CAPITAL ADEQUACY RATIO (CAR) TERHADAP ...e-repository.perpus.iainsalatiga.ac.id/6277/1/VENNY.pdfHidayati, Venny Nur. 2019. Analisis Pengaruh Dana Pihak Ketiga, Financing to Deposit

ANALISIS PENGARUH DANA PIHAK KETIGA

(DPK), FINANCING TO DEPOSIT RATIO (FDR),

CAPITAL ADEQUACY RATIO (CAR) TERHADAP

PROFITABILITAS DENGAN TINGKAT

SOLVABILITAS SEBAGAI VARIABEL

MODERATING BANK UMUM SYARIAH TAHUN

2014-2018

SKRIPSI

Diajukan untuk Memenuhi Tugas dan Melengkapi Syarat

Guna Memperoleh Gelar Sarjana Ekonomi (S.E)

Disusun Oleh

VENNY NUR HIDAYATI

NIM: 63010150026

PROGRAM STUDI S1 PERBANKAN SYARIAH

FAKULTAS EKONOMI DAN BISNIS ISLAM

INSTITUT AGAMA ISLAM NEGERI SALATIGA

2019

i

ANALISIS PENGARUH DANA PIHAK KETIGA

(DPK), FINANCING TO DEPOSIT RATIO (FDR),

CAPITAL ADEQUACY RATIO (CAR) TERHADAP

PROFITABILITAS DENGAN TINGKAT

SOLVABILITAS SEBAGAI VARIABEL

MODERATING BANK UMUM SYARIAH TAHUN

2014-2018

SKRIPSI

Diajukan untuk Memenuhi Tugas dan Melengkapi Syarat

Guna Memperoleh Gelar Sarjana Ekonomi (S.E)

Disusun Oleh

VENNY NUR HIDAYATI

NIM: 63010150026

PROGRAM STUDI S1 PERBANKAN SYARIAH

FAKULTAS EKONOMI DAN BISNIS ISLAM

INSTITUT AGAMA ISLAM NEGERI SALATIGA

2019

ii

iii

iv

v

vi

vii

viii

MOTTO

“Maka sesungguhnya bersama kesulitan ada kemudahan,

Sesungguhnya bersama kesulitan ada kemudahan

Maka apabila engkau telah selesai (dari sesuatu urusan),

tetaplah bekerja keras (untuk urusan yang lain),

dan hanya kepada Tuhanmulah engkau berharap”

(QS. Al-Insyirah,5-8)

“Jangan sekali-kali kamu meremehkan kebaikan sedikitpun,

meskipun (hanya) bertemu dengan saudaramu dalam keadaan tersenyum”.

(HR. Muslim).

Tetaplah menjadi baik. Maka, kamu akan menemukan orang baik.

Atau kamu akan dipertemukan dengan orang baik-baik.

ix

PERSEMBAHAN

Skripsi ini penulis persembahkan kepada:

Kedua orang tua tercinta Bapak Sumaryadi dan Ibu Sumaidah yang

telah membimbing, mendidik, mencurahkan segala usaha dan

do`anya dengan ikhlas serta kasih sayang tanpa mengenal lelah dan

bosan demi masa depan penulis.

Untuk adik saya Ahmad Nur Fariz Diyanto dan nenek saya

Maemonah yang selalu mendoakan dan memberikan dukungan

bagi penulis.

Untuk Pembimbing Skripsi Bapak Dr. Abdul Aziz NP, M.M yang

selalu mengarahkan dalam penulisan, dan Pembimbing Akademik

Dr. Anton Bawono,M.Si.

Untuk sahabat-sahabat saya Khafidhotul Baroroh, Maryatul

Kiptiyah, Amel, Arina Martha, Siti Rudiyarti, Siti Diyah, Siti

Arofah, Maela Rahma, Orhyc Rimadani.

Untuk sahabat-sahabat KKN Posko 97 Ngaglik Bateh Candimulyo

Aeni, Villy, Dijah, Laelatis, Tika, Imam Sufi, Nadhim.

Untuk sahabat-sahabat PS – S 1 angkatan 2015 yang telah banyak

memberikan masukan serta motivasi.

x

KATA PENGANTAR

Dengan menyebut nama Allah Yang Maha Pengasih dan Maha

Penyayang. Segala puji bagi Allah SWT Tuhan Semesta alam, atas

limpahan rahmat, hidayah, taufiq dan inayahnya kepada penulis sehingga

penulis dapat menyelesaikan skripsi dengan judul “Analisis Pengaruh

Dana Pihak Ketiga (DPK), Financing to Deposit Ratio (FDR), dan

Capital Adequacy Ratio (CAR) terhadap Profitabilitas dengan Tingkat

Solvabilitas sebagai Variabel Moderating pada Bank Umum Syariah

tahun 2014-2018”. Sholawat serta salam semoga tercurahkan pada

junjungan Nabi Agung Muhammad SAW, keluarga dan para sahabat yang

telah menunjukkan jalan kebenaran dengan perantara agama Islam.

Skripsi ini disusun dan diajukan kepada Fakultas Ekonomi dan

Bisnis Islam IAIN Salatiga sebagai salah satu syarat untuk memperoleh

gelar sarjana dalam ilmu perbankan syariah. Banyak pihak yang telah

membantu dalam penyelesaian skripsi ini baik secara moril maupun

spiritual, maka penulis ingin mengucapkan terimakasih kepada:

1. Bapak Prof. Dr. Zakiyuddin, M.Ag selaku Rektor Institut

Agama Islam Negeri Salatiga.

2. Bapak Dr. Anton Bawono, M.Si, selaku Dekan Fakultas

Ekonomi dan Bisnis Islam.

xi

3. Bapak Ari Setyawan, M.M selaku Ketua Program Studi S1-

Perbankan Syariah Fakultas Ekonomi dan Bisnis Islam IAIN

Salatiga.

4. Bapak Dr. Abdul Aziz NP, M.M selaku dosen pembimbing

skripsi yang telah memberi arahan, masukan dan

penyempurnaan skripsi ini.

5. Bapak Dr. Anton Bawono, M.Si, selaku pembimbing akademik

yang telah memberikan motivasi dan masukan selama penulis

menjalani perkuliahan di IAIN Salatiga.

6. Seluruh dosen Program Studi S1-Perbankan Syariah Fakultas

Ekonomi dan Bisnis Islam IAIN Salatiga yang telah

memberikan ilmu, pengetahuan dan wawasan kepada penulis

selama menempuh pendidikan.

7. Kedua orangtua tercinta Bapak Sumaryadi dan Ibu Sumaidah

beserta nenek saya Maemonah dan adik saya Ahmad Nur Fariz

Diyanto yang telah memberikan do`a, kasih sayang, semangat

dan dukungan.

8. Teman-teman Perbankan Syariah S1 Fakultas Ekonomi dan

Bisnis Islam angkatan 2015.

9. Semua pihak yang tidak dapat disebutkan satu persatu,

terimakasih atas dukungan dan bantuannya selama ini sehingga

karya sederhana ini dapat terwujud dan bermanfaat untuk

kepentingan bersama.

xii

Penulis menyadari bahwa skripsi ini masih banyak

kekurangannya, karena itu kritik dan saran yang membangun

sangat penulis harapkan demi bertambahnya pengetahuan penulis.

Akhirnya hanya kepada Allah SWT penulis serahkan segalanya

dan semoga skripsi ini dapat bermanfaat bagi yang membaca dan

mempelajarinya. Aamiinn.

Salatiga, 2 September 2019

Penulis

xiii

ABSTRAK

Hidayati, Venny Nur. 2019. Analisis Pengaruh Dana Pihak Ketiga,

Financing to Deposit Ratio (FDR), Capital Adequacy Ratio

(CAR), Terhadap Profitabilitas Dengan Tingkat Solvabilitas

Sebagai Variabel Moderating Pada Bank Umum Syariah Di

Indonesia Periode 2014-2018. Skripsi, Fakultas Ekonomi Dan

Bisnis Islam, Jurusan Perbankan Syariah, Institut Agama Islam

Negeri Salatiga. Dosen Pembimbing: Dr. Abdul Aziz, M.Si.

Penelitian ini bertujuan untuk mengetahui pengaruh dana pihak

ketiga, financing to deposit ratio, capital adequacy ratio terhadap

profitabilitas dengan tingkat solvabilitas sebagai variabel moderating pada

bank umum syariah. Penelitian ini menggunakan metode kuantitatif

dengan data sekunder. Populasi yang digunakan adalah bank umum

syariah yang terdaftar dalam Otoritas Jasa Keuangan pada tahun 2014-

2018 sejumlah 12 bank umum syariah. Data yang diperoleh kemudian

diolah dengan menggunakan alat analisis SPSS 16.0 dan Eviews. Analisis

yang digunakan dalam penelitian ini meliputi uji stasioneritas, uji statistik

deskriptif, uji F statistika & uji t statistika, uji koefisien determinasi (R2),

uji asumsi klasik dan uji MRA (Moderate Regresion Analysis).

Hasil pengujian yaitu dalam 1) Variabel dana pihak ketiga

berpengaruh positif dan signifikan terhadap profitabilitas. 2) Variabel

Financing to Deposit Ratio (FDR) berpengaruh negatif dan tidak

signifikan terhadap profitabilitas. 3) Capital Adequacy Ratio (CAR)

berpengaruh positif dan tidak signifikan terhadap profitabilitas. 4)

Variabel tingkat solvabilitas tidak memoderasi pengaruh Dana Pihak

Ketiga terhadap profitabilitas. 5) Variabel tingkat solvabilitas tidak

memoderasi pengaruh Financing to Deposit Ratio (FDR) terhadap

profitabilitas. 6) Variabel tingkat solvabilitas tidak memoderasi pengaruh

Capital Adequacy Ratio (CAR) terhadap profitabilitas.

Kata Kunci: Dana Pihak Ketiga, Financing to Deposit Ratio (FDR),

Capital Adequacy Ratio (CAR), Profitabilitas (ROA), Tingkat

Solvabilitas

xiv

DAFTAR ISI

COVER ............................................................................................................ i

PERSETUJUAN PEMBIMBING .................................................................... ii

PENGESAHAN ............................................................................................... iii

PERNYATAAN KEASLIAN TULISAN ....................................................... iv

PERNYATAAN BEBAS PLAGIAT ............................................................... v

DECLARATION ............................................................................................... vi

PERNYATAAN PUBLIKASI SKRIPSI ......................................................... vii

MOTTO ........................................................................................................... viii

PERSEMBAHAN ............................................................................................ ix

KATA PENGANTAR ..................................................................................... xi

ABSTRAK ....................................................................................................... xiii

DAFTAR ISI .................................................................................................... xiv

DAFTAR GAMBAR ....................................................................................... xvii

DAFTAR TABEL ............................................................................................ xviii

BAB I PENDAHULUAN .............................................................................. 1

A. Latar Belakang ................................................................................... 1

B. Rumusan Masalah .............................................................................. 8

xv

C. Tujuan Penelitian ............................................................................... 9

D. Manfaat Penelitian ............................................................................. 10

E. Sistematika Penulisan ........................................................................ 11

BAB II LANDASAN TEORI ........................................................................ 13

A. Telaah Pustaka ................................................................................... 13

B. Kerangka Teori .................................................................................. 22

1. Corporate Financial Theory .......................................................... 22

2. Profitabilitas ................................................................................... 23

3. Dana Pihak Ketiga.......................................................................... 28

4. Financing to Deposit Ratio ............................................................ 30

5. Capital Adequacy Ratio ................................................................. 32

6. Tingkat solvabilitas ........................................................................ 34

C. Kerangka Penelitian .......................................................................... 36

D. Hipotesis .............................................................................................. 38

BAB III METODE PENELITIAN ............................................................... 45

A. Jenis Penelitian ................................................................................... 45

B. Populasi dan Sampel .......................................................................... 45

1. Populasi .......................................................................................... 45

2. Sampel ............................................................................................ 46

C. Teknik Pengumpulan Data ............................................................... 48

1. Metode pengumpulan data ............................................................. 48

2. Sumber data .................................................................................... 49

xvi

D. Skala Pengukuran ............................................................................. 50

E. Definisi Konsep dan Operasional ..................................................... 50

F. Uji Instrumen Penelitian ................................................................... 55

1. Statistik deskriptif .......................................................................... 55

2. Uji stasioner ................................................................................... 55

3. Uji asumsi klasik ............................................................................ 55

4. Uji statistik ..................................................................................... 58

5. Moderated Regression Analysis (MRA) ........................................ 60

G. Alat Analisis ........................................................................................ 62

BAB IV ANALISIS DATA ............................................................................ 63

A. Statistik Deskriptif ............................................................................. 63

B. Analisis Data ....................................................................................... 64

1. Uji stasioner ................................................................................... 64

2. Uji asumsi klasik ............................................................................ 65

a. Uji normalitas ........................................................................... 66

b. Uji heteroskedastisitas .............................................................. 67

c. Uji multikoleniaritas................................................................. 69

d. Uji autokorelasi ........................................................................ 70

3. Uji Statistik .................................................................................... 72

a. Koefisien determinasi (R2) ....................................................... 72

b. Uji F ......................................................................................... 73

c. Uji T ......................................................................................... 74

4. Uji MRA ........................................................................................ 76

xvii

C. Pembahasan ........................................................................................ 84

1. Pengaruh DPK terhadap profitabilitas ........................................... 84

2. Pengaruh FDR terhadap profitabilitas ............................................ 85

3. Pengaruh CAR terhadap profitabilitas ........................................... 86

4. Pengaruh DPK terhadap profitabilitas dimoderasi solvabilitas ..... 87

5. Pengaruh FDR terhadap profitabilitas dimoderasi solvabilitas ...... 88

6. Pengaruh CAR terhadap profitabilitas dimoderasi solvabilitas ..... 89

BAB V PENUTUP .......................................................................................... 91

A. Kesimpulan ......................................................................................... 91

B. Saran ................................................................................................... 92

DAFTAR PUSTAKA ..................................................................................... 94

LAMPIRAN .................................................................................................... 99

xviii

DAFTAR GAMBAR

Gambar 2.1 Kerangka Penelitian ..................................................................... 37

xix

DAFTAR TABEL

Tabel 1.1 Data Pergerakan ROA, DPK, FDR, CAR ........................................ 2

Tabel 2.1 Penelitian Terdahulu ........................................................................ 12

Tabel 2.2 Kriteria Penilaian Peringkat (ROA) ................................................. 24

Tabel 2.3 Hipotesis Penelitian ......................................................................... 43

Tabel 3.1 Daftar Populasi ................................................................................. 45

Tabel 3.2 Daftar Sampel .................................................................................. 46

Tabel 3.3 Definisi Konsep dan Operasional .................................................... 53

Tabel 3.4 Jenis-Jenis Variabel Moderator ........................................................ 61

Tabel 4.1 Uji Statistik Deskriptif ..................................................................... 62

Tabel 4.2 Hasil Uji Stasioneritas ...................................................................... 64

Tabel 4.3 Uji Normalitas .................................................................................. 65

Tabel 4.4 Hasil Perbaikan Uji Normalitas ....................................................... 66

Tabel 4.5 Hasil Uji Heteroskedastisitas ........................................................... 67

Tabel 4.6 Hasil Multikolinearitas ..................................................................... 68

Tabel 4.7 Pengambilan Keputusan Autokorelasi ............................................. 69

Tabel 4.8 Hasil Uji Autokorelasi ..................................................................... 70

xx

Tabel 4.9 Hasil Uji Autokorelasi Setelah Perbaikan ........................................ 70

Tabel 4.10 Hasil Uji Koefisien Determinasi .................................................... 71

Tabel 4.11 Hasil Uji F ...................................................................................... 72

Tabel 4. 12 Hasil Uji T ..................................................................................... 73

Tabel 4.13 Hasil Uji MRA Persamaan 1 .......................................................... 76



Tabel 4.16 Hasil Penelitian .............................................................................. 87

1

BAB I

PENDAHULUAN

A. Latar Belakang

Bank syariah sebagai lembaga intermediasi antara pihak investor

yang menginvestasikan dananya di bank kemudian selanjutnya bank

syariah menyalurkan dananya kepada pihak lain yang membutuhkan dana.

Investor yang menempatkan dananya akan mendapatkan imbalan dari

bank dalam bentuk bagi hasil atau bentuk lainnya yang disahkan dalam

syariah Islam. Bank syariah menyalurkan dananya kepada pihak yang

membutuhkan pada umumnya dalam akad jual beli dan kerja sama usaha.

Imbalan yang diperoleh dalam margin keuntungan, bentuk bagi hasil, dan

atau bentuk lainnya sesuai dengan syariah Islam (Ismail, 2011: 25).

Krisis moneter yang terjadi pada tahun 1998 telah merubah opini

publik tentang bank konvensional. Penyebab krisis ekonomi adalah

tumbangnya beberapa bank konvensional akibat negative spread. Negative

spread ini merupakan kondisi ketika biaya bunga yang harus dibayar oleh

bank kepada para deposan lebih besar daripada pendapatan bunga yang

diterima bank. Sementara perbankan yang menerapkan sistem syariah

dapat bertahan dalam kondisi tersebut (Zulkifli, 2007: 8). Bank syariah

tetap stabil dan memberikan keuntungan, kenyamanan serta keamanan

bagi para pemegang sahamnya, pemegang surat berharga, peminjam dan

para penyimpan dana (Swandayani, 2012: 147).

2

Kepercayaan dan loyalitas pemilik dana terhadap bank merupakan

faktor yang sangat membantu dan mempermudah pihak manajemen bank

untuk menyususn strategi bisnis yang baik. Sebaliknya para pemilik dana

yang kurang menaruh kepercayaan kepada bank yang bersangkutan maka

loyalitasnya pun sangat tipis, hal ini sangat tidak menguntungkan bagi

bank yang bersangkutan karena para pemilik dana sewaktu-waktu dapat

menarik dananya dan memindahkannya ke bank lain (Asriyati, 2017: 2)

Otoritas Jasa Keuangan menyatakan bahwa eksistensi perbankan

syariah di Indonesia pada tahun 2018 tentang perbankan syariah yang

mengalami kenaikan dibanding tahun sebelumnya. Berikut data

pergerakan rasio keuangan yang dilihat dari Statistik Perbankan Syariah

Desember tahun 2018:

Tabel 1.1

Data pergerakan ROA, DPK, FDR, CAR

Tahun ROA DPK FDR CAR

2014 0,41% 6,84% 86,66% 15,74%

2015 0,49% 5,99% 88,03% 15,02%

2016 0,63% 4,71% 85,99% 16,63%

2017 0,63% 4,62% 79,61% 17,91%

2018 1,28% 4,64% 78,53% 20,39%

Sumber: Statistik Perbankan Syariah, 2018.

Berdasarkan tabel 1.1 tentang persoalan ROA, DPK, FDR, dan

CAR dapat diketahui sebagai berikut total asset pada tahun 2018 senilai

316.691 miliar lebih tinggi daripada tahun 2017 dengan total asset berada

3

di angka 288.027 miliar. Dari tabel diatas terlihat jelas bahwa variabel

tersebut mengalami perubahan. Pada tahun 2015 ketika ROA naik 0,49%,

DPK dan CAR turun yaitu 5,99% dan 15,02%. Berbeda halnya dengan

rasio FDR yang mengalami kenaikan yaitu 88,03%. Tahun 2018 ketika

ROA naik 1,28% yang diikuti oleh kenaikan DPK dan CAR yaitu 4,64%

dan 20,39%, pada tahun tersebut FDR mengalami penurunan yaitu

78,53%.

Hal ini mengindikasikan bahwa bank syariah semakin diminati

sebagai lembaga keuangan yang terpercaya. Total aset yang semakin besar

dan jumlah profitabilitas yang meningkat memberikan dampak positif bagi

Bank Syariah dalam meningkatkan kinerjanya. Bank yang mendominasi

kenaikan profitabilitas (ROA) ini diantaranya yaitu Bank Mega Syariah

pada tahun 2014. Dengan kenaikan ROA akan meningkatkan keuntungan

yang dicapai oleh bank dan semakin baik pula posisi bank tersebut dari

segi penggunaan aset.

Kemampuan Bank Umum Syariah (BUS) dalam mencetak laba

masih minim. Data Otoritas Jasa Keuangan (OJK) per Juni 2018

menunjukkan rasio pendapatan bersih yang diperoleh dari total aset alias

return on asset (ROA) masih rendah. PT Bank BRI Syariah Tbk semisal

memiliki ROA sebesar 0,92%. Sekretaris perusahaan BRI Syariah Indri

Tri Handayani menyatakan, hingga 2018 BRI Syariah berupaya

meningkatkan ROA di angka 0,97%. Strategi yang dipakai yaitu

meningkatkan pertumbuhan pembiayaan pada segmen konsumen, seperti

4

dalam skema pembiayaan yaitu Kredit Pemilikan Rumah (KPR) dan

pembiayaan multiguna. Selain itu upaya yang dilakukan oleh dengan

meningkatkan pembiayaan komersial melalui kerjasama sinergi dengan

induk usaha yakni Bank Rakyat Indonesia

(https://keuangan.kontan.co.id/news/profitabilitas-bank-syariah-masih-

mini ).

