Embed Size (px)
Citation preview
Quy D~u Tu Can B1ng Tu~ Sang VinaCapital ("VIBF") da dugc Uy Ban Chung Khoan Nha Nu6'c
("UBCKNN") dp gifiy cht'.rng nh?n dang ky chao ban Cht'.rng Chi Quy ra cong ch(mg ("Giiy Cht'rng Nh~n") theo quy djnh cua Phap Lu~t. Gifiy Cht'.rng Nh~n nay chi c6 y nghfa xac dinh vi~c dang ky thanh
l~p Quy va phat hanh Chi'.mg Chi Quy da dugc thvc hi~n theo quy djnh cua Phap Lu~t lien quan ma khong
ham y UBCKNN dua ra bfit ky bao dam ho~c xac nh~ nao vS n9i dung ci1a Ban Cao B?ch nay cung nlur
m\1c tieu va chiSn luge d~u tu ciia Quy.
BAN CAO BACH • (Sfra dc3i ngay 01/06/2021)
QUY DAU TU CAN BA.NG TU~ SA.NG VINACAPITAL (VIBF)
Ban Cao B~ch Nay DtrQ'C Cung Cip T~i:
Cong Ty CB Phfin Quan Ly Quy Vina Capital
Dia chi: L~u 17, ToanhaSunWah, 115NguySnHu~,Phtn'mgBilnNghe, Qu~n l, Tp. H6ChiMinh, Vi~tNam
Di~n tho?i: (84 - 28) 3821 9930
Email:
Website:
wm.vinacapital.com
Ph1_1 Trach Cong B6 Thong Tin:
Ong Dinh Gia Ninh
Fax: (84 - 28) 3821 9931
Trncmg BQ Ph~n Ki€m soat n9i b9 Cong Ty C6 ph~n Quan Ly Quy VinaCapital
"Quy d~u tu chi'.rng khoan mo ta trong Ban cao b?ch nay la Quy dugc thanh l~p theo Lu~t Chi'.mg khoan
s6 54/2019/QH14 do Qu6c Mi Nu6'c C9ng hoa Xa Mi Chu nghia Vi~t Nam thong qua ngay 26 thang 11
nam 2019 va cac van ban hu6·ng d~n thi hanh. Ban cao b?ch nay da dugc dang ky v6'i UBCKNN vao ngay
01/06/2021"
Trang 1 / 71
Classified: Public
MVCLT)C
I. NHUNG NGUOI CJ-HU TRA.CH NHII;:M CHiNH VE NOI DUNG BAN cAo BACH ... ....... .......... 4
1.1. CONG TY QUAN LY QUY ... ... ........ ......... .. ........................ ....... .......... ... ....... ...................................... 4
1.2. NGAN HANG GIAM SAT ..... .. .... .. ....... .. ....... ............ ........................ ........ ... ............ ....... ........... ....... ... 4
Il. DfNH NGHIA VA DIEN GIAI .... ·· ················ ····· ········ ································· ···························· ···· ···" ··" 4
III. co HQI DAU TV ............. ............ .......................... ... .. ............ ....... ... .... ..... .... .... ................... .. ............ .. 7
3 .1 DIEN BIEN VA TRJEN VONG DAU TU THJ TRUONG co PI-II EU ..... . ········ ···· ···· ....... .... ...... ........ 7
3.2 DIEN BIEN VA TRIEN VONG DAU TU THJ TRUONG TRAI PHIEU ... .. ........ .. ................... ...... ... 9
3 .3 CAP NRA T KINH TE VI MOVA TH! TRUONG ··· ············ ·· ··· ······· ····················· ........................ ... . 11
IV. THONG TIN VE CONG TY QUAN LY QUY ..... ............. .. .. .. ..... ...... ... ...... ........ .. ....... ................. ... .. 12
4 .1 THONG TIN CHUNG VE CONG TY QUAN LY QUY ....... .. ... .. ... ...... .... ... .... .. ........ ....... ...... ........... 12
4.2 GIC:H THIEU cAc NHAN Sl)' CHO CHOT CUA CONG TY QUAN LY QUY ............................... 13
V. NGAN HANG GIAM SAT·· ·· ········ ···· ·· ········ ···· ···········" ············ .. ·············· ········· ····· ·"···· ·· ··· ·· ···· ·· ··"···· 23
VI. CONG TY KIEM TOAN .. .... .............. ..... ..... ............. .......... ....... ....... ...... .... ........................................ 23
VII. DAI LY PHAN PHOI CHUNG CHI QUY ............... .......... .. .......... ................ ................... .. ... .. ...... .... 23
VIlI. TO CHUC DU'QC UY QUYEN .. .......... ... ............ ..... .... ... .... .... ... .. .. ... ...... .... .. .... ................... .............. 23
8.1 TO CHUC DUQC UY QUYEN CUNG CAP DlCH Vl) QUAN TRl QUY .... .... ........ .. .................. .. 23
8.2 TO CHO-c DVQC UY QUYEN CUNG cAP DlCH V1) DA-I LY CHUYEN NHUQNG .......... ... .... 23
IX. cAc THONG TIN VE QUY DAU TU ....... ..... ................. .................... .................... ... ...... .... .. ........... 23
9.1 THONG TIN CHUNG VE QUY ............... .... ......... ................ ........ ....... .......... .. ... .... ........................... 23
9.2 TOM TA.T DIEU LB QUY ....... ..... .. .. .. ... ...... ......................................................... ........ ......... .. ..... ... .. . 24
9 .3 Ml)C TIEU DAU TU, CHiNI-1 s AcH DAU TU VA HAN MO'c DAU TU CUA QUY ............. .... . 29
9.4 co CHE GIAO DlCH DON Vl QUY ... .... .. ..... ..... .............. .. ... .... ........ .. ......... ..................... .............. . 33
9.5 NGUYEN TA.C xAc DlNH GIA GIAO DlCH DON Vl QUY ... ............................. ...... ........... ... ..... 39
9 .6 GIA DlCH V1) GIAO DJCH DON Vl QUY VA GIA DI CH VV DIEU HANH VA QUAN LY QUY 40
9.7 PHAN CHIA LOI NHUA-N VA CHINH SACH THUE .... .................... ... ..... ....... ... .............. ........... ... 44
9 .8 KIEM TOAN, KE TOAN v A CHE DO BAO cAo ... ....... .... ... .... ..... ......... ........ .... ............ .... ..... ....... 46
9.9 cAc ROI RO K.HI DAUTVvAo QUY .................. .... .. ... ....... ... .. .............. .. ......... .............. .. .. ... ....... 47
x. cAc CHUONG TRINH DAu TU ... ... ............................. ...... ... ... ..... ...... ............ ...................... .... ... ... 51
XL PHA T HANH LAN DAU DON VI QUY RA CONG CHUNG ... ...... ..... ..................... .. .......... ....... ... 53
11 .1 CAN C(J'PHAP LY ·· ···· ························ ······················· ··· ··· ····························· .. .. .... ...... ...... ............ ..... 53
11.2 PHU'ONG AN PRAT HANH LAN DAu ...... ........... .................................................... ............... .. ...... 53
Trang 2 / 71
Classified: Public
XII. GIAO DJCH BON vi QUY cAc LAN TIEP THEO ........ ... ............................. ......... .......... .......... .... 55
12.1 NGAY GIAO DlCH vA TAN suAT GIAO DlCH BON Yl QUY ..... ... .. .. .. ............................ , ........ 55
12.2 THOT BIEM DONG s6 LENH VA xAc NH.AN GIAO DJCH. ... ................. ............ ........ , .. ............. 56
12.3 GIAO DJCH MUON ........ ......... .. .......... .... ................ ...... ... ..... ....................... .. ... .. ........................... .. .. 56
12.4 MUA 00N vr QUY .. ............ ......... .......... ........ ........................... ... .......................... ............. .. ............ 56
12.5 BAN BON Vl QUY .............................. ............................ ... ........ .. ............................................ ... ....... 57
12.6 CHUYEN 061 QUY .............. ............................. .................... ..... .... ............................... ....... ... .......... . 58
12.7 CHUYEN NHU"QNG (PHI THU-ONG MAI) BON Vl QUY ...... .... ..... .... .......................................... 58
12.8 HUY LENH GIAO DlCH DON Vl QUY .............. ...... ...................... .................. ................... ..... ....... 59
12.9 TAM DUNG TH(JC HIEN GIAO DlCH DON Vl QUY .................... .. ..................... ........................ 59
12.1 ODONG TAI KHOAN GIAO DlCH DON VJ QUY .......................... ..... .................... ............ ............. 59
12.llCONG BO GIA TRl TAI sAN RONG VA TINH HINH GIAO DlCH DON Yl QUY ...... .... .. ........ 59
XIII. rnA1 QUYET XUNG DOT 101 icH. ........ ....................... ....... .................................. ....... ............. ..... 59
XIV.CHE BO BAO cAo VA CUNG cAP THONG TIN CHO NRA DAU TU' .................... ........... .. ..... 60
14. I BAo cAo CHO NRA 0Au TU ........................................ ............ ....... ......................... ..................... 60
14.2 BAo cAo QUY ............. ... .............................. ........................................................... ......................... 60
14.3 BAO cAo BAT THU'ONG ........................ .. ........................... .... .. ................ ..... ................................. 60
14.4 HiNH THUC GOl BAO cAo .. .............................................................. .............. .. ............... .............. 61
XV. DlA CI-Ii LIEN LAC VA GW DAP THAC MAc CUA NRA DAU TU' ........ ................................. 61
XVI.CAM l(ET ....................... ..... .... ..... .................. ...... .................. .......... .................. ..... ...... .......... ......... ... 61
XVII.PI-IV LUC DINH K.EM ... ................... .. ............. .............. ............ ................. .......... .. , .......................... 61
PH1) LUC 01: QUY TRINH vA cAc HU'6NG DAN GIAO DlCH DON Yl QUY ....... .......... .. .... .......... 62
PHlJ u;c 02: MAU LENH MUA/BAN BON vr QUY ....... ... ..... ........ ...................................................... 10
PHU u;c 03 - DANH sAcH cAc DAILY PHA.N PHOI VA BIEM NI-JbN LENH ............. ............... . 71
Trang 3 / 71
Classified: Public
I. NHUNG NGU'OI ciqu TRA.CH NHI}::M CHINH VE N<)I DUNG BAN cAo B~CH
1.1. CONG TY QUAN LY QUY
Cong Ty C6 Ph~n Quan Ly Quy Vina Capital
Ong Ho An T (Andy Ho) - Chu tjch H9i B6ng Quan Trj cua Cong Ty Quan Ly Quy Ong Brook Colin Taylor - Thanh vien H9i B6ng Quan Tri kiem Tf>ng Giam B6c cua Cong Ty Quan LyQuy Ong Nguy6n Xuan Chau - KS Toan Tnr&ng cua Cong Ty Quan Ly Quy
Chung toi dam bao ring cac thong tin va s6 li~u trong Ban Cao Bl;lch nay la phu twp v6·i tlwc tS ma chung toi du9·c biSt, da thfun tra ho?c thu th~p thong tin m9t each hqp ly. Tuy nhien, ngol;li tnx nhti'ng diSm duvc thS hi~n ro tl;li Ban Cao Bl;lch nay la da duqc thiim djnh b&i ben thu ba, toan 69 thong tin trong Ban Cao Bl;lch nay chua duqc kiSm djnb ho~c thiim dtnh bo·i biit ky ben nao.
1.2. NGAN HANG GIAM SAT
Ngan Hang TNHH M{h Thanh Vien Standard Chartered (Vi~t Nam)
Ba Michele Wee Sung San - Tf>ng Giam B6c va la nguo·i dl;li di~n theo phap lu~t ci'.ia Ngan Hang Giam Sat.
Ban Cao Bl;lch nay la m9t ph!in cua h6 sa dang ky chao ban Chung Chi Quy do Cong Ty Cf> Ph!in Quan Ly Quy VinaCapital l~p. Chung toi, v6'i tu· each la Ngan Hang Giam Sat cua Quy B!iu Tu Can Bing Tu~ Sang VinaCapital ("VIBF") xac nh~n cac thong tin c6 lien quan dSn Ngan hang giam sat trong Ban cao Bl;lch nay vase chju trach nhi~m theo cac quy dtnh trong plwm vi Hqp B6ng Cung Ciip Djch V1,1 Giam Sat Quy giti'a ch(mg toi v6'i Cong Ty Cf> Ph!in Quan Ly Quy VinaCapital - la Cong ty quan ly Quy VIBF va theo guy djnh cua phap lu~t.
II. D:JNH NGHiA VA DIEN GIAI
Trtr khi ngQ- canh quy djnh khac, cac thu~t ngti' du9·c viSt hoa trong Ban Cao Bl;lch nay se c6 nghTa nlm sau:
"Ban D~i Di~n Quy"
"Ban Cao B~ch"
"Cong Ty Quan Ly Quy" hay "VCFM"
"Ngan Hang Giam Sat"
la nhil'ng nguai d:;1i di~n cho cac Nha B!iu Tu duqc B?i H9i Nha B!iu Tu cua Quy b&u ra dS thay m~t cac Nha f)§u Tu th\J'C hi~n vi~c giam sat cac ho?t d9ng cua Quy, Cong Ty Quan Ly Quy va Ngan Hang Giam Sat.
la tai li~u ho~c dti' li~u di~n ti'.r cong khai thong tin chinh xac, trung tlwc va khach quan cac thong tin vS Quy va cac thong tin lien quan dSn vi~c chao ban va giao djch Ban Vi Quy.
la Cong Ty Cf> ph&n Quan Ly Quy VinaCapital duqc thanh l~p theo giiiy chung nh~n thanh l~p va ho?t d9ng s6 31/UBCK-GP do UBCKNN ciip l&n d&u ngay 14 thang 4 nam 2008 (va duqc si'.ra df>i , bf> sung vao tung thai diSm), chi tiSt nhU' duqc thS hi~n t?i M1,1c IV Ctla Ban Cao Bl;lch nay, ho~c biit ky do·n vj nao kS tht'.ra quySn va nghTa Vl,l cua cong ty nay,
la Ngan hang TNHH m9t thanh vien Standard Chartered (Vi~t Nam) ("SCBVL"), ho?t d9ng theo Giiiy phep ho?t d9ng s6 236/GP-NHNN do Ngan hang Nha nu6'c ciip ngay 08 thang 09 nam 2008 va Giiiy ch(rng nh~n dang ky ho:;1t d9ng lnu ky chung khoan s6 08/GCN-UBCK do Uy ban Ch(rng khoan Nha nu·6'c ciip ngay 07 thang 05 nam 2015 ho~c bilt ky Ngan hang giam sat nao duqc chi djnh thay thS, cung dp cac djch v1,1: (i) bao quan, luu ky chung khoan, tai li~u xac nh~n quySn s& hii'u tai san hqp phap
Trang 4 / 71
Classified: Public
"Chu"Dg Chi Quy dliu tu· VIBF"
"ClufO'ng Trinh Dliu Ttr"
"D~i Hl}i Nha Dh Ttr"
"D~i Ly ChuySn Nhu·Q'ng"
"D~i Ly Ky Danh"
"D~i Ly Phan PhBi"
"DiSm Nh~n L~nh"
"Di~u Lf'
"DO'n Dang Ky"
"DO'n Vi Quy"
"FATCA"
"Gia Tri Tai San Rong ciia Quy" hay "NAV" "Hc;rp D6ng Giam Sat"
"Huy L~nh"
"HNX"
"HOSE"
"Gia ban/Gia phat hanh"
Cl!a guy; cac hQ'p d6ng kinh tS, cac chfrng tfr c6 lien quan dSn tai san cua Quy d6ng tho'i giam sat hoi;tt d(mg cua Quy; (ii) thµc hi~n chfrc nang giam sat toan bi,) ho<;1t di,)ng guan ly tai san ctia quy do Cong Ty Quan Ly Quy thµc hi~n. QuySn va nghTa vµ Clla Ngan Hang Giam Sat dUQ'C quy dinh t<;1i £>iSu L~ Quy.
la lo<;1i chi'.rng khoan xac nh~n quySn so· hihl Clla Nha f)fru Tu d6i v6'i m9t (01) phlin vfin g6p t<;1i Quy. M~nh gia mi,)t (01) Ch(rng chi Quy la mm':l'i nghin (10.000) d6ng.
la cac chuong trinh dliu tu vao Quy ma nha dliu tu c6 thS tham gia khi mua Bon Vi Quy, bao g6m chuong trinh VinaSIP va VinaFlex, chi tiSt duQ'c thS hi~n t<;1i Mµc X cua Ban Cao B<;1ch nay.
la d?,i hi,)i cua cac Nha f)fru Tu du'Q'C t6 chi'.rc thuang ky ho?C bfit thuang dS thong qua cac vfin dS lien guan dSn Quy thu9c thlim quySt bi@u quySt cua cac Nha Bliu Tu. 0<;1i Hi,)i Nha Bliu Tu la co quan quySn h,rc cao nhfit cua Quy.
la Cong Ty Quan Ly Quy ho?c t6 chfrc du'Q'c Cong Ty Quan Ly Quy uy q uySn dS cung cfip dich vµ d<;1.i ly chuySn nhtrQ'ng theo guy dµili t<;1.i Bi Su L~ Quy.
la £><;1.i Ly Phan Phfii dfrng ten chu so· hfru tai khoan ky danh, thµ-c hi~n giao djch Bon Vi Quy thay m~t cho cac Nha Bliu Tu t<;1.i S6 Ph1,1.
la t6 chi'.rc kinh doanh ch(mg khoan, ngiin hang luu ky, ngan hang thuung m<;1i, doanh nghi~p bao hiSm, t6 chfrc kinh tS khac da dang ky ho<;1.t d(mg phan phfii chi'.rng chi quy 1110' va dUQ'C Cong Ty Quan Ly Quy uy quySn dS phan phfii Bon Vi Quy.
la tr1,1 so· chfnh, chi nhanh, phong giao dich ho?c van phong d<;1i di~n cua Cong Ty Quan Ly Quy hO?C cua 0<;1i Ly Phan Phfii dtrQ'C uy quySn dS nMn l~nh tir cac Nha f)fru Tu.
la diSu I~ guy VIBF, cac Plw l\lC dinh kem va cac ban SU'a d6i, b6 sung hQ'p phap (nSu c6).
la don dang ky mb tai khoan ciia 1iha dliu tu llin dfru dang ky mua Bon Vi Quy.
la m9t do·n vj so· hfru vfin cua Quy ma Nha £>liu Tu d6 c6 quySn biSu quySt va duQ'c hubng cac lQ'i ich giln liSn v6'i 116. M6i Bon Vi Quy d<;1i di~n cho phlin lQ'i ich, quySn va vfin nhu nhau ciia Quy.
la 0<;10 lu~t Tuan Thu ThuS dfii v6·i tai khoan nu6·c ngoai dtrQ'c thong qua boi Qufic hQi My ngay 10/3/20 10 va c6 hi~u lµc ngay 0 l/7/2014.
la t6ng gia tri cac tai san va cac khoan dliu tu· do Quy so hfru trfr di cac nghTa vµ Il9' cua Quy t<;1i Ngay Dinh Gia.
la hQ'p d6ng du9·c ky kSt gifra Cong Ty Quan Ly Quy va Ngan Hang Giam Sat duQ'c thong qua boi £>::ii H9i Nha f)fru Tu cua Quy.
la l~nh cua Nha £>liu Tu d?t dS huy bfit ky L~nh Ban, L~nh Mua, L~nh ChuySn 0 6i ho?c L~nh ChuySn NhtrQ'ng nao da n9p.
la san giao dich chfrng khoan Ha N9i.
la san giao djch cht'.rng khoan thanh ph6 Hf> Chi Minh.
la mi'.rc gia Nha Bliu Tu phai thaiih toan dS mua m9t Bon Vi Quy. Gia ban/Gia phat hanh bling m~nh gia (h·ong d9t chao ban llin dfru ra cong
Trang 5 / 71
Classified: Public
"Gia mua Ii.ti"
"Gia Djch V1,1 Chuy~n DBi"
"Gia Djch V\1 Mua
"Gia Djch V1,1 Phat Hanh"
chung) c9ng them gia dich vv phat hanh duqc quy dinh t?i Ban Cao B?ch; Gia ban/Gia phat hanh t?i cac ky giao dich sau khi Quy thanh l~p b~ng Gia Tri Tai San Rong tren m9t :Dem Vi Quy t?i Ngay Giao Dich Chfrng Chi Quy c9ng them gia djch V\J phat hanh t?i cac ky giao dich duqc quy djnh t?i Ban Cao B?ch
la mfrc gia ma Cong Ty Quan Ly Quy phai thanh toan dB mua l?i tfr Nha Bfru Tu m9t Bun Vi Quy. Gia mua i?i b~ng Gia Trj Tai San Rong tren m9t Bun vj Quy tru di g ia dich vv mua i?i Cht'.rng Chi Quy da quy dinh t?i Ban Cao B?ch.
la mt'.rc gia djch vv ma Nha Bfru Tu phii:i tra khi chuySn d6i Bo·n Vj Quy !fry dun vi quy cua quy khac do Cong Ty Quan Ly Quy quan ly. Gia dich V\J chuyBn d6i tinh theo ty I~ pb§n tram tren t6ng gia tri chuySn d6i quy djnh t?i Ban Cao B?ch.
la mfrc gia dich V\l ma Nha B§u Tu phai tra khi ban l?i Bun Vi Quy cho Quy. Gia djch V\l mua l?i tinh theo ty 1~ ph§n tram tren t6ng gia tri mua l?i quy djnh t?i Ban Cao B?ch.
la mfrc gia dich vv ma Nha Bfru Tu phai tra khi mua Bun Vj Quy nr Quy. Gia dich V\J phat hanh tinh theo ty I~ ph§n tram tren s6 ti€n dang ky mua quy djnh t?i Ban Cao B?ch.
"Gia Djch V1,1 Quan la gia djch vv phai tra cho Cong Ty Quan Ly Quy cung cfrp dich V\J quan Ly Quy" ly quy da du9·c quy dinh t?i Bi€u L~ va Ban Cao B?ch nay.
"CB tfrc Quy"
"L?nh Ban"
"Lenh Ban DU'O'C Chip Nh~n" .
"L?nh Chuy~n DBi"
"L?nh Chuy~n DBi Dmyc Ch~p Nh~n"
"L?nh Chuy~n NhU'Q'Dg"
"L?nh Chuy~n Nhu·Q·ng DU'Q'C Ch~p Nh~n" "L?nh Mua"
"Lenh Mua DU'O'C Chip Nh~n" .
la s6 lqi nhu~n con l?i cua Quy sau khi tnr di cac chi phi hqp 1~ va duqc B?i H9i Nha Bfrn Tu quySt dinh chia theo ty 1~ so· hil'u cua N ha B§u Tu.
la l~nh cua Nguo·i Sa Hfru Ban Vi Quy yen du Quy mua l?i m9t ph§n ho~c toan 69 s6 Bo·n Vi Quy ma nguai d6 dangs& hil11.
la L~nh Ban cua Nha B&u Tu duqc ch§p nh~n dS tlwc hi~n sau khi s6 luqng Bun Vi Quy d~t ban duqc xac nMn la thu9c sa hfru ctia Nha Bfru Tu d~t L~nh Ban d6.
la l~nh cua Nha :8§u Tu ban m9t phfrn ho~c toan 69 s6 Bun Vi Quy ma nguai d6 dang so· hil'u dS mua dun vi quy cua quy khac do Cong Ty Quan Ly Quy quan ly.
la L~nh ChuySn BBi ctia Nha Bfru Tu duvc chfrp nh~n dS th\rc hi~n sau khi s6 luqng Bun Vi Quy d~t chuySn dBi duqc xac nh~n la thu9c so· hil'u cua Nha Bfru Tu d~t L~nh ChuySn B6i d6.
la l~nh cua Nha B§u Tu chuySn nhuqng quy€n sa hfru m9t ph§n ho~c toan 69 s6 Bun Vi Quy ma minh dang sa hfru cho nguai khac du&i d?ng qua t~ng, thua kS ho~c thv·c hi~n phan quySt cua toa an ho~c co· quan nha nu&c c6 th§m quy€n.
la L~nh ChuySn Nhtrqng ctta Nha B§u Tu duqc ch&p nh~n dS th\fc hi~n sau khi s6 ltrQ'ng Ban Vj Quy d~t chuySn nhuqng duqc xac nh~n la thu9c sa hfru cua Nha B&u Tu d~t L~nh ChuySn Nhu9ng d6.
la l~nh mua Bo·n Vj Quy cua Nha B&u Tu.
la L~nh Mua cua Nha Bfru Tu ho~c duqc ch§p nMn dS thµc hi~n sau khi h6 su dang ky mua da duqc chfrp nh~n va ti€n mua da duqc xac nMn la da nh~n duqc.
Trang 6 / 71
Classified: Public
"L~nh Dmyc Ch~p Nh~n"
"Ngan Hang Giam Sat"
"Ngay Dinh Gia"
"Ngay Giao Djch"
"Ngmri Co Lien Quan"
"Nha Dftu Tu"
"Quy" hay ."VIBF"
"ThO'i Di~m Dong S6 L~nh"
"Nam tai chiuh"
"Truug Tam Luu Ky Chu:ug Khoau" hay "VSD"
"UBCKNN"
"UPCoM"
"ViuaCapital" hay "T~p Doan Vina Capital"
"V6n Di~u Lf'
m. ca H()I DAU TU
la ttrng L~nh Ban Ehrqc Chfip Nh~n, L~nh Mua Ou-qc Chfip Nh?n, L~nh ChuySn 06i Duve Ch&p Nh?n ho~c L~nh ChuySn Nhuqng Ou-qc Chfip Nh?n ho~c la m9t nh6m g6m hai ho~c nhiSu l~nh tren.
la ngan hang thuo·ng mi;ii c6 gifiy chi'.rng nh~n dang ky hoi;it d9ng lu-u ky chtrng khoan du-qc Cong Ty Quan Ly Quy h,rn ch9n dS thµc hi~n cac djch V\J lu-u ky va giam sat vi~c quan ly Quy. Thong tin chi tiSt vs Ngan Hang Giam Sat duqc thS hi~n ti;ii M1,1c V.
la ngay ma Cong Ty Quan Ly Quy xac djnh Gia Tri Tai San Rong ctia Quy theo quy djnh ti;ii Lu?t Ch(mg Khoan va OiSu L~ Quy.
la ngay ma vao ngay d6 Cong Ty Quan Ly Quy, thay m~t Quy, phat hanh va mua li;ii Ch(rng chi Quy tti' Nha dfru tu- theo co· chS giao dich ci1a Quy.
duqc hiSu va giai thich theo quy dinh ti;ii OiSu 4.46 ctia Lu?t Ch(rng Khoan s6 54/2019/QH14.
la nha dAu tu dang ky mua Oun Vi Quy ho~c duqc ghi nh~n la clu'i s& hfru cua m9t ho~c m9t s6 Dan Vi Quy trong S6 Dang Ky Nha DAu Tu-.
la Quy Ofru Tu Can B~ng Tu~ Sang VinaCapital ho~c bfit ky quy nao khac kS thLra quySn va nghfa V\J cua quy nay.
la thoi di6m cu6i cung ma Di;ii Ly Phan Ph6i nh?n l~nh giao dich Don Vi Quy d6 th1_.rc hi~n vao Ngay Giao Djch uwng (rng.
la muo·i hai thang tinh tfr dAu ngay O 1 thang O l dSn h6t ngay 3 1 thang 12 nam duo11g ljch hang nam. Nam tai chinh dAu tien cua Quy se duqc tinh tu ngay Quy duqc Uy ban Chi'.rng khoan Nha nu-6-c c§p Gifiy chtrng nh~n dang ky l?p quy cho dSn hSt ngay 31 thang 12 cua nam d6.
La Trung Tam Ltru Ky Chi'.rng Khoan Vi~t Nam ho~c b&t ky w quan nao khac thay thS ho~c kS thti'a quy6n hi;in va nghTa vv cua w quan nay.
la Uy Ban Cln'rng Khoan Nha Nu&c Vi~t Nam ho~c bfit ky w quan nao khac thay thS ho~c kS thfra quy6n hi;in va nghTa Vl,I cua CO' quan nay.
la tri truong giao djch chtrng khoan ci1a cac cong ty di;ii chung chua niem ySt duqc quan ly b&i HNX.
bao g6m Cong Ty Quan Ly Quy, cac c6 dong va cac cong ty lien quan cua Cong Ty Quan Ly Quy.
la t6ng s6 v6n b~ng tiSn do tfit ca cac Nha oAu Tu tlwc g6p ti;ii d9t phat hanh Don Vi Quy !An dAu ra cong ch(mg va duqc ghi trong OiSu L~.
3.1 DIEN BIEN VA TRIEN VQNG DAU TU THI TRUONG CO PHIEU
MO TA THI TRUONG TRONG NAM
Thi twang chi'.rng khoan trai qua m9t nam 2020 dAy biSn d9ng. Do anh hu&ng cua djch b~nh COVID-
19 va lo ngi;ii ctia nha dfru tu- vS suy thoai kinh tS, chi s6 VN Index giam 31, 1 % trong quy l . Sau d6
thj tru@g h6i ph1,1c mi;inh me, chi s6 VN Index tang lien tvc trong 3 quy con li;ii va dong cua nam
2020 CJ 1.103,9 di6m, ghi nh?n mi'.rc tang nam 14,9% trong nam.
Trang 7 / 71
Classified: Public
Cac y6u t6 tich qrc th(1c dfiy thi tnrc'mg cht'.rng khoan tang mi;inh trong 3 quy cu6i nam g6m: Moi
tmang lai su§t th§p; s\r tham gia tich cµc cua nha d&u tu ca nhan trong mr6c; Vi~t Nam kiSm soat
djch thanh cong va cac thong tin tich qrc vS kinh t6 v1 mo.
Nam 2020, Ngan hang Nha Nu6c da 3 l&n diSu chinh giam cac mi'.rc lai su§t v6i t6ng mt'.rc giam 1,5
- 2% cho lai su§t diSu hanh, 0,6 - l % cho tr&n lai su§t tiSn gt'.ri ngin hi;in, 1,5% cho h"fin lai su§t cho
vay d6i v6·i cac ITnh vµc m, tien. Lai su§t tiSn gfri ti;ii cac ngan hang ciing giam 1 - 2% tuy theo ky
h?n va ngan hang.
Buqc h6 trq bc'ri moi tmong lai su§.t th§p, nha dfiu tu ca nhan tfch cµc tham gia thi tnrcmg, t6ng sf>
tai khoan mo· m6-i nam 2020 d?t mu-c cao nh§t ]ich sir v6-i 396,5 nghin tai khoan. Gia trj g iao djch
trung blnh phien trong nam 2020 di;it 7,4 nghin ty d6ng (tang 59% so v6i nam 2019), trong d6 nha
dfiu tu ca nhan trong nu6-c chi6m khoang 89% gia tri g iao djch, rieng thang 12 chi6m dSn 93%, so v6i mt'.rc trung binh cac nam tm6·c khoang 85%.
Nguqc li;ii v6-i nha d&u tu ca nhan trong mr6-c, kh6i ngoi;ii ban rong trong 9/12 thang trong nam do lo
ng?i vS anh huong cua djch b~nh COVID-19. T6ng gia trj kh6i ngo?i ban rong tren ca 3 san trong
nam 2020 !en d6n 18,8 nghin ty d6ng, t~p trung c'r MSN (4,5 nghln ty d6ng), HPG (4,0 nghin ty d6ng), VIC (2,9 nghln ty d6ng).
Cac dfr Mu vS kinh t:6 v1 mo cho th§.y kinh t:6 Vi~t Nam dang trong da h6 i phµc. Tang trno·ng GDP
ca nam d?t 2,9%, trong khi h&u h6t cac qu6c gia trong khu vµc ghi nh~n mi'.rc tang tm&ng am. L?m
phat duqc kiSm soat t6t v6-i chi sf> CPI trung binh trong nam tang 3,23%. Th~ng du thuong mi;ii nam
2020 cua Vi~t Nam tang m?nh !en 19,2 ty USD (tuong dtw ng 7% GDP) tu mt'.rc 10,9 ty USD nam
2019 (tll'ong duong 4% GDP). BiSu nay da h6 trq cho tiSn B6ng tang nh~ 0,2% so v6-i USD trong nam 2020.
VS kSt qua kinh doanh cua cac doanh nghi~p, theo sf> li~u n.r Bloomberg vao cu6i thang 12 nam
2020, !qi nhu~n Clla cac cong ty niem ySt nam 2020 U Q'C tinh giam trung binh 7%. Trong d6, cac \Tnh
vvc bi anh lmo·ng nhiSu nh§t la hang khong, d&u khf, m<;>t sf> doanh nghi~p xu§t khfiu. Cac ngan
hang, doanh nghi~p b§t d<)ng san, v~t li~u xay dµ·ng nhin chung v~n duy tri k6t qua kinh doanh tuong
ct6i tich eve, dang chu y la nhiSu doanh nghi~p da d?t duvc tang trn&ng lqi nhu~n cao trong quy 3 va quy 4, cho th§y r5 d§u hi~n phl,lc h6i.
THONG TIN VE TRIEN VQNG TIil TRUONG
Kinh t€ th€ gi6i va Vi~t Nam duqc ky v9ng se phµc h6i trong nam 202 l. Ngan hang ThS gi6·i (World
Bank) dµ bao tang h·U'o·ng GDP toan c&u se d?t 4% h·ong nam 2021 . Chinh phu Vi~t Nam d~t mµc
tieu tang h·ll'o·ng GDP di;it 6,5% trong nam 2021. H:1u hSt cac t6 cht'.rc kinh tS 16-n dSu dµ bao t6c ct<)
tang trn&ng kinh t€ cua Viet Nam h·ong narn 2021 se d?t n.r 6,5% tro· len.
Ctmg v6i si,.r phµc h6i kinh t6, k€t qua k inh doanh cim cac doanh nghi~p niem ySt duqc ky v9ng se
d?t tang tmo·ng h·ung blnh tren 20%. Vao tha i diSm cu6i nam 2020, chi sf> VN Index g iao djch 6
mt'.rc PIE tm9t 18,41:111. Tuy nhien, theo dfr li~u n.r Bloomberg, P/E cho nam 2021 cua VN Index chi
la 14,3 lfin. T?i tho·i diSm thi trno·ng l~p dinh vao thang 4/2018, chi sf> VN Index d?t 1.204 diSm v6i
P/E cho nam 2018 la 18 l&n. C6 thS th§y r~ng, djnh gia cua thi h·uo·ng cht'.rng khoan hi~n t?i v~n con
re ho·n tuong d6i so v6i djnh gia t?i dinh cua thj h·tro11g nam 2018, trong khi lai su§t tiSn gfri ngan
hang hi~n t?i th§p hon 1,5 - 2% so v6i tho·i diSm d6.
Trang 8 / 71
Classified: Public
Tuy nhien, thi tnrang 2021 v~n t6n t?-i m<;>t s6 rt'1i ro nh§t djnh nhu kinh tS vi mo va kSt qua kinh
doanh cua cac doanh nghi~p c6 thS khong ph~1c h6i nhanh nlnr ky v9ng do di~n biSn phfrc t?-p ci'.ia
<lich COVID-19, trong khi dn nhiSu thai gian dS tiem chi'.mg vaccine cho toan 69 c9ng d6ng. Ngoai
ra, chinh sach n6i long tiSn t~ ctmg v6i vi~c gia ca cac hang h6a co· ban tang trong thc>'i gian g§n day
c6 thS khiSn l?m phat quay tr& l?i.
3.2 DIEN BIEN VA TRIEN VQNG DAU TU Tlll TRUONG TRAI PHIEU
VS thi truang trai phiSu, nam 2020, vi~c hoan thi~n khung kh6 chinh sach va diSu hanh, thi tnrang trai phiSu da c6 nhfrng bu6c phat triSn, hoan thanh t6t cac lli\JC tieu va kS hO?Ch dS ra. Co chS d§u th&u phat hanh, thanh toan va giao djch Trai phiSu Chfnh phu, Trai phiSu Chinh phu bao Hinh va Trai phiSu chinh quySn dja phuong, da duqc cai thi~n. Tren thi tnrang Trai phiSu Chfnh pht'.1 da hinh thanh cac ma trai phiSu chu&n, t?O diSu ki~n cho cac nha t?O l~p thi tnrcmg thµc hi~n diy Qll cac nghfa Vl,I t?O l~p thi tnrcmg tren ca thi tnrang SO' dp va tht'r c!p.
T6ng tri gia Trai phiSu Chinh phi'.1 phat hanh nam 2020 d?t tren 333 nghin ty d6ng. Kh6i luqng phat hanh Trai phiSu Chinh phl'.1 c6 ky Iwn tu 10 nam tn':r len chiSm 95,38%, ky h?n phat hanh binh quan duy tri & mt'rc cao, d?t 13,94 nam, tang 0,5 nam so v6i nam 2019. Lai su!t phat hanh blnh quiin cJ mu:c th§p nh§t tu tnr6c dSn nay la 2,83%/nam, th§p hon ti:r 0,78% - 1,45%/nam so v6i cu6i nam 2019, qua d6 ti St ki~m chi phi huy d9ng v6n cho ngan sach nha nu·6c, g6p ph§n tang tinh 66n vfrng cua danh ITI\JC nq Trai phiSu Chinh phu. Ky h?n phat hanh binh quan trai phiSu doanh nghi~p phat hanh rieng le d?t khoang 4,15 nam, tang 0, 15 nam so v6i nam 2019. Lai su§t phat hanh binh quan trai phiSu doanh nghi~p rieng le d?t 9,38%/nam, tang 0,47%/nam so v6i blnh quan nam 2019.
T6ng du nq thi trucmg trai phiSu nam 2020 d?,t khoang 45,2% GDP u&c th1,rc hi~n nam 2020, tang 17,6% so v6i cu6i nam 2019, trong d6 du OQ' Trai phiSu Chinh phu la 27,7% GDP, du llQ' trai phiSu
doanh nghi~p la 15, 1% GDP.
Gia tri giao djch trai phiSu binh quiin d?t 10.275 ty d6ng/phien, tang 11,6% so v&i nam tru&c.
Kh6i hrqng phat hanh Trai phiSu doanh nghi~p tiSp tvc tang h·u&ng, trong d6 nhiSu doanh nghi~p da phat hanh v&i ky h?n dai tfr 10 nam h·o· Jen, cho th§y cac doanh nghi~p da d§n chuySn dich sang kenh huy d9ng v6n tu thi tnra ng h·ai phiSu, qua d6, giam b6t ap l\rc buy d9ng, cung (rng v6n cua cac ngan hang tlmong m?i theo chu truo·ng phat triSn thi truong cht'rng khoan can b~ng ho·n v&i thi hTro·ng tin dvng, ngan hang.
Quy Mo Thi Tnrang Trai PhiSu & Cb PhiSu (% GDP)
84.500
27 .300 26.900 27. 700
11 .30015
·100
9.00 -■ I TPDN TPCP C6 phiE§u
2018 II 2019 ■ 2020
Ngu6n: VCFM t6ng h9P
Nam 2021, chung toi chori ng thi h·uo·ng Trai PhiSu Vi~t Nam se tiSp tvc c6 duqc sµ phat triSn 611 dinh nha 11611 tang kinh tS VJ mo h6 h'Q' nhu·: tang tnr&ng GDP dv kiSn v~n ()' muc cao, !~UT\ phat du
Trang 9 / 71
Classified: Public
ap l~rc tang Jen nlmng v§n trong t§m kiSm soat, chinh sach tai kh6a, ti€n t~ chi1 d9ng, ch~t che, linh ho?t.
Trong d§u nam 2021, B9 Tai Chinh se tiSp tvc ca du i?i toan di~n dS thj trm'mg ch(rng khoan tr6" thanh kenh d§n v6n trung va dai h?n quan trQng cho n€n kinl1 tS; xiiy dtrng ca d.u hqp ly, ciin b~ng gii1'a thi tnrang ti€n t~ va thi tnrcmg vein, giil'a thi tnrcrng c6 phiSu va trai phiSu; girra trai phiSu chinh phu va trai phiSu doanh nghi~p.
