Upload
ryuzaki-l-riuga
View
267
Download
1
Embed Size (px)
DESCRIPTION
annual report
Citation preview
7/16/2019 Pt Sinarmas Sekuritas
http://slidepdf.com/reader/full/pt-sinarmas-sekuritas 1/60
INDEPENDENT AUDITOR'S REPORT
PT. SINARMAS SEKURITAS
LAPORAN KEUANGAN / FINANCIAL STATEMENT
UNTUK TAHUN YANG BERAKHIR 31 DESEMBER 2012 DAN 2011
FOR THE YEARS ENDED 31 DECEMBER 2012 AND 2011
DAN / AND
LAPORAN AUDITOR INDEPENDEN
7/16/2019 Pt Sinarmas Sekuritas
http://slidepdf.com/reader/full/pt-sinarmas-sekuritas 2/60
i
SURAT PERNYATAAN DIREKSI DIRECTORS STATEMENT LETTER
LAPORAN INDEPENDEN AUDITOR INDEPENDENT AUDITOR REPORT
LAPORAN KEUANGAN FINANCIAL STATEMENT
AS OF DECEMBER 31, 2012 AND 2011
1 - 2 BALANCE SHEETS
LAPORAN LABA RUGI STATEMENT OF INCOME
STATEMENT OF CHANGES IN EQUITY
CASH FLOW
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN 6 - 54 NOTES TO FINANCIAL STATEMENT
TABLE OF CONTENTS
DAFTAR ISI
3
5
Page
PER 31 DESEMBER 2012 DAN 2011
NERACA
PERUBAHAN MODAL
LAPORAN ARUS KAS
4
7/16/2019 Pt Sinarmas Sekuritas
http://slidepdf.com/reader/full/pt-sinarmas-sekuritas 6/60
1
PT. SINARMAS SEKURITAS DAN ENTITAS ANAK PT. SINARMAS SEKURITAS AND SUBSIDIARIES
LAPORAN POSISI KEUANGAN KONSOLIDASIAN
Per 31 Desember 2012 As of December 31, 2012
( With Com parative December 31, 2011)
Catatan 31 Desember 2012 31 Desember 2011
Notes December 31, 2012 December 31, 2011
AKTIVA ASSETS
Kas dan setara kas 3f, 5 276,361,624,733 180,295,975,557 Cash and cash equivalentsEfek dibeli dengan janji dijual kembali 3i, 6 - 39,626,667,026 Receivable for reverse repo
Aset keuangan pada nilai wajar 3s, 7 Financial asset at fair value
melalui laporan laba rugi 420,514,308,895 507,330,311,738 through profit or loss
Deposito lembaga kliring dan penjaminan 3g, 8a 4,214,926,190 4,023,640,078 Receivable from clearing and
Piutang lembaga kliring dan penjaminan 3g, 8b 256,036,984,158 119,255,545,500 guarantee institution
Piutang nasabah 9 105,032,523,391 91,019,600,500 Receivable from customers
Piutang perusahaan efek 3j, 10 - 27,974,360,000 Receivable from brokers
Piutang lain-lain 11 Other receivable
Berelasi 8,061,778,341 8,903,833,365 Related parties
Pihak ketiga 1,534,610,768 2,757,071,497 Third parties
Pajak dibayar dimuka 12 101,771,323 51,538,745 Prepaid taxes
Penyertaan saham 13 14,787,300,000 14,787,300,000 Investment in share
Aktiva tetap 3k, 14 Fixed assets
setelah dikurangi akumulasi net of accumulated
penyusutan Rp. 5.890.399.852 depreciation Rp. 5.890.399.852dan Rp. 6.175.631.367
pada 2012 dan 2011 46,212,307,932 46,731,997,978 in 2012 and 2012
Aktiva pajak tangguhan 30,062,391,920 - Deferred tax assets
Aktiva lain 15 6,665,501,580 6,755,664,632 Other asset
Jumlah Aktiva 1,169,586,029,232 1,049,513,506,616 Total Assets
Lihat catatan atas laporan keuangan yang merupakan bagian tidak terpisahkan dari laporan keuangan secara keseluruhan
See accompnying notes to financial statements wich are an integral part of the financial statements
(Dengan angka perbanding an 31 Desember 2011)
CONSOLIDATED STATEMENTS OF FINANCIAL POSITION
and Rp. 6.175.631.367
7/16/2019 Pt Sinarmas Sekuritas
http://slidepdf.com/reader/full/pt-sinarmas-sekuritas 7/60
2
PT. SINARMAS SEKURITAS DAN ENTITAS ANAK PT. SINARMAS SEKURITAS AND SUBSIDIARIES
LAPORAN POSISI KEUANGAN CONSOLIDATED STATEMENTS
KONSOLIDASIAN (LANJUTAN) OF FINANCIAL POSITION (CONTINUE)
Per 31 Desember 2012 As of December 31, 2012
( With Comparative December 31, 2011)
Catatan 31 Desember 2012 31 Desember 2011
Notes December 31, 2012 December 31, 2011
KEWAJIBAN DAN EKUITAS LIABILITIES AND EQUITY
KEWAJIBAN
Kewajiban Lancar Current Liabili ties
Efek dijual dengan janji dibeli kembali 16 - 39,125,475,663 Securities sold with reverse repo
Utang pada lembaga kliring 8b Payable to clearing and
dan penjaminan 100,420,001,500 22,816,080,226 guarantee institution
Utang komisi 17 2,973,242,774 860,963,780 Commision payable
Utang nasabah 18 137,316,025,635 121,472,661,541 Payable customers
Utang pajak 19a 13,413,154,543 14,302,330,921 Taxes payable
Biaya yang masih harus dibayar 20 1,657,292,036 1,831,512,411 accrued expenses
Kewajiban Imbalan Kerja 3o, 21 20,399,342,754 - Liabilities Employee Benefits
Utang lain-lain 22 180,534,183 434,419,039 Other payables
Jaminan nasabah 23 1,481,500,000 1,481,500,000 Customers deposits
Jumlah Kewajiban Lancar 277,841,093,425 202,324,943,581 Total Current Liabili ties
Ekuitas Equity
24
142,700,000,000 142,700,000,000
Laba (Rugi) ditahan 749,030,896,281 704,475,028,563 Retained earnings
Jumlah Ekuitas Pemegang Saham 891,730,896,281 847,175,028,563 Total Shareholders' Equity
Kepentingan Non Pengendali 14,039,526 13,534,472
Jumlah Kewajiban dan Total Liabiliti es and
Ekuitas Pemegang Saham 1,169,586,029,232 1,049,513,506,616 Shareholders' Equity
Modal ditempatkan dan disetor penuh
147.700.000 saham
Lihat catatan atas laporan keuangan yang merupakan bagian tidak terpisahkan dari laporan keuangan secara keseluruhan
See accompnying notes to financial statements wich are an integral part of the financial statements
(Dengan angka perbandin gan 31 Desember 2011)
Shares capital, authorized Issued
and fully paid 147,700,000 shares
7/16/2019 Pt Sinarmas Sekuritas
http://slidepdf.com/reader/full/pt-sinarmas-sekuritas 8/60
3
PT. SINARMAS SEKURITAS DAN ENTITAS ANAK PT. SINARMAS SEKURITAS AND SUBSIDARIES
LAPORAN LABA/(RUGI) KOMPREHENSIF KONSOLIDASIAN CONSOLIDATED STATEMENTS OF COMPREHENSIVE INCOME
Untuk tahun yang berakhir 31 December 2012 For the Years ended on December 31, 2012
Catatan 31 Desember 2012 31 Desember 2011
Notes December 31, 2012 December 31, 2011
Pendapatan Usaha Revenues
Komisi kegiatan pedagang efek 3q, 26 34,272,889,553 43,750,449,746 securities trading activities income
27 29,688,127,460 28,760,434,289
Jasa manager investasi 28 84,164,925,374 70,881,634,556 Investment management income
Komisi transaksi bursa komoditi 29 230,105,272 669,296,712 Commission commodities exchange
30 541,836,275 289,726,405 Fixed income transaction fees
Deviden tunai 31 5,468,925,579 9,008,011,560 Dividends
32 92,106,575,322 74,321,221,820
33 (99,830,262,236) (44,707,734,317)
Jumlah pendapatan usaha 146,643,122,599 182,973,040,771 Total Revenues
Beban Operating expenses
34 319,463,513 8,888,393,058 Unitial public offering expenses
35 4,943,274,656 3,495,486,302
Beban manager investasi 36 19,173,435,653 15,571,967,156 Investment management expensesBeban bunga 37 550,709,719 1,499,371,675 Interest expenses
Gaji dan tunjangan 38 58,879,577,547 33,698,090,227 Salaries and employees benefits
Sewa 3m, 39 11,313,240,057 8,339,972,117 Rent expenses
40 28,779,617,720 7,122,475,568 General and administarion expenses
Penyusutan 41 5,890,399,852 6,175,631,367 Depreciation expenses
Komunikasi 42 5,731,885,039 5,208,564,301 Communication expenses
Iklan dan promosi 43 2,911,660,426 685,612,159 Advertising and promotion expenses
Transportasi dan perjalanan 44 3,438,327,388 2,828,166,736 ravelling and transportation expenses
Jamuan 45 2,174,090,471 3,097,929,135 Entertainment expenses
Jumlah Beban 144,105,682,041 96,611,659,801
Laba Usaha 2,537,440,558 86,361,380,970 Gross profit
Pendapatan/(beban) Lain-lain Other income/(expenses)
Penghasilan bunga 46 23,997,108,080 20,142,572,052 Interest income
Laba (Rugi) selisih kurs -bersih 47 209,668,576 50,967,622 Foreign exchange gain (loss)Pendapatan (beban) lain-lain 48 1,726,467,410 2,243,032,813 Others Income (expenses)
Jumlah p endapatan (beban) 25,933,244,066 22,436,572,487 Total other income
lain-lain (expenses)
Laba / (Rugi) sebelum pajak 28,470,684,624 108,797,953,457 Income / (Loss) before tax
Pajak penghasilan perusahaan: Corporate income tax:
Pajak kini 3r, 18b 13,976,703,772 16,492,117,452 Current tax
Pajak tangguhan 3r (30,062,391,920) - Deferred tax
(16,085,688,148) 16,492,117,452
Laba bersih 44,556,372,772 92,305,836,005 Net income
Kepentingan non pengendali (505,054) (535,669) Non controling interest
Total comprehensive income
Jumlah laba komprehensif periode berjalan 44,555,867,718 92,305,300,336 for period
Jumlah laba komprehensif yang dapat di Total comprehensive income
distribusikan kepada attributable to
Pemilik entitas induk 44,555,422,160 92,304,653,487 Equity holder of the parent company
Entitas anak 445,559 646,849 Subsidiaries entity
Jumlah 44,555,867,718 92,305,300,336 Total
Laba Per Saham 49 312 647 Earning per share
(Dengan Angka Perbandingan untuk Tahun yang
Berakhir t anggal 31 Desember 2011)
(with Comparati ve for the Years Andded on December 31,
2011)
Jasa penjaminan emisi dan penjualan
efekUnderwriting fee and selling fees
Pendapatan transaksi fixed income
Laba (Rugi) penjualan efek bersifat
ekuitas Gain (loss) on sale of equity securitiesPenyisihan kenaikan (penurunan)
harga efek
Unrealized gain (loss) on fair value of
marketable securities
Lihat catatan atas laporan keuangan yang merupakan bagian tidak terpisahkan dari laporan keuangan secara keseluruhan
See accompnying notes to financial statements wich are an integral part of the financial statements
Beban umum dan administrasi
Beban transaksi pasar perdana
Beban Transaksi perantara pedagang
efek Brokerage transaction expenses
7/16/2019 Pt Sinarmas Sekuritas
http://slidepdf.com/reader/full/pt-sinarmas-sekuritas 9/60
4
PT. SINARMAS SEKURITAS DAN ENTITAS ANAK PT. SINARMAS SEKURITAS AND SUBSIDIARIES
LAPORAN PERUBAHAN EKUITAS KONSOLIDASIAN
Untuk periode yang berakhir pada tanggal For the period ended
31 Desember 2012 dan 2011 December 31, 2012 and 2011
(Dalam Rupiah) (expressed in Rupiah)
Saldo laba Ditahan / retained earning
Saldo 01 Januari 2011 24 142,700,000,000 - - - 612,169,728,227 754,869,728,227 11,998,803 754,881,727,030 Balance at January 31, 2011
- - - - - - 1,535,669 1,535,669 Non Controlling Interest
- - - - 92,305,300,336 92,305,300,336 - 92,305,300,336
Saldo 31 Desember 2011 142,700,000,000 - - - 704,475,028,563 847,175,028,563 13,534,472 847,188,563,035 Balance at December 31, 2011
- - - - - - 505,054 505,054 Non Controlling Interest
- - - - 44,555,867,718 44,555,867,718 - 44,555,867,718
- - -
Saldo 31 Desember 2012 142,700,000,000 - - - 749,030,896,281 891,730,896,281 14,039,526 891,744,935,807 Balance at December 31, 2012
See accompnying notes to financial statements wich are an integral part of the financial statements
Kepentingan Non Pengendali
Total laba Rugi Komprehensif
periode berjalan
Kepentingan Non Pengendali
Total laba Rugi Komprehensif
periode berjalan
Total Comprehensive income for the
period
Total Comprehensive income for the
period
Lihat catatan atas laporan keuangan yang merupakan bagian tidak terpisahkan dari laporan keuangan secara keseluruhan
Tambahan modal
disetor / Add Paid in
Capital
Modal saham/ Capital
Stock
Catatan /
NotesDitentukan
penggunaannya/
Appropriated
CONSOLIDATED STATEMENT OF CHANGE IN SHAREHOLDER'S EQUITY
Tidak ditentukan
penggunaannya/
Unappropriated
Jumlah / TotalJumlah ekuitas/ Total
equity
Kepentingan non
pengendali/ Non
controlling interest
Keuntungan (kerugian) yang
bekumdirealisasi dari aset
keuangan tersedia untuk di
jual/ Unrealized gain (loss)
on available for sale financial
assets
7/16/2019 Pt Sinarmas Sekuritas
http://slidepdf.com/reader/full/pt-sinarmas-sekuritas 10/60
5
PT. SINARMAS SEKURITAS DAN ENTITAS ANAK PT. SINARMAS SEKURITAS AND SUBSIDIARIES
LAPORAN ARUS KAS KONSOLIDASIAN CONSOLIDATED STATEMENTS OF CASH FLOWS
Per 31 Desember 2012 dan 2011 As of December 31, 2012 and 2011
2012 2011
CASH FLOWS FROM OPERATING ACTIVITIES
- - Commission of trading securities transaction
Proceeds from Investment Advisory Services, and
124,461,710,112 116,395,695,192 Sales Underwriter and Investment Manager
23,446,398,360 18,643,200,377 Receipt of interest income
(7,723,686,914) 29,613,487,503 Receipt of trading securities
- - Income from customers - net
Penerimaan dari Lembaga Kliring dan Acceptance of clearing and guarantee - net
Penjaminan - bersih (59,368,803,496) (123,008,074,501)
- - Payment to PE - net
Proceeds from (Payments to)
31,869,316,957 (229,555,288,918) customer margin - net
87,317,194,206 345,582,462,057 Sale of portfolio securities - net
(141,606,616,806) (63,552,156,441) payments to suppliers and employees
15,146,279,192 (13,041,455,505) payment of income tax
22335478741 2,294,000,435 Proceeds (payments) Other - net
95,877,270,352 83,371,870,199
CASH FLOWS FROM INVESTING ACTIVITIES
- Interest Income
Penerimaan dari Deviden 5,468,925,579 9,008,011,560 Deviden income
- - Disbursement of Deposit
Hasil Penjualan Aset Tetap - - Income from sale of fixed assets
Pembayaran Penyertaan Modal - (6,000,000,000) Equity Payment
Pengurangan (penambahan) Aset Lain-lain 90,163,052 (1,575,601,803) Deduction (addition of other assets
Perolehan Aset Tetap (5,370,709,807) (11,891,103,803) Acquisition of Fixed Assets
188,378,824 (10,458,694,046)
CASH FLOWS FROM FINANCING ACTIVITIES
- 1,000,000 Issuance of Capital Stock
- - Issuance of Short-Term Debt
- - Repayment of Short-Term Bonds
Penerimaan Pinjaman Bank - - Acceptance Loan Bank
- - Bank Loan Payment
- - Interest Payment
- 1,000,000
INCREASING (DECREASING) CASH AND
96,065,649,176 72,914,176,153 CASH EQUIVALENT
180,295,975,557 107,381,799,404 BEGINNING CASH AND CASH EQUIVALENT
276,361,624,733 180,295,975,557 ENDING CASH AND CASH EQUIVALENT
Penerimaan Penghasilan Bunga
Emisi dan Penjualan dan Manajer Investasi
ARUS KAS DARI KEGIATAN OPERASI
Penerimaan Komisi Perantara Perdagangan Efek
Penerimaan Jasa Penasehat Investasi, Penjamin
Pembayaran kepada Pemasok dan Karyawan
Pembayaran Pajak Penghasilan
Penerimaan (Pembayaran) Lainnya - bersih
Kas Bersih Diperoleh Dari Aktivitas Operasi
Penerimaan atas Efek Diperdagangkan
Penerimaan dari Nasabah - bersih
Pembayaran kepada PE - bersih
Penerimaan dari (Pembayaran kepada)
Nasabah Marjin - bersih
Penjualan Portofolio Efek - bersih
Total Cash Flows Provided by Operating Activi ties
ARUS KAS DARI AKTIVITAS INVESTASI
Total Cash Flows Provided by Financing Activit ies
Pencairan Deposito Berjangka
Kas Bersih Digunakan Untuk Akti vitas Investasi Total Cash Flows Provided by Investing Activi ties
ARUS KAS DARI AKTIVITAS PENDANAAN
Penerbitan Modal Saham
Penerbitan Surat Utang Jangka Pendek
Pelunasan Surat Utang Jangka Pendek
Pembayaran Pinjaman Bank
Pembayaran Bunga
Kas Bersih Digunakan untuk Akti vitas
Pendanaan
Penerimaan Bunga
Lihat catatan atas laporan keuangan yang merupakan bagian tidak terpisahkan dari laporan keuangan secara keseluruhan
See accompnying notes to financial statements wich are an integral part of the financial statements
KENAIKAN (PENURUNAN) BERSIH KAS DAN
SETARA KAS
KAS DAN SETARA KAS AWAL PERIODE
KAS DAN SETARA KAS AKHIR PERIODE
7/16/2019 Pt Sinarmas Sekuritas
http://slidepdf.com/reader/full/pt-sinarmas-sekuritas 12/60
6
PT. SINARMAS SEKURITAS DAN ENTITAS ANAK PT. SINARMAS SEKURITAS AND SUBSIDIARIES
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN KONSOLIDASIAN NOTES TO FINANCIAL STATEMENTS CONSOLIDATION
Untuk tahun y ang berakhir 31 Desember 2012 dan 2011 For the Years ended on December 31, 2012 and 2011
(dalam Rupiah) (expressed in Rupiah)
1. UMUM 1. GENERAL
a. a. The Company's Establishment
In Deed No. Meeting. 98 dated July 31, 1998, made before notary
Singgih Susilo SH approved spending as much as Rp. 6.000.000
shares in deposit (six million) shares were taken entirely by the PT.
Sinar Mas Multiartha. Then on 3 September 1998 was approved for
spending more in deposits Rp. 6.000.000 shares (six million) shares
were then taken by the PT. Sinar Mas Multiartha, it is stated in the
Minutes No. deed. 17 that dbuat by notary Singgih Susilo SH.
Pendirian Perusahaan
Then from the name PT. Sinarmas Ekagraha Money Changer changed
again into PT. Sinarmas Ekagraha based in Jakarta with the Deed. 8
was made by notary Benny Kristianto, SH dated March 2, 1989 which
have gained approval from the Minister of Justice of the Republic of
Indonesia on July 31, 1989 with No endorsement number. C2-6943.HT.01.01.04.Th.89 and published in the news of the Republic of
Indonesia No.. Supplement No. 14. 1794 dated February 16, 1996.
Kemudian dari nama PT. Sinarmas Ekagraha Money Changer
dirubah lagi menjadi PT. Sinarmas Ekagraha berkedudukan di
Jakarta dengan Akta No. 8 yang dibuat oleh notaris Benny
Kristianto, SH tertanggal 2 Maret 1989 yang mana telah
mendapatkan pengesahan dari Menteri Kehakiman RepublikIndonesia pada tanggal 31 Juli 1989 dengan nomor pengesahan
No. C2-6943. HT.01.01.04.Th.89 serta telah diumumkan dalam
berita Negara Republik Indonesia No. 14 Tambahan No. 1794
tertanggal 16 Februari 1996.
DalamRapatumumLuar BiasaPemegangSahamyangdiadakan
pada tanggal 27 September 1994, para pemegang saham
memutuskan untuk mengalihkan kepemilikan mereka secara
inbreng, atas seluruh yang dimilikinya kedalam Perusahaan
sebagai setoran modal pada PT. Intermas Artha Finance
Company sekarang PT. Sinar Mas Multiartha. Sehingga setelah
pengalihansahamini, PT. Sinar Mas Multiarthamerupakapemilik
seluruh saham perusahaan.
Based on Extra Ordinary Shareholder Meeting held on September 27,
1994, the shareholder decided to transfer all its shares ( inbreng) in the
Company as capital deposit in PT. Intermas Artha Finance Company
(currently as "PT. Sinar Mas Multiartha, Tbk"). After this transactions,
PT. Sinar Mas Multiartha tbk is the majority shareholder of the
Company.
Berdasarkan Akta Risalah Rapat No. 167 tertangal 25 agustus
1995 yang dibuat dihadapan Notaris Imam Santosa, SH yang
telah mendapatkan pengesahan dari Menteri Kehakiman No. C2-
15-181.HT.01.04.Th1995 tertanggal23November 1995 dantelah
diumumkandalamberita Negara No. 40TambahanBerita Negara
No. 4580 tertanggal 17 Mei 1996 nama PT. Sinarmas Ekagraha
dirubah menjadi PT. Sinarmas Sekuritas serta peningkatan Modal
Dasar Perusahaan dari Rp.5.500.000.000 menjadi Rp.
30.000.000.000.
Based on minutes of meeting as stated in deed No. 167 dated august
25, 1995 of Notary Imam Santoso, S.H. which was approved by the
minister of Justice of the Republic of Indonesia in its decision letter
No.C2-15.181.HT.01.04.Th.1995 dated November 23, 1995 and was
published in the state Gazette of the Republic Indonesia No.40 dated
May 17, 1996, Supplement No. 4580, PT. Sinarmas Ekagraha was
changed into PT. Sinarmas Sekuritas, and the authorized capital of the
Company was increase from Rp 5.500.000.000 to Rp 30.000.000.000.
PT. Sinarmas Sekuritas ("Perusahaan") didirikan dengan nama
"PT. SinarmasEkagraha MoneyChanger" tanggal 23 juni 1988di
Solo berdasarkan Akta Notaris No, 234 oleh Notaris Benny
Kristanto, SH. Akte tersebut telah mendapatkan pengesahanoleh
Menteri Kehakiman Republik Indonesia dengankeputusan NO. C2-
9377.HT.01.01.Th.88 tertanggal 30 September 1988 dan telah
diumumkandalamBerita NegaraNo. 67TambahanBerita Negara
No. 1640 tertanggal 22 Agustus 1989.
PT Sinarmas Sekuritas ("The Company") was established under the
name of "PT Sinarmass Ekagraha Money Changer" on June 23, 1988
in solo based on notarial deed No. 234 of notary Benny Kristianto, S.H.
This article of association was approved by ministry of Justice Republic
of Indonesia in Its decision letter No.C2-9377.HT.01.01.Th.88 dated
September 30, 1988 and was published in the state Gazette of the
Republic Indonesia No. 67 dated August 22, 1989, Supplement No.
1640.
Dalam Akta Berita Acara Rapat No. 98 tertanggal 31 Juli 1998
yang dibuat dihadapan Notaris Singgih Susilo, SHtelah disetujui
pengeluaransahamdalamsimpanan sebanyak 6.000.000 ( enam
juta ) saham yang diambil seluruhnya oleh PT. Sinar Mas
Multiartha. Kemudian pada tanggal 3 September 1998 telah
disetujui untuk pengeluaran saham lagi dalam simpanan
6.000.000 ( enamjuta ) saham kemudian diambil oleh PT. Sinar
Mas Multiartha, hal ini tercantumdalamaktaBerita Acara No. 17
yang dbuat oleh Notaris Singgih Susilo, SH.
7/16/2019 Pt Sinarmas Sekuritas
http://slidepdf.com/reader/full/pt-sinarmas-sekuritas 13/60
7
PT. SINARMAS SEKURITAS DAN ENTITAS ANAK PT. SINARMAS SEKURITAS AND SUBSIDIARIES
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN KONSOLIDASIAN NOTES TO FINANCIAL STATEMENTS CONSOLIDATION
Untuk tahun y ang berakhir 31 Desember 2012 dan 2011 For the Years ended on December 31, 2012 and 2011
(dalam Rupiah) (expressed in Rupiah)
1. UMUM - LANJ UTA N 1. GENERAL - CONTINUED
a. a. The Company's Establishment Pendirian Perusahaan
Based on minutes of meeting as stated in deed No. 15 dated May 24,
1999, of Notary Hardinawati Surodjo S.H the shareholder was agreed
increase authorized capital to become Rp. 100.000.000.000 devided in
100.000.000 shares with nominal calue of Rp. 1.000 per share. This
changes was approved by the minister of Juctice of the Republic of
Indonesia in Its decision letter No. C-14365.HT.01.04.Th 99 dated
August 6,1999 and was published in the State Gazette of the Republic
of Indonesia No. 7 dated Januari 25, 2000, Supplement No. 402.
Pada tanggal 18 April 2000 dalam akta Pernyataan Keputusan
Rapat No. 11 yang telah dibuat oleh Notaris Hardinawati
surodjo, SH terjadi Pengesahan kembali Modal Dasar sebesar
Rp. 100.000.000.000 dan perubahan Modal ditempatkan
Perusahaan dari Rp. 32.700.000.000 menjadi Rp. 42.700.000.000.Perubahan ini telah mendapat pengesahan dari Menteri
Kehakiman Tertanggal 26 Mei 2000 dengan No. C-
10799.HT.01.04 Tahun 2000 dan telah diumumkan dalam berita
negara No. 2 tertanggal 2 Januari 2001. Kemudian mengalami
perubahan dengan Akta Notaris Dahlia, S.H Nomor 6 tertanggal
29 September 2003 dan telah mendapat pengesahaan dengan
No. C-20621.HT.01.04 Tahun 2003 tertanggal 1 September 2003
dan telah diumumkan dalamberita Negara No. 95 TBN No. 984
tanggal 28 perusahan mengalami penambahan dari Rp.
42.700.000.000menjadi Rp. 67.700.000.000Modal tersebut telah
ditempatkan dan disetor penuh sebesar Rp. 67.700.000.000.
Based on Minutes of Meeting as stated in deed No. 11 dated April 18,
2000, of Notary Hardinawati Surodjo, S.H. the Shareholder was agreed
increase issued capital from Rp. 32.700.000.000 to Rp.
42.700.000.000. This changes was approved by the Minister of Justice
of the Republic Indonesia in Its decision letter No. C-110799.HT.01.04Tahun 2000 dated May 26, 2000 and was published in the state
Gacette of the Republic Indonesia No. 2 dated January 2, 2001, then
based on deed No. 6 dated September 29, 2003, of Notary Dahlia, S.H
which was approved by the Minister of Justice of the Republic
Indonesia in Its decision letter No. C-20621.HT.01.04 Tahun 2003
dated September 1, 2003 and was published in the state Gazette of the
Republic Indonesia No. 95 dated November 28, 2003, Supplement No.
984, regarding additional issued capital from Rp. 42.700.000.000 to Rp.
67.700.000.000, which issued and paid up amounted to Rp.
67.700.000.000.
The Company's articles of association was changes several times, the
latest by deed No. 4 dated July 20, 2005 of Notary Dahlia, S.H.regarding changes in the company's issued capital from Rp.
76.700.000.000 to Rp. 142.700.000.000 or from 76.700.000 shares to
142.700.000 shares. This changes was approved by the Minister of law
and Human Rights Republic of Indonesia No. C-
26305.HT.01.04.TH.2005 dated September 2005.
Dalam akta Risalah Rapat No. 15 Tertanggal 24 Mei 1999 yang
telah dibuat dihadapan Notaris Hardinawati surodjo, SH telah
disetujui untuk memperbesar modal dasar menjadi Rp.
100.000.000.000 terdiri dari 100.000.000 saham dengan nilai
nominal Rp. 1000hal ini telah mendapat pengesahandari Menteri
kehakiman No. C-14365.HT.01.04.Thn 99 tertanggal 6 Agustus
1999dan telah diumumkan dalamBerita NegaraNo. 7 Tambahan
Berita Negara No. 402 tertanggal 25 Januari 2000.
On March 25, 2011 in Deed No. of shareholders making the statement,
32 which have been made by a notary Lenny Janis Ishak, SH approved
the separation of business activities as an investment manager to from
a limited liability company itself, and agree to change the purpose and
objectives, as well as the company's businnes activities.
