MANAJEMEN PERMODALAN BANK SYARIAH Diajukan Untuk Memenuhi Tugas
Mata Kuliah Manajemen Perbankan Syariah
Disusun oleh: Dewi Pratami 0901270 Taufik Pradita 0901391 Ibnu
Pratama 0906204 Maya Rimayanti 0901774 Nurul Hendriyani 0901567
Yanyan Suryana 0906731 Ruth debora 0906340 Zizi Fauziah 0905976
PROGRAM STUDI PENDIDIKAN EKONOMI FAKULTAS PENDIDIKAN EKONOMI DAN
BISNIS UNIVERSITAS PENDIDIKAN INDONESIA 2011
i
DAFTAR ISIPEMBAHASAN
.....................................................................................................................
1 A. B. C. D. E. F. G. H. Fungsi Modal Bank
..................................................................................................
1 Sumber Permodalan Bank Syariah
..........................................................................
1 Kecukupan Modal Bank Syariah
..............................................................................
6 Penerapan CAR Untuk Perbankan Indonesia
.......................................................... 7 Aktiva
Tertimbang Menurut Resiko (ATMR) bank
syariah.................................... 10 Pelaporan Hasil
Kecukupan Bank
............................................................................
1 Implikasi
..................................................................................................................
7 Kondisi Bank Syariah di
Indonesia...........................................................................
9
PEMBAHASANA. Fungsi Modal Bank Menurut Johnson dan Johnson,
modal bank mempunyai tiga fungsi. Pertama, sebagai penyangga untuk
menyerap kerugian operasional dan kerugian lainnya. Dalam fungsi
ini modal memberikan perlindungan terhadap kegagalan atau kerugian
bank dan perlindungan terhadap kepentingan para deposan. Kedua,
sebagai dasar bagi penetapan batas maksimum pemberian kredit. Hal
ini merupakan pertimbangan operasional bagi bank sentral, sebagai
regulator, untuk membatasi pemberian kredit kepada setiap individu
nasabah bank. Melalui pembatasan ini bank sentral memaksa bank
untuk melakukan diversifikasi kredit mereka agar dapat melindungi
diri terhadap kegagalan kredit dari satu individu debitur. Ketiga,
modal juga menjadi dasar perhitungan bagi para partisipan pasar
untuk mengevaluasi tingkat kemampuan bank secara relatif dalam
menghasilkan keuntungan. Tingkat keuntungan bagi para investor
diperkirakan dengan membandingkan keuntungan bersih dengan ekuitas.
Para partisipan pasar membandingkan return on investment di antara
bank-bank yang ada. Sementara itu Brenton C. Leavitt, staf Dewan
Gubernur Bank Sentral Amerika, menekankan empat fungsi modal bank
yaitu : 1. Untuk melindungi deposan yang tidak diasuransikan, pada
saat bank dalam keadaan insolvable dan likuidasi. 2. Untuk menyerap
kerugian yang tidak diharapkan guna menjaga kepercayaan masyarakat
bahwa bank dapat terus beroperasi. 3. Untuk memperoleh sarana fisik
dan kebutuhan dasar lainnya yang diperlukan guna menawarkan
pelayanan bank. 4. Sebagai alat pelaksana peraturan pengendalian
ekspansi aktiva yang tidak tepat.
B. Sumber Permodalan Bank Syariah Pertumbuhan setiap bank sangat
dipengaruhi oleh perkembangan kemampuannya menghimpun dana
masyarakat, baik berskala kecil maupun besar1
dengan masa pengendapan yang memadai. Sebagai lembaga keuangan,
masalah bank yang paling utama adalah dana. Tanpa dana yang cukup,
bank tidak dapat berbuat apa-apa, atau dengan kata lain bank
menjadi tidak berfungsi sama sekali. Dana adalah uang tunai yang
dimiliki atau dikuasai oleh bank dalam bentuk tunai, atau aktiva
lain yang dapat segera diubah menjadi uang tunai. Uang tunai yang
dimiliki atau dikuasai oleh bank tidak hanya berasal dari pemilik
bank itu sendiri, tapi berasal dari titipan atau penyertaan dana
orang lain atau pihak lain yang sewaktu-waktu atau pada satu saat
tertentu akan ditarik kembali, baik sekaligus ataupun secara
berangsur-angsur. George H. Hempel membagi modal bank dalam tiga
bentuk utama, yaitu pinjaman subordinasi, saham preferen, dan saham
biasa. Beberapa jenis pinjaman subordinasi dan saham preferen dapat
dikonversikan menjadi saham biasa, dan saham biasa dapat
dikembangkan, baik secara eksternal maupun internal. Pinjaman
subordinasi terdiri dari semua bentuk kewajiban berbunga yang
dibayar kembali dalam jumlah yang pasti dalam jangka waktu
tertentu. Bentuk pinjaman subordinasi bervariasi dari capital notes
sampai debenture dengan jangka waktu yang lebih panjang. Surat
utang dalam jumlah kecil dapat diterbitkan dan dijual langsung
kepada nasabah bank. Capital notes lain dan beberapa debenture
kecil dapat diterbitkan dan dijual kepada bank koresponden.
Pengkategorian modal pinjaman sebagai salah satu sumber permodalan
bank. Dalam pandangan syariah, modal pinjaman itu termasuk dalam
kategori qard, yaitu pinjaman harta yang dapat diminta kembali.
Pemberi pinjaan tidak boleh minta imbalan atas pemberian pinjaman
tersebut, karena setiap pemberian pinjaman yang disertai dengan
permintaan imbalan termasuk kategori riba. Oleh karena itu qard
mempunyai derajat preferensi yang tinggi, setara dengan kewajiban
atau utang lainnya. Berdasarkan karakteristik tersebut, maka tidak
beralasan bagi qard untuk ikut menanggung risiko atau memberikan
proteksi terhadap kegagalan atau kerugian bank ataupun memberikan
proteksi terhadap kepentingan deposan. Dengan demikian pinjaman
subordinasi tidak dapat dipertimbangkan untuk diperhitungkan
sebagai modal bagi bank syariah. Sumber dana bank syariah terdiri
dari:
1. Modal inti Adalah dana modal sendiri, yaitu dana yang berasal
dari para pemegang saham bank, yakni pemilik bank. Modal inti
terdiri dari: Modal yang disetor oleh para pemegang saham, hal ini
dikarenakan sumber utama dari modal perusahaan adalah saham.
Cadangan, yaitu sebagian laba bank yang tidak dibagi, yang
disisihkan untuk menutup timbulnya resiko kerugian dikemudian hari.
