Công ty TNHH MTV Điện Máy B - images1.cafef.vnimages1.cafef.vn/Images/Uploaded/Share/90dd444bb842b0b2d114707… · Hoạt động Marketing ... 22 9. Vị thế của Công ty

Công ty TNHH MTV Điện Máy Bản Công bố thông tin

Đơn vị tư vấn: CNHN - Công ty TNHH MTV Chứng khoán Ngân hàng Đông Á 1

CÔNG TY TNHH MTV ĐIỆN MÁY Địa chỉ: Số 163 Đại La, Quận Hai Bà Trưng, Hà Nội

Điện thoại: (04) 3869 4491 Fax : (04) 3869 4497

Hà Nội, tháng ... năm 2013

Để đảm bảo quyền lợi của các nhà đầu tư, Ban chỉ đạo đấu giá bán cổ phần lần đầu Công ty TNHH MTV Điện máy khuyến cáo các nhà đầu tư tiềm năng nên tham khảo tài liệu này trước khi quyết định đăng ký tham dự đấu giá.

TỔ CHỨC THỰC HIỆN ĐẤU GIÁ

DOANH NGHIỆP CỔ PHẦN HÓA

SỞ GIAO DỊCH CHỨNG KHOÁN HÀ NỘI

Địa chỉ: Số 2, Phan Chu Trinh, Hoàn Kiếm, Hà Nội. Điện thoại: (84-4) 39360750 Fax: (84-4) 39347818

CÔNG TY CHỨNG KHOÁN NGÂN HÀNG ĐÔNG Á Địa chỉ: 56 – 58 Nguyễn Công Trứ, Quận 1, TP. HCM Điện thoại: (84-8) 3821 8666 Fax: (84-8) 3821 8713

CHI NHÁNH HÀ NỘI

Địa chỉ: Số 181 Nguyễn Lương Bằng, Q.Đống Đa, Hà Nội Điện thoại: (84-4) 3944 5175 Fax: (84-4) 3944 5178

CHI NHÁNH CHỢ LỚN

Địa chỉ: Số 110C Ngô Quyền, Quận 5, TP. HCM Điện thoại: (84-8) 3853 9623 Fax: (84-8) 3853 9624

TỔ CHỨC TƯ VẤN



MỤC LỤC

I. THÔNG TIN VỀ ĐỢT BÁN ĐẤU GIÁ ........................................................................ 4

1. Doanh nghiệp cổ phần hóa ................................................................................... 4

2. Nghành nghề kinh doanh ..................................................................................... 4

3. Vốn điều lệ sau đợt bán đấu giá ........................................................................... 4

4. Cổ phần chào bán ra công chúng và giá khởi điểm ............................................. 5

5. Số lượng cổ phần tối thiểu, tối đa của mỗi tổ chức, cá nhân được đăng ký ........ 5

6. Tổ chức tư vấn bán đấu giá .................................................................................. 5

7. Tên, địa chỉ tổ chức bán đấu giá .......................................................................... 5

II. NHỮNG CĂN CỨ PHÁP LÝ CỦA ĐỢT BÁN ĐẤU GIÁ ........................................... 6

III. CÁC KHÁI NIỆM VÀ ĐỊNH NGHĨA CÁC TỪ VIẾT TẮT ....................................... 8

IV. THÔNG TIN VỀ DOANH NGHIỆP CỔ PHẦN HÓA................................................. 9

1. Tên, địa chỉ của doanh nghiệp bán đấu giá cổ phần............................................ 9

2. Ngành nghề kinh doanh........................................................................................ 9

3. Sản phẩm và dịch vụ chủ yếu ............................................................................. 10

4. Tổng số lao động của Công ty TNHH MTV Điện Máy tiếp tục chuyển sang công ty cổ phần ................................................................................................... 11

5. Giá trị thực tế của doanh nghiệp tại thời điểm công bố giá trị doanh nghiệp .. 11

6. Tài sản chủ yếu của doanh nghiệp ..................................................................... 14

7. Danh sách những Công ty mẹ và Công ty con ................................................... 18

8. Tình hình tài chính và kết quả hoạt động sản xuất kinh doanh trong 3 năm và Quý 3/2012 trước khi cổ phần hóa ..................................................................... 18

8.1 Tình hình hoạt động kinh doanh: ......................................................................... 18

a. Doanh thu bán hàng và cung cấp dịch vụ qua các năm ....................................... 18

b. Sản phẩm, hàng hóa ............................................................................................. 19

c. Chi phí sản xuất .................................................................................................... 20

d. Trình độ công nghệ ............................................................................................... 20

đ. Tình hình kiểm tra chất lượng sản phẩm ................................................................ 21

g. Hoạt động Marketing ............................................................................................. 21

h. Nhãn hiệu thương mại, đăng ký phát minh sáng chế và bản quyền ...................... 21

i. Các hợp đồng lớn đang thực hiện hoặc đã được ký kết ........................................... 21

8.2 Tình hình tài chính và kết quả hoạt động sản xuất kinh doanh trong 3 năm và Quý3/2012 trước khi cổ phần hóa ................................................................................. 21



8.3 Những nhân tố ảnh hưởng đến hoạt động sản xuất kinh doanh của Công ty TNHH MTV Điện Máy trong năm báo cáo ................................................................... 22

9. Vị thế của Công ty so với các doanh nghiệp khác cùng ngành ......................... 24

10. Phương án đầu tư và chiến lược phát triển của doanh nghiệp sau khi cổ phần hóa ....................................................................................................................... 24

10.1 Một số thông tin chủ yếu về kế hoạch đầu tư, chiến lược phát triển doanh nghiệp sau cổ phần hóa ............................................................................................................ 24

10.2 Hệ thống chỉ tiêu kinh tế chủ yếu của kế hoạch sản xuất kinh doanh trong 3 năm liền kề sau khi cổ phần hóa ........................................................................................... 28

11. Vốn điều lệ và cơ cấu vốn điều lệ ....................................................................... 29

11.1 Vốn điều lệ ............................................................................................................ 29

11.2 Phương án tăng giảm vốn điều lệ sau khi chuyển thành công ty cổ phần ............ 30

12. Các rủi ro dự kiến ............................................................................................... 30

12.1 Rủi ro về kinh tế .................................................................................................... 30

12.2 Rủi ro về luật pháp ................................................................................................ 31

12.3 Rủi ro đặc thù ....................................................................................................... 31

12.4 Rủi ro của đợt chào bán ........................................................................................ 32

12.5 Rủi ro khác ............................................................................................................ 32

13. Phương thức bán và thanh toán tiền mua cổ phần............................................ 32

13.1 Phương thức bán .................................................................................................. 32

13.2 Phương thức thanh toán và thời hạn thanh toán.................................................. 33

14. Kế hoạch sử dụng tiền thu từ đợt bán đấu giá................................................... 33

15. Những người chịu trách nhiệm chính đối với nội dung các thông tin về doanh nghiệp cổ phần hóa ............................................................................................. 34

V. THAY LỜI KẾT .......................................................................................................... 35



I. THÔNG TIN VỀ ĐỢT BÁN ĐẤU GIÁ

1. Doanh nghiệp cổ phần hóa

CÔNG TY TNHH MTV ĐIỆN MÁY

Trụ sở giao dịch: Số 163 Đại La, Quận Hai Bà Trưng, Hà Nội

Điện thoại: (04) 3869 4491 Fax : (04) 3869 9245

2. Nghành nghề kinh doanh

Sản xuất kinh doanh các loại thiết bị điện, điện tử, thiết bị chiếu sáng, các linh kiện thiết bị điện, thiết bị ứng dụng trong gia đình;

Kinh doanh các loại vật tư sắt thép, kim loại mầu, hóa chất ( trừ những kim loại mà pháp luật cấm);

Kinh doanh các loại ôtô, xe gắn máy, các loại xe đạp và phụ tùng xe máy, xe đạp;

Khai thác chế biến nông sản, kinh doanh và chế biến các mặt hàng nông, lâm, thủy sản;

Kinh doanh bất động sản;

Xuất nhập khẩu các loại hàng hóa chuyên dùng trong công nghiệp như hạt nhựa nguyên sinh, dầu mỡ...;

Sửa chữa và bảo hành các sản phẩm hàng hóa công ty cung cấp ra thị trường;

Thực hiện các hoạt động kinh doanh khác phù hợp với quy định của pháp luật.

3. Vốn điều lệ sau đợt bán đấu giá

Vốn điều lệ : 86.900.000.000 đồng

Số lượng cổ phần : 8.690.000 cổ phần

Mệnh giá cổ phần : 10.000 đồng/cổ phần

Trong đó:

Cổ phần Nhà nước nắm giữ (49,00%) : 4.258.000 cổ phần

Cổ phần của các cổ đông khác (51,00%) : 4.432.000 cổ phần

Bao gồm:

Cổ phần bán ưu đãi cho Người lao động tại Công ty: 628.100 cổ phần.

- Cổ phần bán ưu đãi cho Người lao động tại Công ty là 404.100 cổ phần.

- Cổ phần bán ưu đãi cho Người lao động đăng ký mua thêm theo quy định và cam kết làm việc lâu dài tại Công ty là 224.000 cổ phần.



Cổ phần của các cổ đông phổ thông khác: 3.803.900 cổ phần.

4. Cổ phần chào bán ra công chúng và giá khởi điểm

Số lượng cổ phần chào bán : 3.803.900 cổ phần.

Loại cổ phần : cổ phần phổ thông.

Mệnh giá cổ phần : 10.000 đồng/cổ phần.

Giá khởi điểm : 10.000 đồng/cổ phần.

Bước giá : 100 đồng.

Số mức giá : 2 mức giá.

Bước khối lượng : 100 cổ phần.

5. Số lượng cổ phần tối thiểu, tối đa của mỗi tổ chức, cá nhân được đăng ký

Số lượng cổ phần đặt mua tối thiểu: 100 cổ phần.

Số lượng cổ phần đặt mua tối đa với cá nhân và tổ chức trong nước: 3.803.900 cổ phần.

Số lượng cổ phần đặt mua tối đa với cá nhân và tổ chức nước ngoài: 3.803.900 cổ phần.

Số lượng cổ phần đặt mua phải bằng hoặc thấp hơn số lượng cổ phần đăng kí.

6. Tổ chức tư vấn bán đấu giá

CÔNG TY TNHH MTV CHỨNG KHOÁN NGÂN HÀNG ĐÔNG Á

Trụ sở chính: 56-68 Nguyễn Công Trứ, Quận 1, TP. Hồ Chí Minh.

Chi nhánh Hà Nội: 181 Nguyễn Lương Bằng, Q.Đống Đa, TP. Hà Nội.

