COMERCIALIZACIN DE GAS NATURAL LICUADO VENEZOLANO EN CENTRO AMRICARubn Prez, M.S. Universidad Simn Bolvar, Caracas. (rperez@pequiven.com)Marcos Gonzlez, M.S. Universidad Simn Bolvar, Caracas (margdleon@usb.ve)INTRODUCCINLa demanda mundial de gas natural se estima que poseer, para el perodo 2005-2030,una tasa de crecimiento anual del 2%, esto segn lo publicado por la Administracin deInformacin sobre la Energa, institucin perteneciente al gobierno de Estados Unidos,en su anuario energtico del ao 2008. En la misma publicacin se puede apreciar queen una base mundial existen suficientes reservas de gas natural para cubrir la demandacreciente de los distintos consumidores; sin embargo la localizacin geogrfica de estosy de las principales regiones productoras de gas natural representa un obstculo para elposicionamiento de este energtico.Segn la Gaceta Oficial de la Repblica Bolivariana de Venezuela nmero 38913 del18 de Abril del ao 2008, las reservas probadas de gas natural al primero de enero de2008 fueron 170,86 TCF (170.867.328 MMPCE); El anuario estadstico energtico dela empresa British Petroleum (Junio 2009) confirma estos volmenes, ubicando anuestro pas en el noveno lugar entre los pases con mayor cantidad de reservasprobadas del mundo y el primero de Amrica Latina.En la actualidad PDVSA GAS tiene la intencin de desarrollar nuevos proyectosdestinados al desarrollo del gas natural en el oriente pas. Estos proyectos son elMariscal Sucre, Plataforma Deltana y el Complejo Industrial Gran Mariscal deAyacucho (CIGMA), donde se piensa realizar un proyecto de licuefaccin.A mediano plazo el mercado ms cercano y que posee una gran demanda donde puedecolocarse el gas natural licuado producido en Venezuela a precios competitivos es lacosta este de Estados Unidos. Por razones estratgicas y por la naturaleza actual delnegocio del gas natural licuado, se hace necesaria la diversificacin de mercados quepermitan la colocacin de este producto en el corto plazo. Por la cercana geogrficaPgina 1XIX Convencin Internacional del Gas AVPG 2010, 24 al 26 mayo Caracas, Venezuelaalgunos pases centro americanos representan una posible oportunidad para lacolocacin de volmenes de gas natural licuado producido en Venezuela.EL MERCADO MUNDIAL DE GNL.La demanda mundial de gas natural se estima que poseer, para el perodo 2005-2030,una tasa de crecimiento anual del 2%, esto segn lo publicado por la Administracin deInformacin sobre la Energa, institucin perteneciente al gobierno de Estados Unidos,en su anuario energtico del ao 2008. En la misma publicacin se puede apreciar queen una base mundial existen suficientes reservas de gas natural para cubrir la demandacreciente de los distintos consumidores; sin embargo la localizacin geogrfica de estosy de las principales regiones productoras de gas natural representa un obstculo para elposicionamiento de este energtico.Una de las soluciones que se ha implementado con mucho xito para disminuir laproblemtica del transporte de gas natural a travs de grandes distancias es laproduccin y transporte de gas natural licuado. La Agencia Internacional de la Energa(IEA por sus siglas en ingls) en su publicacin WEO 2006 ha predicho que hasta un70% de la comercializacin del gas natural entre regiones se harn por va del GasNatural Licuado, estimndose un incremento anual de 6.6% de la demanda de esteproducto.Graf. # 1 Mercado Global y Spot de GNLMERCADO GLOBAL Y SPOT DEL GNL300,00Spot250,00200,00GlobalMM TM150,00100,0050,000,00 92 93 94 95 96 97 98 99 00 01 02 03 04 05 06 07 08 09 1019 19 19 19 19 19 19 19 20 20 20 20 20 20 20 20 20 20 20ActuElaboracin del autor con datos de LNG associates, Cedigaz, Poten & Patners, BP, WaterbornePgina 2XIX Convencin Internacional del Gas AVPG 2010, 24 al 26 mayo Caracas, Venezuelaalmente el mercado mundial del gas natural licuado est compuesto esencialmente pordos vertientes: El mercado de la cuenca del Atlntico y la Cuenca del Pacfico. Lospases que pertenecen a cada cuenca se muestran a continuacin.Tabla # 1 Pases Productores y Consumidores de GNLCUENCAATLNTICOPRODUCTORESAbu Dhabi, Argelia, Egipto,Libia, Nigeria, Omn, Qatar,Yemen y Trinidad y TobagoCONSUMIDORESBlgica, Repblica Dominicana,Francia, Grecia, Italia, Mxico,Portugal, Espaa, Turqua, ReinoUnido, Estados Unidos, BrasilPACIFICOAbu