Sebagai lembaga perbankan syariah yang penting dalam

perekonomian perlu adanya pengawasan kinerja yang baik oleh regulator

perbankan. Salah satu indikator untuk mengukur kinerja keuangan suatu

perbankan adalah melihat tingkat profitabilitasnya. Hal tersebut terkait

sejauh mana bank mampu menjalankan usahanya secara efisien yang

berarti bank dapat menjalankan usahanya yang diukur dengan

membandingkan laba dengan aktiva atau modal. Semakin tinggi

profitabilitas suatu bank maka semakin baik pula kinerja bank tersebut

(Mahmudah, 2016). Bank dalam melakukan kegiatan operasionalnya

memiliki tujuan utama, yaitu dapat mencapai profitabilitas maksimal.

Menurut Sofyan dalam Sukma (2013) profitabilitas merupakan indikator

yang paling tepat untuk mengukur kinerja suatu bank. Profitabilitas yang

digunakan dalam penelitian ini adalah Return On Asset (ROA).

Return On Asset (ROA) merupakan salah satu rasio

rentabilitas/profitabilitas yang memberikan informasi seberapa efisien

suatu bank dalam melakukan kegiatan usahanya. Karena rasio ini

mengindikasikan seberapa besar keuntungan yang dapat diperoleh rata-rata

https://keuangan.kontan.co.id/news/profitabilitas-bank-syariah-masih-mini


5

terhadap setiap rupiah assetnya (Siamat, 2005: 23) dalam (Asriyati, 2017).

ROA sangat penting bagi bank karena digunakan untuk mengukur

efektivitas perusahaan didalam menghasilkan keuntungan dengan

memanfaatkan aktiva yang dimilikinya (Agustiningrum, 2013) dalam

(Prasetyo, 2015).

Semakin besar ROA menunjukkan kinerja keuangan yang semakin

baik, karena tingkat kembalian (return) semakin besar dan apabila ROA

meningkat, berarti profitabilitas perusahaan meningkat, sehingga dampak

akhirnya adalah peningkatan profitabilitas yang dinikmati oleh pemegang

saham. Menurut Dendawijaya (2009: 118) semakin besar ROA suatu

bank, semakin besar pula tingkat keuntungan yang dicapai bank tersebut

dan semakin baik pula tingkat keuntungan yang dicapai bank tersebut dan

semakin baik pula posisi bank tersebut dari segi penggunaan asset.

Dalam penelitian ini variabel yang digunakan adalah Dana Pihak

Ketiga (DPK), Financing To Deposit Ratio (FDR), Capital Adequacy

Ratio (CAR), dan Tingkat Solvabilitas. Dana pihak ketiga merupakan

salah satu faktor yang mendukung peningkatan ROA. Dana pihak ketiga

terdiri dari tabungan, deposito, dan giro. Semakin besar Dana Pihak Ketiga

(DPK) yang berhasil dihimpun maka semakin besar pula jumlah ROA

yang didapatkan (Husaeni, 2017). Menurut Dendawijaya (2009: 49) dana

pihak ketiga yang dihimpun dari masyarakat merupakan sumber dana

terbesar yang paling diandalkan oleh bank (mencapai 80%-90% dari

seluruh dana yang dikelola oleh bank). Kegiatan operasional bank akan

6

berjalan lancar apabila bank itu memiliki modal yang cukup sehingga

apabila dalam keadaan kritis maka bank akan tetap dalam keadaan aman

karena memiliki cadangan modal yang cukup.

Variabel lain yang mempengaruhi ROA adalah Financing To

Deposit Ratio (FDR) merupakan perbandingan antara total kredit dengan

total dana yang dihimpun, semakin besar rasio FDR mengindikasikan

bahwa volume penyaluran pembiayaan pada bank tersebut meningkat.

Tingginya FDR menggambarkan perbankan mampu melunasi kewajiban-

kewajiban yang jatuh tempo sehingga akan terhindar dari risiko likuiditas

yang besar (Suryani, 2011: 59) dalam (Falakh, 2018).

Menurut Miadalyni (2015) semakin besar volume penyaluran

kredit akan meningkatkan profitabilitas bank karena bank memperoleh

pendapatan melalui bagi hasil tersebut. FDR merupakan salah satu rasio

likuiditas yang mewakili kedua aktivitas utama bank yaitu menghimpun

dan menyalurkan dana kepada masyarakat yang membutuhkan

(pembiayaan), dimana aktivitas pembiayaan merupakan sumber utama

pendapatan bank syariah. Besarnya pembiayaan yang disalurkan

dipengaruhi oleh besarnya dana pihak ketiga yang terkumpul. Semakin

banyak dana yang terkumpul semakin banyak pula pembiayaan yang

diberikan. Dengan peningkatan penyaluran dana akan meningkatkan

kinerja bank yang diikuti dengan peningkatan laba.

Hal tersebut sesuai dengan penelitian yang dilakukan oleh Pratiwi

(2012) yang menyatakan bahwa FDR memiliki pengaruh positif terhadap

7

profitabilitas. Namun berbeda dengan penelitian yang dilakukan oleh

Mahmudah (2016) yang menyatakan bahwa FDR tidak berpengaruh

terhadap profitabilitas.

Selain variabel diatas yang mempengaruhi profitabilitas adalah

variabel capital adequacy ratio (CAR). Variabel ini dapat mempengaruhi

profitabilitas bank syariah. Menurut Wibowo (2013) semakin tinggi CAR

maka semakin baik kemampuan bank tersebut untuk menanggung risiko

dari setiap aktiva produktif yang berisiko. Jika nilai CAR tinggi maka

bank tersebut mampu membiayai kegiatan operasional dan memberikan

kontribusi yang cukup besar bagi profitabilitas. Tingginya rasio modal

dapat melindungi deposan dan meningkatkan kepercayaan masyarakat

kepada bank, dan pada akhirnya dapat meningkatkan pendapatan suatu

bank. Menurut prasetyaningtyas (2010), Adyani (2011), dan Mahmudah

(2016) CAR berpengaruh positif terhadap ROA. Namun berbeda dengan

penelitian yang dilakukan oleh Sukma dkk (2015), dan Pratiwi (2012)

bahwa CAR berpengaruh negatif tidak signifikan terhada ROA.

Dalam penelitian ini peneliti menggunakan variabel tingkat

solvabilitas sebagai moderasi. Dimana tingkat solvabilitas digunakan

untuk mengukur seberapa jauh bank mampu membayar hutang-hutangnya,

baik hutang jangka panjang maupun jangka pendek. Menurut Bawono dkk

(2018) rasio solvabilitas diukur dengan perbandingan antara total aktiva

dengan total hutang, ukuran tersebut mensyaratkan agar perusahaan

8

mampu memenuhi semua kewajibannya, baik kewajiban jangka pendek

maupun kewajiban jangka panjang.

Debt to Equity Ratio (DER) atau juga disebut dengan rasio hutang

terhadap modal merupakan rasio yang menggambarkan sejauh mana

modal pemilik dapat menutupi hutang-hutang kepada pihak luar. Semakin

tinggi rasio ini, maka semakin rendah kemampuan perusahaan untuk

melunasi seluruh kewajibannya dengan modal sendiri. Bagi bank semakin

tinggi rasio ini akan semakin tidak menguntungkan, karena semakin besar

resiko yang ditanggung atas kegagalan yang mungki terjadi di perusahaan

(Bawono dkk, 2018: 33).

Dari latar belakang diatas, dan dengan adanya perbedaan pendapat

diantara penelitian terdahulu maka peneliti bermaksud mengadakan

penelitian dengan judul “Analisis Pengaruh Dana Pihak Ketiga (DPK),

Financing to Deposit Ratio (FDR), Capital Adequacy Ratio (CAR)

Terhadap Profitabilitas Dengan Tingkat Solvabilitas Sebagai Variabel

Moderating Pada Bank Umum Syariah Di Indonesia Periode 2014-

2018” .

B. Rumusan Masalah

1. Bagaimana pengaruh Dana Pihak Ketiga (DPK) terhadap ROA

pada bank umum syariah di Indonesia?

2. Bagaimana pengaruh FDR terhadap ROA pada bank umum syariah

di Indonesia?

9

3. Bagaimana pengaruh CAR terhadap ROA pada bank umum

syariah di Indonesia?

4. Bagaimana pengaruh Dana Pihak Ketiga (DPK) terhadap ROA

pada bank umum syariah di Indonesia yang dimoderasi Tingkat

Solvabilitas?

5. Bagaimana pengaruh FDR terhadap ROA pada bank umum syariah

di Indonesia yang dimoderasi Tingkat Solvabilitas?

6. Bagaimana pengaruh CAR terhadap ROA pada bank umum

syariah di Indonesia yang dimoderasi Tingkat Solvabilitas?

C. Tujuan Peneltian

1. Untuk mengetahui adanya pengaruh Dana Pihak Ketiga (DPK)

terhadap ROA pada bank umum syariah di Indonesia.

2. Untuk mengetahui adanya pengaruh FDR terhadap ROA pada bank

umum syariah di Indonesia.

3. Untuk mengetahui adanya pengaruh CAR terhadap ROA pada

bank umum syariah di Indonesia.

4. Untuk mengetahui adanya pengaruh Dana Pihak Ketiga (DPK)

terhadap ROA pada bank umum syariah di Indonesia dengan

dimoderasi Tingkat Solvabilitas.

5. Untuk mengetahui adanya pengaruh FDR terhadap ROA pada bank

umum syariah di Indonesia dengan dimoderasi Tingkat

Solvabilitas.

10

6. Untuk mengetahui adanya pengaruh CAR terhadap ROA pada

bank umum syariah di Indonesia dengan dimoderasi Tingkat

Solvabilitas.

D. Manfaat Penelitian

Berdasarkan tujuan penelitian yang hendak dicapai, maka penelitian

ini diharapkan mempunyai manfaat dalam pendidikan baik secara

langsung maupun tidak langsung. Adapun manfaat penelitian ini adalah

sebagai berikut:

1. Manfaat teoritis

Secara teoritis hasil penelitian ini diharapkan dapat

bermanfaat yaitu:

a. Menambah sumber pengetahuan mengenai

perkembangan profitabilitas bank umum syariah.

b. Sumber informasi bagi penelitian sejenis pada masa

yang akan datang.

2. Manfaat praktis

a. Bagi penulis

Dapat menambah pengetahuan secara mendalam

mengenai ilmu ekonomi khususnya pada profitabilitas

bank umum syariah.

b. Bagi Bank Umum Syariah

Bagi bank syariah di harapkan dapat menjadi

pertimbangan dalam pembuatan keputusan terhadap

11

kebijakan pembiayaan maupun ekspansi asset serta

untuk langkah antisipasi terhadap semua faktor yang

nantinya akan mempengaruhi kinerja perusahaan.

c. Bagi Lembaga Akademik IAIN Salatiga

Diharapkan dapat bermanfaat dan memberikan

sumbangan ilmu pengetahuan, serta menjadi referensi

acuan peneliti berikutnya, khususnya yang berkaitan

dengan variabel penelitian ini yaitu profitabilitas.

E. Sistematika Penulisan

Sistematika penulisan mempunyai fungsi untuk memberikan

penjelasan mengenai garis besar isi yang terkandung dari masing-masing

bab secara sistematis. Sistematika penulisan ini terbagi dalam beberapa

bab yaitu sebagai berikut:

BAB I Pendahuluan. Pada bab ini berisi tentang latar belakang

masalah yang selanjutnya dibuat rumusan masalah sebagai inti penelitian,

kemudian tujuan penelitian dan manfaat penelitian serta sistematika

penulisan.

BAB II Landasan Teori. Pada bab ini menguraikan tinjauan teori-

teori yang menjadi dasar penelitian dan perumusan hipotesis serta

kerangka berpikir yang akan membantu dalam analisis hasil penelitian.

BAB III Metode Penelitian. Pada bab ini berisi penjelasan tentang

metodologi penelitian, lokasi dan waktu penelitian, populasi dan sampel,

12

tehnik pengumpulan data, definisi konsep dan operasional, instrument

penelitian serta pengujian instrumen dan alat analisis.

BAB IV Analisis Data. Pada bab ini berisi penjelasan deskripsi

objek penelitian secara singkat, analisis data dan pembahasan hasil

penelitian.

BAB V Penutup. Bab ini berisi kesimpulan dari hasil penelitian

yang telah dilakukan sesuai dengan rumusan masalah yang disajikan

secara singkat dan jelas, serta saran kepada pembaca dan lembaga

keuangan terkait yang memberikan manfaat dan dapat menjadi

pertimbangan bahan kajian peneliti berikutnya.

13

BAB II

LANDASAN TEORI

A. Telaah Pustaka

Untuk mendukung materi dalam penelitian ini, peneliti melakukan

telaah pustaka. Telaah pustaka dilakukan dengan cara melihat dan

menganalisis penelitian terdahulu beserta hasil pengujian. Penelitian

terdahulu merupakan kumpulan dari hasil penelitian yang dilakukan pada

waktu yang lalu dimana mempunyai keterkaitan dengan penelitian yang

dilakukan sekarang. Berikut beberapa penelitian yang telah dilakukan

sebelumnya yang berhubungan dengan variabel yang digunakan dalam

penelitian ini.

Tabel 2.1

Penelitian Terdahulu

No. Peneliti/Judul/Tahun Variabel Hasil Perbedaan

Pengaruh Dana Pihak Ketiga Terhadap Profitabilitas

1. Yoli Lara

Sukma/Pengaruh Dana

Pihak Ketiga,

Kecukupan Modal dan

Risiko Kredit Terhadap

Profitabilitas

(Perusahaan Perbankan

yang Terdaftar di

BEI)/2013

DPK

CAR

NPL

ROA

DPK tidak

berpengaruh

signifikan

terhadap ROA.

Penelitian

yang akan

dilakukan

menambahkan

variabel

independen

FDR. Dan

tingkat

solvabilitas

sebagai

variabel

moderasi

14

2. Nurul Mahmudah dan

Ririh Sri Harjanti/

Analisis Capital

Adequacy Ratio,

Financing to Deposit

Ratio, Non Performing

Financing, dan Dana

Pihak Ketiga Terhadap

Profitabilitas Bank

Umum Syariah Periode

2011-2013./ 2016

CAR

FDR

DPK

Profitabilitas

DPK

berpengaruh

negatif

signifikan

terhadap

profitabilitas.

Penelitian

yang akan

dilakukan

menggunakan

variabel

moderasi

tingkat

solvabilitas

3. Ulin Nuha Aji Setiawan

dan Astiwi Indriani/

Pengaruh Dana Pihak

Ketiga, Capital

Adequacy Ratio, dan

Non Performing

Financing Terhadap

Profitabilitas Bank

Syariah Dengan

Pembiayaan Sebagai

Variabel Intervening/

2016

DPK

CAR

NPF

Profitabilitas

Pembiayaan

DPK

berpengaruh

positif

signifikan

terhadap

profitabilitas

Penelitian

yang

dilakukan

menambahkan

variabel

independen

FDR. Dan

menggunakan

variabel

moderasi

tingkat

solvabilitas.

4. Nurhasanah/ Pengaruh

Asset Growth, dan Dana


Profitabilitas Perbankan

yang Listing di Bursa

Efek Indonesia dengan

Kecukupan Modal

sebagai Pemoderasi/

2014

Asset

Growth

DPK

Profitabilitas

CAR

DPK tidak

berpengaruh

terhadap

profitabilitas

Penelitian

yang

dilakukan

menambahkan

variabel

independen

CAR dan

FDR. Dan

menggunakan

variabel

moderasi

tingkat

solvabilitas.

5. Afrizal/ Pengaruh Dana

Pihak Ketiga, Quick

Ratio, Current Asset,

dan Non Performance

Finance Terhadap

Profitabilitas Pt Bank

Syariah Mandiri

Indonesia/ 2017

DPK

Quick Ratio

Current

Asset

NPF

Profitabilitas

DPK

berpengaruh

signifikan

terhadap

profitabilitas

Penelitian

yang

dilakukan

menambahkan

variabel

independen

CAR dan

FDR. Dan

menggunakan

variabel

moderasi

tingkat

solvabilitas.

6. Febri Ayu Krisna Yanti DPK DPK Penelitian

15

dan Ni Putu Santi

Suryantini/ Pengaruh

Dana Pihak Ketiga,

Kecukupan Modal,

Risiko Kredit dan

Likuiditas Terhadap

Profitabilitas LPD

Kabupaten Badung/

2015

Kecukupan

Modal

Risiko

Kredit

Likuiditas

Profitabilitas

berpengaruh

positif dan

signifikan

terhadap

profitabilitas

yang

dilakukan

menambahkan

variabel

independen

CAR dan

FDR. Dan

menggunakan

variabel

moderasi

tingkat

solvabilitas.

7. Ni Made Elin

Sukmawati dan Ida

Bagus Anom

Purbawangsa/ Pengaruh

Pertumbuhan Dana

Pihak Ketiga,

Pertumbuhan Kredit,

Risiko Kredit,

Likuiditas, dan Kondisi

Ekonomi Terhadap

Profitabilitas/ 2016

DPK

Pertumbuhan

Kredit

Risiko

Kredit

Likuiditas

Kondisi

Ekonomi

Profitabilitas

DPK

berpengaruh

positif tidk

signifikan

terhadap

profitabilitas

Penelitian

yang

dilakukan

menambahkan

variabel

independen

CAR dan

FDR. Dan

menggunakan

variabel

moderasi

tingkat

solvabilitas.

8. Putri Mawar Katuuk,

Robby J. Kumaat dan

Audie O. Niode/

Pengaruh Dana Pihak

Ketiga, Loan to Deposit

Ratio, Biaya

Operasional Pendapatan

Operasional Terhadap

Return On Asset Bank

Umum di Indonesia

Periode 2010-2017/

2018

DPK

LDR

BOPO

ROA

DPK

berpengaruh

negatif

signifikan

terhadap ROA

Penelitian

yang

dilakukan

menambahkan

variabel

independen

CAR dan

FDR. Dan

menggunakan

variabel

moderasi

tingkat

solvabilitas.

Pengaruh Financing to Deposit Ratio Terhadap Profitabilitas


Ririh Sri Harjanti/

Analisis Capital

Adequacy Ratio,



Financing, dan Dana


Profitabilitas Bank


2011-2013./ 2016

CAR

FDR

DPK

Profitabilitas

FDR

berpengaruh

negatif

signifikan

terhadap

Profitabilitas

Penelitian

yang

dilakukan

menggunakan

variabel

moderasi

tingkat

solvabilitas.

16

2. Lyla Rahma Adyani/

Analisis Faktor-Faktor

yang Mempengaruhi

Profitabilitas Pada Bank

Umum Syariah yang

Terdaftar di BEI

(Periode Desember

2005-September 2010)/

2011

CAR

NPF

BOPO

FDR

Profitabilitas

FDR

berpengaruh

positif

signifikan

terhadap

profitabilitas

Penelitian

yang

dilakukan

menambahkan

variabel

independen

DPK. Dan

menggunakan

variabel

moderasi

tingkat

solvabilitas.

3. Luh Putu Sukma,

Wahyuni Pratiwi, dan

Ni Luh Putu

Wiagustini/ Pengaruh

CAR, BOPO, NPL dan

FDR Terhadap


CAR

BOPO

NPL

FDR

Profitabilitas

FDR

berpengaruh

positif dan

signifikan

terhadap

profitabilitas

Penelitian

yang

dilakukan

menambahkan

variabel

independen

DPK. Dan

menggunakan

variabel

moderasi

tingkat

solvabilitas.

4. Suryani/ Analisis

Pengaruh Financing to

Deposit Ratio (FDR)

Terhadap Profitabilitas

Perbankan Syariah di

Indonesia/ 2011

FDR

Profitabilitas

FDR

berpengaruh

positif

signifikan

terhadap

profitabilitas

Penelitian

yang

dilakukan

menambahkan

variabel

independen

CAR dan

DPK. Dan

menggunakan

variabel

moderasi

tingkat

solvabilitas.

5. Siti Nurkhosidah/

Analisis Pengaruh

Variabel NPF,

Penyisihan

Penghapusan Aktiva

Produktif, FDR, BOPO,


pada Bank Syariah

Mandiri/ 2009

NPF

Penyisihan

Penghapusan

Aktiva

Produktif

FDR

BOPO

Profitabilitas

FDR

berpengaruh

tidak signifikan

terhadap

Profitabilitas

Penelitian

yang

dilakukan

menambahkan

variabel

independen

CAR dan

DPK. Dan

menggunakan

variabel

moderasi

tingkat

solvabilitas.

17

6. Alusius Wishnu

Nugroho/ Analisis

Pengaruh FDR, NPF,

BOPO, KAP dan PLO

Terhadap Return On

Asset (Studi pada Bank

Syariah di Indonesia

Periode Tahun 2006-

2010)/ 2011

FDR

NPF

BOPO

KAP

PLO

ROA

FDR

berpengaruh

positif

signifikan

terhadap ROA

Penelitian

yang

dilakukan

menambahkan

variabel

independen

DPK dan

CAR. Dan

menggunakan

variabel

moderasi

tingkat

solvabilitas.

