Delårsrapport 3.kvartal 2012

159. FORRETNINGSÅR

delårsrapport 30.09.2012

delårsrapport

20

12

SpareBank 1 Søre SunnmøreOrg.nr.: 937 899 785 NO

» Ulstein. Fotograf: Gunnar Wangen

Innhald

Konsernet SpareBank 1 Søre Sunnmøre 4

Hovudtrekk 4

Nøkkeltal 5

Totalresultat 6

Finansiell stilling 7

Risikovurderingar 8

Oppstilling av totalresultat 10

Oppstilling av finansiell stilling 12

Kontantstraumanalyse 13

Note 1 14

Rekneskapsprinsipp

Note 2 16

Segmentinformasjon

Note 3 18

Utlån til og krav på kundar

Note 4 20

Tap på utlån, garantiar m.m.

Note 5 24

Innskot frå kundar

Note 6 25

Kapitaldekning

4 | Delårsrapport Q3 2012

Konsernet spareBanK 1 søre sUnnmøre

Konsernet SpareBank 1

Konsernrekneskapen er konsolidert på grunnlag av

rekneskapa frå morbank, fire heileigde dotterselskap,

og banken sine eigardelar i dei felleskontrollerte

verk semdene Samarbeidende Sparebanker AS og

Samarbeidende Sparebanker Bankinvest AS og Sam

arbeidende Sparebanker Bankinvest II AS.

Morbanken har 74 tilsette ved utgangen av 3. kvartal,

som til saman utgjer 72 årsverk.

Kommentarane og tala nedanfor er knytt til konsernet

dersom anna ikkje er uttrykt særskilt.

Søre SunnmøreHovudtrekk

Rentenettoen er på 1,52% av GFK mot 1,65% ved utgangen

av Q3 2011.

Provisjonsinntekter viser betring mot same periode i fjor.

Netto avkastning på finansielle investeringar er positiv

for 2012.

Innskotsdekninga syner positiv utvikling.

Delårsrapport Q3 2012 | 5

tal i parentes For tilsvaranDe perioDe i Fjor

Nøkkeltal

Tal i parentes for tilsvarande periode i fjor

» Morbanken sitt resultat før skatt 44,5 mill. kr

(26,8 mill. kr.)

» Eigenkapitalavkastning i morbank 10,1% (6,1%)

» Eigenkapitalavkastninga etter skatt for konsern er

8,2 %

» Netto provisjons og andre inntekter 34,9 mill.kr

( 29,4 mill.kr)

» Netto avkastning på finansielle investeringar 24,6 mill. kr

(1,6mill. kr)

» Utlånsvekst 12 mnd i eigne bøker 10,5 mill. kr

(512 mill. kr)

» Utlånsvekst 12 mnd i 2012 inklusiv overføring til

Boligkreditt 363 mill.kr. (538 mill. kr)

» Innskotsvekst 12 mnd 589 mill. kr (330 mill. kr)

» Kapitaldekning for morbanken 16,55%

» Kjernekapital for morbanken er 13,02%


totalresUltat

Driftskostnader

Driftskostnadene er 1,4 mill. kr lavere enn same tid i for

og utgjer 73,9 mill. kr. Kostnadene er i samsvar med bud

sjettet. Kostnader i % av totale inntekter utgjer 53,3 % pr

30.9.2012 mot 63% for tilsvarande periode i fjor.

Tap/nedskrivingar

Resultatrekneskapen er belasta med 20,5 mill. kr i tap.

Samla nedskrivingar pr 30.9.2012 utgjer 26,9 mill. kr

og fordeler seg slik i prosent av brutto utlån (tabell

under).

Totalresultat

Delårsresultat

SpareBank 1 Søre Sunnmøre har eit konsernresultat etter

skatt på 35,1 mill. kroner pr 30.9.2012 som tilsvarar 0,63 %

av gjennomsnittleg forvaltningskapital (GFK).

Morbanken har eit resultat etter skatt på 35,6 mill. kr

tilsvarande 0,66 % av GFK. Resultat etter 3. kvartal 2011

var 22,3 mill. kr

Rentenetto

Netto rente og kredittprovisjonsinntekter utgjer 79,2 mill.

kr, som i kroner er nesten identisk med 3. kvartal 2011.

Dette tilsvarar 1,52 % av GFK i morbank mot 1,65 % i fjor.

Andre driftsinntekter

Netto provisjons og andre inntekter har auka med 5,4

mill. kroner i forhold til 3. kvartal.2011. Netto avkastning

på finansielle investeringar er vesentleg høgare enn til

svarande periode i 2011. Dette skuldast positiv utvikling

i verdivurderingar og motteke utbytte. SpareBank 1 Søre

Sunnmøre sin andel av resultatet frå felleskontrollerte

verksemder i SpareBank 1 Gruppen utgjer 11,8 mill. kroner.

30.09.12 31.12.11 30.09.12

individuelle 0,04 % 0,13 % 0,38 %

Gruppevise 0,38% 0,40 % 0,35%

sum 0,42 % 0,53 % 0,73 %

» selvåg. Fotograf: Gunnar Wangen


Finansiell stillinG

Finansiell stilling

Utlån

Brutto utlån i eigne bøker har auka med 299 mill. kr

sidan årsskiftet.

I høve til tilsvarande periode i fjor så har utlåna i eigne

bøker redusert med 10,5 mill. kr. Banken plasserer sikre

bustadlån i SpareBank 1 Boligkreditt. Ved kvartalsskiftet

utgjer denne porteføljen 1.206 mill. kr. Brutto utlån

inklusiv lån i Boligkreditt er såleis på 7.430 mill. kr.

Forvaltningskapital

Forvaltningskapitalen i morbanken utgjer 7.800 mill. kr

og har auka med 707 mill sidan årsskiftet. Forvaltnings

kapitalen inklusiv lån i Boligkreditt er på 9.006 mill. kr.

Innskot

Innskota har auka med 589 mill. kr siste 12 månadene.

Innskotsdekninga i morbank er 70,0 % ved utgangen av

kvartalet.

