Captulo 8:Impuestos y Correccin Monetaria

1.Los Impuestos en la ContabilidadLas empresas deben pagar impuestos propios sobre las ganancias que producen (Impuesto a la Renta) o sobre la realizacin de determinados actos (aranceles a las importaciones o impuesto al petrleo).Tambin deben retener impuestos que recaen sobre otras personas (P. Ej. IVA e Impuesto a la Renta de los trabajadores).En ambos casos, la contabilidad se debe hacer cargo del registro de estas transacciones.Por ello, revisaremos los dos principales impuestos: el IVA y el Impuesto a la Renta

1.1 Impuesto a la RentaPrimera Categora: Grava las rentas del capital (utilidades de empresas, rentas de capitales mobiliarios, rentas de bienes races, etc.)Segunda Categora: Grava las rentas del trabajo.Global Complementario: Grava el total de las rentas obtenidas por las personas naturales residentes.Adicional: Grava las rentas de fuente chilena obtenidas por personas no residentes.

Impuesto de Primera CategoraGrava con una tasa de 17% la utilidad tributaria de las empresas, que como hemos visto, no es necesariamente igual a la utilidad financiera, pues las normas tributarias pueden diferir de las financieras (P. Ej. Provisiones, depreciacin, leasing, entre otras).Si una empresa tiene prdidas tributarias, stas pueden ser deducidas de las utilidades de perodos posteriores. Las empresas realizan pagos provisionales mensuales (PPM) a cuenta del impuesto, los que corresponden a un porcentaje de las ventas.

Impuesto de Primera CategoraEl impuesto se declara en abril de cada ao, por las rentas obtenidas en el ao comercial anterior.En ese momento se calcula el impuesto y se compara con la suma de los PPM.Si Impuesto > Suma de PPM => Se paga la diferenciaSi Impuesto < Suma de PPM => Se accede a devolucin

Otros regmenes de tributacin de las rentas del capitalRgimen de renta presunta (pequeas empresas agrcolas, mineras y de transporte de carga, y el transporte de pasajeros): se paga impuesto sobre una renta presunta o estimada.Rgimen de tributacin simplificada del artculo 14 bis: Para empresas pequeas. Se paga impuesto slo sobre los retiros.Rgimen de tributacin simplificada del artculo 14 ter: Para empresas pequeas. Se paga sobre los retiros una especie de flujo de caja operacional.Regmenes de pequeos contribuyentes (mineros, talleres artesanales, pescadores artesanales, suplementeros, comerciantes que trabajan en la va pblica)

Impuesto Segunda CategoraGrava las rentas del trabajo dependiente y las pensiones.Renta Lquida Imponible = Sueldo Bruto - cotizaciones sociales (fondos de pensiones y salud)Se aplica una escala progresiva de tasasTiene carcter de impuesto nico y es retenido mensualmente por el empleadorSi el trabajador tiene otras rentas, debe declararlas en el Global Complementario, junto con las del trabajo.

Impuesto Segunda Categora(UTM: Unidad Tributaria Mensual, aprox. $37.000)

Global ComplementarioAfecta a toda persona natural con domicilio o residencia en ChileGrava todas las rentas percibidas en el ao. Se calcula en base a una escala progresiva de tasas (igual a la de Segunda Categora, pero anual)Se declara anualmente (en abril)Entre otros, deben declarar G. Complementario:Propietarios, socios o accionistas de Empresas, por los retiros de utilidades o dividendos.Trabajadores Independientes (a honorarios)

Global ComplementarioIntegracin: El Impuesto de Primera Categora es Crdito contra el Global Complementario (evita la doble tributacin).En el caso de las rentas del capital (empresarios) el impuesto se aplica slo sobre los retiros, mientras que en el caso de las rentas del trabajo se aplica sobre toda la renta (base devengada).El impuesto Adicional es el equivalente al Global Complementario pero para personas sin residencia ni domicilio en Chile (tasa de 35%).

Mecanismo de IntegracinEjemploEmpresa Utilidad devengada: US$1.000.000- Impto. Prim. Categora:US$1.000.000*17%= US$ 170.000=Utilidad neta: US$ 830.000 Utilidad distribuida (60%): US$ 498.000Propietario Base Imponible:US$498.000/(1-0,17) = US$600.000 Impto. Global Comp.:US$600.000*40% = US$240.000- Crdito Prim. Categora:US$600.000*17% = US$102.000=Impto. Neto: = US$138.000

1.2 Impuesto al Valor Agregado (IVA)Grava las ventas de bienes y servicios.Grava todas las etapas del proceso productivo, pero en cada una grava slo el valor agregado.La tasa es de 19% El IVA se declara y paga mensualmente, antes del da 12 del mes siguiente de producidas las operaciones.Se dice que el IVA lo paga el consumidor final, la empresa slo lo recauda.Cuando la empresa vende, recauda IVA (dbito fiscal) y cuando compra, paga IVA (crdito fiscal)Valor Agregado = Ventas Netas - Compras Netas

Ejemplo: IVA en el Proceso de Produccin de PanTRIGUEROMOLINOPANADERIAV=20V=60V=100Si las ventas son las mostradas bajo las flechas, los valores agregado son: 20, 40 y 40. (Total 100).