Chi nhánh Chợ Lớn: Số 110C Ngô Quyền, Quận 5, TP. Hồ Chí Minh.

7. Tên, địa chỉ tổ chức bán đấu giá

SỞ GIAO DỊCH CHỨNG KHOÁN HÀ NỘI

Địa chỉ: Sàn đấu giá, Số 2, Phan Chu Trinh, Hoàn Kiếm, Hà Nội.

Điện thoại: (84-4) 3934 7401 Fax: (84-4) 3936 5395



II. NHỮNG CĂN CỨ PHÁP LÝ CỦA ĐỢT BÁN ĐẤU GIÁ

Luật Doanh nghiệp số 60/2005/QH11 được Quốc hội Nước Cộng hòa Xã hội Chủ nghĩa Việt Nam thông qua ngày 29 tháng 11 năm 2005;

Luật Chứng khoán số 70/2006/QH11 của Quốc hội nước Cộng hòa Xã hội Chủ nghĩa Việt Nam khóa XI, kỳ họp thứ 9 từ ngày 16 tháng 05 đến ngày 29 tháng 06 năm 2006;

Luật sửa đổi bổ sung một số Điều của Luật Chứng khoán số 62/2010/QH12 được Quốc hội nước Cộng hòa Xã hội Chủ nghĩa Việt Nam khóa XII, kỳ họp thứ 8 thông qua ngày 24 tháng 11 năm 2010;

Nghị định số 59/2011/NĐ-CP ngày 18/7/2011 của Chính phủ về chuyển doanh nghiệp 100% vốn nhà nước thành công ty cổ phần;

Thông tư số 196/2011/TT-BTC ngày 26/12/2011 của Bộ Tài Chính về việc hướng dẫn bán cổ phần lần đầu và quản lý, sử dụng tiền thu từ cổ phần hóa của các doanh nghiệp 100% vốn nhà nước thực hiện chuyển đổi thành công ty cổ phần;

Thông tư số 202/2011/TT-BTC ngày 30/12/2011 của Bộ Tài Chính về việc hướng dẫn xử lý tài chính và xác định giá trị doanh nghiệp khi thực hiện chuyển doanh nghiệp 100% vốn nhà nước thành công ty cổ phần theo quy định tại Nghị định số 59/2011/NĐ-CP ngày 18/7/2011 của Chính Phủ;

Quyết định số 8186/QĐ-BCT ngày 28/12/2012 của Bộ Công Thương về việc phê duyệt Phương án Cổ phần hóa và chuyển Công ty TNHH MTV Điện Máy thành công ty cổ phần;

Quyết định số 6955/QĐ-BCT ngày 19/11/2012 của Bộ trưởng bộ Công Thương về việc xác định giá trị doanh nghiệp để cổ phần hóa Công ty TNHH MTV Điện Máy;

Quyết định số 1220/QĐ-BCT ngày 17/03/2011 của Bộ Trưởng Bộ Công thương về việc thực hiện chuyển đổi Công ty TNHH MTV Điện Máy do Nhà nước làm chủ sở hữu thành Công ty cổ phần;

Quyết định số 3247/QĐ-BCT ngày 12/06/2012 của Bộ Trưởng Bộ Công thương về việc sửa đổi, bổ sung Điều 1 Quyết định số 1220/QĐ-BCT ngày 17/03/2011 của Bộ Công thương về việc tiếp tục thực hiện chuyển đổi Công ty TNHH Điện máy sang Công ty cổ phần tại thời điểm là 0h ngày 01/04/2012;

Quyết định số 1345/QĐ-BCT ngày 24/03/2011 của Bộ trưởng Bộ Công thương về việc thành lập Ban chỉ đạo chuyển đổi Công ty TNHH MTV Điện máy thành Công ty cổ phần;



Quyết định số 1538/QĐ-BCT ngày 04/04/2011 của Bộ Công thương về việc thành lập Tổ giúp việc Ban chỉ đạo chuyển đổi Công ty TNHH MTV Điện máy thành Công ty cổ phần;

Quyết định số 1266/QĐ/BTM ngày 26/04/2005 của Bộ trưởng Bộ Thương mại về việc thực hiện cổ phần hóa 12 công ty Nhà nước trực thuộc Bộ Thương mại;

Quyết định số 1267/QĐ-BTM ngày 26/04/2005 của Bộ Thương mại thành lập Ban chỉ đạo cổ phần hóa Công ty Điện máy Xe đạp Xe máy;

Quyết định số 1213/QĐ-BTM ngày 27/02/2008 của Bộ trưởng Bộ Công thương về việc sửa đổi, bổ sung Quyết định 1267/QĐ-BTM ngày 26/04/2005 của Bộ Thương mại thành lập Ban chỉ đạo cổ phần hóa Công ty Điện máy Xe đạp Xe máy;

Quyết định số 1836/QĐ-BTC ngày 21/03/2008 của Bộ trưởng Bộ Công thương về việc thành lập Tổ giúp việc Ban chỉ đạo Cổ phần hóa Công ty Điện máy Xe đạp xe máy;

Căn cứ vào các văn bản pháp luật liên quan.



III. CÁC KHÁI NIỆM VÀ ĐỊNH NGHĨA CÁC TỪ VIẾT TẮT

Từ viết tắt Giải nghĩa

Công ty Công ty TNHH MTV Điện Máy

Tổ chức phát hành Công ty TNHH MTV Điện Máy

Todimax Công ty TNHH MTV Điện Máy

Tổ chức tư vấn Công ty TNHH MTV Chứng khoán Ngân hàng Đông Á (DAS)

CBCNV Cán bộ công nhân viên

BCT Bộ Công Thương

Điều lệ Điều lệ Tổ chức và hoạt động của Công ty TNHH MTV Điện Máy

CP Cổ phần



IV. THÔNG TIN VỀ DOANH NGHIỆP CỔ PHẦN HÓA

1. Tên, địa chỉ của doanh nghiệp bán đấu giá cổ phần

Tên gọi đầy đủ : Công ty TNHH MTV Điện Máy

Tên giao dịch : TODIMAX COMPANY LIMITED

Tên viết tắt : TODIMAX

Trụ sở giao dịch : Số 163 Đại La, Quận Hai Bà Trưng, Hà Nội

Điện thoại : (04) 3869 4491 Fax : (04) 3869 9245

Tài khoản số: 020002780802 tại Ngân hàng TMCP Sài gòn thương tín – CN Hà Nội

Mã số thuế : 0100108871

Đại diện chủ sở hữu: Bộ Công Thương

Loại hình doanh nghiệp: Là doanh nghiệp nhà nước hạch toán độc lập có tư cách pháp nhân và con dấu riêng.

2. Ngành nghề kinh doanh

Theo Giấy chứng nhận đăng ký doanh nghiệp Công ty TNHH một thành viên số: 0100108871 đăng ký lần đầu ngày 11 tháng 3 năm 1995 của Sở Kế hoạch và Đầu tư thành phố Hà Nội và đăng ký thay đổi lần thứ 17 (mười bảy) vào ngày 25 tháng 03 năm 2011. Ngành nghề kinh doanh của Công ty như sau:

Sản xuất đồ điện dân dụng;

Sản xuất máy vi tính và thiết bị ngoại vi của máy tính;

Sản xuất thiết bị truyền thông;

Sản xuất sản phẩm điện tử dân dụng;

Sản xuất thiết bị đo lường, kiểm tra, định hướng và điều khiển;

Sản xuất đồng hồ;

Sản xuất mô tơ, máy phát, biến thế điện, thiết bị phân phối và điều khiển điện;

Sản xuất pin và ắc quy;

Sản xuất dây cáp, sợi cáp quang học;

Sản xuất thiết bị điện chiếu sáng;

Sản xuất thiết bị điện khác;



Bán buôn đồ dùng khác cho gia đình. Chi tiết: Bán buôn đồ điện gia dụng, đèn và bộ đèn điện;

Bán buôn thiết bị và linh kiện điện tử, viễn thông;

Bán buôn máy móc, thiết bị và phụ tùng máy khác. Chi tiết: Bán buôn máy móc, thiết bị điện, vật liệu điện (máy phát điện, động cơ điện, dây điện và thiết bị khác dùng trong mạch điện);

Bán buôn đồ uống;

Bán buôn kim loại và quặng kim loại (trừ quặng uranium và thorium);

Bán buôn cao su;

Bán buôn nông, lâm sản nguyên liệu (trừ gỗ, tre, nứa) và động vật sống. Chi tiết: Bán buôn thức ăn và nguyên liệu làm thức ăn cho gia súc, gia cầm và thủy sản;

Sản xuất linh kiện điện tử;

Sản xuất dây, cáp điện và điện tử khác;

Sản xuất thiết bị dây dẫn điện các loại;

Bán buôn vật liệu, thiết bị lắp đặt khác trong xây dựng;

Khai thác, chế biến khoáng sản (trừ khoáng sản Nhà nước cấm); Bán buôn, bán lẻ rượu; Kinh doanh, chế biến nông sản, lâm sản; Kinh doanh hóa chất thông thường; Sản xuất gia công phụ tùng xe máy, lắp ráp xe gắn máy, hàng điện máy; Kinh doanh máy móc, thiết bị phương tiện vận tải và thiết bị phụ trợ, hàng thủ công mỹ nghệ; Kinh doanh nhựa đường, đại lý khí đốt (gas); Kinh doanh lương thực, thực phẩm và nguyên liệu, phụ gia chế biến lương thực, thực phẩm; Xuất nhập khẩu hàng hóa Công ty kinh doanh;

3. Sản phẩm và dịch vụ chủ yếu

Sản xuất và kinh doanh các sản phẩm xe đạp, xe máy, ô tô tải, đồ điện dân dụng, thiết bị truyền thông, sản phẩm điện tử, thiết bị đo lường;

Sản xuất và kinh doanh các loại thiết bị điện: Mô tơ, máy phát, biến thế điện các loại, dây và các loại thiết điện;

Kinh doanh bán buôn các loại phụ tùng cho ngành điện (vật liệu điện, máy phát điện, dây cáp điện);

Bán buôn các sản phẩm nông lâm sản, nguyên liệu (tre, gỗ, nứa)



Bán buôn các loại kim loại, các sản phẩm cơ khí;

Kinh doanh bất động sản, cho thuê văn phòng làm việc, kho bãi, trung tâm thương mại, căn hộ.