Likviditet

Banken prioriterer å ha god likviditet, og har ein

diversifisert forfallsstruktur på ekstern funding.

Samla ekstern finansiering utgjer 2.693 mill. kr. Av dette

har 1.630 mill. kr løpetid mellom 1 og 3 år, og 550 mill.

kr løpetid over 3 år.

Dato Eksklusive delårsresultat Inklusive delårsresultat

30.09.12 16,55 % 17,37 %

31.12.11 17,12 %

30.09.11 15,78% 16,28 %

» Fosnavåg sentrum. Fotograf: Gunnar Wangen

Soliditet

Morbanken sin ansvarlege kapital består av kjerne

kapital på 565,2 mill. kr og tilleggskapital på 153,1 mill.

kr. Delårsresultat er ikkje inkludert.

Samla ansvarleg kapital er 718,3 mill. kr eksklusiv

resultat for rekneskapsperioden.

Dette gir fylgjande kapitaldekningsprosentar (morbank):


risiKovUrDerinGar

Risikovurderingar

Banken sine vesentlege risiki er knytt til: kredittrisiko,

operasjonell risiko, renterisiko og likviditets og opp

gjersrisiko.

Risikotilhøva blir kontinuerleg overvaka og rapportert til

leiinga og styret etter faste rapporteringsrutinar.

Kredittrisiko i utlånsporteføljen er det største risikoom

rådet. Banken har god bransjespreiing og alle engasje

ment blir månadleg scora i SpareBank 1 sitt datavarehus.

Denne scoringa fangar opp hovudtrekka på grunnlag av

kundeåtferd og utvikling i økonomiske nøkkeltal, og er

grunnlag for oppfølging og rapportering. Arbeid med

porteføljekvalitet er ei prioritert oppgåve, og det vert

tekne aktive grep for å redusere risiko og misleghald.

Summane for overtrekk og restansar syner nedgang.

Styret følgjer utviklinga månadleg og kredittmedarbeida

rane prioriterer arbeidet med utsette engasjement høgt.

Både utlån og innskot frå kundar har i all hovudsak

flytande rente. Fastrentelåna er i stor grad sikra gjennom

renteswapavtalar.

Banken si obligasjonsbehaldning er i overkant av 182 mill

kr, og dei fleste postane har kvartalsvis renteregulering.

Renterisikoen er derfor låg.

Utsiktene framover

Aktiviteten i banken sitt primærområde er god, og

det ligg til rette for ei god og sunn utvikling, sjølv

om utsiktene i Europa kan påverke rammevilkåra for

banken. Banken er finansiert for å dekke innløysing av

låneforfall og utlånsvekst i første halvår 2013. Styret

forventar at resultatet av ordinær bankdrift det siste

kvartalet av 2012 vil vere på nivå med resultatet pr 3.

kvartal.

Oddvar Strand

Styreleiar

Kristian Sætre

Nestleiar

Solveig Midtbø

Adm. banksjef

Helen Kvalsund Vike

Tove Krøvel

Trond Berg

Elias Mårstøl

Volda, 9. november 2012 Styret i SpareBank 1 Søre Sunnmøre


risiKovUrDerinGar

Oppstilling av totalresultat

oppstillinG av totalresUltat


Morbank Konsern(Tal i heile tusen kroner) 2011 Q3 2011 30.09.11 Q3 2012 30.09.12 (Tal i heile tusen kroner) 2011 Q3 2011 30.09.11 Q3 2012 30.09.12

renteinntekter 299 344 77 935 217 400 77 472 226 646 renteinntekter 298 321 76 292 214 510 76 412 223 579

rentekostnader 185 290 47 717 133 752 49 445 144 404 rentekostnader 188 673 47 716 133 751 49 445 144 404

Netto renteinntektar 114 054 30 218 83 648 28 027 82 242 Netto renteinntektar 109 648 28 576 80 759 26 967 79 175

provisjonsinntekter 35 255 8 906 26 391 11 498 32 613 provisjonsinntekter 35 255 8 906 26 391 11 498 32 613

provisjonskostnader 2 761 804 2 062 806 2 044 provisjonskostnader 2 761 804 2 062 806 2 044

andre driftsinntekter 1 253 231 878 243 859 andre driftsinntekter 6 730 1 583 5 078 1 311 4 305

Netto provisjons- og andre inntekter 33 747 8 333 25 207 10 935 31 428 Netto provisjons- og andre inntekter 39 224 9 685 29 407 12 003 34 874

Utbytte 10 711 24 10 711 1 13 148 Utbytte 2 902 24 2 903 1 4 417

inntekt av eigarinteresser i felleskontrol. verksemder inntekt av eigarinteresser i felleskontrol. verksemder 11 096 1 162 6 676 4 714 11 845

netto verdiendring på finansielle eignelutar -9 077 -5 756 -7 978 3 837 8 307 netto verdiendring på finansielle eignelutar -9 527 -5 756 -7 978 3 838 8 307

Netto avk. på finansielle investeringar 1 634 -5 732 2 733 3 838 21 455 Netto avk. på finansielle investeringar 4 471 -4 570 1 601 8 553 24 569

sum inntekter 149 435 32 819 111 588 42 800 135 125 sum inntekter 153 343 33 691 111 767 47 523 138 618

personalkostnader 46 742 13 030 35 654 12 048 35 765 personalkostnader 46 882 13 031 35 654 12 476 36 193

administrasjonskostnader 27 540 5 731 19 666 6 414 20 043 administrasjonskostnader 27 540 6 271 19 666 6 414 20 043

avskrivingar av varige driftsmidlar 4 178 1 009 3 038 778 2 407 avskrivingar av varige driftsmidlar 5 253 1 278 3 846 1 048 3 216

andre driftskostnader 16 444 4 969 12 384 3 772 11 831 andre driftskostnader 21 868 6 025 16 130 4 178 14 453

sum driftskostnader 94 904 24 739 70 742 23 012 70 046 sum driftskostnader 101 543 26 605 75 296 24 116 73 905

resultat før tap 54 531 8 080 40 846 19 788 65 079 resultat før tap 51 800 7 086 36 471 23 407 64 713

