ٓبرعما كيبما ةعومجم - ufico.com · ٓبرعما كيبما ةعومجم ٓف ةَٔتيمما ةيسلم ةدحومما ةٔمامما مئاوقما 2017 لوٗا

مجموعة البنك العربي

للسنة المنتهية فيالموحدة المالية القوائم 7201كانون األول 31

مع تقرير مدقق الحسابات المستقل

العربيمجموعة البنك

2017كانون األول 31للسنة المنتهية في

جدول المحتويات

تقرير مدقق الحسابات المستقل

ةـــــــقائم

أ الموحد قائمة المركز المالي

ب الموحد الدخل قائمة

ج قائمة الدخل الشامل الموحد

د ةالموحد لكيةيرات في حقوق المالتغ قائمة

هـ ةالموحد التدفقات النقدية قائمة

صفحـــة

59 – 1 الموحدة المالية القوائمايضاحات حول

(ج)قـــائمة

20172016إيضاح

666 532 963 532 الربح للسنة

بنود الدخل الشامل األخرى بعد الضريبة :يضاف

بنود سيتم اعادة تحويلها الحقا الى حساب االرباح والخسائر

(551 126 )676 45 30 فروقات عملة ناتجة عن ترجمة عمالت أجنبية

بنود لن يتم اعادة تحويلها الحقا الى حساب االرباح والخسائر

(706 8 )(585 43 )31 التغير في القيمة العادلة للموجودات المالية بالقيمة العادلة من خالل الدخل الشامل اآلخر

(668 7 )(209 46 ) التغير في إحتياطي تقييم استثمارات

(038 1 )624 2 بيع موجودات مالية من خالل قائمة الدخل الشامل (خسائر) أرباح

(257 135 )091 2 مجموع بنود الدخل الشامل األخرى للسنة بعد الضريبة

409 397 054 535 مجموع الدخل الشامل للسنة

:ويعود الى

383 396 935 530 مساهمي البنك

026 1 119 4 حقوق غير المسيطرين

409 397 054 535 المجموع

.جزءا من هذه القوائم المالية الموحدة وتقرأ معها (58)الى رقم (1)تعتبر االيضاحات المرفقة من رقم

مجموعة البنك العربي

قائمة الدخل الشامل الموحد

(بآالف الدوالرات األمريكية)

كانون االول31للسنة المنتهية في

(د)قـــــائمة

ايضاحرأس المال المدفوع

عالوة إصدارإحتياطي إجباري

إحتياطي إختياري

إحتياطي عامإحتياطي مخاطر

مصرفية عامة

إحتياطيات لدى شركات حليفة

إحتياطي ترجمة عمالت أجنبية

إحتياطي تقييم استثمارات

أرباح مدورةمجموع حقوق

الملكية(مساهمي البنك)

حقوق غير المسيطرين

مجموع حقوق الملكية

2017 كانون األول 31للسنة المنتهية في 536 164 3678 122 169 042 2258 738 1(672 267 )(682 402 )896 540 4581 363 824 141 3151 977 443 798 747 225 6151 926 رصيد بداية السنة

963 532 002 11 961 521 961 521 - - - - - - - - -الربح للسنة091 2 (883 6 )974 8 -(158 43 )132 52 - - - - - - -الدخل الشامل اآلخر للسنة

054 535 119 4 935 530 961 521 (158 43 )132 52 - - - - - - -مجموع الدخل الشامل للسنة - - -(916 42 ) - - - - - -916 42 - -المحول إلى اإلحتياطي االجباري

- - -(370 32 ) - - -370 32 - - - - -المحول إلى إحتياطي مخاطر مصرفية عامة - - -608 2 (608 2 ) - - - - - - - -10 المحول من احتياطي تقييم استثمارات الى األرباح المدورة

(16 )(16 ) - - - - - - - - - - -المحول من احتياطي تقييم استثمارات الى حقوق غير المسيطرين(287 283 )(105 5 )(182 278 )(182 278 ) - - - - - - - - -32 توزيعات أرباح

(015 7 )(352 2 )(663 4 )(663 4 ) - - - - - - - - -تعديالت خالل السنة272 409 0138 119 259 290 6638 904 1(438 313 )(550 350 )896 540 8281 395 824 141 3151 977 359 841 747 225 6151 926 رصيد نهاية السنة

2016 كانون األول 31للسنة المنتهية في 581 015 0248 129 557 886 8677 502 1(621 260 )(609 284 )896 540 4581 363 824 141 3151 977 065 753 747 225 6151 926 رصيد بداية السنة

666 532 479 10 187 522 187 522 - - - - - - - - -الربح للسنة(257 135 )(453 9 )(804 125 ) -(731 7 )(073 118 ) - - - - - - -الدخل الشامل اآلخر للسنة

409 397 026 1 383 396 187 522 (731 7 )(073 118 ) - - - - - - -مجموع الدخل الشامل للسنة - - -(378 45 ) - - - - - -378 45 - -المحول إلى اإلحتياطي االجباري

- - -(680 )680 - - - - - - - -10 المحول من احتياطي تقييم استثمارات الى األرباح المدورة358 358 - - - - - - - - - - -المحول من احتياطي تقييم استثمارات الى حقوق غير المسيطرين

(884 236 )(607 5 )(277 231 )(277 231 ) - - - - - - - - -32 توزيعات أرباح(928 11 )(434 2 )(494 9 )(494 9 ) - - - - - - - - -تعديالت خالل السنة536 164 3678 122 169 042 2258 738 1(672 267 )(682 402 )896 540 4581 363 824 141 3151 977 443 798 747 225 6151 926 رصيد نهاية السنة

. والذي يمثل رصيد احتياطي تقييم االستثمارات السالب وفقا لتعليمات هيئة األوراق المالية2017 كانون األول 31مليون دوالر أمريكي كما في (313,4)يحظر التصرف بمبلغ *


.2017 كانون االول 31كما في (9)مليون دوالر أمريكي تمثل أثر تطبيق معيار التقارير المالية الدولي رقم (109,1)تتضمن األرباح المدورة خسارة غير متحققة بمبلغ *

مجموعة البنك العربيقائمة التغيرات في حقوق الملكية الموحدة


.يحظر التصرف بقيمة احتياطي مخاطر مصرفية عامة إال بموافقة مسبقة من البنك المركزي األردني*

2,8 مليون دوالر أمريكي, وبلغت قيمة االرباح المدورة التي ال يمكن التصرف بها اال بحاالت محددة نتيجة لتطبيق بعض المعايير المحاسبية 1,5 مليون دوالر أمريكي, وأرباح تقييم غير متحققة لموجودات مالية بالقيمة العادلة من خالل قائمة الدخل بمبلغ 87,2تشمل األرباح المدورة موجودات ضريبية مؤجلة مقيدة التصرف بمبلغ * .2017 كانون االول 31مليون دوالر أمريكي كما في

(ه)قــــائمة

20172016ايضاح:التدفقات النقدية من عمليات التشغيل815 790 653 796 الربح للسنة قبل الضريبة

:تعديالت661 47 962 48 14 استهالكات

056 179 377 250 11 مخصص تدني تسهيالت ائتمانية مباشرة بالتكلفة المطفأة(096 8 )578 36 صافي الفوائد

(211 40 )(324 1 )بيع موجودات ثابتة (أرباح)112 7 584 7 15 اطفاء موجودات غير ملموسة

(671 1 )(477 1 )36 إعادة تقييم موجودات مالية بالقيمة العادلة من خالل قائمة الدخل (ارباح)(813 7 )(995 6 )10 توزيعات نقدية من موجودات مالية بالقيمة العادلة من خالل الدخل الشامل اآلخر

(964 334 )(278 350 )13 حصة المجموعة من أرباح شركات حليفة378 131 021 78 مخصصات اخرى

267 763 101 858 المجموع:النقص في الموجودات (الزيادة)

-(000 25 )(تستحق خالل مدة تزيد عن ثالثة أشهر)أرصدة لدى بنوك مركزية (100 877 )699 25 (تستحق خالل مدة تزيد عن ثالثة أشهر)إيداعات لدى بنوك ومؤسسات مصرفية 810 103 (831 840 1)تسهيالت ائتمانية مباشرة بالتكلفة المطفأة

135 135 339 229 موجودات مالية بالقيمة العادلة من خالل قائمة الدخل739 13 (395 9 )موجودات اخرى ومشتقات مالية

:في المطلوبات (النقص)الزيادة (552 215 )632 36 (تستحق خالل مدة تزيد عن ثالثة أشهر)ودائع بنوك ومؤسسات مصرفية

(076 717 1)(693 1 )ودائع عمالء336 118 863 138 تأمينات نقدية

(044 536 )327 121 مطلوبات أخرى ومشتقات مالية(485 211 2)(958 466 )عمليات التشغيل قبل الضريبة المدفوعة (االستخدامات النقدية في ) صافي

(492 269 )(453 240 )ضريبة الدخل المدفوعة(977 480 2)(411 707 )عمليات التشغيل (االستخدامات النقدية في ) صافي

:التدفقات النقدية من عمليات االستثمار075 1 191 32 بيع موجودات مالية بالقيمة العادلة من خالل الدخل الشامل اآلخر

754 362 1(068 119 )استحقاق موجودات مالية أخرى بالتكلفة المطفأة (شراء)(810 27 )(724 2 )في إستثمارات في شركات حليفة (الزيادة)

607 175 470 169 13 توزيعات نقدية من شركات حليفة813 7 995 6 10 توزيعات نقدية من موجودات مالية بالقيمة العادلة من خالل الدخل الشامل اآلخر

(512 97 )(168 51 )14 موجودات الثابتة (شراء)149 64 018 11 المتحصل من بيع موجودات ثابتة

(873 12 )(982 11 )بالصافي- موجودات غير ملموسة (شراء)203 473 7321 34 صافي التدفقات النقدية من عمليات االستثمار

:التدفقات النقدية من عمليات التمويل440 195 (095 89 )الزيادة في أموال مقترضة (تسديد)

(063 229 )(136 280 )أرباح موزعة للمساهمين(607 5 )(105 5 )أرباح موزعة لغير المسيطرين

(230 39 )(336 374 )عمليات التمويل (االستخدامات النقدية في ) صافي (004 047 1)(015 047 1)في النقد وما في حكمه (النقص)صافي

(073 118 )132 52 تغير أسعار الصرف- فروقات عملة 915 514 8389 349 8النقد وما في حكمه في بداية السنة

838 349 9558 354 567 النقد وما في حكمه في نهاية السنة


مجموعة البنك العربيقائمة التدفقات النقدية الموحدة


كانون االول31للسنة المنتهية في

البنك العربي مجموعة الموحدة المالية القوائمإيضاحات حول

٢٠١٧كانون األول ٣١للسنة المنتهية في ةعــاممعلومات - ١ وهو مسـجل كشـركة مسـاهمة عامة محدودة أردنية مركزها ،١٩٣٠تأسس البنك العربي عام

فروعه المنتشرة المصرفية من خالل المملكة األردنية الهاشمية ويقوم باألعمال -الرئيسي عمان (سويسرا) البنك العربي و شركاته التابعة خالل ومن ١٢٥والخارج وعددها ٧٤وعددها في األردن

المحدود.

في سوق عمان المالي ويمثل سهم البنك العربي حصة ش م ع يتم تداول أسهم البنك العربيالبنك في جميع مؤسسات المجموعة فيما عدا البنك العربي (سويسرا) المحدود والذي يتداول مع

سهم البنك العربي بنفس الوقت.

١بموجب جلسته رقم ( العربيالمرفقة من مجلس إدارة البنك الموحدة المالية القوائمتم إقرار( والبنك المركزي وهي خاضعة لموافقة الهيئة العامة للمساهمين ٢٠١٨ كانون الثاني ٢٧ بتاريخ

األردني.

المالية القوائمأسس توحيد - ٢

القوائمالمالية الموحدة لمجموعة البنك العربي والتي تظهر أرقامها بالدوالر األمريكي القوائمتشمل التي والشركات التابعة ،(سويسرا) المحدودع والبنك العربي .م . المالية للبنك العربي ش

التالية:أهمها

تاريخ )٪نسبــة الملكيـة ( إسم الشركة

التملك

رأس المال بلد التأسيس طبيعة النشاط

٢٠١٦ ٢٠١٧

مليون يورو ٥٧٠ المملكة المتحدة عمليات مصرفية ٢٠٠٦ ١٠٠,٠٠ ١٠٠,٠٠ بنك أوروبا العربي ش م ع

مليون دوالر استرالي ٩٤,٣ استراليا عمليات مصرفية ١٩٩٤ ١٠٠,٠٠ ١٠٠,٠٠ البنك العربي استراليا المحدود

مليون دينار اردني ١٠٠ األردن عمليات مصرفية ١٩٩٧ ١٠٠,٠٠ ١٠٠,٠٠ البنك العربي اإلسالمي الدولي ش م ع

مليون دينار اردني ٢٥ األردن تأجير تمويلي ١٩٩٦ ١٠٠,٠٠ ١٠٠,٠٠ الشركة العربية الوطنية للتأجير ذ م م

مليون دينار اردني ١٤ األردن مالية وساطة وخدمات ١٩٩٦ ١٠٠,٠٠ ١٠٠,٠٠ شركة مجموعة العربي لالستثمار ذ م م

مليون جنيه سوداني ١١٧،٥ السودان عمليات مصرفية ٢٠٠٨ ١٠٠,٠٠ ١٠٠,٠٠ العربي السوداني المحدودالبنك

مليون دينار اردني ١،٧ فلسطين مالية وساطة وخدمات ٢٠٠٩ ١٠٠,٠٠ ١٠٠,٠٠ شركة العربي جروب لالستثمار

تونسي مليون دينار ١٠٠ تونس عمليات مصرفية ١٩٨٢ ٦٤,٢٤ ٦٤,٢٤ البنك العربي لتونس

مليار ليرة سورية ٥،٠٥ سوريا عمليات مصرفية ٢٠٠٥ ٥١,٢٩ ٥١,٢٩ البنك العربي سوريا

مليون دينار اردني ١٠ االردن أعمال تأمين ٢٠٠٦ ٥٠,٠٠ ٥٠,٠٠ شركة النسر العربي للتامين

-2-

التي تخضع لسيطرة البنك وتتحقق السيطرة عندما يكون للبنك القدرة الشركاتالشركات التابعة هي تلكعلى التحكم في السياسات المالية والتشغيلية للشركات التابعة وذلك للحصول على منافع من أنشطتها،

.كلفة عند إعداد القوائم المالية للبنك العربي ش. م. عتيظهر االستثمار في الشركات التابعة بال

اسبية المستخدمـة من قبل القوائم المالية للشركات التابعة بإستخدام نفس السياسات المحيتم إعدادذا كانت السياسات المحاسبية المتبعة من قبل الشركات التابعة المجموعة يتم إجراء مختلفة، هذا وا

بل المجموعة التعديالت الالزمة على القوائم المالية للشركات التابعة لتتوافق مع تلك المستخدمة من ق.

الدخل الموحد من تاريخ تملكها وهو التاريخ الذي قائمةيتم توحيد نتائج عمليات الشركات التابعة في، ويتم توحيد نتائج عمليات الشركات على الشركات التابعةمجموعة يجري فيه فعليا انتقال سيطرة ال

فيه تفقد التاريخ الذي ذلك وهو اإلستبعادخ الدخل الموحد حتى تاري قائمةفي إستبعادهاالتابعة التي تم . السيطرة على الشركات التابعة المجموعة

والبنك ش . م . عفيما بين البنك العربي يتم استبعاد المعامالت واألرصدة المالية القوائمعند توحيد بند وتظهر المعامالت في الطريق ضمن ،والشركات التابعة األخرى )سويسرا( المحدودالعربي

الجزء غير المملوك ) غير المسيطرين، أما حقوق حسب الحالة ىموجودات أخرى أو مطلوبات أخر . لكية( فتظهر في بند مستقل ضمن حقوق المالشركات التابعة ملكيةمن حقوق المجموعةمن قبل

من خالل كلفة دمج األعمال تيتم معالجة كافة اندماجات األعمال باستخدام طريقة االستمالك وتقاسمجموع القيم العادلة لألصول التي تم التنازل عنها سواء كانت نقدية مدفوعة أو أية أصول أخرى و

تم تكبدها لدمج األعمال في يو يتم االعتراف بالتكاليف التي ،االلتزامات التي تم تحملها بتاريخ التبادل قائمة الدخل الموحدة وال تعتبر جزء من تكلفة االستمالك.

تطبيق معايير التقارير المالية الدولية الجديدة والمعدلة - 3ان السياسات المحاسبية المتبعة في اعداد القوائم معاييــر التقارير المالية الدولية الجديدة والمعدلة - أ

كانون 31المالية الموحدة متفقة مع تلك التي اتبعت في اعداد القوائم المالية للسنة المنتهية في كانون الثاني 1، باستثناء أن المجموعة قامت بتطبيق التعديالت التالية بدأ من 2016األول 2017:

اإلفصاحات -"قائمة التدفقات النقدية" –( 7تعديالت على معيار المحاسبة الدولي رقم )تشمل التعديالت المحدودة ما تعلـق بإضـافة بعـال االيضـاحات حـول المطلوبـات الناتجـة عـن األنشـطة التمويليـة والتـي

لـــم ينـــتج أي أثـــر عـــن تطبيـــق هـــذ تشـــمل التغيـــرات النقديـــة وغيـــر النقديـــة )مثـــل أربـــان أو خســـائر العمـــالت األجنبيـــة(. للمجموعة.التعديالت على القوائم المالية الموحدة

"ضريبة الدخل": االعتـرا بـالموجودات الضـريبية المةجلـة الناتجـة ( 12تعديالت على معيار المحاسبة الدولي رقم ) عن الخسائر غير المعتر بها

ذا مـــا كـــان يقيـــد مصـــادر الـــرب الضـــريبي والتـــي يمكـــن تشـــمل التعـــديالت المحـــدودة مـــا تعلـــق بقـــانون ضـــريبة الـــدخل وا لـم قـات الزمنيـة المؤقتـة عنـد عكسـها. باإلضـافة إلـى بعـال التعـديالت المحـدودة االخـرى، االستفادة منها لتخفـيال الفرو

.ينتج أي اثر عن تطبيق هذ التعديالت على القوائم المالية الموحدة للمجموعة

-٣-

معايير التقارير المالية الدولية الجديدة والمعدلة الصادرة وغير سارية المفعول بعد: - بوالتعديالت الصادرة والغير نافذة بعد حتى تاريخ القوائم المالية جديدة والتفسيرات المالية المعايير إن ال

بتطبيق هذه التعديالت ابتداء من تاريخ التطبيق االلزامي:المجموعة الموحدة مدرجة أدناه، وستقوم

٩رقم معيار التقارير المالية الدولي •معيار ، قام مجلس معايير المحاسبة الدولية بإصدار النسخة النهائية من ٢٠١٤عام الخالل شهر تموز من المالية ٣٩رقم (األدوات المالية) والذي سيحل محل معيار المحاسبة الدولي ٩رقم التقارير المالية الدولي

معيار . يجمع ٩رقم ية الدولي لمعيار التقارير المال القياس) وجميع االصدارات السابقة(األدوات المالية: االعتراف و والتدنيجميع جوانب المحاسبة الثالثة المتعلقة باألدوات المالية: التصنيف والقياس ٩رقم التقارير المالية الدولي

الصادر ٩رقم معيار التقارير المالية الدولي في القيمة ومحاسبة التحوط. قام البنك بتطبيق المرحلة األولى من .٢٠١١كانون الثاني ١وكان التطبيق المبدئي للمرحلة األولى من المعيار في . ٢٠٠٩خالل عام

كانون ١طبق على الفترات السنوية ابتداء من ت ٩رقم المعيار التقارير المالية الدولي ان النسخة الجديدة من

وتضمن المعيار حوط. يطبق المعيار بأثر رجعي باستثناء محاسبة التمع السماح بالتطبيق المبكر ٢٠١٨الثاني الشركات من تعديل أرقام المقارنة.اعفاء ٩رقم

ستقوم المجموعة بتطبيق معيار الجديد بتاريخ التطبيق االلزامي للمعيار ولن يقوم البنك بتعديل ارقام المقارنة.

. ان هذه ٩بعمل دراسة مفصلة لتقييم أثر معيار التقارير المالية الدولي رقم ٢٠١٧قامت المجموعة خالل عام والتي من الممكن ان تكون معرضة للتغيير بسبب احتمال الدراسة المفصلة قائمة على األرقام الحالية المتوفرة

. بشكل عام ال تتوقع المجموعة تأثير ٢٠١٨توفر معلومات جديدة عندما تقوم المجموعة بتطبيق المعيار في عام جوهري على قائمة المركز المالي وقائمة حقوق الملكية ما عدا تأثير تطبيق متطلبات انخفاض القيمة الجديدة وفقا

مليون دوالر ٩٠. استنادا على األرقام األولية تتوقع المجموعة زيادة في مخصص التدني بقيمة ٩لمعيار رقم لوالذي سيكون له أثر بتخفيض حقوق الملكية بنفس القيمة. باإلضافة لذلك فانه قد يؤدي الى تأثير على الضرائب

.من األدوات الماليةالمؤجلة. وستقوم المجموعة بتطبيق التغيرات في تصنيفات بعض

التصنيف والقياس ) أتأثير جوهري على المركز المالي او حقوق الملكية الناتجة عن تطبيق متطلبات التصنيف مجموعةتوقع التال

البنك استمرارية استخدام التكلفة المطفأة واستخدام التصنيف الجديد ابتداء . يتوقع ٩والقياس الجديدة للمعيار رقم لتصنيف جزء من محفظة أدوات الدين باستخدام القيمة العادلة من خالل الدخل ٢٠١٨كانون الثاني ١من

الشامل اآلخر.

الدين والفائدة. قام أصلدفعات ب تدفقات النقدية التعاقدية، تتمثلان التسهيالت االئتمانية المحتفظ بها لتحصيل الالبنك بتحليل خصائص التدفقات النقدية التعاقدية لألدوات المالية وتوصل الى انها تتفق مع مواصفات قياس الكلفة

، ولذلك فإن إعادة تصنيف هذه األدوات غير مطلوب.٩رقم لمعيار التقارير المالية الدولي وفقا المطفأة

في القيمة التدني ) بمعيار الجديد يضع نموذجا للخسارة االئتمانية المتوقعة لجميع أدوات الدين المالية المصنفة بالتكلفة المطفأة لاان

ن نموذج الخسارة االئتمانية إاو المصنفة كأدوات مالية من خالل الدخل الشامل االخر. باإلضافة الى ذلك ف .بالقيمة العادلة من خالل االرباح والخسائرالمتوقعة يطبق على التزامات القروض التي ال يتم قياسها

وفقا للمعيار الجديد المتوقعةاالئتمانية مع الخسائر مقارنة الخسائر االئتمانية المتحققة

الخسائر االئتمانية احتساب وتسجيل ان تطبيق مبدأ الخسائر االئتمانية المتوقعة سيقوم بتغيير نماذج ومبادئ ئر االئتمانية المتوقعة يمثل الخسائر االئتمانية التي يجب ان تعكس مبلغ من مخصص الخساإن بشكل جوهري.

الذي بدوره يعتمد على تقييم عدد من النتائج عدة سيناريوهات بأوزان مختلفةالمخصص غير متحيز ويعتمد على عن المستقبلية قعات المعلومات عن االحداث السابقة واألوضاع الحالية والتو ومدى صحة القيمة الزمنيةو المحتملة

تحت معيار المحاسبة (األدوات المتعثرة) مع نموذج الخسارة المتحققة الحالية بينما ومقارنة الحالة االقتصادية. ضمنتقدير، القيمة الزمنية لألموال والمعلومات عن االحداث السابقة أفضلالذي يتضمن ٣٩الدولي رقم

الخسارة لكل الفترة على جميع األدوات التدني الجديد هو تسجيل قياسنموذج الظروف الحالية. ان هدف تطبيق المالية التي حصل عليها زيادة جوهرية في المخاطر االئتمانية منذ االعتراف االولي.

-4-

الثني عشرالخسائر االئتمانية المتوقعة باما سيتم احتسابهمخصص الخسائر االئتمانية المتوقعة فإن بالمحصلة و منذ االعتراف ةاالئتماني مخاطرها تالخسائر االئتمانية المتوقعة على مدى عمر األدوات المالية التي زادباو ا شهر

مع النموذج الحالي للخسائر المتحققة الذي يعترف بالخسارة االئتمانية لكل الفترة عندما وبالمقارنةاالولي فيها. . بسبب إضافة طر االئتمانية لألدوات المتعثرة وغير المحددة بعدباإلضافة الى المخايكون هناك دليل على التدني

أو استحداث مفهوم تراجع أو زيادة

واالخذ بعين االعتبار المعلومات المستقبلية، ان نموذج الخسائر االئتمانية المتوقعة يلغي المخاطر االئتمانيةانه يتم االعتراف بالخسائر المتحققة حيثالحاجة لوجود قيمة محددة او حدث مهم حسب نموذج الخسارة .9االئتمانية المتوقعة على مدى عمر األدوات المالية حسب المعيار رقم

والترحيل من الفئة األولى الى الفئة الثانية في مخاطر االئتمان الجوهريةالزيادة

غير المتعثرةألدوات المالية ا

جميع أدوات الدين المالية غير المتعثرة والتي لم يحدث عليها زيادة كبيرة المرحلة األولى )الفئة األولى( تتكون من

في مخاطر االئتمان من تاريخ االعتراف االولي. يجب االعتراف بالمخاطر االئتمانية المتوقعة وفقا الحتمالية ا لألدوات المالية في المرحلة األولى.شهر التعثر خالل اثني عشر

الثانية( تتكون من جميع أدوات الدين المالية غير المتعثرة والتي حدث عليها زيادة كبيرة في المرحلة الثانية )الفئةمخاطر االئتمان من تاريخ االعتراف األولي، يجب االعتراف بالمخاطر االئتمانية المتوقعة وفقا الحتمالية التعثر

حقة إلعداد التقارير المالية، االعتراف يتوجب على الشركات في الفترات الال .على مدى عمر األدوات الماليةا اذا كان هناك تحسن بالمخاطر شهر بالمخاطر االئتمانية المتوقعة وفقا الحتمالية التعثر خالل اثني عشر

االئتمانية لألدوات المالية بحيث لم يعد هناك زيادة جوهرية بالمخاطر االئتمانية منذ االعتراف األولي.

عثرةالمتألدوات المالية ا

ان األدوات المالية تصنف ضمن المرحلة الثالثة عندما يكون هناك ادلة موضوعية للتدني نتيجة لحدوث خسارة او أثر سلبي على التدفق النقدي المستقبلي للقرال. ان نموذج الخسائر وجود ، بعد االعتراف االولي مع )تعثر( أكثر

يشبه الى حد كبيروذلك على مدى عمر أدوات الدينتوقعة االئتمانية المتوقعة يتطلب االعتراف بالخسائر الم .39 المحاسبة الدولي رقم معيار

المخصصات التي تم تقديرها بشكل فردي لألدوات فإن الحكومية والشركات، أدوات الدين لمحافظ أما بالنسبة معيار ل وفقا الثالثةه بالمرحلة سيتم استبدال 39معيار المحاسبة الدولي رقم ل وفقا المعترف بها المالية المتعثرة

اسيتم استبداله غير المتعثرةلجميع األدوات المالية المسجلة(، بينما المخصصات 9رقم )التقارير المالية الدولي أما بالنسبة (. 9رقم )معيار التقارير المالية الدولي ل وفقا مرحلة اما األولى او الثانية بناءا على البالمخصصات

معيار المحاسبة ل وفقا المتعثرةالجزء المتعلق بالمخصصات الذي له عالقة باألدوات المالية فإن محافظ االفراد لسيتم استبداله بمخصصات غير المتعثر( سيتم استبداله بمخصصات المرحلة الثالثة، بينما الجزء 39الدولي رقم ) (.9رقم )التقارير المالية الدولي لمعيار الثانية وفقا او المرحلة االولىاما المرحلة

لخسائر االئتمانية المتوقعةا العوامل األساسية المةثرة على احتساب

الخسائر احتساب وحجموالتي سيكون لها تأثير كبير على االجتهادان العوامل التالية هي عرضة لدرجة كبيرة من االئتمانية المتوقعة:

االئتمانية لألدوات المالية.تحديد وقت حصول زيادة في المخاطر -1 شهرا ومدى عمر األدوات المالية. 12قياس الخسارة االئتمانية لمدة -2 .السيناريوهات المتوقعةالمعلومات المستقبلية باستخدام عدد من استخدام -3 جودة الضمانات. -4

-5-

سارية المفعول للسنوات المالية التي المفعول بعد :لكن غير سارية معايير التقارير المالية الدولية الجديدة والمعدلة تبدأ في أو بعد

( االيرادات من العقود مع العمالء15معيار التقارير المالية الدولي رقم )( المعالجة المحاسبية لكل انواع االيرادات الناشئة من العقود مع العمالء، وينطبق هذا 15يبين معيار رقم )

المنشآت التي تدخل في عقود لتوريد الخدمات والبضائع للعمالء باستثناء العقود المعيار على جميع ( االيجارات.17الخاضعة لمعايير اخرى مثل معيار المحاسبة الدولي رقم )

يحل هذا المعيار بدال من المعايير والتفسيرات التالية:

( عقود االنشاء11معيار المحاسبة الدولي رقم ) - ( االيراد18الدولي رقم )معيار المحاسبة - ( برامج والء العمالء13تفسير لجنة معايير التقارير ) - ( اتفاقيات انشاء العقارات15تفسير لجنة معايير التقارير ) - ( عمليات نقل االصول من العمالء18تفسير لجنة معايير التقارير ) -

نيةعمليات المقايضة التي تنطوي على خدمات اعال –( االيراد 31التفسير )

يجب تطبيق المعيار للفترات التي كانون الثاني 1تبدأ في أو بعد

مع السمان بالتطبيق 2018 المبكر

(: بيع أو تحويل 28ومعيار المحاسبة الدولي )( 10رقم ) التقارير الماليةتعديالت على معيار الموجودات بين المستثمر وشركاته الحليفة أو مشاريعه المشتركة

فيما (28( ومعيار المحاسبة الدولي )10التقارير المالية رقم )تركز التعديالت على التناقال بين معيار يتعلق بفقدان السيطرة على الشركة التابعة والناتجة عن عملية بيع أو تحويل االستثمار في الشركة التابعة

راف بكامل األربان أو الخسائر الى شركة حليفة أو مشاريع مشتركة. توض التعديالت أنه يتم االعت( 3وفقا لمعيار التقارير الدولية ) -الناتجة عن بيع أو تحويل األصول التي ينطبق عليها تعريف المنشأة

بين المستثمر والشركة الحليفة أو المشاريع المشتركة . في حين يتم االعتراف باألربان أو الخسائر -ي ال ينطبق عليها تعريف المنشأة بين المستثمر والشركة الحليفة أو الناتجة عن بيع أو تحويل األصول الت

المشاريع المشتركة الى مدى حصة المستثمر في الشركة الحليفة أو المشاريع مشتركة.

يجب تطبيق المعيار للفترات التي كانون الثاني 1تبدأ في أو بعد

مع السمان بالتطبيق 2019 المبكر

تصني وقياس معامالت الدفع على أساس األسهم –( 2رقم ) التقارير الماليةتعديالت على معيار الدفع على -(2قام مجلس معايير المحاسبة الدولية بإصدار تعديالت على معيار التقارير المالية رقم )

بحيث تشمل هذ التعديالت ثالثة أمور رئيسية: تأثير شروط االستحقاق على قياس -أساس األسهمتصنيف معاملة الدفع على أساس األسهم مع خيار و ة الدفع على أساس األسهم مقابل النقد، المعامل

ومحاسبة التعديالت على أحكام وشروط معاملة الدفع على أساس األسهم الضريبةالتسوية مقابل التزامات اس األسهم التي تغير تصنيفها من معاملة دفع على أساس األسهم مقابل النقد إلى معاملة دفع على أس

مقابل أدوات حقوق الملكية.

بشكل يجب تطبيق هذ التعديالتللفترات التي تبدأ في أو مستقبليمع 2018كانون الثاني 1بعد

السمان بالتطبيق المبكر.

( عقود االيجار 16معيار التقارير المالية الدولي رقم )( "عقود االيجار" خالل 16رقم ) المالية الدولي بإصدار معيار التقاريرقام مجلس معايير المحاسبة الدولي

.الذي يحدد مبادئ االعتراف والقياس والعرال واالفصان عن عقود االيجار 2016كانون الثاني ( مشابه بشكل جوهري للمتطلبات المحاسبية للمؤجر في 16متطلبات معيار التقارير المالية الدولية رقم )

وفقا لذلك، المؤجر يستمر في تصنيف عقود االيجار على انها عقود (. 17معيار المحاسبة الدولي رقم ) ايجار تشغيلية او عقود ايجار تمويلية، بحيث يقوم بمعالجة هذان النوعان من العقود بشكل مختلف.

( من المستأجر ان يقوم باالعتراف باألصول 16الدولية رقم )المالية يتطلب معيار أعداد التقارير شهر، اال إذا كان االصل ذو قيمة منخفضة 12لجميع عقود االيجار التي تزيد مدتها عن وااللتزامات

ويتطلب من المستأجر االعتراف بحقه في استخدام االصل والمتمثل في االعتراف باألصل المستأجر وااللتزام الناتج المتمثل بدفعات االيجار.

هذا المعيار اعتبارا من سيتم تطبيق، مع السمان 2019كانون الثاني 1

بالتطبيق المبكر.

-6-

التأمين( عقود 17معيار التقارير المالية الدولي رقم )يقدم المعيار نموذجا شامال لالعتراف والقياس والعرال وااليضاحات المتعلقة بعقود التأمين. ويحل هذا

عقود التأمين. ينطبق المعيار على جميع أنواع عقود –( 4المعيار محل معيار التقارير المالية الدولية )إعادة التأمين( دون النظر للمنشأة التأمين )مثل عقود الحياة وغيرها من عقود التأمين المباشرة وعقود

المصدرة لعقد التأمين، كما ينطبق على بعال الضمانات واألدوات المالية التي تحمل خاصية المشاركة. ان اإلطار العام للمعيار يتضمن استخدام طريقة الرسوم المتغيرة وطريقة توزيع األقساط.

سيتم تطبيق هذا المعيار اعتبارا من ، مع السمان 2021 كانون الثاني 1

بالتطبيق المبكر.

تحويالت االستثمارات العقارية-( 40تعديالت على معيار المحاسبة الدولي رقم )تحت العقاراتبما فيها )إعادة تصنيف( العقاراتتحويل المجموعةمتى يجب على هذ التعديالت توض

االستثمارات العقارية.بند التنفيذ أو التطوير إلى او من )او تعريف االستثمارات العقارية عند توفر متطلباتتنص التعديالت ان التغير في استخدام العقار يحدث

ويكون هناك دليل على التغير في االستخدام. إن مجرد التغير في حال لم تعد متطلبات التعريف متوفرة( دليل على التغير في االستخدام. ال يمثل العقار اإلدارة الستخدام نيةفي

بشكل يتم تطبيق هذ التعديالتللفترات التي تبدأ في أو مستقبليمع 2018كانون الثاني 1بعد

السمان بالتطبيق المبكر لهذ التعديالت مع ضرورة اإلفصان عنه

االدوات المالية"( "9) رقم التقارير الماليةتطبيق معيار –( 4رقم ) التقارير الماليةتعديالت على معيار ( "عقود التأمين"4رقم ) التقارير الماليةمع معيار

بإصدار تعديالت على معيار التقارير المالية رقم 2016قام مجلس معايير المحاسبة الدولية في أيلول ( ومعيار 9األمور التي قد تنتج من اختالف تاريخ تطبيق معيار التقارير المالية رقم ) لمعالجة( 4)

(.17التقارير المالية الجديد لعقود التأمين رقم )(: استثناء 4التي تصدر عقود خاضعة لمعيار التقارير المالية رقم )للمنشآت تقدم التعديالت خيارين بديلين

كحد 2021كانون الثاني 1( للسنوات التي تبدأ قبل 9المالية رقم ) مؤقت من تطبيق معيار التقارير( بإعادة تصنيف الرب أو الخسارة 9التي تطبق معيار التقارير المالية رقم ) لمنشأةل او السماناقصى،

الدخـل الشامل كما لو أن الى األربان والخسائر منالفترة خاللالناتجة عن هذ الموجودات المالية ( على هذ الموجودات المالية.39طبقت معيار المحاسبة الدولي رقم ) أةالمنش

بشكل يتم تطبيق هذ التعديالتللفترات التي تبدأ في أو مستقبليمع 2018كانون الثاني 1بعد

السمان بالتطبيق المبكر لهذ التعديالت مع ضرورة اإلفصان عنه

المعامالت بالعمالت األجنبية –الدولية المالية لجنة تفسيرات معايير التقارير - (22تفسير رقم ) والدفعات المقدمة

ند االعتراف االولي المتعلق ع الذي سيستخدميوض هذا التفسير أنه عند تحديد سعر الصرف السائد نقدي متعلق عند إلغاء االعتراف بأصل أو التزام غيرأو مصروف أو دخل )أو جزء منه( أو بأصل

فإن تاريخ المعاملة هو التاريخ الذي تقوم فيه المنشأة باالعتراف األولي باألصل او االلتزام ،بدفعات مقدمة .تلك الدفعات المقدمة نشأت عنه الذيغير النقدي

يمكن للمنشآت تطبيق هذ التعديالت بأثر رجعي أو مستقبلي.

للفترات التي يتم تطبيق هذا التفسيركانون الثاني 1تبدأ في أو بعد

مع السمان بالتطبيق المبكر 2018لهذا التفسير مع ضرورة اإلفصان

عنه.

عدم التأكد حول معالجة ضريبة –الدولية المالية لجنة تفسيرات معايير التقارير - (23تفسير رقم ) الدخل

المعالجة المحاسبية لضريبة الدخل عند وجود درجة من عدم التأكد فيما يتعلق يوض هذا التفسير(. ال ينطبق التفسير على الضرائب والرسوم 12بالضريبة والتي تأثر على تطبيق معيار المحاسبة الدولي )

( وال تتضمن متطلبات خاصة للرسوم والغرامات 12غير المتضمنة في نطاق معيار المحاسبة الدولي )لمتعلقة بالمعالجات الضريبة الغير مؤكدة. يجب على المنشأة تحديد ما اذا كان يجب اعتبار كل معالجة ا

ضريبية غير مؤكدة على حدى أو اعتبارها مع معالجات ضريبية أخرى.


مع وجود إعفاءات محددة 2019 للتطبيق

مكانية المجموعةتتوقع إدارة تطبيق هذ المعايير والتفسيرات والتعديالت الجديدة في إعداد القوائم المالية الموحدة عند تاريخ سريانها وا ، أي (16الدولي للتقارير المالية رقم ) اريتطبيقها. وقد ال يكون لتبني هذ المعايير والتفسيرات والتعديالت الجديدة، باستثناء تطبيق المع

وتتوقع اإلدارة تبني المعيارين الدوليين للتقارير المالية رقمي ألولي.ابفترة التطبيق للمجموعةتأثير جوهري على القوائم المالية الموحدة و تبني المعيار الدولي للتقارير 2018للفترات السنوية التي تبدأ في أول كانون الثاني للمجموعة( في القوائم المالية الموحدة 15( و )9)

.2019للسنة التي تبدأ في أول كانون الثاني للمجموعة( في القوائم المالية الموحدة 16المالية رقم )

-7-

( تأثيرا جوهريا على المبالغ المالية واإلفصاحات في القوائم المالية الموحدة 16يكون لتطبيق المعيار الدولي للتقارير المالية رقم ) قدو المجموعةعد تإال إنه ليس أمرا عمليا تقديم تقدير معقول لتداعيات تطبيق هذ المعايير حتى فيما يتعلق بعقود التأجيرية. للمجموعة

جعة بهذا الخصوص. مرا

أهم السياسات المحاسبية - 4 الموحدة أسس إعداد القوائم المالية

وفقا للمعايير الدولية للتقارير المالية وتفسيرات التقارير المالية الموحدة تم إعداد القوائم المالية -الدولية المنبثقة عن مجلس معايير المحاسبة الدولية وبموجب القوانين والتعليمات النافذة في

.وتعليمات البنك المركزي األردني المجموعةعمل بها تالبلدان التي الموجودات بعال لمبدأ التكلفة التاريخية باستثناء وفقا الموحدة تم إعداد القوائم المالية -

الموحدة. بالقيمة العادلة بتاريخ القوائم الماليةالتي تظهر والمطلوبات المالية متماثلة مع السياسات التي تم الموحدة إن السياسات المحاسبية المتبعة في اعداد القوائم المالية -

باستثناء 2016كانون األول 31للسنة المنتهية في دة الموحاتباعها في اعداد القوائم المالية .أ( حول القوائم المالية الموحدة – 3أثر ما يرد في االيضان رقم )

وفيما يلي اهم السياسات المحاسبية المتبعة : تحقق اإليرادات – أ

إيرادات ومصاريف الفوائديتم اإلعتراف بإيراد ومصاريف الفوائد لجميع األدوات المالية الخاضعة للفوائد في قائمة الدخل

باستثناء فوائد وعموالت التسهيالت االئتمانية غير العاملة الفعالةبإستخدام طريقة الفائدة الموحد .المعلقة التي ال يتم االعتراف بها كإيرادات ويتم تسجيلها في حساب الفوائد والعموالت

إن طريقة الفائدة الفعالة هي طريقة إلحتساب التكلفة المطفأة للموجودات والمطلوبات المالية إن معدل الفائدة الفعالة .وتوزيع إيراد ومصروف الفوائد على مدى الفترة المناسبة التي تخصها

ات أو هو المعدل الذي بموجبه يتم خصم الدفعات النقدية المتوقعة خالل عمر الموجودبتقدير المجموعةقوم ت .المطلوبات المالية ، أو على عمر أقصر حيثما كان ذلك مناسبا

التدفقات النقدية آخذين باإلعتبار كافة البنود التعاقدية لألدوات المالية ولكنها ال تأخذ بعين في تاريخ يتم اإلعتراف بإيراد العموالت بشكل عام .اإلعتبار الخسائر اإلئتمانية المستقبلية

.المعاملة ، يتم إحتساب اإلستردادات المتعلقة بالقروال الممنوحة سابقا عند قبضها

إيرادات توزيع األربان مجموعةيتم اإلعتراف بإيرادات توزيعات األربان من الموجودات المالية عند نشوء حق لل

.بالحصول على تلك التوزيعات )إقرارها من الهيئة العامة(

عقود التأمينإيرادات يتم اإلعتراف بأقساط التأمين الناتجة عن عقود التأمين كإيرادات للسنة )أقساط تأمين مكتسبة(

ويتم اإلعتراف .على أساس الفترات الزمنية المستحقة وبما يتناسب مع فترة التغطية التأمينيةالمالية الموحدة كأقساط المكتسبة من خالل عقود التأمين كما بتاريخ القوائم بأقساط التأمين غير

تأمين غير مكتسبة وتظهر من ضمن المطلوبات األخرى.

-8- إيرادات عقود التأجير .أدنا )ج( الفقرةالمتعلقة بعقود التأجير مذكورة في مجموعةإن سياسة ال

تسهيالت ائتمانية مباشرة -ب

تكوين مخصص تدني للتسهيالت ويتم قياس التسهيالت االئتمانية المباشرة بالتكلفة المطفأة يتم وعندما يتوفر دليل للمجموعةاإلئتمانية المباشرة اذا تبين عدم إمكانية تحصيل المبالغ المستحقة

موضوعي على ان حدثا ما قد أثر سلبا على التدفقات النقدية المستقبلية للتسهيالت اإلئتمانية .الموحد المباشرة وعندما يمكن تقدير هذا التدني، وتسجل قيمة المخصص في قائمة الدخل

منوحة للعمالء وفقا يتم تعليق الفوائد والعموالت على التسهيالت اإلئتمانية غير العاملة الم فيها فروع للمجموعةلتعليمات البنك المركزي األردني والسلطات الرقابية في الدول التي يتواجد

.وشركات تابعة

يتم شطب التسهيالت اإلئتمانية المعد لها مخصصات في حال عدم جدوى اإلجراءات المتخذة ويتم ة الالزمة بهذا الخصوص بعد اخذ الموافقات االداريلتحصيلها بتنزيلها من المخصص

، ويضاف المحصل من الموحد تحويل أي فائال في المخصص اإلجمالي الى قائمة الدخل الديون السابق شطبها إلى اإليرادات.

تحويل الديون غير العاملة والمغطاة بالكامل بالمخصصات والفوائد المعلقة الى بنود خارج يتم تعليمات البنك الداخلية وبعد الحصول على الموافقات االدارية قائمة المركز المالي الموحد وفقا ل

الالزمة .

عقود االيجار – جتصنف عقود االيجار كايجارات تمويلية عندما تنص شروط االيجار على تحويل جميع المخاطر والمنافع المتعلقة بالتملك للمستأجر بشكل جوهري . أما جميع عقود االيجار االخرى

.كايجارات تشغيليةفتصنف كمةجر المجموعة – 1

يتم قيد دخل االيجارات التشغيلية باستخدام طريقة القسط الثابت على مدى عمر االيجار. كما تضاف التكاليف المباشرة االولية المتكبدة في مناقشة وترتيب العقد التشغيلي الى القيمة الدفترية

وتقيد وفقا لطريقة القسط الثابت على مدى فترة االيجار. المؤجرةللموجودات كمستأجر المجموعة – 2

تسجل الموجودات المقتناة من خالل عقود االيجار التمويلية بداية بقيمتها العادلة عند بداية عقد االيجار أو بالقيمة الحالية للحد االدنى من دفعات االيجار، أيهما أقل. كما يتم تسجيل

ت التأجير التمويلي بنفس القيمة. وتوزع دفعات االيجار بين مصاريف تمويل وتخفيال مطلوبامطلوبات التأجير التمويلي من اجل تحقيق معدل فائدة ثابت على الرصيد المتبقي من مطلوبات

.الموحد الدخل قائمةالتأجير التمويلي، وتقيد مصاريف التمويل مباشرة في

.اإليجارلي كمصروف وفقا لطريقة القسط الثابت على مدى عمر تقيد دفعات االيجار التشغي

-9- العمالت األجنبية – د

يتم تسجيل المعامالت التي تتم بالعمالت األجنبية خالل السنة بأسعار الصرف السائدة بتاريخ يتم تحويل البنود النقدية باستخدام السعر السائد بتاريخ إعداد القوائم المالية المعامالت.إجراء . يتم تحويل البنود غير الموحد باألربان/الخسائر في قائمة الدخلاالعتراف ، ويتمالموحدة

م النقدية والمثبتة في السجالت بالتكلفة التاريخية باستخدام السعر السائد بتاريخ إجراء العملية. يتتحويل البنود غير النقدية والمثبتة في السجالت بالقيمة العادلة )مثل األسهم( باستخدام السعر السائد بتاريخ تقييم تلك الموجودات، ويتم االعتراف بأربان / خسائر التقييم كجزء من تلك القيمة

العادلة . البنك العربي سويسراو عند توحيد القوائم المالية يتم ترجمة موجودات ومطلوبات الفروع

لألسعارعملة التقرير وفقا إلى( األساسية) المحليةوالشركات التابعة في الخارج من العملة أما فروقات العملة الناجمة عن تقييم . القوائم المالية الموحدة الوسطية للعمالت في تاريخ

ود الدخل الشامل صافي االستثمار في الفروع الخارجية والشركات التابعة فتظهر ضمن بن األخر.

الموجودات الثابتة – هــتظهر الموجودات الثابتة بالتكلفة التاريخية مطروحا منها االستهالكات المتراكمة واية خسائر

على جميع التكاليف المتعلقة التاريخية متراكمة ناتجة عن التدني في القيمة. وتشمل التكلفةالموجودات الثابتة من أجزاء ذات أعمار انتاجية مختلفة مباشرة بالشراء. وعندما يتكون بند من

يتم معالجتها كبنود ممتلكات ومعدات منفصلة.تقيد االستهالكات باستخدام طريقة القسط الثابت من اجل تخفيال تكلفة الموجودات على مدى

اعمارها االنتاجية المتوقعة . ال يتم إستهالك األراضي والممتلكات تحت االنشاء.

تظهر الموجودات قيد اإلنشاء بالتكلفة مطروحا منها أية خسائر ناتجة عن التدني في القيمة. يبدأ إستهالك هذ الموجودات، وبنفس الطريقة لبنود الموجودات الثابتة من الصنف ذاته، عند

جاهزيتها لإلستعمال المقصود.تكون هناك منافع اقتصادية يتم شطب بند من الموجودات الثابتة عند استبعاد او عندما ال

متوقعة من إستخدامه أو من استبعاد .تقيد أربان أو خسائر إستبعاد الموجودات الثابتة )الفرق بين صافي القيمة التحصيلية من

في السنة التي يتم بها إستبعاد هذ الموحد االستبعاد والقيمة الدفترية( في قائمة الدخل الموجودات.

الملموسةالموجودات غير -و الشهـــــرة - 1

كلفة امتالك او شراء االستثمار في الشركة تكلفة التي تمثل الزيادة في تيتم تسجيل الشهرة بالفي القيمة العادلة لصافي موجودات تلك الشركة بتاريخ المجموعةالحليفة او التابعة عن حصة

االمتالك. يتم تسجيل الشهرة الناتجة عن االستثمار في شركات تابعة في بند منفصل كموجودات غير ملموسة، أما الشهرة الناتجة عن االستثمار في شركات حليفة فتظهر كجزء من

فيال تكلفة الشهرة بأي تدني في قيمة حساب االستثمار في الشركة الحليفة ويتم الحقا تخ االستثمار .

يتم توزيع الشهرة على وحدات توليد النقد ألغراال اختبار التدني في القيمة .ويتم تخفيال قيمة الشهرة إذا الموحدة يتم إجراء اختبار لقيمة الشهرة في تاريخ القوائم المالية

في حال كانت القيمة القابلة لالسترداد داللة على أن قيمة الشهرة قد تدنت وذلك هنالككانت المقدرة لوحدات توليد النقد التي تعود لها الشهرة أقل من القيمة المسجلة في الدفاتر لوحدات

توليد النقد ويتم تسجيل قيمة التدني في قائمة الدخل الموحد .

-10-

الموجودات غير الملموسة األخرى - 2الحصول عليها من خالل االندماج تقيد بالقيمة العادلة في الموجودات غير الملموسة التي يتم

تاريخ الحصول عليها. أما الموجودات غير الملموسة التي يتم الحصول عليها من خالل طريقة كلفة .تأخرى غير االندماج فيتم تسجيلها بال

لفترة محددة أو لفترة يتم تصنيف الموجودات غير الملموسة على اساس تقدير عمرها الزمنيخالل هذا العمر لملموسة التي لها عمر زمني محدد. ويتم اطفاء الموجودات غير اغير محددة

ويتم قيد االطفاء في قائمة الدخل الموحدة باستخدام طريقة القسط الثابت. أما الموجودات غير ا في تاريخ القوائم المالية الملموسة التي عمرها الزمني غير محدد فيتم مراجعة التدني في قيمته

الموحدة ويتم تسجيل أي تدني في قيمتها في قائمة الدخل الموحد .ويتم تسجيلها في قائمة المجموعةال يتم رسملة الموجودات غير الملموسة الناتجة عن اعمال

الدخل الموحدة في نفس الفترة .في تاريخ القوائم المالية موسة ني قيمة الموجودات غير المليتم مراجعة أية مؤشرات على تد

الموحدة. كذلك يتم مراجعة تقدير العمر االنتاجي لتلك الموجودات ويتم اجراء أية تعديالت على الفترات الالحقة .

عقود إعادة الشراء أو البيع -ز

بالموجودات المباعة والتي تم التعهد المتزامن بإعادة الموحدة يستمر االعتراف في القوائم المالية على تلك الموجودات وألن أية المجموعةشرائها في تاريخ مستقبلي ، وذلك الستمرار سيطرة

حال حدوثها، ويستمر تقييمها وفقا للسياسات المحاسبية للمجموعةمخاطر أو منافع تؤول موجودات ضمن المطلوبات في بند األموال المتبعة. تدرج المبالغ المستلمة لقاء هذ ال

المقترضة، ويتم االعتراف بالفرق بين سعر البيع وسعر إعادة الشراء كمصروف فوائد يستحق على مدى فترة العقد باستخدام طريقة الفائدة الفعالة .

أما الموجودات المشترا مع التعهد المتزامن بإعادة بيعها في تاريخ مستقبلي محدد فال يتم ، وذلك لعدم توفر السيطرة على تلك الموجودات وألن الموحدة االعتراف بها في القوائم المالية

حال حدوثها. وتدرج المبالغ المدفوعة لقاء هذ للمجموعةأية مخاطر أو منافع ال تؤول الموجودات ضمن الودائع لدى البنوك والمؤسسات المصرفية األخرى أو ضمن التسهيالت

، ويتم معالجة الفرق بين سعر الشراء وسعر إعادة البيع كإيرادات فوائد سب الحالاإلئتمانية ح تستحق على مدى فترة العقد باستخدام طريقة الفائدة الفعالة.

رأس المال -حعلى االربان المدورة بالصافي المجموعةيتم قيد اي تكاليف ناتجة عن اصدار او شراء اسهم

بعد االثر الضريبي لهذ التكاليف ان وجد. اذا لم تستكمل عملية االصدار او الشراء فيتم قيد هذ التكاليف كمصاريف في قائمة الدخل الموحد.

-١١-

استثمارات في شركات حليفة – طجوهريا. التأثير الجوهري هو القدرة على المشاركة الشركة الحليفة هي منشأة تمارس المجموعة فيها تأثيرا

في السياسات المالية والتشغيلية للجهة المستثمر بها وليست سيطرة أو سيطرة مشتركة على تلك السياسات.إن االعتبارات المستخدمة لتحديد السيطرة المشتركة مشابهة إلى حد ما لالعتبارات المستخدمة لتحديد

التابعة. السيطرة على الشركات يتم اثبات استثمار المجموعة في الشركة الحليفة بموجب طريقة حقوق الملكية.

بموجب طريقة حقوق الملكية، تظهر االستثمارات في الشركات الحليفة بالكلفة، يتم تعديل القيمة الدفترية الشركة الحليفة لالستثمارات في الشركة الحليفة الثبات حصة المجموعة في التغيرات في صافي موجودات

بتاريخ التملك. يتم تسجيل الشهرة الناتجة عن الشركة الحليفة كجزء من حساب االستثمار وال يتم اطفاؤها وال يتم اجراء اختبار للتدني لها بشكل منفرد.

تعكس قائمة الدخل الموحدة حصة المجموعة من نتائج أعمال الشركة الحليفة أي تغيرات في قائمة الدخل لهذا االستثمار، ويتم تصنيفه ضمن قائمة الدخل الشامل للمجموعة. في حال وجود تغير على حقوق الشامل

ملكية الشركة الحليفة فإنه يتم إظهار هذه التغيرات ان وجدت في قائمة التغيرات في حقوق الملكية الموحدة عة والشركات الحليفة بمقدار للمجموعة. يتم استبعاد األرباح والخسائر الناتجة عن المعامالت بين المجمو

حصة المجموعة في الشركة الحليفة.األرباح ضمنيتم إظهار حصة المجموعة من أرباح أو خسائر الشركة الحليفة ضمن قائمة الدخل الموحدة

التشغيلية ويمثل ربح أو خسارة بعد الضريبة وحقوق غير المسيطرين في الشركة التابعة للشركة الحليفة. القوائم المالية للشركة الحليفة بنفس الفترة المالية للمجموعة وباستخدام نفس السياسات المحاسبية. يتم إعداد

ضريبة الدخل – ي

تمثل مصاريف الضرائب مبالغ الضرائب المستحقة والضرائب المؤجلة .الخاضعة تحسب مصاريف الضرائب المستحقة على أساس األرباح الخاضعة للضريبة ، وتختلف األرباح

الن األرباح المعلنة تشمل إيرادات غير خاضعة الموحدة للضريبة عن األرباح المعلنة في القوائم الماليةللضريبة أو مصاريف غير قابلة للتنزيل في السنة المالية وانما في سنوات الحقة أو الخسائر المتراكمة

راض ضريبية.المقبولة ضريبيا أو بنود ليست خاضعة أو مقبولة التنزيل ألغالمقررة بموجب القوانين واألنظمة والتعليمات في البلدان التي الضريبيةتحســب الضرائب بموجب النسب

. مجموعةعمل فيها التإن الضرائب المؤجلة هي الضرائب المتوقع دفعها أو استردادها نتيجة الفروقات الزمنية المؤقتة بين قيمة

والقيمة التي يتم احتساب الربح الضريبي على أساسها . يتم القوائم الماليةالموجودات أو المطلوبات في احتساب الضرائب المؤجلة باستخدام طريقة االلتزام وتحتسب الضرائب المؤجلة وفقا للنسب الضريبية التي

رصيد يتم مراجعة يتوقع تطبيقها عند تسوية االلتزام الضريبي أو تحقيق الموجودات الضريبية المؤجلة .ويتم تخفيضها في حالة توقع عدم إمكانية الموحدة الموجودات الضريبية المؤجلة في تاريخ القوائم المالية االستفادة من تلك الموجودات الضريبية جزئيا أو كليا .

الموجودات المالية – كببيع أو شراء مجموعةيتم االعتراف بشراء وبيع الموجودات المالية في تاريخ المتاجرة (تاريخ التزام ال

الموجودات المالية) بالقيمة العادلة وبصافي تكاليف المعاملة المتعلقة مباشرة بعملية اإلقتناء بإستثناء الموجودات المالية بالقيمة العادلة من خالل قائمة الدخل حيث تقيد بداية بالقيمة العادلة ويتم تسجيل

كلفة المطفأة او تم قياس كافة الموجودات المالية الحقا بالتي. الموحدالدخل قائمةمصاريف اإلقتناء في ة.القيمة العادل

يتم قياس كافة الموجودات المالية الحقا بالتكلفة المطفأة او القيمة العادلة و كما يلي:

-12-

األدوات المالية بالتكلفة المطفأةواألذونــات والســندات ، بالتكلفــة المطفــأة فــي حــال يــتم قيــاس أدوات الــدين ، وتشــمل التســهيالت اإلئتمانيــة المباشــرة

التاليين: توافر الشرطينإذا كانت تلك الموجودات المالية )أدوات الدين( محتفظ بها وفقا لنموذج أعمال يهدف إلى اإلحتفاظ ( أ

.بالموجودات بغرال تحصيل التدفقات النقدية المتعاقد عليهاللموجودات المالية مواعيد محددة لتدفقات نقدية متمثلة حصريا بأصل إذا كان ينشأ عن الشروط التعاقدية ( ب

مبلغ الدين غير المسدد والفوائد المترتبة عليه .بالقيمة العادلة بعد إضافة تكاليف المعاملة )إال إذا كانت بداية التي تطابق هذين الشرطين الدينيتم قياس أدوات الل قائمة الدخل(. ويتم قياسها الحقا بالتكلفة المطفأة باستخدام طريقة بالقيمة العادلة من خ دينمصنفة كأدوات

الدخل. قائمةفي القيمة ، ويتم االعتراف بإيراد الفائدة في تدنيلة بعد طرن أي خسارة االفائدة الفع التكلفــة المطفــأة ، فإنــه يجــب علــى شــروطفــي حــال تغيــرت أهــداف نمــوذج األعمــال بحيــث كــان هنالــك تعــارال مــع

ــة مــن خــالل قائمــة ســابقا المصــنفة الــدينإعــادة تصــنيف أدوات المجموعــة بالتكلفــة المطفــأة لتصــنف بالقيمــة العادل الدخل. ديـنالتكلفـة المطفـأة المشـار إليهـا أعـال كـأدوات شـروطالتـي تطـابق الـدينأن تصـنف أدوات المجموعةختار توقد

المحاسبي أو يقلل منه بدرجـة كبيـرة التوافقا التصنيف يلغي عدم بالقيمة العادلة من خالل قائمة الدخل إذا كان هذ بالتكلفة المطفأة. ةالمالي الموجوداتفي حال قياس

قائمة الدخلالموجودات المالية بالقيمة العادلة من خالل ومـع ذلـك الشـروطالتكلفة المطفأة المذكورة أعال ، أو التـي تطـابق تلـك شروطإن أدوات الدين التي ال تتطابق مع

تصــنيفها بالقيمــة العادلــة مــن خــالل قائمــة الــدخل ، يــتم قياســها بالقيمــة عنــد اإلعتــراف األولــي مجموعــةال تاختــار العادلة من خالل قائمة الدخل.

إال ، بالقيمــة العادلـة مـن خــالل قائمـة الــدخلعنــد االعتـراف األولـي ال يجـوز إعـادة تصــنيف أدوات الـدين المصـنفة التكلفـة المطفـأة وكانـت التـدفقات الماليـة شـروطحال تغيرت أهداف نموذج األعمال بحيث كان هناك توافـق مـع في

إعـادة تصـنيف أدوات الـدين المصـنفة بالقيمــة مجموعـةالالتكلفـة المطفـأة ، فــإن علـى شـروطالتعاقديـة لـألداة تطـابق العادلة من خالل قائمة الدخل لتصنف بالتكلفة المطفأة .

يـــتم تصـــنيف االســـتثمارات فـــي أدوات الملكيـــة بالقيمـــة العادلـــة مـــن خـــالل قائمـــة الـــدخل ، إال إذا قامـــت امل اآلخــر المتــاجرة بالقيمـة العادلــة مــن خــالل الــدخل الشــ لغيــر المجموعـة بتصــنيف اســتثمار محــتفظ بــه

.عند االعتراف المبدئي باألربان والخسائرويتم االعتراف العادلة،ئمة الدخل بالقيمة يتم قياس الموجودات المالية بالقيمة العادلة من خالل قا

الدخل الموحد. قائمةالناتجة عن إعادة القياس في يــتم االعتــراف بــإيرادات توزيعــات األربــان مــن االســتثمارات فــي أدوات الملكيــة بالقيمــة العادلــة مــن خــالل األربــان فــي

.)إقرارها من قبل الهيئة العامة( عات األربانيتوز الحصول علىفي للمجموعةعندما ينشأ حق الموحد الدخل قائمة

الموجودات المالية بالقيمة العادلة من خالل الدخل الشامل اآلخر غير المحتفظ بها بغرال بيعها خالل مدة قصيرة.تمثل هذ الموجودات االستثمارات في أدوات الملكية

كـل أداة علـى حـدة( أن تصـنف أدوات الملكيـة بالقيمـة العادلـة )علـى أسـاس بشـكل نهـائيأن تختـار للمجموعـةيمكن .اآلخر.من خالل الدخل الشامل

-13- يـــتم قيـــاس االســـتثمارات فـــي أدوات الملكيـــة بالقيمـــة العادلـــة مـــن خـــالل الـــدخل الشـــامل اآلخـــر مبـــدئيا بالقيمـــة العادلـــة ــا بالقيمــة العادلــة ويــتم االعتــراف باألربــان والخســائر الناشــئة عــن مضــاف إليهــا تكــاليف المعاملــة. ويــتم قياســها الحق

ــة تحــت بنــد الــدخل الشــامل اآلخــر وتضــاف إلــى احتيــاطي إعــادة تقيــيم االســتثمارات . عنــد التغيــر فــي القيمــة العادلاحتيــاطي إعـادة تقيـيم االسـتثمارات ال يــتم فـيبقا اسـ المتراكمـة، فـإن األربــان أو الخسـائر الموجـودات الماليـةاسـتبعاد

.األربان المدورةولكن يتم إعادة تصنيفها إلى الموحد الدخل قائمةإعادة تصنيفها إلى الموجودات الختبار خسائر التدني.ال تخضع هذ

قائمة الدخل في بند مستقل.في االعتراف بتوزيعات األربان على هذ االستثماراتيتم القيمة العادلة - ل

يمثـل ســعر اإلغــالق بتــاريخ القــوائم الماليــة فــي األسـواق الماليــة النشــطة القيمــة العادلــة للموجــودات والمشــتقات وفي حال عدم توفر أسعار معلنة أو عـدم وجـود تـداول نشـط لتلـك األداة الماليـة يـتم تقـدير المالية المتداولة ،

:تها العادلة بإحدى الطرق التاليةقيم . مقارنتها بالقيمة السوقية الحالية ألداة مالية مشابهة لها إلى حد كبير . خصم التدفقات النقدية المتوقعة . نماذج تسعير الخيارات

التقيـيم إلـى الحصـول علـى قيمـة عادلـة تعكـس توقعـات السـوق وتأخـذ باالعتبـار العوامـل السـوقية تهدف طرق وأية مخاطر أو منافع متوقعه عند تقدير قيمة الموجودات المالية، وفي حال تعذر قياس القيمة العادلـة بشـكل

رها بالتكلفة / التكلفة المطفأةيعتمد عليه يتم إظهالفـــرق بـــين القيمـــة الدفتريـــة للموجـــودات الماليـــة بالتكلفـــة المطفـــأة والقيمـــة الحاليـــة تحتســـب قيمـــة التـــدني علـــى ا

.للتدفقات النقدية المستقبلية المتوقعة مخصومة بإستخدام نسبة الفائدة الفعالة األصليةيـــتم تخفـــيال القيمـــة الدفتريـــة للموجـــودات الماليـــة بالتكلفـــة المطفـــأة بمقـــدار خســـارة التـــدني مـــن خـــالل حســـاب

هذا ويتم اإلعتراف بالتغير بالقيمة الدفترية لحساب المخصص فـي قائمـة الـدخل .صص التدني في القيمةمخ .الموحد

المشتقات المالية - ميـــتم إثبـــات مشـــتقات األدوات الماليـــة )مثـــل عقـــود العمـــالت األجنبيـــة اآلجلـــة، عقـــود الفائـــدة المســـتقبلية، عقـــود

بالقيمة العادلة.الموحد المقايضة ، حقوق خيارات أسعار العمالت األجنبية( في قائمة المركز المالي المشتقات المالية المحتفظ بها ألغراض التحوط .1 هو التحوط لمخاطر التغير في القيمة العادلة لموجودات ومطلوبات : التحوط للقيمة العادلة

. مجموعةالفي حال انطباق شروط تحوط القيمة العادلة يتم تسجيل األربان والخسائر الناتجة عن التغير في القيمة العادلة للمشتقات المالية المتحوط بها وكذلك التغير في القيمة العادلة للموجودات أو المطلوبات المتحوط

.الموحدلها في قائمة الدخل : مجموعةهو التحوط لمخاطر تغيرات التدفقات النقدية لموجودات ومطلوبات ال التحوط للتدفقات النقدية

.الموحدالحالية والمتوقعة والتي لها تأثير على قائمة الدخل في حال انطباق شروط تحوط التدفقات النقدية الفعال، يتم تسجيل األربان أو الخسائر الناتجة عن التغير

في الموحد، ويتم تحويله لقائمة الدخل اآلخر الدخل الشامل بنود نفي القيمة العادلة ألداة التحوط ضم .الموحدالفترة التي يؤثر بها التدفق النقدي المتحوط له على قائمة الدخل

التحوطات التي ال ينطبق عليها شروط التحوط الفعال، يتم تسجيل األربان أو الخسائر الناتجة عن التغير .الموحدحوط في قائمة الدخل في القيمة العادلة ألداة الت

-14- : التحوط لصافي االستثمار في وحدات أجنبية

في حال انطباق شروط التحوط لصافي االستثمار في وحدات أجنبية، يتم تسجيل األربان أو الخسائر ، ويتم تحويله لقائمة ضمن بنود الدخل الشامل اآلخر الناتجة عن التغير في القيمة العادلة ألداة التحوط

عند بيع االستثمار في الوحدة األجنبية المستثمر بها . الموحدالدخل التحوطات التي ال ينطبق عليها شروط التحوط الفعال، يتم تسجيل األربان أو الخسائر الناتجة عن التغير

.الموحدفي القيمة العادلة ألداة التحوط في قائمة الدخل حتفظ بها ألغراض المتاجرة المشتقات المالية الم .2

يتم إثبات القيمة العادلة لمشتقات األدوات المالية المحتفظ بها ألغراال المتاجرة في قائمة المركز المالي ضمن الموجودات األخرى أو المطلوبات األخرى ، ويتم تسجيل مبلغ التغير في القيمة العادلة في الموحد

.الموحدقائمة الدخل وفاء لديون مستحقة مجموعةالتي آلت ملكيتها للالموجودات - ن

ضـــمن بنـــد "موجـــودات أخـــرى" وذلـــك بالقيمـــة التـــي آلـــت بهـــا لمجموعـــةتظهـــر الموجـــودات التـــي آلـــت ملكيتهـــا ل . أو القيمة العادلة أيهما أقل مجموعةلل

بالقيمة العادلة )مطروحا منها تكاليف البيـع( بشـكل القوائم المالية الموحدةيعاد تقييم هذ الموجودات في تاريخ ويـتم تسـجيل الزيـادة الالحقـة فــي الموحـدإفـرادي حيـث يـتم تسـجيل التـدني فـي قيمتهـا كخسـارة فــي قائمـة الـدخل

سابقا . الموحدإلى الحد الذي ال يتجاوز قيمة التدني الذي تم قيد على قائمة الدخل الموحدقائمة الدخل صصاتالمخ - س

ناشـئة عـن الموحـدة التزامات في تاريخ القوائم المالية لمجموعةا يتم االعتراف بالمخصصات عندما يكون على أحداث سابقة وان تسديد االلتزامات محتمل ويمكن قياس قيمتها بشكل يعتمد عليه .

عمــل فيهــا تيــتم تقــدير قيمــة مخصــص تعــويال نهايــة الخدمــة للمــوظفين تبعــا للقــوانين الســائدة فــي البلــدان التــي ، ويـتم قيـد المبـالغ المدفوعـة للمـوظفين عنـد الموحـد قائمة الـدخل في، وتسجل المبالغ المترتبة سنويا لمجموعةا

نهاية الخدمة أو تركهم للعمل على المخصص المأخوذ لها. معلومات القطاعات – ص

قطـــاع االعمـــال يمثـــل مجموعـــة مـــن الموجـــودات والعمليـــات التـــي تشـــترك معـــا فـــي تقـــديم منتجـــات او خـــدمات خاضعة لمخاطر وعوائد تختلف عن تلك المتعلقة بقطاعات اعمال اخرى .

القطـــاع الجغرافـــي يـــرتبط فـــي تقـــديم منتجـــات او خـــدمات فـــي بيئـــة اقتصـــادية محـــددة خاضـــعة وائد تختلف عن تلك المتعلقة بقطاعات تعمل في بيئات اقتصادية اخرى .لمخاطر وع

حسابات مداره لصالح العمالء - ع. يـتم إظهـار رسـوم مجموعـةنيابة عـن العمـالء وال تعتبـر مـن موجـودات ال المجموعةديرها تتمثل الحسابات التي

. الموحدوعموالت إدارة تلك الحسابات في قائمة الدخل مخصص مقابل انخفاال قيمة المحافظ مضمونة رأس المال المدارة لصال العمالء عن رأس مالها.يتم إعداد

التقاص - ظهــار المبلــغ الصــافي فــي قائمــة المركــز المــالي يــتم إجــراء تقــاص بــين الموجــودات الماليــة والمطلوبــات الماليــة وا

فقــط عنــدما تتــوفر الحقــوق القانونيــة الملزمــة وكــذلك عنــدما يــتم تســويتها علــى أســاس التقــاص أو يكــون الموحــد تحقق الموجودات وتسوية المطلوبات في نفس الوقت .

النقد وما في حكمه - ش هـو النقـد واألرصـدة النقديــة التـي تسـتحق خـالل مــدة ثالثـة أشـهر، وتتضـمن: النقــد واألرصـدة لـدى بنـوك مركزيــةواألرصــدة لــدى البنــوك والمؤسســات المصــرفية، وتنــزل ودائــع البنــوك والمؤسســات المصــرفية التــي تســتحق خــالل

مدة ثالثة أشهر واألرصدة المقيدة السحب .

-15- واالفتراضات المحاسبية المستخدمة التقديراتاالجتهادات و أهم - 5

هــادات وتقــديرات السياســات المحاســبية يتطلــب مـن إدارة البنــك القيــام باجتإن إعـداد القــوائم الماليــة الموحــدة وتطبيـق تـــؤثر علـــى مبـــالغ األربـــان والخســـائر والموجـــودات والمطلوبـــات وااليضـــاحات المرفقـــة واإلفصـــان عـــن وافتراضـــات

ــــة. إن هــــذ ــــديرات واالفتراضــــات االلتزامــــات المحتمل ــــرادات والمصــــاريفاالجتهــــادات والتق ــــى اإلي ــــؤثر أيضــــا عل توالمخصصات وبشكل خاص يتطلب من إدارة البنك القيام بأحكـام واجتهـادات هامـة لتقـدير مبـالغ وأوقـات التـدفقات النقدية المستقبلية الناجمة عن أوضاع وظروف تلك التقديرات في المستقبل. إن التقديرات المذكورة مبنية بالضرورة

ن النتــائج الفعليــة قــد تختلــف عــن علــى فرضــيات وعوامــل متعــددة لهــا درجــات متفاوتــة مــن التقــ دير وعــدم التــيقن وا التقديرات وذلك نتيجة التغيرات في المستقبل.

المقــدرة مــن االجتهــادات إن تلــكقامــت االدارة بــبعال االجتهــادات خــالل تطبيــق السياســات المحاســبية للمجموعــة. فــي البيانــات الماليــة الموحــدة قــد تمــت مناقشــتها فــي المعتــرف بهــاعلــى المبــالغ األكبــر رثــلهــا األالتــي قبــل اإلدارة و المالية ذات الصلة.القوائم بنود إيضاحات

التقريــر تـاريخفـي مؤكـدة ريـغال للتقـديراتاألخـرى الرئيسـيةالمتعلقـة بالمسـتقبل والمصـادر الرئيسـيةإن االفتراضـات للموجودات والمطلوبـات خـالل الدفترية يمةللق جوهري تعديل به منتتسبب كبيرة لما قد مخاطر على تحتويوالتي

في إيضاحات بنـود القـوائم الماليـة ذات الصـلة أدنـا . قامـت المجموعـة بوضـع أيضاموضحة ،التالية ةيالسنة المالالظــروف تتغيــرالماليــة الموحــدة. ومــع ذلــك، قــد القــوائمالمتاحــة عنــد إعــداد المحــدداتافتراضــاتها وتقــديراتها علــى

عـن سـيطرة اتنشأ خارجـ قد السوق أو الظروف التي لتغيراتنتيجة المستقبليةحول التطورات الحالية واالفتراضات حدوثها.االفتراضات عند على تقوم المجموعة بعكس هذ التغيرات .المجموعة

ن تقديراتنا المعتمدة في اعداد القوائم المالية الموحدة معقولة ومفصلة على النحو التالي :التقــــدير المجموعـــةم تكــــوين مخصـــص لقــــاء الـــديون اعتمــــادا علـــى اســــس وفرضـــيات معتمــــدة مـــن قبــــل ادارة يـــت -

المخصــص الواجــب تكوينــه بموجــب متطلبــات المعــايير الدوليــة للتقــارير الماليــة ، ويــتم مقارنــة نتــائج هــذ االســس تعمــل مــن خاللهــا فــروع والفرضــيات مــع المخصصــات الواجــب تكوينهــا بموجــب تعليمــات الســلطات الرقابيــة التــي

البنك وشركاته التابعة ويتم اعتماد النتائج االكثـر تشـددا وبما يتوافق مع المعايير الدولية للتقارير المالية .يتم قيد تدني قيمـة العقـارات المسـتملكة اعتمـادا علـى تقييمـات عقاريـة حديثـة ومعتمـدة مـن قبـل مقـدرين معتمـدين -

، ويعاد النظر في ذلك التدني بشكل دوري . لغايات احتساب التدنييـتم تحميـل السـنة الماليــة بمـا يخصـها مـن نفقــة ضـريبة الـدخل وفقـا لالنظمــة والقـوانين والمعـايير المحاسـبية ويــتم -

احتساب واثبات الموجودات والمطلوبات الضريبية المؤجلة ومخصص الضريبة الالزم .ر االعمار االنتاجية لالصول الملموسة وغير الملموسة بشكل دوري لغايات احتسـاب تقوم االدارة باعادة تقدي -

االســتهالكات واالطفــاءات الســنوية اعتمــادا علــى الحالــة العامــة لتلــك االصــول وتقــديرات االعمــار االنتاجيــة المتوقعة في المستقبل ، ويتم اخذ خسارة التدني في قائمة الدخل الموحد .

مخصــص لقــاء القضــايا المقامــة ضــد البنــك اعتمــادا علــى دراســة قانونيــة معــدة مــن قبــل محــامي يــتم تكــوين -والتـي بموجبهـا يـتم تحديـد المخـاطر المحتمــل حـدوثها فـي المسـتقبل ، ويعـاد النظـر فـي المجموعةومستشاري

تلك الدراسات بشكـل دوري .كلفة لتقدير اي تدني في قيمتها ويـتم اخـذ هـذا تي تظهر بالتقوم االدارة بمراجعة دورية للموجودات المالية والت -

.لموحدالتدني في قائمة الدخل ا

تحديد واإلفصان عن مستوى تسلسل القيمـة العادلـة الـذي تصـنف فيـه مقـاييس المستويات القيمة العادلة : يتم -للمســتويات المحــددة فــي المعــايير الدوليــة القيمــة العادلــة كاملــة ، كمــا يــتم فصــل قياســات القيمــة العادلــة وفقــا

( لمقـــاييس القيمـــة العادلـــة تقيـــيم مـــا إذا كانـــت 3( والمســـتوى )2للتقـــارير الماليـــة. يمثـــل الفـــرق بـــين المســـتوى )المعلومـــات أو المـــدخالت يمكـــن مالحظتهـــا ومـــدى أهميـــة المعلومـــات التـــي ال يمكـــن مالحظتهـــا ممـــا يتطلـــب

المســتخدمة لقيــاس القيمــة العادلــة بمــا فــي ذلــك األخــذ باالعتبــار كافــة وضــع أحكــام وتحليــل دقيــق للمــدخالت العوامل التي تخص األصل أو االلتزام .