4. Tổng số lao động của Công ty TNHH MTV Điện Máy tiếp tục chuyển sang công ty cổ phần

Bảng 1: Cơ cấu lao động của Công ty tiếp tục chuyển sang công ty cổ phần

TT Loại lao động Số lượng

I Phân loại theo trình độ 112

1 Cán bộ có trình độ đại học và trên đại học 55

2 Cán bộ có trình độ cao đẳng, trung cấp 16

3 Cán bộ, nhân viên, công nhân đã được đào tạo qua các trường công nhân kỹ thuật, dạy nghề

41

4 Số lao động chưa qua đào tạo 0

II Phân loại theo hợp đồng lao động 112

1 Lao động không thuộc diện ký HĐLĐ 4

2 Lao động hợp đồng dài hạn (không xác định thời hạn) 101

3 Lao động hợp đồng ngắn hạn (từ 01 đến 03 năm) 7

Tổng cộng: 112

(Nguồn: Công ty TNHH MTV Điện Máy)

5. Giá trị thực tế của doanh nghiệp tại thời điểm công bố giá trị doanh nghiệp

Theo Quyết định Số 6955/QĐ-BCT ngày 19/11/2012 của Bộ trưởng Bộ Công thương, Giá trị Doanh nghiệp thực tế của Công ty TNHH MTV Điện Máy tại thời điểm 01/4/2012 để cổ phần hoá là 237.998.129.748 đồng (Hai trăm ba mươi bẩy tỷ, chín trăm chín mươi tám triệu, một trăm hai mươi chín nghìn, bảy trăm bốn mươi tám đồng).

Giá trị thực tế phần Vốn Nhà nước tại Công ty TNHH MTV Điện máy tại thời điểm 01/4/2012 để cổ phần hoá là 68.935.258.573 đồng (Sáu mươi tám tỷ, chín trăm ba mươi lăm triệu, hai trăm năm mươi tám ngàn, năm trăm bảy mươi ba đồng).

Trong đó:



+ Giá trị công ty TNHH MTV điện máy tại 0h ngày 01 tháng 4 năm 2012 để cổ phần hóa chưa có kết quả kiểm tra quyết toán thuế từ ngày 01/7/2009 đến ngày 31/12/2009, năm 2010, năm 2011, và quý 1năm 2012.

Giá trị quyền sử dụng đất : 141.086.418.000 đồng.

Trường hợp Bộ Tài chính, UBND tỉnh, thành phố có liên quan có ý kiến khác về giá trị doanh nghiệp, giá trị quyền sử dụng đất của doanh nghiệp thì Bộ Công Thương sẽ điều chỉnh lại.

Tài sản không đưa vào cổ phần hóa bao gồm công nợ không có khả năng thu hồi và tài sản cố định chờ thanh lý có giá trị tổng cộng là: 1.188.059.079 đồng

Trong đó:

+ Công nợ không có khả năng thu hồi: 1.184.000.000 đồng

+ Tài sản cố định chờ thanh lý: 4.059.079 đồng

Kết quả xác định giá trị doanh nghiệp tại thời điểm xác định giá trị doanh nghiệp để cổ phần hóa Biên bản Xác định giá trị doanh nghiệp kèm theo tại Phụ lục hồ sơ

Bảng2: Kết quả Xác định giá trị doanh nghiệp của Công ty TNHH MTV Điện Máy tại thời điểm ngày 01 tháng 04 năm 2011

Đơn vị tính: VNĐ

TÊN TÀI SẢN SỐ LIỆU

THEO BÁO CÁO ĐƠN

SỐ LIỆU XÁC ĐỊNH LẠI CHÊNH LỆCH

1 2 3 4 A. TÀI SẢN ĐANG DÙNG (I+II+III+IV) 56.127.010.433 237.998.129.748 181.871.119.315

I. TSCĐ và đầu tư dài hạn 14.201.744.588 54.924.622.049 40.722.877.461

1. Tài sản cố định 5.777.351.845 46.369.550.998 40.592.199.153

1.1. TSCĐ hữu hình 5.777.351.845 46.369.550.998 40.592.199.153

2. Các khoản đầu tư dài hạn 5.765.877.834 5.765.877.834 0

3. Chi phí Xây dựng cơ bản dở dang 2.421.476.947 2.421.476.947 0

4. Chi phí trả trước dài hạn 237.037.962 367.716.270 130.678.308

II. TSLĐ và đầu tư ngắn hạn 41.925.265.845 41.651.829.027 -273.436.818



TÊN TÀI SẢN SỐ LIỆU

THEO BÁO CÁO ĐƠN

SỐ LIỆU XÁC ĐỊNH LẠI CHÊNH LỆCH

1. Tiền: 8.066.132.390 8.072.251.972 6.119.582

+ Tiền mặt 1.503.288.089 1.503.290.500 2.411

+ Tiền gửi ngân hàng 6.562.844.301 6.568.961.472 6.117.171

2. Đầu tư tài chính ngắn hạn 910.066.000 629.941.600 -280.124.400

3. Các khoản phải thu 21.914.382.276 21.914.382.276 0

4. Vật tư, hàng hoá tồn kho 10.075.032.293 10.075.032.293 0

5. Tài sản ngắn hạn khác 959.652.886 960.220.886 568.000

III. Giá trị lợi thế kinh doanh của DN - 335.260.672 335.260.672

IV. Giá trị quyền sử dụng đất - 141.086.418.000 141.086.418.000 1. Giá trị quyền sử dụng đất đối với đất là tài sản (TSCĐ vô hình) - 141.086.418.000 141.086.418.000

B. TÀI SẢN CỔ ĐỊNH KHÔNG CẦN DÙNG 1.184.000.000 1.184.000.000 -

I. TSCĐ và đầu tư dài hạn - - -

II. TSLĐ và đầu tư ngắn hạn 1.184.000.000 1.184.000.000 - 1. Công nợ không có khả năng thu hồi 1.184.000.000 1.184.000.000

- C. TÀI SẢN CỐ ĐỊNH CHỜ THANH LÝ 4.059.079 4.059.079

- I. TSCĐ và đầu tư dài hạn 4.059.079 4.059.079 -

1. Tài sản cố định hữu hình 4.059.079 4.059.079 -

D. TÀI SẢN CỐ ĐỊNH KHÁC - - - TỔNG GIÁ TRỊ TÀI SẢN CỦA DOANH NGHIỆP (A + B + C + D) 57.315.069.512 239.186.188.827 181.871.119.315

Trong đó: Tổng giá trị thực tế DN (Mục A) 56.127.010.433 237.998.129.748 181.871.119.315

E1. Nợ thực tế phải trả 28.980.572.411 169.054.892.411 140.074.320.000 E2. Số dư Quỹ khen thưởng, phúc lợi 7.978.764 7.978.764

- TỔNG GIÁ TRỊ THỰC TẾ PHẦN VỐN NHÀ NƯỚC TẠI DOANH NGHIỆP [A-(E1+E2+E3)]

27.138.459.258 68.935.258.573 41.796.799.315

(Nguồn: Hồ sơ xác định giá trị doanh nghiệp Công ty TNHH MTV Điện Máy)



6. Tài sản chủ yếu của doanh nghiệp

6.1 Tài sản cố định và tài sản lưu động của doanh nghiệp tại thời điểm công bố giá trị doanh nghiệp được thể hiện tóm tắt như sau.

Bảng 3: Tài sản cố định của doanh nghiệp tại thời điểm công bố giá trị doanh nghiệp


Khoản mục Giá trị sổ sách kế

toán Giá trị đánh giá lại Chênh lệch

Tài sản cố định hữu hình 5.777.351.845 46.369.550.998 40.592.199.153

Nhà cửa vật kiến trúc 5.107.327.001 45.195.521.956 40.088.194.955 Máy móc thiết bị 28.771.122 63.195.101 34.423.979

Phương tiện vận tải 615.172.347 1.033.527.135 418.354.788

Tài sản cố định khác 26.081.375 77.306.806 51.225.431

Tài sản cố định vô hình 0 141.086.418.000 141.086.418.000

Giá trị quyền sử dụng đất 0 141.086.418.000 141.086.418.000 Tổng cộng 5.777.351.845 187.455.968.998 181.678.617.153


Bảng4: Tài sản lưu động của doanh nghiệp tại thời điểm công bố giá trị doanh nghiệp


Khoản mục Giá trị sổ sách kế toán

Giá trị đánh giá lại Chênh lệch

Tiền và các khoản tương đương tiền

8.066.132.390 8.072.251.972 6.119.582

Đầu tư tài chính ngắn hạn 910.066.000 629.941.600 -280.124.400 Các khoản phải thu 21.914.382.276 21.914.382.276 0 Vật tư hàng hóa tồn kho 10.075.032.293 10.075.032.293 0 Tài sản ngắn hạn khác 959.652.886 960.220.886 568.000 Tổng cộng 41.925.265.845 41.651.829.027 -273.436.818


6.2 Diện tích đất Công ty đang quản lí và sử dụng

Hiện nay, Công ty đang quản lý và sử dụng các mảnh đất như sau:

- Tổng số diện tích là: 37.673,39 m2 Trong đó:



+ Diện tích đất thuê là: 37.621,22 m2

+ Diện tích đất giao là: 52,17 m2

Trong số diện tích đất thuê là 37.621,22 m2 Công ty đã có phương án sử dụng đất sau khi chuyển sang công ty cổ phần. Công ty đang làm thủ tục đề nghị xin được giao đất với diện tích là 11.303,12 m2, số còn lại Công ty đang hoàn thiện thủ tục thuê đất trả tiền hàng năm.

