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7/31/2019 Reforma Tributaria Chile
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REFORMA TRIBUTARIA
Alejandro Micco Universidad de Chile
Santiago 2012
7/31/2019 Reforma Tributaria Chile
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LosIm
puestos Son Impopulares.
Nadie quiere dar parte de su trabajo al FISCO en vez de a su familia.
Pero Indispensables
Financian los bienes y servicios pblicos (seguridad, justicia, salud,
educacin, calles)
Ayudan a nivelar la cancha: Si los ricos pagan ms impuestos que
los pobres, estos ayudan a que seamos un pas ms igualitario.
Desincentivan actividades dainas: Impuestos Verdes (si algo
ensucia el aire, las aguas, debe pagar x eso)
Sin embargo, en exceso pueden reducir crecimiento.
Debemos equilibrar las necesidad de $ y las trabas para crecer.
Reforma Tributaria 08/2012 - Alejandro Micco
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Requerimientos de $ para el Fisco Para tener un mejor pas necesitamos de aqu al 2020:
Invertir ms en educacin: 2 de cada 100 pesos que producimos como
pas debemos invertirlos en Educacin (=2% del PIB). Invertir en Salud: 1% del PIB
En nuestros trabajadores (capacitacin e integracin): 0.3% del PIB
Investigacin y desarrollo de nuevos productos y procesos: 0.3% del PIB
Sumando, necesitamos destinar entre 3 y 4 pesos ms
de lo que producimos en nuestro pas a estos bienes
que financia el Estado (3-4% PIB) de aqu al 2020. Lo podemos financiar slo con el crecimiento futuro?
NO
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Slo creciendo no podemos pagar lo que
necesitamos financiar
Segn el Ministerio de Hacienda:
Si sumamos los ingresos estructurales anuales (impuestos,Codelco, etc.) considerando el crecimiento del pas.
y Restamos todo lo que ya tenemos comprometido para el
futuro, en le es E . Pensiones ro ectos de le es e . Estatuto
docente), Se obtiene que el espacio de gasto adicional es cercano a CERO
para los aos futuros (incluye dficit estructural)
Histricamente este espacio de gasto era cercano a un
1%del PIB.Fuente. Ministerio de Hacienda. DIPRES (2011)-DIPRES (2012)
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Otra forma de verlo es tomando el
ahorro fiscal anual (supervit fiscal)
2,0
2,5
3,0
3,5
4,0
4,5
5,0
5.000
10.000
15.000
20.000Supervit MMUS$ Precio Cobre
Superavit [MMUS$] P.Cobre [US$]
Suma Promedio Promedio
Periodo 2006-2009 23,567 5,892 2.94
Periodo 2010-2012 1,518 506 3.65
0,0
0,5
1,0
1,5
-10.000
-5.000
0
2001
2002
2003
2004
2005
2006
2007
2008
2009
2010
2011
2012
Fuente: Elaboracin propia en base a DIPRES (2011)-DIPRES (2012)
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Podemos subir los impuestos sin
afectar fuertemente la Inversin? Nuestra carga tributaria es relativamente baja a otros
pases cuando tenan nuestro nivel de ingreso.