Modal dasar perusahaan telah beberapa kali mengalami
perubahan terakhir dengan Akta Notaris Dahlia, S.H. No. 4tanggal 20 Juli 2005 tentang perubahan anggaran dasar
perusahaan dari Rp. 76.700.000.000 menjadi Rp.
142.700.000.000 atau dari 76.700.000 lembar saham menjadi
142.700.000 lembar saham. Akta perubahan tersebut mendapat
persetujuandari Menteri Hukumdan Hak Asasi Manusia Republik
Indonesia Nomor C-26305.HT.01.04.TH.2005 tanggal 22
September 2005.
pada tanggal 25 Maret 2011 dalam akta pernyataan keputusan
pemegang saham No. 32 yang telah dibuat oleh Notaris Lenny
Janis Ishak, SH menyetujui pemisahan kegiatan usaha sebagai
manajer investasi dengan membentuk suatu perseroan terbatas
sendiri, serta menyetujui untuk mengubah maksud dan tujuan,
serta kegiatan usaha perseroan.
7/16/2019 Pt Sinarmas Sekuritas
http://slidepdf.com/reader/full/pt-sinarmas-sekuritas 14/60
8
PT. SINARMAS SEKURITAS DAN ENTITAS ANAK PT. SINARMAS SEKURITAS AND SUBSIDIARIES
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN KONSOLIDASIAN NOTES TO FINANCIAL STATEMENTS CONSOLIDATION
Untuk tahun y ang berakhir 31 Desember 2012 dan 2011 For the Years ended on December 31, 2012 and 2011
(dalam Rupiah) (expressed in Rupiah)
1. UMUM - LANJ UTA N 1. GENERAL - CONTINUED
b. Anak Perusahaan b.
1. PT Sinarmas Future 1.
2. PT. Sinarmas Asset Management 2.
c. c.
PT. Sinarmas Future
Based on deed no. 3 dated October 8, 2004, of Notary Sri Hadiningsih
Adi Sugijanto, S.H. the Company was established PT. Sinarmas
Future, a subsidiary. The Rights Republic of Indonesia No. C-
31501.HT.01.01.Th.2004 dated December 29, 2004. Based on the
changes in article of associantions by deed No. 11 dated October 19,
2005 the authorized capital was increase from Rp. 5.000.000.000 to
Rp.10.000.000.000. and Based on the changes in article of
associations by deed No.6 dated August8, 2006, of Notary Sri
Hidianingsih Adi Sugijanto S.H and the latest by deed No. 34 dated
Juni 29, 2009, of notary Dahlia, S.H the authorized capital of the PT
Sinarmas Futures amounted to Rp. 100.000.000.000 divided into
200.000 shares with nominal value Rp. 500.000 per share. The
Company has an ownrship interest of 99,95% in the subsidiary, As of December 31' 2012 and 2011, total assets of PT Sinarmas Futures
amounted to Rp. 28.803.965.703 and Rp. 28.164.102.091.
Subsidiaries
PT. Sinarmas Asset Management berkedudukan di Jakarta,
didirikanberdasarkan aktaNotaris yangdibuat di hadapan Lenny
JanisIskak, S.Hnatoris di Jakarta, No.38tanggal28Maret2011.
Sampai dengan tanggal laporan ini PT Sinarmas Asset
Management belum melakukan kegiatan operasional karena
belum mendapat ijin usaha dari Instansi yang berwenang.
Presentase kepemilikan saham oleh perusahaan adalah sebesar 99,998%. Pada tanggal 31 Desember 2012 dan 2011, total aset
PTSinarmas Asset Managementsebesar Rp. 86.086.543.236dan
Rp. 51.763.294.001.
Scope of Business
PT. Sinarmas Asset Management, domiciled in Jakarta, was
established based on Natarial deed No. 38 dated 28 March 2011, of
Lenny Ishak, S.H. notary in Jakarta. Up to the date of this report, PT
Sinarmas Asset Management has not started its commercial operation
as its business license has not been approved by authorized
institutions. The Company has an ownership interes of 99,998% in the
subsidiary. As of December 31' 2012 and 2011, total assets of PTSinarmas Asset Management amounted to Rp. 86.086.543.236 and
Rp. 51.763.294.001.
PadaTahun2004, Perusahaan mendirikanPT. Sinarmas Futures,
berdasarkan akta Notaris Sri Sugijanto, SH. Dengan Akta Notaris
nomor 3 tertanggal 8 Oktober 2004. Anggaran Dasar perusahaan
telahmemperolehpengesahandariMenteri HukumdanHak Asasi
Manusia Republik Indonesia Nomor C-31501.HT.01.01.Th.2004,
tertanggal 29Desember 2004dan di rubah kembali denganakta
No. 11 tanggal 19 Oktober 2005 yaitu peningkatan modal dasar
Rp. 5.000.000.000 menjadi Rp. 10.000.000.000 dan di rubah
kembali denganakta No. 6 tertanggal 8 Agustus 2006, notaris Sri
Hidianingsih Adi Sugijanto, S.H dan terakhir mengalami
perubahankembali sesuai denganakta No. 34tertanggal 29Juni
2009, notaris Dahlia, S.H dimana modal dasar perseroan
berjumlah Rp. 100.000.000.00 yang terbagi atas 200.000 lembar saham dengan nominal Rp. 500.000 per lembar saham
persentase kepemilikan saham perusahan adalah sebesar 99,95
%. Pada tanggal 31 Desember 2012 dan 2011, total aset PT.
Sinarmas Futures masing-masing sebesar Rp. 28.803.965.703
dan Rp. 28.164.102.091.
PT. Sinarmas Asset Management
Maksud dan Tujuan Perseroan
Perusahaanbergerakdibidangefek,antara lain sebagai Penjamin
Emisi Efek dan Manager Investasi dan / atau penasehat investasi
dan kesemuannya itu telah mendapat ijin dari Badan Pengawas
Pasar Modal (BAPEPAM) No. Kep-28/PM/1992 tertanggal 29
Februari 1992 mengenai penjamin emisi efek dan
Kep.83/PM/1992, tertanggal 29 Februari 1992 mengenai
perantaraperdaganganefek, sedanguntukmenajer investasi dan/
atau penasehat investasi No. Kep-02/PM/MI/2000 tertanggal 15
Mei 2000. Pada tanggal 25 Maret 2011 dalam akta pernyataan
keputusan pemegang sahamNo.32yangtelah dibuat oleh notaris
Lenny Janis Ishak, S.H menyetujui pemisahan kegiatan usaha
sebagai manajer investasi dengan membentuk suatu perseroan
terbatas sendiri namun belum mendapatkan persetujuan
Bapepam. Sedangkan anak perusahaan yaitu PT Sinarmas
Futures bergerak dibidang perdagangan berjangka komoditi,
antara lain melakukan kegiatan pialang berjangka komoditi, dan
PT Sinarmas Asset Management melakukan kegiatan usaha
sebagai manajer investasi dan penasehat investasi.
The Company's scope of activities comprised mainly underwriting,
investment management, brokerage. The operating license was
obtained from the Chairman of Capital Market Supervisory Board
(BAPEPAM) through decision letters No. Kep-82?PM/1992 dated
Februari 29, 1992 regarding underwriting and No. Kep-83/PM/1992
dated Februari 29, 1992 regarding brokerage and No. Kep -
02/PM/MI/2000 dated 15 May 2000 regarding investment management.
On March 25, 2011 in deed No. of shareholders making the statement,
32 which have been made by a notary Lenny Janis ishak S.H approved
the separation of busines activities as an investment manger to from a
limited liability company itself but not yet approved by the chairman of
Capital Market Supervisory Board (BAPEPAM). While, PT Sinarmas
Future, a subsidiary was engaged in trading commodity exchange,
such as commidity broker, and PT. Sinarmas Asset Management to
conduct business as investment managers and investment advisors.
7/16/2019 Pt Sinarmas Sekuritas
http://slidepdf.com/reader/full/pt-sinarmas-sekuritas 15/60
9
PT. SINARMAS SEKURITAS DAN ENTITAS ANAK PT. SINARMAS SEKURITAS AND SUBSIDIARIES
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN KONSOLIDASIAN NOTES TO FINANCIAL STATEMENTS CONSOLIDATION
Untuk tahun y ang berakhir 31 Desember 2012 dan 2011 For the Years ended on December 31, 2012 and 2011
(dalam Rupiah) (expressed in Rupiah)
1. UMUM - LANJ UTA N 1. GENERAL - CONTINUED
d. d.
: : President Commissioner
: : Commissioner
: : President Director
: : Director
: : Director
: : Director
: : Director Andreas Sugihardjo T.
Direksi
4. Direktur Fendy Sutanto
2. Komisaris Kurniawan Udjaja
3. Direktur Hermawan Hosein
5. Direktur
2. Direktur Suherli
Board of Director
Kompensasi Komisaris danDireksi yang dibayar olehPerusahaan
dalam bentuk gaji dan tunjangan untuk periode yang berakhir
pada31Desember 2012dan 2011masing - masing sebesar Rp.
3.810.500.000 dan Rp. 1.296.000.000.
Jumlah karyawan Perusahaan dan anak Perusahaan pada
tanggal 30 Desember 2012 dan 2011 masing -masing sebanyak
450 dan 418 orang.
The Commisioners' and Director' Compensation which are paid by the
Company in the from of salaries and other allowances for the period
ended December 31' 2012 and 2011 amounted to Rp. 3.810.500.000
and R . 1.296.000.000 res ectivel .
The Company and Subsuduaries employed a total of 450 and 418
employees as of December 31' 2012 and 2011, respectively.
1. Komisaris Utama Indra Widjaja
Board of commisioner Dewan Komisaris
Dewan Komi saris dan Dewan Direksi
The Composition of boards commissioner and director of the Company
based on deed No.15 dated Juli 28, 2008, of Notary Syofilawati S.H.
Which was approved by the Minister of law and Human Right Republic
of Indonesia No. AHU-61232.AH.01.01-Th.2008 dated September 10,
2008, subsequently, was changed with based on extra ordinary
shareholder decided on deed No. 28 dated Juni 19' 2009 of Natory
Dahlia, SH, and was changed with on deed No. 24 dated February 17,
2010 Notary Dahlia, SH, which was approved by the Minister of law and
Human Right Republic of Indonesia No. AHU-AH.01.10-07977 dated
April 1, 2010 and last changed with on deed No. 13 dated July 6, 2011
Notary Dahlia, SH, which was approved by the Minister of Law and
Human Right Republic of Indonesia No. AHU-AH.01.10-25866 dated
August 9, 2011 are as Follows :
Sesuai denganakta Notaris Syofilawati, SHNotarisdi Jakarta No.
15 tanggal 28Juli 2008mengenai Perubahan Susunan Pengurus
Perseroan PT Sinarmas Sekuritas yang telah di sahkan oleh
Menteri Kehakiman dan Hak Asasi Manusia No. AHU-
61232.AH.01.02.Th. 2008 tanggal 10 September 2008, dan
mengalami perubahankembali sesuai aktanotarisDahlia, SHNo.
28 tanggal 19 Juni 2009 tentang pernyataan Keputusan Para
Pemegang Saham luar biasa mengenai perubahan susunan
pengurus pemegang saham perseroan, dan dirubah kembali
sesuai denganAktaNotarisDahlia, SHNo.24tanggal 17Februari
2010 dan didaftarkan di Kementerian Hukum dan Hak Asasi
Manusia No. AHU-AH.01.10-07977 tanggal 1 April 2010 dan
terakhir dirubah kembali dengan Akta Notaris Dahlia, SH No. 13
tanggal 6 Juli 2011 dan telah didaftarkan di Kementerianhukum
dan Hak Asasi Manusia No. AHU-AH.01.10-25866 tanggal 9 Agustus 2011. Perubahan Susunan Pengurus Perseroan tersebut
ditetapkan sebagai berikut :
Board of Commissioner and Directors
1. Direktur Utama Kokarjadi Chandra
7/16/2019 Pt Sinarmas Sekuritas
http://slidepdf.com/reader/full/pt-sinarmas-sekuritas 16/60
10
PT. SINARMAS SEKURITAS DAN ENTITAS ANAK PT. SINARMAS SEKURITAS AND SUBSIDIARIES
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN KONSOLIDASIAN NOTES TO FINANCIAL STATEMENTS CONSOLIDATION
Untuk tahun y ang berakhir 31 Desember 2012 dan 2011 For the Years ended on December 31, 2012 and 2011
(dalam Rupiah) (expressed in Rupiah)
2. 2.
a. Standar yang berlaku pada periode berjalan a. Standards applicable in the current period
PSAK No. 24: Imbalan Kerj a PSAK No. 24: Employee Benefits
PSAK No. 62: Kontr ak Asuransi PSAK No. 62: Insurance Contract
PSAK No. 60: Financial Instrument: Disclosures
The Company has elected to change its accounting policy from the
corridor approach to full recognition of actuarial gain/loss through other
comprehensive income. In accordance with the transitional provisions
of the standard, the Company has recognised accumulated actuarial
losses of Rp. 1.144.014 as at 31 December 2011 in the 2012 other comprehensive income.
PSAK No. 24 provides guidance for calculation and disclosure for
employee benefits. The revised PSAK No. 24 adds another option for
recognition of actuarial gain/loss from post-employment benefits, which
is full recognition through other comprehensive income.
PSAK No. 62 provides guidance about financial reporting for insurance
contracts, including reinsurance contracts. Insurance contracts in
general continue to be measured and accounted for under existing
accounting practices, except reinsurance assets shall not be offset
against the related insurance liabilities.
ISAK No. 16: Perjanjian K onsesi Jasa dan ISAK No. 22:Pengungkapan Perjanjian Konsesi Jasa
ISAK No. 16: Service Concession Arrangements and ISAK No. 22:
Service Concession Arrangements: Disclosure
ISAK No. 16 applies to service concession arrangements whereby a
private sector operator participates in the development, financing,
operation and maintenance of infrastructure for public sector services.
It requires the operator to recognise and measure obligations and also
related rights in service concession arrangements, particularly to
account for revenue and cost relating to construction in accordance
with PSAK No. 34 - Construction contracts.
PENERAPAN PERNYATAAN DAN INTERPRETASI STÁNDARAKUNTANSI KEUANGAN (PSAK REVISI DAN ISAK)
PSAKNo. 24memberikanpanduan dalamperhitungandan
pengungkapan imbalan kerja. PSAK No. 24 yang baru
memberikan opsi tambahan dalam pengakuan
keuntungan/kerugian aktuarial imbalan pascakerja dimana
keuntungan/kerugian aktuarial dapat diakui seluruhnya
melalui enda atan kom rehensif lain.
Perusahaan telah memilih untuk mengubah kebijakan
akuntansi dari pendekatan koridor menjadi pengakuan
keuntungan/kerugian aktuarial secara keseluruhan melalui
pendapatan komprehensif lainnya. Sesuai dengan ketentuan
transisi standar ini, perusahaan telah mengakui semuakerugian aktuarial akumulatif sampai dengan pada
pendapatan sebesar Rp. 1.144.014 pada pendapatan
komprehensif lain tahun 2012.
PSAK No. 62 memberikan panduan tentang pelaporan
keuangan terkait kontrak asuransi oleh setiap entitas yang
menerbitkankontrak asuransi, termasuk kontrak reasuransi.
Kontrak asuransi pada umumnya masih tetap diukur dan
dicatat dengan praktek akuntansi yang ada, kecuali
perlakuan atas aset reasuransi dan liabilitas asuransi yang
tidak dapat saling dihapus.
ISAK No. 16 berlaku untuk perjanjian konsesi jasa dimana
operator sektor swasta berpartisipasi dalam pembangunan,
pendanaan, operasi dan pemeliharaan infrastruktur untuk
layanan sektor publik. Standar ini mensyaratkan operator
untuk mengakui dan mengukur kewajiban serta hak terkait
dalam perjanjian konsesi jasa, khususnya untuk
memperhitungkan pendapatan dan biaya konstruksi sesuai
dengan PSAK No. 34 - Kontrak konstruksi.
ISAK No. 16 also provides guidance for recognition at the operator side
for a financial asset, an intangible asset or both, depending on the
contractual terms of the arrangement.
PSAK No. 60 introduces new disclosure requirements relating to
financial instruments. The standard does not have any impact on the
classification and valuation of the Group’s financial instruments.
ISAK No. 16 juga memberikanpanduan pengakuandi buku
operator atas aset keuangan, aset takberwujud atau
keduanya, tergantung pada persyaratan kontraktual dari
perjanjian.
PSAK No. 60: Instrumen Keuangan: Pengungkapan
PSAK No. 60 mensyaratkan pengungkapan baru terkait
dengan instrumen keuangan. Standar ini tidak berdampak
pada klasifikasi dan penilaian atas instrumen keuangan
Perusahaan.
STATEMENT OF APPLICATION AND INTERPRETATION FinancialAccounting Standards (PSAK REVISED AND ISAK)
7/16/2019 Pt Sinarmas Sekuritas
http://slidepdf.com/reader/full/pt-sinarmas-sekuritas 17/60
11
PT. SINARMAS SEKURITAS DAN ENTITAS ANAK PT. SINARMAS SEKURITAS AND SUBSIDIARIES
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN KONSOLIDASIAN NOTES TO FINANCIAL STATEMENTS CONSOLIDATION
Untuk tahun y ang berakhir 31 Desember 2012 dan 2011 For the Years ended on December 31, 2012 and 2011
(dalam Rupiah) (expressed in Rupiah)
2. 2.
a. St andar y ang ber lak u pada per iode ber jal an - l an ju tan a. St andards appl ic ab le i n t he c ur ren t per iod - c on ti nued
PSAK No. 60: Financial Inst rument: Disclosures - continued
ISAK No. 25: Hak atas Tanah ISAK No. 25: Land Rights
Lain-lain
- PSAK No. 10 :Pengaruh Perubahan - PSAK No. 10 : The Effects of Changes of Foreign
Nilai Tukar Valuta Asing Exchange Rates
- PSAK No. 13 : Properti Investasi - PSAK No. 13 : Investment Property
- PSAK No. 16 : Aset Tetap - PSAK No. 16 : Fixed Assets
- PSAK No. 26 : Biaya Pinjaman - PSAK No. 26 : Borrowing Cost- PSAK No. 28 : Akuntansi Asuransi Kerugian - PSAK No. 28 : Accounting for Loss Insurance
- PSAK No. 30 : Sewa - PSAK No. 30 : Leasing
- PSAK No. 33 : Aktivitas Pengelupasan - PSAK No. 33 : Stripping Activities and
Lapisan Tanah dan Environmental Management
Pengelolaan Lingkungan on General Mining
Hidup pada Pertambangan
Umum
- PSAK No. 34 : Akuntansi Kontrak Konstruksi - PSAK No. 34 : Construction Contracts
- PSAK No. 46 : Akuntansi Pajak Penghasilan - PSAK No. 46 : Income Taxes
- PSAK No. 50 : Instrumen Keuangan - PSAK No. 50 : Financial Instruments: Presentation
- PSAK No. 55 : Instrumen Keuangan - PSAK No. 55 : Financial Instruments: Recognition
Pengakuan dan Pengukuran and Measurement
- PSAK No. 56 : Laba per Saham - PSAK No. 56 : Earnings per Share
- PSAK No. 64 : Eksplorasi dan Evaluasi - PSAK No. 64 : Exploration for and Evaluation
Sumber Daya Mineral of Mineral Resources- ISAK No. 15 : Batas Aset Imbalan Pasti, - ISAK No. 15 : The Limit on a Defined
Persyaratan Pendanaan Benefit Asset, Minimum Funding
Minimum dan Interaksinya Requirements and Their Interaction
- ISAK No. 20 : Pajak Penghasilan - Perubahan - ISAK No. 20 : Income tax - Changes in the Tax
dalam Status Pajak Entitas atau Status of an Entity or
Para Pemegang Saham its Shareholders
- ISAK No. 23 : Sewa Operasi - Insentif - ISAK No. 23 : Operating Leases - Incentives
- ISAK No. 26 : Penilaian Ulang Derivatif - ISAK No. 26 : Remeasurement of Embedded
Melekat Derivative
PSAK No. 60: Inst rumen Keuangan: Pengungkapan -lanjutan
PENERAPAN PERNYATAAN DAN INTERPRETASI STÁNDARAKUNTANSI KEUANGAN (PSAK REVISI DAN ISAK) -LANJUTAN
STATEMENT OF APPLICATION AND INTERPRETATION Financial
Accounting Standards (PSAK REVISED AND ISAK) - CONTINUED
In addition, the Group has early adopted the annual improvements to
PSAK No. 60, which mainly relate to removal of the requirement to
disclose fair value of collateral held as security for financial assets and
carrying amount of financial assets that are neither past due nor
impaired whose terms have been renegotiated.
This interpretation requires that the initial legal costs paid to obtain land
use rights are considered to be part of the cost of land, and therefore
they are not depreciated. Subsequent costs incurred to renew land use
rights are capitalised as part of intangible assets and are amortised.
Selain itu, Perusahaan telah menerapkan lebih dini
penyesuaian atas PSAK No. 60, yang terutama terkait
dengan penghapusan ketentuan penyajian nilai wajar
agunan yang dimiliki sebagai jaminan atas aset keuangan
dan nilai tercatat atas aset keuangan yang belum jatuh
tempo dan tidak mengalami penurunan nilai yang telah
dinegosiasi ulang.
Interpretasi ini mensyaratkan biaya awal untuk
mendapatkan hak atas tanah ketika tanah diperoleh
pertama kali diakui sebagai bagian dari harga perolehan
tanah, dan oleh karenanya tidak disusutkan. Biaya
selanjutnya yang timbul untuk memperbaharui hak atas
tanahdikapitalisasikansebagai bagiandariaset takberwujud
dan disusutkan.
7/16/2019 Pt Sinarmas Sekuritas
http://slidepdf.com/reader/full/pt-sinarmas-sekuritas 18/60
12
PT. SINARMAS SEKURITAS DAN ENTITAS ANAK PT. SINARMAS SEKURITAS AND SUBSIDIARIES
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN KONSOLIDASIAN NOTES TO FINANCIAL STATEMENTS CONSOLIDATION
Untuk tahun y ang berakhir 31 Desember 2012 dan 2011 For the Years ended on December 31, 2012 and 2011
(dalam Rupiah) (expressed in Rupiah)
2. 2.
b. b.
3. 3.
a. a.
b. b. Presentation of Financial Statements Consolidation
c. c.
PENERAPAN PERNYATAAN DAN INTERPRETASI STÁNDARAKUNTANSI KEUANGAN (PSAK REVISI DAN ISAK) -
LANJUTAN
STATEMENT OF APPLICATION AND INTERPRETATION Financial
Accounting Standards (PSAK REVISED AND ISAK) - CONTINUED
Principles of consolidation
Laporankeuangankonsolidasianmeliputi laporankeuangan
Perseroan dan entitas anak.
The consolidated financial statements include the financial
statements of the Company and its subsidiaries.
Entitas anak adalah entitas dimana Grup memiliki
kekuasaan untuk mengatur kebijakan keuangan dan
operasional. Metode akuisisi digunakan untuk mencatat
akuisisi entitas anak oleh Grup. Biaya perolehan termasuk
nilai wajar imbalan kontinjensi pada tanggal akuisisi. Dalam
kombinasi bisnis yang dilakukan secara bertahap, Grup
mengukur kembali kepemilikan ekuitas yang dimilikisebelumnya pada nilai wajar tanggal akuisisi dan mengakui
keuntungan atau kerugian yang dihasilkan dalam laba rugi.
Subsidiaries are entities over which the Group has the power to
govern the financial and operating policies. The purchase method
of accounting is used to account for the acquisition of subsidiaries
by the Group. The cost of an acquisition includes the fair value at
the acquisition date of any contingent consideration. In a
business combination achieved in stages, the Group remeasures
its previously held interest at its acquisition date at fair value andrecognised the resulting gain or loss in profit or loss.
Perubahan dalam bagian kepemilikan entitas induk pada
entitas anak yang tidak mengakibatkan hilangnya
pengendalian dicatat sebagai transaksi ekuitas. Ketika
pengendalian atas entitas anak hilang, bagian kepemilikan
yang tersisa di entitas tersebut diukur kembali pada nilai
wajarnya dan keuntungan atau kerugian yang dihasilkan
diakui dalam laba ru i.
Changes in a parent’s ownership interest in a subsidiary that do
not result in the loss of control are accounted for as equity
transactions. When control over a previous subsidiary is lost, any
remaining interest in the entity is remeasured at fair value and the
resulting gain or loss is recognised in profit or loss.
The following revised accounting standard which is relevant to
the Group’s operations, published and to be effective in 2013 is
PSAK No. 38 - Business Combination Under Common Control.
Prinsip-prinsip konsolidasi
St an dar r ev isi yan g t el ah d it er bi tkan t et ap i b el umditerapkan pada tahun berjalan
Standar akuntansi revisi yang relevan terhadap kegiatan
operasi Perusahaan, telah dipublikasikan dan akan efektif
pada tahun 2013 adalah PSAK No. 38 - Kombinasi Bisnis
Entitas Sepengendali.
Kepatuhan Terhadap SAK
IKHTISAR KEBIJAKAN AKUTANSI PENTING
Financial Statement Reporting Principal
Penyajian Laporan Keuangan KonsolidasiDasar penyusunanlaporankeuangan, kecuali untuk laporan
arus kas, adalah dasar akrual. Mata uang pelaporan yang
digunakan untuk penyusunan laporan keuangan adalah
mata uang Rupiah (Rp), dan laporan keuangan tersebut
disusun berdasarkan nilai historis, kecuali beberapa akun
tertentudisusunberdasarkanpengukuranlain sebagaimana
diuraikan dalam kebijakan akuntansi masing-masing akun
tersebut.
Laporan arus kas disusun dengan menggunakan metode
langsungdenganmengelompokkanaruskasdalamaktivitas
operasi, investasi, dan pendanaan.
Laporan keuangan telah disusun sesuai dengan Standar
Akuntansi Keuangan di Indonesia yang meliputi Pernyataan
dan Interpretasi yang dikeluarkan oleh Dewan Standar Akuntansi Keuangan dari Ikatan Akuntan Indonesia (DSAK-
IAI) serta peraturan dan surat edaran tentang pedoman
penyajian bapepam-LK
SUMMARY OF ACCOUNTING POLICY
Revised standards that have been issued but not yet
implemented in the current year
The financial statements of the have been prepared in
accordance with Financial Accounting Standards in Indonesia
which comprises of the Statements and Interpretations issued by
the Financial Accounting Standards Board of the Indonesian
Institute of Accountants (DSAK - IAI) and regulations and circular
letters regardingnguidance for financial statement presentation
Basis of preparation of financial statements, except for the
consolidated statements of cash flows, is the accrual basis. The
reporting currency used in the preparation of financial statements
is Rupiah (Rp), and the financial statements are prepared on the
historical cost, except for certain accounts which are measured
on the basis described in accounting policy for each account.
Thestatements of cash flows are prepared using the direct
method by classifying cash flows on the basis of operating,
investing and financing activities
7/16/2019 Pt Sinarmas Sekuritas
http://slidepdf.com/reader/full/pt-sinarmas-sekuritas 19/60
13
PT. SINARMAS SEKURITAS DAN ENTITAS ANAK PT. SINARMAS SEKURITAS AND SUBSIDIARIES
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN KONSOLIDASIAN NOTES TO FINANCIAL STATEMENTS CONSOLIDATION
Untuk tahun y ang berakhir 31 Desember 2012 dan 2011 For the Years ended on December 31, 2012 and 2011
(dalam Rupiah) (expressed in Rupiah)
3. 3.
c. c.
d. d.
e. e.
IKHTISAR KEBIJAKAN A KUTANSI PENTING - LANJUTAN SUMMARY OF ACCOUNTING POLICY - CONTINUED
Prinsip-prinsip konsolidasi - lanjutan Principles of consolidation - continued
a) A person or a close member of that person's family is related
to a reporting entity if that person
1) Hass control or joint control over the reporting entity;
Seluruh transaksi, saldo, keuntungan dan kerugian intra
kelompok usaha yang belumdirealisasi dan material telah
dieliminasi.
All material intercompany transactions, balances, unrealised
surpluses and deficits on transactions between Group companies
are eliminated.
Pengendalian bersama entitas adalah suatu entitas dimana
Grup memiliki pengendalian bersama dengan satu venturer
atau lebih.Entitasasosiasiadalahsuatuentitas, yangbukan
merupakan entitas anak ataupun pengendalian bersama
entitas, tetapi Grup memiliki pengaruh signifikan. Entitas
asosiasi dan pengendalian bersama entitas dicatat dengan
menggunakan metode ekuitas.
Jointly controlled entities are entities which the Group jointly
controls with one or more other venturers. Associates are
entities, not being subsidiaries or jointly controlled entities, over
which the Group exercises significant influence. Associates and
jointly controlled entities are accounted for using the equity
method.
Setiap akhir periode pelaporan, Grup melakukan
assessment ketika terdapat bukti obyektif bahwa investasipada entitas asosiasi dan pengendalian bersama entitas
mengalami penurunan nilai.
At the end of each reporting period, the Group assesses when
there is objective evidence that an investment in associates and jointly controlled entities is impaired.