Dhabi, Australia, Brunei,Indonesia, Malasia, Rusia(Sajaln), Omn, Qatar y losEE.UU. (AlaskaChina (incluyendo Taiwn),India, Japn, y Corea del SurCONTRATOS DE SUMINISTRO DE GAS NATURAL LICUADO.CONTRATOS TRADICIONALES.Los riesgos, tanto tcnicos como comerciales, envueltos en el desarrollo de las primerastransacciones de gas natural licuado dieron lugar al establecimiento de un enfoqueconservador de los contratos suscritos entre vendedores y compradores. Casi todo elGNL producido se vendi bajo un modelo de proyecto, de manera directa acompradores de gas o productores de electricidad con alta solvencia crediticia. Losacuerdos de compra-venta multianuales (por lo general a 20 aos) reducen los riesgosde la inversin, garantizando que el proyecto tendr la capacidad para cubrir las deudascontradas mediante prstamos, y que los accionistas reciban un rendimiento razonablepor su inversin.Histricamente las condiciones de los contratos fueron inflexibles y no permitancambios en los volmenes que surgan por las variaciones en la demanda del mercado.Prcticamente todas las acuerdos de compra-venta a largo plazo de LNG contienen loPgina 3XIX Convencin Internacional del Gas AVPG 2010, 24 al 26 mayo Caracas, Venezuelaque se conoce como disposiciones Take or Pay. Como el trmino en ingls indica, siel comprador no puede recibir el volumen de gas contratado, tendra que pagarigualmente todo el gas natural licuado. En los acuerdos de compra-venta conservadores,se mantiene la flexibilidad de dejar de recibir cierta cantidad anual GNL (por ejemplomenos del 10%), pero no existe flexibilidad sobre los destinos de entrega. Estosignificaba que los volmenes contratados tenan que ser entregados en la Terminal oterminales especificados en el contrato.Algunas caractersticas de los contratos conservadores de compra y venta de gas naturallicuado son:Multianuales (ejemplo a 20 aos) para Reducir riesgos de inversin.Si no puede recibir el volumen contratado, debe pagarlo igualmente.No existe flexibilidad sobre los destinos de entrega.Poca flexibilidad en el uso de la flota.Terminales de entrega son del tipo de acceso propietario.El comprador exige altos niveles de redundancia y paga primas por ello.Obligan a que el proveedor ofrezca al comprador original, la primera opcinpara adquirir volmenes adicionales, incluso cuando otros mercados seanatractivos.Los precios son establecidos principalmente en base al precio del petrleo oderivados.Oportunidades limitadas para realizar revisiones a los precios.NUEVOS CONTRATOS.Durante tres dcadas, el modelo convencional de contratos de compra y venta dominlas transacciones de gas natural licuado. En los ltimos aos, la industria del gas naturaly la industria de la energa elctrica han sufrido transformaciones por lo que el negociodel gas natural licuado se ha visto obligado a reaccionar.Los factores que han contribuido a la transformacin de la industria son:Pgina 4XIX Convencin Internacional del Gas AVPG 2010, 24 al 26 mayo Caracas, VenezuelaLiberacin del mercado del Gas y Electricidad en EE.UU y Europa: En lospases que se dirigen hacia mercados competitivos, el mtodo de fijacin deprecios de gas natural est cambiando con el crecimiento de las empresasproductoras de gas y con la desvinculacin de los precios de este con los preciosdel petrleo. Se han creado precios de referencia regionales y han emergidomercados de futuros, swaps en conjunto con las oportunidades de mercado decomodities (electricidad vs gas). Aunque no exista un precio global para el gas,estos precios de referencia facilitan la transparencia, ayudando a loscompradores y vendedores de gas natural licuado a optimizar las entregas entrelas tres principales regiones de importacin de GNL de Estados Unidos, Europay Asia.Disminuciones en los Costos de Capital: Esto ha permitido que el GNL seconvierta en un mtodo muy usado de comercializacin de reservas de gas. Lasinnovaciones tecnolgicas y el aumento de la competencia de los contratistashan contribuido en la disminucin de los costos de capital.Disponibilidad de Financiamiento: La industria de gas natural licuado estexperimentando un descenso en sus costos de financiamiento debido a lautilizacin de tecnologas maduras, la confiabilidad de los procesos, y unmercado que se hace cada da ms amplio y con acceso a la oferta.Participacin de Nuevos Actores en el club del