RLE DU CONSEILLER EN GESTION DANS LE TRANSFERT DE FERME

par Sbastien Damphousse, agr. Conseiller en gestion

SCF CPA Centre-du-Qubec inc.

Confrence secteur bovin Le 17 janvier 2018, Victoriaville

RLE DU CONSEILLER EN GESTION

2

1re partie : le diagnostic global Analyse financire :

volution de la rentabilit : capacit de remboursement (5 ans)

valuer le risque court terme : ratio de fonds de roulement

valuer le risque la long terme : quit en fonction de la JVM et dure moyenne des

emprunts

Analyse technique :

Comparaison des performances techniques selon le secteur : nombre de

veaux/vache/an, % mortalit, gain journalier/veau, rendement aux champs, etc.,

Analyse technico-conomique :

valuation de critres financiers en fonction des performances techniques :

alimentation/lb de gain, endettement/vache, actif/vache, etc.,

RLE DU CONSEILLER EN GESTION

3

1re partie : diagnostic global Les rsultats de votre ferme sont compars ceux dentreprise de mme taille

La base de donnes du SCF comprend 5 537 entreprises agricoles

Slection de critres comparatifs

Nombre de vaches, vente de rcoltes, etc.,

Au final, le diagnostic global permet :

Cibler les forces et les points amliorer

Proposer des pistes de solutions en fonction des objectifs du producteur

RLE DU CONSEILLER EN GESTION

4

2e partie : le plan de transfert Situation avant et aprs transfert :

Discussion sur les rles et responsabilits de chacun

Discussion sur le processus de prise de dcisions

Ralisation de prvisions budgtaires sur 3 5 ans :

En fonction des pistes damlioration ressorties dans le diagnostic global et des

investissements futurs

Dtermine la capacit de lentreprise faire des paiements :

Permet de donner une fourchette de prix de vente

Est-ce que la capacit de lentreprise est en lien avec les besoins des

cdants et aussi la juste valeur marchande de lentreprise ?

Document qui facilite lanalyse pour lobtention de financement et de

subventions (prime ltablissement)

RLE DU CONSEILLER EN GESTION

5

La situation des entreprises bovines au Centre-du-Qubec Donnes de lanne financire 2016 :

69 fermes dans la basse de donnes du SCF CPA Centre-du-Qubec inc.

Entreprises enregistres au MAPAQ ayant 10 vaches et plus : 340

chantillon :

Graph1

65

20

5

3

7

Rpartition des revenus

Feuil1

Rpartition des revenus

Animaux65

Cultures20

ASRA5

Travaux forfaits3

Autres revenus7

Pour redimensionner la plage de donnes du graphique, faites glisser le coin infrieur droit de la plage.

RLE DU CONSEILLER EN GESTION

6

La situation des entreprises bovines au Centre-du-Qubec Donnes de lanne financire 2016 :

69 fermes dans la basse de donnes du SCF CPA Centre-du-Qubec inc.

Groupe de tte : 25 % de lchantillon avec le meilleur taux de charges (global)

Graph1

18

59

10

6

7

Groupes de ttes

Rpartition des revenus

Feuil1

Groupes de ttes

Animaux18

Cultures59

ASRA10

Travaux forfaits6

Autres revenus7100

Pour redimensionner la plage de donnes du graphique, faites glisser le coin infrieur droit de la plage.

RLE DU CONSEILLER EN GESTION

7

Capacit de remboursement :

chantillon :

15 000 $ pour de

nouveaux paiements

Groupe de tte :

63 000 $ pour de

nouveaux paiements

!!! ATTENTION !!!

LENTREPRISE DOIT GARDER

UNE MARGE DE SCURIT

RLE DU CONSEILLER EN GESTION

8

Bilan :

chantillon :

Actif : 1 142 000 $

Passif : 294 000 $

Capitaux propres : 848 000 $ (74,3 %)

Groupe de tte :

Actif : 1 706 000 $

Passif : 260 000 $

Capitaux propres : 1 446 000 $ (84,8 %)

RLE DU CONSEILLER EN GESTION

9

Selon la capacit de remboursement des entreprises bovines au Centre-du-Qubec

en 2016 :

