05. El mercado marroqu. como oportunidadmedia.eoi.es/nw/Multimedia/EstudiosFSE/2007_05.pdf · El mercado marroquí como oportunidad de ... ESTRATEGIAS DE IMPLANTACIÓN DE LAS PYMES

EL MERCADO MARROQUÍ COMO

OPORTUNIDAD DE CRECIMIENTO E

INTERNACIONALIZACIÓN DE LAS PYMES

ESPAÑOLAS. ESPECIAL INCIDENCIA EN LA

PYME ANDALUZA

2007

El mercado marroquí como oportunidad de crecimiento e internacionalización de las Pymes españolas. Especial incidencia en la Pyme andaluza 1

ÍNDICE

1. INTRODUCCION.........................................................................................................4

1.1. Objetivo del Estudio ............................................................................................4

2. INFORMACIÓN GENERAL SOBRE EL PAÍS Y

EL ENTORNO ECONÓMICO....................................................................................6

2.1. Principales indicadores económicos: evolución macroeconómica ................11

2.2. Infraestructura de Transporte .........................................................................15

2.3. Servicios Comerciales y Bancarios...................................................................16

2.4. Entorno geopolítico ...........................................................................................18

2.5. Relaciones económicas España / Andalucía – Marruecos .............................20

2.5.1. Relaciones Económicas UE-Marruecos ...............................................20

2.5.2. Relaciones Hispano-Marroquíes ..........................................................28

2.5.3. La Visión Marroquí...............................................................................32

2.5.4. Relaciones comerciales entre Andalucía y Marruecos.......................37

3. PRINCIPALES SECTORES DE ACTIVIDAD MARROQUÍES..........................50

3.1. Comercio Exterior .............................................................................................50

3.1.1. Evolución de las importaciones por productos ...................................51

3.1.2. Evolución de las exportaciones por productos....................................52

3.1.3. Evolución de los intercambios comerciales por zonas........................53

3.2. Características de los Principales Sectores Productivos ................................59

3.2.1. Introducción...........................................................................................59

3.2.2. Sector Agrícola.......................................................................................60

3.2.3. La Pesca..................................................................................................61

3.2.4. Energía y Minas.....................................................................................62

3.2.5. Sector Industrial ....................................................................................63

3.2.6. Sector Terciario .....................................................................................67

3.2.7. Turismo ..................................................................................................67

3.2.8. Las telecomunicaciones .........................................................................68

3.2.9. El transporte ..........................................................................................70


4. ASPECTOS JURÍDICOS EN EL PROCESO DE IMPLANTACIÓN E

INVERSIÓN (FISCALES, LABORALES, MERCANTILES,

AYUDAS A LA INVERSIÓN…) ...............................................................................72

4.1. Inversiones Extranjeras en Marruecos: Marco Legal ...................................72

4.1.1. Inversiones Extranjeras Directas (IED) ..............................................74

4.1.2. Balance del proceso de Privatizaciones ...............................................76

4.1.3. Marco Jurídico de las inversiones........................................................78

4.2. Sistema Fiscal.....................................................................................................83

4.2.1. Impuestos Directos ................................................................................83

4.2.2. Impuestos Indirectos .............................................................................84

4.2.3. Derechos Arancelarios ..........................................................................84

4.3. Aspectos Mercantiles.........................................................................................85

4.3.1. Formas Societarias ................................................................................85

4.3.2. Control de Cambios...............................................................................86

4.4. Legislación Laboral ...........................................................................................87

4.4.1. Contrato de trabajo...............................................................................87

4.4.2. El salario.................................................................................................88

4.4.3. Horarios Laborales................................................................................88

4.4.4. Seguridad Social ....................................................................................89

4.4.5. Relaciones laborales ..............................................................................90

4.4.6. Accidentes de trabajo y enfermedades profesionales.........................90

4.4.7. Inspección de trabajo ............................................................................91

5. HERRAMIENTAS DE FINANCIACIÓN................................................................92

5.1. El Sistema Financiero Marroquí......................................................................92

5.1.1. Bank Al Maghrib (BAM)......................................................................92

5.1.2. Intermediarios del sistema....................................................................93

5.1.3. Mercado de valores................................................................................96

5.2. Sistema crediticio...............................................................................................99

5.2.1. Mecanismos de financiación. Líneas de crédito................................100

5.3. Ayudas a la Exportación y a la Inversión en Marruecos .............................101

5.3.1. Acuerdo Marco de Cooperación Económica y Financiera

Hispano-Marroquí...............................................................................103


6. ESTRATEGIAS DE IMPLANTACIÓN DE LAS PYMES ANDALUZAS

EN MARRUECOS ....................................................................................................106

6.1. Formalidades y Trámites administrativos ....................................................106

6.2. Colaboración con organismos institucionales ...............................................107

6.2.1. Dirección de Inversiones (Direction des Investissements) ...............107

6.2.2. Agencia Nacional para la Promoción de la Pequeña

y Mediana Empresa.............................................................................108

6.2.3. Centros Regionales de Inversiones.....................................................108

6.3. Búsqueda de emplazamientos físicos .............................................................109

6.4. Coste de los Factores Productivos..................................................................111

6.5. Búsqueda de socios industriales y financieros ..............................................114

6.6. Formación ........................................................................................................118

6.7. Actitud de las empresas...................................................................................119

6.7.1. Metodología..........................................................................................119

6.7.2. Cuestionario .........................................................................................129

6.7.3. Resultados ............................................................................................132

7. CONCLUSIONES .....................................................................................................142

BIBLIOGRAFÍA .............................................................................................................155

REFERENCIAS INTERNET.........................................................................................156


1. INTRODUCCION

1.1. Objetivo del Estudio

España (y Andalucía en concreto) tiene una posición privilegiada para impulsar las

relaciones comerciales entre las empresas de ambas orillas del estrecho y,

especialmente, en campos aún por explotar como los relacionados con la transferencia

de tecnología, lo que debería aprovechar a través de acuerdos de cooperación de

distinto tipo, así como mediante el fomento de la inversión y el encuentro de

empresarios de ambas orillas. Acciones éstas a llevar a cabo en el marco tanto de la

iniciativa privada como de la pública. En definitiva, las empresas andaluzas podrían y

deberían, en un futuro próximo, cumplir un importante papel como intermediarias y

referencia básica, en las relaciones entre empresas marroquíes y empresas españoles.

Partiendo de esta premisa, nuestro objetivo es hacer un análisis de la economía

marroquí, desde el punto de vista de sectores productivos, para identificar aquellas

áreas donde surgen más oportunidades de negocio para las PYMES españolas. Este

análisis se completará con la propuesta de estrategias efectivas de promoción de

empleo y dinamización de la actividad productiva y de fomento de las inversiones en

ese mercado, estrategia que hará especial incidencia en las oportunidades para las

empresas ubicadas en la CC.AA. de Andalucía, potenciales receptoras preferentes de

fondos comunitarios, tanto por su carácter de Región Convergente como por su

cercanía geográfica a este país. Y todo ello con vistas al fortalecimiento del proceso de

desarrollo local en ambas orillas del estrecho.

Por tanto, los objetivos de la investigación propuesta serán:

− Dar a conocer las características, tendencias y potencialidades de la economía

marroquí. Todo ello con la finalidad de sentar las bases para estructurar un marco de

colaboración basado en la cooperación económica, tecnológica y financiera.

− Mejorar el entendimiento por parte de las PYMES del mercado marroquí.


− Conocer oportunidades de negocios viables e innovadoras en Marruecos

− Proponer estrategias para que las PYMES españolas (y especialmente las andaluzas)

aprovechen estas oportunidades


2. INFORMACIÓN GENERAL SOBRE EL PAÍS Y EL ENTORNO ECONÓMICO

Marruecos, tan cerca de España, y en ciertos aspectos, quizá tan lejos. Pero en uno de

ellos, la cercanía es cada vez mayor: las relaciones comerciales, los contactos entre

empresas, el deseo de establecer negocios de forma conjunta. Un país que se está

abriendo al mundo y que está ávido de recibir capital desde el exterior para financiar su

propio desarrollo.

Marruecos, oficialmente el Reino de Marruecos (en árabe: ةيبرغملا ةكلمملا), es un

país africano del Magreb, bañado por el océano Atlántico y por el mar Mediterráneo.

Se encuentra separado de Europa por el estrecho de Gibraltar y linda por el este con

Argelia, por el sur con el Sahara Occidental y por el norte con España, donde comparte

tanto fronteras marítimas como terrestres con España (ciudades autónomas españolas

de Ceuta y Melilla).

Se constituye como una Monarquía constitucional, con un parlamento electo. El Rey de

Marruecos, con vastos poderes ejecutivos, tiene la posibilidad de disolver el gobierno y

poner a disposición las fuerzas militares, además de otros poderes. Los Partidos

políticos de oposición están permitidos y varios se han presentado en los últimos años

(Istiqlal. (Nacionalista), fundado en 1944, Unión Nacional de Fuerzas Populares

(UNFP). (Nacionalista), Unión Socialista de Fuerzas Populares (USFP) (de izquierdas),

Partido Justicia y Desarrollo (PJD) (Islamista), Partido Justicia y Beneficencia (al Adl

wal Ishan. (Islamista), UC, MP, RNI,...)

Después de las últimas reformas a partir de la constitución de 1992 el Reino de

Marruecos está organizado en un primer nivel en 16 regiones; éstas también están

divididas. Marruecos cuenta con diez vilayatos (wilayas) que abarcan 13 provincias, 24

prefecturas y otras 31 provincias, divididas a su vez en municipios (comunas) rurales y

urbanos. La autoridad ejecutiva es el gobernador de la capital regional.


Las Regiones Administrativas son:

− Chaouia-Ouardigha

− Doukkala-Abda

− Fès-Boulemane

− Gharb-Chrarda-Béni Hssen

− Grand Casablanca

− Marrakech-Tensift-El Haouz

− Meknès-Tafilalet

− L'Oriental

− Rabat-Salé-Zemmour-Zaer

− Souss-Massa-Draâ

− Tadla-Azilal

− Tánger-Tetuán

− Taza-El Hoceima-Taounate

El idioma oficial de Marruecos es el árabe clásico; es el idioma de la legislación

aunque las leyes también se traducen al francés y a veces al español. La lengua

mayoritaria hablada por la población es el árabe marroquí, poco a poco influido por la

llamada lengua culta. De facto existe una diglosia e incluso una triglosia. El rey de

Marruecos cuando quiere que un discurso llegue a todo el mundo se ve obligado a

utilizar el árabe dialectal. Las zonas rurales berberófonas, en sus tres dialectos de las

lenguas beréberes (tarifit, tamazight y tachelhit) utilizan su lengua diariamente. La

lengua francesa es la lengua del comercio; y hasta hace unos años la enseñanza

superior se impartía en francés. En las ciudades de Tetuán y Nador el conocimiento y

uso del español es elevado; así como también en la población saharaui del antiguo

Sahara Español; en la mayor parte de la población de Larache, Tánger, Alhucemas y

Sidi Ifni es usual. Existen grupos de hispanohablantes en ciudades como Rabat, Agadir,

Kenitra, Casablanca, Taza, Fez, Marrakech, Mequínez y Oujda. Actualmente, existen


cinco centros del Instituto Cervantes, siendo una de las mayores concentraciones en un

sólo país de esta institución encargada de la difusión de la lengua española en el

mundo. La población hispano parlante en Marruecos asciende a unos 360.000 personas

en 2006

Un dato que avala la paulatina transformación de la estructura económica de Marruecos

es el mayor peso que está adquiriendo el sector industrial, que genera ya el 19% del

PIB. Sin embargo, conviene subrayar que la economía continúa caracterizándose por el

significativo peso de la agricultura (según las cosechas, varía entre el 12% y el 20%), la

artesanía (19%), el comercio (12,6%) y el sector público (11%). Asimismo, otros

sectores destacados, especialmente por su enorme incidencia en las exportaciones, son

la minería y la pesca. Por otra parte, en los últimos años, y aunque con cierta lentitud,

se está desarrollando el sector servicios que contribuye al PIB con un 5%, y que, junto

con las cuantiosas remesas de emigrantes ayudan a compensar en la balanza corriente

el tradicional déficit comercial.

Asimismo, en los últimos años se está desarrollando un importante proceso de

liberalización económica. La economía de Marruecos presenta un importante potencial

de crecimiento y se halla en pleno proceso de liberalización, habiendo alcanzado,

especialmente en los últimos años, una estabilidad macroeconómica digna de reseñar.

Sin embargo, no puede ignorarse una serie de problemas de tipo estructural, como son:

− Excesiva dependencia del sector agrícola o de la artesanía

− Un sector público sobredimensionado.

− Altos índices de pobreza.

− Un paro estructural elevado.

− Baja cualificación de la mano de obra.

− Cierta lentitud en las reformas estructurales más necesarias.

Aunque durante la década de los 90, la evolución de la economía marroquí fue

irregular y el crecimiento más bien débil (no superando en media el 1,9%), la tendencia


ha cambiado debido a dos factores: unas excelentes campañas agrícolas y una mejora

de la confianza económica por el mayor compromiso de las autoridades con el proceso

de reformas.

El bajo nivel de inflación constituye un dato muy llamativo. Así lo destaca, en Claves

de la Economía Mundial (edición 2003), Mónica Goded, profesora de economía

mundial de la Universidad San Pablo CEU, al señalar que “la política de

estabilización, iniciada en la década de los años ochenta, ha logrado sus objetivos en

cuanto al control de la inflación, ya que ésta permanece en niveles más propios de

países desarrollados que de economías emergentes”.

Además, Marruecos ha llevado a cabo una importante reducción de su deuda externa, a

través de una gestión activa. Sin embargo, dos indicadores de coyuntura se mantienen

como los más preocupantes para la evolución de la economía marroquí:

− El desempleo, y en especial el desempleo urbano.

− El déficit público, que se incrementó en 2002 hasta el 4,3% situándose en 2003,

contabilizando las privatizaciones, en el 3,6%.

Respecto a las relaciones con la UE, vienen marcadas por el Acuerdo

Euromediterráneo de Asociación, que entró en vigor en marzo de 2000. Enrique

Verdeguer, consejero económico y comercial de la Embajada de España en Rabat,

subraya que “este acuerdo implica la liberalización del comercio de bienes

industriales. A partir de marzo de 2003, aquellos productos industriales que todavía

continuaban sujetos a gravamen han visto reducido el mismo en un 10% anual, y así

continuarán hasta su desaparición total en 2012.”

La UE acompaña este trascendental acuerdo con importantes ayudas financieras,

principalmente a través del programa MEDA II (2000-2004) y del Banco Europeo de

Inversiones. Los ámbitos de actuación de estos proyectos comunitarios son muy

variados y en todos ellos, los concursos convocados por la Comisión Europea ofrecen


múltiples oportunidades de negocio para las empresas españolas y, por tanto, para las

andaluzas.

Para Marruecos, el Acuerdo de Asociación con la UE constituye uno de los principales

retos de su economía, que va unido al más amplio de su progresiva integración en la

economía mundial, como lo prueban los recientes Acuerdos de Agadir y el de Libre

Cambio con EEUU. Ante este enorme desafío, el Gobierno puso en marcha, en

diciembre de 2002, un programa de modernización de la economía, conocido como

Mise à Niveau. Se trata de un programa global que pretende modernizar las empresas,

fomentando la inversión en tecnología e I+D, así como la formación de los recursos

humanos.

Sin embargo, a pesar de la pertenencia a la OMC y de la existencia del ya mencionado

Acuerdo de Asociación UE-Marruecos, el mercado marroquí dista aún de una

verdadera apertura comercial. Según destaca la Oficina Económica y Comercial

española en Rabat, “la principal traba a las importaciones siguen siendo los aranceles.

Desde febrero de 2001, sólo existen cuatro derechos base para el cálculo de los

derechos de importación, que van de un mínimo del 2,5% a un máximo del 40%. Sin

embargo, se establecen numerosas excepciones según el producto”.

Por lo que se refiere a las compras en el exterior, Marruecos ha pasado a importar un

porcentaje creciente de bienes de consumo y bienes de equipo. Entre los principales

productos que Marruecos compra del exterior y que, por tanto, ofrecen un elevado

potencial para las empresas exportadoras andaluzas destacan los tejidos, la maquinaria

y aparatos diversos, los productos químicos, las materias plásticas artificiales, los

aparatos receptores de radio y televisión, los turismos y vehículos industriales, los

aviones y los medicamentos


2.1. Principales indicadores económicos: evolución macroeconómica

A pesar de unas condiciones externas (invasión de langostas, terremoto de la región

d’Alhuseima, alza del precio del petróleo,…) que han afectado al país en los últimos

años, la economía marroquí ha conseguido preservar los equilibrios macroeconómicos

sin perder de vista las medidas incentivas destinadas a promover las inversiones,

privadas y públicas y a generar empleos.

Si el Gobierno marroquí se ha esforzado en mantener el control de la inflación por

debajo de 2% y el déficit presupuestario a menos de 3%, el gasto público, por su parte,

aumentó en materia de inversiones. De hecho, la política cautelosa en materia de los

índices macroeconómicos se ha acompañado de medidas presupuestarias sostenibles

destinadas a promover la economía social, en especial, las inversiones en

infraestructuras y en el marco de vida. Por ejemplo, las inversiones públicas subieron

en 2004 para alcanzar 22,1 mil millones dhs en comparación a 19,9 mil millones dhs en

2003. Por otro lado, la tasa de crecimiento alcanzó, a pesar de la vulnerabilidad del

sector primario, el 3,5%. El resultado positivo del PIB nacional en 2004 permitió el

registro de un crecimiento 4,5% por medio anual durante los últimos cuatro años. Al

mismo tiempo, la tasa de inflación ha quedado en el nivel razonable de 1,5%. Por ello,

el mercado de empleo ha aprovechado de la coyuntura nacional sustentada en las

medidas incentivas de promoción de las Pymes. El índice de paro ha bajado

sensiblemente, pasando de 12,3% en 2003 a 10,8% en 2004, mejorando así el mercado

de empleo tanto en las zonas urbanas como en el campo.

Por su parte, la reestructuración y los esfuerzos de modernización de la economía

marroquí resultaron constructivos al permitir la consolidación de la participación de los

sectores de industria y de servicios en la formación del PIB nacional.


Tabla 1

Fuente: ICEX, Ficha País, 2007

El sector primario, con una producción de 83 millones quintales, contribuyó en la

mejora del índice de crecimiento. Cabe señalar, sin embargo, que fue en unas

proporciones menores en comparación al año 2003. Los otros sectores, con un valor

añadido de 15,5%, reforzaron su contribución en el crecimiento económico. Los

sectores de energía y minas, edificios y obras públicas, comercio y turismo, han sido

los más destacados en contribuir a la alza de la tasa de crecimiento del 2004. El sector

de edificios y obras públicas, por su lado, vio aumentar su valor añadida de 5% y los

concursos bancarios contratados de 15,5%. Asimismo, las actividades ligadas a la

industria de Minas, que han aprovechado de una notable consolidación de las

exportaciones de Fosfatos debido a una demanda internacional sostenible, se han

caracterizado en 2004 por un aumento significativo. La producción del Grupo OCP

(Sociedad estatal que detiene el monopolio de la producción y comercialización del

fosfato y derivados) creció 10,9%. La producción de hierro y de los minerales no

metálicos registró, también, respectivamente un aumento de 12,4% y 7,1%. El

consumo de la electricidad aumentó de 7,1% luego de registrar un crecimiento de 8%

en 2003.


En cuanto al sector turismo, consolidó su participación en la formación del PIB

nacional. Las llegadas turísticas rebasó el 5.5 millones turistas. Las actividades

turísticas alcanzaron un índice de crecimiento de 17,8% en noches ocupadas de los

hoteles clasificados. La apertura del espacio aéreo con 11 nuevas compañías de

transporte aéreo ha contribuido fuertemente en la consolidación de la imagen de

nuestro país como destinación turística accesible. Por lo tanto, han participado en el

aumento de los números de vuelos reservados a los turistas. En lo que corresponde a la

demanda global, el crecimiento ha sido sustentado por el consumo nacional. Las

recaudaciones agrícolas y los sueldos de los funcionarios públicos han participado

también en la consolidación de la demanda nacional. Con la inversión del Estado

añadida a las medidas incentivas destinadas al ámbito empresarial, la inversión global

por el año 2004 debería situarse a 24% del PIB, lo que confirma el alza a 14,8% de las

importaciones de bienes de equipamiento y la evolución positiva del sector de Edificios

y obras Públicas.

El ahorro nacional se mantiene alrededor de 26% del PIB, lo que ha permitido cubrir la

totalidad de las inversiones y lograr un superávit de financiamiento de 2% del PIB. El

aumento notable tiene como origen el alza de las remesas enviadas por la Comunidad

marroquí establecida en el extranjero (RME). Con un índice de crecimiento de 7,1% en

2004, las remesas alcanzaron 37,1 mil millones de Dirhams.

El comercio exterior se ha caracterizado por la acentuación del déficit comercial con un

índice de 34%. El déficit comercial es debido a la contundente alza de las

importaciones (14,1%) y la ascensión moderada de las exportaciones (2%). Marruecos

importó, en 2004, mercancías por un valor de 155,3 mil millones dhs. Conviene

destacar que la evolución al alza de las importaciones se radica en la recuperación de

las actividades económicas en especial la notable subida de la importación de los

bienes de equipamiento por un valor de 4,3 mil millones dhs (14,3%) y de los

productos intermediarios por 5,3 mil millones dhs (17,2%). La subida de la factura

energética debido a los precios del petróleo (5,3 mil millones dhs) ha contribuido en la

acentuación del déficit comercial.


Con un valor de 85,5 mil millones dhs, lo que equivale a un índice de 2%, las

exportaciones registraron un aumento moderado. La subida de las exportaciones

marroquíes se origina, en particular, en el aumento del volumen de negocios de la OCP

de 2,6 mil millones dhs. Las exportaciones en el rubro de los productos alimenticios, se

han caracterizado por un descenso notable, en especial los agrios (-31%) y los

productos de pesca (-26%).

La deuda exterior, debido a la gestión emprendida por el gobierno marroquí para

restarle importancia respecto a su valor y a su porcentaje en el PIB, no constituye ahora

un trance a las finanzas del país. Este manejo consiste en emitir empréstitos

obligatorios en el mercado internacional, promover el financiamiento mediante el

mercado interior y, al mismo tiempo, no perder de vista el propósito estratégico de

reducir el porcentaje de la deuda externa respecto al PIB. Así pues, el porcentaje de la

deuda respecto al PIB sigue cayendo: 66,7% del PIB en 2004 contra 69% en 2003. En

términos nominales, la deuda pública totalizó 294,5 mil millones dhs. Está compartida

entre la deuda exterior con un valor de 70,4 mil millones dhs (15,9% del PIB) y la

deuda interior que corresponde a 224,1 mil millones dhs y constituye 50,7% del PIB.

En materia de vivienda social, el gobierno decidió dar una nueva dinámica a la

economía social. Se trata de construir 100 000 viviendas anuales durante un periodo de

10 años con el fin de luchar contra la vivienda insalubre, de fortalecer el desarrollo

socio-económico, y permitir el acceso a viviendas decentes. El Programa Nacional de

Prevención y de Lucha contra la vivienda insalubre concluido entre los partenariados

socioeconómicos tiene por principal meta potenciar la producción de viviendas sociales

y reestructurar los barrios (colonias) no reglamentarios. Para ello, 3 400 hectáreas han

sido movilizados por las autoridades públicas. El gobierno se encargará también del

equipamiento y el arreglo de las parcelas para ponerlos a disposición de los promotores

inmobiliarios. Así pues, el año 2004 se considera como el año de la vivienda, con la

creación de tres fondos de garantía especializados, respectivamente, en la cobertura de

riesgos sobre préstamos brindados a los funcionarios y agentes del sector público,

prestamos a los asalariados privados, y a las personas a renta modesta.


Tabla 1: Principales variables macroeconómicas de Marruecos


Tabla 2


2.2. Infraestructura de Transporte

En 2002 la red viaria que cubre la casi totalidad del territorio marroquí se ha reforzado

por la apertura de varios tramos de la carretera costera mediterránea (Rocade de la

Méditerranée) entre Tánger y Saîdia. Marruecos se ha embarcado en un ambicioso

programa de construcción de autopistas que contempla la realización de 1.500 Km.

hasta el año 2010. La mayoría de los centros urbanos del país están comunicados por


autopistas. En 2002 se inauguró el tramo Rabat-Acila (192 Km.) de la autopista que

enlazará Rabat con Tánger y el tramo Casablanca-Settat (60 Km.). En 2003 se ha

inaugurado el tramo Mohamedia-Aeropuerto Mohamed V (circunvalación de

Casablanca, 25 Km.).

La red ferroviaria tiene una extensión total de 2.000 Km., de los que 1.003 Km. están

electrificados; sólo 295 Km. son de doble vía. La empresa pública Office National des

Chemins de Fer (ONCF) es responsable de la explotación de la red. El tren comunica

las principales ciudades y puertos del país. Destaca el servicio TNR (Trains Navettes

Rapides) que enlaza Casablanca y Rabat en 50 minutos varias veces al día. Se

encuentra en construcción la doble vía del norte. Se prevé la construcción a medio

plazo del tramo Taurirt-Nador y en 2007 del tramo Tánger-Zona Franca del futuro

puerto mediterráneo de Oued Erremel.

Los nueve puertos principales del país, gestionados por el Office d’Exploitation des

Ports, y por los que pasa el 95% del tráfico marítimo marroquí, son los de Casablanca

(el mayor, con diferencia, y el que dispone de mas instalaciones para contenedores),

Agadir, Tánger (también zona franca); Safi, Kénitra, Jorf Lasfar, Nador, Mohamedia y

Dakhla. En 2003 se ha adjudicado la construcción de un puerto en la costa

mediterránea entre Tánger y Ceuta en la zona conocida por Oued Erremel.

Asimismo, hay 10 aeropuertos internacionales, de los cuales tres concentran casi el

80% del tráfico total de pasajeros: Casablanca (Mohammed V), Agadir y Marrakech.

En 2002 se inauguró un nuevo aeropuerto en Nador. La compañía de bandera es Royal

Air Maroc.

2.3. Servicios Comerciales y Bancarios

La distribución en Marruecos se caracteriza por poseer una estructura opaca y poco

desarrollada, con una gran cantidad de intermediarios que en ocasiones alcanza los 4 ó

5 niveles antes de llegar al consumidor final. La red de distribución se calcula en

aproximadamente 600.000 puntos de venta, en su mayoría pequeños comercios de


barrio, poco especializados y con un bajo nivel de equipamiento. Sin embargo, a raíz

del progresivo desarrollo económico del país, y de una naciente clase media, se está

produciendo una europeización de las costumbres, lo que da lugar a nuevas formas de

compra que favorecen la implantación de medias y grandes superficies y centros

comerciales (con entrada de grupos extranjeros), proceso limitado por el momento a las

grandes ciudades. En general la inversión extranjera se concentra en el sector

alimentario y de grandes superficies, mientras que otros sectores, como mobiliario o

electrodomésticos, registran una mayor inversión marroquí. Destaca el gran desarrollo

que ha conocido el sistema de franquicias en los últimos 5 años, sobre todo en los

sectores de restauración, confección y mobiliario.

Para el exportador extranjero, la figura principal de este mercado son los importadores

distribuidores, empresas con capacidad financiera suficiente como para mantener un

stock que les permita hacer frente a pequeños-medianos pedidos, al tiempo que pueden

realizar también grandes operaciones por necesidades puntuales. Suelen contar con su

red de distribución propia para grandes núcleos industriales urbanos. Una serie de

almacenistas revendedores cubren el resto del territorio.

El principal centro de negocios del país es Casablanca, donde se concentran las

principales sedes financieras y empresariales y los mayores centros de distribución de

mercancías y están la mayoría de los importadores distribuidores.

En lo que se refiere al sistema bancario marroquí, está sometido a un doble control: el

Ministerio de Finanzas fija las orientaciones en política monetaria, y el Bank Al-

Maghrib (banco central marroquí) establece las normas de aplicación y asegura el

control de los establecimientos bancarios.

Hay 14 bancos y 5 organismos financieros especializados. La estructura bancaria

marroquí está muy concentrada en los grandes bancos. Se puede distinguir entre un

primer segmento (Crédit Populaire du Maroc, BCM y BMCE) que es el más

importante, seguido del grupo de instituciones de tamaño medio (Wafabank, Crédit du


Maroc, SGMB y BMCI), y de un último grupo de entidades más pequeñas. Dos bancos

comerciales están controlados por el Estado: la BNDE y el Crédit Populaire.

Por lo que se refiere a la presencia de la banca española en Marruecos, el BBVA tiene

una filial, BEX Maroc; el Banco Popular tiene oficina de representación; el Banco

Santander Central Hispano y Caja Madrid participan en el capital de la Banque

Commerciale du Maroc, y el BBVA en el del Wafabank.

2.4. Entorno geopolítico

El Reino de Marruecos es una de las Monarquías más arraigadas del mundo. Fundada

hace doce siglos, constituye el garante de la unidad del país y de la libertad de los

ciudadanos. Con el advenimiento de la independencia, el régimen político marroquí

conservó el apego a sus tradicionales fundamentos, abriéndose a la modernidad. Es una

Monarquía constitucional, democrática y social. Está regida por lo dispuesto en la

Constitución aprobada por referéndum el 4 de septiembre de 1992 y promulgada el 9

de octubre de 1992. La constitución de 1992 fue enmendada el 13 de septiembre de

1996. Las revisiones constitucionales emprendidas por el Reino, se sitúan dentro de un

marco de una evolución constante de las Instituciones Constitucionales desde la

independencia. Fueron, en realidad, una obra de síntesis llevada a cabo por Su

Majestad El Rey Hassan II, en 1962, 1970,1972, 1992 y 1997.

