30 de Junho de 2016
MERCADO LIVRE X MERCADO CATIVODE ENERGIA
Desafios e Perspectivas
AGENDA
OSistemaElétricoBrasileiro
OMercadodeEnergiaElétrica
MercadoLivre– Motivações
Tarifas&PreçosdeEnergia
DesafiosePerspectivas
AGENDA
OSistemaElétricoBrasileiro
OMercadodeEnergiaElétrica
MercadoLivre– Motivações
Tarifas&PreçosdeEnergia
DesafiosePerspectivas
Fo
CAPACIDADE INSTALADA %
61,3
17,24
5,9
8,83
5,3
1,3
O Brasil possui no total 4.527 empreendimentos de geração em operação, totalizando 152.1GW de potência instalada.
Fonte: ANEEL
0,02 (Solar)
FUNCIONAMENTO FÍSICO DO SISTEMA
AGENDA
OSistemaElétricoBrasileiro
OMercadodeEnergiaElétrica
MercadoLivre– Motivações
Tarifas&PreçosdeEnergia
DesafiosePerspectivas
AMBIENTES DE CONTRATAÇÃOO Mercado de Energia Elétrica está segmentado em dois ambientes de Contratação:
AMBIENTE DE CONTRATAÇÃO REGULADA (ACR)
AMBIENTE DE CONTRATAÇÃO LIVRE (ACL)
GeradoresGeradores
DistribuidoresAquisição de Energia via
Leilão Regulado
Autoprodutores
Consumidor CativoAquisição de energia da
Distribuidora local
Comercializadores
Consumidor Livre
Consumidor Especial
Monopólio regionalTarifas e condições reguladas
CompetiçãoLivre Escolha do Fornecedor
Preços e Condições livremente negociados
Produtores Independentes
Legislação:• Grupo B • Grupo A:o Parcela não elegívelo Potencialmente Livre
Atende critérios de Elegibilidade
ELEGIBILIDADE PARA ATUAR NO AMBIENTE LIVRE
CONSUMIDOR DEMANDA MÍNIMA TENSÃO MÍNIMA
LIVRE 3 MW69 kV (Antes de 08/07/95)
Nenhuma (Após 08/07/95)
ESPECIAL 500 kW – 3 MW 2,3 kV
O modelo institucional do Setor Elétrico Brasileiro prevê a livre escolha do fornecedor deenergia elétrica a um determinado conjunto de consumidores elegíveis (Consumidores Livrese Especiais que atendem aos critérios dos art. 15 e 16 da lei 9.074/95).
A estes consumidores é facultada a opção de compra de energia no Ambiente de ContrataçãoRegulado (ACR) ou no Ambiente de Contratação Livre (ACL)
CONSUMIDOR ESPECIAL
Consumidores com demanda menor (acima de 500 kW), mas que podem migrar para omercado livre e escolher seu fornecedor desde que comprem energia proveniente de fontede geração incentivada: PCH, Biomassa, Eólica e Solar. As fontes incentivadas preveem descontos nas tarifas de transporte de energia (“fio”) de
50%, 80% e 100% conforme a fonte.
Pode ser a unidade ou conjunto de unidades consumidoras reunidas por comunhão deinteresses de fato (localizadas em área contíguas), ou de direito (de mesmo CNPJ, desde queatendido em um mesmo submercado), cuja carga seja maior ou igual a 500 kW (soma dasdemandas contratadas).
PCH
BIOMASSA/BIOGÁS
EÓLICA
SOLAR
PARTICIPAÇÃO DO CONSUMO ACR x ACL
ACR
ACL
ACR
ACL
Fonte CCEEAbril/16
Consumo em Abril/16: SIN 65 GWh – ACL: 14,5 GW
EVOLUÇÃO DO MERCADO LIVRE
Fonte CCEE – Junho 2016Segundo a CCEE, existe atualmente 1240 novos processos de adesão em andamento
+32%
+8%
Potencial ACL 2016CE: 2700CL:780Total: 3480Média: 92 migrações/mês
Total: 2262
PERFIL DOS PARTICIPANTES DO ACL
Fonte: CCEE
Abril/16
PRINCIPAIS CONSUMIDORES LIVRES E ESPECIAISMaiores Cargas de Consumidores Livres e Especiais
Fonte: CCEE03/16
CVRD WHB TELEFONICA DAMAPELBRASKEM S IMERYS CARREFOUR SÃO CARLOS S.A.