Entonces, si t= Tasa de Iva.: Triguero paga 20*tMolinero paga 40*tPanadero paga 40*tTotal100*t

Mecanismo Dbito Fiscal : Tasa de IVA * Ventas.Crdito Fiscal : Tasa de IVA * ComprasSe calcula Debito - Crdito :si es 0 : se paga dicha diferencia.Si remanente viene de activo fijo se puede pedir devolucin a los 6 meses.Los exportadores est exentos, y pueden pedir la devolucin de sus crditos de IVA

Para el Ejemplo :DbitoCrditoA PagarTriguero20*t -20*tMolino60*t20*tt*(60-20)Panadero100*t60*tt*(100-60)Total 100*t

IVA no afecta el margen de la empresaSIN IVA :

Ventas60Compras20Margen40CON IVA :

Ventas60+60tCompras20+20*t -Pago de IVA 40*t Margen 40

Qu Pasa si Dbitos < Crditos ?Si Ventas=60Compras =100 Entonces :Dbito 60*tCrdito 100*tRemanente((60-100)*t) A Favor, pero no se recupera de inmediato.

...En el Perodo Siguiente :Si venta son 120 y compras 60:

Debito120*tCrdito60*t + remanente = 60*t + 40*t

A pagar (120-60-40)*t

Ejemplo de contabilizacin del IVADurante el mes de marzo, una empresa compr mercadera por $600.000 ms IVA; y vendi mercadera por $1.000.000 ms IVA, cuyo costo fue $700.000. Adems, se incurri en gastos de administracin afectos a IVA por $150.000 ms IVA. Todas las transacciones fueron al contado.Se pide registrar los asientos contables y determinar el pago de IVA que se deber hacer al mes siguiente.

Pasivo circulante (retenciones)

1.3 Obligaciones tributarias ms frecuentes para las empresasContabilidad tributaria (libro de balances, libro de compras y ventas, FUT, etc.)Timbraje y emisin de documentos tributarios (facturas, boletas, guas de despacho)Declaracin y pago mensual:IVAPPMRetenciones impuesto segunda categora y 10% honorariosDeclaracin anual de impuesto a la rentaDeclaraciones juradas anuales

1.4Los impuestos en los estados financierosDe acuerdo con las normas de la SVS, las cuentas del balance que se relacionan con impuestos son las siguientes:Impuestos por recuperar (activo circulante):Incluye el crdito fiscal neto de IVA, los pagos provisionales que exceden a la provisin por impuesto a la renta u otros crditos al impuesto a la renta, tales como gastos de capacitacin, donaciones a universidades y el crdito por compras de activo fijo. Adicionalmente, deben incluirse los P.P.M por recuperar por utilidades absorbidas por prdidas tributarias.

1.4Los impuestos en los estados financierosRetenciones (pasivos circulantes):Obligaciones de corto plazo por concepto de impuestos de retencin, tales como IVA e impuestos de 2a categora. Asimismo, debern incluirse aquellas obligaciones derivadas del pago de remuneraciones como sueldos adeudados y cotizaciones previsionales.Impuesto a la renta:Impuesto a la renta que corresponde pagar por los resultados del ejercicio, deducidos los pagos provisionales obligatorios o voluntarios y otros crditos que se aplican a esta obligacin.

1.4Los impuestos en los estados financierosImpuestos diferidos (activo circulante):Refleja la diferencia deudora neta entre el impuesto a pagar en un ejercicio tributario distinto al de su registro contable y el gasto tributario por impuesto a la renta, originada por diferencias temporarias deducibles en el corto plazo, y por la existencia de prdidas tributarias que implican un beneficio tributario.Impuestos diferidos (otros activos):El mismo concepto anterior, pero originado por diferencias temporarias deducibles en el largo plazo y por la existencia de prdidas tributarias que implican un beneficio tributario en el largo plazo.

