IZVJEŠĆE NEOVISNOG REVIZORA FINANCIJSKI IZVJEŠTAJI I … · 2016-10-06 · izvještaj o financijskom položaju dan na 31. prosinca 2014. godine te izvještaje o sveobuhvatnoj dobiti,

ULJANIK d.d., Pula

IZVJEŠĆE NEOVISNOG REVIZORA, FINANCIJSKI IZVJEŠTAJI I GODIŠNJE IZVJEŠĆE 31. PROSINCA 2014.

Sadržaj

Stranica

Odgovornost za financijske izvještaje 1

Izvještaj neovisnog revizora 2 – 3

Izvještaj o sveobuhvatnoj dobiti 4

Izvještaj o financijskom položaju 5

Izvještaj o promjenama glavnice 6

Izvještaj o novčanom toku 7

Bilješke uz financijske izvještaje 8 - 43

Godišnje izvješće 44 - 48

Izvješće neovisnog revizora Dioničarima i Upravi društva Uljanik d.d.

Izvješće o financijskim izvještajima

Obavili smo reviziju priloženih financijskih izvještaja društva Uljanik d.d. („Društvo“) koji obuhvaćaju izvještaj o financijskom položaju na dan 31. prosinca 2014. godine te izvještaje o sveobuhvatnoj dobiti, promjenama kapitala i novčanom toku za godinu tada završenu, te bilješke koje se sastoje od sažetka značajnih računovodstvenih politika i ostalih objašnjavajućih informacija.

Odgovornost Uprave za financijske izvještaje

Uprava je odgovorna za sastavljanje i objektivan prikaz ovih financijskih izvještaja u skladu s Međunarodnim standardima financijskog izvještavanja koji su usvojeni u Europskoj uniji i za one interne kontrole za koje Uprava odredi da su potrebne za omogućavanje sastavljanja financijskih izvještaja koji su bez značajnog pogrešnog prikazivanja, uslijed prijevare ili pogreške.

Odgovornost revizora

Naša je odgovornost izraziti mišljenje o ovim financijskim izvještajima na osnovu naše revizije. Reviziju smo obavili sukladno Međunarodnim revizijskim standardima koji nalažu pridržavanje etičkih pravila, te planiranje i provođenje revizije kako bi se s razumnom mjerom sigurnosti utvrdilo da su financijski izvještaji bez materijalno značajnih grešaka.

Revizija uključuje provođenje procedura u svrhu pribavljanja revizijskih dokaza o iznosima i objavama u financijskim izvještajima. Odabir procedura ovisi o prosudbi revizora, uključujući i procjenu rizika materijalno značajnih grešaka u financijskim izvještajima, koje mogu nastati kao posljedica prijevare ili pogreške. U procjenjivanju tih rizika, revizor razmatra interne kontrole relevantne za subjektovo sastavljanje i objektivan prikaz financijskih izvještaja u svrhu provođenja revizijskih procedura u skladu s postojećim okolnostima, a ne u svrhu izražavanja mišljenja o učinkovitosti internih kontrola poslovnog subjekta. Revizija isto tako uključuje ocjenu primjerenosti računovodstvenih politika, razumnost računovodstvenih procjena koje je definirala uprava, kao i ocjenu cjelokupnog prikaza financijskih izvještaja.

Uvjereni smo da su nam pribavljeni revizijski dokazi dostatni i čine odgovarajuću osnovu u svrhu izražavanja našeg mišljenja s rezervom.

Osnova za mišljenje s rezervom

Nadoknadivost potraživanja od povezanih društava

Društvo u svojim financijskim izvještajima iskazuje potraživanja od povezanih društava (redovna i potraživanja po pozajmicama) u ukupnom iznosu od 150 milijuna kuna na datum bilance. Navedeni iznos uključuje dospjela potraživanja u iznosu od 16 milijuna kuna starija od 120 dana koja još nisu podmirena. Uprava je napravila analizu ovih potraživanja na datum bilance kako bi utvrdila da li je potrebno priznati ispravak vrijednosti navedenih potraživanja te smatra da su ista nadoknadiva. Međutim, na temelju provedenih dodatnih revizijskih procedura zbog postojanja neizvjesnosti vezanih uz njihovo pravovremeno podmirenje, nismo se mogli uvjeriti u njihovu vrijednost iskazanu na datum bilance.

Mišljenje s rezervom

Prema našem mišljenju, osim mogućih učinaka stavaka navedenih u odjeljku „Osnova za mišljenje s rezervom“, financijski izvještaji fer prezentiraju, u svim značajnim odrednicama, financijski položaj Društva na dan 31. prosinca 2014. godine, rezultate njegovog poslovanja i novčane tokove za godinu koja je tada završila sukladno Međunarodnim standardima financijskog izvještavanja koji su usvojeni u Europskoj uniji.

PricewaterhouseCoopers d.o.o., Ulica kneza Ljudevita Posavskog 31, 10000 Zagreb, Hrvatska T: +385 (1) 6328 888, F:+385 (1) 6111 556, www.pwc.hr Trgovački sud u Zagrebu, broj Tt-99/7257-2, MBS: 080238978; OIB: 81744835353; Temeljni kapital: 1,810,000.00 kn, uplaćen u cijelosti; Uprava: Hrvoje Zgombić, predsjednik; J. M. Gasparac, član; S. Dušić, član; T. Maćašović, član; Žiro-račun: Raiffeisenbank Austria d.d., Petrinjska 59, Zagreb, IBAN: HR8124840081105514875

ULJANIK d.d.

Izvještaj o sveobuhvatnoj dobiti

Za godinu koja je završila 31. prosinca 2014. godine (Svi iznosi izraženi su u tisućama kuna) Bilješka 2014. 2013.

Prihodi od prodaje 5 62.889 16.493 Ostali prihodi 6 160 3.829 Promjena vrijednosti zaliha nedovršene proizvodnje 291 -

Troškovi materijala i usluga 7 (3.747) (1.230)

Troškovi osoblja 8 (42.300) (6.047)

Amortizacija (322) (83)

Ostali poslovni rashodi 9 (5.588) (4.979)

Ostali dobici/(gubici) – neto 10 724 2.762 Dobit iz redovnog poslovanja 12.107 10.745 Financijski prihodi 4.435 4.605

Financijski rashodi (11.087) (5.866)

Financijski rashodi-neto 11 (6.652) (1.261)

Dobit prije oporezivanja 5.455 9.484 Porez na dobit 12 (1.128) (1.974) Dobit za godinu 4.327 7.510

Ostala sveobuhvatna dobit - -

Ukupna sveobuhvatna dobit 4.327 7.510 Zarada po dionici (u kunama) – osnovna i razrijeđena 28 1,33 2,28

Bilješke uz financijske izvještaje su sastavni dio ovih financijskih izvještaja

4

ULJANIK d.d.

Izvještaj o financijskom položaju

Na dan 31. prosinca 2014. godine (Svi iznosi izraženi su u tisućama kuna) Bilješka 31.12.2014. 31.12.2013. IMOVINA Dugotrajna imovina Nematerijalna imovina 13 351 - Nekretnine, postrojenja i oprema 14 11.352 109 Ulaganja u podružnice 17 391.536 381.462 Ulaganja u pridružena društva 17 69.599 69.599 Financijska imovina po fer vrijednosti 20 792 171 473.630 451.341 Kratkotrajna imovina Zalihe 18 291 - Kupci i ostala potraživanja 19 34.838 21.718 Krediti i depoziti 16 123.010 21.250 Novac i novčani ekvivalenti 21 455 114 158.594 43.082 Ukupno imovina 632.224 494.423 KAPITAL I REZERVE Dionički kapital 302.063 302.063 Rezerve 15.191 15.191 Vlastite dionice (4.697) (4.697) Ostale pričuve 4.705 3.205 Zadržana dobit 10.337 7.510 Ukupno glavnica 22 327.599 323.272 OBVEZE Dugoročne obveze Posudbe 23 5.667 134.656 5.667 134.656 Kratkoročne obveze Posudbe 23 168.994 - Dobavljači i ostale obveze 24 129.964 35.754 Obveza poreza na dobit - 741 298.958 36.495 Ukupne obveze 304.625 171.151 Ukupno kapital i obveze 632.224 494.423

Bilješke uz financijske izvještaje su sastavni dio ovih financijskih izvještaja

5

ULJANIK d.d.

Izvještaj o promjenama vlasničke glavnice

Za godinu koja je završila 31. prosinca 2014. godine (Svi iznosi izraženi su u tisućama kuna)

Dionički kapital Kapitalne

rezerve Rezerve za

vlastite dionice

Ostale rezerve

Vlastite dionice

Zadržana

dobit

Ukupno

Stanje 1. siječnja 2013. 302.063 15.191 - - - 3.205 320.459 Ukupna sveobuhvatna dobit za godinu - - - - - 7.510 7.510

Prijenos u rezerve - - 3.200 5 - (3.205) - Otkup vlastitih dionica - - - - (4.697) - (4.697) Stanje 31. prosinca 2013. 302.063 15.191 3.200 5 (4.697) 7.510 323.272 Ukupna sveobuhvatna dobit za godinu - - - - - 4.327 4.327

Prijenos u rezerve - - 1.500 - - (1.500) - Stanje 31. prosinca 2014. 302.063 15.191 4.700 5 (4.697) 10.337 327.599

Blješke uz financijske izvještaje su sastavni dio ovih financijskih izvještaja 6

ULJANIK d.d.

Izvještaj o novčanom toku

Za godinu koja je završila 31. prosinca 2014. godine (Svi iznosi izraženi su u tisućama kuna) Bilješka 2014. 2013. Novčani tok iz poslovnih aktivnosti Dobit prije oporezivanja 5.455 9.484 Usklađenja: Amortizacija i gubici od umanjenja 322 83 Dobit/(gubitak) od prodaje materijalne imovine (113) (2.760) Dobit od prodaje dionica 3. Maj (74) - Ispravci vrijednosti potraživanja i zajmova - 317 Usklađenja na fer vrijednosti- dionice (621) - Prihodi od dividendi (2) (4) Prihodi od kamata (2.823) (4.601) Rashodi od kamata 8.893 5.877 Rezultat iz poslovnih aktivnosti prije promjena radnog kapitala 11.037 8.396

(Povećanje)/smanjenje potraživanja od kupaca i ostalih potraživanja (13.506) (14.840)

(Povećanje)/smanjenje zaliha (291) - Smanjenje obveza prema dobavljačima i ostalim obvezama 93.469 35.427

Novčani tok generiran poslovanjem 90.709 28.983 Plaćene kamate (8.893) (5.213) Plaćeni porez na dobit (1.128) (1.974) Neto novac /ostvaren poslovnim aktivnostima 80.688 21.796 Novčani tok od investicijskih aktivnosti Nabava nekretnina, postrojenja i opreme 14 (11.540) (33) Primici od prodaje materijalne imovine 113 4.492 Nabava nematerijalne imovine 13 (376) (4) Primici od prodaje dionica 74 - Primici od dividendi 2 4 Ulaganja u povezana društva 17 (10.074) (277.115) Neto naplata / (plasiranje)kratkoročnih kredita i depozita 16 (101.760) 69.300

Naplata dugoročnih potraživanja, kredita i depozita - 10.000 Primici od kamata 3.209 13.199 Neto novac utrošen u investicijske aktivnosti (120.352) (180.157) Novčani tok od financijske aktivnosti Otkup vlastitih dionica - (4.697) Primici od posudbi 23 40.005 133.992 Novac ostvaren iz financijskih aktivnosti 40.005 129.295 Neto povećanje/(smanjenje) novca i novčanih ekvivalenata 341 (29.066)

Novac i novčani ekvivalenti na početku godine 114 29.180 Novac i novčani ekvivalenti na kraju godine 21 455 114

7

ULJANIK d.d.

Bilješke uz financijske izvještaje


BILJEŠKA 1 – OPĆI PODACI

Društvo ULJANIK d.d. je osnovano 1992. godine, te je registrirano na Trgovačkom sudu u Rijeci. Sjedište

Društva nalazi se u Puli, Flaciusova 1, Hrvatska.

Glavne aktivnosti Društva su:

• Proizvodnja strojeva za proizvodnju i korištenje mehaničke energije

• Proizvodnja ostalih strojeva opće namjene

• Proizvodnja alatnih strojeva

• Proizvodnja ostalih strojeva posebne namjene

• Proizvodnja elektromotora. generatora i transformatora

• Proizvodnja žarulja i električnih svjetiljki

• Proizvodnja ostale električne opreme, d. n.

• Gradnja i popravak brodova i čamaca

• Trgovina motornim vozilima

• Održavanje i popravak motornih vozila

• Trgovima dijelovima i priborom za motorna vozila

• Upravljanje holding-društvima

Nadzorni odbor:

• Renata Kašnjar-Putar, predsjednik

• Đino Šverko, zamjenik predsjednika

• Andrija Hren, član

• Rajko Kutlača, član

• Marko Pokrajac, član od 19.06.2014.

• Vladimir Žmak, član do 18.06.2014.

Uprava:

• Gianni Rossanda, predsjednik uprave

• Veljko Grbac, član uprave

• Marinko Brgić, član uprave

Dionice Društva uvrštene su u kotaciju javnih dioničkih društava na Zagrebačkoj burzi.

Društvo je matica Uljanik grupe koja se sastoji od 10 ovisnih i 2 pridružena društva (detaljno prikazani

u bilješci 17).

8

ULJANIK d.d.



BILJEŠKA 2 – SAŽETAK ZNAČAJNIH RAČUNOVODSTVENIH POLITIKA Slijedi prikaz značajnih računovodstvenih politika usvojenih za pripremu ovih financijskih izvještaja. Ove

računovodstvene politike dosljedno su primjenjivane za sva razdoblja uključena u ove izvještaje, osim tamo

gdje je drugačije navedeno.

2.1 Osnove sastavljanja

Financijski izvještaji Društva sastavljeni su sukladno Međunarodnim standardima financijskog izvještavanja

(MSFI) usvojenim u Europskoj uniji. Financijski izvještaji izrađeni su primjenom metode povijesnog troška,

izuzev financijske imovine po fer vrijednosti kroz račun dobiti i gubitka.

Sastavljanje financijskih izvještaja sukladno Međunarodnim standardima financijskog izvještavanja (MSFI)

usvojenim u Europskoj uniji zahtijeva upotrebu određenih ključnih računovodstvenih procjena. Također se

od Uprave zahtijeva da se služi prosudbama u procesu primjene računovodstvenih politika Društva.

