Embed Size (px)
Citation preview
MOLDINDCONBANK Raport anual 2009
ANNUAL REPORT
MOLDINDCONBANK ANNUAL REPORT 2009
2
CONDUCEREA BĂNCII I THE BANK’S MANGEMENT
Valerian MîrzacPreşedintele Consiliului BănciiChairman of the Board of Directors
Vitalie GrozaVicepreşedinte al Comitetului de conducereDeputy Chairman of the Managing Board
Alexandru SveriniucVicepreşedinte al Comitetului de conducereDeputy Chairman of the Managing Board
Gheorghe UrsuVicepreşedinte al Comitetului de conducereDeputy Chairman of the Managing Board
Svetlana BanariPreşedinte al Comitetului de conducereChairman of the Managing Board
Nadejda CuharschiMembru al Comitetului de ConducereContabil şef al BănciiMember of the Managing BoardChief Accountant
3
ADRESARE I FOREWORD
Stimaţi acţionari, clienţi şi parteneri,Pe fonul crizei economice mondiale, anul 2009 a reprezentat pentru sistemul bancar al Republicii Moldova o perioadă marcată de provocări şi riscuri majore. În ciuda situaţiei economice dificile, BC "Moldindconbank" S.A şi-a menţinut poziţia de frunte în rîndul băncilor comerciale din Republica Moldova, a depăşit cu succes riscurile de diminuare a capitalului şi cele valutare şi a acumulat o rezervă considerabilă de lichidităţi.
Una din performanţele BC „Moldindconbank” S.A în anul 2009 o constituie obţinerea beneficiului pozitiv, profitul Băncii pentru anul 2009 constituind 14 mil. lei. Activele la sfîrşitul anului trecut au constituit 4.588,7 mil. lei, portofoliul de credite – 2.647,6 mil. lei, volumul depozitelor atrase atingînd suma de 3.537 mil. lei. Capitalul Băncii a înregistrat o majorare faţă de anul trecut atingînd nivelul de 566,6 mil. lei.
Rezultatele financiare ale Băncii pentru anul 2009 au fost supuse auditului şi confirmate de către Compania de audit „Ernst&Young”.
La situaţia din 31 decembrie 2009 cota de piaţă deţinută de BC "Moldindconbank" S.A. constituie 11,4%, portofoliul clienţilor numără circa 14 mii întreprinderi şi peste 210 mii persoane fizice. Reţeaua de subdiviziuni s-a dezvoltat continuu şi la finele anului 2009 a constituit 70 de unităţi amplasate pe tot teritoriul Republicii Moldova.
Obiectivele principale ale Băncii în condiţiile anului curent vor fi maximizarea profitului, creşterea prezenţei pe piaţă, promovarea produselor noi şi îmbunătăţirea imaginii Băncii. BC "Moldindconbank" S.A. va continua să se dezvolte în calitate de bancă universală, oferind clienţilor săi atât produse corporative (inclusiv creditarea businessului mic şi mijlociu) cît şi produse retail.
Eforturile conducerii Băncii şi munca asiduă depusă de întregul colectiv pentru crearea şi implementarea produselor şi serviciilor de înaltă calitate a generat succesul şi numele de prestigiu de care se bucură astăzi BC „Moldindconbank” S.A. Acestea nu ar fi putut fi realizate fără creativitatea, inteligenţa şi angajamentul echipei profesioniste în relaţiile cu clienţii şi partenerii Băncii, fără loialitatea şi încrederea clienţilor, fără susţinerea şi ajutorul acţionarilor.
Graţie politicii promovate, Banca şi-a asigurat o poziţie importantă pe piaţă, aceasta fiind o temelie solidă pentru o activitate de succes în viitor, pentru menţinerea şi sporirea performanţelor realizate.
Aducem mulţumiri tuturor celor ce au fost alături de BC„Moldindconbank” S.A. pe parcursul anului 2009 şi au contribuit la consolidarea bunei imagini a Băncii
Dear shareholders, clients and partners,On the ground of world economic crisis, the year of 2009 was a time segment marked by major risks and provocations for the banking system of the Republic of Moldova. In spite of the difficult economic crisis, the Commercial Bank “Moldindconbank” JSC has kept ranking in the top of commercial banks of the republic of Moldova, has overcome successfully the risks regarding the diminution of capital and regarding currency and has accumulated a considerable reserve of liquidities.
One of the Commercial Bank “Moldindconbank” JSC achievements in 2009 is the positive benefit. The bank profit in 2009 averaged 14 mln lei. At the end of last year, the assets amounted 4.588,7 mil. lei, credit portfolios – 2.647,6 mil. lei, volume of attracted deposits reached the amount of 3.537 mil. The Capital of the Bank registered an increase in comparison with last year, amounting 566,6 mil. lei.
The financial results of the Bank for 2009 were assessed by an audit and confirmed by the „Ernst&Young” Audit Company.
On the 31 December 2009, the marker share of the Commercial Bank “Moldindconbank” JSC was of 11.4%, the client portfolio registered about 14 thousand enterprises and more than 210 thousand individuals. The subdivisions network developed continuously and at the end of 2009 it registered 70 units placed all over the Republic of Moldova.
This year the main goals of the Bank will be to maximize the profit, to increase the presence on the market, to promote the new products and to improve the image of the Bank. Commercial Bank “Moldindconbank” JSC will keep developing as a universal Bank, offering to its clients both corporative products (including crediting of the small and middle size business) and retail products.
The efforts of the leadership of the Bank and the assiduous work of the entire staff aimed at creating and implementing high quality products and services, has generated the success and a prestigious name characterizing the Commercial Bank “Moldindconbank” JSC today. But all the upper mentioned could not have been achieved without the creativity, intelligence and commitment of the entire team of professionals in its relation with Bank’s clients and partners, without clients` loyalty and trust, without shareholders` support and help.
Given its policy, the Bank has gained an important position on the market, offering a solid background for a successful future activity, for the maintenance of and increase in its achievements.
We thank all those who supported the Commercial Bank “Moldindconbank” JSC in 2009 and contributed to the consolidation of a good image of the Bank.
Valerian MîrzacPreşedinte al Consiliului
Chairman of the Board of Directors
Svetlana BanariPreşedinte al Comitetului de conducere
Chairman of the Managing Board
4
RAPORTUL CONDUCERII BC„MOLDINCONBANK”S.A. PENTRU ANUL 2009MANAGEMENT REPORT OF BC”MOLDINDCONBANK”SA FOR 2009
Mediul de activitate a Băncii în anul 2009
Condiţiile mediului extern, în care a activat BC”Moldindconbank”S.A. pe întreg parcursul anului 2009, au fost dificile, criza financiar-economică care a cuprins întreaga lume a fost resimţită în plină măsură şi în Republica Moldova. Efectele crizei au influenţat în diferite proporţii toate ramurile economiei naţionale, creînd un mediu de afaceri instabil şi nefavorabil pentru dezvoltarea, ca în anii precedenţi, a sistemului bancar moldovenesc.
Cel mai mare declin pe parcursul anului a fost înregistrat în sectorul industrial, unde volumul producţiei a scăzut în termeni anuali cu 15,7%, ca rezultat al reducerii cererii din partea populaţiei şi a exportului. Sectorul agrar de asemenea a înregistrat o tendinţă negativă, volumul producţiei agricole diminuîndu-se cu 9,9%, faţă de anul 2008.
Activitatea comercială externă a ţării s-a caracterizat printr-o reducere semnificativă a volumului exportului cu 18,4% faţă de anul precedent şi a volumului importului cu 33,1%. În rezultat, ca rezultat pozitiv s-a micşorat deficitul comerţului exterior cu 40,1%, demonstrînd în realitate o scădere drastică a consumului intern atît a populaţiei cît şi a investiţiilor agenţilor economici, cauzînd direct reducerea încasărilor în bugetul de stat şi respectiv a nivelului de trai a populaţiei.
Transferurile băneşti efectuate de către remitenţii de peste hotare au înregistrat în premieră o diminuare bruscă de 28,8% faţă de anul precedent, afectînd în primul rînd investiţiile efectuate pe piaţa imobiliară de către populaţie, care este unul din factorii cheie pentru dezvoltarea sectorului real. Astfel, sectoarele construcţiei şi transportului au fost cele mai afectate de criză, volumul producţiei micşorîndu-se cu 28,3% şi 52,2% respectiv.
În general, din cauza reducerii consumului populaţiei, investiţilor în sectorul real, producţiei agroindustriale Produsul Intern Brut al ţării s-a diminuat cu 6,5%, ultima scădere fiind înregistrată în anul 1999.
Inflaţia în anul 2009 a constituit 0,4%, ce reprezintă cel mai mic nivel înregistrat în Republica Moldova, dar pe fundalul descreşterii activităţii economice acest indicator demonstrează existenţa problemelor economice serioase.
Astfel, nivelul redus al inflaţiei în combinaţie cu alţi factori, precum şi reducerea de către BNM a ratei rezervelor obligatorii de la 19% la 8%, au determinat diminuarea ratelor dobînzilor la resursele financiare atrase. Rata medie a dobînzii la depozite în lei s-a micşorat de la 19,7% pînă la 9,8%, iar în valută de la 12,1% pînă la 3,8%. Totodată, s-au micşorat dar în proporţii mai mici şi ratele dobînzilor la creditele acordate în lei, de la 22,6% pînă la 18,6% şi în valută străină de la 14,6% pînă la 10,6%.
Sistemul bancar ca parte componentă a sectorului serviciilor al economiei naţionale, a înregistrat în anul 2009 o evoluţie negativă, în comparaţie cu rezultatele obţinute în anii precedenţi.
Astfel, portofoliul de credite al sistemului bancar s-a diminuat cu 9,5% sau cu 2 344 mil. lei comparativ cu anul precedent, iar depozitele s-au diminuat cu 2,9% sau cu 780 mil. lei. Necătînd la aceasta, activele s-au majorat nesemnificativ cu
Activity environment of the Bank in 2009
The external environment within which the Commercial Bank “Moldindconbank” JSC worked during 2009 was difficult. The financial economic crisis which affected all countries from all over the world had a harsh impact on Moldova too. The effects of the crisis influenced at a different extent all branches of the national economy, creating an instable investment environment for development of Moldovan banking system, as in previous years.
The harshest decline through all over the year was registered within the industrial sector, where the volume of production decreased, in annual terms, by 15.7% as result of decrease in demand of the population and decrease in export. The agrarian sector also registered a negative tendency. The volume of agricultural production decreased by 9.9% if compared to 2008.
The external commercial activity of the country was characterized by a significant reduction in the volume of export by 18.4% compared to previous year, and the volume of import – by 33.1%. As result, the deficit of external commerce decreased by 40.1%, proving in reality a drastic decrease in the internal consume of the population and in the investment of economic units, causing directly a reduction in incomings in the state budget and respectively, in the living level of the population.
The money transfers realized by remitters from abroad registered a sharp diminution of 28.8% in comparison to the last year, affecting, first of all, the investments of the population in the real estate market, which is one of the key factors for the development of the real sector. Thus, construction and transportation sectors were the most affected by crisis, the volume of production decreasing by 28,3% and 52,2% respectively.
In general, because of the reduction in the population consume, in the investments, in the real sector of economy, in agro-industrial products, The Gross Domestic Products of the country decreased by 6.5%. The last decrease was registered in 1999.
In 2009 the inflation averaged 0.4%, which represents the lowers level ever registered in the Republic of Moldova. But on the ground of decrease in economic activity this indicator shows the presence of serious economic problems.
Thus, the reduced level of inflation, combined with other factors, as well as the reduction by the National Bank of Moldova of the rate of obligatory reserves from 19% to 8%, caused the diminution of income rates on attracted financial resources. The medium income rate on deposits in lei decreased from 19.7% to 9.8%, and in foreign currency – from 12.1% to 3.8%. At the same time, there also decreased, in smaller proportion, the income rates on credits in lei, from 22.6% to 18.6%, and in foreign currency – from 14.6% to 10.6%.
The banking system, as a component part of the sector of services of the national economy, registered in 2009 a negative evolution, in comparison with the results achieved within previous years.
Thus, the credit portfolio of the banking system decreased by 9.5%, or by 2 344 thousand lei, in comparison to previous
5
2.2% sau cu 848 mil. lei, de la începutul anului. Diminuarea indicatorilor principali ai sistemului bancar este cauzată de mai mulţi factori negativi, precum, diminuarea cu 3,7% sau cu 630 mil. lei a volumului depozitelor persoanelor fizice, riscul lichidităţii din perioada martie-aprilie 2009, falimentul unei instituţii financiare şi diminuarea calităţii portofoliului de credite, care s-a reflectat asupra majorării semnificative cu 73,4% sau cu 916 mil. lei a reducerilor pentru pierderi la credite faţă de anul precedent.
Cu toate acestea, pe parcursul anului 2009 s-a înregistrat o accelerare a creşterii împrumuturilor sistemului bancar, cu 43,2% sau 1 784 mil. lei, cauzată în mare parte de liniile de credite contractate de către bănci de la organizaţii financiare internaţionale, precum şi de credite acordate de către BNM pentru reanimarea şi susţinerea sectorului real al economiei.
Total capitalul acţionar al băncilor s-a diminuat cu 1,1% sau cu 74,4 mil. lei, cauzat în mare parte de reducerea profitului nedistribuit cu 6,8% sau cu 280,8 mil. lei comparativ cu anul precedent.
Criza financiar-economică pe tot parcursul anului 2009 a influenţat negativ atît activitatea sistemului bancar, cît şi activitatea băncii BC„Moldindconbank” S.A, ritmurile de creştere a majorităţii indicilor de bază a Băncii situîndu-se puţin sub nivelul mediu pe sistemul bancar. Astfel dinamica ponderii pe piaţă a BC„Moldindconbank” S.A la majoritatea indicatorilor este următoarea: volumul activelor s-au diminuat de la 11,7% pîna la 11,4%, portofoliul de credite de la 12,9% pînă la 12,4%, total depozite de asemenea au înregistrat o micşorare de la 13,9% pînă la 13,5%, cu toate acestea, volumul depozitelor atrase de la persoane fizice s-au majorat de la 15,5% pînă la 15,8% şi capitalul normativ total a înregistrat o creştere de la 7,3% pînă la 7,6% (vezi diagrama 1). Rezultatele obţinute în anul 2009 de către BC „Moldindconbank” S.A. au dat posibilitate băncii de a se menţine printre primele poziţii în sistemul bancar, plasîndu-se pe majoritatea indicatorilor de volum pe locul 3, cu excepţia volumului de active, la acest capitol coborîndu-se pe poziţia a 4.
Rezultatele financiare ale Băncii au fost confirmate de către compania internaţională de audit „Ernst & Young”.
year, and the deposits decreased by 2.9%, or by 780 mln MDL. Notwithstanding the foregoing, the assets increased insignificantly by 2.2%, or by 848 mln MDL, since the beginning of the year. The diminution of the main indicators of the banking system is caused by many negative factors, like, the decrease by 3.7% or by 630 mln MDL in the volume of deposits of individuals, the risk in liquidity from March to April 2009, the bankruptcy of a financial institution and the decrease in the quality of portfolio of credits, that had an impact on the significant increase, by 73.4% or by 916 mln MDL, in the reductions for credit lost, in comparison to previous year.
Notwithstanding the foregoing, in 2009 was registered an acceleration of the increase in the banking system’s loans, by 43.2 % or 1784 mln lei, caused, to a large extent, by the credit lines, contracted by banks, from international financial organizations, as well as by the credits granted by the NBM for the reanimation and support of the real sector of economy.
Per total, the shareholder capital of banks decreased by 1.1% or by 74.4 mln lei, caused, to a great extent, by the reduction in the non distributed profit by 6.8% or by 280.8 mln MDL in comparison to previous year.
The financial-economic crisis through all over 2009 influenced negatively both the banking system and the activity of the bank Commercial Bank “Moldindconbank” JSC. The rate of increase of the majority of main indicators of the Bank ranked a little under the medium level of the banking system. Thus, the dynamics of the market share of the Commercial Bank “Moldindconbank” JSC with regard to the majority of indicators is as following: the volume of assets decreased from 11.7% to 11.4 %, portfolio of credits - from 12.9% to 12.4%, total deposits also registered a decrease from 13.9% to 13.5%. Notwithstanding the foregoing, the volume of deposits attracted from individuals increased from 15.5% to 15.8% and the total normative capital registered an increase from 7.3% to 7.6% (see the diagram 1). The results obtained in 2009 by the Commercial Bank “Moldindconbank” JSC offered to the bank the possibility to stay among the top positions in the banking system, ranking the third with regard to the majority of volume indicators, except for volume of assets; at this chapter it ranked the 4th.
