黑牡丹（集团）股份有限公司 - Black Peony · 切相关，符合国家政策规定、按照一定标准定额或定量持续享受的政府补助除外 20,821,160.69

2015 年年度报告

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公司代码：600510 公司简称：黑牡丹

黑牡丹（集团）股份有限公司


重要提示

一、本公司董事会、监事会及董事、监事、高级管理人员保证年度报告内容的真实、准确、完整，

不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并承担个别和连带的法律责任。

二、公司全体董事出席董事会会议。

三、江苏公证天业会计师事务所（特殊普通合伙）为本公司出具了标准无保留意见的审计报告。

四、公司负责人戈亚芳、主管会计工作负责人陈强及会计机构负责人（会计主管人员）惠茹声明：

保证年度报告中财务报告的真实、准确、完整。

五、经董事会审议的报告期利润分配预案或公积金转增股本预案

经江苏公证天业会计师事务所（特殊普通合伙）审计，公司 2015年度母公司实现净利润

204,653,068.62元，按《公司法》规定提取法定盈余公积金 20,465,306.86元，加上母公司以前

年度未分配利润 524,473,336.98 元，扣除当年分配 2014年度现金股利 67,858,086.31 元，2015

年末母公司实际可供投资者分配的利润为 640,803,012.43 元。

2015年度利润分配预案为：以 2015年 12月 31日的公司总股本 1,047,095,025股为基数,向

全体股东每 10股派发现金红利 0.82元(含税),共计派发现金 85,861,792.05元,尚余未分配利润

554,941,220.38元,结转下一年度分配。

六、前瞻性陈述的风险声明

本报告中所涉及的未来计划、发展战略等前瞻性描述不构成公司对投资者的实质承诺，敬请

投资者注意投资风险。

七、是否存在被控股股东及其关联方非经营性占用资金情况

否

八、是否存在违反规定决策程序对外提供担保的情况？

否


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九、重大风险提示

公司已在本报告中详细描述了存在的风险事项，敬请查阅本报告“管理层讨论与分析”中关

于公司未来发展的讨论与分析中阐述的可能面对的风险因素内容。

十、其他

无


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目录

第一节释义……………………………………………. ................................................................ 4

第二节公司简介和主要财务指标 ................................................................................................. 5

第三节公司业务概要 ..................................................................................................................... 9

第四节管理层讨论与分析 ........................................................................................................... 11

第五节重要事项 ........................................................................................................................... 23

第六节普通股股份变动及股东情况 ........................................................................................... 30

第七节优先股相关情况 ............................................................................................................... 34

第八节董事、监事、高级管理人员和员工情况 ....................................................................... 35

第九节公司治理 ........................................................................................................................... 40

第十节公司债券相关情况 ........................................................................................................... 42

第十一节财务报告 ........................................................................................................................... 45

第十二节备查文件目录 ................................................................................................................. 132


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第一节释义

一、释义

在本报告书中，除非文义另有所指，下列词语具有如下含义：

常用词语释义

公司、本公司、黑牡丹指黑牡丹（集团）股份有限公司

中国证监会指中国证券监督管理委员会

上交所指上海证券交易所

元、万元、亿元指人民币元、人民币万元、人民币亿元，中国法定流通货币单位

常高新、控股股东指常高新集团有限公司

常国投指常州国有资产投资经营有限公司

黑牡丹置业指常州黑牡丹置业有限公司

黑牡丹建设指常州黑牡丹建设投资有限公司

新希望指常州新希望农业投资发展有限公司

绿都房地产指常州绿都房地产有限公司

丹华君都指苏州丹华君都房地产开发有限公司

牡丹广景指常州市牡丹广景投资有限公司

绿都物业指常州绿都万和城物业管理有限公司

孵化器指常州黑牡丹创业孵化器服务有限公司

黑牡丹科技园指常州黑牡丹科技园有限公司

牡丹物业指常州黑牡丹物业服务有限公司

牡丹华都指常州牡丹华都房地产有限公司

牡丹创投指常州牡丹江南创业投资有限责任公司

荣元服饰指常州荣元服饰有限公司

大德纺织指常州市大德纺织有限公司

溧阳服饰指黑牡丹（溧阳）服饰有限公司

黑牡丹进出口指黑牡丹集团进出口有限公司

黑牡丹香港指黑牡丹（香港）有限公司

黑牡丹时尚指黑牡丹国际时尚服饰常州有限公司

嘉发纺织指常州嘉发纺织科技有限公司

库鲁布旦指常州库鲁布旦有限公司

江苏地标指江苏地标建筑节能科技有限公司

集星科技指集盛星泰（北京）科技有限公司

德凯医疗指常州德凯医疗器械有限公司

宜兴基金指宜兴江南天源创业投资企业（有限合伙）

金瑞碳材料指常州金瑞碳材料创业投资企业（有限合伙）

江苏银行指江苏银行股份有限公司

常州世纪牡丹置业指常州世纪牡丹置业有限公司

牡丹景都指常州牡丹景都置业有限公司

黑牡丹商服指常州黑牡丹商务服务有限公司

黑牡丹纺织指黑牡丹纺织有限公司

维雅时尚指常州维雅时尚商务酒店有限公司

众合投资指江苏金坛众合投资有限公司

黑牡丹发展指常州黑牡丹城建投资发展有限公司

君德投资指常州君德投资有限公司

紫金信托指紫金信托有限公司

一创摩根指第一创业摩根大通证券有限责任公司

中诚信证评指中诚信证券评估有限公司


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第二节公司简介和主要财务指标

一、公司信息

公司的中文名称黑牡丹（集团）股份有限公司

公司的中文简称黑牡丹

公司的外文名称 BLACK PEONY(GROUP)CO.,LTD

公司的外文名称缩写 BLACK PEONY

公司的法定代表人戈亚芳

二、联系人和联系方式

董事会秘书证券事务代表

姓名周明何晓晴

联系地址江苏省常州市青洋北路47号江苏省常州市青洋北路47号

电话 0519-68866958 0519-68866958

传真 0519-68866908 0519-68866908

电子信箱 [email protected] [email protected]

三、基本情况简介

公司注册地址江苏省常州市青洋北路47号

公司注册地址的邮政编码 213017

公司办公地址江苏省常州市青洋北路47号

公司办公地址的邮政编码 213017

公司网址 http://www.blackpeony.com

电子信箱 [email protected]

四、信息披露及备置地点

公司选定的信息披露媒体名称《上海证券报》、《中国证券报》

登载年度报告的中国证监会指定网站的网址 www.sse.com.cn

公司年度报告备置地点公司董事会办公室

五、公司股票简况

公司股票简况

股票种类股票上市交易所股票简称股票代码变更前股票简称

A股上海证券交易所黑牡丹 600510 /

六、其他相关资料

公司聘请的会计师事

务所（境内）

名称江苏公证天业会计师事务所（特殊普通合伙）

办公地址江苏省常州市晋陵中路517号赢通商务大厦10

楼

签字会计师姓名戴伟忠、王文凯

报告期内履行持续督

导职责的保荐机构

名称东海证券股份有限公司

办公地址上海市浦东新区东方路 1928 号东海证券大厦

签字的保荐代表人姓名葛斌、徐士锋

持续督导的期间 2015年 12月 26日至 2016 年 12月 31日


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七、近三年主要会计数据和财务指标

(一)主要会计数据

单位：元币种：人民币

主要会计数据 2015年 2014年本期比上年同

期增减(%) 2013年

营业收入 4,323,477,655.88 5,274,652,985.15 -18.03 4,557,056,050.92

归属于上市公司股

东的净利润 270,898,789.40 240,660,711.44 12.56 392,345,165.46


东的扣除非经常性

损益的净利润

176,511,040.61 185,325,652.90 -4.76 351,878,528.43

经营活动产生的现

金流量净额 187,242,384.43 -962,855,939.63 119.45 -1,219,279,382.21

2015年末 2014年末本期末比上年同

期末增减（%） 2013年末


东的净资产 6,623,166,429.90 4,650,475,396.04 42.42 4,528,053,951.12

总资产 18,392,093,318.68 16,034,436,593.04 14.70 14,485,303,115.70

期末总股本 1,047,095,025.00 795,522,700.00 31.62 795,522,700.00

(二)主要财务指标

主要财务指标 2015年 2014年本期比上年同期增减(%) 2013年

基本每股收益（元／股） 0.34 0.30 13.33 0.49

稀释每股收益（元／股） 0.34 0.30 13.33 0.49

扣除非经常性损益后的基本

每股收益（元／股） 0.22 0.23 -4.35 0.44

加权平均净资产收益率（%） 5.71 5.24 增加0.47个百分点 8.95

扣除非经常性损益后的加权

平均净资产收益率（%） 3.72 4.04 减少0.32个百分点 8.03

八、境内外会计准则下会计数据差异

(一) 同时按照国际会计准则与按中国会计准则披露的财务报告中净利润和归属于上市公司股东

的净资产差异情况

□适用 √不适用

(二) 同时按照境外会计准则与按中国会计准则披露的财务报告中净利润和属于上市公司股东的净

资产差异情况


九、 2015 年分季度主要财务数据


项目第一季度

（1-3月份）

第二季度

（4-6月份）

第三季度

（7-9月份）

第四季度

（10-12月份）

营业收入 1,535,368,897.77 875,032,254.00 685,845,527.07 1,227,230,977.04

归属于上市公司

股东的净利润 62,072,876.65 69,188,857.18 25,796,402.25 113,840,653.32

归属于上市公司 55,663,336.79 67,997,316.42 25,545,043.88 27,305,343.52


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股东的扣除非经

常性损益后的净

利润

经营活动产生的

现金流量净额 -930,894,079.31 574,058,630.69 -258,786,066.03 802,863,899.08

季度数据与已披露定期报告数据差异说明


十、非经常性损益项目和金额

√适用 □不适用

单位: 元币种: 人民币

非经常性损益项目 2015年金额附注（如适

用） 2014年金额 2013年金额

非流动资产处置损益 1,676,772.04 735,521.22 -89,696.31

越权审批，或无正式批准文

件，或偶发性的税收返还、

减免

计入当期损益的政府补助，

但与公司正常经营业务密

切相关，符合国家政策规

定、按照一定标准定额或定

量持续享受的政府补助除

外

20,821,160.69

主要为本期

收到和摊销

研发项目拨

款

2,852,100.00 5,240,200.00

计入当期损益的对非金融

企业收取的资金占用费 101,281,397.88

主要为子公

司收到财政

资金占用费

69,069,017.31 54,118,242.09

企业取得子公司、联营企业

及合营企业的投资成本小

于取得投资时应享有被投

资单位可辨认净资产公允

价值产生的收益

非货币性资产交换损益

委托他人投资或管理资产

的损益

因不可抗力因素，如遭受自

然灾害而计提的各项资产

减值准备

债务重组损益

企业重组费用，如安置职工

的支出、整合费用等

交易价格显失公允的交易

产生的超过公允价值部分

的损益

同一控制下企业合并产生

的子公司期初至合并日的

当期净损益

与公司正常经营业务无关

的或有事项产生的损益

除同公司正常经营业务相


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关的有效套期保值业务外，

持有交易性金融资产、交易

性金融负债产生的公允价

值变动损益，以及处置交易

性金融资产、交易性金融负

债和可供出售金融资产取

得的投资收益

单独进行减值测试的应收

款项减值准备转回

对外委托贷款取得的损益

采用公允价值模式进行后

续计量的投资性房地产公

允价值变动产生的损益

根据税收、会计等法律、法

规的要求对当期损益进行

一次性调整对当期损益的

影响

受托经营取得的托管费收

入

除上述各项之外的其他营

业外收入和支出 -2,745,068.03 -1,344,308.16 -6,553,534.36

其他符合非经常性损益定

义的损益项目

少数股东权益影响额 636,302.44 407,647.52 654,562.83

所得税影响额 -27,282,816.23 -16,384,919.35 -12,903,137.22

合计 94,387,748.79 55,335,058.54 40,466,637.03

十一、采用公允价值计量的项目


项目名称期初余额期末余额当期变动对当期利润的影响

金额

可供出售金融资产 73,000.00 87,500.00 14,500.00 0.00

合计 73,000.00 87,500.00 14,500.00 0.00


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第三节公司业务概要

一、报告期内公司所从事的主要业务、经营模式及行业情况说明

近年来，作为立足于城市资源综合功能开发的上市公司，公司始终紧跟国家宏观政策并努力

适应市场环境变化，逐步完善自身业务定位，不断发展壮大。2015年公司抓住侧供给改革内涵和

创业创新的浪潮，着力促进传统产业优化升级和新兴产业培育成长，使整个集团的转型提升取得

到了一定的进展和成效。目前公司业务包括城镇化建设、纺织服装和产业投资三大板块。

1、城镇化建设经营模式和行业情况概述

城镇化是现代化的必由之路，是我国最大的内需潜力和发展动能所在。尤其是随着国务院正

式批复，同意支持包括常州在内的 8个高新技术产业开发区建设苏南国家自主创新示范区以来，

业务空间进一步扩大。公司城镇化建设业务采用多元化模式，如基础设施建设采用代建模式，房

地产开发采用自主开发和合作开发模式。多元化的发展方式，使公司整个城建板块取得了良好的

成效,公司将积极推进新的经营模式，如 PPP模式等。

2、纺织服装经营模式和行业情况概述

受全球贸易萎缩等因素影响，2015年我国进出口总额出现下降，2015年以来，纺织行业面临

需求增长缓慢、综合成本上升、国际竞争加剧以及原料结构性矛盾等突出问题，行业仍然处于经

济增长减速横档的调整周期。公司“练内功，提质量”，紧紧抓住供给侧改革的内涵，加强质量

管控、加强技术改造，加大与客户沟通的力度；纺织服装业务主要通过自主研发，自主销售的经

营模式，公司已打造出从棉花采购到纺纱、织布、染整及面料销售的一体化产业链。近年来公司

还将业务拓展到服装制造和销售，输出品牌，输出管理，立足品牌和国家走出去战略，使产业链

不断延伸，有效提高了公司经营绩效。

3、产业投资经营模式和行业情况概述

2015年，创新驱动发展战略持续推进，新兴产业快速增长，大众创业、万众创新蓬勃发展，

正在推动经济社会发生深刻变革。公司产业投资板块的商业模式可以总结为“投、管、退”三个

主要阶段，即公司用自有资金或与合作方共同出资设立股权基金方式投资企业的股权，并进行投

后管理，最终从项目独立退出或项目被上市公司并购后获取收益。

经过多年探索、实践和积累，公司产业投资板块抓住创新发展机遇期，研究符合大消费升级、

制造业升级等相关行业，结合苏南国家自主创新示范区的建设，加大项目储备和投资力度，通过

联合投资等方式进一步降低风险，为公司产业投资和新实业的形成奠定了基础。

二、报告期内公司主要资产发生重大变化情况的说明

报告期内，公司主要资产未发生重大变化。

三、报告期内核心竞争力分析

1、产业定位优势

公司抓住苏南国家自主创新示范区建设契机，进一步完善城市资源综合开发主业内涵，已逐

步形成了集城市基础设施建设、土地前期开发、保障性住房建设、房地产开发、科技园运营和产

业投资、纺织服装制造业模式创新等为一体的完整产业链。

2、品牌和技术优势

“黑牡丹”品牌具有在行业和区域的影响力，并通过业务链的延伸扩充到了其他领域。作为

全国最早生产牛仔布的企业之一，“黑牡丹”商标荣获中国驰名商标称号，并被国家质量监督检

验检疫总局批准为国内牛仔布行业第一个出口免验商品。公司建设多个基础设施项目获得多项省、

市级奖励。

自成立以来，公司始终注重产品质量的持续提高，注重科技创新和新产品研发，在牛仔布染

色在线控制等领域填补了世界空白，又解决了牛仔布预缩率等行业难题,公司持续投入研发资金用

于设备改良和技术改造，形成在技术领域的核心竞争力。

3、政府资源优势

依托大股东常高新作为新北区政府投融资和建设平台的优势，公司拥有丰富的政府资源、园

区企业资源和土地资源作为业务发展的支撑，与政府部门之间形成了良好的沟通协调机制，形成


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从立项、建设、交付，回购等各环节的规范化、标准化运作，使得目前安置房建设、市政建设工

程和代建工作取得稳步发展。前期形成的良好业务合作关系，也为公司今后业务模式创新奠定了

基础，公司还尝试 PPP 等政企合作方式，取得新的突破。

4、平台整合优势

公司按照城市资源综合功能开发主业要求布局，形成了三大板块，即纺织服装业务、城镇化

建设业务和产业投资业务。公司能够实现对各产业资源的整合，推进产业间资源互补和共享，从

而实现公司整体收益。

目前公司已基本形成“多元化经营、专业化管理”的人才体系，纺织服装业务、城镇化建设

业务和产业投资业务分别引进和培育了专门的管理团队，为公司进一步发掘城镇化建设中的产业

机会奠定了基础。

5、多元化的资本运作优势

公司利用上市公司平台逐步拓宽融资渠道，在政策允许的情况下，积极探索间接融资和直接

融资相结合的方式进行融资。公司在前期完成短期融资券、中期票据、公司债等债权融资的基础

上，通过非公开发行股票实现股权融资的突破，公司权益资本的增厚为公司进一步提高资本运作

能力奠定了基础。上述措施进一步增强了公司资金筹措的灵活性、稳定性，为公司业务发展提供

持续高效的资金支持。公司还加强资金的统筹管理，保证资金链的安全畅通，并有效地控制融资

成本。


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第四节管理层讨论与分析

一、管理层讨论与分析

2015年，国际环境极为复杂严峻，世界经济增速为六年来最低，国际金融市场震荡加剧，对

我国经济造成直接冲击和影响。在多重困难和严峻挑战的大环境下，我国经济社会发展稳中有进，

GDP增长 6.90%，在世界经济体中位居前列。

在国内外经济下行压力不断加大，企业经营的外部环境愈加不利的情况下，黑牡丹 2015年年

初即提出“找准定位、提升能力、稳中求进、加快转型”的工作思路，着力促进传统产业优化升

级和新兴产业培育成长，脚踏实地开展并完成工作，集团经营质量和绩效得以提升。

二、报告期内主要经营情况

报告期内，公司实现营业收入 432,347.77万元，同比下降 18.03%；实现归属于上市公司的

净利润 27,089.88万元，同比增长 12.56%；截至报告期末，公司的资产总额为 1,839,209.33万

元，资产规模比年初增加 14.70%。

1、以能力建设为抓手，全面推进城建项目工程

2015年，公司城建板块全年新增完工道路 10.08 公里、河道 0.69公里、道路照明 7.10公里、

新增绿化面积 31.97公顷；实施保障性住房、商品房、代建公共基础设施等工程建设总面积达

122.11万㎡。

（1）城市基础设施及保障性住房建设

① 城市基础设施建设

2015年公司城市基础建设业务领域继续延伸扩大，S122省道项目已进入路面工程标段，新龙

湖湿地公园，三江口地块土壤修复工程等项目均按照计划稳步推进，公司承接了首个 BT项目（政

泰路项目），目前该项目正在稳步推进中。

② 保障性住房项目及公共基础设施代建项目

2015年，公司保障性住房项目施工面积达 83.77 万㎡，其中百馨西苑三期已竣工交付安置；

百馨西苑四期建筑单体完成验收，综合配套工程基本完成；

2015年，公司代建公共基础设施项目建设总面积达 13.70万㎡，其中已建成移交新桥初中、

常州机场边检站、春江小学二期的代建工程。

③ 万顷良田建设项目

万顷良田基础设施建设工程和拆迁工作已经全部完成，安置工作有序推进。

（2）房地产开发项目

① 苏州兰亭半岛生活广场（即，苏州独墅湖月亮湾项目）2、3号楼已竣工，1、5号楼进入

室内精装修施工阶段。

② 绿都万和城 01 地块 21万平方米住宅和配套公建施工进入后期阶段。目前建筑装饰工程基

本完成，正在推进场外市政工程等外场配套工程。

③ 祥龙苑二期按期竣工验收。

④ 怡盛花园项目建筑单体完成开始分户质量验收，综合配套工程基本完成，工程进入收尾工

作。

⑤ 牡丹国际花园一期，售楼处完工并达到开放使用标准，目前正在办理建筑规划方案审批。

2、以产品开发为龙头，加快纺织业务升级

2015年，纺织品市场需求增长动力偏弱，成本仍有攀升，新环保法的实施对环保提出了更高

的要求，纺织板块一方面坚持以客户需求为导向，另一方面加大技术改造力度，提高自身实力，

全年完成牛仔面料生产 4,896.95万米，销售 4,767.31 万米，创近年来新高。

（1）坚持客户需求为导向，提升销售竞争力

纺织公司坚持对外以客户需求为导向，对内调整组织架构、梳理业务流程。2015年为进一步

加强产品开发与市场的结合度，公司将产品开发部从生产技术部剥离，与营销部并轨，形成产品

信息、技术信息、市场信息、客户信息共享机制，在稳住大客户的同时，加大开发新客户的力度，

优化客户结构，充分利用公司产品开发的优势，不断增加订单。


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（2）加快技术设备和信息化升级，提升产品附加值和市场竞争力

公司始终坚持利用工艺创新和关键生产环节的技术研发优势，不断加强新产品开发，提高产

品质量。报告期内，公司新增申请发明专利 3项，已获得授权发明专利 8项，实用新型专利 8项。

同时，公司顺应市场潮流，从德国和比利时引进宽幅织机，预缩联合机等先进设备，逐步实

现生产过程的自动化和智能化，各个生产环节优化改善工艺，不断提高产品质量、劳动生产率，

提升产品附加值。

3、以园区开发为平台，加快投资业务聚焦

（1）黑牡丹常州科技园建设

黑牡丹科技园 1.1 期完成竣工验收备案，周边各方面配套设施同步完成，正式启动园区招商

推广工作。报告期内，新增入驻企业 4家。公司加强对科技园孵化器的管理，帮助园区企业提供

各类增值服务。

（2）创投业务不断深入，开拓投资渠道，完善投后管理

2015年，公司不断开拓新的投资渠道，子公司牡丹创投通过股东借款的形式，协助集星科技

完成了其对参股子公司的增资，集星科技以其持有的该参股子公司相应的股权为此次借款提供质

押担保，在借款协议约定的特定事项发生时，该股权可转到牡丹创投名下；牡丹创投作为有限合

伙人出资成立了金瑞碳材料，并完成了向中钢新型项目的投资；牡丹创投积极做好投后管理工作，

通过宜兴基金投资的上海格蒂电力科技股份有限公司被上市公司创意信息并购；安徽海益信息科

技有限公司引进了战略投资者，完成第二轮融资工作；常熟市汽车饰件有限公司完成上市准备和

股东材料准备等工作。牡丹创投参与设立的众合投资也开始运作。

(一) 主营业务分析

利润表及现金流量表相关科目变动分析表

单位:元币种:人民币

科目本期数上年同期数变动比例（%）

营业收入 4,323,477,655.88 5,274,652,985.15 -18.03

营业成本 3,556,322,503.70 4,393,439,839.59 -19.05

销售费用 72,871,195.59 71,897,956.54 1.35

管理费用 172,343,954.04 182,227,886.87 -5.42

财务费用 -31,147,822.04 -17,072,766.83 -82.44

经营活动产生的现金流量净额 187,242,384.43 -962,855,939.63 119.45

投资活动产生的现金流量净额 -120,206,580.59 -3,079,947.91 -3,802.88

筹资活动产生的现金流量净额 1,038,627,225.41 522,719,118.94 98.70

研发支出 27,026,540.48 28,954,388.24 -6.66

1. 收入和成本分析

(1).主营业务分行业、分产品、分地区情况


主营业务分行业情况

分行业营业收入营业成本毛利率

（%）

营业收入

比上年增

减（%）

营业成本

比上年增

减（%）

毛利率比上年增减

（%）

纺织行业 1,240,252,593.60 1,020,179,032.75 17.74 -39.88 -45.51 增加 8.50个百分点

建筑行业 1,493,282,107.83 1,261,639,209.28 15.51 37.68 42.65 减少 2.95个百分点

房地产行业 1,515,887,027.13 1,218,989,589.50 19.59 -26.00 -23.19 减少 2.94个百分点

其他行业 6,968,628.29 6,382,757.96 8.41 40.54 76.44 减少 18.63个百分点

主营业务分产品情况

分产品营业收入营业成本毛利率

（%）

营业收

入比上

营业成本

比上年增


（%）


13 / 132

年增减

（%）

减（%）

纺织服装 1,240,252,593.60 1,020,179,032.75 17.74 -39.88 -45.51 增加 8.50个百分点

工程施工 1,409,946,418.39 1,261,639,209.28 10.52 43.02 42.65 增加 0.23个百分点

安置房销售收入 1,121,270,220.09 959,412,882.62 14.44 22.11 20.76 增加 0.96个百分点

商品房销售收入 394,616,807.04 259,576,706.88 34.22 -65.08 -67.25 增加 4.34个百分点

土地前期开发项

目收益 53,681,378.64

100.00 -40.43 增加 0.00个百分点

万顷良田工程项

目收益 29,654,310.80

100.00 241.36 增加 0.00个百分点

其他收入 6,968,628.29 6,382,757.96 8.41 40.54 76.44 减少 18.63个百分点

主营业务分地区情况

分地区营业收入营业成本毛利率

（%）

营业收

入比上

年增减

（%）

营业成本

比上年增

减（%）


（%）

国内 3,632,411,585.19 2,947,043,823.33 18.87 -14.94 -16.10 增加 1.12个百分点

国外 623,978,771.66 560,146,766.16 10.23 -32.96 -32.91 减少 0.07个百分点

(2).产销量情况分析表

主要产品生产量销售量库存量生产量比上

年增减（%）

销售量比上

年增减（%）

库存量比上

年增减（%）

牛仔布 4,896.95 4,767.31 790.30 47.40 32.79 19.62

色织布 649.04 684.07 143.76 -23.55 -15.04 -19.59

服装 251.62 282.35 55.87 -20.11 -28.27 -35.48

(3).成本分析表

单位：元

分行业情况

分行业成本构成项目本期金额

本期占

总成本

比例(%)

上年同期金额

上年同

期占总

成本比

例(%)

本期金额

较上年同

期变动比

例(%)

情况

说明

纺织行业原材料 788,374,853.76 22.17 1,667,698,170.66 37.96 -52.73

人工工资 97,020,105.12 2.73 89,547,837.29 2.04 8.34

折旧 22,274,534.04 0.63 22,958,933.45 0.52 -2.98

能源 52,207,139.44 1.47 47,399,500.94 1.08 10.14

外加工费 60,302,400.39 1.70 44,721,615.72 1.02 34.84

小计 1,020,179,032.75 28.69 1,872,326,058.06 42.62 -45.51

房地产行业土地成本 147,751,457.35 4.16 261,854,996.59 5.96 -43.58

建安成本及配

套（建安合同

造价）等

1,071,238,132.15 30.12 1,325,134,988.25 30.16 -19.16

小计 1,218,989,589.50 34.28 1,586,989,984.84 36.12 -23.19

建筑行业施工成本（施

工合同）等 1,261,639,209.28 35.48 884,408,597.50 20.13 42.65

小计 1,261,639,209.28 35.48 884,408,597.50 20.13 42.65

其他行业其他成本 6,382,757.96 0.18 3,617,604.80 0.08 76.44


14 / 132

小计 6,382,757.96 0.18 3,617,604.80 0.08 76.44

2. 费用

项目本期数上年同期数变动比例（%）

销售费用 72,871,195.59 71,897,956.54 1.35

管理费用 172,343,954.04 182,227,886.87 -5.42

财务费用 -31,147,822.04 -17,072,766.83 -82.44

说明：本期收到财政贴息较上期增加，导致本期财务费用较上期减少。

3. 研发投入

研发投入情况表

单位：元

本期费用化研发投入 27,026,540.48

本期资本化研发投入

研发投入合计 27,026,540.48

研发投入总额占营业收入比例（%） 0.63

公司研发人员的数量 158

研发人员数量占公司总人数的比例（%） 5.38

研发投入资本化的比重（%） 0.00

4. 现金流

项目本期数上年同期数同期增减率（%）

经营活动产生的现金流量净额 187,242,384.43 -962,855,939.63 119.45

投资活动产生的现金流量净额 -120,206,580.59 -3,079,947.91 -3,802.88

筹资活动产生的现金流量净额 1,038,627,225.41 522,719,118.94 98.70

说明：

(1)经营活动产生的现金流量净额较上期增加主要系本期收回应收政府款项较上期增加；

(2)投资活动产生的现金流量净额较上期减少主要系本期出资 1亿元，作为有限合伙人出资成立了

金瑞碳材料；

(3)筹资活动产生的现金流量净额较上期增加主要系本期完成非公开发行股票事宜。

(二) 非主营业务导致利润重大变化的说明


(三) 资产、负债情况分析

资产及负债状况

单位：元

项目名

称本期期末数

本期期末

数占总资

产的比例

（%）

上期期末数

上期期

末数占

总资产

的比例

（%）

本期期末

金额较上

期期末变

动比例

（%）

情况说明

应收票据 17,302,543.00 0.09 33,002,587.19 0.21 -47.57

主要系期末应收银行

承兑汇票减少用于支

付货款所致

应收账款 3,803,318,663.73 20.68 2,569,575,470.68 16.03 48.01 主要系期末子公司黑

牡丹建设应收政府及


15 / 132

下属部门道路工程款

增加所致

其他应收

款 138,027,340.91 61,422,622.35 0.38 124.72

主要系代建项目垫资

款及代政府垫付的房

屋维修基金增加所致

在建工程 12,502,807.52 0.07 8,743,059.80 0.05 43.00

主要系本期购进纺织

生产设备，报告期末尚

处于安装调试过程中

所致

长期待摊

费用 19,013,774.28 0.10 12,375,292.91 0.08 53.64

主要系子公司绿都房

地产售楼处装修费增

加所致

短期借款 1,545,000,000.00 8.40 411,795,480.93 2.57 275.19 主要系本期银行借款

增加所致

预收款项 764,094,293.99 4.15 559,250,287.87 3.49 36.63

主要系子公司绿都房

地产预收房款增加所

致

应交税费 121,971,302.56 0.66 85,206,608.41 0.53 43.15 主要系期末应交营业

税增加所致

应付利息 115,182,048.31 0.63 74,051,389.53 0.46 55.54

主要系计提的未到付

息期的银行借款、应付

债券利息增加所致

一年内到

期的非流

动负债

1,007,027,843.92 5.48 3,573,791,619.60 22.29 -71.82

主要系一年内到期的

长期借款减少所致

其他流动

负债 1,790,646,266.01 9.74 802,206,170.94 5.00 123.22

主要系本期新发行 10

亿元短期融资券，另有

5 亿元短期融资券到

期兑付，以及部分开发

项目竣工预提工程款

增加所致

应付债券 2,850,000,000.00 15.50 2,050,000,000.00 12.78 39.02

主要系本期新发 15 年

度非公开定向债务融

资工具 13 亿元，另有

13 年度非公开定向债

务融资工具 5 亿元将

在 1 年内到期，转入一

年内到期的非流动负

债项目所致

货币资金 3,071,296,357.58 16.70 1,892,274,299.78 11.80 62.31

主要系年底收到定增

资金，部分存在定增专

户尚未使用所致

其他流动

资产 506,434,263.55 2.75 3,233,256,892.23 20.16 -84.34

主要系期末将北部新

城、万顷良田项目账龄

一年以上的代垫款项

重分类至其他非流动

资产项目列报所致

可供出售

金融资产 346,908,231.80 1.89 234,863,000.00 1.46 47.71

主要系本期出资 1 亿

元，作为有限合伙人出

资成立金瑞碳材料所

致

其他非流 2,547,546,080.65 13.85 主要系期末将其他流


16 / 132

动资产动资产中北部新城、万

顷良田代垫本金账龄

一年以上部分重分类

至该项目列报所致

递延收益 4,800,000.00 0.03 12,206,990.00 0.08 -60.68

主要系部分资产搬迁

完毕，前期收到的政府

补偿款转入营业外收

入，及按十年期摊销前

期收到的 1,600 万纺

织技改拨款所致。

(四) 行业经营性信息分析

房地产行业经营性信息分析

1. 报告期内房地产储备情况

√适用□不适用

序号持有待开发

土地的区域

持有待开发

土地的面积

(平方米)

一级土

地整理

面积(平

方米)

规划计容建

筑面积(平

方米)

是/否涉

及合作开

发项目

合作开发项

目涉及的面

积(平方米)

合作开发

项目的权

益占比(%)

1 常州市 292,878.80 546,715.56 是 292,878.80 51.00

2 常州市 241,945.00 否

3 常州市 81,927.20 223,293.93 否

4 常州市 55,323.00 103,549.00 否

合计 672,074.00 873,558.49 否 292,878.80 /


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2. 报告期内房地产开发投资情况


单位：万元币种：人民币

序号地区项目经营业态

在建项目

/新开工

项目/竣

工项目

项目用地

面积(平

方米)

项目规划计

容建筑面积

(平方米)

总建筑面积

(平方米)

在建建筑

面积(平

方米)

已竣工面

积(平方

米)

总投资额报告期实

际投资额

1 苏州市苏州丹华君都项

目（月亮湾）住宅、商业在建项目 33,878.71 74,325.60 101,815.41 66,217.07 35,598.34 165,000.00 9,000.59

2 常州市万和城 04 地块绿都万和城

04 地块竣工项目 37,684.00 46,616.00 46,660.00 24,642.20 17,100.72 2,106.19

3 常州市万和城 01 地块绿都万和城

01 地块在建项目 192,913.00 602,074.00 602,074.00 219,921.00 234,071.00 15,112.77

4 常州市黑牡丹常州科技

园一期（1.1 期）其他在建项目 81,785.00 133,679.66 133,679.66 26,257.80 52,442.00 2,040.00

5 常州市百馨苑住宅在建项目 337,831.00 629,697.80 822,762.63 471,481.00 351,281.63 235,066.00 46,429.00

6 常州市怡盛花园（怡景

湾）住宅、商业在建项目 51,943.00 129,857.50 157,552.00 157,552.00 98,000.00 13,360.00

7 常州市祥龙苑住宅竣工项目 44,275.80 77,049.46 86,659.18 86,659.18 31,755.00 4,467.68

合计 780,310.51 1,693,300.02 1,951,202.88 915,171.07 524,439.15 833,434.72 92,516.23

3. 报告期内房地产销售情况


序号地区项目经营业态可供出售面积(平方米) 已预售面积(平方米)