Theo d6, VCFM cho r~ng ca h<)i d§.u tll' gia tang !qi nhu~n t?i Vi~t Nam trong cac nam t6i se phong phu han. Tuy nllien, vi~c !µa ch9n d(mg khoan d§u tll', kenl1 d§.u tu thich hqp ci:ing se thach th(rc han d6i v6i sf> dong nlla d§u m ca nhiin tham gia d§.u tll' trµc tiSp tren thj tnrang do thi tnrcmg ngay cang phat triSn vS chi€u siiu, doi h6i rnfrc d9 tham gia thj trnang siiu sic han cua cac nha d§u tll' tqrc tiSp. Vi v~y, VIBF duQ'c thiSt kS du6i hinh th(rc quy m6" dS h6 h·9· nha d§.u tu d?t dtrqc mvc tieu d§u tu cv thS cua minh, thong qua vi~c lµa chQn d§.u tu vao nhil'ng doanh nghi~p, t6 chuc phat hanh c6 !qi thS C?nh tranh nhiit djnll, c6 ti6m nang tang tru6·ng bSn vfrng, c6 kha nang thich (rng t6t v6i cac biSn d9ng cua thi truang va c6 d9i ngu lanl1 d?o day d?n kinh nghi~m.
VIBF se la s~r h,ra ch9n mang dSn cho nha d§.u tu m9t cong q1 d§u tll' hTmg va dai h?n, h6 trQ' nha d&u tll' trong vi~c quan ly tai san b6·i d9i ngu quan ly d§.u tu chuyen nghi~p va nhi6u kinl1 nghi~m, b6 sung cho cac kenh d§.u tu khac nhu· gt'.ri tiSt ki~m, d§.u tu· b§t d9ng san, d§u tu ngo?i t~ hay d§.u tU' vang. Vi~c d§u tll' vao quy m6· VIBF c6 nhiSu m1 diSm, d~c bi~t la m9t sf> U'u diSm nllll' sau:
3.2.1 Quan Ly Chuyen Nghi~p
Thay vi tv· d&u tu, VIBF mang dSn cho nha d§.u tll' cong q1 d§.u tU' dtrqc di6u hanh b6"i d9i ngil chuyen vien quan ly quy chuyen nghi~p, nllil'ng nguai c6 chuyen man, kinh nghi~m d§.u tU' va ngu6n lµc dS phiin tfch, !µa chQn danll m1,1c d§u tu phi1 hqp v6·i chiSn lu·Q'c d§.u tu ci'.ia Quy, mang l?i IQ'i nhu~n ky v9ng cho nha d§u tu. £>9i ngu chuyen vien quan ly cua VIBF thucrng xuyen danh gia, phiin tich va diSu chinh danl1 mvc d§.u tll' cho phu hqp v6i diSn biSn cua thj truong nh~m dam bao IQ'i nhu~n ky vQng cua nha d§u tll' trnng tnmg va dai lwn.
3.2.2 Dfiu Tu· Vao Danh M\IC Da D~mg V6i Chi Phi H9·p Ly
VIBF d§.u tu· vao danh mvc ch(rng khoan g6m c6 phiSu va trai phiSu chQn IQc, da d?ng v6i ty t:r9ng phiin b6 phu hQ'p nh~m dam bao ty suiit sinh lo·i ky v9ng cho nha d§.u tu, d6ng tho·i dam bao phiin tan rui ro lien quan dSn tung ch(rng khoan rieng le. Thong thuang, dS SO' hfru m9t danll ill\lC da d?ng tuang tµ nSu tµ d§.u tu thi nha d§u tu phai c6 v6n 16-n, trong khi Quy cho phep nha d§.u tu tham gia v6i s6 v6n kha n116.
M(rc d§.u tu t6i thiSu vao VIBF chi 500.000 VND (nam h·am ngan d6ng) ( d6i v6i Chuang Trinh £>§.u Tu VinaSIP), phu hqp v6i mQi kha nang tai chinh va dap frng nhu ciu d§.u tu cua da s6 nlla d§.u tll' ca nhiin h·ong va ngoai nu6c.
Them vao d6, d§.u tll' thong qua VIBF cilng se hi~u qua han v6 m~t quan ly chi phi khi nha d§.u tu c6 thS s6" hfru ngay danh m1,1c d§.u tu da d?ng cua Quy v6i chi phf hQ'p ly han so v6i vi~c tµ d§.u tu vao nlliSu chfrng khoan khac nhau v6i chi phi 16-n han.
3.2.3 Quy C6 Thanh Khoan Cao
Quy m6· phu hQ'p nh§t d6i v6i cac nlla d§.u tu c6 nhu c&u d§.u tu trung va dai h?n. Tuy nhien, quy m6· cho phep nlla d&u tu thoai v6n kha dS dang. 06ng thai, khi c6 nhu ch, Nha £>§.u Tu c6 thS ban i?i Dan Vi Quy v6i gia giao djch la Gia Tri Tai San Rong cua Quy t?i tho·i diSm ban l?i. Nha £>§.u Tu c6 thS thµc hi~n l~nl1 ban Do·n Vi Quy t?i tiit ca ngay giao djch cua Quy ma khong d.n tlm d6i tac dS mua l?i £>011 Vi Quy. Diiy la uu diSm cua hinl1 th(rc d§.u tu quy m6· so v6i cac phuang ti~n d§.u tll' khac thm'rng kem thanh khoan han nhu bfit d9ng san ho~c cac khoan d§.u tu· vao c6 ph§n cua cac cong ty chua duqc niem ySt ho~c giao djch t~p h·ung.
Trang 10 I 71
Classified: Public
3.2.4 Ti~t Kifm Thai Gian Cho Nha Dftn Tu
BS W dfiu hr hi~u qua, nha dfiu tu phai t6n nhi@u thcl'i gian dS phiin tich, l~ra ch911 va theo doi cac khoan d&u hr kha thuc:rng xuyen, th~m chi hang ngay. Nhi@u nha d&u tu kh6ng c6 thcl'i gian va di@u ki~n dS quan ly cac khoan d&u tu cua mlnh nlm v~y. Do d6, tham gia vao quy mo la sv h.ra ch911 t6t cho cac nha d&u tu nay vl cac khoan d&u tu se duQ'c c6ng ty quan ly quy th,_rc hi~n va giam sat m<_Jt each ch~c che va chuyen nghi~p thay m~t cho nha d&u tu.
3.3 C4P Nll4T KINH TE Vi MOVA THJ TRUONG
NSn kinh t€ VJ mo ciia Vi~t Nam ti€p !:\IC duy tri S\J' kha quan. Nam 2020, du suy giam m~mh vs tang tru6·ng va h&u h€t cac chi tieu kinh t€, song Vi~t Nam n~m trong s6 hi€m hoi cac nu&c viin giu- duQ'c mfrc tang tm6l1g GDP duo·ng 2,91 % (quy 1 tang 3,68%; quy 2 tang 0,39%; quy 3 tang 2,69%; quy 4 tang 4,48%). 06ng g6p tfr kh6i doanh nghi~p dfiu tu tn_rc ti€p nu&c ngoai (FDI) ti€p 1:1,lc la d&u tau thuc d&u tang trnong. Ch!t hrQ'ng tang tmong kinh t€ cai thi~n r!t kha quan khi tang tmong GDP cao nhung di kem v6"i nhu-ng hi~u ung phv tich C\J'C nhu ll;lm phat thAp, nQ' x§u giam, DQ' cong/GDP giam va ty gia VND/USD kha fin dinh.
Ll;lm phat thAp n11At trong 5 nam qua, trong phl;lln vi cho phep cua Qu6c h9i dS ra. Hon nfra, ll;lrn phat nam 2020 mang n~ng y€u t6 ll;lm phat ti Sn t~ va ll;lm phat ngol;li nh~p ( do xu hu6"ng chung la n6"i long tai chinh-tiSn t~, tang d&u tu c6ng va chi tieu cong, h6 trQ' xa hQi va doanh nghi~p ), giam thiSu SlfC
ep tfr ll;lrn phat chi phi d!y (do giam thu€ va chi phi tai chinh-tfn di,mg) va ll;lm phat du keo (do tf>ng du xa h9i tang tnrong am).
Tang tnr6·ng GDP cua Vi~tNam (%)
06 06 07
06 06
07 07 07 05
OS OS
03
2010 20 11 2012 2013 2014 2015 2016 2017 2018 2019 2020P 2016
Ngu6n: VCFM t6ng h9'p
Ll;lm phat cua Vi~t Nam qua cac narn (%)
OS
03 03
I I 00 -2017 2018 2019 2010
Nim c&u tieu dung tich C\J'C khi don d~t hang m6"i ci,a nganh san xuAt hang tieu dung trong chi s6 PMI lien tvc tang trong vong 6 thang qua. Chi s6 PMI ciia Vi~t Nam cu6i nam 2020 dl;lt 51.7 diSm. Theo bao cao cua Tf>ng cµc Th6ng ke, tf>ng kim ngl;lch xu&t nh~p lmAu hang h6a cua Vi~t Nam nam 2020 u6'c tinh dl;lt 543,9 ty USD; can can thuong ml;li hang h6a nam 2020 u·6'c tinh xu&t sieu 20,0 ty USD, mfrc cao nhAttrong 5 nam lien ti€p xufit sieu kS ru narn 2016.
Trang 11 / 71
Classified: Public
IV.
60
55
50
Chi s6 PMI Clla Vi~t Nam
45 ------------------------------------------ - --·
40
35
30 NMM~~~~~~~~oooo~~oo ---------------NN 00000000000000000 ~~~~~~~~~~~~~~~~~ N~N~N~N~N~N~N~N~N - o - o-o - o-o-0-0 - 0-
Ngu6n: VCFM t6ng h9p
01
Th~ng dtr tlmong ml;li ctia Vi~t Nam (USD ty d6) 20
02 00 •
■ -04
02 02 --11
i I 201 2 2013 2014 201 5 2016 201 7 2018 2019 2020
s6 li~u tfr B9 KS hol;lch va D&u tu cho thil.y, m~c du tac d9ng cua djch Covid-19 song thu hut v6n FDI giai ngan nam 2020 da dl;lt 20 ty USD va c6 g&n 300 doanh nghi~p nr cac nu·6'c tren thS gi6'i c6 kS hol;lch mo· r9ng d&u ttr/d&u tu m6'i ho~c dang nghien cuu, tim hiSu dfru tu tl;li Vi~t Nam. DiSu nay chfrng to, Vi~t Nam v~n la di6m dSn d&u tu an toan cua cac nha dfiu tu.
FD! giai ngan qua cac nam (USD ty c16)
19 20 20
18 16
15
12 13
I 2013 2014 20 15 2016 2017 2018 2019 2020
Ngu6n: VCFM t6ng h9p
THONG TIN VE CONG TY QUAN LY QUY
4.1 THONG TIN CHUNG VE CONG TY QUAN LY QUY
Ten tiSng Vi~t
Ten bing tiSng Anh
Ten viSt ti t
Giil.y phep thanh l~p va hol;lt d9ng s6
Tr1,1 so· chinh
Di~n thol;li
Fax
v6n diSu 1~
Cong Ty C6 Phfin Quan Ly Quy VinaCapital
VinaCapital Fund Management Joint-Stock Company
VCFM
31/UBCK-GP do UBCKNN cil.p lfin d&u ngay 14/04/2008
L&u 17, Toa Nha Sun Wah, 115 NguySn Hu~, Phuong BSn Nghe, Qu~n t, TP. Hb Chi Minh, Vi~t Nam
(84 - 28) 3821 9930
(84 - 28) 3821 9931
100.000.000.000 VND (m9t tt·am ty dbng)
Trang 12 / 71
Classified: Public
GJOJ THI$U cAc co DONG CUA CONG TY QUAN LY QUY
STT Ten cA dong S6 hrQ'ng Ty I~ nam gifr/ t6ng cA phi~u s6 cA phin (%)
1 VinaCapital Investment Management Limited 938.000 9,38% (thanh l~p ti;ii Guernsey Islands)
2 Asia Investment & Finance Limited 4.766.000 47,66% 3 VinaCapital Investment Management Limited 4.296.000 42,96%
(thanh l~p ti;ii BVI) T6ng cong 10.000.000 100%
VinaCapital la mc)t t6 chfrc quan ly tai san, quan ly dfru tu va phat triSn b§.t dc)ng san hang dfiu tren thj tnrong VW Nam v6-i danh m1,1c d§.u tu da di;ing. T~p E>oan Vina Capital duQ'c thanh l~p nam 2003. Trai qua mucti lam nam hoi;it dc)ng va phat triSn, VinaCapital lu6n 11,1· hao vS d9i ngu diSu hanh c6 kinh nghi~m sau r9ng trong ITnh vµc dfiu tu va tai chinh qu6c tS. Ngay tir khi thanh l~p, T~p E>oan VinaCapital da di tien phong trong vi~c phat triSn cac san phfim va djch v1,1 dfru tu cho cac nha d§.u tu trong va ngoai nu6-c. Hi~n ti;ii, T~p E>oan VinaCapital la m9t trong s6 cac c6ng ty quan ly tai san, quiin ly dfiu tu 16-n nh§.t tren thj trnc'mg Vi~t Nam, v6-i t6ng gia trj tai san quan ly di;it tren 3 ty USD (ti;ii thoi diSm ngay 31 thang 12 nam 2020). Phfin 16-n tai san do VinaCapital quan ly thuc)c cac quy dong, niem ySt o· thi tmc'mg chfrng khoan London, Anh Qu6c va huy d9ng v6n tu nha dfiu tu nu6-c ngoai.
Tir nam 2011, H.P Doan VinaCapital da dfiu tu vao VCFM v6-i m1,1c dich phat triSn va phan ph6i cac quy va san phfim dfiu tu cho nha d§.u tu Vi~t Nam. Trang cac nam vrra qua, VCFM da lien tl,lc phat triSn cac quy m6 va djch VI) uy thac d§.u tu. Ti;ii thc'Yi diSm ngay 31 thang 12 nam 2020, Cong ty C6 phfrn Quan ly Quy VinaCapital dang quan ly t6ng cc)ng 2.037,l ty d6ng gia tri tai san rong cua cac quy m6 trong nu6-c; 319,3 ty d6ng gia tri danh ffi\JC d§.u tu cua djch v1,1 uy thac d§.u tu cho nha d§.u tu uy thac trong nu6-c va 21 . 967 ty d6ng gia trj danh m vc d§.u tu cua djch vv uy thac d§.u tu cho nha d§.u tu t'.1y thac nu6-c ngoai .
4.2 GIOI T~U cAc NHAN sv CHU CHOT CUA CONG TY QUAN LY QUY
4.2.1 Hi}i D6ng Quan Tri
• Ong Ho An T (Andy Ho) - Chu Tjch Hc)i E>6ng Quan Tri • Ong Brook Colin Taylor -Thanh vien Hc)i E>6ng Quan Tri • Ba NguySn Hoai Thu- Thanh vien Hc)i E>6ng Quan Tri
4.2.2 Ban Di~u Hanh Quy
• Ong Brook Colin Taylor - T6ng Giam E>6c • Ba NguySn Hoai Phuong - Nguo·i diSu hanh Quy • Ong Phi;im Minh Thilng - Nguo·i diSu hanh Quy
4.2.3 Gioi Thi~u V~ Nhan Sv.· Chu Chfit Ci'ta Cong Ty Quan Ly Quy
Ong Ho An T (Andy Ho)- Chu tjch H<}i D6ng Quan Trj
Ong Andy Ho hi~n la Giam D6c DiSu hanh va la nguo·i dfrng dfiu be) ph?n dfiu tu cua T~p E>oan VinaCapital v6-i hm1 13 nam kinh nghi~m vS quan ly va d§.u tu ti;ii Vi~t Nam. Ong Andy Ho chju trach nhi~m quan ly dc)i ngfi d§.u tu tren thi tmong v6n, trai phiSu, v6n tLr nhan va d§.u tu mi;io hiSm
Trang 13 / 71
Classified: Public
,, J
cua T~p Doan VinaCapital. Trn6c khi gia nh~p VinaCapital, on Andy Ho la Giam D6c Dfiu Tu ci'.1a cong ty quan ly quy dfiu tu Prudential Vi~t Nam. 6 d6, ong quan ly danh m\1c dfiu tu thj trucmg v6n va chiSn hrqc dfiu tu cua cong ty. Ong Andy Ho cung ti'.rng nfun gii:i" cac vi tri quan ly tl:li Dell Ventures (t~p doan dfiu tu cua Dell Computer Corporation) va tl:li Ernst & Young.
Ong Andy Ho c6 bfing MBA cua Vi~n Cong ngM Massachusetts (MIT) va bfing Ci'.r Nhan Tai Chinh, KS Toan va Khoa H9c May Tinh ci'.1a Tnrcmg Dl:li H9c Colorado. Ong con c6 ch(rng chi KS Toan Cong (CPA) Hoa Ky va chung chi hanh ngh@ tu v§n chfrng khoan & Vi~t Nam.
Ong Brook Colin Taylor - Thanh vien H(>i DBng Quan Tri kiem T6ng Giam D8c
Ong Brook Colin Taylor c6 tren 22 nam kinh nghi~m v@ quan ly, tai chinh, kiSm toan, thuS va quan
trj rui ro trong ITnh V\JC cong ngM thong tin, trong d6 c6 20 nam CJ Vi~t Nam. Tnr6·c day, ong Brook
Colin Taylor la ph6 giam d6c di@u hanh cua Deloitte Vi~t Nam va la tnr6"ng bi;> ph~n kiSm toan cua
hang nay. Tru6c khi gia nMp Deloitte, ong la thanh vien hqp danh di&u hanh ct'.ia Arthur Andersen
Vietnam va thanh vien hqp danh cao dp cua KPMG.
Ong Brook Colin Taylor c6 bfing MBA th1,1·c hanh tt't· tnrang INSEAD va bfing ci'.r rlhan tlrnO'ng ml:li
va quan tri cua dl:li h9c Victoria of Wellington, New Zealand. Ong la thanh vien cua Vi~n KS Toan
Australia and New Zealand va Hi~p H9i KS Toan Anh Qu6c.
Ba Nguy~n Hoai Thu -Thanh vien H<)i DBng Quan Tri
Ba Thu c6 15 nam kinh nghi~m v6i thj tnrang v6n chau A, bao g6m kinh nghi~m ngan hang dfiu tu
v6i DBS Bank (Singapore) va kinh nghi~m quan ly quy dfiu tu vao thi tnrong chfrng khoan chau A v6i DBS Asset Management (Singapore) va t~p doan Banklnvest (Dan Ml:lch). Tnr6c khi gia nh?p
VinaCapital, ba Thu la nguai d6ng sang l~p, T6ng giam d6c kiem Giam d6c Dfiu tu ci'.ia Vietnam
Asset Management Ltd., mQt cong ty c6 b@ day kinh nghi~m quan ly quy m6" vao b~c !au nam nh§t
tl:li Vi~t Nam.
Ba Thu c6 bfing Dl:li h9c Hl:lng U'u chuyen nganh Quan tri Kinh doanh tl:li Dl:li h9c Qu6c gia
Singapore, bfing Chuyen vien Phan tich Tai chinh Chuyen nghi~p (CF A) va ch(mg chi hanh ngh&
quan ly quy do Uy ban Chung khoan Nha nu6c dp.
Ba Nguy~n Hoai PhuO'ng - Nguoi Di~u hanh Quy
Ba Phlmng c6 ho·n 9 nam kinh nghi~m trong !Tnh wc dfiu tu va quan Iy quy tl:li Vi~t Nam. Ba hi~n
ph1,1 trach quan ly quy m6" c6 phi6u cua VinaCapital. Tnr6c d6, ba PlrnO'ng la chuyen vien Phan tich
dfiu tu plw trach cac nganh tieu dung, ban le, moi gi6i chfrng khoan va cong ngh~ thu9c phong phan
tich cua VinaCapital. Tnr6c khi gia nh~p VinaCapital, ba Phuo·ng la Chuyen vien Dfiu tu tl:li Saigon
Asset Management (SAM). Ba Phuong c6 bfing Tlwc sy Tai chinh ci'.ia tnro·ng dl:li h9c RMIT,
Melbourne, Australia. Ba c6 ch(rng chi hanh ngh@ quan ly quy do UBCKNN dp va da vuqt qua
level 2 ci'.1a ky thi chfrng chi Chuyen vien phan tich tai chinh chuyen nghi~p (CF A).
Ong Ph~m Minh Thling - Ngm'ri Di~u Hanh Quy
Ong Phl:lm Minh Thing c6 10 nam kinh nghi~m lam vi~c trong ITnh V\rc dfiu tu·, ngan hang va bao
hiSm. Tnr6c khi vao lam vi~c t<:1i VinaCapital nam 2020, ong Thing la ph6 phong d&u tu Cong Ty
TNHH MTV Quan Ly Quy Chubb Life tfr nam 2013 d6n nam 2019. Tu· nam 2011 d6n 2013, ong
Thiing la chuyen vien quan ly rt'.1i ro thi truo·ng t<:1i Ngan Hang ThuO'ng Ml:li C6 Phfin A Chau (ACB).
Trang 14 I 71
Classified: Public
Tnr6'c d6, ong Th~ng c6 2 nam kinh nghi~m lam chuyen vien phan tich t?i cong ty Quan Ly Quy
Vi~t Nam (Vietnam Asset Management).
Ong Th~ng t6t nghi~p CU" nhan nganh Tai Chinh Ngan Hang cua tnr<'mg 0?i hQC Kinh TS TP.HCM,
hi~n la thanh vien hi~p h9i CF A Thai Lan va ong c6 ch(rng chi hanh ngh6 quan ly guy va tai san do
UBCKNN dip.
4.2.4 Tinh Hinh Ho:;it Di)ng Cua Cong Ty Quan Ly Quy
4.2.4.1 Khai Quat Ho:;it Di)ng Cua Cong Ty Quan Ly Quy
Ti6n than cua VCFM la Cong ty C6 ph§n Quan ly Quy Thep Vi~t, duqc thanh l?p vao ngay 14 thang 04 nam 2008 theo giAy phep ho?t d9ng s6 31/UBCK-GP do UBCKNN cAp, v6'i t6ng v6n di6u I~ ban d§u la 25 ty d6ng. Cong ty chinh thfrc d6i ten thanh Cong Ty C6 Ph§n Quan Ly Quy Vina Wealth theo giAy phep diSu chinh s6 33/GPBC-UBCKNN do UBCKNN dip ngay 20 thang 04 nam 2012. Sau d6, cong ty d6i ten mot l§n nfra theo giAy phep di6u chinh s6 06/GPDC-UBCK ngay 10 thang 07 nam 2017 thanh Cong Ty C6 Ph§n Quan Ly Quy VinaCapital. Ngay 02 thang 5 nam 2018, VCFM chinh tht'.rc tang v6n diSu I~ Jen 100 ty d6ng theo giAy phep diSu chinh s6 33/GPBC-UBCK do
UBCKNN cAp.
VCFM la cong ty tien phong trong lTnh Vl,l"C quy m6· va cac san ph§m d§u cho nha d§u tu trong va ngoai nmk VCFM dang quan ly cac san ph§m va djch vv d§u tu sau:
(i) Quy l)§u Trr Trai Phi~u Bao Thjnh Vina Wealth ("VFF") - Quy m& duqc thanh i?p ngay 01 thang 4 nam 2013 theo giAy phep s6 02/GCN-UBCK, t?p trung d§u tu· vao trai phi Su chinh phu, trai phiSu doanh nghi~p va cac cong C\I v6'i !qi nhU?.11 c6 djnh. T?i ngay 31 thang 12 nam 2020, gia tri tai san rong cua VFF la 1.181, 7ty d6ng.
(ii) Quy D§u Trr CB Phi~u Hrrng Thinh Vina Wealth ("VEOF")-Quy m6· du·qc thanh l?p ngay 01 thang 7 nam 2014 theo giAy phep s6 12/GCN-UBCK, t?p trung d§u tu vao c6 phiSu gia trj va c6 phiSu c6 kha nang tang tnr&ng trong ng~n va trung h?n. T?i ngay 31 thang 12 nam 2020, gia tri tai san rong cua VEOF la 325,5 ty d6ng.
(iii) Quy D!iu Trr CB Phi~u Ti~p C~n Thi Tm<Yng Vi~t Nam ("VESAF") - Quy m& duqc thanh
l?p ngay 18 thang 4 nam 2017 theo giAy phep s6 25/GCN-UBCK, t?p trung d§u tu vao c6
phiSu v6'i v6n h6a vira va nh6 v6'i kha nang tang h·u6ng h·ong trung va dai lwn. T?i ngay 31
thang 12 nam 2020, gia tri tai san rong cua VESAF la 336,8 ty d6ng.
(iv)
(v)
(vi)
Quy D§u Tu Can Bing Tu~ Sang VinaCapital ("VIBF") - Quy m& du9·c thanh l?p ngay 02/07/2019 theo giAy phep 37/GCN-UBCK, t?p trung vao cac c6 phiSu Clta cac cong ty c6 !qi thS C?nh 1:r?nh 66n vfrng, cac lo?i tin phiSu, trai phiSu, giAy to· c6 gia va cac tai san c6 thu nh?p c6 djnh khac. T?i ngay 31 thang 12 nam 2020, gia tri tai san rong cua VIBF la 110 ty d6ng.
Quy ETF VINACAPITAL VNlOO - Quy hoan d6i danh mvc duqc thanh l?p ngay 16/06/2020 theo giAy phep s6 44/GCN-UBCK do Uy ban Chung Khoan Nha nu6'c dip, mo ph6ng chi s6 thu nl1?p VNlOO. T?i ngay 31 thang 12 nam 2020, gia trj tai san rong cua FUEVN 1 00 la 83, 1 ty d6ng.
Djch Vt.t Uy Thac D§u Tu - Ngoai cac quy m&, VCFM cung da phat tri~n djch vv uy thac d§u tu trong cac nam vira qua nh~m phvc vv cho cac nha d§u tu t6 chuc va nha d§u tu ca nhan c6 v6n 16-n va/ho~c c6 nhu du d§u tu cac c6 phiSu ma quy m& khong dap (mg duqc. T?i ngay 31 thang 12 nam 2020, t6ng gia h·i danh mvc d§u tu cho nha d§u tu uy thac trong nu6'c la 3 19 ,3 ty d6ng, cho nha d&u tu uy thac nu6'c ngoai la 21. 967 ty d6ng
Trang 15 / 71
Classified: Public
V&i t§m nhln ,tro· thanh cone; ty quan ly quy ,diin d§1;1 tTen thi tnrcmgyi~t Nam, VCFM se ti€p tpc t~p trung phat trien cac san pham va djch V\J dau tu de phpc V\J nha dau tu trong va ngoai 11\JO'C, Cong ty ph§n d§u mang l~i gia tri cho nha d§u tu thong qua vi~c d~t hi~u qua d§u tu t6t va phpc v1,1 khach hang v&i cac tieu chuiin cao nh§t.
Trang 16 / 71
Classified: Public
4.2.4.2 Tinh Hinh Ho~t D9ng Kinh Doanh Cua Cong Ty Quan Ly Quy Trong Nam (5) Nam Gh Nh~t lJon vj: VND
Chi tieu Mas6 Nam k~t thtic ngay Nam k~t thtic ngay Nam k~t thtic ngay Nam k~t th tic ngay Nam k~t thtic ngay 31/12/2020 31/12/2019 31/12/2018 31/12/2017 31/12/2016
1. Doanh thu 01 187.728.455.066 207.480.1 52.287 254.686.697.739 148.441.692.892 38.352.348.604
2. Cac khoan giam 02 - - - - -trir doanh thu
3. Doanh thu 10 187.728.455.066 207.480.152.287 254.686.697.739 148.441.692.892 3 8.3 52.348.604 thu~n v~ ho~t d9ng kinh doanh (10=01-02)
4. Chi phi ho~t 11 (138.456.21 1.032) (148.063.840.0 18) (1 74.034.586.964) (88 .420.083 .887) (27.335.275.270) d9ng kinh doanh, gia v6n hang ban
5. LQ'i nhu~n g9p 20 49 .272.244.034 59.416.312.269 80.652.1 10. 775 60.021.609.005 11.01 7.073.334 cua ho~t d9ng kinh doanh (20=10-11)
6. Doanh thu ho~t 21 8.534.566.448 4.142.898.001 4.192.411.287 1.098.819.1 09 1.225.569.289 d9ng tai chinh
7. Chi phi tai chinh 22 (749.663.193) ( 412.482.195) (151.460.824) 170.022.245 (I 7.940.522)
8. Chi phi quan ly 25 ( 41.762. 731.624) (49 .113.9 11.666) ( 44.829.483.001 ) (24.595 .064.836) (7.862.873.341) doanh nghi~p
9. LQ'i nhu~n thu~n tir ho~t dqng
30 15.294.415.665 14.032.816.409 39.863.578.237 36.355.341.033 4.361.828.760
kinh doanh (30=20 +(21-22)- 25)
Trang 17 / 71
Classified: Public
Chi tieu Ma s6 Nam k~t thuc ngay Nam k~t thuc ngay Nam k~t thuc ngay Nam k~t thuc ngay Nam k~t thuc ngay 31/12/2020 31/12/2019 31/12/2018 31/12/2017 31/12/2016
10. Thu nh~p kh:ic 31 - - - 15.000.000 1.250.000
11. Chi phi kh:ic 32 - - - (324.070.000) (16.992.500)
12. LQ'i nhu~n 40 - - - (309.070.000) (15.742.500) kh:ic (40=31-32)
13. T&ng IQ'i nhu~n 50 15.294.415.665 14.032.816.409 39 .863 .578.23 7 36.046.271.033 4.346.086.260 k~ to:in tnr&c thu~ (50=30+40)
14. Chi phi thu~ 51 (3 .220.934.055) (3.312.490.409) (8 .632.607.20 1) (2.980.718.446) -TNDN hi?n hanh
15. Chi phi thu~ 52 - 242.551.696 491.597. 750 75.741.600 -TNDN hoan l~i
16. LQ'i nhu~n sau thu~ TNDN
60 12.073.481.610 10.962.877.696 31. 722.568. 786 33.141.294.187 -
( 60=50-51-52)
17. Lai tren c& 70 - - - - -phi~u (*)
Trang 18 I 71
Classified: Public
4.2.4.3 Bao Cao Tinh Hinh Tai Chinh Cua Cong Ty Quan Ly Quy Trong Nam (5) Nam Gin Nhit Don vj: VND
Chi tieu Mas6 T~i ngay 31/12/2020 T~i ngay 31/12/2019 T~i ngay 31/12/2018 T~i ngay 31/12/2017 T~i ngay 31/12/2016
A- TAisAN 100 168.670.909.053 148.462.550.216 157.206.068.383 92.436.847.042 36.673.251.621 NGAN~ (100 = 110 + 120 + 130+ 140+ 150)
I. Ti~n va cac 110 81.528.958.149 109.495.113.854 43.334.991.923 27.130.989.685 7 .618.229 .423 k.hoan tu:O'Dg dll'O'ng tien
1. Ti~n 111 7 1.528.95 8.149 99.495.113.854 43.334.991.923 17.130.989.685 7.615.229.423
2. Cac khoan 112 10.000.000.000 10.000.000.000 - 10.000.000.000 3.000.000 tll'O'Dg dll'O'Dg ti~n
II. Cac khoan 120 29.099.916.363 - 65.002.000.000 16.004.000.000 19.890.937.769 diu tll' tai chinh ngiln h~n
1. Din tll' ngio 121 29.099.916.363 - 65.002.000.000 16.004.000.000 19.890.937.769 h~n
ID. Cac khoan 130 39.563.477.026 35.029.911.435 41.377.555.461 46.614.566.632 8.945.622.382 phai thu ngiln h~n
1. Phai tho cua 131 - 6.900.500 79.900.500 10.900.500 18.067.094 k.hach hang
2. Tra tnr&c cho 132 709.580.000 2.202.916.167 12.266.674.256 143.566.117 285.693.004 ngll'oi ban
4. Phai tho ho~t 134 38.144.846.472 30.795.320.531 21. 739.849.660 44.855.913.852 7.505.491.859
Trang 19 / 71
Classified: Public
Chi tieu Mas6 T~i ngay 31/12/2020 T~i ngay 31/12/2019 T~i ngay 31/12/2018 T~i ngay 31/12/2017 T~i ngay 31/12/2016
d<)ng nghi~p v1_1.
5. DI! phong phai 139 - (928.521 .546) - - -thu ng:in h~n kh6 doi
6. Cac khoan 135 709.050.554 2.953 .295. 783 7.291.131.045 1.604.186.163 1.136.370.425 phai thu khac
V. Tai san ng:in 150 18.478.557.515 3.937.524.927 7.491.520.999 2.687.290.725 218.462.047 h~n khac
1. Chi phi tra 151 18.478.557.515 3.937.524.927 7.491.520.999 2.687.290.725 218.462.047 tnr&c ng:in h~n
2. Tai san ng:in 158 - - - - -h~n khac
B. TA.I SAN DAI 200 19.252.215.216 20.135.755.970 3.729.838.447 697.679.567 316.008.973 ~(200 = 210 + 220 + 250 + 260)
I. Cac khoan 210 - 155.580.000 phai thu dai h~n
4. Phai thu dai 218 - 155.580.000 h~n khac
II. Tai san c6 220 17.741.618.555 18.492.543 .143 2.870.424.977 466.357.967 160.428.973 djnh
1. Tai san c6 221 12.470.185.307 15.986.308.954 1.961.972.110 226.812.604 139.026.215 djnh hfru hinh
-Nguyen gia 222 21.622.925.302 20.906.204.583 3.128.272.113 1.122.676.713 906.824.168
- Gia trj hao mon 223 (9 .152.739.995) ( 4.919.895.629) (1.1 66.300.003) (895.864.109) (767.797.953)
Trang 20 / 71
Classified: Public
Chi tieu Mas6 T~i ngay 31/12/2020 T~i ngay 31/12/2019 T~i ngay 31/12/2018 T~i ngay 31/12/2017 T~i ngay 31/12/2016
Iuy k~ (*)
3. Tai san c6 227 5.271.433.248 2.506.234.189 908.452.867 239.545.363 21.402.758 djnh vo hinh
- Nguyen gia 228 8.880. 706.593 3.711.356.303 1.298.214.994 466. 013 .464 156.735.376
- Gia trj hao moo luy k~ (*)
229 (3.609.273.345) (1.205.122.114) (389.762.127) (226.468.101) (135.332.618)
IV. Tai san dai 260 1.5 10.596.661 1.643.212.827 859.413.470 - -h~n khac
1. Chi phi tra 261 385.63 1.495 518.247.661 - - -tm6'c dai h~n
2. Tai san thu~ 809.891.046 809.891.046 - -thu nh~p hoan I~i 567.339.350
3. Tai san dai 268 315.074.120 315.074.120 292.074.120 - -h~n khac
TONG C<)NG 270 187.923.124.269 168.598.306.186 160.935.906.830 93.134.526.609 36.989.260.594 TAI sAN (270 = 100 + 200)
A-NQ"PHAI TRA. (300 = 310
300 29.472.391.402 22.221.054.929 25.521.533.269 27.442.721.834 4.43 8. 750.006
+330)
I. NQ' ng~n h~n 310 26.310.080.302 19.372.391.579 22.684.836.519 27.064.013 .834 4.158.726.256
3._ Ngrro·i mua tra tien trll'O'C
312 1.701.895.652 432.585.796 1.338.300.947 1.072.419.397 1.600.000.000
4. Thu~ va cac 314 5.272.378.787 7.029.846.549 9.174.528.026 11.006.612.563 599.970.379 khoan phai ni}p
Trang 21 / 71
Classified: Public
Chi tieu Ma.s6 T~i ngay 31/12/2020 T~i ngay 31/12/2019 T~i ngay 31/12/2018 T~i ngay 31/12/2017 T~i ngay 31/12/2016
Nha nrr&c
6. Chi phi phai 316 17.178.236.398 10.239.938.920 11.494.603.948 6.147.414.010 1.747.011.790 tra
8. Cac khoan 319 1.421.809.185 1.056.248.759 455.136.904 7. 722.220.579 163 .910.754 phai tra, phai ni}p nglio h~n khac
12. Doanh thu 328 14.062.51 1 304.465.355 222.266.694 1.006.740.285 47.833.333 chtra thl;l'C hi~n ngiin h~n
II. Nqdai h~n 330 3 .162.311.100 2.848.663 .350 2.836.696.750 378.708.000 280.023.750
6. Dl;I' phong tr9· dp miit vi~c lam
336 3.162.311.100 2.848.663 .350 2.836.696.750 3 78. 708.000 280.023.750
B - VONCHU 400 158.450.732.867 146.377.251.257 135.414.373 .561 65.691.804.775 32.550.510.588 SOHUU
1. V6n din trr 411 100.000.000.000 100.000.000.000 100.000.000.000 62.000.000.000 62.000.000.000 cu.a ch u s« h fru
10. LQ'i nhu~n sau tho€ chu·a
420 51.616.126.272 40.749.992.823 30.883.402.897 2.499.5 17.397 (29 .449 .489 .412)
phan ph6i
TONGCQNG NGUONVON
440 187.923.124.269 168.598.306.186 160.935.906.830 93 .134.526.609 36.989.260.594
( 440 = 300 + 400)
Trang 22 I 71
Classified: Publ ic
V. NGAN HANG GIAM SAT
Ngan Hang Giam Sat: Ngan Hang TNHH M{>t Thanh Vien Standard Chartered (Vi~t Nam) Gi§y phep thanh i?p s6 236/GP-NHNN do Ngan Hang Nha Nuoc d p ngay 8 thang 9 nam 2008 (va cac ban su·a dBi, bB sung ho~c thay thS vao ttl'ng thc>'i diSm). Gi§y ch(mg nh?n dang ky ho?t d9ng ill'u ky s6 08/GCN-LBCK do Uy Ban Chung khoan Nha nu6c c§p ngay 7 thang 5 nam 2015 Bia chi tr\l so· chinh: Phong 1810 - 1815, T&ng 18, Toa nha Keangnam Hanoi Landmark, 16 E6, Ph?m Hung, Phm'mg M~ Tri, Qu?n Nam Tfr Liem, Thanh ph6 Ha N<)i Bi~n tho{li: (84-24) 39 36 80 00 Fax: (84-24) 32 48 43 55 Ngan hang Giam sat chju trach nhi~m trong plwm vi lien quan dSn ho?t d<)ng cua ngan hang giam sat theo quy djnh t?i Bi€u I~ Quy va Hqp df>ng Giam sat.
VI. CONG TY KIEM TOAN
Hang nam Cong Ty Quan Ly Quy se d€ xuAt it nh§t hai (02) cong ty kiSm toan c6 uy tin va kinh nghi~m n~m trong danh sach cac c6ng ty kiSm toan duqc UBCKNN ch§p thu?n dS Ban B?i Di~n Quy xem xet va hla chc;m theo t'.1y quy€n cua D?i H<)i Nha B&u Tu.
VII. D~ LY PHAN PHOI CHUNG cm QUY
Danh sach d?i ly phan ph6i duqc li~t ke chi tiSt trong Plw 1\IC 3 Ban Cao B{lch nay.
Cong Ty Quan Ly Quy c6 th€ l\l·a ch9n va ky hqp df>ng v6'i B?i Ly Phan Ph6i m6i ho~c chi djnh D?i Ly Ky Danh theo cac quy djnh v€ B?i Ly Phan Ph6i va B?i Ly Ky Danh t?i Clnl'O'ng 9 cua Bi€u L~ cua Quy. Trong trncmg hqp c6 B?i Ly Phan Ph6i m6i, Cong Ty Quan Ly Quy se thong bao t6'i cac Nha D&u Tu va c~p nMt thong tin tren trang thong tin di~n tu· ci'1a Cong Ty Quan Ly Quy. N<)i dung thay dBi nay cGng se duqc C?P nh?t t?i Ban Cao B?ch vao l&n C?P nll?t g&n nhat.
VIII. TO CHUC DU'(}C UY QUYEN
8.1 TO CHUC DU(}C UY QUYEN CUNG CAP DJCH VV QUAN TRJ QUY
Ngan Hang TNIDI M{>t Thanh Vien Standard Chartered (Vi~t Nam) Gi§y phep thanh l?p s6 236/GP-NHNN do Ngan Hang Nha Nu6·c cfip ngay 8 thang 9 nam 2008 Bia chi tr1,1 so chinh: Phong 1810 - 1815, T&ng 18, Toa nha Keangnam Hanoi Landmark, Lo E6, Ph?m Hung, Plurong M~ Tri, Qu?n Nam Ttr Liem, Thanh ph6 Ha N<)i Di~n tho{li: (84-24) 39 36 80 00 Fax: (84-24) 32 48 43 55 TB chuc cung dp djch V\J quan tri quy chju trach nhi~m trong ph?m vi lien quan dSn djch V\1 cung dp theo quy djnh t?i hqp df>ng djch Y\l ky kSt gifra Cong ty Quan ly Quy va tB chuc cung c§p djch V\I quan trj quy.
