SKRÓCONY SKONSOLIDOWANY RAPORT KWARTALNY … · 3 / 55 SKONSOLIDOWANE SPRAWOZDANIE Z SYTUACJI FINANSOWEJ GRUPY KAPITAŁOWEJ DECORA w tys. PLN Aktywa Stan na 2013-03-31 (koniec I

1 / 55

SKRÓCONY SKONSOLIDOWANY RAPORT KWARTALNY GRUPY KAPITAŁOWEJ

DECORA

za I. kwartał 2013 r.

2 / 55

SKRÓCONE SKONSOLIDOWANE SPRAWOZDANIE FINANSOWE GRUPY KAPITAŁOWEJ DECORA ZA OKRES 3 MIESIĘCY ZAKOŃCZONY 31. MARCA 2013 ROKU WYBRANE DANE FINANSOWE GRUPY KAPITAŁOWEJ DECORA

tys. PLN tys. EUR

I kwartał 2013r. od 2013-01-01 do 2013-03-31

I kwartał 2012r. od 2012-01-01 do 2012-03-31

IV kwartały 2012 od 2012-01-01 do 2012-12-31

I kwartał 2013r. od 2013-01-01 do 2013-03-31

I kwartał 2012r. od 2012-01-01 do 2012-03-31

IV kwartały 2012 od 2012-01-01 do 2012-12-31

Przychody netto ze sprzedaŜy produktów, towarów i materiałów 66 283 71 441 302 005 15 881 17 112 72 361 Zysk (strata) brutto ze sprzedaŜy 23 009 27 216 110 921 5 513 6 519 26 577 Zysk (strata) ze sprzedaŜy 4 008 4 600 24 755 960 1 102 5 931 Zysk (strata) z działalności operacyjnej 3 168 3 655 15 574 759 875 3 732 EBITDA 5 935 6 228 25 859 1 422 1 492 6 196 Zysk (strata) brutto 3 232 7 069 15 605 774 1 693 3 739 Zysk (strata) netto 2 475 5 618 11 867 593 1 346 2 843 Przepływy pienięŜne netto z działalności operacyjnej -6 262 -1 483 28 774 -1 500 -356 6 890 Przepływy pienięŜne netto z działalności inwestycyjnej -2 321 448 -4 839 -556 108 -1 159 Przepływy pienięŜne netto z działalności finansowej 937 -3 499 -20 805 224 -843 -4 985 Przepływy pienięŜne netto – razem -7 646 -4 534 3 130 -1 832 -1 089 750 Aktywa/Pasywa razem 262 551 277 257 266 530 62 850 66 623 65 195 Aktywa trwałe 119 411 129 584 121 382 28 585 31 317 29 690 Aktywa obrotowe 143 140 147 673 145 148 34 265 35 306 35 504 Kapitał własny przypadający akcjonariuszom emitenta 154 410 149 370 151 466 36 963 35 892 37 050 Zobowiązania i rezerwy na zobowiązania 108 141 127 887 115 064 25 887 30 730 28 145 Zobowiązania długoterminowe 15 144 19 419 15 858 3 625 4 666 3 879 Zobowiązania krótkoterminowe 92 997 108 468 99 206 22 262 26 064 24 266 Liczba akcji 11 303 320 11 303 320 11 303 320 11 303 320 11 303 320 11 303 320 Zysk (strata) na jedną akcję zwykłą (w zł / EUR ) 0,22 0,50 1,05 0,05 0,12 0,07 Wartość księgowa na jedną akcję (w zł /EUR ) 13,66 13,21 13,40 3,27 3,17 3,11

3 / 55

SKONSOLIDOWANE SPRAWOZDANIE Z SYTUACJI FINANSOWEJ GRUPY KAPITAŁOWEJ DECORA w tys. PLN

Aktywa

Stan na 2013-03-31

(koniec I kwarta-łu 2013)

Stan na 2012-03-31


Stan na 2012-12-31

(koniec poprzed-niego roku 2012)

AKTYWA TRWAŁE 119 411 129 584 121 382 Wartości niematerialne 4 007 4 856 4 325 Wartość firmy 36 162 36 162 36 162 Rzeczowe aktywa trwałe 64 741 73 180 66 436 Nieruchomości inwestycyjne - - - Inwestycje w jednostkach stowarzyszonych konsolidowane metodą praw

własności - - - Długoterminowe aktywa finansowe dostępne do sprzedaŜy - - - Pozostałe długoterminowe aktywa finansowe-poŜyczki - - - NaleŜności długoterminowe 17 26 17 Aktywa z tytułu odroczonego podatku dochodowego 13 831 15 338 13 799 Inne rozliczenia okresowe 653 22 643

AKTYWA OBROTOWE 143 140 147 673 145 148 Zapasy 64 004 62 701 61 696 NaleŜności z tytułu dostaw i usług 69 029 71 201 64 518 NaleŜności z tytułu bieŜącego podatku dochodowego 628 998 632 Pozostałe naleŜności krótkoterminowe 3 610 6 522 5 961 Krótkoterminowe aktywa finansowe dostępne do sprzedaŜy-udziały - - - Krótkoterminowe aktywa finansowe przeznaczone do obrotu-kontrakty

forward - - - Pozostałe krótkoterminowe aktywa finansowe-poŜyczki - - - Środki pienięŜne i ich ekwiwalenty 3 789 3 771 11 435 Aktywa trwałe zaklasyfikowane jako przeznaczone do sprzedaŜy - - - Pozostałe aktywa krótkoterminowe – factoring

Rozliczenia międzyokresowe 2 080 2 480 906 AKTYWA RAZEM 262 551 277 257 266 530

4 / 55

w tys. PLN

Pasywa

Stan na 2013-03-31


Stan na 2012-03-31


Stan na 2012-12-31


KAPITAŁ WŁASNY 154 410 149 370 151 466 Kapitał własny przypadający akcjonariuszom jednostki dominu-

jącej 154 410 149 370 151 466 Kapitał podstawowy 565 565 565 NaleŜne wpłaty na kapitał podstawowy - - - Kapitał zapasowy z podziału zysku z lat ubiegłych 107 988 111 589 107 988 Kapitał zapasowy ze sprzedaŜy akcji własnych powyŜej ich wartości

nominalnej 21 287 21 287 21 287 Kapitał z aktualizacji wyceny 4 529 4 528 4 528 RóŜnice kursowe z przeliczenia jednostek zagranicznych 1 394 1 286 926 Akcje/udziały własne - - - Kapitały rezerwowe 4 446 4 446 4 446 Kapitał z wyceny transakcji zabezpieczających - - - Ujęte bezpośrednio w kapitale kwoty dotyczące aktywów trwałych

przeznacz. do sprzedaŜy - - - Zyski zatrzymane - - - Zysk z lat ubiegłych 11 726 51 -141 Niepodzielony wynik finansowy 2 475 5 618 11 867

Udziały niesprawujące kontroli - - - ZOBOWIĄZANIA 108 141 127 887 115 064

Zobowiązania długoterminowe 15 144 19 419 15 858 Długoterminowe kredyty i poŜyczki 12 225 16 142 12 657 Pozostałe długoterminowe zobowiązania finansowe-leasing - 317 220 Pozostałe zobowiązania długoterminowe - - - Rezerwa z tytułu odroczonego podatku dochodowego 2 900 2 951 2 962 Rezerwy na zobowiązania z tytułu świadczeń pracowniczych 19 9 19 Pozostałe rezerwy długoterminowe - - -

Zobowiązania krótkoterminowe 92 997 108 468 99 206 Krótkoterminowe kredyty i poŜyczki 59 520 64 620 55 739

5 / 55

Pozostałe krótkoterminowe zobowiązania finansowe-leasing 835 2 145 1 032 Pozostałe krótkoterminowe zobowiązania finansowe - 83 - Zobowiązania z tytułu dostaw i usług 26 502 27 420 36 664 Zobowiązania z tytułu bieŜącego podatku dochodowego - - - Pozostałe zobowiązania krótkoterminowe 5 258 11 233 4 889 Rezerwy krótkoterminowe 882 2 967 882 Zobowiązania związane z aktywami trwałymi zaklasyfikowanymi jako

przeznaczone do sprzedaŜy - - PASYWA RAZEM 262 551 277 257 266 530

Wartość księgowa (w tys. zł) 154 410 149 370 151 466 Liczba akcji (w szt.) 11 303 320 11 303 320 11 303 320 Wartość księgowa na jedną akcję (w zł) 13,66 13,21 13,40 Rozwodniona liczba akcji (w szt.) 11 303 320 11 303 320 11 303 320 Rozwodniona wartość księgowa na jedną akcję (w zł) 13,66 13,21 13,40

GK Decora na dzień 31.03.2013 r. posiadała naleŜności warunkowe z tytułu roszczeń publiczno-prawnych, związane z nabyciem spółek zaleŜnych przysłu-

gujące za okresy w których Decora S.A. nie była właścicielem udziałów w tych spółkach. Na 31.03.2013 r. nie moŜna oszacować wartości tych naleŜności.

6 / 55

SKONSOLIDOWANE SPRAWOZDANIE Z CAŁKOWITYCH DOCHODÓW GRUPY KAPITAŁOWEJ DECORA w tys. PLN

Wariant kalkulacyjny I kwartał 2013 od 2013-01-01 do 2013-03-31

I kwartał 2012 od 2012-01-01 do 2012-03-31

Działalność kontynuowana

Przychody ze sprzedaŜy 66 283 71 441 Przychody ze sprzedaŜy wyrobów 37 338 40 180 Przychody ze sprzedaŜy usług 290 362 Przychody ze sprzedaŜy towarów 28 312 30 568

Przychody ze sprzedaŜy materiałów 343 226 Koszt własny sprzedaŜy (koszt sprzedanych wyrobów, usług, towarów i materiałów) 43 273 44 225

Koszt sprzedanych wyrobów 23 753 23 848 Koszt sprzedanych usług - - Koszt sprzedanych towarów 19 268 20 204

Koszt sprzedanych materiałów 252 173 Zysk (strata) brutto ze sprzedaŜy 23 009 27 216

Koszty sprzedaŜy 16 480 19 865 Koszty ogólnego zarządu 2 521 2 751

Zysk (strata) ze sprzedaŜy 4 008 4 600 Pozostałe przychody operacyjne 949 917 Pozostałe koszty operacyjne 1 789 1 862 Udział w zyskach jednostek objętych konsolidacją metodą praw własności - - Koszty restrukturyzacji - -

Zysk (strata) na działalności operacyjnej 3 168 3 655 Przychody (koszty) finansowe 64 3 414 Pozostałe zyski (straty) z inwestycji - -

Zysk (strata) przed opodatkowaniem 3 232 7 069 Podatek dochodowy 757 1 451

Zyski/Straty przypadające udziałom niesprawującym kontroli - - Zysk (strata) netto z działalności kontynuowanej 2 475 5 618

Strata netto z działalności zaniechanej - - Zysk (strata) netto 2 475 5 618

7 / 55

POZOSTAŁE CAŁKOWITE DOCHODY GRUPU KAPITAŁOWEJ DECORA

I kwartał 2013 od 2013-01-01 do 2013-03-31

I kwartał 2012 od 2012-01-01 do 2012-03-31

ZYSK (STRATA) NETTO 2 475 5 618

Przeszacowanie aktywów finansowych przeznaczonych do sprzedaŜy - -

Przeszacowanie środków trwałych i wartości niematerialnych - -

Zabezpieczenia przepływów pienięŜnych - -

RóŜnice z przeliczenia działalności zagranicznej 468 -728

Udział w pozostałych dochodach jednostek stowarzyszonych - -

Skutki ujęcia programu motywacyjnego - -

Dochód z nabycia/zbycia udziałów niesprawujących kontroli - -

Skutki zmian polityki rachunkowości - -

Błędy z lat poprzednich - -

POZOSTAŁE DOCHODY RAZEM 468 -728

Podatek dochodowy od pozostałych dochodów ogółem - -

POZOSTAŁE DOCHODY RAZEM PO OPODATKOWANIU 468 -728

DOCHODY CAŁKOWITE RAZEM 2 943 4 890

w tym przypadające akcjonariuszom jednostki dominującej 2 943 4 890

w tym przypadające udziałom niesprawującym kontroli - -

8 / 55

SKONSOLIDOWANE SPRAWOZDANIE Z PRZEPŁYWÓW PIENIĘśNYCH GRUPY KAPITAŁOWEJ DECORA

w tys. PLN

Metoda pośrednia I kwartał 2013 od 2013-01-01 do 2013-03-31

I kwartał 2012 od 2012-01-01 do 2012-03-31

Przepływy środków pienięŜnych z działalności operacyjnej Zysk brutto 3 232 7 069

Korekty: -8 983 -5 748

Amortyzacja wartości niematerialnych 297 145

Odpisy aktualizujące z tytułu utraty wartości firmy - -

Amortyzacja środków trwałych 2 470 2 428 Odpisy aktualizujące z tytułu utraty wartości rzeczowych aktywów trwałych - - (Zysk) strata na sprzedaŜy rzeczowych aktywów trwałych - -

