SOLUCIONES PRÁCTICA FONDOS DE INVERSIÓN

1. A continuación incluimos los precios de cierre de un FIM de Renta

Variable Nacional y de su respectivo benchmark (Ibex-35) de los últimos

12 meses:

FECHA BK BOLSA ESPAÑA FIM IBEX-35

30/06/2007 680.30 6862.00

31/07/2007 714.49 7061.70

29/08/2007 719.25 7111.30

30/09/2007 669.48 6703.60

31/10/2007 714.46 7129.50

28/11/2007 731.17 7252.50

31/12/2007 780.97 7737.20

30/01/2008 809.73 7929.90

27/02/2008 836.80 8249.40

31/03/2008 804.00 8018.10

30/04/2008 810.75 8109.50

31/05/2008 796.28 7959.30

23/06/2008 807.64 8107.20

Calcular los siguientes datos relacionados con la evolución del fondo y de su

benchmark en los últimos 12 meses: a) Rentabilidad simple del fondo y de su benchmark

Fórmula de la rentabilidad simple

100*alValorInici

alValorIniciValorFinal −

Rentabilidad simple del fondo = %72.18100*30.630

30.68064.807=

−

Rentabilidad simple de su benchmark = %15.18100*00.6862

00.686220.8107=

−

b) Volatilidad del fondo y de su benchmark

c) Beta (β) del Fondo

d) Alfa (α) del Fondo

e) Tracking error del Fondo

f) Ratios de Sharpe y Treynor del Fondo

El resto de apartados no podrían calcularse con el material proporcionado en

Fondos de Inversión, pues en los apuntes no aparecen las fórmulas

pertienentes para realizar los cálculos.

Por tanto, no serán objeto de examen.