Page 1

The Crazy Eddie PenipuanolehSam E. Antar Copyright 2009 oleh Sam E. Antar.Semua hak dilindungi.Halaman 1 dari 139

Halaman 2

Daftar isiGila Eddie Awal Tahun - Halaman 3Gila Eddie Relentless Iklan Kampanye - Halaman 6Gila Eddie Penipuan Ringkasan - Halaman 10Gila Eddie Penipuan Tabel - Halaman 20Kejatuhan Gila Eddie - Halaman 23Gila Eddie Pidana Trial - Page 28Hasil Penuntutan Pidana, Securities and Exchange Litigasi, dan Litigasi - Halaman 38Gila Eddie Kesalahan Audit - Halaman 43Pertanyaan yang Sering Diajukan - Halaman 46SEC v Sam M Antar Aksi et al Sipil 93-3988 - Halaman 53SEC dan PCAOB Roundtable on Internal Control Pelaporan - Submission Sam Antar - Halaman 130Halaman 2 dari 139

Halaman 3

Awal TahunPerusahaan pendahulunya asli ke Crazy Eddie ERS Elektronik, yang didirikan oleh EddieAntar, Sam M. Antar (ayah Eddie), dan Ronnie Gindi (sepupu pertama) pada tahun 1969. Eddie, Ronnie, dan Samdimiliki sama 1/3 saham ERS Electronics.Toko asli terletak di 1117 Kings Highway diBrooklyn.Perusahaan beroperasi di bawah nama Pemandangan dan Suara.Pada awal 1970-an, elektronik konsumen adalah "adil diperdagangkan."Produsen diizinkan untuk memintapengecer untuk menjual barang dagangan dengan harga yang sama untuk menghindari persaingan harga antara pengecer untuk merekaproduk.Pengecer besar, yang memiliki anggaran iklan besar, yang memaksa pengecer kecil keluar dari bisnis.Pengecer yang lebih kecil, yang memiliki overhead rendah dari pengecer besar, tidak mampu bersaing denganpengecer yang lebih besar pada harga karena perdagangan yang adil.Oleh karena itu, pengecer yang lebih kecil tidak bisa menggunakan biaya merekaefisiensi untuk secara efektif bersaing dengan pengecer besar dan menyampaikan nilai-nilai yang lebih baik untukkonsumen.Sekitar 1970-1971, Pemandangan dan Suara, seperti banyak pengecer kecil lainnya berjuang untuk bertahan dalam bisnis.Pada tahun 1971, Eddie Antar membeli saham Ronnie Gindi atau ERS elektronik sebesar $ 25.000 tunai.Eddie Antarkini dimiliki 2/3 Pemandangan dan Suara dan ayahnya Sam M. Antar dimiliki 1/3 Pemandangan dan Suara.Untuk bertahan dalam bisnis, Eddie Antar terpaksa menghindari perdagangan yang adil dengan mendiskontokan barang dagangan untukpelanggan.The manufaktur balas dendam Eddie Antar dengan menolak untuk menjual Pemandangan dan Suara apapunproduk.Eddie Antar dipaksa untuk membeli kelebihan barang dari pengecer lain dan akses abu-abupasar (luar negeri) untuk membeli barang dagangan.Namun, Eddie Antar membangun loyalitas pelanggan besar selama proses menghindari perdagangan yang adil.Di1971, rekan kerja dari Deborah Joyce Rosen, istri pertama Eddie Antar itu, bercerita tentang besar membeli padaelektronik yang ia terima dari pembelian barang dagangan dari "orang" yang disebutnya "Gila Eddie" di Pemandangandan Suara.Setelah itu, Eddie Antar mengubah nama bisnis untuk "Gila Eddie."Sekitar tahun 1972, produsen tidak lagi mampu untuk meminta pengecer untuk menjual barang dagangan pada saat yang samaharga dan perdagangan yang adil dilarang.Eddie Antar menjadi pahlawan bagi wilayah metropolitan New Yorkkonsumen karena peran utama dalam menghapuskan perdagangan yang adil.Bagi banyak konsumen, Eddie Antar adalah "ritel revolusioner" dan mereka menghadiahinya mahal,saat ia membuka toko lebih dan volume bisnisnya diperluas.Ia berlari salah satu iklan terbesarblitzes pernah dikenal di daerah dan studi tri-state menunjukkan bahwa Gila Eddie memiliki nama yang lebih baikPengakuan dari Coca Cola di kalangan konsumen New York daerah.The Crazy Eddie "Budaya"Eddie Antar adalah seorang pemimpin besar yang terinspirasi loyalitas intens dari karyawannya.Itu kita terhadap mereka.Mereka - yang berarti pelanggan, pemerintah, perusahaan asuransi, auditor, dan orang lain yang melakukantidak melayani kepentingan perusahaan.Halaman 3 dari 139

Page 4

Ada budaya di gila Eddie yang mengatakan tidak ada yang harus pergi ke pemerintah.Penjualan tunai yangrutin skim untuk menghindari membayar pajak penghasilan dan pajak penjualan untuk mencuri.Pelanggan dianggapmenjadi bodoh untuk dimanfaatkan.Eddie sering mengatakan kepada saya, "Orang-orang hidup di harapan."The Antar klan berkuasaGila Eddie dan manajemen puncak mengeksploitasi harapan dan impian orang lain dalam mengejar uang dankekuasaan.Eddie Antar mengembangkan hubungan yang erat setia budaya perusahaan untuk memastikan bahwa kejahatan tidak terdeteksi dandilaporkan.Pada tahun-tahun awal, seseorang dituntut untuk saudara, teman keluarga, atau temandari seorang teman keluarga, bekerja untuk perusahaan.Tidak ada yang disebut "karyawan."Sebaliknya, kitadisebut "orang gila Eddie."Tidak ada "jam pukulan."Semua orang yang bekerja di Gila Eddiedianggap sebagai bagian dari keluarga.Eddie Antar itu mudah diakses oleh semua karyawannya.Jika Anda memiliki masalah, Anda pergi ke Eddie dania merawat itu.Setelah musim liburan Natal berakhir, Eddie Antar rutin membagi-bagikan uang besarbonus kepada karyawan kunci.Ia mengembangkan status kultus tipe pemimpin.Semua orang memandang ke arahnya.Litigator Efek Howard Sirota dijelaskan Eddie Antar sebagai "lebih besar daripada kehidupan Brooklyn Fonz jenis angka."Sirota tahu Eddie di masa mudanya dan akhirnya mewakili korban penipuan Gila Eddie sebagai KetuaLitigasi Gugatan.Gila Eddie bahkan mengembangkan bahasa internal sendiri yang merupakan kombinasi dari bahasa Arab, babi Latin, dangaul ritel lainnya, diturunkan dari akar pedagang multigenerasi keluarga Antar itu.Eddie Antar adalah orang penjualan yang sangat agresif dan orang penjualannya belajar cepat dari dia.Itu tidakbiasa bagi Eddie untuk mengikuti pelanggan keluar dari toko untuk berbicara mereka agar membelibarang dagangan.Moto adalah untuk membuat setiap penjualan atau "Beha" dan bahwa "tidak ada yang berjalan."Bagaimana Gila Eddie mampu diskon elektronik konsumenEddie Antar, yang "ritel revolusioner," adalah pesaing kejam.Eddie Antar tahu bahwa bisnisnyatidak bisa bertahan dalam jangka panjang, jika terus-menerus menawarkan diskon curam untuk konsumen.Oleh karena itu, EddieAntar terpaksa kombinasi penggelapan pajak penghasilan, pajak penjualan mencuri, dan "umpan dan beralih"praktek membuat gila Eddie menguntungkan.Skimming Kas dan karyawan membayar "dari buku"Beberapa skimming kas digunakan untuk membayar karyawan "dari buku" untuk menghindari membayar pajak gaji.DiSelain itu, karyawan yang dibayar "dari buku" tidak membayar pajak penghasilan dan pajak jaminan sosial.Sehubungan Dengan Itu,Gila Eddie digunakan penggelapan pajak untuk mengurangi biaya tenaga kerja dan membuat perusahaan lebih kompetitif terhadappengecer lainnya.Jika pelanggan dibayar tunai, Crazy Eddie mencuri pajak penjualan dan perusahaan membuat laba kotorsekitar 8%, bahkan jika itu dijual barang dagangan kepada konsumen dengan biaya.Yang memberi Gila Eddie kompetitif besarkeuntungan terhadap pesaing yang melakukan bisnis mereka sah."Umpandan beralih" praktek penjualanHalaman 4 dari 139

Halaman 5

Gila Eddie penjualan orang menggunakan "umpan dan beralih" taktik penjualan tekanan tinggi untuk "mengarahkan" pelanggan untuklebih tinggi margin keuntungan barang setelah umpan ke dalam toko dengan kami "mengalahkan harga apapun" kebijakan.Tugas utama penjualan orang pertama adalah untuk "beralih pelanggan" atau "SW" pelanggan untuk margin yang lebih tinggiproduk dan layanan seperti menjual mereka produk alternatif untuk "nilai yang lebih baik" dan margin tinggidiperpanjang rencana garansi.Jika orang penjualan pertama tidak berhasil "beralih pelanggan" untuk produk margin yang lebih tinggi danjasa, orang penjualan kedua ditugaskan untuk "mengambil alih" atau "TO" pelanggan dalam upaya untuk membuatkeuntungan yang lebih besar.Jika orang penjualan kedua tidak berhasil dalam bergoyang di bergoyang pelanggan untuk membeli lebih tinggiproduk marjin, orang penjualan ketiga yang dikenal sebagai "paku di pintu" orang atau "NAD" orang membuatupaya terakhir untuk meyakinkan pelanggan untuk membeli produk dan jasa margin yang lebih tinggi.Menjual barang dagangan digunakan dan cacat sebagai merek produk baruKadang-kadang, Crazy Eddie tidak memiliki produk tertentu dalam saham pada saat itu dijual kepada pelanggan.Dalam kasus tersebut, jika item lantai atau pelanggan kembali barang dagangan (dikenal sebagai "reeps") yang tersedia, kamidikemas (dikenal sebagai "makan siang") barang dagangan seperti baru dan menjual mereka untuk tidak curigapelanggan.Halaman 5 dari 139

Halaman 6

Kampanye tanpa henti Iklan gila EddieKampanye iklan gila Eddie adalah tidak kekurangan revolusioner.Selama hampir 17 tahuntimur laut diselimuti dengan iklannya.Di antara New York konsumen wilayah metropolitan, Crazy Eddie telahpengakuan nama yang lebih baik daripada Coca Cola.Pesannya adalah:Toko sekitar.Dapatkan harga terbaik dapat Anda temukan.Lalu pergi ke Crazy Eddie dan dia akan mengalahkan itu!Gila Eddie.Harga Nya Insaane !!!!!!!!!!Hal ini sering mengatakan bahwa imitasi adalah bentuk sanjungan yang tulus.Iklan gila Eddie memilikimuncul di banyak film seperti Splash!dan parodi dari iklan yang muncul di acara seperti SabtuNight Live.Sekitar tahun 1971, perwakilan akun WCBS-FM Norm Emas berbicara Eddie Antar ke radio pembelianiklan sebesar $ 5 tempat.Pada tahun 1972, Jerry Carroll, yang dikenal sebagai "Dr. Jerry" adlibbed beberapa iklan Gila Eddie danEddie Antar menyukai kejenakaan.Segera setelah itu, Jerry Carroll menjadi wajah resmi Crazy Eddie dankemudian diabadikan sebagai salah satu juru bicara terbesar dalam sejarah periklanan.Original Iklan Direktur gila Eddie adalah Larry Weiss.Dia pantas kredit besar untuk jenius dankeberhasilan kampanye iklan Gila Eddie.Ada banyak orang lain yang berkontribusi besar iniKampanye iklan juga.Hari ini, kata-kata "Gila Eddie" yang sinonim digunakan untuk menggambarkan potongan harga, predatory pricing,dll dan itu adalah ukuran dari kredit untuk keberhasilan kampanye iklan yang brilian dan bersejarah.Dalam sebuah posting di Message Board MusicRadio77.com pada tanggal 5 Maret 2005, Larry Weiss menulis sebagai berikutcerita mendalam tentang sejarah kampanye iklan Gila Eddie terkenal:Benang terbaru tentang TV dokumenter Pengadilan tentang Crazy Eddie membuat saya mengenang.Sebagaiorang yang bertanggung jawab untuk mengembangkan iklan Gila Eddie dan mengelola kampanye dari1974 melalui 1983, itu masih mengherankan saya bahwa 30 tahun setelah bekerja yang dimulai masih begitu tinggidibicarakan dan diingat.Saya diminta untuk berpartisipasi dalam dokumenter Pengadilan TV, tapiselain memberikan beberapa foto, aku menolak.Jadi, bukannya, selama saya mengenang Ipikir saya akan berbagi dengan Anda di sini beberapa sejarah Gila Eddie dan hal-hal sepele yang beberapa orang berbicara tentang,atau bahkan tahu tentang ...Gila Eddie (atau Pemandangan dan Suara seperti itu bernama waktu itu) adalah salah satu dari sangat awal biasapengiklan di radio FM.Nama perusahaan kemudian adalah ERS Elektronik (ERS berdiri untuk Eddie, Rose dan Sam - Eddieorang tua).Halaman 6 dari 139

