ADMINISTRACIN DE EMPRESAS

V VI CICLO

II UNIDAD

GESTIN FINANCIERA

EL

FLUJO DE CAJA

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Definicin

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Utilidad MEDIR LA

LIQUIDEZ PARA ATENDER LAS

ACTIVIDADES DE OPERACIN,

FINANCIAMIENTO e INVERSIN

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Clasificacin

F.C. Histricos

Es la reconstruccin del

efectivo (saldo inicial,

entradas, salidas y saldo

final) para un perodo ya

transcurrido

Herramientas financieras

Estado de Situacin financiera Estado de Resultados

F.C. Proyectados

Llamado Presupuesto de Caja;

este flujo permite establecer el

movimiento de efectivo para un

periodo futuro

F.C. Operacionales: ingresos y salidas de efectivo como resultado de las actividades econmicas de la empresa

F.C. de Inversin: ingresos y salidas de efectivo como resultado de la inversin efectuada y que beneficiar a la empresa en perodos futuros

F.C. de Financiamiento: ingresos y salidas de efectivo como resultado de las actividades financieras (prstamos, emisin o compra de acciones, etc.)

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Ejemplo F.C. Proyectado

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Ejemplo F.C. Proyectado

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Caso prctico F.C. Proyectado

Elaborar el FC segn la siguiente informacin y proyeccin del 1er semestre del ao 2016 :

I. SALDO FINAL AL 31/12/2015 es de S/ 75,450

II. INGRESOS

2.1 Ventas en el mes de enero de S/ 120,500

2.2. Las ventas crecen en el primer cuatrimestre a un 15% por mes; en el mes de mayo 25% y en junio en un 20% respecto al mes anterior.

2.3 De las ventas mensuales, 60% son al contado y 40% son al crdito a 30 das (considerar ventas el 5 da del mes).

2.4 Alquila un local de su propiedad por S/ 1,000 mensuales. El mes de junio le cancelaron en el mes de julio 2016

2.5 El 20 de marzo recibe del Banco un financiamiento de S/ 35,000 a un plazo de un ao.

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Caso prctico F.C. Proyectado

III. EGRESOS

3.1. Las compras mensuales son el 70% de las ventas de cada mes

3.2. Las compras se cancelan 75% al contado y a crdito cada 60 das (considerar compras el 20 da del mes)

3.3. Gastos administrativos mensuales fijos de S/ 21,860

3.4. Los gastos de ventas representan el 22% del total de las ventas mensuales

3.5. Los impuestos mensuales ascienden al 1.5% del total de las ventas mensuales

3.6. Cancela cuotas mensuales de S/ 850 de prstamo recibido en el mes de junio de 2014 a dos aos

3.7. La cuota mensual a pagar de S/ 3,900 por el prstamo recibido en el mes de marzo lo cancela cada 30 das

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Resolver Caso prctico F.C. Proyectado

Elaborar el FCP con la siguiente informacin:

Concepto Mes 0 Mes 1 Mes 2 Mes 3 Mes 4

Ventas 190,000 290,000 230,000 240,000

Compras 120,000 115,000 150,000 152,000

Impuestos 3,500 4,000 3,800 5,000

Inversin activo fijo 45,000 20,000

Saldo inicial 50,000

Prstamo bancario 90,000 60,000

Las ventas son 40% al contado y 60% al crdito a 30 das

Las compras del mes 1, mes 2 y mes 4 son al contado; las del mes 3 son el 50% al contado y el 50% al crdito a 30 das

El prstamo del mes 1 se cancelar con cuotas de S/ 5,000 a partir del mes siguiente

El prstamo de mes 3 se cancelar con cuotas de S/ 10,000 a partir del mes siguiente

Los gastos de administracin son el 10% de las ventas

Los gastos de ventas son el 30% de las ventas al contado

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