(Zysk) strata na sprzedaŜy aktywów finansowych dostępnych do sprzedaŜy - - (Zysk) strata na sprzedaŜy aktywów finansowych przeznaczonych do obrotu - -127 (Zyski) straty z wyceny nieruchomości inwestycyjnych według wartości godziwej - - (Zyski) straty z tytułu zmiany wartości godziwej aktywów finansowych wykazy-

wanych wg wartości godziwej - - Koszty odsetek 342 662

Udział w (zyskach) stratach jednostek stowarzyszonych - -

Odpis ujemnej wartości firmy - -

Otrzymane odsetki -6 -6

Otrzymane dywidendy - - Zapłacony podatek dochodowy -69 -34 Zwrócony podatek dochodowy - -

Środki pienięŜne z działalności operacyjnej przed uwzględnieniem zmian w kapitale obrotowym 6 266 10 137

Zmiana stanu zapasów -2 309 1 851

Zmiana stanu naleŜności -1 762 -8 361

(Zyski) straty z tytułu róŜnic kursowych 1 552 -7 713 Zmiana stanu zobowiązań -8 793 443 Zmiana stanu rezerw -61 256

Zmiana stanu rozliczeń międzyokresowych -1 155 1 904

Inne korekty - -

9 / 55

Środki pienięŜne wygenerowane w toku działalności operacyjnej -6 262 -1 483

Zapłacone odsetki - -

Zapłacony podatek dochodowy - -

Środki pienięŜne netto z działalności operacyjnej -6 262 -1 483

Przepływy środków pienięŜnych z działalności inwestycyjnej Wydatki na nabycie wartości niematerialnych -25 -15 Wpływy ze sprzedaŜy wartości niematerialnych - - Wydatki na nabycie rzeczowych aktywów trwałych -2 301 -824 Wpływy ze sprzedaŜy rzeczowych aktywów trwałych - 1 281 Wydatki na nabycie nieruchomości inwestycyjnych - -

Wpływy ze sprzedaŜy nieruchomości inwestycyjnych - -

Wydatki na nabycie aktywów finansowych dostępnych do sprzedaŜy - -

Wpływy ze sprzedaŜy aktywów finansowych dostępnych do sprzedaŜy - - Wydatki na nabycie aktywów finansowych przeznaczonych do obrotu - - Wpływy ze sprzedaŜy aktywów finansowych przeznaczonych do obrotu - - Wydatki na nabycie jednostek zaleŜnych(zmniejszone o przejęte środki pienięŜne) - -

Wpływy ze sprzedaŜy jednostek zaleŜnych - -

Wpływy z otrzymanych dotacji rządowych - -

PoŜyczki udzielone - - Otrzymane spłaty poŜyczek udzielonych - - Otrzymane odsetki 5 6 Otrzymane dywidendy - -

Inne wpływy inwestycyjne - -

Inne wydatki inwestycyjne - -

Środki pienięŜne netto wykorzystane w działalności inwestycyjnej -2 321 448

10 / 55

Przepływy środków pienięŜnych z działalności finansowej Wpływy netto z tytułu emisji akcji - - Nabycie akcji własnych - - Wpływy z tytułu emisji dłuŜnych papierów wartościowych - - Wykup dłuŜnych papierów wartościowych - - Wpływy z tytułu zaciągnięcia kredytów i poŜyczek 2 752 1 117 Inne wpływy finansowe - - Spłaty kredytów i poŜyczek -1 056 -3 499 Spłata zobowiązań z tytułu leasingu finansowego -417 -455 Wydatki na odsetki -342 -662 Dywidendy wypłacone - - Inne wydatki finansowe - -

Środki pienięŜne netto z działalności finansowej 937 -3 499 Zwiększenie (zmniejszenie) netto stanu środków pienięŜnych i ekwiwa-

lentów środków pienięŜnych -7 646 -4 534

Środki pienięŜne i ich ekwiwalenty na początek okresu 11 435 8 305 Zmiana stanu środków pienięŜnych i ich ekwiwalentów z tytułu róŜnic kursowych - -

Środki pienięŜne i ich ekwiwalenty na koniec okresu 3 789 3 771

11 / 55

SPRAWOZDANIE ZE ZMIAN W SKONSOLIDOWANYM KAPITALE WŁASNYM GRUPY KAPITAŁOWEJ DECORA w tys. PLN

Kapitał przypadający na akcjonariuszy jednostki dominującej Udziały

niespra-

wujące

kontroli

Kapitał

własny

razem Wyszczególnienie

Kapitał

pod-

stawo-

wy

Pozostałe

kapitały

Kapitał z

aktualiza-

cji wyceny

RóŜnice

kursowe z

przelicze-

nia

Niepodzie-

lony wynik

finansowy

Razem

Saldo na dzień 01.01.2013 roku 565 133 720 4 528 926 11 726 151 466 - 151 466

Zmiany zasad (polityki) rachunkowości

Saldo po zmianach 565 133 720 4 528 926 11 726 151 466 - 151 466

Zmiany w kapitale własnym w okresie od 01.01 do

31.03.2013 roku - - 1 468 2 944 2 944

Zyski (straty) z tytułu aktualizacji wyceny - - 1 - - 1 - 1

Inwestycje dostępne do sprzedaŜy: - - - - - - - -

- zyski z tytułu wyceny odnoszone na kapitał własny - - - - - - - -

- przeniesione do zysku (straty) na sprzedaŜy - - - - - - - -

Instrumenty zabezpieczające przepływy środków pienięŜnych: - - - - - - - -

- zyski (straty) odnoszone na kapitał własny - - - - - - - -

RóŜnice kursowe z wyceny jednostek działających za granicą - - - 468 - 468 - 468

Zwiększenie kapitału z podziału zysku z lat ubiegłych - - - - - - -

Zmniejszenie kapitału z tyt. likwidacji programu motywacyj-

nego - - - - - - -

Zwiększenie związane z wyceną wartości firmy - - - - - - - -

Korekty konsolidacyjne - - - - - - - -

Zysk netto prezentowany bezpośrednio w kapitale wła-

snym- - - - - - - - -

12 / 55

Zysk netto za okres od 01.01 do 31.03.2013 roku - - - - 2 475 2 475 - 2 475

Suma zysków i strat ujętych w okresie od 01.01 do

31.03.2013 roku - - - - 2 475 2 475 - 2 475

Dywidendy - - - - - - - -

Wpływ z emisji akcji - - - - - - - -

NaleŜne wpłaty na kapitał podstawowy - - - - - - - -

Korekty konsolidacyjne -

Saldo na dzień 31.03.2013 roku 565 133 720 4 529 1 394 14 201 154 410 154 410

13 / 55

W tys. PLN Kapitał przypadający na akcjonariuszy jednostki dominującej Udziały

nie

sprawu-

jące

kontroli

Kapitał

własny


Kapitał

podsta-

wowy

Kapitał

zapasowy

Kapitał z

aktualiza-

cji wyceny

RóŜnice kur-

sowe z przeli-

czenia

Niepodzielony

wynik finan-

sowy

Razem


Zmiany zasad (polityki) rachunkowości - - - - - - - - Saldo po zmianach 565 137 322 4 528 2 014 50 144 479 - 144 479

Zmiany w kapitale własnym w okresie od 01.01 do 31.12.2012

roku -3 602 - -1 089 11 678 6 987 - 6 987

Zyski (straty) z tytułu aktualizacji wyceny - - - - - - - -



- przeniesione do zysku (straty) na sprzedaŜy - - - - - - - - Instrumenty zabezpieczające przepływy środków pienięŜnych: - - - - - - - -

- zyski (straty) odnoszone na kapitałach własnych - - - - - zyski (straty) przeniesione do wyniku finansowego okresu - - - - - - - - - zyski (straty) uwzględnione w wycenie wartości bilansowej po-

zycji zabezpieczanych - - - - - - - - RóŜnice kursowe z wyceny jednostek działających za granicą - - - -1 089 -1 089 -1 089 Zmniejszenia z tytułu umorzenia akcji - - - - - - - Zwiększenie kapitału z podziału zysku z lat ubiegłych - - - - - - - Zwiększenie kapitału z podziału zysku ponad wymaganą ustawowo

minimalna wartość - - - - - - -

Zmniejszenie kapitału z tyt. likwidacji programu motywacyjnego - - - - - - -

Podatek związany z poz. Prezent. W kapitale lub z przenieś. z kapi-- - - - - - - -

14 / 55

tału

Zwiększenie związane z wyceną wartości firmy - - - - - - - - Wpływy z emisji akcji - - - - - - - - Korekty konsolidacyjne - -211 - -189 -400 -400

Zysk netto prezentowany bezpośrednio w kapitale własnym - - - - - - - - Zysk netto za okres od 01.01 do 31.12.2012 roku - - - - 11 867 11 867 - 11 867

Suma zysków i strat ujętych w okresie od 01.01 do 31.12.2012

roku - - - - 11 867- 11 867 - 11 867 Dywidendy

- -3 391 - - -3 391 -3 391 Wyemitowany kapitał podstawowy

- - - - - - - - Koszty emisji kapitału podstawowego

- - - - - - - - NaleŜne wpłaty na kapitał podstawowy

- - - - - - - - Korekty konsolidacyjne

- - - - - - - - Saldo na dzień 31.12.2012 roku

565 133 720 4 528 926 11 726 151 466 -- 151 466

15 / 55

w tys. PLN

Kapitał przypadający na akcjonariuszy jednostki dominującej Udziały

niespra-

wujące

kontroli

Kapitał

własny


Kapitał

podsta-

wowy

Pozostałe

kapitały

Kapitał z

aktualiza-

cji wyceny

RóŜnice

kursowe

z przeli-

czenia

Niepodzielo-

ny wynik

finansowy

Razem


Zmiany zasad (polityki) rachunkowości - - - - - - - -

Saldo po zmianach 565 137 322 4 528 2 014 51 144 479 - 144 479

Zmiany w kapitale własnym w okresie od 01.01 do

31.03.2012 roku - - - -728 5 618 4 890 - 4 890

Zyski (straty) z tytułu aktualizacji wyceny - - - - - - - -



- przeniesione do zysku (straty) na sprzedaŜy - - - - - - - -

Instrumenty zabezpieczające przepływy środków pienięŜnych: - - - - - - - -

- zyski (straty) odnoszone na kapitał własny - - - - - - - -

RóŜnice kursowe z wyceny jednostek działających za granicą - - - -728 - -728 - -728

Zwiększenie kapitału z podziału zysku z lat ubiegłych - - - - - - - -

Zmniejszenie kapitału z tyt. likwidacji programu motywacyj-

nego - - - - - - - -

Zwiększenie związane z wyceną wartości firmy - - - - - - - -


Zysk netto prezentowany bezpośrednio w kapitale wła-

snym - - - - - - - -

16 / 55

Zysk netto za okres od 01.01 do 31.03.2012 roku - - - - 5 618 - - 5 618

Suma zysków i strat ujętych w okresie od 01.01 do

31.03.2012 roku - - - - 5 618 - - 5 618

Dywidendy - - - - - - - -

Wpływ z emisji akcji - - - - - - - -

NaleŜne wpłaty na kapitał podstawowy - - - - - - - -


Saldo na dzień 31.03.2012 roku 565 137 322 4 528 1 286 5 669 149 370 - 149 370

17 / 55

Segmenty działalności – branŜowe i geograficzne

1.1. Segmenty operacyjne

Segment operacyjny jest dającym się wyodrębnić obszarem jednostki gospodarczej, w ramach którego następuje dystrybucja produktów, towarów lub świad-

czenie usług, który podlega ryzyku i charakteryzuje się poziomem zwrotu z poniesionych nakładów inwestycyjnych róŜnym od tych, które są właściwe dla

innych segmentów operacyjnych.

Biorąc powyŜsze pod uwagę naleŜy stwierdzić, Ŝe Grupa Kapitałowa Decora prowadzi jednorodną działalność na rynku wykończenia i dekoracji wnętrz i działa

tylko w ramach jednego segmentu operacyjnego.

1.2 Główni klienci

Głównymi klientami Grupy Kapitałowej Decora są sieci marketów budowlanych, dystrybutorzy oraz klienci Industrie.

1.3. Segmenty geograficzne

PoniŜsze tabele przedstawiają segmentację geograficzną opierającą się o kryterium lokalizacji aktywów oraz uzupełniającą segmentację (tylko przychodów)

opartą o kryterium lokalizacji klientów. Jest to podział, wykorzystywany przez Zarząd Grupy Kapitałowej w prowadzeniu działalności.

Aktywa Grupy Kapitałowej zlokalizowane są przede wszystkim w Polsce i w mniejszej części w krajach, w których działają spółki naleŜące do Grupy. Europę

podzielono na trzy części względem Polski, zgodnie ze stronami świata i podobnymi warunkami gospodarczymi istniejącymi w tych częściach Europy. Osob-

nym segmentem jest Polska, w której jest siedziba spółki jednostki dominującej osiągająca większą część swoich przychodów.

W oparciu o kryterium lokalizacji klientów Europę podzielono na trzy części, oprócz Polski, która podobnie jak wyŜej – stanowi osobny segment.

