Etapas de la armonización contable en la UE: de los

principios contables al marco conceptual

Leandro CañibanoCatedrático de la Universidad Autónoma de Madrid

Curso de Doctorado Chile 2007Tema 3

Armonización contable en la UE: Etapas

• 1ª etapa: Directivas:

* Desde Tratado de Roma (1957) hasta finales de los 80

• 2ª etapa: Globalización de la economía:

* Nueva estrategia contable de la UE

• 3ª etapa: Implantación de la Unión Monetaria Europea (1998)

Armonización Contable en la UE1ª etapa

• Directivas: 1ª Publicidad Acuerdos Sociales (1968)

*Bloques: continental y anglo-sajón

* 4ª Cuentas Anuales (1978)

* 7ª Cuentas Consolidadas (1983)• Objetivos: comparabilidad y equivalencia: rigidez

en formatos y flexibilidad en criterios de valoración

• Acta Única Europea (1987): reconocimiento mutuo en Bolsas europeas: ¿acuerdo político?

Armonización Contable en la UE2ª etapa

• Globalización de la economía:

* Multinacionales europeas: Global Players

* Privatizaciones en Europa • No reconocimiento mutuo con Bolsas americanas:

problema para Global Players:

* necesidad de reconciliación

* pérdida de credibilidad

* mayores costes de información• Solución:¿ IASC, US GAAP, UE GAAP?

Nueva estrategia contable de la UE: (I) Declaración

• Factores desencadenantes:

* demandas de Global players

* acuerdo IASC/IOSCO (julio 1995)

* incapacidad de las Directivas

* incipiente participación en IASC• Cambio de estrategia (septiembre 1995)

* no más Directivas

* adopción IAS: compatibilidad con Directivas

* cuentas consolidadas de Global players

Nueva estrategia contable de la UE: (II) Proceso

• Compatibilidad IAS

* con Directivas, 7ª en particular

* con Leyes Estados miembros UE

* algunos problemas: FC negativo, perímetro consolidación

• Reconocimiento: Alemania, Austria, Bélgica, Francia, Italia (en A, A y F también US GAAP)

• De nuevo la comparabilidad: cuentas individuales /cuentas consolidadas: implicaciones fiscales

Armonización contable en la UE3ª etapa

• Implantación de la UME (1998) * plena introducción del Euro (2002): subsisten

diferencias contables• Actualización estrategia contable UE (julio 2000):

transparencia mercado europeo de capitales 2005 * IAS obligatorias en Ctas. Consolidadas / cotizadas * IAS opcionales en Ctas. individuales y consolidadas

Armonización contable en la UE3ª etapa: culminación

• Reglamento 1606/ 2002 del Parlamento Europeo y del Consejo, relativo a la aplicación de las NIC: Proceso para evaluar IAS: EFRAG( grupo de expertos) y Comité de regulación contable

• Reglamentos diversos de la Comisión en 2004 mediante los que se adoptan las NIC/NIIF y las SIC/IFRIC.

• Comentarios CE 2004: (BOICAC 58)

Componentes del modelo contable UE

• Normas contables claras: NIC/NIIF /Marco Conceptual

• Interpretaciones actualizadas y orientaciones de ejecución: SIC/IFRIC

• Auditoría legal: independencia y control de calidad

• Control por parte de los supervisores: CESR • Medidas de refuerzo (“enforcement”)

De los principios contables al marco conceptual

• Directivas UE contienen ciertos principios contables: incorporados en leyes nacionales: p.e. Cº Comercio, PGC.

• NIC están basadas en “Marco para la preparación y presentación de estados financieros”

• Marco no es una NIC ni una SIC, no ha sido adoptado por el Derecho comunitario, pero proporciona criterios de base para la resolución de problemas contables. P.e. cuando no haya NIC o SIC.

Marco conceptual

• Marco conceptual para la regulación contable• Necesidad de justificación teórica:

* FASB Concepts (1978-85), IASC (1989) => IASB *AECA (1999)• Intento de legitimación profesional• Sistema de equilibrio reflexivo para la información contable-

financiera Normas contables

Marco conceptual Prácticas contables

Intuiciones sobre contabilidad y control

Marco conceptual para la regulación contable

• Valor normativo• Contenido

* Entorno económico* Objetivos, rasgos básicos y características cualitativas de la información financiera* Hipótesis Básicas* Definición de los elementos de los EF, criterios de reconocimiento y de valoración* Criterios de mantenimiento del capital

Entorno económico

• Entorno social, económico y legal condiciona información financiera

• Economía de mercado: propiedad privada, decisiones económicas dispersas, animo de lucro, responsabilidad social