30
35
40
45
0
5
10
15
20
Spain1
975
Greece1975
Korea1
995
Australia1
965
Japan1
975
Mexico2
008
Chile2
008
Turkey2
008
Portugal1
985
UnitedStates1
965
Italy1
970
Canada1
965
NewZealand1
970
Iceland1
970
Denmark1
965
Luxembourg1
970
Belgium1
965
UnitedKingdom1
970
Germany1
970
SlovakRepublic2
000
Norway1
970
France1
970
Ireland1
985
Austria1
970
Finland1
975
Netherlands1
970
Israel1
995
Hungary2
000
Slovenia1
995
Sweden1
975
Elaboracin propia en base a OCDE y Superintendencias de Pensiones y de Salud
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Qu Tributos debiramos subir?Tasas Imposit ivas Mxima tasa Impuesto Impuesto a la renta Impuesto al Contribuciones a Impuesto a la Impuesto al
Impuesto Corporativo corporativo y personal Valor Agregado las propiedades Bencina Diesel
a la renta Retiro de Utilidades:
100% 30% [US$/Litro] [US$/Litro]
Chile 40 17 40 23.9 19.0 1.2 0.44 0.20Alemania 45 30.2 48.6 19.0 1.6 0.70 0.50
Hungra 33 19.0 40.0 20.0 0.7 0.85 0.70
Israel 45 25.0 44.5 15.5 3.4 0.00 0.00
Promedio 36 25.6 40.8 17.7 1.7 0.57 0.42Desviacin estndar 11 6 9.1 5.3 1.1 0.31 0.23
mpues o a a ren a
Jorratt (2009): en el 40% hay 20mil, pero debiera haber ms del doble
Tramo Tasade Renta Marginal Contribuyentes Renta Impuesto
[UTA] [ % ] [N] [%] [MM$] [MM$] [%]
0 - 13,5 0% 6,665,459 81.2% 12,570,656 7,654 0.4%
13,5 - 30 5% 1,005,822 12.3% 8,837,788 140,938 7.1%
30 - 50 10% 282,596 3.4% 4,873,944 213,461 10.8%
50 - 70 15% 117,6771.4%
3,129,452 223,481 11.3%
70 - 90 25% 59,689 0.7% 2,129,194 219,170 11.1%
90 - 120 32% 44,429 0.5% 2,061,010 299,361 15.1%
120 - 150 37% 17,031 0.2% 1,020,317 193,407 9.8%
150 - y ms 40% 20,889 0.3% 2,382,276 683,842 34.5%Total 8,213,592 100% 37,004,637 1,981,314 100%
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El IVA est en los niveles promedio (19%), OECD (18%)
Impuestos a la renta del capital
Los impuestos a las utilidades de las empresas son bajos (17% vs. 26%OECD) y, a diferencia de otros pases, son prepago del impuesto a la rentade los dueos.
Qu Tributos debiramos subir?
En teora, suponiendo 100% de reparto: Chile (40%) - OECD (41%) PERO, con el reparto efectivo de 30%: Chile (24%)
El bajo reparto tambin implica que slo 20 mil contribuyentes estn en eltramo del 40%! (Ing. >5.9 MM/mes)
Las contribuciones son bajas (1.2%) OECD (1.7%)
Impuestos a los combustibles/verdes son bajos.
Bencina esta un 25% por debajo, y el diesel 50%.
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Cmo aumentar los impuestos al capital? Subiendo el impuesto a las empresas
Reduciendo las exenciones (gasto tributario)
Gasto tributario2009 2010 2011 2012 Promedio
[%PIB] [%PIB] [%PIB] [%PIB] [%PIB]
Impuesto a la renta 3.23 4.9 3.5 2.87 3.63
er m en o e mpues os . . . . .
Rentas Emp. Retenidas 1.31 2.01 1.16 1.27 1.44Retiros re-invertidos en 20 das 0.23 0.35 0.21 0.22 0.25
Tratamientos APV 0.1 0.1 0.10
IVA 0.86 0.82 0.77 0.69 0.79
Total 4.09 5.72 4.27 3.57 4.41
Las rentas retenidas de las empresas y los retiros re-invertidos en 20 das, entre otros
incentivos a la reinversin, generan un gasto tributario de 1.5% del PIB.
Las exenciones del IVA, por ejemplo el beneficio a las constructoras, tambin genera un
gasto tributario importante.
