Basilea IIBasilea IIBasilea IIBasilea II

Instructor: Lic. Cristian R. Instructor: Lic. Cristian R. ArroyoArroyo

Basilea IIBasilea IIBasilea IIBasilea II

► Conjunto de prácticas Conjunto de prácticas de gestión de riesgos de gestión de riesgos para regular los bancos para regular los bancos con participación con participación internacional.internacional.

► Plantea mecanismos Plantea mecanismos para la estimación de la para la estimación de la suficiencia de capital.suficiencia de capital.

► Entra en vigencia a Entra en vigencia a partir de finales de partir de finales de 2006.2006.

► Consideración riesgo de Consideración riesgo de crédito ampliado y crédito ampliado y Riesgo OperativoRiesgo Operativo

19881988 Acuerdo OriginalAcuerdo Original

19961996 Riesgo de MercadoRiesgo de Mercado

19991999 Principios básicos de Principios básicos de supervisión bancariasupervisión bancaria

19991999 Propuesta Basilea IIPropuesta Basilea II

20012001 2º Ronda Consultiva2º Ronda Consultiva

20032003 3º Ronda Consultiva3º Ronda Consultiva

20042004 Presentación acuerdo Presentación acuerdo definitivodefinitivo

20062006 ImplementaciónImplementación

Fechas importante

Pilares del AcuerdoPilares del AcuerdoPilares del AcuerdoPilares del AcuerdoC

apit

al m

ínim

o ex

igib

leC

apit

al m

ínim

o ex

igib

le

Exá

men

Su

per

viso

rE

xám

en S

up

ervi

sor

Dis

cip

lina

de

Mer

cad

oD

isci

plin

a d

e M

erca

do

Según el ComitéSegún el ComitéSegún el ComitéSegún el Comité

““el objetivo que persigue la mejora en el el objetivo que persigue la mejora en el marco de suficiencia de capital es marco de suficiencia de capital es poner más énfasis en poner más énfasis en la gestión de la gestión de riesgo y fomentar mejoras continuas riesgo y fomentar mejoras continuas en la capacidad de los bancos para en la capacidad de los bancos para evaluar riesgosevaluar riesgos””

Para quienes es Basilea IIPara quienes es Basilea IIPara quienes es Basilea IIPara quienes es Basilea II

►Diseñado para Bancos con actividad Diseñado para Bancos con actividad internacionalinternacional

►Se considera el grupo completoSe considera el grupo completo►Discrecionalidad del Supervisor NacionalDiscrecionalidad del Supervisor Nacional

Cambios más significativoCambios más significativoCambios más significativoCambios más significativo► En el primer acuerdo se consideraba 8% de capital mínimo.En el primer acuerdo se consideraba 8% de capital mínimo.

► Cambio en la metodología sobre la estimación de los activos ponderados Cambio en la metodología sobre la estimación de los activos ponderados por riesgopor riesgo

► Para instituciones con IRB y AMAPara instituciones con IRB y AMA Primer año no inferiores al 90%Primer año no inferiores al 90% Segundo año no inferiores al 80%Segundo año no inferiores al 80%

Riesgopor ponderados ActivosBanco del Capital

Mínimo Capital

Primer PilarPrimer PilarPrimer PilarPrimer Pilar

Cálculo de requerimientos

Riesgo de Crédito: Riesgo Operativo Disciplina de Mercado

Método Estándar

Método Calificación Interna (IRB)

Básico

Avanzado

Marco de Titulización

Básico

Estándar

Avanzados (AMA)

Basilea I vrs Basilea IIBasilea I vrs Basilea IIBasilea I vrs Basilea IIBasilea I vrs Basilea II

Basilea IBasilea I Basilea IIBasilea II

Queda IgualQueda Igual

Capital mínimo 8%Capital mínimo 8%

Definición de CapitalDefinición de Capital

Riesgo de MercadoRiesgo de Mercado

CambiaCambiaDenominador de Denominador de acuerdo a grandes acuerdo a grandes categorías de riesgocategorías de riesgo

Modelos internos y Modelos internos y calificaciones calificaciones externasexternas

NuevoNuevo

Riesgo OperativoRiesgo Operativo

Supervisión BancariaSupervisión Bancaria

Disciplina de Disciplina de mercadomercado

Primer PilarPrimer PilarPrimer PilarPrimer Pilar

Requerimientos mínimosRequerimientos mínimos

de capitalde capital

Riesgo de Crédito: EstándarRiesgo de Crédito: EstándarRiesgo de Crédito: EstándarRiesgo de Crédito: Estándar

