Matrices y Subsidiarias

MATRICES Y SUBSIDIARIAS

AntecedentesTomando como base la historia, podemos observar que la empresa se inici con el comerciante individual, quien realizaba las funciones y actividades relacionadas con su negocio tales como: Aportar el capital, comprar la materia prima, producir los bienes, venderlos y llevar una sencilla administracin de su negocio.El comerciante o persona individual, an cuando posea un fuerte capital, no puede competir contra las grandes sociedades mercantiles, ya que stas agrupan los capitales de muchas personas individuales.An cuando existen estas sociedades, que manejan grandes operaciones, se observa que siempre existe la tendencia al crecimiento de las compaas, el cual puede darse a travs de:a. La creacin de nuevas empresas, yb. La adquisicin de acciones de empresas ya existentes.

Casa MatrizSe entiende por casa matriz, a aquella empresa que posee el total o la mayora de las acciones de una o ms empresas, lo cual le permite tener el control administrativo, financiero y operativo, por la participacin que tienen en las mismas. Para que una empresa posea la mayora de las acciones de otra debe ser propietaria por lo menos del 51% del total de las acciones con derecho a voto.A la casa matriz, tambin se le denomina controladora o dominante, ya que es la que dicta las normas, polticas y procedimientos de administracin que debe observar y cumplir sus subsidiarias.

SubsidiariaEs una empresa controlada por otra que se denomina Casa Matriz, quien es la propietaria de ms del 50% ms una accin con derecho a voto del total de las acciones de la empresa sino la totalidad.

Existen Matrices y Subsidiaras en dos tipos de monedas:

1. Matrices y subsidiarias en moneda local.2. Matrices y subsidiarias en moneda extranjera.

MATRICES Y SUBSIDIARIAS EN MONEDA LOCAL

Terminologa bsica:a. ACCION: Segn el Cdigo de Comercio, en el artculo 99: Las acciones en que se divide el capital de una sociedad annima estarn representadas por ttulos que servirn para acreditar y transmitir la calidad y los derechos de socio.

b. INTERES MINORITARIO: La parte del capital social de la subsidiaria, que est en poder de accionistas ajenos a la compaa que controla.Con respecto al trmino INTERES MINORITARIO, se hace necesario aclarar que en lo relacionado con las prdidas que exceden la porcin de capital de la minora se absorben contra el inters mayoritario, por el valor de la prdida que se absorbi previamente en la minora. Cuando la minora no es importante o significativa no se hace necesaria su clasificacin por separado en el balance, en algunas ocasiones se presenta en el pasivo. Para calcular el inters minoritario, se hace de la siguiente forma: INTERES MINORITARIO = Acciones en poder de terceros x Capital de la Subsidiaria Acciones en circulacin de la Subsidiaria

c. INTERES MAYORITARIO: La parte del capital social, que est en poder de la casa matriz, o compaa controladora.

d. ASOCIADA: Una empresa en la cual otra compaa es propietaria de no menos de 25% y no ms del 50% de las acciones.

e. AFILIADA: Compaas que sin tener inversiones significativas entre ellas, tienen accionistas que poseen el 25% o ms en acciones comunes.

f. CONTROL DIRECTO: Cuando una empresa posee la mayora de las acciones de otras empresas.

g. CONTROL INDIRECTO: Cuando se obtiene a travs de subsidiarias, es decir, cuando estas pueden adquirir la mayora de las acciones emitidas por una tercera empresa, cuyo control ser ejercido por la compaa matriz.

Mtodo del costoBajo el mtodo del costo, el inversionista o casa matriz registra al costo de adquisicin su inversin en la empresa participada, la cual permanece invariable.El inversionista reconoce ingresos slo en la medida en que recibe las distribuciones de ganancias acumuladas de la empresa participada, tras la fecha de adquisicin por parte del inversionista. Los repartos de dividendos por encima de tales ganancias acumuladas se consideran recuperacin de la inversin, y por tanto se registran como una disminucin en el costo de la misma. Si la compaa de la cual se poseen acciones (subsidiaria), reporta prdidas en operacin en forma continua, o se presentan otros factores que indiquen que el valor de la inversin ha disminuido, el costo registrado deber reducirse con cargo a resultados.

Mtodo de la participacinBajo el mtodo de la participacin, la inversin se registra inicialmente al costo, incrementando o disminuyendo su valor en libros para reconocer la parte que le corresponde al inversionista en las prdidas o ganancias obtenidas, por la empresa participada, tras la fecha de adquisicin. El inversionista reconocer, en su resultado del ejercicio, la porcin que le corresponda en los resultados de la participada. Las distribuciones de ganancias retenidas recibidas de la empresa participada, reducen el valor en libros de la inversin. Pueden tambin necesitarse otros ajustes del valor en libros de la inversin, para recoger las alteraciones de la porcin del inversionista del patrimonio neto de la participada que no hayan pasado por el estado de resultados. Entre estos cambios se incluyen los derivados de la revalorizacin de las propiedades, planta, equipo, de las inversiones, las variaciones en las tasas de cambio de las divisas y de los ajustes por las diferencias surgidas en la combinacin de negocios. La porcin que corresponda al inversor en esos cambios se reconocer directamente en su patrimonio neto.

Contabilizacin por el mtodo del costoCuando la inversin es manejada por el mtodo del costo, despus de transcurrido cierto tiempo, la eliminacin de los saldos de la cuenta de inversiones en subsidiarias de la compaa matriz y de capital contable en la subsidiaria, se realiza tomando como base las cifras con el valor en libro de sus acciones, en la fecha en que fueron adquiridas, por lo tanto los resultados obtenidos por la subsidiaria, despus de la fecha de su adquisicin pasan a formar parte de la utilidad o prdida consolidada.Por ejemplo, la Compaa AZ (matriz) decide adquirir el 60% de las acciones de la Compaa BX (subsidiaria) por valor de Q.2,700,000.00 en acciones comunes, y que al siguiente ao, la misma obtiene utilidades por Q.1,750,000.00 y le paga dividendos a la matriz por Q.575,000.00. La compaa matriz deber contabilizar la operacin de la siguiente forma:

----Partida No. 1---- DEBE HABERInversin en Compaa BX Q 2,700,000.00Caja y Bancos Q 2,700,000.00Registro de la adquisicin del 60% de las acciones de la Compaa BXQ 2,700,000.00 Q 2,700,000.00

----Partida No. 2----Caja y Bancos Q 575,000.00Dividendos percibidos Q 575,000.00Registro del pago de dividendos de la Compaa BX Q 575,000.00 Q 575,000.00

Contabilizacin por el mtodo de participacinEn el mtodo de participacin, la inversin es una partida del balance general del inversionista, y las ganancias o prdidas en la inversin son una partida en su estado de resultados. A este mtodo se le denomina consolidacin de una sola lnea, debido a que la nica diferencia entre este mtodo y la consolidacin reside en la cantidad de detalles que son expuestos.

Siguiendo con el mismo ejemplo, las operaciones se debern contabilizar de la siguiente forma:

----Partida No. 1---- DEBE HABERInversin en Compaa BX Q 2,700,000.00Caja y Bancos Q 2,700,000.00Registro de la adquisicin del 60% de las acciones de la Compaa BX Q 2,700,000.00 Q 2,700,000.00----Partida No. 2---- Inversin en Compaa BX Q 1,050,000.00Ganancia Compaa BX Q 1,050,000.00Registro de la utilidad de Compaa BX en forma proporcional a nuestra inversin Q 1,050,000.00 Q 1,050,000.00----Partida No. 3----Caja y Bancos Q 575,000.00Inversin en Compaa BX Q 575,000.00 Registro del pago de dividendos de laCompaa BX Q 575,000.00 Q 575,000.00

** Para determinar el valor a registrar en la partida No. 2, la casa matriz procedi de la siguiente forma: Utilidad de la subsidiaria Q. 1,750,000.00 por el porcentaje de participacin (60%) es igual a Q.1,050,000.00Derivado de los movimientos registrados en la contabilidad de la Compaa AZ (matriz), sobre la inversin realizada en la Compaa BX (subsidiaria), el valor en libros de dicha inversin es el siguiente:

Descripcin Valor Partida

Inversin en acciones de Compaa BX Q 2,700,000.00 Partida No. 1(+) 60% de las utilidades de Compaa BX Q 1,050,000.00 Partida No. 2( -) Dividendos pagados por Compaa BX Q (575,000.00) Partida No. 3Valor en libros de la inversin Q 3,175,000.00

ESTADOS FINANCIEROS CONSOLIDADOSLos estados financieros consolidados presentan la situacin financiera, los resultados de operacin y los cambios en la situacin financiera de una empresa matriz y su subsidiaria, como si se tratara de una sola empresa. Incluyen todos los elementos normales que se preparan para una empresa independiente, y representan en esencia la suma de los activos, pasivos, ingresos y gastos de las afiliadas, despus de eliminar el efecto de cualquier transaccin entre ellas. Es necesario hacer notar la diferencia entre estados consolidados y estados combinados, dado la confusin que tales conceptos pudiesen ocasionar. Los estados combinados se utilizan en el caso de agencias y sucursales, ya que no existe un inters minoritario ni mayoritario, puesto que las sucursales son entidades creadas por la casa matriz y no poseen capital ya que dependen del capital de la casa central, por el contrario las subsidiarias son entes jurdicos totalmente independientes de la matriz con capital propio y en las cuales existe una inversin de capital en acciones de las mismas; y para tal efecto se utilizan los estados financieros consolidados.

a. Polticas de ConsolidacinLa presentacin de la informacin financiera elaborada en forma consolidada, tiene mayor significado que la que se presenta en forma separada, ya que usualmente es necesaria para una presentacin equitativa, cuando una empresa en el grupo tiene directa o indirectamente intereses financieros de control de otras empresas, y por lo tanto debe consolidarse.