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Propuesta de Reforma TributariaInforme Financiero 1era Propuesta 2012 2013 2014 2015 2016 2017
AumentosPerfeccionamiento 6 154 952 1,024 1,075 1,128
Retiro en Exceso - 451 473 497 522Mod.Art. 21 LIR (Gasto Rechazado) - 229 241 253 266Precios de Transferencias 5 40 68 95 100 105
Amortizaciones de Goodwill 4 12 12 13 14
Limitar PPUA 72 76 80 84 88
Correccin a normas sobre exceso de endeudamiento 8 24 26 27 28Modificacion Renta Presunta - 19 20 21 22
Modificacion de Normas de Tasacion 16 33 34 36 38Mayor Valor de la Enajenacin de Derechos Sociales 12 38 40 42 44
Eliminar Exencin de IVA serviciosextranjeros art 12 E 1 2 2 2 2 2Aumento de Impuesto de Primera Categora 193 1,796 1,151 1,232 1,293 1,358
Licores 3 10 10 11 11 12
Total Aumentos 201 2,174 2,338 2,504 2,629 2,761
Disminuciones 2012 2013 2014 2015 2016 2017Timbres y Estampillas 0.2% 143 391.4 411.4 431.4 453.4 475Rebaja Arancelaria 26 83.3 209 614 545.4 469Disminucin segunda categora 411 540 567 595 625Crdito Educacin 33 105 110 116 122
Reliquidacin segunda categora 60 39 41 43 46
Disminucion Impuesto Software 10 29 30 32 33 35Eliminacin discriminacin chilenos en el extranjero LIR61 0.02 0.3 0.3 0.3 0.4
Eliminacin Impuestos casas rodantes 0.06 0.06 0.07 0.07 0.07
Total Bajas 179 1,008 1,335 1,796 1,786 1,772
Aumento gasto (Bonos taxis, etc.) 18 18
Neto 4 1,148 1,003 708 843 989
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Comentarios 1era Propuesta La recaudacin neta era insuficiente:
US$ 843 millones en el 2016.
Slo Carrera Docente US$1.200 millones en rgimen. La recaudacin es incierta.
40% de las alzas, perfeccionamiento tributario (US$1.075), tienen efecto
. . .
La reforma mejora nuestra distribucin del Ingreso?
Las alzas tributarias son progresivas.
Mecanismos anti-elusin / Impuesto 1era Categora
Pero las bajas tributarias son regresivas. 2da y global complementario.
Timbre y Estampilla.
Crdito educacin.
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Propuesta Actual del Gobierno (07/08)Informe Financiero (07/08/2012) 2012 2013 2014 2015 2016 2017
AumentosPerfeccionamiento 6 130 439 485 510 535
Retiro en ExcesoMod.Art. 21 LIR (Gasto Rechazado) - 225 236 248 260
Precios de Transferencias 5 40 67 95 100 105
Amortizaciones de Goodwill 4 12 12 13 14
Limitar PPUA 72 76 80 84 88
Correccin a normas sobre exceso de endeudamiento
Modificacion Renta Presunta - 19 20 21 22Modificacion de Normas de TasacionMayor Valor de la Enajenacin de Derechos Sociales 12 38 40 42 44
Eliminar Exencin de IVA serviciosextranjeros art 12 E 1 2 2 2 2 2
Aumento de Impuesto de Primera Categora 193 1,796 1,151 1,232 1,293 1,358Licores
Total Aumentos 198 1,926 1,590 1,717 1,803 1,893
Disminuciones 2012 2013 2014 2015 2016 2017Timbres y Estampillas 0.4% 0 195 206 216 226 238Rebaja ArancelariaDisminucin segunda categora (mantiene 40% marg. sobre 15 341 447 470.4 493.4 518.6Crdito Educacin 33 105 110.4 116.4 121.4
Reliquidacin segunda categora 60 39 41 43.6 46
Disminucion Impuesto Software 9.6 29 30 32 33 35Eliminacin discriminacin chilenos en el extranjero LIR61 0.02 0.3 0.3 0.3 0.4
Eliminacin Impuestos casas rodantes 0.06 0.06 0.07 0.07 0.07
Total Bajas 10 658 827 870 913 959
Aumento gasto (Bonos taxis, etc.) 18 18
Neto 171 1,250 762 847 890 934
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La nueva propuesta recauda ms?
No se aumenta la recaudacin. Sigue siendo insuficiente:
2012 2013 2014 2015 2016 2017Informe Financiero Primera propuestaAumentos 201 2,174 2,338 2,504 2,629 2,761
Bajas 179 1,008 1,335 1,796 1,786 1,772
Neto: (Restando bono a Taxistas) 4 1,148 1,003 708 843 989
Informe Financiero Propuesta (07/08/2012)Aumentos 198 1,926 1,590 1,717 1,803 1,893
La actual propuesta recauda slo US$26 mill/ao ms.