►Ponderaciones fijas según Ponderaciones fijas según categoríascategorías

► SoberanosSoberanos► Empresas del sector públicoEmpresas del sector público► Bancos multilaterales de Bancos multilaterales de

desarrollodesarrollo► InterbancariosInterbancarios► Sociedades de ValoresSociedades de Valores► EmpresasEmpresas► MinoristasMinoristas

► Bienes raíces residencialesBienes raíces residenciales► Bienes raíces comercialesBienes raíces comerciales► Prestamos morososPrestamos morosos► Mayor RiesgoMayor Riesgo► Otros ActivosOtros Activos► Partidas fuera del balancePartidas fuera del balance

Créditos SoberanosCréditos SoberanosCréditos SoberanosCréditos Soberanos

CalificacióCalificación de n de

RiesgoRiesgo

AAA hasta AAA hasta AA-AA-

AAAA+ hasta + hasta A-A-

BBB+ BBB+ hasta hasta BBB-BBB-

BB+ hasta BB+ hasta B-B-

Inferior a Inferior a B-B-

No No calificadocalificado

PonderaciPonderación de ón de riesgoriesgo

0%0% 20%20% 50%50% 100%100% 150%150% 100%100%

►Créditos concedidos a:Créditos concedidos a:►EstadosEstados►Bancos CentralesBancos Centrales

►Los créditos al FMI y BCE Los créditos al FMI y BCE ponderados 0%ponderados 0%

Calificación Fitch

Créditos InterbancariosCréditos InterbancariosCréditos InterbancariosCréditos Interbancarios

►Opción 1: Según país de constituciónOpción 1: Según país de constitución►Según soberano -1Según soberano -1►Restricción entre BBRestricción entre BB+ y B- de 100%+ y B- de 100%

►OpciOpción 2: Calificación del Bancoón 2: Calificación del Banco►50% sobre no calificados50% sobre no calificados►Créditos a 3 meses o menos 20%Créditos a 3 meses o menos 20%

►Mismo tratamiento:Mismo tratamiento:►Sociedades de ValoresSociedades de Valores►Empresas del Sector públicoEmpresas del Sector público

Créditos a empresasCréditos a empresasCréditos a empresasCréditos a empresas

►Sin calificación 100%Sin calificación 100%►Calificación no podrá ser mejor que la Calificación no podrá ser mejor que la

del soberano de constitucióndel soberano de constitución►Se puede autorizar el uso de 100% Se puede autorizar el uso de 100%

para la totalidad de la carterapara la totalidad de la cartera

CalificacióCalificación de n de

RiesgoRiesgo

AAA hasta AAA hasta AA-AA-

AA+ hasta + hasta A-A-

BBB+ BBB+ hasta BB-hasta BB-

Inferior a Inferior a BB-BB-

No No calificadocalificado

PonderaciPonderación de ón de riesgoriesgo

20%20% 50%50% 100%100% 150%150% 100%100%

Cartera minoristaCartera minoristaCartera minoristaCartera minorista

►Ponderación de 75% de riesgo Ponderación de 75% de riesgo (porcentaje inferior Basilea I)(porcentaje inferior Basilea I)

►Criterios:Criterios:►Orientación: persona física o empresa pequeñaOrientación: persona física o empresa pequeña►Producto: créditos, líneas de crédito, tarjetas, Producto: créditos, líneas de crédito, tarjetas,

arrendamientos financierosarrendamientos financieros►Concentración: menos de 0.2% por cliente Concentración: menos de 0.2% por cliente

sobre el total de la cartera minoristasobre el total de la cartera minorista►Escaso valor de posiciones individuales: Escaso valor de posiciones individuales:

créditos de menos de 1 millón de euros.créditos de menos de 1 millón de euros.

Créditos bienes raíces residencialesCréditos bienes raíces residencialesCréditos bienes raíces residencialesCréditos bienes raíces residenciales

►Los prestamos garantizados en su Los prestamos garantizados en su totalidad mediante hipotecastotalidad mediante hipotecas

►Ocupadas por el prestatario o Ocupadas por el prestatario o arrendadasarrendadas

►35% de ponderación por riesgo 35% de ponderación por riesgo (inferior Basilea I)(inferior Basilea I)

Créditos Bienes raíces Créditos Bienes raíces comercialescomerciales

Créditos Bienes raíces Créditos Bienes raíces comercialescomerciales

►Según el comité no se justifica una Según el comité no se justifica una ponderación inferior al 100% de los ponderación inferior al 100% de los prestamosprestamos

