Departamento de Boyacá: Situación fiscal y perspectivas

Ministerio de Hacienda y Crédito Público

Concepto Departamento (1) Total Departamental (2) % del Total (1)/(2)

Numero de Municipios 123 1.102 11,2%

Area (Km 2) 23.189 1.144.748 2,0%

Población (Censo 2005 - DANE) 1.272.855 47.121.089 2,7%

PIB (Millones de Pesos) - DANE 20.232.162 531.966.420 3,8%

Inversión (Millones de Pesos) 660.485 19.286.292 3,4%

Deuda Pública (Millones de Pesos) 68.529 2.665.102 2,6%

PIB per cápita (Millones de Pesos) - DANE 15,9 11,3

Recursos Propios per cápita (Pesos) 179.848 149.191

SGP per cápita (Pesos) 345.338 203.581

Inversión per cápita (Pesos) 518.900 409.292

Deuda Pública per cápita (Pesos) 53.839 56.559

NBI 2005 - DANE 30,76% 27,80%

Categoria Presupuestal 1

2013

Datos Básicos

Fuente: Cálculos DAF con información propia, DANE, CGR y CGN.

• Durante las últimas vigencias el Departamento ha registrado superávit presupuestal y ahorro primario, resultados que se han generado gracias a la incorporación de recursos del balance y recursos del crédito, que le permitieron aumentar su inversión operativa y de formación bruta de capital.

• En 2012 registró superávit fiscal, capacidad de pago, pero incumplió con el límite de gasto en la Contraloría.

• Continúan siendo retos importantes de la administración central: Mejorar la planeación financiera y presupuestal Depurar el pasivo no financiero Racionalizar los gastos en la Contraloría Monitorear la situación financiera del sector descentralizado Continuar con la defensa jurídica

Antecedentes

• En 2013 registró superávit fiscal por $32.535 millones, 3% inferior a 2012.

• Al finalizar el primer año del bienio 2013-2014 la entidad contaba $71.471 millones de regalías para financiar nuevos compromisos de inversión.

Balance Fiscal (% del PIB Departamental)

Evolución Balance Fiscal

Fuente: Cálculos DAF con información de la Secretaría de Hacienda.

0,24%

0,16%0,19%

0,35%

2012 2013Balance Fiscal Balance SGR

• En 2013 el dinamismo de los recursos del SGR compensó el descenso de las transferencias y los ingresos de capital. No obstante, las trasferencias siguen siendo la fuente más importante de recursos.

• Los recursos del SGR se convierten en una oportunidad para impulsar el desarrollo de proyectos de inversión en el Departamento.

• El incremento en las disponibilidades de vigencias anteriores denota fallas en la programación y ejecución presupuestal pendientes de corregir.

Variación Real

2013/2012 2012 2013

Ingresos de Recaudo Propio 223.225 228.921 1% 25% 23%

Ingresos por Transferencias 472.324 473.589 -2% 53% 48%

Ingresos de Capital 55.369 51.945 -8% 6% 5%

Desembolsos de Crédito 6.772 2.000 -71% 1% 0%

Recursos del Balance (superávit, cancelación de reservas) 76.752 93.337 19% 9% 9%

Ingresos SGR 50.898 136.396 163% 6% 14%

TOTAL INGRESOS 885.340 986.188 9% 100% 100%

ComposicionesConcepto 2012 2013

valores en millones de $

Comportamientode los Ingresos

Fuente: Cálculos DAF con información de la Secretaría de Hacienda.

• La estructura del gasto del Departamento se focalizó en la inversión y estuvo soportada principalmente en la fuente de las transferencias del SGP y cofinanciación nacional.

• Los nuevos compromisos de gasto financiados con SGR se cuadruplicaron en términos reales respecto a 2012

• El comportamiento de los gastos de funcionamiento lo explicó principalmente el incremento de los gastos generales y de personal. Las transferencias fueron el mayor componente del funcionamiento (pensiones, cuotas partes, Fonpet).

Comportamientode los Gastos

Fuente: Cálculos DAF con información de la secretaría de Hacienda.

Variación Real

2013/2012 2012 2013

Funcionamiento 109.982 119.204 6% 15% 15%

Intereses y Comisiones de Deuda 7.051 6.480 -10% 1% 1%

Gastos Operativos de Inversión 518.660 496.465 -6% 69% 62%

FBKF 67.987 99.094 43% 9% 12%

Amortizaciones de Deuda 27.188 20.048 -28% 4% 2%

Otros (*) 1.114 677 -40% 0% 0%

Gastos SGR 15.262 64.925 317% 2% 8%

TOTAL 747.243 806.894 6% 100% 100%

Composiciones

(*) Incluy e Pago de Bonos Pensionales y Cuotas Partes de Bono Pensional, Aportes al Fondo de Contingencias y déficit fiscal de v igencias anteriores

Concepto 2012 2013

valores en millones de $

Inversión total : $659.485 millones

• Educación fue el sector más beneficiado del nuevo Sistema General de Regalías, seguido por infraestructura vial, otros sectores y salud; en tanto agua potable y vivienda se continuaron financiando con cargo al SGP, recursos propios y superávit de vigencias anteriores.

Distribución de la inversión

Fuente: Cálculos DAF con información de la Secretaría de Hacienda.

Educación Salud Agua Potable Vivienda Vias Otros Sectores

71%

16%

3% 0%4% 6%

68%

14%

3% 1%

6%

9%

2012 2013

• Al cierre de 2013 el Departamento reportó el saldo de deuda pública por $68.529 millones, 24% inferior de 2012 y 0,34% del PIB departamental.

