Käyttöpääoma

Transformlink Oy, 27.6.2011Kari Nurmi

Käyttöpääoma • Käyttöpääomalla rahoitetaan toiminta

• Käytännössä ensin menee rahaa tuotteiden tai palveluiden tekemiseen ja vasta myöhemmin saadaan korvaus niistä

• Käyttöpääoma on tärkeä osa yrityksen rahoitustarvetta (ja rahoituskuluja)

• Runsas käyttöpääoma vähentää muiden toimintojen rahoitusmahdollisuuksia esim. investoinnit

Netto käyttöpääoma

Omaisuus

Kiinteä omaisuus Oma pääoma

Pääoma ja vastuut

Lainat

Ostovelat

Saatavat

VarastotMuu omaisuus

Kassavarat Muut vastuut

Käyttöpääoma yleensä

• Käyttöpääomaa sitovat

• Varastot

• Saatavat

• Käyttöpääomaa vapauttaa

• Auki olevat ostolaskut

Yksinkertaistettuna

• Rahat nopeasti sisään

• Matalat varastot

• Rahaa mahdollisimman hitaasti ulos firmasta

Vaikuttaminen saataviin

• Laskutusprosessi

• Luotonvalvonta ja saatavien karhuaminen

• Myyntiehdot

• (Erilaiset maksutapa ja -aika alennukset)

Vaikuttaminen ostovelkoihin

• Laskujen maksamisprosessi

• Laskujen maksamisen rytmi

• Ostosopimusten maksuehdot ja niihin vaikuttaminen

Käyttöpääoman mittareita

• Netto käyttöpääoma/liikevaihto

• DSO (Days of sales outstanding)

• DPO (Days of payables outstanding)

• DIS (Days in stock)

www.transformlink.com