8.2 TO CHUC DU()C UY QUYEN CUNG CAP DJCH VV D~I LY CHUYEN NHUQNG
Trung Tam Lll'u Ky Chung Khoan Vi~t Nam QuySt djnh thanh l~p s6 171/2008/QD-TTg ci'.1a Thu Tuong Chinh Phu ngay 18 thang 12 nam 2008 Bia chi: S6 112 Duong Hoang Qu6c Vi~t, Phuong CB NhuS 1, Qu?n Bic Tu Liem, Thanh Ph6 Ha N<)i f)i~n tho{li: (84 - 24) 3974 7123
IX. cAc THONG TIN VE QUY DA.U TU'
9.1 THONG TIN CHUNG VE QUY
9 .1.1 Ten Va Dja Chi Lien H~:
Ten Quy B~ng TiSng Vi~t: QUY BAU TlJ CAN BANG Tl.TB SANG VINACAPIT AL
Page 23 of71
Classified: Public
Ten Quy b~ng TiSng Anh: VinaCapital Insights Balanced Fund Ten viSt tilt: VIBF Bia chi: Ulu 17, Toa Nha Sun Wah, 115 NguySn Hu~, Plmo·ng BSn Nghe, Qu~n 1, TP. H6 Chi Minh, Vi~tNam
9.1.2 Gi~y Chrrng Nh~n Dang Ky Phat Hanh:
S6 09/GCN-UBCK do UBCKNN dp ngay 29 thang 1 nam 2019
9.1.3 Gi~y Chti'llg Nh~n Dang Ky Thanh L~p:
S6 37/GCN-UBCK do UBCKNN dp ngay 2 thang 7 nam 2019
9.1.4 Tinh Ch't Va ThO'i Gian Ho~t Di)ng Cua Quy:
Lo1;1i hinh Quy: Quy d1;1i chi'.mg di;rng mcY, duqc t6 chfrc va ho::it d('mg theo Phap Lu~t.
9.1.5 Tinh Hinh va K~t Qua Ho~t Di)ng:
Tnr6c d9t phat hanh lfin dfiu ra cong chi'.mg (IPO), Quy se khong c6 k.St qua ho::it d911g trong qua khfr. Thong tin vS kSt qua ho::it d9ng ct'1a Quy se duqc cong 66 dSn Nha B&u Tu trong cac bao cao dµ1h ky va trong cac bao cao dfiy du theo guy dinh vS cong 66 thong tin t1;1i BiSu L~ Clla Quy va theo quy djnh cua Phap Lu~t.
9.2 TOM TAT DIEU L):: QUY
Nha B&u Tu dn luu y r~ng nhfrng 119i dung t1;1i M1,1c 9.2 nay la 119i dung t6m tilt cua BiSu L~ Quy. BS c6 d&y du thong tin, Nha B&u Tu dn tham khao BiSu L~ cua Quy. Trong truang h9·p c6 sv khac bi~t giG'a n9i dung cua Ban Cao B1;1ch nay va BiSu L~ cua Quy, cac guy djnh cua BiSu L~ ct'.1a Quy se duqc ap d1,1ng. Truong hqp Nha B&u Tu nghi ngo· vS guySt d inh dfiu tu cua minh, Nha Bfiu Tu nen titn hiSu thong tin hoij.c tham v§.n chuyen gia tu vful dS c6 quySt djnh pht1 hqp.
9.2.1 Cac Di~u Khoan Chung
Cac diSu khoan chung duqc quy djnh t1;1i Chu·o·ng I cua ban BiSu L~ c11a Quy, bao g6m bay (7) diSu, tir diSu I dSn diSu 7, cung dp cac thong tin chung lien quan dSn ten, dja chi lien M, thai h::in ho::it d9ng cua Quy, t6ng s6 v6n huy d9ng va s6 ltrqng Bon Vj Quy chao ban, cac thong tin co ban vS Cong Ty Quan Ly Quy va Ngan Hang Giam Sat. C\1 thS, V6n BiSu L~ huy d9ng trong dQt phat hanh lfin dfiu ra cong chi'.mg cua Quy la tam muo·i ty nam tram sau muoi m6t tri~u ba tram nam muoi bay nghin (80.561.357.000) d6ng. S6 v6n nay duqc chia thanh tam tri~u khong tram nam mu·oi sau nghin m9t tram ba muoi lam phiy bay (8.056.135,7) Chfrng chi Quy. M~nh gia cua m6i Bon Vj Quy la muai ngan 06ng Vi~t Nam (10.000 VND).
9.2.2 Cac Quy Dinh v~ M1_1c Tieu, Chinh Sach va H~n Ch~ Diu Tu
Quy djnh vS m1,1c tieu dfiu tu, chinh sach d&u tu va h?n mfrc dfiu tu cua Quy duqc guy djnh t?i Chuong II cua ban BiSu L~ cua Quy, bao g<'\m nam (5) diSu, tu diSu 8 dSn diSu 12, quy djnh vs mvc tieu d§u tu, chiSn luQ'c dfiu tu, phan b6 tai san, h::in ch€ d§u tu·, ho?t d9ng vay, cho vay, giao djch mua ban l1;1i, giao djch ky guy va phuong phap l\fa ch9n d&u hr cua Quy. Nhfrng n9i dung nay da duqc h·inh bay t1;1i Mvc 9 .3 cua Ban Cao B1;1ch nay.
9.2.3 D~c Truog cua Chrrng Chi Quy Diu Tu
NhG'ng dij.c tnrng cua Quy duQ'c quy d inh t1;1i Chu'O'ng III cua ban BiSu L~, bao g<'\m ba (3) diSu, tu diSu
Trang 24 / 71
Classified: Public
13 dSn diSu 15, quy dinh chung v6 Nha D§u Tu, quy6n nghTa V\J ci'.ia Nha D§u Tu va S6 Dang Ky Nha
D§u Tu.
Theo quy dinh ti;ti di6u 13 cua Di6u L~, Nha D§u Tu c6 thS la cac ca nhan ho?c t6 cbuc trong va ngoai mroc. Nha D§u Tu se khong phai cbiu trach nhi~m ho?c c6 b&t ky nghia v1,1 nao khac d6i voi Quy ngoai trach nhi~m h·ong phi;tm vi s6 Dan Vi Quy ma hQ n~m giu'. Nha D§u Tu c6 cac quySn va nghTa v1,1 theo quy dinh ti;ti diSu 14 ci'.ia Di6u L~, cv thS nbu sau:
Nha D§u Tu c6 cac quy6n sau day:
a) hu&ng lqi nhu?n tfr hoi;tt d(mg diu tu ciia Quy tum1g (mg voi s6 Dan Vj Quy dang n~m gifr;
b) hu6·ng cac lqi ich va tai san duqc chia hqp phap tir vi~c thanh ly tai san Quy;
c) yeu du Cong Ty Quan Ly Quy thay 111?t Quy mua li;ti ho?c chuySn d6i Dan Vi Quy ma minh dang sa hfru, theo cac quy dinh cua Dieu L~ Quy vacua Phap Lu?t;
d) quy8n duqc d6i xfr cong b~ng, m6i Ch(rng Chi Quy dSu ti;to cho ngtroi sa huu quy6n, nghia vp, lqi ich ngang nhau;
e) quySn t\l· do chuySn nhuqng Ch~·ng Chi Quy, trfr trnong hqp bj hi;tn chS chuySn nhuqng theo quy djnh ctia phap lu?t va ti;ti Dieu L~ Quy;
f) quy6n duqc tiSp C?n d§y du cac thong tin djnh ky va thong tin b&t thuo·ng vs hoi;tt d9ng Clla Quy;
g) kh&i ki~n yong Ty Quan Ly Quy 9§u tu chung khoan, Ngan hang giam sat ho?c t6 chfrc lien quan neu to ch(rc nay vi plwm quyen, lqi ich hqp phap ct1a minh;
h) th\J'c hi~n cac quySn cua minh thong_ qua f)i;ti Hqi Nha D&u Tu, quy~n tham gia cac cu9c hQp D~i hQi Nha Dau tu va th\rc hi~n quyen bie\l quyet ti;ti Di;ti H()i Nha ~au TU' duoi hinh thfrc tivc tiep ho?c thong qua di;ti di~n duq~ uy quye11 ho~c thl,l'c hi~n b6 phieu ttr xa (gfri thu, fax, thu di~n tfr, tham d\r hQi ngbj tr\J'C tuyen, b6 phieu di~n tfr ho~c hinh tbfrc di~n nr kbac;
i) tp· frng cfr vtlfho~c dS cfr thanh vien Ban Di;ti di~n Quy nSu dap (mg cac tieu chufrn quy dinh ti;ti Dieu 25 Dieu l~ Quy;
j) cac quySn kbac theo quy dinh ct'.ia Phap Lu?t vS chfrng khoan va Di6u L~ Quy.
Nha D&.u Tu c6 nghTa vl):
a) tuan tM Di6u I~ Quy, tham gia cac cu9c h9p Di;ti H()i Nha D&u Tu, cb§p hanh quySt dinh ctia Di;ti H()i Nha Dau Tu;
b) thanh toan d§y du ti6n mua Ch(rng Chi Quy trong thai hi;tn quy djnh ti;ti Di6u L~ Quy, Ban cao bsich, va chi chju trach nhi~m ve cac khoan nq va nghfa V\l tai san khac cua Quy trong phi;tm vi so tien da thanh toan khi mua Chung chi Quy;
c) di6n d§y du va hqp l~ cac phiSu dang ky, phiSu l~nh va cung c&p cac cht'.rng nr dn, thiSt khi th\J'c hi~n giao djch Chfrng chi Quy val ho~c cac giao dich khac theo quy dinh ti;ti Dieu I~ Quy ho~c theo quy dinh cua phap lu?t;
d) kjp thoi C?P nh?t cJ10 Cong ty Quan ly Quy, Ngal) hang giam sat va di;ti ly phan ph6i c6 lien quan nhfrng thay doi thong tin ca nhan cua Nha Dau tu;
e) Cac nghTa vp khac theo quy dinh Phap Lu?t v6 chfrng khoan va Di6u L~ Quy.
Ngoai ra, Cong Ty Quan Ly Quy se i?p ho~c uy quy6n cho Di;ti Ly ChuySn Nhuqng l?p S6 Dang Ky Nha D§u Tu va Di;ti Ly Ky Danh, nSu c6, l?P va quan ly S6 Plw dS chfrng nh?n quy6n sa huu ctia Nha D§u Tu d6i v6·i Chung Chi Quy. S6 Dang Ky Nha D§u Tu phai bao gbm nhfrng n()i dung theo quy dinh ti;ti
di6u 15 cua Di6u L~.
Trang 25 / 71
Classified: Public
9.2.4 Co· Ch& Giao Djch DO'n Vj Quy
Cac quy djnh vS giao dich Bun Vj Quy, gia giao djch Bm1 Vi Quy, th1,rc hi~n m9t ph§n L~nh Duqc Ch&p Nh?n, t~nn dtrng giao djch Bun Vi Quy va thfra kS do·n vi Quy duqc thS hi~n t?i cac diSu nr 16 dSn 18 cua Di€u L~.
Quy trlnh nh~n L~nh Ban, diSu ki~n th1,rc hi~n L~nh Ban, quy trinh nh~n L~nh Mua, diSu ki~n thµc hi~n L~nh Mua, quy trinh nMn L~nh ChuySn D6i, diSu ki~n tlwc hi~n L~nh ChuySn D6i, va cac trucmg h91) t?m dfrng giao dich BO'Il Vi Quy va thvc hi~n m9t ph§n L~nh Duve Ch&p Nh~n duqc q1 thS h6a t?i cac mvc 9.4 va 9.6 va ph§n XII cua Ban Cao B?ch nay.
9.2.5 Nguyen Tiic Xac Djnh Gia Giao Djch DO'n Vi Quy
Nguyen t~c xac dinb Gia Tri Tai San Rong va gia tri giao dich Bun Vj Quy duvc quy dµ1h t?i Clmung XI cua DiSu L~, bao g6m nam (5) diSu, tfr di€u 53 dSn di€u 57, quy djnh v€ nguyen tic va plmung phap xac dinh Gia Tri Tai San Rong ci1a Quy, quy trinh djnh gia tai san cua Quy, dSn bu thi~t lwi cho Nha B§u Tu va Quy do djnh gia sai va nguyen t~c, tieu chi lµa chon va thay d6i t6 ch(rc cung c&p bao gia.
Cac v&n dS neu tren da dtrqc trinh bay chi ti&t t?i M1,1c 9 .5 ctia Ban Cao B?ch nay.
9.2.6 Thong Tin V~ Cac Lo~i Phi va Mfrc Phi Ma Quy Phai Trii
Quy djnh v€ cac lo?i chi phi va m(rc chi phi ma Quy phai chi h·a duqc quy dinh t?i DiSu 59 cua Di€u L~. Cac v&n dS nay duqc quy djnh chi tiSt t?i M1,1c 9.6 (phi giao djch Dun Vi Quy va chi phi di€u hanh va q uan ly Quy) ciia Ban Cao B?ch nay.
9.2.7 Phan Chia L(fi Nhu~n va Chinh Sach Thu~
Cac v&n d€ vS phan chia lqi nhu~n ctia Quy duqc quy djnh t?i BiSu 60 cua Di€u L~ va duqc du·qc quy dinh chi tiSt t?i M1,1c 9.7 (phan chia !qi nhu~n va chinh sach thu&) cua Ban Cao B?ch nay.
9.2.8 D~i Hqi Nha D~u Trr
Cac v&n d€ v€ D?i H(>i Nha B§u Tu duqc quy djnh t?i Chuung IV cua DiSu L~, bao g6m nam (5) di€u, tfr di€u 20 d&n diSu 24, quy dµ1h v€ nhG'ng n(>i dung lien quan d&n D?i H(>i Nha D§u Tu, quySn va nghTa V\J cua D?i H(>i Nha B§u Tu, di€u ki~n va thS tht'.rc tiSn hanh h9p B?i H(>i Nha B§u Tu, quy&t dinh cua B?i H(>i Nha f)§u Tu va phan d6i quy&t djnh ciia B?i H(>i Nha D§u Tu.
B?i H(>i Nha D§u Tu la w quan c6 thfim quy€n cao nhit cua Quy va tit ca nhfrng Nha D§u Tu c6 ten trong S6 Dang Ky Nha D§u Tu trn&c thoi diSm ch6t danh sach dS h·i~u t~p cu9c h9p d€u c6 quy€n tham dp- El?i H(>i Nha B§u Tu. El?i H(>i Nha f)§u Tu hang nam ho?c bit thuong se duqc t6 ch(rc b&i Cong Ty Quan Ly Quy phu h9·p v&i quy djnh Ctla E>iSu L~ vacua Phap Lu~t. Vi~c t6 cht'.rc h9p B?i H(>i Nha f)§u Ttr du·qc tlwc hi~n theo quy djnh t?i di€u 20 va diSu 22 ctia BiSu L~.
D?i H(>i Nha El§u Tu c6 cac quySn va nghia V\1 nlm sau:
a) QuySt djnh vS vi~c sfra d6i, b6 sung E>i6u L~ cua Quy;
b) QuySt djnh cac thay d6i CO' ban trong chinh sach d§u tu ho?c mvc tieu d§u tu cua Q4y; thay doi m(rc gia djch V\J h·a cho Cong Ty Quan Ly Quy ho?c Ngan Hang Giam Sat; thay doi Cong Ty Quan Ly Quy ho?c Ngan Hang Giam Sat;
c) Quy&t djnh vi~c chia, tach, sap nh~p Quy, hqp nh§t Quy, giai th€ Quy;
d) Quy&t dinh phuo·ng an phan phi'>i lqi nrc;
e) B§u, mi~n nhi~m, bai nhi~m Chu Tjch va thanh v ien Ban El?,i Di~n Quy; quySt djnh f!lll'C thu lao va chi phi ho?t d9ng cua Ban B?i Di~n Quy; thong qua vi~c l\ra ch9n to ch(rc kiem toan
Trang 26 / 71
Classified: Public
duqc chfip thu?n dS kiSm toan bao c*o tai chinh hang nam ~i'.1a Quy; thong qua cac bao cao vs tlnh hinh tai chfnh, doan\1 nghi~p tham djnh gia,d(k l?P (neu c6); thong qua cac baa cao tlnh hlnh tai chinh, bao cao ve tai san va hoi;tt d(>ng hang nam cua Quy;
f) Xem xet v,a xfr )Y vi phi;tm cua Cong ty Quan ly Quy, Ngan Hang Giam Sat va Ban Bi;ti Di~n Quy gay ton that cho Quy;
g) Yeu ciiu Cong ty Quan ly Quy, Ngan Hang Giam Sat xufit trinh s6 sach ho?c gifiy tcY giao djch ti;ti Bi;ti H(>i Nha Bau Tu;
h) Cac vfin dS khac thu(>c thiim quy~n cua Bi;ti H(>i Nha Biiu Tu theo quy djnh ti;ti f)iSu L~ Quy va theo quy djnh ciia Phap Lu?t ve cht'.rng khoan.
QuySt djnh cua 0i;ti H(>i Nha 0iiu Tu dugc thong qua khi c6 s6 Nha f)iiu Tu di;ti di~n cho tren nam muoi phiin h·am (50%) t6ng s6 phiSu biSu quySt cua nhfrng Nha 0iiu Tu di,r h9p thong qua, ngoi;ti h·u quySt djnh lien quan dSn cac vfin dS thS hi~n ti;ti diSm (b) va diSm (c) ben h·en chi duqc thong qua brtng hlnh thfrc biSu quySt ti;ti cu9c hQp ~i;ti H(>i Nha 0iiu Tu. Trang h·uang hqp n~y, quySt djnh ti;ti cu9c h9p du9·c thong qua neu duqc so Nha Bau Tu di;ti di~n cho tren sau muoi lam phan tram (65%) ci1a tong so phieu biSu quySt cua nhfrng Nha Biiu Tu di,r h9p thong qua.
Nha Biiu Tu phan d6i cac quySt djnh cua Bi;ti H(>i Nha Biiu Tu I ien quan dSn cac vfin dS thS hi~n ti;ti di Sm (b) va diSm ( c) ben tren c6 quySn yeu ciiu Quy mua li;ti Bon Vj Quy cua minh theo quy djnh t1_1i di Su 24
cua BiSu L~.
9.2.9 Ban Di;ti Di~n Quy
Cac quy djnh vs Ban £)1_1i Di~n Quy duqc thS hi~n ti;ti Chuong V cua BiSu L~, bao gf>m bay (7) diSu, tu diSu 25 dSn diSu 31, quy djnh nhfrng n(>i dung co ban vs Ban Bi;ti Di~n Quy, bao gf>m s6 lugng va tieu chuiin d6i v6i thanh vien, quySn va nghTa vv ding nhu co- du t6 chfrc va ho1_1t d(>ng cua Ban 01_1i Di~n Quy.
Ban £)1_1i Di~n Quy c6 ttr ba (03) thanh vien dSn nam (05) thanh vien, trong d6 c6 it nhfit hai phiin ba s6 thanh vien Ban 01_1i Dien Quy la thanh vien d(>c l?p khong phai la Nguai C6 Lien Quan cua Cong Ty Quan Ly Quy va Ngan Hang Giam Sat ho?c di;ti di~n theo uy quySn cua cac t6 chfrc nay. Nhi~m ky cua Ban 81_1i Di~n Quy la nam (05) nam, cac thanh vien Ban Bi;ti Di~n Quy c6 thS duqc tai 66 nhi~m ma khong c6 gi6i h1_1n s6 nhi~m ky.
Trang Ban Bi;ti Di~n Quy phai c6:
a) T9i thi6u 11).Qt (01) thanh vien d(>c l?p c6 h·inh d(> chuyen mon, c6 kinh nghi~m trang l'Inh vi,rc ke toan, kiem toan;
b) T6i thiSu m(>t (01) th~nh vien d(>c l?p c6 trinh d(> chuyen mon, kinh nghi~m lam vi~c h·ong ho1_1t d(>ng phan tich dau tu chung khoan ho?c quan ly tai san; va
c) T6i thiSu m(>t (01) thanh vien c6 trinh d(> chuyen mon vs phap lu?t.
Ban Bi;ti Di~n Quy c6 cac quySn va nghia Vl,l nhu sau:
a) B1_1i di~n chq quySn !qi c,ua Nha 0iiu Tu; thv·c hi~n cac ho1_1t d(>ng phu hqp v6i quy djnh cua Phap Lu?t de bao v~ quyen lqi cua Quy va Nha Bau Tu;
b) Phe duy~t s6 tay djnh gia Gia Tri Tai San Rong cua Quy, danh sach cac t6 cht'.rc cung dp bao gia;
c) Phe duy~t danh sach cac t6 e;huc tin d\mg µh?n tiSn gll'i cua Quy, cong 91,1 tiSn t~, h·ai phiSu doanh p ghi~p phat hal}h bo·i to chfrc niem yet c6 bao Hinh thanh toan cua to ,chfrc tin d1,1ng ho?c cam k~t mua \1_1i cua to chfrc phat hanh va cac tai san ma Quy duqc phep dau tu theo quy djnh t1_1i 0ieu L~ Quy va Phap Lu?t;
Trang 27 / 71
Classified: Public
(
'
,,
.t
d) Phe duy~t v;S khoang gia d\r kiSn, tho·i diSm thl!c hi~n giao djch, d6i tac giao djch hoi,ic tieu chf xac djqh doi tac giao djch, lo?i tai san giao djch tnr6c khi thl!c hi~n cac giao djch tai san cua Quy doi v6i ~ac giao djch theo phuO'ng tht'.rc thc:>a thu~n, cac giao dich mua, ban cht'.rng khoan clura niem yet, chll'a dang ky giao djch;
e) Phe duy~t cac giao djch tai san cua Quy v6i thanh vien Ban 0?i Qi~n Ql!Y· Trong truo·ng h9·p nay, thi thanh vien c6 giao djch lien quan khong dl!'qc tham gia bieu quyet;
f) QuySt djnh mfrc lqi nhu~n phan ph6i; tho·j h?n va thu t\Jc phan ph6i !qi ntiu~n, I1oi,ic xfr ly 16 phat sinh trong qua trinh kinh doanh; quyet djnh cac van de chll'a c6 ~I! thong nhat giii'a Cong Ty Quan Ly Quy va Ngan Hang Giam Sat tren CO' s6 quy djnh ctm 0ieu L~ va Phap Lu~t;
g) Trnong h\YP dU'qc 0?i H9i Nha 0§.u TU' g§n nh&t da uy f!UYSn, quySt qjnh cac v&n dS quy djnh t?i cac 0ieu tu· Error! Reference source not found. den 21.8 cua 0ieu L~ Quy;
h) Yeu du C(mg Ty Quan Ly Quy, Ngan Hang Giam Sat kjp tho'i cung cfip d§y du cac tai li~u, thong tin ve ho?t d9ng quan ly tai san va ho?t d9ng giam sat Quy; va
i) Cac quySn va nhi~m V\J khac theo quy djnh cua 0iSu L~ Quy va cua Phap Lu~t.
Chu Tjch Ban 0?i Di~n Quy do 0?i H9i Nha 0§u TU' b§u trong s6 cac thanh vien Ban 0?i Di~n Quy. Chu Tjch Ban 0i;ti Di~n Quy c6 cac quySn va nghTa V\J sau day:
a) L~p clnrO'ng trinh, kS ho?ch ho?t d9ng cua Ban 0?i Di~n Quy;
b) Chufin bi chll'O'ng trinh, n9i dung, cac tai li~u ph\Jc vv cu9c l19p cua Ban 0?i Di~n Quy; tri~u t~p va chu t9a CUQC h9p cua Ban 0?i Di~n Quy;
c) Theo doi qua trinh t6 cht'.rc thl!c hi~n cac quySt dinh cua Ban 0?i Di~n Quy; va
d) Cac quySn va nhi~m V\J khac quy dinh ti;ti 0iSu L~ vacua Phap Lu~t.
Thti tvc diSu hanh Ban 0?i Di~n Quy, cu9c h9p Ban D?i Di~n Quy va vi~c thong qua cac quySt djnh cua Ban Di;ti Di~n Quy duqc tlwc hi~n theo quy dinh t?i cac diSu 29 va 31 ct'm DiSu L~. M9t thanh vien cua Ban Di;ti Di~n Quy c6 thS bi dinh chi va bai miSn theo quy dinh t?i diSu 30 ct1a 0iSu L~.
9.2.10 Tieu Chi Ll}'a Chqn, Quy&n Hl_ln va Trach Nhi~m cua Cong Ty Quan Ly Quy
Chtwng VI cua 0iSu L~, g6m b6n (4) diSu, tir diSu 32 dSn diSu 35, quy djnh vS tieu chufin Iva ch9n Cong Ty Quan Ly Quy, quySn va nghla V\I cua Cong Ty Quan Ly Quy, ch§m dut quySn va nghia V\I ci'.m Cong Ty Quan Ly Quy cung nhll' nhii'ng h?n chS trong ho?t d9ng cua Cong Ty Quan Ly Quy.
Nhfrng thong tin chung vS Cong Ty Quan Ly dl!'qc thS hi~n t?i M1,1c O cua Ban Cao B?ch nay. Nha 0§u Tl1 tham khao them cac diSu tu· 32 dSn 35 cua 0iSu L~ cua Quy dS biSt them thong tin vs tieu chufin I\J·a ch9n Cong Ty Quan Ly Quy, quySn va nghia V\I cua Cong Ty Quan Ly Quy, ch§m dut quySn va nghia V\I ct1a Cong Ty Quan Ly Quy ciing nhu nhii'ng h?n chS trong hoi;tt d9ng ct'm Cong Ty Quan Ly Quy.
Nha 0§.u TU' Nha 0§.u Tu do luu y trong trm:rng hqp D?i H9i Nha 0§u Tu quySt dinh ch§m dut quySn va nghYa V\J cua Cong Ty Quan Ly Quy ma khong thu9c cac truong hqp duqc phep theo quy dinh ctm DiSu L~ va Phap Lu~t, Quy se b6i thuong cho Cong Ty Quan Ly Quy m9t khoan phi nhu sau:
a) N,Su vi~c thay d6i Congly Quan Ly Quy diSn 1:a trong vong ba (03) nam kS tu· ngay Quy bilt dau hoi;tt d9ng, chi phi boi thuong se bang t:ia p4an tram (3%) G;ia Tri Tai San Rong trung binh cua Quy, trong vong n~m muO'i hai (52) tuan lien tnr6c thoi diem 0?i H9i Nha 0au Tl!' thong qua quyet djnh thay doi Cong Ty Quan Ly Quy; hoi,ic
b) NSu vi~c thay q6i Cong Ty Qµan Ly Quy diSn ra sa,u ba (03) nam kS m ngay Quy hilt d§u ho?t d9ng, chi phi boi thuong se bang m9t phay nam phan_tram (1,5%) Gi~ Tri Tai San Rong,trung binh cua Quy ~rong vong na,m muo·i hai (52) tuan lien tnr6c thoi diem 0?i H9i Nha 0au Tu thong qua quyet djnh thay doi Cong Ty Quan Ly Quy.
Trang 28 / 71
Classified: Public
9.2.11 Tieu Chi L\ra Ch9n, Quy~n H~n va Trach Nhi?m Ci'ta Ngan Hang Giam Sat va Cac T6 Chirc Cung C~p Dich V\l Khac
Cac vfo d6 lien quan dBn Ngan Hang Giam Sat duvc quy dinh ti:ii Chuo-ng VII ct'.ia Di6u L~, bao g6m bBn ( 4) di6u, tfr diSu 36 d@n di6u 39, quy djnh tieu chu§n h;a ch9n Ngan Hang Giam Sat, quy6n va nghTa V\1 cua Ngan Hang Giam Sat, hoi;it d9ng cua Ngan Hang Giam Sat va ch§.m dut quy6n va ngh'i'a v1,1 cua Ngan Hang Giam Sat.
NhG'ng thong tin chung vS Ngan Hang Giam Sat thS hi~n ti;ii ph&n V cua Ban Cao Bi:ich nay. Nha D§u Tu tham khao them cac diSu tu 36 d@n 39 ct'.1a DiSu L~ cua Quy dS bi@t them thong tin v6 tieu chu§n l\ra ch9n Ngan Hang Giam Sat, quySn va nghfa VI,! ct'.ia Ngan Hang Giam Sat, ho?t d<)ng cua Ngan Hang Giam Sat va ch§.m d(1t quySn va ngh'i'a VI,! cua Ngan Hang Giam Sat.
Chuo-ng Vlll cua Di6u L~, bao g6m nam (5) diSu, tfr diSu 40 d@n diSu 44, quy dinh vS cac hoi:it d<)ng duqc uy quySn cua Quy, tieu chu§n l1,1·a ch9n t6 chuc cung cfrp djch VI,! lien quan, trach nhiSm cua cac t6 ch(rc nay ding nlm trach nhi~m cua Cong Ty Quan Ly Quy dBi v6i cac ho?t d<)ng da uy quySn va chfim dut ho?t d9ng uy quySn. Cac t6 chuc du·qc t'.1y quySn cung dp cac djch v1,1 lien quan cho Quy duqc thS hi~n t?i ph§n VIII cua Ban Cao Bi:ich nay. Nha D&u Tu tham khao them cac di6u tu 40 d€n 44 cua DiSu L~ d€ bi€t them thong tin vs hoi;it d9ng duqc t'.1y quy6n cua Quy, tieu chu§n lµa ch9n t6 chuc cung cfrp dich V\J lien quan, trach nhi6m cua cac t6 chuc nay ding nhu trach nhi~m cua Cong Ty Quan Ly Quy dBi v6i cac ho?t d9ng da uy quy6n va ch§.m d(1t hoi:it d9ng uy quy6n.
Ngoai ra, Chuong IX cua Di6u L~, bao g6m ba (3) di6u, h'r diSu 45 d€n diSu 47, quy djnh vS vi~c dang ky phan phBi Do-n Vi Quy, ho?t d9ng cua Di:ii Ly Phan PhBi va D?i Ly Ky Danh va nghi~p vv phan phBi Dan Vi Quy. Thong tin vS Di;ii Ly Phan PhBi duqc thS hi~n t?i ph&n VII cua Ban Cao Bi:ich nay. Nha D&u Tu tham khao them cac di6u tu 44 d€n 46 ct'.ia DiSu L~ dS bi€t them thong tin vS cac quy dinh lien quan d€n vi~c dang ky phiin phBi Don Vj Quy, ho?t d9ng ct'.1a Di:ii Ly Phan PhBi va D?i Ly Ky Danh va nghi~p VI,! phan phBi Do-n Vi Quy.
9.2.12 Ki~m Toan, K€ Toan va Ch€ Di) Bao Cao
V§.n d6 vS kiSm toan, k€ toan va ch€ d9 bao cao cua Quy duqc quy dinh ti:ii Chu011g X cua DiSu L~, bao g6m nam (5) di6u, tu diSu 48 d€n diSu 52, quy dinh vS tieu chu§n l\ra ch9n va thay d6i cong ty kiSm toan ct'.ia Quy, nam tai chinh, ch€ d9 k€ toan, bao cao tai chinh va bao cao khac.
Cac vfin dS neu h·en da duqc trinh bay ti:ii ph§n V1 va M1,1c 9.8 cua Ban Cao Bi:ich nay.
9.3 Ml.JC TIEU DAU TU, CHINH SA.CH DAU TU VA~ MUC DAU TU CUA QUY
9.3.1 M\lc Tieu Diiu Ttr
Mvc tieu d§u tu cua Quy la tang tru6ng Gia Tri Tai San Rong trung va dai hi:in (tu hai (2) nam d€n nam (5) nam) va t?o thu nMp 6n dinh cho Nha D§u Tu· thong qua d§u hr vao cac c6 phi€u cua cac c6ng ty c6 lqi th@ ci;inh tr?nh b6n vG'ng, cac loi;ii tin phi€u, trai phi€u, gi§.y to· c6 gia va cac tai san c6 thu nh~p cB dinh khac c6 ch§.t luqng tfn d1,1ng tBt. Chi ti@t vS cac loi:ii tai san ma Quy se d§u hr duqc thS hi~n t?i Mvc 9 .3 .2.9 cua Ban Cao Bi:ich nay.
9.3.2 Chi€n Lm_rc Din Tu, Chinh Sa.ch Diiu Ttr Va Phan B6 Tai San
9.3.2.l Quy se ap d1,1ng chi€n luqc d§u tu nang d<)ng ho~c chi€n luqc d§u tu gia trj tuy vao di6n bi€n cua thi truong va t~p trung d§u tu vao danl1 m\Jc cac c6 phi€u niem y€t cua cac cong ty c6 lqi th€ ci:inh tranh b6n vfrng, c6 thj ph&n 16n, nang lµc quan h'i tBt, tinh hinh tai chinh vG'ng mi:inh, c6 kha nang hoi:it d9ng tBt kS ca h'ong di6u ki~n thi tnrang kh6ng thu~n lqi va dang duqc dinh gia h§.p dfin so v6i tiSm nang tang tru6ng trong tuo·ng lai cua cong ty.
Trang 29 / 71
Classified: Public
9.3.2.2 Quy cung se d§u tu- vao cac lo?i tin phiSu, trai phiSu, giily tcr c6 gia va cac tai san c6 thu nh?p c6 djnh khac c6 chilt lu-qng tin d1,111g t6t, dam bao thu h6i v6n va mang vS cac khoan thu nh?p c6 djnh cho Quy. Cac tai san nay bao g6m cac tai san duvc li~t ke t?i M1,1c 9.3.2.9(a) cua Ban Cao B?ch nay.
9 .3 .2.3 Trai phiSu doanh nghi~p duqc xem xet d§u tu nSu trai phiSu d6 th6a man m9t trong cac tieu chi xac djnh t?i cac M1,1c 9.3.2.9 cua Ban Cao B?ch nay va th6a man cac tieu chi do Cong Ty Quan Ly Quy dS ra va phu hqp v&i quy djnh cua Phap Lu?t. Cong Ty Quan Ly Quy se ap d1,1ng phuo-ng phap phan tich tu tren xu6ng d6 danh gia cac diSu ki~n kinb tS vT mo, diSn biSn l?m phat, lai suilt va ty gia dS dua ra quySt dinh dfiu tu lien quan dSn ky Iwn, l9·i suilt trai phiSu va nh6m nganh cua t6 chuc phat hanh. Ben c?nh d6, Cong Ty Quan Ly Quy d6ng tho·i ap d\mg phuo-ng phap phan tich tu· du&i len dS ch9n l9c cac t6 chuc phat hanh c6 chilt luqng tin d1,1ng t6t va c6 du nang l\rc tai chinh dap (rng nhu du thanh toan lai va v6n g6c trai phiSu khi dSn h?n.
9.3 .2.4 E>6i v6-i tai san dfiu tu la c6 phi€u, Quy ap d1,1ng chiSn lu9·c nang d9ng vase t?p trung vao c6 phiSu gia trj, nlmng tuy vao diSu ki~n thi trnong, Quy cung se xem xet d§u tu vao c6 phi€u tang trncmg dS nim bit co· hQi. C1,1 th€, Quy se ch9n cac c6 phiSu th6a man cac tieu chi xac djnh t?i Mvc 9.3.2.9 cua Ban Cao B?ch nay cua cac Cong ty c6 !qi thS C?l1h tranh bSn vil"ng, c6 thj ph§n 16-n, nang lµc quan tri t6t, tinh hinh tai chfnb vfrng m?nil, c6 kha nang ho?t d9ng t6t kS ca trong diSu ki~n thj tmong khong thu?n lqi va dang duvc djnh gia hilp dfin so v6·i tiSm nang tang tnrc'mg trong tu-o-ng lai cua cong ty. Cong Ty Quan Ly Quy du9·c quySn dua ra cac phuo-ng an d§u tu va duqc toan quySn h,ra ch9n va dfiu tlr cac c6 phiSu thich hqp dS t6i uu h6a !qi ich cua Quy va dam baa tuan thu cac h?n ch€ d§u tu theo quy dinh cua E>iSu L~ va cac quy dinb lien quan cua Phap Lu?t.
9.3.2.5 Quy ap d1,1ng phu-ong phap phiin tich tiSp C?t1 tu tren xu6ng d6 phan tich vT mo, phiin tich nganh nhiim ch9n ra cac nganh nghS hi~u qua, c6 tiSm nang tang trn6·ng kSt hqp v6-i phuo-ng phap phiin tich tiSp C?n tu· du6-i !en dS phiin tich cac chi s6 co· ban cua cac cong ty mvc tieu nhiim lµa ch9n c6 phi€u d§u tu va l1,1·a ch9n cac cong ty dang duqc djnh gia hilp dfin va c6 tiSm nang tang tru6-ng t6t trong nhiSu nganh khac nhau. Tu kSt qua cua cac phiin tich nay, Cong Ty Quan Ly Quy se dS xuilt va thµc hi~n cac khoan dfiu tu pbu hqp cho Quy. Ty tr9ng nganh t:rong danh m1,1c d§u hr cua Quy la kSt qua cua quy trinh phan tich ca ban cong ty va vi V?Y c6 thS khac v6-i ty tr9ng nganh trong chi s6 tham chiSu. Cong Ty Quan Ly Quy duqc toan quySn quy€t djnh danh m1,1c dfiu tu· cua Quy pht1 hqp v6-i cac h?n chS dfiu hr theo quy djnh cua E>iSu L~ va cua Phap Lu?t.
9.3.2.6 Quy c6 s1,r Iinh ho?t trong phiin b6 tai san dfiu tu· tt1y thu9c vao tlnh hinh thi trnong va co· hQi d§u tu t?i h'rng tho·i diSm khac nhau dµa tren nh?U dµili ci'.ia Cong Ty Quan Ly Quy v6'i m1,1c tieu xuyen su6t trong toan b9 thoi gian ho?t d911g cua Quy la bao v~ !qi ich cua Nha E>liu Tu. Tuy nhien, vi~c phan b6 tai san dfiu tu khong duqc vuqt qua nhung Iwn chS dfiu tu quy djnh t?i E>iSu L~, Ban Cao B?ch va quy dinb cua Phap Lu?t.
9.3.2.7 Quy c6 ffi\JC tieu dliu tt.r vao danh IU\JC can bing gifra c6 phiSu va cac tai san thu nh?p c6 djnh. Ty tr9ng phan b6 tai san d&u hr thµc t€ c6 th6 se dao d9ng tuy vao diSn biSn cua tbi tnrong va cac co· hQi dfiu tu cua Quy vao nmg tho·i diSm va tuy thu9c vao danh gia cua Cong Ty Quan Ly Quy vs rui ro va !qi nhu?n mang l?i Clla cac CO" hQi d&u tu nay t?i tung thoi diSm. Thong thuong, ty 1~ phiin b6 vao cac tai san c6 thu nh?p c6 dinh se cao ho-n khi cac diSu ki~n kinh tS vT mo thich hqp va phu hqp v6-i chi€n luqc dfiu tu gia trj. Ty I~ phiin b6 vao c6 phiSu se cao ho-n nSu diSu ki~n kinh t€ thu?n lqi ho-n cho chi€n luqc dfiu tu nang d9ng nI1iim vao tang tn.r6-ng v6n. Ty I~ phan b6 ky v9ng cua Quy se la dfiu hr t6i thiSu 80% t6ng tai san cua Quy vao c6 phiSu va trai phiSu, trong d6 t6i thiSu 30% vao c6 phiSu va t6i thiSu 30% vao trai phiSu. Co- du phiin b6 6- tren la co- du ky v9ng, tuy vao tinI1 hinh tlwc t€ cua thj tnrong, Cong ty quan ly quy c6 th6 thay d6i co du dfiu tu 6" tren cha phu hqp v6-i thi tn.rong.
9.3.2.8 Phu hqp v6-i quy djnh cua Phap Lu?t va cac h?n chS d&u tu theo quy djnh t?i E>iSu L~ va Ban Cao B?ch, khi cac diSu ki~n cua thi tmong ho~c cua nSn kinh tS duqc xem la bilt lqi cha Quy va Nha E>fiu Tu, Cong Ty Quan Ly Quy c6 th€ ap d1,1ng chiSn luqc dliu tu gia trj va t?m tMi d&u tu ph&n 16-n ho~c toan b9 tai san cua Quy vao cac lo?i tai san an toan va c6 mfrc sinh Io-i 611 djnh nlm tiSn va cac khoan tuong duong tiSn va/ho~c cac khoan dliu tu ngin lwn va/ho~c cac tai san c6 thu nh?p c6 djnh it rui ro. Trang nhfrng
Trang 30 / 71
Classified: Public
trn<'mg hqp nay, Quy c6 thS khong di;it duqc m\1c tieu d§.u tu da duqc dS ra trong BiSu L~ va mpc tieu thS
hi~n trong Ban Cao Bi;ich.
