Estudo Sobratema do Mercado Brasileiro de Equipamentos ... · China + 50% Índia + 84% Brasil = 2010 + 120% Brasil previsto + 172% ... Fonte: U.S. Association of Equipment Manufacturers

Associação Brasileira de Tecnologia para Equipamentos e Manutenção

Estudo Sobratema do Mercado Brasileiro de Equipamentos para Construção – 2010-15

Estudo Sobratema do Mercado Brasileiro de

Equipamentos para Construção – 2010-15

Resultados

Copyright © Sobratema 2010 1

São Paulo, 2 de dezembro de 2010

Brian NicholsonMiniMax Editora Especializada Ltda



1 – Brasil no contexto mundial

• O mercado mundial de equipamentos de construção

• Pesquisa Sobratema 2010

ConteúdoConteúdo


• Pesquisa Sobratema 2011

2 – Comentários econômicos e projeção 2015

Rubens Sawaya, da Insight Consultoria



Milhares

1.100

1.000

900

800

Média 2005-2009 = 821 mil

Média 2010-2014 = 782 mil

- 5%

O mundo vem saindo do buraco


Fonte: Off-Highway Research, Londres Inclui linha amarela, e alguns equipamentos de manuseio e pavimentação

700

600

500

400

- 40%



Europa China

Mas tem pista lenta... e pista expressa


Fonte: Off-Highway Research, Londres - Dados brasileiros da Sobratema + AbimaqInclui linha amarela, e alguns equipamentos de manuseio e pavimentação

América do Norte

Índia

Brasil



O passado, e o futuroCrescimento previsto, comparado com desempenho passado

Mercado 2010-14 x 2005-09

América do Norte - 43%Europa - 33%


Europa - 33%China + 50%Índia + 84%Brasil = 2010 + 120%Brasil previsto + 172%

Mas.... Brasil é somente 3,5% - 4,0% do mercado mundial

Fonte: Off-Highway Research, Londres - Dados brasileiros da Sobratema + AbimaqInclui linha amarela, e alguns equipamentos de manuseio e pavimentação



12

14

16

18

20

Nos EUA, as previsões são revistasEquipamentos de construção

Crescimento a.a. %


Fonte: U.S. Association of Equipment Manufacturers (AEM)U.S. Construction Equipment Industry Market Forecast

0

2

4

6

8

10

12

2010 2011 2012

Última

Atual



E na Europa tambémConstrução residencial + infraestruturaÍndice, 2006 = 100; preços constantes

Previsões:


Fonte: Euroconstruct

Previsões:

No final de 2009

Mais recente



Crescimento econômico mundial até 2015




• Andrade Gutierrez (construção) - Mário Humberto Marques (presidente)

• Camargo Corrêa (construção) - Pedro Luiz Giavina Bianchi

• Carraro (peças) - Rissaldo Laurenti Jr

Grupo de Apoio Sobratema



• Escad (aluguel) - Eurimilson Daniel

• Galvão Engenharia (construção) - Silvimar Fernandes Reis

• Lequip (equipamento para mineração) - Otávio Lacombe

• Odebrecht (construção) - Afonso Mamede

• Vale (mineração) - Luiz Felipe Rocha

Coordenação Sobratema: Paulo Lancerotti, diretor executivo

Consultores externos:- Brian Nicholson, MiniMax Editora Especializada Ltda - Rubens Sawaya, Insight Consultoria Econômica Ltda



O Estudo Sobratema

• Começou em 2007

• Estudo de demanda no mercado brasileiro:“produção menos exportação mais importação”

• Linha amarela + manuseio + caminhões + tratores de pneu- Inclui equipamentos de construção na mineração e agricultura


- Inclui equipamentos de construção na mineração e agricultura- Inclui caminhões + tratores comprados pelo setor de construção

• Feito anualmente em outubro; publicado novembro/dezembro

• Baseado em fontes múltiplas

• Dados das empresas são mantidas em sigilo

• Não calcula participação de empresas individuais (market share)

• Sondagens durante o ano, com teleconferências Novo!



Metodologia

• Três horizontes: três procedimentos

• Ano 0 2010 Estimativas dos fabricantes, fontes setoriais, outras


• Ano 0 2010 Estimativas dos fabricantes, fontes setoriais, outras

• Ano 1 2011 Estimativas dos fabricantes, compradores, previsões setoriais

• Ano 5 2015 Previsões macroeconômicas e setoriais



Vendas internas (inclusive importados) 2009* 2010 Δ 2011 Δ

Caminhões fora de estrada 50 150 200% 230 53%Escavadeiras hidráulicas 2.900 5.500 90% 6.150 12%Minicarregadeiras (skid steers) 1.200 1.750 46% 1.930 10%Motoniveladoras 1.250 2.150 72% 2.400 12%Pás carregadeiras 2.450 4.400 80% 5.050 15%Retroescavadeiras 4.650 7.300 57% 7.520 3%Rolos compactadores 1.500 2.540 69% 2.800 10%Tratores de esteira 550 1.150 109% 1.270 10%Subtotal: linha amarela 14.550 24.940 71,4% 27.350+9,7%