The financial results of the Bank have been confirmed by the international audit company „Ernst & Young”.
Diagrama 1 I Chart 1
Poziţia BC „Moldindconbank” SA pe piaţa bancară (31.12.2009)Position of BC „Moldindconbank” SA on the banking market (31.12.2009)
11.8%
5.9%
12.8%
9.1%
9.6%
11.1%
32.4%
18.0%
7.6%
12.1%
8.2% 12.8%
12.5%
20.0%
13.5%
16.1%
25.3%
7.4%
19.5%
11.4%27.7%
15.0%
8.0%
12.4%
19.3%
8.5%
14.6%
24.5%
Capital I Capital Depozite I Deposits
Active I Assets Credite I Loans
MoldindconbankMoldova-AgroindbankVictoriabankBanca de EconomiiEximbankMobiasbancaAlte / Others
6
PERFORMANŢE FINANCIAREFINANCIAL PERFORMANCES
Activele şi lichiditatea În anul 2009 BC„Moldindconbank”S.A. a înregistrat o micşorare a activelor totale, care la finele anului însumau 4.588,7 mil. lei. Volumul descreşterii a constituit 16,8 mil. lei sau cu 0,4%, mai puţin decît în anul precedent, ponderea de piaţă pe total active micşorîndu-se de la 11,7% pînă la 11,4% (vezi diagrama 2).
O influenţă majoră asupra acestei micşorări a avut-o principalul articol al activelor – creditele nete – care s-a micşorat cu 418,3 mil. lei sau cu 13,6% faţă de anul precedent. Ponderea băncii pe piaţa creditelor s-a micşorat cu 0,5 puncte procentuale, de la 12,9% valoare înregistrată în 2008, pînă la 12,4% în 2009. De asemenea, s-au micşorat mijloacele băneşti şi conturile la Banca Naţională (-253,7 mil. lei), iar portofoliul net al valorilor mobiliare s-a majorat (+535,1 mil. lei).
Banca monitorizează nivelul lichidităţilor conform Reglementărilor emise de Banca Naţională a Moldovei, care prevăd două principii. Primul principiu se bazează pe raportul dintre activele şi pasivele pe termen lung (nelichide). Al doilea principiu calculează lichiditatea curentă a băncii în baza raportului dintre activele lichide şi activele bancare totale. Lichiditatea băncii la data de 31 decembrie 2009, calculată conform celor două principii, a constituit 0,69 şi respectiv 33,00% . Banca urmăreşte zilnic evoluţia nivelului lichidităţii pentru a-şi putea achita obligaţiile la data cînd acestea devin exigibile.
ObligaţiunileObligaţiunile Băncii la finele anului 2009 au constituit 4.022,1 mil. lei, înregistrînd o micşorare de 30,9 mil. lei sau cu 0,8% faţă de anul precedent.
Pe parcursul anului structura obligaţiunilor Băncii de asemenea a înregistrat modificări: resursele atrase sub formă de depozite de la persoanele fizice şi juridice s-au micşorat cu 198,8 mil. lei (-5,3%) faţă de perioada precedentă. Cea mai mare pondere în suma totală a depozitelor revine depozitelor persoanelor fizice – 74,7%, care s-au micşorat cu 41,5 mil. lei faţă de sfîrşitul anului 2008. Soldul depozitelor persoanelor juridice a înregistrat la sfîrşitul perioadei 893,9 mil. lei, micşorîndu-se cu 15,0% faţă de începutul anului. Ponderea resurselor atrase de la persoane fizice şi juridice reprezintă 87,9% din totalul obligaţiunilor Băncii (vezi diagrama 3). Resursele primite de la bănci au înregistrat o micşorarea cu 31,9 mil. lei.
În structura obligaţiunilor s-a modificat, de asemenea valoarea instrumentelor financiare acordate, alte împrumuturi şi alte obligaţiuni, care în ansamblu reprezintă 10,6% din totalul obligaţiunilor Băncii. Astfel, s-a majorat dublu suma împrumuturilor, constituind soldul la finele anului de 389,6 mil. lei, creşterea datorîndu-se împrumuturilor de la Banca Naţionala a Moldovei şi Banca Europeană pentru Reconstrucţie şi Dezvoltare.
Veniturile şi cheltuielileVeniturile totale obţinute pe parcursul anului 2009 au însumat 762,7 mil. lei, majorîndu-se faţă de nivelul anului precedent cu 2,2% sau cu 16,3 mil. lei.
Din toată suma veniturilor suma de 583,6 mil. lei sau 76,5% revine veniturilor aferente dobînzilor, care s-au majorat cu 1,7% sau 9,6 mil. lei. Contribuţia cea mai mare în acest sens
Assets and liquidityIn 2009 the Commercial Bank “Moldindconbank” JSC registered a decrease in total assets, which, at the end of the year amounted 4.588,7 mln. MDL. The volume of decrease amounted 16.8 mln. MDL or by 0.4%, less than in previous year, the market share on total assets decreased from 11.7% to 11.4% (see diagram 2).
A major influence over this decrease had the main article of assets- the net credits – which decreased by 418.3 mln. MDL or by 13.6 % in comparison to previous year. The share of the bank on the credits market decreased by 0.5 perceptual points, from 12.9%, value registered in 2008, to 12.4% in 2009. As well, there was registered decrease in cash and accounts of the National Bank (-253,7 mln. MDL), and the net portfolio of stocks and shares increased (+535,1 mln. MDL).
The Bank monitors the level of liquidities in accordance with the Regulation of the National Bank of Moldova, which stipulate two principles. The first principle is based on the ratio between long-term (non-liquid) assets and liabilities. The second principle calculates the current liquidity of the Bank based on the ratio between liquid and total assets of the Bank. The liquidity of the Bank as of 31 December 2009 estimated according to the two principles amounted to 0.69% and 33,00%, respectively. The Bank daily follows the evolution of the liquidity level to be able to pay its obligations on the day those become due.
LiabilitiesThe Bank’s liabilities at the end of 2009 averaged 4.022,1 mln. MDL, registering a decrease of 30.9 mln. MDL or by 0.8% less than in previous year.
During the year, the structure of bank bonds also registered modifications: resources attracted as deposits from individuals and legal entities decreased by 198.8 mln. MDL (-5,3%) compared to previous period. The largest share in the total amount of deposits have the deposits from individuals – 74.7%, which decreased by 41.5 mln. MDL, compared to the end of 2008. At the end of the period, the balance of deposits of legal entities amounted 893.9 mln lei, decreasing by 15.0% in comparison with the beginning of the year. The share of attracted resources from individuals and legal entities amounts 87.9% of the total bank bonds (see diagram 3). The resources received from banks registered a decrease by 31.9 mln MDL.
Within the structure of bank bonds there was also modified the value of granted financial instruments, other loans and other bonds, which per total amount 10.6% of the total Bank’s liabilities. Thus, there was twice increased the amount of loans, and the balance at the end of the year averaged amounted 389.6 mln. MDL. The increase was due the fund received from the National Bank of Moldova and from the European Bank of Reconstruction and Development.
Incomes and expendituresThe total incomes received in 2009 amounted 762.7 mln MDL, increasing as compared to previous year level by 2.2 % or by 16.3 mln MDL.
Of the total amount of incomes, 583.6 mln MDL or 76.5% are due to related interest rate, which increased by 1.7% or 9.6 mln MDL. The largest contribution in this respect had interest
7
au avut-o veniturile aferente dobînzilor şi comisioanelor la creditele acordate clienţilor. Cheltuielile aferente dobînzilor au însumat 457,3 mil. lei, înregistrînd o majorare de 11,6% faţă de anul precedent. Astfel, venitul net aferent dobînzii al Băncii a constituit 126,4 mil. lei, ceea ce cu 23% este mai puţin decît în anul precedent.
Veniturile aferente comisioanelor în anul 2009 spre deosebire de anul precedent s-au micşorat cu 24,4 mil. lei, ponderea lor în veniturile neaferente dobînzilor micşorîndu-se pînă la 39,6 %. Cheltuielile aferente comisioanelor s-au sporit cu 10%. (vezi diagrama 4).
Veniturile operaţionale au crescut faţă de anul precedent cu 3,6%, majorîndu-se cu 5,9 mil. lei. Această creştere în mare parte se datorează majorării veniturilor nete din activitatea financiară cu 16,0 mil. lei. sau cu 34,3%, comparativ cu anul precedent.
Cheltuielile neaferente dobînzilor se cifrează la 160,2 mil. lei, fiind în creştere faţă de anul 2008 cu 5,2%. (vezi diagrama 5).
Cea mai esenţială creştere cu consecinţele negative pentru profitul băncii au avut reducerile pentru pierderi la credite, suma cărora pe rezultatele anului este de 122,6 mil. lei cu o creştere de 59% sau cu 45,6 mil. lei.
related income and commissions on credits given to clients. Income related expenditures amounted 457.3 mln MDL, registering an increase of 11.6% as compared to previous year. Thus the interest related net income of the Bank amounted 126.4 mln MDL, which is 23% less than in previous year.
Commissions related incomes in 2009, in comparison to previous year, decreased by 24.4 mln MDL, their share in interest non-related incomes decreased up to 39.6%. The commission related expenditures increased by 10% (see diagram 4).
Operational incomes rose in comparison to previous year by 3.6%, increasing by 5.9 mln MDL. This increase, to a large extent, is due to increase in the net incomes from financial activity by 16.0 mln MDL or by 34.3%, compared to previous year.
Interest not-related expenditures amount to 160.2 mln MDL, increasing in comparison to 2008 by 5.2%. (See diagram 5).
The most essential increase, with negative consequences for bank’s profile, had the reductions credit losses. They amount to 122.6 mln MDL per yearly results, with an increase of 59 % or by 45.6 mln MDL.
Diagrama 2 I Chart 2
Evoluţia activelor (mii lei) I Evolution of assets (thous. MDL)
200920082007Numerar, sume în conturile băncilor şi BNM / Cash, amount at banks and NBMValori mobiliare / Financial investments Credite, net / Loans, netMijloace fixe şi active nemateriale / Property, equipment and intangible assetsAlte active / Other assets
3.708.985
4.605.582 4.588.745
Diagrama 3 I Chart 3
Structura obligaţiunilor, % I Liabilities structure, %
0.8%
87.9%
0.1% 9.7%
1.5%
Datorii către bănci/Due to banksInstrumente financiare derivate/Derivative financial instruments
Alte împrumuturi/Other borrowingsDatorii către clienţi/Due to customers
Alte obligaţiuni/Other liabilities
8
BeneficiulBeneficiul Băncii obţinut la finele anului 2009 a constituit 14,0 mil. lei, diminuîndu-se cu 85,5 mil. lei comparativ cu perioadă similară a anului precedent.
CapitalulÎn decursul anului 2009 capitalul propriu al Băncii a crescut cu 2,5% şi a constituit la sfîrşitul anului 566,6 mil. lei
În componenţa capitalului propriu al BC„Moldindconbank”S.A. elementul cel mai valoros este profitul nerepartizat care se află în creştere şi constituie 87,4% din totalul surselor proprii de finanţare la sfîrşitul anului 2009. În afară de profit nerepartizat structura capitalului Băncii este reprezentată de 10,7% capital social şi 1,9% capital de rezervă. Adunarea generală a acţionarilor a hotărît ca profitul obţinut în anul 2009 va fi utilizat integral pentru dezvoltarea Băncii.
RentabilitateaAnul 2009 s-a remarcat printr-o diminuare semnificativă a rentabilităţii bancare. Astfel, conform standardelor internaţionale de raportare financiară rentabilitatea activelor – ROA (profitul net la o unitate a activelor medii) la situaţia din la 31 decembrie 2009 a constituit 0,3% în comparaţie cu 2,4% în anul precedent . De asemenea a înregistrat o reducere rentabilitatea capitalului – ROE (profitul net la o unitate a capitalului mediu), constituind 2,5 % şi micşorîndu-se faţă de anul precedent cu 17,5 puncte procentuale.
BenefitThe bank Benefit obtained at the end of 2009 amounted to 14.0 mln MDL, compared to the similar period of previous year decreased by 85.5 mln MDL.
CapitalIn 2009 the equity capital of the bank increased by 2.5% and amounted at the end of the year 566.6 mln MDL.
Within the equity capital of Commercial Bank “Moldindconbank” JSC, the most valuable element is the retained earnings, that is increasing and amount 87.4% of the total of own sources of financing at the end of 2009. Besides the retained earnings, the structure of Bank capital is represented by 10.7% social capital and 1.9% capital reserves. The General Meeting of the Shareholders decided that the profit obtained in 2009 will be used integrally for the development of the Bank.
ProfitabilityThe year of 2009 was marked by a decreasing tendency in profitability of the Bank’s activity. Thus, according to international standards, return on assets – ROA (net profit per unit of average assets) made up 0.3% as of December 31, 2009 as compared to 2.4% in the previous year. Also, return on equity – ROE (net profit per unit of average capital) made up 2.5%, having decreased by 17.5 percentage points as compared to the previous year.
Diagrama 4 I Chart 4
Structura veniturilor (mln lei) Income structure (mln MDL)
583 636574 018
369 386
67 45191 828
75 081
111 58680 527
49 103
200920082007
Alte venituri operaţionale / Other operational income
Venituri din comisioane / Fee and commission income
Venituri din dobînzi / Interest and similar income
Diagrama 5 I Chart 5
Structura cheltuielilor (mln lei)Expenses structure (mln MDL)
457 282409 813
203 492
122 576
76 975
8 414
7 7618 545
121 562
160 224152 246
35 565
200920082007
Pierderea valorii la credite şi alte active / Impairment of loans and other assets
Cheltuieli administrative / Administrative expenses
Cheltuieli aferente comisioanelor / Fee and commissions expenses
Cheltuieli aferente dobînzilor / Interest and similar expenses
9
ACTIVITATEA BANCARĂ CORPORATIVĂCORPORATE BANKING
Activitatea BC „Moldindconbank” S.A. pe parcursul anului 2009 a fost îndreptată primordial spre consolidarea parteneriatului pe termen lung cu clienţii săi corporativi, prin întărirea relaţiilor deja definite cu clienţii existenţi şi stabilirea relaţiilor durabile şi reciproc avantajoase cu clienţii noi, preocuparea permanentă pentru satisfacerea deplină a necesităţilor clientului, profesionalismul, competenţa şi eficienţa devenind elementele centrale ale strategiei sale.
BC „Moldindconbank” S.A. manifestă o tendinţă de dezvoltare cu consecvenţă a relaţiilor sale de afaceri cu clienţii săi, de aceea amplifică şi perfecţionează continuu gama de produse şi servicii adecvate necesităţilor şi dorinţelor clienţilor.
Activitatea de creditareCreditarea corporativă reprezintă una din activităţile de bază ale BC „Moldindconbank” S.A., care valorifică cel mai mare volum al resurselor financiare şi generează cea mai mare sumă a veniturilor. Strategia şi tactica băncii în domeniul creditării în anul 2009 s-a bazat pe principiul diversificării portofoliului de credite pe clienţi, pe ramuri ale economiei, valute, termene de acordare, tipul gajului şi alte criterii destinate diminuării riscurilor. În legătură cu riscurile sporite în domeniul construcţiei în anul precedent, banca a limitat volumul creditelor acordate acestei ramuri, concentrându-se mai mult pe domeniile industriei, comerţului, agriculturii.
În domeniul creditării BC „Moldindconbank” S.A. şi-a păstrat poziţia pe piaţa bancară, cota de piaţă după portofoliul de credite fiind 12,43%. Volumul creditelor acordate la 31 decembrie 2009 a atins cifra de 2 906,5 mil. lei, înregistrînd o scădere de 10,0% drept consecinţa a crizei economice, care a afectat puternic şi sectorul financiar-bancar al ţării.
Totuşi, BC „Moldindconbank” S.A. desfăşoară o activitate intensivă cu clienţii, orientată spre abordarea individuală, oferirea condiţiilor şi produselor adecvate şi avantajoase. Banca diversifică continuu produsele creditare, perfecţionându-le în funcţie de cerinţele clienţilor săi
Diagrama 6 I Chart 6
In 2009, the activity of Commercial Bank “Moldindconbank” JSC was directed towards consolidation of long-term partnership with its corporate clients, the main concern being complete satisfaction of the customers’ needs, the key elements of its development strategy becoming professionalism, competence and efficiency.
