Embed Size (px)
Citation preview
i
ANALISIS KINERJA KEUANGAN BANK SYARIAH DENGAN
MENGGUNAKAN PENDEKATAN CAMELS
(Studi Empiris pada Bank Syariah yang Berstatus sebagai Bank Devisa)
Skripsi
Disusun Untuk Memenuhi Syarat Guna Memperoleh Gelar Sarjana Ekonomi
Jurusan Akuntansi Pada Fakultas Ekonomi dan Bisnis
Universitas Muhammadiyah Surakarta
OLEH:
DESY NUR PRATIWI
B200 090 287
FAKULTAS EKONOMI DAN BISNIS
UNIVERSITAS MUHAMMADIYAH SURAKARTA
2013
ii
PENGESAHAN
Yang bertandatangan di bawah ini telah membaca skripsi dengan judul:
ANALISIS KINERJA KEUANGAN BANK SYARIAH DENGAN
MENGGUNAKAN PENDEKATAN CAMELS
Yang ditulis oleh:
DESY NUR PRATIWI NIM: B 200 090 287
Penandatangan berpendapat bahwa skripsi tersebut memenuhi syarat untuk diterima.
Surakarta, Januari 2013 Pembimbing Utama
(Dr. Erma Setyawati, Ak, M.Si)
Mengetahui
Dekan Fakultas Ekonomi
Universitas Muhammadiyah Surakarta
(Dr. Triyono, M. Si)
iii
UNIVERSITAS MUHAMMADIYAH SURAKARTA FAKULTAS EKONOMI DAN BISNIS
Jl. A. Yani Tromol Pos I Pabelan Kartasura Telp (0271) 717417 Surakarta - 57102
PERNYATAAN KEASLIAN SKRIPSI
Saya yang bertanda tangan di bawah ini :
Nama : DESY NUR PRATIWI
NIRM : 09.6.106.02030.50287
Jurusan : AKUNTANSI
Judul Skripsi : ANALISIS KINERJA KEUANGAN BANK
SYARIAH DENGAN MENGGUNAKAN
PENDEKATAN CAMELS (Studi Empiris pada
Bank Syariah yang Berstatus sebagai Bank Devisa)
Menyatakan dengan sebenarnya bahwa skripsi yang saya buat dan serahkan ini
merupakan hasil karya saya sendiri, kecuali kutipan-kutipan dan ringkasan-
ringkasan yang semuanya telah saya jelaskan sumbernya. Apabila dikemudian
hari terbukti dan atau dapat dibuktikan bahwa skripsi hasil jiplakan, maka saya
bersedia menerima sanksi apapun dari Fakultas Ekonomi dan Bisnis dan atau
gelar dan ijazah yang diberikan oleh Universitas Muhammadiyah Surakarta batal
saya terima.
Surakarta, Januari 2013
Yang membuat pernyataan,
(DESY NUR PRATIWI)
iv
MOTTO
“Wahai orang-orang yang beriman! jika kamu menolong
(agama) ALLAH SWT, niscaya Dia akan menolongmu dan
meneguhkan kedudukanmu.”
(QS. Muhammad: 7)
“Yang menjadikan mati dan hidup, supaya ALLAH SWT
menguji kalian, siapa di antara kalian yang lebih baik
amalnya.”
(QS. Al-Mulk: 2)
“Sesungguhnya bersama kesulitan ada kemudahan. Maka
apabila engkau telah selesai (dari suatu urusan),
tetaplah bekerja keras (untuk urusan yang lain). Dan
hanya kepada ALLAH SWT lah engkau berharap”
(QS.AL-Insyirah: 6-8)
Padahal tidak ada seorang pun memberikan suatu nikmat kepadanya yang harus dibalasnya. Tetapi (dia memberikan itu semata-mata) karena mencari keridhaan Rabb-nya Yang
Maha Tinggi. Dan kelak dia benar-benar mendapat kepuasan.