7. Dhika Rahma Dewi/

Faktor-Faktor yang

Mempengaruhi

Profitabilitas Bank

Syariah di Indonesia/

2010

CAR

FDR

NPF

BOPO

ROA

FDR

berpengaruh

tidak signifikan

terhadap ROA

Penelitian

yang

dilakukan

menambahkan

variabel

independen

DPK. Dan

menggunakan

variabel

moderasi

tingkat

solvabilitas.

8. Dhian Dayinta Pratiwi/

Pengaruh CAR, BOPO,

NPF dan FDR Terhadap

Return On Asset (ROA)

Bank Umum Syariah

(Studi Kasus pada Bank

Umum Syariah di

Indonesia Tahun 2005-

2010)/ 2012

CAR

BOPO

NPF

FDR

ROA

FDR

berpengaruh

positif

signifikan

terhadap ROA

Penelitian

yang

dilakukan

menambahkan

variabel

independen

DPK. Dan

menggunakan

variabel

moderasi

tingkat

solvabilitas.

9. Desi Ariyani/ Analisis

Pengaruh CAR, FDR,

BOPO dan NPF


pada PT BankMuamalat

Indonesia Tbk/ 2010

CAR

FDR

BOPO

NPF

Profitabilitas

FDR tidak

berpengaruh

secara

signifikan

terhadap

Profitabilitas

Penelitian

yang

dilakukan

menambahkan

variabel

independen

DPK. Dan

menggunakan

variabel

moderasi

tingkat

solvabilitas.

10. Ningsukma Hakiim dan CAR FDR Penelitian

18

Haqiqi Rafsanjani/

Pengaruh Internal CAR,

FDR, dan BOPO dalam

Peningkatan

Profitabilitas Bank


2016

FDR

BOPO

Profitabilitas

ROA

berpengaruh

negatif dan

tidak signifikan

terhadap

profitabilitas.

yang

dilakukan

menambahkan

variabel

independen

DPK. Dan

menggunakan

variabel

moderasi

tingkat

solvabilitas.

Pengaruh Capital Adequacy Ratio Terhadap Profitabilitas


Ririh Sri Harjanti/

Analisis Capital

Adequacy Ratio,



Financing, dan Dana


Profitabilitas Bank


2011-2013./ 2016

CAR

FDR

DPK

Profitabilitas

CAR

berpengaruh

positif

signifikan

terhadap

profitabilitas

Penelitian

yang

dilakukan

menggunakan

variabel

moderasi

tingkat

solvabilitas.

2. Yoli Lara

Sukma/Pengaruh Dana

Pihak Ketiga,

Kecukupan Modal dan

Risiko Kredit Terhadap

Profitabilitas

(Perusahaan Perbankan

yang Terdaftar di

BEI)/2013

DPK

CAR

NPL

Profitabilitas

CAR tidak

berpengaruh

terhadap

Profitabilitas

Penelitian

yang

dilakukan

menambahkan

variabel

independen

FDR. Dan

menggunakan

variabel

moderasi

tingkat

solvabilitas.

3. Lyla Rahma Adyani/

Analisis Faktor-Faktor

yang Mempengaruhi

Profitabilitas Pada Bank

Umum Syariah yang

Terdaftar di BEI

(Periode Desember

2005-September 2010)/

2011

CAR

NPF

BOPO

FDR

Profitabilitas

CAR tidak

berpengaruh

signifikan

terhadap

profitabilitas

Penelitian

yang

dilakukan

menambahkan

variabel

independen

DPK. Dan

menggunakan

variabel

moderasi

tingkat

solvabilitas.

4. Dhika Rahma Dewi/

Faktor-Faktor yang

Mempengaruhi

CAR

FDR

NPF

CAR

berpengaruh

tidak signifikan

Penelitian

yang

dilakukan

19

Profitabilitas Bank


2010

BOPO

ROA

terhadap ROA menambahkan

variabel

independen

DPK. Dan

menggunakan

variabel

moderasi

tingkat

solvabilitas.

5. Luh Putu Sukma,

Wahyuni Pratiwi, dan

Ni Luh Putu

Wiagustini/ Pengaruh

CAR, BOPO, NPL dan

FDR Terhadap


CAR

BOPO

NPL

FDR

Profitabilitas

CAR

berpengaruh

negatif tidak

signifikan

terhadap ROA

Penelitian

yang

dilakukan

menambahkan

variabel

independen

DPK. Dan

menggunakan

variabel

moderasi

tingkat

solvabilitas.

6. Dhian Dayinta Pratiwi/

Pengaruh CAR, BOPO,

NPF dan FDR Terhadap

Return On Asset (ROA)

Bank Umum Syariah

(Studi Kasus pada Bank

Umum Syariah di


2010)/ 2012

CAR

BOPO

NPF

FDR

ROA

CAR

berpengaruh

negatif tidak

signifikan

terhadap ROA

Penelitian

yang

dilakukan

menambahkan

variabel

independen

DPK. Dan

menggunakan

variabel

moderasi

tingkat

solvabilitas.

7. Fitrianingsih

Prasetyaningtyas/

Faktor-Faktor yang

Mempengaruhi

Profitabilitas Perbankan

(Studi pada Bank

Umum Go Public yang

Listed di Bursa Efek


2008)/ 2010

CAR

NPF

BOPO

FDR

NIM

Share Credit

Profitabilitas

CAR

berpengaruh

positif dan

signifikan

terhadap ROA

Penelitian

yang

dilakukan

menambahkan

variabel

independen

DPK. Dan

menggunakan

variabel

moderasi

tingkat

solvabilitas.

8. Chandra Chintya Putri

dan Suhermin/

Pengaruh NPL, LDR,

CAR Terhadap

Profitabilitas Bank

NPL

LDR

CAR

Profitabilitas

CAR tidak

berpengaruh

terhadap ROA

Penelitian

yang

dilakukan

menambahkan

variabel

20

Umum Swasta Nasional

Devisa/ 2015

independen

FDR dan

DPK. Dan

menggunakan

variabel

moderasi

tingkat

solvabilitas.

9. Edhi Satryo Wibowo

dan Muhammad

Syaichu/ Analisis

Pengaruh Suku Bunga,

Inflasi, CAR, BOPO,

NPF, Terhadap

Profitabilitas Bank

Syariah/ 2013

Suku Bunga

Inflasi

CAR

BOPO

NPF

Profitabilitas

CAR tidak

berpengaruh

signifikan

terhadap ROA

Penelitian

yang

dilakukan

menambahkan

variabel

independen

FDR dan

DPK. Dan

menggunakan

variabel

moderasi

tingkat

solvabilitas.

10. Usman Harun/

Pengaruh Rasio-Rasio

Keuangan CAR, LDR,

NIM, BOPO, NPL

Terhadap ROA

CAR

LDR

NIM

BOPO

NPL

ROA

CAR tidak

berpengaruh

terhadap ROA

Penelitian

yang

dilakukan

menambahkan

variabel

independen

FDR dan

DPK. Dan

menggunakan

variabel

moderasi

tingkat

solvabilitas.

11. Eva Ervani/ Analisis

Pengaruh Capital

Adequacy Ratio, Loan

to Deposit Ratio, dan

Biaya Operasional Bank


Bank Go Public di

Indonesia Periode 2000-

2007/ 2010

CAR

LDR

BOPO

Profitabilitas

CAR

berpengaruh

positif terhadap

ROA

Penelitian

yang

dilakukan

menambahkan

variabel

independen

FDR dan

DPK. Dan

menggunakan

variabel

moderasi

tingkat

solvabilitas.

12. Desi Ariyani/ Analisis

Pengaruh CAR, FDR,

BOPO, dan NPF

CAR

FDR

BOPO

CAR

berpengaruh

terhadap ROA

Penelitian

yang

dilakukan

21


pada Pt Bank Muamalat

Indonesia Tbk/ 2010

NPF

Profitabilitas

menambahkan

variabel

independen

DPK. Dan

menggunakan

variabel

moderasi

tingkat

solvabilitas.

13. Indriani Halim dan

Denny Iskandar/

Analisis Pengaruh

CAR, NPL, LDR dan

NIM Terhadap

Profitabilitas Pada

Sektor Perbankan yang

Go Public di Bursa Efek

Indonesia Periode

Tahun 2009-2013/ 2015

CAR

NPL

LDR

NIM

Profitabilitas

CAR

berpengaruh

positif dan

tidak signifikan

terhadap

profitabilitas

Penelitian

yang

dilakukan

menambahkan

variabel

independen

DPK. Dan

menggunakan

variabel

moderasi

tingkat

solvabilitas.

Pengaruh Tingkat Solvabilitas Sebagai Variabel Moderasi

1. Cynthia Devi/ Pengaruh

Corporate Social

Responsibility Terhadap

Nilai Perusahaan

Dengan Solvabilitas

Sebagai Variabel

Moderating/ 2014

CSR

Nilai

perusahaan

Solvabilitas

Tingkat

solvabilitas

mampu

memoderasi

pengaruh CSR

terhadap nlai

perusahaan

Penelitian

yang akan

dilakukan

menggunakan

variabel

independen

DPK, FDR,

CAR dan

variabel

dependen

profitabilitas

2. Yeni Rahayu

Supartiningsih, Kharis

Raharjo dan Rita

Andini/ Pengaruh

Kinerja Keuangan

Terhadap Price Book

Value (PBV) dan Debt

Equity Ratio (DER)

Sebagai Variabel

Moderating Pada

Perusahaan LQ 5 di

Bursa Efek

IndonesiaPeriode 2010-

2014/ 2016

ROA

ROI

PBV

DER

DER mampu

memoderasi

pengaruh ROA

terhadap price

book value

Penelitian

yang akan

dilakukan

menggunakan

variabel

independen

DPK, FDR,

CAR dan

variabel

dependen

profitabilitas

3. Kurnia Rina Ariani dan

Andy Dwi Bayu

Bawono/ Pengaruh

Ukuran dan

umur

perusahaan

Solvabilitas

tidak mampu

memoderasi

Penelitian

yang akan

dilakukan

22

Ukuran dan Umur

Perusahaan Terhadap

Audit Report lag

dengan Profitabilitas

dan Solvabilitas sebagai

variabel moderating/

2018

Audit report

lag

Profitabilitas

Solvabilitas

pengaruh

ukuran

perusahaan

terhadap audit

report lag

menggunakan

variabel

independen

DPK, FDR,

CAR dan

variabel

dependen

profitabilitas

Berdasarkan tabel 2.1 mengenai penelitian terdahulu, peneliti

menemukan adanya gap, yaitu:

1. Dari penelitian terdahulu ternyata masing-masing penelitian

memiliki hasil yang berbeda-beda, sehingga peneliti ingin

membuktikan hasil penelitian yang lebih baik.

2. Beberapa penelitian terdahulu menyatakan hasil temuan yang

bertentangan dengan teori. Seperti penelitian yang menyatakan

bahwa DPK berpengaruh negatif tidak signifikan. Padahal

didalam teori jika semakin meningkat DPK, maka pembiayaan

bank akan meningkat. Dengan meningkatnya pembiayaan akan

meningkatkan profitabilitas bank (Mahmudah, 2016).

3. Tahun penelitian yang peneliti lakukan yaitu tahun 2014

sampai dengan tahun 2018, dengan menggunakan sampel 12

Bank Umum Syariah di Indonesia.

B. Kerangka Teori

1. Corporate Financial Theory

Manajemen adalah faktor utama yang mempengaruhi profitabilitas

bank. Seluruh manajemen suatu bank, baik yang mencakup

manajemen permodalan, manajemen kualitas aktiva, manajemen

23

umum, manajemen rentabilitas, dan manajemen likuiditas pada

akhirnya akan mempengaruhi dan bermuara pada perolehan laba atau

profitabilitas perusahaan perbankan. Manajemen yang baik yang

ditunjang oleh faktor modal dan lokasi merupakan kombinasi ideal

untuk keberhasilan bank dan salah satu aspek yang perlu diperhatikan

dari segi manajemen adalah balance sheet management yang meliputi

assets dan liability management artinya pengaturan harta dan hutang

secara bersama-sama (Badera, 2003).

2. Profitabilitas

a. Pengertian profitabilitas

Rasio profitabilitas adalah alat untuk menganalisis atau mengukur

tingkat efisiensi usaha dan profitabilitas yang dicapai oleh bank yang

bersangkutan. Selain itu rasio-rasio dalam kategori ini dapat pula

digunakan untuk mengukur tingkat kesehatan bank (Dendawijaya,

2009: 118). Menurut Hanafi dalam Ervani (2010) profitabilitas adalah

kemampuan perusahaan untuk menghasilkan keuntungan.

Tingkat profitabilitas suatu bank sangat ditentukan oleh

manajemen dalam yang baik dan faktor modal. Semakin tinggi rasio

profitabilitas maka semakin tepat manajemen dalam melakukan

penempatan dana dari bank yang bersangkutan, berarti bank tersebut

semakin efisien dalam penempatan dananya (Ervani, 2010). Rasio

yang digunakan untuk mengukur dan membandingkan kinerja

24

profitabilitas dalam penelitian ini menggunakan Return On Asset

(ROA).

Return On Asset (ROA) merupakan salah satu rasio profitabilitas

yang digunakan untuk mengukur efektivitas perusahaan dalam

menghasilkan keuntungan dengan memanfaatkan total yang

dimilikinya. Berdasarkan ketentuan Bank Indonesia, maka standar

ROA yang beik adalah sekitar 1,5%. Semakin besar ROA

menunjukkan kinerja perusahaan semakin baik (Adyani, 2011).

Menurut Sugiono (2009: 80) rasio ini mengukur tingkat

pengembalian dari bisnis atas seluruh aset yang ada, atau rasio yang

menggambarkan efisiensi dana yang digunakan dalam perusahaan.

Menurut Ervani (2010) kemampuan perusahaan untuk menghasilkan

laba dalam kegiatan operasinya merupakan fokus utama dalam

penilaian prestasi perusahaan (analisis fundamental perusahaan) karena

laba perusahaan selain merupakan indikator kemampuan perusahaan

dalam memenuhi kewajiban bagi para penyandang dananya juga

merupakan elemen dalam penciptaan nilai perusahaan yang

menunjukkan prospek perusahaan di masa yang akan datang.

Dari pengertian para ahli diatas dapat disimpulkan bahwa ROA

merupakan rasio yang digunakan untuk mengukur kemampuan

manajemen bank dalam menghasilkan laba (keuntungan) secara

keseluruhan. Maka semakin besar ROA suatu bank, semakin besar

25

pula tingkat keuntungan yang dicapai bank dan semakin baik pula

posisi bank tersebut dari segi penggunaan asset.

Untuk mengukur besarnya ROA sesuai Surat Edaran OJK No.

14/SE OJK.03/2017, menggunakan rumus:

ROA =

Selain penilaian tingkat kesehatan Bank Umum berdasarkan

Prinsip Syariah menurut Surat Edaran OJK No. 14/SE OJK.03/2017

sebagai berikut:

Tabel 2.2

Kriteria Penilaian Peringkat (ROA)

Peringkat Kriteria Keterangan

Peringkat 1 ROA > 1,5% Sangat Baik

Peringkat 2 1,25%<ROA≤1,5% Baik

Peringkat 3 0,5% < ROA ≤ 1,25% Cukup Baik

Peringkat 4 0% < ROA ≤ 0,5% Kurang Baik

Peringkat 5 ROA 0% Lemah

b. Macam-macam rasio profitabilitas

1) Return on Asset (ROA)

Rasio ini digunakan untuk mengukur kemampuan

manajemen bank dalam memperoleh keuntungan (laba) secara

keseluruhan. Semakin besar ROA suatu bank, semakin besar

pula tingkat keuntungan yang dicapai oleh bank tersebut dan

semakin baik pula posisi bank tersebut dari segi penggunaan

aset.

26

2) Return On Equity (ROE)

Return On Equity (ROE) adalah perbandingan antara laba

bersih dengan ROE modal sendiri. Return On Equity (ROE) ini

merupakan indikator rasio yang amat penting bagi para

pemegang saham dan calon investor untuk mengukur

kemampuan bank dalam memperoleh laba bersih yang

dikaitkan dengan pembayaran deviden. Kenaikan rasio ini

berarti terjadi kenaikan laba bersih dari bank yang

bersangkutan. Selanjutnya kenaikan tersebut akan

menyebabkan kenaikan harga saham bank.

3) Rasio Maya (Beban) Operasional

Rasio biaya operasional adalah perbandingan antara biaya

operasional dan pendapatan operasional. Rasio ini dapat

dirumuskan dengan biaya operasional terhadap pendapatan

operasional. Rasio ini digunakan untuk mengukur tingkat

efisiensi dan kemampuan bank dalam melakukan kegiatan

operasionalnya.

4) Net Profit Margin (NPM) Ratio

Net profit margin adalah rasio yang menggambarkan

tingkat keuntungan (laba) yang diperoleh bank dibandingkan

dengan pendapatan yang diterima dari kegiatan operasionalnya.

Rasio NPM ini mengacu kepada pendapatan operasional bank

yang terutama berasal dari kegiatan pembelian kredit yang

27

dalam praktiknya memiliki berbagai resiko, seperti risiko kredit

(kredit bermasalah dan risiko kredit), bunga (negative spread),

kurs valas (jika kredit yang diberikan dalam valas) dan lain-lain

(Dendawijaya, 2009: 118-120).

Dalam penelitian ini peneliti menggunakan rasio perhitungan

profitabilitas yang digunakan yaitu Return On Asset (ROA) .

penggunaan ROA karena Bank Indonesia lebih mementingkan

penilaian besarnya ROA dan tidak memasukkan unsur ROE. Hal ini

dikarenakan Bank Indonesia sebagai pembina dan pengawas

perbankan lebih mengutamakan nilai profitabilitas suatu bank yang

diukur dengan aset yang dananya sebagian besar berasal dari simpanan

masyarakat.

c. Faktor-faktor yang mempengaruhi profitabilitas

Menurut Hanafi (2004: 42) dalam Roziqin (2018) beberapa

faktor yang mempengaruhi profitabilitas yaitu:

1) Jenis Perusahaan

Perusahaan yang menjual barang konsumsi atau jasa biasanya

akan memiliki keuntungan yang stabik daripada perusahaan

yang memproduksi barang-barang modal.

2) Umur Perusahaan

Perusahaan yang telah lama berdiri akan lebih stabil bila

dibandingkan dengan perusahaan yang baru berdiri.

28

3) Skala Perusahaan

Jika skala ekonomi perusahaan lebih tinggi, maka perusahaan

dapat menghasilkan produk dengan biaya yang rendah. Tingkat

biaya rendah tersebut merupakan cara untuk memperoleh laba

yang diinginkan.

4) Harga Produksi

Biaya produksi yang relatif lebih murah akan memiliki

kauntungan yang lebih baik dan stabil dibandingkan

perusahaan yang biaya produksiny mahal.

5) Habitat Bisnis

Perusahaan yang bahan produksinya dibeli atas dasar kebiasaan

(habitual basis) akan memperoleh kebutuhan lebih stabil

daripada (non habitual basis).

6) Produk yang dihasilkan

Perusahaan yang bahan produksinya berhubungan dengan

kebutuhan pokok biasanya penghasilan perusahaan tersebut

akan lebih stabil daripada perusahaan yang memproduksi

barang modal.

3. Dana Pihak Ketiga (DPK)

Menurut Kuncoro dalam (Sukma, 2013) Dana pihak ketiga adalah

dana-dana yang berasal dari masyarakat, baik perorangan maupun

badan usaha, yang diperoleh bank dengan menggunakan berbagai

instrumen produk simpanan yang dimiliki oleh bank. Menurut

29

Dendawijaya (2009: 49) mengungkapkan dana-dana pihak ketiga yang

dihimpun dari masyarakat merupakan sumber dana terbesar yang

paling diandalkan oleh bank (mencapai 80% - 90% dari seluruh dana

yang dikelola oleh bank).

Manajemen bank terus berupaya untuk meningkatkan jumlah DPK

yang berasal dari masyarakat, karena semakin besar jumlah simpanan

(DPK) suatu bank, maka semakin banyak sumber dana dari perbankan

untuk disalurkan kembali kepada masyarakat dalam bentuk kredit.

Dengan demikian, maka tingkat profitabilitas yang akan diperoleh dari

jumlah bagi hasil akan meningkat (Nurhasanah, 2015).

Menurut Kasmir dalam (Afrizal, 2017) secara garis besar sumber-

sumber dana bank adalah:

1. Dana yang bersumber dari bank itu sendiri.

2. Dana yang bersumber dari lembaga lain.

3. Dana yang bersumber dari masyarakat luas.

Dana yang berasal dari masyarakat luas adalah dana pihak

ketiga yang dititipkan pada bank. Pada umumnya motivasi utama

orang menitipkan dana pada bank adalah untuk keamanan dana

mereka dan memperoleh keleluasaan untuk menarik kembali dananya

sewaktu-waktu (Arifin, 2009) dalam (Afrizal, 2017).

Dari pengertian dana pihak ketiga menurut para ahli diatas,

dapat disimpulkan bahwa dana pihak ketiga adalah dana yang dimiliki

bank yang bersumber dari pihak luar atau masyarakat yang bertujuan

30

untuk menyimpan sebagian harta/uangnya di bank agar aman dan

dapat ditarik kembali bila dibutuhkan oleh masyarakat yang bertindak

sebagai nasabah. Dana pihak ketiga ini merupakan sumber dana yang

sangat penting bagi kegiatan operasional bank.