Područja koja uključuju viši stupanj prosudbe ili složenosti, odnosno područja gdje su pretpostavke i

procjene značajne za financijske izvještaje prikazana su u bilješci 4.

Financijski izvještaji pripremljeni su pod pretpostavkom da će Društvo nastaviti poslovati u skladu s načelom

neograničenosti vremena poslovanja.

(a) Novi i dopunjeni standardi, dodaci i tumačenja koje je Društvo usvojilo

Društvo je tijekom godine usvojilo sljedeće nove i dopunjene MSFI-jeve i smjernice Odbora za tumačenje

međunarodnog financijskog izvještavanja (IFRIC) koji su odobreni od EU. Ukoliko je primjena standarda ili

smjernica utjecala na financijske izvještaje ili rezultat Društva, to je navedeno u nastavku.

MSFI 10 Konsolidirani financijski izvještaji (na snazi za godišnja razdoblja koja počinju na dan ili nakon 1.

siječnja 2014. godine)

Cilj MSFI-ja 10 je utvrditi načela za prezentiranje i pripremu konsolidiranih financijskih izvještaja kada

subjekt kontrolira jedno ili više drugih subjekata kako bi prezentirao konsolidirane financijske izvještaje.

Određuje načela kontrole, te utvrđuje kontrole kao osnovu za konsolidaciju. Navodi kako primijeniti načelo

kontrole u utvrđivanju kontrolira li ulagač subjekt u koji ulaže te mora li ga stoga konsolidirati. Navodi

računovodstvene zahtjeve za pripremu konsolidiranih financijskih izvještaja.

MSFI 11 Zajednički aranžmani (na snazi za godišnja razdoblja koja počinju na dan ili nakon 1. siječnja

2014. godine)

MSFI 11 realističnije odražava zajedničke aranžmane usredotočujući se na prava i obveze aranžmana, a ne

na njegov pravni oblik. Postoje dvije vrste zajedničkih aranžmana: zajedničko poslovanje i zajednički

pothvati. Zajedničko poslovanje je kad zajednički upravitelj ima prava na imovinu i obveze u svezi s

aranžmanom te stoga evidentira svoje udjele u imovini, obvezama, prihodima i rashodima. Zajednički

pothvati su kad zajednički upravitelj ima prava na neto imovinu aranžmana te stoga svoje udjele evidentira

po metodi udjela. Društvo nema ulaganja u zajedničke aranžmane pa ovaj standard nije relevantan.

9

ULJANIK d.d.



BILJEŠKA 2 – SAŽETAK ZNAČAJNIH RAČUNOVODSTVENIH POLITIKA (NASTAVAK)


MSFI 12 Objavljivanje udjela u drugim subjektima (na snazi za godišnja razdoblja koja počinju na dan ili

nakon 1. siječnja 2014. godine)

MSFI 12 uključuje zahtjeve za objavljivanjem za sve oblike udjela u drugim subjektima, uključujući i

zajedničke aranžmane, pridružena društva, društva s posebnom namjenom i druga vanbilančna ulaganja.

Primjena navedenog novog standarda nema utjecaja na financijske izvještaje Društva.

MRS 27 (izmijenjen 2011. godine) Odvojeni financijski izvještaji (na snazi za godišnja razdoblja koja počinju

na dan ili nakon 1.siječnja 2014. godine)

MRS 27 (izmijenjen 2011. godine) uključuje odredbe o odvojenim financijskim izvještajima preostale nakon

što su kontrolne odredbe MRS-a 27 uključene u novi MSFI 10. Primjena ovog izmijenjenog standarda nema

utjecaja na financijske izvještaje Društva, budući da nema ulaganja u pridružena društva i zajedničke

pothvate.

MRS 28 (izmijenjen 2011. godine) Pridružena društva i zajednički pothvati (na snazi za godišnja razdoblja

koja počinju na dan ili nakon 1. siječnja 2014. godine)

MRS 28 (izmijenjen 2011. godine) uključuje zahtjeve da se zajednički pothvati, kao i pridružena društva,

vode po metodi udjela nakon izdavanja MSFI-ja 11. Primjena ovog izmijenjenog standarda nema utjecaja

na financijske izvještaje Društva, budući da nema ulaganja u pridružena društva i zajedničke pothvate.

Dodaci MSFI-jevima 10, 11 i 12 o prijelaznim odredbama (na snazi za godišnja razdoblja koja počinju na

dan ili nakon 1. siječnja 2014. godine)

Ovi dodaci omogućavaju dodatno izuzeće pri primjeni MSFI-jeva 10, 11 i 12 ograničavajući zahtjev za

objavom izmijenjenih usporednih podataka samo na prethodno razdoblje. Za objave koje se odnose na

nekonsolidirane subjekte dodaci ukidaju zahtjev da se prezentiraju usporedni podaci za razdoblje prije prve

primjene MSFI-ja 12. Navedeni dodaci nisu relevantni jer Društvo ne priprema konsolidirane financijske

izvještaje.

Dodatak MSFI-ju 10, MSFI-ju 12 i MRS-u 27 – Konsolidacija društava u koja se ulaže (objavljen 31.

listopada 2012. godine, na snazi za godišnja razdoblja koja počinju 1. siječnja 2014. godine)

Dodaci predviđaju da će mnogi fondovi i slični subjekti biti izuzeti od konsolidacije većine svojih podružnica.

Umjesto toga, ti će se subjekti mjeriti po fer vrijednosti u sveobuhvatnoj dobiti. Dodaci dozvoljavaju iznimke

za subjekte koji zadovoljavaju definiciji 'društva u koja se ulaže' i koja prikazuju posebne karakteristike.

Promjene su napravljene u MSFI-ju 12 u smislu uvođenja objava koje društvo u koje se ulaže mora

napraviti. Navedeni dodatak nije relevantan za Društvo jer ne priprema konsolidirane financijske izvještaje.

Dodatak MRS-u 32 Financijski instrumenti: Objavljivanja vezana uz prijeboj imovine i obveza (izdani u

prosincu 2012. godine i na snazi za godišnja razdoblja koja počinju na dan ili nakon 1. siječnja 2014.

godine)

10

ULJANIK d.d.





Dodaci su smjernice za primjenu MRS-a 32 Financijski instrumenti: Prezentacija, te pojašnjavaju neke od

zahtjeva za prijebojem financijske imovine i financijskih obveza u izvještaju o financijskom položaju. Ovaj

dodatak nema značajni utjecaj na financijske izvještaje Društva.

Dodatak MRS-u 36 Umanjenje vrijednosti imovine - objave vezane uz umanjenje imovine do nadoknadive

vrijednosti (objavljen 29. svibnja 2013. godine, na snazi za godišnja razdoblja koja počinju 1. siječnja 2014.

godine)

Dodatak navodi informacije koje je potrebno objaviti vezano uz nadoknadivoj vrijednosti umanjene imovine

ukoliko je taj iznos temeljen na fer vrijednosti umanjenoj za trošak otuđenja. Dodatak može imati učinak

samo na objavljivanje, ali ne i na mjerenje i priznavanje imovine u financijskom položaju ili rezultatu

Društva.

Dodatak MRS-u 39 Financijski instrumenti: priznavanje i mjerenje – vezano za zamjenu starih derivativnih

instrumenata zaštite s novim (na snazi za godišnja razdoblja koja počinju 1. siječnja 2014. godine)

Dodatak pruža lakše ukidanje računovodstva zaštite kada zamjena starih instrumenata zaštite s novima kod

glavne ugovorne stranke zadovolji određene kriterije.

IFRIC 21 Nameti (objavljen 20. svibnja 2013. godine, na snazi za godišnja razdoblja koja počinju 1. siječnja

2014. godine)

Tumačenje se odnosi na MRS 37 Rezerviranja, nepredviđene obveze i nepredviđena imovina. MRS 37

postavlja kriterije za priznavanje obveze, a jedan od njih je zahtjev da subjekt ima sadašnju obvezu kao

rezultat prošlog događaja (obvezujući događaj). Tumačenje pojašnjava da obvezujući događaj koji stvara

obvezu plaćanja nameta predstavlja aktivnost opisanu u relevantnom zakonu koji zahtijeva plaćanje

nameta. Primjena IFRIC-a 21 nije imala utjecaja na financijske izvještaje Društva.

(b) Standardi, dodaci i tumačenja koji su objavljeni, ali još nisu na snazi

Uprava planira usvojiti nove standarde, dodatke i tumačenja s datumom stupanja na snagu i nakon

usvajanja od strane Europske unije te je u postupku procjenjivanja njihova utjecaja na svoje financijske

izvještaje.

Godišnja poboljšanja MSFI-jeva u 2012. godini (na snazi za godišnja razdoblja koja počinju na dan ili nakon

1. srpnja 2014. godine, osim ako je drugačije navedeno u nastavku)

Poboljšanja se sastoje od promjena na sedam standarda.

MSFI 2 je dopunjen na način da pojašnjava definiciju ‘uvjeta ostvarivanja prava’ i da odvojeno definira ‘uvjet

temeljen na ostvarenju rezultata’ i ‘uvjet temeljen na godinama rada’. Dodatak stupa na snagu za

transakcije isplate na temelju dionica čiji datum dodjele je na dan ili nakon 1. srpnja 2014. godine.

11

ULJANIK d.d.


Za godinu koja je završila 31. prosinca 2014. godine (Svi iznosi izraženi su u tisućama kuna) BILJEŠKA 2 – SAŽETAK ZNAČAJNIH RAČUNOVODSTVENIH POLITIKA (NASTAVAK)


MSFI 3 je dopunjen na način da pojašnjava da se (1) obveza plaćanja potencijalne naknade koja je

sukladna definiciji financijskog instrumenta klasificira kao financijska obveza ili kapital temeljem definicija u

MRS-u 32, i (2) sve nevlasničke nepredviđene financijske i nefinancijske naknade koje se ne odnose na

kapital mjere se po fer vrijednosti na svaki datum izvještavanja, a promjene u fer vrijednosti priznaju se u

računu dobiti i gubitka. Dodaci MSFI-ju 3 stupaju na snagu za poslovna spajanja ako je datum stjecanja na

dan ili nakon 1. srpnja 2014. godine.

MSFI 8 je dopunjen na način da zahtijeva (1) objavu prosudbi uprave pri zbrajanju poslovnih segmenata,

uključujući opis zbrojenih segmenata i ekonomskih pokazatelja koji su ocijenjeni prilikom utvrđivanja da

zbrojeni segmenti imaju slične ekonomske karakteristike, i (2) usklađenje imovine segmenata s imovinom

subjekta prilikom iskazivanja imovine segmenata.

Osnova za zaključke o MSFI-ju 13 je dopunjena na način da pojašnjava da do brisanja određenih odlomaka

iz MRS-a 39 nakon objave MSFI-ja 13 nije došlo s namjerom da se ukloni sposobnost mjerenja kratkoročnih

potraživanja i obveza po iznosu u računu gdje utjecaj diskontiranja nije materijalno značajan.

MRS 16 i MRS 38 su dopunjeni kako bi pojasnili način na koji se iskazuju bruto knjigovodstvena vrijednost i

akumulirana amortizacija kada subjekt koristi revalorizacijski model.

MRS 24 je dopunjen na način da kao povezano društvo uključuje subjekt koji pruža usluge ključnog

menadžmenta izvještajnom subjektu ili matici izvještajnog subjekta ('društvo za upravljanje'), i da zahtijeva

objavu iznosa koje upravljački subjekt naplaćuje od izvještajnog subjekta za pružene usluge.

Godišnja poboljšanja MSFI-jeva u 2013. godini (na snazi za godišnja razdoblja koja počinju na dan ili nakon

1. srpnja 2014. godine)

Poboljšanja se sastoje od promjena na četiri standarda.

Osnova za zaključke za MSFI 1 dopunjena je kako bi pojasnila da, kada nova verzija standarda još nije

obvezna, ali se može prijevremeno usvojiti, društvo koje prvi put primjenjuje MSFI može koristiti staru ili

novu verziju, pod uvjetom da se isti standard primjenjuje u svim prikazanim razdobljima.

MSFI 3 je dopunjen kako bi pojasnio da se ne primjenjuje na računovodstvo za formiranje bilo kakvog

zajedničkog aranžmana u skladu s MSFI-jem 11. Dodatak također pojašnjava da se izuzeće iz opsega

primjenjuje samo na financijske izvještaje samog zajedničkog aranžmana.

Dodatak MSFI-ju 13 pojašnjava da se izuzeće iz portfelja u MSFI-ju 13, koje omogućuje subjektu mjerenje

fer vrijednosti grupe financijske imovine i financijskih obveza na neto osnovi, primjenjuje na sve ugovore

(uključujući ugovore za kupnju ili prodaju nefinancijskih stavki) koji su unutar djelokruga MRS-a 39 ili MSFI-

ja 9.

MRS 40 je dopunjen kako bi pojasnio da se MRS 40 i MSFI 3 međusobno ne isključuju. Smjernice u MRS-u

40 pomažu sastavljačima financijskih izvještaja pri razlikovanju ulaganja u nekretnine i nekretnina koje

koristi vlasnik. Sastavljači financijskih izvještaja se također upućuju na smjernice u MSFI-ju 3 kako bi utvrdili

radi li se kod stjecanja ulaganja u nekretnine o poslovnom spajanju.

12

ULJANIK d.d.




Dodatak MRS-u 19, ‘Primanja zaposlenih’ vezano za doprinose zaposlenika ili trećih strana planovima

definiranih primanja (na snazi za godišnja razdoblja koja počinju na dan ili nakon 1. srpnja 2014. godine)

Dodatak se odnosi na doprinose zaposlenika ili trećih strana planovima definiranih primanja i pojašnjava

tretman takvih doprinosa. Dodatak razlikuje doprinose koji su povezani s uslugom samo u razdoblju u kojem

su nastali i doprinose vezane za uslugu tijekom više od jednog razdoblja. Cilj dodatka je da se pojednostavi

računovodstveni tretman doprinosa koji ne ovise o broju godina radnog staža zaposlenika, primjerice

doprinosa zaposlenika koji se obračunavaju prema fiksnom postotku plaće.Subjekti s planovima koji

zahtijevaju doprinose koji se razlikuju ovisno o usluzi morat će priznati korist navedenih doprinosa tijekom

radnog vijeka zaposlenika.