Gas Natural Licuado: A lolargo de la dcada de 1980, slo tres o cuatro grandes empresas energticasparecan poseer la capacidad de gestin de proyectos, conocimientos tcnicos yrecursos financieros para desarrollar nuevos megaproyectos de gas naturallicuado. Ahora existen al menos 15 empresas energticas internacionales yestatales con esas capacidades.Cambios de Estrategia en Empresas Energticas: Las empresas energticasse han encontrado con la dificultad de no contar en su rea de influencia, congrandes reservas de gas. Igualmente el acceso a reas prospectivas de petrleo anivel internacional se ha hecho mucho ms competitivo y ms difcil en unmundo dominado con altos precios del barril. Esta combinacin de factores haPgina 5XIX Convencin Internacional del Gas AVPG 2010, 24 al 26 mayo Caracas, Venezuelallevado a los productores a explorar en bsqueda de gas natural, en regionescada vez ms alejadas de sus mercados tradicionales. En consecuencia, losproductores de gas estn realizando mayores inversiones desarrollando losproyectos necesarios para colocar reservas de gas conocidas en los mercados, loque ha convertido al GNL en una opcin cada vez ms favorecida.De la misma forma en un mercado del gas natural tan amplio y con abundante liquidez,puede que no sea necesario encontrar compradores a largo plazo.NUEVAS ESTRATEGIAS COMERCIALES.Los participantes del mundo del GNL se han visto obligados a replantear el negocio ysus estrategias para adaptarse a los cambios de la industria. En la actualidad existen tresgrandes tendencias que representan un alejamiento del modelo rgido del negocio que haprevalecido hasta hace pocos aos:Inicio de Proyectos sin Alcanzar el Posicionamiento de la Totalidad de laCapacidad de Licuefaccin: A medida que la capacidad de los trenes de licuefaccinaumenta, se ha hecho ms difcil encontrar compradores que se comprometan a adquirirla totalidad de la produccin antes de que empiece la construccin de estos proyectos.Un ejemplo de mega unidades de licuefaccin que se construyen en la actualidad son.Qatar, Australia (Browse), Nigeria (Nigeria LNG), Rusia (Shtokman). Se trata de undesarrollo revolucionario, aunque se piensa que para el momento en que algunas deestas instalaciones estn completadas, su capacidad pueda estar plenamentecomprometida.Integracin a lo largo de la Cadena de Valor: Una nueva estrategia de los dueos deprocesos de licuefaccin consiste en realizar contratos de incremento de capacidad dealmacenaje en terminales de importacin o construir terminales propios para usarloscomo canal de ventas principal. Esta integracin ayuda a asegurar el acceso a unmercado especfico, mitiga algunos de los riesgos del exceso de capacidad delicuefaccin, y permite al vendedor de GNL colocar su producto en mercados dondepueda competir con precios.Pgina 6XIX Convencin Internacional del Gas AVPG 2010, 24 al 26 mayo Caracas, VenezuelaAunque la tendencia ha sido la integracin aguas abajo de la planta de licuefaccin,algunos propietarios de terminales de importacin estn integrndose aguas arriba de sueslabn en la cadena de valor mediante la adquisicin de participaciones en proyectosde licuefaccin.Flexibilizacin en Despachos del Gas Natural Licuado: La flexibilidad en losdestinos a donde se despachar el gas natural licuado y la disponibilidad de capacidadde envo son aspectos cada vez ms apreciados por compradores y vendedores.MERCADO SPOT DEL GAS NATURAL LICUADOEl trmino MERCADO SPOT posee una connotacin en el mbito del Gas NaturalLicuado diferente a la utilizada en la comercializacin de otros productos:Se refiere al despacho de mltiples embarques de gas natural licuado dentro de unperodo de tiempo corto, esto incluye cargamentos redireccionados o despachos que encondiciones normales se rigen por contratos a largo plazo. Es igualmente conocido enidioma ingls como short-term market cargo diversinEl mercado spot requiere de tres elementos claves: Buques adicionales, Capacidad deembarque adicional, y demanda del usuario final que este tenga acceso a capacidad deregasificacion en los terminales de importacin. La siguiente grfica muestra elcomportamiento del crecimiento del mercado spot en los ltimos 18 aos. Se estima quepara el ao 2010 aproximadamente el 22% del gas natural licuado sea comercializado atravs del mercado spot.Graf. # 2 Crecimiento del Mercado