Laba ditahan, yaitu sebagian laba yang seharusnya dibagikan kepada
para pemegang saham, tetapi oleh para pemegang saham sendiri
(melalui rapat umum pemegang saham) diputuskan untuk ditanam
kembali dalam bank.
2. Quasi ekuitas (mudharabah account) Bank menghimpun dana bagi
hasil atas dasar prinsip mudharabah, yaitu akad kerja sama antara
pemilik dana dengan pengusaha untuk melakukan suatu usaha bersama,
dan pemilik dana tidak boleh mencampuri pengelolaan bisnis
sehari-hari. Keuntungan yang diperoleh dibagi antar keduanya dengan
perbandingan yang telah disepakati sebelumnya. Kerugian finansial
menjadi beban pemilik dana, sedangkan pengelola tidak memperoleh
imbalan atas usaha yang dilakukan. Berdasarkan prinsip ini, dalam
kedudukannya sebagai pengusaha, bank menyediakan jasa bagi para
investor berupa: Rekening investasi umum Rekening investasi khusus
Rekening tabungan mudharabah
3. Titipan (wadiah) atau simpanan tanpa imbalan Dana titipan
adalah dana pihak ketiga yang dititipkan pada bank, yang umumnya
berupa giro atau tabungan. Motivasi utama orang menitipkan dana
3
pada bank adalah untuk keamanan dana mereka dan memperoleh
keleluasaan untuk menarik kembali dananya sewaktu-waktu. Sumber
utama modal bank syariah adalah modal inti dan kuasi ekuitas. Modal
inti adalah modal yang berasal dari para pemilik bank, yang terdiri
dari modal yang disetor oleh para pemegang saham, cadangan dan laba
ditahan. Sedangkan kuasi ekuitas adalah dana-dana yang tercatat
dalam rekening-rekening bagi hasil. Modal inti inilah yang
berfungsi sebagai penyangga dan penyerap kegagalan atau kerugian
bank dan melindungi kepentingan para pemegang rekening titipan atau
pinjaman, terutama atas aktiva yang didanai oleh modal sendiri dan
dana-dana titipan atau pinjaman. Sebenarnya dana-dana rekening bagi
hasil dapat juga dikategorikan sebagai modal, yang oleh karenanya
disebut kuasi ekuitas. Namun demikian rekening ini hanya dapat
menanggung risiko atas aktiva yang dibiayai oleh dana dari rekening
bagi hasil itu sendiri. Selain itu, pemilik rekening bagi hasil
dapat menolak untuk menanggung risiko atas aktiva yang dibiayainya,
apabila terbukti bahwa risiko tersebut timbul akibat salah urus,
kelalaian atau kecuranngan yang dilakukan oleh manajemen bank.
Dengan demikian sumber dana ini tidak dapat sepenuhnya berperan
dalam fungsi permodalan bank namun demikian tetap merupakan unsur
yang dapat diperhitungkan dalam pengukuran rasio kecukupan
modal.
4. Sumber Pendapatan & Biaya Bank Syariah Sumber pendapatan
Bank Syariah sedikit berbeda dengan bank umum konvensional.
Pendapatan ini berasal dari hasil penyaluran dana, tetapi bukan
bunga. Sumber pendapatan berasal dari: 1. Margin keuntungan
(prinsip jual-beli/bai); 2. Pendapatan sewa (prinsip sewa beli); 3.
Bagi hasil (prinsip syirkah); & 4. Fee atas jasa perbankan.
Jasa perbankan yang ditawarkan oleh bank syariah dan menghasilkan
fee meliputi:
1. Wakalah (arranger, agency): 2. Sharf (jual beli valas): 3.
Kafalah (garansi bank): 4. Ijarah (sewa): 5. Wadiah amanah
(titipan)
5. Sumber dana Selain modal sendiri dan ekuitas, bank-bank Islam
mengandalkan dua sumber utama dana, a) deposito transaksi, yang
bebas resiko tapi menghasilkan kembali lagi dan, b) deposito
investasi, yang membawa resiko kehilangan modal untuk janji
variabel. In all, there are four main types of accounts: Dalam
semua, ada empat jenis utama account: a) Giro Giro didasarkan pada
prinsip al-wadi'ah, dimana deposan dijamin pembayaran dana mereka.
Pada saat yang sama, deposan tidak menerima remunerasi untuk
menyimpan dana di rekening giro, karena dana dijamin tidak akan
digunakan untuk usaha. Sebaliknya, dana terakumulasi di account
tersebut hanya dapat digunakan untuk menyeimbangkan kebutuhan
likuiditas bank dan untuk transaksi jangka pendek pada tanggung
jawab bank. b) Rekening tabungan Tabungan juga beroperasi di bawah
prinsip al-wadi'ah. Rekening tabungan berbeda dari deposito saat
ini dalam bahwa mereka mendapatkan pendapatan deposan: tergantung
pada hasil keuangan, bank Islam mungkin memutuskan untuk membayar
premi, Hiba, atas kebijakannya, untuk pemegang rekening tabungan.
c) Rekening investasi Sebuah rekening investasi beroperasi di bawah
prinsip al-mudharabah mutlaqa, di mana mudharib (mitra aktif) harus
memiliki kebebasan mutlak dalam pengelolaan investasi dari modal
ditempatkan. Kondisi akun ini berbeda dari orang-orang dari
rekening tabungan berdasarkan: a) jumlah
5
minimum yang lebih tinggi tetap, b) durasi yang lebih lama dari
deposito, dan c) yang paling penting, deposan bisa kehilangan
sebagian atau seluruh dananya dalam Acara bank merugi. d) Khusus
rekening investasi Rekening investasi khusus juga beroperasi di
bawah prinsip mudharabah, dan biasanya diarahkan investor besar dan
lembaga. Perbedaan antara rekening dan rekening investasi adalah
bahwa rekening investasi khusus berhubungan dengan suatu proyek
tertentu, dan investor memiliki pilihan untuk berinvestasi secara
langsung dalam proyek yang lebih disukai dilakukan oleh bank.