Dodatak MSFI-ju 11, ‘Zajednički aranžmani’ vezano za stjecanje udjela u zajedničkom poslovanju (na snazi

za godišnja razdoblja koja počinju na dan ili nakon 1. srpnja 2016. godine)

Ovaj dodatak utvrđuje nove smjernice o tome na koji način iskazati stjecanje udjela u zajedničkom pothvatu

koje predstavlja poslovanje. Dodaci zahtijevaju da investitor primijeni načela računovodstva poslovnog

spajanja prilikom stjecanja udjela u zajedničkom upravljanju koje predstavlja ‘poslovanje’.

Dodaci se odnose i na stjecanje početnog udjela u zajedničkom poslovanju i na stjecanje dodatnog udjela u

istom zajedničkom poslovanju. Međutim, prijašnji udjel se ne mjeri ponovno kada stjecanje dodatnog udjela

u istom zajedničkom poslovanju rezultira zadržavanjem zajedničke kontrole.

Dodatak MRS-u 16, ‘Nekretnine, postrojenja i oprema’ i MRS-u 38, ‘Nematerijalna imovina’ vezano za

amortizaciju (na snazi za godišnja razdoblja koja počinju na dan ili nakon 1. siječnja 2016. godine)

Ovaj dodatak pojašnjava da primjena metoda za izračunavanje amortizacije imovine na temelju ostvarenih

prihoda nije primjerena, jer prihodi od djelatnosti koja uključuje korištenje imovine uglavnom odražavaju

čimbenike koji ne uključuju korištenje ekonomskih koristi utjelovljenih u imovini. Ovime se također

pojašnjava da se prihodi uglavnom smatraju neprimjerenom osnovom za mjerenje iskorištenja ekonomskih

koristi utjelovljenih u nematerijalnoj imovini.

Pretpostavka se može pobijati samo u određenim ograničenim okolnostima. Navedene okolnosti uključuju

slučajeve kada se nematerijalna imovina iskazuje kao mjera prihoda; ili ako se može dokazati da su prihodi

i iskorištenje ekonomskih koristi od nematerijalne imovine međusobno usko povezani.

Dodatak MRS-u 16, ‘Nekretnine, postrojenja i oprema’ i MRS 41, ‘Poljoprivreda’ vezano za nosive biljke (na

snazi za godišnja razdoblja koja počinju na dan ili nakon 1. siječnja 2016. godine)

Ovi dodaci mijenjaju izvještavanje za nosivu (uzgojnu) biološku imovinu, kao što je vinova loza, kaučukovac

i uljana palma. Ova bi se biološka imovina trebala iskazivati na isti način kao i nekretnine, postrojenja i

oprema jer je njihovo rukovanje slično kao proizvodnja. Dodaci ih uključuju u djelokrug MRS-a 16, a ne

MRS-a 41. Plodovi ove biološke imovine ostati će u djelokrugu MRS-a 41.

13

ULJANIK d.d.




Dodatak MSFI-ju 10 i MRS-u 28 vezano za prodaju ili unos imovine između investitora i njegovog

pridruženog društva ili zajedničkog pothvata (na snazi za godišnja razdoblja koja počinju na dan ili nakon 1.


Ovi dodaci rješavaju nedosljednost između MSFI-ja 10 i MRS-a 28 u slučaju prodaje ili unosa imovine

između investitora i njegovog pridruženog društva ili zajedničkog pothvata. Puni dobitak ili gubitak priznaje

se u slučaju kada transakcija uključuje poslovanje.

Djelomičan dobitak ili gubitak priznaje se kada transakcija uključuje imovinu koja se ne odnosi na

poslovanje, čak iako je ta imovina u ovisnom društvu.

Dodatak MRS-u 27, ‘Odvojeni financijski izvještaji’ vezano za metodu udjela (na snazi za godišnja razdoblja

koja počinju na dan ili nakon 1. siječnja 2016. godine)

Dodatak omogućuje subjektima da prilikom iskazivanja ulaganja u ovisna društva, zajedničke pothvate i

pridružena društva koriste metodu udjela u svojim odvojenim tj. nekonsolidiranim financijskim izvještajima.

MSFI 14, ‘Odgođeno priznavanje prihoda i rashoda u sustavu reguliranih cijena’ (na snazi za godišnja

razdoblja koja počinju na dan ili nakon 1. siječnja 2016. godine)

Ovaj standard dopušta društvima koja po prvi put primjenjuju MSFI-jeve da prilikom usvajanja MSFI-jeva

nastave priznavati iznose vezane za reguliranje cijena u skladu sa zahtjevima prijašnjih općeprihvaćenih

računovodstvenih načela. Međutim, kako bi se poboljšala usporedivost sa subjektima koji već primjenjuju

MSFI-jeve i ne priznaju takve iznose, standard zahtijeva da se učinak reguliranja cijena iskaže odvojeno od

ostalih stavki.

Godišnja poboljšanja u 2014. godini (na snazi za godišnja razdoblja koja počinju na dan ili nakon 1. srpnja

2016. godine)

Ova godišnja poboljšanja dopunjuju standarde iz izvještajnog ciklusa od 2012. – 2014. godine. Uključene su

sljedeće promjene na četiri standarda:

MSFI 5 – dodatak pojašnjava da, kada se imovina (ili grupa za otuđenje) reklasificira iz kategorije

‘namijenjena prodaji’ u kategoriju ‘namijenjena distribuciji’ ili obratno, navedeno ne predstavlja promjenu u

planu prodaje ili distribucije i ne mora se iskazati kao takva. To znači da se imovina (ili grupa za otuđenje)

ne treba ponovno iskazati u financijskim izvještajima, kao da nikada nije bila klasificirana u kategoriji

‘namijenjena prodaji’ ili ‘namijenjena distribuciji’ jednostavno zato što se način otuđenja promijenio.

Dodatak također pojašnjava da su smjernice o promjenama u planu prodaje treba primijeniti na imovinu (ili

grupu za otuđenje) koja prestaje biti namijenjena za distribuciju, ali nije reklasificirana kao ‘namijenjena

prodaji“.

14

ULJANIK d.d.





MSFI 7 – postoje dva dodatka:

• Uslužni ugovori – Ako subjekt prenese financijsku imovinu trećoj osobi pod uvjetima koji omogućuju

da prenositelj prestaje priznavati imovinu, MSFI 7 zahtijeva objavljivanje svih vrsta kontinuiranog

sudjelovanja koje još uvijek može postojati od strane subjekta u prenesenoj imovini. Standard daje

smjernice o tome što se podrazumijeva pod kontinuiranim sudjelovanjem. Dodatak se primjenjuje

prospektivno s mogućnošću retroaktivne primjene. Postoji značajan dodatak MSFI-ju 1 koji pruža

istu olakšicu društvima koja prvi put primjenjuju MSFI-jeve

• Financijski izvještaji za razdoblja tijekom godine – dodatak pojašnjava da dodatno objavljivanje koje

zahtijevaju dodaci MSFI-ju 7, ‘Objavljivanje – Prijeboj financijske imovine i financijskih obveza’ nije

izričito potrebno za sva razdoblja tijekom godine osim ako to zahtijeva MRS 34. Ovaj dodatak se

primjenjuje retroaktivno.

MRS 19 – dodatak pojašnjava da je prilikom određivanja diskontne stope za obveze nakon zaposlenja

važna valuta u kojoj su obveze izražene, a ne zemlja u kojoj su nastale. Procjena da li postoji razvijeno

tržište visokokvalitetnih korporativnih obveznica temelji se na korporativnim obveznicama u toj valuti, a ne

na korporativnim obveznicama u određenoj zemlji. Slično tome, kada ne postoji razvijeno tržište kvalitetnih

korporativnih obveznica u toj valuti, treba koristiti državne obveznice u relevantnoj valuti. Dodatak se

primjenjuje retroaktivno, ali je ograničen na početak najranije prikazanog razdoblja.

MRS 34 – dodatak pojašnjava referencu u standardu na ‘informacije koje su objavljene drugdje u

financijskim izvještajima’. Dodatak također nadopunjuje MRS 34 na način da zahtijeva upućivanje u

financijskim izvještajima za razdoblje tijekom godine na mjesto gdje se ta informacija nalazi. Dodatak se

primjenjuje retroaktivno.

MSFI 15, ‘Prihodi od ugovora s kupcima’ (na snazi za godišnja razdoblja koja počinju na dan ili nakon 1.


Ovo je konvergirani standard o priznavanju prihoda. Zamjenjuje MRS 11, ‘Ugovori o izgradnji’, MRS 18,

‘Prihodi’ i povezana tumačenja. Prihodi se priznaju kada kupac stječe kontrolu nad robom ili uslugama.

Kupac preuzima kontrolu kada ima mogućnost upravljati korištenjem i primiti koristi od robe ili usluga.

Temeljno načelo MSFI-ja 15 je to da subjekt priznaje prihode kako bi prikazao transfer obećane robe ili

usluga korisnicima u iznosu koji odražava naknadu na koju subjekt smatra da ima pravo u zamjenu za tu

robu ili usluge. Subjekt priznaje prihode u skladu s tim temeljnim načelom primjenom sljedećih koraka:

1. korak: utvrditi ugovor(e) s kupcem

2. korak: utvrditi obveze izvršenja u ugovoru

3. korak: utvrditi cijenu transakcije

4. korak: dodijeliti cijenu transakcije obvezama izvedbe u ugovoru

5. korak: priznati prihode kada se ispuni obveza izvedbe (ili tijekom ispunjavanja obveze)

15

ULJANIK d.d.





MSFI 15 također uključuje kohezivan skup zahtjeva za objavljivanjem koji će rezultirati time da subjekt

korisnicima financijskih izvještaja pruža sveobuhvatne informacije o prirodi, iznosu, vremenu i neizvjesnosti

prihoda i novčanih tokova koji proizlaze iz ugovora subjekta s kupcima.

MSFI 9 Financijski instrumenti (na snazi za godišnja razdoblja koja počinju na dan ili nakon 1. siječnja 2018.

godine)

Cjelovita verzija MSFI-a 9 zamjenjuje većinu smjernica MRS-a 39 Financijski instrumenti: Priznavanje i

mjerenje. MSFI 9 zadržava, ali pojednostavljuje model miješanog mjerenja i utvrđuje tri primarne kategorije

mjerenja financijske imovine: amortizirani trošak, fer vrijednost kroz ostalu sveobuhvatnu dobit i fer

vrijednost u računu dobiti i gubitka. Osnova klasifikacije ovisi o poslovnom modelu subjekta i ugovornim

karakteristikama novčanog tijeka financijske imovine. Ulaganja u vlasničke instrumente moraju se mjeriti po

fer vrijednosti u računu dobiti i gubitka uz neopozivu opciju na početku kako bi se iskazale promjene u fer

vrijednosti u ostaloj sveobuhvatnoj dobiti. Sada postoji novi model očekivanih kreditnih gubitaka koji

zamjenjuje model nastalih gubitaka od umanjenja vrijednosti koji se koristi u MRS-u 39.

Za financijske obveze nije bilo promjena u klasifikaciji i mjerenju osim za priznavanje promjena u vlastitom

kreditnom riziku u ostaloj sveobuhvatnoj dobiti, za obveze određene po fer vrijednosti u računu dobiti i

gubitka.

MSFI 9 ublažava zahtjeve za učinkovitošću zaštite. Ono zahtijeva ekonomski odnos između zaštićene

stavke i instrumenta zaštite, te da ‘zaštićeni omjer’ bude jednak onome koji Uprava stvarno koristi za

potrebe upravljanja rizicima. Sveobuhvatna dokumentacija je još uvijek potrebna, ali se razlikuje od one

koja se trenutno priprema prema MRS-u 39.

2.2 Izvještavanje o poslovnim segmentima

Poslovni segmenti se iskazuju na način koji je usklađen sa internim izvještavanjem prema glavnim

donositeljima odluka. Kao glavni donositelj odluka, koji je odgovoran za alokaciju resursa i procjenu

uspješnosti poslovanja poslovnih segmenata, određen je upravni/nadzorni odbor koji donosi strateške

odluke.

Na razini ovih pojedinačnih izvještaja, Uprava procjenjuje postojanje jednog segmenta. Izvještavanje o

poslovnim segmentima utvrđenim na razini Uljanik grupe prezentira se unutar konsolidiranih financijskih

izvještaja

16

ULJANIK d.d.



2.3 Strane valute

(a) Funkcionalna i izvještajna valuta

Stavke uključene u financijske izvještaje Društva iskazane su u valuti primarnog gospodarskog okruženja u

kojem Društvo posluje (‘funkcionalna valuta’). Financijski izvještaji prikazani su u kunama, što predstavlja

funkcionalnu i izvještajnu valutu Društva. Tečaj kune na dan 31. prosinca 2014. godine bio je u odnosu na

USD 6,302 i EUR 7,661 (31. prosinca 2013. godine: USD 5,549 i EUR 7,6376). Pozitivne i negativne

tečajne razlike od posudbi i novčanih ekvivalenata prikazani su unutar financijskih rashoda dok su sve

ostale tečajne razlike prikazane unutar pozicije Ostali dobici/(gubici) – neto.

(b) Transakcije i stanja u stranoj valuti

Transakcije u stranim sredstvima plaćanja prevode se u funkcionalnu valutu tako da se iznosi u stranim

sredstvima plaćanja preračunavaju po tečaju na dan transakcije. Dobici ili gubici od tečajnih razlika, koji

nastaju prilikom podmirenja tih transakcija i preračuna monetarne imovine i obveza izraženih u stranim

valutama, priznaju se u izvještaju o sveobuhvatnoj dobiti.

2.4 Nekretnine, postrojenja i oprema

Nekretnine, postrojenja i oprema iskazani su u bilanci po povijesnom trošku umanjenom za akumuliranu

amortizaciju i gubitke od umanjenje vrijednosti, ako je potrebno. Povijesni trošak uključuje trošak koji je

izravno povezan sa stjecanjem imovine.

Naknadni izdaci uključuju se u knjigovodstvenu vrijednost imovine ili se, po potrebi, priznaju kao zasebna

imovina samo ako će Društvo imati buduće ekonomske koristi od spomenute imovine, te ako se trošak

imovine može pouzdano mjeriti. Svi ostali troškovi investicijskog i tekućeg održavanja terete račun dobiti i

gubitka u financijskom razdoblju u kojem su nastali. Trošak zamjene većih dijelova stavki nekretnina,

postrojenja i opreme se kapitaliziraju, a knjigovodstvena vrijednost zamijenjenih dijelova se otpisuje.

