Prywatyzacja GZE S.A.Prywatyzacja GZE S.A.

szansa czy zagrożenie w aspekcie wejścia szansa czy zagrożenie w aspekcie wejścia Polski do Unii Europejskiej?Polski do Unii Europejskiej?

3

obszar działania (dystrybucji) 4 062 km2

sprzedaż energii 10 TWh / a

liczba klientów 1,1 mln

Koncesje na :

usługi przesyłowe i dystrybucję

obrót energią elektryczną

świadczenie usług telekomunikacyjnych

Informacje o firmieInformacje o firmie

4

• 1894 - POWSTANIE PRYWATNEJ FIRMY OEW 1894 - POWSTANIE PRYWATNEJ FIRMY OEW "OBERSCHLESISCHE ELEKTRICITATS - WERKE""OBERSCHLESISCHE ELEKTRICITATS - WERKE"

• 1945 - 1989 PRZEDSIĘBIORSTWO PAŃSTWOWE 1945 - 1989 PRZEDSIĘBIORSTWO PAŃSTWOWE

• 1989 - 1993 SAMODZIELNE 1989 - 1993 SAMODZIELNE

PRZEDSIĘBIORSTWO PAŃSTWOWEPRZEDSIĘBIORSTWO PAŃSTWOWE

• 1993 KOMERCJALIZACJA - PRZEKSZTAŁCENIE 1993 KOMERCJALIZACJA - PRZEKSZTAŁCENIE W SPÓŁKĘ AKCYJNĄW SPÓŁKĘ AKCYJNĄ

• 1993 POCZĄTEK RESTRUKTURYZACJI - 1993 POCZĄTEK RESTRUKTURYZACJI - STWORZENIE GRUPY KAPITAŁOWEJSTWORZENIE GRUPY KAPITAŁOWEJ

• 2000/2001 - PRYWATYZACJA 2000/2001 - PRYWATYZACJA

HistoriaHistoria

Etapy prywatyzacji GZE S.A.Etapy prywatyzacji GZE S.A.

•Lipiec 1993r. – komercjalizacja ZE GLIWICE

•Styczeń 1996r. – złożenie wniosku o prywatyzację do Min. Przemysłu i Handlu

•Czerwiec 1997r. – złożenie w Ministerstwie analiz i koncepcji prywatyzacji

•Sierpień 1997r. – wstrzymanie prywatyzacji przez Skarb Państwa

•IV kwartał 1998r. – wznowienie prac prywatyzacyjnych

•Grudzień 1999r. – zaproszenie przez MSP do rokowań prywatyzacyjnych

•Luty 2000r.- złożenie ofert przez 11 zainteresowanych firm

•Marzec 2000r. – wybór 8 firm (krótka lista) – początek due dilligence

•Lipiec 2000r. – wybór 3 firm (RWE Energie, Vattenfall AB i PSEG Global)

•Sierpień 2000r. – rozpatrzenie ofert i przyznanie wyłączności firmie Vattenfall

•Grudzień 2000r. – zawarcie umowy sprzedaży akcji między MSP a Vattenfall AB

•Luty 2001r. – zakup 250 tys. akcji od Skarbu Państwa przez Vattenfall AB

•Maj 2001r. - zarejestrowanie podwyższenia kapitału o 100 tys. akcji objętych przez ……………. .Vattenfall AB

•Lipiec 2001r. – Maj 2002r. – udostępnianie nieodpłatne akcji pracownikom

•Luty 2003r. – zakup 25 tys. akcji od Skarbu państwa przez Vattenfall AB

•Kwiecień 2003r. – uchwała o podwyższeniu kapitału zakłądowego GZE S.A. …………………… o 150 tys. akcji – akcje zaoferowano firmie Vattenfall AB

•Kwiecień 2003r. – odkupienie akcji od pracowników przez firmę Vattenfall AB

•Maj 2003 r. – złożenie wniosku do KRS o rejestrację podwyższenia kapitału

Etapy prywatyzacji GZE S.A. c.d.Etapy prywatyzacji GZE S.A. c.d.