18 / 55

Segmentacja geograficzna oerająca się o kryterium lokalizacji aktywów na 31.03.2013 r. w tys. PLN

Pozycja sprawozdania finansowego Polska Europa Pozycje

nieprzypi-sane

Wyłączenia RAZEM Zachodnia Środkowa i

Południowa Wschodnia

Sprawozdanie z całkowitych dochodów Przychody ogółem 49 479 15 545 883 24 032 - - 89 939 SprzedaŜ między segmentami -14 770 -420 - -8 466 - - -23 656 SprzedaŜ w ramach segmentu - - - - - - - SprzedaŜ produktów, tow. i mat. na zewnątrz 34 709 15 125 883 15 566 - - 66 283 Zysk (strata) brutto segmentu 14 325 4 184 225 4 275 - - 23 009 Koszty sprzedaŜy 10 170 3 232 83 2 995 - - 16 480 Koszty zarządu 1 920 151 34 416 - - 2 521 Przychody (koszty) operacyjne -375 -286 -124 -56 - - -841 Zysk (strata) z działalności operacyjnej 1 860 515 -20 813 - - 3 168 Przychody odsetkowe 32 2 - - - - 34 Koszty odsetkowe 328 20 - - - - 348 Pozostałe przychody (koszty) finansowe -143 203 -5 323 - - 378 Zysk (strata) brutto 1 421 700 -25 1 136 - - 3 232 Podatek dochodowy 345 205 - 207 - - 757 Udział w zysku niesprawujących kontroli - - - - - - - Zysk (strata) netto 1 076 495 -25 929 - - 2 475 SPRAWOZDANIE Z DZIAŁALNOŚCI FINANSO-WEJ Wartość firmy 36 162 - - - - - 36 162 Aktywa trwałe – pozostałe 68 367 4 085 1 500 9 297 - - 83 249 Aktywa obrotowe 87 243 13 228 3 780 38 889 - - 143 140 Aktywa razem 191 772 17 313 5 280 48 186 - - 262 551 Kapitały - - - - 154 410 - 154 410 Rezerwy 901 - - - - - 901 Zobowiązania długoterminowe 15 125 - - - - - 15 125 Zobowiązania krótkoterminowe 79 433 6 323 238 6 121 - - 92 115 Pasywa razem 95 459 6 323 238 6 121 154 410 - 262 551 Nakłady inwestycyjne na środki trwałe 2 290 - - 36 - - 2 326 Amortyzacja 2 391 29 5 263 - - 2 688

19 / 55

Segmentacja geograficzna opierająca się o kryterium lokalizacji klientów na 31.03.2013 r. w tys. PLN

31.03.2013 r. Polska Europa RAZEM

Zachodnia Środkowa i Południowa Wschodnia

SprzedaŜ produktów, tow. i mat. na zewnątrz 16 599 20 648 9 489 19 547 66 283

20 / 55

Segmentacja geograficzna opierająca się o kryterium lokalizacji aktywów na 31.03.2012 r. w tys. PLN


nieprzypi-sane

Wyłączenia RAZEM Zachodnia Środkowa i

Południowa Wschodnia

Sprawozdanie z całkowitych dochodów Przychody ogółem 53 171 16 420 9 145 21 936 - - 100 672 SprzedaŜ między segmentami -17 830 -610 - - - -18 440 -18 440 SprzedaŜ w ramach segmentu -84 - -4 254 -6 453 - -10 791 -10 791 SprzedaŜ produktów, tow. i mat. na zewnątrz 35 257 15 810 4 891 15 483 - - 71 441 Zysk (strata) brutto segmentu 16 288 4 425 2 547 3 956 - - 27 216 Koszty sprzedaŜy 11 041 3 684 2 229 2 911 - - 19 865 Koszty zarządu 1 913 253 133 452 - - 2 751 Przychody (koszty) operacyjne -540 23 -72 -356 - - -945 Zysk (strata) z działalności operacyjnej 2 704 509 218 224 - - 3 655 Przychody odsetkowe 7 - - - - - 7 Koszty odsetkowe 596 66 - - - - 662 Pozostałe przychody (koszty) finansowe 4 621 1 -134 -419 - - 4 069 Zysk (strata) brutto 6 736 444 84 -195 - - 7 069 Podatek dochodowy 1 298 162 - -9 - - 1 451 Udział w zysku niesprawujących kontroli - - - - - - - Zysk (strata) netto 5 438 282 84 -186 - - 5 618 SPRAWOZDANIE Z DZIAŁALNOŚCI FINANSO-WEJ Wartość firmy 36 162 - - - - - 36 162 Aktywa trwałe – pozostałe 68 332 927 58 8 757 - - 78 074 Aktywa obrotowe 108 505 14 609 11 370 28 537 - - 163 021 Aktywa razem 212 999 15 536 11 428 37 294 - - 277 257 Kapitały - - - - 149 370 - 149 370 Rezerwy 2 966 853 521 1 588 - - 5 928 Zobowiązania długoterminowe 16 459 - - - - - 16 459 Zobowiązania krótkoterminowe 90 664 6 876 1 049 6 911 - - 105 500 Pasywa razem 110 089 7 729 1 570 8 499 149 370 - 277 257 Nakłady inwestycyjne na środki trwałe 688 - - 150 - - 838 Amortyzacja 2 121 88 57 307 - - 2 573

21 / 55

Segmentacja geograficzna opierająca się o kryterium lokalizacji klientów na 31.03.2012 r. w tys. PLN

31.03.2012 r. Polska Europa RAZEM



22 / 55

Segmentacja geograficzna opierająca się o kryterium lokalizacji aktywów – 2012 r. w tys. PLN


nieprzypi-sane

Wyłączenia RAZEM Zachodnia

Środkowa i Południowa Wschodnia

Sprawozdanie z całkowitych dochodów Przychody ogółem 225 607 61 823 16 710 117 293 - - 421 433 SprzedaŜ między segmentami -40 417 -2 750 -3 348 - - -46 515 SprzedaŜ w ramach segmentu -32 153 - - -40 760 - -72 913 SprzedaŜ produktów, tow. i mat. na zewnątrz 153 037 59 073 13 362 76 533 - - 302 005 Zysk (strata) brutto segmentu 69 755 15 822 5 122 20 222 - - 110 921 Koszty sprzedaŜy 47 713 12 325 3 012 12 323 - - 75 373 Koszty zarządu 7 685 736 412 1 960 - - 10 793 Przychody (koszty) operacyjne -4 881 -850 -617 -2 833 - - -9 181 Zysk (strata) z działalności operacyjnej 9 476 1 911 1 081 3 106 - - 15 574 Przychody odsetkowe 93 - - - - - 93 Koszty odsetkowe 1 981 174 3 4 - - 2 162 Pozostałe przychody (koszty) finansowe 2 960 - -182 -678 - - 2 100 Zysk (strata) brutto 10 548 1 737 896 2 424 - - 15 605 Podatek dochodowy 2 805 627 - 306 - - 3 738 Udział w zysku akcjonariuszy niesprawujących kon-troli - - - - - - - Zysk (strata) netto 7 743 1 110 896 2 118 - - 11 867

Sprawozdanie z sytuacji finansowej

Wartość firmy 21 190 14 972 - - - - 36 162 Aktywa trwałe – pozostałe 71 680 5 188 930 7 422 - 85 220 Aktywa obrotowe 83 240 7 922 8 235 45 751 - - 145 148 Aktywa razem 191 082 13 110 9 165 53 173 - - 266 530 Kapitały - - - - 151 466 - 151 466 Rezerwy 3 352 236 33 242 - - 3 863 Zobowiązania długoterminowe 12 877 - - - - - 18 858 Zobowiązania krótkoterminowe 89 747 5 361 443 2 773 - - 99 206 Pasywa razem 105 976 5 597 476 3 015 151 466 - 266 530 Nakłady inwestycyjne na środki trwałe 5 855 24 2 301 - - 6 182 Amortyzacja 8 603 350 128 1 203 - - 10 284

23 / 55

Segmentacja geograficzna opierająca się o kryterium lokalizacji klientów – 2012 r. w tys. PLN

2012 Polska

Europa RAZEM



24 / 55

SKRÓCONE JEDNOSTKOWE SPRAWOZDANIE FINANSOWE DECORA S.A.ZA OKRES 3 MIESIĘCY ZAKOŃCZONY 31. MARCA 2013 ROKU

WYBRANE DANE FINANSOWE DECORA S.A. tys. PLN tys. EUR

I kwartał 2013r. od 2013-01-01 do 2013-03-31

I kwartał 2012r. od 2012-01-01 do 2012-03-31

IV kwartały 2012 od 2012-01-01 do 2012-12-31

I kwartał 2013r. od 2013-01-01 do 2013-03-31

I kwartał 2012r. od 2012-01-01 do 2012-03-31

IV kwartały 2012

od 2012-01-01 do 2012-12-31

Przychody netto ze sprzedaŜy produktów, towarów i materia-łów 49 294 53 171 225 607 11 810 12 736 54 056 Zysk (strata) brutto ze sprzedaŜy 14 361 16 133 69 720 3 440 3 864 16 705 Zysk (strata) ze sprzedaŜy 2 374 3 284 14 311 569 787 3 429 Zysk (strata) z działalności operacyjnej 1 774 4 656 -12 256 425 1 115 -2 937 EBITDA 4 107 6 719 -3 653 984 1 609 -875 Zysk (strata) brutto 1 287 8 647 5 366 308 2 071 1 286 Zysk (strata) netto 957 7 003 2 598 229 1 677 622 Przepływy pienięŜne netto z działalności operacyjnej 288 2 135 14 398 69 513 3 450 Przepływy pienięŜne netto z działalności inwestycyjnej -1 807 1 747 2 975 -434 420 713 Przepływy pienięŜne netto z działalności finansowej 934 -3 021 -16 461 225 -726 -3 944 Przepływy pienięŜne netto – razem -585 861 912 -141 207 219 Aktywa/Pasywa razem 234 259 267 417 235 179 56 078 64 258 57 526 Aktywa trwałe 105 468 130 910 107 842 25 263 31 457 26 379 Aktywa obrotowe 128 791 136 507 127 337 30 847 32 802 31 147 Kapitał własny przypadający akcjonariuszom emitenta 130 159 136 998 129 202 31 192 32 920 31 604 Zobowiązania i rezerwy na zobowiązania 104 101 130 419 105 976 24 930 31 339 25 922 Zobowiązania długoterminowe 14 952 19 237 15 645 3 581 4 623 3 827 Zobowiązania krótkoterminowe 89 149 111 182 90 331 21 352 26 716 22 095 Liczba akcji 11 303 320 11 303 320 11 303 320 11 303 320 11 303 320 11 303 320 Zysk (strata) na jedną akcję zwykłą (w zł / EUR ) 0,08 0,62 0,23 0,02 0,15 0,06 Wartość księgowa na jedną akcję (w zł /EUR ) 11,52 12,12 11,43 2,74 2,91 2,80

25 / 55

SPRAWOZDANIE Z SYTUACJI FINANSOWEJ DECORA S.A. w tys. PLN

Aktywa

Stan na 2013-03-31


Stan na 2012-03-31


Stan na 2012-12-31


AKTYWA TRWAŁE 105 468 130 910 107 842

Wartości niematerialne 6 036 4 842 6 442

Rzeczowe aktywa trwałe 55 500 59 309 57 096

Nieruchomości inwestycyjne - - -

Długoterminowe aktywa finansowe dostępne do sprzedaŜy 36 865 58 176 36 865

Pozostałe długoterminowe aktywa finansowe-poŜyczki - - -

NaleŜności długoterminowe - - -

Aktywa z tytułu odroczonego podatku dochodowego 7 067 8 583 7 439

AKTYWA OBROTOWE 128 791 136 507 127 337

Zapasy 45 841 45 886 44 141

NaleŜności z tytułu dostaw i usług 76 676 83 513 75 791

NaleŜności z tytułu bieŜącego podatku dochodowego - -

Pozostałe naleŜności krótkoterminowe 3 186 3 496 4 489

Krótkoterminowe aktywa finansowe dostępne do sprzedaŜy-udziały - - -

Pozostałe krótkoterminowe aktywa finansowe-poŜyczki - 98 478

Pozostałe krótkoterminowe aktywa finansowe- factoring - - -

Środki pienięŜne i ich ekwiwalenty 1 527 2 061 2 112

Aktywa trwałe zaklasyfikowane jako przeznaczone do sprzedaŜy - - -

Pozostałe aktywa krótkoterminowe - - -

Rozliczenia międzyokresowe 1 561 1 453 326

AKTYWA RAZEM 234 259 267 417 235 179

26 / 55

Pasywa

Stan na 2013-03-31


Stan na 2012-03-31


Stan na 2012-12-31


KAPITAŁ WŁASNY 130 159 136 998 129 202

Kapitał podstawowy 565 565 565

NaleŜne wpłaty na kapitał podstawowy - - - Kapitał zapasowy z podziału zysku z lat ubiegłych 104 752 101 192 104 752 Kapitał zapasowy ze sprzedaŜy akcji własnych powyŜej ich wartości nominalnej 21 287 21 287 21 287 Kapitał z aktualizacji wyceny - - - Akcje/udziały własne - - - Kapitały rezerwowe - - - Kapitał z wyceny transakcji zabezpieczających - - - Zyski zatrzymane - - - Zysk z lat ubiegłych 2 598 6 951 - Niepodzielony wynik finansowy 957 7 003 2 598

