사업계획서

크라우드펀딩 플랫폼엔절펀딩

엔젤펀딩은 크라우드펀딩 플랫폼을 운영하고 크라우드펀딩을 통해서 아티스트 , 음악가 , 모든 종류의 제작자 , 디자이너 , IT, 사물인터넷 (IoT) 등 모든 생산자들이 자원을 발굴하고 그들의 아이디어를 현실로 만들기 위해 대중의 다수 또는 엔절투자자로 부터 자금을 조달하고 또한 중소 • 창업 기업을 위한 자금조달 방식으로 누구나 쉽게 후원을 할 수 있는 크라우드펀딩이다 .

엔절펀딩은 벤처 • 창업기업의 성장 단계별 자금수단인 크라우드펀딩을 국내 최고의 기업으로 성장 시킬 것이다 .

회사명 스마트아이콘즈㈜ 대표자 이성만 홍보영상 https://youtu.be/xTZlP0rCUkk

소재지 서울시 광진구 구의동 632-9 광진구창업지원벤처센터 302 호 설립일 2013/08/12 홈페이지

http://www.angelfunding.co.kr

사업영력 증권형 크라우드펀딩 , 리워드•기부•후원형 크라우드펀딩 , 중소•창업기업 투자를 위한 펀딩조성 , 공공기관 협업 및 MOU 체결

01 회사개요

성 명

경력사항전 공

( 학위 )

최종

학력연 도 회사 명 근무부서

이성만

1994/07 ~ 1996/09 팬택㈜ 개발

정보

보안석사

1996/10 ~ 2000/01 인텍크산업㈜ 개발

2000/01 ~ 2001/06 모토로라 스마트카드코리아㈜

개발

2001/07 ~ 2011/10 네오플러스㈜ 개발

2011/11 ~ 2012/10 팬타크리드 ( 주 ) 개발

2012/11 ~ 2013/07 나모인터랙티브 ( 주 ) 개발

02 대표자이력

03 엔절펀딩 소개

엔젤펀딩은 크라우드펀딩 플랫폼을 운영하고 크라우드펀딩을 통해서 아티스트 , 음악가 , 모든 종류의 제작자 , 디자이너 , IT, 사물인터넷 (IoT) 등 모든 생산자들이

자원을 찾고 , 아이디어를 현실로 만들기 위한 자원을 찾도록 돕고자 합니다 . 크라우드펀딩이 초기 창업 및 기업에 대한 투자방식으로 적절한 이유는 다수를

대상으로 하기에 위험을 분산할 수 있으며 , 자금 공급자와 수요자 간의 정보

비대칭성이 가장 낮은 투자방법이기 때문입니다 . 다수의 일반인 투자자로부터

소액을 공급하기에 사업 및 아이디어가 실패로 끝나도 투자자 각각의 피해는 크지

않고 , 투자한 금액만큼의 유한책임을 지고 성공시에는 보상을 받는 형태가 되는

것입니다 . 미국의 잡스법 JOBS Act (Jumpstart Our Business Startup, 신생기업육성법 ) 이후 지분투자형 크라우드펀딩의 합법화 되면서 국내외

크라우드펀딩의 규모가 크게 성장할 것으로 기대된다 .

04 크라우드펀딩 성장 가능성2016 년 1 월 25 일부터 지분투자형 크라우드펀딩 (‘ 자본시장과 금융투자에 관한

법률’상 온라인소액투자중개업 ) 은 핀테크의 새로운 분야로서 크게 주목받고 있다 . 불특정다수의 대중으로부터 자금을 모집해 초기기업에 투자하는 온라인 지분투자형

크라우드펀딩 역시 벤처 자본시장에 한 획을 그을 것이란 기대가 크다 .

초기기업 입장에서 지분투자형 크라우드펀딩은 자금 확보뿐만 아니라 마케팅

효과도 동시에 누릴 수 있다는 장점이 있다 . 투자 유치 과정에서 소비자의 관심을

유도하고 입소문을 만들어 잠재 고객을 확보할 수 있는 것이다 . 한편 개인

투자자에게는 기존에 제한된 벤처투자에 대안문을 열어 주고 , 벤처기업에

투자하면서 세제 혜택도 받을 수 있다는 장점이 있다 .

한국의 벤처기업 수는 2014 년 말 기준 약 3 만 개를 기록하는 등 꾸준히 증가하고

있고 , 국내 크라우드펀딩 시장은 증권형 도입 이후 약 8 천원에서 1 조 규모의

시장을 형성할 것으로 전망이다 . 그리고 월드뱅크에 따르면 2025 년 기준 신흥

개발도상국의 크라우드펀딩 시장 규모가 103 조원에 이를 것으로 전망하고 있다 .

