Pla econòmic financer

equip emprenedor empresa estabilitat efectivitat efecte entitats públiques embranzida eficàcia emergent emmotllar enfortir endavant energia entusiasme establir-se equilibri encarar equip emprenedor empresa estabilitat efectivitat efecte entitats públiques embranzida emergent emmotllar enfortir endavant energia entusiasme establir-se equilibri empenta enfortir energia

TÈCNIQUES ECONÒMIC FINANCERES

I COMPTABLES

______________________________________________________________________________ TÈCNIQUES ECONÒMIC FINANCERES I COMPTABLES

PLAN ECONÓMICO-FINANCIERO


En el Plan de Empresa el objetivo se centra en la determinación del conjunto de medios necesarios para la puesta en marcha de la empresa. El Plan Económico – Financiero, pretende:

• por una parte traducir en términos económicos los elementos antes desarrollados, permitiendo así verificar la viabilidad económica del proyecto en su conjunto

• así como descubrir en su caso, eventuales necesidades de

financiación externa.


Herramientas que vamos a utilizar e incluir en el Plan Económico-Financiero:

PLAN DE INVERSIONES INICIALES Inversiones previas necesarias para la puesta en marcha de la empresa. Cuantificar las inversiones y gastos necesarios para iniciar la actividad desglosadas por conceptos (gastos de constitución, maquinaria, existencias, …)

PLAN DE FINANCIACIÓN INICIAL Indica cómo se va a financiar las inversiones necesarias para llevar a cabo el proyecto (recursos propios y recursos ajenos). Cuantificar los recursos utilizados para cubrir estas inversiones iniciales: - Recursos propios: aportaciones de

socios, - Recursos ajenos: préstamos,

subvenciones, capitalización del paro, líneas de crédito, etc….


CUENTA DE PÉRDIDAS Y GANANCIAS Permitirá conocer si la actividad prevista para la nueva empresa va a producir los ingresos suficientes para cubrir todos los gastos y si una vez cubiertos los gastos, se obtendrá algún beneficio de la actividad

PLAN DE TESORERIA Instrumento de ayuda para determinar las entradas y salidas de caja y planificar la liquidez

BALANCE DE SITUACIÓN Refleja la situación económica y financiera de la empresa en un momento dado. Es el resumen de la situación patrimonial de la empresa, es decir, bienes, derechos, recursos propios, y deudas.


ESPECIAL ATENCIÓN !!!!!! Desde un punto de vista económico-financiero, una empresa puede

tener 2 tipos de problemas que pueden llevar a su cierre, especialmente en su primer año de vida:

falta de viabilidad (cuando gastos > ingresos de forma

permanente). Modificar estrategia, o renunciar a la puesta en marcha del negocio.

falta de liquidez (cuando pagos > cobros en un

momento/periodo determinado). No siendo suficiente la financiación que tiene la empresa, siendo necesario acudir a nueva financiación para responder a las obligaciones de pago pendientes).

estos dos problemas pueden darse o no conjuntamente


No confundir :

ingresos/gastos (explotación de la empresa)

con

cobros/pagos (corriente financiera de la empresa).

Hay cobros que no son ingresos, por ejemplo capital social

aportado, préstamos, …

Hay pagos que no se transforman en gastos en el mismo periodo

de tiempo (amortizaciones: inicialmente hacemos la inversión

“pago”, posteriormente hacemos la amortización “gasto”).


Hay dos herramientas básicas de previsión económica que hemos

de considerar:

1. Cuenta de resultados provisional (+ análisis del punto de

equilibrio: cuánto hemos de facturar como mínimo para cubrir

todos los costes (fijos y variables) y que la empresa empiece a

ser viable): VIABILIDAD

2. Plan de tesorería provisional: LIQUIDEZ

Tener en cuenta que nos vamos a basar en un Análisis provisional

no real (los datos que vamos a utilizar son datos estimados, no

reales).

Toda estimación tiene un margen de error. El Plan Empresa

elaborado nos ha de llevar a hacer las estimaciones que

necesitamos.


PLAN DE INVERSIONES Y PLAN DE FINANCIACIÓN


Compra de existencias inciales Compra de existencias iniciales (mercaderías) para abrir el negocio al público. Inversiones iniciales Debemos cuantificar las inversiones para los 3 primeros ejercicios. Están divididas en 3 apartados:

1. Inmovilizado inmaterial Propiedad industrial (patentes y marcas).

Importe satisfecho por la empresa para ser propietaria o tener derecho a utilizar una patente de invención o de introducción de signos distintivos de producción o comercio, certificado de protección de modelos utilizados, dibujos industriales y artísticos, etc….

