Embed Size (px)
Citation preview
1 Управление маркетинга
ЕЖЕНЕДЕЛЬНЫЙ ДАЙДЖЕСТ № 71
(17.12.2012-21.12.2012)
МАКРОЭКОНОМИКА
МАКРОПРОГНОЗЫ
Источник: Кабмин, «Контракты»
Допущения макропрогноза:
Источник: «Бизнес»
Макроиндикаторы 2003-2012 и прогнозы на 2013 г. (оценка и прогноз журнала «Бизнес»)
2 Управление маркетинга
ИНФЛЯЦИЯ
В ноябре индекс потребительских цен (ИПЦ) снизился на 0.1% по сравнению с предыдущим
месяцем и на 0.2% в годовом измерении. Индекс цен производителей (ИЦП) по сравнению с октябрем
не изменился, оставшись на уровне ноября 2011 года (годовое изменение ИЦП является нулевым).
Источник: Госстат, НБУ.
ГОСБЮДЖЕТ
Дефицит госбюджета по итогам 10 месяцев 2012 г. составил 33,203 млрд. грн. при предельном
значении, утвержденном Госбюджетом -2012, в 33,8 млрд. грн. Доходы госбюджета-2012 по итогам
января-октября достигли 273,5 млрд. грн. при плане 373,97 млрд. грн.
Среднегодовой курс гривны в 2013 г., по прогнозу
Кабмина, составит 8,3 UAH/USD, к концу года – 8.4
UAH/USD. Эксперты прогнозируют курс 9 UAH/USD
в конце 2013 г.
Источник: Кабмин, «Контракты».
ФОНДОВЫЕ РЫНКИ
Источник: Ernst&Young
Ключевые индикаторы:
•В последнее десятилетие совокупный уровень
капитализации развивающихся рынков вырос до
уровня 40% ВВП с 20%-25% в 1990 г.;
• С 2000 г. доля развивающихся рынков в общей
капитализации фондовых рынков возросла с 7%
до уровня 30%. Если эта тенденция сохранится,
сегодняшние развивающиеся рынки смогут
аккумулировать к 2020 г. почти половину
мирового фондового капитала;
• Распределение капитала на развивающихся
рынках неравномерно: страны БРИК, ЮАР и
Южной Корея составляют примерно 70% от
общей капитализации сектора;
• Инвесторам в развивающиеся рынки следует
быть осторожными: быстрый экономический
рост не всегда приводит к большей доходности
акций.
3 Управление маркетинга
M&A Итоги рынка слияний и поглощений (M&A) в Украине в 2012 г.: совершено около 150 M&A сделок,
что в 5 раз больше, чем в 2011 г., общая сумма составила около 5 млрд долл. (уровень 2011 г.).
Более 60% транзакций было направлено не на продажу бизнеса в целом, а на привлечения инвестиций для
дальнейшего развития путем продажи доли в компании. Такой тренд был вызван тем, что привлечения
средств через публичные размещения (IPO) стало невозможным из-за неудачной ситуации на рынках, а
кредитный ресурс для большинства украинских компаний стал слишком дорогим. Основными игроками
были местные финансовые и промышленные группы, имевшие собственные средства или возможность
привлечь дешевые деньги за рубежом. Они скупали государственные активы через приватизационные
аукционы или проблемные активы менее удачливых конкурентов. Наибольшая активность наблюдалась в
финансовом секторе и сельском хозяйстве. Западноевропейские банки избавлялись от украинских
активов: новых владельцев получили банки Форум, SEB, VAB, часть кредитного портфеля продал
французский Societe Generale. В страховой сфере западные компании входили или увеличивали свое
присутствие в Украине: AXA Group, Aegon и Vienna Insurance Group сделали приобретения в 2012 году.