Halaman 7

Stasiun pertama Eddie diiklankan di adalah WCBS-FM.Tingkat adalah $ 5 tempat, beli satu dapat satugratis.Untuk atas itu, Eddie tidak pernah membayar tagihan, dan CBS-FM terus tempat di udara tetap.Norm Emas adalah account executive CBS-FM yang pertama kali berbicara Eddie dalam iklan radio.Eddie mengatakan Norm satu-satunya cara ia bisa mendapatkan perintah itu jika ia pertama kali pergi ke luar di KingsJalan raya dan kencing di dalam bis.Norm lakukan.Asli "penawaran harga gratis" garis adalah telepon umum di dinding di 1117 Kings Highway.Tak Seorang Pundiharapkan untuk cincin.Mereka salah.Dalam thread baru-baru ini, George Kowal mengatakan ia ingat seorang exec account di WKHK-FM yang"Mengklaim bahwa ia adalah orang yang memperkenalkan Jerry ke Eddie dan memulai semuanya".BahwaAkun exec mungkin Jeff Coleman.Jeff bekerja di WPIX-FM pada saat itu.Kembali kemudianStasiun yang masing-masing memproduksi sendiri iklan Gila Eddie mereka, dan pada WPIX tugas ituumumnya dibagi antara Dennis Quinn dan Jerry Carrol (dan kadang-kadang Howard Hoffmanketika ia bergabung dengan PIX).Itu Jeff yang memperkenalkan saya ke Eddie, dan itu saya yang akhirnyamenyempit bakat ke menggunakan Jerry eksklusif - meskipun Howard dekat.Di antara tokoh lain yang dianggap serius dan hampir disewa untuk menjadiJuru bicara gila Eddie adalah aktor sitkom TV Jay Thomas, yang pada saat itu sedang melakukan pagidrive pada 99X.Dia menelepon saya hampir setiap hari meminta kesempatan, dan ia hampir mendapatkannya.Baik Lahhal untuk karirnya dia tidak.Mork dan Mindy adalah kesepakatan yang lebih baik.Juga dalam menjalankan itu takselain James Brown - yang juga menelepon saya hampir setiap hari mencoba untuk berbicara saya ke dalamnya.Kami menyewa sebuah perusahaan produksi kecil bernama Neshobe Films untuk memproduksi televisi pertamaiklan.Mereka baru saja menyelesaikan serangkaian "Apakah Anda Mendengar Apa Dia Kata iniPagi? "Tempat untuk Don Imus dan WNBC.Kameramen mereka adalah Jay Dubin - yang kemudianratusan langsung Crazy Eddie iklan dan kemudian ke MTV ketenaran (Billy Joel dan lain-lain) -akhirnya memproduksi dan mengarahkan serial televisi Beekmans Dunia (ditembak di sangat banyakformat yang sama seperti gila Eddie iklan).Kami awalnya kesulitan memutuskan apa arah untuk mengambil iklan televisi.Kami tahu ituakan menjadi keterlaluan, satir dan lidah di pipi, tapi kita tidak bisa memutuskan apakah akanpergi dengan pedagang keliling atau dengan sindiran kreatif.Jadi kami memutuskan untuk melakukan keduanya.Setelah menyaksikan Jerry suara iklan radio kami untuk beberapa waktu, jelas dia harus TVpedagang keliling.Saya mengusulkan kepadanya saat melakukan spot radio di ruang produksi WPIX - dan diaditerima segera.Bintik-bintik TV pertama kami menembak adalah "Anak laki-laki di kamar mandi" tempat dan Jerry Carrol "Sulit Jual.Mereka ditembak pada hari yang sama.The "Kamar mandi adalah ruang mens dekat kantin di PrattInstitute.Lirik "Ketika Anda Pikirkan Anda Siap, Ayo Down to Gila Eddie" lagu ditulisoleh seorang pelanggan bersyukur gila Eddie - awalnya sebagai lagu rakyat.The acapella bernyanyi ditulis danHalaman 7 dari 139

Halaman 8

dilakukan oleh diri sendiri dan teman-teman saya Jeff Gottschalk dan John Russo, dan terinspirasi samar-samarby Dion "A Minggu Kind of Love".Jeff terus menulis lagu untuk Dianna Ross dan Cher, danSaat melakukan dengan Rascals.John mengajarkan musik di distrik sekolah umum di LongPulau.Bintik-bintik TV pertama dengan Jerry Carrol ditembak di toko desa, semalam setelah toko itutertutup.Saya awalnya mengusulkan mengakhiri tempat dengan garis, "Gila Eddie - MAN adalah Insane!" Eddiebenar-benar tersinggung pribadi ini.Kami akhirnya menetap di, "Gila Eddie, harga nyatidak waras! "Aku menyewa menganggur, mantan manajer iklan Korvettes Larry Miller untuk membeli waktu televisi kita.Diabaru saja mulai sedikit satu perusahaan media yang manusia sendiri membeli dari apartemennya di Timur60-an.Itu tidak lama sebelum nya Komunikasi Korintus menjadi salah satu media terbesarmembeli jasa di dunia.Bintik-bintik TV pertama ditayangkan pada Mary Hartman, Mary Hartman.Gila Eddie membujuk banyak stasiun televisi New York untuk tinggal di udara semalam, denganmenawarkan untuk membeli iklan (biasanya $ 10 tempat atau kurang).Kami juga mulai mensponsori film lokal,termasuk Casablanca, mengisi jeda komersial dengan bintik-bintik dan parodi kita tentang film.Selama bertahun-tahun gila Eddie adalah pembeli volume terbesar waktu radio di New York City.Di Kalanganeksekutif akun menyerukan pada saya secara teratur adalah Mel Karmazin, Judy Ellis, Steve Dinitz, MikeKakayonis dan lain-lain.Gila Eddie tidak pernah membeli iklan apapun pada 77-WABC.Ayam kostum (itu ayam, bukan kera, Tom) adalah spposed menjadi kalkun untukTempat Thanksgiving.Rubi Kostum disampaikan pakaian yang salah.Kami menembak sebagai bodoh a.Tapi kanlagi, begitu pula sebagian besar tempat.Setiap stasiun radio memiliki stand-by tempat mengangkut dan siap untuk pergi disebut gila Eddie BlizzardBlitz.Setiap kali cuaca musim dingin tiba sangat parah saya akan menelepon langsung ke masing-masing studio danmengotorisasi kepribadian on-air untuk menjalankan titik-titik, yang diklaim, "jika Anda cukup gila untukkeluar dalam cuaca seperti ini, Crazy Eddie cukup gila untuk memberikan yang paling keterlaluan gilamenangani ... "Setelah Eddie dan aku makan siang dengan Don Imus di Pusat Swiss di Rockefeller Center.The SwissPusat adalah restoran yang dijalankan oleh Kedutaan Besar Swiss menampilkan masakan Swiss baik.Eddie memerintahkancheeseburger.Imus memerintahkan keju sandwich yang AMERICAN.Para pelayan yang terperangah,tetapi mereka membawa makanan.Halaman 8 dari 139

Halaman 9

Dealer utama untuk speaker CERWIN-Vega, Crazy Eddie mendapat kehormatan pengeluaran dengan orang-orangsubwoofer raksasa yang telah digunakan untuk membuat "Sensoround" di bioskop di seluruh negeri untukGempa film.Banyak dari mereka subwoofer dipasang di klub-klub besar di sekitar kota,terutama - Studio 54.Aku membuat perjanjian dengan produsen dari Saturday Night Fever untuk menembak adegan di GilaEddie Rekam dan Tape Asylum di Kings Highway.Saudara Eddie dalam hukum Bennie menembak ke bawah.Diaterkejut bahwa saya ingin menutup toko turun untuk hari untuk menembak film.Begitulahmentalitas tempat itu.Saya lakukan, namun mendapatkan iklan Gila Eddie ditampilkan dalam filmSplash.Carson produksi juga menampilkan Gila Eddie iklan di TV mereka GreatestIklan khusus dengan Dick Clark dan Ed McMahon.The Crazy Eddie spoof dari Saturday Night Fever ditembak pada 2001 Odyssey House, sama sepertifilm.Itu mudah untuk menduplikasi pencahayaan - masing-masing lampu dari aslinya film menembak memilikilubang meleleh di langit-langit.Spoof kami Superman mendapat Warner Brothers marah dan mereka menggugat kita.NY Post headline membaca,"Dibutuhkan Superman Berhenti Gila Eddie".Eddie membalas dengan ancaman menghentikan semua penjualanWarner dimiliki Atari video game (kami dealer terbesar), dan kami menetap.Gila Eddie bertanggung jawab atas kematian dari apa yang kemudian dikenal sebagai "Fair Trade Hukum",di mana manufaktur ditentukan harga di mana pengecer dapat menjual produk mereka.Gila Eddie terutama bertanggung jawab atas kematian Blue Hukum (yang mencegah pengecer darimembuka pada hari Minggu, dengan menjadi salah satu pengecer besar pertama yang terbuka pada hari Minggu, belum lagiNatal, tahun baru dan Thanksgiving.Paramus adalah satu-satunya lokasi daerah di mana undang-undang birutetap hari ini.Setelah manajer Gila Eddie ditangkap karena pergi ke toko Paramus padaHari Minggu.Dia hanya ada untuk mengambil dompetnya, sengaja ditinggalkan di sana sehari sebelumnya.AKU Mingat pertama kali kami memutuskan untuk membuka pada Hari Natal.Kita semua saling memandang danberpikir, "Hei kita semua Yahudi - mengapa tidak".Adalah salah satu hari terlaris tertinggi tahun ini.Setelah dibebaskan dari penjara, Eddie menghubungi saya dan meminta saya untuk terlibat dalam membangun kembaliPerusahaan.Kami memberikan tembakan cepat.Banyak timer lama datang kembali bekerja dan kami menghasilkan baruserangkaian lucu radio dan TV spot.Tapi calon investor tidak dapat melihat Eddie Antarselain sebagai penjahat dihukum dia - dan saya tidak menyalahkan mereka.Eddie menolak untuk mundur -dooming usaha baru.Ada banyak perasaan keras dan, sayangnya, jauh daripemain asli tidak lagi berbicara satu sama lain.Ada banyak, banyak lagi - tidak cukup bandwidth untuk itu semua.Harap Anda semua menikmati membacaini sama seperti aku menikmati mengetik kenangan besar.Halaman 9 dari 139

Halaman 10

The Crazy Eddie PenipuanDibandingkan dengan penipuan hari ini di miliaran dolar, penipuan Gila Eddie adalah lebih kecil dalam ukuran.Akan Tetapi,penipuan Gila Eddie jauh lebih keterlaluan daripada kebanyakan penipuan yang dilakukan karena rentang waktu(18 tahun), penggunaan kombinasi beberapa metode, dan keberanian semata-mata pelaku nya.Seperti yang sayaakan rinci di bawah, tiga fase utama penipuan Gila Eddie mencakup 1969-1987.(1) 1969-1979: Skimming dan di bawah pelaporan pendapatan (penggelapan pajak) sebelum berencana untuk go public(2) 1980-1984: pengurangan bertahap skimming untuk meningkatkan pertumbuhan laba dalam persiapan untuk umum perdanakorban, yang dikenal sebagai melakukan penipuan sekuritas dengan pergi legit(3) 1984-1987: Sebagai perusahaan publik, berlebihan pendapatan untuk membantu orang dalam menjual saham pada inflasiharga dengan cara berikut: Pencucian uang untuk meningkatkan pendapatan dan melaporkan laba, yang dikenal sebagai "Panama Pompa" valuasi aset Penipuan untuk meningkatkan keuntungan yang dilaporkan (menggembungkan persediaan) Perbedaan waktu untuk meningkatkan keuntungan yang dilaporkan (hutang penipuan cut-off) kewajiban dan biaya untuk meningkatkan keuntungan dilaporkan Tersembunyi (debit penipuan memo) Tidak Layak pengungkapan laporan keuangan untuk menutupi kejahatan (mengubah pengungkapan untuk menutupipenipuan)Tahap 1: Dari tahun 1969 sampai 1979, penipuan utama kami adalah penggelapan pajak penghasilan dan mencuri pajak penjualan melaluipenjualan tunai skimming dari pelanggan.Pada tahun 1971, pada usia empat belas, saya mulai kerja saya di Gila Eddie sebagai anak saham.Dari sangatmulai dari pekerjaan saya di gila Eddie, saya terlibat dalam menggelapkan kas dan melebih-lebihkan asuransiklaim kerugian.Dari tahun 1975 sampai 1980, saya menghadiri Bernard M. Baruch College dan mengambil jurusan akuntansi publik.Eddie Antardan anggota keluarga lainnya percaya bahwa pendidikan perguruan tinggi resmi saya di akuntan publik akan membantumereka menjalankan kejahatan keuangan yang lebih canggih di masa depan.Oleh karena itu, keluarga Antar dibayar sayakuliah dan membayar saya waktu gaji penuh saat menghadiri kuliah.Saya terus bekerja di Gila Eddie dimalam, akhir pekan, istirahat liburan, dan liburan musim panas.Pada tahun 1980, saya lulus Bernard M. Baruch College Magna Cum Laude dan pada Daftar Dekan.The Antar itu siap untuk mengambil keuntungan penuh dari pendidikan akuntansi saya sebagai de facto Chief FinancialPetugas dari perusahaan untuk melaksanakan kejahatan bahkan lebih canggih atas nama keluarga.Tahap 2: Sekitar tahun 1980, kami merencanakan untuk membuat Gila Eddie menjadi perusahaan publik sehingga Antar itu bisamenjual saham mereka pada nilai meningkat untuk korban tidak curiga.Gross up "pada buku" gaji untuk mengkompensasi karyawan yang sebelumnya dibayar "dari buku"Halaman 10 dari 139