Kepentingan nonpengendali merupakan proporsi atas hasil
usaha dan aset bersihentitas anakyangtidakdiatribusikan
pada Grup.
Non-controlling interests represent the proportion of the results
and net assets of subsidiaries not attributable to the Group.
The results of subsidiaries, associates and jointly controlled
entities are included or excluded in the consolidated financial
statements from their effective dates of acquisition or disposal
respectively.
Hasil usaha entitas anak, entitas asosiasi dan pengendalian
bersama entitas dimasukkan atau dikeluarkan di dalam
laporan keuangan konsolidasian masing-masing sejak
tanggal akuisisi atau tanggal pelepasan.
3) Personil manajemen kunci Perusahaan atau entitas
induk Perusahaan.
2) Memiliki pengaruh signifikan atas Perusahaan; atau
a) Orang atau anggotakeluargaterdekat mempunyai relasi
dengan Perusahaan jika orang tersebut:
Transactions with Related Parties
A related party is a person or enttity that is related to the entity
1) Memiliki pengendalian atau pengendalian bersama atas
Perusahaan;
Pembukuan Perusahaan dan Anak Perusahaan
diselenggarakandalammatauang Rupiah, yangmerupakan
mata uang fungsional Perusahaan. Transaksi-transaksi
selama periode berjalan dalam mata uang asing dicatat
dengan kurs yang berlaku pada saat terjadinya transaksi.
Pada tanggal laporan posisi keuangan, aset, dan liabilitas
moneter dalam mata uang asing disesuaikan untuk
mencerminkan kurs yang berlaku pada tanggal tersebut.
Keuntungan atau kerugian kurs yang timbul diakui dalam
laporan laba rugi periode yang bersangkutan.
Transaksi Dalam Saldo Mata Uang Asing
Transaksi Pihak Berelasi
Pihak berelasi adalah orang atau entitas yang berelasi
dengan Perusahaan.
Transactions and Balance in Foreign Curreney
Accounts of the Company and its Subsidiaries organized in
Rupiah, which is the functional currency of the Company.
Transactions during the period in foreign currencies are recorded
at the exchange rates prevailing at the transaction date. On the
statement of financial position, assets and liabilities denominated
in foreign currencies are adjusted to reflect the exchange rates
prevailing at that date. Gains or losses are recognized in profit or
loss for the period.
2) Has significant influence over the reporting entity; or
3) is a member of the key management personnel of the reporting
entity or of a parent of reporting entity.
7/16/2019 Pt Sinarmas Sekuritas
http://slidepdf.com/reader/full/pt-sinarmas-sekuritas 20/60
14
PT. SINARMAS SEKURITAS DAN ENTITAS ANAK PT. SINARMAS SEKURITAS AND SUBSIDIARIES
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN KONSOLIDASIAN NOTES TO FINANCIAL STATEMENTS CONSOLIDATION
Untuk tahun y ang berakhir 31 Desember 2012 dan 2011 For the Years ended on December 31, 2012 and 2011
(dalam Rupiah) (expressed in Rupiah)
3. 3.
e. e.
f. f.
g. g.
h. h.
IKHTISAR KEBIJAKAN A KUTANSI PENTING - LANJUTAN SUMMARY OF ACCOUNTING POLICY - CONTINUED
Transaksi Pihak Berelasi - lanjutan Transactions with Related Parties - continued
2) One entity is an associate or joint venture of the other entity
(or an associate or joint venture of a member of a group of which
the other entity is a member);
b) Suatuentitasberelasi denganPerusahaanjika memenuhi
salah satu hal berikut :
Aset Keuangan
Aset keuangan diklasifikasikan sebagai berikut
4) Dimiliki hingga jatuh tempo.
Kas dan Setara Kas
4) One entity is a joint ventury of a third entity and the other entity
is an associate of the third entity ;
1) Entitas dan Perusahaan adalah anggota dari kelompok
usaha yang sama dengan Perusahaan.
2) Entitas dan Perusahaan adalah ventura bersama dari
pihak ketiga yang sama.
Financial Assets
3) Entitas tersebut adalah suatu program imbalan
pascakerja untuk imbalan kerja dari Perusahaan atau entitas
yang terkait dengan entitas pelapor.
2) Tersedia untuk dijual;
Deposito berjangka baik yang dijaminkan untuk pinjamanbank maupun yang tidak dijaminkan dinyatakan sebesar
biaya perolehan diamortisasi pada laporan posisi keuangan.
Seluruhaset keuangandiakui dan dihentikanpengakuannya
pada tanggal diperdagangkan dimana pembelian dan
penjualan aset keuangan berdasarkan kontrak yang
mensyaratkan penyerahan aset keuangan dalam kurun
waktu yang ditetapkan oleh kebiasaan pasar yang berlaku,
dan awalnya diukur sebesar nilai wajar ditambah biaya
transaksi, kecuali untuk aset keuangan yang diukur pada
nilai wajar melalui laporan laba rugi, yang awalnya diukur
sebesar nilai wajar.
Deposito Berjangka
Untuk tujuan penyajianarus kas, kas dan setara kas terdiri
dari kas, bank, dansemuainvestasi yangjatuh tempodalam
waktutigabulanatau kurang dari tanggal perolehannyadan
yang tidak dijaminkan serta tidak dibatasi penggunaannya.
3) Pinjaman yang diberikan dan piutang; dan
1) Fair value through profit or loss;
2) Available-for-sale;
4)Entitas yang dikendalikan ataudikendalikan bersama oleh
orang yang diidentifikasi dalam huruf (a).
5) Entitas dimana orang yang diidentifikasi dalam (a) (i)
memiliki pengaruh signifikan atau merupakan personil
manajemen kunci dari entitas tersebut.
1) Nilai wajar melalui laporan laba rugi;
Time Deposits
Time deposits either as collateral for a bank loan that is not
guaranteed and are stated at amortized cost in the statement of
financial position.
All financial assets are recognized and derecognised on trade
date where the purchase and sale of a financial asset under a
contract whose terms require delivery of the financial asset within
the time frame established by the market concerned, and are
initially measured at fair value plus transaction costs, except for
financial assets at fair value through profit or loss, which are
initially measured at fair value.
The financial assets are classified as follows
5) The entity is a post-employment benefit paln for the benefit of
employees of either the reporting entity or an entity related to the
reporting entity. If the reporting entity is itself such a plan, the
sponsoring employers are also related to the reporting entity;
Cash and Cash Equivalents
For the purpose of the presentation of cash flow, cash and cash
equivalents include cash on hand and in banks and short-term
highly liquid investments that are readily convertible to a known
amount of cash and are subject to an insignificant risk of change
in value.
1) The entity and the reporting entity are members of the same
group.
3) Loans and receivables, and
4) Held-to-maturity.
b) An entity is related to a reporting entity if any of the following
conditions applies:
3) Both entities are joint ventures of the same third party;
7/16/2019 Pt Sinarmas Sekuritas
http://slidepdf.com/reader/full/pt-sinarmas-sekuritas 21/60
15
PT. SINARMAS SEKURITAS DAN ENTITAS ANAK PT. SINARMAS SEKURITAS AND SUBSIDIARIES
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN KONSOLIDASIAN NOTES TO FINANCIAL STATEMENTS CONSOLIDATION
Untuk tahun y ang berakhir 31 Desember 2012 dan 2011 For the Years ended on December 31, 2012 and 2011
(dalam Rupiah) (expressed in Rupiah)
3. 3.
h. h.
IKHTISAR KEBIJAKAN A KUTANSI PENTING - LANJUTAN SUMMARY OF ACCOUNTING POLICY - CONTINUED
Aset Keuangan - lanjutan Financial Assets - continued
FVTPL memiliki 2 (dua) sub kategori, yaitu:
Nilai wajar melalui laporan laba rugi [Fair Value Through
Profit or Loss]
c) merupakan bagian dari kontrak yang mengandung satu
atau lebih derivatif melekat, dan PSAK 55 (revisi 2006)
memperbolehkan kontrak gabungan (aset atau liabilitas)ditetapkan sebagai FVTPL.
Aset keuangan diklasifikasi sebagai kelompok
diperdagangkan, jika:
a) diperoleh atau dimiliki terutama untuk tujuan dijual
kembali dalam waktu dekat; atau
b) merupakan bagian dari portofolio instrumen keuangan
tertentuyangdikelolabersama dan terdapat bukti mengenai
pola ambil untung dalam jangka pendek yang terkini; atau
Financial assets classified as held for trading if:
a) mengeliminasiataumengurangi secara signifikanketidak-
konsistenan pengukurandanpengakuanyang dapat timbul;
atau
b) aset keuangan merupakan bagian dari kelompok aset
keuangan atau liabilitas atau keduanya, yang dikelola dan
kinerjanya berdasarkan nilai wajar, sesuai dengan
dokumentasi manajemen risiko atau strategi investasi
Perusahaan, dan informasi tentang kelompok tersebut
disediakan secara internal ke ada manaemen kunci atau
a) Pada saat pengakuan awal, telah ditetapkan oleh
Perusahaan untuk diukur pada nilai wajar melalui laba rugi
(Designated Upon Initial Recognition as at FVTPL); dan
b) Aset keuangan yang diklasifikasikan dalam kelompok
diperdagangkan (Held For Trading).
Aset keuangan dapat ditetapkan untuk diukur pada nilai
wajar melalui laba rugi sebagai FVTPL pada pengakuan
awal, hanyabilamemenuhi salahsatudari ketentuanberikut
ini:
c) merupakan derivatif yang tidak ditetapkan dan tidak
efektif sebagai instrumen lindung nilai.
Setelah pengakuan awal, aset keuangan tersebut diukur
dan dicatat padanilai wajar. Keuntungan dan kerugianyang
timbul dari perubahan nilai wajar diakui padalaba rugi. Nilai
wajar ditentukan dengan cara seperti dijelaskan pada
Catatan 4.
Portofolio Efek dengan tujuan diperdagangkan
diklasifikasikan sebagai diperdagangkan.
Fair Value Through Profit or Loss
FVTPL has 2 (two) sub-categories:
b) Financial assets are classified as held for trading (Held For
Trading).
Financial assets can be set to be measured at fair value through
profit or loss on initial recognition as FVTPL, only if it fulfills any of
the following conditions:
a) eliminates or significantly reduces measurement
inconsistencies that can arise and recognition, or
b) financial assets are part of a group of financial assets or
liabilities or both, which is managed and its performance is based
on fair value, in accordance with the documentation of risk
management or investment strategy of the Company, and
information about the group is provided internally
c) is part of a contract containing one or more embedded
derivatives, and PSAK 55 (revised 2006) allows the combined
contract (asset or liability) designated as FVTPL.
a) acquired or held primarily for the purpose of resale in the near
future, or
b) is part of a portfolio of financial instruments that are managed
together and given there is evidence of a pattern of short term
profit taking are great; or
c) a derivative that is not defined and is not effective as a hedging
instrument.
After initial recognition, financial assets are measured and
recorded at fair value. Gains and losses arising from changes in
fair value recognized in profit or loss. Fair value is determined in
the way described in Note 4.
Portfolio Securities with trading purposes classified as trading .
a) At the time of initial recognition, has been established by the
Company to be measured at fair value through profit or loss
(Upon initial recognition designated as at FVTPL) and
7/16/2019 Pt Sinarmas Sekuritas
http://slidepdf.com/reader/full/pt-sinarmas-sekuritas 22/60
16
PT. SINARMAS SEKURITAS DAN ENTITAS ANAK PT. SINARMAS SEKURITAS AND SUBSIDIARIES
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN KONSOLIDASIAN NOTES TO FINANCIAL STATEMENTS CONSOLIDATION
Untuk tahun y ang berakhir 31 Desember 2012 dan 2011 For the Years ended on December 31, 2012 and 2011
(dalam Rupiah) (expressed in Rupiah)
3. 3.
h. h.
IKHTISAR KEBIJAKAN A KUTANSI PENTING - LANJUTAN
Aset Keuangan - lanjutan
Aset dan liabilitas keuangandari transaksiefek saling hapus
buku dan nilai bersihnya disajikan dalam laporan posisi
keuangan jika memiliki hak yang berkekuatan hukum untuk
melakukansaling hapus bukuatas jumlah yang telah diakui
tersebut dan berniat untuk menyelesaikan secara neto atau
untuk merealisasikan aset dan menyelesaikan liabilitasnya
secara simultan.
Loan and receivables
SUMMARY OF ACCOUNTING POLICY - CONTINUED
Pinjaman yang diberikan dan piutang
Dimiliki hingga jatuh tempo
Kas dan setara kas, deposito berjangka, piutang reverse
repo, piutang lembaga kliring dan penjaminan, piutang
nasabah, piutang perusahaan efek lain, piutang kegiatan
penjaminan emisi efek, piutang kegiatan manajer investasi,
piutang lain-lain, dan aset lain-lain dengan pembayaran
tetapatau telahditentukan dan tidak mempunyai kuotasi di
pasar aktif diklasifikasikan sebagai “pinjamanyangdiberikan
danpiutang”,yangdiukur padabiayaperolehan diamortisasidenganmenggunakan metode sukubungaefektif dikurangi
penurunan nilai. Pendapatan bunga diakui dengan
menggunakan metode suku bunga efektif, kecuali untuk
piutang jangka pendek, ketika pengakuan pendapatan
bunga tidak material.
Padapengakuanawal, investasi dimiliki hingga jatuh tempo
diakui pada nilai wajar ditambah dengan biaya transaksi
yang berkaitan langsung. Selanjutnya, investasi dimiliki
hingga jatuh tempo diukur dengan biaya amortisasi
menggunakanmetode sukubungaefektif dikurangikerugian
penurunan nilai, dengan pendapatan diakui pada tingkat
pengembalian yang efektif dan disajikan dalam laporan
keuangan sebesar biaya perolehan diamortisasi.
Aset keuangan diklasifikasikan sebagai investasi dimiliki
hingga jatuh tempo hanya jika investasi tersebut memiliki
pembayaran yang tetap atau dapat ditentukan, jatuh
temponyadapat ditentukandan Perusahaan memiliki intensi
dan kemampuanyangpositif untukmemilikinya hingga jatuh
tempo.
Transaksi efek yang dipinjamkan dilaporkan sebagai
pembiayaan yang dijamin kecuali jika terdapat letters of
credit atau jaminan lain yangdiperlakukan sebagai jaminan.
Sehubungan dengan efek yang dipinjamkan, Perusahaan
menerima jaminan dalam bentuk uang tunai atau jaminan
lainn a.
Untuk tujuan penyajianarus kas, kas dan setara kas terdiri
dari kas, bank, dansemuainvestasi yangjatuh tempodalam
waktutigabulanatau kurang dari tanggal perolehannyadan
yang tidak dijaminkan serta tidak dibatasi penggunaannya.
For cash flow presentation purposes, cash and cash equivalents
consist of cash, bank, and all investments with maturities of three
months or less from the date of acquisition and are not
guaranteed and are not restricted.
Cash and cash equivalents, term deposits, accounts receivable
reverse repo, clearing and agency accounts, customer accounts
receivable, other receivables securities companies, securities
underwriting activities receivable, accounts receivable activities of
investment managers, other receivables and other assets with
fixed payments or determinable and has no quotations in an
active market are classified as "loans and receivables", which are
measured at amortized cost using the effective interest method
less impairment value
Loans and receivables securities loaned transactions are
reported as financing guaranteed unless there are letters of credit
or other guarantees are treated as collateral. In connection with
the loaned securities, the Company receives collateral in the form
of cash or other collateral.
Financial assets and financial liabilities are offset the effects of
transactions and the net book is presented in the statement of
financial position if it has a legally enforceable right to offset the
amount of books that have been recognized and intends to settle
on a net basis or to realize the assets and settle liabilities
simultaneously .
Held to maturity
Financial assets are classified as held-to-maturity investment only
if the investment has a fixed payment or can be determined, the
maturity can be determined and the Company has the positive
intention and ability to have it to maturity.
On initial recognition, held-to-maturity investments are recognized
at fair value plus transaction costs that are directly related.
Furthermore, investments held to maturity are measured at
amortized cost using the effective interest method less any
impairment, with revenue recognized on an effective rate of
return and are presented in the financial statements at amortized
cost.
Financial Assets - continued
7/16/2019 Pt Sinarmas Sekuritas
http://slidepdf.com/reader/full/pt-sinarmas-sekuritas 23/60
17
PT. SINARMAS SEKURITAS DAN ENTITAS ANAK PT. SINARMAS SEKURITAS AND SUBSIDIARIES
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN KONSOLIDASIAN NOTES TO FINANCIAL STATEMENTS CONSOLIDATION
Untuk tahun y ang berakhir 31 Desember 2012 dan 2011 For the Years ended on December 31, 2012 and 2011
(dalam Rupiah) (expressed in Rupiah)
3. 3.
h. h.Aset Keuangan - lanjutan Financial Assets - continued
IKHTISAR KEBIJAKAN A KUTANSI PENTING - LANJUTAN
Setelah itu, aset keuangan tersedia untuk dijual diukur dan
dicatat pada nilai wajar. Kerugian penurunan nilai dan
perbedaan nilai tukar sebagai hasil dari perhitungan ulang
biaya amortisasi pada mata uang moneter aset keuangantersediauntukdijual diakui pada laporan laba rugi bersama
dengan bunga yang dihitung menggunakan suku bunga
efektif. Perubahan lainnya pada nilai wajar aset keuangan
tersedia untuk dijual, dilaporkan pada pendapatan
komprehensif lainnya, sampai pada saat aset keuangan
tersebut dijual, sementara keuntungan dan kerugian
kumulatif diakui pada laporan laba rugi.
Keuntungan atau kerugian yang timbul dari perubahannilai
wajar diakui padaekuitas kecuali untuk kerugianpenurunan
nilai, bunga yang dihitung dengan metode suku bungaefektif dan laba rugi selisih kurs atas aset moneter yang
diakui pada laporan laba rugi. Jika aset keuangan dilepas
atau mengalami penurunan nilai, akumulasi laba atau rugi
yangsebelumnya diakui di ekuitas, direklaske laporan laba
rugi.
Dividen atas instrumen ekuitas AFS, jika ada, diakui pada
laporan laba rugi pada saat hak Perusahaan untuk
memperoleh pembayaran dividen ditetapkan.
Metode suku bunga efektif adalah metode yang digunakan
untuk menghitung biaya perolehan diamortisasi dari
instrumen keuangan dan metode untuk mengalokasikan
pendapatan bunga selama periode yang relevan. Sukubunga efektif adalah suku bunga yang secara tepat
mendiskontokan estimasi penerimaan kas di masa datang
(mencakupseluruh komisi dan bentuk lain yang dibayarkan
dan diterima oleh para pihak dalam kontrak yang merupakan
bagian yang tak terpisahkan dari suku bunga efektif, biaya
transaksi dan premium dan diskonto lainnya) selama
perkiraan umur instrumen keuangan, atau, jika lebih tepat,
digunakan periode yang lebih singkat untuk memperoleh
nilai tercatat bersih dari aset keuangan pada saat
pengakuan awal.
Metode suku bunga efektif
Aset keuangan tersedia untuk dijual/Available For Sale
(AFS)
Aset keuangan yang tidak diklasifikasikan sebagai dimiliki
hingga jatuh tempo; diperdagangkan; diukur padanilai wajar
melalui laporan laba rugi; atau pinjamanyang diberikandan
piutang diklasifikasikan sebagai tersedia untuk dijual. Pada
pengakuan awal, aset keuangan yang tersedia untuk dijual
diakui pada nilai wajar ditambah dengan biaya transaksi
yang berkaitan langsung.
Portofolio Efekmilik Perusahaan yangtercatat di bursadan
diperdagangkan pada pasar aktif diklasifikasikan sebagai
AFS dan dinyatakan pada nilai wajar.
Effective interest method
Available For Sale (AFS)
Aset keuangan yang tidak diklasifikasikan sebagai dimiliki hingga
jatuh tempo; diperdagangkan; diukur pada nilai wajar melalui
laporan laba rugi; atau pinjaman yang diberikan dan piutang
diklasifikasikan sebagai tersedia untuk dijual. Pada pengakuan
awal, aset keuangan yang tersedia untuk dijual diakui pada nilai
wajar ditambah dengan biaya transaksi yang berkaitan langsung.
SUMMARY OF ACCOUNTING POLICY - CONTINUED
After that, financial assets available for sale are measured and
recorded at fair value. Impairment losses and exchange rate
differences as a result of the recalculation of amortization
expense on currency monetary available-for-sale financial assetsare recognized in the income statement together with interest
calculated using the effective interest rate. Other changes in fair
value of financial assets available for sale, reported in other
comprehensive income until the financial asset at the time of
sale, while the cumulative gains and losses recognized in the
income statement.
Portfolio securities of the Company are listed and traded on an
active market are classified as AFS and stated at fair value.
Gains or losses arising from changes in fair value recognized in
equity except for impairment losses, interest calculated at the
effective interest method and foreign exchange gain or loss onmonetary assets which are recognized in the income statement. If
a financial asset is removed or impaired, the cumulative gain or
loss previously recognized in equity is reclassified to the income
statement.
Dividends on AFS equity instruments, if any, are recognized in
profit or loss when the Company's right to obtain payment of
dividends set.
The effective interest method is a method used for calculating the
amortized cost of a financial instrument and of allocating the
interest income over the relevant period. The effective interest
rate is the rate that exactly discounts estimated future cashreceipts (including all fees and other forms of paid and received
by the parties to the contract that are an integral part of the
effective interest rate, transaction costs and other premiums or
discounts ) through the expected life of the financial instrument,
or, if more appropriate, a shorter period to the net carrying
amount of the financial assets at initial recognition.
7/16/2019 Pt Sinarmas Sekuritas
http://slidepdf.com/reader/full/pt-sinarmas-sekuritas 24/60
18
PT. SINARMAS SEKURITAS DAN ENTITAS ANAK PT. SINARMAS SEKURITAS AND SUBSIDIARIES
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN KONSOLIDASIAN NOTES TO FINANCIAL STATEMENTS CONSOLIDATION
Untuk tahun y ang berakhir 31 Desember 2012 dan 2011 For the Years ended on December 31, 2012 and 2011
(dalam Rupiah) (expressed in Rupiah)
3. 3.
h. h.
IKHTISAR KEBIJAKAN A KUTANSI PENTING - LANJUTAN SUMMARY OF ACCOUNTING POLICY - CONTINUED
Aset Keuangan - lanjutan Financial Assets - continued
b) pelanggaran kontrak, seperti terjadinya wanprestasi atau
tunggakan pembayaran pokok atau bunga; atau
Kerugianpenurunannilai dihitung secaraindividuuntukaset
keuanganyangsignifikansecaraindividuserta kolektifuntukaset yang secara individu tidak signifikan dan secara
individu signifikan namun tidak terdapat bukti objektif
penurunan nilai.
Aset keuangan diukur pada biaya amortisasi – apabila
terdapat bukti obyektif bahwa penurunan nilai pada aset
keuangan atau kelompok dari aset keuangan yang
diklasifikasikan pada pinjaman yang diberikan dan piutang
atau dimiliki hingga jatuh tempo, maka jumlah kerugian
tersebut diukur sebagai selisih antaranilai tercatat aset atau
kelompok aset dan nilai kini dari aruskas masa depan aset
atau kelompok aset tersebut yang didiskonto dengan suku
bunga efektif awal dari aset tersebut.
Untuk investasi ekuitas AFS yangtercatat dan tidak tercatat
di bursa, penurunan yang signifikan atau jangka panjang
pada nilai wajar dari investasi ekuitas di bawah biaya
perolehannya, dianggap sebagai bukti obyektif penurunan
nilai.
c) terdapat kemungkinan bahwa pihak peminjam akan
dinyatakan pailit atau melakukan reorganisasi keuangan.
Pendapatan diakui berdasarkan suku bunga efektif untuk
instrumen keuangan selain dari instrumen keuangan FVTPL.
a) kesulitan keuangansignifikan yangdialami penerbit atau
pihak peminjam; atau
Untuk aset keuangan lainnya, bukti obyektif penurunannilai
termasuk sebagai berikut:
Pada setiap tanggal posisi laporan keuangan, Perusahaan
mengevaluasi apakah terdapat bukti obyektif penurunan nilai
atas aset keuangan atau kelompok aset keuangan yang
diklasifikasikan sebagai dimiliki hingga jatuh tempo, tersedia
untuk dijual, atau pinjaman yang diberikan dan piutang.
Suatu aset keuangan atau kelompok aset keuangan
mengalami penurunan nilai dan kerugian penurunan nilai
terjadi apabila terdapat bukti obyektif adanya peristiwa atau
serangkaian kejadian, sejak pengakuan awal dari suatu
aset, mempengaruhi jumlah atau waktudari arus kasmasa
depan aset tersebut.
Financial assets measured at amortized cost - if there is objective
evidence that an impairment loss on a financial asset or group of
financial assets that are classified in the loans and receivables or
held to maturity, the amount of the loss is measured as the
difference between the carrying amount of an asset or group of
assets and the present value of the future cash flows the asset or
group of assets discounted at the original effective interest rate of
the asset.
At each position on the financial statements, the Company
evaluates whether there is objective evidence of impairment of a
financial asset or group of financial assets that are classified as
held to maturity, available for sale or loans and receivables. A
financial asset or group of financial assets is impaired and
impairment losses occur when there is objective evidence of an
event or series of events, from the initial recognition of an asset,
affect the amount or timing of future cash flows of that asset.
a) significant financial difficulty of the issuer or obligor, or to other
financial assets, objective evidence of impairment include theb) breach of contract, such as a default or delinquency in interest
or principal payments, or
c) there is a likelihood that the borrower will enter bankruptcy or
financial reorganization.
For AFS equity investments listed and unlisted, a significant or
long-term in the fair value of an equity investment below its cost
is considered as objective evidence of impairment.
For other financial assets, objective evidence of impairment
include the following:
Impairment losses are calculated individually for financial assets
that are individually significant, and collectively for assets that arenot individually significant, and individually significant but there is
no objective evidence of impairment.
Revenue is recognized based on the effective interest rate for
financial instruments other than financial instruments FVTPL.
7/16/2019 Pt Sinarmas Sekuritas
http://slidepdf.com/reader/full/pt-sinarmas-sekuritas 25/60
19
PT. SINARMAS SEKURITAS DAN ENTITAS ANAK PT. SINARMAS SEKURITAS AND SUBSIDIARIES
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN KONSOLIDASIAN NOTES TO FINANCIAL STATEMENTS CONSOLIDATION
Untuk tahun y ang berakhir 31 Desember 2012 dan 2011 For the Years ended on December 31, 2012 and 2011
(dalam Rupiah) (expressed in Rupiah)
3. 3.
h. h.
In the case of AFS equity securities, impairment losses previouslyrecognized in the income statement are not reversed through the
income statement. Any increase in fair value after impairment are
recognized directly to equity.
Derecognition of financial assets
IKHTISAR KEBIJAKAN A KUTANSI PENTING - LANJUTAN
Perusahaan menghentikan pengakuan aset keuangan, jika
dan hanya jika, hak kontraktual atas arus kas yangberasal
dari aset berakhir, atau perusahaan mentransfer aset
keuangan dan secara subtansial mentransfer seluruh risiko
dan manfaat atas kepemilikan serta masih
mengendalikanaset yang ditransfer, maka perusahaan
mengakui keterlibatan berlanjutan atas aset yangditransfer
dan kewajiban terkait sebesar jumlah yang mungkin harusdibayar. Jika perusahaan memiliki secara substansial
seluruh risikodan manfaat kepemilikanaset keuanganyang
ditransfer, perusahaan masih mengakui aset keuangandan
juga mengakui pinjaman yang dijamin sebesar pinjaman
yang diterima.
Di dalam menentukan penurunan nilai kolektif, aset
keuangan dikelompokkan pada kelompok aset keuangan
berdasarkankarakteristikrisikokredit yangsejenis. Arus kas
masa depan dari kelompok aset keuangan ini diestimasi
berdasarkanaruskaskontraktual danpengalamankerugian
historis untuk aset yang memiliki karakteristik risiko kredit
yang sejenis. Pengalaman historis kerugian disesuaikan
berdasarkan hasil pengamatan data pada masa kini, untuk
merefleksikan efek dari kondisi masa kini yang tidak
mempengaruhi periode dari pengalaman historis.
Jika aset keuangan AFS dianggap mengalami penurunan
nilai, maka keuntungan atau kerugian kumulatif yang
sebelumnya telah diakui dalam pendapatan komprehensif lainnya, direklasifikasi ke laporan laba rugi dalam periode
yang bersangkutan.
Aset Keuangan - lanjutan
The company derecognises a financial asset, only and if only, the
contractual rights to the cash flows from the asset expire, or
when the company transfers of the asset to another entity. If the
company neither transfers nor retains substantially all the risks
and rewards of ownership and continues to control the
transferred asset, the company recognises its retained interest in
the asset and an associated liability for amounts it may have to
pay. If the company retains substantially all the risks and rewardsof ownership of a asset and also recognises a collateralised
borrrowing for the proceeds received.