1 苏州市苏州丹华君都项目（月亮湾）住宅、商业 62,414.30 5,818.88

2 常州市绿都万和城 08地块住宅、别墅、商铺、车位 27,689.80 3,009.15



5 常州市绿都万和城 04地块商铺、车位 43,288.17

6 常州市绿都万和城 01地块住宅 138,198.61 31,193.82

7 常州市黑牡丹常州科技园一期（1.1期）其他 26,257.80

8 常州市东城明居住宅、商铺、车位 14,071.08 1,593.45


18 / 132

9 常州市百草苑住宅 6,778.96 273.40

10 常州市祥龙苑住宅 73,403.02 25,464.37

11 常州市富民景园住宅 55,519.04 55,049.62

12 常州市香山欣园住宅 50,974.14 50,167.50

13 常州市怡盛花园（怡景湾）住宅、商业 110,168.28 20,240.11

14 常州市新桥商业街住宅、商业 54,170.67 2,753.33

15 常州市百馨苑住宅、商业、车位 450,782.49 173,728.63

合计 1,282,421.52 404,003.17

4. 报告期内房地产出租情况

□适用√不适用

5. 报告期内公司财务融资情况



期末融资总额整体平均融资成本(%) 利息资本化金额

767,056.52 6.14 22,685.55

6. 其他说明



19 / 132

(五) 投资状况分析

1、对外股权投资总体分析


报告期投资额上年同期投资额变动幅度

11,980.00 不适用

注：报告期内收回宜兴基金投资 652万元。

公司参股股权投资企业共 9 家，主要涉及实体产业及金融业。截至报告期末，公司对外参股

投资 3.55亿元，同比增加 1.12亿元，主要系本期出资 1亿元，作为有限合伙人出资成立金瑞碳

材料；2015年实现股权投资收益 875.27万元，其中：江苏银行年度分红收益 880.00万元，公司

股权投资收益持续稳定。另外，江苏银行首次发行股票已获得中国证监会发行审核委员会审核通

过。

(1) 重大的股权投资

无

(2) 重大的非股权投资

无

(3) 以公允价值计量的金融资产

无

(六) 重大资产和股权出售

无

(七) 主要控股参股公司分析


序号公司名称主要业务注册资本期末总资产期末净资产

1 黑牡丹纺织纺织 8,000 49,192.25 9,745.60

2 荣元服饰服装加工 5,000 6,569.54 5,038.79

3 溧阳服饰服装加工 1,800 1,733.47 1,710.00

4 黑牡丹时尚服装 3,000 2,701.35 -10,196.88

5 大德纺织纺织 1,000 2,835.91 -4,643.73

6 黑牡丹进出口进出口贸易 1,000 10,514.83 6,518.00

7 黑牡丹香港贸易 500万港币 21,688.80 4,752.32

8 牡丹创投投资 30,000 29,918.06 29,917.00

9 牡丹广景投资 5,000 4,859.20 4,185.87

10 黑牡丹置业房地产开发 50,000 681,378.05 227,237.09


20 / 132

11 黑牡丹建设建筑业 32,900 517,643.33 157,515.65

12 绿都房地产房地产开发 20,000 265,958.61 63,685.67

13 新希望万顷良田工程 45,000 169,870.95 49,961.67

14 绿都物业物业管理 50 80.24 -24.56

15 牡丹华都房地产开发 2,000 41,729.83 1,263.48

16 丹华君都房地产开发 10,000 120,834.98 7,266.37

17 牡丹物业物业管理 300 205.73 83.83

18 孵化器企业管理服务 100 77.16 75.69

19 黑牡丹科技园房地产开发 10,000 71,699.35 10,112.95

20 库鲁布旦贸易 100万美元 536.37 535.67

21 黑牡丹商服餐饮及其他服务 500 446.43 -730.40

22 牡丹景都房地产开发 7,000 56,412.76 5,825.11

23 维雅时尚酒店服务 100 61.79 38.83

24 黑牡丹发展投资管理 100 100.04 100.04

25 嘉发纺织纺织 1,000万美元 7,269.17 6,442.93

注 1：报告期公司投资成立黑牡丹纺织、嘉发纺织、黑牡丹发展三家子公司。

注 2：子公司黑牡丹置业 2015 年实现营业收入 114,433.69 万元，利润总额 9,410.51万元，

净利润 7,055.25万元，净利润较上期增加 55.59%，主要原因系本期安置房项目收入较上期

增加。

注 3：子公司黑牡丹建设 2015年实现营业收入 146,697.49万元，利润总额 23,727.19 万元，

净利润 17,805.78 万元，净利润较上期增加 30.21%，主要原因系本期道路工程收入较上期增

加。

注 4：子公司绿都房地产 2015年实现营业收入 27,727.13 万元，利润总额 2,494.02万元，

净利润 1,828.08万元，净利润较上期减少 88.99%，主要系本期商品房项目收入较上期减少。

(八) 公司控制的结构化主体情况

无

三、公司关于公司未来发展的讨论与分析

(一) 行业竞争格局和发展趋势

面对当下空前复杂的世界形势和中国形势，黑牡丹将坚持“融合、践行、突破”的工作总基

调，顺应国内外经济发展趋势，牢牢抓住大消费升级、智能制造和创新创业等发展契机，在不断

完善发展集团建设的同时，创新发展思路，促进传统产业的转型升级和新兴产业的不断发展。

1、城镇化建设行业

2015年按照《国家新型城镇化规划（2014-2020 年）》要求，国家在城市群规划编制上取得

积极成效。2015年 4月颁布的《关于促进国家级新区健康发展的指导意见》明确提出“新区对促

进经济发展、扩大对外开放、推动改革创新发挥了重要作用”，要求新区“要突出体现落实国家

重大改革发展任务和创新体制机制的试验示范作用”，并强调新区要“推动产城融合和新型城镇


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化建设”。2014年底国家发展改革委发布《政府和社会资本合作项目通用合同指南（2014版）》，

2016年在城市建设的多个领域还将继续扩大政府和社会资本合作步伐，城市建设融资机制进一步

趋于完善。公司城镇化建设板块定位清晰，主要业务所处区域正是在苏南国家自主创新示范区内，

依托国家高新区建设和公司资本运营的优势，未来发展前景良好。

2、纺织服装行业

随着消费升级趋势，客户对产品品质的要求逐渐提高，使得质量的竞争在面料领域取得更加

突出的作用，但因东南亚等国劳动力成本低廉，大量服装订单向其转移，导致经营挑战不断增加。

在这样的宏观环境和产业环境下，公司在 2016年将继续坚持以“提升产品质量”为核心，构

建“6-3-1”产品研发模式，提高劳动生产率，加大设备技改投入，加速信息化推进工作，加快出

加区建设步伐，努力实现转型升级。

3、产业投资行业

过去的 2015年，在“大众创业、万众创新”的作用下，掀起了中国历史上前所未有的创新创

业浪潮，于此同时，各类资本也参与到产业投资和创业投资领域，造成资本追逐项目的局面，产

业投资和创业投资行业机遇与挑战并存，在创新创业热潮中，公司认真分析行业和产业的机遇，

关注大消费升级和制造业升级等领域，结合公司股东、区位、产业背景等优势，积极储备项目，

力争打造有特色的产业投资业务。

(二) 公司发展战略

2016年，公司将抓住创新创业的历史性机遇，结合苏南国家自主创新示范区建设契机，通过

内部创新，外部突破等方式，在做精做强已有业务基础上，积极寻求并导入新产业，不断寻找并

培育新的增长点，使公司业绩保持持续稳定的增长。

作为城市资源的整合和价值发现提升者，公司将坚持以市场为导向，以变革、创新、转型为

路径，以要素和资源整合、挖掘为手段，通过科技、投资、产业、人力、组织、资本和文化的优

化组合，培育可持续发展的核心资源，成为具有区域影响力、品牌号召力的控股型集团。

(三) 经营计划

1、加快融合创新，推进城镇化建设板块模式突破

公司将在业务拓展上，进一步融合各方优势，对重点项目深入跟进、取得突破，着力研究，

并在模式上推进PPP业务争取形成持续稳定的PPP合作模式，对现有的存量项目进行全面的梳理，

挖掘所有可能存在的利润源；对于代建管理项目，公司将继续完善现有的较为成熟的管理模式，

形成自身在工程管理、资源整合等多方面的能力优势。对于自营项目，公司将创新营销模式，紧

跟国家去库存的政策导向，在不断探索全新的代理、自营销售模式过程中，优胜劣汰，加大去化

力度，并将结合各个项目的特点，抓住机遇，提升整个板块的市场经营力。

2、加快产品研发升级，强化纺织板块业务突破

公司将抓住时机，立足全球配置资源，以客户为中心增强对市场的快速响应能力，持续推进

新产品研发和技术改造，以信息技术为手段，探索智能制造之路；以流程与制度建设为管理手段，

培育工匠精神，朝着做精做强的方向稳步发展。公司将不断整合完善牛仔行业供应链平台，强化

公司纺织业务的规模化效应、进一步提升品牌的核心竞争力。

3、加快产业投资，实现科技园区运营突破

公司将进一步明确产业投资自身的定位，依托集团公司在产业经营方面的经验和资源，在大

消费升级和智能制造等领域深入挖掘项目，为黑牡丹未来的转型发展找到新的方向；公司还进一

步完善投后管理，促进项目资本运作，促进投资效益增长。同时，还将把产业投资与科技园建设

紧密结合起来，着力加强 2.5 产业在园区的集聚，将园区打造成具有活力的企业社区。进一步完

善投后管理，促进投资效益增长。

(四) 可能面对的风险

1、宏观环境方面

2016年是“十三五”规划的开局之年，认识新常态、适应新常态、引领新常态，是当前和今

后一个时期我国经济发展的大逻辑。2016年我国经济发展仍将面临较大挑战。


22 / 132

2、产业环境方面

城镇化业务，受经济结构调整和政府投资模式的改变等影响，城镇化业务模式也将发生变化，

也对经营层模式创新提出了挑战。

服装纺织行业，综合成本上升、国际竞争加剧、更严格的环保要求等诸多因素，都在考验着

纺织企业的适应能力，也使得市场的竞争更加激烈。

产业投资业务，由于各类资本进入产业投资领域，尤其是产业资本追逐项目，也使得公司发

掘优秀投资项目的难度加大。

3、运营管理方面

随着公司业务领域的进一步延伸，公司经营管控的难度加大，吸引优秀职业经理人，形成良

好的专业管理团队，建立符合公司发展要求的激励约束机制势在必行。

公司资金链安全和资金成本直接影响着企业的安全和盈利能力，不断拓展融资体系的建设并

加大资金管控的力度，加强与各类金融机构的合作，创新融资渠道，将直接影响公司的业务拓展

能力。

四、公司因不适用准则规定或特殊原因，未按准则披露的情况和原因说明



23 / 132

第五节重要事项

一、普通股利润分配或资本公积金转增预案

(一) 现金分红政策的制定、执行或调整情况

公司于 2015年 5月 18日召开的 2014年度股东大会审议通过了 2014年度利润分配方案，本

年度以 2014年 12月 31日总股本 79,552.27万股为基数，每 10股派发现金红利 0.85300（含税），

合计派发现金 67,858,086.31 元（含税）。公司董事会于 2015年 7月 3日在《上海证券报》、《中

国证券报》及上交所网站上刊登了《黑牡丹（集团）股份有限公司 2014年度利润分配实施公告》，

利润分配于 2015年 7月 10日实施完毕。

(二) 公司近三年（含报告期）的普通股利润分配方案或预案、资本公积金转增股本方案或预案


分红

年度

每 10股送

红股数

（股）

每 10股派

息数(元)

（含税）

每 10股转

增数（股）

现金分红的数额

（含税）

分红年度合并报

表中归属于上市

公司股东的净利

润

占合并报表

中归属于上

市公司股东

的净利润的

比率(%)

2015年 0 0.82 0 85,861,792.05 270,898,789.40 31.70

2014年 0 0.853 0 67,858,086.31 240,660,711.44 28.20

2013年 0 1.48 0 117,737,359.60 392,345,165.46 30.01

(三) 报告期内盈利且母公司可供普通股股东分配利润为正，但未提出普通股现金利润分配预案的，

公司应当详细披露原因以及未分配利润的用途和使用计划


二、承诺事项履行情况


(一) 公司、股东、实际控制人、收购人、董事、监事、高级管理人员或其他关联方在报告期内

或持续到报告期内的承诺事项

承诺背

景

承诺

类型承诺方

承诺

内容

承诺时间

及期限

是否

有履

行期

限

是否

及时

严格

履行

如未能及

时履行应

说明未完

成履行的

具体原因

如未能

及时履

行应说

明下一

步计划

与再融

资相关

的承诺

解决土

地等产

权瑕疵

常高新

若因牡丹欣悦湾、香山欣园一

期及新北区新桥镇新桥大街北

侧地块、新北区薛家镇云河路

南侧地块所属项目，致使黑牡

丹及其下属子公司受到有关政

府部门的行政处罚或出现其他

损害黑牡丹及其下属子公司利

益的情形，本公司将对黑牡丹

及其下属子公司进行全额补

偿。

2014年

1月否是

与再融

资相关

的承诺

解决同

业竞争常高新

1、于本承诺函出具之日，承诺

方及承诺方直接或间接控制的

除黑牡丹及其下属子公司外的

其他企业均未直接或间接从事

2015年

1月否是


24 / 132

任何与黑牡丹及其下属子公司

主营业务构成竞争的业务或活

动。2、自本承诺函出具之日起，

承诺方及承诺方直接或间接投

资的除黑牡丹及其下属子公司

外的其他企业将来均不直接或

间接从事任何与黑牡丹及其下

属子公司主营业务构成竞争的

业务或活动。3、自本承诺函签

署之日起，如黑牡丹及其下属

子公司进一步拓展其主营业务

范围，承诺方及承诺方直接或

间接投资的除黑牡丹及其下属

子公司外的其他企业将不与黑

牡丹及其下属子公司拓展后的

主营业务相竞争；若与黑牡丹

及其子公司拓展后的主营业务

产生竞争，承诺方及承诺方直

接或间接控制的除黑牡丹外的

其他企业将停止经营相竞争的

业务，或者将相竞争的业务纳

入黑牡丹及其下属子公司，或

者将相竞争的业务转让给无关

联关系的第三方。

与股权

激励相

关的承

诺

其他

上市公司

及其董

事、常高

新

黑牡丹及其下属从事房地产开

发业务的全资、控股子公司如

因存在未披露的土地闲置等违

法违规行为，给黑牡丹和投资

者造成损失的，承诺方将承担

赔偿责任。

2015年

1月否是

其他承

诺其他常高新

未来 6个月内不减持公司股

票，并将密切关注股价走势，

积极研究稳定股价措施，适时

采取增持等措施维护股价稳

定。

2015年

7月，6

个月

是是

三、报告期内资金被占用情况及清欠进展情况


四、董事会对会计师事务所“非标准审计报告”的说明

(一)董事会、监事会对会计师事务所“非标准审计报告”的说明


(二)董事会对会计政策、会计估计或核算方法变更的原因和影响的分析说明


(三)董事会对重要前期差错更正的原因及影响的分析说明



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五、聘任、解聘会计师事务所情况


现聘任

境内会计师事务所名称江苏公证天业会计师事务所（特殊普通合伙）

境内会计师事务所报酬 69.50

境内会计师事务所审计年限 16

名称报酬

内部控制审计会计师事务所江苏公证天业会计师事务所（特殊普通合伙） 20

保荐人东海证券股份有限公司 -

聘任、解聘会计师事务所的情况说明


六、面临暂停上市风险的情况

(一) 导致暂停上市的原因以及公司采取的消除暂停上市情形的措施

无

七、破产重整相关事项


八、重大诉讼、仲裁事项


九、上市公司及其董事、监事、高级管理人员、控股股东、实际控制人、收购人处罚及整改情况


十、报告期内公司及其控股股东、实际控制人诚信状况的说明

报告期内，公司及其控股股东、实际控制人不存在未履行法院生效判决、所负数额较大的债

务到期未清偿等情况。

十一、公司股权激励计划、员工持股计划或其他员工激励情况及其影响


十二、重大关联交易


(一) 与日常经营相关的关联交易

1、已在临时公告披露且后续实施无进展或变化的事项

事项概述查询索引

2015 年 3 月 17 日，公司预计 2015 年度主要关

联交易总额为 1836.84 万元。《黑牡丹 2015年日常关联交易公告》2015-008

2、已在临时公告披露，但有后续实施的进展或变化的事项

不适用

3、临时公告未披露的事项



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十三、重大合同及其履行情况

(一) 托管、承包、租赁事项


(二) 担保情况


单位: 元币种: 人民币

公司对外担保情况（不包括对子公司的担保）

担保

方

担保

方与

上市

公司

的关

系

被担

保方

担保

金额

担保

发生

日期

(协议

签署

日)

担保

起始日

担保

到期日

担保

类型

担保是

否已经

履行完

毕

担保是

否逾期

担保逾

期金额

是否存

在反担

保

是否为

关联方

担保

关

联

关

系

报告期内担保发生额合计（不包括对子公司

的担保）

报告期末担保余额合计（A）（不包括对子

公司的担保）

公司及其子公司对子公司的担保情况

报告期内对子公司担保发生额合计 29,550.41

报告期末对子公司担保余额合计（B） 107,530.57

公司担保总额情况（包括对子公司的担保）

担保总额（A+B） 107,530.57

担保总额占公司净资产的比例(%) 16.24

其中：

为股东、实际控制人及其关联方提供担保的

金额（C）

直接或间接为资产负债率超过70%的被担保

对象提供的债务担保金额（D） 39,600.57

担保总额超过净资产50%部分的金额（E）

上述三项担保金额合计（C+D+E） 39,600.57

未到期担保可能承担连带清偿责任说明

担保情况说明

(三) 委托他人进行现金资产管理的情况

1、委托理财情况


2、委托贷款情况


3、其他投资理财及衍生品投资情况



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(四) 其他重大合同

1、报告期内，公司积极履行与常州市新北国土储备中心签署的《常州北部新城高铁片区土地

前期开发委托合同》，土地前期开发工作有序推进，2015年继续推进北部新城民房、企业拆迁工

作，完成资料流转 16户，面积 30,762.48平方米，补偿金额 7,911.00万元。

2、报告期内，公司与常州新北区人民政府 2010 年 5月签署的《新北区万顷良田工程建设委

托协议》，项目顺利推进中。万顷良田基础设施建设项目全面完成；西夏墅镇农户安置工作基本

完成，孟河镇尚需安置房屋面积约 8万平方米。

3、公司开发的绿都万和城项目，截至报告期末已累计开发约 130.22万平方米，2015年实现

交付面积 2.46万平方米、实现营业收入 2.73亿元。但由于宏观调控等原因，项目去化速度和利

润实现均受到影响。

2013年 7月 8日公司六届十四次董事会会议，同意对合作开发协议中包括开发进度等方面进

行调整，并授权经营层在不违背原有合作开发协议框架的基础上，综合考虑目前房地产市场形势

和绿都房地产经营层提出的后续开发方案，在确保可行性的条件下，与合作方共同商定对合作开

发协议调整的事宜。该事项正在协商推进中。

4、报告期内，苏州兰亭半岛生活广场项目（即，苏州独墅湖月亮湾项目），建筑装饰工程全

面展开，部分房号预销售工作正在推进。1#、5#房室内精装修施工全面展开，2#、3#楼已在 2015

年 1月实现交付。

十四、其他重大事项的说明


1、经公司 2015年 1月 13日召开的 2015年第一次临时股东大会审议批准，公司于 2015年 1

月 23日向中国证监会提交了非公开发行股票申报文件，2015年 2月 2日公司收到中国证监会出

具的《中国证监会行政许可申请受理通知书》（150135 号），2015年 10月 10 日公司收到中国证

监会《关于核准黑牡丹（集团）股份有限公司非公开发行股票的批复》（证监许可[2015]2222 号）。

公司取得批复后适时启动了发行工作，并于 12 月完成全部发行工作，以 6.36元/股的发行价

格募集到资金 16亿元，12月 25日，本次发行新增股份在中国证券登记结算有限责任公司上海分

公司办理完毕登记托管手续。

2、经公司 2014年 1月 24日召开的 2014年第一次临时股东大会审议批准，公司向中国银行

间市场交易商协会申请注册发行规模不超过 15亿元人民币的非公开定向债务融资工具。

（1）公司于 2014年 8月 19日发行了 2014年度第一期定向工具，发行规模为人民币 2亿元，

期限为 3年，单位面值为 100 元人民币，发行利率为 7.30%。

（2）公司于 2015年 2月 12日发行了 2015年度第一期定向工具，发行规模为人民币 8亿元，


（3）公司于 2015年 3月 26日发行了 2015年度第二期定向工具，发行规模为人民币 5亿元，

期限为 180天，单位面值为 100元人民币，发行利率为 6.00%。该期定向工具于 2015年 9月 23

日到期兑付完毕。

（4）公司于 2015年 11月 26日发行了 2015年度第三期定向工具，发行规模为人民币 5亿元，


3、经公司 2013年 3月 13日召开的 2013年第一次临时股东大会审议批准，公司向中国银行

间市场交易商协会申请注册发行规模不超过 10亿元人民币的短期融资券。

（1）公司于 2013年 11月 15日发行了 2013年度第一期短期融资券，该期短期融资券于 2014

年 11月 15日到期兑付完毕。

（2）公司于 2014年 5月 21日发行了 2014年度第一期短期融资券，该期短期融资券于 2015

年 5月 22日到期兑付完毕。

（3）公司于 2015年 6月 7日发行了 2015年度第一期短期融资券，发行规模为人民币 5亿元，

期限为 365天，单位面值为 100元人民币，发行利率为 4.49%。

（4）公司于 2015年 9月 15日发行了 2015年度第二期短期融资券，发行规模为人民币 5亿

元，期限为 366天，单位面值为 100元人民币，发行利率为 4.00%。

4、经公司 2013年 9月 16日召开的 2013年第三次临时股东大会审议批准，公司向中国证监

会申报了发行总额不超过人民币 17亿元的公司债券发行申请文件。公司于 2014 年 10月 26日发


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行了 2013年黑牡丹（集团）股份有限公司公司债券（第一期），发行规模为人民币 8.5亿元，期

限为 5年期，附第 3年末发行人上调票面利率选择权和投资者回售选择权，面值发行，票面利率

为 5.40%。

该公司债券尚有 8.5亿元额度已核准未发行，公司将根据资金需求及市场资金价格情况在有

效期内择机发行。

5、经公司 2014年 9月 4 日召开的 2014年第三次临时股东大会审议批准，公司向中国银行间

市场交易商协会申请注册发行规模不超过 10亿元人民币的长期限含权中期票据。

公司于 2015年 6月 23日-2015年 6月 24日发行了 2015年度第一期中期票据，发行规模为

人民币 2亿元，于公司依照发行条款的约定赎回之前长期存续，并在公司依据发行条款的约定赎

回时到期，单位面值为人民币 100元，按面值平价发行，前 3个计息年度的票面利率为 6.00%。

该中期票据尚有 8 亿元额度已注册未发行，公司将根据资金需求及市场资金价格情况在有效

期内择机发行。

6、经公司 2015年 9 月 7日召开的 2015年第二次临时股东大会审议批准，公司向中国银行间

市场交易商协会申请注册发行规模不超过 15亿元人民币的超短期融资券，交易商协会接收了公司

的注册文件，目前公司已取得接受注册通知书，将根据资金需求及市场资金价格情况在有效期内

择机发行。

7、经公司 2015年 11月 28日召开的 2015年第三次临时股东大会审议批准，公司向中国银行

间市场交易商协会申请注册发行规模不超过 9亿元人民币的中期票据，交易商协会接收了公司的

注册文件，目前正在审核中。

8、2015年 8月，公司控股子公司黑牡丹香港投资设立了嘉发纺织，注册资本 1000 万美元，

出资比例 100.00%，经营范围：棉花的加工、服装的制造及加工；纺织原料、针纺织品、日用百

货、五金、交电、建筑材料、装饰材料的国内采购、批发、佣金代理（拍卖除外）及进出口业务

（不涉及国营贸易管理商品，涉及配额、许可证管理的商品，按国家有关规定办理申请）；纺织

设备技术开发、技术转让、技术咨询、技术服务。截至 2015年 12月 31日，已领取营业执照，出

资额已全部到账。

9、2015年 9月，因生产经营需要，公司控股子公司黑牡丹香港的全资子公司库鲁布旦，注

册资本由 1000万美元变更为 100万美元。

10、2015年 6月，公司全资子公司牡丹创投作为有限合伙人出资成立金瑞碳材料，认缴出资

规模 1亿元人民币，占比 40.00%。经营范围：创业投资、投资管理、资产管理。截至 2015年 9

月 30日，已出资 1亿元人民币。

11、经公司 2015年 3月 13日召开的六届二十六次董事会会议审议批准，公司拟向中国银行

业监督管理委员会申请注册发行规模不超过 2亿元人民币的理财直接融资工具。公司基于调整融

资结构及降低融资成本等综合因素的考虑，公司终止推进该笔融资业务。

12、经公司 2015年 3月 13日召开的六届二十六次董事会会议审议批准，公司向兴业国际信

托有限公司申请信托贷款，贷款金额不超过人民币 10亿元，分两期进行，第一期的提款金额为人

民币 5亿元，第二期的提款金额不超过人民币 5亿元。公司于 2015年 4月 29 日提款 5亿元，基

于调整融资结构及降低融资成本等综合因素的考虑，公司终止第二期 5亿元的提款工作。

13、自 2015年开始，常州市新北区构建基础设施建设新模式，采用 PPP模式进行公开招标社

会资本，公司积极应对，加强自身管理，积极投标，2016年 4月，子公司黑牡丹建设收到常州市

政府采购中心发来的《常州市政府采购成交通知书》，确认黑牡丹建设为常州市新北区 2015-2016

年重点基础设施一期 PPP项目成交单位，该项目建设总投资约 122,209.19万元。该项目有利于公

司在 PPP领域积累项目经验，提升业务市场竞争力，推动业务战略升级，对公司起到积极作用。

十五、积极履行社会责任的工作情况

(一) 社会责任工作情况

公司已披露《黑牡丹 2015年度社会责任报告》。

(二) 属于国家环境保护部门规定的重污染行业的上市公司及其子公司的环保情况说明

无


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十六、可转换公司债券情况



30 / 132

第六节普通股股份变动及股东情况

一、普通股股本变动情况

(一) 普通股股份变动情况表

1、普通股股份变动情况表

单位：股

本次变动前本次变动增减（＋，－）本次变动后

数量比例

(%) 发行新股

送

股

公积金

转股

其

他小计数量

比例

(%)

一、有限售

条件股份 0 0.00 251,572,325 251,572,325 251,572,325 24.03

1、国家持股

2、国有法人

持股 0 0.00 78,616,352 78,616,352 78,616,352 7.51

3、其他内资

持股 0 0.00 172,955,973 172,955,973 172,955,973 16.52

其中：境内

非国有法人

持股

0 0.00 31,446,540 31,446,540 31,446,540 3.00

境内

自然人持股 0 0.00 141,509,433 141,509,433 141,509,433 13.52

4、外资持股

其中：境外

法人持股

境外

自然人持股

二、无限售

条件流通股

份

795,522,700 100.00 795,522,700 75.97

1、人民币普

通股 795,522,700 100.00 795,522,700 75.97

2、境内上市

的外资股

3、境外上市

的外资股

4、其他

三、普通股

股份总数 795,522,700 100.00 251,572,325 251,572,325 1,047,095,025 100.00

2、普通股股份变动情况说明

报告期内，公司完成非公开发行股票，共发行 251,572,325股，并已办理完毕股份登记托管

手续。

(二) 限售股份变动情况


单位: 股


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股东名称年初限售

股数

本年解

除限售

股数

本年增加限

售股数年末限售股数限售原因

解除限售日

期

常高新 0 0 78,616,352 78,616,352 非公开发行

认购股份 2018-12-25

上海综艺控

股有限公司 0 0 31,446,540 31,446,540

非公开发行

认购股份 2018-12-25

昝圣达 0 0 110,062,893 110,062,893 非公开发行

认购股份 2018-12-25

杨廷栋 0 0 31,446,540 31,446,540 非公开发行

认购股份 2018-12-25

合计 0 0 251,572,325 251,572,325 / /

二、证券发行与上市情况

(一) 截至报告期内证券发行情况

单位：股币种：人民币

股票及其衍生

证券的种类发行日期

发行价格

（或利率）发行数量上市日期

获准上市交

易数量

交易终止日

期

普通股股票类

A股 2015-12-25 6.36 251,572,325 2018-12-26 251,572,325

可转换公司债券、分离交易可转债、公司债类

公司债 2014-10-29 5.40% 850,000,000 2014-12-16 850,000,000 2019-10-29

其他衍生证券

(二) 公司普通股股份总数及股东结构变动及公司资产和负债结构的变动情况

公司 2015年完成 16亿元非公开发行股票后，公司总股本从 795,522,700 股增至

1,047,095,025股。本次非公开发行股票未导致公司控制权发生变化。

公司本次非公开发行完成后，总资产和净资产相应增加，资产负债率下降了 6.79个百分点，

公司的资本结构、财务状况更加完善，财务风险进一步降低，公司抗风险能力得到了提高。

三、股东和实际控制人情况

(一) 股东总数

截止报告期末普通股股东总数(户) 35,016

年度报告披露日前上一月末的普通股股东总数(户) 34,232

截止报告期末表决权恢复的优先股股东总数（户） 0

年度报告披露日前上一月末表决权恢复的优先股股

东总数（户） 0

(二) 截至报告期末前十名股东、前十名流通股东（或无限售条件股东）持股情况表

单位:股

前十名股东持股情况

股东名称

（全称）

报告期内增

减

期末持股数

量

比例

(%)