Zemljište i imovina u pripremi se ne amortizira. Amortizacija ostale imovine obračunava se primjenom

pravocrtne metode u svrhu alokacije troška te imovine tijekom njenog procijenjenog korisnog vijeka uporabe

kako slijedi:

Zgrade 10 - 40 godina

Strojevi i oprema 4 - 20 godina

Namještaj, alati i ostala oprema 4 - 10 godina

Rezidualna vrijednost imovine predstavlja procijenjeni iznos koji bi Društvo trenutno dobilo od prodaje

imovine umanjen za procijenjeni trošak prodaje u slučaju da je imovina dosegla starost i stanje koje se

očekuje na kraju vijeka trajanja imovine. Preostala vrijednost imovine je nula ako Društvo očekuje da će ju

koristiti do kraja njenog vijeka trajanja. Preostala vrijednost imovine i korisni vijek uporabe pregledavaju se

na svaki datum bilance i po potrebi usklađuju.

17

ULJANIK d.d.



U slučaju da je knjigovodstveni iznos imovine veći od procijenjenog nadoknadivog iznosa, razlika se

otpisuje do nadoknadivog iznosa.

Dobici i gubici nastali prodajom određuju se usporedbom prihoda i knjigovodstvene vrijednosti sredstva i

uključuju se u stavku ostali dobici-neto u izvještaju o sveobuhvatnoj dobiti.

2.5 Koncesija na pomorskom dobru

Društvo u svom poslovanju koristi površine zemljišta (326.471 m2) i mora (340.400 m2) za koje je dobivena

koncesija od Republike Hrvatske u trajanju od 30 godina počevši od 18. siječnja 2011. godine. Pitanja

koncesije na pomorskom dobru regulirana su: Pomorskim zakonikom, Zakonom o morskim lukama,

Odlukama Vlade Republike Hrvatske o koncesiji pomorskog dobra u svrhu gospodarskog korištenja luke

posebne namjene i Ugovorom između davatelja koncesije i ovlaštenika koncesije o koncesiji pomorskog

dobra. Nakon isteka koncesije, u skladu s pomorskim zakonikom, ovlaštenik koncesije nema pravo na odštetu.

Ako je ovlaštenik koncesije izgradio štogod na pomorskom dobru na osnovu koncesije, ima pravo uzeti

prinove i građevine koje je izgradio ako je to moguće po prirodi stvari i bez veće štete za pomorsko dobro. Ako

to nije moguće, prinove i građevine smatraju se pripadnošću pomorskog dobra, ali davatelj koncesije može

tražiti od ovlaštenika koncesije da ih o svom trošku ukloni u cijelosti ili djelomično vrati pomorsko dobro u

prijašnje stanje. Zgrade na pomorskom dobru amortiziraju se sukladno vijeku trajanja koncesije (32 godine).

Društvo ima obvezu plaćanja godišnje naknade davatelju koncesije, odnosno Vladi Republike Hrvatske, a

naknada tereti račun dobiti i gubitka u računovodstvenom razdoblju na koje se odnosi. Godišnja naknada koju

ovlaštenik koncesije plaća za koncesiju sastoji se od dva dijela:

• stalnog dijela u iznosu 3,00 kune po m2

• promjenjivog dijela u iznosu od 1% ukupnog prihoda.

2.6 Nematerijalna imovina

Licence za softver kapitaliziraju su na temelju troškova stjecanja i troškova koji nastaju dovođenjem softvera u

radno stanje. Ovi troškovi amortiziraju se tijekom njihovog korisnog vijeka uporabe do 5 godina. Nematerijalnu

imovinu čine i ulaganja u tuđu imovinu, a iskazuje se po trošku nabave. Ovi troškovi amortiziraju se tijekom

njihovog korisnog vijeka uporabe u razdoblju od 5 do 20 godina.

18

ULJANIK d.d.



2.7 Umanjenje vrijednosti nefinancijske imovine

Na svaki dan bilance, Društvo provjerava knjigovodstvene iznose svoje nefinancijske imovine kako bi utvrdilo

da li postoje naznake da je došlo do gubitaka zbog umanjenja vrijednosti. Ako takve naznake postoje,

procjenjuje se nadoknadivi iznos sredstva da bi se mogli odrediti eventualni gubici nastali zbog umanjenja.

Ako nadoknadivi iznos nekog sredstva nije moguće procijeniti, Društvo procjenjuje nadoknadivi iznos jedinice

koja stvara novac kojoj to sredstvo pripada. Ako je moguće odrediti realnu i dosljednu osnovu za

raspoređivanje, imovina društava se također raspoređuje na pojedine jedinice koje stvaraju novac ili, ako to

nije moguće, na najmanju skupinu jedinica koje stvaraju novac za koju je moguće odrediti realnu i

konzistentnu osnovu raspoređivanja.

Nadoknadivi iznos je veći iznos uspoređujući fer vrijednost umanjenu za troškove prodaje i vrijednost imovine

u uporabi. Za potrebe procjene vrijednosti u uporabi, procijenjeni budući novčani tokovi diskontiraju se do

sadašnje vrijednosti primjenom diskontne stope prije oporezivanja koja odražava sadašnju tržišnu procjenu

vremenske vrijednosti novca i rizike specifične za to sredstvo za koje procjene budućih novčanih tokova nisu

bile usklađene.

Ako je nadoknadivi iznos nekog sredstva (ili jedinice koja stvara novac) procijenjen na iznos niži od

knjigovodstvenog, knjigovodstveni iznos toga sredstva (jedinice koja stvara novac) umanjuje se do

nadoknadivog iznosa. Gubici od umanjenja vrijednosti priznaju se odmah kao rashod u izvještaju o

sveobuhvatnoj dobiti.

Kod naknadnog ukidanja gubitka od umanjenja vrijednosti, knjigovodstveni iznos sredstva (jedinice koja

generira novac) povećava se do revidiranog procijenjenog nadoknadivog iznosa toga sredstva na način da

uvećana knjigovodstvena vrijednost ne premašuje knjigovodstvenu vrijednost koja bi bila utvrđena da u

prethodnim godinama nije bilo priznatih gubitaka od umanjenja na tom sredstvu (jedinici koja generira novac).

Poništenje gubitka od umanjenja vrijednosti odmah se priznaje kao prihod u izvještaju o sveobuhvatnoj dobiti.

2.8 Ulaganja u ovisna i pridružena društva

Ovisna društva su društva nad kojima Društvo ima kontrolu tj. kada je izloženo, ili kada ima pravo na

različite povrate koji proizlaze iz povezanosti s društvom te kada svojom kontrolom nad društvom ima

mogućnost utjecati na te povrate.

Pridružena društva su ona društva u kojima Društvo ima značajan utjecaj, ali ne i kontrolu što u pravilu

uključuje 20% do 50% prava glasa.

Ulaganja u ovisna i pridružena društva iskazana su po metodi troška. Ukoliko postoje indikatori koji ukazuju

na umanjenja vrijednosti, procjenjuje se nadoknadivi iznos ulaganja. Razlika ulaganja i nadoknadivog

iznosa priznaje se u Izvještaju o sveobuhvatnoj dobiti kao gubitak ili dobitak (ukidanje prethodno iskazanog

gubitka).

19

ULJANIK d.d.



2.9 Financijska imovina

Financijska imovina se priznaje i prestaje priznavati na datum trgovanja, a to je datum na koji se ulaganje

kupuje ili prodaje temeljem ugovora čiji uvjeti nalažu isporuku financijske imovine u roku utvrđenom na

predmetnom tržištu i početno se mjere po fer vrijednosti uvećanoj za troškove transakcije, osim one

financijske imovine koja je svrstana u kategoriju po fer vrijednosti kroz izvještaj o sveobuhvatnoj dobiti, koja

se početno mjeri po fer vrijednosti.

Financijska imovina je razvrstana u sljedeće kategorije: financijska imovina “po fer vrijednosti kroz račun

dobiti i gubitka ”, “financijska imovina raspoloživa za prodaju” te “dani krediti i potraživanja”. Klasifikacija

ovisi o vrsti i namjeni financijskog sredstva i određuje se kod prvog priznavanja.

Metoda efektivne kamate

Metoda efektivne kamate je metoda kojom se izračunava amortizirani trošak financijskog sredstva i prihod

od kamata raspoređuje tijekom relevantnog razdoblja. Efektivna kamatna stopa jest stopa kojom se

procijenjeni budući novčani priljevi, uključujući sve naknade po plaćenim ili primljenim bodovima koje su

sastavni dio efektivne kamatne stope, zatim troškove transakcije i druge premije i diskonte, diskontiraju

tijekom očekivanog vijeka financijskog sredstva ili kraćeg razdoblja ako je primjenjivo.

Prihodi od dužničkih instrumenata, osim financijske imovine određene za iskazivanje po fer vrijednosti kroz

račun dobiti i gubitka, se priznaju po osnovi efektivne kamate.

a) Financijska imovina po fer vrijednosti kroz račun dobiti i gubitka

Financijska imovina se svrstava u kategoriju imovine kod koje se promjene fer vrijednosti iskazuju u računu

dobiti i gubitka (tj. po fer vrijednosti kroz dobit ili gubitak) ako se drži radi trgovanja ili ako je određena za

iskazivanje na taj način.

Financijsko sredstvo se svrstava u kategoriju imovine namijenjene trgovanju ako je:

• stečeno prvenstveno radi prodaje u bliskoj budućnosti ili

• je sastavni dio identificiranog portfelja financijskih instrumenata kojima Društvo upravlja zajedno i

ako je u novije vrijeme odražavala obrazac ostvarivanja dobiti u kratkom roku, ili

• je derivativ koji nije određen niti učinkovit kao instrument zaštite.

a) Financijska imovina po fer vrijednosti kroz račun dobiti i gubitka (nastavak)

Financijska imovina po fer vrijednosti kod koje se promjene fer vrijednosti iskazuju u računu dobiti i gubitka

se iskazuje po fer vrijednosti, pri čemu se svaka dobit ili svaki gubitak priznaje u računu dobiti i gubitka.

Neto dobit ili gubitak priznat u računu dobiti i gubitka obuhvaća i dividende i kamate zarađene na

financijskom sredstvu. Fer vrijednost se određuje na način opisan u bilješci15a.

b) Krediti i potraživanja

Krediti i potraživanja predstavljaju nederivativnu financijsku imovinu s fiksnim ili odredivim plaćanjem koja

ne kotira na aktivnom tržištu. Iskazana je u okviru kratkotrajne imovine, osim imovine s dospijećem dužim

od 12 mjeseci nakon datuma bilance.

20

ULJANIK d.d.



Takva se imovina klasificira kao dugotrajna imovina. Krediti i potraživanja Društva uključuju „potraživanja od

kupaca i ostala potraživanja“, „depozite“, „novac i novčane ekvivalente“ u bilanci.

Krediti i potraživanja iskazani su po amortiziranom trošku primjenom metode efektivne kamatne stope.

Umanjenje financijske imovine

Fer vrijednosti ulaganja koja kotiraju na burzi temelje se na tekućim cijenama ponude. Ako tržište za neko

financijsko sredstvo nije aktivno, Društvo utvrđuje fer vrijednost pomoću tehnika procjene vrijednosti koje

uzimaju u obzir nedavne transakcije pod uobičajenim trgovačkim uvjetima te usporedbu s drugim sličnim

instrumentima, analizu diskontiranog novčanog toka i modela određivanja cijena opcija, maksimalno

koristeći tržišne informacije te se minimalno oslanjajući na informacije specifične za poslovni subjekt.

Na svaki datum bilance Društvo procjenjuje postoje li objektivni dokazi o umanjenju vrijednosti financijske

imovine ili grupe financijskih sredstava. Značajno ili produljeno smanjenje fer vrijednosti glavničkih

vrijednosnica ispod nabavne vrijednosti, smatra se pokazateljem umanjenja vrijednosti.

Ispravak vrijednosti potraživanja provodi se kada postoje objektivni dokazi da Društvo neće moći naplatiti

sva svoja potraživanja u skladu s dogovorenim uvjetima. Značajne financijske poteškoće dužnika,

vjerojatnost dužnikovog stečaja te neizvršenje ili propusti u plaćanjima, smatraju se pokazateljima

umanjenja vrijednosti potraživanja. Iznos ispravka vrijednosti utvrđuje se kao razlika između

knjigovodstvene vrijednosti i nadoknadivog iznosa potraživanja, a predstavlja sadašnju vrijednost

očekivanih novčanih priljeva diskontiranih korištenjem efektivne kamatne stope.

Iznosi ispravka vrijednosti potraživanja te naknadni primici prethodno otpisanih iznosa priznaju se u računu

dobiti i gubitka u okviru ostalih troškova poslovanja.

Prestanak priznavanja financijske imovine

Društvo prestaje priznavati financijsko sredstvo samo ako je isteklo ugovorno pravo na novčane tokove po

osnovi sredstva, ako financijsko sredstvo prenese i ako svi rizici i sve nagrade povezane s vlasništvom nad

tim sredstvom većim dijelom prelaze na drugi subjekt. Ako Društvo ne prenosi niti zadržava gotovo sve

rizike i nagrade povezane s vlasništvom i ako i dalje ima kontrolu nad prenesenim sredstvom, priznaje svoj

zadržani udjel u sredstvu te povezanu obvezu u iznosima koje eventualno mora platiti.

Ako Društvo zadrži većim dijelom sve rizike i nagrade povezane s vlasništvom nad prenesenim financijskim

sredstvom, to sredstvo nastavlja priznavat, zajedno s priznavanjem posudbe za koju je dan kolateral, a koja

je dobivena za prihode koje je primila.

2.10 Najmovi

Najam na temelju kojeg Društvo većim dijelom ne prenosi sve rizike i koristi povezane s vlasništvom na

najmoprimca klasificira se kao poslovni najam. Imovina dana u poslovni najam uključena je u bilanci u

stavku “ulaganja u nekretnine”. Prihodi od najmova priznaju se u izvještaju o sveobuhvatnoj dobiti na

ravnomjernoj osnovi tijekom razdoblja trajanja najma.

21

ULJANIK d.d.