نقد وأرصدة لدى بنوك مركزية- 6: ان تفاصيل هذا البند هي كما يلي

20172016874 416 167 522 نقد في الخزينة

:أرصدة لدى بنوك مركزية805 120 6042 264 2حسابات جارية

190 256 8383 903 2ودائع ألجل وخاضعة إلشعار777 362 4441 554 1االحتياطي النقدي اإلجباري

697 652 011 362 شهادات إيداع343 809 0647 607 7المجموع

أرصدة لدى بنوك ومؤسسات مصرفية- 7: ان تفاصيل هذا البند هي كما يلي

بنوك ومؤسسات مصرفية محلية

20172016522 2 466 2 حسابات جارية

403 261 797 142 أشهر3ودائع تستحق خالل 925 263 263 145 المجموع

بنوك ومؤسسات مصرفية خارجية

20172016289 714 6002 226 2حسابات جارية

967 643 3801 595 1 أشهر3ودائع تستحق خالل -991 24 شهادات إيداع

256 358 9714 846 3المجموع

181 622 2344 992 3مجموع األرصدة لدى بنوك ومؤسسات مصرفية محلية وخارجية

.2016 و2017 كانون األول 31ال توجد أرصدة ال تتقاضى فوائد كما في -

إيداعات لدى بنوك ومؤسسات مصرفية - 8: ان تفاصيل هذا البند هي كما يلي

إيداعات لدى بنوك ومؤسسات مصرفية محلية

20172016736 20 415 9 أشهر6 أشهر وقبل 3إيداعات تستحق بعد

150 21 150 21 إيداعات تستحق بعد سنة886 41 565 30 المجموع

إيداعات لدى بنوك ومؤسسات مصرفية خارجية

20172016772 97 214 98 أشهر6 أشهر وقبل 3إيداعات تستحق بعد 291 2 009 15 أشهر9 أشهر وقبل 6إيداعات تستحق بعد 281 23 - أشهر وقبل سنة9إيداعات تستحق بعد

888 10 631 6 إيداعات تستحق بعد سنة232 134 854 119 المجموع

118 176 419 150 مجموع األرصدة لدى بنوك ومؤسسات مصرفية محلية وخارجية

2016 و 2017 كانون األول 31ال توجد ايداعات مقيدة السحب كما في -

كانون االول31

- 16 -

بآالف الدوالرات األمريكية



.2017 كانون األول 31 مليون دوالر أمريكي كما في 25بلغت األرصدة وشهادات اإليداع التي تستحق خالل فترة تزيد عن ثالثة أشهر - .(2016 كانون األول 31ال يوجد أرصدة وشهادات إيداع تستحق خالل فترة تزيد عن ثالثة اشهر كما في )



.باستثناء االحتياطي النقدي ال توجد أية أرصدة مقيدة السحب لدى البنوك المركزية -

بآالف الدوالرات األمريكية كانون االول31


. 2016 و2017 كانون األول 31 مليون دوالر كما في 800بلغت األرصدة مقيدة السحب -

موجودات مالية بالقيمة العادلة من خالل قائمة الدخل - 9

20172016

284 352 620 104 أذونات وسندات حكومية

404 274 963 293 سندات شركات

624 29 624 29 سلف وقروض

781 15 360 14 أسهم شركات

423 26 087 28 صناديق إستثمارية

516 698 654 470 المجموع

20172016

920 258 573 189 اسهم متوفر لها اسعار سوقية

992 211 990 205 اسهم غير متوفر لها اسعار سوقية

912 470 563 395 المجموع

كانون 31 مليون دوالر أمريكي كما في 2,6بلغت قيمة األرباح المتحققة التي تم تحويلها من احتياطي تقييم االستثمارات الى األرباح المدورة مبلغ *بلغت قيمة ) 2017 كانون األول 31 ألف دوالر أمريكي كما في 16 وبلغ نصيب حقوق غير المسيطرين من األرباح المتحققة مبلغ 2017االول

2016 كانون االول 31الف دوالر أمريكي كما في (680)الخسائر المتحققة التي تم تحويلها من احتياطي تقييم استثمارات الى األرباح المدورة مبلغ .(2016 كانون األول 31الف دوالر أمريكي كما في (358)وبلغ نصيب حقوق غير المسيطرين من الخسائر غير المتحققة مبلغ

-17-

مليون دوالر أمريكي 7,8) 2017 كانون األول 31 مليون دوالر أمريكي للسنة المنتهية في 7بلغت توزيعات األرباح النقدية على االستثمارات أعاله * .(2016 كانون األول 31للسنة المنتهية في

: ان تفاصيل هذا البند هي كما يلي




كانـــون األول 31

موجودات مالية بالقيمة العادلة من خالل الدخل الشامل اآلخر - 10


تسهيالت ائتمانية مباشرة بالتكلفة المطفأة - 11

: إن تفاصيل هذا البند هي كما يلي

صغيرة ومتوسطة

كبرى

721 829 559 2 872 82 971 504 324 156 995 82 *كمبياالت وأسناد مخصومة

517 860 1044 376 804 5 990 291 6293 097 9901 88 *حسابات جارية مدينة

534 922 29316 883 755 47 138 162 54411 738 8041 090 3*سلف وقروض مستغلة

459 378 2 - -825 79 555 143 079 155 2قروض عقارية

980 146 - - - -980 146 بطاقات ائتمان

211 138 95625 261 4311 136 924 038 05215 136 8483 564 5 المجموع

261 378 -545 6 160 213 150 94 406 64 فوائد وعموالت معلقة :ينزل

375 271 4241 2 411 535 989 884 137 121 141 مخصص تدني تسهيالت ائتمانية مباشرة بالتكلفة المطفأة

636 649 4241 2 956 6 695 202 0341 232 527 205 المجموع

575 488 53223 259 4751 129 229 836 01813 904 3212 359 5 صافي تسهيالت ائتمانية مباشرة بالتكلفة المطفأة

٪ من رصيد التسهيالت بعد تنزيل الفوائد والعموالت5,2 مليون دوالر أمريكي أو ما نسبته 1277,6بلغت التسهيالت االئتمانية غير العاملة, بعد تنزيل الفوائد والعموالت المعلقة - .2017 كانون االول 31 المعلقة كما في

- 18 -

بنوك شركاتومؤسسات

مالية

حكومات وقطاع عام

2017 كانـون األول 31

بــآالف الـدوالرات االمـــريـكـية

المجموعأفراد

.2017 كانون االول 31 مليون دوالر أمريكي كما في 126,9صافي بعد تنزيل الفوائد والعموالت المقبوضة مقدما البالغة *

. مليون دوالر أمريكي303 مبلغ 2017 كانون االول 31بلغت قيمة الديون التي تمت جدولتها خالل السنة المنتهية في -

.2017 كانون االول 31 ٪ من إجمالي التسهيالت كما في 6,5 مليون دوالر أمريكي أو ما نسبته 1640,9بلغت التسهيالت االئتمانية غير العاملة -

.2017 كانون االول 31٪ من إجمالي التسهيالت كما في 0,4 مليون دوالر أمريكي أو ما نسبته 89,8بلغت التسهيالت االئتمانية الممنوحة للحكومة األردنية و بكفالتها -

. مليون دوالر أمريكي4,5 مبلغ 2017 كانون االول 31خالل السنة المنتهية في (تحويلها من حسابات غير عاملة الى حسابات تحت المراقبة )بلغت قيمة الديون التي تمت هيكلتها -


كبرى

144 811 530 2 986 39 486 555 207 127 935 85 *كمبياالت وأسناد مخصومة

593 314 3174 358 215 4 521 819 8012 036 7391 95 *حسابات جارية مدينة

987 181 43716 846 057 69 968 903 68410 527 8411 834 2*سلف وقروض مستغلة

406 217 2 - -000 62 188 123 218 032 2قروض عقارية

847 143 - - - -847 143 بطاقات ائتمان

977 668 28423 207 2581 113 975 340 88014 814 5802 192 5 المجموع

357 462 -460 5 236 283 649 93 012 80 فوائد وعموالت معلقة :ينزل

499 308 1411 2 398 270 019 1231 129 567 157 مخصص تدني تسهيالت ائتمانية مباشرة بالتكلفة المطفأة

856 770 1411 2 858 5 506 302 7721 222 579 237 المجموع

121 898 14321 205 4001 107 469 038 10813 592 0012 955 4 صافي تسهيالت ائتمانية مباشرة بالتكلفة المطفأة

- 19 -


مالية





.2016 كانون االول 31 ٪ من إجمالي التسهيالت كما في 6,7 مليون دوالر أمريكي أو ما نسبته 1575,7بلغت التسهيالت االئتمانية غير العاملة - ٪ من رصيد التسهيالت بعد تنزيل الفوائد والعموالت المعلقة كما 4,9 مليون دوالر أمريكي أو ما نسبته 1127,3بلغت التسهيالت االئتمانية غير العاملة, بعد تنزيل الفوائد والعموالت المعلقة - .2016 كانون االول 31في

.2016 كانون االول 31 مليون دوالر أمريكي كما في 117,4صافي بعد تنزيل الفوائد والعموالت المقبوضة مقدما البالغة *

. مليون دوالر أمريكي490 مبلغ 2016 كانون االول 31بلغت قيمة الديون التي تمت جدولتها خالل السنة المنتهية في -

. مليون دوالر أمريكي3,2 مبلغ 2016 كانون االول 31خالل السنة المنتهية في (تحويلها من حسابات غير عاملة الى حسابات تحت المراقبة )بلغت قيمة الديون التي تمت هيكلتها -

.2016 كانون االول 31٪ من إجمالي التسهيالت كما في 0,2 مليون دوالر أمريكي أو ما نسبته 46,7بلغت التسهيالت االئتمانية الممنوحة للحكومة األردنية و بكفالتها -

تفاصيل حركة مخصص تدني التسهيالت االئتمانية المباشرة بالتكلفة المطفأة


كبرى

374 12 499 308 1411 2 398 270 019 1231 129 567 157 رصيد بداية السنة

175 2 481 297 814 -211 252 612 26 844 17 المقتطع من اإليراداتديون مشطوبة أو محولة الى )المستخدم من المخصص

*(بنود خارج قائمة المركز المالي الموحد( 23 175)( 7 400)( 278 901)- - ( 309 476)( 614)

(873 2 )(104 47 )(570 ) -(214 26 )(963 10 )(357 9 )الفائض في المخصص محول لإليراد

120 831 12 - -119 11 914 1 (202 )تعديالت خالل السنة

79 144 9 39 13 050 12 (402 1 )(556 1 )تعديالت فرق عملة

261 11 375 271 4241 2 411 535 989 884 137 121 141 رصيد نهاية السنة


كبرى

847 16 283 212 7511 2 353 1 901 902 135 134 143 171 رصيد بداية السنة

507 2 373 253 878 1 - 904 210 179 22 412 18 المقتطع من اإليراداتديون مشطوبة أو محولة الى )المستخدم من المخصص

*(بنود خارج قائمة المركز المالي الموحد( 5 617)( 6 173)( 31 216) - - ( 43 006)( 88)

(932 4 )(317 74 )(182 1 )(950 )(077 47 )(932 9 )(176 15 )الفائض في المخصص محول لإليراد

(947 1 )847 9 (94 ) - 623 12 (306 4 )624 1 تعديالت خالل السنة

(13 )(681 49 )(212 1 )(5 )(865 28 )(780 6 )(819 12 )تعديالت فرق عملة

374 12 499 308 1411 2 398 270 019 1231 129 567 157 رصيد نهاية السنة

كانون 31 مليون دوالر كما في 6,6 ) 2017 كانون األول 31 مليون دوالر كما في 399,3بلغت الديون غير العاملة المحولة الى بنود خارج قائمة المركز المالي الموحد * .علما بأن هذه الديون مغطاه بالكامل بالمخصصات و الفوائد المعلقة (2016األول

.يتم تحديد قيمة التدني على مستوى كل عميل و بشكل افرادي- ,

.2016 و 2017 كانون االول 31ال توجد مخصصات انتفت الحاجة اليها نتيجة تسويات او تسديد ديون وحولت إزاء ديون غير عاملة اخرى كما في - ,


مالية



يشمل المجموع حركة مخصص تدني القروض العقارية كما يلي


مالية


- 20 -


يشمل المجموع حركة مخصص تدني القروض العقارية كما يلي





تفاصيل حركة الفوائد والعموالت المعلقة

كبرىصغيرة ومتوسطة

196 11 357 462 -460 5 236 283 649 93 012 80 رصيد بداية السنة

016 3 988 88 -085 1 100 58 376 14 427 15 فوائد وعموالت معلقة خالل السنةمشطوبة أو محولة / فوائد وعموالت تم تسويتها

إلى بنود خارج قائمة المركز المالي الموحد( 26 887)( 11 318)( 129 914)- - ( 168 119)( 943)

(003 1 )(384 8 ) - -(687 2 )(690 2 )(007 3 )فوائد وعموالت تم تسويتها محولة لإليرادات

- - - -120 468 (588 )تعديالت خالل السنة

7 419 3 - -305 4 (335 )(551 )تعديالت فرق عملة

273 12 261 378 -545 6 160 213 150 94 406 64 رصيد نهاية السنة


557 11 248 419 -499 4 632 253 491 91 626 69 رصيد بداية السنة

816 3 238 90 -961 839 57 532 14 906 16 فوائد وعموالت معلقة خالل السنةمشطوبة أو محولة / فوائد وعموالت تم تسويتها

إلى بنود خارج قائمة المركز المالي الموحد( 938)( 9 091)( 17 738)- - ( 27 767)( 492)


-533 2 - -835 751 947 تعديالت خالل السنة

(2 )(464 11 ) - -(065 9 )(236 1 )(163 1 )تعديالت فرق عملة

196 11 357 462 -460 5 236 283 649 93 012 80 رصيد نهاية السنة

:تتوزع التسهيالت االئتمانية المباشرة حسب التوزيع الجغرافي والقطاع االقتصادي كما يلي

خارج االردنداخل االردن كانـون 31

2017االول كانـون 31

2016االول 001 955 3214 359 9955 676 3262 682 2أفراد

843 035 0994 532 0304 094 0693 438 1صناعة وتعدين

613 982 9961 340 5082 855 4881 485 انشاءات

634 723 2211 828 3001 453 9211 374 عقارات

816 708 1923 063 6884 965 5042 097 1تجارة

907 159 207 277 703 123 504 153 زراعة

000 619 303 517 724 311 579 205 سياحة وفنادق

094 667 783 569 734 430 049 139 نقل

758 5 663 14 137 12 526 2 اسهم

912 727 7832 596 6432 963 1401 633 خدمات عامة

400 107 475 129 929 115 546 13 بنوك ومؤسسات مالية

143 205 5321 259 2471 101 2851 158 الحكومة والقطاع العام

121 898 57521 488 63823 104 93716 383 7صافي تسهيالت ائتمانية مباشرة بالتكلفة المطفأة

القطاع االقتصاديبــآالف الـدوالرات االمـــريـكـية

يشمل المجموع حركة الفوائد

والعموالت المعلقة للقروض العقارية

كما يلي



المجموع

- 21 -



كما يلي




شركاتبنوك ومؤسسات

ماليةحكومات وقطاع

عام

شركات

أفرادبنوك ومؤسسات


عام

موجودات مالية أخرى بالتكلفة المطفأة - 12: ان تفاصيل هذا البند هي كما يلي

20172016708 089 6612 023 2 أذونات خزينة

816 932 5903 149 4 سندات حكومية وبكفالتها573 645 8001 614 1سندات شركات

(142 27 )(028 28 )مخصص التدني: ينزل955 640 0237 760 7المجموع

:تحليل السندات حسب طبيعة الفائدة

20172016918 777 081 710 ذات فائدة متغيرة037 863 9426 049 7ذات فائدة ثابتة

955 640 0237 760 7المجموع

:تحليل الموجودات المالية حسب توفر األسعار السوقية

:موجودات مالية متوفر لها أسعار سوقية 20172016

536 250 288 489 أذونات خزينة559 019 5201 105 1 سندات حكومية وبكفالتها

604 410 0401 387 1سندات شركات699 680 8482 981 2المجموع

:موجودات مالية غير متوفر لها أسعار سوقية

20172016172 839 3731 534 1 أذونات خزينة

257 913 0702 044 3 سندات حكومية وبكفالتها827 207 732 199 سندات شركات

256 960 1754 778 4المجموع

955 640 0237 760 7 المجموع الكلي

:تفاصيل حركة مخصص تدني الموجودات المالية األخرى بالتكلفة المطفأة

20172016967 28 142 27 رصيد بداية السنة

- -المقتطع من االيرادات - -المستخدم من المخصص

(825 1 )886 تعديالت فرق عملة142 27 028 28 رصيد نهاية السنة

مليون دوالر امريكي49,8 بيع بعض الموجودات المالية األخرى بالتكلفة المطفأة بمبلغ 2017 كانون االول 31تم خالل السنة المنتهية في .(2016 كانون االول 31 مليون دوالر امريكي خالل السنة المنتهية في 424,5)

-22-







استثمارات في شركات حليفة - 13: ان تفاصيل هذا البند هي كما يلي

نسبة الملكية والتصويت

قيمة االستثمارنسبة الملكية والتصويت

القيمة السوقيةبلد التأسيس قيمة االستثمارتاريخ البيانات المالية المعتمدة

تاريخ التملكطبيعة النشاط

٪٪

Turkland Bank A.Ş.50,00 137 73250,00 155 9682006عمليات مصرفية2017غير متداولتركيا1984عمليات مصرفية2017غير متداولعمان304 317 70849,00 347 49,00بنك عمان العربي

1979عمليات مصرفية6672017 634 2السعودية988 539 62740,002 675 40,002البنك العربي الوطني1972أعمال تأمين2016غير متداوللبنان864 31 03540,34 32 40,34ل.م.شركة التأمين العربية ش1966تأجير تشغيلي عقاري2016غير متداوللبنان684 8 83735,39 8 35,39ل.م.شركة األبنية التجارية ش

2016خدمات واستثمارات مالية2017غير متداولعمان636 10 54734,00 11 34,00متعددة564 12 متعددة745 12 متعددة

008 077 2313 226 3المجموع

:ان الحركة على االستثمارات في الشركات الحليفة هي كما يلي

20172016290 916 0082 077 3رصيد بداية السنة

810 27 724 2 شراء استثمارات في شركات حليفة964 334 278 350 حصة المجموعة من أرباح السنة

(607 175 )(470 169 )توزيعات أرباح مقبوضة(216 32 )(059 11 )تعديالت فرق عملة

767 5 (250 23 )حصة المجموعة من تغييرات أخرى في حقوق الملكية 008 077 2313 226 3رصيد نهاية السنة

349 73 754 76 حصة المجموعة من الضرائب

:إن حصة المجموعة من ارباح وخسائر الشركات الحليفة هي كما يلي

20172016Turkland Bank A.Ş.( 7 474) 2 560

393 26 905 35 بنك عمان العربي416 304 689 322 البنك العربي الوطني

159 (790 )ل.م.شركة التأمين العربية ش436 1 (52 )أخرى

964 334 278 350 المجموع

:إن حصة المجموعة من موجودات ومطلوبات وايرادات الشركات الحليفة هي كما يلي

20172016211 749 66521 925 21مجموع الموجودات 013 717 43418 699 18مجموع المطلوبات225 773 346 815 مجموع االيرادات


- 23-

بآالف الدوالرات األمريكية 2016 كانـــون األول 31 2017 كانـــون األول 31

(شركة حليفة لدى البنك العربي سويسرا)شركة مجموعة ادارة االستثمار

.2017 كانون األول 31 مليون دوالر كما في 1,3 مليون دوالر و شركة اإلستثمار العربي لتونس بمبلغ 2 مليون دوالر و الشركة العربية سيكاف بمبلغ 7,1تمثل بشكل رئيسي االستثمار في شركة االيجار العربية لتونس بمبلغ * .(2016 كانون األول 31 مليون دوالر كما في 1,3 مليون دوالر و شركة اإلستثمار العربي لتونس بمبلغ 2,1 مليون دوالر و الشركة العربية سيكاف بمبلغ 7,6بلغ قيمة االستثمار في شركة االيجار العربية لتونس مبلغ )

(*في معظمها لدى البنك العربي تونس)شركات حليفة اخرى

كانـــــــون األول31بآالف الدوالرات األمريكية

بآالف الدوالرات األمريكية كانـــــــون األول31

.(2016 كانون األول 31 لاير سعودي كما في 22,09) 2017 كانون األول 31سعودي كما في لاير24,7بلغ سعر إقفال سهم البنك العربي الوطني في سوق المال السعودي *

موجودات ثابتة - 14


مبانيأراضيأثاث

وتجهيزات ومعدات

أجهزة الحاسوب واألتصاالت

المجموعأخرى وسائل نقل

:التكلفة التاريخية

587 886 196 88 448 14 874 132 054 201 034 372 981 77 2016الرصيد كما في اول كانون الثاني

512 97 089 11 479 1 460 22 945 8 539 53 - إضافات

(713 42 )(908 5 )(968 )(230 8 )(680 3 )(186 21 )(741 2 )استبعادات

31 (106 6 ) - 12 094 6 31 -تعديالت خالل السنة

(354 23 )(790 6 )(650 )(283 )(749 1 )(536 12 )(346 1 )تعديالت فرق عملة

063 918 481 80 309 14 833 146 664 210 882 391 894 73 2016 كانون األول 31الرصيد كما في

168 51 237 11 875 1 003 17 664 12 380 8 9إضافات

(458 31 )(027 9 )(793 )(207 13 )(396 4 )(593 3 )(442 )استبعادات

(11)(18 ) -8 - - (1)تعديالت خالل السنة

639 5 (450 )(242 )310 1 211 080 6 (270 1 )تعديالت فرق عملة


:االستهالك المتراكم

143 435 653 45 321 11 040 106 047 147 082 125 -2016الرصيد كما في اول كانون الثاني

661 47 927 8 234 1 429 13 198 14 873 9 -استهالك السنة

(775 18 )(884 1 )(090 1 )(203 7 )(526 3 )(072 5 ) -استبعادات

31 (308 1 ) -(31 )339 1 31 -تعديالت خالل السنة

(630 9 )(633 2 )(369 )(905 2 )(999 )(724 2 ) -تعديالت فرق عملة

430 454 755 48 096 11 330 109 059 158 190 127 -2016 كانون األول 31الرصيد كما في

962 48 334 7 282 1 237 16 260 14 849 9 -استهالك السنة

(764 21 )(789 2 )(769 )(158 13 )(304 4 )(744 ) -استبعادات

(38 )(16 ) (28)7 (6 )5 -تعديالت خالل السنة

670 2 (149 )(160 )296 1 410 273 1 -تعديالت فرق عملة

260 484 135 53 421 11 712 113 419 168 573 137 -2017 كانون األول 31الرصيد كما في

141 459 088 29 728 3 235 38 724 50 176 265 190 72 2017 كانون األول 31صافي القيمة الدفترية كما في

633 463 726 31 213 3 503 37 605 52 692 264 894 73 2016 كانون األول 31صافي القيمة الدفترية كما في


- 24 -

.(2016 كانون األول 31 مليون دوالر امريكي كما في 242,5) 2017 كانون األول 31 مليون دوالر امريكي كما في 242,7بلغت تكلفة الموجودات الثابتة المستهلكة بالكامل مبلغ

موجودات أخرى - 15


20172016

568 184 381 180 فوائد للقبض

572 93 444 111 مصاريف مدفوعة مقدما

041 50 372 59 *موجودات آلت ملكيتها للمجموعة وفاء لديون مستحقة

442 20 675 23 **موجودات غير ملموسة

580 123 302 116 موجودات متفرقة أخرى

203 472 174 491 المجموع

: الحركة على الموجودات التي آلت ملكيتها للمجموعة وفاء لديون مستحقة

المجموعأخرىمباني اراضي

041 50 355 646 35 040 14 رصيد بداية السنة

263 16 - 565 4 698 11 إضافات

(310 3 ) - (721 2 )(589 )استبعادات

(653 3 ) - (194 2 )(459 1 )مخصص و خسارة تدني

31 - 24 7 تعديالت فرق عملة

372 59 355 320 35 697 23 رصيد نهاية السنة

المجموعأخرىمباني اراضي

518 58 687 7 601 36 230 14 رصيد بداية السنة

350 5 - 655 3 695 1 إضافات

(789 10 )(191 7 )(211 2 )(387 1 )استبعادات

(813 2 )(141) (197 2 )(475 )مخصص و خسارة تدني

(225) - (202 )(23) تعديالت فرق عملة

041 50 355 646 35 040 14 رصيد نهاية السنة

: الحركة على الموجودات غير الملموسة **

20172016055 16 442 20 رصيد بداية السنة

642 13 048 12 إضافات(769 )(66 )استبعادات

(112 7 )(584 7 )االطفاء للسنة(374 1 )(165 1 )تعديالت خالل السنة وفرق عملة

442 20 675 23 رصيد نهاية السنة

بآالف الدوالرات األمريكية كانــــون االول31

- 25-


كانـون االول31

.تتطلب تعليمات البنك المركزي األردني التخلص من هذه الموجودات خالل فترة أقصاها سنتين من تاريخ اإلحالة*


2017


2016

موجودات ضريبية مؤجلة - 16


:البنود التي نتج عنها موجودات ضريبية مؤجلةرصيد

بداية السنةالمحررالمضاف

تعديالتخالل السنة وفرق

عملة

رصيدنهاية السنة

الضريبة المؤجلة

176 33 964 145 905 1 (572 34 )345 62 286 116 مخصص تدني تسهيالت ائتمانية مباشرة بالتكلفة المطفأة154 19 472 65 -(047 7 )328 15 191 57 مخصص تعويض نهاية الخدمة039 4 537 18 -(171 12 )830 12 878 17 فوائد معلقة مدفوع ضرائب عنها

854 30 821 107 531 2 (317 8 )227 23 380 90 أخرى223 87 794 337 436 4 (107 62 )730 113 735 281 المجموع

رصيدبداية السنة

المحررالمضافتعديالت

خالل السنة وفرق عملة



117 27 286 116 (676 4 )(185 24 )781 62 366 82 مخصص تدني تسهيالت ائتمانية مباشرة بالتكلفة المطفأة412 17 191 57 -(523 10 )445 9 269 58 مخصص تعويض نهاية الخدمة810 3 878 17 -(705 6 )074 12 509 12 فوائد معلقة مدفوع ضرائب عنها

051 25 380 90 (090 1 )(291 12 )584 33 177 70 أخرى390 73 735 281 (766 5 )(704 53 )884 117 321 223 المجموع

: إن الحركة على حساب الموجودات الضريبية المؤجلة هي كما يلي20172016

629 58 390 73 رصيد بداية السنة461 30 389 27 المضاف خالل السنة(294 14 )(649 14 )المطفأ خالل السنة

(406 1 )093 1 تعديالت خالل السنة و فرق عملة 390 73 223 87 رصيد نهاية السنة


- 26-

إن ضرائب الدخل المؤجلة ناجمة عن الفروقات الزمنية المؤقتة لبنود دفع عنها ضرائب في السنة الحالية أو السنوات السابقة وسيتم االستفادة من هذه المبالغ * .هذا وتم احتسابها على أساس معدالت الضريبة في البلدان التي تعمل بها المجموعة . في المستقبل

2017بآالف الدوالرات األمريكية

2016بآالف الدوالرات األمريكية

ودائع بنوك ومؤسسات مصرفية - 17 إن تفاصيل هذا البند هي كما يلي :

المجموعخارج المملكةداخل المملكةالمجموعخارج المملكةداخل المملكة417 517 417 517 -476 584 476 584 -حسابات جارية وتحت الطلب

582 235 0673 108 5153 127 812 342 2033 237 6093 105 ودائع الجل999 752 4843 625 5153 127 288 927 6793 821 6093 105 المجموع

ودائع عمــالء - 18: ان تفاصيل هذا البند هي كما يلي


789 364 58512 345 229 158 8172 069 1582 791 7حسابات جارية وتحت الطلب246 250 1323 935 17 800 162 379 069 3ودائع التوفير

681 084 53015 101 3662 849 5233 937 262 196 8ودائع ألجل وخاضعة إلشعار743 380 046 94 419 66 161 13 117 207 شهادات إيداع

459 080 29331 541 9492 091 3016 183 9163 263 19المجموع

بآالف الدوالرات األمريكية2017 كانون االول 31

المجموعأفرادحكومات شركات

وقطاع عام

2017 كانون األول 31 ٪ من إجمالي ودائع العمالء كما في 35,6 مليون دوالر امريكي أو ما نسبته 11076,3بلغت قيمة ودائع العمالء التي ال تحمل فوائد - .(2016 كانون األول 31 ٪ من إجمالي ودائع العمالء كما في 35,7 مليون دوالر امريكي أو ما نسبته 11086,7)

2017 كانون األول 31 ٪ من إجمالي ودائع العمالء كما في 0,5 مليون دوالر امريكي أو ما نسبته 146,8 (مقيدة السحب)بلغت قيمة الودائع المحجوزة - .(2016 كانون األول 31 ٪ من إجمالي ودائع العمالء كما في 0,4 مليون دوالر امريكي أو ما نسبته 136,7 )

مليون دوالر امريكي أو 345,4) 2017 كانون األول 31٪ من إجمالي ودائع العمالء كما في 1,3 مليون دوالر امريكي أو ما نسبته 395,5بلغت قيمة الودائع الجامدة - .(2016 كانون األول 31من إجمالي ودائع العمالء كما في % 1,1ما نسبته

2016 كانــــــــون االول 201731 كانــــــــون االول 31

2017 كانون األول 31 ٪ من إجمالي ودائع العمالء كما في 1,3 مليون دوالر امريكي أو ما نسبته 395بلغت قيمة ودائع الحكومة األردنية والقطاع العام االردني - .(2016 كانون األول 31 ٪ من إجمالي ودائع العمالء كما في 2,2 مليون دوالر امريكي أو ما نسبته 679)


- 27 -


كبرىصغيرة ومتوسطة703 414 91812 441 982 501 0272 058 7762 412 7حسابات جارية وتحت الطلب

495 163 1643 676 30 673 147 982 984 2ودائع التوفير222 204 37115 296 6142 387 5084 091 7291 428 7ودائع ألجل وخاضعة إلشعار

732 299 874 35 750 57 460 14 648 191 شهادات إيداع152 082 32731 774 0222 978 6686 311 1353 018 18المجموع

تأمينات نقدية - 19: ان تفاصيل هذا البند هي كما يلي

20172016001 907 7451 890 1تأمينات مقابل تسهيالت ائتمانية مباشرة بالتكلفة المطفأة

657 648 988 802 تأمينات مقابل تسهيالت ائتمانية غير مباشرة886 1 468 2 تأمينات التعامل بالهامش

882 3 088 4 تأمينات أخرى426 561 2892 700 2المجموع

أموال مقترضة - 20: ان تفاصيل هذا البند هي كما يلي

20172016434 30 331 66 *من بنوك مركزية

751 240 759 115 **من بنوك ومؤسسات مالية 185 271 090 182 المجموع

تحليل االموال المقترضة حسب طبيعة الفوائد20172016

437 83 895 27 ذات فائدة متغيرة748 187 195 154 ذات فائدة ثابتة185 271 090 182 المجموع

20172016124 8 062 12 قروض تستحق خالل سنة

655 16 732 17 قروض تستحق بعد سنة واقل من ثالث سنوات340 38 422 62 قروض تستحق بعد ثالث سنوات

119 63 216 92 المجموع

أعوام (5)عاما منها (22) مليون دوالر لمدة 10,9 بتوقيع اتفاقية قرض مع البنك المركزي األردني بقيمة 2017قام البنك العربي فروع األردن خالل العام * تهدف االتفاقية إلى دعم الشركات المتوسطة والصغيرة . (%3,5يحق للبنك المركزي تعديل الفائدة كل سنتين بحيث ال تزيد عن )% 3فترة سماح وبنسبة فائدة

مليون دوالر كما هي 2,4ومتناهية الصغر ويتم تسديد القرض بموجب اقساط نصف سنوية في كل من شهر أيار وتشرين ثاني من كل عام وبلغ رصيد القرض .2017 كانون اول 31في

- 28 -بآالف الدوالرات األمريكية

2016 كانون االول 31

أفرادحكومات شركات

وقطاع عامالمجموع


أعوام (5)عاما منها (15) مليون دوالر لمدة 5,6 بتوقيع اتفاقية قرض مع البنك المركزي األردني بقيمة 2013قام البنك العربي فروع األردن خالل العام * تهدف االتفاقية إلى دعم الشركات المتوسطة . 2013لما بعد عام ( اشهر6ليبور%+1,8) وفائدة متغيرة2013لعام (%2,5)فترة سماح وبنسبة فائدة

مليون دوالر كما 5,6والصغيرة ومتناهية الصغر ويتم تسديد القرض بموجب اقساط نصف سنوية في كل من شهر آذار وأيلول من كل عام وبلغ رصيد القرض .(2016 كانون األول 31 مليون دوالر كما في 5,6 ) 2017 كانون األول 31في


بآالف الدوالرات األمريكية كانـون االول31



أعوام (3)اعوام منها (10) مليون دوالر لمدة 3,9 بتوقيع اتفاقية قرض مع البنك المركزي األردني بقيمة 2014قام البنك العربي فروع األردن خالل العام * تهدف االتفاقية إلى دعم الشركات الصغيرة و المتوسطة ومتناهية الصغر ويتم تسديد القرض بشكل اقساط نصف سنوية %. 2,5فترة سماح وبنسبة فائدة ثابتة

كانون األول 31 مليون دوالر كما في 3,9 ) 2017 كانون األول 31 مليون دوالر كما في 3,7في كل من شهر آذار وأيلول من كل عام وبلغ رصيد القرض 2016). بمنح قروض مقابل سلف متوسطة االجل من البنك المركزي بسعر فائدة ثابت يساوي سعر فائدة 2016 و2015قام البنك العربي فروع األردن خالل العام *

, ويتم سداد السلف بما يتوافق مع استحقاق اقساط القروض الممنوحة للعمالء والتي تسدد بموجب اقساط شهرية %2الخصم النافذ يوم منح السلفة مطروحا منه مليون دوالر 18) 2017 كانون األول 31 مليون دوالر كما في 49,5, وبلغ رصيد السلف 2027 و تنتهي في شهر أيار 2018تبدأ من شهر كانون الثاني

.(2016 كانون األول 31كما في

أعوام (5)عاما منها (15) مليون دوالر لمدة 5,1 بتوقيع اتفاقية قرض مع البنك المركزي األردني بقيمة 2016قام البنك العربي فروع األردن خالل العام * تهدف االتفاقية إلى دعم الشركات المتوسطة والصغيرة ومتناهية الصغر ويتم تسديد القرض بموجب . ( أشهر6ليبور% + 1,85)فترة سماح وبنسبة فائدة متغيرة

مليون دوالر كما في 2,8) 2017 كانون األول 31 مليون دوالر كما في 5,1اقساط نصف سنوية في كل من شهر آذار وأيلول من كل عام وبلغ رصيد القرض .(2016 كانون األول 31

بتوقيع اتفاقيات قروض مع شركة ميتسوي سوميتومو المصرفية في دبي بنسب فائدة ثابتة تتراوح بين 2017قام البنك العربي فروع األردن خالل العام ** وآخر عقد 2018 كانون الثاني 4 و يستحق أول عقد بتاريخ 2017 كانون األول 31 مليون دوالر كما في 23,5حيث بلغ الرصيد (%0,892% - 0,85)

.2018 أيار 21بتاريخ 3ليبور%+2) مليون دوالر بنسبة فائدة متغيرة 75 بتوقيع اتفاقية قرض مع بنك أبو ظبي الوطني بقيمة 2016قام البنك العربي فروع األردن خالل العام ** (.2016 كانون األول 31 مليون دوالر كما في 75. )2017و قام البنك بتسديد القرض خالل العام (اشهر

آذار 9حيث استحق آخر عقد بتاريخ (%2,85) باالقتراض من بنوك ومؤسسات مالية بسعر فائدة ثابت 2016قام البنك العربي فروع البحرين خالل العام ** .(2016 كانون األول 31 مليون دوالر كما في 102,7 ) 2017 كانون األول 31 و بلغ الرصيد صفر مليون دوالر كما في 2017

مليون دوالر أمريكي كما في 92,2قام البنك العربي لتونس باإلقتراض من بنوك ومؤسسات مالية باإلضافة إلى طرح قروض تجمع بنكية وقد بلغ الرصيد ** ( %6,00)وأعلى سعر فائدة ( %0,25)حيث أن أدني سعر فائدة (2016 كانون األول 31 مليون دوالر أمريكي كما في 63,1) 2017 كانون األول 31

:- , والجدول التالي يبين أهم التفاصيل 2032 أيار 19وتاريخ آخر استحقاق

مخصص ضريبة الدخل- 21

20172016 242 377 235 918 270 281 275 951

( 240 453)( 269 492) 272 205 242 377

20172016 270 281 275 951

(407 29 )(251 25 )موجودات ضريبية للسنة823 13 234 16 اطفاء موجودات ضريبية123 429 2 مطلوبات ضريبية للسنة(341 2 )(3 )اطفاء مطلوبات ضريبية

263 690 258 149

مخصصات أخرى - 22



إضافاتإستخدامات أو تحويل

ما قيد لإليرادات

تعديالت خالل السنة وفرق عملة


568 117 98 (440 )(331 11 )823 15 418 113 تعويض نهاية الخدمة467 17 404 (920 2 )(31 )651 1 363 18 قضايا005 191 121 2 (014 15 )(037 3 )921 78 014 128 أخرى

040 326 623 2 (374 18 )(399 14 )395 96 795 259 المجموع


إضافاتإستخدامات أو تحويل

ما قيد لإليرادات

تعديالت خالل السنة وفرق عملة


418 113 (266 2 )(747 )(082 15 )526 16 987 114 تعويض نهاية الخدمة363 18 (75 )(653 )(122 )331 11 882 7 قضايا014 128 298 1 (18 )(571 )939 104 366 22 أخرى

795 259 (043 1 )(418 1 )(775 15 )796 132 235 145 المجموع

مطلوبات أخرى - 23: ان تفاصيل هذا البند هي كما يلي

20172016806 122 197 155 فوائد للدفع334 185 282 181 أوراق للدفع

860 68 780 62 فوائد وعموالت مقبوضة مقدما864 59 920 63 مصاريف مستحقة غير مدفوعة

343 13 375 15 أرباح ستوزع على المساهمين921 621 677 741 *مطلوبات أخرى

128 072 2311 220 1المجموع.(57إيضاح )يمثل هذا البند في معظمه مطلوبات عائدة العباء قانونية مرتقبة *

ــون االول31 ــ كانـ

رصيد نهاية السنة

بآالف الدوالرات األمريكية:يمثل مصروف ضريبة الدخل الظاهر في قائمـة الدخل المـوحد ما يلي

مصروف ضريبة الدخل للسنة


2017

بـآالف الـدوالرات األمريكية2016

- 29-

مصروف ضريبة الدخلضريبة دخل مدفوعة

بـآالف الـدوالرات األمريكية


رصيد بداية السنة

كانون 31كما في % 37وتتراوح نسبة ضريبة الدخل السائدة في البلدان التي يوجد للمجموعة فروع فيها من صفر إلى % 35تبلغ نسبة ضريبة الدخل السائدة في األردن - .2016 كانون األول 31كما في % 32.6 و 2017 كانون األول 31كما في % 33.1بلغت نسبة الضريبة الفعلية لمجموعة البنك العربي . 2016 و 2017األول


المجموع

مثل البنك العربي اإلمارات والبنك العربي السوداني المحدود 2016حصلت الفروع والشركات التابعة لمجموعة البنك العربي على مخالصات ضريبية حديثة تتراوح بين عام - . مثل البنك العربي فلسطين و البنك العربي لبنان2012وعام


مطلوبات ضريبية مؤجلة - 24


المحررالمضافتعديالت خالل السنة

وفرق عملةرصيد نهاية

السنةالضريبة المؤجلة

- - - (255 6 ) - 255 6 إحتياطي تقييم استثمارات

693 3 532 22 (214 )(10 )554 14 202 8 اخرى

693 3 532 22 (214 )(265 6 )554 14 457 14 المجموع


المحررالمضافتعديالت خالل السنة

وفرق عملةرصيد نهاية


-255 6 (204 )(323 18 ) -782 24 إحتياطي تقييم استثمارات

276 1 202 8 (119 )(789 6 )188 3 922 11 اخرى

276 1 457 14 (323 )(112 25 )188 3 704 36 المجموع

20172016

103 12 276 1 رصيد بداية السنة

127 429 2 المضاف خالل السنة

(946 10 )(3 )المطفأ خالل السنة

(8 )(9 )تعديالت خالل السنة و فرق عملة



- 30-

: البنود التي نتج عنها مطلوبات ضريبية مؤجلة

:إن الحركة على حساب المطلوبات الضريبية المؤجلة هي كما يلي

2017


2016


رأس المال المكتتب به والمدفوع و عالوة االصدار - 25

إحتياطي إجباري - 26

إحتياطي إختياري - 27

إحتياطي عام - 28

إحتياطي مخاطر مصرفية عامة - 29

20172016( 402 682)( 284 609)

52 132( 118 073)( 350 550)( 402 682)

20172016( 267 672)( 260 621)( 43 158)( 7 731)( 2 608) 680

( 313 438)( 267 672)

التغير في القيمة العادلة خالل السنةخسائر متحققة محولة لألرباح المدورة (أرباح)صافي


إحتياطي ترجمة عمالت أجنبية - 30بآالف الدوالرات األمريكية



رصيد بداية السنةخالل السنة المحولة الى الدخل الشامل اآلخر (االستبعادات )االضافات


إحتياطي تقييم االستثمارات - 31: ان تفاصيل هذا البند هي كما يلي


و يستخدم االحتياطي اإلختياري 2016 و2017 كانون االول 31 مليون دوالر امريكي كما في 977,3 بلغ رصيد االحتياطي االختياري .في األغراض التي يقررها مجلس االدارة ويحق للهيئة العامة توزيعه بالكامل أو أي جزء منه كأرباح على المساهمين

مليون دوالر 363,5) 2017 كانون االول 31 مليون دوالر أمريكي كما في 395,8 بلـغ رصيـد احتياطي المخاطـر المصرفيـة العامـة و يحظر التصرف بهذا االحتياطي إال بموافقة مسبقة من البنك المركزي األردني في الحاالت التي (2016 كانون األول 31أمريكي كما في

.يكون فيها هذا االحتياطي يفوق الحد االدنى المطلوب بموجب تعليمات السلطات المصرفية

- 31-

.2016 و 2017 كانون األول 31 مليون سهم كما في 640,8 مليون دوالر أمريكي موزعة على 926,6بلغ رأس مال المجموعة - أ

.2016 و2017 كانون االول 31 مليون دوالر أمريكي كما في 1225,7بلغ رصيد عالوة اإلصدار - ب

مليون دوالر أمريكي كما في 798,4) 2017 كانون االول 31 مليون دوالر أمريكي كما في 841,4 بلغ رصيد االحتياطي اإلجباري .بموجب قانون البنوك وقانون الشركات االردني وهو غير قابل للتوزيع على المساهمين (2016 كانون االول 31

و يستخدم االحتياطي العام في 2016 و2017 كانون االول 31 مليون دوالر امريكي كما في 1141,8بلغ رصيد االحتياطي العام .االغراض التي يقررها مجلس االدارة ويحق للهيئة العامة توزيعه بالكامل أو أي جزء منه كأرباح على المساهمين

األرباح مدورة و حقوق غير المسيطرين - 32: إن الحركة على حساب األرباح المدورة هي كما يلي

20172016

867 502 2251 738 1 رصيد بداية السنة187 522 961 521 الربح للسنة العائد لمساهمي البنك

(680 )608 2 المحول من إحتياطي تقييم استثمارات إلى األرباح المدورة(277 231 )(182 278 ) األرباح الموزعة

(378 45 )(916 42 )المحول إلى االحتياطي االجباري - (370 32 )المحول إلى إحتياطي مخاطر مصرفية عامة

(494 9 )(663 4 )تعديالت خالل السنة225 738 6631 904 1رصيد نهاية السنة

: ان تفاصيل حقوق غير المسيطرين هي كما يلي

نسبة غير %المسيطرين

حصة غير المسيطرين من صافي األصول

حصة غير المسيطرين من صافي األرباح

(الخسائر)

نسبة غير %المسيطرين

حصة غير المسيطرين من صافي األصول

حصة غير المسيطرين من صافي األرباح

(الخسائر)

434 10 044 89 74435.76 9 147 87 35.76البنك العربي لتونس

(678 1 )983 18 48.71(182 )414 17 48.71البنك العربي سوريا

723 1 340 14 44050.00 1 452 14 50.00ع.م.شركة النسر العربي للتامين ش

479 10 367 122 002 11 013 119 المجموع

البنك العربي لتونس

البنك العربي سوريا

شركة النسر العربي للتامين

ع.م.ش

البنك العربي لتونس

البنك العربي سوريا

شركة النسر العربي للتامين

ع.م.ش

240 100 277 139 750 357 9012 112 308 154 969 630 2مجموع الموجودات

561 71 192 100 745 108 9972 83 453 118 268 387 2مجموع المطلوبات

679 28 085 39 005 249 904 28 855 35 701 243 صافي الموجودات

245 11 772 2 953 93 046 11 409 3 579 96 إجمالي الدخل

800 7 227 6 776 64 167 8 783 3 330 69 مجموع المصروفات

445 3 (455 3 )177 29 879 2 (374 )249 27 (الخسائر)صافي األرباح

: فيما يلي معلومات مالية مختارة للشركات التابعة الجوهرية والتي تتضمن حقوق غير المسيطرينبآالف الدوالرات األمريكية

20172016

20172016


والذي يمثل رصيد احتياطي تقييم االستثمارات السالب وفقا لتعليمات هيئة األوراق 2017 كانون األول 31مليون دوالر أمريكي كما في (313.4)يحظر التصرف بمبلغ * .المالية

2017 كانون االول 31كما في (9)مليون دوالر أمريكي تمثل أثر تطبيق معيار التقارير المالية الدولي رقم (109.1)تتضمن األرباح المدورة خسارة غير متحققة بمبلغ * .

- 32-


من القيمة االسمية لالسهم اي ما مجموعه % 30 بنسبة 2017قرر مجلس ادارة البنك العربي ش م ع التوصية للهيئة العامة للمساهمين بتوزيع أرباح نقدية عن العام * 2017 آذار 31قامت الهيئة العامة لمساهمي البنك العربي ش م ع في اجتماعها المنعقد بتاريخ ). مليون دوالر وهي خاضعة لموافقة الهيئة العامة للمساهمين271.1

( مليون دوالر أمريكي271.1من القيمة االسمية لالسهم اي ما يعادل % 30 بنسبة 2016بالمصادقة على توصية مجلس إدارة البنك بتوزيع أرباح نقدية عن العام

مليون دوالر أمريكي، وأرباح تقييم غير متحققة لموجودات مالية بالقيمة العادلة من خالل 87.2تشمل األرباح المدورة موجودات ضريبية مؤجلة مقيدة التصرف بمبلغ * مليون 2.8 مليون دوالر أمريكي، وبلغت قيمة االرباح المدورة التي ال يمكن التصرف بها اال بحاالت محددة نتيجة لتطبيق بعض المعايير المحاسبية 1.5قائمة الدخل بمبلغ

.2017 كانون االول 31دوالر أمريكي كما في

فوائد دائنة - 33: ان تفاصيل هذا البند هي كما يلي

201720161 450 6041 298 529

923 62 876 56 أرصدة لدى بنوك مركزية 39 716 17 039 15 838 12 908

421 035 474 436835 865 0691 984 1 المجموع

:فيما يلي تفاصيل الفوائد الدائنة على التسهيالت االئتمانية المباشرة بالتكلفة المطفأة*


كبرى

343 48 59 672 3 593 26 714 13 305 4 كمبياالت واسناد مخصومة767 351 901 19 411 934 242 136 81 385 7 حسابات جارية مدينة

647 892 118 49 055 3 762 516 746 94 966 228 سلف وقروض168 143 - - 047 5 255 7 866 130 قروض عقارية679 14 - - - - 679 14 بطاقات إئتمان604 450 0781 69 138 7 336 791 851 196 201 386 المجموع


كبرى

890 42 36 155 3 391 23 677 11 631 4 كمبياالت واسناد مخصومة829 310 954 16 157 335 216 660 69 723 7 حسابات جارية مدينة

341 799 275 50 390 3 685 448 143 80 848 216 سلف وقروض845 129 - - 954 3 618 6 273 119 قروض عقارية624 15 - - - - 624 15 بطاقات إئتمان529 298 2651 67 702 6 365 692 098 168 099 364 المجموع

المجموع أفراد

المجموع


بنوك ومؤسسات

مالية

شركات

شركات2016

أفرادبنوك

ومؤسسات مالية



-33-

2017



موجودات مالية بالقيمة العادلة من خالل قائمة الدخلموجودات مالية أخرى بالتكلفة المطفأة

ارصدة وايداعات لدى بنوك ومؤسسات مصرفية

*تسهيالت ائتمانية مباشرة بالتكلفة المطفأة

فوائد مدينة - 34: ان تفاصيل هذا البند هي كما يلي

20172016423 636 070 659 *ودائع عمالء

65 697 48 254356 35 661 39 تأمينات نقدية089 6 605 6 أموال مقترضة

195 25 474 26 رسوم ضمان الودائع317 751 507 797 المجموع

:فيما يلي تفاصيل الفوائد المدينة على ودائع العمالء*


كبرى

10 846 1 876 19 340 7 571 39 633 33 547 3 160 183 - 36 890

285 024 30 629 157 719 75 341 548 713 23 233 1 067 4 204 5 330 33 834

352 650 36 732 181 446 88 242 659 070


كبرى

18 771 2 786 11 049 5 035 37 641 31 963 3 252 406 - 35 621

250 629 27 187 160 192 86 631 524 639 32 097 544 2 849 3 032 38 522

333 460 33 769 174 496 94 698 636 423

ألجل وخاضعة إلشعارشهادات إيداع المجموع


-34-



ودائع بنوك ومؤسسات مصرفية

توفيرجارية وتحت الطلب

2017



المجموع

2016


وقطاع عام

ألجل وخاضعة إلشعارشهادات إيداع

المجموع

توفيرجارية وتحت الطلب

صافي إيراد العموالت - 35

: ان تفاصيل هذا البند هي كما يلي 20172016

:عموالت دائنة443 94 197 89 تسهيالت ائتمانية مباشرة بالتكلفة المطفأة- 402 139 179 135 تسهيالت ائتمانية غير مباشرة- 337 13 612 13 حسابات مدارة لصالح العمالء-

005 100 690 98 أخرى(284 31 )(967 34 )عموالت مدينة :ينزل

903 315 711 301 صافي ايراد العموالت


أرباح متحققة

(خسائر)ارباح غير متحققة

توزيعات أرباح

المجموع

764 4 -095 2 669 2 أذونات خزينة وسندات(152 )234 1 (386 1 ) - أسهم شركات

768 - 768 - صناديق استثمارية380 5 234 1 477 1 669 2 المجموع

أرباح متحققة

(خسائر)ارباح غير متحققة

توزيعات أرباح

المجموع

657 5 -556 3 101 2 أذونات خزينة وسندات(655 )375 1 (030 2 ) - أسهم شركات

145 - 145 - صناديق استثمارية147 5 375 1 671 1 101 2 المجموع

ايرادات اخرى – 37: ان تفاصيل هذا البند هي كما يلي

20172016966 33916 17إيرادات خدمات العمالء

يجارات اخرى 889 9094 3بدل إيجار صناديق حديدية وا (077 1 )348 مشتقات مالية (خسائر)أرباح

104 81266 26إيرادات أخرى882 86 408 48 المجموع


ارباح موجودات مالية بالقيمة العادلة من خالل قائمة الدخل - 36

بآالف الدوالرات األمريكية2016

- 35-



2017

نفقات الموظفين - 38

20172016: ان تفاصيل هذا البند هي كما يلي

495 317 618 335 رواتب ومنافع

254 31 420 33 الضمان االجتماعي

468 4 706 4 صندوق االدخار

034 4 896 1 تعويض نهاية الخدمة

478 12 939 12 نفقات طبية

053 3 050 3 نفقات تدريب

585 54 550 58 عالوات

738 11 778 9 أخرى

105 439 957 459 المجموع

مصاريف تشغيلية أخرى - 39


20172016

840 73 729 72 مصاريف مكاتب

444 63 003 61 مصاريف مكتبية

310 41 719 46 مصاريف خدمات خارجية

322 12 855 12 رسوم

319 34 244 40 مصاريف أنظمة المعلومات

050 106 895 108 مصاريف إدارية أخرى

285 331 445 342 المجموع

- 36-



مشتقات مالية - 40


أشهر3خالل أشهر الى 3من

سنة 3من سنة الى سنوات

3أكثر من سنوات

-970 6 115 49 947 66 032 123 696 381 عقود أسعار آجلة

468 684 290 315 768 48 281 106 807 154 4091 5 359 7 عقود فوائد آجلة

-069 10 664 061 5161 553 2496 625 2577 25 831 13 عقود عمالت أجنبية آجلة

468 684 329 332 547 159 7441 726 0886 903 3628 31 571 21 مجموع مشتقات مالية محتفظ بها للمتاجرة

- - - - - - -عقود أسعار آجلة

047 822 445 198 840 265 985 145 317 432 6391 10 849 13 عقود فوائد آجلة

- - -159 264 159 264 - -عقود عمالت أجنبية آجلة

047 822 445 198 840 265 144 410 476 696 6391 10 849 13 مجموع مشتقات مالية للتحوط لقاء القيمة العادلة


-058 4 -806 7 864 11 153 -عقود فوائد آجلة

- - - - - - -عقود عمالت أجنبية آجلة

-058 4 -806 7 864 11 153 -مجموع مشتقات مالية للتحوط لقاء التدفقات النقدية

515 506 8321 534 387 425 6941 144 4287 611 15410 42 420 35 المجموع




- -783 3 054 289 837 292 332 3 467 3 عقود أسعار آجلة

725 168 735 173 475 15 185 76 120 434 386 8 945 5 عقود فوائد آجلة

-042 80 549 376 2922 530 8833 986 6635 28 162 38 عقود عمالت أجنبية آجلة

725 168 777 253 807 395 5312 895 8403 713 3816 40 574 47 مجموع مشتقات مالية محتفظ بها للمتاجرة


576 535 501 348 577 323 713 172 367 380 3621 11 437 10 عقود فوائد آجلة

- -675 4 512 221 187 226 - -عقود عمالت أجنبية آجلة

576 535 501 348 252 328 225 394 554 606 3621 11 437 10 مجموع مشتقات مالية للتحوط لقاء القيمة العادلة


671 3 203 7 987 49 986 49 847 110 774 -عقود فوائد آجلة

- - - - - - -عقود عمالت أجنبية آجلة

671 3 203 7 987 49 986 49 847 110 774 - مجموع مشتقات مالية للتحوط لقاء التدفقات النقدية

972 707 481 609 046 774 7422 339 2414 431 5178 52 011 58 المجموع

تركز الموجودات وااليرادات والمصروفات الرأسمالية طبقا للتوزيع الجغرافي - 41

: تقوم المجموعة بممارسة االعمال المصرفية من خالل فروعها المنتشرة في االردن والخارج وفيما يلي توزيع الموجودات وااليرادات والمصروفات الرأسمالية داخل وخارج األردن

201720162017201620172016

412 926 9991 983 2231 461 7331 435 1891 465 266 548 االيرادات

391 460 72147 163 67548 158 75734 995 71634 301 96413 167 13الموجودات

154 111 216 63 585 80 226 40 569 30 990 22 المصروفات الرأسمالية


- 37-


2017 كانون األول 31

قيمة عادلة موجبةقيمة عادلة

سالبةمجموع القيمة

االسمية

القيمة االسمية حسب االستحقاق


قيمة عادلة موجبةقيمة عادلة

سالبةمجموع القيمة

االسمية


.على قيمة المعامالت القائمة في نهاية السنة وهي ال تدل على مخاطر السوق او مخاطر االئتمان (االسمية) تدل القيمة االعتبارية


المجموعخارج األردنداخل األردن

-38-

:االعمالقطاعات -42 المجموعةمجموعة متكاملة من المنتجات والخدمات المصرفية تم إعدادها لتلبية احتياجات عمالء يوجد

و يتم بتطويرها دائما بما يتناسب مع التغير المستمر في بيئة العمل المصرفي وأدواته الحديثة قومتو وفيما يلي موجز عن نشاطات هذ المجموعات يوض ، في المجموعةالتنفيذية اإلدارةاستخدامها من قبل

طبيعة عملها وخططها المستقبلية:

والمؤسسات المالية للشركات األعمال المصرفيةإدارة مجموعة .1

تقوم مجموعة االعمال المصرفية للشركات والمؤسسات المالية بالعمل على تلبية احتياجات الشركات والمؤسسات الدولية واالقليمية والمحلية التمويلية المختلفة باإلضافة الى الخدمات المصرفية المتنوعة، من

اال التجاري، و التمويل التجاري و ادارة النقد وصوال خالل شبكة فروعه المنتشرة حول العالم، بدء من االقر الى التسهيالت التمويلية المركبة. كما ويوفر البنك العربي لعمالئه من القطاعات الخاصة والعامة، والشركات الكبرى، والمؤسسات متوسطة وصغيرة الحجم باإلضافة الى المؤسسات المالية، منتجات

ة، من خالل قنوات مصرفية لتنفيذ معامالتهم بكل فاعلية، عن طريق والخدمات وحلول متطورة ومتخصص الفروع او القنوات الكترونية المختلفة.

مجموعة الخزينة .2

تدير الخزينة في البنك العربي مخاطر السوق والسيولة، كما تقدم المشورة وخدمات التداول لعمالء البنك العربي عالميا.

العربي مسؤوليات متعددة، يأتي في مقدمتها: تتولى إدارة الخزينة في البنكإدارة السيولة بحسب أعلى معايير الكفاءة وضمن الحدود المقررة، مع ضمان توفر السيولة لقطاعات األعمال •

بشكل كاف في جميع األوقات. إدارة مخاطر السوق ضمن الحدود المقررة. • السوق.تحقيق إيرادات عن طريق إدارة كل من السيولة ومخاطر • الحد من استخدام المشتقات المالية. •تنفيذ العمليات المتعلقة بشراء وبيع السندات والمشتقات المالية وتبديل العمالت األجنبية مع خبراء السوق. كما •

وتنفذ الخزينة عمليات اإلقراال واالقتراال الخاصة بالسوق النقدي مع البنوك والمؤسسات المالية األخرى. جنبية والمشتقات والمنتجات المالية األخرى للعمالء.بيع العمالء األ •دارة السيولة ومخاطر السوق ألقسام البنك ذات العالقة • .تقديم المشورة المتعلقة باستهالك وا

لألفراد خدمات المصرفيةالمجموعة .3

عات مختلفة يوفر قطاع الخدمات المصرفية لألفراد باقة من البرامج المصممة خصيصا لتلبية احتياجات قطامن العمالء وتمتد هذ البرامج لتشمل برنامج جيل العربي الخاص باألطفال وصوال الى البرنامج الحصري "إيليت" الذي يخدم عمالءنا المميزين والمتوفر اآلن في اسواقنا الرئيسية. ويسعى البنك الى مواصلة تطوير

يم نموذج ادارة العالقة المناسب، حيث تمثل هذ برامجه بما يتناسب مع قطاعات العمالء المختلفة مع تقد البرامج جوهر خدماتنا تماشيا مع االحتياجات والتوقعات المتزايدة للعمالء.

كما يسعى هذا القطاع إلى التواصل المباشر مع فئات العمالء المستهدفة من أجل تقديم الخدمات الفورية وع والقنوات اإللكترونية كالخدمات المصرفية عبر االنترنت المالئمة والدائمة لهم وذلك عن طريق شبكة الفر

والهواتف المحمولة ومركز االتصال الهاتفي المباشر والصرافات اآللية والرسائل القصيرة عبر الهواتف . المحمولة

معلومات عن قطاعات أعمال المجموعة

خدمات التجزئةالنخبة

999 983 0921 389 515 221 (906 84 )987 512 311 945 إجمالي الدخل

- -647 134 305 229 (812 183 )(140 180 )صافي الدخل من الفوائد بين القطاعات

مخصص تدني تسهيالت ائتمانية مباشرة بالتكلفة المطفأة

241 890- 388 8 099- 250 377

021 78 -820 20 879 2 097 14 225 40 مخصصات اخرى

818 349 385 7 163 150 093 30 974 17 203 144 المصاريف االدارية المباشرة

783 305 7071 381 080 177 039 111 104 297 853 338 نتائج أعمال القطاع

130 509 491 2 326 157 647 48 575 79 091 221 مصاريف غير مباشرة موزعة على القطاعات

653 796 216 379 754 19 392 62 529 217 762 117 الربح قبل الضرائب

690 263 682 164 542 1 209 17 704 54 553 25 ضريبة الدخل

963 532 534 214 212 18 183 45 825 162 209 92 ربح السنة

546 56 -667 29 728 4 800 4 351 17 مصروف االستهالكات و اإلطفاءات

معلومات أخرى

490 937 58544 271 9371 477 0834 012 7123 691 17317 484 18موجودات القطاع

-954 381 4905 022 3073 756 10 - -الموجودات بين القطاعات

231 226 2313 226 3 - - - -االستثمارات في شركات حليفة

721 163 77048 879 4279 500 3907 768 71213 691 17317 484 18مجموع الموجودات

449 754 49839 470 4271 500 3907 768 30613 351 8282 663 14مطلوبات القطاع

272 409 2728 409 8 - - - -حقوق الملكية

- - - -406 340 34515 820 3مطلوبات بين القطاعات

721 163 77048 879 4279 500 3907 768 71213 691 17317 484 18مجموع المطلوبات وحقوق الملكية

2017

- 39 -


االعمال المصرفية للشركات

والمؤسسات الماليةالمجمــوعمجموعات اخرىالخزينة

الخدمات المصرفية لألفراد

معلومات عن قطاعات أعمال المجموعة


412 926 8421 374 306 218 (463 74 )506 551 221 856 إجمالي الدخل


مخصص تدني تسهيالت ائتمانية مباشرة بالتكلفة المطفأة

175 820- 16 3 220- 179 056

378 131 -571 25 414 16 138 28 255 61 مخصصات اخرى

456 324 052 7 249 146 308 25 464 17 383 128 المصاريف االدارية المباشرة



815 790 329 365 088 34 861 46 903 167 634 176 الربح قبل الضرائب

149 258 500 148 771 11 656 14 694 46 528 36 ضريبة الدخل

666 532 829 216 317 22 205 32 209 121 106 140 السنة (خسارة) ربح

773 54 -669 29 261 4 773 4 070 16 مصروف االستهالكات و اإلطفاءات


383 383 42244 316 6101 107 7064 981 5092 394 13618 583 17موجودات القطاع


008 077 0083 077 3 - - - -االستثمارات في شركات حليفة

391 460 07347 213 0569 026 3127 053 50913 394 13618 583 17مجموع الموجودات

855 295 53739 048 0561 026 3127 053 81913 141 1312 026 16مطلوبات القطاع

536 164 5368 164 8 - - - -حقوق الملكية


391 460 07347 213 0569 026 3127 053 50913 394 13618 583 17مجموع المطلوبات وحقوق الملكية

2016

- 40 -


االعمال المصرفية للشركات

والمؤسسات الماليةالمجمــوعمجموعات اخرىالخزينة

الخدمات المصرفية لألفراد

-41-

إدارة المخاطر المصرفية -43

كلي إطار ضمن شامل بشكل المصرفية بالمخاطر المتعلقة التحديات مع بالتعامل تقوم المجموعة بهيكل مدعمة المصرفية، والممارسات واألعراف المعايير ألفضل استنادا وذلك المخاطر إلدارة

.رقابية مستويات ثالث إلى باإلضافة التنفيذية اإلدارة ومستوى اإلدارة مجلس مستوى على حاكميه إلدارة المؤسسي الهيكل إطار ضمن وذلك للرقابة األساسية المستويات أحد المخاطر إدارة تمثل

التي المخاطر على للتعرف وفعال محكم نظام تطوير عن المسؤولة اإلدارة وهي ، للمجموعة المخاطردارتها المجموعة لها تتعرال :التالية األمور مهامها تشمل حيث وا

مراجعة إطار إدارة المخاطر في البنك قبل اعتماد من مجلس اإلدارة. •جراءات عمل إلدارة كافة أنواع تنفيذ • إستراتيجية إدارة المخاطر باإلضافة إلى تطوير سياسات وا

المخاطر. تطوير منهجيات لتحديد وقياس ومراقبة وضبط كل نوع من أنواع المخاطر. •رفع تقارير لمجلس االدارة من خالل لجنة إدارة المخاطر ونسخة لإلدارة التنفيذية العليا تتضمن •

بالمقارنة مع وثيقة Risk Profileمنظومة المخاطر الفعلية لكافة أنشطة البنك معلومات عن ، ومتابعة معالجة االنحرافات السلبية.Risk Appetiteالمخاطر المقبولة

تعزيز ورفع مستوى الوعي بالمخاطر باالستناد إلى أفضل الممارسات والمعايير الرائدة والمختصة • بالقطاع المصرفـي.

مخاطر االئتمان -أ

من النوع هذا إدارة في متحفظة إستراتيجية تطبيق و والديناميكية المبادرة اسلوب المجموعة تعتمد نوعية على المحافظة و المتواصل التحسين في االستراتيجي هدفها لتحقيق أساسي كعنصر المخاطر تتسم راسخة ائتمانية معايير على كذلك تعتمد المجموعةو . االئتمانية المحفظة وتركيبة األصول

جراءات وسياسات والحكمة بالمحافظة االعتبار بعين تأخذ المخاطر الدارة عامة وأطر ومنهجيات وا آلية وأنظمة واضحة تنظيمية هياكل إلى باالضافة التشريعية، و المصرفية البيئة في المستجدات كافة

المحتملة المخاطر مع التعامل من المجموعة تمكن التي الفعالة والرقابة الحثيثة المتابعة على عالوة ، إلى تستند االئتمانية اإلدارة قرارات إن .والتصميم الثقة من عال بمستوى المتغيرة البيئة وتحديات حجر يعتبر الذي التنوع على تركز كما المقبولة. المخاطر مستويات و المجموعة أعمال إستراتيجية القطاعي المستوى على وكذلك للعمالء الفردي المستوى على المخاطر تنويع و لتخفيف األساس

.والجغرافي مخاطر التركز الجغرافي -ب

علـى عـدة قطاعـات وعلـى عـدة امن خالل توزيـع نشـاطاته الجغرافيتركز المن مخاطر المجموعةحد تالموجـــودات طبقـــا للتوزيـــع هــــ( تركـــز -44، ويبـــين اإليضـــان ) منـــاطق جغرافيـــة داخـــل وخـــارج المملكـــة

الجغرافي.

-42-

السيولة مخاطر -ج اعليه المترتبة االلتزامات ومواجهة اأصوله زيادة تمويل على المجموعة قدرة أنها على السيولة تعرف قامت. الدولي التسويات بنك تعريف حسب وذلك ، مقبولة غير خسائر تكبد بدون استحقاقها عند

أن من للتأكد البشرية والموارد واإلجراءات السياسات من وصلبة قوية تحتية بنية بتأسيس المجموعة .إضافية تكاليف وبدون الظروف كافة وتحت االستحقاق عند بها الوفاء يتم المجموعة التزامات المجموعة تساعد والتي ، ركز الماليللم السيولة وتحليل لقياس متعددة أساليب المجموعة تستخدم

دارة تخطيط على والمطلوبات الموجودات في التطابق عدم تحديد إلى باإلضافة المالية هاموارد وا ( آجال استحقاق 50، ويبين اإليضان )السيولة لمخاطر المجموعة يعرال ان الممكن من والذي

( توزيع المطلوبات )غير مخصومة( على اساس الفترة 47اإليضان ) و الموجودات والمطلوبات . لالستحقاق التعاقديالمتبقية

السوق مخاطر - د نتيجة المجموعة محافظ قيمة في التغير جراء المحتملة الخسارة أنها على السوق مخاطر تعرف الثالثة الرئيسية النشاطات إن. والسلع األسهم وأسعار األجنبية العمالت وصرف الفائدة أسعار لتقلبات السوق وأدوات األجنبية والعمالت النقدية السوق بأدوات المتاجرة تشمل السوق لمخاطر تعرضنا التي

( مخاطر حساسية 45، ويبين اإليضان )المتاجرة ومحفظة البنكية المحفظة في وذلك الرأسمالية .االسعار السوقية

الفائدة أسعار مخاطر - 1 إن. مستمرة بصورة ومراقبتها إدارتها وتتم ، محدودة المجموعة لدى الفائدة أسعار مخاطر تعتبر الجزء أن حين في سنة، عن تزيد ال وآلجال القصير المدى في يتركز المخاطر هذ من األكبر الجزء للسياسات وفقا الفائدة أسعار مخاطر إدارة وتتم. محكم بشكل عليه مسيطر واحدة سنة عن يزيد الذي

( مدى تعرال 46، ويبين اإليضان )والمطلوبات الموجودات إلدارة العليا اللجنة قبل من المقرة والحدود . اسعار الفائدةالمجموعة لتقلبات

المال رأس أسواق مخاطر - 2ن. أسعارها لتقلب نتيجة السوق لمخاطر معرال المال رأس سوق أدوات في االستثمار إن المخاطر وا

على الصارمة للرقابة نتيجة محدودة تعتبر االستثمار من النوع هذا على والمترتبة للمجموعة المحتملة المجموعة استثمارات محفظة إلى المجال هذا في ويشار كما .االئتمان ومخاطر الفوائد أسعار مخاطر

. المجموعة استثمارات إجمالي من متدنية نسبة االستثمارات هذ تشكل حيث األسهم، من األجنبية العمالت صر أسعار مخاطر - 3

. العمالء بها يقوم التي العمليات من أساسي بشكل تنتج األجنبية العمالت من المتحققة اإليرادات إن يتم كما ، األجنبية بالعملة المتاجرة مجال في الحسابه المجموعة لتعامل صارمة حدود وضع ويتم

الذي وبالشكل للعمالت المتوقعة التقلبات مع للتعامل وذلك العمليات هذ لمثل مناسب وبشكل التحوط( صافي مراكز 48، ويبين اإليضان ) الدنيا حدودها إلى العمالت صرف أسعار مخاطر من يقلل

. العمالت االجنبية التشغيلية مخاطرال - هـ

تعرف على أنها الخسائر التي يمكن للمجموعة أن تواجهها نتيجة خلل في سياسات و إجراءات العملاألنظمة اآللية و البنية التكنولوجية،إضافة إلى وقوع حوادث خارجية . و يتم إدارة و العنصرالبشريو

.للمجموعة الداخلية والرقابة الضوابط وتقوية تعزيز عملية ضمن شامل إطارهذ المخاطر من خالل

مخاطر االئتمان - 44 :(بعد مخصص التدني والفوائد المعلقة و قبل الضمانات و مخففات المخاطر)اجمالي التعرض لمخاطر االئتمان - أ

20172016

469 392 8977 084 7ارصدة لدى بنوك مركزية

181 622 2344 992 3أرصدة لدى بنوك ومؤسسات مصرفية

118 176 419 150 إيداعات لدى بنوك ومؤسسات مصرفية

428 207 656 312

121 898 57521 488 23تسهيالت ائتمانية مباشرة بالتكلفة المطفأة

5 359 3214 955 001

2 904 0182 592 108

13 836 22913 038 469

129 475 107 400

1 259 5321 205 143

7 760 0237 640 955

151 336 245 327 قيمة عادلة موجبة- موجودات أخرى و مشتقات مالية

307 722 60042 231 43 مجموع التعرض االئتماني المرتبط ببنود داخل قائمة المركز المالي الموحد

:التعرض االئتماني المرتبط ببنود خارج قائمة المركز المالي الموحد

159 156 8992 020 2اعتمادات

158 653 591 627 قبوالت

937 912 54911 905 10كفاالت

006 940 0964 338 5تسهيالت ائتمانية ممنوحة وغير مستغلة

260 662 13519 892 18المجموع

567 384 73562 123 62المجموع الكلي للتعرض االئتماني

. دون اخذ الضمانات و مخففات مخاطر االئتمان بعين االعتبار2016 و2017 كانون االول 31الجدول اعاله يمثل الحد األقصى لمخاطر التعرض االئتماني للبنك كما في

للشركات الصغيرة والمتوسطة

للشركات الكبرى

للبنوك والمؤسسات المالية

موجودات مالية أخرى بالتكلفة المطفأة

- 43-


كانون االول 31

لألفراد

موجودات مالية بالقيمة العادلة من خالل قائمة الدخل

للحكومات و القطاع العام

:التعرض االئتماني المرتبط ببنود داخل قائمة المركز المالي الموحد


644 017 87023 282 61114 032 0964 299 7782 328 2891 074 1 متدنية المخاطر

884 942 03719 475 533 883 2101 683 24611 639 8581 261 4 مقبولة المخاطر

893 323 71 -253 186 399 49 170 88 : منها مستحقة

586 205 71 -814 99 151 38 550 67 يوم30 لغاية

307 118 - -439 86 248 11 620 20 يوم60 لغاية 31 من

613 283 680 1 -378 204 295 48 260 29 تحت المراقبة

123 665 6941 135 32 736 153 4221 263 136 215 غير عاملة

637 411 - -414 385 625 6 598 19 دون المستوى

695 247 -723 31 324 176 324 21 324 18 مشكوك فيها

791 005 6941 412 998 591 473 235 214 177 هالكة

264 909 28144 760 27914 948 4205 340 74115 279 5433 580 5المجموع

261 378 -545 6 160 213 150 94 406 64 فوائد وعموالت معلقة :يطرح

403 299 4241 2 411 563 017 8841 137 121 141 مخصص تدني :يطرح

600 231 85743 757 32314 941 6975 109 70714 047 0163 375 5 الصافي


886 007 36424 648 43814 117 1755 119 2462 169 6631 953 متدنية المخاطر

609 563 22118 445 180 407 3051 199 32511 519 5781 992 3 مقبولة المخاطر

257 233 112 2 127 1 900 152 989 23 129 53 : منها مستحقة

273 115 056 1 127 1 155 60 530 9 405 43 يوم30 لغاية

984 117 056 1 - 745 92 459 14 724 9 يوم60 لغاية 31 من

216 351 784 1 - 249 276 033 45 150 28 تحت المراقبة

594 597 7431 049 31 882 078 6441 250 276 236 غير عاملة

317 33 - - 477 1 354 6 486 25 دون المستوى

376 574 -650 30 395 509 443 17 888 16 مشكوك فيها

901 989 743 399 010 568 847 226 902 193 هالكة

305 520 11244 096 66715 555 6116 673 24814 984 6672 210 5المجموع


641 335 1411 2 398 412 046 1231 129 567 157 مخصص تدني :يطرح

307 722 97142 093 80915 549 9636 343 47613 761 0882 973 4 الصافي

- 44-

* :تتوزع التعرضات األئتمانية للموجودات حسب درجة المخاطر وفق الجدول التالي- ب





المجموع أفراد

.تشمل التعرضات االئتمانية التسهيالت واألرصدة واإليداعات لدى البنوك والمؤسسات المصرفية والسندات وأذونات الخزينة وأي موجودات لها تعرضات ائتمانية *


بنوك ومؤسسات مالية

المجموع


أفرادشركات

شركات


: كما يلي2017بلغت القيمة العادلة للضمانات المقدمة مقابل التسهيالت االئتمانية بالتكلفة المطفأة بنهاية العام - ج


كبرى

:الضمانات مقابل

511 131 2433 413 -793 522 8151 576 660 618 متدنية المخاطر/ تسهيالت عاملة

179 543 3907 81 100 4 076 127 6365 898 977 431 1مقبولة المخاطر / تسهيالت عاملة

337 136 - -373 110 769 10 195 15 تحت المراقبة

065 410 - -726 300 559 61 780 47 :غير عاملة

829 205 - -974 193 571 4 284 7 دون المستوى

268 56 - -503 40 042 8 723 7 مشكوك فيها

968 147 - -249 66 946 48 773 32 هالكة

092 221 63311 494 100 4 968 060 7797 547 6121 113 2المجموع

:الضمانات موزعة على النحو التالي

697 695 141 -911 018 5181 292 254 384 تأمينات نقدية

403 387 391 547 648 327 276 47 541 11 كفاالت بنكية مقبولة

459 355 0153 98 -576 414 2842 564 584 278 عقارية

235 601 -10 943 462 653 137 629 أسهم متداولة

989 563 - -952 442 766 25 271 95 سيارات وآليات

309 617 2134 396 543 3 938 393 2822 480 333 343 1اخرى

092 221 63311 494 100 4 968 060 7797 547 6121 113 2المجموع

- 45 -



أفرادبنوك ومؤسسات شركات


عامالمجموع

: كما يلي2016 بلغت القيمة العادلة للضمانات المقدمة مقابل التسهيالت االئتمانية بالتكلفة المطفأة بنهاية العام


كبرى



320 990 9726 816 3 045 827 5954 790 892 367 1مقبولة المخاطر / تسهيالت عاملة

909 175 - -406 148 041 14 462 13 تحت المراقبة

339 174 - -980 73 066 57 293 43 :غير عاملة

692 14 - -255 293 2 144 12 دون المستوى

309 24 - -886 12 217 6 206 5 مشكوك فيها

338 135 - -839 60 556 48 943 25 هالكة

773 074 27810 268 816 3 062 424 7926 385 8251 992 1المجموع


352 712 1311 1 -837 050 6091 292 775 367 تأمينات نقدية

851 362 -280 1 973 292 431 57 167 11 كفاالت بنكية مقبولة

247 104 8703 95 -843 234 0662 478 468 295 عقارية

213 651 - -299 503 219 147 695 أسهم متداولة

159 526 - -523 401 401 25 235 99 سيارات وآليات

951 717 2773 171 536 2 587 940 0661 385 485 218 1اخرى

773 074 27810 268 816 3 062 424 7926 385 8251 992 1المجموع

- 46 -






تصنيف سندات الدين حسب درجة المخاطر- د

: الجدول التالي يبين تصنيف سندات الدين حسب درجة المخاطر باستخدام التصنيف االئتماني لوكاالت التصنيف االئتمانية العالمية

التصنيف االئتماني

موجودات مالية

بالقيمة العادلة من

خالل قائمة الدخل


أخرى بالتكلفة

المطفأة

المجموع

:القطاع الخاص

A 291 7971 166 1171 457 914- الى AAAمن

B- 330 615 330 615- الى BBB+من

B- 9 462 9 462-اقل من

368 112 578 80 790 31 غير مصنف

871 277 2516 173 6206 104 حكومات وقطاع عام

230 188 0238 760 2077 428 المجموع







المطفأة

المجموع


A 274 4051 081 7921 356 197- الى AAAمن

B- 429 414 429 414- الى BBB+من

B- 8 577 8 577-اقل من

271 128 648 98 623 29 غير مصنف

808 374 5246 022 2846 352 حكومات وقطاع عام

267 297 9558 640 3127 656 المجموع





- 47 -

: التعرض لمخاطر االئتمان للموجودات حسب التوزيع الجغرافي- هـ

األردنالبلدان العربية

األخرىالمجموعبقية دول العالمأمريكاأوروبا*آسيا

2 950 4212 235 231 3741 884 018 - 14 8537 084 897 175 8281 362 468 283 2321 162 7441 108 807 49 5744 142 653

- 144 104 39 907 244 196 - - 428 2077 383 93714 160 461 294 560 967 439 38 163 644 01523 488 5752 682 3262 305 491 335 104 805 90 266 2745 359 321 847 1681 553 262 89 704 255 827 28 407 129 6502 904 018

3 682 6129 120 524 204 521 570 815 9 666 248 09113 836 229 13 546 115 929 - - - - 129 475

158 2851 065 255 - 35 992 - - 1 259 5322 660 9513 997 203 159 596 495 275 141 711 305 2877 760 023

55 548 191 372 1 578 74 172 1 106 3 469 327 24513 226 68522 090 839 779 2474 827 8441 289 7871 017 19843 231 600

13 090 29221 232 892 945 1255 511 2601 060 254 882 48442 722 307

.باستثناء البلدان العربية *

2016 كانون األول 31المجموع كما في

- 48 -




ارصدة لدى بنوك مركزية


تسهيالت ائتمانية مباشرة بالتكلفة المطفأة

المجموع

موجودات مالية أخرى بالتكلفة المطفأةقيمة عادلة موجبة- موجودات أخرى و مشتقات مالية

أفرادشركات صغيرة ومتوسطة

شركات كبرىبنوك ومؤسسات ماليةحكومات وقطاع عام

: التعرض لمخاطر االئتمان للموجودات حسب القطاع االقتصادي- و

خدمات عامةاسهمنقلسياحة وفنادقزراعةتجارةعقاراتانشاءاتصناعة وتعدين - - - - - - - - - - - 7 084 8977 084 897 - - - - - - - - - - 4 142 653 - 4 142 653 - - - - - - - 29 624 - - 293 963 104 620 428 207

5 359 3214 532 0992 340 9961 828 2214 063 192 277 207 517 303 569 783 14 6632 596 783 129 4751 259 53223 488 575 - 91 786 - - 40 102 - - - - 125 5631 329 3216 173 2517 760 023

15 695 25 602 9 146 8 790 28 793 1 491 5 500 4 316 - 46 444 45 911 135 557 327 2455 375 0164 649 4872 350 1421 837 0114 132 087 278 698 522 803 603 723 14 6632 768 7905 941 32314 757 85743 231 600

خدمات عامةاسهمنقلسياحة وفنادقزراعةتجارةعقاراتانشاءاتصناعة وتعدين - - - - - - - - - - - 7 392 4697 392 469 - - - - - - - - - - 4 798 299 - 4 798 299 - - - - - - - 29 624 - - 274 404 352 284 656 312

4 955 0014 035 8431 982 6131 723 6343 708 816 159 907 619 000 667 094 5 7582 727 912 107 4001 205 14321 898 121 - 93 220 15 918 28 200 40 247 - - - - 143 6821 297 1646 022 5247 640 955

18 087 25 353 12 930 8 259 24 192 1 212 3 691 7 409 15 40 910 72 542 121 551 336 1514 973 0884 154 4162 011 4611 760 0933 773 255 161 119 622 691 704 127 5 7732 912 5046 549 80915 093 97142 722 307

مخـــاطـــر الســــوق- 45مخاطر حساسية االسعار السوقية

المجموعحقوق الملكيةقائمة الدخل الموحدالمجموعحقوق الملكيةقائمة الدخل الموحد 40 365 - 40 365 38 030 - 38 030 13 394 4 120 17 514 7 426 3 536 10 962 2 122 19 778 21 900 2 110 23 546 25 656

55 881 23 898 79 779 47 566 27 082 74 648

- 49 -

المجموع


ارصدة لدى بنوك مركزيةارصدة وايداعات لدى بنوك ومؤسسات مصرفية

تسهيالت إئتمانية مباشرة بالتكلفة المطفأةموجودات مالية أخرى بالتكلفة المطفأة

قيمة عادلة موجبة- موجودات أخرى و مشتقات مالية

افراد بنوك

ومؤسسات مالية الحكومة والقطاع

العامالمجموع

شـــــــــــــــــــــــــــــــــــــــــــركات2017 كانون األول 31


المجموع

: فان حساسية قائمة الدخل الموحد وحقوق الملكية ستكون على النحو التالي2016 و2017 كانون االول 31عن االسعار القائمة كما (٪ 5 )بافتراض ان نسبة التغير على االسعار السوقية بمقدار -

بآالف الدوالرات األمريكية2016 كانون األول 201731 كانون األول 31


حساسية اسعار الفوائد

حساسية اسعار ادوات الملكيةحساسية اسعار الصرف

المجموعقيمة عادلة موجبة- موجودات أخرى و مشتقات مالية

تسهيالت إئتمانية مباشرة بالتكلفة المطفأةموجودات مالية بالقيمة العادلة من خالل قائمة الدخل


بآالف الدوالرات األمريكية2016 كانون األول 31

شـــــــــــــــــــــــــــــــــــــــــــركاتافراد


الحكومة والقطاع العام

المجموع

مخاطر اسعار الفائدة - 46

لغاية شهر واحدالموجودات أكثر من شهر

أشهر3ولغاية أشهر3أكثر من أشهر6ولغاية

أشهر6أكثر من ولغاية سنة

أكثر من سنة سنوات3ولغاية

سنوات3أكثر من غير خاضعة لمخاطر اسعار

الفائدةالمجموع

167 522 167 522 - - - - - - النقد في الخزينة444 554 4441 554 1 - - - - - - احتياطي اجباري

453 530 6045 264 0002 25 - - - 306 3 543 237 3ارصدة لدى بنوك مركزية653 142 4 - - 781 27 009 15 629 107 845 487 389 504 3ارصدة وايداعات لدى بنوك ومؤسسات مصرفية

654 470 447 42 499 83 200 87 993 22 083 57 980 100 452 76 موجودات مالية بالقيمة العادلة من خالل قائمة الدخل575 488 23 - 678 022 3305 926 9931 693 3091 049 1752 146 0904 650 8تسهيالت ائتمانية مباشرة بالتكلفة المطفأة

563 395 563 395 - - - - - - موجودات مالية بالقيمة العادلة من خالل الدخل الشامل اآلخر023 760 7 - 407 826 5431 668 3811 918 934 878 969 470 7891 996 موجودات مالية أخرى بالتكلفة المطفأة

231 226 2313 226 3 - - - - - - استثمارات في شركات حليفة141 459 141 459 - - - - - - موجودات ثابتة

594 526 609 410 417 4 203 15 370 2 572 32 547 32 876 28 قيمة عادلة موجبة- موجودات أخرى و مشتقات مالية 223 87 223 87 - - - - - - موجودات ضريبية مؤجلة

721 163 42948 962 0018 962 0576 725 7463 652 5272 125 8223 241 1396 494 16مجموع الموجودات

المطلوبات288 927 4763 584 515 34 867 13 546 141 289 314 084 503 5111 335 1ودائع بنوك ومؤسسات مصرفية

459 080 26331 076 41711 146 021 474 344 079 6593 433 6782 787 0773 083 10ودائع عمالء289 700 2652 438 389 8 096 21 962 136 153 401 161 516 263 178 1تأمينات نقدية090 182 - 533 84 856 25 832 3 957 9 599 22 313 35 أموال مقترضة

205 272 205 272 - - - - - - مخصص ضريبة الدخل040 326 040 326 - - - - - - مخصصات أخرى

385 262 7591 103 2571 199 1 697 8 311 36 166 34 996 77 قيمة عادلة سالبة- مطلوبات أخرى و مشتقات مالية 693 3 693 3 - - - - - - مطلوبات ضريبية مؤجلة

449 754 70139 804 11113 274 039 536 381 370 3693 195 6883 863 1605 710 12 وحقوق الملكيةمجموع المطلوبات

272 409 8(272 842 4)890 687 0186 189 3(635 717 )(842 69 )134 378 979 783 3الفجوة للفئة

:(يتم التصنيف على اساس فترات اعادة تسعير الفائدة او االستحقاق ايهما اقرب ) 2017 كانون األول 31فيما يلي بيان مدى تعرض المجموعة لتقلبات اسعار الفائدة كما في - أ

- 50-








874 416 874 416 - - - - - - النقد في الخزينة777 362 7771 362 1 - - - - - - احتياطي اجباري

