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Il bilancio consolidato negli enti locali
Stefano Pozzoli
2
Caratteristica fondamentale del BC
bull non egrave tratto da ununica coge tenuta per il gruppo ma egrave ottenuto dallaintegrazione di piugrave bilanci
bull il problema egrave amplificato nel Gruppo Ente Locale dove convivonocontabilitagrave diverse
Le funzioni e i destinatari del bilancio consolidato
3
La soluzione
4
Nella redazione del bilancio consolidato lrsquoente locale aggrega i bilanci della controllante e delle sue controllate voce per voce sommando tra loro i corrispondenti valori dellrsquoattivo del passivo dellrsquoattivo nettopatrimonio netto dei proventi e degli oneri Lrsquoallegato A riporta i prospetti che egrave necessario utilizzare per questa procedura e che costituisce parte integrante di questo principio
Il PCEL 4 al punto 15
5
I bilanci consolidati devono essere preparati utilizzando principi contabili uniformi per operazioni e fatti simili in circostanze similari I principi contabili ed i criteri di valutazione da adottare comunque devono essere quelli prevalentemente adottati dalle societagrave partecipate e non quelli proposti dal dlgs 2672000
Il PCEL 4 al punto 26
NB Non necessariamente i principi contabili nazionali (OIC) eventualmente quelli internazionali (IASIFRS) ma non i criteri proposti dal dlgs 2672000
6
Allegato n 44 al DLgs 1182011 bull Il principio ex DLgs 1182011 fa una scelta diversa rispetto al PCEL 4bull In sostanza regola alcuni aspetti derivanti dalla definizione di legge che
riguardano in particolare lrsquoarea di consolidamentobull Dagrave alcune indicazioni di massima su come procedere al consolidamentobull Per il resto rinvia ai principi OIC
PRINCIPIO CONTABILE APPLICATO CONCERNENTE IL BILANCIO CONSOLIDATO
7
Preventivamentehellipla controllante deve fare in modo che nella contabilitagrave di ogni impresa del gruppobull gli accadimenti siano rilevati nello stesso modo con comuni
termini (omogeneitagrave formale)bull siano usati gli stessi criteri di rilevazione (omogeneitagrave
sostanziale)bull tali criteri siano mantenuti costanti nel tempo
In ogni caso
8
Prima dellrsquoavvio dellrsquoobbligo di redazione del bilancio consolidato lrsquoamministrazione pubblica capogruppo bull comunica agli enti alle aziende e alle societagrave che saranno comprese nel
proprio bilancio consolidato del prossimo esercizio bull trasmette a ciascuno di tali enti lrsquoelenco degli enti compresi nel
consolidatobull impartisce le direttive necessarie per rendere possibile la
predisposizione del bilancio consolidato
Infatti per lrsquoallegato 4
9
LE OPERAZIONI DICONSOLIDAMENTO
10
bull In sede di predisposizione delle carte di lavoro occorre fare le rettifiche necessarie per riportare ad omogeneitagrave i criteri di valutazione
bull Fare bene questa fase puograve semplificare moltissimo il lavoro successivo percheacute permette di risolvere a monte molti problemi ad esempio quello di valutazione delle partecipazionihellip
bull Da molti punti di vista egrave fondamentale il sistema informativo utilizzato dallrsquoente locale
La fase di preparazione egrave fondamentale
11
Non egrave sufficiente laquoaggregareraquo i dati ma dobbiamo operare il loro laquoconsolidamentoraquo Solo in tal modo si possono trasformare i valori contabili riferiti alle singole unitagrave in quelli del gruppo visto come unrsquounica entitagrave
utilizzo di scritture di diverso tipo
Scritture contabili (procedura che escludiamo)
Scritture extracontabili
Il consolidamento
12
Si effettua utilizzando degli appositi fogli di consolidamento dove inserire i valori di bilancio delle aziende rientranti nel consolidamento
Scritture extracontabili
13
I patrimoni di due aziende sono i seguenti
Azienda AATTIVO PASSIVO
cassa 200 deb 100
netto 100
Azienda BATTIVO PASSIVO
scorte 50
cassa 100
deb 50
netto 100
Aziende A+BATTIVO PASSIVO
Consolidamento delle aziende
14
A200
SOCIETAgrave AATTIVO PASSIVO
Part 100
cassa 100
deb 100
netto 100
SOCIETAgrave AATTIVO PASSIVO
cassa 200 deb 100
netto 100
Partecipazioni Cassaa 100
B150
15
A200
B150
Partecipazioni Cassaa 100
Controllante200
Controllata150
Cassa 100
16
LA SOCIETAgrave CONTROLLA IL 100 DELLA SOCIETAgrave BI PATRIMONI DELLE DUE SOCIETAgrave SONO I SEGUENTI
SOCIETAgrave AATTIVO PASSIVO
Part 100
cassa 100
deb 100
netto 100
SOCIETAgrave BATTIVO PASSIVO
scorte 50
cassa 100
deb 50
netto 100
SOCIETAgrave A+BATTIVO PASSIVO
17
Scorte50
Cassa200
ATTI
VOPA
SSIV
O
ATTIVO PASSIVOcassa 200
scorte 50
netto 100
debiti 150
Netto100
Debiti150
SOCIETAgrave BSOCIETAgrave A
SOCIETAgrave A+B
INDEB
10050
150 NB
18
SO CA SO CB TO T RD RA CONSPARTECIP 100 100 100 - SCORTE 50 50 50 CASSA 100 100 200 200 TO T ATT 200 150 350 250 DEBITI 100 50 150 150 CAPNETTO A 100 100 100 CAPNETTO B 100 100 100 - TO T PASS 200 150 350 100 100 250
Foglio di consolidamento
19
bull la percentuale di partecipazione (laquopraquo)
bull il costo della partecipazione iscritto nel bilancio della controllante (laquoCraquo)
bull il valore contabile del netto che egrave stato acquistato(laquoNraquo)
pbullNharrC
Consolidamento delle partecipazioni
20
Partecipazione totalitaria
Partecipazione non totalitaria
quota Netto acquistata = Costo N=C pbullN =C
NltC pbullNltCquota Netto
acquistata lt Costo
NgtC pbullNgtCquota Netto acquistata gt Costo
Consolidamento delle partecipazioni
21
LA SOCIETAgrave A CONTROLLA IL 60 DELLA SOCIETAgrave B I PATRIMONI DELLE DUE SOCIETAgrave SONO I SEGUENTI
SOCIETAgrave AATTIVO PASSIVO
Part 60
cassa 100
deb 60
netto 100
SOCIETAgrave BATTIVO PASSIVO
scorte 50
cassa 100
deb 50
netto 100
SOCIETAgrave A+BATTIVO PASSIVO
22
SOCIETAgrave A
ATTIVO PASSIVO
Part 60
cassa 100
deb 60
netto 100
SOCIETAgrave B
ATTIVO PASSIVO
scorte 50
cassa 100
deb 50
netto 100
SOCIETAgrave A+BATTIVO PASSIVO
cassa 200
scorte 50
deb 110
netto 140magg 100min 40
23
SO CA SO CB TO T RD RA CONSPARTECIP 60 60 60 - SCORTE 50 50 50 CASSA 100 100 200 200 TO T ATT 160 150 310 250 DEBITI 60 50 110 110 CAPNETTO A 100 100 100 CAPNETTO B 100 100 60 40 TO T PASS 160 150 310 60 60 250
24
La prassi contabile prevede i seguenti metodi
rArr INTEGRAZIONE GLOBALE
rArr INTEGRAZIONE PROPORZIONALE
In sostituzione della voce partecipazioni vengono inseriti gli importi integrali delle attivitagrave e delle passivitagrave dellrsquoaffiliata anche nel caso in cui la societagrave madre non detenga il 100
Si inserisce tra le attivitagrave e le passivitagrave e tra i proventi ed oneri la quota proporzionaleriferita al capitale della capogruppo nellrsquoaffiliata
Metodi di consolidamento
25
Quale metodo egrave piugrave coerente con il nostro approccio
26
bull Il PCEL 4 opta per il consolidamento integrale per le partecipazioni di controllo mentre prevede il consolidamento proporzionale nei casi di controllo congiunto
bull LrsquoAllegato 4 che non affronta il tema del controllo congiunto lascia aperta la possibilitagrave di utilizzare sia il consolidamento integrale che quello proporzionale
Quale metodo di consolidamento
27
Egrave la quota parte del capitale delle riserve e degli utili conseguiti dalla controllata laquoacquistatiraquo dalla controllante
Poicheacute le componenti del netto tendono per loro natura a variare nel tempo la determinazione del suddetto valore dipende essenzialmente dalla data a cui si riferisce il calcolo
Il valore del patrimonio netto
28
SSOOCCAA SSOOCCBB TTOOTT IIMMMMOOBBIILLIIZZZZ 445500 443300 888800 PPAARRTTEECCIIPP 556600 556600 SSCCOORRTTEE 550000 335500 885500 CCRREEDDIITTII 440000 222200 662200 TTOOTT AATTTT 11991100 11000000 22991100 DDEEBBIITTII 881100 440000 11221100 CCAAPPSSOOCCAA 880000 880000 CCAAPPSSOOCCBB 330000 330000 RRIISSAA 115500 115500 RRIISS BB 110000 110000 UUTTIILLEE AA 115500 115500 UUTTIILLEE BB 33111122--1188 116600 116600 UUTTIILLEE BB 1188--33111122 4400 4400 TTOOTT PPAASSSS 11991100 11000000 22991100
RRDD RRAA
560
300
100
160
560 560
CCOONNSS 888800 --
885500 662200
22335500 11221100
880000 --
115500 --
115500
4400 22335500
UTILE CONSOLID
29
SOCIETArsquo A+B
Immobil 880Scorte 850Crediti 620
Debiti 1210CS di A 800Ris A 150Utile A+B 190
SOCIETArsquo A
Immobil 450Partec 560Scorte 500Crediti 400
Debiti 810CS di A 800Ris A 150Utile A 150
SOCIETArsquo B
Immobil 430Scorte 350Crediti 220
Debiti 400CS di B 300Ris B 100Utile B 200
Pertanto
30
Ovviamente il prezzo pagato ovvero il costo di acquisto delle partecipazioni puograve essere maggiore o minore della corrispondente quota di capitale acquisito
In tal modo si genera una differenza allrsquoatto del consolidamento che puograve esserebull positiva quando il costo egrave maggiore della quota di netto acquisitabull negativa quando il costo egrave minore della quota di netto acquisita
Consolidamento delle partecipazioni
31
una societagrave laquoAraquo acquisisce lrsquointero capitale di una societagrave laquoBraquo pagando 120 ciograve che contabilmente egrave valorizzato 100 Per focalizzare meglio la questione poniamo che la societagrave laquoAraquo possegga dopo lrsquoacquisto unicamente la partecipazione in laquoBraquo Il valore puograve essere attribuito al valore corrente dellrsquoAttivo di Bhellip
Consolidamento delle partecipazioni
32
Consolidamento delle partecipazioni
33
Nella redazione del bilancio consolidato lrsquoente locale aggrega i bilanci della controllante e delle sue controllate voce per voce sommando tra loro i corrispondenti valori dellrsquoattivo del passivo dellrsquoattivo nettopatrimonio netto dei proventi e degli oneri Il metodo di aggregazione dei valori da utilizzare puograve fare riferimento ai valori contabili senza attribuzione dellrsquoavviamento alle diverse attivitagrave e passivitagrave
In sostanza tutta la eventuale differenza tra costo e valore contabile saragrave da considerare differenza di consolidamento
La ldquoderogardquo del PCEL 4 al punto 15
34
Immobili 100
Avviamento 20
Capitale Netto 120
In sostanza non si pratica la riattribuzione del fair value I valori perograve devono essere ricalcolati con principi contabili omogenei
Secondo il PCEL 4
35
Se vi egrave una differenza positiva ovvero se il costo egrave superiore alla corrispondente quota di patrimonio netto valutata a valori correnti questo puograve essere dovuto a
a) un ulteriore margine pagato in funzione di un avviamento positivo della societagrave acquisita (goodwill)
b) un premio corrisposto per specifici benefici per la societagrave acquirente o per sinergie che otterragrave il gruppo
c) Allrsquoeffettuazione di un cattivo affare
Emersione di differenze positive
36
Nel caso di differenza positiva sono possibili due comportamenti contabili alternativi
bullLrsquoiscrizione della differenza nella posta laquodifferenze di consolidamentoraquo nellrsquoattivo dello stato patrimoniale
bullLrsquoiscrizione della differenza nel netto a riduzione esplicita della riserva di consolidamento
Emersione di differenze positive
37
Nei casi in cui le attivitagrave le passivitagrave e le passivitagrave potenziali identificabili dellrsquoacquisito non soddisfano le condizioni per la rilevazione del plusvalore pagato si determina un conseguente effetto sullrsquoimporto rilevato come laquoavviamentoraquo Se il valore riconoscibile allrsquoimmobile egrave 110 il restante 10 saragrave classificato come avviamento
A+B Immob 110
Totale 120 Totale 120
CapN 120 Avviam 10
Emersione di differenze positive
1013
13
Avviam13
13
12013
13
Totale13
13
12013
13
Totale13
13
A+B13
13
11013
13
12013
13
CapN13
13
Immob13
13
13
38
Partecipazioni non totalitarie
Si ipotizzi adesso che una societagrave A proceda allrsquoacquisto solo dellrsquo80 delle partecipazioni che compongono il capitale della societagrave B corrispondendo per dette partecipazioni un prezzo pari a 800
A Partecipi i
CapS 800 Totale 800 Totale
800 800
B Impianti
i i
1000
Totale 1000 Totale 1000
Debiti 500 Cap S 200 Ris 300
Emersione di differenze positive
CapS13
13
100013
13
Totale13
13
100013
13
Totale13
13
A13
13
B13
13
100013
13
80013
13
800 13
13
30013
13
50013
13
Debiti13
13
20013
13
Cap S13
13
Ris13
13
Totale13
13
80013
13
80013
13
Impianticipazioni13
13
Partecipcipazioni13
13
Totale13
13
13
39
Assumiamo infine che il valore economico della societagrave B alla data di acquisto sia pari a 1000 ossia 500 in piugrave rispetto al suo patrimonio netto contabile detta differenza in particolare egrave da attribuirebull per 200 agli impianti che hanno un valore corrente di 1200 rispetto al
loro valore contabile di 1000 e bull per 300 allrsquoavviamento che viene riconosciuto alla suddetta societagrave B
Emersione di differenze positive
Partecipazioni non totalitarie
40
Se dopo la distribuzione precedentemente esaminata permane invece una differenza negativa cioegrave il costo egrave inferiore alla corrispondente quota di patrimonio netto questa puograve essere dovuta abull una riduzione del valore derivante da un cattivo andamento economico bull Dallrsquoaver effettuato un buon affare
Emersione di differenze negative
41
art 33 del DLgs12791
bull Attribuire la differenza laquofondo di consolidamento per rischi e oneri futuriraquo nel caso sia dovuta alla previsione di risultati economici sfavorevoli
bull attribuire la differenza a laquoriserva di consolidamentoraquo negli altri casi
Emersione di differenze negative
42
Per lrsquoOIC innanzi tutto la differenza negativa deve essere utilizzata per ridurre proporzionalmente le attivitagrave immobilizzate Non cosigrave per il PCEL 4 che segue il principio della aggregazione a valori contabili
Se sussiste una ulteriore eccedenza negativa questa deve essere stanziata a bull laquofondo di consolidamento per rischi e oneri futuriraquo se si prevede che la
societagrave acquistata sosterragrave perditebull laquoriserva di consolidamentoraquo altri casi
Emersione di differenze negative
43
La societagrave laquoAraquo acquisisce lrsquointero capitale della societagrave laquoBraquo pagando 90 ciograve che contabilmente egrave valorizzato 100
Se intendiamo utilizzare la riserva avremo
A+B Immob 100
Totale 100 Totale 100
CapN 90 Riserva 10
Emersione di differenze negative
10013
13
Totale13
13
Riserva13
13
1013
13
10013
13
Totale13
13
A+B13
13
10013
13
9013
13
CapN13
13
Immob13
13
13
44
bull Ci possono essere casi in cui una partecipazione egrave significativa in cui il comune esercita una posizione di rilievo ma che tecnicamente non egrave controllata ai sensi dellrsquoart 2359 del Codice Civile
bull Egrave il caso di Hera per il Comune di Bologna e di tanti altri casibull In questo caso come si puograve fare
Un problema
45
laquoEgrave ammesso il consolidamento proporzionale di quelle aziende per e quali si configuri un controllo congiunto tra piugrave soggetti La dimostrazione del controllo congiunto deve essere illustrata e fondarsi su situazioni di diritto o di fattoraquo
In tal caso il PCEL 4 ammette il consolidamento proporzionale
Il PCEL 4 al n 25
46
ELIMINAZIONE PARTITE RECIPROCHE
47
Ai fini della procedura di consolidamento risulta necessario distinguere trabull operazioni che non hanno alcun effetto sul risultato consolidato (valori
reciproci)bull operazioni che influenzano lrsquoutile consolidato (utili-perdite interni)
ELIMINAZIONE PARTITE RECIPROCHE
48
Alcuni problemihellip
bull acquisti e vendite di beni quando la societagrave venditrice ha contabilizzato la vendita e la merce ancora in viaggio non egrave stata invece contabilizzata dalla controparte
bull pagamenti fatti da una societagrave allrsquoaltra la quale ancora non ha ricevuto il relativo accredito
bull errori materiali di fatturazione eo contabilizzazione
ELIMINAZIONE PARTITE RECIPROCHE
49
Si intendono tutti quei rapporti generati da operazioni interne al gruppo che trovano espressi nei singoli bilanci da
1 CREDITI E DEBITI
2 COSTI E RICAVI
1 Si devono elidere i crediti di una societagrave con i rispettivi debiti dellrsquoaltra2 Analogamente si devono elidere i costi con i rispettivi ricavi
VALORI RECIPROCI
50
Dopo la cessione ad una societagrave del gruppo le merci sono state vendute a terze economie
SOCIETAgraveB
SOCIETAgraveA
80 100 110
La societagrave A ha conseguito un ricavo di 110 la societagrave B ha sostenuto un costo di 80 a livello di gruppo vi egrave stato un profitto di 30 (20+10)
(Utile 20) (Utile 10)
51
Poniamo che la controllante A acquisti merci dalla controllata B per 100
bullldquoArdquo registrerebbe nella propria contabilitagrave
Merci cacq a Debiti vB 100
bullldquoBrdquo registrerebbe nella propria contabilitagrave
Cred vA a 100Merci cvend
A livello consolidato abbiamo quindi che
52
bullLe poste Cred vA Debiti vBe
Originano crediti e debiti infra-gruppo che e devono essere trattati come precedentemente visto
bullLe poste e
Compensandosi tra loro non alterano lrsquoutile di gruppo Lrsquoeffetto a livello di Stato Patrimoniale consolidato egrave quindi nullo sul foglio di consolidamento non dobbiamo operare alcun intervento
Merci cacq Merci cvend
53
CE SP Acquisto soc gruppo a Deb vsoc gruppo
100
SP CE Cassa a Merci cvendita 110
Acquirenteper il gruppo
Venditoreper il gruppo
CE SP Merci cacquisto a Cassa 80
SP CE Crediti vsoc gruppo a Vendita soc gruppo 100 CE SP Acquisto soc gruppo a Deb vsoc gruppo
100
SP CE Cassa a Merci cvendita 110
Consolidato
CE SP Merci cacquisto a Cassa 80
SP CE Crediti vsoc gruppo a Vendita soc gruppo 100
54
CE SP Merci cacquisto a Cassa 80
SP CE Cassa a Merci cvendita 110
Riepilogandohellip
Primahellip e dopohellip
200A
Part C+R 100B
Cassa C+RA+B
200Cassa C+R20Utile10Utile 30Utile
100 20 230
Debv100Cred
100Cassa210
Cassa13
13
21013
13
10013
13
CredvA13
13
10013
13
Debv13
13
3013
13
Utile13
13
Utile13
13
1013
13
Utile13
13
2013
13
Cassa13
13
B13
13
10013
13
2013
13
C+R13
13
13
Part13
13
A13
13
20013
13
C+R13
13
13
Cassa13
13
20013
13
23013
13
10013
13
A+B13
13
C+R13
13
13
13
55
bull Nei gruppi privati lrsquoIva ha natura solo finanziaria sia per lrsquoacquirente che per il venditore
bull Non egrave cosigrave nel Gruppo Ente Locale dove un credito per la partecipata contiene una quota di Iva che per lrsquoente locale rappresenta invece un costo
bull Quale soluzione si puograve adottare
Attenzione E lrsquoIVA
56
ldquoNel caso di operazioni tra controllante e sue controllate che comportino un trattamento fiscale difforme lrsquoimposta dovragrave essere considerata separatamente e non oggetto di elisione Nel caso dellrsquoimposta sul valore aggiunto infatti questa dovragrave rientrare come onere nel conto economico consolidato a causa della sua indetraibilitagrave per lrsquoente locale controllanterdquo
Il PCEL 4 al punto 24
57
Nel caso di operazioni tra la controllante e le sue controllate oggetto di un difforme trattamento fiscale lrsquoimposta non egrave oggetto di elisione Ad esempio lrsquoimposta sul valore aggiunto Ad esempio nei casi in cui risulta indetraibile lrsquoimposta sul valore aggiunto pagata dalla capogruppo a componenti del gruppo per le quali lrsquoIVA egrave detraibile non egrave oggetto di eliminazione e rientra tra i costi del conto economico consolidato
Lrsquoallegato 4
58
Utili generati da rapporti intervenuti tra societagrave appartenenti al gruppo
Sotto un profilo contabile si deve tenere presente chebull le eliminazioni riguardanti le operazioni dellrsquoesercizio hanno come contropartita
lrsquoutilebull le eliminazioni inerenti esercizi precedenti rettificano invece le riserve
SP Fondo svalutazione a Diversi 40 SP a Riserve 30 CE a Svalutazione crediti 10
Utili interni
59
SocietagraveB
SocietagraveA
80 100
Tra lrsquoacquisto da parte di B (cioegrave 80) e la successiva vendita a A (a 100) si egrave realizzato un profitto interno che dovragrave essere eliminato in quanto sopravvaluta
(Utile 20)
Le merci risultano ancora nel magazzino di una impresa del gruppo
bull Lrsquoutile della societagrave Bbull Il valore del magazzino della societagrave A
60
CE SP Merci cacquisto a Cassa 80
SP CE Crediti vsoc gruppo a Vendita soc gruppo 100
Acquisti soc gruppo a Debiti vsoc gruppo 100
SP Merci a Merci c rim fin 100
CE SP Merci cacquisto a Cassa 80
SP CE Crediti vsoc gruppo a Vendita soc gruppo 100
CE Acquisti soc gruppo a Debiti vsoc gruppo 100CE SP Merci a Merci c fim fin 100
BA
Cons
olid
ato
61
CE Debiti vsoc gruppo a Crediti vsoc gruppo 100
CE Vendite infragruppo a Acquisti infragruppo 100
CE SP Merci c rim fin a Merci 20
In questo modo si riduce il valore delle rimanenze in SP
Quindi per consolidarehellip
62
dovremmobull in primo luogo rettificare la plusvalenza interna contro il
costo sostenuto per lrsquoacquisto del bene da parte della societagrave acquirente
bull in secondo luogo eliminare lrsquoammortamento in eccesso
Situazione piugrave complessa
E nel caso di beni ammortizzabili
63
SOCIETArsquo AATTIVO PASSIVO
Part 100Cassa 20
C+R 200
SOCIETArsquo BATTIVO PASSIVO
Imp 80
C+R 100
SOCIETArsquo A+BATTIVO PASSIVO
C+R 200Cassa 120Imp 80
Cassa 100
Poniamo che la societagrave A possegga un impianto Costo storico 200 ammortizzato in 10 anni
La cessione avviene al sesto anno F amm 120 quindi valore contabile 80hellip
Situazione preesistente
64
X Libro giornale di A SP Cassa a Diversi 100 SP Impianti 80 CE Plusvalenza 20 Libro giornale di B SP SP Impianti a Cassa
100
X Scritture di consolidamento SP SP C+R a Partecipazioni 100 CE SP Plusvalenza (utile) a Impianti 20
SOCIETArsquo AATTIVO PASSIVO
Part 100Cassa 120
C+R 200
SOCIETArsquo BATTIVO PASSIVO
Imp 100 C+R 100
SOCIETArsquo A+BATTIVO PASSIVO
C+R 200Cassa 140Imp 80Utile 20 Cassa 20
65
SOCIETArsquo AATTIVO PASSIVO
Part 100Cassa 120
C+R 200
SOCIETArsquo BATTIVO PASSIVO
Imp 100 C+R 100
SOCIETArsquo A+BATTIVO PASSIVO
C+R 200Cassa 140Imp 80
Poniamo che la societagrave B stimi la residua vita utile dellrsquoimpianto in ulteriori 10 anni
hellip avremo quindi un ammortamento annuo da parte di B pari al 10 del suo costo di acquisto contro un ammortamento consolidato pari al 10 del precedente valore contabile
Cassa 20
SOCIETArsquo AATTIVO PASSIVO
Part 100Cassa 120
C+R 200
SOCIETArsquo BATTIVO PASSIVO
Imp 90 C+R 100
SOCIETArsquo A+BATTIVO PASSIVO
Cassa 140Imp 72ammort10
Utile 0Cassa 40 Ammort 8
Utile 2
66
X+1 Scritture di consolidamento SP SP Riserve a Impianti 20
X+1 Scritture di consolidamento SP CE Impianti a Ammortamento 2
2) Eliminazione plusvalenza
3) lrsquoanno successivo dovremo anche eliminare ammortamento in eccesso
Lrsquoammortamento in eccesso (10 contro 8) deve essere rettificatohellip Quindi
1) Consolidamento partecipazioni
X+1 Scritture di consolidamento SP SP C+R a Partecipazioni 100
Che a sua volta dovragrave essere compensato dalla riservahellip
67
X+1 Scritture di consolidamento SP SP C+R a Partecipazioni 100 SP SP Riserve (C+R) a Impianti 20
X+2 Scritture di consolidamento SP SP C+R a Partecipazioni 100 SP SP Riserve (C+R) a Impianti 18 SP CE Impianti a Ammortamento 2
X+3 Scritture di consolidamento SP SP C+R a Partecipazioni 100 SP SP Riserve (C+R) a Impianti 16 SP CE Impianti a Ammortamento 2
68
anno(a) valore bene in
bilancio di esercizio
(b) ammortinbilancio di esercizio
(c) valore bene in bilancio consolidato
(d) ammortin bilancio consolidato
(e=b-d)) differ ammort (f=b-d-f) plusval
0 100 - 80 - - 20 1 90 10 72 8 2 18 2 80 10 64 8 2 16 3 70 10 56 8 2 14 4 60 10 48 8 2 12 5 50 10 40 8 2 10 6 40 10 32 8 2 8 7 30 10 24 8 2 6 8 20 10 16 8 2 4 9 10 10 8 8 2 2
10 - 10 - 8 2 -100 80 20
| X+3 | Scritture di consolidamento | ||||||||||
| SP SP | C+R | a | Partecipazioni | 100 | |||||||
| SP SP | Riserve (C+R) | a | Impianti | 16 | |||||||
| SP CE | Impianti | a | Ammortamento | 2 |
| X+2 | Scritture di consolidamento | ||||||||||
| SP SP | C+R | a | Partecipazioni | 100 | |||||||
| SP SP | Riserve (C+R) | a | Impianti | 18 | |||||||
| SP CE | Impianti | a | Ammortamento | 2 |
| X+1 | Scritture di consolidamento | ||||||||||
| SP SP | C+R | a | Partecipazioni | 100 | |||||||
| SP SP | Riserve (C+R) | a | Impianti | 20 |
| X+1 | Scritture di consolidamento | ||||||||||
| SP SP | C+R | a | Partecipazioni | 100 |
| X+1 | Scritture di consolidamento | ||||||||||
| SP CE | Impianti | a | Ammortamento | 2 |
| X+1 | Scritture di consolidamento | ||||||||||
| SP SP | Riserve | a | Impianti | 20 |
| X | Scritture di consolidamento | ||||||||||
| SP SP | C+R | a | Partecipazioni | 100 | |||||||
| CE SP | Plusvalenza (utile) | a | Impianti | 20 |
| X | Libro giornale di A | ||||||||||
| SP | Cassa | a | Diversi | 100 | |||||||
| SP | Impianti | 80 | |||||||||
| CE | Plusvalenza | 20 | |||||||||
| Libro giornale di B | |||||||||||
| SP SP | Impianti | a | Cassa | 100 | |||||||
| CE | Debiti vsoc gruppo | a | Crediti vsoc gruppo | 100 | |||||||
| CE | Vendite infragruppo | a | Acquisti infragruppo | 100 | |||||||
| CE SP | Merci c rim fin | a | Merci | 20 | |||||||
| CE SP | Merci cacquisto | a | Cassa | 80 | |||||||
| SP CE | Crediti vsoc gruppo | a | Vendita soc gruppo | 100 | |||||||
| CE | Acquisti soc gruppo | a | Debiti vsoc gruppo | 100 | |||||||
| CE SP | Merci | a | Merci c fim fin | 100 | |||||||
| CE | Acquisti soc gruppo | a | Debiti vsoc gruppo | 100 | |||||||
| CE SP | Merci | a | Merci c rim fin | 100 | |||||||
| CE SP | Merci cacquisto | a | Cassa | 80 | |||||||
| SP CE | Crediti vsoc gruppo | a | Vendita soc gruppo | 100 |
| SP | Fondo svalutazione | a | Diversi | 40 | |||||||
| SP | a | Riserve | 30 | ||||||||
| CE | a | Svalutazione crediti | 10 | ||||||||
| CE SP | Merci cacquisto | a | Cassa | 80 | |||||||
| SP CE | Cassa | a | Merci cvendita | 110 | |||||||
| CE SP | Merci cacquisto | a | Cassa | 80 | |||||||
| SP CE | Crediti vsoc gruppo | a | Vendita soc gruppo | 100 |
| CE SP | Merci cacquisto | a | Cassa | 80 | |||||||
| SP CE | Crediti vsoc gruppo | a | Vendita soc gruppo | 100 | |||||||
| CE SP | Acquisto soc gruppo | a | Deb vsoc gruppo | 100 | |||||||
| SP CE | Cassa | a | Merci cvendita | 110 | |||||||
| CE SP | Acquisto soc gruppo | a | Deb vsoc gruppo | 100 | |||||||
| SP CE | Cassa | a | Merci cvendita | 110 | |||||||
| CONS | |
| 880 | |
| - | |
| 850 | |
| 620 | |
| 2350 | |
| 1210 | |
| 800 | |
| - | |
| 150 | |
| - | |
| 150 | |
| 40 | |
| 2350 |
| RD | RA | ||
| SOCA | SOCB | TOT | |||||
| IMMOBILIZZ | 450 | 430 | 880 | ||||
| PARTECIP | 560 | 560 | |||||
| SCORTE | 500 | 350 | 850 | ||||
| CREDITI | 400 | 220 | 620 | ||||
| TOT ATT | 1910 | 1000 | 2910 | ||||
| DEBITI | 810 | 400 | 1210 | ||||
| CAPSOCA | 800 | 800 | |||||
| CAPSOCB | 300 | 300 | |||||
| RISA | 150 | 150 | |||||
| RIS B | 100 | 100 | |||||
| UTILE A | 150 | 150 | |||||
| UTILE B 3112-18 | 160 | 160 | |||||
| UTILE B 18-3112 | 40 | 40 | |||||
| TOT PASS | 1910 | 1000 | 2910 |
| SOCA | SOCB | TOT | RD | RA | CONS | ||||||||
| PARTECIP | 60 | 60 | 60 | - | |||||||||
| SCORTE | 50 | 50 | 50 | ||||||||||
| CASSA | 100 | 100 | 200 | 200 | |||||||||
| TOT ATT | 160 | 150 | 310 | 250 | |||||||||
| DEBITI | 60 | 50 | 110 | 110 | |||||||||
| CAPNETTO A | 100 | 100 | 100 | ||||||||||
| CAPNETTO B | 100 | 100 | 60 | 40 | |||||||||
| TOT PASS | 160 | 150 | 310 | 60 | 60 | 250 |
| SOCA | SOCB | TOT | RD | RA | CONS | ||||||||
| PARTECIP | 100 | 100 | 100 | - | |||||||||
| SCORTE | 50 | 50 | 50 | ||||||||||
| CASSA | 100 | 100 | 200 | 200 | |||||||||
| TOT ATT | 200 | 150 | 350 | 250 | |||||||||
| DEBITI | 100 | 50 | 150 | 150 | |||||||||
| CAPNETTO A | 100 | 100 | 100 | ||||||||||
| CAPNETTO B | 100 | 100 | 100 | - | |||||||||
| TOT PASS | 200 | 150 | 350 | 100 | 100 | 250 |
2
Caratteristica fondamentale del BC
bull non egrave tratto da ununica coge tenuta per il gruppo ma egrave ottenuto dallaintegrazione di piugrave bilanci
bull il problema egrave amplificato nel Gruppo Ente Locale dove convivonocontabilitagrave diverse
Le funzioni e i destinatari del bilancio consolidato
3
La soluzione
4
Nella redazione del bilancio consolidato lrsquoente locale aggrega i bilanci della controllante e delle sue controllate voce per voce sommando tra loro i corrispondenti valori dellrsquoattivo del passivo dellrsquoattivo nettopatrimonio netto dei proventi e degli oneri Lrsquoallegato A riporta i prospetti che egrave necessario utilizzare per questa procedura e che costituisce parte integrante di questo principio
Il PCEL 4 al punto 15
5
I bilanci consolidati devono essere preparati utilizzando principi contabili uniformi per operazioni e fatti simili in circostanze similari I principi contabili ed i criteri di valutazione da adottare comunque devono essere quelli prevalentemente adottati dalle societagrave partecipate e non quelli proposti dal dlgs 2672000
Il PCEL 4 al punto 26
NB Non necessariamente i principi contabili nazionali (OIC) eventualmente quelli internazionali (IASIFRS) ma non i criteri proposti dal dlgs 2672000
6
Allegato n 44 al DLgs 1182011 bull Il principio ex DLgs 1182011 fa una scelta diversa rispetto al PCEL 4bull In sostanza regola alcuni aspetti derivanti dalla definizione di legge che
riguardano in particolare lrsquoarea di consolidamentobull Dagrave alcune indicazioni di massima su come procedere al consolidamentobull Per il resto rinvia ai principi OIC
PRINCIPIO CONTABILE APPLICATO CONCERNENTE IL BILANCIO CONSOLIDATO
7
Preventivamentehellipla controllante deve fare in modo che nella contabilitagrave di ogni impresa del gruppobull gli accadimenti siano rilevati nello stesso modo con comuni
termini (omogeneitagrave formale)bull siano usati gli stessi criteri di rilevazione (omogeneitagrave
sostanziale)bull tali criteri siano mantenuti costanti nel tempo
In ogni caso
8
Prima dellrsquoavvio dellrsquoobbligo di redazione del bilancio consolidato lrsquoamministrazione pubblica capogruppo bull comunica agli enti alle aziende e alle societagrave che saranno comprese nel
proprio bilancio consolidato del prossimo esercizio bull trasmette a ciascuno di tali enti lrsquoelenco degli enti compresi nel
consolidatobull impartisce le direttive necessarie per rendere possibile la
predisposizione del bilancio consolidato
Infatti per lrsquoallegato 4
9
LE OPERAZIONI DICONSOLIDAMENTO
10
bull In sede di predisposizione delle carte di lavoro occorre fare le rettifiche necessarie per riportare ad omogeneitagrave i criteri di valutazione
bull Fare bene questa fase puograve semplificare moltissimo il lavoro successivo percheacute permette di risolvere a monte molti problemi ad esempio quello di valutazione delle partecipazionihellip
bull Da molti punti di vista egrave fondamentale il sistema informativo utilizzato dallrsquoente locale
La fase di preparazione egrave fondamentale
11
Non egrave sufficiente laquoaggregareraquo i dati ma dobbiamo operare il loro laquoconsolidamentoraquo Solo in tal modo si possono trasformare i valori contabili riferiti alle singole unitagrave in quelli del gruppo visto come unrsquounica entitagrave
utilizzo di scritture di diverso tipo
Scritture contabili (procedura che escludiamo)
Scritture extracontabili
Il consolidamento
12
Si effettua utilizzando degli appositi fogli di consolidamento dove inserire i valori di bilancio delle aziende rientranti nel consolidamento
Scritture extracontabili
13
I patrimoni di due aziende sono i seguenti
Azienda AATTIVO PASSIVO
cassa 200 deb 100
netto 100
Azienda BATTIVO PASSIVO
scorte 50
cassa 100
deb 50
netto 100
Aziende A+BATTIVO PASSIVO
Consolidamento delle aziende
14
A200
SOCIETAgrave AATTIVO PASSIVO
Part 100
cassa 100
deb 100
netto 100
SOCIETAgrave AATTIVO PASSIVO
cassa 200 deb 100
netto 100
Partecipazioni Cassaa 100
B150
15
A200
B150
Partecipazioni Cassaa 100
Controllante200
Controllata150
Cassa 100
16
LA SOCIETAgrave CONTROLLA IL 100 DELLA SOCIETAgrave BI PATRIMONI DELLE DUE SOCIETAgrave SONO I SEGUENTI
SOCIETAgrave AATTIVO PASSIVO
Part 100
cassa 100
deb 100
netto 100
SOCIETAgrave BATTIVO PASSIVO
scorte 50
cassa 100
deb 50
netto 100
SOCIETAgrave A+BATTIVO PASSIVO
17
Scorte50
Cassa200
ATTI
VOPA
SSIV
O
ATTIVO PASSIVOcassa 200
scorte 50
netto 100
debiti 150
Netto100
Debiti150
SOCIETAgrave BSOCIETAgrave A
SOCIETAgrave A+B
INDEB
10050
150 NB
18
SO CA SO CB TO T RD RA CONSPARTECIP 100 100 100 - SCORTE 50 50 50 CASSA 100 100 200 200 TO T ATT 200 150 350 250 DEBITI 100 50 150 150 CAPNETTO A 100 100 100 CAPNETTO B 100 100 100 - TO T PASS 200 150 350 100 100 250
Foglio di consolidamento
19
bull la percentuale di partecipazione (laquopraquo)
bull il costo della partecipazione iscritto nel bilancio della controllante (laquoCraquo)
bull il valore contabile del netto che egrave stato acquistato(laquoNraquo)
pbullNharrC
Consolidamento delle partecipazioni
20
Partecipazione totalitaria
Partecipazione non totalitaria
quota Netto acquistata = Costo N=C pbullN =C
NltC pbullNltCquota Netto
acquistata lt Costo
NgtC pbullNgtCquota Netto acquistata gt Costo
Consolidamento delle partecipazioni
21
LA SOCIETAgrave A CONTROLLA IL 60 DELLA SOCIETAgrave B I PATRIMONI DELLE DUE SOCIETAgrave SONO I SEGUENTI
SOCIETAgrave AATTIVO PASSIVO
Part 60
cassa 100
deb 60
netto 100
SOCIETAgrave BATTIVO PASSIVO
scorte 50
cassa 100
deb 50
netto 100
SOCIETAgrave A+BATTIVO PASSIVO
22
SOCIETAgrave A
ATTIVO PASSIVO
Part 60
cassa 100
deb 60
netto 100
SOCIETAgrave B
ATTIVO PASSIVO
scorte 50
cassa 100
deb 50
netto 100
SOCIETAgrave A+BATTIVO PASSIVO
cassa 200
scorte 50
deb 110
netto 140magg 100min 40
23
SO CA SO CB TO T RD RA CONSPARTECIP 60 60 60 - SCORTE 50 50 50 CASSA 100 100 200 200 TO T ATT 160 150 310 250 DEBITI 60 50 110 110 CAPNETTO A 100 100 100 CAPNETTO B 100 100 60 40 TO T PASS 160 150 310 60 60 250
24
La prassi contabile prevede i seguenti metodi
rArr INTEGRAZIONE GLOBALE
rArr INTEGRAZIONE PROPORZIONALE
In sostituzione della voce partecipazioni vengono inseriti gli importi integrali delle attivitagrave e delle passivitagrave dellrsquoaffiliata anche nel caso in cui la societagrave madre non detenga il 100
Si inserisce tra le attivitagrave e le passivitagrave e tra i proventi ed oneri la quota proporzionaleriferita al capitale della capogruppo nellrsquoaffiliata
Metodi di consolidamento
25
Quale metodo egrave piugrave coerente con il nostro approccio
26
bull Il PCEL 4 opta per il consolidamento integrale per le partecipazioni di controllo mentre prevede il consolidamento proporzionale nei casi di controllo congiunto
bull LrsquoAllegato 4 che non affronta il tema del controllo congiunto lascia aperta la possibilitagrave di utilizzare sia il consolidamento integrale che quello proporzionale
Quale metodo di consolidamento
27
Egrave la quota parte del capitale delle riserve e degli utili conseguiti dalla controllata laquoacquistatiraquo dalla controllante
Poicheacute le componenti del netto tendono per loro natura a variare nel tempo la determinazione del suddetto valore dipende essenzialmente dalla data a cui si riferisce il calcolo
Il valore del patrimonio netto
28
SSOOCCAA SSOOCCBB TTOOTT IIMMMMOOBBIILLIIZZZZ 445500 443300 888800 PPAARRTTEECCIIPP 556600 556600 SSCCOORRTTEE 550000 335500 885500 CCRREEDDIITTII 440000 222200 662200 TTOOTT AATTTT 11991100 11000000 22991100 DDEEBBIITTII 881100 440000 11221100 CCAAPPSSOOCCAA 880000 880000 CCAAPPSSOOCCBB 330000 330000 RRIISSAA 115500 115500 RRIISS BB 110000 110000 UUTTIILLEE AA 115500 115500 UUTTIILLEE BB 33111122--1188 116600 116600 UUTTIILLEE BB 1188--33111122 4400 4400 TTOOTT PPAASSSS 11991100 11000000 22991100
RRDD RRAA
560
300
100
160
560 560
CCOONNSS 888800 --
885500 662200
22335500 11221100
880000 --
115500 --
115500
4400 22335500
UTILE CONSOLID
29
SOCIETArsquo A+B
Immobil 880Scorte 850Crediti 620
Debiti 1210CS di A 800Ris A 150Utile A+B 190
SOCIETArsquo A
Immobil 450Partec 560Scorte 500Crediti 400
Debiti 810CS di A 800Ris A 150Utile A 150
SOCIETArsquo B
Immobil 430Scorte 350Crediti 220
Debiti 400CS di B 300Ris B 100Utile B 200
Pertanto
30
Ovviamente il prezzo pagato ovvero il costo di acquisto delle partecipazioni puograve essere maggiore o minore della corrispondente quota di capitale acquisito
In tal modo si genera una differenza allrsquoatto del consolidamento che puograve esserebull positiva quando il costo egrave maggiore della quota di netto acquisitabull negativa quando il costo egrave minore della quota di netto acquisita
Consolidamento delle partecipazioni
31
una societagrave laquoAraquo acquisisce lrsquointero capitale di una societagrave laquoBraquo pagando 120 ciograve che contabilmente egrave valorizzato 100 Per focalizzare meglio la questione poniamo che la societagrave laquoAraquo possegga dopo lrsquoacquisto unicamente la partecipazione in laquoBraquo Il valore puograve essere attribuito al valore corrente dellrsquoAttivo di Bhellip
Consolidamento delle partecipazioni
32
Consolidamento delle partecipazioni
33
Nella redazione del bilancio consolidato lrsquoente locale aggrega i bilanci della controllante e delle sue controllate voce per voce sommando tra loro i corrispondenti valori dellrsquoattivo del passivo dellrsquoattivo nettopatrimonio netto dei proventi e degli oneri Il metodo di aggregazione dei valori da utilizzare puograve fare riferimento ai valori contabili senza attribuzione dellrsquoavviamento alle diverse attivitagrave e passivitagrave
In sostanza tutta la eventuale differenza tra costo e valore contabile saragrave da considerare differenza di consolidamento
La ldquoderogardquo del PCEL 4 al punto 15
34
Immobili 100
Avviamento 20
Capitale Netto 120
In sostanza non si pratica la riattribuzione del fair value I valori perograve devono essere ricalcolati con principi contabili omogenei
Secondo il PCEL 4
35
Se vi egrave una differenza positiva ovvero se il costo egrave superiore alla corrispondente quota di patrimonio netto valutata a valori correnti questo puograve essere dovuto a
a) un ulteriore margine pagato in funzione di un avviamento positivo della societagrave acquisita (goodwill)
b) un premio corrisposto per specifici benefici per la societagrave acquirente o per sinergie che otterragrave il gruppo
c) Allrsquoeffettuazione di un cattivo affare
Emersione di differenze positive
36
Nel caso di differenza positiva sono possibili due comportamenti contabili alternativi
bullLrsquoiscrizione della differenza nella posta laquodifferenze di consolidamentoraquo nellrsquoattivo dello stato patrimoniale
bullLrsquoiscrizione della differenza nel netto a riduzione esplicita della riserva di consolidamento
Emersione di differenze positive
37
Nei casi in cui le attivitagrave le passivitagrave e le passivitagrave potenziali identificabili dellrsquoacquisito non soddisfano le condizioni per la rilevazione del plusvalore pagato si determina un conseguente effetto sullrsquoimporto rilevato come laquoavviamentoraquo Se il valore riconoscibile allrsquoimmobile egrave 110 il restante 10 saragrave classificato come avviamento
A+B Immob 110
Totale 120 Totale 120
CapN 120 Avviam 10
Emersione di differenze positive
1013
13
Avviam13
13
12013
13
Totale13
13
12013
13
Totale13
13
A+B13
13
11013
13
12013
13
CapN13
13
Immob13
13
13
38
Partecipazioni non totalitarie
Si ipotizzi adesso che una societagrave A proceda allrsquoacquisto solo dellrsquo80 delle partecipazioni che compongono il capitale della societagrave B corrispondendo per dette partecipazioni un prezzo pari a 800
A Partecipi i
CapS 800 Totale 800 Totale
800 800
B Impianti
i i
1000
Totale 1000 Totale 1000
Debiti 500 Cap S 200 Ris 300
Emersione di differenze positive
CapS13
13
100013
13
Totale13
13
100013
13
Totale13
13
A13
13
B13
13
100013
13
80013
13
800 13
13
30013
13
50013
13
Debiti13
13
20013
13
Cap S13
13
Ris13
13
Totale13
13
80013
13
80013
13
Impianticipazioni13
13
Partecipcipazioni13
13
Totale13
13
13
39
Assumiamo infine che il valore economico della societagrave B alla data di acquisto sia pari a 1000 ossia 500 in piugrave rispetto al suo patrimonio netto contabile detta differenza in particolare egrave da attribuirebull per 200 agli impianti che hanno un valore corrente di 1200 rispetto al
loro valore contabile di 1000 e bull per 300 allrsquoavviamento che viene riconosciuto alla suddetta societagrave B
Emersione di differenze positive
Partecipazioni non totalitarie
40
Se dopo la distribuzione precedentemente esaminata permane invece una differenza negativa cioegrave il costo egrave inferiore alla corrispondente quota di patrimonio netto questa puograve essere dovuta abull una riduzione del valore derivante da un cattivo andamento economico bull Dallrsquoaver effettuato un buon affare
Emersione di differenze negative
41
art 33 del DLgs12791
bull Attribuire la differenza laquofondo di consolidamento per rischi e oneri futuriraquo nel caso sia dovuta alla previsione di risultati economici sfavorevoli
bull attribuire la differenza a laquoriserva di consolidamentoraquo negli altri casi
Emersione di differenze negative
42
Per lrsquoOIC innanzi tutto la differenza negativa deve essere utilizzata per ridurre proporzionalmente le attivitagrave immobilizzate Non cosigrave per il PCEL 4 che segue il principio della aggregazione a valori contabili
Se sussiste una ulteriore eccedenza negativa questa deve essere stanziata a bull laquofondo di consolidamento per rischi e oneri futuriraquo se si prevede che la
societagrave acquistata sosterragrave perditebull laquoriserva di consolidamentoraquo altri casi
Emersione di differenze negative
43
La societagrave laquoAraquo acquisisce lrsquointero capitale della societagrave laquoBraquo pagando 90 ciograve che contabilmente egrave valorizzato 100
Se intendiamo utilizzare la riserva avremo
A+B Immob 100
Totale 100 Totale 100
CapN 90 Riserva 10
Emersione di differenze negative
10013
13
Totale13
13
Riserva13
13
1013
13
10013
13
Totale13
13
A+B13
13
10013
13
9013
13
CapN13
13
Immob13
13
13
44
bull Ci possono essere casi in cui una partecipazione egrave significativa in cui il comune esercita una posizione di rilievo ma che tecnicamente non egrave controllata ai sensi dellrsquoart 2359 del Codice Civile
bull Egrave il caso di Hera per il Comune di Bologna e di tanti altri casibull In questo caso come si puograve fare
Un problema
45
laquoEgrave ammesso il consolidamento proporzionale di quelle aziende per e quali si configuri un controllo congiunto tra piugrave soggetti La dimostrazione del controllo congiunto deve essere illustrata e fondarsi su situazioni di diritto o di fattoraquo
In tal caso il PCEL 4 ammette il consolidamento proporzionale
Il PCEL 4 al n 25
46
ELIMINAZIONE PARTITE RECIPROCHE
47
Ai fini della procedura di consolidamento risulta necessario distinguere trabull operazioni che non hanno alcun effetto sul risultato consolidato (valori
reciproci)bull operazioni che influenzano lrsquoutile consolidato (utili-perdite interni)
ELIMINAZIONE PARTITE RECIPROCHE
48
Alcuni problemihellip
bull acquisti e vendite di beni quando la societagrave venditrice ha contabilizzato la vendita e la merce ancora in viaggio non egrave stata invece contabilizzata dalla controparte
bull pagamenti fatti da una societagrave allrsquoaltra la quale ancora non ha ricevuto il relativo accredito
bull errori materiali di fatturazione eo contabilizzazione
ELIMINAZIONE PARTITE RECIPROCHE
49
Si intendono tutti quei rapporti generati da operazioni interne al gruppo che trovano espressi nei singoli bilanci da
1 CREDITI E DEBITI
2 COSTI E RICAVI
1 Si devono elidere i crediti di una societagrave con i rispettivi debiti dellrsquoaltra2 Analogamente si devono elidere i costi con i rispettivi ricavi
VALORI RECIPROCI
50
Dopo la cessione ad una societagrave del gruppo le merci sono state vendute a terze economie
SOCIETAgraveB
SOCIETAgraveA
80 100 110
La societagrave A ha conseguito un ricavo di 110 la societagrave B ha sostenuto un costo di 80 a livello di gruppo vi egrave stato un profitto di 30 (20+10)
(Utile 20) (Utile 10)
51
Poniamo che la controllante A acquisti merci dalla controllata B per 100
bullldquoArdquo registrerebbe nella propria contabilitagrave
Merci cacq a Debiti vB 100
bullldquoBrdquo registrerebbe nella propria contabilitagrave
Cred vA a 100Merci cvend
A livello consolidato abbiamo quindi che
52
bullLe poste Cred vA Debiti vBe
Originano crediti e debiti infra-gruppo che e devono essere trattati come precedentemente visto
bullLe poste e
Compensandosi tra loro non alterano lrsquoutile di gruppo Lrsquoeffetto a livello di Stato Patrimoniale consolidato egrave quindi nullo sul foglio di consolidamento non dobbiamo operare alcun intervento
Merci cacq Merci cvend
53
CE SP Acquisto soc gruppo a Deb vsoc gruppo
100
SP CE Cassa a Merci cvendita 110
Acquirenteper il gruppo
Venditoreper il gruppo
CE SP Merci cacquisto a Cassa 80
SP CE Crediti vsoc gruppo a Vendita soc gruppo 100 CE SP Acquisto soc gruppo a Deb vsoc gruppo
100
SP CE Cassa a Merci cvendita 110
Consolidato
CE SP Merci cacquisto a Cassa 80
SP CE Crediti vsoc gruppo a Vendita soc gruppo 100
54
CE SP Merci cacquisto a Cassa 80
SP CE Cassa a Merci cvendita 110
Riepilogandohellip
Primahellip e dopohellip
200A
Part C+R 100B
Cassa C+RA+B
200Cassa C+R20Utile10Utile 30Utile
100 20 230
Debv100Cred
100Cassa210
Cassa13
13
21013
13
10013
13
CredvA13
13
10013
13
Debv13
13
3013
13
Utile13
13
Utile13
13
1013
13
Utile13
13
2013
13
Cassa13
13
B13
13
10013
13
2013
13
C+R13
13
13
Part13
13
A13
13
20013
13
C+R13
13
13
Cassa13
13
20013
13
23013
13
10013
13
A+B13
13
C+R13
13
13
13
55
bull Nei gruppi privati lrsquoIva ha natura solo finanziaria sia per lrsquoacquirente che per il venditore
bull Non egrave cosigrave nel Gruppo Ente Locale dove un credito per la partecipata contiene una quota di Iva che per lrsquoente locale rappresenta invece un costo
bull Quale soluzione si puograve adottare
Attenzione E lrsquoIVA
56
ldquoNel caso di operazioni tra controllante e sue controllate che comportino un trattamento fiscale difforme lrsquoimposta dovragrave essere considerata separatamente e non oggetto di elisione Nel caso dellrsquoimposta sul valore aggiunto infatti questa dovragrave rientrare come onere nel conto economico consolidato a causa della sua indetraibilitagrave per lrsquoente locale controllanterdquo
Il PCEL 4 al punto 24
57
Nel caso di operazioni tra la controllante e le sue controllate oggetto di un difforme trattamento fiscale lrsquoimposta non egrave oggetto di elisione Ad esempio lrsquoimposta sul valore aggiunto Ad esempio nei casi in cui risulta indetraibile lrsquoimposta sul valore aggiunto pagata dalla capogruppo a componenti del gruppo per le quali lrsquoIVA egrave detraibile non egrave oggetto di eliminazione e rientra tra i costi del conto economico consolidato
Lrsquoallegato 4
58
Utili generati da rapporti intervenuti tra societagrave appartenenti al gruppo
Sotto un profilo contabile si deve tenere presente chebull le eliminazioni riguardanti le operazioni dellrsquoesercizio hanno come contropartita
lrsquoutilebull le eliminazioni inerenti esercizi precedenti rettificano invece le riserve
SP Fondo svalutazione a Diversi 40 SP a Riserve 30 CE a Svalutazione crediti 10
Utili interni
59
SocietagraveB
SocietagraveA
80 100
Tra lrsquoacquisto da parte di B (cioegrave 80) e la successiva vendita a A (a 100) si egrave realizzato un profitto interno che dovragrave essere eliminato in quanto sopravvaluta
(Utile 20)
Le merci risultano ancora nel magazzino di una impresa del gruppo
bull Lrsquoutile della societagrave Bbull Il valore del magazzino della societagrave A
60
CE SP Merci cacquisto a Cassa 80
SP CE Crediti vsoc gruppo a Vendita soc gruppo 100
Acquisti soc gruppo a Debiti vsoc gruppo 100
SP Merci a Merci c rim fin 100
CE SP Merci cacquisto a Cassa 80
SP CE Crediti vsoc gruppo a Vendita soc gruppo 100
CE Acquisti soc gruppo a Debiti vsoc gruppo 100CE SP Merci a Merci c fim fin 100
BA
Cons
olid
ato
61
CE Debiti vsoc gruppo a Crediti vsoc gruppo 100
CE Vendite infragruppo a Acquisti infragruppo 100
CE SP Merci c rim fin a Merci 20
In questo modo si riduce il valore delle rimanenze in SP
Quindi per consolidarehellip
62
dovremmobull in primo luogo rettificare la plusvalenza interna contro il
costo sostenuto per lrsquoacquisto del bene da parte della societagrave acquirente
bull in secondo luogo eliminare lrsquoammortamento in eccesso
Situazione piugrave complessa
E nel caso di beni ammortizzabili
63
SOCIETArsquo AATTIVO PASSIVO
Part 100Cassa 20
C+R 200
SOCIETArsquo BATTIVO PASSIVO
Imp 80
C+R 100
SOCIETArsquo A+BATTIVO PASSIVO
C+R 200Cassa 120Imp 80
Cassa 100
Poniamo che la societagrave A possegga un impianto Costo storico 200 ammortizzato in 10 anni
La cessione avviene al sesto anno F amm 120 quindi valore contabile 80hellip
Situazione preesistente
64
X Libro giornale di A SP Cassa a Diversi 100 SP Impianti 80 CE Plusvalenza 20 Libro giornale di B SP SP Impianti a Cassa
100
X Scritture di consolidamento SP SP C+R a Partecipazioni 100 CE SP Plusvalenza (utile) a Impianti 20
SOCIETArsquo AATTIVO PASSIVO
Part 100Cassa 120
C+R 200
SOCIETArsquo BATTIVO PASSIVO
Imp 100 C+R 100
SOCIETArsquo A+BATTIVO PASSIVO
C+R 200Cassa 140Imp 80Utile 20 Cassa 20
65
SOCIETArsquo AATTIVO PASSIVO
Part 100Cassa 120
C+R 200
SOCIETArsquo BATTIVO PASSIVO
Imp 100 C+R 100
SOCIETArsquo A+BATTIVO PASSIVO
C+R 200Cassa 140Imp 80
Poniamo che la societagrave B stimi la residua vita utile dellrsquoimpianto in ulteriori 10 anni
hellip avremo quindi un ammortamento annuo da parte di B pari al 10 del suo costo di acquisto contro un ammortamento consolidato pari al 10 del precedente valore contabile
Cassa 20
SOCIETArsquo AATTIVO PASSIVO
Part 100Cassa 120
C+R 200
SOCIETArsquo BATTIVO PASSIVO
Imp 90 C+R 100
SOCIETArsquo A+BATTIVO PASSIVO
Cassa 140Imp 72ammort10
Utile 0Cassa 40 Ammort 8
Utile 2
66
X+1 Scritture di consolidamento SP SP Riserve a Impianti 20
X+1 Scritture di consolidamento SP CE Impianti a Ammortamento 2
2) Eliminazione plusvalenza
3) lrsquoanno successivo dovremo anche eliminare ammortamento in eccesso
Lrsquoammortamento in eccesso (10 contro 8) deve essere rettificatohellip Quindi
1) Consolidamento partecipazioni
X+1 Scritture di consolidamento SP SP C+R a Partecipazioni 100
Che a sua volta dovragrave essere compensato dalla riservahellip
67
X+1 Scritture di consolidamento SP SP C+R a Partecipazioni 100 SP SP Riserve (C+R) a Impianti 20
X+2 Scritture di consolidamento SP SP C+R a Partecipazioni 100 SP SP Riserve (C+R) a Impianti 18 SP CE Impianti a Ammortamento 2
X+3 Scritture di consolidamento SP SP C+R a Partecipazioni 100 SP SP Riserve (C+R) a Impianti 16 SP CE Impianti a Ammortamento 2
68
anno(a) valore bene in
bilancio di esercizio
(b) ammortinbilancio di esercizio
(c) valore bene in bilancio consolidato
(d) ammortin bilancio consolidato
(e=b-d)) differ ammort (f=b-d-f) plusval
0 100 - 80 - - 20 1 90 10 72 8 2 18 2 80 10 64 8 2 16 3 70 10 56 8 2 14 4 60 10 48 8 2 12 5 50 10 40 8 2 10 6 40 10 32 8 2 8 7 30 10 24 8 2 6 8 20 10 16 8 2 4 9 10 10 8 8 2 2
10 - 10 - 8 2 -100 80 20
| X+3 | Scritture di consolidamento | ||||||||||
| SP SP | C+R | a | Partecipazioni | 100 | |||||||
| SP SP | Riserve (C+R) | a | Impianti | 16 | |||||||
| SP CE | Impianti | a | Ammortamento | 2 |
| X+2 | Scritture di consolidamento | ||||||||||
| SP SP | C+R | a | Partecipazioni | 100 | |||||||
| SP SP | Riserve (C+R) | a | Impianti | 18 | |||||||
| SP CE | Impianti | a | Ammortamento | 2 |
| X+1 | Scritture di consolidamento | ||||||||||
| SP SP | C+R | a | Partecipazioni | 100 | |||||||
| SP SP | Riserve (C+R) | a | Impianti | 20 |
| X+1 | Scritture di consolidamento | ||||||||||
| SP SP | C+R | a | Partecipazioni | 100 |
| X+1 | Scritture di consolidamento | ||||||||||
| SP CE | Impianti | a | Ammortamento | 2 |
| X+1 | Scritture di consolidamento | ||||||||||
| SP SP | Riserve | a | Impianti | 20 |
| X | Scritture di consolidamento | ||||||||||
| SP SP | C+R | a | Partecipazioni | 100 | |||||||
| CE SP | Plusvalenza (utile) | a | Impianti | 20 |
| X | Libro giornale di A | ||||||||||
| SP | Cassa | a | Diversi | 100 | |||||||
| SP | Impianti | 80 | |||||||||
| CE | Plusvalenza | 20 | |||||||||
| Libro giornale di B | |||||||||||
| SP SP | Impianti | a | Cassa | 100 | |||||||
| CE | Debiti vsoc gruppo | a | Crediti vsoc gruppo | 100 | |||||||
| CE | Vendite infragruppo | a | Acquisti infragruppo | 100 | |||||||
| CE SP | Merci c rim fin | a | Merci | 20 | |||||||
| CE SP | Merci cacquisto | a | Cassa | 80 | |||||||
| SP CE | Crediti vsoc gruppo | a | Vendita soc gruppo | 100 | |||||||
| CE | Acquisti soc gruppo | a | Debiti vsoc gruppo | 100 | |||||||
| CE SP | Merci | a | Merci c fim fin | 100 | |||||||
| CE | Acquisti soc gruppo | a | Debiti vsoc gruppo | 100 | |||||||
| CE SP | Merci | a | Merci c rim fin | 100 | |||||||
| CE SP | Merci cacquisto | a | Cassa | 80 | |||||||
| SP CE | Crediti vsoc gruppo | a | Vendita soc gruppo | 100 |
| SP | Fondo svalutazione | a | Diversi | 40 | |||||||
| SP | a | Riserve | 30 | ||||||||
| CE | a | Svalutazione crediti | 10 | ||||||||
| CE SP | Merci cacquisto | a | Cassa | 80 | |||||||
| SP CE | Cassa | a | Merci cvendita | 110 | |||||||
| CE SP | Merci cacquisto | a | Cassa | 80 | |||||||
| SP CE | Crediti vsoc gruppo | a | Vendita soc gruppo | 100 |
| CE SP | Merci cacquisto | a | Cassa | 80 | |||||||
| SP CE | Crediti vsoc gruppo | a | Vendita soc gruppo | 100 | |||||||
| CE SP | Acquisto soc gruppo | a | Deb vsoc gruppo | 100 | |||||||
| SP CE | Cassa | a | Merci cvendita | 110 | |||||||
| CE SP | Acquisto soc gruppo | a | Deb vsoc gruppo | 100 | |||||||
| SP CE | Cassa | a | Merci cvendita | 110 | |||||||
| CONS | |
| 880 | |
| - | |
| 850 | |
| 620 | |
| 2350 | |
| 1210 | |
| 800 | |
| - | |
| 150 | |
| - | |
| 150 | |
| 40 | |
| 2350 |
| RD | RA | ||
| SOCA | SOCB | TOT | |||||
| IMMOBILIZZ | 450 | 430 | 880 | ||||
| PARTECIP | 560 | 560 | |||||
| SCORTE | 500 | 350 | 850 | ||||
| CREDITI | 400 | 220 | 620 | ||||
| TOT ATT | 1910 | 1000 | 2910 | ||||
| DEBITI | 810 | 400 | 1210 | ||||
| CAPSOCA | 800 | 800 | |||||
| CAPSOCB | 300 | 300 | |||||
| RISA | 150 | 150 | |||||
| RIS B | 100 | 100 | |||||
| UTILE A | 150 | 150 | |||||
| UTILE B 3112-18 | 160 | 160 | |||||
| UTILE B 18-3112 | 40 | 40 | |||||
| TOT PASS | 1910 | 1000 | 2910 |
| SOCA | SOCB | TOT | RD | RA | CONS | ||||||||
| PARTECIP | 60 | 60 | 60 | - | |||||||||
| SCORTE | 50 | 50 | 50 | ||||||||||
| CASSA | 100 | 100 | 200 | 200 | |||||||||
| TOT ATT | 160 | 150 | 310 | 250 | |||||||||
| DEBITI | 60 | 50 | 110 | 110 | |||||||||
| CAPNETTO A | 100 | 100 | 100 | ||||||||||
| CAPNETTO B | 100 | 100 | 60 | 40 | |||||||||
| TOT PASS | 160 | 150 | 310 | 60 | 60 | 250 |
| SOCA | SOCB | TOT | RD | RA | CONS | ||||||||
| PARTECIP | 100 | 100 | 100 | - | |||||||||
| SCORTE | 50 | 50 | 50 | ||||||||||
| CASSA | 100 | 100 | 200 | 200 | |||||||||
| TOT ATT | 200 | 150 | 350 | 250 | |||||||||
| DEBITI | 100 | 50 | 150 | 150 | |||||||||
| CAPNETTO A | 100 | 100 | 100 | ||||||||||
| CAPNETTO B | 100 | 100 | 100 | - | |||||||||
| TOT PASS | 200 | 150 | 350 | 100 | 100 | 250 |
3
La soluzione
4
Nella redazione del bilancio consolidato lrsquoente locale aggrega i bilanci della controllante e delle sue controllate voce per voce sommando tra loro i corrispondenti valori dellrsquoattivo del passivo dellrsquoattivo nettopatrimonio netto dei proventi e degli oneri Lrsquoallegato A riporta i prospetti che egrave necessario utilizzare per questa procedura e che costituisce parte integrante di questo principio
Il PCEL 4 al punto 15
5
I bilanci consolidati devono essere preparati utilizzando principi contabili uniformi per operazioni e fatti simili in circostanze similari I principi contabili ed i criteri di valutazione da adottare comunque devono essere quelli prevalentemente adottati dalle societagrave partecipate e non quelli proposti dal dlgs 2672000
Il PCEL 4 al punto 26
NB Non necessariamente i principi contabili nazionali (OIC) eventualmente quelli internazionali (IASIFRS) ma non i criteri proposti dal dlgs 2672000
6
Allegato n 44 al DLgs 1182011 bull Il principio ex DLgs 1182011 fa una scelta diversa rispetto al PCEL 4bull In sostanza regola alcuni aspetti derivanti dalla definizione di legge che
riguardano in particolare lrsquoarea di consolidamentobull Dagrave alcune indicazioni di massima su come procedere al consolidamentobull Per il resto rinvia ai principi OIC
PRINCIPIO CONTABILE APPLICATO CONCERNENTE IL BILANCIO CONSOLIDATO
7
Preventivamentehellipla controllante deve fare in modo che nella contabilitagrave di ogni impresa del gruppobull gli accadimenti siano rilevati nello stesso modo con comuni
termini (omogeneitagrave formale)bull siano usati gli stessi criteri di rilevazione (omogeneitagrave
sostanziale)bull tali criteri siano mantenuti costanti nel tempo
In ogni caso
8
Prima dellrsquoavvio dellrsquoobbligo di redazione del bilancio consolidato lrsquoamministrazione pubblica capogruppo bull comunica agli enti alle aziende e alle societagrave che saranno comprese nel
proprio bilancio consolidato del prossimo esercizio bull trasmette a ciascuno di tali enti lrsquoelenco degli enti compresi nel
consolidatobull impartisce le direttive necessarie per rendere possibile la
predisposizione del bilancio consolidato
Infatti per lrsquoallegato 4
9
LE OPERAZIONI DICONSOLIDAMENTO
10
bull In sede di predisposizione delle carte di lavoro occorre fare le rettifiche necessarie per riportare ad omogeneitagrave i criteri di valutazione
bull Fare bene questa fase puograve semplificare moltissimo il lavoro successivo percheacute permette di risolvere a monte molti problemi ad esempio quello di valutazione delle partecipazionihellip
bull Da molti punti di vista egrave fondamentale il sistema informativo utilizzato dallrsquoente locale
La fase di preparazione egrave fondamentale
11
Non egrave sufficiente laquoaggregareraquo i dati ma dobbiamo operare il loro laquoconsolidamentoraquo Solo in tal modo si possono trasformare i valori contabili riferiti alle singole unitagrave in quelli del gruppo visto come unrsquounica entitagrave
utilizzo di scritture di diverso tipo
Scritture contabili (procedura che escludiamo)
Scritture extracontabili
Il consolidamento
12
Si effettua utilizzando degli appositi fogli di consolidamento dove inserire i valori di bilancio delle aziende rientranti nel consolidamento
Scritture extracontabili
13
I patrimoni di due aziende sono i seguenti
Azienda AATTIVO PASSIVO
cassa 200 deb 100
netto 100
Azienda BATTIVO PASSIVO
scorte 50
cassa 100
deb 50
netto 100
Aziende A+BATTIVO PASSIVO
Consolidamento delle aziende
14
A200
SOCIETAgrave AATTIVO PASSIVO
Part 100
cassa 100
deb 100
netto 100
SOCIETAgrave AATTIVO PASSIVO
cassa 200 deb 100
netto 100
Partecipazioni Cassaa 100
B150
15
A200
B150
Partecipazioni Cassaa 100
Controllante200
Controllata150
Cassa 100
16
LA SOCIETAgrave CONTROLLA IL 100 DELLA SOCIETAgrave BI PATRIMONI DELLE DUE SOCIETAgrave SONO I SEGUENTI
SOCIETAgrave AATTIVO PASSIVO
Part 100
cassa 100
deb 100
netto 100
SOCIETAgrave BATTIVO PASSIVO
scorte 50
cassa 100
deb 50
netto 100
SOCIETAgrave A+BATTIVO PASSIVO
17
Scorte50
Cassa200
ATTI
VOPA
SSIV
O
ATTIVO PASSIVOcassa 200
scorte 50
netto 100
debiti 150
Netto100
Debiti150
SOCIETAgrave BSOCIETAgrave A
SOCIETAgrave A+B
INDEB
10050
150 NB
18
SO CA SO CB TO T RD RA CONSPARTECIP 100 100 100 - SCORTE 50 50 50 CASSA 100 100 200 200 TO T ATT 200 150 350 250 DEBITI 100 50 150 150 CAPNETTO A 100 100 100 CAPNETTO B 100 100 100 - TO T PASS 200 150 350 100 100 250
Foglio di consolidamento
19
bull la percentuale di partecipazione (laquopraquo)
bull il costo della partecipazione iscritto nel bilancio della controllante (laquoCraquo)
bull il valore contabile del netto che egrave stato acquistato(laquoNraquo)
pbullNharrC
Consolidamento delle partecipazioni
20
Partecipazione totalitaria
Partecipazione non totalitaria
quota Netto acquistata = Costo N=C pbullN =C
NltC pbullNltCquota Netto
acquistata lt Costo
NgtC pbullNgtCquota Netto acquistata gt Costo
Consolidamento delle partecipazioni
21
LA SOCIETAgrave A CONTROLLA IL 60 DELLA SOCIETAgrave B I PATRIMONI DELLE DUE SOCIETAgrave SONO I SEGUENTI
SOCIETAgrave AATTIVO PASSIVO
Part 60
cassa 100
deb 60
netto 100
SOCIETAgrave BATTIVO PASSIVO
scorte 50
cassa 100
deb 50
netto 100
SOCIETAgrave A+BATTIVO PASSIVO
22
SOCIETAgrave A
ATTIVO PASSIVO
Part 60
cassa 100
deb 60
netto 100
SOCIETAgrave B
ATTIVO PASSIVO
scorte 50
cassa 100
deb 50
netto 100
SOCIETAgrave A+BATTIVO PASSIVO
cassa 200
scorte 50
deb 110
netto 140magg 100min 40
23
SO CA SO CB TO T RD RA CONSPARTECIP 60 60 60 - SCORTE 50 50 50 CASSA 100 100 200 200 TO T ATT 160 150 310 250 DEBITI 60 50 110 110 CAPNETTO A 100 100 100 CAPNETTO B 100 100 60 40 TO T PASS 160 150 310 60 60 250
24
La prassi contabile prevede i seguenti metodi
rArr INTEGRAZIONE GLOBALE
rArr INTEGRAZIONE PROPORZIONALE
In sostituzione della voce partecipazioni vengono inseriti gli importi integrali delle attivitagrave e delle passivitagrave dellrsquoaffiliata anche nel caso in cui la societagrave madre non detenga il 100
Si inserisce tra le attivitagrave e le passivitagrave e tra i proventi ed oneri la quota proporzionaleriferita al capitale della capogruppo nellrsquoaffiliata
Metodi di consolidamento
25
Quale metodo egrave piugrave coerente con il nostro approccio
26
bull Il PCEL 4 opta per il consolidamento integrale per le partecipazioni di controllo mentre prevede il consolidamento proporzionale nei casi di controllo congiunto
bull LrsquoAllegato 4 che non affronta il tema del controllo congiunto lascia aperta la possibilitagrave di utilizzare sia il consolidamento integrale che quello proporzionale
Quale metodo di consolidamento
27
Egrave la quota parte del capitale delle riserve e degli utili conseguiti dalla controllata laquoacquistatiraquo dalla controllante
Poicheacute le componenti del netto tendono per loro natura a variare nel tempo la determinazione del suddetto valore dipende essenzialmente dalla data a cui si riferisce il calcolo
Il valore del patrimonio netto
28
SSOOCCAA SSOOCCBB TTOOTT IIMMMMOOBBIILLIIZZZZ 445500 443300 888800 PPAARRTTEECCIIPP 556600 556600 SSCCOORRTTEE 550000 335500 885500 CCRREEDDIITTII 440000 222200 662200 TTOOTT AATTTT 11991100 11000000 22991100 DDEEBBIITTII 881100 440000 11221100 CCAAPPSSOOCCAA 880000 880000 CCAAPPSSOOCCBB 330000 330000 RRIISSAA 115500 115500 RRIISS BB 110000 110000 UUTTIILLEE AA 115500 115500 UUTTIILLEE BB 33111122--1188 116600 116600 UUTTIILLEE BB 1188--33111122 4400 4400 TTOOTT PPAASSSS 11991100 11000000 22991100
RRDD RRAA
560
300
100
160
560 560
CCOONNSS 888800 --
885500 662200
22335500 11221100
880000 --
115500 --
115500
4400 22335500
UTILE CONSOLID
29
SOCIETArsquo A+B
Immobil 880Scorte 850Crediti 620
Debiti 1210CS di A 800Ris A 150Utile A+B 190
SOCIETArsquo A
Immobil 450Partec 560Scorte 500Crediti 400
Debiti 810CS di A 800Ris A 150Utile A 150
SOCIETArsquo B
Immobil 430Scorte 350Crediti 220
Debiti 400CS di B 300Ris B 100Utile B 200
Pertanto
30
Ovviamente il prezzo pagato ovvero il costo di acquisto delle partecipazioni puograve essere maggiore o minore della corrispondente quota di capitale acquisito
In tal modo si genera una differenza allrsquoatto del consolidamento che puograve esserebull positiva quando il costo egrave maggiore della quota di netto acquisitabull negativa quando il costo egrave minore della quota di netto acquisita
Consolidamento delle partecipazioni
31
una societagrave laquoAraquo acquisisce lrsquointero capitale di una societagrave laquoBraquo pagando 120 ciograve che contabilmente egrave valorizzato 100 Per focalizzare meglio la questione poniamo che la societagrave laquoAraquo possegga dopo lrsquoacquisto unicamente la partecipazione in laquoBraquo Il valore puograve essere attribuito al valore corrente dellrsquoAttivo di Bhellip
Consolidamento delle partecipazioni
32
Consolidamento delle partecipazioni
33
Nella redazione del bilancio consolidato lrsquoente locale aggrega i bilanci della controllante e delle sue controllate voce per voce sommando tra loro i corrispondenti valori dellrsquoattivo del passivo dellrsquoattivo nettopatrimonio netto dei proventi e degli oneri Il metodo di aggregazione dei valori da utilizzare puograve fare riferimento ai valori contabili senza attribuzione dellrsquoavviamento alle diverse attivitagrave e passivitagrave
In sostanza tutta la eventuale differenza tra costo e valore contabile saragrave da considerare differenza di consolidamento
La ldquoderogardquo del PCEL 4 al punto 15
34
Immobili 100
Avviamento 20
Capitale Netto 120
In sostanza non si pratica la riattribuzione del fair value I valori perograve devono essere ricalcolati con principi contabili omogenei
Secondo il PCEL 4
35
Se vi egrave una differenza positiva ovvero se il costo egrave superiore alla corrispondente quota di patrimonio netto valutata a valori correnti questo puograve essere dovuto a
a) un ulteriore margine pagato in funzione di un avviamento positivo della societagrave acquisita (goodwill)
b) un premio corrisposto per specifici benefici per la societagrave acquirente o per sinergie che otterragrave il gruppo
c) Allrsquoeffettuazione di un cattivo affare
Emersione di differenze positive
36
Nel caso di differenza positiva sono possibili due comportamenti contabili alternativi
bullLrsquoiscrizione della differenza nella posta laquodifferenze di consolidamentoraquo nellrsquoattivo dello stato patrimoniale
bullLrsquoiscrizione della differenza nel netto a riduzione esplicita della riserva di consolidamento
Emersione di differenze positive
37
Nei casi in cui le attivitagrave le passivitagrave e le passivitagrave potenziali identificabili dellrsquoacquisito non soddisfano le condizioni per la rilevazione del plusvalore pagato si determina un conseguente effetto sullrsquoimporto rilevato come laquoavviamentoraquo Se il valore riconoscibile allrsquoimmobile egrave 110 il restante 10 saragrave classificato come avviamento
A+B Immob 110
Totale 120 Totale 120
CapN 120 Avviam 10
Emersione di differenze positive
1013
13
Avviam13
13
12013
13
Totale13
13
12013
13
Totale13
13
A+B13
13
11013
13
12013
13
CapN13
13
Immob13
13
13
38
Partecipazioni non totalitarie
Si ipotizzi adesso che una societagrave A proceda allrsquoacquisto solo dellrsquo80 delle partecipazioni che compongono il capitale della societagrave B corrispondendo per dette partecipazioni un prezzo pari a 800
A Partecipi i
CapS 800 Totale 800 Totale
800 800
B Impianti
i i
1000
Totale 1000 Totale 1000
Debiti 500 Cap S 200 Ris 300
Emersione di differenze positive
CapS13
13
100013
13
Totale13
13
100013
13
Totale13
13
A13
13
B13
13
100013
13
80013
13
800 13
13
30013
13
50013
13
Debiti13
13
20013
13
Cap S13
13
Ris13
13
Totale13
13
80013
13
80013
13
Impianticipazioni13
13
Partecipcipazioni13
13
Totale13
13
13
39
Assumiamo infine che il valore economico della societagrave B alla data di acquisto sia pari a 1000 ossia 500 in piugrave rispetto al suo patrimonio netto contabile detta differenza in particolare egrave da attribuirebull per 200 agli impianti che hanno un valore corrente di 1200 rispetto al
loro valore contabile di 1000 e bull per 300 allrsquoavviamento che viene riconosciuto alla suddetta societagrave B
Emersione di differenze positive
Partecipazioni non totalitarie
40
Se dopo la distribuzione precedentemente esaminata permane invece una differenza negativa cioegrave il costo egrave inferiore alla corrispondente quota di patrimonio netto questa puograve essere dovuta abull una riduzione del valore derivante da un cattivo andamento economico bull Dallrsquoaver effettuato un buon affare
Emersione di differenze negative
41
art 33 del DLgs12791
bull Attribuire la differenza laquofondo di consolidamento per rischi e oneri futuriraquo nel caso sia dovuta alla previsione di risultati economici sfavorevoli
bull attribuire la differenza a laquoriserva di consolidamentoraquo negli altri casi
Emersione di differenze negative
42
Per lrsquoOIC innanzi tutto la differenza negativa deve essere utilizzata per ridurre proporzionalmente le attivitagrave immobilizzate Non cosigrave per il PCEL 4 che segue il principio della aggregazione a valori contabili
Se sussiste una ulteriore eccedenza negativa questa deve essere stanziata a bull laquofondo di consolidamento per rischi e oneri futuriraquo se si prevede che la
societagrave acquistata sosterragrave perditebull laquoriserva di consolidamentoraquo altri casi
Emersione di differenze negative
43
La societagrave laquoAraquo acquisisce lrsquointero capitale della societagrave laquoBraquo pagando 90 ciograve che contabilmente egrave valorizzato 100
Se intendiamo utilizzare la riserva avremo
A+B Immob 100
Totale 100 Totale 100
CapN 90 Riserva 10
Emersione di differenze negative
10013
13
Totale13
13
Riserva13
13
1013
13
10013
13
Totale13
13
A+B13
13
10013
13
9013
13
CapN13
13
Immob13
13
13
44
bull Ci possono essere casi in cui una partecipazione egrave significativa in cui il comune esercita una posizione di rilievo ma che tecnicamente non egrave controllata ai sensi dellrsquoart 2359 del Codice Civile
bull Egrave il caso di Hera per il Comune di Bologna e di tanti altri casibull In questo caso come si puograve fare
Un problema
45
laquoEgrave ammesso il consolidamento proporzionale di quelle aziende per e quali si configuri un controllo congiunto tra piugrave soggetti La dimostrazione del controllo congiunto deve essere illustrata e fondarsi su situazioni di diritto o di fattoraquo
In tal caso il PCEL 4 ammette il consolidamento proporzionale
Il PCEL 4 al n 25
46
ELIMINAZIONE PARTITE RECIPROCHE
47
Ai fini della procedura di consolidamento risulta necessario distinguere trabull operazioni che non hanno alcun effetto sul risultato consolidato (valori
reciproci)bull operazioni che influenzano lrsquoutile consolidato (utili-perdite interni)
ELIMINAZIONE PARTITE RECIPROCHE
48
Alcuni problemihellip
bull acquisti e vendite di beni quando la societagrave venditrice ha contabilizzato la vendita e la merce ancora in viaggio non egrave stata invece contabilizzata dalla controparte
bull pagamenti fatti da una societagrave allrsquoaltra la quale ancora non ha ricevuto il relativo accredito
bull errori materiali di fatturazione eo contabilizzazione
ELIMINAZIONE PARTITE RECIPROCHE
49
Si intendono tutti quei rapporti generati da operazioni interne al gruppo che trovano espressi nei singoli bilanci da
1 CREDITI E DEBITI
2 COSTI E RICAVI
1 Si devono elidere i crediti di una societagrave con i rispettivi debiti dellrsquoaltra2 Analogamente si devono elidere i costi con i rispettivi ricavi
VALORI RECIPROCI
50
Dopo la cessione ad una societagrave del gruppo le merci sono state vendute a terze economie
SOCIETAgraveB
SOCIETAgraveA
80 100 110
La societagrave A ha conseguito un ricavo di 110 la societagrave B ha sostenuto un costo di 80 a livello di gruppo vi egrave stato un profitto di 30 (20+10)
(Utile 20) (Utile 10)
51
Poniamo che la controllante A acquisti merci dalla controllata B per 100
bullldquoArdquo registrerebbe nella propria contabilitagrave
Merci cacq a Debiti vB 100
bullldquoBrdquo registrerebbe nella propria contabilitagrave
Cred vA a 100Merci cvend
A livello consolidato abbiamo quindi che
52
bullLe poste Cred vA Debiti vBe
Originano crediti e debiti infra-gruppo che e devono essere trattati come precedentemente visto
bullLe poste e
Compensandosi tra loro non alterano lrsquoutile di gruppo Lrsquoeffetto a livello di Stato Patrimoniale consolidato egrave quindi nullo sul foglio di consolidamento non dobbiamo operare alcun intervento
Merci cacq Merci cvend
53
CE SP Acquisto soc gruppo a Deb vsoc gruppo
100
SP CE Cassa a Merci cvendita 110
Acquirenteper il gruppo
Venditoreper il gruppo
CE SP Merci cacquisto a Cassa 80
SP CE Crediti vsoc gruppo a Vendita soc gruppo 100 CE SP Acquisto soc gruppo a Deb vsoc gruppo
100
SP CE Cassa a Merci cvendita 110
Consolidato
CE SP Merci cacquisto a Cassa 80
SP CE Crediti vsoc gruppo a Vendita soc gruppo 100
54
CE SP Merci cacquisto a Cassa 80
SP CE Cassa a Merci cvendita 110
Riepilogandohellip
Primahellip e dopohellip
200A
Part C+R 100B
Cassa C+RA+B
200Cassa C+R20Utile10Utile 30Utile
100 20 230
Debv100Cred
100Cassa210
Cassa13
13
21013
13
10013
13
CredvA13
13
10013
13
Debv13
13
3013
13
Utile13
13
Utile13
13
1013
13
Utile13
13
2013
13
Cassa13
13
B13
13
10013
13
2013
13
C+R13
13
13
Part13
13
A13
13
20013
13
C+R13
13
13
Cassa13
13
20013
13
23013
13
10013
13
A+B13
13
C+R13
13
13
13
55
bull Nei gruppi privati lrsquoIva ha natura solo finanziaria sia per lrsquoacquirente che per il venditore
bull Non egrave cosigrave nel Gruppo Ente Locale dove un credito per la partecipata contiene una quota di Iva che per lrsquoente locale rappresenta invece un costo
bull Quale soluzione si puograve adottare
Attenzione E lrsquoIVA
56
ldquoNel caso di operazioni tra controllante e sue controllate che comportino un trattamento fiscale difforme lrsquoimposta dovragrave essere considerata separatamente e non oggetto di elisione Nel caso dellrsquoimposta sul valore aggiunto infatti questa dovragrave rientrare come onere nel conto economico consolidato a causa della sua indetraibilitagrave per lrsquoente locale controllanterdquo
Il PCEL 4 al punto 24
57
Nel caso di operazioni tra la controllante e le sue controllate oggetto di un difforme trattamento fiscale lrsquoimposta non egrave oggetto di elisione Ad esempio lrsquoimposta sul valore aggiunto Ad esempio nei casi in cui risulta indetraibile lrsquoimposta sul valore aggiunto pagata dalla capogruppo a componenti del gruppo per le quali lrsquoIVA egrave detraibile non egrave oggetto di eliminazione e rientra tra i costi del conto economico consolidato
Lrsquoallegato 4
58
Utili generati da rapporti intervenuti tra societagrave appartenenti al gruppo
Sotto un profilo contabile si deve tenere presente chebull le eliminazioni riguardanti le operazioni dellrsquoesercizio hanno come contropartita
lrsquoutilebull le eliminazioni inerenti esercizi precedenti rettificano invece le riserve
SP Fondo svalutazione a Diversi 40 SP a Riserve 30 CE a Svalutazione crediti 10
Utili interni
59
SocietagraveB
SocietagraveA
80 100
Tra lrsquoacquisto da parte di B (cioegrave 80) e la successiva vendita a A (a 100) si egrave realizzato un profitto interno che dovragrave essere eliminato in quanto sopravvaluta
(Utile 20)
Le merci risultano ancora nel magazzino di una impresa del gruppo
bull Lrsquoutile della societagrave Bbull Il valore del magazzino della societagrave A
60
CE SP Merci cacquisto a Cassa 80
SP CE Crediti vsoc gruppo a Vendita soc gruppo 100
Acquisti soc gruppo a Debiti vsoc gruppo 100
SP Merci a Merci c rim fin 100
CE SP Merci cacquisto a Cassa 80
SP CE Crediti vsoc gruppo a Vendita soc gruppo 100
CE Acquisti soc gruppo a Debiti vsoc gruppo 100CE SP Merci a Merci c fim fin 100
BA
Cons
olid
ato
61
CE Debiti vsoc gruppo a Crediti vsoc gruppo 100
CE Vendite infragruppo a Acquisti infragruppo 100
CE SP Merci c rim fin a Merci 20
In questo modo si riduce il valore delle rimanenze in SP
Quindi per consolidarehellip
62
dovremmobull in primo luogo rettificare la plusvalenza interna contro il
costo sostenuto per lrsquoacquisto del bene da parte della societagrave acquirente
bull in secondo luogo eliminare lrsquoammortamento in eccesso
Situazione piugrave complessa
E nel caso di beni ammortizzabili
63
SOCIETArsquo AATTIVO PASSIVO
Part 100Cassa 20
C+R 200
SOCIETArsquo BATTIVO PASSIVO
Imp 80
C+R 100
SOCIETArsquo A+BATTIVO PASSIVO
C+R 200Cassa 120Imp 80
Cassa 100
Poniamo che la societagrave A possegga un impianto Costo storico 200 ammortizzato in 10 anni
La cessione avviene al sesto anno F amm 120 quindi valore contabile 80hellip
Situazione preesistente
64
X Libro giornale di A SP Cassa a Diversi 100 SP Impianti 80 CE Plusvalenza 20 Libro giornale di B SP SP Impianti a Cassa
100
X Scritture di consolidamento SP SP C+R a Partecipazioni 100 CE SP Plusvalenza (utile) a Impianti 20
SOCIETArsquo AATTIVO PASSIVO
Part 100Cassa 120
C+R 200
SOCIETArsquo BATTIVO PASSIVO
Imp 100 C+R 100
SOCIETArsquo A+BATTIVO PASSIVO
C+R 200Cassa 140Imp 80Utile 20 Cassa 20
65
SOCIETArsquo AATTIVO PASSIVO
Part 100Cassa 120
C+R 200
SOCIETArsquo BATTIVO PASSIVO
Imp 100 C+R 100
SOCIETArsquo A+BATTIVO PASSIVO
C+R 200Cassa 140Imp 80
Poniamo che la societagrave B stimi la residua vita utile dellrsquoimpianto in ulteriori 10 anni
hellip avremo quindi un ammortamento annuo da parte di B pari al 10 del suo costo di acquisto contro un ammortamento consolidato pari al 10 del precedente valore contabile
Cassa 20
SOCIETArsquo AATTIVO PASSIVO
Part 100Cassa 120
C+R 200
SOCIETArsquo BATTIVO PASSIVO
Imp 90 C+R 100
SOCIETArsquo A+BATTIVO PASSIVO
Cassa 140Imp 72ammort10
Utile 0Cassa 40 Ammort 8
Utile 2
66
X+1 Scritture di consolidamento SP SP Riserve a Impianti 20
X+1 Scritture di consolidamento SP CE Impianti a Ammortamento 2
2) Eliminazione plusvalenza
3) lrsquoanno successivo dovremo anche eliminare ammortamento in eccesso
Lrsquoammortamento in eccesso (10 contro 8) deve essere rettificatohellip Quindi
1) Consolidamento partecipazioni
X+1 Scritture di consolidamento SP SP C+R a Partecipazioni 100
Che a sua volta dovragrave essere compensato dalla riservahellip
67
X+1 Scritture di consolidamento SP SP C+R a Partecipazioni 100 SP SP Riserve (C+R) a Impianti 20
X+2 Scritture di consolidamento SP SP C+R a Partecipazioni 100 SP SP Riserve (C+R) a Impianti 18 SP CE Impianti a Ammortamento 2
X+3 Scritture di consolidamento SP SP C+R a Partecipazioni 100 SP SP Riserve (C+R) a Impianti 16 SP CE Impianti a Ammortamento 2
68
anno(a) valore bene in
bilancio di esercizio
(b) ammortinbilancio di esercizio
(c) valore bene in bilancio consolidato
(d) ammortin bilancio consolidato
(e=b-d)) differ ammort (f=b-d-f) plusval
0 100 - 80 - - 20 1 90 10 72 8 2 18 2 80 10 64 8 2 16 3 70 10 56 8 2 14 4 60 10 48 8 2 12 5 50 10 40 8 2 10 6 40 10 32 8 2 8 7 30 10 24 8 2 6 8 20 10 16 8 2 4 9 10 10 8 8 2 2
10 - 10 - 8 2 -100 80 20
| X+3 | Scritture di consolidamento | ||||||||||
| SP SP | C+R | a | Partecipazioni | 100 | |||||||
| SP SP | Riserve (C+R) | a | Impianti | 16 | |||||||
| SP CE | Impianti | a | Ammortamento | 2 |
| X+2 | Scritture di consolidamento | ||||||||||
| SP SP | C+R | a | Partecipazioni | 100 | |||||||
| SP SP | Riserve (C+R) | a | Impianti | 18 | |||||||
| SP CE | Impianti | a | Ammortamento | 2 |
| X+1 | Scritture di consolidamento | ||||||||||
| SP SP | C+R | a | Partecipazioni | 100 | |||||||
| SP SP | Riserve (C+R) | a | Impianti | 20 |
| X+1 | Scritture di consolidamento | ||||||||||
| SP SP | C+R | a | Partecipazioni | 100 |
| X+1 | Scritture di consolidamento | ||||||||||
| SP CE | Impianti | a | Ammortamento | 2 |
| X+1 | Scritture di consolidamento | ||||||||||
| SP SP | Riserve | a | Impianti | 20 |
| X | Scritture di consolidamento | ||||||||||
| SP SP | C+R | a | Partecipazioni | 100 | |||||||
| CE SP | Plusvalenza (utile) | a | Impianti | 20 |
| X | Libro giornale di A | ||||||||||
| SP | Cassa | a | Diversi | 100 | |||||||
| SP | Impianti | 80 | |||||||||
| CE | Plusvalenza | 20 | |||||||||
| Libro giornale di B | |||||||||||
| SP SP | Impianti | a | Cassa | 100 | |||||||
| CE | Debiti vsoc gruppo | a | Crediti vsoc gruppo | 100 | |||||||
| CE | Vendite infragruppo | a | Acquisti infragruppo | 100 | |||||||
| CE SP | Merci c rim fin | a | Merci | 20 | |||||||
| CE SP | Merci cacquisto | a | Cassa | 80 | |||||||
| SP CE | Crediti vsoc gruppo | a | Vendita soc gruppo | 100 | |||||||
| CE | Acquisti soc gruppo | a | Debiti vsoc gruppo | 100 | |||||||
| CE SP | Merci | a | Merci c fim fin | 100 | |||||||
| CE | Acquisti soc gruppo | a | Debiti vsoc gruppo | 100 | |||||||
| CE SP | Merci | a | Merci c rim fin | 100 | |||||||
| CE SP | Merci cacquisto | a | Cassa | 80 | |||||||
| SP CE | Crediti vsoc gruppo | a | Vendita soc gruppo | 100 |
| SP | Fondo svalutazione | a | Diversi | 40 | |||||||
| SP | a | Riserve | 30 | ||||||||
| CE | a | Svalutazione crediti | 10 | ||||||||
| CE SP | Merci cacquisto | a | Cassa | 80 | |||||||
| SP CE | Cassa | a | Merci cvendita | 110 | |||||||
| CE SP | Merci cacquisto | a | Cassa | 80 | |||||||
| SP CE | Crediti vsoc gruppo | a | Vendita soc gruppo | 100 |
| CE SP | Merci cacquisto | a | Cassa | 80 | |||||||
| SP CE | Crediti vsoc gruppo | a | Vendita soc gruppo | 100 | |||||||
| CE SP | Acquisto soc gruppo | a | Deb vsoc gruppo | 100 | |||||||
| SP CE | Cassa | a | Merci cvendita | 110 | |||||||
| CE SP | Acquisto soc gruppo | a | Deb vsoc gruppo | 100 | |||||||
| SP CE | Cassa | a | Merci cvendita | 110 | |||||||
| CONS | |
| 880 | |
| - | |
| 850 | |
| 620 | |
| 2350 | |
| 1210 | |
| 800 | |
| - | |
| 150 | |
| - | |
| 150 | |
| 40 | |
| 2350 |
| RD | RA | ||
| SOCA | SOCB | TOT | |||||
| IMMOBILIZZ | 450 | 430 | 880 | ||||
| PARTECIP | 560 | 560 | |||||
| SCORTE | 500 | 350 | 850 | ||||
| CREDITI | 400 | 220 | 620 | ||||
| TOT ATT | 1910 | 1000 | 2910 | ||||
| DEBITI | 810 | 400 | 1210 | ||||
| CAPSOCA | 800 | 800 | |||||
| CAPSOCB | 300 | 300 | |||||
| RISA | 150 | 150 | |||||
| RIS B | 100 | 100 | |||||
| UTILE A | 150 | 150 | |||||
| UTILE B 3112-18 | 160 | 160 | |||||
| UTILE B 18-3112 | 40 | 40 | |||||
| TOT PASS | 1910 | 1000 | 2910 |
| SOCA | SOCB | TOT | RD | RA | CONS | ||||||||
| PARTECIP | 60 | 60 | 60 | - | |||||||||
| SCORTE | 50 | 50 | 50 | ||||||||||
| CASSA | 100 | 100 | 200 | 200 | |||||||||
| TOT ATT | 160 | 150 | 310 | 250 | |||||||||
| DEBITI | 60 | 50 | 110 | 110 | |||||||||
| CAPNETTO A | 100 | 100 | 100 | ||||||||||
| CAPNETTO B | 100 | 100 | 60 | 40 | |||||||||
| TOT PASS | 160 | 150 | 310 | 60 | 60 | 250 |
| SOCA | SOCB | TOT | RD | RA | CONS | ||||||||
| PARTECIP | 100 | 100 | 100 | - | |||||||||
| SCORTE | 50 | 50 | 50 | ||||||||||
| CASSA | 100 | 100 | 200 | 200 | |||||||||
| TOT ATT | 200 | 150 | 350 | 250 | |||||||||
| DEBITI | 100 | 50 | 150 | 150 | |||||||||
| CAPNETTO A | 100 | 100 | 100 | ||||||||||
| CAPNETTO B | 100 | 100 | 100 | - | |||||||||
| TOT PASS | 200 | 150 | 350 | 100 | 100 | 250 |
4
Nella redazione del bilancio consolidato lrsquoente locale aggrega i bilanci della controllante e delle sue controllate voce per voce sommando tra loro i corrispondenti valori dellrsquoattivo del passivo dellrsquoattivo nettopatrimonio netto dei proventi e degli oneri Lrsquoallegato A riporta i prospetti che egrave necessario utilizzare per questa procedura e che costituisce parte integrante di questo principio
Il PCEL 4 al punto 15
5
I bilanci consolidati devono essere preparati utilizzando principi contabili uniformi per operazioni e fatti simili in circostanze similari I principi contabili ed i criteri di valutazione da adottare comunque devono essere quelli prevalentemente adottati dalle societagrave partecipate e non quelli proposti dal dlgs 2672000
Il PCEL 4 al punto 26
NB Non necessariamente i principi contabili nazionali (OIC) eventualmente quelli internazionali (IASIFRS) ma non i criteri proposti dal dlgs 2672000
6
Allegato n 44 al DLgs 1182011 bull Il principio ex DLgs 1182011 fa una scelta diversa rispetto al PCEL 4bull In sostanza regola alcuni aspetti derivanti dalla definizione di legge che
riguardano in particolare lrsquoarea di consolidamentobull Dagrave alcune indicazioni di massima su come procedere al consolidamentobull Per il resto rinvia ai principi OIC
PRINCIPIO CONTABILE APPLICATO CONCERNENTE IL BILANCIO CONSOLIDATO
7
Preventivamentehellipla controllante deve fare in modo che nella contabilitagrave di ogni impresa del gruppobull gli accadimenti siano rilevati nello stesso modo con comuni
termini (omogeneitagrave formale)bull siano usati gli stessi criteri di rilevazione (omogeneitagrave
sostanziale)bull tali criteri siano mantenuti costanti nel tempo
In ogni caso
8
Prima dellrsquoavvio dellrsquoobbligo di redazione del bilancio consolidato lrsquoamministrazione pubblica capogruppo bull comunica agli enti alle aziende e alle societagrave che saranno comprese nel
proprio bilancio consolidato del prossimo esercizio bull trasmette a ciascuno di tali enti lrsquoelenco degli enti compresi nel
consolidatobull impartisce le direttive necessarie per rendere possibile la
predisposizione del bilancio consolidato
Infatti per lrsquoallegato 4
9
LE OPERAZIONI DICONSOLIDAMENTO
10
bull In sede di predisposizione delle carte di lavoro occorre fare le rettifiche necessarie per riportare ad omogeneitagrave i criteri di valutazione
bull Fare bene questa fase puograve semplificare moltissimo il lavoro successivo percheacute permette di risolvere a monte molti problemi ad esempio quello di valutazione delle partecipazionihellip
bull Da molti punti di vista egrave fondamentale il sistema informativo utilizzato dallrsquoente locale
La fase di preparazione egrave fondamentale
11
Non egrave sufficiente laquoaggregareraquo i dati ma dobbiamo operare il loro laquoconsolidamentoraquo Solo in tal modo si possono trasformare i valori contabili riferiti alle singole unitagrave in quelli del gruppo visto come unrsquounica entitagrave
utilizzo di scritture di diverso tipo
Scritture contabili (procedura che escludiamo)
Scritture extracontabili
Il consolidamento
12
Si effettua utilizzando degli appositi fogli di consolidamento dove inserire i valori di bilancio delle aziende rientranti nel consolidamento
Scritture extracontabili
13
I patrimoni di due aziende sono i seguenti
Azienda AATTIVO PASSIVO
cassa 200 deb 100
netto 100
Azienda BATTIVO PASSIVO
scorte 50
cassa 100
deb 50
netto 100
Aziende A+BATTIVO PASSIVO
Consolidamento delle aziende
14
A200
SOCIETAgrave AATTIVO PASSIVO
Part 100
cassa 100
deb 100
netto 100
SOCIETAgrave AATTIVO PASSIVO
cassa 200 deb 100
netto 100
Partecipazioni Cassaa 100
B150
15
A200
B150
Partecipazioni Cassaa 100
Controllante200
Controllata150
Cassa 100
16
LA SOCIETAgrave CONTROLLA IL 100 DELLA SOCIETAgrave BI PATRIMONI DELLE DUE SOCIETAgrave SONO I SEGUENTI
SOCIETAgrave AATTIVO PASSIVO
Part 100
cassa 100
deb 100
netto 100
SOCIETAgrave BATTIVO PASSIVO
scorte 50
cassa 100
deb 50
netto 100
SOCIETAgrave A+BATTIVO PASSIVO
17
Scorte50
Cassa200
ATTI
VOPA
SSIV
O
ATTIVO PASSIVOcassa 200
scorte 50
netto 100
debiti 150
Netto100
Debiti150
SOCIETAgrave BSOCIETAgrave A
SOCIETAgrave A+B
INDEB
10050
150 NB
18
SO CA SO CB TO T RD RA CONSPARTECIP 100 100 100 - SCORTE 50 50 50 CASSA 100 100 200 200 TO T ATT 200 150 350 250 DEBITI 100 50 150 150 CAPNETTO A 100 100 100 CAPNETTO B 100 100 100 - TO T PASS 200 150 350 100 100 250
Foglio di consolidamento
19
bull la percentuale di partecipazione (laquopraquo)
bull il costo della partecipazione iscritto nel bilancio della controllante (laquoCraquo)
bull il valore contabile del netto che egrave stato acquistato(laquoNraquo)
pbullNharrC
Consolidamento delle partecipazioni
20
Partecipazione totalitaria
Partecipazione non totalitaria
quota Netto acquistata = Costo N=C pbullN =C
NltC pbullNltCquota Netto
acquistata lt Costo
NgtC pbullNgtCquota Netto acquistata gt Costo
Consolidamento delle partecipazioni
21
LA SOCIETAgrave A CONTROLLA IL 60 DELLA SOCIETAgrave B I PATRIMONI DELLE DUE SOCIETAgrave SONO I SEGUENTI
SOCIETAgrave AATTIVO PASSIVO
Part 60
cassa 100
deb 60
netto 100
SOCIETAgrave BATTIVO PASSIVO
scorte 50
cassa 100
deb 50
netto 100
SOCIETAgrave A+BATTIVO PASSIVO
22
SOCIETAgrave A
ATTIVO PASSIVO
Part 60
cassa 100
deb 60
netto 100
SOCIETAgrave B
ATTIVO PASSIVO
scorte 50
cassa 100
deb 50
netto 100
SOCIETAgrave A+BATTIVO PASSIVO
cassa 200
scorte 50
deb 110
netto 140magg 100min 40
23
SO CA SO CB TO T RD RA CONSPARTECIP 60 60 60 - SCORTE 50 50 50 CASSA 100 100 200 200 TO T ATT 160 150 310 250 DEBITI 60 50 110 110 CAPNETTO A 100 100 100 CAPNETTO B 100 100 60 40 TO T PASS 160 150 310 60 60 250
24
La prassi contabile prevede i seguenti metodi
rArr INTEGRAZIONE GLOBALE
rArr INTEGRAZIONE PROPORZIONALE
In sostituzione della voce partecipazioni vengono inseriti gli importi integrali delle attivitagrave e delle passivitagrave dellrsquoaffiliata anche nel caso in cui la societagrave madre non detenga il 100
Si inserisce tra le attivitagrave e le passivitagrave e tra i proventi ed oneri la quota proporzionaleriferita al capitale della capogruppo nellrsquoaffiliata
Metodi di consolidamento
25
Quale metodo egrave piugrave coerente con il nostro approccio
26
bull Il PCEL 4 opta per il consolidamento integrale per le partecipazioni di controllo mentre prevede il consolidamento proporzionale nei casi di controllo congiunto
bull LrsquoAllegato 4 che non affronta il tema del controllo congiunto lascia aperta la possibilitagrave di utilizzare sia il consolidamento integrale che quello proporzionale
Quale metodo di consolidamento
27
Egrave la quota parte del capitale delle riserve e degli utili conseguiti dalla controllata laquoacquistatiraquo dalla controllante
Poicheacute le componenti del netto tendono per loro natura a variare nel tempo la determinazione del suddetto valore dipende essenzialmente dalla data a cui si riferisce il calcolo
Il valore del patrimonio netto
28
SSOOCCAA SSOOCCBB TTOOTT IIMMMMOOBBIILLIIZZZZ 445500 443300 888800 PPAARRTTEECCIIPP 556600 556600 SSCCOORRTTEE 550000 335500 885500 CCRREEDDIITTII 440000 222200 662200 TTOOTT AATTTT 11991100 11000000 22991100 DDEEBBIITTII 881100 440000 11221100 CCAAPPSSOOCCAA 880000 880000 CCAAPPSSOOCCBB 330000 330000 RRIISSAA 115500 115500 RRIISS BB 110000 110000 UUTTIILLEE AA 115500 115500 UUTTIILLEE BB 33111122--1188 116600 116600 UUTTIILLEE BB 1188--33111122 4400 4400 TTOOTT PPAASSSS 11991100 11000000 22991100
RRDD RRAA
560
300
100
160
560 560
CCOONNSS 888800 --
885500 662200
22335500 11221100
880000 --
115500 --
115500
4400 22335500
UTILE CONSOLID
29
SOCIETArsquo A+B
Immobil 880Scorte 850Crediti 620
Debiti 1210CS di A 800Ris A 150Utile A+B 190
SOCIETArsquo A
Immobil 450Partec 560Scorte 500Crediti 400
Debiti 810CS di A 800Ris A 150Utile A 150
SOCIETArsquo B
Immobil 430Scorte 350Crediti 220
Debiti 400CS di B 300Ris B 100Utile B 200
Pertanto
30
Ovviamente il prezzo pagato ovvero il costo di acquisto delle partecipazioni puograve essere maggiore o minore della corrispondente quota di capitale acquisito
In tal modo si genera una differenza allrsquoatto del consolidamento che puograve esserebull positiva quando il costo egrave maggiore della quota di netto acquisitabull negativa quando il costo egrave minore della quota di netto acquisita
Consolidamento delle partecipazioni
31
una societagrave laquoAraquo acquisisce lrsquointero capitale di una societagrave laquoBraquo pagando 120 ciograve che contabilmente egrave valorizzato 100 Per focalizzare meglio la questione poniamo che la societagrave laquoAraquo possegga dopo lrsquoacquisto unicamente la partecipazione in laquoBraquo Il valore puograve essere attribuito al valore corrente dellrsquoAttivo di Bhellip
Consolidamento delle partecipazioni
32
Consolidamento delle partecipazioni
33
Nella redazione del bilancio consolidato lrsquoente locale aggrega i bilanci della controllante e delle sue controllate voce per voce sommando tra loro i corrispondenti valori dellrsquoattivo del passivo dellrsquoattivo nettopatrimonio netto dei proventi e degli oneri Il metodo di aggregazione dei valori da utilizzare puograve fare riferimento ai valori contabili senza attribuzione dellrsquoavviamento alle diverse attivitagrave e passivitagrave
In sostanza tutta la eventuale differenza tra costo e valore contabile saragrave da considerare differenza di consolidamento
La ldquoderogardquo del PCEL 4 al punto 15
34
Immobili 100
Avviamento 20
Capitale Netto 120
In sostanza non si pratica la riattribuzione del fair value I valori perograve devono essere ricalcolati con principi contabili omogenei
Secondo il PCEL 4
35
Se vi egrave una differenza positiva ovvero se il costo egrave superiore alla corrispondente quota di patrimonio netto valutata a valori correnti questo puograve essere dovuto a
a) un ulteriore margine pagato in funzione di un avviamento positivo della societagrave acquisita (goodwill)
b) un premio corrisposto per specifici benefici per la societagrave acquirente o per sinergie che otterragrave il gruppo
c) Allrsquoeffettuazione di un cattivo affare
Emersione di differenze positive
36
Nel caso di differenza positiva sono possibili due comportamenti contabili alternativi
bullLrsquoiscrizione della differenza nella posta laquodifferenze di consolidamentoraquo nellrsquoattivo dello stato patrimoniale
bullLrsquoiscrizione della differenza nel netto a riduzione esplicita della riserva di consolidamento
Emersione di differenze positive
37
Nei casi in cui le attivitagrave le passivitagrave e le passivitagrave potenziali identificabili dellrsquoacquisito non soddisfano le condizioni per la rilevazione del plusvalore pagato si determina un conseguente effetto sullrsquoimporto rilevato come laquoavviamentoraquo Se il valore riconoscibile allrsquoimmobile egrave 110 il restante 10 saragrave classificato come avviamento
A+B Immob 110
Totale 120 Totale 120
CapN 120 Avviam 10
Emersione di differenze positive
1013
13
Avviam13
13
12013
13
Totale13
13
12013
13
Totale13
13
A+B13
13
11013
13
12013
13
CapN13
13
Immob13
13
13
38
Partecipazioni non totalitarie
Si ipotizzi adesso che una societagrave A proceda allrsquoacquisto solo dellrsquo80 delle partecipazioni che compongono il capitale della societagrave B corrispondendo per dette partecipazioni un prezzo pari a 800
A Partecipi i
CapS 800 Totale 800 Totale
800 800
B Impianti
i i
1000
Totale 1000 Totale 1000
Debiti 500 Cap S 200 Ris 300
Emersione di differenze positive
CapS13
13
100013
13
Totale13
13
100013
13
Totale13
13
A13
13
B13
13
100013
13
80013
13
800 13
13
30013
13
50013
13
Debiti13
13
20013
13
Cap S13
13
Ris13
13
Totale13
13
80013
13
80013
13
Impianticipazioni13
13
Partecipcipazioni13
13
Totale13
13
13
39
Assumiamo infine che il valore economico della societagrave B alla data di acquisto sia pari a 1000 ossia 500 in piugrave rispetto al suo patrimonio netto contabile detta differenza in particolare egrave da attribuirebull per 200 agli impianti che hanno un valore corrente di 1200 rispetto al
loro valore contabile di 1000 e bull per 300 allrsquoavviamento che viene riconosciuto alla suddetta societagrave B
Emersione di differenze positive
Partecipazioni non totalitarie
40
Se dopo la distribuzione precedentemente esaminata permane invece una differenza negativa cioegrave il costo egrave inferiore alla corrispondente quota di patrimonio netto questa puograve essere dovuta abull una riduzione del valore derivante da un cattivo andamento economico bull Dallrsquoaver effettuato un buon affare
Emersione di differenze negative
41
art 33 del DLgs12791
bull Attribuire la differenza laquofondo di consolidamento per rischi e oneri futuriraquo nel caso sia dovuta alla previsione di risultati economici sfavorevoli
bull attribuire la differenza a laquoriserva di consolidamentoraquo negli altri casi
Emersione di differenze negative
42
Per lrsquoOIC innanzi tutto la differenza negativa deve essere utilizzata per ridurre proporzionalmente le attivitagrave immobilizzate Non cosigrave per il PCEL 4 che segue il principio della aggregazione a valori contabili
Se sussiste una ulteriore eccedenza negativa questa deve essere stanziata a bull laquofondo di consolidamento per rischi e oneri futuriraquo se si prevede che la
societagrave acquistata sosterragrave perditebull laquoriserva di consolidamentoraquo altri casi
Emersione di differenze negative
43
La societagrave laquoAraquo acquisisce lrsquointero capitale della societagrave laquoBraquo pagando 90 ciograve che contabilmente egrave valorizzato 100
Se intendiamo utilizzare la riserva avremo
A+B Immob 100
Totale 100 Totale 100
CapN 90 Riserva 10
Emersione di differenze negative
10013
13
Totale13
13
Riserva13
13
1013
13
10013
13
Totale13
13
A+B13
13
10013
13
9013
13
CapN13
13
Immob13
13
13
44
bull Ci possono essere casi in cui una partecipazione egrave significativa in cui il comune esercita una posizione di rilievo ma che tecnicamente non egrave controllata ai sensi dellrsquoart 2359 del Codice Civile
bull Egrave il caso di Hera per il Comune di Bologna e di tanti altri casibull In questo caso come si puograve fare
Un problema
45
laquoEgrave ammesso il consolidamento proporzionale di quelle aziende per e quali si configuri un controllo congiunto tra piugrave soggetti La dimostrazione del controllo congiunto deve essere illustrata e fondarsi su situazioni di diritto o di fattoraquo
In tal caso il PCEL 4 ammette il consolidamento proporzionale
Il PCEL 4 al n 25
46
ELIMINAZIONE PARTITE RECIPROCHE
47
Ai fini della procedura di consolidamento risulta necessario distinguere trabull operazioni che non hanno alcun effetto sul risultato consolidato (valori
reciproci)bull operazioni che influenzano lrsquoutile consolidato (utili-perdite interni)
ELIMINAZIONE PARTITE RECIPROCHE
48
Alcuni problemihellip
bull acquisti e vendite di beni quando la societagrave venditrice ha contabilizzato la vendita e la merce ancora in viaggio non egrave stata invece contabilizzata dalla controparte
bull pagamenti fatti da una societagrave allrsquoaltra la quale ancora non ha ricevuto il relativo accredito
bull errori materiali di fatturazione eo contabilizzazione
ELIMINAZIONE PARTITE RECIPROCHE
49
Si intendono tutti quei rapporti generati da operazioni interne al gruppo che trovano espressi nei singoli bilanci da
1 CREDITI E DEBITI
2 COSTI E RICAVI
1 Si devono elidere i crediti di una societagrave con i rispettivi debiti dellrsquoaltra2 Analogamente si devono elidere i costi con i rispettivi ricavi
VALORI RECIPROCI
50
Dopo la cessione ad una societagrave del gruppo le merci sono state vendute a terze economie
SOCIETAgraveB
SOCIETAgraveA
80 100 110
La societagrave A ha conseguito un ricavo di 110 la societagrave B ha sostenuto un costo di 80 a livello di gruppo vi egrave stato un profitto di 30 (20+10)
(Utile 20) (Utile 10)
51
Poniamo che la controllante A acquisti merci dalla controllata B per 100
bullldquoArdquo registrerebbe nella propria contabilitagrave
Merci cacq a Debiti vB 100
bullldquoBrdquo registrerebbe nella propria contabilitagrave
Cred vA a 100Merci cvend
A livello consolidato abbiamo quindi che
52
bullLe poste Cred vA Debiti vBe
Originano crediti e debiti infra-gruppo che e devono essere trattati come precedentemente visto
bullLe poste e
Compensandosi tra loro non alterano lrsquoutile di gruppo Lrsquoeffetto a livello di Stato Patrimoniale consolidato egrave quindi nullo sul foglio di consolidamento non dobbiamo operare alcun intervento
Merci cacq Merci cvend
53
CE SP Acquisto soc gruppo a Deb vsoc gruppo
100
SP CE Cassa a Merci cvendita 110
Acquirenteper il gruppo
Venditoreper il gruppo
CE SP Merci cacquisto a Cassa 80
SP CE Crediti vsoc gruppo a Vendita soc gruppo 100 CE SP Acquisto soc gruppo a Deb vsoc gruppo
100
SP CE Cassa a Merci cvendita 110
Consolidato
CE SP Merci cacquisto a Cassa 80
SP CE Crediti vsoc gruppo a Vendita soc gruppo 100
54
CE SP Merci cacquisto a Cassa 80
SP CE Cassa a Merci cvendita 110
Riepilogandohellip
Primahellip e dopohellip
200A
Part C+R 100B
Cassa C+RA+B
200Cassa C+R20Utile10Utile 30Utile
100 20 230
Debv100Cred
100Cassa210
Cassa13
13
21013
13
10013
13
CredvA13
13
10013
13
Debv13
13
3013
13
Utile13
13
Utile13
13
1013
13
Utile13
13
2013
13
Cassa13
13
B13
13
10013
13
2013
13
C+R13
13
13
Part13
13
A13
13
20013
13
C+R13
13
13
Cassa13
13
20013
13
23013
13
10013
13
A+B13
13
C+R13
13
13
13
55
bull Nei gruppi privati lrsquoIva ha natura solo finanziaria sia per lrsquoacquirente che per il venditore
bull Non egrave cosigrave nel Gruppo Ente Locale dove un credito per la partecipata contiene una quota di Iva che per lrsquoente locale rappresenta invece un costo
bull Quale soluzione si puograve adottare
Attenzione E lrsquoIVA
56
ldquoNel caso di operazioni tra controllante e sue controllate che comportino un trattamento fiscale difforme lrsquoimposta dovragrave essere considerata separatamente e non oggetto di elisione Nel caso dellrsquoimposta sul valore aggiunto infatti questa dovragrave rientrare come onere nel conto economico consolidato a causa della sua indetraibilitagrave per lrsquoente locale controllanterdquo
Il PCEL 4 al punto 24
57
Nel caso di operazioni tra la controllante e le sue controllate oggetto di un difforme trattamento fiscale lrsquoimposta non egrave oggetto di elisione Ad esempio lrsquoimposta sul valore aggiunto Ad esempio nei casi in cui risulta indetraibile lrsquoimposta sul valore aggiunto pagata dalla capogruppo a componenti del gruppo per le quali lrsquoIVA egrave detraibile non egrave oggetto di eliminazione e rientra tra i costi del conto economico consolidato
Lrsquoallegato 4
58
Utili generati da rapporti intervenuti tra societagrave appartenenti al gruppo
Sotto un profilo contabile si deve tenere presente chebull le eliminazioni riguardanti le operazioni dellrsquoesercizio hanno come contropartita
lrsquoutilebull le eliminazioni inerenti esercizi precedenti rettificano invece le riserve
SP Fondo svalutazione a Diversi 40 SP a Riserve 30 CE a Svalutazione crediti 10
Utili interni
59
SocietagraveB
SocietagraveA
80 100
Tra lrsquoacquisto da parte di B (cioegrave 80) e la successiva vendita a A (a 100) si egrave realizzato un profitto interno che dovragrave essere eliminato in quanto sopravvaluta
(Utile 20)
Le merci risultano ancora nel magazzino di una impresa del gruppo
bull Lrsquoutile della societagrave Bbull Il valore del magazzino della societagrave A
60
CE SP Merci cacquisto a Cassa 80
SP CE Crediti vsoc gruppo a Vendita soc gruppo 100
Acquisti soc gruppo a Debiti vsoc gruppo 100
SP Merci a Merci c rim fin 100
CE SP Merci cacquisto a Cassa 80
SP CE Crediti vsoc gruppo a Vendita soc gruppo 100
CE Acquisti soc gruppo a Debiti vsoc gruppo 100CE SP Merci a Merci c fim fin 100
BA
Cons
olid
ato
61
CE Debiti vsoc gruppo a Crediti vsoc gruppo 100
CE Vendite infragruppo a Acquisti infragruppo 100
CE SP Merci c rim fin a Merci 20
In questo modo si riduce il valore delle rimanenze in SP
Quindi per consolidarehellip
62
dovremmobull in primo luogo rettificare la plusvalenza interna contro il
costo sostenuto per lrsquoacquisto del bene da parte della societagrave acquirente
bull in secondo luogo eliminare lrsquoammortamento in eccesso
Situazione piugrave complessa
E nel caso di beni ammortizzabili
63
SOCIETArsquo AATTIVO PASSIVO
Part 100Cassa 20
C+R 200
SOCIETArsquo BATTIVO PASSIVO
Imp 80
C+R 100
SOCIETArsquo A+BATTIVO PASSIVO
C+R 200Cassa 120Imp 80
Cassa 100
Poniamo che la societagrave A possegga un impianto Costo storico 200 ammortizzato in 10 anni
La cessione avviene al sesto anno F amm 120 quindi valore contabile 80hellip
Situazione preesistente
64
X Libro giornale di A SP Cassa a Diversi 100 SP Impianti 80 CE Plusvalenza 20 Libro giornale di B SP SP Impianti a Cassa
100
X Scritture di consolidamento SP SP C+R a Partecipazioni 100 CE SP Plusvalenza (utile) a Impianti 20
SOCIETArsquo AATTIVO PASSIVO
Part 100Cassa 120
C+R 200
SOCIETArsquo BATTIVO PASSIVO
Imp 100 C+R 100
SOCIETArsquo A+BATTIVO PASSIVO
C+R 200Cassa 140Imp 80Utile 20 Cassa 20
65
SOCIETArsquo AATTIVO PASSIVO
Part 100Cassa 120
C+R 200
SOCIETArsquo BATTIVO PASSIVO
Imp 100 C+R 100
SOCIETArsquo A+BATTIVO PASSIVO
C+R 200Cassa 140Imp 80
Poniamo che la societagrave B stimi la residua vita utile dellrsquoimpianto in ulteriori 10 anni
hellip avremo quindi un ammortamento annuo da parte di B pari al 10 del suo costo di acquisto contro un ammortamento consolidato pari al 10 del precedente valore contabile
Cassa 20
SOCIETArsquo AATTIVO PASSIVO
Part 100Cassa 120
C+R 200
SOCIETArsquo BATTIVO PASSIVO
Imp 90 C+R 100
SOCIETArsquo A+BATTIVO PASSIVO
Cassa 140Imp 72ammort10
Utile 0Cassa 40 Ammort 8
Utile 2
66
X+1 Scritture di consolidamento SP SP Riserve a Impianti 20
X+1 Scritture di consolidamento SP CE Impianti a Ammortamento 2
2) Eliminazione plusvalenza
3) lrsquoanno successivo dovremo anche eliminare ammortamento in eccesso
Lrsquoammortamento in eccesso (10 contro 8) deve essere rettificatohellip Quindi
1) Consolidamento partecipazioni
X+1 Scritture di consolidamento SP SP C+R a Partecipazioni 100
Che a sua volta dovragrave essere compensato dalla riservahellip
67
X+1 Scritture di consolidamento SP SP C+R a Partecipazioni 100 SP SP Riserve (C+R) a Impianti 20
X+2 Scritture di consolidamento SP SP C+R a Partecipazioni 100 SP SP Riserve (C+R) a Impianti 18 SP CE Impianti a Ammortamento 2
X+3 Scritture di consolidamento SP SP C+R a Partecipazioni 100 SP SP Riserve (C+R) a Impianti 16 SP CE Impianti a Ammortamento 2
68
anno(a) valore bene in
bilancio di esercizio
(b) ammortinbilancio di esercizio
(c) valore bene in bilancio consolidato
(d) ammortin bilancio consolidato
(e=b-d)) differ ammort (f=b-d-f) plusval
0 100 - 80 - - 20 1 90 10 72 8 2 18 2 80 10 64 8 2 16 3 70 10 56 8 2 14 4 60 10 48 8 2 12 5 50 10 40 8 2 10 6 40 10 32 8 2 8 7 30 10 24 8 2 6 8 20 10 16 8 2 4 9 10 10 8 8 2 2
10 - 10 - 8 2 -100 80 20
| X+3 | Scritture di consolidamento | ||||||||||
| SP SP | C+R | a | Partecipazioni | 100 | |||||||
| SP SP | Riserve (C+R) | a | Impianti | 16 | |||||||
| SP CE | Impianti | a | Ammortamento | 2 |
| X+2 | Scritture di consolidamento | ||||||||||
| SP SP | C+R | a | Partecipazioni | 100 | |||||||
| SP SP | Riserve (C+R) | a | Impianti | 18 | |||||||
| SP CE | Impianti | a | Ammortamento | 2 |
| X+1 | Scritture di consolidamento | ||||||||||
| SP SP | C+R | a | Partecipazioni | 100 | |||||||
| SP SP | Riserve (C+R) | a | Impianti | 20 |
| X+1 | Scritture di consolidamento | ||||||||||
| SP SP | C+R | a | Partecipazioni | 100 |
| X+1 | Scritture di consolidamento | ||||||||||
| SP CE | Impianti | a | Ammortamento | 2 |
| X+1 | Scritture di consolidamento | ||||||||||
| SP SP | Riserve | a | Impianti | 20 |
| X | Scritture di consolidamento | ||||||||||
| SP SP | C+R | a | Partecipazioni | 100 | |||||||
| CE SP | Plusvalenza (utile) | a | Impianti | 20 |
| X | Libro giornale di A | ||||||||||
| SP | Cassa | a | Diversi | 100 | |||||||
| SP | Impianti | 80 | |||||||||
| CE | Plusvalenza | 20 | |||||||||
| Libro giornale di B | |||||||||||
| SP SP | Impianti | a | Cassa | 100 | |||||||
| CE | Debiti vsoc gruppo | a | Crediti vsoc gruppo | 100 | |||||||
| CE | Vendite infragruppo | a | Acquisti infragruppo | 100 | |||||||
| CE SP | Merci c rim fin | a | Merci | 20 | |||||||
| CE SP | Merci cacquisto | a | Cassa | 80 | |||||||
| SP CE | Crediti vsoc gruppo | a | Vendita soc gruppo | 100 | |||||||
| CE | Acquisti soc gruppo | a | Debiti vsoc gruppo | 100 | |||||||
| CE SP | Merci | a | Merci c fim fin | 100 | |||||||
| CE | Acquisti soc gruppo | a | Debiti vsoc gruppo | 100 | |||||||
| CE SP | Merci | a | Merci c rim fin | 100 | |||||||
| CE SP | Merci cacquisto | a | Cassa | 80 | |||||||
| SP CE | Crediti vsoc gruppo | a | Vendita soc gruppo | 100 |
| SP | Fondo svalutazione | a | Diversi | 40 | |||||||
| SP | a | Riserve | 30 | ||||||||
| CE | a | Svalutazione crediti | 10 | ||||||||
| CE SP | Merci cacquisto | a | Cassa | 80 | |||||||
| SP CE | Cassa | a | Merci cvendita | 110 | |||||||
| CE SP | Merci cacquisto | a | Cassa | 80 | |||||||
| SP CE | Crediti vsoc gruppo | a | Vendita soc gruppo | 100 |
| CE SP | Merci cacquisto | a | Cassa | 80 | |||||||
| SP CE | Crediti vsoc gruppo | a | Vendita soc gruppo | 100 | |||||||
| CE SP | Acquisto soc gruppo | a | Deb vsoc gruppo | 100 | |||||||
| SP CE | Cassa | a | Merci cvendita | 110 | |||||||
| CE SP | Acquisto soc gruppo | a | Deb vsoc gruppo | 100 | |||||||
| SP CE | Cassa | a | Merci cvendita | 110 | |||||||
| CONS | |
| 880 | |
| - | |
| 850 | |
| 620 | |
| 2350 | |
| 1210 | |
| 800 | |
| - | |
| 150 | |
| - | |
| 150 | |
| 40 | |
| 2350 |
| RD | RA | ||
| SOCA | SOCB | TOT | |||||
| IMMOBILIZZ | 450 | 430 | 880 | ||||
| PARTECIP | 560 | 560 | |||||
| SCORTE | 500 | 350 | 850 | ||||
| CREDITI | 400 | 220 | 620 | ||||
| TOT ATT | 1910 | 1000 | 2910 | ||||
| DEBITI | 810 | 400 | 1210 | ||||
| CAPSOCA | 800 | 800 | |||||
| CAPSOCB | 300 | 300 | |||||
| RISA | 150 | 150 | |||||
| RIS B | 100 | 100 | |||||
| UTILE A | 150 | 150 | |||||
| UTILE B 3112-18 | 160 | 160 | |||||
| UTILE B 18-3112 | 40 | 40 | |||||
| TOT PASS | 1910 | 1000 | 2910 |
| SOCA | SOCB | TOT | RD | RA | CONS | ||||||||
| PARTECIP | 60 | 60 | 60 | - | |||||||||
| SCORTE | 50 | 50 | 50 | ||||||||||
| CASSA | 100 | 100 | 200 | 200 | |||||||||
| TOT ATT | 160 | 150 | 310 | 250 | |||||||||
| DEBITI | 60 | 50 | 110 | 110 | |||||||||
| CAPNETTO A | 100 | 100 | 100 | ||||||||||
| CAPNETTO B | 100 | 100 | 60 | 40 | |||||||||
| TOT PASS | 160 | 150 | 310 | 60 | 60 | 250 |
| SOCA | SOCB | TOT | RD | RA | CONS | ||||||||
| PARTECIP | 100 | 100 | 100 | - | |||||||||
| SCORTE | 50 | 50 | 50 | ||||||||||
| CASSA | 100 | 100 | 200 | 200 | |||||||||
| TOT ATT | 200 | 150 | 350 | 250 | |||||||||
| DEBITI | 100 | 50 | 150 | 150 | |||||||||
| CAPNETTO A | 100 | 100 | 100 | ||||||||||
| CAPNETTO B | 100 | 100 | 100 | - | |||||||||
| TOT PASS | 200 | 150 | 350 | 100 | 100 | 250 |
5
I bilanci consolidati devono essere preparati utilizzando principi contabili uniformi per operazioni e fatti simili in circostanze similari I principi contabili ed i criteri di valutazione da adottare comunque devono essere quelli prevalentemente adottati dalle societagrave partecipate e non quelli proposti dal dlgs 2672000
Il PCEL 4 al punto 26
NB Non necessariamente i principi contabili nazionali (OIC) eventualmente quelli internazionali (IASIFRS) ma non i criteri proposti dal dlgs 2672000
6
Allegato n 44 al DLgs 1182011 bull Il principio ex DLgs 1182011 fa una scelta diversa rispetto al PCEL 4bull In sostanza regola alcuni aspetti derivanti dalla definizione di legge che
riguardano in particolare lrsquoarea di consolidamentobull Dagrave alcune indicazioni di massima su come procedere al consolidamentobull Per il resto rinvia ai principi OIC
PRINCIPIO CONTABILE APPLICATO CONCERNENTE IL BILANCIO CONSOLIDATO
7
Preventivamentehellipla controllante deve fare in modo che nella contabilitagrave di ogni impresa del gruppobull gli accadimenti siano rilevati nello stesso modo con comuni
termini (omogeneitagrave formale)bull siano usati gli stessi criteri di rilevazione (omogeneitagrave
sostanziale)bull tali criteri siano mantenuti costanti nel tempo
In ogni caso
8
Prima dellrsquoavvio dellrsquoobbligo di redazione del bilancio consolidato lrsquoamministrazione pubblica capogruppo bull comunica agli enti alle aziende e alle societagrave che saranno comprese nel
proprio bilancio consolidato del prossimo esercizio bull trasmette a ciascuno di tali enti lrsquoelenco degli enti compresi nel
consolidatobull impartisce le direttive necessarie per rendere possibile la
predisposizione del bilancio consolidato
Infatti per lrsquoallegato 4
9
LE OPERAZIONI DICONSOLIDAMENTO
10
bull In sede di predisposizione delle carte di lavoro occorre fare le rettifiche necessarie per riportare ad omogeneitagrave i criteri di valutazione
bull Fare bene questa fase puograve semplificare moltissimo il lavoro successivo percheacute permette di risolvere a monte molti problemi ad esempio quello di valutazione delle partecipazionihellip
bull Da molti punti di vista egrave fondamentale il sistema informativo utilizzato dallrsquoente locale
La fase di preparazione egrave fondamentale
11
Non egrave sufficiente laquoaggregareraquo i dati ma dobbiamo operare il loro laquoconsolidamentoraquo Solo in tal modo si possono trasformare i valori contabili riferiti alle singole unitagrave in quelli del gruppo visto come unrsquounica entitagrave
utilizzo di scritture di diverso tipo
Scritture contabili (procedura che escludiamo)
Scritture extracontabili
Il consolidamento
12
Si effettua utilizzando degli appositi fogli di consolidamento dove inserire i valori di bilancio delle aziende rientranti nel consolidamento
Scritture extracontabili
13
I patrimoni di due aziende sono i seguenti
Azienda AATTIVO PASSIVO
cassa 200 deb 100
netto 100
Azienda BATTIVO PASSIVO
scorte 50
cassa 100
deb 50
netto 100
Aziende A+BATTIVO PASSIVO
Consolidamento delle aziende
14
A200
SOCIETAgrave AATTIVO PASSIVO
Part 100
cassa 100
deb 100
netto 100
SOCIETAgrave AATTIVO PASSIVO
cassa 200 deb 100
netto 100
Partecipazioni Cassaa 100
B150
15
A200
B150
Partecipazioni Cassaa 100
Controllante200
Controllata150
Cassa 100
16
LA SOCIETAgrave CONTROLLA IL 100 DELLA SOCIETAgrave BI PATRIMONI DELLE DUE SOCIETAgrave SONO I SEGUENTI
SOCIETAgrave AATTIVO PASSIVO
Part 100
cassa 100
deb 100
netto 100
SOCIETAgrave BATTIVO PASSIVO
scorte 50
cassa 100
deb 50
netto 100
SOCIETAgrave A+BATTIVO PASSIVO
17
Scorte50
Cassa200
ATTI
VOPA
SSIV
O
ATTIVO PASSIVOcassa 200
scorte 50
netto 100
debiti 150
Netto100
Debiti150
SOCIETAgrave BSOCIETAgrave A
SOCIETAgrave A+B
INDEB
10050
150 NB
18
SO CA SO CB TO T RD RA CONSPARTECIP 100 100 100 - SCORTE 50 50 50 CASSA 100 100 200 200 TO T ATT 200 150 350 250 DEBITI 100 50 150 150 CAPNETTO A 100 100 100 CAPNETTO B 100 100 100 - TO T PASS 200 150 350 100 100 250
Foglio di consolidamento
19
bull la percentuale di partecipazione (laquopraquo)
bull il costo della partecipazione iscritto nel bilancio della controllante (laquoCraquo)
bull il valore contabile del netto che egrave stato acquistato(laquoNraquo)
pbullNharrC
Consolidamento delle partecipazioni
20
Partecipazione totalitaria
Partecipazione non totalitaria
quota Netto acquistata = Costo N=C pbullN =C
NltC pbullNltCquota Netto
acquistata lt Costo
NgtC pbullNgtCquota Netto acquistata gt Costo
Consolidamento delle partecipazioni
21
LA SOCIETAgrave A CONTROLLA IL 60 DELLA SOCIETAgrave B I PATRIMONI DELLE DUE SOCIETAgrave SONO I SEGUENTI
SOCIETAgrave AATTIVO PASSIVO
Part 60
cassa 100
deb 60
netto 100
SOCIETAgrave BATTIVO PASSIVO
scorte 50
cassa 100
deb 50
netto 100
SOCIETAgrave A+BATTIVO PASSIVO
22
SOCIETAgrave A
ATTIVO PASSIVO
Part 60
cassa 100
deb 60
netto 100
SOCIETAgrave B
ATTIVO PASSIVO
scorte 50
cassa 100
deb 50
netto 100
SOCIETAgrave A+BATTIVO PASSIVO
cassa 200
scorte 50
deb 110
netto 140magg 100min 40
23
SO CA SO CB TO T RD RA CONSPARTECIP 60 60 60 - SCORTE 50 50 50 CASSA 100 100 200 200 TO T ATT 160 150 310 250 DEBITI 60 50 110 110 CAPNETTO A 100 100 100 CAPNETTO B 100 100 60 40 TO T PASS 160 150 310 60 60 250
24
La prassi contabile prevede i seguenti metodi
rArr INTEGRAZIONE GLOBALE
rArr INTEGRAZIONE PROPORZIONALE
In sostituzione della voce partecipazioni vengono inseriti gli importi integrali delle attivitagrave e delle passivitagrave dellrsquoaffiliata anche nel caso in cui la societagrave madre non detenga il 100
Si inserisce tra le attivitagrave e le passivitagrave e tra i proventi ed oneri la quota proporzionaleriferita al capitale della capogruppo nellrsquoaffiliata
Metodi di consolidamento
25
Quale metodo egrave piugrave coerente con il nostro approccio
26
bull Il PCEL 4 opta per il consolidamento integrale per le partecipazioni di controllo mentre prevede il consolidamento proporzionale nei casi di controllo congiunto
bull LrsquoAllegato 4 che non affronta il tema del controllo congiunto lascia aperta la possibilitagrave di utilizzare sia il consolidamento integrale che quello proporzionale
Quale metodo di consolidamento
27
Egrave la quota parte del capitale delle riserve e degli utili conseguiti dalla controllata laquoacquistatiraquo dalla controllante
Poicheacute le componenti del netto tendono per loro natura a variare nel tempo la determinazione del suddetto valore dipende essenzialmente dalla data a cui si riferisce il calcolo
Il valore del patrimonio netto
28
SSOOCCAA SSOOCCBB TTOOTT IIMMMMOOBBIILLIIZZZZ 445500 443300 888800 PPAARRTTEECCIIPP 556600 556600 SSCCOORRTTEE 550000 335500 885500 CCRREEDDIITTII 440000 222200 662200 TTOOTT AATTTT 11991100 11000000 22991100 DDEEBBIITTII 881100 440000 11221100 CCAAPPSSOOCCAA 880000 880000 CCAAPPSSOOCCBB 330000 330000 RRIISSAA 115500 115500 RRIISS BB 110000 110000 UUTTIILLEE AA 115500 115500 UUTTIILLEE BB 33111122--1188 116600 116600 UUTTIILLEE BB 1188--33111122 4400 4400 TTOOTT PPAASSSS 11991100 11000000 22991100
RRDD RRAA
560
300
100
160
560 560
CCOONNSS 888800 --
885500 662200
22335500 11221100
880000 --
115500 --
115500
4400 22335500
UTILE CONSOLID
29
SOCIETArsquo A+B
Immobil 880Scorte 850Crediti 620
Debiti 1210CS di A 800Ris A 150Utile A+B 190
SOCIETArsquo A
Immobil 450Partec 560Scorte 500Crediti 400
Debiti 810CS di A 800Ris A 150Utile A 150
SOCIETArsquo B
Immobil 430Scorte 350Crediti 220
Debiti 400CS di B 300Ris B 100Utile B 200
Pertanto
30
Ovviamente il prezzo pagato ovvero il costo di acquisto delle partecipazioni puograve essere maggiore o minore della corrispondente quota di capitale acquisito
In tal modo si genera una differenza allrsquoatto del consolidamento che puograve esserebull positiva quando il costo egrave maggiore della quota di netto acquisitabull negativa quando il costo egrave minore della quota di netto acquisita
Consolidamento delle partecipazioni
31
una societagrave laquoAraquo acquisisce lrsquointero capitale di una societagrave laquoBraquo pagando 120 ciograve che contabilmente egrave valorizzato 100 Per focalizzare meglio la questione poniamo che la societagrave laquoAraquo possegga dopo lrsquoacquisto unicamente la partecipazione in laquoBraquo Il valore puograve essere attribuito al valore corrente dellrsquoAttivo di Bhellip
Consolidamento delle partecipazioni
32
Consolidamento delle partecipazioni
33
Nella redazione del bilancio consolidato lrsquoente locale aggrega i bilanci della controllante e delle sue controllate voce per voce sommando tra loro i corrispondenti valori dellrsquoattivo del passivo dellrsquoattivo nettopatrimonio netto dei proventi e degli oneri Il metodo di aggregazione dei valori da utilizzare puograve fare riferimento ai valori contabili senza attribuzione dellrsquoavviamento alle diverse attivitagrave e passivitagrave
In sostanza tutta la eventuale differenza tra costo e valore contabile saragrave da considerare differenza di consolidamento
La ldquoderogardquo del PCEL 4 al punto 15
34
Immobili 100
Avviamento 20
Capitale Netto 120
In sostanza non si pratica la riattribuzione del fair value I valori perograve devono essere ricalcolati con principi contabili omogenei
Secondo il PCEL 4
35
Se vi egrave una differenza positiva ovvero se il costo egrave superiore alla corrispondente quota di patrimonio netto valutata a valori correnti questo puograve essere dovuto a
a) un ulteriore margine pagato in funzione di un avviamento positivo della societagrave acquisita (goodwill)
b) un premio corrisposto per specifici benefici per la societagrave acquirente o per sinergie che otterragrave il gruppo
c) Allrsquoeffettuazione di un cattivo affare
Emersione di differenze positive
36
Nel caso di differenza positiva sono possibili due comportamenti contabili alternativi
bullLrsquoiscrizione della differenza nella posta laquodifferenze di consolidamentoraquo nellrsquoattivo dello stato patrimoniale
bullLrsquoiscrizione della differenza nel netto a riduzione esplicita della riserva di consolidamento
Emersione di differenze positive
37
Nei casi in cui le attivitagrave le passivitagrave e le passivitagrave potenziali identificabili dellrsquoacquisito non soddisfano le condizioni per la rilevazione del plusvalore pagato si determina un conseguente effetto sullrsquoimporto rilevato come laquoavviamentoraquo Se il valore riconoscibile allrsquoimmobile egrave 110 il restante 10 saragrave classificato come avviamento
A+B Immob 110
Totale 120 Totale 120
CapN 120 Avviam 10
Emersione di differenze positive
1013
13
Avviam13
13
12013
13
Totale13
13
12013
13
Totale13
13
A+B13
13
11013
13
12013
13
CapN13
13
Immob13
13
13
38
Partecipazioni non totalitarie
Si ipotizzi adesso che una societagrave A proceda allrsquoacquisto solo dellrsquo80 delle partecipazioni che compongono il capitale della societagrave B corrispondendo per dette partecipazioni un prezzo pari a 800
A Partecipi i
CapS 800 Totale 800 Totale
800 800
B Impianti
i i
1000
Totale 1000 Totale 1000
Debiti 500 Cap S 200 Ris 300
Emersione di differenze positive
CapS13
13
100013
13
Totale13
13
100013
13
Totale13
13
A13
13
B13
13
100013
13
80013
13
800 13
13
30013
13
50013
13
Debiti13
13
20013
13
Cap S13
13
Ris13
13
Totale13
13
80013
13
80013
13
Impianticipazioni13
13
Partecipcipazioni13
13
Totale13
13
13
39
Assumiamo infine che il valore economico della societagrave B alla data di acquisto sia pari a 1000 ossia 500 in piugrave rispetto al suo patrimonio netto contabile detta differenza in particolare egrave da attribuirebull per 200 agli impianti che hanno un valore corrente di 1200 rispetto al
loro valore contabile di 1000 e bull per 300 allrsquoavviamento che viene riconosciuto alla suddetta societagrave B
Emersione di differenze positive
Partecipazioni non totalitarie
40
Se dopo la distribuzione precedentemente esaminata permane invece una differenza negativa cioegrave il costo egrave inferiore alla corrispondente quota di patrimonio netto questa puograve essere dovuta abull una riduzione del valore derivante da un cattivo andamento economico bull Dallrsquoaver effettuato un buon affare
Emersione di differenze negative
41
art 33 del DLgs12791
bull Attribuire la differenza laquofondo di consolidamento per rischi e oneri futuriraquo nel caso sia dovuta alla previsione di risultati economici sfavorevoli
bull attribuire la differenza a laquoriserva di consolidamentoraquo negli altri casi
Emersione di differenze negative
42
Per lrsquoOIC innanzi tutto la differenza negativa deve essere utilizzata per ridurre proporzionalmente le attivitagrave immobilizzate Non cosigrave per il PCEL 4 che segue il principio della aggregazione a valori contabili
Se sussiste una ulteriore eccedenza negativa questa deve essere stanziata a bull laquofondo di consolidamento per rischi e oneri futuriraquo se si prevede che la
societagrave acquistata sosterragrave perditebull laquoriserva di consolidamentoraquo altri casi
Emersione di differenze negative
43
La societagrave laquoAraquo acquisisce lrsquointero capitale della societagrave laquoBraquo pagando 90 ciograve che contabilmente egrave valorizzato 100
Se intendiamo utilizzare la riserva avremo
A+B Immob 100
Totale 100 Totale 100
CapN 90 Riserva 10
Emersione di differenze negative
10013
13
Totale13
13
Riserva13
13
1013
13
10013
13
Totale13
13
A+B13
13
10013
13
9013
13
CapN13
13
Immob13
13
13
44
bull Ci possono essere casi in cui una partecipazione egrave significativa in cui il comune esercita una posizione di rilievo ma che tecnicamente non egrave controllata ai sensi dellrsquoart 2359 del Codice Civile
bull Egrave il caso di Hera per il Comune di Bologna e di tanti altri casibull In questo caso come si puograve fare
Un problema
45
laquoEgrave ammesso il consolidamento proporzionale di quelle aziende per e quali si configuri un controllo congiunto tra piugrave soggetti La dimostrazione del controllo congiunto deve essere illustrata e fondarsi su situazioni di diritto o di fattoraquo
In tal caso il PCEL 4 ammette il consolidamento proporzionale
Il PCEL 4 al n 25
46
ELIMINAZIONE PARTITE RECIPROCHE
47
Ai fini della procedura di consolidamento risulta necessario distinguere trabull operazioni che non hanno alcun effetto sul risultato consolidato (valori
reciproci)bull operazioni che influenzano lrsquoutile consolidato (utili-perdite interni)
ELIMINAZIONE PARTITE RECIPROCHE
48
Alcuni problemihellip
bull acquisti e vendite di beni quando la societagrave venditrice ha contabilizzato la vendita e la merce ancora in viaggio non egrave stata invece contabilizzata dalla controparte
bull pagamenti fatti da una societagrave allrsquoaltra la quale ancora non ha ricevuto il relativo accredito
bull errori materiali di fatturazione eo contabilizzazione
ELIMINAZIONE PARTITE RECIPROCHE
49
Si intendono tutti quei rapporti generati da operazioni interne al gruppo che trovano espressi nei singoli bilanci da
1 CREDITI E DEBITI
2 COSTI E RICAVI
1 Si devono elidere i crediti di una societagrave con i rispettivi debiti dellrsquoaltra2 Analogamente si devono elidere i costi con i rispettivi ricavi
VALORI RECIPROCI
50
Dopo la cessione ad una societagrave del gruppo le merci sono state vendute a terze economie
SOCIETAgraveB
SOCIETAgraveA
80 100 110
La societagrave A ha conseguito un ricavo di 110 la societagrave B ha sostenuto un costo di 80 a livello di gruppo vi egrave stato un profitto di 30 (20+10)
(Utile 20) (Utile 10)
51
Poniamo che la controllante A acquisti merci dalla controllata B per 100
bullldquoArdquo registrerebbe nella propria contabilitagrave
Merci cacq a Debiti vB 100
bullldquoBrdquo registrerebbe nella propria contabilitagrave
Cred vA a 100Merci cvend
A livello consolidato abbiamo quindi che
52
bullLe poste Cred vA Debiti vBe
Originano crediti e debiti infra-gruppo che e devono essere trattati come precedentemente visto
bullLe poste e
Compensandosi tra loro non alterano lrsquoutile di gruppo Lrsquoeffetto a livello di Stato Patrimoniale consolidato egrave quindi nullo sul foglio di consolidamento non dobbiamo operare alcun intervento
Merci cacq Merci cvend
53
CE SP Acquisto soc gruppo a Deb vsoc gruppo
100
SP CE Cassa a Merci cvendita 110
Acquirenteper il gruppo
Venditoreper il gruppo
CE SP Merci cacquisto a Cassa 80
SP CE Crediti vsoc gruppo a Vendita soc gruppo 100 CE SP Acquisto soc gruppo a Deb vsoc gruppo
100
SP CE Cassa a Merci cvendita 110
Consolidato
CE SP Merci cacquisto a Cassa 80
SP CE Crediti vsoc gruppo a Vendita soc gruppo 100
54
CE SP Merci cacquisto a Cassa 80
SP CE Cassa a Merci cvendita 110
Riepilogandohellip
Primahellip e dopohellip
200A
Part C+R 100B
Cassa C+RA+B
200Cassa C+R20Utile10Utile 30Utile
100 20 230
Debv100Cred
100Cassa210
Cassa13
13
21013
13
10013
13
CredvA13
13
10013
13
Debv13
13
3013
13
Utile13
13
Utile13
13
1013
13
Utile13
13
2013
13
Cassa13
13
B13
13
10013
13
2013
13
C+R13
13
13
Part13
13
A13
13
20013
13
C+R13
13
13
Cassa13
13
20013
13
23013
13
10013
13
A+B13
13
C+R13
13
13
13
55
bull Nei gruppi privati lrsquoIva ha natura solo finanziaria sia per lrsquoacquirente che per il venditore
bull Non egrave cosigrave nel Gruppo Ente Locale dove un credito per la partecipata contiene una quota di Iva che per lrsquoente locale rappresenta invece un costo
bull Quale soluzione si puograve adottare
Attenzione E lrsquoIVA
56
ldquoNel caso di operazioni tra controllante e sue controllate che comportino un trattamento fiscale difforme lrsquoimposta dovragrave essere considerata separatamente e non oggetto di elisione Nel caso dellrsquoimposta sul valore aggiunto infatti questa dovragrave rientrare come onere nel conto economico consolidato a causa della sua indetraibilitagrave per lrsquoente locale controllanterdquo
Il PCEL 4 al punto 24
57
Nel caso di operazioni tra la controllante e le sue controllate oggetto di un difforme trattamento fiscale lrsquoimposta non egrave oggetto di elisione Ad esempio lrsquoimposta sul valore aggiunto Ad esempio nei casi in cui risulta indetraibile lrsquoimposta sul valore aggiunto pagata dalla capogruppo a componenti del gruppo per le quali lrsquoIVA egrave detraibile non egrave oggetto di eliminazione e rientra tra i costi del conto economico consolidato
Lrsquoallegato 4
58
Utili generati da rapporti intervenuti tra societagrave appartenenti al gruppo
Sotto un profilo contabile si deve tenere presente chebull le eliminazioni riguardanti le operazioni dellrsquoesercizio hanno come contropartita
lrsquoutilebull le eliminazioni inerenti esercizi precedenti rettificano invece le riserve
SP Fondo svalutazione a Diversi 40 SP a Riserve 30 CE a Svalutazione crediti 10
Utili interni
59
SocietagraveB
SocietagraveA
80 100
Tra lrsquoacquisto da parte di B (cioegrave 80) e la successiva vendita a A (a 100) si egrave realizzato un profitto interno che dovragrave essere eliminato in quanto sopravvaluta
(Utile 20)
Le merci risultano ancora nel magazzino di una impresa del gruppo
bull Lrsquoutile della societagrave Bbull Il valore del magazzino della societagrave A
60
CE SP Merci cacquisto a Cassa 80
SP CE Crediti vsoc gruppo a Vendita soc gruppo 100
Acquisti soc gruppo a Debiti vsoc gruppo 100
SP Merci a Merci c rim fin 100
CE SP Merci cacquisto a Cassa 80
SP CE Crediti vsoc gruppo a Vendita soc gruppo 100
CE Acquisti soc gruppo a Debiti vsoc gruppo 100CE SP Merci a Merci c fim fin 100
BA
Cons
olid
ato
61
CE Debiti vsoc gruppo a Crediti vsoc gruppo 100
CE Vendite infragruppo a Acquisti infragruppo 100
CE SP Merci c rim fin a Merci 20
In questo modo si riduce il valore delle rimanenze in SP
Quindi per consolidarehellip
62
dovremmobull in primo luogo rettificare la plusvalenza interna contro il
costo sostenuto per lrsquoacquisto del bene da parte della societagrave acquirente
bull in secondo luogo eliminare lrsquoammortamento in eccesso
Situazione piugrave complessa
E nel caso di beni ammortizzabili
63
SOCIETArsquo AATTIVO PASSIVO
Part 100Cassa 20
C+R 200
SOCIETArsquo BATTIVO PASSIVO
Imp 80
C+R 100
SOCIETArsquo A+BATTIVO PASSIVO
C+R 200Cassa 120Imp 80
Cassa 100
Poniamo che la societagrave A possegga un impianto Costo storico 200 ammortizzato in 10 anni
La cessione avviene al sesto anno F amm 120 quindi valore contabile 80hellip
Situazione preesistente
64
X Libro giornale di A SP Cassa a Diversi 100 SP Impianti 80 CE Plusvalenza 20 Libro giornale di B SP SP Impianti a Cassa
100
X Scritture di consolidamento SP SP C+R a Partecipazioni 100 CE SP Plusvalenza (utile) a Impianti 20
SOCIETArsquo AATTIVO PASSIVO
Part 100Cassa 120
C+R 200
SOCIETArsquo BATTIVO PASSIVO
Imp 100 C+R 100
SOCIETArsquo A+BATTIVO PASSIVO
C+R 200Cassa 140Imp 80Utile 20 Cassa 20
65
SOCIETArsquo AATTIVO PASSIVO
Part 100Cassa 120
C+R 200
SOCIETArsquo BATTIVO PASSIVO
Imp 100 C+R 100
SOCIETArsquo A+BATTIVO PASSIVO
C+R 200Cassa 140Imp 80
Poniamo che la societagrave B stimi la residua vita utile dellrsquoimpianto in ulteriori 10 anni
hellip avremo quindi un ammortamento annuo da parte di B pari al 10 del suo costo di acquisto contro un ammortamento consolidato pari al 10 del precedente valore contabile
Cassa 20
SOCIETArsquo AATTIVO PASSIVO
Part 100Cassa 120
C+R 200
SOCIETArsquo BATTIVO PASSIVO
Imp 90 C+R 100
SOCIETArsquo A+BATTIVO PASSIVO
Cassa 140Imp 72ammort10
Utile 0Cassa 40 Ammort 8
Utile 2
66
X+1 Scritture di consolidamento SP SP Riserve a Impianti 20
X+1 Scritture di consolidamento SP CE Impianti a Ammortamento 2
2) Eliminazione plusvalenza
3) lrsquoanno successivo dovremo anche eliminare ammortamento in eccesso
Lrsquoammortamento in eccesso (10 contro 8) deve essere rettificatohellip Quindi
1) Consolidamento partecipazioni
X+1 Scritture di consolidamento SP SP C+R a Partecipazioni 100
Che a sua volta dovragrave essere compensato dalla riservahellip
67
X+1 Scritture di consolidamento SP SP C+R a Partecipazioni 100 SP SP Riserve (C+R) a Impianti 20
X+2 Scritture di consolidamento SP SP C+R a Partecipazioni 100 SP SP Riserve (C+R) a Impianti 18 SP CE Impianti a Ammortamento 2
X+3 Scritture di consolidamento SP SP C+R a Partecipazioni 100 SP SP Riserve (C+R) a Impianti 16 SP CE Impianti a Ammortamento 2
68
anno(a) valore bene in
bilancio di esercizio
(b) ammortinbilancio di esercizio
(c) valore bene in bilancio consolidato
(d) ammortin bilancio consolidato
(e=b-d)) differ ammort (f=b-d-f) plusval
0 100 - 80 - - 20 1 90 10 72 8 2 18 2 80 10 64 8 2 16 3 70 10 56 8 2 14 4 60 10 48 8 2 12 5 50 10 40 8 2 10 6 40 10 32 8 2 8 7 30 10 24 8 2 6 8 20 10 16 8 2 4 9 10 10 8 8 2 2
10 - 10 - 8 2 -100 80 20
| X+3 | Scritture di consolidamento | ||||||||||
| SP SP | C+R | a | Partecipazioni | 100 | |||||||
| SP SP | Riserve (C+R) | a | Impianti | 16 | |||||||
| SP CE | Impianti | a | Ammortamento | 2 |
| X+2 | Scritture di consolidamento | ||||||||||
| SP SP | C+R | a | Partecipazioni | 100 | |||||||
| SP SP | Riserve (C+R) | a | Impianti | 18 | |||||||
| SP CE | Impianti | a | Ammortamento | 2 |
| X+1 | Scritture di consolidamento | ||||||||||
| SP SP | C+R | a | Partecipazioni | 100 | |||||||
| SP SP | Riserve (C+R) | a | Impianti | 20 |
| X+1 | Scritture di consolidamento | ||||||||||
| SP SP | C+R | a | Partecipazioni | 100 |
| X+1 | Scritture di consolidamento | ||||||||||
| SP CE | Impianti | a | Ammortamento | 2 |
| X+1 | Scritture di consolidamento | ||||||||||
| SP SP | Riserve | a | Impianti | 20 |
| X | Scritture di consolidamento | ||||||||||
| SP SP | C+R | a | Partecipazioni | 100 | |||||||
| CE SP | Plusvalenza (utile) | a | Impianti | 20 |
| X | Libro giornale di A | ||||||||||
| SP | Cassa | a | Diversi | 100 | |||||||
| SP | Impianti | 80 | |||||||||
| CE | Plusvalenza | 20 | |||||||||
| Libro giornale di B | |||||||||||
| SP SP | Impianti | a | Cassa | 100 | |||||||
| CE | Debiti vsoc gruppo | a | Crediti vsoc gruppo | 100 | |||||||
| CE | Vendite infragruppo | a | Acquisti infragruppo | 100 | |||||||
| CE SP | Merci c rim fin | a | Merci | 20 | |||||||
| CE SP | Merci cacquisto | a | Cassa | 80 | |||||||
| SP CE | Crediti vsoc gruppo | a | Vendita soc gruppo | 100 | |||||||
| CE | Acquisti soc gruppo | a | Debiti vsoc gruppo | 100 | |||||||
| CE SP | Merci | a | Merci c fim fin | 100 | |||||||
| CE | Acquisti soc gruppo | a | Debiti vsoc gruppo | 100 | |||||||
| CE SP | Merci | a | Merci c rim fin | 100 | |||||||
| CE SP | Merci cacquisto | a | Cassa | 80 | |||||||
| SP CE | Crediti vsoc gruppo | a | Vendita soc gruppo | 100 |
| SP | Fondo svalutazione | a | Diversi | 40 | |||||||
| SP | a | Riserve | 30 | ||||||||
| CE | a | Svalutazione crediti | 10 | ||||||||
| CE SP | Merci cacquisto | a | Cassa | 80 | |||||||
| SP CE | Cassa | a | Merci cvendita | 110 | |||||||
| CE SP | Merci cacquisto | a | Cassa | 80 | |||||||
| SP CE | Crediti vsoc gruppo | a | Vendita soc gruppo | 100 |
| CE SP | Merci cacquisto | a | Cassa | 80 | |||||||
| SP CE | Crediti vsoc gruppo | a | Vendita soc gruppo | 100 | |||||||
| CE SP | Acquisto soc gruppo | a | Deb vsoc gruppo | 100 | |||||||
| SP CE | Cassa | a | Merci cvendita | 110 | |||||||
| CE SP | Acquisto soc gruppo | a | Deb vsoc gruppo | 100 | |||||||
| SP CE | Cassa | a | Merci cvendita | 110 | |||||||
| CONS | |
| 880 | |
| - | |
| 850 | |
| 620 | |
| 2350 | |
| 1210 | |
| 800 | |
| - | |
| 150 | |
| - | |
| 150 | |
| 40 | |
| 2350 |
| RD | RA | ||
| SOCA | SOCB | TOT | |||||
| IMMOBILIZZ | 450 | 430 | 880 | ||||
| PARTECIP | 560 | 560 | |||||
| SCORTE | 500 | 350 | 850 | ||||
| CREDITI | 400 | 220 | 620 | ||||
| TOT ATT | 1910 | 1000 | 2910 | ||||
| DEBITI | 810 | 400 | 1210 | ||||
| CAPSOCA | 800 | 800 | |||||
| CAPSOCB | 300 | 300 | |||||
| RISA | 150 | 150 | |||||
| RIS B | 100 | 100 | |||||
| UTILE A | 150 | 150 | |||||
| UTILE B 3112-18 | 160 | 160 | |||||
| UTILE B 18-3112 | 40 | 40 | |||||
| TOT PASS | 1910 | 1000 | 2910 |
| SOCA | SOCB | TOT | RD | RA | CONS | ||||||||
| PARTECIP | 60 | 60 | 60 | - | |||||||||
| SCORTE | 50 | 50 | 50 | ||||||||||
| CASSA | 100 | 100 | 200 | 200 | |||||||||
| TOT ATT | 160 | 150 | 310 | 250 | |||||||||
| DEBITI | 60 | 50 | 110 | 110 | |||||||||
| CAPNETTO A | 100 | 100 | 100 | ||||||||||
| CAPNETTO B | 100 | 100 | 60 | 40 | |||||||||
| TOT PASS | 160 | 150 | 310 | 60 | 60 | 250 |
| SOCA | SOCB | TOT | RD | RA | CONS | ||||||||
| PARTECIP | 100 | 100 | 100 | - | |||||||||
| SCORTE | 50 | 50 | 50 | ||||||||||
| CASSA | 100 | 100 | 200 | 200 | |||||||||
| TOT ATT | 200 | 150 | 350 | 250 | |||||||||
| DEBITI | 100 | 50 | 150 | 150 | |||||||||
| CAPNETTO A | 100 | 100 | 100 | ||||||||||
| CAPNETTO B | 100 | 100 | 100 | - | |||||||||
| TOT PASS | 200 | 150 | 350 | 100 | 100 | 250 |
6
Allegato n 44 al DLgs 1182011 bull Il principio ex DLgs 1182011 fa una scelta diversa rispetto al PCEL 4bull In sostanza regola alcuni aspetti derivanti dalla definizione di legge che
riguardano in particolare lrsquoarea di consolidamentobull Dagrave alcune indicazioni di massima su come procedere al consolidamentobull Per il resto rinvia ai principi OIC
PRINCIPIO CONTABILE APPLICATO CONCERNENTE IL BILANCIO CONSOLIDATO
7
Preventivamentehellipla controllante deve fare in modo che nella contabilitagrave di ogni impresa del gruppobull gli accadimenti siano rilevati nello stesso modo con comuni
termini (omogeneitagrave formale)bull siano usati gli stessi criteri di rilevazione (omogeneitagrave
sostanziale)bull tali criteri siano mantenuti costanti nel tempo
In ogni caso
8
Prima dellrsquoavvio dellrsquoobbligo di redazione del bilancio consolidato lrsquoamministrazione pubblica capogruppo bull comunica agli enti alle aziende e alle societagrave che saranno comprese nel
proprio bilancio consolidato del prossimo esercizio bull trasmette a ciascuno di tali enti lrsquoelenco degli enti compresi nel
consolidatobull impartisce le direttive necessarie per rendere possibile la
predisposizione del bilancio consolidato
Infatti per lrsquoallegato 4
9
LE OPERAZIONI DICONSOLIDAMENTO
10
bull In sede di predisposizione delle carte di lavoro occorre fare le rettifiche necessarie per riportare ad omogeneitagrave i criteri di valutazione
bull Fare bene questa fase puograve semplificare moltissimo il lavoro successivo percheacute permette di risolvere a monte molti problemi ad esempio quello di valutazione delle partecipazionihellip
bull Da molti punti di vista egrave fondamentale il sistema informativo utilizzato dallrsquoente locale
La fase di preparazione egrave fondamentale
11
Non egrave sufficiente laquoaggregareraquo i dati ma dobbiamo operare il loro laquoconsolidamentoraquo Solo in tal modo si possono trasformare i valori contabili riferiti alle singole unitagrave in quelli del gruppo visto come unrsquounica entitagrave
utilizzo di scritture di diverso tipo
Scritture contabili (procedura che escludiamo)
Scritture extracontabili
Il consolidamento
12
Si effettua utilizzando degli appositi fogli di consolidamento dove inserire i valori di bilancio delle aziende rientranti nel consolidamento
Scritture extracontabili
13
I patrimoni di due aziende sono i seguenti
Azienda AATTIVO PASSIVO
cassa 200 deb 100
netto 100
Azienda BATTIVO PASSIVO
scorte 50
cassa 100
deb 50
netto 100
Aziende A+BATTIVO PASSIVO
Consolidamento delle aziende
14
A200
SOCIETAgrave AATTIVO PASSIVO
Part 100
cassa 100
deb 100
netto 100
SOCIETAgrave AATTIVO PASSIVO
cassa 200 deb 100
netto 100
Partecipazioni Cassaa 100
B150
15
A200
B150
Partecipazioni Cassaa 100
Controllante200
Controllata150
Cassa 100
16
LA SOCIETAgrave CONTROLLA IL 100 DELLA SOCIETAgrave BI PATRIMONI DELLE DUE SOCIETAgrave SONO I SEGUENTI
SOCIETAgrave AATTIVO PASSIVO
Part 100
cassa 100
deb 100
netto 100
SOCIETAgrave BATTIVO PASSIVO
scorte 50
cassa 100
deb 50
netto 100
SOCIETAgrave A+BATTIVO PASSIVO
17
Scorte50
Cassa200
ATTI
VOPA
SSIV
O
ATTIVO PASSIVOcassa 200
scorte 50
netto 100
debiti 150
Netto100
Debiti150
SOCIETAgrave BSOCIETAgrave A
SOCIETAgrave A+B
INDEB
10050
150 NB
18
SO CA SO CB TO T RD RA CONSPARTECIP 100 100 100 - SCORTE 50 50 50 CASSA 100 100 200 200 TO T ATT 200 150 350 250 DEBITI 100 50 150 150 CAPNETTO A 100 100 100 CAPNETTO B 100 100 100 - TO T PASS 200 150 350 100 100 250
Foglio di consolidamento
19
bull la percentuale di partecipazione (laquopraquo)
bull il costo della partecipazione iscritto nel bilancio della controllante (laquoCraquo)
bull il valore contabile del netto che egrave stato acquistato(laquoNraquo)
pbullNharrC
Consolidamento delle partecipazioni
20
Partecipazione totalitaria
Partecipazione non totalitaria
quota Netto acquistata = Costo N=C pbullN =C
NltC pbullNltCquota Netto
acquistata lt Costo
NgtC pbullNgtCquota Netto acquistata gt Costo
Consolidamento delle partecipazioni
21
LA SOCIETAgrave A CONTROLLA IL 60 DELLA SOCIETAgrave B I PATRIMONI DELLE DUE SOCIETAgrave SONO I SEGUENTI
SOCIETAgrave AATTIVO PASSIVO
Part 60
cassa 100
deb 60
netto 100
SOCIETAgrave BATTIVO PASSIVO
scorte 50
cassa 100
deb 50
netto 100
SOCIETAgrave A+BATTIVO PASSIVO
22
SOCIETAgrave A
ATTIVO PASSIVO
Part 60
cassa 100
deb 60
netto 100
SOCIETAgrave B
ATTIVO PASSIVO
scorte 50
cassa 100
deb 50
netto 100
SOCIETAgrave A+BATTIVO PASSIVO
cassa 200
scorte 50
deb 110
netto 140magg 100min 40
23
SO CA SO CB TO T RD RA CONSPARTECIP 60 60 60 - SCORTE 50 50 50 CASSA 100 100 200 200 TO T ATT 160 150 310 250 DEBITI 60 50 110 110 CAPNETTO A 100 100 100 CAPNETTO B 100 100 60 40 TO T PASS 160 150 310 60 60 250
24
La prassi contabile prevede i seguenti metodi
rArr INTEGRAZIONE GLOBALE
rArr INTEGRAZIONE PROPORZIONALE
In sostituzione della voce partecipazioni vengono inseriti gli importi integrali delle attivitagrave e delle passivitagrave dellrsquoaffiliata anche nel caso in cui la societagrave madre non detenga il 100
Si inserisce tra le attivitagrave e le passivitagrave e tra i proventi ed oneri la quota proporzionaleriferita al capitale della capogruppo nellrsquoaffiliata
Metodi di consolidamento
25
Quale metodo egrave piugrave coerente con il nostro approccio
26
bull Il PCEL 4 opta per il consolidamento integrale per le partecipazioni di controllo mentre prevede il consolidamento proporzionale nei casi di controllo congiunto
bull LrsquoAllegato 4 che non affronta il tema del controllo congiunto lascia aperta la possibilitagrave di utilizzare sia il consolidamento integrale che quello proporzionale
Quale metodo di consolidamento
27
Egrave la quota parte del capitale delle riserve e degli utili conseguiti dalla controllata laquoacquistatiraquo dalla controllante
Poicheacute le componenti del netto tendono per loro natura a variare nel tempo la determinazione del suddetto valore dipende essenzialmente dalla data a cui si riferisce il calcolo
Il valore del patrimonio netto
28
SSOOCCAA SSOOCCBB TTOOTT IIMMMMOOBBIILLIIZZZZ 445500 443300 888800 PPAARRTTEECCIIPP 556600 556600 SSCCOORRTTEE 550000 335500 885500 CCRREEDDIITTII 440000 222200 662200 TTOOTT AATTTT 11991100 11000000 22991100 DDEEBBIITTII 881100 440000 11221100 CCAAPPSSOOCCAA 880000 880000 CCAAPPSSOOCCBB 330000 330000 RRIISSAA 115500 115500 RRIISS BB 110000 110000 UUTTIILLEE AA 115500 115500 UUTTIILLEE BB 33111122--1188 116600 116600 UUTTIILLEE BB 1188--33111122 4400 4400 TTOOTT PPAASSSS 11991100 11000000 22991100
RRDD RRAA
560
300
100
160
560 560
CCOONNSS 888800 --
885500 662200
22335500 11221100
880000 --
115500 --
115500
4400 22335500
UTILE CONSOLID
29
SOCIETArsquo A+B
Immobil 880Scorte 850Crediti 620
Debiti 1210CS di A 800Ris A 150Utile A+B 190
SOCIETArsquo A
Immobil 450Partec 560Scorte 500Crediti 400
Debiti 810CS di A 800Ris A 150Utile A 150
SOCIETArsquo B
Immobil 430Scorte 350Crediti 220
Debiti 400CS di B 300Ris B 100Utile B 200
Pertanto
30
Ovviamente il prezzo pagato ovvero il costo di acquisto delle partecipazioni puograve essere maggiore o minore della corrispondente quota di capitale acquisito
In tal modo si genera una differenza allrsquoatto del consolidamento che puograve esserebull positiva quando il costo egrave maggiore della quota di netto acquisitabull negativa quando il costo egrave minore della quota di netto acquisita
Consolidamento delle partecipazioni
31
una societagrave laquoAraquo acquisisce lrsquointero capitale di una societagrave laquoBraquo pagando 120 ciograve che contabilmente egrave valorizzato 100 Per focalizzare meglio la questione poniamo che la societagrave laquoAraquo possegga dopo lrsquoacquisto unicamente la partecipazione in laquoBraquo Il valore puograve essere attribuito al valore corrente dellrsquoAttivo di Bhellip
Consolidamento delle partecipazioni
32
Consolidamento delle partecipazioni
33
Nella redazione del bilancio consolidato lrsquoente locale aggrega i bilanci della controllante e delle sue controllate voce per voce sommando tra loro i corrispondenti valori dellrsquoattivo del passivo dellrsquoattivo nettopatrimonio netto dei proventi e degli oneri Il metodo di aggregazione dei valori da utilizzare puograve fare riferimento ai valori contabili senza attribuzione dellrsquoavviamento alle diverse attivitagrave e passivitagrave
In sostanza tutta la eventuale differenza tra costo e valore contabile saragrave da considerare differenza di consolidamento
La ldquoderogardquo del PCEL 4 al punto 15
34
Immobili 100
Avviamento 20
Capitale Netto 120
In sostanza non si pratica la riattribuzione del fair value I valori perograve devono essere ricalcolati con principi contabili omogenei
Secondo il PCEL 4
35
Se vi egrave una differenza positiva ovvero se il costo egrave superiore alla corrispondente quota di patrimonio netto valutata a valori correnti questo puograve essere dovuto a
a) un ulteriore margine pagato in funzione di un avviamento positivo della societagrave acquisita (goodwill)
b) un premio corrisposto per specifici benefici per la societagrave acquirente o per sinergie che otterragrave il gruppo
c) Allrsquoeffettuazione di un cattivo affare
Emersione di differenze positive
36
Nel caso di differenza positiva sono possibili due comportamenti contabili alternativi
bullLrsquoiscrizione della differenza nella posta laquodifferenze di consolidamentoraquo nellrsquoattivo dello stato patrimoniale
bullLrsquoiscrizione della differenza nel netto a riduzione esplicita della riserva di consolidamento
Emersione di differenze positive
37
Nei casi in cui le attivitagrave le passivitagrave e le passivitagrave potenziali identificabili dellrsquoacquisito non soddisfano le condizioni per la rilevazione del plusvalore pagato si determina un conseguente effetto sullrsquoimporto rilevato come laquoavviamentoraquo Se il valore riconoscibile allrsquoimmobile egrave 110 il restante 10 saragrave classificato come avviamento
A+B Immob 110
Totale 120 Totale 120
CapN 120 Avviam 10
Emersione di differenze positive
1013
13
Avviam13
13
12013
13
Totale13
13
12013
13
Totale13
13
A+B13
13
11013
13
12013
13
CapN13
13
Immob13
13
13
38
Partecipazioni non totalitarie
Si ipotizzi adesso che una societagrave A proceda allrsquoacquisto solo dellrsquo80 delle partecipazioni che compongono il capitale della societagrave B corrispondendo per dette partecipazioni un prezzo pari a 800
A Partecipi i
CapS 800 Totale 800 Totale
800 800
B Impianti
i i
1000
Totale 1000 Totale 1000
Debiti 500 Cap S 200 Ris 300
Emersione di differenze positive
CapS13
13
100013
13
Totale13
13
100013
13
Totale13
13
A13
13
B13
13
100013
13
80013
13
800 13
13
30013
13
50013
13
Debiti13
13
20013
13
Cap S13
13
Ris13
13
Totale13
13
80013
13
80013
13
Impianticipazioni13
13
Partecipcipazioni13
13
Totale13
13
13
39
Assumiamo infine che il valore economico della societagrave B alla data di acquisto sia pari a 1000 ossia 500 in piugrave rispetto al suo patrimonio netto contabile detta differenza in particolare egrave da attribuirebull per 200 agli impianti che hanno un valore corrente di 1200 rispetto al
loro valore contabile di 1000 e bull per 300 allrsquoavviamento che viene riconosciuto alla suddetta societagrave B
Emersione di differenze positive
Partecipazioni non totalitarie
40
Se dopo la distribuzione precedentemente esaminata permane invece una differenza negativa cioegrave il costo egrave inferiore alla corrispondente quota di patrimonio netto questa puograve essere dovuta abull una riduzione del valore derivante da un cattivo andamento economico bull Dallrsquoaver effettuato un buon affare
Emersione di differenze negative
41
art 33 del DLgs12791
bull Attribuire la differenza laquofondo di consolidamento per rischi e oneri futuriraquo nel caso sia dovuta alla previsione di risultati economici sfavorevoli
bull attribuire la differenza a laquoriserva di consolidamentoraquo negli altri casi
Emersione di differenze negative
42
Per lrsquoOIC innanzi tutto la differenza negativa deve essere utilizzata per ridurre proporzionalmente le attivitagrave immobilizzate Non cosigrave per il PCEL 4 che segue il principio della aggregazione a valori contabili
Se sussiste una ulteriore eccedenza negativa questa deve essere stanziata a bull laquofondo di consolidamento per rischi e oneri futuriraquo se si prevede che la
societagrave acquistata sosterragrave perditebull laquoriserva di consolidamentoraquo altri casi
Emersione di differenze negative
43
La societagrave laquoAraquo acquisisce lrsquointero capitale della societagrave laquoBraquo pagando 90 ciograve che contabilmente egrave valorizzato 100
Se intendiamo utilizzare la riserva avremo
A+B Immob 100
Totale 100 Totale 100
CapN 90 Riserva 10
Emersione di differenze negative
10013
13
Totale13
13
Riserva13
13
1013
13
10013
13
Totale13
13
A+B13
13
10013
13
9013
13
CapN13
13
Immob13
13
13
44
bull Ci possono essere casi in cui una partecipazione egrave significativa in cui il comune esercita una posizione di rilievo ma che tecnicamente non egrave controllata ai sensi dellrsquoart 2359 del Codice Civile
bull Egrave il caso di Hera per il Comune di Bologna e di tanti altri casibull In questo caso come si puograve fare
Un problema
45