Spot de GNLCRECIMIENTO DEL MERCADO SPOT DEL GNL60,00MERCADO SPOT25,0020,0015,00% DEL GLOBAL50,00% RESPECTO AL GLOBAL40,00MMTM30,0010,0020,0010,000,0019921993199419951996199719981999200020012002200320042005200620072008200920105,00 0,00Pgina 7Elaboracin del autor con datos de LNG associates, Cedigaz, Poten & Patners, BP, WaterborneXIX Convencin Internacional del Gas AVPG 2010, 24 al 26 mayo Caracas, VenezuelaFUENTES POTENCIALES DE VOLMENES PARA MERCADO SPOTDebido al predominio de los contratos de compra y venta de gas natural licuado a largoplazo que poseen, por lo general, requerimiento de volmenes inflexibles; se hacenecesario reconocer con antelacin las fuentes de volmenes disponibles para realizarcargamentos spot de gas natural licuado. Los volmenes de gas natural licuado quepueden utilizarse para el mercado spot provienen de las siguientes fuentes:Volmenes en exceso por arranque de plantaExpiracin de Contratos de Largo PlazoSobre contratacin de volmenes por parte del comprador inicialPlantas de Licuefaccin con Diseos ConservadoresFlexibilidad Contractual y OperacionalFallas en los contratos y tiempos de culminacinPROYECTO PLATAFORMA DELTANA.El proyecto implica la exploracin y explotacin de gas no asociado en un rea de 6500Km2 de la cuenca Oriental de Venezuela, se ubica al este del Delta del Ro Orinoco ySureste de Trinidad y Tobago. El proyecto tiene su origen en la dcada de los aos 80cuando las empresas filiales de PDVSA, finalizaron la exploracin del rea. Segnindica PDVSA se estima que en los yacimientos de esta cuenca posean reservas de gasnatural por el orden de 18 BPC, que se espera provea 2.000 MMPCED de gas duranteun horizonte de 25 anos.Los 6500 kilmetros cuadrados han sido divididos en cinco bloques inmediatamentecontiguos a la frontera martima con Trinidad y Tobago.Bloque 1 de 64 km2 reservado para oportunidades de negocio de PDVSA. Inicialmentelas reservas de gas probadas del Proyecto Plataforma Deltana se encontraron en elbloque 1 y fueron descubiertas en 2002 por PDVSA, a travs de los pozos Dorado 1-Xy 2-X del rea Tajal,Pgina 8XIX Convencin Internacional del Gas AVPG 2010, 24 al 26 mayo Caracas, VenezuelaBloque 2 de 169 km2 adjudicado inicialmente en concesin al consorcio Chevron yConocoPhillips en el ao 2003. Posteriormente en el tercer trimestre del ao 2009PDVSA adquiere la participacin de ConocoPhillips. La empresa Chevron declar afinales de 2005 la culminacin exitosa de las pruebas en los pozos Lorain 2-X y Lorain3-X. En fecha 7 de Abril de 2010 se le otorga la declaracin de comercialidad delbloque 2 segn gaceta oficial nmero 39398, en la cul se indica que las reservasprobadas del bloque ascienden a un volumen de 6.958 TCF. Se tiene programada lainstalacin de una plataforma de procesamiento y compresin de gas costa afuera, paraluego ser enviado en su totalidad al primer tren la planta de gas natural licuado que seconstruir en el marco del proyecto CIGMA.Bloque 3 de 4.031 km2 adjudicado en concesin a la empresa Chevron en el ao 2004.Los trminos iniciales de negociacin establecen que PDVSA se convertir en operadordel mismo luego de un periodo de 5 anos. Se trata de un bloque riesgoso ya que soloposee informacin geolgica limitada, la profundidad del agua es mayor con respecto alos bloques 1 y 2Bloque 4 de 1.422 km2 adjudicado en concesin al consorcio Statoil-Total en el ao2003. Segn informacin de PDVSA se trata de un bloque de mucho riesgo dado que esun campo inmaduro. Se requera realizar levantamientos ssmicos as como estudiosgeolgicos del lecho marino para poder desarrollar un mapa claro del subsuelo. Laactividad exploratoria amerit la perforacin de tres pozos Cocuina-2X, Orca y Ballena,arrojando como resultados, segn inform Statoil de mediados del ao 2009, que seameritaba la unificacin de los yacimientos Cocuina y Manakin de Trinidad y Tobagopara poder continuar con los trabajos tcnicos del rea.Bloque 5 de 3.744 km2 ha sido destinado a crecimientos futuros debido a que en lasrondas licitatorias del ao 2003, no fue adjudicado a ninguna compaa. Se consider unbloque muy riesgoso para la inversin debido a la poca data geolgica con que secontaba en el momento y a las grandes profundidades del rea con respecto a losbloques contiguos. Se cree que las reservas incluyen gas y lquidosPgina 9XIX Convencin Internacional del