La condicin para tener un inters financiero de control, es la posesin de una participacin con derecho a voto mayoritario, por lo tanto como regla general la posesin de una empresa directa o indirectamente es de ms del 50% de las acciones votantes emitidas por otra compaa, por lo que se hace necesaria la consolidacin, excepto las siguientes condiciones:

1. Es probable que el control de la subsidiaria sea temporal o cuando este no est en manos de los dueos mayoritarios, por ejemplo: Cuando la subsidiaria est sujeta a una reorganizacin legal o cuando se encuentra en banca rota, o se planea una venta futura.2. Cuando el inters minoritario en la subsidiaria sea tan grande en relacin a la participacin en el patrimonio de los accionistas de la matriz sobre los activos netos consolidados, que la presentacin de los estados financieros separados para las empresas que consolidan, sera ms significativo y til. O cuando las actividades son diferentes al resto de las empresas.

Al decidir sobre la poltica de consolidacin, la misma debe ser que se haga la presentacin financiera que tenga mayor significado, bajo las siguientes circunstancias:

a. Cuando un grupo de compaas sea de carcter igual, puede que lo mejor se de en una consolidacin completa en lugar de presentar un gran nmero de estados financieros. A continuacin se detallan algunas alternativas para proveer informacin sobre subsidiarias extranjeras:

Excluir a las subsidiarias extranjeras de la consolidacin y presentar:

Estados en los cuales nicamente subsidiarias locales sean consolidadas. Un resumen apropiado en cuanto a subsidiarias extranjeras de sus activos y pasivos y sus ganancias y/o prdidas para el ao, la participacin en el patrimonio de la compaa matriz en ellas, la cantidad total de inversin en subsidiarias extranjeras deben mostrarse por separado.

Consolidar subsidiarias locales y extranjeras, y adems proporcionar el resumen arriba descrito en el segundo punto inmediato anterior.

Proporcionar: Estados financieros consolidados completos Estados financieros consolidados para compaas locales nicamente.

Procedimientos generales para elaborar estados financieros consolidadosDeben eliminarse los saldos y transacciones entre compaas, incluyendo las ventas y las compras, los intereses, los dividendos, etc. Dado que los estados financieros consolidados estn basados en el supuesto de que representan la situacin financiera y resultados de operacin de una sola empresa comercial, los mismos no deben incluir ganancias o prdidas de transacciones entre compaas del grupo. Adems si se ha pagado Impuesto sobre la Renta, por concepto de ganancias entre empresas sobre los activos, que se incluyen dentro del grupo de resultados de tal impuesto, deben registrarse.

Dividendos en acciones de compaas subsidiariasEn ocasiones, las subsidiarias capitalizan las utilidades no distribuidas obtenidas a partir de la adquisicin, por medio de un dividendo en acciones, o de cualquier otra manera. Los estados financieros consolidados deben revelar, ya sea por medio de una nota o de cualquier otra forma el costo de la inversin en las subsidiarias no consolidadas, la participacin del grupo consolidado de empresas en, sus activos netos, los dividendos recibidos en ellas en el periodo corriente y la participacin del grupo consolidado en sus utilidades para el perodo.

Estados financieros de la compaa matrizPuede requerirse, ocasionalmente, de los estados financieros de la compaa matriz adems de los consolidados para indicar la situacin de los bonos, acciones preferentes de la matriz. Cuando se muestra en una columna la situacin de la compaa matriz y en otra la situacin de la subsidiaria, puede ser un medio pertinente de mostrar la informacin.

REFERENCIAS TCNICASEn lo referente a las inversiones en acciones de compaas subsidiarias mencionado con anterioridad, la referencia tcnica se indica en la NIC 25 Contabilizacin de las Inversiones el porcentaje que le corresponde es segn sea su porcentaje de participacin en la Casa Matriz, la NIC 27 Estados Financieros consolidados y contabilizacin de inversiones en subsidiarias es aquella empresa que posee ms del 50% de acciones ya sea en forma directa o indirecta, en una o varias empresas llamada filial o subsidiarias ejerciendo adems, el control sobre ellas y la subsidiarias que es aquella que est sometida al control de la matriz; y la NIC 28 Contabilizacin de Inversiones en Empresas Asociadas Se presume que el inversionista ejerce influencia significativa si posee, directa o indirectamente a travs de sus subsidiarias, el 20 % o ms de los derechos de voto de la empresa participada, salvo que dicho inversionista pueda demostrar claramente la inexistencia de tal influencia.ESTADOS FINANCIEROS CONSOLIDADOS. Estados financieros consolidados son aquellos que presentan la situacin financiera, los resultados de las operaciones, los cambios en el patrimonio, as como los flujos de efectivo de la matriz o controlante y sus subordinados o dominados, como si fuesen los de un solo ente econmico.Entendiendo por ente subordinado o dominado aquel que segn el artculo 261 del Cdigo de comercio se encuentre dentro de los siguientes casos: Cuando ms del 50% del capital pertenezca a la matriz, directamente, o por intermedio o en concurrencia con sus subordinadas. Cuando tengan el derecho de emitir votos constitutivos del quorum mnimo decisorio en la junta de socios, o en la asamblea o junta directiva. Cuando las sociedades vinculadas entre s participen en el 50% o ms de las utilidades de las utilidades.

La NIIF para PYMES Seccin 9 Estados Financieros Consolidados y SeparadosAlcance 3 Definir las circunstancias bajo las cuales una empresa presenta estados financieros consolidados (CFSs, por sus siglas en ingls) Describir los procedimientos para preparar estados financieros consolidados Brindar asistencia sobre los estados financieros separados y combinadosAlcance 4 Define combinacin de negocios Describe los procedimientos para identificar la entidad gestora Describe los procedimientos para medir los costos de la combinacin de negocios Asigna los costos de la combinacin de negocios a los activos y pasivos y adquiridos Especifica las revelaciones para la combinacin de negociosSeccin 9 Cundo consolidar? Los estados financieros consolidados (EFC) presentan informacin financiera sobre un grupo como una entidad econmica individual Grupo = matriz y todas sus subsidiarias (Sub) Una Subsidiaria es una entidad que es controlada por otra entidad (conocida como matriz) Una Sub no necesita ser incorporada (Por ej., sociedad)Seccin 9 Quien prepara los EFC? La Matriz presenta los EFC, a menos que:I. ninguna subsidiaria excepto la adquirida puede disponer dentro de un ao (contabilizar al VR si es comercializada pblicamente, de lo contrario, modelo de desvalorizacin del costo); oII. si ambas: la matriz es una subsidiaria, y la matriz (o cualquier matriz intermediaria) produce EFC que cumplen con la NIIF completas o la NIIF para PYMESSeccin 9 control Control es el poder que gobierna las polticas financieras y operativas de una entidad para obtener beneficios de sus actividades Identificar el control requiere un juicio Presuncin Impugnable A controla B si es duea (directa o indirectamente a travs de sus Subsidiarias>50% de poder de voto de B No necesita poseer acciones para poder controlar Por ej., entidades con propsitos especiales (EPE) Control existe si A posee 50% del poder de voto de B; gobernar B bajo estatutos o acuerdos; designar o remover >50% de los miembros de la junta que controla B; u obtener >50% de los votos de las juntas directivas. El control tambin se puede obtener por medio de opciones aplicables o instrumentos convertiblesCmo consolidar? Principio: Grupo = 1 entidad econmica Procedimientos para consolidar: Combinar los estados financieros de la matriz y sus subsidiarias lnea por lnea Eliminar las inversiones de matriz en Sub y la porcin de patrimonio en cada Sub Asignar la participacin no controlada (PNC) sus resultados integrales y activos netos de las Subs y presentar separadamente los intereses de la matriz y sus propietarios (incluso si la PNC tiene un balance en dficit) Eliminar balances y transacciones entre partes relacionadas