laquoEgrave ammesso il consolidamento proporzionale di quelle aziende per e quali si configuri un controllo congiunto tra piugrave soggetti La dimostrazione del controllo congiunto deve essere illustrata e fondarsi su situazioni di diritto o di fattoraquo
In tal caso il PCEL 4 ammette il consolidamento proporzionale
Il PCEL 4 al n 25
46
ELIMINAZIONE PARTITE RECIPROCHE
47
Ai fini della procedura di consolidamento risulta necessario distinguere trabull operazioni che non hanno alcun effetto sul risultato consolidato (valori
reciproci)bull operazioni che influenzano lrsquoutile consolidato (utili-perdite interni)
ELIMINAZIONE PARTITE RECIPROCHE
48
Alcuni problemihellip
bull acquisti e vendite di beni quando la societagrave venditrice ha contabilizzato la vendita e la merce ancora in viaggio non egrave stata invece contabilizzata dalla controparte
bull pagamenti fatti da una societagrave allrsquoaltra la quale ancora non ha ricevuto il relativo accredito
bull errori materiali di fatturazione eo contabilizzazione
ELIMINAZIONE PARTITE RECIPROCHE
49
Si intendono tutti quei rapporti generati da operazioni interne al gruppo che trovano espressi nei singoli bilanci da
1 CREDITI E DEBITI
2 COSTI E RICAVI
1 Si devono elidere i crediti di una societagrave con i rispettivi debiti dellrsquoaltra2 Analogamente si devono elidere i costi con i rispettivi ricavi
VALORI RECIPROCI
50
Dopo la cessione ad una societagrave del gruppo le merci sono state vendute a terze economie
SOCIETAgraveB
SOCIETAgraveA
80 100 110
La societagrave A ha conseguito un ricavo di 110 la societagrave B ha sostenuto un costo di 80 a livello di gruppo vi egrave stato un profitto di 30 (20+10)
(Utile 20) (Utile 10)
51
Poniamo che la controllante A acquisti merci dalla controllata B per 100
bullldquoArdquo registrerebbe nella propria contabilitagrave
Merci cacq a Debiti vB 100
bullldquoBrdquo registrerebbe nella propria contabilitagrave
Cred vA a 100Merci cvend
A livello consolidato abbiamo quindi che
52
bullLe poste Cred vA Debiti vBe
Originano crediti e debiti infra-gruppo che e devono essere trattati come precedentemente visto
bullLe poste e
Compensandosi tra loro non alterano lrsquoutile di gruppo Lrsquoeffetto a livello di Stato Patrimoniale consolidato egrave quindi nullo sul foglio di consolidamento non dobbiamo operare alcun intervento
Merci cacq Merci cvend
53
CE SP Acquisto soc gruppo a Deb vsoc gruppo
100
SP CE Cassa a Merci cvendita 110
Acquirenteper il gruppo
Venditoreper il gruppo
CE SP Merci cacquisto a Cassa 80
SP CE Crediti vsoc gruppo a Vendita soc gruppo 100 CE SP Acquisto soc gruppo a Deb vsoc gruppo
100
SP CE Cassa a Merci cvendita 110
Consolidato
CE SP Merci cacquisto a Cassa 80
SP CE Crediti vsoc gruppo a Vendita soc gruppo 100
54
CE SP Merci cacquisto a Cassa 80
SP CE Cassa a Merci cvendita 110
Riepilogandohellip
Primahellip e dopohellip
200A
Part C+R 100B
Cassa C+RA+B
200Cassa C+R20Utile10Utile 30Utile
100 20 230
Debv100Cred
100Cassa210
Cassa13
13
21013
13
10013
13
CredvA13
13
10013
13
Debv13
13
3013
13
Utile13
13
Utile13
13
1013
13
Utile13
13
2013
13
Cassa13
13
B13
13
10013
13
2013
13
C+R13
13
13
Part13
13
A13
13
20013
13
C+R13
13
13
Cassa13
13
20013
13
23013
13
10013
13
A+B13
13
C+R13
13
13
13
55
bull Nei gruppi privati lrsquoIva ha natura solo finanziaria sia per lrsquoacquirente che per il venditore
bull Non egrave cosigrave nel Gruppo Ente Locale dove un credito per la partecipata contiene una quota di Iva che per lrsquoente locale rappresenta invece un costo
bull Quale soluzione si puograve adottare
Attenzione E lrsquoIVA
56
ldquoNel caso di operazioni tra controllante e sue controllate che comportino un trattamento fiscale difforme lrsquoimposta dovragrave essere considerata separatamente e non oggetto di elisione Nel caso dellrsquoimposta sul valore aggiunto infatti questa dovragrave rientrare come onere nel conto economico consolidato a causa della sua indetraibilitagrave per lrsquoente locale controllanterdquo
Il PCEL 4 al punto 24
57
Nel caso di operazioni tra la controllante e le sue controllate oggetto di un difforme trattamento fiscale lrsquoimposta non egrave oggetto di elisione Ad esempio lrsquoimposta sul valore aggiunto Ad esempio nei casi in cui risulta indetraibile lrsquoimposta sul valore aggiunto pagata dalla capogruppo a componenti del gruppo per le quali lrsquoIVA egrave detraibile non egrave oggetto di eliminazione e rientra tra i costi del conto economico consolidato
Lrsquoallegato 4
58
Utili generati da rapporti intervenuti tra societagrave appartenenti al gruppo
Sotto un profilo contabile si deve tenere presente chebull le eliminazioni riguardanti le operazioni dellrsquoesercizio hanno come contropartita
lrsquoutilebull le eliminazioni inerenti esercizi precedenti rettificano invece le riserve
SP Fondo svalutazione a Diversi 40 SP a Riserve 30 CE a Svalutazione crediti 10
Utili interni
59
SocietagraveB
SocietagraveA
80 100
Tra lrsquoacquisto da parte di B (cioegrave 80) e la successiva vendita a A (a 100) si egrave realizzato un profitto interno che dovragrave essere eliminato in quanto sopravvaluta
(Utile 20)
Le merci risultano ancora nel magazzino di una impresa del gruppo
bull Lrsquoutile della societagrave Bbull Il valore del magazzino della societagrave A
60
CE SP Merci cacquisto a Cassa 80
SP CE Crediti vsoc gruppo a Vendita soc gruppo 100
Acquisti soc gruppo a Debiti vsoc gruppo 100
SP Merci a Merci c rim fin 100
CE SP Merci cacquisto a Cassa 80
SP CE Crediti vsoc gruppo a Vendita soc gruppo 100
CE Acquisti soc gruppo a Debiti vsoc gruppo 100CE SP Merci a Merci c fim fin 100
BA
Cons
olid
ato
61
CE Debiti vsoc gruppo a Crediti vsoc gruppo 100
CE Vendite infragruppo a Acquisti infragruppo 100
CE SP Merci c rim fin a Merci 20
In questo modo si riduce il valore delle rimanenze in SP
Quindi per consolidarehellip
62
dovremmobull in primo luogo rettificare la plusvalenza interna contro il
costo sostenuto per lrsquoacquisto del bene da parte della societagrave acquirente
bull in secondo luogo eliminare lrsquoammortamento in eccesso
Situazione piugrave complessa
E nel caso di beni ammortizzabili
63
SOCIETArsquo AATTIVO PASSIVO
Part 100Cassa 20
C+R 200
SOCIETArsquo BATTIVO PASSIVO
Imp 80
C+R 100
SOCIETArsquo A+BATTIVO PASSIVO
C+R 200Cassa 120Imp 80
Cassa 100
Poniamo che la societagrave A possegga un impianto Costo storico 200 ammortizzato in 10 anni
La cessione avviene al sesto anno F amm 120 quindi valore contabile 80hellip
Situazione preesistente
64
X Libro giornale di A SP Cassa a Diversi 100 SP Impianti 80 CE Plusvalenza 20 Libro giornale di B SP SP Impianti a Cassa
100
X Scritture di consolidamento SP SP C+R a Partecipazioni 100 CE SP Plusvalenza (utile) a Impianti 20
SOCIETArsquo AATTIVO PASSIVO
Part 100Cassa 120
C+R 200
SOCIETArsquo BATTIVO PASSIVO
Imp 100 C+R 100
SOCIETArsquo A+BATTIVO PASSIVO
C+R 200Cassa 140Imp 80Utile 20 Cassa 20
65
SOCIETArsquo AATTIVO PASSIVO
Part 100Cassa 120
C+R 200
SOCIETArsquo BATTIVO PASSIVO
Imp 100 C+R 100
SOCIETArsquo A+BATTIVO PASSIVO
C+R 200Cassa 140Imp 80
Poniamo che la societagrave B stimi la residua vita utile dellrsquoimpianto in ulteriori 10 anni
hellip avremo quindi un ammortamento annuo da parte di B pari al 10 del suo costo di acquisto contro un ammortamento consolidato pari al 10 del precedente valore contabile
Cassa 20
SOCIETArsquo AATTIVO PASSIVO
Part 100Cassa 120
C+R 200
SOCIETArsquo BATTIVO PASSIVO
Imp 90 C+R 100
SOCIETArsquo A+BATTIVO PASSIVO
Cassa 140Imp 72ammort10
Utile 0Cassa 40 Ammort 8
Utile 2
66
X+1 Scritture di consolidamento SP SP Riserve a Impianti 20
X+1 Scritture di consolidamento SP CE Impianti a Ammortamento 2
2) Eliminazione plusvalenza
3) lrsquoanno successivo dovremo anche eliminare ammortamento in eccesso
Lrsquoammortamento in eccesso (10 contro 8) deve essere rettificatohellip Quindi
1) Consolidamento partecipazioni
X+1 Scritture di consolidamento SP SP C+R a Partecipazioni 100
Che a sua volta dovragrave essere compensato dalla riservahellip
67
X+1 Scritture di consolidamento SP SP C+R a Partecipazioni 100 SP SP Riserve (C+R) a Impianti 20
X+2 Scritture di consolidamento SP SP C+R a Partecipazioni 100 SP SP Riserve (C+R) a Impianti 18 SP CE Impianti a Ammortamento 2
X+3 Scritture di consolidamento SP SP C+R a Partecipazioni 100 SP SP Riserve (C+R) a Impianti 16 SP CE Impianti a Ammortamento 2
68
anno(a) valore bene in
bilancio di esercizio
(b) ammortinbilancio di esercizio
(c) valore bene in bilancio consolidato
(d) ammortin bilancio consolidato
(e=b-d)) differ ammort (f=b-d-f) plusval
0 100 - 80 - - 20 1 90 10 72 8 2 18 2 80 10 64 8 2 16 3 70 10 56 8 2 14 4 60 10 48 8 2 12 5 50 10 40 8 2 10 6 40 10 32 8 2 8 7 30 10 24 8 2 6 8 20 10 16 8 2 4 9 10 10 8 8 2 2
10 - 10 - 8 2 -100 80 20
| X+3 | Scritture di consolidamento | ||||||||||
| SP SP | C+R | a | Partecipazioni | 100 | |||||||
| SP SP | Riserve (C+R) | a | Impianti | 16 | |||||||
| SP CE | Impianti | a | Ammortamento | 2 |
| X+2 | Scritture di consolidamento | ||||||||||
| SP SP | C+R | a | Partecipazioni | 100 | |||||||
| SP SP | Riserve (C+R) | a | Impianti | 18 | |||||||
| SP CE | Impianti | a | Ammortamento | 2 |
| X+1 | Scritture di consolidamento | ||||||||||
| SP SP | C+R | a | Partecipazioni | 100 | |||||||
| SP SP | Riserve (C+R) | a | Impianti | 20 |
| X+1 | Scritture di consolidamento | ||||||||||
| SP SP | C+R | a | Partecipazioni | 100 |
| X+1 | Scritture di consolidamento | ||||||||||
| SP CE | Impianti | a | Ammortamento | 2 |
| X+1 | Scritture di consolidamento | ||||||||||
| SP SP | Riserve | a | Impianti | 20 |
| X | Scritture di consolidamento | ||||||||||
| SP SP | C+R | a | Partecipazioni | 100 | |||||||
| CE SP | Plusvalenza (utile) | a | Impianti | 20 |
| X | Libro giornale di A | ||||||||||
| SP | Cassa | a | Diversi | 100 | |||||||
| SP | Impianti | 80 | |||||||||
| CE | Plusvalenza | 20 | |||||||||
| Libro giornale di B | |||||||||||
| SP SP | Impianti | a | Cassa | 100 | |||||||
| CE | Debiti vsoc gruppo | a | Crediti vsoc gruppo | 100 | |||||||
| CE | Vendite infragruppo | a | Acquisti infragruppo | 100 | |||||||
| CE SP | Merci c rim fin | a | Merci | 20 | |||||||
| CE SP | Merci cacquisto | a | Cassa | 80 | |||||||
| SP CE | Crediti vsoc gruppo | a | Vendita soc gruppo | 100 | |||||||
| CE | Acquisti soc gruppo | a | Debiti vsoc gruppo | 100 | |||||||
| CE SP | Merci | a | Merci c fim fin | 100 | |||||||
| CE | Acquisti soc gruppo | a | Debiti vsoc gruppo | 100 | |||||||
| CE SP | Merci | a | Merci c rim fin | 100 | |||||||
| CE SP | Merci cacquisto | a | Cassa | 80 | |||||||
| SP CE | Crediti vsoc gruppo | a | Vendita soc gruppo | 100 |
| SP | Fondo svalutazione | a | Diversi | 40 | |||||||
| SP | a | Riserve | 30 | ||||||||
| CE | a | Svalutazione crediti | 10 | ||||||||
| CE SP | Merci cacquisto | a | Cassa | 80 | |||||||
| SP CE | Cassa | a | Merci cvendita | 110 | |||||||
| CE SP | Merci cacquisto | a | Cassa | 80 | |||||||
| SP CE | Crediti vsoc gruppo | a | Vendita soc gruppo | 100 |
| CE SP | Merci cacquisto | a | Cassa | 80 | |||||||
| SP CE | Crediti vsoc gruppo | a | Vendita soc gruppo | 100 | |||||||
| CE SP | Acquisto soc gruppo | a | Deb vsoc gruppo | 100 | |||||||
| SP CE | Cassa | a | Merci cvendita | 110 | |||||||
| CE SP | Acquisto soc gruppo | a | Deb vsoc gruppo | 100 | |||||||
| SP CE | Cassa | a | Merci cvendita | 110 | |||||||
| CONS | |
| 880 | |
| - | |
| 850 | |
| 620 | |
| 2350 | |
| 1210 | |
| 800 | |
| - | |
| 150 | |
| - | |
| 150 | |
| 40 | |
| 2350 |
| RD | RA | ||
| SOCA | SOCB | TOT | |||||
| IMMOBILIZZ | 450 | 430 | 880 | ||||
| PARTECIP | 560 | 560 | |||||
| SCORTE | 500 | 350 | 850 | ||||
| CREDITI | 400 | 220 | 620 | ||||
| TOT ATT | 1910 | 1000 | 2910 | ||||
| DEBITI | 810 | 400 | 1210 | ||||
| CAPSOCA | 800 | 800 | |||||
| CAPSOCB | 300 | 300 | |||||
| RISA | 150 | 150 | |||||
| RIS B | 100 | 100 | |||||
| UTILE A | 150 | 150 | |||||
| UTILE B 3112-18 | 160 | 160 | |||||
| UTILE B 18-3112 | 40 | 40 | |||||
| TOT PASS | 1910 | 1000 | 2910 |
| SOCA | SOCB | TOT | RD | RA | CONS | ||||||||
| PARTECIP | 60 | 60 | 60 | - | |||||||||
| SCORTE | 50 | 50 | 50 | ||||||||||
| CASSA | 100 | 100 | 200 | 200 | |||||||||
| TOT ATT | 160 | 150 | 310 | 250 | |||||||||
| DEBITI | 60 | 50 | 110 | 110 | |||||||||
| CAPNETTO A | 100 | 100 | 100 | ||||||||||
| CAPNETTO B | 100 | 100 | 60 | 40 | |||||||||
| TOT PASS | 160 | 150 | 310 | 60 | 60 | 250 |
| SOCA | SOCB | TOT | RD | RA | CONS | ||||||||
| PARTECIP | 100 | 100 | 100 | - | |||||||||
| SCORTE | 50 | 50 | 50 | ||||||||||
| CASSA | 100 | 100 | 200 | 200 | |||||||||
| TOT ATT | 200 | 150 | 350 | 250 | |||||||||
| DEBITI | 100 | 50 | 150 | 150 | |||||||||
| CAPNETTO A | 100 | 100 | 100 | ||||||||||
| CAPNETTO B | 100 | 100 | 100 | - | |||||||||
| TOT PASS | 200 | 150 | 350 | 100 | 100 | 250 |
7
Preventivamentehellipla controllante deve fare in modo che nella contabilitagrave di ogni impresa del gruppobull gli accadimenti siano rilevati nello stesso modo con comuni
termini (omogeneitagrave formale)bull siano usati gli stessi criteri di rilevazione (omogeneitagrave
sostanziale)bull tali criteri siano mantenuti costanti nel tempo
In ogni caso
8
Prima dellrsquoavvio dellrsquoobbligo di redazione del bilancio consolidato lrsquoamministrazione pubblica capogruppo bull comunica agli enti alle aziende e alle societagrave che saranno comprese nel
proprio bilancio consolidato del prossimo esercizio bull trasmette a ciascuno di tali enti lrsquoelenco degli enti compresi nel
consolidatobull impartisce le direttive necessarie per rendere possibile la
predisposizione del bilancio consolidato
Infatti per lrsquoallegato 4
9
LE OPERAZIONI DICONSOLIDAMENTO
10
bull In sede di predisposizione delle carte di lavoro occorre fare le rettifiche necessarie per riportare ad omogeneitagrave i criteri di valutazione
bull Fare bene questa fase puograve semplificare moltissimo il lavoro successivo percheacute permette di risolvere a monte molti problemi ad esempio quello di valutazione delle partecipazionihellip
bull Da molti punti di vista egrave fondamentale il sistema informativo utilizzato dallrsquoente locale
La fase di preparazione egrave fondamentale
11
Non egrave sufficiente laquoaggregareraquo i dati ma dobbiamo operare il loro laquoconsolidamentoraquo Solo in tal modo si possono trasformare i valori contabili riferiti alle singole unitagrave in quelli del gruppo visto come unrsquounica entitagrave
utilizzo di scritture di diverso tipo
Scritture contabili (procedura che escludiamo)
Scritture extracontabili
Il consolidamento
12
Si effettua utilizzando degli appositi fogli di consolidamento dove inserire i valori di bilancio delle aziende rientranti nel consolidamento
Scritture extracontabili
13
I patrimoni di due aziende sono i seguenti
Azienda AATTIVO PASSIVO
cassa 200 deb 100
netto 100
Azienda BATTIVO PASSIVO
scorte 50
cassa 100
deb 50
netto 100
Aziende A+BATTIVO PASSIVO
Consolidamento delle aziende
14
A200
SOCIETAgrave AATTIVO PASSIVO
Part 100
cassa 100
deb 100
netto 100
SOCIETAgrave AATTIVO PASSIVO
cassa 200 deb 100
netto 100
Partecipazioni Cassaa 100
B150
15
A200
B150
Partecipazioni Cassaa 100
Controllante200
Controllata150
Cassa 100
16
LA SOCIETAgrave CONTROLLA IL 100 DELLA SOCIETAgrave BI PATRIMONI DELLE DUE SOCIETAgrave SONO I SEGUENTI
SOCIETAgrave AATTIVO PASSIVO
Part 100
cassa 100
deb 100
netto 100
SOCIETAgrave BATTIVO PASSIVO
scorte 50
cassa 100
deb 50
netto 100
SOCIETAgrave A+BATTIVO PASSIVO
17
Scorte50
Cassa200
ATTI
VOPA
SSIV
O
ATTIVO PASSIVOcassa 200
scorte 50
netto 100
debiti 150
Netto100
Debiti150
SOCIETAgrave BSOCIETAgrave A
SOCIETAgrave A+B
INDEB
10050
150 NB
18
SO CA SO CB TO T RD RA CONSPARTECIP 100 100 100 - SCORTE 50 50 50 CASSA 100 100 200 200 TO T ATT 200 150 350 250 DEBITI 100 50 150 150 CAPNETTO A 100 100 100 CAPNETTO B 100 100 100 - TO T PASS 200 150 350 100 100 250
Foglio di consolidamento
19
bull la percentuale di partecipazione (laquopraquo)
bull il costo della partecipazione iscritto nel bilancio della controllante (laquoCraquo)
bull il valore contabile del netto che egrave stato acquistato(laquoNraquo)
pbullNharrC
Consolidamento delle partecipazioni
20
Partecipazione totalitaria
Partecipazione non totalitaria
quota Netto acquistata = Costo N=C pbullN =C
NltC pbullNltCquota Netto
acquistata lt Costo
NgtC pbullNgtCquota Netto acquistata gt Costo
Consolidamento delle partecipazioni
21
LA SOCIETAgrave A CONTROLLA IL 60 DELLA SOCIETAgrave B I PATRIMONI DELLE DUE SOCIETAgrave SONO I SEGUENTI
SOCIETAgrave AATTIVO PASSIVO
Part 60
cassa 100
deb 60
netto 100
SOCIETAgrave BATTIVO PASSIVO
scorte 50
cassa 100
deb 50
netto 100
SOCIETAgrave A+BATTIVO PASSIVO
22
SOCIETAgrave A
ATTIVO PASSIVO
Part 60
cassa 100
deb 60
netto 100
SOCIETAgrave B
ATTIVO PASSIVO
scorte 50
cassa 100
deb 50
netto 100
SOCIETAgrave A+BATTIVO PASSIVO
cassa 200
scorte 50
deb 110
netto 140magg 100min 40
23
SO CA SO CB TO T RD RA CONSPARTECIP 60 60 60 - SCORTE 50 50 50 CASSA 100 100 200 200 TO T ATT 160 150 310 250 DEBITI 60 50 110 110 CAPNETTO A 100 100 100 CAPNETTO B 100 100 60 40 TO T PASS 160 150 310 60 60 250
24
La prassi contabile prevede i seguenti metodi
rArr INTEGRAZIONE GLOBALE
rArr INTEGRAZIONE PROPORZIONALE
In sostituzione della voce partecipazioni vengono inseriti gli importi integrali delle attivitagrave e delle passivitagrave dellrsquoaffiliata anche nel caso in cui la societagrave madre non detenga il 100
Si inserisce tra le attivitagrave e le passivitagrave e tra i proventi ed oneri la quota proporzionaleriferita al capitale della capogruppo nellrsquoaffiliata
Metodi di consolidamento
25
Quale metodo egrave piugrave coerente con il nostro approccio
26
bull Il PCEL 4 opta per il consolidamento integrale per le partecipazioni di controllo mentre prevede il consolidamento proporzionale nei casi di controllo congiunto
bull LrsquoAllegato 4 che non affronta il tema del controllo congiunto lascia aperta la possibilitagrave di utilizzare sia il consolidamento integrale che quello proporzionale
Quale metodo di consolidamento
27
Egrave la quota parte del capitale delle riserve e degli utili conseguiti dalla controllata laquoacquistatiraquo dalla controllante
Poicheacute le componenti del netto tendono per loro natura a variare nel tempo la determinazione del suddetto valore dipende essenzialmente dalla data a cui si riferisce il calcolo
Il valore del patrimonio netto
28
SSOOCCAA SSOOCCBB TTOOTT IIMMMMOOBBIILLIIZZZZ 445500 443300 888800 PPAARRTTEECCIIPP 556600 556600 SSCCOORRTTEE 550000 335500 885500 CCRREEDDIITTII 440000 222200 662200 TTOOTT AATTTT 11991100 11000000 22991100 DDEEBBIITTII 881100 440000 11221100 CCAAPPSSOOCCAA 880000 880000 CCAAPPSSOOCCBB 330000 330000 RRIISSAA 115500 115500 RRIISS BB 110000 110000 UUTTIILLEE AA 115500 115500 UUTTIILLEE BB 33111122--1188 116600 116600 UUTTIILLEE BB 1188--33111122 4400 4400 TTOOTT PPAASSSS 11991100 11000000 22991100
RRDD RRAA
560
300
100
160
560 560
CCOONNSS 888800 --
885500 662200
22335500 11221100
880000 --
115500 --
115500
4400 22335500
UTILE CONSOLID
29
SOCIETArsquo A+B
Immobil 880Scorte 850Crediti 620
Debiti 1210CS di A 800Ris A 150Utile A+B 190
SOCIETArsquo A
Immobil 450Partec 560Scorte 500Crediti 400
Debiti 810CS di A 800Ris A 150Utile A 150
SOCIETArsquo B
Immobil 430Scorte 350Crediti 220
Debiti 400CS di B 300Ris B 100Utile B 200
Pertanto
30
Ovviamente il prezzo pagato ovvero il costo di acquisto delle partecipazioni puograve essere maggiore o minore della corrispondente quota di capitale acquisito
In tal modo si genera una differenza allrsquoatto del consolidamento che puograve esserebull positiva quando il costo egrave maggiore della quota di netto acquisitabull negativa quando il costo egrave minore della quota di netto acquisita
Consolidamento delle partecipazioni
31
una societagrave laquoAraquo acquisisce lrsquointero capitale di una societagrave laquoBraquo pagando 120 ciograve che contabilmente egrave valorizzato 100 Per focalizzare meglio la questione poniamo che la societagrave laquoAraquo possegga dopo lrsquoacquisto unicamente la partecipazione in laquoBraquo Il valore puograve essere attribuito al valore corrente dellrsquoAttivo di Bhellip
Consolidamento delle partecipazioni
32
Consolidamento delle partecipazioni
33
Nella redazione del bilancio consolidato lrsquoente locale aggrega i bilanci della controllante e delle sue controllate voce per voce sommando tra loro i corrispondenti valori dellrsquoattivo del passivo dellrsquoattivo nettopatrimonio netto dei proventi e degli oneri Il metodo di aggregazione dei valori da utilizzare puograve fare riferimento ai valori contabili senza attribuzione dellrsquoavviamento alle diverse attivitagrave e passivitagrave
In sostanza tutta la eventuale differenza tra costo e valore contabile saragrave da considerare differenza di consolidamento
La ldquoderogardquo del PCEL 4 al punto 15
34
Immobili 100
Avviamento 20
Capitale Netto 120
In sostanza non si pratica la riattribuzione del fair value I valori perograve devono essere ricalcolati con principi contabili omogenei
Secondo il PCEL 4
35
Se vi egrave una differenza positiva ovvero se il costo egrave superiore alla corrispondente quota di patrimonio netto valutata a valori correnti questo puograve essere dovuto a
a) un ulteriore margine pagato in funzione di un avviamento positivo della societagrave acquisita (goodwill)
b) un premio corrisposto per specifici benefici per la societagrave acquirente o per sinergie che otterragrave il gruppo
c) Allrsquoeffettuazione di un cattivo affare
Emersione di differenze positive
36
Nel caso di differenza positiva sono possibili due comportamenti contabili alternativi
bullLrsquoiscrizione della differenza nella posta laquodifferenze di consolidamentoraquo nellrsquoattivo dello stato patrimoniale
bullLrsquoiscrizione della differenza nel netto a riduzione esplicita della riserva di consolidamento
Emersione di differenze positive
37
Nei casi in cui le attivitagrave le passivitagrave e le passivitagrave potenziali identificabili dellrsquoacquisito non soddisfano le condizioni per la rilevazione del plusvalore pagato si determina un conseguente effetto sullrsquoimporto rilevato come laquoavviamentoraquo Se il valore riconoscibile allrsquoimmobile egrave 110 il restante 10 saragrave classificato come avviamento
A+B Immob 110
Totale 120 Totale 120
CapN 120 Avviam 10
Emersione di differenze positive
1013
13
Avviam13
13
12013
13
Totale13
13
12013
13
Totale13
13
A+B13
13
11013
13
12013
13
CapN13
13
Immob13
13
13
38
Partecipazioni non totalitarie
Si ipotizzi adesso che una societagrave A proceda allrsquoacquisto solo dellrsquo80 delle partecipazioni che compongono il capitale della societagrave B corrispondendo per dette partecipazioni un prezzo pari a 800
A Partecipi i
CapS 800 Totale 800 Totale
800 800
B Impianti
i i
1000
Totale 1000 Totale 1000
Debiti 500 Cap S 200 Ris 300
Emersione di differenze positive
CapS13
13
100013
13
Totale13
13
100013
13
Totale13
13
A13
13
B13
13
100013
13
80013
13
800 13
13
30013
13
50013
13
Debiti13
13
20013
13
Cap S13
13
Ris13
13
Totale13
13
80013
13
80013
13
Impianticipazioni13
13
Partecipcipazioni13
13
Totale13
13
13
39
Assumiamo infine che il valore economico della societagrave B alla data di acquisto sia pari a 1000 ossia 500 in piugrave rispetto al suo patrimonio netto contabile detta differenza in particolare egrave da attribuirebull per 200 agli impianti che hanno un valore corrente di 1200 rispetto al
loro valore contabile di 1000 e bull per 300 allrsquoavviamento che viene riconosciuto alla suddetta societagrave B
Emersione di differenze positive
Partecipazioni non totalitarie
40
Se dopo la distribuzione precedentemente esaminata permane invece una differenza negativa cioegrave il costo egrave inferiore alla corrispondente quota di patrimonio netto questa puograve essere dovuta abull una riduzione del valore derivante da un cattivo andamento economico bull Dallrsquoaver effettuato un buon affare
Emersione di differenze negative
41
art 33 del DLgs12791
bull Attribuire la differenza laquofondo di consolidamento per rischi e oneri futuriraquo nel caso sia dovuta alla previsione di risultati economici sfavorevoli
bull attribuire la differenza a laquoriserva di consolidamentoraquo negli altri casi
Emersione di differenze negative
42
Per lrsquoOIC innanzi tutto la differenza negativa deve essere utilizzata per ridurre proporzionalmente le attivitagrave immobilizzate Non cosigrave per il PCEL 4 che segue il principio della aggregazione a valori contabili
Se sussiste una ulteriore eccedenza negativa questa deve essere stanziata a bull laquofondo di consolidamento per rischi e oneri futuriraquo se si prevede che la
societagrave acquistata sosterragrave perditebull laquoriserva di consolidamentoraquo altri casi
Emersione di differenze negative
43
La societagrave laquoAraquo acquisisce lrsquointero capitale della societagrave laquoBraquo pagando 90 ciograve che contabilmente egrave valorizzato 100
Se intendiamo utilizzare la riserva avremo
A+B Immob 100
Totale 100 Totale 100
CapN 90 Riserva 10
Emersione di differenze negative
10013
13
Totale13
13
Riserva13
13
1013
13
10013
13
Totale13
13
A+B13
13
10013
13
9013
13
CapN13
13
Immob13
13
13
44
bull Ci possono essere casi in cui una partecipazione egrave significativa in cui il comune esercita una posizione di rilievo ma che tecnicamente non egrave controllata ai sensi dellrsquoart 2359 del Codice Civile
bull Egrave il caso di Hera per il Comune di Bologna e di tanti altri casibull In questo caso come si puograve fare
Un problema
45
laquoEgrave ammesso il consolidamento proporzionale di quelle aziende per e quali si configuri un controllo congiunto tra piugrave soggetti La dimostrazione del controllo congiunto deve essere illustrata e fondarsi su situazioni di diritto o di fattoraquo
In tal caso il PCEL 4 ammette il consolidamento proporzionale
Il PCEL 4 al n 25
46
ELIMINAZIONE PARTITE RECIPROCHE
47
Ai fini della procedura di consolidamento risulta necessario distinguere trabull operazioni che non hanno alcun effetto sul risultato consolidato (valori
reciproci)bull operazioni che influenzano lrsquoutile consolidato (utili-perdite interni)
ELIMINAZIONE PARTITE RECIPROCHE
48
Alcuni problemihellip
bull acquisti e vendite di beni quando la societagrave venditrice ha contabilizzato la vendita e la merce ancora in viaggio non egrave stata invece contabilizzata dalla controparte
bull pagamenti fatti da una societagrave allrsquoaltra la quale ancora non ha ricevuto il relativo accredito
bull errori materiali di fatturazione eo contabilizzazione
ELIMINAZIONE PARTITE RECIPROCHE
49
Si intendono tutti quei rapporti generati da operazioni interne al gruppo che trovano espressi nei singoli bilanci da
1 CREDITI E DEBITI
2 COSTI E RICAVI
1 Si devono elidere i crediti di una societagrave con i rispettivi debiti dellrsquoaltra2 Analogamente si devono elidere i costi con i rispettivi ricavi
VALORI RECIPROCI
50
Dopo la cessione ad una societagrave del gruppo le merci sono state vendute a terze economie
SOCIETAgraveB
SOCIETAgraveA
80 100 110
La societagrave A ha conseguito un ricavo di 110 la societagrave B ha sostenuto un costo di 80 a livello di gruppo vi egrave stato un profitto di 30 (20+10)
(Utile 20) (Utile 10)
51
Poniamo che la controllante A acquisti merci dalla controllata B per 100
bullldquoArdquo registrerebbe nella propria contabilitagrave
Merci cacq a Debiti vB 100
bullldquoBrdquo registrerebbe nella propria contabilitagrave
Cred vA a 100Merci cvend
A livello consolidato abbiamo quindi che
52
bullLe poste Cred vA Debiti vBe
Originano crediti e debiti infra-gruppo che e devono essere trattati come precedentemente visto
bullLe poste e
Compensandosi tra loro non alterano lrsquoutile di gruppo Lrsquoeffetto a livello di Stato Patrimoniale consolidato egrave quindi nullo sul foglio di consolidamento non dobbiamo operare alcun intervento
Merci cacq Merci cvend
53
CE SP Acquisto soc gruppo a Deb vsoc gruppo
100
SP CE Cassa a Merci cvendita 110
Acquirenteper il gruppo
Venditoreper il gruppo
CE SP Merci cacquisto a Cassa 80
SP CE Crediti vsoc gruppo a Vendita soc gruppo 100 CE SP Acquisto soc gruppo a Deb vsoc gruppo
100
SP CE Cassa a Merci cvendita 110
Consolidato
CE SP Merci cacquisto a Cassa 80
SP CE Crediti vsoc gruppo a Vendita soc gruppo 100
54
CE SP Merci cacquisto a Cassa 80
SP CE Cassa a Merci cvendita 110
Riepilogandohellip
Primahellip e dopohellip
200A
Part C+R 100B
Cassa C+RA+B
200Cassa C+R20Utile10Utile 30Utile
100 20 230
Debv100Cred
100Cassa210
Cassa13
13
21013
13
10013
13
CredvA13
13
10013
13
Debv13
13
3013
13
Utile13
13
Utile13
13
1013
13
Utile13
13
2013
13
Cassa13
13
B13
13
10013
13
2013
13
C+R13
13
13
Part13
13
A13
13
20013
13
C+R13
13
13
Cassa13
13
20013
13
23013
13
10013
13
A+B13
13
C+R13
13
13
13
55
bull Nei gruppi privati lrsquoIva ha natura solo finanziaria sia per lrsquoacquirente che per il venditore
bull Non egrave cosigrave nel Gruppo Ente Locale dove un credito per la partecipata contiene una quota di Iva che per lrsquoente locale rappresenta invece un costo
bull Quale soluzione si puograve adottare
Attenzione E lrsquoIVA
56
ldquoNel caso di operazioni tra controllante e sue controllate che comportino un trattamento fiscale difforme lrsquoimposta dovragrave essere considerata separatamente e non oggetto di elisione Nel caso dellrsquoimposta sul valore aggiunto infatti questa dovragrave rientrare come onere nel conto economico consolidato a causa della sua indetraibilitagrave per lrsquoente locale controllanterdquo
Il PCEL 4 al punto 24
57
Nel caso di operazioni tra la controllante e le sue controllate oggetto di un difforme trattamento fiscale lrsquoimposta non egrave oggetto di elisione Ad esempio lrsquoimposta sul valore aggiunto Ad esempio nei casi in cui risulta indetraibile lrsquoimposta sul valore aggiunto pagata dalla capogruppo a componenti del gruppo per le quali lrsquoIVA egrave detraibile non egrave oggetto di eliminazione e rientra tra i costi del conto economico consolidato
Lrsquoallegato 4
58
Utili generati da rapporti intervenuti tra societagrave appartenenti al gruppo
Sotto un profilo contabile si deve tenere presente chebull le eliminazioni riguardanti le operazioni dellrsquoesercizio hanno come contropartita
lrsquoutilebull le eliminazioni inerenti esercizi precedenti rettificano invece le riserve
SP Fondo svalutazione a Diversi 40 SP a Riserve 30 CE a Svalutazione crediti 10
Utili interni
59
SocietagraveB
SocietagraveA
80 100
Tra lrsquoacquisto da parte di B (cioegrave 80) e la successiva vendita a A (a 100) si egrave realizzato un profitto interno che dovragrave essere eliminato in quanto sopravvaluta
(Utile 20)
Le merci risultano ancora nel magazzino di una impresa del gruppo
bull Lrsquoutile della societagrave Bbull Il valore del magazzino della societagrave A
60
CE SP Merci cacquisto a Cassa 80
SP CE Crediti vsoc gruppo a Vendita soc gruppo 100
Acquisti soc gruppo a Debiti vsoc gruppo 100
SP Merci a Merci c rim fin 100
CE SP Merci cacquisto a Cassa 80
SP CE Crediti vsoc gruppo a Vendita soc gruppo 100
CE Acquisti soc gruppo a Debiti vsoc gruppo 100CE SP Merci a Merci c fim fin 100
BA
Cons
olid
ato
61
CE Debiti vsoc gruppo a Crediti vsoc gruppo 100
CE Vendite infragruppo a Acquisti infragruppo 100
CE SP Merci c rim fin a Merci 20
In questo modo si riduce il valore delle rimanenze in SP
Quindi per consolidarehellip
62
dovremmobull in primo luogo rettificare la plusvalenza interna contro il
costo sostenuto per lrsquoacquisto del bene da parte della societagrave acquirente
bull in secondo luogo eliminare lrsquoammortamento in eccesso
Situazione piugrave complessa
E nel caso di beni ammortizzabili
63
SOCIETArsquo AATTIVO PASSIVO
Part 100Cassa 20
C+R 200
SOCIETArsquo BATTIVO PASSIVO
Imp 80
C+R 100
SOCIETArsquo A+BATTIVO PASSIVO
C+R 200Cassa 120Imp 80
Cassa 100
Poniamo che la societagrave A possegga un impianto Costo storico 200 ammortizzato in 10 anni
La cessione avviene al sesto anno F amm 120 quindi valore contabile 80hellip
Situazione preesistente
64
X Libro giornale di A SP Cassa a Diversi 100 SP Impianti 80 CE Plusvalenza 20 Libro giornale di B SP SP Impianti a Cassa
100
X Scritture di consolidamento SP SP C+R a Partecipazioni 100 CE SP Plusvalenza (utile) a Impianti 20
SOCIETArsquo AATTIVO PASSIVO
Part 100Cassa 120
C+R 200
SOCIETArsquo BATTIVO PASSIVO
Imp 100 C+R 100
SOCIETArsquo A+BATTIVO PASSIVO
C+R 200Cassa 140Imp 80Utile 20 Cassa 20
65
SOCIETArsquo AATTIVO PASSIVO
Part 100Cassa 120
C+R 200
SOCIETArsquo BATTIVO PASSIVO
Imp 100 C+R 100
SOCIETArsquo A+BATTIVO PASSIVO
C+R 200Cassa 140Imp 80
Poniamo che la societagrave B stimi la residua vita utile dellrsquoimpianto in ulteriori 10 anni
hellip avremo quindi un ammortamento annuo da parte di B pari al 10 del suo costo di acquisto contro un ammortamento consolidato pari al 10 del precedente valore contabile
Cassa 20
SOCIETArsquo AATTIVO PASSIVO
Part 100Cassa 120
C+R 200
SOCIETArsquo BATTIVO PASSIVO
Imp 90 C+R 100
SOCIETArsquo A+BATTIVO PASSIVO
Cassa 140Imp 72ammort10
Utile 0Cassa 40 Ammort 8
Utile 2
66
X+1 Scritture di consolidamento SP SP Riserve a Impianti 20
X+1 Scritture di consolidamento SP CE Impianti a Ammortamento 2
2) Eliminazione plusvalenza
3) lrsquoanno successivo dovremo anche eliminare ammortamento in eccesso
Lrsquoammortamento in eccesso (10 contro 8) deve essere rettificatohellip Quindi
1) Consolidamento partecipazioni
X+1 Scritture di consolidamento SP SP C+R a Partecipazioni 100
Che a sua volta dovragrave essere compensato dalla riservahellip
67
X+1 Scritture di consolidamento SP SP C+R a Partecipazioni 100 SP SP Riserve (C+R) a Impianti 20
X+2 Scritture di consolidamento SP SP C+R a Partecipazioni 100 SP SP Riserve (C+R) a Impianti 18 SP CE Impianti a Ammortamento 2
X+3 Scritture di consolidamento SP SP C+R a Partecipazioni 100 SP SP Riserve (C+R) a Impianti 16 SP CE Impianti a Ammortamento 2
68
anno(a) valore bene in
bilancio di esercizio
(b) ammortinbilancio di esercizio
(c) valore bene in bilancio consolidato
(d) ammortin bilancio consolidato
(e=b-d)) differ ammort (f=b-d-f) plusval
0 100 - 80 - - 20 1 90 10 72 8 2 18 2 80 10 64 8 2 16 3 70 10 56 8 2 14 4 60 10 48 8 2 12 5 50 10 40 8 2 10 6 40 10 32 8 2 8 7 30 10 24 8 2 6 8 20 10 16 8 2 4 9 10 10 8 8 2 2
10 - 10 - 8 2 -100 80 20
| X+3 | Scritture di consolidamento | ||||||||||
| SP SP | C+R | a | Partecipazioni | 100 | |||||||
| SP SP | Riserve (C+R) | a | Impianti | 16 | |||||||
| SP CE | Impianti | a | Ammortamento | 2 |
| X+2 | Scritture di consolidamento | ||||||||||
| SP SP | C+R | a | Partecipazioni | 100 | |||||||
| SP SP | Riserve (C+R) | a | Impianti | 18 | |||||||
| SP CE | Impianti | a | Ammortamento | 2 |
| X+1 | Scritture di consolidamento | ||||||||||
| SP SP | C+R | a | Partecipazioni | 100 | |||||||
| SP SP | Riserve (C+R) | a | Impianti | 20 |
| X+1 | Scritture di consolidamento | ||||||||||
| SP SP | C+R | a | Partecipazioni | 100 |
| X+1 | Scritture di consolidamento | ||||||||||
| SP CE | Impianti | a | Ammortamento | 2 |
| X+1 | Scritture di consolidamento | ||||||||||
| SP SP | Riserve | a | Impianti | 20 |
| X | Scritture di consolidamento | ||||||||||
| SP SP | C+R | a | Partecipazioni | 100 | |||||||
| CE SP | Plusvalenza (utile) | a | Impianti | 20 |
| X | Libro giornale di A | ||||||||||
| SP | Cassa | a | Diversi | 100 | |||||||
| SP | Impianti | 80 | |||||||||
| CE | Plusvalenza | 20 | |||||||||
| Libro giornale di B | |||||||||||
| SP SP | Impianti | a | Cassa | 100 | |||||||
| CE | Debiti vsoc gruppo | a | Crediti vsoc gruppo | 100 | |||||||
| CE | Vendite infragruppo | a | Acquisti infragruppo | 100 | |||||||
| CE SP | Merci c rim fin | a | Merci | 20 | |||||||
| CE SP | Merci cacquisto | a | Cassa | 80 | |||||||
| SP CE | Crediti vsoc gruppo | a | Vendita soc gruppo | 100 | |||||||
| CE | Acquisti soc gruppo | a | Debiti vsoc gruppo | 100 | |||||||
| CE SP | Merci | a | Merci c fim fin | 100 | |||||||
| CE | Acquisti soc gruppo | a | Debiti vsoc gruppo | 100 | |||||||
| CE SP | Merci | a | Merci c rim fin | 100 | |||||||
| CE SP | Merci cacquisto | a | Cassa | 80 | |||||||
| SP CE | Crediti vsoc gruppo | a | Vendita soc gruppo | 100 |
| SP | Fondo svalutazione | a | Diversi | 40 | |||||||
| SP | a | Riserve | 30 | ||||||||
| CE | a | Svalutazione crediti | 10 | ||||||||
| CE SP | Merci cacquisto | a | Cassa | 80 | |||||||
| SP CE | Cassa | a | Merci cvendita | 110 | |||||||
| CE SP | Merci cacquisto | a | Cassa | 80 | |||||||
| SP CE | Crediti vsoc gruppo | a | Vendita soc gruppo | 100 |
| CE SP | Merci cacquisto | a | Cassa | 80 | |||||||
| SP CE | Crediti vsoc gruppo | a | Vendita soc gruppo | 100 | |||||||
| CE SP | Acquisto soc gruppo | a | Deb vsoc gruppo | 100 | |||||||
| SP CE | Cassa | a | Merci cvendita | 110 | |||||||
| CE SP | Acquisto soc gruppo | a | Deb vsoc gruppo | 100 | |||||||
| SP CE | Cassa | a | Merci cvendita | 110 | |||||||
| CONS | |
| 880 | |
| - | |
| 850 | |
| 620 | |
| 2350 | |
| 1210 | |
| 800 | |
| - | |
| 150 | |
| - | |
| 150 | |
| 40 | |
| 2350 |
| RD | RA | ||
| SOCA | SOCB | TOT | |||||
| IMMOBILIZZ | 450 | 430 | 880 | ||||
| PARTECIP | 560 | 560 | |||||
| SCORTE | 500 | 350 | 850 | ||||
| CREDITI | 400 | 220 | 620 | ||||
| TOT ATT | 1910 | 1000 | 2910 | ||||
| DEBITI | 810 | 400 | 1210 | ||||
| CAPSOCA | 800 | 800 | |||||
| CAPSOCB | 300 | 300 | |||||
| RISA | 150 | 150 | |||||
| RIS B | 100 | 100 | |||||
| UTILE A | 150 | 150 | |||||
| UTILE B 3112-18 | 160 | 160 | |||||
| UTILE B 18-3112 | 40 | 40 | |||||
| TOT PASS | 1910 | 1000 | 2910 |
| SOCA | SOCB | TOT | RD | RA | CONS | ||||||||
| PARTECIP | 60 | 60 | 60 | - | |||||||||
| SCORTE | 50 | 50 | 50 | ||||||||||
| CASSA | 100 | 100 | 200 | 200 | |||||||||
| TOT ATT | 160 | 150 | 310 | 250 | |||||||||
| DEBITI | 60 | 50 | 110 | 110 | |||||||||
| CAPNETTO A | 100 | 100 | 100 | ||||||||||
| CAPNETTO B | 100 | 100 | 60 | 40 | |||||||||
| TOT PASS | 160 | 150 | 310 | 60 | 60 | 250 |
| SOCA | SOCB | TOT | RD | RA | CONS | ||||||||
| PARTECIP | 100 | 100 | 100 | - | |||||||||
| SCORTE | 50 | 50 | 50 | ||||||||||
| CASSA | 100 | 100 | 200 | 200 | |||||||||
| TOT ATT | 200 | 150 | 350 | 250 | |||||||||
| DEBITI | 100 | 50 | 150 | 150 | |||||||||
| CAPNETTO A | 100 | 100 | 100 | ||||||||||
| CAPNETTO B | 100 | 100 | 100 | - | |||||||||
| TOT PASS | 200 | 150 | 350 | 100 | 100 | 250 |
8
Prima dellrsquoavvio dellrsquoobbligo di redazione del bilancio consolidato lrsquoamministrazione pubblica capogruppo bull comunica agli enti alle aziende e alle societagrave che saranno comprese nel
proprio bilancio consolidato del prossimo esercizio bull trasmette a ciascuno di tali enti lrsquoelenco degli enti compresi nel
consolidatobull impartisce le direttive necessarie per rendere possibile la
predisposizione del bilancio consolidato
Infatti per lrsquoallegato 4
9
LE OPERAZIONI DICONSOLIDAMENTO
10
bull In sede di predisposizione delle carte di lavoro occorre fare le rettifiche necessarie per riportare ad omogeneitagrave i criteri di valutazione
bull Fare bene questa fase puograve semplificare moltissimo il lavoro successivo percheacute permette di risolvere a monte molti problemi ad esempio quello di valutazione delle partecipazionihellip
bull Da molti punti di vista egrave fondamentale il sistema informativo utilizzato dallrsquoente locale
La fase di preparazione egrave fondamentale
11
Non egrave sufficiente laquoaggregareraquo i dati ma dobbiamo operare il loro laquoconsolidamentoraquo Solo in tal modo si possono trasformare i valori contabili riferiti alle singole unitagrave in quelli del gruppo visto come unrsquounica entitagrave
utilizzo di scritture di diverso tipo
Scritture contabili (procedura che escludiamo)
Scritture extracontabili
Il consolidamento
12
Si effettua utilizzando degli appositi fogli di consolidamento dove inserire i valori di bilancio delle aziende rientranti nel consolidamento
Scritture extracontabili
13
I patrimoni di due aziende sono i seguenti
Azienda AATTIVO PASSIVO
cassa 200 deb 100
netto 100
Azienda BATTIVO PASSIVO
scorte 50
cassa 100
deb 50
netto 100
Aziende A+BATTIVO PASSIVO
Consolidamento delle aziende
14
A200
SOCIETAgrave AATTIVO PASSIVO
Part 100
cassa 100
deb 100
netto 100
SOCIETAgrave AATTIVO PASSIVO
cassa 200 deb 100
netto 100
Partecipazioni Cassaa 100
B150
15
A200
B150
Partecipazioni Cassaa 100
Controllante200
Controllata150
Cassa 100
16
LA SOCIETAgrave CONTROLLA IL 100 DELLA SOCIETAgrave BI PATRIMONI DELLE DUE SOCIETAgrave SONO I SEGUENTI
SOCIETAgrave AATTIVO PASSIVO
Part 100
cassa 100
deb 100
netto 100
SOCIETAgrave BATTIVO PASSIVO
scorte 50
cassa 100
deb 50
netto 100
SOCIETAgrave A+BATTIVO PASSIVO
17
Scorte50
Cassa200
ATTI
VOPA
SSIV
O
ATTIVO PASSIVOcassa 200
scorte 50
netto 100
debiti 150
Netto100
Debiti150
SOCIETAgrave BSOCIETAgrave A
SOCIETAgrave A+B
INDEB
10050
150 NB
18
SO CA SO CB TO T RD RA CONSPARTECIP 100 100 100 - SCORTE 50 50 50 CASSA 100 100 200 200 TO T ATT 200 150 350 250 DEBITI 100 50 150 150 CAPNETTO A 100 100 100 CAPNETTO B 100 100 100 - TO T PASS 200 150 350 100 100 250
Foglio di consolidamento
19
bull la percentuale di partecipazione (laquopraquo)
bull il costo della partecipazione iscritto nel bilancio della controllante (laquoCraquo)
bull il valore contabile del netto che egrave stato acquistato(laquoNraquo)
pbullNharrC
Consolidamento delle partecipazioni
20
Partecipazione totalitaria
Partecipazione non totalitaria
quota Netto acquistata = Costo N=C pbullN =C
NltC pbullNltCquota Netto
acquistata lt Costo
NgtC pbullNgtCquota Netto acquistata gt Costo
Consolidamento delle partecipazioni
21
LA SOCIETAgrave A CONTROLLA IL 60 DELLA SOCIETAgrave B I PATRIMONI DELLE DUE SOCIETAgrave SONO I SEGUENTI
SOCIETAgrave AATTIVO PASSIVO
Part 60
cassa 100
deb 60
netto 100
SOCIETAgrave BATTIVO PASSIVO
scorte 50
cassa 100
deb 50
netto 100
SOCIETAgrave A+BATTIVO PASSIVO
22
SOCIETAgrave A
ATTIVO PASSIVO
Part 60
cassa 100
deb 60
netto 100
SOCIETAgrave B
ATTIVO PASSIVO
scorte 50
cassa 100
deb 50
netto 100
SOCIETAgrave A+BATTIVO PASSIVO
cassa 200
scorte 50
deb 110
netto 140magg 100min 40
23
SO CA SO CB TO T RD RA CONSPARTECIP 60 60 60 - SCORTE 50 50 50 CASSA 100 100 200 200 TO T ATT 160 150 310 250 DEBITI 60 50 110 110 CAPNETTO A 100 100 100 CAPNETTO B 100 100 60 40 TO T PASS 160 150 310 60 60 250
24
La prassi contabile prevede i seguenti metodi
rArr INTEGRAZIONE GLOBALE
rArr INTEGRAZIONE PROPORZIONALE
In sostituzione della voce partecipazioni vengono inseriti gli importi integrali delle attivitagrave e delle passivitagrave dellrsquoaffiliata anche nel caso in cui la societagrave madre non detenga il 100
Si inserisce tra le attivitagrave e le passivitagrave e tra i proventi ed oneri la quota proporzionaleriferita al capitale della capogruppo nellrsquoaffiliata
Metodi di consolidamento
25
Quale metodo egrave piugrave coerente con il nostro approccio
26
bull Il PCEL 4 opta per il consolidamento integrale per le partecipazioni di controllo mentre prevede il consolidamento proporzionale nei casi di controllo congiunto
bull LrsquoAllegato 4 che non affronta il tema del controllo congiunto lascia aperta la possibilitagrave di utilizzare sia il consolidamento integrale che quello proporzionale
Quale metodo di consolidamento
27
Egrave la quota parte del capitale delle riserve e degli utili conseguiti dalla controllata laquoacquistatiraquo dalla controllante
Poicheacute le componenti del netto tendono per loro natura a variare nel tempo la determinazione del suddetto valore dipende essenzialmente dalla data a cui si riferisce il calcolo
Il valore del patrimonio netto
28
SSOOCCAA SSOOCCBB TTOOTT IIMMMMOOBBIILLIIZZZZ 445500 443300 888800 PPAARRTTEECCIIPP 556600 556600 SSCCOORRTTEE 550000 335500 885500 CCRREEDDIITTII 440000 222200 662200 TTOOTT AATTTT 11991100 11000000 22991100 DDEEBBIITTII 881100 440000 11221100 CCAAPPSSOOCCAA 880000 880000 CCAAPPSSOOCCBB 330000 330000 RRIISSAA 115500 115500 RRIISS BB 110000 110000 UUTTIILLEE AA 115500 115500 UUTTIILLEE BB 33111122--1188 116600 116600 UUTTIILLEE BB 1188--33111122 4400 4400 TTOOTT PPAASSSS 11991100 11000000 22991100
RRDD RRAA
560
300
100
160
560 560
CCOONNSS 888800 --
885500 662200
22335500 11221100
880000 --
115500 --
115500
4400 22335500
UTILE CONSOLID
29
SOCIETArsquo A+B
Immobil 880Scorte 850Crediti 620
Debiti 1210CS di A 800Ris A 150Utile A+B 190
SOCIETArsquo A
Immobil 450Partec 560Scorte 500Crediti 400
Debiti 810CS di A 800Ris A 150Utile A 150
SOCIETArsquo B
Immobil 430Scorte 350Crediti 220
Debiti 400CS di B 300Ris B 100Utile B 200
Pertanto
30
Ovviamente il prezzo pagato ovvero il costo di acquisto delle partecipazioni puograve essere maggiore o minore della corrispondente quota di capitale acquisito
In tal modo si genera una differenza allrsquoatto del consolidamento che puograve esserebull positiva quando il costo egrave maggiore della quota di netto acquisitabull negativa quando il costo egrave minore della quota di netto acquisita
Consolidamento delle partecipazioni
31
una societagrave laquoAraquo acquisisce lrsquointero capitale di una societagrave laquoBraquo pagando 120 ciograve che contabilmente egrave valorizzato 100 Per focalizzare meglio la questione poniamo che la societagrave laquoAraquo possegga dopo lrsquoacquisto unicamente la partecipazione in laquoBraquo Il valore puograve essere attribuito al valore corrente dellrsquoAttivo di Bhellip
Consolidamento delle partecipazioni
32
Consolidamento delle partecipazioni
33
Nella redazione del bilancio consolidato lrsquoente locale aggrega i bilanci della controllante e delle sue controllate voce per voce sommando tra loro i corrispondenti valori dellrsquoattivo del passivo dellrsquoattivo nettopatrimonio netto dei proventi e degli oneri Il metodo di aggregazione dei valori da utilizzare puograve fare riferimento ai valori contabili senza attribuzione dellrsquoavviamento alle diverse attivitagrave e passivitagrave
In sostanza tutta la eventuale differenza tra costo e valore contabile saragrave da considerare differenza di consolidamento
La ldquoderogardquo del PCEL 4 al punto 15
34
Immobili 100
Avviamento 20
Capitale Netto 120
In sostanza non si pratica la riattribuzione del fair value I valori perograve devono essere ricalcolati con principi contabili omogenei
Secondo il PCEL 4
35
Se vi egrave una differenza positiva ovvero se il costo egrave superiore alla corrispondente quota di patrimonio netto valutata a valori correnti questo puograve essere dovuto a
a) un ulteriore margine pagato in funzione di un avviamento positivo della societagrave acquisita (goodwill)
b) un premio corrisposto per specifici benefici per la societagrave acquirente o per sinergie che otterragrave il gruppo
c) Allrsquoeffettuazione di un cattivo affare
Emersione di differenze positive
36
Nel caso di differenza positiva sono possibili due comportamenti contabili alternativi
bullLrsquoiscrizione della differenza nella posta laquodifferenze di consolidamentoraquo nellrsquoattivo dello stato patrimoniale
bullLrsquoiscrizione della differenza nel netto a riduzione esplicita della riserva di consolidamento
Emersione di differenze positive
37
Nei casi in cui le attivitagrave le passivitagrave e le passivitagrave potenziali identificabili dellrsquoacquisito non soddisfano le condizioni per la rilevazione del plusvalore pagato si determina un conseguente effetto sullrsquoimporto rilevato come laquoavviamentoraquo Se il valore riconoscibile allrsquoimmobile egrave 110 il restante 10 saragrave classificato come avviamento
A+B Immob 110
Totale 120 Totale 120
CapN 120 Avviam 10
Emersione di differenze positive
1013
13
Avviam13
13
12013
13
Totale13
13
12013
13
Totale13
13
A+B13
13
11013
13
12013
13
CapN13
13
Immob13
13
13
38
Partecipazioni non totalitarie
Si ipotizzi adesso che una societagrave A proceda allrsquoacquisto solo dellrsquo80 delle partecipazioni che compongono il capitale della societagrave B corrispondendo per dette partecipazioni un prezzo pari a 800
A Partecipi i
CapS 800 Totale 800 Totale
800 800
B Impianti
i i
1000
Totale 1000 Totale 1000
Debiti 500 Cap S 200 Ris 300
Emersione di differenze positive
CapS13
13
100013
13
Totale13
13
100013
13
Totale13
13
A13
13
B13
13
100013
13
80013
13
800 13
13
30013
13
50013
13
Debiti13
13
20013
13
Cap S13
13
Ris13
13
Totale13
13
80013
13
80013
13
Impianticipazioni13
13
Partecipcipazioni13
13
Totale13
13
13
39
Assumiamo infine che il valore economico della societagrave B alla data di acquisto sia pari a 1000 ossia 500 in piugrave rispetto al suo patrimonio netto contabile detta differenza in particolare egrave da attribuirebull per 200 agli impianti che hanno un valore corrente di 1200 rispetto al
loro valore contabile di 1000 e bull per 300 allrsquoavviamento che viene riconosciuto alla suddetta societagrave B
Emersione di differenze positive
Partecipazioni non totalitarie
40
Se dopo la distribuzione precedentemente esaminata permane invece una differenza negativa cioegrave il costo egrave inferiore alla corrispondente quota di patrimonio netto questa puograve essere dovuta abull una riduzione del valore derivante da un cattivo andamento economico bull Dallrsquoaver effettuato un buon affare
Emersione di differenze negative
41
art 33 del DLgs12791
bull Attribuire la differenza laquofondo di consolidamento per rischi e oneri futuriraquo nel caso sia dovuta alla previsione di risultati economici sfavorevoli
bull attribuire la differenza a laquoriserva di consolidamentoraquo negli altri casi
Emersione di differenze negative
42
Per lrsquoOIC innanzi tutto la differenza negativa deve essere utilizzata per ridurre proporzionalmente le attivitagrave immobilizzate Non cosigrave per il PCEL 4 che segue il principio della aggregazione a valori contabili
Se sussiste una ulteriore eccedenza negativa questa deve essere stanziata a bull laquofondo di consolidamento per rischi e oneri futuriraquo se si prevede che la
societagrave acquistata sosterragrave perditebull laquoriserva di consolidamentoraquo altri casi
Emersione di differenze negative
43
La societagrave laquoAraquo acquisisce lrsquointero capitale della societagrave laquoBraquo pagando 90 ciograve che contabilmente egrave valorizzato 100
Se intendiamo utilizzare la riserva avremo
A+B Immob 100
Totale 100 Totale 100
CapN 90 Riserva 10
Emersione di differenze negative
10013
13
Totale13
13
Riserva13
13
1013
13
10013
13
Totale13
13
A+B13
13
10013
13
9013
13
CapN13
13
Immob13
13
13
44
bull Ci possono essere casi in cui una partecipazione egrave significativa in cui il comune esercita una posizione di rilievo ma che tecnicamente non egrave controllata ai sensi dellrsquoart 2359 del Codice Civile
bull Egrave il caso di Hera per il Comune di Bologna e di tanti altri casibull In questo caso come si puograve fare
Un problema
45
laquoEgrave ammesso il consolidamento proporzionale di quelle aziende per e quali si configuri un controllo congiunto tra piugrave soggetti La dimostrazione del controllo congiunto deve essere illustrata e fondarsi su situazioni di diritto o di fattoraquo
In tal caso il PCEL 4 ammette il consolidamento proporzionale
Il PCEL 4 al n 25
46
ELIMINAZIONE PARTITE RECIPROCHE
47
Ai fini della procedura di consolidamento risulta necessario distinguere trabull operazioni che non hanno alcun effetto sul risultato consolidato (valori
reciproci)bull operazioni che influenzano lrsquoutile consolidato (utili-perdite interni)
ELIMINAZIONE PARTITE RECIPROCHE
48
Alcuni problemihellip
bull acquisti e vendite di beni quando la societagrave venditrice ha contabilizzato la vendita e la merce ancora in viaggio non egrave stata invece contabilizzata dalla controparte
bull pagamenti fatti da una societagrave allrsquoaltra la quale ancora non ha ricevuto il relativo accredito
bull errori materiali di fatturazione eo contabilizzazione
ELIMINAZIONE PARTITE RECIPROCHE
49
Si intendono tutti quei rapporti generati da operazioni interne al gruppo che trovano espressi nei singoli bilanci da
1 CREDITI E DEBITI
2 COSTI E RICAVI
1 Si devono elidere i crediti di una societagrave con i rispettivi debiti dellrsquoaltra2 Analogamente si devono elidere i costi con i rispettivi ricavi
VALORI RECIPROCI
50
Dopo la cessione ad una societagrave del gruppo le merci sono state vendute a terze economie
SOCIETAgraveB
SOCIETAgraveA
80 100 110
La societagrave A ha conseguito un ricavo di 110 la societagrave B ha sostenuto un costo di 80 a livello di gruppo vi egrave stato un profitto di 30 (20+10)
(Utile 20) (Utile 10)
51
Poniamo che la controllante A acquisti merci dalla controllata B per 100
bullldquoArdquo registrerebbe nella propria contabilitagrave
Merci cacq a Debiti vB 100
bullldquoBrdquo registrerebbe nella propria contabilitagrave
Cred vA a 100Merci cvend
A livello consolidato abbiamo quindi che
52
bullLe poste Cred vA Debiti vBe
Originano crediti e debiti infra-gruppo che e devono essere trattati come precedentemente visto
bullLe poste e
Compensandosi tra loro non alterano lrsquoutile di gruppo Lrsquoeffetto a livello di Stato Patrimoniale consolidato egrave quindi nullo sul foglio di consolidamento non dobbiamo operare alcun intervento
Merci cacq Merci cvend
53
CE SP Acquisto soc gruppo a Deb vsoc gruppo
100
SP CE Cassa a Merci cvendita 110
Acquirenteper il gruppo
Venditoreper il gruppo
CE SP Merci cacquisto a Cassa 80
SP CE Crediti vsoc gruppo a Vendita soc gruppo 100 CE SP Acquisto soc gruppo a Deb vsoc gruppo
100
SP CE Cassa a Merci cvendita 110
Consolidato
CE SP Merci cacquisto a Cassa 80
SP CE Crediti vsoc gruppo a Vendita soc gruppo 100
54
CE SP Merci cacquisto a Cassa 80
SP CE Cassa a Merci cvendita 110
Riepilogandohellip
Primahellip e dopohellip
200A
Part C+R 100B
Cassa C+RA+B
200Cassa C+R20Utile10Utile 30Utile
100 20 230
Debv100Cred
100Cassa210
Cassa13
13
21013
13
10013
13
CredvA13
13
10013
13
Debv13
13
3013
13
Utile13
13
Utile13
13
1013
13
Utile13
13
2013
13
Cassa13
13
B13
13
10013
13
2013
13
C+R13
13
13
Part13
13
A13
13
20013
13
C+R13
13
13
Cassa13
13
20013
13
23013
13
10013
13
A+B13
13
C+R13
13
13
13
55
bull Nei gruppi privati lrsquoIva ha natura solo finanziaria sia per lrsquoacquirente che per il venditore
bull Non egrave cosigrave nel Gruppo Ente Locale dove un credito per la partecipata contiene una quota di Iva che per lrsquoente locale rappresenta invece un costo
bull Quale soluzione si puograve adottare
Attenzione E lrsquoIVA
56
ldquoNel caso di operazioni tra controllante e sue controllate che comportino un trattamento fiscale difforme lrsquoimposta dovragrave essere considerata separatamente e non oggetto di elisione Nel caso dellrsquoimposta sul valore aggiunto infatti questa dovragrave rientrare come onere nel conto economico consolidato a causa della sua indetraibilitagrave per lrsquoente locale controllanterdquo
Il PCEL 4 al punto 24
57
Nel caso di operazioni tra la controllante e le sue controllate oggetto di un difforme trattamento fiscale lrsquoimposta non egrave oggetto di elisione Ad esempio lrsquoimposta sul valore aggiunto Ad esempio nei casi in cui risulta indetraibile lrsquoimposta sul valore aggiunto pagata dalla capogruppo a componenti del gruppo per le quali lrsquoIVA egrave detraibile non egrave oggetto di eliminazione e rientra tra i costi del conto economico consolidato
Lrsquoallegato 4
58
Utili generati da rapporti intervenuti tra societagrave appartenenti al gruppo
Sotto un profilo contabile si deve tenere presente chebull le eliminazioni riguardanti le operazioni dellrsquoesercizio hanno come contropartita
lrsquoutilebull le eliminazioni inerenti esercizi precedenti rettificano invece le riserve
SP Fondo svalutazione a Diversi 40 SP a Riserve 30 CE a Svalutazione crediti 10
Utili interni
59
SocietagraveB
SocietagraveA
80 100
Tra lrsquoacquisto da parte di B (cioegrave 80) e la successiva vendita a A (a 100) si egrave realizzato un profitto interno che dovragrave essere eliminato in quanto sopravvaluta
(Utile 20)
Le merci risultano ancora nel magazzino di una impresa del gruppo
bull Lrsquoutile della societagrave Bbull Il valore del magazzino della societagrave A
60
CE SP Merci cacquisto a Cassa 80
SP CE Crediti vsoc gruppo a Vendita soc gruppo 100
Acquisti soc gruppo a Debiti vsoc gruppo 100
SP Merci a Merci c rim fin 100
CE SP Merci cacquisto a Cassa 80
SP CE Crediti vsoc gruppo a Vendita soc gruppo 100
CE Acquisti soc gruppo a Debiti vsoc gruppo 100CE SP Merci a Merci c fim fin 100
BA
Cons
olid
ato
61
CE Debiti vsoc gruppo a Crediti vsoc gruppo 100
CE Vendite infragruppo a Acquisti infragruppo 100
CE SP Merci c rim fin a Merci 20
In questo modo si riduce il valore delle rimanenze in SP
Quindi per consolidarehellip
62
dovremmobull in primo luogo rettificare la plusvalenza interna contro il
costo sostenuto per lrsquoacquisto del bene da parte della societagrave acquirente
bull in secondo luogo eliminare lrsquoammortamento in eccesso
Situazione piugrave complessa
E nel caso di beni ammortizzabili
63
SOCIETArsquo AATTIVO PASSIVO
Part 100Cassa 20
C+R 200
SOCIETArsquo BATTIVO PASSIVO
Imp 80
C+R 100
SOCIETArsquo A+BATTIVO PASSIVO
C+R 200Cassa 120Imp 80
Cassa 100
Poniamo che la societagrave A possegga un impianto Costo storico 200 ammortizzato in 10 anni
La cessione avviene al sesto anno F amm 120 quindi valore contabile 80hellip
Situazione preesistente
64
X Libro giornale di A SP Cassa a Diversi 100 SP Impianti 80 CE Plusvalenza 20 Libro giornale di B SP SP Impianti a Cassa
100
X Scritture di consolidamento SP SP C+R a Partecipazioni 100 CE SP Plusvalenza (utile) a Impianti 20
SOCIETArsquo AATTIVO PASSIVO
Part 100Cassa 120
C+R 200
SOCIETArsquo BATTIVO PASSIVO
Imp 100 C+R 100
SOCIETArsquo A+BATTIVO PASSIVO
C+R 200Cassa 140Imp 80Utile 20 Cassa 20
65
SOCIETArsquo AATTIVO PASSIVO
Part 100Cassa 120
C+R 200
SOCIETArsquo BATTIVO PASSIVO
Imp 100 C+R 100
SOCIETArsquo A+BATTIVO PASSIVO
C+R 200Cassa 140Imp 80
Poniamo che la societagrave B stimi la residua vita utile dellrsquoimpianto in ulteriori 10 anni
hellip avremo quindi un ammortamento annuo da parte di B pari al 10 del suo costo di acquisto contro un ammortamento consolidato pari al 10 del precedente valore contabile
Cassa 20
SOCIETArsquo AATTIVO PASSIVO
Part 100Cassa 120
C+R 200
SOCIETArsquo BATTIVO PASSIVO
Imp 90 C+R 100
SOCIETArsquo A+BATTIVO PASSIVO
Cassa 140Imp 72ammort10
Utile 0Cassa 40 Ammort 8
Utile 2
66
X+1 Scritture di consolidamento SP SP Riserve a Impianti 20
X+1 Scritture di consolidamento SP CE Impianti a Ammortamento 2
2) Eliminazione plusvalenza
3) lrsquoanno successivo dovremo anche eliminare ammortamento in eccesso
Lrsquoammortamento in eccesso (10 contro 8) deve essere rettificatohellip Quindi
1) Consolidamento partecipazioni
X+1 Scritture di consolidamento SP SP C+R a Partecipazioni 100
Che a sua volta dovragrave essere compensato dalla riservahellip
67
X+1 Scritture di consolidamento SP SP C+R a Partecipazioni 100 SP SP Riserve (C+R) a Impianti 20
X+2 Scritture di consolidamento SP SP C+R a Partecipazioni 100 SP SP Riserve (C+R) a Impianti 18 SP CE Impianti a Ammortamento 2
X+3 Scritture di consolidamento SP SP C+R a Partecipazioni 100 SP SP Riserve (C+R) a Impianti 16 SP CE Impianti a Ammortamento 2
68
anno(a) valore bene in
bilancio di esercizio
(b) ammortinbilancio di esercizio
(c) valore bene in bilancio consolidato
(d) ammortin bilancio consolidato
(e=b-d)) differ ammort (f=b-d-f) plusval
0 100 - 80 - - 20 1 90 10 72 8 2 18 2 80 10 64 8 2 16 3 70 10 56 8 2 14 4 60 10 48 8 2 12 5 50 10 40 8 2 10 6 40 10 32 8 2 8 7 30 10 24 8 2 6 8 20 10 16 8 2 4 9 10 10 8 8 2 2
10 - 10 - 8 2 -100 80 20
| X+3 | Scritture di consolidamento | ||||||||||
| SP SP | C+R | a | Partecipazioni | 100 | |||||||
| SP SP | Riserve (C+R) | a | Impianti | 16 | |||||||
| SP CE | Impianti | a | Ammortamento | 2 |
| X+2 | Scritture di consolidamento | ||||||||||
| SP SP | C+R | a | Partecipazioni | 100 | |||||||
| SP SP | Riserve (C+R) | a | Impianti | 18 | |||||||
| SP CE | Impianti | a | Ammortamento | 2 |
| X+1 | Scritture di consolidamento | ||||||||||
| SP SP | C+R | a | Partecipazioni | 100 | |||||||
| SP SP | Riserve (C+R) | a | Impianti | 20 |
| X+1 | Scritture di consolidamento | ||||||||||
| SP SP | C+R | a | Partecipazioni | 100 |
| X+1 | Scritture di consolidamento | ||||||||||
| SP CE | Impianti | a | Ammortamento | 2 |
| X+1 | Scritture di consolidamento | ||||||||||
| SP SP | Riserve | a | Impianti | 20 |
| X | Scritture di consolidamento | ||||||||||
| SP SP | C+R | a | Partecipazioni | 100 | |||||||
| CE SP | Plusvalenza (utile) | a | Impianti | 20 |
| X | Libro giornale di A | ||||||||||
| SP | Cassa | a | Diversi | 100 | |||||||
| SP | Impianti | 80 | |||||||||
| CE | Plusvalenza | 20 | |||||||||
| Libro giornale di B | |||||||||||
| SP SP | Impianti | a | Cassa | 100 | |||||||
| CE | Debiti vsoc gruppo | a | Crediti vsoc gruppo | 100 | |||||||
| CE | Vendite infragruppo | a | Acquisti infragruppo | 100 | |||||||
| CE SP | Merci c rim fin | a | Merci | 20 | |||||||
| CE SP | Merci cacquisto | a | Cassa | 80 | |||||||
| SP CE | Crediti vsoc gruppo | a | Vendita soc gruppo | 100 | |||||||
| CE | Acquisti soc gruppo | a | Debiti vsoc gruppo | 100 | |||||||
| CE SP | Merci | a | Merci c fim fin | 100 | |||||||
| CE | Acquisti soc gruppo | a | Debiti vsoc gruppo | 100 | |||||||
| CE SP | Merci | a | Merci c rim fin | 100 | |||||||
| CE SP | Merci cacquisto | a | Cassa | 80 | |||||||
| SP CE | Crediti vsoc gruppo | a | Vendita soc gruppo | 100 |
| SP | Fondo svalutazione | a | Diversi | 40 | |||||||
| SP | a | Riserve | 30 | ||||||||
| CE | a | Svalutazione crediti | 10 | ||||||||
| CE SP | Merci cacquisto | a | Cassa | 80 | |||||||
| SP CE | Cassa | a | Merci cvendita | 110 | |||||||
| CE SP | Merci cacquisto | a | Cassa | 80 | |||||||
| SP CE | Crediti vsoc gruppo | a | Vendita soc gruppo | 100 |
| CE SP | Merci cacquisto | a | Cassa | 80 | |||||||
| SP CE | Crediti vsoc gruppo | a | Vendita soc gruppo | 100 | |||||||
| CE SP | Acquisto soc gruppo | a | Deb vsoc gruppo | 100 | |||||||
| SP CE | Cassa | a | Merci cvendita | 110 | |||||||
| CE SP | Acquisto soc gruppo | a | Deb vsoc gruppo | 100 | |||||||
| SP CE | Cassa | a | Merci cvendita | 110 | |||||||
| CONS | |
| 880 | |
| - | |
| 850 | |
| 620 | |
| 2350 | |
| 1210 | |
| 800 | |
| - | |
| 150 | |
| - | |
| 150 | |
| 40 | |
| 2350 |
| RD | RA | ||
| SOCA | SOCB | TOT | |||||
| IMMOBILIZZ | 450 | 430 | 880 | ||||
| PARTECIP | 560 | 560 | |||||
| SCORTE | 500 | 350 | 850 | ||||
| CREDITI | 400 | 220 | 620 | ||||
| TOT ATT | 1910 | 1000 | 2910 | ||||
| DEBITI | 810 | 400 | 1210 | ||||
| CAPSOCA | 800 | 800 | |||||
| CAPSOCB | 300 | 300 | |||||
| RISA | 150 | 150 | |||||
| RIS B | 100 | 100 | |||||
| UTILE A | 150 | 150 | |||||
| UTILE B 3112-18 | 160 | 160 | |||||
| UTILE B 18-3112 | 40 | 40 | |||||
| TOT PASS | 1910 | 1000 | 2910 |
| SOCA | SOCB | TOT | RD | RA | CONS | ||||||||
| PARTECIP | 60 | 60 | 60 | - | |||||||||
| SCORTE | 50 | 50 | 50 | ||||||||||
| CASSA | 100 | 100 | 200 | 200 | |||||||||
| TOT ATT | 160 | 150 | 310 | 250 | |||||||||
| DEBITI | 60 | 50 | 110 | 110 | |||||||||
| CAPNETTO A | 100 | 100 | 100 | ||||||||||
| CAPNETTO B | 100 | 100 | 60 | 40 | |||||||||
| TOT PASS | 160 | 150 | 310 | 60 | 60 | 250 |
| SOCA | SOCB | TOT | RD | RA | CONS | ||||||||
| PARTECIP | 100 | 100 | 100 | - | |||||||||
| SCORTE | 50 | 50 | 50 | ||||||||||
| CASSA | 100 | 100 | 200 | 200 | |||||||||
| TOT ATT | 200 | 150 | 350 | 250 | |||||||||
| DEBITI | 100 | 50 | 150 | 150 | |||||||||
| CAPNETTO A | 100 | 100 | 100 | ||||||||||
| CAPNETTO B | 100 | 100 | 100 | - | |||||||||
| TOT PASS | 200 | 150 | 350 | 100 | 100 | 250 |
9
LE OPERAZIONI DICONSOLIDAMENTO
10
bull In sede di predisposizione delle carte di lavoro occorre fare le rettifiche necessarie per riportare ad omogeneitagrave i criteri di valutazione
bull Fare bene questa fase puograve semplificare moltissimo il lavoro successivo percheacute permette di risolvere a monte molti problemi ad esempio quello di valutazione delle partecipazionihellip
bull Da molti punti di vista egrave fondamentale il sistema informativo utilizzato dallrsquoente locale
La fase di preparazione egrave fondamentale
11
Non egrave sufficiente laquoaggregareraquo i dati ma dobbiamo operare il loro laquoconsolidamentoraquo Solo in tal modo si possono trasformare i valori contabili riferiti alle singole unitagrave in quelli del gruppo visto come unrsquounica entitagrave
utilizzo di scritture di diverso tipo
Scritture contabili (procedura che escludiamo)
Scritture extracontabili
Il consolidamento
12
Si effettua utilizzando degli appositi fogli di consolidamento dove inserire i valori di bilancio delle aziende rientranti nel consolidamento
Scritture extracontabili
13
I patrimoni di due aziende sono i seguenti
Azienda AATTIVO PASSIVO
cassa 200 deb 100
netto 100
Azienda BATTIVO PASSIVO
scorte 50
cassa 100
deb 50
netto 100
Aziende A+BATTIVO PASSIVO
Consolidamento delle aziende
14
A200
SOCIETAgrave AATTIVO PASSIVO
Part 100
cassa 100
deb 100
netto 100
SOCIETAgrave AATTIVO PASSIVO
cassa 200 deb 100
netto 100
Partecipazioni Cassaa 100
B150
15
A200
B150
Partecipazioni Cassaa 100
Controllante200
Controllata150
Cassa 100
16
LA SOCIETAgrave CONTROLLA IL 100 DELLA SOCIETAgrave BI PATRIMONI DELLE DUE SOCIETAgrave SONO I SEGUENTI
SOCIETAgrave AATTIVO PASSIVO
Part 100
cassa 100
deb 100
netto 100
SOCIETAgrave BATTIVO PASSIVO
scorte 50
cassa 100
deb 50
netto 100
SOCIETAgrave A+BATTIVO PASSIVO
17
Scorte50
Cassa200
ATTI
VOPA
SSIV
O
ATTIVO PASSIVOcassa 200
scorte 50
netto 100
debiti 150
Netto100
Debiti150
SOCIETAgrave BSOCIETAgrave A
SOCIETAgrave A+B
INDEB
10050
150 NB
18
SO CA SO CB TO T RD RA CONSPARTECIP 100 100 100 - SCORTE 50 50 50 CASSA 100 100 200 200 TO T ATT 200 150 350 250 DEBITI 100 50 150 150 CAPNETTO A 100 100 100 CAPNETTO B 100 100 100 - TO T PASS 200 150 350 100 100 250
Foglio di consolidamento
19
bull la percentuale di partecipazione (laquopraquo)
bull il costo della partecipazione iscritto nel bilancio della controllante (laquoCraquo)
bull il valore contabile del netto che egrave stato acquistato(laquoNraquo)
pbullNharrC
Consolidamento delle partecipazioni
20
Partecipazione totalitaria
Partecipazione non totalitaria
quota Netto acquistata = Costo N=C pbullN =C
NltC pbullNltCquota Netto
acquistata lt Costo
NgtC pbullNgtCquota Netto acquistata gt Costo
Consolidamento delle partecipazioni
21
LA SOCIETAgrave A CONTROLLA IL 60 DELLA SOCIETAgrave B I PATRIMONI DELLE DUE SOCIETAgrave SONO I SEGUENTI
SOCIETAgrave AATTIVO PASSIVO
Part 60
cassa 100
deb 60
netto 100
SOCIETAgrave BATTIVO PASSIVO
scorte 50
cassa 100
deb 50
netto 100
SOCIETAgrave A+BATTIVO PASSIVO
22
SOCIETAgrave A
ATTIVO PASSIVO
Part 60
cassa 100
deb 60
netto 100
SOCIETAgrave B
ATTIVO PASSIVO
scorte 50
cassa 100
deb 50
netto 100
SOCIETAgrave A+BATTIVO PASSIVO
cassa 200
scorte 50
deb 110
netto 140magg 100min 40
23
SO CA SO CB TO T RD RA CONSPARTECIP 60 60 60 - SCORTE 50 50 50 CASSA 100 100 200 200 TO T ATT 160 150 310 250 DEBITI 60 50 110 110 CAPNETTO A 100 100 100 CAPNETTO B 100 100 60 40 TO T PASS 160 150 310 60 60 250
24
La prassi contabile prevede i seguenti metodi
rArr INTEGRAZIONE GLOBALE
rArr INTEGRAZIONE PROPORZIONALE
In sostituzione della voce partecipazioni vengono inseriti gli importi integrali delle attivitagrave e delle passivitagrave dellrsquoaffiliata anche nel caso in cui la societagrave madre non detenga il 100
Si inserisce tra le attivitagrave e le passivitagrave e tra i proventi ed oneri la quota proporzionaleriferita al capitale della capogruppo nellrsquoaffiliata
Metodi di consolidamento
25
Quale metodo egrave piugrave coerente con il nostro approccio
26
bull Il PCEL 4 opta per il consolidamento integrale per le partecipazioni di controllo mentre prevede il consolidamento proporzionale nei casi di controllo congiunto
bull LrsquoAllegato 4 che non affronta il tema del controllo congiunto lascia aperta la possibilitagrave di utilizzare sia il consolidamento integrale che quello proporzionale
Quale metodo di consolidamento
27
Egrave la quota parte del capitale delle riserve e degli utili conseguiti dalla controllata laquoacquistatiraquo dalla controllante
Poicheacute le componenti del netto tendono per loro natura a variare nel tempo la determinazione del suddetto valore dipende essenzialmente dalla data a cui si riferisce il calcolo
Il valore del patrimonio netto
28
SSOOCCAA SSOOCCBB TTOOTT IIMMMMOOBBIILLIIZZZZ 445500 443300 888800 PPAARRTTEECCIIPP 556600 556600 SSCCOORRTTEE 550000 335500 885500 CCRREEDDIITTII 440000 222200 662200 TTOOTT AATTTT 11991100 11000000 22991100 DDEEBBIITTII 881100 440000 11221100 CCAAPPSSOOCCAA 880000 880000 CCAAPPSSOOCCBB 330000 330000 RRIISSAA 115500 115500 RRIISS BB 110000 110000 UUTTIILLEE AA 115500 115500 UUTTIILLEE BB 33111122--1188 116600 116600 UUTTIILLEE BB 1188--33111122 4400 4400 TTOOTT PPAASSSS 11991100 11000000 22991100
RRDD RRAA
560
300
100
160
560 560
CCOONNSS 888800 --
885500 662200
22335500 11221100
880000 --
115500 --
115500
4400 22335500
UTILE CONSOLID
29
SOCIETArsquo A+B
Immobil 880Scorte 850Crediti 620
Debiti 1210CS di A 800Ris A 150Utile A+B 190
SOCIETArsquo A
Immobil 450Partec 560Scorte 500Crediti 400
Debiti 810CS di A 800Ris A 150Utile A 150
SOCIETArsquo B
Immobil 430Scorte 350Crediti 220
Debiti 400CS di B 300Ris B 100Utile B 200
Pertanto
30
Ovviamente il prezzo pagato ovvero il costo di acquisto delle partecipazioni puograve essere maggiore o minore della corrispondente quota di capitale acquisito
In tal modo si genera una differenza allrsquoatto del consolidamento che puograve esserebull positiva quando il costo egrave maggiore della quota di netto acquisitabull negativa quando il costo egrave minore della quota di netto acquisita
Consolidamento delle partecipazioni
31
una societagrave laquoAraquo acquisisce lrsquointero capitale di una societagrave laquoBraquo pagando 120 ciograve che contabilmente egrave valorizzato 100 Per focalizzare meglio la questione poniamo che la societagrave laquoAraquo possegga dopo lrsquoacquisto unicamente la partecipazione in laquoBraquo Il valore puograve essere attribuito al valore corrente dellrsquoAttivo di Bhellip
Consolidamento delle partecipazioni
32
Consolidamento delle partecipazioni
33
Nella redazione del bilancio consolidato lrsquoente locale aggrega i bilanci della controllante e delle sue controllate voce per voce sommando tra loro i corrispondenti valori dellrsquoattivo del passivo dellrsquoattivo nettopatrimonio netto dei proventi e degli oneri Il metodo di aggregazione dei valori da utilizzare puograve fare riferimento ai valori contabili senza attribuzione dellrsquoavviamento alle diverse attivitagrave e passivitagrave
In sostanza tutta la eventuale differenza tra costo e valore contabile saragrave da considerare differenza di consolidamento
La ldquoderogardquo del PCEL 4 al punto 15
34
Immobili 100
Avviamento 20
Capitale Netto 120
In sostanza non si pratica la riattribuzione del fair value I valori perograve devono essere ricalcolati con principi contabili omogenei
Secondo il PCEL 4
35
Se vi egrave una differenza positiva ovvero se il costo egrave superiore alla corrispondente quota di patrimonio netto valutata a valori correnti questo puograve essere dovuto a
a) un ulteriore margine pagato in funzione di un avviamento positivo della societagrave acquisita (goodwill)
b) un premio corrisposto per specifici benefici per la societagrave acquirente o per sinergie che otterragrave il gruppo
c) Allrsquoeffettuazione di un cattivo affare
Emersione di differenze positive
36
Nel caso di differenza positiva sono possibili due comportamenti contabili alternativi
bullLrsquoiscrizione della differenza nella posta laquodifferenze di consolidamentoraquo nellrsquoattivo dello stato patrimoniale
bullLrsquoiscrizione della differenza nel netto a riduzione esplicita della riserva di consolidamento
Emersione di differenze positive
37
Nei casi in cui le attivitagrave le passivitagrave e le passivitagrave potenziali identificabili dellrsquoacquisito non soddisfano le condizioni per la rilevazione del plusvalore pagato si determina un conseguente effetto sullrsquoimporto rilevato come laquoavviamentoraquo Se il valore riconoscibile allrsquoimmobile egrave 110 il restante 10 saragrave classificato come avviamento
A+B Immob 110
Totale 120 Totale 120
CapN 120 Avviam 10
Emersione di differenze positive
1013
13
Avviam13
13
12013
13
Totale13
13
12013
13
Totale13
13
A+B13
13
11013
13
12013
13
CapN13
13
Immob13
13
13
38
Partecipazioni non totalitarie
Si ipotizzi adesso che una societagrave A proceda allrsquoacquisto solo dellrsquo80 delle partecipazioni che compongono il capitale della societagrave B corrispondendo per dette partecipazioni un prezzo pari a 800
A Partecipi i
CapS 800 Totale 800 Totale
800 800
B Impianti
i i
1000
Totale 1000 Totale 1000
Debiti 500 Cap S 200 Ris 300
Emersione di differenze positive
CapS13
13
100013
13
Totale13
13
100013
13
Totale13
13
A13
13
B13
13
100013
13
80013
13
800 13
13
30013
13
50013
13
Debiti13
13
20013
13
Cap S13
13
Ris13
13
Totale13
13
80013
13
80013
13
Impianticipazioni13
13
Partecipcipazioni13
13
Totale13
13
13
39
Assumiamo infine che il valore economico della societagrave B alla data di acquisto sia pari a 1000 ossia 500 in piugrave rispetto al suo patrimonio netto contabile detta differenza in particolare egrave da attribuirebull per 200 agli impianti che hanno un valore corrente di 1200 rispetto al
loro valore contabile di 1000 e bull per 300 allrsquoavviamento che viene riconosciuto alla suddetta societagrave B
Emersione di differenze positive
Partecipazioni non totalitarie
40
Se dopo la distribuzione precedentemente esaminata permane invece una differenza negativa cioegrave il costo egrave inferiore alla corrispondente quota di patrimonio netto questa puograve essere dovuta abull una riduzione del valore derivante da un cattivo andamento economico bull Dallrsquoaver effettuato un buon affare
Emersione di differenze negative
41
art 33 del DLgs12791
bull Attribuire la differenza laquofondo di consolidamento per rischi e oneri futuriraquo nel caso sia dovuta alla previsione di risultati economici sfavorevoli
bull attribuire la differenza a laquoriserva di consolidamentoraquo negli altri casi
Emersione di differenze negative
42
Per lrsquoOIC innanzi tutto la differenza negativa deve essere utilizzata per ridurre proporzionalmente le attivitagrave immobilizzate Non cosigrave per il PCEL 4 che segue il principio della aggregazione a valori contabili
Se sussiste una ulteriore eccedenza negativa questa deve essere stanziata a bull laquofondo di consolidamento per rischi e oneri futuriraquo se si prevede che la
societagrave acquistata sosterragrave perditebull laquoriserva di consolidamentoraquo altri casi
Emersione di differenze negative
43
La societagrave laquoAraquo acquisisce lrsquointero capitale della societagrave laquoBraquo pagando 90 ciograve che contabilmente egrave valorizzato 100
Se intendiamo utilizzare la riserva avremo
A+B Immob 100
Totale 100 Totale 100
CapN 90 Riserva 10
Emersione di differenze negative
10013
13
Totale13
13
Riserva13
13
1013
13
10013
13
Totale13
13
A+B13
13
10013
13
9013
13
CapN13
13
Immob13
13
13
44
bull Ci possono essere casi in cui una partecipazione egrave significativa in cui il comune esercita una posizione di rilievo ma che tecnicamente non egrave controllata ai sensi dellrsquoart 2359 del Codice Civile
bull Egrave il caso di Hera per il Comune di Bologna e di tanti altri casibull In questo caso come si puograve fare
Un problema
45
laquoEgrave ammesso il consolidamento proporzionale di quelle aziende per e quali si configuri un controllo congiunto tra piugrave soggetti La dimostrazione del controllo congiunto deve essere illustrata e fondarsi su situazioni di diritto o di fattoraquo
In tal caso il PCEL 4 ammette il consolidamento proporzionale
Il PCEL 4 al n 25
46
ELIMINAZIONE PARTITE RECIPROCHE
47
Ai fini della procedura di consolidamento risulta necessario distinguere trabull operazioni che non hanno alcun effetto sul risultato consolidato (valori
reciproci)bull operazioni che influenzano lrsquoutile consolidato (utili-perdite interni)
ELIMINAZIONE PARTITE RECIPROCHE
48
Alcuni problemihellip
bull acquisti e vendite di beni quando la societagrave venditrice ha contabilizzato la vendita e la merce ancora in viaggio non egrave stata invece contabilizzata dalla controparte
bull pagamenti fatti da una societagrave allrsquoaltra la quale ancora non ha ricevuto il relativo accredito
bull errori materiali di fatturazione eo contabilizzazione
ELIMINAZIONE PARTITE RECIPROCHE
49
Si intendono tutti quei rapporti generati da operazioni interne al gruppo che trovano espressi nei singoli bilanci da
1 CREDITI E DEBITI
2 COSTI E RICAVI
1 Si devono elidere i crediti di una societagrave con i rispettivi debiti dellrsquoaltra2 Analogamente si devono elidere i costi con i rispettivi ricavi
VALORI RECIPROCI
50
Dopo la cessione ad una societagrave del gruppo le merci sono state vendute a terze economie
SOCIETAgraveB
SOCIETAgraveA
80 100 110
La societagrave A ha conseguito un ricavo di 110 la societagrave B ha sostenuto un costo di 80 a livello di gruppo vi egrave stato un profitto di 30 (20+10)
(Utile 20) (Utile 10)
51
Poniamo che la controllante A acquisti merci dalla controllata B per 100
bullldquoArdquo registrerebbe nella propria contabilitagrave
Merci cacq a Debiti vB 100
bullldquoBrdquo registrerebbe nella propria contabilitagrave
Cred vA a 100Merci cvend
A livello consolidato abbiamo quindi che
52
bullLe poste Cred vA Debiti vBe
Originano crediti e debiti infra-gruppo che e devono essere trattati come precedentemente visto
bullLe poste e
Compensandosi tra loro non alterano lrsquoutile di gruppo Lrsquoeffetto a livello di Stato Patrimoniale consolidato egrave quindi nullo sul foglio di consolidamento non dobbiamo operare alcun intervento
Merci cacq Merci cvend
53
CE SP Acquisto soc gruppo a Deb vsoc gruppo
100
SP CE Cassa a Merci cvendita 110
Acquirenteper il gruppo
Venditoreper il gruppo
CE SP Merci cacquisto a Cassa 80
SP CE Crediti vsoc gruppo a Vendita soc gruppo 100 CE SP Acquisto soc gruppo a Deb vsoc gruppo
100
SP CE Cassa a Merci cvendita 110
Consolidato
CE SP Merci cacquisto a Cassa 80
SP CE Crediti vsoc gruppo a Vendita soc gruppo 100
54
CE SP Merci cacquisto a Cassa 80
SP CE Cassa a Merci cvendita 110
Riepilogandohellip
Primahellip e dopohellip
200A
Part C+R 100B
Cassa C+RA+B
200Cassa C+R20Utile10Utile 30Utile
100 20 230
Debv100Cred
100Cassa210
Cassa13
13
21013
13
10013
13
CredvA13
13
10013
13
Debv13
13
3013
13
Utile13
13
Utile13
13
1013
13
Utile13
13
2013
13
Cassa13
13
B13
13
10013
13
2013
13
C+R13
13
13
Part13
13
A13
13
20013
13
C+R13
13
13
Cassa13
13
20013
13
23013
13
10013
13
A+B13
13
C+R13
13
13
13
55
bull Nei gruppi privati lrsquoIva ha natura solo finanziaria sia per lrsquoacquirente che per il venditore
bull Non egrave cosigrave nel Gruppo Ente Locale dove un credito per la partecipata contiene una quota di Iva che per lrsquoente locale rappresenta invece un costo
bull Quale soluzione si puograve adottare
Attenzione E lrsquoIVA
56
ldquoNel caso di operazioni tra controllante e sue controllate che comportino un trattamento fiscale difforme lrsquoimposta dovragrave essere considerata separatamente e non oggetto di elisione Nel caso dellrsquoimposta sul valore aggiunto infatti questa dovragrave rientrare come onere nel conto economico consolidato a causa della sua indetraibilitagrave per lrsquoente locale controllanterdquo
Il PCEL 4 al punto 24
57
Nel caso di operazioni tra la controllante e le sue controllate oggetto di un difforme trattamento fiscale lrsquoimposta non egrave oggetto di elisione Ad esempio lrsquoimposta sul valore aggiunto Ad esempio nei casi in cui risulta indetraibile lrsquoimposta sul valore aggiunto pagata dalla capogruppo a componenti del gruppo per le quali lrsquoIVA egrave detraibile non egrave oggetto di eliminazione e rientra tra i costi del conto economico consolidato
Lrsquoallegato 4
58
Utili generati da rapporti intervenuti tra societagrave appartenenti al gruppo
Sotto un profilo contabile si deve tenere presente chebull le eliminazioni riguardanti le operazioni dellrsquoesercizio hanno come contropartita
lrsquoutilebull le eliminazioni inerenti esercizi precedenti rettificano invece le riserve
SP Fondo svalutazione a Diversi 40 SP a Riserve 30 CE a Svalutazione crediti 10
Utili interni
59
SocietagraveB
SocietagraveA
80 100
Tra lrsquoacquisto da parte di B (cioegrave 80) e la successiva vendita a A (a 100) si egrave realizzato un profitto interno che dovragrave essere eliminato in quanto sopravvaluta
(Utile 20)
Le merci risultano ancora nel magazzino di una impresa del gruppo
bull Lrsquoutile della societagrave Bbull Il valore del magazzino della societagrave A
60
CE SP Merci cacquisto a Cassa 80
SP CE Crediti vsoc gruppo a Vendita soc gruppo 100
Acquisti soc gruppo a Debiti vsoc gruppo 100
SP Merci a Merci c rim fin 100
CE SP Merci cacquisto a Cassa 80
SP CE Crediti vsoc gruppo a Vendita soc gruppo 100
CE Acquisti soc gruppo a Debiti vsoc gruppo 100CE SP Merci a Merci c fim fin 100
BA
Cons
olid
ato
61
CE Debiti vsoc gruppo a Crediti vsoc gruppo 100
CE Vendite infragruppo a Acquisti infragruppo 100
CE SP Merci c rim fin a Merci 20
In questo modo si riduce il valore delle rimanenze in SP
Quindi per consolidarehellip
62
dovremmobull in primo luogo rettificare la plusvalenza interna contro il
costo sostenuto per lrsquoacquisto del bene da parte della societagrave acquirente
bull in secondo luogo eliminare lrsquoammortamento in eccesso
Situazione piugrave complessa
E nel caso di beni ammortizzabili
63
SOCIETArsquo AATTIVO PASSIVO
Part 100Cassa 20
C+R 200
SOCIETArsquo BATTIVO PASSIVO
Imp 80
C+R 100
SOCIETArsquo A+BATTIVO PASSIVO
C+R 200Cassa 120Imp 80
Cassa 100
Poniamo che la societagrave A possegga un impianto Costo storico 200 ammortizzato in 10 anni
La cessione avviene al sesto anno F amm 120 quindi valore contabile 80hellip
Situazione preesistente
64
X Libro giornale di A SP Cassa a Diversi 100 SP Impianti 80 CE Plusvalenza 20 Libro giornale di B SP SP Impianti a Cassa
100
X Scritture di consolidamento SP SP C+R a Partecipazioni 100 CE SP Plusvalenza (utile) a Impianti 20
SOCIETArsquo AATTIVO PASSIVO
Part 100Cassa 120
C+R 200
SOCIETArsquo BATTIVO PASSIVO
Imp 100 C+R 100
SOCIETArsquo A+BATTIVO PASSIVO
C+R 200Cassa 140Imp 80Utile 20 Cassa 20
65
SOCIETArsquo AATTIVO PASSIVO
Part 100Cassa 120
C+R 200
SOCIETArsquo BATTIVO PASSIVO
Imp 100 C+R 100
SOCIETArsquo A+BATTIVO PASSIVO
C+R 200Cassa 140Imp 80
Poniamo che la societagrave B stimi la residua vita utile dellrsquoimpianto in ulteriori 10 anni
hellip avremo quindi un ammortamento annuo da parte di B pari al 10 del suo costo di acquisto contro un ammortamento consolidato pari al 10 del precedente valore contabile
Cassa 20
SOCIETArsquo AATTIVO PASSIVO
Part 100Cassa 120
C+R 200
SOCIETArsquo BATTIVO PASSIVO
Imp 90 C+R 100
SOCIETArsquo A+BATTIVO PASSIVO
Cassa 140Imp 72ammort10
Utile 0Cassa 40 Ammort 8
Utile 2
66
X+1 Scritture di consolidamento SP SP Riserve a Impianti 20
X+1 Scritture di consolidamento SP CE Impianti a Ammortamento 2
2) Eliminazione plusvalenza
3) lrsquoanno successivo dovremo anche eliminare ammortamento in eccesso
Lrsquoammortamento in eccesso (10 contro 8) deve essere rettificatohellip Quindi
1) Consolidamento partecipazioni
X+1 Scritture di consolidamento SP SP C+R a Partecipazioni 100
Che a sua volta dovragrave essere compensato dalla riservahellip
67
X+1 Scritture di consolidamento SP SP C+R a Partecipazioni 100 SP SP Riserve (C+R) a Impianti 20
X+2 Scritture di consolidamento SP SP C+R a Partecipazioni 100 SP SP Riserve (C+R) a Impianti 18 SP CE Impianti a Ammortamento 2
X+3 Scritture di consolidamento SP SP C+R a Partecipazioni 100 SP SP Riserve (C+R) a Impianti 16 SP CE Impianti a Ammortamento 2
68
anno(a) valore bene in
bilancio di esercizio
(b) ammortinbilancio di esercizio
(c) valore bene in bilancio consolidato
(d) ammortin bilancio consolidato
(e=b-d)) differ ammort (f=b-d-f) plusval
0 100 - 80 - - 20 1 90 10 72 8 2 18 2 80 10 64 8 2 16 3 70 10 56 8 2 14 4 60 10 48 8 2 12 5 50 10 40 8 2 10 6 40 10 32 8 2 8 7 30 10 24 8 2 6 8 20 10 16 8 2 4 9 10 10 8 8 2 2
10 - 10 - 8 2 -100 80 20
| X+3 | Scritture di consolidamento | ||||||||||
| SP SP | C+R | a | Partecipazioni | 100 | |||||||
| SP SP | Riserve (C+R) | a | Impianti | 16 | |||||||
| SP CE | Impianti | a | Ammortamento | 2 |
| X+2 | Scritture di consolidamento | ||||||||||
| SP SP | C+R | a | Partecipazioni | 100 | |||||||
| SP SP | Riserve (C+R) | a | Impianti | 18 | |||||||
| SP CE | Impianti | a | Ammortamento | 2 |
| X+1 | Scritture di consolidamento | ||||||||||
| SP SP | C+R | a | Partecipazioni | 100 | |||||||
| SP SP | Riserve (C+R) | a | Impianti | 20 |
| X+1 | Scritture di consolidamento | ||||||||||
| SP SP | C+R | a | Partecipazioni | 100 |
| X+1 | Scritture di consolidamento | ||||||||||
| SP CE | Impianti | a | Ammortamento | 2 |
| X+1 | Scritture di consolidamento | ||||||||||
| SP SP | Riserve | a | Impianti | 20 |
| X | Scritture di consolidamento | ||||||||||
| SP SP | C+R | a | Partecipazioni | 100 | |||||||
| CE SP | Plusvalenza (utile) | a | Impianti | 20 |
| X | Libro giornale di A | ||||||||||
| SP | Cassa | a | Diversi | 100 | |||||||
| SP | Impianti | 80 | |||||||||
| CE | Plusvalenza | 20 | |||||||||
| Libro giornale di B | |||||||||||
| SP SP | Impianti | a | Cassa | 100 | |||||||
| CE | Debiti vsoc gruppo | a | Crediti vsoc gruppo | 100 | |||||||
| CE | Vendite infragruppo | a | Acquisti infragruppo | 100 | |||||||
| CE SP | Merci c rim fin | a | Merci | 20 | |||||||
| CE SP | Merci cacquisto | a | Cassa | 80 | |||||||
| SP CE | Crediti vsoc gruppo | a | Vendita soc gruppo | 100 | |||||||
| CE | Acquisti soc gruppo | a | Debiti vsoc gruppo | 100 | |||||||
| CE SP | Merci | a | Merci c fim fin | 100 | |||||||
| CE | Acquisti soc gruppo | a | Debiti vsoc gruppo | 100 | |||||||
| CE SP | Merci | a | Merci c rim fin | 100 | |||||||
| CE SP | Merci cacquisto | a | Cassa | 80 | |||||||
| SP CE | Crediti vsoc gruppo | a | Vendita soc gruppo | 100 |
| SP | Fondo svalutazione | a | Diversi | 40 | |||||||
| SP | a | Riserve | 30 | ||||||||
| CE | a | Svalutazione crediti | 10 | ||||||||
| CE SP | Merci cacquisto | a | Cassa | 80 | |||||||
| SP CE | Cassa | a | Merci cvendita | 110 | |||||||
| CE SP | Merci cacquisto | a | Cassa | 80 | |||||||
| SP CE | Crediti vsoc gruppo | a | Vendita soc gruppo | 100 |
| CE SP | Merci cacquisto | a | Cassa | 80 | |||||||
| SP CE | Crediti vsoc gruppo | a | Vendita soc gruppo | 100 | |||||||
| CE SP | Acquisto soc gruppo | a | Deb vsoc gruppo | 100 | |||||||
| SP CE | Cassa | a | Merci cvendita | 110 | |||||||
| CE SP | Acquisto soc gruppo | a | Deb vsoc gruppo | 100 | |||||||
| SP CE | Cassa | a | Merci cvendita | 110 | |||||||
| CONS | |
| 880 | |
| - | |
| 850 | |
| 620 | |
| 2350 | |
| 1210 | |
| 800 | |
| - | |
| 150 | |
| - | |
| 150 | |
| 40 | |
| 2350 |
| RD | RA | ||
| SOCA | SOCB | TOT | |||||
| IMMOBILIZZ | 450 | 430 | 880 | ||||
| PARTECIP | 560 | 560 | |||||
| SCORTE | 500 | 350 | 850 | ||||
| CREDITI | 400 | 220 | 620 | ||||
| TOT ATT | 1910 | 1000 | 2910 | ||||
| DEBITI | 810 | 400 | 1210 | ||||
| CAPSOCA | 800 | 800 | |||||
| CAPSOCB | 300 | 300 | |||||
| RISA | 150 | 150 | |||||
| RIS B | 100 | 100 | |||||
| UTILE A | 150 | 150 | |||||
| UTILE B 3112-18 | 160 | 160 | |||||
| UTILE B 18-3112 | 40 | 40 | |||||
| TOT PASS | 1910 | 1000 | 2910 |
| SOCA | SOCB | TOT | RD | RA | CONS | ||||||||
| PARTECIP | 60 | 60 | 60 | - | |||||||||
| SCORTE | 50 | 50 | 50 | ||||||||||
| CASSA | 100 | 100 | 200 | 200 | |||||||||
| TOT ATT | 160 | 150 | 310 | 250 | |||||||||
| DEBITI | 60 | 50 | 110 | 110 | |||||||||
| CAPNETTO A | 100 | 100 | 100 | ||||||||||
| CAPNETTO B | 100 | 100 | 60 | 40 | |||||||||
| TOT PASS | 160 | 150 | 310 | 60 | 60 | 250 |
| SOCA | SOCB | TOT | RD | RA | CONS | ||||||||
| PARTECIP | 100 | 100 | 100 | - | |||||||||
| SCORTE | 50 | 50 | 50 | ||||||||||
| CASSA | 100 | 100 | 200 | 200 | |||||||||
| TOT ATT | 200 | 150 | 350 | 250 | |||||||||
| DEBITI | 100 | 50 | 150 | 150 | |||||||||
| CAPNETTO A | 100 | 100 | 100 | ||||||||||
| CAPNETTO B | 100 | 100 | 100 | - | |||||||||
| TOT PASS | 200 | 150 | 350 | 100 | 100 | 250 |
10
bull In sede di predisposizione delle carte di lavoro occorre fare le rettifiche necessarie per riportare ad omogeneitagrave i criteri di valutazione
bull Fare bene questa fase puograve semplificare moltissimo il lavoro successivo percheacute permette di risolvere a monte molti problemi ad esempio quello di valutazione delle partecipazionihellip
bull Da molti punti di vista egrave fondamentale il sistema informativo utilizzato dallrsquoente locale
La fase di preparazione egrave fondamentale
11
Non egrave sufficiente laquoaggregareraquo i dati ma dobbiamo operare il loro laquoconsolidamentoraquo Solo in tal modo si possono trasformare i valori contabili riferiti alle singole unitagrave in quelli del gruppo visto come unrsquounica entitagrave
utilizzo di scritture di diverso tipo
Scritture contabili (procedura che escludiamo)
Scritture extracontabili
Il consolidamento
12
Si effettua utilizzando degli appositi fogli di consolidamento dove inserire i valori di bilancio delle aziende rientranti nel consolidamento
Scritture extracontabili
13
I patrimoni di due aziende sono i seguenti
Azienda AATTIVO PASSIVO
cassa 200 deb 100
netto 100
Azienda BATTIVO PASSIVO
scorte 50
cassa 100
deb 50
netto 100
Aziende A+BATTIVO PASSIVO
Consolidamento delle aziende
14
A200
SOCIETAgrave AATTIVO PASSIVO
Part 100
cassa 100
deb 100
netto 100
SOCIETAgrave AATTIVO PASSIVO
cassa 200 deb 100
netto 100
Partecipazioni Cassaa 100
B150
15
A200
B150
Partecipazioni Cassaa 100
Controllante200
Controllata150
Cassa 100
16
LA SOCIETAgrave CONTROLLA IL 100 DELLA SOCIETAgrave BI PATRIMONI DELLE DUE SOCIETAgrave SONO I SEGUENTI
SOCIETAgrave AATTIVO PASSIVO
Part 100
cassa 100
deb 100
netto 100
SOCIETAgrave BATTIVO PASSIVO
scorte 50
cassa 100
deb 50
netto 100
SOCIETAgrave A+BATTIVO PASSIVO
17
Scorte50
Cassa200
ATTI
VOPA
SSIV
O
ATTIVO PASSIVOcassa 200
scorte 50
netto 100
debiti 150
Netto100
Debiti150
SOCIETAgrave BSOCIETAgrave A
SOCIETAgrave A+B
INDEB
10050
150 NB
18
SO CA SO CB TO T RD RA CONSPARTECIP 100 100 100 - SCORTE 50 50 50 CASSA 100 100 200 200 TO T ATT 200 150 350 250 DEBITI 100 50 150 150 CAPNETTO A 100 100 100 CAPNETTO B 100 100 100 - TO T PASS 200 150 350 100 100 250
Foglio di consolidamento
19
bull la percentuale di partecipazione (laquopraquo)
bull il costo della partecipazione iscritto nel bilancio della controllante (laquoCraquo)
bull il valore contabile del netto che egrave stato acquistato(laquoNraquo)
pbullNharrC
Consolidamento delle partecipazioni
20
Partecipazione totalitaria
Partecipazione non totalitaria
quota Netto acquistata = Costo N=C pbullN =C
NltC pbullNltCquota Netto
acquistata lt Costo
NgtC pbullNgtCquota Netto acquistata gt Costo
Consolidamento delle partecipazioni
21
LA SOCIETAgrave A CONTROLLA IL 60 DELLA SOCIETAgrave B I PATRIMONI DELLE DUE SOCIETAgrave SONO I SEGUENTI
SOCIETAgrave AATTIVO PASSIVO
Part 60
cassa 100
deb 60
netto 100
SOCIETAgrave BATTIVO PASSIVO
scorte 50
cassa 100
deb 50
netto 100
SOCIETAgrave A+BATTIVO PASSIVO
22
SOCIETAgrave A
ATTIVO PASSIVO
Part 60
cassa 100
deb 60
netto 100
SOCIETAgrave B
ATTIVO PASSIVO
scorte 50
cassa 100
deb 50
netto 100
SOCIETAgrave A+BATTIVO PASSIVO
cassa 200
scorte 50
deb 110
netto 140magg 100min 40
23
SO CA SO CB TO T RD RA CONSPARTECIP 60 60 60 - SCORTE 50 50 50 CASSA 100 100 200 200 TO T ATT 160 150 310 250 DEBITI 60 50 110 110 CAPNETTO A 100 100 100 CAPNETTO B 100 100 60 40 TO T PASS 160 150 310 60 60 250
24
La prassi contabile prevede i seguenti metodi
rArr INTEGRAZIONE GLOBALE
rArr INTEGRAZIONE PROPORZIONALE
In sostituzione della voce partecipazioni vengono inseriti gli importi integrali delle attivitagrave e delle passivitagrave dellrsquoaffiliata anche nel caso in cui la societagrave madre non detenga il 100
Si inserisce tra le attivitagrave e le passivitagrave e tra i proventi ed oneri la quota proporzionaleriferita al capitale della capogruppo nellrsquoaffiliata
Metodi di consolidamento
25
Quale metodo egrave piugrave coerente con il nostro approccio
26
bull Il PCEL 4 opta per il consolidamento integrale per le partecipazioni di controllo mentre prevede il consolidamento proporzionale nei casi di controllo congiunto
bull LrsquoAllegato 4 che non affronta il tema del controllo congiunto lascia aperta la possibilitagrave di utilizzare sia il consolidamento integrale che quello proporzionale
Quale metodo di consolidamento
27
Egrave la quota parte del capitale delle riserve e degli utili conseguiti dalla controllata laquoacquistatiraquo dalla controllante
Poicheacute le componenti del netto tendono per loro natura a variare nel tempo la determinazione del suddetto valore dipende essenzialmente dalla data a cui si riferisce il calcolo
Il valore del patrimonio netto
28
SSOOCCAA SSOOCCBB TTOOTT IIMMMMOOBBIILLIIZZZZ 445500 443300 888800 PPAARRTTEECCIIPP 556600 556600 SSCCOORRTTEE 550000 335500 885500 CCRREEDDIITTII 440000 222200 662200 TTOOTT AATTTT 11991100 11000000 22991100 DDEEBBIITTII 881100 440000 11221100 CCAAPPSSOOCCAA 880000 880000 CCAAPPSSOOCCBB 330000 330000 RRIISSAA 115500 115500 RRIISS BB 110000 110000 UUTTIILLEE AA 115500 115500 UUTTIILLEE BB 33111122--1188 116600 116600 UUTTIILLEE BB 1188--33111122 4400 4400 TTOOTT PPAASSSS 11991100 11000000 22991100
RRDD RRAA
560
300
100
160
560 560
CCOONNSS 888800 --
885500 662200
22335500 11221100
880000 --
115500 --
115500
4400 22335500
UTILE CONSOLID
29
SOCIETArsquo A+B
Immobil 880Scorte 850Crediti 620
Debiti 1210CS di A 800Ris A 150Utile A+B 190
SOCIETArsquo A
Immobil 450Partec 560Scorte 500Crediti 400
Debiti 810CS di A 800Ris A 150Utile A 150
SOCIETArsquo B
Immobil 430Scorte 350Crediti 220
Debiti 400CS di B 300Ris B 100Utile B 200
Pertanto
30
Ovviamente il prezzo pagato ovvero il costo di acquisto delle partecipazioni puograve essere maggiore o minore della corrispondente quota di capitale acquisito
In tal modo si genera una differenza allrsquoatto del consolidamento che puograve esserebull positiva quando il costo egrave maggiore della quota di netto acquisitabull negativa quando il costo egrave minore della quota di netto acquisita
Consolidamento delle partecipazioni
31
una societagrave laquoAraquo acquisisce lrsquointero capitale di una societagrave laquoBraquo pagando 120 ciograve che contabilmente egrave valorizzato 100 Per focalizzare meglio la questione poniamo che la societagrave laquoAraquo possegga dopo lrsquoacquisto unicamente la partecipazione in laquoBraquo Il valore puograve essere attribuito al valore corrente dellrsquoAttivo di Bhellip
Consolidamento delle partecipazioni
32
Consolidamento delle partecipazioni
33
Nella redazione del bilancio consolidato lrsquoente locale aggrega i bilanci della controllante e delle sue controllate voce per voce sommando tra loro i corrispondenti valori dellrsquoattivo del passivo dellrsquoattivo nettopatrimonio netto dei proventi e degli oneri Il metodo di aggregazione dei valori da utilizzare puograve fare riferimento ai valori contabili senza attribuzione dellrsquoavviamento alle diverse attivitagrave e passivitagrave
In sostanza tutta la eventuale differenza tra costo e valore contabile saragrave da considerare differenza di consolidamento
La ldquoderogardquo del PCEL 4 al punto 15
34
Immobili 100
Avviamento 20
Capitale Netto 120
In sostanza non si pratica la riattribuzione del fair value I valori perograve devono essere ricalcolati con principi contabili omogenei
Secondo il PCEL 4
35
Se vi egrave una differenza positiva ovvero se il costo egrave superiore alla corrispondente quota di patrimonio netto valutata a valori correnti questo puograve essere dovuto a
a) un ulteriore margine pagato in funzione di un avviamento positivo della societagrave acquisita (goodwill)
b) un premio corrisposto per specifici benefici per la societagrave acquirente o per sinergie che otterragrave il gruppo
c) Allrsquoeffettuazione di un cattivo affare
Emersione di differenze positive
36
Nel caso di differenza positiva sono possibili due comportamenti contabili alternativi
bullLrsquoiscrizione della differenza nella posta laquodifferenze di consolidamentoraquo nellrsquoattivo dello stato patrimoniale
bullLrsquoiscrizione della differenza nel netto a riduzione esplicita della riserva di consolidamento
Emersione di differenze positive
37
Nei casi in cui le attivitagrave le passivitagrave e le passivitagrave potenziali identificabili dellrsquoacquisito non soddisfano le condizioni per la rilevazione del plusvalore pagato si determina un conseguente effetto sullrsquoimporto rilevato come laquoavviamentoraquo Se il valore riconoscibile allrsquoimmobile egrave 110 il restante 10 saragrave classificato come avviamento
A+B Immob 110
Totale 120 Totale 120
CapN 120 Avviam 10
Emersione di differenze positive
1013
13
Avviam13
13
12013
13
Totale13
13
12013
13
Totale13
13
A+B13
13
11013
13
12013
13
CapN13
13
Immob13
13
13
38
Partecipazioni non totalitarie
Si ipotizzi adesso che una societagrave A proceda allrsquoacquisto solo dellrsquo80 delle partecipazioni che compongono il capitale della societagrave B corrispondendo per dette partecipazioni un prezzo pari a 800
A Partecipi i
CapS 800 Totale 800 Totale
800 800
B Impianti
i i
1000
Totale 1000 Totale 1000
Debiti 500 Cap S 200 Ris 300
Emersione di differenze positive
CapS13
13
100013
13
Totale13
13
100013
13
Totale13
13
A13
13
B13
13
100013
13
80013
13
800 13
13
30013
13
50013
13
Debiti13
13
20013
13
Cap S13
13
Ris13
13
Totale13
13
80013
13
80013
13
Impianticipazioni13
13
Partecipcipazioni13
13
Totale13
13
13
39
Assumiamo infine che il valore economico della societagrave B alla data di acquisto sia pari a 1000 ossia 500 in piugrave rispetto al suo patrimonio netto contabile detta differenza in particolare egrave da attribuirebull per 200 agli impianti che hanno un valore corrente di 1200 rispetto al
loro valore contabile di 1000 e bull per 300 allrsquoavviamento che viene riconosciuto alla suddetta societagrave B
Emersione di differenze positive
Partecipazioni non totalitarie
40
Se dopo la distribuzione precedentemente esaminata permane invece una differenza negativa cioegrave il costo egrave inferiore alla corrispondente quota di patrimonio netto questa puograve essere dovuta abull una riduzione del valore derivante da un cattivo andamento economico bull Dallrsquoaver effettuato un buon affare
Emersione di differenze negative
41
art 33 del DLgs12791
bull Attribuire la differenza laquofondo di consolidamento per rischi e oneri futuriraquo nel caso sia dovuta alla previsione di risultati economici sfavorevoli
bull attribuire la differenza a laquoriserva di consolidamentoraquo negli altri casi
Emersione di differenze negative
42
Per lrsquoOIC innanzi tutto la differenza negativa deve essere utilizzata per ridurre proporzionalmente le attivitagrave immobilizzate Non cosigrave per il PCEL 4 che segue il principio della aggregazione a valori contabili
Se sussiste una ulteriore eccedenza negativa questa deve essere stanziata a bull laquofondo di consolidamento per rischi e oneri futuriraquo se si prevede che la
societagrave acquistata sosterragrave perditebull laquoriserva di consolidamentoraquo altri casi
Emersione di differenze negative
43
La societagrave laquoAraquo acquisisce lrsquointero capitale della societagrave laquoBraquo pagando 90 ciograve che contabilmente egrave valorizzato 100
Se intendiamo utilizzare la riserva avremo
A+B Immob 100
Totale 100 Totale 100
CapN 90 Riserva 10
Emersione di differenze negative
10013
13
Totale13
13
Riserva13
13
1013
13
10013
13
Totale13
13
A+B13
13
10013
13
9013
13
CapN13
13
Immob13
13
13
44
bull Ci possono essere casi in cui una partecipazione egrave significativa in cui il comune esercita una posizione di rilievo ma che tecnicamente non egrave controllata ai sensi dellrsquoart 2359 del Codice Civile
bull Egrave il caso di Hera per il Comune di Bologna e di tanti altri casibull In questo caso come si puograve fare
Un problema
45
laquoEgrave ammesso il consolidamento proporzionale di quelle aziende per e quali si configuri un controllo congiunto tra piugrave soggetti La dimostrazione del controllo congiunto deve essere illustrata e fondarsi su situazioni di diritto o di fattoraquo
In tal caso il PCEL 4 ammette il consolidamento proporzionale
Il PCEL 4 al n 25
46
ELIMINAZIONE PARTITE RECIPROCHE
47
Ai fini della procedura di consolidamento risulta necessario distinguere trabull operazioni che non hanno alcun effetto sul risultato consolidato (valori
reciproci)bull operazioni che influenzano lrsquoutile consolidato (utili-perdite interni)
ELIMINAZIONE PARTITE RECIPROCHE
48
Alcuni problemihellip
bull acquisti e vendite di beni quando la societagrave venditrice ha contabilizzato la vendita e la merce ancora in viaggio non egrave stata invece contabilizzata dalla controparte
bull pagamenti fatti da una societagrave allrsquoaltra la quale ancora non ha ricevuto il relativo accredito
bull errori materiali di fatturazione eo contabilizzazione
ELIMINAZIONE PARTITE RECIPROCHE
49
Si intendono tutti quei rapporti generati da operazioni interne al gruppo che trovano espressi nei singoli bilanci da
1 CREDITI E DEBITI
2 COSTI E RICAVI
1 Si devono elidere i crediti di una societagrave con i rispettivi debiti dellrsquoaltra2 Analogamente si devono elidere i costi con i rispettivi ricavi
VALORI RECIPROCI
50
Dopo la cessione ad una societagrave del gruppo le merci sono state vendute a terze economie
SOCIETAgraveB
SOCIETAgraveA
80 100 110
La societagrave A ha conseguito un ricavo di 110 la societagrave B ha sostenuto un costo di 80 a livello di gruppo vi egrave stato un profitto di 30 (20+10)
(Utile 20) (Utile 10)
51
Poniamo che la controllante A acquisti merci dalla controllata B per 100
bullldquoArdquo registrerebbe nella propria contabilitagrave
Merci cacq a Debiti vB 100
bullldquoBrdquo registrerebbe nella propria contabilitagrave
Cred vA a 100Merci cvend
A livello consolidato abbiamo quindi che
52
bullLe poste Cred vA Debiti vBe
Originano crediti e debiti infra-gruppo che e devono essere trattati come precedentemente visto
bullLe poste e
Compensandosi tra loro non alterano lrsquoutile di gruppo Lrsquoeffetto a livello di Stato Patrimoniale consolidato egrave quindi nullo sul foglio di consolidamento non dobbiamo operare alcun intervento
Merci cacq Merci cvend
53
CE SP Acquisto soc gruppo a Deb vsoc gruppo
100
SP CE Cassa a Merci cvendita 110
Acquirenteper il gruppo
Venditoreper il gruppo
CE SP Merci cacquisto a Cassa 80
SP CE Crediti vsoc gruppo a Vendita soc gruppo 100 CE SP Acquisto soc gruppo a Deb vsoc gruppo
100
SP CE Cassa a Merci cvendita 110
Consolidato
CE SP Merci cacquisto a Cassa 80
SP CE Crediti vsoc gruppo a Vendita soc gruppo 100
54
CE SP Merci cacquisto a Cassa 80
SP CE Cassa a Merci cvendita 110
Riepilogandohellip
Primahellip e dopohellip
200A
Part C+R 100B
Cassa C+RA+B
200Cassa C+R20Utile10Utile 30Utile
100 20 230
Debv100Cred
100Cassa210
Cassa13
13
21013
13
10013
13
CredvA13
13
10013
13
Debv13
13
3013
13
Utile13
13
Utile13
13
1013
13
Utile13
13
2013
13
Cassa13
13
B13
13
10013
13
2013
13
C+R13
13
13
Part13
13
A13
13
20013
13
C+R13
13
13
Cassa13
13
20013
13
23013
13
10013
13
A+B13
13
C+R13
13
13
13
55
bull Nei gruppi privati lrsquoIva ha natura solo finanziaria sia per lrsquoacquirente che per il venditore
bull Non egrave cosigrave nel Gruppo Ente Locale dove un credito per la partecipata contiene una quota di Iva che per lrsquoente locale rappresenta invece un costo
bull Quale soluzione si puograve adottare
Attenzione E lrsquoIVA
56
ldquoNel caso di operazioni tra controllante e sue controllate che comportino un trattamento fiscale difforme lrsquoimposta dovragrave essere considerata separatamente e non oggetto di elisione Nel caso dellrsquoimposta sul valore aggiunto infatti questa dovragrave rientrare come onere nel conto economico consolidato a causa della sua indetraibilitagrave per lrsquoente locale controllanterdquo
Il PCEL 4 al punto 24
57
Nel caso di operazioni tra la controllante e le sue controllate oggetto di un difforme trattamento fiscale lrsquoimposta non egrave oggetto di elisione Ad esempio lrsquoimposta sul valore aggiunto Ad esempio nei casi in cui risulta indetraibile lrsquoimposta sul valore aggiunto pagata dalla capogruppo a componenti del gruppo per le quali lrsquoIVA egrave detraibile non egrave oggetto di eliminazione e rientra tra i costi del conto economico consolidato
Lrsquoallegato 4
58
Utili generati da rapporti intervenuti tra societagrave appartenenti al gruppo
Sotto un profilo contabile si deve tenere presente chebull le eliminazioni riguardanti le operazioni dellrsquoesercizio hanno come contropartita
lrsquoutilebull le eliminazioni inerenti esercizi precedenti rettificano invece le riserve
SP Fondo svalutazione a Diversi 40 SP a Riserve 30 CE a Svalutazione crediti 10
Utili interni
59
SocietagraveB
SocietagraveA
80 100
Tra lrsquoacquisto da parte di B (cioegrave 80) e la successiva vendita a A (a 100) si egrave realizzato un profitto interno che dovragrave essere eliminato in quanto sopravvaluta
(Utile 20)
Le merci risultano ancora nel magazzino di una impresa del gruppo
bull Lrsquoutile della societagrave Bbull Il valore del magazzino della societagrave A
60
CE SP Merci cacquisto a Cassa 80
SP CE Crediti vsoc gruppo a Vendita soc gruppo 100
Acquisti soc gruppo a Debiti vsoc gruppo 100
SP Merci a Merci c rim fin 100
CE SP Merci cacquisto a Cassa 80
SP CE Crediti vsoc gruppo a Vendita soc gruppo 100
CE Acquisti soc gruppo a Debiti vsoc gruppo 100CE SP Merci a Merci c fim fin 100
BA
Cons
olid
ato
61
CE Debiti vsoc gruppo a Crediti vsoc gruppo 100
CE Vendite infragruppo a Acquisti infragruppo 100
CE SP Merci c rim fin a Merci 20
In questo modo si riduce il valore delle rimanenze in SP
Quindi per consolidarehellip
62
dovremmobull in primo luogo rettificare la plusvalenza interna contro il
costo sostenuto per lrsquoacquisto del bene da parte della societagrave acquirente
bull in secondo luogo eliminare lrsquoammortamento in eccesso
Situazione piugrave complessa
E nel caso di beni ammortizzabili
63
SOCIETArsquo AATTIVO PASSIVO
Part 100Cassa 20
C+R 200
SOCIETArsquo BATTIVO PASSIVO
Imp 80
C+R 100
SOCIETArsquo A+BATTIVO PASSIVO
C+R 200Cassa 120Imp 80
Cassa 100
Poniamo che la societagrave A possegga un impianto Costo storico 200 ammortizzato in 10 anni
La cessione avviene al sesto anno F amm 120 quindi valore contabile 80hellip
Situazione preesistente
64
X Libro giornale di A SP Cassa a Diversi 100 SP Impianti 80 CE Plusvalenza 20 Libro giornale di B SP SP Impianti a Cassa
100
X Scritture di consolidamento SP SP C+R a Partecipazioni 100 CE SP Plusvalenza (utile) a Impianti 20
SOCIETArsquo AATTIVO PASSIVO
Part 100Cassa 120
C+R 200
SOCIETArsquo BATTIVO PASSIVO
Imp 100 C+R 100
SOCIETArsquo A+BATTIVO PASSIVO
C+R 200Cassa 140Imp 80Utile 20 Cassa 20
65
SOCIETArsquo AATTIVO PASSIVO
Part 100Cassa 120
C+R 200
SOCIETArsquo BATTIVO PASSIVO
Imp 100 C+R 100
SOCIETArsquo A+BATTIVO PASSIVO
C+R 200Cassa 140Imp 80
Poniamo che la societagrave B stimi la residua vita utile dellrsquoimpianto in ulteriori 10 anni
hellip avremo quindi un ammortamento annuo da parte di B pari al 10 del suo costo di acquisto contro un ammortamento consolidato pari al 10 del precedente valore contabile
Cassa 20
SOCIETArsquo AATTIVO PASSIVO
Part 100Cassa 120
C+R 200
SOCIETArsquo BATTIVO PASSIVO
Imp 90 C+R 100
SOCIETArsquo A+BATTIVO PASSIVO
Cassa 140Imp 72ammort10
Utile 0Cassa 40 Ammort 8
Utile 2
66
X+1 Scritture di consolidamento SP SP Riserve a Impianti 20
X+1 Scritture di consolidamento SP CE Impianti a Ammortamento 2
2) Eliminazione plusvalenza
3) lrsquoanno successivo dovremo anche eliminare ammortamento in eccesso
Lrsquoammortamento in eccesso (10 contro 8) deve essere rettificatohellip Quindi
1) Consolidamento partecipazioni
X+1 Scritture di consolidamento SP SP C+R a Partecipazioni 100
Che a sua volta dovragrave essere compensato dalla riservahellip
67
X+1 Scritture di consolidamento SP SP C+R a Partecipazioni 100 SP SP Riserve (C+R) a Impianti 20
X+2 Scritture di consolidamento SP SP C+R a Partecipazioni 100 SP SP Riserve (C+R) a Impianti 18 SP CE Impianti a Ammortamento 2
X+3 Scritture di consolidamento SP SP C+R a Partecipazioni 100 SP SP Riserve (C+R) a Impianti 16 SP CE Impianti a Ammortamento 2
68
anno(a) valore bene in
bilancio di esercizio
(b) ammortinbilancio di esercizio
(c) valore bene in bilancio consolidato
(d) ammortin bilancio consolidato
(e=b-d)) differ ammort (f=b-d-f) plusval
0 100 - 80 - - 20 1 90 10 72 8 2 18 2 80 10 64 8 2 16 3 70 10 56 8 2 14 4 60 10 48 8 2 12 5 50 10 40 8 2 10 6 40 10 32 8 2 8 7 30 10 24 8 2 6 8 20 10 16 8 2 4 9 10 10 8 8 2 2
10 - 10 - 8 2 -100 80 20
| X+3 | Scritture di consolidamento | ||||||||||
| SP SP | C+R | a | Partecipazioni | 100 | |||||||
| SP SP | Riserve (C+R) | a | Impianti | 16 | |||||||
| SP CE | Impianti | a | Ammortamento | 2 |
| X+2 | Scritture di consolidamento | ||||||||||
| SP SP | C+R | a | Partecipazioni | 100 | |||||||
| SP SP | Riserve (C+R) | a | Impianti | 18 | |||||||
| SP CE | Impianti | a | Ammortamento | 2 |
| X+1 | Scritture di consolidamento | ||||||||||
| SP SP | C+R | a | Partecipazioni | 100 | |||||||
| SP SP | Riserve (C+R) | a | Impianti | 20 |
| X+1 | Scritture di consolidamento | ||||||||||
| SP SP | C+R | a | Partecipazioni | 100 |
| X+1 | Scritture di consolidamento | ||||||||||
| SP CE | Impianti | a | Ammortamento | 2 |
| X+1 | Scritture di consolidamento | ||||||||||
| SP SP | Riserve | a | Impianti | 20 |
| X | Scritture di consolidamento | ||||||||||
| SP SP | C+R | a | Partecipazioni | 100 | |||||||
| CE SP | Plusvalenza (utile) | a | Impianti | 20 |
| X | Libro giornale di A | ||||||||||
| SP | Cassa | a | Diversi | 100 | |||||||
| SP | Impianti | 80 | |||||||||
| CE | Plusvalenza | 20 | |||||||||
| Libro giornale di B | |||||||||||
| SP SP | Impianti | a | Cassa | 100 | |||||||
| CE | Debiti vsoc gruppo | a | Crediti vsoc gruppo | 100 | |||||||
| CE | Vendite infragruppo | a | Acquisti infragruppo | 100 | |||||||
| CE SP | Merci c rim fin | a | Merci | 20 | |||||||
| CE SP | Merci cacquisto | a | Cassa | 80 | |||||||
| SP CE | Crediti vsoc gruppo | a | Vendita soc gruppo | 100 | |||||||
| CE | Acquisti soc gruppo | a | Debiti vsoc gruppo | 100 | |||||||
| CE SP | Merci | a | Merci c fim fin | 100 | |||||||
| CE | Acquisti soc gruppo | a | Debiti vsoc gruppo | 100 | |||||||
| CE SP | Merci | a | Merci c rim fin | 100 | |||||||
| CE SP | Merci cacquisto | a | Cassa | 80 | |||||||
| SP CE | Crediti vsoc gruppo | a | Vendita soc gruppo | 100 |
| SP | Fondo svalutazione | a | Diversi | 40 | |||||||
| SP | a | Riserve | 30 | ||||||||
| CE | a | Svalutazione crediti | 10 | ||||||||
| CE SP | Merci cacquisto | a | Cassa | 80 | |||||||
| SP CE | Cassa | a | Merci cvendita | 110 | |||||||
| CE SP | Merci cacquisto | a | Cassa | 80 | |||||||
| SP CE | Crediti vsoc gruppo | a | Vendita soc gruppo | 100 |
| CE SP | Merci cacquisto | a | Cassa | 80 | |||||||
| SP CE | Crediti vsoc gruppo | a | Vendita soc gruppo | 100 | |||||||
| CE SP | Acquisto soc gruppo | a | Deb vsoc gruppo | 100 | |||||||
| SP CE | Cassa | a | Merci cvendita | 110 | |||||||
| CE SP | Acquisto soc gruppo | a | Deb vsoc gruppo | 100 | |||||||
| SP CE | Cassa | a | Merci cvendita | 110 | |||||||
| CONS | |
| 880 | |
| - | |
| 850 | |
| 620 | |
| 2350 | |
| 1210 | |
| 800 | |
| - | |
| 150 | |
| - | |
| 150 | |
| 40 | |
| 2350 |
| RD | RA | ||
| SOCA | SOCB | TOT | |||||
| IMMOBILIZZ | 450 | 430 | 880 | ||||
| PARTECIP | 560 | 560 | |||||
| SCORTE | 500 | 350 | 850 | ||||
| CREDITI | 400 | 220 | 620 | ||||
| TOT ATT | 1910 | 1000 | 2910 | ||||
| DEBITI | 810 | 400 | 1210 | ||||
| CAPSOCA | 800 | 800 | |||||
| CAPSOCB | 300 | 300 | |||||
| RISA | 150 | 150 | |||||
| RIS B | 100 | 100 | |||||
| UTILE A | 150 | 150 | |||||
| UTILE B 3112-18 | 160 | 160 | |||||
| UTILE B 18-3112 | 40 | 40 | |||||
| TOT PASS | 1910 | 1000 | 2910 |
| SOCA | SOCB | TOT | RD | RA | CONS | ||||||||
| PARTECIP | 60 | 60 | 60 | - | |||||||||
| SCORTE | 50 | 50 | 50 | ||||||||||
| CASSA | 100 | 100 | 200 | 200 | |||||||||
| TOT ATT | 160 | 150 | 310 | 250 | |||||||||
| DEBITI | 60 | 50 | 110 | 110 | |||||||||
| CAPNETTO A | 100 | 100 | 100 | ||||||||||
| CAPNETTO B | 100 | 100 | 60 | 40 | |||||||||
| TOT PASS | 160 | 150 | 310 | 60 | 60 | 250 |
| SOCA | SOCB | TOT | RD | RA | CONS | ||||||||
| PARTECIP | 100 | 100 | 100 | - | |||||||||
| SCORTE | 50 | 50 | 50 | ||||||||||
| CASSA | 100 | 100 | 200 | 200 | |||||||||
| TOT ATT | 200 | 150 | 350 | 250 | |||||||||
| DEBITI | 100 | 50 | 150 | 150 | |||||||||
| CAPNETTO A | 100 | 100 | 100 | ||||||||||
| CAPNETTO B | 100 | 100 | 100 | - | |||||||||
| TOT PASS | 200 | 150 | 350 | 100 | 100 | 250 |
11
Non egrave sufficiente laquoaggregareraquo i dati ma dobbiamo operare il loro laquoconsolidamentoraquo Solo in tal modo si possono trasformare i valori contabili riferiti alle singole unitagrave in quelli del gruppo visto come unrsquounica entitagrave
utilizzo di scritture di diverso tipo
Scritture contabili (procedura che escludiamo)
Scritture extracontabili
Il consolidamento
12
Si effettua utilizzando degli appositi fogli di consolidamento dove inserire i valori di bilancio delle aziende rientranti nel consolidamento
Scritture extracontabili
13
I patrimoni di due aziende sono i seguenti
Azienda AATTIVO PASSIVO
cassa 200 deb 100
netto 100
Azienda BATTIVO PASSIVO
scorte 50
cassa 100
deb 50
netto 100
Aziende A+BATTIVO PASSIVO
Consolidamento delle aziende
14
A200
SOCIETAgrave AATTIVO PASSIVO
Part 100
cassa 100
deb 100
netto 100
SOCIETAgrave AATTIVO PASSIVO
cassa 200 deb 100
netto 100
Partecipazioni Cassaa 100
B150
15
A200
B150
Partecipazioni Cassaa 100
Controllante200
Controllata150
Cassa 100
16
LA SOCIETAgrave CONTROLLA IL 100 DELLA SOCIETAgrave BI PATRIMONI DELLE DUE SOCIETAgrave SONO I SEGUENTI
SOCIETAgrave AATTIVO PASSIVO
Part 100
cassa 100
deb 100
netto 100
SOCIETAgrave BATTIVO PASSIVO
scorte 50
cassa 100
deb 50
netto 100
SOCIETAgrave A+BATTIVO PASSIVO
17
Scorte50
Cassa200
ATTI
VOPA
SSIV
O
ATTIVO PASSIVOcassa 200
scorte 50
netto 100
debiti 150
Netto100
Debiti150
SOCIETAgrave BSOCIETAgrave A
SOCIETAgrave A+B
INDEB
10050
150 NB
18
SO CA SO CB TO T RD RA CONSPARTECIP 100 100 100 - SCORTE 50 50 50 CASSA 100 100 200 200 TO T ATT 200 150 350 250 DEBITI 100 50 150 150 CAPNETTO A 100 100 100 CAPNETTO B 100 100 100 - TO T PASS 200 150 350 100 100 250
Foglio di consolidamento
19
bull la percentuale di partecipazione (laquopraquo)
bull il costo della partecipazione iscritto nel bilancio della controllante (laquoCraquo)
bull il valore contabile del netto che egrave stato acquistato(laquoNraquo)
pbullNharrC
Consolidamento delle partecipazioni
20
Partecipazione totalitaria
Partecipazione non totalitaria
quota Netto acquistata = Costo N=C pbullN =C
NltC pbullNltCquota Netto
acquistata lt Costo
NgtC pbullNgtCquota Netto acquistata gt Costo
Consolidamento delle partecipazioni
21
LA SOCIETAgrave A CONTROLLA IL 60 DELLA SOCIETAgrave B I PATRIMONI DELLE DUE SOCIETAgrave SONO I SEGUENTI
SOCIETAgrave AATTIVO PASSIVO
Part 60
cassa 100
deb 60
netto 100
SOCIETAgrave BATTIVO PASSIVO
scorte 50
cassa 100
deb 50
netto 100
SOCIETAgrave A+BATTIVO PASSIVO
22
SOCIETAgrave A
ATTIVO PASSIVO
Part 60
cassa 100
deb 60
netto 100
SOCIETAgrave B
ATTIVO PASSIVO
scorte 50
cassa 100
deb 50
netto 100
SOCIETAgrave A+BATTIVO PASSIVO
cassa 200
scorte 50
deb 110
netto 140magg 100min 40
23
SO CA SO CB TO T RD RA CONSPARTECIP 60 60 60 - SCORTE 50 50 50 CASSA 100 100 200 200 TO T ATT 160 150 310 250 DEBITI 60 50 110 110 CAPNETTO A 100 100 100 CAPNETTO B 100 100 60 40 TO T PASS 160 150 310 60 60 250
24
La prassi contabile prevede i seguenti metodi
rArr INTEGRAZIONE GLOBALE
rArr INTEGRAZIONE PROPORZIONALE
In sostituzione della voce partecipazioni vengono inseriti gli importi integrali delle attivitagrave e delle passivitagrave dellrsquoaffiliata anche nel caso in cui la societagrave madre non detenga il 100
Si inserisce tra le attivitagrave e le passivitagrave e tra i proventi ed oneri la quota proporzionaleriferita al capitale della capogruppo nellrsquoaffiliata
Metodi di consolidamento
25
Quale metodo egrave piugrave coerente con il nostro approccio
26
bull Il PCEL 4 opta per il consolidamento integrale per le partecipazioni di controllo mentre prevede il consolidamento proporzionale nei casi di controllo congiunto
bull LrsquoAllegato 4 che non affronta il tema del controllo congiunto lascia aperta la possibilitagrave di utilizzare sia il consolidamento integrale che quello proporzionale
Quale metodo di consolidamento
27
Egrave la quota parte del capitale delle riserve e degli utili conseguiti dalla controllata laquoacquistatiraquo dalla controllante
Poicheacute le componenti del netto tendono per loro natura a variare nel tempo la determinazione del suddetto valore dipende essenzialmente dalla data a cui si riferisce il calcolo
Il valore del patrimonio netto
28
SSOOCCAA SSOOCCBB TTOOTT IIMMMMOOBBIILLIIZZZZ 445500 443300 888800 PPAARRTTEECCIIPP 556600 556600 SSCCOORRTTEE 550000 335500 885500 CCRREEDDIITTII 440000 222200 662200 TTOOTT AATTTT 11991100 11000000 22991100 DDEEBBIITTII 881100 440000 11221100 CCAAPPSSOOCCAA 880000 880000 CCAAPPSSOOCCBB 330000 330000 RRIISSAA 115500 115500 RRIISS BB 110000 110000 UUTTIILLEE AA 115500 115500 UUTTIILLEE BB 33111122--1188 116600 116600 UUTTIILLEE BB 1188--33111122 4400 4400 TTOOTT PPAASSSS 11991100 11000000 22991100
RRDD RRAA
560
300
100
160
560 560
CCOONNSS 888800 --
885500 662200
22335500 11221100
880000 --
115500 --
115500
4400 22335500
UTILE CONSOLID
29
SOCIETArsquo A+B
Immobil 880Scorte 850Crediti 620
Debiti 1210CS di A 800Ris A 150Utile A+B 190
SOCIETArsquo A
Immobil 450Partec 560Scorte 500Crediti 400
Debiti 810CS di A 800Ris A 150Utile A 150
SOCIETArsquo B
Immobil 430Scorte 350Crediti 220
Debiti 400CS di B 300Ris B 100Utile B 200
Pertanto
30
Ovviamente il prezzo pagato ovvero il costo di acquisto delle partecipazioni puograve essere maggiore o minore della corrispondente quota di capitale acquisito
In tal modo si genera una differenza allrsquoatto del consolidamento che puograve esserebull positiva quando il costo egrave maggiore della quota di netto acquisitabull negativa quando il costo egrave minore della quota di netto acquisita
Consolidamento delle partecipazioni
31
una societagrave laquoAraquo acquisisce lrsquointero capitale di una societagrave laquoBraquo pagando 120 ciograve che contabilmente egrave valorizzato 100 Per focalizzare meglio la questione poniamo che la societagrave laquoAraquo possegga dopo lrsquoacquisto unicamente la partecipazione in laquoBraquo Il valore puograve essere attribuito al valore corrente dellrsquoAttivo di Bhellip
Consolidamento delle partecipazioni
32
Consolidamento delle partecipazioni
33
Nella redazione del bilancio consolidato lrsquoente locale aggrega i bilanci della controllante e delle sue controllate voce per voce sommando tra loro i corrispondenti valori dellrsquoattivo del passivo dellrsquoattivo nettopatrimonio netto dei proventi e degli oneri Il metodo di aggregazione dei valori da utilizzare puograve fare riferimento ai valori contabili senza attribuzione dellrsquoavviamento alle diverse attivitagrave e passivitagrave
In sostanza tutta la eventuale differenza tra costo e valore contabile saragrave da considerare differenza di consolidamento
La ldquoderogardquo del PCEL 4 al punto 15
34
Immobili 100
Avviamento 20
Capitale Netto 120
In sostanza non si pratica la riattribuzione del fair value I valori perograve devono essere ricalcolati con principi contabili omogenei
Secondo il PCEL 4
35
Se vi egrave una differenza positiva ovvero se il costo egrave superiore alla corrispondente quota di patrimonio netto valutata a valori correnti questo puograve essere dovuto a
a) un ulteriore margine pagato in funzione di un avviamento positivo della societagrave acquisita (goodwill)
b) un premio corrisposto per specifici benefici per la societagrave acquirente o per sinergie che otterragrave il gruppo
c) Allrsquoeffettuazione di un cattivo affare
Emersione di differenze positive
36
Nel caso di differenza positiva sono possibili due comportamenti contabili alternativi
bullLrsquoiscrizione della differenza nella posta laquodifferenze di consolidamentoraquo nellrsquoattivo dello stato patrimoniale
bullLrsquoiscrizione della differenza nel netto a riduzione esplicita della riserva di consolidamento
Emersione di differenze positive
37
Nei casi in cui le attivitagrave le passivitagrave e le passivitagrave potenziali identificabili dellrsquoacquisito non soddisfano le condizioni per la rilevazione del plusvalore pagato si determina un conseguente effetto sullrsquoimporto rilevato come laquoavviamentoraquo Se il valore riconoscibile allrsquoimmobile egrave 110 il restante 10 saragrave classificato come avviamento
A+B Immob 110
Totale 120 Totale 120
CapN 120 Avviam 10
Emersione di differenze positive
1013
13
Avviam13
13
12013
13
Totale13
13
12013
13
Totale13
13
A+B13
13
11013
13
12013
13
CapN13
13
Immob13
13
13
38
Partecipazioni non totalitarie
Si ipotizzi adesso che una societagrave A proceda allrsquoacquisto solo dellrsquo80 delle partecipazioni che compongono il capitale della societagrave B corrispondendo per dette partecipazioni un prezzo pari a 800
A Partecipi i
CapS 800 Totale 800 Totale
800 800
B Impianti
i i
1000
Totale 1000 Totale 1000
Debiti 500 Cap S 200 Ris 300
Emersione di differenze positive
CapS13
13
100013
13
Totale13
13
100013
13
Totale13
13
A13
13
B13
13
100013
13
80013
13
800 13
13
30013
13
50013
13
Debiti13
13
20013
13
Cap S13
13
Ris13
13
Totale13
13
80013
13
80013
13
Impianticipazioni13
13
Partecipcipazioni13
13
Totale13
13
13
39
Assumiamo infine che il valore economico della societagrave B alla data di acquisto sia pari a 1000 ossia 500 in piugrave rispetto al suo patrimonio netto contabile detta differenza in particolare egrave da attribuirebull per 200 agli impianti che hanno un valore corrente di 1200 rispetto al
loro valore contabile di 1000 e bull per 300 allrsquoavviamento che viene riconosciuto alla suddetta societagrave B
Emersione di differenze positive
Partecipazioni non totalitarie
40
Se dopo la distribuzione precedentemente esaminata permane invece una differenza negativa cioegrave il costo egrave inferiore alla corrispondente quota di patrimonio netto questa puograve essere dovuta abull una riduzione del valore derivante da un cattivo andamento economico bull Dallrsquoaver effettuato un buon affare
Emersione di differenze negative
41
art 33 del DLgs12791
bull Attribuire la differenza laquofondo di consolidamento per rischi e oneri futuriraquo nel caso sia dovuta alla previsione di risultati economici sfavorevoli
bull attribuire la differenza a laquoriserva di consolidamentoraquo negli altri casi
Emersione di differenze negative
42
Per lrsquoOIC innanzi tutto la differenza negativa deve essere utilizzata per ridurre proporzionalmente le attivitagrave immobilizzate Non cosigrave per il PCEL 4 che segue il principio della aggregazione a valori contabili
Se sussiste una ulteriore eccedenza negativa questa deve essere stanziata a bull laquofondo di consolidamento per rischi e oneri futuriraquo se si prevede che la
societagrave acquistata sosterragrave perditebull laquoriserva di consolidamentoraquo altri casi
Emersione di differenze negative
43
La societagrave laquoAraquo acquisisce lrsquointero capitale della societagrave laquoBraquo pagando 90 ciograve che contabilmente egrave valorizzato 100
Se intendiamo utilizzare la riserva avremo
A+B Immob 100
Totale 100 Totale 100
CapN 90 Riserva 10
Emersione di differenze negative
10013
13
Totale13
13
Riserva13
13
1013
13
10013
13
Totale13
13
A+B13
13
10013
13
9013
13
CapN13
13
Immob13
13
13
44
bull Ci possono essere casi in cui una partecipazione egrave significativa in cui il comune esercita una posizione di rilievo ma che tecnicamente non egrave controllata ai sensi dellrsquoart 2359 del Codice Civile
bull Egrave il caso di Hera per il Comune di Bologna e di tanti altri casibull In questo caso come si puograve fare
Un problema
45
laquoEgrave ammesso il consolidamento proporzionale di quelle aziende per e quali si configuri un controllo congiunto tra piugrave soggetti La dimostrazione del controllo congiunto deve essere illustrata e fondarsi su situazioni di diritto o di fattoraquo
In tal caso il PCEL 4 ammette il consolidamento proporzionale
Il PCEL 4 al n 25
46
ELIMINAZIONE PARTITE RECIPROCHE
47
Ai fini della procedura di consolidamento risulta necessario distinguere trabull operazioni che non hanno alcun effetto sul risultato consolidato (valori
reciproci)bull operazioni che influenzano lrsquoutile consolidato (utili-perdite interni)
ELIMINAZIONE PARTITE RECIPROCHE
48
Alcuni problemihellip
bull acquisti e vendite di beni quando la societagrave venditrice ha contabilizzato la vendita e la merce ancora in viaggio non egrave stata invece contabilizzata dalla controparte
bull pagamenti fatti da una societagrave allrsquoaltra la quale ancora non ha ricevuto il relativo accredito
bull errori materiali di fatturazione eo contabilizzazione
ELIMINAZIONE PARTITE RECIPROCHE
49
Si intendono tutti quei rapporti generati da operazioni interne al gruppo che trovano espressi nei singoli bilanci da
1 CREDITI E DEBITI
2 COSTI E RICAVI
1 Si devono elidere i crediti di una societagrave con i rispettivi debiti dellrsquoaltra2 Analogamente si devono elidere i costi con i rispettivi ricavi
VALORI RECIPROCI
50
Dopo la cessione ad una societagrave del gruppo le merci sono state vendute a terze economie
SOCIETAgraveB
SOCIETAgraveA
80 100 110
La societagrave A ha conseguito un ricavo di 110 la societagrave B ha sostenuto un costo di 80 a livello di gruppo vi egrave stato un profitto di 30 (20+10)
(Utile 20) (Utile 10)
51
Poniamo che la controllante A acquisti merci dalla controllata B per 100
bullldquoArdquo registrerebbe nella propria contabilitagrave
Merci cacq a Debiti vB 100
bullldquoBrdquo registrerebbe nella propria contabilitagrave
Cred vA a 100Merci cvend
A livello consolidato abbiamo quindi che
52
bullLe poste Cred vA Debiti vBe
Originano crediti e debiti infra-gruppo che e devono essere trattati come precedentemente visto
bullLe poste e
Compensandosi tra loro non alterano lrsquoutile di gruppo Lrsquoeffetto a livello di Stato Patrimoniale consolidato egrave quindi nullo sul foglio di consolidamento non dobbiamo operare alcun intervento
Merci cacq Merci cvend
53
CE SP Acquisto soc gruppo a Deb vsoc gruppo
100
SP CE Cassa a Merci cvendita 110
Acquirenteper il gruppo
Venditoreper il gruppo
CE SP Merci cacquisto a Cassa 80
SP CE Crediti vsoc gruppo a Vendita soc gruppo 100 CE SP Acquisto soc gruppo a Deb vsoc gruppo
100
SP CE Cassa a Merci cvendita 110
Consolidato
CE SP Merci cacquisto a Cassa 80
SP CE Crediti vsoc gruppo a Vendita soc gruppo 100
54
CE SP Merci cacquisto a Cassa 80
SP CE Cassa a Merci cvendita 110
Riepilogandohellip
Primahellip e dopohellip
200A
Part C+R 100B
Cassa C+RA+B
200Cassa C+R20Utile10Utile 30Utile
100 20 230
Debv100Cred
100Cassa210
Cassa13
13
21013
13
10013
13
CredvA13
13
10013
13
Debv13
13
3013
13
Utile13
13
Utile13
13
1013
13
Utile13
13
2013
13
Cassa13
13
B13
13
10013
13
2013
13
C+R13
13
13
Part13
13
A13
13
20013
13
C+R13
13
13
Cassa13
13
20013
13
23013
13
10013
13
A+B13
13
C+R13
13
13
13
55
bull Nei gruppi privati lrsquoIva ha natura solo finanziaria sia per lrsquoacquirente che per il venditore
bull Non egrave cosigrave nel Gruppo Ente Locale dove un credito per la partecipata contiene una quota di Iva che per lrsquoente locale rappresenta invece un costo
bull Quale soluzione si puograve adottare
Attenzione E lrsquoIVA
56
ldquoNel caso di operazioni tra controllante e sue controllate che comportino un trattamento fiscale difforme lrsquoimposta dovragrave essere considerata separatamente e non oggetto di elisione Nel caso dellrsquoimposta sul valore aggiunto infatti questa dovragrave rientrare come onere nel conto economico consolidato a causa della sua indetraibilitagrave per lrsquoente locale controllanterdquo
Il PCEL 4 al punto 24
57
Nel caso di operazioni tra la controllante e le sue controllate oggetto di un difforme trattamento fiscale lrsquoimposta non egrave oggetto di elisione Ad esempio lrsquoimposta sul valore aggiunto Ad esempio nei casi in cui risulta indetraibile lrsquoimposta sul valore aggiunto pagata dalla capogruppo a componenti del gruppo per le quali lrsquoIVA egrave detraibile non egrave oggetto di eliminazione e rientra tra i costi del conto economico consolidato
Lrsquoallegato 4
58
Utili generati da rapporti intervenuti tra societagrave appartenenti al gruppo
Sotto un profilo contabile si deve tenere presente chebull le eliminazioni riguardanti le operazioni dellrsquoesercizio hanno come contropartita
lrsquoutilebull le eliminazioni inerenti esercizi precedenti rettificano invece le riserve
SP Fondo svalutazione a Diversi 40 SP a Riserve 30 CE a Svalutazione crediti 10
Utili interni
59
SocietagraveB
SocietagraveA
80 100
Tra lrsquoacquisto da parte di B (cioegrave 80) e la successiva vendita a A (a 100) si egrave realizzato un profitto interno che dovragrave essere eliminato in quanto sopravvaluta
(Utile 20)
Le merci risultano ancora nel magazzino di una impresa del gruppo
bull Lrsquoutile della societagrave Bbull Il valore del magazzino della societagrave A
60
CE SP Merci cacquisto a Cassa 80
SP CE Crediti vsoc gruppo a Vendita soc gruppo 100
Acquisti soc gruppo a Debiti vsoc gruppo 100
SP Merci a Merci c rim fin 100
CE SP Merci cacquisto a Cassa 80
SP CE Crediti vsoc gruppo a Vendita soc gruppo 100
CE Acquisti soc gruppo a Debiti vsoc gruppo 100CE SP Merci a Merci c fim fin 100
BA
Cons
olid
ato
61
CE Debiti vsoc gruppo a Crediti vsoc gruppo 100
CE Vendite infragruppo a Acquisti infragruppo 100
CE SP Merci c rim fin a Merci 20
In questo modo si riduce il valore delle rimanenze in SP
Quindi per consolidarehellip
62
dovremmobull in primo luogo rettificare la plusvalenza interna contro il
costo sostenuto per lrsquoacquisto del bene da parte della societagrave acquirente
bull in secondo luogo eliminare lrsquoammortamento in eccesso
Situazione piugrave complessa
E nel caso di beni ammortizzabili
63
SOCIETArsquo AATTIVO PASSIVO
Part 100Cassa 20
C+R 200
SOCIETArsquo BATTIVO PASSIVO
Imp 80
C+R 100
SOCIETArsquo A+BATTIVO PASSIVO
C+R 200Cassa 120Imp 80
Cassa 100
Poniamo che la societagrave A possegga un impianto Costo storico 200 ammortizzato in 10 anni
La cessione avviene al sesto anno F amm 120 quindi valore contabile 80hellip
Situazione preesistente
64
X Libro giornale di A SP Cassa a Diversi 100 SP Impianti 80 CE Plusvalenza 20 Libro giornale di B SP SP Impianti a Cassa
100
X Scritture di consolidamento SP SP C+R a Partecipazioni 100 CE SP Plusvalenza (utile) a Impianti 20
SOCIETArsquo AATTIVO PASSIVO
Part 100Cassa 120
C+R 200
SOCIETArsquo BATTIVO PASSIVO
Imp 100 C+R 100
SOCIETArsquo A+BATTIVO PASSIVO
C+R 200Cassa 140Imp 80Utile 20 Cassa 20
65
SOCIETArsquo AATTIVO PASSIVO
Part 100Cassa 120
C+R 200
SOCIETArsquo BATTIVO PASSIVO
Imp 100 C+R 100
SOCIETArsquo A+BATTIVO PASSIVO
C+R 200Cassa 140Imp 80
Poniamo che la societagrave B stimi la residua vita utile dellrsquoimpianto in ulteriori 10 anni
hellip avremo quindi un ammortamento annuo da parte di B pari al 10 del suo costo di acquisto contro un ammortamento consolidato pari al 10 del precedente valore contabile
Cassa 20
SOCIETArsquo AATTIVO PASSIVO
Part 100Cassa 120
C+R 200
SOCIETArsquo BATTIVO PASSIVO
Imp 90 C+R 100
SOCIETArsquo A+BATTIVO PASSIVO
Cassa 140Imp 72ammort10
Utile 0Cassa 40 Ammort 8
Utile 2
66
X+1 Scritture di consolidamento SP SP Riserve a Impianti 20
X+1 Scritture di consolidamento SP CE Impianti a Ammortamento 2
2) Eliminazione plusvalenza
3) lrsquoanno successivo dovremo anche eliminare ammortamento in eccesso
Lrsquoammortamento in eccesso (10 contro 8) deve essere rettificatohellip Quindi
1) Consolidamento partecipazioni
X+1 Scritture di consolidamento SP SP C+R a Partecipazioni 100
Che a sua volta dovragrave essere compensato dalla riservahellip
67
X+1 Scritture di consolidamento SP SP C+R a Partecipazioni 100 SP SP Riserve (C+R) a Impianti 20
X+2 Scritture di consolidamento SP SP C+R a Partecipazioni 100 SP SP Riserve (C+R) a Impianti 18 SP CE Impianti a Ammortamento 2
X+3 Scritture di consolidamento SP SP C+R a Partecipazioni 100 SP SP Riserve (C+R) a Impianti 16 SP CE Impianti a Ammortamento 2
68
anno(a) valore bene in
bilancio di esercizio
(b) ammortinbilancio di esercizio
(c) valore bene in bilancio consolidato
(d) ammortin bilancio consolidato
(e=b-d)) differ ammort (f=b-d-f) plusval
0 100 - 80 - - 20 1 90 10 72 8 2 18 2 80 10 64 8 2 16 3 70 10 56 8 2 14 4 60 10 48 8 2 12 5 50 10 40 8 2 10 6 40 10 32 8 2 8 7 30 10 24 8 2 6 8 20 10 16 8 2 4 9 10 10 8 8 2 2
10 - 10 - 8 2 -100 80 20
| X+3 | Scritture di consolidamento | ||||||||||
| SP SP | C+R | a | Partecipazioni | 100 | |||||||
| SP SP | Riserve (C+R) | a | Impianti | 16 | |||||||
| SP CE | Impianti | a | Ammortamento | 2 |
| X+2 | Scritture di consolidamento | ||||||||||
| SP SP | C+R | a | Partecipazioni | 100 | |||||||
| SP SP | Riserve (C+R) | a | Impianti | 18 | |||||||
| SP CE | Impianti | a | Ammortamento | 2 |
| X+1 | Scritture di consolidamento | ||||||||||
| SP SP | C+R | a | Partecipazioni | 100 | |||||||
| SP SP | Riserve (C+R) | a | Impianti | 20 |
| X+1 | Scritture di consolidamento | ||||||||||
| SP SP | C+R | a | Partecipazioni | 100 |
| X+1 | Scritture di consolidamento | ||||||||||
| SP CE | Impianti | a | Ammortamento | 2 |
| X+1 | Scritture di consolidamento | ||||||||||
| SP SP | Riserve | a | Impianti | 20 |
| X | Scritture di consolidamento | ||||||||||
| SP SP | C+R | a | Partecipazioni | 100 | |||||||
| CE SP | Plusvalenza (utile) | a | Impianti | 20 |
| X | Libro giornale di A | ||||||||||
| SP | Cassa | a | Diversi | 100 | |||||||
| SP | Impianti | 80 | |||||||||
| CE | Plusvalenza | 20 | |||||||||
| Libro giornale di B | |||||||||||
| SP SP | Impianti | a | Cassa | 100 | |||||||
| CE | Debiti vsoc gruppo | a | Crediti vsoc gruppo | 100 | |||||||
| CE | Vendite infragruppo | a | Acquisti infragruppo | 100 | |||||||
| CE SP | Merci c rim fin | a | Merci | 20 | |||||||
| CE SP | Merci cacquisto | a | Cassa | 80 | |||||||
| SP CE | Crediti vsoc gruppo | a | Vendita soc gruppo | 100 | |||||||
| CE | Acquisti soc gruppo | a | Debiti vsoc gruppo | 100 | |||||||
| CE SP | Merci | a | Merci c fim fin | 100 | |||||||
| CE | Acquisti soc gruppo | a | Debiti vsoc gruppo | 100 | |||||||
| CE SP | Merci | a | Merci c rim fin | 100 | |||||||
| CE SP | Merci cacquisto | a | Cassa | 80 | |||||||
| SP CE | Crediti vsoc gruppo | a | Vendita soc gruppo | 100 |
| SP | Fondo svalutazione | a | Diversi | 40 | |||||||
| SP | a | Riserve | 30 | ||||||||
| CE | a | Svalutazione crediti | 10 | ||||||||
| CE SP | Merci cacquisto | a | Cassa | 80 | |||||||
| SP CE | Cassa | a | Merci cvendita | 110 | |||||||
| CE SP | Merci cacquisto | a | Cassa | 80 | |||||||
| SP CE | Crediti vsoc gruppo | a | Vendita soc gruppo | 100 |
| CE SP | Merci cacquisto | a | Cassa | 80 | |||||||
| SP CE | Crediti vsoc gruppo | a | Vendita soc gruppo | 100 | |||||||
| CE SP | Acquisto soc gruppo | a | Deb vsoc gruppo | 100 | |||||||
| SP CE | Cassa | a | Merci cvendita | 110 | |||||||
| CE SP | Acquisto soc gruppo | a | Deb vsoc gruppo | 100 | |||||||
| SP CE | Cassa | a | Merci cvendita | 110 | |||||||
| CONS | |
| 880 | |
| - | |
| 850 | |
| 620 | |
| 2350 | |
| 1210 | |
| 800 | |
| - | |
| 150 | |
| - | |
| 150 | |
| 40 | |
| 2350 |
| RD | RA | ||
| SOCA | SOCB | TOT | |||||
| IMMOBILIZZ | 450 | 430 | 880 | ||||
| PARTECIP | 560 | 560 | |||||
| SCORTE | 500 | 350 | 850 | ||||
| CREDITI | 400 | 220 | 620 | ||||
| TOT ATT | 1910 | 1000 | 2910 | ||||
| DEBITI | 810 | 400 | 1210 | ||||
| CAPSOCA | 800 | 800 | |||||
| CAPSOCB | 300 | 300 | |||||
| RISA | 150 | 150 | |||||
| RIS B | 100 | 100 | |||||
| UTILE A | 150 | 150 | |||||
| UTILE B 3112-18 | 160 | 160 | |||||
| UTILE B 18-3112 | 40 | 40 | |||||
| TOT PASS | 1910 | 1000 | 2910 |
| SOCA | SOCB | TOT | RD | RA | CONS | ||||||||
| PARTECIP | 60 | 60 | 60 | - | |||||||||
| SCORTE | 50 | 50 | 50 | ||||||||||
| CASSA | 100 | 100 | 200 | 200 | |||||||||
| TOT ATT | 160 | 150 | 310 | 250 | |||||||||
| DEBITI | 60 | 50 | 110 | 110 | |||||||||
| CAPNETTO A | 100 | 100 | 100 | ||||||||||
| CAPNETTO B | 100 | 100 | 60 | 40 | |||||||||
| TOT PASS | 160 | 150 | 310 | 60 | 60 | 250 |
| SOCA | SOCB | TOT | RD | RA | CONS | ||||||||
| PARTECIP | 100 | 100 | 100 | - | |||||||||
| SCORTE | 50 | 50 | 50 | ||||||||||
| CASSA | 100 | 100 | 200 | 200 | |||||||||
| TOT ATT | 200 | 150 | 350 | 250 | |||||||||
| DEBITI | 100 | 50 | 150 | 150 | |||||||||
| CAPNETTO A | 100 | 100 | 100 | ||||||||||
| CAPNETTO B | 100 | 100 | 100 | - | |||||||||
| TOT PASS | 200 | 150 | 350 | 100 | 100 | 250 |
12
Si effettua utilizzando degli appositi fogli di consolidamento dove inserire i valori di bilancio delle aziende rientranti nel consolidamento
Scritture extracontabili
13
I patrimoni di due aziende sono i seguenti
Azienda AATTIVO PASSIVO
cassa 200 deb 100
netto 100
Azienda BATTIVO PASSIVO
scorte 50
cassa 100
deb 50
netto 100
Aziende A+BATTIVO PASSIVO
Consolidamento delle aziende
14
A200
SOCIETAgrave AATTIVO PASSIVO
Part 100
cassa 100
deb 100
netto 100
SOCIETAgrave AATTIVO PASSIVO
cassa 200 deb 100
netto 100
Partecipazioni Cassaa 100
B150
15
A200
B150
Partecipazioni Cassaa 100
Controllante200
Controllata150
Cassa 100
16
LA SOCIETAgrave CONTROLLA IL 100 DELLA SOCIETAgrave BI PATRIMONI DELLE DUE SOCIETAgrave SONO I SEGUENTI
SOCIETAgrave AATTIVO PASSIVO
Part 100
cassa 100
deb 100
netto 100
SOCIETAgrave BATTIVO PASSIVO
scorte 50
cassa 100
deb 50
netto 100
SOCIETAgrave A+BATTIVO PASSIVO
17
Scorte50
Cassa200
ATTI
VOPA
SSIV
O
ATTIVO PASSIVOcassa 200
scorte 50
netto 100
debiti 150
Netto100
Debiti150
SOCIETAgrave BSOCIETAgrave A
SOCIETAgrave A+B
INDEB
10050
150 NB
18
SO CA SO CB TO T RD RA CONSPARTECIP 100 100 100 - SCORTE 50 50 50 CASSA 100 100 200 200 TO T ATT 200 150 350 250 DEBITI 100 50 150 150 CAPNETTO A 100 100 100 CAPNETTO B 100 100 100 - TO T PASS 200 150 350 100 100 250
Foglio di consolidamento
19
bull la percentuale di partecipazione (laquopraquo)
bull il costo della partecipazione iscritto nel bilancio della controllante (laquoCraquo)
bull il valore contabile del netto che egrave stato acquistato(laquoNraquo)
pbullNharrC
Consolidamento delle partecipazioni
20
Partecipazione totalitaria
Partecipazione non totalitaria
quota Netto acquistata = Costo N=C pbullN =C
NltC pbullNltCquota Netto
acquistata lt Costo
NgtC pbullNgtCquota Netto acquistata gt Costo
Consolidamento delle partecipazioni
21
LA SOCIETAgrave A CONTROLLA IL 60 DELLA SOCIETAgrave B I PATRIMONI DELLE DUE SOCIETAgrave SONO I SEGUENTI
SOCIETAgrave AATTIVO PASSIVO
Part 60
cassa 100
deb 60
netto 100
SOCIETAgrave BATTIVO PASSIVO
scorte 50
cassa 100
deb 50
netto 100
SOCIETAgrave A+BATTIVO PASSIVO
22
SOCIETAgrave A
ATTIVO PASSIVO
Part 60
cassa 100
deb 60
netto 100
SOCIETAgrave B
ATTIVO PASSIVO
scorte 50
cassa 100
deb 50
netto 100
SOCIETAgrave A+BATTIVO PASSIVO
cassa 200
scorte 50
deb 110
netto 140magg 100min 40
23
SO CA SO CB TO T RD RA CONSPARTECIP 60 60 60 - SCORTE 50 50 50 CASSA 100 100 200 200 TO T ATT 160 150 310 250 DEBITI 60 50 110 110 CAPNETTO A 100 100 100 CAPNETTO B 100 100 60 40 TO T PASS 160 150 310 60 60 250
24
La prassi contabile prevede i seguenti metodi
rArr INTEGRAZIONE GLOBALE
rArr INTEGRAZIONE PROPORZIONALE
In sostituzione della voce partecipazioni vengono inseriti gli importi integrali delle attivitagrave e delle passivitagrave dellrsquoaffiliata anche nel caso in cui la societagrave madre non detenga il 100
Si inserisce tra le attivitagrave e le passivitagrave e tra i proventi ed oneri la quota proporzionaleriferita al capitale della capogruppo nellrsquoaffiliata
Metodi di consolidamento
25
Quale metodo egrave piugrave coerente con il nostro approccio
26
bull Il PCEL 4 opta per il consolidamento integrale per le partecipazioni di controllo mentre prevede il consolidamento proporzionale nei casi di controllo congiunto
bull LrsquoAllegato 4 che non affronta il tema del controllo congiunto lascia aperta la possibilitagrave di utilizzare sia il consolidamento integrale che quello proporzionale
Quale metodo di consolidamento
27
Egrave la quota parte del capitale delle riserve e degli utili conseguiti dalla controllata laquoacquistatiraquo dalla controllante
Poicheacute le componenti del netto tendono per loro natura a variare nel tempo la determinazione del suddetto valore dipende essenzialmente dalla data a cui si riferisce il calcolo
Il valore del patrimonio netto
28
SSOOCCAA SSOOCCBB TTOOTT IIMMMMOOBBIILLIIZZZZ 445500 443300 888800 PPAARRTTEECCIIPP 556600 556600 SSCCOORRTTEE 550000 335500 885500 CCRREEDDIITTII 440000 222200 662200 TTOOTT AATTTT 11991100 11000000 22991100 DDEEBBIITTII 881100 440000 11221100 CCAAPPSSOOCCAA 880000 880000 CCAAPPSSOOCCBB 330000 330000 RRIISSAA 115500 115500 RRIISS BB 110000 110000 UUTTIILLEE AA 115500 115500 UUTTIILLEE BB 33111122--1188 116600 116600 UUTTIILLEE BB 1188--33111122 4400 4400 TTOOTT PPAASSSS 11991100 11000000 22991100
RRDD RRAA
560
300
100
160
560 560
CCOONNSS 888800 --
885500 662200
22335500 11221100
880000 --
115500 --
115500
4400 22335500
UTILE CONSOLID
29
SOCIETArsquo A+B
Immobil 880Scorte 850Crediti 620
Debiti 1210CS di A 800Ris A 150Utile A+B 190
SOCIETArsquo A
Immobil 450Partec 560Scorte 500Crediti 400
Debiti 810CS di A 800Ris A 150Utile A 150
SOCIETArsquo B
Immobil 430Scorte 350Crediti 220
Debiti 400CS di B 300Ris B 100Utile B 200
Pertanto
30
Ovviamente il prezzo pagato ovvero il costo di acquisto delle partecipazioni puograve essere maggiore o minore della corrispondente quota di capitale acquisito
In tal modo si genera una differenza allrsquoatto del consolidamento che puograve esserebull positiva quando il costo egrave maggiore della quota di netto acquisitabull negativa quando il costo egrave minore della quota di netto acquisita
Consolidamento delle partecipazioni
31
una societagrave laquoAraquo acquisisce lrsquointero capitale di una societagrave laquoBraquo pagando 120 ciograve che contabilmente egrave valorizzato 100 Per focalizzare meglio la questione poniamo che la societagrave laquoAraquo possegga dopo lrsquoacquisto unicamente la partecipazione in laquoBraquo Il valore puograve essere attribuito al valore corrente dellrsquoAttivo di Bhellip
Consolidamento delle partecipazioni
32
Consolidamento delle partecipazioni
33
Nella redazione del bilancio consolidato lrsquoente locale aggrega i bilanci della controllante e delle sue controllate voce per voce sommando tra loro i corrispondenti valori dellrsquoattivo del passivo dellrsquoattivo nettopatrimonio netto dei proventi e degli oneri Il metodo di aggregazione dei valori da utilizzare puograve fare riferimento ai valori contabili senza attribuzione dellrsquoavviamento alle diverse attivitagrave e passivitagrave
In sostanza tutta la eventuale differenza tra costo e valore contabile saragrave da considerare differenza di consolidamento
La ldquoderogardquo del PCEL 4 al punto 15
34
Immobili 100
Avviamento 20
Capitale Netto 120
In sostanza non si pratica la riattribuzione del fair value I valori perograve devono essere ricalcolati con principi contabili omogenei
Secondo il PCEL 4
35
Se vi egrave una differenza positiva ovvero se il costo egrave superiore alla corrispondente quota di patrimonio netto valutata a valori correnti questo puograve essere dovuto a
a) un ulteriore margine pagato in funzione di un avviamento positivo della societagrave acquisita (goodwill)
b) un premio corrisposto per specifici benefici per la societagrave acquirente o per sinergie che otterragrave il gruppo
c) Allrsquoeffettuazione di un cattivo affare
Emersione di differenze positive
36
Nel caso di differenza positiva sono possibili due comportamenti contabili alternativi
bullLrsquoiscrizione della differenza nella posta laquodifferenze di consolidamentoraquo nellrsquoattivo dello stato patrimoniale
bullLrsquoiscrizione della differenza nel netto a riduzione esplicita della riserva di consolidamento
Emersione di differenze positive
37
Nei casi in cui le attivitagrave le passivitagrave e le passivitagrave potenziali identificabili dellrsquoacquisito non soddisfano le condizioni per la rilevazione del plusvalore pagato si determina un conseguente effetto sullrsquoimporto rilevato come laquoavviamentoraquo Se il valore riconoscibile allrsquoimmobile egrave 110 il restante 10 saragrave classificato come avviamento
A+B Immob 110
Totale 120 Totale 120
CapN 120 Avviam 10
Emersione di differenze positive
1013
13
Avviam13
13
12013
13
Totale13
13
12013
13
Totale13
13
A+B13
13
11013
13
12013
13
CapN13
13
Immob13
13
13
38
Partecipazioni non totalitarie
Si ipotizzi adesso che una societagrave A proceda allrsquoacquisto solo dellrsquo80 delle partecipazioni che compongono il capitale della societagrave B corrispondendo per dette partecipazioni un prezzo pari a 800
A Partecipi i
CapS 800 Totale 800 Totale
800 800
B Impianti
i i
1000
Totale 1000 Totale 1000
Debiti 500 Cap S 200 Ris 300
Emersione di differenze positive
CapS13
13
100013
13
Totale13
13
100013
13
Totale13
13
A13
13
B13
13
100013
13
80013
13
800 13
13
30013
13
50013
13
Debiti13
13
20013
13
Cap S13
13
Ris13
13
Totale13
13
80013
13
80013
13
Impianticipazioni13
13
Partecipcipazioni13
13
Totale13
13
13
39
Assumiamo infine che il valore economico della societagrave B alla data di acquisto sia pari a 1000 ossia 500 in piugrave rispetto al suo patrimonio netto contabile detta differenza in particolare egrave da attribuirebull per 200 agli impianti che hanno un valore corrente di 1200 rispetto al
loro valore contabile di 1000 e bull per 300 allrsquoavviamento che viene riconosciuto alla suddetta societagrave B
Emersione di differenze positive
Partecipazioni non totalitarie
40
Se dopo la distribuzione precedentemente esaminata permane invece una differenza negativa cioegrave il costo egrave inferiore alla corrispondente quota di patrimonio netto questa puograve essere dovuta abull una riduzione del valore derivante da un cattivo andamento economico bull Dallrsquoaver effettuato un buon affare
Emersione di differenze negative
41
art 33 del DLgs12791
bull Attribuire la differenza laquofondo di consolidamento per rischi e oneri futuriraquo nel caso sia dovuta alla previsione di risultati economici sfavorevoli
bull attribuire la differenza a laquoriserva di consolidamentoraquo negli altri casi
Emersione di differenze negative
42
Per lrsquoOIC innanzi tutto la differenza negativa deve essere utilizzata per ridurre proporzionalmente le attivitagrave immobilizzate Non cosigrave per il PCEL 4 che segue il principio della aggregazione a valori contabili
Se sussiste una ulteriore eccedenza negativa questa deve essere stanziata a bull laquofondo di consolidamento per rischi e oneri futuriraquo se si prevede che la
societagrave acquistata sosterragrave perditebull laquoriserva di consolidamentoraquo altri casi
Emersione di differenze negative
43
La societagrave laquoAraquo acquisisce lrsquointero capitale della societagrave laquoBraquo pagando 90 ciograve che contabilmente egrave valorizzato 100
Se intendiamo utilizzare la riserva avremo
A+B Immob 100
Totale 100 Totale 100
CapN 90 Riserva 10
Emersione di differenze negative
10013
13
Totale13
13
Riserva13
13
1013
13
10013
13
Totale13
13
A+B13
13
10013
13
9013
13
CapN13
13
Immob13
13
13
44
bull Ci possono essere casi in cui una partecipazione egrave significativa in cui il comune esercita una posizione di rilievo ma che tecnicamente non egrave controllata ai sensi dellrsquoart 2359 del Codice Civile
bull Egrave il caso di Hera per il Comune di Bologna e di tanti altri casibull In questo caso come si puograve fare