4. Financing to Deposit Ratio (FDR)

Menurut Dendawijaya (2009: 116) Financing to Deposit Ratio

merupakan rasio yang menyatakan seberapa jauh kemampuan bank

dalam membayar kembali penarikan dana yang dilakukan deposan

dengan mengendalikan kredit yang diberikan sebagai sumber

likuiditasnya, yaitu dengan cara membagi jumlah pembiayaan yang

diberikan oleh bank terhadap Dana Pihak Ketiga (DPK). Dengan

penyaluran DPK yang tinggi maka pendapatan bank akan semakin

meningkat. Pendapatan yang emningkat akan berdampak pada

peningkatan kinerja yang diikuti dengan peningkatan laba

(profitabilitas) bank.

Financing to Deposit Ratio (FDR) merupakan rasio yang

memiliki indikator kerawanan dan kemampuan dari suatu bank.

Sebagian praktisi perbankan menyepakati bahwa batas aman dari

Financing to Deposit Ratio (FDR) suatu bank adalah sekitar 80%.

Namun, batas toleransi antara 85% dan 100%. Rasio ini juga mewakili

kedua aktivitas utama bank yaitu menghimpun dana dan menyalurkan

31

dana tersebut kepada masyarakat yang membutuhkan (pembiayaan)

(Dendawijaya, 2009: 116-117).

Menurut Surat Edaran Bank Indonesia (SEBI) tanggan 29 Mei

1993, termasuk dalam pengertian dana yang diterima bank adalah,

sebagai berikut (Asriyati, 2017):

a. KLBI (kredit likuiditas Bank Indonesia) (jika ada)

b. Giro, deposito, dan tabungan masyarakat

c. Pinjaman bunga dari bank yang berjangka waktu lebih dari

3 bulan, tidak termasuk pinjaman subordinasi

d. Deposito dan pinjaman dari bank lain yang berjangka

waktu lebih dari 3 bulan

e. Surat berharga yang diterbitkan oleh bank yang berjangka

waktu lebih dari bulan

f. Modal pinjaman

g. Modal inti

Menurut Harun (2016) tingkat FDR bank harus dijaga agar

selalu berada dalam batas normal yaitu antara 85%-100%. Pentingnya

menjaga nilai FDR dalam batas normal dikarenakan FDR

mencerminkan kelikuiditas dari suatu bank. Jika nilai FDR jauh

berada dibawah batas normal, artinya bank memelihara kas terlalu

banyak, sehingga dapat mengakibatkan peningkatan biaya

pemeliharaan kas. Jika FDR berada jauh diatas batas normal berati

32

bank harus mengeluarkan biaya yang semakin besar terkait dengan

pembiayaan yang disalurkan kepada masyarakat. Biaya-biaya ini

kemudian akan menjadi beban operasional bank, yang kemudian dapat

mengurangi laba bank.

Dari penjelasan diatas dapat disimpulkan bahwa FDR adalah

kemampuan suatu bank untuk membayar hutang-hutangnya dan

membayar kembali kepada deposannya, serta dapat memenuhi

permintaan pembiayaan yang diajukan yaitu seberapa jauh pemberian

pembiayaan kepada nasabah. Dengan pembiayaan dapat mengimbangi

kewajiban bank untuk segera memenuhi permintaan deposan yang

ingin menarik kembali dananya yang telah digunakan bank untuk

memberikan pembiayaan. Rasio ini juga merupakan rasio likuiditas

bank. Semakin tinggi FDR maka semakin rendah kemampuan

likuiditas bank yang bersangkutan. Karena jumlah dana yang

diperlukan untuk membiayai pembiayaan menjadi semakin besar.

5. Capital Adequacy Ratio (CAR)

Capital Adequacy Ratio (CAR) adalah rasio yang memperlihatkan

seberapa besar jumlah seluruh aktiva bank yang mengandung resiko

(kredit, penyertaan, surat berharga, tagihan pada bank lain) ikut

dibiayai dari modal sendiri disamping memperoleh dana-dana dari

sumber-sumber diluar bank. CAR adalah merupakan permodalan yang

menunjukkan kemampuan bank dalam menyediakan dana untuk

33

keperluan pengembangan usaha dan menampung risiko kerugian dana

yang diakibatkan oleh kegiatan operasi bank (Harun, 2016).

CAR digunakan untuk memenuhi keamanan dan kesehatan bank

dari sisi modal pemiliknya. Semakin tinggi rasio CAR, maka semakin

baik kemampuan bank tersebut untuk menanggung risiko dari setiap

kredit/aktiva produktif yang berisiko. Menurut Dendawijaya (2005:

144) modal inti bank terdiri atas modal disetor, agio saham, cadangan

umum, dan laba ditahan. Yang termasuk modal pelengkap antara lain

adalah cadangan evaluasi aktiva tetap. Penggunaan modal bank juga

dimaksudkan untuk memenuhi kebutuhan bank guna menunjang

kegiatan operasi bank, dan sebagai alat untuk ekspansi usaha.

Kepercayaan masyarakat akan terlihat dari besarnya dana giro,

deposito, dan tabungan yang melebihi jumlah setoran modal dari

pemegang sahamnya.

Sesuai dengan aturan yang telah ditetapkan oleh Bank Indonesia,

besarnya CAR yang harus dicapai oleh suatu bank minimal 8%.

Angka tersebut merupakan penyesuaian dari ketentuan yang berlaku

secara internasional berdasarkan standar Bank for International

Settlement (BIS) (Puspitasari, 2009). Teori ini juga dikatakan oleh

Aryani (2010) apabila nilai CAR tinggi (sesuai ketentuan BI 8%)

berarti bank tersebut mampu membiayai operasi bank. Keadaan yang

menguntungkan bank tersebut akan memberikan kontribusi yang besar

bagi profitabilitas.

34

Menurut Dendawijaya (2009: 121) CAR merupakan indikator

terhadap kemampuan bank untuk menutupi penurunan aktivanya

sebagai akibat dari kerugian-kerugian bank yang disebabkan oleh

aktiva yang beresiko. Berdasarkan ketentuan yang dibuat Bank

Indonesia dalam rangka tata cara penilaian tingkat kesehatan bank,

terdapat ketentuan bahwa modal bank terdiri atas modal inti dan

modal pelengkap.

Dari pengertian para ahli diatas dapat disimpulkan bahwa CAR

merupakan rasio kinerja bank untuk mengukur kecukupan modal yang

dimiliki bank untuk menunjang aktiva yang mengandung atau

menghasilkan risiko, misalnya kredit yang diberikan.

6. Tingkat Solvabilitas

Solvabilitas diukur dengan perbandingan antara total aktiva dengan

perbandingan antara total aktiva dengan total utang, ukuran tersebut

mensyaratkan agar perusahaan mampu memenuhi semua

kewajibannya, baik kewajiban jangka pendek maupun kewajiban

jangka panjang (Ariani, 2018). Solvabilitas adalah kemampuan

perusahaan untuk membayar hutang-hutangnya, baik utang jangka

panjang maupun utang jangka pendek.

Menurut Munawir (2007) dalam Ariani (2018) mendefinisikan

solvabilitas adalah menunjukkan kemampuan perusahaan untuk

memenuhi kewajiban keuangannya apabila perusahaan tersebut

dilikuidasikan, baik kewajiban keuangan jangka pendek maupun

35

jangka panjang. Untuk mengetahui tingkat solvabilitas suatu

perusahaan maka dapat dihitung dengan menggunakan rasio keuangan

sebagai berikut:

1) Rasio Total Hutang dengan Total Aset (Total Debt to Total

Asset Ratio)

Rasio ini merupakan perbandingan total hutang jangka

panjang maupun jangka pendek dengan total aset. Rasio ini

menggambarkan kemampuan perusahaan untuk menjamin

keseluruhan hutang dengan aset yang dimilikinya (Riyanto,

2010) dalam (Ariani, 2018). Rumus yang digunakan yaitu:

Total debt to total asset ratio =

X 100%

Semakin rendah rasio ini semakin baik karena aman

bagi kreditor saat likuidasi. Jadi, semakin tinggi presentasenya,

cenderung semakin besar risiko keuangannya bagi kreditor

maupun pemegang saham, dan demikian pula sebaliknya.

2) Rasio Hutang dengan Modal (Debt to Equity Ratio)

Rasio hutang terhadap modal yaitu menggambarkan sampai

sejauh mana modal pemilik dapat menutupi hutang-hutang

kepada pihak luar. Rumus yang digunakan yaitu:

Debt to Equity Ratio =

X 100%

36

Semakin tinggi rasio ini, maka semakin rendah kemampuan

perusahaan untuk melunasi seluruh kewajibannya dengan

modal sendiri. Bagi bank semakin besar rasio ini akan semakin

tidak menguntungkan, karena semakin besar resiko yang

ditanggung atas kegagalan yang mungkin terjadi di perusahaan,

namun bagi perusahaan justru semakin besar rasio akan

semakin baik.

3) Rasio Time Interest Earned

Rasio ini menghitung seberapa besar laba sebelum bunga

dan pajak yang tersedia untuk menutup beban bunga. Rasio ini

mengukur kemampuan pemenuhan kewajiban bunga tahunan

dengan laba operasi (EBIT). Rumus yang digunakan yaitu:

Time Interest Earned =

Dalam penelitian ini peneliti menggunakan tingkat solvabilitas

DER (rasio hutang modal) sebagai variabel pemoderasi. Rasio DER

dipilih peneliti karena rasio ini digunakan untuk menghitung sejauh

mana modal pemilik mampu menutupi hutang-hutangnya kepada

pihak luar.

C. Kerangka Penelitian

Untuk mengetahui gambaran isi penelitian secara keseluruhan

maka peneliti menggambarkan kerangka penelitian yang dinyatakan dalam

37

bentuk skema sederhana. Skema dari kerangka pemikiran penelitian ini

adalah sebagai berikut:

Gambar 2.1 Olahan Peneliti

Kerangka Penelitian

Model penelitian diatas disajikan untuk menjelaskan bahwa

variabel X1 (DPK), X2 (FDR), X3 (CAR), dan Z (Tingkat Solvabilitas)

yang berpengaruh pada variabel Y (Profitabilitas). Berdasarkan gambar

kerangka penelitian diatas, maka dapat dilihat suatu persamaan matematis

sebagai berikut:

Y = α + β1X1 + β2X2 + β3X3 + β1X1*Z + β2X2*Z + β3X3*Z + ε

Keterangan:

Y : Profitabilitas

α : Konstanta

β : Koefisien regresi

X1 : Dana Pihak Ketiga (DPK)

38

X2 : Financing to Deposit Ratio (FDR)

X3 : Capital Adequacy Ratio (CAR)

Z : Tingkat Solvabilitas

X1*Z : Interaksi antara DPK dan Tingkat Solvabilitas

X2*Z : Interaksi antara FDR dan Tingkat Solvabilitas

X3*Z : Interaksi antara CAR dan Tingkat Solvabilitas

D. Hipotesis

Hipotesis merupakan jawaban sementara yang kebenarannya masih

harus diuji, atau rangkuman kesimpulan teoritis yang diperoleh dari

tinjauan pustaka (Martono, 2011: 171). Dikatakan sementara, karena

jawaban yang diberikan baru didasarkan pada teori yang relevan, belum

didasarkan pada fakta-fakta empiris yang diperoleh dari pengumpulan

data.

1. Pengaruh Dana Pihak Ketiga terhadap profitabilitas bank umum

syariah di Indonesia

Menurut Nurchasanah (2014) dana pihak ketiga merupakan dana

yang disimpan oleh nasabah pada perbankan baik berbentuk tabungan

biasa, giro maupun deposito. Sebagaimana yang dikemukakan oleh

Afrizal (2017) dana pihak ketiga adalah dana yang dimiliki bank yang

bersumber dari pihak luar atau masyarakat yang bertujuan untuk

menyimpan sebagian harta/uangnya di bank agar aman dan dapat

ditarik bila dibutuhkan oleh masyarakat yang bertindak sebagai

nasabah. Dendawijaya (2009: 49) mengungkapkan dana-dana pihak

39

ketiga yang dihimpun dari masyarakat merupakan sumber dana

terbesar yang paling diandalkan oleh bank (mencapai 80%-90% dari

seluruh dana yang dikelola oleh bank). Manajemen bank terus

berupaya meningkatkan jumlah DPK yang berasal dari masyarakat,

karena semakin besar jumlah simpanan DPK suatu bank, maka

semakin banyak sumber dana dari perbankan untuk disalurkan kembali

kepada masyarakat. Dengan begitu akan meningkatkan profitabilitas

yang akan diperoleh dari bagi hasil pinjaman.

Setiawan dkk (2016) dalam penelitiannya memperoleh hasil yaitu

dengan meningkatnya DPK , maka dana yang dialokasikan untuk

pemberian kredit juga akan meningkat sehingga akan meningkatkan

pula pendapatan bank yang akan berdampak terhadap profitabilitas.

Sehingga DPK berpengaruh positif terhadap tingkat profitabilitas suatu

bank. Namun penelitian ini tidak sejalan dengan penelitian yang

dilakukan oleh Nurhasanah (2014) yang mengatakan bahwa DPK tidak

berpengaruh terhadap profitabilitas. Oleh karena itu hipotesis yang

diajukan adalah:

H1: DPK berpengaruh positif dan signifikan terhadap Profitabilitas

bank umum syariah di Indonesia

2. Pengaruh Financing to Deposit Ratio (FDR) terhadap profitabilitas


Financing to Deposit Ratio (FDR) merupakan rasio yang

digunakan untuk mengukur likuiditas suatu bank dalam membayar

40

kembali penarikan dana yang dilakukan deposan dengan

mengandalkan pembiayaan yang diberikan sebagai sumber

likuiditasnya. semakin tinggi FDR maka semakin tinggi dana yang

disalurkan ke Dana Pihak Ketiga (DPK). Dengan penyaluran DPK

yang besar maka pendapatan bank Return On Asset (ROA) akan

semakin meningkat, sehingga FDR berpengaruh positif terhadap ROA.

Hal ini didukung dengan penelitian Adyani (2011), Nugroho (2011),

Suryani (2011), dan Pratiwi (2012) yang menyatakan bahwa FDR

mempunyai pengaruh positif dan signifikan terhadap ROA. Oleh

karena itu hipotesis yang diajukan adalah:

H2 : FDR berpengaruh positif dan signifikan terhadap profitabilitas


3. Pengaruh Capital Adequacy Ratio (CAR) terhadap profitabilitas


CAR mencerminkan modal sndiri perusahaan untuk menghasilkan

laba. Semakin besar CAR maka semakin besar kesempatan bank dalam

menghasilkan laba karena dengan modal yang besar, manajemen bank

sangat leluasa dalam menempatkan dananya kedalam aktivitas

investasi yang menguntungkan. Apabila CAR naik maka profitabilitas

juga akan naik. Dengan adanya peningkatan modal sendiri kesehatan

bank berupa CAR juga akan ikut meningkat serta dengan moddal yang

besar akan memperbesar pula kesempatan perusahaan untuk

memperoleh keuntungan yang besar. Dapat disimpulkan bahwa

41

semakin besar rasio CAR maka akan semakin tinggi profitabilitasnya.

Hal ini didukung oleh penelian yang dilakukan oleh Prasetyaningtyas

(2010) CAR mempunyi pengaruh positif signifikan terhadap

profitabiltas bank. Sehingga hipotesis yang diajukan adalah:

H3 : CAR berpengaruh positif dan signifikan terhadap

profitabilitas bank umum syariah di Indonesia

4. Pengaruh DPK terhadap profitabilitas dengan dimoderasi tingkat

solvabilitas pada bank umum syariah di Indonesia

Dana pihak ketiga terdiri dari giro, deposito, dan tabungan. Sumber

dana bank terbesar berasal dari dana masyarakat. Hal ini sesuai

dengan fungsi bank sebagai penghimpun dana masyarakat yang

kelebihan dana dan sebagai penyaluran dana bagi masyarakat yang

kekurangan dana. Semakin besar jumlah simpanan (DPK) suatu bank,

maka semakin banyak sumber dana dari perbankan untuk disalurkan

kembali kepada masyarakat dalam bentuk pembiayaan (Nurhasanah,

2014). Dengan demikian maka dapat meningkatkan tingkat

profitabilitas suatu bank. Profitabilitas yang meningkat dapat

digunakan untuk membayar kewajiban-kewajiban bank tersebut.

Menurut Setyawan dkk (2016) DPK berpengaruh positif signifikan


Berdasarkan uraian diatas dapat dirumuskan hipotesis keempat

(H4) sebagai berikut:

42

H4 : Tingkat Solvabilitas mampu memoderasi pengaruh DPK


5. Pengaruh FDR terhadap profitabilitas dengan dimoderasi tingkat


FDR merupakan rasio likuiditas yang mewakili kedua aktivitas

utama bank yaitu menghimpun dan menyalurkan dana kepada

masyarakat yang membutuhkan dana. Semakin tinggi nilai FDR maka

semakin tinggi nilai profitabilitas suatu bank (Dendawijaya, 2009:

116). FDR yang tinggi mampu meningkatkan keuntungan, sehingga

FDR berpengaruh positif terhadap profitabilitas hal ini didukung oleh

penelitian yang dilakukan oleh Sukma dkk (2015) yang menyatakan

FDR berpengaruh positif terhadap profitabilitas. Dengan profitabilitas

yang meningkat maka bank akan mampu membayarkan kewajiban-

kewajibannya. Namun, berbeda dengan penelitian yang dilakukan oleh

Ariyani (2010) yang mengatakan bahwa FDR tidak berpengaruh




H5 : Tingkat Solvabilitas mampu memoderasi pengaruh FDR


43

6. Pengaruh CAR terhadap profitabilitas dengan dimoderasi tingkat


Modal merupakan aspek yang paling penting bagi perusahaan

perbankan untuk meningkatkan kepercayaan masyarakat. Menurut

Dendawijaya (2009: 121) CAR merupakan rasio yang memperlihatkan

seberapa jauh seluruh aktiva bank yang mengandung risiko (kredit,

penyertaan, surat berharga, tagihan pada bank lain) ikut dibiayai dari

dana modal sendiri bank disamping memperoleh dana dari sumber-

sumber diluar bank, seperti dana masyarakat, pinjaman (utang), dan

lain-lain.

Semakin besar CAR suatu bank maka akan mengakibatkan

peningkatan pada profitabilitas bank (Mandagie dkk, 2010) dalam

(Wulandari, 2010), hal ini didukung oleh penelitian yang dilakukan

oleh (Mahmudah dkk, 2016) dan Ervani (2010) yang menyatakan

bahwa CAR berpengaruh positif terhadap profitabilitas. Namun

berbeda dengan penelitian yang dilakukan oleh (Sukma dkk, 2015)

yang mengatakan bahwa CAR berpengaruh negatif tidak signifikan

terhadap profitabilitas. Dengan meningkatnya profitabilitas bank maka

mampu membayar kewajiban-kewajibannya, baik kewajiban jangka

pendek maupun kewajiban jangka panjang.



44

H6 : Tingkat Solvabilitas mampu memoderasi pengaruh CAR


Tabel 2.3

Hipotesis penelitian

Hipotesis Pernyataan

H1 DPK berpengaruh positif dan signifikan terhadap

profitabilitas

H2 FDR berpengaruh positif dan signifikan terhadap

profitabilitas

H3 CAR berpengaruh positif dan signifikan terhadap

profitabilitas

H4 Tingkat Solvabilitas memoderasi pengaruh DPK

terhadap profitabilitas

H5 Tingkat Solvabilitas memoderasi pengaruh FDR


H6 Tingkat Solvabilitas memoderasi pengaruh CAR


45

BAB III

METODE PENELITIAN

A. Jenis Penelitian

Jenis penelitian yang digunakan dalam penelitian ini adalah

kuantitatif, karena data yang diperoleh nantinya berupa data angka dan

akan dianalisis menggunakan statistik. Metode kuantitatif dinamakan

metode tradisional, karena metode ini sudah cukup lama digunakan

sehingga sudah mentradisi sebagai metode untuk penelitian. Metode ini

disebut sebagai metode positivistik karena berlandaskan pada filsafat

positivisme. Metode ini sebagai metode ilmiah karena telah memenuhi

kaidah-kaidah ilmiah yaitu konkrit, obyektif, terukur, rasional, dan

sistematis. Serta dikatakan kuantitatif karena data penelitian berupa angka-

angka dan analisis menggunakan statistik (Sugiyono, 2015:7).