ZOBOWIĄZANIA 104 101 130 419 105 976

Zobowiązania długoterminowe 14 952 19 237 15 645

Długoterminowe kredyty i poŜyczki 12 225 16 143 12 657

Pozostałe długoterminowe zobowiązania finansowe-leasing - 317 220 Pozostałe zobowiązania długoterminowe - - - Rezerwa z tytułu odroczonego podatku dochodowego 2 708 2 768 2 749

Rezerwy na zobowiązania z tytułu świadczeń pracowniczych 19 9 19

Pozostałe rezerwy długoterminowe - - Zobowiązania krótkoterminowe 89 149 111 182 90 331

Krótkoterminowe kredyty i poŜyczki 56 471 58 374 52 796 Pozostałe krótkoterminowe zobowiązania finansowe-leasing 835 2 145 1 033 Pozostałe krótkoterminowe zobowiązania finansowe - - - Pozostałe krótkoterminowe zobowiązania finansowe- factoring - - - Zobowiązania z tytułu dostaw i usług 25 559 42 403 32 968 Zobowiązania z tytułu bieŜącego podatku dochodowego - - - Pozostałe zobowiązania krótkoterminowe 5 700 7 785 2 950 Rezerwy krótkoterminowe 584 475 584

PASYWA RAZEM 234 259 267 417 235 179

27 / 55

Wartość księgowa (w tys. zł) 130 159 136 998 129 202 Liczba akcji (w szt.) 11 303 320 11 303 320 11 303 320 Wartość księgowa na jedną akcję (w zł) 11,52 12,12 11,43 Rozwodniona liczba akcji (w szt.) 11 303 320 11 303 320 11 303 320 Rozwodniona wartość księgowa na jedną akcję (w zł) 11,52 12,12 11,43

Decora S.A. na dzień 31.03.2013 r. posiadała naleŜności warunkowe z tytułu roszczeń publiczno-prawnych związane z nabyciem spółek zaleŜnych, przy-

sługujące za okresy ,w których Decora S.A. nie była właścicielem udziałów w tych spółkach. Na 31.03.2013r nie moŜna oszacować wartości tych naleŜności.

28 / 55

SPRAWOZDANIE Z CAŁKOWITYCH DOCHODÓW DECORA S.A. w tys. PLN

Wariant kalkulacyjny I kwartał 2013 od 2013-01-01 do 2013-03-31

I kwartał 2012 od 2012-01-01 do 2012-03-31

Działalność kontynuowana Przychody ze sprzedaŜy 49 294 53 171

Przychody ze sprzedaŜy wyrobów 31 779 34 966 Przychody ze sprzedaŜy usług 352 133 Przychody ze sprzedaŜy towarów 16 138 16 816

Przychody ze sprzedaŜy materiałów 1 025 1 256 Koszt własny sprzedaŜy (koszt sprzedanych wyrobów, usług, towarów i materiałów) 34 933 37 038

Koszt sprzedanych wyrobów 21 769 22 857 Koszt sprzedanych usług 7 104 Koszt sprzedanych towarów 12 264 13 109

Koszt sprzedanych materiałów 893 968 Zysk (strata) brutto ze sprzedaŜy 14 361 16 133

Koszty sprzedaŜy 10 171 11 042 Koszty ogólnego zarządu 1 816 1 807

Zysk (strata) ze sprzedaŜy 2 374 3 284 Pozostałe przychody operacyjne 837 2 556 Pozostałe koszty operacyjne 1 437 1 184 Koszty restrukturyzacji - -

Zysk (strata) na działalności operacyjnej 1 774 4 656 Przychody (koszty) finansowe -487 3 991 Pozostałe zyski (straty) z inwestycji - -

Zysk (strata) przed opodatkowaniem 1 287 8 647 Podatek dochodowy 330 1 644

Zysk (strata) netto z działalności kontynuowanej 957 7 003 Strata netto z działalności zaniechanej - -

Zysk (strata) netto 957 7 003

29 / 55

POZOSTAŁE CAŁKOWITE DOCHODY DECORA S.A.

I kwartał 2013 od 2013-01-01 do 2013-03-31

I kwartał 2012 od 2012-01-01 do 2012-03-31

ZYSK (STRATA) NETTO 957 7 003

Przeszacowanie aktywów finansowych przeznaczonych do sprzedaŜy - -

Przeszacowanie środków trwałych i wartości niematerialnych - -

Zabezpieczenia przepływów pienięŜnych - -

RóŜnice z przeliczenia działalności zagranicznej - -

Udział w pozostałych dochodach jednostek stowarzyszonych - -

Skutki ujęcia programu motywacyjnego - -

Skutki zmian polityki rachunkowości - -

Błędy z lat poprzednich - -

POZOSTAŁE DOCHODY RAZEM - -

Podatek dochodowy od pozostałych dochodów ogółem - -

POZOSTAŁE DOCHODY RAZEM PO OPODATKOWANIU - -

DOCHODY CAŁKOWITE RAZEM 957 7 003

30 / 55

SPRAWOZDANIE Z PRZEPŁYWÓW PIENIĘśNYCH DECORA S.A. w tys. PLN

Metoda pośrednia I kwartał 2013 od 2013-01-01 do 2013-03-31

I kwartał 2012 od 2012-01-01 do 2012-03-31

Przepływy środków pienięŜnych z działalności operacyjnej Zysk brutto 1 287 8 647 Korekty: -999 -6 512

Amortyzacja wartości niematerialnych 396 142 Amortyzacja środków trwałych 1 937 1 921 Odpisy aktualizujące z tytułu utraty wartości rzeczowych aktywów trwałych - (Zysk) strata na sprzedaŜy rzeczowych aktywów trwałych - -1 632 (Zysk) strata na sprzedaŜy aktywów finansowych dostępnych do sprzedaŜy - - (Zysk) strata na sprzedaŜy aktywów finansowych przeznaczonych do obrotu - - (Zyski) straty z wyceny nieruchomości inwestycyjnych według wartości godziwej - - (Zyski) straty z tytułu zm. wartości godziwej aktywów fin. wykaz. wg wart. godziwej - - Koszty odsetek 327 596 Otrzymane odsetki -14 -6 Otrzymane dywidendy - - Zapłacony podatek dochodowy - - Zwrócony podatek dochodowy - -

Środki pienięŜne z działal. operac. przed uwzgl. zmian w kapitale obrotowym 3 933 9 668 Zmiana stanu zapasów -1 700 -759 Zmiana stanu naleŜności 419 -5 983 (Zyski) straty z tytułu róŜnic kursowych 1 552 -7 713 Zmiana stanu zobowiązań -4 818 5 126 Zmiana stanu rezerw 39 -183 Zmiana stanu rozliczeń międzyokresowych 863 1 979 Inne korekty - -

Środki pienięŜne wygenerowane w toku działalności operacyjnej 288 2 135 Zapłacone odsetki - - Zapłacony podatek dochodowy - -

Środki pienięŜne netto z działalności operacyjnej 288 2 135

31 / 55

Przepływy środków pienięŜnych z działalności inwestycyjnej Wydatki na nabycie wartości niematerialnych - -15 Wpływy ze sprzedaŜy wartości niematerialnych - - Wydatki na nabycie rzeczowych aktywów trwałych -2 290 -666 Wpływy ze sprzedaŜy rzeczowych aktywów trwałych - 2 422 Wydatki na nabycie nieruchomości inwestycyjnych - - Wpływy ze sprzedaŜy nieruchomości inwestycyjnych - - Wydatki na nabycie aktywów finansowych dostępnych do sprzedaŜy - - Wpływy ze sprzedaŜy aktywów finansowych dostępnych do sprzedaŜy - - Wydatki na nabycie aktywów finansowych przeznaczonych do obrotu - - Wpływy ze sprzedaŜy aktywów finansowych przeznaczonych do obrotu - - Wydatki na nabycie jednostek zaleŜnych - - Wpływy ze sprzedaŜy jednostek zaleŜnych - - Wpływy z otrzymanych dotacji rządowych - - PoŜyczki udzielone - - Otrzymane spłaty poŜyczek udzielonych 478 - Otrzymane odsetki 5 6 Otrzymane dywidendy - - Inne wpływy inwestycyjne - - Inne wydatki inwestycyjne - -

Środki pienięŜne netto wykorzystane w działalności inwestycyjnej -1 807 1 747

32 / 55

Przepływy środków pienięŜnych z działalności finansowej

Wpływy netto z tytułu emisji akcji - - Nabycie akcji własnych - - Wpływy z tytułu emisji dłuŜnych papierów wartościowych - - Wykup dłuŜnych papierów wartościowych - - Wpływy z tytułu zaciągnięcia kredytów i poŜyczek 2 736 1 116 Inne wpływy finansowe - - Spłaty kredytów i poŜyczek -1 056 -3 086

Spłata zobowiązań z tytułu leasingu finansowego -418 -455

Wydatki na odsetki -328 -596 Dywidendy wypłacone - - Inne wydatki finansowe - -

Środki pienięŜne netto z działalności finansowej 934 -3 021 Zwiększenie (zmniejszenie) netto stanu śr. pien. i ekwiwalentów śr. pien. -585 861 Środki pienięŜne i ich ekwiwalenty na początek okresu 2 112 1 200

Zmiana stanu środków pienięŜnych i ich ekwiwalentów z tytułu róŜnic kursowych Środki pienięŜne i ich ekwiwalenty na koniec okresu 1 527 2 061

33 / 55

SPRAWOZDANIE ZE ZMIAN W KAPITALE WŁASNYM DECORA S.A. w tys. PLN

Wyszczególnienie Kapitał pod-

stawowy

Udziały

akcje wła-

sne

Kapitał

zapasowy

Kapitał z

aktualizacji

wyceny

Zysk (strata) z

lat ubiegłych

Niepodzielony

wynik finan-

sowy

Kapitał

własny

razem

Saldo na dzień 01.01.2013 roku 565 - 126 039 - 2 598 - 129 202

Zmiany zasad (polityki) rachunkowości

Saldo po zmianach 565 126 039 - 2 598 - 129 202

Zmiany w kapitale własnym w okresie od 01.01 do 31. 03.2013 roku - - - - - 957 957

Zyski (straty) z tytułu aktualizacji wyceny - - - - - - -

Inwestycje dostępne do sprzedaŜy: - - - - - - -

- zyski (straty) z tytułu wyceny odnoszone na kapitał własny - - - - - - -

- przeniesione do zysku (straty) na sprzedaŜy - - - - - - -

Instrumenty zabezpieczające przepływy środków pienięŜnych: - - - - - - -

- zyski (straty) odnoszone na kapitał własny - - - - - - -

- zyski (straty) przeniesione do wyniku finansowego okresu - - - - - - -

Zmniejszenie z tytułu umorzenia akcji - - - - - - -

Zmniejszenie kapitału z tytułu pokrycia straty z lat ubiegłych - - - - - - -

Podział zgodnie z decyzją akcjonariuszy - - - - - - -

Podatek związany z poz. prezent. w kapitale lub przenieś. z kapitału - - - - - - -

Zysk netto prezentowany bezpo średnio w kapitale własnym - - - - - - -

Zysk netto za okres od 01.01 do 31.03.2013 r. - - - - - 957 957

Suma zysków i strat uj ętych w okresie od 01.01 do 31.03.2013 r. - - - - - 957 957

Dywidendy - - - - - - -

Wyemitowany kapitał podstawowy - - - - - - -

Koszty emisji kapitału podstawowego - - - - - - -

Saldo na dzie ń 31.03.2013 roku 565 - 126 039 - 2 598 957 130 159

34 / 55

w tys. PLN


stawowy

Udziały

akcje wła-

sne

Kapitał

zapasowy

Kapitał z

aktualizacji

wyceny

Zysk (strata) z

lat ubiegłych

Niepodzielony

wynik finan-

sowy

Kapitał

własny

razem

Saldo na dzień 01.01.2012 roku 565 - 122 479 - 6 951 5 859 129 995

Zmiany zasad (polityki) rachunkowości - - - - - - -

Saldo po zmianach 565 - 122 479 - - 5 859 129 995

Zmiany w kapitale własnym w okresie od 01.01 do 31. 12.2012 roku - - 3 560 - -6 951 1 092 -793






- zyski (straty) odnoszone na kapitał własny - - 3 560 - -3 560 - -




Podział zgodnie z decyzją akcjonariuszy - - - - - -



Zysk netto za okres od 01.01 do 31.12.2012 r. - - - - - 2 598 2 598

Suma zysków i strat uj ętych w okresie od 01.01 do 31.12.2012 r. - - - - - 2 598 2 598

Dywidendy - - - - -3 391 -3 391



Saldo na dzie ń 31.12.2012 roku 565 - 126 039 - - 2 598 129 202

35 / 55

w tys. PLN


stawowy

Udziały

akcje wła-

sne

Kapitał

zapasowy

Kapitał z

aktualizacji

wyceny

Zysk (strata) z

lat ubiegłych

Niepodzielony

wynik finan-

sowy

Kapitał

własny

razem

Saldo na dzień 01.01.2012 roku 565 - 122 479 - - 6 951 129 995

Zmiany zasad (polityki) rachunkowości - - - - - - -

Saldo po zmianach 565 - 122 479 - - 6 951 129 995

Zmiany w kapitale własnym w okresie od 01.01 do 31. 03.2012 roku - - - - - 7 003 7 003






- zyski (straty) odnoszone na kapitał własny - - - - - - -




Podział zgodnie z decyzją akcjonariuszy - - - - - - -



Zysk netto za okres od 01.01 do 31.03.2012 r. - - - - - 7 003 7 003

Suma zysków i strat uj ętych w okresie od 01.01 do 31.03.2012 r. - - - - - 7 003 7 003

Dywidendy - - - - - - -



Saldo na dzie ń 31.03.2012 roku 565 - 122 479 - - 13 954 136 998

36 / 55

INFORMACJA DODATKOWA

DO SKRÓCONEGO, SKONSOLIDOWANEGO

RAPORTU KWARTALNEGO ZA I. KWARTAŁ 2013 R.