2.11 Potraživanja

Potraživanja se početno priznaju po fer vrijednosti, a naknadno se mjere po amortiziranom trošku uporabom

metode efektivne kamatne stope, umanjena za ispravak vrijednosti. Ispravak vrijednosti potraživanja provodi

se kada postoje objektivni dokazi da Društvo neće moći naplatiti sva svoja potraživanja u skladu s

dogovorenim uvjetima. Značajne financijske poteškoće dužnika, vjerojatnost dužnikovog stečaja te neizvršenje

ili propusti u plaćanjima, smatraju se pokazateljima umanjenja vrijednosti potraživanja od kupaca. Iznos

ispravka vrijednosti utvrđuje se kao razlika između knjigovodstvene vrijednosti i nadoknadivog iznosa

potraživanja, a predstavlja sadašnju vrijednost očekivanih novčanih priljeva diskontiranih korištenjem efektivne

kamatne stope. Iznosi ispravka vrijednosti potraživanja od kupaca umanjeni za naknadno naplaćena

ispravljena potraživanja iskazuju se u izvještaju o sveobuhvatnoj dobiti u okviru 'ostalih troškova poslovanja'.

2.12 Novac i novčani ekvivalenti

Novac se sastoji od novca u bankama i gotovine. Novčani ekvivalenti obuhvaćaju depozite po viđenju i

oročene depozite s originalnim rokom dospijeća do tri mjeseca.

2.13 Zalihe

Zalihe materijala i rezervnih dijelova iskazane su po troškovima ulaganja ili neto prodajnoj vrijednosti, ovisno o

tome koja je niža. Neto prodajna vrijednost predstavlja procjenu prodajne cijene u redovnom tijeku poslovanja

umanjenu za varijabilne troškove prodaje. Trošak se izračunava na osnovi metode ponderiranog prosječnog

troška. Sitan inventar i alat iskazan je prema trošku nabave umanjen za ispravak vrijednosti. Zalihe

nekurentnog materijala otpisuju se temeljem procjene Uprave.

Trošak gotovih proizvoda i nedovršene proizvodnje obuhvaća materijal izrade, plaće izrade, usluge

kooperacije, materijalne i nematerijalne troškove izrade, troškove posudbi te pripadajući dio općih troškova

proizvodnje.

Troškovi posudbe nastali temeljem izgradnje ili proizvodnje imovine uključeni su u nabavnu vrijednost te

imovine. Troškovi posudbe kapitaliziraju se kao dio nabavne vrijednosti imovine kada je izvjesno da će od njih

nastati buduće ekonomske koristi za poslovni subjekt i kada se troškovi mogu pouzdano mjeriti.

2.14 Dionički kapital

Dionički kapital sastoji se od redovnih dionica. Primici koji se iskazuju u glavnici pri izdavanju novih dionica,

iskazuju se umanjeni za pripadajuće transakcijske troškove.

22

ULJANIK d.d.



2.15 Obveze prema dobavljačima

Obveze prema dobavljačima su obveze plaćanja dobavljaču za preuzetu robu ili primljene usluge tijekom

redovnog poslovanja. Obveze prema dobavljačima se klasificiraju kao tekuće ukoliko dospijevaju na plaćanje

u roku do jedne godine, odnosno u okviru redovnog ciklusa poslovanja ukoliko je duži. U suprotnom, obveze

se klasificiraju kao dugoročne. Obveze prema dobavljačima se inicijalno priznaju po fer vrijednosti, a

naknadno se mjere prema amortiziranom trošku koristeći metodu efektivne kamatne stope.

2.16 Posudbe

Posudbe se početno priznaju po fer vrijednosti, umanjenoj za troškove transakcije. U budućim razdobljima,

posudbe se iskazuju po amortiziranom trošku; sve razlike između primitaka (umanjenih za troškove

transakcije) i otkupne vrijednosti priznaju se u izvještaju o sveobuhvatnoj dobiti tijekom razdoblja trajanja

posudbe, koristeći metodu efektivne kamatne stope.

Troškovi posudbi koji se mogu direktno dovesti u vezu sa stjecajem imovine ili imovinom u izgradnji

kapitaliziraju se tijekom vremenskog razdoblja koje je potrebno da se sredstvo dovrši i pripremi za

namjeravanu uporabu. Ostali troškovi posudbi terete izvještaj o sveobuhvatnoj dobiti. Društvo kapitalizira

troškove kamata u zalihama.

Naknade koje se plaćaju pri ugovaranju kredita priznaju se kao troškovi transakcije zajma do mjere u kojoj je

vjerojatno da će dio zajma ili cjelokupan zajam biti povučen. U tom slučaju, naknada se odgađa do povlačenja.

Ukoliko ne postoje dokazi da je vjerojatno da će dio zajma ili cjelokupan zajam niti povučen, naknada se

kapitalizira kao plaćanje unaprijed za usluge likvidnosti te se amortizira tijekom razdoblja trajanja zajma na koji

se odnosi.

Posudbe se klasificiraju kao kratkoročne obveze, osim ako Društvo ima bezuvjetno pravo odgoditi podmirenje

obveze najmanje 12 mjeseci nakon datuma bilance.

2.17 Tekući i odgođeni porez na dobit

Tekući porez

Tekuća porezna obveza temelji se na oporezivoj dobiti za godinu. Oporeziva dobit razlikuje se od neto dobiti

razdoblja iskazanoj u računu dobiti i gubitka jer ne uključuje stavke prihoda i rashoda koje su oporezive ili

neoporezive u drugim godinama, kao i stavke koje nikada nisu oporezive ni odbitne. Tekuća porezna obveza

Društva izračunava se primjenom poreznih stopa koje su na snazi na datum bilance.

23

ULJANIK d.d.



Odgođeni porez

Odgođeni porez jest iznos za koji se očekuje da će po njemu nastati obveza ili povrat temeljem razlike između

knjigovodstvene vrijednosti imovine i obveza u financijskim izvještajima i pripadajuće porezne osnovice koja se

koristi za izračunavanje oporezive dobiti a obračunava se metodom bilančne obveze.

Odgođene porezne obveze općenito se priznaju za sve oporezive privremene razlike, a odgođena porezna

imovina se priznaje u onoj mjeri u kojoj je vjerojatno da će biti raspoloživa oporeziva dobit na temelju koje je

moguće iskoristiti privremene razlike koje se odbijaju. Odgođene porezne obveze i porezna imovina ne

priznaju se po privremenim razlikama koje proizlaze iz goodwilla ili početnim priznavanjem druge imovine i

obveza, osim kod poslovnog spajanja, u transakcijama koje ne utječu ni na poreznu niti računovodstvenu

dobit.

Knjigovodstveni iznos odgođene porezne imovine preispituje se na svaki datum bilance i umanjuje u onoj mjeri

u kojoj više nije vjerojatno da će biti raspoloživ dostatan iznos oporezive dobiti za povrat cijelog ili dijela

porezne imovine.

Odgođeni porez obračunava se po poreznim stopama za koje se očekuje da će biti u primjeni u razdoblju u

kojem će doći do podmirenja obveze ili realizacije sredstva, temeljenim na i poreznim zakonima koji su na

snazi ili u postupku donošenja do datuma bilance. Izračun odgođenih poreznih obaveza i imovine odražava

iznos za koji se očekuje da će nastati obaveza ili povrat, na datum izvještavanja.

Odgođena porezna imovina i obaveze se netiraju ako postoji zakonsko pravo da se tekućom poreznom

imovinom pokriju tekuće porezne obaveze te kada se odnose na porezne prihode koje utvrđuje ista porezna

uprava, a Društvo namjerava izjednačiti svoju tekuću poreznu imovinu s poreznim obavezama.

Tekući i odgođeni porez za razdoblje

Odgođeni porez knjiži se na teret ili u korist računa dobiti i gubitka, osim ako se ne odnosi na stavke koje se

knjiže izravno u korist ostale sveobuhvatne dobiti, u kojem slučaju se odgođeni porez također iskazuje u okviru

ostale sveobuhvatne dobiti ili kada porez proizlazi iz početnog vođenja računa kod poslovnog spajanja.

U slučaju poslovnog spajanja, porezi se uzimaju u obzir kod izračuna goodwilla ili utvrđivanju viška udjela

kupca u neto fer vrijednosti prepoznatljive imovine, obaveza i mogućih obavezama kupca u odnosu na trošak.

2.18 Primanja zaposlenih

(a) Obveze za mirovine i ostale obveze nakon umirovljenja

U toku redovnog poslovanja prilikom isplata plaća Društvo u ime svojih zaposlenika koji su članovi obveznih

mirovinskih fondova obavlja redovita plaćanja doprinosa sukladno zakonu. Obvezni mirovinski doprinosi

fondovima iskazuju se kao dio troška plaća kada se obračunaju. Društvo nema dodatni mirovinski plan te

stoga nema nikakvih drugih obveza u svezi s mirovinama zaposlenika.

24

ULJANIK d.d.



(b) Dugoročna primanja zaposlenih

Društvo ima obveze prema zaposlenima prilikom prestanka zaposlenja u Društvu (prilikom odlaska u mirovinu,

otkaza ili dobrovoljnog odlaska). Društvo priznaje obvezu za ova dugoročna primanja radnika ravnomjerno u

razdoblju u kojem je primanje ostvareno, na temelju stvarnog broja godina radnog staža. Obveza za

dugoročna primanja radnika mjeri se korištenjem pretpostavki o broju radnika kojima navedena primanja treba

isplatiti, procijenjenom trošku navedenih primanja te diskontnoj stopi.

(c) Kratkoročna primanja zaposlenih

Društvo priznaje obvezu za bonuse kada postoji ugovorna obveza ili praksa iz prošlosti na temelju koje je

nastala izvedena obveza. Nadalje, Društvo priznaje obvezu za akumulirane naknade za odsustvo s posla na

temelju neiskorištenih dana godišnjeg odmora na dan bilance.

2.19 Rezerviranja

Rezerviranja se priznaju ako Društvo ima sadašnju zakonsku ili izvedenu obvezu kao posljedicu prošlog

događaja, ako je vjerojatno da će biti potreban odljev resursa radi podmirivanja obveze te ako se iznos obveze

može pouzdano procijeniti.

Gdje postoje određene slične obveze, vjerojatnost da će za njihovo podmirenje biti potreban izljev sredstava

određuje se razmatranjem kategorije obveza u cjelini. Rezerviranje se priznaje čak iako je vjerojatnost odljeva

sredstava u odnosu na bilo koju stavku koja se nalazi u istoj kategoriji obveza mala.

Rezerviranja se mjere po sadašnjoj vrijednosti troškova za koje se očekuje da će biti potrebni za podmirenje

obveze, korištenjem diskontne stope prije poreza, koja odražava tekuće tržišne procjene vremenske

vrijednosti novca kao i rizike koji su specifični za navedenu obvezu. Iznos rezerviranja povećava se u svakom

razdoblju da se odrazi proteklo vrijeme. Ovo se povećanje prikazuje u okviru „ostalih troškova poslovanja“.

2.20 Priznavanje prihoda

Prihodi se sastoje od fer vrijednosti primljene naknade ili potraživanja za prodane proizvode ili usluge tijekom

redovnog poslovanja Društva. Prihodi su iskazani u iznosima koji su umanjeni za porez na dodanu vrijednost,

procijenjene povrate, rabate i diskonte. Društvo priznaje prihode kada se iznos prihoda može pouzdano

mjeriti, kada će Društvo imati buduće ekonomske koristi i kada su zadovoljeni specifični kriteriji za sve

djelatnosti Društva koje su opisane u nastavku.

(a) Prihodi od prodaje proizvoda i usluga

Prihod od prodaje robe/proizvoda

Prihodi od prodaje robe/proizvoda priznaju se kada Društvo isporučilo proizvode krajnjem kupcu i kada ne

postoji nijedna nepodmirena obveza koja bi mogla utjecati na prihvaćanje proizvoda od strane kupca.

25

ULJANIK d.d.



Prihod od usluga

Prihodi od usluga priznaju se u razdoblju u kojem su usluge obavljene, prema stupnju dovršenosti, na osnovu

udjela stvarno obavljenih usluga u odnosu na ukupne usluge koje se trebaju obaviti. Stupanj dovršenosti mjeri

se na temelju realiziranih troškova do završetka izvještajnog razdoblja kao postotak ukupno procijenjenih

troškova za svaki ugovor, odnosno projekt, zasebno. Razdoblje pružanja usluga u pravilu traje do mjesec

dana.

Društvo pruža usluge upravljanja i prodajne, nabavne, financijske usluge, usluge projektiranja ovisnim

društvima. Prihod od izvršenih usluga određuje se temeljem sklopljenog ugovora s fiksnom/varijabilnom

cijenom uz ugovorene rokove od 12 mjeseci. Prihodi se priznaju u razdoblju u kojem su usluge obavljene

prema pravocrtnoj metodi tijekom razdoblja trajanja ugovora.

(b) Prihodi od kamata

Prihodi od kamata priznaju se na vremenski proporcionalnoj osnovi koristeći metodu efektivne kamatne stope.

2.23 Podmirenja kompenzacijama i ostalim nenovčanim instrumentima

Dio potraživanja i obveza podmiruju se kompenzacijama i ostalim nenovčanim instrumentima koji uključuju

dužničke instrumente kao što su zadužnice i mjenice. Kupovine i prodaje koje se podmiruju na taj način,

obavljaju se po fer vrijednosti.

2.24 Porez na dodanu vrijednost

Porezna uprava zahtijeva podmirenje PDV-a na neto osnovi. PDV koji proizlazi iz transakcija prodaje i

kupnje priznaje se i iskazuje u bilanci na neto osnovi. Kod vrijednosnog usklađenja potraživanja od kupaca,

gubitak od umanjenja vrijednosti iskazuje se u bruto iznosu, uključujući PDV.

2.25 Zarada po dionici

Društvo prikazuje podatke o osnovnoj i razrijeđenoj zaradi po dionici za redovne dionice. Osnovna zarada

po dionici se računa dijeleći dobit ili gubitak za godinu primjenjivu za redovne dionice, s ponderiranim

prosječnim brojem redovnih dionica tijekom razdoblja umanjenim za vlastite dionice. Razrijeđena zarada po

dionici se računa dijeleći dobit ili gubitak za godinu pripadajuću držateljima redovnih dionica, s ponderiranim

prosječnim brojem redovnih dionica tijekom razdoblja umanjenim za vlastite dionice i potencijalne dionice

realizirane po opcijama.

26

ULJANIK d.d.


Za godinu koja je završila 31. prosinca 2014. godine (Svi iznosi izraženi su u tisućama kuna) BILJEŠKA 3 – UPRAVLJANJE FINANCIJSKIM RIZIKOM

3.1 Čimbenici financijskog rizika

Aktivnosti koje Društvo obavlja izlaže ga raznim financijskim rizicima: tržišnom riziku (uključujući valutni

rizik, kamatni rizik novčanog toka i fer vrijednosti i cjenovni rizik), kreditnom riziku i riziku likvidnosti. Društvo

nema formalni program upravljanja rizicima, međutim cjelokupno upravljanje rizicima obavlja Uprava/Služba

financija Društva.

