презентация вахитова 20 марта

Международное налоговое планирование: административный контроль и налоговые

споры.Прогнозы налогового консультанта на 2012

год

Рустам Вахитов

Директор налогового департамента International Tax Associates B.V.

Пермь, 20 марта 2012

3

ИЗМЕНЕНИЕ НАЛОГОВЫХ СОГЛАШЕНИЙ

1.Информационный обмен Полный информационный обмен. Банковская,

аудиторская и иная тайна не может быть препятствием

2.Доход на прирост капитала Продажа компаний с более чем 50%

недвижимости облагается налогом в России

3.Ст 6 (Доход от недвижимости: Включает доход от продажи и погашения паев

ПИФ недвижимости

Иностр.Юрисди

кция

Россия

Недвижимость

РусКо

ХолдКо

© 2012. International Tax Associates. UFS group of companies.All rights reserved.

СУЩЕСТВУЮЩИЕ СТРУКТУРЫ

РоссияНалог на выплаты

0%

НАЛОГООБЛОЖЕНИЕ ПОСЛЕ ВСТУПЛЕНИЯ В СИЛУ

НОВОГО СОГЛАШНИЯ С КИПРОМ

Кипр

РусПИФНалог на выплаты 10%/20%

ПИФ

© 2012. International Tax Associates. All rights reserved.

ИнвестКо

ПИФ

Россия

Кипр

РусПИФ

ИнвестКо

ПИФ

10

Налогообложение дивидендов и дохода от продажи имущества1.Дивиденды: 5%/10% 2.Доходы от продажи: 0%

Налогообложение процентов и роялти3. 0% налог в России4. Нет прямого условия о БС

Опер. компании

Инвестор

ФинКо

ДивидендыПроценты, роялти

ХолдКо

Россия

Кипр

3КИПР: НАЛОГООБЛОЖЕНИЕ ДИВИДЕНДОВ, ПРОЦЕНТОВ И РОЯЛТИ

10

Налогообложение дивидендов и дохода от продажи имущества1.Дивиденды: 5%/10% (до 0% по Протоколу)2.Доходы от продажи: 0%

Налогообложение процентов и роялти3. 10% (0% по Протоколу) налог в России по

процентам, 0% по роялти.


Инвестор

ФинКо


ХолдКо

Россия

Швейцария

3

ЗАЧЕМ МЕНЯТЬ ДОГОВОР? ШВЕЙЦАРИЯ

10

Налогообложение дивидендов и дохода от продажи имущества1.Дивиденды: 10%/15% (5% по Протоколу)2.Доходы от продажи: 0%

Налогообложение процентов и роялти3.0% налог в России4. Нет прямого условия о БС


Инвестор

ФинКо


ХолдКо

Россия

Люксембург

3

ЗАЧЕМ МЕНЯТЬ ДОГОВОР? ЛЮКСЕМБУРГ

Российской компании со швейцарской материнской компанией выдан займ люксембургской финансовой компанией (ранее – самой швейцарской компанией)

Налоговые органы настаивают на органичении вычета процентов по п.2 ст.269

Налогоплательщик заявляет о налоговой дискриминации

Ситуация

3СЕВЕРНЫЙ КУЗБАСС

Холдко

РусКо

Швейцария

Россия

Налоговые соглашения не защищают нерыночные сделки

Займ выдан на нерыночных условиях Следовательно, ограничение по

недискриминации не применяется

Решение суда

3СЕВЕРНЫЙ КУЗБАСС

Холдко

РусКо

Швейцария

Россия

Зарубежные торговые регистры Комиссия США по ценным бумагам

Источники информации

ХолдКо в Швейцарии инкорпорировано в офшорной зоне – Нидерландских Антилах, местом управления выбран кантон Цуг.

Члены совета директоров находятся в Великобритании, Бельгии и Нидерландах

Регистрация по месту трастового управляющего Интертраст

Люксембургская финансовая компания – коммандитное товарищество с полным товариществом – Arcelor Mittal, участвующее с последним в фискальной консолидации

42% акций находятся в офшорах

Факторы риска

3СЕВЕРНЫЙ КУЗБАСС:Что осталось за кадром?

Arcelor

Mittal SA

Сев. Кузбасс

AM Holdings

AG

Россия

Швейцария

Люксембург

HSBC траст

42%

ПХК

Джерси

Займ

Курасао(Нид.Антилы)

ФинКо

Фискальная консолидация

3ОТВЕТЫ ЭКСПЕРТОВ

5

Считаете ли Вы, что практика неограниченного вычета процентов по займам между связанными компаниями на нерыночных условиях была жизнеспособна в стратегической перспективе?