Chi tiết tình hình đất đai của Công ty như sau:

Bảng 5: Tình hình đất đai của Công ty

BẢNG KÊ CHI TIẾT TÌNH HÌNH ĐẤT ĐAI CỦA CÔNG TY

STT Địa chỉ Diện tích đất (m2)

Mục đích sử dụng Thời gian Ghi chú

1 Số 163 phố Đại La, quận Hai Bà

Trưng, TP Hà Nội 2.383,2

Sản xuất kinh

doanh

Đề nghị được giao

đất

Chưa có QĐ giao QSD đất, Công ty

đang làm thủ tục đề nghị xin được giao

đất. Hiện tại công ty đang thuê đất trả tiền

thuê đất hàng năm

2 Số 76 Ngọc Lâm, quận Long Biên,

TP Hà Nội 1.434,92

Sản xuất kinh

doanh

Đề nghị được giao đất





3 Số 52 Ngọc Lâm, quận Long Biên,

TP Hà Nội 7.485

Sản xuất kinh

doanh

Đề nghị được giao đất









4 Số 92 phố Hai Bà Trưng, quận Hoàn Kiếm, TP Hà Nội

350 Sản xuất

kinh doanh

Đất thuê trả tiền thuê đất

hàng năm chưa xác định

thời hạn

Công ty chỉ sử dụng tầng 1 của tòa nhà

5

Số 131 Nguyễn Văn Cừ, quận

Long Biên, TP Hà Nội

734 Kinh doanh



thời hạn

Công ty chỉ sử dụng tầng 1 của tòa nhà

6 Số 67 phố Đức

Giang, quận Long Biên, TP Hà Nội

129,8 Sản xuất

kinh doanh



thời hạn

Khu đất thuê trả tiền hàng năm, chưa có hợp đồng thuê đất



488,4 Sản xuất

kinh doanh



thời hạn




1.427,7 Sản xuất

kinh doanh



thời hạn


9

Ngõ 67 phố Đức Giang, quận Long Biên, TP Hà Nội

(Khu 1)

12.787,20

Sản xuất kinh

doanh



thời hạn


10

Khu 1 tại ngõ 81 phố Đức Giang, quận Long Biên,

TP Hà Nội

9.088,5

Làm tổng kho và làm xưởng sản

xuất

Đất thuê đất, chưa xác định

thời hạn

Khu đất thuê trả tiền hàng năm, chưa đủ hồ sơ pháp lý về quyền

sử dụng đất





Chi nhánh Nam Định

11

Số 213 (số 111 cũ) Quang Trung, TP Nam Định, tỉnh Nam Định

265,7 Sản xuất

kinh doanh

30 năm kể từ 01/01/2003

Hợp đồng thuê đất số 46/HĐ-TĐ ngày

25/6/2003

12

Số 282 (132 cũ) Quang Trung, TP Nam Định, tỉnh Nam Định

99,8 Sản xuất

kinh doanh

Đất thuê đất, chưa xác định

thời hạn


25/6/2003

13 Số 222 Giải Phóng, TP Nam Định, tỉnh Nam Định

947,0 Sản xuất

kinh doanh

30 năm kể từ 01/01/2003


25/6/2003

Chi nhánh TP Hồ Chí Minh

14 Số 06 Lương Hữu Khánh, quận 1, TP Hồ Chí Minh

52,17 Làm văn phòng chi

nhánh

Tài sản doanh nghiệp tự

mua

Chưa hoàn thiện thủ tục sang tên Công ty


Hiện tại các lô đất của Công ty đang quản lý và sử dụng chưa đầy đủ về giấy tờ pháp lý. Đối với lô đất thuê trả tiền thuê đất hàng năm chưa ký kết các hợp đồng thuê đất với các cơ quan Nhà nước có thẩm quyền thuộc các tỉnh và thành phố nên giá phí thuê đất phụ thuộc vào giá đất hàng năm luôn biến động theo chiều hướng gia tăng, thời hạn cho thuê không rõ ràng, khó khăn cho việc lập kế hoạch các dự án đầu tư mở rộng sản xuất kinh doanh.

Đối với các lô đất nhận quyền sử dụng đất chưa làm thủ tục giao đất (sổ đỏ) với các cơ quan Nhà nước, nếu giá đất tại các địa phương thay đổi cũng làm tăng chi phí khi nhận quyền giao đất và việc đầu tư mở rộng sản xuất kinh doanh, liên doanh liên kết với các tổ chức kinh tế gặp khó khăn.

6.3 Máy móc, thiết bị

Theo sổ sách kế toán

- Nguyên giá: 137.880.267 đồng

- Giá trị còn lại: 28.771.122 đồng

Đánh giá lại:



- Nguyên giá: 137.880.267 đồng


Chênh lệch tăng: 34.423.979 đồng

6.4 Phương tiện vận tải

Theo sổ sách kế toán

- Nguyên giá: 2.297.247.479 đồng


Đánh giá lại:

- Nguyên giá: 2.297.247.479 đồng

- Giá trị còn lại: 1.033.527.135 đồng

Chênh lệch tăng: 418.354.788 đồng

7. Danh sách những Công ty mẹ và Công ty con

Công ty không có Công ty con hạch toán độc lập

Công ty có 01 Công ty liên kết là: Công ty TNHH Quốc tế SHINIL – TODIMAX

- Vốn điều lệ của Công ty liên kết: 39.392.791.604 đồng

- Vốn thực góp của Công ty liên kết: 31.107.206.320 đồng, trong đó Công ty TNHH MTV Điện Máy góp 5.765.877.834 đồng bằng giá trị quyền sử dụng đất, tài sản là giá trị còn lại của nhà xưởng trên đất.

- Hoạt động kinh doanh chính của Công ty liên kết:

+ Sản xuất, lắp ráp các loại máy bơm nước và phụ tùng máy bơm nước;

+ Kinh doanh các sản phẩm đồ điện dân dụng, sản phẩm điện tử dân dụng, linh kiện điện tử

8. Tình hình tài chính và kết quả hoạt động sản xuất kinh doanh trong 3 năm và Quý 3/2012 trước khi cổ phần hóa

8.1 Tình hình hoạt động kinh doanh:

a. Doanh thu bán hàng và cung cấp dịch vụ qua các năm

Bảng 6: Doanh thu bán hàng và cung cấp dịch vụ qua các năm trước khi cổ phần hóa

Đơn vị: Triệu đồng



Chỉ tiêu Năm 2009 Năm 2010 Năm 2011 Quý 3 Năm 2012

GT Tỷ lệ GT Tỷ lệ GT Tỷ lệ GT Tỷ lệ

Doanh thu bán hàng hóa 160.484 95,6 % 173.024 85.8% 161.776 99,5% 114.872 99,75%

Cung cấp dịch vụ khác 7.388 4,44% 25.657 14.2% 814 0,5% 295 0,25%

Tổng cộng 167.872 100% 198.681 100% 162.590 100% 115.167 100%

(Nguồn: BCTC kiểm toán năm 2009, 2010, 2011 và BCTC quý 3/2012)

Tổng doanh thu của Công ty biến động không ổn định, năm 2010 tổng doanh thu của Công ty tăng 18,35% so với năm 2009, năm 2011 tổng doanh thu giảm 18,17% so với năm 2010 và giảm nhẹ 3,15% so với năm 2009. Tổng doanh thu 9 tháng đầu năm 2012 bằng 70,83% so với năm 2011.

Tổng doanh thu năm 2010 tăng mạnh là do trong năm 2010 Công ty được hoàn thuế nhập khẩu linh kiện xe máy và khoản thu nhập từ cổ tức được trả, thu nhập từ bán cổ phần.

b. Sản phẩm, hàng hóa

- Sản phẩm, hàng hóa chính của Công ty: Công ty kinh doanh xuất nhập khẩu các sản phẩm hàng hóa bao gồm: các sản phẩm cơ khí, xe đạp xe máy, các sản phẩm điện tử, điện lạnh gia dụng, đồ điện dân dụng, thiết bị chiếu sáng, ....

- Nguồn cung cấp hàng hóa: Các sản phẩm, hàng hóa chính của Công ty chủ yếu được nhập khẩu từ nhiều nước trên thế giới.

- Sự ổn định của các nguồn cung cấp này: Các nguồn cung cấp luôn biến động và phụ thuộc vào tỷ giá hối đoái ở từng thời điểm. Mặt khác, do khó khăn về tài chính Công ty chưa thanh toán được nên khi nhập khẩu hàng mới thủ tục nhập khó khăn.

- Ảnh hưởng của giá vốn hàng hóa tới doanh thu, lợi nhuận: Giá vốn hàng hóa luôn bị tăng do giá nhập khẩu tăng và các chi phí nhập khẩu cũng tăng theo nên giá vốn hàng bán ra cao, kinh doanh không có lãi.

Để đảm bảo cho hoạt động sản xuất kinh doanh của Công ty được ổn định và đảm bảo tính liên tục cũng như hạn chế được rủi ro về biến động giá trên thị trường Công ty phải:

- Lập kế hoạch chi tiết cụ thể về kinh doanh, tiêu thụ sản phẩm để có thể chủ động lên kế hoạch nhập khẩu các sản phẩm, hàng hóa ở thời điểm thích hợp nhằm dự trữ đáp ứng nhu cầu thị trường;



- Thường xuyên cập nhập và chủ động tìm kiếm thêm các nhà cung cấp trên thị trường để lựa chọn các nhà cung cấp có uy tín và thiết lập mối quan hệ bạn hàng chiến lược để có thể đảm bảo sự ổn định của các nguồn cung cấp;

- Tận dụng cơ sở vật chất hiện có, Công ty đã định hướng chuyển từ kinh doanh chủ yếu là cơ khí, xe đạp xe máy, điện máy sang kinh doanh nghành nghề chế biến nông lâm nghiệp, thủy hải sản, kinh doanh nguồn nguyên liệu phục vụ cho công nghiệp và xây dựng như sắt thép, hóa chất, đồ uống các loại và kinh doanh bất động sản, cho thuê kho tàng, nhà xưởng, căn hộ...

c. Chi phí sản xuất

Bảng 7: Biến động chi phí của Công ty qua các năm Đơn vị: triệu đồng

Chỉ tiêu Năm 2009 Năm 2010 % (+/-) 2010/2009 Năm 2011 % (+/-)

2011/2010 Quý 3 2012

Giá vốn hàng bán 146.631 158.236 7,91 144.169 -8,89 100.588

Chi phí bán hàng 15.019 16.933 12,74 9.548 -43,61 7.942

Chi phí quản lý doanh nghiệp 3.252 769 -76,35 12.137 1.478,28 6.356

Chi phí tài chính 2.728 3.834 40.54 2.492 -35,00 713

Tổng chi phí 167.630 179.772 7,24 168.346 -6,36 115.599

(Nguồn: BCTC kiểm toán năm 2009, 2010, 2011 và BCTC quý 3/2012)

Là đơn vị kinh doanh xuất nhập khẩu các sản phẩm cơ khí, xe đạp xe máy, các sản phẩm điện tử, điện lạnh gia dụng, ... nhập khẩu từ nhiều nước, nên Công ty không chủ động được chi phí giá vốn. Các chi phí nhập khẩu luôn tăng, nguồn vốn kinh doanh của Công ty nhỏ không đủ năng lực về tài chính để nhập khẩu những lô hàng lớn giá rẻ hơn mà phải nhập các lô hàng lẻ, chi phí cao, giá vốn hàng hóa tăng. Do đó chi phí giá vốn luôn luôn tăng, không đủ sức cạnh tranh với các doanh nghiệp khác trong nước, thị trường bị thu hẹp dần.

d. Trình độ công nghệ

Các thiết bị đo lường và kiểm tra chất lượng chủ yếu là thiết bị cũ, chưa được đầu tư mới, kho tàng bảo quản hàng hóa xuống cấp lạc hậu. Vì vậy chưa đáp ứng được so với yêu cầu của tình hình hiện nay. Do đó gây nên những khó khăn cho biệc bảo quản hàng hóa, làm giảm chất lượng sản phẩm, hàng hóa cung cấp ra thị trường.