En supposant un emprunt sur 20 ans 3,5 % :

chantillon : en mesure demprunter 100 000 $ supplmentaire, soit 10 % de

la valeur des actifs)

Marge de scurit restante : 3 %

Groupe de tte : en mesure demprunter 800 000 $ supplmentaire, soit 45 %

de la valeur des actifs)

Marge de scurit restante : 3 %

RLE DU CONSEILLER EN GESTION

10

En rsum :

Trs variable dune ferme lautre et selon la situation, plusieurs possibilits

soffrent lentreprise :

Amlioration dans lefficacit de lentreprise

Modification de la structure demprunts

Analyse fiscale pour trouver une formule gagnante pour les deux parties

Une dmarche de transfert dentreprise doit tre planifie et rflchie

Les entreprises agricoles peuvent bnficier de subventions du Rseau

Agriconseils pour les honoraires des professionnels impliqus (conseiller en

gestion, fiscaliste et notaire)

T R A N S A C T I O N S E N M A T I R E E N T R E P R I S E S A G R I C O L E S : U N G U I D E D E S U R V I E

TRANSACTIONS EN MATIRE DENTREPRISES AGRICOLES

par Claude St-Louis, CPA, CGA Chef dquipe chez

SCF CPA Centre-du-Qubec inc.

Confrence secteur bovins Le 17 janvier 2018, Victoriaville

Plan de la prsentation

Les lments qui ont une influence sur les transactions lments de fiscalit agricole

Mode de dtention des entreprises agricoles

Transfert parent enfant

Transfert une autre entit juridique contrle

Autres lments considrer lors de lacquisition dune entreprise agricole ou

dactifs agricoles

T R A N S A C T I O N S E N M A T I R E E N T R E P R I S E S A G R I C O L E S : U N G U I D E D E S U R V I E 12

TRANSACTIONS EN MATIRE DENTREPRISES AGRICOLES

LMENTS DE FISCALIT AGRICOLE

Comptabilit sur base de caisse pour limpt

Dduction dune dpense lorsquelle est paye

Inclusion dun revenu lorsquil est reu

Sapplique galement aux dpenses et revenus de lentreprise payes ou reus

aprs la vente ou la cessation de lentreprise

T R A N S A C T I O N S E N M A T I R E E N T R E P R I S E S A G R I C O L E S : U N G U I D E D E S U R V I E 13

LMENTS DE FISCALIT AGRICOLE

Transfert inter-gnrations libre dimpt Gnralement, la vente et la donation dun bien doit tre dclare la valeur

marchande pour fins dimpt

Possibilit de transfrer directement, sans impt, son enfant ou son petit-enfant

certains biens qui sont utiliss dans le cadre de lentreprise agricole :

terre

bien amortissable (btiment, quipement, machinerie, etc.)

actif intangible (quota)

T R A N S A C T I O N S E N M A T I R E E N T R E P R I S E S A G R I C O L E S : U N G U I D E D E S U R V I E 14

LMENTS DE FISCALIT AGRICOLE

Transfert inter-gnrations libre dimpt

Les actions du capital-actions dune socit par actions agricole familiale et les

participations dans une socit de personnes agricole familiale (SENC)

Les biens en inventaire (troupeau, rcolte) et les placements n'ont pas droit cette

rgle (vente rpute la valeur marchande)

T R A N S A C T I O N S E N M A T I R E E N T R E P R I S E S A G R I C O L E S : U N G U I D E D E S U R V I E 15

LMENTS DE FISCALIT AGRICOLE

Transfert inter-gnrations libre dimpt

Le transfert peut tre sous forme d'un don ou d'une vente

Don : le produit de disposition rput correspond au cot fiscal du bien

Contrepartie (argent ou montant recevoir) constitue le

produit de disposition du bien

T R A N S A C T I O N S E N M A T I R E E N T R E P R I S E S A G R I C O L E S : U N G U I D E D E S U R V I E 16

LMENTS DE FISCALIT AGRICOLE

Dduction pour gains en capital de 1 M $ sur la disposition de biens agricoles

Les biens viss par la dduction pour gains en capital

Les biens immeubles (fond de terre, btiments)

Les actifs intangibles (quotas) utiliss dans une entreprise agricole

Les actions du capital-actions dune socit par actions agricole familiale

Les participations dans une socit de personnes agricole familiale (SENC)

T R A N S A C T I O N S E N M A T I R E E N T R E P R I S E S A G R I C O L E S : U N G U I D E D E S U R V I E 17

LMENTS DE FISCALIT AGRICOLE

Dduction pour gains en capital de 1 M $ sur la disposition de biens agricoles

Attention aux rgles dattribution !