Halaman 11

Untuk mempersiapkan masa depan sebagai perusahaan publik yang potensial, kita perlu "melegitimasi" bisnis.Semuakaryawan yang telah dilunasi "dari buku" atau sebagian "dari buku" secara tunai harus dibayar "padabuku. "Kami kotor sampai mereka karyawan" pada buku "kompensasi untuk membantu mereka menghindari penurunan netPendapatan gaji.Kedua perusahaan audit eksternal (Penn dan Horowitz 1980-1983 dan Main Hurdman pada tahun 1984) melihat bahwa banyakkaryawan, yang dibayar sebelumnya apa yang tampaknya menjadi upah yang sangat rendah (mengingat merekaposisi dan tanggung jawab di Gila Eddie), telah menerima kenaikan gaji dalam kelipatan sepuluh sampai dua puluh kalidilaporkan sebelumnya gaji mereka.Sebagai contoh, seorang manajer distrik yang dibayar $ 5.200 per tahun "pada buku" dan $ 50.000 per tahun "offbuku "sekarang dibayar" pada buku "lebih dari $ 75,000 per tahun pada buku-buku, bukannya menerima apapun"Dari buku" kompensasi.Oleh karena itu, menurut buku dan catatan Gila Eddie orang tersebut yanggaji tahunan tiba-tiba dari $ 5.200 per tahun untuk $ 75.000 per tahun.Para auditor tidak tahu bahwa manajemen Gila Eddie "terlaris up" Total karyawankompensasi untuk menebus hilangnya "dari buku" kompensasi dan gaji yang lebih tinggi dan pendapatanpajak.Para auditor menerima penjelasan konyol kami bahwa karyawan tersebut telah mengorbankan bertahun-tahunbekerja di bawah upah rata-rata untuk kesempatan untuk menjadi bagian dari apa yang mereka harapkan akan menjaditumbuh perusahaan publik.Sekitar tahun 1980, saya membantu menyusun rencana untuk secara bertahap mengurangi skimming untuk artifisial meningkatkan pertumbuhanCrazy Eddie melaporkan laba untuk menciptakan kesan bahwa itu adalah perusahaan yang berkembang berkembang.DiAkibatnya, kami merencanakan "penipuan sekuritas dengan pergi legit."Pada tahun yang sama, saya lulus ujian CPA dengan 90% dan mencetak gol di atas 1% di negara ini.Dari tahun 1980 sampai tahun 1983, saat bekerja "dari buku" sebagai de facto CFO Crazy Eddie, saya juga bekerjaPenn & Horowitz, perusahaan akuntansi yang diaudit buku dan catatan Gila Eddie.Saya bekerja di Penn & Horowitz untuk dua tujuan:(1) Untuk memenuhi audit pengalaman saya kebutuhan yang diperlukan untuk mendapatkan lisensi CPA saya(2) Untuk mempelajari bagaimana untuk mengambil keuntungan dari auditor, terutama jika Gila Eddie menjadi perusahaan publikdirencanakan.Pada tahun 1984, saya meninggalkan Penn & Horowitz dan secara resmi mulai bekerja untuk Crazy Eddie lagi, "pada buku."Sekitar waktu yang sama, Crazy Eddie diganti Penn & Horowitz dengan Main Hurdman, akuntansi utamaperusahaan.(Catatan: Pada tahun 1986, Main Hurdman bergabung dengan Peat Marwick Mitchell menjadi Peat Marwick Utama.Pada tahun 1987, bahwa perusahaan akuntansi dikenal sebagai KPMG, setelah merger lain).Pada tahun 1985, saya akhirnya diperolehlisensi CPA saya.Dari tahun 1980 hingga 1984, Gila Eddie secara bertahap mengurangi skimming yang dari sekitar $ 3 juta per tahundalam memulai pada tahun fiskal 1979 menjadi mendekati nol pada tahun fiskal 1984. Sebagai hasil dari pengurangan bertahapskimming, Crazy Eddie melaporkan pro forma laba tahunan tumbuh dari $ 1.709.000 pada tahun fiskal 1980Halaman 11 dari 139

Halaman 12

untuk $ 7.975.000 pada tahun fiskal 1984. Jika kita faktor dalam pembukaan toko baru selama periode yang sama, GilaEddie proforma laba per toko tumbuh dari $ 219,975.14 per unit pada tahun fiskal 1980 menjadi $ 617,737.92 perUnit pada tahun fiskal 1984.Tanpa pengurangan bertahap skimming, Crazy Eddie pro forma laba hanya tumbuh dari $ 4,709juta pada tahun fiskal 1980 menjadi $ 7.975.000 pada tahun fiskal 1984. Yang paling penting, bentuk pro Gila EddieLaba per toko hanya tumbuh dari $ 606,122.25 per unit pada tahun fiskal 1980 menjadi $ 617,737.92 pada tahun fiskal1984. Oleh karena itu, real Gila Eddie per unit profitabilitas hampir tidak tumbuh sama sekali, kecuali dalam benakinvestor tidak curiga yang tidak menyadari bahwa kita secara bertahap mengurangi skimming untuk condong pertumbuhan kami.(Lihat tabel 1 di bawah).Tahap 3: Pada tanggal 13 September 1984, Gila Eddie memiliki penawaran umum perdana.Sebagai perusahaan publik kamipenipuan utama bergeser dari pendapatan di bawah-pelaporan (sebagai perusahaan swasta untuk menghindari membayar pajak) keover-pelaporan pendapatan untuk membantu anggota keluarga Antar menjual jutaan dolar dari saham pada inflasiharga kepada investor tidak curiga.Pada tahun fiskal 1984-1987, kami meningkat persediaan dan piutang kurang dilaporkan dibayarkan untuk meningkatkanmelaporkan laba.Selain itu, kita artifisial meningkat melaporkan volume penjualan dan keuntungan denganpencucian sebelumnya skim dana kembali ke Gila Eddie dalam skema yang dikenal sebagai "Panama Pompa."(Lihat tabel 2 di bawah).Selama periode yang sama, anggota keluarga Antar terjual hampir $ 90.000.000 saham biasa untukinvestor tidak curiga pada harga meningkat karena over-pelaporan kami pendapatan keuangan file laporandengan SEC.Para auditor hanya tidak mengamati jumlah persediaan di semua toko Gila Eddie di tahun-fiskalend.Pada tahun fiskal 1986 dan 1987, auditor mengamati jumlah persediaan di sekitar 50% daritoko.Kami meningkat jumlah persediaan di semua toko (termasuk jumlah toko diamati oleh auditor danToko jumlah tidak diamati oleh auditor pada akhir tahun).Mengenai persediaan toko yang auditor diamati, mereka gagal untuk mengambil salinan seluruh tokopersediaan menghitung dengan mereka setelah meninggalkan tempat toko.Para auditor hanya mengambil "jumlah test" merekadengan mereka dan tidak salinan seluruh persediaan toko.Kami memantau jumlah tes mereka.Oleh karena itu, kitatahu yang persediaan jumlah untuk memalsukan.Kami tidak bagus untuk teman-teman kita dan lebih baik untuk musuh-musuh kita.Ketika kotak ditumpuk sangat tinggi dan mendalam,kami sangat sopan kepada anak-anak muda yang baru lulus dari perguruan tinggi yang merasa bahwa itu di bawah martabat merekauntuk melakukan pekerjaan fisik.Kami naik dan menghitung persediaan untuk auditor malas kami.Proses berlanjutsepanjang malam.Kami mendapat kepercayaan auditor kami dengan membeli mereka kopi saat istirahat mereka atau kita melakukan tugas kecilbagi mereka.Sebagai contoh, kita menawarkan diri untuk membuat salinan dari jumlah tes audit.Tidak curigaauditor yang sangat senang kalau kami membuat salinan untuk mereka.Setelah itu, kami meningkat persediaan bahkanjumlah yang lebih besar, karena kami tahu item apa yang harus mengembang dan item apa yang harus dihindari.Halaman 12 dari 139

Halaman 13

Pada tahun 1987, persediaan gudang itu otomatis dan itu tidak mungkin lagi mengembang merekapersediaan.Oleh karena itu, kita harus lebih agresif dalam menggembungkan persediaan toko secara lebihproporsi dari tahun-tahun sebelumnya.Kami memperoleh akses ke semua kertas kerja auditor.Kertas kerja audit yang tertinggal di terkuncikotak tentang Crazy Eddie denga selama audit.Kami tahu bahwa manajer audit telah meninggalkan kunci dalamkecil 2 "kotak klip kertas dan menyembunyikannya di sebuah meja tanpa jaminan. Akibatnya, itu relatif mudah bagi kita untuk memalsukanpersediaan toko dan jumlah yang lebih besar dibandingkan dengan tahun-tahun sebelumnya.Tahun fiskal 1986: The "Panama Pump"Pada tahun fiskal 1986, efek pada pertumbuhan kami dalam penjualan dan keuntungan dari mengurangi skimming kami sebelumnya telahmenjalankan program dan tidak lagi menguntungkan.Anggota keluarga Antar ingin menjual lebih banyak saham kepadainvestor tidak curiga dan tentu saja membuat jutaan, lebih.Pada bulan pertama (Desember 2005) dari kuartal terakhir tahun fiskal 1986, penjualan toko yang sama meningkat20% dari sebelumnya Desember.Namun, pada bulan Januari dan Februari 1986, penjualan toko yang sama hanyameningkat 4% dibandingkan periode tahun fiskal sebelumnya.Para analis, yang diikuti Gila Eddie, diharapkan padaSetidaknya peningkatan 10% dalam penjualan toko yang sama selama periode Januari - Februari 1986 atas sebelumnyaPeriode tahun.Eddie Antar dan ayahnya Sam M. Antar ingin menjual lebih dari $ 30 juta dalam bentuk saham pada minggu pertamaMaret 1986 dengan harga setinggi mungkin.Oleh karena itu, untuk memenuhi harapan penjualan analis, kami dikandungrencana yang dikenal sebagai "Panama Pompa."Eddie Antar dan anggota keluarga lainnya maju $ 1.500.000 ke Crazy Eddie dari bank rahasia merekarekening di Israel yang berisi dana skim sementara Gila Eddie adalah sebuah perusahaan swasta.Itudana pertama kali kabel dari Bank Leumi Israel ke Bank Leumi Panama (kedua negara itu kerahasiaan bankyurisdiksi).Setelah dana ditransfer ke Panama, anggota keluarga lain menarik dana tersebut dari BankLeumi dalam bentuk draft atau instrumen non-negotiable, untuk menghindari melanggar hukum pengungkapan padapergerakan dana ke negara itu.Para bank draft diterbitkan dalam jumlah berkisar dari $ 25.000 sampai $ 100.000 dalam rangka untuk membuatnya lebih mudah untukmenyimpan draft tersebut di setiap rekening bank yang sebanding toko dan menyembunyikan penjualan palsu.Pada Minggu, 2 Maret, 1986, tahun fiskal Gila Eddie berakhir.Namun, saya menerima mereka bank draft seharikemudian hari.Mereka bank draft yang disetorkan ke rekening bank masing-masing toko sebanding setelah hari terakhirtahun fiskal, yang pada hari Senin 3 Maret 1986 dan tidak ada faktur yang dihasilkan untuk cadangan merekadeposito.Sejak akhir pekan cek Gila Eddie dari penjualan kepada pelanggan yang disimpan pada Senin pula, adatidak ada masalah termasuk bank draft tersebut dengan hasil penjualan akhir pekan.Draft Bank yangtanggal sebelum tahun fiskal yang berakhir.Halaman 13 dari 139

Halaman 14

Juga, lain $ 500.000 dalam mata uang dari Antar kasur keluarga yang tidak membuat jalan ke Israeldisimpan dalam penjualan toko yang sama.Akhirnya, penjualan $ 200.000 kepada pengecer lain yang disebut "trans-pengiriman" dihitung sebagai penjualan eceran dantermasuk dalam penjualan toko yang sama.Jumlah total $ 1,5 juta dalam bank draft, $ 500k dalam mata uang, dan $ 200k dari menghitung trans apenjualan pengiriman sebagai penjualan toko yang sama, artifisial meningkatkan penjualan toko yang sama secara total oleh $ 2.200.000 untuk tahun fiskaltahun 1986 dan melaporkan laba sebesar $ 2 juta.Dalam Q4 1986, Crazy Eddie melaporkan 14% peningkatan toko yang sama penjualan, bukannya 9% toko yang sama penjualanmeningkat, karena "Panama Pompa" dan skema lainnya yang dijelaskan di atas.Demikian juga, Crazy Eddiemelaporkan sama 10% kenaikan penjualan toko untuk bulan Januari dan Februari 1986, bukan toko yang sama 4%meningkatkan penjualan karena "Panama Pompa." Sebagai hasil dari "Panama Pompa" penipuan, Crazy Eddiemelaporkan penjualan toko yang sama untuk Januari Februari 1986, bertemu dengan ekspektasi analis untuk periode tersebut.Mengapa auditor gagal menemukan "Panama Pompa"Para auditor gagal untuk menguji kontrol internal untuk penjualan dan melakukan tes penjualan cutoff pada akhir tahun.Jikaauditor telah melakukan seperti tes penjualan cut-off, mereka bisa melihat deposito yang luar biasa besar diangkutan di rekonsiliasi bank karena draft tidak jelas bank sebelum akhir tahun fiskal.Ini deposito besar dalam perjalanan dari $ 25.000 sampai $ 100.000 dari bank draft yang tercantum di samping normalsetoran dalam perjalanan dari penjualan yang sah mulai dari $ 10 sampai $ 1.000 pada rekonsiliasi bank.Ituauditor tidak melacak uang dari setoran dalam perjalanan ke faktur penjualan aktual.Selain itu,auditor gagal melihat bahwa penjualan toko yang sama meningkat 75% -100 tanpa alasan yang jelas dalam terakhirminggu dari tahun fiskal.Eddie Antar dan Sam M. Antar menjual $ 30 juta saham biasa berdasarkan hyped penjualan toko yang samaPada 7 Maret 1986 Eddie dan ayahnya menjual lebih dari $ 30 juta dolar dari saham pada harga meningkat dan saya adalahpahlawan.Siaran pers yang dikeluarkan oleh Gila Eddie melaporkan peningkatan penjualan toko yang sama dari 14% untuk Q41986 dan semua orang senang dengan berita itu.Namun, laporan penjualan toko yang sama tidak termasuk informasi tentang Gila Eddie melaporkankeuntungan.Laporan keuangan yang telah diaudit untuk tahun fiskal 1986 yang belum dikeluarkan dan Eddie Antar danayahnya ingin ada kejutan laba pada tahun fiskal 1986 setelah mereka menguangkan keluar $ 30 juta saham keinvestor tidak curiga pada harga meningkat.Tahun fiskal 1986: inflasi persediaanKami sudah artifisial meningkat pendapatan kami dengan $ 2.000.000 dari penjualan fiktif akibat pencuciansebelumnya skim dana kembali ke Gila Eddie ($ 1,5 juta dari bank draft dan $ 500k dalam mata uang).The $ 200k trans-pengiriman penjualan tidak meningkatkan keuntungan, karena barang ini dijual dengan biaya untuknon-pengguna akhir.Halaman 14 dari 139

