HIDROITUANGO ITUANGO - ANTIOQUIA

Obra construida en consorcio para EPM

CON SENTIDO

CONSTRUIMOSFUTURO

HUMANO

omos una compañía líder en el desarrollo de proyectos de infraestructura y edificación en Colombia y la Región, con más de 55 años en el mercado. 

La experiencia, capacidad técnica y solidez financiera que hemos acumulado, nos permiten hoy participar en megaproyectos de infraestructura y consolidar un portafolio de inversiones de largo plazo, donde la construcción es el motor de los negocios.

Nuestra estrategia de internacionalización tiene como foco a Centroamérica y la Región Andina, a través de la identificación de oportunidades de negocio y aliados especializados que aportan valor.

Somos una compañía listada en la Bolsa de Valores de Colombia (BVC: CONCONCRET) que, bajo un principio de innovación y sostenibilidad, busca generar mayor rentabilidad a los accionistas y permanencia en el largo plazo.

QUIÉNES SOMOSHIDROITUANGO ITUANGO - ANTIOQUIAObra construida en consorcio para EPM

2

TRAYECTORIA DE ÉXITO

S

TRAYECTORIA DE ÉXITO

LÍNEA DE TIEMPO

1970

Fundación de IMPAC y

AGREGADOS DEL NORTE

Entre

y

Hoy

Constitución de:

2003

3

1961

Fundaciónde la compañía

1986

1993 2010

Primera emisión de acciones

IPO

2012

Fusión

y

2012

Segundaemisión de acciones

Follow ON

2015

Alianza 2015

Socio EstratégicoColocación privada de acciones: 20%

1977 Constitución de:

Constitución de:

4

LO QUE NOS DIFERENCIA

TRAYECTORIA DE ÉXITO

Experiencia y solidez patrimonial que nos permiten participar en

megaproyectos públicos y privados.

Innovación enfocada en la eficiencia para disminuir

tiempo y costos.

Altos estándares de seguridad, salud en el trabajo y prevención

de riesgos.

Portafolio de inversiones que generan ingresos a largo

plazo para sostenibilidad en el tiempo.

Capacidad técnica y humana (Más de 31.425 empleos generados en año 2016).

Reputación, confianza y buenas practicas de gobierno corporativo.

Más de 20 años de presencia internacional.

Aliados especializados de trayectoria para la generación de valor.

Socio Estratégico

Proyectos Hidroeléctricos

Cimentaciones y Puertos Proyectos Industriales

Portafolio Inmobiliario

EXPERIENCIA

GENERACIÓN DE ENERGÍA4.435 MW

BODEGAS Y CENTROSDE DISTRIBUCIÓNTÚNELES

ACUMULADA

162 km

COMERCIO

EDIFICIOS INSTITUCIONALES1.340.291 m2

1.399.236 m2

1.379.269 m2

HOTELES Y OFICINAS m21.038.105

VÍAS Y VIADUCTOS755 km

VIVIENDA m23.819.960

TRAYECTORIA DE ÉXITO

Cifras a diciembre 2016

5

VISIÓN 2020

VALOR EN EL TIEMPO20

2020

1520

0519

60

Foco

Habilidades

Autogeneración: Originadores de proyectos en nichos atractivos de mercado y con generación de ingresos.Integración: Agregar valor en el negocio de la construcción.Gerencia: Monetizar el conocimiento / Mitigar el riesgo.Clase Mundial: Desarrollar competencias globales.Innovación: Modelo de negocio, procesos y sistemas constructivos.

Construcción y ejecución implecable

Talento humano Alianzas Tiempo Procesos

Eficiencia Inversión en

rentas a largo plazo

Estructuraciónde proyectos

Financiación eficiente

CONSTRUCCIÓN

6

GerenciaPlaneación Ingeniería

Know Howy crecimiento

TIR y Costos

Eficientes normatizados

Trabajamos en la consolidación de un

portafolio de infraestructura:

Alianzas Público-Privadas de

iniciativa privadaGeneración de energía limpia

Puertos

Internacionalización - Estamos ampliando el alcance de los servicios de construcción, posicionándonos en Centroamérica y la Región Andina.

