ESTRATEGIAS PARA IMPULSAR EL

FINANCIAMIENTO DE LA VIVIENDA SOCIAL

FONDO MIVIVIENDA S.A. Y EL ESTADO

• Principal articulador del desarrollo

del mercado inmobiliario a nivel

nacional

• Sociedad Anónima – Corporación

FONAFE

• Adscrito al MVCS

• Supervisado por la SBS y la SMV

• Financia viviendas a las familias

con déficit habitacional a través de

las entidades del Sistema Financiero

– Banca de Segundo Piso

• Calificación 2016:

BBB +

Outlook Estable

BBB +

Outlook Estable

Estructura Accionarial

100%

República del Perú

FONAFE

Banco de la Nación

Fondo MIVIVIENDA

Agrobanco COFIDE

FMV - ARTICULADOR DEL SECTOR INMOBILIARIO

Gobiernos

Regionales

- Locales

Empresas

Prestadoras de

Servicios

Entidades

Financieras

Familias

Demandantes

Promotores

Inmobiliarios

2. Los créditos Mivivienda son a tasa

fija y en soles, lo que le permite a la Entidad Financiera brindar a sus clientes créditos

hipotecarios con cuotas mensuales

iguales.

3. Compartimos el riesgo, debido a la

Cobertura de Riesgo Crediticio que brindan todos los productos

del Fondo Mivivienda.

4. El fondeo de recursos del Fondo Mivivienda permite

ofrecer al cliente final un financiamiento

con mejores condiciones.

5. Porque son recursos de largo

plazo y permiten el calce perfecto que

toda Entidad Financiera debe tener.

1. El Fondeo de recursos del Fondo Mivivienda es muy competitivo en el

mercado.

BENEFICIOS DE LOS PRODUCTOS DEL FONDO MIVIVIENDA

LINEAS DE NEGOCIO

✓ AVN

✓ CSP

✓ MV

*CONCURSOS NACIONAL DE VIVIENDA SOCIAL

(BANCO DE PROYECTOS): 2013 -2017

*CONCURSO DE ADJUDICACION DE TERRENOS

PARA PROYECTOS DE VIVIENDA SOCIAL

IFI

Instituciones Financieras

BANCA DE SEGUNDO PISO

ADMINISTRADOR DE SUBSIDIOS

GENERACIÓN DE OFERTA

Bonos Familiares

Habitacionales (BFH):

Bonos de Buen Pagador

(BBP)

Premio al Buen Pagador

(PBP)

Bono Mivivienda Sostenible

(BMS)

FCTP

ESQUEMA DE FINANCIAMIENTO

Fu

ente

s d

e F

inan

ciam

ien

to

Mercado de

capitales Nacional

e Internacional

Entidades

Multilaterales

Fondo Mivivienda

Fiduciario• Bancos

• Financieras

• CMAC

• CRAC

• EDPYME

Instituciones Financieras

Intermediarias (IFI)

Cliente Final

Principales Reguladores

PRODUCTOS DE CREDITO

hasta S/. 50 000

Hasta 08 años para pagar

Tasa de interés fija y en soles

Desde S/. 56 700 hasta S/. 405 000

De 05 a 20 años para pagar

Tasa de interés fija y en soles

Cuota inicial del 10% al 30%

• Premio al Buen Pagador

• Bono al Buen Pagador

• Bono Mivivienda Sostenible

• Compra de Vivienda

nueva o usada

• Construcción de Vivienda

• Mejoramiento de Vivienda

• Compra de Terreno

urbano

• Se puede adquirir otro

productos FMV luego de

pagar 60%.

Financiamiento Complementario

Techo Propio

Hasta el 80% del valor de la vivienda

Hasta 20 años para pagar

Tasa de interés fija y en soles

• Adquisición de vivienda

• Construcción en Sitio

Propio

• Mejoramiento de vivienda

• Bono Familiar Habitacional

SUBSIDIOS - BONO AL BUEN PAGADOR

El BBP se asigna dependiendo el valor de la vivienda.

* No se devuelve.

Acceso a viviendas de mayor valor.1 Mayores montos del

Subsidio otorgado.2 3 Mayor facilitación en el

acceso al financiamiento de las familias.

