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Você não pode mudar o vento... Mas pode ajustar as velas do barco para chegar aonde quer.
Confúcio
Uma operação de investimento é aquela que, por meio da análise diligente,
promete segurança para o principal e um retorno adequado. As operações
que não vão ao encontro dessas exigências são especulativas.[ Benjamin Graham ]
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Uma operação de investimento é aquela que, por meio da análise diligente,
promete segurança para o principal e um retorno adequado. As operações
que não vão ao encontro dessas exigências são especulativas.[ Benjamin Graham ]
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preço
valor
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TempoInvestimento Desinvestimento
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Reconhecimento do Mercado
valor
Value Investing
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preço
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TempoInvestimento Desinvestimento
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Correção do Mercado
valor
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LONG SHORT RESULTADO RF CUSTOS TOTAL CDI
Bolsa Positiva
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LONG SHORT RESULTADO RF CUSTOS TOTAL CDI
Bolsa Negativa
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-5,0%-6,0%
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LONG SHORT RESULTADO RF CUSTOS TOTAL CDI
Adverso
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Real Investor FIM
IHFA
CDI
556%
150%
210%
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Elaboração: Real Investor Gestão de Recursos. * IHFA - Índice de Hedge Funds ANBIMA** Desde 04/12/2008 (início Real Investor FIA)***As informações presentes neste material técnico são baseadas em simulações e os resultados reais poderão ser significativamente diferentes.****A metodologia utilizada considera o retorno do Real Investor FIA ajustada com a venda de Índice Ibovespa Futuro. Parâmetros adotados: exposição líquida neutra e exposição bruta de 140%.
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Elaboração: Real Investor Gestão de Recursos. * Desde 04/12/2008 (início Real Investor FIA)
**As informações presentes neste material técnico são baseadas em simulações e os resultados reais poderão ser significativamente diferentes.***A metodologia utilizada considera o retorno do Real Investor FIA ajustada com a venda de Índice Ibovespa Futuro, com a devida equalização de custos entre os veículos. Parâmetros adotados: exposição líquida neutra e exposição bruta de 140%.
Fundo CDI % CDI
2008 1,6% 0,9% 176,3%
2009 46,6% 9,8% 473,4%
2010 27,0% 9,7% 277,3%
2011 16,5% 11,6% 141,6%
2012 34,5% 8,4% 411,2%
2013 20,9% 8,1% 259,3%
2014 -7,8% 10,8% -72,1%
2015 7,6% 13,2% 57,3%
2016 28,7% 14,0% 204,9%
2017 43,3% 9,9% 436,7%
12 meses 43,3% 9,9% 436,7%
36 meses 104,7% 41,9% 249,9%
Desde o início 555,9% 150,1% 370,2%
Meses positivos 75%
Meses negativos 25%
Meses acima do CDI 63%
Meses abaixo do CDI 37%
Anos acima do CDI 78%
Anos abaixo do CDI 22%
Maior retorno mensal 10,1%
Menor retorno mensal -5,2%
Maior retorno anual 46,6%
Menor retorno anual -7,8%
Volatilidade 12 m 10,56%
Índice de Sharpe 12 m 3,16
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Volatilidade desde 12/2008 (%)
Re
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008 (
%)
Real Investor FIM
CDI
32,0%
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Real Investor FIM
CDI
2018 2019 CAGR*
13,9 15,9 18,2
6,4 4,2 6,4
217% 380% 284%% CDI 295%
Acumulado
Real Investor FIM 32,0
CDI 10,8
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JAN FEV MAR ABR MAI JUN JUL AGO SET OUT NOV DEZ ANO
3,14 1,87 0,16 0,33 2,89 2,80 2,63 1,12 15,89
CDI 0,54 0,49 0,47 0,52 0,54 0,47 0,57 0,50 4,18
578% 378% 35% 64% 532% 598% 463% 222% 380%
1,10 -0,87 3,08 -0,50 5,35 -0,80 -1,12 -1,45 -3,22 3,39 4,23 4,30 13,87
CDI 0,56 0,47 0,53 0,52 0,52 0,52 0,54 0,57 0,47 0,54 0,49 0,49 6,40
198% -187% 578% -97% 1033% -154% -207% -255% -688% 625% 858% 871% 217%
Fundo
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% CDI
20
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Fundo
% CDI
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Kinea Chronos FI MultBahia Am Marau Fc de FI Mult
Adam Macro Strategy II Fc FI Mult
Adam Macro II Fc FI Mult
Spx Nimitz Feeder FIC Mult
Xp Macro FI Mult
Ibiuna Hedge Sth Fc de FI Mult
Absolute Vertex FIC FI Mult
Kapitalo Kappa Fin Fc de FI Mult
Kinea Atlas II FI Mult
Verde Am Scena Adv Fc FI Mult
Jgp Strategy FICFI Mult
Kapitalo Zeta Fc de FI MultAbsolute Alpha Global Fc FI MultBTG Pactual Discovery FI Mult
Exploritas Alpha America Lat FICFI Mult
Garde D Artagnan FICFI MultAz Quest Total Return Fc FI Mult
CSHG Verde FICFI Mult
Opportunity Total Fc FI Mult
Absolute Hedge FICFI Mult
Gavea Macro Fc de FI Mult
Claritas Institucional FI Mult
Az Quest Mult Max Fc FI Mult
Legacy Capital Fc FI Mult
Az Quest Mult Fc FI Mult
Ibiuna Long Short Stls Fc de FI Mult
Pacifico Macro Fc FI Mult
Canvas Enduro II Fc FI Mult
Neo Mult Estrat 30 Feeder FICFI Mult
Maua Macro FICFI Mult
Jgp Max FICFI Mult
Polo Norte I Fc FI Mult
Ibiuna Hedge Fc de FI Mult
Mzk Dinamico Fc FI Mult
Sharp Long Short FI Mult
Gap Multiportfolio Fc FI Mult
Canepa Macro Fc FI Mult
Xp Long Short Fc FI Mult
Polo Macro FI Mult
Paineiras Hedge II Fc FI Mult
ARX Extra Fc FI Mult
Maua Absoluto FICFI Mult
ARX Especial Fc FI Mult
Real Investor FI Mult
CDI
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Volatilidade 12 meses (%)
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s (%
)
Gestor
Administrador
Banco Custodiante
Auditoria Independente
Certificação de Melhores Práticas em
Fundos de Investimento
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DisclaimerEste material tem o único propósito de divulgar informações e dar transparência à gestão executada pela Real
Investor Gestão de Recursos, não deve ser considerado como oferta de venda de cotas de fundos de Investimento
ou de qualquer título ou valor mobiliário e não pretende substituir o regulamento e/ou prospecto do fundo e tem
caráter meramente informativo. A descrição do tipo Anbima está disponível no Formulário de Informações
Complementares. Fundos de investimento não contam com a garantia do administrador, do gestor, de qualquer
mecanismo de seguro ou do Fundo Garantidor de Crédito – FGC. A rentabilidade obtida no passado não
representa garantia de rentabilidade futura. A rentabilidade divulgada não é líquida de impostos. Para avaliação
de performance do fundo de investimento, é recomendável uma análise de período de, no mínimo, 12 (doze)
meses. Leia o Prospecto, o Formulário de Informações Complementares, Lâmina de Informações Essenciais e o
regulamento antes de investir.
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Comitê de Investimentos
CesarCIO
Comitê de Risco & Compliance
GuilhermeCOO
CesarCIO
Leandro FiuzaAnalista
Leandro FiuzaTrading/Analista
Lucas MorattoAnalista
Paulo GarciaAnalista
Guilherme Lanzoni
Analista/Trading
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