B. Populasi Dan Sampel

1. Populasi

Menurut Sugiyono (2015: 80) definisi populasi adalah wilayah

generalisasi yang terdiri atas: obyek/subyek yang mempunyai kualitas

dan karakteristik tertentu yang ditetapkan oleh peneliti untuk dipelajari

dan kemudian ditarik keimpulannya. Penentuan populasi sangat

penting karena melalui penentuan populasi maka seluruh kegiatan

penelitian dapat terarah. Dalam penelitian ini populasi yang dimaksud

46

adalah laporan keuangan seluruh bank umum syariah yang terdaftar di

OJK yaitu berjumlah 14 Bank Umum Syariah, diantaranya yaitu:

Tabel 3.1

Daftar populasi

No. Nama Bank

1. PT. Bank Aceh Syariah

2. PT. BPD Bank Nusa Tenggara Barat

3. PT. Bank Muamalat Indonesia

4. PT. Bank Victoria Syariah

5. PT. Bank BRI Syariah

6. PT. Bank Jabar Banten Syariah

7. PT. Bank BNI Syariah

8. PT. Bank Syariah Mandiri

9. PT. Bank Mega Syariah

10. PT. Bank Panin Dubai Syariah

11. PT. Bank Syariah Bukopin

12. PT. BCA Syariah

13. PT. Bank Tabungan Pensiunan Nasional Syariah

14. PT. Maybank Syariah Indonesia

Sumber : OJK daftar statistik perbankan syariah Desember 2018

2. Sampel

Sampel adalah bagian dari jumlah dan karakteristik yang dimiliki

oleh populasi tersebut. Apa yang dipelajari dari sampel itu,

kesimpulannya akan dapat diberlakukan untuk populasi (Sugiyono,

47

2015: 81). Dalam pengambilan sampel peneliti menggunakan teknik

purposive sampling. Teknik purposive sampling adalah suatu proses

pengambilan sampel dengan menentukan terlebih dahulu jumlah

sampel yang hendak diambil, kemudian pilihan sampel dilakukan

dengan berdasarkan tujuan-tujuan tertentu, asalkan tidak menyimpang

dari ciri-ciri sampel yang ditetapkan dan didasarkan atas ciri-ciri atau

sifat-sifat populasi yang diketahui sebelumnya. Dengan kriteria yang

ditetapkan peneliti adalah:

a. Bank Umum Syariah yang terdaftar dalam Statistika Perbankan

Syariah.

b. Bank Umum Syariah yang mencantumkan laporan sesuai

indikator variabel yang diteliti dalam laporan tahunannya.

c. Bank Umum Syariah yang memiliki data lengkap sesuai

dengan variabel yang diteliti dan periode peneliti.

Berdasarkan kriteria yang telah ditetapkan diatas, maka

penelitian ini memakai tahun 2014-2018 dan diperoleh sampel

penelitian sebagai berikut:

Tabel 3.2

Daftar Sampel

No. Nama Bank

1. PT. Bank Bukopin Syariah

2. PT. Bank Victoria Syariah

48

3. PT. Bank Mega Syariah

4. PT. BCA Syariah

5. PT. Bank Muamalat Syariah

6. PT. Bank BRI Syariah

7. PT. Maybank Syariah

8. PT. Bank Panin Syariah

9. PT. Bank BNI Syariah

10. PT. Bank Jabar Syariah

11. PT. Bank Syariah Mandiri

12. PT. Bank Tabungan Pensiunan Nasional Syariah

C. Teknik Pengumpulan Data

1. Metode Pengumpulan Data

Teknik pengumpulan data atau metode pengambilan data adalah

teknik atau cara yang dilakukan oleh peneliti untuk mendapatkan data

yang dianalisis atau diolah untuk menghasilkan suatu kesimpulan

(Bawono, 2006). Dalam penelitian ini, teknik pengumpulan data yang

digunakan adalah:

a. Dokumentasi

Dokumentasi merupakan catatan peristiwa yang sudah

berlalu. Dokumentasi bisa berbentuk tulisan, gambar, atau

karya-karya monumental dari seseorang (Sugiyono, 2016: 396).

Dalam penelitian ini dilakukan dengan cara mengakses berupa

49

data laporan keuangan tahunan bank umum syariah di

Indonesia melalui situs-situs resmi bank umum syariah tersebut

pada periode 2014-2018.

b. Studi Pustaka

Studi pustaka adalah kegiatan untuk memperoleh berbagai

teori, konsep, variabel serta data-data sekunder sebagai langkah

awal kegiatan penelitian (Supardi, 2005: 61).

c. Jurnal

Yaitu suatu teknik pengumpulan data dari hasil penelitian

terdahulu yang kemudian mencari perbandingan dari berbagai

hasil penelitian untuk dijadikan telaah pustaka.

2. Sumber Data

Dalam pengumpulan data, sehubungan dengan penelitian ini dapat

ditempuh dengan cara:

a. Library research, yaitu penelitian untuk memperoleh pengetahuan

secara teoritis dengan cara membaca dan mencatat berbagai

literatur, text book, artikel, buku ilmiah dan materi perkuliahan

yang berhubungan dengan masalah yang diteliti.

b. Field research, yaitu data yang bersifat sekunder atau data yang

diperoleh dari pihak lain yang berkaitan dengan penelitian ini.

c. Internet research, yaitu informasi yang berasal dari internet yang

menjadi penyempurna ilmu-ilmu yang selalu berkembang.

50

D. Skala Pengukuran

Menurut Stevens (1946) dalam Ghozali (2013: 3), skala

pengukuran dapat dikelompokkan menjadi empat jenis, yaitu skala

nominal, ordinal, interval, dan rasio. Dalam penelitian ini skala

pengukuran yang digunakan adalah skala rasio. Menurut Ghozali (2013:

5), skala rasio adalah skala interval dan memiliki nilai dasar (based value)

yang tidak dapat dirubah.

E. Definisi Konsep dan Operasional

Definisi operasional merupakan definisi tentang variabel-variabel

yang akan digunakan, baik variabel dependen maupun variabel

independen, sehingga nantinya tidak menghasilkan data yang biasa

(Bawono, 2006: 27). Sesuai dengan perumusan masalah yang ada maka

penelitian ini menggunakan variabel bebas dan terikat.

1. Variabel bebas (variabel Independen)

Variabel bebas adalah variabel yang mempengaruhi atau yang

menjadi sebab perubahannya atau timbulnya variabel dependen

(sumber). Dalam penelitian ini yang menjadi variabel independen

adalah DPK, FDR, dan CAR.

a. Dana Pihak Ketiga

Dana pihak ketiga adalah dana-dana yang berasal dari

masyarakat, baik perorangan maupun badan usaha, yang diperoleh

bank dengan menggunakan berbagai instrumen produk simpanan

51

yang dimiliki oleh bank. Keuntungan utama bank berasal dari

sumber dana dengan jumlah bagi hasil yang akan diterima dari

alokasi tertentu (Kuncoro, 2002) dalam (Sukma, 2013).

b. Financing to Deposit Ratio (FDR)

FDR merupakan rasio yang digunakan untuk mengukur

likuiditas suatu bank dalam membayar kembali penarikan dana

yang dilakukan deposan dengan mengandalkan pembiayaan yang

diberikan sebagai sumber likuiditasnya, yaitu dengan cara

membagi jumlah pembiayaan yang diberikan, FDR dalam

penelitian ini menggunakan rumus (Suryani, 2011):

FDR =

X 100%

c. Capital Adequacy Ratio (CAR)

CAR merupakan indikator terhadap kemampuan bank

untuk menutupi penurunan aktivanya sebagai akibat dari kerugian-

kerugian bank yang disebabkan oleh aktiva yang beresiko

(Choerudin dkk, 2016: 32) dalam (Falakh, 2018). Pengukuran

CAR dalam penelitian ini menurut Surat Edaran OJK No. 14/SE

OJK. 03/2017 menggunakan rumus:

CAR =

X 100%

2. Variabel Dependen

Metode dependen menguji ada tidaknya hubungan dua set variabel.

Tujuan dari metode dependen adalah menentukan apakah variabel

bebas mempengaruhi variabel terikat secara individual atau bersamaan.

52

Sebaliknya, jika set data yang ada tidak mungkin untuk

mengelompokkan kedalam variabel bebas dan variabel terikat, maka

tujuan dari jenis set data seperti ini adalah mengidentifikasi bagaimana

dan mengapa variabel tersebut saling berkaitan satu sama lainnya

(Ghozali, 2013: 6).

Variabel dependen yang digunakan dalam penelitian ini adalah

Profitabilitas ROA. Menurut Dendawijaya (2005: 118) rasio ini

digunakan untuk mengukur kemampuan manajemen bank dalam

memperoleh keuntungan secara keseluruhan. Semakin besar ROA

suatu bank, semakin besar pula tingkat keuntungan yang dicapai oleh

bank tersebut dan semakin baik pula posisi bank tersebut dari segi

penggunaan asset. Pengukuran ROA dalam penelitian ini

menggunakan rumus:

ROA =

X 100%

3. Variabel Moderasi

Variabel moderasi adalah variabel yang bersifat memperkuat atau

memperlemah pengaruh variabel penjelas (independen) terhadap

variabel dependen. Dalam penelitian ini variabel moderasi yang

digunakan adalah tingkat solvabilitas (DER). Rasio ini digunakan

untuk mengetahui sampai sejauh mana modal pemilik dapat menutupi

hutang-hutang kepada pihak luar. Rasio ini dapat dihitung dengan

menggunakan rumus:

Debt to Equity Ratio =

X 100%

53

Tabel 3.3

Definisi Konsep dan Operasional

Nama

Variabel

Definisi Variabel

Penelitian

Definisi Operasional

Profitabilitas

ROA (Y)

Khairiyah & Sunaryo

(2012: 33) ROA adalah

satu rasio profitabilitas

yang digunakan untuk

mengukur efektifitas

perusahaan didalam

menghasilkan

keuntungan dan

memanfaatkan asset total

yang dimilikinya.

Sesuai Surat Edaran Bank

Indonesia No. 13/24/DPNP

tanggal 25 Oktober 2011,

untuk mengukur ROA

menggunakan rumus:

ROA

=

X

100%

DPK (X1) Dana pihak ketiga adalah

dana-dana yang berasal

dari masyarakat, baik

perorangan maupun

badan usaha, yang

diperoleh bank dengan

menggunakan berbagai

instrumen produk

simpanan yang dimiliki

oleh bank. Keuntungan

utama bank berasal dari

sumber dana dengan

jumlah bagi hasil yang

akan diterima dari

alokasi tertentu

(Kuncoro, 2002) dalam

(Sukma, 2013: 6).

DPK dapat dihitung

menggunakan rumus:

DPK=

Giro+Deposito+Tabungan

FDR (X2) Menurut Stiawan (2012)

dalam Giannini (2013:

98), FDR merupakan

rasio yang

Menurut Ghozali (2007)

dalam Rahmawaty dan

Tiffany (2015: 96)

perhitungan FDR dirumuskan

54

menggambarkan tingkat

kemampuan bank

syariah dalam

mengembalikan dana

kepada pihak ketiga

melalui keuntungan yang

diperoleh dari

pembiayaan

mudharabah.

sebagai berikut:

FDR

=

X

100%

CAR (X3) Menurut Umiyati dan

Syarif (2016: 51), CAR

adalah rasio kinerja bank

untuk mengukur

kecukupan modal yang

dimiliki bank dalam

mempertahankan modal

dan mengontrol resiko-

resiko yang timbul yang

dapat berpengaruh

terhadap besarnya

modal.

Umiyati dan Syarif (2016:

57), CAR dapat dirumuskan

sebagai berikut:

CAR =

X 100%

Tingkat

Solvabilitas

(Z)

Menurut Kurnia Ariani

dan Andy Bawono

(2018: 121) Tingkat

solvabilitas merupakan

rasio yang mengukur

kemampuan perusahaan

dalam membayar seluruh

kewajibannya baik

jangka pendek maupun

jangka panjang.

Menurut Kurnia Ariani dan

Andy Bawono (2018: 121)

Tingkat Solvabilitas dapat

diukur dengan rumus:

55

F. Uji Instrumen Penelitian

1. Statistik Deskriptif

Statistik deskriptif memberikan gambaran atau deskripsi suatu data

yang dilihat dari nilai rata-rata (mean), standar deviasi, varian,

maksimum, minimum, sum, range, kurtosis dan skewness

(kemencengan distribusi) (Ghozali, 2013: 19). Tabel statistik

menjelaskan distribusi variabel-variabel yang diteliti, meliputi variabel

dependen yaitu profitabilitas (ROA) dan distribusi variabel independen

DPK, FDR, CAR dan tingkat solvabilitas.

2. Uji Stasioneritas

Dalam penelitian ini menggunakan data skunder, maka perlu

dilakukan uji stasioner. Sebuah data dikatakan stasioner jika

memenuhi asumsi bahwa rata-rata dan variansinya konstan sepanjang

waktu serta kovarian antar dua data runtut waktu tergantung pada

kelambanan antara dua periode tersebut. Pengambilan keputusan pada

uji stasioner adalah jika nilai probabilitas lebih kecil dari 0,05 maka

data tersebut bersifat stasioner (Winarno, 2015: 115-116). Dalam

penelitian ini, uji yang digunakan adalah uji Unit Root dengan uji

Augmented-Dickey-Fuller (ADF).

3. Uji Asumsi Klasik

a. Uji Linieritas

Uji linieritas hampir tidak dilakukan pada setiap model

regresi, karena sudah diasumsikan bahwa model regresi bersifat

56

linier, artinya linier pada parameternya, dimana β (koefisien

regresi) berpangkat satu. Kalaupun harus dilakukan pengujian,

semata-mata hanya untuk melihat sejauh mana tingkat

linieritasnya. Dengan demikian, uji linieritas tidak dilakukan dalam

penelitian (Gujarati dan Porter, 2017: 297).

b. Uji Normalitas

Uji normalitas bertujuan untuk mengetahui apakah dalam

model regresi, variabel pengganggu atau residual memiliki

distribusi normal. Seperti diketahui nahwa uji t dan F

mengasumsikan bahwa nilai residual mengikuti distribusi normal.

Kalau asumsi ini dilanggar maka uji statistik menjadi tidak valid

untuk jumlah sampel kecil (Ghozali, 2013: 161).

Jika terdapat data tidak normal peneliti melakukan

perbaikan dengan membuang outliers. Outliers adalah kasus atau

data yang memiliki karakteristik unik yang terlihat sangat berbeda

jauh dari observasi-observasi lainnya dan muncul dalam bentuk

nilai ekstrim baik untuk sebuah variabel tinggal atau variabel

kombinasi (Ghozali, 2013: 40).

c. Uji Heteroskedastisitas

Uji heteroskedastisitas bertujuan untuk menguji apakah

dalam model regresi terjadi ketidaksamaan variance dari residual

satu pengamatan ke pengamatan yang lain. Jika variance dari

residual satu pengamatan kepengamatan lain tetap, maka disebut

57

homoskedastisitas dan jika berbeda disebut heteroskedastisitas.

Model regresi yang baik adalah yang homoskedastisitas atau tidak

terjadi heteroskedastisitas (Ghozali 2013: 139).

Cara mengetahui ada tidaknya gejala heteroskedastisitas

pada penelitian ini melakukan pengujian dengan glejser. Uji

glejser merupakan suatu uji yang dilakukan dengan meregresikan

antara variabel independen dengan nilai absolut residualnya

(ABS_RES). Jika nilai signifikansi antara variabel independen

dengan absolut residual lebih dari 0,05 maka tidak terjadi masalah

heteroskedastisitas (Ghozali 2013: 140).

d. Uji Multikolinearitas

Uji multikolinearitas bertujuan untuk menguji apakah

model regresi ditemukan adanya korelasi antar variabel. Model

regresi yang baik seharusnya tidak terjadi korelasi diantara variabel

independen (Ghozali 2011: 105). Multikolinearitas dapat dideteksi

dengan cara melihat nilai VIF masing-masing variabel independen,

jika nilai VIF ≥ 10 dan nilai tolerance ≤ 0,10. Namun, tidak dapat

dideteksi secara pasti variabel-variabel independen mana saja yang

saling berkorelasi (Ghozali, 2013: 106).

e. Uji Autokorelasi

Uji autokorelasi bertujuan untuk menguji apakah dalam

model regresi linier ada korelasi antara kesalahan pengganggu pada

periode t dengan kesalahan pengganggu pada periode t-1

58

(sebelumnya). Jika terjadi korelasi, maka dinamakan ada masalah

atau problem autokorelasi. Autokorelasi muncul karena observasi

yang kurang berurutan sepanjang waktu berkaitan satu sama

lainnya. Jadi model regresi yang baik adalah regresi yang bebas

dari autokorelasi. Ada beberapa cara yang dapat digunakan untuk

mendeteksi ada atau tidaknya autokorelasi, namun pada penelitian

ini menggunakan uji Durbin-Waston (DW test) yang digunakan

untuk autokorelasi tingkat satu (first order autocorrelation) dan

mensyaratkan adanya intercept (konstanta) dalam model regresi

dan tidak ada variabel lag diantara variabel independen (Ghozali

2013: 110-111).

4. Uji Statistik

a. Koefisien Determinasi (R2)

Koefisien determinasi (R2) pada intinya mengukur seberapa

jauh kemampuan model dalam menerangkan variabel-variabel

dependen. Nilai koefisien determinasi adalah antara nol dan satu.

Nilai R2

yang kecil berarti kemampuan variabel-variabel

independen dalam menjelaskan variansi variabel dependen amat

terbatas. Secara umum koefisien determinasi untuk data silang

(crossection) relatif rendah karena adanya variansi yang besar

antara masing-masing pengamatan, sedangkan untuk data runtun

waktu (time series) biasanya mempunyai nilai koefisien

determinasi yang tinggi (Ghozali, 2013: 97).

59

Untuk mengetahui besarnya koefisien determinasi masing-

masing variabel independen terhadap variabel dependen dapat

dilihat dari hasil kuadrat (pangkat dua) koefisien korelasi parsial.

Sedangkan untuk menguji variabel mana yang signifikan dapat

dilihat dari koefisien determinasi parsial yang terbesar dari enam

variabel independen, karena variabel independen dalam penelitian

ini lebih dari satu maka yang digunakan adalah R2

(Ghozali, 2013:

98).

b. Uji Ftest (Secara Simultan)

Uji Ftest pada dasarnya menunjukkan apakah semua variabel

independen atau bebas yang dimasukkan dalam model mempunyai

pengaruh secara bersama-sama terhadap variabel dependen atau

terikat. Uji simultan menggunakan uji F, apabila nilai prob F <

tingkat signifikansi 10% (0,10) dapat disimpulkan variabel

independen secara bersama-sama berpengaruh signifikan terhadap

variabel dependen (Ghozali 2013: 98).

c. Uji Ttest

Uji T pada dasarnya menunjukkan seberapa jauh pengaruh

satu variabel penjelas atau independen secara individual dalam

menerangkan variasi variabel dependen. Hipotesis 0 yang hendak

diuji adalah apakah suatu parameter (bi) sama dengan nol, atau Ho

: bi = 0. Artinya variabel independen bukan merupakan penjelas

yang signifikan terhadap variabel dependen. Hipotesis alternatifnya

60

(Ha) parameter suatu variabel dependen. Uji parsial menggunakan

uji t, apabila nilai p-value < tingkat signifikansi 5% dapat

disimpulkan terdapat pengaruh yang signifikan dari masing-masing

variabel bebas terhadap variabel terikat (Ghozali, 2013: 110).

5. Moderated Regresion Analysis (MRA)

Moderated Regresion Analysis (MRA) adalah model moderasi

dengan menggunakan analitik yang mempertahankan integritas sampel

dan memberikan dasar untuk mengontrol pengaruh variabel moderator

(Ghozali, 2013: 229). Untuk menggunakan MRA dengan tiga variabel

prediktor (X), maka dilakukan perbandingan tiga persamaan regresi

untuk menentukan jenis variabel moderasi. Ketiga persamaan tersebut

adalah:

Y = α + β1X1 + β2X2 + β3X3 + ε (I)

Y = α + β1X1 + β2X2 + β3X3 + β4 Z + ε (II)

Y = α + β1X1 + β2X2 + β3X3 + β4 Z + β5 X1*Z + β6 X2*Z + β7

X3*Z + ε (III)

Keterangan:

Y : Profitabilitas

α : Konstanta

β : Koefisien regresi

X1 : Dana Pihak Ketiga (DPK)

X2 : Financing to Deposit Ratio (FDR)

61

X3 : Capital Adequacy Ratio (CAR)

Z : Tingkat Solvabilitas

X1*Z : Interaksi antara DPK dan Tingkat Solvabilitas

X2*Z : Interaksi antara FDR dan Tingkat Solvabilitas

X3*Z : Interaksi antara CAR dan Tingkat Solvabilitas

Ε : Kesalahan baku

Pengambilan keputusan dalam uji MRA dapat dilihat dari nilai

signifikansi, jika nilai signifikansi < 0,05 maka dapat disimpulkan

bahwa variabel tersebut merupakan variabel moderator.

Menurut Sharma dalam Ghozali (2018: 222) mengelompokkan

variabel moderator menjadi tiga kelompok, sebagai berikut:

Tabel 3.4

Jenis-Jenis Variabel Moderator

Berhubungan dengan

kriterion dan atau

prediktor

Tidak berhubungan

dengan kriterion dan

atau prediktor

Tidak berinteraksi

dengan prediktor

1

Intervening, exogen,

anteseden atau

prediktor

2

Moderator

(Homologizer)

Berinteraksi dengan

prediktor

3

Moderator (Quasi

Moderator)

4

Moderator (Pure

Moderator)

62

G. Alat Analisis

Alat analisis yang digunakan untuk mengolah hasil dari penelitian

ini menggunakan sistem aplikasi IBM SPSS Statistic 16.0 dan Eviews 9.