9.3.2.9 Quy se d§.u tu· vao cac tai san sau:
(a) TiSn gt'.ri ti;ii cac ngan hang thuO'ng mi;ii theo quy djnh ci'.1a phap lu~t vS ngan hang; (b) Cong C\I thi tnrcmg tiSn t~ bao g6m gi§.y to· c6 gia, cong C\l chuySn nhuqng theo quy djnh cua phap
lu~t; (c) Cong cp nq cua Chfnh phu, trai phiSu duqc Chfnh phu bao Hinh, trai phiSu chfnh quySn dia phuO'ng; (d) Cb phiSu niem ySt, cb phiSu dang ky giao djch, trai phiSu niem ySt tren Sc'r giao djch chi.'.rng khoan,
chi.'.rng chi quy di;ii chung; (e) cb phiSu chao ban 1§.n d§.u ra cong chung, trai phiSu chao ban ra cong ch(mg, trai phiSu doanh
nghi~p phat hanh rieng le b6'i tb chfrc niem ySt c6 bao Hinh thanh toan cua tb chi.'.rc tin d\mg ho~c cam kSt mua li;ii cua tb chuc phat hanh t6i thiSu 1 !fin trong 12 thang va m6i l&n cam kSt mua li;ii t6i thiSu ba muO'i phfin tram (30%) gia tri dqt phat hanh; Trn<'rng hqp dfiu tu vao cac tai san quy djnh ti;ii khoan nay phai dap t'mg diSu ki~n sau: • Ba duqc Ban di;ii di~n Quy ch§.p thu~n bling van ban vS loi;ii, ma chi.'.rng khoan, s6 lu9·ng, gia trj
giao djch, tho-i diSm thp·c hi~n; • C6 du tai li~u chung minh vS bao lanh thanh toan ho~c tai li~u vS cam kSt mua li;ii cua tb chuc
phat hanh. (f) Ch(rng khoan phai sinh niem ySt giao djch ti;ii Set Giao djch Chung khoan va chi nhiim m\lc tieu
phong ngua rui ro cho chung khoan co s6' ma Quy dang n~m gii'i'; (g) QuySn phat sinh g~n liSn v6'i chfo1g khoan ma Quy dang n~m gii'i'; (h) Cac loi;ii tai san tai chfnh khac theo quy dµ1h cua phap lu~t.
9.3.3 Hi,m Ch€ Diu TU'
9.3.3.l Cac khoan d&u tu cua Quy se duqc da di;ing h6a va dap (mg cac diSu ki~n quy dinh ti;ii BiSu L~ va quy djnh cua Phap Lu~t. Co c§.u danh m\1c d§u tu cua Quy phai bao dam tuan thu cac nguyen t~c sau:
(a) Tn'r tiSn gt'.ri tren tai khoan thanh toan ciia Quy ti;ii Ngan Hang Giam Sat, Quy khong duqc d§u tu qua b6n muoi chin phfin tram (49%) tbng gia tri tai san cua Quy vao cac tai san theo quy djnh ti;ii cac diSm 9.3.2.9 (a) va (b) cua Ban Cao Bi;ich nay;
(b) Khong duqc d§u tu qua ba IDUO'i ph§n tram (30%) tbng gia tri tai san cua Quy vao cac tai san quy djnh ti;ii cac diSm 9.3.2.9 (a), (b), (d), (e) va (t) cua Ban Cao B!;!.ch nay phat hanh bc'ri cac cong ty trong cung m9t (1) nh6m cong ty c6 quan M sc'r hi'i'u v6'i nhau thu(>c cac tnrong hqp sau day: cong ty mv, cong ty con; cac cong ty so· htl'u tren ba muo·i lam phfin tram (35%) cb phfui, phfin v6n g6p cua nhau; nh6m cong ty con c6 cung m9t cong ty my. Trong d6 phfin d§u tu vao chl'.rng khoan phai sinh bling gia tri cam kSt cua hqp d6ng xac dinh theo quy djnh c6 lien quan;
(c) Khong du9·c dfiu tu qua hai muO'i phfin tram (20%) tbng gia trj tai san cua Quy vao chung khoan dang luu hanh va cac tai san (nSu c6) quy djnh ti;ii diSm 9.3.2.9 (a), (b) cua Ban Cao Bi;ich nay cua m9t tb chuc phat hanh, trir cong Cl,! nq cua Chinh phu;
(d) Khong duqc dfiu tu- vao chung khoan ctia m9t tb chuc phat hanh qua mu-o·i phfin tram (10%) tbng gia tri chung khoan dang luu hanh cua tb chl'.rc d6, tn'.r cong cp nq ciia Chfnh Pht'.l;
( e) Khong dtl'Q'C d§u tu· qua muoi ph§n tram ( l 0%) tbng gia trj tai san cua Quy vao cac tai san quy djnh t!;l.i cac diSm 9.3.2.9(e) cua Ban Cao Bi;ich nay;
(t) Tbng gia tri cac hi;ing mpc d§u hr 16-n trong danh ID\IC dfiu tu ctia Quy khong duqc vuqt qua b6n muoi ph§.n tram ( 40%) tbng gia trj tai san cua Quy. Trong d6, hi;ing ffi\lC d§u tu- 16-n cua Quy la hi;ing ffi\lC d§u tu· vao cac lo!;l.i tai san quy djnh ti;ii diSm 9.3.2.9 (b), (d), (e) va (g) cua Ban Cao B!;!.ch nay (ngoi;ii tru- chung chi tiSn gt'.ri) phat hanh bo·i cung m9t (01) tb chuc, c6 tbng gia tri chiSm tu nam ph§.n tram (5%) trc'r Jen tbng gia tri tai san cua Quy;
Trang 31 / 71
Classified: Public
(g) T?i m9i thai di6m, t6ng gia tri cam k€t trang cac giao dich chfrng khoan phai sinh, du 119· vay va cac khoan phai tra cua Quy khong du·gc vu9i qua Gia Tri Tai San Rong cua Quy;
(h) Khong duvc d&u tu vao chfrng chi quy cua chinh Quy d6;
(i) Chi dugc d§u hr vao ch(rng chi quy d1;1i chung khac, cong ty d&u tu ch(rng khoan d?i ch(mg do cong ty quan ly quy khac quan ly va bao dam cac h1;1n ch€ sau: • Khong d&u tu vao qua mucl'i ph§n tram (10%) t6ng s6 cht'.rng chi quy dang luu hanh cua m9t
(1) quy d1;1i chung, c6 phi€u dang luu hanh ctia m9t (1) cong ty d&u tu cht'.rng khoan d?i ch(mg; ■ Khong d&u tu qua hai muai ph§n tram (20%) t6ng gia tri tai san cua Quy vao chung chi quy
cua m9t (1) quy d1;1i chung, c6 phi€u ciia m9t (1) cong ty d&u hr cht'.rng khoan d1;1i ch(mg; • Khong d&u tu qua ba mu·ai ph&n tram (30%) t6ng gia tri tai san cua Quy vao cac chfrng chi quy
d?i ch(mg, c6 phi€u cong ty d§u hr cht'.rng khoan d1;1i ch(mg;
U) Khong dugc d&u tu ttvc ti€p vao biit d9ng san, da quy, kim lo1;1i quy hi€m; va
(k) T?i m9i thai diSm trang danh ill\lC phai c6 cht'.rng khoan cua it nhiit sau (06) t6 chi'.rc phat hanh.
9.3.3.2 Ca du danh ID\JC d&u tu cua Quy chi dugc vuQi mt'.rc so voi cac h1;1n ch€ d&u hr quy dinh t?i di6m (a), (b), (c), (d), (e), (f) va (i) ben tren va chi do cac nguyen nhan sau:
(a) Do biSn d9ng gia tren thi trncmg cua tai san trang danh 111\JC d§u tu Clla Quy;
(b) Do phai thvc hi~n cac khoan thanh toan ct'.ia Quy theo quy dinh cua phap lu?t, bao g6m vi~c th\rc hi~n l~nh giao djch cua nha d&u tu;
(c) Do ho1;1t d9ng chia, tach, hgp nhiit, sap nMp cac t6 cht'.rc phat hanh;
(d) Quy moi dugc dp phep thanh l?p ho?C do tach Quy, hgp nhiit Quy ho?C sap nh?p Quy ma thai gian ho1;1t d9ng clma qua sau (06) thang kS tfr ngay d1rgc dp gi§y ch(rng nh?n dang ky l?p Quy ho?c Giiiy cht'.rng nh?n dang ky l?p quy di6u chinh; ho?c
( e) Quy dang h·ong thai gian giai th€.
9.3.3.3 Trang thai lwn (03) thang k6 tir ngay c6 cac sai l~ch phat sinh do cac nguyen nhan quy djnh t1;1i diSm 9.3.3.2 (a), (b), (c), (d), Cong Ty Quan Ly Quy c6 nghTa v1,1 thong bao cho Uy ban chung khoan nha nuoc va di6u chinh l1;1i ca du danh m1,1c d§u tu cho pht'J hgp dap (mg cac lwn mt'.rc d&u tu theo quy djnh t1;1i M1,1c 9.3.3.1.
9.3.3.4 Trucrng hgp sai !~ch do Cong Ty Quan Ly Quy khong h1iin thu cac h?n chS d§u tu theo quy djnh ct'.ia Phap Lu?t ho?c ctia 0i6u L~, Cong Ty Quan Ly Quy co tt·ach nhi~m diSu chinh l1;1i danh m1,1c d§u hr h·ong thai lwn muo·i lam (l 5) ngay k6 tir ngay phat hi~n ra sai l~ch. Trang truang hgp nay, Cong Ty Quan Ly Quy phai b6i thucrng thi~t h1;1i cho Quy (nSu c6) va chju m9i chi phi phat sinh lien quan dSn vi~c diSu chinh l1;1i danh m1,1c d&u hr. NSu phat sinh lgi nhu?n, Cong Ty Quan Ly Quy phai h1;1ch toan ngay m9i khoan lgi nhu?n c6 dugc cho Quy.
9.3.3.5 Cong ty Quan ly Quy phai cong b6 thong tin theo quy djnh, d6ng thai thong bao cho Uy Ban Chung Khoan Nha N1r6c vs cac sai !~ch ca du danh m1,1c d§u tu, nguyen nhiin, thai di6m phat sinh ho?c phat hi~n ra S\J' vi~c, mt'.rc 09 thi~t h1;1i va b6i thuo·ng thi~t h1;1i cho Quy (nSu co) ho?c lgi nhu?n t1;10 cho Quy (nSu c6 ), bi~n phap khic ph\lC, thcl'i gian thl/C hi~n, kSt qua khic ph1,1c.
9.3.3.6 Cong Ty Quan Ly Quy chi dugc d§u ttr tiSn gfri va cong Cl) tiSn t~ theo quy djnh t1;1i cac Ml,IC 9.3.2.9(a) va (b) Clla Ban Cao B1;1ch nay cua cac t6 chfrc tin d1,1ng trong danh sach da du9·c Ban 01;1i Di~n Quy phe duy~t.
Trang 32 / 71
Classified: Public
9.3.3.7 Quy thi,rc hi~n d§u tu gian tiSp ra nu&c ngoai theo quy djnh cua phap lu~t vS d§.u tu sau khi duqc Uy Ban Chll'ng Khoan Nha Nu6'c chAp thu~n cho phep d§.u tu gian tiSp ra nu6'c ngoai va bao dam cac nguyen tile
sau:
• Quy da du-qc Ngan Hang Nha Nu6'c Vi~t Nam dp h:;m mfrc d§.u tu gian tiSp ra nu6'c ngoai;
• Quy chi du9·c dfiu tu· gian tiSp ra nu6'c ngoai vao cac tai san da duqc quy djnh ti:ti Di@u I~ Quy va phu
hqp v6'i quy djnh ct'.ta Ngan Hang Nha Nu6'c Vi~t Nam;
• Quy khong duqc d§u tu qua hai muui ph§n tram (20%) Gia tri Tai san rang ct'1a Quy ra nu·6'c ngoai
va khong vuqt qua lwn mfrc d§u tu dang ky da duqc Ngan Hang Nha Nu6'c Vi~t Nam xac nMn;
• Ca du dfiu tu gian tiSp ra mr6'c ngoai, hi:tn mll'c dfiu tu gian tiSp ra mr&c ngoai, vi~c di@u chinh lwn
ml!'c dfiu tu gian tiSp ra nu6'c ngoai cua Quy phai tuan thu quy djnh v@ ca du dfiu hr, hi:tn mll'c d§u
tu, di@u chinh hi:tn mt'.rc d§u tu theo cac quy dinh ti:ti Di@u l~ Quy.
9.3.4 Ho!_lt Dl}ng Vay, Cho Vay, Giao Djch Mua Ban L!,li, Giao Djch Ky Quy
9.3.4.1 Cong Ty Quan Ly Quy khong duqc st'.r di,mg v6n va tai san cua Quy dS cho vay ho~c bao lanh cho b&t ky
khoan vay nao.
9.3.4.2 Cong Ty Quan Ly Quy khong duqc phep vay dS d§.u tu, tru truang hqp vay nglin hi:tn theo quy djnh cua phap lu~t v@ ngan hang d6 trang trai cac chi phi dn thiSt cho Quy ho~c thvc hi~n thanh toan cac giao djch mua li:ti Don Vi Quy ru Nha D§u Tu. T6ng gia trj cac khoan vay nglin hi:tn cua Quy, khong duqc qua nam phfin tram (5%) Gia Tri Tai San Rong cua Quy ti:ti m9i thcYi diSm va thc':ti hi:tn cua m(>t khoan vay t6i
da khong qua ba muai (30) ngay.
9.3.4.3 Cong Ty Quan Ly Quy khong du9·c su di,mg tai san cua Quy dS thi,rc hi~n cac giao djch ky quy (vay mua cht'.rng khoan) cho Quy ho~c cho b&t ky ca nhan, t6 cht'.rc khac, khong duqc sfr di.mg tai san cua Quy dS thvc hi~n cac giao dich ban kh6ng, cho vay chll'ng khoan.
9.3.4.4 Quy duqc phep thi,rc hi~n cac giao djch mua ban li:ti cong cµ nq cua Chinh Phu phu hqp v6'i quy djnh hi~n hanh cua B(> Tai Chinh v@ quan ly giao djch cong c1,1 nq Chinh Phu va cac quy dinh lien quan khac cua
Phap Lu~t.
9.3.5 PhtrO'ng Phap L\ra Chc;m D~u Trr
Cong Ty Quan Ly Quy se dua ra phuang phap h,ra ch911 d§.u hr phu hqp v6'i mµc tieu d§u tu, chiSn luqc dfiu tll', chinh sach dfiu tu va phan b6 tai san ct'.ia Quy nhll' d@ c~p ben tren va cac st'ra d6i, b6 sung vao rung thai diSm va tuan thu cac quy djnh ti:ti Di@u L~ cua Quy va quy djnh lien quan cua Phap Lu~t.
9.4 ca CHE GIAO DlCH DON Vl QUY
9.4.1 Mua Do-n Vi Quy
9.4.1.1 Do·n Dang Ky M& Tai Khoiin
(a) Nha D§u TU' dang ky mua Dan Vi Quy l§n d§u tien dn di@n d§y du vao Dan Dang Ky dS ma tai khoan d§.u hr vao Quy. Dan Dang Ky duqc cung dp ti:ti b&t ky DiSm Nh~n L~nh nao va tren trang thong tin di~n tu da Cong Ty Quan Ly Quy ti:ti dja chi www.vinacapital.com. Dan Dang Ky phai kem theo cac ban sao hqp l~ cac gi&y ta duqc li~t ke trong Dan Dang Ky d6i v6·i m6i ca nhan ho~c t6 cht'.rc hay cac ben d6ng s6' hfru, nguai duqc hucmg quy@n lq i hay nguai duqc uy quySn cua Nha D§u TU'. T&t ca cac Dan Dang Ky phai dU"qc ky dfiy di1 va hqp l~ bo·i nguai dang ky mua Dan Vi Quy. Nha D§u Tu nen hru li:ti m(>t ban Dan Dang Ky da ky va thucrng xuyen c~p nh~t cac thong tin cung d.p trong Dan Dang Ky cho Cong Ty Quan Ly Quy.
Trang 33 / 71
Classified: Public
(b) Thong tin thS hi?n tren Dan Dang Ky va cac thong tin du9·c Nha D§u Tu c~p nh~t se duqc ghi nh~n trong S6 Dang Ky Nha D&u Tu ct'.ia Quy va luon chfra d\mg thong tin vS dja chi lien ht dja chi tlrn di?n tt'.r, nai dang ky thuS va chi tiSt tai khoan ngan hang ct'ta tfrng Nha D&u Tu, nh~m dam bao Nha D&u Tu nh~n duqc d&y dt1 cac thong bao, b:io cao va thanh toan lien quan dSn Quy.
(c) M9t Nha D&u Tu c6 thS d~t l?nh giao djch Dan Vi Quy ti;i.i han 1119t Di;i.i Ly Phan Ph6i, tuy nhien c&n n9p Dan Bang Ky va cac gi§.y ta theo quy djnh dS ma tai khoan giao dich ti;i.i m6i Bi;i.i Ly Phan Ph6i ma Nha D&u Tu mu6n th\rc hi?n giao djch. Cac tai khoan ti;i.i cac Di;i.i Ly Phan Ph6i khac nhau cua cung m9t Nha B&u Tu duqc quan ly d9c l~p. Do d6, L?nh Mua l&n d&u t6i thiSu cung nhu s6 du tai khoan t6i thiSu duqc ap d\mg rieng bi?t cho tfrng tai khoan mo· ti;i.i rung B;:ii Ly Phan Ph6i. Nha Biiu Tu chi c6 thS n9p cac phiSu L?nh Ban, L?nh ChuySn D6i, L?nh ChuySn Nhuqng, huy cac l?nh nay hay thay d6i thong tin tai khoan cua tai khoan mo· ti;i.i m9t B;:ii Ly Phan Ph6i ti;i.i cac BiSm Nh~n L?nh cua B?i Ly Phan Ph6i d6.
(d) T§.t ca cac BiSm NMn L?nh b§.t ky duqc dS c~p trong hu&ng d§n vS giao djch Ban Vi Quy a cac ph&n tiSp sau day duqc hiSu la DiSm Nh~n L?nh bfit ky cua D?i Ly Phan Ph6i C\l thS ma Nha D§u Tu· mu6n th1Jc hi?n giao dich tren tai khoan ma t?i D?i Ly Phan Ph6i d6.
9.4.1.2 Xfr Ly Do'l1 Dang Ky
(a) Nha B§u Tu c6 thS n9p Ban Dang Ky ho~c phiSu L?nh Mua sau khi da diSn d§y dt'1 thong tin va ky hqp I~, kem theo d&y du cac gifiy tcr yeu du vao bfit ky Ngay Lam Vi?c nao t;:ii bfit ky DiSm Nh~n L~nh cua b.it ky B?i Ly Phan Ph6i nao. Danh sach cac BiSm Nh~n L~nh duqc cung dp o cu6i Ban Cao Bi;i.ch nay.
(b) Sau khi da hoan t§t thu t\Jc th~m djnh BO'n Bang Ky va thong tin vS Nha B§u Tu, B?i Ly Phan Ph6i se chuySn h6 so· dang ky cho B?i Ly ChuySn Nhuqng. B?i Ly ChuySn Nhuqng v&i tu each la di;i.i di?n Clla Cong Ty Quan Ly Quy se tiSn hanh mo tai khoan d&u hr va XU' ly L~nh Mua. Cac h6 SO'
khong d&y dti thong tin se bi tu ch6i va c6 thS lam tri hoan vi~c hoan t.it qua trinh xt'r Iy h6 sa. Trong m9t s6 trucmg hQ'p, vi~c b6 sung them h6 SO' cung c6 thS lam ch~m vi~c hoan t§.t qua trinh XU' ly h6 sa dang ky. Cong Ty Quan Ly Quy duqc quySn tu· ch6i h6 sa trong tnrc'mg hqp khong tim duqc phuang an giai quySt d6i v&i b§t ky v§.n dS nao nay sinh h·ong qua trinh xt'r ly h6 so· dang ky. Nha D&u Tu tiSn hanh n9p Dan Bang Ky va d~t L~nh Mua theo quy trinh va lm&ng d§n giao dich Do11 Vi Quy t?i Ph\J L\IC 01 cua Ban Cao B?ch nay.
Nha B&u Tu phai thanh toan s6 tiSn mua Ban Vi Quy tfr tai khoan ngan hang dung ten nha d&u tuho~c tt:r tai khoan ngan hang dung ten nguo·i du·qc Nha B&u Tu t'1y quySn thµc hi~n thanh toan s6 tiSn mua Ban Vi Quy vao tai khoan cua Quy t?i Ngan Hang Giam Sat trong tho'i h?n theo quy dinh ti;i.i M1,1c 12.2.1, dS Ngan Hang Giam Sat nh~n duqc dung thai hi;i.n va B?i Ly ChuySn Nhu'Q'ng hoan thanh xt'r ly L~nh Mua. Tron~ tnrc'mg hqp vi~c thanh toan cho 1?-9t L~nh Mu,a Buqc Ch§p Nh~n duqc thvc hi?n bo·i ca nhan hoac to chuc khac khong phai la Nha Bau Tu thi phieu l?nh mua d6 va cac tai li~u xac nh~n vi~c thanh toan phai neu ro gia tTj thanh toan, ten va s6 tai khoan cua Nha D&u Tu la nguai duqc th\1 huo ng !qi fch m vi~c thanh toan h9 d6. M9i khoan d&u tu mua Ban Vi Quy dSu phai th\fC hi~n b~ng tiSn B6ng Vi~t Nam va bing hlnh thfrc chuySn khoan vao tai khoan cua Quy duqc mo ti;i.i Ngan Hang Giam Sat v&i n9i dung chuySn khoan nhu duqc htr&ng d§n chi tiSt t:;i.i Ph\J L\IC 01 cua Ban Cao Bi;i.ch nay.
9.4.1.3 Yeu Ciu DBi V 6'i H6 SO' Dang Ky va Tuan Thu
(a) Nh~n Bi~t Khach Hang (KYC) Va Cac Quy Djnh V~ Phong Cb6ng Rira Ti~n (AML):
(i) Ban Bang Ky duqc soi;i.n thao dS dap frng cac yeu c&u ap d\lng cho cac cong ty quan ly quy nh~m tuan thu cac quy djnh vS nh~n biSt khach hang ("KYC") va cac quy djnh vS phong ch6ng rt'ra tiSn ("AML"). Vi v~y toan b9 cac gi§.y to· va khai bao h·ong Dan Bang Ky c&n duqc hoan t§t d&y du va trung th\J·c.
Trang 34 / 71
Classified: Public
(ii) Theo Phap Lu~t, tit ca Nha D§u Tu b&t bu(k phai cung d.p giiy tcY va cac thong tin bf> sung theo guy djnh vb KYC va AML. Nha D§u Tu nu6'c ngoai co th€ phai cung dp cac thong tin va khai bao bf> sung nh~m tuan thli cac quy djnh ct'ia nu6c ngoai vb KYC va AML. Cac DO'n Dang Ky khong co du hf> so ho~c thong tin theo yeu du co th€ bi tfr ch6i.
(iii) Nha D§u Tu phai dam bao r~ng s6 tibn d§u tu phai ur ngu6n hqp phap va khong co ngu6n g6c tu cac hanh vi vi phi;un Phap Lu~t cung nlm khong vi plwm cac dibu khoan cua Phap Lu~t ap dµng v6 thuS thu nh~p, guy dinh vb AML, quy djnh vb ch6ng tham nhung va ch6ng h6i IQ va/ho~c cac quy djnh khac ban hanh bcri nha nu6'c Vi~t Nam hay nha nuo·c s& t?i ci1a Nha D§u Tu 6· cac thcYi diSm khac nhau.
(iv) Nha Dilu Tu cu tru ngoai lanh th6 Vi~t Nam mu6n mua Don Vi Quy phai dam bao tuan tht'1 cac quy djnh va v6 phap lu~t ap dµng t?i mr6'c so· t?i cua mlnh. Nha Dilu Tu chju b·ach nhi~m tuan thu cac quy dinh vb thuS, ngo?i h6i hay cac quy djnh khac ap d1.mg d6i v6i giao djch mua va ban Don Vi Quy. Theo quy djnh hi~n t?i cua Vi~t Nam, Nha Dilu Tu nu6c ngoai dn mo· mi;>t tai khoan dilu tu v6n gian tiSp (Indirect Investment Capital Account, g9i t&t la "IICA") b~ng ti6n D6ng Vi~t Nam t?i mi;>t ngan hang duqc phep ho?t d911g va cung dp dich vµ tai khoan IICA & Vi~t Nam. Tit ca cac giao dich dilu tu, nh~n cf> tt'.rc, mua ngo?i t~ dS chuySn tibn dilu tu ra nu6c ngoai va cac ho?t d9ng lien guan khac d6u phai duvc thµc hi~n qua tai khoan IICA nay. Nha Dilu Tu dn tham khao cac y kiSn tu vin v6 lu~t va thuS dS co thong tin pht1 hqp d6i v6'i cac giao djch cua minh.
(b) D~o Lu~t Tuan Thu Thu~ D6i V6i Tai Khoan O Ntr&c Ngoai Cua Hoa Ky ("FATCA"):
(i) F ATCA da duqc Qu6c hQi Hoa Ky thong. qua vao thang 3 nam 2010, co hi~u h,rc vao ngay 07 thang 7 nam 2014. Di;io lu~t ra doi nh~m dam bao nguoi ni;>p thuS Hoa Ky tuan thu h~ th6ng lu~t thuS Hoa Ky va do do thiSt l~p cac yeu du v6 KYC t?i cac cong ty cung d.p djch vµ tai chinh dS xac minh khach hang ciia mlnh. Chinh phu Vi~t Nam da ky kSt th6a thu~n lien chinh phu v6i My vao thang 7 nam 2016 dS cho phep cac c6ng ty cung dp dich vµ tai chinh Vi~t Nam, bao g6m cac ngan hang, cac cong ty bao hiSm, cac cong ty quan ly quy va cac c6ng ty ch(mg khoan, cung d.p bao cao theo yeu du cua S& ThuS V\l Hoa Ky t6i co quan co trach nhi~m cua Vi~t Nam la Ngan Hang Nha Nuo·c Vi~t Nam.
(ii) VCFM, da dang ky v6i S& ThuS V\l Hoa Ky dS tr& thanh t6 chfrc tai chinh nu6c ngoai tham gia FATCA ru ngay 14 thang 01 nam 2016.
(iii) Phu hqp v6i phap lu~t Vi~t Nam, vi~c tuan thu theo quy dinh cua F ATCA doi hoi Cong Ty Quan Ly Quy phai cung dp thong tin tai So· ThuS V\l Hoa Ky vb cac tai khoan duqc n&m gifr trµ-c tiSp ho~c gian tiSp b&i cac Nha D§u Tu ma la nguoi tTa thuS Hoa ky tinh dSn ngay 3 0 thang 6 nam 2014 va cac Nha Dilu Tu ma la nguo·i tra thuS Hoa ky kS tt'r ngay O l thang 7
nam 2014.
(iv) Quy khong d§u tu· vao tai san t?o ra thu nh~p co ngu6n g6c ru Hoa Ky va do do Quy se khong bi anh hu&ng bo·i nghia vµ dong thuS thu nMp theo FA TCA cho cac khoan thanh toan cho Nha Dilu Tu. Tuy nhien, ngoai nghia vµ bao cao vb tai khoan cua nguoi dong thuS Hoa Ky, vi~c tuan thu FATCA khiSn cho Cong Ty Quan Ly Quy, trong qua trlnh thu th~p thong tin v6 Nha Dilu Tu, se phai yeu du Nha 0§.u Ttr cung d.p them cac thong tin dS chfrng minh tinh tr?ng thuS ct'1a hQ ngoai cac thong tin da cung cfip b·ong Don Dang Ky. Cac D?i Ly Phan Ph6i se chju b·ach nhi~m thong bao va yeu du Nha Dilu Tu cung d.p them tai li~u bf> sung
dS thvc hi~n nghia V\J neu b·en.
(v) Vi~c tuan thi1 FATCA co thS lam cho quy b·lnh KYC keo dai va do v~y co thS lam ch?m b·S tho'i gian xir ly Don Dang Ky va/ho~c L~nh Mua cua Nha Dilu Tu.
Trang 35 / 71
Classified: Public
9.4.1.4 T:;tm Dirng Thgc Hi~n L~nh Mua
Nha D§u Tu dn luu y r~ng trong m9t sf> trncrng hqp cac L~nh Mua co thS bi ti;im d1'mg tlwc hi~n. Cac trucmg hqp nay duqc li~t ke t?i Mvc 9.4.4.5 du6'i day. Trong trnong hqp cac giao dich Dan Vj Quy bj ti;im dfrng, L~nh Mua Duqc Ch§p NMn se duqc th\rc hi~n vao Ngay Giao Djch d§u tien sau khi giao djch duqc thv·c hi~n trcY l?i.
9.4.2 Ban Do·n Vj Quy
9.4.2.1 L~nh Ban
Nha Dfiu TLr co thS ban Dan Vj Quy vao b§t ky Ngay Giao Djch nao b~ng each n9p L~nh Ban t6'i m9t DiSm NMn L~nh b§t Icy tnr6'c Thcl'i DiSm Dong Sf> L~nh cua Ngay Giao Dich do. L~nh Ban dm,Jc dfnh kem theo Do·n Dang Ky ho~c co siin t?i cac DiSm NMn L~nh va tren trang thong tin di~n tfr cua Cong Ty Quan Ly Quy t?i www.vinacapital.com. T§t ca cac L~nh Ban phai duqc diSn d.ly du thong tin va ky ten hqp I~.
9.4.2.2 Quy Trinh Xu: ly L~nh Ban
(a) Nha D&u Tu d~t L~nh Ban trong do xac djnh r5 s6 Dan Vi Quy muf>n ban.
(b) D?i Ly Chuy6n Nlmqng se xfr ly t&t ca cac L~nh Ban nMn tru6'c Thcri DiSm Dong Sf> L~nh cua Ngay Giao Djch tu·o·ng t'.mg, kiSm tra va dam bao cac thong tin trong L~nh Ban d§y du va nh&t guan va Nha D.lu Tu co du s6 Dan Vj Quy trong tai khoan dS ban.
( c) DO'n Vj Quy duqc Quy mua l?i tfr tai khoan cua Nha D.lu Tu theo nguyen t~c nh~p tnr6'c xu&t tm6'c. NSu m9t L~nh Ban c6 s6 luqng ho~c gia trj Do·n Vj Quy nhiSu ho·n s6 dang n~m gifr trong tai khoan thi phu hqp v6'i guy djnh t?i Mvc 9.4.4, tai khoan se bi dong b~ng each ban toan 69 s6 du con l?i trong tai khoan va khoan tiSn ban rong se duqc chuySn tra cho Nha D.lu Tu.
(d) L~nh Ban Duqc Ch&p Nh~n khong thu9c truong hqp chi duqc th\fc hi~n m9t ph&n ho~c khong bj bj t?m dfrng theo guy djnh t?i Ml,lc 9.4.4 se duqc giao djch t?i mt'.rc Gia Tri Tai San Rong trfr di Gia Djch Vv Mua L?i va thuS (nSu co) t?i Ngay Giao Djch tu·ang (mg can cfr vao ngay gio nMn L~nh Ban xac nMn t?i DiSm Nh~n L~nh.
( e) Sau khi thv·c hi~n cac L~nh Ban Duqc Ch&p Nh~n, sf> Dan Vj Quy da ban se dIT9·c trfr di trong tf>ng sf> Dan Vj Quy trong tai khoan ctia Nha D§u Tu va ban sao ke m6-i vS s6 DO'n Vj Quy so· hfru se duqc gfri dSn Nha D§u TIT tuang t'.mg.
9.4.2.3 T:;tm Dimg Thl_l:·c Hi~n L~nh Ban
Nha D.lu Tu dn lITu y r~ng trong m9t s6 tnro·ng hqp cac L~nh Ban c6 thS bj t?m dfrng th\fc hi~n. Cac tnrong hqp nay duqc li~t ke t?i M\tc 9.4.4.5 dIT6'i day. Trong truong hqp cac giao djch Dan Vj Quy bj t?m dfrng, L~nh Ban Duqc Ch§p Nh~n se duqc thµc hi~n vao Ngay Giao Djch d§.u tien sau khi giao djch duqc th\fc hi~n tr6 l?i.
9.4.3 Chuy~n DBi DO'n Vi Quy
9.4.3.1 L~nh Chuy~n DBi Quy
Nha D.lu TIT co thS chuySn df>i DO'n Vj Quy sang quy m& khac do Cong Ty Quan Ly Quy quan ly b~ng L~nh ChuySn Df>i nSu cac guy m& nay co cung D?i Ly ChuySn Nhuqng. L~nh ChuySn D6i du9·c dfnh kem theo dan dang ky cua guy ma Nguo·i So· Hfru DO'n Vj do mu6n mua cht'.mg chi guy, do·n dang ky nay co t?i DiSm Nh~n L~nh va tren trang thong tin di~n nr cua Cong Ty Quan Ly Quy ti;ii www.vinacapital.com. D6i v6·i L~nh ChuySn Df>i, toan 69 ti€n ban Do·n Vi Quy cua Quy sau khi trfr phi va thus, nSu co, se dung dS mua do·n v j guy cua guy khac ma Nha D§u TIT dang ky mua.
Trang 36 / 71
Classified: Public
9.4.3.2 Xfr ly Cac L~nh Chuy~n DBi
L~nh ChuySn B6i duqc xu ly b6i B?i Ly ChuySn Nhuqng thanh cac l~nh rieng bi~t bilt d§u biing L~nh Ban- ChuySn B6i va tiSp theo sau la L~nh Mua-ChuySn B6i. L~nh Ban-ChuySn B6i va L~nh MuaChuySn B6i dtrqc xu· ly bc'Yi B?i Ly ChuySn NhU<;mg theo quy trinh xi'.r ly L~nh Ban va xti' ly L~nh Mua 1116 ta O' tren v6'i L~nh Ban-ChuySn B6i duqc th1.rc hi~n tnr6'c va L~nh Mua-ChuySn B6i duqc thl,fc hi~n sau .
Nha B§u Tu dn luu y L~nh Ban-ChuySn B6i va L~nh Mua-ChuySn B6i duqc tach tfr m9t L~nh ChuySn B6i se kh6ng thS tlwc hi~n OUQ'C d6ng thoi trong cung 1119t Ngay Giao Dich, C\1 thS:
(a) B6i v6·i vi~c chuySn d6i tu· Quy sang cac quy khac do Cong Ty Quan Ly Quy quan ly, L~nh BanChuySn B6i d6i v&i Bon Vi Quy se du·qc tlwc hi~n tru6·c. Ti6n ban Bon Vi Quy tfr L~nh BanChuySn B6i n6i tren, sau khi trU' di cac !moan phi va thuS lien quan, se OUQ'C SU' d\]ng dS tlwc hi~n L~nh Mua-ChuySn D6i d6i v6'i dm1 vi quy cua quy khac ma Nha B§u Tu mu6n mua. L~nh MuaChuySn B6i nay se duqc thi,rc hi~n theo quy dinh t?i ban cao b?ch cua quy mvc tieu tuo·ng l'.rng ma Nha f)§u Tu mu6n mua; va
(b) D6i v6'i vi~c chuySn d6i tfr cac quy khac do Cong Ty Quan Ly Quy quan ly sang Quy, L~nh BanChuySn B6i se duqc thi,rc hi~n tru6'c va L~nh Mua-ChuySn B6i vao Quy se duqc tlwc hi~n vao Ngay Giao Dich g§n nh&t sau ngay Quy nMn du9·c ti6n ban tu· L~nh Ban-ChuySn B6i tfr cac quy khac n6i tren.
L~nh ChuySn D6i duqc d~t theo s6 lu9ng Bern Vi Quy mu6n chuySn d6i theo each th&c tucrng W nhu quy dinh t?i M\tC 9.4.2.2(a).
9.4.3.3 T~m Dirng Thl!c Hi?n L?nh Chuy~n DBi
Nha B§u Tu dn luu y riing trong m9t s6 truong hqp cac L~nh ChuySn B6i c6 thS bi t?m dimg thl,fc hi~n. Cac trucmg hqp nay duqc li~t ke t?i Mvc 9.4.4.5 du6'i day. Trong truong hqp cac giao dich Bern Vi Quy bi t?m dfrng, L~nh ChuySn B6i Buqc Chfrp Nh?n se duqc thl,fc hi~n vao Ngay Giao Dich d§u tien sau khi giao dich duqc thi,rc hi~n trO' l?i.
9.4.4 Thl!c Hi?n M<)t Phh Ho~c T~m Dirng Thl!c Hi~n Giao Djch l>O'n Vj Quy
9.4.4.1 Cong Ty Quan Ly Quy c6 quy6n chi dap &ng m9t ph§n cac L~nh Duqc Chfrp NMn khi xay ra m9t trong cac truong hqp sau:
(a)
(b)
T6ng gia tri cac L~nh Ban Bugc Chfrp NMn (kS ca L~nh Ban Buqc Chfrp Nh?n do ho?t d9ng chuySn d6i) trfr t6ng gia tri cac L~nh Mua Bu9·c Chfrp Nh?n (k.S ca L~nh Mua Bugc Ch&p Nh~ do ho:;i.t d9ng chuySn d6i) t?i 1119t Ngay Giao Dich C\J thS 16-n hem muoi ph§n tram (10%) Gia Tri Tai San Rong cua Quy t?i Ngay Giao Dich d6; ho~c
Vi~c tlwc hi~n toan b9 cac L~nh Buqc Ch&p Nh?n dfin t&i:
(i)
(ii)
(iii)
Gia Tri Tai San Rong cua Quy giam xu6ng du6i nam mtmi ty B6ng Vi~t Nam (50.000.000.000 VND); ho~c
Gia tri ph§.n Bo11 Vi Quy ho~c s6 Bern Vi Quy con l?i tren tai khoan cua Nha B§.u Tu thfrp hon s6 Don Vi Quy ho~c gia tri t6i thiSu dS duy h·i tai khoan cua Nha B§u Tu theo quy dinh t?i Ban Cao B?ch nay; ho~c
Gia Tri Tai San Rong con l?i ho~c s6 Bern Vi Quy con l?i cua Quy th&p llO'n Gia Tri Tai San Rong t6i thiSu (khac v6i gia tri xac djnh t?i Mvc (i) ben tren) ho~c s6 Bon Vi Quy luu hanh t6i thiSu ma da duqc D?i H9i Nha B&u Tu phe duy~t va da duqc c6ng b6 (nSu c6); ho~c
Trang 37 / 71
Classified: Public
(iv) S6 luqng Dm1 Vj Quy dang luu hanh vu9t qua kh6i lu9·ng t6i da da duqc D?i H9i Nha f)§u Tu phe duy?t va da dtl'Q'C cong 66 (nSu c6); hO?C
(v) Cac tnrang hqp khac theo quySt dinh ct',a D?i H9i Nha D&u Tu du·qc quy djnh trong Di&u L? va ct'.ia Phap Lu~t.
9 .4.4.2 Nguyen nhan cua vi?c chi th1,rc hi?n m9t ph&n cac L~nh Duve Chap Nh~n theo quy dinh ti;ii Mvc 9 .4.4.1 ben tren phai duqc thong bao t1vc tiSp cho Nha D&u Tu trong vong ba (03) Ngay Lam Vi?c kS tLr Ngay Giao Djch tuong t'.rng ho?c dtrqc cong 66 tren trang thong tin di?n tfr cua Cong Ty Quan Ly Quy.
9.4.4.3 Vi~c th\l'c hi~n m9t ph&n cac L?nh Duve Chap Nh~n theo guy dj.nh ti;ii Mµc 9.4.4.1 ben tren se duqc ap dvng theo nguyen t~c cimg m9t ty I~. Cv thS, toan 69 ph&n clma tln,rc hi~n cua Cac L~nh Duqc Chap Nh~n duqc ghep cung v6i cac L?nh Duqc Chap Nh~n t6'i sau dS tlwc hi~n nh~m bao dam ty I~ giil'a gia trj tlwc hi?n va gia tri dang ky giao djch cua tat ca cac L~nh Duqc Chfrp Nh~n la nhu nhau. Phfin con l?i ci'ia cac L?nh Duqc Chfrp NMn chua duqc th\l'c hi~n se bj huy. DS tranh hiSu nhfim, trong truo·ng hqp Nha D&u Tu mu6n tiSp tvc thl,l'c hi?n ph&n bi huy cua L~nh Duve Chfrp NMn, Nha D&u Tu phai d?t l?nh m6'i cho ph§n bi huy d6 t?i Ngay Giao Djch tiSp theo. Quy dinh v& s6 du dBi v6'i gia tri ho?c s6 luqng Don Vi Quy t6i thiSu dS duy trl tai khoan cua Nha D§u Tu se khong ap dvng trong truang hqp cac L~nh Ban Duqc Chap NMn chi duqc thv·c hi?n m9t ph&n theo quy dinh ti;ii Di&u 9.4.4.1.