Commercial Bank “Moldindconbank” JSC is interested in consistent development of its business relations with strategic clients and big companies that is why it continually amplifies and improves the range of products and services corresponding to the clients’ needs and aspirations.
Crediting activityCorporate crediting is one of the main activities of Commercial Bank “Moldindconbank” JSC, which capitalizes the largest volume of financial resources and generates the largest revenues. In 2009, the strategy and tactics of the bank in the area of corporate crediting were based on the principle of diversification of the credit portfolio by clients, by branches of the economy, by foreign currency, by terms of disbursement, by type of collateral and by other criteria in order to reduce risks. Due to higher risks in constructions, the bank limited the volume of credits offered to these branches in the previous year, focusing more on industry, trade and agriculture.
As for the crediting, the Commercial Bank “Moldindconbank” JSC kept its position on the banking market, its market share, according to credit portfolio, which is 12.43%. The volume of credits given on the 31 December 2009 reached 2 906.5 mln MDL, registering a 10% decrease as consequence of the economic crisis, which affected gravely the financial- banking system of the country too.
Still, CB “Moldindconbank” JSC acting an intensive activity with customers, directed on individual approach, by offering appropriate and competitive products. The Bank is constantly diversifying its credit products in order to satisfy the customers’ requirements, permanently improving additional products and services
Structura portofoliului de credite, % I Loan portfolio structure per industries, %
4.1%
9.2%
12.4%
3.8%
12.7%
2.6%
16.3%
32.8%
2.5%
3.6%
Trade/Comerţ Consumer loans/Credite de consum
Food industry/Industria uşoara Services/Servicii
Agriculture/Agricultura Real estate/Imobil
Transportation and telecommunication/Transport şi telecomunicaţii Financial activity, insurance/Activităţi financiare, asigurări
Industry/Industria Other/Alte sectoare
10
BC „Moldindconbank” S.A. oferă credite investiţionale, pentru completarea capitalului circulant, credite şi facilităţi overdraft, credite din resursele organismelor financiare internaţionale.
BC „Moldindconbank” S.A. creditează agenţi economici din toate ramurile economiei naţionale. În anul 2009 ponderea cea mai mare în portofoliul de credite au deţinut-o creditele acordate comerţului (32,8%) şi creditele acordate industriei (25,5%). Valori mai mici, dar importante, au înregistrat creditele acordate construcţiei (12,7%) şi agriculturii (3,8%). (vezi diagrama 6).
Calitatea portofoliului de credite este un indicator de importanţă majoră, care reflectă performanţa reală a băncii în domeniul creditării. BC „Moldindconbank” S.A. a anticipat înrăutăţirea situaţiei în sectorul real al economiei şi în acest context a dus o politică precaută, scopul căreia a fost crearea rezervelor suplimentare a fondului de risc.
Diversificarea activităţii de creditare cu scopul diminuării riscurilor, asigurarea ritmurilor înalte de creştere şi menţinerea profitabilităţii înalte reprezintă sarcinile de bază ale băncii în domeniul creditării.
Depozite la termen şi conturi curenteBC „Moldindconbank” S.A. deserveşte fluxurile băneşti ale agenţilor economici şi oferă clienţilor săi depozite la condiţii avantajoase, ca o alternativă rentabilă pentru utilizarea fondurilor disponibile în vederea plasării acestora la termen.
Depozitele persoanelor juridice la finele anului 2009 au constituit 893,9 mil. lei, fiind structurate în felul următor:
Depozite la termen 363,4 mil. lei sau 40,6% din totalul depozitelor, şi
Depozite la vedere 530,5 mil. lei sau 59,4% din totalul depozitelor.
Creşterea cea mai mare a fost înregistrată de depozitele la vedere, suma cărora a sporit cu 111,9 mil. lei sau cu 26,7%. Concomitent, s-a atestat o descreştere a depozitelor la termen cu circa 42,6% faţă de anul precedent (vezi diagrama 7).
CB “Moldindconbank” JSC offers investment credits for completion of the circulating capital, loans and overdraft facilities, credits from the resources of international financial organizations.
Commercial Bank “Moldindconbank” JSC gives credits to economic entities from all sectors of national economy. In 2009 the major share in the credit portfolio had credits given to commerce sector (32.8%) and credits given to industry sector (25.5%). Lower, but important values, registered credits given to construction sector (12.7%) and to agriculture sector (3.8%). (See diagram 6).
Quality of the loan portfolio is an indicator of a major importance that reflects the real results of the Bank in crediting activity. Commercial Bank “Moldindconbank” JSC anticipated the worsening of the situation in the real sector of economy and within this context conducted a precautious policy, aimed at creating additional reserves of the risk fund.
Diversification of crediting activity with the view of reducing risks, assuring high rates of growth and maintenance of high profitability are the basic tasks of the Bank in the crediting field.
Term deposits and current accountsCommercial Bank “Moldindconbank” JSC serves cash flows of economic units and offers to its clients deposits on favourable terms as an effective alternative to the use of available funds as to place them on term.
The deposits of legal entities at the end of 2009 amounted 893.9 mln MDL, being structured as follows:
Term deposits 363.4 mln MDL or 40.6% of the total of deposits and
Sight deposits 530. 5 mln MDL or 59.4% of the total of deposits.
The best increase was registered on sight deposits. They increased by 111.9 mln MDL or by 26.7%. Simultaneously, there was registered a decrease in term deposits by about 42.6% in comparison to previous year (see diagram 7).
Diagrama 7 I Chart 7
Dinamica depozitelor agenţilor economici (mii lei) I Dynamics of corporate deposits industries (thousands MDL)
540 594
363 431632 675516 683
418 575530 467
2 00920082007
Conturi curente / Current accounts Depozite la termen / Term deposits
1 057 277 1 051 250
893 898
11
Cambii bancareBC „Moldindconbank” S.A. este singura bancă din Republica Moldova care emite şi promovează cambiile bancare. Din momentul lansării acestui produs s-au vîndut peste 300 cambii în volum de cca. 70,2 mil. lei.
Cambia BC „Moldindconbank” S.A. este o valoare mobiliară emisă de bancă, conţinînd obligaţia Băncii de a plăti o sumă anumită după o perioadă stabilită, indicată în cambie. Banca oferă cambii atît persoanelor juridice, cît persoanelor fizice, rezidenţi şi nerezidenţi. Cambiile emise de BC „Moldindconbank” S.A. sunt nominalizate în moneda naţională, sunt materializate şi pot fi cu dobîndă sau cu scont.
În anul 2009 BC „Moldindconbank” S.A., prin intermediul subdiviziunilor sale teritoriale, a pus în circulaţie 44 cambii în volum de 21.3 mln. lei. Deţinătorii cambiilor bancare apreciază acest instrument financiar pentru avantajele exclusive:
• mijloc universal de plată, ce permite achitarea reciprocă, rapidă faţă de agenţii economici, clienţi ai băncii;
• mijloc efectiv de achitare a datoriilor; • sursă sigură pentru gaj la primirea creditelor;• achitarea cambiilor se efectuează pe tot teritoriul ţării, în orice
filială a Băncii;• Cambia nominativă emisă de către bancă poate fi girată
(transmisă) de mai multe ori de către deţinătorul cambiei (girantul) unui nou deţinător (giratorului) printr-o înscriere de transmitere (gir) pe versoul cambiei;
• Girarea cambiei nu se înregistrează la Bancă. Înscrierea privind transmiterea cambiei se face pe verso cambiei de către deţinător;
• Girul transmite toate drepturile în folosul giratorului, care este considerat posesor legitim al cambiei;
• Cambia se girează în sumă totală (girul parţial este nul);• Rata dobânzii a cambiei rămâne neschimbată pe tot termenul
de circulaţie a acesteia;• Cambia poate fi cumpărată atât de persoanele juridice, cît şi
cele fizice;• Cambia poate fi cumpărată de rezidenţi şi nerezidenţi;• Se girează de către persoane juridice la persoane fizice;
Se girează de către persoane fizice la persoane juridice;• Se girează de către rezidenţi la nerezidenţi;• Se girează de câtre nerezidenţi la rezidenţi;• Cambiile emise şi puse în circulaţie de câtre bancă sunt
plătite la scadenţa indicată în textul cambiei. Plata se efectuează la prezentarea cambiei de către deţinător.Banca poate achita cambiile sale pînă la scadenţă
Operaţiuni documentareÎn anul 2009 BC „Moldindconbank” S.A. şi-a intensificat activitatea în susţinerea, deservirea şi finanţarea comerţului extern prin emiterea şi deservirea instrumentelor documentare în favoarea clienţilor Băncii. Datorită poziţiei active şi bunei imagini pe care şi-a creat-o pe piaţa externă, Banca beneficiază de mai multe linii deschise de băncile partenere din Europa şi SUA pentru asigurarea şi finanţarea operaţiunilor documentare.
Servicii de încasare a numerarului
În cadrul BC „Moldindconbank” S.A. funcţionează o subdiviziune specială, care prestează agenţilor servicii de încasare şi transportare a mijloacelor băneşti, dotată cu transport specializat şi pază paramilitară, asigurînd securitatea şi integritatea banilor clienţilor.
La finele anului 2008 numărul punctelor deservite de către serviciul încasare al Băncii a constituit 460 de unităţi, situate pe întreg teritoriul Republicii Moldova, inclusiv în localităţile cele mai îndepărtate.
Promissory notesCommercial Bank “Moldindconbank” JSC is the only bank in the Republic of Moldova which issues and promotes promissory notes. Since the launch of this product, the bank has sold more then 300 promissory notes for a total amount of around 70,2 mil MDL.
A promissory note of Commercial Bank “Moldindconbank” JSC is a security issued by the bank, stipulating the obligation of the bank to pay a certain amount after a certain period of time, established in the promissory note. The Bank issues promissory notes both to legal entities and individuals. The promissory notes issued by BC “Moldindconbank” JSC are nominated in the national currency, may be interest - or discount - bearing and are available only on the territory of the Republic of Moldova.
In 2009, Commercial Bank “Moldindconbank” JSC by means of its territorial subdivisions put in circulation 44 promissory notes for amount of 21,3 mil. MDL. Holders of promissory notes appreciate this financial instrument for its exclusive advantages:• Universal means of payment, allowing mutual and rapid
payment towards economic units, bank clients;• Efficient means for payment of debts; • Secure source for guarantee when receiving credits;• Payment of promissory note can be received all over the country, at any branch of the Bank;• Nominal promissory note issued by the bank can be transmitted (backed) several times by the owner of the promissory note (backer) to a new owner (gyrator) through a transmission registration (endorsement)on the verso of the promissory note;• The transmission of the promissory note is not registered within the Bank. The entry regarding the transmission of the bill of exchange is done on the verso of the promissory note, by the owner. • The backer transmits all the rights for use to the gyrator who is regarded as the legal owner of the promissory note;• The promissory note is transmitted to the total amount (the partial endorsement is invalid);• The rate of income of the promissory note is unchangeable through the entire term of its circulation;The promissory note can be bought by both legal entities and individuals;• The promissory note can be bought by both residents and non-residents;• It can be transmitted by legal entities to individuals;• It can be transmitted by individuals to legal entities;• It can be transmitted by residents to non-residents;• It can be transmitted by non-residents to residents;• The promissory note issued by the bank and put into circulation are paid at maturity indicated in the text of the promissory note. The payment is performed when the promissory note is advanced by the owner;• The bank can pay the promissory note up to their maturity.
Documentary Operations During the year 2009 CB “Moldindconbank” JSC continued to actively contribute to the development and financing of external trade by issuing and servicing documentary instruments favourable for the clients of the Bank. Due to the active position and the good image on the external market, the Bank benefits from more lines opened by the partner Banks from Europe and USA for assuring and financing documentary operations.
Cash Collection Services Commercial Bank “Moldindconbank” JSC has a special subdivision, which renders to economic agents services of cash collection and transportation by means of specialized transport provided with paramilitary guard, insuring security and integrity of the customers’ money. At the end of 2009, the number of units of the Bank’s cash collection service amounted to approximately 460, which are placed throughout the entire territory of the Republic of Moldova, including the most remote localities.
12
ACTIVITATEA BANCARĂ CU AMĂNUNTULRETAIL BANKING
Activitatea bancară cu amănuntul este un mediu în permanentă schimbare, de maximă competitivitate, care necesită cunoaşterea în profunzime şi experienţă pentru extinderea ofertei de produse şi servicii calitative. Pentru BC „Moldindconbank” S.A. menţinerea, administrarea şi extinderea relaţiilor actuale, cît şi potenţiale cu clienţii au rămas o prioritate, deoarece sunt oportunităţi cu un potenţial extraordinar de explorare şi fructificare.
Depozite persoane fizice
Depozitele bancare sunt una dintre modalităţile cele mai răspîndite de a economisi. În actualele condiţii de piaţă, marcate de volatilitate şi incertitudine, depozitele bancare par cele mai avantajoase şi sigure instrumente de acumulare cu venit sigur. BC „Moldindconbank” S.A. îşi axează în continuare activitatea pe atragerea resurselor de la persoane fizice, ce implică şi faptul că, oferta largă de depozite în lei şi valută va fi atractivă în continuare.
La finele anului de raportare depozitele persoanelor fizice au ocupat o cotă semnificativă în pasivele Băncii în mărime de 57,6%. Numărul conturilor persoanelor fizice în BC „Moldindconbank” S.A. la situaţia din 31 decembrie 2009 a depăşit cifra de 213 700 conturi, suma totală a cărora reprezenta echivalentul a 2 643,1 ml. lei. Ponderea de piaţă a depozitelor persoanelor fizice BC „Moldindconbank” S.A. s-a majorat de la 15,5% pînă la 15,8%.
BC „Moldindconbank” S.A. în anul 2009 continuă să bucure clienţii săi cu produse noi. Cu ocazia jubileului de 50 ani, Banca a oferit clienţilor săi o nouă linie de depozite muzicale “În ritmul vieţii tale”, care avantajos se deosebeşte de produsele oferite pe piaţa locală de depozite. Evitînd denumirile standarde ale depozitelor, BC "Moldindconbank" S.A. oferă clienţilor spre alegere aşa depozite ca: "SONATA”, "SERENADA", „ARIA”, "TANGO", "VALS", "JAZZ" ş.a. Spectrul bogat al tipurilor depozitelor permite satisfacerea solicitărilor oricărui client, care doreşte să deschidă depozit în lei moldoveneşti sau valută străină.
Transferuri băneşti
Numărul mare al cetăţenilor moldoveni care activează peste hotare a impulsionat o dezvoltare de proporţii a serviciilor de transferuri băneşti. Numai prin sistemul bancar al Moldovei, în total în 2009 volumul transferurilor băneşti de la persoanele fizice care muncesc peste hotare a constituit 982,23 mil. dolari SUA, micşorându-se faţă de anul precedent cu 40,8%. Volumul transferurilor băneşti de la emigranţi a fost în permanenţă în creştere până în iulie 2008, dar în luna august, ca urmare a situaţiei pe plan mondial, volumul transferurilor a început să scadă
BC „Moldindconbank” S.A. ocupă o cotă considerabilă pe acest segment al pieţei şi dezvoltă permanent serviciile de transferuri băneşti rapide oferite persoanelor fizice, în colaborare cu băncile străine şi sistemele internaţionale de plăţi. Prin intermediul Băncii clienţii pot expedia sau primi bani practic din orice colţ al lumii. În prezent, Banca deserveşte 15 sisteme de transferuri băneşti rapide prin toate
The retail banking sector is an environment of constant change and maximum competition, which requires deep knowledge and experience in order to expand the offer of quality products and services. Maintenance, administration and expansion of current and potential relations with clients stay a priority for CB “Moldinconbank” JSC, since these are the opportunities with an extraordinary exploration and capitalization potential.
Deposits
Bank deposits are one of the most spread modalities to make savings. Within the present market circumstances, marked by volatility and uncertainty, bank deposits seem to be the most advantageous and safe instruments to accumulate a safe income. Commercial Bank “Moldindconbank” JSC keeps focusing its activity on attracting resources from individuals. This includes as well the fact that a large offer of deposits in MDL and foreign currency will keep being attractive.
At the end of the report year the deposits of individuals had a significant share within Bank liabilities, averaging 57.6%. On 31st of December 2009 Commercial Bank “Moldindconbank” JSC registered 213 700 bank accounts belonging to individuals, and their total amount was of 2 643.1 mln MDL. The market share of deposits of individuals within Commercial Bank “Moldindconbank” JSC increased from 15.5 % to 15.8%.
