รายงานของผู้สอบบัญชีรับอนุญาตcgh.listedcompany.com/misc/fs/20200227-cgh-fs-fy2019-th.pdf · รายงานของผู้สอบบัญชีรับอนุญาต

รายงานของผสอบบญชรบอนญาต เสนอผถอหนและคณะกรรมการ บรษท คนทร กรป โฮลดงส จ ากด (มหาชน)

ความเหน

ขาพเจาไดตรวจสอบงบการเงนรวมของบรษท คนทร กรป โฮลดงส จ ากด (มหาชน) และบรษทยอย (“กลมบรษท”) และงบการเงนเฉพาะกจการของบรษท คนทร กรป โฮลดงส จ ากด (มหาชน) (“บรษท”) ซ งประกอบดวยงบแสดงฐานะการเงนรวมและเฉพาะกจการ ณ วนท 31 ธนวาคม 2562 และ งบก าไรขาดทนและก าไรขาดทนเบดเสรจอนรวมและเฉพาะกจการ งบแสดงการเปลยนแปลงสวนของ ผถอหนรวมและเฉพาะกจการ และงบกระแสเงนสดรวมและเฉพาะกจการ ส าหรบปสนสดวนเดยวกนและหมายเหตประกอบงบการเงนรวมและเฉพาะกจการ รวมถงสรปนโยบายการบญชทส าคญ ขาพเจาเหนวา งบการเงนรวมและงบการเงนเฉพาะกจการขางตนนแสดงฐานะการเงนของบรษท คนทร กรป โฮลดงส จ ากด (มหาชน) และบรษทยอย และของบรษท คนทร กรป โฮลดงส จ ากด (มหาชน) ณ วนท 31 ธนวาคม 2562 และผลการด าเนนงาน และกระแสเงนสดส าหรบปสนสดวนเดยวกนโดยถกตองตามทควรในสาระส าคญตามมาตรฐานการรายงานทางการเงน เกณฑในการแสดงความเหน

ขาพเจาไดปฏบตงานตรวจสอบตามมาตรฐานการสอบบญช ความรบผดชอบของขาพเจาไดกลาวไวในวรรคความรบผดชอบของผสอบบญชตอการตรวจสอบงบการเงนรวมและงบการเงนเฉพาะกจการ ในรายงานของขาพเจา ขาพเจามความเปนอสระจากกล มบรษทตามขอก าหนดจรรยาบรรณของ ผประกอบวชาชพบญชทก าหนดโดยสภาวชาชพบญชในสวนทเกยวของกบการตรวจสอบงบการเงนรวมและงบการเงนเฉพาะกจการ และขาพเจาไดปฏบตตามความรบผดชอบดานจรรยาบรรณอน ๆ ซงเปนไปตามขอก าหนดเหลาน ขาพเจาเชอวาหลกฐานการสอบบญชทขาพเจาไดรบเพยงพอและเหมาะสมเพอใชเปนเกณฑในการแสดงความเหนของขาพเจา

Deloitte Touche Tohmatsu Jaiyos Audit

ดลอยท ทช โธมทส ไชยยศ สอบบญช

- 2 -

เรองส าคญในการตรวจสอบ

เรองส าคญในการตรวจสอบคอเรองตาง ๆ ทมนยส าคญทสดตามดลยพนจเยยงผประกอบวชาชพของขาพเจาในการตรวจสอบงบการเงนรวมและงบการเงนเฉพาะกจการส าหรบงวดปจจบน ขาพเจาไดน าเรองเหลานมาพจารณาในบรบทของการตรวจสอบงบการเงนรวมและงบการเงนเฉพาะกจการโดยรวมและในการแสดงความเหนของขาพเจา ทงน ขาพเจาไมไดแสดงความเหนแยกตางหากส าหรบเรองเหลาน

เรองส าคญในการตรวจสอบ วธการตรวจสอบทส าคญ

การรบรรายได - รายไดคานายหนาของบรษทยอย รายไดคานายหนาเปนคาธรรมเนยมจากการเปนตวแทนซอขายหลกทรพย และสญญาซอขายลวงหนาซงมขอตกลงและเงอนไข ในการก าหนดคาธรรมเนยมทแตกตางกนตามปรมาณการซอขาย ทงนเรองส าคญในการตรวจสอบ คอ รายไดคานายหนาน นเกดข นจรง มการรบรรายได คานายหนาถกตอง และครบถวนตามมาตรฐานการรายงานทางการเงน

กลมบรษทไดเปดเผยนโยบายการบญช เรอง การรบรรายได รายละเอยดรายไดคานายหนา และ ขอมลส วนงานด าเนนงานไวในหมายเหตประกอบงบการเงนขอ 3.1 ขอ 31 และ 44 ตามล าดบ

วธการตรวจสอบทส าคญของขาพเจาประกอบดวย

• การท าความเขาใจเกยวกบขนตอนการปฏบตงานและการควบคมภายในทเกยวของกบการรบรรายไดคานายหนา

• การสอบทานการออกแบบและการปฏบตตามการควบคมภายใน

• การทดสอบประสทธผลของการปฏบตตามการควบคมภายในรวมถงระบบเทคโนโลยสารสนเทศทเกยวของกบการรบรรายไดคานายหนา และ

• การตรวจสอบเนอหาสาระ ซงประกอบดวย

- การตรวจสอบขอมลเกยวกบปรมาณการซอขายหลกทรพยและสญญาซอขายลวงหนาของลกคากบอตราคานายหนาทเกยวของ ทดสอบการค านวณรายไดคานายหนา และตรวจสอบเอกสารประกอบ การรบรรายไดคานายหนาดงกลาววาเกดขนจรง มการรบรรายไดคานายหนาถกตองและครบถวน

- การวเคราะหเปรยบเทยบขอมลทางการเงนทเกยวของกบรายไดคานายหนา



- 3 -

เรองส าคญในการตรวจสอบ วธการตรวจสอบทส าคญ

การวดมลคาของเงนลงทนและพจารณา การดอยคาของเงนลงทน เงนลงทนของบรษทประกอบดวยเงนลงทนในหลกทรพยเพอคา เงนลงทนในหลกทรพยเผอขาย เงนลงทนทวไป และเงนลงทนในบรษทยอยและบรษทรวม ท งนผ บรหารของกลมบรษทตองพจารณาการวดมลคาของเงนลงทนและขอบงชของการดอยคาของเงนลงทน และป ระม าณ ก ารจ าน วนค า เผ อ ก ารด อ ยค า เงนลงทนดงกลาว ซงการพจารณาเกยวกบการวดมลคาของเงนลงทนและการดอยคาของ เงนลงทนนนขนอยกบดลยพนจและขอสมมตทส าคญทผบรหารของกลมบรษทน ามาใชในการวดมลคาของเงนลงทน และการประมาณ คาเผอการดอยคาของเงนลงทน ดงน นเรองส าคญในการตรวจสอบ คอ การแสดงมลคาของ เงนลงทนและคาเผอการดอยคาของเงนลงทนวาเปนไปตามมาตรฐานการรายงานทางการเงนหรอไม

นโยบายการบญชเรองเงนลงทนในตราสารหนและตราสารทน และเงนลงทนในบรษทยอยและบรษทรวม และรายละเอยดเงนลงทนในตราสารหนและตราสารทน และเงนลงทนในบรษทยอยและบรษทรวม ไดเปดเผยไวในห ม าย เห ต ป ร ะ ก อ บ งบ ก าร เง น ข อ 3.6 ขอ 3.9 ขอ 6 ขอ 12 และขอ 13 ตามล าดบ

วธการตรวจสอบทส าคญของขาพเจาประกอบดวย

• การท าความเขาใจเกยวกบขนตอนการปฏบตงานและระบบการควบคมภายใน ท เก ยวของกบ การวดมลคาของเงนลงทนและการรบรการดอยคาของเงนลงทน

• การสอบทานการออกแบบและการปฏบตตามระบบการควบคมภายใน

• การทดสอบประสทธผลของการปฏบตตามระบบการควบคมภายในท เกยวของกบการพจารณา การวดมลคาของเงนลงทนและการดอยคาของ เงนลงทน และ

• การตรวจสอบเนอหาสาระ ซงประกอบดวย

- การตรวจสอบหลกฐานประกอบการพจารณาของผบรหารเกยวกบการวดมลคาของเงนลงทนและขอบงชของการดอยคาของเงนลงทน

- ประเมนความเหมาะสมของวธการและสมมตฐานทส าคญทผ บรหารของบรษทน ามาใชในการ วดมลคาของเงนลงทนและประมาณการดอยคาของ เงนลงทน



- 4 -

ขอมลอน

ผบรหารเปนผรบผดชอบตอขอมลอน ขอมลอนประกอบดวยขอมลซงรวมอยในรายงานประจ าป ซงคาดวาจะถกจดเตรยมใหขาพเจาภายหลงวนทในรายงานของผสอบบญช ความเหนของขาพเจาตองบการเงนรวมและงบการเงนเฉพาะกจการไมครอบคลมถงขอมลอนและขาพเจาไมไดใหความเชอมนตอขอมลอน ความรบผดชอบของขาพเจาทเกยวเนองกบการตรวจสอบงบการเงนรวมและงบการเงนเฉพาะกจการคอ การอานและพจารณาวาขอมลอนมความขดแยงทมสาระส าคญกบงบการเงนหรอกบความรทไดรบจากการตรวจสอบของขาพเจา หรอปรากฏวาขอมลอนมการแสดงขอมลทขดตอขอเทจจรงอนเปนสาระส าคญหรอไม เมอขาพเจาไดอานรายงานประจ าป หากขาพเจาสรปไดวามการแสดงขอมลทขดตอขอเทจจรงอนเปนสาระส าคญ ขาพเจาตองสอสารเรองดงกลาวกบผมหนาทในการก ากบดแลและฝายบรหารของบรษท ความรบผดชอบของผบรหารและผมหนาทในการก ากบดแลตองบการเงนรวมและงบการเงนเฉพาะกจการ

ผบรหารมหนาทรบผดชอบในการจดท าและน าเสนองบการเงนรวมและงบการเงนเฉพาะกจการเหลานโดยถกตองตามทควรตามมาตรฐานการรายงานทางการเงน และรบผดชอบเกยวกบการควบคมภายในทผบรหารพจารณาวาจ าเปนเพอใหสามารถจดท างบการเงนรวมและงบการเงนเฉพาะกจการทปราศจากการแสดงขอมลทขดตอขอเทจจรงอนเปนสาระส าคญไมวาจะเกดจากการทจรตหรอขอผดพลาด ในการจดท างบการเงนรวมและงบการเงนเฉพาะกจการ ผบรหารรบผดชอบในการประเมนความสามารถของกลมบรษทและบรษทในการด าเนนงานตอเนอง เปดเผยเรองทเกยวกบการด าเนนงานตอเนอง (ตามความเหมาะสม) และการใชเกณฑการบญชส าหรบการด าเนนงานตอเนองเวนแตผบรหารมความตงใจทจะเลกบรษทหรอหยดด าเนนงานหรอไมสามารถด าเนนงานตอเนองตอไปได ผมหนาทในการก ากบดแลมหนาทในการก ากบดแลกระบวนการในการจดท ารายงานทางการเงนของบรษท



- 5 -

ความรบผดชอบของผสอบบญชตอการตรวจสอบงบการเงนรวมและงบการเงนเฉพาะกจการ

การตรวจสอบของขาพเจามวตถประสงคเพอใหไดความเชอมนอยางสมเหตสมผลวางบการเงนรวมและงบการเงนเฉพาะกจการโดยรวมปราศจากการแสดงขอมลทขดตอขอเทจจรงอนเปนสาระส าคญหรอไม ไมวาจะเกดจากการทจรตหรอขอผดพลาด และเสนอรายงานของผสอบบญชซงรวมความเหนของขาพเจาอยดวย ความเชอมนอยางสมเหตสมผลคอความเชอมนในระดบสงแตไมไดเปนการรบประกนวาการปฏบตงานตรวจสอบตามมาตรฐานการสอบบญชจะสามารถตรวจพบขอมลทขดตอขอเทจจรงอนเปนสาระส าคญทมอยไดเสมอไป ขอมลทขดตอขอเทจจรงอาจเกดจากการทจรตหรอขอผดพลาดและถอวามสาระส าคญเมอคาดการณไดอยางสมเหตสมผลวารายการทขดตอขอเทจจรงแตละรายการหรอทกรายการรวมกนจะมผลตอการตดสนใจทางเศรษฐกจของผใชงบการเงนรวมและงบการเงนเฉพาะกจการ จากการใชงบการเงนเหลาน

ในการตรวจสอบของขาพเจาตามมาตรฐานการสอบบญช ขาพเจาไดใชดลยพนจและการสงเกตและสงสยเยยงผประกอบวชาชพตลอดการตรวจสอบ การปฏบตงานของขาพเจารวมถง • ระบและประเมนความเสยงจากการแสดงขอมลทขดตอขอเทจจรงอนเปนสาระส าคญในงบการเงน

รวมและงบการเงนเฉพาะกจการ ไมวาจะเกดจากการทจรตหรอขอผดพลาด ออกแบบและปฏบตงานตามวธการตรวจสอบเพอตอบสนองตอความเสยงเหลานน และไดหลกฐานการสอบบญชทเพยงพอและเหมาะสมเพอเปนเกณฑในการแสดงความเหนของขาพเจา ความเสยงทไมพบขอมลทขดตอขอเทจจรงอนเปนสาระส าคญซงเปนผลมาจากการทจรตจะสงกวาความเสยงทเกดจากขอผดพลาด เนองจากการทจรตอาจเกยวกบการสมรรวมคด การปลอมแปลงเอกสารหลกฐาน การตงใจละเวนการแสดงขอมล การแสดงขอมลทไมตรงตามขอเทจจรงหรอการแทรกแซงการควบคมภายใน

• ท าความเขาใจในระบบการควบคมภายในทเกยวของกบการตรวจสอบ เพอออกแบบวธการตรวจสอบ

ทเหมาะสมกบสถานการณ แตไมใชเพอวตถประสงคในการแสดงความเหนตอความมประสทธผลของการควบคมภายในของกลมบรษท

• ประเมนความเหมาะสมของนโยบายการบญชทผบรหารใชและความสมเหตสมผลของประมาณการ

ทางบญชและการเปดเผยขอมลทเกยวของซงจดท าขนโดยผบรหาร



- 6 -

• สรปเกยวกบความเหมาะสมของการใชเกณฑการบญชส าหรบการด าเนนงานตอเนองของผบรหารและจากหลกฐานการสอบบญชทไดรบ สรปวามความไมแนนอนทมสาระส าคญทเกยวกบเหตการณหรอสถานการณทอาจเปนเหตใหเกดขอสงสยอยางมนยส าคญตอความสามารถของกลมบรษทและบรษทในการด าเนนงานตอเนองหรอไม ถาขาพเจาไดขอสรปวามความไมแนนอนทมสาระส าคญ ขาพเจาตองกลาวไวในรายงานของผสอบบญชของขาพเจาโดยใหสงเกตถงการเปดเผยขอมลทเกยวของในงบการเงน หรอถาการเปดเผยขอมลดงกลาวไมเพยงพอ ความเหนของขาพเจาจะเปลยนแปลงไป ขอสรปของขาพเจาขนอยกบหลกฐานการสอบบญชทไดรบจนถงวนทในรายงานของผสอบบญชของขาพเจา อยางไรกตาม เหตการณหรอสถานการณในอนาคตอาจเปนเหตใหกลมบรษทและบรษทตองหยดการด าเนนงานตอเนอง

• ประเมนการน าเสนอ โครงสรางและเนอหาของงบการเงนรวมและงบการเงนเฉพาะกจการโดยรวม รวมถงการเปดเผยขอมลวางบการเงนรวมและงบการเงนเฉพาะกจการแสดงรายการและเหตการณในรปแบบทท าใหมการน าเสนอขอมลโดยถกตองตามทควรหรอไม

• ไดรบหลกฐานการสอบบญชทเหมาะสมอยางเพยงพอเกยวกบขอมลทางการเงนของกจการภายในกลมหรอกจกรรมทางธรกจภายในกลมบรษทเพอแสดงความเหนตองบการเงนรวม ขาพเจารบผดชอบตอการก าหนดแนวทาง การควบคมดแล และการปฏบตงานตรวจสอบกลมบรษท ขาพเจาเปนผรบผดชอบแตเพยงผเดยวตอความเหนของขาพเจา

ขาพเจาไดสอสารกบผมหนาทในการก ากบดแลในเรองตาง ๆ ทส าคญ ซงรวมถงขอบเขตและชวงเวลาของการตรวจสอบตามทไดวางแผนไวและประเดนทมนยส าคญทพบจากการตรวจสอบ รวมถงขอบกพรองทมนยส าคญในระบบการควบคมภายในหากขาพเจาไดพบในระหวางการตรวจสอบของขาพเจา ขาพเจาไดใหค ารบรองแกผมหนาทในการก ากบดแลวาขาพเจาไดปฏบตตามขอก าหนดจรรยาบรรณทเกยวของกบความเปนอสระและไดสอสารกบผมหนาทในการก ากบดแลเกยวกบความสมพนธทงหมดตลอดจนเรองอนซงขาพเจาเชอวามเหตผลทบคคลภายนอกอาจพจารณาวากระทบตอความเปนอสระของขาพเจาและมาตรการทขาพเจาใชเพอปองกนไมใหขาพเจาขาดความเปนอสระ



- 7 -

จากเรองทสอสารกบผมหนาทในการก ากบดแล ขาพเจาไดพจารณาเรองตาง ๆ ทมนยส าคญมากทสดในการตรวจสอบงบการเงนรวมและงบการเงนเฉพาะกจการในงวดปจจบนและก าหนดเปนเรองส าคญในการตรวจสอบ ขาพเจาไดอธบายเรองเหลานในรายงานของผสอบบญชเวนแตกฎหมายหรอขอบงคบไมใหเปดเผยตอสาธารณะเกยวกบเรองดงกลาว หรอในสถานการณทยากทจะเกดขน ขาพเจาพจารณาวาไมควรสอสารเรองดงกลาวในรายงานของขาพเจาเพราะการกระท าดงกลาวสามารถคาดการณไดอยางสมเหตสมผลวาจะมผลกระทบในทางลบมากกวาผลประโยชนตอสวนไดเสยสาธารณะจากการสอสารดงกลาว วลลภ วไลวรวทย กรงเทพมหานคร ผสอบบญชรบอนญาตเลขทะเบยน 6797 วนท 26 กมภาพนธ 2563 บรษท ดลอยท ทช โธมทส ไชยยศ สอบบญช จ ากด

หมายเหต2562 2561 2562 2561

สนทรพยสนทรพยหมนเวยน

เงนสดและรายการเทยบเทาเงนสด 5 352,423,627 764,689,492 188,790,669 221,317,567เงนลงทนชวคราว 6.1 3,487,324,206 3,342,601,363 2,218,556,280 1,077,435,106ลกหนการคาและลกหนหมนเวยนอน 7 76,793,438 102,297,975 101,883,570 64,882,680ลกหนส านกหกบญชและบรษทหลกทรพย 8 91,394,517 241,386,690 - - ลกหนธรกจหลกทรพย 9 1,889,578,669 1,322,103,550 - - เงนใหกยมระยะสนแกบรษทยอย 11 - - 69,132,650 69,132,650

รวมสนทรพยหมนเวยน 5,897,514,457 5,773,079,070 2,578,363,169 1,432,768,003

สนทรพยไมหมนเวยนเงนลงทนเผอขาย 6.2 723,905,058 1,264,041,786 664,011,133 1,109,281,627 เงนลงทนในบรษทรวม 12 1,548,446,126 1,565,180,722 1,502,449,120 1,502,449,120 เงนลงทนในบรษทยอย 13 - - 2,495,525,198 3,488,625,181 เงนลงทนระยะยาวอน 6.3 6,156,430 5,745,550 - - ทดน อาคารและอปกรณ 14 176,568,407 177,697,617 6,167,980 10,043,248 สนทรพยไมมตวตน 15 116,752,446 114,444,851 - - สนทรพยภาษเงนไดรอการตดบญช 16 184,605,851 148,428,682 81,400,750 39,851,211 สนทรพยไมหมนเวยนอน 17 171,520,143 111,497,749 2,684,639 1,442,882

รวมสนทรพยไมหมนเวยน 2,927,954,461 3,387,036,957 4,752,238,820 6,151,693,269รวมสนทรพย 8,825,468,918 9,160,116,027 7,330,601,989 7,584,461,272

หมายเหตประกอบงบการเงนเปนสวนหนงของงบการเงนน

บรษท คนทร กรป โฮลดงส จ ากด (มหาชน) และบรษทยอยงบแสดงฐานะการเงน

ณ วนท 31 ธนวาคม 2562หนวย : บาท

งบการเงนเฉพาะกจการงบการเงนรวม

..................................................... ประธานกรรมการ

(นายสดาวธ เตชะอบล)

หมายเหต2562 2561 2562 2561

หนสนและสวนของผถอหนหนสนหมนเวยน

เงนกยมระยะสนจากสถาบนการเงน 18 150,000,000 - - - เจาหนการคาและเจาหนหมนเวยนอน 19 149,131,690 124,722,303 34,142,592 49,852,788เจาหนส านกหกบญชและบรษทหลกทรพย 20 315,344,553 246,173,586 - - เจาหนธรกจหลกทรพย 21 1,237,726,136 1,630,005,282 - - หนสนตราสารอนพนธ 10 2,686,135 - - - ตราสารหนทออกและเงนกยมอน 22 176,568,250 211,166,928 - - เงนกยมระยะสนจากบรษทยอย 23 - - - 16,178,082ตราสารหน - หนกทจะครบก าหนดภายใน 1 ป 24 978,117,861 - 1,027,200,000 - ภาษเงนไดคางจาย 17,967,616 - - -

รวมหนสนหมนเวยน 3,027,542,241 2,212,068,099 1,061,342,592 66,030,870

หนสนไมหมนเวยนตราสารหน - หนก 24 - 1,036,820,446 - 1,079,800,000 ภาระผกพนผลประโยชนพนกงาน 25 32,486,444 22,662,774 9,010,288 3,735,480 หนสนไมหมนเวยนอน 4,387,392 1,825,455 - -

รวมหนสนไมหมนเวยน 36,873,836 1,061,308,675 9,010,288 1,083,535,480 รวมหนสน 3,064,416,077 3,273,376,774 1,070,352,880 1,149,566,350

บรษท คนทร กรป โฮลดงส จ ากด (มหาชน) และบรษทยอยงบแสดงฐานะการเงน (ตอ)ณ วนท 31 ธนวาคม 2562

หนวย : บาท


..................................................... ประธานกรรมการ


หมายเหต2562 2561 2562 2561

หนสนและสวนของผถอหน (ตอ)สวนของผถอหนทนเรอนหน 26

ทนจดทะเบยนหนสามญ 6,143,905,902 หน มลคาหนละ 1 บาท 6,143,905,902 6,143,905,902 6,143,905,902 6,143,905,902

ทนทออกและช าระแลวหนสามญ 4,336,923,080 หน มลคาหนละ 1 บาท ช าระครบแลว 4,336,923,080 4,336,923,080 หนสามญ 4,336,906,384 หน มลคาหนละ 1 บาท ช าระครบแลว 4,336,906,384 4,336,906,384หนสามญทถอโดยบรษทยอย (9,850) (9,850) - -

สวนเกนมลคาหน 27 669,079,930 669,063,234 1,421,742,574 1,421,725,878องคประกอบอนของสวนของผถอหน 6.4 (280,035,606) (83,205,868) (192,418,392) 18,516,606ก าไรสะสม

จดสรรแลวทนส ารองตามกฎหมาย 30 157,736,088 148,552,970 58,814,733 56,511,529

ยงไมไดจดสรร 871,470,637 796,305,192 642,110,590 601,234,525หนทนซอคน - หนสามญ (8,607,100 หน หนละ 0.8 บาท) 26 (6,923,476) - (6,923,476) -

รวมสวนของบรษทใหญ 5,748,240,803 5,867,612,062 6,260,249,109 6,434,894,922 สวนไดเสยทไมมอ านาจควบคม 12,812,038 19,127,191 - -

รวมสวนของผถอหน 5,761,052,841 5,886,739,253 6,260,249,109 6,434,894,922รวมหนสนและสวนของผถอหน 8,825,468,918 9,160,116,027 7,330,601,989 7,584,461,272


ณ วนท 31 ธนวาคม 2562หนวย : บาท

งบการเงนรวม งบการเงนเฉพาะกจการ

บรษท คนทร กรป โฮลดงส จ ากด (มหาชน) และบรษทยอยงบแสดงฐานะการเงน (ตอ)

..................................................... ประธานกรรมการ


หมายเหต2562 2561 2562 2561

รายไดรายไดคานายหนา 31 559,096,549 300,170,937 - - รายไดคาธรรมเนยมและบรการ 32 128,385,712 75,623,939 - - รายไดดอกเบยเงนใหกยมเพอซอหลกทรพย 34,769,851 28,632,002 - - รายไดดอกเบยและเงนปนผล 33 103,035,472 106,141,337 166,290,668 165,395,654 ก าไรจากเงนลงทนและตราสารอนพนธ 34 195,669,099 56,193,881 54,116,685 27,605,913 รายไดอน 35 21,102,078 15,357,135 417,757 2,438,758

รวมรายได 1,042,058,761 582,119,231 220,825,110 195,440,325

คาใชจายคาใชจายผลประโยชนพนกงาน 489,262,296 352,408,305 65,592,508 60,302,139 คาธรรมเนยมและบรการจาย 156,995,869 92,899,852 4,732,503 22,975,112 ตนทนทางการเงน 91,136,685 82,200,842 66,742,241 68,575,825 หนสญและหนสงสยจะสญ (โอนกลบ) 9,024,407 (10,248,364) - - คาใชจายอน 38 193,571,530 159,592,913 25,788,368 25,833,828

รวมคาใชจาย 939,990,787 676,853,548 162,855,620 177,686,904 สวนแบงก าไรจากเงนลงทนในบรษทรวม 2.3.3 33,984,879 34,387,189 - - ก าไร (ขาดทน) กอนภาษเงนได 136,052,853 (60,347,128) 57,969,490 17,753,421 รายได (คาใชจาย) ภาษเงนได 40 (52,492,631) 25,399,227 (11,905,413) 24,299,953 ก าไร (ขาดทน) สทธส าหรบป 83,560,222 (34,947,901) 46,064,077 42,053,374

บรษท คนทร กรป โฮลดงส จ ากด (มหาชน) และบรษทยอยงบก าไรขาดทนและก าไรขาดทนเบดเสรจอนส าหรบปสนสดวนท 31 ธนวาคม 2562



..................................................... ประธานกรรมการ


หมายเหต2562 2561 2562 2561

ก าไร (ขาดทน) เบดเสรจอนรายการทไมตองจดประเภทรายการใหมไปก าไรหรอขาดทนในภายหลงสวนแบงก าไรเบดเสรจอนจากเงนลงทนในบรษทรวม 1,178,028 44,169 - - การเปลยนแปลงประมาณการตามหลกคณตศาสตรประกนภย 40 786,762 - (3,606,010) ภาษเงนไดเกยวกบรายการทจะไมถกจดประเภทรายการใหมเขาไปไวในก าไรหรอขาดทนในภายหลง 40 (157,352) - 721,202 -

1,807,438 44,169 (2,884,808) - รายการทอาจถกจดประเภทรายการใหมไปก าไรหรอขาดทนในภายหลงขาดทนจากการวดมลคาเงนลงทนเผอขาย (287,656,622) (129,610,646) (288,152,197) (100,722,917) ปรบปรงสวนเกนกวาทนจากการวดมลคาเงนลงทนเผอขายทขายระหวางป 55,753,422 7,469,395 24,483,450 1,792,988

สวนแบงขาดทนเบดเสรจอนจากเงนลงทนในบรษทรวม (11,132,296) (18,498,881) - - ภาษเงนไดเกยวกบรายการทตองจดประเภทรายการใหมไปก าไรหรอขาดทนในภายหลง 40 46,380,640 24,428,250 52,733,749 19,785,986

(196,654,856) (116,211,882) (210,934,998) (79,143,943) ขาดทนเบดเสรจอนส าหรบป - สทธจากภาษ (194,847,418) (116,167,713) (213,819,806) (79,143,943) ขาดทนเบดเสรจรวมส าหรบป (111,287,196) (151,115,614) (167,755,729) (37,090,569)

การแบงปนก าไร (ขาดทน) ส าหรบปสวนทเปนของบรษทใหญ 82,610,415 (35,066,631) 46,064,077 42,053,374 สวนทเปนของสวนไดเสยทไมมอ านาจควบคม 949,807 118,730 - -

ก าไร (ขาดทน) ส าหรบป 83,560,222 (34,947,901) 46,064,077 42,053,374

การแบงปนขาดทนเบดเสรจรวมส าหรบปสวนทเปนของบรษทใหญ (112,436,069) (151,107,065) (167,755,729) (37,090,569) สวนทเปนของสวนไดเสยทไมมอ านาจควบคม 1,148,873 (8,549) - -

ขาดทนเบดเสรจรวมส าหรบป (111,287,196) (151,115,614) (167,755,729) (37,090,569)

ก าไร (ขาดทน) ตอหนของผถอหนของบรษทใหญก าไร (ขาดทน) ตอหนขนพนฐาน 41 บาท 0.0190 (0.0081) 0.0106 0.0097ก าไร (ขาดทน) ตอหนปรบลด 41 บาท 0.0190 (0.0081) 0.0106 0.0097


งบก าไรขาดทนและก าไรขาดทนเบดเสรจอน (ตอ)

งบการเงนรวม

ส าหรบปสนสดวนท 31 ธนวาคม 2562หนวย : บาท

งบการเงนเฉพาะกจการ

บรษท คนทร กรป โฮลดงส จ ากด (มหาชน) และบรษทยอย

..................................................... ประธานกรรมการ


หมายเหต

สวนไดเสย รวม

ทนทออก สวนเกน หนทนซอคน รวมสวนของ ทไมมอ านาจ สวนของผถอหน

และช าระแลว มลคาหน จดสรรแลว ยงไมไดจดสรร -หนสามญ ผถอหนของ ควบคม

สวนเกน (ต า) กวาทน สวนแบงขาดทน ทนส ารอง บรษทใหญ

จากการวดมลคา เบดเสรจอนใน ตามกฎหมาย

เงนลงทน บรษทรวม

ยอดคงเหลอ ณ วนท 1 มกราคม 2562 4,336,896,534 669,063,234 (28,760,753) (54,445,115) 148,552,970 796,305,192 - 5,867,612,062 19,127,191 5,886,739,253

การเปลยนแปลงในสวนของผถอหนส าหรบป

เปลยนแปลงสวนไดเสยทไมมอ านาจควบคม -

จากการซอหนสามญของบรษทยอยเพม - - - - - 8,549 - 8,549 (78,337) (69,788)

