Marzo 2006Marzo 2006

Contenido

Marco Legal y Direccional

PDVSA: Proceso Planificación Estratégica

Mercado Energético Internacional

Venezuela y su Rol en el Mercado Energético

Estrategia Energética del Estado Venezolano en el Contexto

Geopolítico Nacional e Internacional

Ejes Fundamentales del Plan Siembra Petrolera 2006 - 2012

Marco Legal y Direccional

Constitución de la República Bolivariana de Venezuela, 1999

Decreto - Ley Orgánica de Planificación, 2001

Ley Orgánica de Hidrocarburos, 2001

Ley Orgánica de Hidrocarburos Gaseosos, 1999

Líneas Generales del Plan de Desarrollo Económico y Social 2001-2007

Lineamientos Estratégicos del Ministerio de Energía y Petróleo

Lineamientos Estratégicos PDVSA

Estrategia Corporativa

Establecimiento Direccionalidad

PDVSA: Proceso Planificación Estratégica

Marco Legal, Políticas y

Lineamientos

Marco Legal, Políticas y

Lineamientos

ValoresMisiónVisión

Análisis Estratégico

Planes Estratégicos:• Emisión Guías• Formulación Planes

Planes Estratégicos:Aprobación y Divulgación

Elaboración - Optimización: • Portafolio de Inversiones • Planes Estratégicos

Implementación de Planes

Control y Seguimiento de Planes Estratégicos

Recursos Humanos

Gerenciar Planes Estratégicos:Tecnología Procesos Ambiente Sociedad

Ver

ific

ació

n A

linea

ció

n a

l P

lan

Nac

ion

al d

e D

esar

rollo

En Resumen

• La Formulación, Divulgación e Implementación del

Plan Estratégico es un ejercicio de Soberanía.

• En el Plan se exponen las líneas maestras de la

política energética venezolana, diseñadas con base a

las directrices del marco jurídico de nuestro país y de

acuerdo a los intereses nacionales, que son los de la

mayoría, los del pueblo venezolano.

Mercado Energético Internacional

Descripción Escenarios Internacionales OPEP 2006-2012

Status Quo (SQ)Dynamics – as – Usual

• Crecimiento económico: 3,6%

• Mantenimiento de la dinámica actual

de conflictividad geopolítica y de

tendencias ambientales

Preponderancia de la Oferta - PDOProlonged Soft Market

• Crecimiento económico: 3,1%

• Elevada conflictividad geopolítica

• Firma generalizada del protocolo de Kyoto

Preponderancia de la Demanda - PDD Protracted Market Tightness

• Crecimiento económico: 4,1%

• Mejoramiento clima conflictividad

internacional

• Solución proactiva a los cambios

climáticos

Escenarios Petroleros Internacionales OPEP 2006-2012 Comportamiento Demanda Mundial

91,1

94,192,6

83.3

80

85

90

95

100

2005 2010 2012

Esc. PDO Esc. PDD Esc. SQ

PDO= Preponderancia de la Oferta SQ= Status Quo PDD= Preponderancia de la Demanda

Crecimiento sostenido de la demanda bajo cualquier escenario

Fuente: OPEP

MMb/d

Crecimiento % 2005 - 2012

1,81,51,3

OPEPEscenarios de Precios para el WTI - $/Bbl

0

10

20

30

40

50

60

70

80

1980

1982

1984

1986

1988

1990

1992

1994

1996

1998

2000

2002

2004

2006

2008

2010

2012

$/Bbl PREPONDERANCIA DE LA DEMANDA

STATUS QUO (2005)

STATUS QUO (2003)

PREPONDERANCIA DE LA OFERTA

Crisis Económica Mundial

Fin de la era del

Petróleo Barato

Fin de la era del

Petróleo Barato

Fuente: OPEP

Geopolítica Mercado Petrolero Internacional

Nigeria Conflictos étnicos huelgas petroleras

Irak Ocupación Violencia

permanente

Irán Amenazas

represalias de EE.UU.

por desarrollonuclear

Arabia SauditaConflictos

sociales internosTerrorismo

Rusia Reducción de los crecimiento de producción

Cuellos de botella en transporte de crudo

ChinaIncertidumbre en sostenibilidad de

alta demanda

EE.UU.

