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Analogia
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República Bolivariana de Venezuela
Ministerio del Poder Popular para la Educación Superior
Universidad Alejandro de Humboldt
Cátedra: Contabilidad Especializada
Sección: 0802CP
CRISIS BANCARIA EN VENEZUELA.
Alumnos:
Quintero Yamileth C.I.
Marcano Yoleima V-15.166.643
Zea, Yuleima V.- 14.547.897
Docente:
Guevara, José
Caracas, Marzo 2015
ÍNDICE
Introducción………………………………………………………….........................3 y 4
Crisis Bancaria…………………………………………………………………………….5
Origen…………………………………………………………………………………..5 y 6
Desarrollo de la crisis……………………………………………………………………..6
Bibliografía………………………………………………………..………………………
INTRODUCCION2
Es indudable que en las ultimas décadas en Venezuela se han producido las dos
más importantes crisis financieras que pareciera son completamente distintas una
de la otra. En enero de 1994 arranco la primera de ellas, cuando el segundo
banco en importancia del país -el Banco Latino- salió del sistema bancario por lo
que pareció en principio un problema circunstancial de liquidez.
El desarrollo de la banca en Venezuela, venía presentándose como una actividad
muy apegada a la tradición, muy conservadora en su forma de organizarse y de
actuar, y hasta muy rutinaria en sus métodos y procedimientos, sentando su
estrategia de crecimiento en un entorno económico de marcado tinte
proteccionista y discrecional, situación que permitió subsidiar niveles de eficiencia
y competitividad inadecuados y una elevada estructura de precios y costos
financieros.
De la misma manera, desde que se experimentó el estallido de la crisis de1994, el
sector financiero se enrumbó en un proceso de transformación. La quiebra de 58
instituciones financieras, la forma en que el gobierno enfrentó dicha situación y las
consecuencias que esta suscitó en la economía, generaron que a partir de ese
momento la banca nacional, debiera adecuarse a nuevas realidades, acentuadas
en esquemas de control y supervisión.
Asimismo, la apertura a la banca extranjera, la inserción al subsistema de banca
universal y las nuevas exigencias de funcionamiento, que se contempla en la
nueva Ley General de Bancos y Otras Instituciones Financieras, hacen así mismo,
la apertura a la banca extranjera, la inserción al subsistema de banca universal y
las nuevas exigencias de funcionamiento, que se contempla en la nueva Ley
General de Bancos y Otras Instituciones Financieras, hacen que la estructura
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organizativa tradicional, sea incompatible con las demandas que exige
actualmente el mercado.
El refuerzo de posiciones, por medio de capitalizaciones y/o a través de fusiones
dentro del mismo mercado nacional, es la característica de la nueva banca. Pero
crecer de manera evolutiva, implica problemas y tropiezos de diferentes tipos,
razón por lo cual los bancos y entidades financieras han visto en las fusiones, la
manera más práctica de emprender ese proceso.
En Venezuela hay condiciones planteadas para que los bancos se fusionen, pues
ante la corriente universal de la globalización y libre competencia estas
transformaciones se hacen necesarias, ya que el principal problema frente a este
fenómeno mundial, es que los bancos locales se presentan pequeños y en ese
sentido necesitan buscar alianzas estratégicas o fusiones con bancos más
grandes a fin de aumentar el volumen.
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Crisis Bancaria:
Una crisis bancaria es una situación en la que las quiebras o los retiros
masivos (reales o potenciales) de depósitos de los bancos inducen a éstos a
suspender la convertibilidad interna de sus pasivos u obligan a las autoridades a
intervenir, otorgando asistencia en gran escala y de esa forma impedir las
quiebras y/o los retiros de depósitos.
Cuando una crisis bancaria se extiende al conjunto del sistema bancario y
financiero se denomina crisis bancaria sistémica, en cuyo caso, al menoscabar la
financiación del conjunto de la economía nacional, tendrá un efecto negativo sobre
la economía real.