Gas AVPG 2010, 24 al 26 mayo Caracas, VenezuelaGraf. # 3 Proyecto Mariscal Sucre y Plataforma DeltanaBLANQUILLALA TORTUGAMARISCAL SUCREP AGDRRCMJPLATAFORMA DELTANACIGMAGOLFO DEPARIAESTEEn cuanto al transporte del gas natural hacia tierra firme, durante la adjudicacin de lasreas se acord que las empresas licenciatarias de los bloques 2 y 3 seran lasresponsables de la construccin de un gasoducto de acceso abierto que transportar elgas desde el centro de acopio costa afuera hasta Guiria. Las empresas que desarrollenlos bloques 1, 4 y 5 tendrn que pagar una tarifa por el uso del gasoducto de 36pulgadas de dimetro.PROYECTO PLANTA DE GAS NATURAL LICUADOPara monetizar las reservas de gas, PDVSA esta proyectando la construccin de uncomplejo de licuefaccin de gas natural en el Complejo Industrial Gran Mariscal deAyacucho ubicado en Guiria estado Sucre, cuya primera fase constar de dos trenes delicuefaccin para procesar hasta 1500 MMPCED (750 MMPCED por tren). La puestaen operacin de estos dos primeros trenes se estima para el ao 2013.Adicionalmente PDVSA se encuentra desarrollando el proyecto para la construccin dela Planta de Adecuacin de Gas para el Mercado Interno (PAGMI) que tiene comoobjetivo Acondicionar el gas proveniente de los campos del Mariscal Sucre (Dragn,Patao, Ro Caribe y Mejillones) Golfo de Paria y Plataforma Deltana, para cumplir conlas especificaciones del Mercado Interno y la produccin de gas natural licuado. ElPgina 10XIX Convencin Internacional del Gas AVPG 2010, 24 al 26 mayo Caracas, Venezuelaproyecto contempla los sistemas de endulzamiento, deshidratacin y desmercurizacindel gas natural.En septiembre de 2008, Venezuela firm acuerdos iniciales para crear tres empresasmixtas y llevar a cabo los proyectos de gas natural licuado en la costa norte del pas.Cada proyecto consistir en un tren de licuefaccin. El primer proyecto tendr comofuente de gas el bloque 2 de la Plataforma Deltana, con exportaciones de gas naturallicuado estimadas en 4,7 millones de toneladas por ao. El segundo tren que utilizar elgas natural del proyecto Mariscal Sucre, tambin exporta un estimado de 4,7 millonesde toneladas anuales El tercer tren utilizar el gas natural proveniente de los camposBlanquilla-Tortuga.Segn inform Rubn Figuera, Presidente de Petro Sucre durante el V Congreso y IXExposicin Internacional del Gas auspiciada por la Cmara Petrolera en Octubre de2008, la produccin de la planta de gas natural licuado ser distribuida de la siguienteforma:Tren 1: 2,7 Millones de toneladas mtricas anuales a mercados estratgicos, y 2millones de toneladas mtricas a mercados abiertos.Tren 2: 2,7 Millones de toneladas mtricas anuales a mercados estratgicos, y 2millones de toneladas mtricas a mercados abiertos.Tren 3: 1 Milln de toneladas mtricas anuales a mercados estratgicos, y 3,7 millonesde toneladas mtricas a mercados abiertos.De acuerdo con PDVSA, la inversin total en los tres proyectos podra acercarse a 20mil millones dlares. Las estimaciones presentadas por Rubn Figuera indican unainversin distribuida de la siguiente forma:Tabla # 2 Inversin Proyecto GNLPROYECTOTREN 1TREN 2TREN 3TOTALINVERSIN6410 MM US $5209 MM US $6630 MM US $18249 MM US $Pgina 11XIX Convencin Internacional del Gas AVPG 2010, 24 al 26 mayo Caracas, VenezuelaSegn inform el Presidente de PDVSA Ing. Rafael Ramrez en rueda de Prensa deSeptiembre de 2008, las empresas mixtas constituidas para la construccin y operacinde las plantas de licuefaccin poseen la distribucin accionara que se muestra en lasiguiente tabla.Tabla # 3 Accionistas Proyecto GNLPROYECTOFUENTE DE GASACCIONISTASPDVSA 60%GALP 15%CHEVRON 10%QUATAR PETROLEUM 10%MITSUBISHI/MITSUI 5%PDVSA 60%GALP 15%CAPACIDADTREN 1PLATAFORMADELTANA4,7 MTATREN 2MARISCAL SUCREENARSA 10%ITOCHU 10%MITSUBISHI/MITSUI 5%PDVSA 60%4,7 MTATREN 3BLAQUILLA-TORTUGAGAZPROM 15%PETRONAS 10%ENI 10%EDP 5%PORDETERMINARSEEn el ao 2008, PDVSA realiz la revisin y seleccin de la tecnologa de licuefaccina aplicar en la planta, las opciones tecnolgicas contempladas fueron: C3-MR de APCI,C3-MR de Shell, POCP de Conoco Phillips, MFC de Linde-StatoilHydro, IFP/AxensLiquefin. Fue Seleccionando la tecnologa Alemana Noruega de Linde-Statoilhydro.El proceso MFC (Mixed Fluid Cascade) Es la tecnologa implementada en el proyectoGNL de Snhvit que posee un tren de 4,3 MMTMA de Gas