05 크라우드펀딩 필요성

성장단계 특징 주요 자금 공급원 매출 이익발아단계

(Seed stage)신기술이나 신개념의 사업아이디어 개발 ,

기술적 타당성 , 시장 가능성 , 경제성등을 검토하는 단계

창업자 자금 , 가족 ,

친구 , 동료 , 정부출연금X X

신생기업 단계(Start-up)

신기술이나 신개념을 바탕으로시제품을 개발하고 , 초기 시장조사 및

마케팅을 시행하고 사업을 시작하는 단계

창업자 자금 , 가족 , 친구 ,

동료 , 정부출연금 ,

엔젤투자자 , 벤처캐피털 X X

성장초기 단계(Early-

growth)

시제품의 소규모 상용화 단계 및대규모 생산 준비 단계 엔젤투자자 , 벤처캐피털 0 X

확장단계(Expansion)

대규모 생산으로 시장 영향력을확대하는 단계

벤처캐피털 , Private Eq-uity,

메자닌펀드 , 연기금 등0 0

1. 창업 벤처기업의 성장 단계별 특징•

성장단계 아이디어 창업 성장 회수

• 크라우드펀딩

• 엔젤투자

• 벤처캐피탈

• 엑셀러레이터

• 기타

보상형지분투자

지분형지분투자

멘토링 및 투자IPO, M&A, 매자닌

( 증권형 크라우드펀딩 통해 중간에 회수를 가능하게 변경 )

2. 창업기업의 성장 단계별 자금수단의 변화

05 크라우드펀딩 필요성

Valley of Death

product of development

REVE

NUE/

FUND

ING

TIME

IPOM VC VC

정부지원금엑셀러레이터엔젤투자지인투자초기단계 후기단계

벤처캐피탈 ,M&A

3. 기업의 생에 주기 ( 일반기업 )

05 크라우드펀딩 필요성

product of development

REVE

NUE/

FUND

ING

TIME

IPOM VC VC

Crowdfunding

정부지원금엑셀러레이터엔젤투자지인투자초기단계 후기단계

벤처캐피탈 ,M&A

4. 기업의 생에 주기 ( 크라우드펀딩투자기업 )

05 크라우드펀딩 필요성

06 크라우드펀딩 증권형

회사 업력 7 년 이내의 비상장주식회사

회사 7 년 이상일 경우 , 벤처기업 또는 이노비즈기업일 경우

※ 프로젝트 사업일 경우

- 비상장 중소기업이 기존 사업과 회게를 분리 운영 할 경우

- 기업이 2 개이상 참여하는 경우 , 비상장 중소기업의 수익 지분이 70% 이상

- 신제품 및 신기술 개발 , 관광 / 예술 / 문화 / 스포츠 산업등

코스피 , 코스닥 , 코넥스 , 유가증권 시장에 상장된 기업 해당 안됨

부동산 산업 , 음석점업 , 숙박 , 클럽 , 금융 및 보험업 , 도박 ( 게임업 ), 겜블러 (베팅업 ), 골프장 , 스키장운영업 , 기타 개인 서비스업은 증권형