Derechos de traspaso. Incluye las cantidades que el empresario ha de pagar a la hora de quedarse con un negocio ya en funcionamiento o los traspasos que se cobran por ocupar locales vacíos o para desarrollar un actividad diferente a la que ya se realizaba anteriormente.

Aplicaciones informáticas. Costes de la propiedad o de derecho de uso de programas informáticos.


2. Inmovilizado material Terrenos Construcciones Maquinaria Otras instalaciones Mobiliario Equipos de procesos de información (ordenadores, cajas registradoras informatizadas, fax, impresoras, terminales de puntos de venta, etc….) Elementos de transporte (vehículos de los cuales dispone la empresa para su actividad). Otro inmovilizado material (inmovilizado no incluido en los apartados anteriores)

3. Finanzas y depósitos a largo plazo

Finanzas a largo plazo Cualquier fianza que garantice el cumplimiento de una obligación, como los dos meses de alquiler que se pagan por adelantado cuando se firma un contrato de alquiler de una oficina o local comercial.

Depósitos a largo plazo. Incluye pagos que se han de hacer en determinados sectores para poder vender un producto u ofrecer un servicio como por ejemplo pago a grupos editoriales para poder vender los diarios y revistas en los quioscos, dinero para realizar determinadas actividades turísticas, ….


CUENTA DE RESULTADOS Y PUNTO DE EQUILIBRIO


Cuenta de resultados y punto de equilibrio Gastos variables / fijos

- Gastos variables: son aquellos que varían proporcionalmente con las ventas. - Gastos fijos: independientemente del nivel de ventas, no varían.

Hemos de calcular a partir de qué volumen de ventas la empresa es viable. ¿A partir de qué volumen de ventas empezaremos a tener beneficios?: esto es conocer el umbral de rentabilidad (UR) o el punto de equilibrio (PE). Las ventas en el Punto de Equilibrio han de dar un Beneficio Cero.

VIABLE NO VIABLE

ventas 141.667 120000

gastos variables -56.667 -48000 punto de equilibrio 85.000 72.000

gastos fijos -85.000 -85.000

beneficio/pérdida 0 -13.000


Cuantificación de ventas potenciales por producto y/o servicios del margen variable

Hemos de hacer una previsión de los “ingresos mensuales potenciales”. Número de unidades mes x 12 meses= unidades previstas vender durante el primer año. Para simplificar los agruparemos por familias de productos o servicios.

1. Número de unidades previstas x precio medio establecido. Algunas unidades las venderá por debajo de este precio y otras a mejores precios, pero para simplificar agruparemos todos los productos de la familia del mismo tipo a un precio medio.

2. Margen: hemos de determinar el % que representa el coste variable del

producto/servicio sobre el precio de venta de este producto. Para cuenta de explotación: no se considera el IVA Para plan de tesorería: si


Cálculo de las previsión de ventas mes a mes Una vez determinadas la ventas potenciales/mes -> previsión de ingresos mes a mes durante los tres primeros años. Hemos de determinar qué % se pueden conseguir mes a mes de cada servicio/producto. Los % pueden aumentar en determinados meses de manera significativa (venta de helados en agosto en una heladería, venta de rosas en abril en una floristería, venta de cava en diciembre en una tienda de vinos). También pueden incrementar considerablemente de un año a otro si por ejemplo se amplía el negocio, se contrata mas personal, …. Abrimos el negocio (el negocio está empezando y es un periodo de consolidación): x ejemplo los dos primeros meses un 25% de la previsión mensual Las ventas se pueden incrementar en el mes de XXXX porque hay una mayor demanda por XXXXX, por ejemplo hasta el 60% de lo previsto Por otra parte: Hay determinados productos/servicios que se mantienen estables todo el año, resultando ser una de las líneas que proporcionará ingresos recurrentes y constantes, fundamentales para cualquier empresa -> Hemos de conseguir tener una línea de este tipo.


Gastos no imputables al producto/servicio. Consideración de los gastos fijos (de estructura) que tendrá la empresa:

- Renting (equivaldrá a un alquiler)

- Gastos de constitución (se producirán exclusivamente en el primer año de vida de la empresa): son todas aquellas relacionadas con la constitución de la forma jurídica (certificación negativa del nombre del rmc, honorarios de notario, impuesto TP/AJD, honorarios del registro mercantil, etc…) y otros gastos como la minuta de un gestor en el caso de que haga a tramitación de la sociedad.