Esta revisión tiende a la adaptación de las instituciones dentro de un espíritu de amparo

y de garantía de las tradiciones y de la autenticidad del Reino a través de las

innovaciones introducidas por el nuevo texto de la Constitución, a saber:

− El establecimiento de un sistema parlamentario bicameral con la creación de la

segunda Cámara llamada "Cámara de Consejeros", compuesta por representantes de

las Cámaras Profesionales, de los asalariados y de las Colectividades Locales.

− La elección de todos los miembros de la Cámara de Representantes por sufragio

universal directo.


− La reinstauración de "Planes de Desarrollo" cuya elaboración recae sobre el

"Consejo Superior de la Promoción Nacional y del Plan".

− El ascenso del Tribunal de Cuentas al status de Institución Constitucional,

encargado de ejercer el control supremo del cumplimiento de las leyes de

presupuestos, así como la creación de Tribunales Regionales de Cuentas.

− La consagración de la región como Colectividad Local al lado de las Prefecturas,

Provincias y las Comunas.

− El derecho de propiedad y la libertad de empresa quedan garantizados

Las principales variables demográficas quedan reflejadas en la siguiente tabla

Tabla 4



2.5. Relaciones económicas España / Andalucía – Marruecos

2.5.1. Relaciones Económicas UE-Marruecos

Las relaciones entre países vecinos son siempre especialmente sensibles. Por un lado,

la cercanía geográfica suele otorgar a los vecinos el status de ‘socio natural’ (Krugman,

1993). Al mismo tiempo, desde una perspectiva geoestratégica, los sobresaltos

históricos que entraña poseer fronteras comunes y en muchos casos cambiantes suelen

convertir a los países vecinos en rivales que se disputan la hegemonía regional. El que

las relaciones se decanten hacia la asociación o hacia el conflicto dependerá en gran

medida del marco en que dichas relaciones se produzcan. Por ello, resulta interesante

esbozar el contexto multilateral y regional de las relaciones bilaterales hispano-

marroquíes, y ese es el primer objetivo de las páginas que siguen.

Sin embargo, la situación económica y social de Marruecos (y de muchos otros países

de la ribera sur del Mediterráneo) es tan preocupante que ese primer objetivo palidece

ante la necesidad de analizar en qué medida dicho contexto promueve u obstaculiza el

desarrollo, económico pero también político, del país vecino. En otras palabras, antes

de dedicarnos al objetivo que acabamos de explicitar, debemos tratar de analizar el

papel del contexto regional e internacional en el proceso de desarrollo de Marruecos.

Así, en la época de la independencia (1956) Marruecos tenía una renta per cápita

semejante a la de Corea del Sur, mientras que en 2001 Corea tenía 15.090 $ per cápita,

por sólo 3.600 $ per cápita de Marruecos, en paridad de poder adquisitivo (PNUD,

2003).

Ante esta disparidad en la evolución económica, pero también política e institucional,

podemos preguntarnos, con Lewis (2001), ¿qué ha ido mal? Si la respuesta residiese

exclusivamente en las deficiencias del contexto internacional o regional, la pregunta

podría replantearse como ¿quién es el culpable? Si este fuera el caso podríamos

responsabilizar de manera exclusiva del fracaso (porque Marruecos ha fracasado hasta

la fecha en sus intentos de desarrollarse económicamente al ritmo de otros países

emergentes) alternativamente a Francia o España, antiguas metrópolis, a la UE o, por

qué no, a la globalización. Pero entendemos que ese no es el caso. Si analizamos el


papel que han podido jugar en el fracaso del proceso de desarrollo marroquí los actores

citados, veremos que éste es escaso o, al menos, no ha sido determinante.

A nivel general, debemos recordar que no se conocen en la historia casos de desarrollo

exógeno, impulsados unívocamente por la ayuda internacional o la concesión de

preferencias comerciales. Las nuevas teorías del crecimiento muestran que el

crecimiento es un proceso endógeno, basado en la acumulación de capital humano y en

el ahorro. La responsabilidad del fracaso, así como la del éxito, recae sobre los

gobiernos de los propios países en desarrollo, que deben afrontar el enorme reto de

gestionar eficazmente y en todos los ámbitos los recursos escasos de que disponen. Y

el esfuerzo del desarrollo de Marruecos caerá, indefectiblemente, sobre sus ciudadanos,

sus empresas, sus instituciones y sus gobernantes.

Sin embargo, esto no implica que el contexto internacional y regional no sea relevante.

De hecho, la comunidad internacional puede hacer mucho para ayudar a los países en

desarrollo: sobre todo, no impedir su desarrollo imponiendo barreras proteccionistas

para proteger a nuestros sectores maduros y no competitivos a expensas de las ventajas

comparativas de que los países en desarrollo disfrutan en virtud de sus recursos

naturales y su dotación de factores productivos. Un contexto internacional y regional

favorable puede considerarse, pues, como una condición necesaria, pero nunca

suficiente. Y avanzaremos ya que, efectivamente, Marruecos ha visto su proceso de

desarrollo limitado por decisiones proteccionistas de la UE, aunque probablemente este

factor se exagere en Marruecos para difuminar las responsabilidades de sus

gobernantes y de sus élites.

Las relaciones con la OMC se iniciaron con la adhesión de Marruecos al GATT en

1987. En 1992 fue promulgada una nueva ley comercio exterior compatible con las

obligaciones del GATT. Marruecos es, por tanto, un miembro fundador de la OMC, y

en un acto fuertemente simbólico, la Ronda Uruguay del GATT que supuso el

nacimiento de la OMC fue clausurada en Marrakech en abril de 1994. Para adecuar su

legislación a los acuerdos de la OMC, sobre todo en lo que concierne a la agricultura y

a las cláusulas de salvaguardia, Marruecos modificó su legislación en 1997 para


proteger la agricultura con aranceles equivalentes a la protección no arancelaria antes

imperante y mediante medidas de salvaguardia bien definidas. Estas reformas

comerciales fueron completadas en 1993 por la convertibilidad del Dirham por las

operaciones corrientes, y en 1996 por la creación de un mercado de divisas.

Así, los temas comerciales y los denominados ‘temas de Singapur’ están hoy sometidos

en Marruecos a la disciplina de la OMC. Para limitarnos a los temas comerciales, las

disposiciones de la OMC afectan a parcelas clave de la economía marroquí, como la

agricultura, la propiedad intelectual o los servicios. En materia agrícola, el esfuerzo por

abrir los mercados agrícolas a la competencia internacional es un arma de doble filo

para Marruecos: de un lado, dicha apertura beneficiaría al sector agrícola exportador,

de otro, perjudicaría a la agricultura tradicional, que sería incapaz de competir con los

productos cerealeros, cárnicos y lácteos europeos y estadounidenses. Las normas de la

OMC en materia de respeto a la propiedad intelectual afectan a Marruecos, no tanto en

lo referente a la producción de artículos falsos (básicamente textil) como en lo

concerniente al sector farmacéutico. Y la apertura de los servicios supone una

preocupación adicional para Marruecos, sobre todo en los sectores financieros, de

telefonía y transporte.

Desde una perspectiva más general, y dado que Marruecos disfruta de acceso

preferencial al mercado comunitario, al que destina más del 70% de sus exportaciones,

cualquier reducción arancelaria que la nueva Ronda Doha suponga por parte de la UE

significará la erosión de esas preferencias disfrutadas por Marruecos. Por ejemplo, en

el sector textil, cuyas exportaciones entran libres de arancel en la UE (como todas las

manufacturas, salvo contadísimas excepciones), si la UE hace concesiones importantes

a los países asiáticos en materia arancelaria, es posible que la erosión de los márgenes

preferenciales sea tan elevada que Marruecos se vea expulsado del mercado

comunitario por sus competidores asiáticos.

Pese a los problemas apuntados, la lógica de la liberalización multilateral parece bien

asentada en Marruecos. En cambio, uno de los problemas más destacados para el

conjunto de la ribera Sur del Mediterráneo es la ausencia de procesos de integración


sub-regional operativos (Escribano y Jordán, 1999; Escribano, 2000). Más allá de las

declaraciones retóricas y las visiones voluntaristas, iniciativas como la Unión del

Magreb Árabe (UMA) o la Gran Zona de Librecambio Árabe (GAFTA), parecen

fracasar incluso antes de haber nacido. Estos procesos son víctimas de un ‘pecado

original’ común: la falta de voluntad política y la escasa dimensión económica de los

países implicados.

Para ilustrar este último punto, y a título comparativo, para Marruecos África del Norte

representa un mercado más pequeño que el de los Países Bajos, mientras que el Oriente

Medio no OPEP significa un peso comercial más reducido que el de Finlandia. Por su

parte, los flujos con el Consejo de Cooperación del Golfo, importantes por el lado de

las importaciones de productos petrolíferos, no alcanzaron en la década del 1990 el

nivel de comercio entablado con España, aunque debe subrayarse la influencia de los

precios del petróleo en la magnitud de estos porcentajes.

Pero en el origen de esta falta de integración comercial sub-regional se encuentran

sobre todo factores de orden político, como la rivalidad entre Marruecos y Argelia, dos

países que aplican políticas de poder (power politics) para disputarse la hegemonía

regional, aunque también deben reconocerse las divergencias en materia de política

económica y en las estrategias de desarrollo seguidas por los diferentes países.

El fracaso de la integración sub-regional plantea problemas importantes, tanto a nivel

económico como político. Desde un punto de vista económico, la ausencia de

integración horizontal Sur-Sur dificulta la aparición de un mercado sub-regional y la

explotación de las ventajas comparativas y las complementariedades productivas.

Cuando a la ausencia de integración sub-regional se superponen las áreas de

librecambio bilateral con la UE, el resultado es una estructura geo-comercial

denominada “sistema de centro y radios”. Este sistema hace que la UE atraiga la

inversión de las empresas que desean abastecer los mercados Mediterráneos, puesto

que desde la propia UE existe un libre acceso a los mercados de los países socios,

mientras que estos últimos no tienen la posibilidad de abastecer los mercados de los

otros Países Socios Mediterráneos. Desde un punto de vista político, la ausencia de los


flujos económicos sub-regionales disminuye los costes de oportunidad de los

conflictos, e impide que se desencadene la dinámica que los economistas clásicos, en la

estela de Kant (1795) han asignado a la secuencia que lleva del comercio a la paz

(Doyle, 1986).

Actualmente, Marruecos ha emprendido otras iniciativas de integración regional, como

el denominado proceso de Agadir, una zona de librecambio con Túnez, Egipto y

Jordania. Esta iniciativa parece más prometedora, considerando que en vez de

establecer listas positivas de los bienes a liberalizar, como las otras iniciativas que

acabamos de comentar, se basa en el método comunitario de las listas negativas: no son

los productos a liberalizar los que son definidos en el acuerdo, sino los productos que

no lo serán. Este enfoque resulta, evidentemente, más liberalizador (todo liberalizado

salvo los productos sometidos a calendarios) que su alternativa (nada liberalizado salvo

los productos acordados). Esta iniciativa se apoya en el Área de librecambio Euro-

mediterránea, adoptando como propio el acervo comunitario en materia de comercio

exterior. Esto significa un paso hacia la ‘integración profunda’ que transciende las

cuestiones meramente arancelarias para introducirse en el ámbito de la harmonización

de las normas y los estándares.

Respecto a la parálisis de la Unión del Magreb Árabe (UMA), hace falta destacar que

pese a los rumores insistentes del año 2003 sobre un posible ‘rapprochement’ entre

Marruecos y Argelia, todavía no se ha producido ninguna reunión oficial entre

representantes de alto rango de los dos países. En todo caso, el éxito de la UMA

dependerá en gran parte de la voluntad política de los gobiernos implicados, que a su

vez se encuentra íntimamente ligada al contencioso sobre el Sahara. Las diferencias en

este conflicto parecen lejos de limarse, y los acontecimientos futuros parecen muy

abiertos después de la renuncia de George Baker y del anuncio por parte de la

diplomacia española de un enfoque más activo al respecto, que ha sido definido de

‘facilitador’ por algunos observadores.

Las relaciones entre la UE y Marruecos, en las que se deben enmarcar las relaciones

España-Marruecos, se insertan en la lógica del Proceso de Barcelona, que contempla


Acuerdos de Asociación (AA) bilaterales entre la UE y los Países Socios

Mediterráneos. Estos AA comprenden tres cestas: relaciones económicas y

comerciales, relaciones políticas y de seguridad, y diálogo cultural y entre la sociedad

civil. El elemento más avanzado y más relacionado con este trabajo es sin duda el área

de libre comercio Euro-Mediterránea. Sus principios generales son: la reciprocidad

(tanto la UE como el país socio abren sus mercados); la asimetría (la UE mantiene sus

mercados más abiertos que los Países Socios Mediterráneos); y el gradualismo.

Sus principales problemas son: la estructura de ‘centro y radios’, ya comentada en un

apartado anterior; la falta de inversión extranjera directa, en parte achacable al punto

anterior pero en gran medida responsabilidad de un entorno institucional muy débil;

unos fondos MEDA claramente insuficientes para promover eficazmente la mejora del

aparato productivo marroquí; y el riesgo de que la caída de ingresos arancelarios, una

de las principales fuentes de ingresos fiscales de Marruecos (cerca del 20% de la

recaudación impositiva), se traduzca en un agravamiento del déficit público y en la

necesidad de un recurso masivo a la deuda externa nuevamente.

Veamos con más detalle los rasgos principales del AA alcanzado con Marruecos en sus

aspectos comerciales. El acuerdo de asociación UE-Marruecos, entró en vigor el 1 de

marzo de 2000, y pretende alcanzar una zona de librecambio para el año 2012. Sus

implicaciones arancelarias son sencillas: los dos partes se comprometen a suprimir los

derechos de aduana existentes, salvo excepciones, y a no introducir nuevos aranceles o

instrumentos equivalentes. El acuerdo prevé reducciones arancelarias sobre la mayor

parte de productos, según unos calendarios diferentes en función de la categoría a que

pertenezcan los distintos productos, con la única excepción de algunos productos

agrícolas y los productos incluidos en el anexo 6 del acuerdo. El acuerdo prevé

medidas de salvaguardia en caso de "perturbación seria" para la producción de

cualquiera de las dos partes.

Para las importaciones de productos industriales, los aranceles marroquíes son

suprimidos desde la entrada en vigor del acuerdo, con la excepción de los productos

incluidos en los anexos 3, 4 y 6, para los cuales la supresión de aranceles es gradual. La


exención inmediata y total de derechos de aduana ha afectado sólo a los bienes de

equipo, lo que ha tenido un impacto muy reducido, ya que tenían aranceles muy bajos,

del 2,5%, e incluso podían ser importados con las exenciones previstas por el Código

de Inversiones. Los productos del anexo 3 (materias primas, piezas de recambio y

todos los bienes no producidos localmente) se benefician de una reducción arancelaria

del 25% anual durante los tres primeros años tras la entrada en vigor del acuerdo y

quedaron completamente liberalizados a final del 2003. El impacto tampoco ha sido

demasiado elevado, ya que los regímenes en aduana ofrecen de hecho unas condiciones

de exención arancelaria casi total para los productos intermedios utilizados en la

producción a la exportación.

El grupo de productos para los cuales el desmantelamiento arancelario acordado es más

escalonado resulta ser también el más relevante por la magnitud de los flujos y su

potencial. Se trata de los productos del anexo 4 que recoge los productos fabricados en

Marruecos, como la marroquinería, los artículos de mimbre, el género de punto, los

productos farmacéuticos y cosméticos, los vestidos y los automóviles. Para estos

productos la eliminación de los aranceles se alcanza al cabo de 12 años, con un retraso

de gracia de tres años (la liberalización se inició en 2003), a partir de los cuales la

reducción arancelaria será del 10% por año. El acuerdo también prevé la eliminación

en tres años de los precios de referencia en vigor en 1995 para los productos sensibles

del anexo 5: automóviles, neumáticos, vestidos, hilos y tejidos, zapatos, cerámica,

electrodomésticos, y las piezas de automóviles y motocicletas. Finalmente, el anexo 6

contiene los bienes usados, para los cuales el desmantelamiento arancelario será

reexaminado en una fecha posterior al año 2003.

Los productos agrícolas de la UE están sometidos al protocolo 3 del acuerdo de

asociación, que es bastante breve. El protocolo 3 establece contingentes arancelarios

preferenciales para los cuales Marruecos se compromete a no aplicar un arancel por

encima de aquél precisado en el Acuerdo. Los productos cubiertos son principalmente

los animales vivos y la carne, los cereales, la leche y los productos lácteos, los aceites

vegetales y las grasas. En la actualidad, y hasta la entrada en vigor del acuerdo

Agrícola, la protección más elevada se encuentra en los cereales y sus preparados, la


leche, la mantequilla y los azúcares. Recientemente, y con mucho retraso sobre el

calendario previsto, se ha firmado el acuerdo agrícola de la UE con Marruecos, que

aplica la lógica de la reciprocidad. Los trazos más destacables del acuerdo son una

mayor apertura por parte de la UE, sobre todo en el contingente arancelario aplicado a

los tomates, a cambio de una apertura recíproca por parte de Marruecos en cereales,

carnes y productos lácteos.

Más allá de su contenido comercial, el AA con Marruecos, al igual que todos los AA

de última generación firmados por la UE, incluye una cláusula que condiciona su

aplicación al respeto a la democracia y los derechos humanos. Sin embargo, hasta la

actualidad esa cláusula ha tenido un carácter meramente retórico. No se tiene noticia de

que ningún AA haya sido suspendido, o amenazado de suspensión, por motivos de tal

naturaleza: ni el concluido con Israel tras incursiones especialmente graves en territorio

palestino, ni el de Marruecos tras episodios como el conflicto de Perejil o la

encarcelación de periodistas marroquíes por criticar a la corona.

Sin embargo, el último paso de la UE, no parece tan retórico con respecto a la

democracia y los derechos humanos, y hasta cierto punto sigue la estela del ‘Gran

Oriente Medio’ ideado por los estadounidenses, aunque la UE se desmarque de él para

no verse ‘contaminada’ por la mala imagen de EEUU en el Mundo Árabe. Este paso

consiste en la ‘Nueva Política de Vecindad’, ideada en un principio por la UE para

atender las relaciones de la UE ampliada con los países del Este que no se han

incorporado en la ampliación de mayo de 2004, y luego extendida al Mediterráneo.

Esta nueva estrategia comprende una condicionalidad más estricta, pues ofrece un

premio a los países cuyos gobiernos avancen en la democratización y el respeto a las

libertades civiles y los derechos humanos.

El ‘premio’ que la UE ofrece es la plena participación en el Mercado Único. Los países

a quienes se otorgue tal derecho disfrutarán por tanto de todos los beneficios que

pueden obtenerse de la UE sin ser miembros de la misma. Esto es precisamente lo que

lleva años pidiendo Marruecos: más que la asociación, menos que la adhesión. Este

modelo de relación con la frontera Sur supone en la práctica la ‘europeización sin


Europa’, es decir, la adopción del acervo comunitario sin llegar a la membresía ni, por

tanto, al derecho a fondos estructurales ni corrientes. Pero el impulso que supondría

para las instituciones marroquíes adoptar los estándares y normas europeos en materia

económica, pero también política y social, se traduciría en la modernización de sus

economías e instituciones. Para estos países, y esto debe dejarse claro, la

‘europeización’ significa modernización. No obstante, hasta qué punto están dispuestos

a llegar estos países en ese proceso de europeización/modernización sigue siendo una

cuestión por responder.

2.5.2. Relaciones Hispano-Marroquíes

En las secciones precedentes hemos ofrecido una versión panorámica y necesariamente

simplificada del contexto en que tienen lugar las relaciones hispano-marroquíes. Sin

ninguna duda, los determinantes de la UE y la Asociación Euromediterránea son los

más evidentes y en esta sección nos centraremos sobre ellos. Pero las dimensiones

multilaterales, sub-regionales y de los acuerdos de Marruecos con otros países, como

los EEUU también han de ser tenidos en cuenta. A título ilustrativo podemos citar el

impacto sobre las relaciones hispano-marroquíes de una mayor apertura multilateral del

comercio agrícola, de una distensión entre Marruecos y Argelia a propósito del Sahara

Occidental, o de la consideración por parte de EEUU de Marruecos como socio

preferente. Dado que el análisis en profundidad de estos aspectos excede claramente

los límites de este trabajo, nos conformaremos con esta somera ilustración para

centrarnos en la influencia del contexto regional: la UE y la Asociación

Euromediterránea.

Algunos autores han considerado las relaciones hispano-marroquíes como un claro

ejemplo de la europeización de la política exterior española (Torreblanca, 2001;

Vaquer, 2003; Escribano, 2004). En el marco conceptual de la literatura sobre

europeización, España ha llevado a cabo un proceso bastante exitoso de transferencia

de políticas (policy transfer) o, para algunos, de transferencia de problemas hacia la

UE. Así, lo que algunos observadores han denominado la ‘desardinización’ de las

relaciones entre España y Marruecos puede entenderse mejor como la ‘europeización’

de las mismas.


En el caso de la pesca, por ejemplo, España transfirió un problema bilateral con

Marruecos a la UE, diluyéndolo así en un entramado de intereses y relaciones mucho

más basto y complejo, pero menos sensible a nivel doméstico, en el que las

transacciones resultan más sencillas. Las tensiones ya no se producían a nivel bilateral,

sino entre Marruecos y la UE, y era la UE, y no España a pesar de ser la casi única

beneficiaria, la que pagaba las compensaciones exigidas por Marruecos. Pero la

transferencia de problemas también tiene un límite, y cuando la UE se negó a pagar el

alto precio exigido por Marruecos para alcanzar un nuevo acuerdo de pesca, España se

vio privada de elementos para devolver el contencioso a una dimensión bilateral.

Algo semejante pasa con la agricultura. Para los exportadores españoles de productos

agrícolas mediterráneos, Marruecos supone una competencia no deseada en los

mercados europeos. Independientemente de que esa competencia se exagere, tanto en

sus dimensiones absolutas como en su impacto sobre la economía española, y de que

los productores españoles estén más preocupados por expresar sus quejas que por

alcanzar estrategias de complementariedad con Marruecos, la competencia existe.

España ha intentado transferir ese contencioso a la UE, y hasta la fecha lo viene

consiguiendo con el apoyo de otros países europeos productores de productos agrícolas

mediterráneos. Es la UE, y no España, la que figura negando un mayor acceso a los

tomates marroquíes.

Pero al igual que ocurre con la pesca, en realidad el gobierno marroquí sabe muy bien

que son las presiones españolas las que dificultan un comercio agrícola más libre. Y de

nuevo debemos de ser conscientes de los límites de esta estrategia: España empieza a

quedarse sola en la defensa de intereses más nacionales que europeos, como se ha visto

con la negociación del acuerdo agrícola con Marruecos. Este se ha saldado con una

mayor apertura europea a los tomates marroquíes (en perjuicio de los intereses de los

productores españoles), a cambio de una mayor apertura por parte de Marruecos en

materia de cereales, carnes y lácteos (en beneficio, sobre todo, de los productores

continentales europeos). El coste de europeizar las relaciones bilaterales es que se

pierde el control sobre las mismas.


Sin embargo, una reflexión que pocas veces se hace en España es que, una vez la UE

subsidió a los pescadores afectados, no hemos vuelto a oír hablar del problema

‘económico’. En términos económicos, el subsidio a los pescadores para la reconversión de

su actividad es superior en términos de bienestar que el pago de las elevadas

compensaciones exigidas por Marruecos. Algo semejante podría pasar con el problema

agrícola, aunque en ambos casos pueda achacarse a los sectores de ambos países cierta

miopía por no diseñar estrategias de complementariedad que exploten las ventajas

comparativas y se traduzcan en una mejora del bienestar sin necesidad de actuaciones

públicas. En el caso de la pesca, la europeización del problema probablemente facilitó la

adopción de una solución más eficiente económicamente, y además la UE pagó por ello.

Nuevas oportunidades de europeización se abren para las relaciones hispano-

marroquíes en aspectos claves, como la inmigración ilegal, el crimen organizado o el

terrorismo. Aquí ya no se trata de transferir un problema español al conjunto de la UE,

sino que ese problema es de carácter transnacional, incluso global, y afecta en mayor o

menor medida a todos los Estados Miembros y al propio Marruecos. La europeización

de la normativa y los cupos migratorios, la puesta en marcha de sistemas de

información y mecanismos policiales europeos más eficaces frente al crimen

organizado y el terrorismo son respuestas necesarias.

Además, Marruecos debe ser considerado como un elemento fundamental de esa

estrategia, pues sin su cooperación poco podrá avanzarse. Parece claro que la nueva

situación tras los atentados de Madrid y Casablanca apunta al interés común de ambas

riberas del Estrecho de Gibraltar. Al menos en los aspectos de seguridad el problema se

plantea en términos de un juego de suma positiva, en el que ambos países ganan, a

diferencia de los contenciosos tradicionales, planteados (erróneamente) como juegos de

suma cero, donde lo que uno gana parece hacerlo a expensas de lo que el vecino pierde.

En definitiva, el contexto europeo, o la europeización de las relaciones hispano-

marroquíes, ofrecen ventajas y costes que pueden llegar a ser importantes. Cuando se

desató la crisis de Perejil, el gobierno español intentó infructuosamente que la UE

presionase a Marruecos mediante la suspensión, o la amenaza de suspensión, del Acuerdo


de Asociación. Pero el entramado de intereses europeo en Marruecos es demasiado tupido

como para que España sea capaz de imponerse al mismo. En este caso la europeización

jugó a favor de Marruecos, no de España. Aunque probablemente unas declaraciones más

solidarias con España y críticas con la postura marroquí, sin necesidad siquiera de

amenazas (no digamos ya de suspensiones de acuerdos), por parte de algunos Estados

Miembros de la UE, hubieran colmado las aspiraciones españolas.

Esta ponderación de los costes y ventajas de la transferencia a la UE de nuestros

contenciosos con Marruecos debe hacerse cuidadosamente. No deben abandonarse

todos los instrumentos en manos de Bruselas, pues determinados conflictos, como

Ceuta y Melilla, la postura española sobre el Sahara Occidental, la pesca y la

agricultura, o el terrorismo islámico procedente de Marruecos precisan de un enfoque a

diversos niveles: nacional, bilateral, regional y multilateral. Es, por tanto, un juego a

diferentes niveles, con diferentes actores en cada uno de los niveles, que exige jugar en

todos los niveles y con todos los actores.

Tabla 5



2.5.3. La Visión Marroquí

Por su interés, reproducimos un artículo de Samir Bennis, publicado en la web

Mundoarabe.org, en el que se nos da otra visión de las relaciones entre los dos países,

esta vez desde la óptica marroquí.

“Desde la independencia de Marruecos, los dirigentes marroquíes y españoles

desplegaron muchos esfuerzos para que la nueva era de sus relaciones fuera marcada

por un espíritu de amistad, de diálogo y de cooperación. Para llegar a esta meta, los

dos países acordaron la firma de varios acuerdos y protocolos de acuerdos que

concernían varias áreas de interés común entre las cuales está el área de la

cooperación económica y financiera. Sin embargo, habida cuenta de los contenciosos

territoriales que enfrentaban a los dos países, todos los esfuerzos hechos por sus

dirigentes para hacer convergir sus intereses económicos y conseguir una cierta

complementariedad entre sus economías cayeron en saco roto. Es la razón que explica

hasta cierta medida por qué el mercado español ha sido un socio secundario de la

economía marroquí durante más de dos décadas. Durante el período que va desde

principios de los años setenta hacia mediados de los años ochenta, España ocupaba

sólo la quinta posición como socio económico de Marruecos lejos detrás de Francia,

Alemania, Inglaterra e Italia. Ha habido que esperar la llegada del gobierno socialista

de Felipe González para asistir a un verdadero salto cualitativo de la cooperación

económica entre España y Marruecos.

Este salto cualitativo debido, en gran medida, al cambio de orientación de la política

española hacia Maruecos operado por Felipe González que sustituyó la política de

equilibrio adoptada por su antecesor Adolfo Suárez por otra política global que

consideraba a Marruecos como un socio estratégico de España, permitió

progresivamente a ésta abrirse un camino en el mercado marroquí y consolidar su

posición de socio preferente de aquél. Dicho eso, ¿qué balance podemos hacer de la

nueva era de cooperación económica y financiera entre los dos países? ¿En qué

medida el entramado de intereses que ha sido tejido entre los dos países desde hace

dos décadas ha empujado sus responsables respectivos a despolitizar sus intercambios

económicos y disociarlos de todo diferendo territorial? ¿Cuál es el grado de


incidencia de los contenciosos clásicos que enfrentan a los dos países sobre la buena

salud de su cooperación económica? ¿Qué provecho saca Maruecos de dicha

cooperación? ¿Qué papel desempeña España en el despegue de la economía marroquí

mediante las ayudas y los créditos que otorga a Marruecos? Un análisis

pormenorizado de las relaciones económicas entre España y Marruecos durante las

dos últimas décadas nos permite hacer las observaciones siguientes:

1. Con el paso del tiempo los dos países han conseguido estrechar relativamente sus

lazos económicos, crear una complementariedad entre sus economías y disminuir

el impacto de sus contenciosos clásicos sobre sus relaciones globales. El éxito de

esta estrategia es ilustrado por el hecho de que, incluso en plena crisis diplomática

entre los dos países (entre 2001 y 2002), sus intercambios económicos, que se trate

de las importaciones o de las exportaciones, siguieron aumentando. A este

respecto, es significativo subrayar que la proporción del aumento de las

importaciones marroquíes procedentes de España fue superior a las importaciones

globales de Marruecos. Mientras que las importaciones de productos españoles

aumentaron un 27 por ciento, las procedentes de otros socios de Marruecos

registraron un incremento de sólo el 4,6 por ciento. Podemos decir lo mismo a

propósito de las exportaciones marroquíes hacia el mercado español. Mientras que

el volumen de éstas registró un aumento del 14,42 por ciento, el volumen de las

exportaciones globales de Marruecos conoció un incremento de sólo el 7,1 por

ciento. La misma tendencia al alza siguió manteniéndose entre el 2002 y el 2003,

en la medida en que España ganó casi un punto más de cuota de mercado en

Marruecos, que sea en tanto cliente o proveedor del mercado marroquí.

