Ch08 pa2

Chapter 8

Fraud, Internal

Control, and Cash

Accounting Principles, Ninth Edition

* Study ObjectivesStudy Objectives* Study ObjectivesStudy Objectives

1. Menjelaskan kecurangan dan pengendalian internal

2. Mengidentifikasi prinsip-prinsip pengendalian internal

3. Menjelaskan penerapan prinsip-prinsip pengendalian pada penerimaan kas

4. Menjelaskan prinsip-prinsip pengendalian internal pada pengeluaran kas

5. Menguraikan operasional dana kas kecil

6. Mengindikasikan fitur pengendalian akun (rekening) bank

7. Membuat rekonsiliasi bank

8. Menjelaskan pelaporan kas

FraudFraud

The Sarbanes-The Sarbanes-Oxley ActOxley Act

Internal controlInternal control

Principles of Principles of internal controlinternal control

LimitationsLimitations

Cash equivalentsCash equivalents

Restricted cashRestricted cash

Compensating Compensating balancesbalances

Making depositsMaking deposits

Writing checksWriting checks

Bank statementsBank statements

Reconciling the Reconciling the bank accountbank account

Electronic funds Electronic funds transfer (EFT) transfer (EFT) systemsystem

Cash receipts Cash receipts controlscontrols

Cash Cash disbursements disbursements controlscontrols

Fraud and Fraud and Internal ControlInternal Control

Fraud and Fraud and Internal ControlInternal Control Cash ControlsCash ControlsCash ControlsCash Controls

Control Control Features: Use of Features: Use of

a Banka Bank

Control Control Features: Use of Features: Use of

a Banka BankReporting CashReporting CashReporting CashReporting Cash

Fraud, Internal Control, and CashFraud, Internal Control, and CashFraud, Internal Control, and CashFraud, Internal Control, and Cash

Tindakan tidak jujur yang dilakukan oleh karyawan yang hasilnya untuk keuntungan pribadi.

* Fraud and Internal ControlFraud and Internal Control* Fraud and Internal ControlFraud and Internal Control

FraudFraud

SO 1 Define fraud and internal control.SO 1 Define fraud and internal control.

Why does fraud occur?

Illustration 8-1

Perusahaan harus:

Mengembangkan aturan-aturan pengendalian melalui laporan keuangan.

Menguji secara berkala bahwa pengendalian internal bekerja dengan baik.


The Sarbanes-Oxley ActThe Sarbanes-Oxley Act

Independent auditors harus menguji kecukupan pengendalian internal.

SOX created the Public Company Accounting Oversight Board (PCAOB)DPR AS.


Metode dan penerapan digunakan untuk:

1. Mengmankan aset

2. Memberikan informasi bisnis yang akurat

3. Meningkatkan efisiensi operasi

4. Memastikan telah mematuhi hukum dan peraturan yang berlaku.



Internal ControlInternal Control

Internal control systems have five primary components

1. Lingkungan pengendalian

2. Penilaian risiko

3. Prosedur pengendalian

4. Informasi dan komunikasi

5. pengawasan



Internal ControlInternal Control

mengukur

Penilaian manajemen terhadap risiko yang mungkin terjadi.

Ukuran dan sifat perusahaan.

SO 2 Identify the principles of internal control.SO 2 Identify the principles of internal control.

Principles of Internal Control Principles of Internal Control ActivitiesActivities

Fraud and Internal ControlFraud and Internal ControlFraud and Internal ControlFraud and Internal Control

6 prinsip aktivitas pengendalian internal:

Pembentukan tanggung jawab Pemisahan tugas Prosedur dokumentasi Pengendalian fisik Verifikasi internal independen Pengendalian sumber daya manusia


ESTABLISHMENT OF RESPONSIBILITYESTABLISHMENT OF RESPONSIBILITY

Pengendalian yang paling efektif ketika seseorang Pengendalian yang paling efektif ketika seseorang bertanggung jawab ats tugas yang diberikan.bertanggung jawab ats tugas yang diberikan.