ออกหนสามญ 26 16,696 16,696 - - - - - 33,392 40 33,432

หนทนซอคนระหวางป 26 - - - - - - (6,923,476) (6,923,476) - (6,923,476)

บรษทยอยลดทนระหวางป - - - - - - - - (6,830,229) (6,830,229)

เงนปนผลจาย 29 - - - - - - - - (609,155) (609,155)

ทนส ารองตามกฎหมาย - - - - 9,183,118 (9,236,773) - (53,655) 53,655 -

ก าไรสทธส าหรบป - - - - - 82,610,415 - 82,610,415 949,807 83,560,222

ก าไร (ขาดทน) เบดเสรจรวมส าหรบป - - (185,697,442) (11,132,296) - 1,783,254 - (195,046,484) 199,066 (194,847,418)

ยอดคงเหลอ ณ วนท 31 ธนวาคม 2562 4,336,913,230 669,079,930 (214,458,195) (65,577,411) 157,736,088 871,470,637 (6,923,476) 5,748,240,803 12,812,038 5,761,052,841


องคประกอบอนของ ก าไรสะสม

สวนของผถอหน


สวนของผถอหนของบรษทใหญ

บรษท คนทร กรป โฮลดงส จ ากด (มหาชน) และบรษทยอยงบแสดงการเปลยนแปลงสวนของผถอหน (ตอ)


..................................................... ประธานกรรมการ



สวนไดเสย รวม

ทนทออก สวนเกน รวมสวนของ ทไมมอ านาจ สวนของผถอหน

และช าระแลว มลคาหน จดสรรแลว ยงไมไดจดสรร ผถอหนของ ควบคม

สวนเกน (ต า) กวาทน ทนส ารอง บรษทใหญ

จากการวดมลคา ตามกฎหมาย

เงนลงทน

ยอดคงเหลอ ณ วนท 1 มกราคม 2561 4,336,758,428 668,977,138 68,824,969 (35,946,234) 145,584,211 986,061,340 6,170,259,852 19,363,222 6,189,623,074


เปลยนแปลงสวนไดเสยทไมมอ านาจควบคม

จากการซอหนสามญของบรษทยอยเพม - - - - - 24,826 24,826 (227,482) (202,656)

ออกหนสามญ 26 138,106 86,096 - - - - 224,202 - 224,202

เงนปนผลจาย 29 - - - - - (151,789,753) (151,789,753) - (151,789,753)

ทนส ารองตามกฎหมาย - - - - 2,968,759 (2,968,759) - - -

ก าไร (ขาดทน) สทธส าหรบป - - - - - (35,066,631) (35,066,631) 118,730 (34,947,901)

ก าไร (ขาดทน) เบดเสรจรวมส าหรบป - - (97,585,722) (18,498,881) - 44,169 (116,040,434) (127,279) (116,167,713)

ยอดคงเหลอ ณ วนท 31 ธนวาคม 2561 4,336,896,534 669,063,234 (28,760,753) (54,445,115) 148,552,970 796,305,192 5,867,612,062 19,127,191 5,886,739,253


บรษท คนทร กรป โฮลดงส จ ากด (มหาชน) และบรษทยอยงบแสดงการเปลยนแปลงสวนของผถอหนส าหรบปสนสดวนท 31 ธนวาคม 2562



สวนของผถอหนของบรษทใหญ

เบดเสรจอนใน

บรษทรวม

สวนแบงขาดทน

องคประกอบอนของ ก าไรสะสม


..................................................... ประธานกรรมการ



ทนทออก สวนเกน หนทนซอคน รวม

และช าระแลว มลคาหน ทนส ารอง ยงไมไดจดสรร -หนสามญ สวนของผถอหน

ตามกฎหมาย

ยอดคงเหลอ ณ วนท 1 มกราคม 2561 4,336,768,278 1,421,639,782 97,660,549 54,408,860 713,073,573 - 6,623,551,042


ออกหนสามญ 26 138,106 86,096 - - - - 224,202

เงนปนผลจาย 29 - - - - (151,789,753) - (151,789,753)

ทนส ารองตามกฎหมาย - - - 2,102,669 (2,102,669) - -

ขาดทนสทธส าหรบป - - - - 42,053,374 - 42,053,374

ขาดทนเบดเสรจรวมส าหรบป - - (79,143,943) - - - (79,143,943)

ยอดคงเหลอ ณ วนท 31 ธนวาคม 2561 4,336,906,384 1,421,725,878 18,516,606 56,511,529 601,234,525 - 6,434,894,922

ยอดคงเหลอ ณ วนท 1 มกราคม 2562 4,336,906,384 1,421,725,878 18,516,606 56,511,529 601,234,525 - 6,434,894,922


ออกหนสามญ 26 16,696 16,696 - - - - 33,392

หนทนซอคนระหวางป - - - - - (6,923,476) (6,923,476)

ทนส ารองตามกฎหมาย - - - 2,303,204 (2,303,204) - -

ขาดทนสทธส าหรบป - - - - 46,064,077 - 46,064,077

ขาดทนเบดเสรจรวมส าหรบป - - (210,934,998) - (2,884,808) - (213,819,806)

ยอดคงเหลอ ณ วนท 31 ธนวาคม 2562 4,336,923,080 1,421,742,574 (192,418,392) 58,814,733 642,110,590 (6,923,476) 6,260,249,109


สวนเกน (ต า) กวาทน

จากการวดมลคาเงนลงทน


บรษท คนทร กรป โฮลดงส จ ากด (มหาชน) และบรษทยอยงบแสดงการเปลยนแปลงสวนของผถอหน (ตอ)


ก าไรสะสม


องคประกอบอนของ

..................................................... ประธานกรรมการ



2562 2561 2562 2561

กระแสเงนสดจากกจกรรมด าเนนงาน

ก าไร (ขาดทน) กอนภาษเงนได 136,052,853 (60,347,128) 57,969,490 17,753,421

ปรบปรงดวย

คาเสอมราคาและคาตดจ าหนาย 28,758,227 26,152,183 3,904,961 3,966,514

หนสญและหนสงสยจะสญ (โอนกลบ) 9,024,407 (10,248,364) - -

(ก าไร) ขาดทนทยงไมเกดขนจากการวดมลคาเงนลงทน (60,017,298) 61,418,090 (17,813,736) 18,012,707

ขาดทนจากการโอนเปลยนประเภทเงนลงทน - 24,653,794 - 8,506,003

ก าไรจากการขายเงนลงทน (110,290,486) - (31,668,016) -

(ก าไร) ขาดทนจากการขายและตดจ าหนายอปกรณ

และสนทรพยไมมตวตน (6,482,116) 152,625 - -

สวนแบงก าไรจากเงนลงทนตามวธสวนไดเสย (33,984,879) (34,387,186) - -

คาใชจายผลประโยชนของพนกงาน 11,500,432 7,789,494 1,668,798 2,149,383

ตนทนทางการเงน 91,136,685 82,200,842 66,742,241 68,575,825

รายไดดอกเบยและเงนปนผล (137,805,323) (134,773,339) (166,290,668) (165,395,654)

ขาดทนจากการด าเนนงานกอนการเปลยนแปลงในสนทรพยและหนสนด าเนนงาน (72,107,498) (37,388,989) (85,486,930) (46,431,801)

สนทรพยด าเนนงาน (เพมขน) ลดลง

ลกหนการคาและลกหนหมนเวยนอน 24,620,027 (7,527,996) (36,764,664) 148,038,351

ลกหนส านกหกบญชและบรษทหลกทรพย 149,992,173 198,962,743 - -

ลกหนธรกจหลกทรพย (576,499,525) (589,531,267) - -

เงนลงทนเพอคา 72,292,426 (646,955,101) (1,081,506,443) 71,174,989

สนทรพยไมหมนเวยนอน (60,022,392) (22,256,026) (1,062,239) -

หนสนด าเนนงานเพมขน (ลดลง)

เจาหนการคาและเจาหนหมนเวยนอน 28,382,189 10,767,279 (14,857,878) (53,033,726)

เจาหนส านกหกบญชและบรษทหลกทรพย 69,170,968 246,173,586 - -

เจาหนธรกจหลกทรพย (484,217,243) 404,140,713 - -

หนสนตราสารอนพนธ 2,686,135 - - -

ประมาณการหนสนผลประโยชนพนกงาน (890,000) (2,598,910) - -

หนสนไมหมนเวยนอน (10,046,115) (73,458) - -

เงนสดรบ (จาย) จากการด าเนนงาน (856,638,855) (446,287,426) (1,219,678,154) 119,747,813

เงนสดรบจากดอกเบย 106,350,019 66,737,330 18,639,460 24,894,212

เงนสดจายดอกเบย (28,853,371) (15,949,273) (962,707) (326,922)

เงนสดจายภาษเงนได (24,658,644) (9,294,204) (179,518) (233,849)

เงนสดสทธไดมาจาก (ใชไปใน) กจกรรมด าเนนงาน (803,800,851) (404,793,573) (1,202,180,919) 144,081,254


บรษท คนทร กรป โฮลดงส จ ากด (มหาชน) และบรษทยอยงบกระแสเงนสด



..................................................... ประธานกรรมการ



2562 2561 2562 2561

กระแสเงนสดจากกจกรรมลงทน

เงนสดจายซอเงนลงทนเผอขาย (114,739,153) (607,500,783) (7,888,344) (546,003,424)

เงนสดรบจากการขายเงนลงทนเผอขาย 413,736,202 621,670,524 181,209,939 530,960,348

เงนสดจายซอเงนลงทนทวไป (410,880) (256,800) - -

เงนสดจายช าระคาหนของบรษทยอยจาก

สวนไดเสยทไมมอ านาจควบคม (69,793) (202,658) (69,788) (202,658)

เงนสดรบจากเงนปนผลของเงนลงทนในบรษทรวม 40,765,205 128,650,840 40,765,205 128,650,840

เงนสดรบจากเงนปนผลของเงนลงทนในบรษทยอย - - 89,505,737 -

เงนสดรบจากเงนปนผลของเงนลงทนในหลกทรพย 41,669,182 51,292,605 15,291,212 10,376,612

เงนสดจายช าระเงนใหกยมระยะสนแกบรษทยอย - - - (69,132,650)

เงนสดรบจากการขายอสงหารมทรพยเพอการลงทน - 1,500,000 - -

เงนสดจายซอทดน อปกรณและสนทรพยไมมตวตน (40,015,899) (110,767,778) (29,693) (74,258)

เงนสดรบจากการขายอปกรณและสนทรพยไมมตวตน 16,561,402 - - -

เงนสดรบจากการลดทน - - 993,169,771 -

เงนสดสทธไดมาจากกจกรรมลงทน 357,496,266 84,385,950 1,311,954,039 54,574,810

กระแสเงนสดจากกจกรรมจดหาเงน

เงนสดรบจากการออกหนทน 33,392 224,202 33,392 224,202

เงนสดรบจากเงนกยมระยะสนจากสถาบนการเงน 4.2 150,000,000 - - -

เงนสดรบจากตราสารหนทออกและเงนใหกยมอน 4.2 (35,000,000) 67,500,000 - -

เงนสดจายจากการไถถอนหนก - - (52,600,000) -

เงนสดจายคนเงนกยมจากบรษทยอย - - (16,178,082) -

เงนสดจายหนทนซอคน (6,923,476) - (6,923,476) -

เงนปนผลจาย 29 (609,155) (151,789,753) - (151,789,753)

เงนสดจายจากการลดทนของบรษทยอยจากสวนไดเสยทไมมอ านาจควบคม (6,830,229) - - -

เงนสดรบจากการเพมทนของบรษทยอยจากสวนไดเสยทไมมอ านาจควบคม 40 - - -

ดอกเบยจาย (66,631,852) (67,487,502) (66,631,852) (67,487,502)

เงนสดสทธไดมาจาก (ใชไปใน) กจกรรมจดหาเงน 34,038,720 (151,553,053) (142,300,018) (219,053,053)

เงนสดและรายการเทยบเทาเงนสดลดลงสทธ (412,265,865) (471,960,676) (32,526,898) (20,396,989)

เงนสดและรายการเทยบเทาเงนสด ณ วนท 1 มกราคม 764,689,492 1,236,650,168 221,317,567 241,714,556

เงนสดและรายการเทยบเทาเงนสด ณ วนท 31 ธนวาคม 5 352,423,627 764,689,492 188,790,669 221,317,567

0


ส าหรบปสนสดวนท 31 ธนวาคม 2562

งบการเงนรวม งบการเงนเฉพาะกจการ


บรษท คนทร กรป โฮลดงส จ ากด (มหาชน) และบรษทยอยงบกระแสเงนสด (ตอ)

..................................................... ประธานกรรมการ


................................................................. ประธานกรรมการ


บรษท คนทร กรป โฮลดงส จ ำกด (มหำชน) และบรษทยอย หมำยเหตประกอบงบกำรเงน ส ำหรบปสนสดวนท 31 ธนวำคม 2562

หมำยเหตขอ เรอง หนำ 1. 2. 3. 4. 5. 6. 7. 8. 9. 10. 11. 12. 13. 14. 15. 16. 17. 18. 19. 20. 21. 22. 23. 24. 25.

ขอมลทวไป หลกเกณฑการจดท าและน าเสนองบการเงน นโยบายบญชทส าคญ ขอมลเพมเตมเกยวกบกระแสเงนสด เงนสดและรายการเทยบเทาเงนสด เงนลงทน ลกหนการคาและลกหนหมนเวยนอน ลกหนส านกหกบญชและบรษทหลกทรพย ลกหนธรกจหลกทรพย หนสนตราสารอนพนธ เงนใหกยมระยะสนแกบรษทยอย เงนลงทนในบรษทรวม เงนลงทนในบรษทยอย ทดน อาคารและอปกรณ สนทรพยไมมตวตน สนทรพย/หนสนภาษเงนไดรอการตดบญช สนทรพยไมหมนเวยนอน เงนกยมระยะสนจากสถาบนการเงน เจาหนการคาและเจาหนหมนเวยนอน เจาหนส านกหกบญชและบรษทหลกทรพย เจาหนธรกจหลกทรพย ตราสารหนทออกและเงนกยมอน เงนกยมระยะสนจากบรษทยอย ตราสารหน - หนก ภาระผกพนผลประโยชนพนกงาน

1 3 7

21 22 23 28 28 29 30 31 31 32 32 35 37 39 40 40 40 41 41 41 42 42

................................................................. ประธานกรรมการ



หมำยเหตขอ เรอง หนำ 26. 27. 28. 29. 30. 31. 32. 33. 34. 35. 36. 37. 38. 39. 40. 41. 42. 43. 44. 45. 46. 47.

ทนเรอนหน สวนเกนมลคาหน การจดการสวนทน เงนปนผลจาย ทนส ารองตามกฎหมาย รายไดคานายหนา รายไดคาธรรมเนยมและบรการ รายไดดอกเบยและเงนปนผล ก าไรจากเงนลงทนและตราสารอนพนธ รายไดอน คาตอบแทนทจายใหผบรหารส าคญ คาตอบแทนกรรมการ คาใชจายอน กองทนส ารองเลยงชพ ภาษเงนได ก าไร (ขาดทน) ตอหนขนพนฐานและก าไร (ขาดทน) ตอหนปรบลด ภาระผกพนและหนสนทอาจเกดขนในภายหนา รายการธรกจกบบคคลและบรษททเกยวของกน ขอมลสวนงานด าเนนงาน การบรหารความเสยง เหตการณภายหลงรอบระยะเวลารายงาน การอนมตใหออกงบการเงน

45 53 53 54 54 54 54 55 55 55 56 56 56 57 57 58 59 59 63 65 75 75

................................................................. ประธานกรรมการ



1. ขอมลทวไป 1.1 ขอมลทวไปของบรษท

บรษท คนทร กรป โฮลดงส จ ากด (มหาชน) (“บรษท”) จดตงขนเปนบรษทมหาชนจ ากดตามกฎหมายไทยเมอวนท 15 พฤษภาคม 2557 โดยมส านกงานใหญตงอยเลขท 132 อาคารสนธรทาวเวอร 3 ชน 20 ถนนวทย แขวงลมพน เขตปทมวน กรงเทพมหานคร 10330

บรษทมรายการและความสมพนธอยางมสาระส าคญกบบรษททเกยวของกน ดงนน งบการเงนนอาจจะไมแสดงถงเงอนไขทอาจมอย หรอผลการด าเนนงานซงอาจเกดขนในกรณทบรษทไดด าเนนงานโดยปราศจากความสมพนธกนดงกลาว

1.2 ขอมลทวไปของบรษทหลกทรพย คนทร กรป จ ากด (มหาชน) บรษทหลกทรพย คนทร กรป จ ากด (มหาชน) (“บรษทยอย”) เปนนตบคคลทจดตงขนในประเทศไทย ในป 2536 บรษทยอยไดจดทะเบยนแปลงสภาพเปนบรษทมหาชนจ ากด ตามกฎหมายวาดวย บรษทมหาชนจ ากด เมอวนท 17 กมภาพนธ 2537 โดยมส านกงานใหญจดทะเบยนต งอยเลขท 132 อาคารสนธร 1 ชน 2 ถนนวทย แขวงลมพน เขตปทมวน กรงเทพฯ 10330 และเมอวนท 11 มถนายน 2561 บรษทยอยไดด าเนนการจดทะเบยนเปลยนแปลงทอยของบรษทยอยเปน เลขท 132 อาคารสนธรทาวเวอร 1 ชน 3 อาคารสนธรทาวเวอร 3 ชน 18, 20 ถนนวทย แขวงลมพน เขตปทมวน กรงเทพมหานคร 10330

ณ วนท 31 ธนวาคม 2562 และ 2561 บรษทยอยมสาขาอยจ านวน 7 สาขา และจ านวน 8 สาขา ตามล าดบ

- 2 -

................................................................. ประธานกรรมการ


เมอวนท 22 ตลาคม 2551 กระทรวงการคลงอนมตใบอนญาตประกอบธรกจหลกทรพยแบบ ก เลขท ลก-0002-01 ใหแกบรษทยอย และยกเลกใบอนญาตประกอบธรกจหลกทรพยเดมเลขท 51/2517 และเลขท 18/2547 ใบอนญาตประกอบธรกจหลกทรพยแบบ ก เปนใบอนญาตใหประกอบธรกจหลกทรพยไดหลายประเภท ดงตอไปน

1. การเปนนายหนาซอขายหลกทรพย 2. การคาหลกทรพย 3. การจดจ าหนายหลกทรพย 4. การเปนทปรกษาการลงทน 5. การจดการกองทนรวม 6. การจดการกองทนสวนบคคล 7. กจการการยมและใหยมหลกทรพย 8. การจดการเงนรวมลงทน

เมอวนท 13 สงหาคม 2551 บรษทยอยไดรบใบอนญาตเลขท 0007/2551 ใหประกอบธรกจหลกทรพยประเภทการเปนนายหนาซอขายสญญาซอขายลวงหนาจากคณะกรรมการก ากบหลกทรพยและตลาดหลกทรพย ทงนการอนญาตมผลตงแตวนท 31 กรกฎาคม 2551

เมอวนท 12 กรกฎาคม 2553 บรษทยอยไดรบอนญาตใหประกอบธรกจหลกทรพยประเภทกจการการยมและใหยมหลกทรพยเฉพาะในฐานะตวการ (Principal) จากส านกงานคณะกรรมการก ากบหลกทรพยและตลาดหลกทรพย

บรษทยอยไดรบความเหนชอบเปนทปรกษาทางการเงนต งแตวนท 21 มนาคม 2560 ถงวนท 20 มนาคม 2565 จากส านกงานคณะกรรมการก ากบหลกทรพยและตลาดหลกทรพย

เมอวนท 8 มถนายน 2560 บรษทยอยไดรบอนญาตใหประกอบธรกจการจดการกองทน สวนบคคล (ไมรวมธรกจกองทนส ารองเลยงชพ) จากส านกงานคณะกรรมการก ากบหลกทรพยและตลาดหลกทรพย

เมอวนท 6 พฤศจกายน 2561 บรษทยอยไดรบอนญาตใหประกอบธรกจสญญาซอขายลวงหนาประเภทการเปนผคาสญญาซอขายลวงหนา จากส านกงานคณะกรรมการก ากบหลกทรพยและตลาดหลกทรพย

- 3 -

................................................................. ประธานกรรมการ


ส าหรบการประกอบธรกจหลกทรพยประเภทการจดการกองทนรวมและการจดการเงนรวมลงทน บรษทยอยจะเรมด าเนนการไดกตอเมอไดรบความเหนชอบจากส านกงานคณะกรรมการก ากบหลกทรพยและตลาดหลกทรพยแลว

ตามทประชมคณะกรรมการของบรษทยอย ครงท 1/2562 เมอวนท 26 กมภาพนธ 2562 ไดมมตอนมตใหบรษทยอยจดตงบรษทใหมในชอ บรษท คนทร กรป แอดไวเซอร จ ากด เพอรองรบงานทปรกษาการเงนและงานดานวาณชธนกจ

โดยเมอวนท 22 เมษายน 2562 บรษทยอยจายช าระเงนลงทนในบรษท คนทร กรป แอดไวเซอร จ ากด เปนจ านวน 9,999,960 บาท และเมอวนท 3 พฤษภาคม 2562 บรษท คนทร กรป แอดไวเซอร จ ากด ไดด าเนนการจดทะเบยนจดตงบรษท โดยมทนจดทะเบยนจ านวน 10 ลานบาท ประกอบดวยหนสามญจ านวน 1,000,000 หน มลคาหนละ 10 บาท โดยบรษทยอยถอหนในสดสวนรอยละ 99.99

2. หลกเกณฑกำรจดท ำและน ำเสนองบกำรเงน 2.1 บรษท คนทร กรป โฮลดงส จ ากด (มหาชน) และบรษทยอย (“กลมบรษท”) จดท าบญชเปนเงนบาท

และจดท างบการเงนตามกฎหมายเปนภาษาไทยตามมาตรฐานการรายงานทางการเงนและ วธปฏบตทางการบญชทรบรองทวไปในประเทศไทย

2.2 งบการเงนของกลมบรษทไดจดท าขนตามมาตรฐานการบญชฉบบท 1 (ปรบปรง 2561) เรอง “การน าเสนองบการเงน” ซงมผลบงคบใชส าหรบงบการเงนทมรอบระยะเวลาบญชทเรมในหรอหลงวนท 1 มกราคม 2562 เปนตนไป และตามขอบงคบของตลาดหลกทรพยแหงประเทศไทย ลงวนท 2 ตลาคม 2560 เรอง “การจดท าและสงงบการเงนและรายการเกยวกบฐานะการเงนและผลการด าเนนงานของบรษทจดทะเบยน พ.ศ. 2560” และตามประกาศกรมพฒนาธรกจการคา เรอง “ก าหนดรายการยอทตองมในงบการเงน (ฉบบท 2) พ.ศ. 2559” ลงวนท 11 ตลาคม 2559รวมทงเปดเผยขอมลเพมเตมตามขอก าหนดของส านกงานคณะกรรมการก ากบหลกทรพยและตลาดหลกทรพย ทสธ 22/2559 ลงวนท 2 มถนายน 2559 เรอง “แบบงบการเงนส าหรบบรษทหลกทรพย (ฉบบท2)” ซงมผลบงคบใชส าหรบงบการเงนทมรอบระยะเวลาบญชทเรมในหรอหลงวนท 1 มกราคม 2560 เปนตนไป

- 4 -

................................................................. ประธานกรรมการ


2.3 งบการเงนรวมจดท าขนโดยรวมงบการเงนของบรษท คนทร กรป โฮลดงส จ ากด (มหาชน) และบรษทยอย โดยบรษทยอยมขอมล ดงตอไปน

จดตงใน รอยละของกำรถอหน รอยละของสนทรพยทรวม รอยละของรำยไดทรวม ชอบรษท ลกษณะธรกจ ประเทศ โดยกลมบรษท อยในสนทรพยรวม อยในรำยไดรวม

ณ วนท ณ วนท ส ำหรบปสนสด 31 ธนวำคม 31 ธนวำคม 31 ธนวำคม

2562 2561 2562 2561 2562 2561 รอยละ รอยละ รอยละ รอยละ รอยละ รอยละ บรษทยอย บรษทหลกทรพย คนทร กรป จ ากด (มหาชน) ธรกจหลกทรพย ไทย 99.3 99.3 51.4 55.5 89.0 86.8 บรษท เกงก แคปปตอล จ ากด พลงงาน ไทย 100.0 100.0 0.3 0.0 0.0 0.0 บรษทยอยทางออม บรษท เกงก พาวเวอร วน จ ากด พลงงาน ไทย 100.0 100.0 0.9 0.0 0.0 0.0 คนทร กรป แอดไวเซอร ทปรกษาทางการเงน ไทย 99.9 - 0.1 - 0.0 - และการลงทน

2.3.1 ยอดคงคางและรายการคาระหวางกนทมสาระส าคญระหวางกลมบรษทไดตดออกจาก งบการเงนรวมนแลว

2.3.2 งบการเงนส าหรบปสนสดวนท 31 ธนวาคม 2562 ของบรษทยอยทรวมอยในงบการเงนรวมไดตรวจสอบแลว

2.3.3 สวนแบงก าไร (ขาดทน) จากเงนลงทนในบรษทรวมตามวธสวนไดเสยคดเปนรอยละของรายไดรวมของกลมบรษทในงบการเงนรวม ส าหรบปสนสดวนท 31 ธนวาคม 2562 และ 2561 มดงน

งบกำรเงนรวม

2562 2561

สวนแบงก าไร จากเงนลงทนตาม วธสวนไดเสย

รอยละของ รายไดรวม

สวนแบงก าไร (ขาดทน) จากเงนลงทนตาม วธสวนไดเสย

รอยละของ รายได (ขาดทน) รวม

บำท รอยละ บำท รอยละ บรษทหลกทรพยจดการกองทน เอมเอฟซ จ ากด (มหาชน) 32,563,662 3.0 41,966,071 6.8 บรษท ผาแดงอนดสทร จ ากด (มหาชน) 1,421,217 0.1 (7,578,882) (1.23)

รวม 33,984,879 34,387,189

- 5 -

................................................................. ประธานกรรมการ


2.4 มาตรฐานการรายงานทางการเงนทมผลตอการรายงานและการเปดเผยขอมลในงบการเงน ส าหรบรอบบญชปจจบน

ในระหวางป กลมบรษทไดน ามาตรฐานการรายงานทางการเงนฉบบปรบปรงและฉบบใหมรวมถงแนวปฏบตทางบญชทออกโดยสภาวชาชพบญช ซงมผลบงคบใชส าหรบรอบระยะเวลาบญชทเรมในหรอหลงวนท 1 มกราคม 2561 มาถอปฏบต มาตรฐานการรายงานทางการเงนดงกลาวไดรบการปรบปรงหรอจดใหมขนเพอใหมเนอหาเทาเทยมกบมาตรฐานการรายงานทางการเงนระหวางประเทศ โดยสวนใหญเปนการปรบปรงถอยค าและค าศพท การตความและการใหแนวปฏบตทางการบญชกบผใชมาตรฐาน การน ามาตรฐานการรายงานทางการเงนดงกลาวมาถอปฏบตนไมมผลกระทบอยางเปนสาระส าคญตองบการเงนของกลมบรษท

2.5 มาตรฐานการรายงานทางการเงนซงไดประกาศในราชกจจานเบกษาแลว แตยงไมมผลบงคบใช

สภาวชาชพบญชไดออกประกาศเกยวกบมาตรฐานการบญช มาตรฐานการรายงานทางการเงน การตความมาตรฐานการบญช และการตความมาตรฐานการรายงานทางการเงน ซงประกาศในราชกจจานเบกษาแลว และจะมผลบงคบใชส าหรบงบการเงนทมรอบระยะเวลาบญชทเรมในหรอหลงวนท 1 มกราคม 2563 เปนตนไป มาตรฐานการรายงานทางการเงนดงกลาวไดรบการปรบปรงหรอจดใหมขนเพอใหมเนอหาเทาเทยมกบมาตรฐานการรายงานทางการเงนระหวางประเทศ โดยสวนใหญเปนการปรบปรงถอยค าและค าศพท การตความและการใหแนวปฏบตทางการบญชกบผใชมาตรฐาน

ผบรหารของกลมบรษท จะน ามาตรฐานการรายงานทางการเงนทเกยวของมาเรมถอปฏบตกบงบการเงนของบรษทเมอมาตรฐานการรายงานทางการเงนดงกลาวมผลบงคบใช โดยผบรหารของกลมบรษท ไดประเมนผลกระทบของมาตรฐานการรายงานทางการเงนดงกลาว และเหนวาการน ามาตรฐานการรายงานทางการเงนดงกลาวมาถอปฏบตไมมผลกระทบอยางเปนสาระส าคญตอ งบการเงนของกลมบรษทในงวดทจะเรมถอปฏบต

- 6 -

................................................................. ประธานกรรมการ


มำตรฐำนกลมเครองมอทำงกำรเงน มำตรฐำนกำรบญช ฉบบท 32 การแสดงรายการส าหรบเครองมอทางการเงน มำตรฐำนกำรรำยงำนทำงกำรเงน ฉบบท 7 การเปดเผยขอมลส าหรบเครองมอทางการเงน ฉบบท 9 เครองมอทางการเงน กำรตควำมมำตรฐำนกำรรำยงำนทำงกำรเงน ฉบบท 16 การปองกนความเสยงของเงนลงทนสทธในหนวยงานตางประเทศ ฉบบท 19 การช าระหนสนทางการเงนดวยตราสารทน

มาตรฐานการรายงานทางการเงนกลมดงกลาวขางตน ก าหนดหลกการเกยวกบการจดประเภทและการวดมลคาเครองมอทางการเงนดวยมลคายตธรรมหรอราคาทนตดจ าหนายโดยพจารณาจากประเภทของตราสารทางการเงน ลกษณะของกระแสเงนสดตามสญญาและแผนธรกจของกจการ (Business Model) หลกการเกยวกบวธการค านวณการดอยคาของเครองมอทางการเงนโดยใชแนวคดของผลขาดทนดานเครดตทคาดวาจะเกดขน และหลกการเกยวกบการบญชปองกนความเสยง รวมถงการแสดงรายการและการเปดเผยขอมลเครองมอทางการเงน มาตรฐานการรายงานทางการเงนเหลานจะน ามาแทนมาตรฐานและการตความมาตรฐานทเกยวของกบเครองมอทางการเงนเมอมผลบงคบใช

ผบรหารของกลมบรษทอยระหวางการประเมนผลกระทบจากมาตรฐานกลมเครองมอทางการเงนดงกลาวทมตองบการเงนของกลมบรษทในปทจะเรมถอปฏบต

มาตรฐานการรายงานทางการเงน ฉบบท 16 เรอง สญญาเชา

มาตรฐานการรายงานทางการเงนฉบบน ก าหนดหลกการส าหรบการระบสญญาเชาและวธปฏบตในงบการเงนทงทางดานผเชาและผใหเชา