9.4.4.4 DBi v6'i truo·ng hqp quy dj.nh t?i M\1c 9.4.4.l(a), Cong Ty Quan Ly Quy duqc keo dai tho·i hi;in thanh toan, nhung khong VUQ't qua ba muoi (30) ngay sau khi duqc Ban D?i Di~n Quy chap thu~n, kS tu Ngay Giao Djch tuong t'.rng. Ngoai ra, tuy thu9c vao tlnh hinh ho?t d9ng cua Quy ti;ii tho·i diSm d6, Cong Ty Quan Ly Quy c6 thS b~ng toan quyen xem xet cua minh thv·c hi~n toan b9 cac L~nh Duqc Chap Nh~n (thay vi chi thl,l'c hi~n m9t ph§n) ma khong ph\1 thu9c vao mfrc gi6'i hi;in quy dinh ti;ii cac Mvc 9.4.4.l(a) va 9.4.4.J(b)(i).
9.4.4.5 Cong Ty Quan Ly Quy c6 thS ti;im dfrng cac giao djch Don Vj Quy khi xay ra m9t trong cac S\l' ki~n sau day:
a) Cong Ty Quan Ly Quy kh6ng thS thl,l'c hi?n duqc giao djch D@ Vj Quy do nguyen nhan bfrt kha khang;
b) Cong Ty Quan Ly Quy khong thS xac djnh Gia Tri Tai San Rong cua Quy vao Ngay Giao Djch do so giao dich cht'.rng khoan quySt djnh dinh chi giao dich cht'.rng khoan trong danh mvc d&u tu· cua Quy ho?c do cac san giao dich cht'.rng khoan ti;im ngung giao dich;
c) Cac t1:uo·ng hqp khac theo quy djnh cua Phap Lu~t ho?c theo yeu cfru cua UBCKNN.
9.4.4.6 Cong Ty Quan Ly Quy phai bao cao Ban D?i Di?n Quy, Uy Ban Cht'.rng Khoan Nha Nu6'c trong tha i h?n hai Inll'O'i bfln (24) gio·, kS tu khi xay ra m9t trong cac S\J' ki?n quy djnh ti;ii Mvc 9.4.4.5 trll' tnro·ng hqp theo yeu du cua UBCKNN va phai tiSp tvc thvc hi~n vi?c mua i?i Don Vj Quy ngay sau khi cac s1;r ki~n nay cham dfrt.
9.4.4.7 Tho·i hi;in t?m dung giao djch Do·n Vi Quy nhu duqc li~t ke t?i M1,1c 9.4.4.5 khong duqc keo dai qua chin muo·i (90) ngay kS tu· Ngay Giao Djch g§n nhat.
9.4.4.8 Trang tho'i hi;in ba muoi (30) ngay kS tu ngay kSt thuc thai h?n ti;im dung giao djch Don Vi Quy theo quy dinh t?i Mvc 0, Cong Ty Quan Ly Quy phai t6 chfrc h9p dS !fry y kiSn Di;ii H9i Nha D§u Tu ve vi?c giai th€ Quy, hqp nhfrt ho?c ta.ch Quy ho?c ti@p tvc keo dai thoi hi;in ti;im dung giao dich Don Vi Quy.
9.4.4.9 Trang tho·i hi;in tri~u t~p Di;ii H9i Nha D&u Tu, n@u cac nguyen nhan d&n t6i vi~c ti;im dung giao dich Dm1 Vi Quy nhu duqc li?t ke t?i Mvc 9.4.4.5 chfrm dut, Cong Ty Quan Ly Quy duqc huy bo vi~c tri~u t~p D?i H9i Nha D&u Tu.
Trang 38 / 71
Classified : Public
9.4.4.l0Khi vi~c t?m dfrng thµc hi~n cac giao djch Do-n Vj Quy nlur du9·c li~t ke t?i M1,1c 9.4.4.5 ch:im dut, cac L~nh Mua Duve Ch:lp Nh~n, L~nh Ban DLr9·c Ch:lp Nh~n va L~nh ChuySn Df>i Duqc Ch:lp Nh~n da duqc nh~n tnr6c thoi diSm t?m dung se duqc thµc hi~n t?i Ngay Giao Djch d§u tien sau khi giao dich duqc th\l'c hi~n tr& l~i va t?i m(rc Gia Trj Tai San Rong cua Ngay Giao Djch d6.
9.5 NGUYEN TAC xAc DlNJI GIA. GIAO DJCH DON VJ QUY
9.5.1 Tiin Su~t Djnh Gia DO'n Vj Quy
9 .5.1.1 Cong Ty Quan Ly Quy ti6n hanh djnh gia Chfrng chi quy djnh ky theo ngay giao dich. Ngoai ra, cho mvc dich bao cao (tu§n, thang, guy, nam) theo quy djnh cua Phap Lu~t ho~c cac mvc dich khac do Cong Ty Quan Ly Quy xac djnh, Cong Ty Quan Ly Quy c6 thS tiSn hanh djnh gia Do·n Vi Quy va xac djnh Gia Trj Tai San Rong cua Quy vao nhilng ngay khac ma khong nh:it thiSt la Ngay Giao Djch.
9.5.1.2 Nha D§u Tu c6 thS mua, ban, chuySn df>i quy ho~c chuySn nhuqng Dan Vi Quy vao Ngay Giao Dich. Trang trno·ng hqp Ngay Giao Djch la ngay nghi IS, ngay nghi bu theo quy djnh thi Ngay Giao Djch se la ngay Giao Djch kS tiSp. Vi~c thay df>i Ngay Giao Djch se duqc thong bao trn6c cho cac DiSm NMn L~nh va duqc thong bao tren trang thong tin di~n tu· cua Cong Ty Quan Ly Quy. Cong Ty Quan Ly Quy c6 th€ thay df>i t§n su:it giao djch va/ho~c Ngay Giao Djch khi th:ly dn thiSt. Trang tnrong hgp giam dn su:it giao dich thi phai du'Q'c D?i hoi nha dfiu tu· thong qua nhung khong it hon hai (02) !fin trang mot (01) thang. Vi~c tang tin sufit giao djch se du·qc Cong Ty Quan Ly Quy thong bao cong khai, c~p nh~t phfin thay df>i nay vao Ban Cao B?ch, thong bao cho Ngan Hang Giam Sat va cong b6 thong tin theo quy djnh cua phap lu~t. Cong Ty Quan Ly Quy se c~p nMt noi dung thay df>i nay vao DiSu l~ Quy t?i ky hQp D?i hQi nha dh tu gfin nh:it.
9.5.2 Nguyen Tiic Xac Djnh Gia Tri Tai San Rong
9.5.2.1 Cong Ty Quan Ly Quy phai xay dµng sf> tay djnh gia dS ap di,mg mot each th6ng nh:lt trong ho?t dong guan ly tai san cua Quy. Cong Ty Quan Ly Quy c6 trach nhi~m xac djnh Gia Trj Tai San Rong cua Quy va Gia Tri Tai San Rong tren mot Don Vi Quy tuan tht'.1 guy dinh ciia phap lu~t va DiSu L~ Quy.
9.5.2.2 Cong Ty Quan Ly Quy duqc uy quySn cho Ngan Hang Giam Sat xac djnh Gia Trj Tai San Rong cua Quy, Gia Tri Tai San Rong Tren mot Do11 Vj Quy. Trang trno·ng hgp nay, Cong Ty Quan Ly Quy va Ngan Hang Giam Sat phai c6 w chS va quy trinh d6i chiSu, soat xet, kiSm tra, giam sat bao dam ho?t d9ng xac djnh Gia Trj Tai San Rong duqc tfnh chfnh xac va phu hqp v6i sf> tay djnh gia, DiSu L~ Quy va cac guy djnh cua Phap Lu~t.
9.5.2.3 Gia Tri Tai San Rong cua mot DO'n Vj Quy b~ng Gia Tri Tai San Rong ct'.1a Quy chia cho tf>ng s6 Do-n Vj Quy dang luu hanh t?i thoi di@m cu6i Ngay Giao Dich gfin nh:lt trn6·c Ngay Dinh Gia.
9.5.2.4 Gia Tri Tai San Rong ct'ta Quy la tf>ng gia tri thi trnong cac tai san c6 trang danh ITI\lC trir di tf>ng nQ' phai tra cua Quy, bao g6m cac khoan nQ', cac nghTa VI) thanh toan cua Quy tinh dSn ngay gfin nh:lt trn6c Ngay Dinh Gia. Trno·ng hgp khong c6 gia thi trno·ng t?i ngay giao dich gfin nh:lt, ho~c gia thi trnong c6 nhiSu biSn d911g thee quy djnh t?i sf> tay djnh gia, Cong Ty Quan Ly Quy duqc st'r dvng gia tri hqp ly xac djnh theo nguyen tile, plmo-ng phap ho~c mo hinh ly thuySt dinh gia tai san da duqc guy djnh chi tiSt t?i Phv Ive s6 4 cua DiSu L~ Quy va sf> tay dinh gia cua Quy.
9.5.2.5 Gia Tri Tai San Rong t~i m6i Ngay Giao Dich cua Quy se dugc tinh lam tron xu6ng dSn hai (02) s6 tMp phan sau d:iu ph~y.
Vf dv sau day minh !19a each tinh NA V cua Quy t?i mot Ngay Dinh Gia T q1 th€ theo cac gia dinh du9·c dua ra:
Khoan muc Gia tri Tai san
Thi ia cua t:it ca ch(rn khoan t?i n a T-1 1 100.000.000.000
Trang 39 / 71
Classified: Public
i)
Khoan muc T-1 2
T6n
T6ng DQ' phai tra (eta bao g6m t~t ca chi phi, k~ ca Gia Dich Vy Quan L' Qu~ tai n a T-1 5
NA V cua Quy tai N a Dinh Gia T S8 Zu·(fng Dun Vi Quji dang lcn, himh t(li tlto'i ctiem cu8i Ngay Giao Dich fin nhfit 7
Gia tri 20.000.000.000
5.000.000.000 125.000.000.000
(10.000.000.000)
115.000.000.000 10.000.000
11.500~00.
9.5.2.6 Gia Tri Tai San Rong c1.'ia Quy va Gia Tri Tai San Rong tren m9t Don Vi Quy phai dugc Ngan Hang Giam Sat xac nh~n. Vi~c xac nh~n gia trj thvc hi~n bing van ban, ho~c truy xufit thong qua M th6ng thong tin di~n tu· cua Ngan Hang Giam Sat da dugc Cong Ty Quan Ly Quy chfip thu~n. Trang thai lwn hai muoi b6n (24) gia kS tt'r khi phat hi~n Gia Tri Tai San Rong bj djnh gia sai, Ngan Hang Giam Sat phai thong bao va yeu c&u Cong ty Quan ly Quy kip tho·i diSu chinh ho~c nguvc l~i trong tnrang h9p Ngan Hang Giam Sat cung cfip dich vv xac dinh Gia Tri Tai San Rong.
9.5.3 PlnrO"ng Phap Xac Dinh Gia Tri Tai San Rong
9.5.3.1 Phuong Phap Dinh Gia Tai San
Phuong phap xac djnh Gia Tri Tai San Rong cua Quy va Gia Tri Tai San Rong tren m9t Don Vj Quy se duqc ghi ro trang s6 tay djnh gia va tuan thu guy djnh cua Phap Lu~t va thong I~ qu6c t6 t6t nhfit. S6 tay djnh gia do Cong Ty Quan Ly Quy xay d1,rng phu hgp v6i DiSu L~ Quy va cac quy djnh phap lu~t c6 lien quan va dugc Ban D~i Di?n Quy phe duy?t.
9.5.4 Cong BB Thong Tin V~ Gia Tri Tai San Rong
Gia Trj Tai San Rong cua Quy va Gia Tri Tai San Rong tren m9t Don Vj Quy phai duqc cong b6 cong khai theo quy dinh ciia phap lu~t vS cong b6 thong tin tren thi truang chung khoan.
9.6 GIA DJCH VIJ GIAO DJCH DON VJ QUY VA GIA. DJCH V1J DIEU HA.NH VA QUAN LY QUY
9.6.1 Gia Dich Vt.I Giao Dich DO'n Vi Quy
Gia dich vv va chi phi lien quan tr\rc ti€p d6n giao djch mua, ban, chuySn nhuqng, chuySn d6i Dan Vi Quy do Nha D&u Tu twc tiSp chi tra va khong duqc tinh vao chi phi cua Quy. Phu hqp v6i cac quy djnh cua Phap Lu~t va DiSu L? cua Quy, Cong Ty Quan Ly Quy duqc quySn thay d6i biSu gia djch vv nay.
9.6.1.1 Gia Dich V1,1 Phat Hanh
Gia Djch Vv Phat Hanh duqc ap dvng khi Nha D&u Tu mua cac Don Vj Quy. Gia Dich Vv Phat Hanh duqc tinh bing ty 1~ ph&n tram gia tri ct'ia L~nh Mua. Mfrc gia djch vv phat hanh cv thS dugc cong b6 tren trang thong tin di?n tu· cua Cong Ty Quan Ly Quy va cac D~i ly phan ph6i ho~c du&i cac hinh tht'rc khac theo guy dinh phap lu~t.
Cong Ty Quan Ly Quy c6 thS thay d6i Gia Dich V\I Phat Hanh vao bfit ky tho·i diSm nao nhm1g phai dam bao khong duqc vugt qua nam ph&n tram (5%) gia trj giao djch. Trang trucmg hqp Cong Ty Quan Ly Quy c6 quy dinh diin d6n sv thay d6i gia dich V\t phat hanh trong m9t khoang thai gian c6 djnh, Cong ty se c6 thong tin C\I thS va thong bao nha d&u tu tren trang thong tin di?n tl'.r cua Cong Ty va cac D~i ly phan ph6i ho~c du6i cac hinh thfrc khac theo quy djnh phap lu~t.
Trang 40 I 71
Classified: Public
Vi~c tang Gia Dich V1,1 Phat Hanh chi chrqc th1,1·c hi~n khi mt'.rc Gia Dich V1,1 Phat Hanh sau khi tang khong VlfQt qua mll'C quy dinh Ban Cao Bi:ich nay. Thcri diSm ap dvng mt'.rc gia djch V\l mcl'i tang s6m nh~t la sau sau mtrO'i (60) ngay kS tir ngay Cong ty Quan ly Quy cong b6 v6 cac ffill'C phi m6-i tren trang thong tin di~n tu cua Cong ty va cac Di:ii ly phan ph6i hoi;tc du6-i cac hlnh thfrc khac theo quy dinh phap lu?t.
9.6.1.2 Gia Dich V\I Mua L~i
Nha D§.u Tu duqc khuySn khich niim gifr cac 00"11 Vi Quy nlrn mi)t phlin cua cac khoan d§.u tu dai lwn va clmO"ng trinh tiSt ld~m huu trf. Quy mo· khong duqc thiSt kS cho mvc dich mua ban ngiin hi:in. Vi~c Nha 0§.u Ttr tlmang xuyen mua di va ban l1;1i 00"n Vi Quy (san phAm v6n duqc thiSt kS dS d1;1t duvc lqi nlrn?n dai h1;1n) se anh huo·ng dSn m\1c tieu lqi nhu?n ct'.ia Nha 0§.u Tu khi d:1u tu vao Quy cung nhu l9·i
nlrn~n cua Quy.
Gia Djch Vv Mua L1;1i dtrqc tfnh bling ty l~ ph§.n tram gia trj cua L~nl1 ban cua Nha d§.u tu·. Mfrc Gia Djch Vv Mua Li:ii duqc ap d1,1ng dlJa tren thai gian Nha Diiu Tu niim giU' 00'n Vi Quy. Mt'.rc gia djch v1,1 mua l1;1i Cl,I thS OUQ'C cong b6 tren trang thong tin di~n tfr cua Cong Ty Quan Ly Quy va cac D1;1i ly phan ph6i hai[tc du6-i cac hlnl1 thfrc khac thea q uy dinh phap I u~t.
Cong Ty Quan Ly Quy c6 th6 thay d6i Gia Djch V1,1 Mua L1;1i vao b~t ky thai diSm naa. Ngaai ra, Cong Ty Quan Ly Quy c6 quy6n thay d6i co· d u phi dS c6 thS them vao cac lwn chS ban, ap d\tng gia ban khac hai;tc phi chflng pha laang. Tuy nhien, Cong Ty Quan Ly Quy phai dam bao Gia Dich V1,1 Mua L1;1i khong duqc vu9t qua ba ph§.n tram (3%) gia tri giao djch. Trang trncmg hqp Cong Ty Quan Ly Quy c6 quy djnh dfui dSn s1,1· thay d6i gia djch v1,1 mua l1;1i trang mi)t khaang thai gian c6 dinh, Cong ty se c6 thong tin c1,1 thS va thong baa nha d:1u tu tren trang thong tin di~n tu cua Cong Ty va cac Di:ii ly phan ph6i hai;tc theo
quy djnh phap lu?t.
Vi~c tang Gia Dich V1,1 Mua L1;1i chi duqc thlJc hi~n khi mfrc Gia Djch V1,1 Mua L1;1i sau khi tang khong vu<;>t qua mt'.rc quy djnh t1;1i Ban Cao B1;1ch nay. Thai diSm ap dµng mt'.rc gia djch V\l m6-i tang s6m nh&t la sau sau muO"i (60) ngay kS tir ngay Cong ty Quan ly Quy cong b6 v6 cac mfrc phi m6-i tren trang thong tin di~n tu cua Cong ty va cac D1;1i ly phan phfli hai;tc du6-i cac hinh tht'.rc khac theo quy djnh phap lu~t.
9.6.1.3 Gia Dich Vt;i. Chuy~n DBi Quy
Do Vina Capital &n djnh va cong b6 tren trang thong tin di~n tfr cua VinaCapital va khong duqc vu9t qua ba ph§.n tram (3%) gia trj giao dich. Mfrc gia djch V\t chuySn d6i cv thS duqc cong b6 tren trang thong tin di~n tu ct'.1a Cong Ty Quan Ly Quy.
Cong Ty Quan Ly Quy c6 thS thay d6i gia dich vv chuySn d6i vao b&t ky thai diSm naa nhung phai dam baa khong duqc vuqt qua nam ph:1n tram (3%) gia tri giaa djch. Trang trucmg hqp Cong Ty Quan Ly Quy c6 quy djnh d~n dSn sµ thay d6i gia djch vv chuySn d6i trong mi)t khoang thai gian c6 djnh, Cong ty se c6 thong tin cv thS va thong baa nha d§.u tu· tren trang thong tin di~n tfr cua Cong Ty va cac D1;1i ly phan phfli hoi;tc du6-i cac hinl1 thfrc khac theo quy djnh phap lu~t.
Vi~c tang gia djch vv chuySn d6i chi duqc tlwc hi~n khi mt'.rc gia djch V\I chuySn d6i sau khi tang khong vu<;>t qua mfrc quy djnh Ban Cao B1;1ch nay. Thai diSm ap d1,1ng mfrc g ia djch V\I m&i tang s6m nh&t la sau sau mtro-i (60) ngay k.S tir ngay Cong ty Quan ly Quy cong b6 v6 cac mfrc phi m6-i tren h·ang thong tin di~n tu cua Cong ty va cac D1;1i ly phan ph6i hoi;tc du6-i cac hinh thfrc khac theo quy djnh phap lu~t.
9.6.1.4 Gia Djch Vt;i. Chuy~n Nhu·9·ng (Phi Thu-o·ng M~i)
Gia Dich Vµ ChuySn Nhuvng cho mi)t giao djch chuySn nhu9ng (phi thuong m1;1i) Don Vj Quy la (i) nam h·am ngan D6ng Vi~t Nam (500.000 VND) hoi;tc (ii) ba ph§.n h·am (3%) t6ng Gia Tri Tai San Rong ct'.1a t6ng s6 Don Vi Quy chuySn nhuqng duqc xac djnh t1;1i Ngay Giao Djch tuong frng d6, tuy gia h·j nao nh6 hon. Gia Dich Vv ChuySn Nhuqng do nguai thµc hi~n chuySn nhuqng Don Vi Quy thanh toan va phai thanh toan h·u6·c khi L~nh ChuySn Nhuqng duqc th~rc hi~n.
9.6.2 Chi Phi Di~u Hanh va Quan Ly Quy Trang 41 / 71
Classified: Public
Chi c6 cac lo?i phi va cac chi phi lien quan tn.-rc tiSp ho~c dong g6p vao cac ho\it dc)ng va diSu hanh cua Quy m&i dU'9·c tinh vao chi phi ho?t dc)ng cua Quy.
Xin hrn y cac phi du&i day la cac mt'.rc phi dang dtrqc ap dvng t\ii ngay ci'.1a Ban Cao B\ich nay va cac phf nay c6 thS se thay d6i trong tuung lai. Cac chi phi nay bao g6m:
9.6.2.1 Gia Dich V1,1 Quan Ly Quy
Gia Djch Y\l Quan Ly Quy dU'9·c tinh bftng mc)t ph§y bay mll'oi lam ph§n tram (1,75%) mc)t nam tren Gia Tri Tai San Rong cua Quy t\ii Ngay Bjnh Gia lien quan va duqc Quy thanh toan hang thang cho Cong Ty Quan Ly Quy. Gia Djch Yv Quan Ly Quy thu hang thang la t6ng Gia Djch Yv Quan Ly Quy duqc tinh (trich l?p) cho cac ky djnh gia trong thang.
Gia Dicb V9 Quan Ly Quy cu.a ky dinh gia = 1,75% x NAV t~i Ngay Djnh Gia x s6 ngay thvc t~ trong Icy/ 365 ho:[i.c 366 (n~u la nam nbu~n)
Trong m9i trucmg hqp t6ng gia djch V\l quan ly quy, gia djch V\J d\ii ly chuySn nhuqng va gia djch V\l
quan tri quy kh6ng duqc vuqt qua hai ph§n tram (2%) mc)t nam tren t6ng Gia Trj Tai San Rong cua Quy theo quy djnh cua Phap Lu~t.
9.6.2.2 Thu&ng Ho~t D911g
Quy khong ap dvng chinh sach thm'mg ho~t dc)ng.
9.6.2.3 Gia Dich V9 Ngan Hang Giam Sat
Gia Djch Vv Ngan Hang Giam Sat la kh6ng ph§y kh6ng ba ph§n tram (0,03%) mc)t (01) nam tren NAY v&i ml'.rc t6i thiSu la muoi Sau tri~u nam tram ngan (16.500.000) d6ng mc)t (01) thang. Gia Dich Yv Ngan Hang Giam Sat dU'Q'c tinh (trich l?p) vao m6i ky djnh gia d1ra tren Gia Tri Tai San Rong cua Quy t~i ngay tnr&c Ngay f)jnh Gia va duqc thanh toan hang thang cho t6 cht'.rc cung ciip djch giam sat.
9.6.2.4 Gia Dich V9 Luu Ky
Gia Djch V\1 Luu Ky la kh6ng ph§y kh6ng nam ph§n tram (0,05%) mc)t (01) nam tren NAY v&i ml'.rc t6i thiSu la muo·i mc)t tri~u nam tram ngan (11.500.000) d6ng mc)t (01) thang. Gia Djch Vv LU'u Ky dU'9·c tfnh (trich l~p) vao m6i ky dinh gia d\fa tren Gia Tri Tai San Rong cua Quy t~i ngay trn&c Ngay Dinh Gia va du-qc thanh toan hang thang cho t6 chl'.rc cung dip djch V\l IU'u ky.
9.6.2.5 Gia Dich V9 Quan Tri Quy
Gia Djch V11 Quan Tri quy la kh6ng ph§y kh6ng b6n ph§n tram (0,04%) mc)t (01) nam tren NAY v&i mt'.rc t6i thiSu la hai ITIU'O'i tam tri~u (28.000.000) d6ng mc)t (01) thang. Gia Dich V1,1 Quan Tri quy dU'Q'C tinh (trich l?p) vao m6i ky dinh gia d\fa tren Gia Tri Tai San Rong cua Quy t~i ngay trn6c Ngay Bjnh Gia va dU'Q'C thanh toan hang thang cho t6 cht'.rc cung d.p djch V\J quan tri Quy.
9.6.2.6 Gia Djch V9 D:_ti Ly Chuy~n Nhmyng
Gia Djch Yv E>~i Ly ChuySn Nhuqng duqc tfnh (h'ich l~p) vao m6i ky djnh gia va duqc thanh toan hang thang cho 0?i Ly ChuySn Nhuqng. Chi tiSt cac phi khac lien quan dSn djch vv E>?i Ly ChuySn Nhuqng nhu sau:
Lo:_ti djch Vl_l Muc gia djch v9 (chua bao g6m VAT)
- Gia dich vv c6 dinh hang thang 10.000.000 VND/ thang
Trang 42 I 71
Classified: Public
Lo:_i.i d\ch v1_1 Mfrc gia d\ch v1_1 (chua bao g6m VAT)
- Gia djch v1,.1 giao djch mua/ ban (khi phat Mi6n phi sinh)
- Gia djch V\J t?O l~p nha aliu tu va O?i ly phan Mi6n phi ph6i, ngan hang giam sat ()fin dfiu)
- Gia djch vv phan ph6i lqi nhu~n cho nha dfiu Mi6n phi tll' (n@u c6)
- Gia djch vv thµc hi~n quy€n: L~p danh sach 1.000.000 VND/lfin l~p danh sach thµc hi~n quy€n
Cac mfrc gia djch v1,1 tren clma bao g6m thu@ gia trj gia tang, cac chi phi ngoai thong thuang bao g6m
nhung khong gi6i h?n nhu gia djch vµ thanh toan cho Trung tam luu ky Chfrng khoan, chi phi phap ly,
chi phi tern thtr.
9.6.2.7 Gia D\ch V1_1 Ki~m Toan
Gia djch VI,! kiSm toan ph\l thu9c vao kSt qua l1,.1·a ch9n va thtrang ltrqng v6i cong ty kiSm toan va se OUQ'C xac djnh hang nam vao cu6i nam tai chinh cua Quy. Gia djch vµ kiSm toan nfun trong ngan sach ho?t d9ng Clla Quy va duqc B?i H9i Nha Bliu Tu phe duy~t hang nam.
9.6.2.8 Thu Jao cho Ban l>:_i.i Di~n Quy
Cac chi phi cua Ban B?i Di~n Quy se duqc tfnh vao chi phi cua Quy. Chi phi cung c6 thS bao g6m cac chi phi bao hiSm trach nhi~m phat sinh d6i v6i Ban B?i Di~n Quy lien quan dSn vi~c thµc hi~n cac quy€n h?n va nghfa V\l cua Ban B?i Di~n Quy d6i v6i Quy. Thu lao cua m9t thanh vien d9c l~p cua Ban B?i Di~n Quy se n&m trong mfrc ngan sach ho?t d9ng hang nam cua Ban B?i Di~n Quy da duqc B?i H()i Nha Bliu Tu thong qua.
Cac thanh vien Ban 0?i Di~n Quy la nhan vien ClJa Cong Ty Quan Ly Quy (nSu c6) se khong nh~n thtl lao.
9.6.2.9 Chi Phi Khac
Cac chi phi khac ma Quy c6 thS phai chi tra bao g6m:
a) Phi moi gi6i cho cac giao djch ct'.,a Quy;
b) Chi phi in frn, vi d1,.1 in cac tai li~u cho Nha Bliu Tu ho~c Ban 0?i Di~n Quy theo quy djnh Phap Lu~t va BiSu L~ va cac tai li~u khac;
c) Phi djnh gia OQC l~p cho cac khoan ah tu C\l thS cua Quy (chi khi dn thiSt), vi d1,.1 nhu djnh gia cac khoan chfrng khoan chtra niem ySt;
d) Chi phi phat sinh cho bfrt ky B?i H9i N ha Bliu Tu hay cu9c hQP nao cua Ban B?i Di~n Quy va chi phi ho?t d9ng cua Ban B?i Di~n Quy;
e) Chi phi phap ly lien quan dSn vi~c thanh l~p, ho?t d9ng va cac giao djch cua Quy va cac lo?i phi/chi phi khac ma Phap Lu~t cho phep;
f) Thu@ va cac lo?i phi b~t bu9c theo quy djnh cl'.1a Phap Lu~t ho~c theo yeu du co quan nha mr6c c6 thlim quySn ap dvng cho Quy; va
Trang 43 / 71
Classified: Public
\
g) Cac chi phi khac duQ'c Phap Lu~it ho~c Di€u L~ cho phep.
9.6.3 Cac Chi Tieu Ho!_tt D<}ng
Ty I~ chi phi ho?t d9ng thi/c tS cua Quy, t6c d9 vong quay danh mµc ci'.mg v6'i cac chi tieu ho?t d9ng khac cua Quy duvc bao cao va cong b5 thong tin t?i trang di~n tfr chinh tht'.rc cua Cong Ty Quan Ly Quy, www.vinacapital.com, theo quy dµ1.h cua Phap Lu?t.
9.7 PHAN CHIA L(}I NHU4N' VA CHINH SA.CH TIDJE
9.7.1 Phan Chia L(fi Nhu~n
9.7.1.1 Cong Ty Quan Ly Quy duQ'c phan chia lQ'i nhu?n ciia Quy cha Nha D&u Tu theo chinh sach phan ph5i IQ'i nhu~ da dUQ'C cong b6 t?i Ban Cao B?ch. Cong Ty Quan Ly Quy chi dtrQ'C phan chia lQ'i nhu?n khi Quy da hoan thanh ho~c c6 du niing h,rc tai chfnh d@ hoan thanh ngh'i'a v1,1 thus va cac nghTa v1,1 tai chinh khac theo quy dinh cua phap lu?t; trich l?p d&y du cac quy theo quy dinh; ngay sau khi tra hSt s6 IQ'i nhu?n da djnh, Quy vfui phai bao dam thanh toan du cac khoan nQ', nghia vµ tai san khac dSn h?n. Lich trinh va kS hol;lch phan chia l9·i nhu?n phai dUQ'C cong 66 cong khai tren trang thong tin di~n tfr cua Cong Ty Quan Ly Quy.
9.7.1.2 Hinh thfrc phan chia lQ"i nhu?n b5ng ti€n ho~c b5ng Do·n Vi Quy. Vi~c phan chia IQ'i nhu?n b5ng 0011 Vi Quy phai duQ'c Slf ch§p thu?n trn6'c ci'.ia Dl;li H<;\i Nha D&u Tu ho~c duQ'c Slf ch§p thu?n cua Ban D?i Di~n Quy (nSu Dl;li H<;\i Nha D&u Tu g§.n nh§t da uy quy€n cho Ban Dl;li Di~n Quy quySt djnh phu hQ'p v6·i quy dinh tl;li DiSu L~ cua Quy).
9.7.1.3 Ngu6n d@ phan chia lQ"i nlm?n Quy phai th6a ba dii§u ki~n sau:
a) Lgi nhu?n luy kS cho dSn cu6i nam tai chinh ma Cong Ty Quan Ly Quy dS xu§t phan chia IQ'i nhu?n phai dtrang sau khi tri:r di cac chi phi phat sinh trong qua trinl1 hol;lt d<;\ng cua Quy;
b) Ngu6n chia la tu lgi nhU?l1 da thl!C hi~n cua Quy trong qua trinh hol;lt d911g; va
c) Sau khi tri'.r s6 lQ'i nhu?n dl,I' kiSn se phan chia cho Nha Dh Tu, s6 lQ'i nhu?n lily kS con ll;li cho dSn cu6i niim tai chinh ma Cong Ty Quan Ly Quy d€ xu§t phan chia I9·i nhu?n viin phai 16n ho·n ho~c bing khong (khong dtrQ'c am).
9.7.1.4 Cong Ty Quan Ly Quy phai kh&u tru m9i khoan thuS, phi, 1~ phi theo quy dinh cua Phap Lu?t trn6'c khi phiin chia lqi nhu?n cho Nha D§.u Tu.
9.7.1.5 Sau khi phan chia !qi nhu?n, Cong Ty Quan Ly Quy phai gui cho Nha D&u Tu bao cao t6ng kSt vi~c phiin chia lqi nhu?n Quy, bao g6m cac n9i dung sau:
a) Hinh th(rc phiin chia lgi nhu?n (b5ng ti€n ho~c bing Don Vj Quy);
b) T6ng !qi nllu?n trong ky va lqi nhu?n tich lily, chi tiSt rung hl;lng mµc lgi nhu?n;
c) Gia tri lqi nhu?n duqc phan chia, s6 luqng Dan Vi Quy phat hanh d@ phiin chia (trong tnrang hqp chia IQ'i nhu?n b5ng Dan Vi Quy);
d) Gia Trj Tai San Rong tren m9t Do·n Vj Quy trn6'c khi phan chia l9·i nhu?n va sau khi phan chia !qi nhu?n;va
e) Cac anh huo·ng tac d<;\ng t6'i Gia Tri Tai San Rong cua Quy.
Trang 44 / 71
Classified: Public
9.7.1.6 Thong tin v6 ho?t d(mg phan chia l9·i nl1u?n cua Quy hoi;ic phan chia tai san ctm Quy da thµc hi~n phai duqc C?P nh?t t?i cac Ban Cao B?ch st'.ra d6i, b6 sung sau d6.
9.7. l.7 Trucmg hqp Nha Biiu Tu da chuySn nl1u-qng s6 Bo·n Vi Quy cua minl1 trong tho·i gian giil'a tho·i diSm kSt thuc l?p danl1 sach Nha Biiu Tu va thai diSm chi tra thi ngu·ai chuySn nhu·qng la nguo·i nl1?n lqi nhu?n.
9.7.1.8 Vi quy6n lqi ci'.m Nha Biiu Tu, Ban B?i Di~n Quy c6 th€ quySt dinh khong phiin chia lqi nhu?n cua Quy cho Nha Biiu Tu. Ban B?i Di~n Quy se chju trach nhi~m giai trinh trn6c B?i H(>i Nha :Diiu Tu v6 quySt dinh lien quan dSn chinh sach l9·i nhu?n cua Quy.
9.7.2 Chinh Sach Thu~
9.7.2.1 Thong tin cung c&p t?i Ban Cao B?ch nay chi cho m1,1c dich chung va duqc d1,ra tren cac quy djnh ct'.1a Phap Lu?t va thlrc tiSn hi~n dang ap dlmg t?i Vi~t Nam. Cac thong tin nay khong th€ duqc coi la tu vfin lien quan dSn cac vfin dB vB thuS hoi;ic Phap Lu?t d6i v6i vi~c diiu tu cua Nha :Diiu Tu vao Quy. Nha :Diiu Tu ciin hiSu r&ng cac quy djnh vB thuS c6 lien quan va vi~c diSn giai cac quy djnl1 nay c6 th€ thay d6i. Khong c6 sµ dam bao r&ng quy djnh vB thuS hi~n hanh t?i thoi diSm diiu tu vao Quy se khong thay d6i hoi;ic t6n t?i vo tho·i h?n,
9.7.2.2 Do cac quy djnh v6 thuS duqc ap dlmg khac nhau cho tung ca nhan, phap nhan q1 thS, Nha :Diiu Tu cµ th€, cac Nha :Diiu Tu nen tham khao y kiSn tu vfin ct\a cac nha tu vfin thuS chuyen nghi~p ci'.m minh d6i v6i cac nghTa v1,1 thuS c1,1 th€ va nhfrng vfin d6 vB tai chfnh lien quan dSn vi~c diiu tu· vao Quy.
9. 7 .2.3 Ban tom t&t sau day phac thao cac vfin dB lien quan v6 thuS ap dlmg d6i v6·i Nha :Diiu Tu dµa tren Lu?t thuS thu nl1?p ca nhan s6 04/2007/QH12 ngay 21 thang 11 nam 2007, Lu?t s6 26/2012/QH13 ngay 22 thang 11 nam 2012 st'.ra d6i, 66 sung m(>t s6 diBu cua Lu?t thuS thu nMp ca nhan va Lu?t thus thu nh?p doanl1 nghi~p s6 14/2008/QH12 ngay 03 thang 06 nam 2008, Lu?t s6 32/2013/QH13 ngay 19 thang 6 nam 2013, Lu?t sua d6i, b6 sung m(>t s6 diBu cua cac Lu?t v6 thuS s6 71/2014/QH13 ngay 26 thang 11 nam 2014 va cac quy djnh Phap Lu?t c6 lien quan, di;ic bi~t la, Thong tu· s6 103/2014/TT-BTC ngay 06 thang 08 nam 2014, Thong tu 72/2006/TT-BTC ngay 10 thang 08 nam 2006, Thong tu 100/2004/TTBTC ngay 20 thang 10 nam 2004, Thong tu 111/2013/TT-BTC ngay 15 thang 8 nam 2013, Thong tu· s6 92/2015/TT-BTC ngay 15 thang 06 nam 2015, Thong tu· 78/2014/TT-BTC ngay 18 thang 06 nam 2014 va cac quy djnh lien quan khac.
Nha Diu Ttr Thu~ thu nh~p tren thu nh~p phat sinh tir
ca trrc Ban DO'n Vi Quy Qua t~ng/ Thira k~
Ca nl1an CU' tru la 5%M 0,1 % gia tri giao 10% tren gia tri qua ti;ing/thll'a k.S
nguai Vi~t Nam djch<*> la :Do·n Vi Quy cao ho-n 10 tri~u VND
Ca nhan CU' tru la 5%(·) 0, 1 % gia tri giao dich 10% tren gia tri qua ti;ing/thfra kS
ngm'ri nu6c ngoai (*) la :Do-n Vi Quy cao ho-n 10 tri~u -- ~
T6 chuc trong 20%, ngo?,i h·fr Lqi nhu?n tir vi~c ban Lqi nhu?n ru qua ti;ing/thfra k.S la
nu6·c ( duqc thanh trno·ng hqp c6 :Dem Vi Quy duqc g(>p Bon Vi Quy se dU:qc g(>p vao
l?p t?i Vi~t Nam) tuc duqc phan vao thu nh?p chju thuS thu nMp chiu thue va duqc ph6i da n(>p thuS va du·qc quySt toan quySt toan hang nam v6i m(rc
thu nh?p doanl1 hang nam v6i mfrc thuS sufit 20% nghi~p<•J thuS sufit 20%
Trang 45 I 71
Classified: Public
Nha D~u Ttr Thu~ thu nh~p tren thu nh~p phat sinh tu'
T6 ch(rc nu·6c 20%, ngo~i tru· 0, 1 % gia h·j giao 0, 1 % gia tri giao djch<' lC .. l ngoai ( GU'()'C thanh h·ll'crng hqp c6 dic!1<•J l~p ngoai lanh th6 t(rc duqc phan Vi~tNam) ph6i da 119p thuS
thu nh~p doanh nghi~p (*l
, (*) Khau tn'.r t~I nguon
(**) Khong c6 quy dinh c1,1 thS vS vi~c danh thuS d6i v6i t6 chfrc nu6·c ngoai nh~n qua t?ng/thua kS dU"6i hlnh th6'c ch(rng khoan. Tuy nhien, vi~c nh~n qua t?ng/thira kS se d§n d6n giao dich chuySn 1ilill'911g Do·n Vi Quy tu· ben cho/dS thfra kS cho ben nh~n. Theo quy dinh t~i Thong Tl!' 103/2014/TT-BTC, mfrc thuS danh h·en giao dich chuySn nlrnqng chfrng khoan la 0,1 % gia tri chuySn nlm9ng va s6 thu6 nay se GU'Q'C khfiu trir t~i ngu6n. Tuy nhien, Nha f)fiu Tl!' c&n tham khao y kiSn tu v§.n cua cac nha tll' v§n thu6 chuyen nghi~p dS xac dinh m(rc thuS thu nl1~p doanh nghi~p danh tren qua t?ng/tai san GU'()'C thu·a kS du6i hinh thuc ch6'ng khoan d6i v6i nguo·i nh~n qua t?ng/tai san OU'Q'C thira kS la t6 ch(rc nu6·c ngoai va th1,1·c hi~n nghTa v1,1 vS thuS theo quy djnh cua Phap Lu~t.