- Comisiones: Determinar qué porcentaje de ingresos de la empresa se prevé

que estarán sujetos a comisiones de terceros (qué tipo de comisión se pagará a éstos)

- Gastos de publicidad.

- Provisión para insolvencias, por ejemplo del 2% de los clientes morosos (en

comercios producto robado?)

- Alquiler del local


- Reparaciones (de maquinaria, vehículos, ….)

- Servicios de profesionales independientes (limpieza, reparto a domicilio o

mensajería, …)

- Transporte: los promotores pueden incluir su desplazamiento diario al despacho o local, en concepto de gasolina del propio coche, facturas de taxi, billetes de transporte público, etc…También gastos por desplazamiento para cualquier trabajo comercial para buscar clientes.

- Primas de seguros: del local (MR) y profesional (RC)

- Suministros (agua, luz, teléfono, gas,….)

- Otros gastos:

Gestoría (minuta del gestor que llevará las cuentas de la empresa durante un año –contabilidad, declaraciones IVA, convocatoria junta de accionistas, cuentas anuales, libros oficiales, ….) Oficina: gastos que se van necesitando en cosumibles (material de oficina, tinta, fotocopias, ….) Manutención: incluiríamos gastos de invitar a un potencial cliente para cerrar una venta, tiquets de restaurante de comidas de los promotores y trabajadores,…. Otras: cualquier otro gasto no incluido en las categorías anteriores.


Sueldo de los promotores Hemos de determinar qué retribución tendrá el promotor/es de la empresa que cotizan en Régimen Especial de Trabajadores Autónomos (RETA) durante los 3 primeros ejercicios. Se puede establecer una retribución fija + una retribución variable (% sobre ingresos)

- Base mínima cotización autónomos 833,40 euros (850 euros) cotización 29,80% sobre base mínima : 255 euros.

- También considerar la retención IRPF en función de si el promotor cobra

nómina en la empresa o no.

Puede darse que los promotores tengan que cotizar por Régimen General de la Seguridad Social (no RETA).


Gastos de personal

Número de trabajadores que tenga previsto contratar la empresa. Dependiendo del tipo de empresa considerar categorías (A, B, C….). Establecer: Bruto fijo + variable si es el caso Coste SS empresa (32,09%) Coste SS trabajador (minorado en el líquido de su nómina) Retención IRPF (la empresa realizará pago trimestral a AEAT. Minorado de la nómina del trabajador). Número de pagas (12 + 2 extras o prorrateado directamente en 12 pagas).


PLAN DE TESORERÍA PREVISIONAL


Plan de tesorería previsional ¿Cuándo dinero necesitamos para iniciar el negocio y para mantenerlo? El Plan de Tesorería es la herramienta que nos permite ver los problemas de liquidez que pueden surgir en el futro. Plan Tesorería consiste en determinar los cobros y pagos en el momento en el que estos se producirán. Calculando el saldo de tesorería en cada momento. La previsión de tesorería es una previsión a corto plazo (se ha de controlar incluso semanalmente). Consideraremos todas las entradas de dinero menos la financiación -> el objeto es saber qué necesidad de financiación tenemos. Pagos: de explotación, de inversiones y pagos financieros (devolución de la financiación más los intereses). Plan Tesorería nos ha de permitir analizar qué tipo de financiación externa necesitamos: Préstamo, póliza de crédito, línea de descuento.


Gestión de cobros y pagos

Determinar número de cobros y pagos que se harán al contado o en diferido en los 3 primeros años. Normalmente el cobro al contado en los negocios que los clientes son consumidores finales. Cuidado cobros con tarjeta de crédito: ¿qué comisión cobrará el banco o caja por ofrecer este servicio (1,5-2%, incrementamos un 10% por cada año que pasa?)?¿coste del tpv? En cambio el pago a proveedores se ha de negociar a: 30, 60 o 90 días. FISCALIDAD

IRPF(estimación directa/ módulos) / SOCIETATS ¿…? IVA (régimen general / recargo de equivalencia) ¿…?


BALANCE DE SITUACIÓN


Este estado es un documento estático ya que representa la situación patrimonial de la empresa en un momento dado. El modelo de balance de situación que recoge el Plan

de General de Contabilidad tiene la siguiente estructura:

Activo

a) Accionistas por desembolsos no

exigidos

b) Inmovilizado

c) Gastos a distribuir en varios ejercicios

d) Activo circulante

Pasivo

a) Fondos propios

b) Ingresos a distribuir en varios

ejercicios

c) Provisiones para riesgos y gastos

d) Acreedores a largo plazo

e) Acreedores a corto plazo


Accionistas por desembolsos no exigidos. Partida que representa el capital social que ha sido suscrito y que todavía no está desembolsado. Tiene su origen en que nuestra legislación no exige un desembolso total del capital emitido en el momento en que es suscrito. Esta partida se transformará generalmente en Dinero en el momento que los administradores exijan los desembolsos pendientes a los accionistas.