692 029 8056 120 2 - - - - - 887 908 3ارصدة لدى بنوك مركزية299 798 4 - - 037 32 291 2 632 103 552 346 787 313 4ارصدة وايداعات لدى بنوك ومؤسسات مصرفية

516 698 204 42 780 203 476 86 036 19 232 108 748 162 040 76 موجودات مالية بالقيمة العادلة من خالل قائمة الدخل121 898 21 - 926 272 7174 796 2381 540 8051 124 8542 087 5814 075 8تسهيالت ائتمانية مباشرة بالتكلفة المطفأة

912 470 912 470 - - - - - - موجودات مالية بالقيمة العادلة من خالل الدخل الشامل اآلخر955 640 7 - 590 318 2531 008 6982 200 1431 978 811 162 4601 972 موجودات مالية أخرى بالتكلفة المطفأة

008 077 0083 077 3 - - - - - - استثمارات في شركات حليفة633 463 633 463 - - - - - - موجودات ثابتة

214 530 879 395 251 6 973 10 964 1 233 33 006 28 908 53 قيمة عادلة موجبة- موجودات أخرى و مشتقات مالية 390 73 390 73 - - - - - - موجودات ضريبية مؤجلة

391 460 48247 423 5478 801 4565 934 2273 764 0452 348 9713 787 6635 400 17مجموع الموجودات

وحقوق الملكيةالمطلوبات999 752 4173 517 012 4 937 22 709 299 084 131 516 703 324 074 2ودائع بنوك ومؤسسات مصرفية

152 082 69631 086 41611 98 074 539 662 761 1422 231 0812 436 0814 929 9ودائع عمالء426 561 1322 348 421 6 994 10 490 127 607 274 066 184 716 609 1تأمينات نقدية185 271 - 259 28 050 13 013 6 305 6 825 196 733 20 أموال مقترضة


645 124 0811 959 271 085 2 686 5 015 44 322 20 185 93 قيمة عادلة سالبة- مطلوبات أخرى و مشتقات مالية 276 1 276 1 - - - - - - مطلوبات ضريبية مؤجلة

855 295 77439 414 37913 137 140 588 560 200 1533 687 8102 540 0395 727 13 وحقوق الملكيةمجموع المطلوبات

536 164 8(292 991 4)168 664 3165 346 3(333 436 )892 660 161 247 624 673 3الفجوة للفئة

:(يتم التصنيف على اساس فترات اعادة تسعير الفائدة او االستحقاق ايهما اقرب ) 2016 كانون األول 31فيما يلي بيان مدى تعرض المجموعة لتقلبات اسعار الفائدة كما في - ب

- 51-


مخاطر السيولة - 47

:2017 كانون األول 31على اساس الفترة المتبقية لالستحقاق التعاقدي كما في (غير مخصومة)فيما يلي بيان توزيع المطلوبات - أ

لغاية شهر واحدالمطلوبات أكثر من شهر




المجموعبدون استحقاق سنوات3أكثر من

834 930 4763 584 454 37 886 13 678 336 965 304 158 419 2171 234 1ودائع بنوك ومؤسسات مصرفية633 301 78931 364 95312 209 979 541 127 419 1963 447 0202 819 5693 499 8ودائع عمالء187 705 4312 446 344 149 29 518 153 408 819 159 188 178 068 1تأمينات نقدية402 182 - 630 120 013 27 832 3 781 12 025 12 121 6 أموال مقترضة

205 272 205 272 - - - - - - مخصص ضريبة الدخل040 326 040 326 - - - - - - مخصصات أخرى161 42 517 10 687 5 426 880 949 756 8 946 14 قيمة عادلة سالبة- مشتقات مالية 231 220 1431 597 257 226 481 110 23 191 38 383 20 921 59 مطلوبات اخرى

693 3 693 3 - - - - - - مطلوبات ضريبية مؤجلة386 984 29439 605 32514 374 679 093 1451 937 4903 623 5013 467 9525 882 10مجموع المطلوبات

721 163 93748 454 74313 625 3889 329 1125 491 5163 641 8662 587 1595 033 8 مجموع الموجودات حسب استحقاقاتها المتوقعة

:2016 كانون األول 31على اساس الفترة المتبقية لالستحقاق التعاقدي كما في (غير مخصومة)فيما يلي بيان توزيع المطلوبات - ب






125 755 4173 517 253 4 671 22 465 299 408 329 430 150 4811 431 1ودائع بنوك ومؤسسات مصرفية265 288 70331 414 68912 169 156 615 085 961 6892 250 2192 423 7244 453 8ودائع عمالء110 565 4182 366 390 026 17 923 267 147 344 371 280 835 288 1تأمينات نقدية594 271 - 768 53 296 94 431 2 299 9 285 111 515 أموال مقترضة


525 52 377 23 440 5 297 2 291 51 173 1 896 19 قيمة عادلة سالبة- مشتقات مالية 128 072 7131 605 271 085 332 548 5 655 43 485 16 371 68 مطلوبات أخرى

276 1 276 1 - - - - - - مطلوبات ضريبية مؤجلة195 508 07639 431 81114 233 531 083 7431 536 2493 977 9632 982 8225 262 11مجموع المطلوبات




- 52-

صافي مراكز العمالت األجنبية - 48 إن تفاصيل هذا البند هي كما يلي :

عملة األساس باآلالفالمعادل بآالف

الدوالراتالمعادل بآالف الدوالراتعملة األساس باآلالف

907 30 907 30 701 129 701 129 دوالر أمريكي564 10 624 8 091 7 249 5 جنيه إسترليني

069 37 444 35 550 20 123 17 يورو696 4 854 537 721 2 724 306 ين ياباني

926 2 003 3 974 1 924 1 فرنك سويسري432 39 834 105 *أخرى

267 871 125 594

مستويات القيمة العادلة - 49

:القيمة العادلة للموجودات المالية والمطلوبات المالية للمجموعة والمحددة بالقيمة العادلة بشكل مستمر- أ

:(طرق التقييم والمدخالت المستخدمة) والمطلوبات المالية

العالقة بين المدخالت الهامة مدخالت هامة طــــــريقة التقييم مستوى القيمة

غير الملموسة والقيمة العادلةغير ملموسةوالمدخالت المستخدمةالعادلــــــــةالمطلوبات المالية/ الموجودات المالية

20172016

موجودات مالية بالقيمة العادلة

:موجودات مالية بالقيمة العادلة من خالل قائمة الدخل

المستوى االول 284 352 620 104 اذونات وسندات حكومية االسعار المعلنة في

االسواق الماليةال ينطبقال ينطبق

المستوى االول 404 274 963 293 سندات شركات االسعار المعلنة في


المستوى الثاني624 29 624 29 سلف وقروض

عن طريق مقارنتها

بالقيمة السوقية الداة مالية

مشابهة

ال ينطبقال ينطبق

المستوى االول 204 42 447 42 اسهم وصناديق استثمارية االسعار المعلنة في


516 698 654 470 مجموع الموجودات المالية بالقيمة العادلة من خالل قائمة الدخل

المستوى الثاني011 58 420 35 قيمة عادلة موجبة-مشتقات مالية



مشابهة


: موجودات مالية بالقيمة العادلة من خالل الدخل الشامل اآلخر

المستوى االول 920 258 573 189 اسهم متوفر لها اسعار سوقية االسعار المعلنة في


المستوى الثاني992 211 990 205 اسهم غير متوفر لها اسعار سوقية عن طريق استخدام

مؤشر القطاع في السوقال ينطبقال ينطبق

912 470 563 395 مجموع الموجودات المالية بالقيمة العادلة من خالل الدخل الشامل اآلخر439 227 6371 901 مجموع الموجودات المالية بالقيمة العادلة

مطلوبات مالية بالقيمة العادلة

المستوى الثاني517 52 154 42 قيمة عادلة سالبة-مشتقات مالية



مشابهة


517 52 154 42 مجموع المطلوبات المالية بالقيمة العادلة

. 2016 و2017 لم تكن هنالك أي تحويالت بين المستوى االول والمستوى الثاني خالل العام

:القيمة العادلة للموجودات المالية والمطلوبات المالية للمجموعة والغير محددة بالقيمة العادلة بشكل مستمر- ب

:باستثناء ما يرد في الجدول ادناه اننا نعتقد ان القيمة الدفترية للموجودات المالية والمطلوبات المالية الظاهرة في القوائم المالية الموحدة للمجموعة تقارب قيمتها العادلة

مستوى القيمة العادلة القيمة العادلةالقيمة الدفتريةالقيمة العادلةالقيمة الدفترية

موجودات مالية غير محددة بالقيمة العادلة

المستوى الثاني777 362 7771 362 4441 554 4441 554 1احتياطي نقدي اجباري لدى بنوك مركزية

المستوى الثاني336 257 1903 256 2293 905 8382 903 2ودائع الجل وخاضعة الشعار لدى بنوك مركزية

المستوى الثاني016 653 697 652 184 362 011 362 شهادات ايداع لدى بنوك مركزية

المستوى الثاني563 800 2994 798 7664 146 6534 142 4حسابات جارية وودائع لدى بنوك ومؤسسات مصرفية

المستوى الثاني672 993 12121 898 81221 567 57523 488 23تسهيالت ائتمانية مباشرة بالتكلفة المطفاة

المستوى االول والثاني969 715 9557 640 7047 842 0237 760 7موجودات مالية اخرى بالتكلفة المطفاة

333 783 03939 609 13939 379 54440 211 40مجموع الموجودات المالية غير محددة بالقيمة العادلة

مطلوبات مالية غير محددة القيمة العادلة

المستوى الثاني201 762 9993 752 7413 942 2883 927 3ودائع بنوك ومؤسسات مصرفية

المستوى الثاني506 172 15231 082 56931 193 45931 080 31ودائع عمالء

المستوى الثاني114 569 4262 561 7642 709 2892 700 2تامينات نقدية

المستوى الثاني415 275 185 271 878 183 090 182 أموال مقترضة

236 779 76237 667 95237 029 12638 890 37مجموع المطلوبات المالية غير محددة بالقيمة العادلة

ان القيمة العادلة للموجودات المالية والمطلوبات المالية والمتضمنة في فئة المستوى الثاني اعاله تم تحديدها بما يتوافق مع نماذج التسعير المتبعة والمقبولة بناء على خصم التدفقات النقدية آخذين

.باالعتبار سعر الفائدة كأهم مدخل في االحتساب

- 53 -

2016 كانون األول 201731 كانون األول 31

ان بعض الموجودات المالية والمطلوبات المالية للمجموعة مقيمة بالقيمة العادلة في نهاية كل فترة مالية ، والجدول التالي يوضح معلومات حول كيفية تحديد القيمة العادلة لهذه الموجودات المالية

القيمة العادلة بآالف الدوالرات االمريكية


بآالف الدوالرات االمريكية

2016 كانون االول 201731 كانون االول 31

.يمثل المبلغ المعادل بالدوالر األمريكي للعمالت االخرى قيمة مجموعة عمالت اجنبية متعددة*

.تتمثل األدوات المالية في الموجودات المالية والمطلوبات المالية

:تستخدم المجموعة الترتيب التالي ألساليب وبدائل التقييم وذلك في تحديد وعرض القيمة العادلة لألدوات المالية

.األسعار السوقية المعلنة في األسواق الفعالة لنفس الموجودات والمطلوبات: المستوى األول -

. تقنيات أخرى حيث تكون كل المدخالت التي لها تأثير مهم على القيمة العادلة يمكن مالحظتها بشكل مباشر أو غير مباشر من معلومات السوق: المستوى الثاني -

.تقنيات أخرى حيث تستخدم مدخالت لها تأثير مهم على القيمة العادلة ولكنها ليست مبنية على معلومات من السوق يمكن مالحظتها: المستوى الثالث -

تحليل استحقاقات الموجودات والمطلوبات - 50

:2017 كانون األول 31فيما يلي تحليل استحقاقات الموجودات والمطلوبات وفقا للفترة المتوقعة الستردادها أو تسويتها كما في

المجموعأكثر من سنةلغاية سنةالموجودات167 522 - 167 522 النقد في الخزينة444 554 1 - 444 554 1احتياطي اجباري

453 530 0005 25 453 505 5ارصدة لدى بنوك مركزية653 142 7814 27 872 114 4ارصدة وايداعات لدى بنوك ومؤسسات مصرفية

654 470 615 294 039 176 موجودات مالية بالقيمة العادلة من خالل قائمة الدخل575 488 39223 653 18310 835 12تسهيالت ائتمانية مباشرة بالتكلفة المطفأة

563 395 563 395 - موجودات مالية بالقيمة العادلة من خالل قائمة الدخل الشامل اآلخر023 760 6677 917 3563 842 3موجودات مالية أخرى بالتكلفة المطفأة

231 226 2313 226 3 - استثمارات في شركات حليفة141 459 141 459 - موجودات ثابتة

594 526 676 36 918 489 قيمة عادلة موجبة- موجودات أخرى ومشتقات مالية 223 87 - 223 87 موجودات ضريبية مؤجلة721 163 06648 036 65519 127 29 مجموع الموجودات

المطلوبات288 927 3823 48 906 878 3ودائع بنوك ومؤسسات مصرفية

459 080 66431 621 795 458 30ودائع عمالء289 700 4932 29 796 670 2تأمينات نقدية090 182 640 147 450 34 أموال مقترضة

040 326 - 040 326 مخصصات أخرى205 272 - 205 272 مخصص ضريبة الدخل

385 262 5871 487 798 774 قيمة عادلة سالبة- مطلوبات أخرى ومشتقات مالية 693 3 - 693 3 مطلوبات ضريبية مؤجلة449 754 76639 334 6831 419 38 مجموع المطلوبات

272 409 3008 701 17(028 292 9) الصافي


المجموعأكثر من سنةلغاية سنةالموجودات874 416 - 874 416 النقد في الخزينة777 362 1 - 777 362 1احتياطي اجباري

692 029 6 - 692 029 6ارصدة لدى بنوك مركزية299 798 0394 32 260 766 4ارصدة وايداعات لدى بنوك ومؤسسات مصرفية


912 470 912 470 - موجودات مالية بالقيمة العادلة من خالل قائمة الدخل الشامل اآلخر955 640 0657 770 8903 870 3موجودات مالية أخرى بالتكلفة المطفأة

008 077 0083 077 3 - استثمارات في شركات حليفة633 463 633 463 - موجودات ثابتة

214 530 618 25 596 504 قيمة عادلة موجبة- موجودات أخرى ومشتقات مالية 390 73 - 390 73 موجودات ضريبية مؤجلة391 460 38947 909 00218 551 28 مجموع الموجودات



377 242 - 377 242 مخصص ضريبة الدخل795 259 - 795 259 مخصصات أخرى

645 124 0931 340 552 784 قيمة عادلة سالبة- مطلوبات أخرى ومشتقات مالية 276 1 - 276 1 مطلوبات ضريبية مؤجلة855 295 07839 171 7771 124 38 مجموع المطلوبات

536 164 3118 738 17(775 573 9) الصافي

-54-



استحقاقات اإلرتباطات واإللتزامات المحتملة - 51:يبين الجدول التالي استحقاقات االرتباطات وااللتزامات المحتملة على أساس االستحقاق التعاقدي

لغاية سنةمن سنة 5ولغاية سنوات

5اكثر من سنوات

المجموع

899 020 2 - 088 37 811 983 1اعتمادات591 627 - 560 12 031 615 قبوالت

:كفاالت 960 888 696 17 387 178 877 692 دفع - 670 246 8796 373 532 647 2591 225 4حسن التنفيذ - 919 769 7833 106 654 923 482 739 2أخرى -

096 338 2055 177 107 485 784 675 4تسهيالت ائتمانية ممنوحة وغير مستغلة135 892 56318 675 328 284 2443 932 14المجموع

551 13 -724 10 827 2 عقود مشاريع انشائية000 8 -964 1 036 6 عقود مشتريات

411 46 686 20 187 20 538 5 عقود ايجار تشغيلية962 67 686 20 875 32 401 14 المجموع

159 156 2 - 432 23 727 132 2اعتمادات158 653 - 093 14 065 639 قبوالت


006 940 6804 57 920 444 406 437 4تسهيالت ائتمانية ممنوحة وغير مستغلة260 662 72219 775 8081 387 7303 498 14المجموع

913 19 -805 17 108 2 عقود مشاريع انشائية623 11 954 134 2 535 8 عقود مشتريات

031 37 361 22 958 9 712 4 عقود ايجار تشغيلية567 68 315 23 897 29 355 15 المجموع


2017 كانون األول 31بآالف الدوالرات األمريكية

- 55 -


إدارة رأس المال – 52

201720167 674 5867 456 409 (CET1)اجمالي راس المال االساسي لحملة األسهم العادية

(358 510 2)(601 656 2)(الطروحات من راس المال االساسي لحملة األسهم العادية)التعديالت الرقابية 462 10 493 10 راس المال االضافي

951 385 673 416 الشريحة الثانية من راس المال - -(الطروحات من راس مال الشريحة الثانية)التعديالت الرقابية

464 342 1515 445 5راس المال التنظيمي

868 533 25134 638 35الموجودات والبنود خارج قائمة المركز المالي المرجحة بالمخاطر

%14.08%14.32 (CET1)نسبة كفاية رأس مال حملة األسهم العادية

14.35%14.11%نسبة كفاية رأس مال الشريحة األولى

15.47%15.28%نسبة كفاية رأس المال التنظيمي

- 56 -


و الغاء العمل يتعليمات كفاية رأس المال III باصدار تعليمات كفاية رأس المال وفقا لمعيار بازل 2016/10/31قام البنك المركزي األردني بتاريخ .IIالتنظيمي وفقا لمعيار بازل

تقوم المجموعة بادارة رأس المال بشكل يضمن استمرارية عملياتها التشغيلية وتحقيق أعلى عائد ممكن على حقوق الملكية، ويتكون راس المال:- كما هو مبين في الجدول التاليIIIكما عرفته اتفاقية بازل

يقوم مجلس االدارة بمراجعة هيكلية رأس المال بشكل ربع سنوي، وكجزء من تلك المراجعة يقوم مجلس االدارة باالخذ بعين االعتبار كلفة راس - .المال والمخاطر كاحدى العوامل االساسية في ادارة راس مال المجموعة وذلك من خالل وضع سياسة للتوزيعات النقدية ورسملة االحتياطيات

معامالت مع أطراف ذات عالقة - 53:إن تفاصيل األرصدة القائمة مع األطراف ذات عالقة كانت كما يلي

ودائع لدى أطراف ذات عالقة

تسهيالت ائتمانية مباشرة بالتكلفة

المطفأة

ودائع من أطراف ذات عالقة

اعتمادات وكفاالت وسحوبات وتسهيالت

غير مستغلة837 96 094 112 - 864 135 شركات حليفة

448 102 567 361 917 267 - أعضاء مجلس اإلدارة وكبار المساهمين 135 864 267 917 473 661 199 285



المطفأة



غير مستغلة714 92 573 119 - 423 231 شركات حليفة

567 98 648 452 288 479 - أعضاء مجلس اإلدارة وكبار المساهمين 231 423 479 288 572 221 191 281

:إن تفاصيل المعامالت مع األطراف ذات عالقة كانت كما يلي فوائد مدينةفوائد دائنة

252 1 906 1 شركات حليفة

فوائد مدينةفوائد دائنة249 2 143 2 شركات حليفة

بآالف الدوالرات األمريكية2017 كانون األول 31


-57-


إن نسب الفوائد المقيدة على التسهيالت الممنوحة ألعضاء مجلس االدارة وكبار المساهمين تقع ضمن حدود التسهيالت الممنوحة لباقي - .العمالء

مليون دوالر أمريكي للسنة 60,4بلغت الرواتب والمكافآت والمنافع األخرى لإلدارة التنفيذية العليا للمجموعة في األردن والخارج ما مجموعه - .(2016 كانون األول 31 مليون دوالر أمريكي للسنة المنتهية في 56,7) 2017 كانون األول 31المنتهية في


إن تصنيف جميع التسهيالت اإلئتمانية الممنوحة ألطراف ذات عالقة هي ديون عاملة بحسب نظام التصنيف اإلئتماني للمجموعة , كما لم - .يتم تسجيل أية مخصصات تدني في قيمة هذه التسهيالت


االف دوالر 8,5 مليون دوالر امريكي والتسهيالت االئتمانية الغير مباشرة 1,5بلغت التسهيالت االئتمانية المباشرة الممنوحة لالدارة العليا - آالف دوالر أمريكي للتسهيالت 8,5 مليون دوالر أمريكي للتسهيالت االئتمانية المباشرة و 1,6) 2017 كانون األول 31امريكي كما في

.(2016 كانون االول 31االئتمانية غير المباشرة كما في

.(2016 كانون االول 31 مليون دوالر أمريكي كما في 3) 2017 كانون األول 31 مليون دوالر كما في 2,8بلغت ودائع االدارة العليا -

الربح للسهم الواحد العائد لمساهمي البنك -54


20172016

187 522 961 521 الربح للسنة العائد لمساهمي البنك

800 640 800 640 *المتوسط المرجح لعدد األسهم

0,810,81(أساسي ومخفض)نصيب السهم من ربح السنة

حسابات مدارة لصالح العمالء - 55

النقد وما في حكمه - 56


20172016

343 809 0647 582 7النقد وأرصدة لدى بنوك مركزية تستحق خالل ثالثة أشهر

181 822 2343 192 3أرصدة لدى بنوك ومؤسسات مصرفية تستحق خالل ثالثة أشهر :يضاف

686 281 3433 419 3ودائع بنوك ومؤسسات مصرفية تستحق خالل ثالثة أشهر :ينزل

838 349 9558 354 7المجموع

- 58-

كانــــون االول31



3442) 2017 كانون االول 31 مليون دوالر امريكي كما في 3502بلغت الحسابات المدارة لصالح العمالء - ال يتم إظهار هذه الحسابات ضمن موجودات ومطلوبات . (2016 كانون االول 31مليون دوالر امريكي كما في

.المجموعة في القوائم المالية الموحدة


ألــف سهـــــم

سـهــم/ دوالر أمريكي

-59-

المجموعةالقضايا المقامة على - 57

أمام محكمة المقاطعة الشرقية لمدينة نيويورك من قبل مدعين 2004أقيمت دعاوى مدنية على البنك العربي ش. م. ع منذ عام . أأمريكيين وغير أمريكيين )أجانب( تتشابه من حيث الوقائع المزعومة والتي مفادها أن البنك العربي قد قام من خالل فرعه في

صفوا باإلرهابيين وبالمنظمات اإلرهابية في فلسطين، وانه بذلك قد ساعد وحرال على ارتكاب نيويورك، بتحويل أموال إلى من و أعمال إرهابية أدت إلى مقتل أو جرن أفراد عائالت المدعيــن، ويطالب المدعون البنك في جميع الدعاوى بالتعويال عن الضرر

الناتج عن الفعل المدعى بارتكابه.

22(، فقد صدر قرار بتاريخ ATAمن المدعين االمريكيين وفقا لقانون مكافحة االرهاب االمريكي )فيما يخص الدعاوى المقامة عن هيئة المحلفين المختارة من قبل المحكمة بخصوص بعال المدعين متضمنا مسؤولية البنك المدنية عن حوادث 2014أيلول

راءات المحاكمة الخاصة بتقدير التعويضات لعدد من المدعين للبدء بإج 2015آب 17منسوبة لحماس. وبعد ذلك تم تحديد تاريخ تم التوصل الى اتفاق تسوية بين األطراف يتم 2015آب 14في ثالثة حوادث ضمن القضية المدنية المقامة ضد البنك. وبتاريخ

سة المحاكمة لتنفيذ بنود هذا بموجبها انهاء هذ القضية، وفي ضوء ذلك، وبناء على طلب المدعين والبنك، قرر القاضي تأجيل جل االتفاق.

تضمن اتفاق التسوية، ولغايات مباشرة االستئناف، وضع آلية شكلية لتقدير مبلغ التعويضات لهؤالء المدعين، دون الخوال في 2016ار أي 24محاكمة فعلية لتحديدها. وقد أتان هذا اإلجراء للبنك الحصول على تصديق المحكمة لهذا التقدير، وصدر بتاريخ

16قرار قابل لالستئناف مباشرة في ضوئه قام األطراف بتقديم لوائحهم ومذكراتهم لمحكمة االستئناف، وعقدت جلسة المرافعة بتاريخ . 2017أيار

تها لقد جاء اتفاق التسوية هذا دون االقرار بأي مسؤولية تجا المدعين، ووفق شروط مقبولة، وبما يحافظ على مصال البنك وحمايوخشية من امتداد فترة درجات التقاضي الى سنوات طويلة، كما وجاء ليعزز وضع البنك من خالل معالجة االحتماالت والنتائج

، حيث وضع حدودا اللتزاماته حسب نتائج 2004عام المرتبطة بالقضية المرفوعة ضد في الواليات المتحدة االمريكية منذن تحوط البنك، حيث توجد لديه مخصصات كافية لتغطية االحتماالت المتوقعة بموجب اتفاق االستئناف، ويقع هذا االتفاق ضم

التسوية. وبرأي االدارة والمحامين المترافعين والمتولين متابعة هذ القضية، فإن هذا االتفاق قد جاء في مصلحة البنك.

ب( وفقا لقانون التعويال عن الفعل الضار لألجانب أما بخصوص الدعاوى المقامة من قبل المدعين غير االمريكيين )االجان(ATS فقد صدر بتاريخ ،)قرار عن محكمة المقاطعة في نيويورك برد جميع دعاواهم، وقد تبع ذلك قرار آخر 2013آب 23

االستئناف رفضت محكمة 2016آيار 9بالتأكيد على هذا الرد. والحقا وبتاريخ 2015كانون األول 8لمحكمة االستئناف بتاريخ بهيئتها الموسعة إعادة النظر في القرار. وقام المدعون بتقديم طلب لدى المحكمة العليا االمريكية للطعن بقرارات محكمة االستئناف،

20بقبول النظر فيها، وقدم المدعون الئحتهم بتاريخ 2017نيسان 3وفي ضوء ذلك أصدرت المحكمة العليا األمريكية قرارها بتاريخ ، وعقدت 2017أيلول 8كما وقدم المدعون جوابهم عليها بتاريخ 2017آب 21، وقدم البنك الئحته الجوابية بتاريخ 2017ان حزير

ن البنك ومحاميه على ثقة بأن قرارات محكمة االستئناف برد هذ الدعاوى سيتم 2017تشرين األول 11جلسة المرافعة بتاريخ . وا .لصال البنك التأكيد عليها، وبالتالي الحكم

143.6) 2017األول ن كانو 31دوالر أمريكي كما في مليون 164.1تقدر بحوالي المجموعةهنالك قضايا أخرى مقامة على . ب .(2016األول كانون 31مليون دوالر أمريكي كما في

والبالغ تفوق المخصص المقيد لقائها مطلوباتالمجموعة وبرأي اإلدارة والمحامين المتولين متابعة هذ القضايا أنه لن يترتب على (. 2016كانون األول 31مليون دوالر أمريكي كما في 18.3) 2017كانون األول 31مليون دوالر أمريكي كما في 17

رقام المقارنةأ - 85

، 2017كانون األول 31لتتناسب مـع تصنيـف األرقـام للسنة المنتهية في 2016اعادة تصنيف بعال أرقام المقارنـة للعـام تــم .ولم ينتج عنها أي تعديل لنتائج أعمال السنة السابقة

م .ع. البنك العربي ش )شركة مساهمة عامة محدودة(

المملكة األردنية الهاشمية –عمان

القوائم المالية للسنة المنتهية في

7201كانون األول 31 مع تقرير مدقق الحسابات المستقل

العربي ش . م .عالبنك )شركة مساهمة عامة محدودة(

المملكة األردنية الهاشمية –عمان 2017كانون األول 31للسنة المنتهية في

جدول المحتويات

المستقل تقرير مدقق الحسابات

قائمـــة

أ قائمة المركز المالي

ب قائمة الدخل

ج الشاملقائمة الدخل

د قائمة التغيرات في حقوق المساهمين

هـ قائمة التدفقات النقدية

صفحـــة

57 – 1 ايضاحات حول القوائم المالية

(ج)قائمـــة

ايضاح

414 212 025 195 الربح للسنة

بنود الدخل الشامل األخرى بعد الضريبة :يضاف

بنود سيتم اعادة تحويلها الحقا الى حساب االرباح والخسائر

(966 59 )892 59 29فروقات عملة ناتجة عن ترجمة عمالت أجنبية

بنود لن يتم اعادة تحويلها الحقا الى حساب االرباح والخسائر

(557 8 )(625 13 )30التغير في القيمة العادلة للموجودات المالية بالقيمة العادلة من خالل الدخل الشامل اآلخر

(328 8 )(368 15 )التغير في إحتياطي تقييم إستثمارات

(229 )743 1 بيع موجودات مالية من خالل قائمة الدخل الشامل (خسائر)أرباح

(523 68 )267 46 مجموع بنود الدخل الشامل األخرى للسنة بعد الضريبة

891 143 292 241 مجموع الدخل الشامل للسنة

.جزءا من هذه القوائم المالية وتقرأ معها (57)الى رقم (1)تعتبر االيضاحات المرفقة من رقم

كانون االول 31للسنة المنتهية في

قائمة الدخل الشامل

(بآالف الدنانير االردنية)

20172016

ع.م. البنك العربي ش

(شركة مساهمة عامة محدودة)

المملكة األردنية الهاشمية- عمان

(د)قائمـــة

إحتياطي إجباريعالوة إصداررأس المال المدفوعايضاحإحتياطي إختياري

إحتياطي عامإحتياطي مخاطر مصرفية عامة

إحتياطي ترجمة عمالت

اجنبية

احتياطي تقييم استثمارات

أرباح مدورةمجموع حقوق

المساهمين

2017 كانون األول 31للسنة المنتهية في 755 500 4333 543 (069 192 )(492 281 )468 200 695 583 920 614 374 531 626 859 800 640 رصيد بداية السنة

025 195 025 195 - - - - - - - - الربح للسنة267 46 - (625 13 )892 59 - - - - - - الدخل الشامل اآلخر للسنة

292 241 025 195 (625 13 )892 59 - - - - - - مجموع الدخل الشامل للسنة - (437 30 ) - - - - - 437 30 - - المحول الى اإلحتياطي اإلجباري

(000 20 ) - - 000 20 - - - - - المحول الى إحتياطي مخاطر مصرفية عامة - 743 1 (743 1 ) - - - - - - - 9 المحول من إحتياطي تقييم استثمارات الى األرباح المدورة

(240 192 )(240 192 ) - - - - - - - - 31 توزيعات ارباح102 102 - - - - - - - - تعديالت خالل السنة

909 549 6263 497 (437 207 )(600 221 )468 220 695 583 920 614 811 561 626 859 800 640 رصيد نهاية السنة

2016 كانون األول 31للسنة المنتهية في 141 518 7083 524 (741 183 )(526 221 )468 200 695 583 920 614 191 499 626 859 800 640 رصيد بداية السنة

414 212 414 212 - - - - - - - - الربح للسنة(523 68 ) - (557 8 )(966 59 ) - - - - - - الدخل الشامل اآلخر للسنة

891 143 414 212 (557 8 )(966 59 ) - - - - - - مجموع الدخل الشامل للسنة - (183 32 ) - - - - - 183 32 - - المحول الى اإلحتياطي اإلجباري

- (229 )229 - - - - - - - 9 المحول من إحتياطي تقييم استثمارات الى األرباح المدورة(200 160 )(200 160 ) - - - - - - - - 31 توزيعات ارباح

(077 1 )(077 1 ) - - - - - - - - تعديالت خالل السنة755 500 4333 543 (069 192 )(492 281 )468 200 695 583 920 614 374 531 626 859 800 640 رصيد نهاية السنة

.يحظر التصرف برصيد احتياطي مخاطر مصرفية عامة إال بموافقة مسبقة من البنك المركزي األردني*



ع.م.البنك العربي ش

المملكة االردنية الهاشمية- عمان قائمة التغيرات في حقوق المساهمين

مليون دينار, وبلغت قيمة االرباح المدورة التي ال يمكن 0.6 مليون دينار, وارباح تقييم غير متحققة لموجودات مالية بالقيمة العادلة من خالل قائمة الدخل بمبلغ 45.2تشمل األرباح المدورة موجودات ضريبية مؤجلة مقيدة التصرف بمبلغ * .2017 كانون االول 31 مليون دينار كما في 2التصرف بها اال بحاالت محددة نتيجة لتطبيق بعض المعايير المحاسبية

.(9) تمثل أثر تطبيق معيار التقارير المالية الدولي رقم 2017 كانون األول 31مليون دينار أردني كما في (40.7)تتضمن األرباح المدورة خسارة غير متحققة بمبلغ *

(شركة مساهمة عامة محدودة)

. والذي يمثل رصيد احتياطي تقييم االستثمارات السالب وفقا لتعليمات هيئة األوراق المالية2017 كانون األول 31مليون دينار كما في (207.4)يحظر التصرف بمبلغ *

(هـ)قائمـة

ايضاح:التدفقات النقدية من عمليات التشغيل834 321 376 304 الربح للسنة قبل الضريبة

:تعديالت507 23 410 24 13 استهالكات

419 111 775 167 10 مخصص تدني تسهيالت ائتمانية مباشرة بالتكلفة المطفأة(028 15 )068 22 صافي الفوائد

(934 3 )(896 )بيع موجودات ثابتة (أرباح)198 3 793 3 14 اطفاء موجودات غير ملموسة

(776 )(574 )35 إعادة تقييم موجودات مالية بالقيمة العادلة من خالل قائمة الدخل (أرباح)(413 5 )(838 4 )9 توزيعات نقدية من موجودات مالية بالقيمة العادلة من خالل الدخل الشامل اآلخر

(947 86 )(043 97 )36 توزيعات نقدية من شركات تابعة وحليفة307 71 302 62 21 مخصصات أخرى

167 419 373 481 المجموع:النقص في الموجودات (الزيادة)

-(730 17 )(تستحق خالل مدة تزيد عن ثالثة أشهر)أرصدة لدى بنوك مركزية (429 447 )(617 16 )(تستحق خالل مدة تزيد عن ثالثة أشهر)ايداعات لدى بنوك ومؤسسات مصرفية (914 32 )(551 942 )تسهيالت ائتمانية مباشرة بالتكلفة المطفأة

851 142 623 36 موجودات مالية بالقيمة العادلة من خالل قائمة الدخل662 36 (195 11 )موجودات اخرى ومشتقات مالية

:الزيادة في المطلوبات (النقص)303 116 088 47 (تستحق خالل مدة تزيد عن ثالثة أشهر)ودائع بنوك ومؤسسات مصرفية

(086 288 1)(786 71 )ودائع عمالء577 78 848 98 تأمينات نقدية

(104 407 )960 34 مطلوبات أخرى ومشتقات مالية(973 381 1)(987 360 )عمليات التشغيل قبل الضريبة المدفوعة (اإلستخدامات النقدية في) صافي

(124 148 )(655 105 )ضريبة الدخل المدفوعة(097 530 1)(642 466 )عمليات التشغيل (اإلستخدامات النقدية في) صافي

:التدفقات النقدية من عمليات االستثمار(231 11 )926 43 موجودات مالية بالقيمة العادلة من خالل الدخل الشامل اآلخر (شراء)بيع

302 761 587 111 استحقاق موجودات مالية أخرى بالتكلفة المطفأة(937 11 )928 30 بالصافي- استثمارات في شركات تابعة وحليفة (المدفوع في)المتحصل من

947 86 043 97 36 توزيعات نقدية من شركات تابعة وحليفة413 5 838 4 9 توزيعات نقدية من موجودات مالية بالقيمة العادلة من خالل الدخل الشامل اآلخر

(398 63 )(051 25 )13 موجودات ثابتة (شراء)806 11 526 6 المتحصل من بيع موجودات ثابتة

(159 7 )(257 6 )بالصافي- موجودات غير ملموسة (شراء)743 771 540 263 صافي التدفقات النقدية من عمليات االستثمار

:التدفقات النقدية من عمليات التمويل560 139 (823 83 )الزيادة في األموال المقترضة (النقص)

(630 158 )(854 190 )أرباح موزعة على المساهمين(070 19 )(677 274 )عمليات التمويل (اإلستخدامات النقدية في) صافي

(424 777 )(779 477 )في النقد وما في حكمه (النقص)صافي (162 10 )010 3 تغير أسعار الصرف- فروقات عملة

812 555 2265 768 4النقد وما في حكمه في بداية السنة226 768 4574 293 554 النقد وما في حكمه في نهاية السنة


ع.م.البنك العربي ش(شركة مساهمة عامة محدودة)

المملكة االردنية الهاشمية- عمان قائمة التدفقات النقدية


كانون االول 31للسنة المنتهية في

20172016

ع .م,البنك العربي ش

(شركة مساهمة عامة محدودة) المملكة األردنية الهاشمية –عمان

المالية قوائمإيضاحات حول ال 2017كانون األول 31للسنة المنتهية في

ةعـــاممعلومات - 1

المملكة -وهو مسـجل كشـركة مسـاهمة عامة محدودة أردنية مركزها الرئيسي عمان ،1930تأسس البنك العربي عام .125 وعددهاج والخار 74ها دوعداألردنية الهاشمية ويقوم باألعمال المصرفية من خالل فروعه المنتشرة في األردن

في سوق عمان المالي ويمثل سهم البنك العربي حصة البنك في جميع ش م ع اول أسهم البنك العربييتم تد والذي يتداول مع سهم البنك العربي بنفس الوقت.المحدود (سويسرا)مؤسسات المجموعة فيما عدا البنك العربي

ي وه 2018كانون الثاني 27بتاريخ (1رقم )بموجب جلسته المالية المرفقة من مجلس إدارة البنك قوائمتم إقرار ال .والبنك المركزي االردني هيئة العامة للمساهمينخاضعة لموافقة ال

تطبيق معايير التقارير المالية الدولية الجديدة والمعدلة - 2 والمعدلة والتي ليس لها أثر جوهري على القوائم المالية:الجديدة معاييــر التقارير المالية الدولية - أ

متفقة مع تلك التي اتبعت في اعداد القوائم المالية للسنة المنتهية ان السياسات المحاسبية المتبعة في اعداد القوائم المالية :2017انون الثاني ك 1، باستثناء أن البنك قام بتطبيق التعديالت التالية بدأ من 2016كانون األول 31في

( 7تعديالت على معيار المحاسبة الدولي رقم )– "اإلفصاحات -"قائمة التدفقات النقدية تشمل التعديالت المحدودة ما تعلق بإضافة بعض االيضاحات حول المطلوبات الناتجة عن األنشطة التمويلية

العمالت األجنبية(. لم ينتج أي أثر عن تطبيق والتي تشمل التغيرات النقدية وغير النقدية )مثل أرباح أو خسائر هذه التعديالت على القوائم المالية للبنك.

( ضريبة الدخل": االعتراف بالموجودات الضريبية المؤجلة الناتجة 12تعديالت على معيار المحاسبة الدولي رقم" )

عن الخسائر غير المعترف بهاذا ما كان يقيد مصادر الربح الضريبي والتي يمكن تشمل التعديالت المحدودة ما تعلق بقانون ضر يبة الدخل وا

االستفادة منها لتخفيض الفروقات الزمنية المؤقتة عند عكسها. باإلضافة إلى بعض التعديالت المحدودة االخرى، لم ينتج أي اثر عن تطبيق هذه التعديالت على القوائم المالية للبنك.

-٢- معايير التقارير المالية الدولية والتفسيرات الجديدة والتعديالت الصادرة وغير النافذة بعد -ب

أدنـاه، إن المعايير المالية والتفسيرات الجديدة والتعديالت الصـادرة والغيـر نافـذة بعـد حتـى تـاريخ القـوائم الماليـة الموحـدة مدرجـة :تداء من تاريخ التطبيق االلزاميوسيقوم البنك بتطبيق هذه التعديالت اب

٩رقم التقارير المالية الدولية يارمع

(األدوات ٩، قام مجلس معايير المحاسبة الدولية بإصدار النسخة النهائية من معيار التقارير المالية الدولي رقم ٢٠١٤عام الخالل شهر تموز من لمعيار التقارير المالية (األدوات المالية: االعتراف والقياس) وجميع االصدارات السابقة ٣٩رقم والذي سيحل محل معيار المحاسبة الدوليالمالية)

لقياس جميع جوانب المحاسبة الثالثة المتعلقة باألدوات المالية: التصنيف وا ٩. يجمع معيار التقارير المالية الدولي رقم ٩المالية الدولي رقم . وكان ٢٠٠٩الصادر خالل عام ٩في القيمة ومحاسبة التحوط. قام البنك بتطبيق المرحلة األولى من معيار التقارير المالية الدولي رقم والتدني

.٢٠١١كانون الثاني ١التطبيق المبدئي للمرحلة األولى من المعيار في مع السماح بالتطبيق ٢٠١٨كانون الثاني ١طبق على الفترات السنوية ابتداء من ت ٩رقم ان النسخة الجديدة من المعيار التقارير المالية الدولي

الشركات من تعديل أرقام المقارنة.اعفاء ٩وتضمن المعيار رقم . يطبق المعيار بأثر رجعي باستثناء محاسبة التحوطالمبكربعمل دراسة ٢٠١٧ولن يقوم البنك بتعديل ارقام المقارنة. قام البنك خالل عام ار للمعيسيقوم البنك بتطبيق معيار الجديد بتاريخ التطبيق االلزامي

. ان هذه الدراسة المفصلة قائمة على األرقام الحالية المتوفرة والتي من الممكن ان تكون ٩معيار التقارير المالية الدولي رقم أثر مفصلة لتقييم . بشكل عام ال يتوقع البنك تأثير جوهري ٢٠١٨عندما يقوم البنك بتطبيق المعيار في عام معرضة للتغيير بسبب احتمال توفر معلومات جديدة

استنادا على األرقام .٩وفقا للمعيار رقم الجديدة على قائمة المركز المالي وقائمة حقوق الملكية ما عدا تأثير تطبيق متطلبات انخفاض القيمة حقوق الملكية بنفس القيمة. باإلضافة لذلك بتخفيض دينار والذي سيكون له أثر مليون ٤٩بقيمة مخصص التدنييتوقع البنك زيادة في األولية

سيقوم البنك بتطبيق التغيرات في تصنيفات بعض من األدوات المالية.و .فانه قد يؤدي الى تأثير على الضرائب المؤجلة التصنيف والقياس أ)

. يتوقع ٩المالي او حقوق الملكية الناتجة عن تطبيق متطلبات التصنيف والقياس الجديدة للمعيار رقم ال يتوقع البنك تأثير جوهري على المركز لتصنيف جزء من محفظة أدوات الدين ٢٠١٨كانون الثاني ١البنك استمرارية استخدام التكلفة المطفأة واستخدام التصنيف الجديد ابتداء من

ل الشامل اآلخر.باستخدام القيمة العادلة من خالل الدخالدين والفائدة. قام البنك بتحليل خصائص التدفقات أصلدفعات ب ان التسهيالت االئتمانية المحتفظ بها لتحصيل التدفقات النقدية التعاقدية، تتمثل

، ولذلك فإن ٩التقارير المالية الدولي رقم لمعيار وفقا النقدية التعاقدية لألدوات المالية وتوصل الى انها تتفق مع مواصفات قياس الكلفة المطفأة إعادة تصنيف هذه األدوات غير مطلوب.

في القيمة التدني ب)

ية من معيار الجديد يضع نموذجا للخسارة االئتمانية المتوقعة لجميع أدوات الدين المالية المصنفة بالتكلفة المطفأة او المصنفة كأدوات مالالان

ن نموذج الخسارة االئتمانية المتوقعة يطبق على التزامات القروض التي ال يتم قياسها بالقيمة إاالخر. باإلضافة الى ذلك فخالل الدخل الشامل .العادلة من خالل االرباح والخسائر

وفقا للمعيار الجديد المتوقعةاالئتمانية مع الخسائر مقارنة الخسائر االئتمانية المتحققة

مخصص الخسائر إن الخسائر االئتمانية بشكل جوهري. احتساب وتسجيل ئر االئتمانية المتوقعة سيقوم بتغيير نماذج ومبادئ ان تطبيق مبدأ الخسا عدة سيناريوهات بأوزان مختلفةاالئتمانية المتوقعة يمثل الخسائر االئتمانية التي يجب ان تعكس مبلغ من المخصص غير متحيز ويعتمد على

المعلومات عن االحداث السابقة واألوضاع الحالية والتوقعات ومدى صحة القيمة الزمنيةو الذي بدوره يعتمد على تقييم عدد من النتائج المحتملة الذي ٣٩ولي رقم تحت معيار المحاسبة الد(األدوات المتعثرة) مع نموذج الخسارة المتحققة الحالية بينما ومقارنة عن الحالة االقتصادية. المستقبلية

التدني الجديد نموذج قياسالظروف الحالية. ان هدف تطبيق ضمنتقدير، القيمة الزمنية لألموال والمعلومات عن االحداث السابقة أفضليتضمن تراف االولي. منذ االع حصل عليها زيادة جوهرية في المخاطر االئتمانيةهو تسجيل الخسارة لكل الفترة على جميع األدوات المالية التي

الخسائر االئتمانية باو ا شهر الثني عشرالخسائر االئتمانية المتوقعة باما سيتم احتسابهمخصص الخسائر االئتمانية المتوقعة فإن بالمحصلة و ذج الحالي للخسائر المتحققة مع النمو وبالمقارنةمنذ االعتراف االولي فيها. ةاالئتماني مخاطرها تالمتوقعة على مدى عمر األدوات المالية التي زاد

باإلضافة الى المخاطر االئتمانية لألدوات المتعثرة وغير المحددة الذي يعترف بالخسارة االئتمانية لكل الفترة عندما يكون هناك دليل على التدني ومات المستقبلية، ان نموذج الخسائر واالخذ بعين االعتبار المعل أو استحداث مفهوم تراجع أو زيادة المخاطر االئتمانية. بسبب إضافة بعد

-3- انه يتم االعتراف بالخسائر االئتمانية المتحققة حيثلغي الحاجة لوجود قيمة محددة او حدث مهم حسب نموذج الخسارة االئتمانية المتوقعة ي

.9المتوقعة على مدى عمر األدوات المالية حسب المعيار رقم

والترحيل من الفئة األولى الى الفئة الثانية في مخاطر االئتمان الجوهريةالزيادة غير المتعثرةاألدوات المالية

ن من تاريخ المرحلة األولى )الفئة األولى( تتكون من جميع أدوات الدين المالية غير المتعثرة والتي لم يحدث عليها زيادة كبيرة في مخاطر االئتما ا لألدوات المالية في المرحلة األولى.شهر اثني عشراالعتراف االولي. يجب االعتراف بالمخاطر االئتمانية المتوقعة وفقا الحتمالية التعثر خالل

من تاريخ المرحلة الثانية )الفئة الثانية( تتكون من جميع أدوات الدين المالية غير المتعثرة والتي حدث عليها زيادة كبيرة في مخاطر االئتمان يتوجب على الشركات في .ية التعثر على مدى عمر األدوات الماليةاالعتراف األولي، يجب االعتراف بالمخاطر االئتمانية المتوقعة وفقا الحتمال

ا اذا كان هناك تحسن شهر الفترات الالحقة إلعداد التقارير المالية، االعتراف بالمخاطر االئتمانية المتوقعة وفقا الحتمالية التعثر خالل اثني عشر دة جوهرية بالمخاطر االئتمانية منذ االعتراف األولي.بالمخاطر االئتمانية لألدوات المالية بحيث لم يعد هناك زيا

المتعثرةاألدوات المالية

، بعد االعتراف )تعثر( ان األدوات المالية تصنف ضمن المرحلة الثالثة عندما يكون هناك ادلة موضوعية للتدني نتيجة لحدوث خسارة او أكثرعلى للقرض. ان نموذج الخسائر االئتمانية المتوقعة يتطلب االعتراف بالخسائر المتوقعة أثر سلبي على التدفق النقدي المستقبليوجود االولي مع

.39 المحاسبة الدولي رقم معيار يشبه الى حد كبيروذلك مدى عمر أدوات الدين

وفقا المعترف بها لية المتعثرةالماالمخصصات التي تم تقديرها بشكل فردي لألدوات فإن الحكومية والشركات، أدوات الدين لمحافظ أما بالنسبة لجميع المسجلة(، بينما المخصصات 9معيار التقارير المالية الدولي رقم )ل وفقا الثالثةسيتم استبداله بالمرحلة 39معيار المحاسبة الدولي رقم ل

أما (. 9معيار التقارير المالية الدولي رقم )ل وفقا مرحلة اما األولى او الثانية بناءا على البالمخصصات اسيتم استبداله غير المتعثرةاألدوات المالية ( سيتم 39معيار المحاسبة الدولي رقم )ل وفقا المتعثرةالجزء المتعلق بالمخصصات الذي له عالقة باألدوات المالية فإن محافظ االفراد بالنسبة ل

لمعيار الثانية وفقا او المرحلة االولىسيتم استبداله بمخصصات اما المرحلة غير المتعثرء استبداله بمخصصات المرحلة الثالثة، بينما الجز (.9التقارير المالية الدولي رقم )

لخسائر االئتمانية المتوقعةا العوامل األساسية المؤثرة على احتساب

الخسائر االئتمانية المتوقعة: احتساب وحجموالتي سيكون لها تأثير كبير على االجتهادان العوامل التالية هي عرضة لدرجة كبيرة من

تحديد وقت حصول زيادة في المخاطر االئتمانية لألدوات المالية. -1 شهرا ومدى عمر األدوات المالية. 12قياس الخسارة االئتمانية لمدة -2 .اريوهات المتوقعةالسينالمعلومات المستقبلية باستخدام عدد من استخدام -3 جودة الضمانات. -4

-4- سارية المفعول للسنوات المالية :معايير التقارير المالية الدولية والتفسيرات الجديدة والتعديالت الصادرة وغير النافذة بعد

التي تبدأ في أو بعد العمالء( االيرادات من العقود مع 15معيار التقارير المالية الدولي رقم )

( المعالجة المحاسبية لكل انواع االيرادات الناشئة من العقود مع العمالء، وينطبق هذا المعيار 15يبين معيار رقم )على جميع المنشآت التي تدخل في عقود لتوريد الخدمات والبضائع للعمالء باستثناء العقود الخاضعة لمعايير اخرى

اليجارات.( ا17مثل معيار المحاسبة الدولي رقم ) :من المعايير والتفسيرات التالية يحل هذا المعيار بدال

( عقود االنشاء11معيار المحاسبة الدولي رقم ) - ( االيراد18معيار المحاسبة الدولي رقم ) - ( برامج والء العمالء13تفسير لجنة معايير التقارير ) - ( اتفاقيات انشاء العقارات15تفسير لجنة معايير التقارير ) - ( عمليات نقل االصول من العمالء18تفسير لجنة معايير التقارير ) - عمليات المقايضة التي تنطوي على خدمات اعالنية. –( االيراد 31التفسير ) -

يجب تطبيق المعيار للفترات التي تبدأ 2018كانون الثاني 1في أو بعد

مع السماح بالتطبيق المبكر.

(: بيع أو تحويل الموجودات بين 28ومعيار المحاسبة الدولي )( 10رقم ) الماليةالتقارير تعديالت على معيار المستثمر وشركاته الحليفة أو مشاريعه المشتركة

فيما يتعلق بفقدان (28( ومعيار المحاسبة الدولي )10التقارير المالية رقم )تركز التعديالت على التناقض بين معيار لناتجة عن عملية بيع أو تحويل االستثمار في الشركة التابعة الى شركة حليفة أو السيطرة على الشركة التابعة وا

مشاريع مشتركة. توضح التعديالت أنه يتم االعتراف بكامل األرباح أو الخسائر الناتجة عن بيع أو تحويل األصول ثمر والشركة الحليفة أو المشاريع بين المست -( 3وفقا لمعيار التقارير الدولية ) -التي ينطبق عليها تعريف المنشأة

المشتركة . في حين يتم االعتراف باألرباح أو الخسائر الناتجة عن بيع أو تحويل األصول التي ال ينطبق عليها تعريف المنشأة بين المستثمر والشركة الحليفة أو المشاريع المشتركة الى مدى حصة المستثمر في الشركة الحليفة أو

.المشاريع مشتركة

بشكل يجب تطبيق هذه التعديالتللفترات التي تبدأ في أو مستقبليمع 2019كانون الثاني 1بعد

.السماح بالتطبيق المبكر

تصنيف وقياس معامالت الدفع على أساس األسهم –( 2رقم ) التقارير الماليةتعديالت على معيار الدفع على أساس -(2معيار التقارير المالية رقم )قام مجلس معايير المحاسبة الدولية بإصدار تعديالت على

بحيث تشمل هذه التعديالت ثالثة أمور رئيسية: تأثير شروط االستحقاق على قياس المعاملة الدفع على -األسهم الضريبةتصنيف معاملة الدفع على أساس األسهم مع خيار التسوية مقابل التزامات و أساس األسهم مقابل النقد،

ومحاسبة التعديالت على أحكام وشروط معاملة الدفع على أساس األسهم التي تغير تصنيفها من معاملة دفع على أساس األسهم مقابل النقد إلى معاملة دفع على أساس األسهم مقابل أدوات حقوق

يجب تطبيق هذه التعديالتللفترات التي تبدأ بشكل مستقبليكانون الثاني 1في أو بعد

مع السماح بالتطبيق 2018 المبكر

( عقود االيجار 16معيار التقارير المالية الدولي رقم )( "عقود االيجار" خالل كانون 16رقم ) بإصدار معيار التقارير المالية الدوليقام مجلس معايير المحاسبة الدولي

.الذي يحدد مبادئ االعتراف والقياس والعرض واالفصاح عن عقود االيجار 2016الثاني ( مشابه بشكل جوهري للمتطلبات المحاسبية للمؤجر في معيار 16متطلبات معيار التقارير المالية الدولية رقم )

جر يستمر في تصنيف عقود االيجار على انها عقود ايجار تشغيلية او (. وفقا لذلك، المؤ 17المحاسبة الدولي رقم ) عقود ايجار تمويلية، بحيث يقوم بمعالجة هذان النوعان من العقود بشكل مختلف.

( من المستأجر ان يقوم باالعتراف باألصول وااللتزامات 16الدولية رقم )المالية يتطلب معيار أعداد التقارير شهر، اال إذا كان االصل ذو قيمة منخفضة ويتطلب من المستأجر 12التي تزيد مدتها عن لجميع عقود االيجار

االعتراف بحقه في استخدام االصل والمتمثل في االعتراف باألصل المستأجر وااللتزام الناتج المتمثل بدفعات االيجار.

سيتم تطبيق هذا المعيار اعتبارا ، مع 2019كانون الثاني 1من

تطبيق المبكرالسماح بال

-5-

التأمين( عقود 17معيار التقارير المالية الدولي رقم )يقدم المعيار نموذجا شامال لالعتراف والقياس والعرض وااليضاحات المتعلقة بعقود التأمين. ويحل هذا المعيار

عقود التأمين. ينطبق المعيار على جميع أنواع عقود التأمين )مثل عقود –( 4محل معيار التقارير المالية الدولية )الحياة وغيرها من عقود التأمين المباشرة وعقود إعادة التأمين( دون النظر للمنشأة المصدرة لعقد التأمين، كما

عيار يتضمن ينطبق على بعض الضمانات واألدوات المالية التي تحمل خاصية المشاركة. ان اإلطار العام للم استخدام طريقة الرسوم المتغيرة وطريقة توزيع األقساط.

سيتم تطبيق هذا المعيار اعتبارا ، مع 2021كانون الثاني 1من

السماح بالتطبيق المبكر.

تحويالت االستثمارات العقارية-( 40تعديالت على معيار المحاسبة الدولي رقم )تحت التنفيذ أو العقاراتبما فيها )إعادة تصنيف( العقاراتتحويل البنك متى يجب علىهذه التعديالت توضح

االستثمارات العقارية.بند التطوير إلى او من )او في حال تعريف االستثمارات العقارية عند توفر متطلباتتنص التعديالت ان التغير في استخدام العقار يحدث

اإلدارة نيةعلى التغير في االستخدام. إن مجرد التغير في ويكون هناك دليل لم تعد متطلبات التعريف متوفرة( دليل على التغير في االستخدام. ال يمثل العقار الستخدام

بشكل يتم تطبيق هذه التعديالتللفترات التي تبدأ في أو مستقبليمع 2018كانون الثاني 1بعد

السماح بالتطبيق المبكر لهذه التعديالت مع ضرورة اإلفصاح

عنه.

مع االدوات المالية"( "9رقم ) التقارير الماليةتطبيق معيار –( 4رقم ) التقارير الماليةتعديالت على معيار ( "عقود التأمين"4رقم ) التقارير الماليةمعيار

( 4بإصدار تعديالت على معيار التقارير المالية رقم ) 2016قام مجلس معايير المحاسبة الدولية في أيلول ( ومعيار التقارير المالية 9األمور التي قد تنتج من اختالف تاريخ تطبيق معيار التقارير المالية رقم ) لمعالجة

(.17الجديد لعقود التأمين رقم )(: استثناء مؤقت 4التي تصدر عقود خاضعة لمعيار التقارير المالية رقم )للمنشآت تقدم التعديالت خيارين بديلين

او السماحكحد اقصى، 2021كانون الثاني 1( للسنوات التي تبدأ قبل 9لتقارير المالية رقم )من تطبيق معيار ا( بإعادة تصنيف الربح أو الخسارة الناتجة عن هذه الموجودات 9التي تطبق معيار التقارير المالية رقم ) لمنشأةل

طبقت معيار المحاسبة الدولي رقم المنشأةن الدخـل الشامل كما لو أالى األرباح والخسائر منالفترة خاللالمالية ( على هذه الموجودات المالية.39)

بشكل يتم تطبيق هذه التعديالتللفترات التي تبدأ في أو مستقبليمع 2018كانون الثاني 1بعد

التطبيق المبكر لهذه السماح ب .التعديالت

المعامالت بالعمالت األجنبية والدفعات –الدولية المالية لجنة تفسيرات معايير التقارير - (22تفسير رقم ) المقدمة

أو ند االعتراف االولي المتعلق بأصلع الذي سيستخدميوضح هذا التفسير أنه عند تحديد سعر الصرف السائد فإن ،عند إلغاء االعتراف بأصل أو التزام غير نقدي متعلق بدفعات مقدمةأو مصروف أو دخل )أو جزء منه(

نشأت الذيتاريخ المعاملة هو التاريخ الذي تقوم فيه المنشأة باالعتراف األولي باألصل او االلتزام غير النقدي .تلك الدفعات المقدمة عنه

يمكن للمنشآت تطبيق هذه التعديالت بأثر رجعي أو مستقبلي.

للفترات التي يتم تطبيق هذا التفسير 2018كانون الثاني 1تبدأ في أو بعد

مع السماح بالتطبيق المبكر لهذا التفسير مع ضرورة اإلفصاح عنه.

عدم التأكد حول معالجة ضريبة الدخل –الدولية المالية لجنة تفسيرات معايير التقارير - (23تفسير رقم )المعالجة المحاسبية لضريبة الدخل عند وجود درجة من عدم التأكد فيما يتعلق بالضريبة والتي يوضح هذا التفسير

متضمنة في ال(. ال ينطبق التفسير على الضرائب والرسوم غير 12تأثر على تطبيق معيار المحاسبة الدولي )لمتعلقة بالمعالجات الضريبة ( وال تتضمن متطلبات خاصة للرسوم والغرامات ا12نطاق معيار المحاسبة الدولي )

الغير مؤكدة. يجب على المنشأة تحديد ما اذا كان يجب اعتبار كل معالجة ضريبية غير مؤكدة على حدى أو اعتبارها مع معالجات ضريبية أخرى.


مع وجود إعفاءات محددة 2019 .للتطبيق

-6- مكانية تطبيقها. البنكتتوقع إدارة تطبيق هذه المعايير والتفسيرات والتعديالت الجديدة في إعداد القوائم المالية عند تاريخ سريانها وا

، أي (16) رقمار الدولي للتقارير المالية يوقد ال يكون لتبني هذه المعايير والتفسيرات والتعديالت الجديدة، باستثناء تطبيق المع بفترة التطبيق أألولي. للمجموعةتأثير جوهري على القوائم المالية الموحدة

للفترات السنوية التي تبدأ في أول للبنك( في القوائم المالية 15( و )9وتتوقع اإلدارة تبني المعيارين الدوليين للتقارير المالية رقمي )للسنة التي تبدأ في أول كانون الثاني للبنك( في القوائم المالية 16و تبني المعيار الدولي للتقارير المالية رقم ) 2018كانون الثاني

لمالية واإلفصاحات في القوائم ( تأثيرا جوهريا على المبالغ ا16. كما قد يكون لتطبيق المعيار الدولي للتقارير المالية رقم )2019 فيما يتعلق بعقوده التأجيرية. للبنكالمالية

مراجعة بهذا الخصوص. البنكعد يإال إنه ليس أمرا عمليا تقديم تقدير معقول لتداعيات تطبيق هذه المعايير حتى

أهم السياسات المحاسبية - 3 أسس إظهار القوائم الماليةالمرفقة القوائم المالية لفروع البنك في المملكة األردنية الهاشمية وخارجها وذلك بعد استبعاد األرصدة تمثل القوائم الماليـة

والمعامـالت بين الفروع. أما المعامالت في الطريق في نهاية السنة فتظهر ضمن بند موجودات أخرى أو مطلوبات لعاملة خارج المملكة األردنية الهاشمية إلى الدينار األردني أخرى حسب الحالة. ويتم ترجمة القوائم المالية لفروع البنك ا

وفقا لألسعار السائدة بتاريخ القوائم المالية . .البنك العربي )سويسرا( المحدود وللبنك وشركاته التابعة يعد البنك قوائم مالية موحدة

أسس إعداد القوائم الماليةالدولية للتقارير المالية وتفسيرات التقارير المالية الدولية المنبثقة عن مجلس معايير تم إعداد القوائم المالية وفقا للمعايير -

ي.ـالمحاسبة الدولية وبموجب القوانين والتعليمات النافذة في البلدان التي يعمل بها البنك وتعليمات البنك المركزي األردنلبنك العربي وتعتبر جزأ ال يتجزأ االموحدة لمجموعة ئم المالية القواتقرا القوائم المالية للبنك العربي ش م ع بالتزامن مع -

منها.بالقيمة التي تظهر الموجودات والمطلوبات المالية بعض تم إعداد القوائم المالية وفقا لمبدأ التكلفة التاريخية باستثناء -

.العادلة بتاريخ القوائم المالية مالية و الذي يمثل العملة الرئيسية للبنك.إن الدينار األردني هو عملة إظهار القوائم ال -إن السياسات المحاسبية المتبعة في اعداد القوائم المالية متماثلة مع السياسات التي تم اتباعها في اعداد القوائم المالية -

أ( حول القوائم المالية.-2باستثناء أثر ما يرد في االيضاح رقم ) 2016كانون أول 31للسنة المنتهية في

وفيما يلي أهم السياسات المحاسبية المتبعة :

تحقق اإليرادات – أ إيرادات ومصاريف الفوائد

في قائمة الدخل بإستخدام طريقة الفائدة لجميع األدوات المالية الخاضعة للفوائد يتم اإلعتراف بإيراد ومصاريف الفوائد باستثناء فوائد وعموالت التسهيالت االئتمانية غير العاملة التي ال يتم االعتراف بها كإيرادات ويتم تسجيلها في الفعالة

.حساب الفوائد والعموالت المعلقة

-7- مصروف إيراد و لمطلوبات المالية وتوزيع للموجودات واإن طريقة الفائدة الفعالة هي طريقة إلحتساب التكلفة المطفأة

إن معدل الفائدة الفعالة هو المعدل الذي بموجبه يتم خصم الدفعات .التي تخصها الفوائد على مدى الفترة المناسبةيقوم البنك .، أو على عمر أقصر حيثما كان ذلك مناسبا المطلوبات الماليةالموجودات أو النقدية المتوقعة خالل عمر لألدوات المالية ولكنها ال تأخذ بعين اإلعتبار الخسائر كافة البنود التعاقدية ين باإلعتبار بتقدير التدفقات النقدية آخذ

. المستقبليةاإلئتمانية الممنوحة بالتسهيالتبشكل عام في تاريخ المعاملة ، يتم إحتساب اإلستردادات المتعلقة يتم اإلعتراف بإيراد العموالت

.سابقا عند قبضها

توزيع األرباحإيرادات من الموجودات المالية عند نشوء حق للبنك بالحصول على تلك التوزيعات اإلعتراف بإيرادات توزيعات األرباح يتم

.)إقرارها من الهيئة العامة(

عقود التأجيرإيرادات .أدناه )ج( الفقرةالتأجير مذكورة في عقود ب المتعلقةإن سياسة البنك

تسهيالت ائتمانية مباشرة -ب يتم تكوين مخصص تدني للتسهيالت اإلئتمانية المباشرة اذا يتم قياس التسهيالت االئتنانية المباشرة بالتكلفة المطفأة و

تبين عدم إمكانية تحصيل المبالغ المستحقة للبنك وعندما يتوفر دليل موضوعي على ان حدثا ما قد أثر سلبا على تمانية المباشرة وعندما يمكن تقدير هذا التدني، وتسجل قيمة المخصص في التدفقات النقدية المستقبلية للتسهيالت اإلئ

قائمة الدخل.يتم تعليق الفوائد والعموالت على التسهيالت اإلئتمانية غير العاملة الممنوحة للعمالء وفقا لتعليمات البنك المركزي

.أيهما اشد األردني والسلطات الرقابية في الدول التي يتواجد للبنك فيها فروعيتم شطب التسهيالت اإلئتمانية المعد لها مخصصات في حال عدم جدوى اإلجراءات المتخذة لتحصيلها بتنزيلها من

ويتم تحويل أي فائض في المخصص اإلجمالي الى بعد اخذ الموافقات االدارية الالزمة بهذا الخصوص المخصص ا إلى اإليرادات.، ويضاف المحصل من الديون السابق شطبه قائمة الدخل

تحويل الديون غير العاملة والمغطاة بالكامل بالمخصصات والفوائد المعلقة الى بنود خارج قائمة المركز المالي وفقا يتم لتعليمات البنك الداخلية وبعد الحصول على الموافقات االدارية الالزمة .

عقود االيجار – جتمويلية عندما تنص شروط االيجار على تحويل جميع المخاطر والمنافع المتعلقة تصنف عقود االيجار كايجارات

.بالتملك للمستأجر بشكل جوهري . أما جميع عقود االيجار االخرى فتصنف كايجارات تشغيلية

كمؤجر البنك – 1ا تضاف التكاليف المباشرة يتم قيد دخل االيجارات التشغيلية باستخدام طريقة القسط الثابت على مدى عمر االيجار. كم

وتقيد وفقا لطريقة القسط المؤجرةاالولية المتكبدة في مناقشة وترتيب العقد التشغيلي الى القيمة الدفترية للموجودات الثابت على مدى فترة االيجار.

-8- كمستأجر البنك – 2

من خالل عقود االيجار التمويلية بداية بقيمتها العادلة عند بداية عقد االيجار أو بالقيمة تسجل الموجودات المقتناةالحالية للحد االدنى من دفعات االيجار، أيهما أقل. كما يتم تسجيل مطلوبات التأجير التمويلي بنفس القيمة. وتوزع

ي من اجل تحقيق معدل فائدة ثابت على دفعات االيجار بين مصاريف تمويل وتخفيض مطلوبات التأجير التمويل .الدخل قائمةالتمويل مباشرة في الرصيد المتبقي من مطلوبات التأجير التمويلي، وتقيد مصاريف

تقيد دفعات االيجار التشغيلي كمصروف وفقا لطريقة القسط الثابت على مدى عمر االيجار.

العمالت األجنبية – ديتم يتم تسجيل المعامالت التي تتم بالعمالت األجنبية خالل السنة بأسعار الصرف السائدة بتاريخ إجراء المعامالت .

باألرباح/الخسائر في قائمة تحويل البنود النقدية باستخدام السعر السائد بتاريخ إعداد القوائم المالية، ويتم االعتراف في السجالت بالتكلفة التاريخية باستخدام السعر السائد بتاريخ إجراء والمسجلةة يتم تحويل البنود غير النقدي .الدخل

في السجالت بالقيمة العادلة )مثل األسهم( باستخدام السعر السائد والمسجلةيتم تحويل البنود غير النقدية .المعاملة من تلك القيمة العادلة .بتاريخ تقييم تلك الموجودات، ويتم االعتراف بأرباح / خسائر التقييم كجزء

عند تجميع القوائم المالية للفروع يتم ترجمة موجودات ومطلوبات الفروع في الخارج من العملة المحلية )األساسية( الى م المالية . أما فروقات العملة الناجمة عن تقييم صافي ئالوسطية للعمالت في تاريخ القوا الدينار االردني وفقا لألسعار

. اآلخربنود الدخل الشامل االستثمار في الفروع الخارجية فتظهر في بند مستقل ضمن

الموجودات الثابتة – هـن التدني بالتكلفة التاريخية مطروحا منها االستهالكات المتراكمة واية خسائر متراكمة ناتجة ع الموجودات الثابتةتظهر

الموجودات على جميع التكاليف المتعلقة مباشرة بالشراء. وعندما يتكون بند من التاريخية في القيمة. وتشمل التكلفة منفصلة. موجودات ثابتةمن أجزاء ذات أعمار انتاجية مختلفة يتم معالجتها كبنود الثابتة

تخفيض تكلفة الموجودات على مدى اعمارها االنتاجيةتقيد االستهالكات باستخدام طريقة القسط الثابت من اجل .والممتلكات تحت االنشاءال يتم إستهالك األراضي ، و ةــالمتوقع

تظهر الموجودات قيد اإلنشاء بالتكلفة مطروحا منها أية خسائر ناتجة عن التدني في القيمة. يبدأ إستهالك هذه ابتة من الصنف ذاته، عند جاهزيتها لإلستعمال المقصود.الموجودات، وبنفس الطريقة لبنود الموجودات الث

عند استبعاده او عندما ال تكون هناك منافع اقتصادية متوقعة من إستخدامه أو من الموجودات الثابتةيتم شطب بند من استبعاده.

تبعاد والقيمة الدفترية( في تقيد أرباح أو خسائر إستبعاد الموجودات الثابتة )الفرق بين صافي القيمة التحصيلية من االس الموجودات. تلكقائمة الدخل في السنة التي يتم بها إستبعاد

الموجودات غير الملموسة -والموجودات غير الملموسة التي يتم الحصول عليها من خالل االندماج تقيد بالقيمة العادلة في تاريخ الحصول عليها .

كلفة .تالحصول عليها من خالل طريقة أخرى غير االندماج فيتم تسجيلها بالأما الموجودات غير الملموسة التي يتم يتم تصنيف الموجودات غير الملموسة على اساس تقدير عمرها الزمني لفترة محددة أو لفترة غير محددة . ويتم اطفاء

قائمة الدخل باستخدام خالل هذا العمر ويتم قيد االطفاء في لملموسة التي لها عمر زمني محددالموجودات غير اأما الموجودات غير الملموسة التي عمرها الزمني غير محدد فيتم مراجعة التدني في قيمتها في .طريقة القسط الثابت

.لأي تدني في قيمتها في قائمة الدختاريخ القوائم المالية ويتم تسجيل ويتم تسجيلها في قائمة الدخل في نفس الفترة .ال يتم رسملة الموجودات غير الملموسة الناتجة عن اعمال البنك

يتم مراجعة أية مؤشرات على تدني قيمة الموجودات غير الملموسة في تاريخ القوائم المالية. كذلك يتم مراجعة تقدير العمر االنتاجي لتلك الموجودات ويتم اجراء أية تعديالت على الفترات الالحقة .

-9- أو البيععقود إعادة الشراء -ز

يستمر االعتراف في القوائم المالية بالموجودات المباعة والتي تم التعهد المتزامن بإعادة شرائها في تاريخ مستقبلي ، وذلك الستمرار سيطرة البنك على تلك الموجودات وألن أية مخاطر أو منافع تؤول للبنك حال حدوثها، ويستمر تقييمها

المتبعة. تدرج المبالغ المستلمة لقاء هذه الموجودات ضمن المطلوبات في بند األموال وفقا للسياسات المحاسبية المقترضة، ويتم االعتراف بالفرق بين سعر البيع وسعر إعادة الشراء كمصروف فوائد يستحق على مدى فترة العقد

باستخدام طريقة الفائدة الفعالة .إعادة بيعها في تاريخ مستقبلي محدد فال يتم االعتراف بها في القوائم أما الموجودات المشتراه مع التعهد المتزامن ب

المالية ، وذلك لعدم توفر السيطرة على تلك الموجودات وألن أية مخاطر أو منافع ال تؤول للبنك حال حدوثها. وتدرج ى أو ضمن التسهيالت المبالغ المدفوعة لقاء هذه الموجودات ضمن الودائع لدى البنوك والمؤسسات المصرفية األخر

اإلئتمانية حسب الحال، ويتم معالجة الفرق بين سعر الشراء وسعر إعادة البيع كإيرادات فوائد تستحق على مدى فترة العقد باستخدام طريقة الفائدة الفعالة.

رأس المال -حبعد االثر الضريبي لهذه يتم قيد اي تكاليف ناتجة عن اصدار او شراء اسهم البنك على االرباح المدورة بالصافي

.ف كمصاريف في قائمة الدخلالتكاليف ان وجد. اذا لم تستكمل عملية االصدار او الشراء فيتم قيد هذه التكالي

استثمارات في شركات حليفة –طالسياسات المالية الشركة الحليفة هي منشأة تمارس المجموعة فيها تأثيرا جوهريا. التأثير الجوهري هو القدرة على المشاركة في

والتشغيلية للجهة المستثمر بها وليست سيطرة أو سيطرة مشتركة على تلك السياسات.إن االعتبارات المستخدمة لتحديد السيطرة المشتركة مشابهة إلى حد ما لالعتبارات المستخدمة لتحديد السيطرة على الشركات

التابعة. ة بموجب طريقة التكلفة ولكن يستخدم طريقة حقوق الملكية عند إعداد القوائم المالية يتم اثبات استثمار البنك في الشركة الحليف

الموحدة للمجموعة.

في شركات تابعة اتاستثمار - يالشركات التابعة هي تلك الشركة التي تخضع لسيطرة البنك وتتحقق السيطرة عندما يكون للبنك القدرة على التحكم في

والتشغيلية للشركات التابعة وذلك للحصول على منافع من أنشطتها ، يظهر االستثمار في الشركات السياسات المالية م المالية للبنك العربي ش. م. ع.كلفة عند إعداد القوائتالتابعة بال

اقرارها من الهيئة العامة .يتم االعتراف باألرباح الموزعة عند ضريبة الدخل – ك

الضرائب المستحقة والضرائب المؤجلة . تمثل مصاريف الضرائب مبالغتحسب مصاريف الضرائب المستحقة على أساس األرباح الخاضعة للضريبة ، وتختلف األرباح الخاضعة للضريبة عن

األرباح المعلنة تشمل إيرادات غير خاضعة للضريبة أو مصاريف غير قابلة ألناألرباح المعلنة في القوائم المالية نما في سنوات الحقة أو الخسائر المتراكمة المقبولة ضريبيا أو بنود ليست خاضعة أو مقبولة للتنزيل في السن ة المالية وا

التنزيل ألغراض ضريبية.في البلدان التي يعمل فيها المقررة بموجب القوانين واألنظمة والتعليمات الضريبيةتحســب الضرائب بموجب النسب

.البنك

-10- هي الضرائب المتوقع دفعها أو استردادها نتيجة الفروقات الزمنية المؤقتة بين قيمة الموجودات أو إن الضرائب المؤجلة

المطلوبات في القوائم المالية والقيمة التي يتم احتساب الربح الضريبي على أساسها . يتم احتساب الضرائب المؤجلة الضريبية التي يتوقع تطبيقها عند تسوية االلتزام باستخدام طريقة االلتزام وتحتسب الضرائب المؤجلة وفقا للنسب

الضريبي أو تحقيق الموجودات الضريبية المؤجلة .يتم مراجعة رصيد الموجودات الضريبية المؤجلة في تاريخ القوائم المالية ويتم تخفيضها في حالة توقع عدم إمكانية

االستفادة من تلك الموجودات الضريبية جزئيا أو كليا . الموجودات المالية – ل

يتم االعتراف بشراء وبيع الموجودات المالية في تاريخ المتاجرة )تاريخ التزام البنك ببيع أو شراء الموجودات المالية( الموجودات المالية بالقيمة العادلة من اإلقتناء بإستثناء بعملية بالقيمة العادلة وبصافي تكاليف المعاملة المتعلقة مباشرة

الدخل . قائمةخالل قائمة الدخل حيث تقيد بداية بالقيمة العادلة ويتم تسجيل مصاريف اإلقتناء في كما يلي: بالتكلفة المطفأة او القيمة العادلةالحقا يتم قياس كافة الموجودات المالية

تكلفة المطفأة:األدوات المالية بال، بالتكلفة المطفأة في حال توافر التسهيالت اإلئتمانية المباشرة واألذونات والسندات، وتشمل الدينيتم قياس أدوات

:التاليينالشرطين إذا كانت تلك الموجودات المالية )أدوات الدين( محتفظ بها وفقا لنموذج أعمال يهدف إلى اإلحتفاظ بالموجودات ( أ

.ية المتعاقد عليهابغرض تحصيل التدفقات النقدإذا كان ينشأ عن الشروط التعاقدية للموجودات المالية مواعيد محددة لتدفقات نقدية متمثلة حصريا بأصل مبلغ ( ب

الدين غير المسدد والفوائد المترتبة عليه .بالقيمة العادلة بعد إضافة تكاليف المعاملة )إال إذا كانت بداية التي تطابق هذين الشرطين الدينيتم قياس أدوات (. ويتم قياسها الحقا بالتكلفة المطفأة باستخدام طريقة الفائدة قائمة الدخلبالقيمة العادلة من خالل دينمصنفة كأدوات

الدخل . قائمةالفائدة في القيمة ، ويتم االعتراف بإيراد في تدنيلة بعد طرح أي خسارة االفع البنكالتكلفة المطفأة ، فإنه يجب على شروطفي حال تغيرت أهداف نموذج األعمال بحيث كان هنالك تعارض مع

. قائمة الدخلف بالقيمة العادلة من خالل بالتكلفة المطفأة لتصنسابقا المصنفة الدينإعادة تصنيف أدوات بالقيمة دينالتكلفة المطفأة المشار إليها أعاله كأدوات روطشالتي تطابق الدينأن تصنف أدوات البنكختار يوقد

إذا كان هذا التصنيف يلغي عدم التطابق المحاسبي أو يقلل منه بدرجة كبيرة في حال قائمة الدخلالعادلة من خالل بالتكلفة المطفأة . ةالمالي الموجوداتقياس

الدخلقائمة الموجودات المالية بالقيمة العادلة من خالل

ومع ذلك اختار الشروطالتكلفة المطفأة المذكورة أعاله ، أو التي تطابق تلك شروطالتي ال تتطابق مع الدينإن أدوات .قائمة الدخليتم قياسها بالقيمة العادلة من خالل ف، قائمة الدخلتصنيفها بالقيمة العادلة من خالل بداية البنك

تغيرت أهداف حالإال في .قائمة الدخلبالقيمة العادلة من خالل بداية المصنفة الدينال يجوز إعادة تصنيف أدوات التكلفة المطفأة وكانت التدفقات المالية التعاقدية لألداة تطابق شروطأصبح هناك توافق مع نموذج األعمال بحيث

قائمة الدخلخالل المصنفة بالقيمة العادلة من الدينإعادة تصنيف أدوات البنكالتكلفة المطفأة ، فإن على شروط لتصنف بالتكلفة المطفأة .

مجموعة بتصنيف ، إال إذا قامت ال قائمة الدخليتم تصنيف االستثمارات في أدوات الملكية بالقيمة العادلة من خالل .األوليغير المتاجرة بالقيمة العادلة من خالل الدخل الشامل اآلخر عند االعتراف لاستثمار محتفظ به

-11- باألرباح والخسائربالقيمة العادلة ، ويتم االعتراف قائمة الدخليتم قياس الموجودات المالية بالقيمة العادلة من خالل

. الدخل قائمةفي التقييمعن إعادة الناتجة قائمةمن خالل األرباح في يتم االعتراف بإيرادات توزيعات األرباح من االستثمارات في أدوات الملكية بالقيمة العادلة

. )إقرارها من قبل الهيئة العامة( عات األرباحيتوز الحصول علىفي للبنكعندما ينشأ حق الدخل

اآلخرادلة من خالل الدخل الشامل الموجودات المالية بالقيمة الع تمثل هذه الموجودات االستثمارات في أدوات الملكية غير المحتفظ بها بغرض بيعها خالل مدة قصيرة.

)على أساس كل أداة على حدة( أن تصنف أدوات الملكية بالقيمة العادلة من خالل بشكل نهائيختار يأن للبنكيمكن الدخل الشامل اآلخر .

بالقيمة العادلة مضاف بدايةلكية بالقيمة العادلة من خالل الدخل الشامل اآلخر يتم قياس االستثمارات في أدوات المإليها تكاليف المعاملة . ويتم قياسها الحقا بالقيمة العادلة ويتم االعتراف باألرباح والخسائر الناشئة عن التغير في القيمة

تلك الموجودات العادلة تحت بند الدخل الشامل اآلخر وتضاف إلى احتياطي إعادة تقييم االستثمارات . عند استبعاد إعادة بقا إلى احتياطي إعادة تقييم االستثمارات ال يتم افإن تراكم األرباح أو الخسائر والتي تم إضافتها س، المالية

.األرباح المدورةولكن يتم إعادة تصنيفها إلى الدخل قائمةتصنيفها إلى .يتم االعتراف بتوزيعات األرباح على هذه االستثمارات في قائمة الدخل في بند مستقل

قيمة العادلةال - م

يمثل سعر اإلغالق بتاريخ القوائم المالية في األسواق المالية النشطة القيمة العادلة للموجودات والمشتقات المالية ، وفي حال عدم توفر أسعار معلنة أو عدم وجود تداول نشط لتلك األداة المالية يتم تقدير قيمتها العادلة بإحدى المتداولة

الطرق التالية : . مقارنتها بالقيمة السوقية الحالية ألداة مالية مشابهة لها إلى حد كبير . خصم التدفقات النقدية المتوقعة . نماذج تسعير الخيارات تهدف طرق التقييم إلى الحصول على قيمة عادلة تعكس توقعات السوق وتأخذ باالعتبار العوامل السوقية وأية

عند تقدير قيمة الموجودات المالية، وفي حال تعذر قياس القيمة العادلة بشكل يعتمد عليه يتم ةمخاطر أو منافع متوقع إظهارها بالتكلفة / التكلفة المطفأة .