C. Kecukupan Modal Bank Syariah Tingkat kecukupan modal bank
dinyatakan dengan rasio teertentu yang disebut rasio kecukupan
modal atau capital adequacy ratio (CAR). Tingkat kecukupan modal
ini dapat diukur dengan cara : 1. Membandingkan modal dengan
dana-dana pihak ketiga 2. Membandingkan modal dengan aktiva
berisiko
Dengan penjelasan sebagai berikut : 1) Membandingkan modal
dengan dana-dana pihak ketiga Dilihat dari sudut perlindungan
kepentingan para deposan, perbandingan antara modal dengan pos-pos
pasiva merupakan petunjuk tentang tingkat keamanan simpanan
masyarakat pada bank. Perhitugannya merupakan rasio modal dikaitkan
dengan simpanan pihak ketiga (giro,deposito dan tabungan) sebagai
berikut :
Modal dan Cadangan _____________________________ = 10% Giro +
Deposito + Tabungan
Dari perhitungan tersebut diketahui bahwa rasio modal atas
simpanan cukup dengan 10% dan dengan rasio itu permodalan bank
dianggap sehat. Rasio antara modal dan simpanan masyarakat harus
dipadukan dengan memperhitungkan aktiva yang mengandung risiko.
Oleh karena itu modal harus dilengkapi dengan berbagai cadangan
sebagai penyangga modal, sehingga secara umum modal bank terdiri
dari modal inti dan modal pelengkap. 2) Membandingkan modal dengan
aktiva berisiko Ukuran kedua inilah yang dewasa ini menjadi
kesepakatan BIS (Bank for International Settlements), yaitu
organisasi bank sentral dari Negaranegara maju yang disponsori oleh
Amerika Serikat, Kanada, Negaranegara Eropa Barat dan Jepang.
Kesepakatan tentang ketentuan permodalan itu dicapai pada tahun
1988, dengan menetapkan CAR, yaitu rasio minimum yang didasarkan
pada perbandingan antara modal dengan aktiva berisiko.
D. Penerapan CAR Untuk Perbankan Indonesia Baik perbankan
nasional maupun internasional harus memenuhi kecukupan modalnya.
Sebagaimana disinggung sebelumnya, CAR merupakan aspek penting bagi
dunia perbankan.
Pengertian Modal Modal bank dibagi ke dalam modal inti dan modal
pelengkap. a. Modal inti, terdiri dari : 1. Modal setor, yaitu
modal yang disetor secara efektif oleh pemilik. Bagi bank
milikkoperasi, modal setor terdiri dari simpanan pokok dan simpanan
wajib para anggotanya. 2. Agio saham, yaitu selisih lebih dari
harga saham dengan nilai nominal saham.
7
3. Modal sumbangan, yaitu modal yang diperoleh kembali dari
sumbangan saham, termasuk selisih nilai yang tercatat dengan harga
(apabila saham tersebut dijual). 4. Cadangan umum, yaitu cadangan
yang dibentuk dari penyisihan laba yang ditahan dengan persetujuan
RUPS. 5. Cadangan tujuan, yaitu bagian laba setelah pajak yang
disisihkan untuk tujuan tertentu atas persetujuan RUPS. 6. Laba
ditahan, yaitu saldo laba bersih setelah pajak yang oleh RUPS
diputuskan untuk tidak dibagikan. 7. Laba tahun lalu, yaitu laba
bersih tahun lalu setelah pajak, yzng belum ditetapkan
penggunaannya oleh RUPS; jumlah laba tahun lalu hanya
diperhitungkan sebesar 50% sebagai modal inti. Bila tahu lalu rugi
harus dikurangkan terhadap modal inti. 8. Laba tahun berjalan,
yaitu laba sebelum pajak yang diperoleh dalam tahun berjalan. Laba
ini diperhitungkan hanya 50% sebagai odal inti. Bila tahun berjalan
rugi, harus dikurangkan terhadap modal inti. 9. Bagian kekayaan
bersih anak perusahaan yang laporan keuangannya dikonsolidasikan,
yaitu modal inti anak perusahaan setelah
dikompensasikan dengan penyertaan bank pada anak perusahaan
tersebut.
Bila dalam pembukuan bank terdapat goodwill, maka jumlah modal
inti harus dikurangkan dengan nilai goodwill tersebut. Bank syariah
dapat mengikuti sepenuhnya pengkategorian unsure-unsur tersebut
diatas sebagaimodal inti, karena tidak ada hal-hal yang
bertentangan dengan prinsip-prinsip syariah.
b. Modal pelengkap, dapat berupa : Modal pelengkap terdiri atas
cadangan-cadangan yang dibentuk bukan dari laba setelah pajak serta
pinjaman yang sifatnya dipersamakan dengan modal. Secara terinci
modal pelengkap dapat berupa : 1. Cadangan revaluasi aktiva
tetap
2. Cadangan penghapusan aktiva yang diklasifikasikan 3. Modal
pinjaman yang mempunyai ciri-ciri : Tidak dijamin oleh bank yang
bersangkutan dan dipersamakan dengan modal dan telah dibayar penuh
Tidak dapat dilunasi atas inisiatif pemilik, tanpa persetujuan BI
Mempunyai kedudukan yang sama dengan modal dalam hal memikul
kerugian bank Pembayaran bunga dapat ditangguhkan bila bank dalam
keadaan rugi 4. Pinjaman subordinasi yang memenuhi syarat-syarat
berikut: Ada perjanjian tertulis antara pemberi pinjaman dengan
bank. Mendapat persetujuan dari BI. Tidak dijamin oleh bank yang
bersangkutan. Minimal berjangka waktu 5 tahun. Pelunasan pinjaman
harus dengan persetujuan BI. Hak tagih dalam hal terjadi berlaku
paling akhir (kedudukannya sama dengan modal) Modal pelengkap ini
hanya dapat diperhitungkan sebagai modal setinggitingginya 100%
dari jumlah modal inti. Khusus menyagkut modal pinjaman dan
pinjaman subordinasi, bank syariah tidak dapat
mengkategorikannya
sebagaimodal, karena sebagaimana di uraikan di atas, pinjaman
harus tunduk pada prinsip qard dan qard tidak boleh diberikan
syarat-syarat sepeerti cirri-ciri di atas atau syarat-syarat yang
diharuskan dalam ketentuan tersebut.
Tata cara Perhitungan Kebutuhan Modal Minimum Perhitungan
kebutuhan modal didasarkan pada aktiva tertimbang menurut risiko
(ATMR). Yang dimaksud dengan aktiva dalam perhitungan ini mencakup
baik aktiva yang tercantum dalam neraca maupun aktiva yang bersifat
administrative sebagaimana tercermin dalam kewajiban yang masih
bersifat kontingen dan atau komitmen yang disediakan bagipihak
ketiga. Terhadap masing-masing jenisaktiva tersebut ditetapkan
bobot risiko yang besarnya9
didasarkan pada kadar risiko yang terkandung dalam aktiva itu
sendiri atau yang didasarkan atas penggolongan nasabah, penjamin
atau sifat barang jaminan.