Крупные украинские холдинги продолжали наращивать земельный банк через покупку более мелких
хозяйств. Украинские компании не ограничивались приобретениями внутри страны, а также выходили на
соседние рынки. Kernel приобрела зерновой терминал в Российской Федерации. Наиболее знаковой
сделкой 2012 года стало приобретение компанией Google украинского стартапа Viewdle, занимающегося
разработкой технологий распознавания лиц и объектов. Стоимость транзакции составила 30 млн долл.
В 2013 г. значительного увеличения объемов рынка M&A в Украине ожидать не следует, т.к. основное
внимание западных компаний будет уделено выживанию на основных рынках, прежде всего Европы.
Основными игроками останутся украинские компании. Перспективны сельское хозяйство и финансовая
сфера, где продолжатся процессы консолидации проблемных и небольших активов. Возможно увеличение
интереса к фармацевтике и медицине, телекоммуникации, производству продуктов питания. Объем рынка
может составить 4-5 млрд долл. с возможностью увеличения за счет последующей распродажи
государственных активов, таких как угледобывающие предприятия, производство и дистрибуция
электроэнергии, машиностроение. Глобальное улучшение ситуации возможно только при существенном
улучшении инвестиционного климата и демонополизации многих отраслей Украины.
Источник: «МТ-Инвест», УНИАН.
ПРИВАТИЗАЦИЯ
Завод Турбоатом – крупнейший в СНГ по изготовлению турбин для электростанций – попал в
перечень приватизируемых активов: 75,22% его акций о Фонд госимущества предложил к
приватизации в 2013 году. Турбоатом специализируется на производстве турбин для тепловых, атомных и
гидроэлектростанций, парогазового и другого энергетического оборудования. Доход компании в 2011
году составил 1,4 млрд грн (+36,7%), чистая прибыль - 427,3 млн грн. 75,22% акций завода принадлежат
государству, 14% владеют компании, связанные с Энергетическим стандартом Константина Григоришина,
5% - российский концерн «Силовые машины». Остальное составляет free float. Исходя из капитализации
Турбоатома на украинской бирже, справедливая цена госпакета может составить 1,13-1,16 млрд грн.
Главными претендентами на предприятия являются российские «Силовые машины» и «Росатом».
Источник: « Корреспондент».
ЗАКОНОДАТЕЛЬСТВО
С 1 января 2013 г. вступит в силу законодательная норма (изменение в постановление Нацбанка №
502 от 12. 12. 2002 г.), по которой физические лица должны предъявлять паспорт как при покупке,
так и при продаже валюты.
Справочно: де-факто данная норма уже действует на территории Украины с октября 2011 г.
Источник: «Урядовий курьер»
4 Управление маркетинга
ОТРАСЛИ
ПРОМПРОИЗВОДСТВО
Объем промышленного производства в ноябре сократился на 3,7% к ноябрю 2011 года. Последние два месяца происходит торможение спада: падение в сентябре и октябре составляло
соответственно (-7%) и (-4,2%). По итогам 11 месяцев темпы падения по сравнению с январем-октябрем
ухудшились на 0,1 п.п. — до 1,5%. Улучшение ситуации вызвано активизацией обрабатывающей
промышленности. По сравнению с октябрем сократился спад в машиностроении (с 10% до 6,8%) и
металлургии (с 9,4% до 2,1%). В транспортном машиностроении сокращение объемов производства на
4,1% сменилось ростом на 2%. Ускорился рост в отраслях, ориентированных на внутренний рынок: в
пищевой (с 2,2% до 2,5%) и легкой (с 1,4% до 1,6%) промышленностях. В нефтепереработке темпы спада
сократились лишь на 0,1 п.п., до 30,3%. В химической промышленности рост на 7,4% сменился падением
на 3,9%. Незначительную отрицательную динамику показывает добывающая промышленность (темпы
роста снизились с 0,5% до 0,2%), а сокращение потребления природного газа автоматически ускорило
снижение производства и распределения электроэнергии, газа и воды (спад углубился с 5,2% до 8,8%),
которое было неизбежно в условиях падения ВВП.
