siparex.com

UNE DYNAMIQUEPOUR LACROISSANCE

PRÉSENTATION DES ACTIVITÉS DU GROUPE

NOTRE MÉTIER DEPUIS 40 ANS : INVESTIR DANS LES ETI ET PME DE CROISSANCE

Siparex est l’un des tout premiers groupes de capital investissement français indépendants. Partenaire de référence des ETI et PME, son métier est d’investir en fonds propres dans les entreprises en apportant une dynamique de croissance

EN QUELQUES CHIFFRES

• Investissements unitaires jusqu’à 40 M€

• Tours de table jusqu’à 50 M€ en co-investissement

d’actifs sous gestion

1,8 Md€

d’expérience avec 1 000 investissementsréalisés depuis l’origine

40 ans

2

Lydia - Plateforme de paiement mobile

UN PIONNIER DEVENU L’UN DES LEADERSSiparex a été créé en 1977 par Dominique Nouvellet avec le soutien d’industriels : Michelin, Rhône-Poulenc (devenu Aventis), Rossignol et Cofradel – Groupe Auchan

Création de Siparex

1977

Création duClub Siparex

1982

Ouverture du bureau de Paris

1989

Ouverture des bureaux de Nantes et Besançon

1995

Lancement des activités de venture capital

en France

1998

Lancement du 1er des fonds de

proximité en Rhône-Alpes

1999

Ouverture du bureau

de Lille

2000

Implantation de Siparex en Europe

du Sudavec l’ouverture des bureaux de Milan et Madrid

20032004

Demeco - Déménagement

3LE GROUPE SIPAREX

Lydia - Plateforme de paiement mobile

Maped - Fournitures scolaires

Création de l’Association

Euromed Capital

2005

Succession deDominiqueNouvellet

Bertrand Rambaud prend la présidence

du Groupe

Ouverture dubureau de Strasbourg

2009

Intégration d’UFG Private Equity

2010

Création deSiparex Proximité

Innovation

2012

Lancementde l’activitéMezzanine

2014

Rapprochement avec XAnge

Private Equity

Ouverture du bureau de Dijon

2015

Ouverturedu bureau de

Toulouse

2016

40 ans deSiparex

2017

UN RÉSEAU NATIONALET INTERNATIONAL AU PLUS PRÈS DES ENTREPRISES

Siparex bénéfi cie d’un avantage concurrentiel grâce à ses implan-tations régionales et à son réseau international performant

8 bureaux en France 

3 implantations en Europe

3 partenariats stratégiquesen Afrique du Nord(Tunisie, Maroc, Egypte)

Intégration d’UFG Private Equity

2010

Création deSiparex Proximité

Innovation

2012

Lancementde l’activitéMezzanine

2014

Rapprochement avec XAnge

Private Equity

2015

Ouverturedu bureau de

Toulouse

2016

40 ans deSiparex

2017

UN RÉSEAU NATIONALET INTERNATIONAL AU PLUS PRÈS DES ENTREPRISES

Siparex bénéfi cie d’un avantage concurrentiel grâce à ses implan-tations régionales et à son réseau international performant

3 implantations en Europe

3 partenariats stratégiques

(Tunisie, Maroc, Egypte)

Lille

Nantes

Lyon

Dijon

Casablanca

Tunis

Le Caire

Milan

Munich

Madrid

Besançon

ParisStrasbourg

Toulouse

UNE PLATEFORME DE 4 ACTIVITÉS RÉPONDANTÀ TOUT TYPE DE BESOINS EN FONDS PROPRES

Siparex accompagne au quotidien les entreprises dans leursprojets de développement ou de transmission, ainsi que dans leurs réfl exions stratégiques, opérationnelles et fi nancières. Elles peuvent compter sur le soutien d’équipes de gestion expérimentées, la force d’un réseau national et international de partenaires, ainsi que la certitude d’avoir un même interlocuteur tout au long de la durée de l’investissement.

De la start-up à l’ETI, Siparex apporte aux entreprises et à leurs dirigeants une solution sur mesure :

Capital Développement• fi nancement d’investissements,• renforcement des fonds propres,• fi nancement de croissance externe en France et à l’international.