GRUPY KAPITAŁOWEJ DECORA

Skonsolidowane sprawozdanie finansowe Grupy Kapitałowej Decora oraz jednostkowe sprawozdanie finan-

sowe Decora S.A. za I kwartał 2013 r. zostały sporządzone zgodnie z Międzynarodowymi Standardami Spra-

wozdawczości Finansowej / Międzynarodowymi Standardami Rachunkowości.

Struktura Grupy Kapitałowej Decora

Grupa Kapitałowa Decora składa się z podmiotu dominującego Decora S.A. oraz podmiotów zaleŜnych:

Trans Sp. z o.o., Optimal Sp. z o.o., Decora Nova s.r.o., Decora , Decora Balt u.a.b., Decora Hungaria k.f.t.,

Decora Croatia d.o.o., Decora Distribution s.r.l. ,ewifoam E.Wicklein GmbH, Decora Bulgaria EOOD w likwi-

dacji, Decora Ukraina T3OB, Decora RU o.o.o. , IP Decora East, Decora Trade Sp. z o.o. oraz Decora Invest

Sp. z o.o.

Jednostką Dominującą jest Decora Spółka Akcyjna, zarejestrowana w Sądzie Rejonowym Poznań – Nowe

Miasto i Wilda w Poznaniu, Wydział VIII. Krajowego Rejestru Sądowego Nr KRS 0000224559.

Siedziba Jednostki Dominującej mieści się w Środzie Wielkopolskiej, przy ul. Prądzyńskiego 24 A. Podstawo-

wym przedmiotem działalności Jednostki Dominującej wg PKD 2229Z jest produkcja pozostałych wyrobów

z tworzyw sztucznych.

Akcje jednostki dominującej notowane są na Giełdzie Papierów Wartościowych w Warszawie S.A.

od 21. czerwca 2005 roku.

Informacja dodatkowa do skonsolidowanego sprawozdania finansowego Grupy Kapitałowej Decora

37 / 55

Dane dotyczące jednostek powiązanych kapitałowo z Decora S.A. ( stan na 31.03.2013 r. oraz 15.05.2013 r.)

Nazwa jednostki (ze wskazaniem formy

prawnej) Trans Sp. z o.o. Optimal Sp. z

o.o. Decora Nova s.r.o. Decora Balt u.a.b.

Decora Croatia

d.o.o.

Decora Hungaria

k.f.t.

Decora Distribution

s.r.l.

Siedziba

Kostrzyn nad Odrą, Al. Milenijna 21

Środa Wlkp., ul. Prądzyńskiego

24A

Šenov, ul. Těšínská 288 (Republika Czeska)

Laisves pr.71B-35 LT-07189 Wilno

(Litwa)

Nehrunov trg 12,

Zagrzeb

(Chorwacja)

Zichy Geza u.5

H-1146 Budapeszt

(Węgry)

Strada Azurului, nr 3, bloc 114a, Scara C., ETAJ 7 , AP.155, Sector 6

Bukareszt

(Rumunia)

Przedmiot dzia-łalności

Produkcja konstruk-cji metalowych-

do 31.12.2010, od 01.01.2011

wynajem nierucho-mości

Działalność firm centralnych i

holdingów oraz SprzedaŜ hurto-wa materiałów budowlanych i wyposaŜenia sanitarnego

Kupno towaru w celu jego dalszej sprzedaŜy, z wyjątkiem towarów, na których sprzedaŜ

wymagane jest odrębne zezwolenie

Handel hurtowy Zakup i sprzedaŜ

towarów, dokony-

wanie pośrednictwa

handlowego na

rynku krajowym i

zagranicznym

Pozostała działal-

ność w handlu

hurtowym

SprzedaŜ hurtowa

artykułów innych niŜ

artykuły spoŜywcze

Organ rejestrowy (numer rejestro-

wy)

Sąd Rejonowy w Zielonej Górze, VIII

Wydział KRS 0000103336

Sąd Rejonowy w Zielonej Górze,

VIII Wydział KRS 0000080947

Sąd Rejonowy w Ostrawie 28085

Litewski Krajowy

Rejestr Sądowy

(300558182)

Trgovacki Sud w

Zagrzebiu

(MBS 080524436)

Baranya Megyei

Birosag w Pecs

(Cg. 02-09-070590)

Rejestr Handlowy

przy Sądzie w

Bukareszcie

(J40/1948/1999)

Charakter domi-nacji

ZaleŜna ZaleŜna ZaleŜna ZaleŜna ZaleŜna ZaleŜna ZaleŜna

Zastosowana metoda konsoli-

dacji

Pełna Pełna Pełna

Pełna Pełna Pełna Pełna

Procent posiada-nego kapitału akcyjnego /

zakładowego

bezpośrednio 76% pośrednio 24%

(poprzez Optimal Sp. z o.o.)

100% 100% 100% 100% 100% 100%

Udział w ogólnej liczbie głosów na walnym zgroma-

dzeniu

bezpośrednio 76% pośrednio 24%

(poprzez Optimal Sp. z o.o.)

100% 100% 100% 100% 100% 100%


38 / 55

Dane dotyczące jednostek powiązanych kapitałowo z Decora S.A.

(stan na 31.03.2013 r. oraz na 15.05.2013 r.)

Nazwa jednostki (ze wskazaniem formy

prawnej)

ewifoam

E. Wicklein GmbH

Decora Bulgaria

e.o.o.d w likwidacji

Decora RU

o.o.o.

Decora Ukraina

T3OB

IP Decora East Decora Trade Sp. z

o.o.

Decora Invest Sp. z

o.o.

Siedziba

Am Fluegelbahnhof

4A, 96317 Kronach

(Niemcy)

46 Zar Osvoboditel

bul. Ruse

( Bułgaria)

4-ta Tvierskaya-

Yamskaya 2/11 b.2

125047 Moskwa

(Rosja)

Bul.Kutuzova 134,

07400 Brovary,

Ukraina

M. Gorkovo 145

blok 5/1

210604 Witebsk

Białoruś

Środa Wlkp., ul. Prądzyńskiego 24A

Środa Wlkp., ul. Prądzyńskiego

24A

Przedmiot dzia-łalności

Handel, import,

export, produkcja

wyrobów wykończe-

nia podłogi

Dystrybucja towa-

rów i wszystkie inne

działania z tym

związane, które są

dopuszczalne ze

strony prawa

Działalność agentów

w dziedzinie handlu

hurtowego drewnem

i materiałami

budowlanymi

Pośrednictwo w

handlu materiałami

budowlanymi,

handel hurtowy

mater.drewnianymi

Produkcja i sprzedaŜ

artukułów wykoń-

czenia wnętrz

SprzedaŜ hurtowa materiałów budowla-nych i wyposaŜenia

sanitarnego

Działalność firm centralnych i holdin-

gów

Organ rejestrowy (numer rejestro-wy)

Rejestr Handlowy,

Sąd Rejonowy w

Coburgu, HRB 4302

Rejestr Handlowy

Agencja ds. Reje-

stracji Sofia (

Międzyrejonowy Urząd Federalnej

SłuŜby Podatkowej Federacji Rosyjskiej nr 46 dla Moskwy 1087746838189

Rejestr Handlowy,

Rejonowa Admini-

stracja Państwowa

Kijów

Państwowy Rejestr

Przedsiębiorstw

handlowych, nr

811001708

Sąd Rejonowy w Poznaniu Nowe

Miasto i Wilda Wydział VIII KRS

nr 00000379592

Sąd Rejonowy w Poznaniu Nowe

Miasto i Wilda Wydział VIII KRS nr 00000379585

Charakter domi-nacji

ZaleŜna ZaleŜna ZaleŜna ZaleŜna ZaleŜna ZaleŜna ZaleŜna

Zastosowana metoda konsoli-dacji

Pełna Pełna Pełna Pełna Pełna Pełna Pełna

Procent posiada-nego kapitału akcyjnego / zakładowego

100% 100% 100% bezpośrednio 95%+ 5% przez Dyrektora

Decora Ukraina,

100% 100% 100%

Udział w ogólnej liczbie głosów na walnym zgroma-dzeniu

100% 100% 100% j. w. 100% 100% 100%


39 / 55

Graficzna struktura Grupy Kapitałowej Decora wraz z powiązaniami kapitałowymi


40 / 55

Podstawowym przedmiotem działalności Grupy Kapitałowej jest produkcja i dystrybucja artykułów wykorzy-

stywanych do wykończenia i dekoracji wnętrz.

Oferta Grupy Kapitałowej obejmuje dwie grupy asortymentowe:

1) Flooring – artykuły wykończenia i dekoracji podłóg,

2) Home Fashion – artykuły wykończenia oraz dekoracji okien, sufitów i ścian.

Czas trwania spółek wchodzących w skład Grupy Kapitałowej jest nieoznaczony.

Spółki nie posiadają wewnętrznych jednostek organizacyjnych sporządzających samodzielnie sprawozdania

finansowe.

Prezentowane skonsolidowane sprawozdanie finansowe zostało sporządzone według stanu na dzień

31.03.2013 r.

Skład Zarządu jednostki dominującej na dzień 31.03.2013 r. oraz na dzień publikacji raportu 15.05.2013 r.:

- Waldemar Osuch - Prezes Zarządu

- Artur Hibner - Członek Zarządu - Dyrektor Finansowy

Skład Rady Nadzorczej jednostki dominującej na dzień 31.03.2013 r. oraz na dzień publikacji raportu

15.05.2013 r.:

-Włodzimierz Lesiński - Przewodniczący Rady Nadzorczej

- Heinz W. Dusar - Wiceprzewodniczący Rady Nadzorczej

- Andrzej Tomaszewski - Członek Rady Nadzorczej

- Peter Weigand - Członek Rady Nadzorczej

- Martin Sielker - Członek Rady Nadzorczej

Skonsolidowane sprawozdanie finansowe zostało sporządzone przy załoŜeniu kontynuowania działalności

gospodarczej w dającej przewidzieć się przyszłości, przez podmioty wchodzące w skład Grupy Kapitałowej.

Konsolidacji dokonano metodą pełną stosując wymagane prawem wyłączenia konsolidacyjne.

Walutą funkcjonalną i walutą prezentacji wszystkich pozycji sprawozdania finansowego jest PLN.

Sprawozdanie finansowe i wszystkie dane objaśniające są podane w tysiącach PLN.

I. Zasady przyjęte przy sporządzaniu skonsolidowanego raportu za I. kwartał 2013 r.

Rokiem obrotowym spółek wchodzących w skład Grupy Kapitałowej jest rok kalendarzowy.

Za sporządzenie skonsolidowanego raportu kwartalnego odpowiedzialny jest Zarząd Jednostki Dominują-

cej. Skonsolidowany raport kwartalny oraz sprawozdanie finansowe sporządza się na dzień bilansowy koń-

czący miesiąc danego kwartału.


41 / 55

Skonsolidowane sprawozdanie finansowe Grupy Kapitałowej Decora oraz jednostkowe sprawozdanie finan-

sowe Decora S.A. przedstawiają rzetelnie sytuację finansową spółki oraz Grupy Kapitałowej na dzień

31.03.2013 r. i zostały sporządzone w oparciu o :

- Międzynarodowe Standardy Sprawozdawczości Finansowej (MSSF),

- Międzynarodowe Standardy Rachunkowości (MSR),

- Rozporządzenie Ministra Finansów z 19 lutego 2009 r. w sprawie informacji bieŜących i okresowych przeka-

zywanych przez emitentów papierów wartościowych oraz warunków uznawania za równowaŜne informacji

wymaganych przepisami prawa państwa nie będącego państwem członkowskim (wraz z późniejszymi zmia-

nami)

Skrócone skonsolidowane oraz jednostkowe kwartalne sprawozdanie finansowe zawierają:

- sprawozdanie z sytuacji finansowej,

- sprawozdanie z całkowitych dochodów,

- sprawozdanie z przepływów pienięŜnych,

- sprawozdanie ze zmian w kapitale własnym.

Metody konsolidacji.

Podstawą do sporządzenia skonsolidowanego sprawozdania finansowego jest dokumentacja konsolidacyjna,

która obejmuje:

- sprawozdania finansowe jednostek wchodzących w skład Grupy Kapitałowej,

- korekty i wyłączenia konsolidacyjne.