持有有限售

条件股份数

量

质押或冻结

情况股东

性质股份

状态数量


32 / 132

常高新集团有限公

司 78,616,352 522,662,086 49.92 78,616,352 无国有法人

昝圣达 110,062,893 110,062,893 10.51 110,062,893 无境内自然人

常州国有资产投资

经营有限公司 0 96,458,412 9.21 0 无国有法人

上海综艺控股有限

公司 31,446,540 31,446,540 3.00 31,446,540 无

境内非国有

法人

杨廷栋 31,446,540 31,446,540 3.00 31,446,540 无境内自然人

中央汇金资产管理

有限责任公司 0 15,055,300 1.44 0 无未知

中国银行股份有限

公司－华夏新经济

灵活配置混合型发

起式证券投资基金

0 8,301,298 0.79 0 无未知

中国农业银行股份

有限公司－新华行

业轮换灵活配置混

合型证券投资基金

0 5,499,337 0.53 0 无未知

曹德法 0 3,870,000 0.37 0 无境内自然人

戈亚芳 0 3,700,000 0.35 0 无境内自然人

前十名无限售条件股东持股情况

股东名称持有无限售条件流通

股的数量

股份种类及数量

种类数量

常高新 444,045,734 人民币普通股 444,045,734

常国投 96,458,412 人民币普通股 96,458,412

中央汇金资产管理有限责任公司 15,055,300 人民币普通股 15,055,300

中国银行股份有限公司－华夏新经济灵

活配置混合型发起式证券投资基金 8,301,298 人民币普通股 8,301,298

中国农业银行股份有限公司－新华行业

轮换灵活配置混合型证券投资基金 5,499,337 人民币普通股 5,499,337

曹德法 3,870,000 人民币普通股 3,870,000

戈亚芳 3,700,000 人民币普通股 3,700,000

梅基清 3,360,000 人民币普通股 3,360,000

伍金根 2,073,300 人民币普通股 2,073,300

华夏成长证券投资基金 2,000,000 人民币普通股 2,000,000

上述股东关联关系或一致行动的说明公司前十名股东中，第三大股东常国投是第一大股东常

高新的全资子公司，公司第一大股东和第三大股东与其

他股东不存在关联关系，也不属于《上市公司股东持股

变动信息披露管理办法》规定的一致行动人；公司第二

大股东昝圣达为第四大股东上海综艺控股有限公司的

实际控制人，昝圣达与上海综艺控股有限公司构成一致

行动关系；公司未知其余股东之间是否存在关联关系，

也未知其是否属于一致行动人。

表决权恢复的优先股股东及持股数量的

说明无


33 / 132

前十名有限售条件股东持股数量及限售条件

单位：股

序号有限售条件股

东名称

持有的有限售

条件股份数量

有限售条件股份可上市交易情况

限售条件可上市交易时

间

新增可上市交

易股份数量

1 常高新 78,616,352 2018-12-26 0 非公开发行股票，限售

期三年

2 上海综艺控股

有限公司 31,446,540 2018-12-26 0

非公开发行股票，限售

期三年

3 昝圣达 110,062,893 2018-12-26 0 非公开发行股票，限售

期三年

4 杨廷栋 31,446,540 2018-12-26 0 非公开发行股票，限售

期三年

上述股东关联关系

或一致行动的说明

上述股东昝圣达为上海综艺控股有限公司的实际控制人，昝圣达与上海综

艺控股有限公司构成一致行动关系。

四、控股股东及实际控制人情况

(一) 控股股东情况

1 法人

名称常高新集团有限公司

单位负责人或法定代表人盛新

成立日期 1992年 9月 7日

主要经营业务国有资产投资、经营，资产管理（除金融业），投资咨询（除

证券、期货投资咨询）及投资服务。

报告期内控股和参股的其他境内外

上市公司的股权情况持有江苏宁沪高速公路股份有限公司 5.01 万股。

其他情况说明无

2 报告期内控股股东变更情况索引及日期

报告期内控股股东未发生变更。

3 公司与控股股东之间的产权及控制关系的方框图

(二) 实际控制人情况

1 法人

公司实际控制人为常州市新北区人民政府。

常高新集团有限公司

常州国有资产投资经营有限公司


49.92%

100%

9.21%


34 / 132

2 报告期内实际控制人变更情况索引及日期

报告期内实际控制人未发生变更。

3 公司与实际控制人之间的产权及控制关系的方框图

(三) 控股股东及实际控制人其他情况介绍

无

五、其他持股在百分之十以上的法人股东

报告期末，公司无其他持股在百分之十以上的法人股东。

六、股份限制减持情况说明


第七节优先股相关情况


常州市新北区人民政府

常高新集团有限公司

常州国有资产投资经营有限公司


49.92%

100%

9.21%

100%


35 / 132

第八节董事、监事、高级管理人员和员工情况

一、持股变动情况及报酬情况

(一) 现任及报告期内离任董事、监事和高级管理人员持股变动及报酬情况


单位：股

姓名职务(注) 性别年龄任期起始日期任期终止日期年初持股数年末持股数

年度内股

份增减变

动量

增减

变动

原因

报告期内从公司

获得的税前报酬

总额（万元）

是否在公司

关联方获取

报酬

戈亚芳董事长女 44 2015年 5月 18日 2018年 5月 17日 3,700,000 3,700,000 0 70.93 否

葛维龙副董事长、总裁男 52 2015年 5月 18日 2018年 5月 17日 0 0 0 70.93 否

马国平董事男 45 2015年 5月 18日 2018年 5月 17日 0 0 0 0 是

都战平董事男 46 2015年 5月 18日 2018年 5月 17日 0 0 0 0 是

邓建军职工董事、技术总监男 47 2015年 5月 18日 2018年 5月 17日 10,540 10,540 0 50.00 否

贺凤仙独立董事女 63 2015年 5月 18日 2018年 5月 17日 0 0 0 6.84 否

任起峰独立董事男 63 2015年 5月 18日 2016年 8月 13日 0 0 0 10.00 否

陈丽京独立董事女 61 2015年 5月 18日 2018年 5月 17日 0 0 0 10.00 否

任占并独立董事男 57 2015年 5月 18日 2018年 5月 17日 0 0 0 6.84 否

梅基清监事会主席男 51 2015年 5月 18日 2018年 5月 17日 3,360,000 3,360,000 0 54.60 否

王立监事女 49 2015年 5月 18日 2018年 5月 17日 0 0 0 0 是

秦建业监事男 39 2015年 5月 18日 2018年 5月 17日 0 0 0 23.98 否

姚红华职工监事女 45 2015年 5月 18日 2018年 5月 17日 0 0 0 16.60 否

房敏职工监事女 50 2015年 5月 18日 2018年 5月 17日 0 0 0 17.76 否

周明副总裁、董事会秘书男 36 2015年 5月 18日 2018年 5月 17日 0 0 0 54.34 否

张志銮副总裁男 48 2015年 5月 18日 2018年 5月 17日 0 0 0 52.81 否

赵文骏副总裁男 45 2015年 5月 18日 2018年 5月 17日 0 0 0 52.20 否

陈强财务总监男 46 2015年 5月 18日 2018年 5月 17日 0 0 0 50.44 否

高国伟总裁助理男 45 2015年 5月 18日 2018年 5月 17日 0 0 0 45.13 否

恽伶俐总裁助理女 35 2015年 5月 18日 2018年 5月 17日 0 0 0 41.74 否

吉忠良前任副总裁男 53 2012年 5月 7日 2015年 5月 6日 32,899 32,899 0 14.21 否


36 / 132

贾路桥前任独立董事男 77 2012年 5月 7日 2015年 5月 6日 0 0 0 4.17 否

合计 / / / / / 7,103,439 7,103,439 / 653.52 /

姓名主要工作经历

戈亚芳曾任黑牡丹副总经理、董事会秘书、副董事长、总裁，荣元服饰董事长，现任黑牡丹董事长。

葛维龙曾任常州新区自来水排水公司总经理，常高新总经理助理、工程部经理、业务发展总监，现任黑牡丹副董事长、总裁。

马国平曾任黑牡丹财务部部长、财务总监，常高新总经理助理，现任常高新副总经理、黑牡丹董事。

都战平曾任常州市新北区园区开发管理办公室财务处处长、财务总监，常高新财务总监，现任常高新副总经理、黑牡丹董事。

邓建军曾任黑牡丹副总工程师、副总经理、监事，现任黑牡丹职工董事、技术总监。

贺凤仙

曾任中国纺织总会办公厅及规划发展部副主任，国家纺织工业局企业改革司副司长，中国纺织机械和技术进出口有限公司副总经理、总经理、董事长，

中国纺织工业对外经济技术合作公司副总经理、总经理，中国恒天集团有限公司副总裁，立信工业有限公司（港股代码 00641）执行董事兼主席，现

任黑牡丹独立董事。

任起峰曾任南方证券公司副总经理，现任深圳市正舵投资管理有限公司执行董事，黑牡丹、湖北菲利华石英玻璃股份有限公司独立董事。

陈丽京曾任中国人民大学商学院副教授、硕士生导师，现任黑牡丹、中国东方红卫星股份有限公司、江西洪都航空工业股份有限公司独立董事。

任占并曾任瑞士洛桑联邦理工大学研究员，瑞士博斯特集团上海生产部经理、上海总经理、大中华区总裁、亚洲区运营总监、大中华区及东南亚总裁，瑞士

乔治费歇尔管路系统有限公司亚太区总裁，上海瑞中国际贸易有限公司总裁。现任瑞士锡克拜油墨有限公司中国区业务发展总监和黑牡丹独立董事。

梅基清曾任黑牡丹副总经理、总裁助理，黑牡丹纺织总经理，现任黑牡丹监事会主席、党委副书记、工会主席。

秦建业曾任黑牡丹营销部部长助理，现任黑牡丹监事，黑牡丹进出口副总经理。

王立曾任常高新投资部经理、总经理助理兼投资部经理，黑牡丹董事，现任常高新副总经理，黑牡丹监事。

姚红华曾任黑牡丹纺织分公司成品车间、前织车间主任，现任黑牡丹纺织分公司生产技术部部长、黑牡丹职工监事。

房敏曾任常州黑牡丹建设综合部经理，现任黑牡丹发展行政人事部经理、黑牡丹职工监事。

周明曾任新华社中国证券报社记者、江苏站站长助理，现任黑牡丹副总裁、董事会秘书。

张志銮曾任滨江房屋拆迁有限公司总经理、黑牡丹建设总经理，黑牡丹总裁助理，现任黑牡丹副总裁。

赵文骏曾任黑牡丹产品开发室主任，大德纺织总经理，黑牡丹纺织分公司副总经理，江苏广联钢结构工程有限公司总经理，黑牡丹发展规划部经理；现任黑

牡丹副总裁。

陈强曾任常高新资产经营部经理、黑牡丹园区开发与运营部主任，现任江苏地标建筑节能科技有限公司董事长，黑牡丹财务总监。

高国伟曾任黑牡丹建设副总经理，黑牡丹职工监事，现任黑牡丹总裁助理。

恽伶俐曾任天健会计师事务所高级项目经理，黑牡丹监事、内部控制与审计部副经理、经理，黑牡丹置业副总经理，现任黑牡丹总裁助理、黑牡丹商服董事

长。

吉忠良曾任常州凯杰进出口有限公司总经理、黑牡丹进出口总经理、黑牡丹副总裁，已辞职。

贾路桥曾任中国纺织科学研究院顾问，黑牡丹独立董事（2015 年 5 月 18 日期满离任），现任北京三联虹普新合纤技术服务股份有限公司、恒逸石化股份有

限公司独立董事。


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(二)现董事、监事、高级管理人员报告期内被授予的股权激励情况


二、现任及报告期内离任董事、监事和高级管理人员的任职情况

(一) 在股东单位任职情况


任职人员姓名股东单位名称在股东单位担任

的职务任期起始日期任期终止日期

王立常高新副总经理 2009年 7月

马国平常高新副总经理 2013年 4月

都战平常高新副总经理 2013年 4月

在股东单位任职

情况的说明

(二) 在其他单位任职情况


任职人员姓名其他单位名称在其他单位

担任的职务任期起始日期任期终止日期

贾路桥北京三联虹普新合纤技术服务股份

有限公司独立董事 2013年 8月 2016年 8月

贾路桥恒逸石化股份有限公司独立董事 2014年 8月 2017年 8月

任起峰深圳市正舵投资管理有限公司执行董事 2006年 10月

任起峰湖北菲利华石英玻璃股份有限公司独立董事 2014年 4月 2017年 4月

陈丽京中国东方红卫星股份有限公司独立董事 2014年 11月 2017年 11月

陈丽京江西洪都航空工作股份有限公司独立董事 2013年 1月 2016年 1月

任占并瑞士锡克拜油墨有限公司中国区业务

发展总监 2015年 7月

在其他单位任

职情况的说明

三、董事、监事、高级管理人员报酬情况

董事、监事、高级管理人员报

酬的决策程序

根据《公司法》、《公司章程》等的规定，由公司股东大会按规

定决定董事、监事的报酬；高级管理人员报酬由公司董事会审议

确定。

董事、监事、高级管理人员报

酬确定依据

在本公司不担任具体行政管理职务的董事、监事不领取董事、监

事职务报酬，在公司担任具体行政管理职务的董事、监事，根据

其在公司的任职岗位领取相应报酬，不再领取董事、监事职务报

酬。独立董事每年津贴费为税前 10万元人民币。高管人员报酬根

据公司薪酬制度以及公司经营业绩等确定。董事、监事的薪酬由

股东大会确定。

董事、监事和高级管理人员报

酬的实际支付情况

公司董事、监事及高级管理人员在公司领取薪酬严格按照《公司

高管薪酬考核管理办法》规定考核，公司所披露的报酬与实际发

放情况相符。

报告期末全体董事、监事和高

级管理人员实际获得的报酬

合计

653.52万元


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四、公司董事、监事、高级管理人员变动情况

姓名担任的职务变动情形变动原因

贾路桥独立董事离任到期

吉忠良高级管理人员离任辞职

贺凤仙独立董事聘任董事会换届

任占并独立董事聘任董事会换届

秦建业监事聘任监事会换届

房敏职工监事选举监事会换届

赵文骏高级管理人员聘任董事会换届

恽伶俐监事离任监事会换届

恽伶俐高级管理人员聘任董事会换届

高国伟职工监事离任监事会换届

高国伟高级管理人员聘任董事会换届

五、近三年受证券监管机构处罚的情况说明


六、母公司和主要子公司的员工情况

(一) 员工情况

母公司在职员工的数量 55

主要子公司在职员工的数量 2,880

在职员工的数量合计 2,935

母公司及主要子公司需承担费用的离退休职工

人数 0

专业构成

专业构成类别专业构成人数

生产人员 1,938

销售人员 80

技术人员 392

财务人员 53

行政人员 472

合计 2,935

教育程度

教育程度类别数量（人）

硕士 28

本科 290

专科 309

中专 111

高中及高中以下 2,197

合计 2,935

(二) 薪酬政策

1、公司建立了公平、公正、公开且具有竞争性和激励性的薪酬体系。薪酬体系建立遵循了与

国家相关法律法规相适应的原则；员工收入增长随公司效益增长而增长并贯彻工资总额增长低于

公司效益增长、人均工资增长低于劳动生产率增长的原则；与当地生活水平以及与同行业工资水

平相适应的原则。


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2、公司的薪酬模式分为年薪制、岗位工资制、提成工资制、计件工资制以及其他薪酬模式，

针对不同的员工采用相对应的薪酬模式。各种薪酬模式经职代会讨论通过，具体实施细则由总裁

室授权人力资源部根据公司实际情况制定，并经总裁室和公司两委会讨论通过后实施。

3、公司坚持以员工工作业绩、综合能力、职业道德为岗位职等职级、薪等薪级评定标准，突

出以业绩与能力为导向的薪酬调整策略并与公司效益情况和社会物价消费指数、市场薪酬水平相

结合。根据岗位类别，建立了综合管理类、项目类、技术类、作业类等系列岗位的薪酬分配模式，

体现“岗位不同、薪等薪级不同；责任不同、考核权重不同；绩效不同、实际收入不同”的分配

形式；明确员工收入预期。公司将员工个人收入与公司业绩、部门绩效、个人工作实绩有机结合

起来，使员工在不断提升个人工作绩效的同时关注公司的效益和部门的绩效，同时加大对业绩考

核优秀人员的调薪力度。

(三) 培训计划

公司将培训贯穿于员工职业成长的整个过程，建立基于集团战略为导向的多样性、分层次、

系统性培训管理体系。通过采取“ELN 在线学习平台”为线上与“内、外部讲师队伍”为线下的

混合多样式培训模式，依据年度培训计划，按季度、月度，有计划实施集团综合管理系列、职能

条线管理系列、板块专业系列、通用职业素养管理系列等各层次的培训工作，强化培训评估，不

断提升培训效果，有效实现培训与公司战略、业务发展、人才梯队建设相匹配的人力开发管理体

系，促进开发员工潜力，建立学习型组织，提升公司核心竞争力。

(四)人才梯队建设

人力资源作为公司最重要的一项资源，公司将以引进人才、留住人才、调动员工积极性，符

合公司发展战略要求为目的，梳理关键岗位、明确职业晋升发展通道，积极探索中长期激励约束

分配机制，做到管理人员的任期制契约化管理，明确责任、权利、义务，保持合理的稳定性和必

要的流动性。


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第九节公司治理

一、公司治理相关情况说明

公司按照《公司法》、《证券法》、《上市公司治理准则》、《上海证券交易所股票上市规

则》等法律法规的规定及其他相关要求，建立了较为完善的公司治理结构，建立并不断完善各项

制度。公司的权力机构、决策机构、监督机构、经营管理层按照《公司章程》责权明晰，各行其

事，运作规范。

自 2011年 12月建立《内幕信息知情人登记管理制度》以来，报告期内，公司严格按照该制

度的规定，对公司定期报告披露以及其他重大事项中涉及内幕信息的相关人员情况作了登记备案。

公司治理与中国证监会相关规定的要求不存在重大差异。

二、股东大会情况简介

会议届次召开日期决议刊登的指定网站

的查询索引

决议刊登的披露日

期

2015年第一次临时股东大会 2015年 1月 13日 www.sse.com.cn 2015年 1月 14日

2014年度股东大会 2015年 5月 18日 www.sse.com.cn 2015年 5月 19日

2015年第二次临时股东大会 2015年 9月 2日 www.sse.com.cn 2015年 9月 7日

2015年第三次临时股东大会 2015年 11月 27日 www.sse.com.cn 2015年 11月 28日

股东大会情况说明

1、2015年度第一次临时股东大会：参加会议表决的股东及授权代表共计 77人，代表有表决权的股份数 572,205,278股，占公司有表决权股份总数的 71.93%。北京市嘉源律师事务所上海分所王元、傅扬远律师到会并现场出具了法律意见书。

2、2014年年度股东大会：参加会议表决的股东及股东授权代表共计 16人，代表有表决权的股份数 554,366,865股，占公司有表决权股份总数的 69.68%。北京市嘉源律师事务所上海分所王元、傅扬远律师到会并现场出具了法律意见书。

3、2015年度第二次临时股东大会：参加会议表决的股东及股东授权代表共计 7人，代表有表决权的股份数 547,575,286 股，占公司有表决权股份总数的 68.83%。北京市嘉源律师事务所上海分所王元、傅扬远律师到会并现场出具了法律意见书。

4、2015年度第三次临时股东大会：参加会议表决的股东及授权代表共计 10人，代表有表决权的股份数 547,591,586股，占公司有表决权股份总数的 68.83%。北京市嘉源律师事务所上海分所王元、傅扬远律师到会并现场出具了法律意见书。

三、董事履行职责情况

(一) 董事参加董事会和股东大会的情况

董事

姓名

是否独

立董事

参加董事会情况参加股东

大会情况

本年应参

加董事会

次数

亲自出

席次数

以通讯

方式参

加次数

委托出

席次数

缺席

次数

是否连续两

次未亲自参

加会议

出席股东

大会的次

数

戈亚芳否 7 3 4 0 0 否 4

葛维龙否 7 3 4 0 0 否 4

马国平否 7 3 4 0 0 否 3

都战平否 7 2 4 1 0 否 1

邓建军否 7 3 4 0 0 否 4

贾路桥是 2 2 0 0 0 否 2

任起峰是 7 3 4 0 0 否 2

陈丽京是 7 3 4 0 0 否 2

任占并是 5 1 4 0 0 否 0


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贺凤仙是 5 1 4 0 0 否 0

年内召开董事会会议次数 7

其中：现场会议次数 3

通讯方式召开会议次数 4

现场结合通讯方式召开会议次数 0

(二) 独立董事对公司有关事项提出异议的情况

报告期内，公司独立董事未对公司本年度的董事会议案及其他非董事会议案事项提出异议。

四、董事会下设专门委员会在报告期内履行职责时所提出的重要意见和建议，存在异议事项的，

应当披露具体情况

报告期内，公司董事会审计委员会、战略委员会、提名委员会、薪酬与考核委员会根据《公

司章程》、《董事会专门委员会实施细则》的规定正常开展工作。审计委员会根据《审计委员会

工作规则》和《审计委员会年报工作规程》等有关规定，对公司年度报告、内部控制及会计师事

务所续聘等发表了意见和建议，促进公司进一步稳健经营。薪酬与考核委员会根据公司 2015年度

业绩完成情况确定了 2015年度高管薪酬，并对 2016年度的薪酬考核标准提出了意见和建议。

五、监事会发现公司存在风险的说明

公司监事会对报告期内的监督事项无异议。

六、公司就其与控股股东在业务、人员、资产、机构、财务等方面存在的不能保证独立性、不能

保持自主经营能力的情况说明

公司与控股股东在业务、人员、资产、机构、财务等方面不存在不能独立的情况，也不存在

不能保持自主经营能力的情况。

七、报告期内对高级管理人员的考评机制，以及激励机制的建立、实施情况

报告期内，董事会根据《高管薪酬考核办法（试行）2012 版》及年度目标任务的完成情况，

对高管的经营业绩进行了考核，按照考核结果兑现薪酬。为进一步完善了高级管理人员考评体系，

公司制定了《2015年度高管薪酬考核方案》，从而使高管考评机制更为科学、合理。

八、是否披露内部控制自我评价报告


公司已披露《黑牡丹（集团）股份有限公司 2015年度内部控制评价报告》，全文于 2016年

4月 19日刊登在上海证券交易所网站 http://www.see.com.cn。

报告期内部控制存在重大缺陷情况的说明


九、内部控制审计报告的相关情况说明

公司聘请了江苏公正天业会计师事务所（特殊普通合伙）对公司 2015年度财务报告内部控制

实施情况进行审计，并出具了苏公 W[2016]E1350号的《黑牡丹（集团）股份有限公司 2015年内

部控制审计报告》，审计意见为：黑牡丹于 2015年 12月 31日按照《企业内部控制基本规范》和

相关规定在所有重大方面保持了有效的财务报告内部控制。具体内容详见上海证券交易所网站《黑

牡丹（集团）股份有限公司 2015年内部控制审计报告》http://www.see.com.cn。

是否披露内部控制审计报告：是


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第十节公司债券相关情况


一、公司债券基本情况

单位:万元币种:人民币

债券

名称简称代码发行日到期日债券余额利率还本付息方式

交易

场所

2013年

公司债

券（第

一期）

13牡

丹 01 122336 2014-10-29 2019-10-29 85,000.00 5.40%

采用单利按年计

息，不计复利，逾

期不另计利息。每

年付息一次，到期

一次还本，最后一

期利息随本金的兑

付一起支付。

上海

证券

交易

所

注：本次公司债券经中国证券监督管理委员会“证监许可[2014]662号”文件核准公开发行，核

准规模为债券面值不超过人民币 17亿元。本期债券规模为人民币 8.50亿元，已于 2014年 10月

31日完成公司债的发行工作，本期债券的期限为 5年，附第 3年末公司调整票面利率选择权及投

资者回售选择权。如投资者行使回售选择权，则本期债券回售部分的兑付日为 2017年 10月 29

日。

二、公司债券受托管理联系人、联系方式及资信评级机构联系方式

债券受托管理人

名称第一创业摩根大通证券有限责任公司

办公地址北京市西城区武定侯街 6号卓著中心 10层

联系人秦厉陈、胡普琛

联系电话 010-63212001

资信评级机构名称中诚信证券评估有限公司

办公地址上海市黄浦区西藏南路 760号安基大厦 8楼

三、公司债券募集资金使用情况

公司“13牡丹 01”公开发行公司债，募集资金总额人民币 8.50亿元，用于偿还公司债款和

补充流动资金，已按照募集说明书上列明的用途使用完毕。

四、公司债券资信评级机构情况

2014年 8月中诚信证券评估有限公司出具了公司债信用评级报告，公司主体信用等级为 AA。

报告期内，本期债券的信用等级为 AA。报告期内，中诚信证评于 2015年 5月 14日出具《2013

年黑牡丹（集团）股份有限公司公司债券跟踪评级报告（2015）》，维持公司主体信用等级为 AA，

评级展望稳定，维持本期债券信用等级 AA。

在跟踪评级期限内，中诚信证评将于公司年度报告公布后两个月内完成年度定期跟踪评级。

此外，自本次评级报告出具之日起，中诚信证评将密切关注与公司以及债券有关的信息，如发生

可能影响本次债券信用等级的重大事件，公司将及时通知中诚信证评并提供相关资料，中诚信证

评将就该事项进行调研、分析并发布不定期跟踪评级报告。

如公司未能及时或拒绝提供相关信息，中诚信证评将根据有关情况进行分析，据此确认或调

整主体、债券信用等级或公告信用等级暂时失效。中诚信证评的定期和不定期跟踪评级结果等相

关信息将通过评级机构网站（www.ccxr.com.cn）予以公告。

http://www.ccrx.com.cn/


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五、报告期内公司债券增信机制、偿债计划及其他相关情况

公司发行的公司债券报告期内未采取增信措施。

为充分、有效地维护债券持有人的利益，公司已为本期债券的按时、足额偿付做出一系列安

排，包括设立偿债基金专项账户、制定并严格执行资金管理计划、设立专门的偿付工作小组、制

定债券持有人会议规则、充分发挥债券受托管理人的作用和严格履行信息披露义务等，形成了一

套确保债券安全付息、兑付的保障措施。报告期内，公司债券偿债计划及其他偿债保障措施未发

生变更。2015年 10月 29日，公司已按时兑付本期公司债券应付利息（详见 2015年 10月 22日

上海证券交易所网站 www.sse.com.cn相关公告 2015-045）。

六、公司债券持有人会议召开情况

报告期内，公司未出现需要召开债券持有人会议的情形。

七、公司债券受托管理人履职情况

公司 2013年公司债券（第一期）受托管理人为第一创业摩根大通证券有限责任公司。报告期

内，一创摩根严格按照《债券受托管理协议》约定履行受托管理人职责。《2013 年黑牡丹（集团）

股份有限公司公司债券（第一期）受托管理事务报告（2014年度）》已于 2015年 4月 14日披露。

（详见上海证券交易所网站 www.sse.com.cn相关公告）

八、截至报告期末公司近 2 年的会计数据和财务指标


主要指标 2015年 2014年本期比上年同

期增减（%）变动原因

息税折旧摊销前利润 560,641,981.84 555,836,035.47 0.86

投资活动产生的现金

流量净额 -120,206,580.59 -3,079,947.91 -3,802.88

报告期出资 1 亿

元，作为有限合

伙人出资成立金

瑞碳材料

筹资活动产生的现金

流量净额 1,038,627,225.41 522,719,118.94 98.70

报告期完成非公

开发行股票

期末现金及现金等价

物余额 2,830,989,946.93 1,716,518,925.78 64.93


开发行股票

流动比率 2.01 1.94 3.35

速动比率 1.10 1.06 3.19

资产负债率 62.05% 68.84% 减少 6.79个

百分点


开发行股票

EBITDA全部债务比 14.08 14.38 -2.08

利息保障倍数 1.49 1.57 -5.28

现金利息保障倍数 1.59 -0.84 288.83 经营现金流净额

增加

EBITDA利息保障倍数 1.59 1.74 -8.83

贷款偿还率 100.00% 100.00% 0.00

利息偿付率 100.00% 100.00% 0.00

九、报告期末公司资产情况

报告期末，公司被用作抵押或质押或冻结的资产账面价值合计 19.18亿元。公司资产情况详

见本公告第十一节。

http://localhost/

http://www.sse.com.cn/


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十、公司其他债券和债务融资工具的付息兑付情况

公司发行的中期票据、短期融资券以及非公开定向债务融资工具等各项债券及债务融资工具

均按期还本付息，未发生逾期违约的情况。

十一、公司报告期内的银行授信情况

报告期末，银行的授信总额 57.42亿元，已使用 19.68亿元。

十二、公司报告期内执行公司债券募集说明书相关约定或承诺的情况

根据公司 2013年 8月 31日召开的第六届董事会第十七次会议及 2013年9月 16日召开的 2013

年第三次临时股东大会审议通过的关于公开发行公司债券的有关内容，作出的关于公司债券的相

关承诺如下：

1、在出现预计不能按期偿付债券本息或到期未能按期偿付债券本息时将至少作出如下决议并

采取相应措施：

（1）不向股东分配利润；

（2）暂缓重大对外投资、收购兼并等资本性支出项目的实施；

（3）调减或停发董事和高级管理人员的工资和奖金；

（4）主要责任人不得调离。

2、本公司承诺按照本期债券基本条款约定的时间向债券持有人支付本期债券利息及兑付债券

本金，如果本公司不能按时支付利息或在本期债券到期时未按时兑付本金，对于逾期未付的利息

或本金，公司将根据逾期天数按逾期利率向债券持有人支付逾期利息，逾期利息为本期债券票面

利率的 130%。

截至报告期末，公司严格按照上述内容履行相关承诺。

十三、公司发生重大事项及对公司经营情况和偿债能力的影响

不适用。


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第十一节财务报告

一、审计报告


审计报告

苏公W[2016]A483号

黑牡丹（集团）股份有限公司全体股东:

我们审计了后附的黑牡丹（集团）股份有限公司(以下简称黑牡丹)财务报表，包括2015年12

月31日的合并资产负债表及母公司资产负债表，2015年度的合并利润表及母公司利润表、合并现

金流量表及母公司现金流量表、合并所有者权益变动表及母公司所有者权益变动表和财务报表附

注。

一、管理层对财务报表的责任

编制和公允列报财务报表是黑牡丹公司管理层的责任，这种责任包括:(1)按照企业会

计准则的规定编制财务报表，并使其实现公允反映；(2)设计、执行和维护必要的内部控

制，以使财务报表不存在由于舞弊或错误导致的重大错报。

二、注册会计师的责任

我们的责任是在执行审计工作的基础上对财务报表发表审计意见。我们按照中国注册

会计师审计准则的规定执行了审计工作。中国注册会计师审计准则要求我们遵守中国注册

会计师职业道德守则,计划和执行审计工作以对财务报表是否不存在重大错报获取合理保

证。

审计工作涉及实施审计程序,以获取有关财务报表金额和披露的审计证据。选择的审

计程序取决于注册会计师的判断,包括对由于舞弊或错误导致的财务报表重大错报风险的

评估。在进行风险评估时,注册会计师考虑与财务报表编制和公允列报相关的内部控制,以

设计恰当的审计程序。审计工作还包括评价管理层选用会计政策的恰当性和作出会计估计

的合理性,以及评价财务报表的总体列报。

我们相信,我们获取的审计证据是充分、适当的,为发表审计意见提供了基础。

三、审计意见

我们认为, 黑牡丹公司财务报表在所有重大方面按照企业会计准则的规定编制,公允

反映了黑牡丹公司2015年12月31日的财务状况以及2015年度的经营成果和现金流量。

江苏公证天业会计师事务所（特殊普通合伙）中国注册会计师：戴伟忠

中国注册会计师：王文凯

中国 ·无锡

二○一六年四月十六日


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二、财务报表

合并资产负债表

2015年 12月 31日

编制单位: 黑牡丹（集团）股份有限公司


项目附注期末余额期初余额

流动资产：

货币资金七、1 3,071,296,357.58 1,892,274,299.78

结算备付金

拆出资金

以公允价值计量且其变动计入当期

损益的金融资产

衍生金融资产

应收票据七、2 17,302,543.00 33,002,587.19

应收账款七、3 3,803,318,663.73 2,569,575,470.68

预付款项七、4 435,207,933.99 364,910,698.53

应收保费

应收分保账款

应收分保合同准备金

应收利息

应收股利七、5 14,482,800.51 14,482,800.51

其他应收款七、6 138,027,340.91 61,422,622.35

买入返售金融资产

存货七、7 6,633,363,450.52 6,762,131,399.11

划分为持有待售的资产

一年内到期的非流动资产

其他流动资产七、8 506,434,263.55 3,233,256,892.23

流动资产合计 14,619,433,353.79 14,931,056,770.38

非流动资产：

发放贷款和垫款

可供出售金融资产七、9 346,908,231.80 234,863,000.00

持有至到期投资七、10 40,700.00 40,700.00

长期应收款

长期股权投资七、11 8,173,057.90 8,217,283.80

投资性房地产七、12 349,101,632.70 345,306,298.90

固定资产七、13 371,053,090.99 390,970,558.78

在建工程七、14 12,502,807.52 8,743,059.80

工程物资

固定资产清理

生产性生物资产

油气资产

无形资产七、15 31,181,104.41 33,180,390.75

开发支出

商誉

长期待摊费用七、16 19,013,774.28 12,375,292.91

递延所得税资产七、17 87,139,484.64 69,683,237.72

其他非流动资产七、18 2,547,546,080.65

非流动资产合计 3,772,659,964.89 1,103,379,822.66


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资产总计 18,392,093,318.68 16,034,436,593.04

流动负债：

短期借款七、19 1,545,000,000.00 411,795,480.93

向中央银行借款

吸收存款及同业存放

拆入资金


损益的金融负债

衍生金融负债

应付票据七、20 222,329,367.05 175,185,866.00

应付账款七、21 1,192,845,146.82 1,390,423,123.90

预收款项七、22 764,094,293.99 559,250,287.87

卖出回购金融资产款

应付手续费及佣金

应付职工薪酬七、23 38,219,319.11 40,111,997.85

应交税费七、24 121,971,302.56 85,206,608.41

应付利息七、25 115,182,048.31 74,051,389.53

应付股利七、26 600,674.32 569,059.09

其他应付款七、27 491,856,550.70 581,898,244.53

应付分保账款

保险合同准备金

代理买卖证券款

代理承销证券款

划分为持有待售的负债

一年内到期的非流动负债七、28 1,007,027,843.92 3,573,791,619.60

其他流动负债七、29 1,790,646,266.01 802,206,170.94

流动负债合计 7,289,772,812.79 7,694,489,848.65

非流动负债：

长期借款七、30 768,537,345.46 780,674,546.90

应付债券七、31 2,850,000,000.00 2,050,000,000.00

其中：优先股

永续债

长期应付款

长期应付职工薪酬

专项应付款

预计负债

递延收益七、32 4,800,000.00 12,206,990.00

递延所得税负债七、17 17,375.00 13,750.00

其他非流动负债七、33 500,000,000.00 500,000,000.00

非流动负债合计 4,123,354,720.46 3,342,895,286.90

负债合计 11,413,127,533.25 11,037,385,135.55

所有者权益

股本七、34 1,047,095,025.00 795,522,700.00

其他权益工具七、35 199,400,000.00

其中：优先股

永续债 199,400,000.00

资本公积七、36 2,991,206,250.55 1,671,481,594.38

减：库存股


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其他综合收益七、37 430,696.81 1,477,347.21

专项储备

盈余公积七、38 367,439,689.48 346,974,382.62

一般风险准备

未分配利润七、39 2,017,594,768.06 1,835,019,371.83

归属于母公司所有者权益合计 6,623,166,429.90 4,650,475,396.04

少数股东权益 355,799,355.53 346,576,061.45

所有者权益合计 6,978,965,785.43 4,997,051,457.49

负债和所有者权益总计 18,392,093,318.68 16,034,436,593.04

法定代表人：戈亚芳主管会计工作负责人：陈强会计机构负责人：惠茹


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母公司资产负债表

2015年 12月 31日

编制单位:黑牡丹（集团）股份有限公司


项目附注期末余额期初余额

流动资产：

货币资金 1,002,497,811.10 76,725,993.30


损益的金融资产

衍生金融资产

应收票据 20,050.00 21,119,769.84

应收账款十六、1 28,093,360.79 162,017,514.37

预付款项 5,994,448.73 20,035,399.76

应收利息

应收股利 7,951,358.25

其他应收款十六、2 7,365,292,942.06 4,635,722,930.92

存货 6,440,138.38 146,103,923.00

划分为持有待售的资产

一年内到期的非流动资产

其他流动资产 3,200,539.01 2,704,418.43

流动资产合计 8,419,490,648.32 5,064,429,949.62

非流动资产：

可供出售金融资产 132,000,000.00 132,000,000.00

持有至到期投资 40,700.00 40,700.00

长期应收款

长期股权投资十六、3 3,410,349,288.93 3,346,702,991.43

投资性房地产

固定资产 205,616,654.87 323,276,699.27

在建工程 3,983,463.88 8,743,059.80

工程物资

固定资产清理

生产性生物资产

油气资产

无形资产 29,488,362.54 32,198,269.29

开发支出

商誉

长期待摊费用 833,237.14 1,568,728.54

递延所得税资产 22,972,720.96 21,572,717.02

其他非流动资产

非流动资产合计 3,805,284,428.32 3,866,103,165.35

资产总计 12,224,775,076.64 8,930,533,114.97

流动负债：

短期借款 1,395,000,000.00 363,067,691.01


损益的金融负债

衍生金融负债

应付票据


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应付账款 16,659,850.59 43,631,181.92

预收款项 495,263.20 18,945,113.76

应付职工薪酬 6,084,263.35 13,669,165.92

应交税费 1,850,017.14 2,917,694.48

应付利息 112,654,355.45 70,693,657.10

应付股利 544,143.66 512,528.43

其他应付款 2,738,261.00 23,632,133.58

划分为持有待售的负债

一年内到期的非流动负债 700,000,000.00 1,900,000,000.00

其他流动负债 1,000,000,000.00 500,000,000.00

流动负债合计 3,236,026,154.39 2,937,069,166.20

非流动负债：

长期借款 500,000,000.00 200,000,000.00

应付债券 2,850,000,000.00 2,050,000,000.00

其中：优先股

永续债

长期应付款

长期应付职工薪酬

专项应付款

预计负债

递延收益 12,206,990.00

递延所得税负债

其他非流动负债

非流动负债合计 3,350,000,000.00 2,262,206,990.00

负债合计 6,586,026,154.39 5,199,276,156.20

所有者权益：

股本 1,047,095,025.00 795,522,700.00

其他权益工具 199,400,000.00

其中：优先股

永续债 199,400,000.00

资本公积 3,457,356,265.24 2,137,631,609.07

减：库存股

其他综合收益

专项储备

盈余公积 294,094,619.58 273,629,312.72

未分配利润 640,803,012.43 524,473,336.98

所有者权益合计 5,638,748,922.25 3,731,256,958.77

负债和所有者权益总计 12,224,775,076.64 8,930,533,114.97



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合并利润表

2015年 1—12月

编制单位：黑牡丹（集团）股份有限公司


项目附注本期发生额上期发生额

一、营业总收入七、40 4,323,477,655.88 5,274,652,985.15

其中：营业收入 4,323,477,655.88 5,274,652,985.15

利息收入

已赚保费

手续费及佣金收入

二、营业总成本七、40 3,963,861,360.78 4,852,093,346.44

其中：营业成本 3,556,322,503.70 4,393,439,839.59

利息支出

手续费及佣金支出

退保金

赔付支出净额

提取保险合同准备金净额

保单红利支出

分保费用

营业税金及附加七、41 152,370,743.42 186,452,609.57

销售费用七、42 72,871,195.59 71,897,956.54

管理费用七、43 172,343,954.04 182,227,886.87

财务费用七、44 -31,147,822.04 -17,072,766.83

资产减值损失七、45 41,100,786.07 35,147,820.70

加：公允价值变动收益（损失以“－”号

填列）

投资收益（损失以“－”号填列）七、46 8,792,474.30 8,957,761.79

其中：对联营企业和合营企业的投资

收益

-44,225.90 157,761.79

汇兑收益（损失以“－”号填列）

三、营业利润（亏损以“－”号填列） 368,408,769.40 431,517,400.50

加：营业外收入七、47 26,080,682.40 7,542,263.69

其中：非流动资产处置利得七、47 2,825,143.21 1,028,762.95

减：营业外支出七、48 6,327,817.70 5,298,950.63

其中：非流动资产处置损失七、48 1,148,371.17 293,241.73

四、利润总额（亏损总额以“－”号填列） 388,161,634.10 433,760,713.56

减：所得税费用七、49 106,488,085.62 114,684,778.48

五、净利润（净亏损以“－”号填列） 281,673,548.48 319,075,935.08

归属于母公司所有者的净利润 270,898,789.40 240,660,711.44

少数股东损益 10,774,759.08 78,415,223.64

六、其他综合收益的税后净额七、50 -1,233,272.53 -248,478.00

归属母公司所有者的其他综合收益的税

后净额

-1,046,650.40 -501,906.92

（一）以后不能重分类进损益的其他综

合收益

1.重新计量设定受益计划净负债或

净资产的变动


52 / 132

2.权益法下在被投资单位不能重分

类进损益的其他综合收益中享有的份额

（二）以后将重分类进损益的其他综合

收益

-1,046,650.40 -501,906.92

1.权益法下在被投资单位以后将重

分类进损益的其他综合收益中享有的份额

2.可供出售金融资产公允价值变动

损益

10,875.00 8,040.00

3.持有至到期投资重分类为可供出

售金融资产损益

4.现金流量套期损益的有效部分

5.外币财务报表折算差额 -1,057,525.40 -509,946.92

6.其他

归属于少数股东的其他综合收益的税后

净额

-186,622.13 253,428.92

七、综合收益总额 280,440,275.95 318,827,457.08

归属于母公司所有者的综合收益总额 269,852,139.00 240,158,804.52

归属于少数股东的综合收益总额 10,588,136.95 78,668,652.56

八、每股收益：

（一）基本每股收益(元/股) 0.34 0.30

（二）稀释每股收益(元/股) 0.34 0.30

本期发生同一控制下企业合并的，被合并方在合并前实现的净利润为：0.00 元,上期被合并方实

现的净利润为：0.00 元。



53 / 132

母公司利润表

2015年 1—12月




一、营业收入十六、4 256,756,288.65 742,949,246.79

减：营业成本十六、4 243,937,764.69 646,109,653.00

营业税金及附加 3,850,325.06 6,504,316.50

销售费用 5,983,955.49 16,612,059.88

管理费用 34,934,311.93 96,925,974.24

财务费用 -1,634,535.18 14,750,256.77

资产减值损失 8,206,025.57 8,045,280.77

加：公允价值变动收益（损失以“－”号

填列）

投资收益（损失以“－”号填列）十六、5 226,534,109.58 68,800,000.00

其中：对联营企业和合营企业的投资

收益

二、营业利润（亏损以“－”号填列） 188,012,550.67 22,801,705.63

加：营业外收入 13,344,327.04 6,223,352.62

其中：非流动资产处置利得 2,645.19 331,287.83

减：营业外支出 1,161,528.57 646,244.92

其中：非流动资产处置损失 7,487.91 129,141.47

三、利润总额（亏损总额以“－”号填列） 200,195,349.14 28,378,813.33

减：所得税费用 -4,457,719.48 -19,380,506.29

四、净利润（净亏损以“－”号填列） 204,653,068.62 47,759,319.62

五、其他综合收益的税后净额

（一）以后不能重分类进损益的其他综合

收益

1.重新计量设定受益计划净负债或净

资产的变动

2.权益法下在被投资单位不能重分类

进损益的其他综合收益中享有的份额

（二）以后将重分类进损益的其他综合收

益

1.权益法下在被投资单位以后将重分

类进损益的其他综合收益中享有的份额

2.可供出售金融资产公允价值变动损

益

3.持有至到期投资重分类为可供出售

金融资产损益

4.现金流量套期损益的有效部分

5.外币财务报表折算差额

6.其他

六、综合收益总额 204,653,068.62 47,759,319.62

七、每股收益：

（一）基本每股收益(元/股)