Un problema
45
laquoEgrave ammesso il consolidamento proporzionale di quelle aziende per e quali si configuri un controllo congiunto tra piugrave soggetti La dimostrazione del controllo congiunto deve essere illustrata e fondarsi su situazioni di diritto o di fattoraquo
In tal caso il PCEL 4 ammette il consolidamento proporzionale
Il PCEL 4 al n 25
46
ELIMINAZIONE PARTITE RECIPROCHE
47
Ai fini della procedura di consolidamento risulta necessario distinguere trabull operazioni che non hanno alcun effetto sul risultato consolidato (valori
reciproci)bull operazioni che influenzano lrsquoutile consolidato (utili-perdite interni)
ELIMINAZIONE PARTITE RECIPROCHE
48
Alcuni problemihellip
bull acquisti e vendite di beni quando la societagrave venditrice ha contabilizzato la vendita e la merce ancora in viaggio non egrave stata invece contabilizzata dalla controparte
bull pagamenti fatti da una societagrave allrsquoaltra la quale ancora non ha ricevuto il relativo accredito
bull errori materiali di fatturazione eo contabilizzazione
ELIMINAZIONE PARTITE RECIPROCHE
49
Si intendono tutti quei rapporti generati da operazioni interne al gruppo che trovano espressi nei singoli bilanci da
1 CREDITI E DEBITI
2 COSTI E RICAVI
1 Si devono elidere i crediti di una societagrave con i rispettivi debiti dellrsquoaltra2 Analogamente si devono elidere i costi con i rispettivi ricavi
VALORI RECIPROCI
50
Dopo la cessione ad una societagrave del gruppo le merci sono state vendute a terze economie
SOCIETAgraveB
SOCIETAgraveA
80 100 110
La societagrave A ha conseguito un ricavo di 110 la societagrave B ha sostenuto un costo di 80 a livello di gruppo vi egrave stato un profitto di 30 (20+10)
(Utile 20) (Utile 10)
51
Poniamo che la controllante A acquisti merci dalla controllata B per 100
bullldquoArdquo registrerebbe nella propria contabilitagrave
Merci cacq a Debiti vB 100
bullldquoBrdquo registrerebbe nella propria contabilitagrave
Cred vA a 100Merci cvend
A livello consolidato abbiamo quindi che
52
bullLe poste Cred vA Debiti vBe
Originano crediti e debiti infra-gruppo che e devono essere trattati come precedentemente visto
bullLe poste e
Compensandosi tra loro non alterano lrsquoutile di gruppo Lrsquoeffetto a livello di Stato Patrimoniale consolidato egrave quindi nullo sul foglio di consolidamento non dobbiamo operare alcun intervento
Merci cacq Merci cvend
53
CE SP Acquisto soc gruppo a Deb vsoc gruppo
100
SP CE Cassa a Merci cvendita 110
Acquirenteper il gruppo
Venditoreper il gruppo
CE SP Merci cacquisto a Cassa 80
SP CE Crediti vsoc gruppo a Vendita soc gruppo 100 CE SP Acquisto soc gruppo a Deb vsoc gruppo
100
SP CE Cassa a Merci cvendita 110
Consolidato
CE SP Merci cacquisto a Cassa 80
SP CE Crediti vsoc gruppo a Vendita soc gruppo 100
54
CE SP Merci cacquisto a Cassa 80
SP CE Cassa a Merci cvendita 110
Riepilogandohellip
Primahellip e dopohellip
200A
Part C+R 100B
Cassa C+RA+B
200Cassa C+R20Utile10Utile 30Utile
100 20 230
Debv100Cred
100Cassa210
Cassa13
13
21013
13
10013
13
CredvA13
13
10013
13
Debv13
13
3013
13
Utile13
13
Utile13
13
1013
13
Utile13
13
2013
13
Cassa13
13
B13
13
10013
13
2013
13
C+R13
13
13
Part13
13
A13
13
20013
13
C+R13
13
13
Cassa13
13
20013
13
23013
13
10013
13
A+B13
13
C+R13
13
13
13
55
bull Nei gruppi privati lrsquoIva ha natura solo finanziaria sia per lrsquoacquirente che per il venditore
bull Non egrave cosigrave nel Gruppo Ente Locale dove un credito per la partecipata contiene una quota di Iva che per lrsquoente locale rappresenta invece un costo
bull Quale soluzione si puograve adottare
Attenzione E lrsquoIVA
56
ldquoNel caso di operazioni tra controllante e sue controllate che comportino un trattamento fiscale difforme lrsquoimposta dovragrave essere considerata separatamente e non oggetto di elisione Nel caso dellrsquoimposta sul valore aggiunto infatti questa dovragrave rientrare come onere nel conto economico consolidato a causa della sua indetraibilitagrave per lrsquoente locale controllanterdquo
Il PCEL 4 al punto 24
57
Nel caso di operazioni tra la controllante e le sue controllate oggetto di un difforme trattamento fiscale lrsquoimposta non egrave oggetto di elisione Ad esempio lrsquoimposta sul valore aggiunto Ad esempio nei casi in cui risulta indetraibile lrsquoimposta sul valore aggiunto pagata dalla capogruppo a componenti del gruppo per le quali lrsquoIVA egrave detraibile non egrave oggetto di eliminazione e rientra tra i costi del conto economico consolidato
Lrsquoallegato 4
58
Utili generati da rapporti intervenuti tra societagrave appartenenti al gruppo
Sotto un profilo contabile si deve tenere presente chebull le eliminazioni riguardanti le operazioni dellrsquoesercizio hanno come contropartita
lrsquoutilebull le eliminazioni inerenti esercizi precedenti rettificano invece le riserve
SP Fondo svalutazione a Diversi 40 SP a Riserve 30 CE a Svalutazione crediti 10
Utili interni
59
SocietagraveB
SocietagraveA
80 100
Tra lrsquoacquisto da parte di B (cioegrave 80) e la successiva vendita a A (a 100) si egrave realizzato un profitto interno che dovragrave essere eliminato in quanto sopravvaluta
(Utile 20)
Le merci risultano ancora nel magazzino di una impresa del gruppo
bull Lrsquoutile della societagrave Bbull Il valore del magazzino della societagrave A
60
CE SP Merci cacquisto a Cassa 80
SP CE Crediti vsoc gruppo a Vendita soc gruppo 100
Acquisti soc gruppo a Debiti vsoc gruppo 100
SP Merci a Merci c rim fin 100
CE SP Merci cacquisto a Cassa 80
SP CE Crediti vsoc gruppo a Vendita soc gruppo 100
CE Acquisti soc gruppo a Debiti vsoc gruppo 100CE SP Merci a Merci c fim fin 100
BA
Cons
olid
ato
61
CE Debiti vsoc gruppo a Crediti vsoc gruppo 100
CE Vendite infragruppo a Acquisti infragruppo 100
CE SP Merci c rim fin a Merci 20
In questo modo si riduce il valore delle rimanenze in SP
Quindi per consolidarehellip
62
dovremmobull in primo luogo rettificare la plusvalenza interna contro il
costo sostenuto per lrsquoacquisto del bene da parte della societagrave acquirente
bull in secondo luogo eliminare lrsquoammortamento in eccesso
Situazione piugrave complessa
E nel caso di beni ammortizzabili
63
SOCIETArsquo AATTIVO PASSIVO
Part 100Cassa 20
C+R 200
SOCIETArsquo BATTIVO PASSIVO
Imp 80
C+R 100
SOCIETArsquo A+BATTIVO PASSIVO
C+R 200Cassa 120Imp 80
Cassa 100
Poniamo che la societagrave A possegga un impianto Costo storico 200 ammortizzato in 10 anni
La cessione avviene al sesto anno F amm 120 quindi valore contabile 80hellip
Situazione preesistente
64
X Libro giornale di A SP Cassa a Diversi 100 SP Impianti 80 CE Plusvalenza 20 Libro giornale di B SP SP Impianti a Cassa
100
X Scritture di consolidamento SP SP C+R a Partecipazioni 100 CE SP Plusvalenza (utile) a Impianti 20
SOCIETArsquo AATTIVO PASSIVO
Part 100Cassa 120
C+R 200
SOCIETArsquo BATTIVO PASSIVO
Imp 100 C+R 100
SOCIETArsquo A+BATTIVO PASSIVO
C+R 200Cassa 140Imp 80Utile 20 Cassa 20
65
SOCIETArsquo AATTIVO PASSIVO
Part 100Cassa 120
C+R 200
SOCIETArsquo BATTIVO PASSIVO
Imp 100 C+R 100
SOCIETArsquo A+BATTIVO PASSIVO
C+R 200Cassa 140Imp 80
Poniamo che la societagrave B stimi la residua vita utile dellrsquoimpianto in ulteriori 10 anni
hellip avremo quindi un ammortamento annuo da parte di B pari al 10 del suo costo di acquisto contro un ammortamento consolidato pari al 10 del precedente valore contabile
Cassa 20
SOCIETArsquo AATTIVO PASSIVO
Part 100Cassa 120
C+R 200
SOCIETArsquo BATTIVO PASSIVO
Imp 90 C+R 100
SOCIETArsquo A+BATTIVO PASSIVO
Cassa 140Imp 72ammort10
Utile 0Cassa 40 Ammort 8
Utile 2
66
X+1 Scritture di consolidamento SP SP Riserve a Impianti 20
X+1 Scritture di consolidamento SP CE Impianti a Ammortamento 2
2) Eliminazione plusvalenza
3) lrsquoanno successivo dovremo anche eliminare ammortamento in eccesso
Lrsquoammortamento in eccesso (10 contro 8) deve essere rettificatohellip Quindi
1) Consolidamento partecipazioni
X+1 Scritture di consolidamento SP SP C+R a Partecipazioni 100
Che a sua volta dovragrave essere compensato dalla riservahellip
67
X+1 Scritture di consolidamento SP SP C+R a Partecipazioni 100 SP SP Riserve (C+R) a Impianti 20
X+2 Scritture di consolidamento SP SP C+R a Partecipazioni 100 SP SP Riserve (C+R) a Impianti 18 SP CE Impianti a Ammortamento 2
X+3 Scritture di consolidamento SP SP C+R a Partecipazioni 100 SP SP Riserve (C+R) a Impianti 16 SP CE Impianti a Ammortamento 2
68
anno(a) valore bene in
bilancio di esercizio
(b) ammortinbilancio di esercizio
(c) valore bene in bilancio consolidato
(d) ammortin bilancio consolidato
(e=b-d)) differ ammort (f=b-d-f) plusval
0 100 - 80 - - 20 1 90 10 72 8 2 18 2 80 10 64 8 2 16 3 70 10 56 8 2 14 4 60 10 48 8 2 12 5 50 10 40 8 2 10 6 40 10 32 8 2 8 7 30 10 24 8 2 6 8 20 10 16 8 2 4 9 10 10 8 8 2 2
10 - 10 - 8 2 -100 80 20
| X+3 | Scritture di consolidamento | ||||||||||
| SP SP | C+R | a | Partecipazioni | 100 | |||||||
| SP SP | Riserve (C+R) | a | Impianti | 16 | |||||||
| SP CE | Impianti | a | Ammortamento | 2 |
| X+2 | Scritture di consolidamento | ||||||||||
| SP SP | C+R | a | Partecipazioni | 100 | |||||||
| SP SP | Riserve (C+R) | a | Impianti | 18 | |||||||
| SP CE | Impianti | a | Ammortamento | 2 |
| X+1 | Scritture di consolidamento | ||||||||||
| SP SP | C+R | a | Partecipazioni | 100 | |||||||
| SP SP | Riserve (C+R) | a | Impianti | 20 |
| X+1 | Scritture di consolidamento | ||||||||||
| SP SP | C+R | a | Partecipazioni | 100 |
| X+1 | Scritture di consolidamento | ||||||||||
| SP CE | Impianti | a | Ammortamento | 2 |
| X+1 | Scritture di consolidamento | ||||||||||
| SP SP | Riserve | a | Impianti | 20 |
| X | Scritture di consolidamento | ||||||||||
| SP SP | C+R | a | Partecipazioni | 100 | |||||||
| CE SP | Plusvalenza (utile) | a | Impianti | 20 |
| X | Libro giornale di A | ||||||||||
| SP | Cassa | a | Diversi | 100 | |||||||
| SP | Impianti | 80 | |||||||||
| CE | Plusvalenza | 20 | |||||||||
| Libro giornale di B | |||||||||||
| SP SP | Impianti | a | Cassa | 100 | |||||||
| CE | Debiti vsoc gruppo | a | Crediti vsoc gruppo | 100 | |||||||
| CE | Vendite infragruppo | a | Acquisti infragruppo | 100 | |||||||
| CE SP | Merci c rim fin | a | Merci | 20 | |||||||
| CE SP | Merci cacquisto | a | Cassa | 80 | |||||||
| SP CE | Crediti vsoc gruppo | a | Vendita soc gruppo | 100 | |||||||
| CE | Acquisti soc gruppo | a | Debiti vsoc gruppo | 100 | |||||||
| CE SP | Merci | a | Merci c fim fin | 100 | |||||||
| CE | Acquisti soc gruppo | a | Debiti vsoc gruppo | 100 | |||||||
| CE SP | Merci | a | Merci c rim fin | 100 | |||||||
| CE SP | Merci cacquisto | a | Cassa | 80 | |||||||
| SP CE | Crediti vsoc gruppo | a | Vendita soc gruppo | 100 |
| SP | Fondo svalutazione | a | Diversi | 40 | |||||||
| SP | a | Riserve | 30 | ||||||||
| CE | a | Svalutazione crediti | 10 | ||||||||
| CE SP | Merci cacquisto | a | Cassa | 80 | |||||||
| SP CE | Cassa | a | Merci cvendita | 110 | |||||||
| CE SP | Merci cacquisto | a | Cassa | 80 | |||||||
| SP CE | Crediti vsoc gruppo | a | Vendita soc gruppo | 100 |
| CE SP | Merci cacquisto | a | Cassa | 80 | |||||||
| SP CE | Crediti vsoc gruppo | a | Vendita soc gruppo | 100 | |||||||
| CE SP | Acquisto soc gruppo | a | Deb vsoc gruppo | 100 | |||||||
| SP CE | Cassa | a | Merci cvendita | 110 | |||||||
| CE SP | Acquisto soc gruppo | a | Deb vsoc gruppo | 100 | |||||||
| SP CE | Cassa | a | Merci cvendita | 110 | |||||||
| CONS | |
| 880 | |
| - | |
| 850 | |
| 620 | |
| 2350 | |
| 1210 | |
| 800 | |
| - | |
| 150 | |
| - | |
| 150 | |
| 40 | |
| 2350 |
| RD | RA | ||
| SOCA | SOCB | TOT | |||||
| IMMOBILIZZ | 450 | 430 | 880 | ||||
| PARTECIP | 560 | 560 | |||||
| SCORTE | 500 | 350 | 850 | ||||
| CREDITI | 400 | 220 | 620 | ||||
| TOT ATT | 1910 | 1000 | 2910 | ||||
| DEBITI | 810 | 400 | 1210 | ||||
| CAPSOCA | 800 | 800 | |||||
| CAPSOCB | 300 | 300 | |||||
| RISA | 150 | 150 | |||||
| RIS B | 100 | 100 | |||||
| UTILE A | 150 | 150 | |||||
| UTILE B 3112-18 | 160 | 160 | |||||
| UTILE B 18-3112 | 40 | 40 | |||||
| TOT PASS | 1910 | 1000 | 2910 |
| SOCA | SOCB | TOT | RD | RA | CONS | ||||||||
| PARTECIP | 60 | 60 | 60 | - | |||||||||
| SCORTE | 50 | 50 | 50 | ||||||||||
| CASSA | 100 | 100 | 200 | 200 | |||||||||
| TOT ATT | 160 | 150 | 310 | 250 | |||||||||
| DEBITI | 60 | 50 | 110 | 110 | |||||||||
| CAPNETTO A | 100 | 100 | 100 | ||||||||||
| CAPNETTO B | 100 | 100 | 60 | 40 | |||||||||
| TOT PASS | 160 | 150 | 310 | 60 | 60 | 250 |
| SOCA | SOCB | TOT | RD | RA | CONS | ||||||||
| PARTECIP | 100 | 100 | 100 | - | |||||||||
| SCORTE | 50 | 50 | 50 | ||||||||||
| CASSA | 100 | 100 | 200 | 200 | |||||||||
| TOT ATT | 200 | 150 | 350 | 250 | |||||||||
| DEBITI | 100 | 50 | 150 | 150 | |||||||||
| CAPNETTO A | 100 | 100 | 100 | ||||||||||
| CAPNETTO B | 100 | 100 | 100 | - | |||||||||
| TOT PASS | 200 | 150 | 350 | 100 | 100 | 250 |
13
I patrimoni di due aziende sono i seguenti
Azienda AATTIVO PASSIVO
cassa 200 deb 100
netto 100
Azienda BATTIVO PASSIVO
scorte 50
cassa 100
deb 50
netto 100
Aziende A+BATTIVO PASSIVO
Consolidamento delle aziende
14
A200
SOCIETAgrave AATTIVO PASSIVO
Part 100
cassa 100
deb 100
netto 100
SOCIETAgrave AATTIVO PASSIVO
cassa 200 deb 100
netto 100
Partecipazioni Cassaa 100
B150
15
A200
B150
Partecipazioni Cassaa 100
Controllante200
Controllata150
Cassa 100
16
LA SOCIETAgrave CONTROLLA IL 100 DELLA SOCIETAgrave BI PATRIMONI DELLE DUE SOCIETAgrave SONO I SEGUENTI
SOCIETAgrave AATTIVO PASSIVO
Part 100
cassa 100
deb 100
netto 100
SOCIETAgrave BATTIVO PASSIVO
scorte 50
cassa 100
deb 50
netto 100
SOCIETAgrave A+BATTIVO PASSIVO
17
Scorte50
Cassa200
ATTI
VOPA
SSIV
O
ATTIVO PASSIVOcassa 200
scorte 50
netto 100
debiti 150
Netto100
Debiti150
SOCIETAgrave BSOCIETAgrave A
SOCIETAgrave A+B
INDEB
10050
150 NB
18
SO CA SO CB TO T RD RA CONSPARTECIP 100 100 100 - SCORTE 50 50 50 CASSA 100 100 200 200 TO T ATT 200 150 350 250 DEBITI 100 50 150 150 CAPNETTO A 100 100 100 CAPNETTO B 100 100 100 - TO T PASS 200 150 350 100 100 250
Foglio di consolidamento
19
bull la percentuale di partecipazione (laquopraquo)
bull il costo della partecipazione iscritto nel bilancio della controllante (laquoCraquo)
bull il valore contabile del netto che egrave stato acquistato(laquoNraquo)
pbullNharrC
Consolidamento delle partecipazioni
20
Partecipazione totalitaria
Partecipazione non totalitaria
quota Netto acquistata = Costo N=C pbullN =C
NltC pbullNltCquota Netto
acquistata lt Costo
NgtC pbullNgtCquota Netto acquistata gt Costo
Consolidamento delle partecipazioni
21
LA SOCIETAgrave A CONTROLLA IL 60 DELLA SOCIETAgrave B I PATRIMONI DELLE DUE SOCIETAgrave SONO I SEGUENTI
SOCIETAgrave AATTIVO PASSIVO
Part 60
cassa 100
deb 60
netto 100
SOCIETAgrave BATTIVO PASSIVO
scorte 50
cassa 100
deb 50
netto 100
SOCIETAgrave A+BATTIVO PASSIVO
22
SOCIETAgrave A
ATTIVO PASSIVO
Part 60
cassa 100
deb 60
netto 100
SOCIETAgrave B
ATTIVO PASSIVO
scorte 50
cassa 100
deb 50
netto 100
SOCIETAgrave A+BATTIVO PASSIVO
cassa 200
scorte 50
deb 110
netto 140magg 100min 40
23
SO CA SO CB TO T RD RA CONSPARTECIP 60 60 60 - SCORTE 50 50 50 CASSA 100 100 200 200 TO T ATT 160 150 310 250 DEBITI 60 50 110 110 CAPNETTO A 100 100 100 CAPNETTO B 100 100 60 40 TO T PASS 160 150 310 60 60 250
24
La prassi contabile prevede i seguenti metodi
rArr INTEGRAZIONE GLOBALE
rArr INTEGRAZIONE PROPORZIONALE
In sostituzione della voce partecipazioni vengono inseriti gli importi integrali delle attivitagrave e delle passivitagrave dellrsquoaffiliata anche nel caso in cui la societagrave madre non detenga il 100
Si inserisce tra le attivitagrave e le passivitagrave e tra i proventi ed oneri la quota proporzionaleriferita al capitale della capogruppo nellrsquoaffiliata
Metodi di consolidamento
25
Quale metodo egrave piugrave coerente con il nostro approccio
26
bull Il PCEL 4 opta per il consolidamento integrale per le partecipazioni di controllo mentre prevede il consolidamento proporzionale nei casi di controllo congiunto
bull LrsquoAllegato 4 che non affronta il tema del controllo congiunto lascia aperta la possibilitagrave di utilizzare sia il consolidamento integrale che quello proporzionale
Quale metodo di consolidamento
27
Egrave la quota parte del capitale delle riserve e degli utili conseguiti dalla controllata laquoacquistatiraquo dalla controllante
Poicheacute le componenti del netto tendono per loro natura a variare nel tempo la determinazione del suddetto valore dipende essenzialmente dalla data a cui si riferisce il calcolo
Il valore del patrimonio netto
28
SSOOCCAA SSOOCCBB TTOOTT IIMMMMOOBBIILLIIZZZZ 445500 443300 888800 PPAARRTTEECCIIPP 556600 556600 SSCCOORRTTEE 550000 335500 885500 CCRREEDDIITTII 440000 222200 662200 TTOOTT AATTTT 11991100 11000000 22991100 DDEEBBIITTII 881100 440000 11221100 CCAAPPSSOOCCAA 880000 880000 CCAAPPSSOOCCBB 330000 330000 RRIISSAA 115500 115500 RRIISS BB 110000 110000 UUTTIILLEE AA 115500 115500 UUTTIILLEE BB 33111122--1188 116600 116600 UUTTIILLEE BB 1188--33111122 4400 4400 TTOOTT PPAASSSS 11991100 11000000 22991100
RRDD RRAA
560
300
100
160
560 560
CCOONNSS 888800 --
885500 662200
22335500 11221100
880000 --
115500 --
115500
4400 22335500
UTILE CONSOLID
29
SOCIETArsquo A+B
Immobil 880Scorte 850Crediti 620
Debiti 1210CS di A 800Ris A 150Utile A+B 190
SOCIETArsquo A
Immobil 450Partec 560Scorte 500Crediti 400
Debiti 810CS di A 800Ris A 150Utile A 150
SOCIETArsquo B
Immobil 430Scorte 350Crediti 220
Debiti 400CS di B 300Ris B 100Utile B 200
Pertanto
30
Ovviamente il prezzo pagato ovvero il costo di acquisto delle partecipazioni puograve essere maggiore o minore della corrispondente quota di capitale acquisito
In tal modo si genera una differenza allrsquoatto del consolidamento che puograve esserebull positiva quando il costo egrave maggiore della quota di netto acquisitabull negativa quando il costo egrave minore della quota di netto acquisita
Consolidamento delle partecipazioni
31
una societagrave laquoAraquo acquisisce lrsquointero capitale di una societagrave laquoBraquo pagando 120 ciograve che contabilmente egrave valorizzato 100 Per focalizzare meglio la questione poniamo che la societagrave laquoAraquo possegga dopo lrsquoacquisto unicamente la partecipazione in laquoBraquo Il valore puograve essere attribuito al valore corrente dellrsquoAttivo di Bhellip
Consolidamento delle partecipazioni
32
Consolidamento delle partecipazioni
33
Nella redazione del bilancio consolidato lrsquoente locale aggrega i bilanci della controllante e delle sue controllate voce per voce sommando tra loro i corrispondenti valori dellrsquoattivo del passivo dellrsquoattivo nettopatrimonio netto dei proventi e degli oneri Il metodo di aggregazione dei valori da utilizzare puograve fare riferimento ai valori contabili senza attribuzione dellrsquoavviamento alle diverse attivitagrave e passivitagrave
In sostanza tutta la eventuale differenza tra costo e valore contabile saragrave da considerare differenza di consolidamento
La ldquoderogardquo del PCEL 4 al punto 15
34
Immobili 100
Avviamento 20
Capitale Netto 120
In sostanza non si pratica la riattribuzione del fair value I valori perograve devono essere ricalcolati con principi contabili omogenei
Secondo il PCEL 4
35
Se vi egrave una differenza positiva ovvero se il costo egrave superiore alla corrispondente quota di patrimonio netto valutata a valori correnti questo puograve essere dovuto a
a) un ulteriore margine pagato in funzione di un avviamento positivo della societagrave acquisita (goodwill)
b) un premio corrisposto per specifici benefici per la societagrave acquirente o per sinergie che otterragrave il gruppo
c) Allrsquoeffettuazione di un cattivo affare
Emersione di differenze positive
36
Nel caso di differenza positiva sono possibili due comportamenti contabili alternativi
bullLrsquoiscrizione della differenza nella posta laquodifferenze di consolidamentoraquo nellrsquoattivo dello stato patrimoniale
bullLrsquoiscrizione della differenza nel netto a riduzione esplicita della riserva di consolidamento
Emersione di differenze positive
37
Nei casi in cui le attivitagrave le passivitagrave e le passivitagrave potenziali identificabili dellrsquoacquisito non soddisfano le condizioni per la rilevazione del plusvalore pagato si determina un conseguente effetto sullrsquoimporto rilevato come laquoavviamentoraquo Se il valore riconoscibile allrsquoimmobile egrave 110 il restante 10 saragrave classificato come avviamento
A+B Immob 110
Totale 120 Totale 120
CapN 120 Avviam 10
Emersione di differenze positive
1013
13
Avviam13
13
12013
13
Totale13
13
12013
13
Totale13
13
A+B13
13
11013
13
12013
13
CapN13
13
Immob13
13
13
38
Partecipazioni non totalitarie
Si ipotizzi adesso che una societagrave A proceda allrsquoacquisto solo dellrsquo80 delle partecipazioni che compongono il capitale della societagrave B corrispondendo per dette partecipazioni un prezzo pari a 800
A Partecipi i
CapS 800 Totale 800 Totale
800 800
B Impianti
i i
1000
Totale 1000 Totale 1000
Debiti 500 Cap S 200 Ris 300
Emersione di differenze positive
CapS13
13
100013
13
Totale13
13
100013
13
Totale13
13
A13
13
B13
13
100013
13
80013
13
800 13
13
30013
13
50013
13
Debiti13
13
20013
13
Cap S13
13
Ris13
13
Totale13
13
80013
13
80013
13
Impianticipazioni13
13
Partecipcipazioni13
13
Totale13
13
13
39
Assumiamo infine che il valore economico della societagrave B alla data di acquisto sia pari a 1000 ossia 500 in piugrave rispetto al suo patrimonio netto contabile detta differenza in particolare egrave da attribuirebull per 200 agli impianti che hanno un valore corrente di 1200 rispetto al
loro valore contabile di 1000 e bull per 300 allrsquoavviamento che viene riconosciuto alla suddetta societagrave B
Emersione di differenze positive
Partecipazioni non totalitarie
40
Se dopo la distribuzione precedentemente esaminata permane invece una differenza negativa cioegrave il costo egrave inferiore alla corrispondente quota di patrimonio netto questa puograve essere dovuta abull una riduzione del valore derivante da un cattivo andamento economico bull Dallrsquoaver effettuato un buon affare
Emersione di differenze negative
41
art 33 del DLgs12791
bull Attribuire la differenza laquofondo di consolidamento per rischi e oneri futuriraquo nel caso sia dovuta alla previsione di risultati economici sfavorevoli
bull attribuire la differenza a laquoriserva di consolidamentoraquo negli altri casi
Emersione di differenze negative
42
Per lrsquoOIC innanzi tutto la differenza negativa deve essere utilizzata per ridurre proporzionalmente le attivitagrave immobilizzate Non cosigrave per il PCEL 4 che segue il principio della aggregazione a valori contabili
Se sussiste una ulteriore eccedenza negativa questa deve essere stanziata a bull laquofondo di consolidamento per rischi e oneri futuriraquo se si prevede che la
societagrave acquistata sosterragrave perditebull laquoriserva di consolidamentoraquo altri casi
Emersione di differenze negative
43
La societagrave laquoAraquo acquisisce lrsquointero capitale della societagrave laquoBraquo pagando 90 ciograve che contabilmente egrave valorizzato 100
Se intendiamo utilizzare la riserva avremo
A+B Immob 100
Totale 100 Totale 100
CapN 90 Riserva 10
Emersione di differenze negative
10013
13
Totale13
13
Riserva13
13
1013
13
10013
13
Totale13
13
A+B13
13
10013
13
9013
13
CapN13
13
Immob13
13
13
44
bull Ci possono essere casi in cui una partecipazione egrave significativa in cui il comune esercita una posizione di rilievo ma che tecnicamente non egrave controllata ai sensi dellrsquoart 2359 del Codice Civile
bull Egrave il caso di Hera per il Comune di Bologna e di tanti altri casibull In questo caso come si puograve fare
Un problema
45
laquoEgrave ammesso il consolidamento proporzionale di quelle aziende per e quali si configuri un controllo congiunto tra piugrave soggetti La dimostrazione del controllo congiunto deve essere illustrata e fondarsi su situazioni di diritto o di fattoraquo
In tal caso il PCEL 4 ammette il consolidamento proporzionale
Il PCEL 4 al n 25
46
ELIMINAZIONE PARTITE RECIPROCHE
47
Ai fini della procedura di consolidamento risulta necessario distinguere trabull operazioni che non hanno alcun effetto sul risultato consolidato (valori
reciproci)bull operazioni che influenzano lrsquoutile consolidato (utili-perdite interni)
ELIMINAZIONE PARTITE RECIPROCHE
48
Alcuni problemihellip
bull acquisti e vendite di beni quando la societagrave venditrice ha contabilizzato la vendita e la merce ancora in viaggio non egrave stata invece contabilizzata dalla controparte
bull pagamenti fatti da una societagrave allrsquoaltra la quale ancora non ha ricevuto il relativo accredito
bull errori materiali di fatturazione eo contabilizzazione
ELIMINAZIONE PARTITE RECIPROCHE
49
Si intendono tutti quei rapporti generati da operazioni interne al gruppo che trovano espressi nei singoli bilanci da
1 CREDITI E DEBITI
2 COSTI E RICAVI
1 Si devono elidere i crediti di una societagrave con i rispettivi debiti dellrsquoaltra2 Analogamente si devono elidere i costi con i rispettivi ricavi
VALORI RECIPROCI
50
Dopo la cessione ad una societagrave del gruppo le merci sono state vendute a terze economie
SOCIETAgraveB
SOCIETAgraveA
80 100 110
La societagrave A ha conseguito un ricavo di 110 la societagrave B ha sostenuto un costo di 80 a livello di gruppo vi egrave stato un profitto di 30 (20+10)
(Utile 20) (Utile 10)
51
Poniamo che la controllante A acquisti merci dalla controllata B per 100
bullldquoArdquo registrerebbe nella propria contabilitagrave
Merci cacq a Debiti vB 100
bullldquoBrdquo registrerebbe nella propria contabilitagrave
Cred vA a 100Merci cvend
A livello consolidato abbiamo quindi che
52
bullLe poste Cred vA Debiti vBe
Originano crediti e debiti infra-gruppo che e devono essere trattati come precedentemente visto
bullLe poste e
Compensandosi tra loro non alterano lrsquoutile di gruppo Lrsquoeffetto a livello di Stato Patrimoniale consolidato egrave quindi nullo sul foglio di consolidamento non dobbiamo operare alcun intervento
Merci cacq Merci cvend
53
CE SP Acquisto soc gruppo a Deb vsoc gruppo
100
SP CE Cassa a Merci cvendita 110
Acquirenteper il gruppo
Venditoreper il gruppo
CE SP Merci cacquisto a Cassa 80
SP CE Crediti vsoc gruppo a Vendita soc gruppo 100 CE SP Acquisto soc gruppo a Deb vsoc gruppo
100
SP CE Cassa a Merci cvendita 110
Consolidato
CE SP Merci cacquisto a Cassa 80
SP CE Crediti vsoc gruppo a Vendita soc gruppo 100
54
CE SP Merci cacquisto a Cassa 80
SP CE Cassa a Merci cvendita 110
Riepilogandohellip
Primahellip e dopohellip
200A
Part C+R 100B
Cassa C+RA+B
200Cassa C+R20Utile10Utile 30Utile
100 20 230
Debv100Cred
100Cassa210
Cassa13
13
21013
13
10013
13
CredvA13
13
10013
13
Debv13
13
3013
13
Utile13
13
Utile13
13
1013
13
Utile13
13
2013
13
Cassa13
13
B13
13
10013
13
2013
13
C+R13
13
13
Part13
13
A13
13
20013
13
C+R13
13
13
Cassa13
13
20013
13
23013
13
10013
13
A+B13
13
C+R13
13
13
13
55
bull Nei gruppi privati lrsquoIva ha natura solo finanziaria sia per lrsquoacquirente che per il venditore
bull Non egrave cosigrave nel Gruppo Ente Locale dove un credito per la partecipata contiene una quota di Iva che per lrsquoente locale rappresenta invece un costo
bull Quale soluzione si puograve adottare
Attenzione E lrsquoIVA
56
ldquoNel caso di operazioni tra controllante e sue controllate che comportino un trattamento fiscale difforme lrsquoimposta dovragrave essere considerata separatamente e non oggetto di elisione Nel caso dellrsquoimposta sul valore aggiunto infatti questa dovragrave rientrare come onere nel conto economico consolidato a causa della sua indetraibilitagrave per lrsquoente locale controllanterdquo
Il PCEL 4 al punto 24
57
Nel caso di operazioni tra la controllante e le sue controllate oggetto di un difforme trattamento fiscale lrsquoimposta non egrave oggetto di elisione Ad esempio lrsquoimposta sul valore aggiunto Ad esempio nei casi in cui risulta indetraibile lrsquoimposta sul valore aggiunto pagata dalla capogruppo a componenti del gruppo per le quali lrsquoIVA egrave detraibile non egrave oggetto di eliminazione e rientra tra i costi del conto economico consolidato
Lrsquoallegato 4
58
Utili generati da rapporti intervenuti tra societagrave appartenenti al gruppo
Sotto un profilo contabile si deve tenere presente chebull le eliminazioni riguardanti le operazioni dellrsquoesercizio hanno come contropartita
lrsquoutilebull le eliminazioni inerenti esercizi precedenti rettificano invece le riserve
SP Fondo svalutazione a Diversi 40 SP a Riserve 30 CE a Svalutazione crediti 10
Utili interni
59
SocietagraveB
SocietagraveA
80 100
Tra lrsquoacquisto da parte di B (cioegrave 80) e la successiva vendita a A (a 100) si egrave realizzato un profitto interno che dovragrave essere eliminato in quanto sopravvaluta
(Utile 20)
Le merci risultano ancora nel magazzino di una impresa del gruppo
bull Lrsquoutile della societagrave Bbull Il valore del magazzino della societagrave A
60
CE SP Merci cacquisto a Cassa 80
SP CE Crediti vsoc gruppo a Vendita soc gruppo 100
Acquisti soc gruppo a Debiti vsoc gruppo 100
SP Merci a Merci c rim fin 100
CE SP Merci cacquisto a Cassa 80
SP CE Crediti vsoc gruppo a Vendita soc gruppo 100
CE Acquisti soc gruppo a Debiti vsoc gruppo 100CE SP Merci a Merci c fim fin 100
BA
Cons
olid
ato
61
CE Debiti vsoc gruppo a Crediti vsoc gruppo 100
CE Vendite infragruppo a Acquisti infragruppo 100
CE SP Merci c rim fin a Merci 20
In questo modo si riduce il valore delle rimanenze in SP
Quindi per consolidarehellip
62
dovremmobull in primo luogo rettificare la plusvalenza interna contro il
costo sostenuto per lrsquoacquisto del bene da parte della societagrave acquirente
bull in secondo luogo eliminare lrsquoammortamento in eccesso
Situazione piugrave complessa
E nel caso di beni ammortizzabili
63
SOCIETArsquo AATTIVO PASSIVO
Part 100Cassa 20
C+R 200
SOCIETArsquo BATTIVO PASSIVO
Imp 80
C+R 100
SOCIETArsquo A+BATTIVO PASSIVO
C+R 200Cassa 120Imp 80
Cassa 100
Poniamo che la societagrave A possegga un impianto Costo storico 200 ammortizzato in 10 anni
La cessione avviene al sesto anno F amm 120 quindi valore contabile 80hellip
Situazione preesistente
64
X Libro giornale di A SP Cassa a Diversi 100 SP Impianti 80 CE Plusvalenza 20 Libro giornale di B SP SP Impianti a Cassa
100
X Scritture di consolidamento SP SP C+R a Partecipazioni 100 CE SP Plusvalenza (utile) a Impianti 20
SOCIETArsquo AATTIVO PASSIVO
Part 100Cassa 120
C+R 200
SOCIETArsquo BATTIVO PASSIVO
Imp 100 C+R 100
SOCIETArsquo A+BATTIVO PASSIVO
C+R 200Cassa 140Imp 80Utile 20 Cassa 20
65
SOCIETArsquo AATTIVO PASSIVO
Part 100Cassa 120
C+R 200
SOCIETArsquo BATTIVO PASSIVO
Imp 100 C+R 100
SOCIETArsquo A+BATTIVO PASSIVO
C+R 200Cassa 140Imp 80
Poniamo che la societagrave B stimi la residua vita utile dellrsquoimpianto in ulteriori 10 anni
hellip avremo quindi un ammortamento annuo da parte di B pari al 10 del suo costo di acquisto contro un ammortamento consolidato pari al 10 del precedente valore contabile
Cassa 20
SOCIETArsquo AATTIVO PASSIVO
Part 100Cassa 120
C+R 200
SOCIETArsquo BATTIVO PASSIVO
Imp 90 C+R 100
SOCIETArsquo A+BATTIVO PASSIVO
Cassa 140Imp 72ammort10
Utile 0Cassa 40 Ammort 8
Utile 2
66
X+1 Scritture di consolidamento SP SP Riserve a Impianti 20
X+1 Scritture di consolidamento SP CE Impianti a Ammortamento 2
2) Eliminazione plusvalenza
3) lrsquoanno successivo dovremo anche eliminare ammortamento in eccesso
Lrsquoammortamento in eccesso (10 contro 8) deve essere rettificatohellip Quindi
1) Consolidamento partecipazioni
X+1 Scritture di consolidamento SP SP C+R a Partecipazioni 100
Che a sua volta dovragrave essere compensato dalla riservahellip
67
X+1 Scritture di consolidamento SP SP C+R a Partecipazioni 100 SP SP Riserve (C+R) a Impianti 20
X+2 Scritture di consolidamento SP SP C+R a Partecipazioni 100 SP SP Riserve (C+R) a Impianti 18 SP CE Impianti a Ammortamento 2
X+3 Scritture di consolidamento SP SP C+R a Partecipazioni 100 SP SP Riserve (C+R) a Impianti 16 SP CE Impianti a Ammortamento 2
68
anno(a) valore bene in
bilancio di esercizio
(b) ammortinbilancio di esercizio
(c) valore bene in bilancio consolidato
(d) ammortin bilancio consolidato
(e=b-d)) differ ammort (f=b-d-f) plusval
0 100 - 80 - - 20 1 90 10 72 8 2 18 2 80 10 64 8 2 16 3 70 10 56 8 2 14 4 60 10 48 8 2 12 5 50 10 40 8 2 10 6 40 10 32 8 2 8 7 30 10 24 8 2 6 8 20 10 16 8 2 4 9 10 10 8 8 2 2
10 - 10 - 8 2 -100 80 20
| X+3 | Scritture di consolidamento | ||||||||||
| SP SP | C+R | a | Partecipazioni | 100 | |||||||
| SP SP | Riserve (C+R) | a | Impianti | 16 | |||||||
| SP CE | Impianti | a | Ammortamento | 2 |
| X+2 | Scritture di consolidamento | ||||||||||
| SP SP | C+R | a | Partecipazioni | 100 | |||||||
| SP SP | Riserve (C+R) | a | Impianti | 18 | |||||||
| SP CE | Impianti | a | Ammortamento | 2 |
| X+1 | Scritture di consolidamento | ||||||||||
| SP SP | C+R | a | Partecipazioni | 100 | |||||||
| SP SP | Riserve (C+R) | a | Impianti | 20 |
| X+1 | Scritture di consolidamento | ||||||||||
| SP SP | C+R | a | Partecipazioni | 100 |
| X+1 | Scritture di consolidamento | ||||||||||
| SP CE | Impianti | a | Ammortamento | 2 |
| X+1 | Scritture di consolidamento | ||||||||||
| SP SP | Riserve | a | Impianti | 20 |
| X | Scritture di consolidamento | ||||||||||
| SP SP | C+R | a | Partecipazioni | 100 | |||||||
| CE SP | Plusvalenza (utile) | a | Impianti | 20 |
| X | Libro giornale di A | ||||||||||
| SP | Cassa | a | Diversi | 100 | |||||||
| SP | Impianti | 80 | |||||||||
| CE | Plusvalenza | 20 | |||||||||
| Libro giornale di B | |||||||||||
| SP SP | Impianti | a | Cassa | 100 | |||||||
| CE | Debiti vsoc gruppo | a | Crediti vsoc gruppo | 100 | |||||||
| CE | Vendite infragruppo | a | Acquisti infragruppo | 100 | |||||||
| CE SP | Merci c rim fin | a | Merci | 20 | |||||||
| CE SP | Merci cacquisto | a | Cassa | 80 | |||||||
| SP CE | Crediti vsoc gruppo | a | Vendita soc gruppo | 100 | |||||||
| CE | Acquisti soc gruppo | a | Debiti vsoc gruppo | 100 | |||||||
| CE SP | Merci | a | Merci c fim fin | 100 | |||||||
| CE | Acquisti soc gruppo | a | Debiti vsoc gruppo | 100 | |||||||
| CE SP | Merci | a | Merci c rim fin | 100 | |||||||
| CE SP | Merci cacquisto | a | Cassa | 80 | |||||||
| SP CE | Crediti vsoc gruppo | a | Vendita soc gruppo | 100 |
| SP | Fondo svalutazione | a | Diversi | 40 | |||||||
| SP | a | Riserve | 30 | ||||||||
| CE | a | Svalutazione crediti | 10 | ||||||||
| CE SP | Merci cacquisto | a | Cassa | 80 | |||||||
| SP CE | Cassa | a | Merci cvendita | 110 | |||||||
| CE SP | Merci cacquisto | a | Cassa | 80 | |||||||
| SP CE | Crediti vsoc gruppo | a | Vendita soc gruppo | 100 |
| CE SP | Merci cacquisto | a | Cassa | 80 | |||||||
| SP CE | Crediti vsoc gruppo | a | Vendita soc gruppo | 100 | |||||||
| CE SP | Acquisto soc gruppo | a | Deb vsoc gruppo | 100 | |||||||
| SP CE | Cassa | a | Merci cvendita | 110 | |||||||
| CE SP | Acquisto soc gruppo | a | Deb vsoc gruppo | 100 | |||||||
| SP CE | Cassa | a | Merci cvendita | 110 | |||||||
| CONS | |
| 880 | |
| - | |
| 850 | |
| 620 | |
| 2350 | |
| 1210 | |
| 800 | |
| - | |
| 150 | |
| - | |
| 150 | |
| 40 | |
| 2350 |
| RD | RA | ||
| SOCA | SOCB | TOT | |||||
| IMMOBILIZZ | 450 | 430 | 880 | ||||
| PARTECIP | 560 | 560 | |||||
| SCORTE | 500 | 350 | 850 | ||||
| CREDITI | 400 | 220 | 620 | ||||
| TOT ATT | 1910 | 1000 | 2910 | ||||
| DEBITI | 810 | 400 | 1210 | ||||
| CAPSOCA | 800 | 800 | |||||
| CAPSOCB | 300 | 300 | |||||
| RISA | 150 | 150 | |||||
| RIS B | 100 | 100 | |||||
| UTILE A | 150 | 150 | |||||
| UTILE B 3112-18 | 160 | 160 | |||||
| UTILE B 18-3112 | 40 | 40 | |||||
| TOT PASS | 1910 | 1000 | 2910 |
| SOCA | SOCB | TOT | RD | RA | CONS | ||||||||
| PARTECIP | 60 | 60 | 60 | - | |||||||||
| SCORTE | 50 | 50 | 50 | ||||||||||
| CASSA | 100 | 100 | 200 | 200 | |||||||||
| TOT ATT | 160 | 150 | 310 | 250 | |||||||||
| DEBITI | 60 | 50 | 110 | 110 | |||||||||
| CAPNETTO A | 100 | 100 | 100 | ||||||||||
| CAPNETTO B | 100 | 100 | 60 | 40 | |||||||||
| TOT PASS | 160 | 150 | 310 | 60 | 60 | 250 |
| SOCA | SOCB | TOT | RD | RA | CONS | ||||||||
| PARTECIP | 100 | 100 | 100 | - | |||||||||
| SCORTE | 50 | 50 | 50 | ||||||||||
| CASSA | 100 | 100 | 200 | 200 | |||||||||
| TOT ATT | 200 | 150 | 350 | 250 | |||||||||
| DEBITI | 100 | 50 | 150 | 150 | |||||||||
| CAPNETTO A | 100 | 100 | 100 | ||||||||||
| CAPNETTO B | 100 | 100 | 100 | - | |||||||||
| TOT PASS | 200 | 150 | 350 | 100 | 100 | 250 |
14
A200
SOCIETAgrave AATTIVO PASSIVO
Part 100
cassa 100
deb 100
netto 100
SOCIETAgrave AATTIVO PASSIVO
cassa 200 deb 100
netto 100
Partecipazioni Cassaa 100
B150
15
A200
B150
Partecipazioni Cassaa 100
Controllante200
Controllata150
Cassa 100
16
LA SOCIETAgrave CONTROLLA IL 100 DELLA SOCIETAgrave BI PATRIMONI DELLE DUE SOCIETAgrave SONO I SEGUENTI
SOCIETAgrave AATTIVO PASSIVO
Part 100
cassa 100
deb 100
netto 100
SOCIETAgrave BATTIVO PASSIVO
scorte 50
cassa 100
deb 50
netto 100
SOCIETAgrave A+BATTIVO PASSIVO
17
Scorte50
Cassa200
ATTI
VOPA
SSIV
O
ATTIVO PASSIVOcassa 200
scorte 50
netto 100
debiti 150
Netto100
Debiti150
SOCIETAgrave BSOCIETAgrave A
SOCIETAgrave A+B
INDEB
10050
150 NB
18
SO CA SO CB TO T RD RA CONSPARTECIP 100 100 100 - SCORTE 50 50 50 CASSA 100 100 200 200 TO T ATT 200 150 350 250 DEBITI 100 50 150 150 CAPNETTO A 100 100 100 CAPNETTO B 100 100 100 - TO T PASS 200 150 350 100 100 250
Foglio di consolidamento
19
bull la percentuale di partecipazione (laquopraquo)
bull il costo della partecipazione iscritto nel bilancio della controllante (laquoCraquo)
bull il valore contabile del netto che egrave stato acquistato(laquoNraquo)
pbullNharrC
Consolidamento delle partecipazioni
20
Partecipazione totalitaria
Partecipazione non totalitaria
quota Netto acquistata = Costo N=C pbullN =C
NltC pbullNltCquota Netto
acquistata lt Costo
NgtC pbullNgtCquota Netto acquistata gt Costo
Consolidamento delle partecipazioni
21
LA SOCIETAgrave A CONTROLLA IL 60 DELLA SOCIETAgrave B I PATRIMONI DELLE DUE SOCIETAgrave SONO I SEGUENTI
SOCIETAgrave AATTIVO PASSIVO
Part 60
cassa 100
deb 60
netto 100
SOCIETAgrave BATTIVO PASSIVO
scorte 50
cassa 100
deb 50
netto 100
SOCIETAgrave A+BATTIVO PASSIVO
22
SOCIETAgrave A
ATTIVO PASSIVO
Part 60
cassa 100
deb 60
netto 100
SOCIETAgrave B
ATTIVO PASSIVO
scorte 50
cassa 100
deb 50
netto 100
SOCIETAgrave A+BATTIVO PASSIVO
cassa 200
scorte 50
deb 110
netto 140magg 100min 40
23
SO CA SO CB TO T RD RA CONSPARTECIP 60 60 60 - SCORTE 50 50 50 CASSA 100 100 200 200 TO T ATT 160 150 310 250 DEBITI 60 50 110 110 CAPNETTO A 100 100 100 CAPNETTO B 100 100 60 40 TO T PASS 160 150 310 60 60 250
24
La prassi contabile prevede i seguenti metodi
rArr INTEGRAZIONE GLOBALE
rArr INTEGRAZIONE PROPORZIONALE
In sostituzione della voce partecipazioni vengono inseriti gli importi integrali delle attivitagrave e delle passivitagrave dellrsquoaffiliata anche nel caso in cui la societagrave madre non detenga il 100
Si inserisce tra le attivitagrave e le passivitagrave e tra i proventi ed oneri la quota proporzionaleriferita al capitale della capogruppo nellrsquoaffiliata
Metodi di consolidamento
25
Quale metodo egrave piugrave coerente con il nostro approccio
26
bull Il PCEL 4 opta per il consolidamento integrale per le partecipazioni di controllo mentre prevede il consolidamento proporzionale nei casi di controllo congiunto
bull LrsquoAllegato 4 che non affronta il tema del controllo congiunto lascia aperta la possibilitagrave di utilizzare sia il consolidamento integrale che quello proporzionale
Quale metodo di consolidamento
27
Egrave la quota parte del capitale delle riserve e degli utili conseguiti dalla controllata laquoacquistatiraquo dalla controllante
Poicheacute le componenti del netto tendono per loro natura a variare nel tempo la determinazione del suddetto valore dipende essenzialmente dalla data a cui si riferisce il calcolo
Il valore del patrimonio netto
28
SSOOCCAA SSOOCCBB TTOOTT IIMMMMOOBBIILLIIZZZZ 445500 443300 888800 PPAARRTTEECCIIPP 556600 556600 SSCCOORRTTEE 550000 335500 885500 CCRREEDDIITTII 440000 222200 662200 TTOOTT AATTTT 11991100 11000000 22991100 DDEEBBIITTII 881100 440000 11221100 CCAAPPSSOOCCAA 880000 880000 CCAAPPSSOOCCBB 330000 330000 RRIISSAA 115500 115500 RRIISS BB 110000 110000 UUTTIILLEE AA 115500 115500 UUTTIILLEE BB 33111122--1188 116600 116600 UUTTIILLEE BB 1188--33111122 4400 4400 TTOOTT PPAASSSS 11991100 11000000 22991100
RRDD RRAA
560
300
100
160
560 560
CCOONNSS 888800 --
885500 662200
22335500 11221100
880000 --
115500 --
115500
4400 22335500
UTILE CONSOLID
29
SOCIETArsquo A+B
Immobil 880Scorte 850Crediti 620
Debiti 1210CS di A 800Ris A 150Utile A+B 190
SOCIETArsquo A
Immobil 450Partec 560Scorte 500Crediti 400
Debiti 810CS di A 800Ris A 150Utile A 150
SOCIETArsquo B
Immobil 430Scorte 350Crediti 220
Debiti 400CS di B 300Ris B 100Utile B 200
Pertanto
30
Ovviamente il prezzo pagato ovvero il costo di acquisto delle partecipazioni puograve essere maggiore o minore della corrispondente quota di capitale acquisito
In tal modo si genera una differenza allrsquoatto del consolidamento che puograve esserebull positiva quando il costo egrave maggiore della quota di netto acquisitabull negativa quando il costo egrave minore della quota di netto acquisita
Consolidamento delle partecipazioni
31
una societagrave laquoAraquo acquisisce lrsquointero capitale di una societagrave laquoBraquo pagando 120 ciograve che contabilmente egrave valorizzato 100 Per focalizzare meglio la questione poniamo che la societagrave laquoAraquo possegga dopo lrsquoacquisto unicamente la partecipazione in laquoBraquo Il valore puograve essere attribuito al valore corrente dellrsquoAttivo di Bhellip
Consolidamento delle partecipazioni
32
Consolidamento delle partecipazioni
33
Nella redazione del bilancio consolidato lrsquoente locale aggrega i bilanci della controllante e delle sue controllate voce per voce sommando tra loro i corrispondenti valori dellrsquoattivo del passivo dellrsquoattivo nettopatrimonio netto dei proventi e degli oneri Il metodo di aggregazione dei valori da utilizzare puograve fare riferimento ai valori contabili senza attribuzione dellrsquoavviamento alle diverse attivitagrave e passivitagrave
In sostanza tutta la eventuale differenza tra costo e valore contabile saragrave da considerare differenza di consolidamento
La ldquoderogardquo del PCEL 4 al punto 15
34
Immobili 100
Avviamento 20
Capitale Netto 120
In sostanza non si pratica la riattribuzione del fair value I valori perograve devono essere ricalcolati con principi contabili omogenei
Secondo il PCEL 4
35
Se vi egrave una differenza positiva ovvero se il costo egrave superiore alla corrispondente quota di patrimonio netto valutata a valori correnti questo puograve essere dovuto a
a) un ulteriore margine pagato in funzione di un avviamento positivo della societagrave acquisita (goodwill)
b) un premio corrisposto per specifici benefici per la societagrave acquirente o per sinergie che otterragrave il gruppo
c) Allrsquoeffettuazione di un cattivo affare
Emersione di differenze positive
36
Nel caso di differenza positiva sono possibili due comportamenti contabili alternativi
bullLrsquoiscrizione della differenza nella posta laquodifferenze di consolidamentoraquo nellrsquoattivo dello stato patrimoniale
bullLrsquoiscrizione della differenza nel netto a riduzione esplicita della riserva di consolidamento
Emersione di differenze positive
37
Nei casi in cui le attivitagrave le passivitagrave e le passivitagrave potenziali identificabili dellrsquoacquisito non soddisfano le condizioni per la rilevazione del plusvalore pagato si determina un conseguente effetto sullrsquoimporto rilevato come laquoavviamentoraquo Se il valore riconoscibile allrsquoimmobile egrave 110 il restante 10 saragrave classificato come avviamento
A+B Immob 110
Totale 120 Totale 120
CapN 120 Avviam 10
Emersione di differenze positive
1013
13
Avviam13
13
12013
13
Totale13
13
12013
13
Totale13
13
A+B13
13
11013
13
12013
13
CapN13
13
Immob13
13
13
38
Partecipazioni non totalitarie
Si ipotizzi adesso che una societagrave A proceda allrsquoacquisto solo dellrsquo80 delle partecipazioni che compongono il capitale della societagrave B corrispondendo per dette partecipazioni un prezzo pari a 800
A Partecipi i
CapS 800 Totale 800 Totale
800 800
B Impianti
i i
1000
Totale 1000 Totale 1000
Debiti 500 Cap S 200 Ris 300
Emersione di differenze positive
CapS13
13
100013
13
Totale13
13
100013
13
Totale13
13
A13
13
B13
13
100013
13
80013
13
800 13
13
30013
13
50013
13
Debiti13
13
20013
13
Cap S13
13
Ris13
13
Totale13
13
80013
13
80013
13
Impianticipazioni13
13
Partecipcipazioni13
13
Totale13
13
13
39
Assumiamo infine che il valore economico della societagrave B alla data di acquisto sia pari a 1000 ossia 500 in piugrave rispetto al suo patrimonio netto contabile detta differenza in particolare egrave da attribuirebull per 200 agli impianti che hanno un valore corrente di 1200 rispetto al
loro valore contabile di 1000 e bull per 300 allrsquoavviamento che viene riconosciuto alla suddetta societagrave B
Emersione di differenze positive
Partecipazioni non totalitarie
40
Se dopo la distribuzione precedentemente esaminata permane invece una differenza negativa cioegrave il costo egrave inferiore alla corrispondente quota di patrimonio netto questa puograve essere dovuta abull una riduzione del valore derivante da un cattivo andamento economico bull Dallrsquoaver effettuato un buon affare
Emersione di differenze negative
41
art 33 del DLgs12791
bull Attribuire la differenza laquofondo di consolidamento per rischi e oneri futuriraquo nel caso sia dovuta alla previsione di risultati economici sfavorevoli
bull attribuire la differenza a laquoriserva di consolidamentoraquo negli altri casi
Emersione di differenze negative
42
Per lrsquoOIC innanzi tutto la differenza negativa deve essere utilizzata per ridurre proporzionalmente le attivitagrave immobilizzate Non cosigrave per il PCEL 4 che segue il principio della aggregazione a valori contabili
Se sussiste una ulteriore eccedenza negativa questa deve essere stanziata a bull laquofondo di consolidamento per rischi e oneri futuriraquo se si prevede che la
societagrave acquistata sosterragrave perditebull laquoriserva di consolidamentoraquo altri casi
Emersione di differenze negative
43
La societagrave laquoAraquo acquisisce lrsquointero capitale della societagrave laquoBraquo pagando 90 ciograve che contabilmente egrave valorizzato 100
Se intendiamo utilizzare la riserva avremo
A+B Immob 100
Totale 100 Totale 100
CapN 90 Riserva 10
Emersione di differenze negative
10013
13
Totale13
13
Riserva13
13
1013
13
10013
13
Totale13
13
A+B13
13
10013
13
9013
13
CapN13
13
Immob13
13
13
44
bull Ci possono essere casi in cui una partecipazione egrave significativa in cui il comune esercita una posizione di rilievo ma che tecnicamente non egrave controllata ai sensi dellrsquoart 2359 del Codice Civile
bull Egrave il caso di Hera per il Comune di Bologna e di tanti altri casibull In questo caso come si puograve fare
Un problema
45
laquoEgrave ammesso il consolidamento proporzionale di quelle aziende per e quali si configuri un controllo congiunto tra piugrave soggetti La dimostrazione del controllo congiunto deve essere illustrata e fondarsi su situazioni di diritto o di fattoraquo
In tal caso il PCEL 4 ammette il consolidamento proporzionale
Il PCEL 4 al n 25
46
ELIMINAZIONE PARTITE RECIPROCHE
47
Ai fini della procedura di consolidamento risulta necessario distinguere trabull operazioni che non hanno alcun effetto sul risultato consolidato (valori
reciproci)bull operazioni che influenzano lrsquoutile consolidato (utili-perdite interni)
ELIMINAZIONE PARTITE RECIPROCHE
48
Alcuni problemihellip
bull acquisti e vendite di beni quando la societagrave venditrice ha contabilizzato la vendita e la merce ancora in viaggio non egrave stata invece contabilizzata dalla controparte
bull pagamenti fatti da una societagrave allrsquoaltra la quale ancora non ha ricevuto il relativo accredito
bull errori materiali di fatturazione eo contabilizzazione
ELIMINAZIONE PARTITE RECIPROCHE
49
Si intendono tutti quei rapporti generati da operazioni interne al gruppo che trovano espressi nei singoli bilanci da
1 CREDITI E DEBITI
2 COSTI E RICAVI
1 Si devono elidere i crediti di una societagrave con i rispettivi debiti dellrsquoaltra2 Analogamente si devono elidere i costi con i rispettivi ricavi
VALORI RECIPROCI
50
Dopo la cessione ad una societagrave del gruppo le merci sono state vendute a terze economie
SOCIETAgraveB
SOCIETAgraveA
80 100 110
La societagrave A ha conseguito un ricavo di 110 la societagrave B ha sostenuto un costo di 80 a livello di gruppo vi egrave stato un profitto di 30 (20+10)
(Utile 20) (Utile 10)
51
Poniamo che la controllante A acquisti merci dalla controllata B per 100
bullldquoArdquo registrerebbe nella propria contabilitagrave
Merci cacq a Debiti vB 100
bullldquoBrdquo registrerebbe nella propria contabilitagrave
Cred vA a 100Merci cvend
A livello consolidato abbiamo quindi che
52
bullLe poste Cred vA Debiti vBe
Originano crediti e debiti infra-gruppo che e devono essere trattati come precedentemente visto
bullLe poste e
Compensandosi tra loro non alterano lrsquoutile di gruppo Lrsquoeffetto a livello di Stato Patrimoniale consolidato egrave quindi nullo sul foglio di consolidamento non dobbiamo operare alcun intervento
Merci cacq Merci cvend
53
CE SP Acquisto soc gruppo a Deb vsoc gruppo
100
SP CE Cassa a Merci cvendita 110
Acquirenteper il gruppo
Venditoreper il gruppo
CE SP Merci cacquisto a Cassa 80
SP CE Crediti vsoc gruppo a Vendita soc gruppo 100 CE SP Acquisto soc gruppo a Deb vsoc gruppo
100
SP CE Cassa a Merci cvendita 110
Consolidato
CE SP Merci cacquisto a Cassa 80
SP CE Crediti vsoc gruppo a Vendita soc gruppo 100
54
CE SP Merci cacquisto a Cassa 80
SP CE Cassa a Merci cvendita 110
Riepilogandohellip
Primahellip e dopohellip
200A
Part C+R 100B
Cassa C+RA+B
200Cassa C+R20Utile10Utile 30Utile
100 20 230
Debv100Cred
100Cassa210
Cassa13
13
21013
13
10013
13
CredvA13
13
10013
13
Debv13
13
3013
13
Utile13
13
Utile13
13
1013
13
Utile13
13
2013
13
Cassa13
13
B13
13
10013
13
2013
13
C+R13
13
13
Part13
13
A13
13
20013
13
C+R13
13
13
Cassa13
13
20013
13
23013
13
10013
13
A+B13
13
C+R13
13
13
13
55
bull Nei gruppi privati lrsquoIva ha natura solo finanziaria sia per lrsquoacquirente che per il venditore
bull Non egrave cosigrave nel Gruppo Ente Locale dove un credito per la partecipata contiene una quota di Iva che per lrsquoente locale rappresenta invece un costo
bull Quale soluzione si puograve adottare
Attenzione E lrsquoIVA
56
ldquoNel caso di operazioni tra controllante e sue controllate che comportino un trattamento fiscale difforme lrsquoimposta dovragrave essere considerata separatamente e non oggetto di elisione Nel caso dellrsquoimposta sul valore aggiunto infatti questa dovragrave rientrare come onere nel conto economico consolidato a causa della sua indetraibilitagrave per lrsquoente locale controllanterdquo
Il PCEL 4 al punto 24
57
Nel caso di operazioni tra la controllante e le sue controllate oggetto di un difforme trattamento fiscale lrsquoimposta non egrave oggetto di elisione Ad esempio lrsquoimposta sul valore aggiunto Ad esempio nei casi in cui risulta indetraibile lrsquoimposta sul valore aggiunto pagata dalla capogruppo a componenti del gruppo per le quali lrsquoIVA egrave detraibile non egrave oggetto di eliminazione e rientra tra i costi del conto economico consolidato
Lrsquoallegato 4
58
Utili generati da rapporti intervenuti tra societagrave appartenenti al gruppo
Sotto un profilo contabile si deve tenere presente chebull le eliminazioni riguardanti le operazioni dellrsquoesercizio hanno come contropartita
lrsquoutilebull le eliminazioni inerenti esercizi precedenti rettificano invece le riserve
SP Fondo svalutazione a Diversi 40 SP a Riserve 30 CE a Svalutazione crediti 10
Utili interni
59
SocietagraveB
SocietagraveA
80 100
Tra lrsquoacquisto da parte di B (cioegrave 80) e la successiva vendita a A (a 100) si egrave realizzato un profitto interno che dovragrave essere eliminato in quanto sopravvaluta
(Utile 20)
Le merci risultano ancora nel magazzino di una impresa del gruppo
bull Lrsquoutile della societagrave Bbull Il valore del magazzino della societagrave A
60
CE SP Merci cacquisto a Cassa 80
SP CE Crediti vsoc gruppo a Vendita soc gruppo 100
Acquisti soc gruppo a Debiti vsoc gruppo 100
SP Merci a Merci c rim fin 100
CE SP Merci cacquisto a Cassa 80
SP CE Crediti vsoc gruppo a Vendita soc gruppo 100
CE Acquisti soc gruppo a Debiti vsoc gruppo 100CE SP Merci a Merci c fim fin 100
BA
Cons
olid
ato
61
CE Debiti vsoc gruppo a Crediti vsoc gruppo 100
CE Vendite infragruppo a Acquisti infragruppo 100
CE SP Merci c rim fin a Merci 20
In questo modo si riduce il valore delle rimanenze in SP
Quindi per consolidarehellip
62
dovremmobull in primo luogo rettificare la plusvalenza interna contro il
costo sostenuto per lrsquoacquisto del bene da parte della societagrave acquirente
bull in secondo luogo eliminare lrsquoammortamento in eccesso
Situazione piugrave complessa
E nel caso di beni ammortizzabili
63
SOCIETArsquo AATTIVO PASSIVO
Part 100Cassa 20
C+R 200
SOCIETArsquo BATTIVO PASSIVO
Imp 80
C+R 100
SOCIETArsquo A+BATTIVO PASSIVO
C+R 200Cassa 120Imp 80
Cassa 100
Poniamo che la societagrave A possegga un impianto Costo storico 200 ammortizzato in 10 anni
La cessione avviene al sesto anno F amm 120 quindi valore contabile 80hellip
Situazione preesistente
64
X Libro giornale di A SP Cassa a Diversi 100 SP Impianti 80 CE Plusvalenza 20 Libro giornale di B SP SP Impianti a Cassa
100
X Scritture di consolidamento SP SP C+R a Partecipazioni 100 CE SP Plusvalenza (utile) a Impianti 20
SOCIETArsquo AATTIVO PASSIVO
Part 100Cassa 120
C+R 200
SOCIETArsquo BATTIVO PASSIVO
Imp 100 C+R 100
SOCIETArsquo A+BATTIVO PASSIVO
C+R 200Cassa 140Imp 80Utile 20 Cassa 20
65
SOCIETArsquo AATTIVO PASSIVO
Part 100Cassa 120
C+R 200
SOCIETArsquo BATTIVO PASSIVO
Imp 100 C+R 100
SOCIETArsquo A+BATTIVO PASSIVO
C+R 200Cassa 140Imp 80
Poniamo che la societagrave B stimi la residua vita utile dellrsquoimpianto in ulteriori 10 anni
hellip avremo quindi un ammortamento annuo da parte di B pari al 10 del suo costo di acquisto contro un ammortamento consolidato pari al 10 del precedente valore contabile
Cassa 20
SOCIETArsquo AATTIVO PASSIVO
Part 100Cassa 120
C+R 200
SOCIETArsquo BATTIVO PASSIVO
Imp 90 C+R 100
SOCIETArsquo A+BATTIVO PASSIVO
Cassa 140Imp 72ammort10
Utile 0Cassa 40 Ammort 8
Utile 2
66
X+1 Scritture di consolidamento SP SP Riserve a Impianti 20
X+1 Scritture di consolidamento SP CE Impianti a Ammortamento 2
2) Eliminazione plusvalenza
3) lrsquoanno successivo dovremo anche eliminare ammortamento in eccesso
Lrsquoammortamento in eccesso (10 contro 8) deve essere rettificatohellip Quindi
1) Consolidamento partecipazioni
X+1 Scritture di consolidamento SP SP C+R a Partecipazioni 100
Che a sua volta dovragrave essere compensato dalla riservahellip
67
X+1 Scritture di consolidamento SP SP C+R a Partecipazioni 100 SP SP Riserve (C+R) a Impianti 20
X+2 Scritture di consolidamento SP SP C+R a Partecipazioni 100 SP SP Riserve (C+R) a Impianti 18 SP CE Impianti a Ammortamento 2
X+3 Scritture di consolidamento SP SP C+R a Partecipazioni 100 SP SP Riserve (C+R) a Impianti 16 SP CE Impianti a Ammortamento 2
68
anno(a) valore bene in
bilancio di esercizio
(b) ammortinbilancio di esercizio
(c) valore bene in bilancio consolidato
(d) ammortin bilancio consolidato
(e=b-d)) differ ammort (f=b-d-f) plusval
0 100 - 80 - - 20 1 90 10 72 8 2 18 2 80 10 64 8 2 16 3 70 10 56 8 2 14 4 60 10 48 8 2 12 5 50 10 40 8 2 10 6 40 10 32 8 2 8 7 30 10 24 8 2 6 8 20 10 16 8 2 4 9 10 10 8 8 2 2
10 - 10 - 8 2 -100 80 20
| X+3 | Scritture di consolidamento | ||||||||||
| SP SP | C+R | a | Partecipazioni | 100 | |||||||
| SP SP | Riserve (C+R) | a | Impianti | 16 | |||||||
| SP CE | Impianti | a | Ammortamento | 2 |
| X+2 | Scritture di consolidamento | ||||||||||
| SP SP | C+R | a | Partecipazioni | 100 | |||||||
| SP SP | Riserve (C+R) | a | Impianti | 18 | |||||||
| SP CE | Impianti | a | Ammortamento | 2 |
| X+1 | Scritture di consolidamento | ||||||||||
| SP SP | C+R | a | Partecipazioni | 100 | |||||||
| SP SP | Riserve (C+R) | a | Impianti | 20 |
| X+1 | Scritture di consolidamento | ||||||||||
| SP SP | C+R | a | Partecipazioni | 100 |
| X+1 | Scritture di consolidamento | ||||||||||
| SP CE | Impianti | a | Ammortamento | 2 |
| X+1 | Scritture di consolidamento | ||||||||||
| SP SP | Riserve | a | Impianti | 20 |
| X | Scritture di consolidamento | ||||||||||
| SP SP | C+R | a | Partecipazioni | 100 | |||||||
| CE SP | Plusvalenza (utile) | a | Impianti | 20 |
| X | Libro giornale di A | ||||||||||
| SP | Cassa | a | Diversi | 100 | |||||||
| SP | Impianti | 80 | |||||||||
| CE | Plusvalenza | 20 | |||||||||
| Libro giornale di B | |||||||||||
| SP SP | Impianti | a | Cassa | 100 | |||||||
| CE | Debiti vsoc gruppo | a | Crediti vsoc gruppo | 100 | |||||||
| CE | Vendite infragruppo | a | Acquisti infragruppo | 100 | |||||||
| CE SP | Merci c rim fin | a | Merci | 20 | |||||||
| CE SP | Merci cacquisto | a | Cassa | 80 | |||||||
| SP CE | Crediti vsoc gruppo | a | Vendita soc gruppo | 100 | |||||||
| CE | Acquisti soc gruppo | a | Debiti vsoc gruppo | 100 | |||||||
| CE SP | Merci | a | Merci c fim fin | 100 | |||||||
| CE | Acquisti soc gruppo | a | Debiti vsoc gruppo | 100 | |||||||
| CE SP | Merci | a | Merci c rim fin | 100 | |||||||
| CE SP | Merci cacquisto | a | Cassa | 80 | |||||||
| SP CE | Crediti vsoc gruppo | a | Vendita soc gruppo | 100 |
| SP | Fondo svalutazione | a | Diversi | 40 | |||||||
| SP | a | Riserve | 30 | ||||||||
| CE | a | Svalutazione crediti | 10 | ||||||||
| CE SP | Merci cacquisto | a | Cassa | 80 | |||||||
| SP CE | Cassa | a | Merci cvendita | 110 | |||||||
| CE SP | Merci cacquisto | a | Cassa | 80 | |||||||
| SP CE | Crediti vsoc gruppo | a | Vendita soc gruppo | 100 |
| CE SP | Merci cacquisto | a | Cassa | 80 | |||||||
| SP CE | Crediti vsoc gruppo | a | Vendita soc gruppo | 100 | |||||||
| CE SP | Acquisto soc gruppo | a | Deb vsoc gruppo | 100 | |||||||
| SP CE | Cassa | a | Merci cvendita | 110 | |||||||
| CE SP | Acquisto soc gruppo | a | Deb vsoc gruppo | 100 | |||||||
| SP CE | Cassa | a | Merci cvendita | 110 | |||||||
| CONS | |
| 880 | |
| - | |
| 850 | |
| 620 | |
| 2350 | |
| 1210 | |
| 800 | |
| - | |
| 150 | |
| - | |
| 150 | |
| 40 | |
| 2350 |
| RD | RA | ||
| SOCA | SOCB | TOT | |||||
| IMMOBILIZZ | 450 | 430 | 880 | ||||
| PARTECIP | 560 | 560 | |||||
| SCORTE | 500 | 350 | 850 | ||||
| CREDITI | 400 | 220 | 620 | ||||
| TOT ATT | 1910 | 1000 | 2910 | ||||
| DEBITI | 810 | 400 | 1210 | ||||
| CAPSOCA | 800 | 800 | |||||
| CAPSOCB | 300 | 300 | |||||
| RISA | 150 | 150 | |||||
| RIS B | 100 | 100 | |||||
| UTILE A | 150 | 150 | |||||
| UTILE B 3112-18 | 160 | 160 | |||||
| UTILE B 18-3112 | 40 | 40 | |||||
| TOT PASS | 1910 | 1000 | 2910 |
| SOCA | SOCB | TOT | RD | RA | CONS | ||||||||
| PARTECIP | 60 | 60 | 60 | - | |||||||||
| SCORTE | 50 | 50 | 50 | ||||||||||
| CASSA | 100 | 100 | 200 | 200 | |||||||||
| TOT ATT | 160 | 150 | 310 | 250 | |||||||||
| DEBITI | 60 | 50 | 110 | 110 | |||||||||
| CAPNETTO A | 100 | 100 | 100 | ||||||||||
| CAPNETTO B | 100 | 100 | 60 | 40 | |||||||||
| TOT PASS | 160 | 150 | 310 | 60 | 60 | 250 |
| SOCA | SOCB | TOT | RD | RA | CONS | ||||||||
| PARTECIP | 100 | 100 | 100 | - | |||||||||
| SCORTE | 50 | 50 | 50 | ||||||||||
| CASSA | 100 | 100 | 200 | 200 | |||||||||
| TOT ATT | 200 | 150 | 350 | 250 | |||||||||
| DEBITI | 100 | 50 | 150 | 150 | |||||||||
| CAPNETTO A | 100 | 100 | 100 | ||||||||||
| CAPNETTO B | 100 | 100 | 100 | - | |||||||||
| TOT PASS | 200 | 150 | 350 | 100 | 100 | 250 |
15
A200
B150
Partecipazioni Cassaa 100
Controllante200
Controllata150
Cassa 100
16
LA SOCIETAgrave CONTROLLA IL 100 DELLA SOCIETAgrave BI PATRIMONI DELLE DUE SOCIETAgrave SONO I SEGUENTI
SOCIETAgrave AATTIVO PASSIVO
Part 100
cassa 100
deb 100
netto 100
SOCIETAgrave BATTIVO PASSIVO
scorte 50
cassa 100
deb 50
netto 100
SOCIETAgrave A+BATTIVO PASSIVO
17
Scorte50
Cassa200
ATTI
VOPA
SSIV
O
ATTIVO PASSIVOcassa 200
scorte 50
netto 100
debiti 150
Netto100
Debiti150
SOCIETAgrave BSOCIETAgrave A
SOCIETAgrave A+B
INDEB
10050
150 NB
18
SO CA SO CB TO T RD RA CONSPARTECIP 100 100 100 - SCORTE 50 50 50 CASSA 100 100 200 200 TO T ATT 200 150 350 250 DEBITI 100 50 150 150 CAPNETTO A 100 100 100 CAPNETTO B 100 100 100 - TO T PASS 200 150 350 100 100 250
Foglio di consolidamento
19
bull la percentuale di partecipazione (laquopraquo)
bull il costo della partecipazione iscritto nel bilancio della controllante (laquoCraquo)
bull il valore contabile del netto che egrave stato acquistato(laquoNraquo)
pbullNharrC
Consolidamento delle partecipazioni
20
Partecipazione totalitaria
Partecipazione non totalitaria
quota Netto acquistata = Costo N=C pbullN =C
NltC pbullNltCquota Netto
acquistata lt Costo
NgtC pbullNgtCquota Netto acquistata gt Costo
Consolidamento delle partecipazioni
21
LA SOCIETAgrave A CONTROLLA IL 60 DELLA SOCIETAgrave B I PATRIMONI DELLE DUE SOCIETAgrave SONO I SEGUENTI
SOCIETAgrave AATTIVO PASSIVO
Part 60
cassa 100
deb 60
netto 100
SOCIETAgrave BATTIVO PASSIVO
scorte 50
cassa 100
deb 50
netto 100
SOCIETAgrave A+BATTIVO PASSIVO
22
SOCIETAgrave A
ATTIVO PASSIVO
Part 60
cassa 100
deb 60
netto 100
SOCIETAgrave B
ATTIVO PASSIVO
scorte 50
cassa 100
deb 50
netto 100
SOCIETAgrave A+BATTIVO PASSIVO
cassa 200
scorte 50
deb 110
netto 140magg 100min 40
23
SO CA SO CB TO T RD RA CONSPARTECIP 60 60 60 - SCORTE 50 50 50 CASSA 100 100 200 200 TO T ATT 160 150 310 250 DEBITI 60 50 110 110 CAPNETTO A 100 100 100 CAPNETTO B 100 100 60 40 TO T PASS 160 150 310 60 60 250
24
La prassi contabile prevede i seguenti metodi
rArr INTEGRAZIONE GLOBALE
rArr INTEGRAZIONE PROPORZIONALE
In sostituzione della voce partecipazioni vengono inseriti gli importi integrali delle attivitagrave e delle passivitagrave dellrsquoaffiliata anche nel caso in cui la societagrave madre non detenga il 100
Si inserisce tra le attivitagrave e le passivitagrave e tra i proventi ed oneri la quota proporzionaleriferita al capitale della capogruppo nellrsquoaffiliata
Metodi di consolidamento
25
Quale metodo egrave piugrave coerente con il nostro approccio
26
bull Il PCEL 4 opta per il consolidamento integrale per le partecipazioni di controllo mentre prevede il consolidamento proporzionale nei casi di controllo congiunto
bull LrsquoAllegato 4 che non affronta il tema del controllo congiunto lascia aperta la possibilitagrave di utilizzare sia il consolidamento integrale che quello proporzionale
Quale metodo di consolidamento
27
Egrave la quota parte del capitale delle riserve e degli utili conseguiti dalla controllata laquoacquistatiraquo dalla controllante
Poicheacute le componenti del netto tendono per loro natura a variare nel tempo la determinazione del suddetto valore dipende essenzialmente dalla data a cui si riferisce il calcolo
Il valore del patrimonio netto
28
SSOOCCAA SSOOCCBB TTOOTT IIMMMMOOBBIILLIIZZZZ 445500 443300 888800 PPAARRTTEECCIIPP 556600 556600 SSCCOORRTTEE 550000 335500 885500 CCRREEDDIITTII 440000 222200 662200 TTOOTT AATTTT 11991100 11000000 22991100 DDEEBBIITTII 881100 440000 11221100 CCAAPPSSOOCCAA 880000 880000 CCAAPPSSOOCCBB 330000 330000 RRIISSAA 115500 115500 RRIISS BB 110000 110000 UUTTIILLEE AA 115500 115500 UUTTIILLEE BB 33111122--1188 116600 116600 UUTTIILLEE BB 1188--33111122 4400 4400 TTOOTT PPAASSSS 11991100 11000000 22991100
RRDD RRAA
560
300
100
160
560 560
CCOONNSS 888800 --
885500 662200
22335500 11221100
880000 --
115500 --
115500
4400 22335500
UTILE CONSOLID
29
SOCIETArsquo A+B
Immobil 880Scorte 850Crediti 620
Debiti 1210CS di A 800Ris A 150Utile A+B 190
SOCIETArsquo A
Immobil 450Partec 560Scorte 500Crediti 400
Debiti 810CS di A 800Ris A 150Utile A 150
SOCIETArsquo B
Immobil 430Scorte 350Crediti 220
Debiti 400CS di B 300Ris B 100Utile B 200
Pertanto
30
Ovviamente il prezzo pagato ovvero il costo di acquisto delle partecipazioni puograve essere maggiore o minore della corrispondente quota di capitale acquisito
In tal modo si genera una differenza allrsquoatto del consolidamento che puograve esserebull positiva quando il costo egrave maggiore della quota di netto acquisitabull negativa quando il costo egrave minore della quota di netto acquisita
Consolidamento delle partecipazioni
31
una societagrave laquoAraquo acquisisce lrsquointero capitale di una societagrave laquoBraquo pagando 120 ciograve che contabilmente egrave valorizzato 100 Per focalizzare meglio la questione poniamo che la societagrave laquoAraquo possegga dopo lrsquoacquisto unicamente la partecipazione in laquoBraquo Il valore puograve essere attribuito al valore corrente dellrsquoAttivo di Bhellip
Consolidamento delle partecipazioni
32
Consolidamento delle partecipazioni
33
Nella redazione del bilancio consolidato lrsquoente locale aggrega i bilanci della controllante e delle sue controllate voce per voce sommando tra loro i corrispondenti valori dellrsquoattivo del passivo dellrsquoattivo nettopatrimonio netto dei proventi e degli oneri Il metodo di aggregazione dei valori da utilizzare puograve fare riferimento ai valori contabili senza attribuzione dellrsquoavviamento alle diverse attivitagrave e passivitagrave
In sostanza tutta la eventuale differenza tra costo e valore contabile saragrave da considerare differenza di consolidamento
La ldquoderogardquo del PCEL 4 al punto 15
34
Immobili 100
Avviamento 20
Capitale Netto 120
In sostanza non si pratica la riattribuzione del fair value I valori perograve devono essere ricalcolati con principi contabili omogenei
Secondo il PCEL 4
35
Se vi egrave una differenza positiva ovvero se il costo egrave superiore alla corrispondente quota di patrimonio netto valutata a valori correnti questo puograve essere dovuto a
a) un ulteriore margine pagato in funzione di un avviamento positivo della societagrave acquisita (goodwill)
b) un premio corrisposto per specifici benefici per la societagrave acquirente o per sinergie che otterragrave il gruppo
c) Allrsquoeffettuazione di un cattivo affare
Emersione di differenze positive
36
Nel caso di differenza positiva sono possibili due comportamenti contabili alternativi
bullLrsquoiscrizione della differenza nella posta laquodifferenze di consolidamentoraquo nellrsquoattivo dello stato patrimoniale
bullLrsquoiscrizione della differenza nel netto a riduzione esplicita della riserva di consolidamento
Emersione di differenze positive
37
Nei casi in cui le attivitagrave le passivitagrave e le passivitagrave potenziali identificabili dellrsquoacquisito non soddisfano le condizioni per la rilevazione del plusvalore pagato si determina un conseguente effetto sullrsquoimporto rilevato come laquoavviamentoraquo Se il valore riconoscibile allrsquoimmobile egrave 110 il restante 10 saragrave classificato come avviamento
A+B Immob 110
Totale 120 Totale 120
CapN 120 Avviam 10
Emersione di differenze positive
1013
13
Avviam13
13
12013
13
Totale13
13
12013
13
Totale13
13
A+B13
13
11013
13
12013
13
CapN13
13
Immob13
13
13
38
Partecipazioni non totalitarie
Si ipotizzi adesso che una societagrave A proceda allrsquoacquisto solo dellrsquo80 delle partecipazioni che compongono il capitale della societagrave B corrispondendo per dette partecipazioni un prezzo pari a 800
A Partecipi i
CapS 800 Totale 800 Totale
800 800
B Impianti
i i
1000
Totale 1000 Totale 1000
Debiti 500 Cap S 200 Ris 300
Emersione di differenze positive
CapS13
13
100013
13
Totale13
13
100013
13
Totale13
13
A13
13
B13
13
100013
13
80013
13
800 13
13
30013
13
50013
13
Debiti13
13
20013
13
Cap S13
13
Ris13
13
Totale13
13
80013
13
80013
13
Impianticipazioni13
13
Partecipcipazioni13
13
Totale13
13
13
39
Assumiamo infine che il valore economico della societagrave B alla data di acquisto sia pari a 1000 ossia 500 in piugrave rispetto al suo patrimonio netto contabile detta differenza in particolare egrave da attribuirebull per 200 agli impianti che hanno un valore corrente di 1200 rispetto al
loro valore contabile di 1000 e bull per 300 allrsquoavviamento che viene riconosciuto alla suddetta societagrave B
Emersione di differenze positive
Partecipazioni non totalitarie
40
Se dopo la distribuzione precedentemente esaminata permane invece una differenza negativa cioegrave il costo egrave inferiore alla corrispondente quota di patrimonio netto questa puograve essere dovuta abull una riduzione del valore derivante da un cattivo andamento economico bull Dallrsquoaver effettuato un buon affare
Emersione di differenze negative
41
art 33 del DLgs12791
bull Attribuire la differenza laquofondo di consolidamento per rischi e oneri futuriraquo nel caso sia dovuta alla previsione di risultati economici sfavorevoli
bull attribuire la differenza a laquoriserva di consolidamentoraquo negli altri casi
Emersione di differenze negative
42
Per lrsquoOIC innanzi tutto la differenza negativa deve essere utilizzata per ridurre proporzionalmente le attivitagrave immobilizzate Non cosigrave per il PCEL 4 che segue il principio della aggregazione a valori contabili
Se sussiste una ulteriore eccedenza negativa questa deve essere stanziata a bull laquofondo di consolidamento per rischi e oneri futuriraquo se si prevede che la
societagrave acquistata sosterragrave perditebull laquoriserva di consolidamentoraquo altri casi
Emersione di differenze negative
43
La societagrave laquoAraquo acquisisce lrsquointero capitale della societagrave laquoBraquo pagando 90 ciograve che contabilmente egrave valorizzato 100
Se intendiamo utilizzare la riserva avremo
A+B Immob 100
Totale 100 Totale 100
CapN 90 Riserva 10
Emersione di differenze negative
10013
13
Totale13
13
Riserva13
13
1013
13
10013
13
Totale13
13
A+B13
13
10013
13
9013
13
CapN13
13
Immob13
13
13
44
bull Ci possono essere casi in cui una partecipazione egrave significativa in cui il comune esercita una posizione di rilievo ma che tecnicamente non egrave controllata ai sensi dellrsquoart 2359 del Codice Civile
bull Egrave il caso di Hera per il Comune di Bologna e di tanti altri casibull In questo caso come si puograve fare
Un problema
45
laquoEgrave ammesso il consolidamento proporzionale di quelle aziende per e quali si configuri un controllo congiunto tra piugrave soggetti La dimostrazione del controllo congiunto deve essere illustrata e fondarsi su situazioni di diritto o di fattoraquo
In tal caso il PCEL 4 ammette il consolidamento proporzionale
Il PCEL 4 al n 25
46
ELIMINAZIONE PARTITE RECIPROCHE
47
Ai fini della procedura di consolidamento risulta necessario distinguere trabull operazioni che non hanno alcun effetto sul risultato consolidato (valori
reciproci)bull operazioni che influenzano lrsquoutile consolidato (utili-perdite interni)
ELIMINAZIONE PARTITE RECIPROCHE
48
Alcuni problemihellip
bull acquisti e vendite di beni quando la societagrave venditrice ha contabilizzato la vendita e la merce ancora in viaggio non egrave stata invece contabilizzata dalla controparte
bull pagamenti fatti da una societagrave allrsquoaltra la quale ancora non ha ricevuto il relativo accredito
bull errori materiali di fatturazione eo contabilizzazione
ELIMINAZIONE PARTITE RECIPROCHE
49
Si intendono tutti quei rapporti generati da operazioni interne al gruppo che trovano espressi nei singoli bilanci da
1 CREDITI E DEBITI
2 COSTI E RICAVI
1 Si devono elidere i crediti di una societagrave con i rispettivi debiti dellrsquoaltra2 Analogamente si devono elidere i costi con i rispettivi ricavi
VALORI RECIPROCI
50
Dopo la cessione ad una societagrave del gruppo le merci sono state vendute a terze economie
SOCIETAgraveB
SOCIETAgraveA
80 100 110
La societagrave A ha conseguito un ricavo di 110 la societagrave B ha sostenuto un costo di 80 a livello di gruppo vi egrave stato un profitto di 30 (20+10)
(Utile 20) (Utile 10)
51
Poniamo che la controllante A acquisti merci dalla controllata B per 100
bullldquoArdquo registrerebbe nella propria contabilitagrave
Merci cacq a Debiti vB 100
bullldquoBrdquo registrerebbe nella propria contabilitagrave
Cred vA a 100Merci cvend
A livello consolidato abbiamo quindi che
52
bullLe poste Cred vA Debiti vBe
Originano crediti e debiti infra-gruppo che e devono essere trattati come precedentemente visto
bullLe poste e
Compensandosi tra loro non alterano lrsquoutile di gruppo Lrsquoeffetto a livello di Stato Patrimoniale consolidato egrave quindi nullo sul foglio di consolidamento non dobbiamo operare alcun intervento
Merci cacq Merci cvend
53
CE SP Acquisto soc gruppo a Deb vsoc gruppo
100
SP CE Cassa a Merci cvendita 110
Acquirenteper il gruppo
Venditoreper il gruppo
CE SP Merci cacquisto a Cassa 80
SP CE Crediti vsoc gruppo a Vendita soc gruppo 100 CE SP Acquisto soc gruppo a Deb vsoc gruppo
100
SP CE Cassa a Merci cvendita 110
Consolidato
CE SP Merci cacquisto a Cassa 80
SP CE Crediti vsoc gruppo a Vendita soc gruppo 100
54
CE SP Merci cacquisto a Cassa 80
SP CE Cassa a Merci cvendita 110
Riepilogandohellip
Primahellip e dopohellip
200A
Part C+R 100B
Cassa C+RA+B
200Cassa C+R20Utile10Utile 30Utile
100 20 230
Debv100Cred
100Cassa210
Cassa13
13
21013
13
10013
13
CredvA13
13
10013
13
Debv13
13
3013
13
Utile13
13
Utile13
13
1013
13
Utile13
13
2013
13
Cassa13
13
B13
13
10013
13
2013
13
C+R13
13
13
Part13
13
A13
13
20013
13
C+R13
13
13
Cassa13
13
20013
13
23013
13
10013
13
A+B13
13
C+R13
13
13
13
55
bull Nei gruppi privati lrsquoIva ha natura solo finanziaria sia per lrsquoacquirente che per il venditore
bull Non egrave cosigrave nel Gruppo Ente Locale dove un credito per la partecipata contiene una quota di Iva che per lrsquoente locale rappresenta invece un costo
bull Quale soluzione si puograve adottare
Attenzione E lrsquoIVA
56
ldquoNel caso di operazioni tra controllante e sue controllate che comportino un trattamento fiscale difforme lrsquoimposta dovragrave essere considerata separatamente e non oggetto di elisione Nel caso dellrsquoimposta sul valore aggiunto infatti questa dovragrave rientrare come onere nel conto economico consolidato a causa della sua indetraibilitagrave per lrsquoente locale controllanterdquo
Il PCEL 4 al punto 24
57
Nel caso di operazioni tra la controllante e le sue controllate oggetto di un difforme trattamento fiscale lrsquoimposta non egrave oggetto di elisione Ad esempio lrsquoimposta sul valore aggiunto Ad esempio nei casi in cui risulta indetraibile lrsquoimposta sul valore aggiunto pagata dalla capogruppo a componenti del gruppo per le quali lrsquoIVA egrave detraibile non egrave oggetto di eliminazione e rientra tra i costi del conto economico consolidato
Lrsquoallegato 4
58
Utili generati da rapporti intervenuti tra societagrave appartenenti al gruppo
Sotto un profilo contabile si deve tenere presente chebull le eliminazioni riguardanti le operazioni dellrsquoesercizio hanno come contropartita
lrsquoutilebull le eliminazioni inerenti esercizi precedenti rettificano invece le riserve
SP Fondo svalutazione a Diversi 40 SP a Riserve 30 CE a Svalutazione crediti 10
Utili interni
59
SocietagraveB
SocietagraveA
80 100
Tra lrsquoacquisto da parte di B (cioegrave 80) e la successiva vendita a A (a 100) si egrave realizzato un profitto interno che dovragrave essere eliminato in quanto sopravvaluta
(Utile 20)
Le merci risultano ancora nel magazzino di una impresa del gruppo
bull Lrsquoutile della societagrave Bbull Il valore del magazzino della societagrave A
60
CE SP Merci cacquisto a Cassa 80
SP CE Crediti vsoc gruppo a Vendita soc gruppo 100
Acquisti soc gruppo a Debiti vsoc gruppo 100
SP Merci a Merci c rim fin 100
CE SP Merci cacquisto a Cassa 80
SP CE Crediti vsoc gruppo a Vendita soc gruppo 100
CE Acquisti soc gruppo a Debiti vsoc gruppo 100CE SP Merci a Merci c fim fin 100
BA
Cons
olid
ato
61
CE Debiti vsoc gruppo a Crediti vsoc gruppo 100
CE Vendite infragruppo a Acquisti infragruppo 100
CE SP Merci c rim fin a Merci 20
In questo modo si riduce il valore delle rimanenze in SP
Quindi per consolidarehellip
62
dovremmobull in primo luogo rettificare la plusvalenza interna contro il
costo sostenuto per lrsquoacquisto del bene da parte della societagrave acquirente
bull in secondo luogo eliminare lrsquoammortamento in eccesso
Situazione piugrave complessa
E nel caso di beni ammortizzabili
63
SOCIETArsquo AATTIVO PASSIVO
Part 100Cassa 20
C+R 200
SOCIETArsquo BATTIVO PASSIVO
Imp 80
C+R 100
SOCIETArsquo A+BATTIVO PASSIVO
C+R 200Cassa 120Imp 80
Cassa 100
Poniamo che la societagrave A possegga un impianto Costo storico 200 ammortizzato in 10 anni
La cessione avviene al sesto anno F amm 120 quindi valore contabile 80hellip
Situazione preesistente
64
X Libro giornale di A SP Cassa a Diversi 100 SP Impianti 80 CE Plusvalenza 20 Libro giornale di B SP SP Impianti a Cassa
100
X Scritture di consolidamento SP SP C+R a Partecipazioni 100 CE SP Plusvalenza (utile) a Impianti 20
SOCIETArsquo AATTIVO PASSIVO
Part 100Cassa 120
C+R 200
SOCIETArsquo BATTIVO PASSIVO
Imp 100 C+R 100
SOCIETArsquo A+BATTIVO PASSIVO
C+R 200Cassa 140Imp 80Utile 20 Cassa 20
65
SOCIETArsquo AATTIVO PASSIVO
Part 100Cassa 120
C+R 200
SOCIETArsquo BATTIVO PASSIVO
Imp 100 C+R 100
SOCIETArsquo A+BATTIVO PASSIVO
C+R 200Cassa 140Imp 80
Poniamo che la societagrave B stimi la residua vita utile dellrsquoimpianto in ulteriori 10 anni
hellip avremo quindi un ammortamento annuo da parte di B pari al 10 del suo costo di acquisto contro un ammortamento consolidato pari al 10 del precedente valore contabile
Cassa 20
SOCIETArsquo AATTIVO PASSIVO
Part 100Cassa 120
C+R 200
SOCIETArsquo BATTIVO PASSIVO
Imp 90 C+R 100
SOCIETArsquo A+BATTIVO PASSIVO
Cassa 140Imp 72ammort10
Utile 0Cassa 40 Ammort 8
Utile 2
66
X+1 Scritture di consolidamento SP SP Riserve a Impianti 20
X+1 Scritture di consolidamento SP CE Impianti a Ammortamento 2
2) Eliminazione plusvalenza
3) lrsquoanno successivo dovremo anche eliminare ammortamento in eccesso
Lrsquoammortamento in eccesso (10 contro 8) deve essere rettificatohellip Quindi
1) Consolidamento partecipazioni
X+1 Scritture di consolidamento SP SP C+R a Partecipazioni 100
Che a sua volta dovragrave essere compensato dalla riservahellip
67
X+1 Scritture di consolidamento SP SP C+R a Partecipazioni 100 SP SP Riserve (C+R) a Impianti 20
X+2 Scritture di consolidamento SP SP C+R a Partecipazioni 100 SP SP Riserve (C+R) a Impianti 18 SP CE Impianti a Ammortamento 2
X+3 Scritture di consolidamento SP SP C+R a Partecipazioni 100 SP SP Riserve (C+R) a Impianti 16 SP CE Impianti a Ammortamento 2
68
anno(a) valore bene in
bilancio di esercizio
(b) ammortinbilancio di esercizio
(c) valore bene in bilancio consolidato
(d) ammortin bilancio consolidato
(e=b-d)) differ ammort (f=b-d-f) plusval
0 100 - 80 - - 20 1 90 10 72 8 2 18 2 80 10 64 8 2 16 3 70 10 56 8 2 14 4 60 10 48 8 2 12 5 50 10 40 8 2 10 6 40 10 32 8 2 8 7 30 10 24 8 2 6 8 20 10 16 8 2 4 9 10 10 8 8 2 2
10 - 10 - 8 2 -100 80 20
| X+3 | Scritture di consolidamento | ||||||||||
| SP SP | C+R | a | Partecipazioni | 100 | |||||||
| SP SP | Riserve (C+R) | a | Impianti | 16 | |||||||
| SP CE | Impianti | a | Ammortamento | 2 |
| X+2 | Scritture di consolidamento | ||||||||||
| SP SP | C+R | a | Partecipazioni | 100 | |||||||
| SP SP | Riserve (C+R) | a | Impianti | 18 | |||||||
| SP CE | Impianti | a | Ammortamento | 2 |
| X+1 | Scritture di consolidamento | ||||||||||
| SP SP | C+R | a | Partecipazioni | 100 | |||||||
| SP SP | Riserve (C+R) | a | Impianti | 20 |
| X+1 | Scritture di consolidamento | ||||||||||
| SP SP | C+R | a | Partecipazioni | 100 |
| X+1 | Scritture di consolidamento | ||||||||||
| SP CE | Impianti | a | Ammortamento | 2 |
| X+1 | Scritture di consolidamento | ||||||||||
| SP SP | Riserve | a | Impianti | 20 |
| X | Scritture di consolidamento | ||||||||||
| SP SP | C+R | a | Partecipazioni | 100 | |||||||
| CE SP | Plusvalenza (utile) | a | Impianti | 20 |
| X | Libro giornale di A | ||||||||||
| SP | Cassa | a | Diversi | 100 | |||||||
| SP | Impianti | 80 | |||||||||
| CE | Plusvalenza | 20 | |||||||||
| Libro giornale di B | |||||||||||
| SP SP | Impianti | a | Cassa | 100 | |||||||
| CE | Debiti vsoc gruppo | a | Crediti vsoc gruppo | 100 | |||||||
| CE | Vendite infragruppo | a | Acquisti infragruppo | 100 | |||||||
| CE SP | Merci c rim fin | a | Merci | 20 | |||||||
| CE SP | Merci cacquisto | a | Cassa | 80 | |||||||
| SP CE | Crediti vsoc gruppo | a | Vendita soc gruppo | 100 | |||||||
| CE | Acquisti soc gruppo | a | Debiti vsoc gruppo | 100 | |||||||
| CE SP | Merci | a | Merci c fim fin | 100 | |||||||
| CE | Acquisti soc gruppo | a | Debiti vsoc gruppo | 100 | |||||||
| CE SP | Merci | a | Merci c rim fin | 100 | |||||||
| CE SP | Merci cacquisto | a | Cassa | 80 | |||||||
| SP CE | Crediti vsoc gruppo | a | Vendita soc gruppo | 100 |
| SP | Fondo svalutazione | a | Diversi | 40 | |||||||
| SP | a | Riserve | 30 | ||||||||
| CE | a | Svalutazione crediti | 10 | ||||||||
| CE SP | Merci cacquisto | a | Cassa | 80 | |||||||
| SP CE | Cassa | a | Merci cvendita | 110 | |||||||
| CE SP | Merci cacquisto | a | Cassa | 80 | |||||||
| SP CE | Crediti vsoc gruppo | a | Vendita soc gruppo | 100 |
| CE SP | Merci cacquisto | a | Cassa | 80 | |||||||
| SP CE | Crediti vsoc gruppo | a | Vendita soc gruppo | 100 | |||||||
| CE SP | Acquisto soc gruppo | a | Deb vsoc gruppo | 100 | |||||||
| SP CE | Cassa | a | Merci cvendita | 110 | |||||||
| CE SP | Acquisto soc gruppo | a | Deb vsoc gruppo | 100 | |||||||
| SP CE | Cassa | a | Merci cvendita | 110 | |||||||
| CONS | |
| 880 | |
| - | |
| 850 | |
| 620 | |
| 2350 | |
| 1210 | |
| 800 | |
| - | |
| 150 | |
| - | |
| 150 | |
| 40 | |
| 2350 |
| RD | RA | ||
| SOCA | SOCB | TOT | |||||
| IMMOBILIZZ | 450 | 430 | 880 | ||||
| PARTECIP | 560 | 560 | |||||
| SCORTE | 500 | 350 | 850 | ||||
| CREDITI | 400 | 220 | 620 | ||||
| TOT ATT | 1910 | 1000 | 2910 | ||||
| DEBITI | 810 | 400 | 1210 | ||||
| CAPSOCA | 800 | 800 | |||||
| CAPSOCB | 300 | 300 | |||||
| RISA | 150 | 150 | |||||
| RIS B | 100 | 100 | |||||
| UTILE A | 150 | 150 | |||||
| UTILE B 3112-18 | 160 | 160 | |||||
| UTILE B 18-3112 | 40 | 40 | |||||
| TOT PASS | 1910 | 1000 | 2910 |
| SOCA | SOCB | TOT | RD | RA | CONS | ||||||||
| PARTECIP | 60 | 60 | 60 | - | |||||||||
| SCORTE | 50 | 50 | 50 | ||||||||||
| CASSA | 100 | 100 | 200 | 200 | |||||||||
| TOT ATT | 160 | 150 | 310 | 250 | |||||||||
| DEBITI | 60 | 50 | 110 | 110 | |||||||||
| CAPNETTO A | 100 | 100 | 100 | ||||||||||
| CAPNETTO B | 100 | 100 | 60 | 40 | |||||||||
| TOT PASS | 160 | 150 | 310 | 60 | 60 | 250 |
| SOCA | SOCB | TOT | RD | RA | CONS | ||||||||
| PARTECIP | 100 | 100 | 100 | - | |||||||||
| SCORTE | 50 | 50 | 50 | ||||||||||
| CASSA | 100 | 100 | 200 | 200 | |||||||||
| TOT ATT | 200 | 150 | 350 | 250 | |||||||||
| DEBITI | 100 | 50 | 150 | 150 | |||||||||
| CAPNETTO A | 100 | 100 | 100 | ||||||||||
| CAPNETTO B | 100 | 100 | 100 | - | |||||||||
| TOT PASS | 200 | 150 | 350 | 100 | 100 | 250 |
16
LA SOCIETAgrave CONTROLLA IL 100 DELLA SOCIETAgrave BI PATRIMONI DELLE DUE SOCIETAgrave SONO I SEGUENTI
SOCIETAgrave AATTIVO PASSIVO
Part 100
cassa 100
deb 100
netto 100
SOCIETAgrave BATTIVO PASSIVO
scorte 50
cassa 100
deb 50
netto 100
SOCIETAgrave A+BATTIVO PASSIVO
17
Scorte50
Cassa200
ATTI
VOPA
SSIV
O
ATTIVO PASSIVOcassa 200
scorte 50
netto 100
debiti 150
Netto100
Debiti150
SOCIETAgrave BSOCIETAgrave A
SOCIETAgrave A+B
INDEB
10050
150 NB
18
SO CA SO CB TO T RD RA CONSPARTECIP 100 100 100 - SCORTE 50 50 50 CASSA 100 100 200 200 TO T ATT 200 150 350 250 DEBITI 100 50 150 150 CAPNETTO A 100 100 100 CAPNETTO B 100 100 100 - TO T PASS 200 150 350 100 100 250
Foglio di consolidamento
19
bull la percentuale di partecipazione (laquopraquo)
bull il costo della partecipazione iscritto nel bilancio della controllante (laquoCraquo)
bull il valore contabile del netto che egrave stato acquistato(laquoNraquo)
pbullNharrC
Consolidamento delle partecipazioni
20
Partecipazione totalitaria
Partecipazione non totalitaria
quota Netto acquistata = Costo N=C pbullN =C
NltC pbullNltCquota Netto
acquistata lt Costo
NgtC pbullNgtCquota Netto acquistata gt Costo
Consolidamento delle partecipazioni
21
LA SOCIETAgrave A CONTROLLA IL 60 DELLA SOCIETAgrave B I PATRIMONI DELLE DUE SOCIETAgrave SONO I SEGUENTI
SOCIETAgrave AATTIVO PASSIVO
Part 60
cassa 100
deb 60
netto 100
SOCIETAgrave BATTIVO PASSIVO
scorte 50
cassa 100
deb 50
netto 100
SOCIETAgrave A+BATTIVO PASSIVO
22
SOCIETAgrave A
ATTIVO PASSIVO
Part 60
cassa 100
deb 60
netto 100
SOCIETAgrave B
ATTIVO PASSIVO
scorte 50
cassa 100
deb 50
netto 100
SOCIETAgrave A+BATTIVO PASSIVO
cassa 200
scorte 50
deb 110
netto 140magg 100min 40
23
SO CA SO CB TO T RD RA CONSPARTECIP 60 60 60 - SCORTE 50 50 50 CASSA 100 100 200 200 TO T ATT 160 150 310 250 DEBITI 60 50 110 110 CAPNETTO A 100 100 100 CAPNETTO B 100 100 60 40 TO T PASS 160 150 310 60 60 250
24
La prassi contabile prevede i seguenti metodi
rArr INTEGRAZIONE GLOBALE
rArr INTEGRAZIONE PROPORZIONALE
In sostituzione della voce partecipazioni vengono inseriti gli importi integrali delle attivitagrave e delle passivitagrave dellrsquoaffiliata anche nel caso in cui la societagrave madre non detenga il 100
Si inserisce tra le attivitagrave e le passivitagrave e tra i proventi ed oneri la quota proporzionaleriferita al capitale della capogruppo nellrsquoaffiliata
Metodi di consolidamento
25
Quale metodo egrave piugrave coerente con il nostro approccio
26
bull Il PCEL 4 opta per il consolidamento integrale per le partecipazioni di controllo mentre prevede il consolidamento proporzionale nei casi di controllo congiunto
bull LrsquoAllegato 4 che non affronta il tema del controllo congiunto lascia aperta la possibilitagrave di utilizzare sia il consolidamento integrale che quello proporzionale
Quale metodo di consolidamento
27
Egrave la quota parte del capitale delle riserve e degli utili conseguiti dalla controllata laquoacquistatiraquo dalla controllante
Poicheacute le componenti del netto tendono per loro natura a variare nel tempo la determinazione del suddetto valore dipende essenzialmente dalla data a cui si riferisce il calcolo
Il valore del patrimonio netto
28
SSOOCCAA SSOOCCBB TTOOTT IIMMMMOOBBIILLIIZZZZ 445500 443300 888800 PPAARRTTEECCIIPP 556600 556600 SSCCOORRTTEE 550000 335500 885500 CCRREEDDIITTII 440000 222200 662200 TTOOTT AATTTT 11991100 11000000 22991100 DDEEBBIITTII 881100 440000 11221100 CCAAPPSSOOCCAA 880000 880000 CCAAPPSSOOCCBB 330000 330000 RRIISSAA 115500 115500 RRIISS BB 110000 110000 UUTTIILLEE AA 115500 115500 UUTTIILLEE BB 33111122--1188 116600 116600 UUTTIILLEE BB 1188--33111122 4400 4400 TTOOTT PPAASSSS 11991100 11000000 22991100
RRDD RRAA
560
300
100
160
560 560
CCOONNSS 888800 --
885500 662200
22335500 11221100
880000 --
115500 --
115500
4400 22335500
UTILE CONSOLID
29
SOCIETArsquo A+B
Immobil 880Scorte 850Crediti 620
Debiti 1210CS di A 800Ris A 150Utile A+B 190
SOCIETArsquo A
Immobil 450Partec 560Scorte 500Crediti 400
Debiti 810CS di A 800Ris A 150Utile A 150
SOCIETArsquo B
Immobil 430Scorte 350Crediti 220
Debiti 400CS di B 300Ris B 100Utile B 200
Pertanto
30
Ovviamente il prezzo pagato ovvero il costo di acquisto delle partecipazioni puograve essere maggiore o minore della corrispondente quota di capitale acquisito
In tal modo si genera una differenza allrsquoatto del consolidamento che puograve esserebull positiva quando il costo egrave maggiore della quota di netto acquisitabull negativa quando il costo egrave minore della quota di netto acquisita
Consolidamento delle partecipazioni
31
una societagrave laquoAraquo acquisisce lrsquointero capitale di una societagrave laquoBraquo pagando 120 ciograve che contabilmente egrave valorizzato 100 Per focalizzare meglio la questione poniamo che la societagrave laquoAraquo possegga dopo lrsquoacquisto unicamente la partecipazione in laquoBraquo Il valore puograve essere attribuito al valore corrente dellrsquoAttivo di Bhellip
Consolidamento delle partecipazioni
32
Consolidamento delle partecipazioni
33
Nella redazione del bilancio consolidato lrsquoente locale aggrega i bilanci della controllante e delle sue controllate voce per voce sommando tra loro i corrispondenti valori dellrsquoattivo del passivo dellrsquoattivo nettopatrimonio netto dei proventi e degli oneri Il metodo di aggregazione dei valori da utilizzare puograve fare riferimento ai valori contabili senza attribuzione dellrsquoavviamento alle diverse attivitagrave e passivitagrave
In sostanza tutta la eventuale differenza tra costo e valore contabile saragrave da considerare differenza di consolidamento
La ldquoderogardquo del PCEL 4 al punto 15
34
Immobili 100
Avviamento 20
Capitale Netto 120
In sostanza non si pratica la riattribuzione del fair value I valori perograve devono essere ricalcolati con principi contabili omogenei
Secondo il PCEL 4
35
Se vi egrave una differenza positiva ovvero se il costo egrave superiore alla corrispondente quota di patrimonio netto valutata a valori correnti questo puograve essere dovuto a
a) un ulteriore margine pagato in funzione di un avviamento positivo della societagrave acquisita (goodwill)
b) un premio corrisposto per specifici benefici per la societagrave acquirente o per sinergie che otterragrave il gruppo
c) Allrsquoeffettuazione di un cattivo affare
Emersione di differenze positive
36
Nel caso di differenza positiva sono possibili due comportamenti contabili alternativi
bullLrsquoiscrizione della differenza nella posta laquodifferenze di consolidamentoraquo nellrsquoattivo dello stato patrimoniale
bullLrsquoiscrizione della differenza nel netto a riduzione esplicita della riserva di consolidamento
Emersione di differenze positive
37
Nei casi in cui le attivitagrave le passivitagrave e le passivitagrave potenziali identificabili dellrsquoacquisito non soddisfano le condizioni per la rilevazione del plusvalore pagato si determina un conseguente effetto sullrsquoimporto rilevato come laquoavviamentoraquo Se il valore riconoscibile allrsquoimmobile egrave 110 il restante 10 saragrave classificato come avviamento
A+B Immob 110
Totale 120 Totale 120
CapN 120 Avviam 10
Emersione di differenze positive
1013
13
Avviam13
13
12013
13
Totale13
13
12013
13
Totale13
13
A+B13
13
11013
13
12013
13
CapN13
13
Immob13
13
13
38
Partecipazioni non totalitarie
Si ipotizzi adesso che una societagrave A proceda allrsquoacquisto solo dellrsquo80 delle partecipazioni che compongono il capitale della societagrave B corrispondendo per dette partecipazioni un prezzo pari a 800
A Partecipi i
CapS 800 Totale 800 Totale
800 800
B Impianti
i i
1000
Totale 1000 Totale 1000
Debiti 500 Cap S 200 Ris 300
Emersione di differenze positive
CapS13
13
100013
13
Totale13
13
100013
13
Totale13
13
A13
13
B13
13
100013
13
80013
13
800 13
13
30013
13
50013
13
Debiti13
13
20013
13
Cap S13
13
Ris13
13
Totale13
13
80013
13
80013
13
Impianticipazioni13
13
Partecipcipazioni13
13
Totale13
13
13
39
Assumiamo infine che il valore economico della societagrave B alla data di acquisto sia pari a 1000 ossia 500 in piugrave rispetto al suo patrimonio netto contabile detta differenza in particolare egrave da attribuirebull per 200 agli impianti che hanno un valore corrente di 1200 rispetto al
loro valore contabile di 1000 e bull per 300 allrsquoavviamento che viene riconosciuto alla suddetta societagrave B
Emersione di differenze positive
Partecipazioni non totalitarie
40
Se dopo la distribuzione precedentemente esaminata permane invece una differenza negativa cioegrave il costo egrave inferiore alla corrispondente quota di patrimonio netto questa puograve essere dovuta abull una riduzione del valore derivante da un cattivo andamento economico bull Dallrsquoaver effettuato un buon affare
Emersione di differenze negative
41
art 33 del DLgs12791
bull Attribuire la differenza laquofondo di consolidamento per rischi e oneri futuriraquo nel caso sia dovuta alla previsione di risultati economici sfavorevoli
bull attribuire la differenza a laquoriserva di consolidamentoraquo negli altri casi
Emersione di differenze negative
42
Per lrsquoOIC innanzi tutto la differenza negativa deve essere utilizzata per ridurre proporzionalmente le attivitagrave immobilizzate Non cosigrave per il PCEL 4 che segue il principio della aggregazione a valori contabili
Se sussiste una ulteriore eccedenza negativa questa deve essere stanziata a bull laquofondo di consolidamento per rischi e oneri futuriraquo se si prevede che la
societagrave acquistata sosterragrave perditebull laquoriserva di consolidamentoraquo altri casi
Emersione di differenze negative
43
La societagrave laquoAraquo acquisisce lrsquointero capitale della societagrave laquoBraquo pagando 90 ciograve che contabilmente egrave valorizzato 100
Se intendiamo utilizzare la riserva avremo
A+B Immob 100
Totale 100 Totale 100
CapN 90 Riserva 10
Emersione di differenze negative
10013
13
Totale13
13
Riserva13
13
1013
13
10013
13
Totale13
13
A+B13
13
10013
13
9013
13
CapN13
13
Immob13
13
13
44
bull Ci possono essere casi in cui una partecipazione egrave significativa in cui il comune esercita una posizione di rilievo ma che tecnicamente non egrave controllata ai sensi dellrsquoart 2359 del Codice Civile
bull Egrave il caso di Hera per il Comune di Bologna e di tanti altri casibull In questo caso come si puograve fare
Un problema
45
laquoEgrave ammesso il consolidamento proporzionale di quelle aziende per e quali si configuri un controllo congiunto tra piugrave soggetti La dimostrazione del controllo congiunto deve essere illustrata e fondarsi su situazioni di diritto o di fattoraquo
In tal caso il PCEL 4 ammette il consolidamento proporzionale
Il PCEL 4 al n 25
46
ELIMINAZIONE PARTITE RECIPROCHE
47
Ai fini della procedura di consolidamento risulta necessario distinguere trabull operazioni che non hanno alcun effetto sul risultato consolidato (valori
reciproci)bull operazioni che influenzano lrsquoutile consolidato (utili-perdite interni)
ELIMINAZIONE PARTITE RECIPROCHE
48
Alcuni problemihellip
bull acquisti e vendite di beni quando la societagrave venditrice ha contabilizzato la vendita e la merce ancora in viaggio non egrave stata invece contabilizzata dalla controparte
bull pagamenti fatti da una societagrave allrsquoaltra la quale ancora non ha ricevuto il relativo accredito
bull errori materiali di fatturazione eo contabilizzazione
ELIMINAZIONE PARTITE RECIPROCHE
49
Si intendono tutti quei rapporti generati da operazioni interne al gruppo che trovano espressi nei singoli bilanci da
1 CREDITI E DEBITI
2 COSTI E RICAVI
1 Si devono elidere i crediti di una societagrave con i rispettivi debiti dellrsquoaltra2 Analogamente si devono elidere i costi con i rispettivi ricavi
VALORI RECIPROCI
50
Dopo la cessione ad una societagrave del gruppo le merci sono state vendute a terze economie
SOCIETAgraveB
SOCIETAgraveA
80 100 110
La societagrave A ha conseguito un ricavo di 110 la societagrave B ha sostenuto un costo di 80 a livello di gruppo vi egrave stato un profitto di 30 (20+10)
(Utile 20) (Utile 10)
51
Poniamo che la controllante A acquisti merci dalla controllata B per 100
bullldquoArdquo registrerebbe nella propria contabilitagrave
Merci cacq a Debiti vB 100
bullldquoBrdquo registrerebbe nella propria contabilitagrave
Cred vA a 100Merci cvend
A livello consolidato abbiamo quindi che
52
bullLe poste Cred vA Debiti vBe
Originano crediti e debiti infra-gruppo che e devono essere trattati come precedentemente visto
bullLe poste e
Compensandosi tra loro non alterano lrsquoutile di gruppo Lrsquoeffetto a livello di Stato Patrimoniale consolidato egrave quindi nullo sul foglio di consolidamento non dobbiamo operare alcun intervento
Merci cacq Merci cvend
53
CE SP Acquisto soc gruppo a Deb vsoc gruppo
100
SP CE Cassa a Merci cvendita 110
Acquirenteper il gruppo
Venditoreper il gruppo
CE SP Merci cacquisto a Cassa 80
SP CE Crediti vsoc gruppo a Vendita soc gruppo 100 CE SP Acquisto soc gruppo a Deb vsoc gruppo
100
SP CE Cassa a Merci cvendita 110
Consolidato
CE SP Merci cacquisto a Cassa 80
SP CE Crediti vsoc gruppo a Vendita soc gruppo 100
54
CE SP Merci cacquisto a Cassa 80
SP CE Cassa a Merci cvendita 110
Riepilogandohellip
Primahellip e dopohellip
200A
Part C+R 100B
Cassa C+RA+B
200Cassa C+R20Utile10Utile 30Utile
100 20 230
Debv100Cred
100Cassa210
Cassa13
13
21013
13
10013
13
CredvA13
13
10013
13
Debv13
13
3013
13
Utile13
13
Utile13
13
1013
13
Utile13
13
2013
13
Cassa13
13
B13
13
10013
13
2013
13
C+R13
13
13
Part13
13
A13
13
20013
13
C+R13
13
13
Cassa13
13
20013
13
23013
13
10013
13
A+B13
13
C+R13
13
13
13
55
bull Nei gruppi privati lrsquoIva ha natura solo finanziaria sia per lrsquoacquirente che per il venditore
bull Non egrave cosigrave nel Gruppo Ente Locale dove un credito per la partecipata contiene una quota di Iva che per lrsquoente locale rappresenta invece un costo
bull Quale soluzione si puograve adottare
Attenzione E lrsquoIVA
56
ldquoNel caso di operazioni tra controllante e sue controllate che comportino un trattamento fiscale difforme lrsquoimposta dovragrave essere considerata separatamente e non oggetto di elisione Nel caso dellrsquoimposta sul valore aggiunto infatti questa dovragrave rientrare come onere nel conto economico consolidato a causa della sua indetraibilitagrave per lrsquoente locale controllanterdquo
Il PCEL 4 al punto 24
57
Nel caso di operazioni tra la controllante e le sue controllate oggetto di un difforme trattamento fiscale lrsquoimposta non egrave oggetto di elisione Ad esempio lrsquoimposta sul valore aggiunto Ad esempio nei casi in cui risulta indetraibile lrsquoimposta sul valore aggiunto pagata dalla capogruppo a componenti del gruppo per le quali lrsquoIVA egrave detraibile non egrave oggetto di eliminazione e rientra tra i costi del conto economico consolidato
Lrsquoallegato 4
58
Utili generati da rapporti intervenuti tra societagrave appartenenti al gruppo
Sotto un profilo contabile si deve tenere presente chebull le eliminazioni riguardanti le operazioni dellrsquoesercizio hanno come contropartita
lrsquoutilebull le eliminazioni inerenti esercizi precedenti rettificano invece le riserve
SP Fondo svalutazione a Diversi 40 SP a Riserve 30 CE a Svalutazione crediti 10
Utili interni
59
SocietagraveB
SocietagraveA
80 100
Tra lrsquoacquisto da parte di B (cioegrave 80) e la successiva vendita a A (a 100) si egrave realizzato un profitto interno che dovragrave essere eliminato in quanto sopravvaluta
(Utile 20)
Le merci risultano ancora nel magazzino di una impresa del gruppo
bull Lrsquoutile della societagrave Bbull Il valore del magazzino della societagrave A
60
CE SP Merci cacquisto a Cassa 80
SP CE Crediti vsoc gruppo a Vendita soc gruppo 100
Acquisti soc gruppo a Debiti vsoc gruppo 100
SP Merci a Merci c rim fin 100
CE SP Merci cacquisto a Cassa 80
SP CE Crediti vsoc gruppo a Vendita soc gruppo 100
CE Acquisti soc gruppo a Debiti vsoc gruppo 100CE SP Merci a Merci c fim fin 100
BA
Cons
olid
ato
61
CE Debiti vsoc gruppo a Crediti vsoc gruppo 100
CE Vendite infragruppo a Acquisti infragruppo 100
CE SP Merci c rim fin a Merci 20
In questo modo si riduce il valore delle rimanenze in SP
Quindi per consolidarehellip
62
dovremmobull in primo luogo rettificare la plusvalenza interna contro il
costo sostenuto per lrsquoacquisto del bene da parte della societagrave acquirente
bull in secondo luogo eliminare lrsquoammortamento in eccesso
Situazione piugrave complessa
E nel caso di beni ammortizzabili
63
SOCIETArsquo AATTIVO PASSIVO
Part 100Cassa 20
C+R 200
SOCIETArsquo BATTIVO PASSIVO
Imp 80
C+R 100
SOCIETArsquo A+BATTIVO PASSIVO
C+R 200Cassa 120Imp 80
Cassa 100
Poniamo che la societagrave A possegga un impianto Costo storico 200 ammortizzato in 10 anni
La cessione avviene al sesto anno F amm 120 quindi valore contabile 80hellip
Situazione preesistente
64
X Libro giornale di A SP Cassa a Diversi 100 SP Impianti 80 CE Plusvalenza 20 Libro giornale di B SP SP Impianti a Cassa
100
X Scritture di consolidamento SP SP C+R a Partecipazioni 100 CE SP Plusvalenza (utile) a Impianti 20
SOCIETArsquo AATTIVO PASSIVO
Part 100Cassa 120
C+R 200
SOCIETArsquo BATTIVO PASSIVO
Imp 100 C+R 100
SOCIETArsquo A+BATTIVO PASSIVO
C+R 200Cassa 140Imp 80Utile 20 Cassa 20
65
SOCIETArsquo AATTIVO PASSIVO
Part 100Cassa 120
C+R 200
SOCIETArsquo BATTIVO PASSIVO
Imp 100 C+R 100
SOCIETArsquo A+BATTIVO PASSIVO
C+R 200Cassa 140Imp 80
Poniamo che la societagrave B stimi la residua vita utile dellrsquoimpianto in ulteriori 10 anni
hellip avremo quindi un ammortamento annuo da parte di B pari al 10 del suo costo di acquisto contro un ammortamento consolidato pari al 10 del precedente valore contabile
Cassa 20
SOCIETArsquo AATTIVO PASSIVO
Part 100Cassa 120
C+R 200
SOCIETArsquo BATTIVO PASSIVO
Imp 90 C+R 100
SOCIETArsquo A+BATTIVO PASSIVO
Cassa 140Imp 72ammort10
Utile 0Cassa 40 Ammort 8
Utile 2
66
X+1 Scritture di consolidamento SP SP Riserve a Impianti 20
X+1 Scritture di consolidamento SP CE Impianti a Ammortamento 2
2) Eliminazione plusvalenza
3) lrsquoanno successivo dovremo anche eliminare ammortamento in eccesso
Lrsquoammortamento in eccesso (10 contro 8) deve essere rettificatohellip Quindi
1) Consolidamento partecipazioni
X+1 Scritture di consolidamento SP SP C+R a Partecipazioni 100
Che a sua volta dovragrave essere compensato dalla riservahellip
67
X+1 Scritture di consolidamento SP SP C+R a Partecipazioni 100 SP SP Riserve (C+R) a Impianti 20
X+2 Scritture di consolidamento SP SP C+R a Partecipazioni 100 SP SP Riserve (C+R) a Impianti 18 SP CE Impianti a Ammortamento 2
X+3 Scritture di consolidamento SP SP C+R a Partecipazioni 100 SP SP Riserve (C+R) a Impianti 16 SP CE Impianti a Ammortamento 2
68
anno(a) valore bene in
bilancio di esercizio
(b) ammortinbilancio di esercizio
(c) valore bene in bilancio consolidato
(d) ammortin bilancio consolidato
(e=b-d)) differ ammort (f=b-d-f) plusval
0 100 - 80 - - 20 1 90 10 72 8 2 18 2 80 10 64 8 2 16 3 70 10 56 8 2 14 4 60 10 48 8 2 12 5 50 10 40 8 2 10 6 40 10 32 8 2 8 7 30 10 24 8 2 6 8 20 10 16 8 2 4 9 10 10 8 8 2 2
10 - 10 - 8 2 -100 80 20
| X+3 | Scritture di consolidamento | ||||||||||
| SP SP | C+R | a | Partecipazioni | 100 | |||||||
| SP SP | Riserve (C+R) | a | Impianti | 16 | |||||||
| SP CE | Impianti | a | Ammortamento | 2 |
| X+2 | Scritture di consolidamento | ||||||||||
| SP SP | C+R | a | Partecipazioni | 100 | |||||||
| SP SP | Riserve (C+R) | a | Impianti | 18 | |||||||
| SP CE | Impianti | a | Ammortamento | 2 |
| X+1 | Scritture di consolidamento | ||||||||||
| SP SP | C+R | a | Partecipazioni | 100 | |||||||
| SP SP | Riserve (C+R) | a | Impianti | 20 |
| X+1 | Scritture di consolidamento | ||||||||||
| SP SP | C+R | a | Partecipazioni | 100 |
| X+1 | Scritture di consolidamento | ||||||||||
| SP CE | Impianti | a | Ammortamento | 2 |
| X+1 | Scritture di consolidamento | ||||||||||
| SP SP | Riserve | a | Impianti | 20 |
| X | Scritture di consolidamento | ||||||||||
| SP SP | C+R | a | Partecipazioni | 100 | |||||||
| CE SP | Plusvalenza (utile) | a | Impianti | 20 |
| X | Libro giornale di A | ||||||||||
| SP | Cassa | a | Diversi | 100 | |||||||
| SP | Impianti | 80 | |||||||||
| CE | Plusvalenza | 20 | |||||||||
| Libro giornale di B | |||||||||||
| SP SP | Impianti | a | Cassa | 100 | |||||||
| CE | Debiti vsoc gruppo | a | Crediti vsoc gruppo | 100 | |||||||
| CE | Vendite infragruppo | a | Acquisti infragruppo | 100 | |||||||
| CE SP | Merci c rim fin | a | Merci | 20 | |||||||
| CE SP | Merci cacquisto | a | Cassa | 80 | |||||||
| SP CE | Crediti vsoc gruppo | a | Vendita soc gruppo | 100 | |||||||
| CE | Acquisti soc gruppo | a | Debiti vsoc gruppo | 100 | |||||||
| CE SP | Merci | a | Merci c fim fin | 100 | |||||||
| CE | Acquisti soc gruppo | a | Debiti vsoc gruppo | 100 | |||||||
| CE SP | Merci | a | Merci c rim fin | 100 | |||||||
| CE SP | Merci cacquisto | a | Cassa | 80 | |||||||
| SP CE | Crediti vsoc gruppo | a | Vendita soc gruppo | 100 |
| SP | Fondo svalutazione | a | Diversi | 40 | |||||||
| SP | a | Riserve | 30 | ||||||||
| CE | a | Svalutazione crediti | 10 | ||||||||
| CE SP | Merci cacquisto | a | Cassa | 80 | |||||||
| SP CE | Cassa | a | Merci cvendita | 110 | |||||||
| CE SP | Merci cacquisto | a | Cassa | 80 | |||||||
| SP CE | Crediti vsoc gruppo | a | Vendita soc gruppo | 100 |
| CE SP | Merci cacquisto | a | Cassa | 80 | |||||||
| SP CE | Crediti vsoc gruppo | a | Vendita soc gruppo | 100 | |||||||
| CE SP | Acquisto soc gruppo | a | Deb vsoc gruppo | 100 | |||||||
| SP CE | Cassa | a | Merci cvendita | 110 | |||||||
| CE SP | Acquisto soc gruppo | a | Deb vsoc gruppo | 100 | |||||||
| SP CE | Cassa | a | Merci cvendita | 110 | |||||||
| CONS | |
| 880 | |
| - | |
| 850 | |
| 620 | |
| 2350 | |
| 1210 | |
| 800 | |
| - | |
| 150 | |
| - | |
| 150 | |
| 40 | |
| 2350 |
| RD | RA | ||
| SOCA | SOCB | TOT | |||||
| IMMOBILIZZ | 450 | 430 | 880 | ||||
| PARTECIP | 560 | 560 | |||||
| SCORTE | 500 | 350 | 850 | ||||
| CREDITI | 400 | 220 | 620 | ||||
| TOT ATT | 1910 | 1000 | 2910 | ||||
| DEBITI | 810 | 400 | 1210 | ||||
| CAPSOCA | 800 | 800 | |||||
| CAPSOCB | 300 | 300 | |||||
| RISA | 150 | 150 | |||||
| RIS B | 100 | 100 | |||||
| UTILE A | 150 | 150 | |||||
| UTILE B 3112-18 | 160 | 160 | |||||
| UTILE B 18-3112 | 40 | 40 | |||||
| TOT PASS | 1910 | 1000 | 2910 |
| SOCA | SOCB | TOT | RD | RA | CONS | ||||||||
| PARTECIP | 60 | 60 | 60 | - | |||||||||
| SCORTE | 50 | 50 | 50 | ||||||||||
| CASSA | 100 | 100 | 200 | 200 | |||||||||
| TOT ATT | 160 | 150 | 310 | 250 | |||||||||
| DEBITI | 60 | 50 | 110 | 110 | |||||||||
| CAPNETTO A | 100 | 100 | 100 | ||||||||||
| CAPNETTO B | 100 | 100 | 60 | 40 | |||||||||
| TOT PASS | 160 | 150 | 310 | 60 | 60 | 250 |
| SOCA | SOCB | TOT | RD | RA | CONS | ||||||||
| PARTECIP | 100 | 100 | 100 | - | |||||||||
| SCORTE | 50 | 50 | 50 | ||||||||||
| CASSA | 100 | 100 | 200 | 200 | |||||||||
| TOT ATT | 200 | 150 | 350 | 250 | |||||||||
| DEBITI | 100 | 50 | 150 | 150 | |||||||||
| CAPNETTO A | 100 | 100 | 100 | ||||||||||
| CAPNETTO B | 100 | 100 | 100 | - | |||||||||
| TOT PASS | 200 | 150 | 350 | 100 | 100 | 250 |
17
Scorte50
Cassa200
ATTI
VOPA
SSIV
O
ATTIVO PASSIVOcassa 200
scorte 50
netto 100
debiti 150
Netto100
Debiti150
SOCIETAgrave BSOCIETAgrave A
SOCIETAgrave A+B
INDEB
10050
150 NB
18
SO CA SO CB TO T RD RA CONSPARTECIP 100 100 100 - SCORTE 50 50 50 CASSA 100 100 200 200 TO T ATT 200 150 350 250 DEBITI 100 50 150 150 CAPNETTO A 100 100 100 CAPNETTO B 100 100 100 - TO T PASS 200 150 350 100 100 250
Foglio di consolidamento
19
bull la percentuale di partecipazione (laquopraquo)
bull il costo della partecipazione iscritto nel bilancio della controllante (laquoCraquo)
bull il valore contabile del netto che egrave stato acquistato(laquoNraquo)
pbullNharrC
Consolidamento delle partecipazioni
20
Partecipazione totalitaria
Partecipazione non totalitaria
quota Netto acquistata = Costo N=C pbullN =C
NltC pbullNltCquota Netto
acquistata lt Costo
NgtC pbullNgtCquota Netto acquistata gt Costo
Consolidamento delle partecipazioni
21
LA SOCIETAgrave A CONTROLLA IL 60 DELLA SOCIETAgrave B I PATRIMONI DELLE DUE SOCIETAgrave SONO I SEGUENTI
SOCIETAgrave AATTIVO PASSIVO
Part 60
cassa 100
deb 60
netto 100
SOCIETAgrave BATTIVO PASSIVO
scorte 50
cassa 100
deb 50
netto 100
SOCIETAgrave A+BATTIVO PASSIVO
22
SOCIETAgrave A
ATTIVO PASSIVO
Part 60
cassa 100
deb 60
netto 100
SOCIETAgrave B
ATTIVO PASSIVO
scorte 50
cassa 100
deb 50
netto 100
SOCIETAgrave A+BATTIVO PASSIVO
cassa 200
scorte 50
deb 110
netto 140magg 100min 40
23
SO CA SO CB TO T RD RA CONSPARTECIP 60 60 60 - SCORTE 50 50 50 CASSA 100 100 200 200 TO T ATT 160 150 310 250 DEBITI 60 50 110 110 CAPNETTO A 100 100 100 CAPNETTO B 100 100 60 40 TO T PASS 160 150 310 60 60 250
24
La prassi contabile prevede i seguenti metodi
rArr INTEGRAZIONE GLOBALE
rArr INTEGRAZIONE PROPORZIONALE
In sostituzione della voce partecipazioni vengono inseriti gli importi integrali delle attivitagrave e delle passivitagrave dellrsquoaffiliata anche nel caso in cui la societagrave madre non detenga il 100
Si inserisce tra le attivitagrave e le passivitagrave e tra i proventi ed oneri la quota proporzionaleriferita al capitale della capogruppo nellrsquoaffiliata
Metodi di consolidamento
25
Quale metodo egrave piugrave coerente con il nostro approccio
26
bull Il PCEL 4 opta per il consolidamento integrale per le partecipazioni di controllo mentre prevede il consolidamento proporzionale nei casi di controllo congiunto
bull LrsquoAllegato 4 che non affronta il tema del controllo congiunto lascia aperta la possibilitagrave di utilizzare sia il consolidamento integrale che quello proporzionale
Quale metodo di consolidamento
27
Egrave la quota parte del capitale delle riserve e degli utili conseguiti dalla controllata laquoacquistatiraquo dalla controllante
Poicheacute le componenti del netto tendono per loro natura a variare nel tempo la determinazione del suddetto valore dipende essenzialmente dalla data a cui si riferisce il calcolo
Il valore del patrimonio netto
28
SSOOCCAA SSOOCCBB TTOOTT IIMMMMOOBBIILLIIZZZZ 445500 443300 888800 PPAARRTTEECCIIPP 556600 556600 SSCCOORRTTEE 550000 335500 885500 CCRREEDDIITTII 440000 222200 662200 TTOOTT AATTTT 11991100 11000000 22991100 DDEEBBIITTII 881100 440000 11221100 CCAAPPSSOOCCAA 880000 880000 CCAAPPSSOOCCBB 330000 330000 RRIISSAA 115500 115500 RRIISS BB 110000 110000 UUTTIILLEE AA 115500 115500 UUTTIILLEE BB 33111122--1188 116600 116600 UUTTIILLEE BB 1188--33111122 4400 4400 TTOOTT PPAASSSS 11991100 11000000 22991100
RRDD RRAA
560
300
100
160
560 560
CCOONNSS 888800 --
885500 662200
22335500 11221100
880000 --
115500 --
115500
4400 22335500
UTILE CONSOLID
29
SOCIETArsquo A+B
Immobil 880Scorte 850Crediti 620
Debiti 1210CS di A 800Ris A 150Utile A+B 190
SOCIETArsquo A
Immobil 450Partec 560Scorte 500Crediti 400
Debiti 810CS di A 800Ris A 150Utile A 150
SOCIETArsquo B
Immobil 430Scorte 350Crediti 220
Debiti 400CS di B 300Ris B 100Utile B 200
Pertanto
30
Ovviamente il prezzo pagato ovvero il costo di acquisto delle partecipazioni puograve essere maggiore o minore della corrispondente quota di capitale acquisito
In tal modo si genera una differenza allrsquoatto del consolidamento che puograve esserebull positiva quando il costo egrave maggiore della quota di netto acquisitabull negativa quando il costo egrave minore della quota di netto acquisita
Consolidamento delle partecipazioni
31
una societagrave laquoAraquo acquisisce lrsquointero capitale di una societagrave laquoBraquo pagando 120 ciograve che contabilmente egrave valorizzato 100 Per focalizzare meglio la questione poniamo che la societagrave laquoAraquo possegga dopo lrsquoacquisto unicamente la partecipazione in laquoBraquo Il valore puograve essere attribuito al valore corrente dellrsquoAttivo di Bhellip
Consolidamento delle partecipazioni
32
Consolidamento delle partecipazioni
33
Nella redazione del bilancio consolidato lrsquoente locale aggrega i bilanci della controllante e delle sue controllate voce per voce sommando tra loro i corrispondenti valori dellrsquoattivo del passivo dellrsquoattivo nettopatrimonio netto dei proventi e degli oneri Il metodo di aggregazione dei valori da utilizzare puograve fare riferimento ai valori contabili senza attribuzione dellrsquoavviamento alle diverse attivitagrave e passivitagrave
In sostanza tutta la eventuale differenza tra costo e valore contabile saragrave da considerare differenza di consolidamento
La ldquoderogardquo del PCEL 4 al punto 15
34
Immobili 100
Avviamento 20
Capitale Netto 120
In sostanza non si pratica la riattribuzione del fair value I valori perograve devono essere ricalcolati con principi contabili omogenei
Secondo il PCEL 4
35
Se vi egrave una differenza positiva ovvero se il costo egrave superiore alla corrispondente quota di patrimonio netto valutata a valori correnti questo puograve essere dovuto a
a) un ulteriore margine pagato in funzione di un avviamento positivo della societagrave acquisita (goodwill)
b) un premio corrisposto per specifici benefici per la societagrave acquirente o per sinergie che otterragrave il gruppo
c) Allrsquoeffettuazione di un cattivo affare
Emersione di differenze positive
36
Nel caso di differenza positiva sono possibili due comportamenti contabili alternativi
bullLrsquoiscrizione della differenza nella posta laquodifferenze di consolidamentoraquo nellrsquoattivo dello stato patrimoniale
bullLrsquoiscrizione della differenza nel netto a riduzione esplicita della riserva di consolidamento
Emersione di differenze positive
37
Nei casi in cui le attivitagrave le passivitagrave e le passivitagrave potenziali identificabili dellrsquoacquisito non soddisfano le condizioni per la rilevazione del plusvalore pagato si determina un conseguente effetto sullrsquoimporto rilevato come laquoavviamentoraquo Se il valore riconoscibile allrsquoimmobile egrave 110 il restante 10 saragrave classificato come avviamento
A+B Immob 110
Totale 120 Totale 120
CapN 120 Avviam 10
Emersione di differenze positive
1013
13
Avviam13
13
12013
13
Totale13
13
12013
13
Totale13
13
A+B13
13
11013
13
12013
13
CapN13
13
Immob13
13
13
38
Partecipazioni non totalitarie
Si ipotizzi adesso che una societagrave A proceda allrsquoacquisto solo dellrsquo80 delle partecipazioni che compongono il capitale della societagrave B corrispondendo per dette partecipazioni un prezzo pari a 800
A Partecipi i
CapS 800 Totale 800 Totale
800 800
B Impianti
i i
1000
Totale 1000 Totale 1000
Debiti 500 Cap S 200 Ris 300
Emersione di differenze positive
CapS13
13
100013
13
Totale13
13
100013
13
Totale13
13
A13
13
B13
13
100013
13
80013
13
800 13
13
30013
13
50013
13
Debiti13
13
20013
13
Cap S13
13
Ris13
13
Totale13
13
80013
13
80013
13
Impianticipazioni13
13
Partecipcipazioni13
13
Totale13
13
13
39
Assumiamo infine che il valore economico della societagrave B alla data di acquisto sia pari a 1000 ossia 500 in piugrave rispetto al suo patrimonio netto contabile detta differenza in particolare egrave da attribuirebull per 200 agli impianti che hanno un valore corrente di 1200 rispetto al
loro valore contabile di 1000 e bull per 300 allrsquoavviamento che viene riconosciuto alla suddetta societagrave B
Emersione di differenze positive
Partecipazioni non totalitarie
40
Se dopo la distribuzione precedentemente esaminata permane invece una differenza negativa cioegrave il costo egrave inferiore alla corrispondente quota di patrimonio netto questa puograve essere dovuta abull una riduzione del valore derivante da un cattivo andamento economico bull Dallrsquoaver effettuato un buon affare
Emersione di differenze negative
41
art 33 del DLgs12791
bull Attribuire la differenza laquofondo di consolidamento per rischi e oneri futuriraquo nel caso sia dovuta alla previsione di risultati economici sfavorevoli
bull attribuire la differenza a laquoriserva di consolidamentoraquo negli altri casi
Emersione di differenze negative
42
Per lrsquoOIC innanzi tutto la differenza negativa deve essere utilizzata per ridurre proporzionalmente le attivitagrave immobilizzate Non cosigrave per il PCEL 4 che segue il principio della aggregazione a valori contabili
Se sussiste una ulteriore eccedenza negativa questa deve essere stanziata a bull laquofondo di consolidamento per rischi e oneri futuriraquo se si prevede che la
societagrave acquistata sosterragrave perditebull laquoriserva di consolidamentoraquo altri casi
Emersione di differenze negative
43
La societagrave laquoAraquo acquisisce lrsquointero capitale della societagrave laquoBraquo pagando 90 ciograve che contabilmente egrave valorizzato 100
Se intendiamo utilizzare la riserva avremo
A+B Immob 100
Totale 100 Totale 100
CapN 90 Riserva 10
Emersione di differenze negative
10013
13
Totale13
13
Riserva13
13
1013
13
10013
13
Totale13
13
A+B13
13
10013
13
9013
13
CapN13
13
Immob13
13
13
44
bull Ci possono essere casi in cui una partecipazione egrave significativa in cui il comune esercita una posizione di rilievo ma che tecnicamente non egrave controllata ai sensi dellrsquoart 2359 del Codice Civile
bull Egrave il caso di Hera per il Comune di Bologna e di tanti altri casibull In questo caso come si puograve fare
Un problema
45
laquoEgrave ammesso il consolidamento proporzionale di quelle aziende per e quali si configuri un controllo congiunto tra piugrave soggetti La dimostrazione del controllo congiunto deve essere illustrata e fondarsi su situazioni di diritto o di fattoraquo
In tal caso il PCEL 4 ammette il consolidamento proporzionale
Il PCEL 4 al n 25
46
ELIMINAZIONE PARTITE RECIPROCHE
47
Ai fini della procedura di consolidamento risulta necessario distinguere trabull operazioni che non hanno alcun effetto sul risultato consolidato (valori
reciproci)bull operazioni che influenzano lrsquoutile consolidato (utili-perdite interni)
ELIMINAZIONE PARTITE RECIPROCHE
48
Alcuni problemihellip
bull acquisti e vendite di beni quando la societagrave venditrice ha contabilizzato la vendita e la merce ancora in viaggio non egrave stata invece contabilizzata dalla controparte
bull pagamenti fatti da una societagrave allrsquoaltra la quale ancora non ha ricevuto il relativo accredito
bull errori materiali di fatturazione eo contabilizzazione
ELIMINAZIONE PARTITE RECIPROCHE
49
Si intendono tutti quei rapporti generati da operazioni interne al gruppo che trovano espressi nei singoli bilanci da
1 CREDITI E DEBITI
2 COSTI E RICAVI
1 Si devono elidere i crediti di una societagrave con i rispettivi debiti dellrsquoaltra2 Analogamente si devono elidere i costi con i rispettivi ricavi
VALORI RECIPROCI
50
Dopo la cessione ad una societagrave del gruppo le merci sono state vendute a terze economie
SOCIETAgraveB
SOCIETAgraveA
80 100 110
La societagrave A ha conseguito un ricavo di 110 la societagrave B ha sostenuto un costo di 80 a livello di gruppo vi egrave stato un profitto di 30 (20+10)
(Utile 20) (Utile 10)
51
Poniamo che la controllante A acquisti merci dalla controllata B per 100
bullldquoArdquo registrerebbe nella propria contabilitagrave
Merci cacq a Debiti vB 100
bullldquoBrdquo registrerebbe nella propria contabilitagrave
Cred vA a 100Merci cvend
A livello consolidato abbiamo quindi che
52
bullLe poste Cred vA Debiti vBe
Originano crediti e debiti infra-gruppo che e devono essere trattati come precedentemente visto
bullLe poste e
Compensandosi tra loro non alterano lrsquoutile di gruppo Lrsquoeffetto a livello di Stato Patrimoniale consolidato egrave quindi nullo sul foglio di consolidamento non dobbiamo operare alcun intervento
Merci cacq Merci cvend
53
CE SP Acquisto soc gruppo a Deb vsoc gruppo
100
SP CE Cassa a Merci cvendita 110
Acquirenteper il gruppo
Venditoreper il gruppo
CE SP Merci cacquisto a Cassa 80
SP CE Crediti vsoc gruppo a Vendita soc gruppo 100 CE SP Acquisto soc gruppo a Deb vsoc gruppo
100
SP CE Cassa a Merci cvendita 110
Consolidato
CE SP Merci cacquisto a Cassa 80
SP CE Crediti vsoc gruppo a Vendita soc gruppo 100
54
CE SP Merci cacquisto a Cassa 80
SP CE Cassa a Merci cvendita 110
Riepilogandohellip
Primahellip e dopohellip
200A
Part C+R 100B
Cassa C+RA+B
200Cassa C+R20Utile10Utile 30Utile
100 20 230
Debv100Cred
100Cassa210
Cassa13
13
21013
13
10013
13
CredvA13
13
10013
13
Debv13
13
3013
13
Utile13
13
Utile13
13
1013
13
Utile13
13
2013
13
Cassa13
13
B13
13
10013
13
2013
13
C+R13
13
13
Part13
13
A13
13
20013
13
C+R13
13
13
Cassa13
13
20013
13
23013
13
10013
13
A+B13
13
C+R13
13
13
13
55
bull Nei gruppi privati lrsquoIva ha natura solo finanziaria sia per lrsquoacquirente che per il venditore
bull Non egrave cosigrave nel Gruppo Ente Locale dove un credito per la partecipata contiene una quota di Iva che per lrsquoente locale rappresenta invece un costo
bull Quale soluzione si puograve adottare
Attenzione E lrsquoIVA
56
ldquoNel caso di operazioni tra controllante e sue controllate che comportino un trattamento fiscale difforme lrsquoimposta dovragrave essere considerata separatamente e non oggetto di elisione Nel caso dellrsquoimposta sul valore aggiunto infatti questa dovragrave rientrare come onere nel conto economico consolidato a causa della sua indetraibilitagrave per lrsquoente locale controllanterdquo
Il PCEL 4 al punto 24
57
Nel caso di operazioni tra la controllante e le sue controllate oggetto di un difforme trattamento fiscale lrsquoimposta non egrave oggetto di elisione Ad esempio lrsquoimposta sul valore aggiunto Ad esempio nei casi in cui risulta indetraibile lrsquoimposta sul valore aggiunto pagata dalla capogruppo a componenti del gruppo per le quali lrsquoIVA egrave detraibile non egrave oggetto di eliminazione e rientra tra i costi del conto economico consolidato
Lrsquoallegato 4
58
Utili generati da rapporti intervenuti tra societagrave appartenenti al gruppo
Sotto un profilo contabile si deve tenere presente chebull le eliminazioni riguardanti le operazioni dellrsquoesercizio hanno come contropartita
lrsquoutilebull le eliminazioni inerenti esercizi precedenti rettificano invece le riserve
SP Fondo svalutazione a Diversi 40 SP a Riserve 30 CE a Svalutazione crediti 10
Utili interni
59
SocietagraveB
SocietagraveA
80 100
Tra lrsquoacquisto da parte di B (cioegrave 80) e la successiva vendita a A (a 100) si egrave realizzato un profitto interno che dovragrave essere eliminato in quanto sopravvaluta
(Utile 20)
Le merci risultano ancora nel magazzino di una impresa del gruppo
bull Lrsquoutile della societagrave Bbull Il valore del magazzino della societagrave A
60
CE SP Merci cacquisto a Cassa 80
SP CE Crediti vsoc gruppo a Vendita soc gruppo 100
Acquisti soc gruppo a Debiti vsoc gruppo 100
SP Merci a Merci c rim fin 100
CE SP Merci cacquisto a Cassa 80
SP CE Crediti vsoc gruppo a Vendita soc gruppo 100
CE Acquisti soc gruppo a Debiti vsoc gruppo 100CE SP Merci a Merci c fim fin 100
BA
Cons
olid
ato
61
CE Debiti vsoc gruppo a Crediti vsoc gruppo 100
CE Vendite infragruppo a Acquisti infragruppo 100
CE SP Merci c rim fin a Merci 20
In questo modo si riduce il valore delle rimanenze in SP
Quindi per consolidarehellip
62
dovremmobull in primo luogo rettificare la plusvalenza interna contro il
costo sostenuto per lrsquoacquisto del bene da parte della societagrave acquirente
bull in secondo luogo eliminare lrsquoammortamento in eccesso
Situazione piugrave complessa
E nel caso di beni ammortizzabili
63
SOCIETArsquo AATTIVO PASSIVO
Part 100Cassa 20
C+R 200
SOCIETArsquo BATTIVO PASSIVO
Imp 80
C+R 100
SOCIETArsquo A+BATTIVO PASSIVO
C+R 200Cassa 120Imp 80
Cassa 100
Poniamo che la societagrave A possegga un impianto Costo storico 200 ammortizzato in 10 anni
La cessione avviene al sesto anno F amm 120 quindi valore contabile 80hellip
Situazione preesistente
64
X Libro giornale di A SP Cassa a Diversi 100 SP Impianti 80 CE Plusvalenza 20 Libro giornale di B SP SP Impianti a Cassa
100
X Scritture di consolidamento SP SP C+R a Partecipazioni 100 CE SP Plusvalenza (utile) a Impianti 20
SOCIETArsquo AATTIVO PASSIVO
Part 100Cassa 120
C+R 200
SOCIETArsquo BATTIVO PASSIVO
Imp 100 C+R 100
SOCIETArsquo A+BATTIVO PASSIVO
C+R 200Cassa 140Imp 80Utile 20 Cassa 20
65
SOCIETArsquo AATTIVO PASSIVO
Part 100Cassa 120
C+R 200
SOCIETArsquo BATTIVO PASSIVO
Imp 100 C+R 100
SOCIETArsquo A+BATTIVO PASSIVO
C+R 200Cassa 140Imp 80
Poniamo che la societagrave B stimi la residua vita utile dellrsquoimpianto in ulteriori 10 anni
hellip avremo quindi un ammortamento annuo da parte di B pari al 10 del suo costo di acquisto contro un ammortamento consolidato pari al 10 del precedente valore contabile
Cassa 20
SOCIETArsquo AATTIVO PASSIVO
Part 100Cassa 120
C+R 200
SOCIETArsquo BATTIVO PASSIVO
Imp 90 C+R 100
SOCIETArsquo A+BATTIVO PASSIVO
Cassa 140Imp 72ammort10
Utile 0Cassa 40 Ammort 8
Utile 2
66
X+1 Scritture di consolidamento SP SP Riserve a Impianti 20
X+1 Scritture di consolidamento SP CE Impianti a Ammortamento 2
2) Eliminazione plusvalenza
3) lrsquoanno successivo dovremo anche eliminare ammortamento in eccesso
Lrsquoammortamento in eccesso (10 contro 8) deve essere rettificatohellip Quindi
1) Consolidamento partecipazioni
X+1 Scritture di consolidamento SP SP C+R a Partecipazioni 100
Che a sua volta dovragrave essere compensato dalla riservahellip
67
X+1 Scritture di consolidamento SP SP C+R a Partecipazioni 100 SP SP Riserve (C+R) a Impianti 20
X+2 Scritture di consolidamento SP SP C+R a Partecipazioni 100 SP SP Riserve (C+R) a Impianti 18 SP CE Impianti a Ammortamento 2
X+3 Scritture di consolidamento SP SP C+R a Partecipazioni 100 SP SP Riserve (C+R) a Impianti 16 SP CE Impianti a Ammortamento 2
68
anno(a) valore bene in
bilancio di esercizio
(b) ammortinbilancio di esercizio
(c) valore bene in bilancio consolidato
(d) ammortin bilancio consolidato
(e=b-d)) differ ammort (f=b-d-f) plusval
0 100 - 80 - - 20 1 90 10 72 8 2 18 2 80 10 64 8 2 16 3 70 10 56 8 2 14 4 60 10 48 8 2 12 5 50 10 40 8 2 10 6 40 10 32 8 2 8 7 30 10 24 8 2 6 8 20 10 16 8 2 4 9 10 10 8 8 2 2
10 - 10 - 8 2 -100 80 20
| X+3 | Scritture di consolidamento | ||||||||||
| SP SP | C+R | a | Partecipazioni | 100 | |||||||
| SP SP | Riserve (C+R) | a | Impianti | 16 | |||||||
| SP CE | Impianti | a | Ammortamento | 2 |
| X+2 | Scritture di consolidamento | ||||||||||
| SP SP | C+R | a | Partecipazioni | 100 | |||||||
| SP SP | Riserve (C+R) | a | Impianti | 18 | |||||||
| SP CE | Impianti | a | Ammortamento | 2 |
| X+1 | Scritture di consolidamento | ||||||||||
| SP SP | C+R | a | Partecipazioni | 100 | |||||||
| SP SP | Riserve (C+R) | a | Impianti | 20 |
| X+1 | Scritture di consolidamento | ||||||||||
| SP SP | C+R | a | Partecipazioni | 100 |
| X+1 | Scritture di consolidamento | ||||||||||
| SP CE | Impianti | a | Ammortamento | 2 |
| X+1 | Scritture di consolidamento | ||||||||||
| SP SP | Riserve | a | Impianti | 20 |
| X | Scritture di consolidamento | ||||||||||
| SP SP | C+R | a | Partecipazioni | 100 | |||||||
| CE SP | Plusvalenza (utile) | a | Impianti | 20 |
| X | Libro giornale di A | ||||||||||
| SP | Cassa | a | Diversi | 100 | |||||||
| SP | Impianti | 80 | |||||||||
| CE | Plusvalenza | 20 | |||||||||
| Libro giornale di B | |||||||||||
| SP SP | Impianti | a | Cassa | 100 | |||||||
| CE | Debiti vsoc gruppo | a | Crediti vsoc gruppo | 100 | |||||||
| CE | Vendite infragruppo | a | Acquisti infragruppo | 100 | |||||||
| CE SP | Merci c rim fin | a | Merci | 20 | |||||||
| CE SP | Merci cacquisto | a | Cassa | 80 | |||||||
| SP CE | Crediti vsoc gruppo | a | Vendita soc gruppo | 100 | |||||||
| CE | Acquisti soc gruppo | a | Debiti vsoc gruppo | 100 | |||||||
| CE SP | Merci | a | Merci c fim fin | 100 | |||||||
| CE | Acquisti soc gruppo | a | Debiti vsoc gruppo | 100 | |||||||
| CE SP | Merci | a | Merci c rim fin | 100 | |||||||
| CE SP | Merci cacquisto | a | Cassa | 80 | |||||||
| SP CE | Crediti vsoc gruppo | a | Vendita soc gruppo | 100 |
| SP | Fondo svalutazione | a | Diversi | 40 | |||||||
| SP | a | Riserve | 30 | ||||||||
| CE | a | Svalutazione crediti | 10 | ||||||||
| CE SP | Merci cacquisto | a | Cassa | 80 | |||||||
| SP CE | Cassa | a | Merci cvendita | 110 | |||||||
| CE SP | Merci cacquisto | a | Cassa | 80 | |||||||
| SP CE | Crediti vsoc gruppo | a | Vendita soc gruppo | 100 |
| CE SP | Merci cacquisto | a | Cassa | 80 | |||||||
| SP CE | Crediti vsoc gruppo | a | Vendita soc gruppo | 100 | |||||||
| CE SP | Acquisto soc gruppo | a | Deb vsoc gruppo | 100 | |||||||
| SP CE | Cassa | a | Merci cvendita | 110 | |||||||
| CE SP | Acquisto soc gruppo | a | Deb vsoc gruppo | 100 | |||||||
| SP CE | Cassa | a | Merci cvendita | 110 | |||||||
| CONS | |
| 880 | |
| - | |
| 850 | |
| 620 | |
| 2350 | |
| 1210 | |
| 800 | |
| - | |
| 150 | |
| - | |
| 150 | |
| 40 | |
| 2350 |
| RD | RA | ||
| SOCA | SOCB | TOT | |||||
| IMMOBILIZZ | 450 | 430 | 880 | ||||
| PARTECIP | 560 | 560 | |||||
| SCORTE | 500 | 350 | 850 | ||||
| CREDITI | 400 | 220 | 620 | ||||
| TOT ATT | 1910 | 1000 | 2910 | ||||
| DEBITI | 810 | 400 | 1210 | ||||
| CAPSOCA | 800 | 800 | |||||
| CAPSOCB | 300 | 300 | |||||
| RISA | 150 | 150 | |||||
| RIS B | 100 | 100 | |||||
| UTILE A | 150 | 150 | |||||
| UTILE B 3112-18 | 160 | 160 | |||||
| UTILE B 18-3112 | 40 | 40 | |||||
| TOT PASS | 1910 | 1000 | 2910 |
| SOCA | SOCB | TOT | RD | RA | CONS | ||||||||
| PARTECIP | 60 | 60 | 60 | - | |||||||||
| SCORTE | 50 | 50 | 50 | ||||||||||
| CASSA | 100 | 100 | 200 | 200 | |||||||||
| TOT ATT | 160 | 150 | 310 | 250 | |||||||||
| DEBITI | 60 | 50 | 110 | 110 | |||||||||
| CAPNETTO A | 100 | 100 | 100 | ||||||||||
| CAPNETTO B | 100 | 100 | 60 | 40 | |||||||||
| TOT PASS | 160 | 150 | 310 | 60 | 60 | 250 |
| SOCA | SOCB | TOT | RD | RA | CONS | ||||||||
| PARTECIP | 100 | 100 | 100 | - | |||||||||
| SCORTE | 50 | 50 | 50 | ||||||||||
| CASSA | 100 | 100 | 200 | 200 | |||||||||
| TOT ATT | 200 | 150 | 350 | 250 | |||||||||
| DEBITI | 100 | 50 | 150 | 150 | |||||||||
| CAPNETTO A | 100 | 100 | 100 | ||||||||||
| CAPNETTO B | 100 | 100 | 100 | - | |||||||||
| TOT PASS | 200 | 150 | 350 | 100 | 100 | 250 |
18
SO CA SO CB TO T RD RA CONSPARTECIP 100 100 100 - SCORTE 50 50 50 CASSA 100 100 200 200 TO T ATT 200 150 350 250 DEBITI 100 50 150 150 CAPNETTO A 100 100 100 CAPNETTO B 100 100 100 - TO T PASS 200 150 350 100 100 250
Foglio di consolidamento
19
bull la percentuale di partecipazione (laquopraquo)
bull il costo della partecipazione iscritto nel bilancio della controllante (laquoCraquo)
bull il valore contabile del netto che egrave stato acquistato(laquoNraquo)
pbullNharrC
Consolidamento delle partecipazioni
20
Partecipazione totalitaria
Partecipazione non totalitaria
quota Netto acquistata = Costo N=C pbullN =C
NltC pbullNltCquota Netto
acquistata lt Costo
NgtC pbullNgtCquota Netto acquistata gt Costo
Consolidamento delle partecipazioni
21
LA SOCIETAgrave A CONTROLLA IL 60 DELLA SOCIETAgrave B I PATRIMONI DELLE DUE SOCIETAgrave SONO I SEGUENTI
SOCIETAgrave AATTIVO PASSIVO
Part 60
cassa 100
deb 60
netto 100
SOCIETAgrave BATTIVO PASSIVO
scorte 50
cassa 100
deb 50
netto 100
SOCIETAgrave A+BATTIVO PASSIVO
22
SOCIETAgrave A
ATTIVO PASSIVO
Part 60
cassa 100
deb 60
netto 100
SOCIETAgrave B
ATTIVO PASSIVO
scorte 50
cassa 100
deb 50
netto 100
SOCIETAgrave A+BATTIVO PASSIVO
cassa 200
scorte 50
deb 110
netto 140magg 100min 40
23
SO CA SO CB TO T RD RA CONSPARTECIP 60 60 60 - SCORTE 50 50 50 CASSA 100 100 200 200 TO T ATT 160 150 310 250 DEBITI 60 50 110 110 CAPNETTO A 100 100 100 CAPNETTO B 100 100 60 40 TO T PASS 160 150 310 60 60 250
24
La prassi contabile prevede i seguenti metodi
rArr INTEGRAZIONE GLOBALE
rArr INTEGRAZIONE PROPORZIONALE
In sostituzione della voce partecipazioni vengono inseriti gli importi integrali delle attivitagrave e delle passivitagrave dellrsquoaffiliata anche nel caso in cui la societagrave madre non detenga il 100
Si inserisce tra le attivitagrave e le passivitagrave e tra i proventi ed oneri la quota proporzionaleriferita al capitale della capogruppo nellrsquoaffiliata
Metodi di consolidamento
25
Quale metodo egrave piugrave coerente con il nostro approccio
26
bull Il PCEL 4 opta per il consolidamento integrale per le partecipazioni di controllo mentre prevede il consolidamento proporzionale nei casi di controllo congiunto
bull LrsquoAllegato 4 che non affronta il tema del controllo congiunto lascia aperta la possibilitagrave di utilizzare sia il consolidamento integrale che quello proporzionale
Quale metodo di consolidamento
27
Egrave la quota parte del capitale delle riserve e degli utili conseguiti dalla controllata laquoacquistatiraquo dalla controllante
Poicheacute le componenti del netto tendono per loro natura a variare nel tempo la determinazione del suddetto valore dipende essenzialmente dalla data a cui si riferisce il calcolo
Il valore del patrimonio netto
28
SSOOCCAA SSOOCCBB TTOOTT IIMMMMOOBBIILLIIZZZZ 445500 443300 888800 PPAARRTTEECCIIPP 556600 556600 SSCCOORRTTEE 550000 335500 885500 CCRREEDDIITTII 440000 222200 662200 TTOOTT AATTTT 11991100 11000000 22991100 DDEEBBIITTII 881100 440000 11221100 CCAAPPSSOOCCAA 880000 880000 CCAAPPSSOOCCBB 330000 330000 RRIISSAA 115500 115500 RRIISS BB 110000 110000 UUTTIILLEE AA 115500 115500 UUTTIILLEE BB 33111122--1188 116600 116600 UUTTIILLEE BB 1188--33111122 4400 4400 TTOOTT PPAASSSS 11991100 11000000 22991100
RRDD RRAA
560
300
100
160
560 560
CCOONNSS 888800 --
885500 662200
22335500 11221100
880000 --
115500 --
115500
4400 22335500
UTILE CONSOLID
29
SOCIETArsquo A+B
Immobil 880Scorte 850Crediti 620
Debiti 1210CS di A 800Ris A 150Utile A+B 190
SOCIETArsquo A
Immobil 450Partec 560Scorte 500Crediti 400
Debiti 810CS di A 800Ris A 150Utile A 150
SOCIETArsquo B
Immobil 430Scorte 350Crediti 220
Debiti 400CS di B 300Ris B 100Utile B 200
Pertanto
30
Ovviamente il prezzo pagato ovvero il costo di acquisto delle partecipazioni puograve essere maggiore o minore della corrispondente quota di capitale acquisito
In tal modo si genera una differenza allrsquoatto del consolidamento che puograve esserebull positiva quando il costo egrave maggiore della quota di netto acquisitabull negativa quando il costo egrave minore della quota di netto acquisita
Consolidamento delle partecipazioni
31
una societagrave laquoAraquo acquisisce lrsquointero capitale di una societagrave laquoBraquo pagando 120 ciograve che contabilmente egrave valorizzato 100 Per focalizzare meglio la questione poniamo che la societagrave laquoAraquo possegga dopo lrsquoacquisto unicamente la partecipazione in laquoBraquo Il valore puograve essere attribuito al valore corrente dellrsquoAttivo di Bhellip
Consolidamento delle partecipazioni
32
Consolidamento delle partecipazioni
33
Nella redazione del bilancio consolidato lrsquoente locale aggrega i bilanci della controllante e delle sue controllate voce per voce sommando tra loro i corrispondenti valori dellrsquoattivo del passivo dellrsquoattivo nettopatrimonio netto dei proventi e degli oneri Il metodo di aggregazione dei valori da utilizzare puograve fare riferimento ai valori contabili senza attribuzione dellrsquoavviamento alle diverse attivitagrave e passivitagrave
In sostanza tutta la eventuale differenza tra costo e valore contabile saragrave da considerare differenza di consolidamento
La ldquoderogardquo del PCEL 4 al punto 15
34
Immobili 100
Avviamento 20
Capitale Netto 120
In sostanza non si pratica la riattribuzione del fair value I valori perograve devono essere ricalcolati con principi contabili omogenei
Secondo il PCEL 4
35
Se vi egrave una differenza positiva ovvero se il costo egrave superiore alla corrispondente quota di patrimonio netto valutata a valori correnti questo puograve essere dovuto a
a) un ulteriore margine pagato in funzione di un avviamento positivo della societagrave acquisita (goodwill)
b) un premio corrisposto per specifici benefici per la societagrave acquirente o per sinergie che otterragrave il gruppo
c) Allrsquoeffettuazione di un cattivo affare
Emersione di differenze positive
36
Nel caso di differenza positiva sono possibili due comportamenti contabili alternativi
bullLrsquoiscrizione della differenza nella posta laquodifferenze di consolidamentoraquo nellrsquoattivo dello stato patrimoniale
bullLrsquoiscrizione della differenza nel netto a riduzione esplicita della riserva di consolidamento
Emersione di differenze positive
37
Nei casi in cui le attivitagrave le passivitagrave e le passivitagrave potenziali identificabili dellrsquoacquisito non soddisfano le condizioni per la rilevazione del plusvalore pagato si determina un conseguente effetto sullrsquoimporto rilevato come laquoavviamentoraquo Se il valore riconoscibile allrsquoimmobile egrave 110 il restante 10 saragrave classificato come avviamento
A+B Immob 110
Totale 120 Totale 120
CapN 120 Avviam 10
Emersione di differenze positive
1013
13
Avviam13
13
12013
13
Totale13
13
12013
13
Totale13
13
A+B13
13
11013
13
12013
13
CapN13
13
Immob13
13
13
38
Partecipazioni non totalitarie
Si ipotizzi adesso che una societagrave A proceda allrsquoacquisto solo dellrsquo80 delle partecipazioni che compongono il capitale della societagrave B corrispondendo per dette partecipazioni un prezzo pari a 800
A Partecipi i
CapS 800 Totale 800 Totale
800 800
B Impianti
i i
1000
Totale 1000 Totale 1000
Debiti 500 Cap S 200 Ris 300
Emersione di differenze positive
CapS13
13
100013
13
Totale13
13
100013
13
Totale13
13
A13
13
B13
13
100013
13
80013
13
800 13
13
30013
13
50013
13
Debiti13
13
20013
13
Cap S13
13
Ris13
13
Totale13
13
80013
13
80013
13
Impianticipazioni13
13
Partecipcipazioni13
13
Totale13
13
13
39
Assumiamo infine che il valore economico della societagrave B alla data di acquisto sia pari a 1000 ossia 500 in piugrave rispetto al suo patrimonio netto contabile detta differenza in particolare egrave da attribuirebull per 200 agli impianti che hanno un valore corrente di 1200 rispetto al
loro valore contabile di 1000 e bull per 300 allrsquoavviamento che viene riconosciuto alla suddetta societagrave B
Emersione di differenze positive
Partecipazioni non totalitarie
40
Se dopo la distribuzione precedentemente esaminata permane invece una differenza negativa cioegrave il costo egrave inferiore alla corrispondente quota di patrimonio netto questa puograve essere dovuta abull una riduzione del valore derivante da un cattivo andamento economico bull Dallrsquoaver effettuato un buon affare
Emersione di differenze negative
41
art 33 del DLgs12791
bull Attribuire la differenza laquofondo di consolidamento per rischi e oneri futuriraquo nel caso sia dovuta alla previsione di risultati economici sfavorevoli
bull attribuire la differenza a laquoriserva di consolidamentoraquo negli altri casi
Emersione di differenze negative
42
Per lrsquoOIC innanzi tutto la differenza negativa deve essere utilizzata per ridurre proporzionalmente le attivitagrave immobilizzate Non cosigrave per il PCEL 4 che segue il principio della aggregazione a valori contabili
Se sussiste una ulteriore eccedenza negativa questa deve essere stanziata a bull laquofondo di consolidamento per rischi e oneri futuriraquo se si prevede che la
societagrave acquistata sosterragrave perditebull laquoriserva di consolidamentoraquo altri casi
Emersione di differenze negative
43
La societagrave laquoAraquo acquisisce lrsquointero capitale della societagrave laquoBraquo pagando 90 ciograve che contabilmente egrave valorizzato 100
Se intendiamo utilizzare la riserva avremo
A+B Immob 100
Totale 100 Totale 100
CapN 90 Riserva 10
Emersione di differenze negative
10013
13
Totale13
13
Riserva13
13
1013
13
10013
13
Totale13
13
A+B13
13
10013
13
9013
13
CapN13
13
Immob13
13
13
44
bull Ci possono essere casi in cui una partecipazione egrave significativa in cui il comune esercita una posizione di rilievo ma che tecnicamente non egrave controllata ai sensi dellrsquoart 2359 del Codice Civile
bull Egrave il caso di Hera per il Comune di Bologna e di tanti altri casibull In questo caso come si puograve fare
Un problema
45
laquoEgrave ammesso il consolidamento proporzionale di quelle aziende per e quali si configuri un controllo congiunto tra piugrave soggetti La dimostrazione del controllo congiunto deve essere illustrata e fondarsi su situazioni di diritto o di fattoraquo
In tal caso il PCEL 4 ammette il consolidamento proporzionale
Il PCEL 4 al n 25
46
ELIMINAZIONE PARTITE RECIPROCHE
47
Ai fini della procedura di consolidamento risulta necessario distinguere trabull operazioni che non hanno alcun effetto sul risultato consolidato (valori
reciproci)bull operazioni che influenzano lrsquoutile consolidato (utili-perdite interni)
ELIMINAZIONE PARTITE RECIPROCHE
48
Alcuni problemihellip
bull acquisti e vendite di beni quando la societagrave venditrice ha contabilizzato la vendita e la merce ancora in viaggio non egrave stata invece contabilizzata dalla controparte
bull pagamenti fatti da una societagrave allrsquoaltra la quale ancora non ha ricevuto il relativo accredito
bull errori materiali di fatturazione eo contabilizzazione
ELIMINAZIONE PARTITE RECIPROCHE
49
Si intendono tutti quei rapporti generati da operazioni interne al gruppo che trovano espressi nei singoli bilanci da
1 CREDITI E DEBITI
2 COSTI E RICAVI
1 Si devono elidere i crediti di una societagrave con i rispettivi debiti dellrsquoaltra2 Analogamente si devono elidere i costi con i rispettivi ricavi
VALORI RECIPROCI
50
Dopo la cessione ad una societagrave del gruppo le merci sono state vendute a terze economie
SOCIETAgraveB
SOCIETAgraveA
80 100 110
La societagrave A ha conseguito un ricavo di 110 la societagrave B ha sostenuto un costo di 80 a livello di gruppo vi egrave stato un profitto di 30 (20+10)
(Utile 20) (Utile 10)
51
Poniamo che la controllante A acquisti merci dalla controllata B per 100
bullldquoArdquo registrerebbe nella propria contabilitagrave
Merci cacq a Debiti vB 100
bullldquoBrdquo registrerebbe nella propria contabilitagrave
Cred vA a 100Merci cvend
A livello consolidato abbiamo quindi che
52
bullLe poste Cred vA Debiti vBe
Originano crediti e debiti infra-gruppo che e devono essere trattati come precedentemente visto
bullLe poste e
Compensandosi tra loro non alterano lrsquoutile di gruppo Lrsquoeffetto a livello di Stato Patrimoniale consolidato egrave quindi nullo sul foglio di consolidamento non dobbiamo operare alcun intervento
Merci cacq Merci cvend
53
CE SP Acquisto soc gruppo a Deb vsoc gruppo
100
SP CE Cassa a Merci cvendita 110
Acquirenteper il gruppo
Venditoreper il gruppo
CE SP Merci cacquisto a Cassa 80
SP CE Crediti vsoc gruppo a Vendita soc gruppo 100 CE SP Acquisto soc gruppo a Deb vsoc gruppo
100
SP CE Cassa a Merci cvendita 110
Consolidato
CE SP Merci cacquisto a Cassa 80
SP CE Crediti vsoc gruppo a Vendita soc gruppo 100
54
CE SP Merci cacquisto a Cassa 80
SP CE Cassa a Merci cvendita 110
Riepilogandohellip
Primahellip e dopohellip
200A
Part C+R 100B
Cassa C+RA+B
200Cassa C+R20Utile10Utile 30Utile
100 20 230
Debv100Cred
100Cassa210
Cassa13
13
21013
13
10013
13
CredvA13
13
10013
13
Debv13
13
3013
13
Utile13
13
Utile13
13
1013
13
Utile13
13
2013
13
Cassa13
13
B13
13
10013
13
2013
13
C+R13
13
13
Part13
13
A13
13
20013
13
C+R13
13
13
Cassa13
13
20013
13
23013
13
10013
13
A+B13
13
C+R13
13
13
13
55
bull Nei gruppi privati lrsquoIva ha natura solo finanziaria sia per lrsquoacquirente che per il venditore
bull Non egrave cosigrave nel Gruppo Ente Locale dove un credito per la partecipata contiene una quota di Iva che per lrsquoente locale rappresenta invece un costo
bull Quale soluzione si puograve adottare
Attenzione E lrsquoIVA
56
ldquoNel caso di operazioni tra controllante e sue controllate che comportino un trattamento fiscale difforme lrsquoimposta dovragrave essere considerata separatamente e non oggetto di elisione Nel caso dellrsquoimposta sul valore aggiunto infatti questa dovragrave rientrare come onere nel conto economico consolidato a causa della sua indetraibilitagrave per lrsquoente locale controllanterdquo
Il PCEL 4 al punto 24
57
Nel caso di operazioni tra la controllante e le sue controllate oggetto di un difforme trattamento fiscale lrsquoimposta non egrave oggetto di elisione Ad esempio lrsquoimposta sul valore aggiunto Ad esempio nei casi in cui risulta indetraibile lrsquoimposta sul valore aggiunto pagata dalla capogruppo a componenti del gruppo per le quali lrsquoIVA egrave detraibile non egrave oggetto di eliminazione e rientra tra i costi del conto economico consolidato
Lrsquoallegato 4
58
Utili generati da rapporti intervenuti tra societagrave appartenenti al gruppo
Sotto un profilo contabile si deve tenere presente chebull le eliminazioni riguardanti le operazioni dellrsquoesercizio hanno come contropartita
lrsquoutilebull le eliminazioni inerenti esercizi precedenti rettificano invece le riserve
SP Fondo svalutazione a Diversi 40 SP a Riserve 30 CE a Svalutazione crediti 10
Utili interni
59
SocietagraveB
SocietagraveA
80 100
Tra lrsquoacquisto da parte di B (cioegrave 80) e la successiva vendita a A (a 100) si egrave realizzato un profitto interno che dovragrave essere eliminato in quanto sopravvaluta
(Utile 20)
Le merci risultano ancora nel magazzino di una impresa del gruppo
bull Lrsquoutile della societagrave Bbull Il valore del magazzino della societagrave A
60
CE SP Merci cacquisto a Cassa 80
SP CE Crediti vsoc gruppo a Vendita soc gruppo 100
Acquisti soc gruppo a Debiti vsoc gruppo 100
SP Merci a Merci c rim fin 100
CE SP Merci cacquisto a Cassa 80
SP CE Crediti vsoc gruppo a Vendita soc gruppo 100
CE Acquisti soc gruppo a Debiti vsoc gruppo 100CE SP Merci a Merci c fim fin 100
BA
Cons
olid
ato
61
CE Debiti vsoc gruppo a Crediti vsoc gruppo 100
CE Vendite infragruppo a Acquisti infragruppo 100
CE SP Merci c rim fin a Merci 20
In questo modo si riduce il valore delle rimanenze in SP
Quindi per consolidarehellip
62
dovremmobull in primo luogo rettificare la plusvalenza interna contro il
costo sostenuto per lrsquoacquisto del bene da parte della societagrave acquirente
bull in secondo luogo eliminare lrsquoammortamento in eccesso
Situazione piugrave complessa
E nel caso di beni ammortizzabili
63
SOCIETArsquo AATTIVO PASSIVO
Part 100Cassa 20
C+R 200
SOCIETArsquo BATTIVO PASSIVO
Imp 80
C+R 100
SOCIETArsquo A+BATTIVO PASSIVO
C+R 200Cassa 120Imp 80
Cassa 100
Poniamo che la societagrave A possegga un impianto Costo storico 200 ammortizzato in 10 anni
La cessione avviene al sesto anno F amm 120 quindi valore contabile 80hellip
Situazione preesistente
64
X Libro giornale di A SP Cassa a Diversi 100 SP Impianti 80 CE Plusvalenza 20 Libro giornale di B SP SP Impianti a Cassa
100
X Scritture di consolidamento SP SP C+R a Partecipazioni 100 CE SP Plusvalenza (utile) a Impianti 20
SOCIETArsquo AATTIVO PASSIVO
Part 100Cassa 120
C+R 200
SOCIETArsquo BATTIVO PASSIVO
Imp 100 C+R 100
SOCIETArsquo A+BATTIVO PASSIVO
C+R 200Cassa 140Imp 80Utile 20 Cassa 20
65
SOCIETArsquo AATTIVO PASSIVO
Part 100Cassa 120
C+R 200
SOCIETArsquo BATTIVO PASSIVO
Imp 100 C+R 100
SOCIETArsquo A+BATTIVO PASSIVO
C+R 200Cassa 140Imp 80
Poniamo che la societagrave B stimi la residua vita utile dellrsquoimpianto in ulteriori 10 anni
hellip avremo quindi un ammortamento annuo da parte di B pari al 10 del suo costo di acquisto contro un ammortamento consolidato pari al 10 del precedente valore contabile
Cassa 20
SOCIETArsquo AATTIVO PASSIVO
Part 100Cassa 120
C+R 200
SOCIETArsquo BATTIVO PASSIVO
Imp 90 C+R 100
SOCIETArsquo A+BATTIVO PASSIVO
Cassa 140Imp 72ammort10
Utile 0Cassa 40 Ammort 8
Utile 2
66
X+1 Scritture di consolidamento SP SP Riserve a Impianti 20
X+1 Scritture di consolidamento SP CE Impianti a Ammortamento 2
2) Eliminazione plusvalenza
3) lrsquoanno successivo dovremo anche eliminare ammortamento in eccesso
Lrsquoammortamento in eccesso (10 contro 8) deve essere rettificatohellip Quindi
1) Consolidamento partecipazioni
X+1 Scritture di consolidamento SP SP C+R a Partecipazioni 100
Che a sua volta dovragrave essere compensato dalla riservahellip
67
X+1 Scritture di consolidamento SP SP C+R a Partecipazioni 100 SP SP Riserve (C+R) a Impianti 20
X+2 Scritture di consolidamento SP SP C+R a Partecipazioni 100 SP SP Riserve (C+R) a Impianti 18 SP CE Impianti a Ammortamento 2
X+3 Scritture di consolidamento SP SP C+R a Partecipazioni 100 SP SP Riserve (C+R) a Impianti 16 SP CE Impianti a Ammortamento 2
68
anno(a) valore bene in
bilancio di esercizio
(b) ammortinbilancio di esercizio
(c) valore bene in bilancio consolidato
(d) ammortin bilancio consolidato
(e=b-d)) differ ammort (f=b-d-f) plusval
0 100 - 80 - - 20 1 90 10 72 8 2 18 2 80 10 64 8 2 16 3 70 10 56 8 2 14 4 60 10 48 8 2 12 5 50 10 40 8 2 10 6 40 10 32 8 2 8 7 30 10 24 8 2 6 8 20 10 16 8 2 4 9 10 10 8 8 2 2
10 - 10 - 8 2 -100 80 20
| X+3 | Scritture di consolidamento | ||||||||||
| SP SP | C+R | a | Partecipazioni | 100 | |||||||
| SP SP | Riserve (C+R) | a | Impianti | 16 | |||||||
| SP CE | Impianti | a | Ammortamento | 2 |