Halaman 15

Saya membantu Eddie Antar dan rencana anggota keluarga lainnya dan melaksanakan persediaan berlebihan danmeremehkan hutang yang diambil bersama-sama dengan penjualan fiktif penipuan awal berlebihanlaba bersih sekitar $ 15 - $ 18 juta.Inflasi toko persediaan itu sangat mudah karena auditor tidak mengawasi penghitunganlebih dari 40% dari unit toko atau nilai persediaan toko.Selain itu, itu cukup mudah di sebuah perusahaan di mana keluarga dikendalikan segalanya untuk menerimamerchandise minggu sebelum auditor tiba tanpa catatan atau audit trail pada buku Gila Eddiedan kemudian menerima faktur dimundurkan minggu setelah auditor menyimpulkan audit.Di gudang, komplotan kami yang sangat akomodatif untuk mengaudit personil dalam membantu mereka menghitungdagangan dengan sukarela untuk memanjat tumpukan besar kotak dan menghitung semua unit.Tambahan lagi,mereka membantu manajer audit membuat salinan uji kertas menghitung karyanya.Itu trik yang sama jugadilakukan di toko-toko di mana auditor mengawasi jumlah persediaan.Akibatnya, kami melakukan penipuan olehakomodasi.Tahun fiskal 1986: Pencantuman konsinyasi barang dagangan di akhir tahun persediaan atau hutangcut-off penipuanSebuah vendor tertentu dari siapa kita membeli lebih dari 10% dari barang dagangan kami dan yang volumenya dengan kamiadalah lebih dari 35% dari bisnis mereka dikirim kami barang sebelum akhir tahun.Setelah auditor eksternalmenyelesaikan audit, vendor faktur Gila Eddie seakan barang itu dikirim setelah tahunend.Skema yang mengakibatkan persediaan Gila Eddie yang terlalu tinggi sebesar lain $ 3 sampai $ 4 juta dalam1986 atau hutang yang bersahaja dengan jumlah juga.Mengapa auditor gagal mengungkap hutang penipuan cut-offPara auditor gagal memadai memeriksa prosedur pengendalian internal untuk menerima barang dagangandan membayar tagihan.Inflasi Terlalu banyak laba pada tahun fiskal 1986Kami tidak begitu berhasil melebih-lebihkan persediaan dan mengecilkan hutang bahwa auditor kamidiyakini bahwa Gila Eddie telah secara substansial bersahaja keuntungan selama tahun fiskal 1986. Gila Eddiemargin kotor tahun telah dihitung di hampir 40% ketika historis tidak pernah melebihi 25%.Margin kotor kami untuk kuartal terakhir melebihi 60%.Eddie dan aku melakukan diskusi dengan auditor mengenai apa yang disebut dilema ini.Masalah akuntansipenipuan tidak pernah datang.Para auditor merasa kami jenis klien mereka bisa bekerja dengan.Pasangan itu mengatakan, "Tidak ada yang digugatuntuk di bawah melaporkan laba. "Untuk mengatasi masalah tersebut, ia mendirikan bantal buatan yang ia sebut"Dana hari hujan" atau "asuransi akuntan." Oleh karena itu, ia sewenang-wenang mengatur non-GAAPHalaman 15 dari 139

Halaman 16

tunjangan sebesar $ 8 juta untuk mengimbangi nya dianggap meremehkan $ 16.000.000 dari pendapatan, tidak mengetahuipekerjaan con bahwa Eddie dan aku menarik di atasnya.Kami dihargai Main Hurdman sangat mahal setelah 1986 audit.Kami diberikan mereka berbagai kontrak untukimplementasi sistem komputer, kepatuhan kesejahteraan karyawan, dan pekerjaan lain sebesar lebih dari$ 1 juta per tahun.Namun, biaya audit tahunan hanya sekitar $ 150.000.Ada pepatah,"Terus teman dekat dan menjaga musuh Anda lebih dekat."Tahun fiskal 1987: perpindahan saluranEddie Antar dan Sam M. Antar ingin terus menggembungkan toko atau toko sebanding penjualan yang sama dalamtahun fiskal 1987 untuk mencegah kejutan pendapatan setelah menjual sekitar $ 30 juta saham biasa padaharga meningkat, seperti yang dijelaskan di atas.Untuk melanjutkan sama inflasi penjualan toko, kami merancang skema untuksell (trans-kapal) barang kepada pelanggan non-ritel yang tidak pengguna akhir, seperti pengecer lainnyadan grosir, dan menghitung penjualan seperti seolah-olah mereka berasal dari toko tersebut sebanding.Skema yangdikenal sebagai "channel switching."Mereka penjualan trans-pengiriman berasal dari kantor utama.Namun, penjualan tersebut dihitung seolah-olah merekaberasal dari toko sebanding penjualan pengguna akhir ritel.Trans-shipper mengeluarkan serangkaian pemeriksaan dalam denominasi kecil untuk pembelian barang dagangandari Gila Eddie bukannya mengeluarkan satu cek besar per pesanan.Pemeriksaan kecil (biasanya dalamdenominasi $ 10.000 - $ 20.000) yang disetorkan ke rekening bank toko sebandingpenjualan dan diperlakukan seperti biasa "dari jalanan" penjualan saluran eceran pelanggan.Dalam Q1 1987 (Maret-Mei), Crazy Eddie melaporkan peningkatan penjualan toko yang sama dari 10% bukan dari 8% karenauntuk $ 680.000 dari penjualan trans-shipping benar termasuk dalam penjualan toko yang sama.Di Q2 1987 (Juni-Agustus),Gila Eddie melaporkan penjualan naik toko penjualan 15%, bukan 5% karena $ 4.500.000 dari transpenjualan pengiriman tidak benar termasuk dalam penjualan toko yang sama.Dalam Q3 1987 (September-November), GilaEddie melaporkan penjualan meningkat penjualan toko dari 5% bukan negatif 10% karena $ 7.900.000 dari transpenjualan pengiriman tidak benar termasuk dalam penjualan toko yang sama.Mengapa auditor merindukan "channel skema switching"Para auditor gagal untuk menguji kontrol internal untuk penjualan, gagal untuk memeriksa setoran dalam perjalanan, gagalmemeriksa faktur yang sebenarnya mendasari deposito, dan gagal untuk membuat penjualan tes cutoff untuk periode interim.Pembayaran dari penjualan tersebut harus diperiksa dan dagangan harus ditelusuri.Tahun fiskal 1987: inflasi persediaanDari awal tahun 1970-an sampai 1986, Crazy Eddie adalah perusahaan yang menguntungkan.Sebelum umum perdana Gila Eddiemenawarkan pada tahun 1984, kami bersahaja keuntungan untuk melakukan penggelapan pajak penghasilan dan mencuri pajak penjualan.Dari 1984sampai 1986, kami meningkat keuntungan dilaporkan Gila Eddie untuk membantu anggota keluarga Antar menjual saham pada inflasiharga.Namun, pada tahun 1987, Crazy Eddie mulai kehilangan uang dan usaha kami difokuskan pada penguranganmelaporkan kerugian.Kami membuat upaya putus asa untuk menutupi penipuan masa lalu dan melanjutkan penipuan saat ini.Halaman 16 dari 139

Halaman 17

Pada tahun fiskal sebelumnya, kami telah memalsukan persediaan tingkat toko kami dengan $ 3 sampai $ 4 juta.Namun, dalamtahun fiskal 1987, persediaan tingkat toko Gila Eddie diperkirakan telah dipalsukan oleh $ 15 sampai$ 20 juta.Di toko yang ada di kedua 1986 dan 1987, di mana auditor mengamati jumlah persediaan, mereka kotortingkat persediaan meningkat dari $ 21,950 juta menjadi $ 37,470 juta atau sekitar 71%.Sementara itu, di toko-tokoyang ada di kedua 1986 dan 1987, di mana auditor tidak mengamati jumlah persediaan, kotorpersediaan tumbuh dari $ 7.972.000 untuk $ 23,530 juta atau sekitar 195%.Oleh karena itu, pertumbuhan persediaantoko di mana auditor gagal untuk mengawasi akhir tahun jumlah persediaan fisik lebih dariganda dibandingkan dengan toko-toko di mana auditor tidak mengawasi penghitungan akhir tahunpersediaan barang.(Lihat tabel 3 di bawah).Mengapa auditor gagal menemukan inflasi 1987 persediaanAuditor meninggalkan kertas kerja mereka di tempat gila Eddie semalam sampai audit selesai padaseharusnya dijamin batang logam terkunci.Namun, manajer audit patuh meninggalkan kunci untuk initerkunci batang logam dalam 2 inch kotak klip kertas kecil tentang Crazy Eddie tempat.Oleh karena itu, kami mampu memalsukan persediaan yang auditor diamati pada akhir tahun dalam upaya untukmembuat pertumbuhan tingkat persediaan di toko-toko tersebut mirip dengan tingkat persediaan di toko-toko di mana merekatidak hadir untuk menyaksikan jumlah persediaan.Namun, karena upaya putus asa untuk mengurangi melaporkan kerugian, pertumbuhan persediaan ditoko teramati hampir dua kali lipat pertumbuhan persediaan toko diamati oleh auditor.Ituauditor tidak pernah mempertanyakan bendera merah ini.Tahun fiskal 1987: Memo Debit PenipuanPada tahun fiskal 1987, kita tidak bisa mengandalkan terutama pada menggembungkan tingkat persediaan untuk mengurangi kerugian kami melaporkan.Jumlah Sebaliknya, kita artifisial berkurang berutang kepada vendor atau hutang untuk mengurangi biaya kamibarang yang dijual, meningkatkan keuntungan kotor, dan mengurangi kerugian.Kami disebut sebagai rencana untuk menggunakan palsu memo debit atau biaya punggung untuk mengurangi kerugian kami.Namun, sampai dengantahun fiskal 1986, kebijakan akuntansi Gila Eddies 'untuk "diskon pembelian dan biaya penjualan" sebagaidiungkapkan dalam catatan kaki perusahaan atas laporan keuangan adalah:"Diskon pembelian dan biaya penjualan diakui pada saat diterima."Gila Eddie tidak mengurangi rekening yang harus dibayar (dengan demikian meningkatkan keuntungan) sampai memo kreditditerima dari vendor.Prinsip akuntansi gila Eddie untuk diskon perdagangan dan tunjangan konservatif karena "diterima"diskon dan tunjangan tidak diakui sebagai penghasilan sampai memo kredit yang diterima dariVendor.Halaman 17 dari 139