Don dun bien son conjoint (transfert libre d impt) pour revente et maximiser la

dduction

le gain est attribu lauteur

Transfert inter-gnrations dans les 3 ans prcdant la revente

Roulement inter-gnration peut tre considr la JVM

T R A N S A C T I O N S E N M A T I R E E N T R E P R I S E S A G R I C O L E S : U N G U I D E D E S U R V I E 18

LMENTS DE FISCALIT AGRICOLE

Rserve pour gains en capital

Disposition dun bien agricole en faveur dun enfant

Paiements prvus sur plusieurs annes

talement du gain en capital sur 10 ans au maximum

T R A N S A C T I O N S E N M A T I R E E N T R E P R I S E S A G R I C O L E S : U N G U I D E D E S U R V I E 19

MODE DE DTENTION DES ENTREPRISES AGRICOLES

T R A N S A C T I O N S E N M A T I R E E N T R E P R I S E S A G R I C O L E S : U N G U I D E D E S U R V I E 20

Mode de dtention Quantit Pourcentage Propritaire unique 15 598 51,27 %

Socit de personnes 6 322 20, 65 %

Socit par actions 8 599 28, 08 %

TOTAL 30 619 100 %

Source : UPA, janvier 2007

MODE DE DTENTION DES ENTREPRISES AGRICOLES

Propritaire unique

Impts pays personnellement

Fractionnement du revenu possible avec le conjoint et les enfants (salaires)

Actifs dtenus directement

Responsabilit personnelle

Possibilit de roulement inter-gnrations pour les biens agricoles

Dduction pour gains en capital sur la vente de biens immeubles et quotas

T R A N S A C T I O N S E N M A T I R E E N T R E P R I S E S A G R I C O L E S : U N G U I D E D E S U R V I E 21

MODE DE DTENTION DES ENTREPRISES AGRICOLES

Socit de personnes (socit en nom collectif)

Le revenu dentreprise calcul au niveau de la socit de personnes et rparti entre les

associs pour limpt

Responsabilit conjointe des associs

Fractionnement du revenu entre conjoints associs et possibilit de payer des salaires

aux enfants

Les participations peuvent tre vendues

Possibilit de roulement inter-gnrations pour les participations

Possibilit de rclamer la dduction pour gains en capital sur la vente de biens

immeubles et quotas

T R A N S A C T I O N S E N M A T I R E E N T R E P R I S E S A G R I C O L E S : U N G U I D E D E S U R V I E 22

MODE DE DTENTION DES ENTREPRISES AGRICOLES

Socit par actions (compagnie ou corporation)

Personne juridique distincte des individus

Le revenu au niveau de la socit par actions : impts

des taux 14 % 18.5 % pour les premiers 500 000 $

Les actionnaires peuvent tre rmunrs sous forme de salaires ou de dividendes (salaires

possible aux enfants et conjoint non actionnaire)

Possibilit de roulement inter-gnrations pour les actions

La socit par actions est propritaire des actifs mais ne peut bnficier de la dduction pour

gains en capital

T R A N S A C T I O N S E N M A T I R E E N T R E P R I S E S A G R I C O L E S : U N G U I D E D E S U R V I E 23

MODE DE DTENTION DES ENTREPRISES AGRICOLES

Socit par actions (compagnie ou corporation)

Responsabilit limite des actionnaires (sauf si garantie personnelle)

Fardeau administratif plus important: tats financiers, dclarations de revenus, obligations

corporatives

Lutilisation de diffrentes catgories dactions permet de partager les droits relis

lactionnariat

T R A N S A C T I O N S E N M A T I R E E N T R E P R I S E S A G R I C O L E S : U N G U I D E D E S U R V I E 24

MODE DE DTENTION DES ENTREPRISES AGRICOLES DOUBLE STRUCTURE

T R A N S A C T I O N S E N M A T I R E E N T R E P R I S E S A G R I C O L E S : U N G U I D E D E S U R V I E 25

Socit par actions

Socit de personnes

Actifs dentreprise active (Animaux, quota)