Innovación - Nos concentramos en generar valor agregado en el servicio, incluyendo la implementación de BIM como herramienta de gestión de proyectos, nuevos materiales, procesos, software e ideas.

FCP* Pactia - Continuar desarrollando y operando proyectos inmobiliarios con vocación de renta, buscando eficiencia, rentabilidad y sostenibilidad con el fin de ser los líderes en el desarrollo inmobiliario regional.

Concesiones y APP’s – Buscamos oportunidades en el mercado, en nichos donde hay un ingreso recurrente para la estructuración de un proyecto de infraestructura (Vías, puertos, aeropuertos, trenes).

HACIA DÓNDE VAMOS

VISIÓN 2020

7

Vivienda – Integración con nuestro Taller de Ingeniería y Diseño que nos permitirá alcanzar la estandarización y eficiencia en los diseños y costos para la construcción de vivienda de clase media.

*FCP: Fondo de Capital Privado

MARCO ESTRATÉGICO

VISIÓN 2020

8

V

ivie

nda

Infrae

structura Ingeniería Edificación Equipos Industrial Participaciones Inmobiliario Fondo Vivien

da

Con

cesi

ones

y diseño CONSTRUCCIÓN

INVERSIÓN

Talento Humano

Al

ianz

as

Innovación Proceso

s

Tiempo

VALORClientes

AccionistasColaboradores

Entorno

CONSTRUCCIÓN, PROMOCIÓN Y VENTAPROYECTOS DE VIVIENDA

Viales

Turismo

Mobiliario urbanoEmpresas relacionadas

VISIÓN 2020

META 2020

DUPLICAR LOS INGRESOS

CONSOLIDADOS

AUTOGENERACIÓN

INTERNACIONALIZACIÓN:

COP

50% de los ingresos

MARGENEBITDA

11%14%

entre

y

del volumen de construcción15%

ÍNDICE DE FRECUENCIA consolidado < 6

Política de Accidentes0

MARGEN BRUTO PROYECTOS

12%superior al

50%Rentas

50%Construcción

INNOVACIÓN

de los ingresos de la compañía serán

en procesos

2%y ejecución de proyectos

COVENANTS DE ENDEUDAMIENTO: I. Deuda neta/EBITDA:

II. EBITDA/gasto financiero:

Mayor a 3,6x

Menor a 4x

9

Billiones

destinados a la

PORTAFOLIO

10

SegmentoCONSTRUCCIÓN

SegmentoVIVIENDA

SegmentoINVERSIÓN

SegmentoCORPORATIVO

BACKLOG

11

Infraestructura Licitaciones y APP

Edificación Licitaciones y proyectos propios

Equipos Arrendamiento maquinaria y encofrados

Diseños & ingeniería Propios y terceros

SegmentoCONSTRUCCIÓN

Backlog histórico Ejecución Backlog

$1.100 $1.300 $1.900 $2.000 $1.900

$2.551 $3.133

$1.057 $845 $607 $397 $184 $43

2010 2011 2012 2013 2014 2015 2016 2017 2018 2019 2020 2021 2022

COP

Mile

s de

Mill

ones

Infraestructura

Edificación

Vivienda

6619 15

%

%

%

PARTICIPACIÓN DEL VOLUMEN

2016

2010

2011

2012

2013

2014

2015

PARTICIPACIÓN DEL VOLUMEN POR SECTOR

56%

44% 49%

51%27%

73%

27%

73%

29%

71%

28%

72%

24%

76%

PROMEDIO Público 35,74% Privado 65,47%

2010

2011

2012

2013

2014

2015

2016

UBICACIÓN

PROMEDIO Nacional 80.07% Internacional 19.93%

85% 75% 74% 82% 83%

15% 25% 26% 18% 17%

95%

5%

90%

10%

2010

2011

2012

2013

2014

2015

2016

TIPO DE NEGOCIO

PROMEDIO Externo 24,94% Infraestructura 48,91%

Portafolio Inmobiliario15.96% Vivienda 9.56%

53% 54%

32% 33%

3% 4%13% 9% 12%

20%

45%

23%13%

43%

28%

17% 12%17%

47%

24% 28%

52%

9%10%

21%

47%

19%13%

Volumen total 2016 COP 1.260.273 millones

12

SegmentoCONSTRUCCIÓN

TALLER DE INGENIERÍA Y DISEÑO

BIM BULDING INFORMATION MODELINGUsamos como herramienta de trabajo la plataforma BIM, para la simulación de proyectos arquitectónicos en todos los niveles. Es un modelo tridimesional coordinado que permite estudios volumétricos.

REDES

GERENCIA

ESTRUCTURAS

ARQUITECTURA

13

SegmentoCONSTRUCCIÓN

800.000 m2 382.000 m2 125.000 m2

ESTRUCTURASARQUITECTURA REDES GERENCIA

BIM456.000 m2

14

Empresas relacionadas

Portafolio inmobiliarioPACTIA y otros activos

ConcesionesOperación y mantenimiento

Fondo ViviendaArrendamiento

Otras participacionesIntegración vertical

SegmentoINVERSIÓN

15

SegmentoINVERSIÓN

*GLA: Gross Leasable Area

Más de

500.000 m2 de GLA en operación

Más de

1.800 locales

comerciales

168 Empleos directos

9.300 Empleos indirectos

Más de

2.900 Empleos en obra

Más de

1.100 habitaciones

Más de

3.400 minidepósitos

Más de

720.000 m2 de GLA con el plan de

inversiones

Más de

COP 2,5 billones en activos

Plan de Inversiones

COP 802 mil millones

Más de

60 Activos

2 países

14 departamentos

(Colombia - Panamá)

Presencia en

GRANDES CIFRAS NOS RESPALDAN

ESTRATEGIA CONCESIONES

16

SegmentoINVERSIÓN

Estas concesiones se recibierondurante el 4T2016 para su O&M:

296 Km 38 Km

Participación: 25% - Fecha de finalización: Mar-2024TPD (2016): 24.792 - IPD (2016): COP 236 millones

Concesiones EN OPERACIÓN

Participación: 25% - Fecha de finalización: Dic-2026TPD (2016): 35.585 - IPD (2016): COP 487 millones

ESTRATEGIA CONCESIONES

17

SegmentoINVERSIÓN

Participación: 33% 6 Unidades Funcionales incluyendo la de O&MConstrucción de 26 kilómetros de segunda calzadaRehabilitación de la vía existenteMantenimiento y operación de 111 kilómetros de la actual autopista por 30 años.

Participación: 50% 9 unidades funcionales incluyendo la de O&M.

Construcción de 65 kilómetros de tercer carril y más de 2 kms de túneles nuevos.

Rehabilitación de la vía existente y el actual túnel de Sumapaz (4.2 kms)

Mantenimiento y operación de 142 kilómetros del actual corredor por cerca de 30 años.