E. Aktiva Tertimbang Menurut Resiko (ATMR) bank syariahResiko
atas modal berkaitan dengan dana yang diinvestasikan pada aktiva
beresiko, baik yang beresiko rendah ataupun yang resikonya lebih
tinggi dari yang lain. ATMR adalah faktor pembagi (denominator)
dari CAR sedangkan modal adalah faktor yang dibagi (numerator)
untuk mengukur kemampuan modal menanggung resiko atas aktiva
tersebut. Dalam menelaah ATMR pada bank syariah, terlebih dahulu
harus dipertimbangkan , bahwa aktiva bank syariah dapat dibagi
atas: Aktiva yang didanai oleh modal sendiri dan/atau kewajiban
atau hutang (wadiah atau qard dan sejenisnya) dan Aktiva yang
didanai oleh rekening bagi hasil (Profit and loss Sharing
Investment Account) yaitu mudharabah (baik General Investment
Account/mudharabah mutlaqah yang tercatat pada neraca/on balance
sheet maupun Restricted Investment Account/mudharabah muqayyadah
yang dicatat pada rekening administratif/off balance sheet). Aktiva
yang didanai oleh modal sendiri dan kewajiban atau hutang,
resikonya ditanggung oleh modal sendiri, sedangkan aktiva yang
didanai oleh rekening bagi hasil, resikonya ditanggung oleh dana
rekening bagi hasil itu sendiri. Namun demikian, sebagaimana telah
diuraikan di atas, pemilik rekening bagi hasil dapat menolak untuk
menanggung resiko atas aktiva yang dibiayainya, apabila terbukti
bahwa resiko tersebut timbul akibat salah urus (mis management),
kalalaian atau kecurangan yang dilakukan oleh manajemen bank selaku
mudharib. Oleh karenanya tetap ada potensi resiko, (katakanlah
dengan probability 50 %), yang harus ditanggung oleh modal bank
sendiri. Hal ini mengandung konsekuensi bahwa atas aktiva ini harus
pula dibentuk PPAP. Berdasarkan pembagian jenis aktiva tersebut di
atas, maka pada prinsipnya bobot resiko bank syariah atas :
Aktiva yang dibiaya oleh modal bank sendiri dan / atau dana
pinjaman (wadiah, card dan sejenisnya) adalah 100 %. Sedangkan
Aktiva yang dibiaya oleh pemegang rekening bagi hasil (baik general
ataupun restricted investment account) adalah 50 %Penggolongan
lebih lanjut (berdasarkan rating pihak-pihak yang dibiayai /
pengelola dana investasi atau penjaminnya) dapat mengkuti ketentuan
Bank Indonesia ataupun Busle commitee yang ada.Pada prisipnya bank
syariah dalam memperhitungkan kecukupan modalnya mengikuti
metodologi Basle , kecuali beberapa unsur sebagaimana diuraikan di
atas. Perhitungan kebutuhan modal didasarkan pada aktiva tertimbang
menurut risiko (ATMR). Yang dimaksud dengan aktiva dalam
perhitungan ini mencakup baik aktiva yang tercantum dalam neraca
maupun aktiva yang bersifat administratif sebagaimana tercermin
dalam kewajiban yang masih bersifat kontingen dan atau komitmen
yang disediakan bagi pihak ketiga. Terhadap masing-masing jenis
aktiva tersebut ditetapkan bobot risiko yang besarnya didasarkan
pada kadar risiko yang terkandung dalam aktiva itu sendiri atau
yang didasarkan atas penggolongan nasabah, penjamin atau sifat
barang jaminan. Berdasarkan prinsip tersebut di atas, maka rincian
bobot risiko dan ATMR untuk semua aktiva adalah seperti contoh
formulir perhitungan penyediaan modal minimum sebagai berikut :
11
contoh formulir perhitungan penyediaan modal minimum BOBOT
KETERANGAN NOMINAL RISIKO (%) ATMR
I.
AKTIVA TERTIMBANG MENURUT RISIKO (ATMR)
1. AKTIVA NERACA (rupiah dan valas) -xxx 1. Kas 2. Emas dan mata
uang emas 3. Giro pada Bank Indonesia 4. Tagihan pada bank lain 1.
pada bank sentral negara lain 2. pada bank lain 3. pada bank lain
yang dijamin oleh pemerintah pusat atau bank sentral 1. Surat
berharga yang dimiliki 1. SBI 2. Treasury bill negara lain 3.
Sertifikat bank sentral negara lain 4. SBPU
0 0 0
0 0 0
-xxx -xxx
-xxx -xxx
0 20
0 -xxx
-xxx
0
0
-xxx -xxx -xxx
0 0 0
0 0 0
Yang diterbitkan atau dijamin oleh Bank sentral dan Pemerintah
Pusat
-xxx
0
0
yang diterbitkan dan dijamin dengan uang kas, uang kertas asing,
emas, serta giro, deposito dan tab. Pada bank ybs. Sebesar nilai
jaminan tersebut. -xxx 0 0
yang diterbitkan atau dijamin oleh bank lain, pemerintah daerah,
lembaga non
1
departemen di Indonesia, dan bank pembangunan multilateral.
-xxx
20
-xxx
yang diterbitkan atau dijamin oleh BUMN dan perusahaan milik
pemerintah pusat negara lain -xxx 50 -xxx
yang diterbitkan atau dijamin oleh pihak swasta lainnya.
-xxx
100
-xxx
5. Saham dan Obligasi
-xxx
20
-xxx
yang diterbitkan oleh bank lain yang diterbitkan oleh BUMN dan
pemerintah milik pemerintah ousat negara lain -xxx -xxx 50 100 -xxx
-xxx
yang diterbitkan oleh pihak swasta lainnya -xxx -xxx bank
sentral pemerintah pusat uang kas, uang kertas asing, emas, mata
uang emas, serta giro, deposito dan tabungan pada bank ybs. sebesar
nilai dari jaminan tersebut -xxx -xxx 50 100 -xxx -xxx -xxx 20 -xxx
-xxx 0 0 0 0 0 0
1.6. a. Kredit yang diberikan kepada atau dijamin oleh
bank lain, pemda, lembaga non departemen di Indonesia, bank
pembangunan multilateral
BUMN dan perusahaan milik pemerintah pusat Negara lain. -xxx
-xxx -xxx -xxx 50 100 100 100 100 -xxx -xxx -xxx -xxx -xxx
=====
Pihak-pihak lainnya
b. KPR yang dijamin oleh hipotek pertama dengan tujuan untuk
dihuni 1.7. Penyertaan
-xxx
1.8. Aktiva tetap dan inventaris (nilai buku) 1.9. Antar kantor
aktiva (netto) 1.10. Rupa-rupa aktiva 1.11. Jumlah ATMR aktiva
neraca
2. REKENING ADMINISTRATIF (rupiah dan valas) -xxx 2.1.a.
Fasilitas kredit yang belum dipergunakan yang disediakan sampai
dengan akhir tahun takwim berjalan yang disediakan bagi atau
dijamin oleh/dengan, atau dijamin surat-berharga yang diterbitkan
oleh :
0 0
0 0
-xxx
-xxx
0
0
Bank Sentral Pemerintah Pusat Uang kas, uang kertas asing, emas,
mata uang emas, serta giro, deposito dan tabungan pada bank yang
bersangkutan sebesar nilai dari jaminan tersebut.