Saldo Deuda (% del PIB Departamental)

Perfil de Vencimientos (%)

0,00%

0,10%

0,20%

0,30%

0,40%

0,50%

0,60%

0,70%

0,80%

0,90%

200

3

200

4

200

5

200

6

200

7

200

8

200

9

201

0

201

1

201

2

201

3

0%

5%

10%

15%

20%

25%

30%

35%

20

14

20

15

20

16

20

17

20

18

20

19

20

20

20

21

30%

22%

19%

13%

9%

3% 3%1%

• El 88% de la deuda correspondió a créditos con la banca comercial, el 10% a créditos condonables para el saneamiento de la Red Pública Hospitalaria y el 2% a Infiboy.

• Entre 2014 y 2017 se concentran las amortizaciones, en el cual se prevé cancelar el 84% del saldo.

Situación de la deuda

Fuente: Cálculos DAF con información de la DGCPTN - MHCP

• Con corte al 1° de enero de 2014, el Departamento se ubica en semáforo verde.

• Una estimación más realista de la capacidad de pago (sin recursos del balance y recursos con destinación específica en los ingresos, adicionando gastos de inversión recurrentes e incluyendo el pasivo no financiero de vigencias anteriores al saldo de la deuda) eleva los indicadores .

Indicador 2012 2013

Solvencia 12% 6%

Sostenibilidad 26% 18%

Semáforo VERDE VERDE

Solvencia 27% -477%

Sostenibilidad 89% 48%

Semáforo NO TIENE AHORRO NEGATIVO

Capacidad Real de Pago

Capacidad de Endeudamiento Ley 358/97

Indicadores Ley 358/97

Fuente: Cálculos DAF con información de la Secretaría de Hacienda.

• Durante el último cuatrienio, la relación entre GF e ICLD no superó el límite contemplado por la ley 617 de 2000 (55%); sin embargo creció en el 2013 por los mayores gastos de funcionamiento (gastos de personal y generales) y el leve retroceso de los ICLD.

55%

50%

49%

55%

0

20.000

40.000

60.000

80.000

100.000

120.000

140.000

160.000

2009 2010 2011 2012 2013 2014

ICLD GF % GF/ICLD

Indicador GF/ICLD Administración Central

Fuente: Cálculos DAF con información de la Secretaría de Hacienda.

• Por ocho años consecutivos los gastos de la Contraloría han superado el límite legal.

• Los gastos de la Asamblea fueron ajustados a partir de 2011.

Concepto 2010 2011 2012 2013

% Gasto de Funcionamiento/ICLD 55% 50% 49% 55%

Límite 55% 55% 55% 55%

Diferencia 0% -5% -6% 0%

Transferencias a las Contraloría 4.133 4.451 4.373 4.583

Límite 3.968 4.083 4.309 4.387

Diferencia 165 368 64 195

Transferencias a la Asamblea 3.421 3.435 3.623 3.731

Límite 3.326 3.460 3.660 3.808

Diferencia 94 -25 -38 -76

valores en millones de $

Indicadores Ley 617/00

Fuente: Cálculos DAF con información de la Secretaría de Hacienda.

• La actualización del cálculo actuarial y el ritmo de crecimiento de los aportes al FONPET, le han permitido al Departamento cubrir el 52% del pasivo pensional.

• Para la vigencia 2014 la Dirección de Regulación Económica para la Seguridad Social DRESS exime al Departamento de efectuar aportes al FONPET en un 15% como porcentaje de reducción de los aportes por concepto de ICLD, impuesto de registro y venta de activos al sector privado. Lo anterior significará una mayor disponibilidad de recursos para financiar necesidades en la entidad territorial.

Vigencia Pasivo Pensional (e) Aportes% de Cubrimientodel Departamento

% de CubrimientoTotal Departamentos

2010 2.110.735 333.974 15,8% 21,2%

2011 1.019.448 405.306 39,8% 25,7%

2012 1.068.280 602.614 56,4% 44,7%

2013 1.287.833 666.026 51,7% 46,1%

(e) Estimado

Pasivo Pensional

Fuente: Cálculos DAF con información de la Secretaría de Hacienda.

Es destacado el monto de recursos del balance; al parecer el Departamento

continúa con deficiencias en su planeación financiera y de ejecución de sus

recursos.

La Contraloría nuevamente incumplió el indicador de 617.

Considerando la situación jurídica se deben fortalecer los mecanismos de

defensa judicial, valorar los posibles fallos en contra y provisionar recursos en un

fondo de contingencias.

Durante la vigencia 2013 se incrementó el monto de las vigencias futuras y

continuó registrando pasivo no financiero, lo cual afecta su capacidad real de

endeudamiento limitando su sostenibilidad. Se recomienda avanzar en la

depuración de los pasivos no financieros.

Riesgos y Retos

Se requiere profundizar en el análisis de la situación financiera y jurídica de las

EDS. La falta de seguimiento de las EDS no descarta la posibilidad de que

existan problemas de tipo financiero e institucional en cada sector.

Con la resolución 1877/2013 se categorizaron en riesgo medio o alto  54 ESE,

pero 52 presentaron PSFF. De los PSFF 7 se trasladaron a la Supersalud, 27

fueron devueltos al Departamento y 18 están en proceso de evaluación en el

MHCP.

Riesgos y Retos