VALOR DE VIVIENDA VALOR DEL BBP *

S/ 56,700 – S/ 81,000 S/ 17,000 (4.2 UIT)

S/ 81,001 – S/ 121,500 S/ 14,000 (3.5 UIT)

S/ 121,501 – S/ 202,500 S/ 12,500 (3.1 UIT)

S/ 202,501 – S/ 300,000 S/ 6,000 (1.5 UIT)

S/ 300,001 – S/ 405,000 -

Beneficios del BBP

Adquisición de

Vivienda Nueva

(AVN)

1

Construcción

en Sitio Propio

(CSP)

2

Mejoramiento

de Vivienda

(MV)

3

VIS Unifamiliar Hasta S/ 81,000S/ 32,400

VIS Multifamiliar Hasta S/ 101,250

VIS Individual

De 4.9 UIT hasta 9 UIT

(S/ 19,845 - S/ 36,450)S/ 14 175

De 9 UIT hasta 20 UIT

(S/ 36,450 - S/ 81,000) S/ 19 035

VIS ColectivoDe 4.9 UIT hasta 20 UIT

(S/ 19,845 - S/ 81,000)S/ 19 035

DETALLE VALOR DE VIVIENDA VALOR DEL BFH

Valor del Mejoramiento 2.5 UIT S/ 9 315

SUBSIDIOS – BONO FAMILIAR HABITACIONAL

8,082 10,500 13,500 18,000 24,500 33,500

S/ 874 MMS/ 1,175 MM

S/ 1,512 MM

S/ 1,950 MM

S/ 2,580 MM

S/ 3,484 MM

Dic-16 Dic-17 Dic-18 Dic-19 Dic-20 Dic-21

Metas de Colocaciones 2017 - 2021*

Número Monto

29%

33%

36%

36%

PROYECCIÓN DE COLOCACIONES 2017 -2021

(*) Forecast a Jul-2017

Mivivienda; 19,231

Techo Propio; 45,619

Oferta de Vivienda (unidades)

Meta Ene-Set = 6,360

Colocaciones a setiembre = 5,074

PROYECCIONES DE BFH 2017-2021

38,846

23,000 25,00028,000

33,000

41,000

2016 2017 2018 2019 2020 2021

Proyecciones de BFH 2017-2021

9%12%

18%

24%

Meta Anual = 23,000

Meta Ene-Set = 19,981

Desembolsos = 23,174

49%

21%

8%

9%

13%

Distribución por Zona Geográfica - 2017

Norte Sur Lima y Callao Centro Oriente

ACCIONES

NUEVAS IFIS

✓ Realizó su primera

colocación Octubre-

2017 Mivivienda

después de once

años.

✓ Se capacitó al pull

operativo y a los

funcionarios.

✓ Plataforma

hipotecaria lista.

✓ Suscripción del

convenio Noviembre

2017.

✓ Esperan sus

primeras

colocaciones para

Diciembre-2017.

✓ Primer desembolso

en el mes de

Octubre-2017.

✓ Activación de línea

en Noviembre-2017.

✓ Contrato en revisión

por la SBS.

Colocaciones

esperadas para

Enero 2018.

FONDOS DE INVERSIÓN

Esquema de Negocio

FONDOS DE INVERSIÓNPropuestas para que Fondos de Inversión compren cartera hipotecaria

Norma

Ley N° 28579 Ley de conversión del Fondo

Hipotecario de la Vivienda

Artículo 3. Actividades y funciones

LEY GENERAL DEL IMPUESTO GENERAL A

LAS VENTAS

Artículo 2º.- Conceptos No Gravados

Otorgar financiamiento a …Fondo de Inversión o

Patrimonio de Titulización cuyos valores sean

colocados por Oferta Pública

Exonerar del IGV al pago de interés percibidos por el Fondo de Inversión,

producto de la compra de cartera hipotecaria

Gobierno Central

Ministerio de Vivienda y/o Economía

Congreso de la República.

Ejecutivo de mediar delegación de facultades

legislativas en materia tributaria

Al incluir a los Fondos de Inversión, se le activan

los beneficios para acceder al FMV

Se impediría un encarecimiento del crédito

si este es adquirido por un fondo de inversión

Cambio Responsable Fundamento

✓ Visitas a administradoras de fondos de inversión privados:

Acciones Realizadas

✓ Remisión de Carta al MEF en relación a la propuesta de cambio.