Conjoint Conjointe

Terre et btiments

MODE DE DTENTION DES ENTREPRISES AGRICOLES DOUBLE STRUCTURE

T R A N S A C T I O N S E N M A T I R E E N T R E P R I S E S A G R I C O L E S : U N G U I D E D E S U R V I E 26

Socit par actions

Socit de personnes

Actifs dentreprise active (Animaux, quota)

Conjoint Conjointe

Terre et btiments

Enfant

TRANSFERT DES ENTREPRISES AGRICOLES

Subvention ltablissement de La Financire agricole 20 000 $ 50 000 $

Critres

dtenir au moins 20 % des parts ou des actions votantes de lentit qui exploite lentreprise

agricole

18 40 ans

formation reconnue

tre en voie de faire, de lagriculture, son activit principale

possder au moins une anne dexprience pertinente en agriculture

projet de dmarrage ou dtablissement avec perspectives

de continuit

T R A N S A C T I O N S E N M A T I R E E N T R E P R I S E S A G R I C O L E S : U N G U I D E D E S U R V I E 27

TRANSFERT DES ENTREPRISES AGRICOLES

Subvention au dmarrage La relve peut bnficier de 10 000$ de subvention et continuer travailler

lextrieur de lentreprise temps plein.

Conditions de prt de La Financire agricole du Qubec 60 % des intrts de lentreprise dtenus par des personnes pratiquant lagriculture

temps plein

lentreprise doit prsenter des perspectives de continuit

T R A N S A C T I O N S E N M A T I R E E N T R E P R I S E S A G R I C O L E S : U N G U I D E D E S U R V I E 28

TRANSFERT DES ENTREPRISES AGRICOLES

Contrat de fidlit ou Clause pnale dans le cadre des transferts parent enfant

Protection du donateur contre la revente rapide des biens transfrs :

Si lentreprise transfre lenfant est vendue au cours des dix annes suivant le

transfert : montant remettre

Montant : pourcentage dgressif de la valeur de vente et

le prix pay au parent

Pourcentage diminue de 10 % par anne sur dix ans

T R A N S A C T I O N S E N M A T I R E E N T R E P R I S E S A G R I C O L E S : U N G U I D E D E S U R V I E 29

TRANSFERT DES ENTREPRISES AGRICOLES

Transfert une autre entit juridique - TPS et TVQ

Produits agricoles gnralement dtaxs : droit au crdits

Vente dimmeuble : vendeur non tenu de charger les taxes si lacheteur est inscrit

Vente dactifs : Dtaxe si vente de la totalit ou presque (90 % et plus) des actifs

de lentreprise ou dune partie de lentreprise

Vente dautres actifs: taxable sauf si les biens sont spcifiquement dtaxs tels

gros quipements, les achats en vrac de fournitures agricoles, les animaux et les

quotas

T R A N S A C T I O N S E N M A T I R E E N T R E P R I S E S A G R I C O L E S : U N G U I D E D E S U R V I E 30

TRANSFERT DES ENTREPRISES AGRICOLES

Acquisition dune entreprise agricole ou dactifs agricoles - Loi sur la protection du territoire et des activits agricoles

Assurer la prennit dune base territoriale pour la pratique de lagriculture et de

favoriser la protection et le dveloppement des activits et des entreprises agricoles en

zone agricole dans une perspective long terme.

Des rgles sappliquent quant lusage des terres, au morcellement de lots contigus ou

non et la reconnaissance de droits acquis.

T R A N S A C T I O N S E N M A T I R E E N T R E P R I S E S A G R I C O L E S : U N G U I D E D E S U R V I E 31

TRANSFERT DES ENTREPRISES AGRICOLES

Acquisition dune entreprise agricole ou dactifs agricoles - La Loi sur la qualit de lenvironnement et le Rglement sur les exploitations agricoles

Sapplique llevages danimaux, aux installations dlevage, aux ouvrages de stockage de

djections et lpandage des matires fertilisantes

Aviser le ministre lorsque changement de propritaire. (Sassurer quil ny ait pas de problmes

potentiels pour lacheteur)