Gevinst ved sal av anleggsmidlar -2 000 0 0 0 0 Gevinst ved sal av anleggsmidlar 0 0 0 -122 -122

tap på utlån, garantiar 20 007 4 912 14 020 11 474 20 592 tap på utlån, garantiar 20 007 4 912 14 020 11 474 20 592

resultat før skatt 32 524 3 168 26 826 8 314 44 487 resultat før skatt 31 793 2 174 22 451 11 811 43 999

skattekostnad 7 398 900 4 500 2 400 8 850 skattekostnad 6 150 900 4 500 2 400 8 850

totalresultat for perioden 25 126 2 268 22 326 5 914 35 637 totalresultat for perioden 25 643 1 274 17 951 9 411 35 149

disponeringar av årsresultat: disponeringar av årsresultat:

overført til sparebankfondet 20 926 overført til sparebankfondet 20 926

overført til gåvefond overført til gåvefond 0

avsett til utdeling 4 200 avsett til utdeling 4 200

overført til fond for vurderingsskilnader overført til fond for vurderingsskilnader 517

sum disponeringar 25 126 sum disponeringar 25 643

oppstillinG av totalresUltat


Morbank Konsern(Tal i heile tusen kroner) 2011 Q3 2011 30.09.11 Q3 2012 30.09.12 (Tal i heile tusen kroner) 2011 Q3 2011 30.09.11 Q3 2012 30.09.12

renteinntekter 299 344 77 935 217 400 77 472 226 646 renteinntekter 298 321 76 292 214 510 76 412 223 579

rentekostnader 185 290 47 717 133 752 49 445 144 404 rentekostnader 188 673 47 716 133 751 49 445 144 404

Netto renteinntektar 114 054 30 218 83 648 28 027 82 242 Netto renteinntektar 109 648 28 576 80 759 26 967 79 175

provisjonsinntekter 35 255 8 906 26 391 11 498 32 613 provisjonsinntekter 35 255 8 906 26 391 11 498 32 613

provisjonskostnader 2 761 804 2 062 806 2 044 provisjonskostnader 2 761 804 2 062 806 2 044

andre driftsinntekter 1 253 231 878 243 859 andre driftsinntekter 6 730 1 583 5 078 1 311 4 305

Netto provisjons- og andre inntekter 33 747 8 333 25 207 10 935 31 428 Netto provisjons- og andre inntekter 39 224 9 685 29 407 12 003 34 874

Utbytte 10 711 24 10 711 1 13 148 Utbytte 2 902 24 2 903 1 4 417

inntekt av eigarinteresser i felleskontrol. verksemder inntekt av eigarinteresser i felleskontrol. verksemder 11 096 1 162 6 676 4 714 11 845

netto verdiendring på finansielle eignelutar -9 077 -5 756 -7 978 3 837 8 307 netto verdiendring på finansielle eignelutar -9 527 -5 756 -7 978 3 838 8 307

Netto avk. på finansielle investeringar 1 634 -5 732 2 733 3 838 21 455 Netto avk. på finansielle investeringar 4 471 -4 570 1 601 8 553 24 569

sum inntekter 149 435 32 819 111 588 42 800 135 125 sum inntekter 153 343 33 691 111 767 47 523 138 618

personalkostnader 46 742 13 030 35 654 12 048 35 765 personalkostnader 46 882 13 031 35 654 12 476 36 193

administrasjonskostnader 27 540 5 731 19 666 6 414 20 043 administrasjonskostnader 27 540 6 271 19 666 6 414 20 043

avskrivingar av varige driftsmidlar 4 178 1 009 3 038 778 2 407 avskrivingar av varige driftsmidlar 5 253 1 278 3 846 1 048 3 216

andre driftskostnader 16 444 4 969 12 384 3 772 11 831 andre driftskostnader 21 868 6 025 16 130 4 178 14 453

sum driftskostnader 94 904 24 739 70 742 23 012 70 046 sum driftskostnader 101 543 26 605 75 296 24 116 73 905

resultat før tap 54 531 8 080 40 846 19 788 65 079 resultat før tap 51 800 7 086 36 471 23 407 64 713

Gevinst ved sal av anleggsmidlar -2 000 0 0 0 0 Gevinst ved sal av anleggsmidlar 0 0 0 -122 -122

tap på utlån, garantiar 20 007 4 912 14 020 11 474 20 592 tap på utlån, garantiar 20 007 4 912 14 020 11 474 20 592

resultat før skatt 32 524 3 168 26 826 8 314 44 487 resultat før skatt 31 793 2 174 22 451 11 811 43 999

skattekostnad 7 398 900 4 500 2 400 8 850 skattekostnad 6 150 900 4 500 2 400 8 850

totalresultat for perioden 25 126 2 268 22 326 5 914 35 637 totalresultat for perioden 25 643 1 274 17 951 9 411 35 149

disponeringar av årsresultat: disponeringar av årsresultat:

overført til sparebankfondet 20 926 overført til sparebankfondet 20 926

overført til gåvefond overført til gåvefond 0

avsett til utdeling 4 200 avsett til utdeling 4 200

overført til fond for vurderingsskilnader overført til fond for vurderingsskilnader 517

sum disponeringar 25 126 sum disponeringar 25 643

Oppstilling av finansiell stilling

Morbank Konsern

31.12.11 30.09.11 30.09.12 (Tal i heile tusen kroner) Notar 30.09.12 30.09.11 31.12.11

eignelutar

315 036 165 332 514 132 Kontantar og fordringar på sentralbanken 514 132 165 332 315 036

165 710 103 659 66 386 Utlån til og fordringar på kredittinstitusjonar 66 386 103 659 165 710

6 011 088 6 319 751 6 307 915 Utlån til og fordringar på kundar 3 6 223 804 6 234 272 5 924 796

(8 100) (24 022) (2 695) individuelle nedskrivingar 4 (2 695) (24 022) (8 100)

(24 100) (22 100) (24 100) nedskriving på grupper av utlån 4 (24 100) (22 100) (24 100)