SEGREGATON OF DUTIESSEGREGATON OF DUTIES

Berkaitan dengan tugasBerkaitan dengan tugas, , bagian penghitungan fisikbagian penghitungan fisik bagian pencatatanbagian pencatatan, , harus dilakukan oleh orang yang harus dilakukan oleh orang yang berbedaberbeda..

DOCUMENTATION PROCEDURESDOCUMENTATION PROCEDURES

Perusahaan harus menggunakan penomoran dokumen Perusahaan harus menggunakan penomoran dokumen dan semua dokumen harus dapat dipertanggung dan semua dokumen harus dapat dipertanggung jawabkan.jawabkan.




PHYSICAL CONTROLS Illustration 8-2




INDEPENDENT INTERNAL VERIFICATION

1. Verifikasi catatan secara periodik atau secara surprise.

2. Catatan harus diverifikasi oleh karyawan independen.

3. Jika terjadi perbedaan harus dilaporkan kepada mnajemen.


Illustration 8-3



Pengendalian sumber daya manusia

1. Mengikat karyawan yang memegang kas.

2. Merotasi tugas karyawan dan meminta karyawan untuk mengambil cuti.

3. Lakukan pemerikasaan latar belakang karyawan.



Pengendalian penerimaan kasPengendalian penerimaan kas

SO 3 Explain the applications of internal control principles to cash SO 3 Explain the applications of internal control principles to cash receipts.receipts.

Verifikasi internal independen

Supervisor menghitung

penerimaan kas harian, bendahara

membandingkan total penerimaan dengan setoran bank harian

Pembentukan tanggung jawab

Hanya ditujukan kepada pihak yang memiliki wewenang untuk menerima kas

Pemisahan tugas

Individu yang berbeda menerima

kas, mencatat penerimaan kas, dan

memegang kas.

Prosedur dokumentasi

Gunakan slip pembayaan, pita

mesin kas, dan slip setoran.

Pengendalian fisik, mekanik, dan elektronik

Simpan kas ditempat yang

aman dan dijaga oleh bank, batasi

akses ke area penyimpanan;

gunakan mesin kas

Pengendalian SDM

Pantau pihak yang memegang kas; minta karyawan

untuk mengambil cuti; setor ke bank

secara harianIllustration 8-4

Cash ControlsCash ControlsCash ControlsCash Controls

* Cash ControlsCash Controls* Cash ControlsCash Controls

Kas meliputi uang logam, uang kertas, cek, giro, wesel, dan simpanan dalam bank.

Penerimaan kas diperoleh dari:

Penjualan secara tunai

Pelunasan piutang dari pelanggan

Menerima bunga, sewa, dan mendapat dividen

Investasi dari pemilik

Pinjaman daribank

Proses from penjualan aset tidak lancar.SO 3 Explain the applications of internal control principles to cash SO 3 Explain the applications of internal control principles to cash

receipts.receipts.

* Over-Over-the-the-Counter Counter ReceiptsReceipts

* Over-Over-the-the-Counter Counter ReceiptsReceipts

SO 3 Explain the applications of internal control principles to cash SO 3 Explain the applications of internal control principles to cash receipts.receipts.

Illustration 8-4

*Mail ReceiptsMail Receipts*Mail ReceiptsMail Receipts

Prosedur pengendalian:

Penerimaan surat harus dibuka oleh dua orang, siapkan daftar cek, and periksa pendukungnya (nama penerbit cek, tujuan pembayaran, dan jumlah cek.

Buat salinan cek, dan kirim kebagian kasir.

Kasir menambahkan cek ke penerimaan over-the-counter dan buat laporan kas secara harian dan kirimkan ke bank secara harian.

Salinan daftar dikirim ke bendahara sebagai pembanding dengan jumlah surat (cek) yang ditujukan pada laporan harian kas.SO 3 Explain the applications of internal control principles to cash SO 3 Explain the applications of internal control principles to cash

receipts.receipts.

Umumnya, pengendalian internal atas pengeluaran kas lebih efektif melalui pembayaran cek, dari pada dengan uang tunai.

penerapannya:

Sistem voucher

Dana kas kecil (petty cash)


SO 4 Explain the applications of internal SO 4 Explain the applications of internal control principles to cash control principles to cash disbursements.disbursements.