Pengecualiandari instrumenekuitas AFS, jika,padaperiode
berikutnya, jumlah penurunan nilai berkurang dan
penurunan dapat dikaitkan secara obyektif dengan sebuah
peristiwa yang terjadi setelah penurunan nilai tersebut
diakui, kerugian penurunan nilai yang sebelumnya diakui
dipulihkan melalui laporan laba rugi hingga nilai tercatat
investasi pada tanggal pemulihan penurunan nilai tidak
melebihi biaya perolehan diamortisasi sebelum pengakuan
kerugian penurunan nilai dilakukan.
Penghentian pengakuan aset keuangan
Dalamhal efek ekuitas AFS, kerugianpenurunan nilai yangsebelumnya diakui dalam laporan laba rugi tidak boleh
dipulihkan melalui laporan laba rugi. Setiap kenaikan nilai
wajar setelah penurunan nilai diakui secara langsung ke
ekuitas.
Exception of AFS equity instruments, if, in a subsequent period,
the amount of the impairment decreases and the decrease can
be related objectively to an event occurring after the impairment
was recognized, the impairment loss previously recognized
through profit or loss is restored to the carrying value of the
investment at the date recovery of impairment does not exceed
the amortized cost prior to the recognition of an impairment loss
made.
In determining collective impairment, financial assets are grouped
on the basis of the characteristics of financial assets with similar
credit risk. Future cash flows of a group of financial assets is
estimated based on contractual cash flows and historical loss
experience for assets with similar credit risk characteristics.
Historical loss experience is adjusted based on the observation
data at the present time, to reflect the effects of the present
conditions not affecting the period of historical experience.
If AFS financial asset is considered impaired, the cumulative gain
or loss previously recognized in other comprehensive income, are
reclassified to the income statement in the period in question.
SUMMARY OF ACCOUNTING POLICY - CONTINUED
Financial Assets - continued
7/16/2019 Pt Sinarmas Sekuritas
http://slidepdf.com/reader/full/pt-sinarmas-sekuritas 26/60
20
PT. SINARMAS SEKURITAS DAN ENTITAS ANAK PT. SINARMAS SEKURITAS AND SUBSIDIARIES
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN KONSOLIDASIAN NOTES TO FINANCIAL STATEMENTS CONSOLIDATION
Untuk tahun y ang berakhir 31 Desember 2012 dan 2011 For the Years ended on December 31, 2012 and 2011
(dalam Rupiah) (expressed in Rupiah)
3. 3.
i. i.
b) merupakan bagian dari portofolio instrumen keuangan
tertentu yang dikelola bersama-sama dan atas bagiantersebut terdapat bukti adanya pola ambil untung jangka
pendek terkini; atau
Liabilitas keuangan diklasifikasikan sebagai liabilitas
keuanganyang diukur padaFVTPL atau liabilitas keuangan
lainnya. Liabilitas dalam kelompok FVTPL dapat
diklasifikasikan lebih lanjut sebagai diperdagangkan atau
yang ditetapkan sebagai FVTPL pada saat pengakuan awal.
Liabilitas keuangan diklasifikasi dalam kelompok
diperdagangkan jika:
Financial liabilities and equity instruments issued by the Company
are classified according to the substance of the contractual
arrangement and the definitions of financial liabilities and equity
instruments.
Classification as Liability or Equity
Equity Instrument
An equity instrument is any contract that evidences a residual
interest in the assets of the Company after deducting all liabilities.
Equity instruments are recorded at the proceeds received, net of
direct issue costs.
Financial liabilities
Financial Liabiliti es and Equity Instruments Liabilitas Keuangan dan Instrumen Ekuitas
c) merupakan derivatif liabilitas yang tidak ditetapkan dan
tidak efektif sebagai instrumen lindung nilai.
Liabilitas keuanganselain dari liabilitas keuangankelompok
diperdagangkandapat ditetapkansebagai FVTPL pada saat
pengakuan awal jika:
a) penetapan tersebut mengeliminasi atau mengurangi
secara signifikan ketidak-konsistenan pengukuran dan
pengakuan yang dapat timbul; atau
b) liabilitas keuanganmerupakan bagian dari kelompok aset
keuangan atau liabilitas atau keduanya, yang dikelola dankinerjanya berdasarkan nilai wajar, sesuai dengan
dokumentasi manajemen risiko atau strategi investasi
Perusahaan, dan informasi tentang kelompok tersebut
disediakan secara internal kepada manajemen kunci; atau
Instrumen ekuitas adalah setiap kontrak yang memberikan
hakresidual atasaset Perusahaansetelah dikurangidengan
seluruh liabilitasnya. Instrumenekuitas dicatat sebesar hasil
penerimaan bersih setelah dikurangi biaya penerbitan
langsung.
Instrumen Ekuitas
a) diterbitkan terutama untuk tujuan dibeli kembali dalam
waktu dekat; atau
Klasifikasi Sebagai Liabilitas atau Ekuitas
Liabilitas Keuangan
Liabilitas keuangan dan instrumen ekuitas yang diterbitkan
oleh Perusahaan diklasifikasi sesuai dengan substansi
perjanjian kontraktual dan definisi liabilitas keuangan dan
instrumen ekuitas.
IKHTISAR KEBIJAKAN A KUTANSI PENTING - LANJUTAN SUMMARY OF ACCOUNTING POLICY - CONTINUED
c) merupakan bagian dari kontrak yang mengandung satu
atau lebih derivatif melekat, dan PSAK 55 (revisi 2006)
memperbolehkan kontrak gabungan (aset atau liabilitas)
ditetapkan sebagai FVTPL.
c) is part of a contract containing one or more embedded
derivatives, and FRS 55 (revised 2006) allows the combined
contract (asset or liability) designated as FVTPL.
b) financial liabilities are part of a group of financial assets or
liabilities or both, which is managed and its performance is basedon fair value, in accordance with the documentation of risk
management or investment strategy of the Company, and
information about the group is provided internally to key
management, or
c) a derivative liability that is not defined and is not effective as a
hedging instrument.
Financial liabilities other than financial liabilities held for trading
can be defined as FVTPL upon initial recognition if:
a) determination eliminates or significantly reduces measurement
inconsistencies that can arise and recognition, or
Financial liabilities are classified as financial liabilities measured
at FVTPL or other financial liabilities. Liabilities FVTPL group can
be further classified as trading or are designated as FVTPL upon
initial recognition.
Financial liabilities are classified as held for trading if:
a) issued primarily for the purpose of repurchasing in the near
future, or b) is part of a portfolio of certain financial instruments that are
managed together and the top of the section there is evidence of a pattern of recent short-term profit taking, or
7/16/2019 Pt Sinarmas Sekuritas
http://slidepdf.com/reader/full/pt-sinarmas-sekuritas 27/60
21
PT. SINARMAS SEKURITAS DAN ENTITAS ANAK PT. SINARMAS SEKURITAS AND SUBSIDIARIES
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN KONSOLIDASIAN NOTES TO FINANCIAL STATEMENTS CONSOLIDATION
Untuk tahun y ang berakhir 31 Desember 2012 dan 2011 For the Years ended on December 31, 2012 and 2011
(dalam Rupiah) (expressed in Rupiah)
3. 3.
i. i.
j. j.
k. k.Aset Tetap
Aset tetap yang dimiliki untuk digunakan dalam penyediaan
jasa, atau untuk tujuan administrasi, dinyatakan
berdasarkan biaya perolehan, dikurangi akumulasi
penyusutan dan akumulasi rugi penurunan nilai.
Investments in the Stock Exchange, which represents an
ownership interest in the stock and entitles the Company to
conduct business on the stock exchange, are carried at cost less
accumulated impairment losses. If such indication exists, the
carrying value of membership in the exchange is evaluated and
passed directly to the recoverable amount.
Investment in Stock Exchange
Fixed assets held for use in the provision of services, or for
administrative purposes, are stated at cost, less accumulated
depreciation and accumulated impairment losses.
Fixed assets
Penyertaan pada Bursa Efek
IKHTISAR KEBIJAKAN A KUTANSI PENTING - LANJUTAN SUMMARY OF ACCOUNTING POLICY - CONTINUED
Perusahaan menghentikan pengakuan liabilitas keuangan,
jika dan hanya jika, liabilitas Perusahaan telah dilepaskan,
dibatalkan, atau kadaluarsa.
Penghentian pengakuan liabilitas keuangan
Liabilitas keuangan lainnya
Penyertaan pada Bursa Efek, yang mewakili kepentingan
kepemilikandi bursadanmemberikanhakpadaPerusahaan
untuk menjalankan usaha di bursa, dicatat sebesar biaya
perolehan dikurangi akumulasi penurunan nilai. Jika
terdapat indikasi penurunannilai, nilai tercatat keanggotaan
di bursa dievaluasi dan diturunkan langsung ke jumlah
terpulihkan.
Liabilitas keuangan sebagai FVTPL diakui pada nilai wajar
dengan biaya transaksi diakui pada laporan laba rugi.
Setelah itu, diukur pada nilai wajar. Keuntungan dan
kerugian yang timbul diakui pada laporan laba rugi.
Keuntungan dan kerugian yang timbul pada liabilitas
keuanganyang diukur padanilai wajar melalui laporan laba
rugi diakui pada laba rugi. Nilai wajar ditentukan dengan
cara yang dijelaskan dalam Catatan 4. Utang efek posisi
short diklasifikasikan dalam kategori ini.
Surat utang jangka pendek, utang efek jual dengan janji
dibeli kembali (repo), utang pada lembaga kliring dan
penjaminan, utang nasabah, utang perusahaan efek lain,
utang kegiatan penjaminan emisi efek, utang kegiatan
manajer investasi, utang jangkapanjang, utang subordinasi,utangobligasi, dan utanglain-lainpadaawalnyadiukurpada
nilai wajar, setelah dikurangi biaya transaksi, dan
selanjutnya diukur pada biaya perolehan diamortisasi
dengan menggunakan metode suku bunga efektif, dengan
bebanbungadiakui berdasarkantingkat pengembalianyang
efektif.
Selisih antarahasil emisi (setelah dikurangi biaya transaksi)
dan penyelesaian atau pelunasan pinjaman diakui selama
jangka waktu pinjaman.
Financial liabilities as FVTPL are recognized at fair value with
transaction costs are recognized in the income statement. After
that, measured at fair value. Gains and losses are recognized in
profit or loss. Gains and losses arising on financial liabilities
measured at fair value through profit or loss are recognized in
profit or loss. Fair value is determined in the manner described in
Note 4. Debt securities classified as short positions in this
category.
Short-term debt securities, debt securities sold under repurchase
agreements (repo), the clearing debt and underwriting, customer
debt, other debt securities companies, debt underwriting
activities, debt fund manager activities, long-term debt,
subordinated debt, debt bonds and other debt are initiallymeasured at fair value, net of transaction costs, and
subsequently measured at amortized cost using the effective
interest method, with interest expense recognized on an effective
rate of return.
The difference between the proceeds (net of transaction costs)
and the settlement or redemption of borrowings is recognized
over the term of the loan.
Other Financial Liabilities
Company derecognise financial liabilities, if and only if, the
Company's liability has been removed, canceled, or expired.
Derecognition of financial liabilities
Financial Liabilit ies and Equity Instruments - continued Liabilit as Keuangan dan Instrumen Ekuitas - lanjutan
7/16/2019 Pt Sinarmas Sekuritas
http://slidepdf.com/reader/full/pt-sinarmas-sekuritas 28/60
22
PT. SINARMAS SEKURITAS DAN ENTITAS ANAK PT. SINARMAS SEKURITAS AND SUBSIDIARIES
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN KONSOLIDASIAN NOTES TO FINANCIAL STATEMENTS CONSOLIDATION
Untuk tahun y ang berakhir 31 Desember 2012 dan 2011 For the Years ended on December 31, 2012 and 2011
(dalam Rupiah) (expressed in Rupiah)
3. 3.
k. k.
Bangunan
Aset tertentu telah dinilai kembali pada tahun-tahun
sebelumnya berdasarkan hasil penilaian yang dilakukan oleh
penilai independen sesuai dengan peraturan pemerintah
yangberlaku. Padapenerapanawal PSAK16(Revisi 2009),
nilai aset tertentu yang direvaluasi pada periode sebelumnya
sesuai dengan standar sebelumnyadianggapsebagai biaya
perolehan (deemedcost) dan selisih penilaiankembali yang
disajikan secara terpisah dalamakun ekuitas direklasifikasi
ke saldo laba.
IKHTISAR KEBIJAKAN A KUTANSI PENTING - LANJUTAN
Aset Tetap - lanjutan
Penyusutan dihitung dengan menggunakan metode garis
lurus berdasarkan taksiran masa manfaat ekonomis aset
tetap sebagai berikut:
Beban pemeliharaan dan perbaikan dibebankan pada
laporan laba rugi padasaat terjadinya. Biaya-biayalainyang
terjadi selanjutnyayang timbul untuk menambah, mengganti
atau memperbaiki aset tetap dicatat sebagai biaya
perolehan aset jika dan hanya jika besar kemungkinanmanfaat ekonomis di masa depan berkenaan dengan aset
tersebut akanmengalir ke entitas dan biaya perolehan aset
dapat diukur secara andal. Aset tetap yang sudah tidak
digunakan lagi atau yangdijual nilai tercatatnya dikeluarkan
dari kelompok aset tetap. Keuntungan atau kerugian dari
penjualan aset tetap tersebut dibukukandalamlaporan laba
rugi pada tahun yang bersangkutan.
- Aktiva dengan masa manfaat tidak lebih dari 4 tahun
- Aktiva dengan masa manfaat antara 4 sampai 8 tahun
Aktiva Tetap Lainnya:
The estimated useful lives, residual values and depreciation
method are reviewed at each year end and the effect of any
changes in estimate accounted for on a prospective basis. Land
is stated at cost and is not depreciated.
The cost of maintenance and repairs is charged to income as
incurred. Other costs incurred will happen next to add, replace or
repair fixed assets is recorded as an asset at cost if and only if it
is probable that future economic benefits associated with the item
will flow to the entity and the cost of the asset can be measured
reliably. Fixed assets that are no longer used or sold are removed
from the carrying value of fixed assets. Gains or losses from
sales of fixed assets are included in the consolidated income
statement for the year.
Construction in progress is stated at cost. Such cost includes the
cost of borrowing during construction arising from the debt used
for construction of the asset. The accumulated costs will be
reclassified to the respective fixed assets when completed and
ready for use.
Aset dalam penyelesaian dinyatakan sebesar biaya
perolehan. Biaya perolehan tersebut termasuk biaya
pinjaman yang terjadi selama masa pembangunan yang
timbul darihutangyang digunakanuntuk pembangunanaset
tersebut. Akumulasi biaya perolehan akan dipindahkan ke
masing-masing aset tetap yang bersangkutan pada saatselesai dan siap digunakan.
Masa manfaat ekonomis, nilai residu dan metode
penyusutan di-reviewsetiap akhir tahun dan pengaruh dari
setiap perubahan estimasi tersebut berlaku prospektif.
Tanah dinyatakan berdasarkan biaya perolehan dan tidak
disusutkan.
BuildingOther Fixed Assets:
Assets with a useful life of no more than 4 years
Assets with a useful life of between 4 to 8 years
SUMMARY OF ACCOUNTING POLICY - CONTINUED
Fixed assets - cont inued
Certain assets were revalued in earlier years based on the
assessment conducted by an independent appraiser in
accordance with government regulations. In the initial application
of PSAK 16 (Revised 2009), the value of certain assets revalued
in prior periods in accordance with the standards previously
considered cost (deemed cost) and the revaluation presented
separately in equity is reclassified to retained earnings.
Depreciation is computed using the straight-line method over the
estimated useful lives of the assets as follows:
7/16/2019 Pt Sinarmas Sekuritas
http://slidepdf.com/reader/full/pt-sinarmas-sekuritas 29/60
23
PT. SINARMAS SEKURITAS DAN ENTITAS ANAK PT. SINARMAS SEKURITAS AND SUBSIDIARIES
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN KONSOLIDASIAN NOTES TO FINANCIAL STATEMENTS CONSOLIDATION
Untuk tahun y ang berakhir 31 Desember 2012 dan 2011 For the Years ended on December 31, 2012 and 2011
(dalam Rupiah) (expressed in Rupiah)
3. 3.
l. l.
m. Sewa m.
IKHTISAR KEBIJAKAN A KUTANSI PENTING - LANJUTAN SUMMARY OF ACCOUNTING POLICY - CONTINUED
Leases are classified as finance leases whenever the terms of
the lease transfer substantially all the risks and rewards incidental
to ownership. All other leases which do not meet these criteria
are classified as operating leases.
Leases
In a finance lease, the lessor recognizes finance lease assets
such as receivables at the amount of the Company's net
investment in lease. Recognition of finance lease income is
allocated to accounting periods reflecting a constant periodic rate
of return on the lessor's net investment.
as a lessor Sebagai Lessor
Sebagai Lessee
Perkiraan jumlah yang dapat diperoleh kembali adalah nilai
tertinggi antara harga jual neto atau nilai pakai. Jika jumlah
yang dapat diperoleh kembali dari aset non-keuangan (unit
penghasil kas) kurang dari nilai tercatatnya, nilai tercatat
aset (unit penghasil kas) dikurangi menjadi sebesar nilai
yang dapat diperoleh kembali dan rugi penurunan nilai
diakui langsung ke laba rugi.
Sewa diklasifikasikan sebagai sewa pembiayaan jika sewa
tersebut mengalihkan secara substantial seluruh risiko dan
manfaat yang terkait dengan kepemilikan aset. Sewa
lainnya, yang tidak memenuhi kriteria tersebut,
diklasifikasikan sebagai sewa operasi.
In the statement of financial position date, the Company reviews
the carrying amount of non-financial assets to determine whether
there is any indication that those assets have been impaired. If
such indication exists, the recoverable value of the asset is
estimated to determine the extent of the impairment loss (if any).
If it is not possible to estimate the recoverable value of an
individual asset, the Company estimates the recoverable value of
the cash-generating unit of the asset.
Aset pada sewa pembiayaan dicatat pada awal masasewa
sebesar nilai wajar aset sewaan Perusahaan yang
ditentukan pada awal kontrak atau, jika lebih rendah,
sebesar nilai kini dari pembayaransewa minimum. Liabilitas
kepada lessor disajikan di dalam laporan posisi keuangan
sebagai liabilitas sewa pembiayaan.
Dalam sewa pembiayaan, lessor mengakui aset berupa
piutang sewa pembiayaan sebesar jumlah investasi sewa
neto Perusahaan. Pengakuan penghasilan sewa
pembiayaan dialokasikan pada periode akuntansi yang
mencerminkan suatu tingkat pengembalian periodik yang
konstan atas investasi bersih lessor.
Pendapatan sewa dari sewa operasi diakui sebagai
pendapatan dengan dasar garis lurus selama masa sewa.
Biaya langsung awal yang terjadi dalam proses negosiasi
dan pengaturan sewa operasi ditambahkan ke jumlah
tercatat dari aset sewaan dan diakui dengan dasar garis
lurus selama masa sewa.
Pada tanggal laporan posisi keuangan, Perusahaan
menelaah nilai tercatat aset non-keuangan untuk
menentukan apakah terdapat indikasi bahwa aset tersebut
telah mengalami penurunan nilai. Jika terdapat indikasi
tersebut, nilai yang dapat diperoleh kembali dari aset
diestimasi untuk menentukan tingkat kerugian penurunan
nilai (jika ada). Bila tidak memungkinkan untuk
mengestimasi nilai yang dapat diperolehkembali atas suatu
aset individu, Perusahaan mengestimasi nilai yang dapat
diperoleh kembali dari unit penghasil kas atas aset.
Penurunan Nilai Aset Non – Keuangan Impairment of Non - Financial Assets
The estimated recoverable amount is the higher of net selling
price or value in use. If the recoverable amount of non-financial
assets (cash-generating units) is less than its carrying amount,
the carrying amount of the asset (cash-generating unit) is
reduced to the value of the recoverable amount and an
impairment loss is recognized in profit or loss.
Rental income from operating leases is recognized as income by
the straight-line basis over the lease term. Initial direct costs
incurred in negotiating an operating lease are added to the
carrying amount of the leased asset and recognized on a straight-
line basis over the lease term.
As a lessee
Assets on finance lease are recorded at the inception of the lease
at the fair value of the leased property company specified in the
contract or, if lower, at the present value of the minimum lease
payments. Liability to the lessor is presented in the statement of
financial position as a finance lease liability.
7/16/2019 Pt Sinarmas Sekuritas
http://slidepdf.com/reader/full/pt-sinarmas-sekuritas 30/60
24
PT. SINARMAS SEKURITAS DAN ENTITAS ANAK PT. SINARMAS SEKURITAS AND SUBSIDIARIES
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN KONSOLIDASIAN NOTES TO FINANCIAL STATEMENTS CONSOLIDATION
Untuk tahun y ang berakhir 31 Desember 2012 dan 2011 For the Years ended on December 31, 2012 and 2011
(dalam Rupiah) (expressed in Rupiah)
3. 3.
m. m.
n. Provisi n.
IKHTISAR KEBIJAKAN A KUTANSI PENTING - LANJUTAN SUMMARY OF ACCOUNTING POLICY - CONTINUED
Leases - continued Sewa - lanjutan
Provisi diakui bila Perusahaan mempunyai kewajiban kini
(baik bersifat hukum maupun konstruktif) sebagai akibat
peristiwa masa lalu dan besar kemungkinan penyelesaian
kewajibantersebut mengakibatkan aruskeluar sumber daya
dan kewajiban tersebut dapat diestimasi dengan andal.
Jumlah yang diakui sebagai provisi merupakan taksiran
terbaikyang diharuskan untukmenyelesaikanliabilitas pada
tanggal laporan posisi keuangan, dengan memperhatikan
unsur risikodan ketidakpastian yangmelekat padaliabilitas.
Provisi diukur menggunakan estimasi arus kas untuk
menyelesaikan liabilitas kini dengan jumlah tercatatnya
sebesar nilai kini dari arus kas tersebut.
Bila beberapa atau keseluruhan dari manfaat ekonomis
mengharuskan penyelesaian provisi diharapkan dapat
dipulihkan dari pihak ketiga, piutang diakui sebagai aset
apabila terdapat kepastian tagihan dapat diterima dan
umlah iutan da at diukur secara andal.
Pembayaran sewa harus dipisahkan antara bagian yang
merupakan beban keuangan dan bagian yang merupakan
pengurangan dari liabilitas sewa sehingga mencapai suatu
tingkat bunga yang konstan (tetap) atas saldo liabilitas.
Beban keuangandibebankan langsung ke laba rugi, kecuali
biaya yang dapat diatribusikan secara langsung ke aset
tertentu yang memenuhi syarat (qualifying asset) yang dapat
dikapitalisasi sesuai dengan kebijakan akuntansi biaya
pinjaman. Rental kontijen dibebankan pada periode
terjadinya.
Dalam hal insentif diperoleh dalam sewa operasi, insentif
tersebut diakui sebagai liabilitas. Keseluruhan manfaat dari
insentif diakui sebagai pengurangandari biayasewadengan
dasar garis lurus kecuali terdapat dasar sistematis lainyanglebih mencerminkanpola waktu dari manfaat yangdinikmati
pengguna.
Perusahaan sebagai lessee mengakui pembayaran sewa
operasi sebagai beban dengan dasar garis lurus selama
masa sewa.
Provisions
Provisions are recognized when the Company has a present
obligation (legal or constructive) as a result of past events and it
is more likely than not than an outflow of resources embodying
economic benefits will be required to settle the obligation and a
reliable estimate of the amount of the obligation can be made.
The amount recognized as a provision is the best estimate
required to settle a liability on the balance sheet date, taking into
account the elements of risk and uncertainty inherent in the
liability. Provisions are measured using the cash flows estimated
to settle the present liability carrying amount at the present value
of those cash flows.
When some or all of the economic benefits expected to require
settlement fees can be recovered from third parties, accounts
receivable is recognized as an asset if there is certainty bill
acceptable and amount receivable can be measured reliably.
Lease payments should be apportioned between the finance
charge and the reduction of the reduction of the lease liability so
as to achieve a constant rate of interest (fixed) for the balance of
the liability. Finance charges are charged directly to the income
statement, unless the costs are directly attributable to qualifying
assets (qualifying assets) that can be capitalized in accordance
with the accounting policy for borrowing costs. Contingent rental
charged in the period incurred.
In terms of incentives earned in operating lease incentives are
recognized as a liability. The overall benefits of incentives are
recognized as a reduction of rental expense straight-line basis
except where another systematic basis is more representative of the time pattern of the benefits enjoyed by the user.
The Company as lessee recognizes lease payments as an
operating expense on a straight-line basis over the lease term.
7/16/2019 Pt Sinarmas Sekuritas
http://slidepdf.com/reader/full/pt-sinarmas-sekuritas 31/60
25
PT. SINARMAS SEKURITAS DAN ENTITAS ANAK PT. SINARMAS SEKURITAS AND SUBSIDIARIES
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN KONSOLIDASIAN NOTES TO FINANCIAL STATEMENTS CONSOLIDATION
Untuk tahun y ang berakhir 31 Desember 2012 dan 2011 For the Years ended on December 31, 2012 and 2011
(dalam Rupiah) (expressed in Rupiah)
3. 3.
o. o.
p. p.
IKHTISAR KEBIJAKAN A KUTANSI PENTING - LANJUTAN SUMMARY OF ACCOUNTING POLICY - CONTINUED
Perusahaan memberikan program pensiun imbalan pasti
untuk semua karyawan tetapnya. Perusahaan juga
membukukan imbalan pasca kerja imbalan pasti untuk
karyawan sesuai denganUndang-Undang Ketenagakerjaan
No. 13/2003. Perusahaanmenghitungselisihantara imbalan
yang diterima karyawan berdasarkan undang-undang yang
berlakudenganmanfaat yangditerimadari programpensiun
untuk pensiun normal.
Perhitungan imbalan pasca kerja menggunakan metode
Projected Unit Credit. Akumulasi keuntungan dan kerugian
aktuarial bersih yang belum diakui yang melebihi jumlahyang lebih besar diantara 10% dari nilai kini imbalan pasti
dan 10% nilai wajar aset program diakui dengan metode
garis lurus selama rata-rata sisa masa kerja yang
diprakirakan dari para pekerja dalam program tersebut.
Biaya jasa lalu dibebankan langsung apabila imbalan
tersebut menjadi hak atau vested, dan sebaliknya akan
diakui sebagai beban dengan metode garis lurus selama
periode rata-rata sampai imbalan tersebut menjadi vested.
Jumlah yang diakui sebagai kewajiban imbalan pasti di
laporan posisi keuangan merupakan nilai kini kewajiban
imbalanpasti disesuaikandengan keuntungandankerugian
aktuarial yang belum diakui, biaya jasa lalu yang belum
diakui dan nilai wajar aktiva program.
Perusahaan memberikan opsi saham kepada manajemen
dan karyawan berdasarkan kriteria tertentu. Jumlah biaya
kompensasi sahamdihitung pada tanggal diberikannya opsi
saham dengan menggunakan nilai wajar dari opsi saham
tersebut. Beban kompensasi diakui selama periode opsi
saham berdasarkan program hak bertingkat.
Beban kompensasi yang timbul sehubungan dengan
pelaksanaan program pemilikan saham oleh karyawan dan
manajemen (EMSOP) diakui pada saat hak opsi diberikan
kepada manajemen sebesar nilai wajar hak opsi tersebut
sesuai dengan PSAK 53, "Akuntansi Kompensasi BerbasisSaham".
opsi saham
Imbalan pasca-kerja
Imbalan Kerja
Program Imbalan Pasti
Nilai wajar dari opsi saham tersebut dinilai berdasarkan
pada laporan hasil penilaian oleh konsultan independen
dengan menggunakan metode penentuan harga opsi
modified black scholes.
The Company provides defined benefit pension plan for all
permanent employees. The Company also recorded a post-
employment benefits to employees in accordance with the
Employment Act No.. 13/2003. The Company calculates the
difference between the benefits received by employees under the
law applicable to the benefits received from the program for a
normal retirement pension.
Employee Benefits
Post Employment BenefitsDefined benefit plan
Calculation of post-employment benefits using the Projected Unit
Credit Method. The accumulated net actuarial gains and losses
not recognized in excess of the greater of 10% of the present
value of defined benefit and 10% of the fair value of plan assets
are recognized on a straight-line basis over the expected average
remaining working lives of the participating employees are . Past
service cost is recognized immediately to the extent that the
benefits are already vested, and otherwise is amortized on a
straight-line basis over the average period until the benefits
become vested.
The amount recognized as a defined benefit liability in the
statement of financial position represents the present value of
defined benefit obligations adjusted for unrecognized actuarial
gains and losses unrecognized, past service cost not yet
recognized and the fair value of plan assets.
The Company has granted stock options to management and
employees based on certain criteria. Stock compensation cost
was calculated at the grant date of stock options using the fair
value of the stock options. Compensation expense is recognized
over the period of the stock options based multilevel rights.
stock options
Compensation costs incurred in connection with the
implementation of employee stock ownership program and
management (EMSOP) recognized at the time the option rights
granted to management at fair value of the option rights in
accordance with PSAK 53, "Accounting for Stock-BasedCompensation".
The fair value of the stock options are valued based on the
valuation report by an independent consultant using the modified
option pricing black scholes.