Transmission minoritaire ou majoritaire• diversifi cation du patrimoine des dirigeants (OBO),• accompagnement de la transmission aux héritiers,• reclassement d’actionnaires minoritaires,• reprise autour de l’équipe dirigeante en place (MBO),• reprise majoritaire autour d’un repreneur (MBI).

Capital Risque• fi nancement de jeunes sociétés innovantes,• investissement principalement en early-stage,• en France, Allemagne et Europe.

UNE GOUVERNANCEFONDÉE SUR L’EXPERTISEET LA CONFIANCE

4

« L’une des grandes forces du GroupeSiparex est le lien

entre Siparex Associés et Sigefi Partners, qui constitue un gage de

confi ance pour les investisseurs et

les entrepreneurs ».

ORGANISATION

La gouvernance du Groupe Siparex, présidé par Bertrand Rambaud, se fonde sur unesociété de gestion totalement indépendante qui associe des professionnels expérimentés et des souscripteurs engagés.

La principale société de gestion du Groupe, Sigefi Private Equity, est détenue majoritaire-ment par Sigefi Partners, qui regroupe les principaux dirigeants opérationnels (Directeurs Associés) et joue le rôle de « capital expertise » aux côtés de Siparex Associés. Cette société réunit les principaux souscripteurs des fonds gérés par le Groupe et représente le « capital confi ance ». Par ailleurs, le groupe Siparex dispose de deux organes originauxdans le monde du Capital Investissement : un comité d’audit et un comité d’éthique et d’orientation, composés de personnalités indépendantes.

Siparex Associés, dont le Président est Michel Rollier et le Vice-Président Cyril Balas, est le garant des principes et valeurs du Groupe et compte parmi ses actionnaires des grands groupes industriels familiaux (Mérieux, Michelin, Norgefi , Seb…), des investisseurs institutionnels français (Apicil, Groupe BPCE, Bpifrance, Crédit Agricole-Prédica,La Française, Groupama, Groupe La Poste, CIC Lyonnaise de Banque, Malakoff Médéric, Neufl ize OBC) et internationaux(Mouvement Desjardins).

Bertrand Rambaud,Président du Groupe Siparex

Michel Rollier,Président de Siparex Associés,Président du Conseil deSurveillance et ancienGérant de Michelin

Small Caps MidMarket MezzanineInnovation

Sigefi Private EquitySociété de gestion et holding du Groupe

Act

ivité

s

Siparex Associés(Capital confi ance)

Sigefi Partners(Capital expertise)

5LE GROUPE SIPAREX

LE COMITÉ EXÉCUTIF DU GROUPE SIPAREX

Il est composé de 9 membres :

UN INVESTISSEUR RESPONSABLE

Siparex a adopté depuis son origine une démarche d’investissement responsable.

Avant d’investir dans une société, nos équipes et leurs conseils analysent et prennent en compte les éléments environnementaux, sociaux/sociétaux et de gouvernance pertinents. Les critères ESG sont par la suite intégrés dans le reporting des fonds.

Siparex est signataire de la Charte des investisseurs en capital de l’AFIC et des PRI (Principles for Responsible Investments) de l’ONU.

NOS PRINCIPES FONDAMENTAUX

• Une indépendance totale

• Une éthique rigoureuse

• Une approche industrielle respectueuse des fondamentaux de l’entreprise

• Une grande proximité avec les entreprises et leurs dirigeants

• Une approche différente des fonds propres, fondée sur la sécurité et le rendement

• Un positionnement d’actionnaire actif mais non interventionniste

• Un professionnalisme reconnu

• Une gouvernance répondant aux meilleurs standards internationaux

Bertrand Rambaud, Président du Groupe Siparex

Cyril Fromager, Activité Small Caps

Richard Dalaud, Activité Mezzanine

Nicolas Rose, Activité Innovation

Pierre Bordeaux- Montrieux, Activité Midmarket

Benoît Métais, Activité Midmarket

Florent Lauzet, Activité Midmarket

Nicolas Eschermann, Investisseurs et Développement

Marie-Clothilde Vial, Direction Juridique et Ressources Humaines

Siparex joue un rôle d’interface entre les investisseurs en quête de rendement et les entreprises à la recherche de capitaux pour fi nancer leur croissance

ORIGINE DES FONDS GÉRÉS*… UNE FORTE CAPACITÉ DE LEVÉEDE FONDS (EN M€)

… PROVENANT DE 14 PAYS

48%Institutionnels

25%Personnes physiques,family offi ces

20%Fonds

de fonds

7%Siparex Associés

2014

190

2015

223

2016

270

2012

164

2013

61

*hors fonds retail.