đ. Tình hình kiểm tra chất lượng sản phẩm

Hiện nay sản phẩm hàng hóa của Công ty đang kinh doanh là hàng hóa xuất nhập khẩu. Công ty đã lựa chọn các nhà cung cấp có tín nhiệm có thương hiệu nên các sản phẩm hàng hóa Công ty nhập về đều là những sản phẩm hàng hóa tốt, có tín nhiệm trên thị trường và được phía đối tác bảo đảm chất lượng. Hàng nhập về kho của Công ty được bộ phận kỹ thuật kiểm tra lại nhãn mác và đai kiện đầy đủ. Vì vậy khi lưu thông trên thị trường trong nước đảm bảo chất lượng.

Công ty thành lập các trung tâm chuyên kinh doanh từng nghành hàng cụ thể. Các trung tâm đều có bộ phận kiểm tra chất lượng. Ngoài ra, Công ty còn có đội ngũ công nhân viên bảo hành sau bán hàng có trình độ chuyên môn và nhiệt tình.

g. Hoạt động Marketing

Todimax là một doanh nghiệp chuyên nghành về xe đạp, xe máy và cơ điện lạnh đã có thương hiệu trên thị trường trong nước. Tuy nhiên, từ khi Nhà nước gia nhập nền kinh tế thị trường WTO, việc cạnh tranh của Công ty đối với các doanh nghiệp khác bị giảm sút do chính sách của Nhà nước về thuế hàng hóa nhập khẩu không còn bảo hộ như trước nên thị phần bán hàng trong nước bị giảm và thương hiệu của Công ty bị ảnh hưởng.

Công ty đã tiến hành mở các đại lý bán hàng tại các tỉnh và thành phố trong cả nước và quan tâm đến bảo hành sản phẩm sau bán hàng nhưng chính sách đối với việc bán hàng chưa có quy trình cụ thể, chưa được hài hòa về lợi ích kinh tế giữa khách hàng và doanh nghiệp.

h. Nhãn hiệu thương mại, đăng ký phát minh sáng chế và bản quyền

Công ty hiện nay chưa có Nhãn hiệu thương mại cũng như đăng ký phát minh sáng chế và bản quyền.

i. Các hợp đồng lớn đang thực hiện hoặc đã được ký kết

Các hợp đồng hiện tại của Công ty chủ yếu là các hợp đồng nhỏ, có giá trị hợp đồng thấp. Công ty đã ký hợp đồng với khách hàng và các đại lý cung cấp hàng hóa, dịch vụ trong Quý 1/2013 với doanh số ước đạt như sau:

- Mua vào: 30 tỷ

- Bán ra: 31 tỷ

8.2 Tình hình tài chính và kết quả hoạt động sản xuất kinh doanh trong 3 năm và Quý3/2012 trước khi cổ phần hóa



Bảng 8: Tình hình tài chính và kết quả hoạt động sản xuất kinh doanh trong 3 năm và Quý3/2012 trước khi cổ phần hóa

TT Chỉ tiêu ĐVT Năm 2009 Năm 2010 Năm 2011 Quý 3/2012

1 Tổng tài sản Đồng 59.021.600.751 55.047.916.204 43.505.338.026 44.934.412.489

2 Nợ vay ngắn hạn Đồng 47.033.336.412 36.814.430.424 24.425.660.012 25.795.605.009

3 Nợ vay dài hạn Đồng 8.204.676.000 5.679.600.000 6.316.953.213 6.495.871.050

4 Nợ phải thu khó đòi Đồng 21.892.238.436 15.417.246.620 10.135.625.538 11.467.960.420

6 Tổng số lao động Người 231 214 207 189

7 Tổng quỹ lương thực hiện Đồng 6.375.600.000 6.420.000.000 6.706.800.000 5.273.100.000

8 Thu nhập bình quân người/tháng Đồng 2.300.000 2.500.000 2.700.000 3.100.000

9 Tổng doanh thu & thu nhập khác Đồng 167.909.247.669 199.710.723.030 163.247.454.038 115.703.942.861

10 Tổng chi phí Đồng 170.134.253.420 189.361.989.960 168.955.127.379 115.820.329.395

11 Lợi nhuận trước thuế Đồng -2.225.005.751 10.348.733.070 -5.707.673.341 -116.386.534

12 Lợi nhuận sau thuế Đồng -2.225.005.751 8.842.556.452 - 5.707.673.341 -116.386.534

13 Tỷ suất lợi nhuận sau thuế/Vốn NN % - 37,16% - -

14 Phải nộp ngân sách (Số dư cuối kỳ) Đồng 32.128.580.861 17.338.206.837 12.759.538.368 13.163.135.938

(Nguồn: Phương án cổ phần hóa Công ty TNHH MTV Điện Máy)

8.3 Những nhân tố ảnh hưởng đến hoạt động sản xuất kinh doanh của Công ty TNHH MTV Điện Máy trong năm báo cáo

a. Thuận lợi

Nhiều năm kinh doanh trong ngành thương mại - xuất nhập khẩu điện máy nên Công ty nắm bắt được tình hình thực tế của thị trường trong nước và thị trường nước ngoài, căn cứ năng lực thực tế của Công ty, những năm qua Công ty đã lựa chọn và dần từng bước mở rộng ngành hàng kinh doanh, như mở rộng kinh doanh hàng nông thủy sản, hóa chất. Xây dựng các trung tâm thương mại, văn phòng làm việc, nhà xưởng để cho thuê nhằm phát huy được tiềm năng về cơ sở vật chất hiện có, tăng doanh thu và năm 2010 kinh doanh có lãi, tạo uy tín trên thị trường.

Đội ngũ cán bộ lãnh đạo Công ty có nhiều kinh nghiệm, có trình độ chuyên môn, năng động nắm bắt được tình hình thị trường, chuyển hướng kinh doanh kịp thời phù hợp, tạo được việc làm cho người lao động dần ổn định sản xuất kinh doanh.



b. Khó khăn

Do ảnh hưởng của cuộc khủng hoảng kinh tế - tài chính toàn cầu nên từ năm 2008 hoạt động sản xuất kinh doanh của doanh nghiệp gặp rất nhiều khó khăn, sản phẩm và thị trường ngày càng bị thu hẹp. Trong hệ thống sản phẩm của Công ty nhiều mặt hàng truyền thống nhập khẩu hoặc có nguồn gốc nhập khẩu đã bị thu hẹp như nhóm hàng điện máy gia dụng, điện tử - điện lạnh, xe đạp – xe máy… do yếu tố cạnh tranh khốc liệt của thị trường. Hơn nữa năm 2010 và 2011 thị trường bất động sản rất khó khăn nên cơ sở kinh doanh của công ty (kho hàng, trung tâm dịch vụ) đã có phương án cải tạo cho thuê để tăng doanh thu, nhưng cũng bị dừng lại do thiếu vốn và do khách hàng từ chối thuê.

Cơ sở vật chất của Công ty cũng có nhiều khó khăn, như:

Các lô đất Công ty đang quản lý sử dụng, giấy tờ về quyền sử dụng đất, hợp đồng thuê đất để đảm bảo tính pháp lý không đầy đủ phần lớn các lô đất chưa có Hợp đồng thuê đất, chưa được cấp quyền sử dụng đất (Công ty đang hoàn tất các thủ tục pháp lý xin được giao đất, thuê đất), nên việc đầu tư xây dựng hoặc liên doanh liên kết để khai thác nguồn lợi về đất gặp nhiều khó khăn.

Kho tàng, nhà xưởng, trung tâm kinh doanh đã sử dụng nhiều năm bị xuống cấp, không có kinh phí để sửa chữa tu bổ, quản lý phân tán không đáp ứng được yêu cầu khi đưa vào khai thác, do đó hiệu quả khai thác không cao, không tạo ra được nguồn tài chính để tái đầu tư nâng cấp hệ thống kho tàng nhằm tạo ra hiệu quả cao.

Lực lượng lao động đông nhưng chất lượng lao động thấp, tuổi đời bình quân cao, nhiều người không được đào tạo cơ bản hoặc đào tạo không đúng ngành nghề, việc bố trí sắp xếp lao động hết sức khó khăn.

Chính sách nhà nước luôn thay đổi như: thuế xuất nhập khẩu thay đổi theo từng thời kỳ, khiến cho việc điều chỉnh mức thuế phải nộp của doanh nghiệp không kịp thời, doanh nghiệp gặp nhiều khó khăn khi hạch toán kế toán và tính toán giá vốn hàng bán ra dẫn tới hiệu quả kinh doanh thấp (thua lỗ).

Những tồn tại về tài chính từ những năm trước để lại chưa được xử lý như: nợ ngân hàng chưa trả, nợ thuế nhập khẩu linh kiện xe máy chưa được nhà nước xử lý, nên ngân hàng không cho vay vốn hoặc cho vay với hạn mức thấp hơn nữa công ty luôn trong tình trạng bị Hải Quan cưỡng chế thuế nhập khẩu. Nguồn vốn kinh doanh nhỏ, thiếu không đủ vốn để đầu tư đổi mới công nghệ và vốn lưu động cho sản xuất kinh doanh dẫn đến tình hình nhập khẩu hàng hóa, nguyên liệu gặp rất nhiều khó khăn.

Thị trường của Công ty bị thu hẹp do các doanh nghiệp kinh doanh xuất nhập khẩu có cùng lĩnh vực ngành nghề với Công ty ngày càng tăng về số lượng và quy mô, nhiều doanh nghiệp lớn thuộc các Tổng Công ty được thành lập có tiềm năng về tài chính và trang thiết



bị hiện đại hơn. Vì vậy sự cạnh tranh trên thị trường trong các lĩnh vực Công ty đang hoạt động cũng là một thách thức không nhỏ cho Công ty.

9. Vị thế của Công ty so với các doanh nghiệp khác cùng ngành

9.1 Vị thế của Công ty so với các doanh nghiệp khác trong ngành

Trong lĩnh vực dịch vụ hiện nay, Công ty TNHH MTV Điện máy có quy mô không lớn cả về vốn, trình độ công nghệ và lao động. Doanh thu cả năm hiện tại chỉ đạt khoảng 200 tỷ đồng, so với nhiều Công ty trong ngành doanh nghiệp chỉ là doanh nghiệp nhỏ, thị phần tiêu thụ thấp và chưa đạt được quy mô theo yêu cầu.

9.2 Triển vọng phát triển ngành

Ngành kinh doanh điện máy gia dụng, điện tử - điện lạnh chất lượng cao phục vụ nhu cầu trong nước ngày càng tăng, thu nhập của người dân trong nước tăng, đang là một yếu tố quan trọng để Công ty có điều kiện phát triển đối với các ngành này;

Các ngành nghề khác như: kinh doanh sản phẩm nông sản, vật tư chuyên dùng cho sản xuất công nghiệp. Kinh doanh bất động sản, dịch vụ cho thuê văn phòng làm việc, thuê nhà xưởng cũng có xu hướng tăng mạnh cùng với sự phát triển kinh tế, tạo điều kiện thuận lợi cho sự phát triển của Công ty trong những năm tới. Nhìn chung, với điều kiện hiện có của Công ty, nếu được bổ sung về người lao động có trình độ chuyên môn, về vốn đầu tư thì Công ty sẽ rất phát triển.

