LA MOROSIDAD DE LA CARTERA DE CLIENTES Y SU INCIDENCIA EN LA RENTABILIDAD DE LA CAJA MUNICIPAL DE AHORRO Y CRDITO DE TRUJILLO S.A. PERIODO 2010 2011 GIL TAMAYO, CYNTHIA JOSELYN

TESIS PARA OBTENER EL TITULO PROFESIONAL DE:

LICENCIADO EN CONTABILIDAD

FORMULACIN DEL PROBLEMA

Cmo incide la morosidad de la cartera de clientes en la rentabilidad de la caja Municipal de Ahorro y Crdito S.A periodo 2010 - 2011?

OBJETIVO GENERALAnalizar la morosidad de la cartera de clientes y su incidencia en la rentabilidad de la caja municipal de ahorro y crdito de Trujillo S.A periodo 2010-2011

OBJETIVOS ESPECIFICOSAnalizar el ndice de morosidad, dentro de los periodos 2010-2011.

Analizar la rentabilidad de la Caja Municipal de Ahorro y Crdito TRUJILLO S.A

Proponer alternativas lograr disminuir la morosidad de la caja municipal de ahorro y crdito Trujillo S.A

MARCO TERICOInicio sus operaciones el 12 de noviembre de 1984.

Productos de depsitos, crditos y servicios.

Tiene 53 puntos de atencin entre agencias y oficinas. (10 Departamentos)

A diciembre del 2011 ocupo el tercer lugar en ranking de Cajas Municipales.

Su propio sistema SICMAC.

MARCO TERICO

NORMALBajo o nulo nivel de endeudamiento. (Menor a 30 das)CON PROBLEMAS POTENCIALESTiene posibilidades de atender sus deudas pero a futuro puede presentar incumplimientos peridicos.(Mayor a 30 das)DEFICIENTETiene problemas para cumplir sus pagos.(Mayor a 60 das).DUDOSOEs casi imposible que cumpla con sus pagos.(Mayor a 90 das).PERDIDASe consideran deudas incobrables.(Mayor a 120)

HIPOTESIS

La morosidad de la cartera de clientes incide negativamente en la rentabilidad de la Caja Municipal de Ahorro y Crdito de Trujillo S.A periodo 2010-2011.

VARIABLES Variable Independiente

Morosidad: Falta de pago de un prstamo o cualquier otro tipo de violacin de las condiciones de un contrato de prstamo. la morosidad en los pagos supondr incrementos sobre las cifras estipuladas.. Variable Dependiente

Rentabilidad: Rentabilidad hace referencia a que el proyecto de inversin de una empresa pueda generar suficientes beneficios para recuperar lo invertido y la tasa deseada por el inversionista.

POBLACION Y MUESTRA

Poblacin de estudio: La Caja Municipal de Ahorro y Crdito de Trujillo S.A.

Muestra de estudio:La cartera morosa de los crditos de la CMACT S.A. durante los periodos 2010 -2011.

RESULTADOS

MPLEMENTACION DE UN MANUAL DE PROCEDIMIENTOS Y POLITICAS PARA OTORGAMIENTO Y RECUPERACION DE CRDITOS, PARA LA CAJA MUNICIPAL DE AHORRO Y CRDITO DE TRUJILLO S.A.

DISCUSION DE RESULTADOSAl realizar la comparacin observndose que la tasa moratoria en ao 2011 ha tenido un aumento, a diferencia del 2010 lo que demuestra que no tiene buen manejo polticas crediticias durante el proceso crediticio no dando la debida importancia en la recuperacin del crdito, tal como menciona Katherine E. Stearn (Morosidad en programas de Microcrdito) donde uno de los determinantes para la reduccin de la morosidad es una adecuado plan de polticas de crditos antes, durante y despus que se desarrolla el crdito.

Sin embargo adems del incremento de la tasa moratoria cuando realizamos una comparacin con la tasa moratoria promedio del mercado de las Cajas Municipales notamos que se encuentran por encima del promedio1.47% (2010) y 2.25% (2011), dejando ver que no se viene logrando el objetivo de reducir la morosidad a un nivel competitivo.