NOTRE OBJECTIF : ÊTRE UN RELAIS PERFORMANT ENTRE INVESTISSEURS ET ENTREPRISES

6

Nicolas Eschermann,Membre du Comité Exécutif

Lionel Bergeron,Directeur des Opérationset Relations Investisseurs

DIRECTION INVESTISSEURS ET DÉVELOPPEMENT

Interlocutrice privilégiée des souscripteurs institutionnels et familiaux de nos fonds, l’équipe dirigée par Nicolas Eschermann est au service du développement du Groupe en France et à l’international.

Elle participe activement à la défi nition de la stratégie « produits » des différentes lignes de métier puis à la levée des fonds. Elle inscrit chaque investisseur dans une relation de long terme avec Siparex grâce à la qualité de l’information - fi nancière et extra-fi nancière -,délivrée avec transparence et réactivité.

La confi ance accordée dans la durée à Siparex par la centaine d’investisseurs et lespersonnes physiques qui nous confi ent des fonds, est le fruit des excellentes performances fi nancières construites dans une logique de sécurité.

DIRECTIONS FONCTIONNELLES

Facteur de différenciation, le Groupe dispose de ressources intégrées en matière juridique, conformité et contrôle interne, comptabilité-finance et communication.

Les fonctions support interviennent de façon transversale sur l’ensemble des métiers du Groupe. Ces compétences internes apportent un haut degré de professionnalisme et de sécurité dans l’exécution du métier de capital investisseur.

7LE GROUPE SIPAREX

Marie Clothilde Vial, Membre du Comité Exécutif, Directeur Juridique et Ressources Humaines

Valérie Gerbet, Directeur Associé, Directeur Administratif et Financier

Thomas Géraud, Directeur de la Conformité et du Contrôle Interne

Priscille Clément, Directeur de la Communication

UN ACCOMPAGNEMENT À L’INTERNATIONAL

Le développement international, enjeu d’un nombre croissant de PME et ETI, est depuis l’origine au coeur de l’approche Siparex. Le groupe dispose d’un réseau performant avec des implantations en Espagne, en Italie et en Allemagne et a noué des partenariats opérationnels et capitalistiques avec des équipes d’investissement au Maghreb et plus largement en Afrique du Nord, ainsi qu’au Canada.

Afin d’accélérer et de sécuriser le développement international des entreprises auxquelles il est associé, le Groupe Siparex a créé une équipe regroupant 14 collaborateurs référents pays et a mis en place un dispositif sur mesure, « Siparex Cap International ». Celui-ci offre une solution complète de prestations en amont (stratégie internationale, business development) et en aval (implantations et transactions à l’étranger).

Siparex Cap International s’appuie sur un double partenariat avec Business France, expert des problématiques de business development international, et Pramex, leader français du conseil en implantations et en transactions internationales.

Depuis son lancement, Siparex Cap International réalise en moyenne plus d’une mission d’accompagnement par mois.

LE CLUB SIPAREX

Le Club Siparex est un réseau professionnel qui a pour objectif de réunir les dirigeants des participations de Siparex et près de 150 actionnaires et souscripteurs (financiers, institutionnels, familles ou privés).

Créé en 1982 et présidé par un dirigeant d’entreprise, le Club a pour vocation de favoriser les échanges entre ses membres afin de leur apporter une valeur ajoutée qui va au-delà du seul apport financier.