1.4Los impuestos en los estados financierosImpuestos diferidos (pasivo circulante):Refleja la diferencia acreedora neta entre el impuesto a pagar en un ejercicio tributario distinto al de su registro contable y el gasto tributario por impuesto a la renta, originada por diferencias temporarias imponibles en el corto plazo.Impuestos diferidos (pasivos de largo plazo):El mismo concepto anterior, pero originado por diferencias temporarias imponibles en el largo plazo.

1.4Los impuestos en los estados financierosPor su parte, en el estado de resultados aparece el Gasto por Impuesto a la Renta, definido como:El gasto o ingreso generado por: impuesto a la renta determinado de acuerdo a las normas tributarias vigentes, reconocimiento de activos y pasivos por impuestos diferidos, amortizacin de cuentas de activo y pasivo complementarias contabilizadas por la aplicacin inicial del Boletn Tcnico Nro 60 del Colegio de Contadores de Chile A.G., beneficio originado por la aplicacin de prdidas tributarias y ajustes de la provisin de valuacin.

2.Correccin MonetariaLa Correccin Monetaria es un mecanismo para reflejar en los estados financieros la prdida de poder adquisitivo de la moneda.En Chile, la correccin monetaria es una exigencia de la Ley de Impuesto a la Renta y tambin de las normas contables.Con las IFRS, slo los pases con hiperinflacin deben aplicar correccin monetaria.

2.1 Concepto de Poder AdquisitivoSupongamos una pas donde existe un nico bien (manzanas):Precio perodo 0 : P0 = 10$/unidadPrecio perodo 1 : P1 = 11$/unidadEntonces, inflacin = 10% (P)Si una persona dispone de $1000, y tiene la alternativa de depositar al 20%, la utilidad que obtendr ser la siguiente:

2.1 Concepto de Poder Adquisitivo $ MANZANASt = 0 CAPITAL INICIAL1000100,00t = 1CAPITAL FINAL1200109,09UTILIDAD200 9,09

UTILIDAD NOMINAL= 1200 - 1000 = 200 (en $ de cada ao)UTILIDAD REAL= 9,09*11 = 100 (en $ del ao 1)

2.1 Concepto de Poder AdquisitivoPara calcular la utilidad real obtenida en un depsito, lo que hacemos es comparar el dinero obtenido a la fecha del vencimiento con el capital depositado originalmente, pero actualizado segn la variacin del ndice de Precios al Consumidor (IPC), es decir:

Utilidad real = 1200 1000*(1+ P) == 1200 1000*1,1 = 100

2.2 Inflacin y Estados FinancierosProblemas de la inflacin :Distorsiona Valor de Activos y PasivosDistorsiona Relacin entre Ingresos y Gastos.Correccin MonetariaPermite pagar impuestos sobre utilidades realesPermite comparar estados financieros de distintos perodos.

2.2 Inflacin y Estados FinancierosPara determinar la utilidad real en una empresa, es decir, con correccin monetaria, se aplica un procedimiento conceptualmente similar a cuando se obtiene la utilidad real de un depsito bancario (ejemplo anterior).La diferencia es que el patrimonio final no es necesariamente una cantidad de dinero, como ocurre en un depsito, sino un conjunto de activos y pasivos, monetarios y no monetarios.Entonces, se debe comparar el patrimonio inicial actualizado con el patrimonio final, tambin actualizado.

Ejemplo 1: empresa cuyo nico activo es caja y no tiene pasivos

B.I.Caja1000Patrim. Inicial1000

B.F.Caja1010Patrim. Inicial1000Utilidad del ej. 10Supuestos: Inflacin 10%La utilidad es producto de una prestacin de servicios que se paga al contado

Utilidad Nominal = 10Patrimonio Inicial Actualizado = 1000*1.1=1100Patrimonio Final Actualizado (Act. - Pas.) = 1010UTILIDAD REAL (PFA - PIA) = (90)

Balance Final Corregido:Caja1010Patrim. Inicial1100Prdida del ej. (90)

B.I.Activo Fijo1000Patrim. Inicial1000

B.F.Caja 10Patrim. Inicial1000Activo Fijo 1000Utilidad del ej. 10

Patrimonio Inicial Actualizado = 1000*1.1 = 1100Patrimonio Final Actualizado = 1000*1.1 + 10 = 1110UTILIDAD REAL (PFA - PIA) = 10

Ejemplo 2: ahora el activo est formado por un terreno

Balance Final Corregido:

Caja 10Patrimonio Inicial1100Activo Fijo1100Utilidad 10

Ejemplo 3: ahora hay una deuda reajustable (en UF)B.I.Caja1500Deuda 500Patrim. Inicial1000

B.F.Caja1510Deuda 500Patrim. Inicial1000Utilidad del ej. 10Patrimonio Inicial Actualizado = 1000*1.1 = 1100Patrimonio Final Actualizado = 1510 - 500*1,1 = 960UTILIDAD REAL (PFA - PIA) = (140)