9.7.2.4 Bang thuS su§t neu t~i M1,1c 9 .7.2.3 ben h·en chi mang tinh minh h9a vS thuS h·en co· so· cac quy dinh cua Phap Lu~t hi~n hanh va chi cho m1,1c dfch tham khao. Nha Dfiu Tu phai tµ tim hiSu vS mt'.rc thuS ap d1,1ng d6i v6i tnro·ng hqp c1,1 thS cua minh. Vi~c kh§u tru thuS t~i ngu6n ap d\mg d6i v6i giao djch Don Vi Quy se GU'Q'C thl/C hi~n phu hqp v6i Phap Lu~t dang c6 hi~u l\fC ap d\mg t~i thai diSm th\rC hi~n giao djch, va do d6, c6 thS khac bi~t so v6i mt'.rc thu6 thS hi~n h·en bang neu tren. Cong Ty Quan Ly se khong c6 nghTa v1,1 thong bao ho?c giai thfch vS s1,1· khac bi~t gifra mfrc thuS 1:hlfc tS kh§u trll' t~i ngu6n v6i mfrc thuS thS hi~n h·en bang neu tren. Nha D&u Tl!' phai tµ tim hiSu ho?c h6i y kiSn chuyen gia tu v§n thuS vS trnang h()'p Cl,! thS cua minh.
9.8 KIEM TOAN, KE TOAN VA CHE D◊ BAO cAo
9.8. l. l Cong ty kiSm toan cua Quy se GU'()'C Cong Ty Quan Ly Quy Iva ch9n va dS xu§t dS f)~i HQi Nha f)fiu Tu thong qua. Cong ty kiSm toan duqc )lfa ch9n phai duqc thanh l~p va ho~t d9ng phu hqp v6i quy djnh cua Phap Lu~t, thu9c danh sach cac cong ty kiSm toan GU'Q'C UBCKNN ch§.p thu~n va khong GUQ'C la Nguai C6 Lien Quan cua Cong Ty Quan Ly Quy va Ngan Hang Giam Sat. Hang nam, Cong Ty Quan Ly Quy se dS xu§.t v6·i D~i HQi Nha B&u tu ho?c Ban f)~i Di~n Quy (nSu duqc f)~i HQi Nha f)fiu Tu uy quySn) ft nhfi.t hai (02) cong ty kiSm toan dS kiSm toan cho Quy.
9 .8. l .2 Quy se ap d1,1ng ch€ 09 kS toan Vi~t Nam va tuan thu cac quy dinh khac lien quan dSn kS toan theo quy dinh cua Phap Lu~t va cac co- quan c6 thfim quySn. D6ng tiSn su- d\mg trong k6 toan va giao djch cua Quy la D6ng Vi~t Nam.
9.8.1.3 Nam tai chfnh cua Quy duqc xac dinh la nam duong ljch kSt thuc ngay 31 thang 12. NSu Quy ho~t d9ng du6i 3 thang h·ong nam d&u tien, nam tai chinh d&u tien cua Quy se kSt thuc vao ngay 31 thang 12 cua nam tiSp theo.
9.8.1.4 Cong Ty Quan Ly Quy c6 trach nhi~m chufin bi cac bao cao tai chinh thuang ky vS kSt qua kinh doanh va tinh hinh tai chinh cua Quy va cac bao cao dn thiSt khac dS tuo·ng trinh ho~t d9ng cua Quy.
9 .8.1.5 Cac bao cao tai chfnh ban nien va bao cao tai chinh hang nam se du·qc soat xet ban nien va kiSm toan d9c I~p hang nam bai cong ty ki@m toan duqc l\t'a ch9n. Cac ban sao cua bao cao kiSm toan va bao cao ho~t d9ng cua Quy phai duqc gui dSn tu·ng thanh vien Ban D~i Di~n Quy va cong b6 cong khai tren trang thong tin di~n tu cua Cong Ty Quan Ly Quy dS cac Nha f)fiu Tu c6 thS tham khao.
Trang 46 / 71
Classified: Public
9 .8.1.6 Cong Ty Quan Ly Quy phai tuan tht'.1 cac quy dinh cua UBCKNN vS ch6 de) bao cao va cong b6 thong tin lien quan dSn cac ho1;tt d9ng kinh doanh cua Quy.
9.9 cAc ROI RO Klll DAU TU V Ao QUY
Gi6ng nlnr cac hinh thfrc diiu tu· khac, vi~c diiu tu vao Quy ciing ham chfra nhfrng rui ro nhiit dinh. Nha Diiu Tu ciin nh?n thfrc ro nhfrng rui ro nay va hiSu duqc mfrc de) chiip nMn rui ro cua minh dS can nhftc th?t ky tru6-c khi dua ra quySt dinh diiu tu vao Quy. M?c du Cong Ty Quan Ly Quy da ap d\mg cac phuo·ng phap quan trj rt'.1i ro, nlnrng viin c6 cac rui ro tiSm tang khi diiu tu vao Quy. Vi V?Y, Nha Diiu Tu ciin luu y nhfrng diSm quan trQng sau day:
a) Vi~c diiu tu· vao Quy khong du9·c bao lanh hay cam kSt boi biit ky m<)t ngan hang nao, kS ca Ngan Hang Giam Sat, hay biit ky t6 chfrc nao vS vi~c Quy se d1;tt duqc nhfrng ml,lc tieu diiu tu dS ra. Nha Diiu Tu c6 thS khong thu dnqc lqi nhu?n ho?C d1;tt mfrc lqi nhu?n thiip hon d\l' ki6n ho?c thiip ho11 lqi nhu?n cua cac hinh thfrc diiu tu khac cung thai diSm va cung thc>'i gian nftm gifr ho?c c6 thS bj 16 m9t phiin ho?c toan be) v6n diiu tu ban diiu. Quy, Cong Ty Quan Ly Quy, H<)i D6ng Quan Tri, T6ng Giam D6c, ngm':ti d1;ti di~n theo phap lu?t, Ban DiSu Hanh va nhan vien ct'.1a Cong Ty Quan Ly Quy khong dua ra biit cfr S\f dam bao nao d6i v6-i v6n diiu tu ban diiu cua Nha Diiu Tu cling nhn mfrc !qi nhu?n tu· diiu tu ma Quy mong mu6n d1;tt dnqc.
b) Mµc tieu diiu tu· ciia Quy la t1;to thu nh?p 6n dinh va tang truong tai san rong trong t:rung va dai h1;tn cho Nha Diiu Tu. Nha Diiu Tu khong nen ky v9ng c6 duqc ngay cac khoan thu nh?p va c6 duqc tang tmong gia tri tai san ngay trong ngftn h1;tn tu· ho1;tt d<)ng diiu tu nay.
c) Quy khong c6 biit ky S\J bao dam nao vS s6 liin chi tra va gia tri cua c6 tfrc se duqc thanh toan trong tuang lai. Vi~c thanh toan c6 tfrc phv thu<)c vao ngu6n phan ph6i lqi n1m?n, chinJ1 sach phiin ph6i !qi nhu?n cua Quy va ciin c6 sv chiip thu?n cua D1;ti H<)i Nha Diiu Tu va/ho?c c1ia Ban D1;ti Di~n Quy. Tuy thu<)c vao ngu6n lqi n1m?n c6 thS phan ph6i, Nha Diiu Tu c6 thS se khong nh?n duqc khoan c6 tl'.rc nhu ky VQng ho?C trong thoi gian ky VQng. Ten gQi cua Quy khong ham y vs chiit lu9ng ho1;tt d<)ng cling nhu triSn v9ng va lqi nhu?n cua Quy trong tuang lai.
d) K6t qua ho1;tt d9ng trong qua khfr ct'.1a cac quy do Cong Ty Quan Ly Quy quan ly ho?c kSt qua ho1;tt d<)ng Clla Cong Ty Quan Ly Quy khong ham y hay dam bao k6t qua ho1;tt d<)ng ct'.ia Quy.
e) Cong Ty Quan Ly Quy khong chiu trach nhi~m phap ly vS nhfrng rui ro diiu tu cua Quy va H<)i D6ng Quan Tri, T6ng Giam D6c, nguoi d1;ti di~n theo phap lu?t, Ban DiSu Hanh va nhan vien cua Cong Ty Quan Ly Quy khong c6 trach nhi~m phap ly vS cac rui ro ho1;tt d<)ng cua Cong Ty Quan Ly Quy trong qua trinh quan ly Quy nay.
f) Quy ho1;tt d<)ng theo ca ch6 quy mo nen Nha Diiu Tu c6 thS linh ho1;tt sir d1,1ng cac cong cv thi truo·ng dS dua ra cac quySt djnh diiu tu· hay ban l1;ti Don Vi Quy cho Quy. Nha Diiu Tu trong qua tTinh mua/ban Do·n Vi Quy c6 thS phat sinh cac nghTa V\I thu6 ho?C nghTa Y\I tai chinh khac phai tra theo quy dinh ct'.1a Phap Lu?t. Cac nghTa vv thuS va tai chinh d6 lien quan trv·c tiSp dSn Nha Diiu Tu lien quan ma khong phan anh trong k6t qua ho1;tt d<)ng chung cua Quy.
Du6-i day la nhung rui ro chu ySu trong diiu tu chfrng khoan, nlmng khong phai toan be) nhfrng rui ro lien quan dSn vi~c diiu tu vao Quy. Nha Diiu Tu ciin tl,I' tim hiSu va phan tich ho?c hoi y kiSn cac nha tu viin chuyen nghi~p vs nhfrng rui ro tiSm tang c6 thS xay ra d6i v6·i minh tru6-c khi quySt d\nh diiu tu vao Quy.
9.9.1 Riii Ro Thj Tnrcrng
Rui ro thi tnrong phat sinh khi cac thi truo·ng tai san ma Quy dang nftm gifr c6 S\I' suy giam tung phiin hay toan be) trong m9t khoang thoi gian nhiit djnh. Lo1;ti rui ro nay diin t6-i s\l· suy giarn gia tri ct'.1a toan 69 thi trno·ng. Rui ro nay thucmg tren di~n r<)ng, rnang tinh M th6ng va nirn ngoai kha nang kiSm soat cua Cong Ty Quan Ly Quy cung nhu Ban D1;ti Di~n Quy. C6 nhiSu nhan t6 g6p phiin t1;to ra rui ro thj trnong
Trang 47 / 71
Classified: Public
,· .,
'
va c6 th€ giam thiSu duqc bing each xac djnh va quan trj c1,1 th€ tfrng loi;ii nh ro d.u thanh, vi d\1 nhu cac rui ro vs li;im phat, rui ro vs lai su§t, n'.1i ro vs biSn di;mg gia thj tnrcrng ho?C rui ro vs ty gia.
9.9.2 Rui Ro L:;tm Phat
Rt'1i ro li;im phat la rui ro ma gia trj cac khoan d§.u tu cua Quy suy giam do anh hu&ng cua li;im phat. Rt'1i ro li;im phat c6 anh lrn&ng khac nhau d6i v6-i trai phiSu va c6 phi6u. Gia trai phi6u tlmcmg ty I~ nghjch v6-i l?m phat do li;im phat tang cao se lam tang lqi su§t trai phiSu dfin dSn gia trai phi6u giam. Ben ci;inh d6, li;im phat tiSp t\lC tang cao se lam giam gia trj tlwc Clla m~nh gia va lai trai phiSu nMn OU'Q'C hang ky. Quy c6 th€ giam thiSu rui ro li;im phat d6i v6-i ph&n tai san phiin b6 vao trai phiSu bing each rut ng~n ky h~n trai phiSu hoi).c n~m gifr nhiSu hon nhfrng trai phiSu c6 lai su§t tha n6i nSu l~m phat duqc di! kiSn tang cao, ho?c nguqc l~i.
L~m phat c6 mfrc di;> anh hu&ng gian tiSp ho·n d6i v6-i c6 phi6u vi doanh nghi~p c6 th€ chuySn ph§n chi phi gia tang do l?m phat sang cho nguo·i tieu dt:mg. Tuy nhien, nhin chung trong moi tnr6ng l?m phat tang, chi phi vay tang do lai su§t huy di;>ng v6n tang, nen thong thuo·ng doanh nghi~p se giam b6-t d§.u tu khi6n tang tnr&ng va gia tri doanh nghi~p suy giam. Quy c6 th€ giam thiSu rui ro l?m phat Jen ph&n tai san phiin b6 vao c6 phi6u khi d§.u tu vao cac doanh nghi~p c6 ySu t6 C?nh tranh bSn vfrng va khong c6 nhu du vay nhiSu trong d6 bao g6m kha nang doanh nghi~p c6 th€ chuySn ph§.n 16-n li;im phat sang cho khach hang, ngu-o·i tieu dung.
9.9.3 Rui Ro Lai Su§t
Rui ro lai su§t la rui ro ma gia trj hqp ly hoi).c dong tiSn tuong lai cua cac cong q1 tai chinh ma Quy d&u tu se biSn di;>ng do nhfrng thay d6i ct1a lai su§.t thi trn6ng ho?c do S\t thay d6i vS cung du tiSn t~ va cac ySu t6 kinh tS VI mo khac. Rui ro lai su§t anh hu&ng tivc tiSp t6-i h·ai phiSu va gian tiSp t6-i c6 phiSu. Lai su§t tang se lam gia h'ai phiSu giam tren thi tnr6ng thfr d.p dS lqi su§t th1,1·c tS ct'ta trai phiSu tang bhg v6-i lai su§t thj tnr6ng. Lai suit tang tac di;>ng trl,fc ti6p t&i nhu du vay va d.u true nq cua m6i doanh nghi~p, kha nang tang gia ban ct'ta cong ty dS bu d~p chi phf tai chinh tang len do ky v9ng l?m phat tang. Nhfrng ySu t6 nay gian tiSp anh hu&ng t6"i gia c6 phiSu.
-0€ h?n chS nhfrng rui ro vS lai suit c6 th€ lam anh lmcmg t&i gia trj d&u tu, Cong Ty Quan Ly Quy thuong xuyen phiin tich, danh gia cac diSu ki~n kinh tS VI mo, XU hu6"ng v~n di;>ng cua thj truo·ng va ky v9ng lai suit trong tung giai do?n dS dua ra cac quySt dinh phan b6 tai san phu hqp. -06i v6-i ph&n tai san phiin b6 vao trai phi6u, Quy se ky h?n cua cac h·ai phiSu mi;>t each phu hqp tuong !'.mg v6·i cac ky v9ng vS lai suk
9.9.4 Rui Ro Bi~n D(>ng Gia Thi TnrO'ng
Rui ro biSn di;>ng gia thi trno·ng la rui ro gia trj cua cac cong c1,1 tai chirih s1,1t giam khi cac chi s6 thj tnro·ng thay d6i va gia tri cua tung lo?i chung khoan thay d6i. Gia thi trnong sµt giam se lam giam gia tri cua cac khoan d&u tu cua Quy. Tuy nhien, Quy chi d§.u tu vao c6 phiSu cua cac cong ty c6 chi s6 ca ban t6t nen se tlm6ng c6 mfrc biSn di;>ng thip ho·n so v6"i thi tnrcrng. Ngoai ra, Quy cung hu6"ng t6"i vi~c t~o i?p, tich luy va gia tang cac bien di;> an toan vS gia v6n d&u tu qua thcri gian n~m gifr danh mµc phu hqp dS giam anh huong va ph1,1 thui;>c vao cac biSn di;>ng nhfit th6i cua gia c6 phi6u trong ng~n h?n.
9.9.5 Ri1i Ro Ty Gia
Rui ro ty gia la rui ro ma gia tri cua khoan d§.u tu ct'ta Quy va cac cong cµ tai chinh bj anh lmo·ng bo·i biSn di;mg cua ty gia. Cac khoan d§.u tu cua Quy se g?p rui ro ty gia khi cac cong ty ma Quy dang d&u tu c6 cac ho?t di;>ng kinh doanh lien quan dSn xu§.t nh?p khfru va/ho?c c6 tai san ho?c nq phai h·a bing ngo1;1i t~. Cac khoan d§u tu c6 rui ro ty gia se OUQ'C Quy giam sat thong qua vi~c phiin tich chi tiSt cac ngu6n doanh thu, cac khoan cong llQ' cua cac cong ty d6.
R11i ro ty gia cung c6 th€ anh htr&ng dSn Nha f)§u Tu mr&c ngoai khi chuySn d6i ngo1;1i t~ sang tiSn d6ng Vi~t Nam dS mua Bon Vi Quy, ho?c nguqc l1;1i, khi cac Nha B§.u Tu nay chuySn d6i tiSn ban Bon Vi Quy sang ngo?i t~ dS chuySn vS nu6"c, Quy se khong chiu trach nhi~m vS rt'1i ro ty gia d6i v6-i cac Nha
Trang 48 / 71
Classified: Public
E)fiu Tu llll'O'C ngoai trong cac hTrang hqp nay vi do·n vi tiSn te SU d1,111g duy nh§t ct'.ta Quy la 06ng Viet Nam. Cac Nha £)§.u Tu nu6'c ngoai vi v~y setµ tlm kiSm cac cong C\l dS phong ngira rui ro ty gia d6i vo·i cac khoan dfiu tu cua minh.
9.9.6 Riii Ro Tin Dt_tng / Rui Ro Thanh Toan
Diiy la rui ro khi Quy giao djch v6'i m9t d6i tac ma d6i tac nay khong thanh toan tiSn mua chl'.rng !moan ho~c chuySn nhm;mg ch(rng khoan cho Quy sau khi Quy da chuySn nlnwng cht'.rng khoan ho~c da thanh toan tiSn mua chi'.rng khoan.
06i v6'i c6 phiSu, rui ro nay thuo·ng chi lien quan dSn nhfrng giao djch chuySn nhuqng chl'.rng khoan cua cac cong ty chua niem ySt. Tuy nhien, rt'.1i ro nay duqc h?n chS do Quy la quy mer chi giao djch cac c6 phi Su niem ySt, c6 phiSu dang ky giao djch tren san UPCoM va cac c6 phiSu chu§n bj niem ySt ho~c dang ky giao dich. Them vao do, giao djch mua ban cht'.rng khoan cua Quy duqc tiSn hanh qua he th6ng giao djch cua cac so· giao djch ho~c qua cac cong ty chi'.rng khoan co he th6ng luu ky, giam sat theo quy djnl1 cua Phap Lu~t dS dam bao s6 du ch(rng khoan va s6 du tiSn cua cac ben lien quan dlJ'Q'C th\rC hien dfiy di'.1 va dung theo quy dinh ci'.1a Phap Lu~t.
B6i v6'i trai phiSu va cac lo?i chl'.rng khoan nq, rui ro nay tlrncmg lien quan dSn viec t6 chi'.rc phat hanh ho~c nguo·i dam bao thanh toan bj m§t kha nang thanh toan t?i thoi diSm dao h?n va do v~y khong thS thanh toan cho Quy cac khoan lai cung nhu nq g6c. 06 h?n chS rui ro nay, Quy uu tien dfiu tu vao cac lo?i trai phiSu chinh phu, trai phiSu duqc chinh phi'.! bao lanh va b·ai phiSu chinh quy6n dja phu·ang c6 d9 an toan cao vS kha nang ilianh toan. 06i v6'i cac trai phiSu doanh nghiep (nSu co), cho t6i khi Viet Nam c6 cac t6 cht'.rc tai chinh trung gian c6 uy tin chju trach nhiem danh gia h?n mi'.rc tin nhiem, Quy c6 thS ap dvng cac ky thu~t phan tich th6ng ke bai d9i ngu chuyen vien phan tich n9i 69, d6ng thai tham khao cac danh gia djnh mfrc tin nl1iem tu cac t6 chfrc trung gian s~n c6 dS ra cac quySt dinh dfiu tu hqp ly va giam thiSu rui ro.
9.9.7 Rui Ro Thanh J(hoan Cua Cac Tai San Dfiu Ttr
Rui ro thanh khoan la rt1i ro ma thanh khoan cua ben mua va ben ban chl'.rng khoan qua th§p khiSn cho Quy khong thS mua ho~c ban chi'.rng khoan t?i cac mfrc gia nh§t djnh khi dn thiSt, va c6 thS anh huo·ng dSn gia tri cua Quy va mfrc thanh khoan cua Quy !mi Nha Bfiu Tu yeu dn ban Dan Vj Quy. Rui ro thanh khoan la rui ro d~c thu cua thi t ·ucmg b·ai phiSu Viet Nam, vi nhiSu trai phiSu phat hanh c6 quy mo nho va giao djch it tren thj truong thfr dp. Rui ro thanh khoan cua c6 phiSu thuong t~p trung 6 cac cong ty v6n h6a nh6 va cfmg c6 thS c6 6 cac cong ty c6 v6n hoa 1611 n6u s6 luqng c6 phiSu duqc giao djch h·en thi truong th§p, ho~c c6 phiSu duqc n~m gifr b6i Nha Dfiu Tu t6 chfrc va khong duqc giao djch thuo·ng xuyen.
Cong Ty Quan Ly Quy se kiSm soat rui ro thanh khoan b~ng each uu tien cac chi'.rng khoan v6'i mi'.rc thanh khoan cao. 06ng tho·i, Cong Ty Quan Ly Quy se theo doi mt'rc thanh khoan cua tll'ng khoan dfiu tu va chu§n bi phuang an thanh ly tai san nSu dn thiSt. 06i v6i chl'.rng khoan niem yet, Cong Ty Quan Ly Quy se theo doi s6 ngay cfin thiSt dS ban m6i chl'.rng khoan t ·ong danh m1,1c, d\ra tren dfr lieu qua khi'.r (thuang la s6 luqng giao djch binh quan ct'.ia ch(rng khoan d6 trong nam liSn tru6'c). 06i v6i ch(mg khoan chua niem ySt va khong c6 thj tmo·ng thi'.r c§p cong 66, Cong ty Quan ly Quy se danh gia mfrc d9 thanh khoan cua tai san d6 dµa tren phan tich vS cung du cua tai san d6, va tim phuang an thoai v6n hqp ly nl1§t dS bao ve gia trj Quy.
9.9.8 Rui Ro Thanh Khoan Cua Quy
Diiy la rui ro khi Quy khong thS thanh ly du tai san dS thanh toan cho cac Lenh Ban cua Nha Bfiu Tu trong m9t ngay giao djch c1,1 thS ho~c trong m9t lmoang tho·i gian do tinh thanh khoan cua thi t·uong th§p hay cac Unh Ban va/ho~c Lenh ChuySn 06i chi duqc thµc hien m9t phfin do Gia Tri Tai San Rong ct'ia Quy giam th§p han nguo·ng Phap Lu~t quy dinh, hay do t6ng gia tri cac Lenh Ban va Lenh ChuySn 06i vuQ't qua mi'.rc r(1t v6n t6i da theo quy djnh ci'.ia DiSu Le ho~c Phap Lu~t. Ngoai ra, b·ong m9t s6 trucmg
Trang 49 I 71
Classified: Public
hqp do S\r Ki~n Bit Kha Khang, Nha Bfiu Tu c6 thS khong thS th\rc hi~n duqc L~nh Ban trong thoi gian Quy thong bao t?m ngfrng giao djch Bo·n Vi Quy.
Cong Ty Quan Ly Quy c6 quybn chi dap Crng m(H phfin L~nh Ban ho?c keo dai thoi h?n thanh toan trong cac tnrong hqp duqc quy dinh trong ca chS giao djch BO'n Vj Quy t?i Ban Cao B?ch nay. K.hi vi~c th\J'C hi~n giao dich ban Bo·n Vi Quy cua Nha Dfiu Tu bi keo dai hm1 so v6i quy dinh do cac ly do tren, Cong Ty Quan Ly Quy se cong bf> thong tin vb ly do va thcri gian d\J' kiSn d€ thvc hi~n L~nh Ban ctia Nha Dfiu Tu. BS Iwn chS rui ro thanh khoan, Quy luon duy tri m9t mfrc d9 thanh khoan phi1 hqp b~ng each gifi' m9t phfin tr?ng thai tibn t~ va ty I~ thich hqp cJ cac tai san c6 tinh thanh khoan cao nhit d€ dam bao r~ng cac L~nh Ban cua Nha 0fiu Tu c6 th€ duqc dap tmg m9t each hqp ly va vi~c thanh toan trong phfin 16n cac trnong hqp se duqc thvc hi~n dung h?n va khong bj anh hu6ng Mi nhfrng chfrng k.hoan k.em thanh khoan nh§t tho'i.
9.9.9 Riii Ro Phap Ly
Thi tnrong chfrng khoan cung nhu khung phap ly lien quan ciia Vi~t Nam con tlro-ng df>i non tre nen con t6n t?i nhfi'ng rui ro vb phap ly trong bf>i canh chfnh phu v~n dang trong qua trlnh hoan thi~n va dibu chinh khung phap ly cho cac ho?t d9ng chi'.rng khoan va thi tnro·ng chfrng khoan. Nhfi'ng dibu chinh nay c6 th€ anh hm'mg dSn ho?t d9ng cua Quy ho?C gia tri tai san ci1a Quy trong tUO'ng lai. Cong Ty Quan Ly Quy se danh gia mfrc d9 anh hu611g Cl'.1a nhfrng thay d6i nay d6i v6·i Quy va cac cong ty trong danh ID\JC d§u tu cua Quy d6 chi'.1 d9ng diSu chinh ca du danh m\1c dfiu tu phu hqp.
9.9.10 Rui Ro V~ Chi~n Lm:yc Dftu Ttr
Rui ro phat sinh trµc tiSp tu· chiSn luqc d§u tu· cua Quy khi lµa ch911 phuO'ng phap tiSp c~n d§u tu th~n tr9ng la gia ciia cf> phiSu gia trj trong danh mµc d§u tu cua Quy c6 thS se khong tang nhu ky vc;mg cua Quy vacua Nha Dfiu Tu va anh huo·ng dSn Gia Tri Tai San Rong tren m6i 00'n Vi Quy. Rui ro nay xay ra trong trnong hqp cac Nha Dfiu Tu khac tren thj tnrcmg chua nh~n dinh dt'.mg gia tri cua cac cong ty nay ho?C cac ySu t6 CO' ban ma Quy ky v9ng khong giup gia cf> phiSu tang dSn gia tri thvc ma Quy danh gia.
Rui ro tfr chiSn luqc duqc ki6m soat thong qua vi~c da d?ng h6a danh m\lc dfiu tu va quan ly danh ITI\JC nang d<;mg. Quy xac dinh se duy trl m9t danh ID\lC d§u tu da d?ng bao g6m cf> phiSu va trai phiSu cua cac cong ty c6 !qi thS C?nl1 tranh bSn vfi'ng trong cac nganh nghb khac nhau. Ngoai ra, Quy cilng da d?og h6a m<;>t each thich hqp vao nhibu lo?i chfrng khoan c6 quy mo v6n h6a thi truo·ng khac nhau. 06ng thoi, Cong Ty Quan Ly Quy se quan ly danh ID\lC nang d<)ng, b~ng each theo d5i danh ID\JC hang ngay, phil.n tich va bao cao danh ffi\lC hang tu§n va diSu chinh danl1 m\]C tlmo·ng xuyen d€ n~m b~t CO' hQi, dong thoi giam rui ro cho Quy.
9.9.11 Rui Ro Tai Dftu Ttr
Day la n'.1i ro O?C thu ci'.1a cac khoan d§u tu trai phiSu khi dong tiSn ill trai rue duqc tai d§u tu v6i mt'.rc lai su§t thip hO'n mi'.rc lai su§t thi truo·ng t?i thoi di6m trai phiSu duqc d§u hr ban d§u. Rui ro nay xay ra khi mi'.rc Iai suit thi trucmg c6 xu hu&ng giam. Vi~c quan tri rui ro tai dfiu tu se duqc Quy thµc hi~n qua cong tac theo d5i ch?t che ky v9ng lai su§t tren thi tnro·ng, di~n biSn cua duong cong lqi su§t va ky h?n cua danh ITI\lC d§u tu trai phiSu. Trai phiSu c6 ky h?n dai se duqc uu tien n~m gifr khi Iai su§t dang 6 mi'.rc cao va OUQ'C ky vc;mg se giam. Trai phiSu c6 ky h?n ng~n hO?C c6 lai suit tha n6i se OU'Q'C uu tien n~m gifr nSu lai suit duqc ky v9ng tang.
9.9.12 Rui Ro Djnh Gia
Day la rui ro khi lai su§t chiSt kh§u dung d6 djnh gia khac v&i lai suit th\J'C tS khiSn cho gia tri Cl!a tai san OUQ'C mua/ban khac v6i gia tri sf> sach. Lai su§t chiSt kh§u dm;rc dung d6 djnh gia can Ctr tren lai su§t niem ySt tren HNX, VBMA, Bloomberg ho?c Reuters. Bay la lai suit tham khao chinh thi'.rc duqc sfr d\lng ph6 biSn t?i cac t6 chfrc djnh gia, dfiu tu tai chfnh chuyen nghi~p theo phuong phap djnh gia thf>ng nhit t?i Vi~t Nam va cung mo phong thong I~ dinh gia duqc SU' d\jng ph6 biSn t?i cac t6 cht'.rc dinh gia,
Trang 50 / 71
Classified: Public
t6 chfrc diu tu tai chinh chuyen nghi~p tren th€ gi6i. Tuy tu-ng thai diSm va ch§t hrqng cua thong tin diu vao, liii suit nay c6 thS khong sat v&i liii suftt thµc ti giao djch.
9.9.13 Riri Ro Lien Quan D~n Giai Th~ Bit Bui?c
Quy phai d6i m?t v&i nguy ca bi giai thS biit bu9c nSu Gia Tri Tai San Rong th§p hm1 nnrai ty 06ng Vi~t Nam (10.000.000.000 VND) trang sau (6) thang lien tµc. Trang tnro·ng hqp nay D~i I-l9i Nha Diu Tu se duqc tri~u t?p dS quySt dinh vi~c thanh ly Quy ho?c sap nh?p Quy v&i quy khac, tuy tlrn9c vao phuo·ng an nao c6 lqi nh§t cho Nha Diu Tu.
9.9.14 Rui Ro Ho~t Di?ng Quan Ly Quy
Day la ri'1i ra khi khong phai tit ca cac quySt djnh diu tu cua Cong Ty Quan Ly Quy dSu mang l~i lqi nhu?n ho~c dap (rng duqc ky v9ng t~i tho·i diSm tiSn hanh cac khoan d&u tu nay ho~c khi nhan vien diu tu chu ch6t cua Cong Ty Quan Ly Quy thoi vi~c d9t ng9t va Cong Ty Quan Ly Quy clma tim duqc nhan sµ thay thS ngay l?p t(rc do c6 m9t s6 yeu du cµ thS d6i v&i nguo·i diSu hanh Quy theo quy djnh cua Uy Ban Chfrng Khoan Nha Nu6·c va dn c6 tho·i gian dS Cong Ty Quan Ly Quy b6 nhi~m nhan SIJ thay th€ dap 1mg duqc cac yeu du nay. C-µ thS, Uy Ban Chfrng Khoan Nha Nu·&c quy dinh nguai diSu hanh Quy phai dap 1mg du s6 nam kinh nghi~m yeu ciu d8i v6·i nghi~p vµ quan ly quy chuyen nghi~p, du kiSn tlu'.rc chuyen mon va duqc dp chfrng nh?n hanh nghS quan ly quy bo i Uy Ban Ch(mg I<hoan Nha Nu&c. Vi~c nay c6 thS anh huong t~m thai dSn kSt qua ho~t d9ng ct'.ia Quy. Tuy nhien, ho~t d9ng dfru tu ct'.1a Quy luon duqc giam sat va djnh hu&ng bcri H9i D6ng Dfru Tu g6m nhfrng clrnyen gia giau kinh nghi~m trang diSu hanh quy va Cong Ty Quan Ly Quy. Do d6, Quy hoan toan c6 thS h~n ch€ cac anh hm'mg t~m thai nay. Them vao d6, Cong Ty Quan Ly Quy luon c6 d9i ngu kS thira du nang lµ·c c6 thS dam nh~n vai tro diSu hanh Quy ngay khi dn thiSt va h~n ch€ t6i da cac tac d9ng nSu c6 d6i v&i Quy trang tnrang hqp
nay.
9.9.15 Rui Ro Do Sl}' Ki~n Bftt Kha Khang
Day la cac n'ii ro c6 thS anh hu6·ng Ian va d9t ng9t len gia tri Clla t§t ca hO?C m9t s6 tai san cua Quy khi cac Sµ Ki~n Bit Kha Khang gay anh huo·ng xay ra m9t each khach quan, khong thS luang tru6c duqc va khong thS khiic phµc duqc lll?C du dii ap d-µng m9i bi~n phap dn thiSt trong kha nang cho phep. C6 r§t it bi~n phap dS giam thiSu rt'.1i ra do Sµ· Ki~n B§t I<ha Kl1ang. Da d~ng h6a daub lll\JC diu tu vao cac nganh, ITnh V\J'C khac nhau g6p phin giam thiSu ri'1i ra b§t kha khang vi cac rui ra nay thuang khong tac d9ng din tit ca ch(mg khoan cung m9t lt'.!c, ho~c tac d9ng er cac mfrc d9 khac nhau. d dp d9 cong ty trang danh mµc, chinh sach bao hiSm va cac kS ho~ch khiic phµc t6n thit c6 thS giup gi&i h~n tac d9ng cua m9t s6 S1,1· Ki~n B§t Kha Khang.
9.9.16 Rui Ro ThiJu Cac Cong C1_1 Phong Ngira Rui Ro
Theo quy djnh cua Phap Lu?t, Quy duqc si'.r d-µng cac chfrng khoan phai sinh niem ySt cho mµc dfch phong ngira rui ro. Tuy nhien, cac cong Cl,I phai sinh hi~n t~i chua phat h·iSn nen kha nang se khong c6 sgn cac cong Cl,I phu hqp dS Slf d-µng phong ngl'ra rui ro. Vi v~y, Cong Ty Quan Ly Quy se ap d-µng d6ng thai nhiSu phuong phap quan tri rui ro khac dii dS c~p ben tren dS giam thiSu rui ra cho Quy va Nguai S6· Hfru Chfrng Chi Quy.
X. cAccffiJ'ONGTRINHDAUTU
Nha Diu Tu cua Quy c6 thS h,m ch9n diu tu vao m(>t ho?c nhiSu Chu·o11g Trinh Dfru Tu du&i day tuy thu(>c vao kS ho~ch tai chinh cua minh. M6i Chuong Trinh Diu Tu se c6 nhfrng uu diii khac nhau vS Gia Djch Vµ Mua L~i phµ thu(>c vao tho·i gian niim gifr Don Vj Quy cl'.ia Nha Diu Tu. Trang M th8ng ci'ia D~i Ly ChuySn Nhuqng, cac Chuong Trinh Dfru Tu cua Nha Dfru Tu du9·c theo doi tach bi~t va d9c l~p. M6i Nha Dfru Tu c6 m(>t tai khoan t6ng theo doi toan b(> s6 du va cac tiSu khoan nh6 hon dS theo doi s6 du· tuo11g frng cua m6i Chuong Trinh Dfru Tu tham gia.
Trang 51 / 71
Classified: Public
I
Ii
Khi thvc hi~n giao dich Bon Vi Quy, Nha B&u Tu· phai chi djnh r6 Chuung Trinh B&u Tu theo d6 L~nh Mua hO?C L~nh Ban duqc th\l'C hi~n, lllll'C Gia Djch V\I Phat Hanh, Gia Djch V\1 Mua L?i ho?C Gia Djch V \! ChuySn B6i se duqc xac djnh can ci'.r vao mfrc phi cua Chuong Trinh Bfru Tu· tuo-ng t'.rng, ap d\!ng t?i thcYi diSm dang ky giao djch Bo-n V i Quy.
10.1 Chuo·ng trinh cti'!u tu VinaFlex
10.1.1 M\IC tieu va y nghia cua chuO'ng trinh
Clnwng tTinh VinaFlex duqc gi6'i thi~u nhfun giup Nha d&u tu t6 chfrc va Nha. d&u tu ca nhan th1,rc hi~n
kS ho?ch tai chinh va da d?ng h6a cac hinh thfrc d&u tu thong qua vi~c d§u tu vao Chung chi Quy mo
VIBF m9t each linh ho?t.
10.1.2 Clich thuc xlic djnh mfrc gili djch V\l lip dt_lng
BS tham gia chuong trinh, Nha d&u tu chi dn mo tai khoan giao djch Chfrng chi Quy mo duqc quan ly boi VinaCapital va do B?i ly chuySn nhuqng cung dp s6 tai khoan giao djch cua Nha d§u tll' thong qua
t6 cht'.rc phan ph6i. Trang h~ th6ng cua B?i ly chuySn nhuvng, khoan d§u tU' vao chucmg trinh VinaFlex
se duqc theo doi tach bi~t v6'i cac chuo-ng trinh d§u tu khac. Vi v~y n6u Nha d§u tu da c6 tai khoan giao
djch theo chuo-ng trinh d§u tu thong thtrcmg va mu6n tham gia d§u tu thi dn phai mo· tai khoan d§u tu
theo chuo-ng trinh VinaFlex.
Nha d§u tu khi tlwc hi~n l~nh mua them hay ban b6't Chung chi Quy dang niim gifr thi Nha d§u tu phai chi dµ1h r6 se tln,rc hi~n cho clrnang trinh d§u tu cv thS. Khi d6 mt'.rc gia djch V\J phat hanh va gia djch V\J mua l?i Cht'.rng chi Quy can ct'.r vao mt'.rc phi cua chuang trinh d§u tu tuung frng, ap d\lng t?i thai diSm dang ky giao dich Cht'mg chi Quy.
10.2 Chtro-ng trinh diu tu djnh ky VinaSIP
10.2.1 D6i tm;mg nha ah flr va filt_lC tieu ct"ia clnro-ng trinh
Chuo-ng trinh VinaSIP duqc gi6'i thi~u huoug dSn nh6m nha d§u tu c6 di;) tu6i ttr 20-35 tu6i v6'i muc thu
nh~p 611 djnh va mu6n tiSt ki~m, d§u tu· djnh ky dai h?n theo chu ky hang thang.
Chuo·ng trinh VinaSIP giup nha d§.u tu c6 thS tham gia chuong trinh d&u tu tiSt ki~m v6'i m9t khoan tiSn c6 djnh djnh ky hang thang (Auto-investment).
Ghi cht'1: Thai gian d&u tu t6i thiSu la 12 ky v6'i t6i da khong qua 03 thang khong d§.u tu· lien t\!c va trong 12 ky d&u hr nay nha d&u hr khong thvc hi~n l~nh ban (vi d1,1: nha d&u tu chuySn tiSn d&u tu vao thang tht'.r 1, khong d&u tu· thang tht'.r 2 va 3, sau do ti6p tvc chuySn tiSn d&u tu vao thang thfr 4 dSn thang tht'.r 14 va kh6ng thvc hi~n l~nh ban thi nha d§u tu dap ung duqc diSu ki~n ciia chuong tTinh VinaSIP).
10.2.2 D~c di&m va each thfrc xac djnh mfrc gili djch V\l lip dt_lng
Nha d&u tu phai mo m9t tai khoan giao djch cht'.rng chi quy rieng dS tham gia chuo-ng h·inh VinaSIP. Tai
khoan duy nh§t nay duqc dung dS dang ky tham gia g6i chuo-ng h·lnh d§u tu VinaSIP o cac quy mo· dlt'qc
quan ly boi VinaCapital (khong duqc chuySn d6i gifra cac chuo·ng trinh VinaSIP cua cac quy).
Nha d§.u tu· chi duqc giao djch mua t6i da 1 ky/1 thang d6i v6'i chuang trinh VinaSIP. NSu nha d§.u hr
chuySn tiSn cha ky giao djch tht'.r 2 h·ong thang thi tiSn se dlt'Q'C W d9ng gifr l?i dS kh6'p cho ky giao djch
d§.u tien cua thang tiSp theo ho~c tra l?i tiSn theo yeu du cua nha d§u tu·. Nha d§.u hr co thS chuySn tiSn
d&u tu· clrno·ng trinh VinaSIP vao b§t ky ngay lam vi~c nao trong thang va tiSn d&u tu· hqp I~ se duqc
kh6'p l~nh vao ngay giao djch cht'.rng chi quy g§n nh&t cua quy ngay sau d6.
Trang 52 / 71
Classified: Public
NSu nha dfiu tu thvc hi~n l~nh ban chung chi quy mua theo cl1Lro-ng trlnh VinaSIP tnr6c khi thgc hi~n du
12 ky dfiu tlr thi se chju muc phi phi:tt cua chucrng trinh (nSu c6). Chtwng trinh VinaSIP se W d(mg dfrng
khi nha d§u tu th\JC hi~n l~nh ban trong 12 ky d§u tll' ho~c khong th1/c hi~n d§u tll' lien tvc tu- 04 thang t:rO'
Jen, khi d6 thcri gian n~rn gifr d€ tinh gia djch vv rnua li:ti cho nha d§u tll' se b~t d§u duQ'c tinh li:ti khi nha
dfiu tll' dang ky li:ti g6i VinaSIP m6-i.