| X+2 | Scritture di consolidamento | ||||||||||
| SP SP | C+R | a | Partecipazioni | 100 | |||||||
| SP SP | Riserve (C+R) | a | Impianti | 18 | |||||||
| SP CE | Impianti | a | Ammortamento | 2 |
| X+1 | Scritture di consolidamento | ||||||||||
| SP SP | C+R | a | Partecipazioni | 100 | |||||||
| SP SP | Riserve (C+R) | a | Impianti | 20 |
| X+1 | Scritture di consolidamento | ||||||||||
| SP SP | C+R | a | Partecipazioni | 100 |
| X+1 | Scritture di consolidamento | ||||||||||
| SP CE | Impianti | a | Ammortamento | 2 |
| X+1 | Scritture di consolidamento | ||||||||||
| SP SP | Riserve | a | Impianti | 20 |
| X | Scritture di consolidamento | ||||||||||
| SP SP | C+R | a | Partecipazioni | 100 | |||||||
| CE SP | Plusvalenza (utile) | a | Impianti | 20 |
| X | Libro giornale di A | ||||||||||
| SP | Cassa | a | Diversi | 100 | |||||||
| SP | Impianti | 80 | |||||||||
| CE | Plusvalenza | 20 | |||||||||
| Libro giornale di B | |||||||||||
| SP SP | Impianti | a | Cassa | 100 | |||||||
| CE | Debiti vsoc gruppo | a | Crediti vsoc gruppo | 100 | |||||||
| CE | Vendite infragruppo | a | Acquisti infragruppo | 100 | |||||||
| CE SP | Merci c rim fin | a | Merci | 20 | |||||||
| CE SP | Merci cacquisto | a | Cassa | 80 | |||||||
| SP CE | Crediti vsoc gruppo | a | Vendita soc gruppo | 100 | |||||||
| CE | Acquisti soc gruppo | a | Debiti vsoc gruppo | 100 | |||||||
| CE SP | Merci | a | Merci c fim fin | 100 | |||||||
| CE | Acquisti soc gruppo | a | Debiti vsoc gruppo | 100 | |||||||
| CE SP | Merci | a | Merci c rim fin | 100 | |||||||
| CE SP | Merci cacquisto | a | Cassa | 80 | |||||||
| SP CE | Crediti vsoc gruppo | a | Vendita soc gruppo | 100 |
| SP | Fondo svalutazione | a | Diversi | 40 | |||||||
| SP | a | Riserve | 30 | ||||||||
| CE | a | Svalutazione crediti | 10 | ||||||||
| CE SP | Merci cacquisto | a | Cassa | 80 | |||||||
| SP CE | Cassa | a | Merci cvendita | 110 | |||||||
| CE SP | Merci cacquisto | a | Cassa | 80 | |||||||
| SP CE | Crediti vsoc gruppo | a | Vendita soc gruppo | 100 |
| CE SP | Merci cacquisto | a | Cassa | 80 | |||||||
| SP CE | Crediti vsoc gruppo | a | Vendita soc gruppo | 100 | |||||||
| CE SP | Acquisto soc gruppo | a | Deb vsoc gruppo | 100 | |||||||
| SP CE | Cassa | a | Merci cvendita | 110 | |||||||
| CE SP | Acquisto soc gruppo | a | Deb vsoc gruppo | 100 | |||||||
| SP CE | Cassa | a | Merci cvendita | 110 | |||||||
| CONS | |
| 880 | |
| - | |
| 850 | |
| 620 | |
| 2350 | |
| 1210 | |
| 800 | |
| - | |
| 150 | |
| - | |
| 150 | |
| 40 | |
| 2350 |
| RD | RA | ||
| SOCA | SOCB | TOT | |||||
| IMMOBILIZZ | 450 | 430 | 880 | ||||
| PARTECIP | 560 | 560 | |||||
| SCORTE | 500 | 350 | 850 | ||||
| CREDITI | 400 | 220 | 620 | ||||
| TOT ATT | 1910 | 1000 | 2910 | ||||
| DEBITI | 810 | 400 | 1210 | ||||
| CAPSOCA | 800 | 800 | |||||
| CAPSOCB | 300 | 300 | |||||
| RISA | 150 | 150 | |||||
| RIS B | 100 | 100 | |||||
| UTILE A | 150 | 150 | |||||
| UTILE B 3112-18 | 160 | 160 | |||||
| UTILE B 18-3112 | 40 | 40 | |||||
| TOT PASS | 1910 | 1000 | 2910 |
| SOCA | SOCB | TOT | RD | RA | CONS | ||||||||
| PARTECIP | 60 | 60 | 60 | - | |||||||||
| SCORTE | 50 | 50 | 50 | ||||||||||
| CASSA | 100 | 100 | 200 | 200 | |||||||||
| TOT ATT | 160 | 150 | 310 | 250 | |||||||||
| DEBITI | 60 | 50 | 110 | 110 | |||||||||
| CAPNETTO A | 100 | 100 | 100 | ||||||||||
| CAPNETTO B | 100 | 100 | 60 | 40 | |||||||||
| TOT PASS | 160 | 150 | 310 | 60 | 60 | 250 |
| SOCA | SOCB | TOT | RD | RA | CONS | ||||||||
| PARTECIP | 100 | 100 | 100 | - | |||||||||
| SCORTE | 50 | 50 | 50 | ||||||||||
| CASSA | 100 | 100 | 200 | 200 | |||||||||
| TOT ATT | 200 | 150 | 350 | 250 | |||||||||
| DEBITI | 100 | 50 | 150 | 150 | |||||||||
| CAPNETTO A | 100 | 100 | 100 | ||||||||||
| CAPNETTO B | 100 | 100 | 100 | - | |||||||||
| TOT PASS | 200 | 150 | 350 | 100 | 100 | 250 |
19
bull la percentuale di partecipazione (laquopraquo)
bull il costo della partecipazione iscritto nel bilancio della controllante (laquoCraquo)
bull il valore contabile del netto che egrave stato acquistato(laquoNraquo)
pbullNharrC
Consolidamento delle partecipazioni
20
Partecipazione totalitaria
Partecipazione non totalitaria
quota Netto acquistata = Costo N=C pbullN =C
NltC pbullNltCquota Netto
acquistata lt Costo
NgtC pbullNgtCquota Netto acquistata gt Costo
Consolidamento delle partecipazioni
21
LA SOCIETAgrave A CONTROLLA IL 60 DELLA SOCIETAgrave B I PATRIMONI DELLE DUE SOCIETAgrave SONO I SEGUENTI
SOCIETAgrave AATTIVO PASSIVO
Part 60
cassa 100
deb 60
netto 100
SOCIETAgrave BATTIVO PASSIVO
scorte 50
cassa 100
deb 50
netto 100
SOCIETAgrave A+BATTIVO PASSIVO
22
SOCIETAgrave A
ATTIVO PASSIVO
Part 60
cassa 100
deb 60
netto 100
SOCIETAgrave B
ATTIVO PASSIVO
scorte 50
cassa 100
deb 50
netto 100
SOCIETAgrave A+BATTIVO PASSIVO
cassa 200
scorte 50
deb 110
netto 140magg 100min 40
23
SO CA SO CB TO T RD RA CONSPARTECIP 60 60 60 - SCORTE 50 50 50 CASSA 100 100 200 200 TO T ATT 160 150 310 250 DEBITI 60 50 110 110 CAPNETTO A 100 100 100 CAPNETTO B 100 100 60 40 TO T PASS 160 150 310 60 60 250
24
La prassi contabile prevede i seguenti metodi
rArr INTEGRAZIONE GLOBALE
rArr INTEGRAZIONE PROPORZIONALE
In sostituzione della voce partecipazioni vengono inseriti gli importi integrali delle attivitagrave e delle passivitagrave dellrsquoaffiliata anche nel caso in cui la societagrave madre non detenga il 100
Si inserisce tra le attivitagrave e le passivitagrave e tra i proventi ed oneri la quota proporzionaleriferita al capitale della capogruppo nellrsquoaffiliata
Metodi di consolidamento
25
Quale metodo egrave piugrave coerente con il nostro approccio
26
bull Il PCEL 4 opta per il consolidamento integrale per le partecipazioni di controllo mentre prevede il consolidamento proporzionale nei casi di controllo congiunto
bull LrsquoAllegato 4 che non affronta il tema del controllo congiunto lascia aperta la possibilitagrave di utilizzare sia il consolidamento integrale che quello proporzionale
Quale metodo di consolidamento
27
Egrave la quota parte del capitale delle riserve e degli utili conseguiti dalla controllata laquoacquistatiraquo dalla controllante
Poicheacute le componenti del netto tendono per loro natura a variare nel tempo la determinazione del suddetto valore dipende essenzialmente dalla data a cui si riferisce il calcolo
Il valore del patrimonio netto
28
SSOOCCAA SSOOCCBB TTOOTT IIMMMMOOBBIILLIIZZZZ 445500 443300 888800 PPAARRTTEECCIIPP 556600 556600 SSCCOORRTTEE 550000 335500 885500 CCRREEDDIITTII 440000 222200 662200 TTOOTT AATTTT 11991100 11000000 22991100 DDEEBBIITTII 881100 440000 11221100 CCAAPPSSOOCCAA 880000 880000 CCAAPPSSOOCCBB 330000 330000 RRIISSAA 115500 115500 RRIISS BB 110000 110000 UUTTIILLEE AA 115500 115500 UUTTIILLEE BB 33111122--1188 116600 116600 UUTTIILLEE BB 1188--33111122 4400 4400 TTOOTT PPAASSSS 11991100 11000000 22991100
RRDD RRAA
560
300
100
160
560 560
CCOONNSS 888800 --
885500 662200
22335500 11221100
880000 --
115500 --
115500
4400 22335500
UTILE CONSOLID
29
SOCIETArsquo A+B
Immobil 880Scorte 850Crediti 620
Debiti 1210CS di A 800Ris A 150Utile A+B 190
SOCIETArsquo A
Immobil 450Partec 560Scorte 500Crediti 400
Debiti 810CS di A 800Ris A 150Utile A 150
SOCIETArsquo B
Immobil 430Scorte 350Crediti 220
Debiti 400CS di B 300Ris B 100Utile B 200
Pertanto
30
Ovviamente il prezzo pagato ovvero il costo di acquisto delle partecipazioni puograve essere maggiore o minore della corrispondente quota di capitale acquisito
In tal modo si genera una differenza allrsquoatto del consolidamento che puograve esserebull positiva quando il costo egrave maggiore della quota di netto acquisitabull negativa quando il costo egrave minore della quota di netto acquisita
Consolidamento delle partecipazioni
31
una societagrave laquoAraquo acquisisce lrsquointero capitale di una societagrave laquoBraquo pagando 120 ciograve che contabilmente egrave valorizzato 100 Per focalizzare meglio la questione poniamo che la societagrave laquoAraquo possegga dopo lrsquoacquisto unicamente la partecipazione in laquoBraquo Il valore puograve essere attribuito al valore corrente dellrsquoAttivo di Bhellip
Consolidamento delle partecipazioni
32
Consolidamento delle partecipazioni
33
Nella redazione del bilancio consolidato lrsquoente locale aggrega i bilanci della controllante e delle sue controllate voce per voce sommando tra loro i corrispondenti valori dellrsquoattivo del passivo dellrsquoattivo nettopatrimonio netto dei proventi e degli oneri Il metodo di aggregazione dei valori da utilizzare puograve fare riferimento ai valori contabili senza attribuzione dellrsquoavviamento alle diverse attivitagrave e passivitagrave
In sostanza tutta la eventuale differenza tra costo e valore contabile saragrave da considerare differenza di consolidamento
La ldquoderogardquo del PCEL 4 al punto 15
34
Immobili 100
Avviamento 20
Capitale Netto 120
In sostanza non si pratica la riattribuzione del fair value I valori perograve devono essere ricalcolati con principi contabili omogenei
Secondo il PCEL 4
35
Se vi egrave una differenza positiva ovvero se il costo egrave superiore alla corrispondente quota di patrimonio netto valutata a valori correnti questo puograve essere dovuto a
a) un ulteriore margine pagato in funzione di un avviamento positivo della societagrave acquisita (goodwill)
b) un premio corrisposto per specifici benefici per la societagrave acquirente o per sinergie che otterragrave il gruppo
c) Allrsquoeffettuazione di un cattivo affare
Emersione di differenze positive
36
Nel caso di differenza positiva sono possibili due comportamenti contabili alternativi
bullLrsquoiscrizione della differenza nella posta laquodifferenze di consolidamentoraquo nellrsquoattivo dello stato patrimoniale
bullLrsquoiscrizione della differenza nel netto a riduzione esplicita della riserva di consolidamento
Emersione di differenze positive
37
Nei casi in cui le attivitagrave le passivitagrave e le passivitagrave potenziali identificabili dellrsquoacquisito non soddisfano le condizioni per la rilevazione del plusvalore pagato si determina un conseguente effetto sullrsquoimporto rilevato come laquoavviamentoraquo Se il valore riconoscibile allrsquoimmobile egrave 110 il restante 10 saragrave classificato come avviamento
A+B Immob 110
Totale 120 Totale 120
CapN 120 Avviam 10
Emersione di differenze positive
1013
13
Avviam13
13
12013
13
Totale13
13
12013
13
Totale13
13
A+B13
13
11013
13
12013
13
CapN13
13
Immob13
13
13
38
Partecipazioni non totalitarie
Si ipotizzi adesso che una societagrave A proceda allrsquoacquisto solo dellrsquo80 delle partecipazioni che compongono il capitale della societagrave B corrispondendo per dette partecipazioni un prezzo pari a 800
A Partecipi i
CapS 800 Totale 800 Totale
800 800
B Impianti
i i
1000
Totale 1000 Totale 1000
Debiti 500 Cap S 200 Ris 300
Emersione di differenze positive
CapS13
13
100013
13
Totale13
13
100013
13
Totale13
13
A13
13
B13
13
100013
13
80013
13
800 13
13
30013
13
50013
13
Debiti13
13
20013
13
Cap S13
13
Ris13
13
Totale13
13
80013
13
80013
13
Impianticipazioni13
13
Partecipcipazioni13
13
Totale13
13
13
39
Assumiamo infine che il valore economico della societagrave B alla data di acquisto sia pari a 1000 ossia 500 in piugrave rispetto al suo patrimonio netto contabile detta differenza in particolare egrave da attribuirebull per 200 agli impianti che hanno un valore corrente di 1200 rispetto al
loro valore contabile di 1000 e bull per 300 allrsquoavviamento che viene riconosciuto alla suddetta societagrave B
Emersione di differenze positive
Partecipazioni non totalitarie
40
Se dopo la distribuzione precedentemente esaminata permane invece una differenza negativa cioegrave il costo egrave inferiore alla corrispondente quota di patrimonio netto questa puograve essere dovuta abull una riduzione del valore derivante da un cattivo andamento economico bull Dallrsquoaver effettuato un buon affare
Emersione di differenze negative
41
art 33 del DLgs12791
bull Attribuire la differenza laquofondo di consolidamento per rischi e oneri futuriraquo nel caso sia dovuta alla previsione di risultati economici sfavorevoli
bull attribuire la differenza a laquoriserva di consolidamentoraquo negli altri casi
Emersione di differenze negative
42
Per lrsquoOIC innanzi tutto la differenza negativa deve essere utilizzata per ridurre proporzionalmente le attivitagrave immobilizzate Non cosigrave per il PCEL 4 che segue il principio della aggregazione a valori contabili
Se sussiste una ulteriore eccedenza negativa questa deve essere stanziata a bull laquofondo di consolidamento per rischi e oneri futuriraquo se si prevede che la
societagrave acquistata sosterragrave perditebull laquoriserva di consolidamentoraquo altri casi
Emersione di differenze negative
43
La societagrave laquoAraquo acquisisce lrsquointero capitale della societagrave laquoBraquo pagando 90 ciograve che contabilmente egrave valorizzato 100
Se intendiamo utilizzare la riserva avremo
A+B Immob 100
Totale 100 Totale 100
CapN 90 Riserva 10
Emersione di differenze negative
10013
13
Totale13
13
Riserva13
13
1013
13
10013
13
Totale13
13
A+B13
13
10013
13
9013
13
CapN13
13
Immob13
13
13
44
bull Ci possono essere casi in cui una partecipazione egrave significativa in cui il comune esercita una posizione di rilievo ma che tecnicamente non egrave controllata ai sensi dellrsquoart 2359 del Codice Civile
bull Egrave il caso di Hera per il Comune di Bologna e di tanti altri casibull In questo caso come si puograve fare
Un problema
45
laquoEgrave ammesso il consolidamento proporzionale di quelle aziende per e quali si configuri un controllo congiunto tra piugrave soggetti La dimostrazione del controllo congiunto deve essere illustrata e fondarsi su situazioni di diritto o di fattoraquo
In tal caso il PCEL 4 ammette il consolidamento proporzionale
Il PCEL 4 al n 25
46
ELIMINAZIONE PARTITE RECIPROCHE
47
Ai fini della procedura di consolidamento risulta necessario distinguere trabull operazioni che non hanno alcun effetto sul risultato consolidato (valori
reciproci)bull operazioni che influenzano lrsquoutile consolidato (utili-perdite interni)
ELIMINAZIONE PARTITE RECIPROCHE
48
Alcuni problemihellip
bull acquisti e vendite di beni quando la societagrave venditrice ha contabilizzato la vendita e la merce ancora in viaggio non egrave stata invece contabilizzata dalla controparte
bull pagamenti fatti da una societagrave allrsquoaltra la quale ancora non ha ricevuto il relativo accredito
bull errori materiali di fatturazione eo contabilizzazione
ELIMINAZIONE PARTITE RECIPROCHE
49
Si intendono tutti quei rapporti generati da operazioni interne al gruppo che trovano espressi nei singoli bilanci da
1 CREDITI E DEBITI
2 COSTI E RICAVI
1 Si devono elidere i crediti di una societagrave con i rispettivi debiti dellrsquoaltra2 Analogamente si devono elidere i costi con i rispettivi ricavi
VALORI RECIPROCI
50
Dopo la cessione ad una societagrave del gruppo le merci sono state vendute a terze economie
SOCIETAgraveB
SOCIETAgraveA
80 100 110
La societagrave A ha conseguito un ricavo di 110 la societagrave B ha sostenuto un costo di 80 a livello di gruppo vi egrave stato un profitto di 30 (20+10)
(Utile 20) (Utile 10)
51
Poniamo che la controllante A acquisti merci dalla controllata B per 100
bullldquoArdquo registrerebbe nella propria contabilitagrave
Merci cacq a Debiti vB 100
bullldquoBrdquo registrerebbe nella propria contabilitagrave
Cred vA a 100Merci cvend
A livello consolidato abbiamo quindi che
52
bullLe poste Cred vA Debiti vBe
Originano crediti e debiti infra-gruppo che e devono essere trattati come precedentemente visto
bullLe poste e
Compensandosi tra loro non alterano lrsquoutile di gruppo Lrsquoeffetto a livello di Stato Patrimoniale consolidato egrave quindi nullo sul foglio di consolidamento non dobbiamo operare alcun intervento
Merci cacq Merci cvend
53
CE SP Acquisto soc gruppo a Deb vsoc gruppo
100
SP CE Cassa a Merci cvendita 110
Acquirenteper il gruppo
Venditoreper il gruppo
CE SP Merci cacquisto a Cassa 80
SP CE Crediti vsoc gruppo a Vendita soc gruppo 100 CE SP Acquisto soc gruppo a Deb vsoc gruppo
100
SP CE Cassa a Merci cvendita 110
Consolidato
CE SP Merci cacquisto a Cassa 80
SP CE Crediti vsoc gruppo a Vendita soc gruppo 100
54
CE SP Merci cacquisto a Cassa 80
SP CE Cassa a Merci cvendita 110
Riepilogandohellip
Primahellip e dopohellip
200A
Part C+R 100B
Cassa C+RA+B
200Cassa C+R20Utile10Utile 30Utile
100 20 230
Debv100Cred
100Cassa210
Cassa13
13
21013
13
10013
13
CredvA13
13
10013
13
Debv13
13
3013
13
Utile13
13
Utile13
13
1013
13
Utile13
13
2013
13
Cassa13
13
B13
13
10013
13
2013
13
C+R13
13
13
Part13
13
A13
13
20013
13
C+R13
13
13
Cassa13
13
20013
13
23013
13
10013
13
A+B13
13
C+R13
13
13
13
55
bull Nei gruppi privati lrsquoIva ha natura solo finanziaria sia per lrsquoacquirente che per il venditore
bull Non egrave cosigrave nel Gruppo Ente Locale dove un credito per la partecipata contiene una quota di Iva che per lrsquoente locale rappresenta invece un costo
bull Quale soluzione si puograve adottare
Attenzione E lrsquoIVA
56
ldquoNel caso di operazioni tra controllante e sue controllate che comportino un trattamento fiscale difforme lrsquoimposta dovragrave essere considerata separatamente e non oggetto di elisione Nel caso dellrsquoimposta sul valore aggiunto infatti questa dovragrave rientrare come onere nel conto economico consolidato a causa della sua indetraibilitagrave per lrsquoente locale controllanterdquo
Il PCEL 4 al punto 24
57
Nel caso di operazioni tra la controllante e le sue controllate oggetto di un difforme trattamento fiscale lrsquoimposta non egrave oggetto di elisione Ad esempio lrsquoimposta sul valore aggiunto Ad esempio nei casi in cui risulta indetraibile lrsquoimposta sul valore aggiunto pagata dalla capogruppo a componenti del gruppo per le quali lrsquoIVA egrave detraibile non egrave oggetto di eliminazione e rientra tra i costi del conto economico consolidato
Lrsquoallegato 4
58
Utili generati da rapporti intervenuti tra societagrave appartenenti al gruppo
Sotto un profilo contabile si deve tenere presente chebull le eliminazioni riguardanti le operazioni dellrsquoesercizio hanno come contropartita
lrsquoutilebull le eliminazioni inerenti esercizi precedenti rettificano invece le riserve
SP Fondo svalutazione a Diversi 40 SP a Riserve 30 CE a Svalutazione crediti 10
Utili interni
59
SocietagraveB
SocietagraveA
80 100
Tra lrsquoacquisto da parte di B (cioegrave 80) e la successiva vendita a A (a 100) si egrave realizzato un profitto interno che dovragrave essere eliminato in quanto sopravvaluta
(Utile 20)
Le merci risultano ancora nel magazzino di una impresa del gruppo
bull Lrsquoutile della societagrave Bbull Il valore del magazzino della societagrave A
60
CE SP Merci cacquisto a Cassa 80
SP CE Crediti vsoc gruppo a Vendita soc gruppo 100
Acquisti soc gruppo a Debiti vsoc gruppo 100
SP Merci a Merci c rim fin 100
CE SP Merci cacquisto a Cassa 80
SP CE Crediti vsoc gruppo a Vendita soc gruppo 100
CE Acquisti soc gruppo a Debiti vsoc gruppo 100CE SP Merci a Merci c fim fin 100
BA
Cons
olid
ato
61
CE Debiti vsoc gruppo a Crediti vsoc gruppo 100
CE Vendite infragruppo a Acquisti infragruppo 100
CE SP Merci c rim fin a Merci 20
In questo modo si riduce il valore delle rimanenze in SP
Quindi per consolidarehellip
62
dovremmobull in primo luogo rettificare la plusvalenza interna contro il
costo sostenuto per lrsquoacquisto del bene da parte della societagrave acquirente
bull in secondo luogo eliminare lrsquoammortamento in eccesso
Situazione piugrave complessa
E nel caso di beni ammortizzabili
63
SOCIETArsquo AATTIVO PASSIVO
Part 100Cassa 20
C+R 200
SOCIETArsquo BATTIVO PASSIVO
Imp 80
C+R 100
SOCIETArsquo A+BATTIVO PASSIVO
C+R 200Cassa 120Imp 80
Cassa 100
Poniamo che la societagrave A possegga un impianto Costo storico 200 ammortizzato in 10 anni
La cessione avviene al sesto anno F amm 120 quindi valore contabile 80hellip
Situazione preesistente
64
X Libro giornale di A SP Cassa a Diversi 100 SP Impianti 80 CE Plusvalenza 20 Libro giornale di B SP SP Impianti a Cassa
100
X Scritture di consolidamento SP SP C+R a Partecipazioni 100 CE SP Plusvalenza (utile) a Impianti 20
SOCIETArsquo AATTIVO PASSIVO
Part 100Cassa 120
C+R 200
SOCIETArsquo BATTIVO PASSIVO
Imp 100 C+R 100
SOCIETArsquo A+BATTIVO PASSIVO
C+R 200Cassa 140Imp 80Utile 20 Cassa 20
65
SOCIETArsquo AATTIVO PASSIVO
Part 100Cassa 120
C+R 200
SOCIETArsquo BATTIVO PASSIVO
Imp 100 C+R 100
SOCIETArsquo A+BATTIVO PASSIVO
C+R 200Cassa 140Imp 80
Poniamo che la societagrave B stimi la residua vita utile dellrsquoimpianto in ulteriori 10 anni
hellip avremo quindi un ammortamento annuo da parte di B pari al 10 del suo costo di acquisto contro un ammortamento consolidato pari al 10 del precedente valore contabile
Cassa 20
SOCIETArsquo AATTIVO PASSIVO
Part 100Cassa 120
C+R 200
SOCIETArsquo BATTIVO PASSIVO
Imp 90 C+R 100
SOCIETArsquo A+BATTIVO PASSIVO
Cassa 140Imp 72ammort10
Utile 0Cassa 40 Ammort 8
Utile 2
66
X+1 Scritture di consolidamento SP SP Riserve a Impianti 20
X+1 Scritture di consolidamento SP CE Impianti a Ammortamento 2
2) Eliminazione plusvalenza
3) lrsquoanno successivo dovremo anche eliminare ammortamento in eccesso
Lrsquoammortamento in eccesso (10 contro 8) deve essere rettificatohellip Quindi
1) Consolidamento partecipazioni
X+1 Scritture di consolidamento SP SP C+R a Partecipazioni 100
Che a sua volta dovragrave essere compensato dalla riservahellip
67
X+1 Scritture di consolidamento SP SP C+R a Partecipazioni 100 SP SP Riserve (C+R) a Impianti 20
X+2 Scritture di consolidamento SP SP C+R a Partecipazioni 100 SP SP Riserve (C+R) a Impianti 18 SP CE Impianti a Ammortamento 2
X+3 Scritture di consolidamento SP SP C+R a Partecipazioni 100 SP SP Riserve (C+R) a Impianti 16 SP CE Impianti a Ammortamento 2
68
anno(a) valore bene in
bilancio di esercizio
(b) ammortinbilancio di esercizio
(c) valore bene in bilancio consolidato
(d) ammortin bilancio consolidato
(e=b-d)) differ ammort (f=b-d-f) plusval
0 100 - 80 - - 20 1 90 10 72 8 2 18 2 80 10 64 8 2 16 3 70 10 56 8 2 14 4 60 10 48 8 2 12 5 50 10 40 8 2 10 6 40 10 32 8 2 8 7 30 10 24 8 2 6 8 20 10 16 8 2 4 9 10 10 8 8 2 2
10 - 10 - 8 2 -100 80 20
| X+3 | Scritture di consolidamento | ||||||||||
| SP SP | C+R | a | Partecipazioni | 100 | |||||||
| SP SP | Riserve (C+R) | a | Impianti | 16 | |||||||
| SP CE | Impianti | a | Ammortamento | 2 |
| X+2 | Scritture di consolidamento | ||||||||||
| SP SP | C+R | a | Partecipazioni | 100 | |||||||
| SP SP | Riserve (C+R) | a | Impianti | 18 | |||||||
| SP CE | Impianti | a | Ammortamento | 2 |
| X+1 | Scritture di consolidamento | ||||||||||
| SP SP | C+R | a | Partecipazioni | 100 | |||||||
| SP SP | Riserve (C+R) | a | Impianti | 20 |
| X+1 | Scritture di consolidamento | ||||||||||
| SP SP | C+R | a | Partecipazioni | 100 |
| X+1 | Scritture di consolidamento | ||||||||||
| SP CE | Impianti | a | Ammortamento | 2 |
| X+1 | Scritture di consolidamento | ||||||||||
| SP SP | Riserve | a | Impianti | 20 |
| X | Scritture di consolidamento | ||||||||||
| SP SP | C+R | a | Partecipazioni | 100 | |||||||
| CE SP | Plusvalenza (utile) | a | Impianti | 20 |
| X | Libro giornale di A | ||||||||||
| SP | Cassa | a | Diversi | 100 | |||||||
| SP | Impianti | 80 | |||||||||
| CE | Plusvalenza | 20 | |||||||||
| Libro giornale di B | |||||||||||
| SP SP | Impianti | a | Cassa | 100 | |||||||
| CE | Debiti vsoc gruppo | a | Crediti vsoc gruppo | 100 | |||||||
| CE | Vendite infragruppo | a | Acquisti infragruppo | 100 | |||||||
| CE SP | Merci c rim fin | a | Merci | 20 | |||||||
| CE SP | Merci cacquisto | a | Cassa | 80 | |||||||
| SP CE | Crediti vsoc gruppo | a | Vendita soc gruppo | 100 | |||||||
| CE | Acquisti soc gruppo | a | Debiti vsoc gruppo | 100 | |||||||
| CE SP | Merci | a | Merci c fim fin | 100 | |||||||
| CE | Acquisti soc gruppo | a | Debiti vsoc gruppo | 100 | |||||||
| CE SP | Merci | a | Merci c rim fin | 100 | |||||||
| CE SP | Merci cacquisto | a | Cassa | 80 | |||||||
| SP CE | Crediti vsoc gruppo | a | Vendita soc gruppo | 100 |
| SP | Fondo svalutazione | a | Diversi | 40 | |||||||
| SP | a | Riserve | 30 | ||||||||
| CE | a | Svalutazione crediti | 10 | ||||||||
| CE SP | Merci cacquisto | a | Cassa | 80 | |||||||
| SP CE | Cassa | a | Merci cvendita | 110 | |||||||
| CE SP | Merci cacquisto | a | Cassa | 80 | |||||||
| SP CE | Crediti vsoc gruppo | a | Vendita soc gruppo | 100 |
| CE SP | Merci cacquisto | a | Cassa | 80 | |||||||
| SP CE | Crediti vsoc gruppo | a | Vendita soc gruppo | 100 | |||||||
| CE SP | Acquisto soc gruppo | a | Deb vsoc gruppo | 100 | |||||||
| SP CE | Cassa | a | Merci cvendita | 110 | |||||||
| CE SP | Acquisto soc gruppo | a | Deb vsoc gruppo | 100 | |||||||
| SP CE | Cassa | a | Merci cvendita | 110 | |||||||
| CONS | |
| 880 | |
| - | |
| 850 | |
| 620 | |
| 2350 | |
| 1210 | |
| 800 | |
| - | |
| 150 | |
| - | |
| 150 | |
| 40 | |
| 2350 |
| RD | RA | ||
| SOCA | SOCB | TOT | |||||
| IMMOBILIZZ | 450 | 430 | 880 | ||||
| PARTECIP | 560 | 560 | |||||
| SCORTE | 500 | 350 | 850 | ||||
| CREDITI | 400 | 220 | 620 | ||||
| TOT ATT | 1910 | 1000 | 2910 | ||||
| DEBITI | 810 | 400 | 1210 | ||||
| CAPSOCA | 800 | 800 | |||||
| CAPSOCB | 300 | 300 | |||||
| RISA | 150 | 150 | |||||
| RIS B | 100 | 100 | |||||
| UTILE A | 150 | 150 | |||||
| UTILE B 3112-18 | 160 | 160 | |||||
| UTILE B 18-3112 | 40 | 40 | |||||
| TOT PASS | 1910 | 1000 | 2910 |
| SOCA | SOCB | TOT | RD | RA | CONS | ||||||||
| PARTECIP | 60 | 60 | 60 | - | |||||||||
| SCORTE | 50 | 50 | 50 | ||||||||||
| CASSA | 100 | 100 | 200 | 200 | |||||||||
| TOT ATT | 160 | 150 | 310 | 250 | |||||||||
| DEBITI | 60 | 50 | 110 | 110 | |||||||||
| CAPNETTO A | 100 | 100 | 100 | ||||||||||
| CAPNETTO B | 100 | 100 | 60 | 40 | |||||||||
| TOT PASS | 160 | 150 | 310 | 60 | 60 | 250 |
| SOCA | SOCB | TOT | RD | RA | CONS | ||||||||
| PARTECIP | 100 | 100 | 100 | - | |||||||||
| SCORTE | 50 | 50 | 50 | ||||||||||
| CASSA | 100 | 100 | 200 | 200 | |||||||||
| TOT ATT | 200 | 150 | 350 | 250 | |||||||||
| DEBITI | 100 | 50 | 150 | 150 | |||||||||
| CAPNETTO A | 100 | 100 | 100 | ||||||||||
| CAPNETTO B | 100 | 100 | 100 | - | |||||||||
| TOT PASS | 200 | 150 | 350 | 100 | 100 | 250 |
19
bull la percentuale di partecipazione (laquopraquo)
bull il costo della partecipazione iscritto nel bilancio della controllante (laquoCraquo)
bull il valore contabile del netto che egrave stato acquistato(laquoNraquo)
pbullNharrC
Consolidamento delle partecipazioni
20
Partecipazione totalitaria
Partecipazione non totalitaria
quota Netto acquistata = Costo N=C pbullN =C
NltC pbullNltCquota Netto
acquistata lt Costo
NgtC pbullNgtCquota Netto acquistata gt Costo
Consolidamento delle partecipazioni
21
LA SOCIETAgrave A CONTROLLA IL 60 DELLA SOCIETAgrave B I PATRIMONI DELLE DUE SOCIETAgrave SONO I SEGUENTI
SOCIETAgrave AATTIVO PASSIVO
Part 60
cassa 100
deb 60
netto 100
SOCIETAgrave BATTIVO PASSIVO
scorte 50
cassa 100
deb 50
netto 100
SOCIETAgrave A+BATTIVO PASSIVO
22
SOCIETAgrave A
ATTIVO PASSIVO
Part 60
cassa 100
deb 60
netto 100
SOCIETAgrave B
ATTIVO PASSIVO
scorte 50
cassa 100
deb 50
netto 100
SOCIETAgrave A+BATTIVO PASSIVO
cassa 200
scorte 50
deb 110
netto 140magg 100min 40
23
SO CA SO CB TO T RD RA CONSPARTECIP 60 60 60 - SCORTE 50 50 50 CASSA 100 100 200 200 TO T ATT 160 150 310 250 DEBITI 60 50 110 110 CAPNETTO A 100 100 100 CAPNETTO B 100 100 60 40 TO T PASS 160 150 310 60 60 250
24
La prassi contabile prevede i seguenti metodi
rArr INTEGRAZIONE GLOBALE
rArr INTEGRAZIONE PROPORZIONALE
In sostituzione della voce partecipazioni vengono inseriti gli importi integrali delle attivitagrave e delle passivitagrave dellrsquoaffiliata anche nel caso in cui la societagrave madre non detenga il 100
Si inserisce tra le attivitagrave e le passivitagrave e tra i proventi ed oneri la quota proporzionaleriferita al capitale della capogruppo nellrsquoaffiliata
Metodi di consolidamento
25
Quale metodo egrave piugrave coerente con il nostro approccio
26
bull Il PCEL 4 opta per il consolidamento integrale per le partecipazioni di controllo mentre prevede il consolidamento proporzionale nei casi di controllo congiunto
bull LrsquoAllegato 4 che non affronta il tema del controllo congiunto lascia aperta la possibilitagrave di utilizzare sia il consolidamento integrale che quello proporzionale
Quale metodo di consolidamento
27
Egrave la quota parte del capitale delle riserve e degli utili conseguiti dalla controllata laquoacquistatiraquo dalla controllante
Poicheacute le componenti del netto tendono per loro natura a variare nel tempo la determinazione del suddetto valore dipende essenzialmente dalla data a cui si riferisce il calcolo
Il valore del patrimonio netto
28
SSOOCCAA SSOOCCBB TTOOTT IIMMMMOOBBIILLIIZZZZ 445500 443300 888800 PPAARRTTEECCIIPP 556600 556600 SSCCOORRTTEE 550000 335500 885500 CCRREEDDIITTII 440000 222200 662200 TTOOTT AATTTT 11991100 11000000 22991100 DDEEBBIITTII 881100 440000 11221100 CCAAPPSSOOCCAA 880000 880000 CCAAPPSSOOCCBB 330000 330000 RRIISSAA 115500 115500 RRIISS BB 110000 110000 UUTTIILLEE AA 115500 115500 UUTTIILLEE BB 33111122--1188 116600 116600 UUTTIILLEE BB 1188--33111122 4400 4400 TTOOTT PPAASSSS 11991100 11000000 22991100
RRDD RRAA
560
300
100
160
560 560
CCOONNSS 888800 --
885500 662200
22335500 11221100
880000 --
115500 --
115500
4400 22335500
UTILE CONSOLID
29
SOCIETArsquo A+B
Immobil 880Scorte 850Crediti 620
Debiti 1210CS di A 800Ris A 150Utile A+B 190
SOCIETArsquo A
Immobil 450Partec 560Scorte 500Crediti 400
Debiti 810CS di A 800Ris A 150Utile A 150
SOCIETArsquo B
Immobil 430Scorte 350Crediti 220
Debiti 400CS di B 300Ris B 100Utile B 200
Pertanto
30
Ovviamente il prezzo pagato ovvero il costo di acquisto delle partecipazioni puograve essere maggiore o minore della corrispondente quota di capitale acquisito
In tal modo si genera una differenza allrsquoatto del consolidamento che puograve esserebull positiva quando il costo egrave maggiore della quota di netto acquisitabull negativa quando il costo egrave minore della quota di netto acquisita
Consolidamento delle partecipazioni
31
una societagrave laquoAraquo acquisisce lrsquointero capitale di una societagrave laquoBraquo pagando 120 ciograve che contabilmente egrave valorizzato 100 Per focalizzare meglio la questione poniamo che la societagrave laquoAraquo possegga dopo lrsquoacquisto unicamente la partecipazione in laquoBraquo Il valore puograve essere attribuito al valore corrente dellrsquoAttivo di Bhellip
Consolidamento delle partecipazioni
32
Consolidamento delle partecipazioni
33
Nella redazione del bilancio consolidato lrsquoente locale aggrega i bilanci della controllante e delle sue controllate voce per voce sommando tra loro i corrispondenti valori dellrsquoattivo del passivo dellrsquoattivo nettopatrimonio netto dei proventi e degli oneri Il metodo di aggregazione dei valori da utilizzare puograve fare riferimento ai valori contabili senza attribuzione dellrsquoavviamento alle diverse attivitagrave e passivitagrave
In sostanza tutta la eventuale differenza tra costo e valore contabile saragrave da considerare differenza di consolidamento
La ldquoderogardquo del PCEL 4 al punto 15
34
Immobili 100
Avviamento 20
Capitale Netto 120
In sostanza non si pratica la riattribuzione del fair value I valori perograve devono essere ricalcolati con principi contabili omogenei
Secondo il PCEL 4
35
Se vi egrave una differenza positiva ovvero se il costo egrave superiore alla corrispondente quota di patrimonio netto valutata a valori correnti questo puograve essere dovuto a
a) un ulteriore margine pagato in funzione di un avviamento positivo della societagrave acquisita (goodwill)
b) un premio corrisposto per specifici benefici per la societagrave acquirente o per sinergie che otterragrave il gruppo
c) Allrsquoeffettuazione di un cattivo affare
Emersione di differenze positive
36
Nel caso di differenza positiva sono possibili due comportamenti contabili alternativi
bullLrsquoiscrizione della differenza nella posta laquodifferenze di consolidamentoraquo nellrsquoattivo dello stato patrimoniale
bullLrsquoiscrizione della differenza nel netto a riduzione esplicita della riserva di consolidamento
Emersione di differenze positive
37
Nei casi in cui le attivitagrave le passivitagrave e le passivitagrave potenziali identificabili dellrsquoacquisito non soddisfano le condizioni per la rilevazione del plusvalore pagato si determina un conseguente effetto sullrsquoimporto rilevato come laquoavviamentoraquo Se il valore riconoscibile allrsquoimmobile egrave 110 il restante 10 saragrave classificato come avviamento
A+B Immob 110
Totale 120 Totale 120
CapN 120 Avviam 10
Emersione di differenze positive
1013
13
Avviam13
13
12013
13
Totale13
13
12013
13
Totale13
13
A+B13
13
11013
13
12013
13
CapN13
13
Immob13
13
13
38
Partecipazioni non totalitarie
Si ipotizzi adesso che una societagrave A proceda allrsquoacquisto solo dellrsquo80 delle partecipazioni che compongono il capitale della societagrave B corrispondendo per dette partecipazioni un prezzo pari a 800
A Partecipi i
CapS 800 Totale 800 Totale
800 800
B Impianti
i i
1000
Totale 1000 Totale 1000
Debiti 500 Cap S 200 Ris 300
Emersione di differenze positive
CapS13
13
100013
13
Totale13
13
100013
13
Totale13
13
A13
13
B13
13
100013
13
80013
13
800 13
13
30013
13
50013
13
Debiti13
13
20013
13
Cap S13
13
Ris13
13
Totale13
13
80013
13
80013
13
Impianticipazioni13
13
Partecipcipazioni13
13
Totale13
13
13
39
Assumiamo infine che il valore economico della societagrave B alla data di acquisto sia pari a 1000 ossia 500 in piugrave rispetto al suo patrimonio netto contabile detta differenza in particolare egrave da attribuirebull per 200 agli impianti che hanno un valore corrente di 1200 rispetto al
loro valore contabile di 1000 e bull per 300 allrsquoavviamento che viene riconosciuto alla suddetta societagrave B
Emersione di differenze positive
Partecipazioni non totalitarie
40
Se dopo la distribuzione precedentemente esaminata permane invece una differenza negativa cioegrave il costo egrave inferiore alla corrispondente quota di patrimonio netto questa puograve essere dovuta abull una riduzione del valore derivante da un cattivo andamento economico bull Dallrsquoaver effettuato un buon affare
Emersione di differenze negative
41
art 33 del DLgs12791
bull Attribuire la differenza laquofondo di consolidamento per rischi e oneri futuriraquo nel caso sia dovuta alla previsione di risultati economici sfavorevoli
bull attribuire la differenza a laquoriserva di consolidamentoraquo negli altri casi
Emersione di differenze negative
42
Per lrsquoOIC innanzi tutto la differenza negativa deve essere utilizzata per ridurre proporzionalmente le attivitagrave immobilizzate Non cosigrave per il PCEL 4 che segue il principio della aggregazione a valori contabili
Se sussiste una ulteriore eccedenza negativa questa deve essere stanziata a bull laquofondo di consolidamento per rischi e oneri futuriraquo se si prevede che la
societagrave acquistata sosterragrave perditebull laquoriserva di consolidamentoraquo altri casi
Emersione di differenze negative
43
La societagrave laquoAraquo acquisisce lrsquointero capitale della societagrave laquoBraquo pagando 90 ciograve che contabilmente egrave valorizzato 100
Se intendiamo utilizzare la riserva avremo
A+B Immob 100
Totale 100 Totale 100
CapN 90 Riserva 10
Emersione di differenze negative
10013
13
Totale13
13
Riserva13
13
1013
13
10013
13
Totale13
13
A+B13
13
10013
13
9013
13
CapN13
13
Immob13
13
13
44
bull Ci possono essere casi in cui una partecipazione egrave significativa in cui il comune esercita una posizione di rilievo ma che tecnicamente non egrave controllata ai sensi dellrsquoart 2359 del Codice Civile
bull Egrave il caso di Hera per il Comune di Bologna e di tanti altri casibull In questo caso come si puograve fare
Un problema
45
laquoEgrave ammesso il consolidamento proporzionale di quelle aziende per e quali si configuri un controllo congiunto tra piugrave soggetti La dimostrazione del controllo congiunto deve essere illustrata e fondarsi su situazioni di diritto o di fattoraquo
In tal caso il PCEL 4 ammette il consolidamento proporzionale
Il PCEL 4 al n 25
46
ELIMINAZIONE PARTITE RECIPROCHE
47
Ai fini della procedura di consolidamento risulta necessario distinguere trabull operazioni che non hanno alcun effetto sul risultato consolidato (valori
reciproci)bull operazioni che influenzano lrsquoutile consolidato (utili-perdite interni)
ELIMINAZIONE PARTITE RECIPROCHE
48
Alcuni problemihellip
bull acquisti e vendite di beni quando la societagrave venditrice ha contabilizzato la vendita e la merce ancora in viaggio non egrave stata invece contabilizzata dalla controparte
bull pagamenti fatti da una societagrave allrsquoaltra la quale ancora non ha ricevuto il relativo accredito
bull errori materiali di fatturazione eo contabilizzazione
ELIMINAZIONE PARTITE RECIPROCHE
49
Si intendono tutti quei rapporti generati da operazioni interne al gruppo che trovano espressi nei singoli bilanci da
1 CREDITI E DEBITI
2 COSTI E RICAVI
1 Si devono elidere i crediti di una societagrave con i rispettivi debiti dellrsquoaltra2 Analogamente si devono elidere i costi con i rispettivi ricavi
VALORI RECIPROCI
50
Dopo la cessione ad una societagrave del gruppo le merci sono state vendute a terze economie
SOCIETAgraveB
SOCIETAgraveA
80 100 110
La societagrave A ha conseguito un ricavo di 110 la societagrave B ha sostenuto un costo di 80 a livello di gruppo vi egrave stato un profitto di 30 (20+10)
(Utile 20) (Utile 10)
51
Poniamo che la controllante A acquisti merci dalla controllata B per 100
bullldquoArdquo registrerebbe nella propria contabilitagrave
Merci cacq a Debiti vB 100
bullldquoBrdquo registrerebbe nella propria contabilitagrave
Cred vA a 100Merci cvend
A livello consolidato abbiamo quindi che
52
bullLe poste Cred vA Debiti vBe
Originano crediti e debiti infra-gruppo che e devono essere trattati come precedentemente visto
bullLe poste e
Compensandosi tra loro non alterano lrsquoutile di gruppo Lrsquoeffetto a livello di Stato Patrimoniale consolidato egrave quindi nullo sul foglio di consolidamento non dobbiamo operare alcun intervento
Merci cacq Merci cvend
53
CE SP Acquisto soc gruppo a Deb vsoc gruppo
100
SP CE Cassa a Merci cvendita 110
Acquirenteper il gruppo
Venditoreper il gruppo
CE SP Merci cacquisto a Cassa 80
SP CE Crediti vsoc gruppo a Vendita soc gruppo 100 CE SP Acquisto soc gruppo a Deb vsoc gruppo
100
SP CE Cassa a Merci cvendita 110
Consolidato
CE SP Merci cacquisto a Cassa 80
SP CE Crediti vsoc gruppo a Vendita soc gruppo 100
54
CE SP Merci cacquisto a Cassa 80
SP CE Cassa a Merci cvendita 110
Riepilogandohellip
Primahellip e dopohellip
200A
Part C+R 100B
Cassa C+RA+B
200Cassa C+R20Utile10Utile 30Utile
100 20 230
Debv100Cred
100Cassa210
Cassa13
13
21013
13
10013
13
CredvA13
13
10013
13
Debv13
13
3013
13
Utile13
13
Utile13
13
1013
13
Utile13
13
2013
13
Cassa13
13
B13
13
10013
13
2013
13
C+R13
13
13
Part13
13
A13
13
20013
13
C+R13
13
13
Cassa13
13
20013
13
23013
13
10013
13
A+B13
13
C+R13
13
13
13
55
bull Nei gruppi privati lrsquoIva ha natura solo finanziaria sia per lrsquoacquirente che per il venditore
bull Non egrave cosigrave nel Gruppo Ente Locale dove un credito per la partecipata contiene una quota di Iva che per lrsquoente locale rappresenta invece un costo
bull Quale soluzione si puograve adottare
Attenzione E lrsquoIVA
56
ldquoNel caso di operazioni tra controllante e sue controllate che comportino un trattamento fiscale difforme lrsquoimposta dovragrave essere considerata separatamente e non oggetto di elisione Nel caso dellrsquoimposta sul valore aggiunto infatti questa dovragrave rientrare come onere nel conto economico consolidato a causa della sua indetraibilitagrave per lrsquoente locale controllanterdquo
Il PCEL 4 al punto 24
57
Nel caso di operazioni tra la controllante e le sue controllate oggetto di un difforme trattamento fiscale lrsquoimposta non egrave oggetto di elisione Ad esempio lrsquoimposta sul valore aggiunto Ad esempio nei casi in cui risulta indetraibile lrsquoimposta sul valore aggiunto pagata dalla capogruppo a componenti del gruppo per le quali lrsquoIVA egrave detraibile non egrave oggetto di eliminazione e rientra tra i costi del conto economico consolidato
Lrsquoallegato 4
58
Utili generati da rapporti intervenuti tra societagrave appartenenti al gruppo
Sotto un profilo contabile si deve tenere presente chebull le eliminazioni riguardanti le operazioni dellrsquoesercizio hanno come contropartita
lrsquoutilebull le eliminazioni inerenti esercizi precedenti rettificano invece le riserve
SP Fondo svalutazione a Diversi 40 SP a Riserve 30 CE a Svalutazione crediti 10
Utili interni
59
SocietagraveB
SocietagraveA
80 100
Tra lrsquoacquisto da parte di B (cioegrave 80) e la successiva vendita a A (a 100) si egrave realizzato un profitto interno che dovragrave essere eliminato in quanto sopravvaluta
(Utile 20)
Le merci risultano ancora nel magazzino di una impresa del gruppo
bull Lrsquoutile della societagrave Bbull Il valore del magazzino della societagrave A
60
CE SP Merci cacquisto a Cassa 80
SP CE Crediti vsoc gruppo a Vendita soc gruppo 100
Acquisti soc gruppo a Debiti vsoc gruppo 100
SP Merci a Merci c rim fin 100
CE SP Merci cacquisto a Cassa 80
SP CE Crediti vsoc gruppo a Vendita soc gruppo 100
CE Acquisti soc gruppo a Debiti vsoc gruppo 100CE SP Merci a Merci c fim fin 100
BA
Cons
olid
ato
61
CE Debiti vsoc gruppo a Crediti vsoc gruppo 100
CE Vendite infragruppo a Acquisti infragruppo 100
CE SP Merci c rim fin a Merci 20
In questo modo si riduce il valore delle rimanenze in SP
Quindi per consolidarehellip
62
dovremmobull in primo luogo rettificare la plusvalenza interna contro il
costo sostenuto per lrsquoacquisto del bene da parte della societagrave acquirente
bull in secondo luogo eliminare lrsquoammortamento in eccesso
Situazione piugrave complessa
E nel caso di beni ammortizzabili
63
SOCIETArsquo AATTIVO PASSIVO
Part 100Cassa 20
C+R 200
SOCIETArsquo BATTIVO PASSIVO
Imp 80
C+R 100
SOCIETArsquo A+BATTIVO PASSIVO
C+R 200Cassa 120Imp 80
Cassa 100
Poniamo che la societagrave A possegga un impianto Costo storico 200 ammortizzato in 10 anni
La cessione avviene al sesto anno F amm 120 quindi valore contabile 80hellip
Situazione preesistente
64
X Libro giornale di A SP Cassa a Diversi 100 SP Impianti 80 CE Plusvalenza 20 Libro giornale di B SP SP Impianti a Cassa
100
X Scritture di consolidamento SP SP C+R a Partecipazioni 100 CE SP Plusvalenza (utile) a Impianti 20
SOCIETArsquo AATTIVO PASSIVO
Part 100Cassa 120
C+R 200
SOCIETArsquo BATTIVO PASSIVO
Imp 100 C+R 100
SOCIETArsquo A+BATTIVO PASSIVO
C+R 200Cassa 140Imp 80Utile 20 Cassa 20
65
SOCIETArsquo AATTIVO PASSIVO
Part 100Cassa 120
C+R 200
SOCIETArsquo BATTIVO PASSIVO
Imp 100 C+R 100
SOCIETArsquo A+BATTIVO PASSIVO
C+R 200Cassa 140Imp 80
Poniamo che la societagrave B stimi la residua vita utile dellrsquoimpianto in ulteriori 10 anni
hellip avremo quindi un ammortamento annuo da parte di B pari al 10 del suo costo di acquisto contro un ammortamento consolidato pari al 10 del precedente valore contabile
Cassa 20
SOCIETArsquo AATTIVO PASSIVO
Part 100Cassa 120
C+R 200
SOCIETArsquo BATTIVO PASSIVO
Imp 90 C+R 100
SOCIETArsquo A+BATTIVO PASSIVO
Cassa 140Imp 72ammort10
Utile 0Cassa 40 Ammort 8
Utile 2
66
X+1 Scritture di consolidamento SP SP Riserve a Impianti 20
X+1 Scritture di consolidamento SP CE Impianti a Ammortamento 2
2) Eliminazione plusvalenza
3) lrsquoanno successivo dovremo anche eliminare ammortamento in eccesso
Lrsquoammortamento in eccesso (10 contro 8) deve essere rettificatohellip Quindi
1) Consolidamento partecipazioni
X+1 Scritture di consolidamento SP SP C+R a Partecipazioni 100
Che a sua volta dovragrave essere compensato dalla riservahellip
67
X+1 Scritture di consolidamento SP SP C+R a Partecipazioni 100 SP SP Riserve (C+R) a Impianti 20
X+2 Scritture di consolidamento SP SP C+R a Partecipazioni 100 SP SP Riserve (C+R) a Impianti 18 SP CE Impianti a Ammortamento 2
X+3 Scritture di consolidamento SP SP C+R a Partecipazioni 100 SP SP Riserve (C+R) a Impianti 16 SP CE Impianti a Ammortamento 2
68
anno(a) valore bene in
bilancio di esercizio
(b) ammortinbilancio di esercizio
(c) valore bene in bilancio consolidato
(d) ammortin bilancio consolidato
(e=b-d)) differ ammort (f=b-d-f) plusval
0 100 - 80 - - 20 1 90 10 72 8 2 18 2 80 10 64 8 2 16 3 70 10 56 8 2 14 4 60 10 48 8 2 12 5 50 10 40 8 2 10 6 40 10 32 8 2 8 7 30 10 24 8 2 6 8 20 10 16 8 2 4 9 10 10 8 8 2 2
10 - 10 - 8 2 -100 80 20
| X+3 | Scritture di consolidamento | ||||||||||
| SP SP | C+R | a | Partecipazioni | 100 | |||||||
| SP SP | Riserve (C+R) | a | Impianti | 16 | |||||||
| SP CE | Impianti | a | Ammortamento | 2 |
| X+2 | Scritture di consolidamento | ||||||||||
| SP SP | C+R | a | Partecipazioni | 100 | |||||||
| SP SP | Riserve (C+R) | a | Impianti | 18 | |||||||
| SP CE | Impianti | a | Ammortamento | 2 |
| X+1 | Scritture di consolidamento | ||||||||||
| SP SP | C+R | a | Partecipazioni | 100 | |||||||
| SP SP | Riserve (C+R) | a | Impianti | 20 |
| X+1 | Scritture di consolidamento | ||||||||||
| SP SP | C+R | a | Partecipazioni | 100 |
| X+1 | Scritture di consolidamento | ||||||||||
| SP CE | Impianti | a | Ammortamento | 2 |
| X+1 | Scritture di consolidamento | ||||||||||
| SP SP | Riserve | a | Impianti | 20 |
| X | Scritture di consolidamento | ||||||||||
| SP SP | C+R | a | Partecipazioni | 100 | |||||||
| CE SP | Plusvalenza (utile) | a | Impianti | 20 |
| X | Libro giornale di A | ||||||||||
| SP | Cassa | a | Diversi | 100 | |||||||
| SP | Impianti | 80 | |||||||||
| CE | Plusvalenza | 20 | |||||||||
| Libro giornale di B | |||||||||||
| SP SP | Impianti | a | Cassa | 100 | |||||||
| CE | Debiti vsoc gruppo | a | Crediti vsoc gruppo | 100 | |||||||
| CE | Vendite infragruppo | a | Acquisti infragruppo | 100 | |||||||
| CE SP | Merci c rim fin | a | Merci | 20 | |||||||
| CE SP | Merci cacquisto | a | Cassa | 80 | |||||||
| SP CE | Crediti vsoc gruppo | a | Vendita soc gruppo | 100 | |||||||
| CE | Acquisti soc gruppo | a | Debiti vsoc gruppo | 100 | |||||||
| CE SP | Merci | a | Merci c fim fin | 100 | |||||||
| CE | Acquisti soc gruppo | a | Debiti vsoc gruppo | 100 | |||||||
| CE SP | Merci | a | Merci c rim fin | 100 | |||||||
| CE SP | Merci cacquisto | a | Cassa | 80 | |||||||
| SP CE | Crediti vsoc gruppo | a | Vendita soc gruppo | 100 |
| SP | Fondo svalutazione | a | Diversi | 40 | |||||||
| SP | a | Riserve | 30 | ||||||||
| CE | a | Svalutazione crediti | 10 | ||||||||
| CE SP | Merci cacquisto | a | Cassa | 80 | |||||||
| SP CE | Cassa | a | Merci cvendita | 110 | |||||||
| CE SP | Merci cacquisto | a | Cassa | 80 | |||||||
| SP CE | Crediti vsoc gruppo | a | Vendita soc gruppo | 100 |
| CE SP | Merci cacquisto | a | Cassa | 80 | |||||||
| SP CE | Crediti vsoc gruppo | a | Vendita soc gruppo | 100 | |||||||
| CE SP | Acquisto soc gruppo | a | Deb vsoc gruppo | 100 | |||||||
| SP CE | Cassa | a | Merci cvendita | 110 | |||||||
| CE SP | Acquisto soc gruppo | a | Deb vsoc gruppo | 100 | |||||||
| SP CE | Cassa | a | Merci cvendita | 110 | |||||||
| CONS | |
| 880 | |
| - | |
| 850 | |
| 620 | |
| 2350 | |
| 1210 | |
| 800 | |
| - | |
| 150 | |
| - | |
| 150 | |
| 40 | |
| 2350 |
| RD | RA | ||
| SOCA | SOCB | TOT | |||||
| IMMOBILIZZ | 450 | 430 | 880 | ||||
| PARTECIP | 560 | 560 | |||||
| SCORTE | 500 | 350 | 850 | ||||
| CREDITI | 400 | 220 | 620 | ||||
| TOT ATT | 1910 | 1000 | 2910 | ||||
| DEBITI | 810 | 400 | 1210 | ||||
| CAPSOCA | 800 | 800 | |||||
| CAPSOCB | 300 | 300 | |||||
| RISA | 150 | 150 | |||||
| RIS B | 100 | 100 | |||||
| UTILE A | 150 | 150 | |||||
| UTILE B 3112-18 | 160 | 160 | |||||
| UTILE B 18-3112 | 40 | 40 | |||||
| TOT PASS | 1910 | 1000 | 2910 |
| SOCA | SOCB | TOT | RD | RA | CONS | ||||||||
| PARTECIP | 60 | 60 | 60 | - | |||||||||
| SCORTE | 50 | 50 | 50 | ||||||||||
| CASSA | 100 | 100 | 200 | 200 | |||||||||
| TOT ATT | 160 | 150 | 310 | 250 | |||||||||
| DEBITI | 60 | 50 | 110 | 110 | |||||||||
| CAPNETTO A | 100 | 100 | 100 | ||||||||||
| CAPNETTO B | 100 | 100 | 60 | 40 | |||||||||
| TOT PASS | 160 | 150 | 310 | 60 | 60 | 250 |
19
bull la percentuale di partecipazione (laquopraquo)
bull il costo della partecipazione iscritto nel bilancio della controllante (laquoCraquo)
bull il valore contabile del netto che egrave stato acquistato(laquoNraquo)
pbullNharrC
Consolidamento delle partecipazioni
20
Partecipazione totalitaria
Partecipazione non totalitaria
quota Netto acquistata = Costo N=C pbullN =C
NltC pbullNltCquota Netto
acquistata lt Costo
NgtC pbullNgtCquota Netto acquistata gt Costo
Consolidamento delle partecipazioni
21
LA SOCIETAgrave A CONTROLLA IL 60 DELLA SOCIETAgrave B I PATRIMONI DELLE DUE SOCIETAgrave SONO I SEGUENTI
SOCIETAgrave AATTIVO PASSIVO
Part 60
cassa 100
deb 60
netto 100
SOCIETAgrave BATTIVO PASSIVO
scorte 50
cassa 100
deb 50
netto 100
SOCIETAgrave A+BATTIVO PASSIVO
22
SOCIETAgrave A
ATTIVO PASSIVO
Part 60
cassa 100
deb 60
netto 100
SOCIETAgrave B
ATTIVO PASSIVO
scorte 50
cassa 100
deb 50
netto 100
SOCIETAgrave A+BATTIVO PASSIVO
cassa 200
scorte 50
deb 110
netto 140magg 100min 40
23
SO CA SO CB TO T RD RA CONSPARTECIP 60 60 60 - SCORTE 50 50 50 CASSA 100 100 200 200 TO T ATT 160 150 310 250 DEBITI 60 50 110 110 CAPNETTO A 100 100 100 CAPNETTO B 100 100 60 40 TO T PASS 160 150 310 60 60 250
24
La prassi contabile prevede i seguenti metodi
rArr INTEGRAZIONE GLOBALE
rArr INTEGRAZIONE PROPORZIONALE
In sostituzione della voce partecipazioni vengono inseriti gli importi integrali delle attivitagrave e delle passivitagrave dellrsquoaffiliata anche nel caso in cui la societagrave madre non detenga il 100
Si inserisce tra le attivitagrave e le passivitagrave e tra i proventi ed oneri la quota proporzionaleriferita al capitale della capogruppo nellrsquoaffiliata
Metodi di consolidamento
25
Quale metodo egrave piugrave coerente con il nostro approccio
26
bull Il PCEL 4 opta per il consolidamento integrale per le partecipazioni di controllo mentre prevede il consolidamento proporzionale nei casi di controllo congiunto
bull LrsquoAllegato 4 che non affronta il tema del controllo congiunto lascia aperta la possibilitagrave di utilizzare sia il consolidamento integrale che quello proporzionale
Quale metodo di consolidamento
27
Egrave la quota parte del capitale delle riserve e degli utili conseguiti dalla controllata laquoacquistatiraquo dalla controllante
Poicheacute le componenti del netto tendono per loro natura a variare nel tempo la determinazione del suddetto valore dipende essenzialmente dalla data a cui si riferisce il calcolo
Il valore del patrimonio netto
28
SSOOCCAA SSOOCCBB TTOOTT IIMMMMOOBBIILLIIZZZZ 445500 443300 888800 PPAARRTTEECCIIPP 556600 556600 SSCCOORRTTEE 550000 335500 885500 CCRREEDDIITTII 440000 222200 662200 TTOOTT AATTTT 11991100 11000000 22991100 DDEEBBIITTII 881100 440000 11221100 CCAAPPSSOOCCAA 880000 880000 CCAAPPSSOOCCBB 330000 330000 RRIISSAA 115500 115500 RRIISS BB 110000 110000 UUTTIILLEE AA 115500 115500 UUTTIILLEE BB 33111122--1188 116600 116600 UUTTIILLEE BB 1188--33111122 4400 4400 TTOOTT PPAASSSS 11991100 11000000 22991100
RRDD RRAA
560
300
100
160
560 560
CCOONNSS 888800 --
885500 662200
22335500 11221100
880000 --
115500 --
115500
4400 22335500
UTILE CONSOLID
29
SOCIETArsquo A+B
Immobil 880Scorte 850Crediti 620
Debiti 1210CS di A 800Ris A 150Utile A+B 190
SOCIETArsquo A
Immobil 450Partec 560Scorte 500Crediti 400
Debiti 810CS di A 800Ris A 150Utile A 150
SOCIETArsquo B
Immobil 430Scorte 350Crediti 220
Debiti 400CS di B 300Ris B 100Utile B 200
Pertanto
30
Ovviamente il prezzo pagato ovvero il costo di acquisto delle partecipazioni puograve essere maggiore o minore della corrispondente quota di capitale acquisito
In tal modo si genera una differenza allrsquoatto del consolidamento che puograve esserebull positiva quando il costo egrave maggiore della quota di netto acquisitabull negativa quando il costo egrave minore della quota di netto acquisita
Consolidamento delle partecipazioni
31
una societagrave laquoAraquo acquisisce lrsquointero capitale di una societagrave laquoBraquo pagando 120 ciograve che contabilmente egrave valorizzato 100 Per focalizzare meglio la questione poniamo che la societagrave laquoAraquo possegga dopo lrsquoacquisto unicamente la partecipazione in laquoBraquo Il valore puograve essere attribuito al valore corrente dellrsquoAttivo di Bhellip
Consolidamento delle partecipazioni
32
Consolidamento delle partecipazioni
33
Nella redazione del bilancio consolidato lrsquoente locale aggrega i bilanci della controllante e delle sue controllate voce per voce sommando tra loro i corrispondenti valori dellrsquoattivo del passivo dellrsquoattivo nettopatrimonio netto dei proventi e degli oneri Il metodo di aggregazione dei valori da utilizzare puograve fare riferimento ai valori contabili senza attribuzione dellrsquoavviamento alle diverse attivitagrave e passivitagrave
In sostanza tutta la eventuale differenza tra costo e valore contabile saragrave da considerare differenza di consolidamento
La ldquoderogardquo del PCEL 4 al punto 15
34
Immobili 100
Avviamento 20
Capitale Netto 120
In sostanza non si pratica la riattribuzione del fair value I valori perograve devono essere ricalcolati con principi contabili omogenei
Secondo il PCEL 4
35
Se vi egrave una differenza positiva ovvero se il costo egrave superiore alla corrispondente quota di patrimonio netto valutata a valori correnti questo puograve essere dovuto a
a) un ulteriore margine pagato in funzione di un avviamento positivo della societagrave acquisita (goodwill)
b) un premio corrisposto per specifici benefici per la societagrave acquirente o per sinergie che otterragrave il gruppo
c) Allrsquoeffettuazione di un cattivo affare
Emersione di differenze positive
36
Nel caso di differenza positiva sono possibili due comportamenti contabili alternativi
bullLrsquoiscrizione della differenza nella posta laquodifferenze di consolidamentoraquo nellrsquoattivo dello stato patrimoniale
bullLrsquoiscrizione della differenza nel netto a riduzione esplicita della riserva di consolidamento
Emersione di differenze positive
37
Nei casi in cui le attivitagrave le passivitagrave e le passivitagrave potenziali identificabili dellrsquoacquisito non soddisfano le condizioni per la rilevazione del plusvalore pagato si determina un conseguente effetto sullrsquoimporto rilevato come laquoavviamentoraquo Se il valore riconoscibile allrsquoimmobile egrave 110 il restante 10 saragrave classificato come avviamento
A+B Immob 110
Totale 120 Totale 120
CapN 120 Avviam 10
Emersione di differenze positive
1013
13
Avviam13
13
12013
13
Totale13
13
12013
13
Totale13
13
A+B13
13
11013
13
12013
13
CapN13
13
Immob13
13
13
38
Partecipazioni non totalitarie
Si ipotizzi adesso che una societagrave A proceda allrsquoacquisto solo dellrsquo80 delle partecipazioni che compongono il capitale della societagrave B corrispondendo per dette partecipazioni un prezzo pari a 800
A Partecipi i
CapS 800 Totale 800 Totale
800 800
B Impianti
i i
1000
Totale 1000 Totale 1000
Debiti 500 Cap S 200 Ris 300
Emersione di differenze positive
CapS13
13
100013
13
Totale13
13
100013
13
Totale13
13
A13
13
B13
13
100013
13
80013
13
800 13
13
30013
13
50013
13
Debiti13
13
20013
13
Cap S13
13
Ris13
13
Totale13
13
80013
13
80013
13
Impianticipazioni13
13
Partecipcipazioni13
13
Totale13
13
13
39
Assumiamo infine che il valore economico della societagrave B alla data di acquisto sia pari a 1000 ossia 500 in piugrave rispetto al suo patrimonio netto contabile detta differenza in particolare egrave da attribuirebull per 200 agli impianti che hanno un valore corrente di 1200 rispetto al
loro valore contabile di 1000 e bull per 300 allrsquoavviamento che viene riconosciuto alla suddetta societagrave B
Emersione di differenze positive
Partecipazioni non totalitarie
40
Se dopo la distribuzione precedentemente esaminata permane invece una differenza negativa cioegrave il costo egrave inferiore alla corrispondente quota di patrimonio netto questa puograve essere dovuta abull una riduzione del valore derivante da un cattivo andamento economico bull Dallrsquoaver effettuato un buon affare
Emersione di differenze negative
41
art 33 del DLgs12791
bull Attribuire la differenza laquofondo di consolidamento per rischi e oneri futuriraquo nel caso sia dovuta alla previsione di risultati economici sfavorevoli
bull attribuire la differenza a laquoriserva di consolidamentoraquo negli altri casi
Emersione di differenze negative
42
Per lrsquoOIC innanzi tutto la differenza negativa deve essere utilizzata per ridurre proporzionalmente le attivitagrave immobilizzate Non cosigrave per il PCEL 4 che segue il principio della aggregazione a valori contabili
Se sussiste una ulteriore eccedenza negativa questa deve essere stanziata a bull laquofondo di consolidamento per rischi e oneri futuriraquo se si prevede che la
societagrave acquistata sosterragrave perditebull laquoriserva di consolidamentoraquo altri casi
Emersione di differenze negative
43
La societagrave laquoAraquo acquisisce lrsquointero capitale della societagrave laquoBraquo pagando 90 ciograve che contabilmente egrave valorizzato 100
Se intendiamo utilizzare la riserva avremo
A+B Immob 100
Totale 100 Totale 100
CapN 90 Riserva 10
Emersione di differenze negative
10013
13
Totale13
13
Riserva13
13
1013
13
10013
13
Totale13
13
A+B13
13
10013
13
9013
13
CapN13
13
Immob13
13
13
44
bull Ci possono essere casi in cui una partecipazione egrave significativa in cui il comune esercita una posizione di rilievo ma che tecnicamente non egrave controllata ai sensi dellrsquoart 2359 del Codice Civile
bull Egrave il caso di Hera per il Comune di Bologna e di tanti altri casibull In questo caso come si puograve fare
Un problema
45
laquoEgrave ammesso il consolidamento proporzionale di quelle aziende per e quali si configuri un controllo congiunto tra piugrave soggetti La dimostrazione del controllo congiunto deve essere illustrata e fondarsi su situazioni di diritto o di fattoraquo
In tal caso il PCEL 4 ammette il consolidamento proporzionale
Il PCEL 4 al n 25
46
ELIMINAZIONE PARTITE RECIPROCHE
47
Ai fini della procedura di consolidamento risulta necessario distinguere trabull operazioni che non hanno alcun effetto sul risultato consolidato (valori
reciproci)bull operazioni che influenzano lrsquoutile consolidato (utili-perdite interni)
ELIMINAZIONE PARTITE RECIPROCHE
48
Alcuni problemihellip
bull acquisti e vendite di beni quando la societagrave venditrice ha contabilizzato la vendita e la merce ancora in viaggio non egrave stata invece contabilizzata dalla controparte
bull pagamenti fatti da una societagrave allrsquoaltra la quale ancora non ha ricevuto il relativo accredito
bull errori materiali di fatturazione eo contabilizzazione
ELIMINAZIONE PARTITE RECIPROCHE
49
Si intendono tutti quei rapporti generati da operazioni interne al gruppo che trovano espressi nei singoli bilanci da
1 CREDITI E DEBITI
2 COSTI E RICAVI
1 Si devono elidere i crediti di una societagrave con i rispettivi debiti dellrsquoaltra2 Analogamente si devono elidere i costi con i rispettivi ricavi
VALORI RECIPROCI
50
Dopo la cessione ad una societagrave del gruppo le merci sono state vendute a terze economie
SOCIETAgraveB
SOCIETAgraveA
80 100 110
La societagrave A ha conseguito un ricavo di 110 la societagrave B ha sostenuto un costo di 80 a livello di gruppo vi egrave stato un profitto di 30 (20+10)
(Utile 20) (Utile 10)
51
Poniamo che la controllante A acquisti merci dalla controllata B per 100
bullldquoArdquo registrerebbe nella propria contabilitagrave
Merci cacq a Debiti vB 100
bullldquoBrdquo registrerebbe nella propria contabilitagrave
Cred vA a 100Merci cvend
A livello consolidato abbiamo quindi che
52
bullLe poste Cred vA Debiti vBe
Originano crediti e debiti infra-gruppo che e devono essere trattati come precedentemente visto
bullLe poste e
Compensandosi tra loro non alterano lrsquoutile di gruppo Lrsquoeffetto a livello di Stato Patrimoniale consolidato egrave quindi nullo sul foglio di consolidamento non dobbiamo operare alcun intervento
Merci cacq Merci cvend
53
CE SP Acquisto soc gruppo a Deb vsoc gruppo
100
SP CE Cassa a Merci cvendita 110
Acquirenteper il gruppo
Venditoreper il gruppo
CE SP Merci cacquisto a Cassa 80
SP CE Crediti vsoc gruppo a Vendita soc gruppo 100 CE SP Acquisto soc gruppo a Deb vsoc gruppo
100
SP CE Cassa a Merci cvendita 110
Consolidato
CE SP Merci cacquisto a Cassa 80
SP CE Crediti vsoc gruppo a Vendita soc gruppo 100
54
CE SP Merci cacquisto a Cassa 80
SP CE Cassa a Merci cvendita 110
Riepilogandohellip
Primahellip e dopohellip
200A
Part C+R 100B
Cassa C+RA+B
200Cassa C+R20Utile10Utile 30Utile
100 20 230
Debv100Cred
100Cassa210
Cassa13
13
21013
13
10013
13
CredvA13
13
10013
13
Debv13
13
3013
13
Utile13
13
Utile13
13
1013
13
Utile13
13
2013
13
Cassa13
13
B13
13
10013
13
2013
13
C+R13
13
13
Part13
13
A13
13
20013
13
C+R13
13
13
Cassa13
13
20013
13
23013
13
10013
13
A+B13
13
C+R13
13
13
13
55
bull Nei gruppi privati lrsquoIva ha natura solo finanziaria sia per lrsquoacquirente che per il venditore
bull Non egrave cosigrave nel Gruppo Ente Locale dove un credito per la partecipata contiene una quota di Iva che per lrsquoente locale rappresenta invece un costo
bull Quale soluzione si puograve adottare
Attenzione E lrsquoIVA
56
ldquoNel caso di operazioni tra controllante e sue controllate che comportino un trattamento fiscale difforme lrsquoimposta dovragrave essere considerata separatamente e non oggetto di elisione Nel caso dellrsquoimposta sul valore aggiunto infatti questa dovragrave rientrare come onere nel conto economico consolidato a causa della sua indetraibilitagrave per lrsquoente locale controllanterdquo
Il PCEL 4 al punto 24
57
Nel caso di operazioni tra la controllante e le sue controllate oggetto di un difforme trattamento fiscale lrsquoimposta non egrave oggetto di elisione Ad esempio lrsquoimposta sul valore aggiunto Ad esempio nei casi in cui risulta indetraibile lrsquoimposta sul valore aggiunto pagata dalla capogruppo a componenti del gruppo per le quali lrsquoIVA egrave detraibile non egrave oggetto di eliminazione e rientra tra i costi del conto economico consolidato
Lrsquoallegato 4
58
Utili generati da rapporti intervenuti tra societagrave appartenenti al gruppo
Sotto un profilo contabile si deve tenere presente chebull le eliminazioni riguardanti le operazioni dellrsquoesercizio hanno come contropartita
lrsquoutilebull le eliminazioni inerenti esercizi precedenti rettificano invece le riserve
SP Fondo svalutazione a Diversi 40 SP a Riserve 30 CE a Svalutazione crediti 10
Utili interni
59
SocietagraveB
SocietagraveA
80 100
Tra lrsquoacquisto da parte di B (cioegrave 80) e la successiva vendita a A (a 100) si egrave realizzato un profitto interno che dovragrave essere eliminato in quanto sopravvaluta
(Utile 20)
Le merci risultano ancora nel magazzino di una impresa del gruppo
bull Lrsquoutile della societagrave Bbull Il valore del magazzino della societagrave A
60
CE SP Merci cacquisto a Cassa 80
SP CE Crediti vsoc gruppo a Vendita soc gruppo 100
Acquisti soc gruppo a Debiti vsoc gruppo 100
SP Merci a Merci c rim fin 100
CE SP Merci cacquisto a Cassa 80
SP CE Crediti vsoc gruppo a Vendita soc gruppo 100
CE Acquisti soc gruppo a Debiti vsoc gruppo 100CE SP Merci a Merci c fim fin 100
BA
Cons
olid
ato
61
CE Debiti vsoc gruppo a Crediti vsoc gruppo 100
CE Vendite infragruppo a Acquisti infragruppo 100
CE SP Merci c rim fin a Merci 20
In questo modo si riduce il valore delle rimanenze in SP
Quindi per consolidarehellip
62
dovremmobull in primo luogo rettificare la plusvalenza interna contro il
costo sostenuto per lrsquoacquisto del bene da parte della societagrave acquirente
bull in secondo luogo eliminare lrsquoammortamento in eccesso
Situazione piugrave complessa
E nel caso di beni ammortizzabili
63
SOCIETArsquo AATTIVO PASSIVO
Part 100Cassa 20
C+R 200
SOCIETArsquo BATTIVO PASSIVO
Imp 80
C+R 100
SOCIETArsquo A+BATTIVO PASSIVO
C+R 200Cassa 120Imp 80
Cassa 100
Poniamo che la societagrave A possegga un impianto Costo storico 200 ammortizzato in 10 anni
La cessione avviene al sesto anno F amm 120 quindi valore contabile 80hellip
Situazione preesistente
64
X Libro giornale di A SP Cassa a Diversi 100 SP Impianti 80 CE Plusvalenza 20 Libro giornale di B SP SP Impianti a Cassa
100
X Scritture di consolidamento SP SP C+R a Partecipazioni 100 CE SP Plusvalenza (utile) a Impianti 20
SOCIETArsquo AATTIVO PASSIVO
Part 100Cassa 120
C+R 200
SOCIETArsquo BATTIVO PASSIVO
Imp 100 C+R 100
SOCIETArsquo A+BATTIVO PASSIVO
C+R 200Cassa 140Imp 80Utile 20 Cassa 20
65
SOCIETArsquo AATTIVO PASSIVO
Part 100Cassa 120
C+R 200
SOCIETArsquo BATTIVO PASSIVO
Imp 100 C+R 100
SOCIETArsquo A+BATTIVO PASSIVO
C+R 200Cassa 140Imp 80
Poniamo che la societagrave B stimi la residua vita utile dellrsquoimpianto in ulteriori 10 anni
hellip avremo quindi un ammortamento annuo da parte di B pari al 10 del suo costo di acquisto contro un ammortamento consolidato pari al 10 del precedente valore contabile
Cassa 20
SOCIETArsquo AATTIVO PASSIVO
Part 100Cassa 120
C+R 200
SOCIETArsquo BATTIVO PASSIVO
Imp 90 C+R 100
SOCIETArsquo A+BATTIVO PASSIVO
Cassa 140Imp 72ammort10
Utile 0Cassa 40 Ammort 8
Utile 2
66
X+1 Scritture di consolidamento SP SP Riserve a Impianti 20
X+1 Scritture di consolidamento SP CE Impianti a Ammortamento 2
2) Eliminazione plusvalenza
3) lrsquoanno successivo dovremo anche eliminare ammortamento in eccesso
Lrsquoammortamento in eccesso (10 contro 8) deve essere rettificatohellip Quindi
1) Consolidamento partecipazioni
X+1 Scritture di consolidamento SP SP C+R a Partecipazioni 100
Che a sua volta dovragrave essere compensato dalla riservahellip
67
X+1 Scritture di consolidamento SP SP C+R a Partecipazioni 100 SP SP Riserve (C+R) a Impianti 20
X+2 Scritture di consolidamento SP SP C+R a Partecipazioni 100 SP SP Riserve (C+R) a Impianti 18 SP CE Impianti a Ammortamento 2
X+3 Scritture di consolidamento SP SP C+R a Partecipazioni 100 SP SP Riserve (C+R) a Impianti 16 SP CE Impianti a Ammortamento 2
68
anno(a) valore bene in
bilancio di esercizio
(b) ammortinbilancio di esercizio
(c) valore bene in bilancio consolidato
(d) ammortin bilancio consolidato
(e=b-d)) differ ammort (f=b-d-f) plusval
0 100 - 80 - - 20 1 90 10 72 8 2 18 2 80 10 64 8 2 16 3 70 10 56 8 2 14 4 60 10 48 8 2 12 5 50 10 40 8 2 10 6 40 10 32 8 2 8 7 30 10 24 8 2 6 8 20 10 16 8 2 4 9 10 10 8 8 2 2
10 - 10 - 8 2 -100 80 20
| X+3 | Scritture di consolidamento | ||||||||||
| SP SP | C+R | a | Partecipazioni | 100 | |||||||
| SP SP | Riserve (C+R) | a | Impianti | 16 | |||||||
| SP CE | Impianti | a | Ammortamento | 2 |
| X+2 | Scritture di consolidamento | ||||||||||
| SP SP | C+R | a | Partecipazioni | 100 | |||||||
| SP SP | Riserve (C+R) | a | Impianti | 18 | |||||||
| SP CE | Impianti | a | Ammortamento | 2 |
| X+1 | Scritture di consolidamento | ||||||||||
| SP SP | C+R | a | Partecipazioni | 100 | |||||||
| SP SP | Riserve (C+R) | a | Impianti | 20 |
| X+1 | Scritture di consolidamento | ||||||||||
| SP SP | C+R | a | Partecipazioni | 100 |
| X+1 | Scritture di consolidamento | ||||||||||
| SP CE | Impianti | a | Ammortamento | 2 |
| X+1 | Scritture di consolidamento | ||||||||||
| SP SP | Riserve | a | Impianti | 20 |
| X | Scritture di consolidamento | ||||||||||
| SP SP | C+R | a | Partecipazioni | 100 | |||||||
| CE SP | Plusvalenza (utile) | a | Impianti | 20 |
| X | Libro giornale di A | ||||||||||
| SP | Cassa | a | Diversi | 100 | |||||||
| SP | Impianti | 80 | |||||||||
| CE | Plusvalenza | 20 | |||||||||
| Libro giornale di B | |||||||||||
| SP SP | Impianti | a | Cassa | 100 | |||||||
| CE | Debiti vsoc gruppo | a | Crediti vsoc gruppo | 100 | |||||||
| CE | Vendite infragruppo | a | Acquisti infragruppo | 100 | |||||||
| CE SP | Merci c rim fin | a | Merci | 20 | |||||||
| CE SP | Merci cacquisto | a | Cassa | 80 | |||||||
| SP CE | Crediti vsoc gruppo | a | Vendita soc gruppo | 100 | |||||||
| CE | Acquisti soc gruppo | a | Debiti vsoc gruppo | 100 | |||||||
| CE SP | Merci | a | Merci c fim fin | 100 | |||||||
| CE | Acquisti soc gruppo | a | Debiti vsoc gruppo | 100 | |||||||
| CE SP | Merci | a | Merci c rim fin | 100 | |||||||
| CE SP | Merci cacquisto | a | Cassa | 80 | |||||||
| SP CE | Crediti vsoc gruppo | a | Vendita soc gruppo | 100 |
| SP | Fondo svalutazione | a | Diversi | 40 | |||||||
| SP | a | Riserve | 30 | ||||||||
| CE | a | Svalutazione crediti | 10 | ||||||||
| CE SP | Merci cacquisto | a | Cassa | 80 | |||||||
| SP CE | Cassa | a | Merci cvendita | 110 | |||||||
| CE SP | Merci cacquisto | a | Cassa | 80 | |||||||
| SP CE | Crediti vsoc gruppo | a | Vendita soc gruppo | 100 |
| CE SP | Merci cacquisto | a | Cassa | 80 | |||||||
| SP CE | Crediti vsoc gruppo | a | Vendita soc gruppo | 100 | |||||||
| CE SP | Acquisto soc gruppo | a | Deb vsoc gruppo | 100 | |||||||
| SP CE | Cassa | a | Merci cvendita | 110 | |||||||
| CE SP | Acquisto soc gruppo | a | Deb vsoc gruppo | 100 | |||||||
| SP CE | Cassa | a | Merci cvendita | 110 | |||||||
| CONS | |
| 880 | |
| - | |
| 850 | |
| 620 | |
| 2350 | |
| 1210 | |
| 800 | |
| - | |
| 150 | |
| - | |
| 150 | |
| 40 | |
| 2350 |
| RD | RA | ||
| SOCA | SOCB | TOT | |||||
| IMMOBILIZZ | 450 | 430 | 880 | ||||
| PARTECIP | 560 | 560 | |||||
| SCORTE | 500 | 350 | 850 | ||||
| CREDITI | 400 | 220 | 620 | ||||
| TOT ATT | 1910 | 1000 | 2910 | ||||
| DEBITI | 810 | 400 | 1210 | ||||
| CAPSOCA | 800 | 800 | |||||
| CAPSOCB | 300 | 300 | |||||
| RISA | 150 | 150 | |||||
| RIS B | 100 | 100 | |||||
| UTILE A | 150 | 150 | |||||
| UTILE B 3112-18 | 160 | 160 | |||||
| UTILE B 18-3112 | 40 | 40 | |||||
| TOT PASS | 1910 | 1000 | 2910 |
| SOCA | SOCB | TOT | RD | RA | CONS | ||||||||
| PARTECIP | 60 | 60 | 60 | - | |||||||||
| SCORTE | 50 | 50 | 50 | ||||||||||
| CASSA | 100 | 100 | 200 | 200 | |||||||||
| TOT ATT | 160 | 150 | 310 | 250 | |||||||||
| DEBITI | 60 | 50 | 110 | 110 | |||||||||
| CAPNETTO A | 100 | 100 | 100 | ||||||||||
| CAPNETTO B | 100 | 100 | 60 | 40 | |||||||||
| TOT PASS | 160 | 150 | 310 | 60 | 60 | 250 |
19
bull la percentuale di partecipazione (laquopraquo)
bull il costo della partecipazione iscritto nel bilancio della controllante (laquoCraquo)
bull il valore contabile del netto che egrave stato acquistato(laquoNraquo)
pbullNharrC
Consolidamento delle partecipazioni
20
Partecipazione totalitaria
Partecipazione non totalitaria
quota Netto acquistata = Costo N=C pbullN =C
NltC pbullNltCquota Netto
acquistata lt Costo
NgtC pbullNgtCquota Netto acquistata gt Costo
Consolidamento delle partecipazioni
21
LA SOCIETAgrave A CONTROLLA IL 60 DELLA SOCIETAgrave B I PATRIMONI DELLE DUE SOCIETAgrave SONO I SEGUENTI
SOCIETAgrave AATTIVO PASSIVO
Part 60
cassa 100
deb 60
netto 100
SOCIETAgrave BATTIVO PASSIVO
scorte 50
cassa 100
deb 50
netto 100
SOCIETAgrave A+BATTIVO PASSIVO
22
SOCIETAgrave A
ATTIVO PASSIVO
Part 60
cassa 100
deb 60
netto 100
SOCIETAgrave B
ATTIVO PASSIVO
scorte 50
cassa 100
deb 50
netto 100
SOCIETAgrave A+BATTIVO PASSIVO
cassa 200
scorte 50
deb 110
netto 140magg 100min 40
23
SO CA SO CB TO T RD RA CONSPARTECIP 60 60 60 - SCORTE 50 50 50 CASSA 100 100 200 200 TO T ATT 160 150 310 250 DEBITI 60 50 110 110 CAPNETTO A 100 100 100 CAPNETTO B 100 100 60 40 TO T PASS 160 150 310 60 60 250
24
La prassi contabile prevede i seguenti metodi
rArr INTEGRAZIONE GLOBALE
rArr INTEGRAZIONE PROPORZIONALE
In sostituzione della voce partecipazioni vengono inseriti gli importi integrali delle attivitagrave e delle passivitagrave dellrsquoaffiliata anche nel caso in cui la societagrave madre non detenga il 100
Si inserisce tra le attivitagrave e le passivitagrave e tra i proventi ed oneri la quota proporzionaleriferita al capitale della capogruppo nellrsquoaffiliata
Metodi di consolidamento
25
Quale metodo egrave piugrave coerente con il nostro approccio
26
bull Il PCEL 4 opta per il consolidamento integrale per le partecipazioni di controllo mentre prevede il consolidamento proporzionale nei casi di controllo congiunto
bull LrsquoAllegato 4 che non affronta il tema del controllo congiunto lascia aperta la possibilitagrave di utilizzare sia il consolidamento integrale che quello proporzionale
Quale metodo di consolidamento
27
Egrave la quota parte del capitale delle riserve e degli utili conseguiti dalla controllata laquoacquistatiraquo dalla controllante
Poicheacute le componenti del netto tendono per loro natura a variare nel tempo la determinazione del suddetto valore dipende essenzialmente dalla data a cui si riferisce il calcolo
Il valore del patrimonio netto
28
SSOOCCAA SSOOCCBB TTOOTT IIMMMMOOBBIILLIIZZZZ 445500 443300 888800 PPAARRTTEECCIIPP 556600 556600 SSCCOORRTTEE 550000 335500 885500 CCRREEDDIITTII 440000 222200 662200 TTOOTT AATTTT 11991100 11000000 22991100 DDEEBBIITTII 881100 440000 11221100 CCAAPPSSOOCCAA 880000 880000 CCAAPPSSOOCCBB 330000 330000 RRIISSAA 115500 115500 RRIISS BB 110000 110000 UUTTIILLEE AA 115500 115500 UUTTIILLEE BB 33111122--1188 116600 116600 UUTTIILLEE BB 1188--33111122 4400 4400 TTOOTT PPAASSSS 11991100 11000000 22991100
RRDD RRAA
560
300
100
160
560 560
CCOONNSS 888800 --
885500 662200
22335500 11221100
880000 --
115500 --
115500
4400 22335500
UTILE CONSOLID
29
SOCIETArsquo A+B
Immobil 880Scorte 850Crediti 620
Debiti 1210CS di A 800Ris A 150Utile A+B 190
SOCIETArsquo A
Immobil 450Partec 560Scorte 500Crediti 400
Debiti 810CS di A 800Ris A 150Utile A 150
SOCIETArsquo B
Immobil 430Scorte 350Crediti 220
Debiti 400CS di B 300Ris B 100Utile B 200
Pertanto
30
Ovviamente il prezzo pagato ovvero il costo di acquisto delle partecipazioni puograve essere maggiore o minore della corrispondente quota di capitale acquisito
In tal modo si genera una differenza allrsquoatto del consolidamento che puograve esserebull positiva quando il costo egrave maggiore della quota di netto acquisitabull negativa quando il costo egrave minore della quota di netto acquisita
Consolidamento delle partecipazioni
31
una societagrave laquoAraquo acquisisce lrsquointero capitale di una societagrave laquoBraquo pagando 120 ciograve che contabilmente egrave valorizzato 100 Per focalizzare meglio la questione poniamo che la societagrave laquoAraquo possegga dopo lrsquoacquisto unicamente la partecipazione in laquoBraquo Il valore puograve essere attribuito al valore corrente dellrsquoAttivo di Bhellip
Consolidamento delle partecipazioni
32
Consolidamento delle partecipazioni
33
Nella redazione del bilancio consolidato lrsquoente locale aggrega i bilanci della controllante e delle sue controllate voce per voce sommando tra loro i corrispondenti valori dellrsquoattivo del passivo dellrsquoattivo nettopatrimonio netto dei proventi e degli oneri Il metodo di aggregazione dei valori da utilizzare puograve fare riferimento ai valori contabili senza attribuzione dellrsquoavviamento alle diverse attivitagrave e passivitagrave
In sostanza tutta la eventuale differenza tra costo e valore contabile saragrave da considerare differenza di consolidamento
La ldquoderogardquo del PCEL 4 al punto 15
34
Immobili 100
Avviamento 20
Capitale Netto 120
In sostanza non si pratica la riattribuzione del fair value I valori perograve devono essere ricalcolati con principi contabili omogenei
Secondo il PCEL 4
35
Se vi egrave una differenza positiva ovvero se il costo egrave superiore alla corrispondente quota di patrimonio netto valutata a valori correnti questo puograve essere dovuto a
a) un ulteriore margine pagato in funzione di un avviamento positivo della societagrave acquisita (goodwill)
b) un premio corrisposto per specifici benefici per la societagrave acquirente o per sinergie che otterragrave il gruppo
c) Allrsquoeffettuazione di un cattivo affare
Emersione di differenze positive
36
Nel caso di differenza positiva sono possibili due comportamenti contabili alternativi
bullLrsquoiscrizione della differenza nella posta laquodifferenze di consolidamentoraquo nellrsquoattivo dello stato patrimoniale
bullLrsquoiscrizione della differenza nel netto a riduzione esplicita della riserva di consolidamento
Emersione di differenze positive
37
Nei casi in cui le attivitagrave le passivitagrave e le passivitagrave potenziali identificabili dellrsquoacquisito non soddisfano le condizioni per la rilevazione del plusvalore pagato si determina un conseguente effetto sullrsquoimporto rilevato come laquoavviamentoraquo Se il valore riconoscibile allrsquoimmobile egrave 110 il restante 10 saragrave classificato come avviamento
A+B Immob 110
Totale 120 Totale 120
CapN 120 Avviam 10
Emersione di differenze positive
1013
13
Avviam13
13
12013
13
Totale13
13
12013
13
Totale13
13
A+B13
13
11013
13
12013
13
CapN13
13
Immob13
13
13
38
Partecipazioni non totalitarie
Si ipotizzi adesso che una societagrave A proceda allrsquoacquisto solo dellrsquo80 delle partecipazioni che compongono il capitale della societagrave B corrispondendo per dette partecipazioni un prezzo pari a 800
A Partecipi i
CapS 800 Totale 800 Totale
800 800
B Impianti
i i
1000
Totale 1000 Totale 1000
Debiti 500 Cap S 200 Ris 300
Emersione di differenze positive
CapS13
13
100013
13
Totale13
13
100013
13
Totale13
13
A13
13
B13
13
100013
13
80013
13
800 13
13
30013
13
50013
13
Debiti13
13
20013
13
Cap S13
13
Ris13
13
Totale13
13
80013
13
80013
13
Impianticipazioni13
13
Partecipcipazioni13
13
Totale13
13
13
39
Assumiamo infine che il valore economico della societagrave B alla data di acquisto sia pari a 1000 ossia 500 in piugrave rispetto al suo patrimonio netto contabile detta differenza in particolare egrave da attribuirebull per 200 agli impianti che hanno un valore corrente di 1200 rispetto al
loro valore contabile di 1000 e bull per 300 allrsquoavviamento che viene riconosciuto alla suddetta societagrave B
Emersione di differenze positive
Partecipazioni non totalitarie
40
Se dopo la distribuzione precedentemente esaminata permane invece una differenza negativa cioegrave il costo egrave inferiore alla corrispondente quota di patrimonio netto questa puograve essere dovuta abull una riduzione del valore derivante da un cattivo andamento economico bull Dallrsquoaver effettuato un buon affare
Emersione di differenze negative
41
art 33 del DLgs12791
bull Attribuire la differenza laquofondo di consolidamento per rischi e oneri futuriraquo nel caso sia dovuta alla previsione di risultati economici sfavorevoli
bull attribuire la differenza a laquoriserva di consolidamentoraquo negli altri casi
Emersione di differenze negative
42
Per lrsquoOIC innanzi tutto la differenza negativa deve essere utilizzata per ridurre proporzionalmente le attivitagrave immobilizzate Non cosigrave per il PCEL 4 che segue il principio della aggregazione a valori contabili
Se sussiste una ulteriore eccedenza negativa questa deve essere stanziata a bull laquofondo di consolidamento per rischi e oneri futuriraquo se si prevede che la
societagrave acquistata sosterragrave perditebull laquoriserva di consolidamentoraquo altri casi
Emersione di differenze negative
43
La societagrave laquoAraquo acquisisce lrsquointero capitale della societagrave laquoBraquo pagando 90 ciograve che contabilmente egrave valorizzato 100
Se intendiamo utilizzare la riserva avremo
A+B Immob 100
Totale 100 Totale 100
CapN 90 Riserva 10
Emersione di differenze negative
10013
13
Totale13
13
Riserva13
13
1013
13
10013
13
Totale13
13
A+B13
13
10013
13
9013
13
CapN13
13
Immob13
13
13
44
bull Ci possono essere casi in cui una partecipazione egrave significativa in cui il comune esercita una posizione di rilievo ma che tecnicamente non egrave controllata ai sensi dellrsquoart 2359 del Codice Civile
bull Egrave il caso di Hera per il Comune di Bologna e di tanti altri casibull In questo caso come si puograve fare
Un problema
45
laquoEgrave ammesso il consolidamento proporzionale di quelle aziende per e quali si configuri un controllo congiunto tra piugrave soggetti La dimostrazione del controllo congiunto deve essere illustrata e fondarsi su situazioni di diritto o di fattoraquo
In tal caso il PCEL 4 ammette il consolidamento proporzionale
Il PCEL 4 al n 25
46
ELIMINAZIONE PARTITE RECIPROCHE
47
Ai fini della procedura di consolidamento risulta necessario distinguere trabull operazioni che non hanno alcun effetto sul risultato consolidato (valori
reciproci)bull operazioni che influenzano lrsquoutile consolidato (utili-perdite interni)
ELIMINAZIONE PARTITE RECIPROCHE
48
Alcuni problemihellip
bull acquisti e vendite di beni quando la societagrave venditrice ha contabilizzato la vendita e la merce ancora in viaggio non egrave stata invece contabilizzata dalla controparte
bull pagamenti fatti da una societagrave allrsquoaltra la quale ancora non ha ricevuto il relativo accredito
bull errori materiali di fatturazione eo contabilizzazione
ELIMINAZIONE PARTITE RECIPROCHE
49
Si intendono tutti quei rapporti generati da operazioni interne al gruppo che trovano espressi nei singoli bilanci da
1 CREDITI E DEBITI
2 COSTI E RICAVI
1 Si devono elidere i crediti di una societagrave con i rispettivi debiti dellrsquoaltra2 Analogamente si devono elidere i costi con i rispettivi ricavi
VALORI RECIPROCI
50
Dopo la cessione ad una societagrave del gruppo le merci sono state vendute a terze economie
SOCIETAgraveB
SOCIETAgraveA
80 100 110
La societagrave A ha conseguito un ricavo di 110 la societagrave B ha sostenuto un costo di 80 a livello di gruppo vi egrave stato un profitto di 30 (20+10)
(Utile 20) (Utile 10)
51
Poniamo che la controllante A acquisti merci dalla controllata B per 100
bullldquoArdquo registrerebbe nella propria contabilitagrave
Merci cacq a Debiti vB 100
bullldquoBrdquo registrerebbe nella propria contabilitagrave
Cred vA a 100Merci cvend
A livello consolidato abbiamo quindi che
52
bullLe poste Cred vA Debiti vBe
Originano crediti e debiti infra-gruppo che e devono essere trattati come precedentemente visto
bullLe poste e
Compensandosi tra loro non alterano lrsquoutile di gruppo Lrsquoeffetto a livello di Stato Patrimoniale consolidato egrave quindi nullo sul foglio di consolidamento non dobbiamo operare alcun intervento
Merci cacq Merci cvend
53
CE SP Acquisto soc gruppo a Deb vsoc gruppo
100
SP CE Cassa a Merci cvendita 110
Acquirenteper il gruppo
Venditoreper il gruppo
CE SP Merci cacquisto a Cassa 80
SP CE Crediti vsoc gruppo a Vendita soc gruppo 100 CE SP Acquisto soc gruppo a Deb vsoc gruppo
100
SP CE Cassa a Merci cvendita 110
Consolidato
CE SP Merci cacquisto a Cassa 80
SP CE Crediti vsoc gruppo a Vendita soc gruppo 100
54
CE SP Merci cacquisto a Cassa 80
SP CE Cassa a Merci cvendita 110
Riepilogandohellip
Primahellip e dopohellip
200A
Part C+R 100B
Cassa C+RA+B
200Cassa C+R20Utile10Utile 30Utile
100 20 230
Debv100Cred
100Cassa210
Cassa13
13
21013
13
10013
13
CredvA13
13
10013
13
Debv13
13
3013
13
Utile13
13
Utile13
13
1013
13
Utile13
13
2013
13
Cassa13
13
B13
13
10013
13
2013
13
C+R13
13
13
Part13
13
A13
13
20013
13
C+R13
13
13
Cassa13
13
20013
13
23013
13
10013
13
A+B13
13
C+R13
13
13
13
55
bull Nei gruppi privati lrsquoIva ha natura solo finanziaria sia per lrsquoacquirente che per il venditore
bull Non egrave cosigrave nel Gruppo Ente Locale dove un credito per la partecipata contiene una quota di Iva che per lrsquoente locale rappresenta invece un costo
bull Quale soluzione si puograve adottare
Attenzione E lrsquoIVA
56
ldquoNel caso di operazioni tra controllante e sue controllate che comportino un trattamento fiscale difforme lrsquoimposta dovragrave essere considerata separatamente e non oggetto di elisione Nel caso dellrsquoimposta sul valore aggiunto infatti questa dovragrave rientrare come onere nel conto economico consolidato a causa della sua indetraibilitagrave per lrsquoente locale controllanterdquo
Il PCEL 4 al punto 24
57
Nel caso di operazioni tra la controllante e le sue controllate oggetto di un difforme trattamento fiscale lrsquoimposta non egrave oggetto di elisione Ad esempio lrsquoimposta sul valore aggiunto Ad esempio nei casi in cui risulta indetraibile lrsquoimposta sul valore aggiunto pagata dalla capogruppo a componenti del gruppo per le quali lrsquoIVA egrave detraibile non egrave oggetto di eliminazione e rientra tra i costi del conto economico consolidato
Lrsquoallegato 4
58
Utili generati da rapporti intervenuti tra societagrave appartenenti al gruppo
Sotto un profilo contabile si deve tenere presente chebull le eliminazioni riguardanti le operazioni dellrsquoesercizio hanno come contropartita
lrsquoutilebull le eliminazioni inerenti esercizi precedenti rettificano invece le riserve
SP Fondo svalutazione a Diversi 40 SP a Riserve 30 CE a Svalutazione crediti 10
Utili interni
59
SocietagraveB
SocietagraveA
80 100
Tra lrsquoacquisto da parte di B (cioegrave 80) e la successiva vendita a A (a 100) si egrave realizzato un profitto interno che dovragrave essere eliminato in quanto sopravvaluta
(Utile 20)
Le merci risultano ancora nel magazzino di una impresa del gruppo
bull Lrsquoutile della societagrave Bbull Il valore del magazzino della societagrave A
60
CE SP Merci cacquisto a Cassa 80
SP CE Crediti vsoc gruppo a Vendita soc gruppo 100
Acquisti soc gruppo a Debiti vsoc gruppo 100
SP Merci a Merci c rim fin 100
CE SP Merci cacquisto a Cassa 80
SP CE Crediti vsoc gruppo a Vendita soc gruppo 100
CE Acquisti soc gruppo a Debiti vsoc gruppo 100CE SP Merci a Merci c fim fin 100
BA
Cons
olid
ato
61
CE Debiti vsoc gruppo a Crediti vsoc gruppo 100
CE Vendite infragruppo a Acquisti infragruppo 100
CE SP Merci c rim fin a Merci 20
In questo modo si riduce il valore delle rimanenze in SP
Quindi per consolidarehellip
62
dovremmobull in primo luogo rettificare la plusvalenza interna contro il
costo sostenuto per lrsquoacquisto del bene da parte della societagrave acquirente
bull in secondo luogo eliminare lrsquoammortamento in eccesso
Situazione piugrave complessa
E nel caso di beni ammortizzabili
63
SOCIETArsquo AATTIVO PASSIVO
Part 100Cassa 20
C+R 200
SOCIETArsquo BATTIVO PASSIVO
Imp 80
C+R 100
SOCIETArsquo A+BATTIVO PASSIVO
C+R 200Cassa 120Imp 80
Cassa 100
Poniamo che la societagrave A possegga un impianto Costo storico 200 ammortizzato in 10 anni
La cessione avviene al sesto anno F amm 120 quindi valore contabile 80hellip
Situazione preesistente
64
X Libro giornale di A SP Cassa a Diversi 100 SP Impianti 80 CE Plusvalenza 20 Libro giornale di B SP SP Impianti a Cassa
100
X Scritture di consolidamento SP SP C+R a Partecipazioni 100 CE SP Plusvalenza (utile) a Impianti 20
SOCIETArsquo AATTIVO PASSIVO
Part 100Cassa 120
C+R 200
SOCIETArsquo BATTIVO PASSIVO
Imp 100 C+R 100
SOCIETArsquo A+BATTIVO PASSIVO
C+R 200Cassa 140Imp 80Utile 20 Cassa 20
65
SOCIETArsquo AATTIVO PASSIVO
Part 100Cassa 120
C+R 200
SOCIETArsquo BATTIVO PASSIVO
Imp 100 C+R 100
SOCIETArsquo A+BATTIVO PASSIVO
C+R 200Cassa 140Imp 80
Poniamo che la societagrave B stimi la residua vita utile dellrsquoimpianto in ulteriori 10 anni
hellip avremo quindi un ammortamento annuo da parte di B pari al 10 del suo costo di acquisto contro un ammortamento consolidato pari al 10 del precedente valore contabile
Cassa 20
SOCIETArsquo AATTIVO PASSIVO
Part 100Cassa 120
C+R 200
SOCIETArsquo BATTIVO PASSIVO
Imp 90 C+R 100
SOCIETArsquo A+BATTIVO PASSIVO
Cassa 140Imp 72ammort10
Utile 0Cassa 40 Ammort 8
Utile 2
66
X+1 Scritture di consolidamento SP SP Riserve a Impianti 20
X+1 Scritture di consolidamento SP CE Impianti a Ammortamento 2
2) Eliminazione plusvalenza
3) lrsquoanno successivo dovremo anche eliminare ammortamento in eccesso
Lrsquoammortamento in eccesso (10 contro 8) deve essere rettificatohellip Quindi
1) Consolidamento partecipazioni
X+1 Scritture di consolidamento SP SP C+R a Partecipazioni 100
Che a sua volta dovragrave essere compensato dalla riservahellip
67
X+1 Scritture di consolidamento SP SP C+R a Partecipazioni 100 SP SP Riserve (C+R) a Impianti 20
X+2 Scritture di consolidamento SP SP C+R a Partecipazioni 100 SP SP Riserve (C+R) a Impianti 18 SP CE Impianti a Ammortamento 2
X+3 Scritture di consolidamento SP SP C+R a Partecipazioni 100 SP SP Riserve (C+R) a Impianti 16 SP CE Impianti a Ammortamento 2
68
anno(a) valore bene in
bilancio di esercizio
(b) ammortinbilancio di esercizio
(c) valore bene in bilancio consolidato
(d) ammortin bilancio consolidato
(e=b-d)) differ ammort (f=b-d-f) plusval
0 100 - 80 - - 20 1 90 10 72 8 2 18 2 80 10 64 8 2 16 3 70 10 56 8 2 14 4 60 10 48 8 2 12 5 50 10 40 8 2 10 6 40 10 32 8 2 8 7 30 10 24 8 2 6 8 20 10 16 8 2 4 9 10 10 8 8 2 2
10 - 10 - 8 2 -100 80 20
| X+3 | Scritture di consolidamento | ||||||||||
| SP SP | C+R | a | Partecipazioni | 100 | |||||||
| SP SP | Riserve (C+R) | a | Impianti | 16 | |||||||
| SP CE | Impianti | a | Ammortamento | 2 |
| X+2 | Scritture di consolidamento | ||||||||||
| SP SP | C+R | a | Partecipazioni | 100 | |||||||
| SP SP | Riserve (C+R) | a | Impianti | 18 | |||||||
| SP CE | Impianti | a | Ammortamento | 2 |
| X+1 | Scritture di consolidamento | ||||||||||
| SP SP | C+R | a | Partecipazioni | 100 | |||||||
| SP SP | Riserve (C+R) | a | Impianti | 20 |
| X+1 | Scritture di consolidamento | ||||||||||
| SP SP | C+R | a | Partecipazioni | 100 |
| X+1 | Scritture di consolidamento | ||||||||||
| SP CE | Impianti | a | Ammortamento | 2 |
| X+1 | Scritture di consolidamento | ||||||||||
| SP SP | Riserve | a | Impianti | 20 |
| X | Scritture di consolidamento | ||||||||||
| SP SP | C+R | a | Partecipazioni | 100 | |||||||
| CE SP | Plusvalenza (utile) | a | Impianti | 20 |
| X | Libro giornale di A | ||||||||||
| SP | Cassa | a | Diversi | 100 | |||||||
| SP | Impianti | 80 | |||||||||
| CE | Plusvalenza | 20 | |||||||||
| Libro giornale di B | |||||||||||
| SP SP | Impianti | a | Cassa | 100 | |||||||
| CE | Debiti vsoc gruppo | a | Crediti vsoc gruppo | 100 | |||||||
| CE | Vendite infragruppo | a | Acquisti infragruppo | 100 | |||||||
| CE SP | Merci c rim fin | a | Merci | 20 | |||||||
| CE SP | Merci cacquisto | a | Cassa | 80 | |||||||
| SP CE | Crediti vsoc gruppo | a | Vendita soc gruppo | 100 | |||||||
| CE | Acquisti soc gruppo | a | Debiti vsoc gruppo | 100 | |||||||
| CE SP | Merci | a | Merci c fim fin | 100 | |||||||
| CE | Acquisti soc gruppo | a | Debiti vsoc gruppo | 100 | |||||||
| CE SP | Merci | a | Merci c rim fin | 100 | |||||||
| CE SP | Merci cacquisto | a | Cassa | 80 | |||||||
| SP CE | Crediti vsoc gruppo | a | Vendita soc gruppo | 100 |
| SP | Fondo svalutazione | a | Diversi | 40 | |||||||
| SP | a | Riserve | 30 | ||||||||
| CE | a | Svalutazione crediti | 10 | ||||||||
| CE SP | Merci cacquisto | a | Cassa | 80 | |||||||
| SP CE | Cassa | a | Merci cvendita | 110 | |||||||
| CE SP | Merci cacquisto | a | Cassa | 80 | |||||||
| SP CE | Crediti vsoc gruppo | a | Vendita soc gruppo | 100 |
| CE SP | Merci cacquisto | a | Cassa | 80 | |||||||
| SP CE | Crediti vsoc gruppo | a | Vendita soc gruppo | 100 | |||||||
| CE SP | Acquisto soc gruppo | a | Deb vsoc gruppo | 100 | |||||||
| SP CE | Cassa | a | Merci cvendita | 110 | |||||||
| CE SP | Acquisto soc gruppo | a | Deb vsoc gruppo | 100 | |||||||
| SP CE | Cassa | a | Merci cvendita | 110 | |||||||
| CONS | |
| 880 | |
| - | |
| 850 | |
| 620 | |
| 2350 | |
| 1210 | |
| 800 | |
| - | |
| 150 | |
| - | |
| 150 | |
| 40 | |
| 2350 |
| RD | RA | ||
| SOCA | SOCB | TOT | |||||
| IMMOBILIZZ | 450 | 430 | 880 | ||||
| PARTECIP | 560 | 560 | |||||
| SCORTE | 500 | 350 | 850 | ||||
| CREDITI | 400 | 220 | 620 | ||||
| TOT ATT | 1910 | 1000 | 2910 | ||||
| DEBITI | 810 | 400 | 1210 | ||||
| CAPSOCA | 800 | 800 | |||||
| CAPSOCB | 300 | 300 | |||||
| RISA | 150 | 150 | |||||
| RIS B | 100 | 100 | |||||
| UTILE A | 150 | 150 | |||||
| UTILE B 3112-18 | 160 | 160 | |||||
| UTILE B 18-3112 | 40 | 40 | |||||
| TOT PASS | 1910 | 1000 | 2910 |
| SOCA | SOCB | TOT | RD | RA | CONS | ||||||||
| PARTECIP | 60 | 60 | 60 | - | |||||||||
| SCORTE | 50 | 50 | 50 | ||||||||||
| CASSA | 100 | 100 | 200 | 200 | |||||||||
| TOT ATT | 160 | 150 | 310 | 250 | |||||||||
| DEBITI | 60 | 50 | 110 | 110 | |||||||||
| CAPNETTO A | 100 | 100 | 100 | ||||||||||
| CAPNETTO B | 100 | 100 | 60 | 40 | |||||||||
| TOT PASS | 160 | 150 | 310 | 60 | 60 | 250 |
20
Partecipazione totalitaria
Partecipazione non totalitaria
quota Netto acquistata = Costo N=C pbullN =C
NltC pbullNltCquota Netto
acquistata lt Costo
NgtC pbullNgtCquota Netto acquistata gt Costo
Consolidamento delle partecipazioni
21
LA SOCIETAgrave A CONTROLLA IL 60 DELLA SOCIETAgrave B I PATRIMONI DELLE DUE SOCIETAgrave SONO I SEGUENTI
SOCIETAgrave AATTIVO PASSIVO
Part 60
cassa 100
deb 60
netto 100
SOCIETAgrave BATTIVO PASSIVO
scorte 50
cassa 100
deb 50
netto 100
SOCIETAgrave A+BATTIVO PASSIVO
22
SOCIETAgrave A
ATTIVO PASSIVO
Part 60
cassa 100
deb 60
netto 100
SOCIETAgrave B
ATTIVO PASSIVO
scorte 50
cassa 100
deb 50
netto 100
SOCIETAgrave A+BATTIVO PASSIVO
cassa 200
scorte 50
deb 110
netto 140magg 100min 40
23
SO CA SO CB TO T RD RA CONSPARTECIP 60 60 60 - SCORTE 50 50 50 CASSA 100 100 200 200 TO T ATT 160 150 310 250 DEBITI 60 50 110 110 CAPNETTO A 100 100 100 CAPNETTO B 100 100 60 40 TO T PASS 160 150 310 60 60 250
24
La prassi contabile prevede i seguenti metodi
rArr INTEGRAZIONE GLOBALE
rArr INTEGRAZIONE PROPORZIONALE
In sostituzione della voce partecipazioni vengono inseriti gli importi integrali delle attivitagrave e delle passivitagrave dellrsquoaffiliata anche nel caso in cui la societagrave madre non detenga il 100
Si inserisce tra le attivitagrave e le passivitagrave e tra i proventi ed oneri la quota proporzionaleriferita al capitale della capogruppo nellrsquoaffiliata
Metodi di consolidamento
25
Quale metodo egrave piugrave coerente con il nostro approccio
26
bull Il PCEL 4 opta per il consolidamento integrale per le partecipazioni di controllo mentre prevede il consolidamento proporzionale nei casi di controllo congiunto
bull LrsquoAllegato 4 che non affronta il tema del controllo congiunto lascia aperta la possibilitagrave di utilizzare sia il consolidamento integrale che quello proporzionale
Quale metodo di consolidamento
27
Egrave la quota parte del capitale delle riserve e degli utili conseguiti dalla controllata laquoacquistatiraquo dalla controllante
Poicheacute le componenti del netto tendono per loro natura a variare nel tempo la determinazione del suddetto valore dipende essenzialmente dalla data a cui si riferisce il calcolo
Il valore del patrimonio netto
28
SSOOCCAA SSOOCCBB TTOOTT IIMMMMOOBBIILLIIZZZZ 445500 443300 888800 PPAARRTTEECCIIPP 556600 556600 SSCCOORRTTEE 550000 335500 885500 CCRREEDDIITTII 440000 222200 662200 TTOOTT AATTTT 11991100 11000000 22991100 DDEEBBIITTII 881100 440000 11221100 CCAAPPSSOOCCAA 880000 880000 CCAAPPSSOOCCBB 330000 330000 RRIISSAA 115500 115500 RRIISS BB 110000 110000 UUTTIILLEE AA 115500 115500 UUTTIILLEE BB 33111122--1188 116600 116600 UUTTIILLEE BB 1188--33111122 4400 4400 TTOOTT PPAASSSS 11991100 11000000 22991100
RRDD RRAA
560
300
100
160
560 560
CCOONNSS 888800 --
885500 662200
22335500 11221100
880000 --
115500 --
115500
4400 22335500
UTILE CONSOLID
29
SOCIETArsquo A+B
Immobil 880Scorte 850Crediti 620
Debiti 1210CS di A 800Ris A 150Utile A+B 190
SOCIETArsquo A
Immobil 450Partec 560Scorte 500Crediti 400
Debiti 810CS di A 800Ris A 150Utile A 150
SOCIETArsquo B
Immobil 430Scorte 350Crediti 220
Debiti 400CS di B 300Ris B 100Utile B 200
Pertanto
30
Ovviamente il prezzo pagato ovvero il costo di acquisto delle partecipazioni puograve essere maggiore o minore della corrispondente quota di capitale acquisito
In tal modo si genera una differenza allrsquoatto del consolidamento che puograve esserebull positiva quando il costo egrave maggiore della quota di netto acquisitabull negativa quando il costo egrave minore della quota di netto acquisita
Consolidamento delle partecipazioni
31
una societagrave laquoAraquo acquisisce lrsquointero capitale di una societagrave laquoBraquo pagando 120 ciograve che contabilmente egrave valorizzato 100 Per focalizzare meglio la questione poniamo che la societagrave laquoAraquo possegga dopo lrsquoacquisto unicamente la partecipazione in laquoBraquo Il valore puograve essere attribuito al valore corrente dellrsquoAttivo di Bhellip
Consolidamento delle partecipazioni
32
Consolidamento delle partecipazioni
33
Nella redazione del bilancio consolidato lrsquoente locale aggrega i bilanci della controllante e delle sue controllate voce per voce sommando tra loro i corrispondenti valori dellrsquoattivo del passivo dellrsquoattivo nettopatrimonio netto dei proventi e degli oneri Il metodo di aggregazione dei valori da utilizzare puograve fare riferimento ai valori contabili senza attribuzione dellrsquoavviamento alle diverse attivitagrave e passivitagrave
In sostanza tutta la eventuale differenza tra costo e valore contabile saragrave da considerare differenza di consolidamento
La ldquoderogardquo del PCEL 4 al punto 15
34
Immobili 100
Avviamento 20
Capitale Netto 120
In sostanza non si pratica la riattribuzione del fair value I valori perograve devono essere ricalcolati con principi contabili omogenei
Secondo il PCEL 4
35
Se vi egrave una differenza positiva ovvero se il costo egrave superiore alla corrispondente quota di patrimonio netto valutata a valori correnti questo puograve essere dovuto a
a) un ulteriore margine pagato in funzione di un avviamento positivo della societagrave acquisita (goodwill)
b) un premio corrisposto per specifici benefici per la societagrave acquirente o per sinergie che otterragrave il gruppo
c) Allrsquoeffettuazione di un cattivo affare
Emersione di differenze positive
36
Nel caso di differenza positiva sono possibili due comportamenti contabili alternativi
bullLrsquoiscrizione della differenza nella posta laquodifferenze di consolidamentoraquo nellrsquoattivo dello stato patrimoniale
bullLrsquoiscrizione della differenza nel netto a riduzione esplicita della riserva di consolidamento
Emersione di differenze positive
37
Nei casi in cui le attivitagrave le passivitagrave e le passivitagrave potenziali identificabili dellrsquoacquisito non soddisfano le condizioni per la rilevazione del plusvalore pagato si determina un conseguente effetto sullrsquoimporto rilevato come laquoavviamentoraquo Se il valore riconoscibile allrsquoimmobile egrave 110 il restante 10 saragrave classificato come avviamento
A+B Immob 110
Totale 120 Totale 120
CapN 120 Avviam 10
Emersione di differenze positive
1013
13
Avviam13
13
12013
13
Totale13
13
12013
13
Totale13
13
A+B13
13
11013
13
12013
13
CapN13
13
Immob13
13
13
38
Partecipazioni non totalitarie
Si ipotizzi adesso che una societagrave A proceda allrsquoacquisto solo dellrsquo80 delle partecipazioni che compongono il capitale della societagrave B corrispondendo per dette partecipazioni un prezzo pari a 800
A Partecipi i
CapS 800 Totale 800 Totale
800 800
B Impianti
i i
1000
Totale 1000 Totale 1000
Debiti 500 Cap S 200 Ris 300
Emersione di differenze positive
CapS13
13
100013
13
Totale13
13
100013
13
Totale13
13
A13
13
B13
13
100013
13
80013
13
800 13
13
30013
13
50013
13
Debiti13
13
20013
13
Cap S13
13
Ris13
13
Totale13
13
80013
13
80013
13
Impianticipazioni13
13
Partecipcipazioni13
13
Totale13
13
13
39
Assumiamo infine che il valore economico della societagrave B alla data di acquisto sia pari a 1000 ossia 500 in piugrave rispetto al suo patrimonio netto contabile detta differenza in particolare egrave da attribuirebull per 200 agli impianti che hanno un valore corrente di 1200 rispetto al
loro valore contabile di 1000 e bull per 300 allrsquoavviamento che viene riconosciuto alla suddetta societagrave B
Emersione di differenze positive
Partecipazioni non totalitarie
40
Se dopo la distribuzione precedentemente esaminata permane invece una differenza negativa cioegrave il costo egrave inferiore alla corrispondente quota di patrimonio netto questa puograve essere dovuta abull una riduzione del valore derivante da un cattivo andamento economico bull Dallrsquoaver effettuato un buon affare
Emersione di differenze negative
41
art 33 del DLgs12791
bull Attribuire la differenza laquofondo di consolidamento per rischi e oneri futuriraquo nel caso sia dovuta alla previsione di risultati economici sfavorevoli
bull attribuire la differenza a laquoriserva di consolidamentoraquo negli altri casi
Emersione di differenze negative
42
Per lrsquoOIC innanzi tutto la differenza negativa deve essere utilizzata per ridurre proporzionalmente le attivitagrave immobilizzate Non cosigrave per il PCEL 4 che segue il principio della aggregazione a valori contabili
Se sussiste una ulteriore eccedenza negativa questa deve essere stanziata a bull laquofondo di consolidamento per rischi e oneri futuriraquo se si prevede che la
societagrave acquistata sosterragrave perditebull laquoriserva di consolidamentoraquo altri casi
Emersione di differenze negative
43
La societagrave laquoAraquo acquisisce lrsquointero capitale della societagrave laquoBraquo pagando 90 ciograve che contabilmente egrave valorizzato 100
Se intendiamo utilizzare la riserva avremo
A+B Immob 100
Totale 100 Totale 100
CapN 90 Riserva 10
Emersione di differenze negative
10013
13
Totale13
13
Riserva13
13
1013
13
10013
13
Totale13
13
A+B13
13
10013
13
9013
13
CapN13
13
Immob13
13
13
44
bull Ci possono essere casi in cui una partecipazione egrave significativa in cui il comune esercita una posizione di rilievo ma che tecnicamente non egrave controllata ai sensi dellrsquoart 2359 del Codice Civile
bull Egrave il caso di Hera per il Comune di Bologna e di tanti altri casibull In questo caso come si puograve fare
Un problema
45
laquoEgrave ammesso il consolidamento proporzionale di quelle aziende per e quali si configuri un controllo congiunto tra piugrave soggetti La dimostrazione del controllo congiunto deve essere illustrata e fondarsi su situazioni di diritto o di fattoraquo
In tal caso il PCEL 4 ammette il consolidamento proporzionale
Il PCEL 4 al n 25
46
ELIMINAZIONE PARTITE RECIPROCHE
47
Ai fini della procedura di consolidamento risulta necessario distinguere trabull operazioni che non hanno alcun effetto sul risultato consolidato (valori
reciproci)bull operazioni che influenzano lrsquoutile consolidato (utili-perdite interni)
ELIMINAZIONE PARTITE RECIPROCHE
48
Alcuni problemihellip
bull acquisti e vendite di beni quando la societagrave venditrice ha contabilizzato la vendita e la merce ancora in viaggio non egrave stata invece contabilizzata dalla controparte
bull pagamenti fatti da una societagrave allrsquoaltra la quale ancora non ha ricevuto il relativo accredito
bull errori materiali di fatturazione eo contabilizzazione
ELIMINAZIONE PARTITE RECIPROCHE
49
Si intendono tutti quei rapporti generati da operazioni interne al gruppo che trovano espressi nei singoli bilanci da
1 CREDITI E DEBITI
2 COSTI E RICAVI
1 Si devono elidere i crediti di una societagrave con i rispettivi debiti dellrsquoaltra2 Analogamente si devono elidere i costi con i rispettivi ricavi
VALORI RECIPROCI
50
Dopo la cessione ad una societagrave del gruppo le merci sono state vendute a terze economie
SOCIETAgraveB
SOCIETAgraveA
80 100 110
La societagrave A ha conseguito un ricavo di 110 la societagrave B ha sostenuto un costo di 80 a livello di gruppo vi egrave stato un profitto di 30 (20+10)
(Utile 20) (Utile 10)
51
Poniamo che la controllante A acquisti merci dalla controllata B per 100
bullldquoArdquo registrerebbe nella propria contabilitagrave
Merci cacq a Debiti vB 100
bullldquoBrdquo registrerebbe nella propria contabilitagrave
Cred vA a 100Merci cvend
A livello consolidato abbiamo quindi che
52
bullLe poste Cred vA Debiti vBe
Originano crediti e debiti infra-gruppo che e devono essere trattati come precedentemente visto
bullLe poste e
Compensandosi tra loro non alterano lrsquoutile di gruppo Lrsquoeffetto a livello di Stato Patrimoniale consolidato egrave quindi nullo sul foglio di consolidamento non dobbiamo operare alcun intervento
Merci cacq Merci cvend
53
CE SP Acquisto soc gruppo a Deb vsoc gruppo
100
SP CE Cassa a Merci cvendita 110
Acquirenteper il gruppo
Venditoreper il gruppo
CE SP Merci cacquisto a Cassa 80
SP CE Crediti vsoc gruppo a Vendita soc gruppo 100 CE SP Acquisto soc gruppo a Deb vsoc gruppo
100
SP CE Cassa a Merci cvendita 110
Consolidato
CE SP Merci cacquisto a Cassa 80
SP CE Crediti vsoc gruppo a Vendita soc gruppo 100
54
CE SP Merci cacquisto a Cassa 80
SP CE Cassa a Merci cvendita 110
Riepilogandohellip
Primahellip e dopohellip
200A
Part C+R 100B
Cassa C+RA+B
200Cassa C+R20Utile10Utile 30Utile
100 20 230
Debv100Cred
100Cassa210
Cassa13
13
21013
13
10013
13
CredvA13
13
10013
13
Debv13
13
3013
13
Utile13
13
Utile13
13
1013
13
Utile13
13
2013
13
Cassa13
13
B13
13
10013
13
2013
13
C+R13
13
13
Part13
13
A13
13
20013
13
C+R13
13
13
Cassa13
13
20013
13
23013
13
10013
13
A+B13
13
C+R13
13
13
13
55
bull Nei gruppi privati lrsquoIva ha natura solo finanziaria sia per lrsquoacquirente che per il venditore
bull Non egrave cosigrave nel Gruppo Ente Locale dove un credito per la partecipata contiene una quota di Iva che per lrsquoente locale rappresenta invece un costo
bull Quale soluzione si puograve adottare
Attenzione E lrsquoIVA
56
ldquoNel caso di operazioni tra controllante e sue controllate che comportino un trattamento fiscale difforme lrsquoimposta dovragrave essere considerata separatamente e non oggetto di elisione Nel caso dellrsquoimposta sul valore aggiunto infatti questa dovragrave rientrare come onere nel conto economico consolidato a causa della sua indetraibilitagrave per lrsquoente locale controllanterdquo
Il PCEL 4 al punto 24
57
Nel caso di operazioni tra la controllante e le sue controllate oggetto di un difforme trattamento fiscale lrsquoimposta non egrave oggetto di elisione Ad esempio lrsquoimposta sul valore aggiunto Ad esempio nei casi in cui risulta indetraibile lrsquoimposta sul valore aggiunto pagata dalla capogruppo a componenti del gruppo per le quali lrsquoIVA egrave detraibile non egrave oggetto di eliminazione e rientra tra i costi del conto economico consolidato
Lrsquoallegato 4
58
Utili generati da rapporti intervenuti tra societagrave appartenenti al gruppo
Sotto un profilo contabile si deve tenere presente chebull le eliminazioni riguardanti le operazioni dellrsquoesercizio hanno come contropartita
lrsquoutilebull le eliminazioni inerenti esercizi precedenti rettificano invece le riserve
SP Fondo svalutazione a Diversi 40 SP a Riserve 30 CE a Svalutazione crediti 10
Utili interni
59
SocietagraveB
SocietagraveA
80 100
Tra lrsquoacquisto da parte di B (cioegrave 80) e la successiva vendita a A (a 100) si egrave realizzato un profitto interno che dovragrave essere eliminato in quanto sopravvaluta
(Utile 20)
Le merci risultano ancora nel magazzino di una impresa del gruppo
bull Lrsquoutile della societagrave Bbull Il valore del magazzino della societagrave A
60
CE SP Merci cacquisto a Cassa 80
SP CE Crediti vsoc gruppo a Vendita soc gruppo 100
Acquisti soc gruppo a Debiti vsoc gruppo 100
SP Merci a Merci c rim fin 100
CE SP Merci cacquisto a Cassa 80
SP CE Crediti vsoc gruppo a Vendita soc gruppo 100
CE Acquisti soc gruppo a Debiti vsoc gruppo 100CE SP Merci a Merci c fim fin 100
BA
Cons
olid
ato
61
CE Debiti vsoc gruppo a Crediti vsoc gruppo 100
CE Vendite infragruppo a Acquisti infragruppo 100
CE SP Merci c rim fin a Merci 20
In questo modo si riduce il valore delle rimanenze in SP
Quindi per consolidarehellip
62
dovremmobull in primo luogo rettificare la plusvalenza interna contro il
costo sostenuto per lrsquoacquisto del bene da parte della societagrave acquirente
bull in secondo luogo eliminare lrsquoammortamento in eccesso
Situazione piugrave complessa
E nel caso di beni ammortizzabili
63
SOCIETArsquo AATTIVO PASSIVO
Part 100Cassa 20
C+R 200
SOCIETArsquo BATTIVO PASSIVO
Imp 80
C+R 100
SOCIETArsquo A+BATTIVO PASSIVO
C+R 200Cassa 120Imp 80
Cassa 100
Poniamo che la societagrave A possegga un impianto Costo storico 200 ammortizzato in 10 anni
La cessione avviene al sesto anno F amm 120 quindi valore contabile 80hellip
Situazione preesistente
64
X Libro giornale di A SP Cassa a Diversi 100 SP Impianti 80 CE Plusvalenza 20 Libro giornale di B SP SP Impianti a Cassa
100
X Scritture di consolidamento SP SP C+R a Partecipazioni 100 CE SP Plusvalenza (utile) a Impianti 20
SOCIETArsquo AATTIVO PASSIVO
Part 100Cassa 120
C+R 200
SOCIETArsquo BATTIVO PASSIVO
Imp 100 C+R 100
SOCIETArsquo A+BATTIVO PASSIVO
C+R 200Cassa 140Imp 80Utile 20 Cassa 20
65
SOCIETArsquo AATTIVO PASSIVO
Part 100Cassa 120
C+R 200
SOCIETArsquo BATTIVO PASSIVO
Imp 100 C+R 100
SOCIETArsquo A+BATTIVO PASSIVO
C+R 200Cassa 140Imp 80
Poniamo che la societagrave B stimi la residua vita utile dellrsquoimpianto in ulteriori 10 anni
hellip avremo quindi un ammortamento annuo da parte di B pari al 10 del suo costo di acquisto contro un ammortamento consolidato pari al 10 del precedente valore contabile
Cassa 20
SOCIETArsquo AATTIVO PASSIVO
Part 100Cassa 120
C+R 200
SOCIETArsquo BATTIVO PASSIVO
Imp 90 C+R 100
SOCIETArsquo A+BATTIVO PASSIVO
Cassa 140Imp 72ammort10
Utile 0Cassa 40 Ammort 8
Utile 2
66
X+1 Scritture di consolidamento SP SP Riserve a Impianti 20
X+1 Scritture di consolidamento SP CE Impianti a Ammortamento 2
2) Eliminazione plusvalenza
3) lrsquoanno successivo dovremo anche eliminare ammortamento in eccesso
Lrsquoammortamento in eccesso (10 contro 8) deve essere rettificatohellip Quindi
1) Consolidamento partecipazioni
X+1 Scritture di consolidamento SP SP C+R a Partecipazioni 100
Che a sua volta dovragrave essere compensato dalla riservahellip
67
X+1 Scritture di consolidamento SP SP C+R a Partecipazioni 100 SP SP Riserve (C+R) a Impianti 20
X+2 Scritture di consolidamento SP SP C+R a Partecipazioni 100 SP SP Riserve (C+R) a Impianti 18 SP CE Impianti a Ammortamento 2
X+3 Scritture di consolidamento SP SP C+R a Partecipazioni 100 SP SP Riserve (C+R) a Impianti 16 SP CE Impianti a Ammortamento 2
68
anno(a) valore bene in
bilancio di esercizio
(b) ammortinbilancio di esercizio
(c) valore bene in bilancio consolidato
(d) ammortin bilancio consolidato
(e=b-d)) differ ammort (f=b-d-f) plusval
0 100 - 80 - - 20 1 90 10 72 8 2 18 2 80 10 64 8 2 16 3 70 10 56 8 2 14 4 60 10 48 8 2 12 5 50 10 40 8 2 10 6 40 10 32 8 2 8 7 30 10 24 8 2 6 8 20 10 16 8 2 4 9 10 10 8 8 2 2
10 - 10 - 8 2 -100 80 20
| X+3 | Scritture di consolidamento | ||||||||||
| SP SP | C+R | a | Partecipazioni | 100 | |||||||
| SP SP | Riserve (C+R) | a | Impianti | 16 | |||||||
| SP CE | Impianti | a | Ammortamento | 2 |
| X+2 | Scritture di consolidamento | ||||||||||
| SP SP | C+R | a | Partecipazioni | 100 | |||||||
| SP SP | Riserve (C+R) | a | Impianti | 18 | |||||||
| SP CE | Impianti | a | Ammortamento | 2 |
| X+1 | Scritture di consolidamento | ||||||||||
| SP SP | C+R | a | Partecipazioni | 100 | |||||||
| SP SP | Riserve (C+R) | a | Impianti | 20 |
| X+1 | Scritture di consolidamento | ||||||||||
| SP SP | C+R | a | Partecipazioni | 100 |
| X+1 | Scritture di consolidamento | ||||||||||
| SP CE | Impianti | a | Ammortamento | 2 |
| X+1 | Scritture di consolidamento | ||||||||||
| SP SP | Riserve | a | Impianti | 20 |
| X | Scritture di consolidamento | ||||||||||
| SP SP | C+R | a | Partecipazioni | 100 | |||||||
| CE SP | Plusvalenza (utile) | a | Impianti | 20 |
| X | Libro giornale di A | ||||||||||
| SP | Cassa | a | Diversi | 100 | |||||||
| SP | Impianti | 80 | |||||||||
| CE | Plusvalenza | 20 | |||||||||
| Libro giornale di B | |||||||||||
| SP SP | Impianti | a | Cassa | 100 | |||||||
| CE | Debiti vsoc gruppo | a | Crediti vsoc gruppo | 100 | |||||||
| CE | Vendite infragruppo | a | Acquisti infragruppo | 100 | |||||||
| CE SP | Merci c rim fin | a | Merci | 20 | |||||||
| CE SP | Merci cacquisto | a | Cassa | 80 | |||||||
| SP CE | Crediti vsoc gruppo | a | Vendita soc gruppo | 100 | |||||||
| CE | Acquisti soc gruppo | a | Debiti vsoc gruppo | 100 | |||||||
| CE SP | Merci | a | Merci c fim fin | 100 | |||||||
| CE | Acquisti soc gruppo | a | Debiti vsoc gruppo | 100 | |||||||
| CE SP | Merci | a | Merci c rim fin | 100 | |||||||
| CE SP | Merci cacquisto | a | Cassa | 80 | |||||||
| SP CE | Crediti vsoc gruppo | a | Vendita soc gruppo | 100 |
| SP | Fondo svalutazione | a | Diversi | 40 | |||||||
| SP | a | Riserve | 30 | ||||||||
| CE | a | Svalutazione crediti | 10 | ||||||||
| CE SP | Merci cacquisto | a | Cassa | 80 | |||||||
| SP CE | Cassa | a | Merci cvendita | 110 | |||||||
| CE SP | Merci cacquisto | a | Cassa | 80 | |||||||
| SP CE | Crediti vsoc gruppo | a | Vendita soc gruppo | 100 |
| CE SP | Merci cacquisto | a | Cassa | 80 | |||||||
| SP CE | Crediti vsoc gruppo | a | Vendita soc gruppo | 100 | |||||||
| CE SP | Acquisto soc gruppo | a | Deb vsoc gruppo | 100 | |||||||
| SP CE | Cassa | a | Merci cvendita | 110 | |||||||
| CE SP | Acquisto soc gruppo | a | Deb vsoc gruppo | 100 | |||||||
| SP CE | Cassa | a | Merci cvendita | 110 | |||||||
| CONS | |
| 880 | |
| - | |
| 850 | |
| 620 | |
| 2350 | |
| 1210 | |
| 800 | |
| - | |
| 150 | |
| - | |
| 150 | |
| 40 | |
| 2350 |
| RD | RA | ||
| SOCA | SOCB | TOT | |||||
| IMMOBILIZZ | 450 | 430 | 880 | ||||
| PARTECIP | 560 | 560 | |||||
| SCORTE | 500 | 350 | 850 | ||||
| CREDITI | 400 | 220 | 620 | ||||
| TOT ATT | 1910 | 1000 | 2910 | ||||
| DEBITI | 810 | 400 | 1210 | ||||
| CAPSOCA | 800 | 800 | |||||
| CAPSOCB | 300 | 300 | |||||
| RISA | 150 | 150 | |||||
| RIS B | 100 | 100 | |||||
| UTILE A | 150 | 150 | |||||
| UTILE B 3112-18 | 160 | 160 | |||||
| UTILE B 18-3112 | 40 | 40 | |||||
| TOT PASS | 1910 | 1000 | 2910 |
| SOCA | SOCB | TOT | RD | RA | CONS | ||||||||
| PARTECIP | 60 | 60 | 60 | - | |||||||||
| SCORTE | 50 | 50 | 50 | ||||||||||
| CASSA | 100 | 100 | 200 | 200 | |||||||||
| TOT ATT | 160 | 150 | 310 | 250 | |||||||||
| DEBITI | 60 | 50 | 110 | 110 | |||||||||
| CAPNETTO A | 100 | 100 | 100 | ||||||||||
| CAPNETTO B | 100 | 100 | 60 | 40 | |||||||||
| TOT PASS | 160 | 150 | 310 | 60 | 60 | 250 |
21
LA SOCIETAgrave A CONTROLLA IL 60 DELLA SOCIETAgrave B I PATRIMONI DELLE DUE SOCIETAgrave SONO I SEGUENTI
SOCIETAgrave AATTIVO PASSIVO
Part 60
cassa 100
deb 60
netto 100
SOCIETAgrave BATTIVO PASSIVO
scorte 50
cassa 100
deb 50
netto 100
SOCIETAgrave A+BATTIVO PASSIVO
22
SOCIETAgrave A
ATTIVO PASSIVO
Part 60
cassa 100
deb 60
netto 100
SOCIETAgrave B
ATTIVO PASSIVO
scorte 50
cassa 100
deb 50
netto 100
SOCIETAgrave A+BATTIVO PASSIVO
cassa 200
scorte 50
deb 110
netto 140magg 100min 40
23
SO CA SO CB TO T RD RA CONSPARTECIP 60 60 60 - SCORTE 50 50 50 CASSA 100 100 200 200 TO T ATT 160 150 310 250 DEBITI 60 50 110 110 CAPNETTO A 100 100 100 CAPNETTO B 100 100 60 40 TO T PASS 160 150 310 60 60 250
24
La prassi contabile prevede i seguenti metodi
rArr INTEGRAZIONE GLOBALE
rArr INTEGRAZIONE PROPORZIONALE
In sostituzione della voce partecipazioni vengono inseriti gli importi integrali delle attivitagrave e delle passivitagrave dellrsquoaffiliata anche nel caso in cui la societagrave madre non detenga il 100
Si inserisce tra le attivitagrave e le passivitagrave e tra i proventi ed oneri la quota proporzionaleriferita al capitale della capogruppo nellrsquoaffiliata
Metodi di consolidamento
25
Quale metodo egrave piugrave coerente con il nostro approccio
26
bull Il PCEL 4 opta per il consolidamento integrale per le partecipazioni di controllo mentre prevede il consolidamento proporzionale nei casi di controllo congiunto
bull LrsquoAllegato 4 che non affronta il tema del controllo congiunto lascia aperta la possibilitagrave di utilizzare sia il consolidamento integrale che quello proporzionale
Quale metodo di consolidamento
27
Egrave la quota parte del capitale delle riserve e degli utili conseguiti dalla controllata laquoacquistatiraquo dalla controllante
Poicheacute le componenti del netto tendono per loro natura a variare nel tempo la determinazione del suddetto valore dipende essenzialmente dalla data a cui si riferisce il calcolo
Il valore del patrimonio netto
28
SSOOCCAA SSOOCCBB TTOOTT IIMMMMOOBBIILLIIZZZZ 445500 443300 888800 PPAARRTTEECCIIPP 556600 556600 SSCCOORRTTEE 550000 335500 885500 CCRREEDDIITTII 440000 222200 662200 TTOOTT AATTTT 11991100 11000000 22991100 DDEEBBIITTII 881100 440000 11221100 CCAAPPSSOOCCAA 880000 880000 CCAAPPSSOOCCBB 330000 330000 RRIISSAA 115500 115500 RRIISS BB 110000 110000 UUTTIILLEE AA 115500 115500 UUTTIILLEE BB 33111122--1188 116600 116600 UUTTIILLEE BB 1188--33111122 4400 4400 TTOOTT PPAASSSS 11991100 11000000 22991100
RRDD RRAA
560
300
100
160
560 560
CCOONNSS 888800 --
885500 662200
22335500 11221100
880000 --
115500 --
115500
4400 22335500
UTILE CONSOLID
29
SOCIETArsquo A+B
Immobil 880Scorte 850Crediti 620
Debiti 1210CS di A 800Ris A 150Utile A+B 190
SOCIETArsquo A
Immobil 450Partec 560Scorte 500Crediti 400
Debiti 810CS di A 800Ris A 150Utile A 150
SOCIETArsquo B
Immobil 430Scorte 350Crediti 220
Debiti 400CS di B 300Ris B 100Utile B 200
Pertanto
30
Ovviamente il prezzo pagato ovvero il costo di acquisto delle partecipazioni puograve essere maggiore o minore della corrispondente quota di capitale acquisito
In tal modo si genera una differenza allrsquoatto del consolidamento che puograve esserebull positiva quando il costo egrave maggiore della quota di netto acquisitabull negativa quando il costo egrave minore della quota di netto acquisita
Consolidamento delle partecipazioni
31
una societagrave laquoAraquo acquisisce lrsquointero capitale di una societagrave laquoBraquo pagando 120 ciograve che contabilmente egrave valorizzato 100 Per focalizzare meglio la questione poniamo che la societagrave laquoAraquo possegga dopo lrsquoacquisto unicamente la partecipazione in laquoBraquo Il valore puograve essere attribuito al valore corrente dellrsquoAttivo di Bhellip
Consolidamento delle partecipazioni
32
Consolidamento delle partecipazioni
33
Nella redazione del bilancio consolidato lrsquoente locale aggrega i bilanci della controllante e delle sue controllate voce per voce sommando tra loro i corrispondenti valori dellrsquoattivo del passivo dellrsquoattivo nettopatrimonio netto dei proventi e degli oneri Il metodo di aggregazione dei valori da utilizzare puograve fare riferimento ai valori contabili senza attribuzione dellrsquoavviamento alle diverse attivitagrave e passivitagrave
In sostanza tutta la eventuale differenza tra costo e valore contabile saragrave da considerare differenza di consolidamento
La ldquoderogardquo del PCEL 4 al punto 15
34
Immobili 100
Avviamento 20
Capitale Netto 120
In sostanza non si pratica la riattribuzione del fair value I valori perograve devono essere ricalcolati con principi contabili omogenei
Secondo il PCEL 4
35
Se vi egrave una differenza positiva ovvero se il costo egrave superiore alla corrispondente quota di patrimonio netto valutata a valori correnti questo puograve essere dovuto a
a) un ulteriore margine pagato in funzione di un avviamento positivo della societagrave acquisita (goodwill)
b) un premio corrisposto per specifici benefici per la societagrave acquirente o per sinergie che otterragrave il gruppo
c) Allrsquoeffettuazione di un cattivo affare
Emersione di differenze positive
36
Nel caso di differenza positiva sono possibili due comportamenti contabili alternativi
bullLrsquoiscrizione della differenza nella posta laquodifferenze di consolidamentoraquo nellrsquoattivo dello stato patrimoniale
bullLrsquoiscrizione della differenza nel netto a riduzione esplicita della riserva di consolidamento
Emersione di differenze positive
37
Nei casi in cui le attivitagrave le passivitagrave e le passivitagrave potenziali identificabili dellrsquoacquisito non soddisfano le condizioni per la rilevazione del plusvalore pagato si determina un conseguente effetto sullrsquoimporto rilevato come laquoavviamentoraquo Se il valore riconoscibile allrsquoimmobile egrave 110 il restante 10 saragrave classificato come avviamento
A+B Immob 110
Totale 120 Totale 120
CapN 120 Avviam 10
Emersione di differenze positive
1013
13
Avviam13
13
12013
13
Totale13
13
12013
13
Totale13
13
A+B13
13
11013
13
12013
13
CapN13
13
Immob13
13
13
38
Partecipazioni non totalitarie
Si ipotizzi adesso che una societagrave A proceda allrsquoacquisto solo dellrsquo80 delle partecipazioni che compongono il capitale della societagrave B corrispondendo per dette partecipazioni un prezzo pari a 800
A Partecipi i
CapS 800 Totale 800 Totale
800 800
B Impianti
i i
1000
Totale 1000 Totale 1000
Debiti 500 Cap S 200 Ris 300
Emersione di differenze positive
CapS13
13
100013
13
Totale13
13
100013
13
Totale13
13
A13
13
B13
13
100013
13
80013
13
800 13
13
30013
13
50013
13
Debiti13
13
20013
13
Cap S13
13
Ris13
13
Totale13
13
80013
13
80013
13
Impianticipazioni13
13
Partecipcipazioni13
13
Totale13
13
13
39
Assumiamo infine che il valore economico della societagrave B alla data di acquisto sia pari a 1000 ossia 500 in piugrave rispetto al suo patrimonio netto contabile detta differenza in particolare egrave da attribuirebull per 200 agli impianti che hanno un valore corrente di 1200 rispetto al
loro valore contabile di 1000 e bull per 300 allrsquoavviamento che viene riconosciuto alla suddetta societagrave B
Emersione di differenze positive
Partecipazioni non totalitarie
40
Se dopo la distribuzione precedentemente esaminata permane invece una differenza negativa cioegrave il costo egrave inferiore alla corrispondente quota di patrimonio netto questa puograve essere dovuta abull una riduzione del valore derivante da un cattivo andamento economico bull Dallrsquoaver effettuato un buon affare
Emersione di differenze negative
41
art 33 del DLgs12791
bull Attribuire la differenza laquofondo di consolidamento per rischi e oneri futuriraquo nel caso sia dovuta alla previsione di risultati economici sfavorevoli
bull attribuire la differenza a laquoriserva di consolidamentoraquo negli altri casi
Emersione di differenze negative
42
Per lrsquoOIC innanzi tutto la differenza negativa deve essere utilizzata per ridurre proporzionalmente le attivitagrave immobilizzate Non cosigrave per il PCEL 4 che segue il principio della aggregazione a valori contabili
Se sussiste una ulteriore eccedenza negativa questa deve essere stanziata a bull laquofondo di consolidamento per rischi e oneri futuriraquo se si prevede che la
societagrave acquistata sosterragrave perditebull laquoriserva di consolidamentoraquo altri casi
Emersione di differenze negative
43
La societagrave laquoAraquo acquisisce lrsquointero capitale della societagrave laquoBraquo pagando 90 ciograve che contabilmente egrave valorizzato 100
Se intendiamo utilizzare la riserva avremo
A+B Immob 100
Totale 100 Totale 100
CapN 90 Riserva 10
Emersione di differenze negative
10013
13
Totale13
13
Riserva13
13
1013
13
10013
13
Totale13
13
A+B13
13
10013
13
9013
13
CapN13
13
Immob13
13
13
44
bull Ci possono essere casi in cui una partecipazione egrave significativa in cui il comune esercita una posizione di rilievo ma che tecnicamente non egrave controllata ai sensi dellrsquoart 2359 del Codice Civile
bull Egrave il caso di Hera per il Comune di Bologna e di tanti altri casibull In questo caso come si puograve fare
Un problema
45
laquoEgrave ammesso il consolidamento proporzionale di quelle aziende per e quali si configuri un controllo congiunto tra piugrave soggetti La dimostrazione del controllo congiunto deve essere illustrata e fondarsi su situazioni di diritto o di fattoraquo
In tal caso il PCEL 4 ammette il consolidamento proporzionale
Il PCEL 4 al n 25
46
ELIMINAZIONE PARTITE RECIPROCHE
47
Ai fini della procedura di consolidamento risulta necessario distinguere trabull operazioni che non hanno alcun effetto sul risultato consolidato (valori
reciproci)bull operazioni che influenzano lrsquoutile consolidato (utili-perdite interni)
ELIMINAZIONE PARTITE RECIPROCHE
48
Alcuni problemihellip
bull acquisti e vendite di beni quando la societagrave venditrice ha contabilizzato la vendita e la merce ancora in viaggio non egrave stata invece contabilizzata dalla controparte
bull pagamenti fatti da una societagrave allrsquoaltra la quale ancora non ha ricevuto il relativo accredito
bull errori materiali di fatturazione eo contabilizzazione
ELIMINAZIONE PARTITE RECIPROCHE
49
Si intendono tutti quei rapporti generati da operazioni interne al gruppo che trovano espressi nei singoli bilanci da
1 CREDITI E DEBITI
2 COSTI E RICAVI
1 Si devono elidere i crediti di una societagrave con i rispettivi debiti dellrsquoaltra2 Analogamente si devono elidere i costi con i rispettivi ricavi
VALORI RECIPROCI
50
Dopo la cessione ad una societagrave del gruppo le merci sono state vendute a terze economie
SOCIETAgraveB
SOCIETAgraveA
80 100 110
La societagrave A ha conseguito un ricavo di 110 la societagrave B ha sostenuto un costo di 80 a livello di gruppo vi egrave stato un profitto di 30 (20+10)
(Utile 20) (Utile 10)
51
Poniamo che la controllante A acquisti merci dalla controllata B per 100
bullldquoArdquo registrerebbe nella propria contabilitagrave
Merci cacq a Debiti vB 100
bullldquoBrdquo registrerebbe nella propria contabilitagrave
Cred vA a 100Merci cvend
A livello consolidato abbiamo quindi che
52
bullLe poste Cred vA Debiti vBe
Originano crediti e debiti infra-gruppo che e devono essere trattati come precedentemente visto
bullLe poste e
Compensandosi tra loro non alterano lrsquoutile di gruppo Lrsquoeffetto a livello di Stato Patrimoniale consolidato egrave quindi nullo sul foglio di consolidamento non dobbiamo operare alcun intervento
Merci cacq Merci cvend
53
CE SP Acquisto soc gruppo a Deb vsoc gruppo
100
SP CE Cassa a Merci cvendita 110
Acquirenteper il gruppo
Venditoreper il gruppo
CE SP Merci cacquisto a Cassa 80
SP CE Crediti vsoc gruppo a Vendita soc gruppo 100 CE SP Acquisto soc gruppo a Deb vsoc gruppo
100
SP CE Cassa a Merci cvendita 110
Consolidato
CE SP Merci cacquisto a Cassa 80
SP CE Crediti vsoc gruppo a Vendita soc gruppo 100
54
CE SP Merci cacquisto a Cassa 80
SP CE Cassa a Merci cvendita 110
Riepilogandohellip
Primahellip e dopohellip
200A
Part C+R 100B
Cassa C+RA+B
200Cassa C+R20Utile10Utile 30Utile
100 20 230
Debv100Cred
100Cassa210
Cassa13
13
21013
13
10013
13
CredvA13
13
10013
13
Debv13
13
3013
13
Utile13
13
Utile13
13
1013
13
Utile13
13
2013
13
Cassa13
13
B13
13
10013
13
2013
13
C+R13
13
13
Part13
13
A13
13
20013
13
C+R13
13
13
Cassa13
13
20013
13
23013
13
10013
13
A+B13
13
C+R13
13
13
13
55
bull Nei gruppi privati lrsquoIva ha natura solo finanziaria sia per lrsquoacquirente che per il venditore
bull Non egrave cosigrave nel Gruppo Ente Locale dove un credito per la partecipata contiene una quota di Iva che per lrsquoente locale rappresenta invece un costo
bull Quale soluzione si puograve adottare
Attenzione E lrsquoIVA
56
ldquoNel caso di operazioni tra controllante e sue controllate che comportino un trattamento fiscale difforme lrsquoimposta dovragrave essere considerata separatamente e non oggetto di elisione Nel caso dellrsquoimposta sul valore aggiunto infatti questa dovragrave rientrare come onere nel conto economico consolidato a causa della sua indetraibilitagrave per lrsquoente locale controllanterdquo
Il PCEL 4 al punto 24
57
Nel caso di operazioni tra la controllante e le sue controllate oggetto di un difforme trattamento fiscale lrsquoimposta non egrave oggetto di elisione Ad esempio lrsquoimposta sul valore aggiunto Ad esempio nei casi in cui risulta indetraibile lrsquoimposta sul valore aggiunto pagata dalla capogruppo a componenti del gruppo per le quali lrsquoIVA egrave detraibile non egrave oggetto di eliminazione e rientra tra i costi del conto economico consolidato
Lrsquoallegato 4
58
Utili generati da rapporti intervenuti tra societagrave appartenenti al gruppo
Sotto un profilo contabile si deve tenere presente chebull le eliminazioni riguardanti le operazioni dellrsquoesercizio hanno come contropartita
lrsquoutilebull le eliminazioni inerenti esercizi precedenti rettificano invece le riserve
SP Fondo svalutazione a Diversi 40 SP a Riserve 30 CE a Svalutazione crediti 10
Utili interni
59
SocietagraveB
SocietagraveA
80 100
Tra lrsquoacquisto da parte di B (cioegrave 80) e la successiva vendita a A (a 100) si egrave realizzato un profitto interno che dovragrave essere eliminato in quanto sopravvaluta
(Utile 20)
Le merci risultano ancora nel magazzino di una impresa del gruppo
bull Lrsquoutile della societagrave Bbull Il valore del magazzino della societagrave A
60
CE SP Merci cacquisto a Cassa 80
SP CE Crediti vsoc gruppo a Vendita soc gruppo 100
Acquisti soc gruppo a Debiti vsoc gruppo 100
SP Merci a Merci c rim fin 100
CE SP Merci cacquisto a Cassa 80
SP CE Crediti vsoc gruppo a Vendita soc gruppo 100
CE Acquisti soc gruppo a Debiti vsoc gruppo 100CE SP Merci a Merci c fim fin 100
BA
Cons
olid
ato
61
CE Debiti vsoc gruppo a Crediti vsoc gruppo 100
CE Vendite infragruppo a Acquisti infragruppo 100
CE SP Merci c rim fin a Merci 20
In questo modo si riduce il valore delle rimanenze in SP
Quindi per consolidarehellip
62
dovremmobull in primo luogo rettificare la plusvalenza interna contro il
costo sostenuto per lrsquoacquisto del bene da parte della societagrave acquirente
bull in secondo luogo eliminare lrsquoammortamento in eccesso
Situazione piugrave complessa
E nel caso di beni ammortizzabili
63
SOCIETArsquo AATTIVO PASSIVO
Part 100Cassa 20
C+R 200
SOCIETArsquo BATTIVO PASSIVO
Imp 80
C+R 100
SOCIETArsquo A+BATTIVO PASSIVO
C+R 200Cassa 120Imp 80
Cassa 100
Poniamo che la societagrave A possegga un impianto Costo storico 200 ammortizzato in 10 anni
La cessione avviene al sesto anno F amm 120 quindi valore contabile 80hellip
Situazione preesistente
64
X Libro giornale di A SP Cassa a Diversi 100 SP Impianti 80 CE Plusvalenza 20 Libro giornale di B SP SP Impianti a Cassa
100
X Scritture di consolidamento SP SP C+R a Partecipazioni 100 CE SP Plusvalenza (utile) a Impianti 20
SOCIETArsquo AATTIVO PASSIVO
Part 100Cassa 120
C+R 200
SOCIETArsquo BATTIVO PASSIVO
Imp 100 C+R 100
SOCIETArsquo A+BATTIVO PASSIVO
C+R 200Cassa 140Imp 80Utile 20 Cassa 20
65
SOCIETArsquo AATTIVO PASSIVO
Part 100Cassa 120
C+R 200
SOCIETArsquo BATTIVO PASSIVO
Imp 100 C+R 100
SOCIETArsquo A+BATTIVO PASSIVO
C+R 200Cassa 140Imp 80
Poniamo che la societagrave B stimi la residua vita utile dellrsquoimpianto in ulteriori 10 anni
hellip avremo quindi un ammortamento annuo da parte di B pari al 10 del suo costo di acquisto contro un ammortamento consolidato pari al 10 del precedente valore contabile
Cassa 20
SOCIETArsquo AATTIVO PASSIVO
Part 100Cassa 120
C+R 200
SOCIETArsquo BATTIVO PASSIVO
Imp 90 C+R 100
SOCIETArsquo A+BATTIVO PASSIVO
Cassa 140Imp 72ammort10
Utile 0Cassa 40 Ammort 8
Utile 2
66
X+1 Scritture di consolidamento SP SP Riserve a Impianti 20
X+1 Scritture di consolidamento SP CE Impianti a Ammortamento 2
2) Eliminazione plusvalenza
3) lrsquoanno successivo dovremo anche eliminare ammortamento in eccesso
Lrsquoammortamento in eccesso (10 contro 8) deve essere rettificatohellip Quindi
1) Consolidamento partecipazioni
X+1 Scritture di consolidamento SP SP C+R a Partecipazioni 100
Che a sua volta dovragrave essere compensato dalla riservahellip
67
X+1 Scritture di consolidamento SP SP C+R a Partecipazioni 100 SP SP Riserve (C+R) a Impianti 20
X+2 Scritture di consolidamento SP SP C+R a Partecipazioni 100 SP SP Riserve (C+R) a Impianti 18 SP CE Impianti a Ammortamento 2
X+3 Scritture di consolidamento SP SP C+R a Partecipazioni 100 SP SP Riserve (C+R) a Impianti 16 SP CE Impianti a Ammortamento 2
68
anno(a) valore bene in
bilancio di esercizio
(b) ammortinbilancio di esercizio
(c) valore bene in bilancio consolidato
(d) ammortin bilancio consolidato
(e=b-d)) differ ammort (f=b-d-f) plusval
0 100 - 80 - - 20 1 90 10 72 8 2 18 2 80 10 64 8 2 16 3 70 10 56 8 2 14 4 60 10 48 8 2 12 5 50 10 40 8 2 10 6 40 10 32 8 2 8 7 30 10 24 8 2 6 8 20 10 16 8 2 4 9 10 10 8 8 2 2
10 - 10 - 8 2 -100 80 20
| X+3 | Scritture di consolidamento | ||||||||||
| SP SP | C+R | a | Partecipazioni | 100 | |||||||
| SP SP | Riserve (C+R) | a | Impianti | 16 | |||||||
| SP CE | Impianti | a | Ammortamento | 2 |
| X+2 | Scritture di consolidamento | ||||||||||
| SP SP | C+R | a | Partecipazioni | 100 | |||||||
| SP SP | Riserve (C+R) | a | Impianti | 18 | |||||||
| SP CE | Impianti | a | Ammortamento | 2 |
| X+1 | Scritture di consolidamento | ||||||||||
| SP SP | C+R | a | Partecipazioni | 100 | |||||||
| SP SP | Riserve (C+R) | a | Impianti | 20 |
| X+1 | Scritture di consolidamento | ||||||||||
| SP SP | C+R | a | Partecipazioni | 100 |
| X+1 | Scritture di consolidamento | ||||||||||
| SP CE | Impianti | a | Ammortamento | 2 |
| X+1 | Scritture di consolidamento | ||||||||||
| SP SP | Riserve | a | Impianti | 20 |
| X | Scritture di consolidamento | ||||||||||
| SP SP | C+R | a | Partecipazioni | 100 | |||||||
| CE SP | Plusvalenza (utile) | a | Impianti | 20 |
| X | Libro giornale di A | ||||||||||
| SP | Cassa | a | Diversi | 100 | |||||||
| SP | Impianti | 80 | |||||||||
| CE | Plusvalenza | 20 | |||||||||
| Libro giornale di B | |||||||||||
| SP SP | Impianti | a | Cassa | 100 | |||||||
| CE | Debiti vsoc gruppo | a | Crediti vsoc gruppo | 100 | |||||||
| CE | Vendite infragruppo | a | Acquisti infragruppo | 100 | |||||||
| CE SP | Merci c rim fin | a | Merci | 20 | |||||||
| CE SP | Merci cacquisto | a | Cassa | 80 | |||||||
| SP CE | Crediti vsoc gruppo | a | Vendita soc gruppo | 100 | |||||||
| CE | Acquisti soc gruppo | a | Debiti vsoc gruppo | 100 | |||||||
| CE SP | Merci | a | Merci c fim fin | 100 | |||||||
| CE | Acquisti soc gruppo | a | Debiti vsoc gruppo | 100 | |||||||
| CE SP | Merci | a | Merci c rim fin | 100 | |||||||
| CE SP | Merci cacquisto | a | Cassa | 80 | |||||||
| SP CE | Crediti vsoc gruppo | a | Vendita soc gruppo | 100 |
| SP | Fondo svalutazione | a | Diversi | 40 | |||||||
| SP | a | Riserve | 30 | ||||||||
| CE | a | Svalutazione crediti | 10 | ||||||||
| CE SP | Merci cacquisto | a | Cassa | 80 | |||||||
| SP CE | Cassa | a | Merci cvendita | 110 | |||||||
| CE SP | Merci cacquisto | a | Cassa | 80 | |||||||
| SP CE | Crediti vsoc gruppo | a | Vendita soc gruppo | 100 |
| CE SP | Merci cacquisto | a | Cassa | 80 | |||||||
| SP CE | Crediti vsoc gruppo | a | Vendita soc gruppo | 100 | |||||||
| CE SP | Acquisto soc gruppo | a | Deb vsoc gruppo | 100 | |||||||
| SP CE | Cassa | a | Merci cvendita | 110 | |||||||
| CE SP | Acquisto soc gruppo | a | Deb vsoc gruppo | 100 | |||||||
| SP CE | Cassa | a | Merci cvendita | 110 | |||||||
| CONS | |
| 880 | |
| - | |
| 850 | |
| 620 | |
| 2350 | |
| 1210 | |
| 800 | |
| - | |
| 150 | |
| - | |
| 150 | |
| 40 | |
| 2350 |
| RD | RA | ||
| SOCA | SOCB | TOT | |||||
| IMMOBILIZZ | 450 | 430 | 880 | ||||
| PARTECIP | 560 | 560 | |||||
| SCORTE | 500 | 350 | 850 | ||||
| CREDITI | 400 | 220 | 620 | ||||
| TOT ATT | 1910 | 1000 | 2910 | ||||
| DEBITI | 810 | 400 | 1210 | ||||
| CAPSOCA | 800 | 800 | |||||
| CAPSOCB | 300 | 300 | |||||
| RISA | 150 | 150 | |||||
| RIS B | 100 | 100 | |||||
| UTILE A | 150 | 150 | |||||
| UTILE B 3112-18 | 160 | 160 | |||||
| UTILE B 18-3112 | 40 | 40 | |||||
| TOT PASS | 1910 | 1000 | 2910 |
| SOCA | SOCB | TOT | RD | RA | CONS | ||||||||
| PARTECIP | 60 | 60 | 60 | - | |||||||||
| SCORTE | 50 | 50 | 50 | ||||||||||
| CASSA | 100 | 100 | 200 | 200 | |||||||||
| TOT ATT | 160 | 150 | 310 | 250 | |||||||||
| DEBITI | 60 | 50 | 110 | 110 | |||||||||
| CAPNETTO A | 100 | 100 | 100 | ||||||||||
| CAPNETTO B | 100 | 100 | 60 | 40 | |||||||||
| TOT PASS | 160 | 150 | 310 | 60 | 60 | 250 |
22
SOCIETAgrave A
ATTIVO PASSIVO
Part 60
cassa 100
deb 60
netto 100
SOCIETAgrave B
ATTIVO PASSIVO
scorte 50
cassa 100
deb 50
netto 100
SOCIETAgrave A+BATTIVO PASSIVO
cassa 200
scorte 50
deb 110
netto 140magg 100min 40
23
SO CA SO CB TO T RD RA CONSPARTECIP 60 60 60 - SCORTE 50 50 50 CASSA 100 100 200 200 TO T ATT 160 150 310 250 DEBITI 60 50 110 110 CAPNETTO A 100 100 100 CAPNETTO B 100 100 60 40 TO T PASS 160 150 310 60 60 250
24
La prassi contabile prevede i seguenti metodi
rArr INTEGRAZIONE GLOBALE
rArr INTEGRAZIONE PROPORZIONALE
In sostituzione della voce partecipazioni vengono inseriti gli importi integrali delle attivitagrave e delle passivitagrave dellrsquoaffiliata anche nel caso in cui la societagrave madre non detenga il 100
Si inserisce tra le attivitagrave e le passivitagrave e tra i proventi ed oneri la quota proporzionaleriferita al capitale della capogruppo nellrsquoaffiliata
Metodi di consolidamento
25
Quale metodo egrave piugrave coerente con il nostro approccio
26
bull Il PCEL 4 opta per il consolidamento integrale per le partecipazioni di controllo mentre prevede il consolidamento proporzionale nei casi di controllo congiunto
bull LrsquoAllegato 4 che non affronta il tema del controllo congiunto lascia aperta la possibilitagrave di utilizzare sia il consolidamento integrale che quello proporzionale
Quale metodo di consolidamento
27
Egrave la quota parte del capitale delle riserve e degli utili conseguiti dalla controllata laquoacquistatiraquo dalla controllante
Poicheacute le componenti del netto tendono per loro natura a variare nel tempo la determinazione del suddetto valore dipende essenzialmente dalla data a cui si riferisce il calcolo
Il valore del patrimonio netto
28
SSOOCCAA SSOOCCBB TTOOTT IIMMMMOOBBIILLIIZZZZ 445500 443300 888800 PPAARRTTEECCIIPP 556600 556600 SSCCOORRTTEE 550000 335500 885500 CCRREEDDIITTII 440000 222200 662200 TTOOTT AATTTT 11991100 11000000 22991100 DDEEBBIITTII 881100 440000 11221100 CCAAPPSSOOCCAA 880000 880000 CCAAPPSSOOCCBB 330000 330000 RRIISSAA 115500 115500 RRIISS BB 110000 110000 UUTTIILLEE AA 115500 115500 UUTTIILLEE BB 33111122--1188 116600 116600 UUTTIILLEE BB 1188--33111122 4400 4400 TTOOTT PPAASSSS 11991100 11000000 22991100
RRDD RRAA
560
300
100
160
560 560
CCOONNSS 888800 --
885500 662200
22335500 11221100
880000 --
115500 --
115500
4400 22335500
UTILE CONSOLID
29
SOCIETArsquo A+B
Immobil 880Scorte 850Crediti 620
Debiti 1210CS di A 800Ris A 150Utile A+B 190
SOCIETArsquo A
Immobil 450Partec 560Scorte 500Crediti 400
Debiti 810CS di A 800Ris A 150Utile A 150
SOCIETArsquo B
Immobil 430Scorte 350Crediti 220
Debiti 400CS di B 300Ris B 100Utile B 200
Pertanto
30
Ovviamente il prezzo pagato ovvero il costo di acquisto delle partecipazioni puograve essere maggiore o minore della corrispondente quota di capitale acquisito
In tal modo si genera una differenza allrsquoatto del consolidamento che puograve esserebull positiva quando il costo egrave maggiore della quota di netto acquisitabull negativa quando il costo egrave minore della quota di netto acquisita
Consolidamento delle partecipazioni
31
una societagrave laquoAraquo acquisisce lrsquointero capitale di una societagrave laquoBraquo pagando 120 ciograve che contabilmente egrave valorizzato 100 Per focalizzare meglio la questione poniamo che la societagrave laquoAraquo possegga dopo lrsquoacquisto unicamente la partecipazione in laquoBraquo Il valore puograve essere attribuito al valore corrente dellrsquoAttivo di Bhellip
Consolidamento delle partecipazioni
32
Consolidamento delle partecipazioni
33
Nella redazione del bilancio consolidato lrsquoente locale aggrega i bilanci della controllante e delle sue controllate voce per voce sommando tra loro i corrispondenti valori dellrsquoattivo del passivo dellrsquoattivo nettopatrimonio netto dei proventi e degli oneri Il metodo di aggregazione dei valori da utilizzare puograve fare riferimento ai valori contabili senza attribuzione dellrsquoavviamento alle diverse attivitagrave e passivitagrave
In sostanza tutta la eventuale differenza tra costo e valore contabile saragrave da considerare differenza di consolidamento
La ldquoderogardquo del PCEL 4 al punto 15
34
Immobili 100
Avviamento 20
Capitale Netto 120
In sostanza non si pratica la riattribuzione del fair value I valori perograve devono essere ricalcolati con principi contabili omogenei
Secondo il PCEL 4
35
Se vi egrave una differenza positiva ovvero se il costo egrave superiore alla corrispondente quota di patrimonio netto valutata a valori correnti questo puograve essere dovuto a
a) un ulteriore margine pagato in funzione di un avviamento positivo della societagrave acquisita (goodwill)
b) un premio corrisposto per specifici benefici per la societagrave acquirente o per sinergie che otterragrave il gruppo
c) Allrsquoeffettuazione di un cattivo affare
Emersione di differenze positive
36
Nel caso di differenza positiva sono possibili due comportamenti contabili alternativi
bullLrsquoiscrizione della differenza nella posta laquodifferenze di consolidamentoraquo nellrsquoattivo dello stato patrimoniale
bullLrsquoiscrizione della differenza nel netto a riduzione esplicita della riserva di consolidamento
Emersione di differenze positive
37
Nei casi in cui le attivitagrave le passivitagrave e le passivitagrave potenziali identificabili dellrsquoacquisito non soddisfano le condizioni per la rilevazione del plusvalore pagato si determina un conseguente effetto sullrsquoimporto rilevato come laquoavviamentoraquo Se il valore riconoscibile allrsquoimmobile egrave 110 il restante 10 saragrave classificato come avviamento
A+B Immob 110
Totale 120 Totale 120
CapN 120 Avviam 10
Emersione di differenze positive
1013
13
Avviam13
13
12013
13
Totale13
13
12013
13
Totale13
13
A+B13
13
11013
13
12013
13
CapN13
13
Immob13
13
13
38
Partecipazioni non totalitarie
Si ipotizzi adesso che una societagrave A proceda allrsquoacquisto solo dellrsquo80 delle partecipazioni che compongono il capitale della societagrave B corrispondendo per dette partecipazioni un prezzo pari a 800
A Partecipi i
CapS 800 Totale 800 Totale
800 800
B Impianti
i i
1000
Totale 1000 Totale 1000
Debiti 500 Cap S 200 Ris 300
Emersione di differenze positive
CapS13
13
100013
13
Totale13
13
100013
13
Totale13
13
A13
13
B13
13
100013
13
80013
13
800 13
13
30013
13
50013
13
Debiti13
13
20013
13
Cap S13
13
Ris13
13
Totale13
13
80013
13
80013
13
Impianticipazioni13
13
Partecipcipazioni13
13
Totale13
13
13
39
Assumiamo infine che il valore economico della societagrave B alla data di acquisto sia pari a 1000 ossia 500 in piugrave rispetto al suo patrimonio netto contabile detta differenza in particolare egrave da attribuirebull per 200 agli impianti che hanno un valore corrente di 1200 rispetto al
loro valore contabile di 1000 e bull per 300 allrsquoavviamento che viene riconosciuto alla suddetta societagrave B
Emersione di differenze positive
Partecipazioni non totalitarie
40
Se dopo la distribuzione precedentemente esaminata permane invece una differenza negativa cioegrave il costo egrave inferiore alla corrispondente quota di patrimonio netto questa puograve essere dovuta abull una riduzione del valore derivante da un cattivo andamento economico bull Dallrsquoaver effettuato un buon affare
Emersione di differenze negative
41
art 33 del DLgs12791
bull Attribuire la differenza laquofondo di consolidamento per rischi e oneri futuriraquo nel caso sia dovuta alla previsione di risultati economici sfavorevoli
bull attribuire la differenza a laquoriserva di consolidamentoraquo negli altri casi
Emersione di differenze negative
42
Per lrsquoOIC innanzi tutto la differenza negativa deve essere utilizzata per ridurre proporzionalmente le attivitagrave immobilizzate Non cosigrave per il PCEL 4 che segue il principio della aggregazione a valori contabili
Se sussiste una ulteriore eccedenza negativa questa deve essere stanziata a bull laquofondo di consolidamento per rischi e oneri futuriraquo se si prevede che la
societagrave acquistata sosterragrave perditebull laquoriserva di consolidamentoraquo altri casi
Emersione di differenze negative
43
La societagrave laquoAraquo acquisisce lrsquointero capitale della societagrave laquoBraquo pagando 90 ciograve che contabilmente egrave valorizzato 100
Se intendiamo utilizzare la riserva avremo
A+B Immob 100
Totale 100 Totale 100
CapN 90 Riserva 10
Emersione di differenze negative
10013
13
Totale13
13
Riserva13
13
1013
13
10013
13
Totale13
13
A+B13
13
10013
13
9013
13
CapN13
13
Immob13
13
13
44
bull Ci possono essere casi in cui una partecipazione egrave significativa in cui il comune esercita una posizione di rilievo ma che tecnicamente non egrave controllata ai sensi dellrsquoart 2359 del Codice Civile
bull Egrave il caso di Hera per il Comune di Bologna e di tanti altri casibull In questo caso come si puograve fare
Un problema
45
laquoEgrave ammesso il consolidamento proporzionale di quelle aziende per e quali si configuri un controllo congiunto tra piugrave soggetti La dimostrazione del controllo congiunto deve essere illustrata e fondarsi su situazioni di diritto o di fattoraquo
In tal caso il PCEL 4 ammette il consolidamento proporzionale
Il PCEL 4 al n 25
46
ELIMINAZIONE PARTITE RECIPROCHE
47
Ai fini della procedura di consolidamento risulta necessario distinguere trabull operazioni che non hanno alcun effetto sul risultato consolidato (valori
reciproci)bull operazioni che influenzano lrsquoutile consolidato (utili-perdite interni)
ELIMINAZIONE PARTITE RECIPROCHE
48
Alcuni problemihellip
bull acquisti e vendite di beni quando la societagrave venditrice ha contabilizzato la vendita e la merce ancora in viaggio non egrave stata invece contabilizzata dalla controparte
bull pagamenti fatti da una societagrave allrsquoaltra la quale ancora non ha ricevuto il relativo accredito
bull errori materiali di fatturazione eo contabilizzazione
ELIMINAZIONE PARTITE RECIPROCHE
49
Si intendono tutti quei rapporti generati da operazioni interne al gruppo che trovano espressi nei singoli bilanci da
1 CREDITI E DEBITI
2 COSTI E RICAVI
1 Si devono elidere i crediti di una societagrave con i rispettivi debiti dellrsquoaltra2 Analogamente si devono elidere i costi con i rispettivi ricavi
VALORI RECIPROCI
50
Dopo la cessione ad una societagrave del gruppo le merci sono state vendute a terze economie
SOCIETAgraveB
SOCIETAgraveA
80 100 110
La societagrave A ha conseguito un ricavo di 110 la societagrave B ha sostenuto un costo di 80 a livello di gruppo vi egrave stato un profitto di 30 (20+10)
(Utile 20) (Utile 10)
51
Poniamo che la controllante A acquisti merci dalla controllata B per 100
bullldquoArdquo registrerebbe nella propria contabilitagrave
Merci cacq a Debiti vB 100
bullldquoBrdquo registrerebbe nella propria contabilitagrave
Cred vA a 100Merci cvend
A livello consolidato abbiamo quindi che
52
bullLe poste Cred vA Debiti vBe
Originano crediti e debiti infra-gruppo che e devono essere trattati come precedentemente visto
bullLe poste e
Compensandosi tra loro non alterano lrsquoutile di gruppo Lrsquoeffetto a livello di Stato Patrimoniale consolidato egrave quindi nullo sul foglio di consolidamento non dobbiamo operare alcun intervento
Merci cacq Merci cvend
53
CE SP Acquisto soc gruppo a Deb vsoc gruppo
100
SP CE Cassa a Merci cvendita 110
Acquirenteper il gruppo
Venditoreper il gruppo
CE SP Merci cacquisto a Cassa 80
SP CE Crediti vsoc gruppo a Vendita soc gruppo 100 CE SP Acquisto soc gruppo a Deb vsoc gruppo
100
SP CE Cassa a Merci cvendita 110
Consolidato
CE SP Merci cacquisto a Cassa 80
SP CE Crediti vsoc gruppo a Vendita soc gruppo 100
54
CE SP Merci cacquisto a Cassa 80
SP CE Cassa a Merci cvendita 110
Riepilogandohellip
Primahellip e dopohellip
200A
Part C+R 100B
Cassa C+RA+B
200Cassa C+R20Utile10Utile 30Utile
100 20 230
Debv100Cred
100Cassa210
Cassa13
13
21013
13
10013
13
CredvA13
13
10013
13
Debv13
13
3013
13
Utile13
13
Utile13
13
1013
13
Utile13
13
2013
13
Cassa13
13
B13
13
10013
13
2013
13
C+R13
13
13
Part13
13
A13
13
20013
13
C+R13
13
13
Cassa13
13
20013
13
23013
13
10013
13
A+B13
13
C+R13
13
13
13
55