Seccin 9 otros asuntos de consolidacin Fecha del informe uniforme (a menos que no sea prctico) Polticas de contabilidad uniformes Las ganancias y gastos de una Sub son incluidos en los EFC desde la fecha de adquisicin hasta la fecha en la cual la matriz finaliza el control de la sub. Moneda de presentacinSecciones 9 y 30 moneda de presentacin La moneda funcional de la entidad (clculo de moneda) es determinado de acuerdo con 30.230.5 pero se puede seleccionar cualquier moneda de presentacin Cuando un grupo tiene entidades individuales con diferentes monedas de presentacin Las ganancias, gastos y la posicin financiera de cada entidad son expresadas en una moneda comn para que los estados financieros consolidados puedan ser presentados.Secciones 9 y 30 conversin de las operaciones extranjeras Conversin de las operaciones extranjeras a la moneda de presentacin de los EFC convertir los activos y pasivos al valor de cierre de la fecha del informe; convertir ganancias y gastos a los valores de cambio a la fecha de las transacciones (se puede usar valor promedio si no hay diferencia significativa); y reconocer el cambio resultante de las diferencias de ORI si sub parcialmente adquirida asignada a PNC

Secciones 9 y 30 disposicin de la subsidiaria Ganancia o Prdida en disposicin de una Sub = Procedimiento con la disposicin de la Sub excepto IL de sus activos netos calculados a la perspectiva del grupo a la fecha de la disposicin (excluyendo las diferencias de cambio acumulativas que relacionan a la sub extranjera reconocida en el patrimonio de acuerdo con

Seccin 30 Conversin de la Moneda Extranjera La entidad deja de ser una Sub pero an mantiene inversin en la antigua Sub, cuenta para inversin: Instrumentos financieros; Asociaciones (si influencia significativa); Entidad controlada en conjunto (si control conjunto) IL de inversin a la fecha que la entidad termina de ser sub se refiere al costo del clculo inicial del activo financiero.

Seccin 9 EFS poltica para eleccin de cuenta Si se preparan los EFS descritos conforme a la NIIF para PYMES Cumplan con todos los requisitos de la NIIF para PYMES Cuenta para inversin de subsidiarias, asociadas y JCEs, ya sea:I. a menor costo por deterioro; oII. a VR puede elegir diferentes polticas para diferentes tipos (Por ej., Slo Asoc para VR)

Seccin 9 revelaciones de los EFS Si son preparados, EFS deben presentar: Estados Financieros separados Descripcin de mtodos utilizados para registrar las inversiones en subsidiarias, JCEs y asociadas Identificar los estados financieros consolidados u otro estado financiero bsico a los cuales estn relacionados.

Seccin 9 estados financieros combinados NIIF para PYMES no requiere presentacin de estados financieros combinados (CombFSs) CombFSs son un juego de estados financieros nicos de dos o ms entidades controladas por un nico inversor Si se preparan CombFSs descritos conforme a la NIIF para PYMES deben: Cumplir con todos los requisitos de NIIF para PYMES Similar a consolidacin, Por ej., eliminar transacciones y balances entre compaas relacionadas; igual fechas de reporte (al menos que no sea prctico); y polticas contables similares.

Seccin 9 Revelaciones de CombFSs Si se preparan, CombFSs deben revelar: hechos de los estados financieros combinados la razn por la cual son preparados. base para la combinacinCASO PRCTICO MATRICES Y SUBSIDIARIAS EN MONEDA LOCAL

Los balances de Comprobacin de las compaas Diamante, S.A. y Prisma, S.A. Matriz y subsidiaria respectivamente al 31 de diciembre de 2010, se presentan a continuacin en Quetzales.

Ca. DiamanteCa. Prisma

Cuentas, saldo deudor CajaDocumentos por cobrarInventario al 01-01-2010ComprasInversin en Acciones Ca. Prisma, SAActivo fijoDividendos PagadosGastos SumasCuentas de saldo acreedorDocumentos por pagarDocumentos por Cobrar DescontadosCapital en accionesGanancias no DistribuidasVentasDividendos Cobrados Ca. Prisma, S.A. Sumas 3,250.00 1,110.00 5,810.00 27,690.00 12,930.00 22,500.00 900.00 14,710.00 88,900.00

2,100.00 110.00 30,000.00 12,830.00 43,500.00 360.00 88,900.00

2,650.00 2,420.00 3,340.00 13,060.00

9,800.00 450.00 7,960.00 39,680.00

680.00

9,000.00 7,800.00 22,200.00

39,680.00

Informacin Suplementaria:

1. La inversin en Prisma, S.A. se lleva en los libros de Diamante, por el mtodo del costo.2. La particin del inters minoritario en Prisma, S.A. es del 20%3. La cuenta de Ganancias no Distribuidas de la Ca. Prisma, S.A. en la fecha de adquisicin de las acciones, mostraba un saldo de Q. 7,500.00 desde esa fecha hasta el 31 de diciembre de 2010 aumento en Q. 300.004. El saldo de la cuenta Documentos por cobrar en la compaa Diamante, S.A. incluye un documento a cargo de Prisma S.A. cuyo importe es de Q. 110.00, este documento fue descontado en un banco local.5. En el curso del periodo contable la Ca. Matriz vendi mercaderas a la subsidiaria por Q. 1,700.00 y la compaa matriz compr a la subsidiaria mercaderas por Q. 2,600.006. Los inventarios al 31 de diciembre de 2010 son: Ca. Matriz Q. 5,500.00 y Ca. Subsidiaria Q. 3,100.007. El inventario de la Ca. Matriz incluye un lote de mercaderas por valor de Q. 1,000.00 que costo Q. 860.00 a la subsidiaria. El inventario de la subsidiaria incluye un lote de mercaderas con valor de Q. 800.00 que cost a la Matriz Q. 770.008. Los inventarios al 31 de diciembre de 2009 incluyen recargos en la siguiente forma: Ca. Matriz Q. 100.00 y Ca. Subsidiaria Q. 80.00

Instrucciones:

Sobre la base de la informacin anterior prepare los papeles de trabajo necesarios para presentar los correspondientes estados financieros consolidados.

A continuacin se presentan las eliminaciones para elaborar Estados consolidados en forma de Cargos y Abono, NO CONSTITUYEN PARTIDAS DE DIARIO.

% Participacin: Dividendos Cobrados Ca. Prisma, S.A. Dividendos Pagados Ca. Prisma, S.A.

% Participacin: 360.00 * 100 = 80% 450.00

Eliminacin No. 1

Ca. Prisma, S.A

100%80%20%

Capital Q 9,000.00 Q 7,200.00 Q 1,800.00

Ganancias no Distribuidas

Fecha de Adquisicin Q 7,500.00 Q 6,000.00 Q 1,500.00

Valor en Libros Q 16,500.00 Q 13,200.00 Q 3,300.00

Inversin en Acciones Compaa Prisma, S.A. Q 12,930.00

Supervit por Consolidacin Q 270.00

INCISO 4

Eliminacin No. 2

Documentos Descontados Q 110.00

Documentos por Pagar Q 110.00

INCISO 4

Eliminacin No. 3


Documentos por Cobrar Q 110.00

INCISO 5

Eliminacin No. 4 Q 4,300.00

Ventas Q 4,300.00

Compras

INCISO 7

Eliminacin No. 5

Inventario II del Estado de Resultados Q 170.00

Inventario II del Balance General Q 170.00

(Q. 140.00 + Q. 30.00)

INCISO 8

Eliminacin No. 6

Ganancias No Distribuidas, Aumentos o

Disminuciones Q 100.00

Inventario I del Estado de Resultados Q 100.00

INCISO 8

Eliminacin No. 7

Ganancias No Distribuidas, saldo I de

Ca. Diamante Q 80.00

Inventario I Estado de Resultados Q 80.00

INCISO 8

Eliminacin No. 8

Dividendos cobrados Ca. Prisma Q 360.00

Dividendos Pagados Ca. Prisma Q 360.00

Clculo de la Minora del Estado de Resultados:

Ganancia de la Subsidiaria Q 940.00

(+)Recargo en el Inventario I de Ca Matriz Q 100.00

(-)Recargo en Inventario II de Ca Matriz Q 140.00

Ganancia neta de Subsidiaria Q 900.00

Q. 900.00 * 20%= Q. 180.00 Minora del Estado de Resultados

Aumentos Disminuciones: Q 300.00

(-) Q 100.00

Q 200.00 * 20% = Q 40.00

Clculo de la Minora del Balance General:

Capital de la subsidiaria Q 9,000.00

Gan. No Dist. Saldo II Subsidiaria Q 8,290.00

(-)Recargo en Inv. II Casa Matriz Q 140.00

Total Q 17,150.00

Q. 17,150.00 * 20% = Q. 3,430.00 Minora del Balance General

31

Compaa Diamante, S.A. (Matriz) y Ca Prisma, S.A. (Subsidiaria)

Hoja de Trabajo para la consolidacin de los Estados Financieros

Perodo del 1/enero/2010 al 31/diciembre/2010

Cifras en Quetzales

Compaa Matriz Ca. Subsidiaria Eliminaciones Minora Estados Consolidados

No.CuentasDeudor AcreedorDeudorAcreedor Debe Haber Deudor AcreedorDeudorAcreedor

1Estado de Resultados

2Ventas 43,500.00 22,200.00 4) 4,300.00 61,400.00

3Inventario I 5,810.00 3,340.00 6) 7) 180.00 8,970.00

4Compras 27,690.00 13,060.00 4) 4,300.00 36,450.00

5Inventario II 5,500.00 3,100.00 5) 170.00 8,430.00

6Div. Cobrados Ca Prisma 360.00 8) 360.00 -

7Gastos 14,710.00 7,960.00 22,670.00

8Minora 180.00 180.00

9Ganancia o Prdida 1,150.00 940.00 a) 4,830.00 4,480.00 - 180.00 1,560.00

10Sumas 49,360.00 49,360.00 25,300.00 25,300.00 69,830.00 69,830.00

11Estado de Ganancias No Dist.

12Saldo inicial Ca. Matriz 12,830.00 7) 80.00 12,750.00

13Saldo inicial Ca. Subsidiaria

Fecha de Adquisicin 7,500.00 1) 6,000.00 1,500.00 - -

14Aumentos o Disminuciones 300.00 6) 100.00 40.00 160.00

15Ganancia o Prdida 1,150.00 940.00 a) 4,830.00 4,480.00 - 180.00 1,560.00

16Dividen. Pagados Ca. Matriz 900.00 900.00

17Dividen. Pag. Ca. Subsidiaria 450.00 8) 360.00 90.00 -

18Saldo Final 13,080.00 8,290.00 b) 11,010.00 4,840.00 90.00 1,720.00 13,570.00

19Sumas 13,980.00 13,980.00 8,740.00 8,740.00 14,470.00 14,470.00

20Balance General

21Caja 3,250.00 2,650.00 5,900.00

22Documentos por Cobrar 1,110.00 2,420.00 3) 110.00 3,420.00

23Inversin en Acc. De Prisma 12,930.00 1) 13,200.00 (*) 270.00

24Inventarios 5,500.00 3,100.00 5) 170.00 8,430.00

25Activo Fijo 22,500.00 9,800.00 32,300.00

26Documentos por Pagar 2,100.00 680.00 3) 110.00 2) 110.00 2,780.00

27Documentos Descontados 110.00 2) 110.00 -

28Capital en Acciones Matriz 30,000.00 30,000.00

29Capital en Acc. Subsidiarias 9,000.00 1) 7,200.00 1,800.00 -

30Ganancias No Distribuidas 13,080.00 8,290.00 b) 11,010.00 9) 4,840.00 90.00 1,720.00 13,570.00

31Minora 18,430.00 18,430.00 90.00 3,520.00 3,430.00

32Sumas 45,290.00 45,290.00 17,970.00 17,970.00 50,050.00 50,050.00

1) Eliminacin de Valor en Libros de la Inversin en Acciones Prisma, S.A. 8) Eliminacin de dividendos cobrados entre compaas

2) y 3) Eliminacin de documentos por cobrar y pagar entre compaas (*) supervit por Consolidacin

4) Eliminacin de compras y ventas entre compaas

5) Eliminacin de recargos en el inventario final

6) y 7) Eliminacin de Inventarios y Ganancias No Distribuidas

Cas. Diamante, S.A. y Prisma, S.A.

Estado de Resultados Consolidado

Del 1/enero/2010 al 31/diciembre/2010

(Cifras expresadas en Quetzales)

Ventas 61,400.00

Costo de lo vendido

Inventario Inicial 8,970.00

(+)Compras 36,450.00

Mercadera disponible para la venta 45,420.00

(-)Inventario Final 8,430.00 36,900.00

Margen bruto en ventas 24,410.00

(-)Gastos de Operacin

Gastos de Operacin 22,670.00

Ganancia en operacin 1,740.00

(-)Minora 180.00

Ganancia Consolidada 1,560.00


Balance General Consolidado

Al 31/diciembre/2010


Activo

NO CORRIENTE

Propiedad, Planta y Equipo 32,300.00

CORRIENTE

Caja 5,900.00

Documentos por Cobrar 3,420.00

Inventario de Mercadera 8,430.00 17,750.00

Suma de Activo . 50,050.00

Capital

Capital Compaa Diamante 30,000.00

Supervit por Consolidacin 270.00

Ganancias NoDistribuidas 13,570.00 43,840.00

Participacin de la Minora 3,430.00

Pasivo

Corriente

Documentos por Pagar 2,780.00

Suma del Pasivo. 2,780.00

Suma de Pasivo y Capital 50,050.00


Estado de Utilidades Retenidas Consolidado



Saldo I de Ganancias No Distribuidas

De la Ca. Matriz 12,750.00

(+)Aumento Disminucin 160.00

(+)Ganancia Consolidada del Ejercicio 1,560.00 14,470.00

(-)Dividendos Pagados Ca. Matriz 900.00

Saldo Final de Ganancias No Dist. 13,570.00

MATRICES Y SUBSIDIARIAS EN MONEDA EXTRANJERA

Operaciones CambiariasSe desarrollan, debido a la necesidad de cada pas de utilizar bienes o servicios, que ellos mismos no producen, obligndose de esta forma a realizar transacciones comerciales entre s.Dichas operaciones se desarrollan al valor que la moneda objeto de transaccin tiene, como un ejemplo la cantidad de quetzales a desembolsar para adquirir la moneda del pas con que se efecta la transaccin.Las operaciones de cambio, o cambiarias, estn comprendidas dentro del denominado mercado perfecto, debido a la funcin clara de la oferta y la demanda, dando lugar a que esta ley determine el precio o TASA DE CAMBIO, para todas las monedas alrededor del mundo, y as si la demanda es mayor que la oferta el precio se incrementa y por el contrario si la oferta se incrementa el precio disminuye.

Importancia de las operaciones cambiariasDebido a que la industria nacional requiere la importacin de materia prima de los pases en donde la misma se produce, el gobierno puede efectuar los pagos por prstamos adquiridos, tambin los accionistas colocan su capital y los exportadores al vender su producto efectan operaciones de canje de moneda nacional por la del pas donde se efecta la transaccin, y ac precisamente se encuentra la importancia de las operaciones cambiarias mantener relaciones comerciales y financieras entre pases de manera armoniosa.

Tipos de cambio comprador-vendedorCuando se efectan operaciones ser necesario comprar o vender las divisas necesarias, actividad que en Guatemala se encuentra regulada por la Junta Monetaria. Las mismas pueden comprarse o venderse en el sistema bancario nacional, y de acuerdo a las tasas estipuladas por los Bancos.Cuando se habla de tipo de cambio comprador se refiere a la compra que el banco hace de las divisas, y de la misma forma cuando se habla de tipo de cambio vendedor se refiere a la tasa de cambio que el banco utiliza para la venta de las divisas.

Consolidacin de subsidiarias extranjerasSi se pretende consolidar una subsidiaria extranjera, deben satisfacerse los siguientes requisitos:1. La matriz debe controlar ms de un 50% de las acciones con derecho a voto de la subsidiaria.2. La intencin de controlar debe ser permanente.3. El control debe permanecer en manos de los accionistas mayoritarios.

En el caso de una subsidiaria extranjera, otro factor a considerar son las prcticas gubernamentales del pas en que esta se halla domiciliada. Una empresa con una sucursal en un pas extranjero o que tiene una participacin en el patrimonio de una empresa extranjera debe convertir los estados financieros expresados en la moneda extranjera a la de la entidad nacional antes de que dichos estados financieros puedan combinarse o consolidarse.