Origen:
El sistema financiero Venezolano desde los años noventa hasta la
actualidad ha dejado enmarcado las diversas crisis financieras e implicaciones
provenientes del sistema bancario nacional, lo que ocasiono que todos los
ahorrista hayan visto como peligraban sus depósitos y colocaciones ante
numerosos cierres de instituciones financieras. En los años de 1994 y 1995
Venezuela presenta una crisis financiera debido a la insolvencia económica que se
produjo en algunos bancos, lo que causo un colapso en el sistema financiero
venezolano y produjo la desaparición de numerosas instituciones financieras. Esta
historia comenzó con la intervención del Banco Latino en el año 1994 ( el segundo
para esa época ) por parte de la Superintendencia de Bancos y que se esperaba
fuera contenida con la intervención del Banco progreso perteneciente al mismo
Grupo Financiero, el Grupo Latinoamericana progreso.
Para noviembre del 2009 se ve nuevamente golpeado el sistema financiero
venezolano, debido a la intervención y clausura de un grupo de banco debido a un
conjunto de incumplimientos relacionados con el aumento de capital sin
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especificar el origen de los fondos, el incumplimiento de los índices de solvencia y
de carteras dirigidas, y la prohibición de realizar operaciones con empresas
vinculadas.
Desarrollo de la Crisis:
Para el año de 1.989, ante un entorno económico expresado en desequilibrios
estructurales y una profunda recesión, el gobierno del Presidente Carlos Andrés
Pérez, emprende un conjunto de medidas en materia económica, dentro de la
corriente llamada “neoliberal”. Estas medidas estaban sujetas a los requerimientos
del FMI, como condición para abrirle al país nuevamente acceso al financiamiento
exterior.
En tal sentido, se consideró que la apertura de la economía, las nuevas Reglas de
funcionamiento y los objetivos de la política económica que se habían Trazado,
exigían una adaptación del sistema financiero, lo que imponía resolver un conjunto
de viejos problemas que por décadas afectaron la fluidez y eficiencia del mismo.
Es decir, planteaba la necesidad de adecuar el sistema financiero a las exigencias
de financiamiento de la nueva estrategia de crecimiento económico.
Situación que se detonó, con el colapso del Banco Latino, el 13 de Enero de
1.994, y que representó sólo el principio de la llamada crisis financiera. Cuyo
Carácter general y sistemático manifestado en insolvencia, constituyó el hecho
histórico financiero más importante del país, al generar una onda expansiva que
se extendió a todo el sistema y propició la caída del 40% de las instituciones
bancarias.
Causas:
En el caso venezolano, la crisis financiera es el resultado de la combinación de
factores exógenos (macroeconómicos) y endógenos (microeconómicos). Los
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primeros asociados a los marcados desequilibrios macroeconómicos que habían
prevalecido en los últimos años en la economía y los segundos correspondientes a
la mala gerencia, la débil regulación y supervisión de los entes bancarios, así
como a la presencia de concentración bancaria en el sector.
Crisis Bancaria de 1994 en Venezuela:
Fue un proceso de insolvencia masiva que afectó a casi un tercio de la banca
privada comercial, produciendo la desaparición de algunas de las entidades
financieras más emblemáticas y el colapso del sistema económico privado de ese
país. El proceso se inició con una fuerte corrida bancaria a principios de febrero de
1994, seguido por una serie de considerables aportes monetarios del Estado para
auxiliar a los bancos con problemas, llegando a su ulterior nacionalización, la cual
se completó a finales de ese año. De los bancos afectados, los más renombrados
fueron el Banco Latino, Banco Consolidado y el Banco de Venezuela. La crisis se
extendió hasta 1995. El total de las ayudas entregadas por el Gobierno Nacional a
la banca comercial fue de aproximadamente 1 billón 272 mil millones de bolívares
o 1.272 millones BS F.
La cantidad de dinero en auxilios financieros entregados por el gobierno a las
instituciones afectadas alcanzó, a mediados de junio de 1994, a más de 6.600
millones de dólares, equivalentes a una décima parte del producto interior bruto
venezolano para ese año. El 14 de junio, el entonces ministro de Finanzas, Julio
Sosa, comunicó a la Nación que el gobierno había decidido liquidar ocho
entidades financieras que se habían intentado reflotar en vano. Estas instituciones
representaban, para el momento, la mitad de las cuentas bancarias de Venezuela
y unos dos millones de impositores, a quienes se les prometió que el Estado
garantizaría —a través la institución responsable de manejar la crisis (Fogade)—
sus depósitos hasta por 24.000 dólares por persona.1
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Los bancos afectados por la crisis fueron:
Banco Latino
Banco Progreso (anteriormente Banco Zulia)
Banco Principal (anteriormente Banco Principal de los Llanos)
Banco Italo Venezolano
Banco Profesional
Banco Amazonas (anteriormente Banco Insular)
Bancor
Banco Barinas
Banco La Guaira (anteriormente Banco La Guaira Internacional)
Banco de Maracaibo
Banco Metropolitano
Banco Construcción (anteriormente Banco de la Construcción y de Oriente)
Sociedad Financiera Fiveca
Sociedad Financiera Confinanzas
Sociedad Financiera Cremerca
Banco Consolidado
Banco de Venezuela
Tras salir de la crisis, los bancos Venezuela y Consolidado fueron adquiridos por
grupos financieros extranjeros, tales como el Grupo Santander de España y Corp
Group de Chile, respectivamente. Por su parte, el Banco Latino fue comprado y
absorbido en 1995 por Banesco.
