Warszawa, 5 kwietnia 2012 r. Bydgoszcz, 14.11.2013 r.

PREZENTACJA DLA INWESTORÓW – 9 m-cy 2013 r.

Bydgoszcz, 14.11.2013 r.

DANE RYNKOWE – 9 m-cy 2013 r.

Bydgoszcz, 14.11.2013 r.

4 4

Bydgoszcz, 14.11.2013 r. Sytuacja rynkowa – wskaźnik PMI

źródło: www.markiteconomics.com

I II III IV V VI VII VIII IX X XI XII

rok 2012 52 50 50 49 49 48 49 48 47 47 48 49

rok 2013 49 49 48 47 48 49 51 53 53 53

40

42

44

46

48

50

52

54

war

tość

wsk

ażn

ika

PMI Polska

I II III IV V VI VII VIII IX X XI XII

rok 2012 51 50 48 46 45 45 43 45 45 46 47 46

rok 2013 49 50 49 48 49 49 51 52 51 52

40

42

44

46

48

50

52

54

war

tość

wsk

ażn

ika

PMI Niemcy

I II III IV V VI VII VIII IX X XI XII

rok 2012 48 50 47 47 45 45 43 46 43 44 45 45

rok 2013 43 44 44 44 46 48 50 50 50 49

40

42

44

46

48

50

52

54

war

tość

wsk

ażn

ika

PMI Francja

I II III IV V VI VII VIII IX X XI XII

rok 2012 52 51 51 51 53 53 52 51 52 53 52 50

rok 2013 52 52 51 51 50 52 49 49 49 52

40

42

44

46

48

50

52

54

war

tość

wsk

ażn

ika

PMI Rosja

5 5

Bydgoszcz, 14.11.2013 r.

KWARTALNIE NARASTAJĄCO

Sytuacja rynkowa – nakłady inwestycyjne w Polsce

I KW II KW III KW IV KW

2011 5 352 8 730 9 519 15 467

2012 6 042 9 626 10 515 14 287

2013 6 285 9 194

dynamika 2012/2011 12,89% 10,26% 10,46% -7,63%

dynamika 2013/2012 4,01% -4,48%

-10,00%

-5,00%

0,00%

5,00%

10,00%

15,00%

0

2 000

4 000

6 000

8 000

10 000

12 000

14 000

16 000

18 000

mln

PL

N

źródło: Biuletyny Statystyczne GUS lata 2011-2012-2013

I półr. 2012 I półr. 2013

wartość 15 668 15 479

dynamika 11,3% -1,2%

-2,0%

0,0%

2,0%

4,0%

6,0%

8,0%

10,0%

12,0%

10 000

11 000

12 000

13 000

14 000

15 000

16 000

mln

PL

N

6 6

Bydgoszcz, 14.11.2013 r. Sytuacja rynkowa – sprzedaż produkcji budowlano – montażowej w Polsce

źródło: Biuletyny Statystyczne GUS lata 2011-2012-2013

MIESIĘCZNIE NARASTAJĄCO

sty lut mar kwi maj czer lip się wrz paź lis gru

2011 3 387 3 777 5 389 5 912 7 455 8 795 8 511 8 673 10 269 9 829 9 103 12 793

2012 4 537 4 284 5 633 6 446 7 943 8 379 7 775 8 207 8 368 9 389 8 524 9 491

2013 3 755 3 732 4 503 4 856 5 640 6 710 7 227 7 156 7 825

dynamika 2012/2011 33,9% 13,4% 4,5% 9,0% 6,6% -4,7% -8,6% -5,4% -18,5% -4,5% -6,4% -25,8%