Analisis ini digunakan untuk mengetahui pengaruh DPK, FDR, CAR, dan

Tingkat Solvabilitas terhadap profitabilitas pada tahun 2014-2018.

Analisis ini memberikan gambaran (deskripsi) tentang suatu data yang

selanjutnya akan di interpretasikan dalam pembahasan.

63

BAB IV

ANALISIS DATA

A. Statistik Deskriptif

Objek yang diteliti dalam penelitian ini adalah Bank Umum

Syariah yang terdaftar di Otoritas Jasa Keuangan dan telah

mempublikasikan laporan keuangan tahunan. Data yang digunakan dalam

penelitian ini berupa laporan keuangan bank umum syariah periode 2014-

2018. Dalam penelitian ini analisis deskripsi yang digunakan adalah untuk

menghitung mean, maksimum, minimum, dan standar deviasi dari Dana

Pihak Ketiga, FDR, CAR, Profitabilitas dan Tingkat Solvabilitas pada

tahun 2014-2018.

Tabel 4.1

Uji Statistik Deskriptif

Sumber: Data sekunder yang diolah, 2019

Descriptive Statistics

N Minimum Maximum Mean

Std.

Deviation

DPK 60 1129 79249 2.09E4 20820.898

FDR 60 .7187 4.0000 .962165 .4191067

CAR 60 .1151 1.6307 .246075 .2149430

ROA 60 -.2013 .2900 .008935 .0594386

Solvabiltas 60 .1438 4.0279 1.478520E0 .8896253

Valid N (listwise) 60

64

Variabel independen DPK menunjukkan nilai rata-rata 2,09 dengan

standar deviasi 20820,898, nilai DPK tertinggi sebesar 79249, dan nilai

terendah 1129. Variabel independen FDR menunjukkan nilai rata-rata

0,962165 (96,22%) dengan standar deviasi 0,4191067 (41,91%), nilai

FDR tertinggi sebesar 4.0000 (400%) dan nilai FDR terendah sebesar

0,7187 (71,87%). Variabel independen CAR menunjukkan nilai rata-rata

0,246075 (24,62%) dengan standar deviasi 0,2149430 (21,49%), nilai

CAR tertinggi sebesar 1,6307 (163,7%) dan nilai terendah CAR sebesar

0,1151 (11,51%).

Variabel dependen ROA menunjukkan nilai rata-rata 0,008935

(0,89%) dengan standar deviasi sebesar 0,594386 (59,44%), nilai ROA

tertinggi sebesar 0,2900 (29%) dan nilai ROA terendah sebesar -0,2013 (-

2,13%).

Variabel moderating Solvabilitas menunjukkan nilai rata-rata

1,47852 (147,85%) dengan standar deviasi sebesar 0,889625 (88,96%),

nilai solvabilitas tertinggi sebesar 4,0279 (402,79%) dan nilai solvabilitas

teendah sebesar 0,1438 (14,38%).

B. Analisis Data

1. Uji Stasioneritas

Dalam uji stasioneritas, uji yang digunakan adalah uji Unit Root

dengan Augment-Dickey-Fuller (ADF). Hasil uji stasioneritas untuk

65

masing-masing variabel penelitian dapat dilihat pada tabel 4.2 sebagai

berikut:

Tabel 4.2

Hasil Uji Stasioneritas No Variabel Probability Keterangan

1. DPK 0,0083 Stasioner

2. FDR 0,0000 Stasioner

3. CAR 0,0004 Stasioner

4. ROA 0,0000 Stasioner

5. Tingkat Solvabilitas 0,0002 Stasioner


Berdasarkan tabel diatas, dapat diketahui besar probability < 0,05

sehingga memenuhi ketentuan uji stasioneritas. Dengan demikian

variabel independen, dependen, dan moderating memenuhi ketentuan

uji stasioneritas.

2. Uji Asumsi Klasik

a. Uji Normalitas

Uji normalitas bertujuan untuk menguji apakah dalam

model regresi, variabel pengganggu atau residual memiliki

distribusi normal (Ghozali 2013: 161). Dalam penelitian ini metode

yang digunakan adalah kolmogorov-Smirnov. Apabila signifikansi

lebih besar dari sig 0,05 maka data tersebut dikatakan normal.

66

Tabel 4.3

Uji Normalitas


Dari uji normalitas yang telah dilakukan diperoleh Asymp.

Sig. (2-tailed) yaitu sebesar 0,008. Nilai tersebut lebih kecil dari

0,05, maka dapat disimpulkan bahwa data berdistribusi tidak

normal. Agar data tersebut normal maka peneliti melakukan

perbaikan uji normalitas dengan membuang outliers. Outliers

adalah data yang memiliki skor ekstrem, baik ekstrem tinggi

maupun ekstrem rendah. Subjek nomer 11 terindikasi sebagai

outliers. Dimana data nomer 11 merupakan subjek yang paling

ekstrem, yaitu dengan profitabilitas sebesar 0,2900 yang terletak

pada Bank Mega Syariah, maka peneliti membuang data nomer 11.

Berikut hasil uji normalitas setelah membuang data ekstrem:

One-Sample Kolmogorov-Smirnov Test

Unstandardized

Residual

N 60

Normal Parametersa Mean .0000000

Std. Deviation .05431873

Most Extreme Differences Absolute .214

Positive .211

Negative -.214

Kolmogorov-Smirnov Z 1.654

Asymp. Sig. (2-tailed) .008

a. Test distribution is Normal.

67

Tabel 4.4

Hasil Perbaikan Uji Normalitas

S

u

m

b

e

r

Sumber: data sekunder yang diolah,2019

Dari uji normalitas yang telah dilakukan diperoleh Asymp.

Sig. (2-tailed) yaitu sebesar 0,059. Nilai tersebut lebih besar dari

0,05 maka dapat disimpulkan bahwa data berdistribusi normal.

b. Uji Heteroskedastisitas

Uji heteroskedastisitas bertujuan untuk menguji apakah

dalam sebuah model regresi terjadi ketidaksamaan varians dari

residual satu pengamatan ke pengamatan yang lain. Jika variance

dari residual satu pengamatan ke pengamatan lain tetap disebut

Homoskedastisitas dan jika berbeda disebut Heteroskedastisitas.

Model regresi yang baik adalah yang Homoskedastisitas atau tidak

terjadi Heteroskedastisitas (Ghozali, 2013: 139).


Unstandardized Residual

N 59



Most Extreme

Differences

Absolute .173

Positive .099

Negative -.173




68

Dalam penelitian ini uji heteroskedastisitas menggunakan

Uji glejser. Uji glejser merupakan suatu uji yang dilakukan dengan

meregresikan antara variabel independen dengan nilai absolut

residualnya (ABS_RES). Jika nilai signifikansi antara variabel

independen dengan absolut residual lebih dari 0,05 maka tidak

terjadi masalah heteroskedastisitas.

Tabel 4.5

Hasil Uji Heteroskedastisitas

S


Dari hasil pengujian dengan uji glejser dapat diketahui

bahwa nilai signifikansi ketiga variabel independen lebih besar dari

0,05. Dengan demikian dapat disimpulkan bahwa dalam penelitian

ini tidak terjadi masalah heteroskedastisitas pada model regresi.

Coefficientsa

Model

Unstandardized

Coefficients

Standardized

Coefficients

t Sig. B Std. Error Beta

1 (Constant) .016 .021 .763 .449

DPK -1.142E-7 .000 -.051 -.356 .723

FDR .000 .033 .002 .007 .994

CAR .012 .063 .055 .190 .850

Solvabiltas .007 .008 .139 .958 .342

a. Dependent Variable: ABS_RES

69

c. Uji Multikoleniaritas

Uji multikoleniaritas bertujuan untuk menguji apakah

dalam model regresi ditemukan adanya korelasi antara variabel

independen. Sedangkan model regresi yang baik ditunjukkan

dengan tidak adanya hubungan antara variabel independen.

Terjadinya multikolinearitas dapat dideteksi melalui nilai R square

yang sangat tinggi tetapi hanya sedikit variabel independen yang

signifikan atau bahkan tidak signifikan mempengaruhi variabel

dependen.

Tabel 4. 6

Hasil Multikolinearitas

S

u

S

u

m

b

e


Coefficientsa

Model

Unstandardized

Coefficients

Standardiz

ed

Coefficient

s

t Sig.

Collinearity

Statistics

B Std. Error Beta

Toleran

ce VIF

1 (Constant) .054 .024 2.232 .030

DPK 8.150E-7 .000 .285 2.164 .035 .873 1.146

FDR -.047 .039 -.330 -1.212 .231 .205 4.881

CAR .043 .074 .154 .574 .568 .211 4.743

Solvabiltas -.019 .009 -.277 -2.064 .044 .842 1.187

a. Dependent

Variable: ROA

70

Multikolinearitas juga dapat ditandai melalui nilai tolerance

(TOL) dan nilai Variance Inflation Factor (VIF). Multikolinearitas

ditunjukkan dengan nilai tolerance lebih besar dari 0,10 atau sama

dengan nilai VIF kurang dari 10. Namun tidak dapat dideteksi

secara pasti variabel-variabel independen mana saja yang saling

berkolerasi (Ghozali, 2013: 106).

Dari keterangan tabel 4.6 dapat diketahui bahwa hasil

perhitungan nilai tolerance menunjukkan tidak ada variabel yang

memiliki nilai tolerance kurang dari 0,10. Hasil perhitungan nilai

Variance Inflation Factor (VIF) juga menunjukkan hal yang sama.

Tidak ada variabel yang memiliki nilai VIF lebih dari 10. Jadi

dapat disimpulkan bahwa tidak terdapat multikolinearitas antar

variabel independen dalam model regresi.

d. Uji Autokorelasi

Uji autokorelasi bertujuan menguji apakah dalam model

regresi linier ada korelasi antara kesalahan pengganggu pada

periode t dengan kesalahan pengganggu pada periode t-1

(sebelumnya). Jika terjadi korelasi, maka dinamakan ada problem

autokorelasi. Autokorelasi muncul karena observasi yang berurutan

sepanjang waktu berkaitan satu sama lainnya (Ghozali, 2013: 110).

Uji ini menggunakan metode Durbin-Watson (DW). Pengujian

autokorelasi dilakukan dengan menggunakan tabel DW tingkat

signifikan 5% untuk mengetahui nilai dl dan du model regresi.

71

Tabel 4.7

Pengambilan Keputusan Autokorelasi

Hipotesis nol Keputusan Jika

Tidak ada

autokorelasi positif

Tolak 0 < d < dl

Tidak ada

autokorelasi positif

No desicison dl ≤ d ≤ du

Tidak ada korelasi

negative

Tolak 4 – dl < d < 4

Tidak ada korelasi

negative

No decision 4 – du ≤ d ≤ 4 - Di

Tidak ada

autokorelasi, positif

atau negatif

Tidak ditolak Du < d 4 – du

Tabel 4. 8

Hasil Uji Autokorelasi


Dari hasil pengujian dengan menggunakan uji Durbin

Watson diperoleh nilai Durbin-Watson 1,542 dengan jumlah

variabel (k) = 4, sampel = (n) 60, du (tabel) = 1,724, dl (tabel)

1,444 dan nilai 4-du = 2,276. Maka nilai Durbin Watson sebesar

Model Summaryb

Model R R Square

Adjusted R

Square

Std. Error of the

Estimate Durbin-Watson

1 .406a .165 .104 .0562593 1.542

a. Predictors: (Constant), Solvabiltas, CAR, DPK, FDR

b. Dependent Variable: ROA

72

1,444 < 1,542 < 2,276 berada pada rentang dl < d < du sehingga

dapat disimpulkan bahwa model regresi terdapat autokorelasi

positif. Setelah melakukan perbaikan dengan cara variabel di Lag

kan (Ghozali, 2013:130) diperoleh hasil pada tabel 4.9 berikut:

Tabel 4.9

Hasil Uji Autokorelasi Setelah Perbaikan

Model Summaryb

Model R R Square

Adjusted R

Square

Std. Error of

the Estimate

Durbin-

Watson

1 .267a .071 .002 .0579138 1.732


b. Dependent Variable: Lag_Y

Sumber: data sekunder yang diolah, 2019

Berdasarkan hasil tabel diatas nilai DW sebesar 1,732, nilai

du 1,689, nilai 4-du 2,276. Sehingga hasil 1,689 < 1,732 < 2,276.

Sehingga dapat disimpulkan bahwa tidak ada autokorelasi dalam

model regresi.

3. Uji Statistik

a. Koefisien Determinasi (R2)

Koefisien determinasi mengukur seberapa jauh kemampuan

model dalam menerangkan variabel-variabel profitabilitas (ROA).

Nilai R2

yang mendekati satu berarti variabel independen penelitian

memberikan hampir semua informasi yang di butuhkan untuk

memprediksi variasi profitabilitas. Hasil determinasi dapat dilihat

sebagai berikut:

73

Tabel 4.10

Hasil Uji Koefisien Determinasi


Dari tabel koefisien determinasi diatas dapat dilihat bahwa

angka koefisien korelasi (R2) sebesar 0,104. Hal ini berarti

hubungan antar variabel independen dengan variabel dependen

sebesar 10,4%. Hasil perhitungan statistik ini berarti bahwa

kemampuan variabel independen dalam menerangkan variasi

perubahan variabel dependen sebesar 10,4%, sedangkan sisanya

89,6% diterangkan oleh faktor-faktor lain diluar model regresi

yang dianalisis.

b. Uji F (Simultan)

Uji F menunjukkan semua variabel independen yang

dimasukkan kedalam model mempunyai pengaruh secara bersama-

sama terhadap variabel dependen. Hasil perhitungan Uji F adalah

sebagai berikut:

Model Summary

Model R R Square

Adjusted R

Square

Std. Error of the

Estimate

1 .406a .165 .104 .0562593


74

Tabel 4.11

Hasil Uji F

ANOVAb

Model Sum of Squares df Mean Square F Sig.

1 Regression .034 4 .009 2.714 .039a

Residual .174 55 .003

Total .208 59


b. Dependent Variable:

ROA


Dari perhitungan uji F dapat diketahui bahwa nilai F 2,714

dengan nilai signifikan 0,039 yang lebih besar dari 0,10. Hal ini

menunjukkan bahwa semua variabel independen yaitu dana pihak

ketiga, FDR, CAR berpengaruh signifikan secara simultan

(bersama-sama) terhadap profitabilitas dengan tingkat signifikansi

sebesar 10%.

c. Uji T

Tujuan penelitian ini adalah untuk mengetahui seberapa

jauh pengaruh variabel independen secara individual dalam

menjelaskan variasi variabel dependen (Ghozali, 2013: 88). Hasil

perhitungan Uji T adalah sebagai berikut:

75

Tabel 4.12

Hasil uji T

Sumber: data sekunder diolah, 2019

Berdasarkan tabel diatas, maka dapat disimpulkan uji t

masing-masing variabel sebagai berikut:

1) Pengaruh DPK terhadap profitabilitas

Berdasarkan hasil uji t diketahui bahwa hipotesis pertama

mengenai variabel DPK menunjukkan nilai B sebesar 8.150

dan nilai signifikansi sebesar 0.035, dimana nilai ini lebih kecil

dari 0.05 maka dapat disimpulkan bahwa variabel DPK

berpengaruh positif dan signifikan terhadap profitabilitas.

Sehingga dapat disimpulkan bahwa hipotesis pertama (H1)

diterima.

Coefficientsa

Model

Unstandardized Coefficients

Standardized

Coefficients


1 (Constant) .054 .024 2.232 .030

DPK 8.150E-7 .000 .285 2.164 .035

FDR -.047 .039 -.330 -1.212 .231

CAR .043 .074 .154 .574 .568

Solvabiltas -.019 .009 -.277 -2.064 .044

a. Dependent Variable: ROA

76

2) Pengaruh FDR terhadap profitabilitas


mengenai variabel FDR menunjukkan nilai B sebesar -0.047

dan nilai signifikansi sebesar 0.231, dimana nilai ini lebih besar

dari 0.05 maka dapat disimpulkan bahwa variabel FDR

berpengaruh negatif dan tidak signifikan terhadap profitabilitas.

Sehingga dapat disimpulkan bahwa hipotesis kedua (H2)

ditolak.

3) Pengaruh CAR terhadap profitabilitas


mengenai variabel CAR menunjukkan nilai B sebesar 0.043

dan nilai signifikansi sebesar 0.568, dimana nilai ini lebih besar

dari 0.05 maka dapat disimpulkan bahwa variabel CAR

berpengaruh positif dan tidak signifikan terhadap profitabilitas.

Sehingga dapat disimpulkan bahwa hipotesis ketiga (H3)

ditolak.

4. Uji MRA (Moderated Reression Analysis)

MRA menggunakan pendekatan analitik yang mempertahankan

integritas sampel dan memberikan dasar untuk mengontrol pengaruh

variabel moderator. Untuk menggunakan MRA dengan 3 variabel X,

maka dilakukan perbandingan tiga persamaan regresi untuk

menentukan jenis variabel moderasi. Ketiga persamaan tersebut

adalah:

77

Y = α +β1 X1 +β2 X2 +β3 X3 + ε (I)

Y = α +β1 X1 +β2 X2 +β3 X3 +β4 Z + ε (II)

Y = α +β1 X1 +β2 X2 +β3 X3 +β4 Z +β5 X1* Z +β6 X2* Z +β7 X3*

Z+ ε (III)

Hasil uji regresi uji MRA untuk menguji peran tingkat solvabilitas

dalam memoderasi DPK, FDR, dan CAR terhadap profitabilitas dapat

dilihat sebagai berikut:

Tabel 4.13

Hasil Uji MRA Persamaan 1

Coefficientsa

Model

Unstandardized

Coefficients

Standardized

Coefficients


1 (Constant) .043 .024 1.783 .080

DPK 6.022E-7 .000 .211 1.616 .112

FDR -.065 .039 -.458 -1.680 .098

CAR .064 .076 .230 .842 .403

a. Dependent Variable:

ROA

Sumber: data sekunder diolah, 2019

Berdasarkan pada tabel diatas, bentuk persamaan regresi dengan

metode MRA sebagai berikut:

Profitabilitas = 0.043 + 6.022 DPK -0.065 FDR + 0.064 CAR

78

Keterangan:

1) Konstanta 0.043 menyatakan bahwa jika rata-rata variabel

independen konstan, maka rata-rata dari variabel

profitabilitas naik sebesar 0.043 satuan.

2) Koefisien regresi DPK sebesar 6.022 menyatakan bahwa

setiap kenaikan satu satuan DPK akan menaikkan

profitabilitas 6.022 satuan.

3) Koefisien regresi FDR sebesar -0,065 menyatakan bahwa

setiap kenaikan satu satuan rasio FDR akan menurunkan

profitabilitas sebesar 0,065 satuan.

4) Koefisien regresi CAR sebesar 0.064 menyatakan bahwa

setiap kenaikan satu satuan CAR akan menaikkan

profitabilitas sebesar 0.064 satuan.

Setelah persamaan pertama didapat selanjutnya adalah uji

persamaan kedua, hasil uji dapat dilihat sebagai berikut:

79

Tabel 4.14


Coefficientsa

Model

Unstandardized

Coefficients

Standardized

Coefficients


1 (Constant) .054 .024 2.232 .030

DPK 8.150E-7 .000 .285 2.164 .035

FDR -.047 .039 -.330 -1.212 .231

CAR .043 .074 .154 .574 .568

Solvabiltas -.019 .009 -.277 -2.064 .044


ROA


Berdasarkan pada tabel diatas, bentuk persamaan regresi dengan

metode MRA sebagai berikut:

Profitabilitas = 0.054 + 8.150 DPK – 0.047 FDR + 0.043 CAR –

0.019 Solvabilitas

Keterangan:


independen konstan, maka rata-rata dari variabel profitabilitas

naik sebesar 0.054 satuan.


setiap kenaikan satu satuan DPK akan menaikkan

profitabilitas 8.150 satuan.

80

3) Koefisien regresi FDR sebesar -0.047 menyatakan bahwa

setiap kenaikan satu satuan rasio FDR akan menurunkan



setiap kenaikan satu satuan CAR akan meningkatkan


5) Koefisien regresi solvabilitas sebesar -0.019 menyatakan

bahwa setiap kenaikan satu satuan solvabilitas akan

menurunkan profitabilitas sebesar 0.019 satuan.

Setelah persamaan kedua didapat selanjutnya adalah uji

persamaan ketiga, hasil uji persamaan ketiga dapat dilihat sebagai

berikut:

81

Tabel 4.15


Coefficientsa

Model

Unstandardized

Coefficients

Standardized

Coefficients


1 (Constant) .093 .064 1.462 .150

DPK 6.934E-7 .000 .243 1.795 .078

FDR -.147 .064 -1.034 -2.290 .026

CAR .313 .158 1.133 1.984 .052

Solvabiltas .018 .023 .270 .793 .432

DPKXSolvabilitas -3.743E-5 .000 -.076 -.615 .541

FDRXSolvabilitas 6.414E-5 .000 2.384 2.739 .008

CARXSolvabilitas -.196 .093 -2.767 -2.101 .040



Berdasarkan pada tabel diatas, bentuk persamaan regresi

dengan metode MRA sebagai berikut:

Profitabilitas = 0.093 + 6.934 DPK – 0.147 FDR + 0.313 CAR +

0.018 Solvabilitas – 3.743 DPK*Solvabilitas + 6.414

FDR*Solvabilitas – 0.196 CAR*Solvabilitas

Keterangan:


independen konstan, maka rata-rata dari variabel profitabilitas

naik sebesar 0.093 satuan.