Así mismo, desaparecen figuras financieras tales como: bancos hipotecarios,
sociedades financieras, etc., quedando sólo: bancos universales, bancos
comerciales y entidades de ahorro y préstamo (también con marcada tendencia a
su desaparición para convertirse en Bancos Universales).Cabe destacar que en
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2010 sólo se observa la figura de bancos universales en todo el sistema financiero
venezolano tras la intervención del Banco Federal y Casa Propia, poniendo fin
definitivamente a las figuras de bancos comerciales y entidades de ahorro y
préstamo.
Causas que originaron la crisis de 1994-1995
Cambio en los factores macroeconómicos producidas por la incertidumbre
política y social del periodo, esta incertidumbre produjo una disminución de
los depósitos que condujo a la quiebra a un grupo de instituciones
bancarias.
Falla en la supervisión y regulación del sistema financiero, este argumento
señala que en el período de crisis las instituciones financieras fueron
desregladas por otra parte fueron las regulaciones preventivas, las
tecnología.
Liberación de las tasas de interés en un entorno macroeconómico inestable,
la deficiente regulación y supervisión del entorno.
Ley Promulgada:
Promulgada el 01-01-94, la nueva Ley General de Bancos y Otras Instituciones
Financieras, representó un gran avance en el proyecto de reforma. Orientada
básicamente a la conveniencia de establecer un régimen más flexible de amplitud
en las operaciones financieras y adaptables al proceso globalización, la naciente
ley introdujo tres modificaciones notables.
La apertura a la banca extranjera La inscripción a la banca universal
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La apertura al proceso de privatización de las instituciones estatales.
Crisis bancaria. 2009 y 2010.
El gobierno nacional encabezado por el presidente Rafael Caldera estaba
desconcertado completamente. El manejo de la crisis bancaria venezolana no fue
una experiencia positiva, careció de un plan integral, los problemas se fueron
atacando en la medida que se fueron presentando y no hubo una respuesta
concreta y definitiva a la crisis al punto que duró unos 18 meses.
Pasados tres años el sistema lucía aparentemente saneado, con muchos bancos
nuevamente privatizados, otros definitivamente cerrados y algunos vendidos a
capitales extranjeros.
Pese a que no hay una estadística oficial, se estima que la mayoría de los
depositantes lograron recuperar sus ahorros, aunque con pérdidas patrimoniales
importantes en algunos casos debido al efecto combinado de devaluación e
inflación en el tiempo que tardaron en recibir los fondos. Para ese entonces yo era
ahorrista del Banco Principal y trasladaron mis fondos al Banco Federal.
Las autoridades competentes trataron de corregir algunos errores, pues algunos
consideran que la crisis permitió reforzar el sistema de regulación, forzó la mejor
capitalización de las instituciones, puso a prueba el fondo de garantías y hasta
enseñó a los clientes a diferencial los riesgos que ofrecen los diferentes
instrumentos financieros.
A mediados del año pasado mucho se había hablado de una posible crisis
financiera en Venezuela, debido a la obligación que el gobierno había impuesto
sobre los bancos para vender notas estructuradas paralelas, que fueron
negociadas en épocas cuando el precio del dólar en el mercado paralelo estaban 10
altos y no se esperaba que bajara. El hecho de que los bancos deban vender
estos bonos a precios por debajo de lo que fueron negociados, producto de la
presión del gobierno a través de la subasta de dólares, puede causar pérdidas en
el sistema financiero que podrían (en teoría) traducirse en una pérdida de liquidez
por parte de estos bancos, que sumado a las altas tasas de interés y otros
factores también podría causar una crisis financiera.