UNIPAR CARBOCLORO ALCOA CBD CBD NESALOBO AMSTED TELEMAR RIO BRANCO ALIMENTOS
BRASKEM SE BOZEL ITAU ABC INCOANGLO AMERICAN ANGLO AMERICAN FOSFATOS SENDAS ELETROLUXDOW CORNING PRODUQUIMICA ANGELONI ITAMINAS
PISA THYSSENKRUPP BOMPRECO NE LUTEPELGSA CONTINENTAL BRF TETRA PAKBRF PAN‐AMERICANA WALMART BRASIL CEDRO & CACHOEIRA
TUPY SA VITOPEL JBS FRIBOI PLASZOM MATRIZPETROBRAS MIRABELA BOMPRECO BA 3M 1
VOTORANTIM TERMOMECANICA DANONE MIRVI BRASILPARAGOMINAS GV DO BRASIL WMS SUPER OLEOPLAN
ARAUCO DO BRASIL NORFIL ALIBEM ITAUCONGONHAS MINERIOS RENAULT TROMBINI EMBALAGENS 3M 2
VICUNHA IV LACIM SANTANENSE SHOP LESTE ARICANDUVAOWENS ILLINOIS SANTISTA JEANS VIGOR ALIMENTOS JUSSARADOW BRASIL AMBEV BARRA SHOPPING CARREFOUR
GM CJ DO BRASIL PEPSICO MENEGOTTIBERNECK PORTOBELLO TV GLOBO INDAIALSINOBRAS OJI PAPEIS ZARAPLAST ALBEA
VALE MANGANÊS BASF SBC V&M MD LIMEIRADURATEX MARFRIG ALIMENTOS EMBRAER INCEFRA
USIMINAS SP TUPY NESTLE CEASA MINASBRASKEM PET KLABIN SC ELDORADO EUROFARMA
VILLARES METALS PIRELLI HAVAN BH SHOPPINGVOLKSWAGEN WHIRLPOOL ROCA SANITÁRIOS EATONEKA CHEMICALS ANGLO NIOBIO BIGNARDI SHOP VITORIAWHITE MARTINS PARANAPANA S.A VILMA ALIMENTOS TELHANORTEBRIDGESTONE TROMBINI EMBALAGENS EMBARE CARGILL
CNC TBN COVOLAN VALEO ILUMINA
CONSUMIDORES LIVRES CONSUMIDORES ESPECIAIS
28%
ACL – MERCADO POTENCIALMENTE LIVRE E ESPECIAL (> 500 kW)
POTENCIAL ESPECIAIS
14 %
C. LIVRESAUTOPRODUTORES
20%
POTENCIAL LIVRES 4%
ACR
77%
Potencial Atual Máximo ACL
(46%)ACL
23%
Situação Atual
C. ESPECIAIS 3%
RETRAÇÃO DO ACL 5% 28%
32%
Potencial ACR(54%)
Consumidores Grupo A <500 kW
10%
ELEGIBILIDADE E POTENCIAIS ACL ESPECIAL
% da Carga Total
3% 2%1% 1%
7%
14%
POTENCIAL ACL E AVANÇOS NA ELEGIBILIDADE
Com alteração docritério vigente
+10%
AGENDA
OSistemaElétricoBrasileiro
OMercadodeEnergiaElétrica
MercadoLivre– MotivaçõesparaMigração
Tarifas&PreçosdeEnergia
DesafiosePerspectivas
MERCADO LIVRE: POR QUÊ MIGRAR?
Minimizar Custos Oportunidades conjunturais
Escolha de Fornecedores
Previsibilidade
Adequação ao Perfil de Aceite de RiscoAvesso ao Risco Propenso ao Risco
ACL
ACLACL
Minimizar Custos Oportunidades conjunturais
Escolha de Fornecedores
Previsibilidade
Adequação ao Perfil de Aceite de RiscoAverso ao Risco Propenso ao Risco
• Negociar preços, prazos e flexibilidades que se encaixam nasnecessidades do consumidor, possibilitando a redução decustos– Buscar preços abaixo do mercado cativo– Montantes de energia flexíveis e customizados (prazos, sazonalidades)– Paradas programadas– Paradas por força maior (greves, por exemplo)
MERCADO LIVRE: POR QUÊ MIGRAR?
ACLACL
Minimizar Custos Oportunidades conjunturais
Escolha de Fornecedores
Previsibilidade
Adequação ao Perfil de Aceite de RiscoAverso ao Risco Propenso ao Risco
MERCADO LIVRE: POR QUÊ MIGRAR?