XI. PRAT HANH LAN DAU DON VJ QUY RA CONG CHUNG
11.1 cAN cu PHAP LY
(1) Lu?t Chung Khoan s6 54/2019/QH14 do Qu6c H9i mr6c C9ng hoa Xa hQi CM nghfa Vi~t Nam ban hanh ngay 26 thang 11 nam 2019, c6 hi~u Ive tu ngay 01 thang 01 nam 2021;
(2) Lu?t Doanh Nghi~p s6 59/2020/QH14 do Qu6c H◊i thong qua ngay 17 thang 06 nam 2020 va c6 h i~u 11,rc tir ngay 0 1 thang 0 1 nam 2021 va cac van ban lrn6ng dfin thi hanh Lu?t Doanh N ghi~p;
(3) Nghj djnh s6 155/2020/NB-CP ban hanh ngay 31 thang 12 nam 2020 quy djnh chi tiSt thi hanh m9t s6 di Su cua Lu?t chung khoan, c6 hi~u lv·c tu ngay O l thang 0 1 nam 2021;
(4) Nghj dinh 156/2020/NB-CP ngay 31 thang 12 nam 2020 ci'.ia Chinh Phu guy djnh xu phi:tt vi phi:tm hanh chinh trong linh vi,rc cht'mg khoan va thj h·ucrng chi'.rng khoan, c6 hi~u lgc tir ngay 01 thang 01 nam 2021;
(5) Thong tu s5 99/2020/TT-BTC ngay 16 thang 11 nam 2020 cua B◊ Tai Chinh lrn6ng dfin vS hoi:tt d9ng cua cong ty quan ly guy dfiu tu chung khoan, c6 hi~u lgc tfr ngay 01 thang 01 nam 2021;
(6) Thong tll' 96/2020/TT-BTC ngay 16 thang 11 nam 2020 ct'ia B◊ Tai Chinh hu6ng d&n cong b5 thong tin h·en thj tnrcrng chi'.rng khoan, c6 hi~u Ive tfr ngay 01 thang 01 nam 2021;
(7) Thong tu s6 98/2020/TT-BTC ngay 16 thang 11 nam 2020 cua B9 Tai Chinh hll'6ng d§n ho?t d9ng va quan ly guy dfiu tll' cht'.rng khoan, c6 hi~u lgc tir ngay 01 thang 01 nam 2021;
(8) Thong tu s6 198/2012/TT-BTC ngay 15 thang 11 nam 2012 cua B9 Tai chinh hu6ng d&n chS d9 kS toan ap dvng v6i guy mO';
(9) Cac van ban phap ly c6 lien quan khac.
11.2 PHUONG AN PRAT HANH LAN DAU
11.2.1 Thong Tin Co· Ban V~ Phuo'ng .An Phat Hanh Lin Diu
Ten Quy
Loai hinh
Ml}C Tieu Va Chi~n Lm]'C
DiuTu
VinaCa ital
Vi~tNam)
Mvc tieu d§u tll' cua Quy la tang h·uO'ng Gia Tri Tai San Rong trung va dai h?n (tir hai (2) nam dSn nam (5) nam) va ti:to thu nh?p 611 djnh cho Nha B§u Tu thong qua d§u tll' vao cac c6 phiSu cua cac cong ty c6 lQ'i th€ ci:tnh tri:tnh b8n vfrng, cac loi:ti tin phiSu, t:rai phiSu, gi&y ta c6 gia va cac tai san c6 thu nh?p c6 dinh khac c6 ch§t luQ'ng tin d\mg t6t. Quy se ap di,mg chiSn luQ'c d§u tll' nang d9ng ho~c chiSn luQ'c dfiu tu gia h·j 1:1.)y vao diSn biSn cua thj trno·ng va t?p trung d§u tu vao danh ITI\JC cac c6 phiSu niem ySt cua cac cong ty c6 lQ'i th€ ci:tnh tranh bSn vfrng, c6 thi ph§n 1611, nang 1\l'C quan tri t6t, tinh hinh tai chinh vfrng mi:tnh, c6 kha nang hoi:tt d911g t6t k€ ca trong di8u ki~n thi h·ucrng khong thu?n ]Q'i va dang dUQ'C djnh gia h§p dfin so v6i tiSm nang tang trncmg h·ong tuong lai cua cong ty. Ngoai ra, Quy cung se dfiu tu vao cac loi:ti tin phiSu, trai phiSu, gi§y ta c6 gia va cac tai san c6 thu nMp c6 djnh khac c6 ch§t luQ"ng tin d\lng t6t, dam bao thu hfii v6n va mang v8 cac khoan thu nh?p c6 djnh cho Quy. Nha 0§u Tu vui Ion tham khao them cac M\lc 9 .3 .1 va 9 .3 .2.
Trang 53 / 71
Classified: Public
CO' Ciu Dh Tu·
Quy Trinh Ki~m Soat Rui Ro D§u Tu
So Ltr9'ng Do·n Vi Quy DI! IG~n Chao Ban S6 Ltr9'n~ DO'n,Vi Quy ~6i Da Va Toi Thieu Dt,t· Ki.en Chao Ban Thoi H;m Phat Hanh Trong L§n Phat Hanh L§n D§u
M~nh Gia Gia Phat Hanh DO'n Vi Ti~n T~ S6 Ltr9'ng Dang Ky Toi Thi~u
PhuO'ng Thfrc Phan B6 DO'n Vi Quy L~n D~u PhirO'ng Thfrc Va Hinh Thrrc Thanh Toan
ThO'i Gian D~ Xac Nh~n Giao Dich Cua Nha D~u Ttr
Quy se ditu tu vao (i) ciic tai san c6 thu nh?p c6 dinh nhu trai phiSu, tiSn gi'.ri ngiin hang, ngo?i t~ va cong Cl} thi tnrcmg tiSn t~, (ii) c6 phiSu niem ySt ho?c dang ky giao djch, c6 phiSu chao ban Iiin ditu ra cong chung, trai phiSu chao ban ra cong chung, trai phiSu doanh nghi~p phat hanh rieng le bc'>'i t6 chfrc niem ySt c6 bao Hinh thanh toan cua t6 chfrc tin dvng ho?c cam kSt mua l?i ct'.ia t6 chfrc phat hanh t6i thiSu 1 liin trong 12 thang va m6i !fin cam kSt mua l?i t6i thiSu ba muoi phfin tram (30%) gia tri dQ't phat hanh, va (iii) cac cong cv phai sinh khac theo quy dinh cua Phap Lu?t. Nha Biiu Tu vui long tham khao them cac Mvc 9.3 .2.9 va 9.3.3. Ngu·o·i diSu hanh Quy chi dUQ'C phep aliu tu· nhu-ng tai san duvc phep ditu tu va trong gi6-i lwn cho phep theo quy dinh t?i BiSu L~ ct'.ia Quy va cong b6 t?i Ban Cao B?ch nay. Ngan Hang Giam Sat va 69 pMn kiSm soat n9i 69 cua Cong Ty Quan Ly Quy c6 trach nhi~m giam sat va kiSm tra ho?t d9ng ditu tu· cua Quy nh~m dam bao ho?t d9ng nay tuiin tht'.1 cac h?n chS ditu tu· theo quy dinh t?i BiSu L~ ci1a Quy va cong 66 t?i Ban Cao B?ch nay. 5.000.000 (nam h·i~u) Bon Vi Quy
Khong ap dvng
Trang tho'i h?n t6i da chin mu-o-i (90) Ngay kS tu ngay giiiy cht'.rng nh?n dang ky chao ban chfrng chi quy ra cong clu'.mg c6 hi~u Ive. Tho'i h?n dang ky mua chfrng chi quy cho nha ditu tu t6i thiSu la 20 ngay; thoi h?n nay du·Q'c ghi trong ban thong bao chao ban sau khi Quy duQ'c c§.p Gi§.y cht'.rng nh?n dang ky chao ban chfrng chi quy ra cong chi'.mg. Tho·i gian phat hanh Chfrng chi quy lfin ditu ra cong chung c6 thS kSt thuc s6m hem thoi gian dv· kiSn n@u th6a man t&t ca cac diSu ki~n sau: (i) t6ng gia trj dang ky mua t6i thiSu 50.000.000.000 VNf) (Nam Mtroi Ty B6ng Vi~t Nam); (ii) thoi h1;1n dang ky rnua Chung chi quy cho Nha E>iiu Tu t6i thiSu la hai muoi (20) Ngay kS tu ngay phiin ph6i chinh thfrc, dUQ'C ghi trong thong bao chao ban cua Cong Ty Quan Ly Quy; va (iii) c6 it nh&t m9t tram ( 100) Nha Biiu Tu, khong kS Nha B iiu Tu chuyen nghi~p mua Chfrng chi quy.
Truo·ng hQ'p khong thS l10an thanh vi~c phiin ph6i chfrng chi quy trong thoi h?n neu tren, Cong ty quan ly quy du9·c dS nghj Uy Ban Ch1111g Khoan Nha N u6c xem xet gia lwn vi~c phiin ph6i chfrng chi quy, nhung khong qua ba muoi (30) ngay sau khi kSt tMc thoi gian phan ph6i chfrng chi quy. 10.000 VND/Bon Vi Quy 10.000 VND/Bon Vi Quy VND Chuong Trinh VinaFlex: 2.000.000 VND tuo·ng duong 200 Bon Vi Quy. Chu·ong Trinh VinaSIP: 500.000 VND ttrong duO'I1g 50 Bon Vi Quy. Bon Vj Quy duQ'c phan 66 cho tt'rng Nha Biiu Tu tham gia bang each J§.y t6ng s6 tiSn diiu tu ban ditu chia cho gia phat hanh. Vi~c thanh toan phai duqc thvc hi~n b~ng hinh thfrc chuySn khoan vao tai khoan phong t6a cua Quy. Quy se khong ch§.p nh~n thanh toan b~ng tiSn m?t. Trong thoi h1;1n nam (05) Ngay Lam Vi~c kS tu ngay gi&y chfrng nh?n dang ky thanh l?P Quy c6 hi~u Ive.
Trang 54 I 71
Classified: Public
Ngay Giao Dich Gan Nhfit D\f Ki~n Sau Khi K~t Thoe Phat Hanh Liin Diiu
Trong thoi lwn ba m1wi (30) Ngay, kS nr ngay gi§.y ch(rng nh?n dang ky thanh l?p Quy co hi~u l\.l'c, Cong Ty Quan Ly Quy se t6 cht'rc giao djch Don Vi Quy djnh ky m<)t (01) tufrn m<)t (01) lfrn dS Nha Dfru Tu th\fc hi~n giao djch Dun Vi Quy. Cong Ty Quan Ly Quy se cong b6 ngay giao dich chinh tht'rc tren trang thong tin di~n tt'r cua Cong Ty Quan Lv Ouv val ho{ic cua Di;ii Lv Phan Ph6i.
11.2.2 Danh Sach Di~m Nh~n L~nh Cho Ditt Phat Hanh Do·n Vi Quy Liin Diiu
Cong Ty CB Philo Quan Ly Quy Vina Capital Lfru 17, Toa nha Sun Wah, 115 Nguy~n Hu~, Phuong BSn Nghe, Qu?n 1, Tp. H6 Chi Minh, Vi~t Nam Di~n thoi;ii: (84 - 28) 3821 9930 Fax: (84 - 28) 3821 9931 Email: [email protected] Website: www.vinacapital.com
11.2.3 Xir Ly TnrO'ng Hqp Pbat Hanh Do·n Vi Quy Khong Thanh Cong
Trong tho·i hi;in muoi lam (15) ngay, kS ur ngay kSt thuc dqt chao ban, Cong Ty Quan Ly Quy phai cong b6 thong tin va bao cao UBCKNN. Cong Ty Quan Ly Quy phai chiu m9i phi t6n va nghfa vµ tai chinh phat sinh tu vi~c !my d<)ng v6n va hoan tra cho Nha D§.u Tu m9i khoan tiSn da dong gop khi xay ra m<)t trong cac trno·ng hqp du6i day:
a) Co it hun m<)t tram (100) Nha Dfru Tu, khong kS Nha D§.u Tu cht'rng khoan chuyen nghi~p, mua Do·n Vi Quy;
b) T6ng gia trj v6n huy d<)ng du9·c thfip hon 50.000.000.000 VND (Nam Mu'O'i Ty D6ng Vi~t Nam); ho{ic
c) Vi~c phan ph5i Don Vi Quy khong hoan tfit trong thcri hi;in phan ph5i cong b5 trong Ban Cao Bi;ich nay va Cong Ty Quan Ly Quy khong c6 y djnh dS nghi UBCKNN chfip thu?n vi~c gia hi;in them thoi h:;tn phan ph6i Don Vi Quy t6i da ba muui (30) ngay theo quy djnh ctJa Phap Lu?t.
DS tranh hiSu nh§.m, cac khoan tiSn ma nha d§.u tu da dong gop se duqc Ngan Hang Giam Sat hoan h·a !:;ti cho nha d§.u tu ru· tai khoan cua Quy duqc phong toa ti;ii Ngan Hang Giam Sat.
XII. GIAO DJCH DON Vl QUY cAc LAN TIEP THEO
Nha D§.u Ttr co thS lien tµc giao dich Dun Vi Quy kS ru· Ngay Giao Djch d§.u tien.
Nha Dfru Tu nen tham khao y kiSn cua chuyen gia tu vfin rieng cua mlnh dS dam bao Nha D§.u Tu dap (mg du diSu ki~n dS d§.u tu vao Quy theo cac quy djnh cua Phap Lu?t ap dµng d6i v6i rninh va li~u Quy co pin\ hqp voi kha nang chfip nl1?n rui ro cua minh hay khong.
12.1 NGA.Y GIAO DlCHVA. TAN suAT GIAO DJCH DON VJ QUY
Nha D§.u Tu co thS mua, ban, chuySn d6i quy ho{ic chuySn nhuqng D011 Vi Quy vao ngay Ngay Giao Djch. Ngay Giao Djch la ngay Tht'r Nam hang tufrn. Trong truo·ng hqp Ngay Giao Djch Ia ngay nghi 1§, ngay nghi b1'.1 theo quy djnh thi Ngay Giao Djch se la ngay Giao Dicb kS tiSp.
Vi~c thay d6i Ngay Giao Djch se duqc thong bao trnoc cho cac DiSm Nh?n L~nh va duqc thong bao tren trang thong tin di~n tt'r cua Cong Ty Quan Ly Quy. Cong Ty Quan Ly Quy c6 thS thay d6i tfrn su§.t giao djch ho{ic/va Ngay Giao Dich khi th§.y dn thiSt. Trong trnong hqp giarn t§.n su§.t giao djch thi phai du9·c D:;ti hQi nha d§.u tu thong qua nhung khong it hun hai (02) 1§.n h·ong rn<)t (01) thang. Vi~c tang t§.n sufit giao djch se duqc Cong Ty Quan Ly Quy thong bao cong khai, C?P nh?t ph§.n thay d6i nay vao Ban Cao
Trang 55 / 71
Classified: Public
B?ch, thong bao cho Ngan Hang Giam Sat va cong 66 thong tin theo quy djnh cua phap lu?t. Cong Ty Quan Ly Quy se C?P nh?t n9i dung thay d6i nay vao DiSu I~ Quy t?i ky h9p D?i Mi nha dfiu tu gfin nh§.t.
12.2 THffi DIEM DONG SO L~NH VA XAC ~N GIAO DJCH
12.2.1 Thc)'i DiSm D6ng S6 L~nh cho vi~c xir ly va ch§p nMn cac ch(rng nr dn thiSt cua cac L~nh Mua, L~nh Ban, L~nh ChuySn D6i ho~c L~nh ChuySn NhU'(:_mg dS tlwc hi~n trong Ngay Giao Dich va cho vi~c thanh toan cac L~nh Mua duqc quy djnh chi tiSt nlrn sau (Ngay Giao Dich duqc ky hi~u la "T"):
ThO'i Di~m Dong S6 Lenh LoaiLenh Thanh Toan<*l Hf> Ser<**> L~nh Mua 16:00 gic)' ngay T-1 (***) 14:40 gicrngay T-1 (***) L~nh Ban, L~nh ChuySn D6i, Khong ap d1,mg 14:40 gio ngay T-1 (***) L~nh ChuySn Nhuqng ho~c Huy L~nh
' (*) H?n CUOI cung de hen mua Dem Vi Quy duqc ghi c6 vao tai khoim ClJa Quy t?i Ngan Hang Giam Sat. (**) Thoi DiSm D6ng S6 L~nh ap d\Jng cho vi~c n9p dfiy du h6 so- t?i DiSm NMn L~nh. (***) Ngay lam vi~c gfin nl1fit tnr6'c ngay giao dich (ngay T-1)
12.2.2 Thai DiSm D6ng S6 L~nh se duqc ghi nh?-n t?i cac DiSm Nh~n L~nh la 14h40 (mm':ri b6n gicr b6n muoi phut) ngay T-1. Cac l~nh giao dich se duqc XU' ly can c(r vao ngay va gio nl1?n duqc h6 so· t?i DiSm Nh?n L~nl1 dtra h·en ngay gio ghi nMn t?i DiSm Nh?-n L~nl1 d6. V6'i nl1ifog l~nh giao djch hqp It Gia Tri Tai San Rong Ctla Ngay Giao Dich Tse duqc ap dµng dS xac djnh gia giao djch.
12.2.3 Trong thoi h?n ba (03) Ngay Lam Vi~c, kS nr Ngay Giao Djch Don Vi Quy, Cong Ty Quan Ly Quy, t& chfrc cung cfip dich V\J c6 lien quan va D?i Ly Ky Danh c6 h·ach nhi~m C?P nh?t dfiy du thong tin vS so· hil'u sau giao djch Don Vi Quy cua Nha Dfiu Tu t?i S6 Chinh va gfri cho Nha Dfiu Tu da thl)'c hi~n giao djch Don Vi Quy ban xac nh?n giao djch theo mfiu quy djnh cua Phap Lu?t.
12.3 GIAO DJCH MUQN
Cac l~nh giao dich nl1?n du9·c sau Tho·i DiSm D6ng S& L~nh cua m9t Ngay Giao Dich tuong rrng khong du'Q'c phep th~rc hi~n t?i Ngay Giao Ojch d6. Cac l~nh giao djch nh?n duqc sau Tho-i DiSm D6ng S6 L~nh se duqc xfr ly nlrn sau:
Loai Lenh XfrLy L~nh Mua Du'Q'c xem la L~nh Mua Duqc Chap Nh?n va dtrqc
gifr l?i dS tlwc hi~n t?i Ngay Giao Dich kS tiSp. Tuy nhien, trong trnong hqp L~nh Mua f)uqc Ch§.p Nh?n d6 khong OU'Q'C thµc hi~~ t?i Ngay Giao Djch kS tiSp thi L~nh, Mua Duqc Chap Nh?n d6 se bj huy v,a Quy se yeu cau Ngan Hang Giam Sat hoan tra l?i tien cho Nha Dfiu Tu da d?t L~nh Mua d6.
L~nh Ban, L~nh ChuySn D&i, L~nh ChuySn Duqc ti)' d9ng huy, Nha Dfiu Tu dn phai gfri i?i l~nl1 Nhuqng ho?c Huy L~nh giao djch m6'i cho Ngay Giao Dich tiSp theo.
12.4 MUA DON VJ QUY
12.4.1 Cac Mfrc Dfiu Tll' T6i Thi~u
Chuong Trinh Dfiu Tll' ChuO'ng Trinh VinaFlex ChuO'ng Trinh VinaSIP
Mfrc dfiu tu t6i thiSu m6i !fin mua Don Vi 2.000.000 VND 500.000 VND Quy
Trang 56 / 71
Classified: Public
Khong c6 mfrc gi6'i lwn d§u tu t6i da cho Nha DAu Tu. Cong Ty Quan Ly Quy bao lm1 quySn thay d6i cac gi6·i h?n d§u tu tren trong nrng thai diSm vase thong bao vS cac thay d6i nay.
12.4.2 Gia Mua DO'n Vi Quy va Gia Djch Vl_l Phat Hanh
0011 Vi Quy du-qc phat hanh t?i Gia Tri Tai San Rong cua Ngay Giao Dich tuong t'.mg c()ng v6'i Gia Dich Vv Phat Hanh. Gia Dich Vµ Phat Hanh duqc thS hi~n t?i Mvc 9 .6.1.1.
12.4.3 Quy Trinh Th\t'C Hi~n L~nh Mua
L~nh Mua duqc thvc hi~n theo quy trlnh th€ hi~n t?i Mvc 9.4. 1 va Pbµ Lvc 0 1 CJ'.ia Ban Cao B?ch nay.
12.5 BAN DON VJ QUY
12.5.1 L~nh Ban T6i Thi~u va S6 Du· Tai Khoan T6i Thi~u
L~nh Ban t6i thi€u la mtra i (10) Do·n Vi Quy. Quy djnh vS L~nh Ban t6i thiSu se khong ap dvng trong tnra ng hqp L~nh Ban yeu du giam s6 Don Vi Quy n~m giu- vS khong (0) va dong tai khoan. s6 du tai khoan t6i thi€u d5i v6'i m()t Nha D§.u Tu la muo·i (10) 0 011 Vi Quy.
Trong trnang hc;,-p nSu vi~c th1,rc hi~n L~nh Ban c(1a Nha DAu Tu dfin dSn s6 Do·n Vi Quy n~m gifr xu6ng du·6'i s6 hrqng Don Vi Quy t6i thiSu la muai (10) 0011 Vi Quy, L~nh Ban se duqc tv d()ng buy cho Ngay Giao Dich tuong frng d6 va Nha DAu Tu phai tlwc hi~n L~nh Ban m6'i vao Ngay Giao Dich Ti6p theo cho toan b() s6 dtr Don Vi Quy ho~c ban m()t s6 ltrqng Don Vi Quy it hon sao cho tai khoan cim minh vfin dam bao s6 du t6i thiSu la muo·i (10) Don Vi Quy.
Cong Ty Quan Ly Quy c6 quySn thay d6i cac mfrc ban Dan Vj Quy t6i thiSu va s6 du tai khoan t6i thiSu vao nrng thai diSm.
12.5.2 Tinh Gia Djch Vl_l Mua Ll,li va Thanh Toan
Gia Djch V\1 Mua L?i duqc thS hi~n t?i Mvc 9.6. 1.2. Thu€ ap dvng d5i v6'i giao d jch ban Don Vi Quy phai gifr l?i t?i ngu6n (n€u c6) se duqc tnr di tu· t6ng gia tri ban Do11 Vi Quy.
Gia Ban tren m()t Dan Vi Quy = NAV tren m()t Dan Vi Quy t?i Ngay Giao Dich X (1 - Gia Djch Vµ Mua L?i tren m()t Dan Vi Quy).
Vi dp: vao Ngay Giao Djch T, NA V cua m9t Do·n Vi Quy la 12.000 VND, Nha D§u Tu ca nhan ban 500,12 Don Vi Quy, Gia Dich Vv Mua L?i la 2,25% NAY va thuS ap dlmg d6i v6'i giao dich ban Don Vi Quy phai giil' l?i t?i ngu6n la 0, 1 % tren gia tri giao djch. L~nh Ban se du9·c thvc hi~n nhu sau:
S6 Don Vi Quy d~t ban Gia tri ban Gia Dich Vv Mua L?i va thuS gifr l?i s6 tiSn nh~n du·9·c
500,12 500,12 X 12.000 6.001.440 X (2,25% + 0,lo/o) 6.001 .440 - 141.034
6.001.440 141.034 5.860.406
Luu y: Vi dp tren chi cho mvc dich minh h9a, khong c6 bfit ky gqi y hay am chi vS gia hay phi giao dich. Nha D§u Tu c§n tham khao cac diSu khoan cua Ban Cao B?Ch ho~c DiSu L~ CLla Quy de c6 thong tin chinh xac. Ngoai ra, khoan thuS ap dpng d6i v6'i giao dich ban Don Vi Quy phai giii' l?i t?i nguBn 0, I% tren gia h·j giao djch sfr d\mg trong vi dp minh ho? h·en duqc ap dlmg cho giao djch Don Vi Quy t?i thai diSm phat hanh Ban Cao B?ch nay va chi c6 tinh chfit minh hc;m. Nha D§u Tu dn tham khao quy dinh vS thuS ap dpng t?i thai diSm th1,rc hi~n giao dich C\J th€ dS c6 thong tin chinh xac.
12.5.3 Quy Tl'inh Th\l'C Hi~n L~nh Ban
L~nh Ban duqc tlwc hi~n theo quy h'inh th€ hi~n t?i Mvc 9.4.2 va Phv Lpc 01 ciia Ban Cao B?ch nay.
Trang 57 / 71
Classified: Public
12.5.4 Thanh Toan Ti~n Ban Don Vi Quy Cho Nha Dliu Ttr
Vi~c thanh toan tiSn ban Dan Vi Quy cho Nha 0§u Tu sau khi da trfr Gia Djch V\1 Mua Li;ti va thu6 (nSu c6) se duqc thµc hi~n trong vong nam (05) Ngay Lam Vi~c kS tt'r Ngay Giao Dich. Phi ngiin hang phat sinh tir vi~c chuySn tiSn ban Dan Vi Quy t6'i tai khoan ciia Nha 0§u Tu se duqc khiu trfr tfr tiSn ban Dan Vi Quy.
TiSn ban Ban Vi Quy se OlfQ'C chuySn khoan t6'i tai khoan ngan hang mang ten Nha f)§u Tu ho?C tai khoan ngan hang do Nha 0:lu Tu chi dinh v6'i s6 tai khoan da dang ky trong Sfi Dang Ky. Nha 0&u Tu du dam bao thong tin tai khoan trong Sfi Dang Ky la chinh xac dS tranh ch~m tr€ hO?C kh6ng nMn OUQ'C tiSn thanh toan ban 0o·n Vi Quy.
12.6 CHUYEN DOI QUY
12.6.1 Mfrc T6i Thi&u DBi V6i L~nh Chuy~n D&i
L~nh ChuySn 06i t6i thiSu la m9t tram (100) Ban Vi Quy. Trong trnang hqp s6 du tai khoan nho hon m9t tram (100) Dan Vi Quy thi Nha 0fru Tu kh6ng thS thµc hi~n L~nh ChuySn 06i.
Trong tnrong hqp vi~c tlwc hi~n L~nh ChuySn 06i cua Nha B&u Tu d§n dSn s6 du tai khoan ci1a Nha 0§u Tu giam xu6ng du6'i 1mrO'i (10) Dan Vi Quy, L~nh ChuySn 06i se duqc 1:\1' d(mg My cho Ngay Giao Dich tuang ung d6 va Nha 0§u Tu phai thµc hi~n L~nh Chuy6n Bfii m6'i vao Ngay Giao Dich tiSp theo cho toan 69 s6 du Dan Vi Quy c6 trong tai khoan cua mlnh.
12.6.2 Gia Dich V1,1 Chuy~n DBi
Gia Dich V\t ChuySn 06i duqc thS hi~n ti;ti Ml,lc 0.
12.6.3 Quy Trinh Tht.t·c Hi~n L~nh Chuy~n D&i
L~nh Ban duqc thvc hi~n theo guy trlnh th€ hi~n ti;ti M\lc 9.4.3 va Ph\1 Ll,lc 01 ctia Ban Cao Bi;tch nay.
12.7 CHUYEN NHl.J'QNG (PHI TRUONG Miµ) DON VJ QUY
12.7.1 Do·n Chuy&n NhuQ·ng
Nha 0§u Tu kh6ng duqc phep chuySn nlnrqng thuang mi;ti d6i v6'i Dan Vi Quy. Tuy nhien, Nha B:lu Tu c6 thS chuySn nlmqng Dan Vi Quy cho nguai khac tren nguyen t~c phi tlmang mi;ti, c6 thS du·6'i di;tng qua t?ng, thtra kS ho?c th\fc hi~n l~nh ctia toa an. L~nh ChuySn Nhuc;mg chi duvc thµc hi~n du6'i di;tng s6 luqng Ban Vi Quy, bao g6m ca ph§n le cua Dan Vi Quy. Nha 0§u Tu chuySn nhuvng dn diSn L~nh ChuySn Nhuqng va lu6n lu6n phai dam bao ring nguai nh~n chuySn nhuqng Don Vi Quy nSu chua phai la Nha 0§u Tu phai dap i'rng cac diSu ki~n vS KYC va AML ap dt,mg d6i v6'i Nha 0§u Tu.
12.7.2 Xir Ly Cac Do-n Chuy~n NhtrQ'ng
Nha 0§u Tu mu6n thvc hi~n chuySn nhuqng ho?c nguo·i thfra hm'mg thira kS trong truo·ng hqp thfra kS c6 thS n9p L~nh ChuySn Nhtr9'.ng ti;ti bit ky 0iSm NMn L~nh nao.
L~nh ChuySn Nhuqng duqc kem theo Dan Dang Ky c6 ti;ti cac 0iSm Nh~n L~nh va tTen trang di~n tfr cua Cong Ty Quan Ly Quy, www.vinacapital.com. NSu nguo·i nh~n chuySn nhuqng chua phai la Nha 0:lu Tu, nguo·i nh~n chuySn nhuqng 0011 Vi Quy se phai n9p them cac giiy ta khac nhu guy dinh d6i v6'i nguai mua Dan Vi Quy l:ln d:lu va trong tnrang hqp thfra k6, nguo·i thira kS se phai n9p cac giiy tcJ cht'.rng minh minh duqc thfra k6 va c6 quySn s6 hil'u Dan Vi Quy theo guy dinh cua Phap Lu~t.
12.7.3 Tuan Thu
Trang 58 / 71
Classified: Public
DS tuan thi'.1 cac quy dinh vs KYC va AML, nguo·i nh?n chuyBn nlmqng Do·n Vi Quy chua phai la Nha Dfiu Tu se phai tuan thu cac thi'.1 ti,1c vS KYC va AML ap dvng cho nguo·i mua 0011 Vi Quy !fin dfiu.
12.7.4 Xac Nh~n L~nh Chuy~n NhtrQ'ng
Cac L?nh ChuySn N lmqng Duqc Chfip Nh?n d1rqc tlwc hi?n bbi D1;1i Ly ChuySn Nhuqng t1;1i Ngay Giao Djch tuong (mg.
12.7.5 Gia Djch V1.1 Chuy~n NhtrQ'ng
Gia Djch Vv ChuySn Nhuqng phi thuong m1;1i duqc thS hi?n t1;1i Mvc 0.
12.8 HUY L¥NH GIAO DJCH DON Vl QUY
Nha Dfiu Tu c6 thS hi'.1y cac I?nh giao dich bing each diSn va ni)p phiSu Huy L?nh t1;1i cac DiSm Nh?n L?nh cua D1;1i Ly Phan Ph6i cua h9 tm&c Thai DiSm D6ng S6 L?nh ap dvng cho cac giao dich d6.
12.9 T4-Af DUNG THT/C im:N GIAO DJCH DON VJ QUY
Cong Ty Quan Ly Quy c6 thS t~m dung tht,rc hi?n giao dich Don Vi Quy ho~c chi thvc hi?n m i)t phfin giao djch Don Vj Quy khi xay ra cac tmong hqp theo quy djnh t~i M1,1c 9.4.4 cua Ban Cao B~ch nay.
12.10 DONG TAI KHOA.N GIAO DJCH DON Vl QUY
Tai khoan giao djch Do·n Vi Quy cua Nha Dfiu Tu se duqc d6ng trong cac trno·ng hqp sau:
(a) Khi Nha D fiu Tu c6 yeu cfiu bing van ban vS vi?c d6ng tai khoan. Tuy nhien, tnr&c khi tht,rc hi?n dong tai khoan, Nha Dfiu Tu phai tht,rc hi?n L?nh Ban nhim dua s6 du Don V j Quy trong tai khoan vS bing khong (0);
(b) S6 du thv·c tS cua tai khoan giao dich Don Vi Quy bing khong (0) duy trl lien tvc trong khoang thO'i gian 12 thang; ho~c
(c) Theo yeu du cua co· quan nha nu&c c6 th/im quySn ho~c theo quy djnh ct'.1a Phap Lu?t.
Sau khi tai khoan da duqc d6ng, Nha D fiu Tu khong thS thvc hi?n bfit cu giao djch nao tren tai khoan da d6ng. NSu mu6n tiSp tvc d§u tu, Nha D§u Tu phai mo· mi)t tai khoan giao djch D on Vi Quy m&i bing each thvc hi~n cac thu tl,lc nhu khi dang ky mua Don Vi Quy !fin d§u theo cac thu t ~1c duqc d1rqc trlnh bay 6· Ban Cao B1;1ch nay.
12.11 CONG BO GIA. TRJ TAI SAN RONG VA TINH HINH GIAO DJCH DON VJ QUY
Gia Tri Tai San Rong cua Quy va Gia Tri Tai San Rong tren mi)t Don Vi Quy phai duqc cong 66 cong khai theo quy djnh ci'.m phap lu?t vS cong 66 thong tin tren thi tmo·ng chl'.rng khoan.
XIII. GIAI QUYET XUNG DQT LQ'I ICH
Cong Ty Q uan Ly Quy c6 nghTa vv, theo DiSu Lt Phap Lu?t va theo thong I~ qu6c tS t6t nhfit, t~i m9i tho·i diSm ho~t di)ng vi !qi fch cua cua Quy va Nha Dfiu Tu, va quan ly mi)t each cong bing, minh b1;1ch va liem chinh d6i v&i tfit ca cac quy do Cong Ty Quan Ly quan ly bing each:
(a) tach b~ch cac chiSn luqc dfiu tu va mvc tieu ci'.m m6i quy do Cong Ty Quan Ly quan ly;
(b) ta.ch b~ch gifra tai san cua Cong Ty Quan Ly v6·i tai san cua cac quy va tai san cua cac nha dfiu hr uy thac do Cong Ty Quan Ly quan ly; va
Trang 59 I 71
Classified: Public
(c) tach b1:1ch tai san giifa cac quy duvc quan ly b&i Cong Ty Quan Ly.
T§.t ca cac giao djch ch{rng khoan ct'.ia cac thanh vien Ban 0iSu Hanh, Chu Tjch va cac thanh vien cua H(>i £>6ng Quan Tri, thanh vien Ban KiSm Soat, ngu6i giam sat tuan thi'.1, ngu6i hanh nghS quan ly quy va nhan vien cua Cong Ty Quan Ly Quy phai duqc bao cao b(> ph?n kiSm soat n(>i b(> tnr6'c va sau khi giao dich theo dung quy djnh cua Phap Lu?t va quy chS quan tri n(>i b(> cua Cong Ty Quan Ly.
B(> ph?n kiSm soat n(>i b(> va quan trj rt'.1i ro cua Cong Ty Quan Ly se chiu trach nhi~m theo doi va giam sat cac xung d(>t l9·i ich thvc tS ho~c c6 kha nang xay ra. Trong trucmg hqp xung d(>t lqi ich phat sinh, Cong Ty Quan Ly Quy se thong bao va thao lu?n v6'i Ban £>1:1i Di~n Quy dS th6ng nh§.t phuO'J1g an khilc phµc nh5m giam thiSu ho~c quan ly cac xung d(>t d6.
Ngu6i c6 lien quan ct'.ia Cong Ty Quan Ly Quy duvc phep giao djch Bon Vi Quy theo phu;ong thfrc gi6ng nhu cac Nha B&u Tu khac theo quy dinh t1:1i :0iSu L~ cua Quy va Ban Cao B1:1ch nay.
XIV. CHE BQ BAO cAo VA. CUNG CA.P THONG TIN CHO NRA. BAU TU
14.1 BA.O cAo CHO NHA. BA.U TU
Hang thang, quy, nam Cong Ty Quan Ly Quy se gfri th6ng ke giao dich, sao ke tai khoan giao djch, tai khoan phµ, bao cao gia trj NA V va cac thay d6i NA V cua Quy va cac bao cao khac theo lu?t dinh cho Nha:0&u Tu.
:06i v6'i Nha :0&u Tu giao djch tren tai khoan ky danh thong qua :01:1i Ly Ky Danh, Cong Ty Quan Ly Quy se gfri th6ng ke giao djch va sao ke tai khoan phµ nSu Nha B&u Tu c6 yeu du b5ng van ban. Th6i h1:1n cung dp thong tin la trong vong nam (5) Ngay Lam Vi~c, kS UJ' ngay nh?n duqc yeu du cua Nha :0&u Tu.
14.2 BAO cAo QUY
Cong Ty Quan Ly Quy se cong b6 ho~c cung dp cho Nha :0fiu Tu cac thong tin sau:
(a) :0iSu L~, Ban Cao B1:1ch, Ban Cao B1,tch t6m tilt, bao cao tai chinh ban nien da soat xet, bao cao tai chinh nam da kiSm toan;
(b) Bao cao ho1,tt d(>ng quan ly quy cua Cong Ty Quan Ly Quy, theo nien d(> ban nien va ca nam theo m&u do UBCKNN quy djnh;
(c) Ban cao th6ng ke phi giao djch cua ho1:1t d(>ng dfiu tu cua Quy hang nam va ban nien; va
(d) Bao cao tai chinh cua Quy theo nien d(> ban nien va ca nam theo m&u UBCKNN quy djnh.
14.3 BAO cAo BA.T THUONG
Cac bao cao b§.t thu6ng se duqc cung dp cho Nha :0fiu Tu trong truo·ng hqp c6 nhung diSn biSn ho~c ho1:1t d(>ng b§.t thuong ct'.1a Quy phat sinh, bao g6m nhung khong gi6'i h1:1n b&i cac bao cao vS vi~c phan ph6i l9·i nhu?n, bao cao h·u6·c khi hqp nh§.t ho~c sat nh?P Quy hay sau cac quySt dinh cua :01:1i H(>i Nha :0fiu Tu uy quySn cho Ban :01:1i Di~n Quy.
Trang 60 / 71
Classified: Public
14.4 HINH THUC GUI BAO cAo
Cac bao cao se du9·c cung dp miSn phi cho Nha Diiu Tu thong qua trang thong tin di~n tfr cua Cong Ty Quan Ly Quy, ho~c gu·i dSn dja chi thu di~n tfr da dang ky Ctta Nha :E)fiu Tu. Cac bao cao se UUQ'C cung cip t&i cac D1:1i Ly Phan Ph6i nSu c6 yeu du. Cong b6 thong tin se UUQ'C thvc hi~n trong vong ba 1mrai (30) ngay kS tir ngay kSt thuc ky tai chinh ban nien; va trong vong chin muai (90) ngay k€ tir ngay kSt thuc nam tai chinh. Nha Diiu Tu c6 quySn yeu du tir ch6i nh~n cac bao cao nay.
XV. Dµ CHI LIEN L~C VA GIA.I DAP THAC MA.C CUA NHA DAU TU
Cong Ty C6 Phh Quan Ly Quy VinaCapital Lfiu 17, Toa nha Sun Wah, 115 NguySn Hu~, Phuong BSn Nghe, Qu~n 1, Tp. H6 Chi Minh, Vi~t Nam Di~n tho1:1i: (84 - 28) 3821 9930 Fax: (84 - 28) 3821 9931 Email: [email protected] Website: www.vinacapital.com
XVI. CAMKET
Cong Ty Quan Ly Quy cam kSt chiu trach nhi~m hoan toan vS tinh chinh xac, trung thµc cua n9i dung thong tin va cac tai li~u dinh kem trong Ban Cao B1:1ch nay.
XVII. PHV Ll}C DINH KEM
Phl,.I Lµc 01: Quy Trinh Va Cac Hu&ng Dfin Giao Djch Dan Vi Quy Plw Lµc 02: Mfiu l~nh mua/ ban don vi quy Phµ L\tc 03: Danh Sach D1:1i Ly Phan Ph6i Va Di€m Nh~n L~nh
Thanh ph6 H6 Chi Minh ngay 0 I thang 06 nam 2021
CONG TY co PHAN QUAN LY QUY
Classified: Public
BROOK COLIN TAYLOR TONG GIAM DOC
Trang 61 / 71
PHT,J LlJC 01: QUY TRINH VA. cAc HUONG DAN GIAO DJCH DON VJ QUY
PHAN 1: BANG KY MUA DON VJ QUY LA.N BAU
BUOC 1: N()P HO SO BANG KY MUA
( l) Nha B§.u Tu ("NDT") d n di Sn va ky Bm1 Dang Ky d€ c6 thS mo tai khoan va tham gia d§.u tu mua Ban Vi Quy.
(2) D5i v6i NBT la ca nhan, ban sao CMND, the can CU'O'C cong dan ho?C M chiSu con thcJi h?n it nhfit sau (06) thang va ban g6c dS d5i chiSu. B6i v6i NBT la ca nhan mr6c ngoai khong CU' tru t?i Vi~t Nam va khong th€ cung dp ban g5c h(> chiSu d€ D?i Ly Phan Ph5i df>i chi€u, NDT cung d.p ban sao chfrng thvc du·9·c ch(rng nh~n Hinh si,r bc'l'i ca quan d?i di~n ngo?i giao cua Vi~t Nam (trong vong ba (03) thang gh nh§.t).