Cash Disbursements ControlsCash Disbursements Controls


Independent Internal

Verification

Bandingkan cek dengan faktur, rekonsiliasikan

laporan bank secara bulanan

Establishment of Responsibility

Hanya ditujukan kepada pihak yg

memiliki wewenang untuk

menandatangani cek (bendahara)

Segregation of Duties

Individu yang berbeda

mengesahkan dan melakukan

pembayaran; penanda tangan cek

tidak mencatat pengeluaran

Documentation Procedures

Gunakan cek yg diberi penomoran sebelumnya

(prenumbered) dan diurutkan, setiap cek

harus memiliki tagihan yg disetujui; meminta

karyawan utk menggunakan kartu kredit

perusahaan utk penggantian biaya yg

dikeuarkan.

Physical ControlsSimpan cek kosong di tempat yang aman,

dengan akses terbatas; tulis jumlah cek dengan menggunakan tinta yang

tidak bisa dihapus.

Illustration 8-6Cash Disbursements ControlsCash Disbursements Controls

Human Resource Controls

Mengikat karyawan yang menghandel

uang;Meminta karyawan untuk mengambil

cuti;Periksa latar

belakang karyawan.

The use of prenumbered checks in disbursing cash is an application of the principle of:

a. establishment of responsibility.

b. segregation of duties.

c. physical, mechanical, and electronic controls.

d. documentation procedures.

Review QuestionReview Question



Sistem Voucher

Jaringan persetujuan oleh individu yang berwenang secara independen untuk memastikan bahwa seluruh pengeluaran melalui cek adalah tepat.

Voucher adalah formulir yang telah dipersiapkan dan telah diotorisasi untuk semua transaksi pengeluaran.




Dana kas kecil (petty cash) – digunakan untuk membayar jumlah pengeluaran yang relatif kecil.

Meliputi:

1. Pembentukan dana,

2. Melakukan pembayaran dari dana, dan

3. Mengisi ulang dana.


SO 5 Describe the operation of a petty cash fund.SO 5 Describe the operation of a petty cash fund.


Illustration: jika Laird company memutuskan untuk membentuk dana sebesar $100 pada tanggal 1 maret, maka ayat jurnalnya:



Petty cash 100Mar. 1

Cash 100

Illustration: asumsikan tgl 15 maret penjaga (kustodian) kas kecil meminta cek sebesar $87, dana terdiri dari uang tunai $13 dan tanda terima kas kecil untuk beban pos $44, biaya angkut $38, dan beban lain-lain $5. ayat jurnal umum yang diperlukan adalah:



Postage expense 44Mar. 15

Cash 87

Freight-out 38

Miscellaneous expense 5

Illustration: Occasionally, the company may need to recognize a cash shortage or overage. Asumsikan pada contoh sebelumnya bahwa penjaga (kustodian) kas hanya memiliki uang tunai $12 ditambah tanda terima sebagaimana dituliskan di atas. Dengan demikian, permintaan reimbursement menjadi $88. ayat jurnal yang diperlukan:



Postage expense 44Mar. 15

Cash 88

Freight-out 38

Miscellaneous expense 5

Cash over and short 1

Kontribusi pengendalian internal yang baik terhadap kas:

Meminimalisasi jumlah uang yang ada di tangan.

Membuat catatan ganda (rangkap) atas transaksi bank.

Rekonsiliasi bank.

* Control Features: Use of a BankControl Features: Use of a Bank* Control Features: Use of a BankControl Features: Use of a Bank

SO 6 Indicate the control features of a bank account.SO 6 Indicate the control features of a bank account.

Membuat setoran bankOtorisasi karyawan harus menyetokan ke bank.