Prioridad seguridadIncremento reservas

estratégicasCuello botella refinación

Huracanes

EuropaTerrorismo

Constitución Agotamiento

reservas Mar del Norte

Se crean señales de interrupción en

el suministro crudo y productos

Fuente: Purvin and Gertz, 2004

Crecimiento Total de Demanda: 10,6 MMBD

Demanda Mundial de Crudo (MMBD)

20102003

1,00,7

0,4

0,9

4,32,4

0,9

0

5

10

15

20

25

30

Medio Oriente Ex-URSSÁfricaLatinoaméricaEuropaAsiaEE.UU.y Canadá

Se espera Fuerte Demanda en Asia

Cambios en la Producción OPEP y No OPEP desde Agosto 2004

Disminución Progresiva del Aporte No OPEP

Disminución Progresiva del Aporte No OPEP

1.2

-0.6

1.6

-1

0

1

2

Jun-04 Ago-04 Oct-04 Dic-04 Feb-05 Abr-05 Jun-05

Incremento en la Producción OPEP

Incremento en la Demanda Mundial

0,4 Adicional al Mercado

(0,6)

Producción No-OPEP

3

(0,2)

Reducción No OPEPReducción Neta

Comportamiento Suministro no OPEP vs Demanda

0

20.000

40.000

60.000

80.000

100.000

120.000

1985

1987

1989

1991

1993

1995

1997

1999

2001

2003

2005

2007

2009

2011

2013

2015

2017

2019

(M

BD

)

0

20.000

40.000

60.000

80.000

100.000

120.000

No OPEP Crudos No-OPEP NGL

No-OPEP arenas Petróleo 1.1% Crec.

1.8% Crec. 2.4% Crec.

Creciente diferenciales entre la oferta no - OPEP y la

demanda mundial

Fuente: OPEP

OPEP: Capacidad Ociosa

• Estimado Junio 2005 Fuente: OPEP y Fuentes Secundarias

Baja Capacidad de Maniobra de los Países OPEPBaja Capacidad de Maniobra de los Países OPEP

1982 1984 1986 1988 1990 1992 1994 1996 1998 2000 2002 2004

0

5

10

15

20

25

30

35

40

45

50

$/Bbl

2

4

6

10

12

14

16

8

Capacidad Ociosa

Cesta OPEP

0

MMBD

75

80

85

90

95

100

Ene-02

Jul-02

Ene-03

Jul-03

Ene-04

Jul-04

Ene-05

%

UE15 y Noruega EE.UU. Asia*

Dramática reducción en la capacidad de refinación mundial en los últimos cuatro años

Incremento de la tasa de utilización de la capacidad refinación en los principales mercados

*Asia = Japón, Sur Corea, China, India y Singapur, para algunos países de Asia los meses de Abril y Mayo son estimados

Problemática de la Industria de Refinación

0

1

2

3

4

5

6

7

8

Ene-02

Jul-02

Ene-03

Jul-03

Ene-04

Jul-04

Ene-05

mb/d

UE15 y Noruega EE.UU. Asia*

4 Millones

Cuenca Atlántica Utilización de Refinerías

Cuenca Atlántica incluye: EEUU excl Padd V, Canadá, Europa, Latinoamérica, África y países ex Unión Soviética

Fuente: Purvin & Gertz, May 2002

2003 2004 2005 2006 2007 200888

90

92

94

96

98

100

% U

tilizac

ión

Capacidad de Refinación

Porcentaje de Utilización

Demanda de Productos

35.000

37.500

40.000

42.500

45.000

47.500

50.000

52.500

55.000

MB

D

Cuello de botella en la capacidad de refinación base Atlántica

Cuello de botella en la capacidad de refinación base Atlántica

Capacidad de Refinación 2003 - 2010 (MMBD)