Esta ausencia de todo impacto de la crisis de 2001-2002 sobre la buena salud de

las relaciones económicas entre Marruecos y España prueba que los intercambios

económicos entre los dos países han llegado a una cierta madurez y que sus

actores económicos han comprendido que había que despolitizarlos y disociarlos

de toda querella territorial.


2. Desde mediados de los años noventa España viene consolidando progresivamente

su posición en el mercado marroquí, que sea en tanto cliente o proveedor. En lo

que concierne sus ventas a Marruecos, esta progresión se hizo en detrimento de

Francia que vio su cuota de mercado pasar del 26,3 por ciento en 1996 al 20,5 por

ciento en 2002. Sin embargo, en lo que hace a sus compras a Marruecos, aunque

aumentaron considerablemente durante este período, quedan todavía muy lejos del

nivel alcanzado por Francia, que sigue constituyendo el principal destino de las

exportaciones marroquíes.

3. El carácter desigual de la importancia que representa cada país para el desarrollo

económico del otro sigue guardando toda su actualidad. En efecto, mientras que

España es el segundo socio económico de Marruecos absorbiendo un promedio del

15 por ciento de sus ventas y aportando cerca del 12 por ciento de sus compras,

éste ocupa sólo la decimonovena posición entre sus socios económicos. A título de

ejemplo, en 2001 el mercado marroquí no representó más del 0,91 por ciento de su

comercio exterior absorbiendo sólo un 1,17 por ciento de las exportaciones

españolas y aportando un 0,71 por ciento de sus importaciones. Más que de una

relación de partenariado entre los dos países, se trata en el caso que nos ocupa de

una relación de dependencia económica de un país con respecto al otro, típica de

las relaciones Norte/Sur, en la cual el uno constituye el destino de los productos de

consumo y de bienes de equipo del otro, así como su proveedor en materias primas,

recursos naturales y mano de obra barata, que sea a través de la emigración o

mediante la deslocalización de unidades industriales que desarrollan actividades

manuales intensivas.

4. En lo que atañe a las inversiones españolas en Marruecos, aunque han aumentado

considerablemente durante los últimos años, no representan más que una

proporción insignificante de su total en el mundo. A título de ejemplo, entre 1999 y

2001 España invirtió respectivamente 61,848; 76,180 et 74,577 mil millones de

dólares. De estas inversiones, Marruecos atrajo sólo la proporción irrisoria de un

0,3; 0,09 et 0,14 por ciento respectivamente. Ello no es sorprendente cuando

sabemos que la práctica totalidad de los flujos financieros españoles sigue


teniendo como principal destino los países de la OCDE y de América latina, que

atraen el 98 por ciento. Ahora bien, estamos aquí ante uno de los puntos flacos de

la cooperación económica entre España y Marruecos, y que muestra que nuestro

vecino del norte no ha optado todavía resueltamente por un verdadera implicación

en el desarrollo de la economía marroquí

Este hecho se confirma sobre todo cuando comparamos el caso que nos ocupa con

otras caso que presenta prácticamente las mismas características. Si nos fijamos, por

ejemplo, en el caso de las relaciones económicas entre los Estados Unidos y México,

que tiene muchas similitudes con el caso de las relaciones entre España y Marruecos

(presión migratoria, diferencia de la renta per cápita, etc.) nos damos cuenta de que

los americanos se implican mucho más en el despegue de la economía mexicana de lo

que hacen los españoles con Marruecos. A título indicativo, mientras que en 2001 los

Estados Unidos invirtieron 20,204 mil millones de dólares aportando el 60 por ciento

de las inversiones extranjeras en México, durante el mismo período, España aportó

sólo el 2,69 por ciento de las inversiones extranjeras en Marruecos. Asimismo,

mientras que las inversiones americanas representaban el 3,3 por ciento del PIB

mexicano en 2001, aun en el momento de su plena progresión en 1999, las inversiones

españolas representaban sólo el 0,05 por ciento del PIB marroquí]. A este respecto

hay que decir que incluso cuando se habla de inversiones españolas en Marruecos,

dichas inversiones se centran principalmente en la compra de empresas públicas

marroquíes, lo que en realidad no aporta casi nada para el mercado del empleo de

Marruecos, dado que no se asiste a la creación de ofertas de empleo por la simple

razón de que dichas empresas siguen funcionando con los mismos empleados que

antes de ser privatizadas. Lo que Marruecos y los marroquíes necesitan es la creación

de nuevas empresas y nuevas fábricas capaces de dar ofertas de empleo a un número

importante de jóvenes y, por consiguiente, aliviar el impacto de la crisis económica en

la que viven.

Podemos decir lo mismo a propósito de la Ayuda Oficial al Desarrollo (reembolsable y

no reembolsable), pues constatamos que Marruecos no tiene una gran prioridad en la

Agenda política del gobierno español cuyo gran centro de interés siguen siendo los


países de América latina. El último ejemplo que confirma este estado de cosas es el

Plan Director de la Cooperación Española del período 2001-2004 que destinaba sólo

un 7,6 por ciento de esta ayuda pública española a todos los países del Magreb contra

un 44,2 por ciento para los países de América latina.

Esta débil presencia de las ayudas públicas y de las inversiones españolas en

Marruecos está en flagrante contradicción con las declaraciones de los responsables

españoles, los cuales no dejan de repetir que el desarrollo económico de Marruecos

constituye una opción estratégica para su país. Todo lo que acabamos de analizar

muestra que hay un gran trecho entre la realidad y las declaraciones rimbombantes de

los responsables españoles y que habría que esperar muchos años para ver Marruecos

convertirse en uno de los principales destinos de las inversiones y las ayudas públicas

españolas. Creemos a este respecto que los decidores españoles están llamados a

desplegar más esfuerzos para contribuir al despegue económico de su vecino del sur,

pues es uno de los mejores medios susceptibles de crear riquezas en éste y aminorar

los efectos desastrosos de la crisis económica por la que atraviesa desde hace más de

una década, cuya primeras consecuencia es la presión migratoria a la cual España

está expuesta diariamente.

No son los créditos FAD (Fondo de Ayuda al Desarrollo) que el gobierno español

otorga a Marruecos que le van a sacar de su crisis económica. Más bien al contrario,

estos créditos destinados principalmente a financiar la compra por este último de

productos españoles no hacen sino incrementar su endeudamiento, agravar su déficit

comercial, disminuir sus ingresos y comprometer el porvenir de su economía. No cabe

duda de que el reembolso de estos créditos tiene un efecto desastroso sobre el

equilibrio económico de países como Marruecos, pues el volumen de dichos

reembolsos sobrepasa con creces todas las ayudas públicas y las inversiones

extranjeras que recibe del extranjero. ¿Podemos pues seguir sosteniendo, como lo dan

a entender algunos autores españoles, que con esta política el gobierno español

contribuye al desarrollo económico de Marruecos? Contestar afirmativamente

equivaldría a negar la realidad y pasar por alto todas las estadísticas que confirman

lo contrario. Como lo ha subrayado el economista español Iván Martín, en vez de que


los países ricos del norte del Mediterráneo participen en el despegue económico de los

países del sur aportando cada vez más flujos financieros, son más bien éstos que

contribuyen con el volumen de sus transferencias (reembolso de créditos) de flujos

financieros al desarrollo de aquéllos :

«Lo cierto es que la actual política europea hacia sus vecinos del Sur contribuye a

agravar el ya enorme escalón de renta que hay en el Estrecho de Gibraltar entre

España y Marruecos […] entre otras cosa porque supone una transferencia neta de

financiación de los países del Sur del Mediterráneo a la UE de 34.000 millones de

dólares anuales, el equivalente a 125 euros por habitante y por año. En este sentido,

La UE actúa como un auténtico agujero financiero ».

Por otra parte, las más de las veces estos créditos no son utilizados integralmente. Tal

fue el caso del crédito otorgado por España a Marruecos en virtud del Protocolo

Financiero de 1996 para el período 1996-2001 del cual sólo la mitad ha sido utilizada.

Si los responsables españoles tienen una verdadera voluntad de contribuir al despegue

económico de Marruecos y hacer del Mediterráneo un área de diálogo, de

cooperación, de prosperidad y de desarrollo económico sostenible, tendrían que optar

resueltamente por una verdadera política de inversiones masivas en este país y dejar

de destinarle las migajas de la ayudas públicas de su país y de sus inversiones en el

extranjero.

2.5.4. Relaciones comerciales entre Andalucía y Marruecos

En términos generales, Andalucía fue la segunda Comunidad Autónoma que más

exportó a Marruecos durante el pasado año, con un total de 386 millones de €,

precedida por Cataluña.


Tabla 6

Fuente: Extenda, 2007

Tabla 7


Tabla 8



Cádiz fue la provincia que más exportó a Marruecos durante el pasado año, con un 44,19%

sobre el total de las exportaciones andaluzas a dicho país. Jaén fue la provincia que menos

exportó con un 2,61%. En general las exportaciones andaluzas a Marruecos aumentaron un

25,99% con respecto a 2005, y las importaciones lo hicieron en un 4,77%.

Tabla 9


Tabla 10


En la siguiente tabla se muestran los principales capítulos arancelarios objeto de

comercio entre Andalucía y Marruecos durante el año 2006


Tabla 11

Por sectores, en el año 2006, España exportó productos agroalimentarios3 a Marruecos

por un total de 101 millones de €. En términos de valor, Andalucía fue la primera

comunidad autónoma que más productos agroalimentarios exportó a Marruecos,

exportaciones que representaron un 18,66% (el equivalente a casi 20 millones de €)

sobre el total de las exportaciones españolas del sector a Marruecos.

Andalucía fue, a su vez, la primera comunidad española en cifras de importación, con

el 18,66% (más de 230 millones de €) sobre el total de las importaciones españolas de

productos agroalimentarios de Marruecos (que en 2006 ascendieron a más de 615

millones de €). La balanza comercial bilateral del sector ha sido tradicionalmente

deficitaria para Andalucía, ya que las importaciones andaluzas de Marruecos superan

con creces a las exportaciones.

En este último año 2006, las exportaciones andaluzas de productos agroalimentarios a

Marruecos crecieron un 48,90% respecto a las exportaciones de 2005 al tiempo que las

importaciones, para ese mismo año, se incrementaban en un 82,13% de manera que la


balanza comercial bilateral de este sector presentó un saldo negativo para Andalucía de

más de 210 millones de €.

En la tabla siguiente se muestran los principales países destinatarios de estas

exportaciones, así como los principales países de los que Andalucía importó productos

agroalimentarios durante el pasado año:

Tabla 12

Francia fue el principal destino de las exportaciones andaluzas de productos

agroalimentarios, acaparando el 16,1% de dichas exportaciones. Le siguió el mercado

alemán con una cuota del 14,1% e Italia con el 13,1%. A Francia se exportaron sobre

todo hortalizas y legumbres frescas. Alemania también fue comprador de hortalizas y

legumbres frescas de Andalucía. Italia por su parte sigue siendo el principal destino de

nuestras exportaciones de aceite de oliva. Marruecos ocupa el puesto vigésimo cuarto

como cliente de Andalucía para estos productos.


Con respecto a los países proveedores de productos agroalimentarios, destacó en

primer lugar el Reino Unido, mercado del que importamos sobre todo licores (78,18%

sobre el total de las importaciones agroalimentarias del Reino Unido). El segundo fue

Argentina del que importamos productos de alimentación animal. Marruecos fue el

tercer país proveedor de Andalucía del que exportamos principalmente moluscos y

crustáceos congelados.

Cádiz es la provincia andaluza que más productos agroalimentarios exporta a

Marruecos, exportaciones que representaron el pasado año el 40,5% (7,95 millones de

€) sobre el total de las exportaciones andaluzas del sector a Marruecos. Las principales

exportaciones gaditanas correspondieron al capítulo Alimentación Animal y más

concretamente a pulpa de remolacha.

La distribución por provincias durante el pasado año fue la siguiente:

Tabla 13

La siguiente tabla muestra el desglose de los productos agroalimentarios exportados

por Andalucía a Marruecos, y su evolución en los últimos años:


Tabla 14

Las exportaciones andaluzas de productos agroalimentarios a Marruecos experimentaron

un crecimiento del 65,16% en el periodo 2002 – 2006.

En cuanto a bienes de consumo, en el año 2006, España exportó bienes de consumo4 a

Marruecos por un total de 772 millones de €. En términos de valor, Andalucía fue la

quinta comunidad autónoma que más bienes de consumo exportó a Marruecos,

exportaciones que representaron un 10,61% (el equivalente a casi 82 millones de €)

sobre el total de las exportaciones españolas del sector a Marruecos. Andalucía fue

asimismo la quinta comunidad española en cifras de importación, con el 5,77% (casi 56

millones de €) sobre el total de las importaciones españolas de bienes de consumo a

Marruecos (que en 2006 ascendieron a 970 millones de €).

Para el sector de bienes de consumo, la balanza comercial bilateral ha mantenido un

saldo favorable para Andalucía durante estos últimos cinco años.


En 2006, las exportaciones andaluzas de bienes de consumo a Marruecos se incrementaron

un 6,5% respecto a las exportaciones de 2005, alcanzando los 82 millones de €. Las

importaciones, por su parte, ascendieron hasta casi alcanzar los 56 millones de €, un

20,47% más que el año anterior. De esta forma, la balanza comercial bilateral de este

sector presentó un saldo positivo para Andalucía de casi 26 millones de €.


exportaciones, así como los principales países de los que Andalucía importa bienes de

consumo:

Tabla 15

Portugal fue el principal destino de las exportaciones andaluzas de bienes de consumo,

representando este mercado un 18,3% sobre el total. A este mercado se exportaron

sobre todo artículos de papelería y escritorio. El segundo mercado receptor de bienes

de consumo andaluces fue Francia, con una cuota del 15,4%. A este país se exportaron

sobre todo muebles de cocina, joyería y artículos de papelería y escritorio. En tercer

lugar se situó Marruecos, representando un 11,5% de las exportaciones andaluzas a

Marruecos, siendo las materias textiles el principal capítulo exportado (un 71% del

total de exportaciones andaluzas de bienes de consumo a Marruecos).


Por otro lado, China fue el principal proveedor de bienes de consumo de Andalucía. De

este país se importaron sobre todo muebles de hogar y artículos de marroquinería.

Marruecos se situó como el séptimo proveedor de Andalucía, del que importamos

principalmente prendas textiles de vestir (un 93,5% sobre el total de las importaciones

andaluzas de Marruecos en 2006 lo fueron de este capítulo).

Málaga fue la provincia andaluza que más bienes de consumo exportó a Marruecos,

exportaciones que a pesar de haberse reducido un 43,77% con respecto al año anterior,

representaron el pasado año el 31,73% (casi 26 millones de €) sobre el total de las

exportaciones andaluzas del sector a Marruecos. Las exportaciones de bienes de

consumo malagueñas consistieron sobre todo en materias textiles. Le siguió Sevilla con

un 31,33% del total de estas exportaciones a Marruecos, destacando también la

exportación de materias textiles.


Tabla 16

La siguiente tabla muestra el desglose de los bienes de consumo exportados por

Andalucía a Marruecos, y su evolución en los últimos años:


Tabla 17

Las exportaciones andaluzas de bienes de consumo a Marruecos experimentaron un

incremento del 19,56% en el periodo 2002 – 2006.

En el sector industrial, en el año 2006, España exportó materias primas y bienes

industriales a Marruecos por un total de 1.685 millones de €. En términos de valor,


Andalucía fue la primera comunidad autónoma que más productos industriales exportó

a Marruecos, exportaciones que representaron un 16,9% (el equivalente a casi 285

millones de €) sobre el total de las exportaciones españolas del sector a Marruecos.

Andalucía fue la segunda comunidad española en cifras de importación, con el 14,26%

(más de 120 millones de €) sobre el total de las importaciones españolas del sector

industrial de Marruecos (que en 2006 ascendieron a casi 846 millones de €).

La balanza comercial bilateral del sector entre Andalucía y Marruecos experimentó

durante el pasado año un importante incremento en lo referente a las exportaciones

andaluzas, y un comportamiento irregular de las importaciones del sector industrial de

Marruecos.

En el periodo dado las exportaciones andaluzas del sector industrial a Marruecos

experimentaron un crecimiento equivalente al 219,69%, mientras que las importaciones

aumentaron un 36,23%. Concretamente en el año 2006 experimentaron una

disminución del 22%, lo que ha contribuido a que el saldo de la balanza comercial del

sector presente un superávit de más de 164 millones de €.

En general los productos más exportados por Andalucía a Marruecos durante el pasado

año fueron los barcos, seguidos de los combustibles y lubricantes. En tercer lugar se

encuentran los materiales eléctricos de media y baja tensión. Con respecto a las

importaciones del sector industrial de Marruecos, destacaron los productos sin

elaborar, los barcos, el cobre y sus aleaciones.


exportaciones, así como los principales países de los que Andalucía importa materias

primas y bienes de equipo:


Tabla 18

Francia fue el principal destino de las exportaciones andaluzas de productos

industriales, representando este mercado un 8,3% sobre el total de las exportaciones

andaluzas de este sector en el año 2006. El capítulo más exportado fue el de los

equipos y componentes de automoción, seguido de los productos siderúrgicos y los

equipamientos de navegación aérea. El segundo país cliente fue Italia, con un 7,4%. A

este mercado se exportaron principalmente productos semielaborados de cobre y sus

aleaciones, seguidos de los productos siderúrgicos.

Con respecto a nuestro tercer país cliente, Portugal, fue receptor de nuestras

exportaciones de productos semielaborados de cobre y aleaciones. Nigeria fue el

principal país de origen de los productos industriales importados por Andalucía. El

99,9% de las importaciones andaluzas procedentes de Nigeria pertenecen al capítulo de

los combustibles y lubricantes. Con respecto a Arabia Saudita y Rusia, fueron

asimismo proveedores de combustible para Andalucía en un 76,43% y un 80,68%

respectivamente. Marruecos fue el decimocuarto país cliente de las exportaciones

andaluzas del sector industrial, acaparando un 2,88% de las mismas. Por otro lado,

Marruecos ocupó el puesto 30 como país proveedor de estos productos.

Cádiz fue la provincia andaluza que más materias primas y bienes industriales exportó

a Marruecos, exportaciones que experimentaron un aumento del 76,26% con respecto a


2005. Estas exportaciones representaron el pasado año el 50,72% (144,5 millones de €)

sobre el total de las exportaciones andaluzas del sector industrial a Marruecos.


Tabla 19

Las exportaciones andaluzas del sector industrial a Marruecos experimentaron un

incremento equivalente al 219,69% en el periodo 2002 – 2006. Parte de este importante

incremento se debió a capítulos como el de vehículos de transporte, que en apenas 5

años ha pasado de suponer un 2,5% de las exportaciones andaluzas a Marruecos a

convertirse en el principal capítulo arancelario exportado en 2006, con un 22% sobre el

total de dichas exportaciones.

A este capítulo le siguió el de productos químicos, exportaciones que representaron un

14,75% sobre el total durante el pasado año, y que han aumentado un 102,86% en el

periodo dado.

Otro de los capítulos que más se han exportado en el periodo dado ha sido el de

material eléctrico, que en 2006 supuso un 9% del total de las exportaciones andaluzas

del sector industrial a Marruecos, mientras en 2002 representaba tan solo un 2,5%.


3. PRINCIPALES SECTORES DE ACTIVIDAD MARROQUÍES

3.1. Comercio Exterior

El comercio exterior de Marruecos se ha caracterizado en los últimos años por la

acentuación del déficit comercial que alcanzó 70 mil millones de Dirhams en el 2004.

El crecimiento registrado en los intercambios comerciales se debe al crecimiento de las

importaciones en comparación a las exportaciones. Las importaciones marroquíes

sumaron 155 mil millones Dhs lo que equivale a un aumento de 19.2 mil millones Dhs

con un índice de 14.1% y las exportaciones alcanzaron 86 mil millones Dhs, en un

aumento de 1,8 mil millones Dhs con un índice de sólo 2.1%.

La perdida del dinamismo de las exportaciones es ligada a la coyuntura internacional

caracterizada por el débil crecimiento de la zona Euro (¾ de las exportaciones

marroquíes) y la evolución desfavorable de la paridad Dólar/Euro. De otro lado, el

encarecimiento de las importaciones tiene por causa la alza continua de los precios de

las materias primas, en especial el petróleo, por lo tanto los gastos de flete, y ciertos

productos alimenticios.

Los incentivos adoptados por el Gobierno para dar un nuevo impulso a la economía

nacional, participaron inclusive en el aumento de las importaciones. Las compras de

bienes de equipamiento y materias primas industriales anotaron un índice de

crecimiento, respectivamente, de 22% y 23% del total de las importaciones. Tomando

en cuenta que el déficit comercial participa en la modernización de los medios de

producción, los expertos lo califican de “déficit de crecimiento”.

De hecho, Marruecos se encuentra en una fase particular en cuanto a sus metas de

desarrollo económico y, por lo tanto, parece normal que se registre una balanza

comercial negativa dada las necesidades de modernización de las empresas.


3.1.1. Evolución de las importaciones por productos

La subida de las importaciones concierne especialmente los bienes de equipamiento

industrial con un crecimiento de volumen de 4,3 mil millones dhs (+14%). Las

compras de materias primas industriales han reforzado esta tendencia, en particular, el

acero. Las importaciones de este producto han crecido a 1,9 mil millones dhs debido a

la alza de los precios en el mercado mundial.

El encarecimiento de los precios de los hidrocarburos y de los cereales se tradujeron

por un aumento de la factura energética (+4,3 mil millones dhs) y un acrecimiento de

las compras de cereales de 1,5 mil millones dhs (+27%) que han aumentado,

igualmente, en volumen (+19%).

Con un valor de 2,9 mil millones dhs y un índice de (+9%), las importaciones de

productos terminados de consumo han subido fuertemente. Esta evolución es debida a

los vehículos particulares (1,4 mil millones dhs, + 58%) y los receptores de Radio y

Televisión (1 mil millón dhs, +42%).

Tabla 20



3.1.2. Evolución de las exportaciones por productos

Además del crecimiento económico moderado de la zona Euro, el aumento modesto de

las exportaciones se justifica por el débil índice de crecimiento de la economía

marroquí, la persistencia de la crisis en el sector de la pesca y las dificultades que han

sufrido los productos agrícolas destinados a la exportación (agria y primaria).

El mejor resultado obtenido en las exportaciones concierne el fosfato y derivados, a

pesar del desfavorable cambio del dólar. Las ventas en fosfato bruto y derivados han

superado 14 mil millones dhs, lo que equivale a un índice de crecimiento positivo de

22% en valor y 6% en volumen, en comparación al 2003.

Unos otros productos con valor añadido han registrado un índice de crecimiento

significativo. Se trata de las conservas vegetales que han subido de 642 millones Dhs

(+64%) y de chatarras de hierro con un valor de 761 millones Dhs, con un aumento de

436 millones Dhs (+134%) en comparación a 2003.

No obstante, las ventas de productos del mar se han caracterizado por un importante

descenso. La exportaciones de crustáceos, moluscos y conchas han bajado a 1,9 mil

millones Dhs (-46%) en valor y 45 mil toneladas (-52%) en volumen. Las

exportaciones de peces han caído a 397 millones Dhs (-23%) en valor y 20 mil

toneladas (-29%) en volumen.

Las ventas en el exterior de los agrios han disminuido: 636 millones Dhs (-27%) en

valor y 121 mil toneladas (-26%) en volumen. Las exportaciones de tomates ha bajado,

633 millones Dhs (-58%) en valor y 83 mil toneladas (-46%) en volumen. Descontado

los productos mencionados, las exportaciones han realizado una tasa de crecimiento

sostenida de 7%.

Los artículos de confección sufren la evolución desfavorable de la

competitividad/precio, en particular frente a los productos provenientes de China, por

lo que han conocido un repliegue de 475 millones Dhs (-2%).


En lo que se refiere a las exportaciones de hilos, cables y haces eléctricos y los

componentes electrónicos, una inversión de tendencias se ha registrado durante el

segundo semestre del 2004 con un descenso, respectivamente, de 344 millones Dhs (-

9%) y 272 millones Dhs (-5%). Estos productos han experimentado, en el primer

semestre del 2004, un aumento de 3% y 11%, respectivamente.

Tabla 21


3.1.3. Evolución de los intercambios comerciales por zonas

Los intercambios comerciales de Marruecos quedan concentrados con Europa. El

comercio con Europa representa 67% de las importaciones y 77% de las exportaciones.

Dentro de esta zona, la Unión europea (UE) es el principal socio comercial de

Marruecos con 54% de las importaciones y 74% de las exportaciones.

En el seno de la UE, Francia y España dominan los intercambios comerciales con

Marruecos respectivamente 34% y 18% de las exportaciones y 18% y 11% de las

importaciones. Las ventas al mercado francés han bajado de 2% mientras que aquellas

destinadas a España han quedado estables. Las compras de Francia se han estabilizado

a su nivel del año posterior mientras que las importaciones provenientes de España han

subido de 8%. Asia participa con 18% de las importaciones y 9% de las exportaciones.


Las ventas destinadas a los países asiáticos han bajado de 3% y las compras han

experimentado un crecimiento notable, alrededor de 28%. Arabia Saudita y China

constituyen los principales proveedores con respectivamente 5% y 3% de las

importaciones. India y Japón son los principales clientes con respectivamente 3% y 2%

de las exportaciones marroquíes. China recibe sólo el 1% de las exportaciones

marroquíes.

El continente americano es el destino de 10% de las importaciones y 8% de las

exportaciones. Las exportaciones marroquíes hacia esta zona han conocido un aumento

notable con 37%. Las importaciones han experimentado también un aumento de 25%.

Estados Unidos y Brasil son los principales socios comerciales de Marruecos con,

respectivamente, 4% y 2% de las importaciones y 3% y 2% de las exportaciones.

África representa 4% de las importaciones y 5% de las exportaciones. Los intercambios

comerciales con este continente han aumentado de 6% por las ventas y 3% por las

compras. Los principales proveedores son Argelia y Egipto con 1% por cada uno de

ellos en las importaciones. Túnez constituye nuestro principal cliente en África con 1%

de las exportaciones.

Tabla 22. Comercio Exterior GLOBAL (en millones de DHS)

2000 2001 2002 2003 2004 04/03

Importaciones 122 124 130 136.1 156.3 15%

Exportaciones 79 80 86 83.9 86.4 3%

Déficit Comercial 44 44 44 52.2 69.9 34%

Tasa de cobertura % 64 65 66 62 55 -7Pt

Fuente: Ministerio de Industria y Modernización de Marruecos



Tabla 23. Cuota de los principales productos en el Comercio Exterior (2004) – Datos en %

Producto % Material de equipo industrial 14 Artículos de vestido 31 Petróleo bruto 9 Fosfatos y derivados 17 Textiles : hilos y telas 7 Componentes electrónicos 7 Cereales 4 Productos del mar 4 Gas y hulla combustible de petróleo 4 Hilos, cables eléctricos y sus haces 4 Productos químicos 4 Conserves animales 4 Productos alimenticios diversos 4 Minerales metálicos y metales 2 Acero 3 Primicias 2 Material de equipo diversos 3 Cítricos 2 Materias plásticas 3 Conservas vegetales 2 Aparatos eléctricos 3 Zapatos 2 Automóviles particulares 2 Toldos 1 Receptores radio y Televisión 2 Chatarra de hierro 1



Tabla 24. Cuota de las grandes zonas en los intercambios comerciales (2004)





Tabla 25. Principales Productos Exportados (2004)


Tabla 26. Principales Productos Importados (2004)



3.2. Características de los Principales Sectores Productivos

3.2.1. Introducción

La economía marroquí depende fundamentalmente de la agricultura y la producción de

fosfatos, lo que hace que resulte muy vulnerable a las condiciones meteorológicas y a

las oscilaciones de los precios de los fosfatos y sus derivados en los mercados

internacionales. Otra característica destacada es la importancia de las remesas de

emigrantes que, junto con los ingresos del turismo, ayudan a compensar el tradicional

déficit de la balanza comercial.

El sector agrario genera del 12% al 20% del PIB dependiendo de las lluvias invernales.

Tres cuartas partes de las explotaciones agrícolas son pequeñas propiedades familiares,

escasamente eficientes y a menudo dedicadas a cultivos de subsistencia. Las grandes

granjas modernas de regadío, orientadas hacia el mercado exterior, son las que

aseguran el 15% de la producción total de cereales, el 35% de la de verduras y el 80%

de la de cítricos. Los cereales (trigo, cebada, maíz), que representan más de la mitad de

la superficie agrícola, constituyen el principal cultivo. Otros cultivos importantes son la

vid, los productos hortofrutícolas, los cítricos, la remolacha azucarera y la caña de

azúcar. La cabaña ganadera, si bien numerosa, es de escasa calidad. La pesca, por el

contrario, es un sector esencial de la economía marroquí, por su contribución al valor

exportado y por la mano de obra que absorbe.

Marruecos cuenta con escasos recursos energéticos, pero es uno de los principales

productores africanos y árabes de minerales. En 2002 el sector extractivo supuso el

1,9% del PIB y junto con la industria de derivados de fosfatos aportó el 18,4% del

valor total exportado. El sector está dominado por la explotación de roca fosfática, que

representa algo más del 90% del conjunto de la producción minera. Marruecos posee

las dos terceras partes de todas las reservas conocidas de roca fosfática, es el tercer

productor y el mayor exportador mundial. La explotación es monopolio de la compañía

estatal Office Chérifien des Phosphates (OCP). Desde hace años, el Gobierno ha

apostado por el desarrollo de la industria nacional de derivados fosfáticos (ácido

fosfórico, fertilizantes) para incrementar el valor de las exportaciones del sector. El


segundo mineral en importancia es el hierro, seguido de lejos por la baritina, el plomo,

el cobre, el cinc y el manganeso.