In 2009 Commercial Bank “Moldindconbank” JSC keeps providing new products to its clients. On the occasion of its 50 year jubilee, the Bank offered to its clients a new line of musical deposits “The tempo of your life”, which if categorically different from the products present on the local deposit market. Avoiding the standard names of deposits, Commercial Bank “Moldindconbank” JSC offers to its clients, at their own choice, such deposits as: "SONATA”, "SERENADA", „ARIA”, "TANGO", "VALS", "JAZZ" etc. The broad spectrum of deposits allows satisfying any client, who wants to open a deposit in Moldovan lei or foreign currency.
Money transfer
The large number of Moldovan citizens working abroad gave an impulse to the process of development of a large spectre of money transfers. In 2009, only through the banking system of the Republic of Moldova, the volume of transfers from individuals working abroad amounted 982.23 mln US$, decreasing in comparison to previous year by 40.8%. The volume of money transfers from emigrants was in a permanent increase up to 2008, but in August, as result of world crisis, the volume of transfers started decreasing.
Commercial Bank “Moldindconbank” JSC has a considerable share on this market segment and is permanently developing its rapid money transfer services, offered to individuals, in collaboration with foreign banks and international payment systems.
Through the agency of the Bank, the clients can actually send or receive money in any part of the world. At present, the Bank serves 15 rapid money transfer systems through
13
locaţiile Băncii, inclusiv: Western Union, Strada Italia, Poşta Rapidă, Leader, Unistrem, Trabex, Turkiye Express, BESXpress, Blizko, Grecia Transfer, Anelik, RIA Money Transfer, Contact, Avers. Pe parcursul anului 2009 a fost implementată sistema de transferuri băneşti rapide Золотая Корона.
În anul 2009, volumul mijloacelor băneşti primite din străinătate prin toate filialele şi reprezentanţele BC „Moldindconbank” S.A. a constituit 138,28 mil. USD, reprezentînd o scădere cu 31,61% faţă de anul precedent. În pofida faptului că volumul transferurilor a scăzut ponderea Băncii pe piaţa transferurilor băneşti s-a majorat de la 12,18% pînă la 14,08%. (vezi diagrama 8)
În scopuri de promovare şi stimulare a produselor de transferuri băneşti, BC “Moldindconbank” S.A. organizează diverse acţiuni promoţionale. În perioada aprilie – iulie 2009 Banca a desfăşurat campania promoţională „Tombola de Vară”, destinată inclusiv clienţilor care utilizează sistemele de transferuri băneşti ale Băncii. La 4 iulie 2009 a avut loc tragerea la sorţi cu diverse premii de valoare.
all Bank locations, including: Western Union, Strada Italia, Posta Rapida, Leader, Unistrem, Trabex, Turkiye Express, BESXpress, Blizko, Grecia Transfer, Anelik, RIA Money Transfer, Contact, Avers. In 2009 there was implemented the rapid money transfer system Золотая Корона.
In 2009 the volume of cash received from abroad through all Commercial Bank “Moldindconbank” JSC subdivisions amounted 138,28 mln USD, representing a decrease by 31.61% in comparison to previous year. In spite of the fact that the volume of transfers decreased the bank’s share on the money transfers market, the money transfers increased from 12.18% to 14.08%. (see diagram 8)
In order to promote and stimulate the money transfer products, Commercial Bank “Moldindconbank” JSC organize different promotional activities. From April to July 2009 the Bank organized the promotional campaign „ The Summer Tombola”. It was aimed inclusively at clients using the Bank’s money transfer systems. On the 4th of July 2009 the Bank organized the draw, offering a lot of valuable prizes.
Diagrama 8 I Chart 8
Dinamica transferurilor persoanelor fizice din străinătate prin BC"Moldindconbank"S.A. (USD) I Evolution of individuals' money transfers from abroad through BC"Moldindconbank"S.A. (USD)
138 292 049
202 200 257
190 100 153
12.2%15.6%
14.1%
0
50 000 000
100 000 000
150 000 000
200 000 000
250 000 000
2007 2008 20090%
10%
20%
30%
40%
50%
60%
70%
80%
90%
100%
Volumul transferurilor / Volume of transfers Ponderea pe piaţa / Market's share
14
Operaţiuni de schimb valutar
Serviciile de conversie valutară sunt foarte solicitate pe piaţa financiară a republicii, datorită fluxurilor băneşti provenite de la persoanele fizice din diferite ţări. BC „Moldindconbank” S.A. prin intermediul reţelei sale oferă clienţilor servicii de schimb valutar, precum şi servicii auxiliare – numărarea banilor, verificarea bancnotelor etc. În total, în cadrul BC „Moldindconbank” S.A. funcţionează 70 case de schimb valutar (în anul 2008 – 68), care efectuează operaţiuni de schimb cu 7 valute.
Valutele de bază, ce fac obiectul operaţiunilor de schimb valutar, au rămas dolarul SUA şi Euro, cărora le-au revenit în 2009 – 95% din operaţiuni, în comparaţie cu 92% în anul 2008.
În anul 2009 a continuat tendinţa ultimilor ani de majorare a ponderii operaţiunilor în Euro şi micşorare a ponderii operaţiunilor în dolari SUA. Astfel, ponderea operaţiunilor în Euro în anul 2009 s-a majorat pînă la 68% (60% în 2008). Pentru dolarul SUA ponderea dată s-a micşorat pînă la 27% în 2009 (32% în 2008). În acelaşi timp s-a înregistrat o tendinţă de micşorare a volumului operaţiunilor efectuate în rubla rusească, ponderea căreia a scăzut de la 7% în 2008 pînă la 4% în 2009.
Prin intermediul caselor de schimb valutar, în anul 2009 s-au efectuat operaţiuni de schimb a valutei străine în valoare de 3 565 mln. lei fiind înregistrată o creştere de 17% faţă de 2008 (3 042 mln. lei).
Majorarea indicatorilor a fost influenţată în cea mai mare măsură de situaţia favorabilă de pe piaţa valutară, cît şi de politica flexibilă de stabilire a cursului de schimb valutar pentru casele de schimb valutar ale băncii.
Creditarea persoanelor fizice
Obiectivul activităţii de creditare al BC „Moldindconbank” S.A. pe parcursul anului 2009 a fost diversificarea şi extinderea gamei de produse de creditare competitive oferite persoanelor fizice. Anul 2009 s-a caracterizat prin majorarea cererii populaţiei la produsele de creditare, fapt apreciat pozitiv, deoarece acordarea creditelor persoanelor fizice reprezintă potenţialul de bază în creşterea segmentului serviciilor bancare cu amănuntul.
BC „Moldindconbank” S.A. îşi orientează strategia de dezvoltare spre satisfacerea deplină a cerinţelor populaţiei în domeniul creditării şi creşterii poziţiilor Băncii pe acest segment de perspectivă al pieţei bancare. În contextul strategiei de diversificare a portofoliului de credite, promovarea creditelor acordate populaţiei poartă un caracter prioritar. Banca pune la dispoziţie o gamă largă de produse creditare pentru persoane fizice, dezvoltând concomitent reţeaua de distribuţie şi optimizând tehnologiile de acordare a creditelor retail.
Oferta Băncii în acest domeniu include creditele de consum şi creditele investiţionale. Creditele de consum cuprind o gamă largă de produse, inclusiv produsele „”Expres+”, „Succes”, „Succes+”, credite pentru procurarea bunurilor în rate; credite acordate pe cardurile de credit. Pentru necesităţi investiţionale şi imobiliare banca oferă creditul „Progres”.
Datorită politicii mai precaute la acest capitol, portofoliul creditelor acordate persoanelor fizice a atins în anul 2009 o valoare de 349,1 mil. lei ceea ce reprezintă circa 13,7 mii clienţi persoane fizice-deţinători de diverse produse creditare.
Reieşind din faptului că, situaţia economică nu a fost una dintre cele mai favorabile, Banca a reuşit să-şi menţină poziţia pe piaţă deşi a avut o abordare mai prudentă la examinarea şi acordarea creditelor persoanelor fizice.
Currency Exchange Operations
Currency exchange services are extremely popular on the financial market of the republic because of the money inflows from individuals from different countries. CB “Moldindconbank” JSC, by means of its network of currency exchange offices, renders currency exchange, as well as certain additional services – money counting, banknote verification, etc. Overall, CB “Moldindconbank” JSC has 70 currency exchange offices, which, besides currency exchange operations, offer international transfers, check operations, and other services.
USD and EUR were still the main currencies subject to currency exchange operations, which represented 95% of all the operations in 2009 as compared to 92% in 2008.
The tendency towards increased operations in EUR and decrease in the share of operations in USD persisted in 2009. Thus, the share of EUR operations increased from 60% in 2008 to 68% in 2009, while the share of USD operations decreased from 32% in 2008 to 27% in 2009.
In 2009, by means of currency exchange offices, BC “Moldindconbank” S.A. performed currency exchange operations in the amount of 3 565 mln. MDL, having registered an increase of 17% as compared to the previous year.
The increased indicators were mostly a result of the favorable situation on the currency market, as well as of the flexible policy of establishing the currency exchange rate for the currency exchange offices of the Bank.
Retail loans
The objective of the crediting activity of BC “Moldindconbank” S.A in 2009 was to diversify and extend the range of competitive credit products offered to individuals. The year of 2009 was characterized by higher population demand for credit products, which was positively appreciated since individual loans represented the basic potential for increase in the retail banking segment.
CB “Moldindconbank” JSC directs its development strategy towards full satisfaction of the population’s requirements for crediting and consolidation of the Bank’s positions on this promising segment of the banking market. In the context of the loan portfolio diversification strategy, promotion of loans provided to population is an issue of primary importance. The bank offers a wide range of credit products for individuals, at the same time developing the distribution network and optimizing retail crediting technologies.
The Bank’s offer on this segment includes consume credits and investment credits. Consume credits include a large range of products, inclusive such products as ”Expres+”, „Succes”, „Succes+”, credits for procurement of goods by instalments, loans credit cards. As for investments and real estate needs the bank offers the „Progres” loan.
In 2009, given the more precocious policy at this chapter, the portfolio of credits offered to individuals amounted to 349.1 mln MDL, which represents about 13.7 thousand clients, individuals – owners of different credit products.
Given the economic circumstances were not the most favourable, the Bank managed to maintain its position on the market, although it had a more prudent approach to the examination and offering of credits to individuals.
15
Operaţiuni cu cecuri
Eficienţa deservirii cecurilor în diverse valute străine a contribuit la consolidarea poziţiei de lider pe acest segment al pieţei.
BC „Moldindconbank” S.A. comercializează şi acceptă spre încasare cecuri de călătorie în dolari SUA şi Euro emise de companiile străine, inclusiv American Express, care constituie o modalitate sigură şi comodă de plată, de transportare şi păstrare a valutei.
De asemenea, Banca încasează cecuri nominative în diferite valute şi emite cecuri nominative în dolari SUA şi Euro, care pot fi utilizate pentru efectuarea atît a plăţilor comerciale cît şi a celor necomerciale.
Începînd cu anul 2003 şi pînă în prezent BC „Moldindconbank” S.A. continuă să fie agentul exclusiv al Companiei „Global Refund” pe teritoriul Republicii Moldova. Prin acceptarea cecurilor Tax Free, Banca oferă clienţilor rambursarea sumei taxei pe valoarea adăugată pentru mărfurile procurate peste hotare în centrele comerciale din reţeaua Tax Free Shopping.
Safeuri individuale şi alte servicii
Pentru păstrarea în condiţii de siguranţă deplină a hîrtiilor de valoare şi valorilor individuale, BC „Moldindconbank” S.A. oferă clienţilor servicii de arendă a safeurilor cu casete individuale în tezaurul special amenajat. Tezaurul este dotat cu sisteme moderne de securitate şi dispune de cîteva nivele de protecţie, inclusiv electronică, în baza cartelelor personale cu cip, precum şi un sistem automat de stingere a incendiului cu gaze. Confidenţialitatea şi securitatea sunt principiile de bază în acordarea serviciilor de arendă a safeurilor individuale.
Check Operations
Effective management of checks in various currencies has contributed to the consolidation of the leader position of the Bank on this segment of the market.
Commercial Bank “Moldindconbank” JSC trades and accepts travel checks in USD and Euro issued by foreign companies, including American Express, which represents a safe and comfortable foreign currency payment, transportation and storage means.
Also, the Bank issues nominative checks in USD and Euro and cashes-in nominative checks in various currencies.
Starting with 2003 and until now, Commercial Bank “Moldindconbank” JSC continues to be the exclusive agent of the “Global Refund” Company in the Republic of Moldova. By accepting Tax Free checks, the bank offers its clients the reimbursement of value added tax for merchandise bought abroad in commercial outlets of the Tax Free Shopping network.
Individual Safe Cells
With the view of keeping securities and personal values, Commercial Bank “Moldindconbank” JSC rents its customers safe deposit boxes with individual cashboxes in a specially arranged treasury. The treasury is equipped with modern security systems and has several protection levels, including electronic protection based on personal chip cards, as well as an automatic gas fire extinction system. Confidentiality and security are basic principles in renting individual safe deposit boxes.
16
PREVENIREA ŞI COMBATEREA SPĂLĂRII BANILOR ŞI FINANŢĂRII TERORISMULUIPREVENTING AND COMBATING THE MONEY LAUNDERING AND FINANCING OF TERRORISM
În scopul prevenirii şi combaterii spălării banilor şi finanţării terorismului BC „Moldindconbank” S.A. se conduce de următoarele acte normative:
Legea cu privire la prevenirea şi combaterea spălării
banilor şi finanţării terorismului nr. 190-XVI din 26 iulie
2007 (Monitorul Oficial al Republicii Moldova nr.141-145
din 7 septembrie 2007);
Hotărârea Băncii Naţionale a Republicii Moldova nr.94 din
25 aprilie 2004 privind Recomandările referitor la
elaborarea de către băncile din Republica Moldova a
programelor privind prevenirea şi combaterea spălării
banilor (Monitorul Oficial al Republicii Moldova nr. 59-
61/143 din 02 mai 2002) cu modificările şi completările
ulterioare;
Legea instituţiilor financiare nr. 550-XIII din 21.07.1995
(Monitorul Oficial al RM nr. 1/2 din 01 ianuarie 1996) cu
modificările şi completările ulterioare;
Legea Republicii Moldova cu privire la combaterea
terorismului nr. 539-XV din 12.10.2001 (Monitorul Oficial al
RM nr. 147-149/1163 din 06 decembrie 2001) cu
modificările şi completările ulterioare;
Legea Republicii Moldova cu privire la Centru de
Combatere a Crimelor Economice şi Corupţiei, nr. 1104-
XV din 06.06.2002, cu modificările şi completările
ulterioare;
Hotărîrea Comisia Naţională a Pieţei Financiare cu privire
la Recomandările privind aplicarea măsurilor de prevenire
şi combatere a spălării banilor şi finanţării terorismului pe
piaţa financiară nebancară nr. 63/5 din 25.12.2007
(Monitorul Oficial al Republicii Moldova nr. 30-31 din 12
februarie 2008).
În conformitate cu Recomandările BNM referitor la asigurarea respectării legislaţiei în domeniul prevenirii şi combaterii spălării banilor şi finanţării terorismului şi având în vedere evoluţia standardelor internaţionale, BC “Moldindconbank” S.A. a elaborat şi a introdus în activitatea sa actele normative interne de prevenire şi combatere a spălării banilor şi finanţării terorismului, care conţin proceduri de detectare şi raportare a operaţiunilor suspecte, precum şi politici şi proceduri privind identificarea clientului (regulile „Cunoaşte-ţi clientul”).
In order to prevent and combat money laundering and the financing of terrorism Commercial Bank “Moldindconbank” JSC follows the following regulatory acts:
Law on preventing and combating the money laundering
and financing of terrorism nr. 190-XVI of 26 July 2007
(Official Monitor of the Republic of Moldova nr. 141-145 of
7 September 2007);
Decision of the National Bank of the Republic of Moldova
nr. 94 of 25 April 2004 on Recommendations on the
elaboration by the banks from the Republic of Moldova of
programs on preventing and combating money laundering
(Official Monitor of the Republic of Moldova nr. 59-61/143
of 02 may 2002) with its further modifications and
annexes;
Law on financial institutions nr. 550-XIII of 21.07.1995
(Official Monitor of the Republic of Moldova nr. 1/2 of 01
January 1996) with its further modifications and annexes;
Law of the Republic of Moldova on combating of terrorism
nr. 539-XV of 12.10.2001 (Official Monitor of the RM nr.
