Suomalainen kokonaiseläketurva - Miten EU-sääntely siihen vaikuttaa?

1

SUOMALAINEN KOKONAIS-ELÄKETURVA – MITEN EU-SÄÄNTELY SIIHEN VAIKUTTAA?

9.12.2013

Pia Santavirta

Johtava lakimies

2

Suomalaisen kokonaiseläketurvan käsite

Miten suomalainen kokonaiseläketurva eroaa muiden EU-maiden eläkejärjestelyistä?

Eläkkeet ja EU-sääntelyn lähtökohdat

Ajankohtaiset EU-hankkeet ja vaikutukset suomalaisiin eläkejärjestelyihin

Solvenssi II-direktiivin kansallinen voimaansaattaminen

IOPR-direktiivin uudistaminen

Portability-direktiiviehdotus

Euroopan vakuutus- ja lisäeläkeviranomainen (EIOPA)

Kotimaassa ajankohtaista:

Työeläkevakuutusyhtiöiden vakavaraisuussääntelyn kehittäminen, hallintosääntelyn uudistaminen ja kilpailun edistäminen

Eläkesäätiö- ja vakuutuskassalain kokonaisuudistus

ESITYKSEN SISÄLTÖ

3

KOKONAISELÄKETURVA JA ALAN TOIMIJAT

Kokonaiseläketurva

Pilari I

Kansaneläke

Työeläke

Pilari II

Työnantajan järjestämä lisäeläke

Pilari III

Yksilöllinen eläke

Työeläke-vakuutusyhtiöt

Henkivakuutusyhtiöt

Eläkesäätiöt ja -kassat

4

MAKSETUT ELÄKE-ETUUDET 2009

Slov

enia

Italy

Fran

ce

Finl

and

Spai

n

Swed

en

Austri

a

Belgi

um

Denm

ark

Germ

any

Portu

gal

Nethe

rland

s

Unite

d Ki

ngdo

m

0%

10%

20%

30%

40%

50%

60%

70%

80%

90%

100%

Pillar 1 Pillar 2 Pillar 3

Lähde: Insurance Europe

5

Ammatillinen lisäeläketoiminta = työsuhteeseen tai ammattiin liittyvä lisäeläketoiminta (II-pilari)

Ei ole yksilöllistä eläkevakuuttamista (III-pilari), ei ole TyEL/YEL-toimintaa (I-pilari)

Ammatillinen lisäeläketoiminta Suomessa

Lisäeläketoiminnan merkitys osana kokonaiseläketurvaa vähäinen – lakisääteinen eläkejärjestelmä vahva

Henkivakuutusyhtiöiden tarjoamat ryhmäeläkkeet: Vakuutusyhtiölaki ja vakuutussopimuslakiLisäeläke-etuudet eläkesäätiöissä ja –kassoissa: Eläkesäätiölaki (ESL) ja Vakuutuskassalaki (VKL) sekä laki maksuperusteisista lisäeläkejärjestelyistä eläkesäätiöissä ja eläkekassoissa (173/2009)

Ammatilliset lisäeläkkeet muissa jäsenvaltiossa

Lisäeläketoiminta merkittävää – keskeinen osa kokonaiseläketurvaa

Tarve turvata vakuutettujen edut EU:n sääntely lisääntyy

AMMATILLINEN LISÄELÄKETOIMINTA SUOMESSA JA MUISSA EU-MAISSA

6

VAKUUTUSYHTIÖT JA ELÄKERAHASTOT: II PILARIN ELÄKKEISSÄ ”SAMA TUOTE”, MUTTA ERI SÄÄNNÖT

Lähde: Insurance Europe

7

SÄÄNTELYN EROT VAKUUTUSYHTIÖIDEN JA MUIDEN TOIMIJOIDEN KESKEN – ”REGULATION DRIVERS”

tax tre

atm

ent

fisca

l sta

te su

ppor

t

Socia

l and

labo

ur la

w

Info

rmat

ion

requ

irem

ents

Capita

l req

uire

men

ts

Prot

ectio

n ag

ains

t ins

olve

ncy

0

2

4

6

8

10

12

14

16

similar different - level playing field different - no level playing field N/A

Resp

on

den

ts

Lähde: Insurance Europe

8

ELÄKKEIDEN VALKOINEN KIRJA JA AJANKOHTAISET TEEMAT

Eläkkeiden valkoinen kirja 16.2.2012

”Eläkerahaston” toiminta:

IORP(Level playing

field – Vrt. Solvenssi II)

Vakuutettujen oikeudet:

Portability

Komissio (19.7) ja EIOPA (16.8):

EU-Brändi-tuote?