►En mercados bien desarrollados la En mercados bien desarrollados la ponderación podría ser menor, según ponderación podría ser menor, según criterio del reguladorcriterio del regulador

Préstamos morososPréstamos morososPréstamos morososPréstamos morosos

►Definición: mora a más de 90 díasDefinición: mora a más de 90 días►Se pondera según el porcentaje de la Se pondera según el porcentaje de la

operación descubiertaoperación descubierta

Porcentaje de Porcentaje de cobertura cobertura

Cobertura Cobertura menos 20%menos 20%

Cobertura Cobertura más del más del

20% y 50%20% y 50%

Cobertura de Cobertura de más del 50%más del 50%

PonderaciónPonderación 150%150% 100%100% 50%50%

Créditos de mayor riesgoCréditos de mayor riesgoCréditos de mayor riesgoCréditos de mayor riesgo

►Ponderación de 150% o superior para:Ponderación de 150% o superior para: Créditos soberanos, PSE, Bancos y Créditos soberanos, PSE, Bancos y

Sociedades de valores con calificación Sociedades de valores con calificación inferior a B-inferior a B-

Créditos con empresas BB-Créditos con empresas BB- A los tramos de titulización calificadas A los tramos de titulización calificadas

entre BBentre BB+ Y BB- se les aplicar+ Y BB- se les aplicará una á una ponderación de riesgo de 350% ponderación de riesgo de 350%

Evaluadoras de CréditoEvaluadoras de CréditoEvaluadoras de CréditoEvaluadoras de Crédito

►Bajo autorización del reguladorBajo autorización del regulador►De dos evaluación distintas se De dos evaluación distintas se

considerará la más alta.considerará la más alta.►De tres se seleccionará de las dos más De tres se seleccionará de las dos más

bajas, y se considera la más alta.bajas, y se considera la más alta.►Sin calificación 100%Sin calificación 100%

Cobertura de Riesgo de Cobertura de Riesgo de CréditoCrédito

Cobertura de Riesgo de Cobertura de Riesgo de CréditoCrédito

►Más tipos de garantías que Basilea IMás tipos de garantías que Basilea I► CondicionesCondiciones

►Legalmente exigiblesLegalmente exigibles► IrrevocablesIrrevocables► IncondicionalesIncondicionales

► Sin correlación positiva entre la calidad del Sin correlación positiva entre la calidad del crédito y la garantíacrédito y la garantía

► Enfoques:Enfoques:►SimpleSimple► IntegralIntegral

Enfoques de CoberturaEnfoques de CoberturaEnfoques de CoberturaEnfoques de Cobertura

►Simple:Simple:►Se pondera el riesgo de la operación en Se pondera el riesgo de la operación en

función del riesgo de la garantíafunción del riesgo de la garantía

► Integral:Integral:►En este enfoque se considera la volatilidad En este enfoque se considera la volatilidad

sobre el valor de la garantía.sobre el valor de la garantía.►Volatilidad sobre el tipo de cambio si existen Volatilidad sobre el tipo de cambio si existen

diferencias de monedadiferencias de moneda►Método de cálculo diseñado por el BancoMétodo de cálculo diseñado por el Banco►Var a 5 días o 10 días según circunstanciasVar a 5 días o 10 días según circunstancias

Riesgo de Crédito IRBRiesgo de Crédito IRBRiesgo de Crédito IRBRiesgo de Crédito IRB

►Mecanismo mediante el cual las Mecanismo mediante el cual las instituciones establecen sus propias instituciones establecen sus propias estimacionesestimaciones

►Probabilidad de Perdida (PD)Probabilidad de Perdida (PD)►Perdida en caso de Incumplimiento (LGD)Perdida en caso de Incumplimiento (LGD)►Exposición al Riesgo de Crédito (EAD)Exposición al Riesgo de Crédito (EAD)►Vencimiento Efectivo (M)Vencimiento Efectivo (M)

►Con el apoyo de:Con el apoyo de:►Perdida Inesperada (U.L.)Perdida Inesperada (U.L.)►Perdidas Esperadas (E.L.)Perdidas Esperadas (E.L.)