(a) Tržišni rizik

(i) Valutni rizik

Društvo djeluje na međunarodnoj razini i izloženo je valutnom riziku koji proizlazi iz raznih promjena

tečajeva stranih valuta vezanih uglavnom uz US dolar (USD) i euro (EUR), te s obzirom na

neuravnoteženost svoje devizne pod-bilance.

Na dan 31. prosinca 2014. godine, kada bi euro oslabio/ojačao za 1% u odnosu na kunu (2013: 1%), a pod

pretpostavkom nepromijenjenosti ostalih varijabli, dobit za razdoblje izvještavanja bio bila 1.763 tisuće kuna

(2013.: 1.347 tisuća kuna), manji/(veći), uglavnom kao rezultat pozitivnih/(negativnih) tečajnih razlika

nastalih preračunom primljenih zajmova i obveza po dobavljačima.

(ii) Kamatni rizik novčanog toka i rizik fer vrijednosti kamatne stope

Društvo ima imovinu koja ostvaruje prihod od kamata (dani zajmovi povezanim društvima) no ti prihodi

Društva i novčani tok iz poslovnih aktivnosti nisu značajno ovisni o promjenama tržišnih kamatnih stopa

budući da su odobreni uz fiksnu kamatnu stopu. Imovina s fiksnim stopama izlaže Društvo riziku fer

vrijednosti kamatne stope.

Kamatni rizik Društva proizlazi iz dugoročnih kredita (bilješka 23). Krediti odobreni po promjenjivim stopama

izlažu Društvo riziku kamatne stope novčanog toka.

Društvo ne koristi derivativne instrumente za aktivnu zaštitu od izloženosti kamatnog rizika novčanog toka i

rizika fer vrijednosti kamatne stope.

Na dan 31. prosinca 2014. godine, kada bi kamatne stope na posudbe izražene u valuti bile 1% više/niže, a

pod pretpostavkom nepromijenjenosti ostalih varijabli, rezultat za godinu bio bi 1.360 tisuća kuna (2013.:

318 tisuća kuna) manji/veći, uglavnom kao rezultat višeg/nižeg troška kamata na posudbe s promjenjivim

stopama.

(iii) Cjenovni rizik

Društvo u ovom trenutku nije značajno izloženo cjenovnom riziku budući da nema značajna ulaganja u

glavničke instrumente koji su u bilanci klasificirani u financijsku imovinu po fer vrijednosti u računu dobiti i

gubitka. Društvo će počevši od 2015. godine biti izloženo riziku promjena cijena čelika na svjetskom tržištu

budući da će kao nositelj poslova biti izravno uključen u gradnji brodova.

27

ULJANIK d.d.


Za godinu koja je završila 31. prosinca 2014. godine (Svi iznosi izraženi su u tisućama kuna) (b) Kreditni rizik

Imovina Društva koja nosi kreditni rizik sastoji se uglavnom od zajmova odobrenih ovisnim i ostalim

društvima, novčanih sredstava, potraživanja od kupaca i ostalim potraživanjima. Prodajne politike Društva

osiguravaju da se prodaja obavlja kupcima koji imaju odgovarajuću kreditnu povijest, i to u okvirima

unaprijed određenih kreditnih ograničenja. Kreditni rizik koji se odnosi na potraživanja po kreditima je pod

izravnom kontrolom Društva budući da se radi o povezanim društvima i moguća su različita

usklađenja/kompenzacije istih. Rezerviranja za umanjenje vrijednosti potraživanja od kupaca i ostalih

potraživanja učinjen je po osnovi procjene kreditnog rizika. Uprava prati naplativost potraživanja putem

mjesečnih izvještaja o pojedinačnim stanjima potraživanja. Vrijednost svih potraživanja od kupaca i ostalih

potraživanja smanjena je do vrijednosti iznosa koji se može povratiti. Kreditni rizik koji se odnosi na

potraživanja po kreditima sveden je na minimum. Društvo primjenjuje politike koje ograničavaju visinu

izloženosti kreditnom riziku prema bilo kojoj financijskoj ustanovi. Detaljna analiza i maksimalna izloženost

kreditnom riziku iskazana je u bilješci 15. Dalje, procjene i prosudbe vezane uz kreditni rizik i umanjenje

vrijednosti zajmova i potraživanja detaljnije su objašnjene u bilješci 4.

(c) Rizik likvidnosti

Tablica u nastavku prikazuje financijske obveze Društva na datum izvještavanja prema ugovorenim

dospijećima. Iznosi iskazani u tablici predstavljaju ugovorne nediskontirane novčane tokove.

Do 1

godine

1-2 godine

2-5 godina

Preko 5 godina

Ukupno

Na dan 31. prosinca 2014.

Posudbe 174.656 1.651 4.715 - 181.022

Dobavljači i ostale obveze 116.504 - - - 116.504

Na dan 31. prosinca 2013.

Posudbe - 141.717 - - 141.717

Dobavljači i ostale obveze 33.893 - - - 33.893

3.2 Upravljanje kapitalnim rizikom

Ciljevi Društva prilikom upravljanja kapitalom su očuvanje sposobnosti Društva da nastavi poslovanje pod

pretpostavkom vremenske neograničenosti kako bi omogućilo povrat ulaganja dioničarima i koristi ostalim

zainteresiranim stranama te da održi optimalnu strukturu kapitala kao bi umanjilo trošak kapitala. Kako bi

održalo ili uskladilo strukturu kapitala, Društvo može mijenjati iznos dividendi koje se isplaćuju dioničarima,

izvršiti povrat kapitala dioničarima, izdati nove dionice ili prodati imovinu kako bi smanjilo zaduženost.

28

ULJANIK d.d.



Izračun pokazatelja zaduženosti na datum izvještavanja prikazan je u sljedećoj tabeli:

31. prosinca 2014.

Posudbe 174.661

Umanjenje za novac i novčane ekvivalente (depozite) (455)

Neto dug 174.206

Kapital 327.599

Kapital i neto dug 501.805

Pokazatelj zaduženosti 34,7%

3.3 Procjena fer vrijednosti

Knjigovodstvena vrijednost potraživanja za zajmove i od kupaca umanjena za ispravak vrijednosti i obveza

prema dobavljačima uglavnom odgovara njihovoj fer vrijednosti.Za dugoročni dug koriste se tržišne cijene za

slične instrumente na aktivnom tržištu. Za potrebe objavljivanja, fer vrijednost financijskih obveza procjenjuje

se diskontiranjem budućih ugovornih novčanih tokova po tekućoj tržišnoj kamatnoj stopi koja je dostupna

Društvu za slične financijske instrumente.

Objavljivanje mjerenja fer vrijednosti po razinama napravljeno je u skladu s sljedećom hijerarhijom:

• kotirane cijene (nekorigirane) na aktivnim tržištima za identičnu imovinu ili obveze (razina 1)

• inputi koji ne predstavljaju kotirane cijene uključene u razinu 1, a radi se o vidljivim inputima za

imovinu ili obvezu, bilo izravno (tj. kao cijene) ili neizravno (tj. izvedeni iz cijena) (razina 2)

• inputi za imovinu ili obvezu koji se ne temelje na vidljivim tržišnim podacima (tj. nevidljivi inputi)

(razina 3)

Tablica u nastavku prikazuje imovinu Društva po fer vrijednosti na dan 31. prosinca 2014. i 2013. godine:

Razina 1 Razina 2 Razina 3 Ukupno Na dan 31. prosinca 2014. Kotirana društva 792 - - 792 Ukupno 792 - - 792 Na dan 31. prosinca 2013. Kotirana društva 171 - - 171 Ukupno 171 - - 171 Fer vrijednost financijskih instrumenata kojima se trguje na aktivnim tržištima temelji se na kotiranim tržišnim

cijenama na datum izvještavanja. Tržište se smatra aktivnim ako su kotirane cijene poznate temeljem burze,

aktivnosti brokera, industrijske skupine ili regulatorne agencije, a te cijene predstavljaju stvarne i redovite

tržišne transakcije prema uobičajenim trgovačkim uvjetima.

29

ULJANIK d.d.


Za godinu koja je završila 31. prosinca 2014. godine (Svi iznosi izraženi su u tisućama kuna) Fer vrijednost financijskih instrumenata kojima se ne trguje na aktivnom tržištu utvrđuje se korištenjem tehnika

procjene. Te tehnike procjene zahtijevaju maksimalno korištenje vidljivih tržišnih podataka gdje je to moguće,

a oslanjaju se što je manje moguće na procjene specifične za pojedini subjekt. Ukoliko su svi značajni inputi

potrebni za fer vrednovanje instrumenta vidljivi, instrument se uključuje u razinu 2.

Ako se jedan ili više značajnih inputa ne temelji na vidljivim tržišnim podacima, instrument se uključuje u razinu

3.

BILJEŠKA 4 – KLJUČNE RAČUNOVODSTVENE PROCJENE Procjene se kontinuirano vrednuju i zasnivaju se na iskustvu i drugim čimbenicima, uključujući očekivanja

budućih događaja za koje se smatra da su prihvatljiva pod postojećim okolnostima. Društvo izrađuje

procjene i stvara pretpostavke vezane za budućnost. Proizašle računovodstvene procjene su, po definiciji, u

rijetkim slučajevima izjednačene sa stvarnim rezultatima. U nastavku se navode procjene i pretpostavke

koje bi mogle uzrokovati značajan rizik usklađivanja knjigovodstvenih iznosa imovine i obveza u sljedećoj

financijskoj godini.

a) Ulaganja u ovisna i pridružena društva

Na kraju svakog izvještajnog razdoblja Društvo procjenjuje da li postoje pokazatelj da li vrijednost ulaganja

u ovisna društva treba biti umanjena te procjenjuje nadoknadivi iznos ulaganja.

Uprava Društva izvršila je analizu ulaganja u ovisna i pridružena društva koja se suočavaju s financijskim

poteškoćama i koja su realizirala gubitke u 2014. i 2013. godini, u ukupnom iznosu od 346 milijuna kuna. Na

temelju poslovnog plana odobrenog od strane Nadzornog odbora i trenutne knjige narudžbi koja prikazuje

ugovorene nove gradnje u ukupnom iznosu od 6 milijardi kuna na grupnoj razini, Uprava je procijenila da će

knjiga narudžbi omogućiti adekvatno iskorištenje kapaciteta i realizaciju pozitivnog rezultata na nivou grupe

(počevši od 2015.), uključujući društva koja trenutno imaju poteškoća. Grupa ima značajnu podršku države

kroz potpore tijekom procesa restrukturiranja te izdana jamstva.

b) Umanjenje vrijednosti potraživanja i zajmova

Društvo na godišnjoj osnovi pregledava portfelj zajmova i potraživanja radi procjene umanjenja vrijednosti.

Tijekom procjene priznavanja umanjenja vrijednosti u izvještaju o sveobuhvatnoj dobiti, Društvo procjenjuje

postoje li vidljivi podaci koji ukazuju na postojanje mjerljivog umanjenja budućih novčanih tokova portfelja

zajmova i potraživanja prije ustanovljavanja umanjenja vrijednosti pojedinog zajma ili potraživanja u

navedenom portfelju.

30

ULJANIK d.d.



BILJEŠKA 5 – PRIHODI OD PRODAJE

2014. 2013. Prihodi od prodaje povezanim društvima 62.866 16.399

Prihodi od prodaje u zemlji 23 94 62.889 16.493

BILJEŠKA 6 – OSTALI PRIHODI 2014. 2013.

Ostalo 160 3.829

160 3.829

BILJEŠKA 7 – TROŠKOVI MATERIJALA I USLUGA

2014. 2013. Sirovine i materijal

Utrošene sirovine i materijal 254 51

Utrošena energija i voda 157 76

411 127 Vanjske usluge

Intelektualne usluge 810 852

Najamnine 278 64

Komunalne usluge 71 38

Prijevozne usluge 161 23

Usluge održavanja 1.080 49

Ostalo 936 77

3.336 1.103

3.747 1.230

BILJEŠKA 8 – TROŠKOVI ZAPOSLENIKA

2014. 2013. Neto plaće 21.975 2.880

Porezi i doprinosi iz i na plaću 17.528 2.767

39.503 5.647

Ostale naknade zaposlenika 2.797 400

42.300 6.047 Broj zaposlenih 407 46

Doprinosi za mirovinsko osiguranje u 2014. godini iznosili su 6.371 tisuću kuna (2013: 910 tisuća kuna).

31

ULJANIK d.d.


Za godinu koja je završila 31. prosinca 2014. godine (Svi iznosi izraženi su u tisućama kuna) BILJEŠKA 9 – OSTALI POSLOVNI RASHODI

2014. 2013. Usluge od povezanih društava 1.521 378

Bankovne usluge (provizije i naknade) 315 779

Trošak osiguranja 470 370

Trošak reprezentacije 284 98

Troškovi nadzornog odbora 332 493

Trošak koncesije 2.370 2.156

Ostalo 296 705

5.588 4.979

BILJEŠKA 10 – OSTALI DOBICI/GUBICI - NETO

2014. 2013. Neto dobit/(gubitak) od prodaje imovine 113 2.761

Dobici od promjene fer vrijednosti financijske imovine 620 -

Pozitivne tečajne razlike iz poslovnih odnosa 42 12

Negativne tečajne razlike iz poslovnih odnosa (51) (11)

724 2.762

BILJEŠKA 11 – FINANCIJSKI RASHODI I PRIHODI

2014. 2013.

Financijski rashodi

Kamate po posudbama (7.673) (3.647)

Negativne tečajne razlike (2.194) (1.747)

Ostalo (1.220) (472)

(11.087) (5.866)

Financijski prihodi

Pozitivne tečajne razlike 1.535 -

Prihodi od kamata 2.823 4.601

Ostalo 77 4

4.435 4.605

Financijski rashodi – neto (6.652) (1.261)

32

ULJANIK d.d.