Fuente: Purvin & Gertz, mayo 2004

Déficit Total de Capacidad:

4.6 MMBPD

Déficit Total de Capacidad:

4.6 MMBPD

4.6 MMBPD

Demanda Incremental de Gasolina y Destilados

Máxima Capacidad Posible (equiv. Craqueo)

Expansiones Anunciadas (equiv. Craqueo)

Déficit de Capacidad

6.8 MMBPD

0.6 MMBPD

1.6 MMBPD

Demanda Global 6,8 MMBD

Asia excluyeex-URSS

2,72,7

1,91,9

0,60,6 0,50,50,40,4 0,50,5

0,20,20,20,5

0,2 0,3 0,2 0,2

0,1

0,1 0,10,3

1,4

2,1

0,3 0,1

0,20,2

0,3

Medio Oriente Ex-URSSÁfricaLatinoaméricaEuropaEE.UU.y Canadá

Faja Petrolífera del Orinoco: Precio de Exportación Crudo Sintético

En 8 Meses se Incrementó en 20 $/B

En 8 Meses se Incrementó en 20 $/B

0

10

20

30

40

50

60

Ene-05 Feb-05 Mar-05 Abr-05 May-05 Jun-05 Jul-05 Ago-05

($/Bbl)

En Resumen

• Factores geopolíticos y especulativos gravitan en la exacerbación

del precio del petróleo

• Crisis en el desarrollo de nuevas reservas No – OPEP

• Crisis en la capacidad de refinación

• Progresivamente el crudo pesado y extrapesado se hace mas

comercial y mejor rendimiento de su mejoramiento y refinación

Países OPEP únicos con capacidad de suministro suficiente para resolver el cuello de botella de la oferta

a fin de contribuir a estabilizar los precios

Venezuela y su Rol en el Mercado Energético

Reservas Probadas de Petróleo

75 71 49 44 19

MEDIOORIENTE

VENEZUELA AFRICA RUSIA ASIA EUROPA

ARABIA SAUDITAIRAQKUWAITABU DHABIIRANQATAR

ARABIA SAUDITAIRAQKUWAITABU DHABIIRANQATAR

261113

949290

4

261113

949290

4676

AMERICA Sin

VZLA / Canadá

313 Faja del Orinoco

236 (A ser Cuantificadas)

7777

MMMBls

Al incluir la Faja del Orinoco,

Venezuela poseerá la mayor

acumulación de

Hidrocarburos Líquidos a

nivel Mundial

Al incluir la Faja del Orinoco,

Venezuela poseerá la mayor

acumulación de

Hidrocarburos Líquidos a

nivel Mundial

Reservas Probadas de Gas

150(*)

394

338

157

1749

363

VENEZUELA

302

1700

MEDIOORIENTE

AFRICA

RUSIA

ASIA

EUROPA

OTROS

AMÉRICA(Sin

VENEZUELA)

BP

C

IRÁNQATARARABIA SAUDITAEAUIRAKKUWAIT

IRÁNQATARARABIA SAUDITAEAUIRAKKUWAIT

81230020419611052

81230020419611052

(*) 136 BPC ( 91% DE GAS ASOCIADO)

• Venezuela único país con reservas significativas de crudo en el

hemisferio occidental

• Venezuela Primer país en el mundo con cantidad de reservas de

crudo (una vez certificadas las correspondientes en la Faja del

Orinoco)