El gobierno del presidente Chávez no terminaba de anunciar la intervención de
cuatro bancos: Confederado, Ban Pro, Bolívar Bank y Canarias, todos con un solo
accionista mayoritario, Ricardo Fernández Barrueco, cuando añadió a la lista el
Banco Real, Central y Baninvest, que pertenecen al grupo que encabeza Torres
Ciliberto y del cual participa Arné Chacón.
De acuerdo a Chavez (2009) La medida se toma porque la banca no cumple con
la obligación de otorgar créditos a los sectores pobres del país, además de que la
oligarquía formada por los adecos y copeyanos hicieron malos manejos en los
bancos de su propiedad, ya que los usaron como una suerte de caja para financiar
otros negocios.
Aparentemente son las mismas causas de la crisis anterior. Estos banqueros
utilizaban los fondos de los ahorristas para comprar empresas, hacer
colocaciones, comprar bonos, notas estructuradas, etc., en fin cualquier otro
negocio diferente al de la intermediación financiera de muchos riesgos.
Cuando varios de estos bancos de cierta importancia en el país no pudieron
cumplir con sus obligaciones frente a sus clientes, lo que incluye la disponibilidad
de fondos de depósitos (de) y prestamos (a) personas, empresas, seguros e
incluso otros bancos e instituciones financieras, se presento la nueva crisis
bancaria.
Tengamos en cuenta, que todo el dinero depositado por los ahorristas no queda
en el banco sino que pasa por un ciclo de préstamos e inversiones a corto plazo, a 11
pesar de estar registrado como capital. A pesar de que el estado requiere que los
bancos mantengan un porcentaje (encaje legal) de este capital para las
operaciones del día a día, y para resguardar la estabilidad y la confianza del
sistema financiero así como garantizar las obligaciones contraídas con terceros,
en ocasiones por alguna de las causas antes mencionadas, el nivel de los
depósitos disminuye y los retiros aumentan desproporcionadamente,
comprometiendo la liquidez monetaria.
Según Giordani (2010) Quien declaro a los medios de comunicación “el problema
no surge del mecanismo mismo de funcionamiento real del sistema bancario
nacional e internacional, el problema es que los banqueros intervenidos se
desviaron de la función de intermediación y que lo único que hace falta es aprobar
una que otra regla”.
De alguna manera los voceros del gobierno están conscientes de lo que sucede
en el sistema bancario nacional, que es una reproducción de la manera como se
multiplica el capital a nivel internacional con “bonos basura”, con la especulación y
su no inversión en sectores de la economía real sino en las bolsas de valores,
como eje principalísimo de su actividad económica. El gobierno nacional debe
profundizar sobre la reforma de los instrumentos legales, no puede hacer ver que
con un simple cambio de reglas se puede superar la crisis financiera actual.
A diferencia de la crisis de 1994, donde fueron auxiliados los bancos para
reflotarlos, el gobierno del presidente Chávez consciente de la delicada situación
económica con expresiones sociales y políticas, al anunciar la intervención de los
primeras cuatro entidades bancarias, señaló que el Banco de Venezuela recién
nacionalizado comenzaría a pagar de inmediato lo correspondiente a la garantía
bancaria responsabilidad de FOGADE (Bs.F 10.000), ofreciéndole a los cuenta
habientes de los bancos intervenidos que aceptasen mantener sus dineros en el
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Banco de Venezuela, pagar un interés superior por sus ahorros. Así como la
nacionalización y fusión de los bancos intervenidos con Banfoandes, para crear el
Banco Bicentenario, sin lugar a dudas este gobierno ha actuado con mayor
diligencia que lo hecho por el gobierno de Caldera.
Según Santaella, (presidente de la Asociación Bancaria de Venezuela), desde el
año 1994 la banca nacional cambió de manera radical, explicó que la situación de
los bancos intervenidos y liquidados (Banpro, Canarias, Confederado y Bolívar) no
es única del país, otras naciones también han adoptado estas medidas. La crisis
mundial no nos tocó a nosotros, esto es una prueba de la fortaleza de la banca y
la intervención se hizo de manera correcta.