Nomor kode bank

Bagian depan

Bagian belakang

Illustration 8-8

Control Features: Use of a BankControl Features: Use of a BankControl Features: Use of a BankControl Features: Use of a Bank

Writing ChecksCatatan yang dibuat depositor untuk meminta bank membayar sejumlah uang kepada penerima.


pembuat

penerima

Illustration 8-9

Pembayar/bank


Laporan Bank

Memorandum Debit

Biaya adminstrasi bak (Bank service charge)

Dana tidak mecukupi/NSF (not sufficient funds)


Illustration 8-10

Memorandum kredit

Menagih puitang wesel.

Mendapatkan bunga.


The control features of a bank account do not include:

a. having bank auditors verify the correctness of the bank balance per books.

b. minimizing the amount of cash that must be kept on hand.

c. providing a double record of all bank transactions.

d. safeguarding cash by using a bank as a depository.




Rekonsiliasi rekening bank

SO 7 Prepare a bank reconciliation.SO 7 Prepare a bank reconciliation.

rekonsiliasi saldo per buku dan saldo per bank untuk menyesuaikan (mengoreksi) saldo kas.

Item-item dalam rekonsiliasi:

1. Deposits in transit/setoran dalam perjalanan.

2. Outstanding checks/cek yang masih beredar.

3. Errors/kesalahan.

4. Bank memoranda/memorandum bank.


Reconciliation Procedures


+ Deposit in Transit

- Outstanding Checks

+- Bank Errors

+ Notes collected by bank

- NSF (bounced) checks

- Check printing or other service charges

+- Company Errors

CORRECT BALANCE CORRECT BALANCE

Illustration 8-11


Illustration: Illustration: laporan bank utk Laird Company (Illustration 8-11), menunjukkan saldo per bank of $15,907.45 pada 30 april 2010. pada tanggal ini saldo kas per buku $11,589.45. menggunakan 4 langkah rekonsiliasi, tentukan rekonsiliasi berdasarkan item-item dibawah ini:


Illustration: Illustration: a) Prepare a bank reconciliation at April 30.


Cash balance per bank statement $15,907.45

Add: Deposit in transit 2,201.40

Less: Outstanding checks (5,904.00)

Adjusted cash balance per bank $12,204.85

Cash balance per books $11,589.45

Collection of notes + interest - fee 1,035.00

Add: Error in recording check no. 443 36.00

Less: NSF check (425.60)

Bank service charge (30.00)

Adjusted cash balance per books $12,204.85


Illustration 8-12

Catatan perusahaan tiap item rekonsiliasi yang digunakan untuk menggambarkan penyesuaian saldo kas per buku.

Penagihan piutang wesel: diasumsikan bungan $50 belum diakui dan biaya penagihan dibebankan ke beban lain-lain, maka ayat jurnalnya:


Cash 1,035.00Apr. 30

Miscellaneous expense 15.00

Notes receivable1,000.00Interest revenue

50.00


Book Error: jurnal pengeluaran kas menunjukkan bahwa cek no.443 merupakan pembayaran ke andrea company. Ayat jurnal koreksinya adalah:


Cash 36.00Apr. 30

Accounts payable-andrea company36.00


NSF Check: Cek kosong/NSF menjadi piutang bagi pihak deposan. Jurnalnya:


Accounts receivable 425.60Apr. 30

Cash425.60

Bank Service Charges: biaya pencetakan cek (DM) dan biaya jasa bank lainnya (SC) didebit ke beban lain-lain. jurnalnya:

Miscellaneous 30.00Apr. 30

Cash30.00


The reconciling item in a bank reconciliation that will result in an adjusting entry by the depositor is:

a. outstanding checks.

b. deposit in transit.

c. a bank error.

d. bank service charges.




Electronic Funds Transfers (EFT)

Disbursement systems that uses wire, telephone, or computers to transfer cash balances between locations.

EFT transfers normally result in better internal control since no cash or checks are handled by company employees.



Which of the following statements correctly describes the reporting of cash?

a. Cash cannot be combined with cash equivalents.

b. Restricted cash funds may be combined with Cash.

c. Cash is listed first in the current assets section.

d. Restricted cash funds cannot be reported as a current asset.


Reporting CashReporting CashReporting CashReporting Cash

SO 8 Explain the reporting of cash.SO 8 Explain the reporting of cash.

Education

Ch08 pa2