7/16/2019 Pt Sinarmas Sekuritas
http://slidepdf.com/reader/full/pt-sinarmas-sekuritas 32/60
26
PT. SINARMAS SEKURITAS DAN ENTITAS ANAK PT. SINARMAS SEKURITAS AND SUBSIDIARIES
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN KONSOLIDASIAN NOTES TO FINANCIAL STATEMENTS CONSOLIDATION
Untuk tahun y ang berakhir 31 Desember 2012 dan 2011 For the Years ended on December 31, 2012 and 2011
(dalam Rupiah) (expressed in Rupiah)
3. 3.
q. q.
IKHTISAR KEBIJAKAN A KUTANSI PENTING - LANJUTAN SUMMARY OF ACCOUNTING POLICY - CONTINUED
Pendapatan
Pencatatan utang dan piutang dana dengan LembagaKliring dan Penjaminan yang timbul karena Transaksi Bursa
dilakukan secara nettingyangpenyelesaiannya jatuh tempo
pada hari yang sama.
Pencatatan utang dan piutang dana dengan nasabah yang
timbul karena Transaksi Bursa di pasar reguler dilakukan
secara netting untuk setiap nasabah yangpenyelesaiannya
jatuh tempo pada hari yang sama.
Perdagangantransaksi efekyang lazimdicatat padatanggal
perdagangan, seolah-olah transaksi efek telahdiselesaikan.
Keuntungan dan kerugian yang timbul dari transaksi efek
yang merupakan tanggungandanrisiko Perusahaandicatat
berdasarkan tanggal perdagangan. Transaksi efek
pelanggan dilaporkan pada tanggal penyelesaian dan
pendapatan komisi dan beban terkait dilaporkan pada
tanggal perdagangan. Jumlah piutang dan utang dari
transaksi efek yang belum mencapai tanggal penyelesaian
kontraknya dicatat bersih pada laporan posisi keuangan.
Transaksi efek berikut pendapatan komisi
Jasa Penjualan Emisi dan Penjaminan efek
Pengakuan Pendapatan dan beban
Komisi dan biaya terkait kliring dicatat berdasarkan tanggal
perdagangan saat terjadinya transaksi efek.
Revenue The following securities transaction commission income
Pendapatan dari jasapenjaminan emisi dan penjualan efekmeliputi keuntungan, kerugian, dan jasa, setelah dikurangi
biaya sindikasi, yang timbul dari penawaran efek dimana
Perusahaan bertindak sebagai penjamin emisi atau agen.
Pendapatan dari konsesi penjualan dicatat pada tanggal
penyelesaian, dan jasa penjaminan emisi diakui pada saat
aktivitas penjaminan emisi telah selesai dan jumlah
pendapatan telah dapat ditentukan.
Pendapatan dividen dari investasi diakui pada saat hak
pemegang saham untuk menerima pembayaran telah
ditetapkan (dengan ketentuan bahwa besar kemungkinan
manfaat ekonomi akan mengalir kepada Perusahaan dan
jumlah pendapatan dapat diukur secara andal).Pendapatan bunga diakui jika besar kemungkinan manfaat
ekonomi akan mengalir kepada Perusahaan dan jumlah
pendapatandapat diukur secara handal. Pendapatan bunga
diakui atas dasar waktu, dengan mengacu pada pokokdan
suku bunga efektif yang berlaku, yang merupakan tingkat
diskonto yang tepat untuk mengestimasi penerimaan kas
masa depan selama perkiraan umur aset keuangan ke
jumlah tercatat aset pada saat pengakuan awal.
Pendapatan Dividen dan Bunga
Common trading securities transactions are recorded on the
trade date, as if the securities transaction has been completed.
Gains and losses arising from securities transactions and the risk
is borne by the Company are recorded at the trade date.
Customer securities transactions are reported on the settlement
date and commission income and expense reported on the trade
date. Total receivables and debt securities transactions that have
not yet reached the contract settlement date are recorded net on
the statement of financial position.
Recording debts and receivables funds Clearing arising fromExchange Transactions conducted netting the settlement due on
the same day.
Recording debt and fund a customer receivable arising from
Exchange Transactions in the regular market is done for each
customer netting settlement due on the same day.
Commissions and related expenses are recorded at the trade
date clearing time of the securities transactions.
Revenues from underwriting and sale of securities includes gains,losses, and services, net of syndication fees, that arise from
offering securities in which the Company acts as an underwriter
or agent. Revenue from concession sales are recorded on the
settlement date, and underwriting services is recognized when
the underwriting activities have been completed and the amount
of revenue can be determined.
Sales Service and Guarantee effects Emissions
Revenue and expense recogni tion
Dividend income from investments is recognized when the
shareholders' rights to receive payment has been established
(provided that it is probable the economic benefits will flow to the
Company and the amount of revenue can be measured reliably).
Dividend and interest income
Interest income is recognized when it is probable the economic
benefits will flow to the Company and the amount of revenue can
be measured reliably. Interest income is recognized on a time
basis, by reference to the principal and the effective interest rate
applicable, which is the appropriate discount rate to estimate the
future cash receipts through the expected life of the financial
asset to the asset's carrying amount on initial recognition.
7/16/2019 Pt Sinarmas Sekuritas
http://slidepdf.com/reader/full/pt-sinarmas-sekuritas 33/60
27
PT. SINARMAS SEKURITAS DAN ENTITAS ANAK PT. SINARMAS SEKURITAS AND SUBSIDIARIES
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN KONSOLIDASIAN NOTES TO FINANCIAL STATEMENTS CONSOLIDATION
Untuk tahun y ang berakhir 31 Desember 2012 dan 2011 For the Years ended on December 31, 2012 and 2011
(dalam Rupiah) (expressed in Rupiah)
3. 3.
q. q.
Beban
r. r.
IKHTISAR KEBIJAKAN A KUTANSI PENTING - LANJUTAN SUMMARY OF ACCOUNTING POLICY - CONTINUED
Pengakuan Pendapatan dan beban - lanjutan Revenue and expense recognition- continued
Pajak Penghasilan
Aset dan liabilitas pajak tangguhan diakui atas konsekuensi
pajak periodemendatangyang timbul dari perbedaanjumlah
tercatat aset dan liabilitas menurut laporan keuangan
dengandasar pengenaan pajak aset dan liabilitas. Liabilitaspajak tangguhan diakui untuk semua perbedaan temporer
kena pajak dan aset pajak tangguhan diakui untuk
perbedaan temporer yang boleh dikurangkan, sepanjang
besar kemungkinan dapat dimanfaatkan untuk mengurangi
laba kena pajak pada masa datang.
Pajak tangguhan diukur dengan menggunakan tarif pajak
yang berlaku atau secara substansial telah berlaku pada
tanggal laporan posisi keuangan. Pajak tangguhan
dibebankanataudikreditkandalamlaporanlabarugi, kecuali
jika pajak tersebut terkait dengan transaksi yang langsung
yang dibebankan atau dikreditkan langsung ke ekuitas,
maka pajak tangguhan langsung dicatat ke ekuitas.
Aset dan liabilitas pajak tangguhan disajikan di laporan
posisi keuangan atas dasar kompensasi sesuai dengan
penyajian aset dan liabilitas pajak kini.
Beban pajak atas penghasilan yang telah dikenakan pajakfinal, diakui proporsional dengan jumlah pendapatan
menurut akuntansi pada periode berjalan. Selisih antara
jumlah pajak penghasilan final yang terutang dengan jumlah
yangdibebankan sebagai beban pajak diakui sebagai pajak
dibayar dimuka atau utang pajak.
Beban pajak kini ditentukan berdasarkan laba kena pajak
dalam periode yang bersangkutan yang dihitung
berdasarkan tarif pajak yang berlaku.
Beban lainnya diakui sesuai manfaatnya.
Pajak atas penghasilan yang telah dikenakan pajak final
disajikan sebagai bagian dari beban pajak.
Bebanyang timbul sehubungan denganproses penjaminan
emisi diakumulasikan dan dibebankan pada saat
pendapatan penjaminan emisi diakui. Pada saat diketahui
bahwa kegiatan penjaminan emisi tidak diselesaikan dan
emisi efek dibatalkan, maka beban penjaminan emisi
tersebut dibebankan pada laporan laba rugi.
Other expenses are recognized benefits.
Tax on income subject to final tax is presented as part of the tax
burden.
Income Taxes
Income tax expense on income subject to final tax, is recognizedproportionately with the accounting income in the current period.
The difference between the amount of income tax payable with
the final amount charged as income tax expense is recognized as
prepaid tax or tax debt.
Deferred tax assets and liabilities are presented in the statement
of financial position on the basis of manner the current tax assets
and liabilities.
Expenses incurred in connection with the underwriting process
are accumulated and charged at the time of underwriting revenue
is recognized. At the moment it is known that the activities are not
completed underwriting and underwriting canceled, the
underwriting expense is charged against the income statement.
Expenses
Current tax expense is determined based on the taxable income
for the period is calculated based on applicable tax rates.
Deferred tax assets and liabilities are recognized for the future
tax consequences attributable to differences between carrying
amounts of assets and liabilities in the financial statements tax
bases of assets and liabilities. Deferred tax liabilities arerecognized for all taxable temporary differences and deferred tax
assets are recognized for deductible temporary differences, to
the extent possible can be used to reduce taxable income in
future periods.
Deferred tax is calculated using tax rates that have been enacted
or substantively enacted at the balance sheet date. Deferred tax
is charged or credited in the income statement, except when the
tax-related transactions directly charged or credited directly to
equity, the deferred tax recorded directly to equity.
7/16/2019 Pt Sinarmas Sekuritas
http://slidepdf.com/reader/full/pt-sinarmas-sekuritas 34/60
28
PT. SINARMAS SEKURITAS DAN ENTITAS ANAK PT. SINARMAS SEKURITAS AND SUBSIDIARIES
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN KONSOLIDASIAN NOTES TO FINANCIAL STATEMENTS CONSOLIDATION
Untuk tahun y ang berakhir 31 Desember 2012 dan 2011 For the Years ended on December 31, 2012 and 2011
(dalam Rupiah) (expressed in Rupiah)
3. 3.
s. s.
t. t.
IKHTISAR KEBIJAKAN A KUTANSI PENTING - LANJUTAN SUMMARY OF ACCOUNTING POLICY - CONTINUED
Penurunan Nilai Aset Non-Keuangan
Mulai tahun 2010, transaksi jual efek dengan janji beli
kembali (repo) dan transaksi beli efek dengan janji jual
kembali (reverse repo) diklasifikasikan sebagai aset
keuanganyang diukur denganbiayaperolehandiamortisasi.
Lihat catatan 2f untuk kebijakan akuntansi atas aset
keuangan yang diukur dengan biaya perolehan diamortisasi.
Transaksi Jual Efek dengan Janji Beli Kembali/ Beli Efekdengan Janji Jual Kembali
Efek yang dijual dengan janji untuk dibeli kembali (repo)
diakui sebagai kewajiban repo sebesar harga pembelian
kembali dikurangi beban bunga yang belum direalisasi.
Bebanbungayangbelumdirealisasi yangmerupakanselisih
antara harga jual dan harga pembelian kembali. Selisih
antara harga jual dan harga pembelian kembali disepakati
tersebut diamortisasi dengan menggunakan metode suku
bunga efektif sebagai beban bunga selama jangka waktu
sejak efek-efek tersebut dijual hingga saat beli kembali.
Repo/ Reverse Repo
Securities purchase with an agreement to resell (reverse repo)
are recognized as reverse repo receivable at resell price less
unrealized interest income. Unrealized interest income that
represents the difference between the purchase price and the
resell price. The difference between the purchase price and the
agreed resale price is amortized using the effective interest
method as interest income over the year commencing from the
acqusition date to the resale date.
Starting 2010, securities sold under repurchase agreements
(repos) and securities purchased under resale agreements
(reverse repo) are classified as financial assets measured at
amortized cost. See Note 2f to the accounting policy for financial
assets, as measured by amortized cost.
Efek yang dibeli dengan janji jual kembali (reverse repo)
diakui sebagai piutang reverse repo sebesar harga
penjualankembali dikurangi pendapatanbunga yang belum
direalisasi yang merupakan selisih antara harga beli dan
harga penjualan kembali. Selisih antara harga beli dan
harga jual kembali yang disepakati tersebut diamortisasi
dengan metode suku bunga efektif sebagai pendapatan
bunga selama jangka waktu sejak efek-efek tersebut dibeli
hingga dijual kembali.
Securities sold under repurchased agreement (repo) are
recognized as repo liability at repurchased price less unrealized
interest expenses. Unrealized interest expenses that represent
the difference between the selling and the repurchased price. The
difference between the selling price and agreed repurchase price
is amortized using effective interest method as interest expense
over the year commencing from the selling date to recpurchase
date.
Transaksi jual efek dengan janji beli kembali (repo) dan
transaksi beli efek dengan janji jual kembali (reverse repo)
merupakan transaksi pembelian (penjualan) efek dengan
jaminan efek tersebut. Perlakuan akuntansi untuk transaksi
ini adalah seba ai berikut :
Pada tanggal laporan posisi keuangan, nilai tercatat aset
non-keuangan ditelaah untuk menentukan apakah terdapat
indikasi bahwa aset tersebut telah mengalamin penurunan
nilai. Jika terdapat indikasi tersebut, nilai yang dapat
diperoleh kembali dari aset diestimasi untuk menentukan
tingkat kerugian penurunan nilai (jika ada). Bila tidak
memungkinkan untuk mengestimasi nilai yang dapat
diperoleh kembali atas suatu aset individu, maka diestimasi
nilai yang dapat diperoleh kembali dari unit penghasil kas
atas aset.
Sale Transactions under repo agreements and purchase
transactions under reverse repo agreements represent purchase
(sale) transaction of securities which is secured by such
securities. The accounting treatments of these transaction are as
follows :
Impairment of Non-Financial Asset
At statements of financial position dates, the carrying amount of
non-financial assets is reviewed to determine whether there is
any indication that those assets have suffered an impairment
loss. If any such indication exists, the recoverable amount of the
assets is estimated in order to determine the extent of the
impairment loss (if any). Where it is not possible to estimate the
recoverable amount of an individual asset, then the recoverable
amount of the cash generating unit to which the asset belongs is
estimated.
7/16/2019 Pt Sinarmas Sekuritas
http://slidepdf.com/reader/full/pt-sinarmas-sekuritas 35/60
29
PT. SINARMAS SEKURITAS DAN ENTITAS ANAK PT. SINARMAS SEKURITAS AND SUBSIDIARIES
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN KONSOLIDASIAN NOTES TO FINANCIAL STATEMENTS CONSOLIDATION
Untuk tahun y ang berakhir 31 Desember 2012 dan 2011 For the Years ended on December 31, 2012 and 2011
(dalam Rupiah) (expressed in Rupiah)
3. 3.
t. t.
u. u.
1 USD 1 USD
v. v.
4. 4.
a. Penilaian, Estimasi, dan Asumsi a.
Penurunan Nilai Aset Non-Keuangan - lanjutan Impairment of Non-Financial Asset - cont inued
31 Desember 2012
Penyusunan laporan keuangan mengharuskan manajemen
untuk membuat pertimbangan, estimasi dan asumsi yangmempengaruhi jumlah yang dilaporkan dari pendapatan,
beban, aset dan liabilitas, dan pengungkapan atas liabilitas
kontijensi, pada akhir periode pelaporan.Ketidakpastian
mengenai pertimbangan, estimasi dan asumsi tersebut
dapat mengakibatkan penyesuaian material terhadap nilai
tercatat pada aset dan liabilitas dalam periode pelaporan
berikutnya.
9,670
laba atau rugi kurs yang timbul akibat penjabaran pos aset
dan kewajiban moneter dalammata uang asing dikreditkan
atau dibebankan pada laporan laba rugi periode berjalan.
Kurs tengah Bank Indonesia yang digunakan dalam
penjabaran mata uang asing pada tanggal 31 Desember
2012 dan 2011 adalah sebagai berikut:
PENGGUNAAN PENILAIAN, ESTIMASI, DAN ASUMSI OLEHMANAJEMEN
Assessment, Estimates and Assumptions
Penggunaan Estimasi
Penyusunan laporan keuangan sesuai dengan prinsipakuntansi yang berlaku umum di Indonesia mengharuskan
manajemen membuat estimasi dan asumsi yang
mempengaruhi jumlah aset dan liabilitas yang dilaporkan
dan pengungkapan aset dan liabilitas kontijensi pada
tanggal laporan keuangan serta jumlah pendapatan dan
beban selama periode pelaporan. Realisasi dapat berbeda
dari jumlah diestimasi.
Gain or loss arising from the translation of monetary assets and
liabilities denominated in foreign currency are credited of charged
to the statements of income in the current period.
Bank Indonesia middle rates used in the translation of foreign
currencies as of December 31' 2012 and 2011 are as follows :
Pembukuan Perusahaan dan anak perusahaan
diselenggarakan dalam mata uang Rupiah Indonesia.
Transaksi dalam mata uang asing dibukukan dengan
menggunakan kurs pada saat terjadinya transaksi.
The Company and subsidiary's books and records are maintained
in Indonesian Rupiah. Transactions involving foreign currencies
are recorded at the rates of exchange prevailing at the date of
transactions.
9,068
Penjabaran Mata Uang Asin g
SUMMARY OF ACCOUNTING POLICY - CONTINUED
Transactions and Balance in Foreign Currencies
31 Desember 2011
USE OF ASSESSMENT, ESTIMATES AND ASSUMPTIONS
MANAGEMENT
Perkiraan jumlah yang dapat diperoleh kembali adalah nilaitertinggi antara harga jual neto atau nilai pakai. Jika jumlah
yang dapat diperoleh kembali dari aset non-keuangan (unit
penghasil kas) kurang dari nilai tercatatnya, nilai tercatat
aset (unit penghasil kas) dikurangi menjadi sebesar nilai
yang dapat diperoleh kembali dan rugi penurunan nilai
diakui langsung ke laba rugi.
Use of Estimates
Thr preparation of financial statements in conformity withaccounting principles generally accepted in Indonesia requires
management to make estimates and assumptions that affcet the
reported amounts of assets and liabilities and diselosure of
contingent asset and liabilities at the date of the financial
statements and the reported amounts of revenues and expenses
during the reporting period. Actual results could differ from those
estimates.
The preparation of financial statements requires management to make
judgments, estimates and assumptions that affect the reportedamounts of revenues, expenses, assets and liabilities and disclosure of
contingent liabilities, at the end of the period pelaporan.Ketidakpastian
considerations, estimates and assumptions could result in material
adjustments to the carrying value of assets and liabilities within the next
reporting period.
IKHTISAR KEBIJAKAN A KUTANSI PENTING - LANJUTAN
Estimated recoverable amount is the higner of net selling price or value in use. If the recoverable amount of a non-financial asset
(cash generating unit) is less than its carrying amount, the
carryng amount of the asset (cash generating unit) is reduced to
its recoverable amount and an impairment loss is recognized
immediately against earnings.
7/16/2019 Pt Sinarmas Sekuritas
http://slidepdf.com/reader/full/pt-sinarmas-sekuritas 36/60
30
PT. SINARMAS SEKURITAS DAN ENTITAS ANAK PT. SINARMAS SEKURITAS AND SUBSIDIARIES
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN KONSOLIDASIAN NOTES TO FINANCIAL STATEMENTS CONSOLIDATION
Untuk tahun y ang berakhir 31 Desember 2012 dan 2011 For the Years ended on December 31, 2012 and 2011
(dalam Rupiah) (expressed in Rupiah)
4. 4.
a. Penilaian, Estimasi, dan Asumsi - lanjutan a.
b. b.
c. c.
PENGGUNAAN PENILAIAN, ESTIMASI, DAN ASUMSI OLEHMANAJEMEN - LANJUTAN
USE OF ASSESSMENT, ESTIMATES AND ASSUMPTIONS
MANAGEMENT - CONTINUED
Assessment, Estimates and Assumptions - continued
Pertimbangan, estimasi dan asumsi berikut ini dibuat oleh
manajemen dalam rangka penerapan kebijakan akuntansi
manajemen yang memiliki pengaruh paling signifikan atas
jumlah yang diakui dalam laporan keuangan.
Asumsi utama masa depan dan sumber utama estimasi
ketidakpastian lain pada tanggal pelaporan yang memiliki
risiko signifikan bagi penyesuaian yang material terhadap
nilai tercatat aset dan liabilitas untuk periode berikutnya
diungkapkan dibawah ini.
Manajemen mendasarkan estimasi dan asumsi pada
parameter yang tersedia pada saat laporan keuangan
disusun. Asumsi dansituasimengenai perkembangan masa
depan mungkin berubah akibat perubahan pasar atau
situasi diluar kendali manajemen Perubahan tersebut
dicerminkan dalam asumsi terkait pada saat terjadinya.
Pertimbangan, estimasi dan asumsi berikut ini dibuat oleh
manajemen dalam rangka penerapan kebijakan akuntansi
manajemen yang memiliki pengaruh paling signifikan atas
jumlah yang diakui dalam laporan keuangan.
Manajemenmencatataset tertentudankewajibankeuangan
pada nilai wajar dan biaya perolehan diamortisasi, yang
mengharuskan penggunaan estimasi akuntansi.Sementara
komponen signifikan untuk pengukuran nilai wajar danasumsi yang digunakandalamperhitunganamortisasi biaya
ditentukan dengan menggunakan bukti obyektif diverifikasi,
jumlahnilai wajar ataubiayaperolehan diamortisasimungkin
berbeda bila Perusahaan menggunakan metodologi
penilaian yang berbeda atau asumsi.Perubahan ini secara
langsung mempengaruhi laba atau rugi perusahaan.
Menentu kan Metode Penyusutan dan Kehidup anBerguna Perkiraan Aset Tetap
Manajemen memperkirakan masa manfaat dari aset tetap
berdasarkan pada pemanfaatan aset diharapkan dan
didukung oleh rencana dan strategi bisnis dan perilaku
pasar.Estimasi masa manfaat aset tetap yang berdasarkanpenelaahan Perusahaan pada praktek industri, evaluasi
teknis internal dan pengalaman untuk aset yang
setara.Estimasi masa manfaat direview minimum setiap
akhir tahun pelaporan dan diperbarui jika ekspektasi
berbedadari estimasi sebelumnya karena keausan fisik dan
usang air mata, teknis atau komersial dan pembatasan
hukum atau lainnya atas penggunaan aset serta
perkembangan teknologi.
Considerations, the following estimates and assumptions made by
management in applying accounting policies management framework
that has the most significant effect on the amount recognized in the
financial statements.
Determining the Classification of Assets and Financial Liabil ities Menentukan Klasifikasi Aset dan Liabilitas Keuangan
Management estimates the useful lives of fixed assets based on
expected asset utilization and supported by a business plan and
strategies and behaviors pasar.Estimasi useful life of fixed assets
based on the Company's review of industry practice, internal technicalevaluation and experience to asset useful lives are reviewed
setara.Estimasi minimum end of each reporting year and updated if
expectations differ from previous estimates due to physical wear and
tear obsolete, technical or commercial and legal or other restrictions on
the use of assets as well as technological developments.
The main assumptions of the future and the other major source of
estimation uncertainty at the reporting date that have a significant risk
of material adjustment to the carrying amounts of assets and liabilities
for the next period described below.
Management bases its estimates and assumptions on the parameters
available at the time the financial statements are prepared. And
assumptions concerning the future development of the situation may
change due to market changes or circumstances beyond the control of
management changes are reflected in the related assumptions as
incurred.
Considerations, the following estimates and assumptions made by
management in applying accounting policies management framework
that has the most significant effect on the amount recognized in the
financial statements.
Management records certain assets and financial liabilities at fair value
and amortized cost, which requires the use of estimates
akuntansi.Sementara significant components of fair value measurement
and the assumptions used in the calculation of amortization expense isdetermined using verifiable objective evidence, the amount of the fair
value or amortized cost companies may vary when using different
valuation methodologies or asumsi.Perubahan this directly affects the
company's profit or loss.
Determining Depreciation Methods and Estimated Useful Life of
Fixed Assets
7/16/2019 Pt Sinarmas Sekuritas
http://slidepdf.com/reader/full/pt-sinarmas-sekuritas 37/60
31
PT. SINARMAS SEKURITAS DAN ENTITAS ANAK PT. SINARMAS SEKURITAS AND SUBSIDIARIES
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN KONSOLIDASIAN NOTES TO FINANCIAL STATEMENTS CONSOLIDATION
Untuk tahun y ang berakhir 31 Desember 2012 dan 2011 For the Years ended on December 31, 2012 and 2011
(dalam Rupiah) (expressed in Rupiah)
4. 4.
c. c.
d. Menentukan Pajak Penghasilan
PENGGUNAAN PENILAIAN, ESTIMASI, DAN ASUMSI OLEHMANAJEMEN - LANJUTAN
USE OF ASSESSMENT, ESTIMATES AND ASSUMPTIONS
MANAGEMENT - CONTINUED
Menentu kan Metode Penyusutan dan Kehidup an
Berguna Perkiraan Aset Tetap - lanjutan
Determining Depreciation Methods and Estimated Useful Life of
Fixed Assets - continued
Biaya aset tetap disusutkandengan menggunakan metode
garis lurus selama taksiran masa manfaat
ekonomis.Manajemen memperkirakan masa manfaat dari
aset tetap antara 3 sampai 25 tahun. Ini adalah usia yang
umumnya diharapkan dalam industri di mana Manajemen
menjalankan bisnisnya. Informasi lebih rinci diungkapkan
dalam catatan 10 untuk tanah, bangunan, perabotan dan
peralatan kantor, mesin dan peralatan serta kendaraan
inventaris.
Penilaiansignifikanyang dibuat dalammenentukantaksiran
pajak penghasilan.Ada transaksi tertentu dan perhitungan
yang penentuan pajak akhirnya adalah tidak pasti selama
perjalanan yang wajar dari kegiatan bisnis. Manajemen
mengakui kewajiban untuk pajak penghasilan badan
berdasarkan estimasi apakah akan ada pajak penghasilan
tambahan.
Dalam situasi tertentu, Manajementidak dapat menentukan
jumlah yang tepat dari kewajiban pajak yang berlaku ataumasa depan mereka karena untuk pergi penyelidikan, atau
negosiasi dengan otoritas pajak. Ketidakpastian timbul
men enai enafsiran eraturan eR aakan an kom leks
Dalammenentukan jumlahyangharusdiakui terkait dengan
kewajiban pajak pasti, Perusahaan mengacu pada
pertimbangan serupa yang akan mereka gunakan dalam
menentukan jumlah penyisihan yang harus diakui sesuai
dengan PSAK No. 57 (Revisi 2009), "Provisi, Liabilitas
Kontijensi dan Aset Kontinjensi ". Manajemen membuat
analisa untuk semuaposisi pajak yang berhubungandengan
pajak penghasilan untuk menentukan apakah kewajiban
pajak untuk manfaat pajak yang belum diakui harus diakui.
Cost of fixed assets are depreciated using the straight-line method over
the estimated useful ekonomis.Manajemen estimates the useful lives of
property and equipment 3 to 25 years. This is the age that is generally
expected in the industry in which management does business. Further
details are disclosed in note 10 to the land, buildings, furniture and
office equipment, machinery and equipment, and vehicle inventories.
Manajemen menelaah aset pajak tangguhan pada setiap
tanggal pelaporan dan mengurangi nilai tercatat sejauh
bahwa itu tidak lagi kemungkinan penghasilan kena pajak
yang cukup akan tersedia untuk memungkinkan sebagian
atau seluruh aset pajak tangguhan. Manajemen ini juga
mengkaji waktu yang diharapkan dan tarif pajak pada
pembalikan perbedaan temporer dan menyesuaikan
dampak dari pajak tangguhan sesuai.Informasi lebih rinci
diungkapkan dalam catatan 14.
However, it is possible, future operating results could be materially
affected by changes in the estimates due to changes in the factors
mentioned above, and therefore future depreciation charges could be
revised.
Management reviewed the deferred tax assets at each reporting date
and reduced to the extent that the carrying value is no longer likely that
sufficient taxable income will be available to allow some or all of the
deferred tax assets. Management also reviews the expected time and
tax rates in the reversal of temporary differences and deferred tax
effect of adjusting sesuai.Informasi more details are disclosed in note
14.
Namun, adalah mungkin, hasil masa depan operasi dapat
secara materi terpengaruh oleh perubahan dalamperkiraan
karena perubahan dalam faktor-faktor yang disebutkan di
atas, dan oleh karena itu biaya penyusutan masa depan
da at direvisi.
In certain situations, management can not determine the exact amount
of the applicable tax liability or their future due to leave theinvestigation, or the negotiations with tax authorities. Uncertainty arises
concerning the interpretation of complex tax regulations and the
amount and timin of the taxable income in the future.
In determining the amount to be recognized related to tax liabilities for
sure, the Company refers to the same consideration that they will use
in determining the amount of the allowance that must be recognized in
accordance with SFAS No.. 57 (Revised 2009), "Provisions, Contingent
Liabilities and Contingent Assets". Management makes analysis to all
tax positions related to income taxes to determine whether the tax
liability for unrecognized tax benefits should be recognized.
Significant judgment is made in determining the estimated tax
penghasilan.Ada certain transactions and computations end tax
determination is uncertain during the course of the fair business
activities. Management recognizes liabilities for income tax based on
estimates of whether there will be an additional income tax.