bull Nei gruppi privati lrsquoIva ha natura solo finanziaria sia per lrsquoacquirente che per il venditore
bull Non egrave cosigrave nel Gruppo Ente Locale dove un credito per la partecipata contiene una quota di Iva che per lrsquoente locale rappresenta invece un costo
bull Quale soluzione si puograve adottare
Attenzione E lrsquoIVA
56
ldquoNel caso di operazioni tra controllante e sue controllate che comportino un trattamento fiscale difforme lrsquoimposta dovragrave essere considerata separatamente e non oggetto di elisione Nel caso dellrsquoimposta sul valore aggiunto infatti questa dovragrave rientrare come onere nel conto economico consolidato a causa della sua indetraibilitagrave per lrsquoente locale controllanterdquo
Il PCEL 4 al punto 24
57
Nel caso di operazioni tra la controllante e le sue controllate oggetto di un difforme trattamento fiscale lrsquoimposta non egrave oggetto di elisione Ad esempio lrsquoimposta sul valore aggiunto Ad esempio nei casi in cui risulta indetraibile lrsquoimposta sul valore aggiunto pagata dalla capogruppo a componenti del gruppo per le quali lrsquoIVA egrave detraibile non egrave oggetto di eliminazione e rientra tra i costi del conto economico consolidato
Lrsquoallegato 4
58
Utili generati da rapporti intervenuti tra societagrave appartenenti al gruppo
Sotto un profilo contabile si deve tenere presente chebull le eliminazioni riguardanti le operazioni dellrsquoesercizio hanno come contropartita
lrsquoutilebull le eliminazioni inerenti esercizi precedenti rettificano invece le riserve
SP Fondo svalutazione a Diversi 40 SP a Riserve 30 CE a Svalutazione crediti 10
Utili interni
59
SocietagraveB
SocietagraveA
80 100
Tra lrsquoacquisto da parte di B (cioegrave 80) e la successiva vendita a A (a 100) si egrave realizzato un profitto interno che dovragrave essere eliminato in quanto sopravvaluta
(Utile 20)
Le merci risultano ancora nel magazzino di una impresa del gruppo
bull Lrsquoutile della societagrave Bbull Il valore del magazzino della societagrave A
60
CE SP Merci cacquisto a Cassa 80
SP CE Crediti vsoc gruppo a Vendita soc gruppo 100
Acquisti soc gruppo a Debiti vsoc gruppo 100
SP Merci a Merci c rim fin 100
CE SP Merci cacquisto a Cassa 80
SP CE Crediti vsoc gruppo a Vendita soc gruppo 100
CE Acquisti soc gruppo a Debiti vsoc gruppo 100CE SP Merci a Merci c fim fin 100
BA
Cons
olid
ato
61
CE Debiti vsoc gruppo a Crediti vsoc gruppo 100
CE Vendite infragruppo a Acquisti infragruppo 100
CE SP Merci c rim fin a Merci 20
In questo modo si riduce il valore delle rimanenze in SP
Quindi per consolidarehellip
62
dovremmobull in primo luogo rettificare la plusvalenza interna contro il
costo sostenuto per lrsquoacquisto del bene da parte della societagrave acquirente
bull in secondo luogo eliminare lrsquoammortamento in eccesso
Situazione piugrave complessa
E nel caso di beni ammortizzabili
63
SOCIETArsquo AATTIVO PASSIVO
Part 100Cassa 20
C+R 200
SOCIETArsquo BATTIVO PASSIVO
Imp 80
C+R 100
SOCIETArsquo A+BATTIVO PASSIVO
C+R 200Cassa 120Imp 80
Cassa 100
Poniamo che la societagrave A possegga un impianto Costo storico 200 ammortizzato in 10 anni
La cessione avviene al sesto anno F amm 120 quindi valore contabile 80hellip
Situazione preesistente
64
X Libro giornale di A SP Cassa a Diversi 100 SP Impianti 80 CE Plusvalenza 20 Libro giornale di B SP SP Impianti a Cassa
100
X Scritture di consolidamento SP SP C+R a Partecipazioni 100 CE SP Plusvalenza (utile) a Impianti 20
SOCIETArsquo AATTIVO PASSIVO
Part 100Cassa 120
C+R 200
SOCIETArsquo BATTIVO PASSIVO
Imp 100 C+R 100
SOCIETArsquo A+BATTIVO PASSIVO
C+R 200Cassa 140Imp 80Utile 20 Cassa 20
65
SOCIETArsquo AATTIVO PASSIVO
Part 100Cassa 120
C+R 200
SOCIETArsquo BATTIVO PASSIVO
Imp 100 C+R 100
SOCIETArsquo A+BATTIVO PASSIVO
C+R 200Cassa 140Imp 80
Poniamo che la societagrave B stimi la residua vita utile dellrsquoimpianto in ulteriori 10 anni
hellip avremo quindi un ammortamento annuo da parte di B pari al 10 del suo costo di acquisto contro un ammortamento consolidato pari al 10 del precedente valore contabile
Cassa 20
SOCIETArsquo AATTIVO PASSIVO
Part 100Cassa 120
C+R 200
SOCIETArsquo BATTIVO PASSIVO
Imp 90 C+R 100
SOCIETArsquo A+BATTIVO PASSIVO
Cassa 140Imp 72ammort10
Utile 0Cassa 40 Ammort 8
Utile 2
66
X+1 Scritture di consolidamento SP SP Riserve a Impianti 20
X+1 Scritture di consolidamento SP CE Impianti a Ammortamento 2
2) Eliminazione plusvalenza
3) lrsquoanno successivo dovremo anche eliminare ammortamento in eccesso
Lrsquoammortamento in eccesso (10 contro 8) deve essere rettificatohellip Quindi
1) Consolidamento partecipazioni
X+1 Scritture di consolidamento SP SP C+R a Partecipazioni 100
Che a sua volta dovragrave essere compensato dalla riservahellip
67
X+1 Scritture di consolidamento SP SP C+R a Partecipazioni 100 SP SP Riserve (C+R) a Impianti 20
X+2 Scritture di consolidamento SP SP C+R a Partecipazioni 100 SP SP Riserve (C+R) a Impianti 18 SP CE Impianti a Ammortamento 2
X+3 Scritture di consolidamento SP SP C+R a Partecipazioni 100 SP SP Riserve (C+R) a Impianti 16 SP CE Impianti a Ammortamento 2
68
anno(a) valore bene in
bilancio di esercizio
(b) ammortinbilancio di esercizio
(c) valore bene in bilancio consolidato
(d) ammortin bilancio consolidato
(e=b-d)) differ ammort (f=b-d-f) plusval
0 100 - 80 - - 20 1 90 10 72 8 2 18 2 80 10 64 8 2 16 3 70 10 56 8 2 14 4 60 10 48 8 2 12 5 50 10 40 8 2 10 6 40 10 32 8 2 8 7 30 10 24 8 2 6 8 20 10 16 8 2 4 9 10 10 8 8 2 2
10 - 10 - 8 2 -100 80 20
| X+3 | Scritture di consolidamento | ||||||||||
| SP SP | C+R | a | Partecipazioni | 100 | |||||||
| SP SP | Riserve (C+R) | a | Impianti | 16 | |||||||
| SP CE | Impianti | a | Ammortamento | 2 |
| X+2 | Scritture di consolidamento | ||||||||||
| SP SP | C+R | a | Partecipazioni | 100 | |||||||
| SP SP | Riserve (C+R) | a | Impianti | 18 | |||||||
| SP CE | Impianti | a | Ammortamento | 2 |
| X+1 | Scritture di consolidamento | ||||||||||
| SP SP | C+R | a | Partecipazioni | 100 | |||||||
| SP SP | Riserve (C+R) | a | Impianti | 20 |
| X+1 | Scritture di consolidamento | ||||||||||
| SP SP | C+R | a | Partecipazioni | 100 |
| X+1 | Scritture di consolidamento | ||||||||||
| SP CE | Impianti | a | Ammortamento | 2 |
| X+1 | Scritture di consolidamento | ||||||||||
| SP SP | Riserve | a | Impianti | 20 |
| X | Scritture di consolidamento | ||||||||||
| SP SP | C+R | a | Partecipazioni | 100 | |||||||
| CE SP | Plusvalenza (utile) | a | Impianti | 20 |
| X | Libro giornale di A | ||||||||||
| SP | Cassa | a | Diversi | 100 | |||||||
| SP | Impianti | 80 | |||||||||
| CE | Plusvalenza | 20 | |||||||||
| Libro giornale di B | |||||||||||
| SP SP | Impianti | a | Cassa | 100 | |||||||
| CE | Debiti vsoc gruppo | a | Crediti vsoc gruppo | 100 | |||||||
| CE | Vendite infragruppo | a | Acquisti infragruppo | 100 | |||||||
| CE SP | Merci c rim fin | a | Merci | 20 | |||||||
| CE SP | Merci cacquisto | a | Cassa | 80 | |||||||
| SP CE | Crediti vsoc gruppo | a | Vendita soc gruppo | 100 | |||||||
| CE | Acquisti soc gruppo | a | Debiti vsoc gruppo | 100 | |||||||
| CE SP | Merci | a | Merci c fim fin | 100 | |||||||
| CE | Acquisti soc gruppo | a | Debiti vsoc gruppo | 100 | |||||||
| CE SP | Merci | a | Merci c rim fin | 100 | |||||||
| CE SP | Merci cacquisto | a | Cassa | 80 | |||||||
| SP CE | Crediti vsoc gruppo | a | Vendita soc gruppo | 100 |
| SP | Fondo svalutazione | a | Diversi | 40 | |||||||
| SP | a | Riserve | 30 | ||||||||
| CE | a | Svalutazione crediti | 10 | ||||||||
| CE SP | Merci cacquisto | a | Cassa | 80 | |||||||
| SP CE | Cassa | a | Merci cvendita | 110 | |||||||
| CE SP | Merci cacquisto | a | Cassa | 80 | |||||||
| SP CE | Crediti vsoc gruppo | a | Vendita soc gruppo | 100 |
| CE SP | Merci cacquisto | a | Cassa | 80 | |||||||
| SP CE | Crediti vsoc gruppo | a | Vendita soc gruppo | 100 | |||||||
| CE SP | Acquisto soc gruppo | a | Deb vsoc gruppo | 100 | |||||||
| SP CE | Cassa | a | Merci cvendita | 110 | |||||||
| CE SP | Acquisto soc gruppo | a | Deb vsoc gruppo | 100 | |||||||
| SP CE | Cassa | a | Merci cvendita | 110 | |||||||
| CONS | |
| 880 | |
| - | |
| 850 | |
| 620 | |
| 2350 | |
| 1210 | |
| 800 | |
| - | |
| 150 | |
| - | |
| 150 | |
| 40 | |
| 2350 |
| RD | RA | ||
| SOCA | SOCB | TOT | |||||
| IMMOBILIZZ | 450 | 430 | 880 | ||||
| PARTECIP | 560 | 560 | |||||
| SCORTE | 500 | 350 | 850 | ||||
| CREDITI | 400 | 220 | 620 | ||||
| TOT ATT | 1910 | 1000 | 2910 | ||||
| DEBITI | 810 | 400 | 1210 | ||||
| CAPSOCA | 800 | 800 | |||||
| CAPSOCB | 300 | 300 | |||||
| RISA | 150 | 150 | |||||
| RIS B | 100 | 100 | |||||
| UTILE A | 150 | 150 | |||||
| UTILE B 3112-18 | 160 | 160 | |||||
| UTILE B 18-3112 | 40 | 40 | |||||
| TOT PASS | 1910 | 1000 | 2910 |
| SOCA | SOCB | TOT | RD | RA | CONS | ||||||||
| PARTECIP | 60 | 60 | 60 | - | |||||||||
| SCORTE | 50 | 50 | 50 | ||||||||||
| CASSA | 100 | 100 | 200 | 200 | |||||||||
| TOT ATT | 160 | 150 | 310 | 250 | |||||||||
| DEBITI | 60 | 50 | 110 | 110 | |||||||||
| CAPNETTO A | 100 | 100 | 100 | ||||||||||
| CAPNETTO B | 100 | 100 | 60 | 40 | |||||||||
| TOT PASS | 160 | 150 | 310 | 60 | 60 | 250 |
23
SO CA SO CB TO T RD RA CONSPARTECIP 60 60 60 - SCORTE 50 50 50 CASSA 100 100 200 200 TO T ATT 160 150 310 250 DEBITI 60 50 110 110 CAPNETTO A 100 100 100 CAPNETTO B 100 100 60 40 TO T PASS 160 150 310 60 60 250
24
La prassi contabile prevede i seguenti metodi
rArr INTEGRAZIONE GLOBALE
rArr INTEGRAZIONE PROPORZIONALE
In sostituzione della voce partecipazioni vengono inseriti gli importi integrali delle attivitagrave e delle passivitagrave dellrsquoaffiliata anche nel caso in cui la societagrave madre non detenga il 100
Si inserisce tra le attivitagrave e le passivitagrave e tra i proventi ed oneri la quota proporzionaleriferita al capitale della capogruppo nellrsquoaffiliata
Metodi di consolidamento
25
Quale metodo egrave piugrave coerente con il nostro approccio
26
bull Il PCEL 4 opta per il consolidamento integrale per le partecipazioni di controllo mentre prevede il consolidamento proporzionale nei casi di controllo congiunto
bull LrsquoAllegato 4 che non affronta il tema del controllo congiunto lascia aperta la possibilitagrave di utilizzare sia il consolidamento integrale che quello proporzionale
Quale metodo di consolidamento
27
Egrave la quota parte del capitale delle riserve e degli utili conseguiti dalla controllata laquoacquistatiraquo dalla controllante
Poicheacute le componenti del netto tendono per loro natura a variare nel tempo la determinazione del suddetto valore dipende essenzialmente dalla data a cui si riferisce il calcolo
Il valore del patrimonio netto
28
SSOOCCAA SSOOCCBB TTOOTT IIMMMMOOBBIILLIIZZZZ 445500 443300 888800 PPAARRTTEECCIIPP 556600 556600 SSCCOORRTTEE 550000 335500 885500 CCRREEDDIITTII 440000 222200 662200 TTOOTT AATTTT 11991100 11000000 22991100 DDEEBBIITTII 881100 440000 11221100 CCAAPPSSOOCCAA 880000 880000 CCAAPPSSOOCCBB 330000 330000 RRIISSAA 115500 115500 RRIISS BB 110000 110000 UUTTIILLEE AA 115500 115500 UUTTIILLEE BB 33111122--1188 116600 116600 UUTTIILLEE BB 1188--33111122 4400 4400 TTOOTT PPAASSSS 11991100 11000000 22991100
RRDD RRAA
560
300
100
160
560 560
CCOONNSS 888800 --
885500 662200
22335500 11221100
880000 --
115500 --
115500
4400 22335500
UTILE CONSOLID
29
SOCIETArsquo A+B
Immobil 880Scorte 850Crediti 620
Debiti 1210CS di A 800Ris A 150Utile A+B 190
SOCIETArsquo A
Immobil 450Partec 560Scorte 500Crediti 400
Debiti 810CS di A 800Ris A 150Utile A 150
SOCIETArsquo B
Immobil 430Scorte 350Crediti 220
Debiti 400CS di B 300Ris B 100Utile B 200
Pertanto
30
Ovviamente il prezzo pagato ovvero il costo di acquisto delle partecipazioni puograve essere maggiore o minore della corrispondente quota di capitale acquisito
In tal modo si genera una differenza allrsquoatto del consolidamento che puograve esserebull positiva quando il costo egrave maggiore della quota di netto acquisitabull negativa quando il costo egrave minore della quota di netto acquisita
Consolidamento delle partecipazioni
31
una societagrave laquoAraquo acquisisce lrsquointero capitale di una societagrave laquoBraquo pagando 120 ciograve che contabilmente egrave valorizzato 100 Per focalizzare meglio la questione poniamo che la societagrave laquoAraquo possegga dopo lrsquoacquisto unicamente la partecipazione in laquoBraquo Il valore puograve essere attribuito al valore corrente dellrsquoAttivo di Bhellip
Consolidamento delle partecipazioni
32
Consolidamento delle partecipazioni
33
Nella redazione del bilancio consolidato lrsquoente locale aggrega i bilanci della controllante e delle sue controllate voce per voce sommando tra loro i corrispondenti valori dellrsquoattivo del passivo dellrsquoattivo nettopatrimonio netto dei proventi e degli oneri Il metodo di aggregazione dei valori da utilizzare puograve fare riferimento ai valori contabili senza attribuzione dellrsquoavviamento alle diverse attivitagrave e passivitagrave
In sostanza tutta la eventuale differenza tra costo e valore contabile saragrave da considerare differenza di consolidamento
La ldquoderogardquo del PCEL 4 al punto 15
34
Immobili 100
Avviamento 20
Capitale Netto 120
In sostanza non si pratica la riattribuzione del fair value I valori perograve devono essere ricalcolati con principi contabili omogenei
Secondo il PCEL 4
35
Se vi egrave una differenza positiva ovvero se il costo egrave superiore alla corrispondente quota di patrimonio netto valutata a valori correnti questo puograve essere dovuto a
a) un ulteriore margine pagato in funzione di un avviamento positivo della societagrave acquisita (goodwill)
b) un premio corrisposto per specifici benefici per la societagrave acquirente o per sinergie che otterragrave il gruppo
c) Allrsquoeffettuazione di un cattivo affare
Emersione di differenze positive
36
Nel caso di differenza positiva sono possibili due comportamenti contabili alternativi
bullLrsquoiscrizione della differenza nella posta laquodifferenze di consolidamentoraquo nellrsquoattivo dello stato patrimoniale
bullLrsquoiscrizione della differenza nel netto a riduzione esplicita della riserva di consolidamento
Emersione di differenze positive
37
Nei casi in cui le attivitagrave le passivitagrave e le passivitagrave potenziali identificabili dellrsquoacquisito non soddisfano le condizioni per la rilevazione del plusvalore pagato si determina un conseguente effetto sullrsquoimporto rilevato come laquoavviamentoraquo Se il valore riconoscibile allrsquoimmobile egrave 110 il restante 10 saragrave classificato come avviamento
A+B Immob 110
Totale 120 Totale 120
CapN 120 Avviam 10
Emersione di differenze positive
1013
13
Avviam13
13
12013
13
Totale13
13
12013
13
Totale13
13
A+B13
13
11013
13
12013
13
CapN13
13
Immob13
13
13
38
Partecipazioni non totalitarie
Si ipotizzi adesso che una societagrave A proceda allrsquoacquisto solo dellrsquo80 delle partecipazioni che compongono il capitale della societagrave B corrispondendo per dette partecipazioni un prezzo pari a 800
A Partecipi i
CapS 800 Totale 800 Totale
800 800
B Impianti
i i
1000
Totale 1000 Totale 1000
Debiti 500 Cap S 200 Ris 300
Emersione di differenze positive
CapS13
13
100013
13
Totale13
13
100013
13
Totale13
13
A13
13
B13
13
100013
13
80013
13
800 13
13
30013
13
50013
13
Debiti13
13
20013
13
Cap S13
13
Ris13
13
Totale13
13
80013
13
80013
13
Impianticipazioni13
13
Partecipcipazioni13
13
Totale13
13
13
39
Assumiamo infine che il valore economico della societagrave B alla data di acquisto sia pari a 1000 ossia 500 in piugrave rispetto al suo patrimonio netto contabile detta differenza in particolare egrave da attribuirebull per 200 agli impianti che hanno un valore corrente di 1200 rispetto al
loro valore contabile di 1000 e bull per 300 allrsquoavviamento che viene riconosciuto alla suddetta societagrave B
Emersione di differenze positive
Partecipazioni non totalitarie
40
Se dopo la distribuzione precedentemente esaminata permane invece una differenza negativa cioegrave il costo egrave inferiore alla corrispondente quota di patrimonio netto questa puograve essere dovuta abull una riduzione del valore derivante da un cattivo andamento economico bull Dallrsquoaver effettuato un buon affare
Emersione di differenze negative
41
art 33 del DLgs12791
bull Attribuire la differenza laquofondo di consolidamento per rischi e oneri futuriraquo nel caso sia dovuta alla previsione di risultati economici sfavorevoli
bull attribuire la differenza a laquoriserva di consolidamentoraquo negli altri casi
Emersione di differenze negative
42
Per lrsquoOIC innanzi tutto la differenza negativa deve essere utilizzata per ridurre proporzionalmente le attivitagrave immobilizzate Non cosigrave per il PCEL 4 che segue il principio della aggregazione a valori contabili
Se sussiste una ulteriore eccedenza negativa questa deve essere stanziata a bull laquofondo di consolidamento per rischi e oneri futuriraquo se si prevede che la
societagrave acquistata sosterragrave perditebull laquoriserva di consolidamentoraquo altri casi
Emersione di differenze negative
43
La societagrave laquoAraquo acquisisce lrsquointero capitale della societagrave laquoBraquo pagando 90 ciograve che contabilmente egrave valorizzato 100
Se intendiamo utilizzare la riserva avremo
A+B Immob 100
Totale 100 Totale 100
CapN 90 Riserva 10
Emersione di differenze negative
10013
13
Totale13
13
Riserva13
13
1013
13
10013
13
Totale13
13
A+B13
13
10013
13
9013
13
CapN13
13
Immob13
13
13
44
bull Ci possono essere casi in cui una partecipazione egrave significativa in cui il comune esercita una posizione di rilievo ma che tecnicamente non egrave controllata ai sensi dellrsquoart 2359 del Codice Civile
bull Egrave il caso di Hera per il Comune di Bologna e di tanti altri casibull In questo caso come si puograve fare
Un problema
45
laquoEgrave ammesso il consolidamento proporzionale di quelle aziende per e quali si configuri un controllo congiunto tra piugrave soggetti La dimostrazione del controllo congiunto deve essere illustrata e fondarsi su situazioni di diritto o di fattoraquo
In tal caso il PCEL 4 ammette il consolidamento proporzionale
Il PCEL 4 al n 25
46
ELIMINAZIONE PARTITE RECIPROCHE
47
Ai fini della procedura di consolidamento risulta necessario distinguere trabull operazioni che non hanno alcun effetto sul risultato consolidato (valori
reciproci)bull operazioni che influenzano lrsquoutile consolidato (utili-perdite interni)
ELIMINAZIONE PARTITE RECIPROCHE
48
Alcuni problemihellip
bull acquisti e vendite di beni quando la societagrave venditrice ha contabilizzato la vendita e la merce ancora in viaggio non egrave stata invece contabilizzata dalla controparte
bull pagamenti fatti da una societagrave allrsquoaltra la quale ancora non ha ricevuto il relativo accredito
bull errori materiali di fatturazione eo contabilizzazione
ELIMINAZIONE PARTITE RECIPROCHE
49
Si intendono tutti quei rapporti generati da operazioni interne al gruppo che trovano espressi nei singoli bilanci da
1 CREDITI E DEBITI
2 COSTI E RICAVI
1 Si devono elidere i crediti di una societagrave con i rispettivi debiti dellrsquoaltra2 Analogamente si devono elidere i costi con i rispettivi ricavi
VALORI RECIPROCI
50
Dopo la cessione ad una societagrave del gruppo le merci sono state vendute a terze economie
SOCIETAgraveB
SOCIETAgraveA
80 100 110
La societagrave A ha conseguito un ricavo di 110 la societagrave B ha sostenuto un costo di 80 a livello di gruppo vi egrave stato un profitto di 30 (20+10)
(Utile 20) (Utile 10)
51
Poniamo che la controllante A acquisti merci dalla controllata B per 100
bullldquoArdquo registrerebbe nella propria contabilitagrave
Merci cacq a Debiti vB 100
bullldquoBrdquo registrerebbe nella propria contabilitagrave
Cred vA a 100Merci cvend
A livello consolidato abbiamo quindi che
52
bullLe poste Cred vA Debiti vBe
Originano crediti e debiti infra-gruppo che e devono essere trattati come precedentemente visto
bullLe poste e
Compensandosi tra loro non alterano lrsquoutile di gruppo Lrsquoeffetto a livello di Stato Patrimoniale consolidato egrave quindi nullo sul foglio di consolidamento non dobbiamo operare alcun intervento
Merci cacq Merci cvend
53
CE SP Acquisto soc gruppo a Deb vsoc gruppo
100
SP CE Cassa a Merci cvendita 110
Acquirenteper il gruppo
Venditoreper il gruppo
CE SP Merci cacquisto a Cassa 80
SP CE Crediti vsoc gruppo a Vendita soc gruppo 100 CE SP Acquisto soc gruppo a Deb vsoc gruppo
100
SP CE Cassa a Merci cvendita 110
Consolidato
CE SP Merci cacquisto a Cassa 80
SP CE Crediti vsoc gruppo a Vendita soc gruppo 100
54
CE SP Merci cacquisto a Cassa 80
SP CE Cassa a Merci cvendita 110
Riepilogandohellip
Primahellip e dopohellip
200A
Part C+R 100B
Cassa C+RA+B
200Cassa C+R20Utile10Utile 30Utile
100 20 230
Debv100Cred
100Cassa210
Cassa13
13
21013
13
10013
13
CredvA13
13
10013
13
Debv13
13
3013
13
Utile13
13
Utile13
13
1013
13
Utile13
13
2013
13
Cassa13
13
B13
13
10013
13
2013
13
C+R13
13
13
Part13
13
A13
13
20013
13
C+R13
13
13
Cassa13
13
20013
13
23013
13
10013
13
A+B13
13
C+R13
13
13
13
55
bull Nei gruppi privati lrsquoIva ha natura solo finanziaria sia per lrsquoacquirente che per il venditore
bull Non egrave cosigrave nel Gruppo Ente Locale dove un credito per la partecipata contiene una quota di Iva che per lrsquoente locale rappresenta invece un costo
bull Quale soluzione si puograve adottare
Attenzione E lrsquoIVA
56
ldquoNel caso di operazioni tra controllante e sue controllate che comportino un trattamento fiscale difforme lrsquoimposta dovragrave essere considerata separatamente e non oggetto di elisione Nel caso dellrsquoimposta sul valore aggiunto infatti questa dovragrave rientrare come onere nel conto economico consolidato a causa della sua indetraibilitagrave per lrsquoente locale controllanterdquo
Il PCEL 4 al punto 24
57
Nel caso di operazioni tra la controllante e le sue controllate oggetto di un difforme trattamento fiscale lrsquoimposta non egrave oggetto di elisione Ad esempio lrsquoimposta sul valore aggiunto Ad esempio nei casi in cui risulta indetraibile lrsquoimposta sul valore aggiunto pagata dalla capogruppo a componenti del gruppo per le quali lrsquoIVA egrave detraibile non egrave oggetto di eliminazione e rientra tra i costi del conto economico consolidato
Lrsquoallegato 4
58
Utili generati da rapporti intervenuti tra societagrave appartenenti al gruppo
Sotto un profilo contabile si deve tenere presente chebull le eliminazioni riguardanti le operazioni dellrsquoesercizio hanno come contropartita
lrsquoutilebull le eliminazioni inerenti esercizi precedenti rettificano invece le riserve
SP Fondo svalutazione a Diversi 40 SP a Riserve 30 CE a Svalutazione crediti 10
Utili interni
59
SocietagraveB
SocietagraveA
80 100
Tra lrsquoacquisto da parte di B (cioegrave 80) e la successiva vendita a A (a 100) si egrave realizzato un profitto interno che dovragrave essere eliminato in quanto sopravvaluta
(Utile 20)
Le merci risultano ancora nel magazzino di una impresa del gruppo
bull Lrsquoutile della societagrave Bbull Il valore del magazzino della societagrave A
60
CE SP Merci cacquisto a Cassa 80
SP CE Crediti vsoc gruppo a Vendita soc gruppo 100
Acquisti soc gruppo a Debiti vsoc gruppo 100
SP Merci a Merci c rim fin 100
CE SP Merci cacquisto a Cassa 80
SP CE Crediti vsoc gruppo a Vendita soc gruppo 100
CE Acquisti soc gruppo a Debiti vsoc gruppo 100CE SP Merci a Merci c fim fin 100
BA
Cons
olid
ato
61
CE Debiti vsoc gruppo a Crediti vsoc gruppo 100
CE Vendite infragruppo a Acquisti infragruppo 100
CE SP Merci c rim fin a Merci 20
In questo modo si riduce il valore delle rimanenze in SP
Quindi per consolidarehellip
62
dovremmobull in primo luogo rettificare la plusvalenza interna contro il
costo sostenuto per lrsquoacquisto del bene da parte della societagrave acquirente
bull in secondo luogo eliminare lrsquoammortamento in eccesso
Situazione piugrave complessa
E nel caso di beni ammortizzabili
63
SOCIETArsquo AATTIVO PASSIVO
Part 100Cassa 20
C+R 200
SOCIETArsquo BATTIVO PASSIVO
Imp 80
C+R 100
SOCIETArsquo A+BATTIVO PASSIVO
C+R 200Cassa 120Imp 80
Cassa 100
Poniamo che la societagrave A possegga un impianto Costo storico 200 ammortizzato in 10 anni
La cessione avviene al sesto anno F amm 120 quindi valore contabile 80hellip
Situazione preesistente
64
X Libro giornale di A SP Cassa a Diversi 100 SP Impianti 80 CE Plusvalenza 20 Libro giornale di B SP SP Impianti a Cassa
100
X Scritture di consolidamento SP SP C+R a Partecipazioni 100 CE SP Plusvalenza (utile) a Impianti 20
SOCIETArsquo AATTIVO PASSIVO
Part 100Cassa 120
C+R 200
SOCIETArsquo BATTIVO PASSIVO
Imp 100 C+R 100
SOCIETArsquo A+BATTIVO PASSIVO
C+R 200Cassa 140Imp 80Utile 20 Cassa 20
65
SOCIETArsquo AATTIVO PASSIVO
Part 100Cassa 120
C+R 200
SOCIETArsquo BATTIVO PASSIVO
Imp 100 C+R 100
SOCIETArsquo A+BATTIVO PASSIVO
C+R 200Cassa 140Imp 80
Poniamo che la societagrave B stimi la residua vita utile dellrsquoimpianto in ulteriori 10 anni
hellip avremo quindi un ammortamento annuo da parte di B pari al 10 del suo costo di acquisto contro un ammortamento consolidato pari al 10 del precedente valore contabile
Cassa 20
SOCIETArsquo AATTIVO PASSIVO
Part 100Cassa 120
C+R 200
SOCIETArsquo BATTIVO PASSIVO
Imp 90 C+R 100
SOCIETArsquo A+BATTIVO PASSIVO
Cassa 140Imp 72ammort10
Utile 0Cassa 40 Ammort 8
Utile 2
66
X+1 Scritture di consolidamento SP SP Riserve a Impianti 20
X+1 Scritture di consolidamento SP CE Impianti a Ammortamento 2
2) Eliminazione plusvalenza
3) lrsquoanno successivo dovremo anche eliminare ammortamento in eccesso
Lrsquoammortamento in eccesso (10 contro 8) deve essere rettificatohellip Quindi
1) Consolidamento partecipazioni
X+1 Scritture di consolidamento SP SP C+R a Partecipazioni 100
Che a sua volta dovragrave essere compensato dalla riservahellip
67
X+1 Scritture di consolidamento SP SP C+R a Partecipazioni 100 SP SP Riserve (C+R) a Impianti 20
X+2 Scritture di consolidamento SP SP C+R a Partecipazioni 100 SP SP Riserve (C+R) a Impianti 18 SP CE Impianti a Ammortamento 2
X+3 Scritture di consolidamento SP SP C+R a Partecipazioni 100 SP SP Riserve (C+R) a Impianti 16 SP CE Impianti a Ammortamento 2
68
anno(a) valore bene in
bilancio di esercizio
(b) ammortinbilancio di esercizio
(c) valore bene in bilancio consolidato
(d) ammortin bilancio consolidato
(e=b-d)) differ ammort (f=b-d-f) plusval
0 100 - 80 - - 20 1 90 10 72 8 2 18 2 80 10 64 8 2 16 3 70 10 56 8 2 14 4 60 10 48 8 2 12 5 50 10 40 8 2 10 6 40 10 32 8 2 8 7 30 10 24 8 2 6 8 20 10 16 8 2 4 9 10 10 8 8 2 2
10 - 10 - 8 2 -100 80 20
| X+3 | Scritture di consolidamento | ||||||||||
| SP SP | C+R | a | Partecipazioni | 100 | |||||||
| SP SP | Riserve (C+R) | a | Impianti | 16 | |||||||
| SP CE | Impianti | a | Ammortamento | 2 |
| X+2 | Scritture di consolidamento | ||||||||||
| SP SP | C+R | a | Partecipazioni | 100 | |||||||
| SP SP | Riserve (C+R) | a | Impianti | 18 | |||||||
| SP CE | Impianti | a | Ammortamento | 2 |
| X+1 | Scritture di consolidamento | ||||||||||
| SP SP | C+R | a | Partecipazioni | 100 | |||||||
| SP SP | Riserve (C+R) | a | Impianti | 20 |
| X+1 | Scritture di consolidamento | ||||||||||
| SP SP | C+R | a | Partecipazioni | 100 |
| X+1 | Scritture di consolidamento | ||||||||||
| SP CE | Impianti | a | Ammortamento | 2 |
| X+1 | Scritture di consolidamento | ||||||||||
| SP SP | Riserve | a | Impianti | 20 |
| X | Scritture di consolidamento | ||||||||||
| SP SP | C+R | a | Partecipazioni | 100 | |||||||
| CE SP | Plusvalenza (utile) | a | Impianti | 20 |
| X | Libro giornale di A | ||||||||||
| SP | Cassa | a | Diversi | 100 | |||||||
| SP | Impianti | 80 | |||||||||
| CE | Plusvalenza | 20 | |||||||||
| Libro giornale di B | |||||||||||
| SP SP | Impianti | a | Cassa | 100 | |||||||
| CE | Debiti vsoc gruppo | a | Crediti vsoc gruppo | 100 | |||||||
| CE | Vendite infragruppo | a | Acquisti infragruppo | 100 | |||||||
| CE SP | Merci c rim fin | a | Merci | 20 | |||||||
| CE SP | Merci cacquisto | a | Cassa | 80 | |||||||
| SP CE | Crediti vsoc gruppo | a | Vendita soc gruppo | 100 | |||||||
| CE | Acquisti soc gruppo | a | Debiti vsoc gruppo | 100 | |||||||
| CE SP | Merci | a | Merci c fim fin | 100 | |||||||
| CE | Acquisti soc gruppo | a | Debiti vsoc gruppo | 100 | |||||||
| CE SP | Merci | a | Merci c rim fin | 100 | |||||||
| CE SP | Merci cacquisto | a | Cassa | 80 | |||||||
| SP CE | Crediti vsoc gruppo | a | Vendita soc gruppo | 100 |
| SP | Fondo svalutazione | a | Diversi | 40 | |||||||
| SP | a | Riserve | 30 | ||||||||
| CE | a | Svalutazione crediti | 10 | ||||||||
| CE SP | Merci cacquisto | a | Cassa | 80 | |||||||
| SP CE | Cassa | a | Merci cvendita | 110 | |||||||
| CE SP | Merci cacquisto | a | Cassa | 80 | |||||||
| SP CE | Crediti vsoc gruppo | a | Vendita soc gruppo | 100 |
| CE SP | Merci cacquisto | a | Cassa | 80 | |||||||
| SP CE | Crediti vsoc gruppo | a | Vendita soc gruppo | 100 | |||||||
| CE SP | Acquisto soc gruppo | a | Deb vsoc gruppo | 100 | |||||||
| SP CE | Cassa | a | Merci cvendita | 110 | |||||||
| CE SP | Acquisto soc gruppo | a | Deb vsoc gruppo | 100 | |||||||
| SP CE | Cassa | a | Merci cvendita | 110 | |||||||
| CONS | |
| 880 | |
| - | |
| 850 | |
| 620 | |
| 2350 | |
| 1210 | |
| 800 | |
| - | |
| 150 | |
| - | |
| 150 | |
| 40 | |
| 2350 |
| RD | RA | ||
| SOCA | SOCB | TOT | |||||
| IMMOBILIZZ | 450 | 430 | 880 | ||||
| PARTECIP | 560 | 560 | |||||
| SCORTE | 500 | 350 | 850 | ||||
| CREDITI | 400 | 220 | 620 | ||||
| TOT ATT | 1910 | 1000 | 2910 | ||||
| DEBITI | 810 | 400 | 1210 | ||||
| CAPSOCA | 800 | 800 | |||||
| CAPSOCB | 300 | 300 | |||||
| RISA | 150 | 150 | |||||
| RIS B | 100 | 100 | |||||
| UTILE A | 150 | 150 | |||||
| UTILE B 3112-18 | 160 | 160 | |||||
| UTILE B 18-3112 | 40 | 40 | |||||
| TOT PASS | 1910 | 1000 | 2910 |
| SOCA | SOCB | TOT | RD | RA | CONS | ||||||||
| PARTECIP | 60 | 60 | 60 | - | |||||||||
| SCORTE | 50 | 50 | 50 | ||||||||||
| CASSA | 100 | 100 | 200 | 200 | |||||||||
| TOT ATT | 160 | 150 | 310 | 250 | |||||||||
| DEBITI | 60 | 50 | 110 | 110 | |||||||||
| CAPNETTO A | 100 | 100 | 100 | ||||||||||
| CAPNETTO B | 100 | 100 | 60 | 40 | |||||||||
| TOT PASS | 160 | 150 | 310 | 60 | 60 | 250 |
24
La prassi contabile prevede i seguenti metodi
rArr INTEGRAZIONE GLOBALE
rArr INTEGRAZIONE PROPORZIONALE
In sostituzione della voce partecipazioni vengono inseriti gli importi integrali delle attivitagrave e delle passivitagrave dellrsquoaffiliata anche nel caso in cui la societagrave madre non detenga il 100
Si inserisce tra le attivitagrave e le passivitagrave e tra i proventi ed oneri la quota proporzionaleriferita al capitale della capogruppo nellrsquoaffiliata
Metodi di consolidamento
25
Quale metodo egrave piugrave coerente con il nostro approccio
26
bull Il PCEL 4 opta per il consolidamento integrale per le partecipazioni di controllo mentre prevede il consolidamento proporzionale nei casi di controllo congiunto
bull LrsquoAllegato 4 che non affronta il tema del controllo congiunto lascia aperta la possibilitagrave di utilizzare sia il consolidamento integrale che quello proporzionale
Quale metodo di consolidamento
27
Egrave la quota parte del capitale delle riserve e degli utili conseguiti dalla controllata laquoacquistatiraquo dalla controllante
Poicheacute le componenti del netto tendono per loro natura a variare nel tempo la determinazione del suddetto valore dipende essenzialmente dalla data a cui si riferisce il calcolo
Il valore del patrimonio netto
28
SSOOCCAA SSOOCCBB TTOOTT IIMMMMOOBBIILLIIZZZZ 445500 443300 888800 PPAARRTTEECCIIPP 556600 556600 SSCCOORRTTEE 550000 335500 885500 CCRREEDDIITTII 440000 222200 662200 TTOOTT AATTTT 11991100 11000000 22991100 DDEEBBIITTII 881100 440000 11221100 CCAAPPSSOOCCAA 880000 880000 CCAAPPSSOOCCBB 330000 330000 RRIISSAA 115500 115500 RRIISS BB 110000 110000 UUTTIILLEE AA 115500 115500 UUTTIILLEE BB 33111122--1188 116600 116600 UUTTIILLEE BB 1188--33111122 4400 4400 TTOOTT PPAASSSS 11991100 11000000 22991100
RRDD RRAA
560
300
100
160
560 560
CCOONNSS 888800 --
885500 662200
22335500 11221100
880000 --
115500 --
115500
4400 22335500
UTILE CONSOLID
29
SOCIETArsquo A+B
Immobil 880Scorte 850Crediti 620
Debiti 1210CS di A 800Ris A 150Utile A+B 190
SOCIETArsquo A
Immobil 450Partec 560Scorte 500Crediti 400
Debiti 810CS di A 800Ris A 150Utile A 150
SOCIETArsquo B
Immobil 430Scorte 350Crediti 220
Debiti 400CS di B 300Ris B 100Utile B 200
Pertanto
30
Ovviamente il prezzo pagato ovvero il costo di acquisto delle partecipazioni puograve essere maggiore o minore della corrispondente quota di capitale acquisito
In tal modo si genera una differenza allrsquoatto del consolidamento che puograve esserebull positiva quando il costo egrave maggiore della quota di netto acquisitabull negativa quando il costo egrave minore della quota di netto acquisita
Consolidamento delle partecipazioni
31
una societagrave laquoAraquo acquisisce lrsquointero capitale di una societagrave laquoBraquo pagando 120 ciograve che contabilmente egrave valorizzato 100 Per focalizzare meglio la questione poniamo che la societagrave laquoAraquo possegga dopo lrsquoacquisto unicamente la partecipazione in laquoBraquo Il valore puograve essere attribuito al valore corrente dellrsquoAttivo di Bhellip
Consolidamento delle partecipazioni
32
Consolidamento delle partecipazioni
33
Nella redazione del bilancio consolidato lrsquoente locale aggrega i bilanci della controllante e delle sue controllate voce per voce sommando tra loro i corrispondenti valori dellrsquoattivo del passivo dellrsquoattivo nettopatrimonio netto dei proventi e degli oneri Il metodo di aggregazione dei valori da utilizzare puograve fare riferimento ai valori contabili senza attribuzione dellrsquoavviamento alle diverse attivitagrave e passivitagrave
In sostanza tutta la eventuale differenza tra costo e valore contabile saragrave da considerare differenza di consolidamento
La ldquoderogardquo del PCEL 4 al punto 15
34
Immobili 100
Avviamento 20
Capitale Netto 120
In sostanza non si pratica la riattribuzione del fair value I valori perograve devono essere ricalcolati con principi contabili omogenei
Secondo il PCEL 4
35
Se vi egrave una differenza positiva ovvero se il costo egrave superiore alla corrispondente quota di patrimonio netto valutata a valori correnti questo puograve essere dovuto a
a) un ulteriore margine pagato in funzione di un avviamento positivo della societagrave acquisita (goodwill)
b) un premio corrisposto per specifici benefici per la societagrave acquirente o per sinergie che otterragrave il gruppo
c) Allrsquoeffettuazione di un cattivo affare
Emersione di differenze positive
36
Nel caso di differenza positiva sono possibili due comportamenti contabili alternativi
bullLrsquoiscrizione della differenza nella posta laquodifferenze di consolidamentoraquo nellrsquoattivo dello stato patrimoniale
bullLrsquoiscrizione della differenza nel netto a riduzione esplicita della riserva di consolidamento
Emersione di differenze positive
37
Nei casi in cui le attivitagrave le passivitagrave e le passivitagrave potenziali identificabili dellrsquoacquisito non soddisfano le condizioni per la rilevazione del plusvalore pagato si determina un conseguente effetto sullrsquoimporto rilevato come laquoavviamentoraquo Se il valore riconoscibile allrsquoimmobile egrave 110 il restante 10 saragrave classificato come avviamento
A+B Immob 110
Totale 120 Totale 120
CapN 120 Avviam 10
Emersione di differenze positive
1013
13
Avviam13
13
12013
13
Totale13
13
12013
13
Totale13
13
A+B13
13
11013
13
12013
13
CapN13
13
Immob13
13
13
38
Partecipazioni non totalitarie
Si ipotizzi adesso che una societagrave A proceda allrsquoacquisto solo dellrsquo80 delle partecipazioni che compongono il capitale della societagrave B corrispondendo per dette partecipazioni un prezzo pari a 800
A Partecipi i
CapS 800 Totale 800 Totale
800 800
B Impianti
i i
1000
Totale 1000 Totale 1000
Debiti 500 Cap S 200 Ris 300
Emersione di differenze positive
CapS13
13
100013
13
Totale13
13
100013
13
Totale13
13
A13
13
B13
13
100013
13
80013
13
800 13
13
30013
13
50013
13
Debiti13
13
20013
13
Cap S13
13
Ris13
13
Totale13
13
80013
13
80013
13
Impianticipazioni13
13
Partecipcipazioni13
13
Totale13
13
13
39
Assumiamo infine che il valore economico della societagrave B alla data di acquisto sia pari a 1000 ossia 500 in piugrave rispetto al suo patrimonio netto contabile detta differenza in particolare egrave da attribuirebull per 200 agli impianti che hanno un valore corrente di 1200 rispetto al
loro valore contabile di 1000 e bull per 300 allrsquoavviamento che viene riconosciuto alla suddetta societagrave B
Emersione di differenze positive
Partecipazioni non totalitarie
40
Se dopo la distribuzione precedentemente esaminata permane invece una differenza negativa cioegrave il costo egrave inferiore alla corrispondente quota di patrimonio netto questa puograve essere dovuta abull una riduzione del valore derivante da un cattivo andamento economico bull Dallrsquoaver effettuato un buon affare
Emersione di differenze negative
41
art 33 del DLgs12791
bull Attribuire la differenza laquofondo di consolidamento per rischi e oneri futuriraquo nel caso sia dovuta alla previsione di risultati economici sfavorevoli
bull attribuire la differenza a laquoriserva di consolidamentoraquo negli altri casi
Emersione di differenze negative
42
Per lrsquoOIC innanzi tutto la differenza negativa deve essere utilizzata per ridurre proporzionalmente le attivitagrave immobilizzate Non cosigrave per il PCEL 4 che segue il principio della aggregazione a valori contabili
Se sussiste una ulteriore eccedenza negativa questa deve essere stanziata a bull laquofondo di consolidamento per rischi e oneri futuriraquo se si prevede che la
societagrave acquistata sosterragrave perditebull laquoriserva di consolidamentoraquo altri casi
Emersione di differenze negative
43
La societagrave laquoAraquo acquisisce lrsquointero capitale della societagrave laquoBraquo pagando 90 ciograve che contabilmente egrave valorizzato 100
Se intendiamo utilizzare la riserva avremo
A+B Immob 100
Totale 100 Totale 100
CapN 90 Riserva 10
Emersione di differenze negative
10013
13
Totale13
13
Riserva13
13
1013
13
10013
13
Totale13
13
A+B13
13
10013
13
9013
13
CapN13
13
Immob13
13
13
44
bull Ci possono essere casi in cui una partecipazione egrave significativa in cui il comune esercita una posizione di rilievo ma che tecnicamente non egrave controllata ai sensi dellrsquoart 2359 del Codice Civile
bull Egrave il caso di Hera per il Comune di Bologna e di tanti altri casibull In questo caso come si puograve fare
Un problema
45
laquoEgrave ammesso il consolidamento proporzionale di quelle aziende per e quali si configuri un controllo congiunto tra piugrave soggetti La dimostrazione del controllo congiunto deve essere illustrata e fondarsi su situazioni di diritto o di fattoraquo
In tal caso il PCEL 4 ammette il consolidamento proporzionale
Il PCEL 4 al n 25
46
ELIMINAZIONE PARTITE RECIPROCHE
47
Ai fini della procedura di consolidamento risulta necessario distinguere trabull operazioni che non hanno alcun effetto sul risultato consolidato (valori
reciproci)bull operazioni che influenzano lrsquoutile consolidato (utili-perdite interni)
ELIMINAZIONE PARTITE RECIPROCHE
48
Alcuni problemihellip
bull acquisti e vendite di beni quando la societagrave venditrice ha contabilizzato la vendita e la merce ancora in viaggio non egrave stata invece contabilizzata dalla controparte
bull pagamenti fatti da una societagrave allrsquoaltra la quale ancora non ha ricevuto il relativo accredito
bull errori materiali di fatturazione eo contabilizzazione
ELIMINAZIONE PARTITE RECIPROCHE
49
Si intendono tutti quei rapporti generati da operazioni interne al gruppo che trovano espressi nei singoli bilanci da
1 CREDITI E DEBITI
2 COSTI E RICAVI
1 Si devono elidere i crediti di una societagrave con i rispettivi debiti dellrsquoaltra2 Analogamente si devono elidere i costi con i rispettivi ricavi
VALORI RECIPROCI
50
Dopo la cessione ad una societagrave del gruppo le merci sono state vendute a terze economie
SOCIETAgraveB
SOCIETAgraveA
80 100 110
La societagrave A ha conseguito un ricavo di 110 la societagrave B ha sostenuto un costo di 80 a livello di gruppo vi egrave stato un profitto di 30 (20+10)
(Utile 20) (Utile 10)
51
Poniamo che la controllante A acquisti merci dalla controllata B per 100
bullldquoArdquo registrerebbe nella propria contabilitagrave
Merci cacq a Debiti vB 100
bullldquoBrdquo registrerebbe nella propria contabilitagrave
Cred vA a 100Merci cvend
A livello consolidato abbiamo quindi che
52
bullLe poste Cred vA Debiti vBe
Originano crediti e debiti infra-gruppo che e devono essere trattati come precedentemente visto
bullLe poste e
Compensandosi tra loro non alterano lrsquoutile di gruppo Lrsquoeffetto a livello di Stato Patrimoniale consolidato egrave quindi nullo sul foglio di consolidamento non dobbiamo operare alcun intervento
Merci cacq Merci cvend
53
CE SP Acquisto soc gruppo a Deb vsoc gruppo
100
SP CE Cassa a Merci cvendita 110
Acquirenteper il gruppo
Venditoreper il gruppo
CE SP Merci cacquisto a Cassa 80
SP CE Crediti vsoc gruppo a Vendita soc gruppo 100 CE SP Acquisto soc gruppo a Deb vsoc gruppo
100
SP CE Cassa a Merci cvendita 110
Consolidato
CE SP Merci cacquisto a Cassa 80
SP CE Crediti vsoc gruppo a Vendita soc gruppo 100
54
CE SP Merci cacquisto a Cassa 80
SP CE Cassa a Merci cvendita 110
Riepilogandohellip
Primahellip e dopohellip
200A
Part C+R 100B
Cassa C+RA+B
200Cassa C+R20Utile10Utile 30Utile
100 20 230
Debv100Cred
100Cassa210
Cassa13
13
21013
13
10013
13
CredvA13
13
10013
13
Debv13
13
3013
13
Utile13
13
Utile13
13
1013
13
Utile13
13
2013
13
Cassa13
13
B13
13
10013
13
2013
13
C+R13
13
13
Part13
13
A13
13
20013
13
C+R13
13
13
Cassa13
13
20013
13
23013
13
10013
13
A+B13
13
C+R13
13
13
13
55
bull Nei gruppi privati lrsquoIva ha natura solo finanziaria sia per lrsquoacquirente che per il venditore
bull Non egrave cosigrave nel Gruppo Ente Locale dove un credito per la partecipata contiene una quota di Iva che per lrsquoente locale rappresenta invece un costo
bull Quale soluzione si puograve adottare
Attenzione E lrsquoIVA
56
ldquoNel caso di operazioni tra controllante e sue controllate che comportino un trattamento fiscale difforme lrsquoimposta dovragrave essere considerata separatamente e non oggetto di elisione Nel caso dellrsquoimposta sul valore aggiunto infatti questa dovragrave rientrare come onere nel conto economico consolidato a causa della sua indetraibilitagrave per lrsquoente locale controllanterdquo
Il PCEL 4 al punto 24
57
Nel caso di operazioni tra la controllante e le sue controllate oggetto di un difforme trattamento fiscale lrsquoimposta non egrave oggetto di elisione Ad esempio lrsquoimposta sul valore aggiunto Ad esempio nei casi in cui risulta indetraibile lrsquoimposta sul valore aggiunto pagata dalla capogruppo a componenti del gruppo per le quali lrsquoIVA egrave detraibile non egrave oggetto di eliminazione e rientra tra i costi del conto economico consolidato
Lrsquoallegato 4
58
Utili generati da rapporti intervenuti tra societagrave appartenenti al gruppo
Sotto un profilo contabile si deve tenere presente chebull le eliminazioni riguardanti le operazioni dellrsquoesercizio hanno come contropartita
lrsquoutilebull le eliminazioni inerenti esercizi precedenti rettificano invece le riserve
SP Fondo svalutazione a Diversi 40 SP a Riserve 30 CE a Svalutazione crediti 10
Utili interni
59
SocietagraveB
SocietagraveA
80 100
Tra lrsquoacquisto da parte di B (cioegrave 80) e la successiva vendita a A (a 100) si egrave realizzato un profitto interno che dovragrave essere eliminato in quanto sopravvaluta
(Utile 20)
Le merci risultano ancora nel magazzino di una impresa del gruppo
bull Lrsquoutile della societagrave Bbull Il valore del magazzino della societagrave A
60
CE SP Merci cacquisto a Cassa 80
SP CE Crediti vsoc gruppo a Vendita soc gruppo 100
Acquisti soc gruppo a Debiti vsoc gruppo 100
SP Merci a Merci c rim fin 100
CE SP Merci cacquisto a Cassa 80
SP CE Crediti vsoc gruppo a Vendita soc gruppo 100
CE Acquisti soc gruppo a Debiti vsoc gruppo 100CE SP Merci a Merci c fim fin 100
BA
Cons
olid
ato
61
CE Debiti vsoc gruppo a Crediti vsoc gruppo 100
CE Vendite infragruppo a Acquisti infragruppo 100
CE SP Merci c rim fin a Merci 20
In questo modo si riduce il valore delle rimanenze in SP
Quindi per consolidarehellip
62
dovremmobull in primo luogo rettificare la plusvalenza interna contro il
costo sostenuto per lrsquoacquisto del bene da parte della societagrave acquirente
bull in secondo luogo eliminare lrsquoammortamento in eccesso
Situazione piugrave complessa
E nel caso di beni ammortizzabili
63
SOCIETArsquo AATTIVO PASSIVO
Part 100Cassa 20
C+R 200
SOCIETArsquo BATTIVO PASSIVO
Imp 80
C+R 100
SOCIETArsquo A+BATTIVO PASSIVO
C+R 200Cassa 120Imp 80
Cassa 100
Poniamo che la societagrave A possegga un impianto Costo storico 200 ammortizzato in 10 anni
La cessione avviene al sesto anno F amm 120 quindi valore contabile 80hellip
Situazione preesistente
64
X Libro giornale di A SP Cassa a Diversi 100 SP Impianti 80 CE Plusvalenza 20 Libro giornale di B SP SP Impianti a Cassa
100
X Scritture di consolidamento SP SP C+R a Partecipazioni 100 CE SP Plusvalenza (utile) a Impianti 20
SOCIETArsquo AATTIVO PASSIVO
Part 100Cassa 120
C+R 200
SOCIETArsquo BATTIVO PASSIVO
Imp 100 C+R 100
SOCIETArsquo A+BATTIVO PASSIVO
C+R 200Cassa 140Imp 80Utile 20 Cassa 20
65
SOCIETArsquo AATTIVO PASSIVO
Part 100Cassa 120
C+R 200
SOCIETArsquo BATTIVO PASSIVO
Imp 100 C+R 100
SOCIETArsquo A+BATTIVO PASSIVO
C+R 200Cassa 140Imp 80
Poniamo che la societagrave B stimi la residua vita utile dellrsquoimpianto in ulteriori 10 anni
hellip avremo quindi un ammortamento annuo da parte di B pari al 10 del suo costo di acquisto contro un ammortamento consolidato pari al 10 del precedente valore contabile
Cassa 20
SOCIETArsquo AATTIVO PASSIVO
Part 100Cassa 120
C+R 200
SOCIETArsquo BATTIVO PASSIVO
Imp 90 C+R 100
SOCIETArsquo A+BATTIVO PASSIVO
Cassa 140Imp 72ammort10
Utile 0Cassa 40 Ammort 8
Utile 2
66
X+1 Scritture di consolidamento SP SP Riserve a Impianti 20
X+1 Scritture di consolidamento SP CE Impianti a Ammortamento 2
2) Eliminazione plusvalenza
3) lrsquoanno successivo dovremo anche eliminare ammortamento in eccesso
Lrsquoammortamento in eccesso (10 contro 8) deve essere rettificatohellip Quindi
1) Consolidamento partecipazioni
X+1 Scritture di consolidamento SP SP C+R a Partecipazioni 100
Che a sua volta dovragrave essere compensato dalla riservahellip
67
X+1 Scritture di consolidamento SP SP C+R a Partecipazioni 100 SP SP Riserve (C+R) a Impianti 20
X+2 Scritture di consolidamento SP SP C+R a Partecipazioni 100 SP SP Riserve (C+R) a Impianti 18 SP CE Impianti a Ammortamento 2
X+3 Scritture di consolidamento SP SP C+R a Partecipazioni 100 SP SP Riserve (C+R) a Impianti 16 SP CE Impianti a Ammortamento 2
68
anno(a) valore bene in
bilancio di esercizio
(b) ammortinbilancio di esercizio
(c) valore bene in bilancio consolidato
(d) ammortin bilancio consolidato
(e=b-d)) differ ammort (f=b-d-f) plusval
0 100 - 80 - - 20 1 90 10 72 8 2 18 2 80 10 64 8 2 16 3 70 10 56 8 2 14 4 60 10 48 8 2 12 5 50 10 40 8 2 10 6 40 10 32 8 2 8 7 30 10 24 8 2 6 8 20 10 16 8 2 4 9 10 10 8 8 2 2
10 - 10 - 8 2 -100 80 20
| X+3 | Scritture di consolidamento | ||||||||||
| SP SP | C+R | a | Partecipazioni | 100 | |||||||
| SP SP | Riserve (C+R) | a | Impianti | 16 | |||||||
| SP CE | Impianti | a | Ammortamento | 2 |
| X+2 | Scritture di consolidamento | ||||||||||
| SP SP | C+R | a | Partecipazioni | 100 | |||||||
| SP SP | Riserve (C+R) | a | Impianti | 18 | |||||||
| SP CE | Impianti | a | Ammortamento | 2 |
| X+1 | Scritture di consolidamento | ||||||||||
| SP SP | C+R | a | Partecipazioni | 100 | |||||||
| SP SP | Riserve (C+R) | a | Impianti | 20 |
| X+1 | Scritture di consolidamento | ||||||||||
| SP SP | C+R | a | Partecipazioni | 100 |
| X+1 | Scritture di consolidamento | ||||||||||
| SP CE | Impianti | a | Ammortamento | 2 |
| X+1 | Scritture di consolidamento | ||||||||||
| SP SP | Riserve | a | Impianti | 20 |
| X | Scritture di consolidamento | ||||||||||
| SP SP | C+R | a | Partecipazioni | 100 | |||||||
| CE SP | Plusvalenza (utile) | a | Impianti | 20 |
| X | Libro giornale di A | ||||||||||
| SP | Cassa | a | Diversi | 100 | |||||||
| SP | Impianti | 80 | |||||||||
| CE | Plusvalenza | 20 | |||||||||
| Libro giornale di B | |||||||||||
| SP SP | Impianti | a | Cassa | 100 | |||||||
| CE | Debiti vsoc gruppo | a | Crediti vsoc gruppo | 100 | |||||||
| CE | Vendite infragruppo | a | Acquisti infragruppo | 100 | |||||||
| CE SP | Merci c rim fin | a | Merci | 20 | |||||||
| CE SP | Merci cacquisto | a | Cassa | 80 | |||||||
| SP CE | Crediti vsoc gruppo | a | Vendita soc gruppo | 100 | |||||||
| CE | Acquisti soc gruppo | a | Debiti vsoc gruppo | 100 | |||||||
| CE SP | Merci | a | Merci c fim fin | 100 | |||||||
| CE | Acquisti soc gruppo | a | Debiti vsoc gruppo | 100 | |||||||
| CE SP | Merci | a | Merci c rim fin | 100 | |||||||
| CE SP | Merci cacquisto | a | Cassa | 80 | |||||||
| SP CE | Crediti vsoc gruppo | a | Vendita soc gruppo | 100 |
| SP | Fondo svalutazione | a | Diversi | 40 | |||||||
| SP | a | Riserve | 30 | ||||||||
| CE | a | Svalutazione crediti | 10 | ||||||||
| CE SP | Merci cacquisto | a | Cassa | 80 | |||||||
| SP CE | Cassa | a | Merci cvendita | 110 | |||||||
| CE SP | Merci cacquisto | a | Cassa | 80 | |||||||
| SP CE | Crediti vsoc gruppo | a | Vendita soc gruppo | 100 |
| CE SP | Merci cacquisto | a | Cassa | 80 | |||||||
| SP CE | Crediti vsoc gruppo | a | Vendita soc gruppo | 100 | |||||||
| CE SP | Acquisto soc gruppo | a | Deb vsoc gruppo | 100 | |||||||
| SP CE | Cassa | a | Merci cvendita | 110 | |||||||
| CE SP | Acquisto soc gruppo | a | Deb vsoc gruppo | 100 | |||||||
| SP CE | Cassa | a | Merci cvendita | 110 | |||||||
| CONS | |
| 880 | |
| - | |
| 850 | |
| 620 | |
| 2350 | |
| 1210 | |
| 800 | |
| - | |
| 150 | |
| - | |
| 150 | |
| 40 | |
| 2350 |
| RD | RA | ||
| SOCA | SOCB | TOT | |||||
| IMMOBILIZZ | 450 | 430 | 880 | ||||
| PARTECIP | 560 | 560 | |||||
| SCORTE | 500 | 350 | 850 | ||||
| CREDITI | 400 | 220 | 620 | ||||
| TOT ATT | 1910 | 1000 | 2910 | ||||
| DEBITI | 810 | 400 | 1210 | ||||
| CAPSOCA | 800 | 800 | |||||
| CAPSOCB | 300 | 300 | |||||
| RISA | 150 | 150 | |||||
| RIS B | 100 | 100 | |||||
| UTILE A | 150 | 150 | |||||
| UTILE B 3112-18 | 160 | 160 | |||||
| UTILE B 18-3112 | 40 | 40 | |||||
| TOT PASS | 1910 | 1000 | 2910 |
| SOCA | SOCB | TOT | RD | RA | CONS | ||||||||
| PARTECIP | 60 | 60 | 60 | - | |||||||||
| SCORTE | 50 | 50 | 50 | ||||||||||
| CASSA | 100 | 100 | 200 | 200 | |||||||||
| TOT ATT | 160 | 150 | 310 | 250 | |||||||||
| DEBITI | 60 | 50 | 110 | 110 | |||||||||
| CAPNETTO A | 100 | 100 | 100 | ||||||||||
| CAPNETTO B | 100 | 100 | 60 | 40 | |||||||||
| TOT PASS | 160 | 150 | 310 | 60 | 60 | 250 |
24
La prassi contabile prevede i seguenti metodi
rArr INTEGRAZIONE GLOBALE
rArr INTEGRAZIONE PROPORZIONALE
In sostituzione della voce partecipazioni vengono inseriti gli importi integrali delle attivitagrave e delle passivitagrave dellrsquoaffiliata anche nel caso in cui la societagrave madre non detenga il 100
Si inserisce tra le attivitagrave e le passivitagrave e tra i proventi ed oneri la quota proporzionaleriferita al capitale della capogruppo nellrsquoaffiliata
Metodi di consolidamento
25
Quale metodo egrave piugrave coerente con il nostro approccio
26
bull Il PCEL 4 opta per il consolidamento integrale per le partecipazioni di controllo mentre prevede il consolidamento proporzionale nei casi di controllo congiunto
bull LrsquoAllegato 4 che non affronta il tema del controllo congiunto lascia aperta la possibilitagrave di utilizzare sia il consolidamento integrale che quello proporzionale
Quale metodo di consolidamento
27
Egrave la quota parte del capitale delle riserve e degli utili conseguiti dalla controllata laquoacquistatiraquo dalla controllante
Poicheacute le componenti del netto tendono per loro natura a variare nel tempo la determinazione del suddetto valore dipende essenzialmente dalla data a cui si riferisce il calcolo
Il valore del patrimonio netto
28
SSOOCCAA SSOOCCBB TTOOTT IIMMMMOOBBIILLIIZZZZ 445500 443300 888800 PPAARRTTEECCIIPP 556600 556600 SSCCOORRTTEE 550000 335500 885500 CCRREEDDIITTII 440000 222200 662200 TTOOTT AATTTT 11991100 11000000 22991100 DDEEBBIITTII 881100 440000 11221100 CCAAPPSSOOCCAA 880000 880000 CCAAPPSSOOCCBB 330000 330000 RRIISSAA 115500 115500 RRIISS BB 110000 110000 UUTTIILLEE AA 115500 115500 UUTTIILLEE BB 33111122--1188 116600 116600 UUTTIILLEE BB 1188--33111122 4400 4400 TTOOTT PPAASSSS 11991100 11000000 22991100
RRDD RRAA
560
300
100
160
560 560
CCOONNSS 888800 --
885500 662200
22335500 11221100
880000 --
115500 --
115500
4400 22335500
UTILE CONSOLID
29
SOCIETArsquo A+B
Immobil 880Scorte 850Crediti 620
Debiti 1210CS di A 800Ris A 150Utile A+B 190
SOCIETArsquo A
Immobil 450Partec 560Scorte 500Crediti 400
Debiti 810CS di A 800Ris A 150Utile A 150
SOCIETArsquo B
Immobil 430Scorte 350Crediti 220
Debiti 400CS di B 300Ris B 100Utile B 200
Pertanto
30
Ovviamente il prezzo pagato ovvero il costo di acquisto delle partecipazioni puograve essere maggiore o minore della corrispondente quota di capitale acquisito
In tal modo si genera una differenza allrsquoatto del consolidamento che puograve esserebull positiva quando il costo egrave maggiore della quota di netto acquisitabull negativa quando il costo egrave minore della quota di netto acquisita
Consolidamento delle partecipazioni
31
una societagrave laquoAraquo acquisisce lrsquointero capitale di una societagrave laquoBraquo pagando 120 ciograve che contabilmente egrave valorizzato 100 Per focalizzare meglio la questione poniamo che la societagrave laquoAraquo possegga dopo lrsquoacquisto unicamente la partecipazione in laquoBraquo Il valore puograve essere attribuito al valore corrente dellrsquoAttivo di Bhellip
Consolidamento delle partecipazioni
32
Consolidamento delle partecipazioni
33
Nella redazione del bilancio consolidato lrsquoente locale aggrega i bilanci della controllante e delle sue controllate voce per voce sommando tra loro i corrispondenti valori dellrsquoattivo del passivo dellrsquoattivo nettopatrimonio netto dei proventi e degli oneri Il metodo di aggregazione dei valori da utilizzare puograve fare riferimento ai valori contabili senza attribuzione dellrsquoavviamento alle diverse attivitagrave e passivitagrave
In sostanza tutta la eventuale differenza tra costo e valore contabile saragrave da considerare differenza di consolidamento
La ldquoderogardquo del PCEL 4 al punto 15
34
Immobili 100
Avviamento 20
Capitale Netto 120
In sostanza non si pratica la riattribuzione del fair value I valori perograve devono essere ricalcolati con principi contabili omogenei
Secondo il PCEL 4
35
Se vi egrave una differenza positiva ovvero se il costo egrave superiore alla corrispondente quota di patrimonio netto valutata a valori correnti questo puograve essere dovuto a
a) un ulteriore margine pagato in funzione di un avviamento positivo della societagrave acquisita (goodwill)
b) un premio corrisposto per specifici benefici per la societagrave acquirente o per sinergie che otterragrave il gruppo
c) Allrsquoeffettuazione di un cattivo affare
Emersione di differenze positive
36
Nel caso di differenza positiva sono possibili due comportamenti contabili alternativi
bullLrsquoiscrizione della differenza nella posta laquodifferenze di consolidamentoraquo nellrsquoattivo dello stato patrimoniale
bullLrsquoiscrizione della differenza nel netto a riduzione esplicita della riserva di consolidamento
Emersione di differenze positive
37
Nei casi in cui le attivitagrave le passivitagrave e le passivitagrave potenziali identificabili dellrsquoacquisito non soddisfano le condizioni per la rilevazione del plusvalore pagato si determina un conseguente effetto sullrsquoimporto rilevato come laquoavviamentoraquo Se il valore riconoscibile allrsquoimmobile egrave 110 il restante 10 saragrave classificato come avviamento
A+B Immob 110
Totale 120 Totale 120
CapN 120 Avviam 10
Emersione di differenze positive
1013
13
Avviam13
13
12013
13
Totale13
13
12013
13
Totale13
13
A+B13
13
11013
13
12013
13
CapN13
13
Immob13
13
13
38
Partecipazioni non totalitarie
Si ipotizzi adesso che una societagrave A proceda allrsquoacquisto solo dellrsquo80 delle partecipazioni che compongono il capitale della societagrave B corrispondendo per dette partecipazioni un prezzo pari a 800
A Partecipi i
CapS 800 Totale 800 Totale
800 800
B Impianti
i i
1000
Totale 1000 Totale 1000
Debiti 500 Cap S 200 Ris 300
Emersione di differenze positive
CapS13
13
100013
13
Totale13
13
100013
13
Totale13
13
A13
13
B13
13
100013
13
80013
13
800 13
13
30013
13
50013
13
Debiti13
13
20013
13
Cap S13
13
Ris13
13
Totale13
13
80013
13
80013
13
Impianticipazioni13
13
Partecipcipazioni13
13
Totale13
13
13
39
Assumiamo infine che il valore economico della societagrave B alla data di acquisto sia pari a 1000 ossia 500 in piugrave rispetto al suo patrimonio netto contabile detta differenza in particolare egrave da attribuirebull per 200 agli impianti che hanno un valore corrente di 1200 rispetto al
loro valore contabile di 1000 e bull per 300 allrsquoavviamento che viene riconosciuto alla suddetta societagrave B
Emersione di differenze positive
Partecipazioni non totalitarie
40
Se dopo la distribuzione precedentemente esaminata permane invece una differenza negativa cioegrave il costo egrave inferiore alla corrispondente quota di patrimonio netto questa puograve essere dovuta abull una riduzione del valore derivante da un cattivo andamento economico bull Dallrsquoaver effettuato un buon affare
Emersione di differenze negative
41
art 33 del DLgs12791
bull Attribuire la differenza laquofondo di consolidamento per rischi e oneri futuriraquo nel caso sia dovuta alla previsione di risultati economici sfavorevoli
bull attribuire la differenza a laquoriserva di consolidamentoraquo negli altri casi
Emersione di differenze negative
42
Per lrsquoOIC innanzi tutto la differenza negativa deve essere utilizzata per ridurre proporzionalmente le attivitagrave immobilizzate Non cosigrave per il PCEL 4 che segue il principio della aggregazione a valori contabili
Se sussiste una ulteriore eccedenza negativa questa deve essere stanziata a bull laquofondo di consolidamento per rischi e oneri futuriraquo se si prevede che la
societagrave acquistata sosterragrave perditebull laquoriserva di consolidamentoraquo altri casi
Emersione di differenze negative
43
La societagrave laquoAraquo acquisisce lrsquointero capitale della societagrave laquoBraquo pagando 90 ciograve che contabilmente egrave valorizzato 100
Se intendiamo utilizzare la riserva avremo
A+B Immob 100
Totale 100 Totale 100
CapN 90 Riserva 10
Emersione di differenze negative
10013
13
Totale13
13
Riserva13
13
1013
13
10013
13
Totale13
13
A+B13
13
10013
13
9013
13
CapN13
13
Immob13
13
13
44
bull Ci possono essere casi in cui una partecipazione egrave significativa in cui il comune esercita una posizione di rilievo ma che tecnicamente non egrave controllata ai sensi dellrsquoart 2359 del Codice Civile
bull Egrave il caso di Hera per il Comune di Bologna e di tanti altri casibull In questo caso come si puograve fare
Un problema
45
laquoEgrave ammesso il consolidamento proporzionale di quelle aziende per e quali si configuri un controllo congiunto tra piugrave soggetti La dimostrazione del controllo congiunto deve essere illustrata e fondarsi su situazioni di diritto o di fattoraquo
In tal caso il PCEL 4 ammette il consolidamento proporzionale
Il PCEL 4 al n 25
46
ELIMINAZIONE PARTITE RECIPROCHE
47
Ai fini della procedura di consolidamento risulta necessario distinguere trabull operazioni che non hanno alcun effetto sul risultato consolidato (valori
reciproci)bull operazioni che influenzano lrsquoutile consolidato (utili-perdite interni)
ELIMINAZIONE PARTITE RECIPROCHE
48
Alcuni problemihellip
bull acquisti e vendite di beni quando la societagrave venditrice ha contabilizzato la vendita e la merce ancora in viaggio non egrave stata invece contabilizzata dalla controparte
bull pagamenti fatti da una societagrave allrsquoaltra la quale ancora non ha ricevuto il relativo accredito
bull errori materiali di fatturazione eo contabilizzazione
ELIMINAZIONE PARTITE RECIPROCHE
49
Si intendono tutti quei rapporti generati da operazioni interne al gruppo che trovano espressi nei singoli bilanci da
1 CREDITI E DEBITI
2 COSTI E RICAVI
1 Si devono elidere i crediti di una societagrave con i rispettivi debiti dellrsquoaltra2 Analogamente si devono elidere i costi con i rispettivi ricavi
VALORI RECIPROCI
50
Dopo la cessione ad una societagrave del gruppo le merci sono state vendute a terze economie
SOCIETAgraveB
SOCIETAgraveA
80 100 110
La societagrave A ha conseguito un ricavo di 110 la societagrave B ha sostenuto un costo di 80 a livello di gruppo vi egrave stato un profitto di 30 (20+10)
(Utile 20) (Utile 10)
51
Poniamo che la controllante A acquisti merci dalla controllata B per 100
bullldquoArdquo registrerebbe nella propria contabilitagrave
Merci cacq a Debiti vB 100
bullldquoBrdquo registrerebbe nella propria contabilitagrave
Cred vA a 100Merci cvend
A livello consolidato abbiamo quindi che
52
bullLe poste Cred vA Debiti vBe
Originano crediti e debiti infra-gruppo che e devono essere trattati come precedentemente visto
bullLe poste e
Compensandosi tra loro non alterano lrsquoutile di gruppo Lrsquoeffetto a livello di Stato Patrimoniale consolidato egrave quindi nullo sul foglio di consolidamento non dobbiamo operare alcun intervento
Merci cacq Merci cvend
53
CE SP Acquisto soc gruppo a Deb vsoc gruppo
100
SP CE Cassa a Merci cvendita 110
Acquirenteper il gruppo
Venditoreper il gruppo
CE SP Merci cacquisto a Cassa 80
SP CE Crediti vsoc gruppo a Vendita soc gruppo 100 CE SP Acquisto soc gruppo a Deb vsoc gruppo
100
SP CE Cassa a Merci cvendita 110
Consolidato
CE SP Merci cacquisto a Cassa 80
SP CE Crediti vsoc gruppo a Vendita soc gruppo 100
54
CE SP Merci cacquisto a Cassa 80
SP CE Cassa a Merci cvendita 110
Riepilogandohellip
Primahellip e dopohellip
200A
Part C+R 100B
Cassa C+RA+B
200Cassa C+R20Utile10Utile 30Utile
100 20 230
Debv100Cred
100Cassa210
Cassa13
13
21013
13
10013
13
CredvA13
13
10013
13
Debv13
13
3013
13
Utile13
13
Utile13
13
1013
13
Utile13
13
2013
13
Cassa13
13
B13
13
10013
13
2013
13
C+R13
13
13
Part13
13
A13
13
20013
13
C+R13
13
13
Cassa13
13
20013
13
23013
13
10013
13
A+B13
13
C+R13
13
13
13
55
bull Nei gruppi privati lrsquoIva ha natura solo finanziaria sia per lrsquoacquirente che per il venditore
bull Non egrave cosigrave nel Gruppo Ente Locale dove un credito per la partecipata contiene una quota di Iva che per lrsquoente locale rappresenta invece un costo
bull Quale soluzione si puograve adottare
Attenzione E lrsquoIVA
56
ldquoNel caso di operazioni tra controllante e sue controllate che comportino un trattamento fiscale difforme lrsquoimposta dovragrave essere considerata separatamente e non oggetto di elisione Nel caso dellrsquoimposta sul valore aggiunto infatti questa dovragrave rientrare come onere nel conto economico consolidato a causa della sua indetraibilitagrave per lrsquoente locale controllanterdquo
Il PCEL 4 al punto 24
57
Nel caso di operazioni tra la controllante e le sue controllate oggetto di un difforme trattamento fiscale lrsquoimposta non egrave oggetto di elisione Ad esempio lrsquoimposta sul valore aggiunto Ad esempio nei casi in cui risulta indetraibile lrsquoimposta sul valore aggiunto pagata dalla capogruppo a componenti del gruppo per le quali lrsquoIVA egrave detraibile non egrave oggetto di eliminazione e rientra tra i costi del conto economico consolidato
Lrsquoallegato 4
58
Utili generati da rapporti intervenuti tra societagrave appartenenti al gruppo
Sotto un profilo contabile si deve tenere presente chebull le eliminazioni riguardanti le operazioni dellrsquoesercizio hanno come contropartita
lrsquoutilebull le eliminazioni inerenti esercizi precedenti rettificano invece le riserve
SP Fondo svalutazione a Diversi 40 SP a Riserve 30 CE a Svalutazione crediti 10
Utili interni
59
SocietagraveB
SocietagraveA
80 100
Tra lrsquoacquisto da parte di B (cioegrave 80) e la successiva vendita a A (a 100) si egrave realizzato un profitto interno che dovragrave essere eliminato in quanto sopravvaluta
(Utile 20)
Le merci risultano ancora nel magazzino di una impresa del gruppo
bull Lrsquoutile della societagrave Bbull Il valore del magazzino della societagrave A
60
CE SP Merci cacquisto a Cassa 80
SP CE Crediti vsoc gruppo a Vendita soc gruppo 100
Acquisti soc gruppo a Debiti vsoc gruppo 100
SP Merci a Merci c rim fin 100
CE SP Merci cacquisto a Cassa 80
SP CE Crediti vsoc gruppo a Vendita soc gruppo 100
CE Acquisti soc gruppo a Debiti vsoc gruppo 100CE SP Merci a Merci c fim fin 100
BA
Cons
olid
ato
61
CE Debiti vsoc gruppo a Crediti vsoc gruppo 100
CE Vendite infragruppo a Acquisti infragruppo 100
CE SP Merci c rim fin a Merci 20
In questo modo si riduce il valore delle rimanenze in SP
Quindi per consolidarehellip
62
dovremmobull in primo luogo rettificare la plusvalenza interna contro il
costo sostenuto per lrsquoacquisto del bene da parte della societagrave acquirente
bull in secondo luogo eliminare lrsquoammortamento in eccesso
Situazione piugrave complessa
E nel caso di beni ammortizzabili
63
SOCIETArsquo AATTIVO PASSIVO
Part 100Cassa 20
C+R 200
SOCIETArsquo BATTIVO PASSIVO
Imp 80
C+R 100
SOCIETArsquo A+BATTIVO PASSIVO
C+R 200Cassa 120Imp 80
Cassa 100
Poniamo che la societagrave A possegga un impianto Costo storico 200 ammortizzato in 10 anni
La cessione avviene al sesto anno F amm 120 quindi valore contabile 80hellip
Situazione preesistente
64
X Libro giornale di A SP Cassa a Diversi 100 SP Impianti 80 CE Plusvalenza 20 Libro giornale di B SP SP Impianti a Cassa
100
X Scritture di consolidamento SP SP C+R a Partecipazioni 100 CE SP Plusvalenza (utile) a Impianti 20
SOCIETArsquo AATTIVO PASSIVO
Part 100Cassa 120
C+R 200
SOCIETArsquo BATTIVO PASSIVO
Imp 100 C+R 100
SOCIETArsquo A+BATTIVO PASSIVO
C+R 200Cassa 140Imp 80Utile 20 Cassa 20
65
SOCIETArsquo AATTIVO PASSIVO
Part 100Cassa 120
C+R 200
SOCIETArsquo BATTIVO PASSIVO
Imp 100 C+R 100
SOCIETArsquo A+BATTIVO PASSIVO
C+R 200Cassa 140Imp 80
Poniamo che la societagrave B stimi la residua vita utile dellrsquoimpianto in ulteriori 10 anni
hellip avremo quindi un ammortamento annuo da parte di B pari al 10 del suo costo di acquisto contro un ammortamento consolidato pari al 10 del precedente valore contabile
Cassa 20
SOCIETArsquo AATTIVO PASSIVO
Part 100Cassa 120
C+R 200
SOCIETArsquo BATTIVO PASSIVO
Imp 90 C+R 100
SOCIETArsquo A+BATTIVO PASSIVO
Cassa 140Imp 72ammort10
Utile 0Cassa 40 Ammort 8
Utile 2
66
X+1 Scritture di consolidamento SP SP Riserve a Impianti 20
X+1 Scritture di consolidamento SP CE Impianti a Ammortamento 2
2) Eliminazione plusvalenza
3) lrsquoanno successivo dovremo anche eliminare ammortamento in eccesso
Lrsquoammortamento in eccesso (10 contro 8) deve essere rettificatohellip Quindi
1) Consolidamento partecipazioni
X+1 Scritture di consolidamento SP SP C+R a Partecipazioni 100
Che a sua volta dovragrave essere compensato dalla riservahellip
67
X+1 Scritture di consolidamento SP SP C+R a Partecipazioni 100 SP SP Riserve (C+R) a Impianti 20
X+2 Scritture di consolidamento SP SP C+R a Partecipazioni 100 SP SP Riserve (C+R) a Impianti 18 SP CE Impianti a Ammortamento 2
X+3 Scritture di consolidamento SP SP C+R a Partecipazioni 100 SP SP Riserve (C+R) a Impianti 16 SP CE Impianti a Ammortamento 2
68
anno(a) valore bene in
bilancio di esercizio
(b) ammortinbilancio di esercizio
(c) valore bene in bilancio consolidato
(d) ammortin bilancio consolidato
(e=b-d)) differ ammort (f=b-d-f) plusval
0 100 - 80 - - 20 1 90 10 72 8 2 18 2 80 10 64 8 2 16 3 70 10 56 8 2 14 4 60 10 48 8 2 12 5 50 10 40 8 2 10 6 40 10 32 8 2 8 7 30 10 24 8 2 6 8 20 10 16 8 2 4 9 10 10 8 8 2 2
10 - 10 - 8 2 -100 80 20
| X+3 | Scritture di consolidamento | ||||||||||
| SP SP | C+R | a | Partecipazioni | 100 | |||||||
| SP SP | Riserve (C+R) | a | Impianti | 16 | |||||||
| SP CE | Impianti | a | Ammortamento | 2 |
| X+2 | Scritture di consolidamento | ||||||||||
| SP SP | C+R | a | Partecipazioni | 100 | |||||||
| SP SP | Riserve (C+R) | a | Impianti | 18 | |||||||
| SP CE | Impianti | a | Ammortamento | 2 |
| X+1 | Scritture di consolidamento | ||||||||||
| SP SP | C+R | a | Partecipazioni | 100 | |||||||
| SP SP | Riserve (C+R) | a | Impianti | 20 |
| X+1 | Scritture di consolidamento | ||||||||||
| SP SP | C+R | a | Partecipazioni | 100 |
| X+1 | Scritture di consolidamento | ||||||||||
| SP CE | Impianti | a | Ammortamento | 2 |
| X+1 | Scritture di consolidamento | ||||||||||
| SP SP | Riserve | a | Impianti | 20 |
| X | Scritture di consolidamento | ||||||||||
| SP SP | C+R | a | Partecipazioni | 100 | |||||||
| CE SP | Plusvalenza (utile) | a | Impianti | 20 |
| X | Libro giornale di A | ||||||||||
| SP | Cassa | a | Diversi | 100 | |||||||
| SP | Impianti | 80 | |||||||||
| CE | Plusvalenza | 20 | |||||||||
| Libro giornale di B | |||||||||||
| SP SP | Impianti | a | Cassa | 100 | |||||||
| CE | Debiti vsoc gruppo | a | Crediti vsoc gruppo | 100 | |||||||
| CE | Vendite infragruppo | a | Acquisti infragruppo | 100 | |||||||
| CE SP | Merci c rim fin | a | Merci | 20 | |||||||
| CE SP | Merci cacquisto | a | Cassa | 80 | |||||||
| SP CE | Crediti vsoc gruppo | a | Vendita soc gruppo | 100 | |||||||
| CE | Acquisti soc gruppo | a | Debiti vsoc gruppo | 100 | |||||||
| CE SP | Merci | a | Merci c fim fin | 100 | |||||||
| CE | Acquisti soc gruppo | a | Debiti vsoc gruppo | 100 | |||||||
| CE SP | Merci | a | Merci c rim fin | 100 | |||||||
| CE SP | Merci cacquisto | a | Cassa | 80 | |||||||
| SP CE | Crediti vsoc gruppo | a | Vendita soc gruppo | 100 |
| SP | Fondo svalutazione | a | Diversi | 40 | |||||||
| SP | a | Riserve | 30 | ||||||||
| CE | a | Svalutazione crediti | 10 | ||||||||
| CE SP | Merci cacquisto | a | Cassa | 80 | |||||||
| SP CE | Cassa | a | Merci cvendita | 110 | |||||||
| CE SP | Merci cacquisto | a | Cassa | 80 | |||||||
| SP CE | Crediti vsoc gruppo | a | Vendita soc gruppo | 100 |
| CE SP | Merci cacquisto | a | Cassa | 80 | |||||||
| SP CE | Crediti vsoc gruppo | a | Vendita soc gruppo | 100 | |||||||
| CE SP | Acquisto soc gruppo | a | Deb vsoc gruppo | 100 | |||||||
| SP CE | Cassa | a | Merci cvendita | 110 | |||||||
| CE SP | Acquisto soc gruppo | a | Deb vsoc gruppo | 100 | |||||||
| SP CE | Cassa | a | Merci cvendita | 110 | |||||||
| CONS | |
| 880 | |
| - | |
| 850 | |
| 620 | |
| 2350 | |
| 1210 | |
| 800 | |
| - | |
| 150 | |
| - | |
| 150 | |
| 40 | |
| 2350 |
| RD | RA | ||
| SOCA | SOCB | TOT | |||||
| IMMOBILIZZ | 450 | 430 | 880 | ||||
| PARTECIP | 560 | 560 | |||||
| SCORTE | 500 | 350 | 850 | ||||
| CREDITI | 400 | 220 | 620 | ||||
| TOT ATT | 1910 | 1000 | 2910 | ||||
| DEBITI | 810 | 400 | 1210 | ||||
| CAPSOCA | 800 | 800 | |||||
| CAPSOCB | 300 | 300 | |||||
| RISA | 150 | 150 | |||||
| RIS B | 100 | 100 | |||||
| UTILE A | 150 | 150 | |||||
| UTILE B 3112-18 | 160 | 160 | |||||
| UTILE B 18-3112 | 40 | 40 | |||||
| TOT PASS | 1910 | 1000 | 2910 |
24
La prassi contabile prevede i seguenti metodi
rArr INTEGRAZIONE GLOBALE
rArr INTEGRAZIONE PROPORZIONALE
In sostituzione della voce partecipazioni vengono inseriti gli importi integrali delle attivitagrave e delle passivitagrave dellrsquoaffiliata anche nel caso in cui la societagrave madre non detenga il 100
Si inserisce tra le attivitagrave e le passivitagrave e tra i proventi ed oneri la quota proporzionaleriferita al capitale della capogruppo nellrsquoaffiliata
Metodi di consolidamento
25
Quale metodo egrave piugrave coerente con il nostro approccio
26
bull Il PCEL 4 opta per il consolidamento integrale per le partecipazioni di controllo mentre prevede il consolidamento proporzionale nei casi di controllo congiunto
bull LrsquoAllegato 4 che non affronta il tema del controllo congiunto lascia aperta la possibilitagrave di utilizzare sia il consolidamento integrale che quello proporzionale
Quale metodo di consolidamento
27
Egrave la quota parte del capitale delle riserve e degli utili conseguiti dalla controllata laquoacquistatiraquo dalla controllante
Poicheacute le componenti del netto tendono per loro natura a variare nel tempo la determinazione del suddetto valore dipende essenzialmente dalla data a cui si riferisce il calcolo
Il valore del patrimonio netto
28
SSOOCCAA SSOOCCBB TTOOTT IIMMMMOOBBIILLIIZZZZ 445500 443300 888800 PPAARRTTEECCIIPP 556600 556600 SSCCOORRTTEE 550000 335500 885500 CCRREEDDIITTII 440000 222200 662200 TTOOTT AATTTT 11991100 11000000 22991100 DDEEBBIITTII 881100 440000 11221100 CCAAPPSSOOCCAA 880000 880000 CCAAPPSSOOCCBB 330000 330000 RRIISSAA 115500 115500 RRIISS BB 110000 110000 UUTTIILLEE AA 115500 115500 UUTTIILLEE BB 33111122--1188 116600 116600 UUTTIILLEE BB 1188--33111122 4400 4400 TTOOTT PPAASSSS 11991100 11000000 22991100
RRDD RRAA
560
300
100
160
560 560
CCOONNSS 888800 --
885500 662200
22335500 11221100
880000 --
115500 --
115500
4400 22335500
UTILE CONSOLID
29
SOCIETArsquo A+B
Immobil 880Scorte 850Crediti 620
Debiti 1210CS di A 800Ris A 150Utile A+B 190
SOCIETArsquo A
Immobil 450Partec 560Scorte 500Crediti 400
Debiti 810CS di A 800Ris A 150Utile A 150
SOCIETArsquo B
Immobil 430Scorte 350Crediti 220
Debiti 400CS di B 300Ris B 100Utile B 200
Pertanto
30
Ovviamente il prezzo pagato ovvero il costo di acquisto delle partecipazioni puograve essere maggiore o minore della corrispondente quota di capitale acquisito
In tal modo si genera una differenza allrsquoatto del consolidamento che puograve esserebull positiva quando il costo egrave maggiore della quota di netto acquisitabull negativa quando il costo egrave minore della quota di netto acquisita
Consolidamento delle partecipazioni
31
una societagrave laquoAraquo acquisisce lrsquointero capitale di una societagrave laquoBraquo pagando 120 ciograve che contabilmente egrave valorizzato 100 Per focalizzare meglio la questione poniamo che la societagrave laquoAraquo possegga dopo lrsquoacquisto unicamente la partecipazione in laquoBraquo Il valore puograve essere attribuito al valore corrente dellrsquoAttivo di Bhellip
Consolidamento delle partecipazioni
32
Consolidamento delle partecipazioni
33
Nella redazione del bilancio consolidato lrsquoente locale aggrega i bilanci della controllante e delle sue controllate voce per voce sommando tra loro i corrispondenti valori dellrsquoattivo del passivo dellrsquoattivo nettopatrimonio netto dei proventi e degli oneri Il metodo di aggregazione dei valori da utilizzare puograve fare riferimento ai valori contabili senza attribuzione dellrsquoavviamento alle diverse attivitagrave e passivitagrave
In sostanza tutta la eventuale differenza tra costo e valore contabile saragrave da considerare differenza di consolidamento
La ldquoderogardquo del PCEL 4 al punto 15
34
Immobili 100
Avviamento 20
Capitale Netto 120
In sostanza non si pratica la riattribuzione del fair value I valori perograve devono essere ricalcolati con principi contabili omogenei
Secondo il PCEL 4
35
Se vi egrave una differenza positiva ovvero se il costo egrave superiore alla corrispondente quota di patrimonio netto valutata a valori correnti questo puograve essere dovuto a
a) un ulteriore margine pagato in funzione di un avviamento positivo della societagrave acquisita (goodwill)
b) un premio corrisposto per specifici benefici per la societagrave acquirente o per sinergie che otterragrave il gruppo
c) Allrsquoeffettuazione di un cattivo affare
Emersione di differenze positive
36
Nel caso di differenza positiva sono possibili due comportamenti contabili alternativi
bullLrsquoiscrizione della differenza nella posta laquodifferenze di consolidamentoraquo nellrsquoattivo dello stato patrimoniale
bullLrsquoiscrizione della differenza nel netto a riduzione esplicita della riserva di consolidamento
Emersione di differenze positive
37
Nei casi in cui le attivitagrave le passivitagrave e le passivitagrave potenziali identificabili dellrsquoacquisito non soddisfano le condizioni per la rilevazione del plusvalore pagato si determina un conseguente effetto sullrsquoimporto rilevato come laquoavviamentoraquo Se il valore riconoscibile allrsquoimmobile egrave 110 il restante 10 saragrave classificato come avviamento
A+B Immob 110
Totale 120 Totale 120
CapN 120 Avviam 10
Emersione di differenze positive
1013
13
Avviam13
13
12013
13
Totale13
13
12013
13
Totale13
13
A+B13
13
11013
13
12013
13
CapN13
13
Immob13
13
13
38
Partecipazioni non totalitarie
Si ipotizzi adesso che una societagrave A proceda allrsquoacquisto solo dellrsquo80 delle partecipazioni che compongono il capitale della societagrave B corrispondendo per dette partecipazioni un prezzo pari a 800
A Partecipi i
CapS 800 Totale 800 Totale
800 800
B Impianti
i i
1000
Totale 1000 Totale 1000
Debiti 500 Cap S 200 Ris 300
Emersione di differenze positive
CapS13
13
100013
13
Totale13
13
100013
13
Totale13
13
A13
13
B13
13
100013
13
80013
13
800 13
13
30013
13
50013
13
Debiti13
13
20013
13
Cap S13
13
Ris13
13
Totale13
13
80013
13
80013
13
Impianticipazioni13
13
Partecipcipazioni13
13
Totale13
13
13
39
Assumiamo infine che il valore economico della societagrave B alla data di acquisto sia pari a 1000 ossia 500 in piugrave rispetto al suo patrimonio netto contabile detta differenza in particolare egrave da attribuirebull per 200 agli impianti che hanno un valore corrente di 1200 rispetto al
loro valore contabile di 1000 e bull per 300 allrsquoavviamento che viene riconosciuto alla suddetta societagrave B
Emersione di differenze positive
Partecipazioni non totalitarie
40
Se dopo la distribuzione precedentemente esaminata permane invece una differenza negativa cioegrave il costo egrave inferiore alla corrispondente quota di patrimonio netto questa puograve essere dovuta abull una riduzione del valore derivante da un cattivo andamento economico bull Dallrsquoaver effettuato un buon affare
Emersione di differenze negative
41
art 33 del DLgs12791
bull Attribuire la differenza laquofondo di consolidamento per rischi e oneri futuriraquo nel caso sia dovuta alla previsione di risultati economici sfavorevoli
bull attribuire la differenza a laquoriserva di consolidamentoraquo negli altri casi
Emersione di differenze negative
42
Per lrsquoOIC innanzi tutto la differenza negativa deve essere utilizzata per ridurre proporzionalmente le attivitagrave immobilizzate Non cosigrave per il PCEL 4 che segue il principio della aggregazione a valori contabili
Se sussiste una ulteriore eccedenza negativa questa deve essere stanziata a bull laquofondo di consolidamento per rischi e oneri futuriraquo se si prevede che la
societagrave acquistata sosterragrave perditebull laquoriserva di consolidamentoraquo altri casi
Emersione di differenze negative
43
La societagrave laquoAraquo acquisisce lrsquointero capitale della societagrave laquoBraquo pagando 90 ciograve che contabilmente egrave valorizzato 100
Se intendiamo utilizzare la riserva avremo
A+B Immob 100
Totale 100 Totale 100
CapN 90 Riserva 10
Emersione di differenze negative
10013
13
Totale13
13
Riserva13
13
1013
13
10013
13
Totale13
13
A+B13
13
10013
13
9013
13
CapN13
13
Immob13
13
13
44
bull Ci possono essere casi in cui una partecipazione egrave significativa in cui il comune esercita una posizione di rilievo ma che tecnicamente non egrave controllata ai sensi dellrsquoart 2359 del Codice Civile
bull Egrave il caso di Hera per il Comune di Bologna e di tanti altri casibull In questo caso come si puograve fare
Un problema
45
laquoEgrave ammesso il consolidamento proporzionale di quelle aziende per e quali si configuri un controllo congiunto tra piugrave soggetti La dimostrazione del controllo congiunto deve essere illustrata e fondarsi su situazioni di diritto o di fattoraquo
In tal caso il PCEL 4 ammette il consolidamento proporzionale
Il PCEL 4 al n 25
46
ELIMINAZIONE PARTITE RECIPROCHE
47
Ai fini della procedura di consolidamento risulta necessario distinguere trabull operazioni che non hanno alcun effetto sul risultato consolidato (valori
reciproci)bull operazioni che influenzano lrsquoutile consolidato (utili-perdite interni)
ELIMINAZIONE PARTITE RECIPROCHE
48
Alcuni problemihellip
bull acquisti e vendite di beni quando la societagrave venditrice ha contabilizzato la vendita e la merce ancora in viaggio non egrave stata invece contabilizzata dalla controparte
bull pagamenti fatti da una societagrave allrsquoaltra la quale ancora non ha ricevuto il relativo accredito
bull errori materiali di fatturazione eo contabilizzazione
ELIMINAZIONE PARTITE RECIPROCHE
49
Si intendono tutti quei rapporti generati da operazioni interne al gruppo che trovano espressi nei singoli bilanci da
1 CREDITI E DEBITI
2 COSTI E RICAVI
1 Si devono elidere i crediti di una societagrave con i rispettivi debiti dellrsquoaltra2 Analogamente si devono elidere i costi con i rispettivi ricavi
VALORI RECIPROCI
50
Dopo la cessione ad una societagrave del gruppo le merci sono state vendute a terze economie
SOCIETAgraveB
SOCIETAgraveA
80 100 110
La societagrave A ha conseguito un ricavo di 110 la societagrave B ha sostenuto un costo di 80 a livello di gruppo vi egrave stato un profitto di 30 (20+10)
(Utile 20) (Utile 10)
51
Poniamo che la controllante A acquisti merci dalla controllata B per 100
bullldquoArdquo registrerebbe nella propria contabilitagrave
Merci cacq a Debiti vB 100
bullldquoBrdquo registrerebbe nella propria contabilitagrave
Cred vA a 100Merci cvend
A livello consolidato abbiamo quindi che
52
bullLe poste Cred vA Debiti vBe
Originano crediti e debiti infra-gruppo che e devono essere trattati come precedentemente visto
bullLe poste e
Compensandosi tra loro non alterano lrsquoutile di gruppo Lrsquoeffetto a livello di Stato Patrimoniale consolidato egrave quindi nullo sul foglio di consolidamento non dobbiamo operare alcun intervento
Merci cacq Merci cvend
53
CE SP Acquisto soc gruppo a Deb vsoc gruppo
100
SP CE Cassa a Merci cvendita 110
Acquirenteper il gruppo
Venditoreper il gruppo
CE SP Merci cacquisto a Cassa 80
SP CE Crediti vsoc gruppo a Vendita soc gruppo 100 CE SP Acquisto soc gruppo a Deb vsoc gruppo
100
SP CE Cassa a Merci cvendita 110
Consolidato
CE SP Merci cacquisto a Cassa 80
SP CE Crediti vsoc gruppo a Vendita soc gruppo 100
54
CE SP Merci cacquisto a Cassa 80
SP CE Cassa a Merci cvendita 110
Riepilogandohellip
Primahellip e dopohellip
200A
Part C+R 100B
Cassa C+RA+B
200Cassa C+R20Utile10Utile 30Utile
100 20 230
Debv100Cred
100Cassa210
Cassa13
13
21013
13
10013
13
CredvA13
13
10013
13
Debv13
13
3013
13
Utile13
13
Utile13
13
1013
13
Utile13
13
2013
13
Cassa13
13
B13
13
10013
13
2013
13
C+R13
13
13
Part13
13
A13
13
20013
13
C+R13
13
13
Cassa13
13
20013
13
23013
13
10013
13
A+B13
13
C+R13
13
13
13
55
bull Nei gruppi privati lrsquoIva ha natura solo finanziaria sia per lrsquoacquirente che per il venditore
bull Non egrave cosigrave nel Gruppo Ente Locale dove un credito per la partecipata contiene una quota di Iva che per lrsquoente locale rappresenta invece un costo
bull Quale soluzione si puograve adottare
Attenzione E lrsquoIVA
56
ldquoNel caso di operazioni tra controllante e sue controllate che comportino un trattamento fiscale difforme lrsquoimposta dovragrave essere considerata separatamente e non oggetto di elisione Nel caso dellrsquoimposta sul valore aggiunto infatti questa dovragrave rientrare come onere nel conto economico consolidato a causa della sua indetraibilitagrave per lrsquoente locale controllanterdquo
Il PCEL 4 al punto 24
57
Nel caso di operazioni tra la controllante e le sue controllate oggetto di un difforme trattamento fiscale lrsquoimposta non egrave oggetto di elisione Ad esempio lrsquoimposta sul valore aggiunto Ad esempio nei casi in cui risulta indetraibile lrsquoimposta sul valore aggiunto pagata dalla capogruppo a componenti del gruppo per le quali lrsquoIVA egrave detraibile non egrave oggetto di eliminazione e rientra tra i costi del conto economico consolidato
Lrsquoallegato 4
58
Utili generati da rapporti intervenuti tra societagrave appartenenti al gruppo
Sotto un profilo contabile si deve tenere presente chebull le eliminazioni riguardanti le operazioni dellrsquoesercizio hanno come contropartita
lrsquoutilebull le eliminazioni inerenti esercizi precedenti rettificano invece le riserve
SP Fondo svalutazione a Diversi 40 SP a Riserve 30 CE a Svalutazione crediti 10
Utili interni
59
SocietagraveB
SocietagraveA
80 100
Tra lrsquoacquisto da parte di B (cioegrave 80) e la successiva vendita a A (a 100) si egrave realizzato un profitto interno che dovragrave essere eliminato in quanto sopravvaluta
(Utile 20)
Le merci risultano ancora nel magazzino di una impresa del gruppo
bull Lrsquoutile della societagrave Bbull Il valore del magazzino della societagrave A
60
CE SP Merci cacquisto a Cassa 80
SP CE Crediti vsoc gruppo a Vendita soc gruppo 100
Acquisti soc gruppo a Debiti vsoc gruppo 100
SP Merci a Merci c rim fin 100
CE SP Merci cacquisto a Cassa 80
SP CE Crediti vsoc gruppo a Vendita soc gruppo 100
CE Acquisti soc gruppo a Debiti vsoc gruppo 100CE SP Merci a Merci c fim fin 100
BA
Cons
olid
ato
61
CE Debiti vsoc gruppo a Crediti vsoc gruppo 100
CE Vendite infragruppo a Acquisti infragruppo 100
CE SP Merci c rim fin a Merci 20
In questo modo si riduce il valore delle rimanenze in SP
Quindi per consolidarehellip
62
dovremmobull in primo luogo rettificare la plusvalenza interna contro il
costo sostenuto per lrsquoacquisto del bene da parte della societagrave acquirente
bull in secondo luogo eliminare lrsquoammortamento in eccesso
Situazione piugrave complessa
E nel caso di beni ammortizzabili
63
SOCIETArsquo AATTIVO PASSIVO
Part 100Cassa 20
C+R 200
SOCIETArsquo BATTIVO PASSIVO
Imp 80
C+R 100
SOCIETArsquo A+BATTIVO PASSIVO
C+R 200Cassa 120Imp 80
Cassa 100
Poniamo che la societagrave A possegga un impianto Costo storico 200 ammortizzato in 10 anni
La cessione avviene al sesto anno F amm 120 quindi valore contabile 80hellip
Situazione preesistente
64
X Libro giornale di A SP Cassa a Diversi 100 SP Impianti 80 CE Plusvalenza 20 Libro giornale di B SP SP Impianti a Cassa
100
X Scritture di consolidamento SP SP C+R a Partecipazioni 100 CE SP Plusvalenza (utile) a Impianti 20
SOCIETArsquo AATTIVO PASSIVO
Part 100Cassa 120
C+R 200
SOCIETArsquo BATTIVO PASSIVO
Imp 100 C+R 100
SOCIETArsquo A+BATTIVO PASSIVO
C+R 200Cassa 140Imp 80Utile 20 Cassa 20
65
SOCIETArsquo AATTIVO PASSIVO
Part 100Cassa 120
C+R 200
SOCIETArsquo BATTIVO PASSIVO
Imp 100 C+R 100
SOCIETArsquo A+BATTIVO PASSIVO
C+R 200Cassa 140Imp 80
Poniamo che la societagrave B stimi la residua vita utile dellrsquoimpianto in ulteriori 10 anni
hellip avremo quindi un ammortamento annuo da parte di B pari al 10 del suo costo di acquisto contro un ammortamento consolidato pari al 10 del precedente valore contabile
Cassa 20
SOCIETArsquo AATTIVO PASSIVO
Part 100Cassa 120
C+R 200
SOCIETArsquo BATTIVO PASSIVO
Imp 90 C+R 100
SOCIETArsquo A+BATTIVO PASSIVO
Cassa 140Imp 72ammort10
Utile 0Cassa 40 Ammort 8
Utile 2
66
X+1 Scritture di consolidamento SP SP Riserve a Impianti 20
X+1 Scritture di consolidamento SP CE Impianti a Ammortamento 2
2) Eliminazione plusvalenza
3) lrsquoanno successivo dovremo anche eliminare ammortamento in eccesso
Lrsquoammortamento in eccesso (10 contro 8) deve essere rettificatohellip Quindi
1) Consolidamento partecipazioni
X+1 Scritture di consolidamento SP SP C+R a Partecipazioni 100
Che a sua volta dovragrave essere compensato dalla riservahellip
67
X+1 Scritture di consolidamento SP SP C+R a Partecipazioni 100 SP SP Riserve (C+R) a Impianti 20
X+2 Scritture di consolidamento SP SP C+R a Partecipazioni 100 SP SP Riserve (C+R) a Impianti 18 SP CE Impianti a Ammortamento 2
X+3 Scritture di consolidamento SP SP C+R a Partecipazioni 100 SP SP Riserve (C+R) a Impianti 16 SP CE Impianti a Ammortamento 2
68
anno(a) valore bene in
bilancio di esercizio
(b) ammortinbilancio di esercizio
(c) valore bene in bilancio consolidato
(d) ammortin bilancio consolidato
(e=b-d)) differ ammort (f=b-d-f) plusval
0 100 - 80 - - 20 1 90 10 72 8 2 18 2 80 10 64 8 2 16 3 70 10 56 8 2 14 4 60 10 48 8 2 12 5 50 10 40 8 2 10 6 40 10 32 8 2 8 7 30 10 24 8 2 6 8 20 10 16 8 2 4 9 10 10 8 8 2 2
10 - 10 - 8 2 -100 80 20
| X+3 | Scritture di consolidamento | ||||||||||
| SP SP | C+R | a | Partecipazioni | 100 | |||||||
| SP SP | Riserve (C+R) | a | Impianti | 16 | |||||||
| SP CE | Impianti | a | Ammortamento | 2 |
| X+2 | Scritture di consolidamento | ||||||||||
| SP SP | C+R | a | Partecipazioni | 100 | |||||||
| SP SP | Riserve (C+R) | a | Impianti | 18 | |||||||
| SP CE | Impianti | a | Ammortamento | 2 |
| X+1 | Scritture di consolidamento | ||||||||||
| SP SP | C+R | a | Partecipazioni | 100 | |||||||
| SP SP | Riserve (C+R) | a | Impianti | 20 |
| X+1 | Scritture di consolidamento | ||||||||||
| SP SP | C+R | a | Partecipazioni | 100 |
| X+1 | Scritture di consolidamento | ||||||||||
| SP CE | Impianti | a | Ammortamento | 2 |
| X+1 | Scritture di consolidamento | ||||||||||
| SP SP | Riserve | a | Impianti | 20 |
| X | Scritture di consolidamento | ||||||||||
| SP SP | C+R | a | Partecipazioni | 100 | |||||||
| CE SP | Plusvalenza (utile) | a | Impianti | 20 |
| X | Libro giornale di A | ||||||||||
| SP | Cassa | a | Diversi | 100 | |||||||
| SP | Impianti | 80 | |||||||||
| CE | Plusvalenza | 20 | |||||||||
| Libro giornale di B | |||||||||||
| SP SP | Impianti | a | Cassa | 100 | |||||||
| CE | Debiti vsoc gruppo | a | Crediti vsoc gruppo | 100 | |||||||
| CE | Vendite infragruppo | a | Acquisti infragruppo | 100 | |||||||
| CE SP | Merci c rim fin | a | Merci | 20 | |||||||
| CE SP | Merci cacquisto | a | Cassa | 80 | |||||||
| SP CE | Crediti vsoc gruppo | a | Vendita soc gruppo | 100 | |||||||
| CE | Acquisti soc gruppo | a | Debiti vsoc gruppo | 100 | |||||||
| CE SP | Merci | a | Merci c fim fin | 100 | |||||||
| CE | Acquisti soc gruppo | a | Debiti vsoc gruppo | 100 | |||||||
| CE SP | Merci | a | Merci c rim fin | 100 | |||||||
| CE SP | Merci cacquisto | a | Cassa | 80 | |||||||
| SP CE | Crediti vsoc gruppo | a | Vendita soc gruppo | 100 |
| SP | Fondo svalutazione | a | Diversi | 40 | |||||||
| SP | a | Riserve | 30 | ||||||||
| CE | a | Svalutazione crediti | 10 | ||||||||
| CE SP | Merci cacquisto | a | Cassa | 80 | |||||||
| SP CE | Cassa | a | Merci cvendita | 110 | |||||||
| CE SP | Merci cacquisto | a | Cassa | 80 | |||||||
| SP CE | Crediti vsoc gruppo | a | Vendita soc gruppo | 100 |
| CE SP | Merci cacquisto | a | Cassa | 80 | |||||||
| SP CE | Crediti vsoc gruppo | a | Vendita soc gruppo | 100 | |||||||
| CE SP | Acquisto soc gruppo | a | Deb vsoc gruppo | 100 | |||||||
| SP CE | Cassa | a | Merci cvendita | 110 | |||||||
| CE SP | Acquisto soc gruppo | a | Deb vsoc gruppo | 100 | |||||||
| SP CE | Cassa | a | Merci cvendita | 110 | |||||||
| CONS | |
| 880 | |
| - | |
| 850 | |
| 620 | |
| 2350 | |
| 1210 | |
| 800 | |
| - | |
| 150 | |
| - | |
| 150 | |
| 40 | |
| 2350 |
| RD | RA | ||
| SOCA | SOCB | TOT | |||||
| IMMOBILIZZ | 450 | 430 | 880 | ||||
| PARTECIP | 560 | 560 | |||||
| SCORTE | 500 | 350 | 850 | ||||
| CREDITI | 400 | 220 | 620 | ||||
| TOT ATT | 1910 | 1000 | 2910 | ||||
| DEBITI | 810 | 400 | 1210 | ||||
| CAPSOCA | 800 | 800 | |||||
| CAPSOCB | 300 | 300 | |||||
| RISA | 150 | 150 | |||||
| RIS B | 100 | 100 | |||||
| UTILE A | 150 | 150 | |||||
| UTILE B 3112-18 | 160 | 160 | |||||
| UTILE B 18-3112 | 40 | 40 | |||||
| TOT PASS | 1910 | 1000 | 2910 |
24
La prassi contabile prevede i seguenti metodi
rArr INTEGRAZIONE GLOBALE
rArr INTEGRAZIONE PROPORZIONALE
In sostituzione della voce partecipazioni vengono inseriti gli importi integrali delle attivitagrave e delle passivitagrave dellrsquoaffiliata anche nel caso in cui la societagrave madre non detenga il 100
Si inserisce tra le attivitagrave e le passivitagrave e tra i proventi ed oneri la quota proporzionaleriferita al capitale della capogruppo nellrsquoaffiliata
Metodi di consolidamento
25
Quale metodo egrave piugrave coerente con il nostro approccio
26
bull Il PCEL 4 opta per il consolidamento integrale per le partecipazioni di controllo mentre prevede il consolidamento proporzionale nei casi di controllo congiunto
bull LrsquoAllegato 4 che non affronta il tema del controllo congiunto lascia aperta la possibilitagrave di utilizzare sia il consolidamento integrale che quello proporzionale
Quale metodo di consolidamento
27
Egrave la quota parte del capitale delle riserve e degli utili conseguiti dalla controllata laquoacquistatiraquo dalla controllante
Poicheacute le componenti del netto tendono per loro natura a variare nel tempo la determinazione del suddetto valore dipende essenzialmente dalla data a cui si riferisce il calcolo
Il valore del patrimonio netto
28
SSOOCCAA SSOOCCBB TTOOTT IIMMMMOOBBIILLIIZZZZ 445500 443300 888800 PPAARRTTEECCIIPP 556600 556600 SSCCOORRTTEE 550000 335500 885500 CCRREEDDIITTII 440000 222200 662200 TTOOTT AATTTT 11991100 11000000 22991100 DDEEBBIITTII 881100 440000 11221100 CCAAPPSSOOCCAA 880000 880000 CCAAPPSSOOCCBB 330000 330000 RRIISSAA 115500 115500 RRIISS BB 110000 110000 UUTTIILLEE AA 115500 115500 UUTTIILLEE BB 33111122--1188 116600 116600 UUTTIILLEE BB 1188--33111122 4400 4400 TTOOTT PPAASSSS 11991100 11000000 22991100
RRDD RRAA
560
300
100
160
560 560
CCOONNSS 888800 --
885500 662200
22335500 11221100
880000 --
115500 --
115500
4400 22335500
UTILE CONSOLID
29
SOCIETArsquo A+B
Immobil 880Scorte 850Crediti 620
Debiti 1210CS di A 800Ris A 150Utile A+B 190
SOCIETArsquo A
Immobil 450Partec 560Scorte 500Crediti 400
Debiti 810CS di A 800Ris A 150Utile A 150
SOCIETArsquo B
Immobil 430Scorte 350Crediti 220
Debiti 400CS di B 300Ris B 100Utile B 200
Pertanto
30
Ovviamente il prezzo pagato ovvero il costo di acquisto delle partecipazioni puograve essere maggiore o minore della corrispondente quota di capitale acquisito
In tal modo si genera una differenza allrsquoatto del consolidamento che puograve esserebull positiva quando il costo egrave maggiore della quota di netto acquisitabull negativa quando il costo egrave minore della quota di netto acquisita
Consolidamento delle partecipazioni
31
una societagrave laquoAraquo acquisisce lrsquointero capitale di una societagrave laquoBraquo pagando 120 ciograve che contabilmente egrave valorizzato 100 Per focalizzare meglio la questione poniamo che la societagrave laquoAraquo possegga dopo lrsquoacquisto unicamente la partecipazione in laquoBraquo Il valore puograve essere attribuito al valore corrente dellrsquoAttivo di Bhellip
Consolidamento delle partecipazioni
32
Consolidamento delle partecipazioni
33
Nella redazione del bilancio consolidato lrsquoente locale aggrega i bilanci della controllante e delle sue controllate voce per voce sommando tra loro i corrispondenti valori dellrsquoattivo del passivo dellrsquoattivo nettopatrimonio netto dei proventi e degli oneri Il metodo di aggregazione dei valori da utilizzare puograve fare riferimento ai valori contabili senza attribuzione dellrsquoavviamento alle diverse attivitagrave e passivitagrave
In sostanza tutta la eventuale differenza tra costo e valore contabile saragrave da considerare differenza di consolidamento
La ldquoderogardquo del PCEL 4 al punto 15
34
Immobili 100
Avviamento 20
Capitale Netto 120
In sostanza non si pratica la riattribuzione del fair value I valori perograve devono essere ricalcolati con principi contabili omogenei
Secondo il PCEL 4
35
Se vi egrave una differenza positiva ovvero se il costo egrave superiore alla corrispondente quota di patrimonio netto valutata a valori correnti questo puograve essere dovuto a
a) un ulteriore margine pagato in funzione di un avviamento positivo della societagrave acquisita (goodwill)
b) un premio corrisposto per specifici benefici per la societagrave acquirente o per sinergie che otterragrave il gruppo
c) Allrsquoeffettuazione di un cattivo affare
Emersione di differenze positive
36
Nel caso di differenza positiva sono possibili due comportamenti contabili alternativi
bullLrsquoiscrizione della differenza nella posta laquodifferenze di consolidamentoraquo nellrsquoattivo dello stato patrimoniale
bullLrsquoiscrizione della differenza nel netto a riduzione esplicita della riserva di consolidamento
Emersione di differenze positive
37
Nei casi in cui le attivitagrave le passivitagrave e le passivitagrave potenziali identificabili dellrsquoacquisito non soddisfano le condizioni per la rilevazione del plusvalore pagato si determina un conseguente effetto sullrsquoimporto rilevato come laquoavviamentoraquo Se il valore riconoscibile allrsquoimmobile egrave 110 il restante 10 saragrave classificato come avviamento
A+B Immob 110
Totale 120 Totale 120
CapN 120 Avviam 10
Emersione di differenze positive
1013
13
Avviam13
13
12013
13
Totale13
13
12013
13
Totale13
13
A+B13
13
11013
13
12013
13
CapN13
13
Immob13
13
13
38
Partecipazioni non totalitarie
Si ipotizzi adesso che una societagrave A proceda allrsquoacquisto solo dellrsquo80 delle partecipazioni che compongono il capitale della societagrave B corrispondendo per dette partecipazioni un prezzo pari a 800
A Partecipi i
CapS 800 Totale 800 Totale
800 800
B Impianti
i i
1000
Totale 1000 Totale 1000
Debiti 500 Cap S 200 Ris 300
Emersione di differenze positive
CapS13
13
100013
13
Totale13
13
100013
13
Totale13
13
A13
13
B13
13
100013
13
80013
13
800 13
13
30013
13
50013
13
Debiti13
13
20013
13
Cap S13
13
Ris13
13
Totale13
13
80013
13
80013
13
Impianticipazioni13
13
Partecipcipazioni13
13
Totale13
13
13
39
Assumiamo infine che il valore economico della societagrave B alla data di acquisto sia pari a 1000 ossia 500 in piugrave rispetto al suo patrimonio netto contabile detta differenza in particolare egrave da attribuirebull per 200 agli impianti che hanno un valore corrente di 1200 rispetto al
loro valore contabile di 1000 e bull per 300 allrsquoavviamento che viene riconosciuto alla suddetta societagrave B
Emersione di differenze positive
Partecipazioni non totalitarie
40
Se dopo la distribuzione precedentemente esaminata permane invece una differenza negativa cioegrave il costo egrave inferiore alla corrispondente quota di patrimonio netto questa puograve essere dovuta abull una riduzione del valore derivante da un cattivo andamento economico bull Dallrsquoaver effettuato un buon affare
Emersione di differenze negative
41
art 33 del DLgs12791
bull Attribuire la differenza laquofondo di consolidamento per rischi e oneri futuriraquo nel caso sia dovuta alla previsione di risultati economici sfavorevoli
bull attribuire la differenza a laquoriserva di consolidamentoraquo negli altri casi
Emersione di differenze negative
42
Per lrsquoOIC innanzi tutto la differenza negativa deve essere utilizzata per ridurre proporzionalmente le attivitagrave immobilizzate Non cosigrave per il PCEL 4 che segue il principio della aggregazione a valori contabili
Se sussiste una ulteriore eccedenza negativa questa deve essere stanziata a bull laquofondo di consolidamento per rischi e oneri futuriraquo se si prevede che la
societagrave acquistata sosterragrave perditebull laquoriserva di consolidamentoraquo altri casi
Emersione di differenze negative
43
La societagrave laquoAraquo acquisisce lrsquointero capitale della societagrave laquoBraquo pagando 90 ciograve che contabilmente egrave valorizzato 100
Se intendiamo utilizzare la riserva avremo
A+B Immob 100
Totale 100 Totale 100
CapN 90 Riserva 10
Emersione di differenze negative
10013
13
Totale13
13
Riserva13
13
1013
13
10013
13
Totale13
13
A+B13
13
10013
13
9013
13
CapN13
13
Immob13
13
13
44
bull Ci possono essere casi in cui una partecipazione egrave significativa in cui il comune esercita una posizione di rilievo ma che tecnicamente non egrave controllata ai sensi dellrsquoart 2359 del Codice Civile
bull Egrave il caso di Hera per il Comune di Bologna e di tanti altri casibull In questo caso come si puograve fare
Un problema
45
laquoEgrave ammesso il consolidamento proporzionale di quelle aziende per e quali si configuri un controllo congiunto tra piugrave soggetti La dimostrazione del controllo congiunto deve essere illustrata e fondarsi su situazioni di diritto o di fattoraquo
In tal caso il PCEL 4 ammette il consolidamento proporzionale
Il PCEL 4 al n 25
46
ELIMINAZIONE PARTITE RECIPROCHE
47
Ai fini della procedura di consolidamento risulta necessario distinguere trabull operazioni che non hanno alcun effetto sul risultato consolidato (valori
reciproci)bull operazioni che influenzano lrsquoutile consolidato (utili-perdite interni)
ELIMINAZIONE PARTITE RECIPROCHE
48
Alcuni problemihellip
bull acquisti e vendite di beni quando la societagrave venditrice ha contabilizzato la vendita e la merce ancora in viaggio non egrave stata invece contabilizzata dalla controparte
bull pagamenti fatti da una societagrave allrsquoaltra la quale ancora non ha ricevuto il relativo accredito
bull errori materiali di fatturazione eo contabilizzazione
ELIMINAZIONE PARTITE RECIPROCHE
49
Si intendono tutti quei rapporti generati da operazioni interne al gruppo che trovano espressi nei singoli bilanci da
1 CREDITI E DEBITI
2 COSTI E RICAVI
1 Si devono elidere i crediti di una societagrave con i rispettivi debiti dellrsquoaltra2 Analogamente si devono elidere i costi con i rispettivi ricavi
VALORI RECIPROCI
50
Dopo la cessione ad una societagrave del gruppo le merci sono state vendute a terze economie
SOCIETAgraveB
SOCIETAgraveA
80 100 110
La societagrave A ha conseguito un ricavo di 110 la societagrave B ha sostenuto un costo di 80 a livello di gruppo vi egrave stato un profitto di 30 (20+10)
(Utile 20) (Utile 10)
51
Poniamo che la controllante A acquisti merci dalla controllata B per 100
bullldquoArdquo registrerebbe nella propria contabilitagrave
Merci cacq a Debiti vB 100
bullldquoBrdquo registrerebbe nella propria contabilitagrave
Cred vA a 100Merci cvend
A livello consolidato abbiamo quindi che
52
bullLe poste Cred vA Debiti vBe
Originano crediti e debiti infra-gruppo che e devono essere trattati come precedentemente visto
bullLe poste e
Compensandosi tra loro non alterano lrsquoutile di gruppo Lrsquoeffetto a livello di Stato Patrimoniale consolidato egrave quindi nullo sul foglio di consolidamento non dobbiamo operare alcun intervento
Merci cacq Merci cvend
53
CE SP Acquisto soc gruppo a Deb vsoc gruppo
100
SP CE Cassa a Merci cvendita 110
Acquirenteper il gruppo
Venditoreper il gruppo
CE SP Merci cacquisto a Cassa 80
SP CE Crediti vsoc gruppo a Vendita soc gruppo 100 CE SP Acquisto soc gruppo a Deb vsoc gruppo
100
SP CE Cassa a Merci cvendita 110
Consolidato
CE SP Merci cacquisto a Cassa 80
SP CE Crediti vsoc gruppo a Vendita soc gruppo 100
54
CE SP Merci cacquisto a Cassa 80
SP CE Cassa a Merci cvendita 110
Riepilogandohellip
Primahellip e dopohellip
200A
Part C+R 100B
Cassa C+RA+B
200Cassa C+R20Utile10Utile 30Utile
100 20 230
Debv100Cred
100Cassa210
Cassa13
13
21013
13
10013
13
CredvA13
13
10013
13
Debv13
13
3013
13
Utile13
13
Utile13
13
1013
13
Utile13
13
2013
13
Cassa13
13
B13
13
10013
13
2013
13
C+R13
13
13
Part13
13
A13
13
20013
13
C+R13
13
13
Cassa13
13
20013
13
23013
13
10013
13
A+B13
13
C+R13
13
13
13
55
bull Nei gruppi privati lrsquoIva ha natura solo finanziaria sia per lrsquoacquirente che per il venditore
bull Non egrave cosigrave nel Gruppo Ente Locale dove un credito per la partecipata contiene una quota di Iva che per lrsquoente locale rappresenta invece un costo
bull Quale soluzione si puograve adottare
Attenzione E lrsquoIVA
56
ldquoNel caso di operazioni tra controllante e sue controllate che comportino un trattamento fiscale difforme lrsquoimposta dovragrave essere considerata separatamente e non oggetto di elisione Nel caso dellrsquoimposta sul valore aggiunto infatti questa dovragrave rientrare come onere nel conto economico consolidato a causa della sua indetraibilitagrave per lrsquoente locale controllanterdquo
Il PCEL 4 al punto 24
57
Nel caso di operazioni tra la controllante e le sue controllate oggetto di un difforme trattamento fiscale lrsquoimposta non egrave oggetto di elisione Ad esempio lrsquoimposta sul valore aggiunto Ad esempio nei casi in cui risulta indetraibile lrsquoimposta sul valore aggiunto pagata dalla capogruppo a componenti del gruppo per le quali lrsquoIVA egrave detraibile non egrave oggetto di eliminazione e rientra tra i costi del conto economico consolidato
Lrsquoallegato 4
58
Utili generati da rapporti intervenuti tra societagrave appartenenti al gruppo
Sotto un profilo contabile si deve tenere presente chebull le eliminazioni riguardanti le operazioni dellrsquoesercizio hanno come contropartita
lrsquoutilebull le eliminazioni inerenti esercizi precedenti rettificano invece le riserve
SP Fondo svalutazione a Diversi 40 SP a Riserve 30 CE a Svalutazione crediti 10
Utili interni
59
SocietagraveB
SocietagraveA
80 100
Tra lrsquoacquisto da parte di B (cioegrave 80) e la successiva vendita a A (a 100) si egrave realizzato un profitto interno che dovragrave essere eliminato in quanto sopravvaluta
(Utile 20)
Le merci risultano ancora nel magazzino di una impresa del gruppo
bull Lrsquoutile della societagrave Bbull Il valore del magazzino della societagrave A
60
CE SP Merci cacquisto a Cassa 80
SP CE Crediti vsoc gruppo a Vendita soc gruppo 100
Acquisti soc gruppo a Debiti vsoc gruppo 100
SP Merci a Merci c rim fin 100
CE SP Merci cacquisto a Cassa 80
SP CE Crediti vsoc gruppo a Vendita soc gruppo 100
CE Acquisti soc gruppo a Debiti vsoc gruppo 100CE SP Merci a Merci c fim fin 100
BA
Cons
olid
ato
61
CE Debiti vsoc gruppo a Crediti vsoc gruppo 100
CE Vendite infragruppo a Acquisti infragruppo 100
CE SP Merci c rim fin a Merci 20
In questo modo si riduce il valore delle rimanenze in SP
Quindi per consolidarehellip
62
dovremmobull in primo luogo rettificare la plusvalenza interna contro il
costo sostenuto per lrsquoacquisto del bene da parte della societagrave acquirente
bull in secondo luogo eliminare lrsquoammortamento in eccesso
Situazione piugrave complessa
E nel caso di beni ammortizzabili
63
SOCIETArsquo AATTIVO PASSIVO
Part 100Cassa 20
C+R 200
SOCIETArsquo BATTIVO PASSIVO
Imp 80
C+R 100
SOCIETArsquo A+BATTIVO PASSIVO
C+R 200Cassa 120Imp 80
Cassa 100
Poniamo che la societagrave A possegga un impianto Costo storico 200 ammortizzato in 10 anni
La cessione avviene al sesto anno F amm 120 quindi valore contabile 80hellip
Situazione preesistente
64
X Libro giornale di A SP Cassa a Diversi 100 SP Impianti 80 CE Plusvalenza 20 Libro giornale di B SP SP Impianti a Cassa
100
X Scritture di consolidamento SP SP C+R a Partecipazioni 100 CE SP Plusvalenza (utile) a Impianti 20
SOCIETArsquo AATTIVO PASSIVO
Part 100Cassa 120
C+R 200
SOCIETArsquo BATTIVO PASSIVO
Imp 100 C+R 100
SOCIETArsquo A+BATTIVO PASSIVO
C+R 200Cassa 140Imp 80Utile 20 Cassa 20
65
SOCIETArsquo AATTIVO PASSIVO
Part 100Cassa 120
C+R 200
SOCIETArsquo BATTIVO PASSIVO
Imp 100 C+R 100
SOCIETArsquo A+BATTIVO PASSIVO
C+R 200Cassa 140Imp 80
Poniamo che la societagrave B stimi la residua vita utile dellrsquoimpianto in ulteriori 10 anni
hellip avremo quindi un ammortamento annuo da parte di B pari al 10 del suo costo di acquisto contro un ammortamento consolidato pari al 10 del precedente valore contabile
Cassa 20
SOCIETArsquo AATTIVO PASSIVO
Part 100Cassa 120
C+R 200
SOCIETArsquo BATTIVO PASSIVO
Imp 90 C+R 100
SOCIETArsquo A+BATTIVO PASSIVO
Cassa 140Imp 72ammort10
Utile 0Cassa 40 Ammort 8
Utile 2
66
X+1 Scritture di consolidamento SP SP Riserve a Impianti 20
X+1 Scritture di consolidamento SP CE Impianti a Ammortamento 2
2) Eliminazione plusvalenza
3) lrsquoanno successivo dovremo anche eliminare ammortamento in eccesso
Lrsquoammortamento in eccesso (10 contro 8) deve essere rettificatohellip Quindi
1) Consolidamento partecipazioni
X+1 Scritture di consolidamento SP SP C+R a Partecipazioni 100
Che a sua volta dovragrave essere compensato dalla riservahellip
67
X+1 Scritture di consolidamento SP SP C+R a Partecipazioni 100 SP SP Riserve (C+R) a Impianti 20
X+2 Scritture di consolidamento SP SP C+R a Partecipazioni 100 SP SP Riserve (C+R) a Impianti 18 SP CE Impianti a Ammortamento 2
X+3 Scritture di consolidamento SP SP C+R a Partecipazioni 100 SP SP Riserve (C+R) a Impianti 16 SP CE Impianti a Ammortamento 2
68
anno(a) valore bene in
bilancio di esercizio
(b) ammortinbilancio di esercizio
(c) valore bene in bilancio consolidato
(d) ammortin bilancio consolidato
(e=b-d)) differ ammort (f=b-d-f) plusval
0 100 - 80 - - 20 1 90 10 72 8 2 18 2 80 10 64 8 2 16 3 70 10 56 8 2 14 4 60 10 48 8 2 12 5 50 10 40 8 2 10 6 40 10 32 8 2 8 7 30 10 24 8 2 6 8 20 10 16 8 2 4 9 10 10 8 8 2 2
10 - 10 - 8 2 -100 80 20
| X+3 | Scritture di consolidamento | ||||||||||
| SP SP | C+R | a | Partecipazioni | 100 | |||||||
| SP SP | Riserve (C+R) | a | Impianti | 16 | |||||||
| SP CE | Impianti | a | Ammortamento | 2 |
| X+2 | Scritture di consolidamento | ||||||||||
| SP SP | C+R | a | Partecipazioni | 100 | |||||||
| SP SP | Riserve (C+R) | a | Impianti | 18 | |||||||
| SP CE | Impianti | a | Ammortamento | 2 |
| X+1 | Scritture di consolidamento | ||||||||||
| SP SP | C+R | a | Partecipazioni | 100 | |||||||
| SP SP | Riserve (C+R) | a | Impianti | 20 |
| X+1 | Scritture di consolidamento | ||||||||||
| SP SP | C+R | a | Partecipazioni | 100 |
| X+1 | Scritture di consolidamento | ||||||||||
| SP CE | Impianti | a | Ammortamento | 2 |
| X+1 | Scritture di consolidamento | ||||||||||
| SP SP | Riserve | a | Impianti | 20 |
| X | Scritture di consolidamento | ||||||||||
| SP SP | C+R | a | Partecipazioni | 100 | |||||||
| CE SP | Plusvalenza (utile) | a | Impianti | 20 |
| X | Libro giornale di A | ||||||||||
| SP | Cassa | a | Diversi | 100 | |||||||
| SP | Impianti | 80 | |||||||||
| CE | Plusvalenza | 20 | |||||||||
| Libro giornale di B | |||||||||||
| SP SP | Impianti | a | Cassa | 100 | |||||||
| CE | Debiti vsoc gruppo | a | Crediti vsoc gruppo | 100 | |||||||
| CE | Vendite infragruppo | a | Acquisti infragruppo | 100 | |||||||
| CE SP | Merci c rim fin | a | Merci | 20 | |||||||
| CE SP | Merci cacquisto | a | Cassa | 80 | |||||||
| SP CE | Crediti vsoc gruppo | a | Vendita soc gruppo | 100 | |||||||
| CE | Acquisti soc gruppo | a | Debiti vsoc gruppo | 100 | |||||||
| CE SP | Merci | a | Merci c fim fin | 100 | |||||||
| CE | Acquisti soc gruppo | a | Debiti vsoc gruppo | 100 | |||||||
| CE SP | Merci | a | Merci c rim fin | 100 | |||||||
| CE SP | Merci cacquisto | a | Cassa | 80 | |||||||
| SP CE | Crediti vsoc gruppo | a | Vendita soc gruppo | 100 |
| SP | Fondo svalutazione | a | Diversi | 40 | |||||||
| SP | a | Riserve | 30 | ||||||||
| CE | a | Svalutazione crediti | 10 | ||||||||
| CE SP | Merci cacquisto | a | Cassa | 80 | |||||||
| SP CE | Cassa | a | Merci cvendita | 110 | |||||||
| CE SP | Merci cacquisto | a | Cassa | 80 | |||||||
| SP CE | Crediti vsoc gruppo | a | Vendita soc gruppo | 100 |
| CE SP | Merci cacquisto | a | Cassa | 80 | |||||||
| SP CE | Crediti vsoc gruppo | a | Vendita soc gruppo | 100 | |||||||
| CE SP | Acquisto soc gruppo | a | Deb vsoc gruppo | 100 | |||||||
| SP CE | Cassa | a | Merci cvendita | 110 | |||||||
| CE SP | Acquisto soc gruppo | a | Deb vsoc gruppo | 100 | |||||||
| SP CE | Cassa | a | Merci cvendita | 110 | |||||||
| CONS | |
| 880 | |
| - | |
| 850 | |
| 620 | |
| 2350 | |
| 1210 | |
| 800 | |
| - | |
| 150 | |
| - | |
| 150 | |
| 40 | |
| 2350 |
| RD | RA | ||
| SOCA | SOCB | TOT | |||||
| IMMOBILIZZ | 450 | 430 | 880 | ||||
| PARTECIP | 560 | 560 | |||||
| SCORTE | 500 | 350 | 850 | ||||
| CREDITI | 400 | 220 | 620 | ||||
| TOT ATT | 1910 | 1000 | 2910 | ||||
| DEBITI | 810 | 400 | 1210 | ||||
| CAPSOCA | 800 | 800 | |||||
| CAPSOCB | 300 | 300 | |||||
| RISA | 150 | 150 | |||||
| RIS B | 100 | 100 | |||||
| UTILE A | 150 | 150 | |||||
| UTILE B 3112-18 | 160 | 160 | |||||
| UTILE B 18-3112 | 40 | 40 | |||||
| TOT PASS | 1910 | 1000 | 2910 |
25
Quale metodo egrave piugrave coerente con il nostro approccio
26
bull Il PCEL 4 opta per il consolidamento integrale per le partecipazioni di controllo mentre prevede il consolidamento proporzionale nei casi di controllo congiunto
bull LrsquoAllegato 4 che non affronta il tema del controllo congiunto lascia aperta la possibilitagrave di utilizzare sia il consolidamento integrale che quello proporzionale
Quale metodo di consolidamento
27
Egrave la quota parte del capitale delle riserve e degli utili conseguiti dalla controllata laquoacquistatiraquo dalla controllante
Poicheacute le componenti del netto tendono per loro natura a variare nel tempo la determinazione del suddetto valore dipende essenzialmente dalla data a cui si riferisce il calcolo
Il valore del patrimonio netto
28
SSOOCCAA SSOOCCBB TTOOTT IIMMMMOOBBIILLIIZZZZ 445500 443300 888800 PPAARRTTEECCIIPP 556600 556600 SSCCOORRTTEE 550000 335500 885500 CCRREEDDIITTII 440000 222200 662200 TTOOTT AATTTT 11991100 11000000 22991100 DDEEBBIITTII 881100 440000 11221100 CCAAPPSSOOCCAA 880000 880000 CCAAPPSSOOCCBB 330000 330000 RRIISSAA 115500 115500 RRIISS BB 110000 110000 UUTTIILLEE AA 115500 115500 UUTTIILLEE BB 33111122--1188 116600 116600 UUTTIILLEE BB 1188--33111122 4400 4400 TTOOTT PPAASSSS 11991100 11000000 22991100
RRDD RRAA
560
300
100
160
560 560
CCOONNSS 888800 --
885500 662200
22335500 11221100
880000 --
115500 --
115500
4400 22335500
UTILE CONSOLID
29
SOCIETArsquo A+B
Immobil 880Scorte 850Crediti 620
Debiti 1210CS di A 800Ris A 150Utile A+B 190
SOCIETArsquo A
Immobil 450Partec 560Scorte 500Crediti 400
Debiti 810CS di A 800Ris A 150Utile A 150
SOCIETArsquo B
Immobil 430Scorte 350Crediti 220
Debiti 400CS di B 300Ris B 100Utile B 200
Pertanto
30
Ovviamente il prezzo pagato ovvero il costo di acquisto delle partecipazioni puograve essere maggiore o minore della corrispondente quota di capitale acquisito
In tal modo si genera una differenza allrsquoatto del consolidamento che puograve esserebull positiva quando il costo egrave maggiore della quota di netto acquisitabull negativa quando il costo egrave minore della quota di netto acquisita
Consolidamento delle partecipazioni
31
una societagrave laquoAraquo acquisisce lrsquointero capitale di una societagrave laquoBraquo pagando 120 ciograve che contabilmente egrave valorizzato 100 Per focalizzare meglio la questione poniamo che la societagrave laquoAraquo possegga dopo lrsquoacquisto unicamente la partecipazione in laquoBraquo Il valore puograve essere attribuito al valore corrente dellrsquoAttivo di Bhellip
Consolidamento delle partecipazioni
32
Consolidamento delle partecipazioni
33
Nella redazione del bilancio consolidato lrsquoente locale aggrega i bilanci della controllante e delle sue controllate voce per voce sommando tra loro i corrispondenti valori dellrsquoattivo del passivo dellrsquoattivo nettopatrimonio netto dei proventi e degli oneri Il metodo di aggregazione dei valori da utilizzare puograve fare riferimento ai valori contabili senza attribuzione dellrsquoavviamento alle diverse attivitagrave e passivitagrave
In sostanza tutta la eventuale differenza tra costo e valore contabile saragrave da considerare differenza di consolidamento
La ldquoderogardquo del PCEL 4 al punto 15
34
Immobili 100
Avviamento 20
Capitale Netto 120
In sostanza non si pratica la riattribuzione del fair value I valori perograve devono essere ricalcolati con principi contabili omogenei
Secondo il PCEL 4
35
Se vi egrave una differenza positiva ovvero se il costo egrave superiore alla corrispondente quota di patrimonio netto valutata a valori correnti questo puograve essere dovuto a
a) un ulteriore margine pagato in funzione di un avviamento positivo della societagrave acquisita (goodwill)
b) un premio corrisposto per specifici benefici per la societagrave acquirente o per sinergie che otterragrave il gruppo
c) Allrsquoeffettuazione di un cattivo affare
Emersione di differenze positive
36
Nel caso di differenza positiva sono possibili due comportamenti contabili alternativi
bullLrsquoiscrizione della differenza nella posta laquodifferenze di consolidamentoraquo nellrsquoattivo dello stato patrimoniale
bullLrsquoiscrizione della differenza nel netto a riduzione esplicita della riserva di consolidamento
Emersione di differenze positive
37
Nei casi in cui le attivitagrave le passivitagrave e le passivitagrave potenziali identificabili dellrsquoacquisito non soddisfano le condizioni per la rilevazione del plusvalore pagato si determina un conseguente effetto sullrsquoimporto rilevato come laquoavviamentoraquo Se il valore riconoscibile allrsquoimmobile egrave 110 il restante 10 saragrave classificato come avviamento
A+B Immob 110
Totale 120 Totale 120
CapN 120 Avviam 10
Emersione di differenze positive
1013
13
Avviam13
13
12013
13
Totale13
13
12013
13
Totale13
13
A+B13
13
11013
13
12013
13
CapN13
13
Immob13
13
13
38
Partecipazioni non totalitarie
Si ipotizzi adesso che una societagrave A proceda allrsquoacquisto solo dellrsquo80 delle partecipazioni che compongono il capitale della societagrave B corrispondendo per dette partecipazioni un prezzo pari a 800
A Partecipi i
CapS 800 Totale 800 Totale
800 800
B Impianti
i i
1000
Totale 1000 Totale 1000
Debiti 500 Cap S 200 Ris 300
Emersione di differenze positive
CapS13
13
100013
13
Totale13
13
100013
13
Totale13
13
A13
13
B13
13
100013
13
80013
13
800 13
13
30013
13
50013
13
Debiti13
13
20013
13
Cap S13
13
Ris13
13
Totale13
13
80013
13
80013
13
Impianticipazioni13
13
Partecipcipazioni13
13
Totale13
13
13
39
Assumiamo infine che il valore economico della societagrave B alla data di acquisto sia pari a 1000 ossia 500 in piugrave rispetto al suo patrimonio netto contabile detta differenza in particolare egrave da attribuirebull per 200 agli impianti che hanno un valore corrente di 1200 rispetto al
loro valore contabile di 1000 e bull per 300 allrsquoavviamento che viene riconosciuto alla suddetta societagrave B
Emersione di differenze positive
Partecipazioni non totalitarie
40
Se dopo la distribuzione precedentemente esaminata permane invece una differenza negativa cioegrave il costo egrave inferiore alla corrispondente quota di patrimonio netto questa puograve essere dovuta abull una riduzione del valore derivante da un cattivo andamento economico bull Dallrsquoaver effettuato un buon affare
Emersione di differenze negative
41
art 33 del DLgs12791
bull Attribuire la differenza laquofondo di consolidamento per rischi e oneri futuriraquo nel caso sia dovuta alla previsione di risultati economici sfavorevoli
bull attribuire la differenza a laquoriserva di consolidamentoraquo negli altri casi
Emersione di differenze negative
42
Per lrsquoOIC innanzi tutto la differenza negativa deve essere utilizzata per ridurre proporzionalmente le attivitagrave immobilizzate Non cosigrave per il PCEL 4 che segue il principio della aggregazione a valori contabili
Se sussiste una ulteriore eccedenza negativa questa deve essere stanziata a bull laquofondo di consolidamento per rischi e oneri futuriraquo se si prevede che la
societagrave acquistata sosterragrave perditebull laquoriserva di consolidamentoraquo altri casi
Emersione di differenze negative
43
La societagrave laquoAraquo acquisisce lrsquointero capitale della societagrave laquoBraquo pagando 90 ciograve che contabilmente egrave valorizzato 100
Se intendiamo utilizzare la riserva avremo
A+B Immob 100
Totale 100 Totale 100
CapN 90 Riserva 10
Emersione di differenze negative
10013
13
Totale13
13
Riserva13
13
1013
13
10013
13
Totale13
13
A+B13
13
10013
13
9013
13
CapN13
13
Immob13
13
13
44
bull Ci possono essere casi in cui una partecipazione egrave significativa in cui il comune esercita una posizione di rilievo ma che tecnicamente non egrave controllata ai sensi dellrsquoart 2359 del Codice Civile
bull Egrave il caso di Hera per il Comune di Bologna e di tanti altri casibull In questo caso come si puograve fare
Un problema
45
laquoEgrave ammesso il consolidamento proporzionale di quelle aziende per e quali si configuri un controllo congiunto tra piugrave soggetti La dimostrazione del controllo congiunto deve essere illustrata e fondarsi su situazioni di diritto o di fattoraquo
In tal caso il PCEL 4 ammette il consolidamento proporzionale
Il PCEL 4 al n 25
46
ELIMINAZIONE PARTITE RECIPROCHE
47
Ai fini della procedura di consolidamento risulta necessario distinguere trabull operazioni che non hanno alcun effetto sul risultato consolidato (valori
reciproci)bull operazioni che influenzano lrsquoutile consolidato (utili-perdite interni)
ELIMINAZIONE PARTITE RECIPROCHE
48
Alcuni problemihellip
bull acquisti e vendite di beni quando la societagrave venditrice ha contabilizzato la vendita e la merce ancora in viaggio non egrave stata invece contabilizzata dalla controparte
bull pagamenti fatti da una societagrave allrsquoaltra la quale ancora non ha ricevuto il relativo accredito
bull errori materiali di fatturazione eo contabilizzazione
ELIMINAZIONE PARTITE RECIPROCHE
49
Si intendono tutti quei rapporti generati da operazioni interne al gruppo che trovano espressi nei singoli bilanci da
1 CREDITI E DEBITI
2 COSTI E RICAVI
1 Si devono elidere i crediti di una societagrave con i rispettivi debiti dellrsquoaltra2 Analogamente si devono elidere i costi con i rispettivi ricavi
VALORI RECIPROCI
50
Dopo la cessione ad una societagrave del gruppo le merci sono state vendute a terze economie
SOCIETAgraveB
SOCIETAgraveA
80 100 110
La societagrave A ha conseguito un ricavo di 110 la societagrave B ha sostenuto un costo di 80 a livello di gruppo vi egrave stato un profitto di 30 (20+10)
(Utile 20) (Utile 10)
51
Poniamo che la controllante A acquisti merci dalla controllata B per 100
bullldquoArdquo registrerebbe nella propria contabilitagrave
Merci cacq a Debiti vB 100
bullldquoBrdquo registrerebbe nella propria contabilitagrave
Cred vA a 100Merci cvend
A livello consolidato abbiamo quindi che
52
bullLe poste Cred vA Debiti vBe
Originano crediti e debiti infra-gruppo che e devono essere trattati come precedentemente visto
bullLe poste e
Compensandosi tra loro non alterano lrsquoutile di gruppo Lrsquoeffetto a livello di Stato Patrimoniale consolidato egrave quindi nullo sul foglio di consolidamento non dobbiamo operare alcun intervento
Merci cacq Merci cvend
53
CE SP Acquisto soc gruppo a Deb vsoc gruppo
100
SP CE Cassa a Merci cvendita 110
Acquirenteper il gruppo
Venditoreper il gruppo
CE SP Merci cacquisto a Cassa 80
SP CE Crediti vsoc gruppo a Vendita soc gruppo 100 CE SP Acquisto soc gruppo a Deb vsoc gruppo
100
SP CE Cassa a Merci cvendita 110
Consolidato
CE SP Merci cacquisto a Cassa 80
SP CE Crediti vsoc gruppo a Vendita soc gruppo 100
54
CE SP Merci cacquisto a Cassa 80
SP CE Cassa a Merci cvendita 110
Riepilogandohellip
Primahellip e dopohellip
200A
Part C+R 100B
Cassa C+RA+B
200Cassa C+R20Utile10Utile 30Utile
100 20 230
Debv100Cred
100Cassa210
Cassa13
13
21013
13
10013
13
CredvA13
13
10013
13
Debv13
13
3013
13
Utile13
13
Utile13
13
1013
13
Utile13
13
2013
13
Cassa13
13
B13
13
10013
13
2013
13
C+R13
13
13
Part13
13
A13
13
20013
13
C+R13
13
13
Cassa13
13
20013
13
23013
13
10013
13
A+B13
13
C+R13
13
13
13
55
bull Nei gruppi privati lrsquoIva ha natura solo finanziaria sia per lrsquoacquirente che per il venditore
bull Non egrave cosigrave nel Gruppo Ente Locale dove un credito per la partecipata contiene una quota di Iva che per lrsquoente locale rappresenta invece un costo
bull Quale soluzione si puograve adottare
Attenzione E lrsquoIVA
56
ldquoNel caso di operazioni tra controllante e sue controllate che comportino un trattamento fiscale difforme lrsquoimposta dovragrave essere considerata separatamente e non oggetto di elisione Nel caso dellrsquoimposta sul valore aggiunto infatti questa dovragrave rientrare come onere nel conto economico consolidato a causa della sua indetraibilitagrave per lrsquoente locale controllanterdquo
Il PCEL 4 al punto 24
57
Nel caso di operazioni tra la controllante e le sue controllate oggetto di un difforme trattamento fiscale lrsquoimposta non egrave oggetto di elisione Ad esempio lrsquoimposta sul valore aggiunto Ad esempio nei casi in cui risulta indetraibile lrsquoimposta sul valore aggiunto pagata dalla capogruppo a componenti del gruppo per le quali lrsquoIVA egrave detraibile non egrave oggetto di eliminazione e rientra tra i costi del conto economico consolidato
Lrsquoallegato 4
58
Utili generati da rapporti intervenuti tra societagrave appartenenti al gruppo
Sotto un profilo contabile si deve tenere presente chebull le eliminazioni riguardanti le operazioni dellrsquoesercizio hanno come contropartita
lrsquoutilebull le eliminazioni inerenti esercizi precedenti rettificano invece le riserve
SP Fondo svalutazione a Diversi 40 SP a Riserve 30 CE a Svalutazione crediti 10
Utili interni
59
SocietagraveB
SocietagraveA
80 100
Tra lrsquoacquisto da parte di B (cioegrave 80) e la successiva vendita a A (a 100) si egrave realizzato un profitto interno che dovragrave essere eliminato in quanto sopravvaluta
(Utile 20)
Le merci risultano ancora nel magazzino di una impresa del gruppo
bull Lrsquoutile della societagrave Bbull Il valore del magazzino della societagrave A
60
CE SP Merci cacquisto a Cassa 80
SP CE Crediti vsoc gruppo a Vendita soc gruppo 100
Acquisti soc gruppo a Debiti vsoc gruppo 100
SP Merci a Merci c rim fin 100
CE SP Merci cacquisto a Cassa 80
SP CE Crediti vsoc gruppo a Vendita soc gruppo 100
CE Acquisti soc gruppo a Debiti vsoc gruppo 100CE SP Merci a Merci c fim fin 100
BA
Cons
olid
ato
61
CE Debiti vsoc gruppo a Crediti vsoc gruppo 100
CE Vendite infragruppo a Acquisti infragruppo 100
CE SP Merci c rim fin a Merci 20
In questo modo si riduce il valore delle rimanenze in SP
Quindi per consolidarehellip
62
dovremmobull in primo luogo rettificare la plusvalenza interna contro il
costo sostenuto per lrsquoacquisto del bene da parte della societagrave acquirente
bull in secondo luogo eliminare lrsquoammortamento in eccesso
Situazione piugrave complessa
E nel caso di beni ammortizzabili
63
SOCIETArsquo AATTIVO PASSIVO
Part 100Cassa 20
C+R 200
SOCIETArsquo BATTIVO PASSIVO
Imp 80
C+R 100
SOCIETArsquo A+BATTIVO PASSIVO
C+R 200Cassa 120Imp 80
Cassa 100
Poniamo che la societagrave A possegga un impianto Costo storico 200 ammortizzato in 10 anni
La cessione avviene al sesto anno F amm 120 quindi valore contabile 80hellip
Situazione preesistente
64
X Libro giornale di A SP Cassa a Diversi 100 SP Impianti 80 CE Plusvalenza 20 Libro giornale di B SP SP Impianti a Cassa
100
X Scritture di consolidamento SP SP C+R a Partecipazioni 100 CE SP Plusvalenza (utile) a Impianti 20
SOCIETArsquo AATTIVO PASSIVO
Part 100Cassa 120
C+R 200
SOCIETArsquo BATTIVO PASSIVO
Imp 100 C+R 100
SOCIETArsquo A+BATTIVO PASSIVO
C+R 200Cassa 140Imp 80Utile 20 Cassa 20
65
SOCIETArsquo AATTIVO PASSIVO
Part 100Cassa 120
C+R 200
SOCIETArsquo BATTIVO PASSIVO
Imp 100 C+R 100
SOCIETArsquo A+BATTIVO PASSIVO
C+R 200Cassa 140Imp 80
Poniamo che la societagrave B stimi la residua vita utile dellrsquoimpianto in ulteriori 10 anni
hellip avremo quindi un ammortamento annuo da parte di B pari al 10 del suo costo di acquisto contro un ammortamento consolidato pari al 10 del precedente valore contabile
Cassa 20
SOCIETArsquo AATTIVO PASSIVO
Part 100Cassa 120
C+R 200
SOCIETArsquo BATTIVO PASSIVO
Imp 90 C+R 100
SOCIETArsquo A+BATTIVO PASSIVO
Cassa 140Imp 72ammort10
Utile 0Cassa 40 Ammort 8
Utile 2
66
X+1 Scritture di consolidamento SP SP Riserve a Impianti 20
X+1 Scritture di consolidamento SP CE Impianti a Ammortamento 2
2) Eliminazione plusvalenza
3) lrsquoanno successivo dovremo anche eliminare ammortamento in eccesso
Lrsquoammortamento in eccesso (10 contro 8) deve essere rettificatohellip Quindi
1) Consolidamento partecipazioni
X+1 Scritture di consolidamento SP SP C+R a Partecipazioni 100
Che a sua volta dovragrave essere compensato dalla riservahellip
67
X+1 Scritture di consolidamento SP SP C+R a Partecipazioni 100 SP SP Riserve (C+R) a Impianti 20
X+2 Scritture di consolidamento SP SP C+R a Partecipazioni 100 SP SP Riserve (C+R) a Impianti 18 SP CE Impianti a Ammortamento 2
X+3 Scritture di consolidamento SP SP C+R a Partecipazioni 100 SP SP Riserve (C+R) a Impianti 16 SP CE Impianti a Ammortamento 2
68
anno(a) valore bene in
bilancio di esercizio
(b) ammortinbilancio di esercizio
(c) valore bene in bilancio consolidato
(d) ammortin bilancio consolidato
(e=b-d)) differ ammort (f=b-d-f) plusval
0 100 - 80 - - 20 1 90 10 72 8 2 18 2 80 10 64 8 2 16 3 70 10 56 8 2 14 4 60 10 48 8 2 12 5 50 10 40 8 2 10 6 40 10 32 8 2 8 7 30 10 24 8 2 6 8 20 10 16 8 2 4 9 10 10 8 8 2 2
10 - 10 - 8 2 -100 80 20
| X+3 | Scritture di consolidamento | ||||||||||
| SP SP | C+R | a | Partecipazioni | 100 | |||||||
| SP SP | Riserve (C+R) | a | Impianti | 16 | |||||||
| SP CE | Impianti | a | Ammortamento | 2 |
| X+2 | Scritture di consolidamento | ||||||||||
| SP SP | C+R | a | Partecipazioni | 100 | |||||||
| SP SP | Riserve (C+R) | a | Impianti | 18 | |||||||
| SP CE | Impianti | a | Ammortamento | 2 |
| X+1 | Scritture di consolidamento | ||||||||||
| SP SP | C+R | a | Partecipazioni | 100 | |||||||
| SP SP | Riserve (C+R) | a | Impianti | 20 |
| X+1 | Scritture di consolidamento | ||||||||||
| SP SP | C+R | a | Partecipazioni | 100 |
| X+1 | Scritture di consolidamento | ||||||||||
| SP CE | Impianti | a | Ammortamento | 2 |
| X+1 | Scritture di consolidamento | ||||||||||
| SP SP | Riserve | a | Impianti | 20 |
| X | Scritture di consolidamento | ||||||||||
| SP SP | C+R | a | Partecipazioni | 100 | |||||||
| CE SP | Plusvalenza (utile) | a | Impianti | 20 |
| X | Libro giornale di A | ||||||||||
| SP | Cassa | a | Diversi | 100 | |||||||
| SP | Impianti | 80 | |||||||||
| CE | Plusvalenza | 20 | |||||||||
| Libro giornale di B | |||||||||||
| SP SP | Impianti | a | Cassa | 100 | |||||||
| CE | Debiti vsoc gruppo | a | Crediti vsoc gruppo | 100 | |||||||
| CE | Vendite infragruppo | a | Acquisti infragruppo | 100 | |||||||
| CE SP | Merci c rim fin | a | Merci | 20 | |||||||
| CE SP | Merci cacquisto | a | Cassa | 80 | |||||||
| SP CE | Crediti vsoc gruppo | a | Vendita soc gruppo | 100 | |||||||
| CE | Acquisti soc gruppo | a | Debiti vsoc gruppo | 100 | |||||||
| CE SP | Merci | a | Merci c fim fin | 100 | |||||||
| CE | Acquisti soc gruppo | a | Debiti vsoc gruppo | 100 | |||||||
| CE SP | Merci | a | Merci c rim fin | 100 | |||||||
| CE SP | Merci cacquisto | a | Cassa | 80 | |||||||
| SP CE | Crediti vsoc gruppo | a | Vendita soc gruppo | 100 |
| SP | Fondo svalutazione | a | Diversi | 40 | |||||||
| SP | a | Riserve | 30 | ||||||||
| CE | a | Svalutazione crediti | 10 | ||||||||
| CE SP | Merci cacquisto | a | Cassa | 80 | |||||||
| SP CE | Cassa | a | Merci cvendita | 110 | |||||||
| CE SP | Merci cacquisto | a | Cassa | 80 | |||||||
| SP CE | Crediti vsoc gruppo | a | Vendita soc gruppo | 100 |
| CE SP | Merci cacquisto | a | Cassa | 80 | |||||||
| SP CE | Crediti vsoc gruppo | a | Vendita soc gruppo | 100 | |||||||
| CE SP | Acquisto soc gruppo | a | Deb vsoc gruppo | 100 | |||||||
| SP CE | Cassa | a | Merci cvendita | 110 | |||||||
| CE SP | Acquisto soc gruppo | a | Deb vsoc gruppo | 100 | |||||||
| SP CE | Cassa | a | Merci cvendita | 110 | |||||||
| CONS | |
| 880 | |
| - | |
| 850 | |
| 620 | |
| 2350 | |
| 1210 | |
| 800 | |
| - | |
| 150 | |
| - | |
| 150 | |
| 40 | |
| 2350 |
| RD | RA | ||
| SOCA | SOCB | TOT | |||||
| IMMOBILIZZ | 450 | 430 | 880 | ||||
| PARTECIP | 560 | 560 | |||||
| SCORTE | 500 | 350 | 850 | ||||
| CREDITI | 400 | 220 | 620 | ||||
| TOT ATT | 1910 | 1000 | 2910 | ||||
| DEBITI | 810 | 400 | 1210 | ||||
| CAPSOCA | 800 | 800 | |||||
| CAPSOCB | 300 | 300 | |||||
| RISA | 150 | 150 | |||||
| RIS B | 100 | 100 | |||||
| UTILE A | 150 | 150 | |||||
| UTILE B 3112-18 | 160 | 160 | |||||
| UTILE B 18-3112 | 40 | 40 | |||||
| TOT PASS | 1910 | 1000 | 2910 |
26
bull Il PCEL 4 opta per il consolidamento integrale per le partecipazioni di controllo mentre prevede il consolidamento proporzionale nei casi di controllo congiunto
bull LrsquoAllegato 4 che non affronta il tema del controllo congiunto lascia aperta la possibilitagrave di utilizzare sia il consolidamento integrale che quello proporzionale
Quale metodo di consolidamento
27
Egrave la quota parte del capitale delle riserve e degli utili conseguiti dalla controllata laquoacquistatiraquo dalla controllante
Poicheacute le componenti del netto tendono per loro natura a variare nel tempo la determinazione del suddetto valore dipende essenzialmente dalla data a cui si riferisce il calcolo
Il valore del patrimonio netto
28
SSOOCCAA SSOOCCBB TTOOTT IIMMMMOOBBIILLIIZZZZ 445500 443300 888800 PPAARRTTEECCIIPP 556600 556600 SSCCOORRTTEE 550000 335500 885500 CCRREEDDIITTII 440000 222200 662200 TTOOTT AATTTT 11991100 11000000 22991100 DDEEBBIITTII 881100 440000 11221100 CCAAPPSSOOCCAA 880000 880000 CCAAPPSSOOCCBB 330000 330000 RRIISSAA 115500 115500 RRIISS BB 110000 110000 UUTTIILLEE AA 115500 115500 UUTTIILLEE BB 33111122--1188 116600 116600 UUTTIILLEE BB 1188--33111122 4400 4400 TTOOTT PPAASSSS 11991100 11000000 22991100
RRDD RRAA
560
300
100
160
560 560
CCOONNSS 888800 --
885500 662200
22335500 11221100
880000 --
115500 --
115500
4400 22335500
UTILE CONSOLID
29
SOCIETArsquo A+B
Immobil 880Scorte 850Crediti 620
Debiti 1210CS di A 800Ris A 150Utile A+B 190
SOCIETArsquo A
Immobil 450Partec 560Scorte 500Crediti 400
Debiti 810CS di A 800Ris A 150Utile A 150
SOCIETArsquo B
Immobil 430Scorte 350Crediti 220
Debiti 400CS di B 300Ris B 100Utile B 200
Pertanto
30
Ovviamente il prezzo pagato ovvero il costo di acquisto delle partecipazioni puograve essere maggiore o minore della corrispondente quota di capitale acquisito
In tal modo si genera una differenza allrsquoatto del consolidamento che puograve esserebull positiva quando il costo egrave maggiore della quota di netto acquisitabull negativa quando il costo egrave minore della quota di netto acquisita
Consolidamento delle partecipazioni
31
una societagrave laquoAraquo acquisisce lrsquointero capitale di una societagrave laquoBraquo pagando 120 ciograve che contabilmente egrave valorizzato 100 Per focalizzare meglio la questione poniamo che la societagrave laquoAraquo possegga dopo lrsquoacquisto unicamente la partecipazione in laquoBraquo Il valore puograve essere attribuito al valore corrente dellrsquoAttivo di Bhellip
Consolidamento delle partecipazioni
32
Consolidamento delle partecipazioni
33
Nella redazione del bilancio consolidato lrsquoente locale aggrega i bilanci della controllante e delle sue controllate voce per voce sommando tra loro i corrispondenti valori dellrsquoattivo del passivo dellrsquoattivo nettopatrimonio netto dei proventi e degli oneri Il metodo di aggregazione dei valori da utilizzare puograve fare riferimento ai valori contabili senza attribuzione dellrsquoavviamento alle diverse attivitagrave e passivitagrave
In sostanza tutta la eventuale differenza tra costo e valore contabile saragrave da considerare differenza di consolidamento
La ldquoderogardquo del PCEL 4 al punto 15
34
Immobili 100
Avviamento 20
Capitale Netto 120
In sostanza non si pratica la riattribuzione del fair value I valori perograve devono essere ricalcolati con principi contabili omogenei
Secondo il PCEL 4
35
Se vi egrave una differenza positiva ovvero se il costo egrave superiore alla corrispondente quota di patrimonio netto valutata a valori correnti questo puograve essere dovuto a
a) un ulteriore margine pagato in funzione di un avviamento positivo della societagrave acquisita (goodwill)
b) un premio corrisposto per specifici benefici per la societagrave acquirente o per sinergie che otterragrave il gruppo
c) Allrsquoeffettuazione di un cattivo affare
Emersione di differenze positive
36
Nel caso di differenza positiva sono possibili due comportamenti contabili alternativi
bullLrsquoiscrizione della differenza nella posta laquodifferenze di consolidamentoraquo nellrsquoattivo dello stato patrimoniale
bullLrsquoiscrizione della differenza nel netto a riduzione esplicita della riserva di consolidamento
Emersione di differenze positive
37
Nei casi in cui le attivitagrave le passivitagrave e le passivitagrave potenziali identificabili dellrsquoacquisito non soddisfano le condizioni per la rilevazione del plusvalore pagato si determina un conseguente effetto sullrsquoimporto rilevato come laquoavviamentoraquo Se il valore riconoscibile allrsquoimmobile egrave 110 il restante 10 saragrave classificato come avviamento
A+B Immob 110
Totale 120 Totale 120
CapN 120 Avviam 10
Emersione di differenze positive
1013
13
Avviam13
13
12013
13
Totale13
13
12013
13
Totale13
13
A+B13
13
11013
13
12013
13
CapN13
13
Immob13
13
13
38
Partecipazioni non totalitarie
Si ipotizzi adesso che una societagrave A proceda allrsquoacquisto solo dellrsquo80 delle partecipazioni che compongono il capitale della societagrave B corrispondendo per dette partecipazioni un prezzo pari a 800
A Partecipi i
CapS 800 Totale 800 Totale
800 800
B Impianti
i i
1000
Totale 1000 Totale 1000
Debiti 500 Cap S 200 Ris 300
Emersione di differenze positive
CapS13
13
100013
13
Totale13
13
100013
13
Totale13
13
A13
13
B13
13
100013
13
80013
13
800 13
13
30013
13
50013
13
Debiti13
13
20013
13
Cap S13
13
Ris13
13
Totale13
13
80013
13
80013
13
Impianticipazioni13
13
Partecipcipazioni13
13
Totale13
13
13
39
Assumiamo infine che il valore economico della societagrave B alla data di acquisto sia pari a 1000 ossia 500 in piugrave rispetto al suo patrimonio netto contabile detta differenza in particolare egrave da attribuirebull per 200 agli impianti che hanno un valore corrente di 1200 rispetto al
loro valore contabile di 1000 e bull per 300 allrsquoavviamento che viene riconosciuto alla suddetta societagrave B
Emersione di differenze positive
Partecipazioni non totalitarie
40
Se dopo la distribuzione precedentemente esaminata permane invece una differenza negativa cioegrave il costo egrave inferiore alla corrispondente quota di patrimonio netto questa puograve essere dovuta abull una riduzione del valore derivante da un cattivo andamento economico bull Dallrsquoaver effettuato un buon affare
Emersione di differenze negative
41
art 33 del DLgs12791
bull Attribuire la differenza laquofondo di consolidamento per rischi e oneri futuriraquo nel caso sia dovuta alla previsione di risultati economici sfavorevoli
bull attribuire la differenza a laquoriserva di consolidamentoraquo negli altri casi
Emersione di differenze negative
42
Per lrsquoOIC innanzi tutto la differenza negativa deve essere utilizzata per ridurre proporzionalmente le attivitagrave immobilizzate Non cosigrave per il PCEL 4 che segue il principio della aggregazione a valori contabili
Se sussiste una ulteriore eccedenza negativa questa deve essere stanziata a bull laquofondo di consolidamento per rischi e oneri futuriraquo se si prevede che la
societagrave acquistata sosterragrave perditebull laquoriserva di consolidamentoraquo altri casi
Emersione di differenze negative
43
La societagrave laquoAraquo acquisisce lrsquointero capitale della societagrave laquoBraquo pagando 90 ciograve che contabilmente egrave valorizzato 100
Se intendiamo utilizzare la riserva avremo
A+B Immob 100
Totale 100 Totale 100
CapN 90 Riserva 10
Emersione di differenze negative
10013
13
Totale13
13
Riserva13
13
1013
13
10013
13
Totale13
13
A+B13
13
10013
13
9013
13
CapN13
13
Immob13
13
13
44
bull Ci possono essere casi in cui una partecipazione egrave significativa in cui il comune esercita una posizione di rilievo ma che tecnicamente non egrave controllata ai sensi dellrsquoart 2359 del Codice Civile
bull Egrave il caso di Hera per il Comune di Bologna e di tanti altri casibull In questo caso come si puograve fare
Un problema
45
laquoEgrave ammesso il consolidamento proporzionale di quelle aziende per e quali si configuri un controllo congiunto tra piugrave soggetti La dimostrazione del controllo congiunto deve essere illustrata e fondarsi su situazioni di diritto o di fattoraquo
In tal caso il PCEL 4 ammette il consolidamento proporzionale
Il PCEL 4 al n 25
46
ELIMINAZIONE PARTITE RECIPROCHE
47
Ai fini della procedura di consolidamento risulta necessario distinguere trabull operazioni che non hanno alcun effetto sul risultato consolidato (valori
reciproci)bull operazioni che influenzano lrsquoutile consolidato (utili-perdite interni)
ELIMINAZIONE PARTITE RECIPROCHE
48
Alcuni problemihellip
bull acquisti e vendite di beni quando la societagrave venditrice ha contabilizzato la vendita e la merce ancora in viaggio non egrave stata invece contabilizzata dalla controparte
bull pagamenti fatti da una societagrave allrsquoaltra la quale ancora non ha ricevuto il relativo accredito
bull errori materiali di fatturazione eo contabilizzazione
ELIMINAZIONE PARTITE RECIPROCHE
49
Si intendono tutti quei rapporti generati da operazioni interne al gruppo che trovano espressi nei singoli bilanci da
1 CREDITI E DEBITI
2 COSTI E RICAVI
1 Si devono elidere i crediti di una societagrave con i rispettivi debiti dellrsquoaltra2 Analogamente si devono elidere i costi con i rispettivi ricavi
VALORI RECIPROCI
50
Dopo la cessione ad una societagrave del gruppo le merci sono state vendute a terze economie
SOCIETAgraveB
SOCIETAgraveA
80 100 110
La societagrave A ha conseguito un ricavo di 110 la societagrave B ha sostenuto un costo di 80 a livello di gruppo vi egrave stato un profitto di 30 (20+10)
(Utile 20) (Utile 10)
51
Poniamo che la controllante A acquisti merci dalla controllata B per 100
bullldquoArdquo registrerebbe nella propria contabilitagrave
Merci cacq a Debiti vB 100
bullldquoBrdquo registrerebbe nella propria contabilitagrave
Cred vA a 100Merci cvend
A livello consolidato abbiamo quindi che
52
bullLe poste Cred vA Debiti vBe
Originano crediti e debiti infra-gruppo che e devono essere trattati come precedentemente visto
bullLe poste e
Compensandosi tra loro non alterano lrsquoutile di gruppo Lrsquoeffetto a livello di Stato Patrimoniale consolidato egrave quindi nullo sul foglio di consolidamento non dobbiamo operare alcun intervento
Merci cacq Merci cvend
53
CE SP Acquisto soc gruppo a Deb vsoc gruppo
100
SP CE Cassa a Merci cvendita 110
Acquirenteper il gruppo
Venditoreper il gruppo
CE SP Merci cacquisto a Cassa 80
SP CE Crediti vsoc gruppo a Vendita soc gruppo 100 CE SP Acquisto soc gruppo a Deb vsoc gruppo
100
SP CE Cassa a Merci cvendita 110
Consolidato
CE SP Merci cacquisto a Cassa 80
SP CE Crediti vsoc gruppo a Vendita soc gruppo 100
54
CE SP Merci cacquisto a Cassa 80
SP CE Cassa a Merci cvendita 110
Riepilogandohellip
Primahellip e dopohellip
200A
Part C+R 100B
Cassa C+RA+B
200Cassa C+R20Utile10Utile 30Utile
100 20 230
Debv100Cred
100Cassa210
Cassa13
13
21013
13
10013
13
CredvA13
13
10013
13
Debv13
13
3013
13
Utile13
13
Utile13
13
1013
13
Utile13
13
2013
13
Cassa13
13
B13
13
10013
13
2013
13
C+R13
13
13
Part13
13
A13
13
20013
13
C+R13
13
13
Cassa13
13
20013
13
23013
13
10013
13
A+B13
13
C+R13
13
13
13
55
bull Nei gruppi privati lrsquoIva ha natura solo finanziaria sia per lrsquoacquirente che per il venditore
bull Non egrave cosigrave nel Gruppo Ente Locale dove un credito per la partecipata contiene una quota di Iva che per lrsquoente locale rappresenta invece un costo
bull Quale soluzione si puograve adottare
Attenzione E lrsquoIVA
56
ldquoNel caso di operazioni tra controllante e sue controllate che comportino un trattamento fiscale difforme lrsquoimposta dovragrave essere considerata separatamente e non oggetto di elisione Nel caso dellrsquoimposta sul valore aggiunto infatti questa dovragrave rientrare come onere nel conto economico consolidato a causa della sua indetraibilitagrave per lrsquoente locale controllanterdquo
Il PCEL 4 al punto 24
57
Nel caso di operazioni tra la controllante e le sue controllate oggetto di un difforme trattamento fiscale lrsquoimposta non egrave oggetto di elisione Ad esempio lrsquoimposta sul valore aggiunto Ad esempio nei casi in cui risulta indetraibile lrsquoimposta sul valore aggiunto pagata dalla capogruppo a componenti del gruppo per le quali lrsquoIVA egrave detraibile non egrave oggetto di eliminazione e rientra tra i costi del conto economico consolidato
Lrsquoallegato 4
58
Utili generati da rapporti intervenuti tra societagrave appartenenti al gruppo
Sotto un profilo contabile si deve tenere presente chebull le eliminazioni riguardanti le operazioni dellrsquoesercizio hanno come contropartita
lrsquoutilebull le eliminazioni inerenti esercizi precedenti rettificano invece le riserve
SP Fondo svalutazione a Diversi 40 SP a Riserve 30 CE a Svalutazione crediti 10
Utili interni
59
SocietagraveB
SocietagraveA
80 100
Tra lrsquoacquisto da parte di B (cioegrave 80) e la successiva vendita a A (a 100) si egrave realizzato un profitto interno che dovragrave essere eliminato in quanto sopravvaluta
(Utile 20)
Le merci risultano ancora nel magazzino di una impresa del gruppo
bull Lrsquoutile della societagrave Bbull Il valore del magazzino della societagrave A
60
CE SP Merci cacquisto a Cassa 80
SP CE Crediti vsoc gruppo a Vendita soc gruppo 100
Acquisti soc gruppo a Debiti vsoc gruppo 100
SP Merci a Merci c rim fin 100
CE SP Merci cacquisto a Cassa 80
SP CE Crediti vsoc gruppo a Vendita soc gruppo 100
CE Acquisti soc gruppo a Debiti vsoc gruppo 100CE SP Merci a Merci c fim fin 100
BA
Cons
olid
ato
61
CE Debiti vsoc gruppo a Crediti vsoc gruppo 100
CE Vendite infragruppo a Acquisti infragruppo 100
CE SP Merci c rim fin a Merci 20
In questo modo si riduce il valore delle rimanenze in SP
Quindi per consolidarehellip
62
dovremmobull in primo luogo rettificare la plusvalenza interna contro il
costo sostenuto per lrsquoacquisto del bene da parte della societagrave acquirente
bull in secondo luogo eliminare lrsquoammortamento in eccesso
Situazione piugrave complessa
E nel caso di beni ammortizzabili
63
SOCIETArsquo AATTIVO PASSIVO
Part 100Cassa 20
C+R 200
SOCIETArsquo BATTIVO PASSIVO
Imp 80
C+R 100
SOCIETArsquo A+BATTIVO PASSIVO
C+R 200Cassa 120Imp 80
Cassa 100
Poniamo che la societagrave A possegga un impianto Costo storico 200 ammortizzato in 10 anni
La cessione avviene al sesto anno F amm 120 quindi valore contabile 80hellip
Situazione preesistente
64
X Libro giornale di A SP Cassa a Diversi 100 SP Impianti 80 CE Plusvalenza 20 Libro giornale di B SP SP Impianti a Cassa
100
X Scritture di consolidamento SP SP C+R a Partecipazioni 100 CE SP Plusvalenza (utile) a Impianti 20
SOCIETArsquo AATTIVO PASSIVO
Part 100Cassa 120
C+R 200
SOCIETArsquo BATTIVO PASSIVO
Imp 100 C+R 100
SOCIETArsquo A+BATTIVO PASSIVO
C+R 200Cassa 140Imp 80Utile 20 Cassa 20
65
SOCIETArsquo AATTIVO PASSIVO
Part 100Cassa 120
C+R 200
SOCIETArsquo BATTIVO PASSIVO
Imp 100 C+R 100
SOCIETArsquo A+BATTIVO PASSIVO
C+R 200Cassa 140Imp 80
Poniamo che la societagrave B stimi la residua vita utile dellrsquoimpianto in ulteriori 10 anni
hellip avremo quindi un ammortamento annuo da parte di B pari al 10 del suo costo di acquisto contro un ammortamento consolidato pari al 10 del precedente valore contabile
Cassa 20
SOCIETArsquo AATTIVO PASSIVO
Part 100Cassa 120
C+R 200
SOCIETArsquo BATTIVO PASSIVO
Imp 90 C+R 100
SOCIETArsquo A+BATTIVO PASSIVO
Cassa 140Imp 72ammort10
Utile 0Cassa 40 Ammort 8
Utile 2
66
X+1 Scritture di consolidamento SP SP Riserve a Impianti 20
X+1 Scritture di consolidamento SP CE Impianti a Ammortamento 2
2) Eliminazione plusvalenza
3) lrsquoanno successivo dovremo anche eliminare ammortamento in eccesso