Il génère plusieurs centaines de contacts chaque année, en France et à l’international, à l’occasion de mises en relation, de visites d’entreprises, de réunions thématiques ou de conférences débats.

siparex.com/le-club-siparex

Siparex Cap International est le dispositif d’accompagnement à l’international en partenariat avec Business France et Pramex

« Le Club est au cœur de l’écosystème de Siparex en créant des liens entre dirigeants, investisseurs et les équipes Siparex. »

Valerie Crauser, Dirigeante d’Emresa Présidente du Club Siparex

TÉM

OIG

NA

GE

Siparex intervient en minoritaire ou en majoritaire afin de répondre à tous types de besoins en fonds propresdes entreprises : financement de leur développement, évolution de l’actionnariat ou projets patrimoniaux deleurs dirigeants, en accordant toujours une prépondérance au projet d’entreprise et à la qualité des équipesde management.

Siparex, une marque de référence dans l’accompagnementdes Entreprises de Taille Intermédiaire et des PME de croissance

SIPAREX MIDMARKET850 M€ sous gestion

UNE PALETTE DE SOLUTIONS SUR MESURE ET FLEXIBLES

8

TRANSMISSION MAJORITAIRE

Organiser la reprise aux côtés d’une équipe

en place

TRANSMISSION MINORITAIRE

Participer à la reconfiguration capitalistique

CAPITAL DÉVELOPPEMENT

Accompagner les actionnaires fondateurs dans l’ouverture et la consolidation de leur capital

Biscuits Bouvard - Fabrication de biscuits sucrésLigier - Véhicules sans permis

9SIPAREX MIDMARKET

UN ACCOMPAGNEMENT PERSONNALISÉ

Siparex, partenaire de confi ance des dirigeants, met en œuvre 3 leviers principauxpour les accompagner dans leurs enjeux stratégiques et opérationnels :

1. ACTIONNER LA CROISSANCE EXTERNEL’équipe de gestion dispose d’un savoir-faire éprouvé dansl’accompagnement des managers dans leur stratégie d’acquisition et l’identifi cation des opportunités.

57 acquisitions réalisées en 3 ans par les PME et ETIdu portefeuille.

+30 % croissance moyenne du CA des sociétés ayant réaliséde la croissance externe (portefeuille Midmarket 3).

2. STIMULER LA TRANSFORMATIONNUMÉRIQUESiparex analyse et anticipe les enjeux d’évolution du business model et de l’organisation liés à la transformation numériqueet favorise en sein des entreprises le lancement de nouveauxproduits et services innovants. L’expertise de XAnge, le pôleinnovation du Groupe Siparex, spécialiste notamment del’innovation digitale, est mise au service des ETI.

3. ACCÉLÉRER L’INTERNATIONALISATIONL’équipe Midmarket de Siparex accompagne les PME et les ETI dans leur développement international, que ce soit dans la réalisation de croissances externes, la recherche de partenaires commerciaux ou l’implantation de fi liales.

actions de conquête ont été menées à l’international sur la période 2013-2016.

46

croissance du chiffre d’affaires international des ETI duportefeuille en 5 ans.

+50 %

9

4

9

8 3

13

Nombre d’opérations menées par continent :

« Le groupe d’investisseurs mené par Siparex a présenté un projet fi able et ambitieux visant àassurer la pérennité et le développement du groupe. L’opération a permis à Ginger de trouver une totale indépendance, déterminante pour continuer à servir l’ensemble de ses clients et entreprendre les actions nécessaires à sondéveloppement. »

Philippe Margarit,Président de Ginger (Ingénierie des solset des matériaux, CA 150 M€)

« Dans le cadre d’une acquisition qui nous a fait doubler de taille, nous avons bénéfi cié de l’aide de Siparex sur la présentation de nos business plans aux banques pour lever des fi nancements, et ils sont un miroir au quotidien sur de nombreuses questions… C’est une belle assistance. »

Paul Zemmour,Président de Sergent Major(Vêtements pour enfants, CA 400 M€)

« Siparex a su se distinguer par son écoute etson approche des problématiques des sociétésfamiliales telles que la nôtre. La solution proposée,sécurisante et incitative pour la nouvelle générationfamiliale, cadre parfaitement avec le renforcement de nos ambitions pour les prochaines années ».