มาตรฐานการรายงานทางการเงนฉบบนน ามาแทนมาตรฐานและการตความมาตรฐานทเกยวของกบเรองสญญาเชาเมอมผลบงคบใช ไดแก มาตรฐานการบญช ฉบบท 17 เรอง สญญาเชา การตความมาตรฐานการบญช ฉบบท 15 เรอง สญญาเชาด าเนนงาน - สงจงใจทใหแกผเชา การตความมาตรฐานการบญช ฉบบท 27 เรอง การประเมนเนอหาสญญาเชาทท าขนตามรปแบบกฎหมาย และการตความมาตรฐานการรายงานทางการเงน ฉบบท 4 เรอง การประเมนวาขอตกลงประกอบดวยสญญาเชาหรอไม

- 7 -

................................................................. ประธานกรรมการ


ส าหรบการบญชทางดานผเชา มาตรฐานการรายงานทางการเงนฉบบนมการเปลยนแปลงอยางเปนสาระส าคญ โดยยกเลกการแยกประเภทระหวางสญญาเชาด าเนนงานและสญญาเชาการเงนภายใตมาตรฐานการบญช ฉบบท 17 และก าหนดใหผเชารบรรายการสนทรพยสทธการใชและหนสนตามสญญาเชา ณ วนทสญญาเชาเรมมผลส าหรบสญญาเชาทงหมด ยกเวนสญญาเชาระยะสนและสญญาเชาซงสนทรพยอางองมมลคาต า อยางไรกตาม การบญชส าหรบผใหเชายงคงตองจดประเภทสญญาเชาเปนสญญาเชาด าเนนงานหรอสญญาเชาการเงนโดยใชหลกการเชนเดยวกนกบมาตรฐานการบญช ฉบบท 17

ผบรหารของกลมบรษทอยระหวางการประเมนผลกระทบจากมาตรฐานการรายงานทางการเงนดงกลาวทมตองบการเงนของกลมบรษทในปทจะเรมถอปฏบต

3. นโยบำยกำรบญชทส ำคญ งบการเงนนไดจดท าข นโดยใชเกณฑราคาทนเดมในการวดมลคาขององคประกอบของงบการเงน ยกเวนตามทไดเปดเผยในนโยบายการบญช

นโยบายการบญชทส าคญของบรษทและบรษทยอยโดยสรปมดงตอไปน 3.1 การรบรรายได

คานายหนาและคาธรรมเนยมและบรการ ส าหรบปสนสดวนท 31 ธนวาคม 2562 กลมบรษทไดเปลยนแปลงหลกเกณฑตามมาตรฐานการรายงานทางการเงนฉบบท 15 “รายไดจากสญญาทท ากบลกคา” ดงนนนโยบายการบญชเกยวกบคานายหนา คาธรรมเนยมและคาบรการส าหรบปสนสดวนท 31 ธนวาคม 2562 และ 2561 มความแตกตางดงน

ส ำหรบป สนสดวนท 31 ธนวำคม 2562

1) คานายหนา คานายหนาจากการซอขายหลกทรพยและสญญาซอขายลวงหนาถอเปนรายได ณ เวลาใดเวลาหนงในวนทมการซอขายโดยคดในอตรารอยละของมลคาการท าธรกรรมการซอขายหลกทรพยและสญญาซอขายลวงหนาทด าเนนการ

- 8 -

................................................................. ประธานกรรมการ


2) คาธรรมเนยมและบรการ คาธรรมเนยมการจดจ าหนายหลกท รพย และค าธรรมเนยมทปรกษาในการจดหา แหลงเงนทน

รายไดคาธรรมเนยมการจดจ าหนายหลกทรพย และคาธรรมเนยมทปรกษาในการจดหาแหลงเงนทน จะรบร ณ เวลาใดเวลาหนงเมอมการจดจ าหนายหลกทรพย หรอจดหาแหลงเงนทนแลวเสรจตามสญญา

คาธรรมเนยมทปรกษาทางการเงน รายไดคาธรรมเนยมทปรกษาทางการเงนจะรบรเมอบรษทไดปฎบตตามภาระทตองปฏบตเสรจสนตลอดชวงเวลาใดเวลาหนงทใหบรการแกลกคา และรบรตามอตราทตกลงไวในสญญากบลกคา

คาธรรมเนยมการบรหารจดการกองทนสวนบคคล รายไดคาธรรมเนยมการบรหารจดการกองทนสวนบคคลจะรบรตลอดชวงเวลาใดเวลาหนงทบรษทไดบรหารจดการกองทน โดยคดในอตรารอยละของมลคาสนทรพยสทธของกองทนตามอตราทระบไวในสญญา

คาธรรมเนยมจากการซอขายหนวยลงทน คาธรรมเนยมจากการซอขายหนวยลงทนเปนรายไดจากการเปนตวแทนสนบสนนการขายหรอรบซอคนหนวยลงทนของกองทนรวม คาธรรมเนยมดงกลาวประกอบดวย คาธรรมเนยมการซอขายหนวยลงทนซงรบร ณ เวลาใดเวลาหนงเมอบรการเสรจสน และคาตอบแทนหลงจากรบเปนลกคา (Retaining fee) รบรตลอดชวงเวลาทใหบรการ

ส ำหรบป สนสดวนท 31 ธนวำคม 2561

1) คานายหนา คานายหนาจากการซอขายหลกทรพย และสญญาซอขายลวงหนาถอเปนรายได ณ วนทเกดรายการ

2) คาธรรมเนยมและบรการ คาธรรมเนยมถอเปนรายไดตามเกณฑคงคาง สวนรายไดคาบรการ จะถกบนทกเปนภาระทตองปฏบตและรบรตลอดชวงเวลาทใหบรการ โดยจะถกรบรตามขนความส าเรจของสญญา

- 9 -

................................................................. ประธานกรรมการ


ดอกเบยเงนใหกยมเพอซอหลกทรพย ดอกเบยถอเปนรายไดตามเกณฑคงคาง เวนแตมความไมแนนอนในการเรยกเกบเงนตนและดอกเบย บรษทจงสามารถหยดรบรรายไดดอกเบยดงกลาวตามเกณฑคงคาง

กรณดงตอไปน ถอวามความไมแนนอนในการเรยกเกบเงนตนและดอกเบย

1) ลกหนทวไปทมหลกประกนต ากวามลหน 2) ลกหนผอนช าระรายทมงวดการช าระเงนไมเกนทกสามเดอน ซงคางช าระเงนตนหรอ

ดอกเบยตงแตสามเดอนขนไป 3) ลกหนผอนช าระรายทมงวดการช าระเงนเกนกวาทกสามเดอน เวนแตมหลกฐานท

ชดเจนและมความเปนไปไดคอนขางแนทบรษทจะไดรบช าระหนทงหมด 4) ลกหนสถาบนการเงนทมปญหา 5) ลกหนอนทคางช าระดอกเบยตงแตสามเดอนขนไป

เงอนไขดงกลาวขางตนเปนไปตามหลกเกณฑทก าหนดโดยส านกงานคณะกรรมการก ากบหลกทรพยและตลาดหลกทรพย

ก าไร (ขาดทน) จากเงนลงทนและตราสารอนพนธ ก าไร (ขาดทน) จากเงนลงทนและตราสารอนพนธรบรเปนรายไดหรอคาใชจาย ณ วนทเกดรายการ

ดอกเบยและเงนปนผลจากเงนลงทน ดอกเบยจากเงนลงทนถอเปนรายไดตามเกณฑคงคาง เงนปนผลรบจากเงนลงทนถอเปนรายได เมอมการประกาศจาย

3.2 การรบรคาใชจาย คาใชจายบนทกตามเกณฑคงคาง สญญาเชาด าเนนงาน สญญาเชาซงความเสยงและผลตอบแทนสวนใหญของการเปนเจาของสนทรพยยงคงอยกบผใหเชาถอเปนสญญาเชาด าเนนงาน รายจายภายใตสญญาเชาด าเนนงานบนทกในงบก าไรขาดทนและก าไรขาดทนเบดเสรจอนโดยวธเสนตรงตลอดอายสญญาเชา ประโยชนทไดรบตามสญญาเชาจะรบรในงบก าไรขาดทนและก าไรขาดทนเบดเสรจอนเปนสวนหนงของคาเชาทงสนตามสญญา คาเชาทอาจเกดขนจะบนทกในงบก าไรขาดทนและก าไรขาดทนเบดเสรจอนในรอบบญชทมรายการดงกลาว

- 10 -

................................................................. ประธานกรรมการ


3.3 การรบรและตดบญชเงนฝากของลกคา บรษทยอยบนทกเงนทลกคาวางไวกบบรษทยอยเพอการซอขายหลกทรพยบญชเงนสด การซอขายหลกทรพย บญชเงนฝาก การซอขายหลกทรพยในระบบเครดตบาลานซ และการซอขายสญญาซอขายลวงหนาเปนสนทรพยและหนสนของบรษทยอย และ ณ วนทในงบแสดงฐานะการเงน บรษทยอยไดตดรายการดงกลาวออกทงดานสนทรพยและหนสน โดยจะแสดงเฉพาะสนทรพยและหนสนทเปนของบรษทยอยเทานน

3.4 เงนสดและรายการเทยบเทาเงนสด เงนสดและรายการเทยบเทาเงนสดประกอบดวย เงนสดในมอ เงนฝากธนาคารกระแสรายวน เงนฝากธนาคารออมทรพย เงนฝากประจ าทมอายคงเหลอไมเกน 3 เดอนนบจากวนทไดมา และไมมภาระผกพน ตวเงนประเภทเผอเรยก และตวสญญาใชเงนทมวนถงก าหนดภายใน 3 เดอน นบจากวนทไดมา ซงเปนไปตามประกาศส านกงานคณะกรรมการก ากบหลกทรพยและ ตลาดหลกทรพย

3.5 เงนฝากในสถาบนการเงน เงนฝากในสถาบนการเงน ไดแก เงนฝากประจ า ตวสญญาใชเงนทมอายคงเหลอเกนกวา 3 เดอน นบจากวนทไดมา เงนฝากทมภาระผกพน และบตรเงนฝากทมอายภายใน 3 เดอนนบจากวนทไดมา แตกลมบรษทมความตงใจทจะถอตอไปในรปแบบเดมโดยการตอตว

3.6 เงนลงทน เงนลงทนทเปนหลกทรพยในความตองการของตลาดซงถอไวเพอคา แสดงในมลคายตธรรมกลมบรษทบนทกการเปลยนแปลงจากการวดมลคาของเงนลงทนเปนรายการก าไรหรอขาดทน ในงบก าไรขาดทนและก าไรขาดทนเบดเสรจอน

เงนลงทนในตราสารหนทกลมบรษทตงใจและสามารถถอจนกวาครบก าหนด แสดงในราคาทนตดจ าหนายหกดวยขาดทนจากการดอยคาของเงนลงทน ผลตางระหวางราคาทนทซอมากบมลคาไถถอนของตราสารหนจะถกตดจายโดยวธอตราดอกเบยทแทจรงตลอดอายของตราสารหนทเหลอ

- 11 -

................................................................. ประธานกรรมการ


เงนลงทนในตราสารหนและตราสารทนซงเปนหลกทรพยในความตองการของตลาด นอกเหนอจาก ทถอไวเพอคาหรอตงใจถอไวจนครบก าหนด จดประเภทเปนเงนลงทนเผอขายและแสดงในมลคายตธรรม การเปลยนแปลงจากการวดมลคาเงนลงทนดงกลาว แสดงเปนองคประกอบอนของสวนของ ผถอหนในสวนของผถอหน ยกเวนขาดทนจากการดอยคาของเงนลงทนจะรบรในงบก าไรขาดทนและ ก าไรขาดทนเบดเสรจอน และเมอมการจ าหนายเงนลงทนจะตองรบรผลก าไรหรอขาดทนทเคยบนทกในองคประกอบอนของสวนของผถอหนในสวนของผถอหนโดยตรงเขาในงบก าไรขาดทนและ ก าไรขาดทนเบดเสรจอน ส าหรบกรณทเปนเงนลงทนประเภททมดอกเบย จะตองบนทกดอกเบย ในงบก าไรขาดทนและก าไรขาดทนเบดเสรจอนโดยวธอตราดอกเบยทแทจรง

เงนลงทนในตราสารทนซงไมใชหลกทรพยในความตองการของตลาดแสดงในราคาทนสทธจาก คาเผอการดอยคา (ถาม)

มลคายตธรรมของหลกทรพยในความตองการของตลาดค านวณจากราคาเสนอซอหลงสด ณ สนวนท าการสดทายของป ของตลาดหลกทรพยแหงประเทศไทย มลคายตธรรมของหนวยลงทนในกองทนปดค านวณจากมลคาสนทรพยสทธของหนวยลงทน มลคายตธรรมของตราสารหนค านวณโดยใชอตราผลตอบแทนเสนอซอลาสดของสมาคมตลาดตราสารหนไทย

การค านวณตนทนส าหรบเงนลงทนในหลกทรพยใชวธถวเฉลยถวงน าหนก และส าหรบเงนลงทน ในสญญาซอขายลวงหนาใชวธเขากอนออกกอน

การดอยคา ขาดทนจากการดอยคา (ถาม) ของเงนลงทนบนทกในก าไรขาดทนและก าไรขาดทนเบดเสรจอนเมอราคาตามบญชสงกวาราคาทคาดวาจะไดรบคน

3.7 ลกหนและเจาหนส านกหกบญชและบรษทหลกทรพย ยอดดลสทธลกหนหรอเจาหนทเกดจากการช าระราคาซอขายหลกทรพยและสญญาซอขายลวงหนาผานส านกหกบญชของศนยรบฝากหลกทรพยในแตละวนและยอดดลสทธลกหน หรอเจาหนบรษทหลกทรพยตางประเทศทเกดจากการช าระราคาซอขายหลกทรพยในตางประเทศผานบรษทหลกทรพยตางประเทศ แสดงเปนยอดดลสทธลกหนหรอเจาหนส านกหกบญช ซงเปนไปตามประกาศส านกงานคณะกรรมการก ากบหลกทรพยและตลาดหลกทรพยท สธ. 22/2559 เรอง “แบบงบการเงนส าหรบบรษทหลกทรพย (ฉบบท 2)” ลงวนท 2 มถนายน 2559

- 12 -

................................................................. ประธานกรรมการ


3.8 ลกหนธรกจหลกทรพยและสญญาซอขายลวงหนา ลกหนธรกจหลกทรพยและสญญาซอขายลวงหนา หมายถง ยอดสทธลกหนธรกจหลกทรพยและสญญาซอขายลวงหนาหลงหกคาเผอหนสงสยจะสญ

ลกหนธรกจหลกทรพย ประกอบดวย ลกหนซอหลกทรพยดวยเงนสด ลกหนเงนใหก ยมเพอซอหลกทรพย ลกหนทรพยสนวางหลกประกน ลกหนธรกรรมยมและใหยมหลกทรพยและลกหนอน ลกหนซอหลกทรพยดวยเงนสดเปนบญชทลกหนจะตองช าระราคาคาซอหลกทรพยใหบรษทยอยภายใน 2 วนท าการส าหรบลกหนซอหลกทรพยตราสารทน และตามขอตกลงการช าระเงนส าหรบลกหนซอหลกทรพยตราสารหน ลกหนเงนใหก ยมเพอซอหลกทรพยเปนบญชทลกหนสามารถก ยมเงนเพอซอหลกทรพยไดโดยตองวางหลกประกนการช าระหนในอตราทไมต ากวาอตราทตลาดหลกทรพยแหงประเทศไทยก าหนด ลกหนอนรวมลกหนซอหลกทรพยและสญญาซอขายลวงหนาดวยเงนสดทไมสามารถช าระเงนไดภายในระยะเวลาทก าหนดและลกหนธรกจหลกทรพยและสญญาซอขายลวงหนา ทอยระหวางด าเนนคด ประนอมหนหรอผอนช าระ

บรษทยอยถอปฏบตในการต งคาเผอหนสงสยจะสญโดยการประเมนฐานะลกหนแตละราย และลกหนโดยรวม ประกอบกบการพจารณาตามกฎเกณฑประกาศของส านกงานคณะกรรมการก ากบหลกทรพยและตลาดหลกทรพย ท กธ. 33/2543 และกธ. 5/2544 ลงวนท 25 สงหาคม 2543 และวนท 15 กมภาพนธ 2544 ตามล าดบ ซงการประเมนนรวมถงการพจารณาความเสยงและมลคาของหลกทรพย ทใชค าประกน บรษทยอยตงคาเผอหนสงสยจะสญส าหรบลกหนเมอหนนนมหลกประกนไมเพยงพอและ/หรอมโอกาสทลกหนจะช าระเงนตนและดอกเบยคนไมครบจ านวน บรษทยอยถอพนฐานการจดชนหนและการตงส ารองตามหลกเกณฑทก าหนดโดยส านกงานคณะกรรมการก ากบหลกทรพยและตลาดหลกทรพย โดยมรายละเอยดดงน

ก) มลหนจดชนสญ หมายถง 1) มลหนของลกหนทไดตดตามทวงถามจนถงทสดแลว แตไมไดรบการช าระหน บรษทยอย

ไดด าเนนการจ าหนายหนสญจากบญชลกหนตามกฎหมายภาษอากรแลว 2) มลหนทบรษทยอยไดท าสญญาปลดหนให

- 13 -

................................................................. ประธานกรรมการ


ข) มลหนจดชนสงสย หมายถง มลหนเฉพาะสวนทสงเกนกวาหลกประกนของลกหนทเขาลกษณะดงน 1) ลกหนทวไป ลกหนสถาบนการเงนทมปญหา และลกหนอนทมหลกประกนต ากวา

มลหน 2) ลกหนผอนช าระรายทมงวดการช าระเงนไมเกนทกสามเดอน ซงคางช าระเงนตนหรอ

ดอกเบยตงแตสามเดอนขนไป 3) ลกหนผอนช าระรายทมงวดการช าระเงนเกนกวาทกสามเดอน เวนแตมหลกฐานท

ชดเจนและมความเปนไปไดคอนขางแนทบรษทและบรษทยอยจะไดรบช าระหนทงหมด

ค) มลหนจดชนต ากวามาตรฐาน หมายถง มลหนสวนทไมสงเกนกวาหลกประกนของลกหน ทเขาลกษณะตาม ข)

ทงนบรษทยอยตดจ าหนายลกหนจดชนสญออกจากบญชทนททพบรายการ และตงคาเผอหนสงสย จะสญในอตราไมต ากวารอยละหนงรอยของมลหนจดชนสงสยทงจ านวน

การยมและใหยมหลกทรพย

บรษทยอยประกอบธรกรรมการยมและใหยมหลกทรพยเฉพาะในฐานะเปนตวการ (Principal) โดยเขาเปนคสญญากบผยมและผใหยมหลกทรพย

บรษทยอยบนทกบญชรบรภาระทตองสงคนหลกทรพยทยมมาซงไดน าไปขายเปน “เจาหนธรกรรมการยมและใหยมหลกทรพย” ในงบแสดงฐานะการเงน ณ วนสนรอบระยะเวลารายงาน บรษทยอยปรบปรงบญชเจาหนธรกรรมการยมและใหยมหลกทรพยโดยค านวณจากราคาเสนอขายลาสด ณ สนวนท าการสดทายของปของตลาดหลกทรพยแหงประเทศไทย และบนทกการเปลยนแปลงมลคาดงกลาวเปนรายการก าไรหรอขาดทนในงบก าไรขาดทนเบดเสรจ นอกจากน เงนสดทบรษทยอยน าไปวางเปนหลกประกนบนทกในบญช “ลกหนทรพยสนวางประกน” คาธรรมเนยมการยมหลกทรพยบนทกเปนคาใชจายตามเกณฑคงคางตามระยะเวลาการยม

- 14 -

................................................................. ประธานกรรมการ


3.9 เงนลงทนในบรษทยอยและบรษทรวม เงนลงทนในบรษทรวมทแสดงอยในงบการเงนรวมแสดงมลคาตามวธสวนไดเสย

เงนลงทนในบรษทยอยและบรษทรวมทแสดงอยในงบการเงนเฉพาะกจการแสดงมลคาตามวธราคาทนสทธจากคาเผอการดอยคา (ถาม)

บรษทรวม คอ กจการทอยภายใตอทธพลอยางมนยส าคญของกลมบรษท โดยอทธพลอยาง มนยส าคญ คอ อ านาจในการเขาไปมสวนรวมในการตดสนใจเกยวกบนโยบายทางการเงนและ การด าเนนงานของผไดรบการลงทน แตไมถงระดบทจะควบคมหรอควบคมรวมในนโยบายดงกลาว

ณ วนทซอเงนลงทน กลมบรษทรบรผลตางระหวางตนทนของเงนลงทนกบมลคาตามบญชของสนทรพย หนสน และหนสนทอาจเกดขนทระบไดในบรษทรวมเปนคาความนยม ซงแสดงรวมอยในมลคาตามบญชเงนลงทน

ผลขาดทนจากการดอยคา (ถาม) ของเงนลงทนในบรษทยอยและบรษทยอยรบรในงบก าไรขาดทนและก าไรขาดทนเบดเสรจอน

3.10 ทดน อาคารและอปกรณ ทดน แสดงในราคาทน อาคารและอปกรณแสดงดวยราคาทนหกคาเสอมราคาสะสมและคาเผอ การดอยคา (ถาม)

คาเสอมราคาบนทกเปนคาใชจายในก าไรขาดทนและก าไรขาดทนเบดเสรจอน และค านวณโดยวธ เสนตรงตามอายการใหประโยชนโดยประมาณของอาคารและอปกรณแตล ะรายการ เมออาคารและอปกรณนนพรอมใชงาน

ประมาณการอายการใหประโยชนแสดงไดดงน

อาคาร 20 ป สวนปรบปรงอาคาร/อาคารในทเชา 5 ป เครองตกแตงและอปกรณส านกงาน 3 - 5 ป ยานพาหนะ 5 ป

- 15 -

................................................................. ประธานกรรมการ


สนทรพยทเชา สญญาเชาทกลมบรษทไดรบสวนใหญของความเสยงและผลตอบแทนจากการครอบครองทรพยสนทเชานนๆ ยกเวนกรรมสทธทางกฎหมายจดประเภทเปนสญญาเชาทางการเงน สนทรพย ทเชาทไดมาโดยท าสญญาเชาทางการเงนบนทกเปนสนทรพยดวยมลคายตธรรมหรอมลคาปจจบนของจ านวนเงนขนต าทตองจายตามสญญาเชาแลวแตจ านวนใดจะต ากวานบจากวนเรมตนของสญญาเชา หกดวยคาเสอมราคาสะสมและขาดทนจากการดอยคา (ถาม) คาเชาทช าระ จะแยกเปน สวนทเปนคาใชจายทางการเงนและสวนทจะหกจากหนตามสญญา คาใชจายทางการเงนจะบนทกโดยตรงในงบก าไรขาดทนและก าไรขาดทนเบดเสรจอน

การดอยคา อาคารและอปกรณจะมการทดสอบการดอยคาเมอมขอบงชวา อาคารและอปกรณนนอาจดอยคา

รายการก าไรและขาดทนจากการจ าหนายค านวณโดยการเปรยบเทยบจากสงตอบแทนทไดรบกบราคาตามบญช และบนทกรวมในงบก าไรขาดทนและก าไรขาดทนเบดเสรจอน

3.11 สนทรพยไมมตวตน สนทรพยไมมตวตนทอายการใหประโยชนทราบแนนอนแสดงดวยราคาทนหกคาตดจ าหนายสะสม และคาเผอการดอยคา (ถาม)

คาตดจ าหนายบนทกเปนคาใชจายในงบก าไรขาดทนและก าไรขาดทนเบดเสรจอน ค านวณ โดยวธเสนตรงตามอาย การใหประโยชนโดยประมาณของสนทรพยไมมตวตนแตละรายการ เมอสนทรพยไมมตวตนทมอายการใหประโยชนทราบแนนอนนนพรอมใชงาน

ประมาณการอายการใหประโยชนแสดงไดดงน

คาธรรมเนยมการใชระบบธรกจสญญาซอขายลวงหนา 1 - 5 ป โปรแกรมคอมพวเตอร 5 - 10 ป

โปรแกรมคอมพวเตอรบางสวนมอายการใชประโยชนทไมทราบแนนอน เนองจากคาดวา จะกอใหเกดกระแสเงนสดสทธแกกจการอยางไมมสนสด

สนทรพยไมมตวตนทอายการใหประโยชนไมทราบแนนอน จะทดสอบการดอยคาของสนทรพยดงกลาวเปนประจ าทกปหรอเมอใดกตามทมขอบงชวา สนทรพยไมมตวตนนนอาจดอยคาและตงคาเผอการดอยคา (ถาม)

- 16 -

................................................................. ประธานกรรมการ


3.12 สนทรพยทถอไวเพอขาย สนทรพยจดเปนสนทรพยทถอไวเพอขาย เมอมลคาตามบญชทจะไดรบคนสวนใหญมาจากการขายมใชมาจากการใชสนทรพยนนตอไป ซงผบรหารของกลมบรษทคาดวา การขายมความเปนไปไดสงมาก และสนทรพยดงกลาวจะตองมไวเพอขายทนทในสภาพปจจบน

สนทรพยทถอไวเพอขายประกอบดวย อสงหารมทรพยซงแสดงดวยราคาทนหรอมลคายตธรรมหกตนทนในการขายแลวแตราคาใดจะต ากวา

3.13 สทธการเชา สทธการเชาแสดงดวยราคาทนหกคาตดจ าหนายสะสม และคาเผอการดอยคา (ถาม)

คาตดจ าหนายบนทกเปนคาใชจายในงบก าไรขาดทนและก าไรขาดทนเบดเสรจอน ค านวณโดยวธเสนตรงตามอายสญญาเชา

3.14 อสงหารมทรพยเพอการลงทน อสงหารมทรพยเพอการลงทนแสดงดวยราคาทนหกคาเสอมราคาสะสมและคาเผอการดอยคา (ถาม)

3.15 เจาหนธรกจหลกทรพย เจาหนธรกจหลกทรพยเปนภาระของบรษทยอยจากการประกอบธรกจหลกทรพยและธรกจสญญาซอขายลวงหนาทมตอบคคลภายนอก

3.16 หนสนตราสารอนพนธ บรษทยอยบนทกภาระจากใบส าคญแสดงสทธอนพนธ เปนรายการหน สนและบนทก การเปล ยนแปลงของม ลค าย ต ธรรมในงบก าไรขาดทนและก าไรขาดทนเบ ดเสรจอน มลคายตธรรมของใบส าคญแสดงสทธอนพนธค านวณจากราคาเสนอขายหลงสด ณ สนวนท าการสดทายของปของตลาดหลกทรพยแหงประเทศไทย

3.17 หนกทมอนพนธแฝง หนกทบรษทเสนอขายใหกบลกคาทเปนนกลงทนสถาบนหรอนกลงทนรายใหญ ออกภายใตเงอนไขทไดรบอนมตจากส านกงานคณะกรรมการก ากบหลกทรพยและตลาดหลกทรพยและสนทรพยอางองเปนหลกทรพยจดทะเบยนในตลาดหลกทรพยแหงประเทศไทย

- 17 -

................................................................. ประธานกรรมการ


หนกจะถกบนทกตามราคาทนตดจ าหนายปรบดวยสวนลดในหนก สวนลดจะตดจ าหนายตามวธอตราดอกเบยทแทจรงซงจ านวนทตดจ าหนายนจะแสดงเปนดอกเบยจายในงบก าไรขาดทนและก าไรขาดทนเบดเสรจอน

ตราสารอนพนธแฝงบนทกเปนสนทรพยตราสารอนพนธดวยมลคายตธรรมและรบรการเปลยนแปลงมลคายตธรรมในงบก าไรขาดทนและก าไรขาดทนเบดเสรจอน ในการพจารณามลคายตธรรม บรษทใชเทคนคการประเมนมลคาและแบบจ าลองทางทฤษฎ ขอมลทใชในแบบจ าลองไดมาจากสภาวะตลาดทสามารถสงเกตไดซงรวมถงอตราดอกเบยราคาอางองและความผนผวนของสนทรพยอางอง

3.18 เงนกยม เงนกยมรบรเรมแรกดวยมลคายตธรรมของสงตอบแทนทไดรบ ในเวลาตอมาเงนกยมวดมลคาดวยวธราคาทนตดจ าหนายตามวธอตราดอกเบยทแทจรง ผลตางระหวางสงตอบแทนเมอเทยบ กบมลคาทจายคนเพอช าระหนนนจะรบรในงบก าไรขาดทนและก าไรขาดทนเบดเสรจอน ตลอดชวงเวลาการกยม

3.19 ประมาณการหนสน กลมบรษทรบรประมาณการหนสนในงบการเงน เมอสามารถประมาณมลคาหนสนนนไดอยางนาเชอถอ และเปนภาระผกพนในปจจบนเมอมความเปนไปไดคอนขางแนทจะท าใหกลมบรษทสญเสยทรพยากรทมประโยชนเชงเศรษฐกจตอกลมบรษทเพอจายช าระภาระผกพนดงกลาว

3.20 เครองมอทางการเงน เครองมอทางการเงนทแสดงในงบแสดงฐานะการเงนประกอบดวย เงนสดและรายการเทยบเทาเงนสด เงนลงทนชวคราว ลกหนการคาและลกหนหมนเวยนอน ลกหนส านกหกบญชและบรษทหลกทรพย ลกหนธรกจหลกทรพย เงนลงทนเผอขาย เงนลงทนระยะยาวอน เงนกยมระยะสนจากสถาบนการเงน เจาหนการคาและเจาหนหมนเวยนอน เจาหนส านกหกบญชและบรษทหลกทรพย เจาหนธรกจหลกทรพย หนสนตราสารอนพนธ ตราสารหนทออกและเงนกยมอน เงนกยมระยะสนจากบรษทยอย และตราสารหน - หนก ซงนโยบายการบญชเฉพาะส าหรบรายการแตละรายการไดเปดเผยแยกไวใน แตละหวขอทเกยวของ

- 18 -

................................................................. ประธานกรรมการ


3.21 ผลประโยชนพนกงาน 3.21.1 กองทนส ารองเลยงชพ

เงนจายสมทบกองทนส ารองเลยงชพส าหรบพนกงานบนทกเปนคาใชจายเมอเกดรายการ

3.21.2 ภาระผกพนผลประโยชนพนกงาน กลมบรษทค านวณประมาณการหนสนส าหรบผลประโยชนของพนกงานหลงออก จากงานตามพระราชบญญตคมครองแรงงานจากขอสมมตฐานทางคณตศาสตรประกนภย ณ วนสนรอบระยะเวลารายงานดวยวธคดลดแตละหนวยทประมาณการไว (Projected Unit Credit Method) ซ งเปนการประมาณการจากมลค าปจจบนของ กระแสเงนสดของผลประโยชนทคาดวาจะตองจายในอนาคตโดยค านวณบนพนฐานของขอสมมตฐานทางคณตศาสตรประกนภย อนไดแก เงนเดอนพนกงาน อตราการลาออก อตรามรณะ อายงานและปจจยอนๆ ท งนอตราคดลดทใชในการค านวณภาระผกพนผลประโยชนพนกงานหลงออกจากงานนนอางองจากอตราผลตอบแทนของพนธบตรรฐบาล