• Incertidumbre: estimaciones razonables

• Entidad contable: sujeto emisor de información contable, empresas y grupos

• Usuarios: propietarios, empleados, prestamistas, proveedores y clientes, Gobierno y público en general

• Objetos económicos: bienes, derechos, servicios y obligaciones

Objetivos/ rasgos básicos de la información financiera

• Evaluar el comportamiento económico-financiero, la capacidad

para mantener sus recursos fijos y circulantes, para financiarlos

adecuadamente y para remunerar sus fuentes de financiación

• Información financiera debe referirse a: situación económico-

financiera, actividad y flujos de tesorería

• Estados financieros/Cuentas Anuales periódicos: Balance, Cuenta

de Pérdidas y Ganancias y Memoria (incluye notas y EFT).

Posible ampliación: Informe sobre intangibles y sobre riesgos,

Estado de Resultados global (incluye cambios de valor imputados

directamente a los Fondos propios)

Marco conceptual IAS

CARACTERISTICAS CUALITATIVAS

Comprensibilidad Relevancia ComparabilidadFiabilidad

Importancia relativa Representación fiel

Prudencia

Neutralidad

Sustancia sobre forma

Restricciones a la relevancia y fiabilidad Imagen fiel

Hipótesis básicas

• Empresa en funcionamiento: salvo prueba en

contrario se presume que continúa la marcha de la actividad de la

entidad económica en un futuro previsible, por lo tanto la

aplicación de las reglas contables no puede ir encaminada a

determinar el valor liquidativo del patrimonio

• Devengo: la imputación temporal de la corriente de ingresos

y gastos deberá hacerse en función de la corriente real que dichos

gastos e ingresos representan y no en el momento en que se

produzca la corriente monetaria o financiera derivada de aquellos

Elementos de los estados financieros definición

• Activo: recurso controlado económicamente por la entidad como resultado de sucesos pasados, del cual resulta probable la obtención de rendimientos futuros.

• Pasivo exigible: deuda u obligación de la entidad, surgida como consecuencia de transacciones o hechos pasados, para cuya satisfacción es probable que la entidad se desprenda de recursos o preste servicios que incorporen la obtención de rendimientos futuros.

• Fondos propios: parte residual de los activos de la entidad, pertenecientes a sus propietarios, una vez deducidos todos sus pasivos exigibles

Elementos de los estados financieros definición

• Ingreso: incremento de los recursos económicos de la entidad, producido a lo largo del ejercicio contable, en forma de entradas o aumento de valor de los activos o de decremento de los pasivos exigibles, que originan aumentos de los fondos propios y no están relacionados con las aportaciones de los partícipes en dichos fondos propios.

• Gasto: decremento de los recursos económicos de la entidad, producido a lo largo del ejercicio contable, en forma de salidas o depreciaciones del valor de los activos o de incremento de los pasivos exigibles, que originan disminuciones de los fondos propios y no están relacionados con las distribuciones realizadas a los partícipes en dichos fondos propios.

Elementos de los estados financieroscriterios de reconocimiento

• Activos: En Balance cuando sea probable que se obtengan del mismo rendimientos futuros para la entidad y, además, tenga un valor que pueda medirse con fiabilidad.

• Pasivos: En Balance cuando sea probable que implique la obligación, a su vencimiento, de prescindir de recursos que incorporen la posibilidad de obtener rendimientos futuros y, además, su valor pueda ser determinado con fiabilidad.

• Ingresos: En P y G cuando se produzca un incremento de recursos económicos, relacionado con un incremento en los activos o un decremento en los pasivos, cuya cuantía pueda medirse con fiabilidad.

• Gastos: En P y G cuando se produzca una disminución de recursos, relacionada con un decremento de los activos o un incremento de los pasivos, y su cuantía pueda medirse con fiabilidad

Criterios de valoración

• Coste histórico: precio de adquisición o coste de producción (precio de entrada)

• Coste de reposición: en el momento actual (precio de entrada)

• Valor de realización:en el momento actual (precio de salida)

• Valor actual neto: valor descontado en el momento actual de los flujos de tesorería esperados, cobros (entradas) y pagos (salidas)

Criterios de mantenimiento del capital

• Mantenimiento del capital financiero: conservar la

aportación monetaria de los propietarios:

* en términos nominales

* en poder adquisitivo constante

• Mantenimiento del capital físico: conservar la capacidad

productiva de la empresa

• Reformulación del concepto tradicional de resultado

contable: gº y pª por tenencia de activos y pasivos:

reconocimiento como resultado o como fondos propios