Jednostki objęte konsolidacją stosują jednakowe, zgodne z MSSF / MSR i rozporządzeniem, metody wyceny

i sporządzania sprawozdań finansowych.

Sprawozdanie skonsolidowane zostało sporządzone na podstawie jednostkowego sprawozdania finansowe-

go jednostki dominującej oraz jednostkowych sprawozdań finansowych spółek zaleŜnych. Przy konsolidacji

bilansu metodą pełną sumowaniu podlegają wszystkie odpowiednie pozycje aktywów i pasywów jednostek

zaleŜnych i jednostki dominującej w pełnej wysokości. Po dokonaniu sumowania dokonano korekt i wyłą-

czeń konsolidacyjnych zgodnie z obowiązującymi przepisami.

Przy konsolidacji rachunków zysków i strat metodą pełną sumowaniu podlegają wszystkie odpowiednie

pozycje przychodów i kosztów jednostek zaleŜnych i jednostki dominującej. Pozycje sprawozdania z całko-

witych dochodów jednostek zaleŜnych podlegają sumowaniu w pełnej wysokości bez względu na to, w ja-

kiej części jednostka dominująca jest właścicielem jednostki zaleŜnej. Po dokonaniu sumowania dokonano

korekt i wyłączeń konsolidacyjnych zgodnie z obowiązującymi przepisami.

Wyłączenia konsolidacyjne.

Wyłączeniu ze skonsolidowanego sprawozdania finansowego podlegają następujące istotne pozycje:

- wzajemne naleŜności i zobowiązania,

- przychody i koszty dotyczące operacji dokonywanych między podmiotami objętymi konsolidacją,

- zyski i straty powstałe na operacjach dokonywanych między podmiotami objętymi konsolidacją, zawarte

w wartości podlegających konsolidacji aktywów i pasywów,

- wartości nabycia udziałów posiadanych przez jednostkę dominującą w jednostkach zaleŜnych objętych


42 / 55

konsolidacją.

Wartość firmy i ujemna wartość firmy.

Wartość firmy z konsolidacji jest to nadwyŜka wartości nabycia udziałów w jednostkach zaleŜnych nad czę-

ścią aktywów netto według ich wartości godziwej, odpowiadającej udziałowi jednostki dominującej we wła-

sności tych jednostek.

Od wartości firmy z konsolidacji jednostka dominująca będzie dokonywać na koniec roku obrotowego testu

na trwałą utratę wartości.

Dla celów przedstawienia wybranych danych finansowych dokonano następujących przeliczeń:

a) przychody netto ze sprzedaŜy produktów, towarów i materiałów, zysk z działalności operacyjnej, zysk

brutto i zysk netto oraz przepływy pienięŜne netto z działalności operacyjnej, przepływy pienięŜne netto

z działalności inwestycyjnej, przepływy pienięŜne netto z działalności finansowej i przepływy pienięŜne netto

razem - przyjmując średni kurs EUR według kursu stanowiącego średnią arytmetyczną średnich kursów

NBP na ostatni dzień poszczególnych miesięcy okresu sprawozdawczego, tj. dla I kwartału roku 2012 –

4,1750 PLN, dla I kwartału roku 2013 – 4,1738 PLN, dla IV kwartałów 2012 r.- 4,1736 PLN

b) aktywa razem, zobowiązania i rezerwy na zobowiązania, zobowiązania długoterminowe, zobowiązania

krótkoterminowe, kapitał własny oraz kapitał zakładowy - przyjmując średni kurs EUR na 31.03.2012 r.

według kursu z tabeli NBP nr 63/A/NBP/2012 tj.: 4,1616 PLN, natomiast na 31.03.2013 r. przyjmując średni

kurs EUR według tabeli NBP nr 63/A/NBP/2013, tj.: 4,1774 PLN oraz na 31.12.2012 r. przyjmując średni

kurs EUR według tabeli NBP nr 252/A/NBP/2012, tj. – 4,0882 PLN

II. Przyjęte zasady rachunkowości, w tym metody wyceny aktywów i pasywów, pomiaru wyni-

ku finansowego oraz sposobu sporządzania sprawozdania finansowego.

1. Wartości niematerialne i prawne

Wartości niematerialne i prawne wykazywane są według ceny nabycia skorygowanej o dotychczasowe umo-

rzenie oraz ewentualnie o odpis z tytułu utraty wartości.

Grupa przyjęła następujące okresy uŜytkowania dla poszczególnych grup wartości niematerialnych i praw-

nych:

Patenty, licencje, znaki towarowe 5 lat

Oprogramowanie komputerowe 2 - 12 lat

Wartość firmy nie podlega amortyzacji. Będzie corocznie testowana na utratę wartości.

Wartości niematerialne i prawne o niskiej wartości początkowej, to znaczy nie przekraczającej 3,5 tys. PLN

amortyzowane są jednorazowo w miesiącu wprowadzenia ich do ewidencji.


43 / 55

2. Środki trwałe

Środki trwałe są wykazywane według cen nabycia lub wartości wytworzenia pomniejszonych o dotychczaso-

we umorzenie oraz ewentualnie o odpis z tytułu trwałej utraty wartości.

Wartość początkowa środków trwałych obejmuje ich cenę nabycia powiększoną o wszystkie koszty bezpo-

średnio związane z zakupem i przystosowaniem składnika majątku do gospodarczego wykorzystania.

Koszty modernizacji uwzględnia się w wartości bilansowej środków trwałych wówczas, gdy jest prawdopo-

dobne, Ŝe z tego tytułu nastąpi wpływ korzyści ekonomicznych dla Grupy Kapitałowej, zaś koszty poniesione

na modernizację moŜna wiarygodnie zmierzyć.

Wszelkie pozostałe wydatki ponoszone na naprawę i konserwację środków trwałych odnosi się w cięŜar wy-

niku finansowego w okresach sprawozdawczych, w których zostały poniesione.

Amortyzacja środków trwałych ustalana jest w oparciu o okres ich ekonomicznej uŜyteczności.

Amortyzacja naliczana jest metodą liniową. Grupa Kapitałowa przyjęła następujące okresy uŜytkowania dla

poszczególnych grup środków trwałych:

Budynki, lokale i obiekty inŜynierii lądowej i wodnej 22 do 40 lat

Urządzenia techniczne i maszyny 2 do 15 lat

Środki transportu 5 do 7 lat

Inne środki trwałe 5 do 10 lat

Grupa dokonuje weryfikacji przyjętych okresów ekonomicznej uŜyteczności środków trwałych na koniec roku

obrotowego.

W momencie zbycia środków trwałych, wartość początkowa i dotychczasowe umorzenie są wyksięgowywa-

ne, a wynik zbycia jest odnoszony w cięŜar rachunku zysków i strat, w pozostałe przychody bądź koszty

operacyjne. Wynik na zbyciu środków trwałych prezentowany jest odpowiednio saldem w pozycji zysk albo

strata.

Środki trwałe o niskiej wartości początkowej, to znaczy nie przekraczającej 3,5 tys. PLN, amortyzowane są

jednorazowo w miesiącu wprowadzenia ich do ewidencji.

3. Środki trwałe w budowie

Środki trwałe w budowie są wyceniane w wysokości ogółu kosztów pozostających w bezpośrednim związku z

ich nabyciem lub wytworzeniem. Środki trwałe w budowie nie są amortyzowane do momentu zakończenia

ich budowy i oddania do uŜytkowania.

4. Inwestycje

Wszystkie inwestycje są wykazywane według poniesionego kosztu (ceny nabycia), stanowiącego sumę war-

tości uiszczonej zapłaty i wszystkich opłat związanych z nabyciem danej inwestycji.


44 / 55

5. Leasing

Leasing jest klasyfikowany jako leasing finansowy, gdy warunki umowy przenoszą zasadniczo całe potencjal-

ne korzyści oraz ryzyko wynikające z bycia właścicielem na leasingobiorcę. Wszystkie pozostałe rodzaje le-

asingu są traktowane jako leasing operacyjny.

Aktywa uŜytkowane na podstawie umowy leasingu finansowego są traktowane jak aktywa Grupy Kapitałowej

i są wyceniane w ich wartości godziwej w momencie ich nabycia, nie wyŜszej jednak niŜ wartość bieŜąca

minimalnych opłat leasingowych. Powstające z tego tytułu zobowiązanie wobec leasingodawcy jest prezen-

towane w bilansie w pozycji pozostałe krótkoterminowe zobowiązania finansowe - leasing.

Płatności leasingowe zostały podzielone na część odsetkową oraz część kapitałową, tak, by stopa odsetek od

pozostającego zobowiązania była wielkością stałą. Koszty finansowe są odnoszone do rachunku zysków i

strat, chyba Ŝe moŜna je przyporządkować do odpowiednich aktywów – wówczas są kapitalizowane zgodnie

z zasadami rachunkowości Spółki dotyczącymi kosztów obsługi zadłuŜenia.

6. Zapasy

Zapasy są wykazywane według ceny nabycia lub kosztów wytworzenia nie wyŜszych, niŜ cena sprzedaŜy

netto. Na koszty wytworzenia składają się koszty materiałów bezpośrednich oraz w stosownych przypadkach

koszty wynagrodzeń bezpośrednich, a takŜe uzasadniona część kosztów pośrednich. Cena sprzedaŜy netto

odpowiada oszacowanej cenie sprzedaŜy pomniejszonej o wszelkie koszty konieczne do zakończenia produk-

cji oraz koszty doprowadzenia zapasów do sprzedaŜy lub znalezienia nabywcy (tj. koszty sprzedaŜy, marke-

tingu itp.).

Wartość zapasów korygowana jest o ewentualne odpisy aktualizujące, które uwzględniają spadek realnej

wartości. Odpisy aktualizujące wartość zapasów zalicza się do pozostałych kosztów operacyjnych.

7. NaleŜności handlowe i inne

NaleŜności są rozpoznawane w kwocie wymagającej zapłaty pomniejszonej o odpisy aktualizujące wartość

naleŜności. Ustalenie odpisów aktualizujących wartość naleŜności następuje w chwili, gdy istnieją obiektywne

dowody na to, Ŝe Grupa nie będzie w stanie otrzymać wszystkich naleŜnych kwot wynikających z pierwot-

nych warunków naleŜności. Grupa Kapitałowa tworzy odpisy aktualizujące wartość naleŜności dla konkret-

nych kontrahentów. Odpis odnosi się w cięŜar pozostałych kosztów operacyjnych w wyniku finansowym bie-

Ŝącego okresu. Odwrócenie uprzednio utworzonego odpisu w rachunku zysków i strat pomniejsza wartość

odpisu aktualizującego.

8. Transakcje w walucie obcej

WyraŜone w walutach obcych operacje gospodarcze ujmuje się w walucie funkcjonalnej Grupy Kapitałowej

Decora – w PLN, według kursu obowiązującego w dniu transakcji. Zyski i straty kursowe z tytułu rozliczenia

transakcji w walutach obcych oraz wyceny bilansowej aktywów i zobowiązań pienięŜnych wyraŜonych


45 / 55

w walutach obcych ujmuje się w wyniku finansowym bieŜącego okresu. RóŜnice kursowe prezentowane są

saldem. Wycena bilansowa następuje według kursu banku: aktywa – kurs kupna, pasywa – kurs sprzedaŜy.

9. Aktywa finansowe przeznaczone do obrotu

Do aktywów finansowych przeznaczonych do obrotu zalicza się wszystkie instrumenty pochodne (łącznie z

instrumentami pochodnymi wbudowanymi) bez względu na ich cechy, za wyjątkiem przypadku, gdy są one

uznawane jako instrumenty zabezpieczające. Są one wyceniane według wartości godziwej (za wyjątkiem

tych, dla których wartości godziwej nie moŜna ustalić). RóŜnica z wyceny wykazywana jest odrębnie w spra-

wozdaniu finansowym oraz ujmowana w wyniku finansowym bieŜącego okresu w pozycji przychodów lub

kosztów finansowych. Grupa Kapitałowa zawiera kontrakty terminowe typu forward.

10. Środki pienięŜne

Środki pienięŜne wykazywane są na dzień bilansowy według ich wartości nominalnej i obejmują środki pie-

nięŜne w kasie oraz na rachunkach bankowych.

11. Rozliczenia międzyokresowe i przychody przyszłych okresów

Grupa Kapitałowa dokonuje czynnych rozliczeń międzyokresowych kosztów, jeśli poniesione wydatki dotyczą

okresów następujących po okresie, w którym takie wydatki poniesiono.

Grupa Kapitałowa dokonuje równieŜ biernych rozliczeń międzyokresowych kosztów w wysokości prawdopo-

dobnych zobowiązań przypadających na bieŜący okres sprawozdawczy.

Przychody przyszłych okresów stanowią otrzymane środki tytułem przyszłych świadczeń. Do przychodów

przyszłych okresów Grupa Kapitałowa zalicza równieŜ zarachowane lecz nie otrzymane przychody z tytułu

świadczeń, które są ujmowane do przychodów na zasadzie kasowej.