คาใชจายโครงการผลประโยชนของพนกงานหลงออกจากงานรบรเปนคาใชจายเกยวกบพนกงานในงบก าไรขาดทนและก าไรขาดทนเบดเสรจอน

ผลก าไรจากการประมาณการตามหลกคณตศาสตรประกนภยส าหรบโครงการผลประโยชนของพนกงานหลงออกจากงานรบรในรายการก าไร (ขาดทน) เบดเสรจอน

3.22 ภาษเงนได ภาษเงนไดประกอบดวยภาษเงนไดปจจบนและภาษเงนไดรอการตดบญช

ภาษเงนไดปจจบน ภาษ เงนไดปจจบนบนทกตามจ านวนทคาดวาจะจายใหกบหนวยงานจดเกบภาษของรฐ โดยค านวณจากก าไรทางภาษตามหลกเกณฑทก าหนดในกฎหมายภาษอากร

ภาษเงนไดรอการตดบญช ภาษเงนไดรอการตดบญชเปนการรบรผลแตกตางชวคราวระหวางราคาตามบญชของสนทรพยและหนสน ณ วนสนรอบระยะเวลารายงานกบฐานภาษของสนทรพยและหนสนทเกยวของนน โดยใชอตราภาษทมผลบงคบใช ณ วนสนรอบระยะเวลารายงาน

- 19 -

................................................................. ประธานกรรมการ


กลมบรษทรบรหนสนภาษเงนไดรอการตดบญชของผลแตกตางชวคราวทตองเสยภาษทกรายการ แตรบรสนทรพยภาษเงนไดรอการตดบญชส าหรบผลแตกตางชวคราวทใชหกภาษ รวมทงผลขาดทนทางภาษทยงไมไดใชในจ านวนเทาทมความเปนไปไดคอนขางแนทกลมบรษทจะมก าไรทางภาษ ในอนาคตเพยงพอทจะใชประโยชนจากผลแตกตางชวคราวทใชหกภาษและผลขาดทนทางภาษ ทยงไมไดใชนน

กลมบรษทจะทบทวนมลคาตามบญชของสนทรพยภาษเงนไดรอการตดบญชทกสนรอบระยะเวลารายงานและจะท าการปรบลดมลคาตามบญชดงกลาว หากมความเปนไปไดคอนขางแนวากลมบรษทจะไมมก าไรทางภาษเพยงพอตอการน าสนทรพยภาษเงนไดรอการตดบญชทงหมดหรอบางสวนมาใชประโยชน

กลมบรษทจะบนทกภาษเงนไดรอการตดบญชโดยตรงไปยงสวนของผถอหนหากภาษทเกดขนเกยวของกบรายการทไดบนทกโดยตรงไปยงสวนของผถอหน

3.23 ก าไรตอหนขนพนฐานและก าไรตอหนปรบลด ก าไรตอหนขนพนฐานค านวณโดยการหารก าไรสทธส าหรบปทเปนของบรษทใหญดวยจ านวนหนสามญถวเฉลยถวงน าหนกทถอโดยบคคลภายนอกในระหวางป และก าไรตอหนปรบลดค านวณจากจ านวนหนสามญถวเฉลยถวงน าหนกทรวมสมมตฐานวาหนสามญเทยบเทาปรบลดไดถกแปลงเปนหนสามญทงหมด

3.24 รายการบญชทเปนเงนตราตางประเทศ กลมบรษทแปลงคารายการบญชทเปนสกลเงนตราตางประเทศทเกดขนระหวางปเปนเงนบาทดวยอตราแลกเปลยน ณ วนทเกดรายการ ยอดคงเหลอของสนทรพยและหนสนทเปนตวเงนในสกลเงนตราตางประเทศ ณ วนทในงบการเงนแปลงคาเปนเงนบาทโดยใชอตราอางองของธนาคารแหงประเทศไทย ณ วนนน ก าไรหรอขาดทนจากการปรวรรตเงนตราตางประเทศทเกดจากการแปลงคาและการช าระเงนรบรเปนรายไดหรอคาใชจายในงบก าไรขาดทนและก าไรขาดทนเบดเสรจอน

3.25 การวดมลคายตธรรม มลคายตธรรมเปนราคาทจะไดรบจากการขายสนทรพย หรอจะจายเพอโอนหนสนในรายการ ทเกดขนในสภาพปกตระหวางผรวมตลาด ณ วนทวดมลคา ไมวาราคานนจะสามารถสงเกตไดโดยตรงหรอประมาณมาจากเทคนคการประเมนมลคา ในการประมาณมลคายตธรรมของรายการสนทรพยหรอหนสนรายการใดรายการหนง กลมบรษทพจารณาถงลกษณะของสนทรพยหรอหนสนนนซงผรวมตลาดจะน ามาพจารณาในการก าหนดราคาของสนทรพยหรอหนสน ณ วนทวดมลคา

- 20 -

................................................................. ประธานกรรมการ


นอกจากน การวดมลคายตธรรมไดจดล าดบชนเปนระดบท 1 ระดบท 2 และระดบท 3 โดยแบงตามล าดบขนของขอมลทสามารถสงเกตได และตามล าดบความส าคญของขอมลทใชวดมลคายตธรรม ซงมดงตอไปน

- ระดบท 1 เปนราคาเสนอซอขาย (ไมตองปรบปรง) ในตลาดทมสภาพคลองส าหรบสนทรพย หรอหนสนอยางเดยวกนและกจการสามารถเขาถงตลาดนน ณ วนทวดมลคา

- ระดบท 2 เปนขอมลอนทสงเกตไดไมวาโดยทางตรงหรอโดยทางออมส าหรบสนทรพยนนหรอหนสนนนนอกเหนอจากราคาเสนอซอขายซงรวมอยในขอมลระดบ 1

- ระดบท 3 เปนขอมลทไมสามารถสงเกตไดส าหรบสนทรพยนนหรอหนสนนน

3.26 การใชดลยพนจของผบรหารและประมาณการทางบญชทส าคญ ในการจดท างบการเงนใหเปนไปตามหลกการบญชทรบรองทวไป กลมบรษทตองอาศยดลยพนจของผบรหารในการก าหนดนโยบายการบญช การประมาณการและการตงขอสมมตฐานหลายประการ ซงมผลกระทบตอการแสดงจ านวนสนทรพย หนสนและการเปดเผยขอมลเกยวกบสนทรพยและหนสนทอาจเกดขน ณ วนทในงบการเงน รวมทงการแสดงรายไดและคาใชจายของปบญช ถงแมวาการประมาณการของผบรหาร ไดพจารณาอยางสมเหตสมผลภายใตเหตการณ ณ ขณะนนผลทเกดขนจรงอาจมความแตกตางไปจากประมาณการนน โดยการใชดลยพนจและประมาณการทางการบญชทส าคญมดงตอไปน 3.26.1 การวดมลคายตธรรมและกระบวนการประเมนมลคา

สนทรพยและหนสนบางรายการของกลมบรษทวดมลคาดวยมลคายตธรรม เพอวตถประสงคในการรายงานทางการเงน ซงมผบรหารของกลมบรษทเปนผรบผดชอบหลกเพอก าหนดเทคนคการประเมนมลคาทเหมาะสมและขอมลส าหรบการวดมลคายตธรรม

กลมบรษทใชขอมลในตลาดทสามารถสงเกตไดในการประมาณมลคายตธรรมของรายการสนทรพยหรอหนสน กรณทขอมลระดบ 1 ไมสามารถหาได กลมบรษทจะวาจาง ผประเมนมลคาภายนอกทไดรบการรบรองมาเปนผประเมนมลคา โดยผบรหารของกลมบรษทเปนผด าเนนการรวมกนกบผประเมนมลคาภายนอกเพอก าหนดเทคนคการประเมนมลคาทเหมาะสมรวมทงขอมลทจะตองใช และเปนผรายงานผลการท างานของคณะกรรมการประเมนมลคาใหแกคณะกรรมการของกลมบรษทในทกๆ ไตรมาส เพอชแจงถงสาเหตของการเปลยนแปลงในมลคายตธรรมของสนทรพยและหนสน

- 21 -

................................................................. ประธานกรรมการ


ขอมลเกยวกบเทคนคการประเมนมลคาและขอมลทใชในการก าหนดมลคายตธรรมของสนทรพยและหนสนรายการตาง ๆ ไดเปดเผยไวในหมายเหตประกอบงบการเงนขอ 45.6

3.26.2 ภาระผกพนผลประโยชนของพนกงาน ภาระหนสนตามโครงการผลประโยชนประมาณขนตามหลกคณตศาสตรประกนภย ซงตองอาศยขอสมมตฐานตาง ๆ ในการประมาณการนน เชน อตราคดลด อตราการข นเงนเดอนในอนาคต อตราการเปลยนแปลงในจ านวนพนกงานและอตราการมรณะ เปนตน ทงน จ านวนทจายจรงอาจแตกตางจากทประมาณการไว

ตนทนบรการในอดตทเกยวของกบการแกไขโครงการจะรบรเปนคาใชจายในงบก าไรขาดทนและก าไรขาดทนเบดเสรจอนเมอการแกไขโครงการมผลบงคบใช

4. ขอมลเพมเตมเกยวกบกระแสเงนสด 4.1 รายการทไมเกยวของกบเงนสด มดงน

ในระหวางปสนสดวนท 31 ธนวาคม 2562 และ 2561 กลมบรษทมก าไร (ขาดทน) จากการวดมลคา เงนลงทนเผอขายและปรบปรงสวน (เกน) ต าจากการวดมลคาเงนลงทนเผอขายทขายระหวางปสทธจากภาษเงนไดทเกยวของทแสดงเปนรายการบวก (หก) ในองคประกอบอนของสวนของผถอหน ในงบการเงนรวมจ านวนประมาณ (196.7) ลานบาท และประมาณ (116.2) ลานบาท ตามล าดบ และ ในงบการเงนเฉพาะกจการจ านวนประมาณ (210.9) ลานบาท และประมาณ (79.1) ลานบาท ตามล าดบ

4.2 การเปลยนแปลงในหนสนทเกดจากกจกรรมจดหาเงน การเปลยนแปลงในหนสนทเกดจากกจกรรมจดหาเงนส าหรบปสนสดวนท 31 ธนวาคม 2562 และ 2561 ในงบการเงนรวมประกอบดวย

หนวย : พนบำท งบกำรเงนรวม

ณ วนท กระแสเงนสด กำรเปลยนแปลงทไมใชเงนสด ณ วนท

1 มกรำคม 31 ธนวำคม 2562 ครบก ำหนด ตออำยสญญำ กำรตดจ ำหนำย อน ๆ 2562

เงนกยมระยะสนจากสถาบนการเงน ตวสญญาใชเงน - 150,000 - - - - 150,000

ตราสารหนทออกและเงนกยมอน ตวแลกเงน 212,500 (45,000) (505,000) 505,000 - - 167,500 สวนลดในตวแลกเงน (1,333) (4,588) - - 5,030 - (891) อนพนธแฝง - 10,000 - - - - 10,000 สวนลดในอนพนธ - (41) - - - - (41) รวม 211,167 (39,629) (505,000) 505,000 5,030 - 176,568

ตราสารหน - หนก 1,036,820 - - - - (58,702) 978,118 รวม 1,247,987 110,371 (505,000) 505,000 5,030 (58,702) 1,304,686

- 22 -

................................................................. ประธานกรรมการ





ตราสารหนทออกและเงนกยมอน ตวแลกเงน 145,000 67,500 (545,000) 545,000 - - 212,500 สวนลดในตวแลกเงน (785) (6,518) - - 5,970 - (1,333) รวม 144,215 60,982 (545,000) 545,000 5,970 - 211,167

ตราสารหน - หนก 1,079,800 - - - - (42,980) 1,036,820 รวม 1,224,015 60,982 (545,000) 545,000 5,970 (42,980) 1,247,987

การเปลยนแปลงในหนสนทเกดจากกจกรรมจดหาเงนส าหรบปสนสดวนท 31 ธนวาคม 2562 และ 2561 ในงบการเงนเฉพาะกจการประกอบดวย

หนวย : พนบำท งบกำรเงนเฉพำะกจกำร



เงนกยมระยะสนจากบรษทยอย 16,178 (16,178) - - - - - ตราสารหน - หนก 1,079,800 (52,600) - - - - 1,027,200 รวม 1,095,978 (68,778) - - - - 1,027,200




เงนกยมระยะสนจากบรษทยอย 5,000 - - - - 11,178 16,178 ตราสารหน - หนก 1,079,800 - - - - - 1,079,800 รวม 1,084,800 - - - - 11,178 1,095,978

5. เงนสดและรำยกำรเทยบเทำเงนสด เงนสดและรายการเทยบเทาเงนสด ณ วนท 31 ธนวาคม 2562 และ 2561 ประกอบดวย

งบกำรเงนรวม งบกำรเงนเฉพำะกจกำร 2562 2561 2562 2561

บำท บำท บำท บำท เงนสด เงนฝากระยะสนและตวเงนระยะสน

ทมอายไมเกน 3 เดอนนบจากวนทไดมา 1,466,430,694 1,810,090,983 188,790,669 221,317,567 (หก) เงนฝากในนามบรษทเพอลกคา* (1,114,007,067) (1,045,401,491) - - รวม 352,423,627 764,689,492 188,790,669 221,317,567

* ตามประกาศของส านกงานคณะกรรมการก ากบหลกทรพยและตลาดหลกทรพย เงนฝากในนามบรษทเพอลกคาไมตองแสดงเปนสนทรพยและหนสนในงบการเงน

- 23 -

................................................................. ประธานกรรมการ


6. เงนลงทน 6.1 เงนลงทนชวคราว ณ วนท 31 ธนวาคม 2562 และ 2561 ประกอบดวย

งบกำรเงนรวม ณ วนท 31 ธนวำคม 2562 ณ วนท 31 ธนวำคม 2561 รำคำทน/ รำคำทน/ ทนตดจ ำหนำย มลคำยตธรรม ทนตดจ ำหนำย มลคำยตธรรม บำท บำท บำท บำท เงนลงทนเพอคำ

หลกทรพยหนทน: หนวยลงทน 1,230,807,678 1,232,336,697 177,348,623 167,603,952 หลกทรพยจดทะเบยน 780,592,605 740,293,458 894,562,596 766,686,606

(หก) คาเผอการปรบมลคา (38,770,128) - (137,620,661) - (หก) บญชเงนลงทนเพอลกคา* (500,000,000) (500,000,000) - - รวมหลกทรพยหนทน 1,472,630,155 1,472,630,155 934,290,558 934,290,558 ตราสารหน:

หนก 1,574,201,035 1,581,939,869 2,336,242,428 2,352,060,805 บวก คาเผอการปรบมลคา 7,738,834 - 15,818,377 - รวมตราสารหน 1,581,939,869 1,581,939,869 2,352,060,805 2,352,060,805 รวมเงนลงทนเพอคา 3,054,570,024 3,054,570,024 3,286,351,363 3,286,351,363

เงนลงทนเผอขำย หลกทรพยหนทน:

หลกทรพยจดทะเบยน 343,895,265 353,544,182 2,538,113 2,040,000 (หก) คาเผอการปรบมลคา 9,648,917 - (498,113) - รวมเงนลงทนเผอขาย 353,544,182 353,544,182 2,040,000 2,040,000

เงนลงทนทจะถอจนครบก ำหนด ตราสารหน:

หนก 25,000,000 - ตวแลกเงน 139,000,000 139,000,000

(หก) สวนลดรบลวงหนา - - (หก) คาเผอการดอยคา (139,000,000) (139,000,000) รวมตราสารหน 25,000,000 - เงนฝากในสถาบนการเงน:

เงนฝากประจ า 950,206,109 550,206,063 เงนฝากทมภาระผกพน 54,010,000 54,010,000

(หก) เงนฝากในนามบรษทเพอลกคา* (950,006,109) (550,006,063) รวมเงนฝากในสถาบนการเงน 54,210,000 54,210,000 รวมเงนลงทนทจะถอจนครบก าหนด 79,210,000 54,210,000 รวม 3,487,324,206 3,342,601,363

* ตามประกาศของส านกงานคณะกรรมการก ากบหลกทรพยและตลาดหลกทรพยเงนลงทนเพอลกคา และเงนฝากในนามบรษทเพอลกคาไมตองแสดงเปนสนทรพยและหนสนในงบการเงน

- 24 -

................................................................. ประธานกรรมการ


เงนลงทนขางตนนไมรวมหลกทรพยทลกคาฝากไวกบบรษทยอย เพอวตถประสงคในการใหบรษทยอยเปนตวแทนนายหนาซอขายหลกทรพย

ณ วนท 31 ธนวาคม 2562 และ 2561 บรษทยอยมเงนลงทนในตราสารหนจ านวน 139.0 ลานบาท ซงบรษทยอยตงคาเผอการดอยคาของเงนลงทนทงจ านวนแลว เงนลงทนทจะถอจนครบก าหนดตามอายคงเหลอ


ณ วนท 31 ธนวำคม 2562

ไมเกน 1 ป 1 - 5 ป มำกกวำ 5 ป รวม

บำท บำท บำท บำท เงนฝากประจ า 950,206,109 - - 950,206,109 เงนฝากทตดภาระผกพน 54,010,000 - - 54,010,000 (หก) เงนฝากในนามบรษทเพอลกคา* (950,006,109) - - (950,006,109) รวม 54,210,000 - - 54,210,000



ไมเกน 1 ป 1 - 5 ป มำกกวำ 5 ป รวม

บำท บำท บำท บำท เงนฝากประจ า 550,206,063 - - 550,206,063 เงนฝากทตดภาระผกพน 54,010,000 - - 54,010,000 (หก) เงนฝากในนามบรษทเพอลกคา* (550,006,063) - - (550,006,063) รวม 54,210,000 - - 54,210,000

* ตามประกาศของส านกงานคณะกรรมการก ากบหลกทรพยและตลาดหลกทรพย เงนฝากในนามบรษทเพอลกคาไมตองแสดงเปนสนทรพยและหนสนในงบการเงน

- 25 -

................................................................. ประธานกรรมการ


งบกำรเงนเฉพำะกจกำร ณ วนท 31 ธนวำคม 2562 ณ วนท 31 ธนวำคม 2561 รำคำทน/ รำคำทน/ ทนตดจ ำหนำย มลคำยตธรรม ทนตดจ ำหนำย มลคำยตธรรม บำท บำท บำท บำท เงนลงทนเพอคำ

หลกทรพยหนทน: หนวยลงทน 730,807,678 731,825,486 177,348,623 167,603,952 หลกทรพยจดทะเบยน 254,185,907 235,505,903 224,744,043 196,749,655

(หก) คาเผอการปรบมลคา (17,662,196) - (37,739,059) - รวมหลกทรพยหนทน 967,331,389 967,331,389 364,353,607 364,353,607 ตราสารหน:

หนก 335,083,472 336,019,705 708,641,803 711,041,499 บวก คาเผอการปรบมลคา 936,233 - 2,399,696 - รวมตราสารหน 336,019,705 336,019,705 711,041,499 711,041,499 รวมเงนลงทนเพอคา 1,303,351,094 1,303,351,094 1,075,395,106 1,075,395,106

เงนลงทนเผอขำย

หลกทรพยหนทน: หลกทรพยจดทะเบยน 343,895,265 353,544,182 2,538,113 2,040,000

(หก) คาเผอการปรบมลคา 9,648,917 - 1 (498,113) - รวมเงนลงทนเผอขาย 353,544,182 353,544,182 2,040,000 2,040,000

เงนลงทนทจะถอจนครบก ำหนด ตราสารหน: หนก 25,000,000 - ตวแลกเงน 540,000,000 - (หก) สวนลดรบลวงหนา (3,338,996) - รวมตราสารหน 561,661,004 - รวม 2,218,556,280 1,077,435,106

- 26 -

................................................................. ประธานกรรมการ


6.2 เงนลงทนเผอขาย ณ วนท 31 ธนวาคม 2562 และ 2561 ประกอบดวย

งบกำรเงนรวม ณ วนท 31 ธนวำคม 2562 ณ วนท 31 ธนวำคม 2561 รำคำทน/ รำคำทน/ ทนตดจ ำหนำย มลคำยตธรรม ทนตดจ ำหนำย มลคำยตธรรม

บำท บำท บำท บำท เงนลงทนเผอขำย หลกทรพยหนทน:

หนวยลงทน - - 74,755,016 80,679,909 หลกทรพยจดทะเบยน 974,105,102 723,905,058 1,197,436,583 1,183,361,877

บวก (หก) คาเผอการปรบมลคา (250,200,044) - (8,149,813) - รวมเงนลงทนเผอขาย 723,905,058 723,905,058 1,264,041,786 1,264,041,786

งบกำรเงนเฉพำะกจกำร ณ วนท 31 ธนวำคม 2562 ณ วนท 31 ธนวำคม 2561 รำคำทน/ รำคำทน/ ทนตดจ ำหนำย มลคำยตธรรม ทนตดจ ำหนำย มลคำยตธรรม บำท บำท บำท บำท เงนลงทนเผอขำย หลกทรพยหนทน:

หลกทรพยจดทะเบยน 914,183,041 664,011,133 1,085,637,758 1,109,281,627 บวก คาเผอการปรบมลคา (250,171,908) - 23,643,869 - รวม 664,011,133 664,011,133 1,109,281,627 1,109,281,627

เมอวนท 1 เมษายน 2561 บรษทและบรษทยอยไดโอนเปลยนประเภทเงนลงทนของหลกทรพยจากหลกทรพยเพอคาเปนหลกทรพยเผอขายเนองจากไมมความประสงคจะขายเงนลงทนดงกลาวในระยะเวลาอนใกลซงการโอนเปลยนประเภทเงนลงทนดงกลาว ท าใหเกดขาดทนจากการโอนเปลยนประเภทเงนลงทนจากเงนลงทนเพอคาเปนเงนลงทนเผอขายในงบการเงนรวมและ งบการเงนเฉพาะกจการ จ านวน 24.7 ลานบาท และ 8.5 ลานบาทตามล าดบ

6.3 เงนลงทนระยะยาวอน ณ วนท 31 ธนวาคม 2562 และ 2561 ประกอบดวย

งบกำรเงนรวม 2562 2561 รำคำทน รำคำทน

บำท บำท เงนลงทนทวไป หลกทรพยหนทน 47,986,194 47,575,314 (หก) คาเผอการดอยคา (41,829,764) (41,829,764) รวมเงนลงทนทวไป 6,156,430 5,745,550

- 27 -

................................................................. ประธานกรรมการ


บรษทยอยมเงนลงทนในบรษททมปญหาเกยวกบฐานะการเงนและผลการด าเนนงานดงน


ณ วนท 31 ธนวำคม 2562 ณ วนท 31 ธนวำคม 2561 รำคำทน มลคำยตธรรม คำเผอกำรดอยคำ รำคำทน มลคำยตธรรม คำเผอกำรดอยคำ บำท บำท บำท บำท บำท บำท

หนสามญ 41,829,764 - 41,829,764 41,829,764 - 41,829,764

6.4 ก าไร (ขาดทน) ทยงไมเกดขนจากการวดมลคาเงนลงทนเผอขายทรบรในองคประกอบอนของสวนของผถอหนในสวนของผถอหน มดงน

งบกำรเงนรวม งบกำรเงนเฉพำะกจกำร

2562 2561 2562 2561

บำท บำท บำท บำท ยอดตนป (83,205,868) 32,878,735 18,516,606 97,660,549 เปลยนแปลงระหวางป

- จากการวดมลคาเงนลงทน (287,656,622) (129,610,646) (288,152,197) (100,722,917) - ปรบปรงสวนต ากวาทนจากการ

วดมลคาเงนลงทนเผอขายทขายระหวางป* 55,753,422 7,469,395 24,483,450 1,792,988 - สวนแบงขาดทนเบดเสรจอน

จากเงนลงทนในบรษทรวม (11,132,296) (18,498,881) - - - ภาษเงนไดเกยวกบองคประกอบ

ของก าไร (ขาดทน) เบดเสรจอน 46,380,640 24,428,250 52,733,749 19,785,986 สวนไดเสยทไมมอ านาจควบคม (174,882) 127,279 - - ยอดปลายป (280,035,606) (83,205,868) (192,418,392) 18,516,606

* รายการดงกลาวเคยรบรเปนก าไร (ขาดทน) จากการวดมลคาเงนลงทนในก าไรขาดทนเบดเสรจอนในปกอน ส าหรบปสนสดวนท 31 ธนวาคม 2562 และ 2561 เงนลงทนดงกลาวไดจ าหนายออกไปและรบรเปนก าไรและผลตอบแทนจากเครองมอทางการเงนใน งบก าไรขาดทนและก าไรขาดทนเบดเสรจอน

6.5 ณ วนท 31 ธนวาคม 2562 และ 2561 เงนฝากในสถาบนการเงนของบรษทยอยไดน าไปวางเปนหลกประกนใหกบธนาคาร ดงน


2562 2561

บำท บำท ค าประกนวงเงนสนเชอเงนเบกเกนบญชและเงนกยม 54,000,000 54,000,000 อน ๆ 10,000 10,000 รวม 54,010,000 54,010,000

- 28 -

................................................................. ประธานกรรมการ


7. ลกหนกำรคำและลกหนหมนเวยนอน ลกหนการคาและลกหนหมนเวยนอน ณ วนท 31 ธนวาคม 2562 และ 2561 ประกอบดวย


2562 2561 2562 2561

บำท บำท บำท บำท หลกประกนเพอการซอขายหลกทรพย 59,953 64,569 80,111,526 35,108,819 ลกหนขายหลกทรพยและสญญาซอขายลวงหนา 61,112 1,346,263 6,544,048 12,536,060 คาใชจายจายลวงหนา 26,405,688 9,732,144 1,206,586 970,900 รายไดคางรบ 45,910,132 77,351,382 7,518,436 5,429,383 ลกหนเงนมดจ า 234,422 284,018 - - อน ๆ 4,122,131 13,519,599 6,502,974 10,837,518 รวม 76,793,438 102,297,975 101,883,570 64,882,680

8. ลกหนส ำนกหกบญชและบรษทหลกทรพย ลกหนส านกหกบญชและบรษทหลกทรพย ณ วนท 31 ธนวาคม 2562 และ 2561 ประกอบดวย


2562 2561

บำท บำท ลกหนส านกหกบญช 790,374,059 348,435,568 ลกหนบรษทหลกทรพยตางประเทศ 7,290,662 - (หก) ลกหนส านกหกบญชในนามบรษทเพอลกคา* (706,270,204) (107,048,878) รวม 91,394,517 241,386,690

* ตามประกาศของส านกงานคณะกรรมการก ากบหลกทรพยและตลาดหลกทรพย ลกหนส านกหกบญชในนามบรษทเพอลกคาไมตองแสดงเปนสนทรพยและหนสนในงบการเงน

- 29 -

................................................................. ประธานกรรมการ


9. ลกหนธรกจหลกทรพย ลกหนธรกจหลกทรพย ณ วนท 31 ธนวาคม 2562 และ 2561 ประกอบดวย

งบกำรเงนรวม 2562 2561

บำท บำท ลกหนธรกจหลกทรพย

ลกหนซอหลกทรพยดวยเงนสด 724,657,883 325,472,891 เงนใหกยมเพอซอหลกทรพย 991,088,472 522,239,539 ลกหนทรพยสนวางหลกประกน 115,145,010 401,793,020 ลกหนธรกรรมยมและใหยมหลกทรพย 39,311,400 44,156,500 ลกหนอน - ลกหนทอยระหวางด าเนนคด 387,522,473 387,522,473 - ลกหนอน ๆ 513,182 554,471 รวมลกหนธรกจหลกทรพย 2,258,238,420 1,681,738,894 (หก) คาเผอหนสงสยจะสญ (368,659,751) (359,635,344) รวม 1,889,578,669 1,322,103,550

ลกหนซอหลกทรพยดวยเงนสดเขาเกณฑการจดชนเปนลกหนปกต

ณ วนท 31 ธนวาคม 2562 และ 2561 บรษทยอยมลกหนธรกจหลกทรพยทระงบการรบรรายได จ านวนประมาณ 388.0 ลานบาทและประมาณ 388.1 ลานบาท ตามล าดบ ซงบรษทยอยไดตงคาเผอหนสงสยจะสญส าหรบมลหนท จ ดชนสงส ยจะสญทงจ านวนแลว ตามประกาศของส าน กงานคณะกรรมการก ากบหลกทรพยและตลาดหลกทรพย เรอง “การจดท าบญชเกยวกบลกหนดอยคณภาพของบรษทหลกทรพย” ท กธ. 33/2543 ลงวนท 25 สงหาคม 2543 ซงแกไขเพมเตมตามหนงสอท กธ. 5/2544 ลงวนท 15 กมภาพนธ 2544

- 30 -

................................................................. ประธานกรรมการ


บรษทยอยไดจ าแนกลกหนธรกจหลกทรพยและดอกเบยคางรบตามประกาศของส านกงานคณะกรรมการก ากบหลกทรพยและตลาดหลกทรพย เรอง “การจดท าบญชเกยวกบลกหนดอยคณภาพของบรษทหลกทรพย” ซงรายละเอยดของลกหนจดชนสรปไดดงน

หนวย : ลำนบำท งบกำรเงนรวม ณ วนท 31 ธนวำคม 2562 ณ วนท 31 ธนวำคม 2561

ลกหนธรกจ คำเผอ มลคำลกหนธรกจ ลกหนธรกจ คำเผอ มลคำลกหนธรกจ หลกทรพยและ หนสงสยจะสญ หลกทรพย หลกทรพยและ หนสงสยจะสญ หลกทรพย ดอกเบยคำงรบ ดอกเบยคำงรบ

มลหนปกต 1,870.2 - 1,870.2 1,293.6 - 1,293.6 มลหนจดชนต ากวามาตรฐาน 19.4 - 19.4 28.5 - 28.5 มลหนจดชนสงสยจะสญ 368.7 (368.7) - 359.6 (359.6) - รวม 2,258.3 (368.7) 1,889.6 1,681.7 (359.6) 1,322.1

คาเผอหนสงสยจะสญ คาเผอหนสงสยจะสญ ณ วนท 31 ธนวาคม 2562 และ 2561 มดงน งบกำรเงนรวม 2562 2561

บำท บำท ยอดตนป 359,635,344 375,779,747 บวก (หก) หนสงสยจะสญ (โอนกลบ) 9,024,407 (10,248,364) ตดจ าหนายหนสญ - (5,896,039) ยอดปลายป 368,659,751 359,635,344