Halaman 18

Oleh karena itu, kami tidak dapat menggunakan memo debit palsu untuk mengurangi account kita dibayar, karenavendor tidak bisa mengenali mereka pemotongan yang sah.Kecuali vendor diakui memo debitatau mengisi kembali kepada mereka sebagai yang sah dalam bentuk memo kredit vendor, dan punggung biaya tersebuttidak dapat tercermin dalam laba yang dilaporkan kami.Untuk mengaktifkan penggunaan memo debit palsu pada tahun fiskal 1987, kebijakan akuntansi Gila Eddie untukdiskon pembelian dan biaya penjualan berubah dan diungkapkan dalam catatan kaki untuk keuanganpernyataan sebagai berikut:"Diskon pembelian dan biaya penjualan diakui pada saat diperoleh."Begitu diskon pembelian dan tunjangan yang diterima, terlepas dari apakah atau tidak gila Eddiemenerima memo kredit dari vendor, mereka diakui dan diakui sebagai penguranghutang dagang.Oleh karena itu, kita bisa menghasilkan memo debit palsu dan menggunakannya untuk mengurangi kamirekening kerugian hutang dan dilaporkan, karena kita tidak harus menunggu debit sesuai vendormemo.Perubahan kebijakan akuntansi untuk diskon pembelian dan tunjangan memberi kami kesempatan untukmenghasilkan $ 20 juta pada memo debit palsu dan $ 8 juta di memo debit yang sah untuk mengimbangi hampir$ 78.000.000 di hutang.Mengapa auditor merindukan palsu memo debit penipuanDalam tahun-tahun sebelumnya, kami menghasilkan sebuah hutang umur untuk auditor kami.Untuk tahun fiskal1987, tidak ada hutang analisa umur dihasilkan untuk auditor kami.Karena hutangpenuaan jadwal tidak dihasilkan pada tahun 1987, auditor tidak dapat menentukan volume sejatimemo debit ditagih.Dalam beberapa kasus, Crazy Eddie memiliki rekening negatif saldo hutang untuk vendor tertentu.Dalam kasus lain,ada sejumlah besar memo debit offsetting account kotor saldo hutang.Namun,auditor dilakukan tidak ada tes analitis untuk menentukan kolektibilitas memo debit.Para auditor percaya alasan palsu kita bahwa alasan yang hutang lebih rendah dalam kaitannya denganpersediaan dibandingkan dengan tahun-tahun sebelumnya adalah karena gila Eddie menggunakan kertas komersial jangka pendek untuk membayarvendor yang lebih cepat.Namun, alasan sebenarnya untuk persentase penurunan relatif dalam hutang yang berkaitan dengan rekeningpersediaan adalah karena besarnya volume memo non-didamaikan debit palsu.The hutang yang benartidak termasuk memo debit palsu adalah sekitar $ 71.000.000.Selain itu, auditor berdamai dengan hutang dari tiga vendor besar.Masing-masing vendormemiliki sejumlah besar item mendamaikan, hasil dari memo debit palsu.Untuk tertentuVendor, yang telah mengklaim bahwa Gila Eddie berutang mereka $ 17.000.000, kami mengatakan bahwa mereka berutang mereka $ 7juta.Sebuah faktor penting dalam kesenjangan antara jumlah yang berbeda diklaim oleh vendor dan GilaEddie adalah memo debit palsu.Halaman 18 dari 139

Halaman 19

Auditor tidak pernah menghubungi salah satu perusahaan yang mereka berdamai mengenai segala perbedaan.Ituanggota staf audit bertanggung jawab untuk account audit yang dibayarkan tidak account ritel audit yang dibayarkanPengalaman dan hanya enam bulan pengalaman di bidang audit lainnya.Dia pertama kali belajar tentang memo debitselama audit Gila Eddie.Mitra Audit menyetujui disebut laporan keuangan yang telah diaudit untuk rilis pers di papanpertemuan sebelum account Audit hutang selesai.Para anggota staf audit berpengalaman mulai uji karyanya pada Sony (yang berisi lebih dari $ 4 juta$ 20 juta dalam memo debit palsu) pada tanggal 28 April 1987, hari yang sama auditor kami ditandatangani padamengaudit menurut pengakuannya dalam deposisi.Dalam kesaksiannya di bawah sumpah, ia mengatakan bahwa karyanya berlangsung selama lebih dari satu hari.Pendapat Audit adalahditandatangani pada tanggal 28 April 1987. mitra telah menyetujui pelepasan laporan keuangan Gila Eddie untukDireksi pada hari sebelumnya.Kutipan dari kertas kerja mengatakan, "... PMM ditelusuri semua memo debit ke A / P laporan status pada03/01/87.Tidak ada pekerjaan lebih lanjut diperlukan. "Sebuah Laporan Status / P hanya daftar semua faktur dan memo debit.Oleh karena itu, memo debit dijiplaksebuah laporan daftar memo debit palsu dan tidak ada pekerjaan lebih lanjut diperlukan - sampah masuk, sampah keluar.Tidak ada upaya dilakukan untuk menghubungi Sony tentang perbedaan dalam konfirmasinya dari hutang.Para anggota staf senior melakukan melakukan wawancara Account Gila Eddie Hutang Manager (a co-konspirator) setelah auditor staf selesai pengujian dan setelah pasangan ditandatangani pada audit.Diakertas kerja tanggal 22 Mei 1987.Ada kurangnya sama menindaklanjuti dengan vendor mengkonfirmasikan lain mengenai setiap perbedaan.DiSelain itu, perubahan dalam kebijakan akuntansi yang berkaitan dengan diskon tunai dan potongan penjualandiperlukan perhitungan tambahan di bawah Akuntansi Principal Buletin 20. Tidak ada perhitungan seperti itudirenungkan atau dilakukan oleh auditor.Tahun fiskal 1987: Pencantuman konsinyasi barang dagangan di akhir tahun persediaan atau hutangcut-off penipuanPada tahun fiskal 1987, kami terus menggunakan vendor tertentu untuk kapal Gila Eddie barang sebelum tahunberakhir dan setelah audit selesai, faktur perusahaan seolah-olah barang itu dikirim setelahakhir tahun.Skema yang mengakibatkan persediaan Gila Eddie yang terlalu tinggi sebesar $ 5 untuk $ 7.000.000pada tahun 1987 atau hutang yang bersahaja dengan jumlah juga.Halaman 19 dari 139

Halaman 20

Lihat tabel di bawah ini untuk ringkasan penipuan Gila Eddie dan dampaknya terhadap laporan hasil keuangan.Tabel 1: Pengaruh pengurangan bertahap pada skimming memiliki efek besar pada proforma laba Unit pertumbuhan dan produktivitas toko:Pengaruh pengurangan bertahap skimming pada proforma laba yang dilaporkanTahun anggaranberakhir1980/05/31Tahun anggaranberakhir1981/05/31Tahun anggaranberakhir1982/05/31Tahun anggaranberakhir1983/05/31Tahun anggaranberakhir1984/05/31Pendapatan yang dilaporkan sebelum iuran pensiun & pendapatan pajak$ 1.709.000$ 2.273.000$ 3.404.000$ 4.637.000$ 7.975.000Peluncuran$ 3.000.000$ 2.500.000$ 1.500.000$ 750.000$ 0Pendapatan Disesuaikan sebelum iuran pensiun & pendapatan pajak$ 4.709.000$ 4.773.000$ 4.904.000$ 5.387.000$ 7.975.000Pertumbuhan dilaporkan dalam laba sebelum iuran pensiun & pendapatan pajak daritahun sebelumnya-33,0%49,8%36,2%72,0%Pertumbuhan disesuaikan pendapatan sebelum iuran pensiun & pendapatan pajak daritahun sebelumnya-1,4%2,7%9,8%48,0%Jumlah toko dibuka pada akhir periode910101213Jumlah rata-rata toko yang buka selama periode7.779.2210.3011.2712.91Pendapatan yang dilaporkan sebelum iuran pensiun & pendapatan pajak (Per ratajumlah toko dibuka selama periode)$ 219,975.14$ 246,600.43$ 330,609.93$ 411,521.99$ 617,737.92Pendapatan Disesuaikan sebelum iuran pensiun & pendapatan pajak (Per ratajumlah toko dibuka selama periode)$ 606,122.25$ 517,828.35$ 476,295.85$ 478,082.59$ 617,737.92Pertumbuhan dilaporkan dalam laba sebelum iuran pensiun & pendapatan pajak daritahun sebelumnya (Per rata-rata jumlah toko dibuka selama periode)-12,1%34,1%24,5%50,1%Pertumbuhan disesuaikan pendapatan sebelum iuran pensiun & pendapatan pajak daritahun sebelumnya (Per rata-rata jumlah toko dibuka selama periode)--14,6%-8,0%0,4%29,2%Catatan:Jumlah rata-rata toko dibuka selama periode memperhitungkan bukaan toko dan toko penutupan baru selama tahun dan rata-ratajumlah hari toko beroperasi.Halaman 20 dari 139

Halaman 21

Tabel 2: Gila Eddie laba penipuan inflasiSebelum pajak (dalam $ juta)Tahun anggaranberakhir1984/02/29Tahun anggaranberakhir1985/03/03Tahun anggaranberakhir1986/03/02(Kisaran rendah)Tahun anggaranberakhir1986/03/02(Kisaran tinggi)Tahun anggaranberakhir1987/03/01(Kisaran rendah)Tahun anggaranberakhir1987/03/01(Kisaran tinggi)Melaporkan laba sebelum pajak658213.34326.51226.51220.59720.597Inflasi gudang persediaan0-3000-6000-600000Barang yang rusak (reeps) inflasi persediaan00-1000-2000-7500-8000Inflasi toko persediaan00-3000-4000-15000-20000Hutang penipuan cut-off00-3000-4000-5000-7000Reeps cut-off penipuan0000-1000-2000Memo debit palsu0000-20000-20000Infus kas dari dana sebelumnya skim digunakan untuk mengembangpenjualan toko yang sama00-2000-200000Inflasi total pendapatan tahunan0-3000-15000-18000-48500-57000Kurang: efek kumulatif dari penipuan tahun sebelumnya003.0003.00015.00018.000Pengaruh penipuan laba sebelum pajak tahun berjalan sebelum pemeriksaanpenyesuaian0-3000-12000-15000-33500-39000Kelebihan cadangan disetujui oleh auditor untuk kelancaran dilaporkanpenghasilan008.0008.0008.0008.000Pengaruh penipuan laba sebelum pajak tahun berjalan setelah pemeriksaanpenyesuaian0-3000-4000-7000-25000-31000Kekurangan kumulatif diklaim oleh manajemen baru di 87 '-----70000-70000Halaman 21 dari 139

Halaman 22

Tabel 3: Analisis persediaan toko dilaporkan (toko termasuk dalam termasuk dalam penjualan sebanding) untuk tahun fiskal 1987Persediaan bruto sebelumpenyesuaian (dalam $ ribu)Tahun fiskal yang berakhir 1986/03/02Tahun fiskal yang berakhir 1987/03/01Persentase kenaikanPersediaan kotor sebandingtoko tidak diamati oleh auditor797223.530195,16%DNS Audio (tertutup FYE 1987)1.7580-Persediaan kotor sebandingtoko diamati oleh auditor21.95037.47070,71%Persediaan kotor sebandingtoko31.48061.00093,77%Halaman 22 dari 139

Halaman 23

Kejatuhan Gila EddieKeberhasilan Eddie Antar itu membawa kecemburuan di antara anggota keluarga dekatGila Eddie dikontrol ketat oleh Eddie Antar dan keluarga dekat (ayahnya Sam M. Antar, nyasaudara Mitchell dan Allen Antar dan saudara ipar Ben Kuszer).Kematian perusahaan adalahakibat langsung dari pertikaian di antara mereka.Ketika Eddie dibeli sepupunya Ronnie Gindi dan sekarang dimiliki 2/3 dari apa yang dikenal sebagai Pemandangan danSuara (pendahulu ke Crazy Eddie pada tahun 1971), akhirnya menetapkan panggung untuk konflik di kemudian antaraEddie, ayahnya, dan saudara-saudaranya.Selama tahun-tahun awal, Sam M. Antar, dipandang sebagai patriark keluarga Antar.Namun, sepertiGila Eddie menjadi sukses besar, Eddie Antar segera diasumsikan mantel sebagai pemimpin keluarga.Kecemburuan tumbuh di antara anggota keluarga di keberhasilan relatif Eddie Antar itu.Dia memiliki 2/3 dari sekarang sangatbisnis yang sukses dibandingkan 1/3 bunga ayah.Saudara Mitchell dan Allen Antar, dan adiknyaEllen Kuszer menerima gaji murah hati dan manfaat lainnya, tetapi tidak berbagi kepemilikan perusahaan.31 Desember 1983: Malam Tahun Baru pembantaianEddie Antar tidak setia kepada istri pertamanya Debbie Rosen Antar (dikenal sebagai Debbie # 1).Dalam upayamengeksploitasi perselingkuhan perkawinan Eddie dan memangku kembali jubah patriark keluarga Antar, pada31 Desember 1983, Sam M. Antar mengirim putrinya Ellen Kuszer dan putri mertua Robin Antar(Mitchell Antar istri) untuk menghadapi Eddie dengan pacarnya dan calon istri Deborah Ehrlich (dikenal sebagaiDebbie # 2) di disebut Hawa pembantaian Tahun Baru.Prospek potensi keuntungan besar dari melakukan penipuan sekuritas, terus bersama-sama Antar ituTindakan ini awalnya menyebabkan perpecahan jauh di dalam keluarga Antar.Namun, Crazy Eddie hanya bulanjauh dari penawaran umum perdana dan keluarga telah melakukan penipuan besar-besaran selama hampirlima belas tahun.The Antar itu memiliki ikan yang lebih besar untuk menggoreng: investor tidak curiga dan mudah tertipu bersedia untuk membeliSaham gila Eddie tanpa mengetahui dari penipuan yang mendasari.Oleh karena itu, kepala dingin menang dan merekabekerja sama dalam mengambil perusahaan publik pada tanggal 13 September tahun 1984.Prospek dumping sejumlah besar saham pada harga meningkat pada investor tidak curiga terusKeluarga Antar bersama-sama untuk melakukan lebih banyak kejahatan, meskipun "pembantaian Malam Tahun Baru." Sam M. Antarberbakat beberapa saham untuk Mitchell Antar, Allen Antar, dan Ben Kuszer (suami putri EllenKuszer).Oleh karena itu, bahkan jika anggota keluarga lainnya Eddie Antar itu tidak berbagi dalam kekayaannya, mereka memilikiinsentif ekonomi untuk bekerja sama dengan dia dan Sam M. Antar dalam melakukan penipuan sekuritas melaluikepemilikan saham berbakat dari ayah mereka Sam.Eddie Antar dan Debbie Rosen Antar (dikenal sebagai Debbie # 1) bercerai tak lama setelah Tahun Baru terkenal di duniaEve pembantaian dan Eddie menikah mantan kekasihnya, Deborah Ehrlich (dikenal sebagai Debbie 2 #).Pada tahun 1987 perpecahan aktif panjang antara anggota keluarga Antar muncul ke permukaan lagiHalaman 23 dari 139