82


setiap kenaikan satu satuan DPK akan menaikan profitabilitas

6.934 satuan.

3) Koefisien regresi FDR sebesar -0.147 menyatakan bahwa

setiap kenaikan satu satuan rasio solvabilitas akan

menurunkan profitabilitas sebesar -0.147 satuan.


setiap kenaikan satu satuan CAR akan menaikkan


5) Koefisien regresi Solvabilitas sebesar 0.018 menyatakan

bahwa setiap kenaikan satu satuan Solvabilitas akan

menaikkan profitabilitas sebesar 0.018 satuan.

6) Koefisien regresi DPK*Solvabilitas sebesar –3.743

menyatakan bahwa setiap kenaikan satu satuan

DPK*Solvabilitas akan menurunkan profitabilitas sebesar

3.743 satuan.

7) Koefisien regresi FDR*Solvabilitas sebesar 6.414 menyatakan

bahwa setiap kenaikan satu satuan FDR*Solvabilitas akan

menaikkan profitabilitas sebesar 6.414 satuan.

8) Koefisien regresi CAR*Solvabilitas sebesar -0.196

menyatakan bahwa setiap kenaikan satu satuan

CAR*Solvabilitas akan menurunkan profitabilitas sebesar

0.196 satuan.

83

Berdasarkan uji MRA diatas, hasil uji hipotesis pada penelitian ini

adalah sebagai berikut:

1) Solvabilitas memoderasi pengaruh DPK terhadap profitabilitas

Berdasarkan hasil uji MRA, pada tabel 4.15 menunjukkan

bahwa variabel solvabilitas tidak mampu memoderasi pengaruh

DPK terhadap profitabilitas dengan nilai signifikansi 0.541 >

0.05, sehingga dapat disimpulkan penelitian ini menolak H4

yang menyatakan bahwa variabel solvabilitas memoderasi

pengaruh DPK terhadap profitabilitas. Pada tabel 4.15

menunjukkan b2 tidak signifikan dan b3 tidak signifikan maka

dapat disimpulkan jenis moderasi yaitu Moderasi Potensial

(Homologizer Moderator). Artinya variabel tersebut berpotensi

menjadi variabel moderasi.

2) Solvabilitas memoderasi pengaruh FDR terhadap profitabilitas

Berdasarkan hasil uji MRA, pada tabel 4.15 menunjukkan

bahwa variabel solvabilitas mampu memoderasi pengaruh FDR

terhadap profitabilitas dengan nilai 0.008 < 0.05, sehingga

dapat dismipulkan bahwa penelitian ini menerima H5 yang

menyatakan bahwa variabel solvabilitas memoderasi pengaruh

FDR terhadap profitabilitas. Pada tabel 4.15 menunjukkan b2

tidak signifikan dan b3 signifikan yang disebut dengan

moderator (Pure Moderator).

84

3) Solvabilitas memoderasi pengaruh CAR terhadap profitabilitas

Berdasarkan hasil uji MRA, pada tabel 4.15 menunjukkan bahwa

variabel solvabilitas mampu memoderasi pengaruh CAR terhadap

profitabilitas dengan nilai signifikansi 0.040 < 0,05, artinya bahwa

penelitian ini menerima H6 yang menyatakan bahwa variabel

solvabilitas memoderasi pengaruh CAR terhadap profitabilitas. Pada

tabel 4.15 menunjukkan b2 non signifikan dan b3 signifikan yang

disebut dengan moderator (Pure Moderato).

C. Pembahasan

1. Pengaruh Dana Pihak Ketiga terhadap Profitabilitas

Berdasarkan analisis data dan pengujian hipotesis yang telah

dilakukan dalam penelitian ini, variabel DPK menunjukkan nilai B

sebesar 8,150 dan nilai signifikan sebesar 0,035, dapat diketahui

bahwa dana pihak ketiga berpengaruh positif dan signifikan terhadap

profitabilitas sehingga H1 diterima.

Hal ini karena produk DPK mampu menjadi pilihan masyarakat

dengan profil perolehan bagi hasil karena mudah likuid dan

masyarakat mudah melakukan penambahan atau penarikan dananya

sewaktu-waktu. Dengan meningkatnya dana pihak ketiga yang dapat

disalurkan kembali ke masyarakat dalam bentuk pembiayaan dapat

meningkatkan profitabilitas bank.

Penelitian ini sejalan dengan penelitian yang dilakukan oleh

Setiawan dkk (2016) dan Yanti dkk (2015) yang menyatakan bahwa

85

Dana Pihak Ketiga berpengaruh positif dan signifikan terhadap

profitabilitas. Tetapi penelitian ini berbeda dengan penelitian yang

dilakukan oleh Katuuk dkk (2018) dan Mahmudah dkk (2016) yang

menyatakan bahwa DPK berpengaruh negatif signifikan terhadap

ROA. Penelitian yang dilakukan oleh Sukma (2013) menyatakan

bahwa DPK tidak berpengaruh signifikan terhadap ROA. Dan

penelitian yang dilakukan oleh Nurhasanah (2014) menyatakan bahwa

DPK tidak berpengaruh terhadap profitabilitas.

2. Pengaruh Financing to Deposit Ratio (FDR) terhadap

Profitabilitas


dilakukan dalam penelitian ini, variabel FDR memiliki nilai B sebesar

-0,047 dan nilai signifikan sebesar 0,231, dapat diketahui bahwa FDR

berpengaruh negatif dan tidak signifikan terhadap profitabilitas. Hasil

ini tidak sesuai dengan hipotesis yang diajukan, yaitu terdapat

pengaruh positif dan signifikan antara FDR terhadap profitabilitas. Hal

tersebut dimungkinkan karena FDR rata-rata bank besar sehingga tidak

dapat mempengaruhi ROA. Semakin tinggi rasio ini, memberikan

indikasi semakin rendahnya likuiditas bank. Hal ini dapat dilihat pada

data penelitian, terdapat beberapa bank yang memiliki lebih dari 100%

seperti Maybank Syariah dari tahun 2014-2018, BJB Syariah tahun

2015 dan Victoria Syariah tahun 2016.

86

FDR merupakan rasio yang menyatakan seberapa jauh kemampuan

bank dalam membayar kembali penarikan dana yang dilakukan

deposan dengan mengendalikan pembiayaan yang diberikan sebagai

sumber likuiditasnya. semakin tinggi rasio ini, memberikan indikasi

semakin rendahnya likuiditas bank yang bersangkutan (Mahmudah

dkk, 2016). Penelitian ini konsisten dengan penelitian Hakiim dkk

(2016) yang menyatakan bahwa FDR memiliki pengaruh negatif dan

tidak signifikan terhadap profitabilitas. Namun, berbeda dengan

penelitian yang dilakukan oleh Pratiwi (2012), Nugroho (2011),

Suryani (2011), Sukma dkk (2015), Adyani (2011) yang menyatakan

bahwa FDR mempunyai pengaruh terhadap profitabilitas (ROA).

3. Pengaruh Capital Adequacy Ratio (CAR) terhadap Profitabilitas


dilakukan dalam penelitian ini, variabel CAR menunjukkan nilai B

sebesar 0,043 dan nilai signifikan sebesar 0,568. Karena nilai

signifikan lebih besar dari 0,05 dapat diketahui bahwa CAR

berpengaruh positif dan tidak signifikan terhadap profitabilitas

sehingga H3 ditolak.

Menurut Wibowo (2013) besar kecilnya kecukupan modal bank

(CAR) belum tentu menyebabkan besar kecilnya keuntungan bank.

Bank yang memiliki modal besar namun tidak dapat menggunakan

modalnya secara efektif untuk menghasilkan laba maka modal pun

tidak akan berpengaruh signifikan terhadap profitabilitas bank. Dengan

87

adanya upaya bank syariah untuk menjaga kecukupan modal bank,

maka bank tidak mudah mengeluarkan dana mereka untuk pendanaan

karena hal tersebut dapat memberikan risiko yang besar.

Penelitian ini konsisten dengan penelitian yang dilakukan oleh

Halim dkk (2015) yang menyatakan bahwa CAR berpengaruh positif

dan tidak signifikan terhadap profitabilitas. Namun, penelitian ini tidak

sejalan dengan penelitian yang dilakukan oleh Pratiwi (2012), Sukma

dkk (2015) yang menyatakan bahwa CAR berpengaruh negatif tidak

signifikan terhadap profitabilitas.

4. Pengaruh Dana Pihak Ketiga terhadap profitabilitas yang

dimoderasi oleh solvabilitas


dilakukan dalam penelitian ini, dapat diketahui bahwa Dana Pihak

Ketiga berpengaruh positif dan signifikan terhadap profitabilitas dan

solvabilitas tidak mampu memoderasi pengaruh dana pihak ketiga

terhadap profitabilitas. Dengan nilai signifikan sebesar 0.541 > 0,05.

Sehingga dapat disimpulkan penelitian ini menolak H4 yaitu

solvabilitas mampu memoderasi pengaruh DPK terhadap profitabilitas.

Penelitian ini sejalan dengan penelitian yang dilakukan Ariani (2018)

yang menyatakan bahwa solvabilitas tidak mampu memoderasi.

Namun penelitian ini tidak sejalan dengan penelitian yang dilakukan

oleh Devi (2014) yang menyatakan bahwa solvabilitas mampu

memoderasi pengaruh CSR terhadap nilai perusahaan.

88

5. Pengaruh Financing to Deposit Ratio terhadap profitabilitas yang


Berdasarkan analisis data dan pengujian hiotesis yang sudah

dilakukan dalam penelitian ini, dapat diketahui nilai signifikan

pengaruh FDR terhadap profitabilitas dengan dimoderasi solvabilitas

sebesar 0.008 < 0,05 yang berarti solvabilitas mampu memoderasi

pengaruh FDR terhadap profitabilitas bank. Sehingga penelitian ini

menerima H5 yang menyatakan bahwa solvabilitas memoderasi

pengaruh FDR terhadap profitabilitas. Semakin tinggi nilai FDR maka

semakin tinggi nilai profitabilitas suatu bank (Dendawijaya, 2009:

116). FDR yang tinggi mampu meningkatkan keuntungan, sehingga

FDR berpengaruh positif terhadap profitabilitas hal ini didukung oleh

penelitian yang dilakukan oleh Sukma dkk (2015). Tngkat solvabilitas

mampu memoderasi pengaruh FDR terhadap profitabilitas, hal ini

dikarenakan dengan FDR yang meningkat akan meningkatkan

profitabilitas, dimana profitabilitas yang tinggi maka bank akan

mampu membayarkan kewajiban-kewajibannya.

Penelitian ini sejalan dengan penelitian yang dilakukan

Supartiningsih dkk (2016) yang menyatakan bahwa solvabilitas

mampu memoderasi. Namun penelitian ini tidak sejalan dengan

penelitian yang dilakukan oleh Ariani dkk (2018) yang menyatakan

bahwa solvabilitas tidak mampu memoderasi pengaruh ukuran

perusahaan terhadap audit report lag.

89

6. Pengaruh Capital Adequacy Ratio terhadap profitabilitas yang


Berdasarkan analisis data dan pengujian hiotesis yang sudah

dilakukan dalam penelitian ini, dapat diketahui nilai signifikan

pengaruh CAR terhadap profitabilitas dengan dimoderasi solvabilitas

sebesar 0.040 < 0,05 yang berarti solvabilitas mampu memoderasi

pengaruh CAR terhadap profitabilitas bank. Sehingga penelitian ini

menerima H6 yang menyatakan bahwa solvabilitas memoderasi

pengaruh CAR terhadap profitabilitas. Semakin besar CAR suatu bank

maka akan mengakibatkan peningkatan pada profitabilitas bank

(Mandagie dkk, 2010) dalam (Wulandari, 2010). Tingkat solvabilitas

mampu memoderasi pengaruh CAR terhadap profitabilitas, hal ini

dikarenakan dengan meningkatnya profitabilitas bank maka bank

tersebut mampu untuk membayar kewajiban-kewajibannya, baik

kewajiban jangka panjang maupun kewajiban jangka pendek.

Penelitian ini sejalan dengan penelitian yang dilakukan

Supartiningsih dkk (2016) yang menyatakan bahwa solvabilitas

mampu memoderasi. Namun penelitian ini tidak sejalan dengan

penelitian yang dilakukan oleh Ariani dkk (2018) yang menyatakan

bahwa solvabilitas tidak mampu memoderasi pengaruh ukuran

perusahaan terhadap audit report lag.

90

Tabel 4.16

Hasil Penelitian

Hipotesis Kesimpulan

H1 Dana Pihak Ketiga berpengaruh positif

signifikan terhadap profitabilitas Diterima

H2 FDR berpengaruh negatif dan tidak signifikan

terhadap profitabilitas Ditolak

H3 CAR berpengaruh positif dan tidak signifikan

terhadap profitabilitas Ditolak

H4 Tingkat solvabilitas tidak memoderasi

pengaruh DPK terhadap profitabilitas Ditolak

H5 Tingkat solvabilitas memoderasi pengaruh

FDR terhadap profitabilitas Diterima

H6 Tingkat solvabilitas memoderasi pengaruh

CAR terhadap profitabilitas Diterima

91

BAB V

PENUTUP

Pada bab ini, peneliti akan membeerikan kesimpulan yang sesuai

dengan pembahasan pada bab sebelumnya. Serta saran pada bagian ini

bisa digunakan sebagai masukan untuk penelitian selanjutnya.

A. Kesimpulan

Berdasarkan penelitian yang sudah dilakukan untuk menguji

pengaruh Dana Pihak Ketiga (DPK), Financing to Deposit Ratio (FDR)

dan Capital Adequacy Ratio (CAR) terhadap profitabilitas dengan tingkat

solvabilitas sebagai variabel moderating. Maka dapat disimpulkan bahwa

hasil dari penelitian ini adalah:

1. Variabel Dana Pihak Ketiga berpengaruh positif dan signifikan

terhadap profitabilitas. Hal ini berarti kenaikan dana pihak

ketiga akan menambah tingkat profitabilitas bank.

2. Variabel Financing to Deposit Ratio berpengaruh negatif dan

tidak signifikan terhadap profitabilitas. Hal ini berarti tinggi

rendahnya FDR tidak berpengaruh terhadap profitabilitas.

3. Variabel Capital Adequacy Ratio berpengaruh positif dan tidak

signifikan terhadap profitabilitas. Hal ini berarti tinggi

rendahnya CAR tidak berpengaruh secara signifikan terhadap

profitabilitas.

92

4. Variabel tingkat solvabilitas tidak memoderasi pengaruh dana

pihak ketiga terhadap profitabilitas. Hal tersebut berarti

pengaruh tidak langsung antara dana pihak ketiga terhadap

profitabilitas tidak dapat di moderasi oleh tingkat solvabilitas.

5. Variabel tingkat solvabilitas memoderasi pengaruh Financing

to Deposit Ratio terhadap profitabilitas. Hal ini berarti

pengaruh tidak langsung antara FDR terhadap profitabilitas

dapat di moderasi oleh tingkat solvabilitas.

6. Variabel tingkat solvabilitas memoderasi pengaruh Capital

Adequacy Ratio terhadap profitabilitas. Hal ini berarti pengaruh

tidak langsung antara CAR terhadap profitabilitas dapat di

moderasi oleh tingkat solvabilitas.

B. Saran

Berdasarkan hasil penelitian yang telah dilakukan, mengenai dana

pihak ketiga, financing to deposit ratio, capital adequacy ratio terhadap

profitabilitas dengan tingkat solvabilitas sebagai variabel moderasi pada

bank umum syariah diajukan saran sebagai berikut:

1. Bagi Bank Umum Syariah

Untuk mencapai tujuan meningkatkan laba/profitabilitas suatu

perbankan diharapkan pihak manajemen perbankan dapat melakukan

penanganan yang serius pada rasio keuangan, seperti menjaga nilai

FDR supaya berada pada posisi aman. Pihak bank hendaknya menjaga

kualitas aktiva produktif, melakukan perencanaan, pengaturan

93

pengevaluasian pemberian pembiayaan dengan lebih cermat dan lebih

selektif.

2. Bagi penelitian selanjutnya

Dalam penelitian selanjutnya diharapkan dapat menambah jumlah

variabel independen untuk mempengaruh variabel dependennya.

Memperluas objek dalam penelitian. Diharapkan untuk kedepannya

tidak hanya dalam lingkup bank umum syariah saja melainkan

menambahkan obyek pada Unit Usaha Syariah ataupun Bank

Perkreditan Rakyat Syariah. Menambahkan data dan atau

menambahkan periode penelitian.

94

DAFTAR PUSTAKA

Adyani, Lyla Rahma. 2011. Analisis Faktor-Faktor Yang Mempengaruhi

Profitabilitas (ROA). Skripsi. Semarang: Universitas Diponegoro

Semarang.

Afrizal. 2017. Pengaruh Dana Pihak Ketiga, Quick Ratio, Current Asset

Dan Non Performance Finance Terhadap Profitabilitas PT Bank

Syariah Mandiri Indonesia. Jurnal Valuta Vol. 3 No. 1, April.

Ariani, Kurnia Rina dan Andy Dwi Bayu Bawono. 2018. Pengaruh

Ukuran dan Umur Perusahaan Terhadap Audit Report Lag

Dengan Profitabilitas dan Solvabilitas Sebagai Variabel

Moderating. Riset Akuntansi dan Keuangan Indonesia, 3(2),

2018.

Ariyani, Desi. 2010. Analisis Pengaruh CAR, FDR, BOPO dan NPF

Terhadap Profittabilitas Pada PT Bank Muamalat Indonesia Tbk.

Al-iqtishad: Vol. 11, No. 1 Januari 2010.

Asriyati, Siti. 2017. Pengaruh Non Performing Financing (NPF) dan

Financing to Deposit Ratio (FDR) Terhadap Profitabilitas dengan

Capital Adequacy Ratio (CAR) Sebagai Variabel Intervening

(Studi Kasus Pada Bank Umum Syariah di Indonesia Periode

2012-2016). Skripsi. Salatiga: IAIN Salatiga

Bawono, Anton. 2006. Multivariate Analysis dengan SPSS. Salatiga:

STAIN Salatiga Press.

Dendawijaya, Lukman. 2009. Manajemen Perbankan. Ghalia Indonesia.

Jakarta.

Dewi, Dhika Rahma. 2010. Faktor-Faktor Yang Mempengaruhi

Profitabilitas Bank Syariah di Indonesia. Skripsi. Semarang:

Universitas Diponegoro Semarang.

Ervani, Eva. 2010. Analisis Pengaruh Capital Adequacy Ratio, Loan to

Deposit Ratio, dan Biaya Operasional Bank Terhadap

Profitabilitas Bank Go Public di Indonesia Periode 2000-2007.

Jejak, Volume 3, Nomer 2, September 2010.

Falakh, Faisal. 2019. Analisis Pengaruh CAR, NPF, BOPO, FDR dan

NOM Terhadap Profitabilitas Perbankan Syariah Dengan FDR

dan NOM Seebagai Variabel Intervening Pada Bank Umum

Syariah Periode 2015-2018. Skripsi. Salatiga: Fakultas Ekonomi

dan Bisnis Islam, IAIN Salatiga.

95

Ghozali, Imam. 2013. Aplikasi Analisis Multivariate Dengan Program

IBM SPSS 21 Update LPS Regresi. Semarang: Badan penerbit

Universitas Diponegoro.

Harun, Usman. 2016. Pengaruh Ratio-Ratio Keuangan CAR, LDR, NIM,

BOPO, NPL Terhadap ROA. Jurnal Riset Bisnis dan Manajemen,

Vol. 4, No. 1, 2016: 67-68.

Ismail. 2010. Manajemen Perbankan: Dari Teori Menuju Aplikasi.

Jakarta: Kencana.

Katuuk, Putri Mawar, Robby J. Kumaat, dan Audie O. Niode. 2018.

Pengaruh Dana Pihak Ketiga, Loan to Deposit Ratio, Biaya

Operasional Pendapatan Operasional Terhadap Return On Asset

Bank Umum Di Indonesia Periode 2010-2017. Jurnal Berkala

Ilmiah Efisiensi, Vol. 18, No. 02 Tahun 2018.

Mahmudah, Nurul dan Ririh Sri Harjanti. 2016. Analisis Capital Adequacy

Ratio, Financing to Deposit Ratio, Non Performing Financing,

dan Dana Pihak Ketiga Terhadap Tingkat Profitabilitas Bank

Umum Syariah Periode 2011-2013. Jurnal SENIT, ISBN: 978-

602-74355-0-6, Hal: 134-143.