147-149/1163 of 06 December 2001) with its further
modifications and annexes;
Law of the Republic of Moldova on the Centre for
Combating Economic Crimes and Corruption, nr. 1104-XV
of 06.06.2002, with its further modifications and annexes;
Decision of National Commission of Financial Market on
the Recommendations on application of measures on
preventing and combating money laundering and the
financing of terrorism on the non-banking financial market
nr. 63/5 din 25.12.2007 (Official Monitor of the RM nr. 30-
31 of 12 February 2008).
In accordance with the Recommendations of the National Bank of Moldova on insuring the compliance with the Laws on preventing and combating the money laundering and financing of terrorism, and taking into account the development of international standards, Commercial Bank “Moldindconbank” JSC issued and introduced within its activity internal regulatory acts on preventing and combating money laundering and the financing of terrorism, which contain procedures intended to detect and report suspicious operations, as well as policies and procedures on identification of the client ( rules „ Know your client”).
17
În conformitate cu legislaţia în vigoare, în bancă este numită persoană responsabilă de conformarea normelor de prevenire a spălării banilor proveniţi din acţiuni ilegale (criminale) şi finanţării terorismului, existînd totodată şi o unitate structurală în obligaţiunile căreia este asigurarea respectări de către bancă a legislaţiei şi recomandărilor internaţionale privind domeniul de prevenire şi combatere a spălării banilor şi controlul unităţilor teritoriale.
Conform legii 190-XVI băncile comerciale din Republica Moldova sunt obligate să informeze Centrul de Combatere a Crimelor Economice şi Corupţiei despre toate operaţiunile suspecte, limitate şi cumulative. Pentru detectarea operaţiunilor suspecte, banca se conduce de prevederile Ghidului activităţilor sau tranzacţiilor suspecte, aprobat de Centru de Combatere a Crimelor Economice şi Corupţiei şi în primul rând tranzacţiile în care una din părţi este rezident al:
1. ţărilor din/sau zonele off-shore;2. ţărilor care nu dispune de normele cu privire la
prevenirea spălării banilor şi finanţării terorismului sau dispun de norme inadecvate în acest sens;
3. ţărilor care reprezintă un risc sporit datorită nivelului înalt de infracţionalitate şi corupţie;
4. ţărilor în care pot avea loc fabricarea ilegală a substanţelor narcotice;
Procedura de control intern prevede evidenţa şi păstrarea datelor referitor la identificarea clienţilor precum şi evidenţa operaţiunilor financiare a acestora în decurs de 7 ani.
În scopul îmbunătăţirii sistemului de control intern şi pentru neadmiterea încălcărilor şi abaterilor legate de executarea Legii 190-XVI din 26.07.2007 cu privire la prevenirea şi combaterea spălării banilor şi finanţării terorismului pe parcursul anului 2009 au fost organizate şi desfăşurate seminare cu angajaţii filialelor referitor la aspectele prevenirii şi combaterii spălării banilor, regulilor „Cunoaşte-ţi clientul”.
In accordance with the legislation in force, the bank shall appoint a person in charge with application of the Laws on prevention of laundering of money coming from illegal (criminal) activities and on the financing of terrorism. At the same time, there shall work a special unit that would insure that the bank respects international legislation and recommendations on preventing and combating money laundering and would insure the control of territorial units.
According to Law 190-XVI commercial banks from the Republic of Moldova must inform the Centre for Combating the Economic Crimes and Corruption about all suspicious, limited or cumulative operations. In order to detect the suspicious operations, the bank shall follow the provisions of the Guide on suspicious transactions and activities, approved by the Center for Combating the Economic Crimes and Corruption and, first of all, about transactions within which one of the parties is resident of:
5. countries from/ or the off-shore zones6. Countries not following laws on preventing the money
laundering and the financing of terrorism or have inadequate laws in this field.
7. Countries that represent an increased risk given their high level of criminality and corruption.
8. Countries where could be illegally manufactured narcotic substances.
The intern control procedure is aimed at recording and retention of data on identification of clients, as well as the record of financial operations of such clients for a seven year period.
In order to improve the internal control system and in order not to admit violations and legal misconducts regarding the execution of the Law 190-XVI of 26.07.2007 on preventing and combating the money laundering and the financing of terrorism, in 2009 there were organized and held seminars involving the employees of bank Branches on issues regarding the preventing and combating of money laundering, the rules „Know your client”.
18
PIEŢELE FINANCIAREFINANCIAL MARKETS
Servicii de brokerage pe piaţa FOREX
Operaţiunile FOREX reprezintă o activitate tradiţională a BC „Moldindconbank” S.A., care este operatorul principal al pieţii locale valutare atât pentru clienţi cât şi pentru băncile comerciale din Republica Moldova. Imaginea înaltă pe piaţa valutară şi clientela diversificată, care efectuează numeroase operaţiuni de export şi import, asigură băncii poziţia de lider pe piaţa locală valutară.
BC „Moldindconbank” S.A. este un participant activ pe piaţa FOREX. Centrul de dealing al băncii are legătură directă cu brokeri din Londra, New York, Singapore şi Frankfurt pe Main, ceea ce permite obţinerea informaţiei şi efectuarea tranzacţiilor on-line cu băncile corespondente din CSI, Uniunea Europeană şi SUA. Lichiditatea înaltă şi profitabilitatea ridicată a pieţei FOREX atrage tot mai mulţi participanţi.
BC „Moldindconbank” S.A. este prima şi unica bancă pe piaţa locală a serviciilor de brokeraj care oferă clienţilor acces direct la piaţa FOREX. Pe parcursul anului 2009 comparativ cu anul precedent numărul de clienţi a crescut cu 60%.
Operaţiuni pe piaţa valorilor mobiliareBC „Moldindconbank” S.A. participă activ în dezvoltarea pieţii valorilor mobiliare din Republica Moldova. Banca activează în calitate de dealer primar pe piaţa valorilor mobiliare de stat şi acordă servicii de brokeraj la Bursa Valorilor Mobiliare a Moldovei.
În anul 2009 BC „Moldindconbank” S.A. în calitate de broker a efectuat 24 de tranzacţii. Pe piaţa primară şi secundară a valorilor mobiliare de stat Banca a efectuat 192 de tranzacţii în sumă de 7 287,8 mil. lei, ceea ce este cu 3562 mil. lei mai mult faţă de anul 2008.
BC „Moldindconbank” S.A. acordă clienţilor următoarele servicii pe piaţa valorilor mobiliare:
• Servicii de brokeraj a tranzacţiilor bursiere şi extrabursiere;
• Servicii de dealing a valorilor mobiliare de stat;• Servicii de underwriting – plasarea emisiunilor valorilor
mobiliare ale companiilor;• Operaţiuni REPO cu valori mobiliare corporative şi de
stat cu răscumpărare ulterioară a acestora;• Servicii de consulting privind situaţia pe piaţa VMS şi a
valorilor mobiliare corporative.
Brokerage on FOREX market
Exchange operations on the currency market are a traditional activity of Commercial Bank “Moldindconbank” JSC, which is one of the main operators on the local currency market. The good image on the currency market and diverse clientele performing numerous export and import operations ensure one of the leading positions on the local currency market for the Bank.
Commercial Bank “Moldindconbank” JSC is an active participant in the FOREX market. The Bank’s dealing centre has direct contact with the Big Brokers in London, New York, Singapore, Frankfurt, which allows obtaining information and performing on-line transactions with correspondent banks from the CIS, the European Union, and the USA. The high liquidity, as well as the high profit of the FOREX market attract more and more participants.
Commercial Bank “Moldindconbank” JSC was the first and the only bank in the republic to offer its clients access to the FOREX market. In the course of 2009, the number of customers increased by 60% as compared to the previous year.
Operations on the Securities Market Commercial Bank "Moldindconbank" JSC takes an active part in the development of the securities market of the Republic of Moldova. The Bank acts as a primary dealer on the State Securities Market and provides brokerage services at the Moldovan Stock Exchange Market.
In 2009, Commercial Bank “Moldindconbank” JSC performed as a broker 24 transactions. On the primary and secondary markets of State Securities, the Bank carried out 192 operations in amount of 7 287.8 mil MDL, or by 3 562 mil MDL more than previous year.
Commercial Bank “Moldindconbank” JSC renders its clients the following services on the securities market:
• Brokerage services for stock exchange and extra-stock exchange transactions;
• Dealer services for state securities;
• Underwriting services – placement of issues of companies’ securities;
• REPO operations with corporate and public securities with their further redemption;
• Consulting services regarding the situation on the State Securities Market and corporate securities market.
19
CARDURI BANCARE ŞI TEHNOLOGII INFORMAŢIONALEBANKING CARD AND E-SERVICES
Carduri bancare
Cardurile bancare au devenit un produs important pe piaţa bancară a Moldovei. La 31 decembrie 2009 pe piaţa Moldovei în circulaţie au fost 746 mii de carduri, majorându-se cu 2,14% faţă de 31 decembrie 2008 (730 mii). Suma numerarului eliberat pe carduri a crescut în această perioadă de la 12,8 miliarde la 12,9 miliarde, majorându-se cu 0,8 %.
Activitatea cu cardurile bancare BC „Moldindconbank” S.A. a iniţiat-o în anul 2001 prin aderarea la sistemul internaţional de plăţi MasterCard în calitate de membru principal. În iulie 2005 Moldindconbank a aderat la Visa International, iar în iulie 2006 a obţinut statutul de membru principal al acestui sistem de plăţi. De asemenea, Moldindconbank este distribuitorul oficial pe teritoriul Republicii Moldova al cardurilor American Express.
BC „Moldindconbank” S.A. emite următoarele produse de carduri: “Cirrus/Maestro”, “MasterCard Standard”, “MasterCard Business”, “VISA Electron”, „Visa Classic” şi „Visa Gold”.
Numărul total al cardurilor emise de bancă şi aflate în circulaţie la finele anului 2009 constituia 102,6 mii de unităţi sau 13,8% din numărul total al cardurilor pe piaţa Republicii Moldova – înregistrînd o creştere de cotă cu 0,7 puncte procentuale. În reţeaua Moldindconbank au fost efectuate 11,7% din total de operaţii cu carduri efectuate în Moldova.
Concomitent cu creşterea numărului deţinătorilor cardurilor bancare, BC „Moldindconbank” S.A. a dezvoltat infrastructura pentru deservirea operaţiunilor cu carduri. Reţeaua de deservire a băncii s-a extins până la 70 bancomate, iar numărul punctelor de deservire a cardurilor la comercianţi (POS) – până la 651 de unităţi.
Tehnologii informaţionale
Tehnologiile informaţionale ocupă astăzi rolul decisiv şi poate cel mai important în activitatea şi dezvoltarea business-ului bancar. BC „Moldindconbank” S.A. este o bancă dezvoltată în domeniul tehnologiilor informaţionale. În anul 2009 a fost asigurat suportul şi dezvoltarea componentelor sistemului informaţional bancar: implementarea, testarea şi întreţinerea aplicaţiilor soft, dezvoltarea reţelei locale şi corporative, dezvoltarea telecomunicaţiilor interbancare, dotarea subdiviziunilor cu tehnică şi aplicaţii soft.
A continuat dezvoltarea şi mentenanţa sistemului Qsystems.Bank-Online, care se bazează pe cele mai moderne soluţii tehnologice. În majoritatea filialelor din municipiul Chişinău a fost implementat modulul “Identificarea clientului după cardul bancar”.
De asemenea pe parcursul anului 2009 s-a executat testarea sistemului WebClient pentru persoane fizice (modulul de plăţi comunale prin Internet), a continuat
Bank Cards
The Bank Cards have become an important product on the banking market of the Republic of Moldova. 746 thousand cards were registered on Moldovan bank market on 31st of December 2009, which is 2.14% more than on 31st of December 2008 (730 thousand cards). The cash issued on cards increased during this period from 12.8 bln to 12.9 bln, rising by 0.8%.
Commercial Bank “Moldindconbank” JSC started the activities with bank cards in 2001 by joining the MasterCard international system of payments, as a main member. In 2005 Commercial Bank “Moldindconbank” JSC joined the Visa International, and in July 2006 got the statute of main member of this international system of payments. As well Commercial Bank “Moldindconbank” JSC is the official distributor on the territory of the Republic of Moldova of American Express bank cards.
Commercial Bank “Moldindconbank” JSC issues the following types of cards: “Cirrus/Maestro”, “MasterCard Standard”, “MasterCard Business”, “VISA Electron”, „Visa Classic” and „Visa Gold”.
At the end of 2009 102,6 thousand bank cards were issued by the bank and were in circulation, that is 13.8% of the total number of cards on the market of the Republic of Moldova. Thus was registered an increase in the market share by 0.7 percent points. 11,7% of the total number of operations using cards in the Republic of Moldova were carried within the Commercial Bank “Moldindconbank” JSC network.
Together with the increase in number of bank cards owners Commercial Bank “Moldindconbank” JSC developed the infrastructure to serve the operations with cards. The Bank’s service network extended up to 70 ATMs, and the number of merchants` cards service points (POS) – up to 651 units.
Informational technologies
As for today informational technologies have a decisive role and, may be, the most important in the activity and development of the banking business. Commercial Bank “Moldindconbank” JSC is a developed bank in the field of informational technologies. In 2009 there was insured the support and the development of components of the informational banking system: implementing, testing and maintenance of soft applications, development of corporative and local network, development of interbank telecommunications, equipment of subdivisions with soft applications and technologies.
The Qsystems.Bank-Online system kept being developed and maintained. This system is based on the most modern technological solutions. In the majority of branches from Chisinau municipality there was implemented the mode “The identification of client according to bank card”.
20
dezvoltarea şi mentenanţa sistemului WebClient pentru persoane juridice.
S-a pus accent pe îmbunătăţirea calităţii sistemelor de deservire bancară la distanţă, care au fost perfecţionate conform cerinţelor moderne de securitate şi funcţionalitate.
Sistemele de deservire la distanţă sunt utilizate de peste 1800 de clienţi ai băncii şi zilnic sunt procesate mai mult de 1000 de documente ale clienţilor, de 3 ori mai mult faţă de anul 2008.
Concomitent cu dezvoltarea sistemului informaţional s-a realizat modernizarea reţelei corporative: implementarea tehnologiei MPLS pentru toată reţeaua, a fost modernizată tehnica de calcul şi echipamentului specializat bancar, a fost dotat cu utilaj nou nodul central al reţelei, s-a majorat substanţial viteza de transfer de date prin reţea.
În anul 2009 a fost majorat gradul de securitate a canalelor de telecomunicaţii, s-a creat un canal de rezervă de fibră optică între Moldtelecom şi banca centrală. De asemenea pe parcursul anului s-a implementat sistemul de monitorizare a reţelei corporative.
As well, in 2009 there was tested the WebClient system for individuals (a way of payment of bills through Internet). WebClient System kept being developed and maintained for legal persons.
The Bank focused on improving the quality of systems of distance bank services, which were improved in accordance modern security and functionality demands. The distance bank services are used by more than 1800 bank clients, and daily there are processed more than 1000 documents of the clients, that is 3 times more in comparison with 2008.
Together with the development of the informational system, the corporative network was modernized: the implementation of the MPLS technology for the entire network, there was modernized the calculation equipment and bank-specialized equipment, the central node of the network was equipped, there was increased the speed of data transfer through the network.
In 2009 there was increased the security of the telecommunication channels, there was created a reserve channel of optic fiber between Moldtelecom and the central Bank. As well, throughout the year there was implemented the system of monitoring of the corporative network.
21
ALTE ASPECTE ALE DEZVOLTĂRII BC “MOLDINDCONBANK” S.A.OTHER DEVELOPMENT ASPECTS OF CB“MOLDINDCONBANK”JSC
Activitatea internaţională
Pe parcursul anului 2009 Banca a optimizat în continuare reţeaua sa corespondentă cu marile instituţii financiare internaţionale avînd peste 50 corespondenţi bancari din 19 ţări, printre care Citibank NA (USA), The Bank of New York Mellon (USA), Standard Chartered Bank (USA), Commerzbank (Germania), Raiffeizen Zentralbank Oestereich (Austria), Sberbank (Rusia), Privatbank (Ukraina), Credit Suisse (Switzerland) etc.