Conversin de estados financieros de la subsidiaria a moneda de la compaa matrizEl fin de la conversin de los estados financieros locales a moneda extranjera, es proveer informacin que sea generalmente compatible con los efectos econmicos esperados de una tasa de cambio en los flujos de efectivos y patrimonio de una empresa y reflejar en los estados financieros consolidados el resultado financiero y las relaciones de las entidades individuales consolidadas, medidas estas en sus monedas funcionales, de conformidad con principios de Contabilidad Generalmente Aceptados.

El FASB-52 (Principios de Contabilidad Generalmente Aceptados emitidos para Estados Unidos de Norteamrica), al respecto de la conversin de estados financieros indica: Los objetivos de la conversin de estados financieros son medir y expresar las cifras en dlares de conformidad con principios de contabilidad generalmente aceptados, en el pas de referencia con el fin de:

Reconocer efectos econmicos reales. Comparabilidad internacional. Anlisis e interpretacin correcta.

La importancia del FASB-52, es que provee de informacin a los inversionistas extranjeros para efectos de: Conocer en su moneda la situacin de la subsidiaria. Estar en disponibilidad de consolidar o aplicar mtodo de participacin. Eliminar principios de contabilidad no aceptados en su pas e incluir los aplicables.

Por lo tanto el FASB-52 considera a una entidad extranjera como una entidad de negocios separada, que genera sus ingresos en su entorno econmico, legal y poltico local, y opina que el rendimiento operativo y la posicin financiera de la entidad extranjera se miden mejor si sus cuentas se expresan en la moneda en la cual lleva a cabo principalmente sus operaciones y consume sus fondos, es decir, su moneda funcional.

TERMINOLOGIA APLICABLE

Entidades en extranjero: Una subsidiaria, compaa asociada o sucursal cuyas actividades se basan o realizan en un pas distinto al de la matriz. En funcin de sus caractersticas financieras y de operacin, la entidad con operaciones en el extranjero puede clasificarse en alguno de los siguientes grupos: ENTIDAD EXTRANJERA: Se considera as a la que realiza operaciones en el extranjero, cuando sus actividades normales no forman parte de la compaa matriz. PARTE INTEGRANTE: Las operaciones de la empresa son principalmente con sus partes relacionadas en el extranjero, es decir sus ventas, financiamiento, etc. Originan activos o pasivos en moneda extranjera.

Tipo de cambio a utilizarse para conversinEl cuadro nmero 1, que se presenta seguidamente, es provedo por el FASB-52, para identificar las tasas que deben utilizarse en la conversin:

TIPO DE CONVERSIN De Cierre Histrico ACTIVOSEfectivo XInversiones temporalesAl costo XValor de mercado XCuentas por cobrar XProvisin para cuentas incobrables XInventariosAl costo XPrecio de venta XPrecio de contrato XGastos pagados por anticipado XDepsitos reembolsables XAdelantos a subsidiarias no consolidadas XPropiedad, planta y equipo XDepreciacin acumulada XPatentes y marcas XDerecho de llave XOtros activos intangibles XPASIVOS Cuentas y documentos por pagar XGastos acumulados por pagar XDepsitos reembolsables XIntereses diferidos XPrstamos, bonos y otras deudas a LP XPrimas y descuentos no amortizadossobre bonos y documentos por pagar XCapital y reservas de capital XUtilidades Retenidas X

Simbologa tipos de cambio:H = HistricoM = MedioCa= Corriente ao anteriorC = Corriente ao actualR = Recproco

Determinacin del tipo de entidadEn la realidad es difcil con algunos tipos de entidades, con actividades en el extranjero que pueda clasificarse de manera pura como entidad extranjera o parte integrante, de esta forma la NIC-21 en su prrafo 16 establece las circunstancias a evaluar: Los costos por mano de obra, materiales y otros relacionados con los artculos producidos por la operacin en el extranjero, son principalmente costos locales, o depende la operacin en el extranjero de los productos y servicios obtenidos bsicamente del pas en que se encuentra la matriz Existe poca interrelacin entre las actividades diarias de la operacin en el extranjero y las de la matriz, o representan las transacciones inter compaas con la matriz una alta proporcin de las actividades diarias de la operacin en el extranjero Las actividades diarias de la operacin, en el extranjero son financiadas principalmente por medio de sus propias operaciones por crditos locales, o dependen principalmente del financiamiento otorgado por la matriz En el mercado de la operacin en el extranjero se encuentra principalmente fuera del pas en que se encuentra la matriz o dentro de el Existe algn otro factor que indique que el flujo de caja de la matriz est aislado de las actividades diarias de la operacin en el extranjero, o por el contrario est afectado en forma directa por ellas

Reglas de presentacinEl prrafo nmero 37 de la NIC-21, establece las reglas principales de presentacin aplicables:Se harn las siguientes revelaciones con respecto a la conversin de los estados financieros de operaciones en el extranjero para su incorporacin a los estados financieros de la empresa que presenta el informe:

El mtodo que se us. La diferencia neta en cambios, en el periodo que se llev al capital contable, como resultado de aplicar los procedimientos 32-33 (entidades extranjeras). La diferencia neta en cambios, en el periodo que se llev a resultados como consecuencia de aplicar los procedimientos del prrafo 34 (parte integrante). Y El procedimiento que se seleccion (Tipos de cierre promedio) para convertir los estados de resultados de entidades extranjeras.

ASPECTOS LEGALESSociedades constituidas en el extranjeroLa actividad de los comerciantes extranjeros, que actan en Guatemala est regulada por el Cdigo de Comercio, en su artculo 8, el cual dice: Los extranjeros podrn ejercer el comercio y representar a personas jurdicas, cuando hayan obtenido su inscripcin de conformidad con las disposiciones del presente cdigo. En estos casos, tendrn los mismos derechos y obligaciones que los guatemaltecos, salvo casos determinados en leyes especiales.Especficamente, el captulo IX trata acerca de las Sociedades Constituidas en el Extranjero, definindolas el artculo 213 como: Las sociedades constituidas en el extranjero que tengan en el territorio de la repblica la sede de su administracin o el objeto principal de la empresa, estn sujetas, incluso en lo que se refiere a los requisitos de validez, de la escritura constitutiva, a todas las disposiciones de este Cdigo. La forma del documento de constitucin se regir por las leyes de su pas de origen.En el mbito fiscal, la ley de ISR, grava las utilidades de estas compaas, de acuerdo a lo indicado en el artculo 4to. que indica: Se considera renta de fuente guatemalteca todo ingreso que haya sido generado por capitales, bienes, servicios y derechos de cualquier naturaleza invertidos o utilizados en el pas, o que tengan su origen en actividades de cualquier ndole desarrolladas en Guatemala, incluyendo ganancias cambiarias, cualquiera que sea la nacionalidad, domicilio o residencia de las personas que intervengan en las operaciones y el lugar de celebracin de los contratos.Tambin en el artculo 38, literal Z, se indica lo siguiente sobre la renta imponible: Las prdidas cambiarias provenientes de las compras de divisas para operaciones destinadas a la generacin de rentas gravadas.

Sociedades guatemaltecas con operaciones en el extranjero

Las actividades de sociedades guatemaltecas con operaciones en el extranjero no estn reguladas de forma especfica en el Cdigo de Comercio. En cuanto a la Ley del impuesto sobre la Renta, en su artculo 5, inciso g), entiende como renta de fuente guatemalteca: las rentas obtenidas por agencias, sucursales, agentes de compra, representantes y otros intermediarios de empresas extranjeras domiciliadas o no en Guatemala, as como las comisiones obtenidas por tales agencias o representantes, por las operaciones hechas en el pas, o por la contratacin de servicios de cualquier naturaleza.Lo relativo al tema de Moneda Extranjera, est indicado en la NIC 21Efectos de las Variaciones en las tasas de cambio de la Moneda Extranjera, en donde adems de lo mencionado en el presente captulo sobre presentacin y determinacin del tipo de entidad, se habla sobre el registro inicial, las transacciones en moneda extranjera, los estados financieros de operaciones en el exterior; entre otras cosas.

Operaciones en el extranjero y cambio extranjero:

Los dos temas principales concernientes a las operaciones en el extranjero son:

1. La conversin de estados financieros expresados en moneda extranjera, para presentar estados consolidados o combinados, o para informes de acuerdo con el mtodo de participacin (consolidacin de una sola lnea)2. La contabilizacin y exposicin de transacciones en moneda extranjera, incluyendo entre estas a los Contratos adelantados de Divisas.