Daniel Lacoste,Président de Lacoste(Fournitures de bureaux, CA 45 M€)

TÉM

OIG

NA

GES

10 SIPAREX MIDMARKET

DES ÉQUIPES ET DES FONDS DEDIÉS

L’activité Midmarket de Siparex gère 800 M€ permettant d’intervenir sur un large périmètre d’entreprises. Elle accompagne de façon extrêmement proche les équipes dirigeantes dans la réalisation de leurs projets de croissance et/ou de transmission grâce à des équipes et des fonds dédiés par taille d’entreprise.

FONDS INTERNATIONAUX

Le Groupe Siparex a développé depuis plusieurs années despartenariats en Afrique du Nord, en Italie et en Espagne, permet-tant d’offrir des opportunités de développement aux entreprises françaises du portefeuille.

Siparex Investimenti 2 : ce fonds de 50 M€, lancé en partenariat avec le Fondo Italiano d’Investimento, accompagne la croissance des PME et ETI italiennes.

Le Fonds de Co-Localisation Franco-Tunisien, souscrit à parts égales par Bpifrance (France) et la Caisse des Dépôts et Consi-gnations (Tunisie) est géré et animé conjointement par Siparex et AfricInvest. Ce fonds de 20 M€ investit dans des PME tunisiennes et françaises à fort potentiel de croissance, susceptibles de dévelop-per leurs activités respectivement dans les deux pays.

Benoît Métais,Membre du ComitéExécutif, Directeur Associé

Profi l d’entreprises :

• CA compris entre 100 M€ et 500 M€• Tous secteurs d’activité• 35 entreprises en portefeuille

Fonds d’investissement :

Siparex ETI4 : avec une force de frappe de 315 M€, ce fonds est dédié aux ETI françaises les plus perfor-mantes, investissant des montants unitaires de 10 à30 M€ (jusqu’à 50 M€ avec d’autres partenaires).

Une équipe sous la responsabilité de :

Bertrand Rambaud,Président duGroupe Siparex

Olivier Golder,Directeur Associé

Florent Lauzet,Membre du ComitéExécutif, Directeur Associé

Alexandre Tremblin,Directeur Associé

SEGMENT ETI

Profi l d’entreprises :

• CA compris entre 20 et 100 M€• Tous secteurs d’activité• 30 entreprises en portefeuille

Fonds d’investissement :

Siparex Midcap 2 : ce fonds de 130 M€ investit des montants unitaires de 2,5 M€ à 10 M€ pour fi nancer la croissance de PME françaises.

Une équipe sous la responsabilité de :

SEGMENT MIDCAP

Jérôme Burtin,Directeur Associé

Pierre Bordeaux- Montrieux,Membre du ComitéExécutif, Directeur Associé

Romain Boissonde ChazournesDirecteur Associé

Dans la continuité des activités en fonds propres du Groupe, Siparex a lancé en 2015 un fonds d’investissement Mezzanine, Siparex Intermezzo, doté de 100 M€, intervenant sur le segment des grandes PME et petites ETI.

Siparex Intermezzo a vocation à réaliser tout à la fois des opérations en accompagnement des sponsors fi nanciers tiers à Siparex, des opérations de transmission sans actionnaire fi nancier majoritaire (« sponsorless ») et des opérations de mezzanine de développement.

L’investissement mezzanine, en combinant de façon fl exible les spécifi cités de la dette et du capital, offre aux entreprises et à leurs actionnaires de nombreuses possibilités pour fi nancer leur croissance et poursuivre leur développement.

Dans un contexte de développement ambitieux, la mezzanine constitue une ressource de complément présentant de nombreux atouts :

Siparex Intermezzo, dont l’équipe est composée de 3 personnes, s’appuie sur le maillagerégional unique du Groupe Siparex, son réseau de premier plan pour l’accompagnement des entreprises, le savoir-faire éprouvé et l’expertise sectorielle des professionnels deSiparex.