Un segment important în activitatea băncii pe plan internaţional îl reprezintă colaborarea cu organismele financiare internaţionale. În anul 2009 BC „Moldindconbank” S.A. a continuat activitatea de atragere şi utilizare a resurselor internaţionale. Astfel, au fost semnate 2 acorduri cu Banca Europeană pentru Reconstrucţie şi Dezvoltare privind acordarea unei linii de credit pe termen lung în sumă de 15 mln EURO, inclusiv a unei linii de finanţare a tranzacţiilor comerciale internaţionale în cadrul Programului BERD "Trade Facilitation Programme" (TFP) în sumă de 3 mln. USD pentru susţinerea exportatorilor şi importatorilor moldoveni în derularea tranzacţiilor comerciale cu partenerii din diferite ţări.
Către sfârşitul anului 2009 resursele atrase de la organizaţiile internaţionale şi instituţiile financiare străine au constituit echivalentul a 231 mil. lei, atrase de la Banca Europeană pentru Reconstrucţie şi Dezvoltare (BERD), Banca Mondială prin intermediul Directoratului Liniei de Credit, Asociaţia Internaţională de Dezvoltare (IDA), Fondul Internaţional pentru Dezvoltarea Agriculturii (IFAD).
Reţeaua de filiale
Reţeaua de filiale şi reprezentanţe ale băncii reprezintă factorul principal de succes pentru bancă. Prin intermediul reţelei de subdiviziuni teritoriale banca acordă întreaga gamă de servicii, se apropie de clienţi, extinde aria de acoperire a clienţilor existenţi şi potenţiali.
BC „Moldindconbank” S.A dispune de o reţea largă de subdiviziuni teritoriale, care se extinde rapid şi prestează întreaga gamă de servicii bancare.
Astfel, la finele anului 2009 Banca era reprezentată în majoritatea localităţilor importante de pe teritoriul Republicii Moldova prin intermediul a 70 de subdiviziuni, dintre care 45 filiale, 16 reprezentanţe şi 9 case de schimb valutar.
În viitor BC „Moldindconbank” S.A prevede dezvoltarea atît cantitativă cît şi calitativă a reţelei de distribuţie.
International Activity
In 2009 the bank kept optimizing its corresponding network with great international financial institutions, having more than 50 bank correspondents from 19 countries, including Citibank NA (USA), The Bank of New York Mellon (USA), Standard Chartered Bank (USA), Commerzbank (Germania), Raiffeizen Zentralbank Oestereich (Austria), Sberbank (Rusia), Privatbank (Ukraina), Credit Suisse (Switzerland) etc.
An important segment within the international activity of the bank is the collaboration with international financial institutions. In 2009 Commercial Bank “Moldindconbank” JSC continued attracting and using international resources. Thus, there were signed 2 agreements with European Bank for Reconstruction and Development on granting a long term crediting line, worth 15 mln EURO, as well as a financing line for international commercial transactions within the frame of the European Bank for Reconstruction and Development Program "Trade Facilitation Program" (TFP) worth 3 mln USD, for support of Moldovan exporters and importers to conduct commercial transactions with partners from different countries.
By the end of 2009 the resources attracted from international organizations and foreign financial institutions amounted 231 mln MDL. The money was attracted from the European Bank for Reconstruction and Development (EBRD), the World Bank through the Credit Line Directorate, the International Development Association (IDA) and the International Fund for Agriculture Development (IFAD).
Network of Subdivisions
The network of branches and territorial subdivisions represents the main success factor for the Bank. Through its network of territorial subdivisions the Bank provides the full range of services, has direct contact with customers, extending coverage of both existent and potential clients.
CB “Moldindconbank” JSC has a wide network of territorial subdivisions that is actively extending and provides the whole range of banking services.
The Bank is represented in the most important localities of the Republic of Moldova. By the end of 2009, the Bank’s network included 70 subdivisions, of which 45 branches, 16 representations and 9 currency exchange offices
In the future, BC “Moldindconbank” S.A plans to develop its distribution network in terms of both quantity and quality.
22
Resurse umane
Succesul unei organizaţii şi gradul de competitivitate al acesteia sunt reflectate în primul rînd de angajaţi, iar politica de resurse umane reprezintă cheia pentru identificarea, motivarea şi dezvoltarea lor.
Activitatea Băncii în domeniul resurselor umane pe parcursul anului 2009 a fost orientată spre:• Menţinerea şi consolidarea echipei înalt profesioniste de
angajaţi;• Implementarea structurii noi organizatorice;• Extinderea reţelei de filiale şi reprezentanţe fără majorarea numărului de personal integral pe bancă;• Diminuarea fondului de salarizare;• Instruirea personalului cu forţele proprii.
Efectivul de personal al Băncii la finele anului 2009 a constituit 861 persoane, comparativ cu 863 la finele anului 2008.
După nivelul de calificare, Banca dispune de personal înalt calificat, şi anume:• Studii postuniversitare, titlu de master – 4,6% din angajaţi;• Studii universitare – 73% din angajaţi;• Studii medii de specialitate – 27% din angajaţi.
Circa 65,2% din angajaţi sunt de vîrsta cea mai productivă de pînă la 40 ani.
În scopul menţinerii echipei de personal calificat au fost întreprinse un şir de măsuri de optimizare a numărului de personal, de redirecţionare a angajaţilor din serviciile suport şi auxiliare în lucrul direct cu clienţii. Astfel, pe parcursul anului trecut au fost deschise 5 subdiviziuni noi fără majorarea numărului de personal integral pe bancă.
Anul 2009, fiind un an de criză economică, a impus măsuri de economie a fondului de salarizare, care a fost diminuat cu 10%.
Ţinînd cont de faptul, că la bugetul de cheltuieli pentru instruire în anul trecut a fost destul de modest, subdiviziunile Băncii au organizat programe de instruire cu forţele proprii, astfel pe parcursul anului 2009 au fost instruite 275 persoane.
Activitatea de binefacereConştientizînd faptul că viitorul economiei naţionale este inseparabil de bunăstarea socială, de nivelul de dezvoltare a culturii şi educaţiei în ţară, BC „Moldindconbank” S.A. tradiţional a fost şi continuă să rămînă o bancă cu o responsabilitate socială înaltă. Fiind una din principalele instituţii financiare din ţară, BC „Moldindconbank” S.A. se implică activ la dezvoltarea culturii, artei, sportului moldovenesc, participă în acţiuni de caritate şi binefacere.
Anul 2009 nu a fost o excepţie şi, tradiţional, Banca s-a remarcat pozitiv în sfera filantropică. Astfel, pentru scopuri de binefacere au fost alocate 182 mii lei, dintre care o mare parte şcolii-internat din Nisporeni, Consiliului Raionului Drochia, SA „Moldexpo” pentru desfăşurarea manifestării „Ziua Naţională a Vinului-2009”. BC „Moldindconbank” S.A. tradiţional este sponsorul general al Teatrului Naţional „Mihai Eminescu”.
Acţiunile de caritate întreprinse de BC „Moldindconbank” S.A. se bucură de aprecierea constantă a opiniei publice şi de recunoştinţa oamenilor simpli.
Human Resources
The success of an organization and the degree of its competitiveness are reflected, first of all, in its employees, and the human resources policy is the key for their identification, motivation and development.
The Activity of the Bank in the field of human resources in 2009 was oriented towards:
• Maintenance and consolidation of the team of skilled professionals;
• The Implementation of the new organizational structure;• The extension of the network of branches and
representations, without increasing the number of bank integral personnel;
• Decrease in the salary fund;• Training of personnel.
At the end of 2009 the Bank had 861 employees, compared to 863 in 2008.
According to the level of qualifications, the bank has highly qualified personnel, and namely:
• Post university graduators, master studies graduators – 4,6% of employees;
• University graduators – 73% of its employees;• Medium courses graduators – 27% of employees.
About 65.2% of employees are of the most productive age, up to 40 years old. In order to maintain a highly professional team of employees, a range of measures to train the personnel and redirect the employees from the support and auxiliary services towards the direct work with clients, were undertaken. Thus, last year, 5 new subdivisions were opened, without employing new integral bank personnel.
Having been a crisis year, 2009 imposed measures aimed at making savings with regard to salary fund, which was lowed by 10%.
Taking into account the fact that the budget for trainings was modest last year, the bank subdivisions organized training courses, using their own forces. Thus, 275 persons were instructed in 2009.
Charitable activities
Understanding that the future of the national economy depends on the social welfare and stability, on the level of development of culture and education in the country, CB “Moldindconbank” JSC has been and will continue to be a bank with a high social responsibility. As one of the main financial institutions in the country, CB “Moldindconbank” JSC offers assistance in development of Moldovan culture, arts and sports, participates in charity and sponsorship events.
The year 2009 was not an exception in this respect. Traditionally, the bank had a lot of philanthropic activities. Thus, the bank allotted 182 mln MDL for charity. The largest share went to the boarding school from Nisporeni, Drochia rayon Council, „Moldexpo” Joint Stock Company to organize the manifestation „The national day of Wine 2009”. Commercial Bank “Moldindconbank” JSC is the traditional sponsor of Mihai Eminescu national Theatre.
The Charity Actions undertaken by Commercial Bank “Moldindconbank” JSC are highly appreciated by public.
23
STRATEGIA BC ”MOLDINDCONBANK” S.A. PENTRU ANII 2010-2011CB ”MOLDINDCONBANK” JSC STRATEGY FOR 2010-2011
Misiunea băncii
Acordarea serviciilor şi produselor bancare calitative şi moderne cu scopul obţinerii veniturilor pentru creşterea pe termen lung a capitalului acţionarilor.
Principiile de bază ale activităţii
Moldindconbank – una din bancile cheie ale sistemului bancar moldovenesc
• Moldindconbank – una din cele mai mari bănci din Moldova• Moldindconbank - banca cu o istorie şi tradiţii bogate• Moldindconbank - banca cu o reţea teritorială dezvoltată
Moldindconbank – bancă universală în prestarea serviciilor financiare de calitate
• Moldindconbank deserveste cele mai variabile categorii de clienti – de la deponenţi individuali pînă la întreprinderi mari• Moldindconbank acordă un spectru larg de servicii bancare• Moldindconbank prestează servicii de înaltă calitate
Moldindconbank – banca de dezvoltare a businessului clienţilor săi
• Moldindconbank – consultant şi asistent în dezvoltarea businessului clienţilor• Moldindconbank – partener fidel şi de încredere pentru clienţi• Moldindconbank – banca deschisă şi transparentă în relaţii cu clienţi• Moldindconbank acordă o atenţie individuală fiecărui client
Moldindconbank – banca eficientă
• Moldindconbank evaluează şi minimizează riscurile aferente activităţii• Moldindconbank optimizeaza permanent cheltuielile şi veniturile• Moldindconbank asigură rentabilitate maxima a capitalului
Moldindconbank – banca mobilă în permanentă dezvoltare
• Moldindconbank permanent modernizează şi perfecţionează tehnologiile informaţionale• Moldindconbank optimizează procesele business şi structura organizatorică• Moldindconbank implementează tehnologii avansate, oferă servicii bancare noi
Moldindconbank – bancă cu o înaltă responsabilitate socială
• Moldindconbank promovează valorile naţionale în societate• Moldindconbank susţine cultura, arta şi sportul moldovenesc• Moldindconbank acordă ajutor material păturilor social vulnerabile
Bank mission
Granting modern and high quality services and products in order go obtain income to increase the long term shareholders capital
The main principles of activityMoldindconbank – is one of the key-banks of Moldavian bank system.
• Moldindconbank – one of the biggest banks of Moldova.• Moldindconbank – a bank with history and traditions.• Moldindconbank – a bank with advanced branch network.
Moldindconbank – is an universal bank, that render qualitative services.
• Moldindconbank – activates for each of us, as for individuals as for big companies.
• Moldindconbank – offers a large spectrum of bank services.• Moldindconbank – provides an individual approach for each
client.
Moldindconbank – bank that help you in your business.
• Moldindconbank – is a consultant and assistant in developing clients business.
• Moldindconbank – reliable partner for its clients.• Moldindconbank – maximum transparency in relations with
clients.
Moldindconbank – an efficient bank.
• Moldindconbank – evaluates and minimizes the risks.• Moldindconbank – controls expenditures and increases
revenues.• Moldindconbank – assures a continuous rise of profitability
for shareholders.
Moldindconbank – modern bank.
• Moldindconbank – permanently modernizes and improves its technologies.
• Moldindconbank – permanently optimizes its business-process.
• Moldindconbank – permanently improves new technologies and offers new bank services.
Moldindconbank – bank with high social responsibility.
• Moldindconbank – promotes national values inside our society.
• Moldindconbank – maintains Moldavian culture, art and sport.
• Moldindconbank – offers material help to the poorest social classes.
24
Sarcina de bază
„Sporirea eficienţei activităţii băncii în vederea maximizării profitului şi minimizării riscurilor”
Direcţiile prioritare de activitate
Activizarea vînzărilor produselor şi serviciilor bancare.
Banca va promova politica de vînzare a serviciilor bancare, orientată spre diversificarea produselor pentru businessul mic şi mijlociu, dezvoltarea managementului pe relaţii cu clienţii prin apropierea de necesităţile şi cerinţele individuale. Banca va utiliza cele mai moderne şi eficiente instrumente de promovare a produselor şi serviciilor bancare. Banca va majora vînzărea de produse non-creditare în special prin canalele de distribuire electronică.
Optimizarea structurii organizatorice a băncii.
Banca va optimiza structura organizatorică a băncii în vederea activizării procesului de vînzări şi majorarea calităţii a serviciilor prestate.
Atragerea resurselor.
Banca va promova o politică activă în domeniul atragerii resurselor financiare de pe piaţa locală şi externă prin promovarea unui spectru larg de depozite şi alte instrumente financiare. Banca va continua conlucrarea cu organizaţiile financiare internaţionale, fondurile de investiţi şi băncile străine în vederea atragerii resurselor accesibile de pe piaţa externă.
Optimizarea reţelei de reprezentare teritorială a băncii.
Banca va promova extinderea geografică a reţelei de subdiviziuni teritoriale în regiuni cu potenţialul economic înalt, va monitoriza şi eficientiza activitatea subdiviziunilor existente ale băncii. Banca va dezvolta tehnologiile de deservire a clienţilor la distanţă şi va lărgi infrastructura de deservire a cardurilor bancare (bancomate, POS-terminale).
Managementul riscurilor
Banca va intensivfica activitatea de prevenire şi gestiune a riscului prin optimizarea tuturor procedurilor şi proceselor interne, dezvoltarea mecanismelor de control şi imunizarea portofoliului bancar.
Tehnologiile informaţionale bancare.
Banca va continua modernizarea tehnologiilor informaţionale, automatizarea proceselor bancare cu scopul de a minimiza costurile operaţionale ale băncii şi optimizarea proceselor de business. Banca va majora gradul de asigurare a activităţii băncii cu echipament bancar modern şi tehnica de calcul.
Politica de cadre.
Managementul resurselor umane în banca va fi orientat spre majorarea productivităţii muncii angajaţilor. Banca va intensifica instruirea personalului inclusiv şi in domeniul tehnicilor de vînzări, va dezvolta spiritul corporativ în colectivul băncii.
Activitatea social-filantropică.
Banca în continuare va acorda ajutor material păturilor vulnerabile ale societăţii, va susţine cultura şi sportul naţional, va participa la acţiunile de păstrare şi promovare a valorilor naţionale.
Main goal
„Increasing the bank efficiency in order to maximize the profit and minimize the risks.”
The main directions of activity
Active sale of bank products and service
The bank will promote the sale policy for bank services, aimed at product diversification for small and middle business; at clients oriented management by coming closer to individual needs and demands. The Bank will use the most modern and efficient instruments to promote its bank products and services. The bank will increase the sale of non-crediting products, especially through electronic distribution channels.
The optimization of the Bank’s organizational structure
The Bank will optimize Bank’s organizational structure in order to activate the sale process and increase the quality of provided services.
Attraction of resources
The Bank will promote an active policy in order to attract financial resources from the local and external markets through promotion of a large spectrum of deposits and other financial instruments. The bank will keep collaborating with international financial organizations, investments funds and foreign banks in order to attract accessible resources from the external market.
The optimization of the Bank’s territorial representation network
The Bank will promote the geographical extension of the network of territorial subdivisions towards the regions with a high economic potential, will monitor and make more efficient the activity of the existing bank’s subdivisions.
