KVARTALSRAPPORT Q2 2019 · 2019. 7. 9. · •Byggstart av tre projekt –Bas Barkarby i Järfälla –Life City i Hagastaden –Brf Sicklaståket på Nobelberget samt Panncentralen

KVARTALSRAPPORT Q2 2019 ATRIUM LJUNGBERG

KVARTALSRAPPORT Q2 2019

HÄNDELSER ANDRA KVARTALET 2019

• Slutligt godkännande i Stockholms kommunfullmäktige avseende affären i Slakthusområdet. Tillträde av första etappen med 14 fastigheter.

• Beslut om att påbörja ett projekt

– Gränby Park kvarter 1 i Gränbystaden (hyresrätter)

• Byggstart av tre projekt

– Bas Barkarby i Järfälla

– Life City i Hagastaden

– Brf Sicklaståket på Nobelberget samt Panncentralen (förskola) på Nobelberget

• Utmärkelse för hållbar stadsutveckling av Nacka kommun.


Kylhuset 15, fd bostadshus för maskinister och förmän

UPPSALA

STOCKHOLM

GÖTEBORG

MALMÖ

Kontor 50 %, 1 289 mkr

Handel 25 %, 660 mkr

Dagligvaror 6 %, 164 mkr

Restaurang 5 %, 122 mkr

Kultur/utbildning 4 %, 105 mkr

Bostad 4 %, 97 mkr

Hälsa/vård 4 %, 95 mkr

Övrigt 3 %, 66 mkr

ATRIUM LJUNGBERG I KORTHET

Antal fastigheter 68 st

Fastighetsvärde 47 mdkr

Kontrakterad årshyra 2,6 mdkr

Uthyrningsbar yta 1 216 000 kvm

Uthyrningsgrad 93 %

Kontrakterad årshyra per lokaltyp

12%

73%

6%

8%


MARKNADSLÄGET

• Kontor: Låga vakanser håller uppe efterfrågan. Topphyrorna i Stockholm CBD har stabiliserat, men stark hyresökning i takt med omförhandlingar.

Fortsatt stort intresse för fastighetsinvesteringar pressar ner yielderna ytterligare.

• Handeln: Försäljningen på våra fyra största regionala handelsplatser ökade med 3,8 % jan-maj, jämfört med föregående år.

Kan konstateras att flera aktörer inom detaljhandeln har det tufft och stort medialt fokus.

• Bostäder: Bostadsrättspriserna på våra delmarknader stabila efter nedgången 2017 men marknaden för nyproduktion fortsatt avvaktande.


RESULTATRÄKNING I SAMMANDRAG

Belopp i mkr 2019

Jan-Jun 2018

Jan-Jun Δ %

Hyresintäkter 1 280 1 198 +6,9 %

Kostnader fastighetsförvaltning* -416 -367 +13,4 %

Driftnetto* 864 831 +4,0 %

Central administration (fastighetsförvaltning) -40 -34

Projekt- och entreprenadverksamhet -24 -22

Räntenetto* -174 -155

Resultat före värdeförändringar 626 621 +0,8 %

Värdeförändringar i fastigheter, orealiserade 1 314 1 216

Värdeförändringar i fastigheter, realiserade 10 11

Värdeförändringar i derivat, orealiserade -374 -72

Resultat före skatt 1 576 1 776

Skatt -350 -43

Periodens resultat 1 227 1 733


*exkl effekt av införande av IFRS 16

HYRESINTÄKTER OCH FASTIGHETSKOSTNADER

• Jämförbart bestånd

– Hyresintäkter ökade med 6,5 %

– Fastighetskostnader ökade med 16,4 %

• EPRA vakansgrad 7 %

• Nettouthyrningen uppgick under kvartalet till 19 mkr varav 13 mkr i projektfastigheter. För helåret -14 mkr, påverkad av förberedelser för projektfas.