10. หนสนตรำสำรอนพนธ หนสนตราสารอนพนธ ณ วนท 31 ธนวาคม 2562 ประกอบดวย (วนท 31 ธนวาคม 2561 : ไมม )


“ยงไมไดตรวจสอบ” ณ วนท 31 ธนวำคม 2562

จ ำนวนเงน มลคำยตธรรม ตำมสญญำ

ตรำสำรอนพนธเพอคำ ใบส าคญแสดงสทธอนพนธ 2,591,720 99,450,724 อนพนธแฝง 94,415 10,000,000 รวม 2,686,135 109,450,724

- 31 -

................................................................. ประธานกรรมการ


11. เงนใหกยมระยะสนแกบรษทยอย ณ วนท 31 ธนวาคม 2562 และ 2561 เงนใหกยมระยะสนแกบรษทยอยในงบการเงนเฉพาะกจการเปนจ านวนประมาณ 69.1 ลานบาท อตราดอกเบยรอยละ 6.2 ตอป เงนใหกยมระยะสนแกบรษทยอยดงกลาวนโดยไมมหลกประกน

12. เงนลงทนในบรษทรวม บรษทมเงนลงทนในบรษทรวมซงแสดงมลคาตามวธสวนไดเสยในงบการเงนรวมและแสดงตามราคาทน ในงบการเงนเฉพาะกจการ ณ วนท 31 ธนวาคม 2562 และ 2561 โดยมรายละเอยดดงตอไปน

หนวย : ลำนบำท ประเทศ สดสวนเงนลงทน

ชอบรษท ลกษณะธรกจ ทจดตง ทบรษทถอ (รอยละ) วธสวนไดเสย วธรำคำทน

2562 2561 2562 2561 2562 2561

บรษทหลกทรพยจดการกองทน เอมเอฟซ จ ากด (มหาชน) จดการกองทน ไทย 24.96 24.96 487.5 507.5 675.0 675.0

บรษท ผาแดงอนดสทร จ ากด คาโลหะสงกะสและ (มหาชน) พลงงานทดแทน ไทย 24.99 24.99 1,060.9 1,057.7 827.4 827.4

รวม 1,548.4 1,565.2 1,502.4 1,502.4

หนวย : ลำนบำท ชอบรษท เงนปนผล

2562 2561 บรษทหลกทรพยจดการกองทน เอมเอฟซ จ ากด (มหาชน) 40.8 43.9 บรษท ผาแดงอนดสทร จ ากด (มหาชน) - 84.7 รวม 40.8 128.6

รายละเอยดและขอมลทางการเงนโดยสรปจากงบการเงนทตรวจสอบแลวของบรษทรวม งบแสดงฐานะการเงน ณ วนท 31 ธนวาคม 2562 และ 2561 มดงน

หนวย : ลำนบำท ชอบรษท ทนเรยกช ำระ สนทรพยรวม หนสนรวม

2562 2561 2562 2561 2562 2561

บรษทหลกทรพยจดการกองทน เอมเอฟซ จ ากด (มหาชน) 125.6 125.6 1,328.5 1,397.3 226.0 214.9 บรษท ผาแดงอนดสทร จ ากด (มหาชน) 2,260.0 2,260.0 7,053.7 6,548.3 2,717.6 2,221.5

งบก าไรขาดทนและก าไรขาดทนเบดเสรจอนส าหรบปสนสดวนท 31 ธนวาคม 2562 และ 2561 มดงน หนวย : ลำนบำท

ชอบรษท รำยไดรวม ก ำไร (ขำดทน) สทธ ก ำไร (ขำดทน) เบดเสรจรวม

2562 2561 2562 2561 2562 2561

บรษทหลกทรพยจดการกองทน เอมเอฟซ จ ากด (มหาชน) 916.6 913.9 130.4 168.1 83.4 94.7 บรษท ผาแดงอนดสทร จ ากด (มหาชน) 1,125.0 5,026.1 5.7 (30.6) 12.8 (31.8)

- 32 -

................................................................. ประธานกรรมการ


13. เงนลงทนในบรษทยอย บรษทมเงนลงทนในบรษทยอยซงแสดงมลคาตามวธ ราคาทนในงบการเงนเฉพาะกจการ ณ วนท 31 ธนวาคม 2562 และ 2561 โดยมรายละเอยดดงตอไปน

หนวย : ลำนบำท ชอบรษท สดสวนควำมเปนเจำของ (รอยละ) ทนช ำระแลว วธรำคำทน

2562 2561 2562 2561 2562 2561 บรษทหลกทรพย คนทร กรป จ ากด (มหาชน) 99.3 99.3 1,589.7 2,589.7 2,470.5 3,463.6 บรษท เกงก แคปปตอล จ ากด 100.0 100.0 25.0 25.0 25.0 25.0 รวม 2,495.5 3,488.6

หนวย : ลำนบำท ชอบรษท เงนปนผล

2562 2561 บรษทหลกทรพย คนทร กรป จ ากด (มหาชน) 89.5 -

14. ทดน อำคำรและอปกรณ ทดน อาคารและอปกรณ ณ วนท 31 ธนวาคม 2562 และ 2561 ประกอบดวย


ยอดคงเหลอ เพมขน ลดลง โอนเขำ/ ยอดคงเหลอ ณ วนท (โอนออก) ณ วนท 1 มกรำคม 31 ธนวำคม 2562 2562

บำท บำท บำท บำท บำท รำคำทน

ทดน 99,425,000 - (9,283,861) - 90,141,139 อาคาร 19,572,300 - (688,000) - 18,884,300 สวนปรบปรงอาคาร/อาคารในทเชา 106,549,289 7,179,552 (3,850,731) 2,848,880 112,726,990 เครองตกแตงและอปกรณส านกงาน 192,179,870 20,327,321 (19,024,482) - 193,482,709 ยานพาหนะ 16,296,038 7,164,000 (7,187,327) - 16,272,711

รวมราคาทน 434,022,497 34,670,873 (40,034,401) 2,848,880 431,507,849

คำเสอมรำคำสะสม อาคาร (17,882,392) (324,093) 531,178 - (17,675,307) สวนปรบปรงอาคาร/อาคารในทเชา (56,169,541) (16,868,753) 3,273,084 - (69,765,210) เครองตกแตงและอปกรณส านกงาน (164,707,527) (11,233,403) 18,991,670 - (156,949,260) ยานพาหนะ (16,296,029) (171,568) 7,187,323 - (9,280,274)

รวมคาเสอมราคาสะสม (255,055,489) (28,597,817) 29,983,255 - (253,670,051) สวนปรบปรงอาคารระหวางกอสราง - 2,848,880 - (2,848,880) - คาเผอการดอยคา (1,269,391) - - - (1,269,391) รวม 177,697,617 176,568,407

- 33 -

................................................................. ประธานกรรมการ





ทดน 30,293,000 69,132,000 - - 99,425,000 อาคาร 19,572,300 - - - 19,572,300 สวนปรบปรงอาคาร/อาคารในทเชา 91,001,425 18,575,146 (4,007,282) 980,000 106,549,289 เครองตกแตงและอปกรณส านกงาน 176,963,202 15,216,668 - - 192,179,870 ยานพาหนะ 16,296,038 - - - 16,296,038

รวมราคาทน 334,125,965 102,923,814 (4,007,282) 980,000 434,022,497

คำเสอมรำคำสะสม อาคาร (17,538,441) (343,951) - - (17,882,392) สวนปรบปรงอาคาร/อาคารในทเชา (45,390,318) (14,433,880) 3,654,657 - (56,169,541) เครองตกแตงและอปกรณส านกงาน (153,335,372) (11,372,155) - - (164,707,527) ยานพาหนะ (16,296,029) - - - (16,296,029)

รวมคาเสอมราคาสะสม (232,560,160) (26,149,986) 3,654,657 - (255,055,489) สวนปรบปรงอาคารระหวางกอสราง 980,000 - - (980,000) - คาเผอการดอยคา (1,269,391) - - - (1,269,391) รวม 101,276,414 177,697,617

คำเสอมรำคำส ำหรบปสนสดวนท 31 ธนวำคม

2562 บำท 28,597,817

2561 บำท 26,149,986

งบกำรเงนเฉพำะกจกำร



สวนปรบปรงอาคาร/อาคารในทเชา 12,985,889 - - - 12,985,889 เครองตกแตงและอปกรณส านกงาน 6,773,310 29,693 - - 6,803,003

รวมราคาทน 19,759,199 29,693 - - 19,788,892

คำเสอมรำคำสะสม สวนปรบปรงอาคาร/อาคารในทเชา (6,093,137) (2,598,623) - - (8,691,760) เครองตกแตงและอปกรณส านกงาน (3,622,814) (1,306,338) - - (4,929,152)

รวมคาเสอมราคาสะสม (9,715,951) (3,904,961) - - (13,620,912) รวม 10,043,248 6,167,980

- 34 -

................................................................. ประธานกรรมการ





สวนปรบปรงอาคาร/อาคารในทเชา 12,985,889 - - - 12,985,889 เครองตกแตงและอปกรณส านกงาน 6,699,052 74,258 - - 6,773,310

รวมราคาทน 19,684,941 74,258 - - 19,759,199

คำเสอมรำคำสะสม สวนปรบปรงอาคาร/อาคารในทเชา (3,494,522) (2,598,615) - - (6,093,137) เครองตกแตงและอปกรณส านกงาน (2,254,915) (1,367,899) - - (3,622,814)

รวมคาเสอมราคาสะสม (5,749,437) (3,966,514) - - (9,715,951) รวม 13,935,504 10,043,248

คำเสอมรำคำส ำหรบปสนสดวนท 31 ธนวำคม

2562 บำท 3,904,961

2561 บำท 3,966,514

ณ วนท 31 ธนวาคม 2562 และ 2561 บรษทยอยมอาคารและอปกรณจ านวนหนงซงตดคาเสอมราคาหมดแลว แตยงใชงานอย ราคาทนกอนหกคาเสอมราคาสะสมของอาคารและอปกรณดงกลาวในงบการเงนรวมมจ านวนรวมประมาณ 169.7 ลานบาท และประมาณ 191.0 ลานบาท ตามล าดบ

- 35 -

................................................................. ประธานกรรมการ


15. สนทรพยไมมตวตน สนทรพยไมมตวตน ณ วนท 31 ธนวาคม 2562 และ 2561 ประกอบดวย


อำยกำรให ยอดคงเหลอ เพมขน ลดลง โอนเขำ/ ยอดคงเหลอ ประโยชน ณ วนท (โอนออก) ณ วนท 1 มกรำคม 31 ธนวำคม 2562 2562


คาธรรมเนยมการใชระบบธรกจ สญญาซอขายลวงหนา 1 - 5 ป 1,541,350 - - - 1,541,350

โปรแกรมคอมพวเตอร 5 - 10 ป และไม 120,560,883 737,455 - 315,350 121,613,688 ทราบแนนอน ใบอนญาตหลกทรพย - 2,657,500 - - - 2,657,500 คาสมาชกธรกจสญญาซอขายลวงหนา - 15,945,000 - - - 15,945,000

รวมราคาทน 140,704,733 737,455 - 315,350 141,757,538 คำตดจ ำหนำยสะสม

คาธรรมเนยมการใชระบบธรกจ สญญาซอขายลวงหนา 1 - 5 ป (1,541,346) - - - (1,541,346)

โปรแกรมคอมพวเตอร 5 - 10 ป (26,331,278) (160,410) - - (26,491,688) ใบอนญาตหลกทรพย - - - - - - คาสมาชกธรกจสญญาซอขายลวงหนา - - - - - -

รวมคาตดจ าหนายสะสม (27,872,624) (160,410) - - (28,033,034) โปรแกรมคอมพวเตอรระหวางตดตง 3,841,037 1,730,550 - (315,350) 5,256,237 คาเผอการดอยคา (2,228,295) - - - (2,228,295) สนทรพยไมมตวตน 114,444,851 116,752,446

- 36 -

................................................................. ประธานกรรมการ



อำยกำรให ยอดคงเหลอ เพมขน ลดลง โอนเขำ/ ยอดคงเหลอ ประโยชน ณ วนท (โอนออก) ณ วนท 1 มกรำคม 31 ธนวำคม 2561 2561


คาธรรมเนยมการใชระบบธรกจ สญญาซอขายลวงหนา 1 - 5 ป 1,541,350 - - - 1,541,350

โปรแกรมคอมพวเตอร 5 ป และไม 112,557,984 7,540,097 - 462,802 120,560,883 ทราบแนนอน ใบอนญาตหลกทรพย - 2,657,500 - - - 2,657,500 คาสมาชกธรกจสญญาซอขายลวงหนา - 15,945,000 - - - 15,945,000

รวมราคาทน 132,701,834 7,540,097 - 462,802 140,704,733 คำตดจ ำหนำยสะสม

คาธรรมเนยมการใชระบบธรกจ สญญาซอขายลวงหนา 1 - 5 ป (1,541,346) - - - (1,541,346)

โปรแกรมคอมพวเตอร 5 ป (26,329,081) (2,197) - - (26,331,278) ใบอนญาตหลกทรพย - - - - - - คาสมาชกธรกจสญญาซอขายลวงหนา - - - - - -

รวมคาตดจ าหนายสะสม (27,870,427) (2,197) - - (27,872,624) โปรแกรมคอมพวเตอรระหวางตดตง 3,999,973 303,866 - (462,802) 3,841,037 คาเผอการดอยคา (2,228,295) - - - (2,228,295) สนทรพยไมมตวตน 106,603,085 114,444,851

คำตดจ ำหนำยส ำหรบปสนสดวนท 31 ธนวำคม

2562 บำท 160,410

2561 บำท 2,197

สนทรพยไมมตวตนของบรษทยอยทถอไดวามอายการใหประโยชนทไมทราบแนนอน ไดแก คาสมาชกธรกจสญญาซอขายลวงหนาและใบอนญาตหลกทรพยและโปรแกรมคอมพวเตอร เนองจากคาดวา จะกอใหเกดกระแสเงนสดสทธแกกจการอยางไมมสนสด

ณ วนท 31 ธนวาคม 2562 และ 2561 บรษทยอยมสนทรพยไมมตวตนจ านวนหนง ซงตดจ าหนายหมดแลวแตยงใชงานอย ราคาทนกอนหกคาตดจ าหนายสะสมของสนทรพยไมมตวตนดงกลาวมจ านวนรวมประมาณ 11.3 ลานบาท

- 37 -

................................................................. ประธานกรรมการ


16. สนทรพย/หนสนภำษเงนไดรอกำรตดบญช สนทรพย/หนสนภาษเงนไดรอการตดบญช ณ วนท 31 ธนวาคม 2562 และ 2561 ประกอบดวย

งบกำรเงนรวม งบกำรเงนเฉพำะกจกำร 2562 2561 2562 2561 บำท บำท บำท บำท

สนทรพยภาษเงนไดรอการตดบญช 194,369,704 153,580,457 88,596,512 44,105,748 หนสนภาษเงนไดรอการตดบญช (9,763,853) (5,151,775) (7,195,762) (4,254,537) สนทรพยภาษเงนไดรอการตดบญชสทธ 184,605,851 148,428,682 81,400,750 39,851,211

รายการเคลอนไหวของสนทรพยและหนสนภาษเงนไดรอการตดบญชทเกดขนในระหวางปมดงน


ยอดตนป รำยกำรทรบรใน รำยกำรทรบรใน ยอดปลำยป 1 มกรำคม ก ำไรหรอขำดทน ก ำไร (ขำดทน) 31 ธนวำคม 2562 เบดเสรจอน 2562

บำท บำท บำท บำท สนทรพยภำษเงนไดรอกำรตดบญช ผลแตกตางชวคราว

คาเผอหนสงสยจะสญ 68,441,738 1,804,881 - 70,246,619 คาเผอการดอยคาของเงนลงทน 30,800,000 - - 30,800,000 ผลขาดทนสทธทางภาษ 49,737,360 (14,070,430) - 35,666,930 ภาระผกพนผลประโยชนของพนกงาน 4,532,555 2,122,086 (157,352) 6,497,289 สวน (เกน) ต ากวาทนจากการวดมลคาเงนลงทน - (1,305,054) 52,425,116 51,120,062 อน ๆ 68,804 (30,000) - 38,804

รวม 153,580,457 (11,478,517) 52,267,764 194,369,704 หนสนภำษเงนไดรอกำรตดบญช ผลแตกตางชวคราว

สวน (เกน) ต ากวาทนจากการวดมลคาเงนลงทน (5,151,775) 1,432,398 (6,044,476) (9,763,853) รวม (5,151,775) 1,432,398 (6,044,476) (9,763,853)

รวม 148,428,682 184,605,851

- 38 -

................................................................. ประธานกรรมการ



ยอดตนป รำยกำรทรบรใน รำยกำรทรบรใน ยอดปลำยป 1 มกรำคม ก ำไรหรอขำดทน ก ำไร (ขำดทน) 31 ธนวำคม 2561 เบดเสรจอน 2561

บำท บำท บำท บำท สนทรพยภำษเงนไดรอกำรตดบญช ผลแตกตางชวคราว

คาเผอหนสงสยจะสญ 70,491,411 (2,049,673) - 68,441,738 คาเผอการดอยคาของเงนลงทน 30,800,000 - - 30,800,000 ผลขาดทนสทธทางภาษ 21,300,577 28,436,783 - 49,737,360 ภาระผกพนผลประโยชนของพนกงาน 3,494,438 1,038,117 - 4,532,555 อน ๆ 185,982 (117,178) - 68,804

รวม 126,272,408 27,308,049 - 153,580,457 หนสนภำษเงนไดรอกำรตดบญช ผลแตกตางชวคราว

สวน (เกน) ต ากวาทนจากการวดมลคาเงนลงทน (27,597,747) (1,982,278) 24,428,250 (5,151,775) รวม (27,597,747) (1,982,278) 24,428,250 (5,151,775)

รวม 98,674,661 148,428,682

งบกำรเงนเฉพำะกจกำร ยอดตนป รำยกำรทรบรใน รำยกำรทรบรใน ยอดปลำยป 1 มกรำคม ก ำไรหรอขำดทน ก ำไร (ขำดทน) 31 ธนวำคม 2562 เบดเสรจอน 2562 บำท บำท บำท บำท สนทรพยภำษเงนไดรอกำรตดบญช ผลแตกตางชวคราว

ผลขาดทนสทธทางภาษ 43,361,191 (7,694,261) - 35,666,930 ภาระผกพนผลประโยชนของพนกงาน 747,096 333,760 721,202 1,802,058 สวน (เกน) ต ากวาทนจากการวดมลคาเงนลงทน - (1,305,054) 52,425,116 51,120,062 อนๆ (2,539) 10,001 - 7,462

รวม 44,105,748 (8,655,554) 53,146,318 88,596,512 หนสนภำษเงนไดรอกำรตดบญช ผลแตกตางชวคราว

สวน (เกน) ต ากวาทนจากการวดมลคาเงนลงทน (4,254,537) (3,249,858) 308,633 (7,195,762) รวม (4,254,537) (3,249,858) 308,633 (7,195,762)

รวม 39,851,211 81,400,750

- 39 -

................................................................. ประธานกรรมการ


งบกำรเงนเฉพำะกจกำร ยอดตนป รำยกำรทรบรใน รำยกำรทรบรใน ยอดปลำยป 1 มกรำคม ก ำไรหรอขำดทน ก ำไร (ขำดทน) 31 ธนวำคม 2561 เบดเสรจอน 2561 บำท บำท บำท บำท สนทรพยภำษเงนไดรอกำรตดบญช ผลแตกตางชวคราว

ผลขาดทนสทธทางภาษ 21,300,578 22,060,613 - 43,361,191 ภาระผกพนผลประโยชนของพนกงาน 317,219 429,877 - 747,096 อน ๆ 39,318 (41,857) - (2,539)

รวม 21,657,115 22,448,633 - 44,105,748 หนสนภำษเงนไดรอกำรตดบญช ผลแตกตางชวคราว

สวน (เกน) ต ากวาทนจากการวดมลคาเงนลงทน (25,891,843) 1,851,320 19,785,986 (4,254,537) รวม (25,891,843) 1,851,320 19,785,986 (4,254,537)

รวม (4,234,728) 39,851,211

บรษทและบรษทยอยใชอตราภาษรอยละ 20 ในการค านวณภาษเงนไดรอการตดบญชส าหรบปสนสด วนท 31 ธนวาคม 2562 และ 2561

17. สนทรพยไมหมนเวยนอน สนทรพยไมหมนเวยนอน ณ วนท 31 ธนวาคม 2562 และ 2561 ประกอบดวย

งบกำรเงนรวม งบกำรเงนเฉพำะกจกำร 2562 2561 2562 2561 บำท บำท บำท บำท กองทนทดแทนความเสยหายในระบบการช าระราคาและ

สงมอบหลกทรพย 75,155,978 63,842,029 - - ลกหนเงนทดรองจาย 80,134 90,134 - - อสงหารมทรพยเพอการลงทนสทธ 22,460,000 22,766,779 - - เงนมดจ า 17,156,529 11,289,563 2,240,090 1,442,882 ภาษเงนไดนตบคคลถกหก ณ ทจาย 9,322,239 8,871,012 444,549 - อน ๆ 47,345,263 4,638,232 - - รวม 171,520,143 111,497,749 2,684,639 1,442,882

ณ วนท 31 ธนวาคม 2562 และ 2561 อสงหารมทรพยเพอการลงทนสทธดงกลาวขางตนท งจ านวนได จดจ านองไวเปนหลกประกนวงเงนสนเชอกบสถาบนการเงนในประเทศแหงหนง

- 40 -

................................................................. ประธานกรรมการ


18. เงนกยมระยะสนจำกสถำบนกำรเงน เงนกยมระยะสนจากสถาบนการเงน ณ วนท 31 ธนวาคม 2562 ประกอบดวย ( 31 ธนวาคม 2561 : ไมม )



อตรำดอกเบยตอป ระยะเวลำคงเหลอของหนทจะครบก ำหนดช ำระ

(รอยละ) ไมเกน 1 ป 1 - 5 ป มำกกวำ 5 ป รวม บำท บำท บำท บำท

ตวสญญาใชเงน 2.9 - 4.5 150,000,000 - - 150,000,000

19. เจำหนกำรคำและเจำหนหมนเวยนอน เจาหนการคาและเจาหนหมนเวยนอน ณ วนท 31 ธนวาคม 2562 และ 2561 ประกอบดวย

งบกำรเงนรวม งบกำรเงนเฉพำะกจกำร 2562 2561 2562 2561 บำท บำท บำท บำท เจาหนการคา 3,577,065 13,576,822 572,879 912,930 เจาหนซอหลกทรพย - - 7,723,012 19,827,099 โบนสคางจาย 31,916,682 27,764,707 8,863,571 8,608,480 คาตอบแทนเจาหนาทการตลาดคางจาย 4,430,922 1,697,012 - - สวนแบงก าไรจากการบรหารสาขา/ทมการตลาดคางจาย 40,497,317 22,532,660 - - ภาษเงนไดหก ณ ทจายและภาษธรกจเฉพาะคางจาย 5,413,575 6,224,912 2,954,835 3,101,177 เจาหนภาษมลคาเพม 3,873,639 3,307,246 - - เจาหนอน 12,520,727 8,713,596 5,356,159 6,590,794 รายไดรบลวงหนา 9,125,000 8,000,000 - - คาใชจายคางจายอน 37,776,763 32,905,348 8,672,136 10,812,308 รวม 149,131,690 124,722,303 34,142,592 49,852,788

20. เจำหนส ำนกหกบญชและบรษทหลกทรพย เจาหนส านกหกบญชและบรษทหลกทรพย ณ วนท 31 ธนวาคม 2562 และ 2561 ประกอบดวย

งบกำรเงนรวม ณ วนท 31 ธนวำคม

2562 2561 บำท บำท เจาหนส านกหกบญช 253,007,275 246,173,586 เจาหนบรษทหลกทรพยตางประเทศ 62,337,278 - รวม 315,344,553 246,173,586

- 41 -

................................................................. ประธานกรรมการ


21. เจำหนธรกจหลกทรพย เจาหนธรกจหลกทรพย ณ วนท 31 ธนวาคม 2562 และ 2561 ประกอบดวย

งบกำรเงนรวม ณ วนท 31 ธนวำคม

2562 2561

บำท บำท เจาหนซอหลกทรพยดวยเงนสด 1,135,893,736 1,321,548,282 เจาหนธรกรรมยมและใหยมหลกทรพย 101,832,400 308,457,000 รวม 1,237,726,136 1,630,005,282

22. ตรำสำรหนทออกและเงนกยมอน ตราสารหนทออกและเงนกยมอน ณ วนท 31 ธนวาคม 2562 และ 2561 ประกอบดวย




(รอยละ) ไมเกน 1 ป 1 - 5 ป รวม บำท บำท บำท

ตราสารหนทออกและเงนกยมอน ตวแลกเงน 3.0 - 3.3 166,609,119 - 166,609,119 ตราสารอนพนธ 1.3 - 1.8 9,959,131 - 9,959,131

รวม 176,568,250 - 176,568,250




(รอยละ) ไมเกน 1 ป 1 - 5 ป รวม บำท บำท บำท

ตราสารหนทออกและเงนกยมอน ตวแลกเงน 3.1 - 3.5 211,166,928 - 211,166,928

รวม 211,166,928 - 211,166,928

23. เงนกยมระยะสนจำกบรษทยอย ณ วนท 31 ธนวาคม 2561 เงนกยมระยะสนจากบรษทยอยในงบการเงนเฉพาะกจการเปนจ านวนประมาณ 16.2 ลานบาท อตราดอกเบยรอยละ 3.0 ตอป เงนกยมจากบรษทยอยดงกลาวนไมมการน าสนทรพยถาวรหรอหลกทรพยอนไปค าประกนการกยมเงน บรษทจายคนเงนกดงกลาวทงจ านวนแลวในป 2562

- 42 -

................................................................. ประธานกรรมการ


24. ตรำสำรหน - หนก เมอวนท 1 ธนวาคม 2560 บรษทไดออกหนกประเภทไมดอยสทธ ไมมหลกประกน ชนดระบชอผถอและมผแทนผถอหนก จ านวนประมาณ 1,079.80 ลานบาท โดยมวตถประสงคเพอรองรบการขยายการลงทนของบรษท ช าระคนเงนตนครงเดยวทงจ านวนในวนท 1 มถนายน 2563 โดยมอตราดอกเบยคงทเทากบรอยละ 6.25 ตอป ช าระดอกเบยทกๆ 3 เดอน ในวนท 1 มนาคม วนท 1 มถนายน วนท 1 กนยายน และวนท 1 ธนวาคม ของทกปตลอดอายของหนก

ทงนบรษทไดน าหนกดงกลาวไปขนทะเบยนกบสมาคมตลาดตราสารหนไทยและจดทะเบยนกบตลาดหลกทรพยแหงประเทศไทยแลวเมอวนท 1 ธนวาคม 2560

เมอวนท 28 สงหาคม 2562 บรษทไดด าเนนการซอคนหนกบางสวนจากตลาดรองเปนมลคาทงสน 52.60 ลานบาท ซงเปนไปตามขอก าหนดวาดวยสทธและหนาทของผ ออกหนกและผ ถอหนก ณ วนท 31 ธนวาคม 2562 หนกมมลคาคงเหลอ 1,027.20 ลานบาท

ทงนบรษทไดแจงไปยงสมาคมตลาดตราสารหนไทยเพอด าเนนการในสวนทเกยวของแลวเมอวนท 30 สงหาคม 2562

25. ภำระผกพนผลประโยชนพนกงำน บรษทและบรษทยอยมโครงการผลประโยชนของพนกงานหลงออกจากงานตามพระราชบญญตคมครองแรงงาน ซงจดเปนโครงการผลประโยชนทก าหนดไวทไมไดจดใหมกองทน

ภาระผกพนผลประโยชนพนกงาน ณ วนท 31 ธนวาคม 2562 และ 2561 มดงน งบกำรเงนรวม งบกำรเงนเฉพำะกจกำร

ณ วนท 31 ธนวำคม ณ วนท 31 ธนวำคม

2562 2561 2562 2561

บำท บำท บำท บำท ภาระผกพนผลประโยชนของพนกงานหลงออกจากงาน 32,486,444 22,662,774 9,010,288 3,735,480 รวม 32,486,444 22,662,774 9,010,288 3,735,480

- 43 -

................................................................. ประธานกรรมการ


จ านวนทบนทกในงบก าไรขาดทนและก าไรขาดทนเบดเสรจอนส าหรบผลประโยชนของพนกงานหลงออกจากงาน ส าหรบปสนสดวนท 31 ธนวาคม 2562 และ 2561 มดงน

งบกำรเงนรวม งบกำรเงนเฉพำะกจกำร 2562 2561 2562 2561 บำท บำท บำท บำท ตนทนบรการปจจบน 7,600,612 7,267,107 1,209,206 2,094,032 ตนทนดอกเบย 604,527 522,387 170,163 55,351 ตนทนบรการในอดต 3,295,293 - 289,429 - (ก าไร) ขาดทนจากการเปลยนแปลงประมาณตาม

หลกคณตศาสตรประกนภย (786,762) - 3,606,010 - รวม 10,713,670 7,789,494 5,274,808 2,149,383

การเปลยนแปลงในมลคาปจจบนของภาระผกพนผลประโยชนพนกงานหลงออกจากงานส าหรบปสนสดวนท 31 ธนวาคม 2562 และ 2561 มดงน


2562 2561 2562 2561

บำท บำท บำท บำท ยอดยกมาของภาระผกพนผลประโยชนพนกงาน 22,662,774 17,472,190 3,735,480 1,586,097 ตนทนบรการปจจบน 7,600,612 7,267,107 1,209,206 2,094,032 ตนทนดอกเบย 604,527 522,387 170,163 55,351 ตนทนบรการในอดต 3,295,293 - 289,429 - (ก าไร) ขาดทนจากการเปลยนแปลงประมาณตาม

หลกคณตศาสตรประกนภย - สวนทเกดจากการเปลยนแปลงขอสมมตฐานดานประชากรศาสตร (1,249,457) - (480,021) - - สวนทเกดจากการเปลยนแปลงสมมตฐานทางการเงน (4,332,860) - (413,473) - - สวนทเกดจากการปรบปรงจากประสบการณ 4,795,555 - 4,499,504 -

(หก) ผลประโยชนของพนกงานจายในระหวางป (890,000) (2,598,910) - - ยอดปลายป 32,486,444 22,662,774 9,010,288 3,735,480

ขอสมมตฐานหลกในการประมาณการตามหลกการคณตศาสตรประกนภยทใชในการค านวณประมาณการหนสนภายใตโครงการผลประโยชนพนกงานหลงออกจากงานทก าหนดไว ณ วนท 31 ธนวาคม 2562 และ 2561 มดงตอไปน



2562 2561 2562 2561

(รอยละตอป) (รอยละตอป) (รอยละตอป) (รอยละตอป) ขอสมมตฐานทางการเงน

อตราคดลด 2.2 - 2.5 2.9 - 3.5 2.2 3.5 อตราการหมนเวยนของพนกงาน 0 - 25.0 0 - 24.0 0 - 15.0 0 - 20.0

