΗ ΚΑΤΑΣΤΑΣΗ ΑΠΟΤΕΛΕΣΜΑΤΩΝ (€ εκ)

ΣΕΠ 2007 % Μεταβολή ΣΕΠ 2006

Πωλήσεις 26,8 208,6% 8,7

EBITDA 10,2 249,6% 2,9

Περιθώριο EBITDA 37,9% 33,5%

EBIT 9,7 307,5% 2,4

Περιθώριο ΕΒΙΤ 36,4% 27,5%

Κέρδη προ φόρων 9,7 302,5% 2,4

Καθαρά κέρδη περιόδου 6,6 269,5% 1,8

Καθαρό Περιθώριο 24,7% 20,6%

Κέρδη ανά Μετοχή (€) 0,17 269,5% 0,05

2929

11/12/2007

ΕΝΟΠΟΙΗΜΕΝΕΣΕΝΟΠΟΙΗΜΕΝΕΣ ΤΑΜΕΙΑΚΕΣΤΑΜΕΙΑΚΕΣ ΡΟΕΣΡΟΕΣ

ΕΝΟ/ΜΕΝΕΣ ΤΑΜΕΙΑΚΕΣ ΡΟΕΣ (€ εκ)ΣΕΠ 2007 Μεταβολή ΣΕΠ 2006

Σύνολο λειτουργικών δραστηριοτήτων 12,0 -0,4 12,3

Σύνολο επενδυτικών δραστηριοτήτων 2,7 2,8 -0,1

Σύνολο χρηµατοοικονοµικών δραστηριοτήτων 11,2 11,3 -0,1

Καθαρή Αύξηση / (Μείωση) 25,8 13,7 12,1

Ταµειακά διαθέσιµα και ισοδύναµα έναρξης περιόδου 23,4 13,8 9,5

Ταµειακά διαθέσιµα και ισοδύναµα λήξης περιόδου 49,2 27,6 21,6

3030

11/12/2007

€22,36εκ€22,36εκ

€110,60εκ€114,15εκ

ΚΕΦΑΛΑΙΑΚΗΚΕΦΑΛΑΙΑΚΗ ∆ΙΑΡΘΡΩΣΗ∆ΙΑΡΘΡΩΣΗ

∆άνεια προς Επενδ..Χαρτοφυλάκιο.20,22%

∆άνεια προς ΙΚ

19,6%

3131

11/12/2007

ΠΟΡΕΙΑΠΟΡΕΙΑ ΜΕΤΟΧΗΣΜΕΤΟΧΗΣ01/01/200601/01/2006--30/11/200730/11/2007

REDS vs ΓΕΝΙΚΟΣ ΧΑΑ vs ΧΡΗΜΑ/ΚΕΣ ΥΠΗΡΕΣΙΕΣ

0

20

40

60

80

100

120

140

160

180

200

220

240

260

02/01

/2006

02/02

/2006

02/03

/2006

02/04

/2006

02/05/20

0602/0

6/20

0602/0

7/20

0602

/08/20

0602

/09/20

0602

/10/20

0602/1

1/2006

02/12/

2006

02/01/

2007

02/02

/2007

02/03/

2007

02/04

/2007

02/05

/2007

02/06/20

0702/0

7/2007

02/08/

2007

02/09

/2007

02/10

/2007

02/11/20

07

0

100,000

200,000

300,000

400,000

500,000

600,000

700,000

800,000

900,000

1,000,000

ΟΓΚΟΣ REDS ΧΡΗΜΑΤ.ΥΠΗΡΕΣΙΕΣ ΓΕΝΙΚΟΣ ΧΑΑ

3232

11/12/2007

ΕΠΙΣΗΜΑΝΣΗΕΠΙΣΗΜΑΝΣΗ

Αυτό το έγγραφο µαζί µε κάθε συνοδευτική προφορική παρουσίαση («Παρουσίαση») προετοιµάστηκε από

την REDS Α.Ε. («Εταιρία»).Η Παρουσίαση περιέχει µελλοντικές εκτιµήσεις. Οι εν λόγω εκτιµήσεις στηρίζονται σε υποθέσεις για την

µελλοντική εξέλιξη πλήθους παραγόντων που επηρεάζουν την επιχειρηµατική δραστηριότητα της Εταιρίας, -όπως- ενδεικτικά και όχι περιοριστικά- οι µακροοικονοµικές συνθήκες, οι συνθήκες της αγοράς και το

ανταγωνιστικό περιβάλλον.Οι µελλοντικές εκτιµήσεις έγιναν σύµφωνα µε τις ισχύουσες, κατά την ηµεροµηνία της παρουσίασης, συνθήκες. H Εταιρία δεν αναλαµβάνει καµία υποχρέωση δηµόσια να ανανεώσει ή να αναθεωρήσει κάποιες

από τις µελλοντικές εκτιµήσεις που περιέχονται στο παρόν, ως αποτέλεσµα νέων πληροφοριών ή

µελλοντικών γεγονότων.Η Παρουσίαση εξυπηρετεί µόνο σκοπούς πληροφόρησης και σε καµία περίπτωση δεν αποτελεί σύσταση

αγοράς, πώλησης ή διατήρησης µετοχών ή οποιουδήποτε άλλου χρηµατοοικονοµικού µέσου σταθερού

εισοδήµατος. Όταν οι επενδυτές χρησιµοποιούν γενικά µελλοντικές εκτιµήσεις για τη λήψη επενδυτικών

αποφάσεων πρέπει να αποφασίζουν βάσει των επενδυτικών τους προτιµήσεων, της οικονοµικής τους

κατάστασης, συνεκτιµώντας όλους τους παράγοντες αβεβαιότητας και να ζητούν την συνδροµή

εξειδικευµένων συµβούλων. Η Εταιρία δεν υπέχει ευθύνη για οποιαδήποτε τυχόν ζηµία προκληθεί σε επενδυτές από την µε οποιαδήποτε

χρήση των εµπεριεχοµένων στην Παρουσίαση στοιχείων.Απαγορεύεται η µε οποιοδήποτε τρόπο αναπαραγωγή, διανοµή ή δηµοσιοποίηση της Παρουσίασης

(συνολικά ή εν µέρει) χωρίς την γραπτή άδεια της Εταιρίας.