Natural Licuado.CENTRO AMRICA. POSIBLE USUARIO DE GAS NATURAL LICUADOVENEZOLANOCentroamrica, es un subcontinente que conecta Amrica del Norte con Amrica delSur. Rodeada por el ocano Pacfico y el ocano Atlntico.El rea est integrada por lasPgina 12XIX Convencin Internacional del Gas AVPG 2010, 24 al 26 mayo Caracas, Venezuela7 naciones independientes de Belice (excluido en este estudio), Costa Rica, El Salvador,Guatemala, Honduras, Nicaragua y Panam.Centroamrica se asienta sobre la placa del Caribe y tiene una extensin de 523.000kilmetros cuadrados, Este sector es recorrido por un sistema montaoso denominadoCordillera Central, menor en longitud y alturas si se consideran otros ejemplos en elcontinente americano. Representa nicamente el 1% de la superficie terrestre del mundoy cuenta con el 8% de las reservas naturales del planeta, entre las que se identifican 22zonas de vida, 17 regiones ecolgicas que albergan 20.000 especies vegetales. Para laconservacin de estas riquezas naturales, se cuenta con 144 reas protegidas y 124parques naturalesLa economa de la regin es motorizada principalmente por la produccin agrcola, elturismo, y el sector servicios (grandes empresas de software y hardware se han instaladoen algunos pases de la regin), Otra fuente de ingreso a los pases centro americanosson los impuestos generados por el envo de remesas de dinero desde Estados Unidos.La diversidad de recursos naturales de centro americana es comparable con ladiversidad de la matriz energtica de cada uno de los pases de la regin. Los datos deque se muestran en la siguiente tabla fueron obtenidos de entes gubernamentales decada pas y de organismos multilaterales como la Organizacin Latinoamericana deEnerga (OLADE) y el Sistema de Integracin Centro Americana (SICA).Tabla # 4 Matriz Energtica Centro AmericanaCOSTARICAHIDROELECTRICIDADGEOTERMIAPETROLEO YDERIVADOSBIOMASAEOLICACARBNSOLARTOTAL20,90%30,20%23,30%24,60%0,30%0,30%0,40%100%GUATEMALAPANAMANICARAGUAELSALVADOR4,00%21,00%43,00%32,00%0,00%0,00%0,00%100%HONDURAS9,22%0,00%44,78%46,00%0,00%0,00%0,00%100%20,67%0%79,12%0,11%0,00%0,10%0,00%100%11,00%4,00%31,00%54,00%0,00%0,00%0,00%100%5,00%1,00%51,00%41,00%0,00%2,00%0,00%100%Pgina 13XIX Convencin Internacional del Gas AVPG 2010, 24 al 26 mayo Caracas, VenezuelaLa investigacin realizada profundiz en el anlisis de la matriz energtica de cada pasy en el potencial que poseen estos para generar su propia energa. De este anlisis sedesprenden los siguientes resultados.Electricidad: Hasta el momento La generacin por va de la hidroelectricidad esfavorecida solo en Costa Rica y Panam debido a la existencia de gran cantidad decuencas hidrogrficas aprovechadas desde el siglo pasado. La generacin por vatrmica requiere el uso de combustibles lquidos tales como Bunker, Gasoil y Dieselentre otros. Existe gran cantidad de plantas trmicas muchas de las cuales han cumplidocon su ciclo de vida y son candidatas a sustitucin por mtodos de generacin mseficientes. La generacin trmica es el medio de generacin de electricidad que tiende amantenerse y a crecer en el futuro a lo largo de los pases del subcontinente ya que losplanes de expansin de cada pas se han visto coartados debido a que las potencialesfuentes de generacin elctrica se encuentran en zonas de reserva indgena, reservasforestales y parques nacionales lo cul requiere fuertes modificaciones a leyes y seplantea la posibilidad de conflictos sociales y ambientales.Tabla # 5 Generacin Elctrica por FuenteCOSTARICAHIDRO.TRMICAGEOTRMICABIOMASACARBONEOLICATOTAL68,76%20,44%7,59%0,00%0,00%3,20%100%GUATEMALAPANAMANICARAGUAELSALVADOR38,00%40,00%20,00%2,00%0,00%0,00%100%HONDURASPROMEDIO36,88%44,66%2,09%9,66%6,71%0,00%100%66,00%34,00%0,00%0,00%0,00%0,00%100%13,87%57,73%11,60%16,80%0,00%0,00%100%36,45%59,75%1,80%1,00%1,00%0,00%100%43,33%42,76%7,18%4,91%1,29%0,53%100%Hidrocarburos y Carbn: Centro Amrica es una regin donde el petrleo y el gasnatural se encuentran en muy pocas regiones y en pocas cantidades lo que hace inviableeconmicamente la explotacin de estos recursos. En la regin existen pequeasrefineras: Costa Rica (opera a carga limitada), Panam (Fuera de servicio), Guatemala(produce asfalto y bases de gasolina); en otras palabras la regin debe importar todos losproductos lquidos: Diesel, gasolinas, Bunker, jet-Fuel, gasoil, grasas, lubricantes, etc.La