DESEMBOLSOS VÍA SISTEMA DIGITAL

Bancos con desembolsos por Expediente Digital

Desde Septiembre 2017

Desde Octubre 2017

Desde Noviembre

GENERACIÓN DE OFERTA INMOBILIARIA

ÁREA DE TERRENO: 2,558.41 m2

UBICACIÓN: Villa El Salvador. Lima

128DEPARTAMENTOS

576 BENEFIADOS APROX.

DATOS GENERALES DEL PREDIO

CABIDA ARQ. REFERENCIAL – PGSU - MVCS

CRITERIOS DE CALIFICACIÓN DE PROPUESTAS

Evaluación en dos etapas:

Técnico:

Mayor promedio

ponderado de área neta de

los departamentos

ofertados.

Económico:

Puntaje en función a la

distribución de las

viviendas en los Rangos

de Valores para el BBP.

FINALIDAD

Dic - 2017CONVOCATORIA Feb - 2018BUENA PRO

“Adjudicar el terreno a un promotor

privado para la ejecución de un

proyecto de desarrollo inmobiliario”

CONCURSO “OASIS DE VILLA”

GENERACIÓN DE OFERTA INMOBILIARIA

Concurso de Proyectos “Construye para Crecer”

Objetivo:

“Contribuir al desarrollo urbano y arquitectónico del país, incentivando a los profesionales involucrados en el

proceso a generar propuestas urbanísticas que incluyan la creación de prototipos integrales de vivienda social con

enfoque sostenible”.

Resultados:

✓ A la fecha, han participado 38

equipos, con 190 profesionales aprox.

que han elaborado 90 prototipos de

VIS y 40 propuestas urbanas.

✓ El concurso concluye con un

Seminario Internacional, en donde se

premian a los proyectos ganadores.

Entidades Organizadoras: Entidades Colaboradoras:

Expositores Invitados Internacionales:

Endev

(Alemania)

Natalie

Thelen

(USA)

Pablo

Santa Cruz

(España)

Eleonore

Pocry

(Francia)

Maria

Paula

Riggio

(Italia)

COBERTURA DE RIESGO DE CRÉDITO

• A medida que se redoblan los esfuerzos para que las IFIs constituyan garantías se observa un

efecto contraproducente en el gasto de provisiones.

• Las condiciones actuales para que una IFI se beneficie con el CRCA generan shocks en el stock

de provisiones.

• Oportunidad de mejora para trasladar el riesgo y reducir la prima de riesgo.

34

51 52 54 53 57 54 56 58 59 64

1729 28 30

2233

23 23 26 2637

Dic. Dic. Ene. Feb. Mar. Abr. May. Jun. Jul. Ago. Sep.

2015 2016 2017

Provisión por CRC y CRCA*(S/ MM)

Provisión por CRC Provisión por CRCA

2 IFI's

4 IFI's

3 IFI's

(*) Stock de Provisiones simulado con metodología vigente.

COBERTURA DE RIESGO DE CRÉDITO

Esquema Actual

IFI 1

Sponsor

IFI 2

Microfinanciera

Proyecto

Financiamiento + CRC + CRCA

Carta Fianza2

Financiamiento

Matriz

HipotecariaFinanciamiento

Notas:(1) Se elimina la Cobertura de Riesgo Crediticio Adicional (CRCA)

(2) Cubre el Riesgo Proyecto hasta la independización de la vivienda.

Propuesta

IFI 1

Sponsor

IFI 2

Microfinanciera

Proyecto

Financiamiento

Financiamiento

Matriz

Hipotecaria Financiamiento

ASEGURADOR

INTERNACIONAL(Prima $)

CRC +

Carta Fianza2CRC1

Financiamiento

Colateral

COOPERATIVAS DE AHORRO Y CRÉDITOS

AHORRO

(Grupos Familiares Elegibles)

BFH

(Fideicomiso)

(Vivienda Terminada)

(Promotor Inmobiliario)

(Cooperativa, CAFAE, Derrama, etc)

Requisitos:

✓ Rating vigente (no mayor a 6 meses).

✓ EE.FF. auditados de los 2 últimos años.

✓ Oficial de Cumplimiento.

✓ Plataforma Hipotecaria, evaluada por el FMV.

✓ Experiencia otorgando créditos hipotecarios

mínima de 5 años.

Macro - Proceso:

1. Promotor presenta proyecto (sin IFI sponsor

y solicitando BFH).

2. Se constituye Fideicomiso (Flujos y

Garantía) para canalizar BFH.

3. Cooperativas o Terceros financian hipotecas

con recursos propios.

Propuesta para Préstamos con Garantía Hipotecaria

GRACIAS