التدني في قيمة الموجودات المالية - ن

في تاريخ القوائم المالية لتحديد فيما إذا كانت هنالك بالتكلفة المطفأة للموجودات المالية الدفتريةبمراجعة القيم البنكقوم ييتم تسجيل التدني في قيمة تلك الموجودات مؤشرات تدل على أي تدني في قيمتها افراديا أو على شكل مجموعة.

.المالية عند وجود دليل موضوعي نتيجة لوقوع حدث أو أكثر الحقا لتاريخ اإلعتراف األولي لتلك الموجوداتب قيمة التدني على الفرق بين القيمة الدفترية للموجودات المالية بالتكلفة المطفأة والقيمة الحالية للتدفقات النقدية تحتس

.المستقبلية المتوقعة مخصومة بإستخدام نسبة الفائدة الفعالة األصليةدني من خالل حساب مخصص التدني يتم تخفيض القيمة الدفترية للموجودات المالية بالتكلفة المطفأة بمقدار خسارة الت

.هذا ويتم اإلعتراف بالتغير بالقيمة الدفترية لحساب المخصص في قائمة الدخل .في القيمة

-12- المشتقات المالية - س

مشتقات األدوات المالية )مثل عقود العمالت األجنبية اآلجلة، عقود الفائدة المستقبلية، عقود المقايضة ، تسجيليتم حقوق خيارات أسعار العمالت األجنبية( في قائمة المركز المالي بالقيمة العادلة.

المشتقات المالية المحتفظ بها ألغراض التحوط - 1

: هو التحوط لمخاطر التغير في القيمة العادلة لموجودات ومطلوبات البنك التحوط للقيمة العادلة . في حال انطباق شروط تحوط القيمة العادلة يتم تسجيل األرباح والخسائر الناتجة عن التغير في القيمة العادلة

قائمةمتحوط لها في للمشتقات المالية المتحوط بها وكذلك التغير في القيمة العادلة للموجودات أو المطلوبات ال الدخل.

: هو التحوط لمخاطر تغيرات التدفقات النقدية لموجودات ومطلوبات البنك الحالية التحوط للتدفقات النقدية . الدخل قائمةوالمتوقعة والتي لها تأثير على

ن التغير في في حال انطباق شروط تحوط التدفقات النقدية الفعال، يتم تسجيل األرباح أو الخسائر الناتجة عالدخل في الفترة التي يؤثر بها قائمة، ويتم تحويله ل اآلخر الدخل الشامل بنود القيمة العادلة ألداة التحوط ضمن . الدخل قائمةالتدفق النقدي المتحوط له على

التحوطات التي ال ينطبق عليها شروط التحوط الفعال، يتم تسجيل األرباح أو الخسائر الناتجة عن التغير في . الدخل قائمةالقيمة العادلة ألداة التحوط في

التحوط لصافي االستثمار في وحدات أجنبية : رباح أو الخسائر الناتجة عن في حال انطباق شروط التحوط لصافي االستثمار في وحدات أجنبية، يتم تسجيل األ

الدخل عند بيع قائمة، ويتم تحويله لاآلخر الدخل الشامل بنود التغير في القيمة العادلة ألداة التحوط ضمن . االستثمار في الوحدة األجنبية المستثمر بها

ة عن التغير في التحوطات التي ال ينطبق عليها شروط التحوط الفعال، يتم تسجيل األرباح أو الخسائر الناتج . الدخل قائمةالقيمة العادلة ألداة التحوط في

المشتقات المالية المحتفظ بها ألغراض المتاجرة - 2القيمة العادلة لمشتقات األدوات المالية المحتفظ بها ألغراض المتاجرة في قائمة المركز المالي ضمن تسجيليتم

تسجيل مبلغ التغير في القيمة العادلة في قائمة الدخل .، ويتم حسب الحالةالموجودات أو المطلوبات الموجودات التي آلت ملكيتها للبنك وفاء لديون مستحقة - ع

أو القيمة العادلة تظهر الموجودات التي آلت ملكيتها للبنك في بند "موجودات أخرى" وذلك بالقيمة التي آلت بها للبنك . أيهما أقل

بالقيمة العادلة )مطروحا منها تكاليف البيع( بشكل إفرادي حيث يتم القوائم الماليةيعاد تقييم هذه الموجودات في تاريخ تسجيل التدني في قيمتها كخسارة في قائمة الدخل ويتم تسجيل الزيادة الالحقة في قائمة الدخل إلى الحد الذي ال يتجاوز

ئمة الدخل سابقا .قيمة التدني الذي تم قيده على قا

المخصصات - فناشئة عن أحداث سابقة وان القوائم الماليةيتم االعتراف بالمخصصات عندما يكون على البنك التزامات في تاريخ

. تسديد االلتزامات محتمل ويمكن قياس قيمتها بشكل يعتمد عليه

-13- يتم تقدير قيمة مخصص تعويض نهاية الخدمة للموظفين تبعا للقوانين السائدة في البلدان التي يعمل فيها البنك، وتسجل

الدخل، ويتم قيد المبالغ المدفوعة للموظفين عند نهاية الخدمة أو تركهم للعمل على قائمةالمبالغ المترتبة سنويا على . المسجل لقائهاالمخصص

معلومات القطاعات – ص

قطاع االعمال يمثل مجموعة من الموجودات والعمليات التي تشترك معا في تقديم منتجات او خدمات خاضعة لمخاطر وعوائد تختلف عن تلك المتعلقة بقطاعات اعمال اخرى .

د تختلف عن تلك القطاع الجغرافي يرتبط في تقديم منتجات او خدمات في بيئة اقتصادية محددة خاضعة لمخاطر وعوائ المتعلقة بقطاعات تعمل في بيئات اقتصادية اخرى .

حسابات مداره لصالح العمالء - ش

تمثل الحسابات التي يديرها البنك نيابة عن العمالء وال تعتبر من موجودات البنك. يتم إظهار رسوم وعموالت إدارة تلك الحسابات في قائمة الدخل .

مقابل انخفاض قيمة المحافظ مضمونة رأس المال المدارة لصالح العمالء عن رأس مالها . فقط يتم إعداد مخصص

التقاص - قظهار المبلغ الصافي في قائمة المركز المالي فقط عندما يتم إجراء تقاص بين الموجودات المالية والمطلوبات المالية وا تتوفر الحقوق القانونية الملزمة وكذلك عندما يتم تسويتها على أساس التقاص أو يكون تحقق الموجودات وتسوية

المطلوبات في نفس الوقت . هالنقد وما في حكم -ر

هو النقد واألرصدة النقدية التي تستحق خالل مدة ثالثة أشهر، وتتضمن: النقد واألرصدة لدى بنوك مركزية واألرصدة لدى البنوك والمؤسسات المصرفية، وتنزل ودائع البنوك والمؤسسات المصرفية التي تستحق خالل مدة ثالثة أشهر

واألرصدة المقيدة السحب .

والتقديرات واالفتراضات المحاسبية المستخدمةأهم االجتهادات - 4ـــام ـــب مـــن إدارة البنـــك القي ـــق السياســـات المحاســـبية يتطل ـــة الموحـــدة وتطبي ـــوائم المالي هـــادات وتقـــديرات باجتإن إعـــداد الق

تؤثر على مبالغ األرباح والخسائر والموجودات والمطلوبات وااليضاحات المرفقة واإلفصـاح عـن االلتزامـات وافتراضاتتـؤثر أيضـا علـى اإليـرادات والمصـاريف والمخصصـات وبشـكل االجتهـادات والتقـديرات واالفتراضـات لمحتملة. إن هذه ا

خاص يتطلب مـن إدارة البنـك القيـام بأحكـام واجتهـادات هامـة لتقـدير مبـالغ وأوقـات التـدفقات النقديـة المسـتقبلية الناجمـة لتقـــديرات المـــذكورة مبنيـــة بالضـــرورة علـــى فرضـــيات وعوامـــل عـــن أوضـــاع وظـــروف تلـــك التقـــديرات فـــي المســـتقبل. إن ا

ن النتـائج الفعليـة قـد تختلـف عـن التقـديرات وذلـك نتيجـة التغيـرات متعددة لها درجات متفاوتة من التقدير وعـدم التـيقن وا في المستقبل.

المقــدرة مــن قبــل اداتاالجتهــ إن تلــك. للمجموعــةقامــت االدارة بــبعض االجتهــادات خــالل تطبيــق السياســات المحاســبية إيضـاحات فـي البيانـات الماليـة الموحـدة قـد تمـت مناقشـتها فـي المعتـرف بهـاعلى المبالغ األكبر رثلها األالتي اإلدارة و

المالية ذات الصلة.القوائم بنود

-14-

والتي التقرير تاريخفي مؤكدة ريغال للتقديراتاألخرى الرئيسيةالمتعلقة بالمستقبل والمصادر الرئيسيةإن االفتراضات للموجودات والمطلوبات خالل السنة الدفترية للقيمة جوهري تعديل به منتتسبب كبيرة لما قد مخاطر على تحتوي

في إيضاحات بنود القوائم المالية ذات الصلة أدناه. قامت المجموعة بوضع افتراضاتها أيضاموضحة ،التالية ةيالمال الحالية واالفتراضاتالظروف تتغيرالمالية الموحدة. ومع ذلك، قد القوائمالمتاحة عند إعداد دداتالمحوتقديراتها على المجموعة تقوم .المجموعةعن سيطرة اتنشأ خارج قد السوق أو الظروف التي لتغيراتنتيجة المستقبليةحول التطورات

.حدوثهااالفتراضات عند على بعكس هذه التغيرات تقديراتنا المعتمدة في اعداد القوائم المالية معقولة ومفصلة على النحو التالي :ن إ

يتم تكوين مخصص لقاء الديون اعتمادا على اسس وفرضيات معتمدة من قبل ادارة البنك لتقدير المخصص الواجب -ذه االسس والفرضيات مع المخصصات تكوينه بموجب متطلبات المعايير الدولية للتقارير المالية ، ويتم مقارنة نتائج ه

الواجب تكوينها بموجب تعليمات السلطات الرقابية التي تعمل من خاللها فروع البنك وشركاته التابعة ويتم اعتماد النتائج االكثـر تشـددا وبما يتوافق مع المعايير الدولية للتقارير المالية .

ادا على تقييمات عقارية حديثة ومعتمدة من قبل مقدرين معتمدين لغايات يتم قيد تدني قيمة العقارات المستملكة اعتم - احتساب التدني ، ويعاد النظر في ذلك التدني بشكل دوري .

والقوانين والمعايير المحاسبية ويتم احتساب يتم تحميل السنة المالية بما يخصها من نفقة ضريبة الدخل وفقا لالنظمة - واثبات الموجودات والمطلوبات الضريبية المؤجلة ومخصص الضريبة الالزم .

تقوم االدارة باعادة تقدير االعمار االنتاجية لالصول الملموسة وغير الملموسة بشكل دوري لغايات احتساب االستهالكات - الحالة العامة لتلك االصول وتقديرات االعمار االنتاجية المتوقعة في المستقبل ، ويتمواالطفاءات السنوية اعتمادا على .لاخذ خسارة التدني في قائمة الدخ

يتم تكوين مخصص لقاء القضايا المقامة ضد البنك اعتمادا على دراسة قانونية معدة من قبل محامي ومستشاري البنك - لمحتمـل حدوثها في المستقبل ، ويعاد النظر في تلك الدراسات بشكـل دوري .والتي بموجبها يتم تحديد المخاطر ا

كلفة لتقدير اية تدني في قيمتها ويتم اخذ هذا التدني في تتقوم االدارة بمراجعة دورية للموجودات المالية والتي تظهر بال - قائمة الدخل.

مستوى تسلسل القيمة العادلة الذي تصنف فيه مقاييس القيمة العادلة ات القيمة العادلة : يتم تحديد واإلفصاح عن ــيمستو -كاملة ، كما يتم فصل قياسات القيمة العادلة وفقا للمستويات المحددة في المعايير الدولية للتقارير المالية. يمثل الفرق

ت أو المدخالت يمكن مالحظتها ( لمقاييس القيمة العادلة تقييم ما إذا كانت المعلوما3( والمستوى )2بين المستوى )ومدى أهمية المعلومات التي ال يمكن مالحظتها مما يتطلب وضع أحكام وتحليل دقيق للمدخالت المستخدمة لقياس

. القيمة العادلة بما في ذلك األخذ باالعتبار كافة العوامل التي تخص األصل أو االلتزام

نقد وأرصدة لدى بنوك مركزية- 5 إن تفاصيل هذا البند هي كما يلي :

20172016184 255 171 318 نقد في الخزينة

:أرصدة لدى بنوك مركزية391 303 228 367 حسابات جارية

835 557 5841 373 1ودائع ألجل وخاضعة إلشعار167 837 848 954 االحتياطي النقدي اإلجباري

908 462 745 256 شهادات إيداع485 416 5763 270 3 المجموع

أرصدة لدى بنوك ومؤسسات مصرفية- 6 إن تفاصيل هذا البند هي كما يلي :

بنوك ومؤسسات مصرفية محلية

20172016599 772 حسابات جارية

000 175 897 90 أشهر3ودائع تستحق خالل 599 175 669 91 المجموع

بنوك ومؤسسات مصرفية خارجية

20172016109 828 7591 501 1حسابات جارية

918 428 1041 452 1 أشهر3ودائع تستحق خالل -724 17 شهادات إيداع027 257 5873 971 2 المجموع

626 432 2563 063 3مجموع األرصدة لدى بنوك ومؤسسات مصرفية محلية وخارجية

.2016 و 2017 كانون األول 31ال توجد أرصدة ال تتقاضى فوائد كما في -

إيداعات لدى بنوك ومؤسسات مصرفية - 7 إن تفاصيل هذا البند هي كما يلي :

إيداعات لدى بنوك ومؤسسات مصرفية محلية:

20172016000 15 000 15 إيداعات تستحق بعد سنة

000 15 000 15 المجموع

إيداعات لدى بنوك ومؤسسات مصرفية خارجية:

20172016450 35 422 41 أشهر6 أشهر وقبل 3إيداعات تستحق بعد -645 10 أشهر9 أشهر وقبل 6إيداعات تستحق بعد

450 35 067 52 المجموع

450 50 067 67 مجموع اإليداعات لدى بنوك ومؤسسات مصرفية محلية وخارجية .2016 و2017 كانون األول 31ال توجد ايداعات مقيدة السحب كما في -

ــون االول31 ــ ــ ــ كان

- 15 -

بآالف الدنانير األردنية



2017 كانون األول 31 مليون دينار كما في 17.7بلغت األرصدة وشهادات االيداع التي تستحق خالل فترة تزيد عن ثالثة اشهر - .(2016 كانون األول 31ال يوجد ارصدة وشهادات ايداع تستحق خالل فترة تزيد عن ثالثة أشهر كما في )



.باستثناء االحتياطي النقدي ال توجد أية أرصدة مقيدة السحب لدى البنوك المركزية -

بآالف الدنانير األردنيةــون االول31 ــ ــ ــ كان

.2016 و 2017 كانون األول 31 مليون دينار كما في 567.4بلغت األرصدة مقيدة السحب -

بآالف الدنانير األردنيةــون االول31 ــ ــ ــ كان

موجودات مالية بالقيمة العادلة من خالل قائمة الدخل - 8


20172016

322 80 457 44 أذونات وسندات حكومية

010 21 010 21 سلف وقروض

199 1 015 1 أسهم شركات

531 102 482 66 المجموع

موجودات مالية بالقيمة العادلة من خالل الدخل الشامل اآلخر - 9


20172016

182 170 699 121 اسهم متوفر لها اسعار سوقية

281 52 213 43 اسهم غير متوفر لها اسعار سوقية

463 222 912 164 المجموع

-16-


مليون دينار كما في 1.7بلغت قيمة األرباح المتحققة التي تم تحويلها من احتياطي تقييم استثمارات الى األرباح المدورة مبلغ *بلغت قيمة الخسائر المتحققة التي تم تحويلها من احتياطي تقييم استثمارات الى األرباح المدورة مبلغ ) 2017 كانون االول 31.(2016 كانون االول 31الف دينار كما في (229)




5.4) 2017 كانون األول 31 مليون دينار للسنة المنتهية في 4.8بلغت توزيعات األرباح النقدية على االستثمارات أعاله * .(2016 كانون األول 31مليون دينار للسنة المنتهية في

تسهيالت ائتمانية مباشرة بالتكلفة المطفأة - 10: إن تفاصيل هذا البند هي كما يلي

صغيرة كبرىومتوسطة

571 422 -745 16 135 280 224 70 467 55 *كمبياالت وأسناد مخصومة 615 972 5302 235 -696 144 3732 562 016 30 *حسابات جارية مدينة 768 396 8428 520 807 53 953 045 3636 594 803 181 1*سلف وقروض مستغلة

405 970 - - -279 1 126 969 قروض عقارية171 79 - - - -171 79 بطاقات ائتمان530 841 37212 756 552 70 784 470 2398 228 5831 315 2 المجموع

376 217 -639 4 420 118 552 57 765 36 فوائد وعموالت معلقة: ينزل048 677 193 1 -229 547 014 57 612 71 مخصص تدني تسهيالت ائتمانية مباشرة بالتكلفة المطفأة

424 894 193 1 639 4 649 665 566 114 377 108 المجموع106 947 17911 755 913 65 135 805 6737 113 2061 207 2 صافي تسهيالت ائتمانية مباشرة بالتكلفة المطفأة

٪ من رصيد التسهيالت بعد 5.7 مليون دينار أو ما نسبته 721.3 ما يعادل 2017 كانون االول 31بلغت التسهيالت االئتمانية غير العاملة, بعد تنزيل الفوائد والعموالت المعلقة , كما في - .الفوائد والعموالت المعلقة

.2017 كانون االول 31 مليون دينار كما في 19.9صافي بعد تنزيل الفوائد والعموالت المقبوضة مقدما والبالغة *

.٪ من اجمالي التسهيالت 0.5 مليون دينار أو ما نسبته 63.7 ما يعادل 2017 كانون االول 31بلغت التسهيالت االئتمانية الممنوحة للحكومة األردنية وبكفالتها كما في - .٪ من اجمالي التسهيالت7.2 مليون دينار أو ما نسبته 928.9 ما يعادل 2017 كانون االول 31بلغت التسهيالت االئتمانية غير العاملة, كما في -

. مليون دينار181.2 مبلغ 2017 كانون االول 31بلغت قيمة الديون التي تمت جدولتها خالل السنة المنتهية في - . مليون دينار1.1 مبلغ 2017 كانون االول 31خالل السنة المنتهية في (تحويلها من حسابات غير عاملة الى حسابات تحت المراقبة )بلغت قيمة الديون التي تمت هيكلتها -

- 17 -


أفرادبنوك شركات


بآالف الدنـــــــــــــــانير األردنيــــــــــة


المجموع


كبرى

396 447 -710 11 705 325 576 54 405 55 *كمبياالت وأسناد مخصومة 205 612 4652 226 -777 857 5581 499 405 28 *حسابات جارية مدينة 194 109 4818 504 445 153 864 854 8045 492 600 103 1*سلف وقروض مستغلة

935 931 - - -852 1 083 930 قروض عقارية507 85 - - - -507 85 بطاقات ائتمان237 186 94612 730 155 165 346 038 7908 048 0001 203 2 المجموع

305 286 -870 3 351 176 024 58 060 48 فوائد وعموالت معلقة: ينزل460 713 958 -333 575 407 53 762 83 مخصص تدني تسهيالت ائتمانية مباشرة بالتكلفة المطفأة

765 999 958 870 3 684 751 431 111 822 131 المجموع472 186 98811 729 285 161 662 286 3597 937 178 071 2 صافي تسهيالت ائتمانية مباشرة بالتكلفة المطفأة

.٪ من اجمالي التسهيالت7.6 مليون دينار أو ما نسبته 930 ما يعادل 2016 كانون االول 31بلغت التسهيالت االئتمانية غير العاملة, كما في - ٪ من رصيد 5.5 مليون دينار أو ما نسبته 652 ما يعادل 2016 كانون االول 31بلغت التسهيالت االئتمانية غير العاملة, بعد تنزيل الفوائد والعموالت المعلقة , كما في -

.التسهيالت بعد الفوائد والعموالت المعلقة

- 18 -

بآالف الدنـــــــــــــــانير األردنيــــــــــة

.٪ من اجمالي التسهيالت 0.27 مليون دينار أو ما نسبته 33.1 ما يعادل 2016 كانون االول 31بلغت التسهيالت االئتمانية الممنوحة للحكومة األردنية وبكفالتها كما في -

.2016 كانون االول 31 مليون دينار كما في 19.7صافي بعد تنزيل الفوائد والعموالت المقبوضة مقدما والبالغة *





المجموع

. مليون دينار321.5 مبلغ 2016 كانون االول 31بلغت قيمة الديون التي تمت جدولتها خالل السنة المنتهية في - .2016 كانون االول 31خالل السنة المنتهية في (تحويلها من حسابات غير عاملة الى حسابات تحت المراقبة )ال يوجد ديون تمت هيكلتها -

:تفاصيل حركة مخصص تدني التسهيالت االئتمانية المباشرة بالتكلفة المطفأة


كبرى

802 6 460 713 958 -333 575 407 53 762 83 رصيد بداية السنة

317 1 489 191 575 -817 164 225 16 872 9 المقتطع من اإليراداتديون مشطوبة أو محولة )المستخدم من المخصص

*(الى بنود خارج قائمة المركز المالي( 16 414)( 5 248)( 187 871)- - ( 209 533)( 414)

(688 1 )(714 23 )(366 ) -(287 10 )(261 7 )(800 5 )الفائض في المخصص المحول لإليرادات

- - - -287 (293 )6 تعديالت خالل السنة

56 346 5 26 -950 4 184 186 تعديالت فرق عملة

073 6 048 677 193 1 -229 547 014 57 612 71 رصيد نهاية السنة


كبرى

767 9 263 635 267 1 674 590 494 155 49 577 89 رصيد بداية السنة

674 1 673 160 423 1 -205 137 389 11 656 10 المقتطع من اإليراداتديون مشطوبة أو محولة )المستخدم من المخصص

*(الى بنود خارج قائمة المركز المالي( 356)( 1 066)( 12 766)- - ( 14 188)( 62)

(366 3 )(254 49 )(838 )(674 )(148 32 )(097 5 )(497 10 )الفائض في المخصص المحول لإليرادات

(202 1 )948 - -340 608 -تعديالت خالل السنة

(9 )(982 19 )(894 ) -(888 11 )(582 1 )(618 5 )تعديالت فرق عملة

802 6 460 713 958 -333 575 407 53 762 83 رصيد نهاية السنة

يشمل المجموع حركة مخصص تدني القروض :العقارية كما يلي


2017 كانـون االول 31



.2016 و2017 كانون االول 31ال توجد مخصصات انتفت الحاجة اليها نتيجة تسويات او تسديد ديون وحولت إزاء ديون غير عاملة اخرى كما في - .

ــات ــ ــ ــ شركــالمجموع



.يتم تحديد قيمة التدني على مستوى كل عميل و بشكل افرادي -

أفراد

علما بأن هذة الديون (2016 كانون األول 31 مليون دينار كما في 4.7 ) 2017 كانون األول 31 مليون دينار كما في 283.2بلغت الديون غير العاملة المحولة الى بنود خارج قائمة المركز المالي * .مغطاه بالكامل بالمخصصات و الفوائد المعلقة

يشمل المجموع حركة مخصص تدني القروض :العقارية كما يلي

- 19 -

أفرادــات ــ ــ ــ شركــ

المجموعبنوك ومؤسسات

ماليةحكومات وقطاع عام



072 7 305 286 -870 3 351 176 024 58 060 48 رصيد بداية السنة

944 1 987 50 -769 101 32 612 8 505 9 فوائد وعموالت معلقة خالل السنةمشطوبة أو محولة إلى/ فوائد وعموالت تم تسويتها

بنود خارج قائمة المركز المالي( 19 068)( 8 024)( 90 252)- - ( 117 344)( 669)

(652 )(555 3 ) - -(562 )(227 1 )(766 1 )فوائد وعموالت تم تسويتها محولة لإليرادات

- - - - - - -تعديالت خالل السنة

5 983 - -782 167 34 تعديالت فرق عملة

700 7 376 217 -639 4 420 118 552 57 765 36 رصيد نهاية السنة



501 7 866 260 -189 3 823 158 810 56 044 42 رصيد بداية السنة

355 2 401 51 -681 131 31 201 9 388 10 فوائد وعموالت معلقة خالل السنةمشطوبة أو محولة إلى/ فوائد وعموالت تم تسويتها

بنود خارج قائمة المركز المالي( 665)( 6 435)( 11 541)- - ( 18 641)( 349)


- - - -(102 )182 (80 )تعديالت خالل السنة

(1 )(829 ) - -(847 )22 (4 )تعديالت فرق عملة

072 7 305 286 -870 3 351 176 024 58 060 48 رصيد نهاية السنة

:تتوزع التسهيالت االئتمانية المباشرة حسب التوزيع الجغرافي والقطاع االقتصادي كما يلي

خارج االردنداخل االردن كانـون 31

2017االول كانـون 31

2016االول 178 071 2062 207 1692 206 0371 001 1أفراد

629 008 8702 363 7602 504 1101 859 صناعة وتعدين

004 275 5941 386 9941 081 6001 304 انشاءات

146 786 212 812 751 734 461 77 عقارات

765 146 0472 254 6522 579 3951 674 تجارة

876 47 289 117 087 28 202 89 زراعة

450 243 082 165 083 21 999 143 سياحة وفنادق

036 317 255 278 020 239 235 39 نقل

785 1 500 8 500 8 -اسهم

330 397 9591 532 6601 088 2991 444 خدمات عامة

285 161 913 65 283 57 630 8 بنوك ومؤسسات مالية

988 729 179 755 920 642 259 112 الحكومة والقطاع العام

472 186 10611 947 87911 192 2278 754 3صافي تسهيالت ائتمانية مباشرة بالتكلفة المطفأة



:كما يلي

بآالف الدنانير األردنية2016 كانـون االول 31

بآالف الدنانير األردنية القطاع االقتصادي

- 20 -

أفراد

شركـــــــات

أفراد

شركات



عام



عام

بآالف الدنانير األردنية2017 كانـون االول 31



:كما يلي

موجودات مالية أخرى بالتكلفة المطفأة - 11: ان تفاصيل هذا البند هي كما يلي

20172016618 448 3171 394 1 أذونات خزينة


(832 2 )(832 2 )مخصص التدني: ينزل 851 397 2644 286 4 المجموع

:تحليل السندات حسب طبيعة الفائدة

20172016684 134 135 160 ذات فائدة متغيرة167 263 1294 126 4ذات فائدة ثابتة

851 397 2644 286 4 المجموع

:تحليل الموجودات المالية حسب توفر األسعار السوقية

20172016:موجودات مالية متوفرة لها أسعار سوقية 685 177 012 347 أذونات خزينة

398 536 039 562 سندات حكومية وبكفالتها435 388 815 378 سندات شركات

518 102 8661 287 1المجموع

20172016:موجودات مالية غير متوفرة لها أسعار سوقية 933 270 3051 047 1 أذونات خزينة


333 295 3983 998 2المجموع

851 397 2644 286 4 المجموع الكلي

:تفاصيل حركة مخصص تدني الموجودات المالية األخرى بالتكلفة المطفأة

20172016832 2 832 2 رصيد بداية السنة

- -المقتطع من االيرادات - -المستخدم من المخصص


بيع موجودات مالية اخرى بالتكلفة المطفأة 2017 كانون االول 31لم يتم خالل السنة المنتهية في .(2016 كانون االول 31 مليون دينار خالل السنة المنتهية في 102.2)

-21-

بآالف الدنانير األردنية كانـــون األول 31





استثمارات في شركات تابعة وحليفة - 12

إن تفاصيل هذا البند هي كما يلي :

نسبة الملكية و التصويت ٪

كلفة االستثمارنسبة الملكية و التصويت ٪

تاريخ التملكطبيعة النشاطبلد التأسيسكلفة االستثمار

استثمارات البنك في الشركات التابعة

2006عمليات مصرفيةبريطانيا407 452 159100.00 485 100.00ع.م.بنك أوروبا العربي ش

1994عمليات مصرفيةاستراليا411 35 216100.00 52 100.00البنك العربي استراليا المحدود

1997عمليات مصرفيةاألردن500 73 500100.00 73 100.00البنك العربي اإلسالمي الدولي

1996تأجير تمويلياألردن000 15 000100.00 15 100.00م.م.الشركة العربية الوطنية للتأجيرذ

1996خدمات واستثمارات ماليةاألردن900 8 900100.00 8 100.00م.م.شركة مجموعة العربي لالستثمار ذ

2008عمليات مصرفيةالسودان738 11 329100.00 9 100.00البنك العربي السوداني المحدود

2009خدمات واستثمارات ماليةفلسطين600 1 600100.00 1 100.00شركة العربي جروب لالستثمار

1982عمليات مصرفيةتونس277 44 71164.24 41 64.24البنك العربي لتونس

2005عمليات مصرفيةسوريا063 4 71851.29 4 51.29البنك العربي سوريا

2006اعمال تاميناألردن250 11 25050.00 11 50.00ع.م.شركة النسر العربي للتامين ش

متعددة320 9 317 9 أخرى

466 667 700 712 المجموع

استثمارات البنك في الشركات الحليفة

.Turkland Bank A.Ş33.33 70 74233.33 75 8802006عمليات مصرفيةتركيا

1984عمليات مصرفيةعمان800 75 80049.00 75 49.00بنك عمان العربي

1979عمليات مصرفيةالسعودية870 102 87040.00 102 40.00البنك العربي الوطني

1972أعمال تأمينلبنان441 3 44140.34 3 40.34ل.م.شركة التأمين العربية ش

1966تأجير تشغيلي عقاريلبنان380 38035.24 35.24ل.م.شركة األبنية التجارية ش

371 258 233 253 المجموع

837 925 933 965 المجموع العام

:ان الحركة على االستثمارات في الشركات الحليفة و التابعة هي كما يلي

20172016

809 958 837 925 رصيد بداية السنة

524 15 (786 16 )زيادة في استثمارات في شركات تابعة وحليفة (انخفاض)

(496 48 )882 56 تعديالت فرق عملة



2016 كانون األول 31 2017 كانون األول 31

-22-


موجودات ثابتة - 13


مبانيأراضيأثاث

وتجهيزات ومعدات

أجهزة الحاسوب واألتصاالت

المجموعأخرىوسائل نقل

:التكلفة التاريخية

729 412 058 22 154 6 066 58 514 122 110 162 827 41 2016الرصيد كما في اول كانون الثاني

398 63 572 6 763 082 13 199 5 782 37 - إضافات

(088 18 )(190 4 )(560 )(287 4 )(009 2 )(251 5 )(791 1 )استبعادات

- (547 4 ) - - 547 4 - - تعديالت خالل السنة

(329 2 )(402 )(31 )(500 )(343 )(955 )(98 )تعديالت فرق عملة


051 25 751 4 739 773 6 453 7 329 5 6 إضافات

(713 17 )(323 4 )(320 )(893 7 )(335 2 )(529 2 )(313 )استبعادات

(7 )(7 ) - - - - - تعديالت خالل السنة

544 1 2 345 169 97 (70 )تعديالت فرق عملة


:االستهالك المتراكم

828 221 236 11 422 5 212 44 937 91 021 69 - 2016الرصيد كما في اول كانون الثاني

507 23 062 3 392 718 6 491 8 844 4 - استهالك السنة

(216 10 )(336 1 )(560 )(733 3 )(935 1 )(652 2 ) - استبعادات

- (928 ) - (5 )933 - - تعديالت خالل السنة

(382 1 )(408 )(28 )(422 )(221 )(303 ) - تعديالت فرق عملة

737 233 626 11 226 5 770 46 205 99 910 70 - 2016 كانون األول 31الرصيد كما في

410 24 101 2 403 445 8 570 8 891 4 - استهالك السنة

(083 12 )(148 1 )(301 )(890 7 )(312 2 )(432 ) - استبعادات

(27 )(7 )(20 ) - (4 )4 - تعديالت خالل السنة

732 1 2 271 138 320 - تعديالت فرق عملة

769 246 573 12 310 5 596 47 597 105 693 75 - 2017 كانون األول 31الرصيد كما في

صافــــــي القيمــــــة الدفتريــــــة كمـــــــا فـــــــــي 2017 كانون األول 31

39 561 120 890 29 598 17 990 1 437 7 340 216 816

صافــــــي القيمــــــة الدفتريــــــة كمـــــــا فـــــــــي 2016 كانون األول 31

39 938 122 776 30 703 19 591 1 100 7 865 221 973

- 23 -


(2016 كانون األول 31 مليون دينار كما في 122.9 ) 2017 كانون األول 31 مليون دينار كما في 121.6بلغت تكلفة الموجودات الثابتة المستهلكة بالكامل مبلغ

موجودات أخرى - 14 إن تفاصيل هذا البند هي كما يلي :

20172016 94 612 96 306 71 248 71 119 37 724 32 987

346 8 810 10 **موجودات غير ملموسة 43 284 39 885

257 678 248 643

: الحركة على الموجودات التي آلت ملكيتها للبنك وفاء لديون مستحقة

المجموعأخرىمباني اراضي987 32 251 728 23 008 9 رصيد بداية السنة

507 9 - 992 2 515 6 إضافات(196 2 ) - (778 1 )(418 )استبعادات

(594 2 ) - (559 1 )(035 1 )مخصص و خسارة تدني20 - 20 - تعديالت فرق عملة724 37 251 403 23 070 14 رصيد نهاية السنة

المجموعأخرىمباني اراضي856 39 451 5 437 24 968 9 رصيد بداية السنة

700 2 - 332 2 368 إضافات(571 7 )(100 5 )(487 1 )(984 )استبعادات

(987 1 )(100 )(550 1 )(337 )مخصص و خسارة تدني(11 ) - (4 )(7 )تعديالت فرق عملة987 32 251 728 23 008 9 رصيد نهاية السنة

:الحركة على الموجودات غير الملموسة**

20172016385 4 346 8 رصيد بداية السنة

703 7 991 6 إضافات(544 )(734 )إستبعادات و تعديالت خالل الفترة

(198 3 )(793 3 )االطفاء للسنة346 8 810 10 رصيد نهاية السنة

بآالف الدنانير األردنية كانــــون االول31

موجودات متفرقة أخرى المجموع

.تتطلب تعليمات البنك المركزي األردني التخلص من هذه الموجودات خالل فترة أقصاها سنتين من تاريخ اإلحالة*

بآالف الدنانير األردنية2016

-24-

*موجودات آلت ملكيتها للبنك وفاء لديون مستحقة


فوائد للقبضمصاريف مدفوعة مقدما



موجودات ضريبية مؤجلة - 15




خالل السنة و فرق عملة



726 17 003 79 5 (180 23 )477 35 701 66 مخصص تدني تسهيالت ائتمانية مباشرة بالتكلفة المطفأة

756 11 084 39 - (904 4 )856 5 132 38 مخصص تعويض نهاية الخدمة

591 2 006 12 - (564 8 )912 8 658 11 فوائد معلقة مدفوع ضرائب عنها

079 13 621 34 408 (123 2 )261 9 075 27 أخرى

152 45 714 164 413 (771 38 )506 59 566 143 المجموع



خالل السنة و فرق عملة



099 15 701 66 18 (206 16 )856 43 033 39 مخصص تدني تسهيالت ائتمانية مباشرة بالتكلفة المطفأة

498 11 132 38 - (324 7 )370 6 086 39 مخصص تعويض نهاية الخدمة

457 2 658 11 - (498 4 )214 8 942 7 فوائد معلقة مدفوع ضرائب عنها

969 9 075 27 (54 )(691 2 )977 14 843 14 أخرى

023 39 566 143 (36 )(719 30 )417 73 904 100 المجموع

20172016

39 023 27 699

15 621 19 694

( 9 649)( 8 359)

(11 )157 تعديالت خالل السنة و فرق عملة


-25-

المطفأ خالل السنة

:إن الحركة على حساب الموجودات الضريبية المؤجلة هي كما يلي


المضاف خالل السنة

البنود التي نتجت عنها موجودات ضريبية مؤجلة






ودائع بنوك ومؤسسات مصرفية - 16


المجموعخارج المملكةداخل المملكةالمجموعخارج المملكةداخل المملكة

778 95 244 73 534 22 217 86 412 64 805 21 حسابات جارية وتحت الطلب

399 708 9631 617 4361 90 808 706 9071 631 9011 74 ودائع الجل

177 804 2071 691 9701 112 025 793 3191 696 7061 96 المجموع

ودائع عمــالء - 17



819 334 1466 202 636 190 3221 025 7151 916 3حسابات جارية وتحت الطلب

382 597 461 272 5 702 10 362 581 1ودائع التوفير

599 099 6518 958 668 389 7762 431 504 319 4ودائع ألجل وخاضعة إلشعار

026 147 - 185 527 314 146 شهادات إيداع

826 178 84316 160 7611 585 3273 468 8951 963 9المجموع

0.66 مليون دينار أو ما نسبته 107.5 ) 2017 كانون األول 31٪ من إجمالي ودائع العمالء كما في 0.96 مليون دينار أو ما نسبته 156بلغت الودائع الجامدة - .(2016 كانون االول 31من إجمالي ودائع العمالء كما في %

2017 كانــــــــون االول 31


2016 كانــــــــون االول 31




447.4) 2017 كانون األول 31٪ من إجمالي ودائع العمالء كما في 1.5 مليون دينار أو ما نسبته 235.7بلغت قيمة ودائع الحكومة األردنية والقطاع العام األردني - .(2016 كانون االول 31٪ من إجمالي ودائع العمالء كما في 2.8مليون دينار أو ما نسبته

مليون 5525.2 ) 2017 كانون األول 31 ٪ من إجمالي ودائع العمالء كما في 34.8 مليون دينار أو ما نسبته 5625.9بلغت قيمة الودائع التي ال تحمل فوائد - .(2016 كانون االول 31 ٪ من إجمالي ودائع العمالء كا في 34دينار أو ما نسبته

-26-

مليون دينار 57.4) 2017 كانون األول 31 ٪ من إجمالي ودائع العمالء كما في 0.36 مليون دينار أو ما نسبته 57.7 (مقيدة السحب)بلغــت قيمة الودائع المحجوزة - .(2016 كانون االول 31 ٪ من إجمالي ودائع العمالء كما في 0.35أو ما نسبته



كبرىصغيرة ومتوسطة325 198 6756 208 552 265 6521 024 4461 699 3حسابات جارية وتحت الطلب

293 552 711 130 10 350 11 742 530 1ودائع التوفير967 364 2128 309 6841 703 7272 415 344 936 3ودائع ألجل وخاضعة إلشعار

027 135 - 192 601 234 134 شهادات إيداع612 250 95816 517 5581 979 3303 452 7661 300 9المجموع

تأمينات نقدية - 18


20172016482 992 763 063 1تأمينات مقابل تسهيالت ائتمانية مباشرة بالتكلفة المطفأة

734 668 987 694 تأمينات مقابل تسهيالت ائتمانية غير مباشرة622 750 1 تأمينات التعامل بالهامش

178 1 364 1 تأمينات أخرى016 663 8641 761 1 المجموع

أموال مقترضة - 19 إن تفاصيل هذا البند هي كما يلي :

20172016584 21 044 47 من بنوك مركزية

980 125 697 16 من بنوك ومؤسسات مالية564 147 741 63 المجموع

20172016تحليل االموال المقترضة حسب طبيعة الفوائد175 59 299 9 ذات فائدة متغيرة389 88 442 54 ذات فائدة ثابتة564 147 741 63 المجموع

آذار 9حيث استحق آخر عقد بتاريخ (%2.85) باالقتراض من بنوك ومؤسسات مالية بسعر فائدة ثابت 2016قام البنك العربي فروع البحرين خالل العام - .(2016 كانون األول 31 مليون دينار كما في 72.8) 2017 كانون األول 31 و بلغ الرصيد صفر مليون دينار كما في 2017

أعوام فترة (5)عاما منها (15) مليون دينار لمدة 4 بتوقيع اتفاقية قرض مع البنك المركزي األردني بقيمة 2013قام البنك العربي فروع األردن خالل العام - تهدف االتفاقية إلى دعم الشركات المتوسطة والصغيرة . 2013لما بعد عام ( اشهر6ليبور%+1.8) وفائدة متغيرة2013لعام (%2.5)سماح وبنسبة فائدة

كانون 31 مليون دينار كما في 4ومتناهية الصغر ويتم تسديد القرض بموجب اقساط نصف سنوية في كل من شهر آذار وأيلول من كل عام وبلغ رصيد القرض .(2016 كانون األول 31 مليون دينار كما في 4 ) 2017األول

أعوام فترة (3)اعوام منها (10) مليون دينار لمدة 2.8 بتوقيع اتفاقية قرض مع البنك المركزي األردني بقيمة 2014قام البنك العربي فروع األردن خالل العام - تهدف االتفاقية إلى دعم الشركات الصغيرة و المتوسطة ومتناهية الصغر ويتم تسديد القرض بشكل اقساط نصف سنوية في كل %. 2.5سماح وبنسبة فائدة ثابتة

.(2016 كانون األول 31 مليون دينار كما في 2.8) 2017 كانون األول 31 مليون دينار كما في 2.6من شهر آذار وأيلول من كل عام وبلغ رصيد القرض

بآالف الدنانير األردنية كانــــــــون االول31



3ليبور%+2) مليون دينار بنسبة فائدة متغيرة 53.2 بتوقيع اتفاقية قرض مع بنك أبو ظبي الوطني بقيمة 2016قام البنك العربي فروع األردن خالل العام - (.2016 كانون األول 31 مليون دينار كما في 53.2 ) 2017و قام البنك بتسديد القرض خالل العام (اشهر

أعوام فترة (5)عاما منها (15) مليون دينار لمدة 3.6 بتوقيع اتفاقية قرض مع البنك المركزي األردني بقيمة 2016قام البنك العربي فروع األردن خالل العام - تهدف االتفاقية إلى دعم الشركات المتوسطة والصغيرة ومتناهية الصغر ويتم تسديد القرض بموجب اقساط . ( أشهر6ليبور% + 1.85)سماح وبنسبة فائدة متغيرة

كانون 31 مليون دينار كما في 2 ) 2017 كانون األول 31 مليون دينار كما في 3.6نصف سنوية في كل من شهر آذار وأيلول من كل عام وبلغ رصيد القرض .(2016األول

% 0.85) بتوقيع اتفاقيات قروض مع شركة ميتسوي سوميتومو المصرفية في دبي بنسب فائدة ثابتة تتراوح بين 2017قام البنك العربي فروع األردن خالل العام - ايار 21 وآخر عقد بتاريخ 2018 كانون الثاني 4 و يستحق أول عقد بتاريخ 2017 كانون األول 31 مليون دينار كما في 16.7حيث بلغ الرصيد (0.856%-

2018.

بمنح قروض مقابل سلف متوسطة االجل من البنك المركزي بسعر فائدة ثابت يساوي سعر فائدة 2016 و2015قام البنك العربي فروع األردن خالل العام - , ويتم سداد السلف بما يتوافق مع استحقاق اقساط القروض الممنوحة للعمالء والتي تسدد بموجب اقساط شهرية تبدأ %2الخصم النافذ يوم منح السلفة مطروحا منه

مليون دينار كما في 12.8) 2017 كانون األول 31 مليون دينار كما في 35.1 وبلغ رصيد السلف 2027 و تنتهي في شهر آيار 2018من شهر كانون الثاني .(2016 كانون األول 31

أعوام فترة (5)عاما منها (22) مليون دينار لمدة 7.7 بتوقيع اتفاقية قرض مع البنك المركزي األردني بقيمة 2017قام البنك العربي فروع األردن خالل العام - تهدف االتفاقية إلى دعم الشركات المتوسطة والصغيرة ومتناهية . (%3.5يحق للبنك المركزي تعديل الفائدة كل سنتين بحيث ال تزيد عن )% 3سماح وبنسبة فائدة

31 مليون دينار كما هي في 1.7الصغر ويتم تسديد القرض بموجب اقساط نصف سنوية في كل من شهر أيار وتشرين ثاني من كل عام وبلغ رصيد القرض .2017كانون اول

-27-

بآالف الدنانير األردنية2016 كانون األول 31

حكومات شركاتأفرادوقطاع عام

المجموع


20172016 115 248 142 457 112 671 120 915

( 105 655)( 148 124) 122 264 115 248

20172016 112 671 120 915( 13 118)( 18 934)

9 649 8 359 149- - ( 920)

109 351 109 420

مخصصات أخرى - 21إن تفاصيل هذا البند هي كما يلي :

إضافاترصيد بداية السنةإستخدامات او

تحويلما قيد

لإليراداتتعديالت خالل السنة و فرق عملة


270 78 20 (295 )(778 7 )382 10 941 75 تعويض نهاية الخدمة188 11 6 (971 1 )(7 )742 418 12 قضايا128 110 28 (10 ) -454 53 656 56 أخرى

586 199 54 (276 2 )(785 7 )578 64 015 145 المجموع

إضافاترصيد بداية السنةإستخدامات او

تحويلما تم قيده لإليرادات

تعديالت خالل السنة و فرق عملة


941 75 (580 1 )(529 )(325 10 )896 10 479 77 تعويض نهاية الخدمة418 12 (13 )(297 )(86 )842 7 972 4 قضايا656 56 301 (12 ) -407 53 960 2 أخرى

015 145 (292 1 )(838 )(411 10 )145 72 411 85 المجموع

مصروف ضريبة الدخل للسنة

-28 -

:تمثل ضريبة الدخل الظاهرة في قائمة الدخل ما يليبآالف الدنانير األردنية


رصيد بداية السنةمصروف ضريبة الدخل

ضريبة دخل مدفوعة رصيد نهاية السنة

مخصص ضريبة الدخل - 20

موجودات ضريبية للسنةاطفاء موجودات ضريبيةمطلوبات ضريبية للسنةاطفاء مطلوبات ضريبية

2016

المجموع


2017بآالف الدنانير األردنية

وتتراوح نسبة ضريبة الدخل السائدة في البلدان التي يوجد للبنك فروع فيها من صفر إلى % 35تبلغ نسبة ضريبة الدخل السائدة في األردن - .2016 و 2017 كانون األول 31كما في % 37

مثل 2012 مثل البنك العربي اإلمارات وعام 2016حصلت فروع البنك العربي ش م ع على مخالصات ضريبية حديثة تتراوح بين عام - .البنك العربي فلسطين و البنك العربي لبنان

مطلوبات أخرى - 22 إن تفاصيل هذا البند هي كما يلي :

20172016 86 946 66 572 96 814 109 657 41 401 41 333 20 444 19 671

436 293 371 974 681 898 609 207

.(56إيضاح )يمثل هذا البند في معظمه مطلوبات عائدة العباء قانونية مرتقبة *

مطلوبات ضريبية مؤجلة - 23 إن تفاصيل هذا البند هي كما يلي :

: البنود التي نتج عنها مطلوبات ضريبية مؤجلة


المحررالمضافتعديالت فرق

عملةرصيد نهاية


4 438- ( 4 438)- - -

942 815 3 - -660 155 3 اخرى

942 815 3 -(438 4 )660 593 7 المجموع


المحررالمضافتعديالت فرق

عملةرصيد نهاية


17 433- ( 12 995)- 4 438-

793 155 3 -(699 2 ) -854 5 اخرى

793 593 7 -(694 15 ) -287 23 المجموع

2017


-29-

احتياطي تقييم االستثمارات


فوائد للدفعأوراق للدفع

كانـــــون االول31

احتياطي تقييم االستثمارات

*مطلوبات مختلفة أخرى المجموع

فوائد وعموالت مقبوضة مقدمامصاريف مستحقة غير مدفوعة


20172016 793 7 816 149- - ( 7 023) 942 793

احتياطي مخاطر مصرفية عامة - 28

31 ميون دينار كما في 200.5) 2017 كانون االول 31 مليون دينار كما في 220.5بلغ رصيد احتياطي المخاطر المصرفية العامة , و يحظر التصرف بهذا االحتياطي إال بموافقة مسبقة من البنك المركزي األردني في الحاالت التي يكون فيها هذا (2016كانون األول

.االحتياطي يفوق الحد االدنى المطلوب بموجب تعليمات السلطات المصرفية

رأس المال المكتتب به والمدفوع وعالوة اإلصدار - 24 كانون 31 مليون سهم القيمة االسمية للسهم الواحد دينار أردني كما في 640.8 مليون دينار موزعة على 640.8بلغ رأس مال البنك - أ

مليون سهم القيمة االسمية للسهم الواحد دينار أردني كما في 640.8 مليون دينار موزعة على 640.8بلغ رأس مال البنك ) 2017األول (2016 كانون األول 31

.2016 و 2017 كانون االول 31 مليون دينار كما في 859.6بلغت عالوة اإلصدار - ب

إحتياطي إجباري - 25

إحتياطي إختياري - 26

, يستخدم االحتياطي االختياري في 2016 و2017 كانون االول 31 مليون دينار كما في 614.9بلغ رصيد االحتياطي االختياري .االغراض التي يقررها مجلس االدارة ويحق للهيئة العامة توزيعه بالكامل أو أي جزء منه كأرباح على المساهمين

كانون االول 31 مليون دينار كمـا في 531.4 ) 2017 كانون االول 31 مليون دينار كما في 561.8بلغ رصيـد االحتياطي االجباري .بموجب قانون البنوك وقانون الشركات االردني وهو غير قابل للتوزيع على المساهمين (2016

إحتياطي عام - 27

, يستخدم االحتياطي العام في االغراض التي 2016 و2017 كانون االول 31 مليون دينار كما في 583.7بلغ رصيد االحتياطي العام . يقررها مجلس االدارة ويحق للهيئة العامة توزيعه بالكامل أو أي جزء منه كأرباح على المساهمين

-30-

المطفأ خالل السنة

:إن الحركة على حساب المطلوبات الضريبية المؤجلة هي كما يلي


رصيد بداية السنةالمضاف خالل السنة



20172016( 281 492)( 221 526)

59 892( 59 966)( 221 600)( 281 492)


20172016( 192 069)( 183 741)( 13 625)( 8 557)( 1 743) 229

( 207 437)( 192 069)

إن الحركة على حساب األرباح المدورة هي كما يلي :

20172016708 524 433 543 رصيد بداية السنة

414 212 025 195 الربح السنة

(229 )743 1 المحول من إحتياطي تقييم إستثمارات إلى األرباح المدورة

(200 160 )(240 192 ) األرباح الموزعة(183 32 )(437 30 )المحول إلى االحتياطي االجباري

-(000 20 )المحول إلى إحتياطي مخاطر مصرفية عامة(077 1 )102 تعديالت خالل السنة


كانــــــــون االول31


رصيد نهاية السنةخسائر متحققة محولة لألرباح المدورة (ارباح)صافي

التغير في القيمة العادلة خالل السنةرصيد بداية السنة


احتياطي تقييم االستثمارات - 30

كانــــــــون االول31

-31-

والذي يمثل رصيد احتياطي تقييم االستثمارات السالب وفقا 2017 كانون األول 31مليون دينار كما في (207.4)يحظر التصرف بمبلغ * .لتعليمات هيئة األوراق المالية

من القيمة % 30 بنسبة 2017قرر مجلس ادارة البنك العربي ش م ع التوصية للهيئة العامة للمساهمين بتوزيع أرباح نقدية عن العام قامت الهيئة العامة لمساهمي البنك ). مليون دينار وهي خاضعة لموافقة الهيئة العامة للمساهمين192.2االسمية لالسهم اي ما مجموعه

2016 بالمصادقة على توصية مجلس إدارة البنك بتوزيع أرباح نقدية عن العام 2017 آذار 31العربي ش م ع في اجتماعها المنعقد بتاريخ ( مليون دينار192.2من القيمة االسمية لالسهم اي ما مجموعه % 30بنسبة

مليون دينار, وارباح تقييم غير متحققة لموجودات مالية 45.2تشمل األرباح المدورة موجودات ضريبية مؤجلة مقيدة التصرف بمبلغ * مليون دينار, وبلغت قيمة االرباح المدورة التي ال يمكن التصرف بها اال بحاالت محددة 0.6بالقيمة العادلة من خالل قائمة الدخل بمبلغ

.2017 كانون االول 31 مليون دينار كما في 2نتيجة لتطبيق بعض المعايير المحاسبية

تمثل أثر تطبيق معيار 2017 كانون األول 31مليون دينار أردني كما في (40.7)تتضمن األرباح المدورة خسارة غير متحققة بمبلغ * .(9)التقارير المالية الدولي رقم

إحتياطي ترجمة عمالت أجنبية - 29

خالل السنة المحولة الى الدخل الشامل اآلخر (االستبعادات )االضافات رصيد نهاية السنة


أرباح مدورة - 31


فوائد دائنة - 32 إن تفاصيل هذا البند هي كما يلي :

20172016 775 093 691 358 44 808 48 086 30 136 15 961 7 269 5 004

262 733 303 4761 120 0391 063 885

:فيما يلي تفاصيل الفوائد الدائنة على التسهيالت االئتمانية المباشرة بالتكلفة المطفأة*


كبرى

066 27 -754 1 884 14 590 7 838 2 كمبياالت واسناد مخصومة086 226 182 13 8 265 163 356 47 275 2 حسابات جارية مدينة

420 452 510 31 166 2 739 287 903 36 102 94 سلف وقروض127 59 - - -313 814 58 قروض عقارية394 10 - - - -394 10 بطاقات إئتمان093 775 692 44 928 3 888 465 162 92 423 168 المجموع


كبرى

734 23 -954 1 758 12 010 6 012 3 كمبياالت واسناد مخصومة964 198 321 11 5 469 145 591 39 578 2 حسابات جارية مدينة

083 402 609 33 402 2 535 243 947 28 590 93 سلف وقروض509 55 - - -300 209 55 قروض عقارية068 11 - - - -068 11 بطاقات إئتمان358 691 930 44 361 4 762 401 848 74 457 165 المجموع


-32-





المجموع


المجموع

*تسهيالت ائتمانية مباشرة بالتكلفة المطفأة أرصدة لدى بنوك مركزية

ارصدة وايداعات لدى بنوك ومؤسسات مصرفيةموجودات مالية بالقيمة العادلة من خالل قائمة الدخل


2016

أفراد


مالية


المجموع

فوائد مدينة - 33 إن تفاصيل هذا البند هي كما يلي :

20172016065 375 714 375 *ودائع عمالء

547 19 460 30 ودائع بنوك ومؤسسات مصرفية328 24 453 27 تأمينات نقدية604 2 606 2 أموال مقترضة

676 17 624 18 رسوم ضمان الودائع 220 439 857 454 المجموع

:فيما يلي تفاصيل الفوائد المدينة على ودائع العمالء*


كبرى

934 22 756 2 853 11 873 452 7 جارية وتحت الطلب320 10 -3 216 101 10 توفير

034 326 050 44 087 103 427 14 470 164 ألجل وخاضعة ألشعار426 16 -6 21 399 16 شهادات إيداع714 375 806 46 949 114 537 15 422 198 المجموع


كبرى

245 22 468 1 347 6 348 1 082 13 جارية وتحت الطلب719 10 -3 214 502 10 توفير

454 319 226 56 551 103 447 12 230 147 ألجل وخاضعة ألشعار647 22 -7 31 609 22 شهادات إيداع065 375 694 57 908 109 040 14 423 193 المجموع

-33-


أفراد

شركات2017



المجموع


أفرادشركات


المجموع

صافي إيراد العموالت - 34 إن تفاصيل هذا البند هي كما يلي :

20172016:عموالت دائنة

277 58 024 55 تسهيالت ائتمانية مباشرة بالتكلفة المطفأة944 73 282 70 تسهيالت ائتمانية غير مباشرة

001 52 526 48 أخرى(911 16 )(660 19 )عموالت مدينة :ينزل

311 167 172 154 صافي إيراد العموالت


أرباح متحققة (خسائر)أرباح

غير متحققةالمجمـــوعتوزيعات أرباح

873 1 -757 116 1 اذونات خزينة وسندات(108 )75 (183 ) -أسهم شركات765 1 75 574 116 1 المجموع

أرباح متحققة (خسائر)أرباح

غير متحققةالمجمـــوعتوزيعات أرباح

448 1 -075 1 373 اذونات خزينة وسندات(224 )75 (299 ) -أسهم شركات224 1 75 776 373 المجموع

إن تفاصيل هذا البند هي كما يلي :20172016

734 4 083 4 البنك العربي لتونس813 2 100 3 البنك العربي السوداني المحدود100 1 100 1 ع.م.شركة النسر العربي للتامين ش

350 -م.م.شركة مجموعة العربي لالستثمار ذ090 7 000 10 البنك العربي اإلسالمي الدولي

000 5 000 5 م.م.الشركة العربية الوطنية للتأجير ذ -548 2 أخرى

087 21 831 25 مجموع توزيعات نقدية من أرباح شركات تابعة

199 55 018 71 البنك العربي الوطني467 10 -بنك عمان العربي

194 194 ل.م.شركة األبنية التجارية ش860 65 212 71 مجموع توزيعات نقدية من أرباح شركات حليفة

947 86 043 97 مجموع توزيعات نقدية من أرباح شركات تابعة


-34-

بآالف الدنانير األردنية 2016


أرباح موجودات مالية بالقيمة العادلة من خالل قائمة الدخل - 35

بآالف الدنانير األردنية 2017

توزيعات نقدية من أرباح شركات تابعة وحليفة - 36

إيرادات أخرى – 37 إن تفاصيل هذا البند هي كما يلي :

20172016534 10 772 7 إيرادات خدمات العمالء

يجارات اخرى 903 758 بدل إيجار صناديق حديدية وا (235 1 )764 مشتقات مالية (خسائر)أرباح

084 12 609 8 إيرادات أخرى286 22 903 17 المجموع

نفقات الموظفين - 38 إن تفاصيل هذا البند هي كما يلي :

20172016985 148 171 155 رواتب ومنافع

259 11 789 11 الضمان االجتماعي346 1 336 1 صندوق االدخار

859 2 345 1 تعويض نهاية الخدمة815 6 917 6 نفقات طبية286 1 231 1 نفقات تدريب

267 32 732 34 عالوات847 4 711 4 أخرى

664 209 232 217 المجموع

مصاريف تشغيلية أخرى - 39 إن تفاصيل هذا البند هي كما يلي :

20172016619 36 332 36 مصاريف مكاتب188 36 674 33 مصاريف مكتبية

686 30 632 29 مصاريف خدمات خارجية695 6 095 7 رسوم

221 16 240 19 مصاريف أنظمة المعلومات949 68 370 70 مصاريف إدارية أخرى

358 195 343 196 المجموع

-35-




مشتقات مالية - 40 إن تفاصيل هذا البند هي كما يلي :




522 305 681 91 587 34 485 31 275 463 408 055 1 عقود فوائد آجلة -141 7 287 650 411 917 8392 574 3643 2 798 2 عقود عمالت أجنبية آجلة

522 305 822 98 874 684 896 948 1142 038 7724 2 853 3 مجموع مشتقات مالية محتفظ بها للمتاجرة675 426 362 28 006 183 648 88 691 726 745 6 477 6 عقود فوائد آجلة

- - - - - - -عقود عمالت أجنبية آجلة675 426 362 28 006 183 648 88 691 726 745 6 477 6 مجموع مشتقات مالية للتحوط لقاء القيمة العادلة

- - - - - - -عقود فوائد آجلة - - - - - - -عقود عمالت أجنبية آجلة

- - - - - - -مجموع مشتقات مالية للتحوط لقاء التدفقات النقدية197 732 184 127 880 867 544 037 8053 764 5174 9 330 10 المجموع




525 42 016 32 - -541 74 735 -عقود فوائد آجلة -767 56 512 637 8131 328 0921 023 0653 10 082 4 عقود عمالت أجنبية آجلة

525 42 783 88 512 637 8131 328 6331 097 8003 10 082 4 مجموع مشتقات مالية محتفظ بها للمتاجرة150 267 429 167 943 243 994 77 516 756 865 6 810 5 عقود فوائد آجلة

- - - - - - -عقود عمالت أجنبية آجلة150 267 429 167 943 243 994 77 516 756 865 6 810 5 مجموع مشتقات مالية للتحوط لقاء القيمة العادلة

- -451 35 451 35 902 70 194 -عقود فوائد آجلة - - - - - - -عقود عمالت أجنبية آجلة

- -451 35 451 35 902 70 194 -مجموع مشتقات مالية للتحوط لقاء التدفقات النقدية675 309 212 256 906 916 2581 442 0511 925 8593 17 892 9 المجموع

: يقوم البنك بممارسة األعمال المصرفية من خالل فروعه المنتشرة في األردن والخارج، وفيما يلي توزيع الموجودات وااليرادات والمصاريف الرأسمالية حسب القطاع الجغرافي

201720162017201620172016287 936 231 976 465 673 759 665 822 262 472 310 االيرادات

246 254 57224 361 23324 783 03316 048 01317 471 5397 313 7الموجودات101 71 042 32 384 51 986 17 717 19 056 14 المصروفات الرأسمالية

المجموع

تركز الموجودات وااليرادات و المصروفات الرأسمالية طبقا للتوزيع الجغرافي - 41

بآالف الدنانير األردنيةخارج األردنداخل األردن

-36-

.على قيمة المعامالت القائمة في نهاية السنة وهي ال تدل على مخاطر السوق او مخاطر االئتمان (االسمية) تدل القيمة االعتبارية



قيمة عادلة سالبةقيمة عادلة موجبةمجموع القيمة

االسمية


قيمة عادلة سالبةقيمة عادلة موجبةمجموع القيمة

االسمية


-37-

: قطاعات األعمال -42

إعدادها لتلبية احتياجات عمالء البنك ويقوم لدى البنك العربي مجموعة متكاملة من المنتجات والخدمات المصرفية تم ويتم استخدامها من قبل اإلدارة بتطويرها دائما بما يتناسب مع التغير المستمر في بيئة العمل المصرفي وأدواته الحديثة،

المستقبلية. اوخططه عملهاوفيما يلي موجز عن نشاطات هذه المجموعات يوضح طبيعة التنفيذية في البنك.

والمؤسسات المالية للشركات األعمال المصرفيةادارة مجموعة .1

تقوم مجموعة االعمال المصرفية للشركات والمؤسسات المالية بالعمل على تلبية احتياجات الشركات والمؤسسات فروعه الدولية واالقليمية والمحلية التمويلية المختلفة باإلضافة الى الخدمات المصرفية المتنوعة، من خالل شبكة

المنتشرة حول العالم، بدء من االقراض التجاري، و التمويل التجاري و ادارة النقد وصوال الى التسهيالت التمويلية المركبة. كما ويوفر البنك العربي لعمالئه من القطاعات الخاصة والعامة، والشركات الكبرى، والمؤسسات متوسطة

لية، منتجات والخدمات وحلول متطورة ومتخصصة، من خالل قنوات وصغيرة الحجم باإلضافة الى المؤسسات الما مصرفية لتنفيذ معامالتهم بكل فاعلية، عن طريق الفروع او القنوات الكترونية المختلفة.

مجموعة الخزينة .2

بي تدير الخزينة في البنك العربي مخاطر السوق والسيولة، كما تقدم المشورة وخدمات التداول لعمالء البنك العر عالميا.

تتولى إدارة الخزينة في البنك العربي مسؤوليات متعددة، يأتي في مقدمتها:إدارة السيولة بحسب أعلى معايير الكفاءة وضمن الحدود المقررة، مع ضمان توفر السيولة لقطاعات األعمال •

بشكل كاف في جميع األوقات. إدارة مخاطر السوق ضمن الحدود المقررة. • يرادات عن طريق إدارة كل من السيولة ومخاطر السوق.تحقيق إ • الحد من استخدام المشتقات المالية. •تنفيذ العمليات المتعلقة بشراء وبيع السندات والمشتقات المالية وتبديل العمالت األجنبية مع خبراء السوق. كما •

لبنوك والمؤسسات المالية األخرى.وتنفذ الخزينة عمليات اإلقراض واالقتراض الخاصة بالسوق النقدي مع ا بيع العمالء األجنبية والمشتقات والمنتجات المالية األخرى للعمالء. •دارة السيولة ومخاطر السوق ألقسام البنك ذات العالقة. • تقديم المشورة المتعلقة باستهالك وا

مجموعة الخدمات المصرفية لألفراد .3

لألفراد باقة من البرامج المصممة خصيصا لتلبية احتياجات قطاعات مختلفة من يوفر قطاع الخدمات المصرفية العمالء وتمتد هذه البرامج لتشمل برنامج جيل العربي الخاص باألطفال وصوال الى البرنامج الحصري "إيليت" الذي

تطوير برامجه بما يتناسب مع يخدم عمالءنا المميزين والمتوفر اآلن في اسواقنا الرئيسية. ويسعى البنك الى مواصلة قطاعات العمالء المختلفة مع تقديم نموذج ادارة العالقة المناسب، حيث تمثل هذه البرامج جوهر خدماتنا تماشيا مع

االحتياجات والتوقعات المتزايدة للعمالء.دمات الفورية المالئمة كما يسعى هذا القطاع إلى التواصل المباشر مع فئات العمالء المستهدفة من أجل تقديم الخ

عبر االنترنت والهواتف المحمولة المصرفيةوالدائمة لهم وذلك عن طريق شبكة الفروع والقنوات اإللكترونية كالخدمات .الهاتفي المباشر والصرافات اآللية والرسائل القصيرة عبر الهواتف المحمولة االتصالومركز

معلومات عن قطاعات أعمال البنك


231 976 332 106 686 88 (450 79 )573 325 090 535 إجمالي الدخل


775 167 -797 3 275 -703 163 مخصص تدني تسهيالت ائتمانية مباشرة بالتكلفة المطفأة

302 62 -287 14 606 4 679 12 730 30 مخصصات اخرى

694 162 -417 78 911 9 688 8 678 65 المصاريف االدارية المباشرة



376 304 565 104 (126 16 )693 34 681 133 563 47 الربح قبل الضرائب

351 109 365 62 (100 8 )399 9 126 33 561 12 ضريبة الدخل

025 195 200 42 (026 8 )294 25 555 100 002 35 السنة (خسائر) ربح

203 28 -031 15 069 1 427 2 676 9 مصروف االستهالكات واإلطفاءات


639 395 98823 445 213 981 6871 541 146 235 60510 191 10موجودات القطاع


933 965 933 965 - - - -االستثمارات في شركات تابعة وحليفة

572 361 35724 262 9054 202 5603 118 1467 235 60510 191 10مجموع الموجودات

663 811 44820 712 905 202 5603 118 2747 956 4761 821 7مطلوبات القطاع

909 549 9093 549 3 - - - -حقوق المساهمين


572 361 35724 262 9054 202 5603 118 1467 235 60510 191 10مجموع المطلوبات وحقوق المساهمين

- 38 -

2017

أخرى االعمال المصرفية

للشركات والمؤسسات المالية

الخزينة


المجمــــوعالخدمات المصرفية لألفراد

معلومات عن قطاعات أعمال البنك


287 936 305 101 488 91 (362 76 )152 357 704 462 إجمالي الدخل


419 111 -152 7 -260 111 مخصص تدني تسهيالت ائتمانية مباشرة بالتكلفة المطفأة

307 71 -239 17 316 5 010 13 742 35 مخصصات اخرى

620 160 298 76 582 9 840 7 900 66 المصاريف االدارية المباشرة



834 321 561 99 (206 2 )451 32 518 106 510 85 الربح قبل الضرائب

420 109 762 50 (719 )802 8 525 31 050 19 ضريبة الدخل

414 212 799 48 (487 1 )649 23 993 74 460 66 السنة (خسائر) ربح

705 26 -572 14 943 298 2 892 8 مصروف االستهالكات واإلطفاءات


409 328 26523 476 447 833 3851 486 409 998 90310 533 9موجودات القطاع


837 925 837 925 - - - -االستثمارات في شركات تابعة وحليفة

246 254 22424 944 8483 026 9313 605 4096 998 90310 533 9مجموع الموجودات

491 753 46920 443 848 026 9313 605 3426 196 9012 480 8مطلوبات القطاع

755 500 7553 500 3 - - - -حقوق المساهمين


246 254 22424 944 8483 026 9313 605 4096 998 90310 533 9مجموع المطلوبات وحقوق المساهمين

- 39 -

2016

أخرى االعمال المصرفية

للشركات والمؤسسات المالية

الخزينة


المجمــــوعالخدمات المصرفية لألفراد

-40-

إدارة المخاطر المصرفية - 43

وذلك المخاطر إلدارة كلي إطار ضمن شامل بشكل المصرفية بالمخاطر المتعلقة التحديات مع بالتعامل العربي البنك يقوم اإلدارة ومستوى اإلدارة مجلس مستوى على حاكميه بهيكل مدعم المصرفية، والممارسات واألعراف المعايير ألفضل استنادا .رقابية مستويات ثالث إلى باإلضافة التنفيذية

اإلدارة وهي ، للبنك المخاطر إلدارة المؤسسي الهيكل إطار ضمن وذلك للرقابة األساسية المستويات أحد المخاطر إدارة تمثلدارتها البنك لها يتعرض التي المخاطر على للتعرف وفعال محكم نظام تطوير عن المسؤولة األمور مهامها تشمل حيث وا

:التالية مراجعة إطار إدارة المخاطر في البنك قبل اعتماده من مجلس اإلدارة. •جراءات عمل إلدارة كافة أنواع المخاطر. استراتيجيةتنفيذ • إدارة المخاطر باإلضافة إلى تطوير سياسات وا قبة وضبط كل نوع من أنواع المخاطر.تطوير منهجيات لتحديد وقياس ومرا •رفع تقارير لمجلس االدارة من خالل لجنة إدارة المخاطر ونسخة لإلدارة التنفيذية العليا تتضمن معلومات عن •

Riskبالمقارنة مع وثيقة المخاطر المقبولة Risk Profileمنظومة المخاطر الفعلية لكافة أنشطة البنك

Appetite االنحرافات السلبية.، ومتابعة معالجة تعزيز ورفع مستوى الوعي بالمخاطر باالستناد إلى أفضل الممارسات والمعايير الرائدة والمختصة بالقطاع •

.المصرفـي مخاطر االئتمان -أ

كعنصر المخاطر من النوع هذا إدارة في متحفظة إستراتيجية وتطبيق والديناميكية المبادرة اسلوب العربي البنك يعتمد. االئتمانية المحفظة وتركيبة األصول نوعية على المحافظة و المتواصل التحسين في االستراتيجي هدفه لتحقيق أساسيجراءات وسياسات والحكمة بالمحافظة تتسم راسخة ائتمانية معايير على كذلك البنك ويعتمد عامة وأطر ومنهجيات وا تنظيمية هياكل إلى باالضافة التشريعية، و المصرفية البيئة في المستجدات كافة االعتبار بعين تأخذ المخاطر الدارة

المحتملة المخاطر مع التعامل من البنك تمكن التي الفعالة والرقابة الحثيثة المتابعة على عالوة ، آلية وأنظمة واضحة البنك أعمال إستراتيجية إلى تستند االئتمانية اإلدارة قرارات إن .والتصميم الثقة من عال بمستوى المتغيرة البيئة وتحديات على المخاطر تنويع و لتخفيف األساس حجر يعتبر الذي التنوع على تركز كما المقبولة. المخاطر مستويات و العربي

.الجغرافي و القطاعي المستوى على وكذلك للعمالء الفردي المستوى

مخاطر التركز الجغرافي -ب مــن خــالل توزيــع نشــاطاته علــى عــدة قطاعــات وعلــى عــدة منــاطق جغرافيــة داخــل الجغرافــيتركــز المخــاطر مــن البنــك يحــد

طبقا للتوزيع الجغرافي. هـ( تركز الموجودات -44، ويبين اإليضاح ) وخارج المملكة السيولة مخاطر -ج

تكبد بدون استحقاقها عند عليه المترتبة االلتزامات ومواجهة أصوله زيادة تمويل على البنك قدرة أنها على السيولة تعرف وصلبة قوية تحتية بنية بتأسيس العربي البنك قام لقد. الدولي التسويات بنك تعريف حسب وذلك ، مقبولة غير خسائر

كافة وتحت االستحقاق عند بها الوفاء يتم البنك التزامات أن من للتأكد البشرية والموارد واإلجراءات السياسات من البنك تساعد والتي ، للميزانية السيولة وتحليل لقياس متعددة أساليب البنك يستخدم .إضافية تكاليف وبدون الظروف

-41-

دارة تخطيط على ان الممكن من والذي والمطلوبات الموجودات في التطابق عدم تحديد إلى باإلضافة المالية موارده وا ( توزيع 47( آجال استحقاق الموجودات والمطلوبات و اإليضاح )50ويبين اإليضاح )، السيولة لمخاطر البنك يعرض

المطلوبات )غير مخصومة( على اساس الفترة المتبقية لالستحقاق التعاقدي السوق مخاطر -د

الفائدة أسعار لتقلبات نتيجة البنك محافظ قيمة في التغير جراء المحتملة الخسارة أنها على السوق مخاطر تعرف تشمل السوق لمخاطر تعرضنا التي الثالثة الرئيسية النشاطات إن. والسلع األسهم وأسعار األجنبية العمالت وصرف، المتاجرة ومحفظة البنكية المحفظة في وذلك الرأسمالية السوق وأدوات األجنبية والعمالت النقدية السوق بأدوات المتاجرة

.االسعار السوقية ( مخاطر حساسية45ويبين اإليضاح )

الفائدة أسعار مخاطر - 1 من األكبر الجزء إن. مستمرة بصورة ومراقبتها إدارتها وتتم ، محدودة العربي البنك لدى الفائدة أسعار مخاطر تعتبر ومسيطر واحدة سنة عن يزيد الذي الجزء أن حين في سنة، عن تزيد ال وآلجال القصير المدى في يتركز المخاطر هذه إلدارة العليا اللجنة قبل من المقرة والحدود للسياسات وفقا الفائدة أسعار مخاطر إدارة وتتم. محكم بشكل عليه

.تعرض البنك لتقلبات اسعار الفائدة ( مدى46، ويبين اإليضاح )والمطلوبات الموجودات

المال رأس أسواق مخاطر - 2ن. أسعارها لتقلب نتيجة السوق لمخاطر معرض المال رأس سوق أدوات في االستثمار إن للبنك المحتملة المخاطر وا

ومخاطر الفوائد أسعار مخاطر على الصارمة للرقابة نتيجة محدودة تعتبر االستثمار من النوع هذا على والمترتبة نسبة االستثمارات هذه تشكل حيث األسهم، من البنك استثمارات محفظة إلى المجال هذا في ويشار كما .االئتمان . العربي البنك استثمارات إجمالي من متدنية

األجنبية العمالت صرف أسعار مخاطر - 3

حدود وضع ويتم. العمالء بها يقوم التي العمليات من أساسي بشكل تنتج األجنبية العمالت من المتحققة اإليرادات إن العمليات هذه لمثل مناسب وبشكل التحوط يتم كما ، األجنبية بالعملة المتاجرة مجال في لحسابه البنك لتعامل صارمة، الدنيا حدودها إلى العمالت صرف أسعار مخاطر من يقلل الذي وبالشكل للعمالت المتوقعة التقلبات مع للتعامل وذلك

. ( صافي مراكز العمالت االجنبية48ويبين اإليضاح )

التشغيلية مخاطرال - هـ العنصر البشريو واجهها نتيجة خلل في سياسات و إجراءات العمليأن نكالخسائر التي يمكن للبتعرف على أنها

إضافة إلى وقوع حوادث خارجية . التكنولوجية، األنظمة اآللية و البنيةو .للبنك الداخلية والرقابة الضوابط وتقوية تعزيز عملية ضمن شامل إطارو يتم إدارة هذه المخاطر من خالل

مخاطر االئتمان - 44(بعد مخصص التدني والفوائد المعلقة وقبل الضمانات ومخففات المخاطر االخرى)اجمالي التعرض لمخاطر االئتمان - أ

20172016:التعرض االئتماني المرتبط ببنود داخل قائمة المركز المالي

301 161 4053 952 2ارصدة لدى بنوك مركزية626 432 2563 063 3ارصدة لدى بنوك ومؤسسات مصرفية

450 50 067 67 ايداعات لدى بنوك ومؤسسات مصرفية332 101 467 65 موجودات مالية بالقيمة العادلة من خالل قائمة الدخل

472 186 10611 947 11تسهيالت ائتمانية مباشرة بالتكلفة المطفأة178 071 2062 207 2لألفراد

359 937 673 113 1للشركات الصغيرة والمتوسطة662 286 1357 805 7للشركات الكبرى

285 161 913 65 للبنوك والمؤسسات المالية988 729 179 755 للحكومات و القطاع العام

851 397 2644 286 4موجودات مالية أخرى بالتكلفة المطفأة317 177 190 176 قيمة عادلة موجبة- موجودات أخرى ومشتقات مالية

349 507 75522 557 22: مجموع التعرض الئتماني المرتبط ببنود داخل قائمة المركز المالي :التعرض االئتماني المرتبط ببنود خارج قائمة المركز المالي

635 262 2821 113 1اعتمادات566 423 054 401 قبوالت564 481 1587 902 6كفاالت

994 090 2843 300 3تسهيالت ائتمانية ممنوحة وغير مستغلة759 258 77812 716 11 المجموع

108 766 53334 274 34المجموع الكلي للتعرض االئتماني دون اخذ الضمانات و مخففات مخاطر االئتمان بعين االعتبار2016 و2017 كانون االول 31الجدول اعاله يمثل الحد األقصى لمخاطر التعرض االئتماني للبنك كما في

: وفق الجدول التالي 2017حسب درجة المخاطر بنهاية العام * تتوزع التعرضات األئتمانية للموجودات- ب


607 204 79910 410 0667 790 6941 611 134 182 914 209 متدنية المخاطر

995 162 28512 249 919 800 2971 217 5697 904 925 990 1 مقبولة المخاطر 480 214 50 -242 131 493 31 695 51 : منها مستحقة

036 140 50 -627 70 013 24 346 45 يوم30 لغاية 444 74 - -615 60 480 7 349 6 يوم60 لغاية 31 من

658 155 - -601 117 933 25 124 12 تحت المراقبة751 931 -498 22 665 673 675 125 913 109 غير عاملة

528 266 - -990 253 722 816 11 دون المستوى397 120 -498 22 157 84 243 4 499 9 مشكوك فيها

826 544 - -518 335 710 120 598 88 هالكة011 455 08423 660 4837 613 2573 620 3118 238 8761 322 2المجموع

376 217 -639 4 420 118 552 57 765 36 فوائد وعموالت معلقة :يطرح880 679 193 1 -061 550 014 57 612 71 مخصص التدني :يطرح

755 557 89122 658 8447 608 7763 951 7457 123 4991 214 2الصافي

.اذونات الخزينة و اي موجودات لها تعرضات ائتمانية . السندات .االرصدة وااليداعات لدى البنوك والمؤسسات مصرفية . تشمل التعرضات األئتمانية التسهيالت *

بآالف الدنانير األردنية2017 كانون االول 31

-42-





: وفق الجدول التالي 2016حسب درجة المخاطر بنهاية العام * تتوزع التعرضات األئتمانية للموجودات -


كبرى

358 892 16510 775 8877 264 5252 518 249 143 532 190 متدنية المخاطر

379 515 09811 197 970 775 8741 883 0636 776 374 882 1 مقبولة المخاطر

815 157 498 1 -605 106 104 16 608 33 : منها مستحقة

196 78 749 -043 42 499 6 905 28 يوم30 لغاية

619 79 749 -562 64 605 9 703 4 يوم60 لغاية 31 من

418 169 - -994 134 256 23 168 11 تحت المراقبة

791 932 19 738 21 560 656 733 125 741 128 غير عاملة

701 16 - -854 479 2 368 13 دون المستوى

095 377 -738 21 182 341 671 5 504 8 مشكوك فيها

995 538 19 - 524 314 583 117 869 106 هالكة

946 509 28223 972 5957 062 9534 193 3018 068 8151 212 2المجموع


292 716 958 -165 578 407 53 762 83 مخصص التدني :يطرح

349 507 32422 971 7257 058 4374 439 8707 956 993 080 2الصافي

.اذونات الخزينة و اي موجودات لها تعرضات ائتمانية . السندات .االرصدة وااليداعات لدى البنوك والمؤسسات مصرفية . تشمل التعرضات األئتمانية التسهيالت *

-43-




ومؤسسات ماليةحكومات وقطاع


: كما يلي2017القيمة العادلة للضمانات المقدمة مقابل التسهيالت االئتمانية بالتكلفة المطفأة بنهاية العام - ج




856 338 7234 57 -357 055 3563 511 420 714 مقبولة المخاطر / تسهيالت عاملة

788 87 - -729 72 065 7 994 7 تحت المراقبة

175 200 - -708 166 654 22 813 10 :غير عاملة

864 137 - -568 134 225 071 3 دون المستوى

372 11 - -920 5 393 3 059 2 مشكوك فيها

939 50 - -220 26 036 19 683 5 هالكة

415 887 5215 333 -555 890 1983 720 141 943 المجموع


686 825 - -840 464 944 150 902 209 تأمينات نقدية

723 171 - -065 141 574 29 084 1 كفاالت بنكية مقبولة

613 749 5141 69 -612 318 0501 301 437 60 عقارية

348 296 - -176 295 911 261 أسهم متداولة

150 312 - -832 295 313 14 005 2 سيارات وآليات

895 531 0072 264 -030 375 4061 223 452 669 اخرى

415 887 5215 333 -555 890 1983 720 141 943 المجموع

- 44 -






: كما يلي2016ـ القيمة العادلة للضمانات المقدمة مقابل التسهيالت االئتمانية بالتكلفة المطفأة بنهاية العام


:الضمانات مقابل 592 934 100 147 -014 482 291 128 187 177 متدنية المخاطر/ تسهيالت عاملة 803 923 5123 -247 813 6442 434 400 675 مقبولة المخاطر / تسهيالت عاملة

061 93 - -125 76 265 9 671 7 تحت المراقبة

811 72 - -729 32 705 25 377 14 :غير عاملة

638 5 - -137 974 527 4 دون المستوى

086 12 - -464 5 160 4 462 2 مشكوك فيها

087 55 - -128 27 571 20 388 7 هالكة

267 024 6125 147 -115 404 9053 597 635 874 المجموع

:الضمانات موزعة على النحو التالي 250 725 611 -391 413 352 133 896 177 تأمينات نقدية

282 175 - -676 134 667 39 939 كفاالت بنكية مقبولة069 587 9821 67 -270 200 9631 254 854 63 عقارية

418 290 - -000 289 118 1 300 أسهم متداولة500 281 - -760 264 832 13 908 2 سيارات وآليات

748 964 0191 79 -018 102 9731 154 738 628 اخرى267 024 6125 147 -115 404 9053 597 635 874 المجموع