• No mercado livre, o consumidor pode se aproveitar de oportunidades conjunturais do mercado, o que não é possível no mercado cativo– Observar cenários de sobra de energia para contratação– Redução de consumo voluntário em épocas de alta de preços
ACLACL
Minimizar Custos Oportunidades conjunturais
Escolha de Fornecedores
Previsibilidade
Adequação ao Perfil de Aceite de RiscoAverso ao Risco Propenso ao Risco
• Os contratos permitem aferição precisa dos custos de energia– Segurança contratual em relação à
variação de preços.– Contratos de médio e longo prazo
indexados por meio de indicadores conhecidos
– Possibilidade de elaboração de um budget para energia elétrica, conforme perfil de planejamento da empresa
– No ambiente regulado, as tarifas levam em consideração diversos fatores que limitam esta previsibilidade
MERCADO LIVRE: POR QUÊ MIGRAR?
ACLACL
Minimizar Custos Oportunidades conjunturais
Escolha de Fornecedores
Previsibilidade
Adequação ao Perfil de Aceite de RiscoAverso ao Risco Propenso ao Risco
MERCADO LIVRE: POR QUÊ MIGRAR?
• Livre escolha do fornecedor de energia– Possibilidade de escolher empresas
com bom relacionamento, permitindo melhor condições de negociação
– Competição de fornecedores para ganhar espaço no mercado trazem benefícios com ofertas atrativas
ACLACL
Minimizar Custos Oportunidades conjunturais
Escolha de Fornecedores
Previsibilidade
Adequação ao Perfil de Aceite de RiscoAverso ao Risco Propenso ao Risco
• Empresas avessas ao risco – ou que tenham procedimentos internos burocráticos – podem fazer contratações de energia de maneira conservadora e mesmo assim ter ganhos significativos.
• Empresas de maior aceite a risco – com flexibilidades nos seus processos – podem se beneficiar de oportunidades conjunturais de maneira mais agressiva.
MERCADO LIVRE: POR QUÊ MIGRAR?
O QUE MUDA PARA O CONSUMIDOR LIVRE/ESPECIAL?
Relações Comerciais
Consumidores Livres
Relacionamento por meio de Contratos Bilaterais
Geradores
Comercializadores
O mundo físico não muda. A Distribuidora continua responsável pelo transporte da energia, entretanto há mudanças nas relações comerciais relativas à compra de energia.
Prazo Período de duração do contratoMontante Volume de compra/vendaPreço Valor definido por MWh de energia
Características
Prazo Variação da duração do contratoFlexibilidades
Montante Variações no volume de energia para acomodar curva de consumo
Contratos Bilaterais
Requisito do consumidor ACR/ACL: 100% de sua demanda deve estar contratada
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MercadoLivre– Motivações
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DesafiosePerspectivas
TARIFA DE ENERGIA
A tarifa regulada de energia é composta por três parcelas:
No Mercado Livre, o consumidor tem gestão sobre o custo da energia, porém os custos do transporte(tarifa fio) continuam sendo cobrados pelas distribuidoras
Consumidores especiais aferem desconto na tarifa fio Consumidores convencionais que adquirem energia incentivada também tem direito à desconto na tarifa fio
• CDE (Conta de Desenvolvimento Energético)
• PROINFA (Programa de Incentivo às Fontes Alternativas)
• ESS (Encargo de Serviços do Sistema)
• EER (Encargo de Energia de Reserva)
• CCC (Conta de Consumo de Combustíveis Fósseis)
CUSTO FINAL ‐ CATIVO X LIVRE
CUSTO DA ENERGIA ELÉTRICA PARA A INDÚSTRIA
Fonte: FIRJAN, 27/03/2015
Dentre os 27 países selecionados, o Brasil é o que tem a energia mais cara;
O custo da energia para a indústria no Brasil é 335,4% superior à média do custo dos EUA e 107,5% superior à média dos países selecionados;
O alto custo da energia elétrica reflete diretamente sobre os custos de produção, refletindo negativamente sobre a competitividade das empresas, principalmente as eletrointensivas;
A situação da indústria é agravada pelo cenário macroeconômico do país.