Nắm bắt triển vọng phát triển của ngành, Ban lãnh đạo Công ty TNHH MTV Điện Máy đã đề ra các mục tiêu, phương hướng phát triển tập trung vào các lĩnh vực kinh doanh và sản phẩm chính như: sản phẩm đồ điện dân dụng, sản phẩm dùng trong công nghiệp như thiết bị điện, động cơ điện, vật liệu điện, xe đạp, xe máy và phụ tùng, các loại nguyên liệu dùng trong sản xuất công nghiệp như vật liệu xây dựng, sắt thép, dầu mỡ công nghiệp cho thuê văn phòng làm việc, kho bãi, trung tâm thương mại, căn hộ … Đây đều là các ngành nghề kinh doanh có khả năng mang lại lợi nhuận cao và phù hợp với điều kiện, tình hình hiện tại của Công ty.

10. Phương án đầu tư và chiến lược phát triển của doanh nghiệp sau khi cổ phần hóa 10.1 Một số thông tin chủ yếu về kế hoạch đầu tư, chiến lược phát triển doanh

nghiệp sau cổ phần hóa

a. Cơ quan quản lý, điều hành cấp Công ty

Hội đồng quản trị: 05 người

Ban kiểm soát: 03 người

Ban Tổng Giám đốc và Kế toán trưởng Công Ty

Các phòng ban giúp việc Công ty bao gồm 06 phòng ban giúp Ban Giám đốc trong hoạt động quản lý hàng ngày của Công ty. Công ty có 08 đơn vị sản xuất



kinh doanh hạch toán phụ thuộc trên địa bàn TP Hà Nội, TP Hồ Chí Minh và tỉnh Nam Định.

Công ty liên kết là: Công ty TNHH Quốc tế SHINIL – TODIMAX

b. Sơ đồ tổ chức, hoạt động của Công ty Cổ phần

Dự kiến mô hình tổ chức của Công ty sau cổ phần hóa như sau:

Đại hội đồng cổ đông

Hội đồng quản trị

Ban Tổng Giám đốc

Ban

Kiểm soát

Xí nghiệp Điện máy

Đức Giang

Chi nhánh Điện máy Nam Định

Chi nhánh Điện máy TP HCM

P. Điện máy Thiết bị

P. KD Hóa chất

P.Tài chính Kế toán

P. TCHC T.Tra bảo vệ

Ban quản lý tài sản

P. Kế hoạch Thị trường

Xí nghiệp KD hàng Điện máy

Trung tâm Điện tử - điện lạnh 92 HBT

Trung tâm KD xe đạp xe

máy

Trung tâm kho Đức

Giang

Trung tâm điện máy

163 Đại La

Công ty liên kết: CT TNHH Quốc tế

SHINIL TODIMAX

Sơ đồ cơ cấu tổ chức của Công ty cổ phần



c. Định hướng phát triển sản xuất kinh doanh sau cổ phần hóa

Mục tiêu

Sau cổ phần hoá, Công ty tập trung vào đổi mới nâng cao chất lượng lao động và củng cố kinh doanh các mặt hàng theo giấy phép kinh doanh, chú trọng các mặt hàng kinh doanh truyền thống là:

- Tiếp tục đẩy mạnh kinh doanh sản phẩm điện tử, điện lạnh, đồ điện tiêu dùng, xe đạp xe máy với chất lượng cao phù hợp với thị hiếu trong nước. Tăng cường và ưu tiên khả năng tài chính để chuyển dần và mở rộng nhập khẩu và kinh doanh vật tư, nguyên liệu phục vụ sản xuất như: hạt nhựa, hóa chất công nghiệp, dầu mỡ công nghiệp, phương tiện vận tải (ôtô tải loại vừa và nhỏ), sắt thép...

- Đánh giá phân loại từng khu vực đất đai, kho tàng nhà xưởng hiện có, lập phương án đầu tư nâng cấp, hoàn thiện công tác khoán khai thác tài sản, đất đai để tạo ra hiệu quả cao.

- Đầu tư xây dựng mới văn phòng làm việc, trung tâm thương mại, kho bãi tại các địa điểm có ưu thế về địa lý thuận lơị cho kinh doanh để tăng doanh thu dịch vụ cho thuê văn phòng, kinh doanh bất động sản và dịch vụ bán hàng.

Kế hoạch đầu tư phát triển sau cổ phần hóa

Trong 3 năm đầu sau khi cổ phần hoá (từ năm 2013 - năm 2015) Công ty tập trung triển khai một số công việc và các dự án đầu tư để đưa vào khai thác, gồm các dự án sau:

Trước tiên hoàn thiện công tác quy hoạch đất đai, nhà xưởng, kho tàng bến bãi và hoàn thiện các thủ tục pháp lý về quyền quản lý và sử dụng các lô đất hiện có. Khẩn trương xây dựng các dự án cải tạo nâng cấp, xây mới hệ thống kho tàng, nhà xưởng để đưa vào khai thác nhằm mang lại hiệu quả cao nhất, tạo nguồn vốn tiếp tục đầu tư.

Tập trung khả năng tài chính của Công ty đầu tư các kho tàng và nhà xưởng sau:

+ Xây mới xưởng lắp ráp và hoàn chỉnh sản phẩm tại Khu 3 ngõ 81 phố Đức Giang, quận Long Biên, TP Hà Nội, thực hiện vào năn 2013. Diện tích xưởng: 525m2. Chi phí ước tính khoảng 1.700 triệu đồng.

+ Cải tạo, nâng cấp Kho C tại Số 35 ngõ 67 Đức Giang, quận Long Biên, TP Hà Nội để làm kho chuyên dụng, chất lượng cao với sức chứa 300 tấn, thực hiện vào năm 2014. Diện tích kho: 1.000m2. Chi phí ước tính khoảng 7.000 triệu đồng.

Tổng chi phí đầu tư ước tính là 8.700 triệu đồng được dùng từ nguồn vốn của doanh nghiệp và vốn vay tín dụng.

Tìm kiếm các đối tác có khả năng về tài chính và quản lý văn phòng để liên doanh liên kết xây dựng các toà nhà đa năng trên các lô đất hiện có trên địa bàn thành phố



Hà Nội, để mở rộng kinh doanh bất động sản, cho thuê văn phòng làm việc và trung tâm thương mại. Công ty đã ký 02 Hợp đồng hợp tác đầu tư số 05 và 06 ngày 12/11/2009 với Công ty CP Đầu tư và Phát triển Đô thị Phố Wall, để đối tác làm việc với cơ quan chức năng xin phép lập dự án đầu tư tại 2 lô đất số 163 Đại La, Hà Nội và số 52 Ngọc Lâm, Long Biên, Hà Nội. Một số dự án của Công ty:

Dự án 1: Xây dựng văn phòng làm việc, trung tâm thương mại và căn hộ để cho thuê và bán tại vị trí 76 Ngọc Lâm – Long Biên – Hà Nội. Diện tích: 1.541 m2

- Hình thức đầu tư: Hợp tác với các đối tác khác

- Vốn đầu tư: Theo hình thức góp vốn

Dự án 2: Xây nhà chung cư, văn phòng làm việc và trung tâm thương mại tại Số 52 Ngọc Lâm – Long Biên – Hà Nội để cho thuê, bán. Diện tích: 7.583 m2



Dự án 3: Xây dựng trung tâm thương mại, văn phòng cho thuê, căn hộ để bán tại 163 Đại La – Hà Nội



Chiến lược phát triển sản xuất kinh doanh

Về sản phẩm chính

Xác định các sản phẩm chủ lực, có hướng phát triển lâu dài để tập trung ưu tiên cho kinh doanh và phát triển ngành hàng như:

- Sản xuất và kinh doanh các sản phẩm dùng trong công nghiệp như thiết bị điện, đồ điện dân dụng, ô tô tải, động cơ điện, vật liệu điện, xe đạp, xe máy và phụ tùng;

- Kinh doanh xuất nhập khẩu các loại nguyên liệu dùng trong sản xuất công nghiệp như vật liệu xây dựng, sắt thép, dầu mỡ công nghiệp;

- Kinh doanh bất động sản, cho thuê văn phòng làm việc, kho bãi, trung tâm thương mại, căn hộ.

Bám sát tình hình diễn biến thị trường và nhu cầu tiêu dùng để lựa chọn và phát triển kinh doanh mặt hàng mới phù hợp với chức năng hoạt động và khả năng của Công ty.

Về tổ chức



Ổn định tổ chức quản lý theo mô hình mới (mô hình Công ty cổ phần). Tổ chức bộ máy hoạt động theo hướng gọn nhẹ, đào tạo nâng cao trình độ cho cán bộ công nhân viên nhằm nâng cao hiệu quả điều hành và năng suất lao động.

Trong những năm tới Công ty cần tập trung mọi biện pháp tổ chức thị trường tiêu thụ các sản phẩm với mục tiêu ổn định và phát triển thị trường trong nước cả về số lượng sản phẩm, doanh thu và thị phần. Bằng cách từng bước mở rộng địa bàn cung cấp sản phẩm đến các tỉnh, thành phố trong cả nước qua các đại lý, đảm bảo chất lượng sản phẩm và giá cả cạnh tranh. Chú trọng đến công tác tổ chức thị trường ngoài việc mở rộng địa bàn kinh doanh cần quan tâm đến các đối tượng bán hàng bao gồm các nhà sản xuất vừa và nhỏ. Kết hợp các hình thức kinh doanh kể cả hình thức làm đại lý bán hàng cho các nhà sản xuất lớn về các mặt hàng như sắt thép, ôtô tải…

Xây dựng và tổ chức thực hiện tốt chính sách bán hàng đảm bảo hài hoà các lợi ích quyền lợi kinh tế của Công ty cũng như của khách hàng, nâng cao năng lực quản lý và khả năng tác nghiệp của cán bộ kinh doanh, thiết lập mối quan hệ hợp tác – thiện chí cùng phát triển của Công ty và các đối tác.

Về thị trường

Những khó khăn về tình hình thị trường hiện nay, sẽ tạo áp lực cũng như động lực để công ty đẩy mạnh công tác tiếp thị, phát triển thị trường trong nước bằng cách cung cấp các sản phẩm hàng hoá đảm bảo chất lượng với giá cả cạnh tranh. Trong giai đoạn tới, công ty tiếp tục tập trung phát triển thị trường các sản phẩm mang tính chiến lược, đảm bảo vị thế và khả năng cạnh tranh của mình.