The bank will develop client distance serving technologies and will enlarge the bank cards serving infrastructure (teller machines, POS-terminals).
Risk management
The Bank will intensify the activity of risk prevention and management through optimization of all internal processes and procedures, the development of control mechanisms and the immunization of banking portfolio.
Bank informational technologies
The bank will keep modernizing informational technologies, automating bank processes in order to minimize bank’s operational costs and optimize business processes. The bank will provide modern bank equipment and computing technologies for a better activity of the bank.
Personnel Policy
The management of human resources in the bank will focus on increase in employees` productivity. The Bank will keep training its employees in the sale techniques sector too; will develop the corporative spirit among its employees.
Social and Philanthropic activity
The bank will keep granting material aid to vulnerable strata, will support the national culture and sport, and will participate in actions aimed at development and promotion of national values.
25
RAPORTUL AUDITORILOR INDEPENDENŢI CĂTRE ACŢIONARII BC „MOLDINDCONBANK” S.A.
Noi am exercitat auditul asupra situaţiilor financiare anexate ale BC „Moldinconbank” S.A. („Banca”), care cuprind situaţia poziţiei financiare la data de 31 decmbrie 2009, situaţia rezultatului global, situaţia modificărilor capitalului propriu şi situaţia fluxurilor de trezorerie, precum şi sumarul politicilor contabile semnificative şi alte note explicative.
Responsabilitatea Conducerii pentru Rapoartele Financiare
Conducerea este responsabilă pentru întocmirea şi prezentarea justă a rapoartelor financiare în conformitate cu Standardele Internaţionale de Raportare Financiară. Această responsabilitate include elaborarea, implementarea şi menţinerea controlului intern relevant întocmirii şi prezentării juste a rapoartelor financiare care nu conţin deficienţe semnificative, cauzate fie de fraude sau erori, selectarea şi aplicarea politicilor contabile corespunzătoare şi efectuarea unor estimări contabile rezonabile în circumstanţele date.
Responsabilitatea Auditorilor
Responsabilitatea noastră este de a exprima o opinie asupra rapoartelor financiare în baza auditului efectuat. Noi am exercitat auditul nostru în conformitate cu Standardele Internaţionale de Audit. Aceste standarde solicită ca noi să corespundem cerinţelor etice şi să planificăm şi să realizăm auditul astfel încît să obţinem o asigurare rezonabilă că rapoartele financiare nu conţin erori semnificative.
Un audit presupune efectuarea procedurilor astfel încît să se obţină evidenţe de audit aferente cifrelor şi notelor explicative la rapoartele financiare. Procedurile selectate depind de discernămîntul auditorilor, inclusiv evaluarea riscului deficienţelor semnificative din rapoartele financiare cauzate fie de fraude sau erori. La evaluarea riscului, auditorul ia în consideraţie controlul intern aferent întocmirii şi prezentării juste a situaţiilor financiare ale Băncii astfel încît să elaboreze proceduri de audit corespunzătoare circumstanţelor, şi nu pentru a exprima o opinie asupra eficienţei controlului intern al Băncii. Un audit include, de asemenea, evaluarea caracterului adecvat a politicilor contabile utilizate şi a rezonabilităţii estimărilor contabile efectuate de către conducere, precum şi evaluarea prezentării de ansamblu a rapoartelor financiare.
În opinia noastră, evidenţele de audit obţinute de noi sunt suficiente şi ne oferă o bază rezonabilă pentru a ne exprima opinia.
Opinia
În opinia noastră, rapoartele financiare prezintă o imagine veridică şi justă asupra poziţiei financiare a Băncii la 31 decembrie 2009, precum şi asupra rezultatelor operaţionale şi a fluxului mijloacelor băneşti pentru anul încheiat la acea dată în conformitate cu Standardele Internaţionale de Raportare Financiară.
Alte aspecte
Acest raport este adresat exclusiv pentru acţionarii Băncii în ansamblu. Auditul nostru a fost efectuat pentru a putea raporta acţionarilor Băncii acele aspecte pe care trebuie să le raportăm într-un raport de audit financiar, şi nu în alte scopuri. În măsura permisă de lege, nu acceptăm şi nu ne asumăm responsabilitatea decît faţă de Bancă şi acţionarii acesteia, în ansamblu, pentru auditul nostru, pentru acest raport sau pentru opinia formată.
28 aprilie 2009
Ernst & Young SRLChişinău, Moldova
26
INDEPENDENT AUDITORS’ REPORT TO THE SHAREHOLDERS OFCB MOLDINCONBANK JSC
We have audited the accompanying financial statements of BC Moldindconbank SA (“the Bank”), which comprise the statement of financial position as of 31 December 2009 and statement of comprehensive income, statement of changes in equity and statement of cash flow for the year then ended, and a summary of significant accounting policies and other explanatory notes.
Management’s responsibility for the financial statements
Management is responsible for the preparation and fair presentation of these financial statements in accordance with International Financial Reporting Standards. This responsibility includes: designing, implementing and maintaining internal control relevant to the preparation and fair presentation of financial statements that are free from material misstatement, whether due to fraud or error; selecting and applying appropriate accounting policies; and making accounting estimates that are reasonable in the circumstances.
Auditors’ responsibility
Our responsibility is to express an opinion on these financial statements based on our audit. We conducted our audit in accordance with International Standards on Auditing. Those require that we comply with ethical requirements and plan and perform the audit to obtain reasonable assurance about whether the financial statements are free of material misstatement.
An audit involves performing procedures to obtain audit evidence about the amounts and disclosures in the financial statements. The procedures selected depend on the auditors’ judgment, including the assessment of the risks of material misstatement of the financial statements, whether due to fraud or error. In making those risk assessments, the auditor considers internal control relevant to the Banks’ preparation and fair presentation of the financial statements, in order to design audit procedures that are appropriate in the circumstances, but not for the purpose of expressing an opinion on effectiveness of the Bank’s internal control. An audit also includes evaluating the appropriateness of accounting policies used and the reasonableness of accounting estimates made by management, as well as evaluating overall presentation of the financial statements.
We believe that the audit evidence we have obtained is sufficient and appropriate to provide a basis for our audit opinion.
Opinion
In our opinion the financial statements give a true and fair view of the financial position of the Bank as of 31 December 2009 and of its financial performance and its cash flows for the year then ended in accordance with International Financial Reporting Standards.
Other matters
This report is made solely to the Bank’s shareholders, as a body. Our audit work has been undertaken so that we might state to the Bank’s shareholders those matters we are required to state to them in an auditor’s report and for no other purpose. To the fullest extent permitted by low, we do not accept or assume responsibility to anyone other than the Bank and the Bank’s shareholders as a body, for our audit work, for this report, or for the opinion we have formed.
April 28, 2009
Ernst & Young SRLChisinau, Moldova
27
SITUAŢIA POZIŢIEI FINANCAIREla 31 decembrie 2009
Note 2009 2008MDL’000 MDL’000
ACTIVEMijloace băneşti şi conturi la Banca Naţională 4 626,649 880,385Conturi curente şi depozite la bănci 5 111,556 224,082Instrumente financiare derivate 6 5,647 3,885Investiţii păstrate până la scadenţă 7 819,218 284,296Credite, net 8 2,647,622 3,065,948Investiţii disponibile pentru vânzare 9 831 699Mijloace fixe, net 10 98,687 99,999Active nemateriale, net 11 13,046 12,288Active imobilizate deţinute in vederea vânzării 12 149,266 -Alte active 13 116,223 34,000
Total active 4,588,745 4,605,582
DATORIIDatorii către bănci 14 59,844 91,713Instrumente financiare derivate 6 5,153 1,720Alte împrumuturi 15 389,565 189,385Datorii către clienţi 16 3,537,033 3,735,851Alte datorii 18 30,503 34,314
Total datorii 4,022,098 4,052,983
CAPITALUL PROPRIUAcţiuni ordinare 19 60,305 60,301Rezerve prevăzute de statut 20 10,835 7,676Capital suplimentar 214 214Profit nerepartizat 21 495,293 484,408
Total capitalul propriu 566,647 552,599
Total pasive 4,588,745 4,605,582
Rapoartele financiare au fost autorizate pentru emitere la 28 aprilie 2010 de către Conducerea Băncii reprezentat de:
Svetlana BanariPreşedinte al Comitetului
de Conducere
Nadejda CuharschiContabil şef
28
STATEMENT OF THE FINANCIAL POSITIONAS AT 31 December 2009
Note 2009 2008MDL’000 MDL’000
ASSETSCash and balances with National Bank 4 626,649 880,385Current accounts and deposits with banks 5 111,556 224,082Derivative financial instruments 6 5,647 3,885Financial investments – held to maturity 7 819,218 284,296Loans and advances to customers 8 2,647,622 3,065,948Financial investments – available-for-sale 9 831 699Property and equipment 10 98,687 99,999Intangible assets 11 13,046 12,288Non-current assets – held for sale 12 149,266 -Other assets 13 116,223 34,000
Total assets 4,588,745 4,605,582
LIABILITIESDue to banks 14 59,844 91,713Derivative financial instruments 6 5,153 1,720Other borrowings 15 389,565 189,385Due to customers 16 3,537,033 3,735,851Other liabilities 18 30,503 34,314
Total liabilities 4,022,098 4,052,983
SHAREHOLDER’S EQUITYShare capital 19 60,305 60,301Statutory reserves 20 10,835 7,676Share premium 214 214Retained earnings 21 495,293 484,408
Total shareholders’ equity 566,647 552,599
Total liabilities and shareholders’ equity 4,588,745 4,605,582
The financial statements were authorized for issue on 24 April 2010 by the Executives of the Bank represented by:
Svetlana Banari Chairman of the
managing Board
Nadejda CuharschiChief Accountant
29
SITUAŢIA REZULTATULUI GLOBALla 31 decembrie 2009
Note 2009 2008MDL’000 MDL’000
Venituri din dobânzi 24 583,636 574,018Cheltuieli privind dobânzile 24 (457,282) (409,813)Venituri din dobânzi, net 126,354 164,205
Deprecierea valorii creditelor şi altor active, net 25 (122,576) (76,975)
Venituri nete din dobânzi diminuate cu pierderi din depreciere a valorii 3,778 87,230
Venituri din comisioane 67,451 91,828Cheltuieli privind comisioanele (8,545) (7,761)Venituri din comisioane, net 26 58,906 84,067
Venituri din activitatea financiară, net 27 62,642 46,647Alte venituri operaţionale 28 48,944 33,880Total venituri neaferente dobânzilor 170,492 164,594
Cheltuieli privind retribuirea muncii şi cheltuieli aferente 29 (81,637) (74,632)Cheltuieli generale şi administrative 30 (63,983) (64,809)Uzura şi deprecierea 10, 11 (14,604) (12,805)Total cheltuieli neaferente dobânzilor (160,224) (152,246)
Profit din activitatea operaţionala până la impozitare 14,046 99,578
Cheltuieli privind impozitul pe venit 17 (2) -
Rezultatul global al perioadei 14,044 99,578
Rapoartele financiare au fost autorizate pentru emitere la 28 aprilie 2010 de către Conducerea Băncii reprezentat de:
Svetlana Banari Preşedinte al Comitetului
de Conducere
Nadejda CuharschiContabil şef
30
STATEMENT OF COMPREHENSIVE INCOMEFor the ended 31 December 2009
Note 2009 2008MDL’000 MDL’000
Interest and similar income 24 583,636 574,018Interest and similar expense 24 (457,282) (409,813)Net interest and similar income 126,354 164,205
Impairment of loans and other assets 25 (122,576) (76,975)
Net interest and similar income after impairment loss 3,778 87,230
Fee and commission income 67,451 91,828Fee and commission expense (8,545) (7,761)Net fee and commission income 26 58,906 84,067
Financial income, net 27 62,642 46,647Other operating income 28 48,944 33,880Total operating income 170,492 164,594
Personnel expenses 29 (81,637) (74,632)General and administrative expenses 30 (63,983) (64,809)Depreciation and amortization 10, 11 (14,604) (12,805)Total non-interest expense (160,224) (152,246)
Profit before tax 14,046 99,578
Income tax expense 17 (2) -
Net profit for the year 14,044 99,578
The financial statements were authorized for issue on 24 April 2010 by the Executives of the Bank represented by:
Svetlana Banari Chairman of the managing Board
Nadejda CuharschiChief Accountant
31
SITUAŢIA MODIFICĂRILOR CAPITALULUI PROPRIUla 31 decembrie 2009
Note 2009 2008MDL’000 MDL’000
Acţiuni ordinareSold la 1 ianuarie 60,301 39,163Acţiuni ordinare plasate - 21,058Acţiuni preferenţiale de tezaur revândute 4 80Sold la 31 decembrie 19 60,305 60,301
Capital suplimentar Sold la 1 ianuarie 214 214Sold la 31 decembrie 214 214
Rezerve prevăzute de statutSold la 1 ianuarie 7,676 6,176Alocări în conturile de rezervă 3,159 1,500
Sold la 31 decembrie 20 10,835 7,676
Profit nerepartizatSold la 1 ianuarie 484,408 395,225Rezultatul global al perioadei 14,044 99,578Defalcări in fondul de rezerva (3,159) (1,500)Dividende 33 - (8,895)Sold la 31 decembrie 495,293 484,408
Total capitalul propriu 566,647 552,599
32
STATEMENT OF CHANGES IN EQUITYFor the year ended 31 December 2009
Notes 2009 2008MDL’000 MDL’000
Share capitalBalance as at 1st of January 60,301 39,163Ordinary shares issued - 21,058Treasury preferential shares sold 4 80Balance as at 31st of December 19 60,305 60,301
Share premium Balance as at 1st of January 214 214Balance as at 31st of December 214 214
Statutory reservesBalance as at 1st of January 7,676 6,176Allocated to reserves 3,159 1,500
Balance as at 31st of December 20 10,835 7,676