SIPAREX MEZZANINE100 M€ sous gestion

11SIPAREX MEZZANINE

NATURE DES INTERVENTIONS

• Financement du développementorganique

• Financement de croissance externe

• Refi nancements, renforcement des fonds propres

• Transmission par recomposition d’actionnariat familial, prise de majorité du management, sorties de minoritaires

Profi l type d’entreprises

• CA de 10 à 100 M€

• Secteurs d’activité diversifi és

• Des investissements unitaires de 2 M€ à 10 M€ (au-delà dans le cadre de co-investissements) Richard Dalaud,

Membre du Comité Exécutif Groupe,Président du DirectoireSiparex Mezzanine

Philippe Dutheil,Membre du DirectoireSiparex Mezzanine

UNE RESSOURCE PATIENTELe profi l de remboursement différé

permet de mobiliser quasi-intégralement les cash-fl ows sur le projet de

développement

UNE RESSOURCE DÉDUCTIBLELes intérêts associés à un fi nancement

mezzanine sont en général intégralement déductibles, ce qui ne sera pas le cas des prêts d’actionnaires dont la déductibilité

est très fortement limitée

UNE RESSOURCE MULTI-USAGELa mezzanine peut s’adapter à toute

confi guration : du capital développement au capital transmission en passant par

les problématiques de réorganisation de l’actionnariat

UNE RESSOURCE PEU DILUTIVELa mezzanine se pose en alternative

pertinente à l’ouverture du capital dans un contexte de création de valeur future

importante

Silfox - Composants électroniques

Berkem - Extraction végétale

12

Le pôle Small Caps du Groupe Siparex accompagne les PME en phasede démarrage, d’expansion ou de transmission en s’appuyant sur lesimplantations du Groupe à Lyon, Paris, Lille, Nantes, Besançon, Dijon,Strasbourg et Toulouse, lui permettant d’être au cœur du tissu entrepre-neurial local.

L’antériorité de Siparex sur le segment des Small Caps, associée au grand nombre d’opérations réalisées depuis l’origine, lui confèrent une solide connaissance des problématiques de ces entreprises.

Le pôle propose également aux promoteurs de fonds d’investissement en région, qu’ils soient privés ou publics, son savoir-faire et son expérience de gestionnaire de fonds.

SIPAREX SMALL CAPS 400 M€ sous gestion

Profi l d’entreprises

• CA < 40 M€

• Des investissements unitairesde 0,3 à 3 M€

• 200 sociétés en portefeuille

GESTION DIRECTE

Gestion de fonds privés de capital développement à destination de PMEde croissance ;

Siparex Proximité Innovation, en partenariat avec La Française et le GroupeLa Poste : fonds Nord Ouest Entrepreneurs 4 et XPansion 2.

Rhône-Alpes PME Gestion, coentreprise entre le Groupe Siparex et les Caisses d’Epargne de Rhône-Alpes : fonds Rhône-Alpes Entrepreneurs 4.

Gestion de fonds privés/publics pour la création et l’amorçage :

Invest PME, fi liale entre le Groupe Siparex et CIBFC, holding régionale qui regroupe les principaux acteurs économiques de référence en Bourgogne Franche-Comté : fonds Franche-Comté Création 4, Cap Innov’Est en association avec Capital Grand Est.

Gestion de fonds privés/publics pour le développement ou le redéploiementd’entreprises en régions :

Le Fonds Régional d’Investissement Auvergne Rhône-Alpes, fonds de capitaldéveloppement et redéploiement lancé à l’initiative de la Région Rhône-Alpes.

Pays de la Loire Croissance, fonds d’accompagnement des PME ligériennes crééavec l’appui de la Région Pays de la Loire et Bpifrance.

Défi s 2, fonds de redéploiement créé à l’initiative de la région Bourgogne Franche-Comté.

GESTION CONSEILLÉE

Conseil de fonds publics régionaux dans le domaine du co-investissement dansles phases de création ou de développement.

Le Groupe Siparex conseille également la gestion de 2 fonds de co-investissementpublics abondés à 100 % par des Régions, intervenant pari passu aux côtés deco-investisseurs privés : Pays de la Loire participations (Pays de la Loire),et Nord France Amorçage (Nord Pas-de-Calais).