Lrsquoammortamento in eccesso (10 contro 8) deve essere rettificatohellip Quindi
1) Consolidamento partecipazioni
X+1 Scritture di consolidamento SP SP C+R a Partecipazioni 100
Che a sua volta dovragrave essere compensato dalla riservahellip
67
X+1 Scritture di consolidamento SP SP C+R a Partecipazioni 100 SP SP Riserve (C+R) a Impianti 20
X+2 Scritture di consolidamento SP SP C+R a Partecipazioni 100 SP SP Riserve (C+R) a Impianti 18 SP CE Impianti a Ammortamento 2
X+3 Scritture di consolidamento SP SP C+R a Partecipazioni 100 SP SP Riserve (C+R) a Impianti 16 SP CE Impianti a Ammortamento 2
68
anno(a) valore bene in
bilancio di esercizio
(b) ammortinbilancio di esercizio
(c) valore bene in bilancio consolidato
(d) ammortin bilancio consolidato
(e=b-d)) differ ammort (f=b-d-f) plusval
0 100 - 80 - - 20 1 90 10 72 8 2 18 2 80 10 64 8 2 16 3 70 10 56 8 2 14 4 60 10 48 8 2 12 5 50 10 40 8 2 10 6 40 10 32 8 2 8 7 30 10 24 8 2 6 8 20 10 16 8 2 4 9 10 10 8 8 2 2
10 - 10 - 8 2 -100 80 20
| X+3 | Scritture di consolidamento | ||||||||||
| SP SP | C+R | a | Partecipazioni | 100 | |||||||
| SP SP | Riserve (C+R) | a | Impianti | 16 | |||||||
| SP CE | Impianti | a | Ammortamento | 2 |
| X+2 | Scritture di consolidamento | ||||||||||
| SP SP | C+R | a | Partecipazioni | 100 | |||||||
| SP SP | Riserve (C+R) | a | Impianti | 18 | |||||||
| SP CE | Impianti | a | Ammortamento | 2 |
| X+1 | Scritture di consolidamento | ||||||||||
| SP SP | C+R | a | Partecipazioni | 100 | |||||||
| SP SP | Riserve (C+R) | a | Impianti | 20 |
| X+1 | Scritture di consolidamento | ||||||||||
| SP SP | C+R | a | Partecipazioni | 100 |
| X+1 | Scritture di consolidamento | ||||||||||
| SP CE | Impianti | a | Ammortamento | 2 |
| X+1 | Scritture di consolidamento | ||||||||||
| SP SP | Riserve | a | Impianti | 20 |
| X | Scritture di consolidamento | ||||||||||
| SP SP | C+R | a | Partecipazioni | 100 | |||||||
| CE SP | Plusvalenza (utile) | a | Impianti | 20 |
| X | Libro giornale di A | ||||||||||
| SP | Cassa | a | Diversi | 100 | |||||||
| SP | Impianti | 80 | |||||||||
| CE | Plusvalenza | 20 | |||||||||
| Libro giornale di B | |||||||||||
| SP SP | Impianti | a | Cassa | 100 | |||||||
| CE | Debiti vsoc gruppo | a | Crediti vsoc gruppo | 100 | |||||||
| CE | Vendite infragruppo | a | Acquisti infragruppo | 100 | |||||||
| CE SP | Merci c rim fin | a | Merci | 20 | |||||||
| CE SP | Merci cacquisto | a | Cassa | 80 | |||||||
| SP CE | Crediti vsoc gruppo | a | Vendita soc gruppo | 100 | |||||||
| CE | Acquisti soc gruppo | a | Debiti vsoc gruppo | 100 | |||||||
| CE SP | Merci | a | Merci c fim fin | 100 | |||||||
| CE | Acquisti soc gruppo | a | Debiti vsoc gruppo | 100 | |||||||
| CE SP | Merci | a | Merci c rim fin | 100 | |||||||
| CE SP | Merci cacquisto | a | Cassa | 80 | |||||||
| SP CE | Crediti vsoc gruppo | a | Vendita soc gruppo | 100 |
| SP | Fondo svalutazione | a | Diversi | 40 | |||||||
| SP | a | Riserve | 30 | ||||||||
| CE | a | Svalutazione crediti | 10 | ||||||||
| CE SP | Merci cacquisto | a | Cassa | 80 | |||||||
| SP CE | Cassa | a | Merci cvendita | 110 | |||||||
| CE SP | Merci cacquisto | a | Cassa | 80 | |||||||
| SP CE | Crediti vsoc gruppo | a | Vendita soc gruppo | 100 |
| CE SP | Merci cacquisto | a | Cassa | 80 | |||||||
| SP CE | Crediti vsoc gruppo | a | Vendita soc gruppo | 100 | |||||||
| CE SP | Acquisto soc gruppo | a | Deb vsoc gruppo | 100 | |||||||
| SP CE | Cassa | a | Merci cvendita | 110 | |||||||
| CE SP | Acquisto soc gruppo | a | Deb vsoc gruppo | 100 | |||||||
| SP CE | Cassa | a | Merci cvendita | 110 | |||||||
| CONS | |
| 880 | |
| - | |
| 850 | |
| 620 | |
| 2350 | |
| 1210 | |
| 800 | |
| - | |
| 150 | |
| - | |
| 150 | |
| 40 | |
| 2350 |
| RD | RA | ||
| SOCA | SOCB | TOT | |||||
| IMMOBILIZZ | 450 | 430 | 880 | ||||
| PARTECIP | 560 | 560 | |||||
| SCORTE | 500 | 350 | 850 | ||||
| CREDITI | 400 | 220 | 620 | ||||
| TOT ATT | 1910 | 1000 | 2910 | ||||
| DEBITI | 810 | 400 | 1210 | ||||
| CAPSOCA | 800 | 800 | |||||
| CAPSOCB | 300 | 300 | |||||
| RISA | 150 | 150 | |||||
| RIS B | 100 | 100 | |||||
| UTILE A | 150 | 150 | |||||
| UTILE B 3112-18 | 160 | 160 | |||||
| UTILE B 18-3112 | 40 | 40 | |||||
| TOT PASS | 1910 | 1000 | 2910 |
27
Egrave la quota parte del capitale delle riserve e degli utili conseguiti dalla controllata laquoacquistatiraquo dalla controllante
Poicheacute le componenti del netto tendono per loro natura a variare nel tempo la determinazione del suddetto valore dipende essenzialmente dalla data a cui si riferisce il calcolo
Il valore del patrimonio netto
28
SSOOCCAA SSOOCCBB TTOOTT IIMMMMOOBBIILLIIZZZZ 445500 443300 888800 PPAARRTTEECCIIPP 556600 556600 SSCCOORRTTEE 550000 335500 885500 CCRREEDDIITTII 440000 222200 662200 TTOOTT AATTTT 11991100 11000000 22991100 DDEEBBIITTII 881100 440000 11221100 CCAAPPSSOOCCAA 880000 880000 CCAAPPSSOOCCBB 330000 330000 RRIISSAA 115500 115500 RRIISS BB 110000 110000 UUTTIILLEE AA 115500 115500 UUTTIILLEE BB 33111122--1188 116600 116600 UUTTIILLEE BB 1188--33111122 4400 4400 TTOOTT PPAASSSS 11991100 11000000 22991100
RRDD RRAA
560
300
100
160
560 560
CCOONNSS 888800 --
885500 662200
22335500 11221100
880000 --
115500 --
115500
4400 22335500
UTILE CONSOLID
29
SOCIETArsquo A+B
Immobil 880Scorte 850Crediti 620
Debiti 1210CS di A 800Ris A 150Utile A+B 190
SOCIETArsquo A
Immobil 450Partec 560Scorte 500Crediti 400
Debiti 810CS di A 800Ris A 150Utile A 150
SOCIETArsquo B
Immobil 430Scorte 350Crediti 220
Debiti 400CS di B 300Ris B 100Utile B 200
Pertanto
30
Ovviamente il prezzo pagato ovvero il costo di acquisto delle partecipazioni puograve essere maggiore o minore della corrispondente quota di capitale acquisito
In tal modo si genera una differenza allrsquoatto del consolidamento che puograve esserebull positiva quando il costo egrave maggiore della quota di netto acquisitabull negativa quando il costo egrave minore della quota di netto acquisita
Consolidamento delle partecipazioni
31
una societagrave laquoAraquo acquisisce lrsquointero capitale di una societagrave laquoBraquo pagando 120 ciograve che contabilmente egrave valorizzato 100 Per focalizzare meglio la questione poniamo che la societagrave laquoAraquo possegga dopo lrsquoacquisto unicamente la partecipazione in laquoBraquo Il valore puograve essere attribuito al valore corrente dellrsquoAttivo di Bhellip
Consolidamento delle partecipazioni
32
Consolidamento delle partecipazioni
33
Nella redazione del bilancio consolidato lrsquoente locale aggrega i bilanci della controllante e delle sue controllate voce per voce sommando tra loro i corrispondenti valori dellrsquoattivo del passivo dellrsquoattivo nettopatrimonio netto dei proventi e degli oneri Il metodo di aggregazione dei valori da utilizzare puograve fare riferimento ai valori contabili senza attribuzione dellrsquoavviamento alle diverse attivitagrave e passivitagrave
In sostanza tutta la eventuale differenza tra costo e valore contabile saragrave da considerare differenza di consolidamento
La ldquoderogardquo del PCEL 4 al punto 15
34
Immobili 100
Avviamento 20
Capitale Netto 120
In sostanza non si pratica la riattribuzione del fair value I valori perograve devono essere ricalcolati con principi contabili omogenei
Secondo il PCEL 4
35
Se vi egrave una differenza positiva ovvero se il costo egrave superiore alla corrispondente quota di patrimonio netto valutata a valori correnti questo puograve essere dovuto a
a) un ulteriore margine pagato in funzione di un avviamento positivo della societagrave acquisita (goodwill)
b) un premio corrisposto per specifici benefici per la societagrave acquirente o per sinergie che otterragrave il gruppo
c) Allrsquoeffettuazione di un cattivo affare
Emersione di differenze positive
36
Nel caso di differenza positiva sono possibili due comportamenti contabili alternativi
bullLrsquoiscrizione della differenza nella posta laquodifferenze di consolidamentoraquo nellrsquoattivo dello stato patrimoniale
bullLrsquoiscrizione della differenza nel netto a riduzione esplicita della riserva di consolidamento
Emersione di differenze positive
37
Nei casi in cui le attivitagrave le passivitagrave e le passivitagrave potenziali identificabili dellrsquoacquisito non soddisfano le condizioni per la rilevazione del plusvalore pagato si determina un conseguente effetto sullrsquoimporto rilevato come laquoavviamentoraquo Se il valore riconoscibile allrsquoimmobile egrave 110 il restante 10 saragrave classificato come avviamento
A+B Immob 110
Totale 120 Totale 120
CapN 120 Avviam 10
Emersione di differenze positive
1013
13
Avviam13
13
12013
13
Totale13
13
12013
13
Totale13
13
A+B13
13
11013
13
12013
13
CapN13
13
Immob13
13
13
38
Partecipazioni non totalitarie
Si ipotizzi adesso che una societagrave A proceda allrsquoacquisto solo dellrsquo80 delle partecipazioni che compongono il capitale della societagrave B corrispondendo per dette partecipazioni un prezzo pari a 800
A Partecipi i
CapS 800 Totale 800 Totale
800 800
B Impianti
i i
1000
Totale 1000 Totale 1000
Debiti 500 Cap S 200 Ris 300
Emersione di differenze positive
CapS13
13
100013
13
Totale13
13
100013
13
Totale13
13
A13
13
B13
13
100013
13
80013
13
800 13
13
30013
13
50013
13
Debiti13
13
20013
13
Cap S13
13
Ris13
13
Totale13
13
80013
13
80013
13
Impianticipazioni13
13
Partecipcipazioni13
13
Totale13
13
13
39
Assumiamo infine che il valore economico della societagrave B alla data di acquisto sia pari a 1000 ossia 500 in piugrave rispetto al suo patrimonio netto contabile detta differenza in particolare egrave da attribuirebull per 200 agli impianti che hanno un valore corrente di 1200 rispetto al
loro valore contabile di 1000 e bull per 300 allrsquoavviamento che viene riconosciuto alla suddetta societagrave B
Emersione di differenze positive
Partecipazioni non totalitarie
40
Se dopo la distribuzione precedentemente esaminata permane invece una differenza negativa cioegrave il costo egrave inferiore alla corrispondente quota di patrimonio netto questa puograve essere dovuta abull una riduzione del valore derivante da un cattivo andamento economico bull Dallrsquoaver effettuato un buon affare
Emersione di differenze negative
41
art 33 del DLgs12791
bull Attribuire la differenza laquofondo di consolidamento per rischi e oneri futuriraquo nel caso sia dovuta alla previsione di risultati economici sfavorevoli
bull attribuire la differenza a laquoriserva di consolidamentoraquo negli altri casi
Emersione di differenze negative
42
Per lrsquoOIC innanzi tutto la differenza negativa deve essere utilizzata per ridurre proporzionalmente le attivitagrave immobilizzate Non cosigrave per il PCEL 4 che segue il principio della aggregazione a valori contabili
Se sussiste una ulteriore eccedenza negativa questa deve essere stanziata a bull laquofondo di consolidamento per rischi e oneri futuriraquo se si prevede che la
societagrave acquistata sosterragrave perditebull laquoriserva di consolidamentoraquo altri casi
Emersione di differenze negative
43
La societagrave laquoAraquo acquisisce lrsquointero capitale della societagrave laquoBraquo pagando 90 ciograve che contabilmente egrave valorizzato 100
Se intendiamo utilizzare la riserva avremo
A+B Immob 100
Totale 100 Totale 100
CapN 90 Riserva 10
Emersione di differenze negative
10013
13
Totale13
13
Riserva13
13
1013
13
10013
13
Totale13
13
A+B13
13
10013
13
9013
13
CapN13
13
Immob13
13
13
44
bull Ci possono essere casi in cui una partecipazione egrave significativa in cui il comune esercita una posizione di rilievo ma che tecnicamente non egrave controllata ai sensi dellrsquoart 2359 del Codice Civile
bull Egrave il caso di Hera per il Comune di Bologna e di tanti altri casibull In questo caso come si puograve fare
Un problema
45
laquoEgrave ammesso il consolidamento proporzionale di quelle aziende per e quali si configuri un controllo congiunto tra piugrave soggetti La dimostrazione del controllo congiunto deve essere illustrata e fondarsi su situazioni di diritto o di fattoraquo
In tal caso il PCEL 4 ammette il consolidamento proporzionale
Il PCEL 4 al n 25
46
ELIMINAZIONE PARTITE RECIPROCHE
47
Ai fini della procedura di consolidamento risulta necessario distinguere trabull operazioni che non hanno alcun effetto sul risultato consolidato (valori
reciproci)bull operazioni che influenzano lrsquoutile consolidato (utili-perdite interni)
ELIMINAZIONE PARTITE RECIPROCHE
48
Alcuni problemihellip
bull acquisti e vendite di beni quando la societagrave venditrice ha contabilizzato la vendita e la merce ancora in viaggio non egrave stata invece contabilizzata dalla controparte
bull pagamenti fatti da una societagrave allrsquoaltra la quale ancora non ha ricevuto il relativo accredito
bull errori materiali di fatturazione eo contabilizzazione
ELIMINAZIONE PARTITE RECIPROCHE
49
Si intendono tutti quei rapporti generati da operazioni interne al gruppo che trovano espressi nei singoli bilanci da
1 CREDITI E DEBITI
2 COSTI E RICAVI
1 Si devono elidere i crediti di una societagrave con i rispettivi debiti dellrsquoaltra2 Analogamente si devono elidere i costi con i rispettivi ricavi
VALORI RECIPROCI
50
Dopo la cessione ad una societagrave del gruppo le merci sono state vendute a terze economie
SOCIETAgraveB
SOCIETAgraveA
80 100 110
La societagrave A ha conseguito un ricavo di 110 la societagrave B ha sostenuto un costo di 80 a livello di gruppo vi egrave stato un profitto di 30 (20+10)
(Utile 20) (Utile 10)
51
Poniamo che la controllante A acquisti merci dalla controllata B per 100
bullldquoArdquo registrerebbe nella propria contabilitagrave
Merci cacq a Debiti vB 100
bullldquoBrdquo registrerebbe nella propria contabilitagrave
Cred vA a 100Merci cvend
A livello consolidato abbiamo quindi che
52
bullLe poste Cred vA Debiti vBe
Originano crediti e debiti infra-gruppo che e devono essere trattati come precedentemente visto
bullLe poste e
Compensandosi tra loro non alterano lrsquoutile di gruppo Lrsquoeffetto a livello di Stato Patrimoniale consolidato egrave quindi nullo sul foglio di consolidamento non dobbiamo operare alcun intervento
Merci cacq Merci cvend
53
CE SP Acquisto soc gruppo a Deb vsoc gruppo
100
SP CE Cassa a Merci cvendita 110
Acquirenteper il gruppo
Venditoreper il gruppo
CE SP Merci cacquisto a Cassa 80
SP CE Crediti vsoc gruppo a Vendita soc gruppo 100 CE SP Acquisto soc gruppo a Deb vsoc gruppo
100
SP CE Cassa a Merci cvendita 110
Consolidato
CE SP Merci cacquisto a Cassa 80
SP CE Crediti vsoc gruppo a Vendita soc gruppo 100
54
CE SP Merci cacquisto a Cassa 80
SP CE Cassa a Merci cvendita 110
Riepilogandohellip
Primahellip e dopohellip
200A
Part C+R 100B
Cassa C+RA+B
200Cassa C+R20Utile10Utile 30Utile
100 20 230
Debv100Cred
100Cassa210
Cassa13
13
21013
13
10013
13
CredvA13
13
10013
13
Debv13
13
3013
13
Utile13
13
Utile13
13
1013
13
Utile13
13
2013
13
Cassa13
13
B13
13
10013
13
2013
13
C+R13
13
13
Part13
13
A13
13
20013
13
C+R13
13
13
Cassa13
13
20013
13
23013
13
10013
13
A+B13
13
C+R13
13
13
13
55
bull Nei gruppi privati lrsquoIva ha natura solo finanziaria sia per lrsquoacquirente che per il venditore
bull Non egrave cosigrave nel Gruppo Ente Locale dove un credito per la partecipata contiene una quota di Iva che per lrsquoente locale rappresenta invece un costo
bull Quale soluzione si puograve adottare
Attenzione E lrsquoIVA
56
ldquoNel caso di operazioni tra controllante e sue controllate che comportino un trattamento fiscale difforme lrsquoimposta dovragrave essere considerata separatamente e non oggetto di elisione Nel caso dellrsquoimposta sul valore aggiunto infatti questa dovragrave rientrare come onere nel conto economico consolidato a causa della sua indetraibilitagrave per lrsquoente locale controllanterdquo
Il PCEL 4 al punto 24
57
Nel caso di operazioni tra la controllante e le sue controllate oggetto di un difforme trattamento fiscale lrsquoimposta non egrave oggetto di elisione Ad esempio lrsquoimposta sul valore aggiunto Ad esempio nei casi in cui risulta indetraibile lrsquoimposta sul valore aggiunto pagata dalla capogruppo a componenti del gruppo per le quali lrsquoIVA egrave detraibile non egrave oggetto di eliminazione e rientra tra i costi del conto economico consolidato
Lrsquoallegato 4
58
Utili generati da rapporti intervenuti tra societagrave appartenenti al gruppo
Sotto un profilo contabile si deve tenere presente chebull le eliminazioni riguardanti le operazioni dellrsquoesercizio hanno come contropartita
lrsquoutilebull le eliminazioni inerenti esercizi precedenti rettificano invece le riserve
SP Fondo svalutazione a Diversi 40 SP a Riserve 30 CE a Svalutazione crediti 10
Utili interni
59
SocietagraveB
SocietagraveA
80 100
Tra lrsquoacquisto da parte di B (cioegrave 80) e la successiva vendita a A (a 100) si egrave realizzato un profitto interno che dovragrave essere eliminato in quanto sopravvaluta
(Utile 20)
Le merci risultano ancora nel magazzino di una impresa del gruppo
bull Lrsquoutile della societagrave Bbull Il valore del magazzino della societagrave A
60
CE SP Merci cacquisto a Cassa 80
SP CE Crediti vsoc gruppo a Vendita soc gruppo 100
Acquisti soc gruppo a Debiti vsoc gruppo 100
SP Merci a Merci c rim fin 100
CE SP Merci cacquisto a Cassa 80
SP CE Crediti vsoc gruppo a Vendita soc gruppo 100
CE Acquisti soc gruppo a Debiti vsoc gruppo 100CE SP Merci a Merci c fim fin 100
BA
Cons
olid
ato
61
CE Debiti vsoc gruppo a Crediti vsoc gruppo 100
CE Vendite infragruppo a Acquisti infragruppo 100
CE SP Merci c rim fin a Merci 20
In questo modo si riduce il valore delle rimanenze in SP
Quindi per consolidarehellip
62
dovremmobull in primo luogo rettificare la plusvalenza interna contro il
costo sostenuto per lrsquoacquisto del bene da parte della societagrave acquirente
bull in secondo luogo eliminare lrsquoammortamento in eccesso
Situazione piugrave complessa
E nel caso di beni ammortizzabili
63
SOCIETArsquo AATTIVO PASSIVO
Part 100Cassa 20
C+R 200
SOCIETArsquo BATTIVO PASSIVO
Imp 80
C+R 100
SOCIETArsquo A+BATTIVO PASSIVO
C+R 200Cassa 120Imp 80
Cassa 100
Poniamo che la societagrave A possegga un impianto Costo storico 200 ammortizzato in 10 anni
La cessione avviene al sesto anno F amm 120 quindi valore contabile 80hellip
Situazione preesistente
64
X Libro giornale di A SP Cassa a Diversi 100 SP Impianti 80 CE Plusvalenza 20 Libro giornale di B SP SP Impianti a Cassa
100
X Scritture di consolidamento SP SP C+R a Partecipazioni 100 CE SP Plusvalenza (utile) a Impianti 20
SOCIETArsquo AATTIVO PASSIVO
Part 100Cassa 120
C+R 200
SOCIETArsquo BATTIVO PASSIVO
Imp 100 C+R 100
SOCIETArsquo A+BATTIVO PASSIVO
C+R 200Cassa 140Imp 80Utile 20 Cassa 20
65
SOCIETArsquo AATTIVO PASSIVO
Part 100Cassa 120
C+R 200
SOCIETArsquo BATTIVO PASSIVO
Imp 100 C+R 100
SOCIETArsquo A+BATTIVO PASSIVO
C+R 200Cassa 140Imp 80
Poniamo che la societagrave B stimi la residua vita utile dellrsquoimpianto in ulteriori 10 anni
hellip avremo quindi un ammortamento annuo da parte di B pari al 10 del suo costo di acquisto contro un ammortamento consolidato pari al 10 del precedente valore contabile
Cassa 20
SOCIETArsquo AATTIVO PASSIVO
Part 100Cassa 120
C+R 200
SOCIETArsquo BATTIVO PASSIVO
Imp 90 C+R 100
SOCIETArsquo A+BATTIVO PASSIVO
Cassa 140Imp 72ammort10
Utile 0Cassa 40 Ammort 8
Utile 2
66
X+1 Scritture di consolidamento SP SP Riserve a Impianti 20
X+1 Scritture di consolidamento SP CE Impianti a Ammortamento 2
2) Eliminazione plusvalenza
3) lrsquoanno successivo dovremo anche eliminare ammortamento in eccesso
Lrsquoammortamento in eccesso (10 contro 8) deve essere rettificatohellip Quindi
1) Consolidamento partecipazioni
X+1 Scritture di consolidamento SP SP C+R a Partecipazioni 100
Che a sua volta dovragrave essere compensato dalla riservahellip
67
X+1 Scritture di consolidamento SP SP C+R a Partecipazioni 100 SP SP Riserve (C+R) a Impianti 20
X+2 Scritture di consolidamento SP SP C+R a Partecipazioni 100 SP SP Riserve (C+R) a Impianti 18 SP CE Impianti a Ammortamento 2
X+3 Scritture di consolidamento SP SP C+R a Partecipazioni 100 SP SP Riserve (C+R) a Impianti 16 SP CE Impianti a Ammortamento 2
68
anno(a) valore bene in
bilancio di esercizio
(b) ammortinbilancio di esercizio
(c) valore bene in bilancio consolidato
(d) ammortin bilancio consolidato
(e=b-d)) differ ammort (f=b-d-f) plusval
0 100 - 80 - - 20 1 90 10 72 8 2 18 2 80 10 64 8 2 16 3 70 10 56 8 2 14 4 60 10 48 8 2 12 5 50 10 40 8 2 10 6 40 10 32 8 2 8 7 30 10 24 8 2 6 8 20 10 16 8 2 4 9 10 10 8 8 2 2
10 - 10 - 8 2 -100 80 20
| X+3 | Scritture di consolidamento | ||||||||||
| SP SP | C+R | a | Partecipazioni | 100 | |||||||
| SP SP | Riserve (C+R) | a | Impianti | 16 | |||||||
| SP CE | Impianti | a | Ammortamento | 2 |
| X+2 | Scritture di consolidamento | ||||||||||
| SP SP | C+R | a | Partecipazioni | 100 | |||||||
| SP SP | Riserve (C+R) | a | Impianti | 18 | |||||||
| SP CE | Impianti | a | Ammortamento | 2 |
| X+1 | Scritture di consolidamento | ||||||||||
| SP SP | C+R | a | Partecipazioni | 100 | |||||||
| SP SP | Riserve (C+R) | a | Impianti | 20 |
| X+1 | Scritture di consolidamento | ||||||||||
| SP SP | C+R | a | Partecipazioni | 100 |
| X+1 | Scritture di consolidamento | ||||||||||
| SP CE | Impianti | a | Ammortamento | 2 |
| X+1 | Scritture di consolidamento | ||||||||||
| SP SP | Riserve | a | Impianti | 20 |
| X | Scritture di consolidamento | ||||||||||
| SP SP | C+R | a | Partecipazioni | 100 | |||||||
| CE SP | Plusvalenza (utile) | a | Impianti | 20 |
| X | Libro giornale di A | ||||||||||
| SP | Cassa | a | Diversi | 100 | |||||||
| SP | Impianti | 80 | |||||||||
| CE | Plusvalenza | 20 | |||||||||
| Libro giornale di B | |||||||||||
| SP SP | Impianti | a | Cassa | 100 | |||||||
| CE | Debiti vsoc gruppo | a | Crediti vsoc gruppo | 100 | |||||||
| CE | Vendite infragruppo | a | Acquisti infragruppo | 100 | |||||||
| CE SP | Merci c rim fin | a | Merci | 20 | |||||||
| CE SP | Merci cacquisto | a | Cassa | 80 | |||||||
| SP CE | Crediti vsoc gruppo | a | Vendita soc gruppo | 100 | |||||||
| CE | Acquisti soc gruppo | a | Debiti vsoc gruppo | 100 | |||||||
| CE SP | Merci | a | Merci c fim fin | 100 | |||||||
| CE | Acquisti soc gruppo | a | Debiti vsoc gruppo | 100 | |||||||
| CE SP | Merci | a | Merci c rim fin | 100 | |||||||
| CE SP | Merci cacquisto | a | Cassa | 80 | |||||||
| SP CE | Crediti vsoc gruppo | a | Vendita soc gruppo | 100 |
| SP | Fondo svalutazione | a | Diversi | 40 | |||||||
| SP | a | Riserve | 30 | ||||||||
| CE | a | Svalutazione crediti | 10 | ||||||||
| CE SP | Merci cacquisto | a | Cassa | 80 | |||||||
| SP CE | Cassa | a | Merci cvendita | 110 | |||||||
| CE SP | Merci cacquisto | a | Cassa | 80 | |||||||
| SP CE | Crediti vsoc gruppo | a | Vendita soc gruppo | 100 |
| CE SP | Merci cacquisto | a | Cassa | 80 | |||||||
| SP CE | Crediti vsoc gruppo | a | Vendita soc gruppo | 100 | |||||||
| CE SP | Acquisto soc gruppo | a | Deb vsoc gruppo | 100 | |||||||
| SP CE | Cassa | a | Merci cvendita | 110 | |||||||
| CE SP | Acquisto soc gruppo | a | Deb vsoc gruppo | 100 | |||||||
| SP CE | Cassa | a | Merci cvendita | 110 | |||||||
| CONS | |
| 880 | |
| - | |
| 850 | |
| 620 | |
| 2350 | |
| 1210 | |
| 800 | |
| - | |
| 150 | |
| - | |
| 150 | |
| 40 | |
| 2350 |
| RD | RA | ||
| SOCA | SOCB | TOT | |||||
| IMMOBILIZZ | 450 | 430 | 880 | ||||
| PARTECIP | 560 | 560 | |||||
| SCORTE | 500 | 350 | 850 | ||||
| CREDITI | 400 | 220 | 620 | ||||
| TOT ATT | 1910 | 1000 | 2910 | ||||
| DEBITI | 810 | 400 | 1210 | ||||
| CAPSOCA | 800 | 800 | |||||
| CAPSOCB | 300 | 300 | |||||
| RISA | 150 | 150 | |||||
| RIS B | 100 | 100 | |||||
| UTILE A | 150 | 150 | |||||
| UTILE B 3112-18 | 160 | 160 | |||||
| UTILE B 18-3112 | 40 | 40 | |||||
| TOT PASS | 1910 | 1000 | 2910 |
28
SSOOCCAA SSOOCCBB TTOOTT IIMMMMOOBBIILLIIZZZZ 445500 443300 888800 PPAARRTTEECCIIPP 556600 556600 SSCCOORRTTEE 550000 335500 885500 CCRREEDDIITTII 440000 222200 662200 TTOOTT AATTTT 11991100 11000000 22991100 DDEEBBIITTII 881100 440000 11221100 CCAAPPSSOOCCAA 880000 880000 CCAAPPSSOOCCBB 330000 330000 RRIISSAA 115500 115500 RRIISS BB 110000 110000 UUTTIILLEE AA 115500 115500 UUTTIILLEE BB 33111122--1188 116600 116600 UUTTIILLEE BB 1188--33111122 4400 4400 TTOOTT PPAASSSS 11991100 11000000 22991100
RRDD RRAA
560
300
100
160
560 560
CCOONNSS 888800 --
885500 662200
22335500 11221100
880000 --
115500 --
115500
4400 22335500
UTILE CONSOLID
29
SOCIETArsquo A+B
Immobil 880Scorte 850Crediti 620
Debiti 1210CS di A 800Ris A 150Utile A+B 190
SOCIETArsquo A
Immobil 450Partec 560Scorte 500Crediti 400
Debiti 810CS di A 800Ris A 150Utile A 150
SOCIETArsquo B
Immobil 430Scorte 350Crediti 220
Debiti 400CS di B 300Ris B 100Utile B 200
Pertanto
30
Ovviamente il prezzo pagato ovvero il costo di acquisto delle partecipazioni puograve essere maggiore o minore della corrispondente quota di capitale acquisito
In tal modo si genera una differenza allrsquoatto del consolidamento che puograve esserebull positiva quando il costo egrave maggiore della quota di netto acquisitabull negativa quando il costo egrave minore della quota di netto acquisita
Consolidamento delle partecipazioni
31
una societagrave laquoAraquo acquisisce lrsquointero capitale di una societagrave laquoBraquo pagando 120 ciograve che contabilmente egrave valorizzato 100 Per focalizzare meglio la questione poniamo che la societagrave laquoAraquo possegga dopo lrsquoacquisto unicamente la partecipazione in laquoBraquo Il valore puograve essere attribuito al valore corrente dellrsquoAttivo di Bhellip
Consolidamento delle partecipazioni
32
Consolidamento delle partecipazioni
33
Nella redazione del bilancio consolidato lrsquoente locale aggrega i bilanci della controllante e delle sue controllate voce per voce sommando tra loro i corrispondenti valori dellrsquoattivo del passivo dellrsquoattivo nettopatrimonio netto dei proventi e degli oneri Il metodo di aggregazione dei valori da utilizzare puograve fare riferimento ai valori contabili senza attribuzione dellrsquoavviamento alle diverse attivitagrave e passivitagrave
In sostanza tutta la eventuale differenza tra costo e valore contabile saragrave da considerare differenza di consolidamento
La ldquoderogardquo del PCEL 4 al punto 15
34
Immobili 100
Avviamento 20
Capitale Netto 120
In sostanza non si pratica la riattribuzione del fair value I valori perograve devono essere ricalcolati con principi contabili omogenei
Secondo il PCEL 4
35
Se vi egrave una differenza positiva ovvero se il costo egrave superiore alla corrispondente quota di patrimonio netto valutata a valori correnti questo puograve essere dovuto a
a) un ulteriore margine pagato in funzione di un avviamento positivo della societagrave acquisita (goodwill)
b) un premio corrisposto per specifici benefici per la societagrave acquirente o per sinergie che otterragrave il gruppo
c) Allrsquoeffettuazione di un cattivo affare
Emersione di differenze positive
36
Nel caso di differenza positiva sono possibili due comportamenti contabili alternativi
bullLrsquoiscrizione della differenza nella posta laquodifferenze di consolidamentoraquo nellrsquoattivo dello stato patrimoniale
bullLrsquoiscrizione della differenza nel netto a riduzione esplicita della riserva di consolidamento
Emersione di differenze positive
37
Nei casi in cui le attivitagrave le passivitagrave e le passivitagrave potenziali identificabili dellrsquoacquisito non soddisfano le condizioni per la rilevazione del plusvalore pagato si determina un conseguente effetto sullrsquoimporto rilevato come laquoavviamentoraquo Se il valore riconoscibile allrsquoimmobile egrave 110 il restante 10 saragrave classificato come avviamento
A+B Immob 110
Totale 120 Totale 120
CapN 120 Avviam 10
Emersione di differenze positive
1013
13
Avviam13
13
12013
13
Totale13
13
12013
13
Totale13
13
A+B13
13
11013
13
12013
13
CapN13
13
Immob13
13
13
38
Partecipazioni non totalitarie
Si ipotizzi adesso che una societagrave A proceda allrsquoacquisto solo dellrsquo80 delle partecipazioni che compongono il capitale della societagrave B corrispondendo per dette partecipazioni un prezzo pari a 800
A Partecipi i
CapS 800 Totale 800 Totale
800 800
B Impianti
i i
1000
Totale 1000 Totale 1000
Debiti 500 Cap S 200 Ris 300
Emersione di differenze positive
CapS13
13
100013
13
Totale13
13
100013
13
Totale13
13
A13
13
B13
13
100013
13
80013
13
800 13
13
30013
13
50013
13
Debiti13
13
20013
13
Cap S13
13
Ris13
13
Totale13
13
80013
13
80013
13
Impianticipazioni13
13
Partecipcipazioni13
13
Totale13
13
13
39
Assumiamo infine che il valore economico della societagrave B alla data di acquisto sia pari a 1000 ossia 500 in piugrave rispetto al suo patrimonio netto contabile detta differenza in particolare egrave da attribuirebull per 200 agli impianti che hanno un valore corrente di 1200 rispetto al
loro valore contabile di 1000 e bull per 300 allrsquoavviamento che viene riconosciuto alla suddetta societagrave B
Emersione di differenze positive
Partecipazioni non totalitarie
40
Se dopo la distribuzione precedentemente esaminata permane invece una differenza negativa cioegrave il costo egrave inferiore alla corrispondente quota di patrimonio netto questa puograve essere dovuta abull una riduzione del valore derivante da un cattivo andamento economico bull Dallrsquoaver effettuato un buon affare
Emersione di differenze negative
41
art 33 del DLgs12791
bull Attribuire la differenza laquofondo di consolidamento per rischi e oneri futuriraquo nel caso sia dovuta alla previsione di risultati economici sfavorevoli
bull attribuire la differenza a laquoriserva di consolidamentoraquo negli altri casi
Emersione di differenze negative
42
Per lrsquoOIC innanzi tutto la differenza negativa deve essere utilizzata per ridurre proporzionalmente le attivitagrave immobilizzate Non cosigrave per il PCEL 4 che segue il principio della aggregazione a valori contabili
Se sussiste una ulteriore eccedenza negativa questa deve essere stanziata a bull laquofondo di consolidamento per rischi e oneri futuriraquo se si prevede che la
societagrave acquistata sosterragrave perditebull laquoriserva di consolidamentoraquo altri casi
Emersione di differenze negative
43
La societagrave laquoAraquo acquisisce lrsquointero capitale della societagrave laquoBraquo pagando 90 ciograve che contabilmente egrave valorizzato 100
Se intendiamo utilizzare la riserva avremo
A+B Immob 100
Totale 100 Totale 100
CapN 90 Riserva 10
Emersione di differenze negative
10013
13
Totale13
13
Riserva13
13
1013
13
10013
13
Totale13
13
A+B13
13
10013
13
9013
13
CapN13
13
Immob13
13
13
44
bull Ci possono essere casi in cui una partecipazione egrave significativa in cui il comune esercita una posizione di rilievo ma che tecnicamente non egrave controllata ai sensi dellrsquoart 2359 del Codice Civile
bull Egrave il caso di Hera per il Comune di Bologna e di tanti altri casibull In questo caso come si puograve fare
Un problema
45
laquoEgrave ammesso il consolidamento proporzionale di quelle aziende per e quali si configuri un controllo congiunto tra piugrave soggetti La dimostrazione del controllo congiunto deve essere illustrata e fondarsi su situazioni di diritto o di fattoraquo
In tal caso il PCEL 4 ammette il consolidamento proporzionale
Il PCEL 4 al n 25
46
ELIMINAZIONE PARTITE RECIPROCHE
47
Ai fini della procedura di consolidamento risulta necessario distinguere trabull operazioni che non hanno alcun effetto sul risultato consolidato (valori
reciproci)bull operazioni che influenzano lrsquoutile consolidato (utili-perdite interni)
ELIMINAZIONE PARTITE RECIPROCHE
48
Alcuni problemihellip
bull acquisti e vendite di beni quando la societagrave venditrice ha contabilizzato la vendita e la merce ancora in viaggio non egrave stata invece contabilizzata dalla controparte
bull pagamenti fatti da una societagrave allrsquoaltra la quale ancora non ha ricevuto il relativo accredito
bull errori materiali di fatturazione eo contabilizzazione
ELIMINAZIONE PARTITE RECIPROCHE
49
Si intendono tutti quei rapporti generati da operazioni interne al gruppo che trovano espressi nei singoli bilanci da
1 CREDITI E DEBITI
2 COSTI E RICAVI
1 Si devono elidere i crediti di una societagrave con i rispettivi debiti dellrsquoaltra2 Analogamente si devono elidere i costi con i rispettivi ricavi
VALORI RECIPROCI
50
Dopo la cessione ad una societagrave del gruppo le merci sono state vendute a terze economie
SOCIETAgraveB
SOCIETAgraveA
80 100 110
La societagrave A ha conseguito un ricavo di 110 la societagrave B ha sostenuto un costo di 80 a livello di gruppo vi egrave stato un profitto di 30 (20+10)
(Utile 20) (Utile 10)
51
Poniamo che la controllante A acquisti merci dalla controllata B per 100
bullldquoArdquo registrerebbe nella propria contabilitagrave
Merci cacq a Debiti vB 100
bullldquoBrdquo registrerebbe nella propria contabilitagrave
Cred vA a 100Merci cvend
A livello consolidato abbiamo quindi che
52
bullLe poste Cred vA Debiti vBe
Originano crediti e debiti infra-gruppo che e devono essere trattati come precedentemente visto
bullLe poste e
Compensandosi tra loro non alterano lrsquoutile di gruppo Lrsquoeffetto a livello di Stato Patrimoniale consolidato egrave quindi nullo sul foglio di consolidamento non dobbiamo operare alcun intervento
Merci cacq Merci cvend
53
CE SP Acquisto soc gruppo a Deb vsoc gruppo
100
SP CE Cassa a Merci cvendita 110
Acquirenteper il gruppo
Venditoreper il gruppo
CE SP Merci cacquisto a Cassa 80
SP CE Crediti vsoc gruppo a Vendita soc gruppo 100 CE SP Acquisto soc gruppo a Deb vsoc gruppo
100
SP CE Cassa a Merci cvendita 110
Consolidato
CE SP Merci cacquisto a Cassa 80
SP CE Crediti vsoc gruppo a Vendita soc gruppo 100
54
CE SP Merci cacquisto a Cassa 80
SP CE Cassa a Merci cvendita 110
Riepilogandohellip
Primahellip e dopohellip
200A
Part C+R 100B
Cassa C+RA+B
200Cassa C+R20Utile10Utile 30Utile
100 20 230
Debv100Cred
100Cassa210
Cassa13
13
21013
13
10013
13
CredvA13
13
10013
13
Debv13
13
3013
13
Utile13
13
Utile13
13
1013
13
Utile13
13
2013
13
Cassa13
13
B13
13
10013
13
2013
13
C+R13
13
13
Part13
13
A13
13
20013
13
C+R13
13
13
Cassa13
13
20013
13
23013
13
10013
13
A+B13
13
C+R13
13
13
13
55
bull Nei gruppi privati lrsquoIva ha natura solo finanziaria sia per lrsquoacquirente che per il venditore
bull Non egrave cosigrave nel Gruppo Ente Locale dove un credito per la partecipata contiene una quota di Iva che per lrsquoente locale rappresenta invece un costo
bull Quale soluzione si puograve adottare
Attenzione E lrsquoIVA
56
ldquoNel caso di operazioni tra controllante e sue controllate che comportino un trattamento fiscale difforme lrsquoimposta dovragrave essere considerata separatamente e non oggetto di elisione Nel caso dellrsquoimposta sul valore aggiunto infatti questa dovragrave rientrare come onere nel conto economico consolidato a causa della sua indetraibilitagrave per lrsquoente locale controllanterdquo
Il PCEL 4 al punto 24
57
Nel caso di operazioni tra la controllante e le sue controllate oggetto di un difforme trattamento fiscale lrsquoimposta non egrave oggetto di elisione Ad esempio lrsquoimposta sul valore aggiunto Ad esempio nei casi in cui risulta indetraibile lrsquoimposta sul valore aggiunto pagata dalla capogruppo a componenti del gruppo per le quali lrsquoIVA egrave detraibile non egrave oggetto di eliminazione e rientra tra i costi del conto economico consolidato
Lrsquoallegato 4
58
Utili generati da rapporti intervenuti tra societagrave appartenenti al gruppo
Sotto un profilo contabile si deve tenere presente chebull le eliminazioni riguardanti le operazioni dellrsquoesercizio hanno come contropartita
lrsquoutilebull le eliminazioni inerenti esercizi precedenti rettificano invece le riserve
SP Fondo svalutazione a Diversi 40 SP a Riserve 30 CE a Svalutazione crediti 10
Utili interni
59
SocietagraveB
SocietagraveA
80 100
Tra lrsquoacquisto da parte di B (cioegrave 80) e la successiva vendita a A (a 100) si egrave realizzato un profitto interno che dovragrave essere eliminato in quanto sopravvaluta
(Utile 20)
Le merci risultano ancora nel magazzino di una impresa del gruppo
bull Lrsquoutile della societagrave Bbull Il valore del magazzino della societagrave A
60
CE SP Merci cacquisto a Cassa 80
SP CE Crediti vsoc gruppo a Vendita soc gruppo 100
Acquisti soc gruppo a Debiti vsoc gruppo 100
SP Merci a Merci c rim fin 100
CE SP Merci cacquisto a Cassa 80
SP CE Crediti vsoc gruppo a Vendita soc gruppo 100
CE Acquisti soc gruppo a Debiti vsoc gruppo 100CE SP Merci a Merci c fim fin 100
BA
Cons
olid
ato
61
CE Debiti vsoc gruppo a Crediti vsoc gruppo 100
CE Vendite infragruppo a Acquisti infragruppo 100
CE SP Merci c rim fin a Merci 20
In questo modo si riduce il valore delle rimanenze in SP
Quindi per consolidarehellip
62
dovremmobull in primo luogo rettificare la plusvalenza interna contro il
costo sostenuto per lrsquoacquisto del bene da parte della societagrave acquirente
bull in secondo luogo eliminare lrsquoammortamento in eccesso
Situazione piugrave complessa
E nel caso di beni ammortizzabili
63
SOCIETArsquo AATTIVO PASSIVO
Part 100Cassa 20
C+R 200
SOCIETArsquo BATTIVO PASSIVO
Imp 80
C+R 100
SOCIETArsquo A+BATTIVO PASSIVO
C+R 200Cassa 120Imp 80
Cassa 100
Poniamo che la societagrave A possegga un impianto Costo storico 200 ammortizzato in 10 anni
La cessione avviene al sesto anno F amm 120 quindi valore contabile 80hellip
Situazione preesistente
64
X Libro giornale di A SP Cassa a Diversi 100 SP Impianti 80 CE Plusvalenza 20 Libro giornale di B SP SP Impianti a Cassa
100
X Scritture di consolidamento SP SP C+R a Partecipazioni 100 CE SP Plusvalenza (utile) a Impianti 20
SOCIETArsquo AATTIVO PASSIVO
Part 100Cassa 120
C+R 200
SOCIETArsquo BATTIVO PASSIVO
Imp 100 C+R 100
SOCIETArsquo A+BATTIVO PASSIVO
C+R 200Cassa 140Imp 80Utile 20 Cassa 20
65
SOCIETArsquo AATTIVO PASSIVO
Part 100Cassa 120
C+R 200
SOCIETArsquo BATTIVO PASSIVO
Imp 100 C+R 100
SOCIETArsquo A+BATTIVO PASSIVO
C+R 200Cassa 140Imp 80
Poniamo che la societagrave B stimi la residua vita utile dellrsquoimpianto in ulteriori 10 anni
hellip avremo quindi un ammortamento annuo da parte di B pari al 10 del suo costo di acquisto contro un ammortamento consolidato pari al 10 del precedente valore contabile
Cassa 20
SOCIETArsquo AATTIVO PASSIVO
Part 100Cassa 120
C+R 200
SOCIETArsquo BATTIVO PASSIVO
Imp 90 C+R 100
SOCIETArsquo A+BATTIVO PASSIVO
Cassa 140Imp 72ammort10
Utile 0Cassa 40 Ammort 8
Utile 2
66
X+1 Scritture di consolidamento SP SP Riserve a Impianti 20
X+1 Scritture di consolidamento SP CE Impianti a Ammortamento 2
2) Eliminazione plusvalenza
3) lrsquoanno successivo dovremo anche eliminare ammortamento in eccesso
Lrsquoammortamento in eccesso (10 contro 8) deve essere rettificatohellip Quindi
1) Consolidamento partecipazioni
X+1 Scritture di consolidamento SP SP C+R a Partecipazioni 100
Che a sua volta dovragrave essere compensato dalla riservahellip
67
X+1 Scritture di consolidamento SP SP C+R a Partecipazioni 100 SP SP Riserve (C+R) a Impianti 20
X+2 Scritture di consolidamento SP SP C+R a Partecipazioni 100 SP SP Riserve (C+R) a Impianti 18 SP CE Impianti a Ammortamento 2
X+3 Scritture di consolidamento SP SP C+R a Partecipazioni 100 SP SP Riserve (C+R) a Impianti 16 SP CE Impianti a Ammortamento 2
68
anno(a) valore bene in
bilancio di esercizio
(b) ammortinbilancio di esercizio
(c) valore bene in bilancio consolidato
(d) ammortin bilancio consolidato
(e=b-d)) differ ammort (f=b-d-f) plusval
0 100 - 80 - - 20 1 90 10 72 8 2 18 2 80 10 64 8 2 16 3 70 10 56 8 2 14 4 60 10 48 8 2 12 5 50 10 40 8 2 10 6 40 10 32 8 2 8 7 30 10 24 8 2 6 8 20 10 16 8 2 4 9 10 10 8 8 2 2
10 - 10 - 8 2 -100 80 20
| X+3 | Scritture di consolidamento | ||||||||||
| SP SP | C+R | a | Partecipazioni | 100 | |||||||
| SP SP | Riserve (C+R) | a | Impianti | 16 | |||||||
| SP CE | Impianti | a | Ammortamento | 2 |
| X+2 | Scritture di consolidamento | ||||||||||
| SP SP | C+R | a | Partecipazioni | 100 | |||||||
| SP SP | Riserve (C+R) | a | Impianti | 18 | |||||||
| SP CE | Impianti | a | Ammortamento | 2 |
| X+1 | Scritture di consolidamento | ||||||||||
| SP SP | C+R | a | Partecipazioni | 100 | |||||||
| SP SP | Riserve (C+R) | a | Impianti | 20 |
| X+1 | Scritture di consolidamento | ||||||||||
| SP SP | C+R | a | Partecipazioni | 100 |
| X+1 | Scritture di consolidamento | ||||||||||
| SP CE | Impianti | a | Ammortamento | 2 |
| X+1 | Scritture di consolidamento | ||||||||||
| SP SP | Riserve | a | Impianti | 20 |
| X | Scritture di consolidamento | ||||||||||
| SP SP | C+R | a | Partecipazioni | 100 | |||||||
| CE SP | Plusvalenza (utile) | a | Impianti | 20 |
| X | Libro giornale di A | ||||||||||
| SP | Cassa | a | Diversi | 100 | |||||||
| SP | Impianti | 80 | |||||||||
| CE | Plusvalenza | 20 | |||||||||
| Libro giornale di B | |||||||||||
| SP SP | Impianti | a | Cassa | 100 | |||||||
| CE | Debiti vsoc gruppo | a | Crediti vsoc gruppo | 100 | |||||||
| CE | Vendite infragruppo | a | Acquisti infragruppo | 100 | |||||||
| CE SP | Merci c rim fin | a | Merci | 20 | |||||||
| CE SP | Merci cacquisto | a | Cassa | 80 | |||||||
| SP CE | Crediti vsoc gruppo | a | Vendita soc gruppo | 100 | |||||||
| CE | Acquisti soc gruppo | a | Debiti vsoc gruppo | 100 | |||||||
| CE SP | Merci | a | Merci c fim fin | 100 | |||||||
| CE | Acquisti soc gruppo | a | Debiti vsoc gruppo | 100 | |||||||
| CE SP | Merci | a | Merci c rim fin | 100 | |||||||
| CE SP | Merci cacquisto | a | Cassa | 80 | |||||||
| SP CE | Crediti vsoc gruppo | a | Vendita soc gruppo | 100 |
| SP | Fondo svalutazione | a | Diversi | 40 | |||||||
| SP | a | Riserve | 30 | ||||||||
| CE | a | Svalutazione crediti | 10 | ||||||||
| CE SP | Merci cacquisto | a | Cassa | 80 | |||||||
| SP CE | Cassa | a | Merci cvendita | 110 | |||||||
| CE SP | Merci cacquisto | a | Cassa | 80 | |||||||
| SP CE | Crediti vsoc gruppo | a | Vendita soc gruppo | 100 |
| CE SP | Merci cacquisto | a | Cassa | 80 | |||||||
| SP CE | Crediti vsoc gruppo | a | Vendita soc gruppo | 100 | |||||||
| CE SP | Acquisto soc gruppo | a | Deb vsoc gruppo | 100 | |||||||
| SP CE | Cassa | a | Merci cvendita | 110 | |||||||
| CE SP | Acquisto soc gruppo | a | Deb vsoc gruppo | 100 | |||||||
| SP CE | Cassa | a | Merci cvendita | 110 | |||||||
| CONS | |
| 880 | |
| - | |
| 850 | |
| 620 | |
| 2350 | |
| 1210 | |
| 800 | |
| - | |
| 150 | |
| - | |
| 150 | |
| 40 | |
| 2350 |
| RD | RA | ||
| SOCA | SOCB | TOT | |||||
| IMMOBILIZZ | 450 | 430 | 880 | ||||
| PARTECIP | 560 | 560 | |||||
| SCORTE | 500 | 350 | 850 | ||||
| CREDITI | 400 | 220 | 620 | ||||
| TOT ATT | 1910 | 1000 | 2910 | ||||
| DEBITI | 810 | 400 | 1210 | ||||
| CAPSOCA | 800 | 800 | |||||
| CAPSOCB | 300 | 300 | |||||
| RISA | 150 | 150 | |||||
| RIS B | 100 | 100 | |||||
| UTILE A | 150 | 150 | |||||
| UTILE B 3112-18 | 160 | 160 | |||||
| UTILE B 18-3112 | 40 | 40 | |||||
| TOT PASS | 1910 | 1000 | 2910 |
29
SOCIETArsquo A+B
Immobil 880Scorte 850Crediti 620
Debiti 1210CS di A 800Ris A 150Utile A+B 190
SOCIETArsquo A
Immobil 450Partec 560Scorte 500Crediti 400
Debiti 810CS di A 800Ris A 150Utile A 150
SOCIETArsquo B
Immobil 430Scorte 350Crediti 220
Debiti 400CS di B 300Ris B 100Utile B 200
Pertanto
30
Ovviamente il prezzo pagato ovvero il costo di acquisto delle partecipazioni puograve essere maggiore o minore della corrispondente quota di capitale acquisito
In tal modo si genera una differenza allrsquoatto del consolidamento che puograve esserebull positiva quando il costo egrave maggiore della quota di netto acquisitabull negativa quando il costo egrave minore della quota di netto acquisita
Consolidamento delle partecipazioni
31
una societagrave laquoAraquo acquisisce lrsquointero capitale di una societagrave laquoBraquo pagando 120 ciograve che contabilmente egrave valorizzato 100 Per focalizzare meglio la questione poniamo che la societagrave laquoAraquo possegga dopo lrsquoacquisto unicamente la partecipazione in laquoBraquo Il valore puograve essere attribuito al valore corrente dellrsquoAttivo di Bhellip
Consolidamento delle partecipazioni
32
Consolidamento delle partecipazioni
33
Nella redazione del bilancio consolidato lrsquoente locale aggrega i bilanci della controllante e delle sue controllate voce per voce sommando tra loro i corrispondenti valori dellrsquoattivo del passivo dellrsquoattivo nettopatrimonio netto dei proventi e degli oneri Il metodo di aggregazione dei valori da utilizzare puograve fare riferimento ai valori contabili senza attribuzione dellrsquoavviamento alle diverse attivitagrave e passivitagrave
In sostanza tutta la eventuale differenza tra costo e valore contabile saragrave da considerare differenza di consolidamento
La ldquoderogardquo del PCEL 4 al punto 15
34
Immobili 100
Avviamento 20
Capitale Netto 120
In sostanza non si pratica la riattribuzione del fair value I valori perograve devono essere ricalcolati con principi contabili omogenei
Secondo il PCEL 4
35
Se vi egrave una differenza positiva ovvero se il costo egrave superiore alla corrispondente quota di patrimonio netto valutata a valori correnti questo puograve essere dovuto a
a) un ulteriore margine pagato in funzione di un avviamento positivo della societagrave acquisita (goodwill)
b) un premio corrisposto per specifici benefici per la societagrave acquirente o per sinergie che otterragrave il gruppo
c) Allrsquoeffettuazione di un cattivo affare
Emersione di differenze positive
36
Nel caso di differenza positiva sono possibili due comportamenti contabili alternativi
bullLrsquoiscrizione della differenza nella posta laquodifferenze di consolidamentoraquo nellrsquoattivo dello stato patrimoniale
bullLrsquoiscrizione della differenza nel netto a riduzione esplicita della riserva di consolidamento
Emersione di differenze positive
37
Nei casi in cui le attivitagrave le passivitagrave e le passivitagrave potenziali identificabili dellrsquoacquisito non soddisfano le condizioni per la rilevazione del plusvalore pagato si determina un conseguente effetto sullrsquoimporto rilevato come laquoavviamentoraquo Se il valore riconoscibile allrsquoimmobile egrave 110 il restante 10 saragrave classificato come avviamento
A+B Immob 110
Totale 120 Totale 120
CapN 120 Avviam 10
Emersione di differenze positive
1013
13
Avviam13
13
12013
13
Totale13
13
12013
13
Totale13
13
A+B13
13
11013
13
12013
13
CapN13
13
Immob13
13
13
38
Partecipazioni non totalitarie
Si ipotizzi adesso che una societagrave A proceda allrsquoacquisto solo dellrsquo80 delle partecipazioni che compongono il capitale della societagrave B corrispondendo per dette partecipazioni un prezzo pari a 800
A Partecipi i
CapS 800 Totale 800 Totale
800 800
B Impianti
i i
1000
Totale 1000 Totale 1000
Debiti 500 Cap S 200 Ris 300
Emersione di differenze positive
CapS13
13
100013
13
Totale13
13
100013
13
Totale13
13
A13
13
B13
13
100013
13
80013
13
800 13
13
30013
13
50013
13
Debiti13
13
20013
13
Cap S13
13
Ris13
13
Totale13
13
80013
13
80013
13
Impianticipazioni13
13
Partecipcipazioni13
13
Totale13
13
13
39
Assumiamo infine che il valore economico della societagrave B alla data di acquisto sia pari a 1000 ossia 500 in piugrave rispetto al suo patrimonio netto contabile detta differenza in particolare egrave da attribuirebull per 200 agli impianti che hanno un valore corrente di 1200 rispetto al
loro valore contabile di 1000 e bull per 300 allrsquoavviamento che viene riconosciuto alla suddetta societagrave B
Emersione di differenze positive
Partecipazioni non totalitarie
40
Se dopo la distribuzione precedentemente esaminata permane invece una differenza negativa cioegrave il costo egrave inferiore alla corrispondente quota di patrimonio netto questa puograve essere dovuta abull una riduzione del valore derivante da un cattivo andamento economico bull Dallrsquoaver effettuato un buon affare
Emersione di differenze negative
41
art 33 del DLgs12791
bull Attribuire la differenza laquofondo di consolidamento per rischi e oneri futuriraquo nel caso sia dovuta alla previsione di risultati economici sfavorevoli
bull attribuire la differenza a laquoriserva di consolidamentoraquo negli altri casi
Emersione di differenze negative
42
Per lrsquoOIC innanzi tutto la differenza negativa deve essere utilizzata per ridurre proporzionalmente le attivitagrave immobilizzate Non cosigrave per il PCEL 4 che segue il principio della aggregazione a valori contabili
Se sussiste una ulteriore eccedenza negativa questa deve essere stanziata a bull laquofondo di consolidamento per rischi e oneri futuriraquo se si prevede che la
societagrave acquistata sosterragrave perditebull laquoriserva di consolidamentoraquo altri casi
Emersione di differenze negative
43
La societagrave laquoAraquo acquisisce lrsquointero capitale della societagrave laquoBraquo pagando 90 ciograve che contabilmente egrave valorizzato 100
Se intendiamo utilizzare la riserva avremo
A+B Immob 100
Totale 100 Totale 100
CapN 90 Riserva 10
Emersione di differenze negative
10013
13
Totale13
13
Riserva13
13
1013
13
10013
13
Totale13
13
A+B13
13
10013
13
9013
13
CapN13
13
Immob13
13
13
44
bull Ci possono essere casi in cui una partecipazione egrave significativa in cui il comune esercita una posizione di rilievo ma che tecnicamente non egrave controllata ai sensi dellrsquoart 2359 del Codice Civile
bull Egrave il caso di Hera per il Comune di Bologna e di tanti altri casibull In questo caso come si puograve fare
Un problema
45
laquoEgrave ammesso il consolidamento proporzionale di quelle aziende per e quali si configuri un controllo congiunto tra piugrave soggetti La dimostrazione del controllo congiunto deve essere illustrata e fondarsi su situazioni di diritto o di fattoraquo
In tal caso il PCEL 4 ammette il consolidamento proporzionale
Il PCEL 4 al n 25
46
ELIMINAZIONE PARTITE RECIPROCHE
47
Ai fini della procedura di consolidamento risulta necessario distinguere trabull operazioni che non hanno alcun effetto sul risultato consolidato (valori
reciproci)bull operazioni che influenzano lrsquoutile consolidato (utili-perdite interni)
ELIMINAZIONE PARTITE RECIPROCHE
48
Alcuni problemihellip
bull acquisti e vendite di beni quando la societagrave venditrice ha contabilizzato la vendita e la merce ancora in viaggio non egrave stata invece contabilizzata dalla controparte
bull pagamenti fatti da una societagrave allrsquoaltra la quale ancora non ha ricevuto il relativo accredito
bull errori materiali di fatturazione eo contabilizzazione
ELIMINAZIONE PARTITE RECIPROCHE
49
Si intendono tutti quei rapporti generati da operazioni interne al gruppo che trovano espressi nei singoli bilanci da
1 CREDITI E DEBITI
2 COSTI E RICAVI
1 Si devono elidere i crediti di una societagrave con i rispettivi debiti dellrsquoaltra2 Analogamente si devono elidere i costi con i rispettivi ricavi
VALORI RECIPROCI
50
Dopo la cessione ad una societagrave del gruppo le merci sono state vendute a terze economie
SOCIETAgraveB
SOCIETAgraveA
80 100 110
La societagrave A ha conseguito un ricavo di 110 la societagrave B ha sostenuto un costo di 80 a livello di gruppo vi egrave stato un profitto di 30 (20+10)
(Utile 20) (Utile 10)
51
Poniamo che la controllante A acquisti merci dalla controllata B per 100
bullldquoArdquo registrerebbe nella propria contabilitagrave
Merci cacq a Debiti vB 100
bullldquoBrdquo registrerebbe nella propria contabilitagrave
Cred vA a 100Merci cvend
A livello consolidato abbiamo quindi che
52
bullLe poste Cred vA Debiti vBe
Originano crediti e debiti infra-gruppo che e devono essere trattati come precedentemente visto
bullLe poste e
Compensandosi tra loro non alterano lrsquoutile di gruppo Lrsquoeffetto a livello di Stato Patrimoniale consolidato egrave quindi nullo sul foglio di consolidamento non dobbiamo operare alcun intervento
Merci cacq Merci cvend
53
CE SP Acquisto soc gruppo a Deb vsoc gruppo
100
SP CE Cassa a Merci cvendita 110
Acquirenteper il gruppo
Venditoreper il gruppo
CE SP Merci cacquisto a Cassa 80
SP CE Crediti vsoc gruppo a Vendita soc gruppo 100 CE SP Acquisto soc gruppo a Deb vsoc gruppo
100
SP CE Cassa a Merci cvendita 110
Consolidato
CE SP Merci cacquisto a Cassa 80
SP CE Crediti vsoc gruppo a Vendita soc gruppo 100
54
CE SP Merci cacquisto a Cassa 80
SP CE Cassa a Merci cvendita 110
Riepilogandohellip
Primahellip e dopohellip
200A
Part C+R 100B
Cassa C+RA+B
200Cassa C+R20Utile10Utile 30Utile
100 20 230
Debv100Cred
100Cassa210
Cassa13
13
21013
13
10013
13
CredvA13
13
10013
13
Debv13
13
3013
13
Utile13
13
Utile13
13
1013
13
Utile13
13
2013
13
Cassa13
13
B13
13
10013
13
2013
13
C+R13
13
13
Part13
13
A13
13
20013
13
C+R13
13
13
Cassa13
13
20013
13
23013
13
10013
13
A+B13
13
C+R13
13
13
13
55
bull Nei gruppi privati lrsquoIva ha natura solo finanziaria sia per lrsquoacquirente che per il venditore
bull Non egrave cosigrave nel Gruppo Ente Locale dove un credito per la partecipata contiene una quota di Iva che per lrsquoente locale rappresenta invece un costo
bull Quale soluzione si puograve adottare
Attenzione E lrsquoIVA
56
ldquoNel caso di operazioni tra controllante e sue controllate che comportino un trattamento fiscale difforme lrsquoimposta dovragrave essere considerata separatamente e non oggetto di elisione Nel caso dellrsquoimposta sul valore aggiunto infatti questa dovragrave rientrare come onere nel conto economico consolidato a causa della sua indetraibilitagrave per lrsquoente locale controllanterdquo
Il PCEL 4 al punto 24
57
Nel caso di operazioni tra la controllante e le sue controllate oggetto di un difforme trattamento fiscale lrsquoimposta non egrave oggetto di elisione Ad esempio lrsquoimposta sul valore aggiunto Ad esempio nei casi in cui risulta indetraibile lrsquoimposta sul valore aggiunto pagata dalla capogruppo a componenti del gruppo per le quali lrsquoIVA egrave detraibile non egrave oggetto di eliminazione e rientra tra i costi del conto economico consolidato
Lrsquoallegato 4
58
Utili generati da rapporti intervenuti tra societagrave appartenenti al gruppo
Sotto un profilo contabile si deve tenere presente chebull le eliminazioni riguardanti le operazioni dellrsquoesercizio hanno come contropartita
lrsquoutilebull le eliminazioni inerenti esercizi precedenti rettificano invece le riserve
SP Fondo svalutazione a Diversi 40 SP a Riserve 30 CE a Svalutazione crediti 10
Utili interni
59
SocietagraveB
SocietagraveA
80 100
Tra lrsquoacquisto da parte di B (cioegrave 80) e la successiva vendita a A (a 100) si egrave realizzato un profitto interno che dovragrave essere eliminato in quanto sopravvaluta
(Utile 20)
Le merci risultano ancora nel magazzino di una impresa del gruppo
bull Lrsquoutile della societagrave Bbull Il valore del magazzino della societagrave A
60
CE SP Merci cacquisto a Cassa 80
SP CE Crediti vsoc gruppo a Vendita soc gruppo 100
Acquisti soc gruppo a Debiti vsoc gruppo 100
SP Merci a Merci c rim fin 100
CE SP Merci cacquisto a Cassa 80
SP CE Crediti vsoc gruppo a Vendita soc gruppo 100
CE Acquisti soc gruppo a Debiti vsoc gruppo 100CE SP Merci a Merci c fim fin 100
BA
Cons
olid
ato
61
CE Debiti vsoc gruppo a Crediti vsoc gruppo 100
CE Vendite infragruppo a Acquisti infragruppo 100
CE SP Merci c rim fin a Merci 20
In questo modo si riduce il valore delle rimanenze in SP
Quindi per consolidarehellip
62
dovremmobull in primo luogo rettificare la plusvalenza interna contro il
costo sostenuto per lrsquoacquisto del bene da parte della societagrave acquirente
bull in secondo luogo eliminare lrsquoammortamento in eccesso
Situazione piugrave complessa
E nel caso di beni ammortizzabili
63
SOCIETArsquo AATTIVO PASSIVO
Part 100Cassa 20
C+R 200
SOCIETArsquo BATTIVO PASSIVO
Imp 80
C+R 100
SOCIETArsquo A+BATTIVO PASSIVO
C+R 200Cassa 120Imp 80
Cassa 100
Poniamo che la societagrave A possegga un impianto Costo storico 200 ammortizzato in 10 anni
La cessione avviene al sesto anno F amm 120 quindi valore contabile 80hellip
Situazione preesistente
64
X Libro giornale di A SP Cassa a Diversi 100 SP Impianti 80 CE Plusvalenza 20 Libro giornale di B SP SP Impianti a Cassa
100
X Scritture di consolidamento SP SP C+R a Partecipazioni 100 CE SP Plusvalenza (utile) a Impianti 20
SOCIETArsquo AATTIVO PASSIVO
Part 100Cassa 120
C+R 200
SOCIETArsquo BATTIVO PASSIVO
Imp 100 C+R 100
SOCIETArsquo A+BATTIVO PASSIVO
C+R 200Cassa 140Imp 80Utile 20 Cassa 20
65
SOCIETArsquo AATTIVO PASSIVO
Part 100Cassa 120
C+R 200
SOCIETArsquo BATTIVO PASSIVO
Imp 100 C+R 100
SOCIETArsquo A+BATTIVO PASSIVO
C+R 200Cassa 140Imp 80
Poniamo che la societagrave B stimi la residua vita utile dellrsquoimpianto in ulteriori 10 anni
hellip avremo quindi un ammortamento annuo da parte di B pari al 10 del suo costo di acquisto contro un ammortamento consolidato pari al 10 del precedente valore contabile
Cassa 20
SOCIETArsquo AATTIVO PASSIVO
Part 100Cassa 120
C+R 200
SOCIETArsquo BATTIVO PASSIVO
Imp 90 C+R 100
SOCIETArsquo A+BATTIVO PASSIVO
Cassa 140Imp 72ammort10
Utile 0Cassa 40 Ammort 8
Utile 2
66
X+1 Scritture di consolidamento SP SP Riserve a Impianti 20
X+1 Scritture di consolidamento SP CE Impianti a Ammortamento 2
2) Eliminazione plusvalenza
3) lrsquoanno successivo dovremo anche eliminare ammortamento in eccesso
Lrsquoammortamento in eccesso (10 contro 8) deve essere rettificatohellip Quindi
1) Consolidamento partecipazioni
X+1 Scritture di consolidamento SP SP C+R a Partecipazioni 100
Che a sua volta dovragrave essere compensato dalla riservahellip
67
X+1 Scritture di consolidamento SP SP C+R a Partecipazioni 100 SP SP Riserve (C+R) a Impianti 20
X+2 Scritture di consolidamento SP SP C+R a Partecipazioni 100 SP SP Riserve (C+R) a Impianti 18 SP CE Impianti a Ammortamento 2
X+3 Scritture di consolidamento SP SP C+R a Partecipazioni 100 SP SP Riserve (C+R) a Impianti 16 SP CE Impianti a Ammortamento 2
68
anno(a) valore bene in
bilancio di esercizio
(b) ammortinbilancio di esercizio
(c) valore bene in bilancio consolidato
(d) ammortin bilancio consolidato
(e=b-d)) differ ammort (f=b-d-f) plusval
0 100 - 80 - - 20 1 90 10 72 8 2 18 2 80 10 64 8 2 16 3 70 10 56 8 2 14 4 60 10 48 8 2 12 5 50 10 40 8 2 10 6 40 10 32 8 2 8 7 30 10 24 8 2 6 8 20 10 16 8 2 4 9 10 10 8 8 2 2
10 - 10 - 8 2 -100 80 20
| X+3 | Scritture di consolidamento | ||||||||||
| SP SP | C+R | a | Partecipazioni | 100 | |||||||
| SP SP | Riserve (C+R) | a | Impianti | 16 | |||||||
| SP CE | Impianti | a | Ammortamento | 2 |
| X+2 | Scritture di consolidamento | ||||||||||
| SP SP | C+R | a | Partecipazioni | 100 | |||||||
| SP SP | Riserve (C+R) | a | Impianti | 18 | |||||||
| SP CE | Impianti | a | Ammortamento | 2 |
| X+1 | Scritture di consolidamento | ||||||||||
| SP SP | C+R | a | Partecipazioni | 100 | |||||||
| SP SP | Riserve (C+R) | a | Impianti | 20 |
| X+1 | Scritture di consolidamento | ||||||||||
| SP SP | C+R | a | Partecipazioni | 100 |
| X+1 | Scritture di consolidamento | ||||||||||
| SP CE | Impianti | a | Ammortamento | 2 |
| X+1 | Scritture di consolidamento | ||||||||||
| SP SP | Riserve | a | Impianti | 20 |
| X | Scritture di consolidamento | ||||||||||
| SP SP | C+R | a | Partecipazioni | 100 | |||||||
| CE SP | Plusvalenza (utile) | a | Impianti | 20 |
| X | Libro giornale di A | ||||||||||
| SP | Cassa | a | Diversi | 100 | |||||||
| SP | Impianti | 80 | |||||||||
| CE | Plusvalenza | 20 | |||||||||
| Libro giornale di B | |||||||||||
| SP SP | Impianti | a | Cassa | 100 | |||||||
| CE | Debiti vsoc gruppo | a | Crediti vsoc gruppo | 100 | |||||||
| CE | Vendite infragruppo | a | Acquisti infragruppo | 100 | |||||||
| CE SP | Merci c rim fin | a | Merci | 20 | |||||||
| CE SP | Merci cacquisto | a | Cassa | 80 | |||||||
| SP CE | Crediti vsoc gruppo | a | Vendita soc gruppo | 100 | |||||||
| CE | Acquisti soc gruppo | a | Debiti vsoc gruppo | 100 | |||||||
| CE SP | Merci | a | Merci c fim fin | 100 | |||||||
| CE | Acquisti soc gruppo | a | Debiti vsoc gruppo | 100 | |||||||
| CE SP | Merci | a | Merci c rim fin | 100 | |||||||
| CE SP | Merci cacquisto | a | Cassa | 80 | |||||||
| SP CE | Crediti vsoc gruppo | a | Vendita soc gruppo | 100 |
| SP | Fondo svalutazione | a | Diversi | 40 | |||||||
| SP | a | Riserve | 30 | ||||||||
| CE | a | Svalutazione crediti | 10 | ||||||||
| CE SP | Merci cacquisto | a | Cassa | 80 | |||||||
| SP CE | Cassa | a | Merci cvendita | 110 | |||||||
| CE SP | Merci cacquisto | a | Cassa | 80 | |||||||
| SP CE | Crediti vsoc gruppo | a | Vendita soc gruppo | 100 |
| CE SP | Merci cacquisto | a | Cassa | 80 | |||||||
| SP CE | Crediti vsoc gruppo | a | Vendita soc gruppo | 100 | |||||||
| CE SP | Acquisto soc gruppo | a | Deb vsoc gruppo | 100 | |||||||
| SP CE | Cassa | a | Merci cvendita | 110 | |||||||
| CE SP | Acquisto soc gruppo | a | Deb vsoc gruppo | 100 | |||||||
| SP CE | Cassa | a | Merci cvendita | 110 | |||||||
30
Ovviamente il prezzo pagato ovvero il costo di acquisto delle partecipazioni puograve essere maggiore o minore della corrispondente quota di capitale acquisito
In tal modo si genera una differenza allrsquoatto del consolidamento che puograve esserebull positiva quando il costo egrave maggiore della quota di netto acquisitabull negativa quando il costo egrave minore della quota di netto acquisita
Consolidamento delle partecipazioni
31
una societagrave laquoAraquo acquisisce lrsquointero capitale di una societagrave laquoBraquo pagando 120 ciograve che contabilmente egrave valorizzato 100 Per focalizzare meglio la questione poniamo che la societagrave laquoAraquo possegga dopo lrsquoacquisto unicamente la partecipazione in laquoBraquo Il valore puograve essere attribuito al valore corrente dellrsquoAttivo di Bhellip
Consolidamento delle partecipazioni
32
Consolidamento delle partecipazioni
33
Nella redazione del bilancio consolidato lrsquoente locale aggrega i bilanci della controllante e delle sue controllate voce per voce sommando tra loro i corrispondenti valori dellrsquoattivo del passivo dellrsquoattivo nettopatrimonio netto dei proventi e degli oneri Il metodo di aggregazione dei valori da utilizzare puograve fare riferimento ai valori contabili senza attribuzione dellrsquoavviamento alle diverse attivitagrave e passivitagrave
In sostanza tutta la eventuale differenza tra costo e valore contabile saragrave da considerare differenza di consolidamento
La ldquoderogardquo del PCEL 4 al punto 15
34
Immobili 100
Avviamento 20
Capitale Netto 120
In sostanza non si pratica la riattribuzione del fair value I valori perograve devono essere ricalcolati con principi contabili omogenei
Secondo il PCEL 4
35
Se vi egrave una differenza positiva ovvero se il costo egrave superiore alla corrispondente quota di patrimonio netto valutata a valori correnti questo puograve essere dovuto a
a) un ulteriore margine pagato in funzione di un avviamento positivo della societagrave acquisita (goodwill)
b) un premio corrisposto per specifici benefici per la societagrave acquirente o per sinergie che otterragrave il gruppo
c) Allrsquoeffettuazione di un cattivo affare
Emersione di differenze positive
36
Nel caso di differenza positiva sono possibili due comportamenti contabili alternativi
bullLrsquoiscrizione della differenza nella posta laquodifferenze di consolidamentoraquo nellrsquoattivo dello stato patrimoniale
bullLrsquoiscrizione della differenza nel netto a riduzione esplicita della riserva di consolidamento
Emersione di differenze positive
37
Nei casi in cui le attivitagrave le passivitagrave e le passivitagrave potenziali identificabili dellrsquoacquisito non soddisfano le condizioni per la rilevazione del plusvalore pagato si determina un conseguente effetto sullrsquoimporto rilevato come laquoavviamentoraquo Se il valore riconoscibile allrsquoimmobile egrave 110 il restante 10 saragrave classificato come avviamento
A+B Immob 110
Totale 120 Totale 120
CapN 120 Avviam 10
Emersione di differenze positive
1013
13
Avviam13
13
12013
13
Totale13
13
12013
13
Totale13
13
A+B13
13
11013
13
12013
13
CapN13
13
Immob13
13
13
38
Partecipazioni non totalitarie
Si ipotizzi adesso che una societagrave A proceda allrsquoacquisto solo dellrsquo80 delle partecipazioni che compongono il capitale della societagrave B corrispondendo per dette partecipazioni un prezzo pari a 800
A Partecipi i
CapS 800 Totale 800 Totale
800 800
B Impianti
i i
1000
Totale 1000 Totale 1000
Debiti 500 Cap S 200 Ris 300
Emersione di differenze positive
CapS13
13
100013
13
Totale13
13
100013
13
Totale13
13
A13
13
B13
13
100013
13
80013
13
800 13
13
30013
13
50013
13
Debiti13
13
20013
13
Cap S13
13
Ris13
13
Totale13
13
80013
13
80013
13
Impianticipazioni13
13
Partecipcipazioni13
13
Totale13
13
13
39
Assumiamo infine che il valore economico della societagrave B alla data di acquisto sia pari a 1000 ossia 500 in piugrave rispetto al suo patrimonio netto contabile detta differenza in particolare egrave da attribuirebull per 200 agli impianti che hanno un valore corrente di 1200 rispetto al
loro valore contabile di 1000 e bull per 300 allrsquoavviamento che viene riconosciuto alla suddetta societagrave B
Emersione di differenze positive
Partecipazioni non totalitarie
40
Se dopo la distribuzione precedentemente esaminata permane invece una differenza negativa cioegrave il costo egrave inferiore alla corrispondente quota di patrimonio netto questa puograve essere dovuta abull una riduzione del valore derivante da un cattivo andamento economico bull Dallrsquoaver effettuato un buon affare
Emersione di differenze negative
41
art 33 del DLgs12791
bull Attribuire la differenza laquofondo di consolidamento per rischi e oneri futuriraquo nel caso sia dovuta alla previsione di risultati economici sfavorevoli
bull attribuire la differenza a laquoriserva di consolidamentoraquo negli altri casi
Emersione di differenze negative
42
Per lrsquoOIC innanzi tutto la differenza negativa deve essere utilizzata per ridurre proporzionalmente le attivitagrave immobilizzate Non cosigrave per il PCEL 4 che segue il principio della aggregazione a valori contabili
Se sussiste una ulteriore eccedenza negativa questa deve essere stanziata a bull laquofondo di consolidamento per rischi e oneri futuriraquo se si prevede che la
societagrave acquistata sosterragrave perditebull laquoriserva di consolidamentoraquo altri casi
Emersione di differenze negative
43
La societagrave laquoAraquo acquisisce lrsquointero capitale della societagrave laquoBraquo pagando 90 ciograve che contabilmente egrave valorizzato 100
Se intendiamo utilizzare la riserva avremo
A+B Immob 100
Totale 100 Totale 100
CapN 90 Riserva 10
Emersione di differenze negative
10013
13
Totale13
13
Riserva13
13
1013
13
10013
13
Totale13
13
A+B13
13
10013
13
9013
13
CapN13
13
Immob13
13
13
44
bull Ci possono essere casi in cui una partecipazione egrave significativa in cui il comune esercita una posizione di rilievo ma che tecnicamente non egrave controllata ai sensi dellrsquoart 2359 del Codice Civile
bull Egrave il caso di Hera per il Comune di Bologna e di tanti altri casibull In questo caso come si puograve fare
Un problema
45
laquoEgrave ammesso il consolidamento proporzionale di quelle aziende per e quali si configuri un controllo congiunto tra piugrave soggetti La dimostrazione del controllo congiunto deve essere illustrata e fondarsi su situazioni di diritto o di fattoraquo
In tal caso il PCEL 4 ammette il consolidamento proporzionale
Il PCEL 4 al n 25
46
ELIMINAZIONE PARTITE RECIPROCHE
47
Ai fini della procedura di consolidamento risulta necessario distinguere trabull operazioni che non hanno alcun effetto sul risultato consolidato (valori
reciproci)bull operazioni che influenzano lrsquoutile consolidato (utili-perdite interni)
ELIMINAZIONE PARTITE RECIPROCHE
48
Alcuni problemihellip
bull acquisti e vendite di beni quando la societagrave venditrice ha contabilizzato la vendita e la merce ancora in viaggio non egrave stata invece contabilizzata dalla controparte
bull pagamenti fatti da una societagrave allrsquoaltra la quale ancora non ha ricevuto il relativo accredito
bull errori materiali di fatturazione eo contabilizzazione
ELIMINAZIONE PARTITE RECIPROCHE
49
Si intendono tutti quei rapporti generati da operazioni interne al gruppo che trovano espressi nei singoli bilanci da
1 CREDITI E DEBITI
2 COSTI E RICAVI
1 Si devono elidere i crediti di una societagrave con i rispettivi debiti dellrsquoaltra2 Analogamente si devono elidere i costi con i rispettivi ricavi
VALORI RECIPROCI
50
Dopo la cessione ad una societagrave del gruppo le merci sono state vendute a terze economie
SOCIETAgraveB
SOCIETAgraveA
80 100 110
La societagrave A ha conseguito un ricavo di 110 la societagrave B ha sostenuto un costo di 80 a livello di gruppo vi egrave stato un profitto di 30 (20+10)
(Utile 20) (Utile 10)
51
Poniamo che la controllante A acquisti merci dalla controllata B per 100
bullldquoArdquo registrerebbe nella propria contabilitagrave
Merci cacq a Debiti vB 100
bullldquoBrdquo registrerebbe nella propria contabilitagrave
Cred vA a 100Merci cvend
A livello consolidato abbiamo quindi che
52
bullLe poste Cred vA Debiti vBe
Originano crediti e debiti infra-gruppo che e devono essere trattati come precedentemente visto
bullLe poste e
Compensandosi tra loro non alterano lrsquoutile di gruppo Lrsquoeffetto a livello di Stato Patrimoniale consolidato egrave quindi nullo sul foglio di consolidamento non dobbiamo operare alcun intervento
Merci cacq Merci cvend
53
CE SP Acquisto soc gruppo a Deb vsoc gruppo
100
SP CE Cassa a Merci cvendita 110
Acquirenteper il gruppo
Venditoreper il gruppo
CE SP Merci cacquisto a Cassa 80
SP CE Crediti vsoc gruppo a Vendita soc gruppo 100 CE SP Acquisto soc gruppo a Deb vsoc gruppo
100
SP CE Cassa a Merci cvendita 110
Consolidato
CE SP Merci cacquisto a Cassa 80
SP CE Crediti vsoc gruppo a Vendita soc gruppo 100
54
CE SP Merci cacquisto a Cassa 80
SP CE Cassa a Merci cvendita 110
Riepilogandohellip
Primahellip e dopohellip
200A
Part C+R 100B
Cassa C+RA+B
200Cassa C+R20Utile10Utile 30Utile
100 20 230
Debv100Cred
100Cassa210
Cassa13
13
21013
13
10013
13
CredvA13
13
10013
13
Debv13
13
3013
13
Utile13
13
Utile13
13
1013
13
Utile13
13
2013
13
Cassa13
13
B13
13
10013
13
2013
13
C+R13
13
13
Part13
13
A13
13
20013
13
C+R13
13
13
Cassa13
13
20013
13
23013
13
10013
13
A+B13
13
C+R13
13
13
13
55
bull Nei gruppi privati lrsquoIva ha natura solo finanziaria sia per lrsquoacquirente che per il venditore
bull Non egrave cosigrave nel Gruppo Ente Locale dove un credito per la partecipata contiene una quota di Iva che per lrsquoente locale rappresenta invece un costo
bull Quale soluzione si puograve adottare
Attenzione E lrsquoIVA
56
ldquoNel caso di operazioni tra controllante e sue controllate che comportino un trattamento fiscale difforme lrsquoimposta dovragrave essere considerata separatamente e non oggetto di elisione Nel caso dellrsquoimposta sul valore aggiunto infatti questa dovragrave rientrare come onere nel conto economico consolidato a causa della sua indetraibilitagrave per lrsquoente locale controllanterdquo
Il PCEL 4 al punto 24
57
Nel caso di operazioni tra la controllante e le sue controllate oggetto di un difforme trattamento fiscale lrsquoimposta non egrave oggetto di elisione Ad esempio lrsquoimposta sul valore aggiunto Ad esempio nei casi in cui risulta indetraibile lrsquoimposta sul valore aggiunto pagata dalla capogruppo a componenti del gruppo per le quali lrsquoIVA egrave detraibile non egrave oggetto di eliminazione e rientra tra i costi del conto economico consolidato
Lrsquoallegato 4
58
Utili generati da rapporti intervenuti tra societagrave appartenenti al gruppo
Sotto un profilo contabile si deve tenere presente chebull le eliminazioni riguardanti le operazioni dellrsquoesercizio hanno come contropartita
lrsquoutilebull le eliminazioni inerenti esercizi precedenti rettificano invece le riserve
SP Fondo svalutazione a Diversi 40 SP a Riserve 30 CE a Svalutazione crediti 10
Utili interni
59
SocietagraveB
SocietagraveA
80 100
Tra lrsquoacquisto da parte di B (cioegrave 80) e la successiva vendita a A (a 100) si egrave realizzato un profitto interno che dovragrave essere eliminato in quanto sopravvaluta
(Utile 20)
Le merci risultano ancora nel magazzino di una impresa del gruppo
bull Lrsquoutile della societagrave Bbull Il valore del magazzino della societagrave A
60
CE SP Merci cacquisto a Cassa 80
SP CE Crediti vsoc gruppo a Vendita soc gruppo 100
Acquisti soc gruppo a Debiti vsoc gruppo 100
SP Merci a Merci c rim fin 100
CE SP Merci cacquisto a Cassa 80
SP CE Crediti vsoc gruppo a Vendita soc gruppo 100
CE Acquisti soc gruppo a Debiti vsoc gruppo 100CE SP Merci a Merci c fim fin 100
BA
Cons
olid
ato
61
CE Debiti vsoc gruppo a Crediti vsoc gruppo 100
CE Vendite infragruppo a Acquisti infragruppo 100
CE SP Merci c rim fin a Merci 20
In questo modo si riduce il valore delle rimanenze in SP
Quindi per consolidarehellip
62
dovremmobull in primo luogo rettificare la plusvalenza interna contro il
costo sostenuto per lrsquoacquisto del bene da parte della societagrave acquirente
bull in secondo luogo eliminare lrsquoammortamento in eccesso
Situazione piugrave complessa
E nel caso di beni ammortizzabili
63
SOCIETArsquo AATTIVO PASSIVO
Part 100Cassa 20
C+R 200
SOCIETArsquo BATTIVO PASSIVO
Imp 80
C+R 100
SOCIETArsquo A+BATTIVO PASSIVO
C+R 200Cassa 120Imp 80
Cassa 100
Poniamo che la societagrave A possegga un impianto Costo storico 200 ammortizzato in 10 anni
La cessione avviene al sesto anno F amm 120 quindi valore contabile 80hellip
Situazione preesistente
64
X Libro giornale di A SP Cassa a Diversi 100 SP Impianti 80 CE Plusvalenza 20 Libro giornale di B SP SP Impianti a Cassa
100
X Scritture di consolidamento SP SP C+R a Partecipazioni 100 CE SP Plusvalenza (utile) a Impianti 20
SOCIETArsquo AATTIVO PASSIVO
Part 100Cassa 120
C+R 200
SOCIETArsquo BATTIVO PASSIVO
Imp 100 C+R 100
SOCIETArsquo A+BATTIVO PASSIVO
C+R 200Cassa 140Imp 80Utile 20 Cassa 20
65
SOCIETArsquo AATTIVO PASSIVO
Part 100Cassa 120
C+R 200
SOCIETArsquo BATTIVO PASSIVO
Imp 100 C+R 100
SOCIETArsquo A+BATTIVO PASSIVO
C+R 200Cassa 140Imp 80
Poniamo che la societagrave B stimi la residua vita utile dellrsquoimpianto in ulteriori 10 anni
hellip avremo quindi un ammortamento annuo da parte di B pari al 10 del suo costo di acquisto contro un ammortamento consolidato pari al 10 del precedente valore contabile
Cassa 20
SOCIETArsquo AATTIVO PASSIVO
Part 100Cassa 120
C+R 200
SOCIETArsquo BATTIVO PASSIVO
Imp 90 C+R 100
SOCIETArsquo A+BATTIVO PASSIVO
Cassa 140Imp 72ammort10
Utile 0Cassa 40 Ammort 8
Utile 2
66
X+1 Scritture di consolidamento SP SP Riserve a Impianti 20
X+1 Scritture di consolidamento SP CE Impianti a Ammortamento 2
2) Eliminazione plusvalenza
3) lrsquoanno successivo dovremo anche eliminare ammortamento in eccesso
Lrsquoammortamento in eccesso (10 contro 8) deve essere rettificatohellip Quindi
1) Consolidamento partecipazioni
X+1 Scritture di consolidamento SP SP C+R a Partecipazioni 100
Che a sua volta dovragrave essere compensato dalla riservahellip
67
X+1 Scritture di consolidamento SP SP C+R a Partecipazioni 100 SP SP Riserve (C+R) a Impianti 20
X+2 Scritture di consolidamento SP SP C+R a Partecipazioni 100 SP SP Riserve (C+R) a Impianti 18 SP CE Impianti a Ammortamento 2
X+3 Scritture di consolidamento SP SP C+R a Partecipazioni 100 SP SP Riserve (C+R) a Impianti 16 SP CE Impianti a Ammortamento 2
68
anno(a) valore bene in
bilancio di esercizio
(b) ammortinbilancio di esercizio
(c) valore bene in bilancio consolidato
(d) ammortin bilancio consolidato
(e=b-d)) differ ammort (f=b-d-f) plusval
0 100 - 80 - - 20 1 90 10 72 8 2 18 2 80 10 64 8 2 16 3 70 10 56 8 2 14 4 60 10 48 8 2 12 5 50 10 40 8 2 10 6 40 10 32 8 2 8 7 30 10 24 8 2 6 8 20 10 16 8 2 4 9 10 10 8 8 2 2
10 - 10 - 8 2 -100 80 20
| X+3 | Scritture di consolidamento | ||||||||||
| SP SP | C+R | a | Partecipazioni | 100 | |||||||
| SP SP | Riserve (C+R) | a | Impianti | 16 | |||||||
| SP CE | Impianti | a | Ammortamento | 2 |
| X+2 | Scritture di consolidamento | ||||||||||
| SP SP | C+R | a | Partecipazioni | 100 | |||||||
| SP SP | Riserve (C+R) | a | Impianti | 18 | |||||||
| SP CE | Impianti | a | Ammortamento | 2 |
| X+1 | Scritture di consolidamento | ||||||||||
| SP SP | C+R | a | Partecipazioni | 100 | |||||||
| SP SP | Riserve (C+R) | a | Impianti | 20 |
| X+1 | Scritture di consolidamento | ||||||||||
| SP SP | C+R | a | Partecipazioni | 100 |
| X+1 | Scritture di consolidamento | ||||||||||
| SP CE | Impianti | a | Ammortamento | 2 |
| X+1 | Scritture di consolidamento | ||||||||||
| SP SP | Riserve | a | Impianti | 20 |
| X | Scritture di consolidamento | ||||||||||
| SP SP | C+R | a | Partecipazioni | 100 | |||||||
| CE SP | Plusvalenza (utile) | a | Impianti | 20 |
| X | Libro giornale di A | ||||||||||
| SP | Cassa | a | Diversi | 100 | |||||||
| SP | Impianti | 80 | |||||||||
| CE | Plusvalenza | 20 | |||||||||
| Libro giornale di B | |||||||||||
| SP SP | Impianti | a | Cassa | 100 | |||||||
| CE | Debiti vsoc gruppo | a | Crediti vsoc gruppo | 100 | |||||||
| CE | Vendite infragruppo | a | Acquisti infragruppo | 100 | |||||||
| CE SP | Merci c rim fin | a | Merci | 20 | |||||||
| CE SP | Merci cacquisto | a | Cassa | 80 | |||||||
| SP CE | Crediti vsoc gruppo | a | Vendita soc gruppo | 100 | |||||||
| CE | Acquisti soc gruppo | a | Debiti vsoc gruppo | 100 | |||||||
| CE SP | Merci | a | Merci c fim fin | 100 | |||||||
| CE | Acquisti soc gruppo | a | Debiti vsoc gruppo | 100 | |||||||
| CE SP | Merci | a | Merci c rim fin | 100 | |||||||
| CE SP | Merci cacquisto | a | Cassa | 80 | |||||||
| SP CE | Crediti vsoc gruppo | a | Vendita soc gruppo | 100 |
| SP | Fondo svalutazione | a | Diversi | 40 | |||||||
| SP | a | Riserve | 30 | ||||||||
| CE | a | Svalutazione crediti | 10 | ||||||||
| CE SP | Merci cacquisto | a | Cassa | 80 | |||||||
| SP CE | Cassa | a | Merci cvendita | 110 | |||||||
| CE SP | Merci cacquisto | a | Cassa | 80 | |||||||
| SP CE | Crediti vsoc gruppo | a | Vendita soc gruppo | 100 |
| CE SP | Merci cacquisto | a | Cassa | 80 | |||||||
| SP CE | Crediti vsoc gruppo | a | Vendita soc gruppo | 100 | |||||||
| CE SP | Acquisto soc gruppo | a | Deb vsoc gruppo | 100 | |||||||
| SP CE | Cassa | a | Merci cvendita | 110 | |||||||
| CE SP | Acquisto soc gruppo | a | Deb vsoc gruppo | 100 | |||||||
| SP CE | Cassa | a | Merci cvendita | 110 | |||||||
31
una societagrave laquoAraquo acquisisce lrsquointero capitale di una societagrave laquoBraquo pagando 120 ciograve che contabilmente egrave valorizzato 100 Per focalizzare meglio la questione poniamo che la societagrave laquoAraquo possegga dopo lrsquoacquisto unicamente la partecipazione in laquoBraquo Il valore puograve essere attribuito al valore corrente dellrsquoAttivo di Bhellip
Consolidamento delle partecipazioni
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Consolidamento delle partecipazioni
33
Nella redazione del bilancio consolidato lrsquoente locale aggrega i bilanci della controllante e delle sue controllate voce per voce sommando tra loro i corrispondenti valori dellrsquoattivo del passivo dellrsquoattivo nettopatrimonio netto dei proventi e degli oneri Il metodo di aggregazione dei valori da utilizzare puograve fare riferimento ai valori contabili senza attribuzione dellrsquoavviamento alle diverse attivitagrave e passivitagrave
In sostanza tutta la eventuale differenza tra costo e valore contabile saragrave da considerare differenza di consolidamento
La ldquoderogardquo del PCEL 4 al punto 15
34
Immobili 100
Avviamento 20
Capitale Netto 120
In sostanza non si pratica la riattribuzione del fair value I valori perograve devono essere ricalcolati con principi contabili omogenei
Secondo il PCEL 4
35
Se vi egrave una differenza positiva ovvero se il costo egrave superiore alla corrispondente quota di patrimonio netto valutata a valori correnti questo puograve essere dovuto a
a) un ulteriore margine pagato in funzione di un avviamento positivo della societagrave acquisita (goodwill)
b) un premio corrisposto per specifici benefici per la societagrave acquirente o per sinergie che otterragrave il gruppo
c) Allrsquoeffettuazione di un cattivo affare
Emersione di differenze positive
36
Nel caso di differenza positiva sono possibili due comportamenti contabili alternativi
bullLrsquoiscrizione della differenza nella posta laquodifferenze di consolidamentoraquo nellrsquoattivo dello stato patrimoniale
bullLrsquoiscrizione della differenza nel netto a riduzione esplicita della riserva di consolidamento
Emersione di differenze positive
37
Nei casi in cui le attivitagrave le passivitagrave e le passivitagrave potenziali identificabili dellrsquoacquisito non soddisfano le condizioni per la rilevazione del plusvalore pagato si determina un conseguente effetto sullrsquoimporto rilevato come laquoavviamentoraquo Se il valore riconoscibile allrsquoimmobile egrave 110 il restante 10 saragrave classificato come avviamento
A+B Immob 110
Totale 120 Totale 120
CapN 120 Avviam 10
Emersione di differenze positive
1013
13
Avviam13
13
12013
13
Totale13
13
12013
13
Totale13
13
A+B13
13
11013
13
12013
13
CapN13
13
Immob13
13
13
38
Partecipazioni non totalitarie
Si ipotizzi adesso che una societagrave A proceda allrsquoacquisto solo dellrsquo80 delle partecipazioni che compongono il capitale della societagrave B corrispondendo per dette partecipazioni un prezzo pari a 800
A Partecipi i
CapS 800 Totale 800 Totale
800 800
B Impianti
i i
1000
Totale 1000 Totale 1000
Debiti 500 Cap S 200 Ris 300
Emersione di differenze positive
CapS13
13
100013
13
Totale13
13
100013
13
Totale13
13
A13
13
B13
13
100013
13
80013
13
800 13
13
30013
13
50013
13
Debiti13
13
20013
13
Cap S13
13
Ris13
13
Totale13
13
80013
13
80013
13
Impianticipazioni13
13
Partecipcipazioni13
13
Totale13
13
13
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Assumiamo infine che il valore economico della societagrave B alla data di acquisto sia pari a 1000 ossia 500 in piugrave rispetto al suo patrimonio netto contabile detta differenza in particolare egrave da attribuirebull per 200 agli impianti che hanno un valore corrente di 1200 rispetto al
loro valore contabile di 1000 e bull per 300 allrsquoavviamento che viene riconosciuto alla suddetta societagrave B
Emersione di differenze positive
Partecipazioni non totalitarie
40
Se dopo la distribuzione precedentemente esaminata permane invece una differenza negativa cioegrave il costo egrave inferiore alla corrispondente quota di patrimonio netto questa puograve essere dovuta abull una riduzione del valore derivante da un cattivo andamento economico bull Dallrsquoaver effettuato un buon affare
Emersione di differenze negative
41
art 33 del DLgs12791
bull Attribuire la differenza laquofondo di consolidamento per rischi e oneri futuriraquo nel caso sia dovuta alla previsione di risultati economici sfavorevoli
bull attribuire la differenza a laquoriserva di consolidamentoraquo negli altri casi
Emersione di differenze negative
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Per lrsquoOIC innanzi tutto la differenza negativa deve essere utilizzata per ridurre proporzionalmente le attivitagrave immobilizzate Non cosigrave per il PCEL 4 che segue il principio della aggregazione a valori contabili
Se sussiste una ulteriore eccedenza negativa questa deve essere stanziata a bull laquofondo di consolidamento per rischi e oneri futuriraquo se si prevede che la
societagrave acquistata sosterragrave perditebull laquoriserva di consolidamentoraquo altri casi
Emersione di differenze negative
43
La societagrave laquoAraquo acquisisce lrsquointero capitale della societagrave laquoBraquo pagando 90 ciograve che contabilmente egrave valorizzato 100
Se intendiamo utilizzare la riserva avremo
A+B Immob 100
Totale 100 Totale 100
CapN 90 Riserva 10
Emersione di differenze negative
10013
13
Totale13
13
Riserva13
13
1013
13
10013
13
Totale13
13
A+B13
13
10013
13
9013
13
CapN13
13
Immob13
13
13
44
bull Ci possono essere casi in cui una partecipazione egrave significativa in cui il comune esercita una posizione di rilievo ma che tecnicamente non egrave controllata ai sensi dellrsquoart 2359 del Codice Civile
bull Egrave il caso di Hera per il Comune di Bologna e di tanti altri casibull In questo caso come si puograve fare
Un problema
45
laquoEgrave ammesso il consolidamento proporzionale di quelle aziende per e quali si configuri un controllo congiunto tra piugrave soggetti La dimostrazione del controllo congiunto deve essere illustrata e fondarsi su situazioni di diritto o di fattoraquo
In tal caso il PCEL 4 ammette il consolidamento proporzionale
Il PCEL 4 al n 25
46
ELIMINAZIONE PARTITE RECIPROCHE
47
Ai fini della procedura di consolidamento risulta necessario distinguere trabull operazioni che non hanno alcun effetto sul risultato consolidato (valori
reciproci)bull operazioni che influenzano lrsquoutile consolidato (utili-perdite interni)
ELIMINAZIONE PARTITE RECIPROCHE
48
Alcuni problemihellip
bull acquisti e vendite di beni quando la societagrave venditrice ha contabilizzato la vendita e la merce ancora in viaggio non egrave stata invece contabilizzata dalla controparte
bull pagamenti fatti da una societagrave allrsquoaltra la quale ancora non ha ricevuto il relativo accredito
bull errori materiali di fatturazione eo contabilizzazione
ELIMINAZIONE PARTITE RECIPROCHE
49
Si intendono tutti quei rapporti generati da operazioni interne al gruppo che trovano espressi nei singoli bilanci da
1 CREDITI E DEBITI
2 COSTI E RICAVI
1 Si devono elidere i crediti di una societagrave con i rispettivi debiti dellrsquoaltra2 Analogamente si devono elidere i costi con i rispettivi ricavi
VALORI RECIPROCI
50
Dopo la cessione ad una societagrave del gruppo le merci sono state vendute a terze economie
SOCIETAgraveB
SOCIETAgraveA
80 100 110
La societagrave A ha conseguito un ricavo di 110 la societagrave B ha sostenuto un costo di 80 a livello di gruppo vi egrave stato un profitto di 30 (20+10)
(Utile 20) (Utile 10)
51
Poniamo che la controllante A acquisti merci dalla controllata B per 100
bullldquoArdquo registrerebbe nella propria contabilitagrave
Merci cacq a Debiti vB 100
bullldquoBrdquo registrerebbe nella propria contabilitagrave
Cred vA a 100Merci cvend
A livello consolidato abbiamo quindi che
52
bullLe poste Cred vA Debiti vBe
Originano crediti e debiti infra-gruppo che e devono essere trattati come precedentemente visto
bullLe poste e
Compensandosi tra loro non alterano lrsquoutile di gruppo Lrsquoeffetto a livello di Stato Patrimoniale consolidato egrave quindi nullo sul foglio di consolidamento non dobbiamo operare alcun intervento
Merci cacq Merci cvend
53
CE SP Acquisto soc gruppo a Deb vsoc gruppo
100
SP CE Cassa a Merci cvendita 110
Acquirenteper il gruppo
Venditoreper il gruppo
CE SP Merci cacquisto a Cassa 80
SP CE Crediti vsoc gruppo a Vendita soc gruppo 100 CE SP Acquisto soc gruppo a Deb vsoc gruppo
100
SP CE Cassa a Merci cvendita 110
Consolidato
CE SP Merci cacquisto a Cassa 80
SP CE Crediti vsoc gruppo a Vendita soc gruppo 100
54
CE SP Merci cacquisto a Cassa 80
SP CE Cassa a Merci cvendita 110
Riepilogandohellip
Primahellip e dopohellip
200A
Part C+R 100B
Cassa C+RA+B
200Cassa C+R20Utile10Utile 30Utile
100 20 230
Debv100Cred
100Cassa210
Cassa13
13
21013
13
10013
13
CredvA13
13
10013
13
Debv13
13
3013
13
Utile13
13
Utile13
13
1013
13
Utile13
13
2013
13
Cassa13
13
B13
13
10013
13
2013
13
C+R13
13
13
Part13
13
A13
13
20013
13
C+R13
13
13
Cassa13
13
20013
13
23013
13
10013
13
A+B13
13
C+R13
13
13
13
55
bull Nei gruppi privati lrsquoIva ha natura solo finanziaria sia per lrsquoacquirente che per il venditore
bull Non egrave cosigrave nel Gruppo Ente Locale dove un credito per la partecipata contiene una quota di Iva che per lrsquoente locale rappresenta invece un costo
bull Quale soluzione si puograve adottare
Attenzione E lrsquoIVA
56
ldquoNel caso di operazioni tra controllante e sue controllate che comportino un trattamento fiscale difforme lrsquoimposta dovragrave essere considerata separatamente e non oggetto di elisione Nel caso dellrsquoimposta sul valore aggiunto infatti questa dovragrave rientrare come onere nel conto economico consolidato a causa della sua indetraibilitagrave per lrsquoente locale controllanterdquo
Il PCEL 4 al punto 24
57
Nel caso di operazioni tra la controllante e le sue controllate oggetto di un difforme trattamento fiscale lrsquoimposta non egrave oggetto di elisione Ad esempio lrsquoimposta sul valore aggiunto Ad esempio nei casi in cui risulta indetraibile lrsquoimposta sul valore aggiunto pagata dalla capogruppo a componenti del gruppo per le quali lrsquoIVA egrave detraibile non egrave oggetto di eliminazione e rientra tra i costi del conto economico consolidato
Lrsquoallegato 4
58
Utili generati da rapporti intervenuti tra societagrave appartenenti al gruppo
Sotto un profilo contabile si deve tenere presente chebull le eliminazioni riguardanti le operazioni dellrsquoesercizio hanno come contropartita
lrsquoutilebull le eliminazioni inerenti esercizi precedenti rettificano invece le riserve
SP Fondo svalutazione a Diversi 40 SP a Riserve 30 CE a Svalutazione crediti 10
Utili interni
59
SocietagraveB
SocietagraveA
80 100
Tra lrsquoacquisto da parte di B (cioegrave 80) e la successiva vendita a A (a 100) si egrave realizzato un profitto interno che dovragrave essere eliminato in quanto sopravvaluta
(Utile 20)
Le merci risultano ancora nel magazzino di una impresa del gruppo
bull Lrsquoutile della societagrave Bbull Il valore del magazzino della societagrave A
60
CE SP Merci cacquisto a Cassa 80
SP CE Crediti vsoc gruppo a Vendita soc gruppo 100
Acquisti soc gruppo a Debiti vsoc gruppo 100
SP Merci a Merci c rim fin 100
CE SP Merci cacquisto a Cassa 80
SP CE Crediti vsoc gruppo a Vendita soc gruppo 100
CE Acquisti soc gruppo a Debiti vsoc gruppo 100CE SP Merci a Merci c fim fin 100
BA
Cons
olid
ato
61
CE Debiti vsoc gruppo a Crediti vsoc gruppo 100
CE Vendite infragruppo a Acquisti infragruppo 100
CE SP Merci c rim fin a Merci 20
In questo modo si riduce il valore delle rimanenze in SP
Quindi per consolidarehellip
62
dovremmobull in primo luogo rettificare la plusvalenza interna contro il
costo sostenuto per lrsquoacquisto del bene da parte della societagrave acquirente
bull in secondo luogo eliminare lrsquoammortamento in eccesso
Situazione piugrave complessa
E nel caso di beni ammortizzabili
63
SOCIETArsquo AATTIVO PASSIVO
Part 100Cassa 20
C+R 200
SOCIETArsquo BATTIVO PASSIVO
Imp 80
C+R 100
SOCIETArsquo A+BATTIVO PASSIVO
C+R 200Cassa 120Imp 80
Cassa 100
Poniamo che la societagrave A possegga un impianto Costo storico 200 ammortizzato in 10 anni
La cessione avviene al sesto anno F amm 120 quindi valore contabile 80hellip
Situazione preesistente
64
X Libro giornale di A SP Cassa a Diversi 100 SP Impianti 80 CE Plusvalenza 20 Libro giornale di B SP SP Impianti a Cassa
100
X Scritture di consolidamento SP SP C+R a Partecipazioni 100 CE SP Plusvalenza (utile) a Impianti 20
SOCIETArsquo AATTIVO PASSIVO
Part 100Cassa 120
C+R 200
SOCIETArsquo BATTIVO PASSIVO
Imp 100 C+R 100
SOCIETArsquo A+BATTIVO PASSIVO
C+R 200Cassa 140Imp 80Utile 20 Cassa 20
65
SOCIETArsquo AATTIVO PASSIVO
Part 100Cassa 120
C+R 200
SOCIETArsquo BATTIVO PASSIVO
Imp 100 C+R 100
SOCIETArsquo A+BATTIVO PASSIVO
C+R 200Cassa 140Imp 80
Poniamo che la societagrave B stimi la residua vita utile dellrsquoimpianto in ulteriori 10 anni
hellip avremo quindi un ammortamento annuo da parte di B pari al 10 del suo costo di acquisto contro un ammortamento consolidato pari al 10 del precedente valore contabile
Cassa 20
SOCIETArsquo AATTIVO PASSIVO
Part 100Cassa 120
C+R 200
SOCIETArsquo BATTIVO PASSIVO
Imp 90 C+R 100
SOCIETArsquo A+BATTIVO PASSIVO
Cassa 140Imp 72ammort10
Utile 0Cassa 40 Ammort 8
Utile 2
66
X+1 Scritture di consolidamento SP SP Riserve a Impianti 20
X+1 Scritture di consolidamento SP CE Impianti a Ammortamento 2
2) Eliminazione plusvalenza
3) lrsquoanno successivo dovremo anche eliminare ammortamento in eccesso
Lrsquoammortamento in eccesso (10 contro 8) deve essere rettificatohellip Quindi
1) Consolidamento partecipazioni
X+1 Scritture di consolidamento SP SP C+R a Partecipazioni 100
Che a sua volta dovragrave essere compensato dalla riservahellip
67
X+1 Scritture di consolidamento SP SP C+R a Partecipazioni 100 SP SP Riserve (C+R) a Impianti 20
X+2 Scritture di consolidamento SP SP C+R a Partecipazioni 100 SP SP Riserve (C+R) a Impianti 18 SP CE Impianti a Ammortamento 2
X+3 Scritture di consolidamento SP SP C+R a Partecipazioni 100 SP SP Riserve (C+R) a Impianti 16 SP CE Impianti a Ammortamento 2
68
anno(a) valore bene in
bilancio di esercizio
(b) ammortinbilancio di esercizio
(c) valore bene in bilancio consolidato
(d) ammortin bilancio consolidato
(e=b-d)) differ ammort (f=b-d-f) plusval
0 100 - 80 - - 20 1 90 10 72 8 2 18 2 80 10 64 8 2 16 3 70 10 56 8 2 14 4 60 10 48 8 2 12 5 50 10 40 8 2 10 6 40 10 32 8 2 8 7 30 10 24 8 2 6 8 20 10 16 8 2 4 9 10 10 8 8 2 2
10 - 10 - 8 2 -100 80 20
| X+3 | Scritture di consolidamento | ||||||||||
| SP SP | C+R | a | Partecipazioni | 100 | |||||||
| SP SP | Riserve (C+R) | a | Impianti | 16 | |||||||
| SP CE | Impianti | a | Ammortamento | 2 |
| X+2 | Scritture di consolidamento | ||||||||||
| SP SP | C+R | a | Partecipazioni | 100 | |||||||
| SP SP | Riserve (C+R) | a | Impianti | 18 | |||||||
| SP CE | Impianti | a | Ammortamento | 2 |
| X+1 | Scritture di consolidamento | ||||||||||
| SP SP | C+R | a | Partecipazioni | 100 | |||||||
| SP SP | Riserve (C+R) | a | Impianti | 20 |
| X+1 | Scritture di consolidamento | ||||||||||
| SP SP | C+R | a | Partecipazioni | 100 |
| X+1 | Scritture di consolidamento | ||||||||||
| SP CE | Impianti | a | Ammortamento | 2 |
| X+1 | Scritture di consolidamento | ||||||||||
| SP SP | Riserve | a | Impianti | 20 |
| X | Scritture di consolidamento | ||||||||||
| SP SP | C+R | a | Partecipazioni | 100 | |||||||
| CE SP | Plusvalenza (utile) | a | Impianti | 20 |
| X | Libro giornale di A | ||||||||||
| SP | Cassa | a | Diversi | 100 | |||||||
| SP | Impianti | 80 | |||||||||
| CE | Plusvalenza | 20 | |||||||||
| Libro giornale di B | |||||||||||
| SP SP | Impianti | a | Cassa | 100 | |||||||
| CE | Debiti vsoc gruppo | a | Crediti vsoc gruppo | 100 | |||||||
| CE | Vendite infragruppo | a | Acquisti infragruppo | 100 | |||||||
| CE SP | Merci c rim fin | a | Merci | 20 | |||||||
| CE SP | Merci cacquisto | a | Cassa | 80 | |||||||
| SP CE | Crediti vsoc gruppo | a | Vendita soc gruppo | 100 | |||||||
| CE | Acquisti soc gruppo | a | Debiti vsoc gruppo | 100 | |||||||
| CE SP | Merci | a | Merci c fim fin | 100 | |||||||
| CE | Acquisti soc gruppo | a | Debiti vsoc gruppo | 100 | |||||||
| CE SP | Merci | a | Merci c rim fin | 100 | |||||||
| CE SP | Merci cacquisto | a | Cassa | 80 | |||||||
| SP CE | Crediti vsoc gruppo | a | Vendita soc gruppo | 100 |
| SP | Fondo svalutazione | a | Diversi | 40 | |||||||
| SP | a | Riserve | 30 | ||||||||
| CE | a | Svalutazione crediti | 10 | ||||||||
| CE SP | Merci cacquisto | a | Cassa | 80 | |||||||
| SP CE | Cassa | a | Merci cvendita | 110 | |||||||
| CE SP | Merci cacquisto | a | Cassa | 80 | |||||||
| SP CE | Crediti vsoc gruppo | a | Vendita soc gruppo | 100 |
| CE SP | Merci cacquisto | a | Cassa | 80 | |||||||
| SP CE | Crediti vsoc gruppo | a | Vendita soc gruppo | 100 | |||||||
| CE SP | Acquisto soc gruppo | a | Deb vsoc gruppo | 100 | |||||||
| SP CE | Cassa | a | Merci cvendita | 110 | |||||||
| CE SP | Acquisto soc gruppo | a | Deb vsoc gruppo | 100 | |||||||
| SP CE | Cassa | a | Merci cvendita | 110 | |||||||
32
Consolidamento delle partecipazioni
33
Nella redazione del bilancio consolidato lrsquoente locale aggrega i bilanci della controllante e delle sue controllate voce per voce sommando tra loro i corrispondenti valori dellrsquoattivo del passivo dellrsquoattivo nettopatrimonio netto dei proventi e degli oneri Il metodo di aggregazione dei valori da utilizzare puograve fare riferimento ai valori contabili senza attribuzione dellrsquoavviamento alle diverse attivitagrave e passivitagrave
In sostanza tutta la eventuale differenza tra costo e valore contabile saragrave da considerare differenza di consolidamento
La ldquoderogardquo del PCEL 4 al punto 15
34
Immobili 100
Avviamento 20
Capitale Netto 120
In sostanza non si pratica la riattribuzione del fair value I valori perograve devono essere ricalcolati con principi contabili omogenei
Secondo il PCEL 4
35
Se vi egrave una differenza positiva ovvero se il costo egrave superiore alla corrispondente quota di patrimonio netto valutata a valori correnti questo puograve essere dovuto a
a) un ulteriore margine pagato in funzione di un avviamento positivo della societagrave acquisita (goodwill)
b) un premio corrisposto per specifici benefici per la societagrave acquirente o per sinergie che otterragrave il gruppo
c) Allrsquoeffettuazione di un cattivo affare
Emersione di differenze positive
36
Nel caso di differenza positiva sono possibili due comportamenti contabili alternativi
bullLrsquoiscrizione della differenza nella posta laquodifferenze di consolidamentoraquo nellrsquoattivo dello stato patrimoniale
bullLrsquoiscrizione della differenza nel netto a riduzione esplicita della riserva di consolidamento
Emersione di differenze positive
37
Nei casi in cui le attivitagrave le passivitagrave e le passivitagrave potenziali identificabili dellrsquoacquisito non soddisfano le condizioni per la rilevazione del plusvalore pagato si determina un conseguente effetto sullrsquoimporto rilevato come laquoavviamentoraquo Se il valore riconoscibile allrsquoimmobile egrave 110 il restante 10 saragrave classificato come avviamento
A+B Immob 110
Totale 120 Totale 120
CapN 120 Avviam 10
Emersione di differenze positive
1013
13
Avviam13
13
12013
13
Totale13
13
12013
13
Totale13
13
A+B13
13
11013
13
12013
13
CapN13
13
Immob13
13
13
38
Partecipazioni non totalitarie
Si ipotizzi adesso che una societagrave A proceda allrsquoacquisto solo dellrsquo80 delle partecipazioni che compongono il capitale della societagrave B corrispondendo per dette partecipazioni un prezzo pari a 800
A Partecipi i
CapS 800 Totale 800 Totale
800 800
B Impianti
i i
1000
Totale 1000 Totale 1000
Debiti 500 Cap S 200 Ris 300
Emersione di differenze positive
CapS13
13
100013
13
Totale13
13
100013
13
Totale13
13
A13
13
B13
13
100013
13
80013
13
800 13
13
30013
13
50013
13
Debiti13
13
20013
13
Cap S13
13
Ris13
13
Totale13
13
80013
13
80013
13
Impianticipazioni13
13
Partecipcipazioni13
13
Totale13
13
13
39
Assumiamo infine che il valore economico della societagrave B alla data di acquisto sia pari a 1000 ossia 500 in piugrave rispetto al suo patrimonio netto contabile detta differenza in particolare egrave da attribuirebull per 200 agli impianti che hanno un valore corrente di 1200 rispetto al
loro valore contabile di 1000 e bull per 300 allrsquoavviamento che viene riconosciuto alla suddetta societagrave B
Emersione di differenze positive
Partecipazioni non totalitarie
40
Se dopo la distribuzione precedentemente esaminata permane invece una differenza negativa cioegrave il costo egrave inferiore alla corrispondente quota di patrimonio netto questa puograve essere dovuta abull una riduzione del valore derivante da un cattivo andamento economico bull Dallrsquoaver effettuato un buon affare
Emersione di differenze negative
41
art 33 del DLgs12791
bull Attribuire la differenza laquofondo di consolidamento per rischi e oneri futuriraquo nel caso sia dovuta alla previsione di risultati economici sfavorevoli
bull attribuire la differenza a laquoriserva di consolidamentoraquo negli altri casi
Emersione di differenze negative
42
Per lrsquoOIC innanzi tutto la differenza negativa deve essere utilizzata per ridurre proporzionalmente le attivitagrave immobilizzate Non cosigrave per il PCEL 4 che segue il principio della aggregazione a valori contabili
Se sussiste una ulteriore eccedenza negativa questa deve essere stanziata a bull laquofondo di consolidamento per rischi e oneri futuriraquo se si prevede che la
societagrave acquistata sosterragrave perditebull laquoriserva di consolidamentoraquo altri casi
Emersione di differenze negative
43
La societagrave laquoAraquo acquisisce lrsquointero capitale della societagrave laquoBraquo pagando 90 ciograve che contabilmente egrave valorizzato 100
Se intendiamo utilizzare la riserva avremo
A+B Immob 100
Totale 100 Totale 100
CapN 90 Riserva 10
Emersione di differenze negative
10013
13
Totale13
13
Riserva13
13
1013
13
10013
13
Totale13
13
A+B13
13
10013
13
9013
13
CapN13
13
Immob13
13
13
44
bull Ci possono essere casi in cui una partecipazione egrave significativa in cui il comune esercita una posizione di rilievo ma che tecnicamente non egrave controllata ai sensi dellrsquoart 2359 del Codice Civile
bull Egrave il caso di Hera per il Comune di Bologna e di tanti altri casibull In questo caso come si puograve fare
Un problema
45
laquoEgrave ammesso il consolidamento proporzionale di quelle aziende per e quali si configuri un controllo congiunto tra piugrave soggetti La dimostrazione del controllo congiunto deve essere illustrata e fondarsi su situazioni di diritto o di fattoraquo
In tal caso il PCEL 4 ammette il consolidamento proporzionale
Il PCEL 4 al n 25
46
ELIMINAZIONE PARTITE RECIPROCHE
47
Ai fini della procedura di consolidamento risulta necessario distinguere trabull operazioni che non hanno alcun effetto sul risultato consolidato (valori
reciproci)bull operazioni che influenzano lrsquoutile consolidato (utili-perdite interni)
ELIMINAZIONE PARTITE RECIPROCHE
48
Alcuni problemihellip
bull acquisti e vendite di beni quando la societagrave venditrice ha contabilizzato la vendita e la merce ancora in viaggio non egrave stata invece contabilizzata dalla controparte
bull pagamenti fatti da una societagrave allrsquoaltra la quale ancora non ha ricevuto il relativo accredito
bull errori materiali di fatturazione eo contabilizzazione
ELIMINAZIONE PARTITE RECIPROCHE
49
Si intendono tutti quei rapporti generati da operazioni interne al gruppo che trovano espressi nei singoli bilanci da
1 CREDITI E DEBITI
2 COSTI E RICAVI
1 Si devono elidere i crediti di una societagrave con i rispettivi debiti dellrsquoaltra2 Analogamente si devono elidere i costi con i rispettivi ricavi
VALORI RECIPROCI
50
Dopo la cessione ad una societagrave del gruppo le merci sono state vendute a terze economie
SOCIETAgraveB
SOCIETAgraveA
80 100 110
La societagrave A ha conseguito un ricavo di 110 la societagrave B ha sostenuto un costo di 80 a livello di gruppo vi egrave stato un profitto di 30 (20+10)
(Utile 20) (Utile 10)
51
Poniamo che la controllante A acquisti merci dalla controllata B per 100
bullldquoArdquo registrerebbe nella propria contabilitagrave
Merci cacq a Debiti vB 100
bullldquoBrdquo registrerebbe nella propria contabilitagrave
Cred vA a 100Merci cvend
A livello consolidato abbiamo quindi che
52
bullLe poste Cred vA Debiti vBe
Originano crediti e debiti infra-gruppo che e devono essere trattati come precedentemente visto
bullLe poste e
Compensandosi tra loro non alterano lrsquoutile di gruppo Lrsquoeffetto a livello di Stato Patrimoniale consolidato egrave quindi nullo sul foglio di consolidamento non dobbiamo operare alcun intervento
Merci cacq Merci cvend
53
CE SP Acquisto soc gruppo a Deb vsoc gruppo
100
SP CE Cassa a Merci cvendita 110
Acquirenteper il gruppo
Venditoreper il gruppo
CE SP Merci cacquisto a Cassa 80
SP CE Crediti vsoc gruppo a Vendita soc gruppo 100 CE SP Acquisto soc gruppo a Deb vsoc gruppo
100
SP CE Cassa a Merci cvendita 110
Consolidato
CE SP Merci cacquisto a Cassa 80
SP CE Crediti vsoc gruppo a Vendita soc gruppo 100
54
CE SP Merci cacquisto a Cassa 80
SP CE Cassa a Merci cvendita 110
Riepilogandohellip
Primahellip e dopohellip
200A
Part C+R 100B
Cassa C+RA+B
200Cassa C+R20Utile10Utile 30Utile
100 20 230
Debv100Cred
100Cassa210
Cassa13
13
21013
13
10013
13
CredvA13
13
10013
13
Debv13
13
3013
13
Utile13
13
Utile13
13
1013
13
Utile13
13
2013
13
Cassa13
13
B13
13
10013
13
2013
13
C+R13
13
13
Part13
13
A13
13
20013
13
C+R13
13
13
Cassa13
13
20013
13
23013
13
10013
13
A+B13
13
C+R13
13
13
13
55
bull Nei gruppi privati lrsquoIva ha natura solo finanziaria sia per lrsquoacquirente che per il venditore
bull Non egrave cosigrave nel Gruppo Ente Locale dove un credito per la partecipata contiene una quota di Iva che per lrsquoente locale rappresenta invece un costo
bull Quale soluzione si puograve adottare
Attenzione E lrsquoIVA
56
ldquoNel caso di operazioni tra controllante e sue controllate che comportino un trattamento fiscale difforme lrsquoimposta dovragrave essere considerata separatamente e non oggetto di elisione Nel caso dellrsquoimposta sul valore aggiunto infatti questa dovragrave rientrare come onere nel conto economico consolidato a causa della sua indetraibilitagrave per lrsquoente locale controllanterdquo
Il PCEL 4 al punto 24
57
Nel caso di operazioni tra la controllante e le sue controllate oggetto di un difforme trattamento fiscale lrsquoimposta non egrave oggetto di elisione Ad esempio lrsquoimposta sul valore aggiunto Ad esempio nei casi in cui risulta indetraibile lrsquoimposta sul valore aggiunto pagata dalla capogruppo a componenti del gruppo per le quali lrsquoIVA egrave detraibile non egrave oggetto di eliminazione e rientra tra i costi del conto economico consolidato
Lrsquoallegato 4
58
Utili generati da rapporti intervenuti tra societagrave appartenenti al gruppo
Sotto un profilo contabile si deve tenere presente chebull le eliminazioni riguardanti le operazioni dellrsquoesercizio hanno come contropartita
lrsquoutilebull le eliminazioni inerenti esercizi precedenti rettificano invece le riserve
SP Fondo svalutazione a Diversi 40 SP a Riserve 30 CE a Svalutazione crediti 10
Utili interni
59
SocietagraveB
SocietagraveA
80 100
Tra lrsquoacquisto da parte di B (cioegrave 80) e la successiva vendita a A (a 100) si egrave realizzato un profitto interno che dovragrave essere eliminato in quanto sopravvaluta
(Utile 20)
Le merci risultano ancora nel magazzino di una impresa del gruppo
bull Lrsquoutile della societagrave Bbull Il valore del magazzino della societagrave A
60
CE SP Merci cacquisto a Cassa 80
SP CE Crediti vsoc gruppo a Vendita soc gruppo 100
Acquisti soc gruppo a Debiti vsoc gruppo 100
SP Merci a Merci c rim fin 100
CE SP Merci cacquisto a Cassa 80
SP CE Crediti vsoc gruppo a Vendita soc gruppo 100
CE Acquisti soc gruppo a Debiti vsoc gruppo 100CE SP Merci a Merci c fim fin 100
BA
Cons
olid
ato
61
CE Debiti vsoc gruppo a Crediti vsoc gruppo 100
CE Vendite infragruppo a Acquisti infragruppo 100
CE SP Merci c rim fin a Merci 20
In questo modo si riduce il valore delle rimanenze in SP
Quindi per consolidarehellip
62
dovremmobull in primo luogo rettificare la plusvalenza interna contro il
costo sostenuto per lrsquoacquisto del bene da parte della societagrave acquirente
bull in secondo luogo eliminare lrsquoammortamento in eccesso
Situazione piugrave complessa
E nel caso di beni ammortizzabili
63
SOCIETArsquo AATTIVO PASSIVO
Part 100Cassa 20
C+R 200
SOCIETArsquo BATTIVO PASSIVO
Imp 80
C+R 100
SOCIETArsquo A+BATTIVO PASSIVO
C+R 200Cassa 120Imp 80
Cassa 100
Poniamo che la societagrave A possegga un impianto Costo storico 200 ammortizzato in 10 anni
La cessione avviene al sesto anno F amm 120 quindi valore contabile 80hellip
Situazione preesistente
64
X Libro giornale di A SP Cassa a Diversi 100 SP Impianti 80 CE Plusvalenza 20 Libro giornale di B SP SP Impianti a Cassa
100
X Scritture di consolidamento SP SP C+R a Partecipazioni 100 CE SP Plusvalenza (utile) a Impianti 20
SOCIETArsquo AATTIVO PASSIVO
Part 100Cassa 120
C+R 200
SOCIETArsquo BATTIVO PASSIVO
Imp 100 C+R 100
SOCIETArsquo A+BATTIVO PASSIVO
C+R 200Cassa 140Imp 80Utile 20 Cassa 20
65
SOCIETArsquo AATTIVO PASSIVO
Part 100Cassa 120
C+R 200
SOCIETArsquo BATTIVO PASSIVO
Imp 100 C+R 100
SOCIETArsquo A+BATTIVO PASSIVO
C+R 200Cassa 140Imp 80
Poniamo che la societagrave B stimi la residua vita utile dellrsquoimpianto in ulteriori 10 anni
hellip avremo quindi un ammortamento annuo da parte di B pari al 10 del suo costo di acquisto contro un ammortamento consolidato pari al 10 del precedente valore contabile
Cassa 20
SOCIETArsquo AATTIVO PASSIVO
Part 100Cassa 120
C+R 200
SOCIETArsquo BATTIVO PASSIVO
Imp 90 C+R 100
SOCIETArsquo A+BATTIVO PASSIVO
Cassa 140Imp 72ammort10
Utile 0Cassa 40 Ammort 8
Utile 2
66
X+1 Scritture di consolidamento SP SP Riserve a Impianti 20
X+1 Scritture di consolidamento SP CE Impianti a Ammortamento 2
2) Eliminazione plusvalenza
3) lrsquoanno successivo dovremo anche eliminare ammortamento in eccesso
Lrsquoammortamento in eccesso (10 contro 8) deve essere rettificatohellip Quindi
1) Consolidamento partecipazioni
X+1 Scritture di consolidamento SP SP C+R a Partecipazioni 100
Che a sua volta dovragrave essere compensato dalla riservahellip
67
X+1 Scritture di consolidamento SP SP C+R a Partecipazioni 100 SP SP Riserve (C+R) a Impianti 20
X+2 Scritture di consolidamento SP SP C+R a Partecipazioni 100 SP SP Riserve (C+R) a Impianti 18 SP CE Impianti a Ammortamento 2
X+3 Scritture di consolidamento SP SP C+R a Partecipazioni 100 SP SP Riserve (C+R) a Impianti 16 SP CE Impianti a Ammortamento 2
68
anno(a) valore bene in
bilancio di esercizio
(b) ammortinbilancio di esercizio
(c) valore bene in bilancio consolidato
(d) ammortin bilancio consolidato
(e=b-d)) differ ammort (f=b-d-f) plusval
0 100 - 80 - - 20 1 90 10 72 8 2 18 2 80 10 64 8 2 16 3 70 10 56 8 2 14 4 60 10 48 8 2 12 5 50 10 40 8 2 10 6 40 10 32 8 2 8 7 30 10 24 8 2 6 8 20 10 16 8 2 4 9 10 10 8 8 2 2
10 - 10 - 8 2 -100 80 20
| X+3 | Scritture di consolidamento | ||||||||||
| SP SP | C+R | a | Partecipazioni | 100 | |||||||
| SP SP | Riserve (C+R) | a | Impianti | 16 | |||||||
| SP CE | Impianti | a | Ammortamento | 2 |
| X+2 | Scritture di consolidamento | ||||||||||
| SP SP | C+R | a | Partecipazioni | 100 | |||||||
| SP SP | Riserve (C+R) | a | Impianti | 18 | |||||||
| SP CE | Impianti | a | Ammortamento | 2 |
| X+1 | Scritture di consolidamento | ||||||||||
| SP SP | C+R | a | Partecipazioni | 100 | |||||||
| SP SP | Riserve (C+R) | a | Impianti | 20 |
| X+1 | Scritture di consolidamento | ||||||||||
| SP SP | C+R | a | Partecipazioni | 100 |
| X+1 | Scritture di consolidamento | ||||||||||
| SP CE | Impianti | a | Ammortamento | 2 |
| X+1 | Scritture di consolidamento | ||||||||||
| SP SP | Riserve | a | Impianti | 20 |
| X | Scritture di consolidamento | ||||||||||
| SP SP | C+R | a | Partecipazioni | 100 | |||||||
| CE SP | Plusvalenza (utile) | a | Impianti | 20 |
| X | Libro giornale di A | ||||||||||
| SP | Cassa | a | Diversi | 100 | |||||||
| SP | Impianti | 80 | |||||||||
| CE | Plusvalenza | 20 | |||||||||
| Libro giornale di B | |||||||||||
| SP SP | Impianti | a | Cassa | 100 | |||||||
| CE | Debiti vsoc gruppo | a | Crediti vsoc gruppo | 100 | |||||||
| CE | Vendite infragruppo | a | Acquisti infragruppo | 100 | |||||||
| CE SP | Merci c rim fin | a | Merci | 20 | |||||||
| CE SP | Merci cacquisto | a | Cassa | 80 | |||||||
| SP CE | Crediti vsoc gruppo | a | Vendita soc gruppo | 100 | |||||||
| CE | Acquisti soc gruppo | a | Debiti vsoc gruppo | 100 | |||||||
| CE SP | Merci | a | Merci c fim fin | 100 | |||||||
| CE | Acquisti soc gruppo | a | Debiti vsoc gruppo | 100 | |||||||
| CE SP | Merci | a | Merci c rim fin | 100 | |||||||
| CE SP | Merci cacquisto | a | Cassa | 80 | |||||||
| SP CE | Crediti vsoc gruppo | a | Vendita soc gruppo | 100 |
| SP | Fondo svalutazione | a | Diversi | 40 | |||||||
| SP | a | Riserve | 30 | ||||||||
| CE | a | Svalutazione crediti | 10 | ||||||||
| CE SP | Merci cacquisto | a | Cassa | 80 | |||||||
| SP CE | Cassa | a | Merci cvendita | 110 | |||||||
| CE SP | Merci cacquisto | a | Cassa | 80 | |||||||
| SP CE | Crediti vsoc gruppo | a | Vendita soc gruppo | 100 |
| CE SP | Merci cacquisto | a | Cassa | 80 | |||||||
| SP CE | Crediti vsoc gruppo | a | Vendita soc gruppo | 100 | |||||||
| CE SP | Acquisto soc gruppo | a | Deb vsoc gruppo | 100 | |||||||
| SP CE | Cassa | a | Merci cvendita | 110 | |||||||
| CE SP | Acquisto soc gruppo | a | Deb vsoc gruppo | 100 | |||||||
| SP CE | Cassa | a | Merci cvendita | 110 | |||||||
33
Nella redazione del bilancio consolidato lrsquoente locale aggrega i bilanci della controllante e delle sue controllate voce per voce sommando tra loro i corrispondenti valori dellrsquoattivo del passivo dellrsquoattivo nettopatrimonio netto dei proventi e degli oneri Il metodo di aggregazione dei valori da utilizzare puograve fare riferimento ai valori contabili senza attribuzione dellrsquoavviamento alle diverse attivitagrave e passivitagrave
In sostanza tutta la eventuale differenza tra costo e valore contabile saragrave da considerare differenza di consolidamento
La ldquoderogardquo del PCEL 4 al punto 15
34
Immobili 100
Avviamento 20
Capitale Netto 120
In sostanza non si pratica la riattribuzione del fair value I valori perograve devono essere ricalcolati con principi contabili omogenei
Secondo il PCEL 4
35
Se vi egrave una differenza positiva ovvero se il costo egrave superiore alla corrispondente quota di patrimonio netto valutata a valori correnti questo puograve essere dovuto a
a) un ulteriore margine pagato in funzione di un avviamento positivo della societagrave acquisita (goodwill)
b) un premio corrisposto per specifici benefici per la societagrave acquirente o per sinergie che otterragrave il gruppo
c) Allrsquoeffettuazione di un cattivo affare
Emersione di differenze positive
36
Nel caso di differenza positiva sono possibili due comportamenti contabili alternativi
bullLrsquoiscrizione della differenza nella posta laquodifferenze di consolidamentoraquo nellrsquoattivo dello stato patrimoniale
bullLrsquoiscrizione della differenza nel netto a riduzione esplicita della riserva di consolidamento
Emersione di differenze positive
37
Nei casi in cui le attivitagrave le passivitagrave e le passivitagrave potenziali identificabili dellrsquoacquisito non soddisfano le condizioni per la rilevazione del plusvalore pagato si determina un conseguente effetto sullrsquoimporto rilevato come laquoavviamentoraquo Se il valore riconoscibile allrsquoimmobile egrave 110 il restante 10 saragrave classificato come avviamento
A+B Immob 110
Totale 120 Totale 120
CapN 120 Avviam 10
Emersione di differenze positive
1013
13
Avviam13
13
12013
13
Totale13
13
12013
13
Totale13
13
A+B13
13
11013
13
12013
13
CapN13
13
Immob13
13
13
38
Partecipazioni non totalitarie
Si ipotizzi adesso che una societagrave A proceda allrsquoacquisto solo dellrsquo80 delle partecipazioni che compongono il capitale della societagrave B corrispondendo per dette partecipazioni un prezzo pari a 800
A Partecipi i
CapS 800 Totale 800 Totale
800 800
B Impianti
i i
1000
Totale 1000 Totale 1000
Debiti 500 Cap S 200 Ris 300
Emersione di differenze positive
CapS13
13
100013
13
Totale13
13
100013
13
Totale13
13
A13
13
B13
13
100013
13
80013
13
800 13
13
30013
13
50013
13
Debiti13
13
20013
13
Cap S13
13
Ris13
13
Totale13
13
80013
13
80013
13
Impianticipazioni13
13
Partecipcipazioni13
13
Totale13
13
13
39
Assumiamo infine che il valore economico della societagrave B alla data di acquisto sia pari a 1000 ossia 500 in piugrave rispetto al suo patrimonio netto contabile detta differenza in particolare egrave da attribuirebull per 200 agli impianti che hanno un valore corrente di 1200 rispetto al
loro valore contabile di 1000 e bull per 300 allrsquoavviamento che viene riconosciuto alla suddetta societagrave B
Emersione di differenze positive
Partecipazioni non totalitarie
40
Se dopo la distribuzione precedentemente esaminata permane invece una differenza negativa cioegrave il costo egrave inferiore alla corrispondente quota di patrimonio netto questa puograve essere dovuta abull una riduzione del valore derivante da un cattivo andamento economico bull Dallrsquoaver effettuato un buon affare
Emersione di differenze negative
41
art 33 del DLgs12791
bull Attribuire la differenza laquofondo di consolidamento per rischi e oneri futuriraquo nel caso sia dovuta alla previsione di risultati economici sfavorevoli
bull attribuire la differenza a laquoriserva di consolidamentoraquo negli altri casi
Emersione di differenze negative
42
Per lrsquoOIC innanzi tutto la differenza negativa deve essere utilizzata per ridurre proporzionalmente le attivitagrave immobilizzate Non cosigrave per il PCEL 4 che segue il principio della aggregazione a valori contabili
Se sussiste una ulteriore eccedenza negativa questa deve essere stanziata a bull laquofondo di consolidamento per rischi e oneri futuriraquo se si prevede che la
societagrave acquistata sosterragrave perditebull laquoriserva di consolidamentoraquo altri casi
Emersione di differenze negative
43
La societagrave laquoAraquo acquisisce lrsquointero capitale della societagrave laquoBraquo pagando 90 ciograve che contabilmente egrave valorizzato 100
Se intendiamo utilizzare la riserva avremo
A+B Immob 100
Totale 100 Totale 100
CapN 90 Riserva 10
Emersione di differenze negative
10013
13
Totale13
13
Riserva13
13
1013
13
10013
13
Totale13
13
A+B13
13
10013
13
9013
13
CapN13
13
Immob13
13
13
44
bull Ci possono essere casi in cui una partecipazione egrave significativa in cui il comune esercita una posizione di rilievo ma che tecnicamente non egrave controllata ai sensi dellrsquoart 2359 del Codice Civile
bull Egrave il caso di Hera per il Comune di Bologna e di tanti altri casibull In questo caso come si puograve fare
Un problema
45
laquoEgrave ammesso il consolidamento proporzionale di quelle aziende per e quali si configuri un controllo congiunto tra piugrave soggetti La dimostrazione del controllo congiunto deve essere illustrata e fondarsi su situazioni di diritto o di fattoraquo
In tal caso il PCEL 4 ammette il consolidamento proporzionale
Il PCEL 4 al n 25
46
ELIMINAZIONE PARTITE RECIPROCHE
47
Ai fini della procedura di consolidamento risulta necessario distinguere trabull operazioni che non hanno alcun effetto sul risultato consolidato (valori
reciproci)bull operazioni che influenzano lrsquoutile consolidato (utili-perdite interni)
ELIMINAZIONE PARTITE RECIPROCHE
48
Alcuni problemihellip
bull acquisti e vendite di beni quando la societagrave venditrice ha contabilizzato la vendita e la merce ancora in viaggio non egrave stata invece contabilizzata dalla controparte
bull pagamenti fatti da una societagrave allrsquoaltra la quale ancora non ha ricevuto il relativo accredito
bull errori materiali di fatturazione eo contabilizzazione
ELIMINAZIONE PARTITE RECIPROCHE
49
Si intendono tutti quei rapporti generati da operazioni interne al gruppo che trovano espressi nei singoli bilanci da
1 CREDITI E DEBITI
2 COSTI E RICAVI
1 Si devono elidere i crediti di una societagrave con i rispettivi debiti dellrsquoaltra2 Analogamente si devono elidere i costi con i rispettivi ricavi
VALORI RECIPROCI
50
Dopo la cessione ad una societagrave del gruppo le merci sono state vendute a terze economie
SOCIETAgraveB
SOCIETAgraveA
80 100 110
La societagrave A ha conseguito un ricavo di 110 la societagrave B ha sostenuto un costo di 80 a livello di gruppo vi egrave stato un profitto di 30 (20+10)
(Utile 20) (Utile 10)
51
Poniamo che la controllante A acquisti merci dalla controllata B per 100
bullldquoArdquo registrerebbe nella propria contabilitagrave
Merci cacq a Debiti vB 100
bullldquoBrdquo registrerebbe nella propria contabilitagrave
Cred vA a 100Merci cvend
A livello consolidato abbiamo quindi che
52
bullLe poste Cred vA Debiti vBe
Originano crediti e debiti infra-gruppo che e devono essere trattati come precedentemente visto
bullLe poste e
Compensandosi tra loro non alterano lrsquoutile di gruppo Lrsquoeffetto a livello di Stato Patrimoniale consolidato egrave quindi nullo sul foglio di consolidamento non dobbiamo operare alcun intervento
Merci cacq Merci cvend
53
CE SP Acquisto soc gruppo a Deb vsoc gruppo
100
SP CE Cassa a Merci cvendita 110
Acquirenteper il gruppo
Venditoreper il gruppo
CE SP Merci cacquisto a Cassa 80
SP CE Crediti vsoc gruppo a Vendita soc gruppo 100 CE SP Acquisto soc gruppo a Deb vsoc gruppo
100
SP CE Cassa a Merci cvendita 110
Consolidato
CE SP Merci cacquisto a Cassa 80
SP CE Crediti vsoc gruppo a Vendita soc gruppo 100
54
CE SP Merci cacquisto a Cassa 80
SP CE Cassa a Merci cvendita 110
Riepilogandohellip
Primahellip e dopohellip
200A
Part C+R 100B
Cassa C+RA+B
200Cassa C+R20Utile10Utile 30Utile
100 20 230
Debv100Cred
100Cassa210
Cassa13
13
21013
13
10013
13
CredvA13
13
10013
13
Debv13
13
3013
13
Utile13
13
Utile13
13
1013
13
Utile13
13
2013
13
Cassa13
13
B13
13
10013
13
2013
13
C+R13
13
13
Part13
13
A13
13
20013
13
C+R13
13
13
Cassa13
13
20013
13
23013
13
10013
13
A+B13
13
C+R13
13
13
13
55
bull Nei gruppi privati lrsquoIva ha natura solo finanziaria sia per lrsquoacquirente che per il venditore
bull Non egrave cosigrave nel Gruppo Ente Locale dove un credito per la partecipata contiene una quota di Iva che per lrsquoente locale rappresenta invece un costo
bull Quale soluzione si puograve adottare
Attenzione E lrsquoIVA
56
ldquoNel caso di operazioni tra controllante e sue controllate che comportino un trattamento fiscale difforme lrsquoimposta dovragrave essere considerata separatamente e non oggetto di elisione Nel caso dellrsquoimposta sul valore aggiunto infatti questa dovragrave rientrare come onere nel conto economico consolidato a causa della sua indetraibilitagrave per lrsquoente locale controllanterdquo
Il PCEL 4 al punto 24
57
Nel caso di operazioni tra la controllante e le sue controllate oggetto di un difforme trattamento fiscale lrsquoimposta non egrave oggetto di elisione Ad esempio lrsquoimposta sul valore aggiunto Ad esempio nei casi in cui risulta indetraibile lrsquoimposta sul valore aggiunto pagata dalla capogruppo a componenti del gruppo per le quali lrsquoIVA egrave detraibile non egrave oggetto di eliminazione e rientra tra i costi del conto economico consolidato
Lrsquoallegato 4
58
Utili generati da rapporti intervenuti tra societagrave appartenenti al gruppo
Sotto un profilo contabile si deve tenere presente chebull le eliminazioni riguardanti le operazioni dellrsquoesercizio hanno come contropartita
lrsquoutilebull le eliminazioni inerenti esercizi precedenti rettificano invece le riserve
SP Fondo svalutazione a Diversi 40 SP a Riserve 30 CE a Svalutazione crediti 10
Utili interni
59
SocietagraveB
SocietagraveA
80 100
Tra lrsquoacquisto da parte di B (cioegrave 80) e la successiva vendita a A (a 100) si egrave realizzato un profitto interno che dovragrave essere eliminato in quanto sopravvaluta
(Utile 20)
Le merci risultano ancora nel magazzino di una impresa del gruppo
bull Lrsquoutile della societagrave Bbull Il valore del magazzino della societagrave A
60
CE SP Merci cacquisto a Cassa 80
SP CE Crediti vsoc gruppo a Vendita soc gruppo 100
Acquisti soc gruppo a Debiti vsoc gruppo 100
SP Merci a Merci c rim fin 100
CE SP Merci cacquisto a Cassa 80
SP CE Crediti vsoc gruppo a Vendita soc gruppo 100
CE Acquisti soc gruppo a Debiti vsoc gruppo 100CE SP Merci a Merci c fim fin 100
BA
Cons
olid
ato
61
CE Debiti vsoc gruppo a Crediti vsoc gruppo 100
CE Vendite infragruppo a Acquisti infragruppo 100
CE SP Merci c rim fin a Merci 20
In questo modo si riduce il valore delle rimanenze in SP
Quindi per consolidarehellip
62
dovremmobull in primo luogo rettificare la plusvalenza interna contro il
costo sostenuto per lrsquoacquisto del bene da parte della societagrave acquirente
bull in secondo luogo eliminare lrsquoammortamento in eccesso
Situazione piugrave complessa
E nel caso di beni ammortizzabili
63
SOCIETArsquo AATTIVO PASSIVO
Part 100Cassa 20
C+R 200
SOCIETArsquo BATTIVO PASSIVO
Imp 80
C+R 100
SOCIETArsquo A+BATTIVO PASSIVO
C+R 200Cassa 120Imp 80
Cassa 100
Poniamo che la societagrave A possegga un impianto Costo storico 200 ammortizzato in 10 anni
La cessione avviene al sesto anno F amm 120 quindi valore contabile 80hellip
Situazione preesistente
64
X Libro giornale di A SP Cassa a Diversi 100 SP Impianti 80 CE Plusvalenza 20 Libro giornale di B SP SP Impianti a Cassa
100
X Scritture di consolidamento SP SP C+R a Partecipazioni 100 CE SP Plusvalenza (utile) a Impianti 20
SOCIETArsquo AATTIVO PASSIVO
Part 100Cassa 120
C+R 200
SOCIETArsquo BATTIVO PASSIVO
Imp 100 C+R 100
SOCIETArsquo A+BATTIVO PASSIVO
C+R 200Cassa 140Imp 80Utile 20 Cassa 20
65
SOCIETArsquo AATTIVO PASSIVO
Part 100Cassa 120
C+R 200
SOCIETArsquo BATTIVO PASSIVO
Imp 100 C+R 100
SOCIETArsquo A+BATTIVO PASSIVO
C+R 200Cassa 140Imp 80
Poniamo che la societagrave B stimi la residua vita utile dellrsquoimpianto in ulteriori 10 anni
hellip avremo quindi un ammortamento annuo da parte di B pari al 10 del suo costo di acquisto contro un ammortamento consolidato pari al 10 del precedente valore contabile
Cassa 20
SOCIETArsquo AATTIVO PASSIVO
Part 100Cassa 120
C+R 200
SOCIETArsquo BATTIVO PASSIVO
Imp 90 C+R 100
SOCIETArsquo A+BATTIVO PASSIVO
Cassa 140Imp 72ammort10
Utile 0Cassa 40 Ammort 8
Utile 2
66
X+1 Scritture di consolidamento SP SP Riserve a Impianti 20
X+1 Scritture di consolidamento SP CE Impianti a Ammortamento 2
2) Eliminazione plusvalenza
3) lrsquoanno successivo dovremo anche eliminare ammortamento in eccesso
Lrsquoammortamento in eccesso (10 contro 8) deve essere rettificatohellip Quindi
1) Consolidamento partecipazioni
X+1 Scritture di consolidamento SP SP C+R a Partecipazioni 100
Che a sua volta dovragrave essere compensato dalla riservahellip
67
X+1 Scritture di consolidamento SP SP C+R a Partecipazioni 100 SP SP Riserve (C+R) a Impianti 20
X+2 Scritture di consolidamento SP SP C+R a Partecipazioni 100 SP SP Riserve (C+R) a Impianti 18 SP CE Impianti a Ammortamento 2
X+3 Scritture di consolidamento SP SP C+R a Partecipazioni 100 SP SP Riserve (C+R) a Impianti 16 SP CE Impianti a Ammortamento 2
68
anno(a) valore bene in
bilancio di esercizio
(b) ammortinbilancio di esercizio
(c) valore bene in bilancio consolidato
(d) ammortin bilancio consolidato
(e=b-d)) differ ammort (f=b-d-f) plusval
0 100 - 80 - - 20 1 90 10 72 8 2 18 2 80 10 64 8 2 16 3 70 10 56 8 2 14 4 60 10 48 8 2 12 5 50 10 40 8 2 10 6 40 10 32 8 2 8 7 30 10 24 8 2 6 8 20 10 16 8 2 4 9 10 10 8 8 2 2
10 - 10 - 8 2 -100 80 20
| X+3 | Scritture di consolidamento | ||||||||||
| SP SP | C+R | a | Partecipazioni | 100 | |||||||
| SP SP | Riserve (C+R) | a | Impianti | 16 | |||||||
| SP CE | Impianti | a | Ammortamento | 2 |
| X+2 | Scritture di consolidamento | ||||||||||
| SP SP | C+R | a | Partecipazioni | 100 | |||||||
| SP SP | Riserve (C+R) | a | Impianti | 18 | |||||||
| SP CE | Impianti | a | Ammortamento | 2 |
| X+1 | Scritture di consolidamento | ||||||||||
| SP SP | C+R | a | Partecipazioni | 100 | |||||||
| SP SP | Riserve (C+R) | a | Impianti | 20 |
| X+1 | Scritture di consolidamento | ||||||||||
| SP SP | C+R | a | Partecipazioni | 100 |
| X+1 | Scritture di consolidamento | ||||||||||
| SP CE | Impianti | a | Ammortamento | 2 |
| X+1 | Scritture di consolidamento | ||||||||||
| SP SP | Riserve | a | Impianti | 20 |
| X | Scritture di consolidamento | ||||||||||
| SP SP | C+R | a | Partecipazioni | 100 | |||||||
| CE SP | Plusvalenza (utile) | a | Impianti | 20 |
| X | Libro giornale di A | ||||||||||
| SP | Cassa | a | Diversi | 100 | |||||||
| SP | Impianti | 80 | |||||||||
| CE | Plusvalenza | 20 | |||||||||
| Libro giornale di B | |||||||||||
| SP SP | Impianti | a | Cassa | 100 | |||||||
| CE | Debiti vsoc gruppo | a | Crediti vsoc gruppo | 100 | |||||||
| CE | Vendite infragruppo | a | Acquisti infragruppo | 100 | |||||||
| CE SP | Merci c rim fin | a | Merci | 20 | |||||||
| CE SP | Merci cacquisto | a | Cassa | 80 | |||||||
| SP CE | Crediti vsoc gruppo | a | Vendita soc gruppo | 100 | |||||||
| CE | Acquisti soc gruppo | a | Debiti vsoc gruppo | 100 | |||||||
| CE SP | Merci | a | Merci c fim fin | 100 | |||||||
| CE | Acquisti soc gruppo | a | Debiti vsoc gruppo | 100 | |||||||
| CE SP | Merci | a | Merci c rim fin | 100 | |||||||
| CE SP | Merci cacquisto | a | Cassa | 80 | |||||||
| SP CE | Crediti vsoc gruppo | a | Vendita soc gruppo | 100 |
| SP | Fondo svalutazione | a | Diversi | 40 | |||||||
| SP | a | Riserve | 30 | ||||||||
| CE | a | Svalutazione crediti | 10 | ||||||||
| CE SP | Merci cacquisto | a | Cassa | 80 | |||||||
| SP CE | Cassa | a | Merci cvendita | 110 | |||||||
| CE SP | Merci cacquisto | a | Cassa | 80 | |||||||
| SP CE | Crediti vsoc gruppo | a | Vendita soc gruppo | 100 |
| CE SP | Merci cacquisto | a | Cassa | 80 | |||||||
| SP CE | Crediti vsoc gruppo | a | Vendita soc gruppo | 100 | |||||||
| CE SP | Acquisto soc gruppo | a | Deb vsoc gruppo | 100 | |||||||
| SP CE | Cassa | a | Merci cvendita | 110 | |||||||
| CE SP | Acquisto soc gruppo | a | Deb vsoc gruppo | 100 | |||||||
| SP CE | Cassa | a | Merci cvendita | 110 | |||||||
34
Immobili 100
Avviamento 20
Capitale Netto 120
In sostanza non si pratica la riattribuzione del fair value I valori perograve devono essere ricalcolati con principi contabili omogenei
Secondo il PCEL 4
35
Se vi egrave una differenza positiva ovvero se il costo egrave superiore alla corrispondente quota di patrimonio netto valutata a valori correnti questo puograve essere dovuto a
a) un ulteriore margine pagato in funzione di un avviamento positivo della societagrave acquisita (goodwill)
b) un premio corrisposto per specifici benefici per la societagrave acquirente o per sinergie che otterragrave il gruppo
c) Allrsquoeffettuazione di un cattivo affare
Emersione di differenze positive
36
Nel caso di differenza positiva sono possibili due comportamenti contabili alternativi
bullLrsquoiscrizione della differenza nella posta laquodifferenze di consolidamentoraquo nellrsquoattivo dello stato patrimoniale
bullLrsquoiscrizione della differenza nel netto a riduzione esplicita della riserva di consolidamento
Emersione di differenze positive
37
Nei casi in cui le attivitagrave le passivitagrave e le passivitagrave potenziali identificabili dellrsquoacquisito non soddisfano le condizioni per la rilevazione del plusvalore pagato si determina un conseguente effetto sullrsquoimporto rilevato come laquoavviamentoraquo Se il valore riconoscibile allrsquoimmobile egrave 110 il restante 10 saragrave classificato come avviamento
A+B Immob 110
Totale 120 Totale 120
CapN 120 Avviam 10
Emersione di differenze positive
1013
13
Avviam13
13
12013
13
Totale13
13
12013
13
Totale13
13
A+B13
13
11013
13
12013
13
CapN13
13
Immob13
13
13
38
Partecipazioni non totalitarie
Si ipotizzi adesso che una societagrave A proceda allrsquoacquisto solo dellrsquo80 delle partecipazioni che compongono il capitale della societagrave B corrispondendo per dette partecipazioni un prezzo pari a 800
A Partecipi i
CapS 800 Totale 800 Totale
800 800
B Impianti
i i
1000
Totale 1000 Totale 1000
Debiti 500 Cap S 200 Ris 300
Emersione di differenze positive
CapS13
13
100013
13
Totale13
13
100013
13
Totale13
13
A13
13
B13
13
100013
13
80013
13
800 13
13
30013
13
50013
13
Debiti13
13
20013
13
Cap S13
13
Ris13
13
Totale13
13
80013
13
80013
13
Impianticipazioni13
13
Partecipcipazioni13
13
Totale13
13
13
39
Assumiamo infine che il valore economico della societagrave B alla data di acquisto sia pari a 1000 ossia 500 in piugrave rispetto al suo patrimonio netto contabile detta differenza in particolare egrave da attribuirebull per 200 agli impianti che hanno un valore corrente di 1200 rispetto al
loro valore contabile di 1000 e bull per 300 allrsquoavviamento che viene riconosciuto alla suddetta societagrave B
Emersione di differenze positive
Partecipazioni non totalitarie
40
Se dopo la distribuzione precedentemente esaminata permane invece una differenza negativa cioegrave il costo egrave inferiore alla corrispondente quota di patrimonio netto questa puograve essere dovuta abull una riduzione del valore derivante da un cattivo andamento economico bull Dallrsquoaver effettuato un buon affare
Emersione di differenze negative
41
art 33 del DLgs12791
bull Attribuire la differenza laquofondo di consolidamento per rischi e oneri futuriraquo nel caso sia dovuta alla previsione di risultati economici sfavorevoli
bull attribuire la differenza a laquoriserva di consolidamentoraquo negli altri casi
Emersione di differenze negative
42
Per lrsquoOIC innanzi tutto la differenza negativa deve essere utilizzata per ridurre proporzionalmente le attivitagrave immobilizzate Non cosigrave per il PCEL 4 che segue il principio della aggregazione a valori contabili
Se sussiste una ulteriore eccedenza negativa questa deve essere stanziata a bull laquofondo di consolidamento per rischi e oneri futuriraquo se si prevede che la
societagrave acquistata sosterragrave perditebull laquoriserva di consolidamentoraquo altri casi
Emersione di differenze negative
43
La societagrave laquoAraquo acquisisce lrsquointero capitale della societagrave laquoBraquo pagando 90 ciograve che contabilmente egrave valorizzato 100
Se intendiamo utilizzare la riserva avremo
A+B Immob 100
Totale 100 Totale 100
CapN 90 Riserva 10
Emersione di differenze negative
10013
13
Totale13
13
Riserva13
13
1013
13
10013
13
Totale13
13
A+B13
13
10013
13
9013
13
CapN13
13
Immob13
13
13
44
bull Ci possono essere casi in cui una partecipazione egrave significativa in cui il comune esercita una posizione di rilievo ma che tecnicamente non egrave controllata ai sensi dellrsquoart 2359 del Codice Civile
bull Egrave il caso di Hera per il Comune di Bologna e di tanti altri casibull In questo caso come si puograve fare
Un problema
45
laquoEgrave ammesso il consolidamento proporzionale di quelle aziende per e quali si configuri un controllo congiunto tra piugrave soggetti La dimostrazione del controllo congiunto deve essere illustrata e fondarsi su situazioni di diritto o di fattoraquo
In tal caso il PCEL 4 ammette il consolidamento proporzionale
Il PCEL 4 al n 25
46
ELIMINAZIONE PARTITE RECIPROCHE
47
Ai fini della procedura di consolidamento risulta necessario distinguere trabull operazioni che non hanno alcun effetto sul risultato consolidato (valori
reciproci)bull operazioni che influenzano lrsquoutile consolidato (utili-perdite interni)
ELIMINAZIONE PARTITE RECIPROCHE
48
Alcuni problemihellip
bull acquisti e vendite di beni quando la societagrave venditrice ha contabilizzato la vendita e la merce ancora in viaggio non egrave stata invece contabilizzata dalla controparte
bull pagamenti fatti da una societagrave allrsquoaltra la quale ancora non ha ricevuto il relativo accredito
bull errori materiali di fatturazione eo contabilizzazione
ELIMINAZIONE PARTITE RECIPROCHE
49
Si intendono tutti quei rapporti generati da operazioni interne al gruppo che trovano espressi nei singoli bilanci da
1 CREDITI E DEBITI
2 COSTI E RICAVI
1 Si devono elidere i crediti di una societagrave con i rispettivi debiti dellrsquoaltra2 Analogamente si devono elidere i costi con i rispettivi ricavi
VALORI RECIPROCI
50
Dopo la cessione ad una societagrave del gruppo le merci sono state vendute a terze economie
SOCIETAgraveB
SOCIETAgraveA
80 100 110
La societagrave A ha conseguito un ricavo di 110 la societagrave B ha sostenuto un costo di 80 a livello di gruppo vi egrave stato un profitto di 30 (20+10)
(Utile 20) (Utile 10)
51
Poniamo che la controllante A acquisti merci dalla controllata B per 100
bullldquoArdquo registrerebbe nella propria contabilitagrave
Merci cacq a Debiti vB 100
bullldquoBrdquo registrerebbe nella propria contabilitagrave
Cred vA a 100Merci cvend
A livello consolidato abbiamo quindi che
52
bullLe poste Cred vA Debiti vBe
Originano crediti e debiti infra-gruppo che e devono essere trattati come precedentemente visto
bullLe poste e
Compensandosi tra loro non alterano lrsquoutile di gruppo Lrsquoeffetto a livello di Stato Patrimoniale consolidato egrave quindi nullo sul foglio di consolidamento non dobbiamo operare alcun intervento
Merci cacq Merci cvend
53
CE SP Acquisto soc gruppo a Deb vsoc gruppo
100
SP CE Cassa a Merci cvendita 110
Acquirenteper il gruppo
Venditoreper il gruppo
CE SP Merci cacquisto a Cassa 80
SP CE Crediti vsoc gruppo a Vendita soc gruppo 100 CE SP Acquisto soc gruppo a Deb vsoc gruppo
100
SP CE Cassa a Merci cvendita 110
Consolidato
CE SP Merci cacquisto a Cassa 80
SP CE Crediti vsoc gruppo a Vendita soc gruppo 100
54
CE SP Merci cacquisto a Cassa 80
SP CE Cassa a Merci cvendita 110
Riepilogandohellip
Primahellip e dopohellip
200A
Part C+R 100B
Cassa C+RA+B
200Cassa C+R20Utile10Utile 30Utile
100 20 230
Debv100Cred
100Cassa210
Cassa13
13
21013
13
10013
13
CredvA13
13
10013
13
Debv13
13
3013
13
Utile13
13
Utile13
13
1013
13
Utile13
13
2013
13
Cassa13
13
B13
13
10013
13
2013
13
C+R13
13
13
Part13
13
A13
13
20013
13
C+R13
13
13
Cassa13
13
20013
13
23013
13
10013
13
A+B13
13
C+R13
13
13
13
55
bull Nei gruppi privati lrsquoIva ha natura solo finanziaria sia per lrsquoacquirente che per il venditore
bull Non egrave cosigrave nel Gruppo Ente Locale dove un credito per la partecipata contiene una quota di Iva che per lrsquoente locale rappresenta invece un costo
bull Quale soluzione si puograve adottare
Attenzione E lrsquoIVA
56
ldquoNel caso di operazioni tra controllante e sue controllate che comportino un trattamento fiscale difforme lrsquoimposta dovragrave essere considerata separatamente e non oggetto di elisione Nel caso dellrsquoimposta sul valore aggiunto infatti questa dovragrave rientrare come onere nel conto economico consolidato a causa della sua indetraibilitagrave per lrsquoente locale controllanterdquo
Il PCEL 4 al punto 24
57
Nel caso di operazioni tra la controllante e le sue controllate oggetto di un difforme trattamento fiscale lrsquoimposta non egrave oggetto di elisione Ad esempio lrsquoimposta sul valore aggiunto Ad esempio nei casi in cui risulta indetraibile lrsquoimposta sul valore aggiunto pagata dalla capogruppo a componenti del gruppo per le quali lrsquoIVA egrave detraibile non egrave oggetto di eliminazione e rientra tra i costi del conto economico consolidato
Lrsquoallegato 4
58
Utili generati da rapporti intervenuti tra societagrave appartenenti al gruppo
Sotto un profilo contabile si deve tenere presente chebull le eliminazioni riguardanti le operazioni dellrsquoesercizio hanno come contropartita
lrsquoutilebull le eliminazioni inerenti esercizi precedenti rettificano invece le riserve
SP Fondo svalutazione a Diversi 40 SP a Riserve 30 CE a Svalutazione crediti 10
Utili interni
59
SocietagraveB
SocietagraveA
80 100
Tra lrsquoacquisto da parte di B (cioegrave 80) e la successiva vendita a A (a 100) si egrave realizzato un profitto interno che dovragrave essere eliminato in quanto sopravvaluta
(Utile 20)
Le merci risultano ancora nel magazzino di una impresa del gruppo
bull Lrsquoutile della societagrave Bbull Il valore del magazzino della societagrave A
60
CE SP Merci cacquisto a Cassa 80
SP CE Crediti vsoc gruppo a Vendita soc gruppo 100
Acquisti soc gruppo a Debiti vsoc gruppo 100
SP Merci a Merci c rim fin 100
CE SP Merci cacquisto a Cassa 80
SP CE Crediti vsoc gruppo a Vendita soc gruppo 100
CE Acquisti soc gruppo a Debiti vsoc gruppo 100CE SP Merci a Merci c fim fin 100
BA
Cons
olid
ato
61
CE Debiti vsoc gruppo a Crediti vsoc gruppo 100
CE Vendite infragruppo a Acquisti infragruppo 100
CE SP Merci c rim fin a Merci 20
In questo modo si riduce il valore delle rimanenze in SP
Quindi per consolidarehellip
62
dovremmobull in primo luogo rettificare la plusvalenza interna contro il
costo sostenuto per lrsquoacquisto del bene da parte della societagrave acquirente
bull in secondo luogo eliminare lrsquoammortamento in eccesso
Situazione piugrave complessa
E nel caso di beni ammortizzabili
63
SOCIETArsquo AATTIVO PASSIVO
Part 100Cassa 20
C+R 200
SOCIETArsquo BATTIVO PASSIVO
Imp 80
C+R 100
SOCIETArsquo A+BATTIVO PASSIVO
C+R 200Cassa 120Imp 80
Cassa 100
Poniamo che la societagrave A possegga un impianto Costo storico 200 ammortizzato in 10 anni
La cessione avviene al sesto anno F amm 120 quindi valore contabile 80hellip
Situazione preesistente
64
X Libro giornale di A SP Cassa a Diversi 100 SP Impianti 80 CE Plusvalenza 20 Libro giornale di B SP SP Impianti a Cassa
100
X Scritture di consolidamento SP SP C+R a Partecipazioni 100 CE SP Plusvalenza (utile) a Impianti 20
SOCIETArsquo AATTIVO PASSIVO
Part 100Cassa 120
C+R 200
SOCIETArsquo BATTIVO PASSIVO
Imp 100 C+R 100
SOCIETArsquo A+BATTIVO PASSIVO
C+R 200Cassa 140Imp 80Utile 20 Cassa 20
65
SOCIETArsquo AATTIVO PASSIVO
Part 100Cassa 120
C+R 200
SOCIETArsquo BATTIVO PASSIVO
Imp 100 C+R 100
SOCIETArsquo A+BATTIVO PASSIVO
C+R 200Cassa 140Imp 80
Poniamo che la societagrave B stimi la residua vita utile dellrsquoimpianto in ulteriori 10 anni
hellip avremo quindi un ammortamento annuo da parte di B pari al 10 del suo costo di acquisto contro un ammortamento consolidato pari al 10 del precedente valore contabile
Cassa 20
SOCIETArsquo AATTIVO PASSIVO
Part 100Cassa 120
C+R 200
SOCIETArsquo BATTIVO PASSIVO
Imp 90 C+R 100
SOCIETArsquo A+BATTIVO PASSIVO
Cassa 140Imp 72ammort10
Utile 0Cassa 40 Ammort 8
Utile 2
66
X+1 Scritture di consolidamento SP SP Riserve a Impianti 20
X+1 Scritture di consolidamento SP CE Impianti a Ammortamento 2
2) Eliminazione plusvalenza
3) lrsquoanno successivo dovremo anche eliminare ammortamento in eccesso
Lrsquoammortamento in eccesso (10 contro 8) deve essere rettificatohellip Quindi
1) Consolidamento partecipazioni
X+1 Scritture di consolidamento SP SP C+R a Partecipazioni 100
Che a sua volta dovragrave essere compensato dalla riservahellip
67
X+1 Scritture di consolidamento SP SP C+R a Partecipazioni 100 SP SP Riserve (C+R) a Impianti 20
X+2 Scritture di consolidamento SP SP C+R a Partecipazioni 100 SP SP Riserve (C+R) a Impianti 18 SP CE Impianti a Ammortamento 2
X+3 Scritture di consolidamento SP SP C+R a Partecipazioni 100 SP SP Riserve (C+R) a Impianti 16 SP CE Impianti a Ammortamento 2
68
anno(a) valore bene in
bilancio di esercizio
(b) ammortinbilancio di esercizio
(c) valore bene in bilancio consolidato
(d) ammortin bilancio consolidato
(e=b-d)) differ ammort (f=b-d-f) plusval
0 100 - 80 - - 20 1 90 10 72 8 2 18 2 80 10 64 8 2 16 3 70 10 56 8 2 14 4 60 10 48 8 2 12 5 50 10 40 8 2 10 6 40 10 32 8 2 8 7 30 10 24 8 2 6 8 20 10 16 8 2 4 9 10 10 8 8 2 2
10 - 10 - 8 2 -100 80 20
| X+3 | Scritture di consolidamento | ||||||||||
| SP SP | C+R | a | Partecipazioni | 100 | |||||||
| SP SP | Riserve (C+R) | a | Impianti | 16 | |||||||
| SP CE | Impianti | a | Ammortamento | 2 |
| X+2 | Scritture di consolidamento | ||||||||||
| SP SP | C+R | a | Partecipazioni | 100 | |||||||
| SP SP | Riserve (C+R) | a | Impianti | 18 | |||||||
| SP CE | Impianti | a | Ammortamento | 2 |
| X+1 | Scritture di consolidamento | ||||||||||
| SP SP | C+R | a | Partecipazioni | 100 | |||||||
| SP SP | Riserve (C+R) | a | Impianti | 20 |
| X+1 | Scritture di consolidamento | ||||||||||
| SP SP | C+R | a | Partecipazioni | 100 |
| X+1 | Scritture di consolidamento | ||||||||||
| SP CE | Impianti | a | Ammortamento | 2 |
| X+1 | Scritture di consolidamento | ||||||||||
| SP SP | Riserve | a | Impianti | 20 |
| X | Scritture di consolidamento | ||||||||||
| SP SP | C+R | a | Partecipazioni | 100 | |||||||
| CE SP | Plusvalenza (utile) | a | Impianti | 20 |
| X | Libro giornale di A | ||||||||||
| SP | Cassa | a | Diversi | 100 | |||||||
| SP | Impianti | 80 | |||||||||
| CE | Plusvalenza | 20 | |||||||||
| Libro giornale di B | |||||||||||
| SP SP | Impianti | a | Cassa | 100 | |||||||
| CE | Debiti vsoc gruppo | a | Crediti vsoc gruppo | 100 | |||||||
| CE | Vendite infragruppo | a | Acquisti infragruppo | 100 | |||||||
| CE SP | Merci c rim fin | a | Merci | 20 | |||||||
| CE SP | Merci cacquisto | a | Cassa | 80 | |||||||
| SP CE | Crediti vsoc gruppo | a | Vendita soc gruppo | 100 | |||||||
| CE | Acquisti soc gruppo | a | Debiti vsoc gruppo | 100 | |||||||
| CE SP | Merci | a | Merci c fim fin | 100 | |||||||
| CE | Acquisti soc gruppo | a | Debiti vsoc gruppo | 100 | |||||||
| CE SP | Merci | a | Merci c rim fin | 100 | |||||||
| CE SP | Merci cacquisto | a | Cassa | 80 | |||||||
| SP CE | Crediti vsoc gruppo | a | Vendita soc gruppo | 100 |
| SP | Fondo svalutazione | a | Diversi | 40 | |||||||
| SP | a | Riserve | 30 | ||||||||
| CE | a | Svalutazione crediti | 10 | ||||||||
| CE SP | Merci cacquisto | a | Cassa | 80 | |||||||
| SP CE | Cassa | a | Merci cvendita | 110 | |||||||
| CE SP | Merci cacquisto | a | Cassa | 80 | |||||||
| SP CE | Crediti vsoc gruppo | a | Vendita soc gruppo | 100 |
| CE SP | Merci cacquisto | a | Cassa | 80 | |||||||
| SP CE | Crediti vsoc gruppo | a | Vendita soc gruppo | 100 | |||||||
| CE SP | Acquisto soc gruppo | a | Deb vsoc gruppo | 100 | |||||||
| SP CE | Cassa | a | Merci cvendita | 110 | |||||||
| CE SP | Acquisto soc gruppo | a | Deb vsoc gruppo | 100 | |||||||
| SP CE | Cassa | a | Merci cvendita | 110 | |||||||
35
Se vi egrave una differenza positiva ovvero se il costo egrave superiore alla corrispondente quota di patrimonio netto valutata a valori correnti questo puograve essere dovuto a
a) un ulteriore margine pagato in funzione di un avviamento positivo della societagrave acquisita (goodwill)
b) un premio corrisposto per specifici benefici per la societagrave acquirente o per sinergie che otterragrave il gruppo
c) Allrsquoeffettuazione di un cattivo affare
Emersione di differenze positive
36
Nel caso di differenza positiva sono possibili due comportamenti contabili alternativi
bullLrsquoiscrizione della differenza nella posta laquodifferenze di consolidamentoraquo nellrsquoattivo dello stato patrimoniale
bullLrsquoiscrizione della differenza nel netto a riduzione esplicita della riserva di consolidamento
Emersione di differenze positive
37
Nei casi in cui le attivitagrave le passivitagrave e le passivitagrave potenziali identificabili dellrsquoacquisito non soddisfano le condizioni per la rilevazione del plusvalore pagato si determina un conseguente effetto sullrsquoimporto rilevato come laquoavviamentoraquo Se il valore riconoscibile allrsquoimmobile egrave 110 il restante 10 saragrave classificato come avviamento
A+B Immob 110
Totale 120 Totale 120
CapN 120 Avviam 10
Emersione di differenze positive
1013
13
Avviam13
13
12013
13
Totale13
13
12013
13
Totale13
13
A+B13
13
11013
13
12013
13
CapN13
13
Immob13
13
13
38
Partecipazioni non totalitarie
Si ipotizzi adesso che una societagrave A proceda allrsquoacquisto solo dellrsquo80 delle partecipazioni che compongono il capitale della societagrave B corrispondendo per dette partecipazioni un prezzo pari a 800
A Partecipi i
CapS 800 Totale 800 Totale
800 800
B Impianti
i i
1000
Totale 1000 Totale 1000
Debiti 500 Cap S 200 Ris 300
Emersione di differenze positive
CapS13
13
100013
13
Totale13
13
100013
13
Totale13
13
A13
13
B13
13
100013
13
80013
13
800 13
13
30013
13
50013
13
Debiti13
13
20013
13
Cap S13
13
Ris13
13
Totale13
13
80013
13
80013
13
Impianticipazioni13
13
Partecipcipazioni13
13
Totale13
13
13
39
Assumiamo infine che il valore economico della societagrave B alla data di acquisto sia pari a 1000 ossia 500 in piugrave rispetto al suo patrimonio netto contabile detta differenza in particolare egrave da attribuirebull per 200 agli impianti che hanno un valore corrente di 1200 rispetto al
loro valore contabile di 1000 e bull per 300 allrsquoavviamento che viene riconosciuto alla suddetta societagrave B
Emersione di differenze positive
Partecipazioni non totalitarie
40
Se dopo la distribuzione precedentemente esaminata permane invece una differenza negativa cioegrave il costo egrave inferiore alla corrispondente quota di patrimonio netto questa puograve essere dovuta abull una riduzione del valore derivante da un cattivo andamento economico bull Dallrsquoaver effettuato un buon affare
Emersione di differenze negative
41
art 33 del DLgs12791