• Vissa kundförluster

• Nya koncept

• Fastighetsskatt, ökad utdebitering och ökad kostnad

2019 1/1-30/6

2018 1/1-30/6 Δ %

Jämförbart bestånd 1 143 1 073 + 6,5 %

Engångsersättningar 3 3

Projektfastigheter 91 48

Förvärvade fastigheter 44 0

Sålda fastigheter -0 75

Hyresintäkter 1 280 1 198 + 6,9 %

Utveckling hyresintäkter (mkr)

2019 1/1-30/6

2018 1/1-30/6 Δ %

Jämförbart bestånd -379 -326 + 16,4 %

Projektfastigheter -30 -22

Förvärvade fastigheter -7 0

Sålda fastigheter 0 -20

Fastighetskostnader -416 -367 + 13,4 %

Utveckling fastighetskostnader (mkr)


7,9%

5,7%

6,5%

Kontors-

fastighter

Handels-

fastigheter

Bostads-

fastigheter

Totalt

HYRESINTÄKTER OCH ÖVERSKOTTSGRAD

Driftöverskott och överskottsgradUtveckling hyresintäkter i jämförbart bestånd

50

55

60

65

70

75

0

50

100

150

200

250

300

350

400

450

500

Driftöverskott, mkr Överskottsgrad, %

20192017 2018

Q4Q4Q2Q1 Q3 Q2Q1 Q3 Q1


mkr %

Q2

707768

1 002

1 593

1 758

815

0

200

400

600

800

1000

1200

1400

1600

1800

2000

2014 2015 2016 2017 2018 2019

INVETSTERINGAR OM 815 MKR I EGNA FASTIGHETER


mkr

Life City i Hagastaden

ÖKADE FASTIGHETSVÄRDEN MED 3 %

2019Jan-Jun

2018Jan-Jun

Förändrade avkastningskrav 439 355

Förändrade driftnetton m.m. 829 861

Byggrätter 46 -

Summa 1 314 1 216

Orealiserade värdeförändringar fastigheter, mkr

KVARTALSRAPPORT Q2 2019 ATRIUM LJUNGBERGSjömansinstitutet och Glashuset i Slussen

(mkr) 2019 30/6

2018 30/6

Förvaltningsfastigheter 46 547 42 012

Tomträtt 1 375 -

Goodwill 225 240

Övriga anläggningstillgångar 51 48

Summa anläggningstillgångar 48 198 42 300

Exploateringsfastigheter 943 880

Omsättningstillgångar 393 362

Likvida medel 390 100

Summa omsättningstillgångar 1 726 1 342

Summa tillgångar 49 924 43 642

TILLGÅNGAR I SAMMANDRAG


Banklån 36 %, 7 395 mkr

Direktlån 5 %, 1 029 mkr

Gröna banklån 3 %, 659 mkr

Grön obligation 28 %, 5 747 mkr

Obligation 14 %, 2 947 mkr

Företagscertifikat 13 %, 2 729 mkr

ÖKANDE ANDEL KAPITALMARKNADSFINANSIERING

Räntebärande skulderUtveckling finansieringskällor 2014-2019, mdkr

0

2

4

6

8

10

12

14

16

18

20

22

Banklån Direktlån Gröna banklånGröna obligationer Obligationer Företagscertifikat

Q2

2016 2017 2018 201920152014

Q3 Q4Q2Q1 Q3 Q4Q2Q1 Q3 Q4Q2Q1 Q3 Q4Q2Q1 Q3 Q4Q2Q1 Q1


Säkerställda lån motsvarar 18 % av totala tillgångarna

LÅG FINANSIELL RISK OCH STARKA NYCKELTAL

• Räntebärande skulder om 20,5 mdkr

• Belåningsgrad om 43,2 %

• Genomsnittlig ränta 1,7 %

• Genomsnittlig räntebindningstid 4,2 år

• Genomsnittlig kapitalbindningstid 4,5 år

• Lån hos fem nordiska banker, kapitalmarknaden och genom direktfinansiering

• Emitterade certifikat täcks av lånelöften

• Kreditrating Baa2 av Moody’s (bekräftades i april 2019)