El sector industrial sigue siendo relativamente pequeño. La contribución de las

industrias manufactureras al PIB en 2002 fue del 16,8%. El Gobierno favorece la

iniciativa privada y la inversión extranjera en el sector, con el fin de reducir la

dependencia de la economía de la agricultura y minería. Los principales subsectores de

actividad son, además de la producción de derivados fosfáticos, los transformados

alimentarios (conservas de fruta y pescado para la exportación, harina y aceite para

consumo nacional), textil y cuero, productos químicos y cemento. El sector textil es

clave, pues agrupa al 40% de las empresas de transformación del país y atrae

numerosas subcontratas y relocalizaciones industriales del exterior. El sector de la

construcción y de obras públicas es asimismo importante por la mano de obra que

emplea y su aportación al PIB que en 2002 fue del 4,9%.

En cuanto al sector terciario, su principal subsector es el turístico, de gran importancia

como fuente de divisas, casi a la par con las exportaciones de fosfatos y las remesas de

emigrantes. El Gobierno ha emprendido un ambicioso programa de inversión para

desarrollar el potencial turístico del país.

3.2.2. Sector Agrícola

La agricultura ha sido siempre una prioridad nacional para Marruecos dada su

importancia en el tejado socioeconómico del país. La política pública respecto al sector

primario se articula en la contribución a la seguridad alimenta, el mejoramiento de

ingresos de los agricultores, la conservación de los recursos naturales, y la integración

del sector primario en el mercado interior e internacional.

Si 46% de la población vive en el campo, la agricultura interviene con un 30% de las

exportaciones destinadas, principalmente, a la Unión Europea (76% de las

exportaciones agrícolas). El sector agrícola (agricultura, bosque, pesca) asegura el

empleo al 45% de la populación activa. Su peso en el PIB, oscila entre 14 a 20% según

las condiciones climáticas. Sin embrago, si Marruecos exporta primarios y agrios,


resulta dependiente del mercado exterior en materia de abastecimiento en alimentos

básicos como los cereales, el azúcar y los oleaginosos.

Los cereales que ocupan más del 80% de la superficie cultivada representan la mayor

parte de la producción, como son la cebada, el trigo duro y trigo candela. El maíz y el

sorgo son los cereales característicos de la primavera. El haba y el garbanzo

corresponden principalmente a las leguminosas. Los cítricos, cuya producción está

descendiendo, sufre el deterioro de los huertos y de la competencia internacional.

Al contrario, los cultivos industriales como la caña de azúcar, la remolacha, el algodón

y las oleaginosas están aumentando. La producción animal, sobre todo de ovinos,

caprinos y de ganado vacuno progresa gracias al mejoramiento de las razas, así como a

un mejor control sanitario.

El año 2003 fue alentador por el conjunto del sector agrícola en materia de producción

como en lo que se refiere a la superficie total cultivada. El índice de crecimiento del

sector primario disparó 20% debido a una producción de cereales de más de 80

millones de toneladas. La cantidad de cereales comercializada entre junio y octubre

2003 incrementó de 54% respecto a 2002 lo que tuvo por efecto una caída de

importación de cereales de 36%. Las exportaciones de primarios y agrios subieron de

10% y 31% respecto al año pasado.

Este resultado espectacular se explicó, en parte, por las condiciones climáticas

favorables. El cúmulo promedio de lluvia alcanzó, en diciembre 2003, 151 mm contra

97 mm de un año normal. El relleno de presas fue de 55%. La superficie cultivada

ascendió de 6% respecto al año pasado.

3.2.3. La Pesca

Con más de 3 550 Km. de costas y una superficie marítima de 1.1 millón de km2,

Maruecos posee un potencial pesquero de 1.5 millón de toneladas por año, que incluye

700 000 toneladas de sardinas y 100 000 toneladas de cefalópodos. El sector de la

pesca posee 450 barcos de pesca de altura (inclusive 290 congeladores), 2534


embarcaciones costeras y más de 11 500 barcas de pesca artesanal. Sin embargo, la

pesca costera queda preponderante dada que provee 48% de toneladas contra 14%

faenada por la pesca de altura. Este sector brinda 45 000 puestos de empleo directos y

400 000 indirectos.

La producción pesquera nacional alcanza 910 000 toneladas. El volumen de negocios

registra 650 millones de dólares.

Sin embargo, el mercado interior resulta limitado. El consumo nacional de pesca

representa el 20% del producto faenado. Las autoridades marroquíes dieron por blanco

pasar de un consumo nacional de 8 Kg. registrado en 2000 hacia un consumo de 12 Kg.

en 2004 acercándose al promedio mundial de 14 kg. Esta política consiste en

modernizar la red de distribución, promover la formación profesional en materia de

profesión de intermediarios, y financiar inversiones para preservar la calidad de los

servicios.

Las exportaciones alcanzan, en 2003, 345 000 toneladas, lo que constituye 60% de las

exportaciones alimentarías, 12% de las exportaciones totales, y un volumen de

negocios alrededor de 1 mil millones de dólares.

3.2.4. Energía y Minas

Con los tres cuartos de las reservas mundiales (98% en el centro del país y 2% en el

sur) y 70 mil millones de metros cúbicos, Marruecos es una de las principales potencias

al nivel mundial respecto a la producción y exportación de fosfatos. Primer exportador

mundial de fosfatos brutos, bonos y ácido fosforito, Maruecos es uno de los

protagonistas estratégicos en el mercado internacional con una cuota de mercado de

28% en el 2002.

La Oficina Jerifiana de los Fosfatos (OCP), grupo estatal, maneja la extracción,

valorización, y comercialización de los fosfatos y productos derivados. 4 puertos

(Casablanca, Safi, Jorf-Lasfar, Lâayoune) están especializados en el embarque de los

productos del grupo.


La producción alcanza 23 millones de toneladas, el 50% de ellos están transformados

localmente bajo forma de ácido fosforito y bonos sólidos. El volumen de negocios en la

rama exportación registra alrededor de 1,3 mil millones de dólares.

Socio tradicional de Marruecos, México importa alrededor de 1.1 millón de toneladas

de fosfatos brutos lo que corresponde al tercer importador, después de Estados Unidos

con 2.7 millones de toneladas y España con 1.6 millones de tonelada.

En 2003, la recaudación generada por los fosfatos y sus derivados se estableció

alrededor de 12.8 mil millones de DH lo que representa 15.4% del total de las

exportaciones.

Otras minas, explotadas por sociedades privadas, producen hierro, cobre, zinc, plomo,

magnesio y flúor. Los principales yacimientos se ubican en el Alto-Atlas y en la región

oriental. El Estado interviene en la investigación y producción minera.

En cuanto a la energía eléctrica, el ritmo de crecimiento neto pasó de 5.1% en 2002 a

7.7% en 2003 debido, en gran parte, a un aumento de 74% de la producción de

electricidad de origen hidráulica. La producción por concesión y la contribución de las

importaciones procedentes de España y de Argelia han subido, en 2003, de 0.1% y

5.4% respectivamente. Con el fin de reducir entre 10% y 15% el precio energético, la

Oficina Nacional de Electricidad, ha firmado un convenio para la realización de la

secunda línea de interconexión eléctrica submarina entre Marruecos y España.

A pesar del desarrollo de las centrales hidroeléctricas o térmicas y de las prospecciones

petroleras, Marruecos tiene que importar casi la totalidad de su energía, ya que la

producción nacional no cubra más que el 10.3%.

3.2.5. Sector Industrial

El sector secundario (minas, energía, e industria) representa un 30% del PIB con una

predominancia de las industrias alimentarías, en especial la transformación de cereales

y las industrias de conservas (verduras, frutas, y pesca).


La importancia de este sector consiste en asegurar el empleo para más de 300 000

personas. En el 2003, el indicio de la producción ascendió al 3.4% en vez de 2.2% en el

2002. Este logro apreciable se explicó por el mejoramiento de la actividad de las

industrias agroalimentarias que creció de 5.1% en 2003 mientras que en 2002 registró

+1.8%.

País agrícola, Marruecos ha desarrollado una industria de transformación de los

productos agrícolas para aumentar el valor agregado del sector primario, asegurar el

abastecimiento del mercado interior y diversificar la estructura de exportación.

Con 1 600 empresas, la industria agroalimentaria representa el 25% del tejado

industrial. 96% de las empresas agroalimentarias son PYMEs (Pequeña y mediana

industria). El volumen de negocio del sector alcanza 58 mil millones de DHS, con un

valor agregado de 19 mil millones de DHS lo que constituye el 36% del valor agregado

industrial global.

Las áreas más productivas en el sector agroalimentario son la transformación de

cereales (harina, bizcochería, pastas alimentarías), la industria de productos lácteos, la

fabricación de cuerpos grasos (aceites vegetales y aceite de pescados), la industria de

conservas (conservas vegetales y conservas de productos del mar). En los últimos años

se han desarrollado las industrias de bebidas, de panadería-repostería y de chocolatería-

confitería.

Las exportaciones más destacas son las de productos del mar con 4 mil millones de

DHS y aquellas de conservas vegetales con 3 mil millones de DHS.

Primero proveedor de empleos en el sector manufacturero, las industrias de textil,

confección, calzados y cuero están en plena expansión. La confección emplee a 127

000 personas. La industria del textil concentra 65 000 de manos de obra. Este sector,

con 71% de personal femenino, cuenta con la más amplia proporción de empleo

femenino industrial.


El valor de la producción del sector textil-confección alcanza 212 mil millones de DHS

lo que corresponde a 14% del valor de la producción total de la industria de

transformación. El valor agregado generado por las industrias textil-confección se

eleva a más de 8 mil millones de DHS.

El sector de cuero ofrece empleos a más de 18 000 personas, produce mercancías de un

valor de 2.4 mil millones de DHS, y cree un valor agregado de 844 millones de DHS.

Sin embargo, el indicio de producción del sector textil conoce una tendencia a la baja

de 2.7% entre 2002 y 2003.

En un contexto mundial caracterizado por la competencia, la aparición de nuevos polos

de producción -sobre todo en Asia- y las innovaciones y la aparición de nuevos

productos, los operadores, espaldados para las autoridades públicas, se dieron cuenta de

la necesidad de inscribirse en una acción de reestructuración, reconversión y

orientación del sector. El Gobierno marroquí y los empresarios del sector bajo fila de la

Asociación Marroquí de las industrias de Textil y de la Confección (AMITH) han

firmado un Acuerdo-Marco que se extiende sobre el periodo (2002-2010) para la

modernización de un sector vital de la economía. Las principales disposiciones

consisten en aumentar el valor de la producción de 20 mil millones de DHS en 2002 a

45 mil millones de DHS en 2010, preservar los empleos del sector lo que corresponde a

190 000 puestos de trabajo, contribuir a la ceración de 100 000 nuevos puestos de

trabajo y realizar de aquí al año 2010 un cúmulo de inversiones de 22 mil millones de

DHS contra 1.6 mil millones en 2002.

El programa de modernización del sector del textil, de la confección y del calzado dio

resultados satisfactorios en 2003; en su primer año de puesta en marcha. Pues, el

esfuerzo de inversión alcanzó 34% del número total de los proyectos de inversiones

industriales.

La artesanía resulta relevante tanto por la diversidad de sus creaciones, como por los

materiales utilizados, tales como: madera, plata, hierro, cobre, cuero, barro, productos


vegetales, y lana. La elaboración de alfombras ocupa un lugar preponderante en la

producción artesanal, ya que gran parte de ésta se destina a la exportación.

La transformación de fosfatos constituye un elemento clave en el sector industrial

debido a su papel primordial en las exportaciones, en las finanzas públicas así como en

su contribución para la industrialización de la economía. Los principales

procedimientos de transformación de fosfatos son los fertilizantes y ácidos fosfóricos.

Maruecos, con 2.2 de toneladas, es el tercer exportador mundial de abonos sólidos. Las

exportaciones del ácido fosfórico alcanzaron 1.85 millones de toneladas en 2002 lo que

corresponde a un incremento de 7.5% respecto a 2001. India es su primer socio en este

rubro con 50% de las exportaciones.

Otros rubros de la industria de transformación están en plena expansión a la imagen de

la cimentaría.

Marruecos produce 7 millones toneladas de cemento. Entre 10% a 15% de la

producción cementaría está destinada a la exportación. Este sector asegura el empleo a

más de 3 700 personas directamente y 15 000 indirectamente. La confianza que inspira

la industria cementaría en Marruecos se traduzca por las inversiones inyectadas por

unos de los importantes grupos mundiales especializados en este sector. Líderes

mundiales en el cemento, hormigón y agregado, Lafarge y Holcim, implantado en el

mercado marroquí mediante la adquisición de empresas locales, programaron

inversiones sustanciales: 2.3 mil millones de DHS en lo que se refiere al primer grupo

y 1.6 mi millones para el secundo.

El grupo cementerio nacional “Cimar”, segundo operador respecto al volumen de

negocios, invertirá 50 millones de DHS en 2004. De hecho, con un potencial de

producción de 50% no usado, “Cimar” concentrará sus esfuerzos para llevar a cabo una

operación de modernización de sus recursos humanos y su estructura productiva para

optimizar la explotación de la capacidad productiva de sus fábricas.


Las industrias metalúrgicas, mecánicas, eléctricas y electrónicas alcanzaron un índice

de crecimiento de 3.4% en 2003 contra un nivel de crecimiento negativo de 1.3% en

2002. En cuanto a las industrias de la química y sus derivados la progresión fue de

3.8% en 2003.

3.2.6. Sector Terciario

El conjunto de las actividades terciarias representa el 52% del PIB. El sector terciario

está dominado por el turismo que generó en el 2003 más de 2.9 mil millones de dólares

de recaudación, las telecomunicaciones que aseguraron inversiones extranjeras de más

de 4 mil millones de euros, y el comercio exterior con un total de intercambios de 218

865.2 DHS, en el 2003.

En 2003, el sector terciario logró un índice de crecimiento de 2.9%. La ascensión más

destacada tocó a las ramas de comercio con 4.4% y de transporte y comunicaciones con

4.6%.

3.2.7. Turismo

El turismo desempeña un papel de locomotora en el desarrollo de las actividades

económicas y constituye una de las prioridades trazadas dentro de la estrategia global

del desarrollo sostenible emprendido por Marruecos.

En una coyuntura internacional desfavorable, sobre todo en la región mediterránea, y

en un contexto de economía mundial caracterizado por la recesión, las actividades

turísticas han continuado su progresión de manera positiva y han mejorado, de año en

año, en su contribución en la estructura de la economía marroquí.

Con 8% del PIB, y con ingresos de 29 mil millones de DHS y con 2.2 millones de

turistas en el 2003, el turismo constituye un sector vital para la economía marroquí. A

pesar de un contexto mundial difícil marcado por el retroceso generalizado de las

actividades turísticas, Marruecos registró resultados satisfactorios, especialmente en el


mantenimiento de los ingresos turísticos del 2003 al mismo nivel registrado en el 2002

y el casi estancamiento de la llegadas turísticas con un descenso de sólo 3%.

En lo que se refiere a las capacidades de alojamiento, se puede destacar una tendencia

sustentable de crecimiento. Así pues, de 3 800 camas realizadas en el 2001, Marruecos

incrementó su capacidad pasando a más de 8 500 camas en el 2003.

La Conferencia Nacional de Turismo, presidida por Su Majestad El Rey Mohammed

VI, cuya 4ª edición se celebró a principios de febrero 2004, constituye un marco

apropiado para evaluar los progresos realizados en este dominio, proyectar las acciones

a llevar a cabo, seleccionar los objetivos a alcanzar en el provenir y, desde luego,

establecer un balance de las actividades turísticas mostrando los puntos fuertes y los

puntos débiles.

Los participantes en ésta 4ª Conferencia sobre el desarrollo del Turismo (autoridades

públicas y locales, parlamentarios y operadores del sector privado) acordaron promover

inversiones importantes, ampliar las capacidades de alojamiento y consolidar el

proceso de reformas estructurales e institucionales para alcanzar, hacia el 2010, el

objetivo de 230.000 camas fijadas en la estrategia decenal.

3.2.8. Las telecomunicaciones

En el marco de un plan quinquenal, Marruecos puso en marcha una política de

desarrollo de las Nuevas Tecnologías de la Información (NTI). Ésta política plantea la

consagración de las nuevas tecnologías de información como opción estratégica en el

desarrollo económico, industrial, y social del país. Además de la liberalización del

sector de telecomunicaciones, la acción gubernamental contempla el lanzamiento de

una estrategia de difusión de la tecnología de información mediante un plan

denominado E-MAROC (E-MARRUECOS) con el objetivo de promover la

vulgarización del Internet en las áreas administrativas, y de reducir y de facilitar los

procedimientos administrativos.


Desde los principios de los años noventa, Marruecos emprendió esfuerzos importantes

en la puesta en marcha de un marco jurídico e institucional adecuado y en la promoción

de inversiones en infraestructuras con el fin de propiciar el desarrollo del sector de las

telecomunicaciones.

La ley sobre la desregulación del sector, promulgado en 1999, permitió la separación

entre las actividades del Oficio de Correo y las de las Telecomunicaciones en dos

entidades: ITTISALT AL MAGHRIB (Maroc Telecom) por lo que se refiere a las

telecomunicaciones y BARID AL-MAGHRIB por lo que corresponde al servicio de

Correo. Una agencia de regulación y control de las actividades de telecomunicaciones,

la Agencia Nacional de Regulación de las Telecomunicaciones (ANRT), se creó en

1998 Con un Consejo de administración presidido por el Primer Ministro y compuesto

de 10 ministros y 5 personalidades, la ANRT tiene por misión: la atribución de

licencias, la autorización de usos de redes privados y de frecuencias, y la declaración

de servicios que deben brindar las infraestructuras existentes.

La apertura del sector de telecomunicaciones a las inversiones extranjeras se tradujo

por la llegada de las entidades y empresas multinacionales, entre otras, la francesa

Vivendi Universal y la española Telefónica.

Vivendi Universal planea aumentar su participación a 51% del capital de Maroc

Telecom: la primera operación se llevó a cabo en enero del 2001. Así, permitió al

operador multinacional adquirir los 35% por el monto de 2.3 mil millones de dólares

por medio de una licitación internacional. El Consejo de Administración de Vivendi

aprobó la adquisición este año de los 16% por 690 millones de euros.

Telefónica, a la cabeza de un consorcio compuesto por el operador portugués Portugal

Telecom y grupos financieros y bancarios marroquíes, compró, bajo un operador local

denominado “Meditel”, la secundad licencia GSM por 1.1 mil millones de dólares.

En el 2003, las actividades de telecomunicaciones se han consolidado con 7 millones

de clientes activos, 5 millones suscritos al operador Maroc Telecom y 2 millones por


parte de Meditel. Con un volumen de negocios de 16 mil millones de DHS, las

actividades de telecomunicaciones constituyen el 4.7% del PIB.

Otras áreas han sido explotadas por operadores nacionales e internacionales, entre

otras: las redes de telecomunicaciones por Satélite de tipo GMPCS, las redes de

telecomunicaciones por Satélite de tipo VSAT, y las redes radioeléctricas con recursos

compartidos (3RP).

El sector de las nuevas tecnologías de información en Marruecos asentado sobre un

marco jurídico transparente y competitivo, una infraestructura apropiada y recursos

humanos capacitados inspira confianza de parte de los inversores internacionales.

Muchos operadores deslocalizaron sus actividades hacia Marruecos para aprovechar las

ventajas que les brinda respecto a los costos, la calidad del servicio y la posición

geográfica. Entre otras actividades ligadas a las telecomunicaciones se registra un

movimiento creciente de deslocalizar Centros de Llamadas (Call Center). En 2003, las

docenas de centros de Llamadas deslocalizados hacia Marruecos ofrecieron empleos a

4000 personas y realizaron un volumen de negocios alrededor de 50 millones de

dólares.

3.2.9. El transporte

El sector de transporte representa el 6% del PIB y otorga a las finanzas públicas 15%

de recaudación.

El transporte marítimo asegura 98% de los intercambios exteriores. 72% del tráfico

portuario se concentra en los puertos de Casablanca, Mohammadia y Jorf El Asfar. Las

mercancías a granel dominan el 83% de tonelaje global.

Las actividades portuarias son atendidas por una docena de puertos comerciales, 11

puertos regionales especializados en la pesca artesanal y 5 puertos de recreo. El puerto

Tánger Mediterráneo cuyo costo rebasará 1 mil millón de euros habrá impactos

alentadores sobre los intercambios exteriores de Marruecos y jugará un papel de

plataforma del comercio regional y internacional.


En lo que se refiere al comercio interior, el transporte carretero queda preponderante

puesto que atienda al 75% del tráfico de mercancías y 45 % del transporte de viajeros.

La red viaria está compuesta de 32 000 Km. de carreteras y 600 Km. de autopistas. El

ritmo de construcción de autopistas pasó de un promedio por año de 50 Km. a más de

90 km.

Marruecos dispone de una red ferroviaria de 1 907 km. La Oficina Nacional de

Ferrocarril (ONCF) emplee 10 000 personas. El trafico pasajero registra 13.6 millones

de viajeros por año con una cadencia de crecimiento de 8.4% por año.

El tráfico aéreo, atendido por 14 aeropuertos, registra 7 millones de pasajeros por año.


4. ASPECTOS JURÍDICOS EN EL PROCESO DE IMPLANTACIÓN E INVERSIÓN

(FISCALES, LABORALES, MERCANTILES, AYUDAS A LA INVERSIÓN…)

4.1. Inversiones Extranjeras en Marruecos: Marco Legal

La Ley - Marco nº 18/95 de 8 de noviembre de 1996, recoge la normativa vigente

desde el primero de enero de 1996 sobre inversiones. Esta legislación reunió en un

único texto legal los distintos códigos de inversiones hasta entonces existentes para

diversos sectores de la economía. Esta Ley Marco se conoce como la “Carta de

Inversiones” y fija para un período de diez años los objetivos fundamentales de la

acción del Estado para el desarrollo y la promoción de las inversiones. Los objetivos de

esta Ley son la mejora del clima y condiciones de la inversión, apoyándose

fundamentalmente en los estímulos fiscales como medida para incentivar la inversión.

Aunque la ley no contempla ninguna prohibición sectorial a la inversión extranjera,

está prohibida la compra de fincas agrarias a las personas físicas o jurídicas extranjeras,

si bien, tienen la posibilidad de arrendar a largo plazo fincas agrarias por un período de

30 años renovables por dos veces hasta un máximo de 90 años. La reciente licitación

de tierras agrícolas de titularidad pública para su arrendamiento a largo plazo,

supeditadas a la inversión para su modernización, es una muestra de la voluntad de

apertura en este ámbito.

Sin embargo, algunos sectores, como el de la pesca, cuentan con limitaciones oficiosas

para la inversión. Pese a que no existe ninguna limitación al respecto, las empresas

extranjeras se encuentran con dificultades para constituir empresas pesqueras sin contar

con un socio local, que se traducen en denegaciones por parte del Ministerio de

Agricultura de los permisos de explotación.

El órgano administrativo encargado de la acogida, orientación, información y

asistencia a los inversores, así como del fomento de las inversiones en general es la

Dirección de Inversiones Exteriores que depende del Ministerio de Economía,

Hacienda, Privatización y Turismo.


De las distintas formas de inversión extranjera en Marruecos, la inversión directa es la

más corriente. Se considera inversión directa extranjera toda aportación en divisas de

capital para la constitución de un activo fijo. La inversión a través de la Bolsa de

Casablanca es otra de las opciones para la realización de una inversión.

La consolidación de todo tipo de deuda en capital de las sociedades, la aportación de

un activo fijo y la reinversión de los dividendos que remuneran el capital extranjero

invertido se consideran también inversión extranjera.

La privatización de las empresas públicas ha favorecido el crecimiento de la inversión

extranjera a través de la Bolsa. En el mismo sentido, la apertura de la gestión de los

servicios públicos al sector privado ha permitido la multiplicación de este tipo de

inversión y en particular la realizada por empresas extranjeras. El proceso de

delegación de servicios públicos a empresas privadas parece ineludible en ámbitos

como el tratamiento y recogida de residuos, el tratamiento y distribución de agua y el

transporte público urbano.

El margen cada vez reducido de la intervención del Estado en la economía, registrado

desde la década de los ochenta, ha favorecido en gran medida la liberalización de la

economía marroquí. Además de la privatización, una serie de reformas han sido

emprendidas para colocar a la economía del país en la altura de la sociedad

internacional y dotarla de cierta credibilidad respecto a las instituciones financieras y

las principales agrupaciones económicas.

Más que limitarse puramente al sector productivo, el proceso de reforma abarca

diversas esferas de la vida económica, financiera y social, cuya finalidad es fortalecer

las estructuras de producción, crear las condiciones adecuadas para atraer más

inversiones, promover el empleo y reforzar la competitividad de las PYMES.

A partir de 2002 se han creado centros regionales de acogida y apoyo al inversor

(Centres Régionaux d’Investissement) en los principales centros urbanos del país. Entre

España y Marruecos existe un Acuerdo de Promoción y Protección Recíproca de


Inversiones (APPRI) en vigor desde el 15.01.92 (BOE, 06.02.92). Se encuentra

pendiente de ratificación por el Parlamento Marroquí un nuevo APPRI entre los dos

países.

4.1.1. Inversiones Extranjeras Directas (IED)

Con la puesta en marcha de la tercera generación de las reformas (reestructuración de

la economía financiera y saneamiento del sistema bancario), Marruecos apuesta por la

iniciativa privada, en especial las IED para promover un desarrollo sustentable y

generar empleos. De hecho, las IED, creativas de empleos o de gran índole en materia

de aportación de divisas, constituyen una de las principales prioridades del gobierno

marroquí. Las IED se han consolidado en seguimiento a la política de privatización

organizada a partir de 1993. Con el fin de establecer las condiciones necesarias

propicias a atraer las IED, Marruecos puso en marcha una serie de reformas

estructurales:

− Adopción de un marco jurídico institucional propicio a la inversión: El

Gobierno de Su Majestad el Rey Mohammed VI ha realizado los esfuerzos

necesarios para poner en marcha las medidas de incentivos destinadas a promover y

proteger las inversiones, con atención particular a las IED. Este marco de

incentivos conlleva las condiciones necesarias para atraer los inversores potenciales

en la medida en que les garantice la protección de los dividendos de su capital y les

permite aprovecharse de unas condiciones específicas en materia de reducción de

los costos de producción. A condición de invertir un monto rebasando el 200

millones de Dirhams o asegurando 250 puestos de empleo, el inversor mediante un

contrato suscrito entre el y el Estado, goza de ventajas fiscales, exención

arancelarias y medidas especiales en el ámbito regional. Marruecos adoptó leyes

que ofrecen protección total a las inversiones. Además de su adhesión a la OMC,

Marruecos ha concluido con numerosos países convenios acerca a la protección de

las inversiones y a la no doble imposición. El régimen de la propiedad privada es

garantizado por la Constitución. La Carta de inversión establece una Comisión de

inversiones que tiene por tarea de estatuar sobre los escollos administrativos que

encaran los proyectos de inversión. La comisión de inversión aprueba los contratos


de inversión firmados entre el Estado y el inversor. Desde 1996, existe una

Dirección de Inversiones especializada en la promoción de Marruecos como

destinación de IED.

− Consolidación de la región como interlocutor del inversor: Las autoridades

marroquíes procedieron a la apertura de ventanillas regionales para facilitar los

trámites y hacer acercar la administración de las preocupaciones del inversor. En

2002, el gobierno creó en las Wilayas (administraciones regionales) Centros

Regionales de Inversión (CRI). El CRI ayuda el inversor a lo largo del proceso de

creación de su empresa, hace valer las potenciales de la región y facilita los

trámites del acta de invertir.

− Promoción de una estrategia sectorial: Consciente de la competencia que trae la

globalización y los TLC, el Gobierno puso en marcha una política de incentivos

destinada a promover los sectores que pueden aprovechar la posición geoestratégica

y las ventajas que ofrece la economía marroquí. Ésta política se tradujo por la

adopción de una serie de medidas con el fin de favorecer las inversiones para los

sectores en los cuales Marruecos dispone de ciertas ventajas. La administración

acompaña al inversor según las condiciones y las perspectivas de cada sector, en

especial: industrias de transformación y montaje (maquiladoras), turismo y

agricultura.

− Industria de ensamblaje y montaje (Maquiladoras): Con el fin de hacer valer su

proximidad de Europa y sus relaciones económicas con el mundo árabe y África,

Marruecos despliega esfuerzos para posicionarse como país atractivo por las

maquiladoras. Los resultados de esta política arrojan que 2500 sociedades, con un

volumen de negocios de 29 mil millones Dhs, se han establecido para aprovechar

de esta política sectorial. Los sectores que han atraído las maquiladoras son

principalmente las industrias de textil, electrónica, eléctrica y de automotriz.


− Sector de turismo: Marruecos puso en marcha un plan llamado PLAN AZUR

destinado a atraer las IED en el sector de turismo. El Gobierno ha concedido, hasta

ahora, 4 estaciones balnearias a favor de promotores-gerentes extranjeros.

− Sector primario: Además de la reestructuración de las sociedades estatales

(SODEA; SOGETA) especializadas en la agricultura, el Gobierno marroquí

organizó una licitación acerca de la concesión al sector privado de tierras agrícolas

(56 497 hectáreas). El proceso de licitación tiene por objetivo la creación de 205

sociedades por la gestión y la explotación de aquellas tierras.

− Impulso de una serie de TLC: Con el fin de insertar la economía nacional en el

proceso de la globalización, Marruecos despliega esfuerzos para negociar y

suscribir acuerdos internacionales y regionales destinados a promover la apertura al

comercio y a las inversiones. Miembro destacado de la OMC, Marruecos firmó, en

1996, un acuerdo de Asociación con la UE que establece la creación, en 2012, una

Zona de Libre Comercio. Además de los TLC suscritos con un conjunto de países

árabes (Jordania, Egipto, y Túnez), Marruecos concluyó, en junio 2004, un TLC

con Estados Unidos. Con la integración regional y con la apertura sobre sus socios,

Marruecos es uno de los primeros países mediterráneos que han sido elegidos por la

UE para entablar negociaciones sobre la experimentación de un nivel avanzado de

integración en el marco de su “política de vecindad”.