II pilarin ammatilliset lisäeläkkeet

III pilarin yksilölliset eläkkeet

9

Millä ”hinnalla” yksilöllisiä tai ammatillisia lisäeläkkeitä voidaan tarjota tulevaisuudessa? Mitä tuotteita nyt ja tulevaisuudessa on tarjolla?

Solvenssi II- direktiivi 2009/138/EY (Vahinko- ja henkivakuutusyhtiöt)

Tiukentuvat vakavaraisuusvaatimukset ja lisääntyvä hallintosääntely edellyttää enemmän pääomia toiminnan harjoittamiseen

Laskuperusteiset (takuutuottoiset) eläkevakuutustuotteet poistuneet markkinoilta

Sijoitussidonnaiset tuotteet kasvussa

Sääntely voimaan 1.1.2016 (täysharmonisointi EU-alueella)

IORP-direktiivin 2003/41/EY uudistaminen (”II pilarin eläkerahastot”)

Hallintosääntelyn kehittäminen

Minkälainen vakavaraisuuskehikko ammatillisille lisäeläkelaitoksille?

Vakuutettujen suoja eläkerahaston tai työnantajan konkurssissa?

LEVEL PLAYING FIELD

10

IORP-direktiivi 2003/41/EYPortability –direktiiviehdotus annettu 24.10.2005 (sisältö sovittu 4.12.2013)

Luonne 1. sisämarkkina-direktiiviTyöntekijöiden liikkuvuuden edistäminen

KattavuusRahastoivat lisäeläkelaitokset + työsuhdevaatimus

Kaikki työsuhteeseen liittyvät lisäeläkejärjestelyt

Sääntelyn tarkoitus

- Laitoksen vakauden valvonta - Tiedonantovelvollisuudet

Etuudet: Lisäeläkeoikeuden saavuttaminen (3 v työsuhteen jälkeen) ja vapaakirja-arvon säilyminen työsuhteen päätyttyä

Suomessa vaikuttaa

Eläkesäätiöihin ja –kassoihin (Vrt. Vakuutusyhtiöillä Solvenssi II)

Henkivakuutusyhtiöt ja uudet perustettavat eläkesäätiöt ja -kassat

Kansallinen sääntely

Lakimuutokset voimaan 1.6.2006 Lakimuutokset toteutettava 4 vuoden kuluessa direktiivin hyväksymisestä (parlamenttikäsittely Q1/2014)

Mitä uutta?IORP-direktiivin uudistaminen: Nyt: Hallintosääntelyn lisääminenMyöhemmin: Vakavaraisuus

Sääntely koskisi vain rajat ylittäviä tilanteita Direktiivissä toivotaan soveltamista myös kansallisesti

NYKYTILANNE 9.12.2013: ”II PILARIN LISÄELÄKEDIREKTIIVIT”

11

MENEILLÄÄN OLEVAT EU-SÄÄDÖSHANKKEET JA EU:N VAKUUTUS- JA LISÄELÄKEVIRANOMAINEN (EIOPA)

Occupational pension:

Portability

Eläke-rekisteri

EIOPA:n valtuudetSolvenssi II IORP(Ei sosiaali- ja

työlainsäädäntö)

Vakavaraisuus-, hallintojärjestelmät ja valvonta

Eläkeoikeuksien saavuttaminen ja säilyttäminen sekä sisämarkkinat

Kuluttajansuoja

EIOPA-asetus

Private pension: 28th regime

EIOPA:lla valtuudet antaa sääntelyä henkivakuutusyhtiöille ja eläkerahastoille

12

Euroopan finanssivalvontajärjestelmä muodostuu kolmesta valvontaviranomaisesta

Euroopan vakuutus- ja lisäeläkeviranomaisesta (EIOPA)