ขนอยกบชวงอาย ขนอยกบชวงอาย ขนอยกบชวงอาย ขนอยกบชวงอาย ของพนกงาน ของพนกงาน ของพนกงาน ของพนกงาน อตราการเพมขนของเงนเดอนทคาดไว 2.0 - 3.0 0 - 5.0 3.0 0 - 5.0

- 44 -

................................................................. ประธานกรรมการ


ขอสมมตทส าคญในการก าหนดภาระผกพนผลประโยชนพนกงานตามหลกคณตศาสตรประกนภย ประกอบดวย อตราคดลด อตราการเพมขนของเงนเดอน และอตรามรณะ การวเคราะหความออนไหวดานลางไดพจารณาจากการเปลยนแปลงในแตละขอสมมตในการประมาณการตามหลกคณตศาสตรประกนภย ทเกยวของทอาจเปนไปไดอยางสมเหตสมผล ณ วนสนรอบระยะเวลารายงาน ในขณะทขอสมมตอนคงท ผลกระทบตอภาระผกพนผลประโยชนพนกงาน เพมขน (ลดลง) ณ วนท 31 ธนวาคม 2562 และ 2561 มดงน



2562 2561 2562 2561

บำท บำท บำท บำท อตราคดลด - เพมขนรอยละ 1 (2,528,383) (2,145,132) (453,373) (218,049) อตราคดลด - ลดลงรอยละ 1 2,923,784 2,485,175 552,711 264,370 อตราการเพมขนของเงนเดอน - เพมขนรอยละ 1 2,893,922 2,946,478 541,692 337,190 อตราการเพมขนของเงนเดอน - ลดลงรอยละ 1 (2,551,739) (2,564,875) (453,759) (286,122) การมชวตอย - เพมขน 1 ป 153,320 179,920 27,567 17,925 การมชวตอย - ลดลง 1 ป (152,247) (178,288) (27,309) (17,695)

การวเคราะหความออนไหวขางตนอาจไมไดแสดงถงการเปลยนแปลงทเกดข นจรงในภาระผกพนผลประโยชนพนกงาน เนองจากเปนการยากทการเปลยนแปลงขอสมมตตางๆ จะเกดขนแยกตางหากจากขอสมมตอนซงอาจมความสมพนธกน

นอกจากนในการแสดงการวเคราะหความออนไหวขางตน มลคาปจจบนของภาระผกพนผลประโยชนพนกงาน ณ วนสนรอบระยะเวลารายงาน ค านวณโดยใชวธคดลดแตละหนวยทประมาณการไว (Projected Unit Credit Method) ซงเปนวธเดยวกนกบการค านวณภาระผกพนผลประโยชนพนกงานหลงออกจากงานทรบรในงบแสดงฐานะการเงน

พระราชบญญตคมครองแรงงาน (ฉบบท 7) พ.ศ. 2562 ไดประกาศในราชกจจานเบกษาแลวเมอวนท 5 เมษายน 2562 พระราชบญญตคมครองแรงงานฉบบนก าหนดอตราคาชดเชยเพมเตมกรณนายจางเลกจาง ส าหรบลกจางซงท างานตดตอกนครบ 20 ปขนไปใหมสทธไดรบคาชดเชยไมนอยกวาคาจางอตรา สดทาย 400 วน การเปลยนแปลงดงกลาวถอเปนการแกไขโครงการส าหรบโครงการผลประโยชนพนกงานหลงออกจากงาน บรษทและบรษทยอยไดบนทกผลกระทบจากการเปลยนแปลงดงกลาวโดยรบรตนทน บรการในอดตเปนคาใชจายแลวในงบก าไรขาดทนและก าไรขาดทนเบดเสรจอน

- 45 -

................................................................. ประธานกรรมการ


26. ทนเรอนหน บรษท คนทร กรป โฮลดงส จ ากด (มหาชน) จดตงขนตามแผนการปรบโครงสรางกจการของบรษทหลกทรพย คนทร กรป จ ากด (มหาชน) (หลกทรพย คนทร กรป) เพอประกอบธรกจทางดานลงทนและถอหนของหลกทรพย คนทร กรป โดยบรษทไดท าค าเสนอซอหลกทรพยทงหมดของหลกทรพย คนทร กรป โดยแลกเปลยนกบหลกทรพยประเภทเดยวกนของบรษทในอตราแลกหลกทรพย 1 หนสามญของหลกทรพย คนทร กรป ตอ 1 หนสามญของบรษท

เมอวนท 6 พฤษภาคม 2557 ทประชมจดตงบรษทมมตก าหนดใหบรษทมทนจดทะเบยนซงเปนหนสามญจ านวน 10,000 หน มลคาหนละ 1.00 บาท และใหเรยกช าระคาหนในครงแรก รวมเปนเงนท งสนจ านวน 10,000 บาท และเมอวนท 15 พฤษภาคม 2557 บรษทไดจดทะเบยนกบกรมพฒนาธรกจการคากระทรวงพาณชยแลว ท าใหทนจดทะเบยนและทนทออกและช าระแลวเปนจ านวน 10,000 หน มลคาทตราไว หนละ 1.00 บาท เปนจ านวนเงนรวม 10,000 บาท

เมอวนท 12 มถนายน 2557 ทประชมวสามญผถอหนครงท 1/2557 ของบรษทมมตดงน 1. อนมตแผนการปรบโครงสรางกจการและการด าเนนการอนใดทเกยวของและอนมตการท าค าเสนอซอ

หลกทรพยทงหมดของหลกทรพย คนทร กรป ตามแผนการปรบโครงสรางกจการ รวมถงมอบอ านาจใหคณะกรรมการบรษท หรอคณะกรรมการบรหารของบรษท หรอบคคลทไดรบมอบหมาย จากคณะกรรมการบรษทหรอคณะกรรมการบรหารเปนผมอ านาจในการด าเนนการอนใดท งหมดเพอใหการด าเนนการตามแผนการปรบโครงสรางกจการเปนผลส าเรจ

2. อนมตใหออกใบส าคญแสดงสทธทจะซอหนสามญของบรษทเพอจดสรรใหแกผถอหนเดมตามสดสวนการถอหนซงตามแผนการปรบโครงสรางกจการ ไดแก บคคลทน าหนของหลกทรพย คนทร กรป มาแลกกบหนของบรษทในขนตอนการท าค าเสนอซอหลกทรพยทงหมดของหลกทรพย คนทร กรป โดยบรษทจะออกใบส าคญแสดงสทธเปนจ านวนทงสนไมเกน 863,247,828 หนวยใหแกผถอหนเดมของบรษทตามรายชอผถอหนซงปรากฏในสมดทะเบยนผถอหนของบรษท ณ วนทจะก าหนดโดยคณะกรรมการบรษทและ/หรอคณะกรรมการบรหาร หรอบคคลทไดรบมอบหมายจากคณะกรรมการบรษทหรอคณะกรรมการบรหารโดยวนดงกลาวจะตองเปนวนทภายหลงจากสนสดระยะเวลาท า ค าเสนอซอหลกทรพย และบรษทไดจดทะเบยนเปลยนแปลงทนช าระแลวกบกระทรวงพาณชยแลว โดยบรษทจะออกใบส าคญแสดงสทธดงกลาวในอตราสวน 3 หนสามญทน ามาแลกตอ 1 หนวยใบส าคญแสดงสทธโดยไมคดมลคา ซงเศษทหารไมลงตวจะปดทง โดยอตราการใชสทธของใบส าคญแสดงสทธ 1 หนวยมสทธซอหนสามญของบรษทได 1 หน ในราคาหนละ 1.80 บาท

- 46 -

................................................................. ประธานกรรมการ


3. อนมตการเพมทนจดทะเบยนของบรษทอกจ านวน 4,052,991,312 บาท จากทนจดทะเบยนเดมจ านวน 10,000 บาท เปนจ านวน 4,053,001,312 บาท โดยการออกหนสามญเพมทนจ านวน 4,052,991,312 หน มลคาหนทตราไวหนละ 1.00 บาท เพอรองรบการท าค าเสนอซอหลกทรพยและ การใชสทธของผถอใบส าคญแสดงสทธทจะซอหนสามญของบรษทตามโครงการ CGH-ESOP 1 และใบส าคญแสดงสทธทออกใหแกผถอหนเดมของบรษทตามแผนการปรบโครงสรางกจการ

4. อนมตจดสรรหนสามญเพมทนของบรษทจากการททประชมไดอนมตการเพมทนจดทะเบยนของบรษทจ านวน 4,052,991,312 บาท โดยการออกหนสามญเพมทนจ านวน 4,052,991,312 หน มลคาทตราไวหนละ 1.00 บาท ดงตอไปน

4.1 จดสรรหนสามญเพมทนของบรษทจ านวนไมเกน 2,589,743,484 หน เพอช าระคาหนใหแกผถอหนของหลกทรพย คนทร กรปในอตราสวน 1 หนใหมของบรษท มลคาหนทตราไวหนละ 1.00 บาทตอ 1 หนของหลกทรพย คนทร กรป มลคาทตราไวหนละ 1.00 บาท โดยไมมการช าระราคาเปนเงนสด

4.2 จดสรรหนสามญเพ มทนของบรษทจ านวนไมเกน 600,000,000 ห น มลคาห นทตราไว ห นละ 1.00 บาท เพ อรองรบการใชสทธของผถอใบส าคญแสดงสทธท จะซอห นของบรษททออกและเสนอขายใหแกกรรมการ ผบรหาร พนกงาน และ/หรอทปรกษาของบรษทและหลกทรพย คนทร กรป ในราคาใชสทธตามใบส าคญแสดงสทธเพอซอหนสามญของบรษท ในราคาหนละ 1.80 บาทตามโครงการ CGH-ESOP1

4.3 จดสรรหนสามญเพมทนของบรษทจ านวนไมเกน 863,247,828 หน มลคาหนทตราไวหนละ 1.00 บาท เพอรองรบการใชสทธของผถอใบส าคญแสดงสทธทจะซอหนของบรษททออกใหแก ผถอหนเดมของบรษทตามสดสวนการถอหน ในราคาใชสทธตามใบส าคญแสดงสทธเพอซอหนสามญของบรษท ในราคาหนละ 1.80 บาท

เมอวนท 17 ตลาคม 2557 ส านกงานคณะกรรมการก ากบหลกทรพยและตลาดหลกทรพยไดอนญาตใหบรษทเสนอขายหนทออกใหมตอประชาชนพรอมกบท าค าเสนอซอหลกทรพยเดมของหลกทรพย คนทร กรป

- 47 -

................................................................. ประธานกรรมการ


ณ วนท 25 ธนวาคม 2557 ซงเปนวนครบก าหนดระยะเวลาท าค าเสนอซอหลกทรพยของหลกทรพย คนทร กรป มผแสดงเจตนาขายหลกทรพยของหลกทรพย คนทร กรปเปนจ านวน 2,566,219,121 หน หรอคดเปนรอยละ 99.1 เมอเทยบกบจ านวนหนทจ าหนายไดแลวทงหมดของหลกทรพย คนทร กรป โดยการแลกเปลยนกบหลกทรพยของบรษทดงทไดกลาวไวแลวขางตน ทงนมผลใหบรษทเปนบรษทใหญของหลกทรพย คนทร กรป นอกจากน หลกทรพย คนทร กรปไดเพกถอนหนสามญออกจากการเปนหลกทรพยจดทะเบยนในตลาดหลกทรพยฯ และหนสามญของบรษทไดเขาจดทะเบยนในตลาดหลกทรพยฯ แทน เมอวนท 8 มกราคม 2558

เมอวนท 6 มกราคม 2558 บรษทไดจดสรรใบส าคญแสดงสทธทจะซอหนสามญของบรษท (CGH-W1) จ านวน 855,408,275 หนวย ใหกบผถอหนสามญเดมของบรษท ทมรายชอผถอหนปรากฏในสมดทะเบยน ผถอหนของบรษท ในวนท 30 ธนวาคม 2557 ถงวนท 5 มกราคม 2558 ตอมาตลาดหลกทรพยฯ รบใบส าคญแสดงสทธทจะซอหนสามญของบรษทเปนหลกทรพยจดทะเบยนตงแตวนท 13 กมภาพนธ 2558 และเรม ซอขายเมอวนท 16 กมภาพนธ 2558

เมอวนท 8 มกราคม 2558 หลกทรพย คนทร กรปไดเพกถอนหนสามญออกจากการเปนหลกทรพยจดทะเบยนในตลาดหลกทรพยฯ และหนสามญของบรษทไดเขาจดทะเบยนในตลาดหลกทรพยฯ แทน ซงเปนการด าเนนการตามแผนการปรบโครงสรางกจการของหลกทรพย คนทร กรป

เมอวนท 11 มนาคม 2558 ทประชมวสามญผถอหนครงท 1/2558 ของบรษทมมตดงน 1. อนมตลดทนจดทะเบยนของบรษทจ านวน 31,363,916 บาท จากทนจดทะเบยนเดม 4,053,001,312 บาท

เปน 4,021,637,396 บาท โดยการตดหนทยงไมไดออกจ าหนายของบรษทฯ จ านวน 31,363,916 หน มลคาทตราไวหนละ 1.00 บาท ซงรายละเอยดของหนทยงไมไดออกจ าหนายของบรษท มดงน

1.1 หนทเหลอจากการจดสรรหนสามญเพอช าระคาหนใหแกผถอหนของบรษทหลกทรพย คนทร กรป จ ากด (มหาชน) จ านวน 23,524,363 หน

1.2 หนทเหลอจากการจดสรร เพอรองรบการใชสทธของผถอใบส าคญแสดงสทธทจะซอหนของบรษททออกใหแกผถอหนเดมของบรษทฯ ตามสดสวนการถอหน จ านวน 7,839,553 หน

2. อนมต เพ มทนจดทะเบยนของบรษทจ านวน 2,566,229,121 บาท จากทนจดทะเบยนเดม 4,021,637,396 บาท เปน 6,587,866,517 บาท โดยการออกหนสามญเพมทนจ านวน 2,566,229,121 หน มลคาทตราไวหนละ 1.00 บาท เพอรองรบการออกและเสนอขายหนเพมทนใหแกผถอหนตามสดสวนจ านวนหนทผถอหนแตละรายถออย (Right Offering) และบคคลในวงจ ากด และ/หรอผลงทนสถาบน และ/หรอนกลงทนอน (Private Placement)

- 48 -

................................................................. ประธานกรรมการ


เมอวนท 23 มนาคม 2558 บรษทไดจดทะเบยนลดทนจ านวน 31,363,916 บาท และเพมทนจดทะเบยนจ านวน 2,566,229,121 บาท ของบรษทกบกรมพฒนาธรกจการคากระทรวงพาณชย ท าใหทนจดทะเบยนของบรษทเปนจ านวน 6,587,866,517 หน มลคาทตราไวหนละ 1.00 บาท เปนจ านวนเงนรวม 6,587,866,517 บาท

3. อนมตการจดสรรหนสามญเพมทนของบรษทโดยการออกและเสนอขายหนสามญเพมทนใหม ใหแก ผถอหนเดมตามสดสวนการถอหน (Right Offering) ในอตรา 1 หนเดม ตอ 1 หนใหม ในราคาเสนอขายหนละ 1.30 บาท เปนจ านวน 2,566,229,121 หน มลคาทตราไวหนละ 1.00 บาท โดยผถอหนเดมไมมสทธจองซอหนสามญเพมทนเกนสทธของตนตามอตราทก าหนดไวและในกรณทมหนสามญเพมทนเหลอจากการจดสรรใหแกผถอหนเดมตามสดสวนการถอหนขางตน ใหจดสรรและเสนอขายใหแกบคคลในวงจ ากด และ/หรอผลงทนสถาบน และ/หรอนกลงทนอน (Private Placement) โดยก าหนดราคาเสนอขายไมต ากวาหนละ 1.66 บาท โดยตองด าเนนการเสนอขายใหแลวเสรจภายใน 12 เดอน นบจากวนททประชมผถอหนครงท 1/2558 มมตอนมตการออกและเสนอขายหนเพมทน ซงจะเปนการเสนอขายครงเดยว หรอหลายครงกได ขนกบความเหมาะสมของสภาวะตลาดเงนและตลาดทน

เมอวนท 29 เมษายน 2558 ทประชมสามญผถอหนประจ าป 2558 ของบรษท มมตดงน

1. อนมตโครงการ CGH-ESOP 1 และการออกใบส าคญแสดงสทธทจะซอหนสามญของบรษท เพอจดสรรใหแกกรรมการ ผบรหาร พนกงาน และ/หรอทปรกษาของบรษท และ/หรอหลกทรพย คนทร กรป ตามโครงการ CGH-ESOP 1

2. อนมตการออกใบส าคญแสดงสทธทจะซอหนสามญของบรษท ครงท 2 (CGH-W2) เพอจดสรรใหแกผถอหนเดมตามสดสวนการถอหนโดยบรษทจะออกใบส าคญแสดงสทธเปนจ านวนทงสน ไมเกน 427,704,853 หนวยใหแกผถอหนเดมของบรษทตามรายชอผถอหนซงปรากฏในสมดทะเบยน ผถอหนของบรษท ณ วนทตามทจะก าหนดโดยคณะกรรมการบรษท โดยวนดงกลาวจะตองเปนวนทภายหลงจากทบรษทไดด าเนนการออกและเสนอขายหนเพมทนของบรษทตอผถอหนตามสดสวนจ านวนหนทผถอหนแตละรายถออย (Right Offering) เปนทเรยบรอยแลว รวมถงบรษทไดจดทะเบยนเปลยนแปลงทนช าระแลวตอกระทรวงพาณชยแลว โดยบรษทจะออกใบส าคญแสดงสทธดงกลาวในอตราสวน 12 หนสามญเดม ตอ 1 หนวยใบส าคญแสดงสทธ โดยไมคดมลคา ซงเศษทหารไมลงตว จะปดทง โดยอตราการใชสทธของใบส าคญแสดงสทธ 1 หนวยมสทธซอหนสามญของบรษทได 1 หนทราคาใชสทธหนละ 1.60 บาท

- 49 -

................................................................. ประธานกรรมการ


3. อนมตลดทนจดทะเบยนของบรษทจ านวน 2,566,229,121 บาท จากทนจดทะเบยนเดม 6,587,866,517 บาท เปนทนจดทะเบยนใหม 4,021,637,396 บาท โดยวธตดหนจดทะเบยนทยงมไดน าออกจ าหนายจ านวน 2,566,229,121 หน มลคาทตราไวหนละ 1.00 บาท ตามพระราชบญญตบรษทมหาชนจ ากด พ.ศ.2535 (รวมทแกไขเพมเตม) มาตรา 136 ทก าหนดวาบรษทจะเพมทนจากจ านวนทจดทะเบยนไวแลวไดตอเมอหนทงหมดไดออกจ าหนายและไดรบช าระเงนคาหนครบถวนแลว หรอในกรณหนยงจ าหนายไมครบ หนทเหลอตองเปนหนทออกเพอรองรบหนกแปลงสภาพหรอใบส าคญแสดงสทธทจะซอหน ในกรณเชนน เมอบรษทไดด าเนนการจดทะเบยนเพมทนตามมตทประชมวสามญผ หนของบรษท ครงท 1/2558 ตอกระทรวงพาณชยแลว ทนจดทะเบยนของบรษทเทากบจ านวน 6,587,866,517 บาท แบงเปน 6,587,866,517 หน ซงเปนหนทยงมไดออกจ าหนายและมไดมไวเพอรองรบใบส าคญแสดงสทธทจะซอหนของบรษทฯ จ านวนทงสน 2,566,229,121 หน (เปนจ านวนทเพมทนไวเพอรองรบส าหรบการเสนอขาย RO) ดงนน บรษทจงยงไมสามารถเพมทนจดทะเบยนจ านวน 427,704,853 บาท ไดในทนท เนองจากยงไมเปนไปตามหลกเกณฑในมาตรา 136 แหงพระราชบญญตบรษทมหาชนฯ พ.ศ. 2535 แตจะตองด าเนนการลดทนจดทะเบยนเพอตดหนทยงมไดออกจ าหนายดงกลาวเสยกอน

4. อนมตเพมทนจดทะเบยนของบรษทเพอรองรบการออกและเสนอขายหนเพมทนตามมตทประชมวสามญผถอห นครงท 1/2558 เปนจ านวน 2,566,229,121 บาท และเพ อรองรบใชสทธของผถอใบส าคญแสดงสทธทออกใหแกผถอหนเดมของบรษทเปนจ านวนทงสน 427,704,853 บาท รวมเปนทนจดทะเบยนทจะตองเพมขนทงสน 2,993,933,974 บาท ดงนน บรษทจะตองเพมทนจดทะเบยนจากทนจดทะเบยนเดมจ านวน 4,021,637,396 บาท เปนจ านวน 7,015,571,370 บาท โดยการออกหนสามญเพมทนจ านวน 2,993,933,974 หน มลคาหนทตราไวหนละ 1.00 บาท

5. อนมตจดสรรหนสามญเพมทนของบรษทจ านวนไมเกน 2,993,933,974 หน มลคาหนทตราไวหนละ 1.00 บาท โดยจดสรรหนสามญเพมทนจ านวนไมเกน 2,566,229,121 หน เพอรองรบการออกและเสนอขายหนสามญเพมทนใหมใหแกผถอหนเดมตามสดสวนการถอหน และในกรณทมหนสามญเพมทนเหลอจากการจดสรรใหแกผถอหนเดมตามสดสวนขางตน ใหจดสรรและเสนอขายใหแกบคคลในวงจ ากด และ/หรอผลงทนสถาบน และ/หรอนกลงทนอน ซงมรายละเอยดเปนไปตามทไดรบอนมตจากทประชมวสามญผถอหนครงท 1/2558 เมอวนท 11 มนาคม 2558 และจดสรรหนสามญเพมทนจ านวนไมเกน 427,704,853 หนเพอรองรบการใชสทธของผถอใบส าคญแสดงสทธทจะซอหนของบรษท (CGH-W2) ทออกใหแกผถอหนเดมของบรษทตามสดสวนการถอหน

- 50 -

................................................................. ประธานกรรมการ


นอกจากนเมอวนท 29 เมษายน 2558 ทประชมสามญผถอหนประจ าป 2558 มมตใหอนมตจดสรรหนสามญเพมทนจ านวน 2,566,229,121 หน มลคาทตราไวหนละ 1.00 บาท ใหแกผถอหนเดมของบรษทตามสดสวนจ านวนหนทผถอหนแตละรายถออย (Right Offering) ในอตรา 1 หนเดม ตอ 1 หนสามญเพมทน ในราคาเสนอขายหนละ 1.30 บาท เนองจากราคาเสนอขายหนสามญทออกใหมต ากวารอยละ 90 ของราคาตลาดของหนสามญของบรษท (ราคาตลาดเฉลยถวงน าหนกตอหนของหนสามญของบรษท 7 วนท าการตดตอกน กอนวนแรกทตลาดหลกทรพยขนเครองหมาย XR เทากบ 1.616 บาทตอหน) บรษทจงปรบอตราการใชสทธและราคาการใชสทธของใบส าคญแสดงสทธ CGH-W1 ใหมตามเงอนไขการปรบสทธ เปนใบส าคญแสดงสทธ 1 หนวย สามารถใชสทธซอหนสามญได 1.108 หน ในราคาหนละ 1.624 บาท มผลบงคบตงแตวนท 7 พฤษภาคม 2558 เปนตนไป

ณ วนท 28 พฤษภาคม 2558 ซงเปนวนสนสดการจองซอและช าระเงนหนสามญเพมทนของบรษท โดยมผถอหนมาใชสทธซอหนสามญเพมทนจ านวน 1,770,539,157 หน ในราคาหนละ 1.30 บาท รวมเปนเงนทงสน 2,301,700,904 บาท มผลท าใหบรษทมทนทออกและเรยกช าระแลวเพมขนจาก 2,566,229,121 บาท เปน 4,336,768,278 บาท บรษทไดน าหนสามญเพมทนดงกลาวไปจดทะเบยนเปลยนแปลงทนทออกและเรยกช าระเงนแลวตอกระทรวงพาณชยเมอวนท 9 มถนายน 2558 ตอมาตลาดหลกทรพยฯ รบหนสามญ เพมทนดงกลาวเปนหลกทรพยจดทะเบยนโดยเรมซอขายเมอวนท 24 มถนายน 2558

เมอวนท 15 กรกฎาคม 2558 บรษทไดจดสรรใบส าคญแสดงสทธทจะซอหนสามญของบรษทครงท 2 (CGH-W2) จ านวน 361,367,269 หนวย ใหแกผถอหนของบรษททมรายชอผถอหนปรากฏในสมดทะเบยนผถอหนของบรษทในวนท 8 กรกฎาคม 2558 ตอมาตลาดหลกทรพยฯ รบใบส าคญแสดงสทธทจะซอหนสามญของบรษทเปนหลกทรพยจดทะเบยนและเรมซอขายเมอวนท 24 สงหาคม 2558

เมอวนท 29 เมษายน 2559 ทประชมสามญผถอหนประจ าป 2559 มมตอนมตให

1. อนมตลดทนจดทะเบยนของบรษท จากทนจดทะเบยนเดม 7,015,571,370 บาท เปน 5,553,543,822 บาท โดยการตดหนทยงไมไดออกจ าหนายของบรษทจ านวน 1,462,027,548 หน มลคาทตราไวหนละ 1.00 บาท

2. อนมตการออกและเสนอขายหนสามญเพมทนจ านวน 92,384,094 มลคาทตราไวหนละ 1.00 บาท เพอรองรบการใชสทธตามใบส าคญแสดงสทธทจะซอหนสามญของบรษท CGH - W1

- 51 -

................................................................. ประธานกรรมการ


3. อนมตการออกและเสนอขายหนสามญเพมทนแบบมอบอ านาจทวไป (General Mandate) จ านวน 430,000,000 หน มลคาทตราไวหนละ 1.00 บาท โดยการออกและเสนอขายหนสามญเพมทนใหแกบคคลในวงจ ากด (Private Placement) โดยใหคณะกรรมการบรษทมอ านาจในการก าหนดเงอนไขและรายละเอยดตางๆ ทเกยวของกบการเสนอขายหน เชน ก าหนดวตถประสงค ราคาเสนอขายและเงอนไข เปนไปเพอประโยชนทดทสดของบรษทฯ ค านงถงการรกษาสทธ และความเปนธรรมตอผ ถอหนของบรษท โดยมอบอ านาจใหคณะกรรมการบรษท และ/หรอบคคลทคณะกรรมการบรษทมอบหมายเปนผมอ านาจด าเนนการ และใหคณะกรรมการบรษทมอ านาจในการพจารณาและลงนามในเอกสารใดๆ ทเกยวของ และมอ านาจด าเนนการตางๆ อนจ าเปนและสมควรอนเกยวเนองกบการเสนอขายหนเพมทน รวมถงการใหขอมล การยนเอกสารหลกฐาน รวมทง ด าเนนการอนใดตามทคณะกรรมการบรษทไดรบอนมตจากทประชมผถอหน

4. อนมตเพมทนจดทะเบยนของบรษท จากทนจดทะเบยนเดม 5,553,543,822 บาท เปน 6,075,927,916 บาท โดยการออกหนสามญเพมทนจ านวน 522,384,094 หน มลคาทตราไวหนละ 1.00 บาท

5. อนมตใหยกเลกโครงการ CGH-ESOP1 และออกใบส าคญแสดงสทธทจะซอหนสามญของบรษทใหแกกรรมการ ผบรหาร พนกงาน และ/หรอทปรกษาของบรษทและบรษทยอย

เมอวนท 5 มกราคม 2561 มผถอหนมาใชสทธซอหนสามญเพมทนจ านวน 122,475 หนวย โดยมอตราใชสทธ 1 : 1.108 หน ในราคาหนละ 1.624 บาท รวมเปนเงนทงสน 220,372 บาท มผลท าใหบรษทมทนทออกและเรยกช าระแลวเพมขนจ านวน 135,697 บาทจาก 4,336,768,278 บาท เปน 4,336,903,975 บาท บรษทไดน าหนสามญเพมทนดงกลาวไปจดทะเบยนเปลยนแปลงทนทออกและเรยกช าระเงนแลวตอกระทรวงพาณชยเมอวนท 17 มกราคม 2561

เมอวนท 27 เมษายน 2561 ทประชมสามญผถอหนประจ าป 2561 มมตอนมตให 1. ลดทนจดทะเบยนของบรษทจากทนจดทะเบยนเดม 6,075,927,916 บาท เปน 4,698,271,244 บาท โดย

การตดหนทยงไมไดออกจ าหนายของบรษท จ านวน 1,377,656,672 หน มลคาทตราไวหนละ 1 บาท

- 52 -

................................................................. ประธานกรรมการ


2. การออกและเสนอขายใบส าคญแสดงสทธทจะซอหนสามญของบรษทครงท 3 (CGH-W3) จ านวนไมเกน 1,445,634,658 หนวย เพ อจดสรรใหแกผ ถอหนเดมตามสดสวนการถอหน และมอบอ านาจใหคณะกรรมการบรษทเปนผมอ านาจในการก าหนดหลกเกณฑ เงอนไขและรายละเอยดอน ๆ ของใบส าคญแสดงสทธ โดยรวมถงการจดสรรใบส าคญแสดงสทธ การเขาเจรจาตกลง ลงนามในเอกสารและสญญาตาง ๆ ทเกยวของ รวมทง ด าเนนการตาง ๆ อนจ าเปน และสมควรอนเกยวเนองกบใบส าคญแสดงสทธ และการออกและเสนอขายใบส าคญแสดงสทธในครงน ซงรวมถงการน าใบส าคญแสดงสทธและหนสามญทเกดจากการใชสทธตามใบส าคญแสดงสทธดงกลาว เขาจดทะเบยนเปนหลกทรพยจดทะเบยนในตลาดหลกทรพยแหงประเทศไทย ตลอดจนด าเนนการขออนญาตตอหนวยงานทเกยวของ

3. เพมทนจดทะเบยนของบรษทจากทนจดทะเบยนเดม 4,698,271,244 บาท เปน 6,143,905,902 บาท โดยการออกหนสามญเพมทนจ านวน 1,445,634,658 หน มลคาทตราไวหนละ 1 บาท เพอรองรบการใชสทธตามใบส าคญแสดงสทธทจะซอหนสามญของบรษท CGH-W3

เมอวนท 13 กรกฎาคม 2561 มผถอหนมาใชสทธซอหนสามญเพมทนจ านวน 2,396 หนวย โดยมอตรา ใชสทธ 1 : 1.006 หน ในราคาหนละ 1.59 บาท รวมเปนเงนทงสน 3,830 บาท มผลท าใหบรษทมทนทออกและเรยกช าระแลวเพมข นจ านวน 2,409 บาทจาก 4,336,903,975 บาท เปน 4,336,906,384 บาท บรษทไดน าหนสามญเพมทนดงกลาวไปจดทะเบยนเปลยนแปลงทนทออกและเรยกช าระเงนแลว ตอกระทรวงพาณชยเมอวนท 18 กรกฎาคม 2561