Riesgo de Crédito IRBRiesgo de Crédito IRBRiesgo de Crédito IRBRiesgo de Crédito IRB

Calculadopor el Banco

Provisto por el Comité

Calculado por el banco

Básico

Avanzado

(PD)Default de Probalidad Default de Casoen Perdida Ponderado Riesgo

Indicadores cualitativosIndicadores cualitativosIndicadores cualitativosIndicadores cualitativos

► Probabilidad de Probabilidad de Incumplimiento (PD)Incumplimiento (PD)

► Perdida en Caso de Perdida en Caso de Incumplimiento Incumplimiento (LGD) (LGD)

► Exposición al Exposición al incumplimiento incumplimiento (EAD) (EAD)

► Vencimiento efectivoVencimiento efectivo

IndicadoIndicadorr

IRB IRB BásicoBásico

IRB IRB AvanzadAvanzad

oo

PDPD EntidadEntidad EntidadEntidad

LGDLGD SupervisorSupervisor EntidadEntidad

EADEAD SupervisorSupervisor EntidadEntidad

MM SupervisorSupervisor EntidadEntidad

Requisitos para su aplicaciónRequisitos para su aplicaciónRequisitos para su aplicaciónRequisitos para su aplicación

►Cada cliente con una sola calificación Cada cliente con una sola calificación excepto que sea operaciones en excepto que sea operaciones en diferente monedadiferente moneda

►Al menos 7 calificación de crédito Al menos 7 calificación de crédito + + incumplimiento (IRB Básico)incumplimiento (IRB Básico)

►Históricos 1 año para estimar PDHistóricos 1 año para estimar PD►Prueba anual sobre los modelosPrueba anual sobre los modelos►Documentación absoluta de los modelosDocumentación absoluta de los modelos

Requisitos para su aplicaciónRequisitos para su aplicaciónRequisitos para su aplicaciónRequisitos para su aplicación

► Independencia absoluta entre:Independencia absoluta entre:►Gestión de CréditoGestión de Crédito►Calificación de CréditoCalificación de Crédito►Revisión del sistema de calificaciónRevisión del sistema de calificación

► Recalificación anual Recalificación anual ► EscenariosEscenarios

►Recesión leveRecesión leve►Desaceleración de la actividad económicaDesaceleración de la actividad económica►Volatilidad de tasasVolatilidad de tasas►Condiciones de iliquidezCondiciones de iliquidez

► Aprobación por parte del consejo de los Aprobación por parte del consejo de los modelos utilizadosmodelos utilizados

Clasificación de los ActivosClasificación de los ActivosClasificación de los ActivosClasificación de los Activos

► EmpresasEmpresas► Financiación de proyectos (PF) Financiación de proyectos (PF) ► Financiación de Bienes (OF)Financiación de Bienes (OF)► Financiación de productos básicos (CF)Financiación de productos básicos (CF)► Bienes raíces generadores de rentas (IPRE)Bienes raíces generadores de rentas (IPRE)► Bienes raíces comerciales de elevada volatilidad (HVCRE)Bienes raíces comerciales de elevada volatilidad (HVCRE)

► SoberanosSoberanos► BancosBancos► Sector minoristaSector minorista

►Hipotecas sobre viviendasHipotecas sobre viviendas►Posiciones autorenovablesPosiciones autorenovables►Otras posicionesOtras posiciones

► Posiciones AccionariasPosiciones Accionarias

Sub clases de Sub clases de financiación ( SL)financiación ( SL)

IRB Básico & AvanzadoIRB Básico & AvanzadoIRB Básico & AvanzadoIRB Básico & Avanzado

Básico Básico AvanzadoAvanzado

Empresas, Empresas, Soberanos y Soberanos y BancosBancos

Estimar: PDEstimar: PDEstimar:Estimar:

M, PD, EAD, LGDM, PD, EAD, LGD

Sector MinoristaSector MinoristaEstimar:Estimar:

PD PD

Posiciones Posiciones AccionariasAccionarias

-Método Basado en el mercado-Método Basado en el mercado

-Método PD/LGD-Método PD/LGD

Adopción del IRBAdopción del IRBAdopción del IRBAdopción del IRB

►Podrá ser escalonado por tipos de activos Podrá ser escalonado por tipos de activos según la disponibilidad de información.según la disponibilidad de información.

►Solo se podrá retornar el método anterior Solo se podrá retornar el método anterior previa autorización del reguladorprevia autorización del regulador

►Debe de establecerse un plan de Debe de establecerse un plan de implementación con etapas y plazosimplementación con etapas y plazos

Disposiciones TransitoriasDisposiciones TransitoriasDisposiciones TransitoriasDisposiciones Transitorias

►Cálculo de las posiciones de riesgo.Cálculo de las posiciones de riesgo.►Evaluaciones de impactoEvaluaciones de impacto►Cálculos paralelosCálculos paralelos

►Al menos 5 años de información históricaAl menos 5 años de información histórica►Uso del mecanismo como mínimo 3 añosUso del mecanismo como mínimo 3 años