:تصنيف سندات الدين حسب درجة المخاطر- د . الجدول التالي يبين تصنيف سندات الدين حسب درجة المخاطر باستخدام التصنيف االئتماني لوكاالت التصنيف االئتمانية العالمية







المطفأة

المجموع


A - 311 093 311 093- الى AAAمن B - 118 096 118 096- الى BBB+من

- - - B-اقل من 969 64 959 43 010 21 غير مصنف

573 857 1163 813 4573 44 حكومات وقطاع عام 731 351 2644 286 4674 65 المجموع







المطفأة

المجموع


A - 266 892 266 892- الى AAAمن B - 167 728 167 728- الى BBB+من

- - - B-اقل من 381 79 371 58 010 21 غير مصنف

182 985 8603 904 3223 80 حكومات وقطاع عام183 499 8514 397 3324 101 المجموع



- 45 -





المجموع

: التعرض لمخاطر االئتمان للموجودات حسب التوزيع الجغرافي- هـ

األردنالبلدان العربية

األخرىالمجموعبقية دول العالمأمريكاأوروبا*آسيا

1 536 9051 415 235 265 - - - 2 952 405 106 669 618 760 149 4791 646 754 601 069 7 5923 130 323

- 65 467 - - - - 65 4673 754 2278 045 352 133 460 226 - 13 84111 947 1061 001 0371 206 063 60 46 - - 2 207 206 439 743 673 276 474 180 - - 1 113 673

2 192 5585 479 651 132 926 - - - 7 805 135 8 630 43 442 - - - 13 841 65 913

112 259 642 920 - - - - 755 1791 803 9092 322 651 92 278 32 003 35 423 - 4 286 264

33 918 139 240 1 029 1 670 333 - 176 1907 235 62812 606 705 376 5111 680 653 636 825 21 43322 557 755

7 233 80512 343 176 478 3801 868 865 539 569 43 55422 507 349

باستثناء البلدان العربية*

2016 كانون األول 31كما في - المجموع

موجودات مالية بالقيمة العادلة من خالل قائمة الدخلتسهيالت ائتمانية مباشرة بالتكلفة المطفأة

موجودات مالية أخرى بالتكلفة المطفأةقيمة عادلة موجبة- موجودات أخرى ومشتقات مالية

المجموع

أفرادشركات صغيرة ومتوسطة

شركات كبرىبنوك ومؤسسات ماليةحكومات وقطاع عام

- 46 -




: التعرض لمخاطر االئتمان للموجودات حسب القطاع االقتصادي- و

خدمات عامةاسهمنقلسياحة وفنادقزراعةتجارةعقاراتانشاءاتصناعة وتعدين

- - - - - - - - - - - 2 952 4052 952 405

- - - - - - - - - - 3 130 323 - 3 130 323

- - - - - - - 21 010 - - - 44 457 65 467

2 207 2062 363 8701 386 594 812 2122 254 047 117 289 165 082 278 255 8 5001 532 959 65 913 755 17911 947 106

- 36 606 - - 28 442 - - - - 14 915 393 1853 813 1164 286 264

7 293 8 530 5 073 3 359 15 960 262 359 622 - 21 575 19 423 93 734 176 190

2 214 4992 409 0061 391 667 815 5712 298 449 117 551 165 441 299 887 8 5001 569 4493 608 8447 658 89122 557 755

خدمات عامةاسهمنقلسياحة وفنادقزراعةتجارةعقاراتانشاءاتصناعة وتعدين - - - - - - - - - - - 3 161 3013 161 301 - - - - - - - - - - 3 483 076 - 3 483 076

- - - - - - - 21 010 - - - 80 322 101 332

2 071 1782 008 6291 275 004 786 1462 146 765 47 876 243 450 317 036 1 7851 397 330 161 285 729 98811 186 472

- 30 487 - 20 000 28 544 - - - - 17 218 396 7423 904 8604 397 851

9 815 9 557 7 450 3 640 13 430 153 985 896 - 18 916 17 622 94 853 177 317

2 080 9932 048 6731 282 454 809 7862 188 739 48 029 244 435 338 942 1 7851 433 4644 058 7257 971 32422 507 349

مخـاطر الــسوق - 45

مخاطر حساسية االسعار السوقية

قائمة الدخلحقوق

قائمة الدخلالمجموعالمساهمينحقوق

المجموعالمساهمين

21 681 - 21 681 20 834 - 20 834

5 607 28 296 33 903 4 705 31 490 36 195

51 8 246 8 297 60 11 123 11 183

27 339 36 542 63 881 25 599 42 613 68 212

المجموع





قيمة عادلة موجبة- موجودات أخرى ومشتقات مالية

بنوك ومؤسساتمالية

الحكومة والقطاع العام

المجموع


المجموع



- 47 -


شـــــــــــــــــــــــــــــــــــــــــــركات


افراد بنوك ومؤسسات

ماليةالحكومة

والقطاع العام



افرادشـــــــــــــــــــــــــــــــــــــــــــركات



المجموع

: فان حساسية قائمة الدخل وحقوق المساهمين ستكون على النحو التالي2016 و 2017 كانون االول 31عن االسعار القائمة كما في (%5)بافتراض ان نسبة التغير على االسعار السوقية بمقدار

قيمة عادلة موجبة- موجودات أخرى ومشتقات مالية


حساسية اسعار ادوات الملكية

المجموع

2016 كانون األول 201731 كانون األول 31

حساسية اسعار الفوائد

حساسية اسعار الصرف

مخاطر اسعار الفائدة - 46

:(يتم التصنيف على اساس فترات اعادة تسعير الفائدة او االستحقاق ايهما اقرب ) 2017 كانون األول 31فيما يلي بيان مدى تعرض البنك لتقلبات اسعار الفائدة كما في -




أكثر من سنة ولغايةسنوات 3



171 318 171 318 - - - - - - النقد في الخزينة

848 954 848 954 - - - - - - احتياطي اجباري

557 997 2281 367 730 17 - - - 345 2 254 610 1ارصدة لدى بنوك مركزية

323 130 3 - - 000 15 645 10 422 41 820 535 436 527 2ارصدة وايداعات لدى بنوك ومؤسسات مصرفية

482 66 015 1 432 1 422 1 771 14 884 29 902 15 056 2 موجودات مالية بالقيمة العادلة من خالل قائمة الدخل

106 947 11 - 042 066 6933 843 230 961 178 012 9321 909 0311 154 4تسهيالت ائتمانية مباشرة بالتكلفة المطفأة

912 164 912 164 - - - - - - موجودات مالية بالقيمة العادلة من خالل الدخل الشامل اآلخر

264 286 4 - 693 829 629 899 812 573 344 577 394 842 392 563 موجودات مالية أخرى بالتكلفة المطفأة

933 965 933 965 - - - - - - استثمارات في شركات تابعة وحليفة

816 216 816 216 - - - - - - موجودات ثابتة

008 268 419 218 - 237 6 - 216 21 545 12 591 9 قيمة عادلة موجبة- موجودات أخرى ومشتقات مالية

152 45 152 45 - - - - - - موجودات ضريبية مؤجلة

572 361 49424 252 8973 914 9813 765 4581 560 0441 682 9381 318 7603 866 8 مجموع الموجودات

وحقوق المساهمينالمطلوبات

025 793 2171 86 479 24 771 23 264 76 242 213 111 955 941 413 ودائع بنوك ومؤسسات مصرفية

826 178 87116 625 2895 103 706 209 475 472 2951 058 1671 860 0231 849 5ودائع عمالء

864 761 5141 195 950 5 614 14 010 86 768 280 279 361 729 817 تأمينات نقدية

741 63 - 821 32 414 5 31 284 5 994 15 197 4 أموال مقترضة

264 122 264 122 - - - - - - مخصص ضريبة الدخل

586 199 586 199 - - - - - - مخصصات أخرى

415 691 398 644 - - 302 2 807 13 157 9 751 21 قيمة عادلة سالبة- مطلوبات أخرى ومشتقات مالية

942 942 - - - - - - مطلوبات ضريبية مؤجلة

663 811 79220 874 5396 166 505 253 082 637 3961 571 7081 201 6413 106 7 وحقوق المساهمين مجموع المطلوبات

909 549 3(298 622 3)358 748 4763 512 1(624 76 )648 110 230 117 119 760 1الفجوة للفئة

-48-


:(يتم التصنيف على اساس فترات اعادة تسعير الفائدة او االستحقاق ايهما اقرب ) 2016 كانون األول 31فيما يلي بيان مدى تعرض البنك لتقلبات اسعار الفائدة كما في -







184 255 184 255 - - - - - - النقد في الخزينة

167 837 167 837 - - - - - - احتياطي اجباري

134 324 3912 303 - - - - - 743 020 2ارصدة لدى بنوك مركزية

076 483 3 - - 000 15 - 450 35 074 596 552 836 2ارصدة وايداعات لدى بنوك ومؤسسات مصرفية

531 102 199 1 980 302 5 960 11 760 76 980 3 350 2 موجودات مالية بالقيمة العادلة من خالل قائمة الدخل

472 186 11 - 773 667 0892 752 830 894 723 028 2061 263 8512 579 3تسهيالت ائتمانية مباشرة بالتكلفة المطفأة

463 222 463 222 - - - - - - موجودات مالية بالقيمة العادلة من خالل الدخل الشامل اآلخر

851 397 4 - 049 608 043 205 7541 747 819 652 701 609 485 574 موجودات مالية أخرى بالتكلفة المطفأة

837 925 837 925 - - - - - - استثمارات في شركات تابعة وحليفة

973 221 973 221 - - - - - - موجودات ثابتة

535 258 725 207 - 163 5 - 347 22 838 13 462 9 قيمة عادلة موجبة- موجودات أخرى ومشتقات مالية

023 39 023 39 - - - - - - موجودات ضريبية مؤجلة

246 254 96224 013 8023 276 5973 982 5441 654 0991 816 7991 486 4433 023 9 مجموع الموجودات

وحقوق المساهمينالمطلوبات

177 804 7781 95 846 2 204 30 303 168 780 83 330 392 936 030 1ودائع بنوك ومؤسسات مصرفية

612 250 19216 525 8385 68 958 284 085 211 3421 049 9631 417 2342 693 5ودائع عمالء

016 663 2101 128 554 4 387 7 230 81 339 189 803 121 493 130 1تأمينات نقدية

564 147 - - 516 1 540 2 800 2 565 139 143 1 أموال مقترضة

248 115 248 115 - - - - - - مخصص ضريبة الدخل

015 145 015 145 - - - - - - مخصصات أخرى

066 627 154 578 - - 789 1 677 12 480 8 966 25 قيمة عادلة سالبة- مطلوبات أخرى ومشتقات مالية

793 793 - - - - - - مطلوبات ضريبية مؤجلة

491 753 39020 588 2386 76 065 324 947 464 9381 337 1411 080 7723 881 7وحقوق المساهمين مجموع المطلوبات

755 500 3(428 574 3)564 200 5323 658 5971 189 161 478 658 406 671 141 1الفجوة للفئة

-49-


مخاطر السيولة - 47 إن تفاصيل هذا البند هي كما يلي :

:2017 كانون األول 31على اساس الفترة المتبقية لالستحقاق التعاقدي كما في (غير مخصومة)فيما يلي بيان توزيع المطلوبات






382 796 2171 86 563 26 533 24 761 214 957 74 299 955 052 414 ودائع بنوك ومؤسسات مصرفية328 322 81916 334 1706 148 375 257 365 709 7261 063 8431 873 0301 935 4ودائع عمالء152 765 3061 201 244 326 20 728 97 351 577 596 128 601 739 تأمينات نقدية961 63 - 121 42 715 3 31 368 5 495 8 231 4 أموال مقترضة


522 9 236 7 - - 177 262 208 639 1 قيمة عادلة سالبة- مشتقات مالية 898 681 766 285 - 552 340 974 12 545 13 949 8 112 20 مطلوبات أخرى

942 942 - - - - - - مطلوبات ضريبية مؤجلة035 962 13620 238 0987 217 501 646 036 035 2092 735 3901 975 6652 114 6 مجموع المطلوبات

572 361 75324 858 8825 788 4064 366 7282 954 2891 455 2251 342 2893 595 4 مجموع الموجودات حسب استحقاقاتها

:2016 كانون األول 31على اساس الفترة المتبقية لالستحقاق التعاقدي كما في (غير مخصومة) فيما يلي بيان توزيع المطلوبات






021 806 7781 95 846 2 707 30 561 168 930 89 295 755 904 662 ودائع بنوك ومؤسسات مصرفية034 392 32516 198 9576 118 910 338 421 349 0411 062 3531 408 0272 916 4ودائع عمالء419 665 1791 141 276 665 11 826 180 655 238 900 189 918 902 تأمينات نقدية854 147 - 942 10 064 55 - 835 2 898 78 115 أموال مقترضة


864 17 547 16 - - - 3 314 1 قيمة عادلة سالبة- مشتقات مالية 207 609 569 327 - 043 234 789 1 677 12 477 8 652 24 مطلوبات أخرى

793 793 - - - - - - مطلوبات ضريبية مؤجلة455 899 45420 040 0217 133 389 670 597 700 1381 406 9261 440 9303 507 6 مجموع المطلوبات


-50-



صافي مراكز العمالت األجنبية - 48 إن تفاصيل هذا البند هي كما يلي :

المعادل بآالف الدنانيرعملة االساس باآلالفالمعادل بآالف الدنانيرعملة االساس باآلالف

122 27 242 38 412 49 671 69 دوالر أمريكي

547 3 083 4 54 56 جنيه إسترليني

990 25 040 35 879 1 208 2 يورو

850 3 750 621 173 2 381 345 ين ياباني

026 17 620 58 *أخرى

535 77 138 112 المجموع

مستويات القيمة العادلة - 49

:القيمة العادلة للموجودات المالية والمطلوبات المالية للبنك والمحددة بالقيمة العادلة بشكل مستمر- أ

:(طرق التقييم والمدخالت المستخدمة) والمطلوبات المالية

العالقة بين المدخالت الهامة مدخالت هامة طــــــريقة التقييم مستوى القيمة

غير الملموسة والقيمة العادلةغير ملموسةوالمدخالت المستخدمةالعادلــــــــةالمطلوبات المالية/ الموجودات المالية

20172016

موجودات مالية بالقيمة العادلة

:موجودات مالية بالقيمة العادلة من خالل قائمة الدخل

المستوى االول 322 80 457 44 اذونات وسندات حكومية االسعار المعلنة في


المستوى الثاني010 21 010 21 سلف وقروض



مشابهة


المستوى االول 199 1 015 1 اسهم وصناديق استثمارية االسعار المعلنة في


531 102 482 66 مجموع الموجودات مالية بالقيمة العادلة من خالل قائمة الدخل

المستوى الثاني892 9 330 10 قيمة عادلة موجبة-مشتقات مالية



مشابهة


: موجودات مالية بالقيمة العادلة من خالل الدخل الشامل األخر

المستوى االول 182 170 699 121 اسهم متوفر لها اسعار سوقية االسعار المعلنة في


المستوى الثاني281 52 213 43 اسهم غير متوفر لها اسعار سوقية عن طريق استخدام

مؤشر القطاع في السوقال ينطبقال ينطبق

463 222 912 164 مجموع الموجودات مالية بالقيمة العادلة من خالل الدخل الشامل اآلخر886 334 724 241 مجموع الموجودات المالية بالقيمة العادلة

مطلوبات مالية بالقيمة العادلة

المستوى الثاني859 17 517 9 قيمة عادلة سالبة-مشتقات مالية



مشابهة


859 17 517 9 مجموع المطلوبات المالية بالقيمة العادلة

. 2016 و 2017 لم تكن هنالك أي تحويالت بين المستوى االول والمستوى الثاني خالل العام

:القيمة العادلة للموجودات المالية والمطلوبات المالية للبنك والغير محددة بالقيمة العادلة بشكل مستمر- ب

:باستثناء ما يرد في الجدول ادناه اننا نعتقد ان القيمة الدفترية للموجودات المالية والمطلوبات المالية الظاهرة في القوائم المالية للبنك تقارب قيمتها العادلة

مستوى القيمة العادلة القيمة العادلةالقيمة الدفتريةالقيمة العادلةالقيمة الدفترية

موجودات مالية غير محددة بالقيمة العادلة

المستوى الثاني167 837 167 837 848 954 848 954 احتياطي نقدي اجباري لدى بنوك مركزية

المستوى الثاني648 558 8351 557 5281 374 5841 373 1ودائع الجل وخاضعة الشعار لدى بنوك مركزية

المستوى الثاني149 463 908 462 921 256 745 256 شهادات ايداع لدى بنوك مركزية

المستوى الثاني543 484 0763 483 9733 133 3233 130 3حسابات جارية وودائع لدى بنوك ومؤسسات مصرفية

المستوى الثاني082 238 47211 186 97311 985 10611 947 11تسهيالت ائتمانية مباشرة بالتكلفة المطفاة

المستوى االول والثاني427 433 8514 397 8434 325 2644 286 4موجودات مالية اخرى بالتكلفة المطفاة

016 015 30922 925 08621 032 87022 948 21مجموع الموجودات المالية غير محددة بالقيمة العادلة

مطلوبات مالية غير محددة القيمة العادلة

المستوى الثاني316 807 1771 804 1941 800 0251 793 1ودائع بنوك ومؤسسات مصرفية

المستوى الثاني747 298 61216 250 00216 241 82616 178 16ودائع عمالء

المستوى الثاني239 668 0161 663 3951 768 8641 761 1تامينات نقدية

المستوى الثاني602 149 564 147 911 63 741 63 أموال مقترضة

904 923 36919 865 50219 873 45619 797 19مجموع المطلوبات المالية غير محددة بالقيمة العادلة

ان القيمة العادلة للموجودات المالية والمطلوبات المالية والمتضمنة في فئة المستوى الثاني اعاله تم تحديدها بما يتوافق مع نماذج التسعير المتبعة والمقبولة بناء على خصم التدفقات النقدية آخذين

.باالعتبار سعر الفائدة كأهم مدخل في االحتساب


- 51 -


.يمثل المبلغ المعادل بالدينار األردني للعمالت األخرى قيمة مجموعة عمالت اجنبية متعددة *

ان بعض الموجودات المالية والمطلوبات المالية للبنك مقيمة بالقيمة العادلة في نهاية كل فترة مالية ، والجدول التالي يوضح معلومات حول كيفية تحديد القيمة العادلة لهذه الموجودات المالية

القيمة العادلة بآالف الدنانير االردنية


.تتمثل األدوات المالية في الموجودات المالية والمطلوبات المالية

:يستخدم البنك الترتيب التالي ألساليب وبدائل التقييم وذلك في تحديد وعرض القيمة العادلة لألدوات المالية

.األسعار السوقية المعلنة في األسواق الفعالة لنفس الموجودات والمطلوبات: المستوى األول

. تقنيات أخرى حيث تكون كل المدخالت التي لها تأثير مهم على القيمة العادلة يمكن مالحظتها بشكل مباشر أو غير مباشر من معلومات السوق: المستوى الثاني

.تقنيات أخرى حيث تستخدم مدخالت لها تأثير مهم على القيمة العادلة ولكنها ليست مبنية على معلومات من السوق يمكن مالحظتها: المستوى الثالث

بآالف الدنانير االردنية

2016 كانون االول 201731 كانون االول 31

تحليل استحقاقات الموجودات والمطلوبات - 50


المجموعأكثر من سنةلغاية سنةالموجودات171 318 - 171 318 النقد في الخزينة848 954 - 848 954 احتياطي اجباري

557 997 7301 17 827 979 1ارصدة لدى بنوك مركزية323 130 0003 15 323 115 3ارصدة وايداعات لدى بنوك ومؤسسات مصرفية


912 164 912 164 - موجودات مالية بالقيمة العادلة من خالل قائمة الدخل الشامل اآلخر264 286 8354 808 4291 477 2موجودات مالية أخرى بالتكلفة المطفأة933 965 933 965 - استثمارات في شركات تابعة وحليفة

816 216 816 216 - موجودات ثابتة008 268 237 6 771 261 قيمة عادلة موجبة- موجودات أخرى ومشتقات مالية

152 45 - 152 45 موجودات ضريبية مؤجلة572 361 94924 502 6238 858 15 مجموع الموجودات




415 691 552 340 863 350 قيمة عادلة سالبة- مطلوبات أخرى ومشتقات مالية 942 - 942 مطلوبات ضريبية مؤجلة663 811 88820 768 775 042 20 مجموع المطلوبات

909 549 0613 734 7(152 184 4) الصافي


المجموعأكثر من سنةلغاية سنةالموجودات184 255 - 184 255 النقد في الخزينة167 837 - 167 837 احتياطي اجباري

134 324 2 - 134 324 2ارصدة لدى بنوك مركزية076 483 0003 15 076 468 3ارصدة وايداعات لدى بنوك ومؤسسات مصرفية


463 222 463 222 - موجودات مالية بالقيمة العادلة من خالل قائمة الدخل الشامل اآلخر851 397 8244 937 0271 460 2موجودات مالية أخرى بالتكلفة المطفأة837 925 837 925 - استثمارات في شركات تابعة وحليفة

973 221 973 221 - موجودات ثابتة535 258 163 5 372 253 قيمة عادلة موجبة- موجودات أخرى ومشتقات مالية

023 39 - 023 39 موجودات ضريبية مؤجلة246 254 22624 826 0208 428 15 مجموع الموجودات




066 627 043 234 023 393 قيمة عادلة سالبة- مطلوبات أخرى ومشتقات مالية 793 - 793 مطلوبات ضريبية مؤجلة491 753 15820 699 333 054 20 مجموع المطلوبات

755 500 0683 127 8(313 626 4) الصافي

-52-



استحقاقات اإلرتباطات واإللتزامات المحتملة - 51

يبين الجدول التالي استحقاقات االرتباطات وااللتزامات المحتملة على أساس االستحقاق

لغاية سنةمن سنة ولغاية

سنوات5 5اكثر من سنوات

المجموع

282 113 1 - 929 14 353 098 1اعتمادات054 401 - 908 8 146 392 قبوالت

:كفاالت 650 674 - 139 101 511 573 دفع - 323 594 4213 87 956 994 946 511 2حسن التنفيذ - 185 633 9612 53 166 623 058 956 1أخرى -

284 300 4043 14 453 267 427 018 3تسهيالت ائتمانية ممنوحة وغير مستغلة778 716 78611 155 551 010 4412 550 9 المجموع

207 8 - 605 7 602 عقود مشاريع انشائية674 5 - 393 1 281 4 عقود مشتريات

042 16 474 13 379 2 189 عقود ايجار تشغيلية923 29 474 13 377 11 072 5 المجموع

لغاية سنةمن سنة ولغاية

سنوات5 5اكثر من سنوات

المجموع

635 262 1 - 327 16 308 246 1اعتمادات566 423 - 995 9 571 413 قبوالت


994 090 0683 3 045 219 881 868 2تسهيالت ائتمانية ممنوحة وغير مستغلة759 258 17912 035 4611 041 1192 182 9 المجموع

771 12 - 628 12 143 عقود مشاريع انشائية244 8 677 514 1 053 6 عقود مشتريات

582 14 674 12 512 1 396 عقود ايجار تشغيلية597 35 351 13 654 15 592 6 المجموع




- 53 -



إدارة رأس المال – 52

3 135 2373 106 115 (CET1)اجمالي رأس المال االساسي لحملة األسهم العادية (492 589 )(890 606 )(الطروحات من رأس المال االساسي لحملة األسهم العادية)التعديالت الرقابية

- - رأس المال االضافي468 200 977 213 الشريحة الثانية من رأس المال

(986 266 )(810 213 )(الطروحات من رأس مال الشريحة الثانية)التعديالت الرقابية 105 450 5142 528 2راس المال التنظيمي

324 458 02018 069 19الموجودات والبنود خارج قائمة المركز المالي المرجحة بالمخاطر

%13.26%13.27 (CET1)نسبة كفاية رأس مال حملة األسهم العادية

13.27%13.26%نسبة كفاية رأس مال الشريحة األولى

13.27%13.26%نسبة كفاية رأس المال التنظيمي

- 54 -

20172016


يقوم مجلس االدارة بمراجعة هيكلية راس المال بشكل ربع سنوي, وكجزء من تلك المراجعة يقوم مجلس االدارة باالخذ بعين االعتبار كلفة راس المال - .والمخاطر كاحدى العوامل االساسية الدارة راس المال وذلك من خالل وضع سياسة للتوزيعات النقدية ورسملة االحتياطيات

و الغاء العمل بتعليمات كفاية رأس المال III باصدار تعليمات كفاية رأس المال وفقا لمعيار بازل 2016/10/31قام البنك المركزي األردني بتاريخ .IIالتنظيمي وفقا لمعيار بازل

يقوم البنك بإدارة رأس المال بشكل يضمن استمرارية عملياته التشغيلية وتحقيق أعلى عائد ممكن على حقوق المساهمين , ويتكون رأس المال التنظيمي :- كما هو مبين في الجدول التاليIIIكما عرفته اتفاقية بازل

معامالت مع أطراف ذات عالقة - 53

:إن تفاصيل األرصدة القائمة مع األطراف ذات عالقة كانت كما يلي



المطفأة



غير مستغلة168 112 541 146 890 11 811 336 1شركات شقيقة وتابعة

723 28 050 61 - 167 78 شركات حليفة

658 72 772 221 012 190 - أعضاء مجلس اإلدارة وكبار المساهمين

549 213 363 429 902 201 978 414 1المجموع



المطفأة



غير مستغلة958 152 812 74 463 104 099 269 1شركات شقيقة وتابعة

802 26 825 25 - 766 146 شركات حليفة

906 69 964 321 921 339 - أعضاء مجلس اإلدارة وكبار المساهمين

666 249 601 422 384 444 865 415 1المجموع

:إن تفاصيل المعامالت مع األطراف ذات عالقة كانت كما يلي

فوائد مدينةفوائد دائنةفوائد مدينةفوائد دائنة

962 739 5 623 1 151 9 شركات شقيقة وتابعة

592 1 493 1 830 273 1 شركات حليفة

554 2 232 7 453 2 424 10 المجموع

حسابات مدارة لصالح العمالء - 54

النقد وما في حكمه - 55


20172016

485 416 8463 252 3النقد وأرصدة لدى بنوك مركزية تستحق خالل ثالثة أشهر

2 495 8802 865 250

1 455 2691 513 509

226 768 4574 293 4المجموع

.2016 و2017 كانون االول 31ال يوجد حسابات مدارة لصالح العمالء كما في -

.إن نسب الفوائد المقيدة على التسهيالت الممنوحة العضاء مجلس االدارة وكبار المساهمين تقع ضمن حدود التسهيالت الممنوحة لباقي العمالء - كانون األول 31 مليون دينار أردني للسنة المنتهية في 27.7بلغت الرواتب والمكافآت والمنافع األخرى لإلدارة التنفيذية العليا للبنك في األردن والخارج -

.(2016 كانون األول 31 مليون دينار أردني للسنة المنتهية في 26.2 ) 2017

2016 2017


-55-

إن تصنيف جميع التسهيالت االئتمانية الممنوحة ألطراف ذات عالقة ديون عاملة بحسب نظام التصنيف االئتماني للبنك , كما لم يتم تسجيل أية - ..مخصصات تدني في القيمة لقاء هذه التسهيالت




ــ بلغت التسهيالت االئتمانية المباشرة الممنوحة لالدارة العليا كانون األول 31 االف دينار كما في 6 مليون دينار والتسهيالت االئتمانية الغير مباشرة 1.1 ـ.(2016 كانون االول 31 آالف دينار للتسهيالت االئتمانية الغير مباشرة كما في 6 مليون دينار للتسهيالت االئتمانية المباشرة و 1.1) 2017

ــ بلغت ودائع االدارة العليا .(2016 كانون االول 31 مليون دينار كما في 2.1) 2017 كانون األول 31 مليون دينار كما في 2 ـ


ــون االول31 كانــ

ودائع بنوك ومؤسسات مصرفية تستحق خالل ثالثة أشهر :ينزل

أرصدة لدى بنوك ومؤسسات مصرفية تستحق خالل ثالثة أشهر :يضاف

-56-

على البنك القضايا المقامة - 56

أمام محكمة المقاطعة الشرقية لمدينة نيويورك من قبل مدعين 2004أقيمت دعاوى مدنية على البنك العربي ش. م. ع منذ عام -أ أمريكيين وغير أمريكيين )أجانب( تتشابه من حيث الوقائع المزعومة والتي مفادها أن البنك العربي قد قام من خالل فرعه في

صفوا باإلرهابيين وبالمنظمات اإلرهابية في فلسطين، وانه بذلك قد ساعد وحرض على ارتكاب نيويورك، بتحويل أموال إلى من و أعمال إرهابية أدت إلى مقتل أو جرح أفراد عائالت المدعيــن، ويطالب المدعون البنك في جميع الدعاوى بالتعويض عن الضرر

الناتج عن الفعل المدعى بارتكابه.

22(، فقد صدر قرار بتاريخ ATAمن المدعين االمريكيين وفقا لقانون مكافحة االرهاب االمريكي )فيما يخص الدعاوى المقامة عن هيئة المحلفين المختارة من قبل المحكمة بخصوص بعض المدعين متضمنا مسؤولية البنك المدنية عن حوادث 2014أيلول

راءات المحاكمة الخاصة بتقدير التعويضات لعدد من المدعين للبدء بإج 2015آب 17منسوبة لحماس. وبعد ذلك تم تحديد تاريخ تم التوصل الى اتفاق تسوية بين األطراف يتم 2015آب 14في ثالثة حوادث ضمن القضية المدنية المقامة ضد البنك. وبتاريخ

سة المحاكمة لتنفيذ بنود هذا بموجبها انهاء هذه القضية، وفي ضوء ذلك، وبناء على طلب المدعين والبنك، قرر القاضي تأجيل جل االتفاق.

تضمن اتفاق التسوية، ولغايات مباشرة االستئناف، وضع آلية شكلية لتقدير مبلغ التعويضات لهؤالء المدعين، دون الخوض في 2016ار أي 24محاكمة فعلية لتحديدها. وقد أتاح هذا اإلجراء للبنك الحصول على تصديق المحكمة لهذا التقدير، وصدر بتاريخ

األطراف بتقديم لوائحهم ومذكراتهم لمحكمة االستئناف، وعقدت جلسة المرافعة بتاريخ قرار قابل لالستئناف مباشرة في ضوئه قام . 2017أيار 16

يتها لقد جاء اتفاق التسوية هذا دون االقرار بأي مسؤولية تجاه المدعين، ووفق شروط مقبولة، وبما يحافظ على مصالح البنك وحماوخشية من امتداد فترة درجات التقاضي الى سنوات طويلة، كما وجاء ليعزز وضع البنك من خالل معالجة االحتماالت والنتائج

، حيث وضع حدودا اللتزاماته حسب نتائج 2004عام ية منذالمرتبطة بالقضية المرفوعة ضده في الواليات المتحدة االمريكمن تحوط البنك، حيث توجد لديه مخصصات كافية لتغطية االحتماالت المتوقعة بموجب اتفاق االستئناف، ويقع هذا االتفاق ض

التسوية. وبرأي االدارة والمحامين المترافعين والمتولين متابعة هذه القضية، فإن هذا االتفاق قد جاء في مصلحة البنك.

نب( وفقا لقانون التعويض عن الفعل الضار لألجانب أما بخصوص الدعاوى المقامة من قبل المدعين غير االمريكيين )االجا(ATS فقد صدر بتاريخ ،)قرار عن محكمة المقاطعة في نيويورك برد جميع دعاواهم، وقد تبع ذلك قرار آخر 2013آب 23

ة االستئناف رفضت محكم 2016آيار 9بالتأكيد على هذا الرد. والحقا وبتاريخ 2015كانون األول 8لمحكمة االستئناف بتاريخ بهيئتها الموسعة إعادة النظر في القرار. وقام المدعون بتقديم طلب لدى المحكمة العليا االمريكية للطعن بقرارات محكمة

بقبول النظر فيها، وقدم المدعون 2017نيسان 3االستئناف، وفي ضوء ذلك أصدرت المحكمة العليا األمريكية قرارها بتاريخ 8كما وقدم المدعون جوابهم عليها بتاريخ 2017آب 21، وقدم البنك الئحته الجوابية بتاريخ 2017ران حزي 20الئحتهم بتاريخ

ن البنك ومحاميه على ثقة بأن قرارات محكمة االستئناف 2017تشرين األول 11، وعقدت جلسة المرافعة بتاريخ 2017أيلول . وا لحكم لصالح البنك.برد هذه الدعاوى سيتم التأكيد عليها، وبالتالي ا

-57-

مليون دينار كما 84.8) 2017كانون األول 31مليون دينار كما في 98هنالك قضايا أخرى مقامة على البنك تقدر بحوالي -ب ( .2016كانون األول 31في

11والبالغ تفوق المخصص المقيد لقائهااإلدارة والمحامين المتولين متابعة هذه القضايا أنه لن يترتب على البنك مطلوبات وبرأي (.2016كانون األول 31مليون دينار كما في 12.2) 2017كانون األول 31كما في مليون دينار

تعديل أرقام المقارنة - 57

، ولم 2017كانون األول 31لتتناسب مـع تصنيـف األرقـام للسنة المنتهية في 2016تـم اعادة تصنيف بعض أرقام المقارنـة للعـام ينتج عنها أي تعديل لنتائج أعمال السنة السابقة.

ARAB BANK GROUPCONSOLIDATED FINANCIAL STATEMENTSFOR THE YEAR ENDED DECEMBER 31, 2017

TOGETHER WITHINDEPENDENT AUDITOR’S REPORT

Note 2017 2016

ASSETS USD '000 USD '000

Cash and balances with central banks 6 7 607 064 7 809 343

Balances with banks and financial institutions 7 3 992 234 4 622 181

Deposits with banks and financial institutions 8 150 419 176 118

Financial assets at fair value through profit or loss 9 470 654 698 516

Financial derivatives - positive fair value 40 35 420 58 011

Direct credit facilities at amortized cost 11 23 488 575 21 898 121

Financial assets at fair value through other comprehensive income 10 395 563 470 912

Other financial assets at amortized cost 12 7 760 023 7 640 955

Investments in associates 13 3 226 231 3 077 008

Fixed assets 14 459 141 463 633

Other assets 15 491 174 472 203

Deferred tax assets 16 87 223 73 390

Total Assets 48 163 721 47 460 391

LIABILITIES AND SHAREHOLDERS' EQUITY

Banks' and financial institutions' deposits 17 3 927 288 3 752 999Customers' deposits 18 31 080 459 31 082 152Cash margin 19 2 700 289 2 561 426

Financial derivatives - negative fair value 40 42 154 52 517

Borrowed funds 20 182 090 271 185

Provision for income tax 21 272 205 242 377

Other provisions 22 326 040 259 795

Other liabilities 23 1 220 231 1 072 128

Deferred tax liabilities 24 3 693 1 276

Total Liabilities 39 754 449 39 295 855

Share capital 25 926 615 926 615

Share premium 25 1 225 747 1 225 747

Statutory reserve 26 841 359 798 443

Voluntary reserve 27 977 315 977 315

General reserve 28 1 141 824 1 141 824

General banking risks reserve 29 395 828 363 458

Reserves with associates 1 540 896 1 540 896

Foreign currency translation reserve 30 ( 350 550) ( 402 682)

Investments revaluation reserve 31 ( 313 438) ( 267 672)

Retained earnings 32 1 904 663 1 738 225

Total Equity Attributable to the Shareholders of the Bank 8 290 259 8 042 169

Non-controlling interests 32 119 013 122 367

Total Shareholders' Equity 8 409 272 8 164 536

TOTAL LIABILITIES AND SHAREHOLDERS' EQUITY 48 163 721 47 460 391

ARAB BANK GROUP

CONSOLIDATED STATEMENT OF FINANCIAL POSITION

December 31,

- 1 -

The accompanying notes from (1) to (58) are an integral part of these consolidated

financial statements and should be read with them

Note 2017 2016

USD '000 USD '000

33 1 984 069 1 865 835

34 797 507 751 317

1 186 562 1 114 518

35 301 711 315 9031 488 273 1 430 421

84 665 61 185

36 5 380 5 147

10 6 995 7 813

13 350 278 334 964

37 48 408 86 882

1 983 999 1 926 412

38 459 957 439 105

39 342 445 331 285

14/15 56 546 54 773

11 250 377 179 056

22 78 021 131 378

1 187 346 1 135 597

796 653 790 815

21 263 690 258 149

532 963 532 666

521 961 522 187

32 11 002 10 479

532 963 532 666

54 0.81 0.81

Interest income

Gain from financial assets at fair value through profit or loss

Less: interest expense

Net interest income

ARAB BANK GROUP

CONSOLIDATED STATEMENT OF INCOME

REVENUE

Dividends on financial assets at fair value through other comprehensive income

Group's share of profits of associates

Other revenue

Net commissions income

Net interest and commissions income

Foreign exchange differences

Provision for impairment - direct credit facilities at amortized cost

TOTAL INCOME

EXPENSES

Employees' expenses

Other expenses

Depreciation and amortization

Bank's shareholders

Less: Income tax expense

Other provisions

Non-controlling interests

Total

PROFIT FOR THE YEAR

Attributable to :

TOTAL EXPENSES

PROFIT FOR THE YEAR BEFORE INCOME TAX

- 2 -

The accompanying notes from (1) to (58) are an integral part of these consolidated financial

statements and should be read with them.

Earnings per share attributable to Bank's Shareholders

- Basic and Diluted (US Dollars)

Note 2017 2016

USD '000 USD '000

Profit for the Year 532 963 532 666

Add: Other comprehensive income items - after tax

Items that will be subsequently transferred to the consolidated statement of Income

Exchange differences arising on the translation of foreign operations 30 45 676 ( 126 551)

Items that will not be subsequently transferred to the consolidated statement of Income

Change in fair value of financial assets at fair value through other comprehensive income 31 ( 43 585) ( 8 706)

Change in Investment Revaluation Reserve ( 46 209) ( 7 668)

Gain (Loss) from sale of financial assets at fair value through other comprehensive income 2 624 ( 1 038)

Total Other Comprehensive Income Items - after tax 2 091 ( 135 257)

TOTAL COMPREHNSIVE INCOME FOR THE YEAR 535 054 397 409

Attributable to :

- Bank's shareholders 530 935 396 383

- Non-controlling interests 4 119 1 026

Total 535 054 397 409

- 3 -

financial statements and should be read with them.

ARAB BANK GROUP

CONSOLIDATED STATEMENT OF COMPREHENSIVE INCOME

The accompanying notes from (1) to (58) are an integral part of these consolidated

Not

esS

hare

Cap

ital

Shar

e P

rem

ium

St

atut

ory

Res

erve

Vol

unta

ryR

eser

veG

ener

al R

eser

veG

ener

al B

ank

ing

Ris

ks

Res

erve

Res

erve

s w

ith

Ass

ocia

tes

For

eign

Cur

renc

yT

ran

slat

ion

Res

erve

Inve

stm

ents

Rev

alua

tion

Res

erve

Ret

aine

dE

arn

ings

Tot

al E

qui

tyA

ttri

but

able

to

the

Shar

ehol

ders

of t

he

Ban

k

Non

-Con

trol

ling

Inte

rest

sT

otal

Ow

ners

Eq

uity

USD

'000

USD

'000

USD

'000

USD

'000

USD

'000

USD

'000

USD

'000

USD

'000

USD

'000

USD

'000

USD

'000

USD

'000

USD

'000

For

the

yea

r en

ded

Dec

embe

r 31

, 201

7

Bal

ance

at

the

Beg

inni

ng

of t

he

year

926

615

1 22

5 74

7 7

98 4

43 9

77 3

151

141

824

363

458

1 54

0 89

6(

402

682)

( 26

7 67

2)1

738

225

8 04

2 16

9 1

22 3

678

164

536

Prof

it f

or th

e ye

ar-

--

--

--

--

521

961

521

961

11

002

532

963

Oth

er c

ompr

ehen

sive

inco

me

for

the

year

--

--

--

- 5

2 13

2(

43 1

58)

- 8

974

( 6

883)

2 0

91

Tot

al C

ompr

ehen

sive

Inc

ome

for

the

Yea

r-

--

--

--

52

132

( 43

158

) 5

21 9

61 5

30 9

35 4

119

535

054

Tra

nsfe

rred

to s

tatu

tory

rese

rve

--

42

916

--

--

--

( 42

916

)-

--

Tra

nsfe

rred

to g

ener

al b

anki

ng r

isk

rese

rve

--

--

- 3

2 37

0-

--

( 32

370

)-

--

Inve

stm

ents

rev

alua

tion

res

erve

tran

sfer

red

to r

etai

ned

earn

ings

10-

--

--

--

-(

2 60

8) 2

608

--

-

Inve

stm

ents

rev

alua

tion

res

erve

tran

sfer

red

to m

inor

ity

inte

rest

--

--

--

--

--

-(1

6)(

16)

Div

iden

ds P

aid

32-

--

--

--

--

( 27

8 18

2)(

278

182)

( 5

105)

( 28

3 28

7)

Adj

ustm

ents

dur

ing

the

year

--

--

--

--

-(

4 66

3)(

4 66

3)(

2 35

2)(

7 01

5)

Bal

ance

at

the

En

d o

f th

e Y

ear

926

615

1 22

5 74

7 8

41 3

59 9

77 3

151

141

824

395

828

1 54

0 89

6(

350

550)

( 31

3 43

8)1

904

663

8 29

0 25

9 1

19 0

138

409

272

For

the

yea

r en

ded

Dec

embe

r 31

, 201

6

Bal

ance

at

the

Beg

inni

ng

of t

he

year

926

615

1 22

5 74

7 7

53 0

65 9

77 3

151

141

824

363

458

1 54

0 89

6(

284

609)

( 26

0 62

1)1

502

867

7 88

6 55

7 1

29 0

248

015

581

Prof

it f

or th

e ye

ar-

--

--

--

--

522

187

522

187

10

479

532

666

Oth

er c

ompr

ehen

sive

inco

me

for

the

year

--

--

--

-(

118

073)

( 7

731)

-(

125

804)

( 9

453)

( 13

5 25

7)

Tot

al C

ompr

ehen

sive

Inc

ome

for

the

Yea

r-

--

--

--

( 11

8 07

3)(

7 73

1) 5

22 1

87 3

96 3

83 1

026

397

409

Tra

nsfe

rred

to s

tatu

tory

rese

rve

--

45

378

--

--

--

( 45

378

)-

--

Inve

stm

ent r

eval

uati

on r

eser

ve tr

ansf

erre

d to

ret

aine

d ea

rnin

gs10

--

--

--

--

680

( 6

80)

--

-

Inve

stm

ent r

eval

uati

on r

eser

ve tr

ansf

erre

d to

min

orit

y in

tere

st-

358

358

Div

iden

ds P

aid

32-

--

--

--

--

( 23

1 27

7)(

231

277)

( 5

607)

( 23

6 88

4)

Adj

ustm

ents

dur

ing

the

year

--

--

--

--

-(

9 49

4)(

9 49

4)(

2 43

4)(

11 9

28)

Bal

ance

at

the

En

d o

f th

e Y

ear

926

615

1 22

5 74

7 7

98 4

43 9

77 3

151

141

824

363

458

1 54

0 89

6(

402

682)

( 26

7 67

2)1

738

225

8 04

2 16

9 1

22 3

678

164

536

c

ircu

mst

ance

s, a

s a

resu

lt o

f ad

opti

ng o

f ce

rtai

n In

tern

atio

nal A

ccou

ntin

g S

tand

ards

, am

ount

ed to

USD

2.8

mil

lion

as

of D

ecem

ber

31, 2

017.

* T

he r

etai

ned

earn

ings

incl

ude

an u

nrea

lize

d lo

ss in

the

amou

nt o

f U

SD (

109.

1) m

illi

on a

s a

resu

lt o

f th

e ad

opti

on o

f IF

RS

(9)

as

of D

ecem

ber

31, 2

017.

* T

he u

se o

f th

e G

ener

al B

anki

ng R

isk

Res

erve

is r

estr

icte

d an

d re

quir

es p

rior

app

rova

l fro

m th

e C

entr

al B

ank

of J

orda

n.

* T

he u

se o

f an

am

ount

of

USD

(31

3.4)

mil

lion

as

of D

ecem

ber

31, 2

017

whi

ch r

epre

sent

s th

e ne

gati

ve in

vest

men

ts r

eval

uati

on r

eser

ve b

alan

ce is

res

tric

ted

acco

rdin

g to

Jor

dan

Secu

riti

es C

omm

issi

on in

stru

ctio

ns.

The

acc

ompa

nyin

g no

tes

from

(1)

to (

58)

are

an in

tegr

al p

art o

f th

ese

cons

olid

ated

fin

anci

al s

tate

men

ts a

nd s

houl

d be

rea

d w

ith

them

.

* R

etai

ned

earn

ings

incl

ude

rest

rict

ed d

efer

red

tax

asse

ts in

the

amou

nt o

f U

SD 8

7.2

mil

lion

, as

wel

l as

unre

aliz

ed g

ain

from

fina

ncia

l ass

ets

at f

air

valu

e th

roug

h pr

ofit

or

loss

in th

e am

ount

of

USD

1.5

mil

lion

. Res

tric

ted

reta

ined

ear

ning

s ca

nnot

be

dist

ribu

ted

or o

ther

wis

e ut

iliz

ed e

xcep

t und

er c

erta

in

-4

-

AR

AB

BA

NK

GR

OU

P

CO

NSO

LID

AT

ED

ST

AT

EM

EN

T O

F C

HA

NG

ES

IN S

HA

RE

HO

LD

ER

S' E

QU

ITY

Note 2017 2016

CASH FLOWS FROM OPERATING ACTIVITIES USD '000 USD '000

Profit for the year before tax 796 653 790 815

Adjustments for:

Depreciation 48 962 47 661

- Provision for impairment - direct credit facilities at amortized cost 250 377 179 056

- Net interest income 36 578 ( 8 096)

- (Gain) from sale of fixed assets ( 1 324) ( 40 211)

- Amortization of Intangible Assets 15 7 584 7 112

- (Gain) from revaluation of financial assets at fair value through profit or loss 36 ( 1 477) ( 1 671)

- Dividends from financial assets at fair value through other comprehensive income 10 ( 6 995) ( 7 813)

- Group's share from associates profits 13 ( 350 278) ( 334 964)

- Other provisions 78 021 131 378

Total 858 101 763 267

(Increase) decrease in assets:

Balances with central banks (maturing after 3 months) ( 25 000) -

Deposits with banks and financial institutions (maturing after 3 months) 25 699 ( 877 100)

Direct credit facilities at amortized cost (1 840 831) 103 810

Financial assets at fair value through profit and loss 229 339 135 135

Other assets and financial derivatives ( 9 395) 13 739

Increase (decrease) in liabilities:

Bank and financial institutions deposits (maturing after 3 months) 36 632 ( 215 552)

Customers' deposits ( 1 693) (1 717 076)

Cash margin 138 863 118 336

Other liabilities and financial derivatives 121 327 ( 536 044)

( 466 958) (2 211 485)

( 240 453) ( 269 492)

( 707 411) (2 480 977)

32 191 1 075

( 119 068) 1 362 754

( 2 724) ( 27 810)

Dividends received from associates 13 169 470 175 607

Dividends from financial assets at fair value through other comprehensive income 10 6 995 7 813

(Purchase) of fixed assets 14 ( 51 168) ( 97 512)

Proceeds from selling fixed assets - Net 11 018 64 149

(Purchase) of intangible assets ( 11 982) ( 12 873)

34 732 1 473 203

( 89 095) 195 440

( 280 136) ( 229 063)

Dividends paid to non-controlling interests ( 5 105) ( 5 607)

( 374 336) ( 39 230)

(1 047 015) (1 047 004)

52 132 ( 118 073)

Cash and cash equivalent at the beginning of the year 8 349 838 9 514 915

Cash and Cash Equivalent at the End of the Year 56 7 354 955 8 349 838

ARAB BANK GROUP

CONSOLIDATED STATEMENT OF CASH FLOWS

14

11

- 5 -


The accompanying notes from (1) to (58) are an integral part of these consolidated financial

Net Cash Generated by Investing Activities

Net (Decrease) in Cash and Cash Equivalents

(Increase) of investments in associates

(Purchase) Maturity of other financial assets at amortized cost

Income tax paid

CASH FLOWS FROM FINANCING ACTIVITIES

(Paid) Increased borrowed funds

Exchange differences - change in foreign exchange rates

Dividends paid to shareholders

Net Cash (Used in) Financing Activities

Net Cash (Used by) Operating Activities

Net Cash (Used by) Operating Activities before Income Tax

Sale of financial assets at fair value through other comprehensive income

CASH FLOWS FROM INVESTING ACTIVITIES

ARAB BANK GROUP NOTES TO THE CONSOLIDATED FINANCIAL STATEMENTS

FOR THE YEAR ENDED DECEMBER 31, 2017

1. General Arab Bank was established in 1930, and is registered as a Jordanian public shareholding

limited company. The Head Office of the Bank is domiciled in Amman - Jordan, and the Bank operates worldwide through its 74 branches in Jordan and 125 branches abroad, Arab Bank (Switzerland) and subsidiaries.

Arab Bank plc shares are traded on Amman Stock Exchange. The share of Arab Bank represents the Bank's share in all entities of Arab Bank Group except for Arab Bank (Switzerland) Limited, the shares of which are stapled with Arab Bank shares and traded at the same time.

The accompanying consolidated financial statements were approved by the Board of Directors in its meeting Number (1) on January 27, 2018 and are subject to the approval of the General Assembly of Shareholders and the Central Bank of Jordan.

2. Basis of Consolidation The accompanying consolidated financial statements of Arab Bank Group, presented in US

dollars, comprise the financial statements of Arab Bank plc, Arab Bank Switzerland (Limited) and subsidiaries. The Group main subsidiaries are as follows:

Percentage of ownership Date of Principal Place of Paid-up 2017 2016 Acquisition Activity Incorporation Capital

Company Name % %

Europe Arab Bank plc 100.00 100.00

2006 Banking United

Kingdom € 570m Arab Bank Australia Limited 100.00 100.00 1994 Banking Australia AUD 94.3m Islamic International Arab Bank plc 100.00 100.00

1997 Banking Jordan JD 100m

Arab National Leasing Company L.L.C. 100.00

100.00

1996

Financial Leasing

Jordan

JD 25m

Al-Arabi Investment Group L.L.C . 100.00 100.00

1996

Brokerage and Financial Services Jordan JD 14m

Arab Sudanese Bank Limited 100.00 100.00 2008 Banking Sudan SDG 117.5m Al Arabi Investment Group - Palestine 100.00 100.00

2009

Brokerage and Financial Services Palestine JD 1.7m

Arab Tunisian Bank 64.24 64.24 1982 Banking Tunisia TND 100m Arab Bank Syria 51.29 51.29 2005 Banking Syria SYP 5.05b Al Nisr Al Arabi Insurance Company plc 50.00 50.00

2006 Insurance Jordan JD 10m

The consolidated financial statements comprise the financial statements of the Bank and its

subsidiaries where the Bank holds control over the subsidiaries. The control exists when the Bank controls the subsidiaries significant and relevant activities and is exposed, or has rights, to variable returns from its involvement with the subsidiaries and has the ability to affect those returns through its power over the subsidiaries. The investment in subsidiaries is stated at cost when preparing the financial statements for Arab Bank PLC.

-6-

The financial statements of subsidiaries are prepared using uniform accounting policiesof those used by the Group. When necessary, adjustments are made to the financial statementsof subsidiaries to bring their accounting policies into line with those used by the Group.

The results of operations of subsidiaries are included in the consolidated statement ofincome effective from the acquisition date, which is the date of transfer of control over thesubsidiary by the Group. The results of operations of subsidiaries disposed of during the yearare included in the consolidated statement of income up to the effective date of disposal,which is the date of loss of control over the subsidiary.

Upon consolidation, inter-Group transactions and balances between Arab Bank plc, ArabBank (Switzerland) Limited and other subsidiaries are eliminated. Items in transit are statedwithin other assets or other liabilities, as appropriate. Non-controlling interests (the interestnot owned by the Group in the equity of subsidiaries) are stated separately within owners'equity in the consolidated statement of financial position.

The acquisition method is used for all adjustments completed on the businesscombinations, the costs of these business combination are measured at total fair value of assetsof which were waived, either being cash paid or other assets and the obligations incurred atthe date of exchange. All costs associated with the business combinations must be expensedin the consolidated statement of Income and are not considered as a part of the acquisitioncost.

3. Adoption of New and Revised International Financial Reporting Standards (IFRSs)

3.a. New standards, interpretations and amendments adopted by the Group

The accounting policies used in the preparation of the financial statements are consistent with thoseused in the preparation of the annual financial statements for the year ended 31 December 2016except for the followings:

Amendments to IAS 7 Statement of Cash Flows: Disclosure InitiativeLimited amendments which require entities to provide disclosures about changes in their liabilitiesarising from financing activities, including both changes arising from cash flows and non-cashchanges (such as foreign exchange gains or losses). However, the adoption of these amendmentshave no impact on the Group’s consolidated financial statements.

Amendments to IAS 12 Income Taxes: Recognition of Deferred Tax Assets forun-recognised LossesLimited amendments to clarify that an entity needs to consider whether tax law restricts the sourcesof taxable profits against which it may make deductions on the reversal of that deductibletemporary difference and some other limited amendments, the adoption of these amendments haveno impact on the Group’s consolidated financial statements.

-7-

future economic conditions. This compares to the present incurred loss model under IAS 39 thatincorporates a single best estimate, the time value of money and information about past events andcurrent conditions. The objective of the new impairment standard is to record lifetime losses on allfinancial instruments which have experienced a significant increase in credit risk (SICR) since theirinitial recognition. As a result, ECL allowances will be measured at amounts equal to either (i) 12-month ECL or (ii) lifetime ECL for those financial instruments which have experienced a SICRsince initial recognition. This compares to the present incurred loss model which recognizes lifetimecredit losses when there is objective evidence of impairment and also allowances for incurred butnot identified credit losses. Because of the inclusion of relative credit deterioration criteria andconsideration of forward looking information, the ECL model eliminates the threshold or triggerevent required under the incurred loss model, and lifetime ECL are recognized earlier under IFRS9.

Stage Migration and Significant Increase in Credit Risk

For non-impaired financial instruments:

• Stage 1 is comprised of all non-impaired financial instruments which have notexperienced a SICR since initial recognition. Entities are required to recognize 12 monthsof ECL for stage 1 financial instruments. In assessing whether credit risk has increasedsignificantly, entities are required to compare the risk of a default occurring on the financialinstrument as at the reporting date, with the risk of a default occurring on the financialinstrument as at the date of initial recognition.

• Stage 2 is comprised of all non-impaired financial instruments which have experienced aSICR since initial recognition. Entities are required to recognize lifetime ECL for stage 2financial instruments. In subsequent reporting periods, if the credit risk of the financialinstrument improves such that there is no longer a SICR since initial recognition, thenentities shall revert to recognizing 12 months of ECL.

For impaired financial instruments:

Financial instruments are classified as stage 3 when there is objective evidence ofimpairment as a result of one or more loss events that have occurred after initial recognitionwith a negative impact on the estimated future cash flows of a loan or a portfolio of loans.The ECL model requires that lifetime ECL be recognized for impaired financial instruments,which is similar to the current requirements under IAS 39 for impaired financial instruments.

For the business and government portfolios, the individually assessed allowances for impairedinstruments recognized under IAS 39 will generally be replaced by stage 3 allowances under IFRS9, while the collective allowances for non-impaired financial instruments will generally bereplaced by either stage 1 or stage 2 allowances under IFRS 9. For the retail portfolios, the portionof the collective allowances that relate to impaired financial instruments under IAS 39 willgenerally be replaced by stage 3 allowances, while the non-impaired portion of the collectiveallowances will generally be replaced by either stage 1 or stage 2 allowances under IFRS 9.

-9-

Key Drivers of Expected Credit Loss

The following concepts are subject to a high level of judgment, will have a significant impact onthe level of ECL allowances and will be the cause of increased volatility of allowances:

• Determining when a SICR of a financial asset has occurred,• Measuring both 12-month and lifetime credit losses,• Incorporating forward-looking information using multiple probability-weighted scenarios, and Collateral and quality.

Other New and revised IFRSsEffective for annual periods

beginning on or after

IFRS 15 Revenue from Contracts with CustomersIFRS 15 specifies the accounting treatment for all revenuearising from contracts with customers. It applies to allentities that enter into contracts to provide goods orservices to their customers, unless the contracts are in thescope of other IFRSs, such as IAS 17 Leases. IFRS 15supersedes IAS 11 Construction Contracts, IAS 18Revenue, IFRIC 13 Customer Loyalty Programmes, IFRIC15 Agreements for the Construction of Real Estate, IFRIC18 Transfers of Assets from Customers; and SIC-31Revenue—Barter Transactions Involving AdvertisingServices.

The standard is effective for annualperiods beginning on or after 1January 2018, and early adoption ispermitted

Amendments to IFRS 10 and IAS 28:Sale or Contributionof Assets between an Investor and Its Associate or JointVentureThe amendments address the conflict between IFRS 10 andIAS 28 in dealing with the loss of control of a subsidiary thatis sold or contributed to an associate or joint venture. Theamendments clarify that the gain or loss resulting from thesale or contribution of assets that constitute a business, asdefined in IFRS 3, between an investor and its associate orjoint venture, is recognised in full. Any gain or loss resultingfrom the sale or contribution of assets that do not constitute abusiness, however, is recognised only to the extent ofunrelated investors' interests in the associate or joint venture.


IFRS 2 Classification and Measurement of Share-based

Payment Transactions - Amendments to IFRS 2

The IASB issued amendments to IFRS 2 Share-basedPayment that address three main areas: the effects of vestingconditions on the measurement of a cash-settled share-basedpayment transaction; the classification of a share-basedpayment transaction with net settlement features for

Entities may apply the amendmentsprospectively and are effective forannual periods beginning on or after1 January 2018, with earlyapplication permitted

-10-

withholding tax obligations; and accounting where amodification to the terms and conditions of a share-basedpayment transaction changes its classification from cashsettled to equity settled.

IFRS 16 Leases

During January 2016, the IASB issued IFRS 16 “Leases” which

sets out the principles for the recognition, measurement,

presentation and disclosure of leases.

IFRS 16 substantially carries forward the lessor accounting

requirements in IAS 17. Accordingly, a lessor continues to classify

its leases as operating leases or finance leases, and to account for

those two types of leases differently.

IFRS 16 introduced a single lessee accounting model and requires

a lessee to recognize assets and liabilities for all leases with a term

of more than 12 months, unless the underlying asset is of low value.

A lessee is required to recognize a right-of-use asset representing

its right to use the underlying leased asset and a lease liability

representing its obligation to make lease payments.

The new standard will be effectivefor annual periods beginning on orafter 1 January 2019. Earlyapplication is permitted

IFRS 17 Insurance Contracts

IFRS 17 provides a comprehensive model for insurance contracts

covering the recognition and measurement and presentation and

disclosure of insurance contracts and replaces IFRS 4 -Insurance

Contracts. The standard applies to all types of insurance contracts

(i.e. life, non-life, direct insurance and re-insurance), regardless of

the type of entities that issue them, as well as to certain guarantees

and financial instruments with discretionary participation features.

The standard general model is supplemented by the variable fee

approach and the premium allocation approach.

The new standard will be effectivefor annual periods beginning on orafter 1 January 2021. Earlyapplication is permitted

Transfers of Investment Property (Amendments to IAS 40)

The amendments clarify when an entity should transfer property,

including property under construction or development into, or out

of investment property. The amendments state that a change in use

occurs when the property meets, or ceases to meet, the definition of

investment property and there is evidence of the change in use. A

mere change in management’s intentions for the use of a property

does not provide evidence of a change in use.

Entities should apply the amendments prospectively and effective

for annual periods beginning on or after 1 January 2018. Early

application of the amendments is permitted and must be disclosed.

Entities should apply the amendmentsprospectively and effective for annualperiods beginning on or after 1January 2018. Early application of theamendments is permitted and must bedisclosed.

-11-

Amendments to IFRS 4 Applying IFRS 9 Financial Instrumentswith IFRS 4 Insurance ContractsIn September 2016, the IASB issued amendments to IFRS 4 to addressissues arising from the different effective dates of IFRS 9 and theupcoming new insurance contracts standard (IFRS 17). Theamendments introduce two alternative options for entities issuingcontracts within the scope of IFRS 4, a temporary exemption fromimplementing IFRS 9 to annual periods beginning before 1 January2021 at latest and an overlay approach that allows an entity applyingIFRS 9 to reclassify between profit or loss and other comprehensiveincome an amount that results in the profit or loss at the end of thereporting period for the designated financial assets being the same asif an entity had applied IAS 39 to these designated financial assets.

The amendment is effectivefor annual periods beginningon or after 1 January 2018,and early adoption ispermitted

IFRIC Interpretation 22 Foreign Currency Transactions and Advance

Consideration

The interpretation clarifies that in determining the spot exchange rate to use

on initial recognition of the related asset, expense or income (or part of it) on

the derecognition of a non-monetary asset or non-monetary liability relating

to advance consideration, the date of the transaction is the date on which an

entity initially recognises the nonmonetary asset or non-monetary liability

arising from the advance consideration. Entities may apply the amendments

on a fully retrospective or prospective basis.

The new interpretation will be

effective for annual periods

beginning on or after 1

January 2018. Early

application of interpretation is

permitted and must be

disclosed

IFRIC Interpretation 23 Uncertainty over Income Tax Treatment

The Interpretation addresses the accounting for income taxes when tax

treatments involve uncertainty that affects the application of IAS 12 and does

not apply to taxes or levies outside the scope of IAS 12, nor does it

specifically include requirements relating to interest and penalties associated

with uncertain tax treatments. An entity must determine whether to consider

each uncertain tax treatment separately or together with one or more other

uncertain tax treatments.

The interpretation is effective

for annual reporting periods

beginning on or after

1January 2019, but certain

transition reliefs are

available.

-12-

Management anticipates that IFRS 15 and IFRS 9 will be adopted in the Group’s financial statementsfor the annual period beginning 1 January 2018 and that IFRS 16 will be adopted in the Group’s financialstatements for the annual period beginning 1 January 2019.

The application of IFRS 16 may have significant impact on amounts reported and disclosures made inthe Group’s financial statements in respect of its leases.

4. Significant Accounting PoliciesBasis of preparation of the consolidated financial statement The accompanying consolidated financial statements are prepared in accordance with

International Financial Reporting Standards issued by the International Accounting StandardsBoard and the Interpretations issued by the International Financial Reporting InterpretationsCommittee, the prevailing rules in the countries where the Group operates and the instructionsof the Central Bank of Jordan.

The consolidated financial statements are prepared using the historical cost principle, except forsome of the financial assets and financial liabilities which are stated at fair value as of the dateof the consolidated financial statements.

The accounting policies adopted for the current year are consistent with those applied in the yearended December 31, 2016 except for what is stated in note (3 - a) to the consolidated financialstatements.

a. Revenue RecognitionInterest Income and ExpensesInterest income and expenses for all interest bearing financial instruments are recognized in theconsolidated statement of income using the effective interest rate method except for interest andcommissions on non performing credit facilities, which are recorded as interest and commissionin a suspense account.

The effective interest rate method is a method of calculating the amortized cost of financial assetsor financial liabilities and allocating the interest income and expenses over the relevant period.The effective interest rate method is the rate that discounts estimated future cash payments orreceipts through the expected life of the financial assets or financial liability, or where appropriatea shorter period to the net carrying of the financial asset or the financial liability. The Groupestimates the cash flow considering all contractual terms of the financial instruments but does notconsider future credit losses.

Commission income in general is recognized on accrual basis. Loan recoveries are recorded uponreceipt.

Dividends incomeDividends income from financial assets is recognized when the Group’s right to receive dividendshas been established (upon the general assembly resolution).

-13-

Insurance Contract RevenueInsurance premiums arising from insurance contract are recorded as revenue for the year (earnedinsurance premiums) on the basis of the maturities of time periods and in accordance with theinsurance coverage periods. Insurance premiums from insurance contracts unearned at the date ofthe consolidated statement of financial position are recorded as unearned insurance premiumswithin other liabilities.

Leasing Contracts RevenueThe Group’s policy relating to leasing contracts is illustrated in note (4.C) below:

b. Direct Credit FacilitiesThe direct credit facilities are measured at amortized cost. The provision for the impairment ofdirect credit facilities is recognized when it is obvious that the amounts due to the Group cannotbe recovered or when there is an objective evidence of the existence of an event negativelyaffecting the future cash flows of the direct credit facilities and the impairment amount can beestimated. The provision is recorded in the consolidated statement of income.

Interest and commission on non-performing credit facilities are suspended in accordance with theinstructions of the Central Bank of Jordan and the applicable laws in the countries where the Bank’subsidiaries and branches operate.

Impaired credit facilities, for which specific provisions have been taken, are written off bycharging the provision after all efforts have been made to recover the assets and after the properapproval of the management. Any surplus in the provision are recorded in the consolidatedstatement of income, while debts recoveries are recorded in income.

Non-performing direct credit facilities which are completely covered with provisions andsuspended interest, are transferred to items off the consolidated statement of financial position. Inaccordance with the Bank’s internal policies, after the proper approval of the management.

c. Leasing contractsLeases are classified as finance leases whenever the terms of the lease transfer substantially all therisks and rewards of ownership to the lessee. All other leases are classified as operating leases:

1. The Group as a lessor:Rental income from operating leases is recognized on a straight-line basis over the term of therelevant lease. Initial direct costs incurred in negotiating and arranging an operating lease are addedto the carrying amount of the leased asset and on a straight-line basis over the lease term.

2. The Group as a lessee:Assets held under finance leases are initially recognized as assets of the Company at their fairvalue at the inception of the lease or, if lower, at the present value of the minimum future leasepayments. The finance lease obligation is recorded at the same value. Lease payments areapportioned between finance costs and reduction of the lease liabilities so as to achieve a constantrate of interest on the remaining balance of the liability. Finance costs are charged directly to theconsolidated statement of income.

Operating lease payments are recognized as an expense on a straight-line basis over thelease term.

d. Foreign currenciesTransactions in foreign currencies during the year are recorded at the exchange rates prevailing atthe date of the transaction. Monetary assets and liabilities denominated in foreign currencies aretranslated at the date of the consolidated financial statements using the exchange rate prevailing atthe date of the consolidated financial statement. Gains or losses resulting from foreign currencytranslation are recorded in the consolidated statement of income.

-14-

Non-monetary items recorded at historical cost are translated according to the exchange at fairvalue rate prevailing at the transaction date, using the exchange rate prevailing at the date ofevaluation.

Differences resulting from the translation of non-monetary assets and liabilities at fair valuedenominated in foreign currency, such as equity shares, are recorded as part of the change in thefair value using the exchange rates prevailing at the date of evaluation.

Upon consolidation, the financial assets and financial liabilities of the branches, Arab BankSwitzerland and subsidiaries abroad are translated from the local currency to the reportingcurrency at the average rates prevailing at the date of the consolidated financial statements.Exchange differences arising from the revaluation of the net investment in the branches andsubsidiaries abroad are recorded in a separate item in consolidated other comprehensive incomeitems.

e. Fixed assetsFixed assets are stated at historical cost, net of accumulated depreciation and anyaccumulated impairment in value. Such cost includes expenditures that are directlyattributable to the acquisition of the asset. When parts of an item of fixed assets havedifferent useful lives, they are accounted for as separate items of fixed assets.

Depreciation is charged so as to allocate the cost of assets using the straight-line method,using the useful lives of the respective assets

Land and assets under construction are not depreciated.

Assets under construction is carried at cost, less any accumulated impairment losses andis depreciated when the assets are ready for intended use using the same depreciation rateof the related category with fixed assets.

Fixed assets are derecognized when disposed of or when no future benefits are expectedfrom their use or disposal.

The gain or loss arising on the disposal of an item (the difference between the netrealizable value and the carrying amount of the asset) is recognized in the consolidatedstatement of income in the year that the assets were disposed.

f. Intangible Assets1. Goodwill

Goodwill is recorded at cost, and represents the excess amount paid to acquire or purchasethe investment in an associate or a subsidiary on the date of the transaction over the fairvalue of the net assets of the associate or subsidiary at the acquisition date. Goodwillresulting from the investment in a subsidiary is recorded as a separate item as part ofintangible assets, while goodwill resulting from the investment in an associated companyconstitutes part of the investment in that company.

Goodwill is distributed over the cash generating units for the purpose of testing theimpairment in its value.

-15-

The value of goodwill is tested for impairment on the date of the consolidated financialstatements. Good will value is reduced when there is evidence that its value hasdeclined or the recoverable value of the cash generating units is less than book value. Thedecline in the values is recoded in the consolidated statement of income as impairmentloss.

2. Other Intangible AssetsOther intangible assets acquired through mergers are stated at fair value at the date ofacquisition, while other intangible assets (not acquired through mergers) are recorded atcost.

Intangible assets are to be classified on the basis of either definite or indefinite useful life.Intangible assets with definite useful economic lives are amortized over their useful livesusing the straight line method, and recorded as an expense in the consolidated statementof income. Intangible assets with indefinite lives are reviewed in statement income forimpairment as of the consolidated financial statements date, and impairment loss isrecorded in the consolidated statement of income.

Intangible assets resulting from the banks operations are not capitalized. They are ratherrecorded in the consolidated statement of income in the same period.

Any indications of impairment in the value of intangible assets as of the consolidatedfinancial statements date are reviewed. Furthermore, the estimated useful lives of theimpaired intangible assets are reassessed, and any adjustment is made in the subsequentperiod.

g. Repurchase and Resale AgreementsAssets sold with a simultaneous commitment to repurchase them at a future date continueto be recognized in the consolidated financial statements as a result of the bank’scontinuous control over these assets and as the related risk and benefits are transferred tothe Bank upon occurrence. They also continue to be measured in accordance with theadopted accounting policies. Amounts received against these contracts are recordedwithin liabilities under borrowed funds. The difference between the sale price and therepurchase price is recognized as an interest expense amortized over the contract periodusing the effective interest rate method.

Purchased assets with corresponding commitment to sell at a specific future date are notrecognized in the consolidated financial statements because the bank has no control oversuch assets and the related risks and benefits are not transferred to the Bank uponoccurrence. Payments related to these contracts are recoded under deposits with banksand other financial institutions or loans and advances in accordance with the nature ofeach case. The difference between the purchase price and resale price is recoded asinterest revenue amortized over the life of the contract using the effective interest ratemethod.

-16-

h. CapitalCost of issuing or purchasing the Group’s shares are recorded in retained earnings net ofany tax effect related to these costs. If the issuing or purchase process has not beencompleted, these costs are recorded as expenses in the consolidated statement of income.

i. Investments in AssociatesAn associate is an entity over which the Group has significant influence. Significant influence isthe power to participate in the financial and operating policy decisions of the investee, but is notcontrol or joint control over those policies.

The considerations made in determining significant influence or joint control are similar to thosenecessary to determine control over subsidiaries.

The Group’s investments in its associates are accounted for using the equity method.

Under the equity method, the investment in an associates initially recognised at cost, the carryingamount of the investment is adjusted to recognise changes in the Group’s share of net assets ofthe associates since the acquisition date. Goodwill relating to the associates is included in thecarrying amount of the investment and is neither amortised nor individually tested forimpairment.

The consolidated income statement reflects the Group’s share of the results of operations of theassociates. Any change in other comprehensive income of those investees is presented as part ofthe Group’s other comprehensive income (OCI). In addition, when there has been a changerecognised directly in the equity of the associates, the Group recognises its share of any changes,when applicable, in the statement of changes in equity. Unrealised gains and losses resulting fromtransactions between the Group and the associates are eliminated to the extent of the interest inthe associates.

The aggregate of the Group’s share of profit or loss of an associate is shown on the face of theconsolidated income statement within operating profit and represents profit or loss after tax andnon-controlling interests in the subsidiaries of the associate.

The financial statements of the associates are prepared for the same reporting period as the Group.When necessary, adjustments are made to bring the accounting policies in line with those of theGroup.

j. Income TaxesIncome tax expenses represent current and deferred taxes for the year.

Income tax expense is measured on the basis of taxable income. Taxable income differsfrom income reported in the consolidated financial statements, as the latter includes non-taxable revenue, tax expenses not deductible in the current year but deductible insubsequent years, accumulated losses approved by tax authorities and items not acceptedfor tax purposes or subject to tax.

Taxes are calculated on the basis of the enacted tax rates according to the prevailing laws,regulations and instructions of countries where the Group operates.

-17-

Taxes expected to be incurred or recovered as a result of temporary timing differencesbetween the value of the assets and liabilities in the consolidated financial statements andtheir respective tax bases. Deferred taxes are calculated on the basis of the liability method, and according to the rates expected to be enacted when it is anticipated that the liabilitywill be settled or when tax assets are recognized.Deferred tax assets are reviewed on the date of the consolidated financial statements, andreduced if it is expected that no benefit will arise from the deferred tax, partially or totally.

k. Financial AssetsFinancial assets transactions are measured at the trade date at fair value net of directtransaction cost except for costs directly attributable to the acquisition of financial assetsor financial liabilities at fair value through profit and loss are recognized immediately inthe consolidated statement of income. After that, all financial assets are measured either atamortized cost or at fair value.

Financial Assets ClassificationFinancial assets at amortized costDebt instruments, including direct credit facilities, treasury bills and bonds, are measured atamortized cost when:

The asset is held within a business model whose objective is to hold assets in order to collectcontractual cash flows; and

The contractual terms of the financial asset give rise on specified dates to cash flow that are solelypayments of principal and interest on the principal amount outstanding.

Financial assets at amortized cost are recorded at fair value upon purchase plus acquisitionexpenses (except debt instruments at fair value through profit and loss). Moreover, the issuepremium \ discount is amortized using the effective interest rate method, and recorded to interestor in its account. Any allocations resulting from the decline in value of these investments leadingto the inability to recover the investment or part thereof are recorded, and any impairment isregistered in the consolidated statement of income.

In case the business model objective changed to contradict with amortized cost conditions, theGroup should reclassify its financial instrument classified as amortized cost to be at fair valuethrough profit or loss.

The Group might choose to classify debt instruments that meet the amortized cost criteria todesignate such financial asset as FVTPL if doing so eliminates or significantly reduces anaccounting mismatch.

Financial assets at fair value through profit or loss (FVTPL)Debt instruments that do not meet the amortized cost criteria (as described above) are measured atFVTPL. In addition, debt instruments that meet the amortized cost criteria but are designated as atFVTPL by the Group are measured at FVTPL.

In case the business model objectives changes and contractual cash flows meets the amortized costcriteria, the Group should reclassify the debt instrument held at FVTPL to amortized cost.Reclassification of debt instruments that are designated as at FVTPL on initial recognition is notallowed.

-18-

Investments in equity instruments are classified as at FVTPL, unless the Group designates aninvestment that is not held for trading as at fair value through other comprehensive income(FVTOCI) on initial recognition.

Financial assets at FVTPL are measured at fair value, with any gains or losses arising on re-measurement recognized in the consolidated statement of income.

Dividend income on investments in equity instruments at FVTPL is recognized in the consolidatedstatement of income when the Group’s right to receive the dividends is established (upon thegeneral assembly resolution).

Financial assets at fair value through other comprehensive income (FVTOCI)Equity investments that are not held for sale in the near future.

These financial instruments are initially measured at their fair value plus transaction costs.Subsequently, they are measured at fair value. Gains or losses arising on subsequentmeasurement of these equity investments including the change in fair value arising from non-monetary assets in foreign currencies are recognized in other comprehensive income in theconsolidated statement of changes in equity. The gain or loss on disposal of the asset isreclassified from fair value reserve to retained earnings.

These financial assets are not subject to impairment testing.

Dividend income is recognized in the consolidated statement of income.

l. Fair valueThe closing price of quoted financial assets and derivatives in active markets representstheir fair value. When no quoted prices are available or when no active markets exist forthe financial instrument, the fair value is estimated by one of the following methods:

- Comparing the financial instrument with the fair value of another financial instrumentwith similar terms and conditions;

- Discounting estimated future cash flows; or- Using options pricing models.

The valuation methods aim at arriving at a fair value that reflects the expectations ofmarket participants, expected risks and expected benefits. When the fair value cannot bemeasured reliably, financial assets are stated at cost / amortized cost.

The impairment in the financial assets measured at amortized cost is the differencebetween the book value and the present value of the future cash flows discounted at theoriginal interest rate.

The carrying amount of the financial asset at amortized cost is reduced by the impairmentloss through the impairment provision expense. Changes in the carrying amount of theimpairment provision are recognized in the consolidated statement of income.

-19-

m. Financial derivativesFinancial derivatives (e.g. currency forward contracts, forward rate agreements, swapsand option contracts) are recognized at fair value in the consolidated statement offinancial position.

1. Financial derivatives held for hedge purposesFair value hedge: Represents hedging for changes in the fair value of the Group’s assetsand liabilities. When the conditions for an effective fair value hedge are met, gains orlosses from changes in the fair value of financial derivatives are recognized in theconsolidated statement of income. Changes in the fair value of the hedged assets orliabilities are also recognized in the consolidated statement of income.

Cash flow hedge: Represents hedging for changes in the current and expected cash flowsof the Group’s assets and liabilities that affects the consolidated statement of income.When the conditions for an effective cash flow hedge are met, gains or losses fromchanges in the fair value of financial derivatives are recognized in other comprehensiveincome and are reclassified to the statement of income in the period in which the hedgetransaction has an impact on the consolidated statement of income.

When the conditions for an effective hedge are not met, gains or losses from changes inthe fair value of financial derivatives are recognized in the consolidated statement ofincome.

The ineffective portion is recognized in the consolidated statement of income.

Hedge for net investment in foreign entities when the conditions of the hedge for netinvestment in foreign entities are met, fair value is measured for the hedging instrumentof the hedged net assets. In case of an effective relationship, the effective portion of theloss or profit related to the hedging instrument is recognized in the consolidated statementof comprehensive income and recorded in the consolidated statement of income when theinvestment in foreign entities is sold. The ineffective portion is recognized in theconsolidated statement of income.

When the conditions of the effective hedge do not apply, gain or loss resulting from thechange in the fair value of the hedging instrument is recorded in the consolidated statementof income.

2. Financial derivatives for tradingFinancial derivatives held for trading are recognized at fair value in the consolidatedstatement of financial position with changes in fair value recognized in the consolidatedstatement of income.

n. Foreclosed assetsSuch assets are those that have been the subject of foreclosure by the Group, and areinitially recognized among "other assets" at the foreclosure value or fair value whicheveris least.

At the date of the consolidated financial statements, foreclosed assets are revaluedindividually (fair value less selling cost); any decline in fair value is recognized in theconsolidated statement of income. Any subsequent increase in value is recognized onlyto the extent that it does not exceed the previously recognized impairment losses.

-20-

o. ProvisionsProvisions are recognized when the Group has an obligation as of the date of theconsolidated financial statements as a result of past events, the obligation is likely to besettled, and a reliable estimate can be made of the amount of the obligation.

Provision for employees’ end-of-service indemnities is estimated in accordance with theprevailing rules and regulations in the countries in which the Group operates. Theexpense for the year is recognized in the consolidated statement of income. Indemnitiespaid to employees are reduced from the provision.

p. Segments Information: Segment business represents a group of assets and operationsshared to produce products or risk attributable services different from which related toother segments.

Geographic sector linked to present the products or the services in a specific economicenvironment attributable for risk and other income different from which related to othersectors work in other economic environment.

q. Assets under ManagementsThese represent the accounts managed by the Bank on behalf of its customers, but do notrepresent part of the Bank’s assets. The fees and commissions on managing theseaccounts are taken to the consolidated statement of income. Moreover, a provision istaken for the decline in the value of capital-guaranteed portfolios managed on behalf ofits customers.

r. OffsettingFinancial assets and financial liabilities are offset, and the net amount is presented in theconsolidated statement of financial position only when there is a legal right to offset therecognized amounts, and the Group intends to either settle them on a net basis or to realizethe assets and settle the liabilities simultaneously

s. Cash and cash equivalentsCash and cash equivalents comprise cash and balances with central banks and balanceswith banks and financial institutions maturing within three months, less restricted fundsand balances owing to banks and financial institutions maturing within three months.

-21-

5.Significant accounting judgements, estimates and assumptions

The preparation of the Group’s consolidated financial statements requires management to make

judgements, estimates and assumptions that affect the reported amounts of revenues, expenses, assets

and liabilities, and the accompanying disclosures, and the disclosure of contingent liabilities.

Uncertainty about these assumptions and estimates could result in outcomes that require a material

adjustment to the carrying amount of assets or liabilities affected in future periods.

In the process of applying the Group’s accounting policies, management has made various judgements.

Those which management has assessed to have the most significant effect on the amounts recognised

in the consolidated financial statements have been discussed in the individual notes of the related

financial statement line items.

The key assumptions concerning the future and other key sources of estimation uncertainty at the

reporting date, that have a significant risk of causing a material adjustment to the carrying amounts of

assets and liabilities within the next financial year, are also described in the individual notes of the

related financial statement line items below. The Group based its assumptions and estimates on

parameters available when the consolidated financial statements were prepared. Existing circumstances

and assumptions about future developments, however, may change due to market changes or

circumstances arising that are beyond the control of the Group. Such changes are reflected in the

assumptions when they occur.

Management believes that the assessments adopted in the consolidated financial statements are

reasonable. The details are as follows:

- A provision for non-performing loans is taken on the bases and estimates approved by

management in conformity with International Financial Reporting Standards (IFRSs).

The outcome of these bases and estimates is compared against the provisions that should

be taken under the instructions of the regulatory authorities, through which the Bank

branches and subsidiary companies operate. Moreover, the strictest outcome that

conforms with the (IFRSs) is used.

- Impairment loss for foreclosed assets is booked after a recent valuation of the acquired

properties has been conducted by approved surveyors. The impairment loss is reviewed

periodically.

- The fiscal year is charged with its portion of income tax expenditures in accordance with

the regulations, laws, and accounting standards. Moreover, deferred tax assets and

liabilities and the income tax provision are recorded.

-22-

- Management periodically reassesses the economic useful lives of tangible and intangible

assets for the purpose of calculating annual depreciation and amortization based on the

general condition of these assets and the assessment of their useful economic lives

expected in the future. Impairment loss is taken to the consolidated statement of income.

- A provision is set for lawsuits raised against the Group. This provision is based to an

adequate legal study prepared by the Group’s legal advisor. Moreover, the study

highlights potential risks that the Group may encounter in the future. Such legal

assessments are reviewed periodically.

- Management frequently reviews financial assets stated at amortized cost and compares to

fair value to estimate any impairment in their value. The impairment amount is taken to

the consolidated statement of income for the year.