Retained earningsBalance as at 1st of January 484,408 395,225Total comprehensive income for the year 14,044 99,578Allocated to reserves (3,159) (1,500)Dividends paid 33 - (8,895)Balance as at 31st of December 495,293 484,408
Total Shareholders’ equity 566,647 552,599
33
RAPORTUL PRIVIND SITUAŢIA FLUXURILOR DE TREZORERIEPentru anul încheiat la 31 decembrie 2009
Note 2009 2008MDL’000 MDL’000
Activitatea operaţionalăDobânzi încasate 517,682 561,933Plata dobânzilor (468,900) (387,606)Încasări băneşti din comisioane, net 58,906 84,067Venituri financiare şi alte venituri operaţionale, net 116,134 99,464Plăţi băneşti privind retribuirea muncii (81,429) (74,238)Plăţi băneşti privind cheltuielile generale şi administrative (65,214) (65,882)Profit operaţional înainte de modificările în capitalul circulant 77,179 217,738
Majorarea (diminuarea) activelor curente:Conturi curente şi depozite plasate în BNM 191,075 (129,475)Conturi curente şi depozite plasate în alte bănci 26,427 (42,572)Valori mobiliare peste 90 de zile (74,382) (35,851)Credite, net 197,777 (548,430)Alte active (75,863) 34,979Majorarea (diminuarea ) obligaţiunilor curente:Datorii către bănci (32,078) 66,770Datorii către clienţi (184,616) 698,586Alte datorii 6,129 (58,286)Fluxul net de mijloace băneşti din activitatea operaţională până la impozitare 131,648 203,459
Plăţi privind impozitul pe venit (2) (2,681)Fluxul net de mijloace băneşti din activitatea operaţională 131,646 200,778
Activitatea investiţionalăPlăţi băneşti pentru procurarea de active nemateriale (3,284) (4,571)Plăţi băneşti pentru procurarea de mijloace fixe (10,785) (22,079)Încasări băneşti din vânzarea de mijloace fixe 171 181Plăţi privind valorile mobiliare investiţionale (150) (450)Încasări privind valorile mobiliare investiţionale 20 -
Fluxul net de mijloace băneşti din activitatea investiţională (14,028) (26,919)
Activitatea financiarăÎncasări băneşti aferente emisiei de acţiuni 4 21,138
Încasări (plăţi) aferente creditelor şi împrumuturilor la termen lung 197,804 60,351
Dividende plătite (331) (8,662)
Fluxul net de mijloace băneşti din activitatea financiară 197,477 72,827
Venituri/(pierderi) nerealizate din diferenţele de curs valutar (5,096) (14,448)
Fluxul net(creştere) al mijloacelor băneşti 309,999 232,238
Soldul mijloacelor băneşti la 1 ianuarie 949,631 717,393
Soldul mijloacelor băneşti la 31 decembrie 23 1,259,630 949,631
34
STATEMENT OF CASH FLOWSFor the Year Ended 31 December 2009
Notes 2009 2008MDL’000 MDL’000
Cash flows from operating activitiesInterest receipts 517,682 561,933Interest payments (468,900) (387,606)Net fee and commission receipts 58,906 84,067Net financial and other operating income 116,134 99,464Staff costs paid (81,429) (74,238)Payments of general and administrative expenses (65,214) (65,882)Operating profit before working capital changes 77,179 217,738
(Increase) / decrease in operating assets:Due from NBM 191,075 (129,475)Current accounts and deposits with banks 26,427 (42,572)Treasury bills over 90 days (74,382) (35,851)Loans 197,777 (548,430)Other assets (75,863) 34,979Increase/ (decrease) in operating liabilities:Due to banks (32,078) 66,770Due to customers (184,616) 698,586Other liabilities 6,129 (58,286)
Net cash from operating activities before income tax 131,648 203,459
Income tax paid (2) (2,681)Net cash from operating activities 131,646 200,778
Cash flows from investing activitiesPurchase of intangible assets (3,284) (4,571)Purchase of property and equipment (10,785) (22,079)Proceeds from disposal of property and equipment 171 181Purchase of financial investments (150) (450)Proceeds from disposal of financial investments 20 -
Net cash used in investing activities (14,028) (26,919)
Cash flow from financing activitiesProceeds from the share capital issue 4 21,138
Proceeds from loans and borrowings, net 197,804 60,351
Dividends paid (331) (8,662)
Net cash from financing activities 197,477 72,827
Net foreign exchange difference (5,096) (14,448)
Net increase in cash and cash equivalents 309,999 232,238
Cash and cash equivalents at 1 January 949,631 717,393
Cash and cash equivalents at 31 December 23 1,259,630 949,631
35
SUBDIVIZIUNILE BC “MOLDINDCONBANK” S.A.CB “MOLDINDCONBANK” JSC SUBDIVISIONS
FilialeNr. Denumirea Sediul Telefon1 Filiala „Centru” 2012, mun. Chişinău, str.Armenească, 38 (373 22) 57-67-272 Filiala „Telecomtrans” 2012, mun. Chişinău, str. Şciusev, 76-A (373 22) 22-80-733 Filiala „Invest” 2068, mun. Chişinău, bd. Moscovei, 14/1 (373 22) 43-46-074 Filiala „Remiz” 2001, mun. Chişinău, bd. Ştefan cel Mare, 123 A (373 22) 57-69-765 Filiala „Onest” 2043, mun. Chişinău, str. Independentei, 6/1 (373 22) 76-49-196 Filiala „Ciocana” 2075,mun. Chişinău, bd. Mircea cel Bătrîn, 30 (373 22) 35-03-057 Filiala „Stabil” 2044, mun. Chişinău, bd. Mircea cel Bătrîn, 2 (373 22) 42-62-008 Filiala „Flacăra” 2064, mun. Chişinău, str. Ion Creangă, 49/1 (373 22) 59-57-809 Filiala „Premium” 2001, mun. Chişinău, bd. Ştefan cel Mare, 64 (373 22) 26-10-7510 Filiala „Gara Feroviară” 2001, mun. Chişinău, str. Aleea Gării,1 (373 22) 27-44-1211 Filiala „Telecentru” 2028, mun. Chişinău, Şoseaua Hînceşti, 53 (373 22) 72-14-7312 Filiala „Dacia” 2060, mun. Chişinău, bd. Dacia,35 (373 22) 53-22-1213 Filiala „Poşta Veche” 2020, mun. Chişinău, str. Calea Orheiului, 105/1 (373 22) 46-76-9914 Filiala „Renaştere” 2005, mun. Chişinău, bd. Renaşterii, 22/1 (373 22) 24-52-3415 Filiala „Paris” 2051, mun. Chişinău, str. Paris, 47 (373 22) 75-46-5816 Filiala „Cuza Vodă” 2062, mun. Chişinău, bd. Dacia, 47/2 (373 22) 56-77-0117 Filiala nr. 2 2001, mun. Chişinău, str. Negruzzi, 10 (373 22) 27-40-0218 Filiala nr. 8 2025, mun. Chişinău, str. Testemiţanu, 22 (373 22) 22-43-1619 Filiala nr. 15 2071, mun. Chişinău, str. Alba Iulia, 75 (373 22) 75-94-8220 Filiala nr. 16 2055, or. Vatra, str. Ştefan Vodă, 9 (373 22) 61-56-9221 Filiala nr. 18 2003, or. Durleşti, str. T. Vladimirescu, 70A (373 22) 58-72-5022 Filiala din or. Ialoveni 6800, or. Ialoveni, str. Alexandru cel Bun,31 (373 268) 2-74-5123 Filiala din or. Cimişlia 4100, or. Cimişlia, str. Barbu Lăutaru, 3 (373 241) 2-62-9624 Filiala din or. Bălţi 3100, mun. Balti, str. 31 August, 20A (373 231) 2-21-5625 Filiala din or. Drochia 5200, or. Drochia, str. 31 August,33 (373 252) 2-18-1226 Filiala din or. Orhei 3500, or. Orhei, str. Vasile Lupu, 38 A (373 235) 2-26-9027 Filiala din or. Rezina 5400, or. Rezina, str. 27 August, 2 (373 254) 2-26-5928 Filiala din or. Donduşeni 5101, or. Donduseni, str. Lazo S., 14 (373 251) 2-37-9029 Filiala din or. Edineţ 4601, or. Edinet, str. Independentei, 104 (373 246) 2-26-9030 Filiala din or. Soroca 3000, or. Soroca , str. Anatol Popovici, 8 (373 230) 2-36-0631 Filiala din or. Străşeni 3700, or. Străşeni, str. Ştefan cel Mare, 125 (373 237) 2-23-6432 Filiala din or. Leova 6301, or. Leova, str. Independentei, 24 (373 263) 2-24-8733 Filiala din or. Giurgiuleşti 5318, r-l Cahul, s. Giurgiuleşti, str. Independenţei, 59 (373 293) 7-13-9434 Filiala din or. Hînceşti 3401, or. Hînceşti, str. Mihalcea Hincu, 125 (373 269 ) 2-32-0135 Filiala din or. Briceni 4701, or. Briceni, str. Independenţei , 36 (373 247) 2-49-6336 Filiala din or. Floreşti 5000, or Floresti, str. 31 August 1989, 10 (373 250) 2-66-9937 Filiala din or. Căuşeni 4300, or. Cauşeni, str. Mateevici, 7A (373 243) 2-45-9538 Filiala din or. Ungheni 3600, or. Ungheni, str. Boico, 2А (373 236) 2-71-5139 Filiala din or. Taraclia 7400, or. Taraclia, str. Comsomoliskaia, 9A (373 294) 2-55-5640 Filiala din or. Cahul 3900, or. Cahul, str.31 August, 13-B (373 299) 3-38-2041 Filiala din or. Comrat 3800, or. Comrat, str. Tretiakov 19-A (373 298) 2-40-4242 Filiala „Zorile” 2069, mun. Chişinău, str. Calea Iesilor, 8 (373 22) 74-84-8143 Filiala din or. Otaci 7100, or. Otaci str. Prieteniei, 147 (373 271) 7-92-4444 Filiala „Ştefan cel Mare” 2012, mun. Chişinău, bd. Ştefan cel Mare, 132 (373 22) 24-59-0545 Filiala „Kiev” 2068, mun. Chişinău, str. Kiev, 9/1 (373 22) 32-19-99
36
BranchesNr. Name Address Phone numbers1. CENTRU 38, Armeneasca str., Chisinau, MD 2012 (373 22) 57-67-272. TELECOMTRANS 76-A, Sciusev str., Chisinau , MD 2012 (373 22) 22-80-733 INVEST 14/1, Moscovei str., Chisinau, MD 2068 (373 22) 43-46-074 REMIZ 123 A, Stefan cel Mare Street, Chisinau, 2004 (373 22) 57-69-765 ONEST 110, Brincus Street, Chisinau, 2060 (373 22) 76-49-196 CIOCANA 30, Mircea ce Batrin Street, Chisinau, 2075 (373 22) 35-03-057 STABIL 2, Mircea cel Batrin Street, Chisinau, 2044 (373 22) 42-62-008 FLACĂRA 49/1, Ion Creanga Street, Chisinau, 2064 (373 22) 59-57-809 PREMIUM 64, Stefan cel Mare Street, Chisinau, 2001 (373 22) 26-10-7510 STEFAN CEL MARE 123, Stefan cel Mare str., Chisinau, 2012 (373 22) 24-59-0511 KIEV 9/1, Kiev str., Chisinau, 2068 (373 22) 32-19-9912 GARA FEROVIARĂ 1, Aleea Garii Street, Chisinau, 2001 (373 22) 27-44-1213 TELECENTRU 53, Soseaua Hincesti Str, Chisinau, 2028 (373 22) 72-14-7314 DACIA 35, Dacia Street, Chisinau, 2060 (373 22) 53-22-1215 POŞTA VECHE 105/1 Calea Oriheiului Str., Chisinau, 2020 (373 22) 46-76-9916 RENAŞTERE 22/1, Renasterii Street, Chisinau, 2005 (373 22) 24-52-3417 PARIS 47, Paris Street, Chisinau, 2051 (373 22) 75-46-5818 CUZA VODĂ 47/2, Dacia Street, Chisinau, 2062 (373 22) 56-77-0119 ZORILE 8, Calea Iesilor, str. Chisinau, 2069 (373 22) 74-84-8120 Branch nr. 2 10, Negruzzi Street, Chisinau, 2001 (373 22) 27-40-0221 Branch nr. 8 22, Testemitianu Str., Chisinau, 2025 (373 22) 22-43-1622 Branch nr. 15 75, Alba Iulia Street, Chisinau, 2071 (373 22) 75-94-8223 Branch nr. 16 9, Stefan Voda Street, Vatra, 2055 (373 22) 61-56-9224 Branch nr. 18 70A, T. Vladimirescu Str., Durlesti, Chisinau, 2003 (373 22) 58-72-5025 IALOVENI 31, Alexandru cel Bun Street, Ialoveni, 6801 (373 268) 2-74-5126 CIMIŞLIA 3, Barbu Lautaru Street, Cimislia, 4100 (373 241) 2-62-9627 BALTI 20A, 31 August Street, Balti, 3100 (373 231) 2-21-5628 DROCHIA 33, 31 August Street, Drochia, 5201 (373 252) 2-18-1229 ORHEI 38A, Vasile Lupu Street, Orhei, 3500 (373 235) 2-26-9030 REZINA 2, 27 August Street, Rezina, 5400 (373 254) 2-26-5931 DONDUŞENI 14, S. Lazo Street, Donduseni, 5106 (373 251) 2-37-9032 OTACI 147, Prieteniei Street, Otaci, 7100 (373 271) 7-92-4433 EDINET 104, Independentei Street, Edinet, 4601 (373 246) 2-26-9034 SOROCA 8, Anatol Popovici Street, Soroca, 3000 (373 230) 2-36-0635 STRASENI 31, M. Eminescu Street, Straseni, 3700 (373 237) 2-23-6436 LEOVA 24, Independentei Street, Leova, 6301 (373 263) 2-24-8737 GIURGIULEŞTI 59, Independentei Street, Giurgiulesti, Cahul, 5318 (373 293) 7-13-9438 HINCESTI 125, Mihalcea Hincu Street, Hincesti, 3401 (373 269 ) 2-32-0139 BRICENI 36, Independentei Street, Briceni, 4701 (373 247) 2-49-6340 FLOREŞTI 10, 31 August Street, Floresti, 5000 (373 250) 2-66-9941 CAUŞENI 7/A, Mateevici Street, Causeni, 4300 (373 243) 2-45-9542 UNGHENI 2A, Boico Street, Ungheni, 3600 (373 236) 2-71-5143 TARACLIA 9A, Komsomolskaya Street, Taraclia, 7400 (373 294) 2-55-5644 CAHUL 31 August Street, 13-B, Cahul, 3900 (373 299) 3-38-2045 COMRAT 19/A, Tretiakov Street, Comrat, 3800 (373 298) 2-40-42
37
ReprezentanţeNr. Denumirea Sediul Telefon1 Reprezentanta nr. 1 2001, mun. Chişinău, str. Mitropolit Varlaam, 58 (373 22) 54-21-982 Reprezentanta nr. 4 2026, mun. Chişinău, bd. Dacia 80/3 (373 22) 52-49-753 Reprezentanta nr. 6 3251, r-l Anenii-Noi, s. Varniţa, str. Tighina, 111 (373 265) 9-22-524 Reprezentanta nr. 11 2044, mun. Chişinău, str. Mircea cel Bătrân, 1 (373 22) 47-84-855 Reprezentanta nr. 13 2005, mun. Chisinau, str. Puskin, 35 (373 22) 57-69-226 Reprezentanta nr. 19 6321, r-l Leova, or. Iargara, str. 31 August, 106 (373 263) 6-31-417 Reprezentanta nr. 20 3100, mun. Balti, str. Feroviarilor, 18A (373 231) 4-20-048 Reprezentanta nr. 21 5400, or. Rezina, str. Şciusev, 7 (373 254) 2-53-539 Reprezentanta nr. 22 3001, or. Soroca, str. Stefan cel Mare, 20 (373 230) 2-37-8510 Reprezentanta nr. 23 4201, or. Stefan Vodă, str. Libertăţii, 1 (373 242) 2-35-0311 Reprezentanta nr. 26 5901, or. Făleşti, str. M. Eminescu, 7 (373 259) 2-42-7212 Reprezentanta nr. 29 2023, mun. Chişinău, str. Uzinelor,19 (373 22) 47-95-1613 Reprezentanta nr. 30 2001, mun Chişinău, str. Tiraspol, 9 (373 22) 88-40-3114 Reprezentanta nr. 32 2012, mun. Chişinău, str.31 August 1989,79/1 (373 22) 57-68-7515 Reprezentanta nr. 33 „Răut" 3100, mun. Bălţi, str. Alexandru cel Bun, 1 (373 231) 6-51-2316 Reprezentanta nr.36 4720, s. Corjeuti, r-nul Briceni (373 247) 5-91-73
Representative officesNr. Name Address Phone numbers1 Agency nr.1 58, Mitropolit Varlaam Street, Auto Station, Chisinau, 2001 (373 22) 54-21-982 Agency nr.4 80/3, Dacia Street, Chisinau, 2026 (373 22) 52-49-753 Agency nr.6 111,Tighina Street, v. Varnita, Anenii Noi, 3251 (373 265) 9-22-524 Agency nr.11 1, Mircea cel Batrin Street, Chisinau, 2044 (373 22) 47-84-855 Agency nr.13 35, Puskin Street, Chisinau, 2005 (373 22) 57-69-226 Agency nr.19 106, 31 August Street, Iargara, 6321 (373 263) 6-31-417 Agency nr. 20 18A, Feroviarilor Street, Balti, 3100 (373 231) 4-20-048 Agency nr.21 7, Sciusev Street, Rezina, 5400 (373 254) 2-53-539 Agency nr.22 20, Stefan cel Mare Street, Soroca, 3000 (373 230) 2-37-8510 Agency nr.23 1, Libertatii Street, Stefan Voda, 4201 (373 242) 2-35-0311 Agency nr.26 7, M. Eminescu Street, or. Falesti, (373 259) 2-42-7212 Agency nr.29 19, Uzinelor Street, Chisinau, 2023 (373 22) 47-95-1613 Agency nr.30 9, Tiraspol Sreet, Chisinau, 2001 (373 22) 88-40-3114 Agency nr.32 79/1, 31 August Street, Chisinau, 2012 (373 22) 57-68-7515 Agency nr.33 Raut 1, Al. cel Bun Street, Balti, 3100 (373 231) 6-51-2316 Agency nr.36 v. Corjauti, Briceni, 4720 (373 247) 5-91-73
38
BC „MOLDINDCONBANK” SA
Republica Moldovastr. Armenească 38MD 2012 Chişinău tel: +373 22 57 67 82fax: +373 22 27 91 [email protected]
CB „MODINDCONBANK” JSC
Republic of Moldova38 Armeneasca StreetMD 2012 Chisinautel: +373 22 57 67 82fax: +373 22 27 91 [email protected]
39