5 978 888 6 273 629 6 281 120 Netto utlån til kundar 3 6 197 009 6 188 150 5 892 596

0

1 393 1 393 1 393 overtekne eigedomar 1 393 1 393 1 393

279 356 188 996 182 778 sertifikat og obligasjonar med fast avkastning 182 778 188 996 279 356

103 696 106 222 473 305 aksjar, andelar og andre eigenkapitalinteresser 473 305 106 222 104 046

95 780 86 196 103 964 investeringar i felleskontrollerte verksemder 158 127 117 945 138 098

34 296 31 136 34 296 investering i konsernselskap - - -

3 180 - 3 180 Utsett skattefordel 3 787 224 3 787

47 150 47 608 45 841 varige driftsmidlar 155 836 159 639 158 008

47 269 5 324 69 253 andre eignelutar 73 896 7 860 51 551

20 809 27 379 24 179 Forskotsbet. kostnader og oppt.inntekter 24 179 27 379 20 809

7 092 563 7 036 874 7 799 827 sum eignelutar 7 850 828 7 066 799 7 130 390

Gjeld

357 994 424 303 298 000 innskot frå kredittinstitusjonar 298 000 424 303 357 994

4 034 280 3 826 269 4 413 722 innskot frå og gjeld til kundar 5 4 412 811 3 823 428 4 031 689

1 898 260 1 933 216 2 188 924 Gjeld stifta ved utferding av verdipapir 2 188 924 1 933 216 1 898 260

46 545 40 117 49 184 anna gjeld 52 260 44 374 47 416

28 612 83 556 88 648 påkomne kostnader og forsk.bet. inntekter 88 648 83 556 28 612

15 276 16 440 14 055 avsetjing til forpliktingar 14 055 16 440 15 276

199 307 199 286 199 368 ansvarleg lånekapital 199 368 199 286 199 307

6 580 274 6 523 187 7 251 901 sum gjeld 7 254 066 6 524 603 6 578 554

eigenkapital

502 289 481 363 502 289 sparebankfondet 6 502 289 481 363 502 289

10 000 10 000 10 000 Gåvefond 10 000 10 000 10 000

- 22 326 35 637 Udisponert årsresultat 35 149 19 083 -

- - - annan eigenkapital 49 324 31 750 39 547

512 289 513 689 547 926 sum eigenkapital 596 762 542 196 551 836

7 092 563 7 036 876 7 799 827 Gjeld og eigenkapital 7 850 828 7 066 799 7 130 390

142 014 136 766 135 413 Garantiansvar 135 413 135 770 142 014

60 000 75 500 15 000 Deponert i norges Bank 15 000 75 500 60 000

oppstillinG av Finansiell stillinG


Kontantstraumanalyse

Morbank Konsern

2010 2011 30.09.12 (tusen kroner) 30.09.12 2011 2010

63 593 32 524 44 487 årsoverskot før skatt 43 999 31 793 69 216

0 2 000 0 Gevinst/tap ved sal av anleggsmidlar 0 0 0

4 460 4 178 2 407 + av- og nedskrivingar 3 216 5 253 4 907

0 0 0 + tap på utlån/garantiar 0 0 0

-6 000 -4 200 0 - Gåver 0 -4 200 -6 000

-13 493 -7 398 -8 850 - Betalbar skatt -8 850 -6 150 -13 527

48 560 27 104 38 044 Tilført frå årets verksemd 38 365 26 696 54 596

72 099 -32 714 24 045 reduksjon/(auke) andre fordringar 25 715 -29 232 60 125

10 288 7 613 12 487 auke/(reduksjon) anna kortsiktig gjeld 3 976 -7 073 14 250

-8 249 -331 -1 221 auke/(reduksjon) pensjonsforplikting -1 221 -331 -8 249

0 0 0 auke/(reduksjon) forpliktingar 0 0 0

74 138 -25 432 35 311 likviditetsendring i resultatrekneskapen 28 470 -36 636 66 126

-460 455 -217 823 -302 232 reduksjon/(auke) utlån -304 413 -219 609 -372 377

-155 637 389 074 99 324 reduksjon/(auke) utlån kredittinstitusjonar 99 324 389 074 -155 637

443 079 150 249 379 442 auke/(reduksjon) innskot kundar 381 122 153 383 437 354

-17 147 -14 006 -59 994 auke/(reduksjon) innskot kredittinst. -59 994 -14 006 -17 147

-12 077 -135 913 96 578 reduksjon/(auke) sertifikat og obligasjonar 96 578 -135 913 -12 077

-79 539 173 253 286 473 a) Netto likviditetsendring frå verksemd 279 452 162 989 838

-1 195 -1 512 -288 Brutto investeringar bygningar/driftsmidlar -751 -1 512 -112 472

0 500 0 avgang bygningar/driftsmidlar 0 5 918 0

-28 812 -3 160 -8 184 netto innbetalt kap. tilkn. selskap/dotterselsk 0 0 0

-32 517 -18 021 -369 609 reduksjon/(auke) aksjar og eigarinteresser -369 609 -16 335 -30 614

-62 524 -22 193 -378 081 B) Netto likviditetsendring investeringar -370 360 -11 929 -143 086

82 82 40 auke ansvarlig lånekapital 40 82 82

0 0 0 endringar direkte mot eigenkapital 0 0 0

110 842 145 831 290 664 auke/(reduksjon) anna langsiktig gjeld 290 664 145 831 110 842

110 924 145 913 290 704 C) Netto likviditetsendringar finansiering 290 704 145 913 110 924

-31 139 296 973 199 096 a) + B) + C) Netto endringar i likvidar i året 199 796 296 973 -31 324

49 202 18 063 315 036 likviditetsbehaldning per inngåande periode 315 036 18 063 49 387

18 063 315 036 514 132 likviditetsbehaldning per utgåande periode 514 832 315 036 18 063

-31 139 296 973 199 096 endring 199 796 296 973 -31 324

KontantstraUmanalyse



note 1 - reKnesKapsprinsipp

Note 1 - Rekneskapsprinsipp

1.1 Grunnlag for utarbeidelse

Delårsrekneskapen for SpareBank 1 Søre Sunnmøre

omfattar perioden 1.1. 30.09.2012. Delårsrekneskapen

er utarbeidd i samsvar med IAS 34 Interim Financial

Reporting. Denne delårsrekneskapen er utarbeidd i sam

svar med gjeldande IFRS standardar og IFRIC tolkingar.