Determining Income Tax
7/16/2019 Pt Sinarmas Sekuritas
http://slidepdf.com/reader/full/pt-sinarmas-sekuritas 38/60
32
PT. SINARMAS SEKURITAS DAN ENTITAS ANAK PT. SINARMAS SEKURITAS AND SUBSIDIARIES
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN KONSOLIDASIAN NOTES TO FINANCIAL STATEMENTS CONSOLIDATION
Untuk tahun y ang berakhir 31 Desember 2012 dan 2011 For the Years ended on December 31, 2012 and 2011
(dalam Rupiah) (expressed in Rupiah)
4. 4.
e. Perkiraan Biaya dan Manfaat Pensiun Karyawan
5. 5.
Cash
43,602,320
PENGGUNAAN PENILAIAN, ESTIMASI, DAN ASUMSI OLEHMANAJEMEN - LANJUTAN
USE OF ASSESSMENT, ESTIMATES AND ASSUMPTIONS
MANAGEMENT - CONTINUED
186,000,000
Penentuan kewajiban perusahaan dan biaya untuk imbalan
pensiundan karyawantergantung padapilihan asumsi yang
digunakan oleh aktuaris independen dalam menghitung
jumlah tersebut. Asumsi meliputi, antara lain, tingkat
diskonto, tingkat kenaikan gaji tahunan, tingkat
pengundurandiri karyawan tahunan, tingkat usiakecacatan,
pensiun dan kematian.
Hasil aktual yangberbedadari asumsi yangditetapkan oleh
Kelompok yangmemiliki pengaruh atas 10% dari kewajiban
manfaat pasti ditangguhkan dan diamortisasi dengan
metode garis lurus selama rata-rata sisa masa kerja
karyawan.Sementara Manajemen berkeyakinan bahwa
asumsi yang wajar dan sesuai, perbedaan yang signifikan
dalamhasil aktual atau perubahan signifikan dalamasumsi
yang ditetapkan oleh manajemen material dapat
mempengaruhi estimasi kewajiban atas imbalan kerja dan
pensiundan beban imbalankerja bersih.Informasi lebih rinci
diungkapkan dalam catatan 21.
1,633,197,070
Bank Central Asia Bank Central Asia
200,500,000
11,016,289,936
8,000,000
194,000,000
Rupiah
Pihak Ketiga
574,788,782
584,863,602
Bank CIMB Niaga
2,898,208,175
1,316,697,612
Rupiah
Bank Artha Graha
20112012
Total Bank
Total Bank
678,785,700
Bank Artha Graha
US Dollars
Bank CIMB Niaga
Third Parties
KAS DAN SETARA KAS CASH AND CASH EQUIVALENT
Kas kecil cabang
Kas kecil pusat
Kas
17,455,142,935
Bank Internasional Indonesia
Dolar USD
3,660,521,205
7,196,148,496
741,564,650
2,006,228,493
Bank Internasional Indonesia
Bank Mandiri
738,141,464
302,767,120
22,743,673,167
32,239,939,913
Dolar AS
6,046,246,517
23,501,389,452
13,794,621,730
Rupiah
9,496,266,746
Bank Central Asia
Dolar USD
Rupiah
8,000,000
Cash in bank Related Party
Petty cash in head office
Petty cash in branches
Total Cash
Bank
58,833,927
Bank Internasional Indonesia
Bank CIMB Niaga
Bank Mandiri
Jumlah Kas
BankPihak-pihak Berelasi :
Bank CIMB Niaga
Bank Internasional Indonesia
Jumlah Bank
5,512,437
Bank Central Asia
820,535,964
Jumlah Bank
Bank Sinarmas
Determination of liabilities and costs for pensions and employee
benefits depends on the choice of assumptions used by independent
actuaries in calculating such amounts. Assumptions include, among
others, the discount rate, the rate of annual salary increases, annual
employee resignation rate, age level of disability, retirement and death.
Estimated Costs and Benefits Employee Retirement
Actual results that differ from the assumptions set by the group that has
influence over 10% of the defined benefit obligation are deferred and
amortized on a straight-line basis over the expected average remaining
working lives karyawan.Sementara management believes that the
assumptions are reasonable and appropriate, significant differences in
actual results or significant changes in assumptions established bymanagement materially affect the estimated liability for employee
benefits and pensions and employee benefits expense bersih.Informasi
more detail disclosed in note 21.
1,071,962,111
Bank Sinarmas
208,500,000
6,598,058,571
7/16/2019 Pt Sinarmas Sekuritas
http://slidepdf.com/reader/full/pt-sinarmas-sekuritas 39/60
33
PT. SINARMAS SEKURITAS DAN ENTITAS ANAK PT. SINARMAS SEKURITAS AND SUBSIDIARIES
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN KONSOLIDASIAN NOTES TO FINANCIAL STATEMENTS CONSOLIDATION
Untuk tahun y ang berakhir 31 Desember 2012 dan 2011 For the Years ended on December 31, 2012 and 2011
(dalam Rupiah) (expressed in Rupiah)
5. 5.
Bank Sinarmas 20,565,579,661
Bank CIMB Niaga
%
6. 6.
PT. Tiga Pilar Sekuritas
Total
7. 7.
Related Parties
Third Parties
Mutual Fund
Related parties
Third parties
Total
Jumlah Kas d an Setara Kas
5.50-8.00 Rupiah
243,913,184,820
276,361,624,733
Efek ekuitas
420,514,308,895
43,550,658,549
-
Bank Bukopin
ASET KEUANGAN PADA NILAI WAJAR MELALUI LA PORANLABA RUGI
KAS DAN SETARA KAS - LANJUTAN CASH AND CASH EQUIVALENT - CONTINUED
6.00-8.25
6,105,109,595
Equity Securit ies
7,301,589,290
Bank Sinarmas
20,565,579,661 61,432,526,403
Pihak Ketiga
12,146,350,806
-
12,146,350,806
370,858,540,751
Total Time deposito
Time Deposit Related party
REVERSE PURCHASE AGREEMENT
Bank Permata
13,668,059,702
41,500,000,000
-
5,000,000,000Bank Permata
Bank Mega
Jumlah Deposito
Tingkat suku bunga deposito per tahun
berkisar antara :
Rupiah
2011
Rupiah
Bank internasional Indonesia
Pihak Ketiga
376,963,650,346
43,550,658,549
Bank Artha Graha
EFEK DIBELI DENGAN JANJI DIJUAL K EMBALI
%
Deposit
Bank Internasional indonesia
Bank Artha Graha
105,000,000,000
50,000,000,000
Rupiah
Avarage annual interest rate of time deposits are as
follow
Total Cash and Cash Equivalents
Bank Mega
2012
223,347,605,159 95,168,059,702
35,000,000,000
495,183,960,932
2011
PT. Tiga Pilar Sekuritas
Jumlah - 39,626,667,026
Pihak-pihak Berelasi :
2012 2011
507,330,311,738
Reksadana
Pihak Ketiga
Bank Bukopin
Rupiah
Third Parties
-
55,000,000,000
Jumlah
FINANCIAL ASSETS AT FAIR VALUE THROUGH PROFIT OR LOSS
Bank CIMB Niaga 5,000,000,000
Rupiah
156,600,586,105
180,295,975,557
487,882,371,642
39,626,667,026
Pihak - pihak berelasi
Pihak - pihak berelasi
61,432,526,403
-
2012
Deposito
8,347,605,159
7/16/2019 Pt Sinarmas Sekuritas
http://slidepdf.com/reader/full/pt-sinarmas-sekuritas 40/60
34
PT. SINARMAS SEKURITAS DAN ENTITAS ANAK PT. SINARMAS SEKURITAS AND SUBSIDIARIES
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN KONSOLIDASIAN NOTES TO FINANCIAL STATEMENTS CONSOLIDATION
Untuk tahun y ang berakhir 31 Desember 2012 dan 2011 For the Years ended on December 31, 2012 and 2011
(dalam Rupiah) (expressed in Rupiah)
7. 7.
1,789,975 1,674.04 2,996,489,131
788,236 2,192.05 1,727,849,718
14,640,333 2,652.01 38,826,319,700
17,218,543 6,518.10 43,550,658,549
1,789,975 1,554 2,782,288,237
788,236 2,042 1,609,503,141
3,289,263 2,358 7,754,559,427
5,867,474 5,954 12,146,350,806
8. 8.
The used clearing fund does not earn any interest. KPEI and KBI will
add back that fund to the stock exchange member's deposit when the
used clearing fund is repaid by the member according to the fund that
has been re aid
FINANCIAL ASSETS AT FAIR VALUE THROUGH PROFIT OR LOSS -
CONTINUED
KPEI dan KBI mempunyai wewenang untuk menggunakan dana
kliring tersebut untuk menutup kegagalan penyelesaian transaksi
bursa dari anggota bursa pada kondisi tertentu sebagaimana
ditetapkan dalam peraturan yang bersangkutan.
KPEI and KBI has a right to use the clearing fund to cover any failed
market transaction setlement of a stock exchange member on certain
conditions as stated in the respective regulations.
This account represent compulsory deposits at Clearing and Guarentee
Institution and Indonesian Derivatives Clearing house as of December
31, 2012 and 2011 placed at Bank CIMB Niaga with annual interest
rates of these deposit were ( 2012 ) and 6.50 - 7.25% (2011), Interest
received was capitalized to principal.
Jumlah Unit/Number of Unit
ASET KEUANGAN PADA NILAI WAJAR MELALUI LA PORANLABA RUGI - LANJUTAN
ACCOUNTS RELATED TO CLEARING AND GUARANTEE
INTITUTION
4,023,640,078
Nilai Tercatat/Carrying
Amount
Dana tersebut akan ditambahkan ke dalam deposito anggota
bursa oleh KPEI dan KBI setelah dana yang digunakan untuk
menutup gagal bayar kemudian diperoleh kembali dari Anggota
Bursa Gagal Bayar berdasarkan pembayaran yang dilakukan
Jumlah Reksadana
a. Deposit at Clearing and Guarantee Institution
4,214,926,190
AKUN-AKUN YANG B ERHUBUNGAN DENGAN LEMBAGAKLIRING DAN PEMNJAMIN
Reksadana Danamas Fleksi
Nilai Aset Bersih/ net As set Value/Unit
a. Deposito pada Lembaga Kli ring d an Penjaminan
Nama Reksadana / Nama of Mutualfund
Reksadana Danamas Mantap Plus
2012 2011
Reksadana Danamas Stabil
Nilai Tercatat/Carrying
Amount
Unit Penyertaan Reksadana
31 Desember/ Desember 2011
Number of units and net asset value of mutual funds with relatedparties as of 31 December 2012 and 2011 are as follows:
Units of Mutual Funds
Jumlahunit penyertaandan nilai aktivabersihReksadanadenganpihak yang mempunyai hubungan istimewa pada tanggal 31
Desember 2012 dan 2011 adalah sebagai berikut :
Jumlah akun ini merupakan saldo deposito yang diwajibkan oleh
deposito Kliring penjaminan efek Indonesia dan Kliring Berjangka
Indonesia per 31 Desember 2012 dan 2011 yang ditempatkan
padabankCIMB Niaga dengantingkat bunga deposito5.50 -7%(
2012 ) dan 6. 50 - 7. 25% ( 2011 ), bunga yang diterima
dimasukkan ke rekenin ini menadi okok.
Reksadana Danamas Fleksi
Jumlah Reksadana
Pihak-pihak berelasi/Related parties
Nama Reksadana / Nama of MutualfundPihak-pihak berelasi/Related parties
Reksadana Danamas Mantap Plus
Reksadana Danamas Stabil
Nilai Aset Bersih/ net As set Value/Unit31 Desember/ Desember 2012
Jumlah Unit/Number of Unit
7/16/2019 Pt Sinarmas Sekuritas
http://slidepdf.com/reader/full/pt-sinarmas-sekuritas 41/60
35
PT. SINARMAS SEKURITAS DAN ENTITAS ANAK PT. SINARMAS SEKURITAS AND SUBSIDIARIES
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN KONSOLIDASIAN NOTES TO FINANCIAL STATEMENTS CONSOLIDATION
Untuk tahun y ang berakhir 31 Desember 2012 dan 2011 For the Years ended on December 31, 2012 and 2011
(dalam Rupiah) (expressed in Rupiah)
8. 8.
9. 9.
Margin Receivables
Reksadana Danamas Saham
Third parties
ACCOUNTS RELATED TO CLEARING AND GUARANTEE
INTITUTION - CONTINUED
Manajemen tidak membentuk penyisihan piutang ragu-ragu
karena manajemen berpendapat bahwa piutang nasabah dapat
tertagih seluruhnya dan mempunyai jaminan yang cukup untuk
menutup kemungkinan tidak tertagihnya piutang nasabah.
47,703,992,838
Reksadana Danamas Saham
56,133,037,282
-
-
119,255,545,500
91,752,790,248
Saldo kurang dari 5%
2012
AKUN-AKUN YANG B ERHUBUNGAN DENGAN LEMBAGAKLIRING DAN PEMNJAMIN - LANJUTAN
105,032,523,391
-
Balances which are less than 5 %
Balances which are more than or equal to 5%
Reksadana Simas Satu Prima
Transaksi nasabah yang belumdibayar pada hari ketiga setelah
tanggal transaksi (T+3), akandikenakan bunga sebesar 18% - 45
% per 31 Desember 2012 dan 2011.
Customer transaction outsanding after the third day following the date
the transaction (T+3), will be borne interest 18 % - 45 % per 31
December 2012 and 2011.
The management does not provison for doubtful accounts since the
management believes that the balancereceivable from customers are
fully collectible and adequatel secured to coover possible losses on
uncollectible accounts.
Total
Reksadana Simas Satu Prima
6,828,085,831
7,044,600,769
Jumlah
Pihak-pihak berelasi
91,019,600,500
b. Piutang / Hutang Pada Lembaga Kliri ng dan penjamin an
2011
Hutang pada PT Kliring Penjaminan Efek
Indonesia (22,816,080,226)
1,692,998,194
Saldo lebih atau sama dengan 5% 8,899,342,875
Pihak ketiga
Piutang Nasabah Reguler
6,538,250,000
1,890,794,444
-
Piutang pada PT Kliring Penjaminan Efek
Indonesia
Asuransi Jiwa Sinar mas MSIG
Asuransi Sinar Mas
b. Receivable from / Payable to Clearing and Guarante Institutio
Receivable from PT Kliring Penjaminan Efek
Indonesia
Asuransi Sinar mas
PIUTANG NASABAH RECEIVABLE FROM CUSTOMERS
Piutang nasabah Reguler
Piutang margin
56,133,037,282
216,514,938
Receivable From reguler customers
197,796,250 Asuransi Jiwa Sinar mas MSIG
91,752,790,248
34,886,563,218
(100,420,001,500)
Receivable From Reguler Customer
Related parties
75,808,846,604
2011
256,036,984,158
Akun ini merupakan tagihan dan kewajiban Perusahaan kepada
KPEI sehubungan denganperhitungan penyelesaian (settlement)
transaksi perdagangan efek dan penyelesaian transaksi di Bursa
Berjangka Jakarta per 31 Desember 2012 dan 2011, dengan
perincian sebagai berikut :
These account represents the Company's receivables an payables to
KPEI from the settlement calculation the Company's securities trading
transactions in the stock market and resulting from the settlement
calculation tradin transaction in Jakarta Future Exchange as of
December 31 2012 and 2011 with details as follows :
Payable from PT Kliring Penjaminan Efek Indonesia
Piutang Margin Aku ini merupakan saldo piutang dari dana nasabah sehubungan
dengan transaksi marjin yang dilakukan melalui perusahaan.
This account represents accounts receivable from customers resulting
from their margin transaction through the company.
Margin Receivables
84,708,189,479 54,242,242,838
2012
13,279,733,143
7/16/2019 Pt Sinarmas Sekuritas
http://slidepdf.com/reader/full/pt-sinarmas-sekuritas 42/60
36
PT. SINARMAS SEKURITAS DAN ENTITAS ANAK PT. SINARMAS SEKURITAS AND SUBSIDIARIES
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN KONSOLIDASIAN NOTES TO FINANCIAL STATEMENTS CONSOLIDATION
Untuk tahun y ang berakhir 31 Desember 2012 dan 2011 For the Years ended on December 31, 2012 and 2011
(dalam Rupiah) (expressed in Rupiah)
9. 9.
Total
Institution
Individual
Total
10. 10.
Payables to brokers
11. 11.
Pihak-pihak berelasi Related parteis
Tagihan komisi reksadana
Third parties
Other
Total
PIUTANG LAIN-LAIN OTHER RECEIVABLE
Piutang pada rekening segregated
438,250,146
Piutang karyawan dan direksi Due from directords and employee
18% 18%
1,784,025,352
8,903,833,365
6,312,102
Jumlah
PIUTANG NASABAH - LANJUTAN RECEIVABLE FROM CUSTOMERS - CONTINUED
34,886,563,218Jumlah
34,960,809
8,061,778,341
11,660,904,862
Akun ini merupakan piutang dan hutang kepada perusahaan efek
lain sehubungan dengan transaksi-transaksi efek
Saldomasing-masing kurang dari 5%dari
jumlah
Jumlah
-
Employes receivable represents loans given to the Company's
employees, which are collected through monthly salary deductions. The
loans are charged with an interest rate of 10% per annum.
By type of customer :
13,279,733,143
13,279,733,143
34,886,563,218
34,886,563,218
9,596,389,109
Saldo masing-masing lebih atau sama dengan 5 % dari jumlah.
Tingkat bunga rata-rata per tahun
Manajemen tidak membentuk penyisihan piutang ragu-ragu
karena manajemen berpendapat bahwa piutang nasabah dapat
tertagih seluruhnya dan mempunyai jaminan yang cukup untuk
Average interest rates per year
The management does not provide any provison for doubtful account
since the management believes that the balances of receivable from
customers are fully collectible and adequately secured to cover
Interest on time deposit receivable
790,657,827
Pihak ketiga
Balances which are less than 5%
2012 2011
Balances which are more than or equal 5%.
Berdasarkan jenis Nasabah :
2011
Interest on time deposit receivable
Receivable from segregated accounts
Receivable from brokers
The Company did not provide an allowance for dobtful accounts, as
management believes that the receivables from brokers are collectible
18,458,051,436
PIUTANG DAN HUTANG PERUSAHAAN EFEK RECEIVABLE AND PAYABLE TO BROKERS
27,974,360,000
859,499,069
54,983,217
Lain - lain
Piutang bunga deposito berjangka
Piutang bunga deposito berjangka
433,967,394
2012 2011
230,549,4511,477,463,059
Piutang karyawan merupakan pinjaman karyawan yang
pembayarannya dilakukan melalui pemotongan gaji bulanan.
Pinjaman bunga sebesar 10% pertahun
This account represent receivables from and payable to other brokers
in connection with securities transactions
27,974,360,000 Receivable from and payables to brokers - Net
2,757,071,497
16,428,511,782
Piutang perusahaan efek -
-
1,534,610,768
8,026,817,532
Hutang Perusahaan efek
Piutang Dan Hutang Perusahaan Efek -Net
Institusi
Perorangan
-
13,279,733,143
13,279,733,143
2012
7,119,808,013
Perusahaan tidak membentuk penyisihan piutang ragu-ragu
karena pihak manajemen beryakinan bahwa piutang perusahaan
efek dapat tertagih
Claims commission mutual funds
7/16/2019 Pt Sinarmas Sekuritas
http://slidepdf.com/reader/full/pt-sinarmas-sekuritas 43/60
37
PT. SINARMAS SEKURITAS DAN ENTITAS ANAK PT. SINARMAS SEKURITAS AND SUBSIDIARIES
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN KONSOLIDASIAN NOTES TO FINANCIAL STATEMENTS CONSOLIDATION
Untuk tahun y ang berakhir 31 Desember 2012 dan 2011 For the Years ended on December 31, 2012 and 2011
(dalam Rupiah) (expressed in Rupiah)
11. 11.
12. 12.
The Company
VAT - in
Subsidiaries
VAT - in
Jumlah Total
13. 13.
Third parties
Total 14,787,300,000
50,000
2,300,000
PT. Sinar Artha Solusindo
50,000
INVESTMENT IN SHARES PENYERTAAN SAHAM
1,000,000
6,300,000,000
PerseroanPajak masukan
Entitas anak
- -
2011
PT. Arthamas Informatika
PT. Arthamas Solulindo
PT. Arthamas Konsulido
PT. Sinar Artha Solusindo
Pihak ketiga
PT. Bursa Efek Indonesia
PT. Pefindo
PT. Sinar Artha Inforindo
2,300,000
135,000,000
50,000
Pajak Masukan 101,771,323
101,771,323
6,300,000,000
51,538,745
PT. Kustodian Sentral Efek Indonesia
PT. Bursa Komoditi dan DerivativeIndonesia 8,000,000,000
PIUTANG LAIN-LAIN - LANJUTAN OTHER RECEIVABLE - CONTINUED
PAJAK DIBAYAR DIMUKA PREPAID TAX
2012 2011
50,000
50,000
50,000
PT. Komunindo Arga Digital
Perusahantidakmembentuk penyisihanpiutang ragu-ragukarena
pihak manajemen berkeyakinan bahwa piutang lain - lain dapat
tertagih
The Company did not provide an allowance for doubtful accounts, as
management believes that other receivables are full collectible
Pihak - pihak berelasi
14,785,000,000
PT. Bursa komiditi dan derivatif indonesia
PT. Sinartama Gunita
PT. Arthamas Informatika
PT. Arthamas Solulindo
PT. Arthamas Konsulido 50,000
50,000
50,000
Investment in shares of PT. Kustodian Sentral Efek Indonesia (KSEI) and PT
Bursa Efek Indonesia (BEI) is Requirement for members of the Stock
Exchang Investment in KSEI consists of 120 shares with par value Rp.
5,000,00 per share or equivalent to Rp. 600,000,000 where as many as 60
stocks with the same nominal valt purchased from PT. Eurocapital peregrine
Securities Rp. 6.000.000.000 and has been approved by BAPEPAM-LK letter
No. S-13906/BL/2011 dated December 28, 2011 Investment in BEEI consists
of 1 share with par value of Rp. 135,000,000 per share
1,000,000
1,000,000
135,000,000
Pihak - pihak berelasi
350,000,000 PT. Pefindo
PT. Sinartama Gunita
PT. Komunindo Arga Digital
PT. Sinar Artha Konsulido
50,000
PT. Bursa Efek Indonesia
50,000
50,000
PT. Kustodian Sentral Efek Indonesia
350,000,000
Penyertaan Saham pada PT Kustodian Sentral Efek Indonesia
("KSEI") dan PT Bursa Efek Indonesia ("BEI") merupakan salah
satupersyaratan sebagai anggotabursa. Penyertaansahampada
KSEI sebanyak 120 saham dengan nilai nominal sebesar Rp.
5.000.000 per saham atau setara dengan Rp. 600.000.000
dimana sebanyak 60 saham dengan nilai nominal yang sama
dibeli dari PT. Eurocapital Peregrine Securities sebesar Rp.
6.000.000.000 dantelahdisetujui olehBAPEPAM-LKmelaluisurat
No. S-13906/BL/2011 tanggal 28 Desember 2011. Penyertaan
sahampadaBEI sebanyak1 sahamdengannilai nominal sebesar
Rp. 135.000.000 per saham
14,787,300,000Jumlah
14,785,000,000
1,000,000
PT. Sinar Artha Konsulido
PT. Sinar Artha Inforindo
8,000,000,000
2012
51,538,745
7/16/2019 Pt Sinarmas Sekuritas
http://slidepdf.com/reader/full/pt-sinarmas-sekuritas 44/60
38
PT. SINARMAS SEKURITAS DAN ENTITAS ANAK PT. SINARMAS SEKURITAS AND SUBSIDIARIES
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN KONSOLIDASIAN NOTES TO FINANCIAL STATEMENTS CONSOLIDATION
Untuk tahun y ang berakhir 31 Desember 2012 dan 2011 For the Years ended on December 31, 2012 and 2011
(dalam Rupiah) (expressed in Rupiah)
14. 14.
Description
2011 2012
6,433,517,635 - Building in Progress
6,433,517,635 1,740,480,320 -
3,020,000,000 9,920,300,000 Land
Gedung 28,187,099,247 29,460,797,202 Building
Jumlah 31,207,099,247 39,381,097,202 Total
Golongan I : Group I
Perabot Kantor 1,403,064,575 1,370,425,575 Office Furniture
Peralatan Kantor 2,265,260,319 2,793,834,125 Office Equipment
Kendaraan 80,850,000 80,850,000 Motor Vehicles
Jumlah I 3,749,174,894 4,245,109,700 Total I
Golongan II: Group II
Peralatan Kantor 20,058,548,105 23,254,717,541 Office Equipment
Kendaraan 4,836,600,000 3,817,200,000 Motor Vehicles
Jumlah II 24,895,148,105 27,071,917,541 Total II
Jumlah 66,284,939,881 70,698,124,443 Total
Description
2011 2012
Gedung 3,877,703,007 5,318,900,418 Building
Jumlah 3,877,703,007 5,318,900,418 Total
Golongan I : Group I Perabot Kantor 1,208,042,741 1,255,862,016 Office Furniture
Peralatan Kantor 1,782,165,239 2,266,597,792 Office Equipment
Kendaraan 72,203,125 71,326,563 Motor Vehicles
Jumlah I 3,062,411,105 3,593,786,371 Total I
Golongan II: Group II
Peralatan Kantor 9,705,074,237 13,080,753,835 Office Equipment
Kendaraan 2,907,753,554 2,492,375,887 Motor Vehicles
Jumlah II 12,612,827,791 15,573,129,722 Total II
Jumlah 19,552,941,903 24,485,816,511 Total
Nilai Buku 46,731,997,978 46,212,307,932 Book Value
ASET TETAP
1,740,480,320 8,173,997,955
31 Desember 2012
Jumlah 8,173,997,955
Penambahan Pengurangan
(Addition)
464,022,577 879,400,244
3,839,702,175 879,400,244
5,890,399,852
Harga Perolehan
(Cost)
Keterangan
(Deduction)
Bangunan dalam
penyelesaian
4,323,438
FIXED ASSETS
957,525,244
3,375,679,598
Ak. Penyusutan (Acc.
Depreciation)
-
120,744,275 72,925,000
484,432,553 -
(Deduction)
Pengurangan
31 Desember 2012Penambahan
78,125,000
3,196,169,436
5,200,000
3,196,169,436
Ak. Penyusutan
(Acc. Depreciation)
Keterangan Harga Perolehan
(Cost)
6,900,300,000
1,273,697,955
8,173,997,955
574,059,806
-
533,773,806 5,200,000
40,286,000 72,925,000
1,019,400,000
Tanah
609,500,266 78,125,000
1,019,400,000
13,684,707,517 1,097,525,000
1,441,197,411
1,441,197,411
(Addition)
7/16/2019 Pt Sinarmas Sekuritas
http://slidepdf.com/reader/full/pt-sinarmas-sekuritas 45/60
39
PT. SINARMAS SEKURITAS DAN ENTITAS ANAK PT. SINARMAS SEKURITAS AND SUBSIDIARIES
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN KONSOLIDASIAN NOTES TO FINANCIAL STATEMENTS CONSOLIDATION
Untuk tahun y ang berakhir 31 Desember 2012 dan 2011 For the Years ended on December 31, 2012 and 2011
(dalam Rupiah) (expressed in Rupiah)
14. 14.
Description
Per 31-12-2010 Per 31-12-2011
11,599,786,807 2600638362 6,433,517,635
11,599,786,807 2,600,638,362 6,433,517,635 Total
3,020,000,000 3,020,000,000 Land
Gedung 20,420,191,713 28,187,099,247 Building
Jumlah 23,440,191,713 31,207,099,247 TotalGolongan I : - Group I
Perabot Kantor 1,156,064,347 265,320,940 1,403,064,575 Office Furniture
Peralatan Kantor 1,747,069,016 665,512,551 2,265,260,319 Office Equipment
Kendaraan 69,250,000 11,600,000 80,850,000 Motor Vehicles
Jumlah I 2,972,383,363 3,749,174,894 Total I
Golongan II: - Group II Peralatan Kantor 12,987,070,180 20,058,548,105 Office Equipment
Kendaraan 7,337,650,000 4,836,600,000 Motor Vehicles
Jumlah II 20,324,720,180 24,895,148,105 Total IIJumlah 58,337,082,063 66,284,939,881 Total
Description
Per 31-12-2010 Per 31-12-2011
2,565,434,352 3,877,703,007 Building
Jumlah 2,565,434,352 3,877,703,007 Total
Golongan I : Group I
Perabot Kantor 1,007,816,844 218,546,609 1,208,042,741 Office Furniture
Peralatan Kantor 1,412,099,086 517,387,401 1,782,165,239 Office EquipmentKendaraan 63,556,250 8,646,875 72,203,125 Motor Vehicles
Jumlah I 2,483,472,180 744,580,885 3,062,411,105 Total IGolongan II: Group II
Peralatan Kantor 7,533,225,905 9,705,074,237 Office Equipment
Kendaraan 4,738,424,084 2,907,753,554 Motor Vehicles
Jumlah II 12,271,649,989 12,612,827,791 Total IIJumlah 17,320,556,521 19,552,941,903 Total
Nilai Buku 41,016,525,542 46,731,997,978 Book Value
Depreciation expenses
Total
31 Desember 2011
31 Desember 2011
ASET TETAP - LANJUTAN FIXED ASSETS - CONTINUED
As of December 31, 2012 and December 31, 2011, vehicles are covered byrisk all insurance with sum insured ammounted to Rp. 4.712.800.000.- and
Rp. 4.965.700.000,- respectively. The Management od the Company believes
that the ammount of insurance covereg, is adequate to cover possible losses
that may aruse.