(QS. Al-Lail: 19-21) Jadikanlah kegagalan masa lalu menjadi pelajaran untuk
meraih masa depan yang sukses
Jadikanlah ilmu berguna bagi diri sendiri dan orang lain
(Penulis: 2013)
v
PERSEMBAHAN
Sebagai wujud rasa Syukur kepada Allah
SWT dan terima kasih atas segala rahmad-
Nya yang telah Ia berikan, akan ku
persembahkan karya sederhana ini dengan
tulus kepada :
Ayah dan Ibuku yang selalu
memberikan kasih sayang tidak
ternilai dan untaian Do’a yang tiada
henti mengiringi langkahku.
Sahabat dan teman-temanku yang
telah menemaniku selama ini dan
selalu mendukungku.
Almamaterku FEB UMS.
vi
KATA PENGANTAR
Assalamu’ alaikum Wr. Wb.
Puji syukur alhamdulillah selalu dipanjatkan kehadirat Allah SWT yang
melimpahkan rahmat, taufiq dan hidayah-Nya kepada sekalian umat manusia,
sehingga penulis dapat menyelesaikan penulisan skripsi yang berjudul
ANALISIS KINERJA KEUANGAN BANK SYARIAH DENGAN
MENGGUNAKAN PENDEKATAN CAMELS (Studi Empiris pada Bank
Syariah yang Berstatus sebagai Bank Devisa).
Penulisan skripsi ini disusun untuk memenuhi salah satu syarat guna
memperoleh gelar Sarjana Ekonomi jenjang strata satu (S1) pada Fakultas
Ekonomi dan Bisnis Jurusan Akuntansi Universitas Muhammadiyah Surakarta.
Dalam penyusunan skripsi ini penulis banyak memperoleh bantuan dari
berbagai pihak. Tanpa bimbingan, dorongan dan bantuan serta kerja sama yang
baik dari berbagai pihak yang secara langsung atau tidak langsung, tidaklah
mungkin skripsi ini dapat terselesaikan. Maka, dengan penuh rasa hormat pada
kesempatan ini penulis mengucapkan terima kasih kepada:
1. Allah SWT atas segala rahmat, hidayah, dan inayah-NYA
2. Nabi Agung Muhammad SAW, atas segala ajaran agama yang telah
disampaikan kepada seluruh umat muslim.
vii
3. Kedua Orang Tua yang telah merawat dan membesarkan dengan penuh
ketabahan dan kesabaran untuk selalu memotivasi dalam setiap langkah
saya.
4. Saudara-saudaraku yang telah banyak membantu dan menyayangiku.
5. Bapak Dr. Triyono, M.Si., selaku Dekan Fakultas Ekonomi Universitas
Muhammadiyah Surakarta.
6. Bapak Fatchan Achyani, SE, M.Si., selaku Ketua Jurusan Fakultas
Ekonomi Jurusan Akuntansi Universitas Muhammadiyah Surakarta.
7. Ibu Dr. Erma Setyawati, Ak, M.Si selaku dosen pembimbing yang dengan
kesabaran dan kebijaksanaan memberikan bimbingan dan pengarahan
dalam penulisan skripsi ini.
8. Bapak Drs. Agus Endro, Msi, selaku Pembimbing Akademik yang selama
ini telah bersedia memberikan arahan dan nasihat dengan sabar.
9. Bapak dan Ibu Dosen Fakultas Ekonomi Universitas Muhammadiyah
Surakarta yang tidak dapat penulis sebutkan satu per satu, atas segala
bimbingan dan curahan ilmu pengetahuan ilmu pengetahuan selama
penulis menuntut ilmu perkuliahan.
10. Sahabat-sahabatku 3D, 2N, 1 S dan semua teman-teman kelas H 2009 FEB
Akuntansi. Terima kasih karena aku bisa mempunyai sahabat dan teman
yang sangat berharga seperti kalian.