Los Principios de Contabilidad Generalmente Aceptados para las operaciones en el extranjero y las transacciones en moneda extranjera se encuentran en:

Conversin de Moneda ExtranjeraLos puntos ms importantes de FAS 52 pueden resumirse como sigue:1. Los Estados Financieros en moneda extranjera deben confirmar o estar de acuerdo con los Principios de Contabilidad (P.C.G.A.) antes de ser convertidos.2. Los activos, los pasivos y las operaciones de la entidad deben basarse en la moneda funcional de la entidad. La moneda funcional de una entidad es el signo monetario de la economa en que la entidad principalmente opera.3. Se utiliza el tipo de cambio corriente para la conversin corriente a la moneda de la matriz, de los activos y pasivos de una entidad extranjera denominada en su moneda funcional. Se utiliza el promedio ponderado de los tipos de cambio existentes en el periodo para la conversin a la moneda de la matriz de los ingresos, gastos, ganancias y prdidas de la entidad extranjera denominados en su moneda funcional. Se utiliza el tipo de cambio corriente para convertir los cambios en la situacin financiera que no constituyen parte integrante del Estado de Resultados; los cambios que son integrantes del Estado se convierten al promedio ponderado de los tipos de cambio del periodo.4. La ganancia o la prdida por conversin corriente de estados financieros denominados en moneda extranjera no se incluyen en el estado de resultados, sino que se incluyen en una cuenta de ajuste de capital contable.5. El saldo acumulado en el capital contable por ganancia o prdida en conversiones corrientes se realiza al vencerse o completarse sustancialmente la liquidacin de la inversin en la entidad extranjera.6. Deben convertirse histricamente a la moneda de la matriz los Estados Financieros de cualquier entidad extranjera que opere en un pas cuya tasa acumulada de inflacin por los ltimos tres (3) aos sea sustancialmente de 100% o ms (altamente inflacionaria)

Conversin Histrica a la Moneda FuncionalLa conversin histrica de acuerdo a las pautas del FAS 52 produce los mismos resultados que se habran obtenido si las cuentas o registros de la entidad extranjera se hubieran obtenido si las cuentas o registros de la entidad extranjera se hubieran obtenido en la moneda funcional. El proceso de conversin histrica requerido por el FAS 52 es igual al requerido por el FAS 8, excepto por los Impuestos sobre la Renta Diferidos y los costos Diferidos de adquisicin de Plizas de Seguros de Vida. Por consiguiente, las ganancias o prdidas por conversin resultantes de este proceso se incluyen en el estado de resultados del perodo.

Los ingresos y los gastos se convierten al tipo de cambio promedio para el perodo, exceptuando aquellos gastos relacionados con activos o pasivos que se convierten al tipo de cambio histrico o corriente.

CASO PRCTICO DE MATRICES Y SUBSIDIARIAS EN MONEDA EXTRANJERA

Se presentan seguidamente los balances de comprobacin de las sociedades Guatelinda, S.A. (Matriz), y Chiquimula, S.A. (Subsidiaria), al 31 de diciembre de 2010.

Cuentas DeudorasCa. Guatelinda QuetzalesCa. Chiquimula US $

Caja 39,200.00 147,300.00

Cuentas por Cobrar 45,800.00 25,000.00

Documentos por Cobrar 63,200.00 12,000.00

Anticipo Chiquimula, S.A. 70,800.00

Inventarios 31,200.00 39,960.00

Inversin en acciones Chiquimula 600,000.00

Inversin en bonos Chiquimula, S.A.

(Valor nominal Q. 150,000.00) 180,000.00

Terrenos 83,000.00 75,000.00

Dividendos Pagados 5,800.00 5,400.00

Compras 264,000.00 65,000.00

Gastos 126,000.00 45,500.00

Total de Cuentas Deudoras 1,509,000.00 415,160.00

Cuentas AcreedorasCa. Guatelinda QuetzalesCa. Chiquimula US $

Cuentas por Pagar 32,220.00 9,900.00

Anticipo Guatelinda S.A. 12,000.00

Capital en Acciones Ordinarias 825,072.00 64,800.00

Ganancias no Distribuidas 112,092.00 54,000.00

Ventas 450,000.00 178,400.00

Dividendos Cobrados Chiquimula 27,216.00

Bonos emitidos por Pagar 60,000.00

Prima sobre bonos por pagar 18,060.00

Documentos por cobrar descontados 50,400.00

Documentos por Pagar 12,000.00 18,000.00

Total de Cuentas Acreedoras 1,509,000.00 415,160.00

A continuacin se muestran los diferentes tipos de cambio vigentes en las fechas que se indican:

FechasEventosQuetzales por Dlar

01/01/2004 5.00

01/07/2005Se compraron terrenos por US $ 60,000.00 5.50

30/06/2008 8.00

30/06/2009 7.80

30/06/2010Se compraron mas terrenos y pagaron dividendos 7.68

Tipo de Cambio Promedio en el 2007 7.70

Informacin Adicional:1. El 1. De enero de 2004, la Ca. Guatelinda, S.A. adquiri cierto porcentaje de acciones de la Ca. Chiquimula, S.A., ubicada en los Estados Unidos de Norte Amrica, cuando el Capital era de US$ 64,800.00, y las ganancias no distribuidas ascendan a US$ 60,000.002. Los inventarios de mercaderas al 31 de diciembre de 2010 eran los siguientes:Ca. MatrizQ. 63,300.00Ca. SubsidiariaUS$ 30,500.00

3. Durante el perodo contable, la Ca. Matriz hizo ventas a la Ca. Subsidiaria por US$ 10,000.00; as mismo, la Ca. Subsidiaria vendi a la Ca. Matriz US$ 6,400.00. Todas las ventas realizadas incluyen un recargo equivalente a sus respectivos porcentajes de ganancia bruta. El 20% de las mercaderas as vendidas, permanecen en los inventarios finales correspondientes.4. De las ventas efectuadas entre compaas, estn pendientes de cobro y pago US$ 6,000.005. Los recargos en los inventarios al 1 de enero de 2010, fueron los siguientes:Ca. MatrizQ. 2,400.00Ca. SubsidiariaUS$ 350.006. El saldo de la cuenta Documentos por Cobrar en los registros de la Ca Matriz, incluye un documento a cargo de la Ca. Subsidiaria por US$ 8,000.00. Este documento fue descontado por la Ca. Matriz en un banco local.

Sobre la base de la informacin anterior, se pide:

Convertir el Balance de Saldos de la Ca. Subsidiaria a la moneda de la Ca. Matriz. Elaborar la hoja de trabajo correspondiente y consolidar los estados financieros correspondiente, aplicando el mtodo respectivo0.

Ca. Chiquimula, S.A.

Conversin del Balance de Saldos a moneda de la Casa Central


Saldos US$Saldos en Q.

No.CuentasDebeHaberTipo de CambioDebeHaber

1Caja 147,300.00 C 7.68 1,131,264.00

2Cuentas por Cobrar 25,000.00 C 7.68 192,000.00

3Documentos por Cobrar 12,000.00 C 7.68 92,160.00

4Inventario Inicial 39,960.00 Ca 7.80 311,688.00

5Terrenos 1 60,000.00 01/01/2004 5.50 330,000.00

6Terrenos 2 15,000.00 30/06/2010 7.68 115,200.00

7Dividendos Pagados 5,400.00 C 7.68 41,472.00

8Compras 65,000.00 M 7.70 500,500.00

9Gastos 45,500.00 M 7.70 350,350.00

10Cuentas por Pagar 9,900.00 C 7.68 76,032.00

11Anticipo Tacan, S.A. 12,000.00 C 7.68 92,160.00

12Capital en Acciones 64,800.00 H 5.00 324,000.00

13Ganancias no Distribuidas 54,000.00 Ca 7.80 421,200.00

14Ventas 178,400.00 M 7.70 1,373,680.00

15Bonos emitidos por Pagar 60,000.00 C 7.68 460,800.00

16Prima s/Bonos emitidos por Pagar 18,060.00 C 7.68 138,701.00

17Documentos por Pagar 18,000.00 C 7.68 138,240.00

18Sumas 415,160.00 415,160.00 3,064,634.00 3,024,813.00

19Ganancia en Conversin 39,821.00

20Total 3,064,634.00 3,064,634.00

21Inventario Final 30,500.00 C 7.68 234,240.00

Ahora se determina los porcentajes de Ganancia Bruta en Ventas, para saber los respectivos Recargos.