Struktura własnościowa GZE S.A.Struktura własnościowa GZE S.A.

Stan na 31.12 2002r.

54,67%31,82%

13,51%

Skarb Państwa Vattenfall AB Pracownicy

Stan na 30.04 2003r.

52,39%

47,20%

0,41%

Skarb Państwa Vattenfall AB Pracownicy

Struktura po rejestracji podwyższenia kapitału o 150tys.akcji

46,10%

53,54%

0,36%

Skarb Państwa Vattenfall AB Pracownicy

8

Tendencje oraz kierunki rozwoju Tendencje oraz kierunki rozwoju

europejskiego rynku energetycznegoeuropejskiego rynku energetycznego

9

Belgia 2000 (%) 100% rokEl 35 2007Gaz 59 2006

Holandia 2000 (%) 100% rokEl 33 2004Gaz 45 2004

WB 2000 (%) 100% rokEl 100 1998Gaz 100 1998

Austria 2000 (%) 100% rokEl 100 2001Gaz 49 2002

Finlandia 2000 (%) 100% rokEl 100 1997Gaz

Niemcy 2000 (%) 100% rokEl 100 1999Gaz 100 2000

Czechy 2000 (%) 100% rokEl - 2007Gaz - -

Szwecja 2000 (%) 100% rokEl 100 1998Gaz 47 2006

Dania 2000 (%) 100% rokEl 90 2003Gaz 30 2002

Członkowie EU

Kraje kandydujące

Poziom liberalizacji rynku 2000

Rok 100% liberalizacji rynku

Source: Commission of the European Communities, Brussels, 3.12.2001

Rozwój europejskiego rynku energetycznegoRozwój europejskiego rynku energetycznego

21%

37%43%

51%59%

100%

0%

20%

40%

60%

80%

100%

120%

03-sie-98 01-sty-99 01-sty-00 01-sty-02 01-sty-04 01-sty-06

% liberalizacji rynku energii elektrycznej w Polsce

10

• Trendy• Konsolidacja narodowych

przedsiębiorstw– E.on (Veba & Viag)– RWE & VEW

• Tworzenie przedsiębirstw europejskich – EdF-EnBW– Endesa – Elettrogen– Vattenfall Europe

• Multi-utility – RWE – Water– E.on – Gas– Endesa – Gas

Zużycie 2000, TWhZużycie 2000, TWh

Source: UCTE; Electricity Association UK;Nordel; EU commission

Tylko najwięksi klienci

Wszyscy klienci przemysłowi

Wszyscy klienci

Rynek EuropejskiRynek Europejski

Liberalizacja rynku

• D• Benelux

• 35• DK

• PL

• CZ• A

• CH• I

• F

• E

• N

• P

• S

• F

11

Konsolidacja niemieckiego rynku energetycznegoKonsolidacja niemieckiego rynku energetycznego

• 2000

RWE

VEAG

HEWHEW

BewagBewag

VEW

Preussen-Elektra

EnBW

Bayern-werk

• 2002

• EUROPE

• Zmiany na rynku niemieckim

Source: Vattenfall Europe

12

10 największych podmiotów w Europie10 największych podmiotów w Europie

1. Electicité de France1. Electicité de France 550550

2. E.ON AG 2. E.ON AG 355355

3. RWE AG 3. RWE AG 354354

4. Enel S.p.A. 4. Enel S.p.A. 206206

5. Vattenfall AB5. Vattenfall AB11 185185

6. Electrabel6. Electrabel 168168

7. Energie Baden-Würtemberg 7. Energie Baden-Würtemberg 9797

8. Endesa S.A. 8. Endesa S.A. 8 866

9. Iberdrola S.A.9. Iberdrola S.A. 7744

10. 10. British Energy British Energy 68 68

Sprzedaż (TWh)

13

Efekty prywatyzacji GZE S.A. Efekty prywatyzacji GZE S.A.