Gedung
300,000,000
(Deduction)
8,717,458,609
942,433,491
8,417,458,609
20,027,437,996
165,641,960
Building In Progress
-
Harga Perolehan
(Cost)
Ak. Penyusutan (Acc.
Depreciation)Per 31 Desember 2012
165,641,960
18,320,712
(Addition)
2,801,050,000
4,147,030,684
12,079,580,178
-
147,321,248
3,943,245,985
Keterangan
(Addition)
1,342,769,846
6,175,631,367Beban penyusutan 5,890,399,852
3,514,618,178
Tanah
(Deduction)
-
Jumlah
-
Bangunan dalam
Penyelesaian
Jumlah
Keterangan Ak. Penyusutan
(Acc. Depreciation)
Mutasi (Mutation During)
1,345,980,684
-
6,175,631,367
7,766,907,534
7,766,907,534
Penambahan
6,175,631,367
-
-
2012
1,312,268,655
1,312,268,655
7,766,907,534
7,766,907,534
2,434,834,179
3,777,604,025
18,320,712
147,321,248
604,163,649
4,118,781,827
Pengurangan
5,890,399,852
Kendaraan bermotor Perusahaan telah diasuransikan dengan jumlah pertanggungan masing-masing sebesar Rp.
4.172.800.000,- dan Rp. 4.965.700.000,- secara all risk pada
tanggal 31 Desember 2012 dan 2011. Manajemen perusahaan
berpendapat bahwa nilai pertanggungan asuransi tersebut telah
memadai untuk menutup kemungkinan terjadinya kerugian atas
aset an di ertan un kan.
Harga Perolehan
(Cost)
Mutasi (Mutation During)
Per 31 Desember 2011Penambahan Pengurangan
2011
7/16/2019 Pt Sinarmas Sekuritas
http://slidepdf.com/reader/full/pt-sinarmas-sekuritas 46/60
40
PT. SINARMAS SEKURITAS DAN ENTITAS ANAK PT. SINARMAS SEKURITAS AND SUBSIDIARIES
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN KONSOLIDASIAN NOTES TO FINANCIAL STATEMENTS CONSOLIDATION
Untuk tahun y ang berakhir 31 Desember 2012 dan 2011 For the Years ended on December 31, 2012 and 2011
(dalam Rupiah) (expressed in Rupiah)
14. 14.
15. ASET LAIN-LAIN 15. OTHER ASSETS
100,000,000 Indonesia
573,254,831 International
54,015,375Dana Jaminan Kompensasi 200,000,000Dana Penyalur Amanat Luar Negeri 500,000,000
Jumlah Total
Biaya dibayar dimuka
Related parties:
Third parties:
`
Total
16. EFEK DIJUAL DENGAN JANJI DIBELI KEMBALI 16. SECURITIES SOLD WITH REVERSE REPO
Total
ASET TETAP - LANJUTAN FIXED ASSETS - CONTINUED
1,097,525,000
(957,525,244)
139,999,756
Based on Manajement review of the status of individual equipments at the
end period, no impairment write down should be provided to the amount
recorded for period enden December 31, 2012 and 2011.
Gain on sale of equipment
Acquisition cost
Deducations of equipments represent sale of equipments with details as
follow:
2011
Laba atas penjualan aset tetap
3,976,923,6644,757,205,319
Jumlah
Securities Sold With Reverse Repo
Carrying amount
Selling price
Gain (loss) on sale of equipment
Accumulated depreciation
Biaya perolehan
Akumulasi penyusutan
Nilai tercatat
Harga jual
Laba (rugi) atas penju alan aset tetap
Berdasarkan hasil penelaahan Manajemen atas akun masing-
masing jenis atas aset tetap Perusahaan pada akhir periode,
Manajemen Perusahaan berpendapat bahwa tidak terjadi
penurunan nilai aset tetap Perusahaan untuk periode yang
berakhir 31 Desember 2012 dan 2011.
Penguranganaset tetap merupakan penjualan aset tetap dengan
rincian sebagai berikut:
2012
2,379,164,871
General and administrative expense1,898,292,684898,254,084
480,872,187783,743,655
6,755,664,632
2012 2011
in PT. Monex International
Security deposit kompensasion
Insurance premium (PT
Asuransi Sinar Mas
Dana Jaminan penggunaan sistem Online
pada PT. Monex International
399,576,097
399,576,097
Dana Jaminan PT. Identrust Security
International
Jum lah - 39,125,475,663
Security deposit PT. Kliring Berjangka
Seciruty deposit Pt. Indentrust
Uang Keanggotaan PT. Kliring Berjangka
Indonesia
Security deposit (building, telephone)2,574,078,192Uang Jaminan (gedung, telepon) 3,329,935,113
39,125,475,663-
(888,206,275)
228,894,025
687,300,000
20112012
Fixed assets and equipment (building rental)
Channeling foreign founds mandate
Pihak-pihak berelasi :
Prepaid expenses
1,681,997,739
6,665,501,580
Biaya benda tetap dan inventaris (sewa
gedung)Biaya administrasi dan umum
Efek dijual dengan janji dibeli kembali
226,298,522
100,000,000
1,048,830,097
54,015,375
226,298,522
200,000,000
-
458,405,975
Security deposit using online system
640,500,000
500,500,244
1,117,100,300
Pihak ketiga :
Premi asuransi (PT. Asuransi Sinar Mas)
7/16/2019 Pt Sinarmas Sekuritas
http://slidepdf.com/reader/full/pt-sinarmas-sekuritas 47/60
41
PT. SINARMAS SEKURITAS DAN ENTITAS ANAK PT. SINARMAS SEKURITAS AND SUBSIDIARIES
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN KONSOLIDASIAN NOTES TO FINANCIAL STATEMENTS CONSOLIDATION
Untuk tahun y ang berakhir 31 Desember 2012 dan 2011 For the Years ended on December 31, 2012 and 2011
(dalam Rupiah) (expressed in Rupiah)
17. UTANG KOMISI 17. COMMISSION PAYABLES
PT. Bursa Efek Indonesia PT. Bursa Efek Indonesia
Total
18. UTANG NASABAH 18. PAYABLES TO CUSTOMERS
Utang Nasabah Reguler
Pihak - pihak BerelasiRelated Parties Asuransi sinar Mas
Pihak Ketiga Third parties
Saldo lebih atau sama dengan 5%
Saldo Kurang dari 5 %
Jumlah Total
Margin Payables
Jumlah Total
Berdasarkan Jenis Nasabah By type of customers
Institusi Institution
Perorangan Individual
Jumlah Total
Akun ini merupakan utang kepada nasabah sehubungan dengan
transaksi reguler dan margin nasabah melalui perusahaan.
Balances which are more than or equal to 5%
34,857,443,975
Payables from reguler custimens
137,316,025,635
99,487,065,398
-
Jumlah 860,963,780
1,163,408,596
Saldo masing-masing kurang dari 5% dari
jumlah1,167,225,275714,985,458
-
Balances which are less than 5 %
Utang nasabah Reguler
34,857,443,975
Asuransi Sinar Mas
Utang margin 714,985,458
Asuransi Jiwa Sinar Mas MSIG
-
2012
2012
This account represent payables to customers regarding the customers'
reguler and margin transaction through the Company
27,890,687,499
Balances which are more than or equal to 5%
714,985,458
714,985,458
82,005,005,947
Reksadana Danamas SahamReksadana Danamas Saham
Margin payables
Asuransi Jiwa Sinar Mas MSIG
1,167,225,275
121,472,661,541Payables from Reguler Customers
2011
Reksadana Simas Satu
1,167,225,275 Balances which are less than 5%
1,167,225,275
-
This account reoresents funds from customers in relation margin
trading transactions though the Company.
120,305,436,266
Akun ini merupakan dana nasabah pada perusahaan sehubungan
dengan transaksi marjin yang dilakukan oleh nasabah melalui
Perusahaan.
13,026
38,300,430,319
2,026,711,243
101,743,596,203
- 13,162,953,283
Utang Margin
2,973,242,774 860,963,780
2011
229,819,562
136,601,040,178
Reksadana Simas Satu
68,842,052,664
120,305,436,266
10,409,729,794
136,601,040,178
714,985,458
Saldo masing-masing lebih atau sama
dengan 5% dari jumlah
-
3,816,679
2,973,242,774
7/16/2019 Pt Sinarmas Sekuritas
http://slidepdf.com/reader/full/pt-sinarmas-sekuritas 48/60
42
PT. SINARMAS SEKURITAS DAN ENTITAS ANAK PT. SINARMAS SEKURITAS AND SUBSIDIARIES
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN KONSOLIDASIAN NOTES TO FINANCIAL STATEMENTS CONSOLIDATION
Untuk tahun y ang berakhir 31 Desember 2012 dan 2011 For the Years ended on December 31, 2012 and 2011
(dalam Rupiah) (expressed in Rupiah)
19. PERPAJAKAN 19. TAXATION
a. Utang Pajak a. Taxes Payable
Perseroan The Company
Pajak penghasilan pasal 23 dan 26
Income tas article 25
Pajak penghasilan badan Corporate income tax
Income tax on bondsJumlah Total
Entitas Anak Subsidiaries entity
Pajak penghasilan pasal 23 dan 26
Pajak penghasilan badan Corporate income tax
Jumlah Total
Jumlah pajak kini Total current tax
b. Provision For Bannafits (expenses)
2012 2011
118,310,574,057
Profit before income tax according to the consolidated
statements of income
Laba perseroan sebelum pajak
penghasilan
8,986,968,164
(19,483,716,460)
Beda Waktu
263,864,597
Profit before income tax of the company
Pajak penghasilan pasal 21
Pajak penghasilan pasal 4 ayat 2 (final)
5,067,076,731 -
Unrealized (gain) loss on trading of marketable
securities
Income tax article 23 and 26
Net profit portion from subsudiary company
(Laba) rugi yangbelumdirealisasikanatas
portofolio efek
290,020,078
Value added tax
1,136,749,042
13,413,154,543 14,302,330,921
Laba rugi sebelum pajak penghasilan
menurut laporan laba rugi konsolidasi
Pajak penghasilan pasal 4 ayat 2 (final)
108,797,417,786
2012
1,605,659,352
84,364,200
46,691,302
61,091,867
225,000
Income tax article 21
106,034,140,617
156,208,892
252,047,701
10,097,840,545
Value added tax
Income tax article 23 and 26
-
Income tax article 4 (2) (final tax)
A reconcilliation between profit before income tax a presented in the
consolidated statements on income with estimated taxables profit for
the period ended December 31, 2012 and 2011 is as follows:
40,238,667
Bagian laba besih dari entitas anak
Penyisihan Imbalan Kerja
44,692,398,186
574,488,723
-
11,171,900
3,880,292,228
2,645,894,468
4,643,302,174
Pajak pertambahan nilai
-Pajak pertambahan nilai 722,054,557
Pajak penghasilan pasal 25
749,722,125
8,346,077,812
-
14,302,330,921
28,470,684,624
Rekonsiliasi antara labasebelumpajak penghasilan sebagaimana
yang disajikan dalam laporan laba rugi konsolidasian dengan
taksiranpenghasilankenapajakuntukperiodeyangberakhirpada
tanggal 31 Desember 2012 dan 2011 adalah sebagai berikut :
Income tax article 21
b. Taksiran Manfaat (Beban) Pajak
104,332,677,224
(2,763,277,169)
2011
Income tax of sale of stocksPajak penghasilan penjualan saham
Provision for employee benefits
Timing difference
44,692,398,186
Pajak penghasilan pasal 21 452,733,144
824,902 -
Pajak penghasilan obligasi
13,977,896,833
Income tax article 4 (2) (final tax)
7/16/2019 Pt Sinarmas Sekuritas
http://slidepdf.com/reader/full/pt-sinarmas-sekuritas 49/60
43
PT. SINARMAS SEKURITAS DAN ENTITAS ANAK PT. SINARMAS SEKURITAS AND SUBSIDIARIES
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN KONSOLIDASIAN NOTES TO FINANCIAL STATEMENTS CONSOLIDATION
Untuk tahun y ang berakhir 31 Desember 2012 dan 2011 For the Years ended on December 31, 2012 and 2011
(dalam Rupiah) (expressed in Rupiah)
19. PERPAJAKAN -LANJUTAN 19. TAXATION - CONTINUED
b. Provision For Bannafits (expenses) - continued
Beda Tetap
Jamuan
Jumlah Total
Penghasilan kena pajak Taxable profit
Beban pajak penghasilan Income tax expenseJumlah pajak penghasilan Total Income tax expenses
Dikurangi kredit pajak Less credit taxes
Pajak penghasilan pasal 23 Income tax art 23
Pajak Penghasilan pasal 25 Income tax art 25
Jumlah Total
Jumlah Pajak Terhutang Total Income tax
Pajak Penghasilan
Kini
Kini CurrentTangguhan DefferedJumlah beban (manfaat) pajak
b. Taksiran Manfaat (Beban) Pajak - lanjutan
The Company's income tax for the period ended December 31, 2012
and 2011 are as follows :
Permanent difference
Interest on deposit and interest on credit bank
balances, bonds and other
(9,005,227,810)Deviden
(92,073,770,623)
(5,158,335,579)
- Unrealized Investment in units of mutual funds
Gain on trading of marketable securities
Deviden
(6,382,480,211)
Penyertaan di reksadana yang belum
realisasi
Entitas Anak
Office expenses
Biaya sumbangan Donation Expenses
16,492,117,452
(90,922,136,453)
(74,321,221,820)
(16,085,688,148) Total tax expenses (income) tax
13,976,703,772
10,097,840,545
1,429,199,058
229,678,105
(654,617,781)
3,094,557,685
(11,135,922,578)
Tax Penalty Expenses15,343,060,047
1,488,740,119
4,228,234,469
(29,407,774,139)
(20,313,922,697)
Pajak penghasilanperusahaan untuk periode bulanyangberakhir
31 Desember 2012 dan 2011 adalah sebagai berikut :
The determination of the tax liabilitiesis based onself assessment. The
tax officecan performExamination of income taxeswithin fiveyear the
tax becomes due.
65,968,469,810
Total
Consolidation
160,812,250
Entertaiment Expenses
4,959,216,935
248,217,951
Tangguhan Deffered
9,093,851,4429,093,851,442
2,645,894,388
(30,062,391,920)
1,693,802,079
6,447,957,054
16,492,117,452-
16,492,117,452
3,369,706,907
3,024,570,000
197,426,000
Jumlah
16,492,117,452
-
Kini
Konsolidasi
4,882,852,250
Jumlah
Laba perdagangan portofolio efek
Income Tax
9,093,851,442
Bunga deposito, jasa giro, obligasi, dan
lain-lain
(84,758,068,993)
6,394,276,907
2012
16,492,117,452
Besarnya pajak terhutang ditetapkan berdasarkan perhitungan
pajak yang dilakukan sendiri oleh wajib pajak (self-assessment).
Kantor pajak dapat melakukan pemeriksaan pajak dalam jangka
waktu lima tahun sejak pajak terhutang.
2011
Biaya keperluan dapur
Biaya Denda Pajak
36,375,405,768
Perseroan
Tangguhan
16,492,117,452
-
-
-
The CompanyCurrent
Deffered
Total
Subsidiaries entity
Current
7/16/2019 Pt Sinarmas Sekuritas
http://slidepdf.com/reader/full/pt-sinarmas-sekuritas 50/60
44
PT. SINARMAS SEKURITAS DAN ENTITAS ANAK PT. SINARMAS SEKURITAS AND SUBSIDIARIES
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN KONSOLIDASIAN NOTES TO FINANCIAL STATEMENTS CONSOLIDATION
Untuk tahun y ang berakhir 31 Desember 2012 dan 2011 For the Years ended on December 31, 2012 and 2011
(dalam Rupiah) (expressed in Rupiah)
20. BIAYA YANG MASIH HARUS DIBAYAR 20. ACCRUED EXSPENSES
493,833
Jumlah Total
21. 21.
Employee Benefits
Total
22. UTANG LAIN-LAIN 22. OTHER PAYABLES
Lain-lain OthersJumlah Total
23. JAMINAN NASABAH 23. COSTUMERS DEPOSIT
Jaminan Nasabah Costumers Deposit
Jumlah Total
24. MODAL DISETOR 24. SHARE CAPITAL
PT. Sinar Mas Multiartha Tbk. 142,699,000,000
PT. Asuransi Sinar Mas 1,000,000
142,700,000,000
1,539,459,059
Based on the Decision Letter of the Minister of Finanace of the
Republic of Indonesia in his Decree No. 153/PMK.010/2010 concerning
"The Shareholding and Capital of Securities Company", a securities
company that operates as under writer and investment manager shall
has a paid-up capital of not less than Rp 60.000.000.000 (Sixty billion
Rupiah) as of December 31' 2010 and Rp. 70.000.000.000 (Seventy
billion rupiah) as of December 31' 2011.
434,419,039
0.001%
Berdasarkan Surat Keputusan Menteri Keuangan Republik
Indonesia No. 153/PMK.010/2012 tanggal 31 Agustus 2010
tentang "Kepemilikan Sahamdan Permodalan PerusahaanEfek",
perusahaan efek yang menjalankan kegiatan sebagai penjamin
emisi dan manajer investasi wajib memiliki modal disetor minimal
sebesar Rp 60.000.000.000 (enam puluh milyar rupiah) per 31
Desember 2010 dan Rp. 70.000.000.000 (tujuh puluh miliar
rupiah) per 31 Desember 2011.
99.999%
Based on notarial deed No. 01 of notary Dahlia S.H., dated september
15, 2006, the Company's authorized capital amounted to Rp.
550.000.000.000 consists of 550.000.000 shares and it has been fully
paid amounted to Rp 142.700.000.000 or 142.700.000 shares with
nominal value of Rp. 1.000,- per share with detail as follow:
Pemegang Saham (Shareholder's) %
434,419,039
2012 2011
2011
Bunga promes nasabah yang masih harus
dibayar
Interest payable to customers411,528
Accrued operational expense
Salaries and benefit
2012 2011
1,481,500,000
Nilai (Amount) Rp.(Number of share)
2012
KEWAJIBAN IMBALAN KERJA
Biaya tenaga kerja
2012
Sesuai dengan Akta Notaris Dahlia SH No. 01 tanggal 15
September 2006 modal dasar perseroan sebesar Rp.
550.000.000.000,- atau sebanyak 550.000.000 lembar saham.
Dari modal dasar tersebut telah disetor keperseroan sebesarRp.
142.700.000.000 atau 142.700.000 lembar saham dengan nilai
nominal Rp. 1.000,- per saham, dengan rincian sebagai berikut:
117,339,144
1,657,292,036
1,481,500,000
Biaya operasional yang masih harus
dibayar
180,534,183
180,534,183
102,301,560
Lembar Saham
1,831,512,411
1,481,500,000
Jumlah (Total)
20,399,342,754Jumlah
2011
100%
1,728,799,323
EMPLOYEE BENEFITS
1,481,500,000
142.699.000 lembar
1.000 lembar
142.700.000 lemb ar
-
-
20,399,342,754Kewajiban Imbalan Kerja
7/16/2019 Pt Sinarmas Sekuritas
http://slidepdf.com/reader/full/pt-sinarmas-sekuritas 51/60
45
PT. SINARMAS SEKURITAS DAN ENTITAS ANAK PT. SINARMAS SEKURITAS AND SUBSIDIARIES
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN KONSOLIDASIAN NOTES TO FINANCIAL STATEMENTS CONSOLIDATION
Untuk tahun y ang berakhir 31 Desember 2012 dan 2011 For the Years ended on December 31, 2012 and 2011
(dalam Rupiah) (expressed in Rupiah)
25. 25.
Sifat pihak-pihak berelasi
Significant balances with related parties were as follows:
Aset Asset
Kas dan setara kas
Piutang nasabah (Catatan 9)
Piutang lain-lain (Catatan 11)
Penyertaan saham (Catatan 13)
Persentase dari jumlah aset
Liabilitas
Utang nasabah (Catatan 18)
Persentase dari jumlah hutang
Pendapatan
(Notes 26)
(Note 27)
(Note 28)
95,052,592,1838%
109,532,113,34010%
2011
b. The Company is the investment manager of Reksadana Simas
Satu, Danamas Mantap Plus, Danamas Rupiah, Danamas Stabil,
Danamas Flexi, Riau Liquid Fund, Danamas Instrumen Negara,
Danamas Saham and Sinar Prima Reksa
Revenues
97,931,844,313
Seluruh transaksi denganpihak-pihak yang mempunyai hubungan
istimewa, dilakukan denganpersyaratan dan kondisi yangnormal
sebagaimana transaksi denagn pihak ketiga lainnya dan telah
diungkapkan seluruhnya dalam laporan keuangan konsolidasian.
All transactions with related parties are carried out under normal terms
and conditions as if they were done with other third parties and have
been completely disclosed in consolidated financial statements.
78,887,669,338 Cash and cash equivalents
SIFAT, SALDO DAN TRANKSAKSI DENGAN PIHAK-PIHAKBERELASI
NATURE, BALANCES, AND TRANSACTIONS WITH RELATED
PARTIES
Nature of related parties
c. Perusahaan memberikan jasa perantara efek kepada
Reksadana Simas Satu, Danamas Stabil, Danamas Flexi, dan
Danamas Saham.
c. The company provides securities brokerage services to Reksadana
Simas Satu, Danamas Stabil, Danamas Flexi, and Danamas Saham
Brokerage commissions income
Securities sold with reverse repo (Note 16)
Investment management income70,881,634,556
89,696,680,058
Other Assets (Prepaid expenses - Note 15)
2,300,000
Saldo-saldo signifikan dengan pihak-pihak yang berelasi adalah
sebagai berikut:
399,576,097
Percentage to total revenues
49,655,768,144
Liabilities
Payables to customers (Note 18)
Persentase dari jumlah pendapatan 54%
9,930,989,194
Pendapatan manajer investasi (Catatan
28)
7,044,600,769
101,743,596,203
Receivables from customers (Note 9)
Percentage to total assets
1,890,794,444
8,903,833,365
Financial assets, at fair value through profit or loss -
equity securities and mutual funds (Note 7)
Investment In Shares (Note 13)
Jasa penjaminan dan penjualan emisi efek
(Catatan 27)
17,119,220,563
a. PT. Sinar Mas Multiartha, Tbk and PT Asuransi Sinar Mas are
shareholders of the Company
a. PT. Sinar Mas Multiartha, Tbk dan PT Asuransi Sinar Mas
adalah pemegang saham perusahaan.
101,743,596,203
-
37%
3,951,754,684
2,000,000,000
Aset lain-lain (Biaya dibayar dimuka -
catatan 15)
Transaksi perantara perdagangan efek
(Catatan 26)
Aset keuangan, pada nilai wajar melalui
laporan laba rugi- efek ekuitas dan
reksadana (Catatan 7)
61%
83,744,925,374
d. Key personel consists of the Company's directors and
commissioners who hold authority and responsibility to plan, manageand control the Company's operations
Percentage to total liabilities77,425,905,982
38,300,430,319
39,125,475,663
38%
b. Perusahaan merupakan manajer investasi dari Reksadana
Simas Satu, Danamas Mantap Plus, Danamas Rupiah, Danamas
Stabil, Danamas Flexi, Riau Liquid Fund, Danamas Instrumen
Negara, Danamas Saham dan Sinar Prima Reksa.
2012
226,298,522
19,447,940,096
Other receivables (Note 11)
Efek dijual dengan janji dibeli kembali
(Catatan 16)
d. Karyawan kunci adalah pihak Direksi dan Komisaris
Perusahaan yang mempunyai wewenang dan tanggung jawabuntuk merencanakan, memimpin dan mengendalikan kegiatan
Perusahaan
30,061,846,407
Underwriting and selling fees
8,061,778,341
2,300,000
7/16/2019 Pt Sinarmas Sekuritas
http://slidepdf.com/reader/full/pt-sinarmas-sekuritas 52/60
46
PT. SINARMAS SEKURITAS DAN ENTITAS ANAK PT. SINARMAS SEKURITAS AND SUBSIDIARIES
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN KONSOLIDASIAN NOTES TO FINANCIAL STATEMENTS CONSOLIDATION
Untuk tahun y ang berakhir 31 Desember 2012 dan 2011 For the Years ended on December 31, 2012 and 2011
(dalam Rupiah) (expressed in Rupiah)
26. 26. BROKERAGE COMMISSIONS INCOME
Pihak ketiga Third PartiesPihak-pihak berelasi Related Parties
27. JASA PENJAMINAN DAN PENJUALAN EMISI EFEK 27. UNDERWRITING AND SELLING FEES
Pihak ketigaJasa penjaminan emisi efek
Jasa penjualan emisi efek
Jasa manajemen
Pihak-pihak berelasiJasa penjaminan emisi efek
Jasa penjualan emisi efek
Jasa manajemen
28. PENDAPATAN MANAJER IVESTASI 28.
Pihak ketigaJasa Lainnya
Total
Pihak-pihak berelasiPendapatan Manajer Investasi
Total
Total
29. KOMISI DARI TRANSAKSI BURSA BERJANGKA 29. Commissions From Commodity Exchange Transactions
Komisi dari transaksi bursa berjangka
Total
30. PENDAPATAN TRANSAKSI FIXED INCOME 30. FIXED INCOME TRANSACTIONS
Pendapatan transaksi fixed income
Total
31. DIVIDEN 31. DIVIDENS
Dividen Dividens
Jumlah Total
-
Related parti es
83,954,925,374 70,881,634,556 Investment Management IncomeJumlah 83,954,925,374 -
Jumlah 84,164,925,374 70,881,634,556
2011
289,726,405
5,800,984,375
2,000,000,000 17,119,220,563
Jumlah 28,760,434,289 Total
TRANSAKSI PERANTARA PERDAGANGAN EFEK
201133,819,460,552
Third parties
11,385,757,729 Underwriting fee
4,626,387,731
34,272,889,553 43,750,449,746
2011
2012 2011
-
2,000,000,000
2012
Related parti es
11,641,213,726
Fixed income transactions
9,008,011,560
INVESTMENT MANAGEMENT INCOME
-
29,688,127,460
5,803,529,938 Selling fee
5,514,706,250
Selling fee
Management fee
541,836,275
2012
3,951,754,684
Third parties
210,000,000 - Other Fees
Jumlah 210,000,000
9,930,989,194
261,730,475
11,379,483,251
-11,675,982,000
2012
5,468,925,579
Jumlah 669,296,712230,105,272
Jumlah 541,836,275 289,726,405
5,468,925,579 9,008,011,560
2012 2011
230,105,272 669,296,712
Commissions From Commodity Exchange
transactions
Management fee
27,688,127,460
2012
Underwriting fee
2011
30,321,134,869
7/16/2019 Pt Sinarmas Sekuritas
http://slidepdf.com/reader/full/pt-sinarmas-sekuritas 53/60
47
PT. SINARMAS SEKURITAS DAN ENTITAS ANAK PT. SINARMAS SEKURITAS AND SUBSIDIARIES
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN KONSOLIDASIAN NOTES TO FINANCIAL STATEMENTS CONSOLIDATION
Untuk tahun y ang berakhir 31 Desember 2012 dan 2011 For the Years ended on December 31, 2012 and 2011
(dalam Rupiah) (expressed in Rupiah)
32. 32.
Laba/(rugi) penjualan saham
Total
33. 33.
Efek bersifat ekuitas
Jumlah Total
34. 34.
Beban transaksi pasar perdana
Jumlah Total
35. 35.
Komisi transaksi Bursa Berjangka Jakarta
Beban JSX - RTI
Beban bursa lain
Jumlah
36. 36.
Beban Manajer Investasi
Jumlah Total
37. 37.