Ca. Guatelinda (Casa Matriz)

Ventas Q 450,000.00

Costo de Ventas

Inventario Inicial Q 31,200.00

Compras Q 264,000.00

Mercadera Disponible Q 295,200.00

Inventario Final Q 63,300.00 Q 231,900.00

Ganancia Bruta en Ventas Q 218,100.00

% de Ganancia Bruta = Ganancia Bruta en Ventas * 100

Ventas

% de Ganancia Bruta = Q. 218,100.00* 100 = 48.47%

. Q. 450,000.00

Ca. Chiquimula (Subsidiaria)

Ventas Q 1,373,680.00

Costo de Ventas

Inventario Inicial Q 311,688.00

Compras Q 500,500.00

Mercadera Disponible Q 812,188.00

Inventario Final Q 234,240.00 Q 577,948.00

Ganancia Bruta en Ventas Q 795,732.00

% de Ganancia Bruta = Q. 795,732.00* 100 = 57.93%

. Q. 1,373,680.00

Venta de Ca. Matriz: US$ 10,000.00 * 7.70 = Q. 77,000.00

Q. 77,000.00 * 20% = Q. 15,400.00 = Q. 10,372.47 * 48.47% = Q. 5,027.53

1.4847

Recargo de Inventario Final que hizo la Casa Central Q. 5,027.53

Venta de Ca subsidiaria: US$ 6,400.00 * 7.70 = Q. 49,280.00

Q. 49,280.00 * 20% = Q. 9,856.00 = 6,240.74 - 57.93% = Q. 3,615.26

1.5793

Recargo en el Inventario Final que hizo la Subsidiaria: Q. 3,615.26

Q. 5,027.53

(+) Q. 3,615.23

Q. 8,642.79Recargo Recprocos en Inv. Final

Ahora obtenemos el % de participacin:

Dividendos Cobrados Chiquimula, S.A. * 100

Dividendos Pagados

Q. 27,216.00 * 100 = 65.625%

Q. 41,472.00

Participacin de Ca. Guatelinda

En Ca Chiquimula

100%62.625.%34.375%.

Capital Q 324,000.00 Q 212,625.00 Q 111,375.00

Gan. No Distribuidas (fecha Adqui.) Q 300,000.00 Q 196,875.00 Q 103,125.00


Inversin en Acciones Ca. Chiquimula, S.A. Q 600,000.00

Crdito Mercantil por consolidacin Q (190,500.00)

Clculo de la Minora en el Estado de Resultados:

Ganancia del Ejercicio de la Subsidiaria Q 485,203.00

(+)Recargo en Inv. Inicial Ca. Matriz Q 2,400.00

(-)Recargo en Inv. Final Ca. Matriz Q (3,615.26)

Ganancia Neta de Subsidiaria Q 483,987.74

Q. 483,987.74 * 34.375% = Q. 166,370.79

Clculo de la Minora en el Balance General:

Capital de la Ca. Subsidiaria Q 324,000.00

(+)Gan. No Distribuidas, saldo II Subsid. Q 864,931.00

(-)Recargo en Inventario II Ca. Matriz Q (3,615.26)

Q 1,185,315.74

Q. 1,185,315.74 * 34.375% = Q. 407,452.29

NOTA:

El Recargo en Inventario Inicial Final Ca Matriz, indica la cantidad recargada por la Ca.

Subsidiaria en la mercadera que vendi a la Ca. Matriz; algunos Contadores Pblicos y

Auditores tambin le llaman Recargo en Inventario Inicial Final que hizo la Subsidiaria.

Compaa Diamante, S.A. (Matriz) y Ca Prisma, S.A. (Subsidiaria)

Hoja de Trabajo para la consolidacin de los Estados Financieros

Perodo del 1/enero/2010 al 31/diciembre/2010

Cifras en Quetzales

Compaa Matriz Ca. Subsidiaria Eliminaciones Minora Estados Consolidados

No.Cuentas DeudorAcreedor DeudorAcreedor Debe Haber DeudorAcreedorDeudorAcreedor

1Estado de Resultados

2Ventas 450,000.00 1,373,680.00 1) 126,280.00 1,697,400.00

3Inventario I 31,200.00 311,688.00 2)3) 5,130.00 337,758.00

4Compras 264,000.00 500,500.00 1) 126,280.00 638,220.00

5Inventario II 63,300.00 234,240.00 4)5) 8,642.79 288,897.21

6Div. Cobrados Ca. Chiq. 27,216.00 6) 27,126.00

7Gastos 126,000.00 350,350.00 476,350.00

8Minora 166,370.75 166,370.79

9Ganancia o Prdida 119,316.00 445,382.00 162,138.79 131,410.00 166,370.75 367,598.42

10Sumas 540,516.00 540,516.00 1,607,920.00 1,607,920.00 1,986,297.21 1,986,297.21

11Estado de Gans. No Dist.

12Saldo inicial Ca. Matriz 112,092.00 3) 2,730.00 109,362.00

13Saldo inicial Ca. Subsidiaria

Fecha de Adquisicin 300,000.00 7) 196,875.00 103,125.00

14Aumentos o Disminuciones 121,200.00 2) 2,400.00 40,837.00 77,962.50

15Ganancia o Prdida 119,316.00 445,382.00 162,138.79 131,410.00 166,370.79 367,598.42

16Div. Pagados Ca. Matriz 5,800.00 5,800.00

17Div. Pag. Ca. Subsidiaria 41,472.00 6) 27,216.00 14,256.00

18Saldo Final 225,608.00 825,110.00 364,143.79 158,626.00 14,256.00 310,333.29 549,122.92

19Sumas 231,408.00 231,408.00 866,582.00 866,582.00 554,922.92 554,922.92

20Balance General

21Caja 39,200.00 1,131,264.00 1,170,464.00

22Cuentas por Cobrar 45,800.00 192,000.00 8) 46,080.00 191,720.00

23Documentos por Cobrar 63,200.00 92,160.00 9) 61,440.00 93,920.00

24Inversin en Acc. De Chiq. 600,000.00 7) 409,500.00 190,500.00

25Inversin en Bonos Chiqui. 180,000.00 10) 180,000.00

26Inventarios 63,300.00 234,240.00 4)5) 8,642.79 288,897.21

27Anticipos a Chiquimula, S.A. 70,800.00 11) 70,800.00

28Terrenos 83,000.00 445,200.00 528,200.00

29Cuentas por Pagar 32,220.00 76,032.00 8) 46,080.00 62,172.00

30Anticipos a Guatelinda, S.A. 92,160.00 11) 92,160.00

31Documentos por Pagar 12,000.00 138,240.00 9) 61,440.00 9) 61,440.00 150,240.00

32Documentos Descontados 50,400.00 9) 61,440.00 9) 11,040.00

33Bonos por Pagar 460,800.00 10) 150,000.00 310,800.00

34Primas por Pagar 138,701.00 10) 30,000.00 108,701.00

35Capital de Ca. Matriz 825,072.00 825,072.00

36Capital de Ca. Subsidiarias 324,000.00 7) 212,625.00 111,375.00

37Ganancias No Distribuidas 225,608.00 825,110.00 364,143.79 158,626.00 14,256.00 310,333.29 549,122.92

38Minora 14,256.00 421,708.29 407,452.29

39Ganancia en Conversin 39,821.00 9) 11,040.00 11) 21,360.00 50,141.00

40Sumas 1,145,300.00 1,145,300.00 2,094,864.00 2,094,864.00 1,028,928.79 1,028,928.79 2,463,701.21 2,463,701.21

Mtodo del Costo

1) Eliminacin de compras y ventas entre compaas8) Eliminacin de cuentas por cobrar y pagar entre compaas

2) y 3) Eliminacin de recargos en inventarios iniciales 9) Eliminacin de documentos por pagar y cobrar entre compaas

4) y 5) Eliminacin de recargos en inventarios finales 10) Eliminacin de inversin en bonos

6) Eliminacin de dividendos cobrados entre compaas 11) Eliminacin de los anticipos

7) Eliminacin de valor en libros de las accs. Ca. Chiquimula, S.A. en la fecha de adquisicin

Cas. Guatelinda, (Matriz) y Chiquimula, (Subsidiaria)

Estado de Resultados Consolidado

Del 1/enero/2010 al 31/diciembre/2010


Ventas 1,697,400.00

Costo de lo vendido

Inventario Inicial 337,758.00

(+)Compras 638,220.00

Mercadera disponible para la venta 975,978.00

(-)Inventario Final 288,897.21 687,080.70

Margen bruto en ventas 1,010,319.21

(-)Gastos de Operacin

Gastos 476,350.00

Ganancia en operacin 533,969.21

(-)Minora 166,370.79

Ganancia Consolidada 367,598.42


Estado de Utilidades Retenidas Consolidado



Saldo I de Ganancias No Distribuidas 109,362.00

(+)Aumentos 77,962.50

(+)Ganancia Consolidada 367,598.42

(-)Dividendos Pagados 5,800.00

Saldo Final de Utilidades Retenidas 549,122.92


Balance General Consolidado



Activo

CORRIENTE

Caja 1,170,464.00

Cuentas por Cobrar 191,720.00

Documentos por Cobrar 93,920.00

Inventarios 288,897.21 1,745,001.21

NO CORRIENTE

Terrenos 528,200.00

Crdito Mercantil por Consolidacin 190,500.00

Suma de Activo . 2,463,701.21

Capital

Capital Compaa Matriz 825,072.00

Ganancias No Distribuidas 549,122.92 1,374,194.92

Participacin de la Minora 407,452.29

Ganancia en Conversin 50,141.00

Pasivo

CORRIENTE

Cuentas por Pagar 62,172.00

Documentos por Pagar 150,240.00 212,412.00

NO CORRIENTE

Bono por Pagar 310,800.00

Prima sobre bonos por pagar 108,701.00 419,501.00

Suma del Pasivo . 631,913.00

Suma de Pasivo y Capital 2,463,701.21

MATRICES Y SUBSIDIARIAS(GLOSARIO DE TRMINOS)

Casa MatrizSe entiende por casa matriz, a aquella empresa que posee el total o la mayora de las de una o ms empresas, lo cual le permite tener el control administrativo, financiero y operativo, por la participacin que tienen en las mismas.