-xxx
10
-xxx
-xxx -xxx
25 50
-xxx -xxx
-xxx
25
-xxx
bank lain, pemda, lembaga non departemen di Indonesia, bank
pembangunan multilateral
BUMN dan perusahaan milik pemerintah pusat negara lain.
Pihak-pihak lainnya.
-xxx
0
0
2.1.b. Yang disediakan dalam rangka KPR yang dijamin hipotik
pertama dengan tujuan untuk dihuni. -xxx 50 -xxx -xxx 20 -xxx
3
2.2. Jaminan bank 1. Dalam rangka pemberian kredit termasuk
Standby L/C dan risk sharing serta endosemen atau aval atas
surat-surat berharga yang diberikan atas permintaan :
-xxx
100
-xxx
-xxx
0
0
Bank sentral dan pemerintah pusat Bank lain, pemda, lembaga non
departemen di Indonesia, bank pembangunan multilateral.
-xxx
10
-xxx
-xxx -xxx
25 50
-xxx -xxx
BUMN dan perusahaan milik pemerintah pusat negara lain
Pihak-pihak lainnya
2. Bukan dalam rangka pemberian kredit, seperti bid bonds,
performance bonds, dan advance payment bonds, yang diberikan atas
pertintaan :
-xxx
0
0
-xxx
4
-xxx
bank sentral dan pemerintah pusat bank lain, pemda, lembaga non
departemen di Indonesia, bank pembangunan multilateral.
-xxx -xxx
10 20
-xxx -xxx
BUMN dan perusahaan milik pemerintah pusat negara lain
Pihak-pihak lain.
-xxx
100
-xxx
3. c. L/C yang masih berlaku (tidak termasuk standby 4. L/C)
yang diberikan atas permintaan : 5. - bank sentral dan pemerinta
pusat
-xxx
4
-xxx
6. - bank lain, pemda, lembaga non departemen di 7. Indonesia,
bank pembangunan multilateral 8. - BUMN dan perusahaan
milikpemerintah pusat 9. negara lain 10. - pihak-pihak lain
=====
2.3. Kewajiban membeli kembali aktiva bank dengan syarat
repurchase sgreement 2.4. Posisi netto kontrak berjangka valuta
asing dan swap bunga (forward exchange contract and interest rate
swap contract) 5. Jumlah ATMR rekening administratif
2. JUMLAH ATMR (1.1.11 + 2.2.5.)
Jumlah keterangan Setiap Komponen II. MODAL 1. Modal Inti 1.
Modal disetor 2. Agio saham -xxx jumlah
5
3. Cadangan Umum 4. Cadangan tujuan 5. Laba ditahan 6. Laba
tahun-tahun lalu (50%) 7. Rugi tahun-tahun lalu (100%) -/8. Laba
tahun berjalan (50%) 9. Rugi tahun brjalan (100%) 10. Bagian
kekayaan bersih anak perusahaan yang laporan keuangannya
dikonsolidasi kan 11. Sub total 12. Good will -/13. Jumlah Modal
Inti
-xxx -xxx -xxx -xxx -xxx -xxx -xxx -xxx
-xxx -xxx -xxx
2. Modal Pelengkap 1. Cadangan revaluasi aktiva tetap 2.
Cadangan penghapusan aktiva yang diklasifikaskan (1.25% ATMR) 3.
Modal kuasi 4. Pinjaman Subordinasi (maksimal 50% dari modal inti)
5. Jumlah Modal pelengkap 6. Jumlah modal pelengkap yang
diperhitungkan (maksimal 100 % dari modal inti) 3. Jumlah modal
(1.13 + 2.6.)
=====
-xxx
-xxx -xxx
-xxx -xxxx
-xxxx III. IV. V. Modal minimum (8% x 1.3.) Kelebihan atau
kekurangan modal (II.3 III) Ratio Modal (II.3 : 1.3.)
-xxxxx
-xxx -xxx xx %
ATMR aktiva neraca diperoleh dengan cara mengalikan nilai
nominal items neraca tersebut dengan bobot risiko. Misalnya kredit
pemilikan rumah (KPR) sebesar Rp.1 milyar dengan bobot risiko 50 %
maka ATMR adalah Rp. 500 juta. ATMR aktiva administratif diperoleh
dengan cara mengalikan nilai nominal dengan bobot risiko aktiva
administratif tersebut. Midalnya Jaminan bank yang diberikan atas
permintaan Pemda sebesar Rp.1 milyar dengan bobot risiko 20 % maka
ATMR adalah Rp.200 juta. Setelah angka ATMR diperoleh maka
kebutuhan modal minimum atau CAR bank sedikit-dikitnya adalah 8 %
dari ATMR. Dengan membandingkan ratio modal dengan kewajiban
penyediaaan modal minimum, maka akan diketahui apakah bank telah
memenuhi ketentuan CAR atau tidak.
7
F. Pelaporan Hasil Kecukupan BankBerikut ini adalah beberapa
contoh pelaporan hasil kecukupan bank dari beberapa bank syariah di
Indonesia :
1. Bank Syariah Bukopin Keterangan Modal Inti (Tier I) Modal
Pelengkap (Tier II) 2009 103,164 64,791 2008 98,890 3,439 ITEM Main
capital (Tier I) Complementary capital (Tier II) Total Capital
(Tier I and II)
Jumlah Modal (Tier I dan II)
167,955
102,32 9 275,15 1 37.19% 8.00%
Jumlah Aktiva Tertimbang Menurut Risiko (ATMR)
1,285,88 7 13.06% 8.00%
Risk Weighted Assets
Rasio Kewajiban Penyediaan Modal Minimum yang Tersedia Rasio
Kewajiban Penyediaan Modal Minimum yang Diwajibkan
Capital Adequacy Ratio Required Capital Adequacy Ratio
2. BANK MEGA SYARIAH PERHITUNGAN KEWAJIBAN PENYEDIAAN MODAL
MINIMUM AUDITED Tanggal 31 Desember 2010 dan 2009 (Jutaan Rupiah)
Keterangan 2010 2009 I. KOMPONEN MODAL A. MODAL INTI 1. Modal
disetor 2. Cadangan Tambahan Modal a. Agio Saham -b. Disagio (-/-)
-c. Modal Sumbangan --
1
d. Cadangan Umum dan Tujuan e. Laba Tahun-tahun Lalu setelah
diperhitungkan Pajak 57 108.381 f. Rugi Tahun-tahun Lalu (-/-) g.