（二）稀释每股收益(元/股)



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合并现金流量表

2015年 1—12月




一、经营活动产生的现金流量：

销售商品、提供劳务收到的现金 3,390,974,329.68 3,301,870,612.07

客户存款和同业存放款项净增加额

向中央银行借款净增加额

向其他金融机构拆入资金净增加额

收到原保险合同保费取得的现金

收到再保险业务现金净额

保户储金及投资款净增加额

处置以公允价值计量且其变动计入

当期损益的金融资产净增加额

收取利息、手续费及佣金的现金

拆入资金净增加额

回购业务资金净增加额

收到的税费返还 63,655,107.61 48,971,910.31

收到其他与经营活动有关的现金七、51 813,226,327.75 695,399,680.08

经营活动现金流入小计 4,267,855,765.04 4,046,242,202.46

购买商品、接受劳务支付的现金 3,083,394,002.00 3,955,729,529.24

客户贷款及垫款净增加额

存放中央银行和同业款项净增加额

支付原保险合同赔付款项的现金

支付利息、手续费及佣金的现金

支付保单红利的现金

支付给职工以及为职工支付的现金 245,394,858.42 245,933,557.17

支付的各项税费 305,594,303.13 270,759,769.97

支付其他与经营活动有关的现金七、51 446,230,217.06 536,675,285.71

经营活动现金流出小计 4,080,613,380.61 5,009,098,142.09

经营活动产生的现金流量净额 187,242,384.43 -962,855,939.63

二、投资活动产生的现金流量：

收回投资收到的现金 6,519,268.20

取得投资收益收到的现金 8,836,700.20 8,800,000.00

处置固定资产、无形资产和其他长

期资产收回的现金净额

13,462,852.08 5,249,838.59

处置子公司及其他营业单位收到的

现金净额

收到其他与投资活动有关的现金

投资活动现金流入小计 28,818,820.48 14,049,838.59

购建固定资产、无形资产和其他长

期资产支付的现金

29,225,401.07 17,129,786.50

投资支付的现金 119,800,000.00

质押贷款净增加额

取得子公司及其他营业单位支付的

现金净额

支付其他与投资活动有关的现金


55 / 132

投资活动现金流出小计 149,025,401.07 17,129,786.50

投资活动产生的现金流量净额 -120,206,580.59 -3,079,947.91

三、筹资活动产生的现金流量：

吸收投资收到的现金 1,572,500,000.00

其中：子公司吸收少数股东投资收

到的现金

取得借款收到的现金 3,876,884,616.70 2,620,107,960.39

发行债券收到的现金 3,000,000,000.00 2,050,000,000.00

收到其他与筹资活动有关的现金七、51 1,000,000.00 518,000,000.00

筹资活动现金流入小计 8,450,384,616.70 5,188,107,960.39

偿还债务支付的现金 6,824,522,644.55 4,078,823,742.55

分配股利、利润或偿付利息支付的

现金

567,700,155.58 586,565,098.90

其中：子公司支付给少数股东的股

利、利润

支付其他与筹资活动有关的现金七、51 19,534,591.16

筹资活动现金流出小计 7,411,757,391.29 4,665,388,841.45

筹资活动产生的现金流量净额 1,038,627,225.41 522,719,118.94

四、汇率变动对现金及现金等价物的

影响

8,807,991.90 40,277.52

五、现金及现金等价物净增加额 1,114,471,021.15 -443,176,491.08

加：期初现金及现金等价物余额 1,716,518,925.78 2,159,695,416.86

六、期末现金及现金等价物余额 2,830,989,946.93 1,716,518,925.78


母公司现金流量表

2015年 1—12月




一、经营活动产生的现金流量：

销售商品、提供劳务收到的现金 252,891,392.80 798,665,638.25

收到的税费返还 12,059,089.78 18,840,225.26

收到其他与经营活动有关的现金 12,343,802.40 5,124,932.01

经营活动现金流入小计 277,294,284.98 822,630,795.52

购买商品、接受劳务支付的现金 232,982,959.22 564,837,122.34

支付给职工以及为职工支付的现金 14,678,119.45 91,428,937.03

支付的各项税费 7,233,561.27 31,896,372.60

支付其他与经营活动有关的现金 29,380,764.10 57,332,929.90

经营活动现金流出小计 284,275,404.04 745,495,361.87


56 / 132

经营活动产生的现金流量净额 -6,981,119.06 77,135,433.65

二、投资活动产生的现金流量：

收回投资收到的现金

取得投资收益收到的现金 218,800,000.00 68,800,000.00

处置固定资产、无形资产和其他长

期资产收回的现金净额

8,870,690.44 4,445,385.03

处置子公司及其他营业单位收到的

现金净额

收到其他与投资活动有关的现金

投资活动现金流入小计 227,670,690.44 73,245,385.03

购建固定资产、无形资产和其他长

期资产支付的现金

7,852,230.84 13,232,824.44

投资支付的现金 31,000,000.00

取得子公司及其他营业单位支付的

现金净额

56,969,185.58

支付其他与投资活动有关的现金

投资活动现金流出小计 95,821,416.42 13,232,824.44

投资活动产生的现金流量净额 131,849,274.02 60,012,560.59

三、筹资活动产生的现金流量：

吸收投资收到的现金 1,572,500,000.00

取得借款收到的现金 5,126,884,616.70 1,284,388,678.83

发行债券收到的现金 1,500,000,000.00 2,050,000,000.00

收到其他与筹资活动有关的现金 512,331,559.96 357,423,106.95

筹资活动现金流入小计 8,711,716,176.66 3,691,811,785.78

偿还债务支付的现金 4,994,952,307.71 2,452,882,135.42

分配股利、利润或偿付利息支付的

现金

369,213,986.43 275,040,630.58

支付其他与筹资活动有关的现金 2,550,611,003.00 1,122,534,720.97

筹资活动现金流出小计 7,914,777,297.14 3,850,457,486.97

筹资活动产生的现金流量净额 796,938,879.52 -158,645,701.19

四、汇率变动对现金及现金等价物的

影响

3,964,783.32 1,613,631.04

五、现金及现金等价物净增加额 925,771,817.80 -19,884,075.91

加：期初现金及现金等价物余额 76,556,485.30 96,440,561.21

六、期末现金及现金等价物余额 1,002,328,303.10 76,556,485.30



57 / 132

合并所有者权益变动表

2015年 1—12月



项目

本期

归属于母公司所有者权益

少数股东权益所有者权益合计股本

其他权益工具

资本公积减：库

存股

其他综合收

益

专项

储备盈余公积

一般

风险

准备

未分配利润优先

股永续债

其

他

一、上年期末余额 795,522,700.00 1,671,481,594.38 1,477,347.21 346,974,382.62 1,835,019,371.83 346,576,061.45 4,997,051,457.49

加：会计政策变更

前期差错更正

同一控制下企

业合并

其他

二、本年期初余额 795,522,700.00 1,671,481,594.38 1,477,347.21 346,974,382.62 1,835,019,371.83 346,576,061.45 4,997,051,457.49

三、本期增减变动

金额（减少以

“－”号填列）

251,572,325.00 199,400,000.00 1,319,724,656.17 -1,046,650.40 20,465,306.86 182,575,396.23 9,223,294.08 1,981,914,327.94

（一）综合收益总

额 -1,046,650.40 270,898,789.40 10,588,136.95 280,440,275.95

（二）所有者投入

和减少资本 251,572,325.00 199,400,000.00 1,319,724,656.17 1,770,696,981.17

1．股东投入的普通

股 251,572,325.00 1,319,724,656.17 1,571,296,981.17

2．其他权益工具持

有者投入资本 199,400,000.00 199,400,000.00

3．股份支付计入所

有者权益的金额

4．其他

（三）利润分配 20,465,306.86 -88,323,393.17 -1,364,842.87 -69,222,929.18

1．提取盈余公积 20,465,306.86 -20,465,306.86

2．提取一般风险准


58 / 132

备

3．对所有者（或股

东）的分配 -67,858,086.31 -1,364,842.87 -69,222,929.18

4．其他

（四）所有者权益

内部结转

1．资本公积转增资

本（或股本）

2．盈余公积转增资

本（或股本）

3．盈余公积弥补亏

损

4．其他

（五）专项储备

1．本期提取

2．本期使用

（六）其他

四、本期期末余额 1,047,095,025.00 199,400,000.00 2,991,206,250.55 430,696.81 367,439,689.48 2,017,594,768.06 355,799,355.53 6,978,965,785.43

项目

上期

归属于母公司所有者权益

少数股东权益所有者权益合计股本

其他权益工具


存股

其他综合收

益

专项

储备盈余公积

一般

风险

准备

未分配利润优先

股永续债

其

他

一、上年期末余额 795,522,700.00 1,671,481,594.38 1,979,254.13 342,198,450.66 1,716,871,951.95 267,907,408.89 4,795,961,360.01


前期差错更正

同一控制下企

业合并

其他

二、本年期初余额 795,522,700.00 1,671,481,594.38 1,979,254.13 342,198,450.66 1,716,871,951.95 267,907,408.89 4,795,961,360.01


金额（减少以


-501,906.92 4,775,931.96 118,147,419.88 78,668,652.56 201,090,097.48


额 -501,906.92 240,660,711.44 78,668,652.56 318,827,457.08


59 / 132


和减少资本


股


有者投入资本



4．其他

（三）利润分配 4,775,931.96 -122,513,291.56 -117,737,359.60

1．提取盈余公积 4,775,931.96 -4,775,931.96

2．提取一般风险准

备


东）的分配 -117,737,359.60 -117,737,359.60

4．其他


内部结转


本（或股本）


本（或股本）


损

4．其他


1．本期提取

2．本期使用

（六）其他

四、本期期末余额 795,522,700.00 1,671,481,594.38 1,477,347.21 346,974,382.62 1,835,019,371.83 346,576,061.45 4,997,051,457.49



60 / 132

母公司所有者权益变动表

2015年 1—12月



项目

本期

股本

其他权益工具


存股

其他综合

收益专项储备盈余公积未分配利润所有者权益合计优先

股永续债其他

一、上年期末余额 795,522,700.00 2,137,631,609.07 273,629,312.72 524,473,336.98 3,731,256,958.77


前期差错更正

其他

二、本年期初余额 795,522,700.00 2,137,631,609.07 273,629,312.72 524,473,336.98 3,731,256,958.77


金额（减少以


251,572,325.00 199,400,000.00 1,319,724,656.17 20,465,306.86 116,329,675.45 1,907,491,963.48


额 204,653,068.62 204,653,068.62


和减少资本 251,572,325.00 199,400,000.00 1,319,724,656.17 1,770,696,981.17


股 251,572,325.00 1,319,724,656.17 1,571,296,981.17


有者投入资本 199,400,000.00 199,400,000.00



4．其他

（三）利润分配 20,465,306.86 -88,323,393.17 -67,858,086.31

1．提取盈余公积 20,465,306.86 -20,465,306.86


东）的分配

3．其他 -67,858,086.31 -67,858,086.31


内部结转



61 / 132

本（或股本）


本（或股本）


损

4．其他


1．本期提取

2．本期使用

（六）其他

四、本期期末余额 1,047,095,025.00 199,400,000.00 3,457,356,265.24 294,094,619.58 640,803,012.43 5,638,748,922.25

项目

上期

股本

其他权益工具


存股

其他综合

收益

专项储

备盈余公积未分配利润所有者权益合计优先

股永续债其他

一、上年期末余额 795,522,700.00 2,137,631,609.07 268,853,380.76 599,227,308.92 3,801,234,998.75


前期差错更正

其他

二、本年期初余额 795,522,700.00 2,137,631,609.07 268,853,380.76 599,227,308.92 3,801,234,998.75


金额（减少以


4,775,931.96 -74,753,971.94 -69,978,039.98


额 47,759,319.62 47,759,319.62


和减少资本


股


有者投入资本



4．其他

（三）利润分配 4,775,931.96 -122,513,291.56 -117,737,359.60


62 / 132

1．提取盈余公积 4,775,931.96 -4,775,931.96


东）的分配 -117,737,359.60 -117,737,359.60

3．其他


内部结转


本（或股本）


本（或股本）


损

4．其他


1．本期提取

2．本期使用

（六）其他

四、本期期末余额 795,522,700.00 2,137,631,609.07 273,629,312.72 524,473,336.98 3,731,256,958.77



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三、公司基本情况

1. 公司概况

黑牡丹（集团）股份有限公司（以下简称“黑牡丹”、“本公司”或“公司”）原名为常州

第二色织股份有限公司，经江苏省体改委苏体改生（1992）196号文批准,由常州第二色织厂独家

发起，在整体改制的基础上，经中国人民银行常州分行常银管（93）第 1号、常银管（93）第 19

号批复，向社会法人按每股 1.80元的价格定向募集 1000万股社会法人股,向本公司内部职工按每

股 1.80元的价格定向募集 450万股内部职工股,于 1993年 5月 28日设立为常州第二色织股份有

限公司。1995年 3月 16日，经国家工商行政管理局[1995]企名函 016号核准常州第二色织股份

有限公司更名为黑牡丹（集团）股份有限公司。本公司设立时股本总额为 4,505.15 万元。1994

年经本公司第二次股东大会决议,本公司向社会法人股股东和内部职工股股东按 10:2的比例用资

本公积金转增股本。1996年 12月,本公司根据国务院国发[1995]17号文《国务院关于原有限责任

公司和股份有限公司依照<公司法>进行规范的通知》精神，经本公司股东大会决议，对国家股股

东按 10：2的比例用资本公积金转增股本，总股本增至 5,406.18万元。同年 12 月,根据常州市国

有资产管理局常国发[1996]33 号文《关于明确你公司国家股持有单位的通知》，本公司的国家股

股权由常州市国有资产投资经营总公司持有。1998年 1月，根据 1997年度临时股东大会决议，

经江苏省人民政府苏政复[1998]93号文《省政府关于同意黑牡丹（集团）股份有限公司变更注册

资本的批复》，公司以总股本 5,406.18万股为基数,以资本公积金按 10:10的比例转增股本,总股

本增至 10,812.36万股。经中国证券监督管理委员会证监发行字[2002]37号文批准，公司于 2002

年 6月 3日向社会公众发行人民币普通股 3,800万股，总股本增至 14,612.36 万股。公司股票简

称“黑牡丹”，股票代码：600510。

2004年 3月 31日以资本公积金每 10股转增 10 股，总股本增至 29,224.72万股。2005年以

资本公积金每 10股转增 5股，总股本增至 43,837.08 万股。根据中国证券监督管理委员会证监发

行字[2002]37号文《关于核准黑牡丹（集团）股份有限公司公开发行股票的通知》批准，已托管

的内部职工股自新股发行之日起，期满三年后可申请上市流通，至 2005年 6月 3日，公司 A股发

行之日已满三年，公司内部职工股于 2005年 6月 3日正式上市流通。根据公司 2006年度第一次

临时股东大会《关于黑牡丹（集团）股份有限公司股权分置改革相关股东会议决议》，公司实施

股权分置改革方案为每 10股流通股获付 3股对价股份。

根据公司 2008年第一次临时股东大会决议，并经中国证券监督管理委员会证监许可[2009]59

号《关于核准黑牡丹（集团）股份有限公司向特定对象发行股份购买资产暨关联交易的批复》文

件批准，公司申请增加注册资本人民币 35,715.19万元，由公司向常高新（原名“常州高新技术

产业开发区发展（集团）总公司”）非公开发行 35,715.19万股，每股面值 1元，发行价格为 6.51

元/股，常高新以其持有的黑牡丹建设（原名“常州高新城市建设投资有限公司”）的 100%股权

和黑牡丹置业（原名“常州火炬置业有限公司”）的 100%股权认购新股 35,715.19万股。变更后

的总股本为 79,552.27 万股。

根据黑牡丹第六届董事会第二十五次会议决议及 2015年第一次临时股东大会决议通过，并获

得中国证券监督管理委员会证监许可〔2015〕2222号《关于核准黑牡丹（集团）股份有限公司非

公开发行股票的批复》核准，公司以非公开方式向常高新等四名特定对象发行人民币普通股股票

（A股）25,157.2325万股，发行价格为每股 6.36元，变更后的总股本为 104,709.5025万股。

根据中国证监会《上市公司行业分类指引》，本公司属于房地产业（K70），经营范围:针纺

织品、服装的制造、加工,棉花收购、加工、销售。自营和代理各类商品和技术的进出口业务（国

家限制或禁止公司进出口的商品和技术除外）；建筑材料、装潢材料、百货、五金、交电、化工

产品（除危险品）、劳保用品、日用杂货（烟花爆竹除外）、针纺织品销售；对外投资服务。营

业执照统一社会信用代码 913204001371876030，注册资本：104,709.5025万元。本公司注册地址

为常州市青洋北路 47号，总部地址为常州市青洋北路 47号。法定代表人为戈亚芳。

本财务报告于 2016年 4月 16日经公司第七届董事会第六次会议批准报出。


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2. 合并财务报表范围

本公司将黑牡丹进出口、大德纺织、黑牡丹香港、溧阳服饰、荣元服饰、牡丹广景、黑牡丹

建设、黑牡丹置业、新希望、牡丹华都、丹华君都、牡丹创投、黑牡丹时尚、绿都房地产、绿都

物业、牡丹物业、库鲁布旦、黑牡丹孵化器、黑牡丹科技园、黑牡丹商服、牡丹景都、维雅时尚、

黑牡丹纺织、嘉发纺织、黑牡丹发展纳入本期合并财务报表范围，具体情况详见本财务报表附注

八：“合并范围的变更”和附注九“在其他主体中的权益”之说明。

四、财务报表的编制基础

1. 编制基础

本公司财务报表以持续经营假设为基础，根据实际发生的交易和事项，按照财政部发布的《企

业会计准则—基本准则》（财政部令第 33 号发布、财政部令第 76 号修订）、于 2006 年 2 月

15日及其后颁布和修订的 41 项具体会计准则、企业会计准则应用指南、企业会计准则解释及其

他相关规定（以下合称“企业会计准则”）编制。

此外，本公司还按照《公开发行证券的公司信息披露编报规则第 15 号— 财务报告的一般规

定（2014 年修订）》披露有关财务信息。

根据企业会计准则的相关规定，本公司会计核算以权责发生制为基础。除某些金融工具以公

允价值计量外，本财务报表以历史成本作为计量基础。资产如果发生减值，则按照相关规定计提

相应的减值准备。

2. 持续经营

本公司综合评价目前可获取的信息，自报告期末起 12个月内不存在明显影响本公司持续经营

能力的因素，本财务报表以公司持续经营假设为基础进行编制。

五、重要会计政策及会计估计

具体会计政策和会计估计提示：

本公司根据实际生产经营特点，依据相关企业会计准则的规定，对收入确认等交易和事项制

定了若干项具体会计政策和会计估计，详见本附注四、25“收入”各项描述。

1. 遵循企业会计准则的声明

本公司所编制的财务报表符合企业会计准则的要求，真实、完整地反映了公司的财务状况、

经营成果、股东权益变动和现金流量等有关信息。

2. 会计期间

本公司会计年度自公历 1月 1日起至 12月 31日止。

3. 营业周期

正常营业周期，是指企业从购买用于加工的资产起至实现现金或现金等价物的期间。本公司

以一年（12个月）作为正常营业周期。

4. 记账本位币

本公司的记账本位币为人民币。

5. 同一控制下和非同一控制下企业合并的会计处理方法

企业合并，是指将两个或两个以上单独的企业合并形成一个报告主体的交易或事项。企业合

并分为同一控制下企业合并和非同一控制下企业合并。

（1）同一控制下企业合并


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参与合并的企业在合并前后均受同一方或相同的多方最终控制，且该控制并非暂时性的，为

同一控制下的企业合并。合并方在企业合并中取得的资产和负债，均按合并日在被合并方的账面

价值计量。合并方取得的净资产账面价值与支付的合并对价账面价值（或发行股份面值总额）的

差额，调整资本公积（股本溢价）；资本公积（股本溢价）不足以冲减的，调整留存收益。合并

方为进行企业合并发生的各项直接费用，于发生时计入当期损益。合并日为合并方实际取得对被

合并方控制权的日期。

（2）非同一控制下企业合并

参与合并的企业在合并前后不受同一方或相同的多方最终控制的，为非同一控制下的企业合

并。本公司作为购买方，为取得被购买方控制权而付出的资产（包括购买日之前所持有的被购买

方的股权）、发生或承担的负债在购买日的公允价值之和，减去合并中取得的被购买方可辨认净

资产公允价值的差额，如为正数则确认为商誉；如为负数，首先对取得的被购买方各项资产、负

债及或有负债的公允价值以及合并成本的计量进行复核，复核后合并成本仍小于合并中取得的被

购买方可辨认净资产公允价值份额的，计入当期损益。为进行企业合并发生的其他各项直接费用

计入当期损益。付出资产的公允价值与其账面价值的差额，计入当期损益。本公司在购买日按公

允价值确认所取得的被购买方符合确认条件的各项可辨认资产、负债及或有负债。购买日是指购

买方实际取得对被购买方控制权的日期。

6. 合并财务报表的编制方法

（1）合并范围的认定

母公司应当以自身和其子公司的财务报表为基础，根据其他有关资料，编制合并财务报表，

合并财务报表的合并范围以控制为基础确定。一旦相关事实和情况的变化导致上述控制定义涉及

的相关要素发生了变化，本公司将进行重新评估。

（2）控制的依据

投资方拥有对被投资方的权力，通过参与被投资方的相关活动而享有可变回报，并且有能力

运用对被投资方的权力影响其回报金额，视为投资方控制被投资方。相关活动，系为对被投资方

的回报产生重大影响的活动。

（3）合并程序

从取得子公司的实际控制权之日起，本公司开始将其予以合并；从丧失实际控制权之日起停

止合并。本公司与子公司之间、子公司与子公司之间所有重大往来余额、投资、交易及未实现利

润在编制合并财务报表时予以抵销。对于处置的子公司，处置日前的经营成果和现金流量已经适

当地包括在合并利润表和合并现金流量表中；当期处置的子公司，不调整合并资产负债表的期初

数。非同一控制下企业合并增加的子公司，其购买日后的经营成果及现金流量已经适当地包括在

合并利润表和合并现金流量表中，且不调整合并财务报表的期初数和对比数。同一控制下企业合

并增加的子公司，其自合并当期期初至合并日的经营成果和现金流量已经适当地包括在合并利润

表和合并现金流量表中，并且同时调整合并财务报表的对比数。

子公司与本公司采用的会计政策或会计期间不一致的，在编制合并财务报表时，按照本公司

的会计政策或会计期间对子公司财务报表进行调整后合并。

对于因非同一控制下企业合并取得的子公司，在编制合并财务报表时，以购买日可辨认净资

产公允价值为基础对其个别财务报表进行调整；对于因同一控制下企业合并取得的子公司，在编

制合并财务报表时，视同参与合并各方在最终控制方开始实施控制时即以目前的状态存在。

本公司向子公司出售资产所发生的未实现内部交易损益，全额抵销“归属于母公司所有者的

净利润”。子公司向本公司出售资产所发生的未实现内部交易损益，按照本公司对该子公司的分

配比例在“归属于母公司所有者的净利润”和“少数股东损益”之间分配抵销。子公司之间出售

资产所发生的未实现内部交易损益，应当按照本公司对出售方子公司的分配比例在“归属于母公

司所有者的净利润”和“少数股东损益”之间分配抵销。

子公司所有者权益中不属于本公司的份额，作为少数股东权益，在合并资产负债表中所有者

权益项目下以“少数股东权益”项目列示。子公司当期净损益中属于少数股东权益的份额，在合

并利润表中净利润项目下以“少数股东损益”项目列示。子公司当期综合收益中属于少数股东权

益的份额，在合并利润表中综合收益总额项目下以“归属于少数股东的综合收益总额”项目列示。

有少数股东的，在合并所有者权益变动表中增加“少数股东权益”栏目，反映少数股东权益变动


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的情况。子公司少数股东分担的当期亏损超过了少数股东在该子公司期初所有者权益中所享有的

份额的，其余额仍应当冲减少数股东权益。

当因处置部分股权投资或其他原因丧失了对原有子公司的控制权时，对于剩余股权，按照其

在丧失控制权日的公允价值进行重新计量。处置股权取得的对价与剩余股权公允价值之和，减去

按原持股比例计算应享有原有子公司自购买日开始持续计算的净资产的份额之间的差额，计入丧

失控制权当期的投资收益。与原有子公司股权投资相关的其他综合收益，在丧失控制权时采用与

被购买方直接处置相关资产或负债相同的基础进行会计处理（即，除了在该原有子公司重新计量

设定受益计划净负债或净资产导致的变动以外，其余一并转为当期投资收益）。

对于通过多次交易分步处置对子公司股权投资直至丧失控制权的，处置对子公司股权投资的

各项交易的条款、条件以及经济影响符合以下一种或多种情况，通常表明该多次交易事项为一揽

子交易：(1)这些交易是同时或者在考虑了彼此影响的情况下订立的；(2)这些交易整体才能达成

一项完整的商业结果；(3)一项交易的发生取决于其他至少一项交易的发生；(4)一项交易单独考

虑时是不经济的，但是和其他交易一并考虑时是经济的。处置对子公司股权投资直至丧失控制权

的各项交易属于一揽子交易的，将各项交易作为一项处置子公司并丧失控制权的交易进行会计处

理，在丧失控制权之前每一次处置价款与处置投资对应的享有该子公司净资产份额的差额，在合

并财务报表中确认为其他综合收益，在丧失控制权时一并转入丧失控制权当期的损益。处置对子

公司股权投资直至丧失控制权的各项交易不属于一揽子交易的，将各项交易作为独立的交易进行

会计处理。

7. 合营安排分类及共同经营会计处理方法

本公司根据其在合营安排中享有的权利和承担的义务将合营安排分为共同经营和合营企业。

本公司确认其与共同经营中利益份额相关的下列项目，并按照相关企业会计准则的规定进行会计

处理：

（1）确认单独所持有的资产，以及按其份额确认共同持有的资产；

（2）确认单独所承担的负债，以及按其份额确认共同承担的负债；

（3）确认出售其享有的共同经营产出份额所产生的收入；

（4）按其份额确认共同经营因出售产出所产生的收入；

（5）确认单独所发生的费用，以及按其份额确认共同经营发生的费用。

8. 现金及现金等价物的确定标准

本公司现金指库存现金以及可以随时用于支付的存款。现金等价物是指公司持有的期限短(一

般是指从购买日起三个月内到期)、流动性强、易于转换为已知金额现金、价值变动风险很小的投

资。

9. 外币业务和外币报表折算

对发生的外币交易，采用交易发生日的当月月初汇率(即中国人民银行公布的当月月初人民币

外汇牌价中间价)折合为人民币记账。其中，对发生的外币兑换或涉及外币兑换的交易，按照交易

实际采用的汇率进行折算。

资产负债表日，将外币货币性资产和负债账户余额，按资产负债表日中国人民银行公布的市

场汇率中间价折算为记账本位币金额。按照资产负债表日折算汇率折算的记账本位币金额与原账

面记账本位币金额的差额，作为汇兑损益处理。其中，与购建固定资产有关的外币借款产生的汇

兑损益，按借款费用资本化的原则处理；属开办期间发生的汇兑损益计入开办费；其余计入当期

的财务费用。

资产负债表日，对以历史成本计量的外币非货币项目，仍按交易发生日的当月月初汇率（中

国人民银行公布的市场汇率中间价）折算，不改变其原记账本位币金额；对以公允价值计量的外

币非货币性项目，按公允价值确定日中国人民银行公布的市场汇率中间价折算，由此产生的汇兑

损益作为公允价值变动损益，计入当期损益。

对于境外经营，本公司在编制财务报表时将其记账本位币折算为人民币：对资产负债表中的

资产和负债项目，采用资产负债表日的即期汇率折算，股东权益项目除“未分配利润”项目外，

其他项目采用发生时的即期汇率折算；利润表中的收入和费用项目，采用交易发生当期平均汇率


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折算。按照上述折算产生的外币财务报表折算差额，确认为其他综合收益并在资产负债表中股东

权益项目下单独列示。处置境外经营时，将与该境外经营相关的其他综合收益转入处置当期损益，

部分处置的按处置比例计算。

外币现金流量以及境外子公司的现金流量，采用现金流量发生当期平均汇率折算。汇率变动

对现金的影响额作为调节项目，在现金流量表中单独列报。

10. 金融工具

金融工具，是指形成一个企业的金融资产，并形成其他单位的金融负债或权益工具的合同。

（1）金融资产和金融负债的分类与计量

本公司按投资目的和经济实质将拥有的金融资产分为以公允价值计量且其变动计入当期损益

的金融资产、可供出售金融资产、应收款项、持有至到期投资四类。其中：以公允价值计量且其

变动计入当期损益的金融资产以公允价值计量，公允价值变动计入当期损益；可供出售金融资产

以公允价值计量，公允价值变动计入股东权益，但是在活跃市场中没有报价且其公允价值不能可

靠计量的权益工具投资，以及与该权益工具挂钩并须通过交付该权益工具结算的衍生金融资产，

按照成本计量；应收款项及持有至到期投资以摊余成本计量。

本公司按经济实质将承担的金融负债分为以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融负债

和以摊余成本计量的其他金融负债两类。

（2）金融资产和金融负债公允价值的确定

存在活跃市场的，本公司已持有的金融资产或拟承担的金融负债，采用活跃市场中的现行出

价，本公司拟购入的金融资产或已承担的金融负债采用活跃市场中的现行要价，没有现行出价或

要价，采用最近交易的市场报价或经调整的最近交易的市场报价，除非存在明确的证据表明该市

场报价不是公允价值。

不存在活跃市场的，本公司采用估值技术确定公允价值，估值技术包括参考熟悉情况并自愿

交易的各方最近进行的市场交易中使用的价格、参照实质上相同的其他金融工具的当前公允价值、

现金流量折现法和期权定价模型等。

（3）金融资产转移的确认与计量

本公司将金融资产让与或交付给该金融资产发行方以外的另一方为金融资产转移，转移金融

资产可以是金融资产的全部，也可以是一部分。金融资产转移包括两种形式：

将收取金融资产现金流量的权利转移给另一方；

将金融资产转移给另一方，但保留收取金融资产现金流量的权利，并承担将收取的现金流量

支付给最终收款方的义务。

本公司已将全部或一部分金融资产所有权上几乎所有的风险和报酬转移给转入方时，终止确

认该全部或部分金融资产，收到的对价与所转移金融资产账面价值的差额确认为损益，同时将原

在所有者权益中确认的金融资产累计利得或损失转入损益；保留了所有权上几乎所有的风险和报

酬时，继续确认该全部或部分金融资产，收到的对价确认为金融负债。

对于本公司既没有转移也没有保留金融资产所有权上几乎所有的风险和报酬，但未放弃对该

金融资产控制的，按照其继续涉入所转移金融资产的程度确认有关金融资产，并相应确认有关负

债。

（4）金融资产和金融负债终止确认

满足下列条件之一的公司金融资产将被终止确认：

① 收取该金融资产现金流量的合同权利终止。

② 该金融资产已转移，且符合《企业会计准则第 23 号——金融资产转移》规定的金融资产

终止确认条件。

公司金融负债的现时义务全部或部分已经解除的，才能终止确认该金融负债或其一部分。

（5）金融资产减值

公司在资产负债表日对除公允价值计量且其变动计入损益的金融资产以外的金融资产账面价

值进行检查，有客观证据表明金融资产发生减值的，计提减值准备。对单项重大的金融资产需单

独进行减值测试，如有客观证据证明其已发生了减值，确认减值损失，计入当期损益。对于单项

金额不重大的和单独测试未发生减值的金融资产，公司根据客户的信用程度及历年发生坏账的实

际情况，按信用组合进行减值测试，以确认减值损失。


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金融资产发生减值的客观证据是指金融资产初始确认后实际发生的、对该金融资产的预计未