1.2 Segmentrapportering

Eit forretningssegment er ei gruppering av eignelutar

eller verksemder som tilfører produkt eller tenester, og

som er gjenstand for risiko og avkastning som avvik frå

andre forretningssegment. Segmentinformasjon er omtala

i eigen note.

1.3. Valuta

Transaksjonar i utanlandsk valuta er omrekna til NOK

etter kursar på transaksjonstidspunktet. Valutatap og

gevinst som oppstår på slike transaksjonar, samt på

pengepostar i utanlandsk valuta er bokført i resultat

rekneskapen.

1.4 Varige driftsmidlar

Varige driftsmidlar omfattar bygningar, tomter og drifts

lausøyre. Bygningar og driftslausøyre er innrekna til

verkeleg verdi pr 1.1.2008 og vert avskrivne lineært etter

forventa levetid. Tomter er bokført til kostpris.

1.5 Verdipapir og derivat

Verdipapir består av aksjar og andelar, sertifikat og

obligasjonar. Aksjar og andelar anten som omløpsmidlar

og vurdert til verkeleg verdi, eller som anleggsmidlar og

vurdert til amortisert kost.

1.6 Pensjonsskuldnader

Sidan dei andre selskapa i konsernet ikkje har tilsette,

så er det kun morbanken som har pensjonsskuldnad.

Avtalen er sikra gjennom innbetalingar til forsikrings

selskap og skuldnaden er utrekna av aktuar.

1.7 Innlån/gjeld

Innlån og gjeld vert i utgangspunktet bokført til verke

leg verdi. Verkeleg verdi er motteke beløp redusert med

transaksjons kostnader. I etterfølgende periodar vert inn

lån og gjeld bokført til amortisert kost. Skilnader mellom

motteke beløp redusert med transaksjonskostnader og

innløysningsverdi fordeles over låneperioden ved bruk

av effektiv rentes metode over resultatregnskapen.

1.8 Eigardel i dotterselskap og

felleskontrollerte verksemder

Eigardelar i dotterselskap og tilknytte selskap skal

vurderes til kost etter IFRS regelverket i selskaps

rekneskapen. I konsernregnskapen blir desse eignelutane

ført etter eigenkapitalmetoden. Det vil seie at vi løpande

resultatfører vår andel av resultatet i felleskontrollerte

verksemder. Dotterselskapa blir konsolidert i konsern

rekneskapen.


note 1 - reKnesKapsprinsipp

» Fotograf: marius Beck Dahle, Bilde av: Håvard sæther,

volda ørsta Bordtennisklubb


note 2 - seGmentinFormasjon

Note 2 - Segmentinformasjon

Leiinga har vurdert kva for segment som er rapporterbare med utgangspunkt i distribusjonsform, produkt og kundar.

Det primære rapporteringsformatet tek utgangspunkt i risikoen i eignelutane og avkastningsprofil og er delt opp i

privatmarknad inkl sjølvstendige næringsdrivande og bedriftsmarknad. Bankens eigne investeringsaktivitetar er ikkje

eit separat rapporterbartsegment og kjem fram under posten ufordelt saman med aktivitetar som ikkje lèt seg allokere

til privat eller bedriftsmarknaden. Banken opererer i eit geografisk avgrensa område og rapportering på geografiske

sekundærsegment gir lite tilleggsinformasjon. Viktige eignelutsklassar (utlån) er imidlertid fordelt geografisk i eigen

note under utlån.