- Fair value hierarchy

The level in the fair value hierarchy is determined and disclosed into which the fair value

measurements are categorized in their entirety, segregating fair value measurements in

accordance with the levels defined in IFRS. The difference between Level 2 and Level 3

fair value measurements represents whether inputs are observable and whether the

unobservable inputs are significant, which may require judgment and a careful analysis

of the inputs used to measure fair value, including consideration of factors specific to the

asset or liability.

-23-

6. Cash and Balances with Central Banks

The details of this item are as follows:

2017 2016

USD '000 USD '000

Cash in vaults 522 167 416 874

Balances with central banks:

- Current accounts 2 264 604 2 120 805

- Time and notice 2 903 838 3 256 190

- Mandatory cash reserve 1 554 444 1 362 777

- Certificates of deposit 362 011 652 697

Total 7 607 064 7 809 343

7. Balances with Banks and Financial Institutions


Local banks and financial institutions

2017 2016

USD '000 USD '000

Current accounts 2 466 2 522

Time deposits maturing within 3 months 142 797 261 403

Total 145 263 263 925

Abroad banks and financial institutions

2017 2016

USD '000 USD '000

Current accounts 2 226 600 2 714 289

Time deposits maturing within 3 months 1 595 380 1 643 967

Certificates of deposit 24 991 -

Total 3 846 971 4 358 256

Total balances with banks and financial institutions Local and Abroad 3 992 234 4 622 181

- There are no non interest bearing balances as of December 31, 2017 and 2016.

- The restricted balances amounted to USD 800 million as of December 31, 2017 ( USD 800million as of December 31, 2016).

8. Deposits with Banks and Financial Institutions



2017 2016

USD '000 USD '000

Time deposits maturing after 3 months and before 6 months 9 415 20 736

Time deposits maturing after one year 21 150 21 150

30 565 41 886

Abroad banks and financial institutions 2017 2016

USD '000 USD '000

Time deposits maturing after 3 months and before 6 months 98 214 97 772Time deposits maturing after 6 months and before 9 months 15 009 2 291Time deposits maturing after 9 months and before a year - 23 281Time deposits maturing after one year 6 631 10 888Total 119 854 134 232

Total deposits with banks and financial institutions Local and Abroad 150 419 176 118

- There are no restricted balances as of December 31, 2017 and 2016.

- 24 -

December 31,

December 31,

- Balances and certificates of deposits maturing after three monthes amounted to USD 25 million as of December 31, 2017 ( There are nobalances and certificates of deposits maturing after three months as of December 31, 2016).

December 31,

- Except for the mandatory cash reserve, there are no restricted balances at Central Banks.

December 31,

December 31,

9. Financial Assets at Fair Value through Profit or Loss


2017 2016

USD '000 USD '000

Treasury bills and Government bonds 104 620 352 284

Corporate bonds 293 963 274 404

Loans and advances 29 624 29 624

Corporate shares 14 360 15 781

Mutual funds 28 087 26 423

Total 470 654 698 516

10. Financial Assets at Fair Value through Other Comprehensive Income


2017 2016

USD '000 USD '000

Quoted shares 189 573 258 920

Un-quoted shares 205 990 211 992

Total 395 563 470 912

(USD 7.8 million as of December 31, 2016).

- 25 -

December 31,

December 31,

* Cash dividends from investments above amounted to USD 7 million for the year ended December 31, 2017

* Realized gains transferred from investment revaluation reserve to retained earnings amounted to USD 2.6 million and theminority interest share from these realized gains was USD 16 thousand as of December 31, 2017(Realized Losses transferred from investment revaluation reserve to retained earnings amounted to USD (680) thousand andthe minority interest share from these realized losses was USD (358) thousand as of December 31, 2016).

11.

Dir

ect

Cre

dit

Fac

iliti

es a

t A

mor

tize

d C

ost

The

det

ails

of

this

item

are

as

follo

ws:

Smal

l and

Med

ium

Lar

ge

USD

'000

USD

'000

USD

'000

USD

'000

USD

'000

USD

'000

Dis

coun

ted

bill

s *

82

995

156

324

504

971

82

872

2 5

59 8

29 7

21

Ove

rdra

fts

* 8

8 99

01

097

629

3 29

1 99

0 5

804

376

104

4 86

0 51

7

Loa

ns a

nd a

dvan

ces

*3

090

804

1 73

8 54

411

162

138

47

755

883

293

16 9

22 5

34

Rea

l-es

tate

loan

s2

155

079

143

555

79

825

--

2 37

8 45

9

Cre

dit c

ards

146

980

--

--

146

980

T

otal

5 56

4 84

83

136

052

15 0

38 9

24 1

36 4

311

261

956

25 1

38 2

11

Les

s: I

nter

est a

nd c

omm

issi

on in

sus

pens

e 6

4 40

6 9

4 15

0 2

13 1

60 6

545

- 3

78 2

61

Pro

visi

on f

or im

pair

men

t - d

irec

t cre

dit f

acil

itie

s at

am

orti

zed

cost

141

121

137

884

989

535

411

2 4

241

271

375

T

otal

205

527

232

034

1 20

2 69

5 6

956

2 4

241

649

636

N

et D

irec

t C

red

it F

acil

itie

s at

Am

orti

zed

Cos

t5

359

321

2 90

4 01

813

836

229

129

475

1 25

9 53

223

488

575

*

Net

of

inte

rest

and

com

mis

sion

rec

eive

d in

adv

ance

, whi

ch a

mou

nted

to U

SD 1

26.9

mil

lion

as

of D

ecem

ber

31, 2

017.

-

Res

ched

uled

loan

s du

ring

the

year

end

ed D

ecem

ber

31, 2

017

amou

nted

to U

SD 3

03 m

illi

on.

-

Res

truc

ture

d lo

ans

(tra

nsfe

rred

fro

m n

on p

erfo

rmin

g to

wat

ch li

st lo

ans)

dur

ing

the

year

end

ed D

ecem

ber

31, 2

017

amou

nted

to U

SD 4

.5 m

illi

on.

-

Dir

ect c

redi

t fac

ilit

ies

gran

ted

to a

nd g

uara

ntee

d by

the

gove

rnm

ent o

f Jo

rdan

as

of D

ecem

ber

31, 2

017

amou

nted

to U

SD 8

9.8

mill

ion,

or

0.4%

o

f to

tal d

irec

t cre

dit f

acil

itie

s.

-

Non

-per

form

ing

dire

ct c

redi

t fac

ilit

ies

as o

f D

ecem

ber

31, 2

017

amou

nted

to U

SD 1

640.

9 m

illio

n, o

r 6.

5% o

f to

tal d

irec

t cre

dit f

acil

itie

s.

-

Non

-per

form

ing

dire

ct c

redi

t fac

ilit

ies

net o

f in

tere

st a

nd c

omm

issi

on in

sus

pens

e as

of

Dec

embe

r 31

, 201

7 am

ount

ed to

USD

127

7.6

- 2

6 -

Dec

emb

er 3

1, 2

017

Con

sum

erB

anki

ng

Cor

pora

tes

Ban

ks a

ndF

inan

cial

Inst

itut

ions

Gov

ern

men

tan

d P

ubli

cS

ecto

rT

otal

mil

lion

, or

5.2

% o

f di

rect

cre

dit f

acil

itie

s, a

fter

ded

ucti

ng in

tere

st a

nd c

omm

issi

on in

sus

pens

e.

Sm

all a

nd

Med

ium

Lar

ge

US

D '0

00U

SD

'000

US

D '0

00U

SD

'000

US

D '0

00U

SD

'000

Dis

coun

ted

bill

s *

85

935

127

207

555

486

39

986

2 5

30 8

11 1

44

Ove

rdra

fts

* 9

5 73

91

036

801

2 81

9 52

1 4

215

358

317

4 31

4 59

3

Loa

ns a

nd a

dvan

ces

*2

834

841

1 52

7 68

410

903

968

69

057

846

437

16 1

81 9

87

Rea

l-es

tate

loan

s2

032

218

123

188

62

000

--

2 21

7 40

6

Cre

dit c

ards

143

847

--

--

143

847

T

otal

5 19

2 58

02

814

880

14 3

40 9

75 1

13 2

581

207

284

23 6

68 9

77

Les

s: I

nter

est a

nd c

omm

issi

on in

sus

pens

e 8

0 01

2 9

3 64

9 2

83 2

36 5

460

- 4

62 3

57

P

rovi

sion

for

impa

irm

ent -

dir

ect c

redi

t fac

iliti

es a

t am

orti

zed

cost

157

567

129

123

1 01

9 27

0 3

98 2

141

1 30

8 49

9

T

otal

237

579

222

772

1 30

2 50

6 5

858

2 1

411

770

856

N

et D

irec

t C

red

it F

acil

itie

s at

Am

orti

zed

Cos

t4

955

001

2 59

2 10

813

038

469

107

400

1 20

5 14

321

898

121

*

Net

of

inte

rest

and

com

mis

sion

rec

eive

d in

adv

ance

, whi

ch a

mou

nted

to U

SD 1

17.4

mil

lion

as o

f D

ecem

ber

31, 2

016.

-

Res

ched

uled

loan

s du

ring

the

year

end

ed D

ecem

ber

31, 2

016

amou

nted

to U

SD 4

90 m

illio

n.

-

Res

truc

ture

d lo

ans

(tra

nsfe

rred

fro

m n

on p

erfo

rmin

g to

wat

ch li

st lo

ans)

dur

ing

the

year

end

ed D

ecem

ber

31, 2

016

amou

nted

to U

SD 3

.2 m

illio

n.

-

Dir

ect c

redi

t fac

ilitie

s gr

ante

d to

and

gua

rant

eed

by th

e go

vern

men

t of

Jord

an a

s of

Dec

embe

r 31

, 201

6 am

ount

ed to

USD

46.

7 m

illio

n, o

r 0.

2%

o

f to

tal d

irec

t cre

dit f

acil

ities

.

-

Non

-per

form

ing

dire

ct c

redi

t fac

ilitie

s as

of

Dec

embe

r 31

, 201

6 am

ount

ed to

US

D 1

575.

7 m

illio

n, o

r 6.

7% o

f to

tal d

irec

t cre

dit f

acili

ties.

-

Non

-per

form

ing

dire

ct c

redi

t fac

ilitie

s ne

t of

inte

rest

and

com

mis

sion

in s

uspe

nse

as o

f D

ecem

ber

31, 2

016

amou

nted

to U

SD 1

127.

3

- 2

7 -

Tot

al

Dec

emb

er 3

1, 2

016

Con

sum

erB

ank

ing

Cor

por

ates

Ban

ks

and

Fin

anci

alIn

stit

uti

ons

Gov

ern

men

tan

d P

ub

licS

ecto

r

mil

lion

, or

4.9%

of

dire

ct c

redi

t fac

ilit

ies,

aft

er d

educ

ting

inte

rest

and

com

mis

sion

in s

uspe

nse.

Small and Medium

Large

USD '000 USD '000 USD '000 USD '000 USD '000 USD '000 USD '000

Balance at the beginning of the year 157 567 129 123 1 019 270 398 2 141 1 308 499 12 374

Impairment losses charged to income 17 844 26 612 252 211 - 814 297 481 2 175

Used from provision (written off or transferred to off consolidated statement of financial position) *

( 23 175) ( 7 400) ( 278 901) - - ( 309 476) ( 614)

Surplus in provision transferred to statement of income ( 9 357) ( 10 963) ( 26 214) - ( 570) ( 47 104) ( 2 873)

Adjustments during the year ( 202) 1 914 11 119 - - 12 831 120

Translation adjustments ( 1 556) ( 1 402) 12 050 13 39 9 144 79

Balance at the End of the Year 141 121 137 884 989 535 411 2 424 1 271 375 11 261

Small and Medium

Large


Balance at the beginning of the year 171 143 134 135 902 901 1 353 2 751 1 212 283 16 847

Impairment losses charged to income 18 412 22 179 210 904 - 1 878 253 373 2 507

Used from provision (written off or transferred to off consolidated statement of financial position) *

( 5 617) ( 6 173) ( 31 216) - - ( 43 006) ( 88)

Surplus in provision transferred to statement of income ( 15 176) ( 9 932) ( 47 077) ( 950) ( 1 182) ( 74 317) ( 4 932)

Adjustments during the year 1 624 ( 4 306) 12 623 - ( 94) 9 847 ( 1 947)

Translation adjustments ( 12 819) ( 6 780) ( 28 865) ( 5) ( 1 212) ( 49 681) ( 13)

Balance at the End of the Year 157 567 129 123 1 019 270 398 2 141 1 308 499 12 374

- There are no provisions no longer required as a result of settlement or repayment, transferred to non-performing direct credit facilities as of December 31, 2017 and 2016.

- Impairment is assessed based on individual customer accounts.

Government and Public

Sector

Banks and Financial

Institutions

* Non-performing direct credit facilities transferred to off consolidated statement of financial position amounted to USD 399.3 million as of December 31, 2017. ( USD 6.6 million as of December 31, 2016) noting that these non-performing direct credit facilities are fully covered by set provisions and suspended interest.


Sector

- 28 -

December 31, 2016

The total includes

movement on the real - estates loans provision

as follows:

Consumer Banking

Corporates

TotalBanks and Financial

Institutions

The details of movement on the provision for impairment of direct credit facilities at amortized cost are as follows:

Consumer Banking

Corporates

Total

December 31, 2017

The total includes

movement on the real - estates loans provision

as follows:

The details of movement on interest and commissions in suspense are as follows:

Small and Medium Large


Balance at the beginning of the year 80 012 93 649 283 236 5 460 - 462 357 11 196

Interest and commission suspended during the year 15 427 14 376 58 100 1 085 - 88 988 3 016

Interest and commission in suspense settled (written off ortransferred to off consolidated statement of financial position )

( 26 887) ( 11 318) ( 129 914) - - ( 168 119) ( 943)

Recoveries ( 3 007) ( 2 690) ( 2 687) - - ( 8 384) ( 1 003)

Adjustments during the year ( 588) 468 120 - - - -

Translation adjustments ( 551) ( 335) 4 305 - - 3 419 7

Balance at the End of the Year 64 406 94 150 213 160 6 545 - 378 261 12 273

Small and Medium Large



Interest and commission suspended during the year 16 906 14 532 57 839 961 - 90 238 3 816

Interest and commission in suspense settled (written off ortransferred to off consolidated statement of financial position )

( 938) ( 9 091) ( 17 738) - - ( 27 767) ( 492)

Recoveries ( 5 366) ( 2 798) ( 2 267) - - ( 10 431) ( 3 683)

Adjustments during the year 947 751 835 - - 2 533 -

Translation adjustments ( 1 163) ( 1 236) ( 9 065) - - ( 11 464) ( 2)


Inside Jordan Outside JordanDecember 31,

2017December 31,

2016

Economic Sector USD '000 USD '000 USD '000 USD '000

Consumer Banking 2 682 326 2 676 995 5 359 321 4 955 001

Industry and mining 1 438 069 3 094 030 4 532 099 4 035 843

Constructions 485 488 1 855 508 2 340 996 1 982 613

Real - Estates 374 921 1 453 300 1 828 221 1 723 634

Trade 1 097 504 2 965 688 4 063 192 3 708 816

Agriculture 153 504 123 703 277 207 159 907

Tourism and Hotels 205 579 311 724 517 303 619 000

Transportations 139 049 430 734 569 783 667 094

Shares 2 526 12 137 14 663 5 758

General Services 633 140 1 963 643 2 596 783 2 727 912

Banks and Financial Institutions 13 546 115 929 129 475 107 400

Government and Public Sector 158 285 1 101 247 1 259 532 1 205 143

Net Direct Credit Facilities at amortized Cost 7 383 937 16 104 638 23 488 575 21 898 121

December 31, 2017

- 29 -

Classification of direct credit facilities at amortized cost based on the geographical and economic sectors as follows:

Corporates

TotalConsumer

Banking

Banks and Financial

Institutions

Government andPublic Sector

The total includesinterest and

commission insuspense movement

on real - estatesloans as follows:

The total includesinterest and

commission insuspense movement

on real - estatesloans as follows:

December 31, 2016

Corporates

Total Banks and Financial

Institutions


ConsumerBanking

12. Other financial assets at amortized cost


2017 2016

USD '000 USD '000

Treasury bills 2 023 661 2 089 708

Government bonds and bonds guaranteed by the government 4 149 590 3 932 816

Corporate bonds 1 614 800 1 645 573

Less: Provision for impairment ( 28 028) ( 27 142)

Total 7 760 023 7 640 955

Analysis of bonds based on interest nature:

2017 2016

USD '000 USD '000

Floating interest rate 710 081 777 918

Fixed interest rate 7 049 942 6 863 037

Total 7 760 023 7 640 955

Analysis of financial assets based on market quotation:

Financial assets quoted in the market: 2017 2016

USD '000 USD '000

Treasury bills 489 288 250 536


Corporate bonds 1 387 040 1 410 604

Total 2 981 848 2 680 699

Financial assets unquoted in the market: 2017 2016

USD '000 USD '000

Treasury bills 1 534 373 1 839 172



Total 4 778 175 4 960 256

Grand Total 7 760 023 7 640 955

2017 2016

USD '000 USD '000

Balance at the beginning of the year 27 142 28 967

Impairment losses charged to income - -

Used from provision - -

Translation adjustments 886 ( 1 825)

Balance at the end of the year 28 028 27 142

The details of movement on the provision for impairment of other financial assets at amortized cost are as follows:

- 30 -

December 31,

December 31,

December 31,

December 31,

December 31,

During the year ended December 31, 2017 certain financial assets at amortized cost amounted to USD 49.8 million weresold (USD 424.5 million during the year ended December 31, 2016).

13.

In

vest

men

ts in

Ass

ocia

tes

The

det

ails

of

this

item

are

as

foll

ows:

Ow

ners

hip

and

Vot

ing

Rig

ht

Inv

estm

ent

Car

rayi

ngV

alue

Ow

ners

hip

and

Vot

ing

Rig

ht

Inv

estm

ent

Car

rayi

ngV

alue

Pla

ce o

fIn

corp

orat

ion

Fai

r V

alue

Pub

lishe

d F

inan

cial

Sta

tem

ents

Dat

eP

rinc

ipal

Act

ivit

y D

ate

ofA

cqu

isit

ion

%U

SD '0

00%

USD

'000

Tur

klan

d B

ank

A.

.50

.00

137

732

50.0

0 1

55 9

68T

urke

y U

nquo

ted

2017

Ban

king

2006

Om

an A

rab

Ban

k S

.A.O

.49

.00

347

708

49.0

0 3

17 3

04O

man

Unq

uote

d20

17B

anki

ng19

84A

rab

Nat

iona

l Ban

k40

.00

2 67

5 62

740

.00

2 53

9 98

8Sa

udi A

rabi

a2

634

667

2017

Ban

king

1979

Ara

bia

Insu

ranc

e C

ompa

ny40

.34

32

035

40.3

4 3

1 86

4L

eban

on U

nquo

ted

2016

Insu

ranc

e19

72

Com

mer

cial

bui

ldin

gs35

.39

8 8

3735

.39

8 6

84L

eban

on U

nquo

ted

2016

Rea

l Est

ate

Ope

ratin

g L

ease

1966

Ubh

ar C

apita

l SA

OC

(A

n A

ssoc

iate

Com

pany

of

Ara

b B

ank

Swit

zerl

and)

34.0

0 1

1 54

734

.00

10

636

Om

an U

nquo

ted

2017

Inve

stm

ent a

ndF

inan

cial

Ser

vice

s20

16O

ther

Ass

ocia

tes

(Mos

tly

owne

d by

Ara

b T

unis

ian

Ban

k)*

Var

ious

12

745

Var

ious

12

564

Var

ious

Var

ious

T

otal

3 22

6 23

13

077

008

2017

2016

USD

'000

USD

'000

Bal

ance

at t

he b

egin

ning

of

the

year

3 07

7 00

82

916

290

Pur

chas

e of

inv

estm

ents

in a

ssoc

iate

s 2

724

27

810

Gro

up's

shar

e of

pro

fits

for

the

year

350

278

334

964

Div

iden

ds r

ecei

ved

( 16

9 47

0)(

175

607)

Tra

nsla

tion

Adj

ustm

ent

( 11

059

)(

32 2

16)

Gro

up's

shar

e of

oth

er c

hang

es in

equ

ity(

23 2

50)

5 7

67

B

alan

ce a

t th

e en

d o

f th

e ye

ar3

226

231

3 07

7 00

8

Gro

up'

s sh

are

of t

axes

76

754

73

349

2017

2016

USD

'000

USD

'000

Tur

klan

d B

ank

A.

.(

7 47

4) 2

560

Om

an A

rab

Ban

k S

.A.O

. 3

5 90

5 2

6 39

3

Ara

b N

atio

nal B

ank

322

689

304

416

Ara

bia

Insu

ranc

e C

ompa

ny(

790

) 1

59

Oth

er(

52)

1 4

36

Tot

al 3

50 2

78 3

34 9

64

The

Gro

u p's

sha

re f

rom

ass

ets,

liab

iliti

es a

nd r

even

ues

of a

ssoc

iate

s ar

e as

fol

low

s:

2017

2016

USD

'000

USD

'000

Tot

al A

sset

s21

925

665

21 7

49 2

11

Tot

al L

iabi

litie

s18

699

434

18 7

17 0

13

Tot

al R

even

ue 8

15 3

46 7

73 2

25

- 3

1 -

The

det

ails

of

mov

emen

t on

inve

stm

ents

in a

ssoc

iate

s ar

e as

fol

low

s:

Dec

emb

er 3

1, 2

017

Dec

emb

er 3

1, 2

016

The

Gro

up'

s sh

are

from

the

pro

fit

and

loss

of

the

asso

ciat

es a

re a

s fo

llow

s:

Dec

emb

er 3

1,

Dec

emb

er 3

1,

* T

he c

losi

ng p

rice

of

the

Ara

b N

atio

nal B

ank’

s sh

are

as o

f D

ecem

ber

31, 2

017

was

Sau

di R

iyal

24.

7 as

quo

ted

on S

audi

Ara

bia

Sto

ck E

xcha

nge

(Sau

di R

iyal

22.

09 a

s of

Dec

embe

r

31,

201

6).

* It

rep

rese

nts

mos

tly th

e in

vest

men

ts in

Ara

b T

unis

ian

Lea

se in

the

amou

nt o

f U

SD 7

.1 m

illio

n, A

rabi

a Si

caf

in th

e am

ount

of

USD

2 m

illio

n an

d A

rab

Tun

isia

n In

vest

in th

e am

ount

of

USD

1.3

mil

lion

as o

f D

ecem

ber

31, 2

017

( A

s of

Dec

embe

r 31

, 201

6 th

ese

inve

stm

ents

am

ount

ed to

USD

7.6

mil

lion

in A

rab

Tun

isia

n L

ease

, USD

2.1

mil

lion

in A

rabi

a Si

caf

and

USD

1.3

mil

lion

in A

rab

Tun

isia

n In

vest

)

14. Fixed Assets


Land BuildingsFurniture,

Fixtures and Equipment

Computers and Communication

Equipment

Motor Vehicles

Other Total

Historical Cost: USD '000 USD '000 USD '000 USD '000 USD '000 USD '000 USD '000

Balance as of January 1, 2016 77 981 372 034 201 054 132 874 14 448 88 196 886 587

Additions - 53 539 8 945 22 460 1 479 11 089 97 512

Disposals ( 2 741) ( 21 186) ( 3 680) ( 8 230) ( 968) ( 5 908) ( 42 713)

Adjustments during the year - 31 6 094 12 - ( 6 106) 31

Translation Adjustments ( 1 346) ( 12 536) ( 1 749) ( 283) ( 650) ( 6 790) ( 23 354)

Balance as of December 31, 2016 73 894 391 882 210 664 146 833 14 309 80 481 918 063

Additions 9 8 380 12 664 17 003 1 875 11 237 51 168

Disposals ( 442) ( 3 593) ( 4 396) ( 13 207) ( 793) ( 9 027) ( 31 458)

Adjustments during the year ( 1) - - 8 - ( 18) ( 11)

Translation Adjustments ( 1 270) 6 080 211 1 310 ( 242) ( 450) 5 639

Balance at December 31, 2017 72 190 402 749 219 143 151 947 15 149 82 223 943 401

Accumulated Depreciation :

Balance as of January 1, 2016 - 125 082 147 047 106 040 11 321 45 653 435 143

Depreciation charge for the year - 9 873 14 198 13 429 1 234 8 927 47 661

Disposals - ( 5 072) ( 3 526) ( 7 203) ( 1 090) ( 1 884) ( 18 775)

Adjustments during the year - 31 1 339 ( 31) - ( 1 308) 31

Translation adjustments - ( 2 724) ( 999) ( 2 905) ( 369) ( 2 633) ( 9 630)

Balance as of December 31, 2016 - 127 190 158 059 109 330 11 096 48 755 454 430

Depreciation charge for the year - 9 849 14 260 16 237 1 282 7 334 48 962

Disposals - ( 744) ( 4 304) ( 13 158) ( 769) ( 2 789) ( 21 764)

Adjustments during the year - 5 ( 6) 7 (28) ( 16) ( 38)

Translation adjustments - 1 273 410 1 296 ( 160) ( 149) 2 670

Balance at December 31, 2017 - 137 573 168 419 113 712 11 421 53 135 484 260

Net Book Value as of December 31, 2017 72 190 265 176 50 724 38 235 3 728 29 088 459 141

Net Book Value as of December 31, 2016 73 894 264 692 52 605 37 503 3 213 31 726 463 633

* The cost of fully depreciated fixed assets amounted to USD 242.7 million as of December 31,2017 (USD 242.5 million as of December 31, 2016).

- 32 -

15. Other Assets


2017 2016

USD '000 USD '000

180 381 184 568

111 444 93 572

Foreclosed assets * 59 372 50 041

Intangible assets ** 23 675 20 442

Other miscellaneous assets 116 302 123 580

Total 491 174 472 203

* The Central Bank of Jordan instructions require a disposal of these assets during a maximum period of two years

from the date of foreclosure.

* The details of movement on foreclosed assets are as follows:

Land Buildings Other Total

USD '000 USD '000 USD '000 USD '000

Balance at the beginning of the year 14 040 35 646 355 50 041

Additions 11 698 4 565 - 16 263

Disposals ( 589) ( 2 721) - ( 3 310)

Provision for impairment ( 1 459) ( 2 194) - ( 3 653)

Translation adjustments 7 24 - 31

Balance at the end of the year 23 697 35 320 355 59 372

Land Buildings Other Total

USD '000 USD '000 USD '000 USD '000

Balance at the beginning of the year 14 230 36 601 7 687 58 518

Additions 1 695 3 655 - 5 350

Disposals ( 1 387) ( 2 211) ( 7 191) ( 10 789)

Provision for impairment ( 475) ( 2 197) ( 141) ( 2 813)

Translation adjustments ( 23) ( 202) - ( 225)

Balance at end of the year 14 040 35 646 355 50 041

** The details of movement on intangible assets are as follows:

2017 2016

USD '000 USD '000


Additions 12 048 13 642

Disposals ( 66) ( 769)

Amortization charge for the year ( 7 584) ( 7 112)

Adjustment during the year and translation adjustments ( 1 165) ( 1 374)

Balance at end of the year 23 675 20 442

- 33 -

Prepaid expenses

December 31,

Accrued interest receivable

2017

2016

December 31,

16. Deferred Tax Assets

The details of this item are as follows :

Items attributable to deferred tax assets are as follows:

Balance atthe Beginning

of the Year

AmountsAdded

AmountsReleased

AdjustmentsDuring theYear and

TranslationAdjustments

Balance at theEnd of the Year

Deferred Tax

USD '000 USD '000 USD '000 USD '000 USD '000 USD '000

Provision for impairment - direct credit facilities at amortized cost 116 286 62 345 ( 34 572) 1 905 145 964 33 176

End-of-Service indemnity 57 191 15 328 ( 7 047) - 65 472 19 154

Interest in suspense 17 878 12 830 ( 12 171) - 18 537 4 039

Other 90 380 23 227 ( 8 317) 2 531 107 821 30 854

Total 281 735 113 730 ( 62 107) 4 436 337 794 87 223

Balance atthe Beginning

of the Year

AmountsAdded

AmountsReleased

AdjustmentsDuring theYear and


Balance at theEnd of the Year

Deferred Tax


Provision for impairment - direct credit facilities at amortized cost 82 366 62 781 ( 24 185) ( 4 676) 116 286 27 117



Other 70 177 33 584 ( 12 291) ( 1 090) 90 380 25 051

Total 223 321 117 884 ( 53 704) ( 5 766) 281 735 73 390

The details of movements on deferred tax assets are as follows:

2017 2016

USD '000 USD '000


Additions during the year 27 389 30 461

Amortized during the year ( 14 649) ( 14 294)

Adjustments during the year and translation adjustments 1 093 ( 1 406)


* Deferred tax results from temporary timing differences of the provisions not deducted for tax purposes in the current year or previous years. This is calculated according to the regulations of the countries where the Group operates. The Group will benefit from these amounts in the future years.

2017

- 34 -

2016

17.

Ban

ks a

nd

Fin

anci

al I

nst

itu

tion

s D

epos

its

The

det

ails

of

this

item

are

as

foll

ows:

Ins

ide

the

Kin

gdom

Out

side

the

Kin

gdom

Tot

al I

nsid

e th

eK

ingd

o m O

utsi

de th

eK

ingd

omT

otal

US

D '0

00U

SD

'000

US

D '0

00U

SD

'000

US

D '0

00U

SD

'000

Cur

rent

and

dem

and

- 5

84 4

76 5

84 4

76-

517

417

517

417

Tim

e de

posi

ts 1

05 6

093

237

203

3 34

2 81

2 1

27 5

153

108

067

3 23

5 58

2

T

otal

105

609

3 82

1 67

93

927

288

127

515

3 62

5 48

43

752

999

18.

Cu

stom

ers'

Dep

osit

s

The

det

ails

of

this

item

are

as

foll

ows:

Sm

all a

nd

Med

ium

Lar

ge

US

D '0

00U

SD

'000

US

D '0

00U

SD

'000

US

D '0

00C

urre

nt a

nd d

eman

d7

791

158

2 06

9 81

72

158

229

345

585

12 3

64 7

89S

avin

gs3

069

379

162

800

17

935

132

3 25

0 24

6T

ime

and

noti

ce8

196

262

937

523

3 84

9 36

62

101

530

15 0

84 6

81C

erti

fica

tes

of d

epos

it 2

07 1

17 1

3 16

1 6

6 41

9 9

4 04

6 3

80 7

43

Tot

al19

263

916

3 18

3 30

16

091

949

2 54

1 29

331

080

459

Dec

emb

er 3

1, 2

017

Dec

emb

er 3

1, 2

016

Dec

emb

er 3

1, 2

017

Gov

ern

men

t a

nd

Pu

bli

cS

ecto

rT

otal

- 3

5 -

Con

sum

erB

anki

ng

Cor

por

ates

- B

lock

ed d

epos

its

amou

nted

to U

SD

146

.8 m

illio

n, o

r 0.

5% o

f to

tal c

usto

mer

dep

osit

s as

of

Dec

embe

r 31

, 201

7

(US

D 1

36.7

mil

lion

or

0.4%

of

tota

l cus

tom

er d

epos

it a

s of

Dec

embe

r 31

, 201

6).

- D

orm

ant d

epos

its

amou

nted

to U

SD

395

.5 m

illio

n, o

r 1.

3 %

of

tota

l cus

tom

er d

epos

its

as o

f D

ecem

ber

31, 2

017

(U

SD

345

.4 m

illi

on ,

or 1

.1%

of

tota

l cus

tom

er d

epos

its

as o

f D

ecem

ber

31, 2

016)

.

- N

on-i

nter

est b

eari

ng d

epos

its

amou

nted

to U

SD

110

76.3

mill

ion,

or

35.6

% o

f to

tal c

usto

mer

dep

osit

s as

of

Dec

embe

r 31

, 201

7

(US

D 1

1086

.7 m

illi

on o

r 35

.7%

of

tota

l cus

tom

er d

epos

its

as o

f D

ecem

ber

31, 2

016)

.

- G

over

nmen

t of

Jord

an a

nd J

orda

nian

pub

lic

sect

or d

epos

its

amou

nted

to U

SD

395

mill

ion,

or

1.3

% o

f to

tal c

usto

mer

dep

osit

s as

of

D

ecem

ber

31, 2

017

(US

D 6

79 m

illi

on ,

or 2

.2%

of

tota

l cus

tom

er d

epos

its

as o

f D

ecem

ber

31, 2

016)

.

Sm

all a

nd

Med

ium

Lar

ge

US

D '0

00U

SD

'000

US

D '0

00U

SD

'000

US

D '0

00

Cur

rent

and

dem

and

7 41

2 77

62

058

027

2 50

1 98

2 4

41 9

1812

414

703

Sav

ings

2 98

4 98

2 1

47 6

73 3

0 67

6 1

643

163

495

Tim

e an

d no

tice

7 42

8 72

91

091

508

4 38

7 61

42

296

371

15 2

04 2

22

Cer

tifi

cate

s of

dep

osit

191

648

14

460

57

750

35

874

299

732

T

otal

18 0

18 1

353

311

668

6 97

8 02

22

774

327

31 0

82 1

52

- 3

6 -

Con

sum

erB

ank

ing

Cor

por

ates

Gov

ern

men

t a

nd

Pu

bli

cS

ecto

rT

otal

Dec

emb

er 3

1, 2

016

19. Cash Margin


2017 2016

USD '000 USD '000

Against direct credit facilities at amortized cost 1 890 745 1 907 001

Against indirect credit facilities 802 988 648 657

Against margin trading 2 468 1 886

Other cash margins 4 088 3 882

Total 2 700 289 2 561 426

20. Borrowed Funds


2017 2016

USD '000 USD '000

From Central Banks * 66 331 30 434

From banks and financial institutions ** 115 759 240 751

Total 182 090 271 185

2017 2016

USD '000 USD '000


Fixed interest rate 154 195 187 748

Total 182 090 271 185

2017 2016

USD '000 USD '000

Loans maturing within one year 12 062 8 124

Loans maturing after 1 year and less than 3 years 17 732 16 655

Loans maturing after 3 years 62 422 38 340

Total 92 216 63 119

December 31,

December 31,

December 31,

Analysis of borrowed funds according to interest nature is as follows:

* During 2014, Arab Bank (Jordan branches) signed a loan agreement with the Central Bank of Jordan amounting to USD 3.9million, for the duration of 10 years of which 3 years are grace period and with a fixed interest rate of 2.5%. The agreement aims tosupport SMEs and Extra Small Companies. The loan is repaid semi-annually, with installments in March and September of each year.The Balance of the loan as of December 31, 2017 amounted to USD 3.7 million (USD 3.9 Million as of December 31,2016).

- 37 -

December 31,

* During 2013, Arab Bank (Jordan branches) signed a loan agreement with the Central Bank of Jordan amounting to USD 5.6 million,for the duration of 15 years of which 5 years are grace period with an interest rate of (2.5%) for the year 2013 and a floating interestrate of (1.8%+LIBOR 6 months) for the years after 2013. The agreement aims to support SMEs and Extra Small Companies. The loanis repaid semi-annually, with installments in March and September of each year. The Balance of the loan as of December 31, 2017amounted to USD 5.6 million (USD 5.6 million as of December 31, 2016).

* Arab Tunisian Bank borrowed amounts from banks and financial institutions, as well issued syndicated term loans, the balanceamounted to USD 92.2 million as of December 31, 2017 (USD 63.1 million as of December 31, 2016) whereas the lowest interest rateis (0.25%) and the highest is (6.00%) and the last maturity date is on May 19, 2032, as per the following details :

* During 2015 and 2016, Arab Bank (Jordan branches) granted loans against medium term advances from the Central Bank of Jordanwith fixed interest rate equal to the discount rate disclosed on the grant day after deducting 2%, The advances are repaid inaccordance with customers monthly installments which starts on January 2018 and ends on May 2027, these advances amounted USD49.5 million as of December 31, 2017 (USD 18 million as of December 31, 2016)

* During 2016, Arab Bank (Jordan branches) signed a loan agreement with the Central Bank of Jordan amounting to USD 5.1 million,for the duration of 15 years of which 5 years are grace period with a floating interest rate of (1.85%+LIBOR 6 months). Theagreement aims to support SMEs and Extra Small Companies. The loan is repaid semi-annually, with installments in March andSeptember of each year. The Balance of the loan as of December 31, 2017 amounted to USD 5.1 million (USD 2.8 million as ofDecember 31, 2016).

** During 2016, Arab Bank (Jordan Branches) signed a loan agreement with National Bank of Abu Dhabi amounting to USD 75million, with a floating interest rate of (2% + LIBOR 3 months). The bank settled the loan in full during the year 2017 ( USD 75million as of December 31, 2016).

*** During 2016, Arab Bank, Bahrain branches borrowed amounts from banks and financial institutions with fixed interest rate of(2.85%), the last contract matured in March 9, 2017 and the balance now as of December 31, 2017 is 0 (USD 102.7 million as ofDecember 31, 2016)

** During 2017, Arab Bank (Jordan Branches) signed loans agreements with Sumitomo Mitsui Banking Corporation in Dubai withfixed interest rate ranging between (0.85% - 0.892%), the balance as of December 31, 2017 amounted to USD 23.5 million and thefirst contract matures in January 4, 2018 and the last one matures in May 21, 2018.

* During 2017, Arab Bank (Jordan branches) signed a loan agreement with the Central Bank of Jordan amounting to USD 10.9million, for the duration of 22 years of which 5 years are grace period with a fixed interest rate of 3% (CBJ has the right to amend theinterest rate every two years up to 3.5%). The agreement aims to support SMEs and Extra Small Companies. The loan is repaid semi-annually, with installments in May and November of each year. The Balance of the loan as of December 31, 2017 amounted to USD2.4 million.

21. Provision for Income Tax


2017 2016

USD '000 USD '000

242 377 235 918

270 281 275 951

( 240 453) ( 269 492)

272 205 242 377

2017 2016

USD '000 USD '000

270 281 275 951

( 25 251) ( 29 407)

16 234 13 823

2 429 123

( 3) ( 2 341)

263 690 258 149

22. Other Provisions


Balance at theBeginning of

the Year

Additionsduring the

Year

Utilized ortransferred during the

Year

Returnedto Income

Adjustmentsduring theYear and


Balance atthe End of the

Year


End-of-service indemnity 113 418 15 823 ( 11 331) ( 440) 98 117 568

Legal cases 18 363 1 651 ( 31) ( 2 920) 404 17 467

Other 128 014 78 921 ( 3 037) ( 15 014) 2 121 191 005

Total 259 795 96 395 ( 14 399) ( 18 374) 2 623 326 040


the Year

Additionduring the

Year

Utilized ortransferred during the

Year

Returnedto Income



Balance atthe End of the

Year


End-of-service indemnity 114 987 16 526 ( 15 082) ( 747) ( 2 266) 113 418

Legal cases 7 882 11 331 ( 122) ( 653) ( 75) 18 363

Other 22 366 104 939 ( 571) ( 18) 1 298 128 014

Total 145 235 132 796 ( 15 775) ( 1 418) ( 1 043) 259 795

23. Other Liabilities

The details of this item are as follows:2017 2016

USD '000 USD '000

Accrued interest payable 155 197 122 806

Notes payable 181 282 185 334

Interest and commission received in advance 62 780 68 860

Accrued expenses 63 920 59 864

Dividends payable to shareholders 15 375 13 343

Other miscellaneous liabilities * 741 677 621 921

Total 1 220 231 1 072 128

* This items represents mainly legal contingencies ( Note 57)

Amortization of deferred tax liabilities

December 31,

Income tax expense charged to the consolidated statement of income consists of the following:

Balance at the end of the year

Income tax expense for the year

Balance at the beginning of the year

Income tax expense

Income tax paid

Deferred tax assets for the year

Amortization of deferred tax assets

Deferred tax liabilities for the year

December 31,

- 38 -

2017

Total

December 31,

2016

- The income tax rate in Jordan is 35%, while the income tax rate in the countries where the Group has investments and branches ranges fromzero to 37% as of December 31, 2017 and 2016. Arab Bank Group effective tax rate was 33.1% as of December 31, 2017 and 32.6% as ofDecember 31, 2016.

- The subsidiaries and branches of Arab Bank Group have reached recent tax settlements ranging between 2016 such as Arab Bank UnitedArab Emirates and Arab Sudanese Bank and 2012 such as Arab Bank Palestine and Arab Bank Lebanon

24. Deferred Tax Liabilities


the Year

AmountsAdded

AmountsReleased



Balance atthe End ofthe Year

DeferredTax


Investments revaluation reserve 6 255 - ( 6 255) - - -

Other 8 202 14 554 ( 10) ( 214) 22 532 3 693

Total 14 457 14 554 ( 6 265) ( 214) 22 532 3 693


the Year

AmountsAdded

AmountsReleased



Balance atthe End ofthe Year

DeferredTax


Investments revaluation reserve 24 782 - ( 18 323) ( 204) 6 255 -

Other 11 922 3 188 ( 6 789) (119) 8 202 1 276

Total 36 704 3 188 ( 25 112) ( 323) 14 457 1 276

The details of movements on deferred tax liabilities are as follows:

2017 2016USD '000 USD '000


Additions during the year 2 429 127

Amortized during the year ( 3) ( 10 946)

Adjustments during the year and translation adjustments ( 9) ( 8)


Items attributable to deferred tax liabilities are as follows:

- 39 -

2017

2016

26. Statutory Reserve

27. Voluntary Reserve

28. General Reserve

29. General Banking Risks Reserve


2017 2016

USD '000 USD '000

( 402 682) ( 284 609)

52 132 ( 118 073)

Balance at the end of the year ( 350 550) ( 402 682)


2017 2016

USD '000 USD '000

( 267 672) ( 260 621)

( 43 158) ( 7 731)

( 2 608) 680

( 313 438) ( 267 672)

- 40 -


Change in fair value during the year

Net realized loss transferred to retained earnings

Balance at the End of the Year

25. Share Capital & Premium

The voluntary reserve amounted to USD 977.3 million as of December 31, 2017 and 2016. This reserve is used forpurposes determined by the Board of Directors, and the General Assembly has the right to distribute it in whole or partthereof to shareholders as dividends.

The general banking risk reserve amounted to USD 395.8 million as of December 31, 2017 (USD 363.5 million as ofDecember 31, 2016). it can not be used before taking prior approval of the Central Bank of Jordan and the other regulatoryauthorities in the other countries, only when the amount of that reserve exceeds the minimum amount set or requiredaccording to the instructions of the relevant banking authorities.

a .Share Capital amounted to USD 926.6 million distributed to 640.8 million shares as of December 31, 2017 and 2016.

b. Share premium amounted to USD 1225.7 million as of December 31, 2017 and 2016.

Statutory reserve amounted to USD 841.4 million as of December 31, 2017 (USD 798.4 million as of December 31, 2016)according to the regulations of the Central Bank of Jordan and Companies Law and it can not be distributed to theshareholders of the bank.

The general reserve amounted to USD 1141.8 million as of December 31, 2017 and 2016. This reserve is used for purposesdetermined by the Board of Directors, and the General Assembly has the right to distribute it in whole or part thereof toshareholders as dividends.

30. Foreign currency translation reserve

December 31,

31. Investments Revaluation Reserve

December 31,


Addition (disposal) during the year transferred to other comprehensive income

The movement of retained earnings are as follows:

2017 2016

USD '000 USD '000

1 738 225 1 502 867

521 961 522 187

2 608 ( 680)

( 278 182) ( 231 277)

( 42 916) ( 45 378)

( 32 370) -

Adjustments during the year ( 4 663) ( 9 494)

Balance at the end of the year ** 1 904 663 1 738 225

December 31, 2017.

The details of non-controlling interests are as follows:


Non-controlling interests %

Share of non-controlling

interests of net assets


interests of net profit / (loss)

Non-controlling interests %


interests of net assets


interests of net profit/ / (loss)

Arab Tunisian Bank 35.76 87 147 9 744 35.76 89 044 10 434

Arab Bank Syria 48.71 17 414 ( 182) 48.71 18 983 ( 1 678)

Al Nisr Al Arabi Insurance Company plc 50.00 14 452 1 440 50.00 14 340 1 723

Total 119 013 11 002 122 367 10 479


Arab Tunisian Bank

Arab Bank Syria

Al Nisr Al Arabi Insurance Company plc

Arab Tunisian Bank

Arab Bank Syria

Al Nisr Al Arabi Insurance Company plc

Total assets 2 630 969 154 308 112 901 2 357 750 139 277 100 240

Total Liabilities 2 387 268 118 453 83 997 2 108 745 100 192 71 561

Net assets 243 701 35 855 28 904 249 005 39 085 28 679

Total income 96 579 3 409 11 046 93 953 2 772 11 245

Total expenses 69 330 3 783 8 167 64 776 6 227 7 800

Net profit / (loss) 27 249 ( 374) 2 879 29 177 ( 3 455) 3 445

The following are selected financial information for subsidiaries with material noncontrolling interests

2017 2016

- 41 -

December 31,


Investments revaluation reserve transferred to retained earnings

Transferred to statutory reserve

Profit for the year Attributable to Shareholders of the Bank

Dividends paid *

2017 2016

32. Retained Earnings and Non-controlling interests

** The Use of an amount of USD (313.4) million as of December 31,2017 which represent the negative investments revaluation reserve balance is restricted according to Jordan Securities Commission instructions.

**Retained earnings include restricted deferred tax assets in the amount of USD 87.2 million, as well as unrealized gains from financial assets at fair value through profit or loss in the amount of USD 1.5 million. Restricted retained earnings that cannot be distributed or otherwise utilized except under certain circumstances, as a result of the adoption of certain International Accounting Standards, amounted to USD 2.8 million as of

** As of December 31, 2017, Retained earnings include an unrealized loss in the amount of USD (109.1) million due to the effect of the adoption of IFRS 9

* Arab Bank plc Board of Directors recommended a 30% of par value as cash dividend, equivalent to USD 271.1 million, for the year 2017, This proposal is subject to the approval of the General Assembly of shareholders. (The General Assembly of the Arab Bank plc in its meeting held on March 31, 2017 approved the recommendation of the Bank's Board of Directors to distribute 30% of par value as cash dividends for the year 2016 equivalent to USD 271.1 million).

Transferred to general banking risk reserve

The details of this item are as follows: 2017 2016

USD '000 USD '000

Direct credit facilities at amortized cost * 1 450 604 1 298 529

Central banks 56 876 62 923

Banks and financial institutions 39 716 17 039

Financial assets at fair value through profit or loss 15 838 12 908

Other financial assets at amortized cost 421 035 474 436

Total 1 984 069 1 865 835

Small andMedium

Large


Discounted bills 4 305 13 714 26 593 3 672 59 48 343

Overdrafts 7 385 81 136 242 934 411 19 901 351 767

Loans and advances 228 966 94 746 516 762 3 055 49 118 892 647

Real estate loans 130 866 7 255 5 047 - - 143 168

Credit cards 14 679 - - - - 14 679

Total 386 201 196 851 791 336 7 138 69 078 1 450 604

Small andMedium

Large


Discounted bills 4 631 11 677 23 391 3 155 36 42 890

Overdrafts 7 723 69 660 216 335 157 16 954 310 829


Real estate loans 119 273 6 618 3 954 - - 129 845

Credit cards 15 624 - - - - 15 624

Total 364 099 168 098 692 365 6 702 67 265 1 298 529

33. Interest Income

2016

Corporates Banks and Financial

Institutions

Corporates Consumer

Banking

* The details of interest income earned on direct credit facilities at amortized cost are as follows:

2017

- 42 -

Total Consumer

Banking


Sector

Total Government and Public

Sector

Banks and Financial

Institutions

The details of this item are as follows:2017 2016

USD '000 USD '000

Customer deposits * 659 070 636 423

65 697 48 254

Cash margins 39 661 35 356

Borrowed funds 6 605 6 089

Deposit insurance fees 26 474 25 195

Total 797 507 751 317

Small andMedium

Large

USD '000 USD '000 USD '000 USD '000 USD '000

10 846 1 876 19 340 7 571 39 633

33 547 3 160 183 - 36 890

285 024 30 629 157 719 75 341 548 713

23 233 1 067 4 204 5 330 33 834

352 650 36 732 181 446 88 242 659 070

Small andMedium

Large

USD '000 USD '000 USD '000 USD '000 USD '000

18 771 2 786 11 049 5 035 37 641

31 963 3 252 406 - 35 621

250 629 27 187 160 192 86 631 524 639

32 097 544 2 849 3 032 38 522

333 460 33 769 174 496 94 698 636 423

Current and demand

Savings

2017

Time and notice

34. Interest Expense

* The details of interest expense paid on customer deposits are as follows:

Total

Banks' and financial institutions' deposits


Sector

ConsumerBanking

Corporates

- 43 -

Certificates of deposit

Time and notice

Certificates of deposit

Total

Savings

Current and demand

2016

ConsumerBanking

Total

Corporates Government and Public

SectorTotal

35. Net Commission Income


2017 2016

USD '000 USD '000

Commission income:

- Direct credit facilities at amortized cost 89 197 94 443

- Indirect credit facilities 135 179 139 402

- Assets under management 13 612 13 337

- Other 98 690 100 005

Less: commission expense ( 34 967) ( 31 284)

Net Commission Income 301 711 315 903

36. Gains from Financial Assets at Fair Value Through Profit or Loss


RealizedGains

UnrealizedGains (Losses)

Dividends Total

USD '000 USD '000 USD '000 USD '000

Treasury bills and bonds 2 669 2 095 - 4 764

Companies shares - ( 1 386) 1 234 ( 152)

Mutual funds - 768 - 768

Total 2 669 1 477 1 234 5 380

RealizedGains

UnrealizedGains (Losses)

Dividends Total

USD '000 USD '000 USD '000 USD '000

Treasury bills and bonds 2 101 3 556 - 5 657

Companies shares - ( 2 030) 1 375 ( 655)

Mutual funds - 145 - 145

Total 2 101 1 671 1 375 5 147

37. Other Revenue


2017 2016

USD '000 USD '000

Revenue from customers' services 17 339 16 966

Safe box rent 3 909 4 889

Gains (Losses) from derivatives 348 ( 1 077)

Miscellaneous revenue 26 812 66 104

Total 48 408 86 882

2017

- 44 -

2016

38. Employees' Expenses


2017 2016

USD '000 USD '000

Salaries and benefits 335 618 317 495

Social security 33 420 31 254

Savings fund 4 706 4 468

Indemnity compensation 1 896 4 034

Medical 12 939 12 478

Training 3 050 3 053

Allowances 58 550 54 585

Other 9 778 11 738

Total 459 957 439 105

39. Other Expenses


2017 2016

USD '000 USD '000

Occupancy 72 729 73 840

Office 61 003 63 444

Services 46 719 41 310

Fees 12 855 12 322

Information technology 40 244 34 319

Other administrative expenses 108 895 106 050

Total 342 445 331 285

- 45 -

40.

Fin

anci

al D

eriv

ativ

es

The

det

ails

of

this

item

is a

s fo

llow

s:

Wit

hin

3 M

onth

s

Fro

m 3

m

onth

s to

1

Yea

rs

Fro

m 1

Yea

r to

3 Y

ears

Mor

e th

an 3

Y

ears

US

D '0

00U

SD

'000

US

D '0

00U

SD

'000

US

D '0

00U

SD

'000

US

D '0

00

Forw

ard

cont

ract

s 3

81 6

96 1

23 0

32 6

6 94

7 4

9 11

5 6

970

-

Inte

rest

rat

e sw

aps

7 3

59 5

409

1 15

4 80

7 1

06 2

81 4

8 76

8 3

15 2

90 6

84 4

68

Fore

ign

curr

ency

for

war

d co

ntra

cts

13

831

25

257

7 62

5 24

96

553

516

1 06

1 66

4 1

0 06

9-

Der

ivat

ives

hel

d f

or t

rad

ing

21

571

31

362

8 90

3 08

86

726

744

1 15

9 54

7 3

32 3

29 6

84 4

68

Forw

ard

cont

ract

s-

-

-

-

-

-

-

Inte

rest

rat

e sw

aps

13

849

10

639

1 43

2 31

7 1

45 9

85 2

65 8

40 1

98 4

45 8

22 0

47

Fore

ign

curr

ency

for

war

d co

ntra

cts

-

-

2

64 1

59 2

64 1

59-

-

-

Der

ivat

ives

hel

d f

or f

air

valu

e he

dge

13

849

10

639

1 69

6 47

6 4

10 1

44 2

65 8

40 1

98 4

45 8

22 0

47

Forw

ard

cont

ract

s-

-

-

-

-

-

-

Inte

rest

rat

e sw

aps

-

1

53 1

1 86

4 7

806

-

4 0

58-

Fore

ign

curr

ency

for

war

d co

ntra

cts

-

-

-

-

-

-

-

Der

ivat

ives

hel

d f

or c

ash

flow

hed

ge-

153

11

864

7 8

06

-

4 0

58

-

T

otal

35

420

42

154

10 6

11 4

287

144

694

1 42

5 38

7 5

34 8

321

506

515

- 4

6 -

Dec

emb

er 3

1, 2

017

Pos

itiv

e F

air

Val

ueN

egat

ive

Fai

r V

alue

Tot

al

Not

iona

l A

mou

nt

Not

iona

l am

ount

s b

y m

atur

ity

The details of financial derivatives are as follows:

Within 3 Months

From 3 months to 1

Years

From 1 Year to 3 Years

More than 3 Years


Forward contracts 3 467 3 332 292 837 289 054 3 783 - -

Interest rate swaps 5 945 8 386 434 120 76 185 15 475 173 735 168 725

Foreign currency forward contracts 38 162 28 663 5 986 883 3 530 292 2 376 549 80 042 -

Derivatives held for trading 47 574 40 381 6 713 840 3 895 531 2 395 807 253 777 168 725

Forward contracts - - - - - - -

Interest rate swaps 10 437 11 362 1 380 367 172 713 323 577 348 501 535 576

Foreign currency forward contracts - - 226 187 221 512 4 675 - -

Derivatives held for fair value hedge 10 437 11 362 1 606 554 394 225 328 252 348 501 535 576

Forward contracts - - - - - - -

Interest rate swaps - 774 110 847 49 986 49 987 7 203 3 671

Foreign currency forward contracts - - - - - - -

Derivatives held for cash flow hedge - 774 110 847 49 986 49 987 7 203 3 671

Total 58 011 52 517 8 431 241 4 339 742 2 774 046 609 481 707 972

41. Concentration of Assets and Revenues and Capital Expenditures According to the Geographical Distribution

2017 2016 2017 2016 2017 2016

USD'000 USD'000 USD'000 USD'000 USD'000 USD'000

Revenues 548 266 465 189 1 435 733 1 461 223 1 983 999 1 926 412

Assets 13 167 964 13 301 716 34 995 757 34 158 675 48 163 721 47 460 391

Capital Expenditures 22 990 30 569 40 226 80 585 63 216 111 154

- 47 -

The notional amount represents the value of the transactions at year-end and does not refer to market or credit risks.

Notional amounts by maturity

December 31, 2016

Positive Fair Value

Negative Fair Value

Total Notional Amount

Inside Jordan Outside Jordan Total

The Group undertakes its banking activities through its branches in Jordan and abroad. The following are the details of the distribution of assets, revenues and capital expenditures inside and outside Jordan:

42. Business SegmentsThe Group has an integrated group of products and services dedicated to serve the Group’scustomers and constantly developed in response to the ongoing changes in the bankingbusiness environment, and related state-of-the-art tools.

The following is a summary of these groups’ activities stating their business nature and futureplans:

1. Corporate and Institutional BankingThis group provides banking services and finances the following: corporate sector, privateprojects, foreign trading, small and medium sized projects, and banks and financialinstitutions.

2. Treasury GroupThis group is considered a source of financing for the Group, in general, and for the strategicbusiness units, in particular. It steers the financing of the Group, and manages both theGroup’s cash liquidity and market risks.

Moreover, this group is responsible for the management of the Group’s assets and liabilitieswithin the frame set by the Assets and Liabilities Committee.

This group is considered the main source in determining the internal transfer prices withinthe Group’s business unit, in addition to being a central unit for the financial organizationand main dealing in the following:

Foreign exchange. Foreign exchange derivatives. Money market instruments. Certificates of deposit. Interest rate swaps. Other various derivatives.

3. Consumer BankingThis group provides banking services to individuals and high-networth Elite customers, andendeavors to meet their financial services needs using the best methods, through effectivedistribution channels, and a variety of product services. Moreover, this group is in direct andclose contact with the customers in order to provide them with timely and continuousservices through different electronic channels, such as direct phone calls, the internet, andtext messaging via cellular phones.

-48-

Information about the Group's Business Segments

EliteRetail

Banking


Total income 945 311 512 987 ( 84 906) 221 515 389 092 1 983 999

Net inter-segment interest income ( 180 140) ( 183 812) 229 305 134 647 - -

Provision for impairment - direct credit facilities at amortizedcost

241 890 - 388 8 099 - 250 377

Other provisions 40 225 14 097 2 879 20 820 - 78 021

Direct administrative expenses 144 203 17 974 30 093 150 163 7 385 349 818

Result of operations of segments 338 853 297 104 111 039 177 080 381 707 1 305 783

Indirect expenses on segments 221 091 79 575 48 647 157 326 2 491 509 130

Profit for the year before income tax 117 762 217 529 62 392 19 754 379 216 796 653

Income tax expense 25 553 54 704 17 209 1 542 164 682 263 690

Profit for the Year 92 209 162 825 45 183 18 212 214 534 532 963

Depreciation and amortization 17 351 4 800 4 728 29 667 - 56 546

Other information

Segment assets 18 484 173 17 691 712 3 012 083 4 477 937 1 271 585 44 937 490

Inter-segment assets - - 10 756 307 3 022 490 5 381 954 -

Investments in associates - - - - 3 226 231 3 226 231

TOTAL ASSETS 18 484 173 17 691 712 13 768 390 7 500 427 9 879 770 48 163 721

Segment liabilities 14 663 828 2 351 306 13 768 390 7 500 427 1 470 498 39 754 449

Owners equity - - - - 8 409 272 8 409 272

Inter-segment liabilities 3 820 345 15 340 406 - - - -

TOTAL LIABILITIES AND SHAREHOLDERS'EQUITY

18 484 173 17 691 712 13 768 390 7 500 427 9 879 770 48 163 721

2017

- 49 -

Consumer BankingCorporateand

institutionalBanking

TotalOtherTreasury

Information about the Group's Business Segments

EliteRetail

Banking


Total income 856 221 551 506 ( 74 463) 218 306 374 842 1 926 412

Net inter-segment interest income ( 87 349) ( 266 706) 209 570 144 485 - -

Provision for impairment - direct credit facilities at amortized cost 175 820 - 16 3 220 - 179 056

Other provisions 61 255 28 138 16 414 25 571 - 131 378

Direct administrative expenses 128 383 17 464 25 308 146 249 7 052 324 456

Result of operations of segments 403 414 239 198 93 369 187 751 367 790 1 291 522

Indirect expenses on segments 226 780 71 295 46 508 153 663 2 461 500 707

Profit for the year before income tax 176 634 167 903 46 861 34 088 365 329 790 815

Income tax expense 36 528 46 694 14 656 11 771 148 500 258 149

Profit for the Year 140 106 121 209 32 205 22 317 216 829 532 666

Depreciation and amortization 16 070 4 773 4 261 29 669 - 54 773

Other information

Segment assets 17 583 136 18 394 509 2 981 706 4 107 610 1 316 422 44 383 383

Inter-segment assets - - 10 071 606 2 918 446 4 819 643 -

Investments in associates - - - - 3 077 008 3 077 008

TOTAL ASSETS 17 583 136 18 394 509 13 053 312 7 026 056 9 213 073 47 460 391

Segment liabilities 16 026 131 2 141 819 13 053 312 7 026 056 1 048 537 39 295 855

Owners equity - - - - 8 164 536 8 164 536

Inter-segment liabilities 1 557 005 16 252 690 - - - -

TOTAL LIABILITIES AND SHAREHOLDERS' EQUITY 17 583 136 18 394 509 13 053 312 7 026 056 9 213 073 47 460 391

- 50 -

2016

Consumer BankingCorporateand

institutionalBanking

TotalOtherTreasury

43. Banking Risk ManagementArab Bank Group addresses the challenges of banking risks comprehensively through anEnterprise-Wide Risk Management Framework. This framework is built in line with leadingpractices, and is supported by a risk governance structure consisting of risk-related BoardCommittees, Executive Management Committees, and three independent levels of control.

As part of the risk governance structure of the Bank, and as the second level of control, GroupRisk Management is responsible for ensuring that the Bank has a robust system for theidentification and management of risk. Its mandate is to:

Establish risk management frameworks, policies and procedures for all types ofrisks and monitor their implementation

Develop appropriate risk measurement tools and models Assess risk positions against established limits Monitor and report to Senior Management and the Board on a timely basis Advise and promote risk awareness based on leading practices

a. Credit Risk ManagementArab Bank maintains a low risk strategy towards the activities it takes on. This combinedwith its dynamic and proactive approach in managing credit risk are key elements inachieving its strategic objective of maintaining and further enhancing its asset qualityand credit portfolio risk profile. The conservative, prudent and well-established creditstandards, policies and procedures, risk methodologies and frameworks, solid structureand infrastructure, risk monitoring and control enable the Bank to deal with the emergingrisks and challenges with a high level of confidence and determination. Portfoliomanagement decisions are based on the Bank's business strategy and risk appetite asreflected in the tolerance limits. Diversification is the cornerstone for mitigatingportfolio risks which is achieved through industry, geographical and customer tolerancelimits.

b. Geographic Concentration RiskThe Bank reduces the geographic concentration risk through distributing its operationsover various sectors and various geographic locations inside and outside the Kingdom.

Note (44-e) shows the details of the geographical distribution of assets.

c. Liquidity RiskLiquidity is defined by the Bank for International Settlements as the ability of a bank tofund increases in assets and meet obligations as they come due, without incurringunacceptable losses. Arab Bank has built a robust infrastructure of policies, processesand people, in order to ensure that all obligations are met in a timely manner, under allcircumstances and without undue cost. The Bank uses a variety of tools to measureliquidity risk in the balance sheet. These metrics help the Bank to plan and manage itsfunding and help to identify any mismatches in assets and liabilities which may exposethe Bank to roll risk.

Note (47) shows the maturities of the assets and liabilities of the Bank.

-51-

d. Market RiskMarket risk is defined as the potential for loss from changes in the value of the Group’sportfolios due to movements in interest rates, foreign exchange rates, and equity orcommodity prices. The three main activities that expose the Group to market risk are:Money Markets, Foreign Exchange and Capital Markets, across the Trading andBanking books.

Note (45) shows the details of market risk sensitivity analysis.

1. Interest Rate Risk:Interest rate risk in the Group is limited, well managed, and continuously supervised.A large proportion of the interest rate exposure is concentrated in the short end of theyield curve, with durations of up to one year. Exposures of more than one year areparticularly limited. Interest rate risk is managed in accordance with the policies andlimits established by the High ALCO.

Note (46) shows the details of the interest rate risk sensitivity of the Group.

2. Capital Market Exposures:Investments in capital markets instruments are subject to market risk stemming fromchanges in their prices. Arab Bank Group’s exposure to this kind of risk is limiteddue to its strong control over credit and interest rate risk. The equities investmentportfolio represents a very small percent of the Bank’s overall investments.

3. Foreign Exchange RiskForeign exchange activity arises principally from customers' transactions. Strictforeign exchange risk limits are set to define exposure and sensitivity tolerance fortrading in foreign exchange. The Bank hedges itself appropriately against potentialcurrency fluctuations in order to minimize foreign exchange exposure.

Note (48) shows the net positions of foreign currencies.

e. Operational RiskOperational risk is defined as the loss incurred by the Bank due to disorder in workpolicies or procedures, personnel, automated systems, technological infrastructure, inaddition to external accidents. Such risk is managed through a comprehensiveframework, as part of the overall strengthening and continuous improvement of thecontrols within the Group.

-52-

44. Credit Risk

2017 2016

USD '000 USD '000

7 084 897 7 392 469

3 992 234 4 622 181

150 419 176 118

428 207 656 312

23 488 575 21 898 121

5 359 321 4 955 001

2 904 018 2 592 108

13 836 229 13 038 469

129 475 107 400

1 259 532 1 205 143

7 760 023 7 640 955

Other assets and financial derivatives - positive fair value 327 245 336 151

43 231 600 42 722 307

Credit risk exposures relating to items off the consolidated statement of financial position:

2 020 899 2 156 159

627 591 653 158

10 905 549 11 912 937

5 338 096 4 940 006

18 892 135 19 662 260

62 123 735 62 384 567

- 53 -

Grand Total for Credit Exposure

A. Gross exposure to credit risk (net of impairment provisions and interest in suspense and prior to collaterals

Balances with central banks

Consumer Banking

Balances with banks and financial institutions

Acceptances

Letters of guarantees

Unused credit facilities

Total

Other financial assets at amortized cost

Small and Medium Corporate

Banks and financial institutions

Government and public sector

Letters of credit

The table above shows the maximum limit of the bank credit risk as of December 31, 2017 and 2016 excluding collaterals and risksmitigations.

Large Corporate

and other risk mitigations):

Deposits with banks and financial institutions

December 31,

Direct credit facilities at amortized cost

Financial assets at fair value through profit or loss

Credit risk exposures relating to items on the consolidated statement of financial position:

Total Credit Exposure related to items on the consolidated statement of financialposition:

Small andMedium

Large


Low risk 1 074 289 1 328 778 2 299 096 4 032 611 14 282 870 23 017 644

Acceptable risk 4 261 858 1 639 246 11 683 210 1 883 533 475 037 19 942 884

Due: 88 170 49 399 186 253 - 71 323 893

- Up to 30 days 67 550 38 151 99 814 - 71 205 586

- 31 - 60 days 20 620 11 248 86 439 - - 118 307

Watch list 29 260 48 295 204 378 - 1 680 283 613

Non-performing: 215 136 263 422 1 153 736 32 135 694 1 665 123

- Substandard 19 598 6 625 385 414 - - 411 637

- Doubtful 18 324 21 324 176 324 31 723 - 247 695

- Problematic 177 214 235 473 591 998 412 694 1 005 791

Total 5 580 543 3 279 741 15 340 420 5 948 279 14 760 281 44 909 264

Less: interest and commission in suspense 64 406 94 150 213 160 6 545 - 378 261

Less: provision for impairment 141 121 137 884 1 017 563 411 2 424 1 299 403

Net 5 375 016 3 047 707 14 109 697 5 941 323 14 757 857 43 231 600

Small andMedium Large


Low risk 953 663 1 169 246 2 119 175 5 117 438 14 648 364 24 007 886

Acceptable risk 3 992 578 1 519 325 11 199 305 1 407 180 445 221 18 563 609

Due: 53 129 23 989 152 900 1 127 2 112 233 257

- Up to 30 days 43 405 9 530 60 155 1 127 1 056 115 273

- 31 - 60 days 9 724 14 459 92 745 - 1 056 117 984

Watch list 28 150 45 033 276 249 - 1 784 351 216

Non-performing: 236 276 250 644 1 078 882 31 049 743 1 597 594

- Substandard 25 486 6 354 1 477 - - 33 317

- Doubtful 16 888 17 443 509 395 30 650 - 574 376

- Problematic 193 902 226 847 568 010 399 743 989 901

Total 5 210 667 2 984 248 14 673 611 6 555 667 15 096 112 44 520 305

Less: interest and commission in suspense 80 012 93 649 283 236 5 460 - 462 357

Less: provision for impairment 157 567 129 123 1 046 412 398 2 141 1 335 641

Net 4 973 088 2 761 476 13 343 963 6 549 809 15 093 971 42 722 307

B. Classification of assets credit exposure based on risk degree.

December 31, 2017

- 54 -


TotalConsumer

Banking

Corporates

ConsumerBanking

Banks andFinancial

Institutions

December 31, 2016

CorporatesBanks andFinancial

InstitutionsGovernment and

Public Sector Total

The credit risk exposures includes direct credit facilities at amortized cost, balances and deposits with banks and financial institutions, bonds, treasury bills and any other assetsexposed to credit risk.

Small andMedium

Large


Collaterals against:

Performing Facilities / Low risk 618 660 576 815 1 522 793 - 413 243 3 131 511

Performing Facilities / Acceptable risk 1 431 977 898 636 5 127 076 4 100 81 390 7 543 179

Watch list 15 195 10 769 110 373 - - 136 337

Non-performing : 47 780 61 559 300 726 - - 410 065

- Substandard 7 284 4 571 193 974 - - 205 829

- Doubtful 7 723 8 042 40 503 - - 56 268

- Problematic 32 773 48 946 66 249 - - 147 968

Total 2 113 612 1 547 779 7 060 968 4 100 494 633 11 221 092

Of which:

Cash margin 384 254 292 518 1 018 911 - 14 1 695 697

Accepted Banks letters of guarantees 11 541 47 276 327 648 547 391 387 403

Real estate properties 278 584 564 284 2 414 576 - 98 015 3 355 459

Listed securities 629 137 653 462 943 10 - 601 235

Vehicles and equipment 95 271 25 766 442 952 - - 563 989

Other 1 343 333 480 282 2 393 938 3 543 396 213 4 617 309

Total 2 113 612 1 547 779 7 060 968 4 100 494 633 11 221 092

- 55 -

C. Fair value of collaterals obtained against credit facilities at amortized cost for the year ended 2017 is as follows::

December 31, 2017

ConsumerBanking


Institutions

Governmentand Public

SectorTotal

Small andMedium

Large

Collaterals against:USD '000 USD '000 USD '000 USD '000 USD '000 USD '000

Performing Facilities / Low risk 568 178 524 090 1 374 631 - 267 306 2 734 205

Performing Facilities / Acceptable risk 1 367 892 790 595 4 827 045 3 816 972 6 990 320

Watch list 13 462 14 041 148 406 - - 175 909

Non-performing : 43 293 57 066 73 980 - 174 339

- Substandard 12 144 2 293 255 - - 14 692

- Doubtful 5 206 6 217 12 886 - - 24 309

- Problematic 25 943 48 556 60 839 - 135 338

Total 1 992 825 1 385 792 6 424 062 3 816 268 278 10 074 773

Of which:

Cash margin 367 775 292 609 1 050 837 - 1 131 1 712 352

Accepted Banks letters of guarantees 11 167 57 431 292 973 1 280 - 362 851


Listed securities 695 147 219 503 299 - - 651 213


Other 1 218 485 385 066 1 940 587 2 536 171 277 3 717 951

Total 1 992 825 1 385 792 6 424 062 3 816 268 278 10 074 773

- Fair value of collaterals obtained against credit facilities at amortized cost for the year ended 2016 is as follows:

- 56 -

December 31, 2016

ConsumerBanking


Institutions


SectorTotal

D. Classification of debt securities facilities based on risk degree:

Financialassets at fair

valuethrough

profit or loss

Otherfinancialassets at

amortizedcost

Total

Credit ratingUSD '000 USD '000 USD '000

Private sector:

AAA to A- 291 797 1 166 117 1 457 914

BBB+ to B- - 330 615 330 615

Below B- - 9 462 9 462

Unrated 31 790 80 578 112 368

Governments and public sector 104 620 6 173 251 6 277 871

Total 428 207 7 760 023 8 188 230

FinancialAssets at

Fair Valuethrough P&L

OtherFinancialAssets at

AmortizedCost

Total

Credit ratingUSD '000 USD '000 USD '000

Private sector:

AAA to A- 274 405 1 081 792 1 356 197

BBB+ to B- - 429 414 429 414

Below B- - 8 577 8 577

Unrated 29 623 98 648 128 271

Governments and public sector 352 284 6 022 524 6 374 808

Total 656 312 7 640 955 8 297 267

The table below analyzes the credit exposure of the debt securities using the credit rating as per the global creditrating agencies:

- 57 -

December 31, 2017

December 31, 2016

Jord

anO

ther

Ara

bC

oun

trie

sA

sia

*E

uro

pe

Am

eric

aR

est

of t

he

Wor

ldT

otal

US

D '0

00U

SD

'000

US

D '0

00U

SD

'000

US

D '0

00U

SD

'000

US

D '0

00

2 95

0 42

12

235

231

374

1 88

4 01

8

- 1

4 85

37

084

897

175

828

1 36

2 46

8 2

83 2

321

162

744

1 10

8 80

7 4

9 57

44

142

653

- 1

44 1

04 3

9 90

7 2

44 1

96

-

-

428

207

7 38

3 93

714

160

461

294

560

967

439

38

163

644

015

23 4

88 5

75

Con

sum

er B

anki

ng2

682

326

2 30

5 49

1 3

35 1

04 8

05 9

0 2

66 2

745

359

321

Sm

all a

nd M

ediu

m C

orpo

rate

s 8

47 1

681

553

262

89

704

255

827

28

407

129

650

2 90

4 01

8

Lar

ge C

orpo

rate

s3

682

612

9 12

0 52

4 2

04 5

21 5

70 8

15 9

666

248

091

13 8

36 2

29

Ban

ks a

nd F

inan

cial

Ins

titu

tion

s 1

3 54

6 1

15 9

29

-

-

-

- 1

29 4

75

Gov

ernm

ent a

nd p

ubli

c S

ecto

r 1

58 2

851

065

255

- 3

5 99

2

-

-

1 25

9 53

2

2 66

0 95

13

997

203

159

596

495

275

141

711

305

287

7 76

0 02

3

55

548

191

372

1 5

78 7

4 17

2 1

106

3 4

69 3

27 2

45

13 2

26 6

8522

090

839

779

247

4 82

7 84

41

289

787

1 01

7 19

843

231

600

13 0

90 2

9221

232

892

945

125

5 51

1 26

01

060

254

882

484

42 7

22 3

07

Tot

al -

as

of D

ecem

ber

31,

2016

*

Exc

ludi

ng A

rab

Cou

ntri

es

Oth

er a

sset

s an

d fi

nanc

ial d

eriv

ativ

es -

pos

itive

fai

r va

lue

Dir

ect c

redi

t fac

ilitie

s at

am

ortiz

ed c

ost

T

otal

Oth

er f

inan

cial

ass

ets

at a

mor

tize

d co

st

- 5

8 -

Fin

anci

al a

sset

s at

fai

r va

lue

thro

ugh

prof

it o

r lo

ss

Bal

ance

s an

d de

posi

ts w

ith

bank

s an

d fi

nanc

ial i

nsti

tuti

ons

Bal

ance

s w

ith

cent

ral b

anks

Dec

emb

er 3

1, 2

017

E. C

red

it e

xpos

ure

cat

egor

ized

by

geog

rap

hic

al d

istr

ibu

tion

:

Ind

ustr

yan

d M

inin

gC

onst

ruct

ions

Rea

l Est

ate

Tra

de

Agr

icu

ltu

reT

ouri

sman

d H

otel

sT

rans

por

tati

onSh

ares

Gen

eral

Serv

ices

US

D '0

00U

SD

'000

US

D '0

00U

SD

'000

US

D '0

00U

SD

'000

US

D '0

00U

SD

'000

US

D '0

00U

SD

'000

US

D '0

00U

SD

'000

US

D '0

00

-

-

-

-

-

-

-

-

-

-

-

7 08

4 89

77

084

897

-

-

-

-

-

-

-

-

-

-4

142

653

-

4 14

2 65

3

Fin

anci

al a

sset

s at

fair

val

ue th

roug

h pr

ofit

or lo

ss

-

-

-

-

-

-

-

29

624

-

-

293

963

104

620

428

207

Dir

ect c

redi

t fac

ilitie

s at

am

ortiz

ed c

ost

5 35

9 32

14

532

099

2 34

0 99

61

828

221

4 06

3 19

2 2

77 2

07 5

17 3

03 5

69 7

83 1

4 66

32

596

783

129

475

1 25

9 53

223

488

575

- 9

1 78

6

-

- 4

0 10

2

-

-

-

-

125

563

1 32

9 32

16

173

251

7 76

0 02

3

15

695

25

602

9 1

46 8

790

28

793

1 4

91 5

500

4 3

16

- 4

6 44

4 4

5 91

1 1

35 5

57 3

27 2

45

5 37

5 01

64

649

487

2 35

0 14

21

837

011

4 13

2 08

7 2

78 6

98 5

22 8

03 6

03 7

23 1

4 66

32

768

790

5 94

1 32

314

757

857

43 2

31 6

00

Ind

ustr

yan

d M

inin

gC

onst

ruct

ions

Rea

l Est

ate

Tra

de

Agr

icu

ltu

reT

ouri

sman

d H

otel

sT

rans

por

tati

onSh

ares

Gen

eral

Serv

ices

US

D '0

00U

SD

'000

US

D '0

00U

SD

'000

US

D '0

00U

SD

'000

US

D '0

00U

SD

'000

US

D '0

00U

SD

'000

US

D '0

00U

SD

'000

US

D '0

00

-

-

-

-

-

-

-

-

-

-

-

7 39

2 46

97

392

469

-

-

-

-

-

-

-

-

-

-4

798

299

-

4 79

8 29

9

Fin

anci

al a

sset

s at

fair

val

ue th

roug

h pr

ofit

or lo

ss

-

-

-

-

-

-

-

29

624

-

-

274

404

352

284

656

312

Dir

ect c

redi

t fac

ilitie

s at

am

ortiz

ed c

ost

4 95

5 00

14

035

843

1 98

2 61

31

723

634

3 70

8 81

6 1

59 9

07 6

19 0

00 6

67 0

94 5

758

2 72

7 91

2 1

07 4

001

205

143

21 8

98 1

21

- 9

3 22

0 1

5 91

8 2

8 20

0 4

0 24

7

-

-

-

-

143

682

1 29

7 16

46

022

524

7 64

0 95

5

18

087

25

353

12

930

8 2

59 2

4 19

2 1

212

3 6

91 7

409

15

40

910

72

542

121

551

336

151

4 97

3 08

84

154

416

2 01

1 46

11

760

093

3 77

3 25

5 1

61 1

19 6

22 6

91 7

04 1

27 5

773

2 91

2 50

46

549

809

15 0

93 9

7142

722

307

Con

solid

ated

Sta

tem

ent

ofIn

com

eE

qu

ity

Tot

alC

onso

lidat

edS

tate

men

t of

Inco

me

Eq

uit

yT

otal

US

D '0

00U

SD

'000

US

D '0

00U

SD

'000

US

D '0

00U

SD

'000

40

365

- 4

0 36

5 3

8 03

0

-

38

030

13

394

4 1

20 1

7 51

4 7

426

3 5

36 1

0 96

2

2 1

22 1

9 77

8 2

1 90

0 2

110

23

546

25

656

55

881

23

898

79

779

47

566

27

082

74

648

F.

Cre

dit

exp

osu

re c

ateg

oriz

ed b

y ec

onom

ic s

ecto

r

Dec

emb

er 3

1, 2

017

Con

sum

erB

ank

ing

Cor

por

ates

Ban

ks

and

Fin

anci

alIn

stit

utio

ns

Gov

ern

men

t an

dP

ubli

c S

ecto

rT

otal

Tot

al

Bal

ance

s w

ith C

entr

al B

anks

Bal

ance

s an

d de

posi

ts w

ith b

anks

and

fin

anci

al in

stitu

tions

Oth

er f

inan

cial

ass

ets

at a

mor

tized

cos

t

Oth

er a

sset

s an

d fi

nanc

ial d

eriv

ativ

es -

pos

itive

fai

r va

lue

T

otal

Dec

emb

er 3

1, 2

016

45.

Mar

ket

Ris

k

Con

sum

erB

ank

ing

Cor

por

ates

Ban

ks

and

Fin

anci

alIn

stit

utio

ns

Gov

ern

men

t an

dP

ubli

c S

ecto

r

Bal

ance

s w

ith C

entr

al B

anks

Bal

ance

s an

d de

posi

ts w

ith b

anks

and

fin

anci

al in

stitu

tions

Oth

er f

inan

cial

ass

ets

at a

mor

tized

cos

t

Oth

er a

sset

s an

d fi

nanc

ial d

eriv

ativ

es -

pos

itive

fai

r va

lue

T

otal

Equ

ity in

stru

men

ts p

rice

s se

nsiti

vity

T

otal

-

59

-

Mar

ket R

isk

sens

itivi

ty

Ass

umin

g m

arke

t pri

ces

as o

f D

ecem

ber

31,2

017

and

2016

cha

nge

by (5

%),

the

impa

ct o

n th

e co

nsol

idat

ed s

tate

men

t of

inco

me

and

equi

ty w

ill b

e as

fol

low

s:

Dec

emb

er 3

1, 2

017

Dec

emb

er 3

1, 2

016

Inte

rest

rat

e se

nsiti

vity

Fore

ign

exch

ange

rat

e se

nsiti

vity

46.