UNE OFFRE DIVERSIFIÉE D’ACCOMPAGNEMENT EN CAPITAL

Elle repose sur la création et la gestion de fonds dédiés à des typologies d’investissement et à des territoires spécifi ques :

Provendi - Savonnier

Potager City - Livraison de paniers de fruits et légumes

13

« Après s’être établie comme leadersur son marché, DMVP doit continuerà innover pour conforter cette position.La présence à nos côtés de Siparex, acteur tant régional qu’européen, constitue un réel atout pour la poursuite de notre développement national etl’accompagnement à l’international. »

Charles Woitiez,Président de DMVP(Formation continue à distance)

« Emresa est arrivée à un stade clé de son évolution. Après une première phase de reprise et de développement réussie, il est aujourd’hui important pour la société de saisir les opportunités de croissance déjà identifi ées tournées notamment vers les nouvelles technologies. Siparex a souhaité m’accompagner sur le long terme dans cette nouvelle phase de développement. »

Valérie Crauser,Dirigeante d’Emresa(Services de fi délisation et d’avantages pour les salariés)

UNE ÉQUIPE DE 35 PROFESSIONNELS SOUS LA RESPONSABILITÉ DE

Denis Rodarie, Coordination etdéveloppement de l’activité

Cyril Fromager,Rhône-Alpes PME Gestion

Damien Fulchiron,Siparex Proximité Innovation

Antoine Puget,Siparex Proximité Innovation

Sébastien Bailly,FRI AuvergneRhône-Alpes

Xavier Chappelon,FRI AuvergneRhône-Alpes

Bénédicte de Chevigny,Invest PME

Patrick Blasselle,Invest PME

Eric Le Hir,Rhône-Alpes PME Gestion

Nicolas Goiran,Siparex Proximité Innovation

UN ACCÈS PRIVILÉGIÉ AUX PME

Une couverture nationale assurée depuis des bureaux locaux ancrésdans les territoires.

TÉM

OIG

NA

GES

Pays de la LoirePays de la Loire CroissancePays de la Loire Participations

Auvergne Rhône-AlpesRhône-Alpes Entrepreneurs 4Fonds Régional d’Investissement FRI

Bourgogne Franche-ComtéFonds Invest PME

France entièreFonds multi-régional Xpansion 2

Nord-Pas de CalaisNord France Amorçage

Quart Nord OuestNord Ouest Entrepreneurs 4

SIPAREX SMALL CAPS

5

4

1 2 3

54

2

1Lille

Nantes

Paris

Dijon Besançon

Strasbourg

Lyon

Toulouse

3

XAnge est la marque innovation du Groupe Siparex. L’équipe dispose d’une expertise spécifique dans les domaines du numérique, des technologies avan-cées à usage industriel (cleantech, optique, etc…) et de l’impact sociétal.

Elle entretient des relations fortes avec l’écosystème entrepreneurial français et européen, autour d’un axe franco-allemand différenciant. Grâce à un réseau de partenaires institutionnels et corporate fidèles et fortement impliqués, elle agit comme trait d’union entre les start-ups et les grands groupes, notamment pour accompagner la transition digitale.

Profil d’entreprises

• Sociétés en forte croissance, de préférence au début du stade commercial, avec des ambitions internationales

• Secteurs : Digital - Hard tech - Impact

• Des investissements unitaires de 0,5 M€ à 10 M€

• Plus d’une centaine d’investissements ces 10 dernières années.

INNOVATION450 M€ sous gestion

14

PHILOSOPHIE D’INVESTISSEMENT

Une recherche permanente de la performanceXAnge met en œuvre un processus de sélection rigoureux pour privilégier la qualité des investissements et rester un actionnaire influent pendant toute la durée de l’investissement.

Un accompagnement des entrepreneurs dans la duréeL’équipe innovation a un rôle d’accompagnement qui va au-delà de la participation financière• elle ouvre aux start-ups l’accès à notre écosystème de partenaires et

d’investisseurs en créant des liens de communauté ; • elle aide les entrepreneurs aux ambitions mondiales à s’internationaliser ;• elle apporte un savoir-faire technologique différenciant fondé sur une

expertise des équipes et du Groupe aux racines industrielles.

Un accompagnement dans la démarche Impact Sociétal L’équipe, notamment via les Fonds XAnge Impact, accompagne des TPE françaises innovantes et solidaires ayant un impact vertueux dans la société.