DISCUSION DE RESULTADOSDesde el 28 de Mayo de 2012 entro en vigencia una nueva forma de medir la mora con la Cartera de Alto Riesgo segn Carta Circular N 089 2012/ FEPCMAC, donde se agrega a la formula los crditos refinanciados, haciendo ms exacta la mora donde en el ao 2010 era 6.56% a 10.31%, y en el ao 2011 de 7.15% a 9.43%.En cuanto al Rendimiento del Patrimonio que viene obteniendo la CMACT se observa en el Figura N 09, una evolucin favorable, demostrando que genera mejor utilidad a favor de la CMACT y garantizando un mejor retorno sobre la inversin propia.Lo mismo sucede con la Rendimiento sobre la inversin donde se observa que la utilidad con respecto al activo total en el ao 2010 y 2011 se incrementan mes a mes debido a tener mejor manejo de la morosidad que presenta la CMACT S.A, esto es mencionado en el Informe de Clasificacin emitido por la Equilibrium Clasificadora de Riesgo S.A., donde explica que CMACT termina el ao 2011 con una utilidad neta 87% superior a la generada en el 2010, producto principalmente de una disminucin en los gastos financieros y de la menor carga de provisiones.

CONSTRASTACION DE HIPOTESISEn el presente trabajo de investigacin desarrollado con la informacin expuesta y presentada en los anteriores captulos, se ha demostrado que la hiptesis planteada que es la siguiente: La morosidad de la cartera de clientes incide negativamente en la rentabilidad de la Caja Municipal de Ahorro y Crdito de Trujillo S.A periodo 2010-2011; se ha llegado a una respuesta tentativa a la presente investigacin.

CONCLUSIONESEl ndice de la Morosidad de la Caja Municipal de Ahorro y Crdito de Trujillo durante los periodos 2010 2011 se dio una incremento de 6.56% a 7.15% en comparacin con el ao anterior pero dicho porcentaje esta elevado en cuanto al promedio de mercado que su porcentaje de mora para las Cajas Municipales es de 4.90%, lo que indica que la CMACT viene empleando malas polticas de cobro, as como una deficiente evaluacin econmica y financiera del sujeto de crdito por parte de la institucin financiera.

La rentabilidad de la Caja Municipal de Ahorro y Crdito de Trujillo S. A. ha tenido una evolucin favorable incrementndose del ao 2010 al 2011, este incremento se debe a que se hizo una reduccin del 18% de los gastos financieros acompaado de una mejor gestin en tasas de inters, en ingresos operacionales; lo que implica que a mayor rentabilidad de la CMACT tiene a su vez mejor capacidad futura para asumir las prdidas de la cartera, cubrir su necesidades de inversiones y en consecuentemente su solvencia.

Las alternativas para disminuir la mora de la Caja Municipal de Ahorro y Crdito de Trujillo son:Mejorar la poltica crediticia as como los reglamentos de crditos y la gestin en las cobranzas que inciden en los niveles de morosidad.Tener un mejor control de las propuestas crediticias en los comits de crditos y un seguimiento de los clientes con crditos vencidos tambin explica los elevados ndices de morosidad.

SUGERENCIASTomar medidas ms drsticas para contrarrestar y revertir con respecto al nivel de morosidad actual, as poder llegar a un punto donde todos los costos y gastos generados se vean mejor reflejados en las utilidades, ya que el objetivo principal es ser rentable. Por lo que es necesario reforzar la rea de Recaudamiento, a travs de un mejor control de cobranza de los morosos.

Reforzar el plan que tienen usando en cuanto a la rentabilidad, ya que estn cumpliendo en el crecimiento tal como se dejo ver el ao pasado con un aumento del 87% de las utilidades.

Se recomienda a la gerencia para lograr la disminucin de la morosidad se debe realizar las aplicacin de propuestas que son las siguientes:Realizar estudios de mercado de los sectores econmicos con tendencia al crecimiento, para que estos se conviertan en nuestro mercado objetivo.Implementar la propuesta de la creacin de un Manual de Otorgamiento y Recuperacin de Crditos, porque la agencia solo cuenta con un Manual de Productos Crediticios, donde no tienen los procedimientos establecidos que se llevan a cabo durante el proceso crediticio.Durante la evaluacin de un crdito y que dicho cliente tenga una lnea de crdito revolvente (conocidas tarjetas de crdito), sugiero debe aumentar el monto de provisiones de 20% a 30% para sensibilizar mejor la capacidad de pago.Realizar un mejor control en las metas que se propone a los analistas sean acorde al mercado porque se corre el riesgo de que por cumplir las metas se tenga que sacrificar el proceso de evaluacin del crdito.

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