4.1.2. Balance del proceso de Privatizaciones

Marruecos adoptó a finales de 1989 una ley que establece la puesta en marcha de un

programa ambicioso de privatizaciones y concreta, por ende, las condiciones de cesión

de los establecimientos públicos. Otra ley fue ratificada en 1999 para introducir nuevas

medidas con miras a dinamizar el proceso de privatizaciones. El Gobierno marroquí

comenzó a llevar a cabo las operaciones de cesión del activo público a partir de 1993.

La cesión de entidades publicas ha sido un éxito, puesto que haya permitido el ingreso

de empresas multinacionales con su saber hacer y la confianza en la economía

marroquí que ello supone. Entre 1993 y 2003, más de 40 sociedades y 26


establecimientos de hotelería han sido cedidos total o parcialmente al sector privado,

nacional o extranjero. Con esas cesiones el tesoro público registró un ingreso de 5 mil

millones de Euros.

El proceso de privatizaciones ha permitido la diversificación de la economía marroquí

y la contribución de los servicios e industrias de alta tecnología en la formación del

PIB. En 2001, el Gobierno abrió 35% del capital de la sociedad entonces estatal

“Maroc Telecom” a favor del grupo multinacional “Vivendi Universal” por el valor de

2,15 mil millones Euros. Vivendi Universal compró otros 16% del capital del operador

de telecomunicaciones por 1.100 millones Euros, con lo que su participación en la

compañía asciende al 51%.

Un Consorcio “Meditelecom” conducido por Telefónica y compuesto de sociedades

marroquíes y de Portugal Telecom, adquirió, en julio 1999, la segunda licencia GSM

por 1,1 mil millones USD.

Las operaciones de privatizaciones participaron con 62% del flujo de las IED en 2003.

Segundo destinatario de Inversiones extranjeras en África, Marruecos recibió, en 2003,

más de 2 mil millones dólares de IDE. El alza registrada en el rubro “Inversiones y

prestamos privados” es debido, en gran parte, a la adquisición de 80% del capital de la

Compañía Arrendataria de Tabacos por el grupo multinacional “Altadis” con el pago

de 1.3 mil millones de Euros y la cesión de 38 % del capital de la “Somaca”, empresa

marroquí especializada en la industria automotriz, suscrita por el grupo multinacional

“Renault” mediante el pago de 95 millones dhs.

El reparto sectorial demuestra la importancia de los siguientes sectores:

− Telecomunicación

− Agroalimentario

− Hidrocarburos

− Hostelería


Las privatizaciones han sido llevadas a cabo siguiendo 3 modos de cesión:

− Licitaciones (76%)

− Introducción en la Bolsa de Casablanca (6,5%)

− Ventas directas (17,4%)

Los inversores extranjeros han comprado total o parcialmente 21 empresas y 6

establecimientos de hotelería y han contribuido al 82,7% de las recaudaciones, lo que

equivale a 45,28 mil millones de Dirhams.

4.1.3. Marco Jurídico de las inversiones

Debido a su posición geográfica, a su marco institucional, a ser un polo de estabilidad

en la región, a una infraestructura industrial y de comunicación de calidad, a una mano

de obra barata y a un mercado potencial de más de 30 millones de habitantes,

Marruecos ofrece numerosas ventajas comparativas para los inversores extranjeros. Se

han hecho importantes esfuerzos para mejorar la productividad y para remediar el

problema de capacitación, aumentando el nivel de calificación del personal. Este

esfuerzo se extiende también a la infraestructura, a las redes de carreteras y a las

telecomunicaciones. La concesión de servicios públicos, principalmente el servicio del

agua o la producción de energía, apunta reducir, los costos energéticos y mejorar los

servicios.

De forma paralela a la apertura y a la liberalización, se han realizado esfuerzos

significativos en materia de promoción de las inversiones, principalmente las

extranjeras. Desde 1993, el gobierno marroquí procedió a la abrogación de la ley de la

marrocanización, discriminatoria respecto a los extranjeros.

La Carta de inversiones, promulgada por el dahír el 8 de Noviembre de 1995, concebía

promover las IDE (Inversiones Directas Extranjeras), medidas para reducir el costo de

inversión, simplificar los procedimientos así como exenciones tributarias. Además esta


Carta confirma la libre transferencia de los capitales extranjeros invertidos y de las

plusvalías realizadas.

Cualquier inversor, excepto en materia agrícola, goza de las mismas ventajas y

garantías que los inversores nacionales. Las inversiones extranjeras pueden realizarse

sin autorización previa, cada vez que éstas se financien en divisas, con la libertad de

transferencia de beneficios, de capitales y con rebaja del costo de inversión, siempre y

cuando éste supere los 200 millones de dirhams (alrededor de 20 millones de dólares),

a través de la supresión de derechos e impuestos a las importaciones y de medidas en

favor del desarrollo regional.

Las empresas que satisfagan uno de los siguientes criterios:

− Invertir una cantidad igual o superior a 200 millones de dirhams.

− Crear un número igual o mayor a 250 empleos permanentes.

− Realizarse en las regiones o departamentos previstos por el decreto No. 2-98-520,

con fecha del 30 de Junio de 1998.

− Asegurar una transferencia tecnológica.

− Contribuir a la protección del Medio Ambiente.

Pueden beneficiarse de las siguientes ventajas:

− En lo que respecta a los terrenos: el Estado participará en los gastos relacionados

con la adquisición de terreno necesario, para la realización del programa de

inversión, de un 0 a 20%.

− En el área de infraestructura: una participación del Estado en los gastos externos

necesarios para la ejecución del programa de inversión, dentro de un límite de 0 a 5

% del monto global del programa de inversión.


− A nivel de la formación: participación del Estado en los gastos de capacitación

profesional, prevista en el programa de inversión, limitándose a 0 a 20% del costo

de dicha capacitación.

Los beneficios previstos pueden acumularse, sin que, no obstante, la participación del

Estado supere el 5 % del monto global del programa de inversión. Sin embargo, en el

caso en que el proyecto de inversión esté previsto dentro de la zona suburbana o rural,

la participación del Estado puede alcanzar el 10 % del monto global del programa de

inversión.

Por otra parte, la nueva Carta de inversiones otorga un régimen preferencial para las

empresas exportadoras (exención fiscal). Lo mismo se aplica para las empresas

mineras y las que venden sus productos a las empresas que los exportan después de

hacer una valorización y para aquellas establecidas en de las zonas marcadas por

decreto.

La exención del IS en beneficio de los establecimientos hoteleros es total para los cinco

primeros años, y más allá de este periodo, se beneficiarán de una reducción del 50%.

La Carta prevé, al mismo tiempo, la implantación de Zonas Francas (como Tánger,

Nador, Nouaceur y Jorf Lasfar) que el Estado concede a los organismos de

ordenamiento y gestión (Área de Libre Comercio de Tánger). De hecho, la Zona

Franca de Tánger no está sometida a la legislación de control del comercio exterior y

de cambio. A dicha Zona se le exime de todos los derechos, impuestos y recargos en

las importaciones, el tráfico, consumo, producción y/o exportación de mercancías.

Otro tipo de apoyos a las inversiones (en el sector textil y de la electrónica) está

contemplado en el marco del Fondo Hassan II. Así mismo, con el fin de aportar

soluciones a las dificultades que puedan trabar la promoción de las inversiones, se creó

una Comisión Ministerial, encargada de resolver los posibles bloqueos u obstáculos de

los proyectos de inversión. Además está prevista la creación de una agencia de

recepción y orientación de las inversiones.


Aparte de estas ventajas, Marruecos busca desde hace muchos años la liberalización de

sus intercambios con el exterior, situación que contribuye a la atracción de las

Inversiones Directas Extranjeras. Efectivamente, desde 1993, Marruecos se adhirió a

las disposiciones del artículo VII del status del FMI, y consiguientemente la

convertibilidad de su moneda (el dirham) y canceló las restricciones, debido a la

flexibilidad de la reglamentación en materia de cambio.

Por otro lado, Marruecos es, desde 1994, miembro de la OCM. Por consiguiente, sus

intercambios se rigen, por una parte, por los acuerdos de dicha Organización y por la

otra, por el Acuerdo de Asociación con la Unión Europea, que entró en vigor el 1 de

Marzo de 2000.

En el marco de la cooperación "Sur-Sur", el país concluyó acuerdos comerciales

importantes con países árabes como Egipto, Túnez y Jordania. Hay negociaciones

pendientes con algunos países de Europa del Este para la conclusión de acuerdos de

libre cambio.

Más allá de su relativo impacto sobre el crecimiento, las Inversiones Directas

Extranjeras contribuyen de manera significativa al financiamiento del déficit corriente.

La puesta en marcha en 1993 de la ley de privatización le permitió a Marruecos

registrar un total de ingresos acumulados del valor de 39 mil millones de dólares, de

los cuales tres cuartos se deben a la adquisición extranjera, entre 1997 y 2001.

De igual forma, el proceso de privatización se llevó a cabo bajo las concesiones de

servicios públicos, en los sectores eléctricos, de distribución de energía y agua potable

y en el saneamiento de aguas residuales.

Por otra parte, el volumen de las Inversiones Directas Extranjeras aumentó a través del

mecanismo de conversión de la deuda externa con Francia, España e Italia.

Conforme a su contexto global, lo principal de las Inversiones Directas Extranjeras

atraídas durante los últimos años, está relacionado con la modernización de las


empresas ya establecidas, preocupadas por reforzar su presencia en Marruecos. Se

trata, a menudo, de PYMES que han desarrollado sus negocios de asuntos y que están

obligadas, para su propio desarrollo, a invertir en las áreas industriales.

Preocupado por promover las inversiones, Marruecos presta un particular interés a la

creación de una ventanilla única a nivel regional y trata de establecer un plazo

razonable y reducido para que la administración pueda pronunciarse sobre los

proyectos de inversión. La Carta Real dirigida al Primer Ministro (el 9 de Enero del

2002) anuncia la creación, bajo la autoridad de los Walis, de centros regionales de

inversión, compuestos de 2 ventanillas:

− La ventanilla de ayuda para la creación de empresas que actuará como único

interlocutor de todas las personas que deseen crear una compañía, cualquiera que

sea su forma. El personal de dicha ventanilla se encargará de reunir los documentos

y certificados necesarios para la creación de una empresa.

− La ventanilla de ayuda a los inversores proporcionará a éstos la información útil

para realizar inversiones regionales, analizar las solicitudes de autorizaciones

administrativas y preparar las actas administrativas indispensables para la

realización de los proyectos de inversión, cuyo valor es inferior a los 200 millones

de dirhams.

Además estudia los proyectos de contratos y de convenios que deberán firmarse con el

Estado y que interesen las inversiones superiores a los 200 millones de dirhams para

permitir a los inversores beneficiarse de ventajas particulares. Se trata de la creación

de una gestión desconcentrada de inversión que instituye nuevos mecanismos, bajo la

autoridad de los Walis de cada región que estarán investidos de los poderes necesarios

para la toma de decisiones en materia de inversión. Esta medida no exenta de tener un

impacto positivo en la promoción de las inversiones en Marruecos, remediando

algunos obstáculos y simplificando los procedimientos administrativos, supone una

readaptación de las estructuras regionales, de textos reglamentarios y de una

movilización tanto de los medios humanos como materiales.


4.2. Sistema Fiscal

El sistema fiscal marroquí consta de cuatro tipos de impuestos: Impuesto directo,

indirecto, derechos arancelarios y derechos de propiedad y de timbre. Cabe señalar,

que desde finales de la década de los setenta, se concedieron disminuciones a nivel de

los tributos fiscales. Éstas se compensaron por la ampliación de una base tributaria.

Exenciones significativas han sido concedidas a ciertas regiones desfavorecidas,

principalmente aquellas del Norte y a ciertos sectores de actividades, las proveedoras

de divisas, entre otras.

Marruecos y España suscribieron el 10 de julio de 1979 un convenio para evitar la

doble imposición (BOE, 22 de mayo de 1985).

4.2.1. Impuestos Directos

El Impuesto sobre sociedades, instituido en 1977, en sustitución del impuesto sobre los

beneficios profesionales, tiene un tipo básico del 35% y tipos reducidos del 8% y del

10% (fundamentalmente, sobre pagos a sociedades extranjeras en concepto de

comisiones, regalías, servicios inmobiliarios, trabajos de montaje de instalaciones

industriales). Los establecimientos crediticios, las sociedades de seguros y reaseguros

(pero no las de arrendamiento financiero) tributan al 39,6%. A las sociedades que

operan en el sector agrícola se les exonerara de impuestos hasta el año 2010, y las

empresas que exportan productos y servicios se benefician de la exención total de

impuestos durante un periodo de cinco años, respecto al volumen de negocios de

exportaciones, seguido de la reducción del 50 % más allá de este periodo. Las

empresas hoteleras (creadas después del 30 de Junio del 2000) se benefician de la

misma exoneración, respecto al debido al volumen de negocios realizado en divisas.

El impuesto general sobre la renta: afecta a las rentas salariales, bienes raíces, a

profesionales y al capital mobiliario de personas. Este impuesto abarca, en lo sucesivo,

en derecho constante, a personas físicas, o morales. Desde el 2001, este tipo de

impuesto incluye las ganancias inmobiliarias y los productos del capital mobiliario. La

tasa marginal del ISR (impuesto sobre la renta) es del 44%. Ésta se aplica a partir de un


ingreso anual superior a los 60.000 dirhams (alrededor de 6.000 dólares); el umbral de

impuesto está fijo en 18.000 dirhams (aproximadamente 1.800 dólares). Las sociedades

que están sujetas al ISR se benefician de las mismas exenciones que las que tienen el

impuesto sobre las sociedades.

4.2.2. Impuestos Indirectos

El impuesto al valor agregado (IVA) que concierne las operaciones comerciales,

industriales, artesanales, prestaciones de servicios, así como las actividades de las

profesiones liberales y las operaciones de importación. El tipo básico del IVA (TVA)

es del 20%; existen dos tipos reducidos del 7% (alimentación, servicios médicos y

jurídicos) y del 14% (servicios inmobiliarios).

El IVA se aplica al comercio en mayoreo y menudeo, cada vez que la cifra de las

transacciones anuales realizadas rebase los 2 millones de dirhams. Las actividades

agrícolas están exentas del IVA.

Ciertas actividades y servicios están exentas del IVA, tales como el sector agrícola y

los productos básicos. Lo mismo se aplica para los comerciantes cuyo volumen de

negocios no rebase la cantidad de 2 millones de dirhams, así como para las demás

profesiones cuyo volumen de negocios es inferior a los 180 mil dirhams por año. A la

construcción de viviendas económicas tampoco se le aplica el IVA. De igual modo y

bajo ciertas condiciones, las empresas exportadoras se benefician de la suspensión del

IVA.

El I.S.C (Impuesto sobre consumo) incluye ciertos productos que se consumen a gran

escala, principalmente el tabaco y los productos energéticos.

4.2.3. Derechos Arancelarios

El derecho arancelario se aplica a las importaciones. Hasta Julio del 2000, este derecho

se divide en derechos de importación y en retención fiscal sobre las importaciones.

Desde esta fecha, correspondiendo a una preocupación respecto a la cohesión del


sistema tributario, los derechos arancelarios se reducen a un derecho único de

importación. Instituido en 1988, en sustitución de la tasa especial a la importación, la

retención fiscal sobre las importaciones era 12,5% que aumentó a 15%, en 1994, a raíz

de la adopción de la Carta de inversiones.

Las cuotas de los derechos arancelarios de importación varían según la naturaleza del

producto que se importe, es decir, en un 2.5%, 10%, 17%, 35% y 50%.

4.3. Aspectos Mercantiles

4.3.1. Formas Societarias

Las formas societarias previstas por la legislación mercantil son

− Sociedades Capitalistas

− Sociedades Personalistas

Las Sociedades Capitalistas son la Sociedad Anónima y la Sociedad Anónima de

Responsabilidad Limitada.

Las Sociedad Anónima (S.A.) se basa en una responsabilidad limitada a las

aportaciones sociales representadas por acciones. Sus características son:

− Requiere un mínimo de siete accionistas.

− Sin capital mínimo salvo actividades específicas como bancos.

− El capital debe estar en el momento de la constitución íntegramente suscrito.

− Desembolsado en un 25% para aportaciones monetarias y en un 100% para

contribuciones en especie.

− Valor Nominal mínimo de las acciones: 50 Dirhams.


Por su parte, la Sociedad Anónima de Responsabilidad Limitada (S.A.R.L) se basa en

la responsabilidad limitada a las aportaciones sociales representadas por

participaciones, y tiene como características:

− Mínimo dos socios.

− Capital mínimo: 10.000 Dirhams.

− Capital suscrito y desembolsado en su totalidad en el momento de la constitución.

− Partes sociales no negociables, cesión a terceros con el consentimiento de todos los

socios.

− Valor nominal mínimo de las participaciones: 50 Dirhams.

En cuanto a las Sociedades Personalistas, éstas son:

− Sociedad Colectiva (S.N.C), caracterizada por la responsabilidad solidaria e

ilimitada de los socios y por no existir un capital mínimo requerido.

− Sociedad en Participación: sin personalidad jurídica (sólo tiene existencia entre las

partes (forma secreta) y donde el Gerente actúa en nombre y por cuenta propia ante

terceros.

− Sociedad en Comandita Simple, con dos categorías de socios: Comanditados

(Responden personal y solidariamente de las deudas sociales) y Comanditarios

(Sólo responden hasta el importe de su aportación).

− Sociedad En Comandita Por Acciones (S.C.A.), con el Capital social dividido en

acciones, y el Comanditario sujeto al régimen del accionista de una S.A.

4.3.2. Control de Cambios

Se caracteriza por:

− Conversión del dirham para las transacciones internacionales corrientes.

− La práctica total de operaciones en divisas efectuadas por los inversores extranjeros

ya no están sujetas a la autorización del "Office des Changes".


− Libertad de transferencia de los rendimientos (netos de impuestos) de la inversión

extranjera y del capital invertido previo cumplimiento de las obligaciones fiscales.

− Requisitos de comunicación a posteriori.

− Intermediación bancaria

4.4. Legislación Laboral

Marruecos esta dotado de una legislación laboral moderna, inspirada en los Acuerdos y

recomendaciones de la Organización Internacional del Trabajo (OIT). Sus principales

características son:

4.4.1. Contrato de trabajo

El contrato de trabajo se realiza entre empresario y empleado. Existe un contrato de

duración determinada y un contrato de duración indeterminada que puede cesar por

voluntad de una de las partes. En caso de despido, el personal permanente tiene

derecho a una indemnización por despido que será calculada siguiendo un sistema

progresivo. La cantidad de esta indemnización es de:

− 48 horas de salario por los 5 primeros años

− 72 horas de salario por el periodo comprendido entre el 6º y el 10º año

− 96 horas de salario por el periodo comprendido entre los 11º y 15º año

− 120 horas de salario después de los 15 años

El contrato tipo regula entre otros los siguientes temas:

− La clasificación del personal

− El periodo de prueba

− La contratación

− La ruptura del contrato por despido o por dimisión

− Los permisos, el régimen disciplinario, los permisos de enfermedad, las bajas,..


4.4.2. El salario

Se fija libremente entre el empresario y el asalariado, pero no podrá ser inferior según

los distintos sectores de actividad a:

− El salario mínimo interprofesional Garantizado 7,98DH/Hora a partir de julio del 96)

− El salario agrícola Garantizado ( 41,36 DH/día desde julio del 96)

Todos los trabajadores deberán de percibir, en su salario, una prima de antigüedad que

se eleva a:

− 5 % del salario pasados 2 años de servicio continuo o no en la misma empresa o

bajo el mismo empresario.

− 10 % después de 5 años de servicio.

− 15 % después de 12 años de servicio.

− 20 % después de 20 años de servicio

4.4.3. Horarios Laborales

En los establecimientos industriales y comerciales la duración del trabajo efectivo de

los obreros y empleados de cualquier edad o sexo no pueden exceder de 8 horas por día

y 48 horas a la semana.

Para las horas extraordinarias, los salarios deberán incrementarse en un 25 % entre 5 H

y 22 H en día laborable, y el 50% entre 22 H y 5 H; el día de descanso obligatorio el

incremento va entre el 50% y el 100 %.

En cuanto los permisos remunerados, todo trabajador tiene derecho a un permiso

después de 6 meses trabajados de forma continua y efectiva.

El permiso pagado se calcula sobre la base de un día y medio laborable por mes de

trabajo (2 días laborables por mes de trabajo efectivo para los trabajadores de menos de

18 años).


La antigüedad en una empresa da derecho a un día y medio o dos días de permiso

suplementario a los 5 años de servicio.

El descanso obligatorio debe tener una duración mínima de 24 H consecutivas para

todo el personal de una empresa.

En cuanto a los días de fiesta son:

− 11 de enero (Conmemoración de la independencia)

− 3 de marzo (Fiesta del Trono)

− 1 de mayo (Fiesta del trabajo)

− 23 de mayo (Fiesta Nacional)

− 9 de julio (Fiesta de la juventud)

− 14 de agosto (Día de Oued Ed-Dahab)

− 20 de agosto (Revolución del Rey y de su Pueblo)

− 6 de Noviembre (Al Massira Al Khadra)

− 18 de Noviembre (Fiesta de la independencia)

4.4.4. Seguridad Social

Todo empresario debe proceder a la afiliación en la Agencia nacional de la Seguridad

Social (CNSS), así como a la matriculación de los empleados y los aprendices.

Las tasas de cotización en la Agencia nacional de la seguridad Social son las siguientes

desde el 1 de marzo de 1995:

− Para las prestaciones familiares, la tasa de cotización es de 8,87% a cargo del

empresario calculado sobre el salario bruto mensual del empleado.

− Para las prestaciones a corto plazo, la tasa de cotización es del 0,66% de los cuales

el 0,44% a cargo del empresario y el 0,22% a cargo del empleado


− Para las prestaciones a largo plazo, la tasa de cotización es de 9,12% de las cuales

el 6,08% a cargo del empresario y el 3,04% a cargo del empleado.

− Para las prestaciones a corto y largo plazo, la cotización se calcula en base al

salario con un tope de 5000 Dirhams.

− En lo que se refiere a las cotizaciones por formación profesional, la cotización es

del 1,6% del salario bruto.

4.4.5. Relaciones laborales

La legislación marroquí reconoce al trabajador el derecho a agruparse en sindicatos

para la defensa de sus intereses profesionales Los litigios individuales relativos à la

ejecución de un contrato de trabajo están regulados por los tribunales sociales.

4.4.6. Accidentes de trabajo y enfermedades profesionales

Se considera como accidentes de trabajo los accidentes que sobrevengan por el efecto o

por causa del trabajo y los accidentes que se produzcan en el curso del trayecto de ida y

vuelta al trabajo.

El empleado tiene obligación de:

− Declarar el accidente en las 48 horas siguientes

− Recibir una indemnización diaria durante su incapacidad temporal que será igual a

la mitad del salario por los 28 días siguientes al accidente y a los dos tercios a partir

del día 29.

En lo que concierne a las enfermedades profesionales, el trabajador que sufra una

enfermedad laboral, se beneficiará de las ventajas fijadas por la legislación sobre

accidentes en el trabajo.

Los establecimientos industriales y comerciales en los que trabajen más de 50

empleados, están obligados a organizar un servicio médico en la empresa. Este servicio


médico se exige igualmente en todas aquellas empresas que aún con menos de 50

trabajadores su actividad pueda dar lugar a alguna enfermedad profesional

Los gastos de este servicio médico serán a cargo del empresario.

4.4.7. Inspección de trabajo

En cumplimiento de la legislación marroquí de trabajo se ejerce por los inspectores de

trabajo, estos visitan las empresas para controlar la aplicación de la legislación social y

las condiciones de trabajo de los trabajadores, por otro lado se ocupan de que los

empleados estén informados de las disposiciones legales que les conciernen.

En caso de conflicto, los inspectores de trabajo intentarán conciliar las diferencias que

puedan surgir entre empresario y trabajador.


5. HERRAMIENTAS DE FINANCIACIÓN

5.1. El Sistema Financiero Marroquí

El sistema financiero marroquí comprende el mercado crediticio, el mercado de valores

y el mercado monetario. Los operadores del sistema financiero marroquí son:

− Bank Al Maghrib (BAM)

− Intermediarios del Sistema

• Bancos comerciales.

• Instituciones financieras especializadas (OFS).

• Sociedades de crédito al consumo.

• Empresas de leasing.

• Mercado de valores

5.1.1. Bank Al Maghrib (BAM)

El Banco emisor, Bank Al Maghrib (BAM), creado en 1959 con capital público, es la

institución clave en el control de la política monetaria del país. Este Instituto de

emisión desempeña la tarea de agente del Tesoro para las operaciones de banca y de

crédito tanto en Marruecos como con el extranjero.

Las decisiones sobre política monetaria se deciden en el “Conseil National de la

Monnaie et de l’Epargne” (CNME), Consejo presidido por el Ministerio de Finanzas de

Marruecos lo que da lugar a cierta tutela sobre BAM, la institución está en la actualidad

estrechamente ligada al Ministerio de Finanzas, ya que es este último el que decide a

través de las medidas adoptadas en el CNME de las decisiones a tomar en la política

financiera y monetaria del país. En la estructura actual del sistema, el papel a día de

hoy del BAM es de mero ejecutor de dichas decisiones.


La misión principal del BAM es:

1. La emisión de billetes y monedas de curso legal para todo el territorio del Reino de

Marruecos.

2. Contribuir a la realización de los objetivos dictaminado por el Gobierno, en

especial:

• Velar por la estabilidad de la moneda y su convertibilidad.

• Desarrollar el mercado monetario.

• Asegurar el buen funcionamiento del sistema bancario.

• Generar las reservas públicas de cambio

• Ofrecer estadísticas sobre la moneda y el crédito.

Está presente a través de una agencia en 17 ciudades de Marruecos: Agadir, El Ayún,

Marrakech, Safi, Beni Mellal, Casablanca, El Jadida, Kénitra, Larache, Rabat, Tánger,

Tetuán, Al Hoceïma, Fez, Nador, Oujda, y Meknès.

5.1.2. Intermediarios del sistema

La actividad bancaria sigue siendo la principal participante en los mercados tanto

monetario como financiero y, a pesar de la reducción relativa de los márgenes de los

bancos, los préstamos bancarios siguen siendo los principales recursos del inversor.

Los bancos, los organismos financieros especializados, las sociedades de crédito al

consumo y las empresas de leasing son los principales intermediarios del sistema

financiero.

La mayoría de las sociedades de leasing y de crédito al consumo son filiales de los

bancos importantes del país y se financian a través del sistema bancario, el cual

canaliza más del 70% del ahorro privado que emplea en la financiación del sector

privado y de las necesidades del Tesoro.


La competencia entre las entidades financieras no tiene un impacto importante en el

precio del dinero excepto en el caso del tratamiento de la clientela y de los grupos

económicos importantes del país que tienen una alta capacidad negociadora con los

bancos.

El sector bancario marroquí se encuentra fuertemente concentrado en Marruecos La

política de concentración y fusión ha permitido reestructurar el sector. Sólo quedan 17

bancos en el mercado financiero marroquí, frente a los 21 que existían en el año 2000.

No obstante, de los 17 bancos que poseen una licencia de explotación, solo 7 bancos

controlan la mayor parte del mercado bancario. Los bancos franceses están presentes

en Marruecos a través de tres filiales locales y participan en el capital de la casi

totalidad de los bancos marroquíes:

El banco principal es el Crédit Populaire du Maroc (CPM), un organismo de carácter

mutualista, que fue privatizado en 2004, y está formado por les “Banques Populaires”

(BCP) y su red de bancas Regionales.

Después se encuentra el Attijari Wafa Bank (reciente fusión entre la Banque

Comérciale du Maroc y el grupo WAFA) controlado por la Holding marroquí ONA y

participado por las entidades españolas BSCH en un 14’53% de su capital, y Caja

Madrid el 3’43%.

La BMCE-BANK, antigua banca pública que centralizaba las operaciones del

comercio exterior de los Organismos Públicos exportadores como la OCP (empresa

pública de fosfatos) o la OCE (Oficina de Comercialización y Exportación de

productos agrícolas). La privatización de este banco se realizó en 1996 y su capital está

controlado por el Grupo económico Finance.com

Otras entidades son la BMCI (filial de BNP-Paribas), La Société Générale Marocaine

de Banque filial del grupo bancario francés la Société general y la Caja Nacional del

Crédito Agrícola (CNCA) que fue reestructurada en sociedad anónima, recapitalizada


absorbiendo al mismo tiempo un pequeño banco (BMAO) y modernizada, pretende

desempeñar un papel importante en el sector financiero marroquí.

Por último no hay que dejar pasar por alto el papel importante que ejercen 6 bancos

(filiales de bancos locales) en la zona franca Tánger.

Los otros pequeños bancos de la plaza como pueden ser el Arab Bank controlado por

capitales de países árabes o la City Bank (filial de la americana Citicorp) se limitan en

gran parte de su actividad a apoyar a los inversores o a gestionar cuentas y

transacciones internacionales de personas físicas y jurídicas originarias de los países

del Oriente Próximo (Arab Bank) y de la zona dólar (City Bank).

En total, los 17 bancos de Marruecos cuentan con un total 2100 sucursales (muy por

detrás de las 40 000 existentes en España) repartidas por el país. Un tercio de dichas

sucursales se encuentran en la región de la Gran Casablanca. La tasa de bancarización

del país es del 25%. Es decir, que un cuarto de la población marroquí tiene cuentas

bancarias.