dynamika 2013/2012 -17,2% -12,9% -20,1% -24,7% -29,0% -19,9% -7,0% -12,8% -6,5%

-40%

-30%

-20%

-10%

0%

10%

20%

30%

40%

0

2 000

4 000

6 000

8 000

10 000

12 000

14 000

mln

PL

N

9 m-cy2012

9 m-cy2013

wartość 61 572 51 403

dynamika -1,0% -16,5%

-18,0%

-16,0%

-14,0%

-12,0%

-10,0%

-8,0%

-6,0%

-4,0%

-2,0%

0,0%

46 000

48 000

50 000

52 000

54 000

56 000

58 000

60 000

62 000

64 000

mln

PL

N

7 7

Bydgoszcz, 14.11.2013 r. Sytuacja rynkowa – dynamika produkcji stali w Polsce

MIESIĘCZNIE NARASTAJĄCO

źródło: World Steel Association

sty lut mar kwi maj czer lip się wrz paź lis gru

2011 658 673 717 803 718 776 777 732 724 764 702 750

2012 790 768 797 776 725 682 760 699 698 554 570 549

2013 649 592 681 668 633 609 805 730 730

dynamika 2012/2011 20,1% 14,0% 11,2% -3,4% 1,0% -12,1% -2,2% -4,5% -3,6% -27,5% -18,8% -26,8%

dynamika 2013/2012 -17,8% -22,9% -14,6% -13,9% -12,7% -10,7% 5,9% 4,4% 4,6%

-30%

-20%

-10%

0%

10%

20%

30%

0

100

200

300

400

500

600

700

800

900

tys. to

n

9 m-cy2012

9 m-cy2013

wartość 6 694 6 097

dynamika 1,7% -8,9%

-10,0%

-8,0%

-6,0%

-4,0%

-2,0%

0,0%

2,0%

4,0%

5 700

5 800

5 900

6 000

6 100

6 200

6 300

6 400

6 500

6 600

6 700

6 800

tys. to

n

WYNIKI FINANSOWE – 9 m-cy 2013 r.

Bydgoszcz, 14.11.2013 r.

9

Dane rynkowe i akcjonariat Spółki

Wyniki finansowe GK Projprzem S.A.

Wyniki finansowe Projprzem S.A.

Struktura przychodów GK Projprzem S.A.

Przychody Spółek zależnych

Segmenty działalności GK Projprzem S.A.

Bydgoszcz, 14.11.2013 r.

9

Plan prezentacji

10

Bydgoszcz, 14.11.2013 r.

10

Dane rynkowe

Spółka PROJPRZEM S.A.

liczba akcji, w tym:

uprzywilejowanych (liczba głosów x 4)

ogólna liczba głosów

kapitały własne

6 024 000

542 750

7 652 250

104,8 mln zł

kapitalizacja na dzień 30.09.2013 (kurs 10,50 zł) 63 mln zł.

free float 67%

index WIG, WIG – Budownictwo

rynek Główny

tricker PJP

Zarząd Spółki Piotr Babst – Prezes Zarządu

Anna Zarzycka-Rzepecka – Wiceprezes Zarządu

strona internetowa www.projprzem.com

adres email info@projprzem.com

11

Liczba akcji 6 024 000 Liczba głosów 7 652 250

542 750 akcji uprzywilejowanych w głosach 4 : 1

11

Akcjonariat Spółki na 30.09.2013 r.

Zdzisław Klimkiewicz

Jolanta Marzec-Ostrowska

Aviva Investors Poland SA

zarządzająca CU TFI SA Fundusze

zarządzane przez Pioneer Pekao

Investment Management SA

Paweł Dłużewski

Noble Funds TFI SA

Pozostali

66,75% 6,94%

2,52%

8,06%

8,19% 3,28% 4,26%

Zdzisław Klimkiewicz

Jolanta Marzec-Ostrowska

Aviva Investors Poland SA zarządzająca CU TFI

SA

Pioneer Pekao IM S.A.

Paweł Dłużewski

Noble Funds TFI SA Pozostali

56,21%

10,78% 8,65%

6,45%

6,34%

6,10%

5,47%

Bydgoszcz, 14.11.2013 r.

12

Wyniki finansowe Grupy Kapitałowej Projprzem S.A.

2009 2010 2011 2012 9 m-cy 2012 9 m-cy 2013

Przychody netto 119,7 112,5 157,4 153,6 106,3 93,7

EBIT 0,6 -13,8 0,2 11,0 5,9 -0,4

EBITDA 4,6 -10,0 3,4 14,1 8,2 1,7

Zysk netto 0,6 -11,3 1,1 7,3 3,8 0,0

Bydgoszcz, 14.11.2013 r.