FONDS D’INVESTISSEMENT

L’équipe Innovation de Siparex gère 3 types de fonds :

• des fonds institutionnels dédiés au digital : la gamme XAnge Digital,

• des fonds institutionnels dédiés à l’impact social et environnemental : la gamme XAnge Impact.

• des fonds fiscaux (FCPI*).

* Un FCPI permet à un particulier d’investir au capital de PME innovantes tout en bénéficiant d’avantages fiscaux (Impôt sur le Revenu et Impôt de Solidarité sur la Fortune).

La Ruche Qui Dit Oui ! - Économie collaborative

DES INVESTISSEMENTS DANSDES SECTEURS D’AVENIR

LOGICIELS / PLATEFORMES NUMÉRIQUES

Avec une majorité de ses participations dans ces secteurs, l’équipe possède une expertise reconnue dans le logiciel en SaaS, le Big Data, les technologies cloud et les AdTech

SERVICES DIGITAUX

L’équipe dispose d’une compétence forte dans les nouveaux services digitaux qui disruptent les acteurs établis

FINTECH

Avec plus de 10 participations dans le secteur, les fonds de la gamme XAnge Digital fi gurent parmi les spécialistes français des « fi ntechs » avec un fort focus sur les nouveaux moyensde paiement

IMPACT INVESTING

L’équipe, notamment via XAnge Impact,accompagne des start-ups à impact social

TECHNOLOGIES AVANCÉES

Forte de son ancrage et de son historique industriel, l’équipe accompagne des techno-logies à forte valeur ajoutée dans le domaine industriel, notamment grâce à des savoir-faire optiques et robotiques

15INNOVATION

UNE ÉQUIPE DE10 PROFESSIONNELSSOUS LA RESPONSABILITÉ DE

Guillaume Meulle Nicolas Rose

Andréas GallCyril Bertrand

Bernhard Schmid

Evaneos - Voyages

Phot

os :

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D.R

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BUREAUX

PARTENAIRES COMMUNICATION

AfricInvest, TUNISIE

CapitalInvest, MAROC

Beltone Private Equity, EGYPTE

Desjardins Capital, CANADA

Priscille Clémentp.clement@siparex.comT. + 33 1 53 93 02 20

siparex.com

Les sociétés de gestion du groupe sont des AIFM agréées par l’AMF depuis 2014.

Le Label Finansol garantit la solidarité etla transparence du produit d’épargne S’FAIR.

SIPAREX, FONDATEUR D’EUROMED

Créée en 2005 à l’initiative de Siparex, cetteassociation à but non lucratif promeut des échanges d’affaires entre les différents acteurs et partenaires du Capital Investissement dans larégion Euro-Méditerranéenne, les investisseurs, les entrepreneurs et les organisations internationales. Elle met régulièrement en place un Forum duCapital Investissement pour le fi nancement des PME dans la région Euro-Méditerranéenne,événement de référence pour des professionnelsde haut niveau provenant des différents pays concernés.

SIPAREX EST MEMBRE DE

SIPAREX SOUTIENT

LABELS

LYON107, rue ServientCS 9351269442 Lyon Cedex 03T. + 33 4 72 83 23 23

NANTES3, rue Vauban44000 NantesT. + 33 2 40 69 38 38

BESANÇONTémis Center 2,9 avenue des Montboucons25000 BesançonT. + 33 3 81 25 06 14

PARIS27, rue Marbeuf75008 ParisT. + 33 1 53 93 02 20

LILLE90, rue Pierre Mauroy59000 LilleT. + 33 3 20 17 66 00

STRASBOURG10, rue Schimper67000 StrasbourgT. + 33 3 88 23 61 68

TOULOUSE30, rue de Metz31000 ToulouseT. + 33 5 36 09 51 78

DIJONNovarea - Maison Régionale de l’Innovation64A rue Sully - CS7712421071 Dijon CedexT. + 33 3 80 40 34 10

MADRIDSES Iberia Private Equity SACalle Serrano, 8828006 Madrid – EspagneT. + 34 91 400 5464

MILANSigefi Italia Private Equity SpAVia San Maurilio, 1920123 Milan – ItalieT. + 39 02 3655 5373

MUNICHMaximilianstraße 45D-80538 MünchenAllemagneT. + 49 89 381 699 730