Laba Tahun Berjalan setelah diperhitungkan Pajak (50%) 30.511
29.622 h. Rugi Tahun Berjalan (-/-) i. Selisih penjabaran laporan
keuangan Kantor Cabang Luar Negeri 1) Selisih Lebih 2) Selisih
Kurang (-/-) j. Dana Setoran Modal k. Penurunan nilai Penyertaan
pada portofolio tersedia untuk dijual (-/-) 3. Goodwill (-/-) B.
MODAL PELENGKAP (Maks. 100% dari Modal Inti) 1. Selisih Penilaian
Kembali Aktiva Tetap 2. Cadangan Umum Penyisihan Penghapusan Aktiva
Produktif/PPAP (maks.1,25% dari ATMR) 3. Modal Pinjaman 4.
Investasi Subordinasi (maks.50% dari Modal Inti) 5. Peningkatan
nilai saham pada portofolio tersedia untuk dijual (45%) C. MODAL
PELENGKAP TAMBAHAN - 1. Modal Inti yang dialokasikan untuk Risiko
Pasar. 2. Modal Pelengkap yang tidak digunakan untuk Risiko 3.
Investasi Subordinasi untuk Risiko Pasar. 4. Jumlah Modal Pelengkap
Tambahan (1 s/d. 3) 5. Jumlah Modal Pelengkap Tambahan yang
memenuhi kriteria untuk risiko pasar. II. TOTAL MODAL INTI DAN
MODAL PELENGKAP (A+B) III. TOTAL MODAL INTI, MODAL PELENGKAP, DAN
MODAL PELENGKAP TAMBAHAN. IV. PENYERTAAN (-/-) V. TOTAL MODAL UNTUK
RISIKO
-57 30.511 -
108.381 29.622 -
-
-
29.020 29.020
29.977 29.977
-
-
-
-
378.452 378.452 378.452
318.040 318.040 318.040
PEMBIAYAAN ( II-IV) VI. TOTAL MODAL UNTUK RISIKO PEMBIAYAAN DAN
VII. AKTIVA TERTIMBANG MENURUT RISIKO ( ATMR ) PEMBIAYAAN VIII.
AKTIVA TERTIMBANG MENURUT RISIKO ( ATMR ) PASAR IX. AKTIVA
TERTIMBANG MENURUT RISIKO ( ATMR ) PEMBIAYAAN DAN RISIKO PASAR X.
RASIO KEWAJIBAN PENYEDIAAN MODAL MINIMUM YANG TERSEDIA UNTUK RISIKO
PEMBIAYAAN (V : VII) XI. RASIO KEWAJIBAN PENYEDIAAN MODAL MINIMUM
YANG TERSEDIA UNTUK RISIKO PEMBIAYAAN DAN RISIKO PASAR (VI : IX)
XII. RASIO KEWAJIBAN PENYEDIAAN MODAL MINIMUM YANG DIWAJIBKAN
8,00% 2.879.917 2.879.917 13,14%
8,00% 2.901.523 2.901.523 10,96%
13,14%
10,96%
8,00%
8,00%
3. Bank BRI Syariah PERHITUNGAN KEWAJIBAN PENYEDIAAN MODAL
MINIMUM Tanggal 31 Desember 2008 dan 2007 (Dalam Jutaan Rupiah)
KETERANGAN I. KOMPONRN MODAL A. MODAL INTI 1. Modal disetor 2.
Cadangan tambahan modal (diclosed reserves) a. Agio saham b.
Disagio c. Modal Sumbangan d. Cadangan umum dan tujuan e. Laba
tahun-tahun lalu setelah diperhitungkan pajak f. Rugi tahun-tahun
lalu g. Laba tahun berjalan setelah diperhitungkan pajak (50%) h.
Rugi tahun berjalan i. Selisih penjabaran laporan keungan kantor
cabang luar negeri 1) Selisih lebih 2008 432,481 150.00 190
(15.427) (35.657) 2007 84,633 40.00 190 (20.949) (4.608)
-
-
3
2) Selisih kurang j. Dana setoran modal k. Penurunan nilai
penyertaan pada portofolio tersedia untuk dijual 3. Goodwill B.
MODAL PELENGKAP 1. Selisih penilaian kembali aset tetap 2. Cadangan
umum penyelisihan penghapusan aktiva produktif/PPAP (maks, 1,25%
dari modal ATMR) 3. Modal pinjaman 4. Investasi subordinasi (maks
50% dari modal inti) 5. Peningkatan nilai saham pada portofolio
tersedia untuk dijual (45%) C. MODAL PELENGKAP TAMBAHAN 1. Modal
ini yang dialokasikan untuk resiko pasar 2. Modal pelengkap yang
tidak digunakan untuk risiko penyaluran dana 3. Investasi
subordinasi untuk resiko penyaluran dana 4. Jumlah modal pelengkap
tambahan (1 s/d 3) 5. Jumlah modal pelengkap tambahan yang memenuhi
kriteria untuk risiko pasar II. TOTAL MODAL INTI DAN MODAL
PELEENGKAP (A+B) III. TOTAL MODAL INTI,MODAL PELENGAP,DAN MODAL
PELENGKAP TAMBAHAN (A+B+C ) IV. PENYERTAAN V. TOTAL MODAL UNTUK
RISIKO PEMBIAYAAN (II-IV) VI. TOTAL MODAL UNTUK RISIKO PEMBIAYAAN
DAN RISIKO PASAR (III-IV) VII. AKTIVA TERTIMBANG MENURUT RISIKO
(ATMR) PEMBIAYAAN VIII. AKTIVA TERTIMBANG MENURUT RISKO (ATMR)
PASAR IX. AKTIVA TERTIMBANG MENURUT RISIKO (ATMR) PEMBIAYAAN DAN
RISIKO PASAR X. RASIO KEWAJIBAN PENYEDIAAN MODAL MINIMUM YANG
TERSEDIA UNTUK RISIKO PEMBIAYAAN (V : VII) XI. RASIO KEWAJIBAN
PENYEDIAAN MODAL MINIMUM YANG TERSEDIA UNTUK RISIKO PEMBIAYAAN (V :
VII) XII. RASIO KEWAJIBAN PENYEDIAAN MODAL MINIMUM YANG
DIWAJIBKAN
333.375 1,019 1,019 433,500 433,500 433,500 433,500 85.235
85.235
70.000 9,472 8.523 949 94,105 94,105 94,105 94,105 156.591
156.591
508,59% 60,10%
508,59% 60,10%
8,00%
8,00%
4. Bank Muamalat N o 1 Komponen Modal A. MODAL INTI 1. Modal
disetor 2. Cadangan Tambahan Modal (Disclosed Reserves) a. Agio
Saham b. Disagio c. Modal sumbangan d. Cadangan umum dan tujuan e.