• да, так как положения международных соглашений о недискриминации защищают такую практику

• нет, так как борьба с уходом от налогов в целом не противоречит международным налоговым соглашениями и пересечении существовавшей практики было вопросом времени

Да29%

Нет71%


5

Другое

Изначально агрессивная и проигрышная для защиты

структура финансирования

налогоплательщика

Отсутствие аргументации о рыночности условий займа в аргументации налогоплательщика

Неправильное толкование судьями международных налоговых соглашений

Изначальная предрешенность вопроса в

силу его высокой бюджетной важности

24%

44%

44%

32%

45%

Отметьте факторы, которые Вы считаете возможными причинами

неблагоприятного исхода дела

Другое

Подтверждает правильность выбранной консервативной стратегии соблюдения

ограничений по 269.2 даже при наличии международных соглашений

Повлечет необходимость демонстрирования рыночности

процентной ставки и отношения долга к капиталу в отношении займов от

материнской иностранных компаний

Повлечет необходимость увеличения капитала, уменьшения займов или добровольного отказа от вычета

сверхлимитных процентов

9%

33%

51%

57%

Какое значение для налоговой позиции большинства известных Вам налоговых

позиций компаний Вашего сектора имеет данное дело?


В данном деле не исследовался вопрос о квалификации займа через иностранную сестринскую компанию как связанного. В целом, в рамках текущей практики такие займы не считаются связанным. Считаете ли Вы, что:вероятно сохранение текущей ситуации с квалификацией таких займов как не связанных

7%

вероятно изменение судебной практики, в результате которого займы через иностранные сестринские компании без явной деловой цели будут считаться связанными

87%

При квалификации займов от иностранной сестринских компаний как подпадающих под ст. 269.2 будет ли иметь значение наличие у иностранной финансовой компании собственного офиса и квалифицированного персонала или услуг номинальных директоров должно быть достаточно для демонстрации деловой цели и реальности деятельности?Да 34%

Нет 29%

Не имеет значения, так как это конфиденциальная информация, не доступная российским налоговым органам

33%

Да35%

Нет30%

Не имеет значения

34%

3ОТВЕТЫ ИНОСТРАННЫХ ЭКСПЕРТОВ

Считаете ли Вы, что практика неограниченного вычета процентов по займам между связанными компаниями на нерыночных условиях была жизнеспособна в стратегической перспективе?

• да, так как положения международных соглашений о недискриминации защищают такую практику

• нет, так как борьба с уходом от налогов в целом не противоречит международным налоговым соглашениями и пересечении существовавшей практики было вопросом времени

Да20%

Нет80%

3ОТВЕТЫ ИНОСТРАННЫХ ЭКСПЕРТОВ

Отметьте факторы, которые Вы считаете возможными причинами неблагоприятного исхода

дела

Изначально агрессивная и проигрышная для защиты структура финансирования

налогоплательщика, Отсутствие аргументации о рыночности условий займа в аргументации

налогоплательщика

Отсутствие аргументации о рыночности условий займа в аргументации налогоплательщика

Неправильное толкование судьями международных налоговых соглашений,

Изначальная предрешенность вопроса в силу его высокой бюджетной важности

Изначальная предрешенность вопроса в силу его высокой бюджетной важности

67%

60%

0%

27%

Аргументы налоговых органов Лукойл и Коноко имели детальные

договоренности о финансировании в пропорциях

ФинКо была инструментом выпуска займов по распоряжению Коноко

по ценным бумагам

3 НАРЬЯНМАРНЕФТЕГАЗ

Коноко

Нарьянмар

ХолдКо

Россия

СШАHSBC траст

Займ

Нидерланды

ФинКо


Лукойл

Российский собственник продал товарный знак в офшорную компанию на БВО

Российский бизнес заключил лицензионный договор на использование этого товарного знака с кипрской компанией

Налоговый орган считает, что компания Ричман связана с российским бенефициаром

Кипрская компания предоставила справку, что г-жа Дьяченко не была акционером

Интерпол: она была учредителем

BvD: Дьяченко была директором, Уоррен 100% владелец Ричмана

3 МОНЕТКА

Уоррен

Элемент Трейд

Ричман

Россия

БВО

HSBC траст

Роялти

Кипр


Роялти

Ольга Дьяченко

Роман Заболотнов

Гражданский брак

Отсутствие квалифицированного персонала в холдинговой или финансовой компании

Отсутствие помещения, расположение иностранного холдинга по адресу трастовой компании