เมอวนท 31 พฤษภาคม 2562 มผถอใบส าคญแสดงสทธ CGH-W3 มาใชสทธซอหนสามญของบรษทจ านวน 16,696 หนวย โดยมอตราใชสทธ 1 หนวย : 1 หน ในราคาการใชสทธ 2 บาทตอหน รวมเปนเงนทงสน 33,392 บาท มผลท าใหบรษทมทนทออกและเรยกช าระแลวเพมขนจ านวน 16,696 บาทจาก 4,336,906,384 บาท เปน 4,336,923,080 บาท บรษทไดน าหนสามญเพมทนดงกลาวไปจดทะเบยนเปลยนแปลงทนทนช าระแลวตอกรมพฒนาธรกจการคา กระทรวงพาณชย เมอวนท 10 มถนายน 2562

เมอวนท 1 พฤศจกายน 2562 ทประชมคณะกรรมการของบรษทมมตอนมตโครงการซอหนคนของบรษท เพอการบรหารทางการเงน (Treasury Stock) ภายในวงเงนสงสดไมเกน 660 ลานบาทและจ านวนหนทซอคนไมเกนรอยละ 9.98 ของหนทจ าหนายไดแลวทงหมดโดยจะเปนการเขาซอในตลาดหลกทรพยแหงประเทศไทยและมก าหนดระยะเวลาซอหนคน 6 เดอน นบตงแตวนท 18 พฤศจกายน 2562 ถงวนท 15 พฤษภาคม 2563 จ านวนรวมของหนทซอคนในโครงการจนถงวนท 31 ธนวาคม 2562 รวมทงสน 8,607,100 หน รวมเปนเงน 6,923,476 บาท

- 53 -

................................................................. ประธานกรรมการ


บรษท หลกทรพย คนทร กรป จ ากด (มหาชน) เมอวนท 18 กนยายน 2562 ทประชมวสามญผถอหนครงท 1/2562 ของบรษทยอยมมตอนมตใหลดทน จดทะเบยนและทนช าระแลว จากจ านวน 2,589,743,484 บาท เปนจ านวน 1,589,743,484 บาท โดยการลดหนสามญจ านวน 1,000,000,000 หน มลคาทตราไวหนละ 1.00 บาท ตามสดสวนการถอหนของผถอหน แตละราย เพอปรบโครงสรางเงนทนของบรษท

เมอวนท 6 ธนวาคม 2562 บรษทยอยไดด าเนนการจดทะเบยนเปลยนแปลงทนจดทะเบยนและทนช าระแลวของบรษทตามมาตรา 141 (ลดทนจดทะเบยน) แหงพระราชบญญตบรษทมหาชนจ ากด พ.ศ. 2535 ตอนายทะเบยนบรษท มหาชน กรมพฒนาธรกจการคา กระทรวงพาณชย เปนทเรยบรอยแลว

หนสามญถวเฉลยถวงน าหนก ส าหรบปสนสดวนท 31 ธนวาคม 2562 และ 2561 ค านวณไดดงน

งบกำรเงนรวม งบกำรเงนเฉพำะกจกำร 2562 2561 2562 2561 หน หน หน หน หนสามญทออก ณ วนท 1 มกราคม 4,336,896,534 4,336,758,428 4,336,906,384 4,336,768,278 ผลกระทบจากหนทเพมขนในระหวางป 9,331 130,472 9,331 130,472 หนสำมญตำมวธถวเฉลยถวงน ำหนกส ำหรบป 4,336,905,865 4,336,888,900 4,336,915,715 4,336,898,750

27. สวนเกนมลคำหน ตามบทบญญตแหงพระราชบญญตบรษทมหาชนจ ากด พ.ศ. 2535 มาตรา 51 ในกรณทบรษทเสนอขายหน สงกวามลคาทจดทะเบยนไว บรษทตองน าคาหนสวนเกนนตงเปนทนส ารอง (“สวนเกนมลคาหน”) สวนเกนมลคาหนนจะน าไปจายเปนเงนปนผลไมได

28. กำรจดกำรสวนทน วตถประสงคในการจดการสวนทนของบรษทและบรษทยอยเปนไปเพอการด ารงไวซงความสามารถในการด าเนนงานอยางตอเนองเพอสรางผลตอบแทนตอผถอหนเพอเปนประโยชนตอผมสวนไดเสยอนและเพอด ารงไวซงโครงสรางของทนทเหมาะสม

- 54 -

................................................................. ประธานกรรมการ


29. เงนปนผลจำย เมอวนท 27 เมษายน 2561 ทประชมสามญผถอหนของบรษทประจ าป 2561 มมตอนมตจายเงนปนผลประจ าป 2560 แกผถอหนสามญของบรษทในอตราหนละ 0.035 บาท รวมเปนเงนทงสน 151,789,753 บาท โดยจดสรรเงนจ านวน 6,315,716 บาท เขาเปนทนส ารองตามกฎหมาย เงนปนผลดงกลาวไดจายแลว เมอวนท 25 พฤษภาคม 2561 (2562 : ไมม)

30. ทนส ำรองตำมกฎหมำย ตามพระราชบญญตบรษทมหาชนจ ากด พ.ศ. 2535 มาตรา 116 บรษทจะตองจดสรรเงนส ารองอยางนอยรอยละ 5 ของก าไรสทธประจ าปหลงจากหกขาดทนสะสมยกมา (ถาม) จนกวาส ารองดงกลาวมจ านวนเทากบรอยละ 10 ของทนจดทะเบยน ทนส ารองตามกฎหมายดงกลาวไมสามารถน าไปจายเปนเงนปนผลได

31. รำยไดคำนำยหนำ รายไดคานายหนาส าหรบปสนสดวนท 31 ธนวาคม 2562 และ 2561 ประกอบดวย งบกำรเงนรวม 2562 2561 บำท บำท คานายหนาจากการซอขายหลกทรพย 288,056,508 218,279,985 คานายหนาจากการซอขายสญญาซอขายลวงหนา 271,040,041 81,890,952 รวม 559,096,549 300,170,937

32. รำยไดคำธรรมเนยมและบรกำร รายไดคาธรรมเนยมและบรการส าหรบปสนสดวนท 31 ธนวาคม 2562 และ 2561 ประกอบดวย


2562 2561

บำท บำท การจดจ าหนายหลกทรพย 64,711,977 55,680,970 ทปรกษาทางการเงน 49,007,280 17,476,010 ทปรกษาทางการลงทน 190,570 227,066

การยม/ใหยมหลกทรพย 1,195,061 52,832 ตวแทนผถอหนก 10,858,333 - อน ๆ 2,422,491 2,187,061 รวม 128,385,712 75,623,939

- 55 -

................................................................. ประธานกรรมการ


33. รำยไดดอกเบยและเงนปนผล รายไดดอกเบยและเงนปนผลส าหรบปสนสดวนท 31 ธนวาคม 2562 และ 2561 ประกอบดวย


2562 2561 2562 2561

บำท บำท บำท บำท ดอกเบยรบ 63,353,412 53,012,381 22,532,305 24,967,902 เงนปนผลรบ 39,682,060 53,128,956 143,758,363 140,427,752 รวม 103,035,472 106,141,337 166,290,668 165,395,654

34. ก ำไรจำกเงนลงทนและตรำสำรอนพนธ ก าไรจากเงนลงทนและตราสารอนพนธ ส าหรบปสนสดวนท 31 ธนวาคม 2562 และ 2561 ประกอบดวย


2562 2561 2562 2561

บำท บำท บำท บำท ก าไร (ขาดทน) จากเงนลงทน 119,711,890 (100,609,656) 52,577,471 43,199,636 ก าไร (ขาดทน) จากตราสารอนพนธ 75,957,209 156,803,537 1,539,214 (15,593,723) รวม 195,669,099 56,193,881 54,116,685 27,605,913

35. รำยไดอน

รายไดอนส าหรบปสนสดวนท 31 ธนวาคม 2562 และ 2561 ประกอบดวย


2562 2561 2562 2561

บำท บำท บำท บำท ก าไรจากการขายทรพยสน 7,436,797 - - - รายไดคาปรบจากการผดนดช าระ 127,368 48,161 - - ก าไรจากอตราแลกเปลยนเงนตราตางประเทศ - 1,675,194 - 1,675,194 อน ๆ 13,537,913 13,633,780 417,757 763,564 รวม 21,102,078 15,357,135 417,757 2,438,758

- 56 -

................................................................. ประธานกรรมการ


36. คำตอบแทนทจำยใหผบรหำรส ำคญ คาตอบแทนหรอผลประโยชนทงทเปนตวเงนและไมเปนตวเงนทจายใหแกผบรหารส าคญของบรษทและบรษทยอย ซงแสดงเปนสวนหนงของรายการ “คาใชจายผลประโยชนพนกงาน”

คาตอบแทนทจายใหผบรหารส าคญส าหรบปสนสดวนท 31 ธนวาคม 2562 และ 2561 สรปไดดงน


2562 2561 2562 2561

บำท บำท บำท บำท ผลประโยชนระยะสน 76,952,658 65,773,596 29,949,704 30,211,319 ผลประโยชนหลงออกจากงาน 2,375,828 2,453,783 761,605 1,776,127 รวม 79,328,486 68,227,379 30,711,309 31,987,446

37. คำตอบแทนกรรมกำร คาตอบแทนกรรมการนเปนผลประโยชนทจายใหแกกรรมการของบรษทและบรษทยอยตามมาตรา 90 ของพระราชบญญตบรษทมหาชนจ ากด โดยไมรวมเงนเดอนและผลประโยชนทเกยวของทจายใหกบกรรมการซงด ารงต าแหนงเปนผบรหารของบรษทและบรษทยอยดวย ทงนอตราคาตอบแทนกรรมการไดรบอนมตจากทประชมสามญผถอหน

38. คำใชจำยอน คาใชจายอนส าหรบปสนสดวนท 31 ธนวาคม 2562 และ 2561 ประกอบดวย


2562 2561 2562 2561

บำท บำท บำท บำท คาใชจายเกยวกบทดน อาคารและอปกรณ 98,435,664 82,473,859 12,003,945 11,829,211 คาธรรมเนยมวชาชพและคาธรรมเนยมอน 19,069,925 19,143,926 1,640,976 4,463,079 คาใชจายดานสารสนเทศและการสอสาร 17,098,734 20,512,344 457,245 765,160 คาโฆษณาและสงเสรมการขาย 7,247,869 5,340,426 2,222,309 1,698,679 คารบรอง 27,803,443 15,565,788 2,186,879 2,385,213 คาน ามนรถและคาเดนทาง 6,100,439 6,776,821 967,151 2,781,917 คาเครองเขยนแบบพมพและวสดส านกงาน 2,541,951 1,926,783 416,605 379,666 คาภาษอากร 2,236,288 1,559,997 7,273 39,193 ขาดทนจากอตราแลกเปลยนเงนตราตางประเทศ 4,741,744 37 4,676,893 - ขาดทนจากการขายทรพยสน 610,460 352,625 - - อน ๆ 7,685,013 5,940,307 1,209,092 1,491,710 รวม 193,571,530 159,592,913 25,788,368 25,833,828

- 57 -

................................................................. ประธานกรรมการ


39. กองทนส ำรองเลยงชพ เมอวนท 1 พฤศจกายน 2545 และวนท 14 กรกฎาคม 2557 บรษทและบรษทยอยไดจดตงกองทนส ารองเลยงชพส าหรบพนกงานของบรษทและบรษทยอยทสมครเปนสมาชกของกองทนโดยหกจากเงนเดอนของพนกงานสวนหนง และบรษทและบรษทยอยจายสมทบใหอกสวนหนง โดยปจจบนบรษทและบรษทยอยใหบรษทหลกทรพยจดการกองทน เอมเอฟซ จ ากด (มหาชน) ซงไดรบอนญาตเปนผจดการกองทน ตามพระราชบญญตกองทนส ารองเลยงชพ พ.ศ. 2530

ส าหรบปสนสดวนท 31 ธนวาคม 2562 และ 2561 บรษทและบรษทยอยไดจายเงนสมทบเขากองทนเปนจ านวนประมาณ 9.7 ลานบาท และประมาณ 7.7 ลานบาท ตามล าดบ ในงบการเงนรวม

ส าหรบปสนสดวนท 31 ธนวาคม 2562 และ 2561 บรษทไดจายเงนสมทบเขากองทนเปนจ านวนประมาณ 2.3 ลานบาท และ ประมาณ 2.0 ลานบาท ตามล าดบในงบการเงนเฉพาะกจการ

40. ภำษเงนได ภาษเงนไดส าหรบปสนสดวนท 31 ธนวาคม 2562 และ 2561 มดงน

หนวย : พนบำท งบกำรเงนรวม งบกำรเงนเฉพำะกจกำร

2562 2561 2562 2561 คาใชจายภาษเงนไดส าหรบงวดปจจบน (42,447) - - - รายได (คาใชจาย) ภาษเงนไดรอการตดบญช (10,046) 25,399 (11,905) 24,300 รวมรายได (คาใชจาย) ภาษเงนได (52,493) 25,399 (11,905) 24,300

รายการกระทบยอดจ านวนเงนระหวางคาใชจายภาษเงนไดกบผลคณของก าไรทางบญชส าหรบ ปสนสดวนท 31 ธนวาคม 2562 และ 2561 กบอตราภาษทใช สามารถแสดงไดดงน


2562 2561 2562 2561

อตรำภำษ อตรำภำษ อตรำภำษ อตรำภำษ พนบำท (รอยละ) พนบำท (รอยละ) พนบำท (รอยละ) พนบำท (รอยละ)

ก าไร (ขาดทน) กอนภาษเงนได 136,053 20 (60,347) 20 57,969 20 17,753 20

จ านวนภาษตามอตราภาษเงนได (27,211) (12,069) (11,594) 3,551 ภาษเงนไดรอการตดบญชจากรายการผลแตกตาง ชวคราวและการกลบรายการผลแตกตางชวคราว (10,046) 25,399 (11,905) 24,300

ผลกระทบทางภาษของรายไดและคาใชจายทไมถอ เปนรายไดหรอคาใชจายทางภาษและคาใชจายท ไมถอเปนรายไดหรอคาใชจายทางภาษ (15,236) 12,069 11,594 (3,551)

รายไดภาษเงนไดตามงบก าไรขาดทน และก าไรขาดทนเบดเสรจอน (52,493) (38.6) 25,399 (42.1) (11,905) (20.5) 24,300 136.9

- 58 -

................................................................. ประธานกรรมการ


บรษทและบรษทยอยใชอตราภาษรอยละ 20 ในการค านวณคาใชจายภาษเงนไดนตบคคล ส าหรบปสนสดวนท 31 ธนวาคม 2562 และ 2561 คาใชจายภาษเงนไดค านวณจากก าไรกอนภาษบวกกลบดวยรายการซงไมถอเปนคาใชจายและหกรายไดหรอคาใชจายทไดรบการยกเวนทางภาษตามประมวลรษฎากร

ภาษเงนไดทเกยวของกบองคประกอบของก าไร (ขาดทน) เบดเสรจอน งบกำรเงนรวม

2562 2561

จ ำนวนกอนภำษ ผลประโยชน จ ำนวนสทธ จ ำนวนกอนภำษ ผลประโยชน จ ำนวนสทธ (คำใชจำย) ภำษ จำกภำษ (คำใชจำย) ภำษ จำกภำษ

บำท บำท บำท บำท บำท บำท สวนเกน (ต า) กวาทนจากการวดมลคาเงนลงทน (231,903,200) 46,380,640 (185,522,560) (122,141,251) 24,428,250 (97,713,001) ก าไร (ขาดทน) จากคณตศาสตรประกนภย 786,762 (157,352) 629,410 - - - รวม (231,116,438) 46,223,288 (184,893,150) (122,141,251) 24,428,250 (97,713,001)


2562 2561

จ ำนวนกอนภำษ ผลประโยชน จ ำนวนสทธ จ ำนวนกอนภำษ ผลประโยชน จ ำนวนสทธ (คำใชจำย) ภำษ จำกภำษ (คำใชจำย) ภำษ จำกภำษ

บำท บำท บำท บำท บำท บำท สวนเกน (ต า) กวาทนจากการวดมลคาเงนลงทน (263,668,747) 52,733,749 (210,934,998) (98,929,929) 19,785,986 (79,143,943) ก าไร(ขาดทน) จากคณตศาสตรประกนภย (3,606,010) 721,202 (2,884,808) - - - รวม (267,274,757) 53,454,951 (213,819,806) (98,929,929) 19,785,986 (79,143,943)

41. ก ำไร (ขำดทน) ตอหนขนพนฐำนและก ำไร (ขำดทน) ตอหนปรบลด ก าไร (ขาดทน) ตอหนขนพนฐานและก าไร (ขาดทน) ตอหนปรบลดส าหรบปสนสดวนท 31 ธนวาคม 2562 และ 2561 ค านวณจากก าไร (ขาดทน) ส าหรบปทเปนสวนของผถอหนสามญของบรษทและจ านวนหนสามญทถวเฉลยถวงน าหนกของหนสามญทถอโดยผถอหนโดยแสดงการค านวณไดดงน

งบกำรเงนรวม งบกำรเงนเฉพำะกจกำร 2562 2561 2562 2561

ก ำไร (ขำดทน) ตอหนขนพนฐำน ก าไร (ขาดทน) ทเปนสวนของผถอหนสามญของบรษท (บาท) 82,610,415 (35,066,631) 46,064,077 42,053,374 จ านวนหนสามญถวเฉลยถวงน าหนก (หน) 4,336,905,865 4,336,888,900 4,336,915,715 4,336,898,750 ก ำไร (ขำดทน) ตอหนขนพนฐำน (บำท) 0.0190 (0.0081) 0.0106 0.0097 ก ำไร (ขำดทน) ตอหนปรบลด จ านวนหนสามญถวเฉลยถวงน าหนก

ทใชในการค านวณก าไร(ขาดทน)ตอหนขนพนฐาน (หน) 4,336,905,865 4,336,888,900 4,336,915,715 4,336,898,750 ผลกระทบจากใบส าคญแสดงสทธทจะซอหนสามญ - - - - จ านวนหนสามญถวเฉลยถวงน าหนกคงเหลอ

ณ วนสนปปรบลด (หน) 4,336,905,865 4,336,888,900 4,336,915,715 4,336,898,750 ก ำไร (ขำดทน) ตอหนปรบลด (บำท) 0.0190 (0.0081) 0.0106 0.0097

- 59 -

................................................................. ประธานกรรมการ


ก าไรตอหนปรบลดเกดจากใบส าคญแสดงสทธทจะซอหนสามญตามทกลาวไวในหมายเหตประกอบงบการเงนขอ 26

42. ภำระผกพนและหนสนทอำจเกดขนในภำยหนำ 42.1 บรษทและบรษทยอยมภาระผกพนจากสญญาเชาด าเนนงานส าหรบอาคารส านกงานและยานพาหนะ

ณ วนท 31 ธนวาคม 2562 และ 2561 ดงน หนวย : ลำนบำท

งบกำรเงนรวม งบกำรเงนเฉพำะกจกำร 2562 2561 2562 2561 ไมเกน 1 ป 40.9 23.5 7.7 7.3 เกนกวา 1 ป แตไมเกน 5 ป 50.1 29.9 10.5 18.2 รวม 91.0 53.4 18.2 25.5

สญญาเชาด าเนนงานของบรษทและบรษทยอยไดถกบนทกเปนคาใชจายในงบก าไรขาดทนและงบก าไรขาดทนเบดเสรจอนส าหรบปสนสดวนท 31 ธนวาคม 2562 และ 2561 ดงน

หนวย : ลำนบำท งบกำรเงนรวม งบกำรเงนเฉพำะกจกำร 2562 2561 2562 2561 สญญาเชาด าเนนงาน 41.0 37.1 7.3 7.2

42.2 ณ วนท 31 ธนวาคม 2562 และ 2561 บรษทและบรษทยอยมภาระผกพน ทจะตองจายคาตอบแทนใหแกพนกงานตามสญญาทบรษทไดท าสญญาแลวเปนจ านวนประมาณ 2.4 ลานบาท และประมาณ 3.3 ลานบาท ตามล าดบ

43. รำยกำรธรกจกบบคคลและบรษททเกยวของกน บคคลและบรษททเกยวของกนไดแกบคคลหรอบรษทตางๆ ทมความเกยวของกบบรษทตางๆ ในกลมบรษทโดยการมผถอหนรวมกนหรอมกรรมการรวมกน รายการบญชระหวางบคคลหรอบรษททเกยวของกนใชนโยบายราคาและเงอนไขการก าหนดราคาระหวางกนในเงอนไขทางธรกจปกต

นโยบายการก าหนดราคาส าหรบแตละรายการอธบายไดดงตอไปน นโยบำยกำรก ำหนดรำคำ

คานายหนา ราคาตลาดซงเปนอตราเดยวกบทคดกบลกคาทวไป คาธรรมเนยมและบรการ ราคาทตกลงกนซงประมาณตามราคาตลาด คาใชจาย ราคาตลาด

- 60 -

................................................................. ประธานกรรมการ


รายการบญชทมสาระส าคญระหวางบรษทกบบคคลและบรษททเกยวของกนส าหรบปสนสดวนท 31 ธนวาคม 2562 และ 2561 มดงน

ลกษณะ งบกำรเงนรวม งบกำรเงนเฉพำะกจกำร

ควำมสมพนธ 2562 2561 2562 2561

บำท บำท บำท บำท คำนำยหนำจำกกำรซอขำยหลกทรพยและ สญญำซอขำยลวงหนำ กองทนรวมทบรหารโดยบรษทรวม บรษทรวม 75,899,728 57,849,357 - - บรษท ผาแดงอนดสทร จ ากด (มหาชน) บรษทรวม 59,318 - - - บคคลทเกยวของกน บคคลทเกยวของกน 1,327,965 2,487,515 - - รวม 77,287,011 60,336,872 - -

คำนำยหนำจำกกำรเปนตวแทนซอขำยหนวยลงทน

บรษทหลกทรพยจดการกองทน เอมเอฟซ จ ากด (มหาชน) บรษทรวม 622,790 576,344 - - คำธรรมเนยมและบรกำร

บรษทหลกทรพยจดการกองทน เอมเอฟซ จ ากด (มหาชน) บรษทรวม 190,570 253,366 - - บรษท ผาแดงอนดสทร จ ากด (มหาชน) บรษทรวม 9,590,133 - - - บรษท คนทร กรป ดเวลลอปเมนท จ ากด (มหาชน) บรษททเกยวของกน 6,760,800 14,850,000 - - รวม 16,541,503 15,103,366 - -

เงนปนผลรบ

บรษทหลกทรพย คนทร กรป จ ากด (มหาชน) บรษทยอย - - 89,505,737 - บรษทหลกทรพยจดการกองทน เอมเอฟซ จ ากด (มหาชน) บรษทรวม - - 40,765,205 43,900,990 บรษท ผาแดงอนดสทร จ ากด (มหาชน) บรษทรวม - - - 84,749,850 รวม - - 130,270,942 128,650,840

ดอกเบยเงนใหกยมเพอซอหลกทรพย

บคคลทเกยวของกน บคคลทเกยวของกน 12,987,744 5,368,041 - -

ดอกเบยรบ บรษทหลกทรพย คนทร กรป จ ากด (มหาชน) บรษทยอย - - 1,230,339 360,480

บรษท เกงก พาวเวอร วน จ ากด บรษทยอยทางออม - - 4,286,224 - รวม - - 5,516,563 360,480

ตนทนทำงกำรเงน

บรษทหลกทรพย คนทร กรป จ ากด (มหาชน) บรษทยอย - - 389,604 1,088,325 บรษท ผาแดงอนดสทร จ ากด (มหาชน) บรษทรวม 1,676,378 2,611,716 - - บรษท คนทร กรป ดเวลลอปเมนท จ ากด (มหาชน) บรษททเกยวของกน 44 44 - - บคคลทเกยวของกน บคคลทเกยวของกน 58,676 131,611 - - รวม 1,735,098 2,743,371 389,604 1,088,325

คำธรรมเนยมและบรกำรจำย

บรษทหลกทรพย คนทร กรป จ ากด (มหาชน) บรษทยอย - - 8,081,477 17,982,983 บรษทหลกทรพยจดการกองทน เอมเอฟซ จ ากด (มหาชน) บรษทรวม 1,264,415 800,915 214,884 620,713 รวม 1,264,415 800,915 8,296,361 18,603,696

- 61 -

................................................................. ประธานกรรมการ



ควำมสมพนธ 2562 2561 2562 2561

บำท บำท บำท บำท คำใชจำยเกยวกบอำคำร สถำนทและอปกรณ

บรษท อดพ เอนเตอรไพรส จ ากด บรษททเกยวของกน 1,365,600 1,365,600 - -

คำใชจำยอน บรษท ซงเสยนเยอะเปา จ ากด บรษททเกยวของกน - 449,400 - - รวม - 449,400 - -

เงนปนผลจำย

บรษทหลกทรพย คนทร กรป จ ากด (มหาชน) บรษทยอย - - - 345 บรษทหลกทรพยจดการกองทน เอมเอฟซ จ ากด (มหาชน) บรษทรวม - 1,505,000 - 1,505,000 บรษท ผาแดงอนดสทรจ ากด (มหาชน) บรษทรวม - 621,705 - 621,705 กองทนรวมทบรหารโดยบรษทรวม บรษทรวม - 11,679,938 - 11,679,938 บรษท คนทร กรป ดเวลลอปเมนท จ ากด (มหาชน) บรษททเกยวของกน - 5,357,163 - 5,357,163 บคคลทเกยวของกน บคคลทเกยวของกน - 25,417,978 - 25,417,978 บคคลทเกยวของกน กรรมการ - 28,703,771 - 28,703,771 รวม - 73,285,555 - 73,285,900

ยอดคงเหลอทมสาระส าคญกบบคคลและบรษททเกยวของกน ณ วนท 31 ธนวาคม 2562 และ 2561 มดงน


ควำมสมพนธ 2562 2561 2562 2561

บำท บำท บำท บำท เงนฝำกในนำมบรษทเพอลกคำ

บรษท คนทร กรป ดเวลลอปเมนท จ ากด (มหาชน) บรษททเกยวของกน 5,566 5,523 - - บคคลทเกยวของกน บคคลทเกยวของกน 4,230,912 12,182,596 - - รวม 4,236,478 12,188,119 - -

เงนลงทนชวครำว

บรษทหลกทรพย คนทร กรป จ ากด (มหาชน) บรษทยอย - - 536,661,004 - บรษท ผาแดงอนดสทรจ ากด (มหาชน) บรษทรวม 220,346,293 - - - บรษท คนทร กรป ดเวลลอปเมนท จ ากด (มหาชน) บรษททเกยวของกน 131,116,480 42,996,969 - - รวม 351,462,773 42,996,969 536,661,004 -

ลกหนกำรคำและลกหนหมนเวยนอน

บรษทหลกทรพย คนทร กรป จ ากด (มหาชน) บรษทยอย - - 86,534,509 46,234,047 บรษท เกงก แคปปตอล จ ากด บรษทยอย - - 410,500 311,100 บรษท เกงก พาวเวอร วน จ ากด บรษทยอยทางออม - - 6,996,343 2,710,718 บรษท เทค รฟอรม จ ากด กรรมการรวมกน 629,160 629,160 629,160 629,160 บรษท โซลาร เทคนค จ ากด กรรมการรวมกน 629,160 629,160 629,160 629,160 รวม 1,258,320 1,258,320 95,199,672 50,514,185

- 62 -

................................................................. ประธานกรรมการ


ลกษณะ งบกำรเงนรวม งบกำรเงนเฉพำะกจกำร ควำมสมพนธ 2562 2561 2562 2561 บำท บำท บำท บำท

ลกหนธรกจหลกทรพย บรษทหลกทรพยจดการกองทน เอมเอฟซ จ ากด (มหาชน) บรษทรวม 160,497,478 17,080,580 - - บคคลทเกยวของกน บคคลทเกยวของกน 561,013,174 185,870,566 - - รวม 721,510,652 202,951,146 - -

เงนใหกยมระยะสนแกบรษทยอย

บรษท เกงก พาวเวอร วน จ ากด บรษทยอยทางออม - - 69,132,650 69,132,650 เงนลงทนเผอขำย

บรษท คนทร กรป ดเวลลอปเมนท จ ากด (มหาชน) บรษททเกยวของกน 658,199,608 952,261,248 658,199,608 952,261,248 กองทนรวมทบรหารโดยบรษทรวม บรษทรวม - 71,687,553 - - รวม 658,199,608 1,023,948,801 658,199,608 952,261,248

เงนลงทนในบรษทรวม บรษทหลกทรพยจดการกองทน เอมเอฟซ จ ากด (มหาชน) บรษทรวม 487,528,688 507,461,385 675,007,170 675,007,170 บรษท ผาแดงอนดสทร จ ากด (มหาชน) บรษทรวม 1,060,917,438 1,057,719,337 827,441,950 827,441,950 รวม 1,548,446,126 1,565,180,722 1,502,449,120 1,502,449,120

เงนลงทนในบรษทยอย

บรษทหลกทรพย คนทร กรป จ ากด (มหาชน) บรษทยอย - - 2,470,525,198 3,463,625,181 บรษท เกงก แคปปตอล จ ากด บรษทยอย - - 25,000,000 25,000,000 รวม - - 2,495,525,198 3,488,625,181

เจำหนกำรคำและเจำหนหมนเวยนอน

บรษทหลกทรพย คนทร กรป จ ากด (มหาชน) บรษทยอย - - 7,860,109 20,795,920 บรษท ผาแดงอนดสทร จ ากด (มหาชน) บรษทรวม 766,667 - - - บรษท คนทร กรป ดเวลลอปเมนท จ ากด (มหาชน) บรษททเกยวของกน 450,000 - - - รวม 1,216,667 - 7,860,109 20,795,920

เจำหนธรกจหลกทรพย

บรษท ผาแดงอนดสทร จ ากด (มหาชน) บรษทรวม 320,324,233 362,085,228 - - บรษทหลกทรพยจดการกองทนเอมเอฟซ จ ากด (มหาชน) บรษทรวม 7,290,345 - - - รวม 327,614,578 362,085,228 - -

ตรำสำรหนและเงนกยมอน

บรษท ผาแดงอนดสทร จ ากด (มหาชน) บรษทรวม 89,719,347 - 89,692,103 - -

เงนกยมระยะสนจำกบรษทยอย บรษทหลกทรพย คนทร กรป จ ากด (มหาชน) บรษทยอย - - - 16,178,082