El mercado monetario está dominado por los bancos que establecen entre sus

respectivos tesoreros el tipo de interés interbancario, los otros instrumentos, como

pueden ser los billetes de tesorería (excedente de tesorería de las grandes empresas

aportadas al mercado monetario) entre otros, no tienen gran influencia sobre el

mecanismo de formación de los tipos de interés. En este aspecto, hay que destacar un

fenómeno similar a un oligopolio que desempeñan los bancos, lo que no favorece una

real competencia en lo que se refiere a la formación de los tipos de interés y no

transmite los verdaderos índices sobre el volumen y el nivel monetario que puedan

influir a la baja a la alza los tipos de interés.

Hay que señalar la importante y influyente intervención de “La Caisse de Dépôt et de

Gestion” (CDG), Organismo público, centralizador del ahorro institucional, animador

del mercado con importantes fondos de inversión y el más importante adquiriente de

los bonos del Estado, que se ha estructurado en varias filiales de las cuales CDG


Développement, con estatus de banco de negocios, es especialmente activa en los

sectores inmobiliarios y de turismo.

5.1.3. Mercado de valores

El “Consejo Deontológico de Valores Mobiliarios” (CDVM), organismo estatal creado

para asegurar el control deontológico y la transparencia del funcionamiento del

mercado bursátil gracias a la supervisión de la información financiera y del

funcionamiento del mercado, tiene el poder de tomar todas las medidas necesarias para

salvaguardar la ética de la Bolsa de Casablanca.

Se trata de un organismo público dotado de personalidad jurídica y autonomía

financiera. Su misión es:

1. Proteger las inversiones en valores mobiliarios.

2. Velar por la transparencia del mercado y la información que reciben los inversores.

3. Velar por la seguridad y la integridad del buen funcionamiento del mercado de

valores.

4. Velar por el cumplimiento de las diversas disposiciones legales y reglamentos que

rigen el mercado financiero.

La Bourse de Casablanca, anteriormente conocida como Société de la Bourse des

Valeurs de Casablanca (SBVC), creada en 1929 y reformada por última vez en 1993, es

una sociedad anónima de derecho privado a la cual se la ha concedido el derecho de

gestión de la Bolsa de Valores de Casablanca por el Ministerio de Finazas, tras consejo

del CDVM. En el marco de la reforma global del sector financiero, una nueva reforma

está prevista para próximas fechas con el objetivo de consolidar los poderes de la

CDVM, de establecer más transparencia y dar más confianza a los inversores.

En la reforma inicial de la Bolsa, se estableció una nueva reglamentación de los

intermediarios en bolsa que para constituirse como sociedad de bolsa necesitan una


autorización de las autoridades monetarias. Estas sociedades de bolsa son los

principales accionistas de la Sociedad de la Bolsa de Casablanca.

El sistema de cotización electrónico en mercado continuo y la creación de la entidad

depositaria "Maroc Clear" fueron las medidas que culminaron el proceso de reforma de

la bolsa.

Todas estas medidas tienen como principal objetivo dar confianza a los inversores en

bolsa y dinamizar así el mercado financiero con la captación de un mayor número de

inversores.

Tales medidas favorecieron la constitución de sociedades de valores, operando

actualmente, al margen de los bancos, quince sociedades. Existen noventa entidades de

inversión colectiva en la Bolsa de Casablanca. El mercado de capitales marroquí

presenta, sin embargo, un aspecto estrecho y segmentado por la falta de emisión y la

radiación de varias empresas de la cotización en los últimos años.

La expansión de la Bolsa no ha podido seguir su evolución positiva por la escasez de

emisión de valores mobiliarios y se ha estabilizado en los últimos años en cifras

modestas. Varias empresas de intermediación desaparecieron tras la crisis de 2000 por

falta de negocio. Un total de 54 empresas cotizan en la Bolsa de Casablanca, de las

cuales 18 forman el principal índice bursátil de Marruecos, el MADEX (Moroccan

most active share index) sumando el 98% de todo el capital de las empresas que

cotizan. La contratación en el mercado continuo es de aproximadamente 35 millones de

euros diarios, una cifra 100 veces inferior a la media de la Bolsa de Madrid.

El proceso de privatización se apoyó en las cesiones de acciones a través de la bolsa de

Casablanca y ha sido estos últimos años el principal impulsor y promotor tanto de la

progresión de la capitalización bursátil como de la captación de nuevos pequeños

inversores. La mayor parte de la capitalización bursátil se reparte entre la empresa de

telecomunicación y antiguo operador histórico del país Maroc Telecom, cuyo titulo fue


introducido en el ejercicio 2005 con casi la mitad multitud de filiales de las cuales

destaca la acción Attijari Wafabank.

Los fondos de inversión denominados Organismes de Placement Collectif en Valeurs

Mobilières (OPVCM) creados a finales de 1995 están desempeñando un papel

importante en la dinamización del mercado de capitales. A finales de diciembre de

2003, existían ciento cincuenta de estos productos que estaban muy concentrados en

manos de grupos bancarios que poseen el 45 % de los activos de estos fondos. El valor

global de estos activos representó casi el 12% del PIB en ese período.

La presencia de Fondos extranjeros en la Bolsa de Casablanca es muy volátil y ha

coincidido con los periodos del proceso de privatización. No obstante la aportación de

inversiones extranjeras a través de la Bolsa está debajo de las expectativas de las

Autoridades financieras locales en particular si se compara con los mercados de países

de similar desarrollo como pueden ser las Bolsas de mercados emergentes como la de

Al Cairo, Estambul o de Dubai.

El Estado, a través del mercado de la deuda publica materializada por la emisión de

Bonos del Tesoro, a corto y medio plazo, drena gran parte de los recursos financieros y

ahorros privados.

La política de transvase de la deuda exterior hacía la deuda interna incrementó la

emisión de manera sustancial en los últimos ejercicios. Desde 1997 los Bonos del

Tesoro a corto plazo se adjudican por tramos de mil millones de dirhams en el mercado

primario. El banco emisor Bank Al Maghrib se encarga por cuenta del Ministerio de

Finanzas y Privatizaciones de llevar a cabo las adjudicaciones.

Diecinueve instituciones financieras están autorizadas a ofertar por cuenta propia o

como intermediarios a cuenta de sus clientes y actuar en el mercado secundario de

Bonos del Tesoro. Estos dos últimos años, tres entidades financieras, el “Banco Central

Popular”, el “Attijari Wafabank” y la “Caja de Depósito y Gestión” se adjudicaron en

torno al 70% de los Bonos del Tesoro.


Las compañías de seguro son igualmente muy activas en el mercado de bonos públicos

que les garantice una rentabilidad moderada a sus inversiones pero con un alto nivel de

seguridad. Las entidades de inversión colectiva están aumentando su presencia en el

mercado de Bonos del Tesoro y su participación que se inició en 2001 en las

adjudicaciones alcanzó al filo de los últimos ejercicios casi el 17,6%.

En los dos últimos años las adjudicaciones de Bonos del Tesoro a largo plazo (un

mínimo de diez años) se han repartido entre la “Caja de Depósito y Gestión” (26%), los

bancos (26%), las compañías de seguro y las cajas de jubilación (31%) y las entidades

de inversión (17%).

5.2. Sistema crediticio

Los bancos privados y los organismos financieros especializados desempeñan una

función clave en el sector financiero marroquí. Los créditos y los activos de estos

organismos representan, respectivamente, el 51% y el 85% del PIB. Los bancos

controlan igualmente el 80% de las sociedades de “leasing”, administran el 70% de los

activos de los fondos de inversión y poseen 10 de las 15 sociedades de valores. Las

cuotas de los bancos cotizados en bolsa representan el 30% de la capitalización de la

Bolsa de Casablanca. A pesar de la importancia del sector bancario en la economía

marroquí, el grado de penetración de los servicios bancarios y la captación del ahorro

interior evolucionan lentamente. Solamente el 20 % de la población tiene una cuenta

bancaria y existe una sucursal bancaria por cada 20.000 habitantes.

El mercado crediticio se estructura en torno a los bancos, que tratan de captar la mayor

parte del ahorro, empleando sus recursos en la financiación del sector privado y de la

demanda del Tesoro. Los créditos de las entidades bancarias al sector privado

representan un promedio anual en torno al 50 % del PIB del país. A finales de 2004

había catorce bancos registrados, de los cuales ocho son de capital privado. De los

bancos registrados, cuatro representan el 80% de los depósitos y el 66% del mercado

crediticio, lo que supone un alto grado de concentración del sector. La fusión, en 2004,

entre la BCM, primer banco privado de Marruecos y el Wafabank confirmó el


movimiento de concentración y ha dado lugar a una entidad bancaria

(Attijariwafabank) de gran envergadura, dominada por capital marroquí y con

participación del Grupo Santander (14,48%) y la Corporación Financiera de Caja

Madrid (3,43%). Los bancos extranjeros, dada la libertad concedida a la inversión

extranjera, han incrementado su participación en el capital de los bancos locales hasta

tomar el control de alguno de ellos como es el caso del Crédit Lyonnais, de la BNP

Paris-Bas, de la Société Générale des Banques Marocaines, el Arab Bank y del

Citibank. En 2004 la participación de las entidades bancarias extranjeras alcanzó el

44% de los activos de los bancos comerciales.

5.2.1. Mecanismos de financiación. Líneas de crédito

Los bancos y algunos organismos financieros especializados ofrecen con cargo a sus

propios recursos tanto créditos con desembolso en metálico como créditos de garantía

"mediante firma" (avales). Estos dos tipos de créditos pueden ser concedidos a corto

plazo para financiar las necesidades de explotación (facilidades de caja, descuento de

letras), o a medio y largo plazo como créditos a la inversión. Algunos bancos gestionan

líneas de financiación multilateral o bilateral de la inversión. Estas líneas, ofrecidas por

varios gobiernos extranjeros, son las siguientes:

− Línea de Crédito Alemana para la compra de bienes de equipo europeos

− Línea de Crédito Francesa para la compra de bienes y servicios franceses

− Línea de Crédito Italiana para la compra de equipos de producción, transferencia de

tecnología, licencias y patentes industriales italianas

− Línea de Crédito Portuguesa para la compra de bienes y servicios portugueses por

parte de empresas marroquíes o sociedades mixtas luso-marroquíes

− Línea de Crédito Española para la compra de bienes y servicios españoles (Línea

PYME), activa desde el tercer trimestre de 2005.

Existen igualmente varios convenios de crédito comprador con bancos de los países de la

Unión Europea. Los fondos multilaterales de apoyo a la inversión son los siguientes:


− Línea del BEI (FEMIP) para la financiación inversiones en varios sectores. En julio

de 2005, el BEI abrió una delegación en Marruecos. Sus préstamos anuales superan

los 200 millones de euros.

− Línea del Banco Islámico para el Desarrollo con un sistema de financiación de las

importaciones y otro de las exportaciones.

− Línea de financiación de exportaciones del Banco Árabe para el Desarrollo

Económico

El Banco Mundial, el Banco Africano de Desarrollo y el Fondo Árabe para el

Desarrollo Económico y Social tienen también programas financieros de ayuda en

diversas áreas.

5.3. Ayudas a la Exportación y a la Inversión en Marruecos

El ICEX, la Oficina Comercial de la Embajada de España en Marruecos y las Cámaras

Españolas de Comercio e Industria de Tánger y Casablanca ofrecen información del

país, de las oportunidades comerciales y de inversión para las empresas españolas, de

las ayudas disponibles para los proyectos en el exterior, así como de los encuentros y

misiones para poner en contacto a posibles socios.

Estos organismos colaboran con la resolución de consultas y apoyo en la actividad de

la empresa española en Marruecos, sosteniéndose en el Plan de Iniciación a la

Promoción y en el Programa PIPE 2000.

Otros apoyos son:

− ECIP (European Community lnvestment Partners): Promueve empresas conjuntas y

proyectos de privatización e infraestructura privada en Países Menos Desarrollados

(PMD). Ofrece cinco "ventanillas" financieras para apoyar la creación y desarrollo

de empresas mixtas.


− Capital-Riesgo del Banco Europeo de Inversiones (BEI): Por una parte, pone a

disposición de empresas marroquíes privadas la asociación con personas físicas o

jurídicas de un Estado de la UE con fondos propios. Los beneficiarios son

promotores marroquíes de joint-venture con empresas europeas y financia hasta un

50%. Para el socio europeo, se ofrece la financiación de fondos propios reservados

a socios europeos en proyectos de asociación con empresas de terceros países

mediterráneos. Los beneficiarios son europeos de sociedades establecidas en joint-

venture con empresas de Marruecos para creación, rehabilitación o ampliación de

empresas de los sectores productivos.

− ICO (Instituto de Crédito Oficial): Es la línea de financiación preferente, en

colaboración con el ICEX, para potenciar inversiones productivas y

establecimientos permanentes de empresas españolas en el exterior.

− COFIDES (Compañía Española de Financiación del Desarrollo): Con ayuda del

ICEX, apoya la implantación de empresas españolas que contribuyan al desarrollo

industrial de los Países Menos Desarrollados (PMD).

− Conversión de la Deuda de Marruecos en inversiones: Para la financiación de un

proyecto nuevo, la ampliación de uno existente o la toma de participaciones en

empresas marroquíes. Los beneficiarios son personas físicas y jurídicas españolas y

marroquíes residentes en España.

− EUMAGEX-Sociedad Euro-Marroquí de Gestión de las Exportaciones: Fundada en

1994 con la asistencia técnica y financiera de la UE, ayuda a las pymes en la

instalación de su red de ventas a la exportación del producto.

− Crédito Chamal: Programa puesto en marcha por la UE en colaboración con el

Groupement Professionnel des Banques du Maroc, GPBM, para la financiación

conjunta de pequeños proyectos de inversión productiva en el norte de Marruecos.


− Programa-Piloto para las Provincias del Norte (Línea de Modernización Rural):

Programa para el desarrollo del Norte de Marruecos de la UE en colaboración con

la Caisse Nationale du Crédit Agricole (CNCA). Los beneficiarios son pymes de

los sectores de la agricultura, ganadería, pesca y artesanía.

− SPPP 1 Moussabama "Société de Prise de Participation et de Partenariat":

Asociación especializada en capital-riesgo, creada con la asistencia técnica y

financiera del BEI, a la que están asociados cinco bancos marroquíes, BCP, BMCE,

Crédit du Maroc, BNDE y Banque Al Amal. Los beneficiarios son personas físicas

o jurídicas de cualquier nacionalidad y residencia

5.3.1. Acuerdo Marco de Cooperación Económica y Financiera Hispano-Marroquí

En el marco de la cooperación económica y financiera, Marruecos y España firmaron

el 8 de diciembre de 2003 un Acuerdo de Cooperación Económica y Financiera

integrado por los siguientes instrumentos:

- Una línea de crédito de 300 M€, puesta a disposición por España, durante un

período de dos años, a contar desde la entrada en vigor de dicho Acuerdo, para la

financiación de proyectos de desarrollo y para la adquisición de bienes de equipo y

servicios españoles destinados a proyectos realizados por empresas españolas en

Marruecos. Esta línea se distribuye en:

o 270 M€ en créditos mixtos (70% FAD/30% OCDE). Son créditos a largo plazo

y con bajo tipo de interés destinado a financiar un proyecto de desarrollo

equipado con bienes y servicios españoles. Los fondos que componen esta línea

provienen del Fondo de Ayuda al Desarrollo, en un 70% y de créditos a la

exportación, bajo las condiciones recogidas en el consenso de la OCDE, en un

30%. El elemento de concesionalidad alcanza el 50%. Las condiciones

financieras finales serán establecidas para cada operación. La financiación de

un proyecto con un crédito FAD requiere la concesión de la garantía soberana

del Estado.


o Línea PYME. 20 M€ en créditos 100% FAD para ser utilizados por PYME

marroquíes o PYME mixtas. Se trata de ayuda 100% FAD, con un elemento de

concesionalidad del 35%, para la adquisición de bienes de equipo y servicios

españoles suministrados a las pequeñas y medianas empresas marroquíes

(PYMES), incluidas las PYMES mixtas hispano-marroquíes. Se financia el

100% de la adquisición por parte de las PYME marroquíes o hispano-

marroquíes de bienes de equipo y servicios de origen español. Se contempla la

financiación de los gastos locales por un importe máximo del 15% del valor

total de los bienes y servicios exportados. Además, se podrá autorizar, caso por

caso, la financiación, por un importe máximo equivalente al 15% del valor total

de los bienes y servicios exportados, para la adquisición de bienes y servicios

de un país tercero. El importe de cada uno de los contratos y de cada uno de los

proyectos que se financien bajo esta línea no podrá sobrepasar los dos millones

de derechos especiales de giro (DEGS), esto es unos 2,4 M€. El tipo de interés

será del 5% anual. El periodo de amortización será de 5 años mínimo,

contemplándose un periodo de carencia de hasta 3 años. La gestión de la línea

ha sido confiada al conjunto del sector bancario marroquí.

o Fondo de Estudios de Viabilidad (FEV). 10 M€ en forma de donación a

Marruecos, en concepto de Fondo de Estudios de Viabilidad (FEV) para la

realización de estudios de viabilidad de proyectos de interés para los dos países,

o de sectores específicos realizados por empresas españolas. Estos Fondos están

totalmente operativos. Actualmente, ha sido concedido un FEV a la Oficina

Nacional de Electricidad (ONE) por un valor de 298.985 € para la realización

de un estudio sobre “el Impacto de la producción eólica sobre el

funcionamiento de la red eléctrica nacional en el horizonte 2010”. Asimismo,

acaba de ser concedido un FEV por un valor de poco menos de un millón de € a

la Wilaya de Rabat-Sale-Temara para la realización de un esquema director del

transporte urbano de Rabat-Salé-Temara.

- Programa de conversión de deuda en inversiones privadas. Un importe de 40 M€

de la deuda oficial marroquí con el estado español será elegible para la operación


de conversión de deuda. El mecanismo de conversión de deuda en inversiones está

exclusivamente reservado a las personas físicas y jurídicas españolas así como a los

residentes marroquíes en España, y se dirige a financiar nuevos proyectos, ampliar

proyectos ya existentes, así como a las tomas de participación en empresas

marroquíes.

- Programa de conversión de deuda en inversiones públicas. 50 M€ en conversión

de la deuda exterior del Reino de Marruecos para con el Reino de España en

proyectos de inversiones publicas, a distribuir en un plazo de 5 años. Estos

proyectos deben realizarse por empresas españolas o comprender la importación de

bienes y/o servicios españoles. Este programa fue igualmente aprobado por el

Consejo de Ministros de España el 3 de septiembre de 2004. El primer tramo anual

de 10 M € se ha destinado a la reconstrucción de la zona afectada por el terremoto

de Alhucemas.


6. ESTRATEGIAS DE IMPLANTACIÓN DE LAS PYMES ANDALUZAS EN

MARRUECOS

El inversor extranjero que desee establecer en Marruecos su propia empresa puede

hacerlo con absoluta libertad en la práctica totalidad de las actividades industriales,

comerciales y de servicios. También en la agricultura, aunque en este caso sólo podría

hacerlo en calidad de arrendatario de finca rústica, toda vez que la propiedad de

terrenos de vocación agrícola no está permitida más que a las personas físicas de

nacionalidad marroquí o personas jurídicas (sociedades) en que todos los socios tengan

dicha calidad. También en el sector de la pesca existen limitaciones. Pues, el Ministerio

de Pesca sólo concede licencias de pesca a sociedades en que se acredite la

participación al 50% de personas físicas marroquíes.

En cuanto al modo de implantación, el inversor puede hacerlo estableciéndose como

empresario individual o mediante la creación de una sociedad. En este último caso,

puede elegir cualquiera de los tipos de sociedad existentes estipulados en las leyes

marroquíes referentes a sociedades.

A continuación, recogemos los pasos a dar en el proceso de implantación, en cuanto a

trámites administrativos, organismos locales a los que se puede acudir en búsqueda de

ayuda, elección de emplazamientos físicos, coste de los recursos y formación

disponible.

6.1. Formalidades y Trámites administrativos

Cualquiera que sea la forma de implantación elegida (empresa individual o sociedad)

habrán de cumplirse los siguientes trámites principales:

− Inscripción en el Registro de Comercio ante un Tribunal de Primera Instancia.

− Declaración de existencia en la Oficina de Impuestos: La declaración ante los

servicios de Hacienda especifica el comienzo de la actividad económica y, por lo


tanto, la elegibilidad al impuesto de sociedades, al impuesto general sobre la renta,

y al impuesto de patente.

− Afiliación a la Seguridad Social se formaliza ante la Delegación local de la

C.N.S.S. (Caja Nacional de Seguridad Social).

− Notificación a la Inspección del Trabajo mediante carta informando de la apertura

de la empresa al Ministerio del Empleo.

− Declaración de apertura a la autoridad local: Carta dirigida a la autoridad local

manifestando la intención de establecer la empresa de que se trate en determinado

lugar.

La implantación que se efectúe mediante la creación de una sociedad supone, además

de lo indicado, los trámites siguientes:

1. Certificado negativo de la denominación elegida

2. Redacción de estatutos y formalidades de constitución.

3. Derechos de registro

4. Depósito Legal

5. Publicidad legal

6.2. Colaboración con organismos institucionales

En Marruecos existen una serie de organismos que tienen como misión el fomento de

la inversión extranjera, entre los que destacamos los siguientes:

6.2.1. Dirección de Inversiones (Direction des Investissements)

Dependiente del Ministerio de Asuntos Económicos y Generales, se encarga de la

planificación estratégica de la inversión extranjera, de la promoción de Marruecos

como destino de las inversiones y de la prestación de orientación e información a los

inversores extranjeros.


6.2.2. Agencia Nacional para la Promoción de la Pequeña y Mediana Empresa

Fue creada en Noviembre de 2002, conforme a las disposiciones de la Normativa de

PYMES. Se trata de un instrumento operacional de la Administración en materia de

promoción y desarrollo de las PYMES, la Agencia tiene como misión contribuir de

manera activa a la promoción, al desarrollo y a la modernización de la empresa,

apoyándose en la red existente de instituciones públicas y privadas de promoción, así

como dinamizar y coordinar sus acciones. La función asignada por dicha Normativa a

la Agencia es principalmente la de contribuir a la promoción y al desarrollo de las

PYMES mediante

− La elaboración y la puesta en práctica de programas de apoyo y de asistencia

técnica relativos a la creación, la promoción y la modernización de las empresas,

haciéndose cargo de una parte de los gastos comprometidos por las PYMES en el

marco de dichos programas.

− La contribución a la mejora del entorno de la PYME (sostenimiento y apoyo de la

red estructural de sostén de la PYME, Asistencia y promoción de la cooperación a

niveles local, regional, nacional e internacional, entre la PYME y la gran empresa,

y medidas de simplificación administrativas, fiscales y jurídicas).

− Mejora del acceso de la PYME a los terrenos y locales profesionales a precios

ventajosos, haciéndose cargo de una parte de los costes de acondicionamiento de

las infraestructuras correspondientes.

− La recogida, tratamiento y difusión de la información sobre y para la PYME.

6.2.3. Centros Regionales de Inversiones

A partir de 2002 se han creado los centros regionales de acogida y apoyo al inversor en

los principales centros urbanos del país. En una primera etapa, los CRI tienen como

principales misiones:

− Ayuda a la creación de empresas: para ello se crea una Ventanilla única que

engloba la actividad del conjunto de organismos oficiales relacionados con la

creación de empresas. Se pone a disposición de los inversores un formulario único.


− Asistencia a los proyectos de inversión y apoyo para el mantenimiento y desarrollo

de las inversiones existentes: el CRI procura a los inversores las informaciones

útiles para la inversión en la región. Igualmente atiende las solicitudes de

autorización y los actos administrativos necesarios para la realización de los

proyectos. También proporciona una asistencia permanente a los inversores con

objeto de ayudarles en el desarrollo de la actividad empresarial.

− Mejora del atractivo de la región para potenciales inversores

− Documentación y promoción de oportunidades de inversiones en la región.

6.3. Búsqueda de emplazamientos físicos

Las empresas andaluzas, a la hora de implantarse en Marruecos, pueden buscar su

ubicación en dos tipos de lugares: las zonas industriales y las zonas industriales

acondicionadas (el equivalente a nuestros Polígonos Industriales). Los principales

proyectos de zonas industriales existentes en la actualidad son:

− Zona Franca de Exportación Boukhalef

− Proyecto Zona Franca de Nador

− Parque Industrial de Nouaceur

− Tiznit Proyect

− Es-Semara

En cuanto a las Zonas industriales acondicionadas, las principales son:

− Agadir-Ait Melloul

− El Jadida

− Marrakech Iziki III

− Tétouan


Otra opción son las Zonas Francas, entre las que destaca especialmente la de Tánger.

Ubicada al Norte de Marruecos, a 15 km. del sur de Europa, la Zona Franca de

Exportación de Tánger quiere ser la tierra de acogida por excelencia a los inversores

españoles. De una superficie total de 345 hectáreas, la Zona Franca de Exportación de

Tánger es gestionada por la sociedad T.F.Z. Está compuesta por dos zonas que

responden a las normas internacionales relativas en particular a la calidad de los

equipamientos y de los servicios, a la seguridad de los bienes y de las personas y a la

preservación del medio ambiente. Además, se beneficia de un régimen fiscal de los

más ventajosos, está comunicada por un grande puerto, está adyacente al aeropuerto

internacional de Tánger y ofrece una mano de obra altamente cualificada y de bajo

coste. Asimismo, dispone además de otra serie de ventajas como:

− Viales largos

− Alumbrado público potente

− Espacios verdes

− Lotes modulares de 500 a 20.000 metros cuadrados y más

− Posibilidad de alquilar lotes ante entidades financieras

− Posibilidad de leasing ante sociedades de leasing

− Equipamientos de acompañamiento

− Un centro de gestión

− Oficinas equipadas (para alquiler de corta duración)

− Un centro de almacenamiento

Además dispone de zona logística, con los servicios necesarios para el buen

funcionamiento de la zona franca. Está dotada de:

− Parque TIR que puede acoger a 900 camiones

− Gasolinera

− Taller de mantenimiento


− Hotel

− Salas de exposición

− Despacho de aduanas

También existen en la actualidad Zonas Francas en Casablanca y Rabat

6.4. Coste de los Factores Productivos

El tercer aspecto a tener en cuenta a la hora de plantear una estrategia de implantación

en Marruecos, por parte de las empresas andaluzas es el coste de los factores de

producción, que determinarán la rentabilidad o no de la inversión.

Por tanto, los principales costes a considerar son:

− Salarios y Cargas Sociales: el SMIG (Salario Mínimo Interprofesional garantizado)

está establecido en 8.78 DHS por hora. La jornada laboral son 8 horas/día; 48

horas/semana, y las horas extraordinarias suponen un incremento del 25% entre 5H.

de la mañana y las 22H., y del 50% entre las 22H. y las 5H. de la mañana. Según la

reglamentación del trabajo, el personal tiene derecho a un descanso mínimo de 24

horas consecutivas por semana. Los salarios están negociados libremente entre los

empleadores y los empleados. Los salario medio son:

• Mano de Obra no especializada: 8.78-9.35 DHS/hora

• Obrero Especializado: 9.30-1045 DH/hora

• Obrero Cualificado: 12.04-12.98 DH/hora

• Jefe del Equipo: 14.85-16.77 DH/hora

• Ingenieros y Directivos: 6 600-11 000 DH/mes

Las cargas sociales son alrededor de 17% de la remuneración bruta por mes

− Energía y Agua: el coste de los productos derivados del petróleo es el siguiente:

• Gasolina súper 9,05


• Gasolina ordinaria 8,65

• Petróleo de lampa 5,27

• Gas-oil 5,76

• Fuel industrial 2301,56 DH/Toneladas

En cuanto a la electricidad, la tarifa es de 2000 DH/KWH TTC

En lo que respecta al agua, las tarifas de agua potable para uso industrial en Dh HT/m3

son:

• Agadir 5,19

• Al hoceima 5,26

• Beni Mellal-Kasbat Tadla-Fquih Ben Saleh 4,96

• El jadida 5,52

• Essaouira 5,40

• Fès-Sefrou-Bhalil 4,73

• Kénitra 4,21

• Khouribga 5,97

• Marrakech 4,81

• Méknès 1,64

• Nador 5,23

• Oualidia 4,77

• Oujda 5,71

• Safi 6,27

• Settat 5,06

• Tanger-Asilah 5,19

• Taza 2,63


• Tétouan,-Larache-Ksar El kebir 3,30

• Pequeños centros gestionados por la ONEP 6,07

• Precio fijo mensual fuera tasa 6,16

− Transportes: La tarifa elementaría aplicada sobre el transporte de carretera en una

distancia entre 151 Km. y 175 Km. está fijada en 0.401. Esta tarifa se multiplica por

un coeficiente que oscila entre 0.88 hasta 3.77 según la distancia recorrida. La tarifa

aumenta entre 30% y 125% según el estado de las carreras. En cuanto al Transporte

Aéreo, la tarifa de la carga aérea está fijada por partida de Casablanca en función de

la rama del producto, su peso y la destinación de la mercancía. En el transporte

marítimo, las tarifas de la carga varían respecto a la categoría de la mercancía y del

puerto de arribo. Los Servicios marítimos con los principales puertos europeos

están garantizados. Por último, las tarifas aplicables para los transportes de

mercancías por ferrocarril dependen de la mercancía y los plazos de entregas

exigidos. Así pues, el transporte de las mercancías por vagón completo en pequeña

velocidad son los siguientes:

• Tarifa 1: 0,424 DH la tonelada /Km. HT

• Tarifa 2: 0,382 DH la tonelada/Km. HT

• Tarifa 3: 0,328 DH la tonelada/Km.

• Tarifa 4,5 et 6: 0,282 DH la tonelada/Km.

Estas tarifas deben agregarles un derecho fijo de:

• 13,40 DH / tonelada para las expediciones por vagón completo;

• 26,80 DH/tonelada para las expediciones de detalle.

Estas tarifas se aumentan de un IVA del orden de un 14%.