来现金流量有影响，且企业能够对该影响进行可靠计量的事项。

金融资产发生减值的客观证据，包括下列各项：

① 发行方或债务人发生严重财务困难；

② 债务人违反了合同条款，如偿付利息或本金发生违约或逾期等；

③ 债权人出于经济或法律等方面因素的考虑，对发生财务困难的债务人发生让步；

④ 债务人很可能倒闭或进行其他财务重组；

⑤ 因发行方发生重大财务困难，该金融资产无法在活跃市场继续交易；

⑥ 无法辨认一组金融资产中的某项资产的现金流量是否已经减少，但根据公开的数据对其进

行总体评价后发现，该金融资产自初始确认以来的预计未来现金流量确已减少且可计量，如该组

金融资产的债务人支付能力逐步恶化，或债务人所在国家或地区失业率提高、担保物在其所在地

区的的价格明显下降、所处行业不景气等；

⑦ 债务人经营所处的技术、市场、经济或法律环境等发生重大不利变化，使权益工具投资人

可能无法收回投资成本；

⑧ 权益工具投资的公允价值发生严重或非暂时性下跌；

⑨ 其他表明金融资产发生减值的客观证据。

以摊余成本计量的金融资产发生减值时，减值损失按账面价值与按原实际利率折现的预计未

来现金流量的现值之间的差额计算。

对以摊余成本计量的金融资产确认减值损失后，如有客观证据表明该金融资产价值已恢复，

且客观上与确认该损失后发生的事项有关，原确认的减值损失予以转回，计入当期损益。但是转

回后的账面价值不超过假定不计提减值准备情况下该金融资产在转回日的摊余成本。

可供出售金融资产减值：

可供出售金融资产发生减值时，原直接计入其他综合收益的因公允价值下降形成的累计损失，

予以转出计入当期损益。

对于已确认减值损失的可供出售债务工具，在随后的会计期间公允价值已上升且客观上与确

认原减值损失后发生的事项有关的，原确认的减值损失予以转回计入当期损益；对于可供出售权

益工具投资发生的减值损失，在该权益工具价值回升时通过权益转回；但在活跃市场中没有报价

且其公允价值不能可靠计量的权益工具投资，或与该权益工具挂钩并须通过交付该权益工具结算

的衍生金融资产发生的减值损失，不得转回。

11. 应收款项

(1). 单项金额重大并单独计提坏账准备的应收款项

单项金额重大的判断依据或金额标准将期末余额 100万元以上的应收款项确定为单

项金额重大应收款项

单项金额重大并单项计提坏账准备的计提方法

对于单项金额重大的应收款项，单独进行减值

测试，根据其预计未来现金流量现值低于其账

面价值的差额，确认减值损失，计提坏账准备。

单独测试未发生减值的应收款项，将其归入相

应组合计提坏账准备。

(2). 按信用风险特征组合计提坏账准备的应收款项：

按信用风险特征组合计提坏账准备的计提方法（账龄分析法、余额百分比法、其他方法）

组合 1：除已单独计提减值准备的应收款项外，

公司根据以前年度与之相同或相类似的、按账龄

段划分的具有类似信用风险特征的应收款项组

合的实际损失率为基础，结合现时情况分析法确

定坏账准备计提的比例。

账龄分析法

组合 2：对应收款项中应收市政基础设施建设工

程款、政府安置房款等应收政府款项、合并范围个别认定法


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内各公司间内部往来款以及公积金保证金等款

项，均进行单独减值测试，如有客观证据表明其

发生了减值的，根据其未来现金流量现值低于其

账面价值的差额，确认减值损失，计提坏账准备，

如减值测试未发现减值的，则不计提坏账准备。

组合中，采用账龄分析法计提坏账准备的


账龄应收账款计提比例(%) 其他应收款计提比例(%)

1年以内（含 1年） 5.00 5.00

其中：1年以内分项，可添加行

1－2年 20.00 20.00

2－3年 50.00 50.00

3年以上 100.00 100.00

组合中，采用余额百分比法计提坏账准备的


组合中，采用其他方法计提坏账准备的


(3). 单项金额不重大但单独计提坏账准备的应收款项：

单项计提坏账准备的理由

单项金额虽不重大，但由于应收款项发生了特殊

减值的情况，故对该类应收款项进行单项减值测

试。

坏账准备的计提方法根据其未来现金流量现值低于其账面价值的差

额，计提坏账准备。

12. 存货

（1) 存货分类：存货是指在生产经营过程中为销售或耗用而储备的原材料、包装物、在产品、

产成品、开发成本、开发产品、工程施工和低值易耗品等。

（2) 存货的盘存制度为永续盘存制，并定期进行实地盘点。

（3) 存货按实际成本计价，原材料及辅助材料按实际成本计价，按加权平均法结转发出材料

成本；产品成本按实际成本核算，采用加权平均法结转销售成本；低值易耗品采用领用时一次摊

销的方法。

（4) 存货跌价准备：期末存货按成本与可变现净值孰低计量，在对存货进行全面盘点的基础

上，对遭受毁损、全部或部分陈旧过时、销售价格低于成本或其他等原因的存货，预计其成本不

可收回的部分，提取存货跌价准备。提取时按单个存货项目的成本高于其可变现净值部分计提并

计入当期损益。可变现净值是指公司在正常生产经营过程中，以预计售价减去至完工以及销售所

必须的预计费用后的价值。如已计提跌价准备的存货价值得以恢复的，则按恢复增加的数额（其

增加数应以原计提的金额为限）调整存货跌价准备及当期收益。

（5）房地产开发的核算方法

① 开发用土地的核算方法：开发用土地在取得时，按实际成本计入开发成本。在开发建设过

程中发生的土地征用及拆迁补偿费、前期工程费、基础设施费和配套设施费等，属于直接费用的

直接计入开发成本；需在各地块间分摊的费用，按受益面积分摊计入。

② 公共配套设施费用的核算方法：商品住宅小区中非营业性的配套设施费用计入商品住宅成

本。在开发产品办理竣工验收后，按照建筑面积将尚未发生的配套设施费用采用预提的方法计入

开发成本。

③ 借款利息费用资本化：公司开发的用于对外出售的房地产开发产品借款费用符合资本化条

件的应予以资本化。开发房地产达到可销售状态时，借款费用停止资本化。


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13. 划分为持有待售资产

本公司将同时满足下列条件的公司组成部分（或非流动资产）确认为持有待售：该组成部分

必须在其当前状况下仅根据出售此类组成部分的惯常条款即可立即出售；公司已经就处置该组成

部分作出决议，如按规定需得到股东批准的，已经取得股东大会或相应权力机构的批准；公司已

经与受让方签订了不可撤销的转让协议；该项转让将在一年内完成。

公司对于持有待售资产按预计可收回金额（但不超过符合持有待售条件时原账面价值）调整

其账面价值，原账面价值高于调整后预计可收回金额部分作为资产减值损失计入当期损益。持有

待售的固定资产、无形资产不计提折旧、摊销，按账面价值与公允价值减去处置费用后的净额孰

低进行计量。

被划归为持有待售，但后来不再满足持有待售确认条件的某项资产或处置组，应停止将其划

归为持有待售，并按下列两项金额中较低者计量：（1）该资产或处置组被划归为持有待售之前的

账面价值，按照其假定在没有被划归为持有待售的情况下原应确认的折旧、摊销或减值进行调整

后的金额；（2）决定不再出售之日的再收回金额。

14. 长期股权投资

本部分所指的长期股权投资是指本公司对被投资单位具有控制、共同控制或重大影响的长期

股权投资。本公司对被投资单位不具有控制、共同控制或重大影响的长期股权投资，作为可供出

售金融资产或以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产核算，其会计政策详见附注四、

10“金融工具”。

（1）初始投资成本确定

本公司长期股权投资的投资成本按取得方式不同分别采用如下方式确认：

① 同一控制下企业合并取得的长期股权投资，应当在合并日按照被合并方所有者权益在最终

控制方合并财务报表中的账面价值的份额作为长期股权投资的初始投资成本。长期股权投资初始

投资成本与支付的现金、转让的非现金资产以及所承担债务账面价值之间的差额，调整资本公积；

资本公积不足冲减的，调整留存收益。以发行权益性证券作为合并对价的，在合并日按照被合并

方股东权益/所有者权益在最终控制方合并财务报表中的账面价值的份额作为长期股权投资的初

始投资成本，按照发行股份的面值总额作为股本，长期股权投资初始投资成本与所发行股份面值

总额之间的差额，调整资本公积；资本公积不足冲减的，调整留存收益。（通过多次交易分步取

得同一控制下被合并方的股权，最终形成同一控制下企业合并的，应分别是否属于“一揽子交易”

进行处理：属于“一揽子交易”的，将各项交易作为一项取得控制权的交易进行会计处理。不属

于“一揽子交易”的，在合并日按照应享有被合并方股东权益/所有者权益在最终控制方合并财务

报表中的账面价值的份额作为长期股权投资的初始投资成本，长期股权投资初始投资成本与达到

合并前的长期股权投资账面价值加上合并日进一步取得股份新支付对价的账面价值之和的差额，

调整资本公积；资本公积不足冲减的，调整留存收益。合并日之前持有的股权投资因采用权益法

核算或为可供出售金融资产而确认的其他综合收益，暂不进行会计处理）

② 非同一控制下企业合并取得的长期股权投资，按交易日所涉及资产、发行的权益工具及产

生或承担的负债的公允价值（通过多次交易分步取得被购买方的股权，最终形成非同一控制下的

企业合并的，应分别是否属于“一揽子交易”进行处理：属于“一揽子交易”的，将各项交易作

为一项取得控制权的交易进行会计处理。不属于“一揽子交易”的，按照原持有被购买方的股权

投资账面价值加上新增投资成本之和，作为改按成本法核算的长期股权投资的初始投资成本。原

持有的股权采用权益法核算的，相关其他综合收益暂不进行会计处理。原持有股权投资为可供出

售金融资产的，其公允价值与账面价值之间的差额，以及原计入其他综合收益的累计公允价值变

动转入当期损益），加上直接与收购有关的成本所计算的合并成本作为长期股权投资的初始投资

成本。在合并日被合并方的可辨认资产及其所承担的负债（包括或有负债），全部按照公允价值

计量，而不考虑少数股东权益的数额。合并成本超过本公司取得的被合并方可辨认净资产公允价

值份额的数额记录为商誉，低于合并方可辨认净资产公允价值份额的数额直接在合并损益表确认。

③ 其他方式取得的长期投资

A.以支付现金取得的长期股权投资，按照实际支付的购买价款作为投资成本。

B.以发行权益性证券取得的长期股权投资，按照发行权益性证券的公允价值作为投资成本。


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C.通过非货币资产交换取得的长期股权投资，具有商业实质的，按换出资产的公允价值作为

换入的长期股权投资投资成本；不具有商业实质的，按换出资产的账面价值作为换入的长期股权

投资投资成本。

D.通过债务重组取得的长期股权投资，其投资成本按长期股权投资的公允价值确认。

（2）长期股权投资的后续计量

① 能够对被投资单位实施控制的投资，采用成本法核算。

② 对被投资单位具有共同控制（构成共同经营者除外）或重大影响的长期股权投资，采用权

益法核算。

采用权益法核算时，长期股权投资的初始投资成本大于投资时应享有被投资单位可辨认净资

产公允价值份额的，不调整长期股权投资的初始投资成本；初始投资成本小于投资时应享有被投

资单位可辨认净资产公允价值份额的，其差额计入当期损益，同时调整长期股权投资的成本。

采用权益法核算时，按照应享有或应分担的被投资单位实现的净损益和其他综合收益的份额，

分别确认投资收益和其他综合收益，同时调整长期股权投资的账面价值；按照被投资单位宣告分

派的利润或现金股利计算应享有的部分，相应减少长期股权投资的账面价值；对于被投资单位除

净损益、其他综合收益和利润分配以外所有者权益的其他变动，调整长期股权投资的账面价值并

计入资本公积。在确认应享有被投资单位净损益的份额时，以取得投资时被投资单位各项可辨认

资产等的公允价值为基础，对被投资单位的净利润进行调整后确认。被投资单位采用的会计政策

及会计期间与本公司不一致的，按照本公司的会计政策及会计期间对被投资单位的财务报表进行

调整，并据以确认投资收益和其他综合收益。对于本公司与联营企业及合营企业之间发生的交易，

投出或出售的资产不构成业务的，未实现内部交易损益按照享有的比例计算归属于本公司的部分

予以抵销，在此基础上确认投资损益。但本公司与被投资单位发生的未实现内部交易损失，属于

所转让资产减值损失的，不予以抵销。本公司向合营企业或联营企业投出的资产构成业务的，投

资方因此取得长期股权投资但未取得控制权的，以投出业务的公允价值作为新增长期股权投资的

初始投资成本，初始投资成本与投出业务的账面价值之差，全额计入当期损益。本公司向合营企

业或联营企业出售的资产构成业务的，取得的对价与业务的账面价值之差，全额计入当期损益。

本公司自联营企业及合营企业购入的资产构成业务的，按《企业会计准则第 20 号——企业合并》

的规定进行会计处理，全额确认与交易相关的利得或损失。

在确认应分担被投资单位发生的净亏损时，以长期股权投资的账面价值和其他实质上构成对

被投资单位净投资的长期权益减记至零为限。此外，如本公司对被投资单位负有承担额外损失的

义务，则按预计承担的义务确认预计负债，计入当期投资损失。被投资单位以后期间实现净利润

的，本公司在收益分享额弥补未确认的亏损分担额后，恢复确认收益分享额。

③ 收购少数股权

在编制合并财务报表时，因购买少数股权新增的长期股权投资与按照新增持股比例计算应享

有子公司自购买日（或合并日）开始持续计算的净资产份额之间的差额，调整资本公积，资本公

积不足冲减的，调整留存收益。

④ 处置长期股权投资

在合并财务报表中，母公司在不丧失控制权的情况下部分处置对子公司的长期股权投资，处

置价款与处置长期股权投资相对应享有子公司净资产的差额计入股东权益；母公司部分处置对子

公司的长期股权投资导致丧失对子公司控制权的，按本附注四、6“合并财务报表编制的方法”中

所述的相关会计政策处理。

其他情形下的长期股权投资处置，对于处置的股权，其账面价值与实际取得价款的差额，计

入当期损益。

采用权益法核算的长期股权投资，处置后的剩余股权仍采用权益法核算的，在处置时将原计

入股东权益的其他综合收益部分按相应的比例采用与被投资单位直接处置相关资产或负债相同的

基础进行会计处理。因被投资方除净损益、其他综合收益和利润分配以外的其他所有者权益变动

而确认的所有者权益，按比例结转入当期损益。

采用成本法核算的长期股权投资，处置后剩余股权仍采用成本法核算的，其在取得对被投资

单位的控制之前因采用权益法核算或金融工具确认和计量准则核算而确认的其他综合收益，采用

与被投资单位直接处置相关资产或负债相同的基础进行会计处理，并按比例结转当期损益；因采


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用权益法核算而确认的被投资单位净资产中除净损益、其他综合收益和利润分配以外的其他所有

者权益变动按比例结转当期损益。

本公司因处置部分股权投资丧失了对被投资单位的控制的，在编制个别财务报表时，处置后

的剩余股权能够对被投资单位实施共同控制或施加重大影响的，改按权益法核算，并对该剩余股

权视同自取得时即采用权益法核算进行调整；处置后的剩余股权不能对被投资单位实施共同控制

或施加重大影响的，改按金融工具确认和计量准则的有关规定进行会计处理，其在丧失控制之日

的公允价值与账面价值之间的差额计入当期损益。对于本公司取得对被投资单位的控制之前，因

采用权益法核算或金融工具确认和计量准则核算而确认的其他综合收益，在丧失对被投资单位控

制时采用与被投资单位直接处置相关资产或负债相同的基础进行会计处理，因采用权益法核算而

确认的被投资单位净资产中除净损益、其他综合收益和利润分配以外的其他所有者权益变动在丧

失对被投资单位控制时结转入当期损益。其中，处置后的剩余股权采用权益法核算的，其他综合

收益和其他所有者权益按比例结转；处置后的剩余股权改按金融工具确认和计量准则进行会计处

理的，其他综合收益和其他所有者权益全部结转。

本公司因处置部分股权投资丧失了对被投资单位的共同控制或重大影响的，处置后的剩余股

权改按金融工具确认和计量准则核算，其在丧失共同控制或重大影响之日的公允价值与账面价值

之间的差额计入当期损益。原股权投资因采用权益法核算而确认的其他综合收益，在终止采用权

益法核算时采用与被投资单位直接处置相关资产或负债相同的基础进行会计处理，因被投资方除

净损益、其他综合收益和利润分配以外的其他所有者权益变动而确认的所有者权益，在终止采用

权益法时全部转入当期投资收益。

本公司通过多次交易分步处置对子公司股权投资直至丧失控制权，如果上述交易属于一揽子

交易的，将各项交易作为一项处置子公司股权投资并丧失控制权的交易进行会计处理，在丧失控

制权之前每一次处置价款与所处置的股权对应的长期股权投资账面价值之间的差额，先确认为其

他综合收益，到丧失控制权时再一并转入丧失控制权的当期损益。

（3）长期投资减值测试方法和减值准备计提方法

长期投资的减值测试方法和减值准备计提方法详见附注四、20 “长期资产减值”。

（4）共同控制和重要影响的判断标准

共同控制，是指按照相关约定对某项安排所共有的控制，并且该安排的相关活动必须经过分

享控制权的参与方一致同意后才能决策。在判断是否存在共同控制时，应当首先判断所有参与方

或参与方组合是否集体控制该安排，其次再判断该安排相关活动的决策是否必须经过这些集体控

制该安排的参与方一致同意。

重大影响，是指投资方对被投资单位的财务和经营政策有参与决策的权力，但并不能够控制

或者与其他方一起共同控制这些政策的制定。在确定能否对被投资单位施加重大影响时，应当考

虑投资方和其他方持有的被投资单位当期可转换公司债券、当期可执行认股权证等潜在表决权因

素。

15. 投资性房地产

(1). 如果采用成本计量模式的：

折旧或摊销方法

投资性房地产按其成本作为入账价值。其中，外购投资性房地产的成本，包括购买价款、相

关税费和可直接归属于该资产的其他支出；自行建造投资性房地产的成本，由建造该项资产达到

预定可使用状态前所发生的必要支出构成；投资者投入的投资性房地产，按投资合同或协议约定

的价值作为入账价值，但合同或协议约定价值不公允的按公允价值入账。

本公司采用成本模式对投资性房地产进行后续计量，并按照与房屋建筑物或土地使用权一致

的政策进行折旧或摊销。

当投资性房地产的减值测试方法和减值准备计提方法详见附注四、20“长期资产减值”。


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16. 固定资产

(1). 确认条件

固定资产是指为生产商品、提供劳务、出租或经营管理而持有的，使用年限超过一年，单位

价值较高的有形资产。

(2). 折旧方法

类别折旧方法折旧年限（年）残值率（%）年折旧率（%）

房屋建筑物年限平均法 20 3.00或 5.00 4.85或 4.75

通用设备年限平均法 10 3.00或 5.00 9.70或 9.50

运输及电子设备年限平均法 5 3.00或 5.00 19.40或 19.00

其他设备年限平均法 10 3.00或 5.00 9.70或 9.50

(3). 融资租入固定资产的认定依据、计价和折旧方法

本公司将符合下列一项或数项标准的，认定为融资租赁固定资产：

① 在租赁合同中已经约定（或者在租赁开始日根据相关条件作出合理判断），在租赁期届

满时，租赁固定资产的所有权能够转移给本公司；

② 本公司有购买租赁固定资产的选择权，所订立的购买价款预计将远低于行使选择权时租

赁固定资产的公允价值，因而在租赁开始日就可以合理确定本公司将会行使这种选择权；

③ 即使固定资产的所有权不转移，但租赁期占租赁固定资产使用寿命的 75%及以上；

④ 本公司在租赁开始日的最低租赁付款额现值，相当于租赁开始日租赁固定资产公允价值

的 90%及以上；出租人在租赁开始日的最低租赁收款额现值，相当于租赁开始日租赁固定资产公

允价值的 90%及以上；

⑤ 租赁资产性质特殊，如果不作较大改造，只有本公司才能使用。

融资租赁租入的固定资产，按租赁开始日租赁资产公允价值与最低租赁付款额的现值两者中

较低者，作为入账价值。

(4).固定资产的减值测试方法及减值准备计提方法

固定资产的减值测试方法和减值准备计提方法详见附注四、20“长期资产减值”。

17. 在建工程

本公司建造的固定资产在达到预定可使用状态之日起，根据工程预算、造价或工程实际成本

等，按估计的价值结转固定资产，次月起开始计提折旧。待办理了竣工决算手续后再对固定资产

原值差异作调整。

在建工程的减值测试方法和减值准备计提方法详见附注四、20“长期资产减值”。

18. 借款费用

（1）借款费用资本化的确认原则：

借款费用包括因借款而发生的利息、折价或溢价的摊销和辅助费用，以及因外币借款而发生

的汇兑差额。本公司发生的借款费用，属于需要经过 1年以上（含 1年）时间购建的固定资产、

开发投资性房地产或存货所占用的专门借款或一般借款所产生的，予以资本化，计入相关资产成

本；其他借款费用，在发生时确认为费用，计入当期损益。相关借款费用当同时具备以下三个条

件时开始资本化：

① 资产支出已经发生；

② 借款费用已经发生；

③ 为使资产达到预定可使用状态所必要的购建活动已经开始。

（2）借款费用资本化的期间：

为购建固定资产、投资性房地产、存货所发生的借款费用，满足上述资本化条件的，在该资

产达到预定可使用状态或可销售状态前所发生的，计入资产成本；若固定资产、投资性房地产、

存货的购建活动发生非正常中断，并且中断时间连续超过 3个月，暂停借款费用的资本化，将其


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确认为当期费用，直至资产的购建活动重新开始；在达到预定可使用状态或可销售状态时，停止

借款费用的资本化，之后发生的借款费用于发生当期直接计入财务费用。

（3）借款费用资本化金额的计算方法：

为购建或者生产开发符合资本化条件的资产而借入专门借款的，以专门借款当期实际发生的

利息费用，减去将尚未动用的借款资金存入银行取得的利息收入或进行暂时性投资取得的投资收

益后的金额确定。

为购建或者生产开发符合资本化条件的资产而占用了一般借款的，根据累计资产支出超过专

门借款部分的资产支出加权平均数乘以所占用一般借款的资本化率，计算确定一般借款应予资本

化的利息金额。资本化率根据一般借款加权平均利率计算确定。

19. 无形资产

(1). 计价方法、使用寿命、减值测试

① 无形资产的计价方法：

本公司的无形资产包括土地使用权、专利技术和非专利技术、财务软件等。

购入的无形资产，按实际支付的价款和相关的其他支出作为实际成本。

投资者投入的无形资产，按投资合同或协议约定的价值确定实际成本，但合同或协议约定价

值不公允的，按公允价值确定实际成本。

通过非货币资产交换取得的无形资产，具有商业实质的，按换出资产的公允价值入账；不具

有商业实质的，按换出资产的账面价值入账。

通过债务重组取得的无形资产，按公允价值确认。

② 无形资产摊销方法和期限：

本公司的土地使用权从出让起始日（获得土地使用权日）起，按其出让年限平均摊销；本公

司专利技术、非专利技术和其他无形资产按预计使用年限、合同规定的受益年限和法律规定的有

效年限三者中最短者分期平均摊销。摊销金额按其受益对象计入相关资产成本和当期损益。

本公司商标等受益年限不确定的无形资产不摊销。

③ 无形资产减值准备的确认标准和计提方法详见附注四、20“长期资产减值”。

(2). 内部研究开发支出会计政策

自行研究开发的无形资产，其研究阶段的支出，应当于发生时计入当期损益；其开发阶段的

支出，同时满足下列条件的，确认为无形资产（专利技术和非专利技术）：

① 完成该无形资产以使其能够使用或出售在技术上具有可行性；

② 具有完成该无形资产并使用或出售的意图；

③ 运用该无形资产生产的产品存在市场或无形资产自身存在市场；

④ 有足够的技术、财务资源和其他资源支持，以完成该无形资产的开发，并有能力使用或

出售该无形资产；

⑤ 归属于该无形资产开发阶段的支出能够可靠地计量；

不满足上述条件的开发阶段的支出，于发生时计入当期损益。前期已计入损益的开发支出不在以

后期间确认为资产。已资本化的开发阶段的支出在资产负债表上列示为开发支出，自该项目达到

预定可使用状态之日起转为无形资产。

20. 长期资产减值

对于固定资产、在建工程、使用寿命有限的无形资产、以成本模式计量的投资性房地产及对

子公司、合营企业、联营企业的长期股权投资等非流动非金融资产，本公司于资产负债表日判断

是否存在减值迹象。如存在减值迹象的，则估计其可收回金额，进行减值测试。商誉、使用寿命

不确定的无形资产和尚未达到可使用状态的无形资产，无论是否存在减值迹象，每年均进行减值

测试。

减值测试结果表明资产的可收回金额低于其账面价值的，按其差额计提减值准备并计入减值

损失。可收回金额为资产的公允价值减去处置费用后的净额与资产预计未来现金流量的现值两者

之间的较高者。资产的公允价值根据公平交易中销售协议价格确定；不存在销售协议但存在资产


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活跃市场的，公允价值按照该资产的买方出价确定；不存在销售协议和资产活跃市场的，则以可

获取的最佳信息为基础估计资产的公允价值。处置费用包括与资产处置有关的法律费用、相关税

费、搬运费以及为使资产达到可销售状态所发生的直接费用。资产预计未来现金流量的现值，按

照资产在持续使用过程中和最终处置时所产生的预计未来现金流量，选择恰当的折现率对其进行

折现后的金额加以确定。资产减值准备按单项资产为基础计算并确认，如果难以对单项资产的可

收回金额进行估计的，以该资产所属的资产组确定资产组的可收回金额。资产组是能够独立产生

现金流入的最小资产组合。

在财务报表中单独列示的商誉，在进行减值测试时，将商誉的账面价值分摊至预期从企业合

并的协同效应中受益的资产组或资产组组合。测试结果表明包含分摊的商誉的资产组或资产组组

合的可收回金额低于其账面价值的，确认相应的减值损失。减值损失金额先抵减分摊至该资产组

或资产组组合的商誉的账面价值，再根据资产组或资产组组合中除商誉以外的其他各项资产的账

面价值所占比重，按比例抵减其他各项资产的账面价值。

上述资产减值损失一经确认，以后期间不予转回价值得以恢复的部分。

21. 长期待摊费用

本公司长期待摊费用为已经支出，但受益期限在 1年以上的费用，该等费用在受益期内平均

摊销，对不能使以后会计期间受益的长期待摊费用项目，在确定时将该项目的摊余价值全部计入

当期损益。

22. 职工薪酬

(1)、短期薪酬的会计处理方法

本公司在职工为其提供服务的会计期间，将实际发生的短期薪酬确认为负债，并计入当期损

益，其他会计准则要求或允许计入资产成本的除外；发生的职工福利费，在实际发生时根据实际

发生额计入当期损益或相关资产成本。职工福利费为非货币性福利的，按照公允价值计量；企业

为职工缴纳的医疗保险费、工伤保险费、生育保险费等社会保险费和住房公积金，以及按规定提

取的工会经费和职工教育经费，在职工为其提供服务的会计期间，根据规定的计提基础和计提比

例计算确定相应的职工薪酬金额，并确认相应负债，计入当期损益或相关资产成本。

(2)、离职后福利的会计处理方法

本公司将离职后福利计划分类为设定提存计划和设定受益计划。离职后福利计划，是指企业

与职工就离职后福利达成的协议，或者企业为向职工提供离职后福利制定的规章或办法等。其中，

设定提存计划，是指向独立的基金缴存固定费用后，企业不再承担进一步支付义务的离职后福利

计划；设定受益计划，是指除设定提存计划以外的离职后福利计划。

(3)、辞退福利的会计处理方法

本公司在职工劳动合同到期之前解除与职工的劳动关系、或者为鼓励职工自愿接受裁减而提

出给予补偿，在本公司不能单方面撤回解除劳动关系计划或裁减建议时和确认与涉及支付辞退福

利的重组相关的成本费用时两者孰早日，确认因解除与职工的劳动关系给予补偿而产生的负债，

同时计入当期损益。职工内部退休计划采用上述辞退福利相同的原则处理。本公司将自职工停止

提供服务日至正常退休日的期间拟支付的内退人员工资和缴纳的社会保险费等，在符合预计负债

确认条件时，计入当期损益（辞退福利）。

23. 预计负债

（1）确认原则：

当与对外担保、未决诉讼或仲裁、产品质量保证、裁员计划、亏损合同、重组义务、固定资

产弃置义务等或有事项相关的业务同时符合以下条件时，本公司将其确认为负债：

该义务是本公司承担的现时义务；

该义务的履行很可能导致经济利益流出企业；

该义务的金额能够可靠地计量。

（2）计量方法：按清偿该或有事项所需支出的最佳估计数计量。


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24. 优先股、永续债等其他金融工具

公司以所发行金融工具的分类为基础，确定该工具利息支出或股利分配等的会计处理。对于

归类为权益工具的优先股、永续债等金融工具，无论其名称中是否包含“债”，其利息支出或股

利分配都作为本公司（即发行方）的利润分配，其回购、注销等作为权益的变动处理；对于归类

为金融负债的优先股、永续债等金融工具，无论其名称中是否包含“股”，其利息支出或股利分

配原则上按照借款费用进行处理，其回购或赎回产生的利得或损失等计入当期损益。

本公司发行优先股、永续债等金融工具，其发生的手续费、佣金等交易费用，如分类为债务

工具且以摊余成本计量的，应当计入所发行工具的初始计量金额；如分类为权益工具的，应当从

权益中扣除。

25. 收入

（1）销售商品收入确认时间的具体判断标准

公司已将商品所有权上的主要风险和报酬转移给购买方；公司既没有保留与所有权相联系的

继续管理权，也没有对已售出的商品实施有效控制；收入的金额能够可靠地计量；相关的经济利

益很可能流入企业；相关的已发生或将发生的成本能够可靠地计量时，确认商品销售收入实现。

本公司销售商品收入确认的确认标准及收入确认时间的具体判断标准：

产品销售收入：在产品已发出，买方已确认收货，并将发票结算账单提交买方，相关收入和

成本能可靠计量时，确认销售收入实现。

（2）确认让渡资产使用权收入的依据

与交易相关的经济利益很可能流入企业，收入的金额能够可靠地计量时，分别下列情况确定

让渡资产使用权收入金额：

① 利息收入金额：按照他人使用本企业货币资金的时间和实际利率计算确定。

② 使用费收入金额：按照有关合同或协议约定的收费时间和方法计算确定。

租赁收入：在出租合同（或协议）规定日期收取租金后，确认收入实现。如果虽然在合同或

协议规定的日期没有收到租金，但是租金能够收回，并且收入金额能够可靠计量的，也确认为收

入。

（3）按完工百分比法确认提供劳务的收入和建造合同收入时，确定合同完工进度的依据和方

法

在资产负债表日提供劳务交易的结果能够可靠估计的，采用完工百分比法确认提供劳务收入。

提供劳务交易的完工进度，依据已经发生的成本占估计总成本的比例确定。

按照已收或应收的合同或协议价款确定提供劳务收入总额，但已收或应收的合同或协议价款

不公允的除外。资产负债表日按照提供劳务收入总额乘以完工进度扣除以前会计期间累计已确认

提供劳务收入后的金额，确认当期提供劳务收入。同时，按照提供劳务估计总成本乘以完工进度

扣除以前会计期间累计已确认劳务成本后的金额，结转当期劳务成本。

在资产负债表日提供劳务交易结果不能够可靠估计的，分别下列情况处理：

① 已经发生的劳务成本预计能够得到补偿的，按照已经发生的劳务成本金额确认提供劳务收

入，并按相同金额结转劳务成本。

② 已经发生的劳务成本预计不能够得到补偿的，将已经发生的劳务成本计入当期损益，不确

认提供劳务收入。

道路工程根据审定的工程进度和《项目建设协议书》约定的回购毛利率确认收入的实现。

土地前期开发及万顷良田工程按合同或协议约定的条件达到时，确认收入的实现。（4）房地产销售收入的依据和方法

① 商品房销售收入的确认原则：已将房屋所有权上的重要风险和报酬转移给买方，不再对该

房产实施继续管理权和实际控制权，相关的收入已经收到或取得了收款的证据，并且与销售该房

产有关的成本能够可靠地计量时，确认营业收入的实现。即本公司在房屋完工并验收合格，签订

了销售合同，取得了买方付款证明，并办理完成商品房实物移交手续时，确认收入的实现。对公

司已通知买方在规定时间内(30天)办理商品房实物移交手续，而买方未在规定时间内办理完成商

品房实物移交手续且无正当理由的，在其他条件符合的情况下,公司在通知所规定的时限结束后即

确认收入的实现。


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② 安置房收入确认原则：已将房屋所有权上的重要风险和报酬转移给回购方，不再对该房产

实施继续管理权和实际控制权，相关的收入已经收到或取得了收款的证据，并且与销售该房产有

关的成本能够可靠地计量时，确认营业收入的实现。即安置项目完成竣工备案后，移交或办妥项

目移交手续，相关收入和成本能可靠计量时，确认收入。

（5）物业管理收入的确认原则：本公司在物业管理服务已经提供，与物业管理服务相关的经

济利益能够流入企业，与物业管理服务相关的成本能够可靠计量时，确认物业管理收入的实现。

（6）物业出租收入的确认原则：物业出租按与承租方签定的合同或协议规定按直线法确认房

屋出租收入的实现。

26. 政府补助

(1)、与资产相关的政府补助判断依据及会计处理方法

与资产相关的政府补助，是指公司取得的、用于购建或以其他方式形成长期资产的政府补助。

与资产相关的政府补助，确认为递延收益，并在相关资产使用寿命内平均分配，计入当期损益。

但是，按照名义金额计量的政府补助，直接计入当期损益。

(2)、与收益相关的政府补助判断依据及会计处理方法

与收益相关的政府补助，是指除与资产相关的政府补助之外的政府补助。与收益相关的政府

补助，用于补偿公司以后期间的相关费用或损失的，确认为递延收益，并在确认相关费用的期间，

计入当期损益；用于补偿公司已发生的相关费用或损失的，直接计入当期损益。

27. 递延所得税资产/递延所得税负债

（1）根据资产、负债的账面价值与其计税基础之间的差额（未作为资产和负债确认的项目按

照税法规定可以确定其计税基础的，该计税基础与其账面数之间的差额），按照预期收回该资产

或清偿该负债期间的适用税率计算确认递延所得税资产或递延所得税负债。

（2）确认递延所得税资产以很可能取得用来抵扣可抵扣暂时性差异的应纳税所得额为限。资

产负债表日，有确凿证据表明未来期间很可能获得足够的应纳税所得额用来抵扣可抵扣暂时性差

异的，确认以前会计期间未确认的递延所得税资产。

（3）资产负债表日，对递延所得税资产的账面价值进行复核，如果未来期间很可能无法获得

足够的应纳税所得额用以抵扣递延所得税资产的利益，则减记递延所得税资产的账面价值。在很

可能获得足够的应纳税所得额时，转回减记的金额。

（4）公司当期所得税和递延所得税作为所得税费用或收益计入当期损益，但不包括下列情况

产生的所得税：①企业合并；②直接在所有者权益中确认的交易或者事项。

（5）当本公司拥有以净额结算的法定权利，且意图以净额结算或取得资产、清偿负债同时进

行时，本公司当期所得税资产及当期所得税负债以抵销后的净额列报。

当拥有以净额结算当期所得税资产及当期所得税负债的法定权利，且递延所得税资产及递延

所得税负债是与同一税收征管部门对同一纳税主体征收的所得税相关或者是对不同的纳税主体相

关，但在未来每一具有重要性的递延所得税资产及负债转回的期间内，涉及的纳税主体意图以净

额结算当期所得税资产和负债或是同时取得资产、清偿负债时，本公司递延所得税资产及递延所

得税负债以抵销后的净额列报。

28. 租赁

(1)、经营租赁的会计处理方法

公司租入资产所支付的租赁费，在不扣除免租期的整个租赁期内，按直线法进行分摊，计入

当期费用。公司支付的与租赁交易相关的初始直接费用，计入当期费用。

资产出租方承担了应由公司承担的与租赁相关的费用时，公司将该部分费用从租金总额中扣

除，按扣除后的租金费用在租赁期内分摊，计入当期费用。

公司出租资产所收取的租赁费，在不扣除免租期的整个租赁期内，按直线法进行分摊，确认

为租赁收入。公司支付的与租赁交易相关的初始直接费用，计入当期费用；如金额较大的，则予

以资本化，在整个租赁期间内按照与租赁收入确认相同的基础分期计入当期收益。


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公司承担了应由承租方承担的与租赁相关的费用时，公司将该部分费用从租金收入总额中扣