119,7 112,5

157,4 153,6

106,3 93,7

2009 2010 2011 2012 9 m-cy 2012 9 m-cy 2013

Przychody netto (mln PLN)

0,6

-13,8

0,2

11,0

5,9

-0,4

4,6

-10,0

3,4

14,1

8,2

1,7 0,6

-11,3

1,1

7,3

3,8

0,0

2009 2010 2011 2012 9 m-cy 2012 9 m-cy 2013

EBIT, EBITDA, zysk netto (mln PLN)

EBIT EBITDA Zysk netto

13

Wyniki finansowe Projprzem S.A.

2009 2010 2011 2012 9 m-cy 2012 9 m-cy 2013

Przychody netto 91,7 61,1 91,0 104,9 77,7 74,3

EBIT 7,4 -11,1 0,0 12,8 8,1 1,8

EBITDA 10,3 -8,2 2,3 15,0 9,7 3,5

Zysk netto 5,0 -8,8 0,3 4,9 4,4 0,7

Bydgoszcz, 14.11.2013 r.

91,7

61,1

91,0

104,9

77,7 74,3

2009 2010 2011 2012 9 m-cy 2012 9 m-cy 2013

Przychody netto (mln PLN)

7,4

-11,1

0,0

12,8

8,1

1,8

10,3

-8,2

2,3

15,0

9,7

3,5 5,0

-8,8

0,3

4,9 4,4

0,7

2009 2010 2011 2012 9 m-cy 2012 9 m-cy 2013

EBIT, EBITDA, zysk netto (mln PLN)

EBIT EBITDA Zysk netto

14 14

Profit bridge Grupy Kapitałowej Projprzem S.A. – 9 m-cy 2013 r. Bydgoszcz, 14.11.2013 r.

388

17

31

175

271

776

-779

-42 -314

-490

-600

-400

-200

0

200

400

600

800

1 000

wynik zesprzedaży

zysk zezbycia

środkówtrwałych

inneprzychodyoperacyjne

odpisaktualizujący

należnościinne kosztyoperacyjne

saldoodsetek

saldo różnickursowych

saldopozostałych

przychodów ikostów

finansowychpodatek

dochodowy wynik netto

odchylenie ujemne

odchylenie dodatnie

15 15

Profit bridge Projprzem S.A. – 9 m-cy 2013 r. Bydgoszcz, 14.11.2013 r.

2 364

653

126 38

230

67

740 -714

-221

-1 698

-46 -232

0

500

1 000

1 500

2 000

2 500

3 000

wynik zesprzedaży

wynik zesprzedaży

akt. trwałych

rozwiązanierezerwy

na urlopypracownicze

pozostałeprzychodyoperacyjne

odpisaktualizującynależności

pozostałekoszty

operacyjne

saldoodsetek

saldoróżnic

kursowych

strataze zbycia

LPBP

saldopozostałychprzychodów

i kosztówfinansowych

podatekdochodowy

wynik netto

odchylenie ujemne

odchylenie dodatnie

16

Struktura przychodów ze sprzedaży Grupy Kapitałowej Projprzem S.A.

9 m-cy 2012 9 m-cy 2013

Bydgoszcz, 14.11.2013 r.

Systemy przeładunkowe

60%

Konstrukcje stalowe

18%

Budownictwo przemysłowe

21%

Pozostałe segmenty

1% Systemy przeładunkowe

42%

Konstrukcje stalowe

30%

Budownictwo przemysłowe

26%

Działalność deweloperska

1%

Pozostałe segmenty

1%

17

Wyniki finansowe Grupy Kapitałowej Projprzem S.A. (tys. PLN) Bydgoszcz, 14.11.2013 r.

9 m-cy 2013 9 m-cy 2012 dynamika %

lub zmiana

Przychody netto 93 688 106 269 88%

Wynik brutto ze sprzedaży 22 473 26 808 84%

Marża brutto ze sprzedaży 24,0% 25,2% -1,2 p.p.

EBIT -434 5 907 -6 341

EBITDA 1 733 8 215 -6 482

Marża EBITDA 1,8% 7,7% -5,9 p.p.

Wynik netto 17 3 832 -3 815

Rentowność netto 0,0% 3,6% -3,6 p.p.