Konsern

30.09.2012 Person Bedrift Anna Totalt

resultatrekneskap

netto renteinntekter 135 089 77 228 11 262 223 579

renter av allokert kapital -88 349 -40 807 -15 248 -144 404

sum renteinntekter 46 740 36 421 -3 986 79 175

netto provisjons og andre inntekter 15 656 5 035 14 183 34 874

Driftskostnader -24 479 -8 797 -40 629 -73 905

netto avkastning på finansielle investeringar *) 0 0 24 569 24 569

tap på utlån og garantiar 6 -20 720 0 -20 714

resultat før skatt 37 923 11 939 -5 863 43 999

Balanse

Utlån til kundar 4 457 253 1 766 551 0 6 223 804

individuell nedskriving utlån -1 695 -1 000 0 -2 695

Gruppenedskriving utlån -6 945 -17 155 0 -24 100

andre eignelutar 7 964 85 923 1 559 932 1 653 819

sum eignelutar pr segment 4 456 577 1 834 319 1 559 932 7 850 828

innskot frå og gjeld til kundar 2 587 660 1 525 151 0 4 112 811

anna gjeld og eigenkapital 1 868 917 309 168 1 559 932 3 738 017

sum eigenkapital og gjeld pr segment 4 456 577 1 834 319 1 559 932 7 850 828


note 2 - seGmentinFormasjon

Konsern

2011 Person Bedrift Anna Totalt

resultatrekneskap

netto renteinntekter 162 775 124 440 7 593 294 808

renter av allokert kapital -111 710 -62 127 -11 323 -185 160

sum renteinntekter 51 065 62 313 -3 730 109 648

netto provisjonsinntekter 15 205 5 136 18 883 39 224

Driftskostnader -57 422 -30 056 -14 065 -101 543

netto avkastning på finansielle investeringar *) 0 0 4 471 4 471

tap på utlån og garantiar -255 -19 752 0 -20 007

resultat før skatt 8 593 17 641 5 559 31 793

Balanse

Utlån til kundar 4 389 795 1 535 001 0 5 924 796

individuell nedskriving utlån -1 841 -6 259 0 -8 100

Gruppenedskriving utlån -6 945 -17 155 0 -24 100

andre eignelutar 7 991 6 066 1 223 737 1 237 794

sum eignelutar pr segment 4 389 000 1 517 653 1 223 737 7 130 390

innskot frå og gjeld til kundar 2 504 147 1 527 542 0 4 031 689

anna gjeld og eigenkapital 1 884 853 -9 889 1 223 737 3 098 701

sum eigenkapital og gjeld pr segment 4 389 000 1 517 653 1 223 737 7 130 390

*)spesifikasjon av netto avkastning på finansielle investeringar

30.09.12 30.09.11 2011

resultatandel felleskontrollert verksemd 11 845 6 676 11 096

Utbytte verdipapir 4 417 2 903 2 902

Kursgevinst aksjar 4 280 2 088 -1 212

netto gevinstar andre finansielle eignelutar 4 027 -10 066 -8 315

Netto avkastning på finansielle investeringar 24 569 1 601 4 471

» Fotograf: marius Beck Dahle, Bilde av: olav sindre Kriken,

ørsta rock


note 3 Utlån til oG Krav på KUnDar

Morbank Konsern

2011 30.09.11 30.09.12 Utlån fordelt på fordringstype 30.09.12 30.09.11 2011

1 035 503 1 122 672 1 105 984 Kasse-/drifts- og brukskredittar 1 105 984 1 122 672 1 035 503

286 505 325 922 221 613 Byggjelån 221 613 325 922 286 505

4 689 080 4 871 157 4 980 318 nedbetalingslån 4 896 207 4 785 678 4 602 788

6 011 088 6 319 751 6 307 915 Brutto utlån og fordringar på kundar 6 223 804 6 234 272 5 924 796

-8 100 -24 022 -2 695 individuelle nedskrivingar -2 695 -24 022 -8 100

-24 100 -22 100 -24 100 Gruppevise nedskrivingar -24 100 -22 100 -24 100

5 978 888 6 273 629 6 281 120 Netto utlån og fordringar på kundar 6 197 009 6 188 150 5 892 596

2011 30.6.2011 30.6.2012 Utlån fordelt på marknader 30.06.12 30.06.11 2011

4 086 753 4 279 724 4 457 253 lønnstakarar 4 457 253 4 279 724 4 389 795

1 924 335 2 040 027 1 850 662 næringsfordelt 1 766 551 1 954 548 1 535 001

0 0 0 offentleg 0 0 0

6 011 088 6 319 751 6 307 915 Brutto utlån og fordringar 6 223 804 6 234 272 5 924 796

-32 200 -46 122 -26 795 nedskrivingar -26 795 -46 122 -32 200

5 978 888 6 273 629 6 281 120 Netto utlån og fordringar 6 197 009 6 188 150 5 892 596

Herav ansvarleg lånekapital

2 660 2 660 2 660 ansvarleg kapital i andre finansinstitusjonar 2 660 2 660 2 660

0 0 0 anna ansvarleg kapital 0 0 0

2 660 2 660 2 660 ansvarleg lånekapital bokført under utlån 2 660 2 660 2 660

Note 3 Utlån til og krav på kundar

Morbank Konsern

2011 30.09.11 30.09.12 Totale engasjement fordelt på risikogruppe 30.09.12 30.09.11 2011

3 389 719 3 420 338 3 694 304 svært låg risiko 3 694 304 3 420 338 3 389 719

834 556 889 292 1 182 841 låg risiko 1 149 764 813 292 803 264

1 675 463 1 737 168 1 299 560 middels risiko 1 215 449 1 727 689 1 620 463

269 801 372 700 343 955 Høg risiko 343 955 372 700 269 801

369 080 324 335 360 862 svært høg risiko 360 862 324 335 369 080

66 737 187 812 55 993 misleghald 55 993 187 812 66 737

6 605 356 6 931 645 6 937 515 totalt 6 820 327 6 846 166 6 519 064


note 3 Utlån til oG Krav på KUnDar

Morbank Konsern

2011 30.09.11 30.09.12 Brutto utlån fordelt på risikogruppe 30.09.12 30.09.11 2011

3 084 754 3 118 406 3 359 035 svært låg risiko 3 359 035 3 118 406 3 084 754

759 473 810 789 1 075 495 låg risiko 1 075 495 734 789 728 181

1 524 725 1 583 819 1 181 621 middels risiko 1 097 510 1 574 340 1 469 725

245 528 339 800 312 740 Høg risiko 312 740 339 800 245 528

335 875 295 704 328 113 svært høg risiko 328 113 295 704 335 875

60 733 171 233 50 911 misleghald 50 911 171 233 60 733

6 011 088 6 319 751 6 307 915 totalt 6 223 804 6 234 272 5 924 796

2011 30.09.11 30.09.12 Brutto utlån fordelt etter sektor og næring 30.09.12 30.09.11 2011

4 086 753 4 279 724 4 457 253 lønnstakarar o.l 4 457 253 4 279 724 4 086 753

0 0 0 offentleg forvaltning 0 0 0

129 770 126 090 126 211 jordbruk/skogbruk 126 211 126 090 129 770

71 102 71 705 11 865 Fiske/fangst 11 865 71 705 71 102

63 426 49 312 62 545 Havbruk 62 545 49 312 63 426

80 987 76 834 107 925 industri og bergverk 107 925 76 834 80 987

346 314 396 611 264 663 Bygg og anlegg, kraft og vassforsyning 264 663 396 611 346 314

109 809 105 817 103 412 Hotell og handel 103 412 105 817 109 809

162 229 108 424 144 454 transport og anna tenesteytande verksemd 144 454 108 424 162 229

839 906 967 417 857 398 eigedomsdrift 857 398 881 938 839 906

106 812 111 630 136 312 Forretningsmessig tenesteyting 52 201 111 630 20 520

13 980 26 187 35 877 tenesteytande næringar elles 35 877 26 187 13 980

6 011 088 6 319 751 6 307 915 totalt 6 223 804 6 234 272 5 924 796

2011 30.09.11 30.09.12 Brutto utlån fordelt geografisk område 30.09.12 30.09.11 2011