magnitud de la participacin del petrleo y sus derivados en la matriz energticacentro americana es de gran importancia ya que ocupa en promedio el 45% de la misma.Pgina 14XIX Convencin Internacional del Gas AVPG 2010, 24 al 26 mayo Caracas, VenezuelaExisten casos como el de Panam y Honduras donde los derivados del petrleo ocupanms de la mitad de la matriz energtica. Como pudo apreciarse en la Tabla nmero 5,en promedio para la regin La generacin trmica de electricidad posee unaparticipacin muy similar a la hidroelectricidad, pero posee una eficiencia menor. El usode Carbn en la regin no es generalizado y su empleo se destina a la generacin deelectricidad.Biomasa: La palabra de Biomasa implica la utilizacin de lea y bagazo de caa deazcar, principalmente. El primero de estos materiales es utilizado bsicamente deforma domstica para calefaccin y coccin de alimentos. El segundo es utilizado en laproduccin de electricidad a travs del mtodo de cogeneracin. La biomasa posee unaparticipacin promedio de 33% en la matriz energtica de Centro Amrica, existiendopases como Guatemala y Nicaragua donde posee una gran participacin en la Matrizenergtica. A travs de losaos, el abastecimiento de lea ha sufrido algunasalteraciones en cuanto a cantidad, calidad y frecuencia, debido a la introduccin denuevas tecnologas tanto agrcolas como pecuarias. Existe un vaco importante deinformacin sobre la lea pues las estimaciones de potencial de dicho recurso sonescasas.Energas Alternativas: Siendo la regin una gran fuente de recursos naturales, lasdiversas polticas energticas de los pases del subcontinente promueven la utilizacinde energas alternativas para disminuir la dependencia de los hidrocarburos ydiversificar la matriz energtica de cada nacin. Al ser la regin una zona volcnica, laenerga geotrmica tiene una participacin importante en la regin excepto en Panam,siendo los pases con mayor utilizacin de este recurso Costa Rica y El Salvador. Conrespecto al uso de energa solar y elica Se estn realizando esfuerzos e inversionesimportantes en estas reas, siendo pioneros en otorgamiento de licencias Costa Rica,Nicaragua y Panam. Con respecto al uso de Biodisel y etanol, solo existe experienciaa escala piloto en la regin.Pgina 15XIX Convencin Internacional del Gas AVPG 2010, 24 al 26 mayo Caracas, VenezuelaFUENTES DE ENERGA A SER SUSTITUIDAS POR GAS NATURALLICUADO PROVENIENTE DE VENEZUELA.La investigacin desarrollada asume como premisa la sustitucin de la totalidad delcarbn, la totalidad de la lea y 35% de los combustibles lquidos utilizados en lageneracin termo electricidad en los distintos pases de Centro Amrica Igualmente seasume una eficiencia de las plantas termo elctricas del 25%. En este sentido, en lassiguientes tablas se resume la cantidad de combustibles a sustituir por gas naturalvenezolano, los datos originales de produccin por fuente (combustibles lquidos ycarbn) y la produccin de lea fueron obtenidos del reporte estadstico de OLADE2007 y el reporte preliminar de estadsticas elctricas de la CEPAL del ao 2010.Tabla # 6 Cantidad de Combustible A Sustituir por Gas Natural Venezolano Miles de Barriles Equivalentes de Petrleo /Anuales (KBEP)COSTA R.COMB. LIQ.CARBONLEATOTAL PAIS391,910,003413,74EL SALV.2049,3399,768809,79GUAT.2651,76420,4026218,51HOND438,3227,5110984,84NICAR2038,400,0010083,58PAN2464,310,003349,64TOTAL C.A.10034,03547,6662860,103805,6510958,8729290,6711450,6712121,985813,9573441,79El equivalente en tonelada mtricas de gas natural licuado venezolano, podr verificarseen la siguiente tabla:Tabla # 7 Gas Natural Licuado Venezolano Requerido, si las plantas de CIGMA se encontraran operativas.COSTA R.TM/AOTM/MES49540041283EL SALV.1427000118917GUAT.3819000318250HOND1490620124218NICAR1578000131500PAN75685063071TOTAL C.A.9566870797239Segn un estudio de las Naciones Unidas y del Sistema de Integracin CentroAmericano, para un escenario donde se maximice el uso de los recursos hidrulicos parala generacin elctrica en cada pas y se incluya al gas natural en la matriz energtica dela regin, la tasa de crecimiento del uso de combustibles y carbn para la generacinelctrica ser de 1,20%. Con respecto al uso de la lea en el rea residencial e industrialPgina 16XIX Convencin Internacional del Gas AVPG 2010, 24 al 26 mayo Caracas, Venezuelade Centro Amrica