Aliado estratégico: Vinci

Participación: 50%Pequeña Central Hidroeléctrica

16MWUbicación: Puracé Coconuco, Cauca

Concesiones en CONSTRUCCIÓN

Patico

TPD: 5.736 TPD: 53.132

$1,2Billones

Inversión

$1,7Billones

Inversión

Vía Buga-Buenaventura Vía Bogotá-Girardot

ESTRATEGIA CONCESIONES

18

SegmentoINVERSIÓN

Concesión vial presentada a través de DevimedParticipación: 100%Ubicación: Oriente, Antioquia

Tren-Tram: Transporte Público BogotáParticipación: 50%Ubicación: Bogotá, Cundinamarca

Concesión vial presentada a través de DevimedParticipación: 100%

Ubicación: Oriente, Antioquia

Puerto en el Golfo de UrabáParticipación: 100%

Ubicación: Necoclí, Antioquia

El Santuario - Doradal

RegioTram Darien International Port

Palmas – El Tablazo

ConcesionesEN ETAPA DEFACTIBILIDAD

$474.000Millones

Inversión

USD 1Billón

Inversión

$2,3Billones

Inversión

$3Billones

Inversión

VIVIENDA

19

Vivienda Promoción, Gerencia y Construcción

Concentrados en las ciudades de Bogotá, Medellín, Barranquilla y Ciudad de Panamá.

proyectos en construcción.

proyectos en preventas.14

847

6

5unidades en venta las cuales se esperan vender en un lapso de 12,1 meses contados a partir de la fecha.

proyectos en estudio de factibilidad que representan

Durante el 2016, se escrituraron

trimestre corresponden unidades, de las cuales solo en el cuarto

4.764 unidades.

733

187unidades.

Unidades lanzadas por vender y tiempo estimado de comercialización

Num. Unidades

VIS Media Alta

Tiempo (meses)

159

655

33

11,30 12,46

10,55

SegmentoVIVIENDA

GENERACIÓN DE EMPLEOS

20

Centro de Servicios Compartidos Apoyo interno y vinculados

SegmentoCORPORATIVO

31.425 26.712Total empleos generados en el 2016

4.713Empleos directos Empleos indirectos

Mujeres Hombres20% 80%

21

SegmentoCORPORATIVO

Impresora 3D Conconcreto de gran formato, apostamos al futuro de la construcción eficiente y sostenible. Será capaz de imprimir muros, columnas y piezas prefabricadas. En un futuro próximo, imprimirá casas y otro tipo de edificaciones, como ya se hace en algunos países.

Convertimos los modelos BIM en experiencias de realidad virtual para ser utilizada por equipos técnicos durante el diseño y planeación de los proyectos, antes de iniciar la construcción.

El Centro de Innovación Conconcreto, ubicado dentro de la universidad EIA es un espacio para la cocreación, el conocimiento y la investigación.

DE INNOVACIÓNFORMACIÓN Y CULTURA

Total Ideasinscritas 440 222

ideas de los proyectos

166ideas de las áreas

52ideas enPanamá

22

DE INNOVACIÓNFORMACIÓN Y CULTURASegmentoCORPORATIVO

RESULTADOSFINANCIEROS

HIDROITUANGOITUANGO - ANTIOQUIAObra construida en consorcio para EPM

24

2015 Variación

$1.216.232 +21%Crecimiento sólido de los ingresos

Margen EBITDA

Backlog

Indicador deuda neta/EBITDA

Endeudamiento financiero

MILLONES

21,8% -540 pbs

Incremento de la utilidad neta $95.257 +8%MILLONES

Fuerte aumento en ingresos por método de participación:

$40.039 +149%MILLONES

$856.553 +8%MILLONES

0,98x +68%

$2,5 +23%BILLONES

2016

$1.471.645MILLONES

16,4%

$103.075MILLONES

$99.543MILLONES

$923.136MILLONES

1,65x

$3,1BILLONES

SÓLIDO DESEMPEÑO ALCANZANDO DESTACABLESINDICADORES FINANCIEROS A DIC-16

(Aporte de portafolio inmobiliario a PACTIA)

RESULTADOS FINANCIEROS ANUALES

25

Ingresosconsolidados

EBITDAconsolidado

RESULTADOS FINANCIEROS POR SEGMENTO

COP 1.471.645 millDiciembre-2016

+21%

Vivienda

$265.388

Corporativo

Construcción

Inversión

Eliminaciones

$1.119.357

$104.422 $6.915

$(24.437)

COP 1.216.232 millDiciembre-2015

Inversión

Corporativo

Vivienda

Eliminaciones

$111.559 $179.855

$3.544

$(63.925)

Construcción

$985.198

+30%Sin portafolioinmobiliario*

*Para el 2015, el ingreso consolidado contempla los ingresos ordinarios por el portafolio inmobiliario que ascienden a COP 88.371 mill. Depurando el ingreso de este año, obtenemos una cifra de COP 1.127.861 mill.