2.3 Mecanismo de la Correccin MonetariaRevalorizar el Patrimonio Inicial

Revalorizar el Patrimonio Final:Activos Revalorizables (No Monetarios)Pasivos Revalorizables (No Monetarios)

Activos no monetarios:Estn auto protegidos de la Inflacin. Su valor real permanece constante en el tiempo.Ejemplos:Activos FijosDepsitos a Plazo Reajustables.ExistenciasActivos Intangibles, AccionesCtas.por Cobrar Reajustables

Pasivos no monetarios:Estn auto protegidos de la Inflacin. Su valor real permanece constante en el tiempo.Ejemplos: Deudas en UFDeudas pactadas en moneda extranjera Cualquier deuda pactada con clusula de reajustabilidad.Se amortiza en pesos y luego se hace C.M.

Activos y Pasivos monetariosSon aquellos pasivos y activos cuyo valor nominal permanece constante, pero no el real.Ejemplos:DisponibleCuentas por cobrarDeudas no reajustables

Fases de la Correccin MonetariaCorregir el Capital Inicial (DIPC)Corregir Aportes y Retiros de CapitalCorregir Activos No MonetariosCorregir Pasivos No Monetarios

Factores de correccin:DIPC, se usa para corregir: CapitalActivos FijosActivos IntangiblesCosto de Reposicin:Se usa para corregir el valor de las existenciasSe define como el valor de la ltima unidad compradaPara fines tributarios se considera el precio ms alto pagado en el ejercicio.

Factores de correccin:Variacin Tipo de Cambio:Se usa para corregir las deudas o depsitos pactados en moneda extranjera.Clusulas de Reajustabilidad : Segn como se haya establecido o pactado.Se usa para corregir deudas o depsitos pactados con las respectivas clusula (la ms usual es la Unidad de Fomento (UF))

EjemploUna empresa tiene los siguientes estados financieros a fines del ejercicio de 2002.ACTIVOSPASIVO Y PATRIMONIOCaja100Oblig. en M.Extranj.600Deudores por Vta900Ctas.por Pagar400Existencias800Capital y Reservas1000Activo Fijo500Utilidad del Ejercicio300 Total Activos2300Total Pasivos2300

EjemploEstado de Resultados:Ingreso por Venta1200Costo de Ventas500 Margen de Ventas700Gastos de Adm.y Vtas.300 Resultado Operacional400Gastos Financieros100Utilidad de Ejercicio300

EjemploAdems, se tiene la siguiente informacin:IPC a Noviembre de 2001 = 100IPC a Noviembre de 2002 = 125Variacin tipo de cambio= 30%Las existencias, valoradas segn el mtodo FIFO, se componen de 80 unidades a $8 cada una y 16 unidades a $10 cada una. En la ltima compra se pag este ltimo precio.

EjemploCorreccin Capital Inicial (como IPC de diciembre se conoce en Enero, se usa el de noviembre). DIPC = 125 - 1= 25% 100Capital Inicial Revalorizado: 1000*1.25 =1250.Capital Inicial: 1000 Correccin Monetaria:250

EjemploRevalorizacin Activos No Monetarios

Activo Fijo Revalorizado : 500*1.25 = 625Activo Fijo500Correccin Monetaria:125

Existencias Revalorizadas: 96*10=960Existencias: 800Correccin Monetaria: 160

EjemploRevalorizacin Pasivos No Monetarios.Obligaciones en M.E. Revalorizadas: 600* 1.3 =780Obligaciones en M.E:600Correccin Monetaria180 Patrimonio Final Revalorizado : (Activo- Pasivo)100 + 900 + 960 + 625- 780 - 400 = 1405.Como el Patrimonio Inicial Revalorizado es 1250,Utilidad Real: 155.

EjemploAsientos de Correccin Monetaria:Correccin monetaria250Capital Inicial250

Activo Fijo125Correccin monetaria125

Existencias160Correccin monetaria160

Correccin monetaria180Deuda M.E.180

Ejemplo

Estado de Resultados Corregido:Ingresos por Ventas1200Costo de Ventas 500Margen de Ventas 700Gastos Adm. y Ventas 300Resultado Operacional 400Gastos Financieros 100Correccin Monetaria (145)Utilidad 155

EjemploBalance Corregido:ACTIVOSPASIVO Y PATRIMONIOCaja100Oblig. en M.E.780Deudores por Vta.900Ctas. por Pagar400Existencias960Capital y Reservas1250Activo Fijo625Utilidad del Ejercicio155 25852585