4 588 669 4 847 206 4 699 529 søre sunnmøre 4 615 418 4 761 727 4 502 377

344 681 298 292 293 461 andre kommunar i møre og romsdal 293 461 298 292 344 681

1 077 738 1 174 253 1 314 925 Kommunar utanfor møre og romsdal 1 314 925 1 174 253 1 077 738

6 011 088 6 319 751 6 307 915 6 223 804 6 234 272 5 924 796


note 4 - tap på Utlån, Garantiar m.m

Morbank Konsern

2011 Q3 11 30.09.11 Q3 12 30.09.12 Tap i resultatrekneskapen 30.09.12 Q3 12 30.09.11 Q3 11 2011

-17 573 4 065 -2 043 -94 -5 405endring i individuelle nedskrivingar i perioda -5 405 -94 -2 043 4 065 -17 573

1 415 0 -585 0 0endring i gruppe nedskrivingar i perioda 0 0 -585 0 1 415

36 741 1 057 17 084 8 608 15 042Konstaterte tap på engasjement, tidl. skrivne ned 15 042 8 608 17 084 1 057 36 741

124 3 000 11 200Konstaterte tap på engasjement, tidl. ikkje skrivne ned 11 200 3 000 0 0 124

-7 -210 -436 -40 -245inngang på tidl.nedskrivne utlån, garantiar m.v. -245 -40 -436 -210 -7

20 700 4 912 14 020 11 474 20 592 20 592 11 474 14 020 4 912 20 700

Note 4 - Tap på utlån, garantiar m.m.

» volda, Fotograf:Gunnar Wangen


note 4 - tap på Utlån, Garantiar m.m

2011 30.09.11 30.09.12 Individuelle nedskrivingar 30.09.12 30.09.11 2011

25 673 25 673 8 100 individuelle nedskrivingar til dekking av tap på utlån, garantiar, m.v. pr. 01.01.

8 100 25 673 25 673

36 741 17 084 6 434 - Konstaterte tap i perioden på utlån, garantiar m.v. der det tidligare er gjort individuelle nedskrivingar

6 434 17 084 36 741

-2 273 -451 -171 - tilbakeføring av tidligare års nedskrivingar -171 -451 -2 273

6 618 3 000 1 000 + auke i nedskrivingar på engasjement der det tidligare er gjort individuelle nedskrivingar

1 000 3 000 6 618

15 523 12 884 200 + nedskrivinger på engasjement der det tidligare år ikkje er gjort individuelle nedskrivingar

200 12 884 15 523

700 0 - inngang på tidligare konstaterte tap 0 0 700

8 100 24 022 2 695 = Individuelle nedskrivingar til dekking av tap på utlån, garantiar, m.v. ultimo periode.

2 695 24 022 8 100

Gruppenedskrivingar

22 685 22 685 24 100Gruppenedskrivingar for dekking av tap på utlån, garantiar, m.v. per 01.01. 24 100 22 685 22 685

1 415 -585 0 +periodens gruppenedskriving for dekking av tap på utlån, garantiar, m.v. 0 -585 1 415

24 100 22 100 24 100 =Gruppenedskriving for dekking av tap på utlån, garantiar, m.v. ultimo periode. 24 100 22 100 24 100

Misleghald I desember 2009 bestemte Finanstilsynet at misleghald skal rapporterast etter 30 dagar. SpareBank 1 Søre Sunnmøre held fast på at misleghald over 90 dagar (overtrekk og restanse) er objektivt tapsbevis, og har vurdert vesentlege engasjement som oppfyller desse krava med omsyn til individuelle nedskrivingar

30.09.12 2011 30.09.11 2010 2009

misligholdte engasjement 75 701 103 183 183 542 247 672 66 685

øvrige tapsutsatte engasjement 1 877 10 773 14 915 6 085 14 806

totalt tapsutsatte engasjement 77 578 113 956 198 457 253 757 81 491

individuelle nedskrivninger 2 695 8 100 24 022 25 673 20 996

Netto tapsutsatte engasjement 74 883 105 856 174 435 228 084 60 495

30.09.12 2011 30.09 .11 2010 2009 2008 2007 2006

misleghaldne engasjement 64 368 57 084 112 971 167 300 50 174 18 436 9 174 12 604

andre tapsutsette engasjement 1 877 10 773 14 915 6 805 9 733 24 131 35 875 19 218

totalt tapsutsette engasjement 66 245 67 857 127 886 174 105 59 907 42 567 45 049 31 822

individuelle nedskrivingar 2 695 8 100 24 022 25 673 20 996 15 665 13 587 7 038

Netto tapsutsatte engasjement 63 550 59 757 103 864 148 432 38 911 26 902 31 462 24 784

Misleghald over 30 dagar

Misleghaldne og tapsutsette engasjement over 90 dagar


note 5 - innsKot Frå KUnDar

Morbank Konsern

2011 30.09.11 30.09.12 Innskot fordelt på løpetid 30.09.12 30.09.11 2011

2 356 977 2 314 282 2 524 515 innskot frå og gjeld til kundar utan avtala løpetid 2 523 604 2 311 441 2 354 386

1 677 303 1 511 987 1 889 207 innskot frå og gjeld til kundar med avtala løpetid 1 889 207 1 511 987 1 677 303

4 034 280 3 826 231 4 413 722 sum innskot frå kundar 4 412 811 3 823 428 4 031 689

2,41 % 2,35 % 2,42 % Gjennomsnittleg rente 2,42 % 2,35 % 2,41 %

247 641 152 067 313 584 Fastrenteinnskot 313 584 152 067 247 641

6,1 % 4,0 % 7,1 % andel av totale innskot 7,1 % 4,0 % 6,1 %

2011 30.09.11 30.09.12 Innskot fordelt på sektor og næring 30.09.12 30.09.11 2011