Venezuela País Clave para Resolver la Crisis Energética

En Resumen

Estrategia Energética del Estado Venezolanoen el Contexto Geopolítico Nacional e

Internacional

Ideal Bolivariano de

Integración para Corregir las Asimetrías

Ideal Bolivariano de

Integración para Corregir las Asimetrías

La Complementación y laSolidaridad Compartida

entre los Pueblos

La Complementación y laSolidaridad Compartida

entre los Pueblos

La Energía como Instrumento e Integración

Multisectorial

La Energía como Instrumento e Integración

Multisectorial

Impulso del

Nuevo Sistema Pluripolar Internacional

Impulso del

Nuevo Sistema Pluripolar Internacional

PDVSA en el marco de la IntegraciónEnergética Visión Bolivariana

Esquema Hegemónico Unipolar

PETROSURPETROSUR

Integración Energética RegionalIntegración Energética Regional

PETROANDINAPETROANDINA

PETROCARIBEPETROCARIBE

Diversificación de MercadosDiversificación de Mercados

ChinaChina

RusiaRusia

IndiaIndia

UruguayUruguay

Argentina

Argentina

Brasil

Brasil

IránIrán

EspañaEspaña

Colombia

Colombia

Estrategia Internacional de la Nueva PDVSA

Apuntalamiento de la OPEPApuntalamiento de la OPEP

EE.UU.EE.UU.

BoliviaBolivia

EcuadorEcuador

Mercados TradicionalesMercados Tradicionales

CubaCuba

JamaicaJamaica

PETROCARIBEPETROCARIBE

Acuerdo de San JoséAcuerdo Energético de

Caracas

Acuerdo de San JoséAcuerdo Energético de

Caracas

MERCOSURMERCOSUR

PETROSURPETROSUR

PETROAMERICAPETROAMERICA

Integración Energética a través de:• Distribución de productos• Remodelación de refinerías existentes• Construcción de nuevas refinerías

PETROANDINAPETROANDINA

Estrategia Internacional de la Nueva PDVSACaso: Integración Latinoamericana

Comunidad de Naciones Andinas

Comunidad de Naciones Andinas

Plan de AcciónPlan de Acción

PDVSA Integrada al Plan País:

Plan Nacional de DesarrolloPlan Nacional de Desarrollo

Proyecto PaísProyecto País

Lineamientos MINISTERIO DE ENERGIA Y PETROLEOMINISTERIO DE ENERGIA Y PETROLEO

Alinear estrategia y los Planes de Inversión de los Hidrocarburos con el

Plan de Desarrollo Económico y Social de la Nación

Alinear estrategia y los Planes de Inversión de los Hidrocarburos con el

Plan de Desarrollo Económico y Social de la Nación Base de Base de RecursosRecursos

PDVSA: Estrategia EmpresarialPDVSA: Estrategia EmpresarialPetróleo como factor de integración regional e impulso al nuevo sistema

internacional multipolar

PDVSA: Estrategia EmpresarialPDVSA: Estrategia EmpresarialPetróleo como factor de integración regional e impulso al nuevo sistema

internacional multipolar

Estrategia para la Geopolítica Internacional

Nuevo Mapa Nuevo Mapa Estratégico NaciónEstratégico Nación

Toma de Decisiones

Estrategia seleccionada Proyectos mandatorios Desarrollo Endógeno

PDVSA: Estrategia EmpresarialPetróleo como factor de democratización de capital para alcanzar

la equidad social

PDVSA: Estrategia EmpresarialPetróleo como factor de democratización de capital para alcanzar

la equidad social

Desarrollo Socio Económico

Políticas Públicas Financiamiento Incentivos Fiscales Regulación del Mercado Servicios Públicos Infraestructura Promoción de Inversiones

Acelerar la Construcción del Nuevo Modelo Productivo, Rumbo a la Creación del Nuevo Sistema Económico

““Diversificación Diversificación Productiva”Productiva”