(3) D5i v6i NBT la t6 cht'.rc,
(a)
(b)
ban sao chung th\rc (dtrqc ch(rng thvc trong vong ba (03) thang g§.n nhfit) gi§.y ch(rng nh~n dang ky kinh doanh, cht'.rng nh~n thanh l~p ho?c gi§.y to- c6 gia tri hwng duong. D5i v6'i NBT la t6 cht'.rc nu6·c ngoai, ban sao ch(rng tlwc cua h6 so nay phai duqc ch(rng nh~n lanh S\I' bai ca quan d?i di~n ngo?i giao cua Vi~t Nam;
ban sao (cht'.rng th1,rc boi nguo-i c6 thfim quySn cua NBT) van ban bf> nhi~m nguo-i d?i di~n theo phap lu~t ho?c ngucl'i d?i di~n theo uy quySn ct'.1a NDT dS d?i di~n cho NBT h-ong cac giao djch v6'i Quy va trong vi~c thi,rc hi~n cac quySn va nghTa v1,1 cua Nha £)§.u Tu t?i D?i H(>i Nha D§.u Tu; va
(c) ban sao CMND, the can CUO'C cong dan hO?C hQ chi€u con tho-i h?n it nh§.t sau (06) thang cua nguoi d?i di~n ciia NDT va ban gf>c d€ df>i chiSu. Trong tnro-ng hqp nguo-i d?i di~n cua NBT la ca nhan mr6c ngoai kh6ng cu tru t?i Vi~t Nam va khong thS cung dp ban g6c hQ chi€u dS D?,i Ly Phan Ph5i d6i chiSu, NBT cung dp ban sao cht'.rng th1,rc du·qc chung nh~n lanh sv b6·i co quan d?i di~n ngo?i giao cua V i~t Nam (trong vong ba (03) thang gfin nh§.t).
C (4) Chung tir chuy€n tiSn (uy nhi~m chi) cua ngan hang nai NBT chuySn tiSn xac nh~n da chuy€n '
tiSn mua Do·n Vi Quy vao tai khoan tiSn d?t mua Do·n Vi Quy cua Quy duqc mo va phong t6a t?i Ngan Hang Giam Sat, hO?C xac nMn cua Ngan Hang Giam Sat da nh~n d§.y du tiSn d?t mua Dan Vi Quy cua NBT. Chung tu chuySn tiSn phai bao g6m va ghi ro nhu-ng n(>i dung sau:
,,
• Ten nguo-i n(>p tiSn hay ten chu tai khoan: la ten nguo·i dang ky mua Dan Vi Quy tren Do·n ~ Dang Ky (hay ngu·o·i duqc uy quySn hqp phap cua h9 );
• s6 tai khoan chuySn tiSn; • Ten ngan hang chuySn tiSn; • Sf> tiSn thanh toan trung kh6p v6'i t6ng gia td dang ky mua ghi tren Dan Dang Ky; • N(>i dung thanh toan ghi n(>i dung theo du true sau: [ten NDT] [sf> tai khoan giao djch Dan
Vi Quy VIBF ct'.1a NDT]. Vi d1,1: "Tran Van A, 123456789"; va • Sf> tai khoan chuySn dSn phai dung la tai khoan cua Quy duqc mo t?i Ngan Hang Giam
Sat.
(5) NBT nu·6'c ngoai dn c6 ma s6 giao dich cht'.mg khoan do VSD dp theo quy dinh ct'.1a Phap Lu~t vS d§.u tu chung khoan. NBT cung dp ban sao ch(rng th1,rc (duqc ch(rng thµc trong vong ba (03) thang g§.n nh§.t) gi§.y xac nh~n ma s6 giao dich cht'.rng khoan do VSD dp.
Trang 62 / 71
Classified: Public
• Dam baa ten NlJT tliing kJ, phai la ten ngu:ai thu lnr.img va s6 tai khoan ngan hang phai chinh xac.
• Viic chuyin tidn vao tai khoan phong toa czia Quy tqi Ngan Hang Giam Sat phai tlu·9·c th~r.c hiin hr tai khoan cita NlJT (hay ti't: tai khoan czia nguai tliwc ity quyin h()'JJ phap ciia h9) trong ti~ gh; ri5 nhitn~ n{Ji dung t!Lr.(Jc thi hiin tqi myc (4) ben tren. Quy kh6ng c/11ip nh(in viic n{Jp lien m(IL tr?t:C tiep.
• lJ<5i vai NlJT la ca nhan Viit Nam, chi chdp nh(in CMND ho(tc the can CUO'C cong dan c6 thai hqn con, lqi it nhdt 6 thang. Thai hqn ciia CMND theo quy tlinh czia Phap Lu(it la 15 niim ki ti'r ngayciip.
BtrOC 2: KIEM TRA VA. DOI CHIEU TINH CHINH XAC CUA HO sa
Nhiin vien tiSp nh~n va thv ly h6 so cua D~i Ly Phan Ph5i phai ki&m tra ky luong va th~n tr9ng toan b9 hf> so· va cac thong tin c6 lien quan dSn vi~c dang ky mo· tai khoan va giao dich Don Vi Quy ct'.ia NDT, cac buo·c cv th6 nhu sau:
1. Ki~m Tra Thong Tin Dang Ky Mua DO'n Vi Quy:
(a)
(b)
(c)
S6 Don Vi Quy dang ky mua phai la b9i s6 cua 10 va t6i thi6u la 50 Dm1 V i Quy.
T6ng gia tri dang ky mua phai bing s6 Don V i Quy dang ky mua nhan v&i 10.000 VND. T6ng g ia tri dang ky mua phai khong thip hon gia tri dang ky mua t6i thi&u d5i v&i umg Chuong Trinh Diiu Tu tLmng (mg nhu· chrqc th& hi~n trong Ban Cao B~ch nay.
PhLwng th(rc thanh toan phai bing chuy&n khoan. Quy chip nh~n thanh toan ttr tai khoan cua ben thi'r ba duqc uy quySn thanh toan hqp phap bbi NDT v&i diSu ki~n la ch(mg tt'.r thanh toan phai bao g6m diiy du nhfrng n9i dung nlm duvc th& hi~n t~i mvc ( 4) Bu&c 1 ben tren.
2. Ki~m Tra Cac Lo~i Giiy Ta Va ChU"ng Tir:
(a) D6i v&i NDT ca nhan:
• Don Dang Ky mua Don Vi Quy da d iSn diiy du thong tin theo yeu du (phai co d6ng diu treo ct'.ia Cong Ty Quan Ly Quy) va phai du9·c ky hqp l~ bo·i NDT. D~i Ly Phan Ph5i phai luu ban g5c ciia Do·n Bang Ky co chfr ky ct'.ia NDT; va
• D6i chiSu ban sao CMND, the can CU'()'C cong diin ho~c h9 chiSu con hi~u ]IJC vo·i ban g6c, ho~c ki&m tra ban sao chi'rng thtJc CMND, the can cu6c cong diin ho~c h9 chiSu trong tmo·ng hqp NDT cung dp ban sao chi'.mg thtJc thay cho ban sao kem theo ban g6c d& d5i chiSu.
(a) D5i v6i NDT t6 chi'.rc:
• Don Dang da diSn diiy du thong tin theo yeu du (phai co d6ng dill treo cua Cong Ty Quan Ly Quy) va duqc ky h9p I~ bbi nguo·i d~i di~n co th§m quySn hqp phap cua NDT va dong diu cua NDT (trtr truong hqp theo quy dinh cua phap lu~t lien quan Don Dang Ky nay khong phai dong diu). D~i Ly Phan Ph5i phai luu ban g6c ct'.ia Don Dang Ky co chfr ky va con diu cua NDT;
• Ki&m tra ban sao chi'.rng thµc (du9·c chi'.rng th1;rc trong vong ba (03) thang giin nhit) giiy chfrng nh~n dang ky kinh doanh, chi'rng nMn thanh l~p ho~c giiy to· co
Trang 63 / 71
Classified: Public
gia tri tunng duang. Luu y d6i v6·i NI)T la t6 chfrc nu6'c ngoai, ban sao ch{rng thv·c cua h6 so· nay phai duqc chfrng nh?n Hinh sv b6i co quan d?i di~n ngo?i giao cua Vi~t Nam;
• KiSm tra ban sao ( chfrng thvc bi'Yi ngucYi c6 thl1m quySn ct'.ia NDT) van ban b6 nhi~m ngtro·i d?i di~n theo phap lu?t hoi;lc ngll'O'i d?i di~n theo iiy quySn cua NDT dS d?i di~n cho NDT trong cac giao dich v6'i Quy va trong vi~c tlwc hi~n cac quySn va nghia v\1 cua Nha Dfru Tu t?i D?i H(>i Nha Dfru Tu; va
• KiSm tra ban sao CMND, the can cu6'c cong dan hoi;lc hQ chi6u con thai h?n it nhil.t sau (06) thang da nguai d?i di~n cua NDT va ban g6c dS d6i chiSu. Luu y trong truang hqp nguo·i d?i di~n cua NDT la ca nhan mr6'c ngoai khong cu tru t?i Vi~t Nam va khong thS cung cfrp ban g6c hQ chi6u dS D?i Ly Phan Ph6i d6i chi6u, NDT cung cil.p ban sao chfrng tlwc duqc chfrng nh?n Hinh s\r b6i ca quan d?i di~n ngo?i giao cua Vi~t Nam (trong vong ba (03) thang gfrn nhiit).
3. Ki~m Tra Cac Thong Tin Dtr(}'c Cung Clip Boi NDT Tren Phi~u L~nh Dang Ky Mua DO'n Vj Quy:
(a) 06i v6'i NDT ca nhan:
(i) Nhfrng thong tin bit bu(>c phai cung cfrp baa g6m:
• H<;> va ten NDT; • Gi6'i tfnh; • s6 CMND, the can CUO'C cong dan ho~c s6 M chiSu, ngay cfrp va nai cfrp; • Ngay thang nam sinh: NDT phai tt'r 18 tu6i tr6 Jen tfnh dSn ngay dang ky
mua Don Vi Quy va ngay thang nam sinh ciia NDT th€ hi~n tren Do·n Dang Ky phai hoan hoan tn:mg kh6'p v6'i ngay thang nam sinh tren ban chinh giiiy CMND hoi;lc hQ chiSu cua NDT;
• Qu6c tjch: d6i v6'i NOT nu6'c ngoai, qu6c tich cua h<;> thS hi~n tren Dan Dang Ky phai hoan toan tn'mg kh&p v&i qu6c gia dp hQ chiSu:
• Dia chi thuang tru: dja chi nay c6 th€ khac so v&i tren CMND nhung bit buQC phai c6 dfry dtl thong tin vS s6 nha va ten duo·ng, phuo·ng/xa, qu?nlhuy~n, tinh/thanh ph6 va qu6c gia;
• Dia chi lien l?C (dS gui tlrn, trong lmo·ng hqp NDT khong CU' tru 6- dja chi thu·o·ng tr{1): phai c6 dfry dt'.1 thong tin vS s6 nha va ten duang, plrnang/xa, qu?nlhuy~n, tinh/thanh ph6 va qu6c gia;
• Di~n tho?i c6 djnh, di~n tho?i di d(>ng va tlrn di~n tu: hr viin vien ho~c nhiin vien ti6p nMn h6 sa cua D?i Ly Phan Ph6i d.n khuySn nghi NDT cung dp s6 di~n tho?i va thu di~n tu· ma d?i di~n ciia D?i Ly Phan Ph6i ho~c Cong Ty Quan Ly Quy c6 thS lien l?C mQt each cl€ dang va thu?n ti~n nhil.t;
• Tai khoan ngiin hang dS th\rc hi~n chuySn tiSn mua Dan Vi Quy va nh?n tiSn ban Dan Vi Quy phai c6 du cac thong tin sau: ten tai khoan, s6 tai khoan, ten ngan hang, ten chi nhanh ngan hang, dia chi va switfcode;
• NghS nghi~p: nSu NDT khong mu6n cung cil.p thong tin nay, tu vil.n vien hoi[lc nhan vien tiSp nh?n h6 sa cua D?i Ly Phan Ph6i phai yeu d.u h<;> ghi vao mvc nay tren Dan Dang Ky la "khong ghi d~n";
• Ten dan vi dang lam vi~c va di~n tho?i lien l?c nai lam vi~c.
(ii) Nhfrng thong tin tu· viin vien hoi;lc nhan vien tiSp nl1?n h6 so· cua D?i Ly Phan Ph6i cfrn khuySn khich NDT cung cil.p them:
• Tinh tn;rng hon nhan; • Trinh dQ h<;>c viin;
Trang 64 I 71
Classified: Public
• Thu nMp; va
• Thong tin dS Cong Ty Quan Ly Quy lien l?C khi d.n thiSt trong trncrng hqp khong lien i?C dU'Q"C v6·i N0T, g6m 119 ten va di~n tho?i cua nguo·i c6 thS lien i?C,
(b) 05i v6·i NBT t6 chfrc:
(i) Nhfrng thong tin biit buoc phai duqc cung dp bo·i N0T:
• Ten doanh nghi~p: ten doanh nghi~p th6 hi~n tren 00'n Bang Ky phai trung kh6'p v6'i thong tin tren ban sao giiiy chfrng nMn dang ky doanh nghi~p;
• Lo?i hinh doanh nghi~p: lo?i hinh doanh nghi~p thS hi~n h·en 00'n Bang Ky phai tn)ng kh6p v6'i thong tin h·en ban sao giiiy chfrng nh~n dang ky doanh nghi~p;
• Ten nguo·i d?i di~n theo phap Iu~t hO?C d?i di~n theo uy quySn: hQ ten, s6 CMND ho~c ho chiSu va cac thong tin ca nhiin cua ngu·o·i d?i di~n th6 hi~n tren 00'n Bang Ky phai hoan toan trung kh6'p v6'i h9 ten, s6 CMND ho?c h(l chiSu va cac thong tin ca nhiin cua nguo·i d6 tren ban sao giiiy cht'mg nh~n dang ky doanh nghi~p ho?c tren van ban b6 nhi~m ho~c uy quySn (tuy tung trnang hqp ap di,mg) va tren ban sao CMND ho~c ho chiSu ClJa nguai d6;
• Bia chi dang ky: dia chi nay biit buoc phai c6 d&y dt'1 thong tin vS s6 nha va ten duang, phuang/xa, qu~n/huy~n, tinh/thanh ph5 va qu5c gia va phai trung v6'i dia chi th6 hi~n tren giiiy chfrng nh~n dang ky doanh nghi~p ho~c h6 so· tuang dl!'O'ng cua doanh nghi~p;
• Bia chi lien l?c (d6 gfri thll', trong tnrCY11g hqp dja chi nay khac v6'i dia chi dang ky): phai c6 d&y du thong tin vS s6 nha va ten duo·ng, phuang/xa, qu~n/huy~n, tinh/thanh ph5 va qu5c gia;
• Ma s5 thuS: thong tin nay h6 tr9· Cong Ty Quan Ly Quy trong vi~c chi h·a c6 tire va cac khoan !qi nhu~n khac (nSu c6) c6 lien quan dSn 00'n Yi Quy;
• Tai khoan ngiin hang dS tht,rc hi~n chuySn tiSn mua Bo·n Vi Quy va nMn tiSn ban Dan Vi Quy phai c6 du cac thong tin sau: ten tai khoan, s6 tai khoan, ten ngiin hang, ten chi nhanh ngiin hang, dja chi va switfcode;
• Bi~n tho?i c6 dinh, di~n tho?i di dong va thu di~n tu: tu vfin vien ho~c nhiin vien tiSp nh~n h6 sa cua B?i Ly Phan Ph5i dn khuySn nghj NBT cung dp s5 di~n tho?i va thu· di~n tu· ma d?i di~n cua B?i Ly Phan Ph5i ho~c Cong Ty Quan Ly Quy c6 th6 lien l?c mot each d~ dang va thu~n ti~n nhiit.
4. Ki~m Tra Chfr Ky Cua NDT:
Tu viin vien ho?C nhan vien tiSp nh~n h6 SO' ClJa B?i Ly Phan Ph5i phai chfrng kiSn vi~c ky ten cua NBT ho?c cua ngll'ai d?i di~n cua NBT ( d5i v6'i NBT la t6 cht'.rc) vao Bern Bang Ky mua Dan Vj Quy va cac gifiy to·, tai li~u va chfrng tu· c6 lien quan khac.
5. Thtfc Hi~n Thu T9c Nh~n Bich Khach Hang KYC Va Phong Ch6ng Rua Ti~n AML:
Tu vfin vien ho~c nhiin vien tiSp nh~n h6 so· cua 0?-i Ly Phan Ph5i phai tht,rc hi~n thu tvc nh~n biSt khach hang KYC va phong ch5ng rira ti€n AML d6i v6'i NBT tru6·c khi chiip nh~n b(l h6 so hoan chinh.
6. Ki~m Tra Thong Tin Tren Gi~y Uy Nhiem Chi So V 6i Do·n Dang Ky Mua DO'n Vi Quy va/ho~c phi~u L~nh Mua:
(a) Tu viin vien ho?c nhiin vien tiSp nh~n h6 so ct'ia B?i Ly Phan Ph5i d.n kiSm tra cac thong tin sau:
Trang 65 I 71
Classified: Public
• Ten ngu·o·i n(>p tiSn hay ten chu tai khoan: la ten nguo·i dang ky mua Bon Vi Quy tren Bon Bang Ky (hay ngu·o·i duqc uy quySn !19-p pbap cua h9). Quy khong ch§p nh~n vi~c thanh toan b~ng ti6n m?t;
• S6 tiSn thanh toan trung kh&p v&i t6ng gia tri dang ky mua ghi tren Bo·n Bang Ky; • N(>i dung thanh toan ghi n(>i dung theo du true sau: [ten NBT] [s6 tai khoan giao
djcb B o n Vi Quy VIBF cua NBT]. Vi d~1: "Tran Van A, 123456789"; • S6 tai khoan chuySn dSn phai dt'.mg la tai khoan cua Quy du·9·c b ti;ii Ngan Hang
Giam Sat.
(b) Xt'.r ly cac t inh hu6ng sai sot thong tin :
(i) Trong tnro·ng hqp s6 tiSn NBT thµc tS chuySn tiSn mua cht'.rng chi quy khac v&i t6ng g ia tri dang Icy mua ghi tren Ban Bang Ky va/ho~c phiSu L~nh Mua, tu· v§n v ien ho?C nhan vien tiSp nh~n h6 SO' cua Bi;ii Ly Phan Ph6i phai yeu du NBT st'.ra li;ii t6ng gia tri dang ky mua tren 0011 B ang Ky va/ho?c phiSu L~nh Mua cho phu hqp v&i s6 tiSn thµc tS thanJ1 toan, c1,1 th& n.lm sau:
(ii)
(iii)
• Trong tnrong hqp Bon B ang Ky va/ho?c phiSu L~nh Mua da duqc st'.ra li;ii phu h9-p v&i s6 tiSn tlwc tS thanh toan tnr&c Thai BiSm Bong S6 L~nh cua Ngay Giao Dich tuong t'.rng d6, hf> so dang ky mua B011 Vi Quy dtrqc xem la duqc tiSp nh~n va L~nh Mua dm;rc xem la L~nh Mua f) uqc Ch§p Nh~n dS thµc hi~n giao djch ti;ii Ngay Giao Dich tuong t'.mg do;
• Trong tnrang hqp Don Bang Ky va/ho?c phiSu L~nh Mua da duqc su·a li;ii phu h9·p v&i s6 tiSn thµc tS thanh toan nlmng sau Tho·i DiSm D6ng S6 L~nh cua Ngay Giao Dich tuong t'.rng d6 va tnr6-c Thai Di&m Dong S6 L~nh cua Ngay Giao Djcb kS tiSp, h6 so dang ky mua Dan Vi Quy duqc xem la duqc tiSp nh~ va L~nl1 Mua duqc xem la L~nl1 Mua Duqc Ch§p Nh~n d& thµc hi~n ti;ii Ngay Giao Dich kS tiSp; va
• Trong trnong hqp dSn Thai 0i&m B6ng S6 L~nh cua Ngay Giao Dich kS tiSp, 00'11 Dang Ky va/ho?C phiSu L~nh Mua v§n chua dtrqc su·a li;ii cho phu hqp v&i s6 tiSn thµc tS thanh toan, h6 so dang ky mua Dan Vi Quy va L~nh Mua d6 duqc xem la khong duqc ch§p nh~n va Quy se yeu du Ngan Hang Giam Sat hoan h·a li;ii tiSn cho NDT.
Ngoi;ii trfr sai s6t vS s6 tiSn thanh toan se dtrqc xu- ly theo m1,1c (i) ben h·en, h·ong tnrang hqp tu v§n v ien hO?C nl1an vien tiSp nh~n h6 SO' cua Di;ii Ly Phan Ph6i phat hi~n thong tin tren uy nhi~m chi khong dung v&i nhil'ng n(>i dung theo yeu du ti;ii m~tc S(a) ben tren, tu v§n vien ho?c nl1an vien t iSp nh~n h6 so ct'.1a Di;ii Ly Phan Ph6i tu v§n cho NBT tiSn hanh tra soat va diSu chinh n(>i dung sai s6t tnr&c Tha i Di&m D6ng S6 L~nh cua Ngay Giao Dich tuO'Ilg t'.mg d6. NSu n(>i dung sai sot khong duqc diSu chinh h·u&c Tha i Di&m D6ng S6 L~nh cua Ngay Giao D ich tuong t'.rng do, Quy se yeu d u Ngan Hang Giam Sat hoan tra li;ii tiSn cho NDT va L~nl1 Mua cua NDT duqc xem la khong hqp 1~ va dugc ti,!' d(>ng huy.
Trong tnrang hqp NDT da chuy&n tiSn vao tai khoan Clla Quy IDO' ti;ii Ngan Hang Giam Sat nhung tLr v§n v ien ho?C nhiin vien tiSp nh~n h6 SO' cua 0i;ii Ly Phan Ph6i phat hi~n sai s6t h·en Bon Dang Ky va/ho?c phiSu L~nh Mua cua NBT, tu v§n vien ho?c nhan vien tiSp nh~n hf> sa ct'.1a Di;ii Ly Phan Ph6i tu v§n cho NDT chinh st'.ra Dan Dang Ky va/ho~c phiSu L~nh Mua theo nguyen tiic sau:
• Trong tmo·ng hqp cac sai sot tren Don Dang Ky va/ho?c phiSu L~nh Mua da duqc chinh su·a dung tnr&c Thai Di&m D6ng S6 L~nh cua Ngay Giao Dich tuong t'.mg d6, h6 so dang ky mua Don Vi Quy duqc xem la duqc tiSp
Trang 66 / 71
Classified: Public
BUOC3:
nh?n va L~nh Mua duqc xem la L~nh Mua Du·qc Chip Nh?n dS tlwc hi~n giao dich ti;ii Ngay Giao Djch tuung {rng do;
• Trong tmcrng hqp cac sai sot tren Do-n Dang Ky va/ho~c phiSu L~nh Mua da du9·c chinh sfra dung nlmng sau Thc'Ji DiSm Dong Sf> L~nh cl'.ia Ngay Giao Dich tuo-ng (mg do va tru6'c Thc>'i DiSm Dong Sf> L~nh cua Ngay Giao Dich kS tiSp, h6 so· dang ky mua Do-n Vi Quy duqc xem la duqc tiSp nh?n va L~nh Mua du9·c xem la L~nh Mua Duqc Chip Nh?n dS thµc hi~n ti;ii Ngay Giao Djch kS tiSp; va
• Trong tnrcrng hqp dSn Tho'i DiSm Dong S6 L~nh Ctla Ngay Giao Djch kS tiSp, cac sai sot tren Don Dang Ky va/ho~c phiSu L~nh Mua vfrn chua duqc chinh sfra dung, h6 so- dang ky mua Don Vi Quy va L~nh Mua do duqc xem la khong duqc chip nh?n va Quy se yeu du Ngan Hang Giam Sat hoan tra li;ii tiSn cho NDT.
(iv) Trong tmo·ng hqp NDT da tlwc hi~n L~nh Mua tnr6'c Thai DiSm Dong S6 L~nh cua ngay T- 1 nhung chuySn tiSn vao tai khoim Ctla Quy ma ti;ii Ngan Hang Giam Sat sau Thai DiSm Dong S6 L~nh va tnr6c bc3n (4) gio· chiSu cua ngay T-1 do, nSu cosµ· sai sot giu-a uy nhi~m chi va L~nh Mua (bit kS la khac bi~t vs sc3 tiSn, ten NDT hay sc3 tai khoan giao dich Do-n Vi Quy VIBF cua NDT), h6 so· dang ky mua Don Vi Quy do du9·c xem la khong duqc chip nh?n dS thµc hi~n ti;ii Ngay Giao Djch tuong {rng do. NSu cac sai sot nay duqc chinh sfra dung tru6'c Tho·i DiSm Dong S6 L~nh da Ngay Giao Dich kS tiSp, h6 so· dang ky mua Don Vi Quy duqc xem la duqc tiSp nh?n va L~nh Mua du9·c xem la L~nh Mua Duve Chip Nh?n dS thvc hi~n ti;ii Ngay Giao Djch kS tiSp. NSu cac sai sot nay khong duqc chinh sua dung tnr6c Thai DiSm Dong S6 L~nh cua Ngay Giao Djch kS tiSp, h6 so dang ky mua Do-n Vi Quy duqc xem la khong dugc chip nh?n dS th\rc hi~n ti;ii Ngay Giao Dich kS tiSp va Quy Se yeu du Ngan Hang Giam Sat hoan tra li;ii tiSn cho NDT.
7. Ni}p Hfi So· Dang Ky Mua Qua Email ho~c Fax
Trong trnong hqp NDT rn)p h6 so· dang ky mua qua email ho~c fax, tu vin vien ho~c nhan vien tiSp lli1?n h6 SO' cua Di;ii Ly Phan Phc3i v§n th\l'C hi~n cac thu tµc tiSp nh?n h6 SO' theo cac thu tµc hu6ng d§n ti;ii Plw Lvc O 1 nay. Tuy nhien, h6 so dang ky m ua cua NDT chi dugc chip nh?p sau khi NDT da n9p diiy du ban gc3c cua cac h6 sa lien quan.
8. Th\l'c Hi~n L~nh qua Trang Giao Dich Di~n Tir cua Cong Ty Quan Ly Quy
Sau khi h6 so- dang ky mua Do-n Vi Quy cua NDT da dugc chip thu?n theo quy trinh ben tren, NDT co thS dugc Cong Ty Quan Ly Quy cip tai khoan va m?t kh§u dS thv·c hi~n giao dich Do-n Vi Quy tr\fc tuySn tren trang giao djch di~n tu· cua Cong Ty Quan Ly Quy. Trinh tµ va thu tµc th\fc hi~n giao dich se duqc hu6'ng dfin chi tiSt tren trang giao djch di~n tu· cua Cong Ty Quan Ly Quy.
DAI LY PHAN PHOI QUYET DINH HO sa co HOAN CIUNH HA y KHONG . .
Sau khi da kiSm tra cac h6 so chfrng tfr va cac thong tin theo trinh tµ· hu6'ng dfrn ti;ii Bu6c 2 neu tren, tu vin vien ho~c nhan vien tiSp nh?n h6 so· cua Di;ii Ly Phan Phc3i chiu trach nhi~m vi~c xac djnh tfnh hoan chinh cua be, h6 so-. M9t b9 hf> so· hoan chinh phai bao g6m cac tai li~u nhu dugc li~t ke 6 Bu6'c I va bao g6m diiy du cac thong tin nhu hu6ng dfrn o· Bu6c 2.
NSu b9 h6 so- cua NDT clma hoan chinh, tu· vin vien ho~c nhan vien tiSp nh?n h6 so cua Di;ii Ly Phan Phc3i dn phai hoan tra b9 h6 so· cho NDT va lm6ng d§n cµ thS cho NDT dn b6 sung nhfrng thong tin ho~c cac giiy to· chfrng tll' con thiSu sot.
Trang 67 / 71
Classified: Public
NSu bi;> h6 so· cua NBT da hoan chinh, tu- vfin vien hoi_ic nhan vien tiSp nh?n h6 so· cua B?i Ly Phan Ph6i tiSp tvc th1,rc hi~n Bu&c 4 du&i day.
BUOC 4: XAC NH~ NGA Y GIO NH4-N HO SO, KY TEN DONG DA.UV A TRA BIEN NH4-N
NSu t?i Bu&c 3, tu· vfin vien hoi_ic nhan vien tiSp nh?n h6 so cua B?i Ly Phan Ph6i xac djnh bi;> h6 so dang ky mua Bon Vi Quy ct1a NBT da hoan chinh, tu vfin vien hoi_ic nhan vien tiSp nh?n h6 so ctia B?i Ly Phan Ph6i phai:
• BiSn cac thong tin din thiSt vS B?i Ly Phan Ph6i, bao g6m ma s6 va 0i6m Nh?n L~nh; • BiSn cac thong tin din thiSt vS NBT, ky ten va d6ng dfiu cua B?i Ly Phan Ph6i len bien
nh?n h6 so· dang ky, tren bien nh?n h6 so phai ghi ro thong tin vS ngay, gia nh?n h6 so·;
va • Hoan tra bien nh?n h6 so· cho NBT.
BUOC 5: PHAN LO~I HO SOVA C4P NH4-T BAO CAO TONG HQl' THEO D:JNII D~G
Sau khi tiSp nh?n h6 so, tu vfin vien hoi_ic nhan vien tiSp nh?n h6 so· cua B?i Ly Phan Ph6i:
• phan lo?i rieng h6 so cua NBT la ca nhan va NBT la t6 chuc; • C?P nMt bao cao t6ng ilQ'p theo djnh d?ng/m~u do B?i Ly Chuy6n Nlmqng cung cfip;
va • gfri t?p tin t&i 0?i Ly Chuy6n Nhuqng trn6·c thai gian giao dich nhu th€ hi~n trong Ban
Cao B?ch.
Bu'OC 6: D~ LY CIIUYEN NHU(JNG TONG HQP L}::NH VA PHAN BO DON Vl QUY
Sau khi tiSp nMn h6 so dang ky mua, B?i Ly ChuySn Nhuqng ki6m tra thong tin, mo tai khoan cho NBT va phan bf> f)o·n Vi Quy cho NBT d6i v&i cac L~nh Mua duqc di.it hqp I~.
BUOC 7: THONG BAO KET QUA. GIAO DlCH
KSt qua giao djch Bon Vi Quy se duqc thong bao din NBT trong thai h?n th€ hi~n t?i Ban Cao B?ch.
PHAN 2: GIAO DlCH DON Vl QUY NIIUNG LAN TIEP THEO
BUOC 1: DANG KY GIAO DJCH
Nha 0§u Tu diSn thong tin tuong trng vao L~nh Mua, L~nh Ban, L~nh Chuy6n 06i hoi_ic L~nh Chuy6n Nlrn9ng, phiSu Hi'.1y L~nh hoi_ic yeu du thay dBi thong tin c6 s~n t?i cac 0i6m Nh?n L~nh hoi_ic tren trang thong tin di~n tfr cua Cong Ty Quan Ly Quy, www.vinacapital.com, ky va ni;>p cho 0?i Ly Phan Ph6i. Ngoai ra, Nha 0§u Tu sau khi duqc cfip tai khoan va m?t kh&u d6 th1,rc hi~n giao dich Bo·n Vj Quy tn,rc tuySn ciing c6 thS tht,rc hi~n di.it L~nh Mua, L~nh Ban, L~nh ChuySn 06i hoi_ic L~nh ChuySn Nhuqng hoi_ic Huy L~nh tn,rc tuySn h·en trang giao dich di~n tfr cua Cong Ty Quan Ly Quy theo quy h·lnh hu6ng d~n tren trang nay.
05i v&i NBT \fin d§u dang ky mua Bon Vi Quy t?i Quy sau khi Quy da tht,rc hi~n phat hanh \fin d§u ra cong chung (IPO), NBT phai thvc hi~n cac thu tvc vS dang ky mua Bon Vj Quy lfin d§u theo quy trinh th€ hi~n t?i Ph§n 1 ben tren, sau d6 th1,rc hi~n L~nh Mua theo trinh tt,r thS hi~n t?i Phfin 2 nay.
BUOC 2: KIEM TRA VA DOI CHIEU TINH CHINH XAC CUA HO SO
1. Khi tiip nh?n l~nh tu Nha f)§u Tu, tu vfin vien hoi_ic nhan vien tiSp nMn h6 so cua 0?i Ly Phan Ph6i kiSm tra tinh d§y du va chinh xac cua h6 so.
Trang 68 / 71
Classified: Public
2. Ngoai vi~c kiSm tra, d6i chiSu va dam bao tfnh chinh xac cua cac thong tin vS Nha Biiu Tu, tu viin vien ho~c nhan vien tiSp nh?n h6 so cua B?i Ly Phan Ph6i phai dam bao s6 Bon Vi Quy ho~c gia tri dang ky mua thS hi~n tren l~nh tuo·ng t'.mg khong duqc thiip hon s6 BO"n Vi Quy t6i thiSu ho~c gia trj dang ky mua t6i thiSu ap dvng cho tirng tnrang hqp tuong t'.rng nlrn duqc thS hi~n t?i Ban Cao B?ch nay.
3. Sau khi da ki€m tra cac h6 so·, tu viin vien ho~c nhan vien tiSp nh?n h6 so ciia B?i Ly Phan Ph6i chju trach nhi~m vi~c xac djnh tfnh hoan chinh cua h6 so.
4. NSu h6 so cua Nha Biiu Tu clrna l10an chinh, tu viin vien ho~c nhan vien tiSp nMn h6 so cfra B?i Ly Phan Ph6i dn phai hoan tra h6 so· va hu6'ng d§n cv th€ cho Nha Biiu Tu ciin b6 sung ho~c sfra chfra nhfrng thong tin ho~c cac cht'.rng nr con thiSu s6t.
5. NSu b9 h6 so· ciia Nha E>iiu Tu da l10an chinh, tu viin vien ho~c nhan vien tiSp nh?n h6 so· cfra B?i Ly Phan Ph6i ti Sp ti,1c thv·c hi~n Bu6'c 3 du6i day.
BUOC 3: xAc ~ NGAY GIO ~ HO SO, KY TEN DONG DAU VA TRA BIEN NH~N
NSu t?i Bl.1'6c 2, tu viin vien ho~c nhan vien tiSp nh?n h6 so cirn B?i Ly Phan Ph6i xac dinh be, h6 so dang ky mua Bon Vi Quy cfra Nha Biiu Tu da hoan chinh, tu viin vien ho~c nhan vien tiSp nh?n h6 so cua E>?i Ly Phan Ph6i phai:
• E>iSn cac thong tin ciin thiSt vs B?i Ly Phan Ph6i, bao g6m ma s6 va BiSm NMn L~nh; • BiSn cac thong tin ciin thiSt vs Nha Biiu Tu, ky ten va dong diiu Clla B?i Ly Phan Ph6i len bien nh?n h6 SO'
dang ky, tren bien rih?n h6 so phai ghi r5 thong tin vS ngay, gio· nh?n h6 so; va • Hoan tra bien nh?n h6 so cho Nha Biiu Tu.
BUOC 4: N()P TIEN DOI VOI LlNH MUA DON Vl QUY
Nha Biiu Tu thv·c hi~n L~nh Mua thanh toan gia trj d~t mua Bo·n Vi Quy vao tai khoan cua Quy mcY t?i Ngan Hang Giam Sat tru6c thc>'i Iwn ne,p tiSn cua Ngay Giao Dich tuo·ng {rng nhu duqc thS hi~n trong Ban Cao B?ch nay. s6 tai khoan va thong tin tai khoan cua Quy OUQ'C tu viin vien ho~c nhan vien tiSp nh?n h6 so· cua B?i Ly Phan Ph6i cung ciip cho Nha Biiu Tl.I' khi hQ d~t L~nh Mua.
Trong trno·ng h9·p s6 tiSn th1_.rc tS thanh toan khac v6i t6ng gia tri dang ky mua ghi tren L~nh Mua, tu viin vien ho~c nhiin vien tiSp nh?n h6 so cua B?i Ly Phan Ph6i tiSn hanh xu ly theo quy trinh th€ hi~n t?i M\lc 6(b), Bu6'c 2, Phiin 1 ben tren.
BUOC 5: GUI T~ TIN DINH D~G TOI D~ LY CHUYEN NHUQNG
B?i di~n B?i Ly Phan Ph6i gui t?p tin t6i B?i Ly Chuy€n Nhuqng tnr6c giao djch nhu thS hi~n trong Ban Cao B?ch.
BUOC 6: D4-I LY CHUYEN NHUQNG TONG HQ'P LJtNH VA PHAN BO DON Vl QUY
Sau khi tiSp nh?n h6 so· dang ky mua, B?i Ly ChuySn Nhm;mg kiSm tra thong tin va phan b6 Bon Vi Quy cho NBT d6i v6i cac L~nh Mua duqc d~t hqp 1~.
BUOC 7: THONG BA.O KET QUA. GIAO DJCH
KSt qua giao djch Bo-n Vi Quy se duqc thong bao dSn NBT trong thai h?n th€ hi~n t?i Ban Cao B?ch.
BUOC 8: THANH TOAN DOI VOi LlNH BAN
TiSn ban Bo·n Vi Quy se duqc thanh toan vao tai khoan dang ky ciia N ha Biiu Ttr trong thO'i h?n th€ hi~n t?i Ban Cao B?ch.
Trang 69 / 71
Classified: Public
PHl} Ll}C 02: MAU L)::NH MUA/BA.N DON VJ QUY
L)::NH MUA DON VJ QUY
I - PHAN DA.NH CHO NH.A. DAU TU
Ngay giao dich:
S6 tai khoan giao djch Bo·n Vi Quy:
Chu tai !moan:
S6 CMND/ I-19 chiSu/ Gi§y BKKD:
Lo<;1i hinh nha d§.u tu (dang ky I trong 2 m1,1c sau): o Nha d§.u tu chfrng khoan thong thm'rng o Nha d§.u hr chl'mg khoan chuyen nghi~p1
Chu•o'nl! trinh dau tu Gia tri dang kv mua (VND) Gia tri dan2 kv mua bitn2 chfr VIBF - VinaFlex VIBF - VinaSIP
H9 ten: Chu ky:
II - PHAN DA.NH CHO D.iµ LY PHAN PHOI
Ho ten Thoi 2ian Chfr kv Nhan vien nh?n l~nh Ki€m soat vien
L]::NH BAN DON VJ QUY
I - PHAN DA.NH CHO NRA DA.U TU
Ngay giao dich:
S6 tai khoan giao dich Ban Vi Quy:
Chu tai khoan:
S6 CMND/ Hi) chiSu/ Gi§.y E>KKD:
ChtrO'ng trinh dfiu tu S6 Don Vj Quy dang ky ban S6 DO'n Vj Quy dang Icy ban bing chfr
VIBF - VinaFlex VIBF - VinaSIP
H9 ten: Chu ky:
II - PHAN DA.NH CHO D~I LY PHAN PHOI
Ho ten Th<Yi 2ian Chfr kv Nhan vien nh?n l~nh Ki€m soat vien
1 La cac nha dfiu tu dap (rng di~u ki~n "nha dfiu tu chung khoan chuyen nghi~p" 1\li khoan I Di~u 11 Lu~t Ch(rng khoan 54/2019/QHl 4. Trang 70 / 71
Classified: Public
)
PHl} Ll}C 03 - DANH sAcH cAc D~I LY PHAN PHOI VA DIEM~ LJ::NH
Cong Ty C8 Ph~n Quan Ly Quy Vina Capital
Lfiu 17, Toa nha Sun Wah, 115 NguySn Hu~, Plmo·ng BSn Nghe, Qu~n I, Tp. H6 Chi Minh, Vi~t Nam Di~n thol,li: Fax: Email: Website:
(84 - 28) 3821 9930 (84 - 28) 3821 9931 [email protected] www.vinacapital.com
Cong ty C8 ph~n Fincorp (FincMp)
4A/167A Dm'mg NguySn Van Tlrnong, Plrn6'ng 25, Qu~n Binh Tlwnh, TP I-16 Chf Minh, Vi~tNam Di~n thol,li: (84-28) 3636 1079 Fax: (84-28) 3636 1078
Classified: Public
Trang 71 / 71
![[Phan Tich Va Dau Tu Chung Khoan]](https://img.pdfslide.tips/doc/110x75/55cf8572550346484b8e1f1f/phan-tich-va-dau-tu-chung-khoan.jpg)