除，按扣除后的租金费用在租赁期内分配。

(2)、融资租赁的会计处理方法

融资租入资产：公司在承租开始日，将租赁资产公允价值与最低租赁付款额现值两者中较低

者作为租入资产的入账价值，将最低租赁付款额作为长期应付款的入账价值，其差额作为未确认

的融资费用。公司采用实际利率法对未确认的融资费用，在资产租赁期间内摊销，计入财务费用。

公司发生的初始直接费用，计入租入资产价值。

融资租出资产：公司在租赁开始日，将应收融资租赁款，未担保余值之和与其现值的差额确

认为未实现融资收益，在将来收到租金的各期间内确认为租赁收入。公司发生的与出租交易相关

的初始直接费用，计入应收融资租赁款的初始计量中，并减少租赁期内确认的收益金额。

29. 其他重要的会计政策和会计估计

（1）维修基金

按照国家有关规定由房地产开发企业承担的房屋公共维修基金，计入相应的房产开发项目成

本；由客户承担的部分收到时计入其他应付款，并支付给物业管理中心。

（2）质量保证金

施工单位应留置的质量保证金根据施工合同规定之金额，列入“应付账款”，待保证期过后

根据实际情况和合同约定支付。

（3）回购公司股份

公司按法定程序报经批准采用收购本公司股票方式减资的，按注销股票面值总额减少股本，

购回股票支付的价款（含交易费用）与股票面值的差额调整所有者权益，超过面值总额的部分，

应依次冲减资本公积（股本溢价）、盈余公积和未分配利润；低于面值总额的，低于面值总额的

部分增加资本公积（股本溢价）。

公司回购的股份在注销或者转让之前，作为库存股管理，回购股份的全部支出转作库存股成

本。

库存股转让时，转让收入高于库存股成本的部分，增加资本公积（股本溢价）；低于库存股

成本的部分，依次冲减资本公积（股本溢价）、盈余公积、未分配利润。公司回购其普通股形成

的库存股不得参与公司利润分配，在资产负债表中所有者权益的备抵项目列示。

六、税项

1. 主要税种及税率

税种计税依据税率

增值税销售货物或提供应税劳务 13%和 17%

消费税应纳税营业额 3%和 5%

营业税应交流转税税额 7%

城市维护建设税应交流转税税额 5%

企业所得税应纳税所得额 16.50%和 25%

存在不同企业所得税税率纳税主体的，披露情况说明


纳税主体名称所得税税率

香港公司 16.50%

除香港公司以外的其他纳税主体 25%

注：① 2012年 10 月 19日江苏省高新技术企业认定管理工作协调小组苏高企协〔2012〕20 号

文件“关于公示江苏省 2012年第二批拟认定高新技术企业名单的通知”中，本公司被认定为高新

技术企业，2013年 4月收到被江苏省科技厅、财政厅、国税局及地税局联合认定为高新技术企业


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的证书（证书编号：GR201232001799），有效期三年。按照《中华人民共和国企业所得税法》第

四章第二十八条规定，高新技术企业减按 15%的税率征收企业所得税。

② 税务机关于每年所得税汇算清缴时，根据公司当年度高新技术产品收入占企业当年总收入

比例、研发费用占销售收入总额比例、大专以上学历科技人员占职工总数比例、研发人员占职工

总数比例等条件是否符合高新技术企业条件，核定公司是否适用 15%高新企业所得税税率。

2015年度预缴所得税率暂按 25%执行。

2. 税收优惠

（1）根据《财政部、国家税务总局关于进一步推进出口货物实行免抵退办法的通知》(财税

[2002]7号)和《国家税务总局关于印发<生产企业出口货物免抵退税管理操作规范>(试行)的通知》

(国税发[2002]11号)等文件精神，本公司自营出口货物增值税实行“免、抵、退”办法。不同产

品适用不同的退税率按照国家具体规定执行。

（2）依据《中华人民共和国企业所得税法实施条例》的规定，企业为开发新技术、新产品、

新工艺发生的研究开发费用，未形成无形资产计入当期损益的，在按照规定据实扣除的基础上，

按照研究开发费用的 50%加计扣除；形成无形资产的，按照无形资产成本的 150%摊销。

七、合并财务报表项目注释

1、货币资金


项目期末余额期初余额

库存现金 1,227,911.89 531,452.32

银行存款 2,829,686,742.50 1,715,925,472.79

其他货币资金 240,381,703.19 175,817,374.67

合计 3,071,296,357.58 1,892,274,299.78

其中：存放在境外的款

项总额 51,022,118.31 27,554,643.72

注：期末其他货币资金余额 24,038.17万元，其中银行承兑汇票保证金 22,305.44万元，担保及

保函保证金 1,725.20万元，支付宝余额 7.53万元。

2、应收票据

(1). 应收票据分类列示




银行承兑票据 17,302,543.00 33,002,587.19

合计 17,302,543.00 33,002,587.19

(2). 期末公司已质押的应收票据


(3). 期末公司已背书或贴现且在资产负债表日尚未到期的应收票据：



项目期末终止确认金额期末未终止确认金额

银行承兑票据 109,339,215.10

合计 109,339,215.10


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(4). 期末公司因出票人未履约而将其转应收账款的票据


3、应收账款

(1). 应收账款分类披露


类别

期末余额期初余额

账面余额坏账准备

账面

价值


账面

价值金额

比

例

(%)

金额

计提

比例

(%)

金额

比

例

(%)

金额

计提

比例

(%) 单项金额重大

并单独计提坏

账准备的应收

账款

1,078,092.50 0.03 1,078,092.50 100.00 1,078,092.50 0.04 1,078,092.50 100.00

按信用风险特

征组合计提坏

账准备的应收

账款

3,830,380,344.15 99.91 27,061,680.42 0.71 3,803,318,663.73 2,591,285,295.76 99.86 21,827,318.29 0.84 2,569,457,977.47

单项金额不重

大但单独计提

坏账准备的应

收账款

2,301,791.48 0.06 2,301,791.48 100.00 2,603,769.13 0.10 2,486,275.92 95.49 117,493.21

合计 3,833,760,228.13 / 30,441,564.40 / 3,803,318,663.73 2,594,967,157.39 / 25,391,686.71 / 2,569,575,470.68

注：报告期期初期末将应收政府及下属部门款项归入组合中反映。

期末单项金额重大并单项计提坏帐准备的应收账款



应收账款

（按单位）

期末余额

应收账款坏账准备计提比例(%) 计提理由

ERQ加盟商-常州汇三

源物资有限公司 1,078,092.50 1,078,092.50 100 预计无法收回

合计 1,078,092.50 1,078,092.50 / /

组合中，按账龄分析法计提坏账准备的应收账款：



账龄期末余额

应收账款坏账准备计提比例（%）

1年以内

其中：1年以内分项

1年以内 131,106,741.75 6,555,337.06 5.00

1年以内小计 131,106,741.75 6,555,337.06 5.00

1至 2年 39,676,224.79 7,935,244.97 20.00

2至 3年 272,499.19 136,249.60 50.00

3年以上 12,434,848.79 12,434,848.79 100.00

合计 183,490,314.52 27,061,680.42 /

确定该组合依据的说明：


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已单独计提减值准备的应收账款除外，公司根据以前年度与之相同或相类似的、按账龄段划

分的具有类似信用风险特征的应收账款组合的实际损失率为基础，结合现时情况分析法确定坏账

准备计提的比例。

组合中，采用余额百分比法计提坏账准备的应收账款：


组合中，采用个别认定法计提坏账准备的应收账款：

应收账款期初本期增加本期减少期末

应收政府款项 2,378,458,229.15 2,108,845,200.33 840,413,399.85 3,646,890,029.63

合计 2,378,458,229.15 2,108,845,200.33 840,413,399.85 3,646,890,029.63

(2). 本期计提、收回或转回的坏账准备情况：

本期计提坏账准备金额 5,049,877.69元；本期收回或转回坏账准备金额 0.00元。

其中本期坏账准备收回或转回金额重要的：


(3). 本期实际核销的应收账款情况


(4). 按欠款方归集的期末余额前五名的应收账款情况：

本报告期按欠款方归集的期末余额前五名应收账款汇总金额 3,438,479,016.26 元，占应收账

款期末余额合计数的比例 89.69%，相应计提的坏账准备期末余额汇总金额 0.00 元。

(5). 因金融资产转移而终止确认的应收账款：

本报告期末不存在因金融资产转移而终止确认的应收账款。

(6). 转移应收账款且继续涉入形成的资产、负债金额：

本报告期末不存在转移应收账款且继续涉入形成的资产和负债。

4、预付款项

(1). 预付款项按账龄列示


账龄期末余额期初余额

金额比例(%) 金额比例(%)

1年以内 330,748,984.16 76.00 217,057,799.04 59.48

1至 2年 61,591,356.19 14.15 78,045,363.76 21.39

2至 3年 31,692,886.90 7.28 35,561,131.77 9.75

3年以上 11,174,706.74 2.57 34,246,403.96 9.38

合计 435,207,933.99 100.00 364,910,698.53 100.00

账龄超过 1年且金额重要的预付款项未及时结算原因的说明：

期末账龄超过一年的预付款项主要为从事房地产开发子公司预付房地产项目工程款。


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(2). 按预付对象归集的期末余额前五名的预付款情况：

本报告期按欠款方归集的期末余额前五名预付账款汇总金额 373,725,102.83元，占预付账款

期末余额合计数的比例 85.87%。

5、应收股利


(1). 应收股利


项目(或被投资单位) 期末余额期初余额

常州世纪牡丹置业 14,482,800.51 14,482,800.51

合计 14,482,800.51 14,482,800.51

(2). 重要的账龄超过 1 年的应收股利：



项目(或被投资单位) 期末余额账龄未收回的原因是否发生减值及其

判断依据

常州世纪牡丹置业 14,482,800.51 3-4年开发项目土地增值税

清算正在推进中否

合计 14,482,800.51 / / /

注：预计公司账面资产变现收入扣除税金及其他成本费用后，足以全额支付股利。

6、其他应收款

(1). 其他应收款分类披露


类别



账面

价值


账面

价值金额比例

(%) 金额

计提

比例

(%)

金额比例

(%) 金额

计提

比例


并单独计提坏

账准备的其他

应收款

按信用风险特

征组合计提坏

账准备的其他

应收款

151,268,470.02 99.94 13,327,544.17 8.81 137,940,925.85 72,827,295.59 100.00 11,404,673.24 15.66 61,422,622.35

单项金额不重

大但单独计提

坏账准备的其

他应收款

86,415.06 0.06 86,415.06

合计 151,354,885.08 / 13,327,544.17 / 138,027,340.91 72,827,295.59 / 11,404,673.24 / 61,422,622.35

注：报告期期初期末将应收政府及下属部门款项以及公积金保证金款项归入组合中反映。

组合中，按账龄分析法计提坏账准备的其他应收款：




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账龄期末余额

其他应收款坏账准备计提比例（%）

1年以内


1年以内 33,571,752.92 1,678,587.64 5.00

1年以内小计 33,571,752.92 1,678,587.64 5.00

1至 2年 9,155,957.06 1,831,191.41 20.00

2至 3年 2,050,497.35 1,025,248.68 50.00

3年以上 8,792,516.44 8,792,516.44 100.00

3至 4年

4至 5年

5年以上

合计 53,570,723.77 13,327,544.17 /


已单独计提减值准备的其他应收款除外，公司根据以前年度与之相同或相类似的、按账龄段

划分的具有类似信用风险特征的其他应收款组合的实际损失率为基础，结合现时情况分析法确定

坏账准备计提的比例。

组合中，采用个别认定法计提坏账准备的其他应收款：


其他应收款期末余额

其他应收款坏账准备计提比例（%）组合特征

应收政府款项 82,457,746.25 政府及下属部门

应收公积金保证金 15,240,000.00 公积金保证金

合计 97,697,746.25 /

确定该组合依据的说明：已单独计提减值准备的其他应收款除外，公司根据以前年度与之相同或

相类似的具有类似信用风险特征的其他应收款组合的实际损失率为基础，结合现时情况分析确定

不计提坏账准备。


本期计提坏账准备金额 1,922,870.93元；本期收回或转回坏账准备金额 0.00元。

其中本期坏账准备转回或收回金额重要的：


(3). 本期实际核销的其他应收款情况


(4). 其他应收款按款项性质分类情况



款项性质期末账面余额期初账面余额

大额保证金 19,740,000.00 25,680,000.00

代垫款 92,818,019.79 25,667,446.02

其他 38,796,865.29 21,479,849.57

合计 151,354,885.08 72,827,295.59


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(5). 按欠款方归集的期末余额前五名的其他应收款情况：



单位名称款项的性

质期末余额账龄

占其他应收款

期末余额合计

数的比例(%)

坏账准备

期末余额

常州市新北区社会事业局代建项目

垫资款 50,967,443.25 2年以内 33.67

常州市新北区财政局代垫款 31,490,303.00 2年以内 20.81

常州房屋担保置换有限公

司保证金 15,240,000.00 历年滚存 10.07

江苏集盛星泰新能源科技

有限公司暂付款 9,465,074.00 2年以内 6.25 473,253.70

常州市嘉恒建筑工程有限

公司代垫款 2,584,527.45 3年以上 1.71 2,584,527.45

合计 / 109,747,347.70 / 72.51 3,057,781.15

(6). 涉及政府补助的应收款项


(7). 因金融资产转移而终止确认的其他应收款：

本报告期末不存在因金融资产转移而终止确认的其他应收款。

(8). 转移其他应收款且继续涉入形成的资产、负债的金额：

本报告期末不存在转移其他应收款且继续涉入形成的资产和负债。

7、存货

(1). 存货分类



账面余额跌价准备账面价值账面余额跌价准备账面价值

原材料 90,957,459.08 10,892,868.61 80,064,590.47 109,628,742.53 10,738,269.97 98,890,472.56

在产品 30,416,091.19 30,416,091.19 32,390,012.01 32,390,012.01

库存商品 178,648,499.96 38,941,748.36 139,706,751.60 189,967,400.46 62,469,915.70 127,497,484.76

周转材料

消耗性生物资产

工程施工 165,199,661.56 165,199,661.56 123,455,899.79 123,455,899.79

委托加工 2,477,159.91 2,477,159.91 8,280,221.83 8,280,221.83

开发产品 2,200,087,682.97 10,989,703.10 2,189,097,979.87 1,508,013,848.54 1,508,013,848.54

开发成本 4,026,401,215.92 4,026,401,215.92 4,863,603,459.62 4,863,603,459.62

合计 6,694,187,770.59 60,824,320.07 6,633,363,450.52 6,835,339,584.78 73,208,185.67 6,762,131,399.11

① 开发成本明细

项目名称开工时间期末余额期初余额

百馨苑 2008年 768,518,748.70 1,090,804,836.25

祥龙苑 2008年 167,133,215.28

新景花园 2015年 25,508,339.38

绿都万和城 2010年 1,534,644,522.90 1,551,934,370.68


85 / 132

苏州丹华君都项目 2012年 524,031,777.17 942,141,059.37

黑牡丹科技园 2013年 592,070,890.07 605,618,194.77

怡景湾 2014年 466,908,524.54 377,502,614.70

欣悦湾 2014年 114,718,413.16 128,469,168.57

小计 / 4,026,401,215.92 4,863,603,459.62

② 开发产品明细

项目名称竣工时间期初金额本年增加本年减少期末余额

东城明居三

期 2010-2012年 41,765,273.57 4,155,074.29 8,331,516.35 37,588,831.51

绿都万和城 2011-2015年

陆续竣工 796,008,389.73 41,060,002.11 181,097,394.81 655,970,997.03

苏州丹华君

都项目 2015年 525,155,081.29 82,956,427.29 442,198,654.00

新桥商业街 2014年 169,500,224.20 2,094,626.39 17,954,843.52 153,640,007.07

科技园 2015年 109,508,765.40 109,508,765.40

百草苑 2014-2015年 46,973,948.64 105,381.57 810,631.00 46,268,699.21

百馨苑 2014-2015年 141,225,390.09 866,212,400.13 493,541,514.48 513,896,275.74

祥龙苑 2014-2015年 70,352,315.37 317,609,333.67 213,745,581.00 174,216,068.04

富民景园 2014-2015年 106,078,510.64 62,525,355.78 138,125,397.38 30,478,469.04

香山欣园 2014-2015年 136,109,796.30 30,998,548.67 130,787,429.04 36,320,915.93

小计 / 1,508,013,848.54 1,959,424,569.30 1,267,350,734.87 2,200,087,682.97

(2). 存货跌价准备


项目期初余额本期增加金额本期减少金额

期末余额计提其他转回或转销其他

原材料 10,738,269.97 5,091,568.67 4,936,970.03 10,892,868.61

在产品

库存商品 62,469,915.70 16,796,765.68 40,324,933.02 38,941,748.36

周转材料

消耗性生物资产

开发产品 10,989,703.10 10,989,703.10

合计 73,208,185.67 32,878,037.45 45,261,903.05 60,824,320.07

说明：本期开发产品计提跌价准备 1,098.97万元，为子公司绿都房地产计提绿都万和城项目车库

减值。

(3). 存货期末余额含有借款费用资本化金额的说明：

本公司期末存货中含有借款费用资本化金额为 29,422.48万元。

(4). 期末建造合同形成的已完工未结算资产情况：


8、其他流动资产



预缴税金和待抵扣税金 70,885,075.83 48,552,114.08

北部新城高铁片区土地前期开发项目 215,491,869.23 1,867,290,669.05


86 / 132

万顷良田委托项目 212,826,914.77 1,302,335,411.60

待摊费用 4,091,758.80 2,853,717.07

应收补贴款 3,138,644.92 12,224,980.43

合计 506,434,263.55 3,233,256,892.23

说明：

（1）根据常州市新北国土储备中心与本公司签定的《常州北部新城高铁片区土地前期开发委

托合同》，本公司负责合同规定中相关地块的土地前期开发，包括提供技术支持及资金筹集；土

地补偿；拆迁、安置补偿、土地平整及该地块前期道路和市政配套基础设施等工程手续及工程建

设；土地储备中心负责办理该地块的用地审批、收购储备、拆迁立项等手续。最终使得该地块达

到国家建设用地的出让条件。公司在履行上述义务后可以获得相应的收益，收益的计算方法：1、

本合同项下该地块土地前期开发总成本 10%的工程收益；2、本公司与常州市新北区政府/常州国

家高新技术产业开发区管委会对该地块土地出让净收益按照 50%：50%的比例进行分成。结算方式：

公司同意以每年 2月、5月、8月及 11月的月底作为结算基准日，协助常州市新北区财政局对公

司在该等结算基准日之前三个月内对该地块投入的土地前期开发成本进行审定。土地前期开发成

本以常州市新北区财政局审定并经合同双方确认的结果为准，在此基础之上加上土地前期开发成

本 10%的工程收益进行结算，即结算的工程款项为：审定的土地前期开发成本*110%。由于对一级

开发的土地，公司无产权且不属于建造合同，因此开发支出不宜在存货中列报。公司的支出实际

上是一种垫付行为，应作为债权列示，鉴于其具有收益性，为避免在其他应收款列示引起的误导，

公司前期在其他流动资产中列示，本报告期根据其流动性将账龄一年内的在其他流动资产中列示，

账龄超过一年的在其他非流动资产中列示。

（2）根据常州市新北区人民政府与本公司签定的《新北区万顷良田工程建设委托协议》，本

公司负责合同项下的相应工作内容，包括：万顷良田建设工程（试点）所涉及的拆迁、安置、拆

迁后的土地整理和基础设施建设等。公司在履行上述义务后可以获得本项目建设成本 10%的工程

收益，即新北区财政局应结算给本公司的款项为本项目建设成本*110%。双方同意以每年 2月、5

月、8月及 11月的月底作为结算基准日，常州市新北区人民政府协助常州市新北区财政局对公司

在该等结算基准日之前三个月内投入的本项目建设成本进行审定。由于公司的支出实际上是一种

垫付行为，应作为债权列示，鉴于其具有收益性，为避免在其他应收款列示引起的误导，公司前

期在其他流动资产中列示，本报告期根据其流动性将账龄一年内的在其他流动资产中列示，账龄

超过一年的在其他非流动资产中列示。

9、可供出售金融资产


(1). 可供出售金融资产情况



账面余额减值准备账面价值账面余额减值准备账面价值

可供出售债务

工具：

可供出售权益

工具：

按公允价值计

量的 87,500.00 87,500.00 73,000.00 73,000.00

按成本计量的 348,170,731.80 1,350,000.00 346,820,731.80 234,890,000.00 100,000.00 234,790,000.00

合计 348,258,231.80 1,350,000.00 346,908,231.80 234,963,000.00 100,000.00 234,863,000.00

(2). 期末按公允价值计量的可供出售金融资产




87 / 132

可供出售金融资产分类可供出售权益工具可供出售债务工具合计

权益工具的成本/债务工具的摊余成本 18,000.00 18,000.00

公允价值 87,500.00 87,500.00

累计计入其他综合收益的公允价值变动

金额 69,500.00 69,500.00

已计提减值金额


88 / 132

(3). 期末按成本计量的可供出售金融资产



被投资

单位

账面余额减值准备在被投资

单位持股

比例(%)

本期现金红利

期初本期增加本期减少期末期初本期增加本期减少期末

飞月纺织服

装公司 100,000.00 100,000.00 100,000.00 100,000.00

江苏银行 132,000,000.00 132,000,000.00 1.06 8,800,000.00

宜兴江南天

源投资咨询

有限公司

290,000.00 290,000.00 29.00

集星科技 45,000,000.00 45,000,000.00 12.78

宜兴基金 55,000,000.00 4,800,000.00 6,519,268.20 53,280,731.80 30.28

德凯医疗 2,500,000.00 2,500,000.00 1,250,000.00 1,250,000.00 10.15

众合投资 15,000,000.00 15,000,000.00 10.00

金瑞碳材料 100,000,000.00 100,000,000.00 40.00

合计 234,890,000.00 119,800,000.00 6,519,268.20 348,170,731.80 100,000.00 1,250,000.00 1,350,000.00 / 8,800,000.00


89 / 132

(4). 报告期内可供出售金融资产减值的变动情况



可供出售金融资产分类可供出售权益工具合计

期初已计提减值余额 100,000.00 100,000.00

本期计提 1,250,000.00 1,250,000.00

其中：从其他综合收益转入

本期减少

其中：期后公允价值回升转回

期末已计提减值金余额 1,350,000.00 1,350,000.00

报告期内公司根据预计可收回金额对常州德凯医疗器械有限公司计提减值 125.00万元。

(5). 可供出售权益工具期末公允价值严重下跌或非暂时性下跌但未计提减值准备的相关说明：


10、持有至到期投资


(1). 持有至到期投资情况：




国家重点建设债券 14,200.00 14,200.00 14,200.00 14,200.00

重点电力建设债券 26,500.00 26,500.00 26,500.00 26,500.00

合计 40,700.00 40,700.00 40,700.00 40,700.00

11、长期股权投资



被投资单

位期初余额

本期增减变动

期末余额

减值

准备

期末

余额

追

加

投

资

减

少

投

资

权益法下确

认的投资损

益

其他

综合

收益

调整

其他

权益

变动

宣告发

放现金

股利或

利润

计提

减值

准备

其他

一、合营

企业

小计

二、联营

企业

江苏地标 8,217,283.80 -44,225.90 8,173,057.90

小计 8,217,283.80 -44,225.90 8,173,057.90

合计 8,217,283.80 -44,225.90 8,173,057.90

说明：

上述长期股权投资，不存在向投资企业转移资金能力受到限制的情况。

12、投资性房地产


投资性房地产计量模式


90 / 132

(1). 采用成本计量模式的投资性房地产



项目房屋、建筑物土地使用权在建工程合计

一、账面原值

1.期初余额 363,303,315.15 363,303,315.15

2.本期增加金额 23,765,583.53 23,765,583.53

（1）外购

（2）存货\固定资产\在

建工程转入

23,510,601.01 23,510,601.01

（3）企业合并增加

（4）其他（汇率变动） 254,982.52 254,982.52

3.本期减少金额 2,094,626.39 2,094,626.39

（1）处置

（2）其他转出 2,094,626.39 2,094,626.39

4.期末余额 384,974,272.29 384,974,272.29

二、累计折旧和累计摊销

1.期初余额 17,997,016.25 17,997,016.25

2.本期增加金额 17,875,623.34 17,875,623.34

（1）计提或摊销 17,875,623.34 17,875,623.34

3.本期减少金额

（1）处置

（2）其他转出

4.期末余额 35,872,639.59 35,872,639.59

三、减值准备

1.期初余额

2.本期增加金额

（1）计提

3、本期减少金额

（1）处置

（2）其他转出

4.期末余额

四、账面价值

1.期末账面价值 349,101,632.70 349,101,632.70

2.期初账面价值 345,306,298.90 345,306,298.90

(2). 未办妥产权证书的投资性房地产情况：



项目账面价值未办妥产权证书原因

绿都万和城 03地块幼儿园 30,144,924.02 完成竣工验收，产权正在办理中


91 / 132

13、固定资产

(1). 固定资产情况

单位：元币种：人民币项目房屋及建筑物通用设备电子设备运输设备其他设备合计

一、账面原值：

1.期初余额 357,712,781.50 551,881,442.99 13,527,349.95 21,665,943.44 10,340,866.45 955,128,384.33

2.本期增加金额 6,187,742.49 18,408,666.09 950,232.26 953,596.31 436,131.43 26,936,368.58

（1）购置 1,798,563.65 601,796.13 953,596.31 420,042.31 3,773,998.40

（2）在建工程转入 384,435.37 16,418,997.33 348,436.13 17,151,868.83

（3）企业合并增加

（4）存货转入增加 3,878,026.82 3,878,026.82

（5）其他（汇率变动） 1,925,280.30 191,105.11 16,089.12 2,132,474.53

3.本期减少金额 2,697,948.08 56,895,352.65 278,707.98 1,108,854.41 380,404.82 61,361,267.94

（1）处置或报废 2,697,948.08 56,895,352.65 278,707.98 1,108,854.41 380,404.82 61,361,267.94

4.期末余额 361,202,575.91 513,394,756.43 14,198,874.23 21,510,685.34 10,396,593.06 920,703,484.97

二、累计折旧

1.期初余额 96,329,836.73 435,609,569.79 8,507,172.91 16,196,522.83 7,514,723.29 564,157,825.55

2.本期增加金额 15,622,207.24 22,534,246.75 1,897,630.38 2,327,820.36 881,300.85 43,263,205.58

（1）计提 15,622,207.24 22,534,246.75 1,897,630.38 2,327,820.36 881,300.85 43,263,205.58

3.本期减少金额 1,429,490.21 54,657,725.50 278,560.25 1,059,698.93 345,162.26 57,770,637.15

（1）处置或报废 1,429,490.21 54,657,725.50 278,560.25 1,059,698.93 345,162.26 57,770,637.15

4.期末余额 110,522,553.76 403,486,091.04 10,126,243.04 17,464,644.26 8,050,861.88 549,650,393.98

三、减值准备

1.期初余额


（1）计提


（1）处置或报废

4.期末余额

四、账面价值

1.期末账面价值 250,680,022.15 109,908,665.39 4,072,631.19 4,046,041.08 2,345,731.18 371,053,090.99

2.期初账面价值 261,382,944.77 116,271,873.20 5,020,177.04 5,469,420.61 2,826,143.16 390,970,558.78


92 / 132

(2). 暂时闲置的固定资产情况


(3). 通过融资租赁租入的固定资产情况


(4). 通过经营租赁租出的固定资产


(5). 未办妥产权证书的固定资产情况



项目账面价值未办妥产权证书的原因

青龙园区车间 160,718,741.10 手续未齐全

溧阳房屋 4,126,925.98 手续未齐全

14、在建工程


(1). 在建工程情况




园区土建和设

备工程 8,519,343.64 8,519,343.64 5,253,735.16 5,253,735.16

园区公共设施

（零星工程） 3,983,463.88 3,983,463.88 3,489,324.64 3,489,324.64

合计 12,502,807.52 12,502,807.52 8,743,059.80 8,743,059.80

(2). 重要在建工程项目本期变动情况



项目名称预算数期初

余额

本期增加

金额

本期转入

固定资产

金额

本期

其他

减少

金额

期末

余额

工程

累计

投入

占预

算比

例

(%)

工程进

度

利息

资本

化累

计金

额

其中：

本期

利息

资本

化金

额

本期

利息

资本

化率

(%)