un estudio de la CEPAL (2007) indica que debido al crecimientopoblacional de la regin esta tendr una tasa de crecimiento de 1,27%.Como se coment en prrafos anteriores segn PDVSA la disponibilidad de gas naturallicuado venezolano con el primer tren (estimado en 2014) en operacin es de 2 millonesde toneladas mtricas anuales dirigidos a mercados abiertos. Con la puesta en operacindel segundo tren de licuefaccin (2015) la disponibilidad aumentara a 4 millones detoneladas mtricas anuales.En base a las premisas de sustitucin de combustibles nombradas anteriormente en lassiguientes grficas se muestran, los escenarios globales de consumo de gas natural parael subcontinente centro americano e individual para los pases que lo componen, juntocon la oferta de gas natural licuado venezolano para los prximos 20 aos.Graf. # 4 Demanda de Gas Natural Licuado Centro Amrica y Oferta Venezolana. DEMANDA GAS NATURAL LICUADOCENTRO AMERICA Y OFERTA VENEZOLANA (MILES TM/MES)1200,001000,00800,00600,00400,00200,000,00 2010 2012 2014 2016 2018 2020 2022 2024 2026 2028 2030C. AMERICAOFERTA VZLAComo se puede apreciar en la grfica anterior, la demanda energtica de gas naturallicuado observando a Centro Amrica como un consumidor global, supera ampliamentea la oferta venezolana para el ao en que se estima la puesta en operacin de los trenesde licuefaccin del proyecto CIGMA (Mximo 333 mil TM/mes de oferta Vs. 845 milTM/mes de demanda para el ao 2015). Esta diferencia se debe a la presencia delcomponente Lea en la matriz energtica de a regin.Pgina 17XIX Convencin Internacional del Gas AVPG 2010, 24 al 26 mayo Caracas, VenezuelaAl analizar los consumos individuales estimados para cada pas, (grfica nmero 5) sepuede apreciar que Venezuela puede sustituir por gas natural licuado el consumo el 30%de combustibles lquidos, la totalidad del carbn y la lea consumidos individualmenteen Costa Rica, El Salvador, Honduras, Nicaragua y Panam. La excepcin es Guatemalacuyo consumo de lea es excesivamente grande (46% de la matriz energtica del pas).Graf. # 5 Demanda de Gas Natural Licuado Pas y Oferta Venezolana. DEMANDA GAS NATURAL LICUADOCENTRO AMERICA Y OFERTA VENEZOLANA (MILES TM/MES)450,00400,00350,00COSTA RICA300,00250,00200,00150,00100,0050,000,00 2010 2012 2014 2016 2018 2020 2022 2024 2026 2028 2030OFERTA VZLAEL SALVADORGUATEMALAHONDURASNICARAGUAPANAMALas grficas nmero 5 y 6 muestran el comportamiento de la demanda de gas naturallicuado de Centro Amrica y de cada pas de ese continente si nicamente se sustituyerael 30% del combustible lquido empleado para produccin de electricidad y la totalidaddel carbn. Se puede apreciar para este caso, que la futura oferta venezolana superaampliamente la demanda global centro americana, y por consiguiente puede ofrecer a latotalidad de los pases el gas natural licuado producido a partir del ao 2014.Graf. # 6 Demanda de Gas Natural Licuado Centro Amrica y Oferta Venezolana. Sustitucin de 30%Combustibles Lquidos y Carbn DEMANDA GAS NATURAL LICUADOCENTRO AMERICA y OFERTA VENEZOLANA (MILES TM/MES)400,00350,00300,00250,00200,00150,00100,0050,000,00 2010 2012 2014 20162018 2020 2022 2024 2026 2028Pgina 182030C. AMERICAOFERTA VZLAXIX Convencin Internacional del Gas AVPG 2010, 24 al 26 mayo Caracas, VenezuelaGraf. # 7 Demanda de Gas Natural Licuado por Pas y Oferta Venezolana. Sustitucin de 30%Combustibles Lquidos y CarbnDEMANDA GAS NATURAL LICUADOCENTRO AMERICA (MILES TM/MES)400,00350,00300,00250,00200,00150,00100,0050,000,0020102012201420162018202020222024202620282030COSTA RICAOFERTA VZLAEL SALVADORGUATEMALAHONDURASNICARAGUAPANAMAANLISIS ECONOMICO DEL SUMINISTRO DE GAS NATURAL LICUADOVENEZOLANO HACIA CENTRO AMRICA.Las siguientes fueron las premisas planteadas para realizar el estudio econmico de lapropuesta de sustitucin de combustibles en centro Amrica por gas natural licuadovenezolano durante un perodo de 15 aos y una tasa de 15% para el clculo del VPN.Horizonte econmico 15 aosCosto del gas natural licuado4,05 $/MMBTUPoder Calorfico del gas 1000BTU/PCCostodeMateriaprima1,05$/MMBTUCostos de mantenimiento 2% dela inversin inicialEscalamientosuministro/produccin totalCostos de operacin 60 millonesde dlares por aoTransporte 0,5$/MMBTUDepreciacin 5% linealImpuesto sobre la renta 34%Los resultados econmicos obtenidos son los siguientes:COSTA R.TIRVPN2%