-9%

COP $240.987 millDiciembre-2016

Inversión

Construcción

Corporativo

Vivienda

$155.833 $21.478

$99.356

$(35.680)

COP 265.147 millDiciembre-2015

Corporativo

Vivienda Construcción

Inversión

$119.204 $11.520

$170.987

$(36.564)

+8%Sin ingresos

no recurrentes*

*Depurando el EBITDA del 2015 sin considerar los ingresos no recurrentes por el aporte de los activos inmobiliario a Pactia por COP 41.542 mill, el crecimiento es del 8%.

RESULTADOS FINANCIEROS POR SEGMENTOS

26

Ingresos ConsolidadosCOP millones COP millones

COP millones COP millonesUtilidad Operativa Consolidada Utilidad Neta Consolidada

EBITDA Consolidado

2014 2015 2016

$1.088.111$1.216.231

$1.471.645

Valor Margen Valor Margen

Valor Margen

$132.872

$265.147$240.987

12,2%

21,8%

16,4%

2014 2015 2016

$181.372

$112.355

9,2%

14,9%

7,6%

2014 2015 2016

$100.357

$95.257 $103.075

$23.528

2,2%

7,8% 7,0%

2014 2015 2016

RESULTADOS FINANCIEROS ANUALES

27

Activo Pasivo Patrimonio

$3.253.492 $3.074.148

2016 2015

5.8%

$1.906.969 $1.792.469

2016 2015

6.4%

$1.346.523 $1.281.679

2016 2015

5.1%

Construcción Construcción

Inversiones Inversiones

Vivienda

Vivienda

Consorcios

Consorcios

Filiales Filiales

*COP Miles de Millones

Corporativo

Obligaciones Financieras

$923.136 mill $856.553 mill

132.457

364.222

146.666

163.222

25.293 24.693

107.583

471.570

186.780

129.132 12.091

15.979

dic-16 dic-15

Costo de la deuda

3,66%

6,77%

5,75% 4,52% 5,79%

7,51% 8,13%

9,25% 10,96%

2014 2015 2016

IPC IBR Costo Promedio Deuda CC

RESULTADOS FINANCIEROS

28

Socios Fundadores

57%

Fondos dePensiones

12%

Vinci

20%

FondosIntitucionales

8%

Personas naturales

3%

Nombre

CONCONCRETCapitalización Bursátil

Volumen promedio diario (últimos 12 meses)

P/E

millones

billones

(Titulo de canasta COLCAP)

COP 1,14

COP 332

11,06

Fuente: Bolsa de Valores de Colombia BVC Valores a Marzo-24/17 en COP millones

FORMADOR DE LIQUIDEZ

RESULTADOS FINANCIEROS

ACCIONISTAS

29

Informaciónde Contacto

PAULA A. LÓPEZ

www.conconcreto.com

Relación con InversionistasTel: + 57 4 402 5739

Cel: + 57 310 422 2048Email: plopez@conconcreto.com

Esta presentación contiene los estados financieros de Conconcreto, sus resultados de operación y sus actividades de negocio; basado en supuestos con cierto nivel de incertidumbre que pueden llegar a ser inexactos.

Conconcreto no asume ninguna obligación de actualizar las cifras cuando se presente nueva información; esto sujeto a regulaciones de la Superintendencia Financiera de Colombia “SFC”

CLAUSULA DE REVELACIÓN