Semoga semua pihak yang tersebut di atas memperoleh balasan
kasih sayang dan kebaikan atas jasa yang telah mereka berikan kepada
penulis. Untuk itu penulis mengucapkan terima kasih kepada semua pihak
viii
yang telah memberikan saran maupun kritik sehingga membangun penulis
untuk memperluas wawasan untuk pembelajaran diri. Penulis berharap
karya ini dapat memberi manfaat bagi penulis serta semua pihak yang
membaca karya ini.
Wassalamu’alaikum Wr. Wb
Surakarta, Januari 2013
Penulis
ix
ABSTRAK
Penelitian ini bertujuan untuk menilai kinerja keuangan dengan menggunakan rasio CAMELS pada bank syariah yang berstatus sebagai bank devisa, dilakukan dengan cara menilai rasio dari masing-masing aspek yaitu Capital (Permodalan), Asset Quality (Kualitas Aset), Management (Manajemen), Earning (Rentabilitas), Liquidity (Likuiditas) dan Sensitivity to Market Risk (Sensitivitas terhadap resiko pasar) atau disingkat dengan istilah CAMELS. CAMELS merupakan faktor yang sangat menentukan dalam menilai tingkat kesehatan bank.
Sampel yang digunakan dalam penelitian ini adalah tiga Bank Syariah yang berstatus sebagai Bank Devisa yang diambil dengan purposive sampling method dari populasi.
Hasil penelitian menunjukkan bahwa kinerja keuangan Bank Muamalat Indonesia termasuk dalam peringkat yang baik berada pada peringkat komposit dua dengan skor sebesar 44,254%..Bank Syariah mandiri termasuk dalam peringkat yang sangat baik berada pada peringkat komposit satu dengan skor sebesar 45,753%. Bank Syariah Mega Indonesia termasuk dalam kategori baik berada pada peringkat komposit dua, dengan skor sebesar 44,945%.
Kata Kunci: Laporan Keuangan, Rasio CAMELS dan Kinerja Keuangan.
x
DAFTAR ISI
Halaman
HALAMAN JUDUL ................................................................................... i
HALAMAN PENGESAHAN ..................................................................... ii
HALAMAN PERNYATAAN KEASLIAN SKRIPSI ............................... iii
HALAMAN MOTTO ................................................................................. iv
HALAMAN PERSEMBAHAN ................................................................. v
KATA PENGANTAR ................................................................................ vi
ABSTRAKSI .............................................................................................. ix
DAFTAR ISI ............................................................................................... x
DAFTAR TABEL ....................................................................................... xii
DAFTAR GAMBAR .................................................................................. ix
BAB 1 PENDAHULUAN .................................................................... 1
A. Latar Belakang Masalah ...................................................... 1
B. Perumusan Masalah ............................................................. 7
C. Pembatasan Masalah ........................................................... 7
D. Tujuan Penelitian ................................................................. 8
E. Manfaat Penelitian ............................................................... 8
F. Sistematika Penulisan .......................................................... 8
BAB II TINJAUAN PUSTAKA ........................................................... 10
A. Bank .................................................................................... 10
B. Laporan Keuangan ............................................................... 19
C. Penilaian Tingkat Kesehatan Bank ..................................... 28
D. Penelitian Terdahulu ........................................................... 33
xi
E. Kerangka Teoritis ................................................................ 36
BAB III METODE PENELITIAN ......................................................... 37
A. Jenis Penelitian .................................................................... 37
B. Populasi dan Sampel ............................................................ 37
C. Data dan Sumber Data ......................................................... 38