0

1

2

3

4

5

6

0

1

2

3

4

5

6

Snittränta (%) Kapitalbindning (år) Räntebindning (år)

2016 2017 2018 201920152014


% år

PROGNOS 2019 OFÖRÄNDRAD

Resultat före värdeförändringar

1 200 mkr(1 214 mkr)

Investering

2 000 mkr(1 758 mkr)


STOR PROJEKTPORTFÖLJ

Återstående investeringar (mkr)

Beslutade projekt 3 630

Möjliga projekt (ca) 24 000

Totalt (ca) 28 000


Visionsbild Sickla Station

Kontor 51 %

Bostäder 34 %

Handel 11 %

Kultur/utbildning 4 %

Möjlig projektarea per verksamhetstyp

PROJEKT VID BEFINTLIGA OCH KOMMANDE T-BANESTATIONER


CURANTEN

Area 11 700 kvm

Investering 530 mkr

Färdigställs 2020

Vård- och hälsodestination

BESLUTADE PROJEKT


TAPETFABRIKEN

Area 9 800 kvm

Investering 400 mkr

Färdigställs 2020

Nordic Choise Hotels som hyresgäst

BESLUTADE PROJEKT


NOBELBERGET

68 bostadsrätter + garage

Investering 360 mkr

Färdigställs 2020

BESLUTADE PROJEKT


GRÄNBYSTADEN ENTRÉ, HUS 1, 2 OCH 3

Area 17 200 kvm, 200 lägenheter

Investering 710 mkr

Färdigställs 2019

Lägenheter, kontor, handel och restauranger

BESLUTADE PROJEKT


GRÄNBY PARK KVARTER 1

• Beslut om att påbörja kvarter 1 i Gränby Park, med 44 hyreslägenheter och kommersiella lokaler i bottenvåningen.

• Byggstart hösten 2019 och färdigställs fjärde kvartalet 2020.

• Egen kompetens med TL Bygg som entreprenör.


Gränby Park kvarter 1 i Gränbystaden

BESLUTADE PROJEKT

MOBILIA TORGHUSET

Area 13 200 kvm

Investering 540 mkr

Hyresvärde exkl. tillägg 37 mkr

Färdigställs 2020

Lägenheter, biograf, handel och kulturhus för barn

BESLUTADE PROJEKT


LIFE CITYBESLUTADE PROJEKT

Area 27 500 kvm

Total investering 1 870 mkr

Hyresvärde exkl. tillägg 109 mkr

Färdigställs 2022

Academic Work tecknat avtal om 17 000 kvm


BAS BARKARBY

Area 24 400 kvm

Investering 830 mkr

Färdigställs 2022

För lärande, kultur, idrott och näringsliv

BESLUTADE PROJEKT


TILLTRÄDE SLAKTHUSOMRÅDET

• Tillträde av första etappen med 14 fastigheter med 51 000 kvm uthyrbar area.

• Detaljplanearbete pågår redan för första etappen med bostäder, skola, förskola, idrottshall och kommersiella lokaler.

• Till hösten påbörjas detaljplanearbetet för fler etapper.

• Evakuering pågår.

• Första byggstart planerad till 2021.

• Stort intresse från potentiella hyresgäster.

• Aktiveringar av platsen med tex Parkteatern, Gather och Brilliant Minds Block party.

• Ytterligare optioner på att förvärva PalmfeldtCenter och markanvisningar om ca 100 000 kvm BTA. Total ytterligare investering om ca 7 mdkr fram till 2030.


Visionsbild Slakthusområdet

SLAKTHUSOMRÅDET


ATRIUM LJUNGBERG

KVARTALSRAPPORT Q2 2019

Q&A

Documents

KVARTALSRAPPORT Q2 2019 · 2019. 7. 9. · •Byggstart av tre projekt –Bas Barkarby i Järfälla –Life City i Hagastaden –Brf Sicklaståket på Nobelberget samt Panncentralen