Martono, Nanang. 2011. Metode Penelitian Kuantitatif. Jakarta: PT Raya

Miadalyni, Putu Desi. 2015. Pengaruh Loan to Deposit Ratio, Loan to

Asset Ratio, Capital Adequacy Ratio, dan Kualitas Aktiva

Produktif Terhadap Profitabilitas Pada PT Bank Pembangunan

Daerah Bali Kantor Pusat Denpasar. Jurnal Fakultas Ekonomi

Universitas Udayana, Halaman: 1542-1558.

Muhammad. 2005. Manajemen Bank Syariah. Yogyakarta: UPP AMP

YKPN.

Nugroho, Aluisius Wishnu. 2011. Analisis Pengaruh FDR, NPF, BOPO,

KAP dan PLO Terhadap ROA (Studi pada Bank Syariah di

Indonesia Tahun 2006-2010). Jurnal Manajemen, UNDIP.

Nurhasanah. 2014. Pengaruh Asset Growth Dan Dana Pihak Ketiga

Terhadap Profitabilitas Perbankan Yang Listing Di Bursa Efek

Indonesia (BEI) Dengan Kecukupan Modal Sebagai Pemoderasi.

Jurnal Magister Akuntansi Pascasarjana Universitas Syiah

Kuala, Vol. 3, No. 3, Agustus 2014.

Nurkhosidah, Siti. 2009. Analisis Pengaruh BOPO, CAR, NPF, FDR dan

NOM Terhadap Profitabilitas (ROA) pada Bank Syariah Mandiri.

Skripsi. Yogyakarta: Fakultas Syariah, UINSUKA.

96

Prasetyo, Dwi Agung, dan Ni Putu Ayu Darmawanti. 2015. Pengaruh

Risiko Kredit, Likuiditas, Kecukupan Modal, dan Efisiensi

Operasional Terhadap Profitabilitas Pada PT BPD Bali. E-Jurnal

Manajemen UNUD, Vol. 4, No. 9, 2015, hal: 2590-2617, ISSN:

2302-8912.

Prastiyaningtyas, Fitriani. 2010. Faktor-Faktor Yang Mempengaruhi

Profitabilitas Perbankan (Studi pada Bank Umum Go Public yang

Listed di BEI Tahun 2005-2008). Skripsi. Semarang: Fakultas

Ekonomi, UNDIP Semarang.

Pratiwi, Dhian Dayinta. 2012. Pengaruh CAR, BOPO, NPF dan FDR

Terhadap Return On Asset Bank Umum Syariah (Studi Kasus

pada Bank Umum Syariah di Indonesia Tahun 2005-2010).

Skripsi. Semarang: Fakultas Ekonomi, UNDIP Semarang.

Puspitasari, Diana. 2009. Analisis Pengaruh CAR, NPL, PDN, NIM,

BOPO, LDR, dan Suku Bunga SBI Terhadap ROA (Studi Pada

Bank Devisa di Indonesia Periode 2003-2007). Tesis. Semarang:

Universitas Diponegoro Semarang.

Putri, Chandra Chintya dan Suhermin. 2015. Pengaruh NPL, LDR, CAR

Terhadap Profitabilitas Bank Umum Swasta Nasional Devisa.

Jurnal Ilmu dan Riset Manajemen Volume 4 Nomer 4.

Roziqin, Khoerul. 2018. Pengaruh Dana Pihak Ketiga dan Inflasi Terhadap

Profitabilitas dengan Suku Bunga Sebagai Variabel Moderating

(di Perbankan Umum Syariah Tahun 2016-2017). Skripsi.

Salatiga: IAIN Salatiga

Setiawan, Ulin Nuha Aji, dan Astiwi Indriani. 2016. Pengaruh Dana Pihak

Ketiga, Capital Adequacy Ratio, dan Non Performing Financing

Terhadap Profitabilitas Bank Syariah Dengan Pembiayaan

Sebagai Variabel Intervening. Diponegoro Journal of

Management, Vol. 5, No. 4, Tahun 2016, Halaman:1-11, ISSN

(Online): 2337-3792.

Sugiyono. 2009. Metode Penelitian Manajemen. Bandung. ALFABETA

Sugiyono. 2015. Metodologi Penelitian Kuantitatif, Kualitatif dan R&D.

Bandung. Alfabeta.

Sugiyono. 2016. Metode Penelitian Manajemen. Bandung. Alfabeta.

Sukma, Luh Putu, Wahyuni Pratiwi, dan Ni Luh Putu Wiagustini. 2015.

Pengaruh CAR, BOPO, NPL, dan LDR Terhadap Profitabilitas.

E-Jurnal Manajemen Unud, Vol. 5, No. 4, 2015: 2137-2166,

ISSN: 2302-8912.

97

Sukma, Yoli Lara. 2013. Pengaruh Dana Pihak Ketiga, Kecukupan Modal

dan Risiko Kredit Terhadap Profitabilitas (Perusahaan Perbankan

yang Terdaftar di BEI). Skripsi, Padang: Fakultas Ekonomi, UNP.

Sukmawati, Ni Made Elin, dan Ida Bagus Anom Purbawangsa. 2016.

Pengaruh Pertumbuhan Dana Pihak Ketiga, Pertumbuhan Kredit,

Risiko Kredit, Likuiditas, Dan Kondisi Ekonomi Terhadap

Profitabilitas. E-jurnal Manajemen Unud, Vol. 5, No. 9, Tahun

2016, hal: 5398-5482, ISSN: 2302-8912.

Supardi. 2005. Metode Ekonomi dan Bisnis. Yogyakarta: UII Press.

Suryani. 2011. Analisis Pengaruh Financing to Deposit Ratio (FDR)

Terhadap Profitabilitas Perbankan Syariah di Indonesia. Jurnal

Manajemen UIN Walisongo Volume 19, Nomer 1.

Swandayani, DM dan Kusmaningtyas, Rohmawati. 2012. Pengaruh

Inflasi, Suku Bunga, Nilai Tukar Valas dan Jumlah Uang Beredar

Terhadap Profitabilitas Pada Perbankan Syariah di Indonesia

Periode 2005-2009. Jurnal Akuntansi Akrual Vol. 3 No. 2.

Wibowo, Edhi Satryo dan Muhammad Syaichu. 2013. Analisis Pengaruh

Suku Bunga, Inflasi, CAR, BOPO, NPF Terhadap Profitabilitas

Bank Syariah. Diponegoro Journal Management, Volume 2,

Nomer 2, Tahun 2013, Halaman 1-10, ISSN (Online): 2337-3792.

Winarno, Wing Wahyu. 2015. Analisis Ekonometrika dan Statistik dengan

Eviews. Yogyakarta: UPP STIM YKPN.

Wulandari, Rani. 2010. Pengaruh Financing Deposit to Ratio dan Capital

Adequacy to Ratio Terhadap Profitabilitas Bank Syariah (Studi

Kasus Pada PT Bank Muamalat Indonesia). Skripsi. Universitas

Komputer Indonesia.

Yanti, Febri Ayu Krisna, dan Ni Putu Santi Suryantini. (2015). Pengaruh

Dana Pihak Ketiga, Kecukupan Modal, Risiko Kredit dan

Likuiditas Terhadap Profitabilitas LPD Kabupaten Badung. E-

jurnal Manajemen Unud, Vol. 4, No. 12, 2015, hal: 4362-4391,

ISSN: 2302-8912.

Zulkifli, Sunarto. (2007). Perbankan Syariah. Jakarta: Zikrul Hakim.


www.bankbjbsyariah.co.id

www.bankmegasyariah.co.id

www.bankmuamalat.co.id


http://www.bankbjbsyariah.co.id/

http://www.bankmegasyariah.co.id/

http://www.bankmuamalat.co.id/

98

www.bankvictoriasyariah.co.id

www.bcasyariah.co.id

www.bi.go.id

www.bnisyariah.co.id

www.brisyariah.co.id

www.btpnsyariah.co.id

www.bukopinsyariah.co.id

www.maybanksyariah.co.id

www.ojk.go.id

www.paninbanksyariah.co.id

www.syariahmandiri.co.id

http://www.bankvictoriasyariah.co.id/

http://www.bcasyariah.co.id/

http://www.bi.go.id/

http://www.bnisyariah.co.id/

http://www.brisyariah.co.id/

http://www.btpnsyariah.co.id/

http://www.bukopinsyariah.co.id/

http://www.maybanksyariah.co.id/

http://www.ojk.go.id/

http://www.paninbanksyariah.co.id/

http://www.syariahmandiri.co.id/

99

LAMPIRAN-LAMPIRAN

100

LAMPIRAN 1

Data Sekunder Penelitian

No Nama Bank Periode DPK FDR CAR ROA

Solvabilitas

1

Bukopin

Syariah 2014 3995 0.9289 0.1585 0.0027 1.6412

2015 4756 0.9056 0.1631 0.0079 1.3841

2016 5443 0.8818 0.1515 0.0112 1.9332

2017 5498 0.8244 0.1920 0.0002 1.7408

2018 4544 0.9340 0.1931 0.0002 1.4937

2

Victoria

Syariah 2014 1133 0.9591 0.1527

-

0.0187 0.4546

2015 1129 0.9529 0.1614

-

0.0236 0.6837

2016 1205 1.0067 0.1598

-

0.0219 1.1941

2017 1512 0.8359 0.1929 0.0036 0.6962

2018 1491 0.8278 0.2207 0.0032 0.9512

3 Mega Syariah 2014 5881 0.9361 0.1926 0.2900 1.6652

2015 4354 0.9849 0.1874 0.0030 1.0689

2016 4973 0.9524 0.2353 0.0263 0.6159

2017 1131 0.9105 0.2219 0.0156 1.0821

2018 5790 0.9088 0.2054 0.0093 0.7787

4 BCA Syariah 2014 2339 0.9120 0.2960 0.0080 0.5182

2015 3255 0.9140 0.3430 0.0100 0.3740

2016 3842 0.9010 0.3670 0.0110 0.3817

2017 4736 0.8850 0.2940 0.0120 0.6569

2018 5506 0.8900 0.2430 0.0120 0.6133

5 BMI 2014 51206 0.8414 0.1415 0.0017 2.4406

2015 45078 0.9030 0.1200 0.0020 2.5442

2016 41920 0.9513 0.1274 0.0022 2.6188

2017 48686 0.8441 0.1362 0.0011 1.8007

2018 45636 0.7318 0.1234 0.0008 2.4109

6 BRI Syariah 2014 16964 0.9390 0.1289 0.0008 3.2660

2015 20148 0.8416 0.1394 0.0077 2.7445

2016 22045 0.8142 0.2063 0.0095 3.3723

2017 26373 0.7187 0.2005 0.0051 3.4964

2018 11293 0.7549 0.2972 0.0043 2.3664

101

7

May Bank

Syariah 2014 79249 1.5777 0.5213 0.0361 0.4890

2015 23100 1.1054 0.3840

-

0.2013 2.7390

2016 27900 1.3473 0.5506

-

0.0951 1.8318

2017 28671 0.8594 0.7583 0.0550 1.4401

2018 53016 4,249.2353 1.6307

-

0.0686 4.0279

8 Panin Syariah 2014 5076 0.9404 0.2569 0.0199 0.8312

2015 5928 0.9643 0.2030 0.0114 0.7281

2016 6899 0.9199 0.1817 0.0037 0.8579

2017 7525 0.8695 0.1151

-

0.1077 2.3852

2018 7560 0.8882 0.2315 0.0026 0.5122

9 BNI Syariah 2014 16246 0.9260 0.1840 0.0127 1.5819

2015 19322 0.9194 0.1548 0.0143 0.1438

2016 24233 0.8457 0.1492 0.0144 1.8840

2017 29379 0.8021 0.2014 0.0131 1.7369

2018 35810 0.7962 0.1931 0.0142 2.3071

10 BJB Syariah 2014 4178 0.8400 0.1570 0.0072 0.9410

2015 4413 1.0475 0.2253 0.0025 1.9870

2016 4837 0.9873 0.1825

-

0.0809 0.9315

2017 5289 0.9103 0.1625

-

0.0569 0.9960

2018 5630 0.8985 0.1643 0.0054 0.8351

11 BSM 2014 59821 0.8190 0.1410 0.0017 1.6870

2015 62113 0.8199 0.1285 0.0405 1.7605

2016 69950 0.7919 0.1401 0.0313 1.7572

2017 27089 0.7766 0.1589 0.0271 1.8500

2018 27684 0.7725 0.1626 0.0156 1.8008

12 BTPN Syariah 2014 27075 0.9397 0.3388 0.0423 0.7520

2015 30514 0.9654 0.1993 0.0524 0.8434

2016 43947 0.9270 0.2380 0.0900 0.8388

2017 52480 0.9250 0.2890 0.1120 0.7335

2018 59929 0.9560 0.4090 0.1240 0.5128

102

Lampiran 2

A. Analisis Deskriptif

B. Uji Stasioneritas

Stationeritas DPK

Null Hypothesis: DPK has a unit root

Exogenous: Constant

Lag Length: 0 (Automatic - based on SIC, maxlag=10) t-Statistic Prob.* Augmented Dickey-Fuller test statistic -3.612040 0.0083

Test critical values: 1% level -3.546099

5% level -2.911730

10% level -2.593551 *MacKinnon (1996) one-sided p-values.

Augmented Dickey-Fuller Test Equation

Dependent Variable: D(DPK)

Method: Least Squares

Date: 08/16/19 Time: 12:09

Sample (adjusted): 2 60

Included observations: 59 after adjustments Variable Coefficient Std. Error t-Statistic Prob. DPK(-1) -0.396986 0.109906 -3.612040 0.0006

C 9000.770 3144.903 2.862018 0.0059

Descriptive Statistics

N Minimum Maximum Mean

Std.

Deviation

DPK 60 1129 79249 2.09E4 20820.898

FDR 60 .7187 4.0000 .962165 .4191067

CAR 60 .1151 1.6307 .246075 .2149430

ROA 60 -.2013 .2900 .008935 .0594386

Solvabiltas 60 .1438 4.0279 1.478520E0 .8896253

Valid N (listwise) 60

103

R-squared 0.186259 Mean dependent var 948.0339

Adjusted R-squared 0.171983 S.D. dependent var 18723.82

S.E. of regression 17037.82 Akaike info criterion 22.35757

Sum squared resid 1.65E+10 Schwarz criterion 22.42799

Log likelihood -657.5483 Hannan-Quinn criter. 22.38506

F-statistic 13.04683 Durbin-Watson stat 2.170623

Prob(F-statistic) 0.000643

Stationeritas FDR

Null Hypothesis: FDR has a unit root

Exogenous: Constant



5% level -2.911730



Dependent Variable: D(FDR)


Date: 08/16/19 Time: 12:09


Included observations: 59 after adjustments Variable Coefficient Std. Error t-Statistic Prob. FDR(-1) -1.017246 0.132434 -7.681184 0.0000

C 74.17339 73.26276 1.012430 0.3156 R-squared 0.508623 Mean dependent var 0.000459



Sum squared resid 17737086 Schwarz criterion 15.58973




104

Stationeritas CAR

Null Hypothesis: CAR has a unit root

Exogenous: Constant



5% level -2.911730



Dependent Variable: D(CAR)


Date: 08/16/19 Time: 12:09


Included observations: 59 after adjustments Variable Coefficient Std. Error t-Statistic Prob. CAR(-1) -0.542220 0.118288 -4.583891 0.0000



S.E. of regression 0.194325 Akaike info criterion -0.405254

Sum squared resid 2.152456 Schwarz criterion -0.334829

Log likelihood 13.95500 Hannan-Quinn criter. -0.377763



Stationeritas Profitabilitas

Null Hypothesis: ROA has a unit root

Exogenous: Constant



5% level -2.911730


105


Dependent Variable: D(ROA)


Date: 08/16/19 Time: 12:09


Included observations: 59 after adjustments Variable Coefficient Std. Error t-Statistic Prob. ROA(-1) -0.790398 0.134093 -5.894383 0.0000



S.E. of regression 0.059211 Akaike info criterion -2.782111

Sum squared resid 0.199838 Schwarz criterion -2.711686

Log likelihood 84.07228 Hannan-Quinn criter. -2.754620



Stationeritas Solvabilitas

Null Hypothesis: TINGKAT_SOLVABILITAS has a unit root

Exogenous: Constant



5% level -2.911730



Dependent Variable: D(TINGKAT_SOLVABILITAS)


Date: 08/16/19 Time: 12:10


Included observations: 59 after adjustments Variable Coefficient Std. Error t-Statistic Prob. TINGKAT_SOLVABILITAS(-1) -0.599076 0.122789 -4.878884 0.0000

C 0.876426 0.213034 4.114027 0.0001 R-squared 0.294585 Mean dependent var -0.019125



106

Sum squared resid 39.31440 Schwarz criterion 2.570152




C. Uji Asumsi Klasik

1. Uji Normalitas

Perbaikan Normalitas


Unstandardized

Residual

N 60




Positive .211

Negative -.214





Unstandardized

Residual

N 59




Positive .099

107

2. Uji Heteroskedastisitas

3. Uji Multikolinearitas

Negative -.173




Coefficientsa

Model

Unstandardized

Coefficients

Standardized

Coefficients


1 (Constant) .016 .021 .763 .449

DPK -1.142E-7 .000 -.051 -.356 .723

FDR .000 .033 .002 .007 .994

CAR .012 .063 .055 .190 .850

Solvabiltas .007 .008 .139 .958 .342

a. Dependent Variable: ABS_RES

Coefficientsa

Model

Unstandardized

Coefficients

Standardiz

ed

Coefficients

t Sig.

Collinearity

Statistics

B Std. Error Beta

Toleranc

e VIF

1 (Constan

t) .054 .024

2.232 .030

108

4. Uji Autokorelasi

Perbaikan Autokorelasi

Model Summaryb

Model R R Square

Adjusted R

Square

Std. Error of the


1 .267a .071 .002 .0579138 1.732


b. Dependent Variable: Lag_Y

DPK 8.150E-7 .000 .285 2.164 .035 .873 1.146

FDR -.047 .039 -.330 -1.212 .231 .205 4.881

CAR .043 .074 .154 .574 .568 .211 4.743

Solvabilt

as -.019 .009 -.277 -2.064 .044 .842 1.187


ROA

Model Summaryb

Model R R Square

Adjusted R

Square

Std. Error of the


1 .406a .165 .104 .0562593 1.542



109

D. Uji Statistik

1. Uji Koefisien Determinasi (R2)

2. Uji Simultan (F)

ANOVAb

Model Sum of Squares df Mean Square F Sig.

1 Regression .034 4 .009 2.714 .039a

Residual .174 55 .003

Total .208 59



3. Uji t

Coefficientsa

Model


Standardized

Coefficients


1 (Constant) .054 .024 2.232 .030

DPK 8.150E-7 .000 .285 2.164 .035

FDR -.047 .039 -.330 -1.212 .231

CAR .043 .074 .154 .574 .568

Solvabiltas -.019 .009 -.277 -2.064 .044


Model Summary

Model R R Square Adjusted R Square

Std. Error of the

Estimate

1 .406a .165 .104 .0562593


110

E. Uji MRA

Persamaan 1

Coefficientsa

Model


Standardized

Coefficients


1 (Const

ant) .043 .024

1.783 .080

DPK 6.022E-7 .000 .211 1.616 .112

FDR -.065 .039 -.458 -1.680 .098

CAR .064 .076 .230 .842 .403


Persamaan 2

Coefficientsa

Model


Standardized

Coefficients


1 (Const

ant) .054 .024

2.232 .030

DPK 8.150E-7 .000 .285 2.164 .035

FDR -.047 .039 -.330 -1.212 .231

CAR .043 .074 .154 .574 .568

Solvab

iltas -.019 .009 -.277 -2.064 .044


111

Persamaan 3

Coefficientsa

Model

Unstandardized

Coefficients

Standardized

Coefficients


1 (Constant) .093 .064 1.462 .150

DPK 6.934E-7 .000 .243 1.795 .078

FDR -.147 .064 -1.034 -2.290 .026

CAR .313 .158 1.133 1.984 .052

Solvabiltas .018 .023 .270 .793 .432

DPKXSolvabilitas -3.743E-5 .000 -.076 -.615 .541

FDRXSolvabilitas 6.414E-5 .000 2.384 2.739 .008

CARXSolvabilitas -.196 .093 -2.767 -2.101 .040


112

113

114

DAFTAR RIWAYAT HIDUP

Nama : Venny Nur Hidayati

Tempat dan Tanggal Lahir : Magelang, 25 November 1996

Jenis Kelamin : Perempuan

Warga Negara : Indonesia

Agama : Islam

Riwayat Pendidikan : TK PGRI 1 Grabag lulus tahun 2003

SDN Grabag 4 lulus tahun 2009

MTS Assalaam TMG lulus tahun 2012

MA Assalaam TMG lulus tahun 2015

Demikian daftar hidup ini saya buat dengan sebenar-benarnya.

Salatiga, 2 September 2019

Penulis

Venny Nur Hidayati

NIM: 63010150026

Documents

CAPITAL ADEQUACY RATIO (CAR) TERHADAP ...e-repository.perpus.iainsalatiga.ac.id/6277/1/VENNY.pdfHidayati, Venny Nur. 2019. Analisis Pengaruh Dana Pihak Ketiga, Financing to Deposit