ตรำสำรหน - หนก

บรษทหลกทรพย คนทร กรป จ ากด (มหาชน) บรษทยอย - - 49,000,000 42,979,554

- 63 -

................................................................. ประธานกรรมการ


44. ขอมลสวนงำนด ำเนนงำน บรษทและบรษทยอยไดเปดเผยขอมลสวนงานด าเนนงานตามมาตรฐานการรายงานทางการเงนฉบบท 8 (ปรบปรง 2561) เรอง สวนงานด าเนนงานตามเกณฑทเสนอใหแกผ มอ านาจตดสนใจสงสดดาน การด าเนนงานของบรษทและบรษทยอยเพอใชในการจดสรรทรพยากรใหกบสวนงานและประเมนผล การปฏบตงานของสวนงานดงกลาว

บรษทและบรษทยอยด าเนนกจการใน 3 สวนงานหลก คอ สวนงานนายหนาซอขายหลกทรพยและสญญาซอขายลวงหนา สวนงานวานชธนกจ สวนงานคาหลกทรพยและสญญาซอขายลวงหนา และด าเนนธรกจในสวนงานทางภมศาสตรหลกในประเทศ ขอมลสวนงานด าเนนงานของบรษทและบรษทยอยส าหรบปสนสดวนท 31 ธนวาคม 2562 และ 2561 มดงตอไปน


ส ำหรบปสนสดวนท 31 ธนวำคม

สวนงำนนำยหนำ สวนงำนคำหลกทรพย ซอขำยหลกทรพยและ และสญญำซอขำย สญญำซอขำยลวงหนำ สวนงำนวำนชธนกจ ลวงหนำ สวนงำนอน ๆ รวม

2562 2562 2562 2562 2562

รายได รายไดคานายหนา - ณ เวลาใดเวลาหนง 559,097 - - - 559,097 รายไดคาธรรมเนยมและบรการ - ณ เวลาใดเวลาหนง 191 61,613 57,029 1,423 120,256 - ตลอดชวงเวลาหนง - 8,130 - - 8,130 รายไดดอกเบยเงนใหกยมเพอซอหลกทรพย 34,770 - - - 34,770 รายไดดอกเบยและเงนปนผล - - 76,880 26,155 103,035 ก าไร (ขาดทน) จากเงนลงทนและตราสารอนพนธ (59) - 217,867 (22,139) 195,669 รายไดอน - - - 21,102 21,102 สวนแบงก าไรจากเงนลงทนในบรษทรวม - - - 33,985 33,985

รวมรายได 593,999 69,743 351,776 60,526 1,076,044 รวมคาใชจาย (939,991) ก าไรกอนภาษเงนได 136,053 คาใชจายภาษเงนได (52,493) ก าไรสทธส าหรบป 83,560

- 64 -

................................................................. ประธานกรรมการ



ส ำหรบปสนสดวนท 31 ธนวำคม

สวนงำนนำยหนำ สวนงำนคำหลกทรพย ซอขำยหลกทรพยและ และสญญำซอขำย สญญำซอขำยลวงหนำ สวนงำนวำนชธนกจ ลวงหนำ สวนงำนอน ๆ รวม

2561 2561 2561 2561 2561

รายได รายไดคานายหนา 300,171 - - - 300,171 รายไดคาธรรมเนยมและบรการ 1,785 29,552 43,073 1,214 75,624 รายไดดอกเบยเงนใหกยมเพอซอหลกทรพย 28,632 - - - 28,632 รายไดดอกเบยและเงนปนผล - - 90,885 15,256 106,141 ก าไรจากเงนลงทนและตราสารอนพนธ 96 - 56,098 - 56,194 รายไดอน - - - 15,357 15,357 สวนแบงก าไรจากเงนลงทนในบรษทรวม - - - 34,387 34,387

รวมรายได 330,684 29,552 190,056 66,214 616,506 รวมคาใชจาย (676,853) ก าไรกอนภาษเงนได (60,347) คาใชจายภาษเงนได 25,399 ก าไรสทธส าหรบป (34,948)

สนทรพยจ าแนกตามสวนด าเนนงานในงบการเงนรวม หนวย : พนบำท

สวนงำนคำ สวนงำนนำยหนำ หลกทรพยและ ซอขำยหลกทรพยและ สวนงำน สญญำซอขำย รวมสวนงำน สนทรพยท

สนทรพยตำมสวนด ำเนนงำน สญญำซอขำยลวงหนำ วำนชธนกจ ลวงหนำ ด ำเนนงำน ไมไดปนสวน รวม

ณ วนท 31 ธนวาคม 2562 1,929,353 51,620 5,749,354 7,730,327 1,095,142 8,825,469 ณ วนท 31 ธนวาคม 2561 1,546,087 32,543 6,456,736 8,035,366 1,124,750 9,160,116

- 65 -

................................................................. ประธานกรรมการ


45. กำรบรหำรควำมเสยง 45.1 ความเสยงดานการใหสนเชอ

ความเสยงดานการใหสนเชอคอ ความเสยงทบรษทและบรษทยอยไดรบความเสยหายอนสบเนอง มาจากการทคสญญาของบรษทและบรษทยอยจะไมสามารถปฏบตตามภาระผกพนทระบไว ในเครองมอทางการเงนได สนทรพยทางการเงนของบรษทและบรษทยอยไมไดมความเสยงเกยวกบการกระจกตวมาก และมลคาสงสดของความเสยงคอ มลคาตามบญชของเครองมอทางการเงนหกดวยส ารองเผอขาดทนตามทแสดงไวในงบแสดงฐานะการเงน

45.2 ความเสยงดานอตราดอกเบย ความเสยงดานอตราดอกเบยคอ ความเสยงทมลคาของเครองมอทางการเงนจะเปลยนแปลงไป เนองจากการเปลยนแปลงอตราดอกเบยในตลาด ซงมผลกระทบตอผลการด าเนนงานและกระแสเงนสดของบรษทและบรษทยอย

หนวย : ลำนบำท งบกำรเงนรวม


ยอดคงเหลอของเครองมอทำงกำรเงนสทธ ระยะเวลำคงเหลอกอนครบก ำหนดของสญญำหรอกอนก ำหนดอตรำใหม

อตรำดอกเบย ปรบขนลง

นอยกวำ

มำกกวำ

ลกหน

ไมม

อตรำดอกเบย (รอยละ)

ตำมอตรำตลำด 1 ป 1 - 5 ป 5 ป ดอยคณภำพ ดอกเบย รวม อตรำลอยตว อตรำคงท สนทรพยทำงกำรเงน

เงนสดและรายการเทยบเทาเงนสด 302.5 - - - - 49.9 352.4 0.22 - 0.75 - เงนลงทนชวคราว - 1,661.2 - - - 1,826.1 3,487.3 - 3.03 - 7.25 ลกหนการคาและลกหนหมนเวยนอน - - - - - 76.8 76.8 - - ลกหนส านกหกบญชและบรษทหลกทรพย - - - - - 91.4 91.4 - - ลกหนธรกจหลกทรพย 991.1 - - - - 898.5 1,889.6 6.25 - 18.00 - เงนลงทนเผอขาย - - - - - 723.9 723.9 - - เงนลงทนระยะยาวอน - - - - - 6.2 6.2 - -

หนสนทำงกำรเงน เงนกยมระยะสนจากสถาบนการเงน - 150.0 - - - - 150.0 - 3.00 - 4.50 เจาหนการคาและเจาหนหมนเวยนอน - - - - - 149.1 149.1 - - เจาหนส านกหกบญชและบรษทหลกทรพย - - - - - 315.3 315.3 - - เจาหนธรกจหลกทรพย - - - - - 1,237.7 1,237.7 - - หนสนตราสารอนพนธ - - - - - 2.7 2.7 - - ตราสารหนทออกและเงนกยมอน - 176.6 - - - - 176.6 - 1.26 - 3.25 ตราสารหน - หนก - 978.1 - - - - 978.1 - 6.25

- 66 -

................................................................. ประธานกรรมการ






นอยกวำ

มำกกวำ

ลกหน

ไมม



เงนสดและรายการเทยบเทาเงนสด 678.5 - - - - 86.2 764.7 0.25 - 1.10 - เงนลงทนชวคราว - 2,352.1 - - - 990.5 3,342.6 - 1.90 - 7.25 ลกหนการคาและลกหนหมนเวยนอน - - - - - 102.3 102.3 - - ลกหนส านกหกบญชและบรษทหลกทรพย - - - - - 241.4 241.4 - - ลกหนธรกจหลกทรพย 522.2 - - - 28.5 771.4 1,322.1 6.25 - 18.00 - เงนลงทนเผอขาย - - - - - 1,264.0 1,264.0 - - เงนลงทนระยะยาวอน - - - - - 5.7 5.7 - -

หนสนทำงกำรเงน เจาหนการคาและเจาหนหมนเวยนอน - - - - - 124.7 124.7 - - เจาหนส านกหกบญชและบรษทหลกทรพย - - - - - 246.2 246.2 - - เจาหนธรกจหลกทรพย - - - - - 1,630.0 1,630.0 - - ตราสารหนทออกและเงนกยมอน - 211.2 - - - - 211.2 - 3.10 - 3.50 ตราสารหน - หนก - - 1,036.8 - - - 1,036.8 - 6.25

หนวย : ลำนบำท งบกำรเงนเฉพำะกจกำร




นอยกวำ

มำกกวำ

ลกหน

ไมม



เงนสดและรายการเทยบเทาเงนสด 184.0 - - - - 4.8 188.8 0.30 - 0.38 - เงนลงทนชวคราว - 897.7 - - - 1,320.9 2,218.6 - 3.03 - 7.25 ลกหนการคาและลกหนหมนเวยนอน - - - - - 101.9 101.9 - - เงนใหกยมระยะสนแกบรษทยอย - 69.1 - - - - 69.1 - 6.20 เงนลงทนเผอขาย - - - - - 664.0 664.0 - - หนสนทำงกำรเงน เจาหนการคาและเจาหนหมนเวยนอน - - - - - 34.1 34.1 - - ตราสารหน - หนก - 1,027.2 - - - - 1,027.2 - 6.25

- 67 -

................................................................. ประธานกรรมการ






นอยกวำ

มำกกวำ

ลกหน

ไมม



เงนสดและรายการเทยบเทาเงนสด 205.1 - - - - 16.2 221.3 0.37 - 0.38 - เงนลงทนชวคราว - 711.0 - - - 366.4 1,077.4 - 1.90 - 7.25 ลกหนการคาและลกหนหมนเวยนอน - - - - - 64.9 64.9 - - เงนใหกยมระยะสนแกบรษทยอย - 69.1 - - - - 69.1 - 3.00 เงนลงทนเผอขาย - - - - - 1,109.3 1,109.3 - - หนสนทำงกำรเงน เจาหนการคาและเจาหนหมนเวยนอน - - - - - 49.9 49.9 - - เงนกยมระยะสนจากบรษทยอย - 16.2 - - - - 16.2 - 3.00 ตราสารหน - หนก - - 1,079.8 - - - 1,079.8 - 6.25

อตราผลตอบแทนเฉลยของสนทรพยทางการเงนเฉลยและตนทนการเงนเฉลยของหนสนทางการเงนเฉลย ของบรษทและบรษทยอยส าหรบเครองมอทางการเงนชนดทมดอกเบยแสดงไวในตารางตอไปน



ยอดคงเหลอถวเฉลย ดอกเบยรบ/จำย อตรำผลตอบแทนถวเฉลย/ตนทน กำรเงนถวเฉลย (รอยละ)

สนทรพยทำงกำรเงน เงนสดและรายการเทยบเทาเงนสด 930.6 5.1 0.5 เงนลงทน 1,782.8 38.7 2.2 ลกหนธรกจหลกทรพย 614.4 34.8 5.7

หนสนทำงกำรเงน

เงนกยมระยะสนจากสถาบนการเงน 112.5 0.9 3.4 ตราสารหนทออกและเงนกยมอน 216.8 6.2 2.9 ตราสารหน - หนก 1,057.9 66.4 6.3

- 68 -

................................................................. ประธานกรรมการ





สนทรพยทำงกำรเงน เงนสดและรายการเทยบเทาเงนสด 878.3 12.6 1.4 เงนลงทน 2,117.0 39.5 1.9 ลกหนธรกจหลกทรพย 456.4 29.2 6.4


ตราสารหนทออกและเงนกยมอน 185.6 6.0 3.2 ตราสารหน - หนก 1,079.8 67.5 6.3




สนทรพยทำงกำรเงน เงนสดและรายการเทยบเทาเงนสด 434.5 1.4 0.3 เงนลงทนชวคราว 358.0 16.5 4.6 เงนใหกยมระยะสนแกบรษทยอย 69.1 4.3 6.2


ตราสารหน - หนก 1,057.9 66.4 6.3




สนทรพยทำงกำรเงน เงนสดและรายการเทยบเทาเงนสด 246.2 1.0 0.4 เงนลงทนชวคราว 570.7 23.1 4.1 เงนใหกยมระยะสนแกบรษทยอย 1.1 0.1 6.2


เงนกยมระยะสนจากบรษทยอย 16.2 0.5 3.1 ตราสารหน - หนก 1,079.8 67.5 6.3

- 69 -

................................................................. ประธานกรรมการ


45.3 ความเสยงดานสภาพคลอง ตามประกาศคณะกรรมการก ากบหลกทรพยและตลาดหลกทรพย ท กธ. 32/2560 เรอง “การด ารงเงนกองทนสภาพคลองสทธ” ก าหนดใหบรษทหลกทรพยด ารงเงนกองทนสภาพคลองสทธ เมอสนวนท าการใดๆ ไมนอยกวา 15.0 ลานบาท และไมนอยกวารอยละ 7 ของหนสนทวไป

บรษทยอยไดรบใบอนญาตประกอบธรกจสญญาซอขายลวงหนาประเภทตวแทนซอขายสญญาซอขายลวงหนาตามกฎหมายวาดวยสญญาซอขายลวงหนา บรษทยอยตองด ารงเงนกองทนสภาพคลองสทธเมอสนวนท าการใดๆ ไมนอยกวา 25.0 ลานบาทและไมนอยกวารอยละ 7 ของหนสนทวไปและทรพยสนทตองวางเปนประกน เวนแตเปนกรณทบรษทไดหยดการประกอบธรกจสญญาซอขายลวงหนาประเภทดงกลาว และไดมหนงสอแจงความประสงคดงกลาวตอส านกงานคณะกรรมการก ากบหลกทรพยและตลาดหลกทรพยแลว ใหบรษทด ารงเงนกองทนสภาพคลองสทธเมอสนวนท าการใดๆ ตามทก าหนดในวรรคดงกลาวขางตนแทน

นอกจากน ตามขอบงคบสมาชกของส านกหกบญช (ประเทศไทย) จ ากด (“ส านกหกบญช”) หมวด 300 “สมาชก” เรอง “คณสมบตของสมาชกสมทบ” ก าหนดใหสมาชกสมทบตองมสวนของเจาของไมนอยกวา 150.0 ลานบาท และ/หรอมฐานะทางการเงนตามหลกเกณฑทหนวยงานซงมหนาทก ากบดแลการประกอบธรกจของนตบคคลดงกลาวก าหนดตามกฎหมาย

ณ วนท 31 ธนวาคม 2562 และ 2561 บรษทยอยด ารงเงนกองทนสภาพคลองสทธจ านวนประมาณ 959.3 ลานบาท และประมาณ 2,002.7 ลานบาท ตามล าดบ คดเปนรอยละ 35.5 และรอยละ 99.0 ของหนสนทวไปและทรพยสนทตองวางเปนประกน ตามล าดบ

- 70 -

................................................................. ประธานกรรมการ


วนท ทครบก าหนดของเครองมอทางการเงนนบจากวนทในงบแสดงฐานะการเงน ณ วนท 31 ธนวาคม 2562 และ 2561 มดงน



ยอดคงเหลอของเครองมอทำงกำรเงนสทธ

เมอ ภำยใน ไมม ลกหน ทวงถำม 1 ป 1 - 5 ป เกน 5 ป ก ำหนด ดอยคณภำพ รวม

สนทรพยทำงกำรเงน เงนสดและรายการเทยบเทาเงนสด - - - - 352.4 - 352.4 เงนลงทนชวคราว - 2,166.1 - - 1,321.2 - 3,487.3 ลกหนการคาและลกหนหมนเวยนอน - 76.8 - - - - 76.8 ลกหนส านกหกบญชและบรษทหลกทรพย - 91.4 - - - - 91.4 ลกหนธรกจหลกทรพย 991.1 879.1 - - - 19.4 1,889.6 เงนลงทนเผอขาย - - - - 723.9 - 723.9 เงนลงทนระยะยาวอน - - - - 6.2 - 6.2


เงนกยมระยะสนจากสถาบนการเงน 150.0 - - - - - 150.0 เจาหนการคาและเจาหนหมนเวยนอน - 149.1 - - - - 149.1 เจาหนส านกหกบญชและบรษทหลกทรพย - 315.3 - - - - 315.3 เจาหนธรกจหลกทรพย - 1,237.7 - - - - 1,237.7 หนสนอนพนธ - 2.7 - - - - 2.7 ตราสารหนทออกและเงนกยมอน - 176.6 - - - - 176.6 ตราสารหน - หนก - 978.1 - - - 978.1





สนทรพยทำงกำรเงน เงนสดและรายการเทยบเทาเงนสด - - - - 764.7 - 764.7 เงนลงทนชวคราว - 2,406.1 - - 936.5 - 3,342.6 ลกหนการคาและลกหนหมนเวยนอน - 102.3 - - - - 102.3 ลกหนส านกหกบญชและบรษทหลกทรพย - 241.4 - - - - 241.4 ลกหนธรกจหลกทรพย 522.2 771.4 - - - 28.5 1,322.1 เงนลงทนเผอขาย - - - - 1,264.0 - 1,264.0 เงนลงทนระยะยาวอน - - - - 5.7 - 5.7


เจาหนการคาและเจาหนหมนเวยนอน - 124.7 - - - - 124.7 เจาหนธรกจหลกทรพย - 246.2 - - - - 246.2 ตราสารหนทออกและเงนกยมอน - 1,630.0 - - - - 1,630.0 ตราสารหน - หนก - 211.2 - - - - 211.2 - - 1,036.8 - - - 1,036.8

- 71 -

................................................................. ประธานกรรมการ






สนทรพยทำงกำรเงน เงนสดและรายการเทยบเทาเงนสด - - - - 188.8 - 188.8 เงนลงทนชวคราว - 897.7 - - 1,320.9 - 2,218.6 ลกหนการคาและหมนเวยนอน - 101.9 - - - - 101.9 เงนใหกยมระยะสนแกบรษทยอย 69.1 - - - - - 69.1 เงนลงทนเผอขาย - - - - 664.0 - 664.0


เจาหนการคาและเจาหนหมนเวยนอน - 34.1 - - - - 34.1 ตราสารหน - หนก - 1,027.2 - - - - 1,027.2





สนทรพยทำงกำรเงน เงนสดและรายการเทยบเทาเงนสด - - - - 221.3 - 221.3 เงนลงทนชวคราว - 711.0 - - 366.4 - 1,077.4 ลกหนการคาและหมนเวยนอน - 64.9 - - - - 64.9 เงนใหกยมระยะสนแกบรษทยอย 69.1 - - - - - 69.1 เงนลงทนเผอขาย - - - - 1,109.3 - 1,109.3


เจาหนการคาและเจาหนหมนเวยนอน - 49.9 - - - - 49.9 เงนกยมระยะสนจากบรษทยอย 16.2 - - - - - 16.2 ตราสารหน - หนก - - 1,079.8 - - - 1,079.8

- 72 -

................................................................. ประธานกรรมการ


45.4 ความเสยงดานสภาวะตลาด บรษทและบรษทยอยมความเสยงดานสภาวะตลาดทเกดจากความผนผวนของราคาหลกทรพยและราคาของตราสารอนพนธซงอาจจะมผลท าใหมลคาเงนลงทนของบรษทและบรษทยอยลดลงอยางมนยส าคญ อยางไรกตาม บรษทและบรษทยอยไดมการจดการความเสยงดานสภาวะตลาดใหอยในระดบทยอมรบไดโดยก าหนดนโยบายในการบรหารความเสยง การก าหนดตวชวดและเพดานความเสยงทเหมาะสมตลอดจนก าหนดใหมหนวยงานในการตดตามและควบคม ความเสยงใหเปนไปตามทนโยบายของบรษทและบรษทยอยก าหนด

45.5 ความเสยงดานอตราแลกเปลยน ณ วนท 31 ธนวาคม 2562 และ 2561 บรษทและบรษทยอยมเครองมอทางการเงนทเปนเงนตราตางประเทศประกอบดวย

หนวย : พนบำท งบกำรเงนรวมและงบกำรเงนเฉพำะกจกำร


สนทรพย หนสน

มลคำยตธรรม

จ ำนวนเงน ตำมสญญำ



ตรำสำรอนพนธเพอคำ สญญาซอขายเงนตราตางประเทศ 17,012 17,074 17,074 17,074

รวม 17,012 17,074 17,074 17,074

หนวย : พนบำท งบกำรเงนรวมและงบกำรเงนเฉพำะกจกำร


สนทรพย หนสน





ตรำสำรอนพนธเพอคำ สญญาซอขายเงนตราตางประเทศ 99,844 99,844 98,484 99,844

รวม 99,844 99,844 98,484 99,844

- 73 -

................................................................. ประธานกรรมการ


45.6 มลคายตธรรม ในการเปดเผยมลคายตธรรมของเครองมอทางการเงนตองใชดลยพนจในการประมาณมลคายตธรรม ดงน นมลคายตธรรมทประมาณข นท เปดเผยในหมายเหตประกอบงบการเงนน จงไมจ าเปนตองบงชถงจ านวนเงน ซงเกดข นจรงในตลาดแลกเปลยนในปจจบน การใชขอสมมตฐานทางการตลาดและ/หรอวธการประมาณทแตกตางกนอาจมผลกระทบทมสาระส าคญ ตอมลคายตธรรมทประมาณขน บรษทใชวธการและขอสมมตฐานดงตอไปน ในการประมาณมลคายตธรรมของเครองมอทางการเงน

45.6.1 สนทรพยทางการเงนหรอหนสนทางการเงนทวดมลคาดวยมลคายตธรรม รายการสนทรพยทางการเงนหรอหนสนทางการเงนบางรายการของบรษทมการวดมลคาดวยมลคายตธรรม ณ วนสนรอบระยะเวลารายงาน โดยตารางตอไปนแสดงถงขอมลเกยวกบการประเมนมลคายตธรรมของสนทรพยทางการเงนหรอหนสนทางการเงนดงกลาว


สนทรพยทำงกำรเงน/ หนสนทำงกำรเงน

มลคำยตธรรม ระดบชน มลคำยตธรรม

เทคนคกำรประเมนมลคำและ ขอมลทใชในกำรวดมลคำยตธรรม ณ วนท 31 ธนวำคม

2562 2561 สนทรพยทำงกำรเงน เงนลงทนชวครำว เงนลงทนเพอคา หนวยลงทน 1,232,337 167,604 2 มลคาสนทรพยสทธของหนวยลงทน ณ สนวนท าการสดทายของรอบระยะเวลารายงาน หลกทรพยจดทะเบยน 740,293 766,687 1 ราคาเสนอซอหลงสด ของตลาดหลกทรพยแหงประเทศไทย ณ สนวนท าการสดทายของ รอบระยะเวลารายงาน

ตราสารหน หนก 1,581,940 2,352,061 2 อตราผลตอบแทนทประกาศโดยสมาคมตลาดตราสารหนไทยณ สนวนท าการสดทายของ รอบระยะเวลารายงาน

เงนลงทนเผอขาย หลกทรพยจดทะเบยน 353,544 2,040 1 ราคาเสนอซอหลงสด ของตลาดหลกทรพยแหงประเทศไทย ณ สนวนท าการสดทายของ รอบระยะเวลารายงาน

เงนลงทนเผอขำย เงนลงทนเผอขาย หนวยลงทน - 80,680 2 มลคาสนทรพยสทธของหนวยลงทน ณ สนวนท าการสดทายของรอบระยะเวลารายงาน หลกทรพยจดทะเบยน 723,905 1,183,362 1 ราคาเสนอซอหลงสด ของตลาดหลกทรพยแหงประเทศไทย ณ สนวนท าการสดทายของ รอบระยะเวลารายงาน

หนสนทำงกำรเงน หนสนอนพนธ

ใบส าคญแสดงสทธอนพนธ 2,592 - 1 ราคาเสนอซอหลงสด ของตลาดหลกทรพยแหงประเทศไทย ณ สนวนท าการสดทายของ รอบระยะเวลารายงาน อนพนธแฝง 94 - 3 วดโดยใชเทคนคการประเมนมลคาและตวแบบเชงทฤษฎ ขอมลทน าเขาไดมาจาก

สภาวะตลาดทสงเกตได ซงรวมถงอตราดอกเบย , ราคาอางองและความผนผวน ของสนทรพยอางอง

- 74 -

................................................................. ประธานกรรมการ



สนทรพยทำงกำรเงน/ หนสนทำงกำรเงน

มลคำยตธรรม ระดบชน มลคำยตธรรม

เทคนคกำรประเมนมลคำและ

ณ วนท 31 ธนวำคม ขอมลทใชในกำรวดมลคำยตธรรม

2562 2561 สนทรพยทำงกำรเงน เงนลงทนชวครำว เงนลงทนเพอคา หนวยลงทน 731,825 167,604 2 มลคาสนทรพยสทธของหนวยลงทน ณ สนวนท าการสดทายของรอบระยะเวลารายงาน หลกทรพยจดทะเบยน 235,506 196,750 1 ราคาเสนอซอหลงสด ของตลาดหลกทรพยแหงประเทศไทย ณ สนวนท าการสดทายของ รอบระยะเวลารายงาน

ตราสารหน หนก 336,019 711,041 2 อตราผลตอบแทนทประกาศโดยสมาคมตลาดตราสารหนไทย ณ สนวนท าการสดทายของ รอบระยะเวลารายงาน

เงนลงทนเผอขาย หลกทรพยจดทะเบยน 353,544 2,040 1 ราคาเสนอซอหลงสด ของตลาดหลกทรพยแหงประเทศไทย ณ สนวนท าการสดทายของ รอบระยะเวลารายงาน

เงนลงทนเผอขำย เงนลงทนเผอขาย หลกทรพยจดทะเบยน 664,011 1,109,282 1 ราคาเสนอซอหลงสด ของตลาดหลกทรพยแหงประเทศไทย ณ สนวนท าการสดทายของ รอบระยะเวลารายงาน

45.6.2 สนทรพยทางการเงนหรอหนสนทางการเงนทไมไดวดมลคาดวยมลคายตธรรม สนทรพยทางการเงนและหนสนทางการเงนทไมไดวดมลคาดวยมลคายตธรรมและล าดบชนมลคายตธรรมของเครองมอทางการเงน สรปไดดงน

หนวย: พนบำท งบกำรเงนรวม

สนทรพยทำงกำรเงน/ ณ วนท 31 ธนวำคม 2562 ณ วนท 31 ธนวำคม 2561 ระดบชนมลคำ หนสนทำงกำรเงน มลคำตำมบญช มลคำยตธรรม มลคำตำมบญช มลคำยตธรรม ยตธรรม

สนทรพยทางการเงน เงนสดและรายการเทยบเทาเงนสด 352,424 352,424 764,689 764,689 3 ลกหนการคาและลกหนหมนเวยนอน 76,793 76,793 102,298 102,298 3 ลกหนส านกหกบญชและบรษทหลกทรพย 91,395 91,395 241,387 241,387 3 ลกหนธรกจหลกทรพย 1,889,579 1,889,579 1,322,104 1,322,104 3 เงนฝากในสถาบนการเงน 54,210 54,210 54,210 54,210 3 เงนลงทนทวไป

หลกทรพยหนทน 6,156 6,156 5,746 5,746 3 หนสนทางการเงน เงนกยมระยะสนจากสถาบนการเงน 150,000 150,000 - - 3 เจาหนการคาและเจาหนหมนเวยนอน 149,132 149,132 124,722 124,722 3 เจาหนส านกหกบญชและบรษทหลกทรพย 315,345 315,345 246,174 246,174 3 เจาหนธรกจหลกทรพย 1,237,726 1,237,726 1,630,005 1,630,005 3 ตราสารหนทออกและเงนกยมอน 176,568 176,568 211,167 211,167 3 ตราสารหน - หนก 978,118 978,118 1,036,820 1,036,820 3

- 75 -

................................................................. ประธานกรรมการ


หนวย: พนบำท งบกำรเงนเฉพำะกจกำร

สนทรพยทำงกำรเงน/ ณ วนท 31 ธนวำคม 2562 ณ วนท 31 ธนวำคม 2561 ระดบชนมลคำ หนสนทำงกำรเงน มลคำตำมบญช มลคำยตธรรม มลคำตำมบญช มลคำยตธรรม ยตธรรม

สนทรพยทางการเงน เงนสดและรายการเทยบเทาเงนสด 188,791 188,791 221,318 221,318 3 ลกหนการคาและลกหนหมนเวยนอน 101,884 101,884 64,883 64,883 3 เงนใหกยมระยะสนแกบรษทยอย 69,133 69,133 69,133 69,133 3

หนสนทางการเงน เจาหนการคาและเจาหนหมนเวยนอน 34,143 34,143 49,852 49,852 3 เงนกยมระยะสนจากบรษทยอย - - 16,178 16,178 3 ตราสารหน - หนก 1,027,200 1,027,200 1,079,800 1,079,800 3

มลคายตธรรมของสนทรพยและหนสนทางการเงนขางตนถอตามจ านวนเงนทแสดงในงบแสดงฐานะการเงนซงมราคาใกลเคยงกบราคาตามบญช เนองจากมลคายตธรรมจะขนอยกบอตราดอกเบยในตลาดและ มก าหนดช าระระยะสน ยกเวนเงนลงทนทวไปในหนวยลงทนและหลกทรพยหนทนทใชมลคาสนทรพยสทธของบรษททลงทน

46. เหตกำรณภำยหลงรอบระยะเวลำรำยงำน เมอวนท 26 กมภาพนธ 2563 ทประชมคณะกรรมการบรษท ครงท 1/2563 ไดมมตเหนชอบเพอน าเสนอตอทประชมสามญผถอหนเพอพจารณาอนมตการจายเงนปนผล ประจ าป 2562 ในอตราหนละ 0.0125 บาท โดยก าหนดรายชอผถอหนทมสทธรบเงนปนผล (Record Date) ในวนท 18 มนาคม 2563 และก าหนดจายเงนปนผล ในวนท 22 พฤษภาคม 2563

47. กำรอนมตใหออกงบกำรเงน งบการเงนนไดรบอนมตใหออกงบการเงนโดยคณะกรรมการของบรษท เมอวนท 26 กมภาพนธ 2563

Documents

รายงานของผู้สอบบัญชีรับอนุญาตcgh.listedcompany.com/misc/fs/20200227-cgh-fs-fy2019-th.pdf · รายงานของผู้สอบบัญชีรับอนุญาต