bull Attribuire la differenza laquofondo di consolidamento per rischi e oneri futuriraquo nel caso sia dovuta alla previsione di risultati economici sfavorevoli
bull attribuire la differenza a laquoriserva di consolidamentoraquo negli altri casi
Emersione di differenze negative
42
Per lrsquoOIC innanzi tutto la differenza negativa deve essere utilizzata per ridurre proporzionalmente le attivitagrave immobilizzate Non cosigrave per il PCEL 4 che segue il principio della aggregazione a valori contabili
Se sussiste una ulteriore eccedenza negativa questa deve essere stanziata a bull laquofondo di consolidamento per rischi e oneri futuriraquo se si prevede che la
societagrave acquistata sosterragrave perditebull laquoriserva di consolidamentoraquo altri casi
Emersione di differenze negative
43
La societagrave laquoAraquo acquisisce lrsquointero capitale della societagrave laquoBraquo pagando 90 ciograve che contabilmente egrave valorizzato 100
Se intendiamo utilizzare la riserva avremo
A+B Immob 100
Totale 100 Totale 100
CapN 90 Riserva 10
Emersione di differenze negative
10013
13
Totale13
13
Riserva13
13
1013
13
10013
13
Totale13
13
A+B13
13
10013
13
9013
13
CapN13
13
Immob13
13
13
44
bull Ci possono essere casi in cui una partecipazione egrave significativa in cui il comune esercita una posizione di rilievo ma che tecnicamente non egrave controllata ai sensi dellrsquoart 2359 del Codice Civile
bull Egrave il caso di Hera per il Comune di Bologna e di tanti altri casibull In questo caso come si puograve fare
Un problema
45
laquoEgrave ammesso il consolidamento proporzionale di quelle aziende per e quali si configuri un controllo congiunto tra piugrave soggetti La dimostrazione del controllo congiunto deve essere illustrata e fondarsi su situazioni di diritto o di fattoraquo
In tal caso il PCEL 4 ammette il consolidamento proporzionale
Il PCEL 4 al n 25
46
ELIMINAZIONE PARTITE RECIPROCHE
47
Ai fini della procedura di consolidamento risulta necessario distinguere trabull operazioni che non hanno alcun effetto sul risultato consolidato (valori
reciproci)bull operazioni che influenzano lrsquoutile consolidato (utili-perdite interni)
ELIMINAZIONE PARTITE RECIPROCHE
48
Alcuni problemihellip
bull acquisti e vendite di beni quando la societagrave venditrice ha contabilizzato la vendita e la merce ancora in viaggio non egrave stata invece contabilizzata dalla controparte
bull pagamenti fatti da una societagrave allrsquoaltra la quale ancora non ha ricevuto il relativo accredito
bull errori materiali di fatturazione eo contabilizzazione
ELIMINAZIONE PARTITE RECIPROCHE
49
Si intendono tutti quei rapporti generati da operazioni interne al gruppo che trovano espressi nei singoli bilanci da
1 CREDITI E DEBITI
2 COSTI E RICAVI
1 Si devono elidere i crediti di una societagrave con i rispettivi debiti dellrsquoaltra2 Analogamente si devono elidere i costi con i rispettivi ricavi
VALORI RECIPROCI
50
Dopo la cessione ad una societagrave del gruppo le merci sono state vendute a terze economie
SOCIETAgraveB
SOCIETAgraveA
80 100 110
La societagrave A ha conseguito un ricavo di 110 la societagrave B ha sostenuto un costo di 80 a livello di gruppo vi egrave stato un profitto di 30 (20+10)
(Utile 20) (Utile 10)
51
Poniamo che la controllante A acquisti merci dalla controllata B per 100
bullldquoArdquo registrerebbe nella propria contabilitagrave
Merci cacq a Debiti vB 100
bullldquoBrdquo registrerebbe nella propria contabilitagrave
Cred vA a 100Merci cvend
A livello consolidato abbiamo quindi che
52
bullLe poste Cred vA Debiti vBe
Originano crediti e debiti infra-gruppo che e devono essere trattati come precedentemente visto
bullLe poste e
Compensandosi tra loro non alterano lrsquoutile di gruppo Lrsquoeffetto a livello di Stato Patrimoniale consolidato egrave quindi nullo sul foglio di consolidamento non dobbiamo operare alcun intervento
Merci cacq Merci cvend
53
CE SP Acquisto soc gruppo a Deb vsoc gruppo
100
SP CE Cassa a Merci cvendita 110
Acquirenteper il gruppo
Venditoreper il gruppo
CE SP Merci cacquisto a Cassa 80
SP CE Crediti vsoc gruppo a Vendita soc gruppo 100 CE SP Acquisto soc gruppo a Deb vsoc gruppo
100
SP CE Cassa a Merci cvendita 110
Consolidato
CE SP Merci cacquisto a Cassa 80
SP CE Crediti vsoc gruppo a Vendita soc gruppo 100
54
CE SP Merci cacquisto a Cassa 80
SP CE Cassa a Merci cvendita 110
Riepilogandohellip
Primahellip e dopohellip
200A
Part C+R 100B
Cassa C+RA+B
200Cassa C+R20Utile10Utile 30Utile
100 20 230
Debv100Cred
100Cassa210
Cassa13
13
21013
13
10013
13
CredvA13
13
10013
13
Debv13
13
3013
13
Utile13
13
Utile13
13
1013
13
Utile13
13
2013
13
Cassa13
13
B13
13
10013
13
2013
13
C+R13
13
13
Part13
13
A13
13
20013
13
C+R13
13
13
Cassa13
13
20013
13
23013
13
10013
13
A+B13
13
C+R13
13
13
13
55
bull Nei gruppi privati lrsquoIva ha natura solo finanziaria sia per lrsquoacquirente che per il venditore
bull Non egrave cosigrave nel Gruppo Ente Locale dove un credito per la partecipata contiene una quota di Iva che per lrsquoente locale rappresenta invece un costo
bull Quale soluzione si puograve adottare
Attenzione E lrsquoIVA
56
ldquoNel caso di operazioni tra controllante e sue controllate che comportino un trattamento fiscale difforme lrsquoimposta dovragrave essere considerata separatamente e non oggetto di elisione Nel caso dellrsquoimposta sul valore aggiunto infatti questa dovragrave rientrare come onere nel conto economico consolidato a causa della sua indetraibilitagrave per lrsquoente locale controllanterdquo
Il PCEL 4 al punto 24
57
Nel caso di operazioni tra la controllante e le sue controllate oggetto di un difforme trattamento fiscale lrsquoimposta non egrave oggetto di elisione Ad esempio lrsquoimposta sul valore aggiunto Ad esempio nei casi in cui risulta indetraibile lrsquoimposta sul valore aggiunto pagata dalla capogruppo a componenti del gruppo per le quali lrsquoIVA egrave detraibile non egrave oggetto di eliminazione e rientra tra i costi del conto economico consolidato
Lrsquoallegato 4
58
Utili generati da rapporti intervenuti tra societagrave appartenenti al gruppo
Sotto un profilo contabile si deve tenere presente chebull le eliminazioni riguardanti le operazioni dellrsquoesercizio hanno come contropartita
lrsquoutilebull le eliminazioni inerenti esercizi precedenti rettificano invece le riserve
SP Fondo svalutazione a Diversi 40 SP a Riserve 30 CE a Svalutazione crediti 10
Utili interni
59
SocietagraveB
SocietagraveA
80 100
Tra lrsquoacquisto da parte di B (cioegrave 80) e la successiva vendita a A (a 100) si egrave realizzato un profitto interno che dovragrave essere eliminato in quanto sopravvaluta
(Utile 20)
Le merci risultano ancora nel magazzino di una impresa del gruppo
bull Lrsquoutile della societagrave Bbull Il valore del magazzino della societagrave A
60
CE SP Merci cacquisto a Cassa 80
SP CE Crediti vsoc gruppo a Vendita soc gruppo 100
Acquisti soc gruppo a Debiti vsoc gruppo 100
SP Merci a Merci c rim fin 100
CE SP Merci cacquisto a Cassa 80
SP CE Crediti vsoc gruppo a Vendita soc gruppo 100
CE Acquisti soc gruppo a Debiti vsoc gruppo 100CE SP Merci a Merci c fim fin 100
BA
Cons
olid
ato
61
CE Debiti vsoc gruppo a Crediti vsoc gruppo 100
CE Vendite infragruppo a Acquisti infragruppo 100
CE SP Merci c rim fin a Merci 20
In questo modo si riduce il valore delle rimanenze in SP
Quindi per consolidarehellip
62
dovremmobull in primo luogo rettificare la plusvalenza interna contro il
costo sostenuto per lrsquoacquisto del bene da parte della societagrave acquirente
bull in secondo luogo eliminare lrsquoammortamento in eccesso
Situazione piugrave complessa
E nel caso di beni ammortizzabili
63
SOCIETArsquo AATTIVO PASSIVO
Part 100Cassa 20
C+R 200
SOCIETArsquo BATTIVO PASSIVO
Imp 80
C+R 100
SOCIETArsquo A+BATTIVO PASSIVO
C+R 200Cassa 120Imp 80
Cassa 100
Poniamo che la societagrave A possegga un impianto Costo storico 200 ammortizzato in 10 anni
La cessione avviene al sesto anno F amm 120 quindi valore contabile 80hellip
Situazione preesistente
64
X Libro giornale di A SP Cassa a Diversi 100 SP Impianti 80 CE Plusvalenza 20 Libro giornale di B SP SP Impianti a Cassa
100
X Scritture di consolidamento SP SP C+R a Partecipazioni 100 CE SP Plusvalenza (utile) a Impianti 20
SOCIETArsquo AATTIVO PASSIVO
Part 100Cassa 120
C+R 200
SOCIETArsquo BATTIVO PASSIVO
Imp 100 C+R 100
SOCIETArsquo A+BATTIVO PASSIVO
C+R 200Cassa 140Imp 80Utile 20 Cassa 20
65
SOCIETArsquo AATTIVO PASSIVO
Part 100Cassa 120
C+R 200
SOCIETArsquo BATTIVO PASSIVO
Imp 100 C+R 100
SOCIETArsquo A+BATTIVO PASSIVO
C+R 200Cassa 140Imp 80
Poniamo che la societagrave B stimi la residua vita utile dellrsquoimpianto in ulteriori 10 anni
hellip avremo quindi un ammortamento annuo da parte di B pari al 10 del suo costo di acquisto contro un ammortamento consolidato pari al 10 del precedente valore contabile
Cassa 20
SOCIETArsquo AATTIVO PASSIVO
Part 100Cassa 120
C+R 200
SOCIETArsquo BATTIVO PASSIVO
Imp 90 C+R 100
SOCIETArsquo A+BATTIVO PASSIVO
Cassa 140Imp 72ammort10
Utile 0Cassa 40 Ammort 8
Utile 2
66
X+1 Scritture di consolidamento SP SP Riserve a Impianti 20
X+1 Scritture di consolidamento SP CE Impianti a Ammortamento 2
2) Eliminazione plusvalenza
3) lrsquoanno successivo dovremo anche eliminare ammortamento in eccesso
Lrsquoammortamento in eccesso (10 contro 8) deve essere rettificatohellip Quindi
1) Consolidamento partecipazioni
X+1 Scritture di consolidamento SP SP C+R a Partecipazioni 100
Che a sua volta dovragrave essere compensato dalla riservahellip
67
X+1 Scritture di consolidamento SP SP C+R a Partecipazioni 100 SP SP Riserve (C+R) a Impianti 20
X+2 Scritture di consolidamento SP SP C+R a Partecipazioni 100 SP SP Riserve (C+R) a Impianti 18 SP CE Impianti a Ammortamento 2
X+3 Scritture di consolidamento SP SP C+R a Partecipazioni 100 SP SP Riserve (C+R) a Impianti 16 SP CE Impianti a Ammortamento 2
68
anno(a) valore bene in
bilancio di esercizio
(b) ammortinbilancio di esercizio
(c) valore bene in bilancio consolidato
(d) ammortin bilancio consolidato
(e=b-d)) differ ammort (f=b-d-f) plusval
0 100 - 80 - - 20 1 90 10 72 8 2 18 2 80 10 64 8 2 16 3 70 10 56 8 2 14 4 60 10 48 8 2 12 5 50 10 40 8 2 10 6 40 10 32 8 2 8 7 30 10 24 8 2 6 8 20 10 16 8 2 4 9 10 10 8 8 2 2
10 - 10 - 8 2 -100 80 20
| X+3 | Scritture di consolidamento | ||||||||||
| SP SP | C+R | a | Partecipazioni | 100 | |||||||
| SP SP | Riserve (C+R) | a | Impianti | 16 | |||||||
| SP CE | Impianti | a | Ammortamento | 2 |
| X+2 | Scritture di consolidamento | ||||||||||
| SP SP | C+R | a | Partecipazioni | 100 | |||||||
| SP SP | Riserve (C+R) | a | Impianti | 18 | |||||||
| SP CE | Impianti | a | Ammortamento | 2 |
| X+1 | Scritture di consolidamento | ||||||||||
| SP SP | C+R | a | Partecipazioni | 100 | |||||||
| SP SP | Riserve (C+R) | a | Impianti | 20 |
| X+1 | Scritture di consolidamento | ||||||||||
| SP SP | C+R | a | Partecipazioni | 100 |
| X+1 | Scritture di consolidamento | ||||||||||
| SP CE | Impianti | a | Ammortamento | 2 |
| X+1 | Scritture di consolidamento | ||||||||||
| SP SP | Riserve | a | Impianti | 20 |
| X | Scritture di consolidamento | ||||||||||
| SP SP | C+R | a | Partecipazioni | 100 | |||||||
| CE SP | Plusvalenza (utile) | a | Impianti | 20 |
| X | Libro giornale di A | ||||||||||
| SP | Cassa | a | Diversi | 100 | |||||||
| SP | Impianti | 80 | |||||||||
| CE | Plusvalenza | 20 | |||||||||
| Libro giornale di B | |||||||||||
| SP SP | Impianti | a | Cassa | 100 | |||||||
| CE | Debiti vsoc gruppo | a | Crediti vsoc gruppo | 100 | |||||||
| CE | Vendite infragruppo | a | Acquisti infragruppo | 100 | |||||||
| CE SP | Merci c rim fin | a | Merci | 20 | |||||||
| CE SP | Merci cacquisto | a | Cassa | 80 | |||||||
| SP CE | Crediti vsoc gruppo | a | Vendita soc gruppo | 100 | |||||||
| CE | Acquisti soc gruppo | a | Debiti vsoc gruppo | 100 | |||||||
| CE SP | Merci | a | Merci c fim fin | 100 | |||||||
| CE | Acquisti soc gruppo | a | Debiti vsoc gruppo | 100 | |||||||
| CE SP | Merci | a | Merci c rim fin | 100 | |||||||
| CE SP | Merci cacquisto | a | Cassa | 80 | |||||||
| SP CE | Crediti vsoc gruppo | a | Vendita soc gruppo | 100 |
| SP | Fondo svalutazione | a | Diversi | 40 | |||||||
| SP | a | Riserve | 30 | ||||||||
| CE | a | Svalutazione crediti | 10 | ||||||||
| CE SP | Merci cacquisto | a | Cassa | 80 | |||||||
| SP CE | Cassa | a | Merci cvendita | 110 | |||||||
| CE SP | Merci cacquisto | a | Cassa | 80 | |||||||
| SP CE | Crediti vsoc gruppo | a | Vendita soc gruppo | 100 |
| CE SP | Merci cacquisto | a | Cassa | 80 | |||||||
| SP CE | Crediti vsoc gruppo | a | Vendita soc gruppo | 100 | |||||||
| CE SP | Acquisto soc gruppo | a | Deb vsoc gruppo | 100 | |||||||
| SP CE | Cassa | a | Merci cvendita | 110 | |||||||
| CE SP | Acquisto soc gruppo | a | Deb vsoc gruppo | 100 | |||||||
| SP CE | Cassa | a | Merci cvendita | 110 | |||||||
36
Nel caso di differenza positiva sono possibili due comportamenti contabili alternativi
bullLrsquoiscrizione della differenza nella posta laquodifferenze di consolidamentoraquo nellrsquoattivo dello stato patrimoniale
bullLrsquoiscrizione della differenza nel netto a riduzione esplicita della riserva di consolidamento
Emersione di differenze positive
37
Nei casi in cui le attivitagrave le passivitagrave e le passivitagrave potenziali identificabili dellrsquoacquisito non soddisfano le condizioni per la rilevazione del plusvalore pagato si determina un conseguente effetto sullrsquoimporto rilevato come laquoavviamentoraquo Se il valore riconoscibile allrsquoimmobile egrave 110 il restante 10 saragrave classificato come avviamento
A+B Immob 110
Totale 120 Totale 120
CapN 120 Avviam 10
Emersione di differenze positive
1013
13
Avviam13
13
12013
13
Totale13
13
12013
13
Totale13
13
A+B13
13
11013
13
12013
13
CapN13
13
Immob13
13
13
38
Partecipazioni non totalitarie
Si ipotizzi adesso che una societagrave A proceda allrsquoacquisto solo dellrsquo80 delle partecipazioni che compongono il capitale della societagrave B corrispondendo per dette partecipazioni un prezzo pari a 800
A Partecipi i
CapS 800 Totale 800 Totale
800 800
B Impianti
i i
1000
Totale 1000 Totale 1000
Debiti 500 Cap S 200 Ris 300
Emersione di differenze positive
CapS13
13
100013
13
Totale13
13
100013
13
Totale13
13
A13
13
B13
13
100013
13
80013
13
800 13
13
30013
13
50013
13
Debiti13
13
20013
13
Cap S13
13
Ris13
13
Totale13
13
80013
13
80013
13
Impianticipazioni13
13
Partecipcipazioni13
13
Totale13
13
13
39
Assumiamo infine che il valore economico della societagrave B alla data di acquisto sia pari a 1000 ossia 500 in piugrave rispetto al suo patrimonio netto contabile detta differenza in particolare egrave da attribuirebull per 200 agli impianti che hanno un valore corrente di 1200 rispetto al
loro valore contabile di 1000 e bull per 300 allrsquoavviamento che viene riconosciuto alla suddetta societagrave B
Emersione di differenze positive
Partecipazioni non totalitarie
40
Se dopo la distribuzione precedentemente esaminata permane invece una differenza negativa cioegrave il costo egrave inferiore alla corrispondente quota di patrimonio netto questa puograve essere dovuta abull una riduzione del valore derivante da un cattivo andamento economico bull Dallrsquoaver effettuato un buon affare
Emersione di differenze negative
41
art 33 del DLgs12791
bull Attribuire la differenza laquofondo di consolidamento per rischi e oneri futuriraquo nel caso sia dovuta alla previsione di risultati economici sfavorevoli
bull attribuire la differenza a laquoriserva di consolidamentoraquo negli altri casi
Emersione di differenze negative
42
Per lrsquoOIC innanzi tutto la differenza negativa deve essere utilizzata per ridurre proporzionalmente le attivitagrave immobilizzate Non cosigrave per il PCEL 4 che segue il principio della aggregazione a valori contabili
Se sussiste una ulteriore eccedenza negativa questa deve essere stanziata a bull laquofondo di consolidamento per rischi e oneri futuriraquo se si prevede che la
societagrave acquistata sosterragrave perditebull laquoriserva di consolidamentoraquo altri casi
Emersione di differenze negative
43
La societagrave laquoAraquo acquisisce lrsquointero capitale della societagrave laquoBraquo pagando 90 ciograve che contabilmente egrave valorizzato 100
Se intendiamo utilizzare la riserva avremo
A+B Immob 100
Totale 100 Totale 100
CapN 90 Riserva 10
Emersione di differenze negative
10013
13
Totale13
13
Riserva13
13
1013
13
10013
13
Totale13
13
A+B13
13
10013
13
9013
13
CapN13
13
Immob13
13
13
44
bull Ci possono essere casi in cui una partecipazione egrave significativa in cui il comune esercita una posizione di rilievo ma che tecnicamente non egrave controllata ai sensi dellrsquoart 2359 del Codice Civile
bull Egrave il caso di Hera per il Comune di Bologna e di tanti altri casibull In questo caso come si puograve fare
Un problema
45
laquoEgrave ammesso il consolidamento proporzionale di quelle aziende per e quali si configuri un controllo congiunto tra piugrave soggetti La dimostrazione del controllo congiunto deve essere illustrata e fondarsi su situazioni di diritto o di fattoraquo
In tal caso il PCEL 4 ammette il consolidamento proporzionale
Il PCEL 4 al n 25
46
ELIMINAZIONE PARTITE RECIPROCHE
47
Ai fini della procedura di consolidamento risulta necessario distinguere trabull operazioni che non hanno alcun effetto sul risultato consolidato (valori
reciproci)bull operazioni che influenzano lrsquoutile consolidato (utili-perdite interni)
ELIMINAZIONE PARTITE RECIPROCHE
48
Alcuni problemihellip
bull acquisti e vendite di beni quando la societagrave venditrice ha contabilizzato la vendita e la merce ancora in viaggio non egrave stata invece contabilizzata dalla controparte
bull pagamenti fatti da una societagrave allrsquoaltra la quale ancora non ha ricevuto il relativo accredito
bull errori materiali di fatturazione eo contabilizzazione
ELIMINAZIONE PARTITE RECIPROCHE
49
Si intendono tutti quei rapporti generati da operazioni interne al gruppo che trovano espressi nei singoli bilanci da
1 CREDITI E DEBITI
2 COSTI E RICAVI
1 Si devono elidere i crediti di una societagrave con i rispettivi debiti dellrsquoaltra2 Analogamente si devono elidere i costi con i rispettivi ricavi
VALORI RECIPROCI
50
Dopo la cessione ad una societagrave del gruppo le merci sono state vendute a terze economie
SOCIETAgraveB
SOCIETAgraveA
80 100 110
La societagrave A ha conseguito un ricavo di 110 la societagrave B ha sostenuto un costo di 80 a livello di gruppo vi egrave stato un profitto di 30 (20+10)
(Utile 20) (Utile 10)
51
Poniamo che la controllante A acquisti merci dalla controllata B per 100
bullldquoArdquo registrerebbe nella propria contabilitagrave
Merci cacq a Debiti vB 100
bullldquoBrdquo registrerebbe nella propria contabilitagrave
Cred vA a 100Merci cvend
A livello consolidato abbiamo quindi che
52
bullLe poste Cred vA Debiti vBe
Originano crediti e debiti infra-gruppo che e devono essere trattati come precedentemente visto
bullLe poste e
Compensandosi tra loro non alterano lrsquoutile di gruppo Lrsquoeffetto a livello di Stato Patrimoniale consolidato egrave quindi nullo sul foglio di consolidamento non dobbiamo operare alcun intervento
Merci cacq Merci cvend
53
CE SP Acquisto soc gruppo a Deb vsoc gruppo
100
SP CE Cassa a Merci cvendita 110
Acquirenteper il gruppo
Venditoreper il gruppo
CE SP Merci cacquisto a Cassa 80
SP CE Crediti vsoc gruppo a Vendita soc gruppo 100 CE SP Acquisto soc gruppo a Deb vsoc gruppo
100
SP CE Cassa a Merci cvendita 110
Consolidato
CE SP Merci cacquisto a Cassa 80
SP CE Crediti vsoc gruppo a Vendita soc gruppo 100
54
CE SP Merci cacquisto a Cassa 80
SP CE Cassa a Merci cvendita 110
Riepilogandohellip
Primahellip e dopohellip
200A
Part C+R 100B
Cassa C+RA+B
200Cassa C+R20Utile10Utile 30Utile
100 20 230
Debv100Cred
100Cassa210
Cassa13
13
21013
13
10013
13
CredvA13
13
10013
13
Debv13
13
3013
13
Utile13
13
Utile13
13
1013
13
Utile13
13
2013
13
Cassa13
13
B13
13
10013
13
2013
13
C+R13
13
13
Part13
13
A13
13
20013
13
C+R13
13
13
Cassa13
13
20013
13
23013
13
10013
13
A+B13
13
C+R13
13
13
13
55
bull Nei gruppi privati lrsquoIva ha natura solo finanziaria sia per lrsquoacquirente che per il venditore
bull Non egrave cosigrave nel Gruppo Ente Locale dove un credito per la partecipata contiene una quota di Iva che per lrsquoente locale rappresenta invece un costo
bull Quale soluzione si puograve adottare
Attenzione E lrsquoIVA
56
ldquoNel caso di operazioni tra controllante e sue controllate che comportino un trattamento fiscale difforme lrsquoimposta dovragrave essere considerata separatamente e non oggetto di elisione Nel caso dellrsquoimposta sul valore aggiunto infatti questa dovragrave rientrare come onere nel conto economico consolidato a causa della sua indetraibilitagrave per lrsquoente locale controllanterdquo
Il PCEL 4 al punto 24
57
Nel caso di operazioni tra la controllante e le sue controllate oggetto di un difforme trattamento fiscale lrsquoimposta non egrave oggetto di elisione Ad esempio lrsquoimposta sul valore aggiunto Ad esempio nei casi in cui risulta indetraibile lrsquoimposta sul valore aggiunto pagata dalla capogruppo a componenti del gruppo per le quali lrsquoIVA egrave detraibile non egrave oggetto di eliminazione e rientra tra i costi del conto economico consolidato
Lrsquoallegato 4
58
Utili generati da rapporti intervenuti tra societagrave appartenenti al gruppo
Sotto un profilo contabile si deve tenere presente chebull le eliminazioni riguardanti le operazioni dellrsquoesercizio hanno come contropartita
lrsquoutilebull le eliminazioni inerenti esercizi precedenti rettificano invece le riserve
SP Fondo svalutazione a Diversi 40 SP a Riserve 30 CE a Svalutazione crediti 10
Utili interni
59
SocietagraveB
SocietagraveA
80 100
Tra lrsquoacquisto da parte di B (cioegrave 80) e la successiva vendita a A (a 100) si egrave realizzato un profitto interno che dovragrave essere eliminato in quanto sopravvaluta
(Utile 20)
Le merci risultano ancora nel magazzino di una impresa del gruppo
bull Lrsquoutile della societagrave Bbull Il valore del magazzino della societagrave A
60
CE SP Merci cacquisto a Cassa 80
SP CE Crediti vsoc gruppo a Vendita soc gruppo 100
Acquisti soc gruppo a Debiti vsoc gruppo 100
SP Merci a Merci c rim fin 100
CE SP Merci cacquisto a Cassa 80
SP CE Crediti vsoc gruppo a Vendita soc gruppo 100
CE Acquisti soc gruppo a Debiti vsoc gruppo 100CE SP Merci a Merci c fim fin 100
BA
Cons
olid
ato
61
CE Debiti vsoc gruppo a Crediti vsoc gruppo 100
CE Vendite infragruppo a Acquisti infragruppo 100
CE SP Merci c rim fin a Merci 20
In questo modo si riduce il valore delle rimanenze in SP
Quindi per consolidarehellip
62
dovremmobull in primo luogo rettificare la plusvalenza interna contro il
costo sostenuto per lrsquoacquisto del bene da parte della societagrave acquirente
bull in secondo luogo eliminare lrsquoammortamento in eccesso
Situazione piugrave complessa
E nel caso di beni ammortizzabili
63
SOCIETArsquo AATTIVO PASSIVO
Part 100Cassa 20
C+R 200
SOCIETArsquo BATTIVO PASSIVO
Imp 80
C+R 100
SOCIETArsquo A+BATTIVO PASSIVO
C+R 200Cassa 120Imp 80
Cassa 100
Poniamo che la societagrave A possegga un impianto Costo storico 200 ammortizzato in 10 anni
La cessione avviene al sesto anno F amm 120 quindi valore contabile 80hellip
Situazione preesistente
64
X Libro giornale di A SP Cassa a Diversi 100 SP Impianti 80 CE Plusvalenza 20 Libro giornale di B SP SP Impianti a Cassa
100
X Scritture di consolidamento SP SP C+R a Partecipazioni 100 CE SP Plusvalenza (utile) a Impianti 20
SOCIETArsquo AATTIVO PASSIVO
Part 100Cassa 120
C+R 200
SOCIETArsquo BATTIVO PASSIVO
Imp 100 C+R 100
SOCIETArsquo A+BATTIVO PASSIVO
C+R 200Cassa 140Imp 80Utile 20 Cassa 20
65
SOCIETArsquo AATTIVO PASSIVO
Part 100Cassa 120
C+R 200
SOCIETArsquo BATTIVO PASSIVO
Imp 100 C+R 100
SOCIETArsquo A+BATTIVO PASSIVO
C+R 200Cassa 140Imp 80
Poniamo che la societagrave B stimi la residua vita utile dellrsquoimpianto in ulteriori 10 anni
hellip avremo quindi un ammortamento annuo da parte di B pari al 10 del suo costo di acquisto contro un ammortamento consolidato pari al 10 del precedente valore contabile
Cassa 20
SOCIETArsquo AATTIVO PASSIVO
Part 100Cassa 120
C+R 200
SOCIETArsquo BATTIVO PASSIVO
Imp 90 C+R 100
SOCIETArsquo A+BATTIVO PASSIVO
Cassa 140Imp 72ammort10
Utile 0Cassa 40 Ammort 8
Utile 2
66
X+1 Scritture di consolidamento SP SP Riserve a Impianti 20
X+1 Scritture di consolidamento SP CE Impianti a Ammortamento 2
2) Eliminazione plusvalenza
3) lrsquoanno successivo dovremo anche eliminare ammortamento in eccesso
Lrsquoammortamento in eccesso (10 contro 8) deve essere rettificatohellip Quindi
1) Consolidamento partecipazioni
X+1 Scritture di consolidamento SP SP C+R a Partecipazioni 100
Che a sua volta dovragrave essere compensato dalla riservahellip
67
X+1 Scritture di consolidamento SP SP C+R a Partecipazioni 100 SP SP Riserve (C+R) a Impianti 20
X+2 Scritture di consolidamento SP SP C+R a Partecipazioni 100 SP SP Riserve (C+R) a Impianti 18 SP CE Impianti a Ammortamento 2
X+3 Scritture di consolidamento SP SP C+R a Partecipazioni 100 SP SP Riserve (C+R) a Impianti 16 SP CE Impianti a Ammortamento 2
68
anno(a) valore bene in
bilancio di esercizio
(b) ammortinbilancio di esercizio
(c) valore bene in bilancio consolidato
(d) ammortin bilancio consolidato
(e=b-d)) differ ammort (f=b-d-f) plusval
0 100 - 80 - - 20 1 90 10 72 8 2 18 2 80 10 64 8 2 16 3 70 10 56 8 2 14 4 60 10 48 8 2 12 5 50 10 40 8 2 10 6 40 10 32 8 2 8 7 30 10 24 8 2 6 8 20 10 16 8 2 4 9 10 10 8 8 2 2
10 - 10 - 8 2 -100 80 20
| X+3 | Scritture di consolidamento | ||||||||||
| SP SP | C+R | a | Partecipazioni | 100 | |||||||
| SP SP | Riserve (C+R) | a | Impianti | 16 | |||||||
| SP CE | Impianti | a | Ammortamento | 2 |
| X+2 | Scritture di consolidamento | ||||||||||
| SP SP | C+R | a | Partecipazioni | 100 | |||||||
| SP SP | Riserve (C+R) | a | Impianti | 18 | |||||||
| SP CE | Impianti | a | Ammortamento | 2 |
| X+1 | Scritture di consolidamento | ||||||||||
| SP SP | C+R | a | Partecipazioni | 100 | |||||||
| SP SP | Riserve (C+R) | a | Impianti | 20 |
| X+1 | Scritture di consolidamento | ||||||||||
| SP SP | C+R | a | Partecipazioni | 100 |
| X+1 | Scritture di consolidamento | ||||||||||
| SP CE | Impianti | a | Ammortamento | 2 |
| X+1 | Scritture di consolidamento | ||||||||||
| SP SP | Riserve | a | Impianti | 20 |
| X | Scritture di consolidamento | ||||||||||
| SP SP | C+R | a | Partecipazioni | 100 | |||||||
| CE SP | Plusvalenza (utile) | a | Impianti | 20 |
| X | Libro giornale di A | ||||||||||
| SP | Cassa | a | Diversi | 100 | |||||||
| SP | Impianti | 80 | |||||||||
| CE | Plusvalenza | 20 | |||||||||
| Libro giornale di B | |||||||||||
| SP SP | Impianti | a | Cassa | 100 | |||||||
| CE | Debiti vsoc gruppo | a | Crediti vsoc gruppo | 100 | |||||||
| CE | Vendite infragruppo | a | Acquisti infragruppo | 100 | |||||||
| CE SP | Merci c rim fin | a | Merci | 20 | |||||||
| CE SP | Merci cacquisto | a | Cassa | 80 | |||||||
| SP CE | Crediti vsoc gruppo | a | Vendita soc gruppo | 100 | |||||||
| CE | Acquisti soc gruppo | a | Debiti vsoc gruppo | 100 | |||||||
| CE SP | Merci | a | Merci c fim fin | 100 | |||||||
| CE | Acquisti soc gruppo | a | Debiti vsoc gruppo | 100 | |||||||
| CE SP | Merci | a | Merci c rim fin | 100 | |||||||
| CE SP | Merci cacquisto | a | Cassa | 80 | |||||||
| SP CE | Crediti vsoc gruppo | a | Vendita soc gruppo | 100 |
| SP | Fondo svalutazione | a | Diversi | 40 | |||||||
| SP | a | Riserve | 30 | ||||||||
| CE | a | Svalutazione crediti | 10 | ||||||||
| CE SP | Merci cacquisto | a | Cassa | 80 | |||||||
| SP CE | Cassa | a | Merci cvendita | 110 | |||||||
| CE SP | Merci cacquisto | a | Cassa | 80 | |||||||
| SP CE | Crediti vsoc gruppo | a | Vendita soc gruppo | 100 |
| CE SP | Merci cacquisto | a | Cassa | 80 | |||||||
| SP CE | Crediti vsoc gruppo | a | Vendita soc gruppo | 100 | |||||||
| CE SP | Acquisto soc gruppo | a | Deb vsoc gruppo | 100 | |||||||
| SP CE | Cassa | a | Merci cvendita | 110 | |||||||
| CE SP | Acquisto soc gruppo | a | Deb vsoc gruppo | 100 | |||||||
| SP CE | Cassa | a | Merci cvendita | 110 | |||||||
37
Nei casi in cui le attivitagrave le passivitagrave e le passivitagrave potenziali identificabili dellrsquoacquisito non soddisfano le condizioni per la rilevazione del plusvalore pagato si determina un conseguente effetto sullrsquoimporto rilevato come laquoavviamentoraquo Se il valore riconoscibile allrsquoimmobile egrave 110 il restante 10 saragrave classificato come avviamento
A+B Immob 110
Totale 120 Totale 120
CapN 120 Avviam 10
Emersione di differenze positive
1013
13
Avviam13
13
12013
13
Totale13
13
12013
13
Totale13
13
A+B13
13
11013
13
12013
13
CapN13
13
Immob13
13
13
38
Partecipazioni non totalitarie
Si ipotizzi adesso che una societagrave A proceda allrsquoacquisto solo dellrsquo80 delle partecipazioni che compongono il capitale della societagrave B corrispondendo per dette partecipazioni un prezzo pari a 800
A Partecipi i
CapS 800 Totale 800 Totale
800 800
B Impianti
i i
1000
Totale 1000 Totale 1000
Debiti 500 Cap S 200 Ris 300
Emersione di differenze positive
CapS13
13
100013
13
Totale13
13
100013
13
Totale13
13
A13
13
B13
13
100013
13
80013
13
800 13
13
30013
13
50013
13
Debiti13
13
20013
13
Cap S13
13
Ris13
13
Totale13
13
80013
13
80013
13
Impianticipazioni13
13
Partecipcipazioni13
13
Totale13
13
13
39
Assumiamo infine che il valore economico della societagrave B alla data di acquisto sia pari a 1000 ossia 500 in piugrave rispetto al suo patrimonio netto contabile detta differenza in particolare egrave da attribuirebull per 200 agli impianti che hanno un valore corrente di 1200 rispetto al
loro valore contabile di 1000 e bull per 300 allrsquoavviamento che viene riconosciuto alla suddetta societagrave B
Emersione di differenze positive
Partecipazioni non totalitarie
40
Se dopo la distribuzione precedentemente esaminata permane invece una differenza negativa cioegrave il costo egrave inferiore alla corrispondente quota di patrimonio netto questa puograve essere dovuta abull una riduzione del valore derivante da un cattivo andamento economico bull Dallrsquoaver effettuato un buon affare
Emersione di differenze negative
41
art 33 del DLgs12791
bull Attribuire la differenza laquofondo di consolidamento per rischi e oneri futuriraquo nel caso sia dovuta alla previsione di risultati economici sfavorevoli
bull attribuire la differenza a laquoriserva di consolidamentoraquo negli altri casi
Emersione di differenze negative
42
Per lrsquoOIC innanzi tutto la differenza negativa deve essere utilizzata per ridurre proporzionalmente le attivitagrave immobilizzate Non cosigrave per il PCEL 4 che segue il principio della aggregazione a valori contabili
Se sussiste una ulteriore eccedenza negativa questa deve essere stanziata a bull laquofondo di consolidamento per rischi e oneri futuriraquo se si prevede che la
societagrave acquistata sosterragrave perditebull laquoriserva di consolidamentoraquo altri casi
Emersione di differenze negative
43
La societagrave laquoAraquo acquisisce lrsquointero capitale della societagrave laquoBraquo pagando 90 ciograve che contabilmente egrave valorizzato 100
Se intendiamo utilizzare la riserva avremo
A+B Immob 100
Totale 100 Totale 100
CapN 90 Riserva 10
Emersione di differenze negative
10013
13
Totale13
13
Riserva13
13
1013
13
10013
13
Totale13
13
A+B13
13
10013
13
9013
13
CapN13
13
Immob13
13
13
44
bull Ci possono essere casi in cui una partecipazione egrave significativa in cui il comune esercita una posizione di rilievo ma che tecnicamente non egrave controllata ai sensi dellrsquoart 2359 del Codice Civile
bull Egrave il caso di Hera per il Comune di Bologna e di tanti altri casibull In questo caso come si puograve fare
Un problema
45
laquoEgrave ammesso il consolidamento proporzionale di quelle aziende per e quali si configuri un controllo congiunto tra piugrave soggetti La dimostrazione del controllo congiunto deve essere illustrata e fondarsi su situazioni di diritto o di fattoraquo
In tal caso il PCEL 4 ammette il consolidamento proporzionale
Il PCEL 4 al n 25
46
ELIMINAZIONE PARTITE RECIPROCHE
47
Ai fini della procedura di consolidamento risulta necessario distinguere trabull operazioni che non hanno alcun effetto sul risultato consolidato (valori
reciproci)bull operazioni che influenzano lrsquoutile consolidato (utili-perdite interni)
ELIMINAZIONE PARTITE RECIPROCHE
48
Alcuni problemihellip
bull acquisti e vendite di beni quando la societagrave venditrice ha contabilizzato la vendita e la merce ancora in viaggio non egrave stata invece contabilizzata dalla controparte
bull pagamenti fatti da una societagrave allrsquoaltra la quale ancora non ha ricevuto il relativo accredito
bull errori materiali di fatturazione eo contabilizzazione
ELIMINAZIONE PARTITE RECIPROCHE
49
Si intendono tutti quei rapporti generati da operazioni interne al gruppo che trovano espressi nei singoli bilanci da
1 CREDITI E DEBITI
2 COSTI E RICAVI
1 Si devono elidere i crediti di una societagrave con i rispettivi debiti dellrsquoaltra2 Analogamente si devono elidere i costi con i rispettivi ricavi
VALORI RECIPROCI
50
Dopo la cessione ad una societagrave del gruppo le merci sono state vendute a terze economie
SOCIETAgraveB
SOCIETAgraveA
80 100 110
La societagrave A ha conseguito un ricavo di 110 la societagrave B ha sostenuto un costo di 80 a livello di gruppo vi egrave stato un profitto di 30 (20+10)
(Utile 20) (Utile 10)
51
Poniamo che la controllante A acquisti merci dalla controllata B per 100
bullldquoArdquo registrerebbe nella propria contabilitagrave
Merci cacq a Debiti vB 100
bullldquoBrdquo registrerebbe nella propria contabilitagrave
Cred vA a 100Merci cvend
A livello consolidato abbiamo quindi che
52
bullLe poste Cred vA Debiti vBe
Originano crediti e debiti infra-gruppo che e devono essere trattati come precedentemente visto
bullLe poste e
Compensandosi tra loro non alterano lrsquoutile di gruppo Lrsquoeffetto a livello di Stato Patrimoniale consolidato egrave quindi nullo sul foglio di consolidamento non dobbiamo operare alcun intervento
Merci cacq Merci cvend
53
CE SP Acquisto soc gruppo a Deb vsoc gruppo
100
SP CE Cassa a Merci cvendita 110
Acquirenteper il gruppo
Venditoreper il gruppo
CE SP Merci cacquisto a Cassa 80
SP CE Crediti vsoc gruppo a Vendita soc gruppo 100 CE SP Acquisto soc gruppo a Deb vsoc gruppo
100
SP CE Cassa a Merci cvendita 110
Consolidato
CE SP Merci cacquisto a Cassa 80
SP CE Crediti vsoc gruppo a Vendita soc gruppo 100
54
CE SP Merci cacquisto a Cassa 80
SP CE Cassa a Merci cvendita 110
Riepilogandohellip
Primahellip e dopohellip
200A
Part C+R 100B
Cassa C+RA+B
200Cassa C+R20Utile10Utile 30Utile
100 20 230
Debv100Cred
100Cassa210
Cassa13
13
21013
13
10013
13
CredvA13
13
10013
13
Debv13
13
3013
13
Utile13
13
Utile13
13
1013
13
Utile13
13
2013
13
Cassa13
13
B13
13
10013
13
2013
13
C+R13
13
13
Part13
13
A13
13
20013
13
C+R13
13
13
Cassa13
13
20013
13
23013
13
10013
13
A+B13
13
C+R13
13
13
13
55
bull Nei gruppi privati lrsquoIva ha natura solo finanziaria sia per lrsquoacquirente che per il venditore
bull Non egrave cosigrave nel Gruppo Ente Locale dove un credito per la partecipata contiene una quota di Iva che per lrsquoente locale rappresenta invece un costo
bull Quale soluzione si puograve adottare
Attenzione E lrsquoIVA
56
ldquoNel caso di operazioni tra controllante e sue controllate che comportino un trattamento fiscale difforme lrsquoimposta dovragrave essere considerata separatamente e non oggetto di elisione Nel caso dellrsquoimposta sul valore aggiunto infatti questa dovragrave rientrare come onere nel conto economico consolidato a causa della sua indetraibilitagrave per lrsquoente locale controllanterdquo
Il PCEL 4 al punto 24
57
Nel caso di operazioni tra la controllante e le sue controllate oggetto di un difforme trattamento fiscale lrsquoimposta non egrave oggetto di elisione Ad esempio lrsquoimposta sul valore aggiunto Ad esempio nei casi in cui risulta indetraibile lrsquoimposta sul valore aggiunto pagata dalla capogruppo a componenti del gruppo per le quali lrsquoIVA egrave detraibile non egrave oggetto di eliminazione e rientra tra i costi del conto economico consolidato
Lrsquoallegato 4
58
Utili generati da rapporti intervenuti tra societagrave appartenenti al gruppo
Sotto un profilo contabile si deve tenere presente chebull le eliminazioni riguardanti le operazioni dellrsquoesercizio hanno come contropartita
lrsquoutilebull le eliminazioni inerenti esercizi precedenti rettificano invece le riserve
SP Fondo svalutazione a Diversi 40 SP a Riserve 30 CE a Svalutazione crediti 10
Utili interni
59
SocietagraveB
SocietagraveA
80 100
Tra lrsquoacquisto da parte di B (cioegrave 80) e la successiva vendita a A (a 100) si egrave realizzato un profitto interno che dovragrave essere eliminato in quanto sopravvaluta
(Utile 20)
Le merci risultano ancora nel magazzino di una impresa del gruppo
bull Lrsquoutile della societagrave Bbull Il valore del magazzino della societagrave A
60
CE SP Merci cacquisto a Cassa 80
SP CE Crediti vsoc gruppo a Vendita soc gruppo 100
Acquisti soc gruppo a Debiti vsoc gruppo 100
SP Merci a Merci c rim fin 100
CE SP Merci cacquisto a Cassa 80
SP CE Crediti vsoc gruppo a Vendita soc gruppo 100
CE Acquisti soc gruppo a Debiti vsoc gruppo 100CE SP Merci a Merci c fim fin 100
BA
Cons
olid
ato
61
CE Debiti vsoc gruppo a Crediti vsoc gruppo 100
CE Vendite infragruppo a Acquisti infragruppo 100
CE SP Merci c rim fin a Merci 20
In questo modo si riduce il valore delle rimanenze in SP
Quindi per consolidarehellip
62
dovremmobull in primo luogo rettificare la plusvalenza interna contro il
costo sostenuto per lrsquoacquisto del bene da parte della societagrave acquirente
bull in secondo luogo eliminare lrsquoammortamento in eccesso
Situazione piugrave complessa
E nel caso di beni ammortizzabili
63
SOCIETArsquo AATTIVO PASSIVO
Part 100Cassa 20
C+R 200
SOCIETArsquo BATTIVO PASSIVO
Imp 80
C+R 100
SOCIETArsquo A+BATTIVO PASSIVO
C+R 200Cassa 120Imp 80
Cassa 100
Poniamo che la societagrave A possegga un impianto Costo storico 200 ammortizzato in 10 anni
La cessione avviene al sesto anno F amm 120 quindi valore contabile 80hellip
Situazione preesistente
64
X Libro giornale di A SP Cassa a Diversi 100 SP Impianti 80 CE Plusvalenza 20 Libro giornale di B SP SP Impianti a Cassa
100
X Scritture di consolidamento SP SP C+R a Partecipazioni 100 CE SP Plusvalenza (utile) a Impianti 20
SOCIETArsquo AATTIVO PASSIVO
Part 100Cassa 120
C+R 200
SOCIETArsquo BATTIVO PASSIVO
Imp 100 C+R 100
SOCIETArsquo A+BATTIVO PASSIVO
C+R 200Cassa 140Imp 80Utile 20 Cassa 20
65
SOCIETArsquo AATTIVO PASSIVO
Part 100Cassa 120
C+R 200
SOCIETArsquo BATTIVO PASSIVO
Imp 100 C+R 100
SOCIETArsquo A+BATTIVO PASSIVO
C+R 200Cassa 140Imp 80
Poniamo che la societagrave B stimi la residua vita utile dellrsquoimpianto in ulteriori 10 anni
hellip avremo quindi un ammortamento annuo da parte di B pari al 10 del suo costo di acquisto contro un ammortamento consolidato pari al 10 del precedente valore contabile
Cassa 20
SOCIETArsquo AATTIVO PASSIVO
Part 100Cassa 120
C+R 200
SOCIETArsquo BATTIVO PASSIVO
Imp 90 C+R 100
SOCIETArsquo A+BATTIVO PASSIVO
Cassa 140Imp 72ammort10
Utile 0Cassa 40 Ammort 8
Utile 2
66
X+1 Scritture di consolidamento SP SP Riserve a Impianti 20
X+1 Scritture di consolidamento SP CE Impianti a Ammortamento 2
2) Eliminazione plusvalenza
3) lrsquoanno successivo dovremo anche eliminare ammortamento in eccesso
Lrsquoammortamento in eccesso (10 contro 8) deve essere rettificatohellip Quindi
1) Consolidamento partecipazioni
X+1 Scritture di consolidamento SP SP C+R a Partecipazioni 100
Che a sua volta dovragrave essere compensato dalla riservahellip
67
X+1 Scritture di consolidamento SP SP C+R a Partecipazioni 100 SP SP Riserve (C+R) a Impianti 20
X+2 Scritture di consolidamento SP SP C+R a Partecipazioni 100 SP SP Riserve (C+R) a Impianti 18 SP CE Impianti a Ammortamento 2
X+3 Scritture di consolidamento SP SP C+R a Partecipazioni 100 SP SP Riserve (C+R) a Impianti 16 SP CE Impianti a Ammortamento 2
68
anno(a) valore bene in
bilancio di esercizio
(b) ammortinbilancio di esercizio
(c) valore bene in bilancio consolidato
(d) ammortin bilancio consolidato
(e=b-d)) differ ammort (f=b-d-f) plusval
0 100 - 80 - - 20 1 90 10 72 8 2 18 2 80 10 64 8 2 16 3 70 10 56 8 2 14 4 60 10 48 8 2 12 5 50 10 40 8 2 10 6 40 10 32 8 2 8 7 30 10 24 8 2 6 8 20 10 16 8 2 4 9 10 10 8 8 2 2
10 - 10 - 8 2 -100 80 20
| X+3 | Scritture di consolidamento | ||||||||||
| SP SP | C+R | a | Partecipazioni | 100 | |||||||
| SP SP | Riserve (C+R) | a | Impianti | 16 | |||||||
| SP CE | Impianti | a | Ammortamento | 2 |
| X+2 | Scritture di consolidamento | ||||||||||
| SP SP | C+R | a | Partecipazioni | 100 | |||||||
| SP SP | Riserve (C+R) | a | Impianti | 18 | |||||||
| SP CE | Impianti | a | Ammortamento | 2 |
| X+1 | Scritture di consolidamento | ||||||||||
| SP SP | C+R | a | Partecipazioni | 100 | |||||||
| SP SP | Riserve (C+R) | a | Impianti | 20 |
| X+1 | Scritture di consolidamento | ||||||||||
| SP SP | C+R | a | Partecipazioni | 100 |
| X+1 | Scritture di consolidamento | ||||||||||
| SP CE | Impianti | a | Ammortamento | 2 |
| X+1 | Scritture di consolidamento | ||||||||||
| SP SP | Riserve | a | Impianti | 20 |
| X | Scritture di consolidamento | ||||||||||
| SP SP | C+R | a | Partecipazioni | 100 | |||||||
| CE SP | Plusvalenza (utile) | a | Impianti | 20 |
| X | Libro giornale di A | ||||||||||
| SP | Cassa | a | Diversi | 100 | |||||||
| SP | Impianti | 80 | |||||||||
| CE | Plusvalenza | 20 | |||||||||
| Libro giornale di B | |||||||||||
| SP SP | Impianti | a | Cassa | 100 | |||||||
| CE | Debiti vsoc gruppo | a | Crediti vsoc gruppo | 100 | |||||||
| CE | Vendite infragruppo | a | Acquisti infragruppo | 100 | |||||||
| CE SP | Merci c rim fin | a | Merci | 20 | |||||||
| CE SP | Merci cacquisto | a | Cassa | 80 | |||||||
| SP CE | Crediti vsoc gruppo | a | Vendita soc gruppo | 100 | |||||||
| CE | Acquisti soc gruppo | a | Debiti vsoc gruppo | 100 | |||||||
| CE SP | Merci | a | Merci c fim fin | 100 | |||||||
| CE | Acquisti soc gruppo | a | Debiti vsoc gruppo | 100 | |||||||
| CE SP | Merci | a | Merci c rim fin | 100 | |||||||
| CE SP | Merci cacquisto | a | Cassa | 80 | |||||||
| SP CE | Crediti vsoc gruppo | a | Vendita soc gruppo | 100 |
| SP | Fondo svalutazione | a | Diversi | 40 | |||||||
| SP | a | Riserve | 30 | ||||||||
| CE | a | Svalutazione crediti | 10 | ||||||||
| CE SP | Merci cacquisto | a | Cassa | 80 | |||||||
| SP CE | Cassa | a | Merci cvendita | 110 | |||||||
| CE SP | Merci cacquisto | a | Cassa | 80 | |||||||
| SP CE | Crediti vsoc gruppo | a | Vendita soc gruppo | 100 |
| CE SP | Merci cacquisto | a | Cassa | 80 | |||||||
| SP CE | Crediti vsoc gruppo | a | Vendita soc gruppo | 100 | |||||||
| CE SP | Acquisto soc gruppo | a | Deb vsoc gruppo | 100 | |||||||
| SP CE | Cassa | a | Merci cvendita | 110 | |||||||
| CE SP | Acquisto soc gruppo | a | Deb vsoc gruppo | 100 | |||||||
| SP CE | Cassa | a | Merci cvendita | 110 | |||||||
38
Partecipazioni non totalitarie
Si ipotizzi adesso che una societagrave A proceda allrsquoacquisto solo dellrsquo80 delle partecipazioni che compongono il capitale della societagrave B corrispondendo per dette partecipazioni un prezzo pari a 800
A Partecipi i
CapS 800 Totale 800 Totale
800 800
B Impianti
i i
1000
Totale 1000 Totale 1000
Debiti 500 Cap S 200 Ris 300
Emersione di differenze positive
CapS13
13
100013
13
Totale13
13
100013
13
Totale13
13
A13
13
B13
13
100013
13
80013
13
800 13
13
30013
13
50013
13
Debiti13
13
20013
13
Cap S13
13
Ris13
13
Totale13
13
80013
13
80013
13
Impianticipazioni13
13
Partecipcipazioni13
13
Totale13
13
13
39
Assumiamo infine che il valore economico della societagrave B alla data di acquisto sia pari a 1000 ossia 500 in piugrave rispetto al suo patrimonio netto contabile detta differenza in particolare egrave da attribuirebull per 200 agli impianti che hanno un valore corrente di 1200 rispetto al
loro valore contabile di 1000 e bull per 300 allrsquoavviamento che viene riconosciuto alla suddetta societagrave B
Emersione di differenze positive
Partecipazioni non totalitarie
40
Se dopo la distribuzione precedentemente esaminata permane invece una differenza negativa cioegrave il costo egrave inferiore alla corrispondente quota di patrimonio netto questa puograve essere dovuta abull una riduzione del valore derivante da un cattivo andamento economico bull Dallrsquoaver effettuato un buon affare
Emersione di differenze negative
41
art 33 del DLgs12791
bull Attribuire la differenza laquofondo di consolidamento per rischi e oneri futuriraquo nel caso sia dovuta alla previsione di risultati economici sfavorevoli
bull attribuire la differenza a laquoriserva di consolidamentoraquo negli altri casi
Emersione di differenze negative
42
Per lrsquoOIC innanzi tutto la differenza negativa deve essere utilizzata per ridurre proporzionalmente le attivitagrave immobilizzate Non cosigrave per il PCEL 4 che segue il principio della aggregazione a valori contabili
Se sussiste una ulteriore eccedenza negativa questa deve essere stanziata a bull laquofondo di consolidamento per rischi e oneri futuriraquo se si prevede che la
societagrave acquistata sosterragrave perditebull laquoriserva di consolidamentoraquo altri casi
Emersione di differenze negative
43
La societagrave laquoAraquo acquisisce lrsquointero capitale della societagrave laquoBraquo pagando 90 ciograve che contabilmente egrave valorizzato 100
Se intendiamo utilizzare la riserva avremo
A+B Immob 100
Totale 100 Totale 100
CapN 90 Riserva 10
Emersione di differenze negative
10013
13
Totale13
13
Riserva13
13
1013
13
10013
13
Totale13
13
A+B13
13
10013
13
9013
13
CapN13
13
Immob13
13
13
44
bull Ci possono essere casi in cui una partecipazione egrave significativa in cui il comune esercita una posizione di rilievo ma che tecnicamente non egrave controllata ai sensi dellrsquoart 2359 del Codice Civile
bull Egrave il caso di Hera per il Comune di Bologna e di tanti altri casibull In questo caso come si puograve fare
Un problema
45
laquoEgrave ammesso il consolidamento proporzionale di quelle aziende per e quali si configuri un controllo congiunto tra piugrave soggetti La dimostrazione del controllo congiunto deve essere illustrata e fondarsi su situazioni di diritto o di fattoraquo
In tal caso il PCEL 4 ammette il consolidamento proporzionale
Il PCEL 4 al n 25
46
ELIMINAZIONE PARTITE RECIPROCHE
47
Ai fini della procedura di consolidamento risulta necessario distinguere trabull operazioni che non hanno alcun effetto sul risultato consolidato (valori
reciproci)bull operazioni che influenzano lrsquoutile consolidato (utili-perdite interni)
ELIMINAZIONE PARTITE RECIPROCHE
48
Alcuni problemihellip
bull acquisti e vendite di beni quando la societagrave venditrice ha contabilizzato la vendita e la merce ancora in viaggio non egrave stata invece contabilizzata dalla controparte
bull pagamenti fatti da una societagrave allrsquoaltra la quale ancora non ha ricevuto il relativo accredito
bull errori materiali di fatturazione eo contabilizzazione
ELIMINAZIONE PARTITE RECIPROCHE
49
Si intendono tutti quei rapporti generati da operazioni interne al gruppo che trovano espressi nei singoli bilanci da
1 CREDITI E DEBITI
2 COSTI E RICAVI
1 Si devono elidere i crediti di una societagrave con i rispettivi debiti dellrsquoaltra2 Analogamente si devono elidere i costi con i rispettivi ricavi
VALORI RECIPROCI
50
Dopo la cessione ad una societagrave del gruppo le merci sono state vendute a terze economie
SOCIETAgraveB
SOCIETAgraveA
80 100 110
La societagrave A ha conseguito un ricavo di 110 la societagrave B ha sostenuto un costo di 80 a livello di gruppo vi egrave stato un profitto di 30 (20+10)
(Utile 20) (Utile 10)
51
Poniamo che la controllante A acquisti merci dalla controllata B per 100
bullldquoArdquo registrerebbe nella propria contabilitagrave
Merci cacq a Debiti vB 100
bullldquoBrdquo registrerebbe nella propria contabilitagrave
Cred vA a 100Merci cvend
A livello consolidato abbiamo quindi che
52
bullLe poste Cred vA Debiti vBe
Originano crediti e debiti infra-gruppo che e devono essere trattati come precedentemente visto
bullLe poste e
Compensandosi tra loro non alterano lrsquoutile di gruppo Lrsquoeffetto a livello di Stato Patrimoniale consolidato egrave quindi nullo sul foglio di consolidamento non dobbiamo operare alcun intervento
Merci cacq Merci cvend
53
CE SP Acquisto soc gruppo a Deb vsoc gruppo
100
SP CE Cassa a Merci cvendita 110
Acquirenteper il gruppo
Venditoreper il gruppo
CE SP Merci cacquisto a Cassa 80
SP CE Crediti vsoc gruppo a Vendita soc gruppo 100 CE SP Acquisto soc gruppo a Deb vsoc gruppo
100
SP CE Cassa a Merci cvendita 110
Consolidato
CE SP Merci cacquisto a Cassa 80
SP CE Crediti vsoc gruppo a Vendita soc gruppo 100
54
CE SP Merci cacquisto a Cassa 80
SP CE Cassa a Merci cvendita 110
Riepilogandohellip
Primahellip e dopohellip
200A
Part C+R 100B
Cassa C+RA+B
200Cassa C+R20Utile10Utile 30Utile
100 20 230
Debv100Cred
100Cassa210
Cassa13
13
21013
13
10013
13
CredvA13
13
10013
13
Debv13
13
3013
13
Utile13
13
Utile13
13
1013
13
Utile13
13
2013
13
Cassa13
13
B13
13
10013
13
2013
13
C+R13
13
13
Part13
13
A13
13
20013
13
C+R13
13
13
Cassa13
13
20013
13
23013
13
10013
13
A+B13
13
C+R13
13
13
13
55
bull Nei gruppi privati lrsquoIva ha natura solo finanziaria sia per lrsquoacquirente che per il venditore
bull Non egrave cosigrave nel Gruppo Ente Locale dove un credito per la partecipata contiene una quota di Iva che per lrsquoente locale rappresenta invece un costo
bull Quale soluzione si puograve adottare
Attenzione E lrsquoIVA
56
ldquoNel caso di operazioni tra controllante e sue controllate che comportino un trattamento fiscale difforme lrsquoimposta dovragrave essere considerata separatamente e non oggetto di elisione Nel caso dellrsquoimposta sul valore aggiunto infatti questa dovragrave rientrare come onere nel conto economico consolidato a causa della sua indetraibilitagrave per lrsquoente locale controllanterdquo
Il PCEL 4 al punto 24
57
Nel caso di operazioni tra la controllante e le sue controllate oggetto di un difforme trattamento fiscale lrsquoimposta non egrave oggetto di elisione Ad esempio lrsquoimposta sul valore aggiunto Ad esempio nei casi in cui risulta indetraibile lrsquoimposta sul valore aggiunto pagata dalla capogruppo a componenti del gruppo per le quali lrsquoIVA egrave detraibile non egrave oggetto di eliminazione e rientra tra i costi del conto economico consolidato
Lrsquoallegato 4
58
Utili generati da rapporti intervenuti tra societagrave appartenenti al gruppo
Sotto un profilo contabile si deve tenere presente chebull le eliminazioni riguardanti le operazioni dellrsquoesercizio hanno come contropartita
lrsquoutilebull le eliminazioni inerenti esercizi precedenti rettificano invece le riserve
SP Fondo svalutazione a Diversi 40 SP a Riserve 30 CE a Svalutazione crediti 10
Utili interni
59
SocietagraveB
SocietagraveA
80 100
Tra lrsquoacquisto da parte di B (cioegrave 80) e la successiva vendita a A (a 100) si egrave realizzato un profitto interno che dovragrave essere eliminato in quanto sopravvaluta
(Utile 20)
Le merci risultano ancora nel magazzino di una impresa del gruppo
bull Lrsquoutile della societagrave Bbull Il valore del magazzino della societagrave A
60
CE SP Merci cacquisto a Cassa 80
SP CE Crediti vsoc gruppo a Vendita soc gruppo 100
Acquisti soc gruppo a Debiti vsoc gruppo 100
SP Merci a Merci c rim fin 100
CE SP Merci cacquisto a Cassa 80
SP CE Crediti vsoc gruppo a Vendita soc gruppo 100
CE Acquisti soc gruppo a Debiti vsoc gruppo 100CE SP Merci a Merci c fim fin 100
BA
Cons
olid
ato
61
CE Debiti vsoc gruppo a Crediti vsoc gruppo 100
CE Vendite infragruppo a Acquisti infragruppo 100
CE SP Merci c rim fin a Merci 20
In questo modo si riduce il valore delle rimanenze in SP
Quindi per consolidarehellip
62
dovremmobull in primo luogo rettificare la plusvalenza interna contro il
costo sostenuto per lrsquoacquisto del bene da parte della societagrave acquirente
bull in secondo luogo eliminare lrsquoammortamento in eccesso
Situazione piugrave complessa
E nel caso di beni ammortizzabili
63
SOCIETArsquo AATTIVO PASSIVO
Part 100Cassa 20
C+R 200
SOCIETArsquo BATTIVO PASSIVO
Imp 80
C+R 100
SOCIETArsquo A+BATTIVO PASSIVO
C+R 200Cassa 120Imp 80
Cassa 100
Poniamo che la societagrave A possegga un impianto Costo storico 200 ammortizzato in 10 anni
La cessione avviene al sesto anno F amm 120 quindi valore contabile 80hellip
Situazione preesistente
64
X Libro giornale di A SP Cassa a Diversi 100 SP Impianti 80 CE Plusvalenza 20 Libro giornale di B SP SP Impianti a Cassa
100
X Scritture di consolidamento SP SP C+R a Partecipazioni 100 CE SP Plusvalenza (utile) a Impianti 20
SOCIETArsquo AATTIVO PASSIVO
Part 100Cassa 120
C+R 200
SOCIETArsquo BATTIVO PASSIVO
Imp 100 C+R 100
SOCIETArsquo A+BATTIVO PASSIVO
C+R 200Cassa 140Imp 80Utile 20 Cassa 20
65
SOCIETArsquo AATTIVO PASSIVO
Part 100Cassa 120
C+R 200
SOCIETArsquo BATTIVO PASSIVO
Imp 100 C+R 100
SOCIETArsquo A+BATTIVO PASSIVO
C+R 200Cassa 140Imp 80
Poniamo che la societagrave B stimi la residua vita utile dellrsquoimpianto in ulteriori 10 anni
hellip avremo quindi un ammortamento annuo da parte di B pari al 10 del suo costo di acquisto contro un ammortamento consolidato pari al 10 del precedente valore contabile
Cassa 20
SOCIETArsquo AATTIVO PASSIVO
Part 100Cassa 120
C+R 200
SOCIETArsquo BATTIVO PASSIVO
Imp 90 C+R 100
SOCIETArsquo A+BATTIVO PASSIVO
Cassa 140Imp 72ammort10
Utile 0Cassa 40 Ammort 8
Utile 2
66
X+1 Scritture di consolidamento SP SP Riserve a Impianti 20
X+1 Scritture di consolidamento SP CE Impianti a Ammortamento 2
2) Eliminazione plusvalenza
3) lrsquoanno successivo dovremo anche eliminare ammortamento in eccesso
Lrsquoammortamento in eccesso (10 contro 8) deve essere rettificatohellip Quindi
1) Consolidamento partecipazioni
X+1 Scritture di consolidamento SP SP C+R a Partecipazioni 100
Che a sua volta dovragrave essere compensato dalla riservahellip
67
X+1 Scritture di consolidamento SP SP C+R a Partecipazioni 100 SP SP Riserve (C+R) a Impianti 20
X+2 Scritture di consolidamento SP SP C+R a Partecipazioni 100 SP SP Riserve (C+R) a Impianti 18 SP CE Impianti a Ammortamento 2
X+3 Scritture di consolidamento SP SP C+R a Partecipazioni 100 SP SP Riserve (C+R) a Impianti 16 SP CE Impianti a Ammortamento 2
68
anno(a) valore bene in
bilancio di esercizio
(b) ammortinbilancio di esercizio
(c) valore bene in bilancio consolidato
(d) ammortin bilancio consolidato
(e=b-d)) differ ammort (f=b-d-f) plusval
0 100 - 80 - - 20 1 90 10 72 8 2 18 2 80 10 64 8 2 16 3 70 10 56 8 2 14 4 60 10 48 8 2 12 5 50 10 40 8 2 10 6 40 10 32 8 2 8 7 30 10 24 8 2 6 8 20 10 16 8 2 4 9 10 10 8 8 2 2
10 - 10 - 8 2 -100 80 20
| X+3 | Scritture di consolidamento | ||||||||||
| SP SP | C+R | a | Partecipazioni | 100 | |||||||
| SP SP | Riserve (C+R) | a | Impianti | 16 | |||||||
| SP CE | Impianti | a | Ammortamento | 2 |
| X+2 | Scritture di consolidamento | ||||||||||
| SP SP | C+R | a | Partecipazioni | 100 | |||||||
| SP SP | Riserve (C+R) | a | Impianti | 18 | |||||||
| SP CE | Impianti | a | Ammortamento | 2 |
| X+1 | Scritture di consolidamento | ||||||||||
| SP SP | C+R | a | Partecipazioni | 100 | |||||||
| SP SP | Riserve (C+R) | a | Impianti | 20 |
| X+1 | Scritture di consolidamento | ||||||||||
| SP SP | C+R | a | Partecipazioni | 100 |
| X+1 | Scritture di consolidamento | ||||||||||
| SP CE | Impianti | a | Ammortamento | 2 |
| X+1 | Scritture di consolidamento | ||||||||||
| SP SP | Riserve | a | Impianti | 20 |
| X | Scritture di consolidamento | ||||||||||
| SP SP | C+R | a | Partecipazioni | 100 | |||||||
| CE SP | Plusvalenza (utile) | a | Impianti | 20 |
| X | Libro giornale di A | ||||||||||
| SP | Cassa | a | Diversi | 100 | |||||||
| SP | Impianti | 80 | |||||||||
| CE | Plusvalenza | 20 | |||||||||
| Libro giornale di B | |||||||||||
| SP SP | Impianti | a | Cassa | 100 | |||||||
| CE | Debiti vsoc gruppo | a | Crediti vsoc gruppo | 100 | |||||||
| CE | Vendite infragruppo | a | Acquisti infragruppo | 100 | |||||||
| CE SP | Merci c rim fin | a | Merci | 20 | |||||||
| CE SP | Merci cacquisto | a | Cassa | 80 | |||||||
| SP CE | Crediti vsoc gruppo | a | Vendita soc gruppo | 100 | |||||||
| CE | Acquisti soc gruppo | a | Debiti vsoc gruppo | 100 | |||||||
| CE SP | Merci | a | Merci c fim fin | 100 | |||||||
| CE | Acquisti soc gruppo | a | Debiti vsoc gruppo | 100 | |||||||
| CE SP | Merci | a | Merci c rim fin | 100 | |||||||
| CE SP | Merci cacquisto | a | Cassa | 80 | |||||||
| SP CE | Crediti vsoc gruppo | a | Vendita soc gruppo | 100 |
| SP | Fondo svalutazione | a | Diversi | 40 | |||||||
| SP | a | Riserve | 30 | ||||||||
| CE | a | Svalutazione crediti | 10 | ||||||||
| CE SP | Merci cacquisto | a | Cassa | 80 | |||||||
| SP CE | Cassa | a | Merci cvendita | 110 | |||||||
| CE SP | Merci cacquisto | a | Cassa | 80 | |||||||
| SP CE | Crediti vsoc gruppo | a | Vendita soc gruppo | 100 |
| CE SP | Merci cacquisto | a | Cassa | 80 | |||||||
| SP CE | Crediti vsoc gruppo | a | Vendita soc gruppo | 100 | |||||||
| CE SP | Acquisto soc gruppo | a | Deb vsoc gruppo | 100 | |||||||
| SP CE | Cassa | a | Merci cvendita | 110 | |||||||
| CE SP | Acquisto soc gruppo | a | Deb vsoc gruppo | 100 | |||||||
| SP CE | Cassa | a | Merci cvendita | 110 | |||||||
39
Assumiamo infine che il valore economico della societagrave B alla data di acquisto sia pari a 1000 ossia 500 in piugrave rispetto al suo patrimonio netto contabile detta differenza in particolare egrave da attribuirebull per 200 agli impianti che hanno un valore corrente di 1200 rispetto al
loro valore contabile di 1000 e bull per 300 allrsquoavviamento che viene riconosciuto alla suddetta societagrave B
Emersione di differenze positive
Partecipazioni non totalitarie
40
Se dopo la distribuzione precedentemente esaminata permane invece una differenza negativa cioegrave il costo egrave inferiore alla corrispondente quota di patrimonio netto questa puograve essere dovuta abull una riduzione del valore derivante da un cattivo andamento economico bull Dallrsquoaver effettuato un buon affare
Emersione di differenze negative
41
art 33 del DLgs12791
bull Attribuire la differenza laquofondo di consolidamento per rischi e oneri futuriraquo nel caso sia dovuta alla previsione di risultati economici sfavorevoli
bull attribuire la differenza a laquoriserva di consolidamentoraquo negli altri casi
Emersione di differenze negative
42
Per lrsquoOIC innanzi tutto la differenza negativa deve essere utilizzata per ridurre proporzionalmente le attivitagrave immobilizzate Non cosigrave per il PCEL 4 che segue il principio della aggregazione a valori contabili
Se sussiste una ulteriore eccedenza negativa questa deve essere stanziata a bull laquofondo di consolidamento per rischi e oneri futuriraquo se si prevede che la
societagrave acquistata sosterragrave perditebull laquoriserva di consolidamentoraquo altri casi
Emersione di differenze negative
43
La societagrave laquoAraquo acquisisce lrsquointero capitale della societagrave laquoBraquo pagando 90 ciograve che contabilmente egrave valorizzato 100
Se intendiamo utilizzare la riserva avremo
A+B Immob 100
Totale 100 Totale 100
CapN 90 Riserva 10
Emersione di differenze negative
10013
13
Totale13
13
Riserva13
13
1013
13
10013
13
Totale13
13
A+B13
13
10013
13
9013
13
CapN13
13
Immob13
13
13
44
bull Ci possono essere casi in cui una partecipazione egrave significativa in cui il comune esercita una posizione di rilievo ma che tecnicamente non egrave controllata ai sensi dellrsquoart 2359 del Codice Civile
bull Egrave il caso di Hera per il Comune di Bologna e di tanti altri casibull In questo caso come si puograve fare
Un problema
45
laquoEgrave ammesso il consolidamento proporzionale di quelle aziende per e quali si configuri un controllo congiunto tra piugrave soggetti La dimostrazione del controllo congiunto deve essere illustrata e fondarsi su situazioni di diritto o di fattoraquo
In tal caso il PCEL 4 ammette il consolidamento proporzionale
Il PCEL 4 al n 25
46
ELIMINAZIONE PARTITE RECIPROCHE
47
Ai fini della procedura di consolidamento risulta necessario distinguere trabull operazioni che non hanno alcun effetto sul risultato consolidato (valori
reciproci)bull operazioni che influenzano lrsquoutile consolidato (utili-perdite interni)
ELIMINAZIONE PARTITE RECIPROCHE
48
Alcuni problemihellip
bull acquisti e vendite di beni quando la societagrave venditrice ha contabilizzato la vendita e la merce ancora in viaggio non egrave stata invece contabilizzata dalla controparte
bull pagamenti fatti da una societagrave allrsquoaltra la quale ancora non ha ricevuto il relativo accredito
bull errori materiali di fatturazione eo contabilizzazione
ELIMINAZIONE PARTITE RECIPROCHE
49
Si intendono tutti quei rapporti generati da operazioni interne al gruppo che trovano espressi nei singoli bilanci da
1 CREDITI E DEBITI
2 COSTI E RICAVI
1 Si devono elidere i crediti di una societagrave con i rispettivi debiti dellrsquoaltra2 Analogamente si devono elidere i costi con i rispettivi ricavi
VALORI RECIPROCI
50
Dopo la cessione ad una societagrave del gruppo le merci sono state vendute a terze economie
SOCIETAgraveB
SOCIETAgraveA
80 100 110
La societagrave A ha conseguito un ricavo di 110 la societagrave B ha sostenuto un costo di 80 a livello di gruppo vi egrave stato un profitto di 30 (20+10)
(Utile 20) (Utile 10)
51
Poniamo che la controllante A acquisti merci dalla controllata B per 100
bullldquoArdquo registrerebbe nella propria contabilitagrave
Merci cacq a Debiti vB 100
bullldquoBrdquo registrerebbe nella propria contabilitagrave
Cred vA a 100Merci cvend
A livello consolidato abbiamo quindi che
52
bullLe poste Cred vA Debiti vBe
Originano crediti e debiti infra-gruppo che e devono essere trattati come precedentemente visto
bullLe poste e
Compensandosi tra loro non alterano lrsquoutile di gruppo Lrsquoeffetto a livello di Stato Patrimoniale consolidato egrave quindi nullo sul foglio di consolidamento non dobbiamo operare alcun intervento
Merci cacq Merci cvend
53
CE SP Acquisto soc gruppo a Deb vsoc gruppo
100
SP CE Cassa a Merci cvendita 110
Acquirenteper il gruppo
Venditoreper il gruppo
CE SP Merci cacquisto a Cassa 80
SP CE Crediti vsoc gruppo a Vendita soc gruppo 100 CE SP Acquisto soc gruppo a Deb vsoc gruppo
100
SP CE Cassa a Merci cvendita 110
Consolidato
CE SP Merci cacquisto a Cassa 80
SP CE Crediti vsoc gruppo a Vendita soc gruppo 100
54
CE SP Merci cacquisto a Cassa 80
SP CE Cassa a Merci cvendita 110
Riepilogandohellip
Primahellip e dopohellip
200A
Part C+R 100B
Cassa C+RA+B
200Cassa C+R20Utile10Utile 30Utile
100 20 230
Debv100Cred
100Cassa210
Cassa13
13
21013
13
10013
13
CredvA13
13
10013
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Debv13
13
3013
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Utile13
13
Utile13
13
1013
13
Utile13
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2013
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Cassa13
13
B13
13
10013
13
2013
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C+R13
13
13
Part13
13
A13
13
20013
13
C+R13
13
13
Cassa13
13
20013
13
23013
13
10013
13
A+B13
13
C+R13
13
13
13
55
bull Nei gruppi privati lrsquoIva ha natura solo finanziaria sia per lrsquoacquirente che per il venditore
bull Non egrave cosigrave nel Gruppo Ente Locale dove un credito per la partecipata contiene una quota di Iva che per lrsquoente locale rappresenta invece un costo
bull Quale soluzione si puograve adottare
Attenzione E lrsquoIVA
56
ldquoNel caso di operazioni tra controllante e sue controllate che comportino un trattamento fiscale difforme lrsquoimposta dovragrave essere considerata separatamente e non oggetto di elisione Nel caso dellrsquoimposta sul valore aggiunto infatti questa dovragrave rientrare come onere nel conto economico consolidato a causa della sua indetraibilitagrave per lrsquoente locale controllanterdquo
Il PCEL 4 al punto 24
57
Nel caso di operazioni tra la controllante e le sue controllate oggetto di un difforme trattamento fiscale lrsquoimposta non egrave oggetto di elisione Ad esempio lrsquoimposta sul valore aggiunto Ad esempio nei casi in cui risulta indetraibile lrsquoimposta sul valore aggiunto pagata dalla capogruppo a componenti del gruppo per le quali lrsquoIVA egrave detraibile non egrave oggetto di eliminazione e rientra tra i costi del conto economico consolidato
Lrsquoallegato 4
58
Utili generati da rapporti intervenuti tra societagrave appartenenti al gruppo
Sotto un profilo contabile si deve tenere presente chebull le eliminazioni riguardanti le operazioni dellrsquoesercizio hanno come contropartita
lrsquoutilebull le eliminazioni inerenti esercizi precedenti rettificano invece le riserve
SP Fondo svalutazione a Diversi 40 SP a Riserve 30 CE a Svalutazione crediti 10
Utili interni
59
SocietagraveB
SocietagraveA
80 100
Tra lrsquoacquisto da parte di B (cioegrave 80) e la successiva vendita a A (a 100) si egrave realizzato un profitto interno che dovragrave essere eliminato in quanto sopravvaluta
(Utile 20)
Le merci risultano ancora nel magazzino di una impresa del gruppo
bull Lrsquoutile della societagrave Bbull Il valore del magazzino della societagrave A
60
CE SP Merci cacquisto a Cassa 80
SP CE Crediti vsoc gruppo a Vendita soc gruppo 100
Acquisti soc gruppo a Debiti vsoc gruppo 100
SP Merci a Merci c rim fin 100
CE SP Merci cacquisto a Cassa 80
SP CE Crediti vsoc gruppo a Vendita soc gruppo 100
CE Acquisti soc gruppo a Debiti vsoc gruppo 100CE SP Merci a Merci c fim fin 100
BA
Cons
olid
ato
61
CE Debiti vsoc gruppo a Crediti vsoc gruppo 100
CE Vendite infragruppo a Acquisti infragruppo 100
CE SP Merci c rim fin a Merci 20
In questo modo si riduce il valore delle rimanenze in SP
Quindi per consolidarehellip
62
dovremmobull in primo luogo rettificare la plusvalenza interna contro il
costo sostenuto per lrsquoacquisto del bene da parte della societagrave acquirente
bull in secondo luogo eliminare lrsquoammortamento in eccesso
Situazione piugrave complessa
E nel caso di beni ammortizzabili
63
SOCIETArsquo AATTIVO PASSIVO
Part 100Cassa 20
C+R 200
SOCIETArsquo BATTIVO PASSIVO
Imp 80
C+R 100
SOCIETArsquo A+BATTIVO PASSIVO
C+R 200Cassa 120Imp 80
Cassa 100
Poniamo che la societagrave A possegga un impianto Costo storico 200 ammortizzato in 10 anni
La cessione avviene al sesto anno F amm 120 quindi valore contabile 80hellip
Situazione preesistente
64
X Libro giornale di A SP Cassa a Diversi 100 SP Impianti 80 CE Plusvalenza 20 Libro giornale di B SP SP Impianti a Cassa
100
X Scritture di consolidamento SP SP C+R a Partecipazioni 100 CE SP Plusvalenza (utile) a Impianti 20
SOCIETArsquo AATTIVO PASSIVO
Part 100Cassa 120
C+R 200
SOCIETArsquo BATTIVO PASSIVO
Imp 100 C+R 100
SOCIETArsquo A+BATTIVO PASSIVO
C+R 200Cassa 140Imp 80Utile 20 Cassa 20
65
SOCIETArsquo AATTIVO PASSIVO
Part 100Cassa 120
C+R 200
SOCIETArsquo BATTIVO PASSIVO
Imp 100 C+R 100
SOCIETArsquo A+BATTIVO PASSIVO
C+R 200Cassa 140Imp 80
Poniamo che la societagrave B stimi la residua vita utile dellrsquoimpianto in ulteriori 10 anni
hellip avremo quindi un ammortamento annuo da parte di B pari al 10 del suo costo di acquisto contro un ammortamento consolidato pari al 10 del precedente valore contabile
Cassa 20
SOCIETArsquo AATTIVO PASSIVO
Part 100Cassa 120
C+R 200
SOCIETArsquo BATTIVO PASSIVO
Imp 90 C+R 100
SOCIETArsquo A+BATTIVO PASSIVO
Cassa 140Imp 72ammort10
Utile 0Cassa 40 Ammort 8
Utile 2
66
X+1 Scritture di consolidamento SP SP Riserve a Impianti 20
X+1 Scritture di consolidamento SP CE Impianti a Ammortamento 2
2) Eliminazione plusvalenza
3) lrsquoanno successivo dovremo anche eliminare ammortamento in eccesso
Lrsquoammortamento in eccesso (10 contro 8) deve essere rettificatohellip Quindi
1) Consolidamento partecipazioni
X+1 Scritture di consolidamento SP SP C+R a Partecipazioni 100
Che a sua volta dovragrave essere compensato dalla riservahellip
67
X+1 Scritture di consolidamento SP SP C+R a Partecipazioni 100 SP SP Riserve (C+R) a Impianti 20
X+2 Scritture di consolidamento SP SP C+R a Partecipazioni 100 SP SP Riserve (C+R) a Impianti 18 SP CE Impianti a Ammortamento 2
X+3 Scritture di consolidamento SP SP C+R a Partecipazioni 100 SP SP Riserve (C+R) a Impianti 16 SP CE Impianti a Ammortamento 2
68
anno(a) valore bene in
bilancio di esercizio
(b) ammortinbilancio di esercizio
(c) valore bene in bilancio consolidato
(d) ammortin bilancio consolidato
(e=b-d)) differ ammort (f=b-d-f) plusval
0 100 - 80 - - 20 1 90 10 72 8 2 18 2 80 10 64 8 2 16 3 70 10 56 8 2 14 4 60 10 48 8 2 12 5 50 10 40 8 2 10 6 40 10 32 8 2 8 7 30 10 24 8 2 6 8 20 10 16 8 2 4 9 10 10 8 8 2 2
10 - 10 - 8 2 -100 80 20
| X+3 | Scritture di consolidamento | ||||||||||
| SP SP | C+R | a | Partecipazioni | 100 | |||||||
| SP SP | Riserve (C+R) | a | Impianti | 16 | |||||||
| SP CE | Impianti | a | Ammortamento | 2 |
| X+2 | Scritture di consolidamento | ||||||||||
| SP SP | C+R | a | Partecipazioni | 100 | |||||||
| SP SP | Riserve (C+R) | a | Impianti | 18 | |||||||
| SP CE | Impianti | a | Ammortamento | 2 |
| X+1 | Scritture di consolidamento | ||||||||||
| SP SP | C+R | a | Partecipazioni | 100 | |||||||
| SP SP | Riserve (C+R) | a | Impianti | 20 |
| X+1 | Scritture di consolidamento | ||||||||||
| SP SP | C+R | a | Partecipazioni | 100 |
| X+1 | Scritture di consolidamento | ||||||||||
| SP CE | Impianti | a | Ammortamento | 2 |
| X+1 | Scritture di consolidamento | ||||||||||
| SP SP | Riserve | a | Impianti | 20 |
| X | Scritture di consolidamento | ||||||||||
| SP SP | C+R | a | Partecipazioni | 100 | |||||||
| CE SP | Plusvalenza (utile) | a | Impianti | 20 |
| X | Libro giornale di A | ||||||||||
| SP | Cassa | a | Diversi | 100 | |||||||
| SP | Impianti | 80 | |||||||||
| CE | Plusvalenza | 20 | |||||||||
| Libro giornale di B | |||||||||||
| SP SP | Impianti | a | Cassa | 100 | |||||||
| CE | Debiti vsoc gruppo | a | Crediti vsoc gruppo | 100 | |||||||
| CE | Vendite infragruppo | a | Acquisti infragruppo | 100 | |||||||
| CE SP | Merci c rim fin | a | Merci | 20 | |||||||
| CE SP | Merci cacquisto | a | Cassa | 80 | |||||||
| SP CE | Crediti vsoc gruppo | a | Vendita soc gruppo | 100 | |||||||
| CE | Acquisti soc gruppo | a | Debiti vsoc gruppo | 100 | |||||||
| CE SP | Merci | a | Merci c fim fin | 100 | |||||||
| CE | Acquisti soc gruppo | a | Debiti vsoc gruppo | 100 | |||||||
| CE SP | Merci | a | Merci c rim fin | 100 | |||||||
| CE SP | Merci cacquisto | a | Cassa | 80 | |||||||
| SP CE | Crediti vsoc gruppo | a | Vendita soc gruppo | 100 |
| SP | Fondo svalutazione | a | Diversi | 40 | |||||||
| SP | a | Riserve | 30 | ||||||||
| CE | a | Svalutazione crediti | 10 | ||||||||
| CE SP | Merci cacquisto | a | Cassa | 80 | |||||||
| SP CE | Cassa | a | Merci cvendita | 110 | |||||||
| CE SP | Merci cacquisto | a | Cassa | 80 | |||||||
| SP CE | Crediti vsoc gruppo | a | Vendita soc gruppo | 100 |
| CE SP | Merci cacquisto | a | Cassa | 80 | |||||||
| SP CE | Crediti vsoc gruppo | a | Vendita soc gruppo | 100 | |||||||
| CE SP | Acquisto soc gruppo | a | Deb vsoc gruppo | 100 | |||||||
| SP CE | Cassa | a | Merci cvendita | 110 | |||||||
| CE SP | Acquisto soc gruppo | a | Deb vsoc gruppo | 100 | |||||||
| SP CE | Cassa | a | Merci cvendita | 110 | |||||||
40
Se dopo la distribuzione precedentemente esaminata permane invece una differenza negativa cioegrave il costo egrave inferiore alla corrispondente quota di patrimonio netto questa puograve essere dovuta abull una riduzione del valore derivante da un cattivo andamento economico bull Dallrsquoaver effettuato un buon affare
Emersione di differenze negative
41
art 33 del DLgs12791
bull Attribuire la differenza laquofondo di consolidamento per rischi e oneri futuriraquo nel caso sia dovuta alla previsione di risultati economici sfavorevoli
bull attribuire la differenza a laquoriserva di consolidamentoraquo negli altri casi
Emersione di differenze negative
42
Per lrsquoOIC innanzi tutto la differenza negativa deve essere utilizzata per ridurre proporzionalmente le attivitagrave immobilizzate Non cosigrave per il PCEL 4 che segue il principio della aggregazione a valori contabili
Se sussiste una ulteriore eccedenza negativa questa deve essere stanziata a bull laquofondo di consolidamento per rischi e oneri futuriraquo se si prevede che la
societagrave acquistata sosterragrave perditebull laquoriserva di consolidamentoraquo altri casi
Emersione di differenze negative
43
La societagrave laquoAraquo acquisisce lrsquointero capitale della societagrave laquoBraquo pagando 90 ciograve che contabilmente egrave valorizzato 100
Se intendiamo utilizzare la riserva avremo
A+B Immob 100
Totale 100 Totale 100
CapN 90 Riserva 10
Emersione di differenze negative
10013
13
Totale13
13
Riserva13
13
1013
13
10013
13
Totale13
13
A+B13
13
10013
13
9013
13
CapN13
13
Immob13
13
13
44
bull Ci possono essere casi in cui una partecipazione egrave significativa in cui il comune esercita una posizione di rilievo ma che tecnicamente non egrave controllata ai sensi dellrsquoart 2359 del Codice Civile
bull Egrave il caso di Hera per il Comune di Bologna e di tanti altri casibull In questo caso come si puograve fare
Un problema
45
laquoEgrave ammesso il consolidamento proporzionale di quelle aziende per e quali si configuri un controllo congiunto tra piugrave soggetti La dimostrazione del controllo congiunto deve essere illustrata e fondarsi su situazioni di diritto o di fattoraquo
In tal caso il PCEL 4 ammette il consolidamento proporzionale
Il PCEL 4 al n 25
46
ELIMINAZIONE PARTITE RECIPROCHE
47
Ai fini della procedura di consolidamento risulta necessario distinguere trabull operazioni che non hanno alcun effetto sul risultato consolidato (valori
reciproci)bull operazioni che influenzano lrsquoutile consolidato (utili-perdite interni)
ELIMINAZIONE PARTITE RECIPROCHE
48
Alcuni problemihellip
bull acquisti e vendite di beni quando la societagrave venditrice ha contabilizzato la vendita e la merce ancora in viaggio non egrave stata invece contabilizzata dalla controparte
bull pagamenti fatti da una societagrave allrsquoaltra la quale ancora non ha ricevuto il relativo accredito
bull errori materiali di fatturazione eo contabilizzazione
ELIMINAZIONE PARTITE RECIPROCHE
49
Si intendono tutti quei rapporti generati da operazioni interne al gruppo che trovano espressi nei singoli bilanci da
1 CREDITI E DEBITI
2 COSTI E RICAVI
1 Si devono elidere i crediti di una societagrave con i rispettivi debiti dellrsquoaltra2 Analogamente si devono elidere i costi con i rispettivi ricavi
VALORI RECIPROCI
50
Dopo la cessione ad una societagrave del gruppo le merci sono state vendute a terze economie
SOCIETAgraveB
SOCIETAgraveA
80 100 110
La societagrave A ha conseguito un ricavo di 110 la societagrave B ha sostenuto un costo di 80 a livello di gruppo vi egrave stato un profitto di 30 (20+10)
(Utile 20) (Utile 10)
51
Poniamo che la controllante A acquisti merci dalla controllata B per 100
bullldquoArdquo registrerebbe nella propria contabilitagrave
Merci cacq a Debiti vB 100
bullldquoBrdquo registrerebbe nella propria contabilitagrave
Cred vA a 100Merci cvend
A livello consolidato abbiamo quindi che
52
bullLe poste Cred vA Debiti vBe
Originano crediti e debiti infra-gruppo che e devono essere trattati come precedentemente visto
bullLe poste e
Compensandosi tra loro non alterano lrsquoutile di gruppo Lrsquoeffetto a livello di Stato Patrimoniale consolidato egrave quindi nullo sul foglio di consolidamento non dobbiamo operare alcun intervento
Merci cacq Merci cvend
53
CE SP Acquisto soc gruppo a Deb vsoc gruppo
100
SP CE Cassa a Merci cvendita 110
Acquirenteper il gruppo
Venditoreper il gruppo
CE SP Merci cacquisto a Cassa 80
SP CE Crediti vsoc gruppo a Vendita soc gruppo 100 CE SP Acquisto soc gruppo a Deb vsoc gruppo
100
SP CE Cassa a Merci cvendita 110
Consolidato
CE SP Merci cacquisto a Cassa 80
SP CE Crediti vsoc gruppo a Vendita soc gruppo 100
54
CE SP Merci cacquisto a Cassa 80
SP CE Cassa a Merci cvendita 110
Riepilogandohellip
Primahellip e dopohellip
200A
Part C+R 100B
Cassa C+RA+B
200Cassa C+R20Utile10Utile 30Utile
100 20 230
Debv100Cred
100Cassa210
Cassa13
13
21013
13
10013
13
CredvA13
13
10013
13
Debv13
13
3013
13
Utile13
13
Utile13
13
1013
13
Utile13
13
2013
13
Cassa13
13
B13
13
10013
13
2013
13
C+R13
13
13
Part13
13
A13
13
20013
13
C+R13
13
13
Cassa13
13
20013
13
23013
13
10013
13
A+B13
13
C+R13
13
13
13
55
bull Nei gruppi privati lrsquoIva ha natura solo finanziaria sia per lrsquoacquirente che per il venditore
bull Non egrave cosigrave nel Gruppo Ente Locale dove un credito per la partecipata contiene una quota di Iva che per lrsquoente locale rappresenta invece un costo
bull Quale soluzione si puograve adottare
Attenzione E lrsquoIVA
56
ldquoNel caso di operazioni tra controllante e sue controllate che comportino un trattamento fiscale difforme lrsquoimposta dovragrave essere considerata separatamente e non oggetto di elisione Nel caso dellrsquoimposta sul valore aggiunto infatti questa dovragrave rientrare come onere nel conto economico consolidato a causa della sua indetraibilitagrave per lrsquoente locale controllanterdquo
Il PCEL 4 al punto 24
57
Nel caso di operazioni tra la controllante e le sue controllate oggetto di un difforme trattamento fiscale lrsquoimposta non egrave oggetto di elisione Ad esempio lrsquoimposta sul valore aggiunto Ad esempio nei casi in cui risulta indetraibile lrsquoimposta sul valore aggiunto pagata dalla capogruppo a componenti del gruppo per le quali lrsquoIVA egrave detraibile non egrave oggetto di eliminazione e rientra tra i costi del conto economico consolidato
Lrsquoallegato 4
58
Utili generati da rapporti intervenuti tra societagrave appartenenti al gruppo
Sotto un profilo contabile si deve tenere presente chebull le eliminazioni riguardanti le operazioni dellrsquoesercizio hanno come contropartita
lrsquoutilebull le eliminazioni inerenti esercizi precedenti rettificano invece le riserve
SP Fondo svalutazione a Diversi 40 SP a Riserve 30 CE a Svalutazione crediti 10
Utili interni
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SocietagraveB
SocietagraveA
80 100
Tra lrsquoacquisto da parte di B (cioegrave 80) e la successiva vendita a A (a 100) si egrave realizzato un profitto interno che dovragrave essere eliminato in quanto sopravvaluta
(Utile 20)
Le merci risultano ancora nel magazzino di una impresa del gruppo
bull Lrsquoutile della societagrave Bbull Il valore del magazzino della societagrave A
60
CE SP Merci cacquisto a Cassa 80
SP CE Crediti vsoc gruppo a Vendita soc gruppo 100
Acquisti soc gruppo a Debiti vsoc gruppo 100
SP Merci a Merci c rim fin 100
CE SP Merci cacquisto a Cassa 80
SP CE Crediti vsoc gruppo a Vendita soc gruppo 100
CE Acquisti soc gruppo a Debiti vsoc gruppo 100CE SP Merci a Merci c fim fin 100
BA
Cons
olid
ato
61
CE Debiti vsoc gruppo a Crediti vsoc gruppo 100
CE Vendite infragruppo a Acquisti infragruppo 100
CE SP Merci c rim fin a Merci 20
In questo modo si riduce il valore delle rimanenze in SP
Quindi per consolidarehellip
62
dovremmobull in primo luogo rettificare la plusvalenza interna contro il
costo sostenuto per lrsquoacquisto del bene da parte della societagrave acquirente
bull in secondo luogo eliminare lrsquoammortamento in eccesso
Situazione piugrave complessa
E nel caso di beni ammortizzabili
63
SOCIETArsquo AATTIVO PASSIVO
Part 100Cassa 20
C+R 200
SOCIETArsquo BATTIVO PASSIVO
Imp 80
C+R 100
SOCIETArsquo A+BATTIVO PASSIVO
C+R 200Cassa 120Imp 80
Cassa 100
Poniamo che la societagrave A possegga un impianto Costo storico 200 ammortizzato in 10 anni
La cessione avviene al sesto anno F amm 120 quindi valore contabile 80hellip
Situazione preesistente
64
X Libro giornale di A SP Cassa a Diversi 100 SP Impianti 80 CE Plusvalenza 20 Libro giornale di B SP SP Impianti a Cassa
100
X Scritture di consolidamento SP SP C+R a Partecipazioni 100 CE SP Plusvalenza (utile) a Impianti 20
SOCIETArsquo AATTIVO PASSIVO
Part 100Cassa 120
C+R 200
SOCIETArsquo BATTIVO PASSIVO
Imp 100 C+R 100
SOCIETArsquo A+BATTIVO PASSIVO
C+R 200Cassa 140Imp 80Utile 20 Cassa 20
65
SOCIETArsquo AATTIVO PASSIVO
Part 100Cassa 120
C+R 200
SOCIETArsquo BATTIVO PASSIVO
Imp 100 C+R 100
SOCIETArsquo A+BATTIVO PASSIVO
C+R 200Cassa 140Imp 80
Poniamo che la societagrave B stimi la residua vita utile dellrsquoimpianto in ulteriori 10 anni
hellip avremo quindi un ammortamento annuo da parte di B pari al 10 del suo costo di acquisto contro un ammortamento consolidato pari al 10 del precedente valore contabile
Cassa 20
SOCIETArsquo AATTIVO PASSIVO
Part 100Cassa 120
C+R 200
SOCIETArsquo BATTIVO PASSIVO
Imp 90 C+R 100
SOCIETArsquo A+BATTIVO PASSIVO
Cassa 140Imp 72ammort10
Utile 0Cassa 40 Ammort 8
Utile 2
66
X+1 Scritture di consolidamento SP SP Riserve a Impianti 20
X+1 Scritture di consolidamento SP CE Impianti a Ammortamento 2
2) Eliminazione plusvalenza
3) lrsquoanno successivo dovremo anche eliminare ammortamento in eccesso
Lrsquoammortamento in eccesso (10 contro 8) deve essere rettificatohellip Quindi
1) Consolidamento partecipazioni
X+1 Scritture di consolidamento SP SP C+R a Partecipazioni 100
Che a sua volta dovragrave essere compensato dalla riservahellip
67
X+1 Scritture di consolidamento SP SP C+R a Partecipazioni 100 SP SP Riserve (C+R) a Impianti 20
X+2 Scritture di consolidamento SP SP C+R a Partecipazioni 100 SP SP Riserve (C+R) a Impianti 18 SP CE Impianti a Ammortamento 2
X+3 Scritture di consolidamento SP SP C+R a Partecipazioni 100 SP SP Riserve (C+R) a Impianti 16 SP CE Impianti a Ammortamento 2
68
anno(a) valore bene in
bilancio di esercizio
(b) ammortinbilancio di esercizio
(c) valore bene in bilancio consolidato
(d) ammortin bilancio consolidato
(e=b-d)) differ ammort (f=b-d-f) plusval
0 100 - 80 - - 20 1 90 10 72 8 2 18 2 80 10 64 8 2 16 3 70 10 56 8 2 14 4 60 10 48 8 2 12 5 50 10 40 8 2 10 6 40 10 32 8 2 8 7 30 10 24 8 2 6 8 20 10 16 8 2 4 9 10 10 8 8 2 2
10 - 10 - 8 2 -100 80 20
| X+3 | Scritture di consolidamento | ||||||||||
| SP SP | C+R | a | Partecipazioni | 100 | |||||||
| SP SP | Riserve (C+R) | a | Impianti | 16 | |||||||
| SP CE | Impianti | a | Ammortamento | 2 |
| X+2 | Scritture di consolidamento | ||||||||||
| SP SP | C+R | a | Partecipazioni | 100 | |||||||
| SP SP | Riserve (C+R) | a | Impianti | 18 | |||||||
| SP CE | Impianti | a | Ammortamento | 2 |
| X+1 | Scritture di consolidamento | ||||||||||
| SP SP | C+R | a | Partecipazioni | 100 | |||||||
| SP SP | Riserve (C+R) | a | Impianti | 20 |
| X+1 | Scritture di consolidamento | ||||||||||
| SP SP | C+R | a | Partecipazioni | 100 |
| X+1 | Scritture di consolidamento | ||||||||||
| SP CE | Impianti | a | Ammortamento | 2 |
| X+1 | Scritture di consolidamento | ||||||||||
| SP SP | Riserve | a | Impianti | 20 |
| X | Scritture di consolidamento | ||||||||||
| SP SP | C+R | a | Partecipazioni | 100 | |||||||
| CE SP | Plusvalenza (utile) | a | Impianti | 20 |
| X | Libro giornale di A | ||||||||||
| SP | Cassa | a | Diversi | 100 | |||||||
| SP | Impianti | 80 | |||||||||
| CE | Plusvalenza | 20 | |||||||||
| Libro giornale di B | |||||||||||
| SP SP | Impianti | a | Cassa | 100 | |||||||
| CE | Debiti vsoc gruppo | a | Crediti vsoc gruppo | 100 | |||||||
| CE | Vendite infragruppo | a | Acquisti infragruppo | 100 | |||||||
| CE SP | Merci c rim fin | a | Merci | 20 | |||||||
| CE SP | Merci cacquisto | a | Cassa | 80 | |||||||
| SP CE | Crediti vsoc gruppo | a | Vendita soc gruppo | 100 | |||||||
| CE | Acquisti soc gruppo | a | Debiti vsoc gruppo | 100 | |||||||
| CE SP | Merci | a | Merci c fim fin | 100 | |||||||
| CE | Acquisti soc gruppo | a | Debiti vsoc gruppo | 100 | |||||||
| CE SP | Merci | a | Merci c rim fin | 100 | |||||||
| CE SP | Merci cacquisto | a | Cassa | 80 | |||||||
| SP CE | Crediti vsoc gruppo | a | Vendita soc gruppo | 100 |
| SP | Fondo svalutazione | a | Diversi | 40 | |||||||
| SP | a | Riserve | 30 | ||||||||
| CE | a | Svalutazione crediti | 10 | ||||||||
| CE SP | Merci cacquisto | a | Cassa | 80 | |||||||
| SP CE | Cassa | a | Merci cvendita | 110 | |||||||
| CE SP | Merci cacquisto | a | Cassa | 80 | |||||||
| SP CE | Crediti vsoc gruppo | a | Vendita soc gruppo | 100 |
| CE SP | Merci cacquisto | a | Cassa | 80 | |||||||
| SP CE | Crediti vsoc gruppo | a | Vendita soc gruppo | 100 | |||||||
| CE SP | Acquisto soc gruppo | a | Deb vsoc gruppo | 100 | |||||||
| SP CE | Cassa | a | Merci cvendita | 110 | |||||||
| CE SP | Acquisto soc gruppo | a | Deb vsoc gruppo | 100 | |||||||
| SP CE | Cassa | a | Merci cvendita | 110 | |||||||
41
art 33 del DLgs12791
bull Attribuire la differenza laquofondo di consolidamento per rischi e oneri futuriraquo nel caso sia dovuta alla previsione di risultati economici sfavorevoli
bull attribuire la differenza a laquoriserva di consolidamentoraquo negli altri casi
Emersione di differenze negative
42
Per lrsquoOIC innanzi tutto la differenza negativa deve essere utilizzata per ridurre proporzionalmente le attivitagrave immobilizzate Non cosigrave per il PCEL 4 che segue il principio della aggregazione a valori contabili
Se sussiste una ulteriore eccedenza negativa questa deve essere stanziata a bull laquofondo di consolidamento per rischi e oneri futuriraquo se si prevede che la
societagrave acquistata sosterragrave perditebull laquoriserva di consolidamentoraquo altri casi
Emersione di differenze negative
43
La societagrave laquoAraquo acquisisce lrsquointero capitale della societagrave laquoBraquo pagando 90 ciograve che contabilmente egrave valorizzato 100
Se intendiamo utilizzare la riserva avremo
A+B Immob 100
Totale 100 Totale 100
CapN 90 Riserva 10
Emersione di differenze negative
10013
13
Totale13
13
Riserva13
13
1013
13
10013
13
Totale13
13
A+B13
13
10013
13
9013
13
CapN13
13
Immob13
13
13
44
bull Ci possono essere casi in cui una partecipazione egrave significativa in cui il comune esercita una posizione di rilievo ma che tecnicamente non egrave controllata ai sensi dellrsquoart 2359 del Codice Civile
bull Egrave il caso di Hera per il Comune di Bologna e di tanti altri casibull In questo caso come si puograve fare
Un problema
45
laquoEgrave ammesso il consolidamento proporzionale di quelle aziende per e quali si configuri un controllo congiunto tra piugrave soggetti La dimostrazione del controllo congiunto deve essere illustrata e fondarsi su situazioni di diritto o di fattoraquo
In tal caso il PCEL 4 ammette il consolidamento proporzionale
Il PCEL 4 al n 25
46
ELIMINAZIONE PARTITE RECIPROCHE
47
Ai fini della procedura di consolidamento risulta necessario distinguere trabull operazioni che non hanno alcun effetto sul risultato consolidato (valori
reciproci)bull operazioni che influenzano lrsquoutile consolidato (utili-perdite interni)
ELIMINAZIONE PARTITE RECIPROCHE
48
Alcuni problemihellip
bull acquisti e vendite di beni quando la societagrave venditrice ha contabilizzato la vendita e la merce ancora in viaggio non egrave stata invece contabilizzata dalla controparte
bull pagamenti fatti da una societagrave allrsquoaltra la quale ancora non ha ricevuto il relativo accredito
bull errori materiali di fatturazione eo contabilizzazione
ELIMINAZIONE PARTITE RECIPROCHE
49
Si intendono tutti quei rapporti generati da operazioni interne al gruppo che trovano espressi nei singoli bilanci da
1 CREDITI E DEBITI
2 COSTI E RICAVI
1 Si devono elidere i crediti di una societagrave con i rispettivi debiti dellrsquoaltra2 Analogamente si devono elidere i costi con i rispettivi ricavi
VALORI RECIPROCI
50
Dopo la cessione ad una societagrave del gruppo le merci sono state vendute a terze economie
SOCIETAgraveB
SOCIETAgraveA
80 100 110
La societagrave A ha conseguito un ricavo di 110 la societagrave B ha sostenuto un costo di 80 a livello di gruppo vi egrave stato un profitto di 30 (20+10)
(Utile 20) (Utile 10)
51
Poniamo che la controllante A acquisti merci dalla controllata B per 100
bullldquoArdquo registrerebbe nella propria contabilitagrave
Merci cacq a Debiti vB 100
bullldquoBrdquo registrerebbe nella propria contabilitagrave
Cred vA a 100Merci cvend
A livello consolidato abbiamo quindi che
52
bullLe poste Cred vA Debiti vBe
Originano crediti e debiti infra-gruppo che e devono essere trattati come precedentemente visto
bullLe poste e
Compensandosi tra loro non alterano lrsquoutile di gruppo Lrsquoeffetto a livello di Stato Patrimoniale consolidato egrave quindi nullo sul foglio di consolidamento non dobbiamo operare alcun intervento
Merci cacq Merci cvend
53
CE SP Acquisto soc gruppo a Deb vsoc gruppo
100
SP CE Cassa a Merci cvendita 110
Acquirenteper il gruppo
Venditoreper il gruppo
CE SP Merci cacquisto a Cassa 80
SP CE Crediti vsoc gruppo a Vendita soc gruppo 100 CE SP Acquisto soc gruppo a Deb vsoc gruppo
100
SP CE Cassa a Merci cvendita 110
Consolidato
CE SP Merci cacquisto a Cassa 80
SP CE Crediti vsoc gruppo a Vendita soc gruppo 100
54
CE SP Merci cacquisto a Cassa 80
SP CE Cassa a Merci cvendita 110
Riepilogandohellip
Primahellip e dopohellip
200A
Part C+R 100B
Cassa C+RA+B
200Cassa C+R20Utile10Utile 30Utile
100 20 230
Debv100Cred
100Cassa210
Cassa13
13
21013
13
10013
13
CredvA13
13
10013
13
Debv13
13
3013
13
Utile13
13
Utile13
13
1013
13
Utile13
13
2013
13
Cassa13
13
B13
13
10013
13
2013
13
C+R13
13
13
Part13
13
A13
13
20013
13
C+R13
13
13
Cassa13
13
20013
13
23013
13
10013
13
A+B13
13
C+R13
13
13
13
55
bull Nei gruppi privati lrsquoIva ha natura solo finanziaria sia per lrsquoacquirente che per il venditore
bull Non egrave cosigrave nel Gruppo Ente Locale dove un credito per la partecipata contiene una quota di Iva che per lrsquoente locale rappresenta invece un costo
bull Quale soluzione si puograve adottare
Attenzione E lrsquoIVA
56
ldquoNel caso di operazioni tra controllante e sue controllate che comportino un trattamento fiscale difforme lrsquoimposta dovragrave essere considerata separatamente e non oggetto di elisione Nel caso dellrsquoimposta sul valore aggiunto infatti questa dovragrave rientrare come onere nel conto economico consolidato a causa della sua indetraibilitagrave per lrsquoente locale controllanterdquo
Il PCEL 4 al punto 24
57
Nel caso di operazioni tra la controllante e le sue controllate oggetto di un difforme trattamento fiscale lrsquoimposta non egrave oggetto di elisione Ad esempio lrsquoimposta sul valore aggiunto Ad esempio nei casi in cui risulta indetraibile lrsquoimposta sul valore aggiunto pagata dalla capogruppo a componenti del gruppo per le quali lrsquoIVA egrave detraibile non egrave oggetto di eliminazione e rientra tra i costi del conto economico consolidato
Lrsquoallegato 4
58
Utili generati da rapporti intervenuti tra societagrave appartenenti al gruppo
Sotto un profilo contabile si deve tenere presente chebull le eliminazioni riguardanti le operazioni dellrsquoesercizio hanno come contropartita
lrsquoutilebull le eliminazioni inerenti esercizi precedenti rettificano invece le riserve
SP Fondo svalutazione a Diversi 40 SP a Riserve 30 CE a Svalutazione crediti 10
Utili interni
59
SocietagraveB
SocietagraveA
80 100
Tra lrsquoacquisto da parte di B (cioegrave 80) e la successiva vendita a A (a 100) si egrave realizzato un profitto interno che dovragrave essere eliminato in quanto sopravvaluta
(Utile 20)
Le merci risultano ancora nel magazzino di una impresa del gruppo
bull Lrsquoutile della societagrave Bbull Il valore del magazzino della societagrave A
60
CE SP Merci cacquisto a Cassa 80
SP CE Crediti vsoc gruppo a Vendita soc gruppo 100
Acquisti soc gruppo a Debiti vsoc gruppo 100
SP Merci a Merci c rim fin 100
CE SP Merci cacquisto a Cassa 80
SP CE Crediti vsoc gruppo a Vendita soc gruppo 100
CE Acquisti soc gruppo a Debiti vsoc gruppo 100CE SP Merci a Merci c fim fin 100
BA
Cons
olid
ato
61
CE Debiti vsoc gruppo a Crediti vsoc gruppo 100
CE Vendite infragruppo a Acquisti infragruppo 100
CE SP Merci c rim fin a Merci 20
In questo modo si riduce il valore delle rimanenze in SP
Quindi per consolidarehellip
62
dovremmobull in primo luogo rettificare la plusvalenza interna contro il
costo sostenuto per lrsquoacquisto del bene da parte della societagrave acquirente
bull in secondo luogo eliminare lrsquoammortamento in eccesso
Situazione piugrave complessa
E nel caso di beni ammortizzabili
63
SOCIETArsquo AATTIVO PASSIVO
Part 100Cassa 20
C+R 200
SOCIETArsquo BATTIVO PASSIVO
Imp 80
C+R 100
SOCIETArsquo A+BATTIVO PASSIVO
C+R 200Cassa 120Imp 80
Cassa 100
Poniamo che la societagrave A possegga un impianto Costo storico 200 ammortizzato in 10 anni
La cessione avviene al sesto anno F amm 120 quindi valore contabile 80hellip
Situazione preesistente
64
X Libro giornale di A SP Cassa a Diversi 100 SP Impianti 80 CE Plusvalenza 20 Libro giornale di B SP SP Impianti a Cassa
100
X Scritture di consolidamento SP SP C+R a Partecipazioni 100 CE SP Plusvalenza (utile) a Impianti 20
SOCIETArsquo AATTIVO PASSIVO
Part 100Cassa 120
C+R 200
SOCIETArsquo BATTIVO PASSIVO
Imp 100 C+R 100
SOCIETArsquo A+BATTIVO PASSIVO
C+R 200Cassa 140Imp 80Utile 20 Cassa 20
65
SOCIETArsquo AATTIVO PASSIVO
Part 100Cassa 120
C+R 200
SOCIETArsquo BATTIVO PASSIVO
Imp 100 C+R 100
SOCIETArsquo A+BATTIVO PASSIVO
C+R 200Cassa 140Imp 80
Poniamo che la societagrave B stimi la residua vita utile dellrsquoimpianto in ulteriori 10 anni
hellip avremo quindi un ammortamento annuo da parte di B pari al 10 del suo costo di acquisto contro un ammortamento consolidato pari al 10 del precedente valore contabile
Cassa 20
SOCIETArsquo AATTIVO PASSIVO
Part 100Cassa 120
C+R 200
SOCIETArsquo BATTIVO PASSIVO
Imp 90 C+R 100
SOCIETArsquo A+BATTIVO PASSIVO
Cassa 140Imp 72ammort10
Utile 0Cassa 40 Ammort 8
Utile 2
66
X+1 Scritture di consolidamento SP SP Riserve a Impianti 20
X+1 Scritture di consolidamento SP CE Impianti a Ammortamento 2
2) Eliminazione plusvalenza
3) lrsquoanno successivo dovremo anche eliminare ammortamento in eccesso
Lrsquoammortamento in eccesso (10 contro 8) deve essere rettificatohellip Quindi
1) Consolidamento partecipazioni
X+1 Scritture di consolidamento SP SP C+R a Partecipazioni 100
Che a sua volta dovragrave essere compensato dalla riservahellip
67
X+1 Scritture di consolidamento SP SP C+R a Partecipazioni 100 SP SP Riserve (C+R) a Impianti 20
X+2 Scritture di consolidamento SP SP C+R a Partecipazioni 100 SP SP Riserve (C+R) a Impianti 18 SP CE Impianti a Ammortamento 2
X+3 Scritture di consolidamento SP SP C+R a Partecipazioni 100 SP SP Riserve (C+R) a Impianti 16 SP CE Impianti a Ammortamento 2
68
anno(a) valore bene in
bilancio di esercizio
(b) ammortinbilancio di esercizio
(c) valore bene in bilancio consolidato
(d) ammortin bilancio consolidato
(e=b-d)) differ ammort (f=b-d-f) plusval
0 100 - 80 - - 20 1 90 10 72 8 2 18 2 80 10 64 8 2 16 3 70 10 56 8 2 14 4 60 10 48 8 2 12 5 50 10 40 8 2 10 6 40 10 32 8 2 8 7 30 10 24 8 2 6 8 20 10 16 8 2 4 9 10 10 8 8 2 2
10 - 10 - 8 2 -100 80 20
| X+3 | Scritture di consolidamento | ||||||||||
| SP SP | C+R | a | Partecipazioni | 100 | |||||||
| SP SP | Riserve (C+R) | a | Impianti | 16 | |||||||
| SP CE | Impianti | a | Ammortamento | 2 |
| X+2 | Scritture di consolidamento | ||||||||||
| SP SP | C+R | a | Partecipazioni | 100 | |||||||
| SP SP | Riserve (C+R) | a | Impianti | 18 | |||||||
| SP CE | Impianti | a | Ammortamento | 2 |
| X+1 | Scritture di consolidamento | ||||||||||
| SP SP | C+R | a | Partecipazioni | 100 | |||||||
| SP SP | Riserve (C+R) | a | Impianti | 20 |
| X+1 | Scritture di consolidamento | ||||||||||
| SP SP | C+R | a | Partecipazioni | 100 |
| X+1 | Scritture di consolidamento | ||||||||||
| SP CE | Impianti | a | Ammortamento | 2 |
| X+1 | Scritture di consolidamento | ||||||||||
| SP SP | Riserve | a | Impianti | 20 |
| X | Scritture di consolidamento | ||||||||||
| SP SP | C+R | a | Partecipazioni | 100 | |||||||
| CE SP | Plusvalenza (utile) | a | Impianti | 20 |
| X | Libro giornale di A | ||||||||||
| SP | Cassa | a | Diversi | 100 | |||||||
| SP | Impianti | 80 | |||||||||
| CE | Plusvalenza | 20 | |||||||||
| Libro giornale di B | |||||||||||
| SP SP | Impianti | a | Cassa | 100 | |||||||
| CE | Debiti vsoc gruppo | a | Crediti vsoc gruppo | 100 | |||||||
| CE | Vendite infragruppo | a | Acquisti infragruppo | 100 | |||||||
| CE SP | Merci c rim fin | a | Merci | 20 | |||||||
| CE SP | Merci cacquisto | a | Cassa | 80 | |||||||
| SP CE | Crediti vsoc gruppo | a | Vendita soc gruppo | 100 | |||||||
| CE | Acquisti soc gruppo | a | Debiti vsoc gruppo | 100 | |||||||
| CE SP | Merci | a | Merci c fim fin | 100 | |||||||
| CE | Acquisti soc gruppo | a | Debiti vsoc gruppo | 100 | |||||||
| CE SP | Merci | a | Merci c rim fin | 100 | |||||||
| CE SP | Merci cacquisto | a | Cassa | 80 | |||||||
| SP CE | Crediti vsoc gruppo | a | Vendita soc gruppo | 100 |
| SP | Fondo svalutazione | a | Diversi | 40 | |||||||
| SP | a | Riserve | 30 | ||||||||
| CE | a | Svalutazione crediti | 10 | ||||||||
| CE SP | Merci cacquisto | a | Cassa | 80 | |||||||
| SP CE | Cassa | a | Merci cvendita | 110 | |||||||
| CE SP | Merci cacquisto | a | Cassa | 80 | |||||||
| SP CE | Crediti vsoc gruppo | a | Vendita soc gruppo | 100 |
| CE SP | Merci cacquisto | a | Cassa | 80 | |||||||
| SP CE | Crediti vsoc gruppo | a | Vendita soc gruppo | 100 | |||||||
| CE SP | Acquisto soc gruppo | a | Deb vsoc gruppo | 100 | |||||||
| SP CE | Cassa | a | Merci cvendita | 110 | |||||||
| CE SP | Acquisto soc gruppo | a | Deb vsoc gruppo | 100 | |||||||
| SP CE | Cassa | a | Merci cvendita | 110 | |||||||
42
Per lrsquoOIC innanzi tutto la differenza negativa deve essere utilizzata per ridurre proporzionalmente le attivitagrave immobilizzate Non cosigrave per il PCEL 4 che segue il principio della aggregazione a valori contabili
Se sussiste una ulteriore eccedenza negativa questa deve essere stanziata a bull laquofondo di consolidamento per rischi e oneri futuriraquo se si prevede che la
societagrave acquistata sosterragrave perditebull laquoriserva di consolidamentoraquo altri casi
Emersione di differenze negative
43
La societagrave laquoAraquo acquisisce lrsquointero capitale della societagrave laquoBraquo pagando 90 ciograve che contabilmente egrave valorizzato 100
Se intendiamo utilizzare la riserva avremo
A+B Immob 100
Totale 100 Totale 100
CapN 90 Riserva 10
Emersione di differenze negative
10013
13
Totale13
13
Riserva13
13
1013
13
10013
13
Totale13
13
A+B13
13
10013
13
9013
13
CapN13
13
Immob13
13
13
44
bull Ci possono essere casi in cui una partecipazione egrave significativa in cui il comune esercita una posizione di rilievo ma che tecnicamente non egrave controllata ai sensi dellrsquoart 2359 del Codice Civile
bull Egrave il caso di Hera per il Comune di Bologna e di tanti altri casibull In questo caso come si puograve fare
Un problema
45
laquoEgrave ammesso il consolidamento proporzionale di quelle aziende per e quali si configuri un controllo congiunto tra piugrave soggetti La dimostrazione del controllo congiunto deve essere illustrata e fondarsi su situazioni di diritto o di fattoraquo
In tal caso il PCEL 4 ammette il consolidamento proporzionale
Il PCEL 4 al n 25
46
ELIMINAZIONE PARTITE RECIPROCHE
47
Ai fini della procedura di consolidamento risulta necessario distinguere trabull operazioni che non hanno alcun effetto sul risultato consolidato (valori
reciproci)bull operazioni che influenzano lrsquoutile consolidato (utili-perdite interni)
ELIMINAZIONE PARTITE RECIPROCHE
48
Alcuni problemihellip
bull acquisti e vendite di beni quando la societagrave venditrice ha contabilizzato la vendita e la merce ancora in viaggio non egrave stata invece contabilizzata dalla controparte
bull pagamenti fatti da una societagrave allrsquoaltra la quale ancora non ha ricevuto il relativo accredito
bull errori materiali di fatturazione eo contabilizzazione
ELIMINAZIONE PARTITE RECIPROCHE
49
Si intendono tutti quei rapporti generati da operazioni interne al gruppo che trovano espressi nei singoli bilanci da
1 CREDITI E DEBITI
2 COSTI E RICAVI
1 Si devono elidere i crediti di una societagrave con i rispettivi debiti dellrsquoaltra2 Analogamente si devono elidere i costi con i rispettivi ricavi
VALORI RECIPROCI
50
Dopo la cessione ad una societagrave del gruppo le merci sono state vendute a terze economie
SOCIETAgraveB
SOCIETAgraveA
80 100 110
La societagrave A ha conseguito un ricavo di 110 la societagrave B ha sostenuto un costo di 80 a livello di gruppo vi egrave stato un profitto di 30 (20+10)
(Utile 20) (Utile 10)
51
Poniamo che la controllante A acquisti merci dalla controllata B per 100
bullldquoArdquo registrerebbe nella propria contabilitagrave
Merci cacq a Debiti vB 100
bullldquoBrdquo registrerebbe nella propria contabilitagrave
Cred vA a 100Merci cvend
A livello consolidato abbiamo quindi che
52
bullLe poste Cred vA Debiti vBe
Originano crediti e debiti infra-gruppo che e devono essere trattati come precedentemente visto
bullLe poste e
Compensandosi tra loro non alterano lrsquoutile di gruppo Lrsquoeffetto a livello di Stato Patrimoniale consolidato egrave quindi nullo sul foglio di consolidamento non dobbiamo operare alcun intervento
Merci cacq Merci cvend
53
CE SP Acquisto soc gruppo a Deb vsoc gruppo
100
SP CE Cassa a Merci cvendita 110
Acquirenteper il gruppo
Venditoreper il gruppo
CE SP Merci cacquisto a Cassa 80
SP CE Crediti vsoc gruppo a Vendita soc gruppo 100 CE SP Acquisto soc gruppo a Deb vsoc gruppo
100
SP CE Cassa a Merci cvendita 110
Consolidato
CE SP Merci cacquisto a Cassa 80
SP CE Crediti vsoc gruppo a Vendita soc gruppo 100
54
CE SP Merci cacquisto a Cassa 80
SP CE Cassa a Merci cvendita 110
Riepilogandohellip
Primahellip e dopohellip
200A
Part C+R 100B
Cassa C+RA+B
200Cassa C+R20Utile10Utile 30Utile
100 20 230
Debv100Cred
100Cassa210
Cassa13
13
21013
13
10013
13
CredvA13
13
10013
13
Debv13
13
3013
13
Utile13
13
Utile13
13
1013
13
Utile13
13
2013
13
Cassa13
13
B13
13
10013
13
2013
13
C+R13
13
13
Part13
13
A13
13
20013
13
C+R13
13
13
Cassa13
13
20013
13
23013
13
10013
13
A+B13
13
C+R13
13
13
13
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bull Nei gruppi privati lrsquoIva ha natura solo finanziaria sia per lrsquoacquirente che per il venditore
bull Non egrave cosigrave nel Gruppo Ente Locale dove un credito per la partecipata contiene una quota di Iva che per lrsquoente locale rappresenta invece un costo
bull Quale soluzione si puograve adottare
Attenzione E lrsquoIVA
56
ldquoNel caso di operazioni tra controllante e sue controllate che comportino un trattamento fiscale difforme lrsquoimposta dovragrave essere considerata separatamente e non oggetto di elisione Nel caso dellrsquoimposta sul valore aggiunto infatti questa dovragrave rientrare come onere nel conto economico consolidato a causa della sua indetraibilitagrave per lrsquoente locale controllanterdquo
Il PCEL 4 al punto 24
57
Nel caso di operazioni tra la controllante e le sue controllate oggetto di un difforme trattamento fiscale lrsquoimposta non egrave oggetto di elisione Ad esempio lrsquoimposta sul valore aggiunto Ad esempio nei casi in cui risulta indetraibile lrsquoimposta sul valore aggiunto pagata dalla capogruppo a componenti del gruppo per le quali lrsquoIVA egrave detraibile non egrave oggetto di eliminazione e rientra tra i costi del conto economico consolidato
Lrsquoallegato 4
58
Utili generati da rapporti intervenuti tra societagrave appartenenti al gruppo
Sotto un profilo contabile si deve tenere presente chebull le eliminazioni riguardanti le operazioni dellrsquoesercizio hanno come contropartita
lrsquoutilebull le eliminazioni inerenti esercizi precedenti rettificano invece le riserve
SP Fondo svalutazione a Diversi 40 SP a Riserve 30 CE a Svalutazione crediti 10
Utili interni
59
SocietagraveB
SocietagraveA
80 100
Tra lrsquoacquisto da parte di B (cioegrave 80) e la successiva vendita a A (a 100) si egrave realizzato un profitto interno che dovragrave essere eliminato in quanto sopravvaluta
(Utile 20)
Le merci risultano ancora nel magazzino di una impresa del gruppo
bull Lrsquoutile della societagrave Bbull Il valore del magazzino della societagrave A
60
CE SP Merci cacquisto a Cassa 80
SP CE Crediti vsoc gruppo a Vendita soc gruppo 100
Acquisti soc gruppo a Debiti vsoc gruppo 100
SP Merci a Merci c rim fin 100
CE SP Merci cacquisto a Cassa 80
SP CE Crediti vsoc gruppo a Vendita soc gruppo 100
CE Acquisti soc gruppo a Debiti vsoc gruppo 100CE SP Merci a Merci c fim fin 100
BA
Cons
olid
ato
61
CE Debiti vsoc gruppo a Crediti vsoc gruppo 100
CE Vendite infragruppo a Acquisti infragruppo 100
CE SP Merci c rim fin a Merci 20
In questo modo si riduce il valore delle rimanenze in SP
Quindi per consolidarehellip
62
dovremmobull in primo luogo rettificare la plusvalenza interna contro il
costo sostenuto per lrsquoacquisto del bene da parte della societagrave acquirente
bull in secondo luogo eliminare lrsquoammortamento in eccesso
Situazione piugrave complessa
E nel caso di beni ammortizzabili
63
SOCIETArsquo AATTIVO PASSIVO
Part 100Cassa 20
C+R 200
SOCIETArsquo BATTIVO PASSIVO
Imp 80
C+R 100
SOCIETArsquo A+BATTIVO PASSIVO
C+R 200Cassa 120Imp 80
Cassa 100
Poniamo che la societagrave A possegga un impianto Costo storico 200 ammortizzato in 10 anni
La cessione avviene al sesto anno F amm 120 quindi valore contabile 80hellip
Situazione preesistente
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X Libro giornale di A SP Cassa a Diversi 100 SP Impianti 80 CE Plusvalenza 20 Libro giornale di B SP SP Impianti a Cassa
100
X Scritture di consolidamento SP SP C+R a Partecipazioni 100 CE SP Plusvalenza (utile) a Impianti 20
SOCIETArsquo AATTIVO PASSIVO
Part 100Cassa 120
C+R 200
SOCIETArsquo BATTIVO PASSIVO
Imp 100 C+R 100
SOCIETArsquo A+BATTIVO PASSIVO
C+R 200Cassa 140Imp 80Utile 20 Cassa 20
65
SOCIETArsquo AATTIVO PASSIVO
Part 100Cassa 120
C+R 200
SOCIETArsquo BATTIVO PASSIVO
Imp 100 C+R 100
SOCIETArsquo A+BATTIVO PASSIVO
C+R 200Cassa 140Imp 80
Poniamo che la societagrave B stimi la residua vita utile dellrsquoimpianto in ulteriori 10 anni
hellip avremo quindi un ammortamento annuo da parte di B pari al 10 del suo costo di acquisto contro un ammortamento consolidato pari al 10 del precedente valore contabile
Cassa 20
SOCIETArsquo AATTIVO PASSIVO
Part 100Cassa 120
C+R 200
SOCIETArsquo BATTIVO PASSIVO
Imp 90 C+R 100
SOCIETArsquo A+BATTIVO PASSIVO
Cassa 140Imp 72ammort10
Utile 0Cassa 40 Ammort 8
Utile 2
66
X+1 Scritture di consolidamento SP SP Riserve a Impianti 20
X+1 Scritture di consolidamento SP CE Impianti a Ammortamento 2
2) Eliminazione plusvalenza
3) lrsquoanno successivo dovremo anche eliminare ammortamento in eccesso
Lrsquoammortamento in eccesso (10 contro 8) deve essere rettificatohellip Quindi
1) Consolidamento partecipazioni
X+1 Scritture di consolidamento SP SP C+R a Partecipazioni 100
Che a sua volta dovragrave essere compensato dalla riservahellip
67
X+1 Scritture di consolidamento SP SP C+R a Partecipazioni 100 SP SP Riserve (C+R) a Impianti 20
X+2 Scritture di consolidamento SP SP C+R a Partecipazioni 100 SP SP Riserve (C+R) a Impianti 18 SP CE Impianti a Ammortamento 2
X+3 Scritture di consolidamento SP SP C+R a Partecipazioni 100 SP SP Riserve (C+R) a Impianti 16 SP CE Impianti a Ammortamento 2
68
anno(a) valore bene in
bilancio di esercizio
(b) ammortinbilancio di esercizio
(c) valore bene in bilancio consolidato
(d) ammortin bilancio consolidato
(e=b-d)) differ ammort (f=b-d-f) plusval
0 100 - 80 - - 20 1 90 10 72 8 2 18 2 80 10 64 8 2 16 3 70 10 56 8 2 14 4 60 10 48 8 2 12 5 50 10 40 8 2 10 6 40 10 32 8 2 8 7 30 10 24 8 2 6 8 20 10 16 8 2 4 9 10 10 8 8 2 2
10 - 10 - 8 2 -100 80 20
| X+3 | Scritture di consolidamento | ||||||||||
| SP SP | C+R | a | Partecipazioni | 100 | |||||||
| SP SP | Riserve (C+R) | a | Impianti | 16 | |||||||
| SP CE | Impianti | a | Ammortamento | 2 |
| X+2 | Scritture di consolidamento | ||||||||||
| SP SP | C+R | a | Partecipazioni | 100 | |||||||
| SP SP | Riserve (C+R) | a | Impianti | 18 | |||||||
| SP CE | Impianti | a | Ammortamento | 2 |
| X+1 | Scritture di consolidamento | ||||||||||
| SP SP | C+R | a | Partecipazioni | 100 | |||||||
| SP SP | Riserve (C+R) | a | Impianti | 20 |
| X+1 | Scritture di consolidamento | ||||||||||
| SP SP | C+R | a | Partecipazioni | 100 |
| X+1 | Scritture di consolidamento | ||||||||||
| SP CE | Impianti | a | Ammortamento | 2 |
| X+1 | Scritture di consolidamento | ||||||||||
| SP SP | Riserve | a | Impianti | 20 |
| X | Scritture di consolidamento | ||||||||||
| SP SP | C+R | a | Partecipazioni | 100 | |||||||
| CE SP | Plusvalenza (utile) | a | Impianti | 20 |
| X | Libro giornale di A | ||||||||||
| SP | Cassa | a | Diversi | 100 | |||||||
| SP | Impianti | 80 | |||||||||
| CE | Plusvalenza | 20 | |||||||||
| Libro giornale di B | |||||||||||
| SP SP | Impianti | a | Cassa | 100 | |||||||
| CE | Debiti vsoc gruppo | a | Crediti vsoc gruppo | 100 | |||||||
| CE | Vendite infragruppo | a | Acquisti infragruppo | 100 | |||||||
| CE SP | Merci c rim fin | a | Merci | 20 | |||||||
| CE SP | Merci cacquisto | a | Cassa | 80 | |||||||
| SP CE | Crediti vsoc gruppo | a | Vendita soc gruppo | 100 | |||||||
| CE | Acquisti soc gruppo | a | Debiti vsoc gruppo | 100 | |||||||
| CE SP | Merci | a | Merci c fim fin | 100 | |||||||
| CE | Acquisti soc gruppo | a | Debiti vsoc gruppo | 100 | |||||||
| CE SP | Merci | a | Merci c rim fin | 100 | |||||||
| CE SP | Merci cacquisto | a | Cassa | 80 | |||||||
| SP CE | Crediti vsoc gruppo | a | Vendita soc gruppo | 100 |
| SP | Fondo svalutazione | a | Diversi | 40 | |||||||
| SP | a | Riserve | 30 | ||||||||
| CE | a | Svalutazione crediti | 10 | ||||||||
| CE SP | Merci cacquisto | a | Cassa | 80 | |||||||
| SP CE | Cassa | a | Merci cvendita | 110 | |||||||
| CE SP | Merci cacquisto | a | Cassa | 80 | |||||||
| SP CE | Crediti vsoc gruppo | a | Vendita soc gruppo | 100 |
| CE SP | Merci cacquisto | a | Cassa | 80 | |||||||
| SP CE | Crediti vsoc gruppo | a | Vendita soc gruppo | 100 | |||||||
| CE SP | Acquisto soc gruppo | a | Deb vsoc gruppo | 100 | |||||||
| SP CE | Cassa | a | Merci cvendita | 110 | |||||||
| CE SP | Acquisto soc gruppo | a | Deb vsoc gruppo | 100 | |||||||
| SP CE | Cassa | a | Merci cvendita | 110 | |||||||
43
La societagrave laquoAraquo acquisisce lrsquointero capitale della societagrave laquoBraquo pagando 90 ciograve che contabilmente egrave valorizzato 100
Se intendiamo utilizzare la riserva avremo
A+B Immob 100
Totale 100 Totale 100
CapN 90 Riserva 10
Emersione di differenze negative
10013
13
Totale13
13
Riserva13
13
1013
13
10013
13
Totale13
13
A+B13
13
10013
13
9013
13
CapN13
13
Immob13
13
13
44
bull Ci possono essere casi in cui una partecipazione egrave significativa in cui il comune esercita una posizione di rilievo ma che tecnicamente non egrave controllata ai sensi dellrsquoart 2359 del Codice Civile
bull Egrave il caso di Hera per il Comune di Bologna e di tanti altri casibull In questo caso come si puograve fare
Un problema
45
laquoEgrave ammesso il consolidamento proporzionale di quelle aziende per e quali si configuri un controllo congiunto tra piugrave soggetti La dimostrazione del controllo congiunto deve essere illustrata e fondarsi su situazioni di diritto o di fattoraquo
In tal caso il PCEL 4 ammette il consolidamento proporzionale
Il PCEL 4 al n 25
46
ELIMINAZIONE PARTITE RECIPROCHE
47
Ai fini della procedura di consolidamento risulta necessario distinguere trabull operazioni che non hanno alcun effetto sul risultato consolidato (valori
reciproci)bull operazioni che influenzano lrsquoutile consolidato (utili-perdite interni)
ELIMINAZIONE PARTITE RECIPROCHE
48
Alcuni problemihellip
bull acquisti e vendite di beni quando la societagrave venditrice ha contabilizzato la vendita e la merce ancora in viaggio non egrave stata invece contabilizzata dalla controparte
bull pagamenti fatti da una societagrave allrsquoaltra la quale ancora non ha ricevuto il relativo accredito
bull errori materiali di fatturazione eo contabilizzazione
ELIMINAZIONE PARTITE RECIPROCHE
49
Si intendono tutti quei rapporti generati da operazioni interne al gruppo che trovano espressi nei singoli bilanci da
1 CREDITI E DEBITI
2 COSTI E RICAVI
1 Si devono elidere i crediti di una societagrave con i rispettivi debiti dellrsquoaltra2 Analogamente si devono elidere i costi con i rispettivi ricavi
VALORI RECIPROCI
50
Dopo la cessione ad una societagrave del gruppo le merci sono state vendute a terze economie
SOCIETAgraveB
SOCIETAgraveA
80 100 110
La societagrave A ha conseguito un ricavo di 110 la societagrave B ha sostenuto un costo di 80 a livello di gruppo vi egrave stato un profitto di 30 (20+10)
(Utile 20) (Utile 10)
51
Poniamo che la controllante A acquisti merci dalla controllata B per 100
bullldquoArdquo registrerebbe nella propria contabilitagrave
Merci cacq a Debiti vB 100
bullldquoBrdquo registrerebbe nella propria contabilitagrave
Cred vA a 100Merci cvend
A livello consolidato abbiamo quindi che
52
bullLe poste Cred vA Debiti vBe
Originano crediti e debiti infra-gruppo che e devono essere trattati come precedentemente visto
bullLe poste e
Compensandosi tra loro non alterano lrsquoutile di gruppo Lrsquoeffetto a livello di Stato Patrimoniale consolidato egrave quindi nullo sul foglio di consolidamento non dobbiamo operare alcun intervento
Merci cacq Merci cvend
53
CE SP Acquisto soc gruppo a Deb vsoc gruppo
100
SP CE Cassa a Merci cvendita 110
Acquirenteper il gruppo
Venditoreper il gruppo
CE SP Merci cacquisto a Cassa 80
SP CE Crediti vsoc gruppo a Vendita soc gruppo 100 CE SP Acquisto soc gruppo a Deb vsoc gruppo
100
SP CE Cassa a Merci cvendita 110
Consolidato
CE SP Merci cacquisto a Cassa 80
SP CE Crediti vsoc gruppo a Vendita soc gruppo 100
54
CE SP Merci cacquisto a Cassa 80
SP CE Cassa a Merci cvendita 110
Riepilogandohellip
Primahellip e dopohellip
200A
Part C+R 100B
Cassa C+RA+B
200Cassa C+R20Utile10Utile 30Utile
100 20 230
Debv100Cred
100Cassa210
Cassa13
13
21013
13
10013
13
CredvA13
13
10013
13
Debv13
13
3013
13
Utile13
13
Utile13
13
1013
13
Utile13
13
2013
13
Cassa13
13
B13
13
10013
13
2013
13
C+R13
13
13
Part13
13
A13
13
20013
13
C+R13
13
13
Cassa13
13
20013
13
23013
13
10013
13
A+B13
13
C+R13
13
13
13
55
bull Nei gruppi privati lrsquoIva ha natura solo finanziaria sia per lrsquoacquirente che per il venditore
bull Non egrave cosigrave nel Gruppo Ente Locale dove un credito per la partecipata contiene una quota di Iva che per lrsquoente locale rappresenta invece un costo
bull Quale soluzione si puograve adottare
Attenzione E lrsquoIVA
56
ldquoNel caso di operazioni tra controllante e sue controllate che comportino un trattamento fiscale difforme lrsquoimposta dovragrave essere considerata separatamente e non oggetto di elisione Nel caso dellrsquoimposta sul valore aggiunto infatti questa dovragrave rientrare come onere nel conto economico consolidato a causa della sua indetraibilitagrave per lrsquoente locale controllanterdquo
Il PCEL 4 al punto 24
57
Nel caso di operazioni tra la controllante e le sue controllate oggetto di un difforme trattamento fiscale lrsquoimposta non egrave oggetto di elisione Ad esempio lrsquoimposta sul valore aggiunto Ad esempio nei casi in cui risulta indetraibile lrsquoimposta sul valore aggiunto pagata dalla capogruppo a componenti del gruppo per le quali lrsquoIVA egrave detraibile non egrave oggetto di eliminazione e rientra tra i costi del conto economico consolidato
Lrsquoallegato 4
58
Utili generati da rapporti intervenuti tra societagrave appartenenti al gruppo
Sotto un profilo contabile si deve tenere presente chebull le eliminazioni riguardanti le operazioni dellrsquoesercizio hanno come contropartita
lrsquoutilebull le eliminazioni inerenti esercizi precedenti rettificano invece le riserve
SP Fondo svalutazione a Diversi 40 SP a Riserve 30 CE a Svalutazione crediti 10
Utili interni
59
SocietagraveB
SocietagraveA
80 100
Tra lrsquoacquisto da parte di B (cioegrave 80) e la successiva vendita a A (a 100) si egrave realizzato un profitto interno che dovragrave essere eliminato in quanto sopravvaluta
(Utile 20)
Le merci risultano ancora nel magazzino di una impresa del gruppo
bull Lrsquoutile della societagrave Bbull Il valore del magazzino della societagrave A
60
CE SP Merci cacquisto a Cassa 80
SP CE Crediti vsoc gruppo a Vendita soc gruppo 100
Acquisti soc gruppo a Debiti vsoc gruppo 100
SP Merci a Merci c rim fin 100
CE SP Merci cacquisto a Cassa 80
SP CE Crediti vsoc gruppo a Vendita soc gruppo 100
CE Acquisti soc gruppo a Debiti vsoc gruppo 100CE SP Merci a Merci c fim fin 100
BA
Cons
olid
ato
61
CE Debiti vsoc gruppo a Crediti vsoc gruppo 100
CE Vendite infragruppo a Acquisti infragruppo 100
CE SP Merci c rim fin a Merci 20
In questo modo si riduce il valore delle rimanenze in SP
Quindi per consolidarehellip
62
dovremmobull in primo luogo rettificare la plusvalenza interna contro il
costo sostenuto per lrsquoacquisto del bene da parte della societagrave acquirente
bull in secondo luogo eliminare lrsquoammortamento in eccesso
Situazione piugrave complessa
E nel caso di beni ammortizzabili
63
SOCIETArsquo AATTIVO PASSIVO
Part 100Cassa 20
C+R 200
SOCIETArsquo BATTIVO PASSIVO
Imp 80
C+R 100
SOCIETArsquo A+BATTIVO PASSIVO
C+R 200Cassa 120Imp 80
Cassa 100
Poniamo che la societagrave A possegga un impianto Costo storico 200 ammortizzato in 10 anni
La cessione avviene al sesto anno F amm 120 quindi valore contabile 80hellip
Situazione preesistente
64
X Libro giornale di A SP Cassa a Diversi 100 SP Impianti 80 CE Plusvalenza 20 Libro giornale di B SP SP Impianti a Cassa
100
X Scritture di consolidamento SP SP C+R a Partecipazioni 100 CE SP Plusvalenza (utile) a Impianti 20
SOCIETArsquo AATTIVO PASSIVO
Part 100Cassa 120
C+R 200
SOCIETArsquo BATTIVO PASSIVO
Imp 100 C+R 100
SOCIETArsquo A+BATTIVO PASSIVO
C+R 200Cassa 140Imp 80Utile 20 Cassa 20
65
SOCIETArsquo AATTIVO PASSIVO
Part 100Cassa 120
C+R 200
SOCIETArsquo BATTIVO PASSIVO
Imp 100 C+R 100
SOCIETArsquo A+BATTIVO PASSIVO
C+R 200Cassa 140Imp 80
Poniamo che la societagrave B stimi la residua vita utile dellrsquoimpianto in ulteriori 10 anni
hellip avremo quindi un ammortamento annuo da parte di B pari al 10 del suo costo di acquisto contro un ammortamento consolidato pari al 10 del precedente valore contabile
Cassa 20
SOCIETArsquo AATTIVO PASSIVO
Part 100Cassa 120
C+R 200
SOCIETArsquo BATTIVO PASSIVO
Imp 90 C+R 100
SOCIETArsquo A+BATTIVO PASSIVO
Cassa 140Imp 72ammort10
Utile 0Cassa 40 Ammort 8
Utile 2
66
X+1 Scritture di consolidamento SP SP Riserve a Impianti 20
X+1 Scritture di consolidamento SP CE Impianti a Ammortamento 2
2) Eliminazione plusvalenza
3) lrsquoanno successivo dovremo anche eliminare ammortamento in eccesso
Lrsquoammortamento in eccesso (10 contro 8) deve essere rettificatohellip Quindi
1) Consolidamento partecipazioni
X+1 Scritture di consolidamento SP SP C+R a Partecipazioni 100
Che a sua volta dovragrave essere compensato dalla riservahellip
67
X+1 Scritture di consolidamento SP SP C+R a Partecipazioni 100 SP SP Riserve (C+R) a Impianti 20
X+2 Scritture di consolidamento SP SP C+R a Partecipazioni 100 SP SP Riserve (C+R) a Impianti 18 SP CE Impianti a Ammortamento 2
X+3 Scritture di consolidamento SP SP C+R a Partecipazioni 100 SP SP Riserve (C+R) a Impianti 16 SP CE Impianti a Ammortamento 2
68
anno(a) valore bene in
bilancio di esercizio
(b) ammortinbilancio di esercizio
(c) valore bene in bilancio consolidato
(d) ammortin bilancio consolidato
(e=b-d)) differ ammort (f=b-d-f) plusval
0 100 - 80 - - 20 1 90 10 72 8 2 18 2 80 10 64 8 2 16 3 70 10 56 8 2 14 4 60 10 48 8 2 12 5 50 10 40 8 2 10 6 40 10 32 8 2 8 7 30 10 24 8 2 6 8 20 10 16 8 2 4 9 10 10 8 8 2 2
10 - 10 - 8 2 -100 80 20
| X+3 | Scritture di consolidamento | ||||||||||
| SP SP | C+R | a | Partecipazioni | 100 | |||||||
| SP SP | Riserve (C+R) | a | Impianti | 16 | |||||||
| SP CE | Impianti | a | Ammortamento | 2 |
| X+2 | Scritture di consolidamento | ||||||||||
| SP SP | C+R | a | Partecipazioni | 100 | |||||||
| SP SP | Riserve (C+R) | a | Impianti | 18 | |||||||
| SP CE | Impianti | a | Ammortamento | 2 |
| X+1 | Scritture di consolidamento | ||||||||||
| SP SP | C+R | a | Partecipazioni | 100 | |||||||
| SP SP | Riserve (C+R) | a | Impianti | 20 |
| X+1 | Scritture di consolidamento | ||||||||||
| SP SP | C+R | a | Partecipazioni | 100 |
| X+1 | Scritture di consolidamento | ||||||||||
| SP CE | Impianti | a | Ammortamento | 2 |
| X+1 | Scritture di consolidamento | ||||||||||
| SP SP | Riserve | a | Impianti | 20 |
| X | Scritture di consolidamento | ||||||||||
| SP SP | C+R | a | Partecipazioni | 100 | |||||||
| CE SP | Plusvalenza (utile) | a | Impianti | 20 |
| X | Libro giornale di A | ||||||||||
| SP | Cassa | a | Diversi | 100 | |||||||
| SP | Impianti | 80 | |||||||||
| CE | Plusvalenza | 20 | |||||||||
| Libro giornale di B | |||||||||||
| SP SP | Impianti | a | Cassa | 100 | |||||||
| CE | Debiti vsoc gruppo | a | Crediti vsoc gruppo | 100 | |||||||
| CE | Vendite infragruppo | a | Acquisti infragruppo | 100 | |||||||
| CE SP | Merci c rim fin | a | Merci | 20 | |||||||
| CE SP | Merci cacquisto | a | Cassa | 80 | |||||||
| SP CE | Crediti vsoc gruppo | a | Vendita soc gruppo | 100 | |||||||
| CE | Acquisti soc gruppo | a | Debiti vsoc gruppo | 100 | |||||||
| CE SP | Merci | a | Merci c fim fin | 100 | |||||||
| CE | Acquisti soc gruppo | a | Debiti vsoc gruppo | 100 | |||||||
| CE SP | Merci | a | Merci c rim fin | 100 | |||||||
| CE SP | Merci cacquisto | a | Cassa | 80 | |||||||
| SP CE | Crediti vsoc gruppo | a | Vendita soc gruppo | 100 |
| SP | Fondo svalutazione | a | Diversi | 40 | |||||||
| SP | a | Riserve | 30 | ||||||||
| CE | a | Svalutazione crediti | 10 | ||||||||
| CE SP | Merci cacquisto | a | Cassa | 80 | |||||||
| SP CE | Cassa | a | Merci cvendita | 110 | |||||||
| CE SP | Merci cacquisto | a | Cassa | 80 | |||||||
| SP CE | Crediti vsoc gruppo | a | Vendita soc gruppo | 100 |
| CE SP | Merci cacquisto | a | Cassa | 80 | |||||||
| SP CE | Crediti vsoc gruppo | a | Vendita soc gruppo | 100 | |||||||
| CE SP | Acquisto soc gruppo | a | Deb vsoc gruppo | 100 | |||||||
| SP CE | Cassa | a | Merci cvendita | 110 | |||||||
| CE SP | Acquisto soc gruppo | a | Deb vsoc gruppo | 100 | |||||||
| SP CE | Cassa | a | Merci cvendita | 110 | |||||||
44
bull Ci possono essere casi in cui una partecipazione egrave significativa in cui il comune esercita una posizione di rilievo ma che tecnicamente non egrave controllata ai sensi dellrsquoart 2359 del Codice Civile
bull Egrave il caso di Hera per il Comune di Bologna e di tanti altri casibull In questo caso come si puograve fare
Un problema
45
laquoEgrave ammesso il consolidamento proporzionale di quelle aziende per e quali si configuri un controllo congiunto tra piugrave soggetti La dimostrazione del controllo congiunto deve essere illustrata e fondarsi su situazioni di diritto o di fattoraquo
In tal caso il PCEL 4 ammette il consolidamento proporzionale
Il PCEL 4 al n 25
46
ELIMINAZIONE PARTITE RECIPROCHE
47
Ai fini della procedura di consolidamento risulta necessario distinguere trabull operazioni che non hanno alcun effetto sul risultato consolidato (valori
reciproci)bull operazioni che influenzano lrsquoutile consolidato (utili-perdite interni)
ELIMINAZIONE PARTITE RECIPROCHE
48
Alcuni problemihellip
bull acquisti e vendite di beni quando la societagrave venditrice ha contabilizzato la vendita e la merce ancora in viaggio non egrave stata invece contabilizzata dalla controparte
bull pagamenti fatti da una societagrave allrsquoaltra la quale ancora non ha ricevuto il relativo accredito
bull errori materiali di fatturazione eo contabilizzazione
ELIMINAZIONE PARTITE RECIPROCHE
49
Si intendono tutti quei rapporti generati da operazioni interne al gruppo che trovano espressi nei singoli bilanci da
1 CREDITI E DEBITI
2 COSTI E RICAVI
1 Si devono elidere i crediti di una societagrave con i rispettivi debiti dellrsquoaltra2 Analogamente si devono elidere i costi con i rispettivi ricavi
VALORI RECIPROCI
50
Dopo la cessione ad una societagrave del gruppo le merci sono state vendute a terze economie
SOCIETAgraveB
SOCIETAgraveA
80 100 110
La societagrave A ha conseguito un ricavo di 110 la societagrave B ha sostenuto un costo di 80 a livello di gruppo vi egrave stato un profitto di 30 (20+10)
(Utile 20) (Utile 10)
51
Poniamo che la controllante A acquisti merci dalla controllata B per 100
bullldquoArdquo registrerebbe nella propria contabilitagrave
Merci cacq a Debiti vB 100
bullldquoBrdquo registrerebbe nella propria contabilitagrave
Cred vA a 100Merci cvend
A livello consolidato abbiamo quindi che
52
bullLe poste Cred vA Debiti vBe
Originano crediti e debiti infra-gruppo che e devono essere trattati come precedentemente visto
bullLe poste e
Compensandosi tra loro non alterano lrsquoutile di gruppo Lrsquoeffetto a livello di Stato Patrimoniale consolidato egrave quindi nullo sul foglio di consolidamento non dobbiamo operare alcun intervento
Merci cacq Merci cvend
53
CE SP Acquisto soc gruppo a Deb vsoc gruppo
100
SP CE Cassa a Merci cvendita 110
Acquirenteper il gruppo
Venditoreper il gruppo
CE SP Merci cacquisto a Cassa 80
SP CE Crediti vsoc gruppo a Vendita soc gruppo 100 CE SP Acquisto soc gruppo a Deb vsoc gruppo
100
SP CE Cassa a Merci cvendita 110
Consolidato
CE SP Merci cacquisto a Cassa 80
SP CE Crediti vsoc gruppo a Vendita soc gruppo 100
54
CE SP Merci cacquisto a Cassa 80
SP CE Cassa a Merci cvendita 110
Riepilogandohellip
Primahellip e dopohellip
200A
Part C+R 100B
Cassa C+RA+B
200Cassa C+R20Utile10Utile 30Utile
100 20 230
Debv100Cred
100Cassa210
Cassa13
13
21013
13
10013
13
CredvA13
13
10013
13
Debv13
13
3013
13
Utile13
13
Utile13
13
1013
13
Utile13
13
2013
13
Cassa13
13
B13
13
10013
13
2013
13
C+R13
13
13
Part13
13
A13
13
20013
13
C+R13
13
13
Cassa13
13
20013
13
23013
13
10013
13
A+B13
13
C+R13
13
13
13
55
bull Nei gruppi privati lrsquoIva ha natura solo finanziaria sia per lrsquoacquirente che per il venditore
bull Non egrave cosigrave nel Gruppo Ente Locale dove un credito per la partecipata contiene una quota di Iva che per lrsquoente locale rappresenta invece un costo
bull Quale soluzione si puograve adottare
Attenzione E lrsquoIVA
56
ldquoNel caso di operazioni tra controllante e sue controllate che comportino un trattamento fiscale difforme lrsquoimposta dovragrave essere considerata separatamente e non oggetto di elisione Nel caso dellrsquoimposta sul valore aggiunto infatti questa dovragrave rientrare come onere nel conto economico consolidato a causa della sua indetraibilitagrave per lrsquoente locale controllanterdquo
Il PCEL 4 al punto 24
57
Nel caso di operazioni tra la controllante e le sue controllate oggetto di un difforme trattamento fiscale lrsquoimposta non egrave oggetto di elisione Ad esempio lrsquoimposta sul valore aggiunto Ad esempio nei casi in cui risulta indetraibile lrsquoimposta sul valore aggiunto pagata dalla capogruppo a componenti del gruppo per le quali lrsquoIVA egrave detraibile non egrave oggetto di eliminazione e rientra tra i costi del conto economico consolidato
Lrsquoallegato 4
58
Utili generati da rapporti intervenuti tra societagrave appartenenti al gruppo
Sotto un profilo contabile si deve tenere presente chebull le eliminazioni riguardanti le operazioni dellrsquoesercizio hanno come contropartita
lrsquoutilebull le eliminazioni inerenti esercizi precedenti rettificano invece le riserve
SP Fondo svalutazione a Diversi 40 SP a Riserve 30 CE a Svalutazione crediti 10
Utili interni
59
SocietagraveB
SocietagraveA
80 100
Tra lrsquoacquisto da parte di B (cioegrave 80) e la successiva vendita a A (a 100) si egrave realizzato un profitto interno che dovragrave essere eliminato in quanto sopravvaluta
(Utile 20)
Le merci risultano ancora nel magazzino di una impresa del gruppo
bull Lrsquoutile della societagrave Bbull Il valore del magazzino della societagrave A
60
CE SP Merci cacquisto a Cassa 80
SP CE Crediti vsoc gruppo a Vendita soc gruppo 100
Acquisti soc gruppo a Debiti vsoc gruppo 100
SP Merci a Merci c rim fin 100
CE SP Merci cacquisto a Cassa 80
SP CE Crediti vsoc gruppo a Vendita soc gruppo 100
CE Acquisti soc gruppo a Debiti vsoc gruppo 100CE SP Merci a Merci c fim fin 100
BA
Cons
olid
ato
61
CE Debiti vsoc gruppo a Crediti vsoc gruppo 100
CE Vendite infragruppo a Acquisti infragruppo 100
CE SP Merci c rim fin a Merci 20
In questo modo si riduce il valore delle rimanenze in SP
Quindi per consolidarehellip
62
dovremmobull in primo luogo rettificare la plusvalenza interna contro il
costo sostenuto per lrsquoacquisto del bene da parte della societagrave acquirente
bull in secondo luogo eliminare lrsquoammortamento in eccesso
Situazione piugrave complessa
E nel caso di beni ammortizzabili
63
SOCIETArsquo AATTIVO PASSIVO
Part 100Cassa 20
C+R 200
SOCIETArsquo BATTIVO PASSIVO
Imp 80
C+R 100
SOCIETArsquo A+BATTIVO PASSIVO
C+R 200Cassa 120Imp 80
Cassa 100
Poniamo che la societagrave A possegga un impianto Costo storico 200 ammortizzato in 10 anni
La cessione avviene al sesto anno F amm 120 quindi valore contabile 80hellip
Situazione preesistente
64
X Libro giornale di A SP Cassa a Diversi 100 SP Impianti 80 CE Plusvalenza 20 Libro giornale di B SP SP Impianti a Cassa
100
X Scritture di consolidamento SP SP C+R a Partecipazioni 100 CE SP Plusvalenza (utile) a Impianti 20
SOCIETArsquo AATTIVO PASSIVO
Part 100Cassa 120
C+R 200
SOCIETArsquo BATTIVO PASSIVO
Imp 100 C+R 100
SOCIETArsquo A+BATTIVO PASSIVO
C+R 200Cassa 140Imp 80Utile 20 Cassa 20
65
SOCIETArsquo AATTIVO PASSIVO
Part 100Cassa 120
C+R 200
SOCIETArsquo BATTIVO PASSIVO
Imp 100 C+R 100
SOCIETArsquo A+BATTIVO PASSIVO
C+R 200Cassa 140Imp 80
Poniamo che la societagrave B stimi la residua vita utile dellrsquoimpianto in ulteriori 10 anni
hellip avremo quindi un ammortamento annuo da parte di B pari al 10 del suo costo di acquisto contro un ammortamento consolidato pari al 10 del precedente valore contabile
Cassa 20
SOCIETArsquo AATTIVO PASSIVO
Part 100Cassa 120
C+R 200
SOCIETArsquo BATTIVO PASSIVO
Imp 90 C+R 100
SOCIETArsquo A+BATTIVO PASSIVO
Cassa 140Imp 72ammort10
Utile 0Cassa 40 Ammort 8
Utile 2
66
X+1 Scritture di consolidamento SP SP Riserve a Impianti 20
X+1 Scritture di consolidamento SP CE Impianti a Ammortamento 2
2) Eliminazione plusvalenza
3) lrsquoanno successivo dovremo anche eliminare ammortamento in eccesso
Lrsquoammortamento in eccesso (10 contro 8) deve essere rettificatohellip Quindi
1) Consolidamento partecipazioni
X+1 Scritture di consolidamento SP SP C+R a Partecipazioni 100
Che a sua volta dovragrave essere compensato dalla riservahellip
67
X+1 Scritture di consolidamento SP SP C+R a Partecipazioni 100 SP SP Riserve (C+R) a Impianti 20
X+2 Scritture di consolidamento SP SP C+R a Partecipazioni 100 SP SP Riserve (C+R) a Impianti 18 SP CE Impianti a Ammortamento 2
X+3 Scritture di consolidamento SP SP C+R a Partecipazioni 100 SP SP Riserve (C+R) a Impianti 16 SP CE Impianti a Ammortamento 2
68
anno(a) valore bene in
bilancio di esercizio
(b) ammortinbilancio di esercizio
(c) valore bene in bilancio consolidato
(d) ammortin bilancio consolidato
(e=b-d)) differ ammort (f=b-d-f) plusval
0 100 - 80 - - 20 1 90 10 72 8 2 18 2 80 10 64 8 2 16 3 70 10 56 8 2 14 4 60 10 48 8 2 12 5 50 10 40 8 2 10 6 40 10 32 8 2 8 7 30 10 24 8 2 6 8 20 10 16 8 2 4 9 10 10 8 8 2 2
10 - 10 - 8 2 -100 80 20
| X+3 | Scritture di consolidamento | ||||||||||
| SP SP | C+R | a | Partecipazioni | 100 | |||||||
| SP SP | Riserve (C+R) | a | Impianti | 16 | |||||||
| SP CE | Impianti | a | Ammortamento | 2 |
| X+2 | Scritture di consolidamento | ||||||||||
| SP SP | C+R | a | Partecipazioni | 100 | |||||||
| SP SP | Riserve (C+R) | a | Impianti | 18 | |||||||
| SP CE | Impianti | a | Ammortamento | 2 |
| X+1 | Scritture di consolidamento | ||||||||||
| SP SP | C+R | a | Partecipazioni | 100 | |||||||
| SP SP | Riserve (C+R) | a | Impianti | 20 |
| X+1 | Scritture di consolidamento | ||||||||||
| SP SP | C+R | a | Partecipazioni | 100 |
| X+1 | Scritture di consolidamento | ||||||||||
| SP CE | Impianti | a | Ammortamento | 2 |
| X+1 | Scritture di consolidamento | ||||||||||
| SP SP | Riserve | a | Impianti | 20 |
| X | Scritture di consolidamento | ||||||||||
| SP SP | C+R | a | Partecipazioni | 100 | |||||||
| CE SP | Plusvalenza (utile) | a | Impianti | 20 |
| X | Libro giornale di A | ||||||||||
| SP | Cassa | a | Diversi | 100 | |||||||
| SP | Impianti | 80 | |||||||||
| CE | Plusvalenza | 20 | |||||||||
| Libro giornale di B | |||||||||||
| SP SP | Impianti | a | Cassa | 100 | |||||||
| CE | Debiti vsoc gruppo | a | Crediti vsoc gruppo | 100 | |||||||
| CE | Vendite infragruppo | a | Acquisti infragruppo | 100 | |||||||
| CE SP | Merci c rim fin | a | Merci | 20 | |||||||
| CE SP | Merci cacquisto | a | Cassa | 80 | |||||||
| SP CE | Crediti vsoc gruppo | a | Vendita soc gruppo | 100 | |||||||
| CE | Acquisti soc gruppo | a | Debiti vsoc gruppo | 100 | |||||||
| CE SP | Merci | a | Merci c fim fin | 100 | |||||||
| CE | Acquisti soc gruppo | a | Debiti vsoc gruppo | 100 | |||||||
| CE SP | Merci | a | Merci c rim fin | 100 | |||||||
| CE SP | Merci cacquisto | a | Cassa | 80 | |||||||
| SP CE | Crediti vsoc gruppo | a | Vendita soc gruppo | 100 |
| SP | Fondo svalutazione | a | Diversi | 40 | |||||||
| SP | a | Riserve | 30 | ||||||||
| CE | a | Svalutazione crediti | 10 | ||||||||
| CE SP | Merci cacquisto | a | Cassa | 80 | |||||||
| SP CE | Cassa | a | Merci cvendita | 110 | |||||||
| CE SP | Merci cacquisto | a | Cassa | 80 | |||||||
| SP CE | Crediti vsoc gruppo | a | Vendita soc gruppo | 100 |
| CE SP | Merci cacquisto | a | Cassa | 80 | |||||||
| SP CE | Crediti vsoc gruppo | a | Vendita soc gruppo | 100 | |||||||
| CE SP | Acquisto soc gruppo | a | Deb vsoc gruppo | 100 | |||||||
| SP CE | Cassa | a | Merci cvendita | 110 | |||||||
| CE SP | Acquisto soc gruppo | a | Deb vsoc gruppo | 100 | |||||||
| SP CE | Cassa | a | Merci cvendita | 110 | |||||||
45
laquoEgrave ammesso il consolidamento proporzionale di quelle aziende per e quali si configuri un controllo congiunto tra piugrave soggetti La dimostrazione del controllo congiunto deve essere illustrata e fondarsi su situazioni di diritto o di fattoraquo
In tal caso il PCEL 4 ammette il consolidamento proporzionale
Il PCEL 4 al n 25
46
ELIMINAZIONE PARTITE RECIPROCHE
47
Ai fini della procedura di consolidamento risulta necessario distinguere trabull operazioni che non hanno alcun effetto sul risultato consolidato (valori
reciproci)bull operazioni che influenzano lrsquoutile consolidato (utili-perdite interni)
ELIMINAZIONE PARTITE RECIPROCHE
48
Alcuni problemihellip
bull acquisti e vendite di beni quando la societagrave venditrice ha contabilizzato la vendita e la merce ancora in viaggio non egrave stata invece contabilizzata dalla controparte
bull pagamenti fatti da una societagrave allrsquoaltra la quale ancora non ha ricevuto il relativo accredito
bull errori materiali di fatturazione eo contabilizzazione
ELIMINAZIONE PARTITE RECIPROCHE
49
Si intendono tutti quei rapporti generati da operazioni interne al gruppo che trovano espressi nei singoli bilanci da
1 CREDITI E DEBITI
2 COSTI E RICAVI
1 Si devono elidere i crediti di una societagrave con i rispettivi debiti dellrsquoaltra2 Analogamente si devono elidere i costi con i rispettivi ricavi
VALORI RECIPROCI
50
Dopo la cessione ad una societagrave del gruppo le merci sono state vendute a terze economie
SOCIETAgraveB
SOCIETAgraveA
80 100 110
La societagrave A ha conseguito un ricavo di 110 la societagrave B ha sostenuto un costo di 80 a livello di gruppo vi egrave stato un profitto di 30 (20+10)
(Utile 20) (Utile 10)
51
Poniamo che la controllante A acquisti merci dalla controllata B per 100
bullldquoArdquo registrerebbe nella propria contabilitagrave
Merci cacq a Debiti vB 100
bullldquoBrdquo registrerebbe nella propria contabilitagrave
Cred vA a 100Merci cvend
A livello consolidato abbiamo quindi che
52
bullLe poste Cred vA Debiti vBe
Originano crediti e debiti infra-gruppo che e devono essere trattati come precedentemente visto
bullLe poste e
Compensandosi tra loro non alterano lrsquoutile di gruppo Lrsquoeffetto a livello di Stato Patrimoniale consolidato egrave quindi nullo sul foglio di consolidamento non dobbiamo operare alcun intervento
Merci cacq Merci cvend
53
CE SP Acquisto soc gruppo a Deb vsoc gruppo
100
SP CE Cassa a Merci cvendita 110
Acquirenteper il gruppo
Venditoreper il gruppo
CE SP Merci cacquisto a Cassa 80
SP CE Crediti vsoc gruppo a Vendita soc gruppo 100 CE SP Acquisto soc gruppo a Deb vsoc gruppo
100
SP CE Cassa a Merci cvendita 110
Consolidato
CE SP Merci cacquisto a Cassa 80
SP CE Crediti vsoc gruppo a Vendita soc gruppo 100
54
CE SP Merci cacquisto a Cassa 80
SP CE Cassa a Merci cvendita 110
Riepilogandohellip
Primahellip e dopohellip
200A
Part C+R 100B
Cassa C+RA+B
200Cassa C+R20Utile10Utile 30Utile
100 20 230
Debv100Cred
100Cassa210
Cassa13
13
21013
13
10013
13
CredvA13
13
10013
13
Debv13
13
3013
13
Utile13
13
Utile13
13
1013
13
Utile13
13
2013
13
Cassa13
13
B13
13
10013
13
2013
13
C+R13
13
13
Part13
13
A13
13
20013
13
C+R13
13
13
Cassa13
13
20013
13
23013
13
10013
13
A+B13
13
C+R13
13
13
13
55
bull Nei gruppi privati lrsquoIva ha natura solo finanziaria sia per lrsquoacquirente che per il venditore
bull Non egrave cosigrave nel Gruppo Ente Locale dove un credito per la partecipata contiene una quota di Iva che per lrsquoente locale rappresenta invece un costo
bull Quale soluzione si puograve adottare
Attenzione E lrsquoIVA
56
ldquoNel caso di operazioni tra controllante e sue controllate che comportino un trattamento fiscale difforme lrsquoimposta dovragrave essere considerata separatamente e non oggetto di elisione Nel caso dellrsquoimposta sul valore aggiunto infatti questa dovragrave rientrare come onere nel conto economico consolidato a causa della sua indetraibilitagrave per lrsquoente locale controllanterdquo
Il PCEL 4 al punto 24
57
Nel caso di operazioni tra la controllante e le sue controllate oggetto di un difforme trattamento fiscale lrsquoimposta non egrave oggetto di elisione Ad esempio lrsquoimposta sul valore aggiunto Ad esempio nei casi in cui risulta indetraibile lrsquoimposta sul valore aggiunto pagata dalla capogruppo a componenti del gruppo per le quali lrsquoIVA egrave detraibile non egrave oggetto di eliminazione e rientra tra i costi del conto economico consolidato
Lrsquoallegato 4
58
Utili generati da rapporti intervenuti tra societagrave appartenenti al gruppo
Sotto un profilo contabile si deve tenere presente chebull le eliminazioni riguardanti le operazioni dellrsquoesercizio hanno come contropartita
lrsquoutilebull le eliminazioni inerenti esercizi precedenti rettificano invece le riserve
SP Fondo svalutazione a Diversi 40 SP a Riserve 30 CE a Svalutazione crediti 10
Utili interni
59
SocietagraveB
SocietagraveA
80 100
Tra lrsquoacquisto da parte di B (cioegrave 80) e la successiva vendita a A (a 100) si egrave realizzato un profitto interno che dovragrave essere eliminato in quanto sopravvaluta
(Utile 20)
Le merci risultano ancora nel magazzino di una impresa del gruppo
bull Lrsquoutile della societagrave Bbull Il valore del magazzino della societagrave A
60
CE SP Merci cacquisto a Cassa 80
SP CE Crediti vsoc gruppo a Vendita soc gruppo 100
Acquisti soc gruppo a Debiti vsoc gruppo 100
SP Merci a Merci c rim fin 100
CE SP Merci cacquisto a Cassa 80
SP CE Crediti vsoc gruppo a Vendita soc gruppo 100
CE Acquisti soc gruppo a Debiti vsoc gruppo 100CE SP Merci a Merci c fim fin 100
BA
Cons
olid
ato
61
CE Debiti vsoc gruppo a Crediti vsoc gruppo 100
CE Vendite infragruppo a Acquisti infragruppo 100
CE SP Merci c rim fin a Merci 20
In questo modo si riduce il valore delle rimanenze in SP
Quindi per consolidarehellip
62
dovremmobull in primo luogo rettificare la plusvalenza interna contro il
costo sostenuto per lrsquoacquisto del bene da parte della societagrave acquirente
bull in secondo luogo eliminare lrsquoammortamento in eccesso
Situazione piugrave complessa
E nel caso di beni ammortizzabili
63
SOCIETArsquo AATTIVO PASSIVO
Part 100Cassa 20
C+R 200
SOCIETArsquo BATTIVO PASSIVO
Imp 80
C+R 100
SOCIETArsquo A+BATTIVO PASSIVO
C+R 200Cassa 120Imp 80
Cassa 100
Poniamo che la societagrave A possegga un impianto Costo storico 200 ammortizzato in 10 anni
La cessione avviene al sesto anno F amm 120 quindi valore contabile 80hellip
Situazione preesistente
64
X Libro giornale di A SP Cassa a Diversi 100 SP Impianti 80 CE Plusvalenza 20 Libro giornale di B SP SP Impianti a Cassa
100
X Scritture di consolidamento SP SP C+R a Partecipazioni 100 CE SP Plusvalenza (utile) a Impianti 20
SOCIETArsquo AATTIVO PASSIVO
Part 100Cassa 120
C+R 200
SOCIETArsquo BATTIVO PASSIVO
Imp 100 C+R 100
SOCIETArsquo A+BATTIVO PASSIVO
C+R 200Cassa 140Imp 80Utile 20 Cassa 20
65
SOCIETArsquo AATTIVO PASSIVO
Part 100Cassa 120
C+R 200
SOCIETArsquo BATTIVO PASSIVO
Imp 100 C+R 100
SOCIETArsquo A+BATTIVO PASSIVO
C+R 200Cassa 140Imp 80
Poniamo che la societagrave B stimi la residua vita utile dellrsquoimpianto in ulteriori 10 anni
hellip avremo quindi un ammortamento annuo da parte di B pari al 10 del suo costo di acquisto contro un ammortamento consolidato pari al 10 del precedente valore contabile
Cassa 20
SOCIETArsquo AATTIVO PASSIVO
Part 100Cassa 120
C+R 200
SOCIETArsquo BATTIVO PASSIVO
Imp 90 C+R 100
SOCIETArsquo A+BATTIVO PASSIVO
Cassa 140Imp 72ammort10
Utile 0Cassa 40 Ammort 8
Utile 2
66
X+1 Scritture di consolidamento SP SP Riserve a Impianti 20
X+1 Scritture di consolidamento SP CE Impianti a Ammortamento 2
2) Eliminazione plusvalenza
3) lrsquoanno successivo dovremo anche eliminare ammortamento in eccesso
Lrsquoammortamento in eccesso (10 contro 8) deve essere rettificatohellip Quindi
1) Consolidamento partecipazioni
X+1 Scritture di consolidamento SP SP C+R a Partecipazioni 100
Che a sua volta dovragrave essere compensato dalla riservahellip
67
X+1 Scritture di consolidamento SP SP C+R a Partecipazioni 100 SP SP Riserve (C+R) a Impianti 20
X+2 Scritture di consolidamento SP SP C+R a Partecipazioni 100 SP SP Riserve (C+R) a Impianti 18 SP CE Impianti a Ammortamento 2
X+3 Scritture di consolidamento SP SP C+R a Partecipazioni 100 SP SP Riserve (C+R) a Impianti 16 SP CE Impianti a Ammortamento 2
68
anno(a) valore bene in
bilancio di esercizio
(b) ammortinbilancio di esercizio
(c) valore bene in bilancio consolidato
(d) ammortin bilancio consolidato
(e=b-d)) differ ammort (f=b-d-f) plusval
0 100 - 80 - - 20 1 90 10 72 8 2 18 2 80 10 64 8 2 16 3 70 10 56 8 2 14 4 60 10 48 8 2 12 5 50 10 40 8 2 10 6 40 10 32 8 2 8 7 30 10 24 8 2 6 8 20 10 16 8 2 4 9 10 10 8 8 2 2
10 - 10 - 8 2 -100 80 20
| X+3 | Scritture di consolidamento | ||||||||||
| SP SP | C+R | a | Partecipazioni | 100 | |||||||
| SP SP | Riserve (C+R) | a | Impianti | 16 | |||||||
| SP CE | Impianti | a | Ammortamento | 2 |
| X+2 | Scritture di consolidamento | ||||||||||
| SP SP | C+R | a | Partecipazioni | 100 | |||||||
| SP SP | Riserve (C+R) | a | Impianti | 18 | |||||||
| SP CE | Impianti | a | Ammortamento | 2 |
| X+1 | Scritture di consolidamento | ||||||||||
| SP SP | C+R | a | Partecipazioni | 100 | |||||||
| SP SP | Riserve (C+R) | a | Impianti | 20 |
| X+1 | Scritture di consolidamento | ||||||||||
| SP SP | C+R | a | Partecipazioni | 100 |
| X+1 | Scritture di consolidamento | ||||||||||
| SP CE | Impianti | a | Ammortamento | 2 |
| X+1 | Scritture di consolidamento | ||||||||||
| SP SP | Riserve | a | Impianti | 20 |
| X | Scritture di consolidamento | ||||||||||
| SP SP | C+R | a | Partecipazioni | 100 | |||||||
| CE SP | Plusvalenza (utile) | a | Impianti | 20 |
| X | Libro giornale di A | ||||||||||
| SP | Cassa | a | Diversi | 100 | |||||||
| SP | Impianti | 80 | |||||||||
| CE | Plusvalenza | 20 | |||||||||
| Libro giornale di B | |||||||||||
| SP SP | Impianti | a | Cassa | 100 | |||||||
| CE | Debiti vsoc gruppo | a | Crediti vsoc gruppo | 100 | |||||||
| CE | Vendite infragruppo | a | Acquisti infragruppo | 100 | |||||||
| CE SP | Merci c rim fin | a | Merci | 20 | |||||||
| CE SP | Merci cacquisto | a | Cassa | 80 | |||||||
| SP CE | Crediti vsoc gruppo | a | Vendita soc gruppo | 100 | |||||||
| CE | Acquisti soc gruppo | a | Debiti vsoc gruppo | 100 | |||||||
| CE SP | Merci | a | Merci c fim fin | 100 | |||||||
| CE | Acquisti soc gruppo | a | Debiti vsoc gruppo | 100 | |||||||
| CE SP | Merci | a | Merci c rim fin | 100 | |||||||
| CE SP | Merci cacquisto | a | Cassa | 80 | |||||||
| SP CE | Crediti vsoc gruppo | a | Vendita soc gruppo | 100 |
| SP | Fondo svalutazione | a | Diversi | 40 | |||||||
| SP | a | Riserve | 30 | ||||||||
| CE | a | Svalutazione crediti | 10 | ||||||||
| CE SP | Merci cacquisto | a | Cassa | 80 | |||||||
| SP CE | Cassa | a | Merci cvendita | 110 | |||||||
| CE SP | Merci cacquisto | a | Cassa | 80 | |||||||
| SP CE | Crediti vsoc gruppo | a | Vendita soc gruppo | 100 |
| CE SP | Merci cacquisto | a | Cassa | 80 | |||||||
| SP CE | Crediti vsoc gruppo | a | Vendita soc gruppo | 100 | |||||||
| CE SP | Acquisto soc gruppo | a | Deb vsoc gruppo | 100 | |||||||
| SP CE | Cassa | a | Merci cvendita | 110 | |||||||
| CE SP | Acquisto soc gruppo | a | Deb vsoc gruppo | 100 | |||||||
| SP CE | Cassa | a | Merci cvendita | 110 | |||||||
46
ELIMINAZIONE PARTITE RECIPROCHE
47
Ai fini della procedura di consolidamento risulta necessario distinguere trabull operazioni che non hanno alcun effetto sul risultato consolidato (valori
reciproci)bull operazioni che influenzano lrsquoutile consolidato (utili-perdite interni)
ELIMINAZIONE PARTITE RECIPROCHE
48
Alcuni problemihellip
bull acquisti e vendite di beni quando la societagrave venditrice ha contabilizzato la vendita e la merce ancora in viaggio non egrave stata invece contabilizzata dalla controparte
bull pagamenti fatti da una societagrave allrsquoaltra la quale ancora non ha ricevuto il relativo accredito
bull errori materiali di fatturazione eo contabilizzazione
ELIMINAZIONE PARTITE RECIPROCHE
49
Si intendono tutti quei rapporti generati da operazioni interne al gruppo che trovano espressi nei singoli bilanci da
1 CREDITI E DEBITI
2 COSTI E RICAVI
1 Si devono elidere i crediti di una societagrave con i rispettivi debiti dellrsquoaltra2 Analogamente si devono elidere i costi con i rispettivi ricavi
VALORI RECIPROCI
50
Dopo la cessione ad una societagrave del gruppo le merci sono state vendute a terze economie
SOCIETAgraveB
SOCIETAgraveA
80 100 110
La societagrave A ha conseguito un ricavo di 110 la societagrave B ha sostenuto un costo di 80 a livello di gruppo vi egrave stato un profitto di 30 (20+10)
(Utile 20) (Utile 10)
51
Poniamo che la controllante A acquisti merci dalla controllata B per 100
bullldquoArdquo registrerebbe nella propria contabilitagrave
Merci cacq a Debiti vB 100
bullldquoBrdquo registrerebbe nella propria contabilitagrave
Cred vA a 100Merci cvend
A livello consolidato abbiamo quindi che
52
bullLe poste Cred vA Debiti vBe
Originano crediti e debiti infra-gruppo che e devono essere trattati come precedentemente visto
bullLe poste e
Compensandosi tra loro non alterano lrsquoutile di gruppo Lrsquoeffetto a livello di Stato Patrimoniale consolidato egrave quindi nullo sul foglio di consolidamento non dobbiamo operare alcun intervento
Merci cacq Merci cvend
53
CE SP Acquisto soc gruppo a Deb vsoc gruppo
100
SP CE Cassa a Merci cvendita 110
Acquirenteper il gruppo
Venditoreper il gruppo
CE SP Merci cacquisto a Cassa 80
SP CE Crediti vsoc gruppo a Vendita soc gruppo 100 CE SP Acquisto soc gruppo a Deb vsoc gruppo