Halaman 24

Pada awal tahun 1987, Eddie Antar dan seisi rumahnya menjual sebagian besar saham mereka gila Eddie dan mengantongisekitar $ 90 juta pada hasil.Pada saat itu, Crazy Eddie kehilangan uang dan penipuanfokus pada pengurangan kerugian pelaporan.Nilai saham Gila Eddie mabuk dari harga perpecahan disesuaikandari $ 80 per saham menjadi sekitar $ 5 per saham.Dengan nilai yang kecil dalam kepemilikan mereka yang tersisa Crazy Eddiesaham, hubungan ekonomi yang terus keluarga Antar bersama meskipun ada perbedaan masa lalu mereka, mulaimemudar.Keluarga terpecah menjadi dua faksi: Eddie Antar faksi dan faksi Sam M. AntarPada April 1987, Debbie Rosen Antar, didukung oleh Sam M. Antar, menggugat Eddie Antar dan mantan nyapengacara pernikahan untuk penipuan berusaha untuk membatalkan perceraian nya.Tidak seperti tahun 1984, di mana keluarga ini berhasil perbedaan dan bekerja sama demi bisnis,Eddie dibersihkan ayahnya Sam M. Antar, saudara-saudaranya Mitchell dan Allen, kakak ipar Ben Kuszer, dansekutu mereka (keluarga dan non keluarga pidana co-konspirator lainnya seperti Arnold Spindler dan AbeGrinberg) dari bisnis.Sementara investor tidak tahu tentang penipuan, pertikaian keluarga sebagian disalahkan untuk CrazyKinerja keuangan yang lemah Eddie pada tahun 1987. Oleh karena itu, rumor pengambilalihan bermusuhan muncul sekitarpihak tertarik untuk membeli Gila Eddie dengan harga murah dengan mengambil keuntungan dari pertikaian keluarga.Eddie Antar membuat langkah defensif untuk mengambil Gila Eddie pribadiPada bulan Mei tahun 1987, Eddie Antar dan Belzberg Keluarga, dengan bantuan saya, berusaha untuk mengambil Gila Eddie pribadisebagai langkah defensif.Kami percaya bahwa keluarga Belzberg tidak curiga akan memberi kita lintang penuhmenjalankan bisnis dan untuk menutupi penipuan sebelumnya.Kami berharap untuk kemudian menggabungkan Gila Eddie denganlain pengecer elektronik konsumen dan mungkin menyalahkan kekurangan akhirnya pada mereka, bulan setelahmerger tersebut.Namun, sekitar seminggu kemudian, Elias Zinn membalas dengan tawaran pengambilalihan pada harga yang lebih tinggiyang tidak diantisipasi oleh kami.Eddie Antar dan aku takut pengambilalihan bermusuhan perusahaan dan kami mulai "bumi hangus" kebijakan untukrusak hampir setiap dokumen mungkin kita bisa menemukan.Fraksi Sam M. Antar mengirimkan Arnold Spindler ke SEC untuk mengadukan faksi Eddie AntarPada bulan Juli tahun 1987, Arnold Spindler, teman Allen Antar yang dipecat, pergi ke Securities and ExchangeKomisi setelah berkonsultasi dengan Sam M. Antar, Mitchell Antar, dan Allen Antar.Spindler memberitahuSEC penipuan besar-besaran di Gila Eddie.Namun, Spindler menutupi keterlibatan Sam M.Antar, Mitchell Antar, Allen Antar, dan anggota lain dari faksi mereka dalam penipuan di gila Eddie.Arnold Spindler tidak memberitahu SEC mengenai penipuan yang dilakukan di Gila Eddie sebagai perusahaan swastasebelum penawaran umum perdana pada September 13, 1984 seperti skimming kas pada gila Eddie sebelumnyauntuk menjadi perusahaan publik dan pengurangan bertahap skimming tunai, karena bisa menurunkan keduanya berperangAntar faksi keluarga.Ia ditinggalkan Sam M. Antar, Allen Antar, Mitchell Antar dan peran sekutu mereka diHalaman 24 dari 139

Halaman 25

penipuan sekuritas dilakukan setelah penawaran umum perdana Gila Eddie dan hanya mengatakan kepada SEC terutamatentang peran Eddie dan peran saya dalam melakukan penipuan sekuritas.Faksi bersekutu dengan Sam M. Antar jelas lindung nilai taruhan mereka untuk potensi barumanajemen mengambil alih Gila Eddie dan mengungkap penipuan besar-besaran.Mereka ingin semua jari ke titikpada orang-orang yang bersekutu dengan Eddie Antar.Akhirnya saksi lain, Abe Grinberg, seperti Arnold Spindler, datangmaju dan menutupi keterlibatan Sam M. Antar dan faksinya keluarga.Manajemen baru mengambil alih Gila Eddie dalam pertarungan proxy dan menemukan kekurangan persediaanPada tanggal 6 November 1987, Elias Zinn, perusahaannya Hiburan Pemasaran, dalam sebuah aliansi dengan terkenalperputaran artis Victor H. Palmieri dan Oppenheimer-Palmieri Fund, mengambil alih Gila Eddie dancopot faksi yang tersisa dari keluarga Antar dari kekuasaan di perusahaan.Sam M. Antar bahkan sebagai sahamnya mendukung Zinn-Palmieri Kelompok yang mengambil alih Gila Eddie.Untuk sementara tampaknya menjadi sempurna menutupi.Investigasi mendapatkan uapSekitar dua minggu setelah mengambil alih Gila Eddie, manajemen baru mengambil alih Gila Eddie dan mengambilpersediaan fisik yang awalnya terungkap lebih kekurangan $ 40 juta.Tuduhan kedua Spindlerdan Grinberg tentang penipuan besar yang dilakukan oleh Eddie Antar dan saya (tidak termasuk anggota Sam M.Antar Fraksi keluarga) tampak diverifikasi.Permasalahan yang dihadapi oleh peneliti pemerintahPemerintah, pengacara penggugat sipil, dan manajemen baru memiliki waktu yang sulit memilahfakta yang benar selama penyelidikan karena hampir setiap saksi berbohong.Dua kunci "bekerja sama" saksiberbaring di bawah sumpah.Target awal penyelidikan (faksi dari keluarga Antar bersekutu denganEddie Antar) memilih untuk lebih Stonewall penyelidikan dengan berbohong kepada penyelidik pemerintahdeposisi dan wawancara.Para peneliti pemerintah dan penggugat sipil menghadapi "badai sempurna" dari masalah yang disebabkan olehpemusnahan dokumen, catatan buruk perusahaan, dokumentasi audit yang buruk, berbohong saksi diimunisasi,berbohong "target" saksi, dan yurisdiksi kerahasiaan bank asing.The Antar keluarga, yang memerintah Gila Eddie selama hampir 18 tahun, secara teratur menghancurkan berpotensidokumen yang memberatkan.Penjualan mendaftar kaset, dokumen internal untuk barang yang dibeli dengan uang tunai,"Dari buku" catatan penggajian, dll secara rutin hancur.Salinan persediaan akhir tahun diamatioleh auditor tidak pernah diselamatkan.Bahkan, auditor tidak pernah menyimpan salinan dari persediaan penuhmereka sendiri.Beberapa peneliti memiliki keraguan mereka tentang Spindler dan Grinberg, sebelum saya "membalik" untuk bekerja samadengan pemerintah.Namun, mereka mengalami kesulitan menyelidiki keraguan tersebut dengan tidak adanya lainnyasaksi dan dokumen yang cukup.Halaman 25 dari 139

Halaman 26

Aku menyerah dan bekerja sama dengan penelitiPada awal tahun 1989, saya belajar dari dokumen dipanggil dalam litigasi sipil yang Sam M. Antar (EddieAntar ayah), Mitchell dan Allen Antar (saudara Eddie) yang menyiapkan Eddie dan saya untuk mengambil musim gugur.Aku melewati sepanjang informasi tersebut kepada Eddie Antar dan ia mulai menjauhkan diri dari saya.Dia mengatakan kepada saya,"Sammy, Anda berada pada Anda sendiri!"Aku tahu bahwa Eddie Antar telah memindahkan sebagian besar asetnya di luar negeri dan telah memperoleh beberapapaspor palsu.Dia bersiap-siap untuk meninggalkan negara itu untuk selamanya.Aku mencoba untuk melacak Eddie melaluisumber lain tetapi tidak berhasil.Dengan Eddie Antar meninggalkan saya dan ayahnya dan saudara-saudara untuk mengatur saya, saya memutuskan untuk mencari yang barupengacara dan telah dia menghubungi para peneliti pemerintah.Pada tanggal 8 Maret 1989, pengacara kriminal saya, Anthony Mautone menghubungi kantor Kejaksaan AS diNewark dalam upaya untuk menegosiasikan kesepakatan tawar-menawar.Namun, jaksa yang sangattidak percaya saya dan tidak akan menegosiasikan kesepakatan tawar-menawar diterima.Pemerintah awalnya tidak percaya sayaPemerintah tidak ingin memberikan kesepakatan tawar-menawar karena saya melakukan sumpah palsu sendiri diberbagai deposisi diambil oleh SEC.Oleh karena itu, pengacara saya Jonathan Warner mengambil deposisi dariArnold Spindler dan Abe Grinberg di berbagai tindakan sipil yang dibawa oleh investor ditipu.Penutupup terurai sebagai Abe Grinberg dan Arnold Spindler, ketika dihadapkan pada deposisi, memberikan bertentangankesaksian dan dipaksa untuk mengakui kesalahan aspek kunci dari cerita mereka saat berhadapan dengan memberatkandokumen.Kedua Spindler dan Grinberg akhirnya mengaku menerima dari Fraksi Sam M. Antar untuk berbohong kepadapeneliti pemerintah.Grinberg akhirnya mengaku bersalah atas sumpah palsu.Spindler tidak pernah digunakan sebagaisaksi di persidangan pidana dan perdata di masa depan.Saya pengacara kriminal Anthony Mautone melakukan hukum "Salam Maria"Pada bulan Februari 1990, Eddie Antar melewatkan kota sama sekali, daripada mematuhi perintah pengadilan.Dalam beranihukum "salam Maria" bergerak, pengacara saya, Anthony Mautone, menyarankan saya untuk membantu pemerintahpeneliti tanpa manfaat perjanjian tawar-menawar.Saya mulai mengalami sering tatap mukapertemuan, tanpa kehadiran pengacara saya, dengan agen FBI menyelidiki penipuan Gila Eddie.Berdasarkan informasi saya, pemerintah akhirnya memperoleh akses ke dokumen-dokumen penting di Israel rahasiaBank keluarga Antar rekening melalui sebagai perjanjian yang dikenal sebagai Konvensi Den Haag.Salah satu rekening bank diBank Leumi di Tel Aviv menunjukkan Eddie Antar, Sam M. Antar, Rose Antar (istri Sam M.), Mitchell Antar,Ben Kuszer (Eddie adalah kakak ipar), dan Debbie Rosen Antar sebagai pemilik dengan hampir $ 8 juta disetoran tunai dari tahun 1979 sampai 1983. Akun ini tidak pernah diungkapkan pada pengembalian pajak mereka dan semua depositoberasal dari dana skim dari Gila Eddie.Halaman 26 dari 139

Halaman 27

Terburuk belum, Sam M., Mitchell, Allen, Debbie Rosen Antar tak bisa menjelaskan jauh tindakan mereka dalam terangdokumen bank utama yang diperoleh dari Israel deposisi sipil pra-sidang.Kebohongan mereka yang sangat transparan.Kerjasama saya dengan penelitiSelama hampir dua tahun, saya telah membantu penyelidikan pemerintah dan sipil tanpa manfaat apapunPerjanjian hukum melindungi saya atau membatasi tanggung jawab perdata pidana dan secara keseluruhan saya.Semua yang saya katakan kepadapenyelidik pemerintah dan pengacara penggugat sipil dapat digunakan terhadap saya.Selain itu, saya bersaksidi lebih dari 50 deposisi sipil dan diungkapkan kejahatan tanpa manfaat perjanjian apapun membatasi sayatanggung jawab pidana dan tanggung jawab perdata secara keseluruhan.Saya tersedia untuk Jaksa AS, FBI, SEC, penggugat sipil penuh waktu (siang dan malam) dan bersaksijujur bawah sumpah tentang kejahatan saya.Kecuali untuk kesaksian deposisi pra-sidang saya, saya tidak punya pengacarahadir selama pertemuan saya dengan penyidik pemerintah dan pengacara penggugat sipil di mana saya punyadicurigai sendiri dan memberikan bukti tentang penipuan Gila Eddie.Aku punya beberapa ratus pertemuan dan ribuan percakapan telepon dengan pemerintahpeneliti dan pengacara penggugat sipil dan bersaksi lebih dari 50 kali dalam deposisi pra-sidang di bawah sumpah.Saya akhirnya menandatangani kesepakatan pembelaan saya pada bulan Agustus 1991. Pada bulan Oktober tahun 1992, atas permintaan dari Jaksa,kesepakatan pembelaan saya diubah untuk meningkatkan tanggung jawab pidana saya untuk membantu pemerintah.Buronan Eddie Antar ditangkap di Yavne, IsraelPada tahun 1992, Eddie Antar ditangkap di Yavne, Israel.Pada hari yang sama, agen FBI menangkap Mitchelldan Allen Antar.Tidak ada cukup bukti untuk mengajukan tuntutan pidana terhadap Sam M. Antar, BenKuszer, dan anggota keluarga lain karena kerusakan dokumen besar dan undang-undang pembatasanmasalah.Sebaliknya, SEC membawa tindakan hukum terhadap mereka berusaha untuk memulihkan keuntungan haram.Halaman 27 dari 139