2 504 147 2 440 972 2 587 660 lønstakarar o.l 2 587 660 2 440 972 2 504 147

166 351 182 418 181 523 offentleg forvaltning 181 523 182 418 166 351

78 781 80 105 94 953 jordbruk/skogbruk 94 953 80 105 78 781

128 166 120 997 229 417 Fiske/fangst 229 417 120 997 128 166

15 271 8 446 6 729 Havbruk 6 729 8 446 15 271

62 231 47 542 53 507 industri og bergverk 53 507 47 542 62 231

89 253 83 088 81 446 Bygg og anlegg, kraft og vassforsyning 81 446 83 088 89 253

115 617 84 823 92 647 Hotell og handel 92 647 84 823 115 617

89 028 48 171 138 796 transport og anna tenesteytande verksemd 138 796 48 171 89 028

198 021 134 200 191 428 eigedomsdrift 190 517 131 359 195 430

380 972 332 938 449 051 Forretningsmessig tenesteyting 449 051 332 938 380 972

10 908 72 085 118 408 tenesteytande næringar elles 118 408 72 085 10 908

195 534 190 484 188 157 øvrige sektorar 188 157 190 484 195 534

4 034 280 3 826 269 4 413 722 sum innskot fordelt på sektor og næring 4 412 811 3 823 428 4 031 689

2011 30.09.11 30.09.12 Innskot fordelt på geografiske område 30.09.12 30.09.11 2011

3 359 698 3 130 122 3 589 370 søre sunnmøre 3 588 459 3 127 281 3 357 107

179 546 182 526 146 099 andre kommunar i møre og romsdal 146 099 182 526 179 546

495 036 513 621 678 253 Kommunar utanfor møre og romsdal 678 253 513 621 495 036

4 034 280 3 826 269 4 413 722 totalt 4 412 811 3 823 428 4 031 689

Note 5 - Innskot frå kundar


note 6 - KapitalDeKninG

Note 6 - Kapitaldekning

Morbank Konsern

30.09.11 2011 30.09.12 Ansvarleg kapital 30.09.12 2011 30.09.11

481 363 502 289 502 289 sparebankens fond 502 289 502 289 481 363

10 000 10 000 10 000 Gåvefond 10 000 10 000 10 000

0 0 0 Frådrag konsernselskap 0 0 0

0 0 0 Konsolidert eigenkapital tilknytte selskap 47 138 39 547 47 984

491 363 512 289 512 289 sum balanseført eigenkapital 559 427 551 836 539 503

0 0 0Utsett skattefordel, goodwill og andre immaterielle eignelutar 0 0 0

49 550 49 550 49 550 Fondsobligasjon 49 550 49 550 49 550

3 705 3 705 3 345 50% medlemsinnskot kredittforeiningar 3 345 3 705 3 705

544 618 565 544 565 184 sum kjernekapital 612 322 605 091 592 758

tilleggskapital utover kjernekapital

3 705 3 705 3 345 50% medlemsinnskot kredittforeiningar 3 345 3 705 3 705

149 736 149 757 149 815 tidsavgrensa ansvarleg kapital 149 797 149 757 149 675

153 441 153 462 153 160 sum tilleggskapital 153 142 153 462 153 380

Frådrag

0 0 0 Kapitaldekningsreserve -86 776 -79 991 -86 196

0 0 0 Konsolidert eigenkapital tilknytte selskap 0 0 0

0 0 0 andel ansv.kapital i andre finansinst. 0 0 0

0 0 0 -86 776 -79 991 -134 336

698 059 719 006 718 344 Netto ansvarleg kapital 678 688 678 562 611 802


note 6 - KapitalDeKninG

Morbank Konsern

30.09.11 2011 30.09.12 Risikovegd berekningsgrunnlag 30.09.12 2011 30.09.11

0 0 0 statar og sentralbankar 0 0 0

3 000 14 000 0 lokale og regionale styresmakter 0 14 000 2 882

0 0 1 484 offentleg eigde foretak 8 235 0 2 976

32 465 59 559 26 524 institusjonar 15 962 59 559 33 934

1 493 138 1 463 278 1 519 593 Foretak 1 487 440 1 463 278 2 039 927

4 775 6 570 4 980 massemarknadsengasjement 4 136 6 570 746 413

2 469 775 2 212 662 2 281 760 pant i bustad og fritidseigedom 2 186 324 2 123 670 1 227 050

97 137 63 035 40 698 Forfalne engasjement 79 807 63 035 121 711

7 362 8 200 10 927 obligasjonar med fortrinnsrett 11 000 8 200 4 900

9 575 10 447 59 629 andelar i verdipapirfond 2 132 10 447 11 233

55 637 98 582 131 487 øvrige engasjement 152 650 98 582 50 694

4 172 864 3 936 333 4 077 083 sum kreditt- og motpartsrisiko 3 947 686 3 847 341 4 241 720

273 838 288 175 288 175 operasjonell risiko 288 175 288 175 273 838

0 0 0 valutarisiko og postar i handelsportefølja 0 0 0

Frådrag for:

0 0 0 ansvarleg kapital i andre finansinstitusjonar 0 0 0

-22 100 -24 100 -24 100 nedskrivingar -24 100 -24 100 -22 100

0 0 0 Kapitaldekningsreserve -86 776 -79 991 -86 196

4 424 602 4 200 408 4 341 158 totalt berekningsgrunnlag 4 124 985 4 031 425 4 407 262

15,78 % 17,12 % 16,55 % Kapitaldekning 16,45 % 16,83 % 13,88 %

12,31 % 13,46 % 13,02 % herav kjernekapital 13,79 % 12,76 % 13,45 %

3,52 % 3,75 % 3,52 % herav tilleggskapital 2,66 % 4,07 % 0,43 %

Design: som

mersethdesign.no, O

mslagsfoto: G

unnar Wangen

HovudkontorPostboks 556101 VoldaTlf: 70 07 00 00Fax: 70 07 00 01

Ope 09.00 15.45 (manfre)

SpareBank 1 Søre Sunnmøre

Org.nr.: 937 899 785 NO

Internett:www.sparebanken.no

E-post:[email protected]

Kundesenter:Tlf 70 07 00 00Ope 09.00 20.00 (manfre)

Bank. Forsikring. Og deg.

Documents

Delårsrapport 3.kvartal 2012