100
SP CE Cassa a Merci cvendita 110
Consolidato
CE SP Merci cacquisto a Cassa 80
SP CE Crediti vsoc gruppo a Vendita soc gruppo 100
54
CE SP Merci cacquisto a Cassa 80
SP CE Cassa a Merci cvendita 110
Riepilogandohellip
Primahellip e dopohellip
200A
Part C+R 100B
Cassa C+RA+B
200Cassa C+R20Utile10Utile 30Utile
100 20 230
Debv100Cred
100Cassa210
Cassa13
13
21013
13
10013
13
CredvA13
13
10013
13
Debv13
13
3013
13
Utile13
13
Utile13
13
1013
13
Utile13
13
2013
13
Cassa13
13
B13
13
10013
13
2013
13
C+R13
13
13
Part13
13
A13
13
20013
13
C+R13
13
13
Cassa13
13
20013
13
23013
13
10013
13
A+B13
13
C+R13
13
13
13
55
bull Nei gruppi privati lrsquoIva ha natura solo finanziaria sia per lrsquoacquirente che per il venditore
bull Non egrave cosigrave nel Gruppo Ente Locale dove un credito per la partecipata contiene una quota di Iva che per lrsquoente locale rappresenta invece un costo
bull Quale soluzione si puograve adottare
Attenzione E lrsquoIVA
56
ldquoNel caso di operazioni tra controllante e sue controllate che comportino un trattamento fiscale difforme lrsquoimposta dovragrave essere considerata separatamente e non oggetto di elisione Nel caso dellrsquoimposta sul valore aggiunto infatti questa dovragrave rientrare come onere nel conto economico consolidato a causa della sua indetraibilitagrave per lrsquoente locale controllanterdquo
Il PCEL 4 al punto 24
57
Nel caso di operazioni tra la controllante e le sue controllate oggetto di un difforme trattamento fiscale lrsquoimposta non egrave oggetto di elisione Ad esempio lrsquoimposta sul valore aggiunto Ad esempio nei casi in cui risulta indetraibile lrsquoimposta sul valore aggiunto pagata dalla capogruppo a componenti del gruppo per le quali lrsquoIVA egrave detraibile non egrave oggetto di eliminazione e rientra tra i costi del conto economico consolidato
Lrsquoallegato 4
58
Utili generati da rapporti intervenuti tra societagrave appartenenti al gruppo
Sotto un profilo contabile si deve tenere presente chebull le eliminazioni riguardanti le operazioni dellrsquoesercizio hanno come contropartita
lrsquoutilebull le eliminazioni inerenti esercizi precedenti rettificano invece le riserve
SP Fondo svalutazione a Diversi 40 SP a Riserve 30 CE a Svalutazione crediti 10
Utili interni
59
SocietagraveB
SocietagraveA
80 100
Tra lrsquoacquisto da parte di B (cioegrave 80) e la successiva vendita a A (a 100) si egrave realizzato un profitto interno che dovragrave essere eliminato in quanto sopravvaluta
(Utile 20)
Le merci risultano ancora nel magazzino di una impresa del gruppo
bull Lrsquoutile della societagrave Bbull Il valore del magazzino della societagrave A
60
CE SP Merci cacquisto a Cassa 80
SP CE Crediti vsoc gruppo a Vendita soc gruppo 100
Acquisti soc gruppo a Debiti vsoc gruppo 100
SP Merci a Merci c rim fin 100
CE SP Merci cacquisto a Cassa 80
SP CE Crediti vsoc gruppo a Vendita soc gruppo 100
CE Acquisti soc gruppo a Debiti vsoc gruppo 100CE SP Merci a Merci c fim fin 100
BA
Cons
olid
ato
61
CE Debiti vsoc gruppo a Crediti vsoc gruppo 100
CE Vendite infragruppo a Acquisti infragruppo 100
CE SP Merci c rim fin a Merci 20
In questo modo si riduce il valore delle rimanenze in SP
Quindi per consolidarehellip
62
dovremmobull in primo luogo rettificare la plusvalenza interna contro il
costo sostenuto per lrsquoacquisto del bene da parte della societagrave acquirente
bull in secondo luogo eliminare lrsquoammortamento in eccesso
Situazione piugrave complessa
E nel caso di beni ammortizzabili
63
SOCIETArsquo AATTIVO PASSIVO
Part 100Cassa 20
C+R 200
SOCIETArsquo BATTIVO PASSIVO
Imp 80
C+R 100
SOCIETArsquo A+BATTIVO PASSIVO
C+R 200Cassa 120Imp 80
Cassa 100
Poniamo che la societagrave A possegga un impianto Costo storico 200 ammortizzato in 10 anni
La cessione avviene al sesto anno F amm 120 quindi valore contabile 80hellip
Situazione preesistente
64
X Libro giornale di A SP Cassa a Diversi 100 SP Impianti 80 CE Plusvalenza 20 Libro giornale di B SP SP Impianti a Cassa
100
X Scritture di consolidamento SP SP C+R a Partecipazioni 100 CE SP Plusvalenza (utile) a Impianti 20
SOCIETArsquo AATTIVO PASSIVO
Part 100Cassa 120
C+R 200
SOCIETArsquo BATTIVO PASSIVO
Imp 100 C+R 100
SOCIETArsquo A+BATTIVO PASSIVO
C+R 200Cassa 140Imp 80Utile 20 Cassa 20
65
SOCIETArsquo AATTIVO PASSIVO
Part 100Cassa 120
C+R 200
SOCIETArsquo BATTIVO PASSIVO
Imp 100 C+R 100
SOCIETArsquo A+BATTIVO PASSIVO
C+R 200Cassa 140Imp 80
Poniamo che la societagrave B stimi la residua vita utile dellrsquoimpianto in ulteriori 10 anni
hellip avremo quindi un ammortamento annuo da parte di B pari al 10 del suo costo di acquisto contro un ammortamento consolidato pari al 10 del precedente valore contabile
Cassa 20
SOCIETArsquo AATTIVO PASSIVO
Part 100Cassa 120
C+R 200
SOCIETArsquo BATTIVO PASSIVO
Imp 90 C+R 100
SOCIETArsquo A+BATTIVO PASSIVO
Cassa 140Imp 72ammort10
Utile 0Cassa 40 Ammort 8
Utile 2
66
X+1 Scritture di consolidamento SP SP Riserve a Impianti 20
X+1 Scritture di consolidamento SP CE Impianti a Ammortamento 2
2) Eliminazione plusvalenza
3) lrsquoanno successivo dovremo anche eliminare ammortamento in eccesso
Lrsquoammortamento in eccesso (10 contro 8) deve essere rettificatohellip Quindi
1) Consolidamento partecipazioni
X+1 Scritture di consolidamento SP SP C+R a Partecipazioni 100
Che a sua volta dovragrave essere compensato dalla riservahellip
67
X+1 Scritture di consolidamento SP SP C+R a Partecipazioni 100 SP SP Riserve (C+R) a Impianti 20
X+2 Scritture di consolidamento SP SP C+R a Partecipazioni 100 SP SP Riserve (C+R) a Impianti 18 SP CE Impianti a Ammortamento 2
X+3 Scritture di consolidamento SP SP C+R a Partecipazioni 100 SP SP Riserve (C+R) a Impianti 16 SP CE Impianti a Ammortamento 2
68
anno(a) valore bene in
bilancio di esercizio
(b) ammortinbilancio di esercizio
(c) valore bene in bilancio consolidato
(d) ammortin bilancio consolidato
(e=b-d)) differ ammort (f=b-d-f) plusval
0 100 - 80 - - 20 1 90 10 72 8 2 18 2 80 10 64 8 2 16 3 70 10 56 8 2 14 4 60 10 48 8 2 12 5 50 10 40 8 2 10 6 40 10 32 8 2 8 7 30 10 24 8 2 6 8 20 10 16 8 2 4 9 10 10 8 8 2 2
10 - 10 - 8 2 -100 80 20
| X+3 | Scritture di consolidamento | ||||||||||
| SP SP | C+R | a | Partecipazioni | 100 | |||||||
| SP SP | Riserve (C+R) | a | Impianti | 16 | |||||||
| SP CE | Impianti | a | Ammortamento | 2 |
| X+2 | Scritture di consolidamento | ||||||||||
| SP SP | C+R | a | Partecipazioni | 100 | |||||||
| SP SP | Riserve (C+R) | a | Impianti | 18 | |||||||
| SP CE | Impianti | a | Ammortamento | 2 |
| X+1 | Scritture di consolidamento | ||||||||||
| SP SP | C+R | a | Partecipazioni | 100 | |||||||
| SP SP | Riserve (C+R) | a | Impianti | 20 |
| X+1 | Scritture di consolidamento | ||||||||||
| SP SP | C+R | a | Partecipazioni | 100 |
| X+1 | Scritture di consolidamento | ||||||||||
| SP CE | Impianti | a | Ammortamento | 2 |
| X+1 | Scritture di consolidamento | ||||||||||
| SP SP | Riserve | a | Impianti | 20 |
| X | Scritture di consolidamento | ||||||||||
| SP SP | C+R | a | Partecipazioni | 100 | |||||||
| CE SP | Plusvalenza (utile) | a | Impianti | 20 |
| X | Libro giornale di A | ||||||||||
| SP | Cassa | a | Diversi | 100 | |||||||
| SP | Impianti | 80 | |||||||||
| CE | Plusvalenza | 20 | |||||||||
| Libro giornale di B | |||||||||||
| SP SP | Impianti | a | Cassa | 100 | |||||||
| CE | Debiti vsoc gruppo | a | Crediti vsoc gruppo | 100 | |||||||
| CE | Vendite infragruppo | a | Acquisti infragruppo | 100 | |||||||
| CE SP | Merci c rim fin | a | Merci | 20 | |||||||
| CE SP | Merci cacquisto | a | Cassa | 80 | |||||||
| SP CE | Crediti vsoc gruppo | a | Vendita soc gruppo | 100 | |||||||
| CE | Acquisti soc gruppo | a | Debiti vsoc gruppo | 100 | |||||||
| CE SP | Merci | a | Merci c fim fin | 100 | |||||||
| CE | Acquisti soc gruppo | a | Debiti vsoc gruppo | 100 | |||||||
| CE SP | Merci | a | Merci c rim fin | 100 | |||||||
| CE SP | Merci cacquisto | a | Cassa | 80 | |||||||
| SP CE | Crediti vsoc gruppo | a | Vendita soc gruppo | 100 |
| SP | Fondo svalutazione | a | Diversi | 40 | |||||||
| SP | a | Riserve | 30 | ||||||||
| CE | a | Svalutazione crediti | 10 | ||||||||
| CE SP | Merci cacquisto | a | Cassa | 80 | |||||||
| SP CE | Cassa | a | Merci cvendita | 110 | |||||||
| CE SP | Merci cacquisto | a | Cassa | 80 | |||||||
| SP CE | Crediti vsoc gruppo | a | Vendita soc gruppo | 100 |
| CE SP | Merci cacquisto | a | Cassa | 80 | |||||||
| SP CE | Crediti vsoc gruppo | a | Vendita soc gruppo | 100 | |||||||
| CE SP | Acquisto soc gruppo | a | Deb vsoc gruppo | 100 | |||||||
| SP CE | Cassa | a | Merci cvendita | 110 | |||||||
| CE SP | Acquisto soc gruppo | a | Deb vsoc gruppo | 100 | |||||||
| SP CE | Cassa | a | Merci cvendita | 110 | |||||||
47
Ai fini della procedura di consolidamento risulta necessario distinguere trabull operazioni che non hanno alcun effetto sul risultato consolidato (valori
reciproci)bull operazioni che influenzano lrsquoutile consolidato (utili-perdite interni)
ELIMINAZIONE PARTITE RECIPROCHE
48
Alcuni problemihellip
bull acquisti e vendite di beni quando la societagrave venditrice ha contabilizzato la vendita e la merce ancora in viaggio non egrave stata invece contabilizzata dalla controparte
bull pagamenti fatti da una societagrave allrsquoaltra la quale ancora non ha ricevuto il relativo accredito
bull errori materiali di fatturazione eo contabilizzazione
ELIMINAZIONE PARTITE RECIPROCHE
49
Si intendono tutti quei rapporti generati da operazioni interne al gruppo che trovano espressi nei singoli bilanci da
1 CREDITI E DEBITI
2 COSTI E RICAVI
1 Si devono elidere i crediti di una societagrave con i rispettivi debiti dellrsquoaltra2 Analogamente si devono elidere i costi con i rispettivi ricavi
VALORI RECIPROCI
50
Dopo la cessione ad una societagrave del gruppo le merci sono state vendute a terze economie
SOCIETAgraveB
SOCIETAgraveA
80 100 110
La societagrave A ha conseguito un ricavo di 110 la societagrave B ha sostenuto un costo di 80 a livello di gruppo vi egrave stato un profitto di 30 (20+10)
(Utile 20) (Utile 10)
51
Poniamo che la controllante A acquisti merci dalla controllata B per 100
bullldquoArdquo registrerebbe nella propria contabilitagrave
Merci cacq a Debiti vB 100
bullldquoBrdquo registrerebbe nella propria contabilitagrave
Cred vA a 100Merci cvend
A livello consolidato abbiamo quindi che
52
bullLe poste Cred vA Debiti vBe
Originano crediti e debiti infra-gruppo che e devono essere trattati come precedentemente visto
bullLe poste e
Compensandosi tra loro non alterano lrsquoutile di gruppo Lrsquoeffetto a livello di Stato Patrimoniale consolidato egrave quindi nullo sul foglio di consolidamento non dobbiamo operare alcun intervento
Merci cacq Merci cvend
53
CE SP Acquisto soc gruppo a Deb vsoc gruppo
100
SP CE Cassa a Merci cvendita 110
Acquirenteper il gruppo
Venditoreper il gruppo
CE SP Merci cacquisto a Cassa 80
SP CE Crediti vsoc gruppo a Vendita soc gruppo 100 CE SP Acquisto soc gruppo a Deb vsoc gruppo
100
SP CE Cassa a Merci cvendita 110
Consolidato
CE SP Merci cacquisto a Cassa 80
SP CE Crediti vsoc gruppo a Vendita soc gruppo 100
54
CE SP Merci cacquisto a Cassa 80
SP CE Cassa a Merci cvendita 110
Riepilogandohellip
Primahellip e dopohellip
200A
Part C+R 100B
Cassa C+RA+B
200Cassa C+R20Utile10Utile 30Utile
100 20 230
Debv100Cred
100Cassa210
Cassa13
13
21013
13
10013
13
CredvA13
13
10013
13
Debv13
13
3013
13
Utile13
13
Utile13
13
1013
13
Utile13
13
2013
13
Cassa13
13
B13
13
10013
13
2013
13
C+R13
13
13
Part13
13
A13
13
20013
13
C+R13
13
13
Cassa13
13
20013
13
23013
13
10013
13
A+B13
13
C+R13
13
13
13
55
bull Nei gruppi privati lrsquoIva ha natura solo finanziaria sia per lrsquoacquirente che per il venditore
bull Non egrave cosigrave nel Gruppo Ente Locale dove un credito per la partecipata contiene una quota di Iva che per lrsquoente locale rappresenta invece un costo
bull Quale soluzione si puograve adottare
Attenzione E lrsquoIVA
56
ldquoNel caso di operazioni tra controllante e sue controllate che comportino un trattamento fiscale difforme lrsquoimposta dovragrave essere considerata separatamente e non oggetto di elisione Nel caso dellrsquoimposta sul valore aggiunto infatti questa dovragrave rientrare come onere nel conto economico consolidato a causa della sua indetraibilitagrave per lrsquoente locale controllanterdquo
Il PCEL 4 al punto 24
57
Nel caso di operazioni tra la controllante e le sue controllate oggetto di un difforme trattamento fiscale lrsquoimposta non egrave oggetto di elisione Ad esempio lrsquoimposta sul valore aggiunto Ad esempio nei casi in cui risulta indetraibile lrsquoimposta sul valore aggiunto pagata dalla capogruppo a componenti del gruppo per le quali lrsquoIVA egrave detraibile non egrave oggetto di eliminazione e rientra tra i costi del conto economico consolidato
Lrsquoallegato 4
58
Utili generati da rapporti intervenuti tra societagrave appartenenti al gruppo
Sotto un profilo contabile si deve tenere presente chebull le eliminazioni riguardanti le operazioni dellrsquoesercizio hanno come contropartita
lrsquoutilebull le eliminazioni inerenti esercizi precedenti rettificano invece le riserve
SP Fondo svalutazione a Diversi 40 SP a Riserve 30 CE a Svalutazione crediti 10
Utili interni
59
SocietagraveB
SocietagraveA
80 100
Tra lrsquoacquisto da parte di B (cioegrave 80) e la successiva vendita a A (a 100) si egrave realizzato un profitto interno che dovragrave essere eliminato in quanto sopravvaluta
(Utile 20)
Le merci risultano ancora nel magazzino di una impresa del gruppo
bull Lrsquoutile della societagrave Bbull Il valore del magazzino della societagrave A
60
CE SP Merci cacquisto a Cassa 80
SP CE Crediti vsoc gruppo a Vendita soc gruppo 100
Acquisti soc gruppo a Debiti vsoc gruppo 100
SP Merci a Merci c rim fin 100
CE SP Merci cacquisto a Cassa 80
SP CE Crediti vsoc gruppo a Vendita soc gruppo 100
CE Acquisti soc gruppo a Debiti vsoc gruppo 100CE SP Merci a Merci c fim fin 100
BA
Cons
olid
ato
61
CE Debiti vsoc gruppo a Crediti vsoc gruppo 100
CE Vendite infragruppo a Acquisti infragruppo 100
CE SP Merci c rim fin a Merci 20
In questo modo si riduce il valore delle rimanenze in SP
Quindi per consolidarehellip
62
dovremmobull in primo luogo rettificare la plusvalenza interna contro il
costo sostenuto per lrsquoacquisto del bene da parte della societagrave acquirente
bull in secondo luogo eliminare lrsquoammortamento in eccesso
Situazione piugrave complessa
E nel caso di beni ammortizzabili
63
SOCIETArsquo AATTIVO PASSIVO
Part 100Cassa 20
C+R 200
SOCIETArsquo BATTIVO PASSIVO
Imp 80
C+R 100
SOCIETArsquo A+BATTIVO PASSIVO
C+R 200Cassa 120Imp 80
Cassa 100
Poniamo che la societagrave A possegga un impianto Costo storico 200 ammortizzato in 10 anni
La cessione avviene al sesto anno F amm 120 quindi valore contabile 80hellip
Situazione preesistente
64
X Libro giornale di A SP Cassa a Diversi 100 SP Impianti 80 CE Plusvalenza 20 Libro giornale di B SP SP Impianti a Cassa
100
X Scritture di consolidamento SP SP C+R a Partecipazioni 100 CE SP Plusvalenza (utile) a Impianti 20
SOCIETArsquo AATTIVO PASSIVO
Part 100Cassa 120
C+R 200
SOCIETArsquo BATTIVO PASSIVO
Imp 100 C+R 100
SOCIETArsquo A+BATTIVO PASSIVO
C+R 200Cassa 140Imp 80Utile 20 Cassa 20
65
SOCIETArsquo AATTIVO PASSIVO
Part 100Cassa 120
C+R 200
SOCIETArsquo BATTIVO PASSIVO
Imp 100 C+R 100
SOCIETArsquo A+BATTIVO PASSIVO
C+R 200Cassa 140Imp 80
Poniamo che la societagrave B stimi la residua vita utile dellrsquoimpianto in ulteriori 10 anni
hellip avremo quindi un ammortamento annuo da parte di B pari al 10 del suo costo di acquisto contro un ammortamento consolidato pari al 10 del precedente valore contabile
Cassa 20
SOCIETArsquo AATTIVO PASSIVO
Part 100Cassa 120
C+R 200
SOCIETArsquo BATTIVO PASSIVO
Imp 90 C+R 100
SOCIETArsquo A+BATTIVO PASSIVO
Cassa 140Imp 72ammort10
Utile 0Cassa 40 Ammort 8
Utile 2
66
X+1 Scritture di consolidamento SP SP Riserve a Impianti 20
X+1 Scritture di consolidamento SP CE Impianti a Ammortamento 2
2) Eliminazione plusvalenza
3) lrsquoanno successivo dovremo anche eliminare ammortamento in eccesso
Lrsquoammortamento in eccesso (10 contro 8) deve essere rettificatohellip Quindi
1) Consolidamento partecipazioni
X+1 Scritture di consolidamento SP SP C+R a Partecipazioni 100
Che a sua volta dovragrave essere compensato dalla riservahellip
67
X+1 Scritture di consolidamento SP SP C+R a Partecipazioni 100 SP SP Riserve (C+R) a Impianti 20
X+2 Scritture di consolidamento SP SP C+R a Partecipazioni 100 SP SP Riserve (C+R) a Impianti 18 SP CE Impianti a Ammortamento 2
X+3 Scritture di consolidamento SP SP C+R a Partecipazioni 100 SP SP Riserve (C+R) a Impianti 16 SP CE Impianti a Ammortamento 2
68
anno(a) valore bene in
bilancio di esercizio
(b) ammortinbilancio di esercizio
(c) valore bene in bilancio consolidato
(d) ammortin bilancio consolidato
(e=b-d)) differ ammort (f=b-d-f) plusval
0 100 - 80 - - 20 1 90 10 72 8 2 18 2 80 10 64 8 2 16 3 70 10 56 8 2 14 4 60 10 48 8 2 12 5 50 10 40 8 2 10 6 40 10 32 8 2 8 7 30 10 24 8 2 6 8 20 10 16 8 2 4 9 10 10 8 8 2 2
10 - 10 - 8 2 -100 80 20
| X+3 | Scritture di consolidamento | ||||||||||
| SP SP | C+R | a | Partecipazioni | 100 | |||||||
| SP SP | Riserve (C+R) | a | Impianti | 16 | |||||||
| SP CE | Impianti | a | Ammortamento | 2 |
| X+2 | Scritture di consolidamento | ||||||||||
| SP SP | C+R | a | Partecipazioni | 100 | |||||||
| SP SP | Riserve (C+R) | a | Impianti | 18 | |||||||
| SP CE | Impianti | a | Ammortamento | 2 |
| X+1 | Scritture di consolidamento | ||||||||||
| SP SP | C+R | a | Partecipazioni | 100 | |||||||
| SP SP | Riserve (C+R) | a | Impianti | 20 |
| X+1 | Scritture di consolidamento | ||||||||||
| SP SP | C+R | a | Partecipazioni | 100 |
| X+1 | Scritture di consolidamento | ||||||||||
| SP CE | Impianti | a | Ammortamento | 2 |
| X+1 | Scritture di consolidamento | ||||||||||
| SP SP | Riserve | a | Impianti | 20 |
| X | Scritture di consolidamento | ||||||||||
| SP SP | C+R | a | Partecipazioni | 100 | |||||||
| CE SP | Plusvalenza (utile) | a | Impianti | 20 |
| X | Libro giornale di A | ||||||||||
| SP | Cassa | a | Diversi | 100 | |||||||
| SP | Impianti | 80 | |||||||||
| CE | Plusvalenza | 20 | |||||||||
| Libro giornale di B | |||||||||||
| SP SP | Impianti | a | Cassa | 100 | |||||||
| CE | Debiti vsoc gruppo | a | Crediti vsoc gruppo | 100 | |||||||
| CE | Vendite infragruppo | a | Acquisti infragruppo | 100 | |||||||
| CE SP | Merci c rim fin | a | Merci | 20 | |||||||
| CE SP | Merci cacquisto | a | Cassa | 80 | |||||||
| SP CE | Crediti vsoc gruppo | a | Vendita soc gruppo | 100 | |||||||
| CE | Acquisti soc gruppo | a | Debiti vsoc gruppo | 100 | |||||||
| CE SP | Merci | a | Merci c fim fin | 100 | |||||||
| CE | Acquisti soc gruppo | a | Debiti vsoc gruppo | 100 | |||||||
| CE SP | Merci | a | Merci c rim fin | 100 | |||||||
| CE SP | Merci cacquisto | a | Cassa | 80 | |||||||
| SP CE | Crediti vsoc gruppo | a | Vendita soc gruppo | 100 |
| SP | Fondo svalutazione | a | Diversi | 40 | |||||||
| SP | a | Riserve | 30 | ||||||||
| CE | a | Svalutazione crediti | 10 | ||||||||
| CE SP | Merci cacquisto | a | Cassa | 80 | |||||||
| SP CE | Cassa | a | Merci cvendita | 110 | |||||||
| CE SP | Merci cacquisto | a | Cassa | 80 | |||||||
| SP CE | Crediti vsoc gruppo | a | Vendita soc gruppo | 100 |
| CE SP | Merci cacquisto | a | Cassa | 80 | |||||||
| SP CE | Crediti vsoc gruppo | a | Vendita soc gruppo | 100 | |||||||
| CE SP | Acquisto soc gruppo | a | Deb vsoc gruppo | 100 | |||||||
| SP CE | Cassa | a | Merci cvendita | 110 | |||||||
| CE SP | Acquisto soc gruppo | a | Deb vsoc gruppo | 100 | |||||||
| SP CE | Cassa | a | Merci cvendita | 110 | |||||||
48
Alcuni problemihellip
bull acquisti e vendite di beni quando la societagrave venditrice ha contabilizzato la vendita e la merce ancora in viaggio non egrave stata invece contabilizzata dalla controparte
bull pagamenti fatti da una societagrave allrsquoaltra la quale ancora non ha ricevuto il relativo accredito
bull errori materiali di fatturazione eo contabilizzazione
ELIMINAZIONE PARTITE RECIPROCHE
49
Si intendono tutti quei rapporti generati da operazioni interne al gruppo che trovano espressi nei singoli bilanci da
1 CREDITI E DEBITI
2 COSTI E RICAVI
1 Si devono elidere i crediti di una societagrave con i rispettivi debiti dellrsquoaltra2 Analogamente si devono elidere i costi con i rispettivi ricavi
VALORI RECIPROCI
50
Dopo la cessione ad una societagrave del gruppo le merci sono state vendute a terze economie
SOCIETAgraveB
SOCIETAgraveA
80 100 110
La societagrave A ha conseguito un ricavo di 110 la societagrave B ha sostenuto un costo di 80 a livello di gruppo vi egrave stato un profitto di 30 (20+10)
(Utile 20) (Utile 10)
51
Poniamo che la controllante A acquisti merci dalla controllata B per 100
bullldquoArdquo registrerebbe nella propria contabilitagrave
Merci cacq a Debiti vB 100
bullldquoBrdquo registrerebbe nella propria contabilitagrave
Cred vA a 100Merci cvend
A livello consolidato abbiamo quindi che
52
bullLe poste Cred vA Debiti vBe
Originano crediti e debiti infra-gruppo che e devono essere trattati come precedentemente visto
bullLe poste e
Compensandosi tra loro non alterano lrsquoutile di gruppo Lrsquoeffetto a livello di Stato Patrimoniale consolidato egrave quindi nullo sul foglio di consolidamento non dobbiamo operare alcun intervento
Merci cacq Merci cvend
53
CE SP Acquisto soc gruppo a Deb vsoc gruppo
100
SP CE Cassa a Merci cvendita 110
Acquirenteper il gruppo
Venditoreper il gruppo
CE SP Merci cacquisto a Cassa 80
SP CE Crediti vsoc gruppo a Vendita soc gruppo 100 CE SP Acquisto soc gruppo a Deb vsoc gruppo
100
SP CE Cassa a Merci cvendita 110
Consolidato
CE SP Merci cacquisto a Cassa 80
SP CE Crediti vsoc gruppo a Vendita soc gruppo 100
54
CE SP Merci cacquisto a Cassa 80
SP CE Cassa a Merci cvendita 110
Riepilogandohellip
Primahellip e dopohellip
200A
Part C+R 100B
Cassa C+RA+B
200Cassa C+R20Utile10Utile 30Utile
100 20 230
Debv100Cred
100Cassa210
Cassa13
13
21013
13
10013
13
CredvA13
13
10013
13
Debv13
13
3013
13
Utile13
13
Utile13
13
1013
13
Utile13
13
2013
13
Cassa13
13
B13
13
10013
13
2013
13
C+R13
13
13
Part13
13
A13
13
20013
13
C+R13
13
13
Cassa13
13
20013
13
23013
13
10013
13
A+B13
13
C+R13
13
13
13
55
bull Nei gruppi privati lrsquoIva ha natura solo finanziaria sia per lrsquoacquirente che per il venditore
bull Non egrave cosigrave nel Gruppo Ente Locale dove un credito per la partecipata contiene una quota di Iva che per lrsquoente locale rappresenta invece un costo
bull Quale soluzione si puograve adottare
Attenzione E lrsquoIVA
56
ldquoNel caso di operazioni tra controllante e sue controllate che comportino un trattamento fiscale difforme lrsquoimposta dovragrave essere considerata separatamente e non oggetto di elisione Nel caso dellrsquoimposta sul valore aggiunto infatti questa dovragrave rientrare come onere nel conto economico consolidato a causa della sua indetraibilitagrave per lrsquoente locale controllanterdquo
Il PCEL 4 al punto 24
57
Nel caso di operazioni tra la controllante e le sue controllate oggetto di un difforme trattamento fiscale lrsquoimposta non egrave oggetto di elisione Ad esempio lrsquoimposta sul valore aggiunto Ad esempio nei casi in cui risulta indetraibile lrsquoimposta sul valore aggiunto pagata dalla capogruppo a componenti del gruppo per le quali lrsquoIVA egrave detraibile non egrave oggetto di eliminazione e rientra tra i costi del conto economico consolidato
Lrsquoallegato 4
58
Utili generati da rapporti intervenuti tra societagrave appartenenti al gruppo
Sotto un profilo contabile si deve tenere presente chebull le eliminazioni riguardanti le operazioni dellrsquoesercizio hanno come contropartita
lrsquoutilebull le eliminazioni inerenti esercizi precedenti rettificano invece le riserve
SP Fondo svalutazione a Diversi 40 SP a Riserve 30 CE a Svalutazione crediti 10
Utili interni
59
SocietagraveB
SocietagraveA
80 100
Tra lrsquoacquisto da parte di B (cioegrave 80) e la successiva vendita a A (a 100) si egrave realizzato un profitto interno che dovragrave essere eliminato in quanto sopravvaluta
(Utile 20)
Le merci risultano ancora nel magazzino di una impresa del gruppo
bull Lrsquoutile della societagrave Bbull Il valore del magazzino della societagrave A
60
CE SP Merci cacquisto a Cassa 80
SP CE Crediti vsoc gruppo a Vendita soc gruppo 100
Acquisti soc gruppo a Debiti vsoc gruppo 100
SP Merci a Merci c rim fin 100
CE SP Merci cacquisto a Cassa 80
SP CE Crediti vsoc gruppo a Vendita soc gruppo 100
CE Acquisti soc gruppo a Debiti vsoc gruppo 100CE SP Merci a Merci c fim fin 100
BA
Cons
olid
ato
61
CE Debiti vsoc gruppo a Crediti vsoc gruppo 100
CE Vendite infragruppo a Acquisti infragruppo 100
CE SP Merci c rim fin a Merci 20
In questo modo si riduce il valore delle rimanenze in SP
Quindi per consolidarehellip
62
dovremmobull in primo luogo rettificare la plusvalenza interna contro il
costo sostenuto per lrsquoacquisto del bene da parte della societagrave acquirente
bull in secondo luogo eliminare lrsquoammortamento in eccesso
Situazione piugrave complessa
E nel caso di beni ammortizzabili
63
SOCIETArsquo AATTIVO PASSIVO
Part 100Cassa 20
C+R 200
SOCIETArsquo BATTIVO PASSIVO
Imp 80
C+R 100
SOCIETArsquo A+BATTIVO PASSIVO
C+R 200Cassa 120Imp 80
Cassa 100
Poniamo che la societagrave A possegga un impianto Costo storico 200 ammortizzato in 10 anni
La cessione avviene al sesto anno F amm 120 quindi valore contabile 80hellip
Situazione preesistente
64
X Libro giornale di A SP Cassa a Diversi 100 SP Impianti 80 CE Plusvalenza 20 Libro giornale di B SP SP Impianti a Cassa
100
X Scritture di consolidamento SP SP C+R a Partecipazioni 100 CE SP Plusvalenza (utile) a Impianti 20
SOCIETArsquo AATTIVO PASSIVO
Part 100Cassa 120
C+R 200
SOCIETArsquo BATTIVO PASSIVO
Imp 100 C+R 100
SOCIETArsquo A+BATTIVO PASSIVO
C+R 200Cassa 140Imp 80Utile 20 Cassa 20
65
SOCIETArsquo AATTIVO PASSIVO
Part 100Cassa 120
C+R 200
SOCIETArsquo BATTIVO PASSIVO
Imp 100 C+R 100
SOCIETArsquo A+BATTIVO PASSIVO
C+R 200Cassa 140Imp 80
Poniamo che la societagrave B stimi la residua vita utile dellrsquoimpianto in ulteriori 10 anni
hellip avremo quindi un ammortamento annuo da parte di B pari al 10 del suo costo di acquisto contro un ammortamento consolidato pari al 10 del precedente valore contabile
Cassa 20
SOCIETArsquo AATTIVO PASSIVO
Part 100Cassa 120
C+R 200
SOCIETArsquo BATTIVO PASSIVO
Imp 90 C+R 100
SOCIETArsquo A+BATTIVO PASSIVO
Cassa 140Imp 72ammort10
Utile 0Cassa 40 Ammort 8
Utile 2
66
X+1 Scritture di consolidamento SP SP Riserve a Impianti 20
X+1 Scritture di consolidamento SP CE Impianti a Ammortamento 2
2) Eliminazione plusvalenza
3) lrsquoanno successivo dovremo anche eliminare ammortamento in eccesso
Lrsquoammortamento in eccesso (10 contro 8) deve essere rettificatohellip Quindi
1) Consolidamento partecipazioni
X+1 Scritture di consolidamento SP SP C+R a Partecipazioni 100
Che a sua volta dovragrave essere compensato dalla riservahellip
67
X+1 Scritture di consolidamento SP SP C+R a Partecipazioni 100 SP SP Riserve (C+R) a Impianti 20
X+2 Scritture di consolidamento SP SP C+R a Partecipazioni 100 SP SP Riserve (C+R) a Impianti 18 SP CE Impianti a Ammortamento 2
X+3 Scritture di consolidamento SP SP C+R a Partecipazioni 100 SP SP Riserve (C+R) a Impianti 16 SP CE Impianti a Ammortamento 2
68
anno(a) valore bene in
bilancio di esercizio
(b) ammortinbilancio di esercizio
(c) valore bene in bilancio consolidato
(d) ammortin bilancio consolidato
(e=b-d)) differ ammort (f=b-d-f) plusval
0 100 - 80 - - 20 1 90 10 72 8 2 18 2 80 10 64 8 2 16 3 70 10 56 8 2 14 4 60 10 48 8 2 12 5 50 10 40 8 2 10 6 40 10 32 8 2 8 7 30 10 24 8 2 6 8 20 10 16 8 2 4 9 10 10 8 8 2 2
10 - 10 - 8 2 -100 80 20
| X+3 | Scritture di consolidamento | ||||||||||
| SP SP | C+R | a | Partecipazioni | 100 | |||||||
| SP SP | Riserve (C+R) | a | Impianti | 16 | |||||||
| SP CE | Impianti | a | Ammortamento | 2 |
| X+2 | Scritture di consolidamento | ||||||||||
| SP SP | C+R | a | Partecipazioni | 100 | |||||||
| SP SP | Riserve (C+R) | a | Impianti | 18 | |||||||
| SP CE | Impianti | a | Ammortamento | 2 |
| X+1 | Scritture di consolidamento | ||||||||||
| SP SP | C+R | a | Partecipazioni | 100 | |||||||
| SP SP | Riserve (C+R) | a | Impianti | 20 |
| X+1 | Scritture di consolidamento | ||||||||||
| SP SP | C+R | a | Partecipazioni | 100 |
| X+1 | Scritture di consolidamento | ||||||||||
| SP CE | Impianti | a | Ammortamento | 2 |
| X+1 | Scritture di consolidamento | ||||||||||
| SP SP | Riserve | a | Impianti | 20 |
| X | Scritture di consolidamento | ||||||||||
| SP SP | C+R | a | Partecipazioni | 100 | |||||||
| CE SP | Plusvalenza (utile) | a | Impianti | 20 |
| X | Libro giornale di A | ||||||||||
| SP | Cassa | a | Diversi | 100 | |||||||
| SP | Impianti | 80 | |||||||||
| CE | Plusvalenza | 20 | |||||||||
| Libro giornale di B | |||||||||||
| SP SP | Impianti | a | Cassa | 100 | |||||||
| CE | Debiti vsoc gruppo | a | Crediti vsoc gruppo | 100 | |||||||
| CE | Vendite infragruppo | a | Acquisti infragruppo | 100 | |||||||
| CE SP | Merci c rim fin | a | Merci | 20 | |||||||
| CE SP | Merci cacquisto | a | Cassa | 80 | |||||||
| SP CE | Crediti vsoc gruppo | a | Vendita soc gruppo | 100 | |||||||
| CE | Acquisti soc gruppo | a | Debiti vsoc gruppo | 100 | |||||||
| CE SP | Merci | a | Merci c fim fin | 100 | |||||||
| CE | Acquisti soc gruppo | a | Debiti vsoc gruppo | 100 | |||||||
| CE SP | Merci | a | Merci c rim fin | 100 | |||||||
| CE SP | Merci cacquisto | a | Cassa | 80 | |||||||
| SP CE | Crediti vsoc gruppo | a | Vendita soc gruppo | 100 |
| SP | Fondo svalutazione | a | Diversi | 40 | |||||||
| SP | a | Riserve | 30 | ||||||||
| CE | a | Svalutazione crediti | 10 | ||||||||
| CE SP | Merci cacquisto | a | Cassa | 80 | |||||||
| SP CE | Cassa | a | Merci cvendita | 110 | |||||||
| CE SP | Merci cacquisto | a | Cassa | 80 | |||||||
| SP CE | Crediti vsoc gruppo | a | Vendita soc gruppo | 100 |
| CE SP | Merci cacquisto | a | Cassa | 80 | |||||||
| SP CE | Crediti vsoc gruppo | a | Vendita soc gruppo | 100 | |||||||
| CE SP | Acquisto soc gruppo | a | Deb vsoc gruppo | 100 | |||||||
| SP CE | Cassa | a | Merci cvendita | 110 | |||||||
| CE SP | Acquisto soc gruppo | a | Deb vsoc gruppo | 100 | |||||||
| SP CE | Cassa | a | Merci cvendita | 110 | |||||||
49
Si intendono tutti quei rapporti generati da operazioni interne al gruppo che trovano espressi nei singoli bilanci da
1 CREDITI E DEBITI
2 COSTI E RICAVI
1 Si devono elidere i crediti di una societagrave con i rispettivi debiti dellrsquoaltra2 Analogamente si devono elidere i costi con i rispettivi ricavi
VALORI RECIPROCI
50
Dopo la cessione ad una societagrave del gruppo le merci sono state vendute a terze economie
SOCIETAgraveB
SOCIETAgraveA
80 100 110
La societagrave A ha conseguito un ricavo di 110 la societagrave B ha sostenuto un costo di 80 a livello di gruppo vi egrave stato un profitto di 30 (20+10)
(Utile 20) (Utile 10)
51
Poniamo che la controllante A acquisti merci dalla controllata B per 100
bullldquoArdquo registrerebbe nella propria contabilitagrave
Merci cacq a Debiti vB 100
bullldquoBrdquo registrerebbe nella propria contabilitagrave
Cred vA a 100Merci cvend
A livello consolidato abbiamo quindi che
52
bullLe poste Cred vA Debiti vBe
Originano crediti e debiti infra-gruppo che e devono essere trattati come precedentemente visto
bullLe poste e
Compensandosi tra loro non alterano lrsquoutile di gruppo Lrsquoeffetto a livello di Stato Patrimoniale consolidato egrave quindi nullo sul foglio di consolidamento non dobbiamo operare alcun intervento
Merci cacq Merci cvend
53
CE SP Acquisto soc gruppo a Deb vsoc gruppo
100
SP CE Cassa a Merci cvendita 110
Acquirenteper il gruppo
Venditoreper il gruppo
CE SP Merci cacquisto a Cassa 80
SP CE Crediti vsoc gruppo a Vendita soc gruppo 100 CE SP Acquisto soc gruppo a Deb vsoc gruppo
100
SP CE Cassa a Merci cvendita 110
Consolidato
CE SP Merci cacquisto a Cassa 80
SP CE Crediti vsoc gruppo a Vendita soc gruppo 100
54
CE SP Merci cacquisto a Cassa 80
SP CE Cassa a Merci cvendita 110
Riepilogandohellip
Primahellip e dopohellip
200A
Part C+R 100B
Cassa C+RA+B
200Cassa C+R20Utile10Utile 30Utile
100 20 230
Debv100Cred
100Cassa210
Cassa13
13
21013
13
10013
13
CredvA13
13
10013
13
Debv13
13
3013
13
Utile13
13
Utile13
13
1013
13
Utile13
13
2013
13
Cassa13
13
B13
13
10013
13
2013
13
C+R13
13
13
Part13
13
A13
13
20013
13
C+R13
13
13
Cassa13
13
20013
13
23013
13
10013
13
A+B13
13
C+R13
13
13
13
55
bull Nei gruppi privati lrsquoIva ha natura solo finanziaria sia per lrsquoacquirente che per il venditore
bull Non egrave cosigrave nel Gruppo Ente Locale dove un credito per la partecipata contiene una quota di Iva che per lrsquoente locale rappresenta invece un costo
bull Quale soluzione si puograve adottare
Attenzione E lrsquoIVA
56
ldquoNel caso di operazioni tra controllante e sue controllate che comportino un trattamento fiscale difforme lrsquoimposta dovragrave essere considerata separatamente e non oggetto di elisione Nel caso dellrsquoimposta sul valore aggiunto infatti questa dovragrave rientrare come onere nel conto economico consolidato a causa della sua indetraibilitagrave per lrsquoente locale controllanterdquo
Il PCEL 4 al punto 24
57
Nel caso di operazioni tra la controllante e le sue controllate oggetto di un difforme trattamento fiscale lrsquoimposta non egrave oggetto di elisione Ad esempio lrsquoimposta sul valore aggiunto Ad esempio nei casi in cui risulta indetraibile lrsquoimposta sul valore aggiunto pagata dalla capogruppo a componenti del gruppo per le quali lrsquoIVA egrave detraibile non egrave oggetto di eliminazione e rientra tra i costi del conto economico consolidato
Lrsquoallegato 4
58
Utili generati da rapporti intervenuti tra societagrave appartenenti al gruppo
Sotto un profilo contabile si deve tenere presente chebull le eliminazioni riguardanti le operazioni dellrsquoesercizio hanno come contropartita
lrsquoutilebull le eliminazioni inerenti esercizi precedenti rettificano invece le riserve
SP Fondo svalutazione a Diversi 40 SP a Riserve 30 CE a Svalutazione crediti 10
Utili interni
59
SocietagraveB
SocietagraveA
80 100
Tra lrsquoacquisto da parte di B (cioegrave 80) e la successiva vendita a A (a 100) si egrave realizzato un profitto interno che dovragrave essere eliminato in quanto sopravvaluta
(Utile 20)
Le merci risultano ancora nel magazzino di una impresa del gruppo
bull Lrsquoutile della societagrave Bbull Il valore del magazzino della societagrave A
60
CE SP Merci cacquisto a Cassa 80
SP CE Crediti vsoc gruppo a Vendita soc gruppo 100
Acquisti soc gruppo a Debiti vsoc gruppo 100
SP Merci a Merci c rim fin 100
CE SP Merci cacquisto a Cassa 80
SP CE Crediti vsoc gruppo a Vendita soc gruppo 100
CE Acquisti soc gruppo a Debiti vsoc gruppo 100CE SP Merci a Merci c fim fin 100
BA
Cons
olid
ato
61
CE Debiti vsoc gruppo a Crediti vsoc gruppo 100
CE Vendite infragruppo a Acquisti infragruppo 100
CE SP Merci c rim fin a Merci 20
In questo modo si riduce il valore delle rimanenze in SP
Quindi per consolidarehellip
62
dovremmobull in primo luogo rettificare la plusvalenza interna contro il
costo sostenuto per lrsquoacquisto del bene da parte della societagrave acquirente
bull in secondo luogo eliminare lrsquoammortamento in eccesso
Situazione piugrave complessa
E nel caso di beni ammortizzabili
63
SOCIETArsquo AATTIVO PASSIVO
Part 100Cassa 20
C+R 200
SOCIETArsquo BATTIVO PASSIVO
Imp 80
C+R 100
SOCIETArsquo A+BATTIVO PASSIVO
C+R 200Cassa 120Imp 80
Cassa 100
Poniamo che la societagrave A possegga un impianto Costo storico 200 ammortizzato in 10 anni
La cessione avviene al sesto anno F amm 120 quindi valore contabile 80hellip
Situazione preesistente
64
X Libro giornale di A SP Cassa a Diversi 100 SP Impianti 80 CE Plusvalenza 20 Libro giornale di B SP SP Impianti a Cassa
100
X Scritture di consolidamento SP SP C+R a Partecipazioni 100 CE SP Plusvalenza (utile) a Impianti 20
SOCIETArsquo AATTIVO PASSIVO
Part 100Cassa 120
C+R 200
SOCIETArsquo BATTIVO PASSIVO
Imp 100 C+R 100
SOCIETArsquo A+BATTIVO PASSIVO
C+R 200Cassa 140Imp 80Utile 20 Cassa 20
65
SOCIETArsquo AATTIVO PASSIVO
Part 100Cassa 120
C+R 200
SOCIETArsquo BATTIVO PASSIVO
Imp 100 C+R 100
SOCIETArsquo A+BATTIVO PASSIVO
C+R 200Cassa 140Imp 80
Poniamo che la societagrave B stimi la residua vita utile dellrsquoimpianto in ulteriori 10 anni
hellip avremo quindi un ammortamento annuo da parte di B pari al 10 del suo costo di acquisto contro un ammortamento consolidato pari al 10 del precedente valore contabile
Cassa 20
SOCIETArsquo AATTIVO PASSIVO
Part 100Cassa 120
C+R 200
SOCIETArsquo BATTIVO PASSIVO
Imp 90 C+R 100
SOCIETArsquo A+BATTIVO PASSIVO
Cassa 140Imp 72ammort10
Utile 0Cassa 40 Ammort 8
Utile 2
66
X+1 Scritture di consolidamento SP SP Riserve a Impianti 20
X+1 Scritture di consolidamento SP CE Impianti a Ammortamento 2
2) Eliminazione plusvalenza
3) lrsquoanno successivo dovremo anche eliminare ammortamento in eccesso
Lrsquoammortamento in eccesso (10 contro 8) deve essere rettificatohellip Quindi
1) Consolidamento partecipazioni
X+1 Scritture di consolidamento SP SP C+R a Partecipazioni 100
Che a sua volta dovragrave essere compensato dalla riservahellip
67
X+1 Scritture di consolidamento SP SP C+R a Partecipazioni 100 SP SP Riserve (C+R) a Impianti 20
X+2 Scritture di consolidamento SP SP C+R a Partecipazioni 100 SP SP Riserve (C+R) a Impianti 18 SP CE Impianti a Ammortamento 2
X+3 Scritture di consolidamento SP SP C+R a Partecipazioni 100 SP SP Riserve (C+R) a Impianti 16 SP CE Impianti a Ammortamento 2
68
anno(a) valore bene in
bilancio di esercizio
(b) ammortinbilancio di esercizio
(c) valore bene in bilancio consolidato
(d) ammortin bilancio consolidato
(e=b-d)) differ ammort (f=b-d-f) plusval
0 100 - 80 - - 20 1 90 10 72 8 2 18 2 80 10 64 8 2 16 3 70 10 56 8 2 14 4 60 10 48 8 2 12 5 50 10 40 8 2 10 6 40 10 32 8 2 8 7 30 10 24 8 2 6 8 20 10 16 8 2 4 9 10 10 8 8 2 2
10 - 10 - 8 2 -100 80 20
| X+3 | Scritture di consolidamento | ||||||||||
| SP SP | C+R | a | Partecipazioni | 100 | |||||||
| SP SP | Riserve (C+R) | a | Impianti | 16 | |||||||
| SP CE | Impianti | a | Ammortamento | 2 |
| X+2 | Scritture di consolidamento | ||||||||||
| SP SP | C+R | a | Partecipazioni | 100 | |||||||
| SP SP | Riserve (C+R) | a | Impianti | 18 | |||||||
| SP CE | Impianti | a | Ammortamento | 2 |
| X+1 | Scritture di consolidamento | ||||||||||
| SP SP | C+R | a | Partecipazioni | 100 | |||||||
| SP SP | Riserve (C+R) | a | Impianti | 20 |
| X+1 | Scritture di consolidamento | ||||||||||
| SP SP | C+R | a | Partecipazioni | 100 |
| X+1 | Scritture di consolidamento | ||||||||||
| SP CE | Impianti | a | Ammortamento | 2 |
| X+1 | Scritture di consolidamento | ||||||||||
| SP SP | Riserve | a | Impianti | 20 |
| X | Scritture di consolidamento | ||||||||||
| SP SP | C+R | a | Partecipazioni | 100 | |||||||
| CE SP | Plusvalenza (utile) | a | Impianti | 20 |
| X | Libro giornale di A | ||||||||||
| SP | Cassa | a | Diversi | 100 | |||||||
| SP | Impianti | 80 | |||||||||
| CE | Plusvalenza | 20 | |||||||||
| Libro giornale di B | |||||||||||
| SP SP | Impianti | a | Cassa | 100 | |||||||
| CE | Debiti vsoc gruppo | a | Crediti vsoc gruppo | 100 | |||||||
| CE | Vendite infragruppo | a | Acquisti infragruppo | 100 | |||||||
| CE SP | Merci c rim fin | a | Merci | 20 | |||||||
| CE SP | Merci cacquisto | a | Cassa | 80 | |||||||
| SP CE | Crediti vsoc gruppo | a | Vendita soc gruppo | 100 | |||||||
| CE | Acquisti soc gruppo | a | Debiti vsoc gruppo | 100 | |||||||
| CE SP | Merci | a | Merci c fim fin | 100 | |||||||
| CE | Acquisti soc gruppo | a | Debiti vsoc gruppo | 100 | |||||||
| CE SP | Merci | a | Merci c rim fin | 100 | |||||||
| CE SP | Merci cacquisto | a | Cassa | 80 | |||||||
| SP CE | Crediti vsoc gruppo | a | Vendita soc gruppo | 100 |
| SP | Fondo svalutazione | a | Diversi | 40 | |||||||
| SP | a | Riserve | 30 | ||||||||
| CE | a | Svalutazione crediti | 10 | ||||||||
| CE SP | Merci cacquisto | a | Cassa | 80 | |||||||
| SP CE | Cassa | a | Merci cvendita | 110 | |||||||
| CE SP | Merci cacquisto | a | Cassa | 80 | |||||||
| SP CE | Crediti vsoc gruppo | a | Vendita soc gruppo | 100 |
| CE SP | Merci cacquisto | a | Cassa | 80 | |||||||
| SP CE | Crediti vsoc gruppo | a | Vendita soc gruppo | 100 | |||||||
| CE SP | Acquisto soc gruppo | a | Deb vsoc gruppo | 100 | |||||||
| SP CE | Cassa | a | Merci cvendita | 110 | |||||||
| CE SP | Acquisto soc gruppo | a | Deb vsoc gruppo | 100 | |||||||
| SP CE | Cassa | a | Merci cvendita | 110 | |||||||
50
Dopo la cessione ad una societagrave del gruppo le merci sono state vendute a terze economie
SOCIETAgraveB
SOCIETAgraveA
80 100 110
La societagrave A ha conseguito un ricavo di 110 la societagrave B ha sostenuto un costo di 80 a livello di gruppo vi egrave stato un profitto di 30 (20+10)
(Utile 20) (Utile 10)
51
Poniamo che la controllante A acquisti merci dalla controllata B per 100
bullldquoArdquo registrerebbe nella propria contabilitagrave
Merci cacq a Debiti vB 100
bullldquoBrdquo registrerebbe nella propria contabilitagrave
Cred vA a 100Merci cvend
A livello consolidato abbiamo quindi che
52
bullLe poste Cred vA Debiti vBe
Originano crediti e debiti infra-gruppo che e devono essere trattati come precedentemente visto
bullLe poste e
Compensandosi tra loro non alterano lrsquoutile di gruppo Lrsquoeffetto a livello di Stato Patrimoniale consolidato egrave quindi nullo sul foglio di consolidamento non dobbiamo operare alcun intervento
Merci cacq Merci cvend
53
CE SP Acquisto soc gruppo a Deb vsoc gruppo
100
SP CE Cassa a Merci cvendita 110
Acquirenteper il gruppo
Venditoreper il gruppo
CE SP Merci cacquisto a Cassa 80
SP CE Crediti vsoc gruppo a Vendita soc gruppo 100 CE SP Acquisto soc gruppo a Deb vsoc gruppo
100
SP CE Cassa a Merci cvendita 110
Consolidato
CE SP Merci cacquisto a Cassa 80
SP CE Crediti vsoc gruppo a Vendita soc gruppo 100
54
CE SP Merci cacquisto a Cassa 80
SP CE Cassa a Merci cvendita 110
Riepilogandohellip
Primahellip e dopohellip
200A
Part C+R 100B
Cassa C+RA+B
200Cassa C+R20Utile10Utile 30Utile
100 20 230
Debv100Cred
100Cassa210
Cassa13
13
21013
13
10013
13
CredvA13
13
10013
13
Debv13
13
3013
13
Utile13
13
Utile13
13
1013
13
Utile13
13
2013
13
Cassa13
13
B13
13
10013
13
2013
13
C+R13
13
13
Part13
13
A13
13
20013
13
C+R13
13
13
Cassa13
13
20013
13
23013
13
10013
13
A+B13
13
C+R13
13
13
13
55
bull Nei gruppi privati lrsquoIva ha natura solo finanziaria sia per lrsquoacquirente che per il venditore
bull Non egrave cosigrave nel Gruppo Ente Locale dove un credito per la partecipata contiene una quota di Iva che per lrsquoente locale rappresenta invece un costo
bull Quale soluzione si puograve adottare
Attenzione E lrsquoIVA
56
ldquoNel caso di operazioni tra controllante e sue controllate che comportino un trattamento fiscale difforme lrsquoimposta dovragrave essere considerata separatamente e non oggetto di elisione Nel caso dellrsquoimposta sul valore aggiunto infatti questa dovragrave rientrare come onere nel conto economico consolidato a causa della sua indetraibilitagrave per lrsquoente locale controllanterdquo
Il PCEL 4 al punto 24
57
Nel caso di operazioni tra la controllante e le sue controllate oggetto di un difforme trattamento fiscale lrsquoimposta non egrave oggetto di elisione Ad esempio lrsquoimposta sul valore aggiunto Ad esempio nei casi in cui risulta indetraibile lrsquoimposta sul valore aggiunto pagata dalla capogruppo a componenti del gruppo per le quali lrsquoIVA egrave detraibile non egrave oggetto di eliminazione e rientra tra i costi del conto economico consolidato
Lrsquoallegato 4
58
Utili generati da rapporti intervenuti tra societagrave appartenenti al gruppo
Sotto un profilo contabile si deve tenere presente chebull le eliminazioni riguardanti le operazioni dellrsquoesercizio hanno come contropartita
lrsquoutilebull le eliminazioni inerenti esercizi precedenti rettificano invece le riserve
SP Fondo svalutazione a Diversi 40 SP a Riserve 30 CE a Svalutazione crediti 10
Utili interni
59
SocietagraveB
SocietagraveA
80 100
Tra lrsquoacquisto da parte di B (cioegrave 80) e la successiva vendita a A (a 100) si egrave realizzato un profitto interno che dovragrave essere eliminato in quanto sopravvaluta
(Utile 20)
Le merci risultano ancora nel magazzino di una impresa del gruppo
bull Lrsquoutile della societagrave Bbull Il valore del magazzino della societagrave A
60
CE SP Merci cacquisto a Cassa 80
SP CE Crediti vsoc gruppo a Vendita soc gruppo 100
Acquisti soc gruppo a Debiti vsoc gruppo 100
SP Merci a Merci c rim fin 100
CE SP Merci cacquisto a Cassa 80
SP CE Crediti vsoc gruppo a Vendita soc gruppo 100
CE Acquisti soc gruppo a Debiti vsoc gruppo 100CE SP Merci a Merci c fim fin 100
BA
Cons
olid
ato
61
CE Debiti vsoc gruppo a Crediti vsoc gruppo 100
CE Vendite infragruppo a Acquisti infragruppo 100
CE SP Merci c rim fin a Merci 20
In questo modo si riduce il valore delle rimanenze in SP
Quindi per consolidarehellip
62
dovremmobull in primo luogo rettificare la plusvalenza interna contro il
costo sostenuto per lrsquoacquisto del bene da parte della societagrave acquirente
bull in secondo luogo eliminare lrsquoammortamento in eccesso
Situazione piugrave complessa
E nel caso di beni ammortizzabili
63
SOCIETArsquo AATTIVO PASSIVO
Part 100Cassa 20
C+R 200
SOCIETArsquo BATTIVO PASSIVO
Imp 80
C+R 100
SOCIETArsquo A+BATTIVO PASSIVO
C+R 200Cassa 120Imp 80
Cassa 100
Poniamo che la societagrave A possegga un impianto Costo storico 200 ammortizzato in 10 anni
La cessione avviene al sesto anno F amm 120 quindi valore contabile 80hellip
Situazione preesistente
64
X Libro giornale di A SP Cassa a Diversi 100 SP Impianti 80 CE Plusvalenza 20 Libro giornale di B SP SP Impianti a Cassa
100
X Scritture di consolidamento SP SP C+R a Partecipazioni 100 CE SP Plusvalenza (utile) a Impianti 20
SOCIETArsquo AATTIVO PASSIVO
Part 100Cassa 120
C+R 200
SOCIETArsquo BATTIVO PASSIVO
Imp 100 C+R 100
SOCIETArsquo A+BATTIVO PASSIVO
C+R 200Cassa 140Imp 80Utile 20 Cassa 20
65
SOCIETArsquo AATTIVO PASSIVO
Part 100Cassa 120
C+R 200
SOCIETArsquo BATTIVO PASSIVO
Imp 100 C+R 100
SOCIETArsquo A+BATTIVO PASSIVO
C+R 200Cassa 140Imp 80
Poniamo che la societagrave B stimi la residua vita utile dellrsquoimpianto in ulteriori 10 anni
hellip avremo quindi un ammortamento annuo da parte di B pari al 10 del suo costo di acquisto contro un ammortamento consolidato pari al 10 del precedente valore contabile
Cassa 20
SOCIETArsquo AATTIVO PASSIVO
Part 100Cassa 120
C+R 200
SOCIETArsquo BATTIVO PASSIVO
Imp 90 C+R 100
SOCIETArsquo A+BATTIVO PASSIVO
Cassa 140Imp 72ammort10
Utile 0Cassa 40 Ammort 8
Utile 2
66
X+1 Scritture di consolidamento SP SP Riserve a Impianti 20
X+1 Scritture di consolidamento SP CE Impianti a Ammortamento 2
2) Eliminazione plusvalenza
3) lrsquoanno successivo dovremo anche eliminare ammortamento in eccesso
Lrsquoammortamento in eccesso (10 contro 8) deve essere rettificatohellip Quindi
1) Consolidamento partecipazioni
X+1 Scritture di consolidamento SP SP C+R a Partecipazioni 100
Che a sua volta dovragrave essere compensato dalla riservahellip
67
X+1 Scritture di consolidamento SP SP C+R a Partecipazioni 100 SP SP Riserve (C+R) a Impianti 20
X+2 Scritture di consolidamento SP SP C+R a Partecipazioni 100 SP SP Riserve (C+R) a Impianti 18 SP CE Impianti a Ammortamento 2
X+3 Scritture di consolidamento SP SP C+R a Partecipazioni 100 SP SP Riserve (C+R) a Impianti 16 SP CE Impianti a Ammortamento 2
68
anno(a) valore bene in
bilancio di esercizio
(b) ammortinbilancio di esercizio
(c) valore bene in bilancio consolidato
(d) ammortin bilancio consolidato
(e=b-d)) differ ammort (f=b-d-f) plusval
0 100 - 80 - - 20 1 90 10 72 8 2 18 2 80 10 64 8 2 16 3 70 10 56 8 2 14 4 60 10 48 8 2 12 5 50 10 40 8 2 10 6 40 10 32 8 2 8 7 30 10 24 8 2 6 8 20 10 16 8 2 4 9 10 10 8 8 2 2
10 - 10 - 8 2 -100 80 20
| X+3 | Scritture di consolidamento | ||||||||||
| SP SP | C+R | a | Partecipazioni | 100 | |||||||
| SP SP | Riserve (C+R) | a | Impianti | 16 | |||||||
| SP CE | Impianti | a | Ammortamento | 2 |
| X+2 | Scritture di consolidamento | ||||||||||
| SP SP | C+R | a | Partecipazioni | 100 | |||||||
| SP SP | Riserve (C+R) | a | Impianti | 18 | |||||||
| SP CE | Impianti | a | Ammortamento | 2 |
| X+1 | Scritture di consolidamento | ||||||||||
| SP SP | C+R | a | Partecipazioni | 100 | |||||||
| SP SP | Riserve (C+R) | a | Impianti | 20 |
| X+1 | Scritture di consolidamento | ||||||||||
| SP SP | C+R | a | Partecipazioni | 100 |
| X+1 | Scritture di consolidamento | ||||||||||
| SP CE | Impianti | a | Ammortamento | 2 |
| X+1 | Scritture di consolidamento | ||||||||||
| SP SP | Riserve | a | Impianti | 20 |
| X | Scritture di consolidamento | ||||||||||
| SP SP | C+R | a | Partecipazioni | 100 | |||||||
| CE SP | Plusvalenza (utile) | a | Impianti | 20 |
| X | Libro giornale di A | ||||||||||
| SP | Cassa | a | Diversi | 100 | |||||||
| SP | Impianti | 80 | |||||||||
| CE | Plusvalenza | 20 | |||||||||
| Libro giornale di B | |||||||||||
| SP SP | Impianti | a | Cassa | 100 | |||||||
| CE | Debiti vsoc gruppo | a | Crediti vsoc gruppo | 100 | |||||||
| CE | Vendite infragruppo | a | Acquisti infragruppo | 100 | |||||||
| CE SP | Merci c rim fin | a | Merci | 20 | |||||||
| CE SP | Merci cacquisto | a | Cassa | 80 | |||||||
| SP CE | Crediti vsoc gruppo | a | Vendita soc gruppo | 100 | |||||||
| CE | Acquisti soc gruppo | a | Debiti vsoc gruppo | 100 | |||||||
| CE SP | Merci | a | Merci c fim fin | 100 | |||||||
| CE | Acquisti soc gruppo | a | Debiti vsoc gruppo | 100 | |||||||
| CE SP | Merci | a | Merci c rim fin | 100 | |||||||
| CE SP | Merci cacquisto | a | Cassa | 80 | |||||||
| SP CE | Crediti vsoc gruppo | a | Vendita soc gruppo | 100 |
| SP | Fondo svalutazione | a | Diversi | 40 | |||||||
| SP | a | Riserve | 30 | ||||||||
| CE | a | Svalutazione crediti | 10 | ||||||||
| CE SP | Merci cacquisto | a | Cassa | 80 | |||||||
| SP CE | Cassa | a | Merci cvendita | 110 | |||||||
| CE SP | Merci cacquisto | a | Cassa | 80 | |||||||
| SP CE | Crediti vsoc gruppo | a | Vendita soc gruppo | 100 |
| CE SP | Merci cacquisto | a | Cassa | 80 | |||||||
| SP CE | Crediti vsoc gruppo | a | Vendita soc gruppo | 100 | |||||||
| CE SP | Acquisto soc gruppo | a | Deb vsoc gruppo | 100 | |||||||
| SP CE | Cassa | a | Merci cvendita | 110 | |||||||
| CE SP | Acquisto soc gruppo | a | Deb vsoc gruppo | 100 | |||||||
| SP CE | Cassa | a | Merci cvendita | 110 | |||||||
51
Poniamo che la controllante A acquisti merci dalla controllata B per 100
bullldquoArdquo registrerebbe nella propria contabilitagrave
Merci cacq a Debiti vB 100
bullldquoBrdquo registrerebbe nella propria contabilitagrave
Cred vA a 100Merci cvend
A livello consolidato abbiamo quindi che
52
bullLe poste Cred vA Debiti vBe
Originano crediti e debiti infra-gruppo che e devono essere trattati come precedentemente visto
bullLe poste e
Compensandosi tra loro non alterano lrsquoutile di gruppo Lrsquoeffetto a livello di Stato Patrimoniale consolidato egrave quindi nullo sul foglio di consolidamento non dobbiamo operare alcun intervento
Merci cacq Merci cvend
53
CE SP Acquisto soc gruppo a Deb vsoc gruppo
100
SP CE Cassa a Merci cvendita 110
Acquirenteper il gruppo
Venditoreper il gruppo
CE SP Merci cacquisto a Cassa 80
SP CE Crediti vsoc gruppo a Vendita soc gruppo 100 CE SP Acquisto soc gruppo a Deb vsoc gruppo
100
SP CE Cassa a Merci cvendita 110
Consolidato
CE SP Merci cacquisto a Cassa 80
SP CE Crediti vsoc gruppo a Vendita soc gruppo 100
54
CE SP Merci cacquisto a Cassa 80
SP CE Cassa a Merci cvendita 110
Riepilogandohellip
Primahellip e dopohellip
200A
Part C+R 100B
Cassa C+RA+B
200Cassa C+R20Utile10Utile 30Utile
100 20 230
Debv100Cred
100Cassa210
Cassa13
13
21013
13
10013
13
CredvA13
13
10013
13
Debv13
13
3013
13
Utile13
13
Utile13
13
1013
13
Utile13
13
2013
13
Cassa13
13
B13
13
10013
13
2013
13
C+R13
13
13
Part13
13
A13
13
20013
13
C+R13
13
13
Cassa13
13
20013
13
23013
13
10013
13
A+B13
13
C+R13
13
13
13
55
bull Nei gruppi privati lrsquoIva ha natura solo finanziaria sia per lrsquoacquirente che per il venditore
bull Non egrave cosigrave nel Gruppo Ente Locale dove un credito per la partecipata contiene una quota di Iva che per lrsquoente locale rappresenta invece un costo
bull Quale soluzione si puograve adottare
Attenzione E lrsquoIVA
56
ldquoNel caso di operazioni tra controllante e sue controllate che comportino un trattamento fiscale difforme lrsquoimposta dovragrave essere considerata separatamente e non oggetto di elisione Nel caso dellrsquoimposta sul valore aggiunto infatti questa dovragrave rientrare come onere nel conto economico consolidato a causa della sua indetraibilitagrave per lrsquoente locale controllanterdquo
Il PCEL 4 al punto 24
57
Nel caso di operazioni tra la controllante e le sue controllate oggetto di un difforme trattamento fiscale lrsquoimposta non egrave oggetto di elisione Ad esempio lrsquoimposta sul valore aggiunto Ad esempio nei casi in cui risulta indetraibile lrsquoimposta sul valore aggiunto pagata dalla capogruppo a componenti del gruppo per le quali lrsquoIVA egrave detraibile non egrave oggetto di eliminazione e rientra tra i costi del conto economico consolidato
Lrsquoallegato 4
58
Utili generati da rapporti intervenuti tra societagrave appartenenti al gruppo
Sotto un profilo contabile si deve tenere presente chebull le eliminazioni riguardanti le operazioni dellrsquoesercizio hanno come contropartita
lrsquoutilebull le eliminazioni inerenti esercizi precedenti rettificano invece le riserve
SP Fondo svalutazione a Diversi 40 SP a Riserve 30 CE a Svalutazione crediti 10
Utili interni
59
SocietagraveB
SocietagraveA
80 100
Tra lrsquoacquisto da parte di B (cioegrave 80) e la successiva vendita a A (a 100) si egrave realizzato un profitto interno che dovragrave essere eliminato in quanto sopravvaluta
(Utile 20)
Le merci risultano ancora nel magazzino di una impresa del gruppo
bull Lrsquoutile della societagrave Bbull Il valore del magazzino della societagrave A
60
CE SP Merci cacquisto a Cassa 80
SP CE Crediti vsoc gruppo a Vendita soc gruppo 100
Acquisti soc gruppo a Debiti vsoc gruppo 100
SP Merci a Merci c rim fin 100
CE SP Merci cacquisto a Cassa 80
SP CE Crediti vsoc gruppo a Vendita soc gruppo 100
CE Acquisti soc gruppo a Debiti vsoc gruppo 100CE SP Merci a Merci c fim fin 100
BA
Cons
olid
ato
61
CE Debiti vsoc gruppo a Crediti vsoc gruppo 100
CE Vendite infragruppo a Acquisti infragruppo 100
CE SP Merci c rim fin a Merci 20
In questo modo si riduce il valore delle rimanenze in SP
Quindi per consolidarehellip
62
dovremmobull in primo luogo rettificare la plusvalenza interna contro il
costo sostenuto per lrsquoacquisto del bene da parte della societagrave acquirente
bull in secondo luogo eliminare lrsquoammortamento in eccesso
Situazione piugrave complessa
E nel caso di beni ammortizzabili
63
SOCIETArsquo AATTIVO PASSIVO
Part 100Cassa 20
C+R 200
SOCIETArsquo BATTIVO PASSIVO
Imp 80
C+R 100
SOCIETArsquo A+BATTIVO PASSIVO
C+R 200Cassa 120Imp 80
Cassa 100
Poniamo che la societagrave A possegga un impianto Costo storico 200 ammortizzato in 10 anni
La cessione avviene al sesto anno F amm 120 quindi valore contabile 80hellip
Situazione preesistente
64
X Libro giornale di A SP Cassa a Diversi 100 SP Impianti 80 CE Plusvalenza 20 Libro giornale di B SP SP Impianti a Cassa
100
X Scritture di consolidamento SP SP C+R a Partecipazioni 100 CE SP Plusvalenza (utile) a Impianti 20
SOCIETArsquo AATTIVO PASSIVO
Part 100Cassa 120
C+R 200
SOCIETArsquo BATTIVO PASSIVO
Imp 100 C+R 100
SOCIETArsquo A+BATTIVO PASSIVO
C+R 200Cassa 140Imp 80Utile 20 Cassa 20
65
SOCIETArsquo AATTIVO PASSIVO
Part 100Cassa 120
C+R 200
SOCIETArsquo BATTIVO PASSIVO
Imp 100 C+R 100
SOCIETArsquo A+BATTIVO PASSIVO
C+R 200Cassa 140Imp 80
Poniamo che la societagrave B stimi la residua vita utile dellrsquoimpianto in ulteriori 10 anni
hellip avremo quindi un ammortamento annuo da parte di B pari al 10 del suo costo di acquisto contro un ammortamento consolidato pari al 10 del precedente valore contabile
Cassa 20
SOCIETArsquo AATTIVO PASSIVO
Part 100Cassa 120
C+R 200
SOCIETArsquo BATTIVO PASSIVO
Imp 90 C+R 100
SOCIETArsquo A+BATTIVO PASSIVO
Cassa 140Imp 72ammort10
Utile 0Cassa 40 Ammort 8
Utile 2
66
X+1 Scritture di consolidamento SP SP Riserve a Impianti 20
X+1 Scritture di consolidamento SP CE Impianti a Ammortamento 2
2) Eliminazione plusvalenza
3) lrsquoanno successivo dovremo anche eliminare ammortamento in eccesso
Lrsquoammortamento in eccesso (10 contro 8) deve essere rettificatohellip Quindi
1) Consolidamento partecipazioni
X+1 Scritture di consolidamento SP SP C+R a Partecipazioni 100
Che a sua volta dovragrave essere compensato dalla riservahellip
67
X+1 Scritture di consolidamento SP SP C+R a Partecipazioni 100 SP SP Riserve (C+R) a Impianti 20
X+2 Scritture di consolidamento SP SP C+R a Partecipazioni 100 SP SP Riserve (C+R) a Impianti 18 SP CE Impianti a Ammortamento 2
X+3 Scritture di consolidamento SP SP C+R a Partecipazioni 100 SP SP Riserve (C+R) a Impianti 16 SP CE Impianti a Ammortamento 2
68
anno(a) valore bene in
bilancio di esercizio
(b) ammortinbilancio di esercizio
(c) valore bene in bilancio consolidato
(d) ammortin bilancio consolidato
(e=b-d)) differ ammort (f=b-d-f) plusval
0 100 - 80 - - 20 1 90 10 72 8 2 18 2 80 10 64 8 2 16 3 70 10 56 8 2 14 4 60 10 48 8 2 12 5 50 10 40 8 2 10 6 40 10 32 8 2 8 7 30 10 24 8 2 6 8 20 10 16 8 2 4 9 10 10 8 8 2 2
10 - 10 - 8 2 -100 80 20
| X+3 | Scritture di consolidamento | ||||||||||
| SP SP | C+R | a | Partecipazioni | 100 | |||||||
| SP SP | Riserve (C+R) | a | Impianti | 16 | |||||||
| SP CE | Impianti | a | Ammortamento | 2 |
| X+2 | Scritture di consolidamento | ||||||||||
| SP SP | C+R | a | Partecipazioni | 100 | |||||||
| SP SP | Riserve (C+R) | a | Impianti | 18 | |||||||
| SP CE | Impianti | a | Ammortamento | 2 |
| X+1 | Scritture di consolidamento | ||||||||||
| SP SP | C+R | a | Partecipazioni | 100 | |||||||
| SP SP | Riserve (C+R) | a | Impianti | 20 |
| X+1 | Scritture di consolidamento | ||||||||||
| SP SP | C+R | a | Partecipazioni | 100 |
| X+1 | Scritture di consolidamento | ||||||||||
| SP CE | Impianti | a | Ammortamento | 2 |
| X+1 | Scritture di consolidamento | ||||||||||
| SP SP | Riserve | a | Impianti | 20 |
| X | Scritture di consolidamento | ||||||||||
| SP SP | C+R | a | Partecipazioni | 100 | |||||||
| CE SP | Plusvalenza (utile) | a | Impianti | 20 |
| X | Libro giornale di A | ||||||||||
| SP | Cassa | a | Diversi | 100 | |||||||
| SP | Impianti | 80 | |||||||||
| CE | Plusvalenza | 20 | |||||||||
| Libro giornale di B | |||||||||||
| SP SP | Impianti | a | Cassa | 100 | |||||||
| CE | Debiti vsoc gruppo | a | Crediti vsoc gruppo | 100 | |||||||
| CE | Vendite infragruppo | a | Acquisti infragruppo | 100 | |||||||
| CE SP | Merci c rim fin | a | Merci | 20 | |||||||
| CE SP | Merci cacquisto | a | Cassa | 80 | |||||||
| SP CE | Crediti vsoc gruppo | a | Vendita soc gruppo | 100 | |||||||
| CE | Acquisti soc gruppo | a | Debiti vsoc gruppo | 100 | |||||||
| CE SP | Merci | a | Merci c fim fin | 100 | |||||||
| CE | Acquisti soc gruppo | a | Debiti vsoc gruppo | 100 | |||||||
| CE SP | Merci | a | Merci c rim fin | 100 | |||||||
| CE SP | Merci cacquisto | a | Cassa | 80 | |||||||
| SP CE | Crediti vsoc gruppo | a | Vendita soc gruppo | 100 |
| SP | Fondo svalutazione | a | Diversi | 40 | |||||||
| SP | a | Riserve | 30 | ||||||||
| CE | a | Svalutazione crediti | 10 | ||||||||
| CE SP | Merci cacquisto | a | Cassa | 80 | |||||||
| SP CE | Cassa | a | Merci cvendita | 110 | |||||||
| CE SP | Merci cacquisto | a | Cassa | 80 | |||||||
| SP CE | Crediti vsoc gruppo | a | Vendita soc gruppo | 100 |
| CE SP | Merci cacquisto | a | Cassa | 80 | |||||||
| SP CE | Crediti vsoc gruppo | a | Vendita soc gruppo | 100 | |||||||
| CE SP | Acquisto soc gruppo | a | Deb vsoc gruppo | 100 | |||||||
| SP CE | Cassa | a | Merci cvendita | 110 | |||||||
| CE SP | Acquisto soc gruppo | a | Deb vsoc gruppo | 100 | |||||||
| SP CE | Cassa | a | Merci cvendita | 110 | |||||||
52
bullLe poste Cred vA Debiti vBe
Originano crediti e debiti infra-gruppo che e devono essere trattati come precedentemente visto
bullLe poste e
Compensandosi tra loro non alterano lrsquoutile di gruppo Lrsquoeffetto a livello di Stato Patrimoniale consolidato egrave quindi nullo sul foglio di consolidamento non dobbiamo operare alcun intervento
Merci cacq Merci cvend
53
CE SP Acquisto soc gruppo a Deb vsoc gruppo
100
SP CE Cassa a Merci cvendita 110
Acquirenteper il gruppo
Venditoreper il gruppo
CE SP Merci cacquisto a Cassa 80
SP CE Crediti vsoc gruppo a Vendita soc gruppo 100 CE SP Acquisto soc gruppo a Deb vsoc gruppo
100
SP CE Cassa a Merci cvendita 110
Consolidato
CE SP Merci cacquisto a Cassa 80
SP CE Crediti vsoc gruppo a Vendita soc gruppo 100
54
CE SP Merci cacquisto a Cassa 80
SP CE Cassa a Merci cvendita 110
Riepilogandohellip
Primahellip e dopohellip
200A
Part C+R 100B
Cassa C+RA+B
200Cassa C+R20Utile10Utile 30Utile
100 20 230
Debv100Cred
100Cassa210
Cassa13
13
21013
13
10013
13
CredvA13
13
10013
13
Debv13
13
3013
13
Utile13
13
Utile13
13
1013
13
Utile13
13
2013
13
Cassa13
13
B13
13
10013
13
2013
13
C+R13
13
13
Part13
13
A13
13
20013
13
C+R13
13
13
Cassa13
13
20013
13
23013
13
10013
13
A+B13
13
C+R13
13
13
13
55
bull Nei gruppi privati lrsquoIva ha natura solo finanziaria sia per lrsquoacquirente che per il venditore
bull Non egrave cosigrave nel Gruppo Ente Locale dove un credito per la partecipata contiene una quota di Iva che per lrsquoente locale rappresenta invece un costo
bull Quale soluzione si puograve adottare
Attenzione E lrsquoIVA
56
ldquoNel caso di operazioni tra controllante e sue controllate che comportino un trattamento fiscale difforme lrsquoimposta dovragrave essere considerata separatamente e non oggetto di elisione Nel caso dellrsquoimposta sul valore aggiunto infatti questa dovragrave rientrare come onere nel conto economico consolidato a causa della sua indetraibilitagrave per lrsquoente locale controllanterdquo
Il PCEL 4 al punto 24
57
Nel caso di operazioni tra la controllante e le sue controllate oggetto di un difforme trattamento fiscale lrsquoimposta non egrave oggetto di elisione Ad esempio lrsquoimposta sul valore aggiunto Ad esempio nei casi in cui risulta indetraibile lrsquoimposta sul valore aggiunto pagata dalla capogruppo a componenti del gruppo per le quali lrsquoIVA egrave detraibile non egrave oggetto di eliminazione e rientra tra i costi del conto economico consolidato
Lrsquoallegato 4
58
Utili generati da rapporti intervenuti tra societagrave appartenenti al gruppo
Sotto un profilo contabile si deve tenere presente chebull le eliminazioni riguardanti le operazioni dellrsquoesercizio hanno come contropartita
lrsquoutilebull le eliminazioni inerenti esercizi precedenti rettificano invece le riserve
SP Fondo svalutazione a Diversi 40 SP a Riserve 30 CE a Svalutazione crediti 10
Utili interni
59
SocietagraveB
SocietagraveA
80 100
Tra lrsquoacquisto da parte di B (cioegrave 80) e la successiva vendita a A (a 100) si egrave realizzato un profitto interno che dovragrave essere eliminato in quanto sopravvaluta
(Utile 20)
Le merci risultano ancora nel magazzino di una impresa del gruppo
bull Lrsquoutile della societagrave Bbull Il valore del magazzino della societagrave A
60
CE SP Merci cacquisto a Cassa 80
SP CE Crediti vsoc gruppo a Vendita soc gruppo 100
Acquisti soc gruppo a Debiti vsoc gruppo 100
SP Merci a Merci c rim fin 100
CE SP Merci cacquisto a Cassa 80
SP CE Crediti vsoc gruppo a Vendita soc gruppo 100
CE Acquisti soc gruppo a Debiti vsoc gruppo 100CE SP Merci a Merci c fim fin 100
BA
Cons
olid
ato
61
CE Debiti vsoc gruppo a Crediti vsoc gruppo 100
CE Vendite infragruppo a Acquisti infragruppo 100
CE SP Merci c rim fin a Merci 20
In questo modo si riduce il valore delle rimanenze in SP
Quindi per consolidarehellip
62
dovremmobull in primo luogo rettificare la plusvalenza interna contro il
costo sostenuto per lrsquoacquisto del bene da parte della societagrave acquirente
bull in secondo luogo eliminare lrsquoammortamento in eccesso
Situazione piugrave complessa
E nel caso di beni ammortizzabili
63
SOCIETArsquo AATTIVO PASSIVO
Part 100Cassa 20
C+R 200
SOCIETArsquo BATTIVO PASSIVO
Imp 80
C+R 100
SOCIETArsquo A+BATTIVO PASSIVO
C+R 200Cassa 120Imp 80
Cassa 100
Poniamo che la societagrave A possegga un impianto Costo storico 200 ammortizzato in 10 anni
La cessione avviene al sesto anno F amm 120 quindi valore contabile 80hellip
Situazione preesistente
64
X Libro giornale di A SP Cassa a Diversi 100 SP Impianti 80 CE Plusvalenza 20 Libro giornale di B SP SP Impianti a Cassa
100
X Scritture di consolidamento SP SP C+R a Partecipazioni 100 CE SP Plusvalenza (utile) a Impianti 20
SOCIETArsquo AATTIVO PASSIVO
Part 100Cassa 120
C+R 200
SOCIETArsquo BATTIVO PASSIVO
Imp 100 C+R 100
SOCIETArsquo A+BATTIVO PASSIVO
C+R 200Cassa 140Imp 80Utile 20 Cassa 20
65
SOCIETArsquo AATTIVO PASSIVO
Part 100Cassa 120
C+R 200
SOCIETArsquo BATTIVO PASSIVO
Imp 100 C+R 100
SOCIETArsquo A+BATTIVO PASSIVO
C+R 200Cassa 140Imp 80
Poniamo che la societagrave B stimi la residua vita utile dellrsquoimpianto in ulteriori 10 anni
hellip avremo quindi un ammortamento annuo da parte di B pari al 10 del suo costo di acquisto contro un ammortamento consolidato pari al 10 del precedente valore contabile
Cassa 20
SOCIETArsquo AATTIVO PASSIVO
Part 100Cassa 120
C+R 200
SOCIETArsquo BATTIVO PASSIVO
Imp 90 C+R 100
SOCIETArsquo A+BATTIVO PASSIVO
Cassa 140Imp 72ammort10
Utile 0Cassa 40 Ammort 8
Utile 2
66
X+1 Scritture di consolidamento SP SP Riserve a Impianti 20
X+1 Scritture di consolidamento SP CE Impianti a Ammortamento 2
2) Eliminazione plusvalenza
3) lrsquoanno successivo dovremo anche eliminare ammortamento in eccesso
Lrsquoammortamento in eccesso (10 contro 8) deve essere rettificatohellip Quindi
1) Consolidamento partecipazioni
X+1 Scritture di consolidamento SP SP C+R a Partecipazioni 100
Che a sua volta dovragrave essere compensato dalla riservahellip
67
X+1 Scritture di consolidamento SP SP C+R a Partecipazioni 100 SP SP Riserve (C+R) a Impianti 20
X+2 Scritture di consolidamento SP SP C+R a Partecipazioni 100 SP SP Riserve (C+R) a Impianti 18 SP CE Impianti a Ammortamento 2
X+3 Scritture di consolidamento SP SP C+R a Partecipazioni 100 SP SP Riserve (C+R) a Impianti 16 SP CE Impianti a Ammortamento 2
68
anno(a) valore bene in
bilancio di esercizio
(b) ammortinbilancio di esercizio
(c) valore bene in bilancio consolidato
(d) ammortin bilancio consolidato
(e=b-d)) differ ammort (f=b-d-f) plusval
0 100 - 80 - - 20 1 90 10 72 8 2 18 2 80 10 64 8 2 16 3 70 10 56 8 2 14 4 60 10 48 8 2 12 5 50 10 40 8 2 10 6 40 10 32 8 2 8 7 30 10 24 8 2 6 8 20 10 16 8 2 4 9 10 10 8 8 2 2
10 - 10 - 8 2 -100 80 20
| X+3 | Scritture di consolidamento | ||||||||||
| SP SP | C+R | a | Partecipazioni | 100 | |||||||
| SP SP | Riserve (C+R) | a | Impianti | 16 | |||||||
| SP CE | Impianti | a | Ammortamento | 2 |
| X+2 | Scritture di consolidamento | ||||||||||
| SP SP | C+R | a | Partecipazioni | 100 | |||||||
| SP SP | Riserve (C+R) | a | Impianti | 18 | |||||||
| SP CE | Impianti | a | Ammortamento | 2 |
| X+1 | Scritture di consolidamento | ||||||||||
| SP SP | C+R | a | Partecipazioni | 100 | |||||||
| SP SP | Riserve (C+R) | a | Impianti | 20 |
| X+1 | Scritture di consolidamento | ||||||||||
| SP SP | C+R | a | Partecipazioni | 100 |
| X+1 | Scritture di consolidamento | ||||||||||
| SP CE | Impianti | a | Ammortamento | 2 |
| X+1 | Scritture di consolidamento | ||||||||||
| SP SP | Riserve | a | Impianti | 20 |
| X | Scritture di consolidamento | ||||||||||
| SP SP | C+R | a | Partecipazioni | 100 | |||||||
| CE SP | Plusvalenza (utile) | a | Impianti | 20 |
| X | Libro giornale di A | ||||||||||
| SP | Cassa | a | Diversi | 100 | |||||||
| SP | Impianti | 80 | |||||||||
| CE | Plusvalenza | 20 | |||||||||
| Libro giornale di B | |||||||||||
| SP SP | Impianti | a | Cassa | 100 | |||||||
| CE | Debiti vsoc gruppo | a | Crediti vsoc gruppo | 100 | |||||||
| CE | Vendite infragruppo | a | Acquisti infragruppo | 100 | |||||||
| CE SP | Merci c rim fin | a | Merci | 20 | |||||||
| CE SP | Merci cacquisto | a | Cassa | 80 | |||||||
| SP CE | Crediti vsoc gruppo | a | Vendita soc gruppo | 100 | |||||||
| CE | Acquisti soc gruppo | a | Debiti vsoc gruppo | 100 | |||||||
| CE SP | Merci | a | Merci c fim fin | 100 | |||||||
| CE | Acquisti soc gruppo | a | Debiti vsoc gruppo | 100 | |||||||
| CE SP | Merci | a | Merci c rim fin | 100 | |||||||
| CE SP | Merci cacquisto | a | Cassa | 80 | |||||||
| SP CE | Crediti vsoc gruppo | a | Vendita soc gruppo | 100 |
| SP | Fondo svalutazione | a | Diversi | 40 | |||||||
| SP | a | Riserve | 30 | ||||||||
| CE | a | Svalutazione crediti | 10 | ||||||||
| CE SP | Merci cacquisto | a | Cassa | 80 | |||||||
| SP CE | Cassa | a | Merci cvendita | 110 | |||||||
| CE SP | Merci cacquisto | a | Cassa | 80 | |||||||
| SP CE | Crediti vsoc gruppo | a | Vendita soc gruppo | 100 |
| CE SP | Merci cacquisto | a | Cassa | 80 | |||||||
| SP CE | Crediti vsoc gruppo | a | Vendita soc gruppo | 100 | |||||||
| CE SP | Acquisto soc gruppo | a | Deb vsoc gruppo | 100 | |||||||
| SP CE | Cassa | a | Merci cvendita | 110 | |||||||
| CE SP | Acquisto soc gruppo | a | Deb vsoc gruppo | 100 | |||||||
| SP CE | Cassa | a | Merci cvendita | 110 | |||||||
53
CE SP Acquisto soc gruppo a Deb vsoc gruppo
100
SP CE Cassa a Merci cvendita 110
Acquirenteper il gruppo
Venditoreper il gruppo
CE SP Merci cacquisto a Cassa 80
SP CE Crediti vsoc gruppo a Vendita soc gruppo 100 CE SP Acquisto soc gruppo a Deb vsoc gruppo
100
SP CE Cassa a Merci cvendita 110
Consolidato
CE SP Merci cacquisto a Cassa 80
SP CE Crediti vsoc gruppo a Vendita soc gruppo 100
54
CE SP Merci cacquisto a Cassa 80
SP CE Cassa a Merci cvendita 110
Riepilogandohellip
Primahellip e dopohellip
200A
Part C+R 100B
Cassa C+RA+B
200Cassa C+R20Utile10Utile 30Utile
100 20 230
Debv100Cred
100Cassa210
Cassa13
13
21013
13
10013
13
CredvA13
13
10013
13
Debv13
13
3013
13
Utile13
13
Utile13
13
1013
13
Utile13
13
2013
13
Cassa13
13
B13
13
10013
13
2013
13
C+R13
13
13
Part13
13
A13
13
20013
13
C+R13
13
13
Cassa13
13
20013
13
23013
13
10013
13
A+B13
13
C+R13
13
13
13
55
bull Nei gruppi privati lrsquoIva ha natura solo finanziaria sia per lrsquoacquirente che per il venditore
bull Non egrave cosigrave nel Gruppo Ente Locale dove un credito per la partecipata contiene una quota di Iva che per lrsquoente locale rappresenta invece un costo
bull Quale soluzione si puograve adottare
Attenzione E lrsquoIVA
56
ldquoNel caso di operazioni tra controllante e sue controllate che comportino un trattamento fiscale difforme lrsquoimposta dovragrave essere considerata separatamente e non oggetto di elisione Nel caso dellrsquoimposta sul valore aggiunto infatti questa dovragrave rientrare come onere nel conto economico consolidato a causa della sua indetraibilitagrave per lrsquoente locale controllanterdquo
Il PCEL 4 al punto 24
57
Nel caso di operazioni tra la controllante e le sue controllate oggetto di un difforme trattamento fiscale lrsquoimposta non egrave oggetto di elisione Ad esempio lrsquoimposta sul valore aggiunto Ad esempio nei casi in cui risulta indetraibile lrsquoimposta sul valore aggiunto pagata dalla capogruppo a componenti del gruppo per le quali lrsquoIVA egrave detraibile non egrave oggetto di eliminazione e rientra tra i costi del conto economico consolidato
Lrsquoallegato 4
58
Utili generati da rapporti intervenuti tra societagrave appartenenti al gruppo
Sotto un profilo contabile si deve tenere presente chebull le eliminazioni riguardanti le operazioni dellrsquoesercizio hanno come contropartita
lrsquoutilebull le eliminazioni inerenti esercizi precedenti rettificano invece le riserve
SP Fondo svalutazione a Diversi 40 SP a Riserve 30 CE a Svalutazione crediti 10
Utili interni
59
SocietagraveB
SocietagraveA
80 100
Tra lrsquoacquisto da parte di B (cioegrave 80) e la successiva vendita a A (a 100) si egrave realizzato un profitto interno che dovragrave essere eliminato in quanto sopravvaluta
(Utile 20)
Le merci risultano ancora nel magazzino di una impresa del gruppo
bull Lrsquoutile della societagrave Bbull Il valore del magazzino della societagrave A
60
CE SP Merci cacquisto a Cassa 80
SP CE Crediti vsoc gruppo a Vendita soc gruppo 100
Acquisti soc gruppo a Debiti vsoc gruppo 100
SP Merci a Merci c rim fin 100
CE SP Merci cacquisto a Cassa 80
SP CE Crediti vsoc gruppo a Vendita soc gruppo 100
CE Acquisti soc gruppo a Debiti vsoc gruppo 100CE SP Merci a Merci c fim fin 100
BA
Cons
olid
ato
61
CE Debiti vsoc gruppo a Crediti vsoc gruppo 100
CE Vendite infragruppo a Acquisti infragruppo 100
CE SP Merci c rim fin a Merci 20
In questo modo si riduce il valore delle rimanenze in SP
Quindi per consolidarehellip
62
dovremmobull in primo luogo rettificare la plusvalenza interna contro il
costo sostenuto per lrsquoacquisto del bene da parte della societagrave acquirente
bull in secondo luogo eliminare lrsquoammortamento in eccesso
Situazione piugrave complessa
E nel caso di beni ammortizzabili
63
SOCIETArsquo AATTIVO PASSIVO
Part 100Cassa 20
C+R 200
SOCIETArsquo BATTIVO PASSIVO
Imp 80
C+R 100
SOCIETArsquo A+BATTIVO PASSIVO
C+R 200Cassa 120Imp 80
Cassa 100
Poniamo che la societagrave A possegga un impianto Costo storico 200 ammortizzato in 10 anni
La cessione avviene al sesto anno F amm 120 quindi valore contabile 80hellip
Situazione preesistente
64
X Libro giornale di A SP Cassa a Diversi 100 SP Impianti 80 CE Plusvalenza 20 Libro giornale di B SP SP Impianti a Cassa
100
X Scritture di consolidamento SP SP C+R a Partecipazioni 100 CE SP Plusvalenza (utile) a Impianti 20
SOCIETArsquo AATTIVO PASSIVO
Part 100Cassa 120
C+R 200
SOCIETArsquo BATTIVO PASSIVO
Imp 100 C+R 100
SOCIETArsquo A+BATTIVO PASSIVO
C+R 200Cassa 140Imp 80Utile 20 Cassa 20
65
SOCIETArsquo AATTIVO PASSIVO
Part 100Cassa 120
C+R 200
SOCIETArsquo BATTIVO PASSIVO
Imp 100 C+R 100
SOCIETArsquo A+BATTIVO PASSIVO
C+R 200Cassa 140Imp 80
Poniamo che la societagrave B stimi la residua vita utile dellrsquoimpianto in ulteriori 10 anni
hellip avremo quindi un ammortamento annuo da parte di B pari al 10 del suo costo di acquisto contro un ammortamento consolidato pari al 10 del precedente valore contabile
Cassa 20
SOCIETArsquo AATTIVO PASSIVO
Part 100Cassa 120
C+R 200
SOCIETArsquo BATTIVO PASSIVO
Imp 90 C+R 100
SOCIETArsquo A+BATTIVO PASSIVO
Cassa 140Imp 72ammort10
Utile 0Cassa 40 Ammort 8
Utile 2
66
X+1 Scritture di consolidamento SP SP Riserve a Impianti 20
X+1 Scritture di consolidamento SP CE Impianti a Ammortamento 2
2) Eliminazione plusvalenza
3) lrsquoanno successivo dovremo anche eliminare ammortamento in eccesso
Lrsquoammortamento in eccesso (10 contro 8) deve essere rettificatohellip Quindi
1) Consolidamento partecipazioni
X+1 Scritture di consolidamento SP SP C+R a Partecipazioni 100
Che a sua volta dovragrave essere compensato dalla riservahellip
67
X+1 Scritture di consolidamento SP SP C+R a Partecipazioni 100 SP SP Riserve (C+R) a Impianti 20
X+2 Scritture di consolidamento SP SP C+R a Partecipazioni 100 SP SP Riserve (C+R) a Impianti 18 SP CE Impianti a Ammortamento 2
X+3 Scritture di consolidamento SP SP C+R a Partecipazioni 100 SP SP Riserve (C+R) a Impianti 16 SP CE Impianti a Ammortamento 2
68
anno(a) valore bene in
bilancio di esercizio
(b) ammortinbilancio di esercizio
(c) valore bene in bilancio consolidato
(d) ammortin bilancio consolidato
(e=b-d)) differ ammort (f=b-d-f) plusval
0 100 - 80 - - 20 1 90 10 72 8 2 18 2 80 10 64 8 2 16 3 70 10 56 8 2 14 4 60 10 48 8 2 12 5 50 10 40 8 2 10 6 40 10 32 8 2 8 7 30 10 24 8 2 6 8 20 10 16 8 2 4 9 10 10 8 8 2 2
10 - 10 - 8 2 -100 80 20
| X+3 | Scritture di consolidamento | ||||||||||
| SP SP | C+R | a | Partecipazioni | 100 | |||||||
| SP SP | Riserve (C+R) | a | Impianti | 16 | |||||||
| SP CE | Impianti | a | Ammortamento | 2 |
| X+2 | Scritture di consolidamento | ||||||||||
| SP SP | C+R | a | Partecipazioni | 100 | |||||||
| SP SP | Riserve (C+R) | a | Impianti | 18 | |||||||
| SP CE | Impianti | a | Ammortamento | 2 |
| X+1 | Scritture di consolidamento | ||||||||||
| SP SP | C+R | a | Partecipazioni | 100 | |||||||
| SP SP | Riserve (C+R) | a | Impianti | 20 |
| X+1 | Scritture di consolidamento | ||||||||||
| SP SP | C+R | a | Partecipazioni | 100 |
| X+1 | Scritture di consolidamento | ||||||||||
| SP CE | Impianti | a | Ammortamento | 2 |
| X+1 | Scritture di consolidamento | ||||||||||
| SP SP | Riserve | a | Impianti | 20 |
| X | Scritture di consolidamento | ||||||||||
| SP SP | C+R | a | Partecipazioni | 100 | |||||||
| CE SP | Plusvalenza (utile) | a | Impianti | 20 |
| X | Libro giornale di A | ||||||||||
| SP | Cassa | a | Diversi | 100 | |||||||
| SP | Impianti | 80 | |||||||||
| CE | Plusvalenza | 20 | |||||||||
| Libro giornale di B | |||||||||||
| SP SP | Impianti | a | Cassa | 100 | |||||||
| CE | Debiti vsoc gruppo | a | Crediti vsoc gruppo | 100 | |||||||
| CE | Vendite infragruppo | a | Acquisti infragruppo | 100 | |||||||
| CE SP | Merci c rim fin | a | Merci | 20 | |||||||
| CE SP | Merci cacquisto | a | Cassa | 80 | |||||||
| SP CE | Crediti vsoc gruppo | a | Vendita soc gruppo | 100 | |||||||
| CE | Acquisti soc gruppo | a | Debiti vsoc gruppo | 100 | |||||||
| CE SP | Merci | a | Merci c fim fin | 100 | |||||||
| CE | Acquisti soc gruppo | a | Debiti vsoc gruppo | 100 | |||||||
| CE SP | Merci | a | Merci c rim fin | 100 | |||||||
| CE SP | Merci cacquisto | a | Cassa | 80 | |||||||
| SP CE | Crediti vsoc gruppo | a | Vendita soc gruppo | 100 |
| SP | Fondo svalutazione | a | Diversi | 40 | |||||||
| SP | a | Riserve | 30 | ||||||||
| CE | a | Svalutazione crediti | 10 | ||||||||
| CE SP | Merci cacquisto | a | Cassa | 80 | |||||||
| SP CE | Cassa | a | Merci cvendita | 110 | |||||||
| CE SP | Merci cacquisto | a | Cassa | 80 | |||||||
| SP CE | Crediti vsoc gruppo | a | Vendita soc gruppo | 100 |
| CE SP | Merci cacquisto | a | Cassa | 80 | |||||||
| SP CE | Crediti vsoc gruppo | a | Vendita soc gruppo | 100 | |||||||
| CE SP | Acquisto soc gruppo | a | Deb vsoc gruppo | 100 | |||||||
| SP CE | Cassa | a | Merci cvendita | 110 | |||||||
| CE SP | Acquisto soc gruppo | a | Deb vsoc gruppo | 100 | |||||||
| SP CE | Cassa | a | Merci cvendita | 110 | |||||||
54
CE SP Merci cacquisto a Cassa 80
SP CE Cassa a Merci cvendita 110
Riepilogandohellip
Primahellip e dopohellip
200A
Part C+R 100B
Cassa C+RA+B
200Cassa C+R20Utile10Utile 30Utile
100 20 230
Debv100Cred
100Cassa210
Cassa13
13
21013
13
10013
13
CredvA13
13
10013
13
Debv13
13
3013
13
Utile13
13
Utile13
13
1013
13
Utile13
13
2013
13
Cassa13
13
B13
13
10013
13
2013
13
C+R13
13
13
Part13
13
A13
13
20013
13
C+R13
13
13
Cassa13
13
20013
13
23013
13
10013
13
A+B13
13
C+R13
13
13
13
55
bull Nei gruppi privati lrsquoIva ha natura solo finanziaria sia per lrsquoacquirente che per il venditore
bull Non egrave cosigrave nel Gruppo Ente Locale dove un credito per la partecipata contiene una quota di Iva che per lrsquoente locale rappresenta invece un costo
bull Quale soluzione si puograve adottare
Attenzione E lrsquoIVA
56
ldquoNel caso di operazioni tra controllante e sue controllate che comportino un trattamento fiscale difforme lrsquoimposta dovragrave essere considerata separatamente e non oggetto di elisione Nel caso dellrsquoimposta sul valore aggiunto infatti questa dovragrave rientrare come onere nel conto economico consolidato a causa della sua indetraibilitagrave per lrsquoente locale controllanterdquo
Il PCEL 4 al punto 24
57
Nel caso di operazioni tra la controllante e le sue controllate oggetto di un difforme trattamento fiscale lrsquoimposta non egrave oggetto di elisione Ad esempio lrsquoimposta sul valore aggiunto Ad esempio nei casi in cui risulta indetraibile lrsquoimposta sul valore aggiunto pagata dalla capogruppo a componenti del gruppo per le quali lrsquoIVA egrave detraibile non egrave oggetto di eliminazione e rientra tra i costi del conto economico consolidato
Lrsquoallegato 4
58
Utili generati da rapporti intervenuti tra societagrave appartenenti al gruppo
Sotto un profilo contabile si deve tenere presente chebull le eliminazioni riguardanti le operazioni dellrsquoesercizio hanno come contropartita
lrsquoutilebull le eliminazioni inerenti esercizi precedenti rettificano invece le riserve
SP Fondo svalutazione a Diversi 40 SP a Riserve 30 CE a Svalutazione crediti 10
Utili interni
59
SocietagraveB
SocietagraveA
80 100
Tra lrsquoacquisto da parte di B (cioegrave 80) e la successiva vendita a A (a 100) si egrave realizzato un profitto interno che dovragrave essere eliminato in quanto sopravvaluta
(Utile 20)
Le merci risultano ancora nel magazzino di una impresa del gruppo
bull Lrsquoutile della societagrave Bbull Il valore del magazzino della societagrave A
60
CE SP Merci cacquisto a Cassa 80
SP CE Crediti vsoc gruppo a Vendita soc gruppo 100
Acquisti soc gruppo a Debiti vsoc gruppo 100
SP Merci a Merci c rim fin 100
CE SP Merci cacquisto a Cassa 80
SP CE Crediti vsoc gruppo a Vendita soc gruppo 100
CE Acquisti soc gruppo a Debiti vsoc gruppo 100CE SP Merci a Merci c fim fin 100
BA
Cons
olid
ato
61
CE Debiti vsoc gruppo a Crediti vsoc gruppo 100
CE Vendite infragruppo a Acquisti infragruppo 100
CE SP Merci c rim fin a Merci 20
In questo modo si riduce il valore delle rimanenze in SP
Quindi per consolidarehellip
62
dovremmobull in primo luogo rettificare la plusvalenza interna contro il
costo sostenuto per lrsquoacquisto del bene da parte della societagrave acquirente
bull in secondo luogo eliminare lrsquoammortamento in eccesso
Situazione piugrave complessa
E nel caso di beni ammortizzabili
63
SOCIETArsquo AATTIVO PASSIVO
Part 100Cassa 20
C+R 200
SOCIETArsquo BATTIVO PASSIVO
Imp 80
C+R 100
SOCIETArsquo A+BATTIVO PASSIVO
C+R 200Cassa 120Imp 80
Cassa 100
Poniamo che la societagrave A possegga un impianto Costo storico 200 ammortizzato in 10 anni
La cessione avviene al sesto anno F amm 120 quindi valore contabile 80hellip
Situazione preesistente
64
X Libro giornale di A SP Cassa a Diversi 100 SP Impianti 80 CE Plusvalenza 20 Libro giornale di B SP SP Impianti a Cassa
100
X Scritture di consolidamento SP SP C+R a Partecipazioni 100 CE SP Plusvalenza (utile) a Impianti 20
SOCIETArsquo AATTIVO PASSIVO
Part 100Cassa 120
C+R 200
SOCIETArsquo BATTIVO PASSIVO
Imp 100 C+R 100
SOCIETArsquo A+BATTIVO PASSIVO
C+R 200Cassa 140Imp 80Utile 20 Cassa 20
65
SOCIETArsquo AATTIVO PASSIVO
Part 100Cassa 120
C+R 200
SOCIETArsquo BATTIVO PASSIVO
Imp 100 C+R 100
SOCIETArsquo A+BATTIVO PASSIVO
C+R 200Cassa 140Imp 80
Poniamo che la societagrave B stimi la residua vita utile dellrsquoimpianto in ulteriori 10 anni
hellip avremo quindi un ammortamento annuo da parte di B pari al 10 del suo costo di acquisto contro un ammortamento consolidato pari al 10 del precedente valore contabile
Cassa 20
SOCIETArsquo AATTIVO PASSIVO
Part 100Cassa 120
C+R 200
SOCIETArsquo BATTIVO PASSIVO
Imp 90 C+R 100
SOCIETArsquo A+BATTIVO PASSIVO
Cassa 140Imp 72ammort10
Utile 0Cassa 40 Ammort 8
Utile 2
66
X+1 Scritture di consolidamento SP SP Riserve a Impianti 20
X+1 Scritture di consolidamento SP CE Impianti a Ammortamento 2
2) Eliminazione plusvalenza
3) lrsquoanno successivo dovremo anche eliminare ammortamento in eccesso
Lrsquoammortamento in eccesso (10 contro 8) deve essere rettificatohellip Quindi
1) Consolidamento partecipazioni
X+1 Scritture di consolidamento SP SP C+R a Partecipazioni 100
Che a sua volta dovragrave essere compensato dalla riservahellip
67
X+1 Scritture di consolidamento SP SP C+R a Partecipazioni 100 SP SP Riserve (C+R) a Impianti 20
X+2 Scritture di consolidamento SP SP C+R a Partecipazioni 100 SP SP Riserve (C+R) a Impianti 18 SP CE Impianti a Ammortamento 2
X+3 Scritture di consolidamento SP SP C+R a Partecipazioni 100 SP SP Riserve (C+R) a Impianti 16 SP CE Impianti a Ammortamento 2
68
anno(a) valore bene in
bilancio di esercizio
(b) ammortinbilancio di esercizio
(c) valore bene in bilancio consolidato
(d) ammortin bilancio consolidato
(e=b-d)) differ ammort (f=b-d-f) plusval
0 100 - 80 - - 20 1 90 10 72 8 2 18 2 80 10 64 8 2 16 3 70 10 56 8 2 14 4 60 10 48 8 2 12 5 50 10 40 8 2 10 6 40 10 32 8 2 8 7 30 10 24 8 2 6 8 20 10 16 8 2 4 9 10 10 8 8 2 2
10 - 10 - 8 2 -100 80 20
| X+3 | Scritture di consolidamento | ||||||||||
| SP SP | C+R | a | Partecipazioni | 100 | |||||||
| SP SP | Riserve (C+R) | a | Impianti | 16 | |||||||
| SP CE | Impianti | a | Ammortamento | 2 |
| X+2 | Scritture di consolidamento | ||||||||||
| SP SP | C+R | a | Partecipazioni | 100 | |||||||
| SP SP | Riserve (C+R) | a | Impianti | 18 | |||||||
| SP CE | Impianti | a | Ammortamento | 2 |
| X+1 | Scritture di consolidamento | ||||||||||
| SP SP | C+R | a | Partecipazioni | 100 | |||||||
| SP SP | Riserve (C+R) | a | Impianti | 20 |
| X+1 | Scritture di consolidamento | ||||||||||
| SP SP | C+R | a | Partecipazioni | 100 |
| X+1 | Scritture di consolidamento | ||||||||||
| SP CE | Impianti | a | Ammortamento | 2 |
| X+1 | Scritture di consolidamento | ||||||||||
| SP SP | Riserve | a | Impianti | 20 |
| X | Scritture di consolidamento | ||||||||||
| SP SP | C+R | a | Partecipazioni | 100 | |||||||
| CE SP | Plusvalenza (utile) | a | Impianti | 20 |
| X | Libro giornale di A | ||||||||||
| SP | Cassa | a | Diversi | 100 | |||||||
| SP | Impianti | 80 | |||||||||
| CE | Plusvalenza | 20 | |||||||||
| Libro giornale di B | |||||||||||
| SP SP | Impianti | a | Cassa | 100 | |||||||
| CE | Debiti vsoc gruppo | a | Crediti vsoc gruppo | 100 | |||||||
| CE | Vendite infragruppo | a | Acquisti infragruppo | 100 | |||||||
| CE SP | Merci c rim fin | a | Merci | 20 | |||||||
| CE SP | Merci cacquisto | a | Cassa | 80 | |||||||
| SP CE | Crediti vsoc gruppo | a | Vendita soc gruppo | 100 | |||||||
| CE | Acquisti soc gruppo | a | Debiti vsoc gruppo | 100 | |||||||
| CE SP | Merci | a | Merci c fim fin | 100 | |||||||
| CE | Acquisti soc gruppo | a | Debiti vsoc gruppo | 100 | |||||||
| CE SP | Merci | a | Merci c rim fin | 100 | |||||||
| CE SP | Merci cacquisto | a | Cassa | 80 | |||||||
| SP CE | Crediti vsoc gruppo | a | Vendita soc gruppo | 100 |
| SP | Fondo svalutazione | a | Diversi | 40 | |||||||
| SP | a | Riserve | 30 | ||||||||
| CE | a | Svalutazione crediti | 10 | ||||||||
| CE SP | Merci cacquisto | a | Cassa | 80 | |||||||
| SP CE | Cassa | a | Merci cvendita | 110 | |||||||
55
bull Nei gruppi privati lrsquoIva ha natura solo finanziaria sia per lrsquoacquirente che per il venditore
bull Non egrave cosigrave nel Gruppo Ente Locale dove un credito per la partecipata contiene una quota di Iva che per lrsquoente locale rappresenta invece un costo
bull Quale soluzione si puograve adottare
Attenzione E lrsquoIVA
56
ldquoNel caso di operazioni tra controllante e sue controllate che comportino un trattamento fiscale difforme lrsquoimposta dovragrave essere considerata separatamente e non oggetto di elisione Nel caso dellrsquoimposta sul valore aggiunto infatti questa dovragrave rientrare come onere nel conto economico consolidato a causa della sua indetraibilitagrave per lrsquoente locale controllanterdquo
Il PCEL 4 al punto 24
57
Nel caso di operazioni tra la controllante e le sue controllate oggetto di un difforme trattamento fiscale lrsquoimposta non egrave oggetto di elisione Ad esempio lrsquoimposta sul valore aggiunto Ad esempio nei casi in cui risulta indetraibile lrsquoimposta sul valore aggiunto pagata dalla capogruppo a componenti del gruppo per le quali lrsquoIVA egrave detraibile non egrave oggetto di eliminazione e rientra tra i costi del conto economico consolidato
Lrsquoallegato 4
58
Utili generati da rapporti intervenuti tra societagrave appartenenti al gruppo
Sotto un profilo contabile si deve tenere presente chebull le eliminazioni riguardanti le operazioni dellrsquoesercizio hanno come contropartita
lrsquoutilebull le eliminazioni inerenti esercizi precedenti rettificano invece le riserve
SP Fondo svalutazione a Diversi 40 SP a Riserve 30 CE a Svalutazione crediti 10
Utili interni
59
SocietagraveB
SocietagraveA
80 100
Tra lrsquoacquisto da parte di B (cioegrave 80) e la successiva vendita a A (a 100) si egrave realizzato un profitto interno che dovragrave essere eliminato in quanto sopravvaluta
(Utile 20)
Le merci risultano ancora nel magazzino di una impresa del gruppo
bull Lrsquoutile della societagrave Bbull Il valore del magazzino della societagrave A
60
CE SP Merci cacquisto a Cassa 80
SP CE Crediti vsoc gruppo a Vendita soc gruppo 100
Acquisti soc gruppo a Debiti vsoc gruppo 100
SP Merci a Merci c rim fin 100
CE SP Merci cacquisto a Cassa 80
SP CE Crediti vsoc gruppo a Vendita soc gruppo 100
CE Acquisti soc gruppo a Debiti vsoc gruppo 100CE SP Merci a Merci c fim fin 100
BA
Cons
olid
ato
61
CE Debiti vsoc gruppo a Crediti vsoc gruppo 100
CE Vendite infragruppo a Acquisti infragruppo 100
CE SP Merci c rim fin a Merci 20
In questo modo si riduce il valore delle rimanenze in SP
Quindi per consolidarehellip
62
dovremmobull in primo luogo rettificare la plusvalenza interna contro il
costo sostenuto per lrsquoacquisto del bene da parte della societagrave acquirente
bull in secondo luogo eliminare lrsquoammortamento in eccesso
Situazione piugrave complessa
E nel caso di beni ammortizzabili
63
SOCIETArsquo AATTIVO PASSIVO
Part 100Cassa 20
C+R 200
SOCIETArsquo BATTIVO PASSIVO
Imp 80
C+R 100
SOCIETArsquo A+BATTIVO PASSIVO
C+R 200Cassa 120Imp 80
Cassa 100
Poniamo che la societagrave A possegga un impianto Costo storico 200 ammortizzato in 10 anni
La cessione avviene al sesto anno F amm 120 quindi valore contabile 80hellip
Situazione preesistente
64
X Libro giornale di A SP Cassa a Diversi 100 SP Impianti 80 CE Plusvalenza 20 Libro giornale di B SP SP Impianti a Cassa
100
X Scritture di consolidamento SP SP C+R a Partecipazioni 100 CE SP Plusvalenza (utile) a Impianti 20
SOCIETArsquo AATTIVO PASSIVO
Part 100Cassa 120
C+R 200
SOCIETArsquo BATTIVO PASSIVO
Imp 100 C+R 100
SOCIETArsquo A+BATTIVO PASSIVO
C+R 200Cassa 140Imp 80Utile 20 Cassa 20
65
SOCIETArsquo AATTIVO PASSIVO
Part 100Cassa 120
C+R 200
SOCIETArsquo BATTIVO PASSIVO
Imp 100 C+R 100
SOCIETArsquo A+BATTIVO PASSIVO
C+R 200Cassa 140Imp 80
Poniamo che la societagrave B stimi la residua vita utile dellrsquoimpianto in ulteriori 10 anni
hellip avremo quindi un ammortamento annuo da parte di B pari al 10 del suo costo di acquisto contro un ammortamento consolidato pari al 10 del precedente valore contabile
Cassa 20
SOCIETArsquo AATTIVO PASSIVO
Part 100Cassa 120
C+R 200
SOCIETArsquo BATTIVO PASSIVO
Imp 90 C+R 100
SOCIETArsquo A+BATTIVO PASSIVO
Cassa 140Imp 72ammort10
Utile 0Cassa 40 Ammort 8
Utile 2
66
X+1 Scritture di consolidamento SP SP Riserve a Impianti 20
X+1 Scritture di consolidamento SP CE Impianti a Ammortamento 2
2) Eliminazione plusvalenza
3) lrsquoanno successivo dovremo anche eliminare ammortamento in eccesso
Lrsquoammortamento in eccesso (10 contro 8) deve essere rettificatohellip Quindi
1) Consolidamento partecipazioni
X+1 Scritture di consolidamento SP SP C+R a Partecipazioni 100
Che a sua volta dovragrave essere compensato dalla riservahellip
67
X+1 Scritture di consolidamento SP SP C+R a Partecipazioni 100 SP SP Riserve (C+R) a Impianti 20
X+2 Scritture di consolidamento SP SP C+R a Partecipazioni 100 SP SP Riserve (C+R) a Impianti 18 SP CE Impianti a Ammortamento 2
X+3 Scritture di consolidamento SP SP C+R a Partecipazioni 100 SP SP Riserve (C+R) a Impianti 16 SP CE Impianti a Ammortamento 2
68
anno(a) valore bene in
bilancio di esercizio
(b) ammortinbilancio di esercizio
(c) valore bene in bilancio consolidato
(d) ammortin bilancio consolidato
(e=b-d)) differ ammort (f=b-d-f) plusval
0 100 - 80 - - 20 1 90 10 72 8 2 18 2 80 10 64 8 2 16 3 70 10 56 8 2 14 4 60 10 48 8 2 12 5 50 10 40 8 2 10 6 40 10 32 8 2 8 7 30 10 24 8 2 6 8 20 10 16 8 2 4 9 10 10 8 8 2 2
10 - 10 - 8 2 -100 80 20
| X+3 | Scritture di consolidamento | ||||||||||
| SP SP | C+R | a | Partecipazioni | 100 | |||||||
| SP SP | Riserve (C+R) | a | Impianti | 16 | |||||||
| SP CE | Impianti | a | Ammortamento | 2 |
| X+2 | Scritture di consolidamento | ||||||||||
| SP SP | C+R | a | Partecipazioni | 100 | |||||||
| SP SP | Riserve (C+R) | a | Impianti | 18 | |||||||
| SP CE | Impianti | a | Ammortamento | 2 |
| X+1 | Scritture di consolidamento | ||||||||||
| SP SP | C+R | a | Partecipazioni | 100 | |||||||
| SP SP | Riserve (C+R) | a | Impianti | 20 |
| X+1 | Scritture di consolidamento | ||||||||||
| SP SP | C+R | a | Partecipazioni | 100 |
| X+1 | Scritture di consolidamento | ||||||||||
| SP CE | Impianti | a | Ammortamento | 2 |
| X+1 | Scritture di consolidamento | ||||||||||
| SP SP | Riserve | a | Impianti | 20 |
| X | Scritture di consolidamento | ||||||||||
| SP SP | C+R | a | Partecipazioni | 100 | |||||||
| CE SP | Plusvalenza (utile) | a | Impianti | 20 |
| X | Libro giornale di A | ||||||||||
| SP | Cassa | a | Diversi | 100 | |||||||
| SP | Impianti | 80 | |||||||||
| CE | Plusvalenza | 20 | |||||||||
| Libro giornale di B | |||||||||||
| SP SP | Impianti | a | Cassa | 100 | |||||||
| CE | Debiti vsoc gruppo | a | Crediti vsoc gruppo | 100 | |||||||
| CE | Vendite infragruppo | a | Acquisti infragruppo | 100 | |||||||
| CE SP | Merci c rim fin | a | Merci | 20 | |||||||
| CE SP | Merci cacquisto | a | Cassa | 80 | |||||||
| SP CE | Crediti vsoc gruppo | a | Vendita soc gruppo | 100 | |||||||
| CE | Acquisti soc gruppo | a | Debiti vsoc gruppo | 100 | |||||||
| CE SP | Merci | a | Merci c fim fin | 100 | |||||||
| CE | Acquisti soc gruppo | a | Debiti vsoc gruppo | 100 | |||||||
| CE SP | Merci | a | Merci c rim fin | 100 | |||||||
| CE SP | Merci cacquisto | a | Cassa | 80 | |||||||
| SP CE | Crediti vsoc gruppo | a | Vendita soc gruppo | 100 |
| SP | Fondo svalutazione | a | Diversi | 40 | |||||||
| SP | a | Riserve | 30 | ||||||||
| CE | a | Svalutazione crediti | 10 | ||||||||
56
ldquoNel caso di operazioni tra controllante e sue controllate che comportino un trattamento fiscale difforme lrsquoimposta dovragrave essere considerata separatamente e non oggetto di elisione Nel caso dellrsquoimposta sul valore aggiunto infatti questa dovragrave rientrare come onere nel conto economico consolidato a causa della sua indetraibilitagrave per lrsquoente locale controllanterdquo
Il PCEL 4 al punto 24
57
Nel caso di operazioni tra la controllante e le sue controllate oggetto di un difforme trattamento fiscale lrsquoimposta non egrave oggetto di elisione Ad esempio lrsquoimposta sul valore aggiunto Ad esempio nei casi in cui risulta indetraibile lrsquoimposta sul valore aggiunto pagata dalla capogruppo a componenti del gruppo per le quali lrsquoIVA egrave detraibile non egrave oggetto di eliminazione e rientra tra i costi del conto economico consolidato
Lrsquoallegato 4
58
Utili generati da rapporti intervenuti tra societagrave appartenenti al gruppo
Sotto un profilo contabile si deve tenere presente chebull le eliminazioni riguardanti le operazioni dellrsquoesercizio hanno come contropartita
lrsquoutilebull le eliminazioni inerenti esercizi precedenti rettificano invece le riserve
SP Fondo svalutazione a Diversi 40 SP a Riserve 30 CE a Svalutazione crediti 10
Utili interni
59
SocietagraveB
SocietagraveA
80 100
Tra lrsquoacquisto da parte di B (cioegrave 80) e la successiva vendita a A (a 100) si egrave realizzato un profitto interno che dovragrave essere eliminato in quanto sopravvaluta
(Utile 20)
Le merci risultano ancora nel magazzino di una impresa del gruppo
bull Lrsquoutile della societagrave Bbull Il valore del magazzino della societagrave A
60
CE SP Merci cacquisto a Cassa 80
SP CE Crediti vsoc gruppo a Vendita soc gruppo 100
Acquisti soc gruppo a Debiti vsoc gruppo 100
SP Merci a Merci c rim fin 100
CE SP Merci cacquisto a Cassa 80
SP CE Crediti vsoc gruppo a Vendita soc gruppo 100
CE Acquisti soc gruppo a Debiti vsoc gruppo 100CE SP Merci a Merci c fim fin 100
BA
Cons
olid
ato
61
CE Debiti vsoc gruppo a Crediti vsoc gruppo 100
CE Vendite infragruppo a Acquisti infragruppo 100
CE SP Merci c rim fin a Merci 20
In questo modo si riduce il valore delle rimanenze in SP
Quindi per consolidarehellip
62
dovremmobull in primo luogo rettificare la plusvalenza interna contro il
costo sostenuto per lrsquoacquisto del bene da parte della societagrave acquirente
bull in secondo luogo eliminare lrsquoammortamento in eccesso
Situazione piugrave complessa
E nel caso di beni ammortizzabili
63
SOCIETArsquo AATTIVO PASSIVO
Part 100Cassa 20
C+R 200
SOCIETArsquo BATTIVO PASSIVO
Imp 80
C+R 100
SOCIETArsquo A+BATTIVO PASSIVO
C+R 200Cassa 120Imp 80
Cassa 100
Poniamo che la societagrave A possegga un impianto Costo storico 200 ammortizzato in 10 anni
La cessione avviene al sesto anno F amm 120 quindi valore contabile 80hellip
Situazione preesistente
64
X Libro giornale di A SP Cassa a Diversi 100 SP Impianti 80 CE Plusvalenza 20 Libro giornale di B SP SP Impianti a Cassa
100
X Scritture di consolidamento SP SP C+R a Partecipazioni 100 CE SP Plusvalenza (utile) a Impianti 20
SOCIETArsquo AATTIVO PASSIVO
Part 100Cassa 120
C+R 200
SOCIETArsquo BATTIVO PASSIVO
Imp 100 C+R 100
SOCIETArsquo A+BATTIVO PASSIVO
C+R 200Cassa 140Imp 80Utile 20 Cassa 20
65
SOCIETArsquo AATTIVO PASSIVO
Part 100Cassa 120
C+R 200
SOCIETArsquo BATTIVO PASSIVO
Imp 100 C+R 100
SOCIETArsquo A+BATTIVO PASSIVO
C+R 200Cassa 140Imp 80
Poniamo che la societagrave B stimi la residua vita utile dellrsquoimpianto in ulteriori 10 anni
hellip avremo quindi un ammortamento annuo da parte di B pari al 10 del suo costo di acquisto contro un ammortamento consolidato pari al 10 del precedente valore contabile
Cassa 20
SOCIETArsquo AATTIVO PASSIVO
Part 100Cassa 120
C+R 200
SOCIETArsquo BATTIVO PASSIVO
Imp 90 C+R 100
SOCIETArsquo A+BATTIVO PASSIVO
Cassa 140Imp 72ammort10
Utile 0Cassa 40 Ammort 8
Utile 2
66
X+1 Scritture di consolidamento SP SP Riserve a Impianti 20
X+1 Scritture di consolidamento SP CE Impianti a Ammortamento 2
2) Eliminazione plusvalenza
3) lrsquoanno successivo dovremo anche eliminare ammortamento in eccesso
Lrsquoammortamento in eccesso (10 contro 8) deve essere rettificatohellip Quindi
1) Consolidamento partecipazioni
X+1 Scritture di consolidamento SP SP C+R a Partecipazioni 100
Che a sua volta dovragrave essere compensato dalla riservahellip
67
X+1 Scritture di consolidamento SP SP C+R a Partecipazioni 100 SP SP Riserve (C+R) a Impianti 20
X+2 Scritture di consolidamento SP SP C+R a Partecipazioni 100 SP SP Riserve (C+R) a Impianti 18 SP CE Impianti a Ammortamento 2
X+3 Scritture di consolidamento SP SP C+R a Partecipazioni 100 SP SP Riserve (C+R) a Impianti 16 SP CE Impianti a Ammortamento 2
68
anno(a) valore bene in
bilancio di esercizio
(b) ammortinbilancio di esercizio
(c) valore bene in bilancio consolidato
(d) ammortin bilancio consolidato
(e=b-d)) differ ammort (f=b-d-f) plusval
0 100 - 80 - - 20 1 90 10 72 8 2 18 2 80 10 64 8 2 16 3 70 10 56 8 2 14 4 60 10 48 8 2 12 5 50 10 40 8 2 10 6 40 10 32 8 2 8 7 30 10 24 8 2 6 8 20 10 16 8 2 4 9 10 10 8 8 2 2
10 - 10 - 8 2 -100 80 20
| X+3 | Scritture di consolidamento | ||||||||||
| SP SP | C+R | a | Partecipazioni | 100 | |||||||
| SP SP | Riserve (C+R) | a | Impianti | 16 | |||||||
| SP CE | Impianti | a | Ammortamento | 2 |
| X+2 | Scritture di consolidamento | ||||||||||
| SP SP | C+R | a | Partecipazioni | 100 | |||||||
| SP SP | Riserve (C+R) | a | Impianti | 18 | |||||||
| SP CE | Impianti | a | Ammortamento | 2 |
| X+1 | Scritture di consolidamento | ||||||||||
| SP SP | C+R | a | Partecipazioni | 100 | |||||||
| SP SP | Riserve (C+R) | a | Impianti | 20 |
| X+1 | Scritture di consolidamento | ||||||||||
| SP SP | C+R | a | Partecipazioni | 100 |
| X+1 | Scritture di consolidamento | ||||||||||
| SP CE | Impianti | a | Ammortamento | 2 |
| X+1 | Scritture di consolidamento | ||||||||||
| SP SP | Riserve | a | Impianti | 20 |
| X | Scritture di consolidamento | ||||||||||
| SP SP | C+R | a | Partecipazioni | 100 | |||||||
| CE SP | Plusvalenza (utile) | a | Impianti | 20 |
| X | Libro giornale di A | ||||||||||
| SP | Cassa | a | Diversi | 100 | |||||||
| SP | Impianti | 80 | |||||||||
| CE | Plusvalenza | 20 | |||||||||
| Libro giornale di B | |||||||||||
| SP SP | Impianti | a | Cassa | 100 | |||||||
| CE | Debiti vsoc gruppo | a | Crediti vsoc gruppo | 100 | |||||||
| CE | Vendite infragruppo | a | Acquisti infragruppo | 100 | |||||||
| CE SP | Merci c rim fin | a | Merci | 20 | |||||||
| CE SP | Merci cacquisto | a | Cassa | 80 | |||||||
| SP CE | Crediti vsoc gruppo | a | Vendita soc gruppo | 100 | |||||||
| CE | Acquisti soc gruppo | a | Debiti vsoc gruppo | 100 | |||||||
| CE SP | Merci | a | Merci c fim fin | 100 | |||||||
| CE | Acquisti soc gruppo | a | Debiti vsoc gruppo | 100 | |||||||
| CE SP | Merci | a | Merci c rim fin | 100 | |||||||
| CE SP | Merci cacquisto | a | Cassa | 80 | |||||||
| SP CE | Crediti vsoc gruppo | a | Vendita soc gruppo | 100 |
| SP | Fondo svalutazione | a | Diversi | 40 | |||||||
| SP | a | Riserve | 30 | ||||||||
| CE | a | Svalutazione crediti | 10 | ||||||||
57
Nel caso di operazioni tra la controllante e le sue controllate oggetto di un difforme trattamento fiscale lrsquoimposta non egrave oggetto di elisione Ad esempio lrsquoimposta sul valore aggiunto Ad esempio nei casi in cui risulta indetraibile lrsquoimposta sul valore aggiunto pagata dalla capogruppo a componenti del gruppo per le quali lrsquoIVA egrave detraibile non egrave oggetto di eliminazione e rientra tra i costi del conto economico consolidato
Lrsquoallegato 4
58
Utili generati da rapporti intervenuti tra societagrave appartenenti al gruppo
Sotto un profilo contabile si deve tenere presente chebull le eliminazioni riguardanti le operazioni dellrsquoesercizio hanno come contropartita
lrsquoutilebull le eliminazioni inerenti esercizi precedenti rettificano invece le riserve
SP Fondo svalutazione a Diversi 40 SP a Riserve 30 CE a Svalutazione crediti 10
Utili interni
59
SocietagraveB
SocietagraveA
80 100
Tra lrsquoacquisto da parte di B (cioegrave 80) e la successiva vendita a A (a 100) si egrave realizzato un profitto interno che dovragrave essere eliminato in quanto sopravvaluta
(Utile 20)
Le merci risultano ancora nel magazzino di una impresa del gruppo
bull Lrsquoutile della societagrave Bbull Il valore del magazzino della societagrave A
60
CE SP Merci cacquisto a Cassa 80
SP CE Crediti vsoc gruppo a Vendita soc gruppo 100
Acquisti soc gruppo a Debiti vsoc gruppo 100
SP Merci a Merci c rim fin 100
CE SP Merci cacquisto a Cassa 80
SP CE Crediti vsoc gruppo a Vendita soc gruppo 100
CE Acquisti soc gruppo a Debiti vsoc gruppo 100CE SP Merci a Merci c fim fin 100
BA
Cons
olid
ato
61
CE Debiti vsoc gruppo a Crediti vsoc gruppo 100
CE Vendite infragruppo a Acquisti infragruppo 100
CE SP Merci c rim fin a Merci 20
In questo modo si riduce il valore delle rimanenze in SP
Quindi per consolidarehellip
62
dovremmobull in primo luogo rettificare la plusvalenza interna contro il
costo sostenuto per lrsquoacquisto del bene da parte della societagrave acquirente
bull in secondo luogo eliminare lrsquoammortamento in eccesso
Situazione piugrave complessa
E nel caso di beni ammortizzabili
63
SOCIETArsquo AATTIVO PASSIVO
Part 100Cassa 20
C+R 200
SOCIETArsquo BATTIVO PASSIVO
Imp 80
C+R 100
SOCIETArsquo A+BATTIVO PASSIVO
C+R 200Cassa 120Imp 80
Cassa 100
Poniamo che la societagrave A possegga un impianto Costo storico 200 ammortizzato in 10 anni
La cessione avviene al sesto anno F amm 120 quindi valore contabile 80hellip
Situazione preesistente
64
X Libro giornale di A SP Cassa a Diversi 100 SP Impianti 80 CE Plusvalenza 20 Libro giornale di B SP SP Impianti a Cassa
100
X Scritture di consolidamento SP SP C+R a Partecipazioni 100 CE SP Plusvalenza (utile) a Impianti 20
SOCIETArsquo AATTIVO PASSIVO
Part 100Cassa 120
C+R 200
SOCIETArsquo BATTIVO PASSIVO
Imp 100 C+R 100
SOCIETArsquo A+BATTIVO PASSIVO
C+R 200Cassa 140Imp 80Utile 20 Cassa 20
65
SOCIETArsquo AATTIVO PASSIVO
Part 100Cassa 120
C+R 200
SOCIETArsquo BATTIVO PASSIVO
Imp 100 C+R 100
SOCIETArsquo A+BATTIVO PASSIVO
C+R 200Cassa 140Imp 80
Poniamo che la societagrave B stimi la residua vita utile dellrsquoimpianto in ulteriori 10 anni
hellip avremo quindi un ammortamento annuo da parte di B pari al 10 del suo costo di acquisto contro un ammortamento consolidato pari al 10 del precedente valore contabile
Cassa 20
SOCIETArsquo AATTIVO PASSIVO
Part 100Cassa 120
C+R 200
SOCIETArsquo BATTIVO PASSIVO
Imp 90 C+R 100
SOCIETArsquo A+BATTIVO PASSIVO
Cassa 140Imp 72ammort10
Utile 0Cassa 40 Ammort 8
Utile 2
66
X+1 Scritture di consolidamento SP SP Riserve a Impianti 20
X+1 Scritture di consolidamento SP CE Impianti a Ammortamento 2
2) Eliminazione plusvalenza
3) lrsquoanno successivo dovremo anche eliminare ammortamento in eccesso
Lrsquoammortamento in eccesso (10 contro 8) deve essere rettificatohellip Quindi
1) Consolidamento partecipazioni
X+1 Scritture di consolidamento SP SP C+R a Partecipazioni 100
Che a sua volta dovragrave essere compensato dalla riservahellip
67
X+1 Scritture di consolidamento SP SP C+R a Partecipazioni 100 SP SP Riserve (C+R) a Impianti 20
X+2 Scritture di consolidamento SP SP C+R a Partecipazioni 100 SP SP Riserve (C+R) a Impianti 18 SP CE Impianti a Ammortamento 2
X+3 Scritture di consolidamento SP SP C+R a Partecipazioni 100 SP SP Riserve (C+R) a Impianti 16 SP CE Impianti a Ammortamento 2
68
anno(a) valore bene in
bilancio di esercizio
(b) ammortinbilancio di esercizio
(c) valore bene in bilancio consolidato
(d) ammortin bilancio consolidato
(e=b-d)) differ ammort (f=b-d-f) plusval
0 100 - 80 - - 20 1 90 10 72 8 2 18 2 80 10 64 8 2 16 3 70 10 56 8 2 14 4 60 10 48 8 2 12 5 50 10 40 8 2 10 6 40 10 32 8 2 8 7 30 10 24 8 2 6 8 20 10 16 8 2 4 9 10 10 8 8 2 2
10 - 10 - 8 2 -100 80 20
| X+3 | Scritture di consolidamento | ||||||||||
| SP SP | C+R | a | Partecipazioni | 100 | |||||||
| SP SP | Riserve (C+R) | a | Impianti | 16 | |||||||
| SP CE | Impianti | a | Ammortamento | 2 |
| X+2 | Scritture di consolidamento | ||||||||||
| SP SP | C+R | a | Partecipazioni | 100 | |||||||
| SP SP | Riserve (C+R) | a | Impianti | 18 | |||||||
| SP CE | Impianti | a | Ammortamento | 2 |
| X+1 | Scritture di consolidamento | ||||||||||
| SP SP | C+R | a | Partecipazioni | 100 | |||||||
| SP SP | Riserve (C+R) | a | Impianti | 20 |
| X+1 | Scritture di consolidamento | ||||||||||
| SP SP | C+R | a | Partecipazioni | 100 |
| X+1 | Scritture di consolidamento | ||||||||||
| SP CE | Impianti | a | Ammortamento | 2 |
| X+1 | Scritture di consolidamento | ||||||||||
| SP SP | Riserve | a | Impianti | 20 |
| X | Scritture di consolidamento | ||||||||||
| SP SP | C+R | a | Partecipazioni | 100 | |||||||
| CE SP | Plusvalenza (utile) | a | Impianti | 20 |
| X | Libro giornale di A | ||||||||||
| SP | Cassa | a | Diversi | 100 | |||||||
| SP | Impianti | 80 | |||||||||
| CE | Plusvalenza | 20 | |||||||||
| Libro giornale di B | |||||||||||
| SP SP | Impianti | a | Cassa | 100 | |||||||
| CE | Debiti vsoc gruppo | a | Crediti vsoc gruppo | 100 | |||||||
| CE | Vendite infragruppo | a | Acquisti infragruppo | 100 | |||||||
| CE SP | Merci c rim fin | a | Merci | 20 | |||||||
| CE SP | Merci cacquisto | a | Cassa | 80 | |||||||
| SP CE | Crediti vsoc gruppo | a | Vendita soc gruppo | 100 | |||||||
| CE | Acquisti soc gruppo | a | Debiti vsoc gruppo | 100 | |||||||
| CE SP | Merci | a | Merci c fim fin | 100 | |||||||
| CE | Acquisti soc gruppo | a | Debiti vsoc gruppo | 100 | |||||||
| CE SP | Merci | a | Merci c rim fin | 100 | |||||||
| CE SP | Merci cacquisto | a | Cassa | 80 | |||||||
| SP CE | Crediti vsoc gruppo | a | Vendita soc gruppo | 100 |
| SP | Fondo svalutazione | a | Diversi | 40 | |||||||
| SP | a | Riserve | 30 | ||||||||
| CE | a | Svalutazione crediti | 10 | ||||||||
58
Utili generati da rapporti intervenuti tra societagrave appartenenti al gruppo
Sotto un profilo contabile si deve tenere presente chebull le eliminazioni riguardanti le operazioni dellrsquoesercizio hanno come contropartita
lrsquoutilebull le eliminazioni inerenti esercizi precedenti rettificano invece le riserve
SP Fondo svalutazione a Diversi 40 SP a Riserve 30 CE a Svalutazione crediti 10
Utili interni
59
SocietagraveB
SocietagraveA
80 100
Tra lrsquoacquisto da parte di B (cioegrave 80) e la successiva vendita a A (a 100) si egrave realizzato un profitto interno che dovragrave essere eliminato in quanto sopravvaluta
(Utile 20)
Le merci risultano ancora nel magazzino di una impresa del gruppo
bull Lrsquoutile della societagrave Bbull Il valore del magazzino della societagrave A
60
CE SP Merci cacquisto a Cassa 80
SP CE Crediti vsoc gruppo a Vendita soc gruppo 100
Acquisti soc gruppo a Debiti vsoc gruppo 100
SP Merci a Merci c rim fin 100
CE SP Merci cacquisto a Cassa 80
SP CE Crediti vsoc gruppo a Vendita soc gruppo 100
CE Acquisti soc gruppo a Debiti vsoc gruppo 100CE SP Merci a Merci c fim fin 100
BA
Cons
olid
ato
61
CE Debiti vsoc gruppo a Crediti vsoc gruppo 100
CE Vendite infragruppo a Acquisti infragruppo 100
CE SP Merci c rim fin a Merci 20
In questo modo si riduce il valore delle rimanenze in SP
Quindi per consolidarehellip
62
dovremmobull in primo luogo rettificare la plusvalenza interna contro il
costo sostenuto per lrsquoacquisto del bene da parte della societagrave acquirente
bull in secondo luogo eliminare lrsquoammortamento in eccesso
Situazione piugrave complessa
E nel caso di beni ammortizzabili
63
SOCIETArsquo AATTIVO PASSIVO
Part 100Cassa 20
C+R 200
SOCIETArsquo BATTIVO PASSIVO
Imp 80
C+R 100
SOCIETArsquo A+BATTIVO PASSIVO
C+R 200Cassa 120Imp 80
Cassa 100
Poniamo che la societagrave A possegga un impianto Costo storico 200 ammortizzato in 10 anni
La cessione avviene al sesto anno F amm 120 quindi valore contabile 80hellip
Situazione preesistente
64
X Libro giornale di A SP Cassa a Diversi 100 SP Impianti 80 CE Plusvalenza 20 Libro giornale di B SP SP Impianti a Cassa
100
X Scritture di consolidamento SP SP C+R a Partecipazioni 100 CE SP Plusvalenza (utile) a Impianti 20
SOCIETArsquo AATTIVO PASSIVO
Part 100Cassa 120
C+R 200
SOCIETArsquo BATTIVO PASSIVO
Imp 100 C+R 100
SOCIETArsquo A+BATTIVO PASSIVO
C+R 200Cassa 140Imp 80Utile 20 Cassa 20
65
SOCIETArsquo AATTIVO PASSIVO
Part 100Cassa 120
C+R 200
SOCIETArsquo BATTIVO PASSIVO
Imp 100 C+R 100
SOCIETArsquo A+BATTIVO PASSIVO
C+R 200Cassa 140Imp 80
Poniamo che la societagrave B stimi la residua vita utile dellrsquoimpianto in ulteriori 10 anni
hellip avremo quindi un ammortamento annuo da parte di B pari al 10 del suo costo di acquisto contro un ammortamento consolidato pari al 10 del precedente valore contabile
Cassa 20
SOCIETArsquo AATTIVO PASSIVO
Part 100Cassa 120
C+R 200
SOCIETArsquo BATTIVO PASSIVO
Imp 90 C+R 100
SOCIETArsquo A+BATTIVO PASSIVO
Cassa 140Imp 72ammort10
Utile 0Cassa 40 Ammort 8
Utile 2
66
X+1 Scritture di consolidamento SP SP Riserve a Impianti 20
X+1 Scritture di consolidamento SP CE Impianti a Ammortamento 2
2) Eliminazione plusvalenza
3) lrsquoanno successivo dovremo anche eliminare ammortamento in eccesso
Lrsquoammortamento in eccesso (10 contro 8) deve essere rettificatohellip Quindi
1) Consolidamento partecipazioni
X+1 Scritture di consolidamento SP SP C+R a Partecipazioni 100
Che a sua volta dovragrave essere compensato dalla riservahellip
67
X+1 Scritture di consolidamento SP SP C+R a Partecipazioni 100 SP SP Riserve (C+R) a Impianti 20
X+2 Scritture di consolidamento SP SP C+R a Partecipazioni 100 SP SP Riserve (C+R) a Impianti 18 SP CE Impianti a Ammortamento 2
X+3 Scritture di consolidamento SP SP C+R a Partecipazioni 100 SP SP Riserve (C+R) a Impianti 16 SP CE Impianti a Ammortamento 2
68
anno(a) valore bene in
bilancio di esercizio
(b) ammortinbilancio di esercizio
(c) valore bene in bilancio consolidato
(d) ammortin bilancio consolidato
(e=b-d)) differ ammort (f=b-d-f) plusval
0 100 - 80 - - 20 1 90 10 72 8 2 18 2 80 10 64 8 2 16 3 70 10 56 8 2 14 4 60 10 48 8 2 12 5 50 10 40 8 2 10 6 40 10 32 8 2 8 7 30 10 24 8 2 6 8 20 10 16 8 2 4 9 10 10 8 8 2 2
10 - 10 - 8 2 -100 80 20
| X+3 | Scritture di consolidamento | ||||||||||
| SP SP | C+R | a | Partecipazioni | 100 | |||||||
| SP SP | Riserve (C+R) | a | Impianti | 16 | |||||||
| SP CE | Impianti | a | Ammortamento | 2 |
| X+2 | Scritture di consolidamento | ||||||||||
| SP SP | C+R | a | Partecipazioni | 100 | |||||||
| SP SP | Riserve (C+R) | a | Impianti | 18 | |||||||
| SP CE | Impianti | a | Ammortamento | 2 |
| X+1 | Scritture di consolidamento | ||||||||||
| SP SP | C+R | a | Partecipazioni | 100 | |||||||
| SP SP | Riserve (C+R) | a | Impianti | 20 |
| X+1 | Scritture di consolidamento | ||||||||||
| SP SP | C+R | a | Partecipazioni | 100 |
| X+1 | Scritture di consolidamento | ||||||||||
| SP CE | Impianti | a | Ammortamento | 2 |
| X+1 | Scritture di consolidamento | ||||||||||
| SP SP | Riserve | a | Impianti | 20 |
| X | Scritture di consolidamento | ||||||||||
| SP SP | C+R | a | Partecipazioni | 100 | |||||||
| CE SP | Plusvalenza (utile) | a | Impianti | 20 |
| X | Libro giornale di A | ||||||||||
| SP | Cassa | a | Diversi | 100 | |||||||
| SP | Impianti | 80 | |||||||||
| CE | Plusvalenza | 20 | |||||||||
| Libro giornale di B | |||||||||||
| SP SP | Impianti | a | Cassa | 100 | |||||||
| CE | Debiti vsoc gruppo | a | Crediti vsoc gruppo | 100 | |||||||
| CE | Vendite infragruppo | a | Acquisti infragruppo | 100 | |||||||
| CE SP | Merci c rim fin | a | Merci | 20 | |||||||
| CE SP | Merci cacquisto | a | Cassa | 80 | |||||||
| SP CE | Crediti vsoc gruppo | a | Vendita soc gruppo | 100 | |||||||
| CE | Acquisti soc gruppo | a | Debiti vsoc gruppo | 100 | |||||||
| CE SP | Merci | a | Merci c fim fin | 100 | |||||||
| CE | Acquisti soc gruppo | a | Debiti vsoc gruppo | 100 | |||||||
| CE SP | Merci | a | Merci c rim fin | 100 | |||||||
| CE SP | Merci cacquisto | a | Cassa | 80 | |||||||
| SP CE | Crediti vsoc gruppo | a | Vendita soc gruppo | 100 |
| SP | Fondo svalutazione | a | Diversi | 40 | |||||||
| SP | a | Riserve | 30 | ||||||||
| CE | a | Svalutazione crediti | 10 | ||||||||
59
SocietagraveB
SocietagraveA
80 100
Tra lrsquoacquisto da parte di B (cioegrave 80) e la successiva vendita a A (a 100) si egrave realizzato un profitto interno che dovragrave essere eliminato in quanto sopravvaluta
(Utile 20)
Le merci risultano ancora nel magazzino di una impresa del gruppo
bull Lrsquoutile della societagrave Bbull Il valore del magazzino della societagrave A
60
CE SP Merci cacquisto a Cassa 80
SP CE Crediti vsoc gruppo a Vendita soc gruppo 100
Acquisti soc gruppo a Debiti vsoc gruppo 100
SP Merci a Merci c rim fin 100
CE SP Merci cacquisto a Cassa 80
SP CE Crediti vsoc gruppo a Vendita soc gruppo 100
CE Acquisti soc gruppo a Debiti vsoc gruppo 100CE SP Merci a Merci c fim fin 100
BA
Cons
olid
ato
61
CE Debiti vsoc gruppo a Crediti vsoc gruppo 100
CE Vendite infragruppo a Acquisti infragruppo 100
CE SP Merci c rim fin a Merci 20
In questo modo si riduce il valore delle rimanenze in SP
Quindi per consolidarehellip
62
dovremmobull in primo luogo rettificare la plusvalenza interna contro il
costo sostenuto per lrsquoacquisto del bene da parte della societagrave acquirente
bull in secondo luogo eliminare lrsquoammortamento in eccesso
Situazione piugrave complessa
E nel caso di beni ammortizzabili
63
SOCIETArsquo AATTIVO PASSIVO
Part 100Cassa 20
C+R 200
SOCIETArsquo BATTIVO PASSIVO
Imp 80
C+R 100
SOCIETArsquo A+BATTIVO PASSIVO
C+R 200Cassa 120Imp 80
Cassa 100
Poniamo che la societagrave A possegga un impianto Costo storico 200 ammortizzato in 10 anni
La cessione avviene al sesto anno F amm 120 quindi valore contabile 80hellip
Situazione preesistente
64
X Libro giornale di A SP Cassa a Diversi 100 SP Impianti 80 CE Plusvalenza 20 Libro giornale di B SP SP Impianti a Cassa
100
X Scritture di consolidamento SP SP C+R a Partecipazioni 100 CE SP Plusvalenza (utile) a Impianti 20
SOCIETArsquo AATTIVO PASSIVO
Part 100Cassa 120
C+R 200
SOCIETArsquo BATTIVO PASSIVO
Imp 100 C+R 100
SOCIETArsquo A+BATTIVO PASSIVO
C+R 200Cassa 140Imp 80Utile 20 Cassa 20
65
SOCIETArsquo AATTIVO PASSIVO
Part 100Cassa 120
C+R 200
SOCIETArsquo BATTIVO PASSIVO
Imp 100 C+R 100
SOCIETArsquo A+BATTIVO PASSIVO
C+R 200Cassa 140Imp 80
Poniamo che la societagrave B stimi la residua vita utile dellrsquoimpianto in ulteriori 10 anni
hellip avremo quindi un ammortamento annuo da parte di B pari al 10 del suo costo di acquisto contro un ammortamento consolidato pari al 10 del precedente valore contabile
Cassa 20
SOCIETArsquo AATTIVO PASSIVO
Part 100Cassa 120
C+R 200
SOCIETArsquo BATTIVO PASSIVO
Imp 90 C+R 100
SOCIETArsquo A+BATTIVO PASSIVO
Cassa 140Imp 72ammort10
Utile 0Cassa 40 Ammort 8
Utile 2
66
X+1 Scritture di consolidamento SP SP Riserve a Impianti 20
X+1 Scritture di consolidamento SP CE Impianti a Ammortamento 2
2) Eliminazione plusvalenza
3) lrsquoanno successivo dovremo anche eliminare ammortamento in eccesso
Lrsquoammortamento in eccesso (10 contro 8) deve essere rettificatohellip Quindi
1) Consolidamento partecipazioni
X+1 Scritture di consolidamento SP SP C+R a Partecipazioni 100
Che a sua volta dovragrave essere compensato dalla riservahellip
67
X+1 Scritture di consolidamento SP SP C+R a Partecipazioni 100 SP SP Riserve (C+R) a Impianti 20
X+2 Scritture di consolidamento SP SP C+R a Partecipazioni 100 SP SP Riserve (C+R) a Impianti 18 SP CE Impianti a Ammortamento 2
X+3 Scritture di consolidamento SP SP C+R a Partecipazioni 100 SP SP Riserve (C+R) a Impianti 16 SP CE Impianti a Ammortamento 2
68
anno(a) valore bene in
bilancio di esercizio
(b) ammortinbilancio di esercizio
(c) valore bene in bilancio consolidato
(d) ammortin bilancio consolidato
(e=b-d)) differ ammort (f=b-d-f) plusval
0 100 - 80 - - 20 1 90 10 72 8 2 18 2 80 10 64 8 2 16 3 70 10 56 8 2 14 4 60 10 48 8 2 12 5 50 10 40 8 2 10 6 40 10 32 8 2 8 7 30 10 24 8 2 6 8 20 10 16 8 2 4 9 10 10 8 8 2 2
10 - 10 - 8 2 -100 80 20
| X+3 | Scritture di consolidamento | ||||||||||
| SP SP | C+R | a | Partecipazioni | 100 | |||||||
| SP SP | Riserve (C+R) | a | Impianti | 16 | |||||||
| SP CE | Impianti | a | Ammortamento | 2 |
| X+2 | Scritture di consolidamento | ||||||||||
| SP SP | C+R | a | Partecipazioni | 100 | |||||||
| SP SP | Riserve (C+R) | a | Impianti | 18 | |||||||
| SP CE | Impianti | a | Ammortamento | 2 |
| X+1 | Scritture di consolidamento | ||||||||||
| SP SP | C+R | a | Partecipazioni | 100 | |||||||
| SP SP | Riserve (C+R) | a | Impianti | 20 |
| X+1 | Scritture di consolidamento | ||||||||||
| SP SP | C+R | a | Partecipazioni | 100 |
| X+1 | Scritture di consolidamento | ||||||||||
| SP CE | Impianti | a | Ammortamento | 2 |
| X+1 | Scritture di consolidamento | ||||||||||
| SP SP | Riserve | a | Impianti | 20 |
| X | Scritture di consolidamento | ||||||||||
| SP SP | C+R | a | Partecipazioni | 100 | |||||||
| CE SP | Plusvalenza (utile) | a | Impianti | 20 |
| X | Libro giornale di A | ||||||||||
| SP | Cassa | a | Diversi | 100 | |||||||
| SP | Impianti | 80 | |||||||||
| CE | Plusvalenza | 20 | |||||||||
| Libro giornale di B | |||||||||||
| SP SP | Impianti | a | Cassa | 100 | |||||||
| CE | Debiti vsoc gruppo | a | Crediti vsoc gruppo | 100 | |||||||
| CE | Vendite infragruppo | a | Acquisti infragruppo | 100 | |||||||
| CE SP | Merci c rim fin | a | Merci | 20 | |||||||
| CE SP | Merci cacquisto | a | Cassa | 80 | |||||||
| SP CE | Crediti vsoc gruppo | a | Vendita soc gruppo | 100 | |||||||
| CE | Acquisti soc gruppo | a | Debiti vsoc gruppo | 100 | |||||||
| CE SP | Merci | a | Merci c fim fin | 100 | |||||||
| CE | Acquisti soc gruppo | a | Debiti vsoc gruppo | 100 | |||||||
| CE SP | Merci | a | Merci c rim fin | 100 | |||||||
| CE SP | Merci cacquisto | a | Cassa | 80 | |||||||
| SP CE | Crediti vsoc gruppo | a | Vendita soc gruppo | 100 |
60
CE SP Merci cacquisto a Cassa 80
SP CE Crediti vsoc gruppo a Vendita soc gruppo 100
Acquisti soc gruppo a Debiti vsoc gruppo 100
SP Merci a Merci c rim fin 100
CE SP Merci cacquisto a Cassa 80
SP CE Crediti vsoc gruppo a Vendita soc gruppo 100
CE Acquisti soc gruppo a Debiti vsoc gruppo 100CE SP Merci a Merci c fim fin 100
BA
Cons
olid
ato
61
CE Debiti vsoc gruppo a Crediti vsoc gruppo 100
CE Vendite infragruppo a Acquisti infragruppo 100
CE SP Merci c rim fin a Merci 20
In questo modo si riduce il valore delle rimanenze in SP
Quindi per consolidarehellip
62
dovremmobull in primo luogo rettificare la plusvalenza interna contro il
costo sostenuto per lrsquoacquisto del bene da parte della societagrave acquirente
bull in secondo luogo eliminare lrsquoammortamento in eccesso
Situazione piugrave complessa
E nel caso di beni ammortizzabili
63
SOCIETArsquo AATTIVO PASSIVO
Part 100Cassa 20
C+R 200
SOCIETArsquo BATTIVO PASSIVO
Imp 80
C+R 100
SOCIETArsquo A+BATTIVO PASSIVO
C+R 200Cassa 120Imp 80
Cassa 100
Poniamo che la societagrave A possegga un impianto Costo storico 200 ammortizzato in 10 anni
La cessione avviene al sesto anno F amm 120 quindi valore contabile 80hellip
Situazione preesistente
64
X Libro giornale di A SP Cassa a Diversi 100 SP Impianti 80 CE Plusvalenza 20 Libro giornale di B SP SP Impianti a Cassa
100
X Scritture di consolidamento SP SP C+R a Partecipazioni 100 CE SP Plusvalenza (utile) a Impianti 20
SOCIETArsquo AATTIVO PASSIVO
Part 100Cassa 120
C+R 200
SOCIETArsquo BATTIVO PASSIVO
Imp 100 C+R 100
SOCIETArsquo A+BATTIVO PASSIVO
C+R 200Cassa 140Imp 80Utile 20 Cassa 20
65
SOCIETArsquo AATTIVO PASSIVO
Part 100Cassa 120
C+R 200
SOCIETArsquo BATTIVO PASSIVO
Imp 100 C+R 100
SOCIETArsquo A+BATTIVO PASSIVO
C+R 200Cassa 140Imp 80
Poniamo che la societagrave B stimi la residua vita utile dellrsquoimpianto in ulteriori 10 anni
hellip avremo quindi un ammortamento annuo da parte di B pari al 10 del suo costo di acquisto contro un ammortamento consolidato pari al 10 del precedente valore contabile
Cassa 20
SOCIETArsquo AATTIVO PASSIVO
Part 100Cassa 120
C+R 200
SOCIETArsquo BATTIVO PASSIVO
Imp 90 C+R 100
SOCIETArsquo A+BATTIVO PASSIVO
Cassa 140Imp 72ammort10
Utile 0Cassa 40 Ammort 8
Utile 2
66
X+1 Scritture di consolidamento SP SP Riserve a Impianti 20
X+1 Scritture di consolidamento SP CE Impianti a Ammortamento 2
2) Eliminazione plusvalenza
3) lrsquoanno successivo dovremo anche eliminare ammortamento in eccesso
Lrsquoammortamento in eccesso (10 contro 8) deve essere rettificatohellip Quindi
1) Consolidamento partecipazioni
X+1 Scritture di consolidamento SP SP C+R a Partecipazioni 100
Che a sua volta dovragrave essere compensato dalla riservahellip
67
X+1 Scritture di consolidamento SP SP C+R a Partecipazioni 100 SP SP Riserve (C+R) a Impianti 20
X+2 Scritture di consolidamento SP SP C+R a Partecipazioni 100 SP SP Riserve (C+R) a Impianti 18 SP CE Impianti a Ammortamento 2
X+3 Scritture di consolidamento SP SP C+R a Partecipazioni 100 SP SP Riserve (C+R) a Impianti 16 SP CE Impianti a Ammortamento 2
68
anno(a) valore bene in
bilancio di esercizio
(b) ammortinbilancio di esercizio
(c) valore bene in bilancio consolidato
(d) ammortin bilancio consolidato
(e=b-d)) differ ammort (f=b-d-f) plusval
0 100 - 80 - - 20 1 90 10 72 8 2 18 2 80 10 64 8 2 16 3 70 10 56 8 2 14 4 60 10 48 8 2 12 5 50 10 40 8 2 10 6 40 10 32 8 2 8 7 30 10 24 8 2 6 8 20 10 16 8 2 4 9 10 10 8 8 2 2
10 - 10 - 8 2 -100 80 20
| X+3 | Scritture di consolidamento | ||||||||||
| SP SP | C+R | a | Partecipazioni | 100 | |||||||
| SP SP | Riserve (C+R) | a | Impianti | 16 | |||||||
| SP CE | Impianti | a | Ammortamento | 2 |
| X+2 | Scritture di consolidamento | ||||||||||
| SP SP | C+R | a | Partecipazioni | 100 | |||||||
| SP SP | Riserve (C+R) | a | Impianti | 18 | |||||||
| SP CE | Impianti | a | Ammortamento | 2 |
| X+1 | Scritture di consolidamento | ||||||||||
| SP SP | C+R | a | Partecipazioni | 100 | |||||||
| SP SP | Riserve (C+R) | a | Impianti | 20 |
| X+1 | Scritture di consolidamento | ||||||||||
| SP SP | C+R | a | Partecipazioni | 100 |
| X+1 | Scritture di consolidamento | ||||||||||
| SP CE | Impianti | a | Ammortamento | 2 |
| X+1 | Scritture di consolidamento | ||||||||||
| SP SP | Riserve | a | Impianti | 20 |
| X | Scritture di consolidamento | ||||||||||
| SP SP | C+R | a | Partecipazioni | 100 | |||||||
| CE SP | Plusvalenza (utile) | a | Impianti | 20 |
| X | Libro giornale di A | ||||||||||
| SP | Cassa | a | Diversi | 100 | |||||||
| SP | Impianti | 80 | |||||||||
| CE | Plusvalenza | 20 | |||||||||
| Libro giornale di B | |||||||||||
| SP SP | Impianti | a | Cassa | 100 | |||||||
| CE | Debiti vsoc gruppo | a | Crediti vsoc gruppo | 100 | |||||||
| CE | Vendite infragruppo | a | Acquisti infragruppo | 100 | |||||||
| CE SP | Merci c rim fin | a | Merci | 20 | |||||||
| CE SP | Merci cacquisto | a | Cassa | 80 | |||||||
| SP CE | Crediti vsoc gruppo | a | Vendita soc gruppo | 100 | |||||||
| CE | Acquisti soc gruppo | a | Debiti vsoc gruppo | 100 | |||||||
| CE SP | Merci | a | Merci c fim fin | 100 | |||||||
| CE | Acquisti soc gruppo | a | Debiti vsoc gruppo | 100 | |||||||
| CE SP | Merci | a | Merci c rim fin | 100 | |||||||
| CE SP | Merci cacquisto | a | Cassa | 80 | |||||||
| SP CE | Crediti vsoc gruppo | a | Vendita soc gruppo | 100 |
61
CE Debiti vsoc gruppo a Crediti vsoc gruppo 100
CE Vendite infragruppo a Acquisti infragruppo 100
CE SP Merci c rim fin a Merci 20
In questo modo si riduce il valore delle rimanenze in SP
Quindi per consolidarehellip
62
dovremmobull in primo luogo rettificare la plusvalenza interna contro il
costo sostenuto per lrsquoacquisto del bene da parte della societagrave acquirente
bull in secondo luogo eliminare lrsquoammortamento in eccesso
Situazione piugrave complessa
E nel caso di beni ammortizzabili
63
SOCIETArsquo AATTIVO PASSIVO
Part 100Cassa 20
C+R 200
SOCIETArsquo BATTIVO PASSIVO
Imp 80
C+R 100
SOCIETArsquo A+BATTIVO PASSIVO
C+R 200Cassa 120Imp 80
Cassa 100
Poniamo che la societagrave A possegga un impianto Costo storico 200 ammortizzato in 10 anni
La cessione avviene al sesto anno F amm 120 quindi valore contabile 80hellip
Situazione preesistente
64
X Libro giornale di A SP Cassa a Diversi 100 SP Impianti 80 CE Plusvalenza 20 Libro giornale di B SP SP Impianti a Cassa
100
X Scritture di consolidamento SP SP C+R a Partecipazioni 100 CE SP Plusvalenza (utile) a Impianti 20
SOCIETArsquo AATTIVO PASSIVO
Part 100Cassa 120
C+R 200
SOCIETArsquo BATTIVO PASSIVO
Imp 100 C+R 100
SOCIETArsquo A+BATTIVO PASSIVO
C+R 200Cassa 140Imp 80Utile 20 Cassa 20
65
SOCIETArsquo AATTIVO PASSIVO
Part 100Cassa 120
C+R 200
SOCIETArsquo BATTIVO PASSIVO
Imp 100 C+R 100
SOCIETArsquo A+BATTIVO PASSIVO
C+R 200Cassa 140Imp 80
Poniamo che la societagrave B stimi la residua vita utile dellrsquoimpianto in ulteriori 10 anni
hellip avremo quindi un ammortamento annuo da parte di B pari al 10 del suo costo di acquisto contro un ammortamento consolidato pari al 10 del precedente valore contabile
Cassa 20
SOCIETArsquo AATTIVO PASSIVO
Part 100Cassa 120
C+R 200
SOCIETArsquo BATTIVO PASSIVO
Imp 90 C+R 100
SOCIETArsquo A+BATTIVO PASSIVO
Cassa 140Imp 72ammort10
Utile 0Cassa 40 Ammort 8
Utile 2
66
X+1 Scritture di consolidamento SP SP Riserve a Impianti 20
X+1 Scritture di consolidamento SP CE Impianti a Ammortamento 2
2) Eliminazione plusvalenza
3) lrsquoanno successivo dovremo anche eliminare ammortamento in eccesso
Lrsquoammortamento in eccesso (10 contro 8) deve essere rettificatohellip Quindi
1) Consolidamento partecipazioni
X+1 Scritture di consolidamento SP SP C+R a Partecipazioni 100
Che a sua volta dovragrave essere compensato dalla riservahellip
67
X+1 Scritture di consolidamento SP SP C+R a Partecipazioni 100 SP SP Riserve (C+R) a Impianti 20
X+2 Scritture di consolidamento SP SP C+R a Partecipazioni 100 SP SP Riserve (C+R) a Impianti 18 SP CE Impianti a Ammortamento 2
X+3 Scritture di consolidamento SP SP C+R a Partecipazioni 100 SP SP Riserve (C+R) a Impianti 16 SP CE Impianti a Ammortamento 2
68
anno(a) valore bene in
bilancio di esercizio
(b) ammortinbilancio di esercizio
(c) valore bene in bilancio consolidato
(d) ammortin bilancio consolidato
(e=b-d)) differ ammort (f=b-d-f) plusval
0 100 - 80 - - 20 1 90 10 72 8 2 18 2 80 10 64 8 2 16 3 70 10 56 8 2 14 4 60 10 48 8 2 12 5 50 10 40 8 2 10 6 40 10 32 8 2 8 7 30 10 24 8 2 6 8 20 10 16 8 2 4 9 10 10 8 8 2 2
10 - 10 - 8 2 -100 80 20
| X+3 | Scritture di consolidamento | ||||||||||
| SP SP | C+R | a | Partecipazioni | 100 | |||||||
| SP SP | Riserve (C+R) | a | Impianti | 16 | |||||||
| SP CE | Impianti | a | Ammortamento | 2 |
| X+2 | Scritture di consolidamento | ||||||||||
| SP SP | C+R | a | Partecipazioni | 100 | |||||||
| SP SP | Riserve (C+R) | a | Impianti | 18 | |||||||
| SP CE | Impianti | a | Ammortamento | 2 |
| X+1 | Scritture di consolidamento | ||||||||||
| SP SP | C+R | a | Partecipazioni | 100 | |||||||
| SP SP | Riserve (C+R) | a | Impianti | 20 |
| X+1 | Scritture di consolidamento | ||||||||||
| SP SP | C+R | a | Partecipazioni | 100 |
| X+1 | Scritture di consolidamento | ||||||||||
| SP CE | Impianti | a | Ammortamento | 2 |
| X+1 | Scritture di consolidamento | ||||||||||
| SP SP | Riserve | a | Impianti | 20 |
| X | Scritture di consolidamento | ||||||||||
| SP SP | C+R | a | Partecipazioni | 100 | |||||||
| CE SP | Plusvalenza (utile) | a | Impianti | 20 |
| X | Libro giornale di A | ||||||||||
| SP | Cassa | a | Diversi | 100 | |||||||
| SP | Impianti | 80 | |||||||||
| CE | Plusvalenza | 20 | |||||||||
| Libro giornale di B | |||||||||||
| SP SP | Impianti | a | Cassa | 100 | |||||||
| CE | Debiti vsoc gruppo | a | Crediti vsoc gruppo | 100 | |||||||
| CE | Vendite infragruppo | a | Acquisti infragruppo | 100 | |||||||
| CE SP | Merci c rim fin | a | Merci | 20 | |||||||
62
dovremmobull in primo luogo rettificare la plusvalenza interna contro il
costo sostenuto per lrsquoacquisto del bene da parte della societagrave acquirente
bull in secondo luogo eliminare lrsquoammortamento in eccesso
Situazione piugrave complessa
E nel caso di beni ammortizzabili
63
SOCIETArsquo AATTIVO PASSIVO
Part 100Cassa 20
C+R 200
SOCIETArsquo BATTIVO PASSIVO
Imp 80
C+R 100
SOCIETArsquo A+BATTIVO PASSIVO
C+R 200Cassa 120Imp 80
Cassa 100
Poniamo che la societagrave A possegga un impianto Costo storico 200 ammortizzato in 10 anni
La cessione avviene al sesto anno F amm 120 quindi valore contabile 80hellip
Situazione preesistente
64
X Libro giornale di A SP Cassa a Diversi 100 SP Impianti 80 CE Plusvalenza 20 Libro giornale di B SP SP Impianti a Cassa
100
X Scritture di consolidamento SP SP C+R a Partecipazioni 100 CE SP Plusvalenza (utile) a Impianti 20
SOCIETArsquo AATTIVO PASSIVO
Part 100Cassa 120
C+R 200
SOCIETArsquo BATTIVO PASSIVO
Imp 100 C+R 100
SOCIETArsquo A+BATTIVO PASSIVO
C+R 200Cassa 140Imp 80Utile 20 Cassa 20
65
SOCIETArsquo AATTIVO PASSIVO
Part 100Cassa 120
C+R 200
SOCIETArsquo BATTIVO PASSIVO
Imp 100 C+R 100
SOCIETArsquo A+BATTIVO PASSIVO
C+R 200Cassa 140Imp 80
Poniamo che la societagrave B stimi la residua vita utile dellrsquoimpianto in ulteriori 10 anni
hellip avremo quindi un ammortamento annuo da parte di B pari al 10 del suo costo di acquisto contro un ammortamento consolidato pari al 10 del precedente valore contabile
Cassa 20
SOCIETArsquo AATTIVO PASSIVO
Part 100Cassa 120
C+R 200
SOCIETArsquo BATTIVO PASSIVO
Imp 90 C+R 100
SOCIETArsquo A+BATTIVO PASSIVO
Cassa 140Imp 72ammort10
Utile 0Cassa 40 Ammort 8
Utile 2
66
X+1 Scritture di consolidamento SP SP Riserve a Impianti 20
X+1 Scritture di consolidamento SP CE Impianti a Ammortamento 2
2) Eliminazione plusvalenza
3) lrsquoanno successivo dovremo anche eliminare ammortamento in eccesso
Lrsquoammortamento in eccesso (10 contro 8) deve essere rettificatohellip Quindi
1) Consolidamento partecipazioni
X+1 Scritture di consolidamento SP SP C+R a Partecipazioni 100
Che a sua volta dovragrave essere compensato dalla riservahellip
67
X+1 Scritture di consolidamento SP SP C+R a Partecipazioni 100 SP SP Riserve (C+R) a Impianti 20
X+2 Scritture di consolidamento SP SP C+R a Partecipazioni 100 SP SP Riserve (C+R) a Impianti 18 SP CE Impianti a Ammortamento 2
X+3 Scritture di consolidamento SP SP C+R a Partecipazioni 100 SP SP Riserve (C+R) a Impianti 16 SP CE Impianti a Ammortamento 2
68
anno(a) valore bene in
bilancio di esercizio
(b) ammortinbilancio di esercizio
(c) valore bene in bilancio consolidato
(d) ammortin bilancio consolidato
(e=b-d)) differ ammort (f=b-d-f) plusval
0 100 - 80 - - 20 1 90 10 72 8 2 18 2 80 10 64 8 2 16 3 70 10 56 8 2 14 4 60 10 48 8 2 12 5 50 10 40 8 2 10 6 40 10 32 8 2 8 7 30 10 24 8 2 6 8 20 10 16 8 2 4 9 10 10 8 8 2 2
10 - 10 - 8 2 -100 80 20
| X+3 | Scritture di consolidamento | ||||||||||
| SP SP | C+R | a | Partecipazioni | 100 | |||||||
| SP SP | Riserve (C+R) | a | Impianti | 16 | |||||||
| SP CE | Impianti | a | Ammortamento | 2 |
| X+2 | Scritture di consolidamento | ||||||||||
| SP SP | C+R | a | Partecipazioni | 100 | |||||||
| SP SP | Riserve (C+R) | a | Impianti | 18 | |||||||
| SP CE | Impianti | a | Ammortamento | 2 |
| X+1 | Scritture di consolidamento | ||||||||||
| SP SP | C+R | a | Partecipazioni | 100 | |||||||
| SP SP | Riserve (C+R) | a | Impianti | 20 |
| X+1 | Scritture di consolidamento | ||||||||||
| SP SP | C+R | a | Partecipazioni | 100 |
| X+1 | Scritture di consolidamento | ||||||||||
| SP CE | Impianti | a | Ammortamento | 2 |
| X+1 | Scritture di consolidamento | ||||||||||
| SP SP | Riserve | a | Impianti | 20 |
| X | Scritture di consolidamento | ||||||||||
| SP SP | C+R | a | Partecipazioni | 100 | |||||||
| CE SP | Plusvalenza (utile) | a | Impianti | 20 |
| X | Libro giornale di A | ||||||||||
| SP | Cassa | a | Diversi | 100 | |||||||
| SP | Impianti | 80 | |||||||||
| CE | Plusvalenza | 20 | |||||||||
| Libro giornale di B | |||||||||||
| SP SP | Impianti | a | Cassa | 100 | |||||||
63
SOCIETArsquo AATTIVO PASSIVO
Part 100Cassa 20
C+R 200
SOCIETArsquo BATTIVO PASSIVO
Imp 80
C+R 100
SOCIETArsquo A+BATTIVO PASSIVO
C+R 200Cassa 120Imp 80
Cassa 100
Poniamo che la societagrave A possegga un impianto Costo storico 200 ammortizzato in 10 anni
La cessione avviene al sesto anno F amm 120 quindi valore contabile 80hellip
Situazione preesistente
64
X Libro giornale di A SP Cassa a Diversi 100 SP Impianti 80 CE Plusvalenza 20 Libro giornale di B SP SP Impianti a Cassa
100
X Scritture di consolidamento SP SP C+R a Partecipazioni 100 CE SP Plusvalenza (utile) a Impianti 20
SOCIETArsquo AATTIVO PASSIVO
Part 100Cassa 120
C+R 200
SOCIETArsquo BATTIVO PASSIVO
Imp 100 C+R 100
SOCIETArsquo A+BATTIVO PASSIVO
C+R 200Cassa 140Imp 80Utile 20 Cassa 20
65
SOCIETArsquo AATTIVO PASSIVO
Part 100Cassa 120
C+R 200
SOCIETArsquo BATTIVO PASSIVO
Imp 100 C+R 100
SOCIETArsquo A+BATTIVO PASSIVO
C+R 200Cassa 140Imp 80
Poniamo che la societagrave B stimi la residua vita utile dellrsquoimpianto in ulteriori 10 anni
hellip avremo quindi un ammortamento annuo da parte di B pari al 10 del suo costo di acquisto contro un ammortamento consolidato pari al 10 del precedente valore contabile
Cassa 20
SOCIETArsquo AATTIVO PASSIVO
Part 100Cassa 120
C+R 200
SOCIETArsquo BATTIVO PASSIVO
Imp 90 C+R 100
SOCIETArsquo A+BATTIVO PASSIVO
Cassa 140Imp 72ammort10
Utile 0Cassa 40 Ammort 8
Utile 2
66
X+1 Scritture di consolidamento SP SP Riserve a Impianti 20
X+1 Scritture di consolidamento SP CE Impianti a Ammortamento 2
2) Eliminazione plusvalenza
3) lrsquoanno successivo dovremo anche eliminare ammortamento in eccesso
Lrsquoammortamento in eccesso (10 contro 8) deve essere rettificatohellip Quindi
1) Consolidamento partecipazioni
X+1 Scritture di consolidamento SP SP C+R a Partecipazioni 100
Che a sua volta dovragrave essere compensato dalla riservahellip
67
X+1 Scritture di consolidamento SP SP C+R a Partecipazioni 100 SP SP Riserve (C+R) a Impianti 20
X+2 Scritture di consolidamento SP SP C+R a Partecipazioni 100 SP SP Riserve (C+R) a Impianti 18 SP CE Impianti a Ammortamento 2
X+3 Scritture di consolidamento SP SP C+R a Partecipazioni 100 SP SP Riserve (C+R) a Impianti 16 SP CE Impianti a Ammortamento 2
68
anno(a) valore bene in
bilancio di esercizio
(b) ammortinbilancio di esercizio
(c) valore bene in bilancio consolidato
(d) ammortin bilancio consolidato
(e=b-d)) differ ammort (f=b-d-f) plusval
0 100 - 80 - - 20 1 90 10 72 8 2 18 2 80 10 64 8 2 16 3 70 10 56 8 2 14 4 60 10 48 8 2 12 5 50 10 40 8 2 10 6 40 10 32 8 2 8 7 30 10 24 8 2 6 8 20 10 16 8 2 4 9 10 10 8 8 2 2
10 - 10 - 8 2 -100 80 20
| X+3 | Scritture di consolidamento | ||||||||||
| SP SP | C+R | a | Partecipazioni | 100 | |||||||
| SP SP | Riserve (C+R) | a | Impianti | 16 | |||||||
| SP CE | Impianti | a | Ammortamento | 2 |
| X+2 | Scritture di consolidamento | ||||||||||
| SP SP | C+R | a | Partecipazioni | 100 | |||||||
| SP SP | Riserve (C+R) | a | Impianti | 18 | |||||||
| SP CE | Impianti | a | Ammortamento | 2 |
| X+1 | Scritture di consolidamento | ||||||||||
| SP SP | C+R | a | Partecipazioni | 100 | |||||||
| SP SP | Riserve (C+R) | a | Impianti | 20 |
| X+1 | Scritture di consolidamento | ||||||||||
| SP SP | C+R | a | Partecipazioni | 100 |
| X+1 | Scritture di consolidamento | ||||||||||
| SP CE | Impianti | a | Ammortamento | 2 |
| X+1 | Scritture di consolidamento | ||||||||||
| SP SP | Riserve | a | Impianti | 20 |
| X | Scritture di consolidamento | ||||||||||
| SP SP | C+R | a | Partecipazioni | 100 | |||||||
| CE SP | Plusvalenza (utile) | a | Impianti | 20 |
| X | Libro giornale di A | ||||||||||
| SP | Cassa | a | Diversi | 100 | |||||||
| SP | Impianti | 80 | |||||||||
| CE | Plusvalenza | 20 | |||||||||
| Libro giornale di B | |||||||||||
| SP SP | Impianti | a | Cassa | 100 | |||||||
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X Libro giornale di A SP Cassa a Diversi 100 SP Impianti 80 CE Plusvalenza 20 Libro giornale di B SP SP Impianti a Cassa
100
X Scritture di consolidamento SP SP C+R a Partecipazioni 100 CE SP Plusvalenza (utile) a Impianti 20
SOCIETArsquo AATTIVO PASSIVO
Part 100Cassa 120
C+R 200
SOCIETArsquo BATTIVO PASSIVO
Imp 100 C+R 100
SOCIETArsquo A+BATTIVO PASSIVO
C+R 200Cassa 140Imp 80Utile 20 Cassa 20
65
SOCIETArsquo AATTIVO PASSIVO
Part 100Cassa 120
C+R 200
SOCIETArsquo BATTIVO PASSIVO
Imp 100 C+R 100
SOCIETArsquo A+BATTIVO PASSIVO
C+R 200Cassa 140Imp 80
Poniamo che la societagrave B stimi la residua vita utile dellrsquoimpianto in ulteriori 10 anni
hellip avremo quindi un ammortamento annuo da parte di B pari al 10 del suo costo di acquisto contro un ammortamento consolidato pari al 10 del precedente valore contabile
Cassa 20
SOCIETArsquo AATTIVO PASSIVO
Part 100Cassa 120
C+R 200
SOCIETArsquo BATTIVO PASSIVO
Imp 90 C+R 100
SOCIETArsquo A+BATTIVO PASSIVO
Cassa 140Imp 72ammort10
Utile 0Cassa 40 Ammort 8
Utile 2
66
X+1 Scritture di consolidamento SP SP Riserve a Impianti 20
X+1 Scritture di consolidamento SP CE Impianti a Ammortamento 2
2) Eliminazione plusvalenza
3) lrsquoanno successivo dovremo anche eliminare ammortamento in eccesso
Lrsquoammortamento in eccesso (10 contro 8) deve essere rettificatohellip Quindi
1) Consolidamento partecipazioni
X+1 Scritture di consolidamento SP SP C+R a Partecipazioni 100
Che a sua volta dovragrave essere compensato dalla riservahellip
67
X+1 Scritture di consolidamento SP SP C+R a Partecipazioni 100 SP SP Riserve (C+R) a Impianti 20
X+2 Scritture di consolidamento SP SP C+R a Partecipazioni 100 SP SP Riserve (C+R) a Impianti 18 SP CE Impianti a Ammortamento 2
X+3 Scritture di consolidamento SP SP C+R a Partecipazioni 100 SP SP Riserve (C+R) a Impianti 16 SP CE Impianti a Ammortamento 2
68
anno(a) valore bene in
bilancio di esercizio
(b) ammortinbilancio di esercizio
(c) valore bene in bilancio consolidato
(d) ammortin bilancio consolidato
(e=b-d)) differ ammort (f=b-d-f) plusval
0 100 - 80 - - 20 1 90 10 72 8 2 18 2 80 10 64 8 2 16 3 70 10 56 8 2 14 4 60 10 48 8 2 12 5 50 10 40 8 2 10 6 40 10 32 8 2 8 7 30 10 24 8 2 6 8 20 10 16 8 2 4 9 10 10 8 8 2 2
10 - 10 - 8 2 -100 80 20
| X+3 | Scritture di consolidamento | ||||||||||
| SP SP | C+R | a | Partecipazioni | 100 | |||||||
| SP SP | Riserve (C+R) | a | Impianti | 16 | |||||||
| SP CE | Impianti | a | Ammortamento | 2 |
| X+2 | Scritture di consolidamento | ||||||||||
| SP SP | C+R | a | Partecipazioni | 100 | |||||||
| SP SP | Riserve (C+R) | a | Impianti | 18 | |||||||
| SP CE | Impianti | a | Ammortamento | 2 |
| X+1 | Scritture di consolidamento | ||||||||||
| SP SP | C+R | a | Partecipazioni | 100 | |||||||
| SP SP | Riserve (C+R) | a | Impianti | 20 |
| X+1 | Scritture di consolidamento | ||||||||||
| SP SP | C+R | a | Partecipazioni | 100 |
| X+1 | Scritture di consolidamento | ||||||||||
| SP CE | Impianti | a | Ammortamento | 2 |
| X+1 | Scritture di consolidamento | ||||||||||
| SP SP | Riserve | a | Impianti | 20 |
| X | Scritture di consolidamento | ||||||||||
| SP SP | C+R | a | Partecipazioni | 100 | |||||||
| CE SP | Plusvalenza (utile) | a | Impianti | 20 |
| X | Libro giornale di A | ||||||||||
| SP | Cassa | a | Diversi | 100 | |||||||
| SP | Impianti | 80 | |||||||||
| CE | Plusvalenza | 20 | |||||||||
| Libro giornale di B | |||||||||||
| SP SP | Impianti | a | Cassa | 100 | |||||||
65
SOCIETArsquo AATTIVO PASSIVO
Part 100Cassa 120
C+R 200
SOCIETArsquo BATTIVO PASSIVO
Imp 100 C+R 100
SOCIETArsquo A+BATTIVO PASSIVO
C+R 200Cassa 140Imp 80
Poniamo che la societagrave B stimi la residua vita utile dellrsquoimpianto in ulteriori 10 anni
hellip avremo quindi un ammortamento annuo da parte di B pari al 10 del suo costo di acquisto contro un ammortamento consolidato pari al 10 del precedente valore contabile
Cassa 20
SOCIETArsquo AATTIVO PASSIVO
Part 100Cassa 120
C+R 200
SOCIETArsquo BATTIVO PASSIVO
Imp 90 C+R 100
SOCIETArsquo A+BATTIVO PASSIVO
Cassa 140Imp 72ammort10
Utile 0Cassa 40 Ammort 8
Utile 2
66
X+1 Scritture di consolidamento SP SP Riserve a Impianti 20
X+1 Scritture di consolidamento SP CE Impianti a Ammortamento 2
2) Eliminazione plusvalenza
3) lrsquoanno successivo dovremo anche eliminare ammortamento in eccesso
Lrsquoammortamento in eccesso (10 contro 8) deve essere rettificatohellip Quindi
1) Consolidamento partecipazioni
X+1 Scritture di consolidamento SP SP C+R a Partecipazioni 100
Che a sua volta dovragrave essere compensato dalla riservahellip
67
X+1 Scritture di consolidamento SP SP C+R a Partecipazioni 100 SP SP Riserve (C+R) a Impianti 20
X+2 Scritture di consolidamento SP SP C+R a Partecipazioni 100 SP SP Riserve (C+R) a Impianti 18 SP CE Impianti a Ammortamento 2
X+3 Scritture di consolidamento SP SP C+R a Partecipazioni 100 SP SP Riserve (C+R) a Impianti 16 SP CE Impianti a Ammortamento 2
68
anno(a) valore bene in
bilancio di esercizio
(b) ammortinbilancio di esercizio
(c) valore bene in bilancio consolidato
(d) ammortin bilancio consolidato
(e=b-d)) differ ammort (f=b-d-f) plusval
0 100 - 80 - - 20 1 90 10 72 8 2 18 2 80 10 64 8 2 16 3 70 10 56 8 2 14 4 60 10 48 8 2 12 5 50 10 40 8 2 10 6 40 10 32 8 2 8 7 30 10 24 8 2 6 8 20 10 16 8 2 4 9 10 10 8 8 2 2
10 - 10 - 8 2 -100 80 20
| X+3 | Scritture di consolidamento | ||||||||||
| SP SP | C+R | a | Partecipazioni | 100 | |||||||
| SP SP | Riserve (C+R) | a | Impianti | 16 | |||||||
| SP CE | Impianti | a | Ammortamento | 2 |
| X+2 | Scritture di consolidamento | ||||||||||
| SP SP | C+R | a | Partecipazioni | 100 | |||||||
| SP SP | Riserve (C+R) | a | Impianti | 18 | |||||||
| SP CE | Impianti | a | Ammortamento | 2 |
| X+1 | Scritture di consolidamento | ||||||||||
| SP SP | C+R | a | Partecipazioni | 100 | |||||||
| SP SP | Riserve (C+R) | a | Impianti | 20 |
| X+1 | Scritture di consolidamento | ||||||||||
| SP SP | C+R | a | Partecipazioni | 100 |
| X+1 | Scritture di consolidamento | ||||||||||
| SP CE | Impianti | a | Ammortamento | 2 |
| X+1 | Scritture di consolidamento | ||||||||||
| SP SP | Riserve | a | Impianti | 20 |
66
X+1 Scritture di consolidamento SP SP Riserve a Impianti 20
X+1 Scritture di consolidamento SP CE Impianti a Ammortamento 2
2) Eliminazione plusvalenza
3) lrsquoanno successivo dovremo anche eliminare ammortamento in eccesso
Lrsquoammortamento in eccesso (10 contro 8) deve essere rettificatohellip Quindi
1) Consolidamento partecipazioni
X+1 Scritture di consolidamento SP SP C+R a Partecipazioni 100
Che a sua volta dovragrave essere compensato dalla riservahellip
67
X+1 Scritture di consolidamento SP SP C+R a Partecipazioni 100 SP SP Riserve (C+R) a Impianti 20
X+2 Scritture di consolidamento SP SP C+R a Partecipazioni 100 SP SP Riserve (C+R) a Impianti 18 SP CE Impianti a Ammortamento 2
X+3 Scritture di consolidamento SP SP C+R a Partecipazioni 100 SP SP Riserve (C+R) a Impianti 16 SP CE Impianti a Ammortamento 2
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anno(a) valore bene in
bilancio di esercizio
(b) ammortinbilancio di esercizio
(c) valore bene in bilancio consolidato
(d) ammortin bilancio consolidato
(e=b-d)) differ ammort (f=b-d-f) plusval
0 100 - 80 - - 20 1 90 10 72 8 2 18 2 80 10 64 8 2 16 3 70 10 56 8 2 14 4 60 10 48 8 2 12 5 50 10 40 8 2 10 6 40 10 32 8 2 8 7 30 10 24 8 2 6 8 20 10 16 8 2 4 9 10 10 8 8 2 2
10 - 10 - 8 2 -100 80 20
| X+3 | Scritture di consolidamento | ||||||||||
| SP SP | C+R | a | Partecipazioni | 100 | |||||||
| SP SP | Riserve (C+R) | a | Impianti | 16 | |||||||
| SP CE | Impianti | a | Ammortamento | 2 |
| X+2 | Scritture di consolidamento | ||||||||||
| SP SP | C+R | a | Partecipazioni | 100 | |||||||
| SP SP | Riserve (C+R) | a | Impianti | 18 | |||||||
| SP CE | Impianti | a | Ammortamento | 2 |
| X+1 | Scritture di consolidamento | ||||||||||
| SP SP | C+R | a | Partecipazioni | 100 | |||||||
| SP SP | Riserve (C+R) | a | Impianti | 20 |
| X+1 | Scritture di consolidamento | ||||||||||
| SP SP | C+R | a | Partecipazioni | 100 |
| X+1 | Scritture di consolidamento | ||||||||||
| SP CE | Impianti | a | Ammortamento | 2 |
| X+1 | Scritture di consolidamento | ||||||||||
| SP SP | Riserve | a | Impianti | 20 |
67
X+1 Scritture di consolidamento SP SP C+R a Partecipazioni 100 SP SP Riserve (C+R) a Impianti 20
X+2 Scritture di consolidamento SP SP C+R a Partecipazioni 100 SP SP Riserve (C+R) a Impianti 18 SP CE Impianti a Ammortamento 2
X+3 Scritture di consolidamento SP SP C+R a Partecipazioni 100 SP SP Riserve (C+R) a Impianti 16 SP CE Impianti a Ammortamento 2
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anno(a) valore bene in
bilancio di esercizio
(b) ammortinbilancio di esercizio
(c) valore bene in bilancio consolidato
(d) ammortin bilancio consolidato
(e=b-d)) differ ammort (f=b-d-f) plusval
0 100 - 80 - - 20 1 90 10 72 8 2 18 2 80 10 64 8 2 16 3 70 10 56 8 2 14 4 60 10 48 8 2 12 5 50 10 40 8 2 10 6 40 10 32 8 2 8 7 30 10 24 8 2 6 8 20 10 16 8 2 4 9 10 10 8 8 2 2
10 - 10 - 8 2 -100 80 20
| X+3 | Scritture di consolidamento | ||||||||||
| SP SP | C+R | a | Partecipazioni | 100 | |||||||
| SP SP | Riserve (C+R) | a | Impianti | 16 | |||||||
| SP CE | Impianti | a | Ammortamento | 2 |
| X+2 | Scritture di consolidamento | ||||||||||
| SP SP | C+R | a | Partecipazioni | 100 | |||||||
| SP SP | Riserve (C+R) | a | Impianti | 18 | |||||||
| SP CE | Impianti | a | Ammortamento | 2 |
| X+1 | Scritture di consolidamento | ||||||||||
| SP SP | C+R | a | Partecipazioni | 100 | |||||||
| SP SP | Riserve (C+R) | a | Impianti | 20 |
68
anno(a) valore bene in
bilancio di esercizio
(b) ammortinbilancio di esercizio
(c) valore bene in bilancio consolidato
(d) ammortin bilancio consolidato
(e=b-d)) differ ammort (f=b-d-f) plusval
0 100 - 80 - - 20 1 90 10 72 8 2 18 2 80 10 64 8 2 16 3 70 10 56 8 2 14 4 60 10 48 8 2 12 5 50 10 40 8 2 10 6 40 10 32 8 2 8 7 30 10 24 8 2 6 8 20 10 16 8 2 4 9 10 10 8 8 2 2
10 - 10 - 8 2 -100 80 20