T R A N S A C T I O N S E N M A T I R E E N T R E P R I S E S A G R I C O L E S : U N G U I D E D E S U R V I E 32

TRANSFERT DES ENTREPRISES AGRICOLES

Acquisition dune entreprise agricole ou dactifs agricoles -Transfert dune rsidence une socit par actions ou construction dune rsidence par la socit par actions

Avantage imposable correspondant un % du cot de la rsidence

Rduction de lavantage si lactionnaire avance largent sans intrt pour lacquisition ou la

construction de la rsidence

mettre un billet pour reconnatre lavance de lactionnaire

T R A N S A C T I O N S E N M A T I R E E N T R E P R I S E S A G R I C O L E S : U N G U I D E D E S U R V I E 33

T R A N S A C T I O N S E N M A T I R E E N T R E P R I S E S A G R I C O L E S : U N G U I D E D E S U R V I E 34

Avis auprs des diffrents intervenants

Le ministre de lAgriculture des Pcheries et de lAlimentation du Qubec (MAPAQ)

La Financire agricole du Qubec

LUnion des producteurs agricoles (UPA)

Tous les fournisseurs, acheteurs, cranciers et assureurs

TRANSFERT DES ENTREPRISES AGRICOLES

T R A N S A C T I O N S E N M A T I R E E N T R E P R I S E S A G R I C O L E S : U N G U I D E D E S U R V I E 35

Transfert des vhicules une autre entit contrle

Faire le transfert auprs de la Socit de lassurance automobile du Qubec

Aviser les assureurs

TRANSFERT DES ENTREPRISES AGRICOLES

T R A N S A C T I O N S E N M A T I R E E N T R E P R I S E S A G R I C O L E S : U N G U I D E D E S U R V I E 36

Paiements recevoir des programmes de scurit du revenu

Prvoir des clauses spcifiques pour tenir compte de lencaissement ventuel des montants

par lentreprise vendue. Ex. :

Assurance stabilisation du revenu agricole ASRA

Programmes Agris

TRANSFERT DES ENTREPRISES AGRICOLES

T R A N S A C T I O N S E N M A T I R E E N T R E P R I S E S A G R I C O L E S : U N G U I D E D E S U R V I E 37

TRANSFERT DES ENTREPRISES AGRICOLES

Solde du compte de dividendes en capital dune socit par actions Le montant accumul peut tre vers aux actionnaires sous forme dun

dividende non imposable

Lors de la vente des actions on devra tenir compte du solde potentiel

T R A N S A C T I O N S E N M A T I R E E N T R E P R I S E S A G R I C O L E S : U N G U I D E D E S U R V I E 38

Clause de protection et vrification diligente

Protection pour lacheteur dune socit par actions contre

le pass de lentreprise

Clause au contrat pour les dettes potentielles relatives aux actes poss avant la vente

Vrification diligente du pass fiscal de la socit par actions

TRANSFERT DES ENTREPRISES AGRICOLES

Diapositive numro 1Rle du conseiller en gestionRLE DU CONSEILLER EN GESTIONRLE DU CONSEILLER EN GESTIONRLE DU CONSEILLER EN GESTIONRLE DU CONSEILLER EN GESTIONRLE DU CONSEILLER EN GESTIONRLE DU CONSEILLER EN GESTIONRLE DU CONSEILLER EN GESTIONRLE DU CONSEILLER EN GESTIONDiapositive numro 11Diapositive numro 12lments de fiscalit agricolelments de fiscalit agricolelments de fiscalit agricolelments de fiscalit agricolelments de fiscalit agricolelments de fiscalit agricolelments de fiscalit agricoleMode de dtention des entreprises agricolesMode de dtention des entreprises agricolesMode de dtention des entreprises agricolesMode de dtention des entreprises agricolesMode de dtention des entreprises agricolesMode de dtention des entreprises agricoles Double structureMode de dtention des entreprises agricoles Double structureTransfert des entreprises agricolesTransfert des entreprises agricolesTransfert des entreprises agricolesTransfert des entreprises agricolesTransfert des entreprises agricolesTransfert des entreprises agricolesTransfert des entreprises agricolesDiapositive numro 34Diapositive numro 35Transfert des entreprises agricolesTransfert des entreprises agricolesTransfert des entreprises agricoles