资金

来源

园区土建

和设备工

程

29,910.15 525.37 1,364.01 1,037.45 851.93 105.30% 自筹

园区公共

设施（零星

工程）

348.93 742.48 677.74 15.32 398.35 自筹

合计 29,910.15 874.30 2,106.49 1,715.19 15.32 1,250.28 / / / /


93 / 132

(3). 本期计提在建工程减值准备情况：


说明：

本报告期末，各项目均未发现给企业经济利益带来的不确定性和发生减值的情况，故未计提

减值准备。

15、无形资产

(1). 无形资产情况


项目土地使用权软件合计

一、账面原值

1.期初余额 36,820,686.42 6,776,745.99 43,597,432.41

2.本期增加金额 228,887.65 228,887.65

(1)购置 228,887.65 228,887.65

(2)内部研发

(3)企业合并增加

3.本期减少金额 546,006.64 10,256.41 556,263.05

(1)处置 546,006.64 10,256.41 556,263.05

4.期末余额 36,274,679.78 6,995,377.23 43,270,057.01

二、累计摊销

1.期初余额 7,667,086.67 2,749,954.99 10,417,041.66

2.本期增加金额 705,117.88 1,210,563.55 1,915,681.43

（1）计提 705,117.88 1,210,563.55 1,915,681.43

3.本期减少金额 234,560.77 9,209.72 243,770.49

(1)处置 234,560.77 9,209.72 243,770.49

4.期末余额 8,137,643.78 3,951,308.82 12,088,952.60

三、减值准备

1.期初余额


（1）计提


(1)处置

4.期末余额

四、账面价值

1.期末账面价值 28,137,036.00 3,044,068.41 31,181,104.41

2.期初账面价值 29,153,599.75 4,026,791.00 33,180,390.75

本期末通过公司内部研发形成的无形资产占无形资产余额的比例 0.00%。

(2). 未办妥产权证书的土地使用权情况：



94 / 132

16、长期待摊费用



项目期初余额本期增加金额本期摊销金额其他减少金额期末余额

装修费 3,978,100.10 12,139,032.15 4,846,371.63 11,270,760.62

承销费 8,397,192.81 4,265,000.00 5,036,887.30 7,625,305.51

租金 131,170.52 13,462.37 117,708.15

合计 12,375,292.91 16,535,202.67 9,896,721.30 19,013,774.28

17、递延所得税资产/ 递延所得税负债

(1).未经抵销的递延所得税资产




可抵扣暂时性差异递延所得税资产可抵扣暂时性差异递延所得税资产

资产减值准备 59,757,450.80 14,845,522.92 39,058,132.68 9,399,832.11

内部交易未实现利润 210,471,411.69 52,617,852.92 175,571,809.26 43,892,952.32

可抵扣亏损 72,591,246.81 18,147,811.70 65,561,813.16 16,390,453.29

其他 9,262,406.67 1,528,297.10

合计 352,082,515.97 87,139,484.64 280,191,755.10 69,683,237.72

(2).未经抵销的递延所得税负债




应纳税暂时性差异递延所得税负债应纳税暂时性差异递延所得税负债

非同一控制企业合

并资产评估增值

可供出售金融资产

公允价值变动

69,500.00 17,375.00 55,000.00 13,750.00

合计 69,500.00 17,375.00 55,000.00 13,750.00

(3).以抵销后净额列示的递延所得税资产或负债：


(4).未确认递延所得税资产明细




可抵扣暂时性差异 43,835,977.84 69,946,412.94

可抵扣亏损 199,701,849.10 141,687,799.39

应收账款坏账准备 1,000,000.00 1,000,000.00

合计 244,537,826.94 212,634,212.33

(5).未确认递延所得税资产的可抵扣亏损将于以下年度到期



95 / 132


年份期末金额期初金额备注

最迟税前弥补期 2020年 47,720,175.57 未来能否产生足够的应纳税所

得额，尚不能确认

最迟税前弥补期 2019年 68,341,528.13 53,817,008.83 未来能否产生足够的应纳税所








最迟税前弥补期 2015年 1,181,030.72 未来能否产生足够的应纳税所


合计 199,701,849.10 141,687,799.39 /

18、其他非流动资产



北部新城高铁片区土地前期开

发项目 1,309,010,669.05

万顷良田委托项目 1,238,535,411.60

合计 2,547,546,080.65

注：北部新城项目和万顷良田项目支出，公司前期在其他流动资产中列示，本报告期根据其流动

性将账龄一年内的在其他流动资产中列示，账龄超过一年的在其他非流动资产中列示。

19、短期借款


(1). 短期借款分类



质押借款

抵押借款

保证借款 1,545,000,000.00 411,795,480.93

信用借款

合计 1,545,000,000.00 411,795,480.93

短期借款分类的说明：

保证借款中母公司借款 10,000.00万元由龙城旅游控股集团有限公司提供担保，借款

129,500.00万元由常高新提供担保；子公司黑牡丹建设借款 15,000.00 万元由常高新提供担保。

(2). 已逾期未偿还的短期借款情况


20、应付票据



种类期末余额期初余额

银行承兑汇票 222,329,367.05 175,185,866.00


96 / 132

合计 222,329,367.05 175,185,866.00

本期未已到期未支付的应付票据总额为 0.00元。

21、应付账款

(1). 应付账款列示




应付货款 118,401,942.26 171,939,939.12

应付房地产开发项目及道路

建设工程款 1,074,443,204.56 1,218,483,184.78

合计 1,192,845,146.82 1,390,423,123.90

(2). 账龄超过 1 年的重要应付账款



项目期末余额未偿还或结转的原因

应付货款 16,350,435.05 滚存余额未结算

应付房地产开发项目及道路建设

工程款 449,884,076.68 工期较长尚未付款结算

合计 466,234,511.73 /

22、预收款项

(1). 预收账款项列示




预收货款 36,544,986.70 48,271,099.00

预收房款 727,549,307.29 510,979,188.87

合计 764,094,293.99 559,250,287.87

(2). 账龄超过 1 年的重要预收款项




预收货款 8,526,210.32 滚存余额未结算

预收房款 279,307,049.40 尚未达到收入确认条件

合计 287,833,259.72 /

23、应付职工薪酬

(1). 应付职工薪酬列示：



项目期初余额本期增加本期减少期末余额

一、短期薪酬 40,111,790.94 222,139,585.66 224,032,264.40 38,219,112.20

二、离职后福利-设

定提存计划 206.91 21,362,594.02 21,362,594.02 206.91


97 / 132

三、辞退福利

四、一年内到期的其

他福利

合计 40,111,997.85 243,502,179.68 245,394,858.42 38,219,319.11

(2). 短期薪酬列示：


单位：元币种:人民币


一、工资、奖金、津贴和

补贴 33,624,954.62 182,543,159.77 184,655,100.20 31,513,014.19

二、职工福利费 4,898,916.86 15,852,316.69 15,838,326.69 4,912,906.86

其中：外资企业税后计提 4,898,916.86 4,898,916.86

三、社会保险费 50.98 10,673,210.47 10,673,210.47 50.98

其中：医疗保险费 50.98 8,607,676.76 8,607,676.76 50.98

工伤保险费 1,523,319.85 1,523,319.85

生育保险费 542,213.86 542,213.86

四、住房公积金 9,796.00 9,988,177.92 9,988,570.92 9,403.00

五、工会经费和职工教育

经费 1,578,072.48 3,082,720.81 2,877,056.12 1,783,737.17

六、短期带薪缺勤

七、短期利润分享计划

合计 40,111,790.94 222,139,585.66 224,032,264.40 38,219,112.20

(3). 设定提存计划列示




1、基本养老保险 183.92 19,874,904.41 19,874,904.41 183.92

2、失业保险费 22.99 1,487,689.61 1,487,689.61 22.99

3、企业年金缴费

合计 206.91 21,362,594.02 21,362,594.02 206.91

其他说明：

本公司应付职工薪酬中无拖欠性质的金额。

24、应交税费



增值税 1,856,572.15 695,882.87

营业税 49,903,752.45 21,784,967.35

企业所得税 56,710,677.01 49,599,690.71

个人所得税 1,753,151.69 1,867,004.38

城市维护建设税 3,854,287.24 1,765,299.93

房产税 1,183,807.23 2,934,796.93

土地使用税 2,366,140.16 2,665,339.05

印花税 389,690.19 215,887.53

教育费附加 2,754,090.93 1,276,896.12


98 / 132

土地增值税 797,098.22 2,167,796.08

防洪保安资金 402,035.29 233,047.46

合计 121,971,302.56 85,206,608.41

25、应付利息




分期付息到期还本的长期借款利息 3,184,749.04 5,848,926.88

短期借款应付利息 4,015,244.47 20,923,722.83

应付债券利息 107,982,054.80 47,278,739.82

合计 115,182,048.31 74,051,389.53

重要的已逾期未支付的利息情况：


26、应付股利




普通股股利 600,674.32 569,059.09

划分为权益工具的优先股\永

续债股利

合计 600,674.32 569,059.09

其他说明，包括重要的超过 1年未支付的应付股利，应披露未支付原因：

以前年度分红后部分股东未来领取。

27、其他应付款

(1). 按款项性质列示其他应付款




资金往来 154,800,000.00 256,300,000.00

定增认购保证金 11,000,000.00

应付地铁项目基金 47,025,000.00 47,025,000.00

科技园项目往来 28,642,256.07 21,145,325.07

代建往来 16,542,393.60 17,664,294.23

暂收股利款 187,500,000.00 187,500,000.00

其他款项 57,346,901.03 41,263,625.23

合计 491,856,550.70 581,898,244.53

(2). 账龄超过 1 年的重要其他应付款




资金往来 154,800,000.00 绿都房地产向其股东君德投资暂借营运资金

应付地铁项目基金 47,025,000.00 科技园公司暂欠市财政局地铁建设基金


99 / 132

暂收股利款 187,500,000.00 合作项目未结束，尚未分红

其他款项 53,308,492.46 滚存余额未结算

合计 442,633,492.46 /

其他说明

根据本公司 2009年 10月与君德投资签定的《飞龙地块合作及共同投资协议》，在绿都房地

产可供分配利润不足时，由君德投资代付股利，2010 年 12月收到君德投资代绿都房地产预付股

利 187,500,000.00元，之后本公司未收到绿都房地产及君德投资按照合作协议的约定应支付给本

公司的股利。

28、1 年内到期的非流动负债




1年内到期的长期借款 507,027,843.92 2,673,791,619.60

1年内到期的应付债券 500,000,000.00 900,000,000.00

1年内到期的长期应付款

合计 1,007,027,843.92 3,573,791,619.60

其他说明：

一年内到期的长期借款中，本公司借款 20,000.00万元由常高新提供担保；子公司黑牡丹香

港银行借款 147.78万元由其位于香港的房屋进行抵押；子公司黑牡丹置业借款 17,930.00万元由

百馨苑土地进行抵押并由常高新和本公司担保；新希望借款 500.00万元由本公司提供担

保,11,000.00万元由应收常州新北区政府万顷良田工程款提供质押，同时由本公司拟提供担保；

子公司黑牡丹科技园 1,125.00万元由其土地抵押并由本公司提供担保。

上述借款利率中，黑牡丹香港借款利率为浮动利率，其他公司借款利率区间为 5.65%-7.075%。

公司 2013年度第一期非公开定向债务融资工具 5亿元，期限 2013年 5月-2016年 5月，票

面利率 5.90%，本期末在“一年内到期的非流动负债”项目列示。


100 / 132

29、其他流动负债



短期应付债券 1,000,000,000.00 500,000,000.00

预提费用 789,046,266.01 302,206,170.94

一年内应结转收入的递延收益 1,600,000.00

合计 1,790,646,266.01 802,206,170.94

注：本报告期末公司将一年内应结转收入的递延收益在其他流动负债项目列示。

短期应付债券的增减变动：



债券

名称面值

发行

日期

债券

期限

发行

金额

期初

余额

本期

发行

按面值计提

利息

溢折

价摊

销

本期

偿还

期末

余额

2014年度第

一期短期融

资券

500,000,000.00 2014.5.21 2014.5.22-2015.5.22 500,000,000.00 500,000,000.00 12,361,643.84 500,000,000.00

2015年度第

二期非公开

定向债务融

资工具

500,000,000.00 2015.3.26 2015.3.27-2015.9.23 500,000,000.00 500,000,000.00 14,754,098.36 500,000,000.00

2015年度第

一期短期融

资券

500,000,000.00 2015.6.5 2015.6.8-2016.6.8 500,000,000.00 500,000,000.00 12,731,917.81 500,000,000.00

2015年度第

二期短期融

资券

500,000,000.00 2015.9.15 2015.9.16-2016.9.16 500,000,000.00 500,000,000.00 5,863,013.71 500,000,000.00

合计 / / / 2,000,000,000.00 500,000,000.00 1,500,000,000.00 45,710,673.72 1,000,000,000.00 1,000,000,000.00


101 / 132

30、长期借款


(1). 长期借款分类



质押借款 110,000,000.00

抵押借款 182,537,345.46 373,674,546.90

保证借款 556,000,000.00 297,000,000.00

信用借款 30,000,000.00

合计 768,537,345.46 780,674,546.90

长期借款分类的说明：

①信用借款中子公司黑牡丹置业借款 3,000.00 万元。

②保证借款中本公司借款 50,000.00万元由常高新提供担保；子公司新希望借款 5,600.00

万元由母公司提供担保。

③子公司黑牡丹香港借款 1,378.73万元由其位于香港的房屋进行抵押；子公司黑牡丹科技园

借款 16,875.00万元由其土地进行抵押并由母公司提供担保。

其他说明，包括利率区间：

上述借款利率中，黑牡丹香港借款利率为浮动利率，其他公司借款利率区间为 6.00%-6.56%。

31、应付债券


(1).应付债券



2013年度第一期非公开定向债务融资工具 500,000,000.00

2014年度第一期非公开定向债务融资工具 200,000,000.00 200,000,000.00

2014年度第二期非公开定向债务融资工具 500,000,000.00 500,000,000.00

2013年公司债第一期 850,000,000.00 850,000,000.00

2015年度第一期非公开定向债务融资工具 800,000,000.00

2015年度第三期非公开定向债务融资工具 500,000,000.00

合计 2,850,000,000.00 2,050,000,000.00


102 / 132

(2).应付债券的增减变动：（不包括划分为金融负债的优先股、永续债等其他金融工具）



债券

名称面值

发行

日期

债券

期限

发行

金额

期初

余额

本期

发行

按面值计提利

息

溢折价

摊销

本期

偿还

期末

余额

2013 年度第一期非公

开定向债务融资工具 500,000,000.00 2013.5.22 2013.5.23-2016.5.23 500,000,000.00 500,000,000.00 29,500,000.00


开定向债务融资工具 200,000,000.00 2014.8.19 2014.8.20-2017.8.20 200,000,000.00 200,000,000.00 14,600,000.00 200,000,000.00

2014 年度第二期非公

开定向债务融资工具 500,000,000.00 2014.10.16 2014.10.17-2017.10.17 500,000,000.00 500,000,000.00 34,500,000.00 500,000,000.00

2013 年公司债第一期 850,000,000.00 2014.10.29 2014.10.29-2019.10.29 850,000,000.00 850,000,000.00 45,900,000.00 850,000,000.00


开定向债务融资工具 800,000,000.00 2015.2.12 2015.2.13-2018.2.13 800,000,000.00 800,000,000.00 47,991,232.88 800,000,000.00

2015 年度第三期非公

开定向债务融资工具 500,000,000.00 2015.11.26 2015.11.27-2018.11.27 500,000,000.00 500,000,000.00 2,780,821.92 500,000,000.00

合计 / / / 3,350,000,000.00 2,050,000,000.00 1,300,000,000.00 175,272,054.80 2,850,000,000.00

注 1：2013 年 5 月公司第一期非公开定向债务融资工具发行完毕。发行规模为人民币 5 亿元，期限为 3 年，面值发行，票面利率 5.90%，发行款 5 亿元 2013 年 5 月已到账。

本期转入一年内到期的非流动负债。

注 2：2014 年 8 月公司第一期非公开定向债务融资工具发行完毕。发行规模为人民币 2 亿元，期限为 3 年，面值发行，票面利率 7.30%，发行款 2 亿元 2014 年 8 月已到账。

注 3：2014 年 10 月公司第二期非公开定向债务融资工具发行完毕。发行规模为人民币 5 亿元，期限为 3 年，面值发行，票面利率 6.90%，发行款 5 亿元 2014 年 10 月已到账。

注 4：2014 年 11月 2013 年公司债第一期发行完毕。发行规模为人民币 8.5 亿元，期限为 5 年期，附第 3 年末发行人上调票面利率选择权和投资者回售选择权，面值发行，

票面利率 5.40%，发行款 8.5亿元 2014年 11 月已到账。

注 5、2015 年 2 月公司 2015 年度第一期非公开定向债务融资工具发行完毕。发行规模为人民币 8 亿元，期限为 3 年，面值发行，票面利率 6.80%，发行款 8 亿元 2015 年 2

月已到账。

注 6、2015 年 11 月公司 2015年度第三期非公开定向债务融资工具发行完毕。发行规模为人民币 5 亿元，期限为 3 年，面值发行，票面利率 5.80·%，发行款 5 亿元 2015 年

11 月已到账。


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(3).可转换公司债券的转股条件、转股时间说明：

截至报告期末公司未发行可转换公司债券。

(4).划分为金融负债的其他金融工具说明：


32、递延收益


单位：元币种人民币

项目期初余额本期增加本期减少期末余额形成原因

政府补助 8,300,000.00 3,500,000.00 4,800,000.00

与资产相关的摊销期尚

未结束，与收益相关的

对应费用尚未发生

政府拨付搬迁

资产补偿 3,906,990.00 3,906,990.00 资产搬迁

合计 12,206,990.00 7,406,990.00 4,800,000.00 /

涉及政府补助的项目：


负债项目期初余额本期新增

补助金额

本期计入营业

外收入金额其他变动期末余额

与资产相关/

与收益相关

“改进生产工艺、

改造染色设备及

后整理设备，提升

牛仔布的产品水

平项目”拨款

8,000,000.00 1,600,000.00 1,600,000.00 4,800,000.00 与资产相关

信息化控制系统

的研发 200,000.00 200,000.00 与收益相关

企业知识产权战

略推进经费 100,000.00 100,000.00 与收益相关

合计 8,300,000.00 1,900,000.00 1,600,000.00 4,800,000.00 /

注 1：技改拨款系根据 2008年 12月 15日江苏省发展和改革委员会苏发改工业发[2008]1774号文

件，本公司于 2008年 12月收到“改进生产工艺、改造染色设备及后整理设备，提升牛仔布的产

品水平项目"中央预算内投资项目拨款 1,600.00万元；2010年投资项目已完工形成固定资产，按

规定分 10年摊销递延收益，本期摊销 160.00万；

注 2：本期其他变动 160.00 万元系公司将一年内应结转收入的递延收益转列至其他流动负债项目

列示。

33、其他非流动负债



股权信托融资 500,000,000.00 500,000,000.00

合计 500,000,000.00 500,000,000.00

其他说明：

2014年 6月 13日，黑牡丹建设与紫金信托共同签署《股权投资协议》，约定由紫金信托设

立“紫金信托•黑牡丹建设股权投资单一资金信托计划”，以信托资金 50,000.00 万元向黑牡丹建


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设进行股权投资，其中 12,900.00万元用于新增注册资本，剩余 37,100.00万元作为股权投资款

计入资本公积，信托融资的期限为 5年。增资完成后，黑牡丹建设注册资本变更为 32,900.00万

元，股权结构变更为本公司持有 60.79%股权，紫金信托持有 39.21%股权。紫金信托不参与黑牡丹

建设的日常生产经营活动和利润分配。根据相关协议约定，在信托计划存续期内，黑牡丹建设按

季支付信托收益权的固定收益，并分二期支付信托受益权的本金。待信托收益权的固定收益及本

金支付完毕后，即实现了该笔信托计划对黑牡丹建设投资股权的退出。退出后，黑牡丹建设进行

减资。减资后，黑牡丹建设的注册资本变更为 20,000.00万元，本公司持有其 100.00%的股权。

根据该笔股权融资在增资、固定每期收益、5年到期减资退出等环节的本质判断，实质上为债权

融资，故黑牡丹建设在合并报表层面仍视作全资子公司处理，该笔 5亿元股权融资在合并报表层

面列示为一项长期负债。

34、股本


期初余额

本次变动增减（+、一）

期末余额发行新股送股

公积金

转股

其

他小计

股份

总数 795,522,700 251,572,325.00 251,572,325.00 1,047,095,025.00

其他说明：

根据黑牡丹 2015年第一次临时股东大会决议及第六届董事会第二十五次会议决议通过，并获

得中国证券监督管理委员会证监许可〔2015〕2222号《关于核准黑牡丹（集团）股份有限公司非

公开发行股票的批复》核准，公司以非公开方式向四名特定对象发行人民币普通股股票（A股）

251,572,325.00股，发行价格为每股 6.36元，截至 2015年 12月 31日非公开发行股票事宜已经

完成，并经江苏公证天业会计师事务所(特殊普通合伙）苏公 W[2015]B213号验资报告验证，2016

年 1月 7日公司完成工商变更登记。

35、其他权益工具


(1) 期末发行在外的优先股、永续债等其他金融工具基本情况

2015 年 6月 23日，本公司发行了 2015年度第一期中期票据，本金总额为人民币 20,000.00

万元，扣除承销费等相关交易费用 60万元后，实际收到人民币 19,940.00万元。根据该中期票

据的发行条款，该中期票据于发行人(即“本公司”)依照发行条款的约定赎回之前长期存续，并

在发行人依据发行条款的约定赎回时到期。于该中期票据第 3个和其后每个付息日，发行人有权

按面值加应付利息(包括所有递延支付的利息及其孳息)赎回该中期票据。前 3 个计息年度票据年

利率为 6.00%，自第 4 个计息年度起，每 3年重置一次票面利率，如果发行人不行使赎回权，则

从第 4个计息年度开始票面利率调整为当期基准利率加上初始利差再加上 400 个基点，在第 4个

计息年度至第 6个计息年度内保持不变。当期基准利率为票面利率重置日前 5个工作日中国债券

信息网公布的中债银行间固定利率国债收益率曲线中，待偿期为 3年的国债收益率算术平均值

（四舍五入计算到 0.01%）。此后每 3年重置票面利率以当期基准利率加上初始利差再加上 400

个基点确定。本公司将发行总额扣除相关交易费用后实际收到的金额作为其他权益工具核算。

除非发生强制付息事件，此中期票据的每个付息日，发行人可自行选择将当期利息以及按照

本条款已经递延的所有利息及其孳息推迟至下一个付息日支付，且不受到任何递延支付利息次数

的限制；前述利息递延不构成发行人未能按照约定足额支付利息。每笔递延利息在递延期间应按

当期票面利率累计计息。

付息日前 12个月，发生以下事件的，发行人不得递延当期利息以及按照本条款已经递延的所

有利息及其孳息：

① 普通股股东分红；

② 减少注册资本。


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(2) 期末发行在外的优先股、永续债等金融工具变动情况表

其他权益工具本期增减变动情况、变动原因说明，以及相关会计处理的依据：

该中期票据没有明确到期期限，发行人拥有递延支付利息的权利，同时永续债赎回的真实选

择权属于发行人，不存在交付现金或其他金融资产给其他方的合同义务，因此计入其他权益工具。

36、资本公积



资本溢价（股本溢价） 1,583,588,533.30 1,319,724,656.17 2,903,313,189.47

其他资本公积 87,893,061.08 87,893,061.08

合计 1,671,481,594.38 1,319,724,656.17 2,991,206,250.55

其他说明，包括本期增减变动情况、变动原因说明：

本期股本溢价增加主要为非公开发行股票形成。

37、其他综合收益



项目期初

余额

本期发生金额

期末

余额本期所得税

前发生额

减：前

期计入

其他综

合收益

当期转

入损益

减：所

得税费

用

税后归属于

母公司

税后归属

于少数股

东

一、以后不能重分类进

损益的其他综合收益

其中：重新计算设定受

益计划净负债和净资

产的变动

权益法下在被投资

单位不能重分类进损

益的其他综合收益中

享有的份额

二、以后将重分类进损

益的其他综合收益 1,477,347.21 -1,229,647.53 3,625.00 -1,046,650.40 -186,622.13 430,696.81

其中：权益法下在被投

资单位以后将重分类

进损益的其他综合收

益中享有的份额

可供出售金融资产

公允价值变动损益 41,250.00 14,500.00 3,625.00 10,875.00 52,125.00

持有至到期投资重

分类为可供出售金融

资产损益

现金流量套期损益

发行在

外的金

融工具

期初本期增加本期减少期末

数

量

账面

价值数量账面价值

数

量账面价值数量账面价值

永续债 2,000,000.00 200,000,000.00 600,000.00 2,000,000.00 199,400,000.00

合计 2,000,000.00 200,000,000.00 600,000.00 2,000,000.00 199,400,000.00


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的有效部分

外币财务报表折算

差额 1,436,097.21 -1,244,147.53 -1,057,525.40 -186,622.13 378,571.81

其他综合收益合计 1,477,347.21 -1,229,647.53 3,625.00 -1,046,650.40 -186,622.13 430,696.81

其他说明，包括对现金流量套期损益的有效部分转为被套期项目初始确认金额调整：

无

38、盈余公积



法定盈余公积 346,974,382.62 20,465,306.86 367,439,689.48

任意盈余公积

储备基金

企业发展基金

其他

合计 346,974,382.62 20,465,306.86 367,439,689.48

盈余公积说明，包括本期增减变动情况、变动原因说明：

本期增加数系根据税后净利润的10%计提法定盈余公积。

39、未分配利润


项目本期上期

调整前上期末未分配利润 1,835,019,371.83 1,716,871,951.95

调整期初未分配利润合计数（调增+，调减－）

调整后期初未分配利润 1,835,019,371.83 1,716,871,951.95

加：本期归属于母公司所有者的净利润 270,898,789.40 240,660,711.44

减：提取法定盈余公积 20,465,306.86 4,775,931.96

提取任意盈余公积

提取一般风险准备

应付普通股股利

转作股本的普通股股利

支付普通股现金股利 67,858,086.31 117,737,359.60

期末未分配利润 2,017,594,768.06 1,835,019,371.83

注：本公司于 2015年 5月 18日召开了 2014年度股东大会，通过了 2014年度利润分配方案，向

全体股东派发现金红利 6,785.81万元（含税）。

40、营业收入和营业成本

（1）分类列示


项目本期发生额上期发生额

收入成本收入成本

主营业务收入 4,256,390,356.85 3,507,190,589.49 5,200,963,348.45 4,347,342,245.20

其他业务收入 67,087,299.03 49,131,914.21 73,689,636.70 46,097,594.39

合计 4,323,477,655.88 3,556,322,503.70 5,274,652,985.15 4,393,439,839.59

(2) 房地产销售收入按项目

① 安置房销售


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项目本期发生额

百馨苑 580,434,241.28

百草苑 1,079,930.00

富民景园 153,817,740.00

祥龙苑 244,394,856.21

香山欣园 115,437,672.60

新桥商业街 26,105,780.00

合计 1,121,270,220.09

② 商品房销售



苏州丹华君都项目 115,581,057.04

绿都万和城 273,041,189.00

东城明居 5,994,561.00

合计 394,616,807.04

（3）本公司本期根据常州市新北区财政局审定的万顷良田工程建设成本按 10%确认结算工程收益

29,654,310.80元。本公司本期以常州市新北区土地储备中心认可的支出金额按 10%确认保底收益

53,681,378.64元作为本期土地一级开发收入。

41、营业税金及附加



营业税 111,137,588.59 132,738,927.83

城市维护建设税 7,782,389.18 13,225,140.24

教育费附加 10,871,067.58 9,464,240.43

房产税 3,070,618.31 2,170,489.81

土地增值税 19,509,079.76 28,853,811.26

合计 152,370,743.42 186,452,609.57

42、销售费用



工资及附加 21,979,258.73 24,131,796.62

运费 21,504,682.29 14,295,862.40

广告及展览费 11,178,114.40 16,839,055.35

佣金 10,065,329.70 5,303,037.62

检品费 1,100,999.83 1,436,051.00

物料消耗 872,896.46 1,859,529.21

差旅费 550,237.57 554,648.16

业务招待费 535,171.49 1,129,933.92

劳务费 505,984.71 912,637.11

商检费 465,546.93 355,340.80

租赁费 121,739.34 1,526,258.19

其他 3,991,234.14 3,553,806.16

合计 72,871,195.59 71,897,956.54


108 / 132

43、管理费用



工资及附加 86,759,513.10 91,394,948.63

研发费用 27,026,540.48 28,954,388.24

业务招待费 7,984,508.86 9,035,672.46

折旧费 7,298,805.95 6,984,699.08

税费 6,508,920.99 10,181,258.02

行业管理、中介费等 5,525,858.79 3,503,244.99

办公费 4,638,911.34 4,333,401.10

汽车费用 4,065,564.14 3,037,905.88

环保费 2,957,145.75 2,860,003.72

装修费 2,935,641.39

差旅费 2,831,578.68 2,768,851.38

无形资产及递延资产摊销 2,490,572.28 4,303,201.87

保险费 2,298,994.67 1,911,327.55

邮电费 920,505.39 574,339.68

运费 813,809.06 446,073.52

租赁费 803,095.82 1,478,688.82

物料消耗 795,629.70 1,006,816.66

董事会经费 340,350.88 3,262,741.45

其他 5,348,006.77 6,190,323.82

合计 172,343,954.04 182,227,886.87

44、财务费用



利息支出 104,566,003.39 66,570,375.39

手续费支出 4,885,388.46 456,845.03

利息收入 -127,788,192.10 -85,763,073.88

汇兑损益 -12,811,021.79 1,663,086.63

合计 -31,147,822.04 -17,072,766.83

其他说明：

（1）根据常州市新北区财政局常新财经[2008]005号“关于对《关于火炬置业、高新城投拟申请

提高回购毛利率及支付资金占用费的请示》的批复第 3条”的规定，新北区财政局同意自 2008

年 1月 1日起于会计年度末对本公司全资子公司黑牡丹置业和黑牡丹建设因区政府各下属单位回

购形成的应付款支付资金占用费。

（2）根据常州市新北区财政局常新财经[2010]10号“《关于常州新北区万顷良田工程建设相关

支付事宜的不可撤销承诺函》第 3条”的规定，新北区财政局同意对本公司全资子公司新希望因

新北区财政局委托万顷良田项目建设形成的应付款进行财政贴息。

（3）根据常新党政办文[2014]685号“关于对黑牡丹集团资金占用费结算调整的请示”的批复，

同意黑牡丹集团下属全资子公司黑牡丹置业、黑牡丹建设、新希望对区财政及各下属单位应收账

款的资金占用费，暂按银行一年期同期贷款基准利率上浮 20%计算。

（4）经新北区财政局委托审计，黑牡丹建设、黑牡丹置业、新希望 2015年计入财务费用资金占

用费合计为 10,128.14 万元。

45、资产减值损失



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一、坏账损失 6,972,748.62 6,653,397.75