12. Rezerwy

Grupa Kapitałowa tworzy rezerwy, gdy istnieje aktualny, prawny lub zwyczajowo oczekiwany obowiązek,

wynikający ze zdarzeń przeszłych, powstania prawdopodobnego zobowiązania do zapłaty. Musi istnieć więk-

sze prawdopodobieństwo, Ŝe wymagany będzie wypływ środków w celu wywiązania się z tego obowiązku,

niŜ Ŝe nie będzie wymagany, oraz gdy jego wielkość da się wiarygodnie oszacować. Wysokość utworzonych

rezerw jest weryfikowana na dzień bilansowy, w celu skorygowania szacunków do zgodnych ze stanem wie-

dzy na ten dzień.

13. Odroczony podatek dochodowy

Zobowiązanie z tytułu odroczonego podatku dochodowego ujmowane jest w pełnej wysokości z tytułu róŜnic

przejściowych pomiędzy wartością podatkową aktywów i zobowiązań, a ich wartością bilansową w skonsoli-

dowanym sprawozdaniu finansowym. Odroczony podatek dochodowy ustala się przy zastosowaniu stawek

podatkowych obowiązujących na dzień bilansowy, które będą obowiązywać w momencie ich realizacji.

Podstawowe róŜnice przejściowe dotyczą odmiennej wyceny aktywów i pasywów dla celów podatkowych i

bilansowych oraz róŜnicy w amortyzacji bilansowej i podatkowej.


46 / 55

Aktywa z tytułu odroczonego podatku dochodowego ujmuje się, jeŜeli jest prawdopodobne, Ŝe w przyszłości

osiągnięty zostanie dochód do opodatkowania, który umoŜliwi wykorzystanie róŜnic przejściowych.

Rezerwa lub aktywo z tytułu podatku odroczonego w bilansie jest wykazywane odpowiednio jako zobowią-

zanie lub aktywo długoterminowe.

14. Przychody ze sprzedaŜy towarów i usług oraz odsetek

Przychody ze sprzedaŜy towarów i usług obejmują wartość godziwą przychodów ze sprzedaŜy, po pomniej-

szeniu o podatek od towarów i usług, udzielone bonusy, skonta, rabaty i upusty.

Przychody z tytułu sprzedaŜy usług ujmuje się w momencie realizacji usługi potwierdzonej przez nabywcę.

JeŜeli umowa z kontrahentem tak przewiduje moŜliwe jest równieŜ ujęcie przychodów z tytułu częściowej

realizacji usługi. Przychody z tytułu odsetek ujmuje się według zasady memoriałowej jeŜeli występuje dosta-

teczna pewność ściągalności z tego tytułu naleŜności. W działalności handlowej, ze względu na jej specyfikę,

odsetki pełnią inną funkcję więc w przewaŜającej mierze zalicza się je do przychodów na zasadzie kasowej.

15. Dywidendy

Przychody z tytułu dywidend są ujawniane w momencie, kiedy Grupa Kapitałowa uzyska prawo do otrzyma-

nia płatności.

Natomiast płatności dywidend na rzecz akcjonariuszy ujmuje się jako zobowiązanie w okresie, w którym

nastąpiło ich zatwierdzenie przez Walne Zgromadzenie Akcjonariuszy i prezentuje się w pozostałych zobo-

wiązaniach.

16. Rachunkowość zabezpieczeń

Ni dotyczy.

17. Konsolidacja sprawozdań finansowych

Konsolidację sprawozdań finansowych jednostek Grupy Kapitałowej Decora, Jednostka Dominująca rozpo-

częła w II. kwartale 2005 r.

Podział wykazanych w jednostkowym i skonsolidowanym rachunku zysków i strat przychodów ze

sprzedaŜy i zysku na sprzedaŜy brutto w I. kwartale 2013 r. według dziedzin działalności przed-

stawiono w tabelach jednostkowego i skonsolidowanego rachunku zysków i strat, natomiast we-

dług określonych geograficznie rynków przedstawiono poniŜej:

Grupa Kapitałowa Decora - dane za I. kwartał 2013 r.

Przychody ze sprzedaŜy Grupy Kapita-łowej wg określonych geograficznie

rynków

SprzedaŜ w kraju SprzedaŜ eksportowa Ogółem

Przychody ze sprzedaŜy ogółem 16 599 49 684 66 283


47 / 55

W tym sprzedaŜ eksportowa wg poszczególnych regionów

Europa RAZEM

Zachodnia Środkowa i Po-łudniowa Wschodnia

SprzedaŜ produktów, tow. i mat. na zewnątrz 20 648 9 489 19 547 49 684

Zysk na sprzedaŜy brutto Grupy Kapita-łowej wg określonych geograficznie

rynków


Zysk na sprzedaŜy brutto ogółem 5 453 17 556 23 009

Decora S.A. - dane za I. kwartał 2013 r.

Przychody ze sprzedaŜy Decora S.A. wg określonych geograficznie rynków


Przychody ze sprzedaŜy ogółem 15 899 33 395 49 294

W tym sprzedaŜ eksportowa wg poszczególnych regionów

Europa RAZEM


SprzedaŜ produktów, tow. i mat. na zewnątrz 9 544 9 601 14 250 33 395

Zysk na sprzedaŜy brutto Decora S.A. wg określonych geograficznie rynków


Zysk na sprzedaŜy brutto ogółem 5 453 8 908 14 361

III. Informacje o rezerwie i aktywach z tytułu odroczonego podatku dochodowego oraz utworze-

niu, zwiększeniu i wykorzystaniu innych rezerw, dokonanych odpisach aktualizujących wartość

zapasów do wartości netto moŜliwej do uzyskania i odwróceniu odpisów z tego tytułu.

Grupa Kapitałowa w przypadku wystąpienia przesłanek trwałej utraty wartości aktywów tworzy odpisy aktuali-

zujące.

Grupa rozpoznaje składnik aktywów z tytułu podatku odroczonego bazując na załoŜeniu, Ŝe w przyszłości zo-

stanie osiągnięty zysk podatkowy pozwalający na jego wykorzystanie.

Grupa Kapitałowa Decora (w tys. PLN)

Odpisy aktu-alizujące wartość

naleŜności

Odpisy aktu-alizujące wartość zapasów

Aktywa z tytułu odro-czonego po-datku docho-

dowego

Rezerwa na odroczony podatek

dochodowy

Rezerwa na przyszłe zo-bowiązania

Rozliczenia mię-dzyokresowe

czynne

Stan na 01.01.2013r. 6 684 3 666 13 799 2 962 901 906

Zwiększenia 100 200 404 - - 1 235 Wykorzystania - - -372 - - -61 Rozwiązania 135 - - 62 - - Stan na 31.03.2013 r. 6 649 3 866 13 831 2 900 901 2 080


48 / 55

a) odpisy aktualizujące wartość naleŜności

Wysokość odpisów na naleŜności uległa zmniejszeniu na dzień 31.03.2013 r. o 35 tys. zł z powodu aktualizacji

odpisów stanu naleŜności na dzień 31.03.2013r

b) odpisy aktualizujące wartość zapasów

Zmiana odpisów aktualizujących wartość zapasów o 200 tys. zł związana jest z ich aktualizacją na dzień

31.03.2013 r.

c) aktywa z tytułu odroczonego podatku dochodowego

Zmiana aktywów z tytułu odroczonego podatku dochodowego o 32 tys. zł związana jest z ich aktualizacją na

dzień 31.03.2013 r.

d) rezerwa na odroczony podatek dochodowy

Zmiana rezerwy z tytułu odroczonego podatku dochodowego o -62 tys. zł związana jest z aktualizacją na dzień

31.03.2013 r.

e) rezerwy na przyszłe zobowiązania

Stan nie uległ zmianie na 31.03.2013 r.

f) rozliczenie międzyokresowe czynne

Zmiana rozliczeń międzyokresowych czynnych o 1 174 tys. zł związana jest z bieŜącą działalnością Spółek

naleŜących do Grupy Kapitałowej.

Decora S.A. ( tys. PLN)

Odpisy aktu-alizujące wartość

naleŜności

Odpisy aktu-alizujące wartość zapasów

Aktywa z tytułu odro-czonego po-datku docho-

dowego

Rezerwa na odroczony podatek

dochodowy

Rezerwa na przyszłe zo-bowiązania

Rozliczenia mię-dzyokresowe

czynne

Stan na 01.01.2013 r. 5 161 2 806 7 439 2 962 901 326

Zwiększenia - 200 - - - 1 235 Wykorzystania - - -372 - - - Rozwiązania 135 - - 62 - - Stan na 31.03.2012 r. 5 026 3 006 7 067 2 900 901 1 561

a) odpisy aktualizujące wartość naleŜności

Wysokość odpisów na naleŜności uległa zmniejszeniu na dzień 31.03.2013 r. o 135 tys. zł z powodu rozwiąza-

nia odpisów na naleŜności kilku klientów.

b) odpisy aktualizujące wartość zapasów

Zmiana odpisów aktualizujących wartość zapasów o 200 tys. zł związana jest z ich aktualizacją na dzień

31.03.2013 r.

c) aktywa z tytułu odroczonego podatku dochodowego

Zmiana aktywów z tytułu odroczonego podatku dochodowego o -372 tys. zł związana jest z aktualizacją na

dzień 31.03.2013 r.

d) rezerwa na odroczony podatek dochodowy

Zmiana rezerwy z tytułu odroczonego podatku dochodowego o 62 tys. zł związana jest z aktualizacją na dzień

31.03.2013 r.

e) rezerwy na przyszłe zobowiązania


49 / 55

Stan rezerw na przyszłe zobowiązania nie uległ zmianie na dzień 31.03.2013 r.

f) rozliczenie międzyokresowe czynne

Zmiana rozliczeń międzyokresowych czynnych o 1 235 tys. zł związana jest z bieŜącą działalnością Spółki

oraz z comiesięcznymi odpisami rozliczeń międzyokresowych kosztów.

Informacje o odpisach aktualizujących z tytułu utraty wartości aktywów finansowych, rzeczo-

wych aktywów trwałych , wartości niematerialnych i prawnych lub innych aktywów oraz odwró-

ceniu takich zapisów.

W okresie którego dotyczy raport - nie wystąpiły.

IV. Zwięzły opis istotnych dokonań lub niepowodzeń Grupy Kapitałowej w I. kwartale 2013 r.

wraz z wykazem najwaŜniejszych zdarzeń ich dotyczących.

Nie wystąpiły.

V. Opis czynników i zdarzeń, w szczególności o nietypowym charakterze, mających znaczący

wpływ na osiągnięte wyniki finansowe.

Nie wystąpiły.

VI. Objaśnienia dotyczące sezonowości lub cykliczności działalności Grupy Kapitałowej w pre-

zentowanym okresie.

I. kwartał roku kalendarzowego to okres, w którym Grupa Kapitałowa generuje około 20% przychodów.

Sezon remontowy przypada w większości na III. kwartał roku. Wahania sprzedaŜy związane są z sezonem

remontowym zarówno w Polsce jak i w całej Europie Środkowej i Wschodniej.

SprzedaŜ 2010 % 2011 % 2012 % 2013 %

Q1 55 778 21 64 440 21 71 441 24 66 283 -

Q2 62 369 24 72 459 24 75 319 25 - -

Q3 79 634 30 90 276 30 83 509 28 - -

Q4 65 489 25 78 423 25 71 737 24 - -

Razem 263 270 100% 301 598 100% 302 005 100% - -

Zysk netto 2010 % 2011 % 2012 % 2013 %

Q1 661 15 913 29 5 618 47 2 475 -

Q2 -5 597 -128 2 990 96 -1 557 -13 - -

Q3 8 049 185 -1 422 -46 6 258 53 - -

Q4 1 230 28 644 21 1 548 13 - -

Razem 4 343 100% 3 125 100% 11 867 100% - -


50 / 55

VII. Informacje dotycząca emisji, wykupu i spłaty dłuŜnych i kapitałowych papierów warto-

ściowych.

W I. kwartale 2013 r. spółki Grupy Kapitałowej nie emitowały, nie dokonywały wykupu i spłaty dłuŜnych

oraz kapitałowych papierów wartościowych .

VIII. Informacje dotyczące wypłaconej (lub zadeklarowanej) dywidendy, łącznie i w przelicze-

niu na jedną akcję, z podziałem na akcje zwykłe i uprzywilejowane.

W dniu 10 maja br. Walne Zgromadzenie Akcjonariuszy podjęło uchwałę o wypłacie dywidendy w kwocie

0,42 PLN na jedną akcję co daje razem 4 747 tys. PLN. Wypłata dywidendy nastąpi w dniu 05.sierpnia br.

IX. Wskazanie zdarzeń, które wystąpiły po dniu, na który sporządzono skrócone kwartalne

sprawozdanie finansowe, nieujętych w tym sprawozdaniu, a mogących w znaczący sposób

wpłynąć na przyszłe wyniki finansowe Grupy Kapitałowej.

Zdarzenia nie wystąpiły.

X. Wskazanie skutków zmian w strukturze Grupy Kapitałowej, w tym w wyniku połączenia jed-

nostek gospodarczych, przejęcia lub sprzedaŜy jednostek grupy kapitałowej, inwestycji długo-

terminowych, podziału, restrukturyzacji i zaniechania działalności.

Zmiany nie wystąpiły.

XI. Informacje dotyczące zmian zobowiązań warunkowych lub aktywów warunkowych, które

nastąpiły od czasu zakończenia ostatniego roku obrotowego.