BILJEŠKA 12 – POREZ NA DOBIT U donjoj tabeli prikazano je usklađenje troška poreza na dobit iz izvještaja o sveobuhvatnoj dobiti i iznosa

poreza na dobit izračunatog temeljem zakonske stope poreza na dobit:

2014. 2013. Dobit prije oporezivanja 5.455 9.484

Porez po poreznoj stopi od 20% 1.091 1.897

Porezni efekti od:

Neoporezivi prihodi (17) (6)

Porezno nepriznati rashodi 54 83

Porez na dobit 1.128 1.974

Efektivna porezna stopa 20,7 20,8

Do sada Porezna uprava nije izvršila porezni nadzor prijave poreza na dobit Društva. U skladu s propisima

Republike Hrvatske, Porezna uprava može u bilo koje doba pregledati knjige i evidencije Društva u

razdoblju od 3 godine nakon isteka godine u kojoj je porezna obveza iskazana te može uvesti dodatne

porezne obveze i kazne. Uprava Društva nije upoznata s okolnostima koje bi mogle dovesti do potencijalno

značajnih obveza u tom pogledu.

BILJEŠKA 13 – NEMATERIJALNA IMOVINA

Koncesije, patenti, licencije, softver i

ostala prava

Ukupno

Nabavna vrijednost

1. siječnja 2013. godine 250 250 Povećanja 4 4 31. prosinca 2013. godine 254 254 Povećanja 376 376 31. prosinca 2014. godine 630 630 Akumulirana amortizacija

1. siječnja 2013. godine 250 250 Amortizacija za godinu 4 4 31. prosinca 2013. godine 254 254 Amortizacija za godinu 25 25 31. prosinca 2014. godine 279 279 Neto knjigovodstvena vrijednost 31. prosinca 2013. godine - -

31. prosinca 2014. godine 351 351

33

ULJANIK d.d.



BILJEŠKA 14 – NEKRETNINE, POSTROJENJA I OPREMA

Građevinski

objekti

Alati,

pogonski inventar i

transportna sredstva

Ostalo

Ukupno

Nabavna vrijednost 1. siječnja 2013. godine 3.295 1.511 38 4.844 Povećanja - 33 - 33 Otuđenja i otpisi (3.295) - - (3.295)

31. prosinca 2013. godine - 1.544 38 1.582 Povećanja - 11.540 - 11.540 Otuđenja i otpisi - (873) - (873) Donacija - (8) - (8)

31. prosinca 2014. godine - 12.203 38 12.241

Akumulirana amortizacija 1. siječnja 2013. godine 1.536 1.421 - 2.957 Amortizacija za godinu 27 52 - 79 Otuđenja i otpisi (1.563) - - (1.563)

31. prosinca 2013. godine - 1.473 - 1.473 Amortizacija za godinu - 297 - 297 Otuđenja i otpisi - (873) - (873) Donacija - (8) - (8)

31. prosinca 2014. godine - 889 - 889

Neto knjigovodstvena vrijednost 31. prosinca 2013. godine - 71 38 109

31. prosinca 2014. godine - 11.314 38 11.352

34

ULJANIK d.d.


Za godinu koja je završila 31. prosinca 2014. godine (Svi iznosi izraženi su u tisućama kuna) BILJEŠKA 15A –FINANCIJSKA IMOVINA PO KATEGORIJAMA

Računovodstvene politike za financijske instrumente se primjenjuju kako slijedi:

31. prosinca 2014. 31. prosinca

2013. Imovina na datum izvještavanja

Kupci i ostala potraživanja 26.995 21.695

Krediti i depoziti 123.010 21.250

Financijska imovina po fer vrijednosti kroz račun dobiti i gubitka 792 171

Novac i novčani ekvivalenti 455 114

151.252 43.230

Potraživanja od kupaca i ostala potraživanja ne uključuju potraživanja od zaposlenih, države i predujmove.

Gornji iznosi kredita i potraživanja predstavljaju maksimalnu izloženost kreditnom riziku na datum

izvještavanja. Knjigovodstvena vrijednost kredita i potraživanja približna je njenoj fer vrijednosti.


2013. Obveze na datum bilance - po amortizacijskom trošku

Dobavljači i ostale obveze 116.504 33.893

Posudbe 174.661 134.656

291.165 168.549

Obveze prema dobavljačima i ostale obveze ne uključuju obveze za poreze, obveze prema zaposlenicima,

poreze i doprinose i predujmove.

BILJEŠKA 15B – KREDITNA KVALITETA FINANCIJSKE IMOVINE

Kreditna kvaliteta financijske imovine koja je nedospjela i neispravljena:


2013. Kupci i ostala potraživanja

Kupci – povezane stranke 5.109 8.752

5.109 8.752

31. prosinca

2014. 31. prosinca 2013.

Krediti i depoziti

Kupci – povezane stranke 123.010 21.250

123.010 21.250

35

ULJANIK d.d.




2013. Novac u banci

BBB 455 114

455 114

BILJEŠKA 16 – KREDITI I DEPOZITI 31. prosinca

2014. 31. prosinca 2013.

Zajmovi odobreni povezanim stranama 123.010 21.250

123.010 21.250

Povezanim stranama odobreni su zajmovi u iznosu od 123.010 tisuća kuna (2013: 21.250 tisuća kuna) uz

kamatnu stopu od 7% godišnje uz krajnji rok povrata u 2015. godini, uz osiguranje bjanko mjenicom.

Zajmovi su odobreni slijedećim društvima:


2013. ULJANIK Brodogradilište d.d. 115.150 21.250

ULJANIK Strojogradnja d.d. 7.150 -

ULJANIK Proizvodnja opreme d.d. 710 -

123.010 21.250

Knjigovodstvena vrijednost danih kredita i depozita Društva po valutama je kako slijedi:


2013. Kuna 123.010 21.250

123.010 21.250

36

ULJANIK d.d.


Za godinu koja je završila 31. prosinca 2014. godine (Svi iznosi izraženi su u tisućama kuna) BILJEŠKA 17 – ULAGANJA

31.12.2014. 31.12.2013.

Udio Iznos Udio

Iznos Ulaganja u podružnice:

ULJANIK Brodogradilište d.d. 100%

571.702

100%

571.702

3.Maj Brodogradilište d.d., Rijeka 83,15%

10.075

83,35%

1

ULJANIK Strojogradnja d.d., Pula 100%

142.636

100%

142.636

ULJANIK Proizvodnja opreme d.d., Pula 100%

93.000

100%

93.000

ULJANIK Poslovno informacijski sustavi d.o.o., Pula 100%

4.278

100%

4.278

ULJANIK Brodograđevni projekti d.o.o., Pula 100%

5.530

100%

5.530

ULJANIK Financije d.o.o., Pula 100%

800

100%

800

ULJANIK Standard d.o.o., Pula 100%

59.046

100%

59.046

Ispravak vrijednosti ulaganja

(495.531)

(495.531)

Ukupno

391.536

381.462

Ulaganje u pridružena društva:

Adriadiesel d.d. 28,15%

15.487

28,15%

15.487

Viktor Lenac d.d. 34,67%

54.112

34,67%

54.112

Ukupno

69.599

69.599

BILJEŠKA 18 – ZALIHE

31. prosinca 2014. 31. prosinca 2013.

Proizvodnja u tijeku 291 -

291 -

BILJEŠKA 19 – KUPCI I OSTALA POTRAŽIVANJA 31. prosinca

2014. 31. prosinca 2013.

Kupci u zemlji 39 30

Potraživanja od povezanih strana (bilješka 25) 26.978 21.687

Rezerviranja za umanjenje vrijednosti potraživanja od kupaca (22) (22)

Potraživanja od kupaca – neto 26.995 21.695 Potraživanja za PDV 865 -

Predujmovi 2.110 12

Ostala potraživanja 4.868 11

7.843 23 34.838 21.718

37

ULJANIK d.d.


Za godinu koja je završila 31. prosinca 2014. godine (Svi iznosi izraženi su u tisućama kuna) Kupci u zemlji

Nedospjelo

Dospjelo Ukupno

<od30

dana 30-60 dana

60-90 dana

90-120 dana

>od 120 dana

31. prosinca 2014. - - - - - 17 17

31. prosinca 2013. - - - - - 8 8

Potraživanja od povezanih strana

Nedospjelo Dospjelo

Ukupno

<od 30 dana

30-60 dana

60-90 dana

90-120 dana

>od 120 dana

31. prosinca 2014. 5.109 4.411 1.673 1.892 4.710 9.183 26.978

31. prosinca 2013. 8.752 224 222 167 220 12.102 21.687

Promjene na rezerviranjima za umanjenje vrijednosti potraživanja od kupaca:

2014. 2013. Stanje 1. siječnja 22 25

Isknjiženje - (3)

Stanje 31. prosinca 22 22 2014. 2013. Nedospjeli i neispravljeni 5.109 8.752

Potraživanja koja su dospjela, a neispravljena 21.886 12.943

Potraživanja koja su dospjela i ispravljena 22 22

27.017 21.717

BILJEŠKA 20 – OSTALA FINANCIJSKA IMOVINA PO FER VRIJEDNOSTI U RAČUNU DOBITI I GUBITKA


2013. Dionice koje kotiraju na burzi (PBZ i Croatia osiguranje) 792 171

792 171

BILJEŠKA 21 – NOVAC I NOVČANI EKVIVALENTI 31. prosinca

2014. 31. prosinca 2013.

Žiro račun i blagajna 446 113

Devizni račun 9 1

455 114

38

ULJANIK d.d.


Za godinu koja je završila 31. prosinca 2014. godine (Svi iznosi izraženi su u tisućama kuna) BILJEŠKA 22 – DIONIČKI KAPITAL I REZERVE

Odobreni i upisani dionički kapital sastoji se od 3.356.250 dionice (2013.: 3.356.250 dionica). Nominalna

vrijednost svake dionice iznosi 90 kuna (2013.: 90 kuna po dionici). Vlasnici dionica imaju pravo na

dividendu i imaju pravo na jedan glas po dionici na godišnjim i izvanrednim skupštinama. Posljednja

promjena temeljnog kapitala Društva je registrirana kod Trgovačkog suda u Rijeci dana 18.12. 2012.

godine.

U okviru iznosa rezervi nalaze se kapitalne rezerve u iznosu od 15.191 tisuća kuna (2013.:15.191 tisuća

kuna) formirane prilikom pojednostavljenog smanjenja temeljnog kapitala.

U ranijim razdobljima društvo je otkupilo vlastite dionice tako da na dan 31.12.2014. posjeduje 104.375

vlastitih dionica što predstavlja 3,1099% temeljnog kapitala.

Odlukom Skupštine od 18.06.2014. dobit Društva iz 2013. godine u iznosu od 6.010 tisuća kuna

raspoređena je u zadržanu dobit, dok je 1.500 tisuća kuna raspoređeno u rezerve za vlastite dionice.

Vlasnička struktura na dan 31. prosinca je sljedeća:

Dioničar 2014.

% 2013.

% Croatia osiguranje d.d. (1/1) 9,93 9,93

CERP (0/1) / HZMO - Hrvatski zavod za mirovinsko osiguranje (1/1) 7,74 7,74

Hrvatska poštanska banka d.d. (0/1) / Kapitalni fond d.d. (1/1) 6,62 6,62

Hrvatska poštanska banka d.d. (0/1) / Fond za financiranje razgradnje nek (1/1) 4,97 4,97

Hypo Alpe - Adria - Bank d.d. (0/1) / PBZ Croatia osiguranje obvezni mirovinski

fond (1/1) 3,97 3,97

HZZO - Hrvatski zavod za zdravstveno osiguranje (1/1) 3,88 3,88

Societe generale - Splitska banka d.d. (0/1) / Erste plavi obvezni mirovinski fond

(1/1) 3,31 3,31

Uljanik d.d. (1/1) 3,11 3,11

Adris grupa d.d. (1/1) 2,47 2,47

CERP (0/1) / Državna agencija za osiguranje štednih uloga i sanaciju banaka

(1/1) 2,38 2,38

Domaća fizička osoba 46,21 46,19

Strana osoba 0,10 0,10

Ostali dioničari 5,31 5,33

Ukupno 100,00 100,00

39

ULJANIK d.d.


Za godinu koja je završila 31. prosinca 2014. godine (Svi iznosi izraženi su u tisućama kuna) BILJEŠKA 23 – POSUDBE


2013. Dugoročne Obveze prema bankama

Erste &Steiermärkische Bank d.d., Rijeka (kta: 3-mj Euribor +

5%)

114.103 113.748

Obveze po financijskom najmu i izdanim mjenicama

Obveze po financijskom najmu 7.019 -

Obveze za izdane mjenice(kta: 3-mj Euribor + 5%) 20.973 20.908

Ukupne dugoročne obveze 142.095 134.656

Tekuće dospijeće dugoročnih posudbi (136.428) -

Dugoročna dospijeća 5.667 134.656

Kratkoročne

OTP Banka d.d., Zadar (kta: 3-mj Euribor + 6.31%) 32.566 -

Ukupno kratkoročne posudbe 32.566 -

Tekuća dospijeća dugoročnih posudbi 136.428

Ukupno kratkoročne posudbe i tekuća dospijeća dugoročnih posudbi

168.994

UKUPNO POSUDBE 174.661 134.656

Obveza prema Erste & Steiermärkische Bank d.d., Rijeka na dan 31. prosinca 2014. godine odnosi se na

kredit koji je Uljanik d.d. iskoristio za kupnju vlasništva nad društvom Uljanik Proizvodnja opreme d.d. i

dokapitalizaciju društva Uljanik Strojogradnja d.d., a u svrhu provođenja reorganizacije Grupe Uljanik kroz

vlasničko izjednačavanje svih proizvodnih društava Grupe te restrukturiranje društva Uljanik Strojogradnje

d.d. Osnovno osiguranje kredita su zadužnice.

Obveze po financijskom najmu na dan 31. prosinca 2014. godine odnose se na obvezu prema OTP

Leasingu d.o.o. za opremu za zavarivanje i predmontažu sekcija te obvezu prema Erste & Steiermärkische

S-leasing d.o.o. za savijačicu limova. Obveza za izdane mjenice odnosi se na financiranje temeljem mjenica

izdanih Erste factoringu d.o.o.

Osnovno osiguranje kod svih navedenih obveza je zadužnica.

Efektivna kamatna stopa približna je ugovorenim kamatnim stopama, mogućnost re-definiranja kamatne stope nije definirana.

40

ULJANIK d.d.