Importancia:
En Venezuela, al igual que en cualquier economía capitalista, gran parte del
desarrollo económico, descansa en el sistema financiero, este representa un
vehículo de intermediación y sistema de pagos esencial para el funcionamiento de
la sociedad. Sin embargo, está ligado de manera estrecha con todos los sectores
de la economía, sujeto a la dinámica del entorno macroeconómico y de la
economía mundial, a la libertad de competencia para la banca extranjera y a los
ajustes a las nuevas realidades del negocio bancario, que hace que los bancos
deban prepararse a través de estrategias autónomas o fusiones de instituciones,
dónde se pondrá a prueba la capacidad para innovar y adaptarse, es decir, su
eficiencia dinámica con el objetivo final de lograr un funcionamiento eficaz y
rentable al país.
Factores que influyen sobre las crisis Bancarias:
Las distorsiones del sector financiero, junto con la volatilidad macroeconómica, constituyen factores que influyen sobre las crisis bancarias. Con frecuencia estas distorsiones surgen en períodos de rápida liberalización financiera e innovación en
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países con políticas débiles de reglamentación y supervisión, o en los que el gobierno interviene directamente en la asignación o en la fijación de precios del crédito. En los entornos financieros más liberalizados, los regímenes reglamentarios que no son suficientemente estrictos han creado un riesgo moral al alentar a las instituciones financieras con bajos coeficientes de capital a que asuman riesgos imprudentes. También han tendido a aumentar los errores en los que incurren las instituciones financieras al evaluar y vigilar los riesgos en el entorno más competitivo que surge de la desregulación a la privatización de bancos de propiedad estatal. En algunos casos, los préstamos otorgados políticamente motivados y el fraude disminuyen aún más la calidad de las carteras de activos. Las deficiencias contables, la falta de divulgación y los marcos legales agravan el problema, permitiendo que las instituciones financieras oculten el verdadero alcance de sus dificultades. A todo ello debe agregarse que, con frecuencia, los gobiernos no adoptan las medidas correctoras con rapidez cuando aparecen los problemas, con la consecuencia de que las pérdidas se hacen más grandes y más difíciles de manejar.
El comportamiento de las variables macroeconómicas en momentos de crisis bancarias:
Las crisis bancarias normalmente vienen precedidas de un prolongado período de
recalentamiento, alta inflación y voluminosos déficits por cuenta corriente, junto
con un vigoroso crecimiento del crédito asociado en parte, con una afluencia de
capitales a corto plazo superior a la normal y, reflejando, en algunos casos, la
reciente liberalización de los sistemas financieros. En esa situación, el sistema
financiero puede verse debilitado por alguna perturbación, como una caída de la
actividad real, una desaceleración de las entradas de capitales, un deterioro en la
relación real de intercambio, una abrupta caída de los precios de los activos o un
incremento de los tipos de interés mundiales.
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CONCLUSIÒN
La especialización del mercado bancario en Venezuela, constituyó el
basamento fundamental del sistema hasta 1994, esta tendencia generó una serie
de distorsiones en el mercado y que se reflejaron como encarecimiento de costos,
reducción de la capacidad de préstamos, limitaciones de la captación de fondos,
fraccionamiento innecesario de los servicios financieros y una gama de
instituciones pertenecientes a un mismo grupo de accionistas.
Ante este panorama, la estructura organizativa tradicional de la banca, se hizo
incompatible con las demandas que exigía el mercado, lo que hizo necesaria la
justa transformación de las estructuras inflexible, con la finalidad de adaptarlas a
las exigencias que la globalización y la integración que se estaba generando en el
ámbito comercial.
El manejo de la crisis bancaria venezolana no fue una experiencia positiva, careció
de un plan integral, los problemas se fueron atacando en la medida que se fueron
presentando y no hubo una respuesta concreta y definitiva a la crisis al punto que
duró muchos meses. Las autoridades competentes trataron de corregir algunos
errores, pues algunos consideran que la crisis permitió reforzar el sistema de
regulación, forzó la mejor capitalización de las instituciones, puso a prueba el
fondo de garantías y hasta enseñó a los clientes a diferencial los riesgos que
ofrecen los diferentes instrumentos financieros.
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BIBLIOGRAFIA
http://es.wikipedia.org/wiki/Crisis_bancaria_de_1994_%28Venezuela%29
http://www.expansion.com/diccionario-economico/crisis-bancaria.html
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