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La nostra solidità La nuova normativa
del Bail-in
La solidità di Banca Generali/1
2
+92 % Minimo richiesto: 7%.
+43% Minimo richiesto: 10,5%
13,4 % Dato al 30.09.2015
15,1 % Dato al 30.09.2015
Banca Generali è ai vertici del sistema Bancario italiano per solidità Patrimoniale
TIER 1
TOTAL CAPITAL RATIO
Ma questo è solo UNO dei motivi di solidità di Banca Generali
La solidità di Banca Generali/2
3
I coefficienti Patrimoniali variano nel tempo e non sono una «condizione assoluta» di solidità
I coefficienti Patrimoniali sono «dinamici» e variano nel tempo.
• Il verificarsi dei «rischi» e le conseguenti perdite economiche che ne derivano;
• l’aumento dei rischi (derivante anche da elementi «esogeni» quali il
peggioramento del contesto economico e/o eventi geopolitici );
• l’aumento delle attività rischiose collegate all’attività «tradizionale»
li riducono necessariamente.
Il rischio di insolvenza si può manifestare anche in presenza di coefficienti
elevati, come insegna il caso Dexia, salvata due volte con intervento dello Stato
Francese e Belga nel 2008 e nel 2011
31/12/2008 31/12/2009 31/12/2010 31/12/2011 31/12/2012 31/12/2013 31/12/2014 1 ̂SEM 2015
CORE TIER 1 CAPITAL RATIO 9,6 11,3 12,1 6,4 19,7 21,2 16,4 15
TIER 1 CAPITAL RATIO 10,6 12,3 13,1 7,6 19,9 21,4 16,4 15
TOTAL RISK BASED CAPITAL RATIO 11,8 14,1 14,7 10,3 20,9 22,4 17,2
Fonte Bloomberg
La solidità di Banca Generali/3
4
La solidità di Banca Generali deriva non solo dai suoi eccellenti coefficienti patrimoniali ma dal suo
MODELLO DI BUSINESS, che la rende di fatto immune dal RISCHIO DI CREDITO
• Quello che non varia nel tempo è il modello di business: e il modello di
business di Banca Generali è differente rispetto a quello delle «Banche
tradizionali». Il focus è sulla gestione dei risparmi dei clienti e non sulla
intermediazione del denaro.
• Banca Generali è quindi di fatto immune al principale rischio corso oggi dalle
Banche italiane «tradizionali»: il rischio di credito, cioè il rischio che un cliente
(privato o azienda) a cui la Banca ha prestato dei soldi, non li restituisca.
La solidità di Banca Generali/4
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Rispetto alle «Banche tradizionali», Banca Generali gioca in un altro «stadio»
Banca Generali Banche Tradizionali Italiane
La principale attività di Banca Generali è la
gestione del patrimonio dei clienti.
La principale attività delle Banche
Tradizionali è l’erogazione di credito
Proprio per questo Banca Generali non ha di
fatto crediti deteriorati: € 1,2 milioni , pari allo
0,1% dei crediti
€ 350 miliardi sono i crediti deteriorati
delle Banche Tradizionali, pari al
10,4% dei crediti
La solidità di Banca Generali/5
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Banca Generali Banche Tradizionali Italiane
Proprio perché non perde di fatto soldi nei
crediti, Banca Generali non ha avuto bisogno
di effettuare aumenti di Capitale.
€ 48 miliardi sono gli aumenti di
capitale delle Banche Tradizionali dal
2010
Proprio perché è focalizzata sulla gestione del
patrimonio dei clienti, Banca Generali non ha
bisogno di emettere obbligazioni: 0
obbligazioni retail
€ 386 miliardi il totale delle
obbligazioni emesse dalle Banche
Tradizionali
Proprio perché non è una Banca Tradizionale,
Banca Generali è stato il miglior titolo
Bancario dalla quotazione + 421%
-25% il valore dell’indice FTSE Mib di
Borsa Italiana nello stesso periodo
Milano Finanza: «L’Atlante delle
banche leader» «Prima Banca per redditività,
solidità e rendimento nell’ultimo biennio»
Professional Wealth Management
Financial Times
«Highly Recommended»
Osservatorio Finanziario
«Miglior servizio di home banking»
Le Fonti
«Miglior Banca per Innovazione »
Professione Finanza
«Miglior Rete per Competenza nella Tutela
del Patrimonio»
Istituto Tedesco Qualità e Finanza
«Miglior Rete di Promotori Finanziari per Soddisfazione dei
Clienti»
La solidità di Banca Generali deriva non solo dai suoi eccellenti coefficienti patrimoniali ma dal suo
MODELLO DI BUSINESS, che la rende di fatto immune dal RISCHIO DI CREDITO
E i Premi ricevuti nel 2015 danno evidenza della «unicità» di Banca Generali
6. FAQ
Il Common Equity Tier 1 (CET 1) è un parametro che misura i
coefficienti patrimoniali di un istituto bancario mettendo in rapporto il
capitale a disposizione della banca e le sue attività ponderate per il
rischio. La Banca Centrale Europea ha stabilito che la soglia minima
del CET 1 per le banche italiane deve essere almeno pari al 7%.
Cos’è il CET 1?
Il Total Capital Ratio è il patrimonio di base di ogni banca e ne
costituisce il cuore del suo capitale. Al suo calcolo concorrono il
capitale versato, le riserve (compreso il sovrapprezzo azioni) e gli utili
non distribuiti. La Bce ha stabilito per le banche italiane requisiti minimi
al 10,5%.
Cos’è il Total
Capital Ratio?
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6. FAQ
Il livello di patrimonializzazione, da solo, non è un indicatore sufficiente a rappresentare la rischiosità di una Banca, come ci insegna il salvataggio di Dexia che sarebbe fallita senza l’intervento dello stato Francese e Belga, nonostante avesse un core tier 1 particolarmente elevato. E’ essenziale considerare anche la tipologia delle attività svolte dalla Banca ed il livello di rischio che le stesse comportano. Il CET 1 e il TCR
sono gli unici
indicatori di
solidità?
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Mentre nel caso Leheman il motivo principale del default è risultato essere l’eccessiva “leva finanziaria”, quindi l’eccessivo grado di indebitamento finalizzato all’acquisto di attività tossiche (mutui subprime e non solo), nel caso Europeo ed italiano in particolare il principale rischio corso dalle Banche è il rischio di credito, cioè il rischio che un cliente (privato o azienda) a cui la Banca ha prestato dei soldi, non li restituisca. Le sofferenze Bancarie italiane sono passate da 40 miliardi di euro nel 2007 a 240 miliardi di euro nel 2015
6. FAQ
La principale attività delle Banche Tradizionali è quella di raccogliere denaro tra i risparmiatori ed utilizzare lo stesso per effettuare prestiti alle imprese ed alle Famiglie.
Perché Banca
Generali non è
una «Banca
Tradizionale»
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La principale attività di Banca Generali è quella di gestire il Patrimonio
dei suoi clienti. E’ per questo che, di fatto, non corre rischio di credito
ed è per questo che non ha bisogno di emettere obbligazioni per
finanziare i crediti
Il modello di business e la forza dei numeri alla base di una straordinaria solidità