Halaman 28

The Crazy Eddie Trial: Musim Panas 1993Hampir enam tahun setelah anggota yang tersisa dari keluarga Antar telah dihapus dari Gila Eddie,sidang pidana dimulai di Newark, New Jersey.Ruang sidang penuh sesak dengan wartawan danpendukung Eddie Antar, Mitchell Antar, dan Allen Antar.Itu adalah reuni keluarga macam, karena Eddiedan saudara-saudaranya sebelumnya bermusuhan dipaksa untuk bergabung dan dalam upaya berani untuk menyatakanbersalah.Suasana tegang sebagai pengacara berusaha keras untuk mendiskreditkan kesaksian saya dankesaksian saksi bekerja sama lainnya.Kadang-kadang, ruang sidang tertawa terbahak-bahak sebagai pertahananpengacara dan aku saling sarcasms.Eddie, Mitchell, dan Allen mencoba untuk meletakkan seluruh menyalahkan untuk penipuan Gila Eddie pada saya, meskipun merekadan anggota keluarga dekat lainnya mengantongi lebih dari $ 90 juta dana haram dari penjualanSaham gila Eddie pada nilai-nilai meningkat untuk investor dan jutaan dolar ditipu ditemukan secara rahasiarekening bank asing.Selama sekitar sebulan, US Marshals dijaga keselamatan saya.Mereka bahkan mengantarkan aku ke seluruh gedung pengadilankamar.Itu adalah "pisser."The US Marshals menyebutnya "menjaga anak saksi," hanya dalam kasus ....Uji coba ini digambarkan melalui laporan pers di bawah ini:26 Juni 1993: The Associated Press - Antar mengobati Buku, Juri Dikatakan Cousin Menceritakan LabaSkimming (kutipan di bawah ini):Gila Eddie pendiri Eddie Antar dan saudara-saudaranya perlahan berhenti keuntungan skimming dan mengobatinilai persediaan untuk menipu investor dalam membeli saham rantai diskon elektronik yang, merekasepupu dan mantan pengawas mengatakan juri federal Jumat.Kesaksian Sam E. Antar, yang adalah untuk terus minggu depan, telah meningkatkan pemerintah ituanggapan bahwa Eddie Antar, bersama dengan saudara-saudaranya Mitchell dan Allen, menipu pemegang saham$ 80.000.000 sebelum rantai runtuh di akhir 1980-an.Sam E. Antar, 36, juga berbicara tentang bagaimana ia dibesarkan di Brooklyn beberapa blok dari Antarsaudara saudara.Sang ayah terdakwa, Sam M. Antar, adalah patriark dari klan diperpanjang, Sam E.Kata Antar."Dalam banyak hal, mereka lebih dekat ke saya daripada keluarga saya sendiri," kata Sam E. Antar.Sam E. Antar mulai bekerja untuk sepupunya sebagai anak saham 14-tahun di toko elektronik diBrooklyn disebut Pemandangan dan Suara.Ini kemudian menjadi gila Eddie;Eddie Antar dan ayahnya membangunRantai 43-toko di wilayah metropolitan New York.Penjualan mencapai $ 350 juta didorong oleh iklan keras.Pemegang saham pembangkang terlindung mengambillebih gila Eddie Inc pada bulan November 1987, dan menemukan bukti kecurangan.Dua tahun kemudian,Gila Eddie Inc mengajukan Bab 11 kebangkrutan.Halaman 28 dari 139

Halaman 29

Sam E. Antar belajar dengan cepat bagaimana paman dan sepupunya dioperasikan perusahaan maka-pribadi mereka.Dia bersaksi bahwa semua pekerja dibayar tunai - "dari buku" - dan setiap malam mereka dibagipuluhan ribu dolar diambil dari cash register.The "skim" mencapai puncak $ 3.000.000 pada tahun 1979 dan berkurang sampai dengan tahun 1983, hanya uang tunaiyang diambil adalah untuk "off-the-buku gaji" yang ditambah konsep baru dilembagakan darigaji, Sam E. Antar bersaksi.Alasannya: The Antars sedang bersiap-siap untuk menjual saham."Untuk go public, Anda harus menunjukkan keuntungan. Dan karena skim, itu tidak menunjukkan keuntungan,"Kata Sam E. Antar.Namun informasi keuangan terbukti analis saham dan calon investoradalah cacat, katanya."Hal ini menunjukkan perusahaan tersebut berkembang jauh lebih cepat daripada dalam hal keuntungan," Sam E. Antarkata.Saham gila Eddie dikeluarkan pada bulan September 1984. Pada awal 1986, Sam E. Antar kata Sam M. Antardan anak-anaknya menceritakan bagaimana mereka telah meningkat persediaan sebesar $ 2 juta pada tahun sebelumnya.BertemuEkspektasi Wall Street, nomor bahkan lebih harus dibuat, kata Sam E. Antar.Hal ini dilakukan "dengan sengaja memanipulasi informasi keuangan" sehingga Sam M. Antar danEddie Antar bisa "menjual saham pada harga tertinggi," kata Sam E. Antar.29 Juni 1993: The Bergen Rekam - Sepupu: Antar memiliki 'Hangus Kebijakan Earth' pada Dokumen(Kutipan di bawah ini):Bintang saksi pemerintah dalam Crazy Eddie penipuan saham sidang mengatakan juri federal Seninbagaimana berat angka penjualan meningkat dan persediaan akhirnya menyebabkan skema yang dibuat olehdirinya dan sepupunya runtuh pada dirinya sendiri.Mantan kepala keuangan Sam E. Antar juga terkait bagaimana Eddie Antar, pendiri diskonrantai elektronik, telah dia berbohong kepada penyelidik federal sebagai perusahaan kandas pada akhir1980-an.Eddie Antar, yang diadili dengan saudara-saudaranya Mitchell dan Allen, juga menginstruksikan muda nyasepupu untuk menghancurkan semua dokumen yang memberatkan dalam "bumi hangus" kebijakan ketika menjadijelas keluarga Antar akan kehilangan kontrol Crazy Eddie kepada pemegang saham pembangkang pada akhir1987, kata Sam E. Antar.Hari kedua di kotak saksi juga membawa kesaksian emosional bagaimana akhirnya ia memutuskan di1989 untuk mengaku bersalah dan bekerja sama dalam proses perdata dan pidana terhadap sepupunya, yangia dibesarkan dengan di Brooklyn."Saya baru menginjak usia 30 tahun dan merasa berat dunia di pundak saya," kata Sam E. Antar."Saya memutuskan saya punya istri dan anak-anak dan mereka lebih penting daripada semua sampah ini aku telahlakukan selama 16 tahun. "Halaman 29 dari 139

Halaman 30

Sam E. Antar menghadapi 10 tahun penjara karena mengaku menghalangi keadilan dan bersekongkol untukmelakukan mail dan penipuan saham.Dia telah melunasi denda $ 160.000 dengan Securities AS danExchange Commission sebesar $ 20.000.Penghasilannya telah menyusut dari US $ 200.000 per tahun menjadi $ 15.000 dania bersaksi dia tenggelam dalam utang.Sam E. Antar dimulai sebagai anak saham 14 tahun di toko elektronik di Brooklyn pada tahun 1971 yangkemudian menjadi yang pertama dari 43 Gila Eddie toko meliputi wilayah metropolitan New York.Penjualan mencapai $ 350 juta didorong oleh iklan keras di mana pedagang keliling yang disebut-sebut"INSAAAAAAAANE" harga.Hampir semua anggota klan Antar diperpanjang bekerja untukPerusahaan, yang didominasi oleh Eddie Antar dan ayahnya, Sam M. Antar, menurut saksi dipercobaan, sekarang dalam minggu ketiga.Tapi hubungan kekeluargaan mulai mengurai menjelang akhir tahun 1986 karena semakin banyak tipuandigunakan untuk menyajikan angka laba palsu ke Wall Street, kata Sam E. Antar.Pada saat yang sama,Eddie Antar menarik diri dari tangan-manajemen, berkomunikasi melalui telepon ke Sam E. Antar dimarkas baru di Edison.Hal rumit adalah perpecahan yang diperdalam setelah anggota keluarga belajar dari EddiePerselingkuhan Antar itu, pengaturan saudara dan ayahnya terhadap dirinya, kata Sam E. Antar.Eddie Antar dipecat mantan ibu mertuanya, menuduhnya mengambil bonus dia tidak jatuh tempo."Itu semakin sulit untuk mendapatkan mereka untuk bekerja sama," katanya."Saya menjadi Henry Kissinger, akandari satu faksi yang lain, memastikan hal saja selesai. "Hal yang Eddie Antar diinginkannya dilakukan, di atas semua, adalah untuk menjaga keuntungan dipompa, Sam E. Antarkata.Sejak tahun 1985, yang dilakukan melalui web tumbuh tipu:angka persediaan membengkak melalui barang dipinjam dan tokoh mengobati;faktur untuk barangtanggal satu bulan setelah pengiriman diterima;"Memo debit" dibuat untuk menunjukkan bahwaprodusen berutang Gila Eddie puluhan juta dolar untuk potongan harga dan promosi;dankas diresapi bahwa keluarga telah skim sebelum mengambil perusahaan publik pada tahun 1984.Elemen tambahan yang membuat Sam E. Antar merasa ia berada di sebuah "pressure cooker" adalah $ 20.000.000penjualan saham oleh Eddie Antar.Sam E. Antar mengatakan ia takut pemegang saham dan SEC litigasi jika keuntungan jatuhmenyusul penjualan insider saham.Akhirnya "kesenjangan" antara kinerja aktual perusahaan dan apa kepada masyarakatmencapai $ 45 juta, menurut catatan Sam E. Antar dibuat Maret 1987, setelah akhirtahun fiskal 1987: Gila Eddie melaporkan keuntungan $ 20.700.000;itu benar-benar memiliki kerugian sekitar$ 25 juta.Beberapa kelompok investor mulai membuat pertanyaan tentang mengambil alih Gila Eddie.Eddie Antardiarahkan sepupunya untuk berurusan dengan mereka, sementara mereka menjelajahi kemungkinan mengambil perusahaanHalaman 30 dari 139

Halaman 31

swasta.Rencana itu ditinggalkan di tengah kesadaran bahwa tidak akan memburuk penjualan jasapembiayaan.Sebaliknya, Eddie Antar menginstruksikan sepupunya untuk menghancurkan dokumen, berbohong kepada penyidik SEC, danmemiliki orang lain melakukan hal yang sama."Kebijakan Bumi hangus adalah untuk membuat perusahaan sebagai diatur mungkin untuk yang barumanajemen, "kata Sam E. Antar. Dia dan orang lain di Dewan direksi menyetujui menguntungkan"Parasut emas" kontrak kerja untuk diri mereka sendiri.30 Juni 1993: The Associated Press - Uang Apakah Antar Keluarga 'Lem' berkembang Bahkan SetelahBlowup, Sepupu Bersaksi, menjelaskan bagaimana saya menjelaskan dalam keluarga Sam M dan Eddie Antar bahwauang memerintah (kutipan di bawah ini):Pendiri Gila Eddie masih melakukan bisnis dengan kerabatnya setelah mereka terkena perkawinan nyaperselingkuhan di "Malam Tahun Baru" pembantaian, sepupunya mengatakan juri federal Selasa di sahamkasus penipuan.Sepupu, Sam E. Antar - saksi kunci pemerintah - menghabiskan hari ketiga di kotak saksi.Ini adalah sesi pertama di bawah pemeriksaan silang dan menghasilkan beberapa pertukaran tajam.Tidak ada tantangan langsung kesaksiannya diberi skor, tapi pertanyaan pertahanan cenderungterus selama berhari-hari.Dalam pertamanya dua hari di pengadilan, Sam E. Antar telah meletakkan banyak kasus pemerintah terhadaptiga bersaudara: Gila Eddie pendiri Eddie Antar, dan Mitchell dan Allen Antar.Mereka dituduh mengantongi $ 80.000.000 dengan menjual saham meningkat di diskon untuk elektronikrantai.Sam E. Antar, yang direktur keuangan perusahaan, telah menggambarkan webpenipuan yang mencakup memompa nomor inventaris, menunda hutang, dan palsuvendor penagihan.Ini memiliki efek membuat tampilan perusahaan seolah-olah itu tumbuh lebih cepat, dengan keuntungan lebih besar, daripadaitu benar-benar.Sam E. Antar mengakui Selasa bahwa perusahaan booming tidak memiliki anggaran resmi ataukontrol moneter: "Rencana keuangan adalah untuk membuat lebih banyak uang setiap tahun dan melakukan lebih banyakpenipuan, "katanya.Rantai ini dimulai di Brooklyn pada tahun 1971 dan tumbuh menjadi 43 Gila Eddie toko meliputi New Yorkwilayah metropolitan.Penjualan mencapai $ 350 juta didorong oleh iklan keras di mana pedagang keliling yangdisebut-sebut "gila" harga.Itu runtuh di akhir 1980-an ketika klan Antar diperpanjang tidak bisa lagi mendukung beratpenipuan di tengah pertanyaan pemerintah, Sam E. Antar mengatakan.Halaman 31 dari 139

