PENGENALAN & PERKEMBANGAN TERKINI INDUSTRI REKSA DANA

Edukasi Wartawan Malang, 27 Januari 2015

AGENDA

1.Industri Reksa Dana

2.Data Industri Reksa Dana

3.Pengembangan Industri Reksa Dana

MEKANISME KEGIATAN REKSA DANA BERBENTUK KIK

3 3

INVESTOR

OJK

MANAJER INVESTASI

BANK KUSTODIAN

PERANTARA PEDAGANG EFEK

PASAR MODAL PASAR UANG

Efektif Pernyataan Pendaftaran

Instruksi Jual/Beli

Penjualan

Pembayaran atas pembelian

Instruksi Jual/Beli KIK REKSA DANA

Pembayaran redemption

Redemption

Penitipan kolektif

4

Reksa Dana berdasar Peraturan Bapepam No IV.C.3 (Pedoman Pengumuman NAB Reksa Dana Terbuka)

Reksa Dana Pasar Uang Reksa Dana Pendapatan Tetap Reksa Dana Saham Reksa Dana Campuran

Reksa Dana berdasar Peraturan Bapepam-LK No. IV.C.4 Reksa Dana Terproteksi Reksa Dana Penjaminan Reksa Dana Indeks

Reksa Dana KIK Yang Diperdagangkan di Bursa (ETF) (Peraturan IV.B.3) Reksa Dana Penyertaan Terbatas (Peraturan IV.C.5)

JENIS-JENIS REKSA DANA

5

KEUNTUNGAN INVESTASI DI REKSA DANA

RelaOf Murah Likuid Terdiversikasi Dikelola MI yang profesional Transparan

6

qRisiko perubahan kondisi ekonomi dan poli2k

qRisiko berkurangnya nilai Unit Penyertaan

qRisiko likuiditas

qRisiko wanprestasi

RISIKO REKSA DANA

7

qMendapatkan buk2 kepemilikan Unit Penyertaan

qMenjual kembali sebagian atau seluruh Unit Penyertaan

qMemperoleh laporan Reksa Dana

qMemperoleh hak pembagian harta dalam hal Reksa Dana dilikuidasi

HAK-HAK INVESTOR

8

REKSA DANA KIK YANG UNIT PENYERTAANNYA DIPERDAGANGKAN DI BURSA (EXCHANGE TRADED FUND)

(Peraturan IV.B.3)

9

1. Manajer Investasi (MI) 2. Bank Kustodian (BK) 3. Dealer Par2sipan, Anggota Bursa Efek yang melakukan

penjualan atau pembelian UP

4. Sponsor, Pihak yang melakukan penyertaan dalam bentuk uang dan atau Efek

5. Investor

PIHAK-PIHAK YANG TERLIBAT

10

SKEMA ETF

Sponsor RD KIK Bursa Efek Investor

uang

Efek

Dealer Partisipan

Perj. Sbg market maker

Pencatatan Perj. Sponsorship Penjualan kembali

EXCHANGE TRADED FUND

11

PERBEDAAN ETF DENGAN REKSA DANA OPEN END BIASA

Fitur ETF Reksa Dana Open end Tradisionil

Perdagangan Diperdagangkan di Bursa Efek sepanjang jam bursa

Melalui MI atau Agen Penjual

Harga Ditentukan oleh permintaan dan penawaran di pasar

Ditentukan oleh NAB reksa dana

Pengumuman Harga Ditampilkan secara berkesinambungan oleh Bursa sepanjang jam perdagangan

Diumumkan satu kali setiap hari oleh MI berdasarkan perhitungan NAB

Market Making Hampir semua ETF memliliki market maker untuk meningkatkan likuiditas

Tidak ada

Investasi Dalam satuan Lot bervariasi

12

qDana diinvestasikan dalam portofolio efek guna pendanaan sektor proyek yang berkaitan dengan sektor riil