Za godinu koja je završila 31. prosinca 2014. godine (Svi iznosi izraženi su u tisućama kuna) Dinamika otplate dugoročnih posudbi zajedno s tekućim dospijećima je kako slijedi:

2014. 2013. Do jedne godine 168.994 -

Od 1 – 2 godine 1.346 134.656

Od 2 – 5 godina 4.321 -

174.661 134.656

Knjigovodstveni iznos kratkoročnih posudbi uglavnom odgovara njihovoj fer vrijednosti. Knjigovodstvena

vrijednost posudbi po valutama je kako slijedi:


2013. Euro 174.661 134.656

174.661 134.656

BILJEŠKA 24 – DOBAVLJAČI I OSTALE OBVEZE 31. prosinca

2014. 31. prosinca 2013.

Obveze prema dobavljačima u zemlji 1.451 137

Obveze prema inozemnim dobavljačima 1.667 7

Obveze prema povezanim stranama (bilješka 25) 112.735 33.085

Obveze za kamate i naknade 651 664

116.504 33.893 Obveze prema zaposlenicima i članovima NO 3.676 633

Obveze za poreze i doprinose 9.756 1.175

Ostale obveze 28 53

13.460 1.861

129.964 35.754

Knjigovodstvena vrijednost obveza prema dobavljačima i ostale obveze po valutama je kako slijedi:


2013. HRK 114.837 33.886

Euro 1.666 7

GBP 1 -

116.504 33.893

41

ULJANIK d.d.


Za godinu koja je završila 31. prosinca 2014. godine (Svi iznosi izraženi su u tisućama kuna) BILJEŠKA 25 – TRANSAKCIJE S POVEZANIM STRANAMA

Strane se smatraju povezanima ako jedna strana ima sposobnost kontrole nad drugom stranom, ako je pod zajedničkom kontrolom ili ima značajan utjecaj na poslovanje druge strane.

Društvo je društvo matica u Uljanik grupi i povezane strane čine ovisna i pridružena društva unutar Uljanik grupe. U okviru osnovne djelatnosti, Društvo obavlja poslove s povezanim stranama, koji uključuju kupnju i prodaju roba i usluga te kreditne odnose. Priroda usluga s povezanim stranama temelji se na uobičajenim komercijalnim uvjetima. Osim društava iz Uljanik grupe, povezane strane Društva su Uprava i Nadzorni odbor Društva.

Tijekom godine, transakcije Društva uključene u izvještaju o financijskom položaju i izvještaju o sveobuhvatnoj dobiti s povezanim društvima su kako slijedi:

Bilješka 2014. 2013. (i) Ovisna društva Poslovni prihodi Prihodi od prodaje 5 62.866 16.399 62.866 16.399 Poslovni rashodi Troškovi sirovina i materijala 7 14 - Troškovi vanjskih usluga 7,9 1.710 496 1.724 496 Financijski prihodi Prihodi od kamata 11 2.822 3.808 2.822 3.808

Financijski rashodi Rashodi od kamata 11 14 - 14 -

Zajmovi, kupci i ostala potraživanja Dani zajmovi 16 123.010 21.250 Potraživanja od kupaca 19 26.978 20.072 Ostala potraživanja - 1.615 149.988 42.937 Obveze Obveze prema dobavljačima 24 897 85 Obveze za primljene predujmove 24 78.838 - Ostale obveze 24 33.000 33.000 112.735 33.085 (ii) Pridružena društva

Potraživanja po osnovi danih predujmova Adriadiesel d.d., Karlovac 2.350 - 2.350 -

Naknade menadžmenta

Tijekom 2014. godine ukupno isplaćene bruto plaće Upravi i naknade Nadzornom odboru u Društvu iznosile

su 3.971 tisuću kuna (2013.: 2.860 tisuća kuna).

42

d.d.

Tel.: +385 (0) 52 213 044 +385 (0) 52 373 102 +385 (0) 52 373 339

Fax.: +385 (0) 52 373 646 HR 52100 PULA, Flaciusova 1, HRVATSKA, p.p. 114 e-mail: [email protected], web: www.uljanik.hr

Godišnje izvješće za 2014. godinu

Pula, travanj 2015.

Opći podaci

ULJANIK d.d. je dioničko društvo sa sjedištem u Puli na adresi Flaciusova 1.

Temeljem Obavijesti o razvrstavanju poslovnih subjekata prema nacionalnoj klasifikaciji djelatnosti Državnog zavoda za statistiku Zagreb, Društvo ima brojčanu oznaku razreda 7010 – Upravljačke djelatnosti, matični broj poslovnog subjekta je 03229238, a OIB 56243843109. ULJANIK Grupa sastoji se od društva ULJANIK d.d. (matica) i njenih podružnica:

- ULJANIK Brodogradilište d.d. - 3.MAJ Brodogradilište d.d. - ULJANIK Strojogradnja d.d. - ULJANIK Proizvodnja opreme d.d. - ULJANIK Poslovno informacijski sustavi d.o.o. - ULJANIK Brodograđevni projekti d.o.o - ULJANIK Financije d.o.o - ULJANIK Standard d.o.o. - MARITIME TRANSPORT PULA THREE INC. - USCS d.o.o.

Sva su navedena društva u 100% vlasništvu ULJANIK Grupe, osim društva 3.MAJ Brodogradilište d.d. gdje ULJANIK d.d. ima 83,1479% temeljnog kapitala na dan 31.12.2014.

Društvo 3.MAJ Brodogradilište d.d. je na Glavnoj skupštini održanoj 2. prosinca 2014. g. donijelo odluku o povećanju temeljnog kapitala s iznosa od 126.140.100,00 HRK za iznos od 10.073.900,00 HRK na iznos od 136.214.000,00 HRK izdanjem 100.739 redovnih dionica oznake 3MAJ-R-A pojedinačnog nominalnog iznosa od 100,00 HRK.

Dana 30. prosinca 2014. g. Trgovački sud u Rijeci proveo je upis u sudskom registru dok je SKDD proveo upis povećanja temeljnog kapitala društva 3. MAJ Brodogradilište d.d. dana 26. siječnja 2015. Broj zaposlenih u Matici na 31. prosinca 2014. godine iznosi 407 djelatnika (31. prosinca 2013.: 46 radnika) dok je ULJANIK Grupa brojila 3.826 radnika (31.prosinca 2013.:3.956 radnika). Struktura zaposlenih u Matici je, kako slijedi: 31. prosinca

2014. 31. prosinca

2013.

MR 4 2 VSS 212 36 VŠS 40 3 SSS 135 5 PKV 2 - NKV 1 - KV 9 - VKV 4 -

__________ __________ Ukupno 407 46 __________ __________

Do povećanja broja zaposlenih u Matici došlo je nakon provedenih organizacijskih promjena. Integracijom društva 3. MAJ Brodogradilište d.d. u ULJANIK Grupu sredinom 2013. godine, pokrenut je niz organizacijskih promjena u društvima Grupe, ali i u matičnom društvu ULJANIK d.d.

ULJANIK d.d. objedinio je funkciju prodaje i projekta te financija za oba brodogradilišta (Pula i Rijeka), a potom tijekom 2014. godine u cilju boljeg i efikasnijeg upravljanja procesima organizacije gradnje broda, provedena je daljnja reorganizacija kojom su poslovne funkcije nabave, plana i tehnologije te konstrukcije također objedinjene u društvu ULJANIK d.d.

45

Vlasnička struktura

Temeljni kapital Društva iznosi 302.062.500,00 kuna i podijeljen je na 3.356.250 redovnih dionica oznake ULJN-R-A, pojedinačnog nominalnog iznosa od 90,00 HRK. Dioničari ULJANIKA d.d. jesu:

Vlastite dionice ULJANIK d.d. je u proteklom razdoblju stekao 104.375 vlastitih dionica što predstavlja 3,1099% temeljnog kapitala Društva. Dionice su stečene po cijeni od 45,00 kuna po komadu. Poslovanje

U 2014 godini ULJANIK d.d. ostvario je pozitivan financijski rezultat nakon oporezivanja u iznosu od 4.327 tisuća kuna. Ukupni prihodi iznose 68.259 tisuća kuna, dok ukupni rashodi iznose 62.804 tisuća kuna, a obveza poreza na dobit obračunata je u iznosu od 1.128 tisuća kuna.

Materijalni troškovi ostvareni su u iznosu od 3.747 tisuća kuna i čine 6% ukupnih rashoda, dok troškovi bruto plaća iznose 39.503 tisuća kuna i čine 63% ukupnih rashoda.

ULJANIK Grupa je u 2014 godini ostvarila negativan financijski rezultat u iznosu od 500.110 tisuća kuna. Prihodi od prodaje iznose 1.098.952 tisuća kuna što je za 45.230 tisuća kuna više u odnosu na prethodnu godinu.

Materijalni troškovi iznose 844.201 tisuće i manji su za 75.697 tisuća kuna od ostvarenih u prethodnoj godini.

Troškovi bruto plaća u 2014 godini za ULJANIK grupu iskazani su u iznosu od 478.727 tisuća kuna, dok ostale naknade zaposlenima iznose 56.218 tisuća kuna.

REDNI BROJ

PREZIME I IME/SKRAĆENA TVRTKA STANJE% UDJELA U TEMELJNOM KAPITALU

1 CROATIA OSIGURANJE D.D. (1/1) 333.332 9,9317

2 CERP (0/1) / HZMO - HRVATSKI ZAVOD ZA MIROVINSKO OSIGURANJE (1/1) 259.731 7,7387

3 HRVATSKA POŠTANSKA BANKA D.D. (0/1) / KAPITALNI FOND D.D. (1/1) 222.222 6,6211

4 HRVATSKA POŠTANSKA BANKA D.D. (0/1) / FOND ZA FINANCIRANJE RAZGRADNJE NEK (1/1) 166.666 4,9658

5 HYPO ALPE - ADRIA - BANK D.D. (0/1) / PBZ CROATIA OSIGURANJE OBVEZNI MIROVINSKI FOND (1/1) 133.333 3,9727

6 HZZO - HRVATSKI ZAVOD ZA ZDRAVSTVENO OSIGURANJE (1/1) 130.157 3,8780

7 SOCIETE GENERALE - SPLITSKA BANKA D.D. (0/1) / ERSTE PLAVI OBVEZNI MIROVINSKI FOND (1/1) 111.111 3,3106

8 ULJANIK D.D. (1/1) 104.375 3,1099

9 ADRIS GRUPA D.D. (1/1) 83.000 2,4730

10 CERP (0/1) / DRŽAVNA AGENCIJA ZA OSIGURANJE ŠTEDNIH ULOGA I SANACIJU BANAKA (1/1) 80.016 2,3841

11 DOMAĆA FIZIČKA OSOBA (7.169) 1.550.899 46,2093

12 STRANA OSOBA ( 13) 3.283 0,0978

13 OSTALI DIONIČARI *** ( 40) 178.125 5,3073

3.356.250 100,0000

sveukupan broj dioničara na dan 31.12.2014. = 7.232 dioničara

S V E U K U P N O

VLASNIČKA STRUKTURA per 31.12.2014.

46

Ključni financijski podaci ULJANIK d.d.

ULJANIK Grupa

u 000 HRK I-XII/2013 I-XII/2014

I-XII/2013 I-XII/2014

Prihodi od prodaje 16.493 62.889 1.053.723 1.098.952 Neto dobit / (gubitak) razdoblja 7.510 4.327 102.610 (500.110) u 000 HRK 31.12.2013 31.12.2014

31.12.2013 31.12.2014

Novac i kratkotrajna financijska imovina 21.364 123.465 362.632 203.384 Ukupna aktiva 494.423 632.224 2.654.262 2.584.685 Glavnica 323.272 327.599 464.397 169.226

Upravljanje rizicima

Društvo i Grupa prije svega su izloženi rizicima promjene tečajeva, kreditnom riziku, riziku likvidnosti i riziku kamatnih stopa.

Valutni rizik je rizik da će se vrijednosti financijskih instrumenata promijeniti uslijed promjene tečaja. Grupa je najviše izložena promjenama vrijednosti američkog dolara i EUR-a, jer je značajan dio potraživanja, obveza i inozemnih prihoda iskazan u ovim valutama. Kako bi se ovaj rizik umanjio nastoji se postići čim veća valutna usklađenost priljeva i odljeva.

Kreditni rizik je rizik da jedna strana u financijskom instrumentu neće ispuniti svoje obveze te da će time prouzročiti nastanak financijskog gubitka drugoj strani. Društvo i Grupa minimalizira taj rizik kontinuiranim praćenjem potraživanja od kupaca, a rezerviranja sumnjivih potraživanja procjenjuju se redovno, te se mijenjaju ako je to potrebno.

Rizik likvidnosti, koji se smatra rizikom financiranja, je rizik da će se Grupa susresti s poteškoćama u prikupljanju sredstava za podmirivanje obveza povezanih s financijskim instrumentima. Grupa je veliku pozornost obratila na tok novca, prateći stvarne dnevne promjene.

Kamatni rizik je rizik da će se vrijednosti financijskih instrumenata promijeniti uslijed promjene tržišnih kamatnih stopa. Kamatni rizik Društva i Grupe proizlazi iz primljenih i danih dugoročnih i kratkoročnih kredita i zajmova.

Primjena kodeksa korporativnog upravljanja

Društvo dobrovoljno primjenjuje Kodeks korporativnog upravljanja kojega su zajednički izradile Hrvatska agencija za nadzor financijskih usluga (HANFA) i Zagrebačka burza d.d. Zagreb (dalje u tekstu: Kodeks).

Društvo je u prošloj godini uz Kodeks, objavilo i Godišnji izvještaj o korporativnom upravljanju, koji na jednom mjestu obuhvaća sve podatke i informacije koji prikazuju razinu korporativne kulture, a čija je objava predviđena i tijekom 2015. godine. Društvo planira svoje poslovanje i rezultate poslovanja i nadalje činiti transparentnim i dostupnima javnosti.

Nadzor nad vođenjem poslova Društva provodi Nadzorni odbor u skladu sa odredbama Zakona o trgovačkim društvima. Nadzorni odbor djeluje i preko svojeg pod-odbora: Revizorskog odbora koji Nadzornom odboru i Upravi Društva pruža podršku u izvršavanju obveza korporativnog upravljanja, financijskog izvještavanja i kontrole poslovanja Društva.

Društvo ima nezavisnog vanjskog revizora kojemu je osnovna funkcija osigurati da financijski izvještaji realno i objektivno prikazuju imovinsko i poslovno stanje Društva.

47

Documents

IZVJEŠĆE NEOVISNOG REVIZORA FINANCIJSKI IZVJEŠTAJI I … · 2016-10-06 · izvještaj o financijskom položaju dan na 31. prosinca 2014. godine te izvještaje o sveobuhvatnoj dobiti,