Int

eres

t R

ate

Ris

k

Up

to 1

Mon

thM

ore

than

1M

onth

an

d t

ill 3

Mon

ths

Mor

e th

an 3

Mon

ths

and

til

l6

Mon

ths

Mor

e th

an 6

Mon

ths

and

til

l1

Yea

r

Mor

e th

an 1

Yea

ran

d t

ill 3

Yea

rsM

ore

than

3 Y

ears

Not

Tie

d to

Inte

rest

Rat

eR

isk

Tot

al

AS

SE

TS

US

D '0

00U

SD

'000

US

D '0

00U

SD

'000

US

D '0

00U

SD

'000

US

D '0

00U

SD

'000

Cas

h at

vau

lts

-

-

-

-

-

-

522

167

522

167

Man

dato

ry c

ash

rese

rve

-

-

-

-

-

-

1 55

4 44

41

554

444

Bal

ance

s w

ith

cent

ral b

anks

3 23

7 54

3 3

306

-

-

- 2

5 00

02

264

604

5 53

0 45

3

Bal

ance

s an

d de

posi

ts w

ith

bank

s an

d fi

nanc

ial i

nsti

tuti

ons

3 50

4 38

9 4

87 8

45 1

07 6

29 1

5 00

9 2

7 78

1

-

-4

142

653

Fina

ncia

l ass

ets

at f

air

valu

e th

roug

h pr

ofit

or

loss

76

452

100

980

57

083

22

993

87

200

83

499

42

447

470

654

Dir

ect c

redi

t fac

ilit

ies

at a

mor

tize

d co

st8

650

090

4 14

6 17

52

049

309

1 69

3 99

31

926

330

5 02

2 67

8

-23

488

575

Fin

anci

al a

sset

s at

fai

r va

lue

thro

ugh

othe

r co

mpr

ehen

sive

inco

me

-

-

-

-

-

-

395

563

395

563

Oth

er f

inan

cial

ass

ets

at a

mor

tize

d co

st 9

96 7

891

470

969

878

934

918

381

1 66

8 54

31

826

407

-

7 76

0 02

3

Inve

stm

ents

in a

ssoc

iate

s

-

-

-

-

-

-

3 22

6 23

13

226

231

Fixe

d as

sets

-

-

-

-

-

-

459

141

459

141

Oth

er a

sset

s an

d fi

nanc

ial d

eriv

ativ

es -

pos

itiv

e fa

ir v

alue

28

876

32

547

32

572

2 3

70 1

5 20

3 4

417

410

609

526

594

Def

erre

d ta

x as

sets

-

-

-

-

-

-

87

223

87

223

T

OT

AL

ASS

ET

S16

494

139

6 24

1 82

23

125

527

2 65

2 74

63

725

057

6 96

2 00

18

962

429

48 1

63 7

21

LIA

BIL

ITIE

S

Ban

ks a

nd f

inan

cial

inst

itut

ions

' dep

osit

s1

335

511

1 50

3 08

4 3

14 2

89 1

41 5

46 1

3 86

7 3

4 51

5 5

84 4

763

927

288

Cus

tom

er d

epos

its

10 0

83 0

773

787

678

2 43

3 65

93

079

344

474

021

146

417

11 0

76 2

6331

080

459

Cas

h m

argi

n1

178

263

516

161

401

153

136

962

21

096

8 3

89 4

38 2

652

700

289

Bor

row

ed f

unds

35

313

22

599

9 9

57 3

832

25

856

84

533

-

182

090

Pro

visi

on f

or in

com

e ta

x

-

-

-

-

-

-

272

205

272

205

Oth

er p

rovi

sion

s

-

-

-

-

-

-

326

040

326

040

Oth

er li

abil

itie

s an

d fi

nanc

ial d

eriv

ativ

es -

neg

ativ

e fa

ir v

alue

77

996

34

166

36

311

8 6

97 1

199

257

1 10

3 75

91

262

385

Def

erre

d ta

x li

abil

itie

s

-

-

-

-

-

-

3 6

93 3

693

T

otal

liab

iliti

es12

710

160

5 86

3 68

83

195

369

3 37

0 38

1 5

36 0

39 2

74 1

1113

804

701

39 7

54 4

49

Gap

3 78

3 97

9 3

78 1

34(

69 8

42)

( 71

7 63

5)3

189

018

6 68

7 89

0(4

842

272

)8

409

272

Bel

ow is

th

e G

rou

p E

xpos

ure

to

inte

rest

rat

e vo

lati

lity

as o

f D

ecem

ber

31, 2

017

(cla

ssif

icat

ion

is b

ased

on

inte

rest

rat

e re

pri

cin

g or

mat

uri

ty d

ate,

wh

ich

ever

is c

lose

r).

- 6

0 -

Up

to

1 M

onth

Mor

e th

an 1

M

onth

and

ti

ll 3

Mon

ths

Mor

e th

an 3

M

onth

s an

d ti

ll 6

Mon

ths

Mor

e th

an 6

M

onth

s an

d ti

ll 1

Yea

r

Mor

e th

an 1

Y

ear

and

till

3 Y

ears

Mor

e th

an 3

Y

ears

Not

Tie

d t

o In

tere

st R

ate

Ris

k

Tot

al

AS

SET

SU

SD

'000

US

D '0

00U

SD

'000

US

D '0

00U

SD

'000

US

D '0

00U

SD

'000

US

D '0

00

Cas

h at

vau

lts

-

-

-

-

-

-

416

874

416

874

Man

dato

ry c

ash

rese

rve

-

-

-

-

-

- 1

362

777

1 36

2 77

7

Bal

ance

s w

ith c

entr

al b

anks

3 90

8 88

7

-

-

-

-

- 2

120

805

6 02

9 69

2

Bal

ance

s an

d de

posi

ts w

ith

bank

s an

d fi

nanc

ial i

nsti

tuti

ons

4 31

3 78

7 3

46 5

52 1

03 6

32 2

291

32

037

-

- 4

798

299

Fina

ncia

l ass

ets

at f

air

valu

e th

roug

h pr

ofit

or lo

ss 7

6 04

0 1

62 7

48 1

08 2

32 1

9 03

6 8

6 47

6 2

03 7

80 4

2 20

4 6

98 5

16

Dir

ect c

redi

t fac

ilitie

s at

am

ortiz

ed c

ost

8 07

5 58

14

087

854

2 12

4 80

51

540

238

1 79

6 71

74

272

926

- 21

898

121

Fina

ncia

l ass

ets

at f

air

valu

e th

roug

h O

CI

-

-

-

-

-

- 4

70 9

12 4

70 9

12

Oth

er f

inan

cial

ass

ets

at a

mor

tize

d co

st 9

72 4

601

162

811

978

143

1 20

0 69

82

008

253

1 31

8 59

0

-

7 64

0 95

5

Inve

stm

ents

in a

ssoc

iate

s

-

-

-

-

-

-

3 07

7 00

83

077

008

Fixe

d as

sets

-

-

-

-

-

- 4

63 6

33 4

63 6

33

Oth

er a

sset

s an

d fi

nanc

ial d

eriv

ativ

es -

pos

itiv

e fa

ir v

alue

53

908

28

006

33

233

1 9

64 1

0 97

3 6

251

395

879

530

214

Def

erre

d ta

x as

sets

-

-

-

-

-

- 7

3 39

0 7

3 39

0

T

OT

AL

AS

SET

S17

400

663

5 78

7 97

13

348

045

2 76

4 22

73

934

456

5 80

1 54

78

423

482

47 4

60 3

91

LIA

BIL

ITIE

S

Ban

ks a

nd f

inan

cial

inst

ituti

ons'

dep

osit

s2

074

324

703

516

131

084

299

709

22

937

4 0

12 5

17 4

173

752

999

Cus

tom

er d

epos

its

9 92

9 08

14

436

081

2 23

1 14

22

761

662

539

074

98

416

11 0

86 6

9631

082

152

Cas

h m

argi

n1

609

716

184

066

274

607

127

490

10

994

6 4

21 3

48 1

322

561

426

Bor

row

ed f

unds

20

733

196

825

6 3

05 6

013

13

050

28

259

- 2

71 1

85

Pro

visi

on f

or in

com

e ta

x

-

-

-

-

-

-

242

377

242

377

Oth

er p

rovi

sion

s

-

-

-

-

-

-

259

795

259

795

Oth

er li

abili

ties

and

fin

anci

al d

eriv

ativ

es -

neg

ativ

e fa

ir v

alue

93

185

20

322

44

015

5 6

86 2

085

271

959

081

1 12

4 64

5

Def

erre

d ta

x lia

bilit

ies

-

-

-

-

-

- 1

276

1 2

76

T

otal

liab

iliti

es

13 7

27 0

395

540

810

2 68

7 15

33

200

560

588

140

137

379

13 4

14 7

7439

295

855

Gap

3 67

3 62

4 2

47 1

61 6

60 8

92(

436

333)

3 34

6 31

65

664

168

(4 9

91 2

92)

8 16

4 53

6

Bel

ow is

the

Gro

up E

xpos

ure

to

inte

rest

rat

e vo

lati

lity

as o

f D

ecem

ber

31, 2

016

(cla

ssif

icat

ion

is b

ased

on

inte

rest

rat

e re

pric

ing

or m

atur

ity

date

, whi

chev

er is

clo

ser)

.

- 6

1 -

47.

Liq

uid

ity

Ris

k

Wit

hin

1 M

onth

Aft

er 1

Mon

ths

and

till

3 M

onth

s

Aft

er 3

Mon

ths

and

till

6 M

onth

sA

fter

6 M

onth

s an

dti

ll O

ne

Yea

r

Aft

er O

ne

Yea

r an

d t

ill 3

Yea

rsA

fter

3 Y

ears

Not

Tie

d t

o a

Sp

ecif

icM

atu

rity

Tot

al

Lia

bili

ties

US

D '0

00U

SD

'000

US

D '0

00U

SD

'000

US

D '0

00U

SD

'000

US

D '0

00U

SD

'000

Ban

ks a

nd f

inan

cial

inst

itut

ions

' dep

osit

s1

234

217

1 41

9 15

8 3

04 9

65 3

36 6

78 1

3 88

6 3

7 45

4 5

84 4

763

930

834

Cus

tom

er d

epos

its

8 49

9 56

93

819

020

2 44

7 19

63

419

127

541

979

209

953

12 3

64 7

8931

301

633

Cas

h m

argi

n1

068

178

188

159

819

408

153

518

29

149

344

446

431

2 70

5 18

7

Bor

row

ed f

unds

6 1

21 1

2 02

5 1

2 78

1 3

832

27

013

120

630

- 1

82 4

02

Pro

visi

on f

or in

com

e ta

x

-

-

-

-

-

- 2

72 2

05 2

72 2

05

Oth

er P

rovi

sion

s

-

-

-

-

-

- 3

26 0

40 3

26 0

40

Fina

ncia

l der

ivat

ives

- n

egat

ive

fair

val

ue 1

4 94

6 8

756

949

880

426

5 6

87 1

0 51

7 4

2 16

1

Oth

er li

abil

itie

s 5

9 92

1 2

0 38

3 3

8 19

1 2

3 11

0 4

81 2

26 2

57 5

97 1

431

220

231

Def

erre

d ta

x li

abil

itie

s

-

-

-

-

-

- 3

693

3 6

93

T

otal

Lia

bil

itie

s10

882

952

5 46

7 50

13

623

490

3 93

7 14

51

093

679

374

325

14 6

05 2

9439

984

386

Tot

al A

sset

s ac

cord

ing

to e

xpec

ted

mat

uri

ties

8 03

3 15

95

587

866

2 64

1 51

63

491

112

5 32

9 38

89

625

743

13 4

54 9

3748

163

721

Wit

hin

1 M

onth

Aft

er 1

Mon

ths

and

till

3 M

onth

s

Aft

er 3

Mon

ths

and

till

6 M

onth

sA

fter

6 M

onth

s an

dti

ll O

ne

Yea

r

Aft

er O

ne

Yea

r an

d t

ill 3

Yea

rsA

fter

3 Y

ears

Not

Tie

d t

o a

Sp

ecif

icM

atu

rity

Tot

al

Lia

bili

ties

US

D '0

00U

SD

'000

US

D '0

00U

SD

'000

US

D '0

00U

SD

'000

US

D '0

00U

SD

'000

Ban

ks a

nd f

inan

cial

inst

itut

ions

' dep

osit

s1

431

481

1 15

0 43

0 3

29 4

08 2

99 4

65 2

2 67

1 4

253

517

417

3 75

5 12

5

Cus

tom

er d

epos

its

8 45

3 72

44

423

219

2 25

0 68

92

961

085

615

156

169

689

12 4

14 7

0331

288

265

Cas

h m

argi

n1

288

835

280

371

344

147

267

923

17

026

390

366

418

2 56

5 11

0

Bor

row

ed f

unds

515

111

285

9 2

99 2

431

94

296

53

768

- 2

71 5

94

Pro

visi

on f

or in

com

e ta

x

-

-

-

-

-

- 2

42 3

77 2

42 3

77

Oth

er P

rovi

sion

s

-

-

-

-

-

- 2

59 7

95 2

59 7

95

Fina

ncia

l der

ivat

ives

- n

egat

ive

fair

val

ue 1

9 89

6 1

173

51

291

2 2

97 5

440

23

377

52

525

Oth

er li

abil

itie

s 6

8 37

1 1

6 48

5 4

3 65

5 5

548

332

085

27

1 6

05 7

131

072

128

Def

erre

d ta

x li

abil

itie

s

-

-

-

-

-

- 1

276

1 2

76

T

otal

Lia

bil

itie

s11

262

822

5 98

2 96

32

977

249

3 53

6 74

31

083

531

233

811

14 4

31 0

7639

508

195

Tot

al A

sset

s ac

cord

ing

to e

xpec

ted

mat

uri

ties

10 0

83 7

674

393

380

2 51

8 76

83

114

599

5 97

5 58

58

922

251

12 4

52 0

4147

460

391

- 6

2 -

Th

e b

elow

is

the

dis

trib

uti

on o

f th

e li

abil

itie

s (u

nd

isco

un

ted

) ac

cord

ing

to t

he

resi

du

al m

atu

rity

as

of D

ecem

ber

31,

201

7:

Th

e b

elow

is

the

dis

trib

uti

on o

f th

e li

abil

itie

s (u

nd

isco

un

ted

) ac

cord

ing

to t

he

resi

du

al m

atu

rity

as

of D

ecem

ber

31,

201

6

48. Net Foreign Currency Positions


Base currency

in thousands

Equivalent in USD 000

Base currency in thousands

Equivalent in USD 000

USD 129 701 129 701 30 907 30 907

GBP 5 249 7 091 8 624 10 564

EUR 17 123 20 550 35 444 37 069

JPY 306 724 2 721 537 854 4 696

CHF 1 924 1 974 3 003 2 926

Other currencies * 105 834 39 432

267 871 125 594

* Various foreign currencies translated to US Dollars.

49. Fair Value Hierarchy

a. Fair value of financial assets and financial liabilities measured at fair value on recurring basis.

Some of the financial assets and financial liabilities are measured at fair value at the end of each reporting period. The following table gives information about how the fair value of these

financial assets and financial liabilities are determined (valuation techniques and key inputs).

Financial assets / Financial liabilities

2017 2016

Financial assets at fair value USD '000 USD '000


Government Bonds and bills 104 620 352 284



Shares and mutual funds 42 447 42 204

Total Financial Assets at fair value through Profit or Loss 470 654 698 516

Financial derivatives - positive fair value 35 420 58 011

Financial assets at fair value through

other comprehensive income:


Unquoted shares 205 990 211 992

Total Financial Assets at fair value through other comprehensive income 395 563 470 912

Total Financial Assets at Fair Value 901 637 1 227 439

Financial Liabilities at Fair Value

Financial derivatives - negative fair value 42 154 52 517

Total Financial Liabilities at Fair Value 42 154 52 517

There were no transfers between Level 1 and 2 during 2017 & 2016.

B. Fair value of financial assets and financial liabilities that are not measured at fair value on recurring basis.

Except as detailed in the following table, we believe that the carrying amounts of financial assets and financial liabilities recognized in the Group consolidated financial statements approximate their fair values:

Book value Fair value Book value Fair value

USD '000 USD '000 USD '000 USD '000

Financial assets not calculated at fair value

Mandatory reserve at Central Banks 1 554 444 1 554 444 1 362 777 1 362 777

Time and notice balances with Central banks 2 903 838 2 905 229 3 256 190 3 257 336

Certificates of deposit with central banks 362 011 362 184 652 697 653 016

Balances and Deposits with banks and Financial institutions 4 142 653 4 146 766 4 798 299 4 800 563 Level 2

Direct credit facilities at amortized cost 23 488 575 23 567 812 21 898 121 21 993 672

Other Financial assets at amortized cost 7 760 023 7 842 704 7 640 955 7 715 969

Total financial assets not calculated at fair value 40 211 544 40 379 139 39 609 039 39 783 333

Financial liabilities not calculated at fair value

Banks' and financial institutions' deposits 3 927 288 3 942 741 3 752 999 3 762 201

Customer deposits 31 080 459 31 193 569 31 082 152 31 172 506

Cash margin 2 700 289 2 709 764 2 561 426 2 569 114

Borrowed funds 182 090 183 878 271 185 275 415

Total financial liabilities not calculated at fair value 37 890 126 38 029 952 37 667 762 37 779 236

The fair values of the financial assets and financial liabilities included in level 2 categories above have been determined in accordance with the generally accepted pricing models

based on a discounted cash flow analysis, with the most significant inputs being that discount rate.

December 31, 2017 December 31, 2016

Fair Value as at Fair Value

December 31, Hierarchy

Relationship of unobservable inputs to fair

Significant unobservable

inputs

Valuation techniques and key

inputs

Level 1 Quoted Not Applicable Not Applicable

Level 2

Through Comparison of

similar financial instruments

Not Applicable Not Applicable

Through using the index sector in the

marketNot Applicable Not Applicable

Level 1Quoted and

Observable inputs from the market.


Level 2




Level 2

Level 2

- 63 -

Level 1 Quoted Not Applicable Not Applicable

Level 2

Level 2




Fair value Hierarchy

Level 1 Quoted Shares Not Applicable Not Applicable


Level 2

Level 2

Level 2

Level 2

Level 2

Level 2

Level 1 & 2

50- Analysis of Assets and Liabilities Maturities

The below is an analysis for assets and liabilities maturities according to the expected period to be recovered or settled as at December 31, 2017:

UP to One Year More than One Year Total

USD '000 USD '000 USD '000Assets Cash at vaults 522 167 - 522 167

Mandatory cash reserve 1 554 444 - 1 554 444

Balances with central banks 5 505 453 25 000 5 530 453

Balances and deposits with banks and financial institutions 4 114 872 27 781 4 142 653

Financial assets at fair value through profit or loss 176 039 294 615 470 654

Direct credit facilities at amortized cost 12 835 183 10 653 392 23 488 575

Financial assets at fair value through other comprehensive income - 395 563 395 563

Other financial assets at amortized cost 3 842 356 3 917 667 7 760 023

Investments in associates - 3 226 231 3 226 231

Fixed assets - 459 141 459 141

Other assets and financial derivatives - positive fair value 489 918 36 676 526 594

Deferred tax assets 87 223 - 87 223

Total assets 29 127 655 19 036 066 48 163 721

Liabilities Banks' and financial institutions' deposits 3 878 906 48 382 3 927 288

Customer deposits 30 458 795 621 664 31 080 459

Cash margin 2 670 796 29 493 2 700 289

Borrowed funds 34 450 147 640 182 090

Other Provisions 326 040 - 326 040

Provision for income tax 272 205 - 272 205

Other liabilities and financial derivatives - negative fair value 774 798 487 587 1 262 385

Deferred tax liabilities 3 693 - 3 693

Total liabilities 38 419 683 1 334 766 39 754 449

Net (9 292 028) 17 701 300 8 409 272

UP to One Year More than One Year Total

USD '000 USD '000 USD '000Assets Cash at vaults 416 874 - 416 874

Mandatory cash reserve 1 362 777 - 1 362 777

Balances with central banks 6 029 692 - 6 029 692






Investments in associates - 3 077 008 3 077 008

Fixed assets - 463 633 463 633



Total assets 28 551 002 18 909 389 47 460 391

Liabilities Banks' and financial institutions' deposits 3 726 331 26 668 3 752 999


Cash margin 2 544 011 17 415 2 561 426

Borrowed funds 123 349 147 836 271 185


Other Provisions 259 795 - 259 795

Other liabilities and financial derivatives - negative fair value 784 552 340 093 1 124 645

Deferred tax liabilities 1 276 - 1 276

Total liabilities 38 124 777 1 171 078 39 295 855

Net (9 573 775) 17 738 311 8 164 536

-64-

The below is an analysis for assets and liabilities maturities according to the expected period to be recovered or settled as at December 31, 2016:

51. Contractual Maturity of the Contingent Accounts

of contractual maturity:

Within 1 YearMore than 1

Year and up to 5Years

More than 5 Years Total

USD '000 USD '000 USD '000 USD '000

Letters of credit 1 983 811 37 088 - 2 020 899

Acceptances 615 031 12 560 - 627 591Letters of guarantee: - Payment guarantees 692 877 178 387 17 696 888 960

- Performance guarantees 4 225 259 1 647 532 373 879 6 246 670

- Other guarantees 2 739 482 923 654 106 783 3 769 919

Unutilized credit facilities 4 675 784 485 107 177 205 5 338 096

Total 14 932 244 3 284 328 675 563 18 892 135

Constructions projects contracts 2 827 10 724 - 13 551

Procurement contracts 6 036 1 964 - 8 000

Operating lease contracts 5 538 20 187 20 686 46 411

Total 14 401 32 875 20 686 67 962

Within 1 YearMore than 1

Year and up to 5Years

More than 5 Years Total

USD '000 USD '000 USD '000 USD '000Letters of credit 2 132 727 23 432 - 2 156 159Acceptances 639 065 14 093 - 653 158Letters of guarantee: - Payment guarantees 680 695 209 290 31 689 921 674 - Performance guarantees 3 809 591 1 838 842 1 128 180 6 776 613 - Other guarantees 2 799 246 857 231 558 173 4 214 650Unutilized credit facilities 4 437 406 444 920 57 680 4 940 006 Total 14 498 730 3 387 808 1 775 722 19 662 260

Constructions projects contracts 2 108 17 805 - 19 913

Procurement contracts 8 535 2 134 954 11 623Operating lease contracts 4 712 9 958 22 361 37 031 Total 15 355 29 897 23 315 68 567

The table below details the maturity of expected liabilities and commitments on the basis

December 31, 2017

December 31, 2016

- 65 -

52. Capital Management

December 31,

2017 2016

USD '000 USD '000

Common Equity Tier 1 7 674 586 7 456 409

Regulatory Adjustments ( Deductions from Common Equity Tier 1) (2 656 601) (2 510 358)

Additional Tier 1 10 493 10 462

Supplementary Capital 416 673 385 951

Regulatory Adjustments ( Deductions from Supplementary Capital) - -

Regulatory Capital 5 445 151 5 342 464

Risk-weighted assets (RWA) 35 638 251 34 533 868

Common Equity Tier 1 Ratio %14.08 %14.32

Tier 1 Capital Ratio %14.11 %14.35

Capital Adequacy Ratio %15.28 %15.47

On October 31, 2016, The Central Bank of Jordan announced the instructions of capital management according toBasel III standards and stopped Basel II instructions.

December 31,

- 66 -

The Group manages its capital to safeguard its ability to continue its operating activities while maximizing thereturn to shareholders. The composition of the regulatory capital, as defined by Basel III standards is as follows:

- The Board of Directors performs an overall review of the capital structure of the Group on a quarterly basis. As part of this review,the Board takes into consideration matters such as cost and risks of capital as integral factors in managing capital through settingdividend policies and capitalization of reserves.

53. Transactions with Related Parties


Deposits Owed from Related

Parties

Direct Credit Facilities at Amortized

Cost

Deposits Owed to Related

Parties

LCs, LGs, Unutilized Credit

Facilities and Acceptances

USD '000 USD '000 USD '000 USD '000

Associated companies 135 864 - 112 094 96 837

Major Shareholders and Members of the

Board of Directors - 267 917 361 567 102 448

135 864 267 917 473 661 199 285

Deposits Owed from Related

Parties


Cost

Deposits Owed to Related

Parties

LCs, LGs, Unutilized Credit

Facilities and Acceptances

USD '000 USD '000 USD '000 USD '000

Associated companies 231 423 - 119 573 92 714

Major Shareholders and Member of the

Board of Directors - 479 288 452 648 98 567

231 423 479 288 572 221 191 281

Interest Income Interest Expense

USD '000 USD '000

Associated companies 1 906 1 252

Interest Income Interest Expense

USD '000 USD '000

Associated companies 2 143 2 249

- Interest on credit facilities granted to major shareholders and members of the Board of Directors is recorded at arm's length.

- The salaries and other fringe benefits of the Group's key management personnel, inside and outside Jordan, amounted to USD 60.4 million for the year ended on December 31, 2017 (USD 56.7 million for the year ended on December 31, 2016).

-67-

December 31, 2017

December 31, 2016

- All facilities granted to related parties are performing loans in accordance with the credit rating of the Group. No provisions for the year have been recorded in relation to impairment in value.

The details of transactions with related parties are as follows:

2017

2016

- Direct credit facilitates granted to key management personnel amounted to USD 1.5 million and indirect credit facilities amounted to USD 8.5 thousand as of December 31,2017 (USD 1.6 million direct credit facilities and USD 8.5 thousand indirect credit facilities as of December 31, 2016).

- Deposits of key management personnel amounted to USD 2.8 million as of December 31, 2017 (USD 3 million as of December 31, 2016)

54. Earnings Per Share


2017 2016

USD '000 USD '000

Profit for the year attributable to Shareholders of the Bank 521 961 522 187

Average number of shares 640 800 640 800

Earnings Per Share (Basic and diluted) 0.81 0.81

55. Assets under management

56. Cash and Cash Equivalent


2017 2016

USD '000 USD '000

Cash and balances with central banks maturing within 3 months 7 582 064 7 809 343

Add: balances with banks and financial institutions maturing within3 months

3 192 234 3 822 181

Less: banks and financial institutions deposits maturing within 3months

3 419 343 3 281 686

Total 7 354 955 8 349 838

December 31,

- 68 -

December 31,

Thousand Shares

USD / Share

Assets under management as of December 31, 2017 amounted to USD 3,502 million (USD 3,442 million as of December 31,2016). These assets under management are not included inthe Group consolidated financial statements.

57. Legal Cases

A. In 2004, a number of civil lawsuits were filed against Arab Bank plc in the Eastern Districtof New York by U.S. plaintiffs and non-U.S. plaintiffs alleging that the Bank providedfinancial services to individuals and entities who were alleged to have some affiliation withindividual "terrorists" or "terrorist organizations" operating in the Palestinian Territories.The plaintiffs claimed damages from the Bank alleging that these financial servicesconstituted material support for terrorist activities.

Regarding the claims filed by the U.S. plaintiffs by virtue of the Anti-Terrorism Act (ATA),after a civil trial, on September 22, 2014, the Bank was found liable for the damages causedby the alleged attacks perpetrated by Hamas.

Following the liability trial, the District Court scheduled a trial date for damages on August17, 2015, to determine the amount of damages suffered by the plaintiffs (a “bellwether”damages trial). On August 14, 2015, a settlement agreement was reached by the parties andupon the request of the plaintiffs and the Bank, the Judge postponed the damages trial toimplement said agreement.

Pursuant to the terms of the settlement agreement, the parties agreed to forego thebellwether damages trial and to proceed to appeal the “liability” verdict. The parties alreadyfiled their respective appellate briefs and the Court of Appeals heard oral argument in thecase on May 16, 2017.

The settlement agreement has been entered into upon acceptable terms and withoutadmission by the Bank of liability of any wrongdoing. This settlement agreement will putan end to this litigation, which has been outstanding since July 2004, and it has provided aframework limiting the financial liability of the Bank deriving from it. The Bank hassufficient provisions to cover the expected financial obligations under this agreement. Inthe opinion of management and counsel representing the Bank in the above-referred matter,this agreement is deemed to be in the best interest of the Bank.

The claims filed by non-U.S. citizens by virtue of the Alien Tort Statute (ATS) weredismissed by the court in August 2013. Following the appeal filed by said plaintiffs, a panelof the Second Circuit Court of Appeals affirmed the district court’s 2013 decision to dismissthe foreign plaintiffs’ claims on December 8, 2015 and on May 9, 2016 the Court of Appealsen banc ruled in favor of the Bank and affirmed the decision of the Court of Appeals,dismissing all claims against it. The plaintiffs have petitioned the U.S. Supreme Court toreview the decision. On April 3, 2017, the Supreme Court agreed to hear the case. The ATSPlaintiffs’ brief was filed on June 20, 2017, the Bank’s opposing brief was filed on August21, 2017 and the ATS Plaintiffs’ reply brief was filed on September8, 2017. The U.S.Supreme Court heard oral argument in the case on October 11, 2017.The Bank and its U.S.Counsel are confident that, based on its own precedents, the Supreme Court will concur withthe decisions of the lower courts and rule in favor of the Bank.

B. There are other lawsuits filed against the Group totaling USD 164.1 million as of December31, 2017 (USD 143.6 million as of December 31, 2016).

In the opinion of the management and the lawyers representing the Group in the litigationsat issue, the Group will not be held liable for any amount in excess of the amount ofprovisions taken in connection with the lawsuits totaling USD 17 million as of December31, 2017 ( USD 18.3 million as of December 31, 2016).

-69-

58. Comparative FiguresSome comparative figures in the consolidated financial statements for the year 2016 have beenreclassified to be consistent with the year 2017 presentation and it did not cause any changesin last years operating results.

-70-

ARAB BANK PLC(A PUBLIC SHAREHOLDING COMPANY)

AMMAN – JORDAN

FINANCIAL STATEMENTSFOR THE YEAR ENDED DECEMBER 31, 2017

TOGETHER WITHINDEPENDENT AUDITOR’S REPORT


AMMAN – JORDANFOR THE YEAR ENDED DECEMBER 31, 2017

CONTENTS

Page

INDEPENDENT AUDITOR’S REPORT

STATEMENT OF FINANCIAL POSITION 1

STATEMENT OF INCOME 2

STATEMENT OF COMPREHENSIVE INCOME 3

STATEMENT OF CHANGES IN SHAREHOLDERS’ EQUITY 4

STATEMENT OF CASH FLOWS 5

NOTES TO THE FINANCIAL STATEMENTS 6 - 62

Note 2017 2016

ASSETS JD '000 JD '000

Cash and balances with central banks 5 3 270 576 3 416 485

Balances with banks and financial institutions 6 3 063 256 3 432 626

Deposits with banks and financial institutions 7 67 067 50 450

Financial assets at fair value through profit or loss 8 66 482 102 531

Financial derivatives - positive fair value 40 10 330 9 892

Direct credit facilities at amortized cost 10 11 947 106 11 186 472

Financial assets at fair value through other comprehensive income 9 164 912 222 463

Other financial assets at amortized cost 11 4 286 264 4 397 851

Investments in subsidiaries and associates 12 965 933 925 837

Fixed assets 13 216 816 221 973

Other assets 14 257 678 248 643

Deferred tax assets 15 45 152 39 023

TOTAL ASSETS 24 361 572 24 254 246

LIABILITIES AND SHAREHOLDERS' EQUITY

Banks' and financial institutions' deposits 16 1 793 025 1 804 177

Customer deposits 17 16 178 826 16 250 612

Cash margin 18 1 761 864 1 663 016

Financial derivatives - negative fair value 40 9 517 17 859

Borrowed funds 19 63 741 147 564

Provision for income tax 20 122 264 115 248


Other liabilities 22 681 898 609 207

Deferred tax liabilities 23 942 793

Total Liabilities 20 811 663 20 753 491

Share capital 24 640 800 640 800

Share premium 24 859 626 859 626

Statutory reserve 25 561 811 531 374

Voluntary reserve 26 614 920 614 920

General reserve 27 583 695 583 695

General banking risks reserve 28 220 468 200 468

Foreign currency translation reserve 29 ( 221 600) ( 281 492)

Investment revaluation reserve 30 ( 207 437) ( 192 069)

Retained earnings 31 497 626 543 433

Total Shareholders' Equity 3 549 909 3 500 755

TOTAL LIABILITIES AND SHAREHOLDERS' EQUITY 24 361 572 24 254 246

- 1 -

ARAB BANK PLC

(A PUBLIC SHAREHOLDING COMPANY)

AMMAN - JORDAN

STATEMENT OF FINANCIAL POSITION

The accompanying notes from (1) to (57) are an integral part of these financial statements

December 31,

and should be read with them .

Note 2017 2016

REVENUE JD '000 JD '000

Interest income 32 1 120 039 1 063 885

Less: Interest expense 33 454 857 439 220

Net Interest Income 665 182 624 665

Net commission income 34 154 172 167 311

Net Interest and Commission Income 819 354 791 976

Foreign exchange differences 35 328 28 441

Gain from financial assets at fair value through profit or loss 35 1 765 1 224


Dividends from subsidiaries and associates 36 97 043 86 947

Other revenue 37 17 903 22 286

TOTAL INCOME 976 231 936 287

EXPENSES

Employees expenses 38 217 232 209 664

Other expenses 39 196 343 195 358

Depreciation and amortization 13 - 14 28 203 26 705

Provision for impairment - direct credit facilities at amortized cost 10 167 775 111 419


TOTAL EXPENSES 671 855 614 453

PROFIT FOR THE YEAR BEFORE INCOME TAX 304 376 321 834

Less: Income tax expense 20 109 351 109 420

PROFIT FOR THE YEAR 195 025 212 414

ARAB BANK PLC


AMMAN - JORDAN

STATEMENT OF INCOME

- 2 -

and should be read with them.

The accompanying notes from (1) to (57) are an integral part of these financial statements

For the Year EndedDecember 31,

Notes 2017 2016

JD '000 JD '000

Profit for the year 195 025 212 414

Add: Other comprehensive income items - after tax

Items that will be subsequently transferred to the statement of income

Exchange differences arising on the translation of foreign operations 29 59 892 ( 59 966)

Items that will not be subsequently transferred to the statement of income

Change in fair value of financial assets at fair value through other comprehansice income 30 ( 13 625) ( 8 557)

Net change in fair value of financial assets at fair value through other comprehensive income ( 15 368) ( 8 328)

Gain (Loss) from sale of finacial assets at fair value through the statement of comprehansive income 1 743 ( 229)

Total Other Comprehensive Income Items - After Tax 46 267 ( 68 523)

TOAL COMPREHENSIVE INCOME FOR THE YEAR 241 292 143 891

- 3 -


ARAB BANK PLC

STATEMENT OF COMPREHENSIVE INCOME

The accompanying notes from (1) to (57) are an integral part of these financial

(A PUBLIC SHAREHOLDING COMPANY)AMMAN - JORDAN

For the Year Ended December 31,

Not

eSh

are

Cap

ital

Shar

e P

rem

ium

Stat

utor

y R

eser

veV

olun

tary

R

eser

veG

ener

al

Res

erve

Gen

eral

B

anki

ng R

isk

Res

erve

For

eign

C

urre

ncy

Tra

nsla

tion

R

eser

ve

Inve

stm

ent

Rev

alua

tion

R

eser

ve

Ret

aine

d E

arni

ngs

Tot

al

Shar

ehol

ders

E

quit

y

JD '0

00JD

'000

JD '0

00JD

'000

JD '0

00JD

'000

JD '0

00JD

'000

JD '0

00JD

'000

For

the

Yea

r E

nded

Dec

embe

r 31

, 201

7

Bal

ance

at

the

begi

nnin

g of

the

yea

r 6

40 8

00 8

59 6

26 5

31 3

74 6

14 9

20 5

83 6

95 2

00 4

68(

281

492)

( 19

2 06

9) 5

43 4

333

500

755

Prof

it f

or th

e ye

ar-

-

-

-

-

-

-

-

195

025

195

025

Oth

er c

ompr

ehen

sive

inco

me

for

the

year

-

-

-

-

-

-

5

9 89

2(

13 6

25)

-

46

267

Tot

al C

ompr

ehen

sive

Inc

ome

for

the

Yea

r-

-

-

-

-

-

59

892

( 13

625

) 1

95 0

25 2

41 2

92

Tra

nsfe

rred

to s

tatu

tory

res

erve

-

-

30

437

-

-

-

-

-

(

30 4

37)

-

Tra

nsfe

rred

to g

ener

al b

anki

ng r

isk

rese

rve

-

-

-

-

-

20

000

-

-

( 20

000

)-

Inve

stm

ent r

eval

uati

on r

eser

ve tr

ansf

erre

d to

ret

aine

d ea

rnin

gs9

-

-

-

-

-

-

-

(

1 74

3) 1

743

-

Div

iden

ds P

aid

31-

-

-

-

-

-

-

-

( 19

2 24

0)(

192

240)

Adj

ustm

ent d

urin

g th

e ye

ar-

-

-

-

-

-

-

-

102

102

Bal

ance

at

the

End

of

the

Yea

r 6

40 8

00 8

59 6

26 5

61 8

11 6

14 9

20 5

83 6

95 2

20 4

68(

221

600)

( 20

7 43

7) 4

97 6

263

549

909

For

the

Yea

r E

nded

Dec

embe

r 31

, 201

6

Bal

ance

at

the

begi

nnin

g of

the

yea

r 6

40 8

00 8

59 6

26 4

99 1

91 6

14 9

20 5

83 6

95 2

00 4

68(

221

526)

( 18

3 74

1) 5

24 7

083

518

141

Prof

it f

or th

e ye

ar-

-

-

-

-

-

-

-

212

414

212

414

Oth

er c

ompr

ehen

sive

inco

me

for

the

year

-

-

-

-

-

-

(

59 9

66)

( 8

557)

-

( 68

523

)

Tot

al C

ompr

ehen

sive

Inc

ome

for

the

Yea

r-

-

-

-

-

-

( 59

966

)(

8 55

7) 2

12 4

14 1

43 8

91

Tra

nsfe

rred

to s

tatu

tory

res

erve

-

-

32

183

-

-

-

-

-

(

32 1

83)

-

Inve

stm

ent r

eval

uati

on r

eser

ve tr

ansf

erre

d to

ret

aine

d ea

rnin

gs9

-

-

-

-

-

-

-

22

9

(

229

)-

Div

iden

ds p

aid

31-

-

-

-

-

-

-

-

( 16

0 20

0)(

160

200)

Adj

ustm

ent d

urin

g th

e ye

ar-

-

-

-

-

-

-

-

( 1

077)

( 1

077)

Bal

ance

at

the

End

of

the

Yea

r 6

40 8

00 8

59 6

26 5

31 3

74 6

14 9

20 5

83 6

95 2

00 4

68(

281

492)

( 19

2 06

9) 5

43 4

333

500

755

* T

he r

etai

ned

earn

ings

incl

ude

unre

aliz

ed lo

ss o

f JD

(40

.7)

mil

lion

as

a re

sult

of

the

adop

tion

of

IFR

S (9

) as

of

Dec

embe

r 31

, 201

7.

* T

he u

se o

f th

e G

ener

al B

anki

ng R

isk

Res

erve

is r

estr

icte

d an

d re

quir

es p

rior

app

rova

l fro

m th

e C

entr

al B

ank

of J

orda

n.

* T

he u

se o

f an

am

ount

of

JD (

207.

4) m

illi

on a

s of

Dec

embe

r 31

, 201

7, w

hich

rep

rese

nts

the

nega

tive

inve

stm

ent r

eval

uati

on r

eser

ve b

alan

ce is

res

tric

ted

acco

rdin

g to

the

Jord

an S

ecur

itie

s C

omm

issi

on in

stru

ctio

ns.

The

acc

ompa

nyin

g no

tes f

rom

(1) t

o (5

7) a

re a

n in

tegr

al p

art o

f the

se fi

nanc

ial s

tate

men

ts a

nd sh

ould

be

read

with

them

.

-

4 -

AR

AB

BA

NK

PL

C

(A P

UB

LIC

SH

AR

EH

OL

DIN

G C

OM

PA

NY

)

AM

MA

N -

JO

RD

AN

STA

TE

ME

NT

OF

CH

AN

GE

S IN

SH

AR

EH

OL

DE

RS'

EQ

UIT

Y

* R

etai

ned

earn

ings

incl

ude

rest

rict

ed d

efer

red

tax

asse

ts in

the

amou

nt o

f JD

45.

2 m

illi

on, a

s w

ell a

s un

real

ized

gai

n fr

om f

inan

cial

ass

ets

at f

air

valu

e th

roug

h pr

ofit

or

loss

in th

e am

ount

of

JD 0

.6 m

illi

on. R

estr

icte

d re

tain

ed e

arni

ngs

that

can

not b

e di

stri

bute

d or

oth

erw

ise

uti

lize

d ex

cept

und

er c

erta

in c

ircu

mst

ance

s as

a r

esul

t of

adop

ting

cer

tain

Int

erna

tion

al A

ccou

ntin

g St

anda

rds

amou

nted

to J

D 2

mil

lion

as

of D

ecem

ber

31, 2

017.

For the Year Ended December 31,

Note 2017 2016

JD '000 JD '000

CASH FLOWS FROM OPERATING ACTIVITIES

Profit for the year before tax 304 376 321 834

Adjustments for:

Depreciation 13 24 410 23 507

Provision for impairment - direct credit facilities at amortized cost 10 167 775 111 419

Net interest income 22 068 ( 15 028)

(Gain) from sale of fixed assets ( 896) ( 3 934)

amortization intangible assets 14 3 793 3 198

(Gain) from revaluation of financial assets at fair value through profit or loss 35 ( 574) ( 776)

Dividends from financial assets at fair value through other comprehensive income 9 ( 4 838) ( 5 413)

Dividends from subsidiaries and associates 36 ( 97 043) ( 86 947)


Total 481 373 419 167

(Increase) Decrease in Assets

Balances with central banks (maturing after 3 months) ( 17 730) -

Deposits with banks and financial institutions (maturing after 3 months) ( 16 617) ( 447 429)

Direct credit facilities at amortized cost ( 942 551) ( 32 914)

Financial assets at fair value through profit or loss 36 623 142 851

Other assets and financial derivatives ( 11 195) 36 662

(Decrease) Increase in Liabilities:

Banks and financial institutions deposits (maturing after 3 months) 47 088 116 303

Customer deposits ( 71 786) (1 288 086)

Cash margin 98 848 78 577

Other liabilities and financial derivatives 34 960 ( 407 104)

Net Cash (Used in) Operating Activities before Income Tax ( 360 987) (1 381 973)

Income tax paid ( 105 655) ( 148 124)

Net Cash (Used in) Operating Activities ( 466 642) (1 530 097)

CASH FLOWS FROM INVESTING ACTIVITIES

Sale (Purchase) of financial assets at fair value through other comprehensive income 43 926 ( 11 231)

Maturity of other financial assets at amortized cost 111 587 761 302

Proceeds from (paid for) of investments in subsidiaries and associates - net 30 928 ( 11 937)

Dividends from subsidiaries and associates 36 97 043 86 947


(Purchase) of fixed assets 13 ( 25 051) ( 63 398)

Proceeds from selling fixed assets 6 526 11 806

(Purchase) of intangible assets - net ( 6 257) ( 7 159)

Net Cash Generated by Investing Activities 263 540 771 743

CASH FLOWS FROM FINANCING ACTIVITIES

(Decrease) Increase in borrowed funds ( 83 823) 139 560

Dividends paid to shareholders ( 190 854) ( 158 630)

Net Cash (Used in) Financing Activities ( 274 677) ( 19 070)

Net (Decrease) in Cash and Cash Equivalent ( 477 779) ( 777 424)

Exchange differences - change in foreign exchange rates 3 010 ( 10 162)

Cash and cash equivalent at the beginning of the year 4 768 226 5 555 812

Cash and Cash Equivalent at the End of the Year 55 4 293 457 4 768 226

The accompanying notes from (1) to (57) are an integral part of these financial statements and should be read with them.

- 5-

ARAB BANK PLC


AMMAN - JORDAN

STATEMENT OF CASH FLOWS


AMMAN - JORDANNOTES TO THE FINANCIAL STATEMENTS

FOR THE YEAR ENDED DECEMBER 31, 2017___________________________________________________________________________

1. GENERAL Arab Bank was established in 1930, and is registered as a Jordanian public shareholding limitedcompany. The Head Office of the Bank is domiciled in Amman - Jordan, and the Bank operatesworldwide through its 74 branches in Jordan and 125 branches abroad.

Arab Bank plc shares are traded on Amman Stock Exchange. The share of Arab Bank representsthe Bank's share in all entities of Arab Bank Group except for Arab Bank (Switzerland) Limited, theshares of which are stapled with Arab Bank shares and traded at the same time.

The accompanying financial statements were approved by the Board of Directors in its meetingNo. (1) on January 27 , 2018 and are subject to the approval of the General Assembly of Shareholdersand the Central Bank of Jordan.

2. Adoption of New and Revised International Financial Reporting Standards (IFRSs)

a. New standards, interpretations and amendments adopted by the Bank

The accounting policies used in the preparation of the financial statements are consistent with thoseused in the preparation of the annual financial statements for the year ended 31 December 2016except for the followings:

Amendments to IAS 7 Statement of Cash Flows: Disclosure InitiativeLimited amendments which require entities to provide disclosures about changes in their liabilitiesarising from financing activities, including both changes arising from cash flows and non-cashchanges (such as foreign exchange gains or losses). However, the adoption of these amendments haveno impact on the Group’s consolidated financial statements.

Amendments to IAS 12 Income Taxes: Recognition of Deferred Tax Assets forun-recognised LossesLimited amendments to clarify that an entity needs to consider whether tax law restricts the sourcesof taxable profits against which it may make deductions on the reversal of that deductible temporarydifference and some other limited amendments, the adoption of these amendments have no impacton the Group’s consolidated financial statements

b. New and revised IFRSs in issue but not yet effective and not early adopted

The standards and interpretations that are issued but not yet effective, up to the date of issuance ofthe Bank’s financial statements are disclosed below. The Bank intends to adopt these standards, if

applicable, when they become effective.

IFRS 9 Financial Instruments

In July 2014, the IASB issued the final version of IFRS 9 Financial Instruments that replaces IAS 39Financial Instruments: Recognition and Measurement and all previous versions of IFRS 9. IFRS 9brings together all three aspects of the accounting for financial instruments project: classification andmeasurement, impairment and hedge accounting. The Bank has implemented the first phase of IFRS9 as issued during 2009. The date of initial implementation of the first phase of IFRS 9 was 1 January2011.The new version of IFRS 9 is effective for annual periods beginning on or after 1 January 2018, withearly application permitted. Except for hedge accounting, retrospective application is required;however, the entities are exempted from restating their comparative information.

-6-

The Bank plans to adopt the new standard on the required effective date and will not restate comparative information. During 2017, the Bank has performed a detailed impact assessment of IFRS 9. This assessment is based on currently available information and may be subject to changes arising from further reasonable and supportable information being made available to the Bank in 2018 when the Bank adopts IFRS 9. The Bank expects based on preliminary figures an increase in the loss allowance for an amount of JD 49 million resulting in an equal negative impact on equity, as well as it might affect the deferred taxes. In addition, the Bank will implement changes in classification of certain financial instruments. (a) Classification and measurement The Bank does not expect a significant impact on its balance sheet or equity on applying the new classification and measurement category of IFRS 9. It expects to continue being measured at amortised cost and to use the new category starting from 1 January 2018 for classifying part of the debt securities portfolio to be measured at fair value through OCI. Credit facilities are held to collect contractual cash flows and are expected to give rise to cash flows representing solely payments of principal and interest. The Bank analysed the contractual cash flow characteristics of those instruments and concluded that they meet the criteria for amortised cost measurement under IFRS 9. Therefore, reclassification for these instruments is not required. (b) Impairment The new impairment guidance sets out an expected credit loss (ECL) model applicable to all debt instrument financial assets classified as amortized cost or FVTOCI. In addition, the ECL model applies to loan commitments and financial guarantees that are not measured at FVTPL Incurred Loss versus Expected Loss Methodology The application of ECL will significantly change the credit loss methodology and models. ECL allowances represent credit losses that should reflect an unbiased and probability-weighted amount which is determined by evaluating a range of possible outcomes, the time value of money and reasonable and supportable information about past events, current conditions and forecasts of future economic conditions. This compares to the present incurred loss model under IAS 39 that incorporates a single best estimate, the time value of money and information about past events and current conditions. The objective of the new impairment standard is to record lifetime losses on all financial instruments which have experienced a significant increase in credit risk (SICR) since their initial recognition. As a result, ECL allowances will be measured at amounts equal to either (i) 12-month ECL or (ii) lifetime ECL for those financial instruments which have experienced a SICR since initial recognition. This compares to the present incurred loss model which recognizes lifetime credit losses when there is objective evidence of impairment and also allowances for incurred but not identified credit losses. Because of the inclusion of relative credit deterioration criteria and consideration of forward looking information, the ECL model eliminates the threshold or trigger event required under the incurred loss model, and lifetime ECL are recognized earlier under IFRS 9.

-7-

Stage Migration and Significant Increase in Credit Risk

For non-impaired financial instruments:

• Stage 1 is comprised of all non-impaired financial instruments which have notexperienced a SICR since initial recognition. Entities are required to recognize 12 monthsof ECL for stage 1 financial instruments. In assessing whether credit risk has increasedsignificantly, entities are required to compare the risk of a default occurring on the financialinstrument as at the reporting date, with the risk of a default occurring on the financialinstrument as at the date of initial recognition.

• Stage 2 is comprised of all non-impaired financial instruments which have experienced aSICR since initial recognition. Entities are required to recognize lifetime ECL for stage 2financial instruments. In subsequent reporting periods, if the credit risk of the financialinstrument improves such that there is no longer a SICR since initial recognition, thenentities shall revert to recognizing 12 months of ECL.

For impaired financial instruments:

Financial instruments are classified as stage 3 when there is objective evidence of impairment as aresult of one or more loss events that have occurred after initial recognition with a negative impacton the estimated future cash flows of a loan or a portfolio of loans. The ECL model requires thatlifetime ECL be recognized for impaired financial instruments, which is similar to the currentrequirements under IAS 39 for impaired financial instruments.For the business and government portfolios, the individually assessed allowances for impairedinstruments recognized under IAS 39 will generally be replaced by stage 3 allowances under IFRS9, while the collective allowances for non-impaired financial instruments will generally be replacedby either stage 1 or stage 2 allowances under IFRS 9. For the retail portfolios, the portion of thecollective allowances that relate to impaired financial instruments under IAS 39 will generally bereplaced by stage 3 allowances, while the non-impaired portion of the collective allowances willgenerally be replaced by either stage 1 or stage 2 allowances under IFRS 9

Key Drivers of Expected Credit Loss

The following concepts are subject to a high level of judgment, will have a significant impact on thelevel of ECL allowances and will be the cause of increased volatility of allowances:

• Determining when a SICR of a financial asset has occurred,• Measuring both 12-month and lifetime credit losses,• Incorporating forward-looking information using multiple probability-weighted scenarios, andCollateral and quality.

-8-

Other New and revised IFRSs Effective for annual periods beginningon or after

IFRS 15 Revenue from Contracts with CustomersIFRS 15 specifies the accounting treatment for all revenuearising from contracts with customers. It applies to all entitiesthat enter into contracts to provide goods or services to theircustomers, unless the contracts are in the scope of otherIFRSs, such as IAS 17 Leases. IFRS 15 supersedes IAS 11Construction Contracts, IAS 18 Revenue, IFRIC 13 CustomerLoyalty Programmes, IFRIC 15 Agreements for theConstruction of Real Estate, IFRIC 18 Transfers of Assetsfrom Customers; and SIC-31 Revenue—Barter TransactionsInvolving Advertising Services.

The standard is effective for annualperiods beginning on or after 1 January2018, and early adoption is permitted

Amendments to IFRS 10 and IAS 28:Sale or Contribution

of Assets between an Investor and Its Associate or JointVenture

The amendments address the conflict between IFRS 10 and IAS

28 in dealing with the loss of control of a subsidiary that is soldor contributed to an associate or joint venture. The amendments

clarify that the gain or loss resulting from the sale or

contribution of assets that constitute a business, as defined inIFRS 3, between an investor and its associate or joint venture,

is recognised in full. Any gain or loss resulting from the sale or

contribution of assets that do not constitute a business, however,is recognised only to the extent of unrelated investors' interests

in the associate or joint venture.


IFRS 2 Classification and Measurement of Share-basedPayment Transactions - Amendments to IFRS 2

The IASB issued amendments to IFRS 2 Share-based Payment

that address three main areas: the effects of vesting conditionson the measurement of a cash-settled share-based payment

transaction; the classification of a share-based payment

transaction with net settlement features for withholding taxobligations; and accounting where a modification to the terms

and conditions of a share-based payment transaction changes its

classification from cash settled to equity settled.

Entities may apply the amendmentsprospectively and are effective forannual periods beginning on or after 1January 2018, with early applicationpermitted

IFRS 16 LeasesDuring January 2016, the IASB issued IFRS 16 “Leases” which

sets out the principles for the recognition, measurement,

presentation and disclosure of leases.IFRS 16 substantially carries forward the lessor accounting

requirements in IAS 17. Accordingly, a lessor continues to

classify its leases as operating leases or finance leases, and to

The new standard will be effective forannual periods beginning on or after 1January 2019. Early application ispermitted

-9-

designated financial assets being the same as if an entity had

applied IAS 39 to these designated financial assets.IFRIC Interpretation 22 Foreign Currency Transactions and

Advance Consideration

The interpretation clarifies that in determining the spot exchangerate to use on initial recognition of the related asset, expense or

income (or part of it) on the derecognition of a non-monetary asset

or non-monetary liability relating to advance consideration, thedate of the transaction is the date on which an entity initially

recognises the nonmonetary asset or non-monetary liability

arising from the advance consideration. Entities may apply theamendments on a fully retrospective or prospective basis.

The new interpretation will

be effective for annual

periods beginning on or after1 January 2018. Early

application of interpretation

is permitted and must bedisclosed

IFRIC Interpretation 23 Uncertainty over Income Tax TreatmentThe Interpretation addresses the accounting for income taxes when tax

treatments involve uncertainty that affects the application of IAS 12 and

does not apply to taxes or levies outside the scope of IAS 12, nor does itspecifically include requirements relating to interest and penalties

associated with uncertain tax treatments. An entity must determine

whether to consider each uncertain tax treatment separately or togetherwith one or more other uncertain tax treatments.

The interpretation iseffective for annual

reporting periods beginning

on or after 1January 2019,but certain transition reliefs

are available.

Management anticipates that IFRS 15 and IFRS 9 will be adopted in the Bank’s financial statementsfor the annual period beginning 1 January 2018 and that IFRS 16 will be adopted in the Bank’sfinancial statements for the annual period beginning 1 January 2019.The application of IFRS 16 may have significant impact on amounts reported and disclosures madein the Bank’s financial statements in respect of its leases.

-11-

3. SIGNIFICANT ACCOUNTING POLICIES

Basis of Presentation of financial statements

The accompanying financial statements include the financial statements of the Bank’s branchesboth in Jordan and abroad after eliminating inter-branch transactions and balances. The financialstatements of the Bank’s branches operating outside the Kingdom of Jordan are translated toJordanian Dinars using the exchange rates prevailing as at the date of the financial statements.

The Bank issues consolidated financial statements for Arab Bank plc and its subsidiaries, includingthe financial statements of Arab Bank (Switzerland) Limited, to reflect the consolidated financialposition and results of operations at the level of the consolidated economic ownership of the Group.

Basis of preparation of financial statements

The accompanying financial statements are prepared in accordance with International FinancialReporting Standards issued by the International Accounting Standards Board and the Interpretationsissued by the International Financial Reporting Interpretations Committee, the prevailing rules in thecountries where the Bank operates and the instructions of the Central Bank of Jordan.

The accompanying financial statements of Arab Bank plc should be read with the consolidatedfinancial statements for Arab Bank Group and it is considered an integral part of it.The financialstatements are prepared using the historical cost principle, except for some of the financial assets andfinancial liabilities which are stated at fair value as of the date of the financial statements. Thereporting currency is the Jordanian Dinar, which is the functional currency of the Bank.

The accounting policies adopted for the current year are consistent with those applied in the yearended December 31, 2016 except for what is stated in note (2.A) to the financial statements.Below are some of the major accounting policies:

A. Revenue RecognitionInterest Income and ExpensesInterest income and expenses for all interest bearing financial instruments are recognized in thestatement of income using the effective interest rate method except for interest and commissions onnon performing credit facilities, which are recorded as interest and commission in a suspenseaccount.

The effective interest rate is a method of calculating the amortized cost of financial assets or financialliabilities and of allocating the interest income and expenses over the relevant period. The effectiveinterest rate method is the rate that discounts estimated future cash payments or receipts through theexpected life of the financial assets or financial liability, or where appropriate a shorter period to thenet carrying of the financial asset or the financial liability. The Bank estimates the cash flowconsidering all contractual terms of the financial instrument but does not consider future credit losses.

Commission income in general is recognized on accrual basis arises and loan recoveries is recordedupon receipt.Dividends IncomeDividends income from financial assets is recognized when the Bank’s right to receive dividends hasbeen established (upon the general assembly resolution).Leasing Contracts RevenueThe Bank’s policy relating to leasing contract is illustrated in note (C) below.

-12-

B. Direct Credit FacilitiesDirect credit facilities are measured at amortized cost and the provision for the impairment of directcredit facilities is recognized when it is obvious that the amounts due to the Bank cannot be recoveredor when there is an objective evidence of the existence of an event negatively affecting the futurecash flows of the direct credit facilities and the impairment amount can be estimated. The provisionis recorded in the statement of income.Interest and commission on non-performing credit facilities are suspended in accordance with theinstructions of the Central Bank of Jordan and the applicable laws in the countries where the Bank’sbranches operate whichever more strict.Impaired credit facilities, for which specific provisions have been taken, are written off by chargingthe provision after all efforts have been made to recover the assets and after the proper approval ofthe management. Any surplus in the provision are recorded in the statement of income, while debtsrecoveries are recorded in income.Non-performing direct credit facilities which are completely covered with provisions and suspendedinterest, are transferred to items off the statement of financial position. In accordance with the Bank’sinternal policies, after the proper approval of the management.

C. Leasing ContractsLeases are classified as finance leases whenever the terms of the lease transfer substantially all therisks and rewards of ownership to the lessee. All other leases are classified as operating leases:

1.The Bank as a lessor:

Rental income from operating leases is recognized on a straight-line basis over the term of therelevant lease. Initial direct costs incurred in negotiating and arranging an operating lease are addedto the carrying amount of the leased asset and on a straight-line basis over the lease term.

2.The Bank as a lessee:Assets held under finance leases are initially recognized as assets of the Bank at their fair value atthe inception of the lease or, if lower, at the present value of the minimum future lease payments.The finance lease obligation is recorded at the same value. Lease payments are apportioned betweenfinance costs and reduction of the lease liabilities so as to achieve a constant rate of interest on theremaining balance of the liability. Finance costs are charged directly to the statement of income.Operating lease payments are recognized as an expense on a straight-line basis over the lease term.

D. Foreign CurrenciesTransactions in foreign currencies during the year are recorded at the exchange rates prevailing atthe date of the transaction.

Monetary assets and liabilities denominated in foreign currencies are translated at the date of thefinancial statements using the exchange rate prevailing at the date of the financial statement. Gainsor losses resulting from foreign currency translation are recorded in the statement of income.Non-monetary items recorded at historical cost are translated according to the exchange rateprevailing at the transaction date.Differences resulting from the translation of non-monetary assets and liabilities at fair valuedenominated in foreign currency, such as equity shares, are recorded as part of the change in the fairvalue using the exchange rate prevailing at the date of evaluation.Upon compilation, the financial assets and financial liabilities of the branches are translated from thelocal currency to the reporting currency at the average rates prevailing at the date of the financialstatements. Exchange differences arising from the revaluation of the net investment in the branchesabroad are recorded in a separate item in other comprehensive income items.

-13-

E. Fixed AssetsFixed assets are stated at historical cost, net of accumulated depreciation and any accumulatedimpairment in value. Such cost includes expenditures that are directly attributable to the acquisitionof the asset. When parts of an item of fixed assets have different useful lives, they are accounted foras separate items of fixed assets.Depreciation is charged so as to allocate the cost of assets using the straight-line method, using theuseful lives of the respective assets, no depreciation charged against land and properties underconstruction.Assets under construction are carried at cost, less any accumulated impairment losses and isdepreciated when the assets are ready for intended use using the same depreciation rate of the relatedcategory with fixed assets.Fixed assets are derecognized when disposed of or when no future benefits are expected from theiruse or disposal.The gain or loss arising on the disposal of an item (the difference between the net realizable valueand the carrying amount of the asset) is recognized in the statement of income in the year that theassets were disposed.

F. Intangible AssetsIntangible assets acquired through mergers are stated at fair value at the date of acquisition, whileintangible assets purchased otherwise (not acquired through merging) are recorded at cost.Intangible assets are to be classified on the basis of either definite or indefinite useful life.Intangible assets with definite useful economic lives are amortized over their useful lives using thestraight line method. Intangible assets with indefinite lives are reviewed for impairment as of thefinancial statements date, and impairment loss is recorded in the statement of income.Intangible assets resulting from the Bank’s operations are not capitalized. They are rather recordedin the statement of income.Any indications of impairment in the value of intangible assets as of the financial statements dateare reviewed. Furthermore, the estimated useful lives of the impaired intangible assets arereassessed, and any adjustment is made in the subsequent period.

G. Repurchase and Resale AgreementsAssets sold with a simultaneous commitment to repurchase them at a future date continue to berecognized in the financial statements as a result of the Bank’s continuous control over these assetsand as the related risk and benefits are transferred to the Bank upon occurrence. They also continueto be measured in accordance with the adopted accounting policies. Amounts received against thesecontracts are recorded within liabilities under borrowed funds. The difference between the saleprice and the repurchase price is recognized as an interest expense amortized over the contractperiod using the effective interest rate method.Purchased assets with corresponding commitment to sell at a specific future date are not recognizedin the financial statements because the Bank has no control over such assets and the related risksand benefits are not transferred to the bank upon occurrence. Payments related to these contractsare recorded under deposits with banks and financial institutes or loans and advances in accordancewith the nature of each case. The difference between the purchase price and resale price is recordedas interest revenue amortized over the life of the contract using the effective interest rate method.

H. CapitalCost of issuing or purchasing the Bank’s shares are recorded in retained earnings net of any taxeffect related to these costs. If the issuing or purchase process has not been completed, these costsare recorded as expenses in the statement of income.

-14-

I. Investments in AssociatesAn associate is an entity over which the Group has significant influence. Significant influence isthe power to participate in the financial and operating policy decisions of the investee, but is notcontrol or joint control over those policies.

The considerations made in determining significant influence or joint control are similar to thosenecessary to determine control over subsidiaries.

The Bank’s investments in its associates are accounted for using the cost method. The equitymethod is used when preparing the consolidated financial statements for the Group

J. Investments in SubsidiariesSubsidiaries are those the Bank controls, in which the Bank controls the financial and operatingpolicies of the subsidiaries as to obtain benefits for its activities, subsidiaries investments are shownat cost when preparing the financial statements of Arab Bank plc.Distributed profits are recognized by the approval of the General Assembly.

K. Income TaxesIncome tax expenses represent current and deferred taxes for the year.Income tax expense is measured on the basis of taxable income. Taxable income differs fromincome reported in the financial statements, as the latter includes non-taxable revenue, taxexpenses not deductible in the current year but deductible in subsequent years, accumulated lossesapproved by the tax authorities and items not accepted for tax purposes or subject to tax.Taxes are calculated on the basis of the enacted tax rates according to the prevailing laws,regulations and instructions of the countries where the Bank operates.Deferred taxes represent taxes expected to be incurred or recovered as a result of temporary timingdifferences between the value of the assets and liabilities in the financial statements and theirrespective tax basis. Deferred taxes are calculated on the basis of the liability method, andaccording to the rates expected to be enacted when it is anticipated that the liability will be settledor when tax assets are recognized.Deferred tax assets are reviewed on the date of the financial statements, and reduced if it is expectedthat no benefit will arise from the deferred tax, partially or totally.

L. Financial AssetsFinancial assets transactions are measured at the trade date (the date the Bank’s commitment tobuy or sell financial assets) at fair value net of direct transaction cost except for costs directlyattributable to the acquisition of financial assets or financial liabilities at fair value through profitor loss are recognized immediately in the statement of income after that, all financial assets aremeasured either at amortized cost or at fair value.All financial assets are measured at amortized cost or fair value as follows:

Financial Assets Classification

Financial assets at amortized cost

Debt instruments, including direct credit facilities, treasury bills and bonds, are measured atamortized cost only if:

The asset is held within a business model whose objective is to hold assets in order to collectcontractual cash flows; and

The contractual terms of the financial asset give rise on specified dates to cash flow that aresolely payments of principal and interest on the principal amount outstanding.

-15-

Financial assets at amortized cost are measured at fair value upon purchase plus acquisitionexpenses (except debt instruments at fair value through profit and loss). Moreover, the issuingpremium \ discount is amortized using the effective interest rate method, and recorded to interestor in its account. Any allocations resulting from the decline in value of these investments leadingto the inability to recover the investment or part thereof are recorded, and any impairment isregistered in the statement of income.In case the business model objective changed to contradict with amortized cost conditions, theBank should reclassify its financial instruments classified as amortized cost to be at fair valuethrough profit or loss.The Bank might choose to classify debt instruments that meets the amortized cost criteria todesignate such financial asset as FVTPL if doing so eliminates or significantly reduces anaccounting mismatch.

Financial Assets at Fair Value Through Profit or Loss (FVTPL)

Debt instruments that do not meet the amortized cost criteria (as described above) are measured atFVTPL. In addition, debt instruments that meet the amortized cost criteria but are designated as atFVTPL by the Bank are measured at FVTPL.In case the business model objectives change and contractual cash flows meet the amortized costcriteria, the Bank should reclassify the debt instrument held at FVTPL to amortized cost.Reclassification of debt instruments that are designated as at FVTPL on initial recognition is notallowed.Investments in equity instruments are classified as at FVTPL, unless the Bank designates aninvestment that is not held for trading as at fair value through other comprehensive income(FVTOCI) on initial recognition.Financial assets at FVTPL are measured at fair value, with any gains or losses arising on re-measurement recognized in the statement of income.Dividend income on investments in equity instruments at FVTPL is recognized in the statement ofincome when the Bank’s right to receive the dividends is established (upon the general assemblyresolution).

Financial assets at fair value through other comprehensive income (FVTOCI)- Equity investments that are not held for sale in the near future.- These financial instruments are initially measured at their fair value plus transaction costs.

Subsequently, they are measured at fair value. Gains or losses arising on subsequentmeasurement of these equity investments including the change in fair value arising from non-monetary assets in foreign currencies are recognized in other comprehensive income in theconsolidated statement of changes in equity. The gain or loss on disposal of the asset isreclassified from fair value reserve to retained earnings.

- These financial assets are not subject to impairment testing.- Dividend income is recognized in the consolidated statement of income.

M. Fair ValueThe closing price of quoted financial assets and derivatives in active markets represents their fairvalue. When no quoted prices are available or when no active markets exist for the financialinstrument, the fair value is estimated by one of the following methods:

- Comparing the financial instruments with the fair value of another financial instruments withsimilar terms and conditions;

- Discounting estimated future cash flows;- Using options pricing models.

The valuation methods aim at arriving at a fair value that reflects the expectations of marketparticipants, expected risks and expected benefits. When the fair value cannot be measuredreliably, financial assets are stated at cost / amortized cost.

-16-

N. Impairment in the Value of the Financial Assets-The Bank reviews the values of the amortized cost on the date of the financial statements in orderto determine if there are any indications of impairment in their value, individually or in the formof a portfolio. Financial assets are considered to be impaired where there isobjective evidence that, as a result of one or more events that occurred after the initial recognitionof the financial asset.The impairment in the financial assets measured at amortized cost is the difference between thebook value and the present value of the future cash flows discounted at the original interest rate.The carrying amount of the financial asset at amortized cost is reduced by the impairment lossthrough the impairment provision expense. Changes in the carrying amount of the impairmentprovision are recognized in the statement of income.

O. Financial DerivativesFinancial derivatives (e.g. currency forward contracts, forward rate agreements, swaps and optioncontracts) are recognized at fair value in the statement of financial position.

a) Financial Derivatives Held for Hedge Purposes

Fair value hedge: Represents hedging for changes in the fair value of the Bank’s assets andliabilities. When the conditions for an effective fair value hedge are met, gains or losses fromchanges in the fair value of financial derivatives are recognized in the statement of income.Changes in the fair value of the hedged assets or liabilities are also recognized in the statement ofincome.

Cash flow hedge: Represents hedging for changes in the current and expected cash flows of theBank’s assets and liabilities that affects the statement of income. When the conditions for aneffective cash flow hedge are met, gains or losses from changes in the fair value of financialderivatives are recognized in other comprehensive income and are reclassified to

the statement of income in the period in which the hedge transaction has an impact on the statementof income.When the conditions for an effective hedge are not met, gains or losses from changes in the fairvalue of financial derivatives are recognized in the statement of income.

Hedge for net investment in foreign entities When the conditions of the hedge for net investmentin foreign entities are met, fair value is measured for the hedging instrument of the hedged netassets. In case of an effective relationship, the effective portion of the loss or profit related to thehedging instrument is recognized in the statement of comprehensive income and recorded in thestatement of income when the investment in foreign entities is sold. The ineffective portion isrecognized in the statement of income.When the conditions of the effective hedge do not apply, gain or loss resulting from the change inthe fair value of the hedging instrument is recorded in the statement of income.

b) Financial Derivatives for TradingFinancial derivatives held for trading are recognized at fair value in the statement of financialposition among "assets" or "liabilities" with changes in fair value recognized in the statement ofincome.

P. Foreclosed AssetsSuch assets are those that have been the subject of foreclosure by the Bank, and are initiallyrecognized among "other assets" at the foreclosure value or fair value whichever is least.At the date of the financial statements, foreclosed assets are revalued individually (fair value lessselling cost); any decline in fair value is recognized in the statement of income. Any subsequentincrease in value is recognized only to the extent that it does not exceed the previously recognizedimpairment losses.

-17-

Q. ProvisionsProvisions are recognized when the Bank has an obligation as of the date of the financial statementsas a result of past events, the obligation is likely to be settled, and a reliable estimate can be madeof the amount of the obligation.

Provision for employees’ end-of-service indemnities is estimated in accordance with the prevailingrules and regulations in the countries in which the Bank operates. The expense for the year isrecognized in the statement of income. Indemnities paid to employees are reduced from theprovision.

R. Segments InformationSegment business represents a group of assets and operations shared to produce products or riskattributable services different from which related to other segments.Geographic sector linked to present the products or the services in a specific economic environmentattributable for risk and other income different from which related to other sectors work in othereconomic environment.

S. Assets under ManagementAssets under management resulting from holding or placing of assets on behalf of customers. Theseassets and the income arising from them are excluded from the financial statements of the Bank.Commission and fees income for managing these accounts are recognized in the statement ofincome.

Provision for the decline in fair value of the capital guaranteed portfolio managed on behalf it’sclient is recognized only when the fair value declines below the amount of guaranteed capital.

T. OffsettingFinancial assets and financial liabilities are offset, and the net amount is presented in the statementof financial position only when there is a legal right to offset the recognized amounts, and the Bankintends to either settle them on a net basis or to realize the assets and settle the liabilitiessimultaneously.

U. Cash and Cash EquivalentsCash and cash equivalents comprise cash and balances with central banks and balances with banksand financial institutions maturing within three months, less restricted funds and balances owingto banks and financial institutions maturing within three months

4. Significant accounting judgements, estimates and assumptions

The preparation of the Bank’s financial statements requires management to make judgements,estimates and assumptions that affect the reported amounts of revenues, expenses, assets andliabilities, and the accompanying disclosures, and the disclosure of contingent liabilities.Uncertainty about these assumptions and estimates could result in outcomes that require a materialadjustment to the carrying amount of assets or liabilities affected in future periods.In the process of applying the Bank’s accounting policies, management has made variousjudgements. Those which management has assessed to have the most significant effect on theamounts recognised in the financial statements have been discussed in the individual notes of therelated financial statement line items. The key assumptions concerning the future and other key sources of estimation uncertainty at thereporting date, that have a significant risk of causing a material adjustment to the carrying amountsof assets and liabilities within the next financial year, are also described in the individual notes ofthe related financial statement line items below. The Bank based its assumptions and estimates onparameters available when the financial statements were prepared. Existing circumstances andassumptions about future developments, however, may change due to market changes orcircumstances arising that are beyond the control of the Bank. Such changes are reflected in theassumptions when they occur.

-18-

Management believes that the assessments adopted in the financial statements are reasonable. Thedetails are as follows:

- A provision for non-performing loans is taken on the bases and estimates approved bymanagement in conformity with International Financial Reporting Standards (IFRSs). Theoutcome of these bases and estimates is compared against the provisions that should be takenunder the instructions of the regulatory authorities, through which the Bank branches andsubsidiary companies operate. Moreover, the strictest outcome that conforms with the(IFRSs) is used.

- Impairment loss for foreclosed assets is taken after a sufficient and recent evaluation of theacquired properties has been conducted by approved surveyors. The impairment loss isreviewed periodically.

- The fiscal year is charged with its portion of income tax expenditures in accordance with theregulations, laws, and accounting standards. Moreover, deferred tax assets and liabilities andthe income tax provision are recorded.

- Management periodically reassesses the economic useful lives of tangible and intangibleassets for the purpose of calculating annual depreciation and amortization based on thegeneral condition of these assets and the assessment of their useful economic lives expectedin the future. Impairment loss is taken to the statement of income.

- A provision is set for lawsuits raised against the Bank. This provision is based to an adequatelegal study prepared by the Bank's legal advisors. Moreover, the study highlights potentialrisks that the Bank may encounter in the future. Such legal assessments are reviewedperiodically.

- Management frequently reviews financial assets stated at fair value or at cost to estimate anyimpairment in their value. The impairment amount is taken to the statement of income for theyear.

- Fair value hierarchyThe level in the fair value hierarchy is determined and disclosed into which the fair valuemeasurements are categorised entirely, segregating fair value measurements in accordancewith the levels defined in IFRS. The difference between Level 2 and Level 3 fair valuemeasurements represents whether inputs are observable and whether the unobservable inputsare significant, which may require judgment and a careful analysis of the inputs used tomeasure fair value, including consideration of factors specific to the asset or liability.

-19-

5. Cash and Balances with Central Banks


2017 2016

JD '000 JD '000

Cash in vaults 318 171 255 184

Balances with central banks:

- Current accounts 367 228 303 391

- Time and notice 1 373 584 1 557 835

- Mandatory cash reserve 954 848 837 167

- Certificates of deposit 256 745 462 908

Total 3 270 576 3 416 485

- Except for the mandatory cash reserve, there are no restricted balances at Central Banks.

6. Balances with Banks and Financial Institutions


2017 2016

JD '000 JD '000

Current accounts 772 599

Time deposits maturing within 3 months 90 897 175 000

Total 91 669 175 599

Abroad Banks and financial institutions

2017 2016

JD '000 JD '000

Current accounts 1 501 759 1 828 109

Time deposits maturing within 3 months 1 452 104 1 428 918

Certificates of deposit 17 724 -

Total 2 971 587 3 257 027

Total balances with Banks and Financial Institutions Local and Abroad 3 063 256 3 432 626

There are no non interest bearing balances as of December 31, 2017 and 2016.

7. Deposits with Banks and Financial Institutions


Deposits with banks and financial institutions Local 2017 2016

JD '000 JD '000

Time deposits maturing after one year 15 000 15 000

Total 15 000 15 000

Deposits with banks and financial institutions abroad 2017 2016

JD '000 JD '000

Time deposits maturing after 3 months and before 6 months 41 422 35 450

Time deposits maturing after 6 months and before 9 months 10 645 -

Total 52 067 35 450

Total Deposits with banks and financial institutions Local and Abroad 67 067 50 450

There are no restricted deposits as of December 31, 2017 and 2016.

- 20 -

December 31,

December 31,

- Balances and certificates of deposit maturing after three months amounted to JD 17.7 million as of December 31, 2017 (There are nobalances and certificates of deposit maturing after three months as of December 31, 2016).

December 31,

December 31,

December 31,

The restricted balances amounted to JD 567.4 million as of December 31, 2017 and December 31, 2016.

8. Financial Assets at Fair Value through Profit or Loss


2017 2016

JD '000 JD '000

Treasury bills and Government bonds 44 457 80 322


Corporate shares 1 015 1 199

Total 66 482 102 531


2017 2016

JD '000 JD '000



Total 164 912 222 463

- 21 -

December 31,

December 31,

9. Financial Assets at Fair Value through Other Comprehensive Income

* Realized gains that have been transferred from investment revaluation reserve to retained earnings amounted to JD 1.7 million as ofDecember 31, 2017 (Realized Losses that have been transferred from investment revaluation reserve to retained earnings amounted to JD(229) thousand as of December 31, 2016)

* Cash dividends on the investments above amounted to JD 4.8 million for the year ended December 31, 2017 ( JD 5.4 million for the yearended December 31, 2016).

10.

Dir

ect

Cre

dit

Fac

iliti

es a

t A

mor

tize

d C

ost

The

det

ails

of

this

item

are

as

follo

ws:

Smal

l and

Med

ium

Lar

geJD

'000

JD '0

00JD

'000

JD '0

00JD

'000

JD '0

00 D

isco

unte

d bi

lls

* 5

5 46

7 7

0 22

4 2

80 1

35 1

6 74

5-

422

571

Ove

rdra

fts

* 3

0 01

6 5

62 3

732

144

696

- 2

35 5

302

972

615

Loa

ns a

nd a

dvan

ces

*1

181

803

594

363

6 04

5 95

3 5

3 80

7 5

20 8

428

396

768

Rea

l-es

tate

loan

s 9

69 1

26 1

279

--

- 9

70 4

05

Cre

dit c

ards

79

171

--

--

79

171

T

otal

2 31

5 58

31

228

239

8 47

0 78

4 7

0 55

2 7

56 3

7212

841

530

Les

s: I

nter

est a

nd c

omm

issi

on in

sus

pens

e 3

6 76

5 5

7 55

2 1

18 4

20 4

639

- 2

17 3

76

Pro

visi

on f

or im

pair

men

t - d

irec

t cre

dit f

acil

itie

s at

am

orti

zed

cost

71

612

57

014

547

229

- 1

193

677

048

T

otal

108

377

114

566

665

649

4 6

39 1

193

894

424

N

et D

irec

t C

redi

t F

acil

itie

s at

Am

orti

zed

Cos

t2

207

206

1 11

3 67

37

805

135

65

913

755

179

11 9

47 1

06

- R

esch

edul

ed lo

ans

duri

ng th

e ye

ar e

nded

Dec

embe

r 31

, 201

7 am

ount

ed to

JD

181

.2 m

illi

on.

- R

etsr

uctu

red

loan

s (t

rans

ferr

ed f

rom

non

per

form

ing

to w

atch

list

loan

s) d

urin

g th

e ye

ar e

nded

Dec

embe

r 31

, 201

7 am

ount

ed to

JD

1.1

mil

lion

c

redi

t fac

ilit

ies,

aft

er d

educ

ting

inte

rest

and

com

mis

sion

in s

uspe

nse.

* N

et o

f in

tere

st a

nd c

omm

issi

on r

ecei

ved

in a

dvan

ce, w

hich

am

ount

ed to

JD

19.

9 m

illio

n as

at D

ecem

ber

31, 2

017.

- D

irec

t cre

dit f

acil

itie

s gr

ante

d to

and

gua

rant

eed

by g

over

nmen

t of

Jord

an a

s of

Dec

embe

r 31

, 201

7 am

ount

ed to

JD

63.

7 m

illi

on o

r 0.

5% o

f to

tal d

irec

t cre

dit f

acil

itie

s.

- 22

-

- N

on-p

erfo

rmin

g di

rect

cre

dit f

acil

itie

s, n

et o

f in

tere

st a

nd c

omm

issi

on in

sus

pens

e, a

s of

Dec

embe

r 31

, 201

7 am

ount

ed to

JD

721

.3 m

illi

on o

r 5.

7 %

of

dire

ct

- N

on-p

erfo

rmin

g di

rect

cre

dit f

acil

itie

s as

of

Dec

embe

r 31

, 201

7 am

ount

ed to

JD

928

.9 m

illi

on o

r 7.

2% o

f to

tal d

irec

t cre

dit f

acil

itie

s.

Dec

emb

er 3

1, 2

017

Con

sum

erB

anki

ng

Cor

pora

tes

Ban

ks a

ndF

inan

cial

Inst

itut

ion

s

Gov

ernm

ent

and

Pub

lic

Sec

tor

Tot

al

Sm

all a

nd

Med

ium

Lar

ge

JD '0

00JD

'000

JD '0

00JD

'000

JD '0

00JD

'000

Dis

coun

ted

bill

s *

55

405

54

576

325

705

11

710

- 4

47 3

96

Ove

rdra

fts

* 2

8 40

5 4

99 5

581

857

777

- 2

26 4

652

612

205

Loa

ns a

nd a

dvan

ces

*1

103

600

492

804

5 85

4 86

4 1

53 4

45 5

04 4

818

109

194

Rea

l-es

tate

loan

s 9

30 0

83 1

852

--

- 9

31 9

35

Cre

dit c

ards

85

507

--

--

85

507

T

otal

2 20

3 00

01

048

790

8 03

8 34

6 1

65 1

55 7

30 9

4612

186

237

Les

s: I

nter

est a

nd c

omm

issi

on in

sus

pens

e 4

8 06

0 5

8 02

4 1

76 3

51 3

870

- 2

86 3

05

Pro

visi

on f

or im

pair

men

t - d

irec

t cre

dit f

acil

itie

s at

am

orti

zed

cost

83

762

53

407

575

333

- 9

58 7

13 4

60

T

otal

131

822

111

431

751

684

3 8

70 9

58 9

99 7

65

N

et D

irec

t C

red

it F

acil

itie

s at

Am

orti

zed

Cos

t2

071

178

937

359

7 28

6 66

2 1

61 2

85 7

29 9

8811

186

472

- R

esch

edul

ed lo

ans

duri

ng th

e ye

ar e

nded

Dec

embe

r 31

, 201

6 am

ount

ed to

JD

321

.5 m

illi

on.

- T

here

wre

r no

res

truc

ture

d lo

ans

(tra

nsfe

rred

fro

m n

on p

erfo

rmin

g to

wat

ch li

st lo

ans)

dur

ing

the

year

end

ed D

ecem

ber

31, 2

016.

c

redi

t fac

ilit

ies,

aft

er d

educ

ting

inte

rest

and

com

mis

sion

in s

uspe

nse.

Dec

emb

er 3

1, 2

016

Con

sum

erB

anki

ng

Cor

por

ates

Ban

ks a

nd

Fin

anci

alIn

stit

uti

ons

- 23

-

Gov

ern

men

tan

d P

ub

lic

Sec

tor

Tot

al

* N

et o

f in

tere

st a

nd c

omm

issi

on r

ecei

ved

in a

dvan

ce, w

hich

am

ount

ed to

JD

19.

7 m

illi

on a

s at

Dec

embe

r 31

, 201

6.

- D

irec

t cre

dit f

acili

ties

gra

nted

to a

nd g

uara

ntee

d by

gov

ernm

ent o

f Jo

rdan

as

of D

ecem

ber

31, 2

016

amou

nted

to J

D 3

3.1

mill

ion

or 0

.27%

of

tota

l dir

ect c

redi

t fac

ilit

ies.

- N

on-p

erfo

rmin

g di

rect

cre

dit f

acil

itie

s as

of

Dec

embe

r 31

, 201

6 am

ount

ed to

JD

930

mil

lion

or

7.6%

of

tota

l dir

ect c

redi

t fac

ilit

ies.