EIOPA ei käsittele lakisääteiseen työeläkevakuutukseen liittyviä kysymyksiä eikä vaikuta sosiaali- ja työlainsäädännön soveltamiseen

Euroopan arvopaperimarkkinaviranomaisesta (ESMA)

Euroopan pankkiviranomaisesta (EBA)

Euroopan finanssivalvojilla on säädösvaltaa ja valvontavaltaa

Tällä hetkellä painopiste sääntelyn puolella

Vakavaraisuussääntely ja riskienhallinta

Kuluttajansuoja

Tuotekehittely

EUROOPAN FINANSSIVALVONTAJÄRJESTELMÄ

13

Nykyisin Jatkossa0

500

1000

1500

2000

2500

3000

EU-finanssivalvojien norminanto

Asetus

Direktiivi

EU-REGULAATION MÄÄRÄ KASVAA JA PAINOPISTE SUORAAN SOVELLETTAVISSA EU-ASETUKSISSA

Arvio sivumääristä

14

EU-SÄÄNTELYN VAIKUTUKSET TYÖELÄKETOIMINTAAN

15

Työeläkevakuutusyhtiöihin ei sovelleta EU:n vakuutustoimintaa koskevia sisämarkkinadirektiivejä

Asiasta on sovittu, kun Suomi liittyi Euroopan unioniin

Työeläkevakuutus on osa sosiaaliturvaa

Työeläkevakuutusyhtiöiden harjoittamaan työntekijäin eläkelain mukaiseen toimintaan ei sovelleta EU:n henkivakuutusdirektiivejä (”TEL-poikkeus” Huom! 1.1.2007 alkaen työntekijän eläkelaki, ”TyEL”)

Työeläkevakuutusyhtiön toiminta on oltava erillään vahinko- ja henkivakuutustoiminnasta Samalla säädettiin erillinen laki työeläkevakuutusyhtiöistä (TVYL) (354/1997, HE 255/1996 vp)

Työeläkevakuutusyhtiöitä koskeva poikkeussäännös sisältyy myös Solvenssi II-direktiiviin, jolla kumotaan aikaisemmin annettu henkivakuutusdirektiivi

MIKÄ ”EU-POIKKEUS”?

16

Työeläkevakuutusyhtiöihin ei sovelleta EU:n sisämarkkinasäännöksiä

Vakuutusyhtiöistä EU:n sisämarkkinasäännökset koskevat vain vahinko- ja henkivakuutusyhtiöitä sekä jälleenvakuutusta

Yhden toimiluvan periaate

Solvenssi II-sääntelyn myötä EU-tasolla yhtenäiset säännökset vakavaraisuudesta, hallintojärjestelmästä, raportoinnista ja valvonnasta

Työeläkeyhtiöitä koskevasta vastaavasta sääntelystä päätetään kansallisesti (kolmikantaisesti)

Mitä ”EU-poikkeus” ei tarkoita?

Työeläkevakuutusyhtiöihin sovelletaan esim. EU:n tietosuojasääntelyä ja kilpailulainsäädäntöä

Alkuperäinen ”EU-poikkeus” ei koske eläkesäätiöiden ja –kassojen toimintaa II pilarin EU-säädöksiin on neuvoteltava erikseen ”poikkeussäännös” sen varmistamiseksi, ettei EU-sisämarkkinasääntely vaikuta eläkesäätiöiden ja –kassojen harjoittamaan lakisääteiseen työeläketoimintaan

”EU-POIKKEUKSEN” SEURAUKSET

17

EU-SISÄMARKKINASÄÄNTELYN VAIKUTUKSET VAKUUTUSYHTIÖIDEN SÄÄNTELYYN

Vahinkovakuutus-yhtiöt

Vapaaehtoiset

ja lakisääteiset

vahinko-vakuutukset

Henkivakuutus-yhtiöt

Vapaaehtoiset Yksilölliset ja

ryhmä- eläkkeet

Kapitalisaatio-sopimus

Työeläkevakuutus-yhtiöt

Lakisääteinen

TyEL ja YEL

”EU-poikkeus”Sisämarkkinasääntely (Esim. Solvenssi II-direktiivi)