10.2 Hệ thống chỉ tiêu kinh tế chủ yếu của kế hoạch sản xuất kinh doanh trong 3 năm liền kề sau khi cổ phần hóa

Bảng 9: Một số chỉ tiêu chủ yếu sau cổ phần hóa

STT Chỉ tiêu Đơn vị tính Năm 2013 Năm 2014 Năm 2015

1

Kế hoạch đầu tư XDCB - Dự án 1 tại Khu 3 ngõ 186

Đức Giang - Dự án 2: tại Kho C – Số 35

ngõ 67 Đức giang - Các dự án liên kết Công ty

tiếp tục tìm kiếm khách hàng

1000.Đồng

1.700.000

-

4.000.000

-

3.000.000

2 Vốn điều lệ 1.000 đồng 86.900.000 95.000.000 100.000.000

3 Tổng số lao động người 112 115 120



- Lao động theo HĐ không xác định thời hạn và thời hạn từ 12-36 tháng

người 110 111 115

- Lao động mùa vụ (dưới 3 tháng)

người 2 4 5

4 Tổng quỹ lương kế hoạch 1.000 đồng 4.435.200 5.520.000 6.480.000

5 Thu nhập bình quân người/tháng

1.000 đồng 3.300 4.000 4.500

6 Tổng doanh thu 1.000 đồng 220.000.000 270.000.000 350.000.000

7 Tổng chi phí 1.000 đồng 214.207.000 261.770.000 339.400.000

8 Lợi nhuận trước thuế 1.000 đồng 5.793.000 8.230.000 10.600.000

9 Lợi nhuận sau thuế 1.000 đồng 4.345.000 6.175.000 8.000.000

10 Tỷ lệ LN sau thuế/VĐL % 5% 6,5% 8%

11 Nộp ngân sách( Thuế TNDN) 1.000 đồng 1.448.000 2.055.000 2.600.000

12 Trích lập các quỹ 1.000 đồng 609.000 950.000 1.000.000

Tỷ lệ trích lập các Quỹ so với Lợi nhuận sau thuế

% 14% 15% 14%

- Quỹ dự phòng tài chính (5% LNST)

1.000 đồng 217.000 308.000 400.000

- Quỹ đầu tư PTSX 1.000 đồng 348.550 580.250 640.000

- Quỹ Khen thưởng, Phúc lợi 1.000 đồng 43.450 61.750 80.000

13 Lợi nhuận sau thuế chia cổ tức

1.000 đồng 3.736.000 5.225.000 6.880.000

14 Cổ tức/VĐL 4,3% 5,5% 6,88%


11. Vốn điều lệ và cơ cấu vốn điều lệ

11.1 Vốn điều lệ

Vốn điều lệ dự kiến: 86.900.000.000 đồng (Bằng chữ: Tám mươi sáu tỷ chín trăm triệu đồng chẵn)

Tổng số cổ phần phát hành: 8.690.000 cổ phần

Loại cổ phần: Cổ phần phổ thông

Mệnh giá cổ phần: 10.000 đồng/cổ phần

Cơ cấu vốn điều lệ của Công ty cổ phần dự kiến như sau:



Bảng 10: Cơ cấu vốn điều lệ dự kiến của Công ty cổ phần

TT Cổ đông Số cổ phần Tỷ lệ cổ phần/VĐL(%) Giá trị (VNĐ)

1 Cổ phần Nhà nước 4.258.000 49% 42.580.000.000

2 Cổ phần bán ưu đãi cho người lao động trong doanh nghiệp

404.100 4,65% 4.041.000.000

3 Cổ phần người lao động được ưu đãi mua thêm 224.000 2,58% 2.240.000.000

4 Cổ phần bán cho nhà đầu tư chiến lược 0 0 0

5 Cổ phần bán đấu giá công khai 3.803.900 43,77% 38.039.000.000

Tổng 8.690.000 100% 86.900.000.000


11.2 Phương án tăng giảm vốn điều lệ sau khi chuyển thành công ty cổ phần Công ty dự kiến giữ nguyên vốn điều lệ trong năm 2013 là 86,9 tỷ đồng. Đến năm 2014

Công ty dự kiến tăng vốn điều lệ lên 95 tỷ đồng, năm 2015 dự kiến tăng vốn điều lệ lên 100 tỷ đồng. Nguồn vốn tăng thêm lấy từ lợi nhuận sau thuế tích lũy và phát hành cổ phiếu.

12. Các rủi ro dự kiến

12.1 Rủi ro về kinh tế

Sự biến động của các biến số kinh tế vĩ mô như tốc độ tăng trưởng, lạm phát, lãi suất, tỷ giá, chính sách của Chính phủ thực hiện điều chỉnh các biến số kinh tế vĩ mô cũng như chính sách phát triển ngành sẽ có tác động trực tiếp hoặc gián tiếp đến hoạt động và kết quả kinh doanh của các doanh nghiệp nói chung và Công ty nói riêng.

Chịu ảnh hưởng nặng nề từ cuộc suy thoái kinh tế thế giới từ năm 2008, kinh tế Việt Nam trong các năm tiếp theo gặp nhiều khó khăn, thách thức trong việc ngăn chặn lạm phát và duy trì tốc độ tăng trưởng. Bằng nhiều biện pháp tích cực của Chính phủ, nền kinh tế Việt Nam đã có những dấu hiệu phục hồi trong năm 2010 với tốc độ tăng trưởng 6,78%, nhưng đà hồi phục chưa thực sự bền vững khi tốc độ tăng trưởng kinh tế năm 2011 chỉ đạt 5,89% và năm 2012 là 5,03%. Nền kinh tế được dự báo sẽ còn khó khăn trong năm 2013.

Năm 2011, lạm phát đã trở nên khó kiểm soát do sự tăng giá mạnh mẽ của các mặt hàng thiết yếu như lương thực thực phẩm. Chỉ số giá tiêu dùng năm 2011 tăng 18,13% so với năm 2010, tuy nhiên mức tăng chỉ số giá đã có xu hướng giảm dần từ đầu năm 2012, đưa chỉ số giá tiêu dùng năm 2012 về mức một con số (tăng 9,21% so vứi năm 2011). Song



chỉ số giá tiêu dùng lại có dấu hiệu tăng trở lại khi giá một số mặt hàng thiết yếu dự kiến sẽ được điều chỉnh tăng như giá xăng dầu, giá điện, nước, giá lương thực, thực phẩm, cước phí vận chuyển,… Lạm phát cao khiến mặt bằng giá cả trong nước biến động khó lường ảnh hưởng lớn tới hoạt động kinh doanh của các doanh nghiệp về cả mặt bằng đầu vào và đầu ra cũng như các hoạch định chiến lược của doanh nghiệp.

Giá vàng liên tục biến động và tăng mạnh so với nhiều năm gần đây, có thời điểm vượt qua ngưỡng 48 triệu đồng/lượng, giá dầu mỏ và tỷ giá của đồng Việt Nam so với USD luôn biến động theo chiều hướng không thuận lợi đã làm ảnh hưởng không nhỏ tới tốc độ tăng trưởng cũng như các chỉ tiêu tăng trưởng của nền kinh tế Việt Nam.

Việc nền kinh tế tăng trưởng chậm lại và nguy cơ lạm phát cao khiến cho sẽ làm giảm lượng khách trong nước và quốc tế trong ngắn hạn. Đồng thời cũng ảnh hưởng đến việc mở rộng kinh doanh của Công ty sang các lĩnh vực khác như đầu tư xây dựng văn phòng cho thuê, cải tạo nâng cấp khách sạn. Xét về dài hạn, khi kinh tế ổn định và tăng trưởng trở lại, kích thích nhu cầu đầu tư, du lịch trong và ngoài nước phát triển.

Để quản lý các rủi ro do tác động của môi trường kinh tế vĩ mô, Công ty đã tiến hành dự báo tình hình phát triển kinh tế để lập kế hoạch kinh doanh phù hợp với các kịch bản tăng trưởng trong tương lai. Bên cạnh đó, Công ty còn thực hiện tiết kiệm chi phí một cách triệt để nhằm gia tăng lợi nhuận trong kinh doanh.

12.2 Rủi ro về luật pháp

Việt Nam đã chính thức gia nhập WTO, các Công ty trong nước đứng trước cơ hội pháp lý thông thoáng, phù hợp với chuẩn mực quốc tế và khu vực hơn nhưng đồng thời cũng sẽ bị ảnh hưởng bởi các rủi ro do những biến động pháp lý đem lại. Là một doanh nghiệp hoạt động trong lĩnh vực kinh doanh điện tử, điện lạnh, đồ điện dân dụng, xe đạp, xe máy và cho thuê văn phòng làm việc được cổ phần hoá từ doanh nghiệp Nhà nước, do đó doanh nghiệp sẽ bị ảnh hưởng trực tiếp từ các Luật và Bộ luật đặc thù như Pháp luật về cổ phần hoá, Luật Doanh nghiệp, Luật Thương mại, Pháp luật về Thuế... Hiện nay, các văn bản hướng dẫn và văn bản dưới Luật của các Luật này chưa đồng bộ và đang được hoàn thiện và bổ sung, sửa đổi. Vì vậy các rủi ro này có ảnh hưởng không tốt đến việc chuyển đổi mô hình hoạt động cũng như hoạt động sản xuất kinh doanh của Doanh nghiệp.

12.3 Rủi ro đặc thù

Là doanh nghiệp hoạt động trong lĩnh vực kinh doanh hàng điện tử điện lạnh, điện máy gia dụng, nhập khẩu ôtô, xe đạp, xe máy, xe đạp điện, hạt nhựa, ống thép, tấm thép, hàng nông thuỷ sản, dịch vụ cho thuê văn phòng, nên Công ty có những rủi ro mang tính đặc thù của ngành như:

Rủi ro về giá nhập khẩu: Công ty nhập khẩu trực tiếp các sản phẩm kinh doanh do không chủ động được nguồn nhập khẩu mà phụ thuộc vào giá bán của nước bán



hàng, về tỷ giá hối đoái giữa đồng VNĐ và đồng đô la Mỹ luôn có thay đổi không ổn định;

Rủi ro về môi trường đầu tư bất động sản trong nước: hiện nay tình hình thị trường bất động sản trong nước gặp nhiều khó khăn do nợ xấu và tín dụng bất động sản bị hạn chế. Nguồn cung văn phòng cho thuê và căn hộ đang dư thừa, giá cho thuê và giá bán đang trong xu hướng giảm. Điều này ảnh hưởng đến việc mở rộng sang lĩnh vực kinh doanh bất động sản, cho thuê kho tàng, nhà xưởng, căn hộ,... của Công ty;

Rủi ro về thời tiết khí hậu.