二、存货跌价损失 32,878,037.45 28,494,422.95

三、可供出售金融资产减值损失 1,250,000.00

四、持有至到期投资减值损失

五、长期股权投资减值损失

六、投资性房地产减值损失

七、固定资产减值损失

八、工程物资减值损失

九、在建工程减值损失

十、生产性生物资产减值损失

十一、油气资产减值损失

十二、无形资产减值损失

十三、商誉减值损失

十四、其他

合计 41,100,786.07 35,147,820.70

46、投资收益




权益法核算的长期股权投资收益 -44,225.90 157,761.79

处置长期股权投资产生的投资收益

以公允价值计量且其变动计入当期损益

的金融资产在持有期间的投资收益

处置以公允价值计量且其变动计入当期

损益的金融资产取得的投资收益

持有至到期投资在持有期间的投资收益

可供出售金融资产等取得的投资收益 8,836,700.20 8,800,000.00

处置可供出售金融资产取得的投资收益

丧失控制权后，剩余股权按公允价值重新

计量产生的利得

合计 8,792,474.30 8,957,761.79

47、营业外收入


项目本期发生额上期发生额计入当期非经常性

损益的金额

非流动资产处置利得合计 2,825,143.21 1,028,762.95 2,825,143.21

其中：固定资产处置利得 2,825,143.21 1,028,762.95 2,825,143.21

无形资产处置利得

债务重组利得

非货币性资产交换利得

接受捐赠

政府补助 20,821,160.69 2,852,100.00 20,821,160.69

其他 2,434,378.50 3,661,400.74 2,434,378.50

合计 26,080,682.40 7,542,263.69 26,080,682.40


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计入当期损益的政府补助



补助项目本期发生金额上期发生金额与资产相关/与收益相关

延陵路 93#拆迁补助 8,031,488.14 与收益相关

白家桥拆迁补助 3,780,172.55 与收益相关

省级商务发展补助 300,000.00 与收益相关

“三位一体”转型补助 320,000.00 与收益相关

市级工业信息化专项引导资金 250,000.00 与收益相关

高技能人才评价示范单位奖励金 30,000.00 与收益相关

出口信用保险保费扶持项目 6,500.00 与收益相关

基建贷款中央贴息 3,090,000.00 与收益相关

水治理专项资金 1,960,000.00 与收益相关

新疆棉花运费补贴 141,000.00 与收益相关

节能及发展循环经济专项资金 500,000.00 与收益相关

李文美大师工作室专项资金 50,000.00 与收益相关

信息化控制系统的研发 200,000.00 与收益相关

企业知识产权战略推进经费 100,000.00 与收益相关

国家财政部科技型中小企业技术创

新基金风险补助 330,000.00 与收益相关

外贸专项补助 50,000.00 446,000.00 与收益相关

工业和信息产业支持 130,000.00 400,000.00 与收益相关

节水及排水处理补贴 62,000.00 62,000.00 与收益相关

融资奖励 100,000.00 与收益相关

能量计量示范单位奖励 10,000.00 与收益相关

产品技术研发补助 10,000.00 与收益相关

知识产权奖励 22,000.00 与收益相关

环保补助 1,960,200.00 与收益相关

专项奖励 220,000.00 100,000.00 与收益相关

“改进生产工艺、改造染色设备及

后整理设备，提升牛仔布的产品水

平项目”拨款

1,600,000.00 1,600,000.00 与资产相关

技能大师工作室 200,000.00 与收益相关

合计 20,821,160.69 5,240,200.00 /

48、营业外支出


项目本期发生额上期发生额计入当期非经常性损益的金额

非流动资产处置损失合计 1,148,371.17 293,241.73 1,148,371.17

其中：固定资产处置损失 1,148,371.17 292,218.88 1,148,371.17

无形资产处置损失 1,022.85

债务重组损失

非货币性资产交换损失

对外捐赠 1,320,000.00 6,000.00 1,320,000.00

其他 3,859,446.53 4,999,708.90 3,859,446.53

合计 6,327,817.70 5,298,950.63 6,327,817.70


111 / 132

49、所得税费用

(1) 所得税费用表



当期所得税费用 123,944,332.54 143,648,888.27

递延所得税费用 -17,456,246.92 -28,964,109.79

合计 106,488,085.62 114,684,778.48

(2) 会计利润与所得税费用调整过程：



利润总额 388,161,634.10

按法定/适用税率计算的所得税费用 97,040,408.53

子公司适用不同税率的影响 -1,812,845.09

调整以前期间所得税的影响 -14,022.12

非应税收入的影响 -2,198,118.58

不可抵扣的成本、费用和损失的影响 1,653,335.73

使用前期未确认递延所得税资产的可抵扣亏损的影响 -693,300.15

本期未确认递延所得税资产的可抵扣暂时性差异或可

抵扣亏损的影响 14,697,673.36

加计扣除研发费的影响 -2,972,350.63

境外所得补亏抵扣影响 787,304.57

所得税费用 106,488,085.62

50、其他综合收益

详见附注七、37。

51、现金流量表项目

(1).收到的其他与经营活动有关的现金：



收回保证金 21,288,801.91 49,724,071.96

利息收入 127,788,192.10 41,674,404.82

万顷良田项目财政拨款 50,000,000.00 150,000,000.00

北部新城项目财政拨款 558,280,000.00 370,000,000.00

质押的定期存款 50,000,000.00

其他 55,869,333.74 34,001,203.30

合计 813,226,327.75 695,399,680.08

(2).支付的其他与经营活动有关的现金：



君德投资往来款 94,200,000.00

代建垫资款 45,234,869.15

万顷良田项目支出 57,717,676.90 16,763,933.43

北部新城代付款 59,925,706.73 317,772,445.12


112 / 132

支付保证金 85,839,838.56 31,356,766.00

其他 103,312,125.72 170,782,141.16

合计 446,230,217.06 536,675,285.71

(3).收到的其他与筹资活动有关的现金



收到股权信托融资金额 500,000,000.00

子公司向其少数股东借款 1,000,000.00 7,000,000.00

定增认购保证金 11,000,000.00

合计 1,000,000.00 518,000,000.00

(4).支付的其他与筹资活动有关的现金



退定增保证金 11,000,000.00

还少数股东借款 7,000,000.00

定增发行费等 1,534,591.16

合计 19,534,591.16

52、现金流量表补充资料

(1) 现金流量表补充资料


补充资料本期金额上期金额

1．将净利润调节为经营活动现金流量：

净利润 281,673,548.48 319,075,935.08

加：资产减值准备 41,100,786.07 35,147,820.70

固定资产折旧、油气资产折耗、生产性生物资产折旧 61,138,828.92 51,969,275.15

无形资产摊销 1,915,681.43 1,835,378.25

长期待摊费用摊销 4,859,834.00 1,700,293.12

处置固定资产、无形资产和其他长期资产的损失（收

益以“－”号填列） -13,488,432.73 -735,521.22

固定资产报废损失（收益以“－”号填列）

公允价值变动损失（收益以“－”号填列）

财务费用（收益以“－”号填列） 93,294,400.46 65,760,755.68

投资损失（收益以“－”号填列） -8,792,474.30 -8,957,761.79

递延所得税资产减少（增加以“－”号填列） -17,456,246.92 -28,964,109.79

递延所得税负债增加（减少以“－”号填列） 2,680.00

存货的减少（增加以“－”号填列） 271,696,596.12 -323,237,828.15

经营性应收项目的减少（增加以“－”号填列） -966,514,017.18 -1,350,287,966.69

经营性应付项目的增加（减少以“－”号填列） 502,364,916.73 205,467,804.07

其他 -64,551,036.65 68,367,305.96

经营活动产生的现金流量净额 187,242,384.43 -962,855,939.63

2．不涉及现金收支的重大投资和筹资活动：

债务转为资本

一年内到期的可转换公司债券

融资租入固定资产


113 / 132

3．现金及现金等价物净变动情况：

现金的期末余额 2,830,989,946.93 1,716,518,925.78

减：现金的期初余额 1,716,518,925.78 2,159,695,416.86

加：现金等价物的期末余额

减：现金等价物的期初余额

现金及现金等价物净增加额 1,114,471,021.15 -443,176,491.08

(2) 本期支付的取得子公司的现金净额


(3) 本期收到的处置子公司的现金净额


(4) 现金和现金等价物的构成



一、现金

其中：库存现金 1,227,911.89 531,452.32

可随时用于支付的银行存款 2,829,686,742.50 1,715,925,472.79

可随时用于支付的其他货币资金 75,292.54 62,000.67

可用于支付的存放中央银行款项

存放同业款项

拆放同业款项

二、现金等价物

其中：三个月内到期的债券投资

三、期末现金及现金等价物余额 2,830,989,946.93 1,716,518,925.78

其中：母公司或集团内子公司使用受限

制的现金和现金等价物

其他说明：

现金和现金等价物不含母公司或集团内子公司使用受限制的现金和现金等价物。

53、所有权或使用权受到限制的资产



项目期末账面价值受限原因

货币资金 240,306,410.65 保证金

应收票据

存货 542,488,787.58 贷款抵押

固定资产 28,539,148.62 贷款抵押

无形资产

其他非流动资产 1,103,608,329.69 贷款抵押

投资性房地产 3,286,856.58 贷款抵押

合计 1,918,229,533.12 /

54、外币货币性项目



114 / 132

(1).外币货币性项目：

单位：元

项目期末外币余额折算汇率期末折算人民币

余额

货币资金

其中：美元 21,835,024.48 6.4936 141,787,914.96

欧元

港币 60,901,571.19 0.83778 51,022,118.31

日元 5,020.00 0.0539 270.58

应收账款

其中：美元 7,901,885.38 6.4936 51,311,682.90

欧元

港币 26,338,667.74 0.83778 22,066,009.06

长期借款

其中：美元

欧元

港币 16,457,000.00 0.83778 13,787,345.46

应收票据

其中：港币 10,605,496.19 0.83778 8,885,072.60

其他应收款

其中：日元 2,243.00 0.0539 120.90

港币 139,290.51 0.83778 116,694.80

应付账款

其中：美元 2,951,549.96 6.4936 19,166,184.82

港币 42,970,564.41 0.83778 35,999,879.45

其他应付款

其中：港币 1,896,719.92 0.83778 1,589,034.01

日元 12,770,168.00 0.0539 688,312.06

一年内到期的非流动负债

其中：港币 1,764,000.00 0.83778 1,477,843.92

(2).境外经营实体说明，包括对于重要的境外经营实体，应披露其境外主要经营地、记账本位币

及选择依据，记账本位币发生变化的还应披露原因。


公司集团构成包含位于香港的子公司，其主要业务为采购境外棉花及纺织品的销售，因香港

以港币为结算本位币，所以其记账本位币为港币。

八、合并范围的变更

1、非同一控制下企业合并


2、同一控制下企业合并


3、反向购买



115 / 132

4、处置子公司

是否存在单次处置对子公司投资即丧失控制权的情形


是否存在通过多次交易分步处置对子公司投资且在本期丧失控制权的情形


5、其他原因的合并范围变动

说明其他原因导致的合并范围变动（如，新设子公司、清算子公司等）及其相关情况：

（1）本报告期新增黑牡丹纺织纳入合并范围。

报告期内公司投资设立黑牡丹纺织，成立时注册资本 8000万元，持股比例 100%，经营范围：

针纺织品、服装的制造，加工；棉花收购，加工及销售；建筑材料、装饰材料、百货、五金、交

电、化工产品、劳保用品、日用杂品、针纺织品的销售；对外投资服务；纺织设备的技术开发、

技术转让、技术咨询、技术服务；自营和代理各类商品及技术的进出口业务（国家限定企业经营

或禁止进出口的商品和技术除外）。（依法须经批准的项目，经相关部门批准后方可开展经营活动）。

（2）本报告期新增嘉发纺织纳入合并范围。

2015 年 8 月公司的控股子公司黑牡丹香港新投资设立嘉发纺织，成立时注册资本 1000 万美

元，持股比例 100%。经营范围：棉花的加工，服装的制造及加工；纺织原料、针纺织品、日用百

货、五金、交电、建筑材料、装饰材料的国内采购、批发、佣金代理（拍卖除外）及进出口业务

（不涉及国营贸易管理用品，涉及配额、许可证管理的商品，按国家有关规定办理申请）；纺织设

备技术开发、技术转让、技术咨询、技术服务。（依法须经批准的项目，经相关部门批准后方可开

展经营活动）。

（3）本报告期新增黑牡丹发展纳入合并范围。

2015 年 6 月，公司投资设立黑牡丹发展，注册资本 500 万元，经营范围：城市建设项目的

投资及管理；企业管理服务；投资咨询（证券、期货投资咨询除外）。

九、在其他主体中的权益

1、在子公司中的权益


(1). 企业集团的构成

子公司名称主要经营

地注册地业务性质

持股比例(%) 取得

方式直接间接

黑牡丹进出口江苏常州江苏常州产品营销机构 95.00 投资设立

大德纺织江苏常州江苏常州产品生产基地 95.00 投资设立

黑牡丹香港中国香港中国香港香港营销机构 85.00 投资设立

溧阳服饰江苏常州江苏常州产品生产基地 70.00 25.50 投资设立

荣元服饰江苏常州江苏常州产品生产基地 75.00 21.25 投资设立

牡丹广景江苏常州江苏常州投资管理 65.00 投资设立

黑牡丹置业江苏常州江苏常州房地产公司 100.00 同一控制下

合并取得

黑牡丹建设江苏常州江苏常州工程施工公司 60.79 同一控制下

合并取得

绿都房地产江苏常州江苏常州房地产公司 51.00 投资设立

新希望江苏常州江苏常州工程施工公司 100.00 同一控制下

合并取得

牡丹创投江苏常州江苏常州投资公司 100.00 投资设立

牡丹华都江苏常州江苏常州房地产公司 100.00 投资设立


116 / 132

丹华君都江苏苏州江苏苏州房地产公司 70.00 投资设立

黑牡丹时尚江苏常州江苏常州产品营销机构 100.00 投资设立

绿都物业江苏常州江苏常州物业管理公司 51.00 投资设立

黑牡丹科技园江苏常州江苏常州科技园区开发 100.00 投资设立

库鲁布旦江苏常州江苏常州商品贸易 85.00 投资设立

孵化器江苏常州江苏常州科技园区服务 100.00 投资成立

牡丹物业江苏常州江苏常州物业管理公司 100.00 投资设立

黑牡丹商服江苏常州江苏常州商务服务 100.00 投资设立

牡丹景都江苏常州江苏常州房地产公司 100.00 投资设立

维雅时尚江苏常州江苏常州酒店管理 51.00 投资设立

黑牡丹纺织江苏常州江苏常州产品生产基地 100.00 投资设立

嘉发纺织江苏常州江苏常州产品生产基地 85.00 投资设立

黑牡丹发展江苏常州江苏常州投资管理 100.00 投资设立

在子公司的持股比例不同于表决权比例的说明：

在子公司黑牡丹建设的持股比例不同于表决权比例的原因详见附注七、33。

(2).重要的非全资子公司


子公司名称少数股东持股

比例（%）

本期归属于少数股

东的损益

本期向少数股东宣

告分派的股利

期末少数股东权

益余额

黑牡丹进出口 5.00 583,131.95 3,259,001.84

黑牡丹香港 15.00 2,683,227.32 1,364,842.87 6,951,078.68

绿都房地产 49.00 8,957,583.03 312,059,769.34

丹华君都 30.00 831,960.18 21,799,120.10


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(3).重要非全资子公司的主要财务信息


子公司

名称


流动资产非流动资产资产合计流动负债非流动负债负债合计流动资产非流动

资产资产合计流动负债

非流动

负债负债合计

黑牡丹

进出口 103,313,607.50 1,834,673.45 105,148,280.95 39,968,244.27

39,968,244.2

7 155,908,979.83

1,718,431.

75 157,627,411.58 104,110,013.83

104,110,013.

83

黑牡丹

香港 96,492,236.78 120,395,798.95 216,888,035.73 155,577,479.30 13,787,345.46

169,364,824.

76 126,264,599.25

113,698,55

5.13 239,963,154.38 186,347,786.45

14,374,546

.90

200,722,333.

35

绿都房

地产 2,468,789,669.78 190,796,439.09 2,659,586,108.87 2,022,729,436.74

2,022,729,436

.74 2,564,321,838.57

158,271,66

8.87 2,722,593,507.44 2,105,232,688.69

2,105,232,688

.69

丹华君

都 1,207,965,702.52 384,114.68 1,208,349,817.20 1,135,686,083.53

1,135,686,083

.53 1,144,834,265.54

561,851.

32 1,145,396,116.86 1,075,505,583.78

1,075,505,583

.78

子公司名称

本期发生额上期发生额

营业收入净利润综合收益总额经营活动现金流量营业收入净利润综合收益总额经营活动现金流

量

黑牡丹进出口 285,758,839.92 11,662,638.93 11,662,638.93 47,178,112.82 906,347,219.80 17,616,295.41 17,616,295.41 31,108,178.28

黑牡丹香港 410,774,766.53 17,940,769.66 17,940,769.66 46,022,433.69 675,799,421.14 8,549,264.83 8,549,264.83 82,614,934.72

绿都房地产 277,271,279.67 18,280,781.69 18,280,781.69 50,715,042.77 1,130,476,574.05 166,085,833.99 166,085,833.99 -54,360,820.75

丹华君都 115,581,057.04 2,773,200.59 2,773,200.59 9,903,353.60 -11,872,696.49 -11,872,696.49 -83,686,668.56


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(4).使用企业集团资产和清偿企业集团债务的重大限制：

使用企业集团资产和清偿企业集团债务不存在重大限制。

2、在子公司的所有者权益份额发生变化且仍控制子公司的交易


3、在合营企业或联营企业中的权益


不重要的合营企业和联营企业的汇总财务信息


期末余额/ 本期发生额期初余额/ 上期发生额

合营企业：

投资账面价值合计

下列各项按持股比例计算的

合计数

--净利润

--其他综合收益

--综合收益总额

联营企业：

投资账面价值合计 8,173,057.90 8,217,283.80

下列各项按持股比例计算的

合计数 -44,225.90 157,761.79

--净利润 -122,002.48 435,204.93

--其他综合收益

--综合收益总额 -122,002.48 435,204.93

4、重要的共同经营


十、与金融工具相关的风险


公司的主要金融工具包括股权投资、借款、应收账款、其他应收款、应付账款等。与这些金

融工具相关的风险，以及公司为降低这些风险所采取的风险管理政策如下所述。公司管理层对这

些风险敞口进行管理和监控以确保将上述风险控制在限定的范围之内。

公司从事风险管理的目标是在风险和收益之间取得平衡，将风险对公司经营业绩的负面影响

降至最低水平，使股东和其他投资者的利益最大化。基于该风险管理目标，公司风险管理的基本

策略是确认和分析本公司面临的各种风险，建立适当的风险承受底线和进行风险管理，并及时可

靠地对各种风险进行监督，将风险控制在限定的范围内。

在经营过程中，公司面临的与金融工具相关的风险主要包括信用风险、市场风险和流动性风

险。公司董事会全面负责风险管理目标和政策的确定，并对风险管理目标和政策承担最终责任。

1、信用风险

信用风险是指金融工具的一方不履行义务，造成另一方发生财务损失的风险。公司主要面临

赊销导致的客户信用风险。在签订新合同之前，公司会对新客户的信用风险进行评估，包括外部


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信用评级和在某些情况下的银行资信证明（当此信息可获取时）。公司对每一客户均设置了赊销

限额，该限额为无需获得额外批准的最大额度。

公司通过对已有客户信用评级的季度监控以及应收账款账龄分析的月度审核来确保公司的整

体信用风险在可控的范围内。在监控客户的信用风险时，按照客户的信用特征对其分组。被评为

“高风险”级别的客户会放在受限制客户名单里并且只有在额外批准的前提下，公司才可在未来

期间内对其赊销，否则必须要求其提前支付相应款项。

2、市场风险

金融工具的市场风险，是指金融工具的公允价值或未来现金流量因市场价格变动而发生波动

的风险，主要包括利率风险、汇率风险和其他价格风险。

（1）利率风险

利率风险，是指金融工具的公允价值或未来现金流量因市场利率变动而发生波动的风险。本

公司面临的利率风险主要来源于银行短期借款。公司通过建立良好的银企关系，对授信额度、授

信品种以及授信期限进行合理的设计，保障银行授信额度充足，满足公司各类短期融资需求。并

且通过缩短单笔借款的期限，特别约定提前还款条款，合理降低利率波动风险。

（2）外汇风险

外汇风险指因汇率变动产生损失的风险。本公司承受外汇风险主要与美元有关，公司的主要业

务活动以人民币计价结算。由于外币金融资产和负债占总资产比重较小，2014 年度及 2015年

度，公司未签署任何远期外汇合约或货币互换合约。

3、流动性风险

流动风险，是指企业在履行以交付现金或其他金融资产的方式结算的义务时发生资金短缺的

风险。公司的政策是确保拥有充足的现金以偿还到期债务。流动性风险由公司的财务部门集中控

制。财务部门通过监控现金余额、可随时变现的有价证券以及对未来 12个月现金流量的滚动预测，

确保公司在所有合理预测的情况下拥有充足的资金偿还债务。公司各项金融负债预计 1年内到期。

十一、公允价值的披露


1、以公允价值计量的资产和负债的期末公允价值


项目

期末公允价值

第一层次公允价

值计量

第二层次公允价

值计量

第三层次公允价

值计量合计

一、持续的公允价值计量

（一）以公允价值计量且

变动计入当期损益的金融

资产

1. 交易性金融资产

（1）债务工具投资

（2）权益工具投资

（3）衍生金融资产

2. 指定以公允价值计量

且其变动计入当期损益的

金融资产


（2）权益工具投资

（二）可供出售金融资产 87,500.00 87,500.00


（2）权益工具投资 87,500.00 87,500.00

（3）其他

（三）投资性房地产


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1.出租用的土地使用权

2.出租的建筑物

3.持有并准备增值后转让

的土地使用权

（四）生物资产

1.消耗性生物资产

2.生产性生物资产

持续以公允价值计量的资

产总额 87,500.00 87,500.00

（五）交易性金融负债

其中：发行的交易性债券

衍生金融负债

其他

（六）指定为以公允价值

计量且变动计入当期损益

的金融负债

持续以公允价值计量的负

债总额

二、非持续的公允价值计

量

（一）持有待售资产

非持续以公允价值计量的

资产总额

非持续以公允价值计量的

负债总额

2、持续和非持续第一层次公允价值计量项目市价的确定依据

该项目市价采用证券交易市场期末收盘价。

十二、关联方及关联交易

1、本公司的母公司情况


母公司名称注册地业务性质注册资本母公司对本企业

的持股比例(%)

母公司对本企

业的表决权比

例(%)

常高新江苏常州多元化经营 100,500.00 49.92 49.92

本公司的母公司情况的说明

详见第六节、四、（一）“控股股东情况”。

本企业最终控制方是常州市新北区人民政府。

其他说明：

常高新直接持股黑牡丹 52,266.21万股，占比 49.92%；通过其全资子公司常国投间接持股黑

牡丹 9,645.84万股，占比 9.21%。

2、本公司的子公司情况

本公司子公司的情况详见附注九、1“在子公司中的权益”。


121 / 132

3、本公司合营和联营企业情况

本公司无重要的合营或联营企业，不重要的合营或联营企业详见附注九、3“在合营企业或联

营企业中的权益”。

本期与本公司发生关联方交易，或前期与本公司发生关联方交易形成余额的其他合营或联营企业

情况如下


4、其他关联方情况


其他关联方名称其他关联方与本企业关系

常州滨江房屋拆迁有限公司母公司的全资子公司

常州高新区出口加工区投资开发有限公司母公司的全资子公司

常州嘉迅物流有限公司母公司的全资子公司

常州市龙城小学母公司的全资子公司

常州国展资产经营有限公司母公司的全资子公司

常州国展物业服务有限公司母公司的全资子公司

常州新铁投资发展有限公司母公司的全资子公司

常州民生环保科技有限公司母公司的全资子公司

常州中润花木有限责任公司母公司的全资子公司

常州市恒泰投资担保有限公司母公司的全资子公司

5、关联交易情况

(1). 购销商品、提供和接受劳务的关联交易


采购商品/接受劳务情况表


关联方关联交易内容本期发生额上期发生额

常州市恒泰投资担保有限公司工程担保 575,573.30 463,890.70

常州嘉迅物流有限公司仓储费 17,569.70 101,996.13

常州滨江房屋拆迁有限公司工程拆迁 3,588,766.00 8,880,387.74

常州民生环保科技有限公司废水处理 2,273,310.00

常州中润花木有限责任公司绿化工程 4,335,186.66

出售商品/提供劳务情况表


关联方关联交易内容本期发生额上期发生额

常州国展资产经营有限公司代建 1,000,000.00

常州市龙城小学代建 1,800,000.00

购销商品、提供和接受劳务的关联交易说明

本公司对关联方的交易价格根据市场价或协议价确定,无重大高于或低于正常交易价格的情

况。

(2). 关联租赁情况


本公司作为出租方：


承租方名称租赁资产种类本期确认的租赁收入上期确认的租赁收入

常州国展资产经营有限公司常裕厂房 150,384.60 167,094.00


122 / 132

常州国展物业服务有限公司常裕厂房 39,680.00

本公司作为承租方：


出租方名称租赁资产种类本期确认的租赁费上期确认的租赁费

常州国展资产经营

有限公司

常州新北区高新科技园 6号楼

309-327室 381,240.00 381,240.00


有限公司

常州新北区高新科技园 6号楼

1、4、5楼部分办公室 487,918.08 487,918.08


有限公司

常州新北区高新科技园 6号

楼 5楼 18,406.08 12,270.72

(3). 关联担保情况


本公司作为担保方


被担保方担保金额担保起始日担保到期日担保是否已经履行完

毕

黑牡丹建设 500,000,000.00 2014-6-23 2019-6-22 否

新希望 5,000,000.00 2011-4-21 2016-4-20 否

新希望 50,000,000.00 2012-1-4 2017-1-3 否

新希望 6,000,000.00 2012-1-5 2017-1-4 否

新希望 60,000,000.00 2011-6-2 2016-12-30 否

新希望 50,000,000.00 2011-6-7 2016-12-30 否

黑牡丹科技园 180,000,000.00 2014-3-4 2019-1-20 否

黑牡丹香港 5,314,940.31 2015-3-1 2016-2-28 否

黑牡丹香港 35,002,950.35 2015-6-29 2016-3-15 否

黑牡丹香港 4,687,840.19 2015-8-6 2020-12-31 否

本公司作为被担保方


担保方担保金额担保起始日担保到期日担保是否已经履行完

毕

常高新 150,000,000.00 2015-1-19 2016-1-19 否

常高新 40,000,000.00 2015-1-20 2016-1-20 否

常高新 60,000,000.00 2015-1-7 2016-1-6 否

常高新 50,000,000.00 2015-10-30 2016-10-29 否

常高新 200,000,000.00 2014-3-19 2016-1-9 否

常高新和本公司 109,600,000.00 2014-3-26 2016-1-25 否

常高新和本公司 69,700,000.00 2014-11-7 2016-7-20 否

常高新 70,000,000.00 2015-9-24 2016-3-22 否

常高新 100,000,000.00 2015-6-30 2016-6-30 否

常高新 400,000,000.00 2015-10-23 2016-6-30 否

常高新 75,000,000.00 2015-10-28 2016-10-27 否

常高新 250,000,000.00 2015-12-2 2016-7-6 否

常高新 100,000,000.00 2015-9-11 2016-3-10 否

常高新 500,000,000.00 2015-4-29 2017-4-28 否

常高新 70,000,000.00 2015-11-12 2016-11-12 否

常高新 80,000,000.00 2015-11-17 2016-11-17 否


123 / 132

常高新 15,939,938.30 2015-9-24 2016-3-7 否

常高新 43,203,123.96 2015-9-9 2016-2-24 否

常高新 2,606,889.05 2013-10-21 2018-12-31 否

注：本公司为下属子公司提供的担保，在“本公司作为担保方”披露。

(4). 关键管理人员报酬




关键管理人员报酬 653.52 643.65

6、关联方应收应付款项


(1). 应收项目


项目名称关联方期末余额期初余额

账面余额坏账准备账面余额坏账准备

应收账款常州国展资产

经营有限公司 1,000,000.00 200,000.00 1,000,000.00 50,000.00

应收账款常州天合国际

学校 2,500,000.00 125,000.00

其他应收款常州市龙城小

学 230,387.33 200,515.89

(2). 应付项目


项目名称关联方期末账面余额期初账面余额

预收款项常州新铁投资发展有限公司 73,012.52 73,012.52

预收款项常州高新区出口加工区投资

开发有限公司 155,166.05 155,166.05

十三、承诺及或有事项

1、重要承诺事项


2、或有事项


十四、资产负债表日后事项

1、重要的非调整事项


2、利润分配情况



拟分配的利润或股利 85,861,792.05


124 / 132

经审议批准宣告发放的利润或股利

注：本公司于 2016年 4月 16 日召开了第六届董事会第二十六次会议，通过了 2015年度利润分配

预案，以公司 2015年 12月 31日总股本 1,047,095,025.00 股为基数，向全体股东每 10股派发现

金红利 0.82元（含税），共计派发现金 85,861,792.05,尚余未分配利润 554,941,220.38 元，结

转下一年度分配。该议案尚需提交 2015年度股东大会审议。

3、销售退回


十五、其他重要事项

1、前期会计差错更正


2、债务重组


3、资产置换


4、年金计划


5、终止经营


6、分部信息


(1). 报告分部的确定依据与会计政策：

公司以内部组织结构、管理要求、内部报告制度等为依据确定经营分部。公司的经营分部是

指同时满足下列条件的组成部分：

①该组成部分能够在日常活动中产生收入、发生费用；

②管理层能够定期评价该组成部分的经营成果，以决定向其配置资源、评价其业绩；

够通过分析取得该组成部分的财务状况、经营成果和现金流量等有关会计信息。

③本公司以行业分部为基础确定报告分部，与各分部共同使用的资产、负债按照规模比例在

不同的分部之间分配。

(2). 报告分部的财务信息


项目纺织分部城建分部投资分部其他分部分部间抵销合计

营业收入 1,278,151,641.58 3,040,074,392.63 6,976,286.00 80,488,349.56 82,213,013.89 4,323,477,655.88

营业成本 1,048,036,281.57 2,506,168,192.39 262,403.80 75,684,464.97 73,828,839.03 3,556,322,503.70

资产总额 811,718,675.36 15,272,220,422.96 1,013,807,092.62 12,214,407,067.94 10,920,059,940.20 18,392,093,318.68

负债总额 686,109,528.38 10,361,973,266.81 612,750,649.33 6,587,962,194.34 6,835,668,105.61 11,413,127,533.25

(3). 收入成本按业务性质分类列示


125 / 132

项目营业收入营业成本

纺织服装收入 1,240,252,593.60 1,020,179,032.75

政府回购项目收入

其中：工程施工收入 1,409,946,418.39 1,261,639,209.28

安置房销售收入 1,121,270,220.09 959,412,882.62

商品房销售收入 394,616,807.04 259,576,706.88

土地一级开发项目收益 53,681,378.64

万顷良田工程项目收益 29,654,310.80

其他收入 6,968,628.29 6,382,757.96

主营业务合计 4,256,390,356.85 3,507,190,589.49

材料及其他销售 67,087,299.03 49,131,914.21

其他业务合计 67,087,299.03 49,131,914.21

合计 4,323,477,655.88 3,556,322,503.70

(4). 主营业务收入成本按地区分类列示

区域主营业务收入主营业务成本

国内 3,632,411,585.19 2,947,043,823.33

国外 623,978,771.66 560,146,766.16

合计 4,256,390,356.85 3,507,190,589.49

十六、母公司财务报表主要项目注释

1、应收账款

(1). 应收账款分类披露：


种类



账面

价值


账面

价值金额比例

(%) 金额

计提

比例

(%)

金额比例

(%) 金额

计提

比例

(%) 单项金额重

大并单独计

提坏账准备

的应收账款

按信用风险

特征组合计

提坏账准备

的应收账款

28,159,415.35 100.00 66,054.56 0.23 28,093,360.79 169,095,570.19 100.00 7,078,055.82 4.19 162,017,514.37

单项金额不

重大但单独

计提坏账准

备的应收账

款

合计 28,159,415.35 / 66,054.56 / 28,093,360.79 169,095,570.19 / 7,078,055.82 / 162,017,514.37

注：报告期期初期末将应收合并范围内各公司间内部往来款归入组合中反映。

期末单项金额重大并单项计提坏账准备的应收账款：


组合中，按账龄分析法计提坏账准备的应收账款：




126 / 132

账龄期末余额

应收账款坏账准备计提比例（%）

1年以内 1,321,091.27 66,054.56 5.00


1年以内小计 1,321,091.27 66,054.56 5.00

合计 1,321,091.27 66,054.56 /


已单独计提减值准备的应收账款除外，公司根据以前年度与之相同或相类似的、按账龄段划

分的具有类似信用风险特征的应收账款组合的实际损失率为基础，结合现时情况分析法确定坏账

准备计提的比例。

组合中，采用余额百分比法计提坏账准备的应收账款：


组合中，采用个别认定法计提坏账准备的应收账款：

应收账款期末余额

应收账款坏账准备计提比例（%）组合特征

应收合并范围内各公司往来 26,838,324.08 合并范围内子公司

合计 26,838,324.08


本期计提坏账准备金额 66,054.56元；本期收回或转回坏账准备金额 7,078,055.82元，系年

初以原纺织分公司净资产出资设立黑牡丹纺织而转出的坏账准备。

其中本期坏账准备收回或转回金额重要的：


(3). 本期实际核销的应收账款情况


其中重要的应收账款核销情况


(4). 按欠款方归集的期末余额前五名的应收账款情况：

本报告期按欠款方归集的期末余额前五名应收账款汇总金额 28,077,221.22元，占应收账款期

末余额合计数的比例 99.71%，相应计提的坏账准备期末余额汇总金额 61,944.86 元。

(5). 因金融资产转移而终止确认的应收账款：

本报告期末不存在因金融资产转移而终止确认的应收账款。

(6). 转移应收账款且继续涉入形成的资产、负债金额：

本报告期末不存在转移应收账款且继续涉入形成的资产和负债。

2、其他应收款

(1). 其他应收款分类披露：



127 / 132

类别



账面

价值


账面

价值金额比例

(%) 金额

计提

比例

(%)

金额比例

(%) 金额

计提

比例


并单独计提坏

账准备的其他

应收款

按信用风险特

征组合计提坏

账准备的其他

应收款

7,365,761,729.43 100.00 468,787.37 0.01 7,365,292,942.06 4,638,361,864.61 100.00 2,638,933.69 0.06 4,635,722,930.92

单项金额不重

大但单独计提

坏账准备的其

他应收款

合计 7,365,761,729.43 / 468,787.37 / 7,365,292,942.06 4,638,361,864.61 / 2,638,933.69 / 4,635,722,930.92

期末单项金额重大并单项计提坏账准备的其他应收款：


组合中，按账龄分析法计提坏账准备的其他应收款：



账龄期末余额

其他应收款坏账准备计提比例（%）

1 年以内 8,669,407.39 433,470.37 5.00

其中：1 年以内分项

1 年以内小计 8,669,407.39 433,470.37 5.00

1 至 2年 8,260.00 1,652.00 20.00

2 至 3年 67,330.00 33,665.00 50.00

合计 8,744,997.39 468,787.37 /

注：报告期期初期末将应收合并范围内各公司间内部往来款归入组合中反映。


已单独计提减值准备的其他应收款除外，公司根据以前年度与之相同或相类似的、按账龄段

划分的具有类似信用风险特征的其他应收款组合的实际损失率为基础，结合现时情况分析法确定

坏账准备计提的比例。

组合中，采用余额百分比法计提坏账准备的其他应收款：


组合中，采用个别认定法计提坏账准备的其他应收款

其他应收账款期末余额

应收账款坏账准备计提比例（%）组合特征

应收合并范围内各公司往来 7,357,016,732.04 合并范围内子公司

合计 7,357,016,732.04


128 / 132


本期计提坏账准备金额 339,352.53元；本期转出坏账准备金额 2,509,498.85元，系期初以

原纺织分公司净资产出资设立黑牡丹纺织而转出的坏账准备。

其中本期坏账准备转回或收回金额重要的：


(3). 本期实际核销的其他应收款情况


(4). 其他应收款按款项性质分类情况



款项性质期末账面余额期初账面余额

内部关联方往来 7,357,016,732.04 4,631,116,616.92

暂付承销费 3,684,931.53

其他 5,060,065.86 7,245,247.69

合计 7,365,761,729.43 4,638,361,864.61

(5). 按欠款方归集的期末余额前五名的其他应收款情况：



单位名称款项的性

质期末余额账龄

占其他应收款期末余

额合计数的比例(%)

坏账准备

期末余额

黑牡丹建设往来 2,856,004,845.25 1年以内 38.77

黑牡丹置业往来 2,846,261,706.51 1年以内 38.64

新希望往来 852,960,774.19 1年以内 11.58

黑牡丹科技园往来 307,054,075.13 2年以内 4.17

黑牡丹纺织往来 293,039,541.65 1年以内 3.98

合计 / 7,155,320,942.73 / 97.14

(6). 涉及政府补助的应收款项


(7). 因金融资产转移而终止确认的其他应收款：

本报告期末不存在因金融资产转移而终止确认的其他应收款。

(8). 转移其他应收款且继续涉入形成的资产、负债金额：

本报告期末不存在转移其他应收款且继续涉入形成的资产和负债。

3、长期股权投资



项目


账面余额减值

准备账面价值账面余额

减值

准备账面价值

对子公司投资 3,410,349,288.93 3,410,349,288.93 3,346,702,991.43 3,346,702,991.43


129 / 132

对联营、合营企业

投资

合计 3,410,349,288.93 3,410,349,288.93 3,346,702,991.43 3,346,702,991.43

(1) 对子公司投资



被投资单位期初余额本期增加本期

减少期末余额

本期计提

减值准备

减值准备

期末余额

黑牡丹进出口 9,500,000.00 9,500,000.00

荣元服饰 37,500,000.00 37,500,000.00

大德纺织 9,500,000.00 9,500,000.00

黑牡丹香港 4,521,333.55 4,521,333.55

溧阳服饰 12,600,000.00 12,600,000.00

牡丹广景 32,500,000.00 32,500,000.00

黑牡丹置业 1,947,643,613.65 1,947,643,613.65

黑牡丹建设 407,991,284.23 407,991,284.23

新希望 449,946,760.00 449,946,760.00

牡丹创投 300,000,000.00 300,000,000.00

国际时尚 30,000,000.00 30,000,000.00

黑牡丹科技园 100,000,000.00 100,000,000.00

黑牡丹商服 5,000,000.00 5,000,000.00

黑牡丹纺织 62,646,297.50 62,646,297.50

黑牡丹发展 1,000,000.00 1,000,000.00

合计 3,346,702,991.43 63,646,297.50 3,410,349,288.93

① 上述长期股权投资，不存在向投资企业转移资金能力受到限制的情况。

② 黑牡丹时尚 2015年末净资产为-10,196.88万元。

(2) 对联营、合营企业投资


4、营业收入和营业成本：



收入成本收入成本

主营业务 178,018,645.65 165,612,582.56 686,079,852.23 607,029,114.92

其他业务 78,737,643.00 78,325,182.13 56,869,394.56 39,080,538.08

合计 256,756,288.65 243,937,764.69 742,949,246.79 646,109,653.00

5、投资收益




成本法核算的长期股权投资收益 217,734,109.58 60,000,000.00

权益法核算的长期股权投资收益

处置长期股权投资产生的投资收益

以公允价值计量且其变动计入当期损益的

金融资产在持有期间的投资收益


130 / 132

处置以公允价值计量且其变动计入当期损

益的金融资产取得的投资收益

持有至到期投资在持有期间的投资收益

可供出售金融资产在持有期间的投资收益 8,800,000.00 8,800,000.00

处置可供出售金融资产取得的投资收益

丧失控制权后，剩余股权按公允价值重新

计量产生的利得

合计 226,534,109.58 68,800,000.00

十七、补充资料

1、当期非经常性损益明细表


项目金额说明

非流动资产处置损益 1,676,772.04

越权审批或无正式批准文件的税收返还、

减免

计入当期损益的政府补助（与企业业务密

切相关，按照国家统一标准定额或定量享

受的政府补助除外）

20,821,160.69 主要为本期收到和摊销

研发项目拨款

计入当期损益的对非金融企业收取的资金

占用费 101,281,397.88

主要为子公司收到财政

资金占用费

企业取得子公司、联营企业及合营企业的

投资成本小于取得投资时应享有被投资单

位可辨认净资产公允价值产生的收益

非货币性资产交换损益

委托他人投资或管理资产的损益

因不可抗力因素，如遭受自然灾害而计提

的各项资产减值准备

债务重组损益

企业重组费用，如安置职工的支出、整合

费用等

交易价格显失公允的交易产生的超过公允

价值部分的损益

同一控制下企业合并产生的子公司期初至

合并日的当期净损益

与公司正常经营业务无关的或有事项产生

的损益

除同公司正常经营业务相关的有效套期保

值业务外，持有交易性金融资产、交易性

金融负债产生的公允价值变动损益，以及

处置交易性金融资产、交易性金融负债和

可供出售金融资产取得的投资收益

单独进行减值测试的应收款项减值准备转

回

对外委托贷款取得的损益

采用公允价值模式进行后续计量的投资性

房地产公允价值变动产生的损益

根据税收、会计等法律、法规的要求对当

期损益进行一次性调整对当期损益的影响


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受托经营取得的托管费收入

除上述各项之外的其他营业外收入和支出 -2,745,068.03

其他符合非经常性损益定义的损益项目

所得税影响额 -27,282,816.23

少数股东权益影响额 636,302.44

合计 94,387,748.79

（1）本公司下属全资子公司黑牡丹建设，原名“常州高新城市建设投资有限公司”及黑牡丹

置业，原名“常州火炬置业有限公司”是专门从事常州市新北区政府基础设施及安置房建设、政

府代建等业务的单位。根据常州市新北区财政局《关于对<关于火炬置业、高新城投拟申请提高回

购毛利率及支付资金占用费的请示>的批复》常新财经〔2008〕005号文，对于政府因回购形成的

应收款项，结合年末应收账款余额、实际占用时间和同期中国人民银行一年期贷款利率，每年年

底由常州市新北区财政局支付资金占用费。

（2）本公司下属全资子公司新希望，是专门受托从事常州市万顷良田工程建设等业务的单位。

根据常州市新北区财政局《关于常州新北区万顷良田工程建设相关支付事宜的不可撤销承诺函》

常新财经〔2010〕10 号文，对于政府因受托项目建设形成的应收款项，结合年末应收账款余额、

实际占用时间和同期中国人民银行一年期贷款利率结算资金占用费。

（3）根据常新党政办文[2014]685号“关于对黑牡丹集团资金占用费结算调整的请示”的批

复，同意黑牡丹集团下属全资子公司黑牡丹置业、黑牡丹建设、新希望对区财政及各下属单位应

收账款的资金占用费，暂按银行一年期同期贷款基准利率上浮 20%计算。

（4）经新北区财政局委托审计，黑牡丹建设、黑牡丹置业和新希望 2015 年度计入损益资金

占用费分别为 6,570.85万元、467.82万元和 3,089.47 万元。

2、净资产收益率及每股收益

报告期利润加权平均净资产

收益率（%）

每股收益

基本每股收益稀释每股收益

归属于公司普通股股东的净

利润 5.71 0.34 0.34

扣除非经常性损益后归属于

公司普通股股东的净利润 3.72 0.22 0.22

3、境内外会计准则下会计数据差异



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第十二节备查文件目录

备查文件目录载有法定代表人、财务总监和会计机构负责人签名并盖章的会计报表。

备查文件目录载有会计师事务所盖章、注册会计师签名并盖章的审计报告原件。

备查文件目录报告期内在《上海证券报》及《中国证券报》上公开披露过的所有公司

文件的正本及公告的原稿。

董事长：戈亚芳

董事会批准报送日期：2016年 4月 16日

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黑牡丹（集团）股份有限公司 - Black Peony · 切相关，符合国家政策规 定、按照一定标准定额或定 量持续享受的政府补助除 外 20,821,160.69

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