D. Metode Analisis Data .......................................................... 39
BAB IV ANALISIS DAN PEMBAHASAN ......................................... 52
A. Hasil Pengumpulan Data ................................................... 52
B. Analisis Data ..................................................................... 53
C. Pembahasan Hasil Penelitian ............................................ 73
BAB V PENUTUP ................................................................................ 89
A. Kesimpulan ....................................................................... 89
B. Keterbatasan Penelitian ..................................................... 89
C. Saran .................................................................................. 90
DAFTAR PUSTAKA ................................................................................. 91
LAMPIRAN
xii
DAFTAR TABEL
Halaman Tabel III. 1 Bobot Penilaian Kinerja Keuangan ........................................ 49
Tabel IV.1 Hasil Pengambilan Sampel ..................................................... 52
Tabel IV. 2 Daftar Sampel Perusahaan Perbankan ................................... 52
Tabel IV. 3 Hasil Perhitungan Rasio Kewajiban Penyediaan Modal Minimum
Bank Muamalat Indonesia ..................................................... 55
Tabel IV. 4 Hasil Perhitungan Rasio Kewajiban Penyediaan Modal Minimum
Bank Syariah Mandiri ............................................................ 55
Tabel IV. 5 Hasil Perhitungan Rasio Kewajiban Penyediaan Modal Minimum
Bank Syariah Mega Indonesia ............................................... 56
Tabel IV. 6 Tingkat Hasil Perhitungan Rasio Kualitas Aktiva Produktif
Bank Muamalat Indonesia .................................................... 58
Tabel IV. 7 Tingkat Hasil Perhitungan Rasio Kualitas Aktiva Produktif
Bank Syariah Mandiri ............................................................ 58
Tabel IV.8 Tingkat Hasil Perhitungan Rasio Kualitas Aktiva Produktif
Bank Syariah Mega Indonesia ............................................... 59
Tabel IV. 9 Hasil Perhitungan Rasio NPM Bank Muamalat Indonesia ... 60
Tabel IV.10 Hasil Perhitungan Rasio NPM Bank Syariah Mandiri ......... 61
Tabel IV.11 Hasil Perhitungan Rasio NPM Bank Syariah Mega
Indonesia .............................................................................. 61
Tabel IV.12 Hasil Perhitungan Rasio NOM Bank Muamalat Indonesia .. 63
Tabel IV.13 Hasil Perhitungan Rasio NOM Bank Syariah Mandiri ......... 63
Tabel IV. 14 Hasil Perhitungan Rasio NPM Bank Syariah Mega
Indonesia .............................................................................. 64
xiii
Tabel IV.15 Hasil Rasio Perhitungan STM Bank Muamalat Indonesia ... 65
Tabel IV.16 Hasil Rasio Perhitungan STM Bank Syariah Mandiri .......... 66
Tabel IV.17 Hasil Perhitungan Rasio STM Bank Syariah Mega
Indonesia ................................................................................ 66
Tabel IV.18 Hasil Perhitungan Rasio MR Bank Muamalat Indonesia ..... 67
Tabel IV.19 Hasil Perhitungan Rasio MR Bank Syariah Mandiri ............ 68
Tabel IV.20 Hasil Perhitungan Rasio MR Bank Syariah Mega
Indonesia ................................................................................ 68
Tabel IV.21 Tingkat Kesehatan Bank Muamalat Indonesia ..................... 69
Tabel IV.22 Tingkat Kesehatan Bank Syariah Mandiri ............................ 70
Tabel IV.23 Tingkat Kesehatan Bank Syariah Mega Indonesia ............... 71
Tabel IV.24 Hasil Analisis Rasio Keuangan Bank Muamalat Indonesia . 84
Tabel IV.25 Hasil Analisis Rasio Keuangan Bank Syariah Mandiri ........ 85
Tabel IV.26 Hasil Analisis Rasio Keuangan Bank Syariah Mega
Indonesia ................................................................................ 85
Tabel IV.27 Peringkat Komposit Bank Muamalat Indonesia ................... 86
Tabel IV.28 Peringkat Komposit Bank Syariah Mandiri .......................... 87
Tabel IV.29 Peringkat Komposit Bank Syariah Mega Indonesia ............. 88
xiv
DAFTAR GAMBAR
Halaman Gambar II.1 Kerangka Teoritis………. .................................................... . 36