SubsidiariaEs una empresa controlada por otra que se denomina Casa Matriz, quien es la propietaria de ms del 50% ms una accin con derecho a voto del total de las acciones de la empresa sino la totalidad.

Acciones(Acciones de Capital). En las sociedades de capital, la participacin de sus socios se representa mediante ttulos negociables llamados acciones, de las que existen diferentes clases, las ordinarias o comunes y las preferenciales o privilegiadas, por lo que respecta a dividendos, votos, etc.

CapitalEn el sentido contable, el capital es sinnimo de valor neto, y se mide por el exceso de los activos sobre los pasivos. Esto es cierto, prescindiendo de la forma de organizacin del negocio. En los casos de propiedad nica, el capital est representado por la cuenta o cuentas que sealan la responsabilidad del propietario hacia el negocio; en una sociedad, por la suma de las cuentas de los socios; y en una corporacin, por la suma de las distintas cuentas de capital, supervit y utilidades no distribuidas. En los negocios, se hace una distincin entre el capital circulante y el capital fijo.

ContingenciaDe acuerdo a la Comisin de Principios de Contabilidad generalmente aceptados ( Boletn C-12), en el curso normal de sus operaciones toda empresa lleva a cabo una multitud de transacciones o se ve afectada por eventos econmicos externos, sobre los que existe incertidumbre en mayor o menor grado, en cuanto a su resultado final.

Costo de adquisicinEl costo de adquisicin de un bien de uso representa el sacrificio econmico para adquirir el bien y ponerlo en condiciones de ser utilizado en la actividad.

DivisaEs el dinero en moneda de otros pases en depsitos bancarios

Estados Financieros ConsolidadosEstados financieros que resultan de combinar estados financieros de las compaas matriz y sus subsidiarias

Patrimonio netoEs la diferencia entre el Activo y el Pasivo, y representa el monto del que son dueo los socios si se vendieran todas las propiedades de la empresa y se pagaran todas las deudas.

EJERCICIO PRCTICO MATRICES Y SUBSIDIARIAS EN MONEDA LOCAL

Los balances de Comprobacin de las compaas Oro, S.A. y Plata, S.A. Matriz y subsidiaria respectivamente al 31 de diciembre de 2010, se presentan a continuacin en Quetzales.

Ca. OroCa. Plata

Cuentas, saldo deudor CajaDocumentos por cobrarInventario al 01-01-2010ComprasInversin en Acciones Ca. Plata, SAActivo fijoDividendos PagadosGastos SumasCuentas de saldo acreedorDocumentos por pagarDocumentos por Cobrar DescontadosCapital en accionesGanancias no DistribuidasVentasDividendos Cobrados Ca. Plata, S.A. Sumas 3,500.00 1,110.00 5,810.00 27,690.00 12,000.00 22,500.00 700.00 14,710.00 88,020.00

2,220.00 110.00 30,000.00 11,830.00 43,500.00 360.00 88,020.00

2,500.00 2,570.00 3,340.00 13,060.00

9,800.00 450.00 7,960.00 39,680.00

680.00

9,000.00 7,800.00 22,200.00

39,680.00

Informacin Suplementaria:

1. La inversin en Prisma, S.A. se lleva en los libros de Oro, por el mtodo del costo.2. La particin del inters minoritario en Plata, S.A. es del 20%3. La cuenta de Ganancias no Distribuidas de la Ca. Plata, S.A. en la fecha de adquisicin de las acciones, mostraba un saldo de Q. 6,500.00 desde esa fecha hasta el 31 de diciembre de 2010 aumento en Q. 600.004. El saldo de la cuenta Documentos por cobrar en la compaa Oro, S.A. incluye un documento a cargo de Plata S.A. cuyo importe es de Q. 210.00, este documento fue descontado en un banco local.5. En el curso del periodo contable la Ca. Matriz vendi mercaderas a la subsidiaria por Q. 1,500.00 y la compaa matriz compr a la subsidiaria mercaderas por Q. 2,300.006. Los inventarios al 31 de diciembre de 2010 son: Ca. Matriz Q. 5,500.00 y Ca. Subsidiaria Q. 3,100.007. El inventario de la Ca. Matriz incluye un lote de mercaderas por valor de Q. 1,000.00 que costo Q. 860.00 a la subsidiaria. El inventario de la subsidiaria incluye un lote de mercaderas con valor de Q. 800.00 que cost a la Matriz Q. 770.008. Los inventarios al 31 de diciembre de 2009 incluyen recargos en la siguiente forma: Ca. Matriz Q. 100.00 y Ca. Subsidiaria Q. 80.00

Instrucciones:

Sobre la base de la informacin anterior prepare los papeles de trabajo necesarios para presentar los correspondientes estados financieros consolidados.

A continuacin se presentan las eliminaciones para elaborar Estados consolidados en forma de Cargos y Abono, NO CONSTITUYEN PARTIDAS DE DIARIO.

% Participacin: Dividendos Cobrados Ca. Plata, S.A. Dividendos Pagados Ca. Plata, S.A.

% Participacin: 360.00 * 100 = 80% 450.00

Eliminacin No. 1

Ca. Plata, S.A

100%80%20%

Capital Q 9,000.00 Q 7,200.00 Q 1,800.00

Ganancias no Distribuidas Saldo I

Fecha de Adquisicin Q 6,500.00 Q 5,200.00 Q 1,300.00


Inversin en Acciones Compaa Plata, S.A. Q 12,000.00

Supervit por Consolidacin Q 400.00

INCISO 4

Eliminacin No. 2

Documentos Descontados Q 210.00

Documentos por pagar Q 210.00

INCISO 4

Eliminacin No. 3


Documentos por Cobrar Q 210.00

INCISO 5

Eliminacin No. 4

Ventas Q 3,800.00

Compras Q 3,800.00

INCISO 7

Eliminacin No. 5

Inventario II del Estado de Resultados Q 170.00

Inventario II del Balance General Q 170.00

(Q. 140.00 + Q. 30.00)

INCISO 8

Eliminacin No. 6

Ganancias No Distribuidas, Aumentos o

Disminuciones Q 100.00

Inventario I del Estado de Resultados Q 100.00

INCISO 8

Eliminacin No. 7

Ganancias No Distribuidas, saldo I de

Ca. Diamante Q 80.00

Inventario I Estado de Resultados Q 80.00

INCISO 8

Eliminacin No. 8

Dividendos cobrados Ca. Prisma Q 360.00

Dividendos Pagados Ca. Prisma Q 360.00

Clculo de la Minora del Estado de Resultados:

Ganancia de la Subsidiaria Q 940.00

(+)Recargo en el Inventario I de Ca Matriz Q 100.00

(-)Recargo en Inventario II de Ca Matriz Q 140.00

Ganancia neta de Subsidiaria Q 900.00

Q. 900.00 * 20%= Q. 180.00 Minora del Estado de Resultados

Aumentos Disminuciones: Q 1,300.00

(-) Q 100.00

Q 1,200.00 * 20% = Q 240.00

Clculo de la Minora del Balance General:

Capital de la subsidiaria Q 9,000.00

Gan. No Dist. Saldo II Subsidiaria Q 8,290.00

(-)Recargo en Inv. II Casa Matriz Q 140.00

Total Q 17,150.00

Q. 17,150.00 * 20% = Q. 3,430.00 Minora del Balance General

Documents

Matrices y Subsidiarias