Departamento del Tolima: Situación fiscal y perspectivas

Ministerio de Hacienda y Crédito Público

Concepto Departamento (1) Total Departamental (2) % del Total (1)/(2)

Numero de Municipios 47 1.102 4,3%

Area (Km 2) 23.562 1.144.748 2,1%

Población (Censo 2005 - DANE) 1.400.140 47.121.089 3,0%

PIB (Millones de Pesos) - DANE 15.382.008 531.966.420 2,9%

Inversión (Millones de Pesos) 603.958 19.286.292 3,1%

Deuda Pública (Millones de Pesos) 137.967 2.665.102 5,2%

PIB per cápita (Millones de Pesos) - DANE 11,0 11,3

Recursos Propios per cápita (Pesos) 131.888 149.191

SGP per cápita (Pesos) 295.261 203.581

Inversión per cápita (Pesos) 431.355 409.292

Deuda Pública per cápita (Pesos) 98.538 56.559

NBI 2005 - DANE 29,84% 27,80%

Categoria Presupuestal 3

2013

Datos Básicos

Fuente: Cálculos DAF con información propia, DANE, CGR y CGN.

• Durante el período 2011-2012 el departamento generó resultados presupuestales positivos, ahorro corriente y balance primario. No obstante el indicador de ley 617 en 2012 superó los límites establecidos principalmente por causa de la alta carga pensional que asume la Entidad Territorial.

• La entidad refleja solvencia y sostenibilidad de deuda pública conforme a la ley 358/1997; no obstante el alto pasivo no financiero acumulado de vigencias anteriores y el bajo ahorro operacional pueden afectar su capacidad de pago.

• Continúan siendo retos importantes de la administración central:

Monitorear la situación financiera del sector descentralizado Cumplir el plan de saneamiento autónomo adoptado, con el fin de encauzar el gasto de

funcionamiento dentro de los límites dispuestos por la ley.

Antecedentes

• En 2013 registró Déficit fiscal por $929 millones, el cual, sin embargo, fue financiado con recursos del superávit del año anterior.

• Al finalizar el primer año del bienio 2013-2014, la entidad contaba $64.932 millones de regalías para financiar nuevos compromisos de inversión.

Balance Fiscal (% del PIB Departamental)

0,18%

-0,01%

0,22%

0,42%

2012 2013

Balance Fiscal Balance SGR

Evolución Balance Fiscal

Fuente: Cálculos DAF con información de la Secretaría de Hacienda.

• En 2013, el dinamismo de los recursos del balance e ingresos del SGR compensó el descenso de los ingresos de capital y los ingresos por transferencias

• Los recursos de capital presentaron una diminución notoria, asociada a la caída del 50% de aquellos que se relacionan con rendimientos financieros y del 79% en otros de capital.

• El incremento en las disponibilidades de vigencias anteriores denota fallas en la programación y ejecución presupuestal pendientes de corregir.

• Los recursos del SGR se convierten en una oportunidad para impulsar el desarrollo de proyectos de inversión en el departamento.

Variación Real

2013/2012 2012 2013

Ingresos de Recaudo Propio 173.233 184.661 5% 22% 20%

Ingresos por Transferencias 457.796 459.724 -1% 58% 51%

Ingresos de Capital 76.626 25.274 -68% 10% 3%

Desembolsos de Crédito 0 0 Ne 0% 0%

Recursos del Balance (superávit, cancelación de reservas) 50.800 85.508 65% 6% 9%

Ingresos SGR 34.706 146.510 314% 4% 16%

TOTAL INGRESOS 793.161 901.677 12% 100% 100%

ComposicionesConcepto 2012 2013

valores en millones de $

Comportamientode los Ingresos

Fuente: Cálculos DAF con información de la Secretaría de Hacienda.

• El incremento de los gastos ejecutados por el departamento fue impulsado por la inversión, que se vio positivamente influenciada por los recursos del SGR, el crecimiento real de los recursos del SGP y el desahorro FONPET.

• Si bien los ingresos propios se incrementaron, los gastos de funcionamiento decrecieron especialmente por la disminución del 17% de las trasferencias corrientes, explicado principalmente, porque en 2012 se efectuaron mayores pagos de pensiones de docentes nacionalizados que en el 2013.

Variación Real

2013/2012 2012 2013

Funcionamiento 141.590 123.615 -14% 21% 16%

Intereses y Comisiones de Deuda 13.471 3.842 -72% 2% 1%

Gastos Operativos de Inversión 430.848 446.604 2% 63% 59%

FBKF 80.582 88.809 8% 12% 12%

Amortizaciones de Deuda 2.262 3.377 46% 0% 0%

Otros (*) 13.773 7.716 -45% 2% 1%

Gastos SGR 2.312 81.578 3361% 0% 11%

TOTAL 684.837 755.543 8% 100% 100%

Composiciones

(*) Incluy e Pago de Bonos Pensionales y Cuotas Partes de Bono Pensional, Aportes al Fondo de Contingencias y déficit fiscal de v igencias anteriores

Concepto 2012 2013

valores en millones de $

Comportamientode los Gastos

Fuente: Cálculos DAF con información de la secretaría de Hacienda.

Inversión total : $588.656 millones.

• El 11% de la inversión fue financiado con recursos del SGR y benefició principalmente los sectores de educación, vías y otros sectores.