Aktywa trwałe 63 146 52 200 121%

Aktywa obrotowe 81 602 90 847 90%

Aktywa przeznaczone do sprzedaży 2 594 0

Kapitał własny 106 579 105 613 101%

Zobowiązania długoterminowe 3 882 3 320 117%

Zobowiązania krótkoterminowe 36 881 34 114 108%

Przepływy netto razem, w tym: 979 10 570 -9 591

przepływy z działalności operacyjnej 4 524 3 811 713

przepływy z działalności inwestycyjnej -1 191 3 297 -4 488

przepływy z działalności finansowej -2 354 3 462 -5 816

18

Przychody Spółek zależnych za 9 m-cy 2013 r. Bydgoszcz, 14.11.2013 r.

PROJPRZEM S.A. 51,9%

PROMstahl GmbH 34,6%

PROMstahl Polska Sp. z o.o.

10,8%

LPBP PROJPRZEM Sp. z o.o. w likwidacji

2,7%

Struktura przychodów Spółek Grupy

74 309

45 300

16 492

2 218

77 666

36 886

11 062 11 477

181

PROJPRZEM S.A. PROMstahl GmbH PROMstahlPolska Sp. z o.o.

LPBPPROJPRZEM

Sp. z o.o.w likwidacji

PROJPRZEMDOM Sp. z o.o.

w likwidacji

Przychody Spółek (tys. PLN)

9 m-cy 2013 9 m-cy 2012

19

Wyniki finansowe na segmenty za 9 m-cy 2013 r. Bydgoszcz, 14.11.2013 r.

Systemy przeładunkowe Konstrukcje stalowe Budownictwo

44 642

56 037

9 m-cy 2012 9 m-cy 2013

Przychody ze sprzedaży (tys. PLN)

25,5%

15 796

19 857

9 m-cy 2012 9 m-cy 2013

Wynik brutto ze sprzedaży (tys. PLN)

25,7%

35,4% 35,4%

9 m-cy 2012 9 m-cy 2013

Rentowność brutto ze sprzedaży %

0,0 p.p.

31 893

17 149

9 m-cy 2012 9 m-cy 2013

Przychody ze sprzedaży (tys. PLN)

-46,2%

8 258

2 081

9 m-cy 2012 9 m-cy 2013

Wynik brutto ze sprzedaży (tys. PLN)

-74,8%

25,9%

12,1%

9 m-cy 2012 9 m-cy 2013

Rentowność brutto ze sprzedaży %

-13,8p.p.

28 101

19 476

9 m-cy 2012 9 m-cy 2013

Przychody ze sprzedaży (tys. PLN)

-30,7%

2 393

80

9 m-cy 2012 9 m-cy 2013

Wynik brutto ze sprzedaży (tys. PLN)

-96,6%

8,5%

0,4%

9 m-cy 2012 9 m-cy 2013

Rentowność brutto ze sprzedaży %

-8,1p.p.

20 20

Bydgoszcz, 14.11.2013 r. Wyniki finansowe na segmenty za 9 m-cy 2013 r. – komentarz

SYSTEMY PRZEŁADUNKOWE

rozwój sprzedaży na rynkach eksportowych;

pozyskanie nowych rynków – rozwój geograficzny;

KONSTRUKCJE STALOWE

utrzymujący się znaczący spadek popytu na konstrukcje stalowe w całej Europie;

spadek sprzedaży spowodowany brakiem kontraktów w segmencie energetycznym i niewystarczającą ilością

rentownych kontraktów w pozostałych segmentach w III kw. 2013 r.;

niższa rentowność wynikająca z niższej produkcji – brak efektu skali;

w III kwartale realizacja sprzedaży w segmencie offshore;

BUDOWNICTWO PRZEMYSŁOWE

wzrost sprzedaży w III kwartale wynikający z zaawansowania realizowanych kontraktów;

znacząca poprawa rentowności wyniku brutto ze sprzedaży w III kwartale br.;

ujemny wpływ na wynik kosztów związanych z likwidacją LPBP Projprzem Sp. z o.o.;

21

Kontakt

PROJPRZEM S.A.

85-029 Bydgoszcz

ul. Bernardyńska 13

Sekretariat:

tel.: +48 52 37 67 401

fax: +48 52 37 67 403

e-mail: info@projprzem.com

strona: www.projprzem.com

Bydgoszcz, 14.11.2013 r.