Comparativo 2009-2010


Subtotal: linha amarela 14.550 24.940 71,4% 27.350+9,7%

Compressores portáteis 1.400 1.800 29% 2.100 17%Gruas 200 400 100% 420 5%Guindastes (esteira, truck, etc) 400 500 25% 600 20%Plataformas aéreas 900 3.000 233% 3.400 13%Telehandlers 150 400 167% 500 25%Tratores de pneu** 2.160 3.590 66% 3.950 10%Subtotal: demais equipamentos 5.210 9.690 86,0% 10.970+13,2%

Subtotal: principais equipamentos de construção 19.760 34.630 75,3% 38.320+10,7%

Caminhões rodoviários** 21.600 35.900 66% 39.500 10%

Total: principais equip. de construção 41.360 70.530 70,5% 77.820+10,3%

*2009 – dados revisados; **Estimativa da demanda na construção



Crescimento em 2011: três visões

• Fabricantes: - Linha amarela – crescimento entre 0% - 10%- Outros segmentos – talvez 10% até 20%, ou maior

• Construtores:


• Construtores:- Maioria espera crescimento do mercado - Sondagem indica compras até 60% maiores em volume (sem Belo Monte)

• Dúvidas:- Vai haver financiamento para tantas obras?- Vai haver financiamento para tantas compras de equipamento?- Outros gargalos?



O que dizem os compradores sobre 2011Sondagem de um dúzia de empresas, destaques

• Gasto total: R$ 243 milhões → R$ 405 milhões (+67%)

Unidades

• Equipamentos (total): 677 em 2010 → 1081 em 2011 (+60%)

Linha amarela: 273 → 461 (+69%)


• Linha amarela: 273 → 461 (+69%)

• Caminhões rod. basculantes: 133 → 411 (+209%)

• Caminhões rod. outros: 206 → 151 (-27%)

• Guindastes: 7 → 7 (valor unitário R$1,45 mi → R$3,57; +146%)

• Gruas: 8 → 4 (valor unitário R$0,95 mi → R$1,75; +84%)

• Compressores portáteis: 21 → 22



Vendas internas (inclusive importados) 2009* 2010 Δ 2011 Δ

Caminhões fora de estrada 50 150 200% 230 53%Escavadeiras hidráulicas 2.900 5.500 90% 6.150 12%Minicarregadeiras (skid steers) 1.200 1.750 46% 1.930 10%Motoniveladoras 1.250 2.150 72% 2.400 12%Pás carregadeiras 2.450 4.400 80% 5.050 15%Retroescavadeiras 4.650 7.300 57% 7.520 3%Rolos compactadores 1.500 2.540 69% 2.800 10%Tratores de esteira 550 1.150 109% 1.270 10%Subtotal: linha amarela 14.550 24.940 71,4% 27.350 +9,7%

Comparativo 2009-2010 e projeções 2011


Subtotal: linha amarela 14.550 24.940 71,4% 27.350 +9,7%

Compressores portáteis 1.400 1.800 29% 2.100 17%Gruas 200 400 100% 420 5%Guindastes (esteira, truck, etc) 400 500 25% 600 20%Plataformas aéreas 900 3.000 233% 3.400 13%Telehandlers 150 400 167% 500 25%Tratores de pneu** 2.160 3.590 66% 3.950 10%Subtotal: demais equipamentos 5.210 9.690 86,0% 10.970 +13,2%

Subtotal: principais equipamentos de construção 19.760 34.630 75,3% 38.320 +10,7%

Caminhões rodoviários** 21.600 35.900 66% 39.500 10%

Total: principais equip. de construção 41.360 70.530 70,5% 77.820 +10,3%

*2009 – dados revisados; **Estimativa da demanda na construção




Estudo Sobratema do Mercado Brasileiro de Equipamentos

para Construção- 2010-15

Copyright © Sobratema 2010 16Copyright © Sobratema 2010

Rubens R. SawayaInsight Consultoria Econômica

[email protected]




Mercado de equipamentos• Vendas crescem mais do que esperado• Crescimento 82% jan-set2010/09• Crescimento 70% - 2010/09• Devem ser vendidas 70 mil máquinas em 2010

400

Vendas Máquinas da Construção


0

50

100

150

200

250

300

350

400

jan

.07

mar

.

mai

.

jul.

set.

no

v.

jan

.08

mar

.

mai

.

jul.

set.

no

v.

jan

.09

mar

.

mai

.

jul.

set.

no

v.

jan

.10

mar

.

mai

.

jul.

set.