Nuevo Mapa Nuevo Mapa Estratégico NaciónEstratégico Nación

Ejes Fundamentales delPlan Siembra Petrolera 2006 - 2012

Ejes Fundamentales del PlanSiembra Petrolera 2006 - 2012

M A R C A R I B EM A R C A R I B E

ISLA DE ISLA DE AVESAVES

ISLA DE ISLA DE AVESAVES

FACHADA ATLANTICAFACHADA ATLANTICAFACHADA ATLANTICAFACHADA ATLANTICA

PLATAFORMA DELTANAPLATAFORMA DELTANAPLATAFORMA DELTANAPLATAFORMA DELTANA

FACHADA CARIBEFACHADA CARIBEFACHADA CARIBEFACHADA CARIBE

Los MonjesLos MonjesLos MonjesLos Monjes

FALCÓN NEFALCÓN NEFALCÓN NEFALCÓN NE

OrienteOccidente

Centro Sur

N

5 - Eje Proyectos Mayores de Refinación

5 - Eje Proyectos Mayores de Refinación

2 - Eje Proyecto Orinoco

2 - Eje Proyecto Orinoco

1 - Eje Magna Reserva FPO

1 - Eje Magna Reserva FPO

4 - Eje Crecimiento de Producción Áreas

Tradicionales

4 - Eje Crecimiento de Producción Áreas

Tradicionales

6 - Eje Desarrollode Infraestructura6 - Eje Desarrollode Infraestructura

GOLFO DE VENEZUELAGOLFO DE VENEZUELAGOLFO DE VENEZUELAGOLFO DE VENEZUELA

3 - Eje Delta Caribe(Delta Caribe Occidental - Delta Caribe Oriental)

7 - Eje Comercialización de Crudos y Productos7 - Eje Comercialización de Crudos y Productos

Inversiones: 75.735 Gastos: 48.224

Plan 2006 - 2012 Desembolsos (MM$)

55.928

19.807

39.781

8.443

PDVSA Terceros

Total: 123.959

45

Desembolsos PDVSA - MM$

Inversiones

16.699

609 583

6.932

2.444

14.277615

3.562

93161

8.3961.557

Esfuerzo Propio PDVSA GasAsociaciones Faja Empresas MixtasNuevos Negocios Faja Convenios a RiesgoCosta Afuera ExploraciónRefinación Distribución VenezuelaDeltaven PDV Marina

Gastos

3.010 109

6.146

1089595

2.89116.953

680552

9252.194

4637

Esfuerzo Propio PDVSA GasAsociaciones Faja Nuevos Negocios FajaEmpresas Mixtas Convenios a RiesgoCosta Afuera ExploraciónRefinación Distribución VenezuelaDeltaven PDV Marina

Total: 95.709

55.928 39.781

46

Inversiones PDVSA - MM$

Negocios Aguas Arriba

16.699

3.562 609

583

6.9322.444

8.396

1.557

Esfuerzo Propio PDVSA GasAsociaciones Faja Empresas MixtasNuevos Negocios Faja Convenios a RiesgoCosta Afuera Exploración

Negocios Aguas Abajo

14.277

161 93

615

Refinación Distribución Venezuela

Deltaven PDV Marina

Total: 55.928

40.782 15.146

47

Gastos PDVSA - MM$

Negocios Aguas Arriba

552

16.953

3.010109680

4.637

2.194

925

Esfuerzo Propio PDVSA GasAsociaciones Faja Nuevos Negocios FajaEmpresas Mixtas Convenios a RiesgoCosta Afuera Exploración

29.060Negocios Aguas Abajo

2.891 595

1.089

6.146

Refinación Distribución Venezuela

Deltaven PDV Marina

10.721

Total: 39.781

48

Terceros - MM$

Inversiones

1.882

5.703

1.575

8.067

1.496 1.083

Asociaciones Faja Nuevos Negocios FajaEmpresas Mixtas Convenios a RiesgoCosta Afuera Refinación

19.807Gastos8.443

Total: 28.250

3.459

685

8892.892

519

Asociaciones Faja Nuevos Negocios FajaEmpresas Mixtas Convenios a RiesgoCosta Afuera

En Resumen

“…es un Plan Estratégico no de PDVSA, el

Plan nace en PDVSA, el Plan se genera en

PDVSA, pero es un Plan Nacional en el cual

estamos comprometidos en cuerpo, nervio,

alma y espíritu, en el gobierno nacional..”

Comandante Hugo Rafael Chávez FríasPresidente de la República Bolivariana de Venezuela

Acto Inaugural PDVSA Planes Estratégicos, Caracas, Hotel Caracas Hilton, 18 de agosto de 2005

Gracias por su Atención ...!

Gracias por su Atención ...!

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