В строительстве темпы падения увеличились с 10,2% до 12,1%, в транспортной сфере – с 3,9% до 4,5%. В
сельском хозяйстве после падения на 5,1% производство сократилось на 4,8% за счет животноводства.
Темпы роста в розничной торговле — 15,7%— остались неизменными. Эксперты ожидают по итогам
года нулевой рост экономики.
Источник: «Коммерсант».
МЕТАЛЛУРГИЯ
ГАЗОВАЯ ОТРАСЛЬ ЭНЕРГЕТИКА
АВТОРЫНОК
5 Управление маркетинга
АГРОСЕКТОР
Источник: «Контракты»
РИТЕЙЛ
НОВОСТИ ФИНАНСОВОГО РЫНКА
ВНУТРЕННЕЕ ФОНДИРОВАНИЕ ЛИКВИДНОСТЬ
Источник: НБУ
Остаток средств на коррсчетах банков
Дата Сумма, млн.
грн. 17.12 22125,9
18.12 24513,5
19.12 23730,1
20.12 23736,2
21.12 23827,8
6 Управление маркетинга
ВАЛЮТНЫЙ РЫНОК
РЫНОК ПЛАТЕЖНЫХ КАРТ
MasterCard Europe опубликовала ключевые результаты развития технологии MasterCard PayPass в
2012 году, согласно которым картодержатели 26 стран Европы активно пользуются
преимуществами мгновенных бесконтактных платежей. С января 2012 года количество карт с
функцией PayPass выросло более чем на 50%, например, в Польше более 50% карт, находящихся в
обороте, оснащено функцией PayPass, а количество покупок с картами MasterCard на сумму меньше 50
злотых (около 12 евро) увеличивается на 50% за каждый год. Покупки с картами MasterCard PayPass в
этом ценовом диапазоне составляют почти четверть от всех транзакций.
Также активно рассчитываются картами MasterCard PayPass жители Франции, Германии, Италии, Турции,
России, Швейцарии и Великобритании. В каждой их этих стран выпущено более миллиона карт
MasterCard PayPass.
Количество торговых точек в Европе, где можно рассчитываться картами MasterCard PayPass удвоилось в
2012 г. и составляет 255 тысяч. Среди крупнейших ритейлеров и сетей, которые принимают PayPass
платежи, Marks&Spencer, IKEA, British Petroleum и транспорт Лондона. Управление лондонского
транспорта объявило о начале приема карт MasterCard® PayPass™ и Maestro® PayPass™ для оплаты
проезда в 8500 автобусах Лондона начиная с декабря 2012 года.
Источник: MasterCard Europe, IT Expert
РЕЙТИНГИ
Рейтинг самых дорогих городов для мигрантов/
При создании рейтинга учитывались стоимость
товаров и услуг, необходимых для жизни
приезжих, но не анализировались траты на
образование и медобслуживание.
По сравнению с прошлогодним рейтингом Киев
(Украина) поднялся на 8 позиций.
Источник: EuroCost International
7 Управление маркетинга
ПОТРЕБИТЕЛЬСКИЕ НАСТРОЕНИЯ
Контактная информация
Татьяна Нурмухаметова,
начальник управления маркетинга
Максим Мусяла,
начальник отдела стратегического маркетинга
(044) 490-72-18
ПАО «Кредитпромбанк», 2012 г. Все права защищены. Данный дайджест и содержащаяся в нем информация являются исключительной собственностью
ПАО «Кредитпромбанк». Также все права интеллектуальной собственности ПАО «Кредитпромбанк» защищены
законом. Несанкционированное копирование, воспроизводство и распространение каким-либо способом настоящего
материала, частично или полностью, без разрешения ПАО «Кредитпромбанк», полученного в письменной форме,
запрещено. Содержащаяся в настоящем дайджесте информация была получена из открытых источников. Все
перепечатки содержат название источников. ПАО «Кредитпромбанк» не несет ответственности за последствия
использования содержащихся в настоящем дайджесте материалов, или неполноты информации. Дополнительная
информация предоставляется по запросу.