Educación Salud Agua Potable Vivienda Vias Otros Sectores

72%

18%

2% 0%4% 4%

66%

15%

2% 0%

7%9%

2012 2013

Distribución de la inversión

Fuente: Cálculos DAF con información de la Secretaría de Hacienda.

• La entidad a partir del 2009 empezó a aumentar el saldo de la deuda, destinado principalmente al plan vial Departamental e infraestructura educativa.

• En 2013 presentó desembolsos de nuevos créditos. El saldo de la deuda pública fue de $137.967 millones, esto es 6% menos que en 2012.

Saldo Deuda (% del PIB Departamental)

Perfil de Vencimientos (%)0,00%

0,20%

0,40%

0,60%

0,80%

1,00%

1,20%

2003

2004

2005

2006

2007

2008

2009

2010

2011

2012

2013

0%

2%

4%

6%

8%

10%

12%

14%

16%

2014

2015

2016

2017

2018

2019

2020

2021

9%

15% 14%14% 14% 14% 14%

6%

Situación de la deuda

Fuente: Cálculos DAF con información de la DGCPTN - MHCP

• El perfil de la deuda muestra que los períodos de amortización se concentran en los próximos ocho años, con un promedio de amortización anual de $17.246 millones, proyectándose cancelar en mayor concentración para los periodos del 2015 al 2020.

• Con corte al 1° de enero de 2014, el departamento se ubica en semáforo verde.

• Una estimación más realista de la capacidad de pago (sin recursos del balance y recursos con destinación específica en los ingresos, adicionando gastos de inversión recurrentes e incluyendo el pasivo no financiero de vigencias anteriores al saldo de la deuda) eleva los indicadores.

Indicador 2012 2013

Solvencia 9% 3%

Sostenibilidad 25% 19%

Semáforo VERDE VERDE

Solvencia 61% 18%

Sostenibilidad 135% 85%

Semáforo NO TIENE NO TIENE

Capacidad Real de Pago

Capacidad de Endeudamiento Ley 358/97

Indicadores Ley 358/97

Fuente: Cálculos DAF con información de la Secretaría de Hacienda.

• Durante los últimos tres años, la relación entre GF e ICLD superó el límite contemplado por la ley 617 de 2000 (70%); reflejándose una tendencia creciente en dicho indicador.

• El incremento en el indicador fue por los mayores gastos de mesadas pensionales y cuotas partes pensionales.

67%72%

76%82%

0

20.000

40.000

60.000

80.000

100.000

120.000

2009 2010 2011 2012 2013 2014

ICLD GF % GF/ICLD

Indicador GF/ICLD Administración Central

Fuente: Cálculos DAF con información de la Secretaría de Hacienda.

• En los últimos tres años los gastos de la Contraloría y Asamblea han superado el límite legal.

Concepto 2010 2011 2012 2013

% Gasto de Funcionamiento/ICLD 67% 72% 76% 82%

Límite 70% 70% 70% 70%

Diferencia -3% 2% 6% 12%

Transferencias a las Contraloría 4.073 4.195 4.744 5.119

Límite 4.063 3.830 3.777 4.577

Diferencia 10 365 967 542

Transferencias a la Asamblea 2.923 3.040 2.316 2.409

Límite 2.999 2.627 2.001 2.081

Diferencia -75 414 315 327

valores en millones de $

Indicadores Ley 617/00

Fuente: Cálculos DAF con información de la Secretaría de Hacienda.

• La actualización del cálculo actuarial y el ritmo de crecimiento de los aportes al FONPET, han venido permitiendo al departamento aumentar la cobertura del pasivo pensional.

• En 2013 el porcentaje de cubrimiento fue del 55,4%.

Vigencia Pasivo Pensional (e) Aportes% de Cubrimientodel Departamento

% de CubrimientoTotal Departamentos

2010 978.533 242.028 25% 21%

2011 963.388 298.563 31% 26%

2012 945.244 475.436 50% 45%

2013 963.898 533.739 55% 46%

(e) Estimado

Pasivo Pensional

Fuente: Cálculos DAF con información de la Secretaría de Hacienda.

Durante el periodo 2011 - 2013 las ESE´s del Departamento reflejaron déficit fiscal recurrente. De igual manera se identificó persistencia de deterioro de liquidez en 2013 respecto a 2012 en la ESE Hospital Departamental Federico Lleras Acosta, Empresa Generadora del Tolima S.A y la Lotería del Tolima.

En Junio del 2014 se evaluó la medida preventiva de Plan de Desempeño en Educación en los términos del Decreto 028 de 2008. Por incumplimiento de 2 actividades de un total de 15, se determinó su extensión por seis meses y dos meses adicionales para evaluar su cumplimiento, a partir del 14 de agosto del 2014.

Los pasivos contingentes por demandas judiciales representaron el 7% del total de ingresos de 2013. Es preciso que el departamento fortalezca sus herramientas de defensa.

Es fundamental que siga ejecutando el Programa de Saneamiento autónomo para encauzar el cumplimiento de los límites de gastos.

Se recomienda realizar de proceso de legalización de pensiones, y cruce de información con los fondos de pensiones, con el fin de tener actualizado la información real de las pensiones que tiene a cargo a la Entidad.

Riesgos y Retos