- N

on-p

erfo

rmin

g di

rect

cre

dit f

acil

itie

s, n

et o

f in

tere

st a

nd c

omm

issi

on in

sus

pens

e, a

s of

Dec

embe

r 31

, 201

6 am

ount

ed to

JD

652

mill

ion

or

5.5

% o

f di

rect


JD '000 JD '000 JD '000 JD '000 JD '000 JD '000 JD '000

Balance at the beginning of the year 83 762 53 407 575 333 - 958 713 460 6 802

Impairment losses charged to income 9 872 16 225 164 817 - 575 191 489 1 317

Used from provision (written off or transferred to offstatement of financial position) *

( 16 414) ( 5 248) ( 187 871) - - ( 209 533) ( 414)

Surplus in provision transferred to statement of income ( 5 800) ( 7 261) ( 10 287) - ( 366) ( 23 714) ( 1 688)

Adjustments during the year 6 ( 293) 287 - - - -

Translation adjustments 186 184 4 950 - 26 5 346 56

Balance at the End of the Year 71 612 57 014 547 229 - 1 193 677 048 6 073


JD '000 JD '000 JD '000 JD '000 JD '000 JD '000 JD '000

Balance at the beginning of the year 89 577 49 155 494 590 674 1 267 635 263 9 767

Impairment losses charged to income 10 656 11 389 137 205 - 1 423 160 673 1 674

Used from provision (written off or transferred to offstatement of financial position) *

( 356) ( 1 066) ( 12 766) - - ( 14 188) ( 62)

Surplus in provision transferred to statement of income ( 10 497) ( 5 097) ( 32 148) ( 674) ( 838) ( 49 254) ( 3 366)

Adjustments during the year - 608 340 - - 948 ( 1 202)

Translation adjustments ( 5 618) ( 1 582) ( 11 888) - ( 894) ( 19 982) ( 9)

Balance at the End of the Year 83 762 53 407 575 333 - 958 713 460 6 802

- Impairment is assessed based on individual customer accounts.

December 31, 2016) noting that these non-performing direct credit facilities are fully covered by set provisions and suspended interest.

- 24 -

Corporates

Total

ConsumerBanking

The Total includesmovement on thereal-estate loans

provision asfollows

The Total includesmovement on thereal-estate loans

provision asfollows

- There are no provisions no longer required as a result of settlement or repayment, transferred to non-performing direct credit facilities as of December 31, 2017 and 2016.

* Non-performing direct credit facilities transferred to off statement of financial position amounted to JD 283.2 million as of December 31, 2017 (JD 4.7 million as of

December 31, 2017

December 31, 2016

- The details of movement on the provision for impairment of direct credit facilities at amortized cost are as follows:

Corporates

Total


Sector

Banks andFinancial

Institutions


Sector

Banks andFinancial

InstitutionsConsumer

Banking


JD '000 JD '000 JD '000 JD '000 JD '000 JD '000 JD '000



Interest and commission in suspense settled (written off ortransferred to off statement of financial position)

( 19 068) ( 8 024) ( 90 252) - - ( 117 344) ( 669)

Recoveries ( 1 766) ( 1 227) ( 562) - - ( 3 555) ( 652)

Adjustments during the year - - - - - - -

Translation adjustments 34 167 782 - - 983 5



JD '000 JD '000 JD '000 JD '000 JD '000 JD '000 JD '000



Interest and commission in suspense settled (written off ortransferred to off statement of financial position)

( 665) ( 6 435) ( 11 541) - - ( 18 641) ( 349)

Recoveries ( 3 623) ( 1 756) ( 1 113) - - ( 6 492) ( 2 434)

Adjustments during the year ( 80) 182 ( 102) - - - -

Translation adjustments ( 4) 22 ( 847) - - ( 829) ( 1)


Inside Jordan Outside Jordan December 31, 2017 December 31, 2016

Economic Sector JD '000 JD '000 JD '000 JD '000

Consumer Banking 1 001 037 1 206 169 2 207 206 2 071 178

Industry and Mining 859 110 1 504 760 2 363 870 2 008 629

Constructions 304 600 1 081 994 1 386 594 1 275 004

Real Estate 77 461 734 751 812 212 786 146

Trade 674 395 1 579 652 2 254 047 2 146 765

Agriculture 89 202 28 087 117 289 47 876

Tourism and Hotels 143 999 21 083 165 082 243 450

Transportation 39 235 239 020 278 255 317 036

Shares - 8 500 8 500 1 785

General Service 444 299 1 088 660 1 532 959 1 397 330

Banks and Financial Institutions 8 630 57 283 65 913 161 285

Government and Public Sector 112 259 642 920 755 179 729 988

Net Direct Credit Direct Facilities at Amortized Cost 3 754 227 8 192 879 11 947 106 11 186 472

The details of movement on interest and commissions in suspense are as follows:

Banks andFinancial

Institutions


Sector

Banks andFinancial

Institutions


Sector

December 31, 2016

The total includesinterest and commissionin suspense movement onreal-estate loans as follows

The total includesinterest and commissionin suspnese movement onreal-estate loans as follows

- 25 -

December 31, 2017

ConsumerBanking

Corporates

Total

ConsumerBanking

Corporates

Total

Classification of direct credit facilities at amortized cost based on the geographical and economic sector as follows:

11. Other Financial Assets at Amortized Cost


2017 2016

JD '000 JD '000

Treasury bills 1 394 317 1 448 618



Less: Provision for impairment ( 2 832) ( 2 832)

Total 4 286 264 4 397 851

Analysis of bonds based on interest nature:

2017 2016

JD '000 JD '000


Fixed interest rate 4 126 129 4 263 167

Total 4 286 264 4 397 851

Analysis of financial assets based on market quotation:

2017 2016

Financial assets quoted in the market: JD '000 JD '000

Treasury bills 347 012 177 685

Government bonds and bonds guaranteed by the government 562 039 536 398


Total 1 287 866 1 102 518

2017 2016

Financial assets unquoted in the market: JD '000 JD '000

Treasury bills 1 047 305 1 270 933



Total 2 998 398 3 295 333

Grand Total 4 286 264 4 397 851

The details of movement on the provision for impairment of other financial assets at amortized cost are as follows:

2017 2016

JD '000 JD '000


Impairment losses charged to income - -Used from provision - -Balance at the End of the Year 2 832 2 832

- 26 -

December 31,

December 31,

December 31,

December 31,

There were no sold financial assets at amortized cost during the year ended December 31, 2017 (JD 102.2 million during the year ended December31,2016)

December 31,

12. I

nves

tmen

t in

Sub

sidi

arie

s an

d A

ssoc

iate

s

T

he d

etai

ls o

f th

is it

em a

re a

s fo

llow

s:

Ow

ners

hip

and

Vot

ing

Rig

htC

ost

Ow

ners

hip

and

Vot

ing

Rig

htC

ost

Pri

ncip

al a

ctiv

ity

Dat

e of

Ow

ners

hip

%JD

'000

%JD

'000

The

Ban

k's

inve

stm

ents

in s

ubsi

diar

ies:

Eur

ope

Ara

b B

ank

plc

100.

00 4

85 1

5910

0.00

452

407

U.K

.B

anki

ng20

06

Ara

b B

ank

Aus

tral

ia L

imite

d10

0.00

52

216

100.

00 3

5 41

1A

ustr

alia

Ban

king

1994

Isl

amic

Int

erna

tiona

l Ara

b B

ank

100.

00 7

3 50

010

0.00

73

500

Jord

anB

anki

ng19

97

Ara

b N

atio

nal L

easi

ng C

ompa

ny L

td10

0.00

15

000

100.

00 1

5 00

0Jo

rdan

Fina

nce

leas

ing

1996

Al-

Ara

bi I

nves

tmen

t Gro

up L

td10

0.00

8 9

0010

0.00

8 9

00Jo

rdan

Fina

ncia

l ser

vice

s19

96

Ara

b Su

dane

se B

ank

Lim

ited

100.

00 9

329

100.

00 1

1 73

8S

udan

Ban

king

2008

Al A

rabi

Inv

estm

ent G

roup

Lim

ited

- P

ales

tine

100.

00 1

600

100.

00 1

600

Pale

stin

eFi

nanc

ial s

ervi

ces

2009

Ara

b T

unis

ian

Ban

k64

.24

41

711

64.2

4 4

4 27

7T

unis

iaB

anki

ng19

82

Ara

b B

ank

Syri

a51

.29

4 7

1851

.29

4 0

63S

yria

Ban

king

2005

Al-

Nis

r A

l Ara

bi p

lc50

.00

11

250

50.0

0 1

1 25

0Jo

rdan

Insu

ranc

e20

06

Oth

er 9

317

9 3

20V

ario

us

T

otal

712

700

667

466

Th

e B

ank

's in

vest

men

ts in

ass

ocia

tes

Tur

klan

d B

ank

A.

33.3

3 7

0 74

233

.33

75

880

Tur

key

Ban

king

2006

Om

an A

rab

Ban

k49

.00

75

800

49.0

0 7

5 80

0O

man

Ban

king

1984

Ara

b N

atio

nal B

ank

40.0

0 1

02 8

7040

.00

102

870

Sau

di A

rabi

aB

anki

ng19

79

Ara

bia

Insu

ranc

e C

ompa

ny S

.A.L

40.3

4 3

441

40.3

4 3

441

Leb

anon

Insu

ranc

e19

72

Com

mer

cial

Bui

ldin

g C

ompa

ny S

.A.L

35.2

4 3

8035

.24

380

Leb

anon

Rea

l est

ate

oper

atin

g le

asin

g19

66

T

otal

253

233

258

371

G

rand

Tot

al 9

65 9

33 9

25 8

37

The

det

ails

of

mov

emen

t on

inve

stm

ents

in a

ssoc

iate

s an

d s

ubs

idia

res

are

as f

ollo

ws:

2017

2016

JD '0

00JD

'000

Bal

ance

at t

he b

egin

ning

of

the

year

925

837

958

809

Purc

hase

(Sa

le)

of a

ddit

iona

l inv

estm

ents

( 16

786

) 1

5 52

4

Tra

nsla

tion

adju

stm

ent

56

882

( 48

496

)

Bal

ance

at

the

End

of

the

Yea

r 9

65 9

33 9

25 8

37

- 2

7 -

Dec

emb

er 3

1, 2

017

Dec

emb

er 3

1, 2

016

Pla

ce o

fIn

corp

orat

ion

Dec

emb

er 3

1,

13.

Fix

ed A

sset

s

The

det

ails

of

this

item

are

as

follo

ws:

JD '0

00JD

'000

JD '0

00JD

'000

JD '0

00JD

'000

JD '0

00

His

tori

cal C

ost

:

Bal

ance

as

of J

anu

ary

1, 2

016

41

827

162

110

122

514

58

066

6 1

54 2

2 05

8 4

12 7

29

Add

itio

ns

- 3

7 78

2 5

199

13

082

763

6 5

72 6

3 39

8

Dis

posa

ls(

1 79

1)(

5 25

1)(

2 00

9)(

4 28

7)(

560

)(

4 19

0)(

18 0

88)

Adj

ustm

ents

dur

ing

the

year

-

- 4

547

-

-

( 4

547)

-

Tra

nsla

tion

adj

ustm

ents

( 9

8)(

955

)(

343

)(

500

)(

31)

( 4

02)

( 2

329)

Bal

ance

as

of D

ecem

ber

31,

201

6 3

9 93

8 1

93 6

86 1

29 9

08 6

6 36

1 6

326

19

491

455

710

Add

itio

ns 6

5 3

29 7

453

6 7

73 7

39 4

751

25

051

Dis

posa

ls(

313

)(

2 52

9)(

2 33

5)(

7 89

3)(

320

)(

4 32

3)(

17 7

13)

Adj

ustm

ents

dur

ing

the

year

-

-

-

-

-(

7)

( 7

)

Tra

nsla

tion

adj

ustm

ents

( 7

0) 9

7 1

69 3

45 2

1 5

44

Bal

ance

as

of D

ecem

ber

31,

201

7 3

9 56

1 1

96 5

83 1

35 1

95 6

5 58

6 6

747

19

913

463

585

Acc

umu

late

d D

epre

ciat

ion

:

Bal

ance

as

of J

anu

ary

1, 2

016

-

69

021

91

937

44

212

5 4

22 1

1 23

6 2

21 8

28

Dep

reci

atio

n ch

arge

for

the

year

-

4 8

44 8

491

6 7

18 3

92 3

062

23

507

Dis

posa

ls

-(

2 65

2)(

1 93

5)(

3 73

3)(

560

)(

1 33

6)(

10 2

16)

Adj

ustm

ents

dur

ing

the

year

-

-

933

( 5

)

-

( 9

28)

-

Tra

nsla

tion

adj

ustm

ents

-

( 3

03)

( 2

21)

( 4

22)

( 2

8)(

408

)(

1 38

2)

Bal

ance

as

of D

ecem

ber

31,

201

6

- 7

0 91

0 9

9 20

5 4

6 77

0 5

226

11

626

233

737

Dep

reci

atio

n ch

arge

for

the

year

-

4 8

91 8

570

8 4

45 4

03 2

101

24

410

Dis

posa

ls

-(

432

)(

2 31

2)(

7 89

0)(

301

)(

1 14

8)(

12 0

83)

Adj

ustm

ents

dur

ing

the

year

-

4

( 4

)

-(

20)

( 7

)(

27)

Tra

nsla

tion

adj

ustm

ents

-

320

138

271

2 1

732

Bal

ance

as

of D

ecem

ber

31,

201

7

- 7

5 69

3 1

05 5

97 4

7 59

6 5

310

12

573

246

769

Net

Boo

k V

alue

as

of D

ecem

ber

31,

201

7 3

9 56

1 1

20 8

90 2

9 59

8 1

7 99

0 1

437

7 3

40 2

16 8

16

Net

Boo

k V

alue

as

of D

ecem

ber

31,

201

6 3

9 93

8 1

22 7

76 3

0 70

3 1

9 59

1 1

100

7 8

65 2

21 9

73

The

cos

t of

the

fully

dep

reci

ated

fix

ed a

sset

s am

ount

ed to

JD

121

.6 m

illio

n as

of

Dec

embe

r 31

, 201

7 (J

D12

2.9

mill

ion

as o

f D

ecem

ber

31, 2

016)

.

- 2

8 -

Com

pute

rs a

ndC

omm

uni

cati

onE

quip

men

t

Fu

rnit

ure

,F

ixtu

res

and

Equ

ipm

ent

Mot

orV

ehic

les

Oth

ers

Tot

alL

and

Bu

ildi

ngs

14. Other Assets


2017 2016

JD '000 JD '000

Accrued interest receivable 94 612 96 306

Prepaid expenses 71 248 71 119

Foreclosed assets * 37 724 32 987

Intangible assets ** 10 810 8 346

Other miscellaneous assets 43 284 39 885

Total 257 678 248 643

two years from the date of foreclosure.

Land Buildings Others Total

JD '000 JD '000 JD '000 JD '000

Balance at the beginning of the year 9 008 23 728 251 32 987

Additions 6 515 2 992 - 9 507

Disposals ( 418) ( 1 778) - ( 2 196)

Provision and impairment loss ( 1 035) ( 1 559) - ( 2 594)

Translation Adjustment - 20 - 20

Balance at the End of the Year 14 070 23 403 251 37 724

Land Buildings Others Total

JD '000 JD '000 JD '000 JD '000

Balance at the beginning of the year 9 968 24 437 5 451 39 856

Additions 368 2 332 - 2 700

Disposals ( 984) ( 1 487) ( 5 100) ( 7 571)

Provision and impairment loss ( 337) ( 1 550) ( 100) ( 1 987)

Translation Adjustment ( 7) ( 4) - ( 11)

Balance at the End of the Year 9 008 23 728 251 32 987

** The movement on intangible assets was as follows:

2017 2016

JD '000 JD '000


Additions 6 991 7 703

Disposals and adjustments during the year ( 734) ( 544)

Amortization during the year ( 3 793) ( 3 198)

Balance at the End of the Year 10 810 8 346

- 29 -

December 31,

December 31,

2017

2016

The details of movement on foreclosed assets are as follows:

* The Central Bank of Jordan instructions require a disposal of these assets during a maximum period of

15. Deferred Tax Assets


Items attributable to deferred tax assets are as follows

Balance atthe

Beginning ofthe Year

AmountsAdded

AmountsReleased

AdjustmentsDuring the Yearand Translation

Adjustments

Balance atthe End of

the YearDeferred Tax

JD '000 JD '000 JD '000 JD '000 JD '000 JD '000

Provision for impairment - direct credit facilities at amortized cost 66 701 35 477 ( 23 180) 5 79 003 17 726



Others 27 075 9 261 ( 2 123) 408 34 621 13 079

Total 143 566 59 506 ( 38 771) 413 164 714 45 152

Balance atthe

Beginning ofthe Year

AmountsAdded

AmountsReleased

AdjustmentsDuring the Yearand Translation

Adjustments



JD '000 JD '000 JD '000 JD '000 JD '000 JD '000

Provision for impairment - direct credit facilities at amortized cost 39 033 43 856 ( 16 206) 18 66 701 15 099



Others 14 843 14 977 ( 2 691) ( 54) 27 075 9 969

Total 100 904 73 417 ( 30 719) ( 36) 143 566 39 023

The details of movement on deferred tax assets are as follows:

2017 2016

JD '000 JD '000


Additions during the year 15 621 19 694

Amortized during the year ( 9 649) ( 8 359)

Adjustments during the year and translation adjustments 157 ( 11)


December 31, 2017

December 31, 2016

-30-

16. Banks and Financial Institutions Deposits


Inside the Kingdom Outside the Kingdom Total Inside the Kingdom Outside the Kingdom Total

JD '000 JD '000 JD '000 JD '000 JD '000 JD '000

Current and demand 21 805 64 412 86 217 22 534 73 244 95 778

Time deposits 74 901 1 631 907 1 706 808 90 436 1 617 963 1 708 399

Total 96 706 1 696 319 1 793 025 112 970 1 691 207 1 804 177

17. Customer Deposits


Small andmedium

Large

JD '000 JD '000 JD '000 JD '000 JD '000

Current and demand 3 916 715 1 025 322 1 190 636 202 146 6 334 819

Savings 1 581 362 10 702 5 272 46 1 597 382

Time and notice 4 319 504 431 776 2 389 668 958 651 8 099 599

Certificates of deposit 146 314 527 185 - 147 026

Total 9 963 895 1 468 327 3 585 761 1 160 843 16 178 826


- Government of Jordan and Jordanian Public Sector deposits amounted to JD 235.7 million, or 1.5% of total customer deposits as of December 31, 2017 (JD 447.4 million, or 2.8 % of total customer deposits as of December 31, 2016).

- Non-interest bearing deposits amounted to JD 5625.9 million, or 34.8% of total customer deposits as of December 31, 2017 (JD 5525.2 million, or 34% of total customer deposits as of December 31, 2016).

- Blocked deposits amounted to JD 57.7 million, or 0.36 % of total customer deposits as of December 31, 2017 ( JD 57.4 million, or 0.35% of total customer deposits as of December 31, 2016).

- Dormant deposits amounted to JD 156 million, or 0.96% of total customer deposits as of December 31, 2017 (JD 107.5 million, or 0.66% of total customer deposits asof December 31, 2016).

- 31 -

December 31, 2017

Consumer Banking

CorporatesGovernment and

public sectorTotal

Sm

all a

nd

med

ium

Lar

ge

JD '0

00JD

'000

JD '0

00JD

'000

JD '0

00

Cur

rent

and

dem

and

3 69

9 44

61

024

652

1 26

5 55

2 2

08 6

756

198

325

Sav

ings

1 53

0 74

2 1

1 35

0 1

0 13

0 7

11

552

293

Tim

e an

d no

tice

3 93

6 34

4 4

15 7

272

703

684

1 30

9 21

28

364

967

Cer

tifi

cate

s of

dep

osit

134

234

601

192

- 1

35 0

27

T

otal

9 30

0 76

61

452

330

3 97

9 55

81

517

958

16 2

50 6

12

-32

-

Dec

emb

er 3

1, 2

016

Con

sum

erB

ank

ing

Cor

por

ates

Gov

ern

men

tan

d p

ub

lic

sect

orT

otal

18. Cash Margin


2017 2016

JD '000 JD '000

Against direct credit facilities at amortized cost 1 063 763 992 482

Against indirect credit facilities 694 987 668 734

Against margin trading 1 750 622

Other cash margins 1 364 1 178

Total 1 761 864 1 663 016

19. Borrowed Funds


2017 2016

JD '000 JD '000

From central banks* 47 044 21 584

From banks and financial institutions 16 697 125 980

Total 63 741 147 564

Analysis of borrowed funds according to interest nature is as follows:

2017 2016

JD '000 JD '000


Fixed interest rate 54 442 88 389

Total 63 741 147 564

- 33 -

* During 2015 and 2016, Arab Bank (Jordan branches) granted loans against medium term advances from the Central Bank of Jordan with fixed interest rate equal tothe discount rate disclosed on the grant day after deducting 2%, The advances are repaid in accordance with customers monthly installments which starts on January2018 and ends on May 2027, these advances amounted JD 35.1 million as of December 31, 2017 (JD 12.8 million as of December 31, 2016)

* During 2017, Arab Bank (Jordan branches) signed a loan agreement with the Central Bank of Jordan amounting to JD 7.7 million, for the duration of 22 years ofwhich 5 years are grace period with a fixed interest rate of 3% (CBJ has the right to amend the interest rate every two years up to 3.5%). The agreement aims tosupport SMEs and Extra Small Companies. The loan is repaid semi-annually, with installments in May and November of each year. The Balance of the loan as ofDecember 31, 2017 amounted to JD 1.7 million.

** During 2017, Arab Bank (Jordan Branches) signed loans agreements with Sumitomo Mitsui Banking Corporation in Dubai with fixed interest rate ranging between(0.85% - 0.856%), the balance as of December 31, 2017 amounted to JD 16.7 million and the first contract matures in January 4, 2018 and the last one matures inMay 21, 2018.

* During 2016, Arab Bank (Jordan branches) signed a loan agreement with the Central Bank of Jordan amounting to JD 3.6 million, for the duration of 15 years ofwhich 5 years are grace period with a floating interest rate of (1.85%+LIBOR 6 months). The agreement aims to support SMEs and Extra Small Companies. The loanis repaid semi-annually, with installments in March and September of each year. The Balance of the loan as of December 31, 2017 amounted to JD 3.6 million (JD 2million as of December 31, 2016).

** During 2016, Arab Bank (Jordan Branches) signed a loan agreement with National Bank of Abu Dhabi amounting to JD 53.2 million, for the duration of 2 yearswith a floating interest rate of (2% + LIBOR 3 months). The bank settled the loan during the year 2017 (the laon balance as of December 31, 2016 amounted to JD53.2 million).

December 31,

December 31,

December 31,

** During 2016, Arab Bank (Bahrain Branches) borrowed from banks and financial institutions with fixed interest of (2.85%), the last contract matured in March 9,2017 and the balance as of December 31, 2017 amounted to JD 0 million (JD 72.8 million as of December 31,2016).

* During 2013, Arab Bank (Jordan branches) signed a loan agreement with the Central Bank of Jordan amounting to JD 4 million, for the duration of 15 years ofwhich 5 years are grace period with an interest rate of (2.5%) for the year 2013 and a floating interest rate of (1.8%+LIBOR 6 months) for the years after 2013. Theagreement aims to support SMEs and Extra Small Companies. The loan is repaid semi-annually, with installments in March and September of each year. TheBalance of the loan as of December 31, 2017 amounted to JD 4 million (JD 4 million as of December 31, 2016).

* During 2014, Arab Bank (Jordan branches) signed a loan agreement with the Central Bank of Jordan amounting to JD 2.8 million, for the duration of 10 years ofwhich 3 years are grace period and with a fixed interest rate of 2.5%. The agreement aims to support SMEs and Extra Small Companies. The loan is repaid semi-annually, with installments in March and September of each year. The Balance of the loan as of December 31, 2017 amounted to JD 2.6 million (JD 2.8 Million as ofDecember 31,2016).


2017 2016

JD '000 JD '000


112 671 120 915

Income tax paid ( 105 655) ( 148 124)


- Income tax expense charged to the statement of income consists of the following:

2017 2016

JD '000 JD '000

Income tax expense for the year 112 671 120 915

Deferred tax assets for the year ( 13 118) ( 18 934)

9 649 8 359

Deferred tax liabilities for the year 149 -

- ( 920)

Total 109 351 109 420

21. Other Provisions


Balance at the Beginning of

the Year

Additions during the

Year

Utilized or transferred

during the Year Returned to

Income

Adjustments During the Year and

Translation Adjustments

Balance at the End of the

YearJD '000 JD '000 JD '000 JD '000 JD '000 JD '000

End-of-service indemnity 75 941 10 382 ( 7 778) ( 295) 20 78 270

Legal cases 12 418 742 (7) ( 1 971) 6 11 188

Other 56 656 53 454 - ( 10) 28 110 128

Total 145 015 64 578 ( 7 785) ( 2 276) 54 199 586

Balance at the Beginning of

the Year

Additions during the

Year

Utilized or transferred

during the Year Returned to

Income

Adjustments During the Year and

Translation Adjustments

Balance at the End of the

YearJD '000 JD '000 JD '000 JD '000 JD '000 JD '000

End-of-service indemnity 77 479 10 896 ( 10 325) ( 529) ( 1 580) 75 941

Legal cases 4 972 7 842 (86) ( 297) (13) 12 418

Other 2 960 53 407 - ( 12) 301 56 656

Total 85 411 72 145 ( 10 411) ( 838) ( 1 292) 145 015

20. Provision for Income Tax

Income tax expense

2016

-34 -

2017

The banking sector income tax rate in Jordan is 35%, while the income tax rate in the countries where the bank has branches ranging between 0 to 37% as of 31 December 2017 and 2016.

The branches of Arab Bank plc have reached recent tax settlement ranging between 2016 for Arab Bank United Arab Emirates and 2012 for Arab Bank Palestine and Arab Bank Lebanon.

Amortization of deferred tax liabilities

Amortization of deferred tax assets

22. Other Liabilities


2017 2016

JD '000 JD '000

Accrued interest payable 86 946 66 572

Notes payable 96 814 109 657

Interest and commission received in advance 41 401 41 333

Accrued expenses 20 444 19 671

Other miscellaneous liabilities * 436 293 371 974

Total 681 898 609 207

* This item represents at most legal expected costs (Note 56).

23. Deferred Tax Liabilities


Items attributable to deferred tax liabilities are as follows:


the Year

AmountsAdded

AmountsReleased




JD '000 JD '000 JD '000 JD '000 JD '000 JD '000

Investment revaluation reserve 4 438 - ( 4 438) - - -

Other 3 155 660 - - 3 815 942

Total 7 593 660 ( 4 438) - 3 815 942


the Year

AmountsAdded

AmountsReleased




JD '000 JD '000 JD '000 JD '000 JD '000 JD '000

Investment revaluation reserve 17 433 - ( 12 995) - 4 438 -

Other 5 854 ( 2 699) - 3 155 793

Total 23 287 ( 15 694) - 7 593 793

- 35 -

2017

2016

December 31,

2017 2016

JD '000 JD '000

Balance at the beginning of the year 793 7 816

Additions during the year 149 -

Amortized during the year - ( 7 023)

Balance at the End of the Year 942 793

24. Share Capital

27. General Reserve

28. General Banking Risk Reserve

The general reserve amounted to JD 583.7 million as of December 31, 2017 and 2016. This reserve is used forpurposes determined by the Board of Directors, and the General Assembly has the right to distribute it in wholeor part thereof to shareholders as dividends.

- 36 -

- The details of movement on deferred tax liabilities are as follows:

The general banking risk reserve amounted to JD 220.5 million as at December 31, 2017(JD 200.5 million as ofDecember 31,2016), and it is available for use in accordance with certain procedures, including the approval ofthe Central Bank of Jordan, only when the amount of that reserve exceeds the minimum amount set or requiredaccording to the instructions of the relevant banking authorities.

A. Share Cpaital amounted to JD 640.8 million distributed on 640.8 million shares at a nominal value of 1 JDeach as at December 31, 2017 and 2016.

B. Share premium amounted to JD 859.6 million as at December 31, 2017 and 2016.

26. Voluntary Reserve

The voluntary reserve amounted to JD 614.9 million as at December 31, 2017 and 2016. This reserve is usedfor the purposes determined by the Board of Directors, and the General Assembly has the right to distribute it inwhole or part thereof to shareholders as dividends.

25. Statutory Reserve

The statutory reserve amounted to JD 561.8 million as at December 31, 2017 (JD 531.4 million as at December31, 2016) according to the regulations of the central bank of Jordan and companies law and it can’t bedistributed to the shareholders of the bank.


2017 2016

JD '000 JD '000

( 281 492) ( 221 526)

59 892 ( 59 966)

Balance at the End of the Year ( 221 600) ( 281 492)


2017 2016

JD '000 JD '000

( 192 069) ( 183 741)

( 13 625) ( 8 557)

( 1 743) 229

Balance at the End of the Year * ( 207 437) ( 192 069)

31. Retained Earnings

The movement of this item is as follows:

2017 2016

JD '000 JD '000

543 433 524 708

Profit for the year 195 025 212 414

Investments revaluation reserve transferred to retained earnings 1 743 ( 229)

Dividends paid ** ( 192 240) ( 160 200)

Transferred to statutory reserve ( 30 437) ( 32 183)

Transferred to general banking risk reserve ( 20 000) -

Adjustment during the year 102 ( 1 077)

497 626 543 433

- 37 -

Balance at the End of the Year *

** Arab Bank plc Board of Directors recommended a 30% of par value of the shares as cash dividend, equivalent to JD 192.2million, for the year 2017, This proposal is subject to the approval of the General Assembly of shareholders (The General assembly ofArab Bank Plc in its extraordinary meeting held on March 31, 2016 approved the recommendation of the Bank's Board of Directors todistribute 30% of par value as cash dividends for the year 2016 equivalent to JOD 192.2 million).

Change in fair value during the year

* The retained earnings include unrealized loss of JD (40.7) million as a result of the adoption of IFRS (9) as of December 31, 2017.

* The use of an amount of JD (207.4) million as of December 31, 2017, which represents the negative investment revaluation reservebalance is restricted according to the Jordan Securities Commission instructions.

* Retained earnings include restricted deferred tax assets in the amount of JD 45.2 million, as well as unrealized gain from financialassets at fair value through profit or loss in the amount of JD 0.6 million. Restricted retained earnings that cannot be distributed orotherwise utilized except under certain circumstances as a result of adopting certain International Accounting Standards amountedto JD 2 million as of December 31, 2017.

December 31,

29. Foreign Currency Translation Reserve




Additions (disposals) during the year transferred to other comprehensive income

Net realized losses (gains) transferred to retained earnings

December 31,

30. Investment Revaluation Reserve

32. Interest Income


2017 2016

JD '000 JD '000

775 093 691 358

Central Banks 44 808 48 086

30 136 15 961

7 269 5 004

262 733 303 476

1 120 039 1 063 885


JD '000 JD '000 JD '000 JD '000 JD '000 JD '000

Discounted bills 2 838 7 590 14 884 1 754 - 27 066

Overdrafts 2 275 47 356 163 265 8 13 182 226 086


Real estate loans 58 814 313 - - - 59 127

Credit cards 10 394 - - - - 10 394

Total 168 423 92 162 465 888 3 928 44 692 775 093


JD '000 JD '000 JD '000 JD '000 JD '000 JD '000

Discounted bills 3 012 6 010 12 758 1 954 - 23 734

Overdrafts 2 578 39 591 145 469 5 11 321 198 964


Real estate loans 55 209 300 - - - 55 509

Credit cards 11 068 - - - - 11 068

Total 165 457 74 848 401 762 4 361 44 930 691 358

Direct credit facilities at amortized cost *

* The details of interest income earned on direct credit facilities at amortized cost are as follows:


Total

Banks and financial institutions deposits

Other financial assets at amortized cost

2016

ConsumerBanking


Institutions


Sector

- 38 -

2017

ConsumerBanking


Institutions


Sector Total

Total

33. Interest Expense


2017 2016

JD '000 JD '000

375 714 375 065

30 460 19 547

Cash margins 27 453 24 328

Borrowed funds 2 606 2 604

18 624 17 676

Total 454 857 439 220

* The details of interest expense paid on customer deposits are as follows:


JD '000 JD '000 JD '000 JD '000 JD '000

Current and demand 7 452 873 11 853 2 756 22 934

Savings 10 101 216 3 - 10 320

Time and notice 164 470 14 427 103 087 44 050 326 034


Total 198 422 15 537 114 949 46 806 375 714


JD '000 JD '000 JD '000 JD '000 JD '000

Current and demand 13 082 1 348 6 347 1 468 22 245

Savings 10 502 214 3 - 10 719

Time and notice 147 230 12 447 103 551 56 226 319 454


Total 193 423 14 040 109 908 57 694 375 065

Customer deposits *

2016

ConsumerBanking

Corporates


Sector

Deposit insurance fees

Total

Total

Banks' and financial institutions' deposits

- 39 -

ConsumerBanking

Corporates

2017


Sector

34. Net Commission Income


2017 2016

JD '000 JD '000

55 024 58 277

70 282 73 944

Other 48 526 52 001

( 19 660) ( 16 911)

Net Commission Income 154 172 167 311

35. Gains from Financial Assets at Fair Value Through Profit or Loss


RealizedGains

UnrealizedGains (Losses) Dividends Total

JD '000 JD '000 JD '000 JD '000 Treasury bills and bonds 1 116 757 - 1 873 Corporate shares - ( 183) 75 ( 108) Total 1 116 574 75 1 765

RealizedGains

UnrealizedGains (Losses) Dividends Total

JD '000 JD '000 JD '000 JD '000 Treasury bills and bonds 373 1 075 - 1 448 Corporate shares - ( 299) 75 ( 224) Total 373 776 75 1 224

36. Dividends from Subsidiares and Associates


2017 2016JD '000 JD '000

Arab Tunisian Bank 4 083 4 734

Arab Sudanese Bank Limited 3 100 2 813

Al-Nisr Al Arabi Insurance Company plc 1 100 1 100

Al-Arabi Investment Group Company L.L.C - 350

Islamic International Arab Bank plc 10 000 7 090

Arab National Leasing Company L.L.C 5 000 5 000

Others 2 548 - Total Dividends from Subsidiaries 25 831 21 087

Arab National Bank 71 018 55 199

Oman Arab Bank - 10 467

Commercial Building Company S.A.L 194 194 Total Dividends from Associates 71 212 65 860

Total Dividends from Subsidiaries and Associates 97 043 86 947

- 1 -- 40 -

2016

Commission income:

Direct credit facilities at amortized cost

Indirect credit facilities

Less: Commission expense

2017

37. Other Revenue


2017 2016

JD '000 JD '000

Revenue from customer services 7 772 10 534

Safe box rent 758 903

Gains (Loss) from derivatives 764 ( 1 235)

Miscellaneous revenue 8 609 12 084

Total 17 903 22 286

38. Employees' Expenses


2017 2016

JD '000 JD '000

Salaries and benefits 155 171 148 985

Social security 11 789 11 259

Savings fund 1 336 1 346

Indemnity compensation 1 345 2 859

Medical 6 917 6 815

Training 1 231 1 286

Allowances 34 732 32 267

Other 4 711 4 847

Total 217 232 209 664

39. Other Expenses


2017 2016

JD '000 JD '000

Occupancy 36 332 36 619

Office 33 674 36 188

Services 29 632 30 686

Fees 7 095 6 695

Information technology 19 240 16 221

Other administrative expenses 70 370 68 949

Total 196 343 195 358

- 41 -

40. Financial Derivatives

Within 3 Months

From 3 Months to 1

YearsFrom 1 Year

to 3 YearsMore than 3

Years

JD '000 JD '000 JD '000 JD '000 JD '000 JD '000 JD '000

Interest rate swaps 1,055 408 463 275 31,485 34,587 91 681 305 522

Foreign currency forward contracts 2 798 2 364 3 574 839 2 917 411 650 287 7 141 -

Derivatives held for trading 3 853 2 772 4 038 114 2 948 896 684 874 98 822 305 522



Derivatives held for fair value hedge 6 477 6 745 726 691 88 648 183 006 28 362 426 675

Interest rate swaps - - - - - - -


Derivatives held for cash flow hedge - - - - - - -

Total 10 330 9 517 4 764 805 3 037 544 867 880 127 184 732 197

Within 3 Months

From 3 Months to 1

YearsFrom 1 Year

to 3 YearsMore than 3

Years

JD '000 JD '000 JD '000 JD '000 JD '000 JD '000 JD '000

Interest rate swaps - 735 74 541 - - 32 016 42 525

Foreign currency forward contracts 4 082 10 065 3 023 092 1 328 813 1 637 512 56 767 -

Derivatives held for trading 4 082 10 800 3 097 633 1 328 813 1 637 512 88 783 42 525



Derivatives held for fair value hedge 5 810 6 865 756 516 77 994 243 943 167 429 267 150

Interest rate swaps - 194 70 902 35 451 35 451 - -


Derivatives held for cash flow hedge - 194 70 902 35 451 35 451 - -

Total 9 892 17 859 3 925 051 1 442 258 1 916 906 256 212 309 675

2017 2016 2017 2016 2017 2016

JD '000 JD '000 JD '000 JD '000 JD '000 JD '000

Revenue 310 472 262 822 665 759 673 465 976 231 936 287

Assets 7 313 539 7 471 013 17 048 033 16 783 233 24 361 572 24 254 246

Capital expenditures 14 056 19 717 17 986 51 384 32 042 71 101

The notional amount represents the value of the transactions at year-end and does not refer to market risk or credit risk.

December 31, 2016

41 . Concentration of Assets and Revenues and Capital Expenditures According to the Geographical Distribution

The Bank undertakes its banking activities through its branches in Jordan and abroad. The following are the details of the distribution of assets, revenues and capital expenses inside and outside Jordan:

Positive Fair Value

Negative Fair Value



- The details of financial derivatives are as follows:

December 31, 2017

Positive Fair Value

Negative Fair Value



Outside Jordan TotalInside Jordan

-42-

42 - BUSINESS SEGMENT

The Bank has an integrated Bank of products and services dedicated to serve theBank’s customers and constantly developed in response to the ongoing changes in thebanking business environment and the related state-of the art tools.

The following is a summary of these Banks’ activities stating their businessnature and future plans:

1. Corporate and Investment Banking

This Bank provides banking services and finances the following: corporate sector,private projects, foreign trading, small and medium sized projects, and banks andfinancial institutions.

2. Treasury Bank

This Bank is considered a source of financing for the Bank, in general, and for thestrategic business units, in particular. It steers the financing of the Bank, and managesboth the Bank’s cash liquidity and market risks.

Moreover, this Bank is responsible for the management of the Bank’s assets andliabilities within the frame set by the Assets and Liabilities Committee.

This Bank is considered the main source in determining the internal transfer priceswithin the Bank’s departments, in addition to being a central unit for the financialorganization and main dealing in the following:

Foreign exchange. Foreign exchange derivatives. Money market instruments. Certificates of deposit. Interest rate swaps. Other various derivatives.

3. Consumer Banking

The Bank provides banking services to individuals and high-networth elite customers,and endeavors to meet their financial services needs using the best methods, thougheffective distribution channels, and a variety of product services. Moreover, this Bankis in direct and close contact with the customers in order to provide them with timelyand continuous services through different electronic channels, such as direct phonecalls the internet, and text messaging via cellular phones.

-43-

Info

rmat

ion

abou

t th

e B

ank'

s B

usin

ess

Segm

ents

Eli

teR

etai

l Ban

kin

gJD

'000

JD '0

00JD

'000

JD '0

00JD

'000

JD '0

00

Tot

al in

com

e 5

35 0

90 3

25 5

73(

79 4

50)

88

686

106

332

976

231

Net

inte

r-se

gmen

t int

eres

t inc

ome

( 95

859

)(

130

480)

146

451

79

888

--

Pro

visi

on f

or im

pair

men

t - d

irec

t cre

dit f

acil

itie

s at

am

orti

zed

cost

163

703

- 2

75 3

797

- 1

67 7

75

Oth

er p

rovi

sion

s 3

0 73

0 1

2 67

9 4

606

14

287

- 6

2 30

2

Dir

ect a

dmin

istr

ativ

e ex

pens

es 6

5 67

8 8

688

9 9

11 7

8 41

7-

162

694

Res

ult

of

oper

atio

ns

of s

egm

ents

179

120

173

726

52

209

72

073

106

332

583

460

Indi

rect

exp

ense

s on

seg

men

ts 1

31 5

57 4

0 04

5 1

7 51

6 8

8 19

9 1

767

279

084

Pro

fit

for

the

year

bef

ore

inco

me

tax

47

563

133

681

34

693

( 16

126

) 1

04 5

65 3

04 3

76

Inco

me

tax

expe

nse

12

561

33

126

9 3

99(

8 10

0) 6

2 36

5 1

09 3

51

Pro

fit

(los

s) f

or t

he

Yea

r 3

5 00

2 1

00 5

55 2

5 29

4(

8 02

6) 4

2 20

0 1

95 0

25

Dep

reci

atio

n an

d am

orti

zati

on 9

676

2 4

27 1

069

15

031

- 2

8 20

3

Oth

er I

nfo

rmat

ion

Seg

men

t ass

ets

10 1

91 6

0510

235

146

541

687

1 98

1 21

3 4

45 9

8823

395

639

Inte

r-se

gmen

t ass

ets

--

6 57

6 87

31

221

692

2 85

0 43

6-

Inve

stm

ents

in a

ssoc

iate

s an

d su

bsid

iari

es-

--

- 9

65 9

33 9

65 9

33

Tot

al A

sset

s10

191

605

10 2

35 1

467

118

560

3 20

2 90

54

262

357

24 3

61 5

72

Seg

men

t lia

bili

ties

7 82

1 47

61

956

274

7 11

8 56

03

202

905

712

448

20 8

11 6

63

Sha

reho

lder

s' e

quit

y-

--

-3

549

909

3 54

9 90

9

Inte

r-se

gmen

t lia

bili

ties

2 37

0 12

98

278

872

--

--

Tot

al L

iab

ilit

ies

and

Sh

areh

old

ers'

Eq

uit

y10

191

605

10 2

35 1

467

118

560

3 20

2 90

54

262

357

24 3

61 5

72

- 4

4 -

2017

Con

sum

er B

anki

ng

Tot

alO

ther

Tre

asu

ry

Cor

por

ate

and

Inst

itut

iona

lB

anki

ng

Info

rmat

ion

abou

t th

e B

ank'

s B

usin

ess

Segm

ents

Eli

teR

etai

l Ban

kin

g

JD '0

00JD

'000

JD '0

00JD

'000

JD '0

00JD

'000

Tot

al in

com

e 4

62 7

04 3

57 1

52(

76 3

62)

91

488

101

305

936

287

Net

inte

r-se

gmen

t int

eres

t inc

ome

( 36

396

)(

192

077)

140

725

87

748

--

Pro

visi

on f

or im

pair

men

t - d

irec

t cre

dit f

acil

itie

s at

am

orti

zed

cost

111

260

- 7

152

- 1

11 4

19

Oth

er p

rovi

sion

s 3

5 74

2 1

3 01

0 5

316

17

239

- 7

1 30

7

Dir

ect a

dmin

istr

ativ

e ex

pens

es 6

6 90

0 7

840

9 5

82 7

6 29

8 1

60 6

20

Res

ult

of

oper

atio

ns

of s

egm

ent

212

406

144

225

49

458

85

547

101

305

592

941

Indi

rect

exp

ense

s on

seg

men

ts 1

26 8

96 3

7 70

7 1

7 00

7 8

7 75

3 1

744

271

107

Pro

fit

for

the

year

bef

ore

inco

me

tax

85

510

106

518

32

451

( 2

206)

99

561

321

834

Inco

me

tax

expe

nse

19

050

31

525

8 8

02(

719

) 5

0 76

2 1

09 4

20

Pro

fit

(los

s) f

or t

he

Yea

r 6

6 46

0 7

4 99

3 2

3 64

9(

1 48

7) 4

8 79

9 2

12 4

14

Dep

reci

atio

n an

d am

orti

zati

on 8

892

2 2

98 9

43 1

4 57

2-

26

705

Oth

er I

nfo

rmat

ion

Seg

men

t ass

ets

9 53

3 90

310

998

409

486

385

1 83

3 44

7 4

76 2

6523

328

409

Inte

r-se

gmen

t ass

ets

--

6 11

9 54

61

193

401

2 54

2 12

2-

Inve

stm

ents

in a

ssoc

iate

s an

d su

bsid

iari

es-

--

- 9

25 8

37 9

25 8

37

Tot

al A

sset

s9

533

903

10 9

98 4

096

605

931

3 02

6 84

83

944

224

24 2

54 2

46

Seg

men

t lia

bili

ties

8 48

0 90

12

196

342

6 60

5 93

13

026

848

443

469

20 7

53 4

91

Sha

reho

lder

s' e

quit

y-

--

-3

500

755

3 50

0 75

5

Inte

r-se

gmen

t lia

bili

ties

1 05

3 00

28

802

067

--

--

Tot

al L

iab

ilit

ies

and

Sh

areh

old

ers'

Eq

uit

y9

533

903

10 9

98 4

096

605

931

3 02

6 84

83

944

224

24 2

54 2

46

- 4

5 -

2016

Cor

por

ate

and

Inst

itut

iona

lB

anki

ngT

reas

ury

Con

sum

er B

anki

ngO

ther

Tot

al

43. BANKING RISK MANAGEMENT

Arab Bank addresses the challenges of banking risks comprehensively through an Enterprise-Wide Risk Management Framework. This framework is built in line with leading practices, andis supported by a risk governance structure consisting of risk-related Board Committees,Executive Management Committees, and three independent levels of control .

As part of the risk governance structure of the Bank, and as the second level of control, RiskManagement is responsible for ensuring that the Bank has a robust system for the identificationand management of risk. Its mandate is to :

Establish risk management frameworks, policies and procedures for all types of risks andmonitor their implementation

Develop appropriate risk measurement tools and models Assess risk positions against established limits Monitor and report to Senior Management and the Board on a timely basis Advise and promote risk awareness based on leading practices

a. Credit Risk ManagementArab Bank maintains a low risk strategy towards the activities it takes on. This combined with itsdynamic and proactive approach in managing credit risk are key elements in achieving its strategicobjective of maintaining and further enhancing its asset quality and credit portfolio risk profile.The conservative, prudent and well-established credit standards, policies and procedures, riskmethodologies and frameworks, solid structure and infrastructure, risk monitoring and controlenable the Bank to deal with the emerging risks and challenges with a high level of confidenceand determination. Portfolio management decisions are based on the Bank's business strategy andrisk appetite as reflected in the tolerance limits. Diversification is the cornerstone for mitigatingportfolio risks which is achieved through industry, geographical and customer tolerance limits.

b. Geographic Concentration RiskThe Bank reduces the geographic concentration risk through distributing its operations overvarious sectors and various geographic locations inside and outside the Kingdom.

Note (44-e) shows the details of the geographical distribution of assets.

c. Liquidity Risk

Liquidity is defined by the Bank for International Settlements as the ability of a bank to fundincreases in assets and meet obligations as they come due, without incurring unacceptable losses.Arab Bank has built a robust infrastructure of policies, processes and people, in order to ensurethat all obligations are met in a timely manner, under all circumstances and without undue cost.The Bank uses a variety of tools to measure liquidity risk in the balance sheet. These metrics helpthe Bank to plan and manage its funding and help to identify any mismatches in assets andliabilities which may expose the Bank to roll risk.

Note (47) and (50) shows the maturities of the assets and liabilities of the Bank.

-46-

d. Market Risk

Market risk is defined as the potential loss from changes in the value of the Bank’s portfolios dueto movements in interest rates, foreign exchange rates, and equity or commodity prices. The threemain activities that expose the bank to market risk are: Money Markets, Foreign Exchange andCapital Markets, across the Trading and Banking books.

Note (45) shows the details of market risk sensitivity analysis.

1) Interest Rate Risk:Interest rate risk in the Bank is limited, well managed, and continuously supervised. Alarge proportion of the interest rate exposure is concentrated in the short end of the yieldcurve, with durations of up to one year. Exposures of more than one year are particularlylimited. Interest rate risk is managed in accordance with the policies and limits establishedby the High ALCO.

Note (46) shows the details of the interest rate risk sensitivity of the Bank.

2) Capital Market Exposures:Investments in capital markets instruments are subject to market risk stemming fromchanges in their prices. Arab Bank exposure to this kind of risk is limited due to its strongcontrol over credit and interest rate risk. The equities investment portfolio represents avery small percent of the Bank’s overall investments.

3) Foreign Exchange Risk

Foreign exchange activity arises principally from customers' transactions. Strict foreignexchange risk limits are set to define exposure and sensitivity tolerance for trading inforeign exchange. The Bank hedges itself appropriately against potential currencyfluctuations in order to minimize foreign exchange exposure.

Note (48) shows the net positions of foreign currencies.

e. Operational Risk

Operational risk is defined as the loss incurred by the Bank due to disorder in work policies orprocedures, personnel, automated systems, technological infrastructure, in addition to externalaccidents. Such risk is managed through a comprehensive framework, as part of the overallstrengthening and continuous improvement of the controls within the Bank.

-47-

44 - Credit Risk

A. Gross exposure to credit risk (net of impairment provisions and interest in suspense and prior to collaterals

and other risk mitigations):

2017 2016

JD '000 JD '000

Credit risk exposures relating to items on statement of financial position:

Balances with central banks 2 952 405 3 161 301Balances with banks and financial institutions 3 063 256 3 432 626Deposits with banks and financial institutions 67 067 50 450Financial assets at fair value through profit or loss 65 467 101 332Direct credit facilities at amortized cost 11 947 106 11 186 472 Consumer banking 2 207 206 2 071 178

Small and medium corporate 1 113 673 937 359 Large corporate 7 805 135 7 286 662 Banks and financial institutions 65 913 161 285 Government and public sector 755 179 729 988Other financial assets at amortized cost 4 286 264 4 397 851Other assets and financial derivatives - positive fair value 176 190 177 317Total credit exposure related to items on statement of financial position: 22 557 755 22 507 349

Credit risk exposures relating to items off the statement of financial position

Letters of credit 1 113 282 1 262 635Acceptances 401 054 423 566Letters of guarantee 6 902 158 7 481 564Unutilized credit facilities 3 300 284 3 090 994 Total 11 716 778 12 258 759

Grand Total 34 274 533 34 766 108

mitigations.

- 48 -

December 31,

The table above shows the maximum limit of the bank credit risk as of December 31, 2017 and 2016 excluding collaterals or risks

B. Classification of assets credit exposure based on risk degree.

Small andMedium

Large

JD '000 JD '000 JD '000 JD '000 JD '000 JD '000

Low risk 209 914 182 134 611 694 1 790 066 7 410 799 10 204 607

Acceptable risk 1 990 925 904 569 7 217 297 1 800 919 249 285 12 162 995

Due: 51 695 31 493 131 242 - 50 214 480

- Up to 30 days 45 346 24 013 70 627 - 50 140 036

- 31- 60 days 6 349 7 480 60 615 - - 74 444

Watch list 12 124 25 933 117 601 - - 155 658

Non-performing: 109 913 125 675 673 665 22 498 - 931 751

- Substandard 11 816 722 253 990 - - 266 528

- Doubtful 9 499 4 243 84 157 22 498 - 120 397

- Problematic 88 598 120 710 335 518 - - 544 826

Total 2 322 876 1 238 311 8 620 257 3 613 483 7 660 084 23 455 011

Less: Interest and commission in suspense 36 765 57 552 118 420 4 639 - 217 376

Less: Provision for impairment 71 612 57 014 550 061 - 1 193 679 880

Net 2 214 499 1 123 745 7 951 776 3 608 844 7 658 891 22 557 755


JD '000 JD '000 JD '000 JD '000 JD '000 JD '000

Low risk 190 532 143 249 518 525 2 264 887 7 775 165 10 892 358

Acceptable risk 1 882 374 776 063 6 883 874 1 775 970 197 098 11 515 379

Due: 33 608 16 104 106 605 - 1 498 157 815

- Up to 30 days 28 905 6 499 42 043 - 749 78 196

- 31- 60 days 4 703 9 605 64 562 - 749 79 619

Watch list 11 168 23 256 134 994 - - 169 418

Non-performing: 128 741 125 733 656 560 21 738 19 932 791

- Substandard 13 368 2 479 854 - - 16 701

- Doubtful 8 504 5 671 341 182 21 738 - 377 095

- Problematic 106 869 117 583 314 524 - 19 538 995

Total 2 212 815 1 068 301 8 193 953 4 062 595 7 972 282 23 509 946

Less: Interest and commission in suspense 48 060 58 024 176 351 3 870 - 286 305

Less: Provision for impairment 83 762 53 407 578 165 958 716 292

Net 2 080 993 956 870 7 439 437 4 058 725 7 971 324 22 507 349

- 49 -

December 31, 2017

ConsumerBanking

Corporates Banks andFinancial

Institutions

Total

Total

December 31, 2016

The credit risk exposures includes direct credit facilities at amortized cost, balances and deposits with banks and financial institutions, bonds, treasurybills and any other assets exposed to credit risk.


Sector

ConsumerBanking


Institutions


Sector

C. Fair value of collaterals obtained against credit facilities at amortized cost:


JD '000 JD '000 JD '000 JD '000 JD '000 JD '000

Collaterals Against

Performing facilities / low risk 209 914 179 123 595 761 - 275 798 1 260 596

Performing facilities / acceptable risk 714 420 511 356 3 055 357 - 57 723 4 338 856

Watch list 7 994 7 065 72 729 - - 87 788

Non-performing: 10 813 22 654 166 708 - - 200 175

- Substandard 3 071 225 134 568 - - 137 864

- Doubtful 2 059 3 393 5 920 - - 11 372

- Problematic 5 683 19 036 26 220 - - 50 939

Total 943 141 720 198 3 890 555 - 333 521 5 887 415

Of which :

Cash margin 209 902 150 944 464 840 - - 825 686

Banks accepted letters of guarantees 1 084 29 574 141 065 - - 171 723


Listed securities 261 911 295 176 - - 296 348


Other 669 452 223 406 1 375 030 - 264 007 2 531 895

Total 943 141 720 198 3 890 555 - 333 521 5 887 415


JD '000 JD '000 JD '000 JD '000 JD '000 JD '000

Collaterals Against

Performing / low risk 177 187 128 291 482 014 - 147 100 934 592

Performing / acceptable risk 675 400 434 644 2 813 247 - 512 3 923 803

Watch list 7 671 9 265 76 125 - - 93 061

Non-performing: 14 377 25 705 32 729 - - 72 811

- Substandard 4 527 974 137 - - 5 638

- Doubtful 2 462 4 160 5 464 - - 12 086

- Problematic 7 388 20 571 27 128 - - 55 087

Total 874 635 597 905 3 404 115 - 147 612 5 024 267

Of which :

Cash margin 177 896 133 352 413 391 - 611 725 250

Banks accepted letters of guarantees 939 39 667 134 676 - - 175 282


Listed securities 300 1 118 289 000 - - 290 418


Other 628 738 154 973 1 102 018 - 79 019 1 964 748

Total 874 635 597 905 3 404 115 - 147 612 5 024 267

December 31, 2017

ConsumerBanking


Institutions


Sector Total

Banks andFinancial

Institutions


Sector

- 50 -

December 31, 2016

ConsumerBanking

Corporates

Total

D. Classification of debt securities based on risk degree:

FinancialAssets at FairValue throughProfit or Loss


Amortized Cost Total

Credit Rating JD '000 JD '000 JD '000

Private sector:

AAA to A- - 311 093 311 093

BBB+ to B- - 118 096 118 096

Below B- - - -

Unrated 21 010 43 959 64 969

Government and public sector 44 457 3 813 116 3 857 573

Total 65 467 4 286 264 4 351 731

FinancialAssets at FairValue throughProfit or Loss


Amortized Cost Total

Credit Rating JD '000 JD '000 JD '000

Private sector:

AAA to A- - 266 892 266 892

BBB+ to B- - 167 728 167 728

Below B- - - -

Unrated 21 010 58 371 79 381

Government and public sector 80 322 3 904 860 3 985 182

Total 101 332 4 397 851 4 499 183

December 31, 2017

- 51 -

December 31, 2016

The table below analyzes the credit exposure of the debt securities using the credit rating as per the global credit ratingagencies.

E.

Cre

dit

exp

osu

re c

ateg

oriz

ed b

y ge

ogra

ph

ical

dis

trib

uti

on:

Jord

anO

ther

Ara

b C

oun

trie

sA

sia

*E

uro

pe

Am

eric

aR

est

ofth

e W

orld

Tot

al

JD '0

00JD

'000

JD '0

00JD

'000

JD '0

00JD

'000

JD '0

00

Bal

ance

s w

ith

cent

ral b

anks

1 53

6 90

51

415

235

265

-

-

-

2 95

2 40

5

Bal

ance

s an

d de

posi

ts w

ith b

anks

and

fin

anci

al in

stit

utio

ns 1

06 6

69 6

18 7

60 1

49 4

791

646

754

601

069

7 5

923

130

323

Fin

anci

al a

sset

s at

fai

r va

lue

thro

ugh

prof

it o

r lo

ss

-

65

467

-

-

-

-

65

467

Dir

ect c

redi

t fac

ilit

ies

at a

mor

tize

d co

st3

754

227

8 04

5 35

2 1

33 4

60 2

26

- 1

3 84

111

947

106

C

onsu

mer

Ban

king

1 00

1 03

71

206

063

60

46

-

-2

207

206

S

mal

l and

Med

ium

Cor

pora

tes

439

743

673

276

474

180

-

-

1 11

3 67

3

L

arge

Cor

pora

tes

2 19

2 55

85

479

651

132

926

-

-

-

7 80

5 13

5

B

anks

and

Fin

anci

al I

nsti

tuti

ons

8 6

30 4

3 44

2

-

-

- 1

3 84

1 6

5 91

3

G

over

nmen

t and

Pub

lic

Sec

tor

112

259

642

920

-

-

-

- 7

55 1

79

Oth

er f

inan

cial

ass

ets

at a

mor

tize

d co

st1

803

909

2 32

2 65

1 9

2 27

8 3

2 00

3 3

5 42

3

-

4 28

6 26

4

Oth

er a

sset

s an

d fi

nanc

ial d

eriv

ativ

es -

pos

itiv

e fa

ir v

alue

33

918

139

240

1 0

29 1

670

333

- 1

76 1

90

Tot

al7

235

628

12 6

06 7

05 3

76 5

111

680

653

636

825

21

433

22 5

57 7

55

Tot

al -

as

of D

ecem

ber

31,

201

67

233

805

12 3

43 1

76 4

78 3

801

868

865

539

569

43

554

22 5

07 3

49

* E

xclu

din

g A

rab

Cou

ntr

ies.

- 5

2 -

Dec

emb

er 3

1, 2

017

F.

Cre

dit

expo

sure

cat

egor

ized

by

econ

omic

sec

tor

Con

sum

erB

anki

ng I

ndus

try

and

Min

ing

Con

stru

ctio

nsR

eal e

stat

eT

rade

Agr

icul

ture

Tou

rism

and

Hot

els

Tra

nspo

rtat

ion

Sha

res

Gen

eral

Ser

vice

s

JD '0

00JD

'000

JD '0

00JD

'000

JD '0

00JD

'000

JD '0

00JD

'000

JD '0

00JD

'000

JD '0

00JD

'000

JD '0

00

Bal

ance

s w

ith

Cen

tral

Ban

ks

-

-

-

-

-

-

-

-

-

-

-

2 95

2 40

52

952

405

Bal

ance

s an

d de

posi

ts w

ith

bank

s an

d fi

nanc

ial i

nsti

tuti

ons

-

-

-

-

-

-

-

-

-

-3

130

323

-

3 13

0 32

3

Fin

anci

al a

sset

s at

fair

val

ue th

roug

h pr

ofit

or

loss

-

-

-

-

-

-

- 2

1 01

0

-

-

-

44

457

65

467

Dir

ect c

redi

t fac

ilit

ies

at a

mor

tize

d co

st2

207

206

2 36

3 87

01

386

594

812

212

2 25

4 04

7 1

17 2

89 1

65 0

82 2

78 2

55 8

500

1 53

2 95

9 6

5 91

3 7

55 1

7911

947

106

Oth

er fi

nanc

ial a

sset

s at

am

orti

zed

cost

- 3

6 60

6

-

- 2

8 44

2

-

-

-

-

14

915

393

185

3 81

3 11

64

286

264

Oth

er a

sset

s an

d fi

nanc

ial d

eriv

ativ

es -

pos

itiv

e fa

ir v

alue

7 2

93 8

530

5 0

73 3

359

15

960

262

359

622

- 2

1 57

5 1

9 42

3 9

3 73

4 1

76 1

90

T

otal

2 21

4 49

92

409

006

1 39

1 66

7 8

15 5

712

298

449

117

551

165

441

299

887

8 5

001

569

449

3 60

8 84

47

658

891

22 5

57 7

55

Con

sum

erB

anki

ng I

ndus

try

and

Min

ing

Con

stru

ctio

nsR

eal -

est

ate

Tra

deA

gric

ultu

re T

ouri

sm a

ndH

otel

sT

rans

port

atio

nS

hare

s G

ener

alS

ervi

ces

JD '0

00JD

'000

JD '0

00JD

'000

JD '0

00JD

'000

JD '0

00JD

'000

JD '0

00JD

'000

JD '0

00JD

'000

JD '0

00

Bal

ance

s w

ith

Cen

tral

Ban

ks

-

-

-

-

-

-

-

-

-

-

-

3 16

1 30

13

161

301

Bal

ance

s an

d de

posi

ts w

ith

bank

s an

d fi

nanc

ial i

nsti

tuti

ons

-

-

-

-

-

-

-

-

-

-3

483

076

-

3 48

3 07

6

Fin

anci

al a

sset

s at

fair

val

ue th

roug

h pr

ofit

or

loss

-

-

-

-

-

-

- 2

1 01

0

-

-

-

80

322

101

332

Dir

ect c

redi

t fac

ilit

ies

at a

mor

tize

d co

st2

071

178

2 00

8 62

91

275

004

786

146

2 14

6 76

5 4

7 87

6 2

43 4

50 3

17 0

36 1

785

1 39

7 33

0 1

61 2

85 7

29 9

8811

186

472

Oth

er fi

nanc

ial a

sset

s at

am

orti

zed

cost

- 3

0 48

7

- 2

0 00

0 2

8 54

4

-

-

-

-

17

218

396

742

3 90

4 86

04

397

851

Oth

er a

sset

s an

d fi

nanc

ial d

eriv

ativ

es -

pos

itiv

e fa

ir v

alue

9 8

15 9

557

7 4

50 3

640

13

430

153

985

896

- 1

8 91

6 1

7 62

2 9

4 85

3 1

77 3

17

T

otal

2 08

0 99

32

048

673

1 28

2 45

4 8

09 7

862

188

739

48

029

244

435

338

942

1 7

851

433

464

4 05

8 72

57

971

324

22 5

07 3

49

45. M

arke

t R

isk

Mar

ket R

isk

Sens

itiv

ity

Stat

emen

t of

Inco

me

Shar

ehol

ders

'E

quit

yT

otal

Stat

emen

t of

Inco

me

Shar

ehol

ders

'E

quit

yT

otal

JD '0

00JD

'000

JD '0

00JD

'000

JD '0

00JD

'000

Int

eres

t rat

e se

nsit

ivit

y 2

1 68

1

- 2

1 68

1 2

0 83

4

- 2

0 83

4

For

eign

exc

hang

e ra

te s

ensi

tivi

ty 5

607

28

296

33

903

4 7

05 3

1 49

0 3

6 19

5

Equ

ity

inst

rum

ents

pri

ce s

ensi

tivi

ty 5

1 8

246

8 2

97 6

0 1

1 12

3 1

1 18

3

T

otal

27

339

36

542

63

881

25

599

42

613

68

212

Tot

al

- 5

3 -

Dec

embe

r 31

, 201

7D

ecem

ber

31, 2

016

Dec

embe

r 31

, 201

7

Cor

pora

tes

Ass

umin

g m

arke

t pri

ces

as a

t Dec

embe

r 31

, 201

7 an

d 20

16 c

hang

e by

5%

, the

impa

ct o

n st

atem

ent o

f inc

ome

and

shar

ehol

ders

equ

ity

wil

l be

as fo

llow

s:

Dec

embe

r 31

, 201

6

Cor

pora

tes

Ban

ks a

ndF

inan

cial

Inst

itut

ions

Gov

ernm

ent

and

Pub

licS

ecto

rT

otal

Ban

ks a

ndF

inan

cial

Inst

itut

ions

Gov

ernm

ent

and

Pub

licS

ecto

r

46. Interest Rate Risk

A. Exposure to interest rate volatility as of December 31, 2017 (classification is based on interest rate repricing or maturity date, whichever is nearer).

Up to 1Month

More than1 Monthand till 3Months

More than 3Months andtill 6 Months

More than 6Months and

till 1 Year

More than 1Year and till

3 YearsMore than

3 Years

Not Tied toInterest Rate

Risk TotalJD '000 JD '000 JD '000 JD '000 JD '000 JD '000 JD '000 JD '000

Assets

Cash at vaults - - - - - - 318 171 318 171

Mandatory cash reserve - - - - - - 954 848 954 848

Balances with central banks 1 610 254 2 345 - - - 17 730 367 228 1 997 557

Balances and deposits with banks and financial institutions 2 527 436 535 820 41 422 10 645 15 000 - - 3 130 323

Financial assets at fair value through profit or loss 2 056 15 902 29 884 14 771 1 422 1 432 1 015 66 482

Direct credit facilities at amortized cost 4 154 031 1 909 932 1 012 178 961 230 843 693 3 066 042 - 11 947 106

Financial assets at fair value through other comprehensive income - - - - - - 164 912 164 912

Other financial assets at amortized cost 563 392 842 394 577 344 573 812 899 629 829 693 - 4 286 264

Investment in subsidiaries and associates - - - - - - 965 933 965 933

Fixed assets - - - - - - 216 816 216 816

Other assets and financial derivatives - positive fair value 9 591 12 545 21 216 - 6 237 - 218 419 268 008

Deferred tax assets - - - - - - 45 152 45 152

Total assets 8 866 760 3 318 938 1 682 044 1 560 458 1 765 981 3 914 897 3 252 494 24 361 572

Liabilities

Banks' and financial institutions' deposits 413 941 955 111 213 242 76 264 23 771 24 479 86 217 1 793 025

Customer deposits 5 849 023 1 860 167 1 058 295 1 472 475 209 706 103 289 5 625 871 16 178 826

Cash margin 817 729 361 279 280 768 86 010 14 614 5 950 195 514 1 761 864

Borrowed funds 4 197 15 994 5 284 31 5 414 32 821 - 63 741

Provision for income tax - - - - - - 122 264 122 264

Other Provisions - - - - - - 199 586 199 586

Other liabilities and financial derivatives - negative fair value 21 751 9 157 13 807 2 302 - - 644 398 691 415

Deferred tax liabilities - - - - - - 942 942

Total liabilities 7 106 641 3 201 708 1 571 396 1 637 082 253 505 166 539 6 874 792 20 811 663

Gap 1 760 119 117 230 110 648 ( 76 624) 1 512 476 3 748 358 (3 622 298) 3 549 909

- 54 -

Exposure to interest rate volatility as of December 31, 2016 (classification is based on interest rate repricing or maturity date, whichever is nearer).

Up to 1Month

More than1 Monthand till 3Months

More than 3Months andtill 6 Months

More than 6Months and

till 1 Year

More than 1Year and till

3 YearsMore than

3 Years

Not Tied toInterest Rate

Risk TotalJD '000 JD '000 JD '000 JD '000 JD '000 JD '000 JD '000 JD '000

Assets

Cash at vaults - - - - - - 255 184 255 184

Mandatory cash reserve - - - - - - 837 167 837 167

Balances with central banks 2 020 743 - - - - - 303 391 2 324 134

Balances and deposits with banks and financial institutions 2 836 552 596 074 35 450 - 15 000 - - 3 483 076

Financial assets at fair value through profit or loss 2 350 3 980 76 760 11 960 5 302 980 1 199 102 531

Direct credit facilities at amortized cost 3 579 851 2 263 206 1 028 723 894 830 752 089 2 667 773 - 11 186 472

Financial assets at fair value through other comprehensive income - - - - - - 222 463 222 463

Other financial assets at amortized cost 574 485 609 701 652 819 747 754 1 205 043 608 049 - 4 397 851

Investment in subsidiaries and associates - - - - - - 925 837 925 837

Fixed assets - - - - - - 221 973 221 973

Other assets and financial derivatives - positive fair value 9 462 13 838 22 347 - 5 163 - 207 725 258 535

Deferred tax assets - - - - - - 39 023 39 023

Total assets 9 023 443 3 486 799 1 816 099 1 654 544 1 982 597 3 276 802 3 013 962 24 254 246

Liabilities

Banks' and financial institutions' deposits 1 030 936 392 330 83 780 168 303 30 204 2 846 95 778 1 804 177


Cash margin 1 130 493 121 803 189 339 81 230 7 387 4 554 128 210 1 663 016

Borrowed funds 1 143 139 565 2 800 2 540 1 516 - - 147 564


Other Provisions - - - - - - 145 015 145 015

Other liabilities and financial derivatives - negative fair value 25 966 8 480 12 677 1 789 - - 578 154 627 066


Total liabilities 7 881 772 3 080 141 1 337 938 1 464 947 324 065 76 238 6 588 390 20 753 491

Gap 1 141 671 406 658 478 161 189 597 1 658 532 3 200 564 (3 574 428) 3 500 755

- 55 -

47. Liquidity Risk

The below is the distribution of the liabilities (undiscounted) according to the residual maturity as of December 31, 2017:

Within 1Months

After 1Month andtill 3 Months

After 3Months andtill 6 Months

After 6Months andtill One Year

After OneYear and till

3 YearsAfter 3Years

Not Tied to aSpecificMaturity Total

JD '000 JD '000 JD '000 JD '000 JD '000 JD '000 JD '000 JD '000

Liabilities



Cash margin 739 601 128 596 577 351 97 728 20 326 244 201 306 1 765 152

Borrowed funds 4 231 8 495 5 368 31 3 715 42 121 - 63 961


Other provisions - - - - - - 199 586 199 586

Financial derivatives - negative fair value 1 639 208 262 177 - - 7 236 9 522

Other liabilities 20 112 8 949 13 545 12 974 340 552 - 285 766 681 898


Total Liabilities 6 114 665 2 975 390 1 735 209 2 035 036 646 501 217 098 7 238 136 20 962 035

Total assets according to expected maturities 4 595 289 3 342 225 1 455 289 1 954 728 2 366 406 4 788 882 5 858 753 24 361 572

Within 1Months

After 1Month andtill 3 Months

After 3Months andtill 6 Months

After 6Months andtill One Year

After OneYear and till

3 YearsAfter 3Years

Not Tied to aSpecificMaturity Total

JD '000 JD '000 JD '000 JD '000 JD '000 JD '000 JD '000 JD '000

Liabilities



Cash margin 902 918 189 900 238 655 180 826 11 665 276 141 179 1 665 419

Borrowed funds 115 78 898 2 835 - 55 064 10 942 - 147 854

Provision for income tax - - - - - 115 248 115 248

Other provisions - - - - - - 145 015 145 015

Financial derivatives - negative fair value 1 314 3 - - - - 16 547 17 864

Other liabilities 24 652 8 477 12 677 1 789 234 043 - 327 569 609 207


Total Liabilities 6 507 930 3 440 926 1 406 138 1 700 597 670 389 133 021 7 040 454 20 899 455

Total assets according to expected maturities 5 670 078 2 759 964 1 381 499 1 731 731 2 854 711 4 601 242 5 255 021 24 254 246

- 56 -

The below is the distribution of the liabilities (undiscounted) according to the residual maturity as of December 31, 2016:

48. Net Foreign Currency Positions


BaseCurrency in

Thousand

Equivalentin JD '000

BaseCurrency in

Thousand

Equivalent inJD '000

USD 69 671 49 412 38 242 27 122

GBP 56 54 4 083 3 547

EUR 2 208 1 879 35 040 25 990

JPY 345 381 2 173 621 750 3 850

Other currencies * 58 620 17 026

Total 112 138 77 535

* Various foreign currencies translated to Jordanian Dinars.

49. Fair Value Hierarchy

A. Financial Instruments are either financial assets or financial liabilities

Level 1: Quoted (unadjusted) market prices in active markets for identical assets or liabilities.

Level 2: Valuation techniques for which the lowest level input that is significant to the fair value measurement is directly or indirectly observable.

Level 3: Valuation techniques for which the lowest level input that is significant to the fair value measurement is unobservable.

A. Fair value of financial assets and financial liabilities that are measured at fair value on a recurring basis.

Some of the financial assets and financial liabilities are measured at fair value at the end of each reporting period. The following table gives information about how the fair value of these

financial assets and financial liabilities are determined (valuation techniques and key inputs).

Financial assets / Financial liabilities

2017 2016

Financial assets at fair value JD '000 JD '000

Financial assets at fair value through profit or loss:

Treasuring bills and Bonds 44 457 80 322


Shares and mutual funds 1 015 1 199

Total Financial Assets at Fair Value through Profit or Loss 66 482 102 531

Financial derivatives - positive fair value 10 330 9 892

Financial assets at fair value through

other comprehensive income:



Total financial assets at fair value through other comprehensive income 164 912 222 463

Total Financial Assets at Fair Value 241 724 334 886

Financial Liabilities at Fair Value

Financial derivatives - negative fair value 9 517 17 859

Total Financial Liabilities at Fair Value 9 517 17 859

There were no transfers between Level 1 and 2 in the period, during 2017 & 2016.

- 1 -

B. Fair value of financial assets and financial liabilities that are not measured at fair value on a recurring basis.

Except as detailed in the following table, we believe that the carrying amounts of financial assets and financial liabilities recognized in the banks financial statements approximate their fair values:

Book value Fair value Book value Fair value

JD '000 JD '000 JD '000 JD '000

Financial assets not calculated at fair value

Mandatory reserve 954 848 954 848 837 167 837 167

Time and notice balances with Central Banks 1 373 584 1 374 528 1 557 835 1 558 648

Certificates of deposit with central banks 256 745 256 921 462 908 463 149

Balances and Deposits with banks and financial institutions 3 130 323 3 133 973 3 483 076 3 484 543 Level 2

Direct credit facilities at amortized cost 11 947 106 11 985 973 11 186 472 11 238 082

Other Financial assets at amortized cost 4 286 264 4 325 843 4 397 851 4 433 427

Total financial assets not calculated at fair value 21 948 870 22 032 086 21 925 309 22 015 016

Financial liabilities not calculated at fair value

Banks' and financial institutions' deposits 1 793 025 1 800 194 1 804 177 1 807 316

Customer deposits 16 178 826 16 241 002 16 250 612 16 298 747

Cash margin 1 761 864 1 768 395 1 663 016 1 668 239

Borrowed funds 63 741 63 911 147 564 149 602

Total financial liabilities not calculated at fair value 19 797 456 19 873 502 19 865 369 19 923 904

The fair values of the financial assets and financial liabilities included in level 2 categories above have been determined in accordance with the generally accepted pricing models

based on a discounted cash flow analysis, with the most significant inputs being the discount rate that reflects the credit risk of counterparties.

Financial instruments include financial assets and financial liabilities.The Bank uses the following methods and alternatives of valuating and presenting the fair value of financial instruments:


Fair Value as at Fair Value Relationship of unobservable

December 31, Hierarchy and key inputs inputs inputs to fair value

Valuation techniques Significant unobservable

Not Applicable

Level 1 Quoted Shares

Level 1

Not Applicable

Not Applicable

Level 2Through Comparison of

similar financial instrumentsNot Applicable Not Applicable

Quoted Shares

Not Applicable


similar financial instrumentsNot Applicable

Not Applicable

Level 1 Quoted Shares Not Applicable Not Applicable

Level 2Through using the index

sector in the marketNot Applicable Not Applicable


similar financial instrumentsNot Applicable Not Applicable

Fair Value Hierarchy


Level 2

Level 2

Level 2

Level 2

Level 2

- 57 -

Level 2

Level 2

Level 2

Level 1 & 2

50- Analysis for Assets and Liabilities Maturities

The below is an analysis for assets and liabilities maturities according to the expected period to be recovered or settled as at December 31, 2017

UP to One YearMore than One

YearTotal

JD '000 JD '000 JD '000Assets

Cash at vaults 318 171 - 318 171

Mandatory cash reserve 954 848 - 954 848

Balances with central banks 1 979 827 17 730 1 997 557






Investment in subsidiaries and associates - 965 933 965 933

Fixed assets - 216 816 216 816



Total Assets 15 858 623 8 502 949 24 361 572

Liabilities

Banks' and financial institutions' deposits 1 744 775 48 250 1 793 025


Cash margin 1 741 294 20 570 1 761 864

Borrowed funds 17 905 45 836 63 741


Other provisions 199 586 - 199 586

Other liabilities and financial derivatives - negative fair value 350 863 340 552 691 415

Deferred tax liabilities 942 - 942

Total Liabilities 20 042 775 768 888 20 811 663

Net (4 184 152) 7 734 061 3 549 909

The below is an analysis for assets and liabilities maturities according to the expected period to be recovered or settled as at December 31, 2016

UP to One Year More than One Year TotalJD '000 JD '000 JD '000

Assets

Cash at vaults 255 184 - 255 184

Mandatory cash reserve 837 167 - 837 167

Balances with central banks 2 324 134 - 2 324 134






Investment in subsidiaries and associates - 925 837 925 837

Fixed assets - 221 973 221 973



Total Assets 15 428 020 8 826 226 24 254 246

Liabilities

Banks' and financial institutions' deposits 1 771 327 32 850 1 804 177


Cash margin 1 651 075 11 941 1 663 016

Borrowed funds 81 720 65 844 147 564


Other provisions 145 015 - 145 015

Other liabilities and financial derivatives - negative fair value 393 023 234 043 627 066

Deferred tax liabilities 793 - 793

Total Liabilities 20 054 333 699 158 20 753 491

Net (4 626 313) 8 127 068 3 500 755

-58-

51. Contractual Maturity of the Contingent Accounts

The table below details the maturity of expected liabilities and commitments on the basis of contractual maturity:

Within 1 year

After 1 year and before 5

years

After 5 years

Total

JD '000 JD '000 JD '000 JD '000


Acceptances 392 146 8 908 - 401 054

Letters of guarantee:

- Payment guarantees 573 511 101 139 - 674 650

- Performance guarantees 2 511 946 994 956 87 421 3 594 323



Total 9 550 441 2 010 551 155 786 11 716 778

Constructions projects contracts 602 7 605 - 8 207

Procurement contracts 4 281 1 393 - 5 674

Operating lease contracts 189 2 379 13 474 16 042

Total 5 072 11 377 13 474 29 923

Within 1 year

After 1 year and before 5

years

After 5 years

Total

JD '000 JD '000 JD '000 JD '000


Acceptances 413 571 9 995 - 423 566

Letters of guarantee:

- Payment guarantees 560 100 136 933 6 391 703 424

- Performance guarantees 2 136 244 1 048 429 644 466 3 829 139



Total 9 182 119 2 041 461 1 035 179 12 258 759

Constructions projects contracts 143 12 628 - 12 771

Procurement contracts 6 053 1 514 677 8 244

Operating lease contracts 396 1 512 12 674 14 582

Total 6 592 15 654 13 351 35 597

December 31, 2016

- 59 -

December 31, 2017

December 31, 2017

December 31, 2016

52. Capital Management

The Bank manages it's capital to safeguard it's ability to continue it's operating activities while maximizing the return

to shareholders. The composition of the regulatory capital as defined by Basel III Committee is as follows:

2017 2016

JOD '000 JOD '000

Common Equity Tier 1 3 135 237 3 106 115

Regulatory Adjustments ( Deductions from Common Equity Tier 1) ( 606 890) ( 589 492)

Additional Tier 1 - -

Supplementary Capital 213 977 200 468

Regulatory Adjustments ( Deductions from Supplementary Capital) ( 213 810) ( 266 986)

Regulatory Capital 2 528 514 2 450 105

Risk-weighted assets (RWA) 19 069 020 18 458 324

Common Equity Tier 1 Ratio %13.26 %13.27Tier 1 Capital Ratio %13.26 %13.27Capital Adequacy Ratio %13.26 %13.27

On October 31, 2016, The Central Bank of Jordan announced the instructions of capital management according to Basel III standards and stopped Basel II instructions.

- 60 -

December 31,

- The Board of Directors performs an overall review of the capital structure of the Bank on quarterly basis. As part of this review, the Board takes into consideration matters such as cost and risks of capital as integral factors in managing capital through setting dividend policies and capitalization of reserves.

53. Transactions with Related Parties


Deposits owed from Related

Parties


CostDeposits owed to

Related Parties

LCs, LGs, Unutilized

Credit Facilities and Acceptances

JD '000 JD '000 JD '000 JD '000

Sister and subsidiary companies 1 336 811 11 890 146 541 112 168

Associates companies 78 167 - 61 050 28 723

Major shareholders and members of the Board of Directors - 190 012 221 772 72 658

Total 1 414 978 201 902 429 363 213 549

Deposits owed from Related

Parties


CostDeposits owed to

Related Parties

LCs, LGs, Unutilized

Credit Facilities and Acceptances

JD '000 JD '000 JD '000 JD '000

Sister and subsidiary companies 1 269 099 104 463 74 812 152 958

Associates companies 146 766 - 25 825 26 802

Major shareholders and members of the Board of Directors - 339 921 321 964 69 906

Total 1 415 865 444 384 422 601 249 666

Interest IncomeInterest Expense Interest Income Interest Expense

JD '000 JD '000 JD '000 JD '000

Subsidiaries and sister companies 9 151 1 623 5 739 962

Associated companies 1 273 830 1 493 1 592

Total 10 424 2 453 7 232 2 554

54. Assets under Management

55. Cash and Cash Equivalent


2017 2016

JD '000 JD '000

3 252 846 3 416 485

2 495 880 2 865 250

1 455 269 1 513 509

Total 4 293 457 4 768 226

Direct credit facilities granted to key management personnel amounted to JD 1.1 million and indirect credit facilities amounted to JD 6 thousands as of December 31, 2017 (Direct credit facilities JD 1.1 million and indirect credit facilities JD 6 thousand as of December 31, 2016 )

December 31, 2017

December 31, 2016

The details of transactions with related parties are as follows:

All facilities granted to related parties are performing loans in accordance with the credit rating of the Bank. No provisions for the year have been recorded in relation to impairment in value.

Deposits of key management amounted to JD 2 million as of December 31, 2017 ( JD 2.1 million as of December 31, 2016)

There are no assets under management as of December 31, 2017 and 2016 -

Interest on facilities granted to major shareholders and members of the Board of Directors is recorded at arm's length.

The salaries and other fringe benefits of the Bank's key management personnel, inside and outside Jordan, amounted to JD 27.7 million for the year ended on December 31, 2017(JD 26.2 million for the year ended on December 31, 2016).

-61-

2017 2016

Cash and balances with central banks maturing within 3 months

Add: Balances with banks and financial institutions maturing within 3 months

Less: Banks and financial institutions deposits maturing within 3 months

December 31,

Documents

ٓبرعما كيبما ةعومجم - ufico.com · ٓبرعما كيبما ةعومجم ٓف ةَٔتيمما ةيسلم ةدحومما ةٔمامما مئاوقما 2017 لوٗا