18

”AMMATILLISET LISÄELÄKELAITOKSET” EU:N SISÄMARKKINASÄÄNTELYN PIIRISSÄ

Eläkesäätiöt

Ammatillinen lisäeläkkeet

Lakisääteinen

TyEL-toiminta

Vakuutuskassat

Ammatilliset lisäeläkkeet

Lakisääteinen TyEL – ja YEL -

toiminta

”EU-poikkeusta”

ei ole Neuvoteltava

erikseen jokaiseen direktiiviin

Sisä-markkina-direktiivit(Esim. IORP)

19

AJANKOHTAISTA KOTIMAASSA

20

Vakavaraisuussääntelyn uudistaminen

STM:n työryhmä: 18.3.2011 - 31.3.2013 31.3.2014

Hallinnon läpinäkyvyys ja hallintojärjestelmää koskevat uudistukset

Hallinnon läpinäkyvyys Ministeri Risikon aloitteesta

Hallintojärjestelmää koskeva uudistus perustuu Solvenssi II-sääntelyyn

Asiaa on valmisteltu vakavaraisuussääntelyä kehittävän työryhmän nimeämässä STM:n työryhmässä – Asiasisältö sovittu kolmikantaisesti

Lähtökohtaisesti työeläkevakuutusyhtiöiden hallintosääntely noudattaa Solvenssi II-sääntelyä, ellei erilaisesta vakavaraisuussääntelystä ja työeläkejärjestelmän muista erityispiirteistä muuta johdu

Otettava erikseen kantaa siihen, mitä heijastusvaikutuksia Solvenssi II-direktiiviä täydentävillä EU-asetuksilla on työeläkevakuutusyhtiöitä koskevaan hallintosääntelyyn ja kuka päättää annettavasta lisäsääntelystä (laki/ STM:n asetus/ Finanssivalvonnan määräykset)

Parhaillaan lausuntokierroksen jälkeen kolmikantaisessa valmistelussa

TYÖELÄKEVAKUUTUSYHTIÖITÄ KOSKEVAT KOTIMAISET HANKKEET

21

Suomen yksityisen sektorin lakisääteinen työeläkejärjestelmää hoitavat työeläkevakuutusyhtiöt, -säätiöt ja -kassat

Työnantaja valitsee näistä parhaaksi katsomansa tavan järjestää työntekijöidensä lakisääteisen eläketurvan

Hankkeessa etsitään sellaisia muutoksia lainsäädäntöön, jotka mahdollistavat järjestelmän toiminnan tehostamisen kuitenkaan vaarantamatta työeläkejärjestelmän toimintaa

KILPAILUN EDISTÄMINEN

22

Jyrki Kataisen hallitusohjelmassa

STM:n työryhmä: 1.6.2013 - 30.6.2015

Eläkesäätiöitä ja –kassoja koskevan työeläketoiminnan harjoittamista koskevan sääntelyn kokoaminen omaan erilliseen lakiinsa

EU-sääntelyn välillisen vaikutusten rajaaminen helpompaa

Työryhmän tehtävänä on varmistaa, että eläkesäätiöt ja -kassat säilyvät toimivina ja omat erityispiirteensä säilyttävinä vaihtoehtoina työnantajille järjestää eläketurvaa

FK: Kilpailuneutraliteetin ja eri toimijoiden erityispiirteiden säilyminen keskeistä

I pilarin eläkkeet: Eläkesäätiöiden ja –kassojen TyEL ja/tai YEL-toiminta – työeläkevakuutusyhtiöiden harjoittama toiminta

II pilarin eläkkeet: Eläkesäätiöiden ja –kassojen ammatillinen lisäeläketoiminta – Henkivakuutusyhtiöiden ryhmäeläkkeet

ELÄKESÄÄTIÖ- JA VAKUUTUSKASSALAIN KOKONAISUUDISTUS

23

Finanssialan Keskusliitto

Johtava lakimies Pia Santavirta

pia.santavirta@fkl.fi

LISÄTIETOJA