Inmovilizado. Esta compuesto por partidas que, como su nombre indica, van a estar

en el patrimonio de la empresa a largo plazo, es decir, partidas que aparecerán en el balance de situación del ejercicio actual, y de los siguientes. Entre ellas podemos citar: los edificios, maquinarias, inversiones a largo plazo.

Gastos a distribuir en varios ejercicios. Como su propio nombre indica, se trata de partidas que se van a imputar a resultados en varios ejercicios. Excepto la cuenta Gastos de formalización de deudas, el resto de las partidas son compensadoras de cuentas de pasivo ya que son gastos financieros no devengados en el momento de la elaboración del balance.

Activo circulante. Los activos que están recogidos en este epígrafe son aquellos que

tienen una renovación dentro del corto plazo (un año) o, dicho de otra forma, aquellas partidas que se transformarán en dinero en un plazo inferior al año. Básicamente está constituido por:

Existencias Derechos de cobro sobre clientes y deudores

Disponibilidades líquidas o Tesorería


El PASIVO está dividido en el modelo establecido por el Plan General de Contabilidad

en cinco grandes apartados:

Fondos propios. Se trata de fondos aportados por los propietarios de la empresa o

generados por ella.

Ingresos a distribuir en varios ejercicios. Este epígrafe recoge partidas que, como su propio nombre indica, se imputarán a resultados en varios ejercicios, por ejemplo una subvención recibida para la adquisición de inmovilizado, la cual se imputará resultados durante la vida útil del inmovilizado y no en el ejercicio en el que se recibe. Mención aparte merece la cuenta Ingresos por intereses diferidos, que representa ingresos financieros no devengados y desde un punto vista económico es compensadora de derechos de cobro registrados en el activo.

Provisiones para riesgos y gastos. Desde el punto de vista contable y, en aplicación

del principio contable de prudencia, en el pasivo del balance deben aparecer todas las deudas que tenga la empresa, incluso las potenciales. Aquellas deudas cuya cuantía y vencimiento no son conocidos con exactitud, a nivel contable se reflejan mediante las Provisiones para riesgos y gastos. Por tanto, independientemente de la denominación contable utilizada, las partidas de este epígrafe se asimilan a deudas. Partidas que están incluidas en este apartado son las provisiones para responsabilidades, provisión para impuestos y provisión para grandes reparaciones de elementos comprendidos en el inmovilizado.


Acreedores a largo plazo. Se trata de partidas que recogen conceptos de financiación ajena y cuyo vencimiento es superior al año. Entre ellas podemos citar:

Préstamos recibidos, Obligaciones y bonos.

Acreedores a corto plazo o Pasivo circulante. Este epígrafe del balance de situación recoge aquellas deudas cuyo vencimiento es a corto plazo o, lo que es lo mismo, aquellas deudas que deberán ser pagadas en el plazo de un año. Entre ellas podemos citar: deudas con proveedores y acreedores a corto plazo y deudas con administraciones públicas

Teniendo en cuenta que el epígrafe del activo Accionistas por desembolsos no exigidos es poco frecuente que aparezca en los balances y que los Gastos a distribuir en varios ejercicios están compuestos mayoritariamente por cuentas compensadoras de pasivo, el activo del balance podría quedar reducido, desde un punto de vista

económico a dos masas patrimoniales:

INMOVILIZADO ACTIVO CIRCULANTE


Por otro lado, en el pasivo del balance el epígrafe Ingresos a distribuir en varios ejercicios contiene cuentas tales como las subvenciones que conceptualmente están más cercanas a los fondos propios que al exigible y cuentas que, como se ha comentado anteriormente, son compensadoras de activo. En cuanto al epígrafe Provisiones para riesgos y gastos, se trata de partidas que se asimilan a deudas. Por tanto, al estudiar el pasivo del balance de situación se puede hablar de tres masas

patrimoniales.

FONDOS PROPIOS O NETO PATRIMONIAL ACREEDORES A LARGO PLAZO O PASIVO A LARGO PLAZO

ACREEDORES A CORTO PLAZO O PASIVO A CORTO PLAZO

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