6.5. Búsqueda de socios industriales y financieros

En este capítulo, ante todo cabe destacar que en el marco de un acuerdo de cooperación

entre los Ministerios de Industria de Marruecos y España, el CDTI dispone de una

representación permanente en Rabat - Marruecos localizada en la sede central de la

nueva Agencia para la Promoción de la PYME : ANPME.

Sus principales funciones son:

• Promover la transferencia de tecnología y fomentar la cooperación industrial y

tecnológica entre las entidades de Marruecos y España.

• Asistir a empresas y centros tecnológicos en la búsqueda de potenciales socios

industriales y tecnológicos.

• Promocionar la colaboración de empresas españolas en proyectos de cooperación

tecnológica y de transferencia de tecnología.

• Facilitar las relaciones y las gestiones de las empresas españolas con la

Administración marroquí.

• Informar a los socios locales de empresas españolas sobre las posibilidades de

ayudas en los organismos competentes del ministerio marroquí, programas de

cooperación de la UE, etc.

• Participación y apoyo en la organización de ferias, misiones comerciales,

seminarios y conferencias que promocionen la colaboración entre entidades de

Marruecos y España.

Por otro lado, son múltiples los canales para la búsqueda de socios industriales y

financieros en Marruecos. Para las empresas andaluzas, aparte del apoyo de Extenda,

destacamos el portal http://negociomarruecos.com de la Camara de Comercio del

Campo de Gibraltar, donde en su Base de Datos de Cooperación Empresarial se hacen

circular las ofertas y solicitudes de cooperación entre las empresas. Las empresas

podrán utilizar el servicio para buscar socios, tanto desde el punto de vista financiero y

comercial, como técnico (incluida la subcontratación).


En cuanto a los incentivos a la inversión, en Marruecos no existen ventajas fiscales

específicas para el inversor extranjero. Ahora bien, sí existen planes de incentivos a la

inversión que se resumen en tres líneas específicas: en primer lugar, se aplica un plan

de incentivos a la inversión con carácter general independientemente de la nacionalidad

del promotor y del origen del capital que se refleja en la denominada Carta de

Inversiones; en segundo lugar, un estatuto fiscal específico en la prefectura de Tánger-

Assilah; y, finalmente, el marco fiscal de zonas francas.

1. En los incentivos recogidos en la “Carta de Inversiones” (Ley-marco 19-95), se

destacan las siguientes ventajas: Exoneración del Impuesto de Sociedades (IS) o del

Impuesto General sobre la Renta (IGR), según corresponda, para las empresas

exportadoras de bienes o servicios durante los cinco primeros años posteriores al

comienzo de la actividad, y reducción del 50% durante los cinco siguientes (arts.

7.B. y 8.B.); Reducción del IS o del IGR, según corresponda, en un 50% para las

empresas artesanales y de educación privadas; Reducción del IS o del IGR, según

corresponda, en un 50% o incluso la exoneración para las empresas que se instalen

en provincias o prefecturas desfavorecidas (arts. 7.C, D y 8.C, D); estas son en la

zona norte Alhucemas, Berkane, Xefxauen, Larache, Jerada, Nador, Uxda-Angad,

Tánger-Arcila, Fahs-Bni Makada, Taounate, Taourit y Tetuán, y en las provincias

del Sahara: Boujdour, Smara, Guelmin, El Aaiún, Oued-Ed-Dahab, Tan-Tan y

Tata; Exoneración o reembolso de Impuesto sobre el Valor Añadido (TVA)

devengado por la adquisición o importación de bienes de equipo (art. 4); Reducción

de los aranceles aplicables a los bienes de equipo, herramientas y piezas de

recambio, con un tipo mínimo del 2,5% y máximo del 10% (art. 3). En este ámbito,

el Acuerdo de Asociación Marruecos-UE supone en muchos casos la superación de

este incentivo, quedando la mayor parte de los bienes de equipo exonerados de

derechos de aduana, siempre que sean originarios de la UE; Exoneración de la

“patente” durante los cinco primeros años posteriores al comienzo de la actividad

(art.12) o a la adquisición de nuevos activos; Exoneración de la “tasa urbana”

durante los cinco primeros años posteriores al comienzo de la actividad (art. 13) o a

la adquisición o construcción de nuevos activos; Exención de los “derechos de

registro” para las operaciones de compra de terrenos destinados a un proyecto de


inversión. Reducción de los “derechos de registro” al 0,5% para las aportaciones

realizadas en la constitución o ampliación de capital de una sociedad (art. 5).

2. Prefectura “Tánger-Assilah”: al margen de los incentivos de las prefecturas con

bajo nivel de actividad, apoyadas específicamente en la “Carta de Inversiones”, se

presenta otro tipo de especificidades fiscales en la prefectura de Tánger-Assilah,

muy interesantes por su cercanía a Andalucía, y que mantiene un estatuto fiscal

específico heredado de la época en que Tánger era ciudad internacional (1947-

1963). En virtud de un dahir de 16 de noviembre de 1963 se establece una

reducción del 50% para todos los impuestos aplicables las actividades profesionales

(impuesto de patente, tasa urbana, impuesto sobre beneficios) ejercidas en su

territorio. Estas ventajas se acumulan a las previstas por normas posteriores, de

modo que una empresa instalada en Tánger verá multiplicadas las ventajas

previstas por la Carta de Inversiones: una reducción del 50% del IS significa en

Tánger una reducción del 75% (el tipo normal del IS, 35%; genera un tipo final del

8,75%).

3. Zonas “Off Shore”: Existen otras normativas de incentivo fiscal que afectan

directamente a zonas específicas de producción con vocación exportadora; estas

son las Zonas Off Shore o Zonas Francas (reguladas por la Ley nº 19-94), que

gozan de un tratamiento fiscal específico y no están sujetas al régimen general de

comercio exterior ni a la reglamentación de control de cambios. Actualmente,

además de una zona franca situada en Tánger, que abarca un área en la zona

portuaria y otra en las cercanías del aeropuerto, se prevé la instauración de otras

zonas Off Shore en Fniqued y Nador ciudades fronterizas con Ceuta y Melilla

respectivamente. Las sociedades holding establecidas en esas zonas disfrutan,

previo cumplimiento de una serie de requisitos y condiciones, de un gran número

de ventajas tributarias. Por su parte, los bancos situados en esas zonas y que se

ajusten también a ciertos requisitos, están especialmente habilitados para la

realización de transacciones en moneda extranjera, y para prestar servicios a

clientes no residentes. Las principales ventajas tributarias son:


• Exoneración de los derechos de registro y timbre para la constitución de

sociedades, ampliaciones de capital y adquisiciones de terreno.

• Exoneración del impuesto de patentes durante quince años.

• Exoneración de la tasa urbana durante quince años.

• Exoneración de la “participación a la solidaridad nacional”.

• Exoneración de la TVA (equivalente al IVA) para las mercancías adquiridas

tanto en Marruecos como en el extranjero, así como para los servicios de

construcción o montaje realizados en el interior de la zona.

• Para las empresas sujetas al impuesto de sociedades, exoneración total durante

los cinco primeros años de actividad y aplicación de un tipo reducido del 8,75%

durante los diez años siguientes.

• Para las empresas sometidas al impuesto sobre la renta, exoneración total

durante los cinco primeros años de actividad y reducción del 80% durante los

diez siguientes.

4. Otros incentivos: A parte de las anteriormente citadas, el Régimen de inversiones

promulgado por el Gobierno marroquí contempla diversas medidas específicas para

estimular la inversión en sectores específicos. De esta forma, las siguientes

actividades económicas se benefician de exenciones y reducciones impositivas,

tanto para inversores nacionales como extranjeros:

• Empresas dedicadas a la cría de ganado, cooperativas y asociaciones sin ánimo

de lucro: están exentas de toda tributación.

• Sociedades dedicadas a la explotación agrícola: resultan exentas de todo tipo de

impuestos hasta el año 2010.

• Empresas hoteleras, turísticas y asimiladas, como albergues o centros de

vacaciones, disfrutan de una exención total en el Impuesto sobre Sociedades,

para cada una de sus unidades de explotación, y para su facturación en divisas

durante los cinco años siguientes al inicio de su actividad, seguida de una

reducción del 50% a la finalización de dicho período.


Por otra parte, destaca la existencia de un ente financiero de carácter estatal

denominado Fondo HASAN II, el cual tiene por objeto la promoción de la inversión en

los siguientes sectores industriales: textil, confección y cuero, electrónica y la

fabricación de componentes para automóviles, (incluida la mecánica de precisión) y

producción a partir de tratamiento o reciclaje de residuos. La contribución de este

Fondo se materializa mediante dos formas: un apoyo directo a los inversores para la

adquisición del hipotecario y la construcción de edificios profesionales. Este apoyo

consiste en contribuir con un 50% del coste del terreno (sobre la base de un coste

máximo de 250 dirhams/22 m²), un 30% del coste de los edificios (sobre la base de un

coste máximo de 1.500 dirhams/22m²). No obstante, esta contribución puede ser un

100% si se limita solamente a la adquisición del hipotecario sobre la base de un coste

máximo de 250 dirhams/22m². Y un apoyo en forma de asunción total del coste de

infraestructuras básicas necesarias para la provisión a unidades turísticas que precisen

dotaciones de carreteras, saneamiento, agua, energía, etc.

Finalmente, es importante destacar que existe un Convenio Bilateral entre España y

Marruecos para evitar la doble imposición en julio de 1979 y en vigor desde mayo de

1985. Este Convenio se aplica a los impuestos sobre la renta (renta de las personas

físicas y de sociedades) y el patrimonio, estableciéndose una serie de reglas y

mecanismos para garantizar que, la renta obtenida por un residente en España (persona

física o jurídica) derivada de sus actividades en Marruecos, y viceversa, no sea gravada

dos veces por el mismo concepto en uno y otro Estado. En la práctica, ello supone que,

según los casos, el contribuyente estará obligado sólo en Marruecos, o sólo en España,

o parte en Marruecos y parte en España.

6.6. Formación

El último elemento a tener en cuenta a considerar por una empresa que quiera abordar

el mercado marroquí es la formación de su personal para trabajar en este mercado. Sin

embargo, y a pesar de que este país es considerado prioritario tanto por el Gobierno

Español (ICEX) como por la Junta de Andalucía (Extenda) es inexistente la oferta

formativa existente orientada a formar a potenciales empresarios interesados en


formarse en cómo hacer negocios en Marruecos, centrándose exclusivamente en

seminarios de un día de duración, programados de manera esporádica por Cámaras de

Comercio y/o Confederaciones de Empresarios, y en misiones comerciales sectoriales a

dicho país. Por tanto, consideramos que este es un punto a reforzar cara al futuro, tanto

por la Administración nacional como por la autonómica.

6.7. Actitud de las empresas

Hemos realizado un exhaustivo detalle de las posibilidades que ofrece el mercado

marroquí para las PYMES andaluzas. Sin embargo, ¿son conscientes las empresas

andaluzas de ello? Para responder a esta pregunta, hemos realizado una encuesta a una

muestra representativa de empresas andaluzas que ha dado los siguientes resultados

6.7.1. Metodología

Para la realización del estudio se ha utilizado la encuesta telefónica, atendiendo a las

siguientes características técnicas:

6.7.1.1. Universo

El universo considerado en la investigación ha sido el de empresas mayores de 10

trabajadores, ubicadas en la Comunidad Autónoma de Andalucía, pertenecientes a los

siguientes sectores de actividad:


SECTOR ACTIVIDAD (CNAE)

01 Agricultura, ganadería, caza y actividades de los servicios relacionadas con las mismas

02 Selvicultura, explotación forestal y actividades de los servicios relacionados con las mismas

05 Pesca, acuicultura y actividades de los servicios relacionados con las mismas

15 Industria de productos alimenticios y bebidas

AGROALIMENTARIO

16 Industria del tabaco

17 Industria textil TEXTIL

18 Industria de la confección y de la peletería

CONSTRUCCIÓN 45 Construcción

PROMOTORES INMOBILIARIOS 70.1 Actividades inmobiliarias por cuenta propia

19 Preparación, curtido y acabado del cuero; Fabricación de artículos de marroquinería y viaje; …

20 Industria de la madera y el corcho

21 Industria del papel

22 Edición, artes gráficas y reproducción de soportes grabados

24 Industria química

25 Fabricación de productos de caucho y materias plásticas

26 Fabricación de otros productos minerales no metálicos

27 Metalurgia

28 Fabricación de productos metálicos, excepto maquinaria y equipo

29 Industria de la construcción y maquinaria y equipo mecánico

30 Fabricación de máquinas de oficina y equipos informáticos

31 Fabricación de maquinaria y material eléctrico

32 Fabricación de material electrónico; Fabricación de equipo y aparatos de radio, televisión y comunicaciones

33 Fabricación de equipo e instrumentos médico-quirúrgicos, de precisión, óptica y relojería

34 Fabricación de vehículos a motor, remolques y semirremolques

35 Fabricación de otro material de transporte

INDUSTRIA

36 Fabricación de muebles; Otras industrias manufactureras


TELECOMUNICACIONES 64.2 Telecomunicaciones

74.2 Servicios técnicos de arquitectura e ingeniería y otras actividades relacionadas con el asesoramiento técnico

74.13 Estudio de mercado y realización de encuestas de opinión pública

INGENIERÍA Y CONSULTORÍA

74.14 Consulta y asesoramiento sobre dirección y gestión empresarial

Para la determinación de dicho universo se ha tomado como punto de partida el DIRCE

(Directorio Central de Empresas publicado por el INE y con fecha 31 de diciembre de

2006), complementándolo con el Directorio de Empresas de Camerdata (a 15 de mayo

de 2007) y con la Guía EUROPAGES. Desde estas fuentes, el universo del estudio se

estima en torno a 14.227 empresas, de las cuales aproximadamente el 9,8% realizan

comercio exterior.

En el gráfico siguiente se presenta la distribución del universo por sectores de

actividad.

1106

302

8190

697

3305

29598

Agroalimentario Textil Construcción Promotores inmobiliarios

Industrial Telecomuni-caciones

Ingeniería/Consultoría

Nº de empresas


6.7.1.2. Diseño Muestral

El tamaño muestral realizado ha sido de 250 entrevistas positivas, lo que en términos

estadísticos supone asumir un margen máximo de error del ±6,27% para las

distribuciones totales, trabajando con un margen de confianza del 95,5%, con

p=q=50%, en el supuesto de muestreo aleatorio simple.

El diseño muestral aplicado se ha realizado mediante afijación proporcional al sector de

actividad, En función de los parámetros establecidos, el diseño muestral aplicado ha

sido el siguiente:

Distribución por sector de actividad

La distribución por sector de actividad se realizó mediante afijación no proporcional,

asignando un peso similar a cada uno de los 7 sectores contemplados en la

investigación. En este sentido, y como ya previamente se detectó, el reducido número

de empresas en algunos sectores han impedido alcanzar este objetivo.

En este sentido, se partió de un planteamiento inicial de distribución simétrica en todos

los sectores. A medida que se acababa la posibilidad de realizar entrevistas en un

sector, se fueron repartiendo en el resto de los sectores, de tal manera que se

mantuviera una homogeneidad en todos ellos. La muestra finalmente resultante ha sido

la siguiente:

Universo Realizadas Margen de error

Agroalimentario 1.106 45 ±14.61%

Textil 302 32 ±16.74%

Construcción 8.190 47 ±14.55%

Promotores inmobiliarios 697 43 ±14.78%

Industrial 3.305 46 ±14.64%

Telecomunicaciones 29 17 ±15.88%

Ingeniería/Consultoría 598 20 ±22.00%

TOTAL 14.227 250 ±6.27%


Distribución por provincia

Se han establecido cuotas flexibles por Provincia y Tamaño de la empresa, de tal

manera que quedara garantizada la representatividad de la muestra entrevistada.

En este sentido, se plantearon cuotas orientativas por provincias, que si bien sin

plantearse un estricto cumplimiento, si permitían mantener la pluralidad regional. Las

entrevistas realizadas en cada una de ella se presentan en el gráfico siguiente:

24 2528

19 19 19

45

71

Almeria Cádiz Córdoba Granada Huelva Jaén Málaga Sevilla

Nº de entrevistas

Distribución por tamaño de empresa

Al igual que en el caso anterior, no se plantea a priori establecer cuotas por tamaño de

empresa. No obstante, y como ya se ha señalado anteriormente, en busca de una mayor

representatividad de la muestra, se establecieron cuotas orientativas en esta variable,

proporcionales a la composición del tejido empresarial andaluz. La muestra resultante

ha sido la siguiente:


150

62

38

Entre 10 y 25 empleados Entre 26 y 50 empleados Más de 50 empleados

Nº de entrevistas

Por último, y con el fin de disponer de un mínimo de representatividad de empresas

que realizan o piensan realizar actividad internacional, se estableció realizar un mínimo

de 90 entrevistas, que finalmente ha alcanzado a un total de 86 empresas, de las cuales,

69 realizan en la actualidad actividad internacional y las 17 restantes piensan realizarlo

próximamente.

Con el fin de devolver a la muestra la proporcionalidad y representatividad dentro del

universo estudiado, una vez finalizado el estudio, y previamente a la tabulación de los

resultados, se procedió al equilibraje de la muestra en función de la variable SECTOR

DE ACTIVIDAD. Los coeficientes de ponderación aplicados han sido los siguientes:


Universo Muestra proporcional

Entrevistas realizadas Ponderación

Agroalimentario 1106 19 45 0.43188616

Textil 302 5 32 0.16583784

Construcción 8190 144 47 3.06205312

Promotores inmobiliarios 697 12 43 0.28483346

Industrial 3305 58 46 1.26252594

Telecomunicaciones 29 1 17 0.02997614

Ingeniería/Consultoría 598 11 20 0.52540943

6.7.1.3. El trabajo de campo

El trabajo de campo se ha llevado a cabo por un equipo de entrevistadores telefónicos

de una empresa especializada entre el 10 y el 31 de julio de 2007.

La técnica utilizada para el sondeo ha sido la entrevista telefónica con cuestionario

precodificado. El tiempo de aplicación ha sido variable, oscilando entre 7:29 minutos

(el más rápido) y 20:54 minutos. La duración media de las encuestas se ha situado en

10:49 minutos.

El nivel de colaboración de las empresas contactadas ha sido moderado (el 9,7% de las

empresas contactadas se han negado a realizar la encuesta o la han dejado incompleta).

Se han mantenido contacto directo con un total de 3.727 empresas para lograr realizar

las 250 entrevistas. Esto ha supuesto que para realizar una entrevista ha sido necesario

hablar con un promedio de 15 empresas.


Casos %

Entrevistas realizadas 250 6.7

Incompletas 22 0.6

No colaboran 339 9.1

Volver a llamar 2304 61.8

Ilocalizable 664 17.8

Otros 148 4.0

TOTAL CONTACTOS DIRECTOS CON EMPRESAS 3727 100.0

El contacto seleccionado preferentemente ha sido la persona responsable de la gestión

internacional de la empresa, o en su defecto, los responsables de gestión de la misma.

19.6%

6.8%

59.2%

2.0%

2.4%

2.4%

7.6%

Director/Gerente/Propietario

Director/Responsable comercial

Director/Responsable administración

Director/Responsable exportación

Director/Responsable compras

Director/Responsable producción

Otros

LOS CARGOS ENTREVISTADOS

Con el propósito de garantizar la máxima calidad en la obtención de la información, se

seleccionaron entrevistadores con las características de formación y capacitación más

adecuadas para llevar a cabo las entrevistas. Previamente a la realización del campo, se

proporcionó a todos los entrevistadores un extenso briefing sobre los objetivos y

características del estudio, los criterios de captación de la persona a entrevistar, etc.


La calidad de la información se verificó mediante supervisión directa aleatoria de las

entrevistas telefónicas, siendo controlados en este proceso todos los entrevistadores

participantes en el Estudio. Posteriormente se sometieron los cuestionarios a control de

calidad para contrastar la coherencia de la información obtenida en los mismos.

Finalizado este proceso se efectuó el cierre y codificación de las preguntas abiertas,

para posteriormente proceder a la aplicación de pruebas de coherencia y control de

errores.

6.7.1.4. El análisis de los datos

Como ya se ha señalado anteriormente, previamente al tratamiento estadístico de los

datos, y con el fin de devolver a la muestra la proporcionalidad respecto al universo de

referencia, se procedió al equilibraje de los datos en función de las variables actividad

y número de empleados.

El análisis de los datos se ha realizado mediante técnicas de explotación bivariables,

que se presentan en las correspondientes tablas de resultados adjuntas, con las

siguientes explotaciones:

• Distribución de frecuencias absolutas

• Porcentajes verticales

• Porcentajes horizontales

• Medias en las preguntas con respuestas en escala

Las variables de segmentación y categorías utilizadas se presentan en el cuadro

siguiente, indicando el margen máximo de error asumido en cada una de ellas.


VARIABLE DE SEGMENTACIÓN ENTREVISTAS REALIZADAS

MARGEN DE ERROR

SECTOR DE ACTIVIDAD

Agroalimentario 45 ±14.61%

Textil 32 ±16.74%

Construcción 47 ±14.55%

Promotores inmobiliarios 43 ±14.78%

Industrial 46 ±14.64%

Telecomunicaciones 17 ±15.88%

Ingeniería y consultoría 20 ±22.00%

NÚMERO DE EMPLEADOS

Entre 10 y 25 empleados 150 ±8.09%

Entre 26 y 50 empleados 62 ±12.59%

Más de 50 empleados 38 ±16.08%

ANTIGÜEDAD DE LA EMPRESA

Antes de 1980 48 ±14.32%

Entre 1981 y 1990 51 ±13.89%

Entre 1991 y 2000 96 ±10.12%

Después del 2000 40 ±15.68%

INGRESOS ANUALES

Menos de 5 millones 117 ±9.18%

Entre 5,1 y 30 millones 30 ±18.13%

Más de 30 millones 12 ±28.68%

EXPERIENCIA INTERNACIONAL

Trabajan en la actualidad en mercados internacionales 69 ±11.93%

Piensan trabajar en mercados internacionales 17 ±24.05%

No piensan realizar actividad internacional 164 ±7.74%


VARIABLE DE SEGMENTACIÓN ENTREVISTAS REALIZADAS

MARGEN DE ERROR

PROVINCIA Almería 24 ±20.24%

Cádiz 25 ±19.83%

Córdoba 28 ±18.74%

Granada 19 ±22.75%

Huelva 19 ±22.75%

Jaén 19 ±22.75%

Málaga 45 ±14.78%

Sevilla 71 ±11.76%

6.7.2. Cuestionario

El cuestionario empleado fue el siguiente

1.- ¿Realiza su empresa actividad internacional? Si/No

En caso afirmativo, pasar a la pregunta 2

En caso negativo, pasar a la pregunta 8

2.- En cual de las siguientes zonas geográficas está actuando principalmente?

(seleccionar un máximo de tres)

Norte de África

Unión Europea

Resto de Europa

América Latina

EE.UU.

Asia

Otros

Si no selecciona Norte de África, pasar directamente a la pregunta 9

Si selecciona Norte de África, seguir


3.- ¿Qué tipo de actuación realiza su empresa? (se pueden seleccionar todas)

Exportar (venta de bienes y servicios)

Invertir (compra de activos)

Fabricar

Comprar una empresa local

Establecer alianzas comerciales con un socio local (joint venture)

Establecer un establecimiento permanente (filial o sucursal)

Otros (especificar)

4.- Dentro de las posibilidades que ofrece el mercado en el Norte de África, y en lo

relativo al mercado marroquí, ¿Cómo calificaría el mismo para su empresa?

Estratégico

Importante

Normal

Accesorio

Prescindible

5.- ¿Cuáles son las principales barreras que cree ud. existen a la hora de actuar en

Marruecos?

Inseguridad jurídica

Inseguridad económica y financiera

Inestabilidad política

Barreras culturales

Falta de capacitación de los RR.HH.

Falta de infraestructuras

Otros (especificar)

6.- ¿Qué porcentaje de su cifra de negocio prevé que puede alcanzar el mercado

marroquí para su empresa?

Más del 50%

Entre el 25 y el 50%

Entre el 10 y el 25%

Menos del 10%


7.- ¿Cuál es el principal motivo que impulsa a su empresa plantearse el mercado

marroquí como una oportunidad de negocio?

Agotamiento del mercado nacional

Necesidad de diversificar los mercados internacionales

Menores costes

Menores costes logísticos (cercanía a materias primas)

Ayudas disponibles

Otros (especificar)

8.- ¿Está su empresa interesada en abordar los mercados exteriores en los próximos 3

años? Si/No

En caso afirmativo pasar a la siguiente pregunta

En caso negativo, finalizar

9.- ¿En qué nuevas zonas geográficos está interesada su empresa?

Norte de África

Unión Europea

Resto de Europa

América Latina

EE.UU.

Asia

Otros

10.- ¿Utiliza su empresa habitualmente los servicios de apoyo a la exportación del

ICEX y Extenda? (si/no)

11.- ¿Dispone su empresa de departamento de exportación? (si/no)

12.- ¿Cree Vd. que su empresa dispone de información suficiente para abordar los

mercados internacionales?

13.- ¿Cree que Vd. y el personal de su empresa dispone de formación suficiente para

abordar los mercados internacionales?


6.7.3. Resultados

En primer lugar, la primera cuestión que abordamos fueron los mercados en los que las

Pymes andaluzas que actualmente exportan o realizan actividades internacionales (que

es, aproximadamente, el 16% de las mismas), realizan dicha actividad. Así, vemos que

Marruecos ocupa el segundo lugar, sólo detrás de la Unión Europea.

Zonas en las que las Pymes Andaluzas realizan actividades internacionales

Unión Europea 74,9%

MARRUECOS 20,7%

América Latina 16,3%

Otros 16,1%

Norteamérica 13%

Norte de África (otros) 12%

Asia 6,6%

Resto de Europa 5,5%

NS / NC 1,7%

Fuente: EOI, Encuesta sobre Atractivo Comercial de Marruecos paras las Pymes andaluzas 2007

Significativo es que de este 20%, el mayor porcentaje procede de empresas del sector

Industrial, seguido a gran distancia por las empresas de Ingeniería.


Empresas que realizan actividades internacionales en Marruecos (distribución)

Agroalimentario; 10,20%

Textil; 7,80%

Inmobiliario; 3,40%

Industrial; 59,40%

Telecomunicaciones; 0,70%

Ingenieria y consultoria; 18,50%


Sin embargo, si planteamos la cuestión en términos de potencialidad, esto es, mercados

en los que se piensa iniciar la actividad en los próximos tres años, vemos como el

mercado marroquí desciende, hasta situarse por debajo de otros como el

latinoamericano o el asiático. Esto nos lleva a pensar que la percepción del

empresariado andaluz está por debajo de la potencialidad real de este mercado (en la

práctica es el 2º, pero se le percibe por detrás de Asia o Latinoamérica).

Zonas en las que las Pymes Andaluzas prevén realizar nuevas actividades

internacionales en los próximos tres años

Unión Europea 44,2%

Asia 20,3%

América Latina 16,5%

Norte de África (otros) 12%

MARRUECOS 10,3%

Norteamérica 6,8%

Otros 1,4%

Resto de Europa 2,1%

NS / NC 8,5%



Zonas en las que las Pymes Andaluzas prevén realizar nuevas actividades

internacionales en los próximos tres años vs. Actividad actual U

nión

Eur

opea

Asi

a

Am

éric

a La

tina

Nor

te d

e Á

frica

(otro

s)

MA

RR

UEC

OS

Nor

team

éric

a

Otro

s

Res

to d

e E

urop

a

NS

/ N

C

Perspectivas

Actividad Real

74,90%

6,60%16,30%

12%

20,70%

13,00% 16,10%

5,50%1,70%

44,20%

20,30%

16,50%

12%10,30%

6,80%

1,40% 2,10%8,50%

PerspectivasActividad Real


Otra cuestión planteada ha sido la del atractivo de este mercado frente al resto. Así, en

una Escala de 1 a 7, el mercado marroquí estaría por debajo del resto de los mercados

considerados preferentes hasta ahora por las políticas públicas, con la única excepción

de los mercados asiáticos. No se cree, asimismo, que este mercado vaya a ser

importante o estratégico para Andalucía en los próximos años (sólo un 35% del

empresariado lo considera así).

Atractivo de los mercados internacionales para las empresas andaluzas (de 1 a 7)

Unión Europea 5,67

Norteamérica 4,85

América Latina 4,04

MARRUECOS 4,01

Asia 3,95



Entrando en el análisis más en detalle en el mercado marroquí, se han intentado

analizar las principales barreras de entrada a este mercado. Así, se planteó a aquellas

empresas que consideraban poco probable su entrada en este mercado cuales eran los

motivos. El resultado es que la principal barrera era el coste del producto. Es también

relevante que pocos achacan su desinterés a motivos internos del país (infraestructura o

seguridad).

Motivos por los que se considera poco probable mantener actividades en Marruecos

No le interesa el mercado marroquí; 13,30%

El producto que fabrica es caro; 53,50%

Infraestructura Interior; 3,70%

Inseguridad; 8,60%

Otros; 19,80%

NS/NC; 6,30% ;


Sin embargo, cuando se pregunta a las empresas que ya realizan actividad en

Marruecos acerca de cuales son estas barreras, vemos que sí que se acentúan temas no

percibidos apenas por las empresas que aun no están presentes allí, como la falta de

capacitación de los RR.HH. o las falta de infraestructuras.


Principales barreras que encuentras las PYMES andaluzas en Marruecos

Inseguridad jurídica; 5,10%

Inseguridad financiera; 5,50%

Barreras culturales; 5,50%

Falta de capacitación de los RRHH; 13,90%

Falta de infraestructuras; 15,90%

Otros; 21,20%

NINGUNA; 37,20%


Esta opinión, sin embargo, varía cuando se plantea a empresas que no realizan

actualmente ninguna actividad en Marruecos pero plantea hacerlo en el futuro, ya que

la Inseguridad jurídica aparece como la principal preocupación. Esto no hace sino

poner de manifiesto el enorme desconocimiento que sigue existiendo entre el

empresariado andaluz respecto a este mercado.