Halaman 32

Pada hari Selasa, ia menggambarkan apa yang ia tahu tentang Hawa peristiwa pembantaian Tahun Baru 1983.EddieAntar itu masuk ke limusin di Manhattan dengan pacarnya, yang ia telah sejak menikah,Deborah Ehrlich.Dia berhadapan dengan istrinya, Deborah Rosen Antar, adiknya, Ellen Kuszer,dan adik ipar, "dan perkelahian pun terjadi," kata Sam E. Antar.Eddie Antar percaya ayahnya, Sam M. Antar, mengatakan kepada perempuan mana bisa menemukannya, Sam E. Antarbersaksi.Sang ayah, yang mendirikan rantai dengan Eddie, sudah lebih bertentangan dengan nyaputra sulung lebih gaya hidupnya, kata Sam E. Antar.Mitchell dan Allen Antar menyalahkan Eddie Antar untuk serangan jantung yang diderita oleh ayah mereka beberapabulan kemudian, katanya.Di pengadilan Selasa, ayah dan Deborah Ehrlich Antar duduk di samping satu sama lain, karena mereka memilikisejak sidang dimulai 15 Juni Eddie Antar, 45, tetap tenang sebagai salah satu pengacaranya memiliki nyalengan di sekitar punggungnya.Sang ayah juga tetap dekat dengan istri pertamanya, yang masih tinggal di seberang jalan dari dia diBrooklyn, kata Sam E. Antar.Keretakan tampaknya tidak mencegah ayah dan saudara-saudara dari bekerja sama."Uang adalah lem yang memegang orang-orang ini bersama-sama. Ketika datang ke uang, mereka tahu bagaimanauntuk bekerja sama, "kata Sam E. Antar.Pengacara Eddie Antar itu, Jack Arseneault, membuka pertanyaan dengan pertanyaan tegas:"Kau pembohong mengaku, bukan?"Sam E. Antar, 36, setuju, dan menegaskan ia bersaksi di bawah tawar-menawar setelah mengaku bersalah atasmenghalangi keadilan dan konspirasi untuk melakukan stok dan penipuan mail.Dia menghadapi hingga 10 tahun dipenjara.Sepanjang hari pasangan berdebat tentang apakah Arseneault berbicara cukup keras danapakah pengacara itu mengganggu respon Sam E. Antar itu.Setelah menyelesaikan respon, Sam E. Antar akan berkata, "Silakan."Arseneault akan sinismenjawab, "Oh, terima kasih."Pada satu titik pengacara membahas promosi Sam E. Antar punya, dan bertanya, "Kau melangkahdalam ukuran yang lebih besar set sepatu dan terus berjalan? ""Saya selalu mengenakan sepatu ukuran yang sama," kata Sam E. Antar.Pertahanan yang bersaing bahwa EddieAntar tidak berpartisipasi dalam kegiatan perusahaan menjelang akhir, resah oleh minuman danpembukaan kembali perceraiannya.Halaman 32 dari 139

Halaman 33

Tapi ketika ditanya apakah Arseneault Sam E. Antar sadar istri pertamanya sepupunya telah menyewa menonjolpengacara perceraian Raoul Felder Lionel, saksi menjawab, "Eddie selalu berpikir ia adalahbodoh. "1 Juli 1993: The Associated Press - Antars 'Pengacara Serangan Kredibilitas Saksi Kunci tetapiTidak dapat Kocok Kesaksian Sepupu "oleh Jeffrey Emas berjudul (kutipan di bawah ini):Pengacara untuk pendiri Crazy Eddie dan saudara-saudaranya, Rabu menantangkredibilitas saksi kunci pemerintah dalam kasus penipuan saham.Namun, mereka tidak mampuuntuk menggulingkan pernyataan dasar saksi, Sam E. Antar, sepupu terdakwa yang jugaadalah seorang eksekutif di gagal rantai diskon elektronik.Selama empat hari nya di kotak saksi, Sam E. Antar telah meletakkan banyak kasus pemerintahmelawan Gila Eddie pendiri Eddie Antar dan saudara-saudaranya, Mitchell dan Allen.Mereka dituduh bilking pemegang saham dalam rantai $ 80 juta menggelembungkan nilaiSaham gila Eddie melalui serangkaian skema, termasuk melebih-lebihkan persediaan dan menundafaktur..... Selama dua hari pemeriksaan silang, mereka telah berdebat dengan Sam E. Antar, yang berhasilayahnya di pertengahan 1980-an sebagai chief financial officer dari perusahaan yang berkembang pesat.Saksi telah mengeluh bahwa pengacara tidak akan membiarkan dia menyelesaikan jawabannya.Saksisering selesai tanggapan nya dengan mengatakan kepada para pengacara, "Silakan.""Jangan beri aku petunjuk," balas Jack Ford, pengacara Mitchell Antar."Hakim Politan memberikansaya petunjuk. "Sam E. Antar melanjutkan praktek pula.Ketika Gerald Krovatin, pengacara Allen Antar, menyarankan bahwa Sam E. Antar sedang mengelak,saksi menjawab bahwa pertanyaan itu tidak spesifik: "Ajukan pertanyaan yang tepat dan Anda akan mendapatkanmenjawab Anda inginkan. "Sam E. Antar menegaskan bagaimana ia telah membuat kesepakatan dengan jaksa AS, mengaku bersalahobstruksi keadilan dan persekongkolan untuk melakukan stok dan surat penipuan.Dia bisa dihukum10 tahun penjara, karena bertentangan dengan ratusan jika ia telah dihukum atas semua biaya.Dia juga telah diselesaikan sesuai dengan US Securities and Exchange Commission, dan Howard Sirota,pengacara 10.000 Gila Eddie pemegang saham.Ford meminta Sam E. Antar apakah ia berharap saudara Antar dihukum sehingga ia bisa mendapatkanhukuman lebih ringan."Aku tidak akan peduli dengan cara baik," kata Sam E. Antar."Sekarang, itu adalah kebenaran yang penting."Halaman 33 dari 139

Halaman 34

Ford menekan masalah ini.Dia mencatat bahwa Sam E. Antar telah bersaksi sekitar 100 pertemuan danlebih dari 1.600 panggilan telepon dengan pengacara pemerintah dan peneliti lain menentangAntar bersaudara.Ford melaporkan bahwa Sam E. Antar telah riang disambut Sirota dan Richard Simpson, pengacaraSEC, di luar ruang sidang.Bukankah Anda di tim mereka?Kata Ford."Saya bukan bagian dari tim mana punterhadap siapa pun, "jawab Sam E. Antar." Ini bukan permainan, Pak.Ini adalah kehidupan nyata."Saksi jugamembantah motifnya untuk bersaksi adalah balas dendam karena usahanya untuk mendapatkan kontrol Crazy Eddiedengan investor luar gagal pada akhir tahun 1987.4 Juli 1993: The Philadelphia Inquirer - Sex, Stok, Penipuan Bintang di Brothers Pengadilan 'Dallas' - GilaEddie Style - menawan Crowd Ruang Sidang di Newark NJ (kutipan di bawah ini):Sepupu Sam E. Antar berada di kursi saksi, berbicara tentang keserakahan dan pengkhianatan ia mengklaimberada di balik penipuan jutaan dolar yang berubah gila Eddie rantai diskon elektronikmenjadi sapi perahan bagi keluarga Antar.Lima puluh meter jauhnya, pamannya - yang juga bernama Sam - duduk di baris kedua dari ruang sidang yang penuh sesak,mendengarkan batu dihadapkan pada tuduhan.Sam M. Antar, patriark keluarga, rambut putih bergelombang nya coifed terhadap cokelat yang mendalam, jelas adalahtidak senang dengan apa keponakannya menceritakan juri.Sebelah Sam M. adalah Deborah Ehrlich Antar - kedua Mrs Eddie Antar, berulang kali disebutselama persidangan sebagai "Debbie Dua."Sesekali memutar matanya dan bergumam tak percaya, dia juga tampak kurang terkesandengan beberapa kesaksian sepupu Sam.Suaminya duduk di meja pembela ... .Dia berbisik di telinga pengacaranya dan menulis catatan padapad kuning hukum sepupunya, mantan rekan bisnis dan teman mantan meletakkan menyalahkan untukpenipuan besar di kakinya.Skims dan penipuan.Kebohongan dan penipuan.Uang disimpan di koper dan tersembunyi di langit-langit.Rahasiarekening bank asing.Paspor palsu dan identitas palsu.Permusuhan keluarga dan perselingkuhan perkawinan.Mereka semua adalah bagian dari cerita yang telah tumpah keluar melalui mulut setengah lusinsaksi pemerintah.Tiga minggu ke persidangan yang sering menarik banyak kapasitas untuk fifth- lantai ruang sidang diPengadilan Distrik AS, yang jelas adalah: The Ewings of Dallas tidak ada di Antars dariBrooklyn."Anda tidak bisa membuat hal ini," kata salah seorang pengamat selama istirahat dalam kesaksian pekan lalu.Mitchell dan Allen tidak berbicara dengan Eddie, meskipun mereka semua ini bersama-sama dan bisa berakhirmelakukan penjara serius.Sam M. Antar, ayah dari tiga terdakwa, telah terasingHalaman 34 dari 139

Page 35

dari Eddie selama beberapa tahun - meskipun posisinya di samping istri kedua Eddie di ruang sidangmemiliki beberapa mengibaskan berspekulasi tentang rekonsiliasi.Tapi semua ini dapat berubah, mengatakan beberapa sumber yang telah mengikuti kisah close themerajut klan selama bertahun-tahun."Paman Eddy" Antar - saudara Sam M. dan ayah Sam E. - telah bersaksi bagi pemerintahdi bawah hibah imunitas.Dia rinci satu skema insider di mana ia mengatakan ratusanribuan dolar dalam bentuk tunai diambil "dari atas" oleh anggota keluarga.Sepupu lain dan karyawan, Eddie Gindi, didakwa dengan saudara-saudara Antar tapi sekarang adalahsaksi pemerintah.Gindi, dalam kesehatan yang buruk, telah tinggal di Florida.Kesaksiannya adalahdirekam, dan jaksa mulai bermain rekaman untuk juri pada hari Jumat.Lalu ada Deborah Rosen Antar, pertama Mrs. Eddie Antar - "Debbie One."Sementara belum tentu saksi pemerintah yang paling penting - Sam E. Antar jelas disediakanaccount yang paling rinci dari penipuan - Debbie One membawa mendesis.Jika dan ketika ia mengambil berdiri, ruang sidang diperkirakan akan dikemas.Dia telah menceritakan banyak cerita dia ke Securities and Exchange Commission dan dideposisi diambil dalam perceraian sengketa berantakan.Dia menggambarkan gaya hidup mewah mantan nyaSuami disediakan di pertengahan 1980-an, sebelum dan setelah mengambil perusahaan publik.Dia adalahberbicara bundel uang tunai suaminya digunakan untuk membawa pulang kerja, uang boneka diAtase kasus dan tersembunyi di bawah tempat tidur, dana diam-diam dibawa keluar dari negara dan disimpandalam rekening bank di Israel.Dan dia telah dijelaskan perselingkuhan suaminya.Menurut kesaksian persidangan sebelumnya, itu pada malam tahun baru 1983 yang Deborah Rosen Antardan beberapa anggota keluarga lainnya yang ditemukan suaminya dengan wanita lain.Pada saat, pengadilanCatatan menunjukkan, Sam M. dan sebagian besar anggota lain dari keluarga memihak Debbie Satu apamenjadi pertempuran perceraian berlarut-larut.Akhirnya, Eddie Antar menikah wanita lainnya, DebbieDua.Pasang surut dan aliran kejadian selama sembilan tahun terakhir - investigasi pemerintah, gugatan perdata,dakwaan grand-juri - telah mengakibatkan pernah - pergeseran aliansi keluarga, sebuah opera sabun kehidupan nyata.Ada dua tahun yang Eddie Antar dihabiskan di jalankan, hopscotching di tigabenua dengan paspor palsu, identitas palsu dan, pemerintah menuduh, rekening banksarat dengan jutaan dolar.Pekan lalu, Sam E. Antar disediakan rekening paling rinci dari penipuan, serta pribadiMengingat apa yang disebut "gesekan keluarga."Sebagian besar pengamat dijelaskan kesaksian Sam E. sebagai menghancurkan.Halaman 35 dari 139

Halaman 36

Baik pengacara maupun jaksa telah diizinkan untuk berkomentar karenagag order yang dikenakan oleh Hakim Nicholas Politan.Hal ini terjadi setelah Jack Arseneault, Eddie Antar duniapengacara pembela, mengatakan dua wartawan sebelum sidang bahwa kasus ini akan menjadi kisah "cemburu,perselingkuhan dan keserakahan. "Sementara itu, Debbie Dua duduk dengan Sam M., sementara Debbie Satu menunggu di sayap untuk bersaksi untukPaman Sam.6 Juli 1993: Newsday - Sebuah Keluarga Penipuan dan Drama Laid Bare oleh Edward R. Silverman(Kutipan di bawah ini):Nastiness diatur dalam ketika sepupu mereka, Sam E. Antar, 36, mengambil berdiri dan mengungkapkan rumitdan rincian intim tentang ba