Зеркальность входящих и исходящих финансовых потоков Отсутствие реальной хозяйственной деятельности в иностранной компании

3ТИПИЧНЫЕ ПРИЗНАКИ НАЛОГОВЫХ РИСКОВ ИНОСТРАННОЙСТРУКТУРЫ

3ИСТОЧНИКИ ИНФОРМАЦИИ

1. ФАС

www.fas.gov.ru

2. Публично доступные отчётности

компаний, прошедших листинг

www.sec.org

3. Иностранные торговые реестры

http://mintportal.bvdep.com

4. Рейтинговые агентства

www.infocredit.cyta.com.cy

http://www.fas.gov.ru/

http://www.sec.org/

http://mintportal.bvdep.com/

http://mintportal.bvdep.com/

http://www.infocredit.cyta.com.cy/

4 Information Exchange: A Call for Greater Transparency

Красные флажки Известны из публичных источников?

1Нет персонала?

Да

2Нет своего помещения? Да

3Зеркальность входящих и исходящих потоков? Да

4Кто акционеры компании?

Да (номиналы?)

5Кто конечные бенефициары?

Иногда

3ПУБЛИЧНО ДОСТУПНЫЕ ИСТОЧНИКИ ИНФОРМАЦИИ

СИТУАЦИЯ ДО 2012 ГОДА

ЗаемщикРоссия

Налог на выплаты

0%

Страна SPV

СУТЬ ПОБЛЕМЫ

SPV

Проценты

Проценты

Инвесторы получают 100% выплат

российского заемщика

ЗаемщикРоссия

Налог на выплаты

20%

Страна SPV SPV

Проценты

Проценты

Заемщик платит 120% от того что получают

инвесторы

СОГЛАСНО РАЗЪЯСНЕНИЯМ МИНФИНА

© 2012. International Tax Associates. UFS Group. All rights reserved.

10

3

ОЖИДАНИЯ на 2012 год

1. Финансовые сделки в свете правил трансфертного ценообразования

2. Усиление налоговой конкуренции3. Ужесточение налогового администрирования4. Применение концепции бенефициарной собственности5. Повышение прозрачности зарубежных юрисдикций6. Стимулирование притока инвестиций

ПРИВЛЕЧЕНИЕ ФИНАНСИРОВАНИЯ ИЗ ОАЭ


Финансирование

CityBank

Ak Bars

Bank

ОАЭ/Великобритания Россия

Banks


Финансирование

Судебная практика по вопросамтрансфертного ценообразования:

Международный опыт

Дело SNF (Австралия)

Дата: 1 июня 2011 года

Суть вопроса: выбор метода определения цены

Решение в пользу: налогоплательщика

Выводы: обоснование метода, выбор сравнимых сделок и документирование являются ключевыми факторами минимизации рисков


Дело DHL (Индия)

Дата: 27 апреля 2011 года

Суть вопроса: выбор сравнимых сделок

Решение в пользу: налогового органа

Выводы: выбор сравнимых сделок должен производиться консервативно


Дело DSG Retail Ltd (Великобритания)

Дата: 31 марта 2009 года

Суть вопроса: выбор сравнимых сделок, выбор метода

Решение в пользу: налогового органа

Выводы: в отсутствие сравнимых сделок выбор метода сравнимых рыночных цен несет риски


Дело 36.446 (Нидерланды)

Дата: 28 июня 2002 года

Суть вопроса: может ли убыточность одного вида сделок компенсироваться прибыльностью других

Решение в пользу: налогоплательщика

Выводы: убыточные сделки могут считаться рыночными при демонстрации и документирования коммерческих причин их совершения


12

Директор налогового департамента International Tax Associates

T:+79060598008T:+31208943767

E-mail:[email protected]

Рустам Вахитов – специалист в области международного налогообложения. До прихода в компанию Рустам работал в консалтинговых компаниях в России, Нидерландах и Люксембурге, занимаясь вопросами международного налогообложения с 2002 года.

Специализацией Рустама является международное налогообложение, налоговое структурирование и консультирование с использованием международных налоговых соглашений, сопровождение сделок с использованием финансовых инструментов, а также структурирование частных инвестиций (фондов) и сопровождение международных сделок слияний и поглощений.

Рустам является заместителем руководителя российского отделения Международной налоговой ассоциации (IFA), в рамках которой неоднократно являлся докладчиком от российского отделения организации.

Рустам Вахитов владеет английским и голландским языками и является автором многочисленных публикаций по вопросам международного налогообложения

3 РУСТАМ ВАХИТОВ

Documents

презентация вахитова 20 марта