Zmiany nie wystąpiły.

XII. Stanowisko Zarządu Emitenta odnośnie moŜliwości zrealizowania wcześniej publikowa-

nych prognoz wyników na dany rok, w świetle wyników zaprezentowanych w raporcie kwartal-

nym w stosunku do wyników prognozowanych.

W I kwartale 2013 r. nie podano do publicznej wiadomości skonsolidowanej prognozy wyników finansowych

na rok 2013 Grupy Kapitałowej Decora.

XIII. Wskazanie akcjonariuszy posiadających bezpośrednio lub pośrednio przez podmioty za-

leŜne co najmniej 5% ogólnej liczby głosów na walnym zgromadzeniu emitenta na dzień prze-

kazania raportu kwartalnego wraz ze wskazaniem liczby posiadanych przez te podmioty akcji,


51 / 55

ich procentowego udziału w kapitale zakładowym, liczby głosów z nich wynikających i ich pro-

centowego udziału w ogólnej liczbie głosów na walnym zgromadzeniu akcjonariuszy oraz

wskazanie zmian w strukturze własności znacznych pakietów akcji emitenta w okresie od

przekazania poprzedniego raportu kwartalnego.

Stan akcjonariatu na dzień 31.03.2013 r. oraz zmiany w okresie od 14.11.2012 r. do

31.03.2013 r. SSS akcji Wartość nominalna

1) w P 2) LN

Akcjonariusz Liczba akcji Wartość nomi-nalna w PLN

Udział w kapi-tale zakłado-

wym (%)

Udział w ogólnej liczbie głosów

(%)

Zmiana %

Saniku S.A. 3.033.295 akcji zwykłych na okaziciela

151.664,80 26,84 26,84 +0,06

Włodzimierz Lesiński 2.746.779 akcji zwykłych na okaziciela

137.338,95 24,30 24,30 0

Aviva OFE BZ WBK 868.478 akcji zwykłych na okaziciela

43.423,90 7,68 7,68 0

ING fundusze Inve-stycyjne

- - - - -5,20

Aviva Investors Spe-cjalistyczne Fundu-sze Inwestycyjne

- - - - -5,13

Fundusze Inwestycyjne PKO - - - -

-5,02

3) ¹ Udział w kapitale zakładowym Jednostki Dominującej, oraz w ogólnej liczbie głosów został wyliczony w

stosunku do liczby akcji z 31.03.2013 r. tj.: 11.303.320 akcji.

Stan na dzień 15.05.2013 r. oraz zmiany w okresie od 01.04.2013 r. do 15.05.2013 r.

Akcjonariusz Liczba akcji Wartość nomi-nalna w PLN

Udział w kapi-tale zakłado-

wym (%)


(%)

Zmiany

Saniku S.A. 3.033.295 akcji zwykłych na okaziciela

151.664,80 26,84 26,84 0

Włodzimierz Lesiński 2.746.779 akcji zwykłych na okaziciela

137.338,95 24,30 24,30 0

Aviva OFE BZ WBK 868 478 zwy-kłych na okazi-ciela

43.423,90 7,68 7,68 0

¹ Udział w kapitale zakładowym Jednostki Dominującej, oraz w ogólnej liczbie głosów został wyliczony w



52 / 55

Emitentowi nie są znane umowy, w wyniku których mogą w przyszłości nastąpić zmiany w proporcjach po-

siadanych akcji przez dotychczasowych akcjonariuszy. W skład kapitału zakładowego Emitenta nie wchodzą

papiery wartościowe dające specjalne uprawnienia kontrolne. W zakresie przenoszenia praw własności pa-

pierów wartościowych i wykonywania prawa głosu nie występują Ŝadne ograniczenia na akcjach Emitenta.

Spółki zaleŜne nie posiadają akcji Emitenta.

XIV. Zestawienie zmian w stanie posiadania akcji emitenta lub uprawnień do nich (opcji) przez

osoby zarządzające i nadzorujące emitenta zgodnie z posiadanymi przez emitenta informacjami

w okresie od przekazania poprzedniego raportu kwartalnego.


Akcjonariusz Liczba akcji/opcji Zmiany liczby akcji w sto-sunku do ostatnio

przekazanego raportu kwar-

talnego

Udział w kapita-le zakładowym

(%)


(%)

Zmiany udziału w kapita-

le/głosach w stosunku do

ostatnio prze-kazanego ra-portu kwartal-nego za 2012r.

(%) Heinz W. Dusar

poprzez Saniku SA

3.033.295 akcji zwykłych na okaziciela

0 26,841 26,84 +0,06

Włodzimierz Lesiński

2.746.779 akcji zwykłych na okaziciela 0 24,301 24,30 0,00

Waldemar Osuch

199.734 zwykłych na okazi-ciela 0 1,771 1,771 0,00

Artur Hibner 50.016 zwykłych na okaziciela 0 0,441 0,441 0,00




Akcjonariusz Liczba akcji/opcji Zmiany liczby akcji w sto-sunku do

ostatnio prze-kazanego raportu

Udział w kapitale zakładowym

(%)


(%)

Zmiany udziału w kapita-

le/głosach w stosunku do

ostatnio przeka-zanego raportu

rocznego za 2012r. (%)

Heinz W. Dusar poprzez

Saniku SA

3.033.295 akcji zwykłych na okaziciela 0 26,841 26,84 0,00

Włodzimierz Lesiński

2.746.779 akcji zwykłych na okaziciela

0 24,301 24,30 0,00

Waldemar Osuch

199.734 zwykłych na okazi-ciela 0 1,771 1,771 0,00

Artur Hibner 50.016 zwykłych na okaziciela 0 0,441 0,441 0,00




53 / 55

XV. Wskazanie postępowań toczących się przed sądem, organem właściwym dla postępowania

arbitraŜowego lub organem administracji publicznej.

W I. kwartale 2013 r. nie toczyły się postępowania przed sądem, organem właściwym dla postępowania

arbitraŜowego lub organem administracji publicznej, których wartość jednostkowa oraz łączna wartość

wszystkich otwartych postępowań dotyczących zobowiązań oraz wierzytelności emitenta lub jednostki od

niego zaleŜnej stanowiłyby co najmniej 10% kapitałów własnych Decora S.A.

XVI. Informacje o zawarciu przez emitenta lub jednostkę od niego zaleŜną jednej lub wielu

transakcji z podmiotami powiązanymi, jeŜeli pojedyncze lub łącznie są one istotne wartość,

jeŜeli nie są one transakcjami typowymi i rutynowymi, zawieranymi na warunkach rynkowych

pomiędzy jednostkami powiązanymi.

W I. kwartale 2013 r. nie zawarto powyŜszych transakcji.

XVII. Informacje o udzieleniu przez emitenta lub jednostkę od niego zaleŜną poręczeń kredytu

lub poŜyczki lub udzieleniu gwarancji – łącznie jednemu podmiotowi lub jednostce zaleŜnej od

tego podmiotu, jeŜeli łączna wartość istniejących gwarancji lub poręczeń stanowi równowar-

tość 10% kapitałów własnych emitenta.

W I. kwartale 2013 r. Emitent, ani Ŝadna jednostka od niego zaleŜna, nie udzieliły poręczeń kredytów lub

poręczeń poŜyczki, ani teŜ gwarancji o wartości co najmniej 10% kapitałów własnych emitenta.

XVIII. Inne informacje mogące w istotny sposób wpłynąć na ocenę sytuacji majątkowej, finan-

sowej i wyniku finansowego emitenta.

W I. kwartale 2013 r. nie wystąpiły inne niŜ wyŜej opisane, istotne informacje dla oceny sytuacji kadrowej,

majątkowej, finansowej oraz wyniku finansowego i ich zmian, oraz informacje, które są istotne dla oceny

moŜliwości realizacji zobowiązań Grupy Kapitałowej.

XIX. Informacje o istotnych transakcjach nabycia i sprzedaŜy rzeczowych aktywów trwałych.

W I kwartale 2013 roku nie wystąpiły istotne transakcje nabycia i sprzedaŜy rzeczowych aktywów trwałych.

XX. Informacje o istotnych zobowiązaniach z tytułu dokonania zakupu rzeczowych aktywów

trwałych.

W aktualnym okresie sprawozdawczym nie wystąpiły istotne zdarzenia dotyczące zakupu rzeczowych akty-

wów trwałych mające charakter istotnego zobowiązania.

XXI. Informacje o istotnych rozliczeniach z tytułu spraw sądowych.

W bieŜącym okresie sprawozdawczym nie dokonano istotnych rozliczeń z tytułu spraw sądowych.


54 / 55

XXII. Wskazanie korekt błędów poprzednich okresów.

Korekty błędów nie wystąpiły.

W skonsolidowanym sprawozdaniu z całkowitych dochodów w 2013 roku Grupa dokonała zmiany w stosun-

ku do wcześniej opublikowanych danych w prezentacji sprzedaŜy jednej z grup produktów. W związku

z tym dokonano przesunięcia pomiędzy sprzedaŜą towarów, a wyrobów w I kwartale 2012 roku i odpowiada-

jącym im kosztom sprzedanych wyrobów i towarów w stosunku o danych wcześniejszych. Zmiana wynosi:

Przychody ze sprzedaŜy wyrobów (+) 2 895, Przychody ze sprzedaŜy towarów (-) 2 895, Koszt sprzedanych

wyrobów (+) 823, Koszt sprzedanych towarów (-) 823.

XXIII. Informacje na temat zmian sytuacji gospodarczej i warunków prowadzenia działalności,

które mają istotny wpływ na wartość godziwą aktywów finansowych i zobowiązań finansowych

jednostki, niezaleŜnie od tego , czy te aktywa i zobowiązania są ujęte w wartości godziwej czy

skorygowanej cenie nabycia ( koszcie wytworzenia).

Zmiana sytuacji gospodarczej i warunków prowadzenia działalności nie miała istotnego wpływu na wartość

godziwą aktywów finansowych i zobowiązań finansowych jednostki.

XXIV. Informacje o niespłaceniu kredytu lub poŜyczki lub naruszeniu istotnych postanowień

umowy kredytu lub poŜyczki, w odniesieniu do których nie podjęto Ŝadnych działań napraw-

czych do końca okresu sprawozdawczego.

Spółka posiada kredyty bankowe ze spłaty których wywiązuje się w sposób regularny.

XXV. W przypadku instrumentów finansowych wycenianych w wartości godziwej – informacje

o zmianie sposobu ( metody) jej ustalenia.

Instrumenty finansowe wyceniane są w Spółce według zamortyzowanego kosztu z zastosowaniem efektyw-

nej stopy procentowej.

XXVI. Informacje dotyczące zmiany w klasyfikacji aktywów finansowych w wyniku zmiany celu

lub wykorzystania tych aktywów.

W okresie sprawozdawczym nie dokonano zmiany celu bądź wykorzystania aktywów finansowych, a tym

samym nie wprowadzono zmian w ich klasyfikacji.

XXVII. Wskazanie czynników, które w ocenie emitenta będą miały wpływ na osiągnięte przez

Grupę Kapitałową wyniki w perspektywie co najmniej kolejnego kwartału.

W perspektywie II kwartału 2013 r. i kolejnych emitent pragnie wskazać następujące czynniki jako mogące

mieć wpływ na spodziewane wyniki:


55 / 55

1. Spodziewany wzrost przychodów GK w stosunku do I kwartału 2013 roku.

2. Dalsza optymalizacja kosztów w ramach Grupy Kapitałowej.

3. Spadek kosztu kapitału obcego będzie powodował spadek kosztów obsługi finansowania zewnętrznego.

Na 15.05.2013 r. dług Spółki wynosił ponad 69 mln PLN i spadek stóp procentowych będzie miał wpływ na

wyniki spółki.

4. Zmiany kursów EUR/PLN, RUB/PLN, USD/PLN , EUR/USD oraz UAH/PLN.

Z uwagi na znaczny udział sprzedaŜy eksportowej w sprzedaŜy ogółem oraz dokonywane zakupy surowców,

towarów poza terytorium kraju Grupa Kapitałowa jest w znaczący sposób naraŜona jest na ryzyko kursowe,

wynikające ze znacznych wahań kursów walut. W ostatnim okresie w związku z dalszą niestabilnością na

rynkach finansowych i walutowych ryzyko utrzymuje się nadal na wysokim poziomie.

5. Recesja gospodarcza w krajach Europy Południowej oraz stagnacja w Polsce potęgowana przez kryzys w

branŜy budowlanej.

6. Bezpośredni dostęp do wielu rynków zbytu.

7. Własna dystrybucja w wielu krajach.

8. Utrzymujący się wysoki poziom cen surowców PS i PCV.

Środa Wielkopolska, 15. maja 2013 r.

Waldemar Osuch – Prezes Zarządu

Artur Hibner – Członek Zarządu, Dyrektor Finansowy

Documents

SKRÓCONY SKONSOLIDOWANY RAPORT KWARTALNY … · 3 / 55 SKONSOLIDOWANE SPRAWOZDANIE Z SYTUACJI FINANSOWEJ GRUPY KAPITAŁOWEJ DECORA w tys. PLN Aktywa Stan na 2013-03-31 (koniec I