qHanya ditawarkan kepada pemodal profesional

qNilai investasi awal sebesar Rp 5 milyar atau US$ 500 ribu atau EUR 500 ribu

qDilarang ditawarkan melalui Penawaran Umum

qDilarang dimiliki oleh 50 Pihak atau lebih

qMI wajib memiliki UP minimal senilai Rp 5 milyar

REKSA DANA PENYERTAAN TERBATAS

13

Des 2012 Des 2013 Des 2014 15-Jan-15

MI 73 75 78 79

BK 16 17 17 17

APERD 22 22 23 23

PI Institusi 2 2 2 2

WMI 2.279 2.437 2.604 2.607

WAPERD 16.128 18.185 21.484 21.756

PI Perorangan 5 5 5 5

JUMLAH PELAKU

14

Des 2012 Des 2013 Des 2014 15-Jan-15

Reksa Dana 733 822 894 894

JUMLAH PRODUK

Desember 2012 Desember 2013 Desember 2014 Januari 2015

RDPT 92 91 79 79

EBA 5 6 7 7

DIRE 1 1 1 1

KPD 233 208 272 272

Total 1.064 1.128 1.253 1.253

15

Des 2012 Des 2013 Des 2014 14-Jan-15

Reksa Dana Rp 187,59 T Rp 192,54 T Rp 241,571 T Rp 240,254 T

TOTAL NILAI PRODUK

Des 2012 Des 13 Des 2014 Jan 2015

RDPT Rp 34,08 T Rp 29,41 T Rp 26,29 T Rp 26,29 T

EBA Rp 2,96 T Rp 2,956 T Rp 5,456 T Rp 5,456 T

DIRE Rp 400 M Rp 400 M Rp 400 M Rp 400 M

KPD Rp 63,86 T Rp 106,86 T Rp 140,456 T Rp 140,456 T

Total AUM Rp 288,89 T Rp 332,17 T Rp 414,173 T Rp 412,856 T

16

DETAIL JUMLAH PRODUK Des 2012 Des 2013 Des 2014 15-Jan-15

RD Saham 97 124 143 143

RD Pasar Uang 33 39 63 63

RD Campuran 100 111 112 112 RD Pendapatan Tetap 121 137 146 146

RD Terproteksi 319 337 343 343

RD Indeks 4 5 6 6

ETF 3 4 7 7

RD Syariah 56 65 74 74

Total 733 822 894 894

17

DETAIL NAB

Des 2012 Des 2013 Des 2014 14-Jan-15

RD Saham Rp 69,561 T Rp 81,630 T Rp 105,451 T Rp 101,671 T

RD Pasar Uang Rp 12,349 T Rp 11,238 T Rp 23,058 T Rp 24,612 T

RD Campuran Rp 21,957 T Rp 19,293 T Rp 20,388 T Rp 20,170 T

RD Pendapatan Tetap Rp 34,578 T Rp 28,819 T Rp 36,079 T Rp 36,349 T

RD Terproteksi Rp 40,846 T Rp39,749 T Rp 42,239 T Rp 43,170 T

RD Indeks Rp 0,590 T Rp 0,396 T Rp 0,454 T Rp 0,457 T

ETF Rp 1,569 T Rp 1,987 T Rp 2,665 T Rp 2,678 T

RD Syariah Rp 6,142 T Rp 9,432 T Rp 11,236 T Rp 11,145 T

Total Rp 187,591 T Rp 192,544 T Rp 241,571 T Rp 240,254 T

18

No Peraturan

1. Peraturan OJK nomor 15/POJK.04/2014 tanggal 7 November 2014 tentang Laporan Bulanan Kontrak Investasi Kolektif Efek Beragun Aset;

2. Peraturan OJK nomor 22/POJK.04/2014 tanggal 18 November 2014 tentang Prinsip Mengenal Nasabah Oleh Penyedia Jasa Keuangan di Sektor Pasar Modal;

3. Peraturan OJK nomor 23/POJK.04/2014 tanggal 19 November 2014 tentang Pedoman Penerbitan dan Pelaporan Efek Beragun Aset Berbentuk Surat Partisipasi Dalam Rangka Pembiayaan Sekunder Perumahan;

4. Peraturan OJK nomor 25/POJK.04/2014 tanggal 19 November 2014 tentang Perizinan Wakil Manajer Investasi.

5. Peraturan OJK nomor 37/POJK.04/2014 tanggal 8 Desember 2014 tentang Reksa Dana Berbentuk Kontrak Investasi Kolektif Penyertaan Terbatas.

6. Peraturan OJK nomor 39/POJK.04/2014 tanggal tgl 29 desember 2014 tentang APERD.

7. Peraturan OJK nomor 24/POJK.04/2014 tanggal 19 Desember 2014 tentang pedoman pelaksanaan fungsi-fungsi Manajer Investasi.

8.

Surat Edaran Nomor 7/SEOJK.04/2014 tanggal 24 April 2014 Tentang Penerapan Pelaksanaan Pertemuan Langsung Dalam Penerimaan Pemegang Efek Reksa Dana Melalui Pembukaan Rekening Secara Elektronik, Serta Tata Cara Penjualan dan Pembelian Kembali Efek Reksa Dana Secara Elektronik.

PERATURAN YANG TERBIT TAHUN 2014

19

No Peraturan

1. Kajian peraturan tentang Perencana Keuangan Sektor Jasa Keuangan.

2. Kajian Identifikasi Isu Akuntansi pada Laporan Keuangan Reksa Dana.

3. Kajian tentang Pengukuran Nilai Wajar Portofolio Reksa Dana.

4. Kajian peraturan tentang Pemasaran Produk Reksa Dana Asing.

5. Kajian peraturan Pengelolaan Portofolio Efek Untuk Kepentingan Nasabah Secara Individual Size Di Bawah 10 Milyar.

6. Kajian peraturan tentang Sistem Pengelolaan Investasi Terpadu

KAJIAN

Terima Kasih

Direktorat Pengelolaan Investasi, OJK