Laba tahun-tahun lalu setelah diperhitungkan pajak (50%) f. Rugi
tahun-tahun lalu g. Laba tahun berjalan setelah diperhitungkan
pajak (50%) h. Rugi tahun berjalan i. Selisih penjabaran Laporan
Keuangan Kantor Cabang Luar Negeri 1) Selisih lebih 2) Selisih
kurang j. Dana setoran modal k. Penurunan nilai penyertaan pada
portofolio tersedia untuk dijual 3. Goodwill B. MODAL PELENGKAP
(Maks. 100% Dari Modal Inti) 1. Selisih Penilaian Kembali Aktiva
Tetap 2. Cadangan Umum Penyisihan Penghapusan Aktiva 150.475
Produktif 3. PPAP (Maks. 1.25 % dari ATMR) 150.475 107.710 85.470
25.096 245.300 27.445 240.411 7.235 513.731 132.498 782.667 492.791
Pos - Pos 2010 2009
5
107.710 4. Modal Pinjaman 5. Investasi Subordinasi (Maks. 50 %
dari Modal Inti) 313.115 312.776 6. Peningkatan Nilai Penyertaan
Pada Portofolio Tersedia 7. Untuk Dijual (45 %) C. MODAL PELENGKAP
TAMBAHAN 1. Modal Inti Yang Dialokasikan Untuk Risiko Pasar 2.
Modal Pelengkap Yang Tidak Digunakan Untuk Risiko Penyaluran Dana
3. Investasi Subordinasi Untuk Risiko Pasar 4. Jumlah Modal
Pelengkap Tambahan TOTAL MODAL INTI DAN MODAL PELENGKAP 2.127.277
1.318.517 9.074 313.115 312.776
TOTAL MODAL INTI, MODAL PELENGKAP DAN MODAL PELENGKAP
TAMBAHAN
2.127.277
1.318.517
(47.180) PENYERTAAN (-/-) 2.080.097 TOTAL MODAL UNTUK RESIKO
KREDIT 2.080.097 TOTAL MODAL UNTUK RESIKO KREDIT DAN RISIKO PASAR
15.610.76 AKTIVA TERTIMBANG MENURUT RISIKO (ATMR) KREDIT 2
(45.366)
1.273.151
1.273.151
11.419.02 6
AKTIVA TERTIMBANG MENURUT RISIKO (ATMR) PASAR
75.030
48.196
AKTIVA TERTIMBANG MENURUT RISIKO (ATMR) KREDIT DAN RISIKO PASAR
15.685.79 2 11.467.22 2
RASIO KEWAJIBAN PENYEDIAAN MODAL MINIMUM YANG TERSEDIA UNTUK
RISIKO KREDIT (%) 13,32 11,15
RASIO KEWAJIBAN PENYEDIAAN MODAL MINIMUM YANG TERSEDIA UNTUK
RISIKO KREDIT DAN RISIKO PASAR ( %) 13,26 11,10
RASIO KEWAJIBAN PENYEDIAAN MODAL MINIMUM YANG DIWAJIBKAN (%)
8,00
8,00
G. ImplikasiDari beberapa contoh pelaporan hasil perhitungan
kecukupan modal bank syariah kita dapat mengetahui bahwa setiap
bank syariah selalu mengatur permodalannya setiap tahunnya. Salah
satu contohnya Bnak Syariah Bukopin dari sisi permodalan, hingga 31
Desember 2009, posisi modal Bank Syariah Bukopin (BSB) mengalami
peningkatan. Modal inti BSB pada 31 Desember 2008 tercatat sebesar
Rp98,89 miliar naik menjadi Rp103,16 miliar di akhir 2009. Pada
akhir Desember 2009, dengan adanya pinjaman subordinasi dari
pemegang saham mayoritas, modal pelengkap BSB meningkat dari Rp3,4
miliar pada 31 Desember 2008 menjadi Rp64,79 miliar pada 31
Desember 2009. Dengan demikian, pada
7
akhir 2009 jumlah modal BSB mencapai Rp167,95 miliar, meningkat
Rp65,63 miliar atau tumbuh 64,14% dari Rp102,32 miliar di akhir
periode 2008. Dengan melakukan pengaturan/manajemen permodalan maka
bank syariah bisa mendapatkan keuntungan yang optimal dari modal
yang ada, selain itu dengan melihat pelaporan perhitungan kecukupan
modal bank syariah tersebut kita bisa mengetahui bahwa bank syariah
melakukan manajemen permodalannya untuk : 1. Untuk melindungi
deposan yang tidak diasuransikan, pada saat bank dalam keadaan
insolvable dan likuidasi. 2. Untuk menyerap kerugian yang tidak
diharapkan guna menjaga kepercayaan masyarakat bahwa bank dapat
terus beroperasi. 3. Untuk memperoleh sarana fisik dan kebutuhan
dasar lainnya yang diperlukan guna menawarkan pelayanan bank. 4.
Sebagai alat pelaksana peraturan pengendalian ekspansi aktiva yang
tidak tepat.
H. Kondisi Bank Syariah di IndonesiaMasalah Permodalan Bank
Syariah di Indonesia Modal merupakan masalah yang senantiasa
dihadapi badan usaha, seperti yang dialami Bank Muamalat Indonesia,
yang sudah memiliki izin usaha sejak 1 November 1990, namun baru
mulai beroperasi sejak Mei 1992. Demikian pula, kinerja bank
syariah yang baik pada masa krisis, telah menumbuhkan minat
sejumlah kalangan untuk mendirikan bank syariah, namun tidak segera
terealisasi karena keterbatasan modal. Masih dalam kaitan dengan
permodalan, kalangan perbankan syariah menyarankan agar Bank
Indonesia membedakan cara perhitungan CAR (Capital Adequacy
Ratio)24 untuk bank konvensional dan syariah, karena adanya
perbedaan antara kedua bank tersebut. Di kalangan perbankan
syariah, CAR yang berlaku saat ini dinilai cukup tinggi.25
Alasannya, dari sisi syariah, terutama dari sisi sumber dana,
banyak account bank syariah yang bukan merupakan liabilitas bank.