14

Główne cele restrukturyzacji GZE S.A. Główne cele restrukturyzacji GZE S.A.

• KONCENTRACJA NA DZIAŁALNOŚCI PODSTAWOWEJ

• ADAPTACJA DO WARUNKÓW FUNKCJONOWANIA NA ..WOLNYM RYNKU ENERGII ELEKTRYCZNEJ

• ZWIĘKSZENIE EFEKTYWNOŚCI ORGANIZACYJNEJ

• RACJONALIZACJA KOSZTÓW

• WZROST PRODUKTYWNOŚCI

• WZROST EFEKTYWNOŚCI WYKORZYSTANIA MAJĄTKU

GK GZE GK GZE przed restrukturyzacją przed restrukturyzacją

ObrótObrót DystrybucjaDystrybucja

ZPUEZPUE ZPUEZPUE

GK GZE GK GZE po restrukturyzacjipo restrukturyzacji

HV network service

company(335 employees)

OBRÓT

GLIWICE

GZE

Sp. z o.o.

RWNChorzów

Sp. z o.o.

ENERGOSERWIS

Sp. z o.o.

ENERGOUSŁUGI

Sp. z o.o.

INFONET

GZE

Sp. z o.o.

GZE S.A.

Produktywność zatrudnienia Produktywność zatrudnienia

0200400600800

1 0001 200

2000 2001 2002

produktyw ność zatrudnienia (przychody ogółem/liczba zatrudnionych)

Rentowność działalnościRentowność działalności

Rentowność kapitału własnego ROE

0,00%

2,00%

4,00%

6,00%

8,00%

2000 2001 2002

Rentowność majątku ROA

0,00%1,00%2,00%3,00%4,00%5,00%

2000 2001 2002

Zadłużenie klientów GZE S.A.Zadłużenie klientów GZE S.A.

0,00

0,10

0,20

0,30

0,40

2000 2001 2002

udział zadłużenia w przychodach ze sprzedaży

Nakłady inwestycyjne GZE SANakłady inwestycyjne GZE SA

0

20 000 000

40 000 000

60 000 000

80 000 000

100 000 000

120 000 000

140 000 000

160 000 000

180 000 000

200 000 000

2001 2002

VAB zobowiązał się do zainwestowania w GZE S.A. do końca 2010 roku 2,8 mld zł.

21

Systemy IT wspomagające zarządzanieSystemy IT wspomagające zarządzanie

• SAP R/3 (system finansowo księgowy + moduły wspierające ………… zarządzanie)

• SAP SEM (Strategic Enterprise Management)

• SAP BW (Business Information Warehouse)

• WORKFLOW (system obiegu dokumentów)

• PLANET (system zarządzania sieci)

• CRM (Customers Relationship Management)

• SZR (system zarządzania ryzykiem)

• PLANKTON (system wspomagający działalność OHT)

22

Korzyści dla GZE S.A.Korzyści dla GZE S.A.

Przetrwanie na rynku konkurencyjnymPrzetrwanie na rynku konkurencyjnym Dostęp do know-how oraz szerokich informacjiDostęp do know-how oraz szerokich informacji wprowadzono nowoczesny system zarządzania finansowego wprowadzono system zarządzania ryzykiem w obrocie energią elektryczną wprowadzono nowoczesne zasady rachunku efektywności ekonomicznej inwestycji ...sieciowych wprowadzana jest nowoczesna struktura organizacyjna GK GZE wprowadzana są nowoczesne systemy obsługi klientów - Indywidualna obsługa klientów …dla Megaklientów , CRM - dla klientów indywidualnych

W dalszej perspektywie dzięki wprowadzonym technikom spodziewane jestW dalszej perspektywie dzięki wprowadzonym technikom spodziewane jest: ograniczenie kosztów zakupu energii zmniejszenie ryzyka handlowego zwiększenie gamy oferowanych klientom produktów dalsza ekspansja działalności

Dziękuję za uwagęDziękuję za uwagę

23

Karol Janosz Karol Janosz