EVOLUÇÃO DAS TARIFAS DE ENERGIA NO MERCADO REGULADO ATÉ 2015
Em 2015, tarifa do mercado regulado aumentou cerca de 49% para clientes de média tensão frente a 2014
De 2013 até 2015, a Tarifa Regulada aumentou mais de 80%
Consequências diretas no Mercado:
Estruturalmente afeta o médio e longo prazo com tarifas mais caras
Degradação econômica acarreta em sobrecontratação das Distribuidoras de energia em 2016 – 2020, podendo afetar consumidor final entre 5 a 15 bilhões
ACR estruturalmente mais caro tende a melhorar atratividade no ACL no longo prazo ‐ 2016 em diante
Aumento de energia por fontes de geração renováveis (50% e 100%)
TENDÊNCIA DE TARIFAS ACRPrincipais Distribuidoras do Sudeste
THS A4/Azul
FORMAÇÃO DE PREÇOS NO ACL
Prazo Período Aspectos de Influência
Curto Até 2 anosAté 2 anos Nível de armazenamento e Meteorologia
Nível de armazenamento e Meteorologia
De 2 a 4 anosDe 2 a 4 anos Balanço Oferta e Demanda e Tarifas ACR
Balanço Oferta e Demanda e Tarifas ACR
Longo Acima de 4 anosAcima de 4 anos CMECME
Médio
Curto Prazo
Médio Prazo
Longo Prazo
1 ano 5 anos3 anos Influ
ênci
a no
s Pr
eços
PLD
MeteorologiaArmazenamento
Balanço contratualProjeção do ACR
Expansão do SistemaTecnologia
PERCEPÇÃO DO MERCADO
60.000
62.000
64.000
66.000
68.000
70.000
72.000
74.000
76.000
78.000
80.000
jane
irofevereiro
março
abril
maio
junh
ojulho
agosto
setembro
outubro
novembro
dezembro
jane
irofevereiro
março
abril
maio
junh
ojulho
agosto
setembro
outubro
novembro
dezembro
jane
irofevereiro
março
abril
maio
junh
ojulho
agosto
setembro
outubro
novembro
dezembro
jane
irofevereiro
março
abril
maio
junh
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agosto
setembro
outubro
novembro
dezembro
2016 2017 2018 2019
MW.médio
Curvas do Mercado Anuais ‐ ONS PMOMarço 2016 Janeiro 2015 Janeiro 2013 Janeiro 2014
~ 8 GW.médio
A recessão afetou muito o mercado e é a principal
componente da queda de preço
EXPECTATIVA DE PREÇOS FUTUROS NO ACL
20/06/16
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Tarifas&PreçosdeEnergia
DesafiosePerspectivas
RISCOS DO MERCADO LIVRE
Uma vez no Mercado Livre, caso o consumidor deseje retornar ao Mercado Reguladoo mesmo deve respeitar um prazo mínimo de 5 anos definido por lei.
As inadimplências finais dos agentes junto a CCEE são rateados entre todos osagentes credores
A escolha do momento de compra de energia cabe ao Consumidor e não aDistribuidora. Momentos de estresse de mercado podem acarretar em elevadoscustos.
Existe sobra de contratos no Mercado Livre. A oportunidade pode se reduzir com ogrande volume de contratação
RECOMENDAÇÕES – MERCADO LIVRE
Saber quando comprar e de quem comprar
A capacidade financeira do vendedor é fundamental para a segurança doconsumidor no Mercado Livre
Os montantes contratados devem estar ajustados às necessidades doconsumidor – atual e futura
O contrato deve reconhecer as características operacionais do consumidor –modulação, sazonalização e flexibilidades
MIGRAÇÃO ACR PARA ACL
A migração cativo → livre está acontecendo (Ganhos entre 20% a 30%)
Atração ‐ Tarifas altas no ACR e Preços mais baixos no ACL
Número grande de consumidores – total de 1.826 no final de 2015 para 3.221 em 2016
Aumento de 2% no ACL com toda a migração
O Momento para Migração é Agora!A demanda por novos contratos é crescente e uma ligeira recuperação da economia pode aumentar
os preços
CONSIDERAÇÕES FINAIS Em ganhos absolutos ano a ano, o ambiente de contratação livre traz benefícios:
Redução do custo global frente ao mercado cativo Redução do percentual da participação da parcela de energia no custo final da unidade consumidora Maior assertividade na previsão dos budgets futuros no mercado livre, uma vez que a parcela de
energia a ser paga já é conhecida no longo prazo da contratação. Não pagamento de parcelas extraordinárias (custo evitado) como por exemplo bandeiras tarifárias.
Existe a Possibilidade de contratar outros serviços de gestão/operacionalização –representação na CCEE, estudos de racionalização de consumo, projeções de preços,assessoria nos contratos com transmissores/distribuidores.
É indispensável que o consumidor, ao tomar a decisão de ser livre, disponha de umaestratégia na utilização da energia elétrica e de informações adequadas, tanto emtermos de perspectiva de preços como de disponibilidade de energia.