Selain itu, dana pihak ketiga dalam bank syariah merupakan
investasi dan bukan utang bank kepada deposan atau penabung.
Sebagai investasi, tentunya risiko ditanggung bersama, dan tidak
semata-mata ditanggung bank syariah.26 Secara sederhana, tampaknya
ingin dinyatakan bahwa perhitungan CAR bagi bank syariah sebaiknya
tidak sama dengan perhitungan CAR untuk bank konvensional, karena
kewajiban bank untuk membayar imbalan terhadap sumber dana
(misalnya tabungan atau deposito) dalam prinsip syariah tidak sama
dengan tabungan dan deposito dalam bank konvensional, di mana
pemilik dana dalam bank syariah turut menanggung risiko atas
kemungkinan besarnya hasil yang diperoleh dari investasi. Demikian
pula, pembiayaan dalam bank syariah tidak sama dengan kredit dalam
bank konvensional, karena bank turut menanggung risiko atas
investasi atau kegiatan usaha nasabahnya. Wacana tentang CAR bank
syariah ini sempat memunculkan pemahaman yang keliru, sehingga
menghasilkan anggapan bahwa bank syariah bisa dijadikan exit policy
bagi bank konvensional yang CAR-nya di bawah 8% (pada akhir 2001).
Halnya, saat itu wacana yang berkembang tentang kemungkinan bank
syariah dapat memiliki CAR di bawah 8% seakanakan telah
diberlakukan melalui ketentuan resmi.27 Padahal, seperti
klarifikasi yang dilakukan oleh Pejabat Bank Indonesia, ketentuan
tentang CAR bank syariah sejauh ini tetap mengacu pada ketentuan
bank umum. Bahkan, diberlakukan sejumlah persyaratan untuk konversi
bank konvensional ke bank syariah, antara lain kemampuan bank,
termasuk tingkat kesehatan, tingkat persaingan yang sehat antar
bank syariah. Bank konvensional yang
9
mempunyai permasalahan di bidang permodalan, tidak akan dapat
dikonversi menjadi bank syariah sepanjang permodalan bank tersebut
belum memenuhi ketentuan permodalan yang berlaku. Sekalipun
demikian, nantinya perhitungan CAR bank konvensional tidak dapat
diterapkan pada bank syariah, melainkan ketentuan tersebut harus
disesuaikan dengan nature bank syariah. Dalam memperhitungkan
kecukupan modalnya, pada prisipnya bank syariah mengikuti
metodologi Basle, kecuali beberapa unsur.29 Dalam hal ini, terlebih
dahulu harus dipertimbangkan, bahwa aktiva bank syariah dapat
dibagi atas: Aktiva yang didanai oleh modal sendiri dan/atau
kewajiban atau hutang (wadi'ah atau qard dan sejenisnya) dan Aktiva
yang didanai oleh rekening bagi-hasil (profit and loss sharing
investment account), yaitu mudharabah, baik general investment
account/mudharabah mutlaqah yang tercatat pada neraca (on
balance-sheet) maupun restricted investment account/ mudharabah
muqayyadah yang dicatat di rekening administratif (off
balance-sheet). Aktiva yang didanai oleh modal sendiri dan
kewajiban atau hutang, risikonya ditanggung oleh modal sendiri,
sedangkan aktiva yang didanai oleh rekening bagi-hasil, risikonya
ditanggung oleh dana rekening bagi-hasil itu sendiri. Namun
demikian, pemilik rekening bagi-hasil dapat menolak untuk
menanggung risiko atas aktiva yang dibiayainya, apabila terbukti
bahwa risiko tersebut timbul akibat salah urus, kelalaian atau
kecurangan yang dilakukan oleh manajemen bank. Karenanya tetap ada
potensi risiko (katakanlah dengan probability 50%), yang harus
ditanggung oleh modal bank sendiri. Hal ini mengandung konsekuensi
bahwa atas aktiva ini harus pula dibentuk PPAP. Berdasarkan
pembagian jenis aktiva tersebut, maka pada prinsipnya bobot risiko
bank syariah atas: (i) Aktiva yang dibiaya oleh modal bank sendiri
dan/atau dana pinjaman (wadi'ah, qard dan sejenisnya) adalah 100%;
sedangkan (ii) Aktiva yang dibiaya oleh pemegang rekening
bagi-hasil (baik general ataupun restricted investment account)
adalah 50%. Penggolongan lebih lanjut (berdasarkan rating
pihak-pihak yang dibiayai/pengelola dana investasi atau
penjaminnya) dapat mengikuti ketentuan Bank Indonesia ataupun Basel
commitee. Dari paparan di atas, tampaklah bahwa selain dengan ATMR,
perhitungan CAR juga terkait dengan Penyisihan Penghapusan Aktiva
Produktif (PPAP), sehingga tak terhindarkan pada gilirannya sangat
berhubungan dengan kualitas dan nilai agunan. Dalam hal ini, bank
syariah kembali dihadapkan dengan ketentuan perbankan konvensional:
Apabila jumlah PPAP yang dimiliki bank lebih kecil dari ketentuan,
maka jumlah kekurangan tersebut diperhitungkan sebagai pengurang
modal inti dalam perhitungan kewajiban penyediaan
modal minimum. Padahal bank syariah lebih mengutamakan kelayakan
proyek (hanya proyek terbaik yang dibiayai), dan bukannya besarnya
nilai agunan. Akibatnya, tak terhindarkan, PPAP akan menggerogoti
CAR. Saat ini, Bank Indonesia tengah membahas prudential regulation
untuk perbankan syariah, antara lain menyangkut CAR dan KAP
(Kualitas Aktiva Produktif). Penyesuaian perhitungan CAR (dan KAP
tersebut) sangat diharapkan dapat segera diselesaikan karena jika
CAR dihitung berdasarkan sifat kredit dan sifat sumber dana bank
syariah, maka kemampuan bank syariah untuk memberikan pembiayaan,
dengan tetap melakukan prinsip kehati-hatian, akan lebih besar
daripada yang dapat dilakukannya pada saat ini. Selanjutnya, karena
pembiayaan bank syariah lebih fokus pada UKM, maka rekonstruksi
atas perhitungan CAR bank syariah, akan turut mendukung pembiayaan
bagi UKM.
11