Pero alzas son + ciertas, dependen - de Perfec. Trib.
Rebaja de Aranceles,+US$545 y Retiro en Exceso mas otras, -US$ 560
Bajas 10 658 827 870 913 959
Neto: (Restando bono a Taxistas) 171 1,250 762 847 890 934
Cambios Netos 167 102 (241) 139 47 (55)
Aumento Neto - Promedio anual (2012-2017) 26
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La nueva propuesta mejora la
distribucin? Modificacin a 2da categora: S, pero marginalmente.
Propuesta Inicial 2da Propuesta Propuesta Actual
Beneficio Total MMUS$ 595 548 493
97% Menores Ingresos 161 27% 161 29% 161 33%3 % Ms Rico 434 73% 387 71% 332 67%
1% Ms Rico 301 51% 251 46% 126 25%
161 $
434 $
97% Menores Ingresos 3 % Ms Rico
Propuesta Inicial
161 $
332 $
97% Menores Ingresos 3 % Ms Rico
Propuesta Actual
67%73%
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Estimacin
realizada paraao 2016
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La nueva propuesta mejora la
distribucin? Eliminacin de medidas contra la elusin: NO, la empeora
Distribucin Pago Impuesto Global Complementario
79 $
481 $
97% Menores Ingresos 3 % Ms Rico
Distribucin Medidas Anti-elusin
de Renta Minima Promedio Global En US$[UTA] del tramo [%] Millones
0 - 13,5 - 0.2 0% 0
13,5 - 30 0.5 0.7 4% 24
30 - 50 1.2 1.4 10% 55
50 - 70 2.0 2.2 12% 67
70 - 90 2.8 3.0 12% 70
90 - 120 3.6 3.9 17% 98120 - 150 4.8 5.0 11% 63
150 - mas 5.9 9.5 33% 184
Total (medidas de elusin retiradas) 560
14%
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La nueva propuesta mejora la
distribucin?: La Modificacin del Impuesto de Timbre y Estampilla de
0.6% a 0.4% en vez de 0.2%: S, pero an es regresivo.
MONTO DE DEUDA COMERCIAL SEGREGADA POR TAMAO DE DEUDA
Micro Pequeo Mediano Grande Mega Total
Deudores 704,816 191,370 34,012 11,487 2,407 944,092
75% 20% 4% 1.2% 0.3% 100%
NMERO DEUDORES COMERCIALES
Deuda total 1,551,709 4,198,302 4,121,141 9,380,343 34,239,148 53,490,643
$MM 3% 8% 8% 18% 64% 100%
64% 36%
Mega (0.3% de los creditos) Resto (99.7% restante)
Distribucindel total del
crditocomercial(Ago 2011)SBIF
En el 2016US$ 160MM a
Mega Prstamos,slo US$66 al resto.
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Se mantiene el Crdito al gasto privado en
Educacin Potenciales beneficiados 330 mil familias, de las cuales:
37% de los
potencialesbeneficiados envan
sus hijos a colegios
municipales
48% 52%
Fuente:Mimeo Guajardo 2012
Distribucin de los Beneficios.
34% 66%
Hogares del 70% ms pobre del 30% ms rico.
Hogares del 70% ms pobre del 30% ms rico.
Fuente:
Mimeo Guajardo 2012
Casen 2009
Beneficio 2016US$ 110 Millones:
Aumenta Segregacin
No hay evidencia quecopago mejore calidadNo beneficia escuelasmunicipales, ms pobres
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Conclusiones La reforma contiene medidas que van en la direccin correcta:
Aumento del Impuesto de Primera Categora
Medidas anti-elusin. Devolucin del impuesto de Segunda Categora.
Pero otras no:
complementario. (por recaudacin y regresividad)
Rebaja del gasto en educacin
Timbre y estampilla (por equidad horizontal IVA y por regresividad)
Medidas faltantes (dentro del margen de la propuesta inicial). Medidas iniciales anti-elusin retiradas (perfeccionadas) y Fondos de
inversin privados.
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