Beban bunga repo
Jumlah Total
2011
75,103,824
INVESTMENT MANAGEMENT EXPENSES
2012
2012
259,198,299
2011
BEBAN MANAJ ER INVESTASI
Miscellaneous exchange fees
15,571,967,156
877,389,850
19,173,435,653
Commission of transaction in Bursa Efek Indonesia
Commission of transaction in Bursa Berjangka
2012
Beban bunga promes yang dikeluarkan 68,972,064 Promissory notes
2011
BEBAN BUNGA INTEREST EXPENSES
INITIAL PUBLIC OFFERING EXPENSES
(99,830,262,236)
Gain (loss) on sale of share
PENYISIHAN KENAIKAN (PENURUNAN) HARGA EFEK UNREALIZED GAIN (LOSS) ON FAIR VALUE OF MARKETABLE
SECURITIES
2012
74,321,221,820
LABA (RUGI) PENJUALAN EFEK BERSIFAT EKUITAS GAIN (LOSS) ON SALE OF EQUITY SECURITIES
(44,707,734,317) Equity securities
(44,707,734,317)
743,802,454
912,220,000
20,631,000
92,106,575,322
BEBAN TRANSAKSI PERANTARA PEDAGANG EFEK
2012
92,106,575,322
2011
1,424,267,851 Repo Interests
1,499,371,675
BEBAN TRANSAKSI PASAR PERDANA
(99,830,262,236)
Jumlah
54,439,876
JSX-RTI Expenses
481,737,655
319,463,513
2011
8,888,393,058
2,304,458,277
15,571,967,156
BROKERAGE TRANSACTIONS EXPENSES
Initial public offering expenses319,463,513
8,888,393,058
2011
2012
4,943,274,656
74,321,221,820
19,173,435,653
550,709,719
3,266,621,202
Komisi transaksi Bursa Efek Indonesia
3,495,486,302 Total
Investment Management Expenses
7/16/2019 Pt Sinarmas Sekuritas
http://slidepdf.com/reader/full/pt-sinarmas-sekuritas 54/60
48
PT. SINARMAS SEKURITAS DAN ENTITAS ANAK PT. SINARMAS SEKURITAS AND SUBSIDIARIES
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN KONSOLIDASIAN NOTES TO FINANCIAL STATEMENTS CONSOLIDATION
Untuk tahun y ang berakhir 31 Desember 2012 dan 2011 For the Years ended on December 31, 2012 and 2011
(dalam Rupiah) (expressed in Rupiah)
38. 38.
Gaji dan Upah
Tunjangan Lembur dan Premi
Tunjangan Pajak
Tunjangan Hari Raya (THR)
Premi Asuransi
Tunjangan Pengobatan
Iuran JAMSOSTEK
Tunjangan Lain-lain
Kewajiban Imbalan Kerja Eployee benefits
Bonus
Jumlah
39. 39.
Beban Sewa Gedung
Beban Sewa Peralatan Kantor
Beban Sewa Kendaraan
Total
40. 40.
Beban materai dan pos
Beban alat tulis kantor / cetakan
Beban administrasi bankBeban koran / majalah
Beban profesional
Beban kantor
Beban pendidikan karyawan 195,157,206
Beban pemeliharaan gedung
Beban pemeliharaan kendaraan
Beban pemeliharaan inventaris kantor
Beban pajak kendaraan
Beban pajak bumi dan bangunan
Beban perangkat lunak komputer
Beban premi asuransi aktiva
Beban sumbangan
Beban perijinan
Beban iuran anggota
Beban Denda Pajak Tax expensesBebal lain-lain
Jumlah Total
Jumlah
274,029,130
492,011,642 Computer software expenses
911,909,863 Building maintenance
Professional fee
Office expenses
305,499,852
Employee education expenses
Postage, courier, and stamp duty
4,460,500
441,066,394
194,896,315
2011
BEBAN SEWA
BEBAN UMUM DAN ADMINISTRASI GENERAL AND ADMINISTRATION EXPENSES
8,339,972,117
93,505,000
2011
1,083,083,248
77,986,322
265,808,846
Office equipments
Vehicle
230,187,705
91,137,081
3,322,903,409 2,271,233,895
7,295,277,576 5,977,601,141 Office building
890,220,975
1,114,351,781
814,556,095
2012Beban listrik / air / kebersihan / keamanan Electricity / water / sanitation / security expenses
152,230,276
487,535,595
Stationary / printing expenses
Bank administration charged
Magazine / newspaper expenses
2,336,403,455
105,526,738
33,698,090,227
311,071,298 Insurance premium allowance
1,268,712,366
Total
RENT EXPENSES
2,089,483,600 Bonus
1,333,317,069
5,451,175,000
264,806,783 Overtime and premium allowance
452,465,134 Meal and transportation allowance
2012
-
Medical allowance
21,098,782,945
58,879,577,547
23,122,368,274
Tunjangan Uang Makan, Transport
4,010,534,055
451,441,949 Others allowance
853,136,799 Social security (JAMSOSTEK)
BEBAN GAJI DAN TUNJANGAN SALARIES AND EMPLOYEES BENEFITS
3,118,935,098 Tax allowance
1,765,668,926 Thirteen month salary
2011
Sallary and wages
-
2,110,020,179
401,752,209
1,614,958,390
922,018,675
1,797,019,920
255,899,756
17,685,000
829,585,31415,343,060,047
28,779,617,720
112,497,076
Land and building tax expenses33,225,93322,876,976
1,300,774,156
86,395,280
7,122,475,568
Motor vehicles tax expenses
Donation expenses
Legal expenses
Other expenses
215,476,000
103,330,282 Fixed assets insurance expenses
162,412,250
266,290,626 Motor vehicles maintenance
4,507,673,656
11,313,240,057
129,359,951
Load membership dues
88,193,978
92,678,149
67,232,000
Office equipment maintenance expense
695,059,072
2012
21,142,597,713
459,842,575
334,578,737
7/16/2019 Pt Sinarmas Sekuritas
http://slidepdf.com/reader/full/pt-sinarmas-sekuritas 55/60
49
PT. SINARMAS SEKURITAS DAN ENTITAS ANAK PT. SINARMAS SEKURITAS AND SUBSIDIARIES
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN KONSOLIDASIAN NOTES TO FINANCIAL STATEMENTS CONSOLIDATION
Untuk tahun y ang berakhir 31 Desember 2012 dan 2011 For the Years ended on December 31, 2012 and 2011
(dalam Rupiah) (expressed in Rupiah)
41. 41. DEPRECIATION EXPENSES
Beban Penyusutan Aktiva Tetap
Jumlah Total
42. 42. COMMUNICATION EXPENSES
Telepon
Internet
Jumlah
43. 43.
Iklan dan promosi
Jumlah Total
44. 44.
Perjalanan dinas
Transportasi
Total
45. 45.
Beban Jamuan Entertainment Expenses
Total
46. 46.
Jasa giro
Bunga deposio
Bunga obligasi
Penalti transaksi
Hasil Investasi reksadana
Bunga repo
Bunga rekening unsegregated
Jumlah Total
685,612,159
2011
2,312,854,657
2012 2011
6,175,631,367 Depreciation Expenses
Repo interest
2012 2011
3,097,929,135
1,511,886,302
1,784,020,129 Travel
1,125,472,731 1,044,146,607 Transportation
(170,699,611) Mutual fund investment1,217,160,842
495,070,181
23,997,108,080
10,332,750,335
62,619,569
7,619,170,556
BEBAN KOMUNIKASI
BEBAN IKLAN DAN PROMOSI ADVERTISING AND PROMOTION EXPENSES
5,890,399,852
1,945,174,765
BEBAN PENYUSUTAN A KTIVA TETAP
3,438,327,388
2012
2,911,660,426
BEBAN JAMUAN
Telephone
Internet3,786,710,274
2,174,090,471
Jumlah
3,299,725,756
5,208,564,301
ENTERTAINMENT EXPENSES
2011
215,427,203 Interest on current account
Advertising and promotion
2,911,660,426
2012
2012
PENGHASILAN BUNGA
5,731,885,039
8,381,214,976
20,142,572,052
Late payment penalties
Bunga pinjaman karyawan dan direksi
Total
INTEREST INCOME
TRANSPORTASI DAN PERJALA NAN TRAVELLING AND TRANSPORTATION EXPENSES
685,612,159
2011
Directors and employees loan
1,873,509,332
65,901,066
11,949,020,184
-
2012
5,890,399,852 6,175,631,367
Jumlah
1,908,838,545
2,174,090,471 3,097,929,135
15,231,499
2,828,166,736
2011
Interest on time deposit
558,287,293 Interest on bond
13,130,405 Unsegregated account interest
7/16/2019 Pt Sinarmas Sekuritas
http://slidepdf.com/reader/full/pt-sinarmas-sekuritas 56/60
50
PT. SINARMAS SEKURITAS DAN ENTITAS ANAK PT. SINARMAS SEKURITAS AND SUBSIDIARIES
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN KONSOLIDASIAN NOTES TO FINANCIAL STATEMENTS CONSOLIDATION
Untuk tahun y ang berakhir 31 Desember 2012 dan 2011 For the Years ended on December 31, 2012 and 2011
(dalam Rupiah) (expressed in Rupiah)
47. LABA (RUGI) SELISIH KURS VALAS 47.
Laba (Rugi) Selisih Kurs Valas
Total
48. 48.
Laba (rugi) penjualan aktiva tetap
Registrasi dan split saham
Pendapatan (beban) Lain-lain
Jumlah
49. 49.
Laba bersih Net Profit
Jumlah saham Outstanding sharesLaba Per Saham Dasar
50. 50.
31 Dec 2012 31 Dec 2011 31 Dec 2011
USD USD
Kas & setara kas 411,863 1,649,733.85 14,959,786,551
Piutang lain-lain - 5,293.65 48,002,818 Other receivables
411863.4 1,655,027.50 15,007,789,369
51. KONTINJENSI 51.
a. Mengabulkan eksepsi para tergugat a. Granted the demurrer of the defendants
b. Menyatakan gugatan penggugat tidak dapat diterima b. Declared the plaintiff's lawsuit can not be accepted
c. Menghukum Penggugat untuk membayar c. Punish the plaintiff's to pay the cost of litigation
Perhitungan laba per saham dasar Perusahaan adalah sebagai
berikut:
The calculation of the Company's basic earnings per share is as
follows:
1,225,929,266
In February 2011, the Company received a lawsuit from the State Court
of Central Jakarta No. 29/PDT.G/2011/PN.JKT.PST, as a defendant 37
parties sued in the case concerning of Initial Public Offering (IPO) of PT
Media Nusantara Citra Tbk (MNC), whereas the Company acted as one
of the Underwriters of securities.
MONETARY ASSET DENOMINATED IN FOREIGN CURRENCY
Ekuivalen Rupiah/Equivalents in Rupiah
Berdasarkan hasil didang perihal gugatan Perbuatan MelawanHukum dan Ganti Rugi No. 029/Pdt.G/2011/PN.Jkt.Pst. Di
Pengadilan Negeri Jakarta Pusat tanggal 28 Juni 2011, telah
diputuskan:
Based on the result of the trial on the claims and actions against theLaw of Torts No. 29/PDT.G/2011/PN.JKT.PST in Central Jakarta
district court dated 28 June 2011 has been decided:
92,305,300,336
Registration and stock split
1,015,189,659 Other Income - net
31 Dec 2012
2012
2011
3,982,719,078
646.85 Basic Earnings Per share
209,668,576
500,500,244
37,900
50,967,622 Gain (Loss) on Foreign Exchange - Net
GAIN (LOSS) ON FOREIGN EXCHANGE - NET
PENDAPATAN (BEBAN) LAIN-LAIN OTHER INCOME - NET
Pada bulan Februari 2011, Perusahaan menerima surat perkara
dari Pengadilan Negeri Jakarta Pusat No.
29/PDT.G/2011/PN.JKT.PST, sehubungan dengan Penawaran
Umum Perdana (IPO) PT Media Nusantara Citra Tbk (MNC)
dimana Perusahaan menjadi salah satu Penjamin emisi efek
(anggota sindikasi) dan perusahaan sebagai tergugat 37 dalam
erkara tersebut
1,726,467,410 2,243,032,813 Total
CONTINGENCIES
142,700,000
2012
BASIC EARNINGS PER SHARE LABA PER SAHAM DASAR
ASET MONETER DALAM MATA UANG ASING
2011
3,982,719,078
Cash and cash equivalents
Jumlah 50,967,622 209,668,576
1,227,133,340 Gain (loss) on sale of fixed assets
709,814
Mata Uang asing / Foreign Curency
44,555,867,718
142,700,000
312.23
-
20112012
7/16/2019 Pt Sinarmas Sekuritas
http://slidepdf.com/reader/full/pt-sinarmas-sekuritas 57/60
51
PT. SINARMAS SEKURITAS DAN ENTITAS ANAK PT. SINARMAS SEKURITAS AND SUBSIDIARIES
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN KONSOLIDASIAN NOTES TO FINANCIAL STATEMENTS CONSOLIDATION
Untuk tahun y ang berakhir 31 Desember 2012 dan 2011 For the Years ended on December 31, 2012 and 2011
(dalam Rupiah) (expressed in Rupiah)
51. KONTINJENSI - LANJUTAN 51.
52. 52.
To strengthen the financial condition and operational ability of securities
companies, it is necessary to increase their paid-up capital and net
adjusted working capital (MKBD). With regard to this matter, the
Government has issued 2 decrees to increase the securities
companies' paid -up capital and MKBD, the Decree of the Minister of
Finance no.153/PMK.010/2010 on 31 August 2010 regarding Share
Ownership and Capital of Securities Companies.
KeputusanKetua Bapepam-LKNo. Kep-20/PM/2003 dan No. Kep-
460/BL/2008 tentang Pemeliharaan dan Pelaporan Modal Kerja
Bersih Disesuaikan, di mana perusahaan efek yang melakukan
kegiatan sebagai penjamin emisi efek dan menjadi manajer
investasi wajib memiliki modal disetor sekurang-kurangnya
sebesar Rp 60.000.000.000 per 31 Desember 2010 dan Rp.
70.000.000.000 per 31 Desember 2011 serta MKBD sekurang-
kurangnya sebesar Rp. 25.200.000.000
The Decree of the Chairman of Bapepam-LK No. Kep-20/PM/2003 and
No. Kep-460/BL/2008 regarding the Maintenance and Reporting of Net
Adjusted Working Capital, which require securities companies operating
as underwriterand investment manager to maintain a minimum paid-up
capital of Rp 60,000,000,000 as of December 31 2011 and Rp.
70,000,000,000 as of December 31 2010 and MKBD of Rp
25,200,000,000
Pada tanggal 31 Desember 2012 dan 2011 jumlah MKDB
Perusahaanmasing-masing adalahsebesar Rp. 574.803.954.753,-
dan Rp. 625.423.563.098. Dengan demikian, MKBD Perusahaan
sudah di atas ketentuan yang ditetapkan Bapepam-Lk.
As of December 31 20112and December 31 2011, the Company's
MKBD was recorded at Rp. 574.803.954.753,- and Rp
625,423,563,098 respectively. Accordingly the Company has fulfilled
the minimum MKBD as required by Bapepam-LK.
Pada tanggal 21 Maret 2013, Perseroan telah menyerahkan
Kontra Memori Kasasi Sesuai Akta Penerimaan Kontra Memori
Kasasi No.155/Srt.Pdt.Kas/2012/ PN.JKT.PST Jo
No.29/PDT.G/2011/PN.JKT.PST dansaat ini masih dalamproses
pemeriksaan pada Mahkamah Agung Republik Indonesia.
On March 21, 2013, the Company has been delivered Counter of
Memory Cassation No. 155/Srt.Pdt. Kas/2012/PN.JKT.PST Jo
No.29/PDT.G/2011/PN.JKT.PST, and it is currently still under
investigation at the Supreme of Court
Pada tanggal 19 November 2012, Penggugat selaku Pemohon
Kasasi mengajukan Kasasi atas Putusan Pengadilan Tinggi DKIJakarta No.15/PDT/2012/PT.DKIkeMahkamahAgung dan telah
mengajukan Memori Kasasi tertanggal 29 November 2012,
dimana Perseroan sebagai Termohon Kasasi 37 (sebelumnya
sebagai Terbanding 37/Tergugat 37).
On November 19, 2012, the Plainitiff as a Cassation Petitioner has
appealed a Cassation over Decision of Jakarta High Court to the
Supreme of Court and has filed a memory of Cassation dated
November 29, 2012 wherein the Company as a Defendant in Cassation
37 (formely a Appelle 37).
Management believes that the Company has an oportunity to win the
case, sice the Company believes that there was no illegal action
conducted against the law. For the time being, the Managementbelieves that there are no possible losses will be borne by the
Company.
MODAL KERJA BERSIH DISESUAIKAN NET ADJUSTED WORKING CAPITAL
CONTINGENCIES - CONTINUED
Dalam rangka memperkuat kondisi keuangan dan kemampuan
operasional perusahaan efek, maka perlu dilakukan peningkatan
modal disetor dan modal kerja bersih disesuaikan (MKBD) bagi
perusahaan efek. Sehubungan dengan hal tersebut, Pemerintah
mengeluarkan 2 keputusan yang terkait dengan peningkatan
modal disetor dan MKBD Perusahaan Efek, yaitu Keputusan
Menteri Keuangan No. 153/PMK.010/2010 tanggal 31 Agustus
2010 tentang Kepemilikan Saham dan Permodalan Perusahaan
Efek.
Manajemen berkeyakinan bahwa Perusahaan memiliki peluang
untuk memenangkan perkara-perkara tersebut karena
Perusahaan berkeyakinan tidak melakukan perbuatan melawanhukum. Pada saat ini Manajemen berpendapat bahwa tidak
terdapat potensi kerugian yang kemungkinan akan ditanggung
oleh Perusahaan
7/16/2019 Pt Sinarmas Sekuritas
http://slidepdf.com/reader/full/pt-sinarmas-sekuritas 58/60
52
PT. SINARMAS SEKURITAS DAN ENTITAS ANAK PT. SINARMAS SEKURITAS AND SUBSIDIARIES
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN KONSOLIDASIAN NOTES TO FINANCIAL STATEMENTS CONSOLIDATION
Untuk tahun y ang berakhir 31 Desember 2012 dan 2011 For the Years ended on December 31, 2012 and 2011
(dalam Rupiah) (expressed in Rupiah)
53. 53.
Perusahaan mengelola modal ditujukan untuk memastikan
kemampuan Perusahaan melaanjutkan usaha secaraberkelanjutan dan memaksimumkan imbal hasil kaepada
pemegang saham melalui optimalisasi saldo hutang dan ekuitas.
Untuk memelihara atau mencapai struktur modal yang optimal.
Perusahaan dapat menyesuaikan jumlah pembayaran dividen,
pengurangan modal dan mendapatkan pinjaman baru.
Perusahaan juga diwajibkan untuk memelihara persyaratan
minimum modal kerja bersih seperti yang disebutkan dalam
peraturan BAPEPAM-LK No. V.D.5 dan peraturan BAPEPAM-LK
No.X.E.1, yang antara lain menentukan Modal Kerja Bersih
Disesuaikan untuk perusahaan efek yang beroperasi sebagai
perantara perdagangan efek, manajer investasi dan penjamin
emisi sebesar Rp 25,2 miliar. Jika hal ini tidak dipantau dan
disesuaikan, tingkat modal kerja sesuai peraturandapat berada di
bawah jumlah minimum yang ditetapkan oleh regulator, yang
dapat mengakibatkan berbagai sanksi mulai dari denda sampai
dengan penghentian sebagian atau seluruh kegiatan usaha.
Financial Risk Management Policies and Objectives
Untuk mengelola risiko harga yang timbul dari investasi ini,
Perusahaan mendiversifikasi portofolionya. Diversifikasi portofolio
dilakukan berdasarkan batasan yang ditentukan komite
To manage its price risk arising from these investmens, the Company
diversifies its portofolio. Diversificaton of the portofolio is done in
accordance with the limits set by the Committee.
Kebijakan dan Tujuan Manajemen Risiko Keuangan
MANAJEMEN RESIKO RISK MANAGEMENT
The Company manages its capital to ensure that it will be able to
continue as going concern while maximising the return to stakeholders
through the optimisation of the debt and equity balance. In order to
maintain or achieve an optimal capital structure, the Company may
adjust the amount of dividend payment, return capital to shareholders,
obtain new borrowings. The Company is also required to maintain
minimum net working capital requirements as imposed by BAPEPAM-
LK regulation No.V.D.5 and BAPEPAM-LK regulation no.X.E.1, among
others, determine the Adjusted Net Working Capital for securities
companies that operate as brokerage dealer, investment manager and
underwriter amounting to Rp 25,2 Billion. If not properly monitored and
adjusted, the regulatory working capital levels could fall below the
required minimum amounts set by the regulators, which could expose
various sanctions ranging from fines and censure to imposing partial or
complete restrictions on its ability to conduct business.
Risiko Harga Pasar Market Price Risk
Untukmengatasi risiko ini, Perusahaanterusmengevaluasi tingkat
kebutuhan modal kerja berdasarkan peraturan dan memantau
perkembangan peraturan tentang modal kerja bersih yang
diisyaratkan dan mempersiapkan peningkatan batas minimum
yangdiperlukan sesuai peraturanyang mungkin terjadi dari waktu
ke waktu di masa datan Lihat catatan 52 .
The Company is also required to have paid-up capital with the minimum
requirement by the Ministry of Finance decision letter no.
153/PMK.010/2010 on 31 August 2010 concerning to share ownership
and e uit of securities com anies.
Perusahaan juga diwajibkan untuk mempunyai modal disetor di
atas ketentuan yang ditetapkan oleh Keputusan Menteri
Keuangan No. 153/PMK.010/2010 tanggal 31 Agustus 2010
tentang kepemilikan saham dan permodalan perusahaan efek.
To adress the risk, the Company continuously evaluates the levels of
regulatory developments regarding net working capital requirements
and prepare for increases in the required minimum levels of regulatory
capital that may occur from time to time in the future ( See Note 52).
The Company has documented its financial risk management
policies.These policies set out the Company's overall business
strategies and its risk management philosophy. The Company's overall
risk management strategy seeks to minimise adverse effects from the
unpredictability of financial markets on the company's financial
performance. The Board of Directors provides written policies for
overall financial risk management through input of each risk committee
in the related division.
Eksposur Perusahaan terhadap risiko harga pasar terutama
muncul dari counterparty yang gagal memenuhi kewajibannya
atau melalui kesalahan perdagangan dan kesalahan lainnya.Dalam transaksi perdagangan di bursa, Perusahaan bertindak
sebagai prinsipal dan kemudian menovasi kontrak tersebut ke
nasabah. Kegagalan nasabah menerima perdagangan akan
menyebabkan Perusahaan terkena risiko harga pasar.
The Company's exposure to market price risk primarily srises from
counterparties who fail to fulfill their obligations or through trade
mismatches and other errors. In exchangetraded transactions, theCompany executes the trade as principal and then novates the contract
to its client. A failure by the client to accept the trade would result in the
exposure of the Company to market price risk
Perusahaan telah mendokumentasikan kebijakan manajemen
risiko keuangannya. Kebijakan yang ditetapkan merupakan
strategi bisnis secara menyeluruh dan filosofi manajemen risilo.
Keseluruhan strategi manajemen risiko Perusahaan ditujukan
untuk meminimalkan pengaruh ketidakpastian yang dihadapi
dalam pasar terhadap kinerja keuangan Perusahaan. Dewan
Direksi menentukan kebijakantertulis manajemenrisiko keuangan
secara keseluruhanmelalui masukanlaporan komite-komite risiko
yang dibentuk dalam divisi-divisi terkait
7/16/2019 Pt Sinarmas Sekuritas
http://slidepdf.com/reader/full/pt-sinarmas-sekuritas 59/60
53
PT. SINARMAS SEKURITAS DAN ENTITAS ANAK PT. SINARMAS SEKURITAS AND SUBSIDIARIES
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN KONSOLIDASIAN NOTES TO FINANCIAL STATEMENTS CONSOLIDATION
Untuk tahun y ang berakhir 31 Desember 2012 dan 2011 For the Years ended on December 31, 2012 and 2011
(dalam Rupiah) (expressed in Rupiah)
53. 53.
Risiko kredit timbul dari risiko kegagalan dari counterparty atas
kewajiban kontraktual yang mengakibatkan kerugian keuangan
kepadaPerusahaan. Perusahaan tidak memiliki risiko konsentrasi
kredit yang signifikan. Perusahaan memiliki kebijakan untuk
memastikan bahwa perdagangan dengan nasabah yang
mempunyai jaminan kredit yang baik. Divisi kredit menetapkan
batas kredit dan tingkat jaminan untuk klien.
Credit risk arises from the risk that counterparty will default on its
contractual obligations resulting in financial loss to the Company. The
Company has no significant concentration of credit risk. The Company
has policies in place to ensure that it trades with clients with
appropriate credit collateral history. The credit division sets trading
limits and collateral levels for clients.
Perusahaan tereksposur risiko harga efek yang timbul dari
investasi efek FVTPL.
Analisa sensitivitas berikut ini ditentukan berdasarkan eksposur
risiko harga pada akhir periode berjalan
The Company is exposed to security price risks arising from FVTPL
securities investments.
The sensitivity analysis below have been determined based on the
exposure to price risks at the end of the reporting period.
Risiko Suku Bunga Interest Rate Risk
Risiko sukubungaaruskas adalah risikoarus kas di masa datang
atas instrumen keuangan akan berfluktuasi karena perubahan
sukubunga pasar. Nilai wajar risiko sukubunga adalah risikonilai
wajar instrumen keuangan akan berfluktuasi karena perubahan
sukubungapasar. Perusahaandiahadapkan pada berbagai risiko
terkait dengan fluktuasi suku bunga pasar. Perusahaan
dihadapkan pada bergagai risiko terkait dengan fluktuasi suku
bunga pasar.
Aset dan kewajiban keuangan yang berpotensi terpengaruh risiko
suku bunga terutama terdiri dari deposito berjangka, piutang dan
hutang marjin. Perusahaan memonitor perubahan suku bunga
pasar untuk memastikansuku bunga Perusahaan sesuai dengan
asar.
Cash flow interest rate risk is the risk that the future cash flows of a
financial instrument will fluctuate because of changes in market interest
rates. Fair value interest rate risk is the risk that the fair value of a
financial instrument will fluctuate due to changes in market interest
rates. The company is exposed to various risks associated with
fluctuations in market interest rates.
The financial assets and liabilities that potentially subject the Company
to interest rate risk consist mainly of time deposits, margin debts and
receivables. Changes in market interest rates are closely monitored to
ensure that the Company's interest rates are in line with the market.
Risiko Kredit Credit Risk
Jika terjadi kenaikan/penurunan 5% harga efek sebagai akibat
perubahan nilai wajar efek FVTPL:
Laba sebelum pajak untuk periode yang berakhir 31 Desember
2012 akan mengalami kenaikan/penurunan sebesar Rp
18.848.182.157.
If security prices had been 5% higher/lower as the results of the
changes in fair value of FVTPL:
Income before tax for the period ended December 31, 2012 would
increase/ decrease by Rp. 18.848.182.157
The Company's exposure to credit risk relating to its stock broking
activities is associated with its clients contractual positions that arise on
trading. As such, the Company requires its stock broking clients to post
collaterals to mitigate such risks. The types of acceptable instruments
that the Company may accept from clients are cash and listed
securities. The Company has exposure to customers with receivables
which are past due and impaired such receivable to its estimatedrecoverable amount. On such receivables, the Company has received
the approprieate collateral.
Eksposur risiko kredit Perusahaan berkaitan dengan kegiatan
broker saham terasosiasi pada posisi kontraktual nasabah yang
muncul pada saat perdagangan. Dengan demikian, Perusahaan
memerlukan jaminan untuk mengurangi risiko tersebut. Jenis
instrument diterima Perusahaan atas jaminan tersebut dapat
berupa kas dan efek yang tercatat di bursa. Perusahaan
mempunyai eksposur terhadap nasabah-nasabah yang memilikipiutang yang telah jatuh tempo dan Perusahaan telah
menurunkan nilainyake estimasi jumlah terpulihkan. Atas piutang
tersebut, Perusahaan telah menerima jaminan yang memadai.
MANAJEMEN RESIKO RISK MANAGEMENT
Risiko Harga Pasar - lanjutan Market Price Risk - continued
7/16/2019 Pt Sinarmas Sekuritas
http://slidepdf.com/reader/full/pt-sinarmas-sekuritas 60/60
PT. SINARMAS SEKURITAS DAN ENTITAS ANAK PT. SINARMAS SEKURITAS AND SUBSIDIARIES
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN KONSOLIDASIAN NOTES TO FINANCIAL STATEMENTS CONSOLIDATION
Untuk tahun y ang berakhir 31 Desember 2012 dan 2011 For the Years ended on December 31, 2012 and 2011
(dalam Rupiah) (expressed in Rupiah)
53. 53.
54. 54.
Liquidity Risk
Manajemen telah membentuk kerangka kerja manajemen risiko
likuiditas untuk pengelolaan dana jangkapendek, menengah dan
jangka panjang dan persyaratan manajemen likuiditas.
Perusahaan mengelola risiko likuiditas dengan mempertahankan
cadangan yang memadai dan fasilitas pinjaman, dengan terus
memantau rencana dan reasisasi arus kas dengan cara
pencocokkan profil jatuh tempo aset keuangan dan kewajiban
keuangan.
The management has established an appropriate risk management
framework for the management of the Company's short, medium, and
long-term funding and liquidity management requirements. The
company manages liquidity risk by maintaining adequate reserves and
reserve borrowing facilities, by continuously monitoring forecast and
actual cash flows, and by matching the maturity profiles of financial
assets and liabilities.
Risiko Likuiditas
TANGGUNG JAWAB MANAJEMEN ATAS LAPORANKEUANGAN KONSOLIDASIAN
MANAGEMENT'S RESPONSIBILITY ON THE CONSOLIDATED
FINANCIAL STATEMENT
The Management of The Company is responsible for the preparation of
the consolidated financial statements which were completed on March,
19 2013
Manajemen Perusahaan bertanggung jawab atas penyusutan
laporan keuangan konsolidasian yang diselesaikan pada tanggal
19 Maret 2013
MANAJEMEN RESIKO - LANJUTAN RISK MANAGEMENT - CONTINUED