12.4 Rủi ro của đợt chào bán

Rủi ro của đợt chào bán cổ phần lần đầu ra bên ngoài công chúng xảy ra khi số lượng cổ phần thực tế bán được thấp hơn số lượng dự kiến chào bán. Đợt chào bán cổ phần lần đầu ra bên ngoài công chúng của Doanh nghiệp được thực hiện trong bối cảnh nền kinh tế thế giới và Việt Nam gặp nhiều khó khăn. Tốc độ tăng trưởng kinh tế của Việt Nam 2 năm gần đây ở mức thấp nhất trong 10 năm qua, tỷ lệ lạm phát dù đã hạ nhiệt trong năm 2012 nhưng giá một số mặt hàng thiết yếu dự kiến sẽ điều chỉnh tăng như giá xăng dầu, giá điện, nước, giá lương thực, thực phẩm, … đe dọa gia tăng lạm phát trong thời gian tới. Bên cạnh đó, thị trường chứng khoán vẫn đang trong xu hướng giảm điểm từ năm 2008 đến nay, mặt bằng giá cổ phiếu đang ở mức thấp. Đợt chào bán cổ phần lần đầu ra bên ngoài công chúng không thực hiện theo phương thức bảo lãnh phát hành vì vậy các yếu tố này sẽ ảnh hưởng tới mức độ thành công của đợt chào bán.

12.5 Rủi ro khác

Một số rủi ro mang tính chất bất thường, khách quan, khả năng xảy ra rất hiếm hoi, đó là các hiện tượng do thiên tai gây ra như động đất, bão lụt hay chiến tranh… Những rủi ro này rất hiếm khi xảy ra nhưng nếu xảy ra sẽ gây hậu quả rất nghiêm trọng, tác động trực tiếp đến hoạt động sản xuất kinh doanh của Công ty như gây ra tổn thất về mặt cơ sở hạ tầng, định trệ sản xuất, gián đoạn kết quả hoạt động kinh doanh của Công ty.

13. Phương thức bán và thanh toán tiền mua cổ phần

13.1 Phương thức bán

a. Đối với người lao động

Tổng số người lao động được mua cổ phần ưu đãi: 189 người.

Tổng số năm công tác: 4.041 năm.

Tổng số cổ phần bán ưu đãi cho người lao động: 404.100 cổ phần tương ứng 4,65% vốn điều lệ của Công ty cổ phần.



Tổng số cổ phần được mua thêm theo quy định tại điểm a khoản 2 Điều 48 Nghị định 59/2011/NĐ-CP là : 224.000 cổ phần

Thời gian thực hiện: sau khi tổ chức bán đấu giá công khai ra công chúng.

Giá bán cổ phần ưu đãi cho người lao động của Công ty được xác định bằng 60% giá đấu giá thành công thấp nhất của cuộc bán đấu giá công khai.

Giá bán cổ phần ưu đãi cho người lao động mua thêm được xác định là giá đấu thành công thấp nhất của phiên bán đấu giá công khai.

Cổ phần bán ưu đãi cho người lao động được thực hiện tại doanh nghiệp.

b. Đối với nhà đầu tư tham dự đấu giá

Tổng số cổ phần bán đấu giá công khai: 3.803.900 cổ phần tương ứng 43,77% vốn điều lệ của Công ty cổ phần.

Giá khởi điểm: 10.000 đồng/ cổ phần.

Giá bán: Xác định theo phương thức đấu giá cạnh tranh quy định tại Nghị định 59/2011/NĐ-CP ngày 18/07/2011 và Thông tư 196/2011/TT-BTC ngày 26/12/2011.

Phương thức đấu giá cổ phần được quy định chi tiết tại “Quy chế bán đấu giá cổ phần của Công ty TNHH MTV Điện Máy” do Sở giao dịch Chứng khoán Hà Nội ban hành.

13.2 Phương thức thanh toán và thời hạn thanh toán

Đối với cổ phần đấu giá công khai: Phương thức thanh toán và thời hạn thanh toán tiền mua cổ phần được quy định chi tiết

tại “ Quy chế bán đấu giá cổ phần của Công ty TNHH MTV Điện máy” do Sở giao dịch Chứng khoán Hà Nội ban hành.

Đối với cổ phần bán cho người lao động: Phương thức thanh toán và thời hạn thanh toán theo quy định trong Phương án cổ phần

hóa và các văn bản pháp luật liên quan.

14. Kế hoạch sử dụng tiền thu từ đợt bán đấu giá

Dự kiến theo giá khởi điểm là 10.000 đồng/cổ phần

Bảng 10: Kế hoạch sử dụng tiền thu từ bán cổ phần




STT Diễn giải Số tiền

1 Giá trị phần vốn Nhà nước tại thời điểm

XĐGTDN 68.935.258.573

2 Chênh lệch do bán đấu giá cổ phần công khai 0

3 Chênh lệch do bán cho người lao động 0

4 Giá trị cổ phần nhà nước 42.580.000.000

5 Giá trị ưu đãi cho người lao động 1.616.400.000

6 Chi phí cổ phần hóa 500.000.000

7 Chi phí giải quyết chế độ cho người lao động 5.053.916.130

8 Số tiền tương ứng sổ cổ phần phát hành thêm

để lại Doanh nghiệp (theo mệnh giá) 17.964.741.427

9 Số tiền nộp về Ngân sách nhà nước

(9=1+2+3-4-5-6-7) 19.184.942.443


15. Những người chịu trách nhiệm chính đối với nội dung các thông tin về doanh nghiệp cổ phần hóa

15.1 Ban chỉ đạo cổ phần hóa Công ty TNHH MTV Điện Máy

Ông Nguyễn Cẩm Tú Thứ trưởng Bộ Công thương kiêm Trưởng ban

Nguyễn Văn Trung Chủ tịch kiêm Tổng giám đốc Công ty - Phó trưởng

ban

Ông Khuất Quang Vượng Phó Vụ trưởng Vụ Tài chính, BCT - Ủy viên

Ông Bùi Duy Quý Phó Vụ trưởng Vụ Tổ chức cán bộ, BCT - Ủy viên

Ông Nguyễn Hải Trung Phó Vụ trưởng Vụ Kế hoạch, BCT - Ủy viên

Bản công bố thông tin này do doanh nghiệp cổ phần hóa và đơn vị tư vấn lập đã được

Ban chỉ đạo cổ phần hóa thông qua nội dung.

15.2 Doanh nghiệp cổ phần hóa

CÔNG TY TNHH MTV ĐIỆN MÁY



Ông Nguyễn Văn Trung Chủ tịch kiêm Tổng Giám đốc công ty

Bà Trần Lệ Nam Kế toán trưởng công ty

Chúng tôi đảm bảo rằng các thông tin và số liệu trong Bản công bố thông tin này là

khách quan, trung thực, phù hợp với thực tế để nhà đầu tư có thể đánh giá về tài sản, tình

hình tài chính, kết quả và triển vọng kinh doanh của Công ty TNH H MTV Điện Máy

trước khi đăng ký tham dự đấu giá mua cổ phần.

15.3 Đơn vị tư vấn đấu giá

CÔNG TY TNHH MTV CHỨNG KHOÁN NGÂN HÀNG ĐÔNG Á

Bà Nguyễn Thị Ngọc Linh Giám đốc Chi nhánh Hà Nội

Bà Trần Thị Thược Trưởng khối Tư vấn tài chính doanh nghiệp

Việc phân tích, đánh giá và lựa chọn ngôn từ trên Bản công bố thông tin này đã được

Công ty TNHH MTV Chứng khoán Ngân hàng Đông Á thực hiện một cách hợp lý và cẩn

trọng dựa trên cơ sở các thông tin và số liệu do Công ty TNHH MTV Điện Máy cung cấp.

Chúng tôi đảm bảo rằng các bước thực hiện và nội dung Bản công bố thông tin này đã tuân

thủ theo đúng những trình tự bắt buộc nhưng không hàm ý đảm bảo giá trị của chứng

khoán.

V. THAY LỜI KẾT

Việc đánh giá, lựa chọn thông tin và ngôn từ trong bản công bố thông tin này được thực

hiện một cách hợp lý và cẩn trọng dựa trên các thông tin, số liệu do Công ty TNHH MTV

Điện Máy cung cấp, thông qua. Chúng tôi cung cấp thông tin với mục đích giúp các nhà

đầu tư nhìn nhận doanh nghiệp dự định đầu tư một cách khách quan, sáng suốt trước khi

tham dự đấu giá mua cổ phần của Công ty TNHH MTV Điện Máy.

Ban chỉ đạo cổ phần hóa Công ty TNHH MTV Điện Máy đã tiến hành soát xét và phê

duyệt bản công bố thông tin bán đấu giá cổ phần của công ty. Ban chỉ đạo cổ phần hóa và

Công ty TNHH MTV Điện Máy xin cam kết bản công bố thông tin trên đây được lập trên cơ

sở các dữ liệu, thông tin theo đúng quy định, đảm bảo tính trung thực, đầy đủ, chính xác,

công khai. Trong trường hợp có sự kiện bất thường phát sinh gây ảnh hưởng tới giá trị doanh

nghiệp, làm thay đổi thông tin trong bản công bố, chúng tôi cam kết sẽ kịp thời thông báo

cho các bên liên quan đảm bảo lợi ích hợp pháp của các đối tượng sử dụng thông tin.



Chúng tôi kính mong các nhà đầu tư tham khảo kỹ Bản công bố thông tin này trước khi quyết định mua cổ phần của Công ty TNHH MTV Điện Máy.

Chúc các nhà đầu tư tham dự buổi đấu giá thành công. Xin trân trọng cảm ơn!

Hà Nội, ngày tháng năm 2013

ĐẠI DIỆN BAN CHỈ ĐẠO CỔ PHẦN HÓA TỔNG GIÁM ĐỐC CÔNG TY – ỦY VIÊN BCĐ CỔ PHẦN HÓA

(đã ký)

NGUYỄN VĂN TRUNG

ĐẠI DIỆN TỔ CHỨC TƯ VẤN –

CÔNG TY TNHH MTV CHỨNG KHOÁN NGÂN HÀNG ĐÔNG Á GIÁM ĐỐC CHI NHÁNH HÀ NỘI

(đã ký)

NGUYỄN THỊ NGỌC LINH

Documents

Công ty TNHH MTV Điện Máy B - images1.cafef.vnimages1.cafef.vn/Images/Uploaded/Share/90dd444bb842b0b2d114707… · Hoạt động Marketing ... 22 9. Vị thế của Công ty