Principales barreras que encuentras las PYMES que prevén invertir en Marruecos

Inseguridad Jurídica; 26,90%

Inseguridad financiera; 15,60%

Inestabilidad política; 8,70%

Barreras culturales; 21,80%

Falta de infraestructuras; 21,80%

NINGUNA; 18,90%


Principales barreras que encuentras las PYMES que prevén invertir en Marruecos

vs. Barreras que encuentran las PYMES ya con presencia

Empresas conplanes de

futuroEmpresas con

presencia

Inseguridad Jurídica

Inseguridad financiera

Inestabilidad política

Barreras culturales

Falta de infraestructuras

NINGUNA

18,90%

37,20%

21,80%

15,90%

21,80%

5,50%8,70%

0%

15,60%

5,50%

26,90%

5,10%

0,00%

5,00%

10,00%

15,00%

20,00%

25,00%

30,00%

35,00%

40,00%



A continuación, se ha entrado en el análisis de la estructura de las empresas que

realizan actividades en Marruecos. Así, sólo el 10,2% de las mismas han participado en

procesos de inversión mediante la fórmula de Compra de activos, el 3,9% están

fabricando directamente allí y el 6,5% han establecido alianzas con socios locales,

mediante la fórmula de Joint Ventures. El resto se limitan a la exportación de bienes y

servicios producidos en Andalucía. Preguntadas sobre sus planes cara al futuro, un

15% adicional manifiesta su voluntad de invertir en este país en los próximos dos años.

Otra cuestión interesante ha sido averiguar qué les ha impulsado a fijarse en el mercado

marroquí. Así, el 35,9% manifiestan haberlo hecho a petición de alguno de sus clientes

(por tanto, por una motivación externa), mientras que el 30,6% se plantearon la

inversión por una necesidad de diversificar su actividad.

Motivos por los que se planteó la actividad en Marruecos

Necesidad de diversificar; 30,60%

Necesidad de reducir costes; 16,90%

Otros; 5,10%

Petición de clientes; 35,90%

NS/NC; 14,90%


Esta misma cuestión se ha planteado a las empresas que en el futuro quieren actuar en

dicho mercado, y vemos que las pautas se repiten:


Motivos por los que se plantea la actividad en Marruecos en el futuro

Necesidad de diversificar; 61,70%

Menores costes; 13,30%

Cercanía a materias primas; 11,70%

Ayudas disponibles; 14,10%

Otros; 5,90%


Sobre el lugar que ocupa Marruecos en la estrategia de las empresas que actúan allí, un

tercio de las mismas consideran este mercado como estratégico.

Calificación del Mercado Marroquí dentro de la estrategia de la empresa

Estratégico; 33,40%

Importante; 25,60%

Normal; 3,90%

Accesorio; 29,70%

Prescindible; 7,40%



La siguiente cuestión planteada en este análisis estaba relacionada con los atractivos

que presenta el mercado marroquí para las empresas andaluzas, frente a otros. El

principal es la proximidad geográfica, aunque seguido muy de cerca por los menores

costes de personal. Los lazos culturales apenas tendrían peso en esta cuestión.

Atractivos del Mercado Marroquí para las PYMES andaluzas

Proximidad geográfica; 39,10%

Lazos culturales; 6,20%

Proyección del país; 21,00%

Menor competencia; 29,70%

Menores costes de personal; 32,60%

NS/NC; 17,20%


Por último, y dado que el desconocimiento del mercado marroquí se plantea, en nuestra

opinión, como la gran barrera para el acceso al mismo, se planteó en términos de

necesidades de formación de los directivos, las carencias de las PYMES andaluzas, con

el resultado que se muestra en el cuadro adjunto


Necesidades de formación de los Directivos de las PYMES andaluzas en

internacionalización

17,80%

10,60%

7,40%

8,60%

0,60%

19,30%

1,60%

11,70%

4,40%

0,00%

2,00%

4,00%

6,00%

8,00%

10,00%

12,00%

14,00%

16,00%

18,00%

20,00%

Idioma Estudios demercado

Legislación Informacióngeneral

Formación enadministración

Comercioexterior

Gestiónempresarial

Otros Ninguna



7. CONCLUSIONES

Como conclusión a este estudio, podemos afirmar que Marruecos constituye el área

geográfica de mayor importancia política y estratégica para Andalucía, en la que

confluyen intereses políticos y de seguridad, intereses económicos y socio-culturales.

Las relaciones entre Andalucía y Marruecos han sido siempre de notable intensidad, y

la Junta de Andalucía mantiene fluidas relaciones institucionales con el país alauita. No

obstante, no faltan causas de fricción, como la actividad de la flota pesquera andaluza

en las aguas marroquíes, la competencia del sector agrícola andaluz y marroquí en el

mercado europeo, así como la masiva corriente migratoria que busca su entrada natural

en España, o en la UE, por las costas andaluzas.

Marruecos constituye un mercado natural para Andalucía, al que nos unen numerosos

vínculos, y que presenta muchos atractivos que justifican la apuesta por el país alauita.

Debe convertirse en un polo de atención prioritaria para las empresas andaluzas, por su

proximidad, su potencial económico y la amplia ayuda financiera que recibe de España

y la UE. Además, ante un mercado europeo cada día más saturado, deben buscarse

nuevas salidas para los productos andaluces. La economía marroquí presenta grandes

expectativas comerciales para la Comunidad andaluza ante la futura zona de libre

comercio. Estamos pues en un momento histórico en el que Andalucía y Marruecos

pueden dinamizar sus relaciones para integrarlas dentro de una estrategia de asociación

que sobrepasa el marco tradicional.

Son numerosos los sectores con grandes posibilidades de cooperación. Se trata de un

gran mercado potencial. Es una economía en expansión, con muchas potencialidades y

buenas expectativas, a pesar de los malos resultados económicos de los últimos años.

El conjunto de reformas estructurales y políticas aperturistas que viene desarrollando la

Autoridad marroquí, se están transformando en nuevos estímulos para las relaciones

bilaterales, ya que Marruecos ha alcanzando un notable grado de apertura exterior.


Además, su mercado puede ser utilizado como plataforma de nuestras exportaciones,

como eje del tráfico de perfeccionamiento pasivo, o simplemente como ampliación o

deslocalización del proceso industrial andaluz.

Las relaciones entre Andalucía y Marruecos se caracterizan por desarrollarse en un

contexto dominado por la política comercial competencia de la UE y unas relaciones

internacionales de carácter político competencia básicamente del Estado. De este

modo, es necesario tener siempre presente el régimen comercial y financiero que

disfruta el Reino marroquí en el mercado europeo y, por tanto, también andaluz.

Atendiendo a la vertiente financiera de la Política Mediterránea, Marruecos ha recibido

una importante ayuda comunitaria mediante los cuatro Protocolos Financieros, la

cooperación descentralizada y los programas MEDA. Es, después de Egipto, el país

mediterráneo que más financiación comunitaria ha recibido, así como mayor volumen

de subvenciones frente a los préstamos BEI3. El nuevo Acuerdo de Asociación

orientado a crear una zona de libre comercio, abre una nueva fase en las relaciones

marroco-andaluzas, que deja a un lado la cooperación al desarrollo y pasa a una lógica

de asociación que implica cooperar en ambas direcciones. La gran novedad es que las

relaciones dejan de ser preferenciales y concesionales, a tener cierta reciprocidad, ya

que Marruecos debe abrir su mercado a las manufacturas europeas. Además, por su

parte, la Junta de Andalucía viene promoviendo desde hace tiempo la cooperación con

Marruecos, especialmente con proyectos de desarrollo en el Norte del país, que se ha

acentuado a mediados de los noventa con la firma de acuerdos como la «Declaración

de intenciones para la cooperación entre la Junta de Andalucía y el Renio de

Marruecos, periodo 1996-2000», complemento de otras acciones de cooperación del

Gobierno autonómico, fundamentalmente en el marco del programa Interreg II.

Así, el Plan de Internacionalización de la empresa andaluza 2002 persigue una acción

integrada de apertura de las empresas andaluzas a los mercados (dado que su presencia

comercial exterior es reducida y concentrada en determinados productos), mediante la

consolidación de la empresa exportadora, el aumento de la propensión exportadora del

tejido empresarial y el fomento de la inversión exterior. En este marco, resulta

primordial el mercado marroquí, visto hasta hace muy poco por el empresario andaluz


como un mercado lejano, conflictivo y simplemente de venta. Hoy resulta un destino

natural de las exportaciones andaluzas. Además, Marruecos puede ser para el

empresario andaluz una plataforma para abordar otros mercados.

El comercio Andalucía-Marruecos, a pesar de sus continuos altibajos, muestra una

tendencia creciente en el tiempo. Entre 1993 y 2000 dichos intercambios se han

doblado. No obstante, aunque puede parecer que el comercio bilateral ha gozado de un

notable desarrollo en los últimos años, éste se ha producido en niveles similares a la

progresión sufrida por el comercio andaluz en su conjunto. Por tanto, no ha habido un

especial crecimiento de los flujos con el país vecino, como cabría esperar por su

proximidad geográfica, histórica y cultural, algo que también sucede con el comercio

hispano-marroquí, derivado de nuestra mayor vinculación comercial con la UE.

La significación de Marruecos como socio comercial andaluz no es demasiado elevada.

Las ventas a Marruecos en el 2000 han supuesto el 1,46% de exportaciones andaluzas

totales (similar a 1993-1996, tras su reciente recuperación) alcanzando el país alauita la

11ª posición como país cliente de Andalucía, el 2º país no perteneciente a la OCDE tras

Turquía (14ª en 1999), la misma posición como cliente de España. Como país

proveedor, la significación marroquí es algo menor, con la 15ª posición en 1999 y

2000, siendo además el 8º país proveedor ajeno a la OCDE (tras Argelia, Nigeria,

Arabia Saudí, Irak, Rusia, Indonesia y Libia). Las compras andaluzas en el país vecino

suponen el 2,16% de sus importaciones totales, con una tendencia decreciente en los

últimos años (máxima significación del 3,59% en 1998).

La expansión comercial entre Andalucía y Marruecos no ha sido una constante, sino

que ha experimentado notables altibajos, e incluso retrocesos, como en 1997 y 1999,

así como notables discrepancias con la evolución del comercio total andaluz. Andalucía

ha presentado históricamente una situación ampliamente deficitaria con Marruecos,

situándose el saldo comercial en 2000 en -18.971 millones de pesetas, después de cierta

recuperación tras los abultados déficits de 1997 y 1998 (unos 28.000 millones). La tasa

de cobertura andaluza, que alcanzó el mínimo en esos años (32% y 35%

respectivamente), se situó en 2000 en el 56%, alcanzando el máximo nivel de cobertura


de la década (próximo a los de 1995 y 1996). Esta situación deficitaria respecto a

Marruecos difiere radicalmente con el saldo del comercio total andaluz que, aunque en

2000 muestra una tasa de cobertura tan sólo del 82,5% (el peor resultado de la década)

ésta se ha venido situando durante el periodo analizado en torno al 100%, llegando

incluso a presentar en ocasiones superávit.

En cuanto a la estructura sectorial del comercio, debemos hacer algunas

consideraciones. Al contrario que las importaciones, las exportaciones andaluzas a

Marruecos se caracterizan por tener un considerable nivel de diversificación. Su índice

de concentración se situó en torno al 25% en 1997-1999 y en el 28,59% en 2000.

Además, la creciente diversificación, aunque lenta, ha permitido que las ventas a

Marruecos se hayan ido aproximando al nivel de desagregación de las exportaciones

totales andaluzas y de las ventas españolas al mercado alauita, situándose actualmente

en niveles similares, algo que no sucedía hace unos años.

Por otra parte, esta progresiva equiparación de los niveles de concentración, se ha

traducido también en una cierta aproximación de nuestros patrones sectoriales de

exportación, ya que también se ha constatado un notable incremento del índice de

similitud de estos flujos comerciales. La situación es bien distinta para las

importaciones andaluzas de Marruecos. Su concentración sigue siendo no despreciable,

situándose en el periodo considerado en torno al 46% (53% en los dos últimos años).

Esta notable concentración es debida a nuestras elevadas compras de pescado. No

debemos olvidar que los puertos andaluces suponen una entrada prioritaria de las

importaciones de productos marinos al mercado español (Andalucía compra en torno al

43% del total de importaciones españolas de pescado marroquí) y que gran parte de la

flota que faena en Marruecos es andaluza. Esta situación difiere de la que ofrecen las

importaciones totales andaluzas, con una concentración menos acusada. No obstante,

existe aún un mayor diferencial frente a las compras españolas en Marruecos, con una

concentración más reducida y estable, en torno al 37%. Así, el índice de similitud entre

dichos flujos incluso ha decrecido.


La estructura sectorial de la exportación andaluza y española a Marruecos ha

experimentado una notable aproximación, existiendo en la actualidad una apreciable

semejanza. Su índice de similitud, cercano al 50% en 1993-1994, se sitúa ahora

próximo al 70%. No obstante, a pesar de dicho avance, Andalucía aún registra alguna

discrepancia respecto a la similitud de otras Comunidades Autónomas frente a las

ventas españolas. Igualmente, la estructura de las ventas andaluzas al mercado alauita

(como las españolas) presenta una serie de peculiaridades propias respecto al total de

sus ventas exteriores. Este hecho se confirma con un índice de similitud notablemente

bajo, por debajo del 41%, y en torno al 30% en los primeros años considerados. Aún es

mucho mayor la divergencia que existe entre la composición de las importaciones

andaluzas totales y las procedentes de Marruecos. Su similitud, en el 20%

habitualmente, alcanza el mínimo en 1999 y 2000 (13,3 % y 15,9 %). Sin embargo, la

similitud entre las importaciones andaluzas y españolas del mercado marroquí es la

mayor de los casos analizados, ya que se ha situado cercana al 75% (sólo el 65,04% en

2000), pues ambos flujos están dominados por las compras de pescado.

El índice de ventaja comparativa revelada muestra que Andalucía, en sus intercambios

con el país alauita, ostenta ventaja comparativa en la mayoría de sectores. La mayor

desventaja andaluza se produce en Animales vivos y productos del reino animal, siendo

una constante en nuestras relaciones bilaterales, debido a la intensiva importación de

pescado y crustáceos. Además, la desventaja andaluza con el resto del mundo es

notablemente menor y decreciente, prueba de nuestra gran dependencia de Marruecos

en el abastecimiento de productos pesqueros. La importante desventaja andaluza en

Productos minerales derivada de su deficiencia energética, es notablemente inferior en

su comercio con Marruecos, debido a que importamos fosfatos y exportamos

combustibles minerales. Contrariamente, Andalucía presenta una destacable ventaja

comparativa en sectores con un mayor grado de elaboración. Son diez los sectores en

los que su ventaja es superior al 100%11. Debemos puntualizar que, aunque la

Comunidad andaluza muestra una importante ventaja en Materias textiles y sus

manufacturas, acudiendo a una mayor desagregación observamos que ésta es mucho

más elevada en relación a las materias textiles y los tejidos, mientras que presenta

desventaja en prendas confeccionadas y complementos de vestir. Esto es fruto de la


creciente vinculación que existe entre los sectores textiles de ambos mercados y de las

inversiones realizadas en territorio marroquí, en aras de aprovechar sus menores costes

de producción. Mientras que Andalucía exporta materias textiles, especialmente

algodón y fibras sintéticas, importa de Marruecos prendas y complementos de vestir.

En definitiva, en el comercio bilateral, la economía marroquí sólo ostenta una situación

ventajosa en bienes intensivos en recursos naturales y mano de obra no cualificada, de

bajo valor añadido y escaso contenido tecnológico. Por el contrario, muestra

importantes desventajas en productos industriales, especialmente los de tecnología

avanzada, intensivos en I+D y capital humano.

Así, las exportaciones andaluzas a Marruecos están muy concentradas en dos secciones

TARIC, Materias textiles y sus manufacturas y Productos minerales, que suponen la

mitad de nuestras ventas, siendo también considerable el peso de Máquinas y aparatos,

material eléctrico y sus partes, y Metales comunes y sus manufacturas. El mercado

marroquí sólo resulta relevante como destino de los productos andaluces en el caso de

Materias textiles y sus manufacturas. Andalucía vende a dicho mercado en torno al

20% de sus exportaciones. Por productos destacan, en mayor o menor medida, todas

las materias textiles, como seda, tejidos de punto (prácticamente el 100% de las

exportaciones), lana, fibras sintéticas y tejidos (por encima del 60%).

Las importaciones andaluzas de Marruecos presentan un nivel de concentración aún

mayor, ya que tan sólo la sección Animales vivos y productos del reino animal supone

casi la mitad de las compras andaluzas en el 2000 (45,49%, y siempre superior al 30%

en el periodo considerado). Se trata exclusivamente de pescado y crustáceos con un

volumen total de importación en dicho año de 19.522 millones de pesetas.

Si consideramos las tres primeros secciones, incluyendo Productos minerales y

Materias textiles y sus manufacturas, el peso relativo asciende a casi el 87% de las

compras de Marruecos. Se trata de Sal; azufre; tierras y piedras (10.874 millones de

pesetas) y Prendas y complementos de vestir excepto los de punto (3.984 millones).


En cuanto al grado de abastecimiento de las importaciones andaluzas en Marruecos,

destacan Pescados, crustáceos y moluscos (con un abastecimiento del 35%- 31%),

Preparaciones de carne, pescado o crustáceos (más del 50%), Sal; azufre; tierras y

piedras (actualmente el 45% y en años anteriores casi el 70%), y Prendas y

complementos de vestir excepto los de punto (entre el 30% y 40%). Las diferencias

cualitativas entre los distintos patrones comerciales que se detectan a través del índice

de similitud, se ratifican con los índices de especialización exportadora y de

dependencia importadora. Estos indicadores sirven para comparar la importancia

relativa de las exportaciones e importaciones sectoriales andaluzas destinadas al

mercado marroquí con el peso relativo de las exportaciones e importaciones andaluzas

con el resto del mundo, así como de España con Marruecos.

El rasgo más característico y diferenciador del comercio Andalucía-Marruecos respecto

al patrón general de las exportaciones andaluzas, es el bajo nivel de especialización

andaluz en Productos del reino vegetal, que sin embargo tienen un importante peso

relativo en las ventas exteriores de Andalucía (20%-25%). Algo semejante ocurre,

aunque en menor medida, con Material de transporte, Grasas y aceites animales o

vegetales, y Productos de las industrias alimentarias, bebidas y tabaco.

Por el contrario, en sus exportaciones a Marruecos, Andalucía muestra una

sobresaliente especialización en Materias textiles y sus manufacturas, derivado de sus

elevadas ventas. Otros capítulos con elevada especialización, aunque no tan no aguda,

son Calzado, Madera, carbón vegetal, corcho y sus manufacturas, Pieles, cueros,

peletería y manufacturas, Productos minerales, Materias plásticas, caucho y sus

manufacturas, y Máquinas y aparatos, material eléctrico y sus partes. En estos sectores

(salvo los dos últimos) la elevada especialización regional es además superior a la de

las exportaciones españolas al país vecino, al igual que otros sectores como Productos

del reino vegetal, Grasas y aceites animales o vegetales y Productos de las industrias

alimentarias, bebidas y tabaco. Por tanto, el patrón de especialización andaluz presenta

notables diferencias con el español, lo que explica que la similitud de ambos patrones

sea aún reducida a pesar de su paulatina aproximación. Por el contrario, la mayor

especialización nacional, respecto a la regional, se da de forma muy sobresaliente en


Máquinas y aparatos, material eléctrico y sus partes, Material de transporte y Productos

de industrias químicas.

En cuanto al índice de dependencia importadora, Andalucía ofrece una muy elevada

dependencia del mercado marroquí (y creciente), en relación a sus compras totales, en

Animales vivos y productos del reino animal. Esta situación es debida a las elevadas

compras andaluzas de pescado, crustáceos y moluscos como consecuencia de la fuerte

dependencia alimenticia española en el sector, y debido a las exigencias planteadas por

los acuerdos pesqueros que han marcado la actividad de la flota andaluza en las aguas

jurisdiccionales marroquíes y que nos han obligado a desembarcar un volumen

creciente de las capturas en los puertos alauitas.

El resultado es obvio, pues el peso relativo de esta sección en las compras a Marruecos

está en torno al 40%, mientras que en el total de las compras exteriores andaluzas es

tan sólo algo superior al 3%. Andalucía también tiene una alta dependencia marroquí

en Materias textiles y sus manufacturas, prueba de la fuerte vinculación existente entre

los sectores textiles de ambos mercados debido a la deslocalización de la producción

andaluza en busca de las ventajas que ofrece Marruecos en términos de mano de obra

barata. En el resto de secciones se da un índice muy reducido. Concretamente, el bajo

índice de Productos minerales se deriva de que, aunque Andalucía realiza elevadas

compras en Marruecos, nuestra Comunidad cuenta con una fuerte dependencia

energética del exterior. Otras secciones con un peso relativo significativo en la balanza

bilateral, como Máquinas y aparatos, material eléctrico y sus partes, y Metales

comunes y sus manufacturas, muestran una casi total dependencia andaluza del resto

del mundo. Por otra parte, Andalucía presenta una notable dependencia importadora

del mercado marroquí muy superior a la española en los sectores más relevantes en la

estructura importadora, Animales vivos y productos del reino animal, Productos

minerales, además de en Productos de las industrias alimentarias, bebidas y tabaco.

Por el contrario, en Materias textiles y sus manufacturas, es muy superior la

dependencia española de Marruecos como consecuencia de la mayor vinculación con la

industria textil marroquí de otras Comunidades Autónomas distintas a la andaluza.


Como conclusión, podemos afirmar que Marruecos es un gran mercado potencial,

formado por

• 27 millones de consumidores y con un importante crecimiento demográfico, y cuyo

proceso de desarrollo e industrialización requieren una gran cantidad de bienes y

servicios.

• El conjunto reformas estructurales y políticas aperturistas que ha desarrollado

Marruecos bajo los auspicios del Fondo Monetario Internacional, tendentes a

liberalizar el comercio y la inversión exterior, se están transformando en nuevos

estímulos para las relaciones bilaterales, ya que Marruecos ha alcanzando una

notable apertura exterior.

• Es una economía en expansión, con muchas potencialidades y buenas expectativas,

a pesar de los malos resultados económicos de los últimos años. Comienza a ser un

país en el que la inversión exterior está adquiriendo un notable auge, lo que indica

la confianza que inspira y su ventaja comparativa frente a otros destinos. Su relativa

estabilidad económica y política es un rasgo diferenciador frente a otros países en

vía de desarrollo.

• Este mercado debe convertirse en un destino prioritario de la inversión andaluza, en

el proceso de deslocalización empresarial andaluz y de tráfico de

perfeccionamiento pasivo. Ante el actual desarrollo de la inversión andaluza en

Marruecos, puede hablarse de una deslocalización empresarial en el sector textil, en

algunas producciones agrícolas y, en cierta medida, en el sector pesquero

• Existe la creencia de que se trata de un país eminentemente exportador de fosfatos

y hortalizas, sin embargo, más de la mitad de sus exportaciones son productos

semielaborados y manufacturados. Además, cuenta con abundante y barata mano

de obra que, aunque con baja cualificación, ofrece un adecuado ratio calidad/precio

en relación a otros países en desarrollo. Pero la competitividad marroquí no se basa

sólo en este factor, sino también en los costes de electricidad, energía,


telecomunicaciones, transportes, materias primas básicas, etc. No obstante, existen

algunos obstáculos como los lentos y costosos trámites burocráticos. Son

numerosos los sectores con grandes expectativas de cooperación.

• Marruecos está poniendo en marcha grandes obras de infraestructura (autopistas,

presas, electrificación rural y construcción de viviendas) y las grandes empresas

españolas pueden ofrecer su experiencia a las marroquíes, apoyadas por la

importante asistencia financiera.

• En cuanto al turismo, Marruecos es un país que dispone de un gran potencial,

existiendo numerosas posibilidades de cooperación, a través de la inversión y la

experiencia andaluza, y de la creación de paquetes turísticos conjuntos

• Los sectores llamados sensibles, la agricultura y la pesca (fuente de conflictos)

deben ser los sectores que marquen la pauta de la asociación Andalucía-Marruecos.

Juntos pueden ser líderes en el mercado mundial de frutas, verduras y pesca, si

existe un cambio de actitud y una colaboración a largo plazo en todos los escalones

de la cadena (producción, comercialización, investigación, calidad, embalaje,

transporte, etc.). En este sentido, debemos destacar la labor que están desarrollando

las instituciones españolas y andaluzas para mejorar el conocimiento que nuestra

clase empresarial tiene de las oportunidades de negocio en Marruecos.

• Finalmente, el reciente Acuerdo de Asociación entre la UE y Marruecos y la

consiguiente creación de una zona de libre comercio en el 2010, plantea amplias

expectativas para el desarrollo de los intercambios, pues supone la liberalización

unilateral del mercado marroquí respecto a las manufacturas de la UE (ya que ésta

eliminó hace años su protección frente a las marroquíes), mediante la eliminación

progresiva de los obstáculos arancelarios y no arancelarios al comercio. Por tanto,

los exportadores europeos serán los primeros beneficiarios de la integración

comercial, pues actualmente acceden al mercado marroquí básicamente según la

Cláusula de nación más favorecida. Las empresas europeas entablarán una lucha


legítima por incrementar sus cuotas de mercado y la empresa andaluza deberá

posicionarse para competir con el resto de empresas españolas y comunitarias

• Por el contrario, la situación agrícola no presenta tan buenas expectativas en

relación a las exportaciones andaluzas al mercado europeo. En el apartado agrícola

del Acuerdo de Asociación, mientras la UE profundizará aún más la liberalización

para algunos productos marroquíes, Marruecos concederá progresivamente un

régimen preferencial a los productos comunitarios de los que es importador neto.

• Será necesaria una inyección de capital extranjero, para desarrollar la

modernización de los sectores productivos y el aumento de la competitividad, y que

derivará a su vez en nuevos incentivos para la inversión.

En definitiva, Marruecos constituye un mercado natural para Andalucía, al que nos

unen numerosos vínculos, y que presenta grandes expectativas comerciales ante la

futura zona de libre comercio. Estamos pues en un momento histórico en el que

Andalucía puede dinamizar sus relaciones con Marruecos, que debe convertirse en un

polo de atención prioritaria para las empresas andaluzas, por su proximidad y su

potencial económico, y como salida ante un mercado europeo cada día más saturado.

El mercado marroquí puede ser utilizado como plataforma de nuestras exportaciones

hacia otros mercados, como eje del tráfico de perfeccionamiento pasivo, o como

ampliación o deslocalización del proceso industrial de las empresas andaluzas. Son

numerosos los sectores con grandes posibilidades de cooperación. El comercio

Andalucía-Marruecos muestra una tendencia creciente en el tiempo, pero con una

progresión similar a la sufrida por el comercio total andaluz. Por tanto, no ha habido un

especial crecimiento de los flujos con el país vecino, como cabría esperar por su

proximidad geográfica, histórica y cultural. La significación de Marruecos como socio

comercial no es demasiado elevada, suponiendo en torno al 2% del comercio exterior

andaluz. Además, Andalucía presenta históricamente una situación ampliamente

deficitaria con Marruecos, con una tasa de cobertura muy baja, derivada de las masivas

compras de pescado que entran a España por los puertos andaluces y de que gran parte

de la flota que faena en Marruecos es andaluza.


El nuevo Acuerdo de Asociación orientado a crear una zona de libre comercio, abre

una nueva fase en las relaciones. Ante la liberalización del mercado marroquí frente a

las manufacturas comunitarias, surgen nuevas oportunidades para el empresariado

andaluz que habrá de aprovechar las relaciones privilegiadas que mantiene con el

mercado alauita y que deberá hacer un esfuerzo para mejorar su cuota de mercado y

convertirse en un socio principal de su vecino del Sur, como corresponde a nuestra

situación geográfica, así como a nuestros lazos históricos y culturales. Aunque en el

sector agrícola la Asociación ha optando tan sólo por un régimen preferencial para

defender al agricultor europeo de la fuerte competencia marroquí, es innegable la

repercusión negativa que puede tener sobre las exportaciones andaluzas. A pesar de los

numerosos atractivos de Marruecos para la economía andaluza, y de las potencialidades

y complementariedades de ambas economías, parece evidente que los respectivos

sectores productivos aún se dan la espalda. En ocasiones se concibe Marruecos como

un país lejano, que ejerce desconfianza. Existe aún un notable desconocimiento de la

realidad económica y social del país vecino, por tanto, resulta fundamental el papel que

están desarrollando las instituciones de ambos lados del Estrecho en aras a facilitar el

conocimiento de las expectativas y posibilidades de cooperación de ambas economías.

Un mayor conocimiento por parte del empresario andaluz de los logros conseguidos en

la última década por la economía marroquí, de los numerosos atractivos que presenta

para los sectores productivos y el capital español, debe traducirse en un incremento de

los intercambios comerciales y de las inversiones.

La globalización en marcha supone tanto una oportunidad como un desafío. El debate

se plantea entonces sobre las políticas necesarias para aprovechar esta dinámica y

potenciar la competitividad y modernización de la economía andaluza. Las

instituciones andaluzas tienen un claro papel en la promoción de las relaciones con

Marruecos. La conclusión de acuerdos ha resultado fundamental, produciéndose,

especialmente en los últimos años, un importante avance tanto cuantitativo como

cualitativo en la cooperación en numerosos sectores (económico, financiero,

cultura,...). Es básica la función orientadora y asesora de nuestras instituciones dirigida

a las empresas andaluzas que, con la Junta de Andalucía a la cabeza, tienen también la

función de orientación en la oferta hacia aquellos sectores prioritarios, y de


organización de ferias internacionales, viajes institucionales, reuniones empresariales,

etc., debiendo potenciar los factores de atracción con nuestro vecino del Sur

(geográficos, sociales, históricos, culturales, etc.).


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