20

02

=1

00

Fonte: Insight




Produção de máquinas e equipamentos - Construção• Jan-set crescimento 143% sobre 2009• Próximo ao patamar mensal mais elevado de 2008• Fabricantes retomam investimentos em expansão• Novos investidores no segmento de locação

300

Bens de capital para construçãoProdução Física


0

50

100

150

200

250

300

jan

/07

abr/

07

jul/

07

ou

t/0

7

jan

/08

abr/

08

jul/

08

ou

t/0

8

jan

/09

abr/

09

jul/

09

ou

t/0

9

jan

/10

abr/

10

jul/

10

Índ

ice

20

02

= 1

00

Fonte: IBGE



Mercado de Equipamentos 2010

• Resultado surpreendente

• Aceleração do PAC – Eleições/ Copa/ Olimpíadas

• Disponibilidade de recursos para infraestrutura

• Novas modalidades de participação setor privado

• Construção Civil acelerou crescimento



• Construção Civil acelerou crescimento

• Programas de Governo

• Iniciativa Privada

• Mineração cresceu mais do que esperado – crescimento Chinês

• Crise mundial EUA e Europa – pouca influência Brasil/China



Perspectivas para 2011-2015

Fatores Positivos

• Manutenção/Aceleração do PAC – Copa/ Olimpíadas

• Novas modalidades de financiamento: Securitização/CRIs/LCIs

• Manutenção do volume de recursos BNDES



• Manutenção do volume de recursos BNDES

• Novos recursos do Pré-sal a partir 2013

• Novas formas de participação privada e de estrangeiros

• Continuidade do crescimento construção civil (renda/emprego)

• Manutenção do Crescimento Chinês:

• Gradativa substituição mercado externo por interno

• Mercado de Commodities agrícolas e minérios



Perspectivas para 2015

Desafios

• Elevada população de equipamentos novos

• Cambio/Juros: principais problemas nacionais

• Incentivar investimento/produção industrial (baixa FBKF)



• Incentivar investimento/produção industrial (baixa FBKF)

• Preservar empregos/renda em crescimento

• Manutenção de taxas de crescimento de 5-7% a.a.

• Eleva a arrecadação fiscal/diminui déficit publico

• Garante continuidade do investimento público

• Garantia emprego/renda – evitar inadimplência

• Evitar bolha imobiliária com crescimento emprego/renda

• China diversifica fornecedores commodities – longo prazo




Mercado de equipamentos – Projeções 2011-2015

• Crescimento puxado por infraestrutura e construção civil• Deve ser mais moderado daqui para frente – população elevada• Depende fundamentalmente decisões políticas

Projeção do mercado de máquinas e equipamentos

Infraestrutura Construção civil Mineração Agricultura


0

10

20

30

40

50

60

2009 2010 2011 2012 2013 2014 2015

Milh

are

s

Fonte: Insight




Mercado de Equipamentos – Projeção• Pequena desaceleração em 2012-13 – população máquinas elevada• Eventos: Copa/Olimpíadas puxa crescimento 2013

2009 2010 2011 2012 2013 2014 2015Infraestrutura 18 31 34 37 41 47 53Construção civil 15 26 29 31 35 39 44Mineração 6 10 11 12 14 15 17

Projeção do Mercado de Equipamentos da Construção - Unidades Mil


Mineração 6 10 11 12 14 15 17Agricultura 2 3 3 4 4 5 5Total 41 71 78 85 94 106 119

2010 2011 2012 2013 2014 2015Infraestrutura 69,7 10,1 9,1 11,1 13,1 12,0Construção civil 70,6 10,4 8,8 10,8 12,9 12,2Mineração 72,9 9,6 9,0 10,8 12,8 12,0Agricultura 71,2 15,4 9,7 11,6 13,3 10,8Total 70,5 10,3 9,0 11,0 13,0 12,0Fonte Insight

Projeção do Mercado de Equipamentos da Construção - Taxas de Variação % aa




Projeção da população de equipamentos com até 10 an os de uso - em mil unidades2009 2010 2011 2012 2013 2014 2015

Infraestrutura 122 146 171 198 231 270 313Construção civil 105 125 146 169 195 228 263Mineração 41 48 57 66 76 89 103Agricultura 12 14 17 20 23 27 32

Mercado de Equipamentos – Projeções da População• População de equipamento em forte crescimento• Devem crescer 2 vezes entre 2010-2015


Agricultura 12 14 17 20 23 27 32Total 280 333 391 453 526 614 710Projeção da população de Equipamentos com até 4 ano s de uso - em mil unidades

2009 2010 2011 2012 2013 2014 2015Infraestrutura 69 88 107 122 144 160 187Construção civil 59 75 91 103 121 134 157Mineração 23 29 35 40 47 52 61Agricultura 7 9 11 12 14 16 19Total 157 200 244 277 327 363 424Fonte Insight

Documents

Estudo Sobratema do Mercado Brasileiro de Equipamentos ... · China + 50% Índia + 84% Brasil = 2010 + 120% Brasil previsto + 172% ... Fonte: U.S. Association of Equipment Manufacturers