크라우드펀딩을 이용할 수 없음

※ 공익 목적의 부동산 , 상시근로자 20 명 이상 숙박업 및 음식점업은 가능

1. 크라우드펀딩 증권형 법적 요건

크라우드펀딩 증권형

크라우드펀딩 자금조달 목표 금액에서 80% 이상 달성시 성공

☞ 진행 절차

- 변경 사항 정정 및 게재

- 추가적인 사실확인 작업 진행

- 증액된 금액에 상응하는 재무 및 정보 보완

크라우드펀딩 자금조달 목표 금액에서 80% ~ 100% 이상 달성시 성공

☞ 진행 절차

- 크라우드펀딩 자금 부족분 조달하기 위한 세부 계획서

크라우드펀딩 자금조달 목표 금액에서 80% 이하 달성시 실패

☞ 진행 절차

- 크라우드펀딩 증권형 발행 전부 취소 및 투자자 청약 대금 환급

2. 크라우드펀딩 증권형 성공 기준

06

크라우드펀딩 증권형

크라우드펀딩 연간 7억 제한

크라우드펀딩 과거 1 년간 증권신고서 제출하여 모집한 금액 , 소액공모 액은 제외

※ 엔절투자자 또는 VC 등 전문투자자 등 1 년간 전매 제한 조치를 취한 금액은 예외

크라우드펀딩 발행 한도별 제출 서류

- 발행한도 3억원 이하 일 경우 발행 기업의 대표이사 확인 필요

- 발행한도 3억원 ~ 5억원 일 경우 발행 기업의 대표이사 확인 및

공인회계사 확인 및 의사 표시

- 발행한도 5억원 초과할 경우 회계감사인의 감사 의견 첨부

3. 크라우드펀딩 증권형 발행 한도

06

투자자 유형 동일 기업당 투자한도 연간 총 투자한도일반투자자 200 만원 500 만원

소득적격 투자자( 금융소득종합과세 대상자 ) 1,000 만원 2,000 만원

전문투자자 한도없음 한도없음

투자자의 경우 유형별로 투자한도가 상이한데 , 먼저 일반투자자는 연간 총 500만원까지 투자할 수 있으며 , 이중 동일 기업에 대한 투자한도는 200 만원이다 . 다음으로 소득적격 투자자는 기업당 1,000 만원 , 연간 2,000 만원으로

투자한도가 제한 되어 있고 , 전문투자자의 경우에는 한도 제한 없이 투자가

가능하다 .※ 개인은 금융소득종합과세 대상자 , 사업소득 및 근로소득 합계액 1억원 초과인

자이며 , 법인은 최근 연도말 현재 자기자본 10억원 이상인 자

투자자의 전문성 , 위험감수능력 등을 감안 차등화

4. 크라우드펀딩 투자자 보호

크라우드펀딩 증권형06

투자자

한국예탁결제원

주식발행기업

은행 /증권금융

③ 투자대상선택 및 청약주문

① 모집의뢰⑥ 투자성공 알림⑪ 청약결과

② 발행 • 투자한도 확인⑤ 투자성공 알림⑩ 주주명부 배정

④ 계좌개설 , 의무보유예탁

⑤ 증권금융 투자금액 입금 및 환불

⑦ 주금 납입 통지 및 확인

⑨ 예탁 계약의뢰 및 체결

⑧ 입금내역 이체지시

5. 크라우드펀딩 Equity flow

크라우드펀딩 증권형06

※ 기존에 1 금융권의 안정적인 금융상품과 벤처투자의 고위험 투자 사이 공간에 크라우드펀딩이 포지셔닝 함으로써 새로운 자금시장을 창출

보상

은행대출

벤처캐피탈증권형크라우드펀딩

TIME

6. 크라우드펀딩 Equity flow

크라우드펀딩 증권형06

- 크라우드펀딩을 통해 공모가 간소화를 통해 시장 활성화 기대

- 투자자 전문성 , 위험감수능력 등을 감안하여 투자 한도 제안

- 기업의 1 년 동안 7억원까지 모집가능 (7 년 이내 기업 ) - 지분증권 ( 보통주 , 우선주 ), 채무증권 ( 회사채 , 전환사채 ) 투자계약증권

( 영화 , 공연 , 게임 등 ) 발행

- 증권형 성공시 기보 , 신보 보증 우대조건 적용 , 매칭펀딩 적용 , 서류 간소화를

통해 코넥스 특례상장 연계

- 일반공모 및 소액공보 보다 크라우드펀딩 자금 조달 간소화 ( 증권의 발행조건 , 재무사항 , 사업계획서 )

7. 크라우드펀딩 파급효과

크라우드펀딩 증권형06

구분 주요 제도펀딩이전 단계 크라우드넷 , 기업투자정보마당

펀딩단계 크라우드펀딩 마중물 펀드 ,

K- 크라우드펀드 ( 성장사다리펀드 )

펀딩이후 단계 성장사다리펀드 , 모태펀드 , IBK 매칭투자조합 ,

IBK 희망펀딩대출회수단계 K-OTC BB 온라인 소액전용게시판

전용거래시장 개설 코넥스 특례상장 ( 지정자문인 선임유예 )2016 년 11 월 7 일 금융위원회는 업계의 의견을 반영하여 “크라우드펀딩 발전방안 ( 이하

발전방안 )” 을 발표하였고 , 여기에는 콘텐츠 분야를 위한 방안도 존재한다 . < 표 > 에서 보는

바와 같이 , 문화산업진흥기본법 시행령 개정을 통한 공모 문화산업전문회사 설립 , 펀딩단계

지원 , 펀딩 성공시 완성보증지원요건 완화 등의 지원이 이에 해당된다

8. 크라우드펀딩 정책적 지원 현황

크라우드펀딩 증권형06

07지분투자형 크라우드펀딩은 초기 창업기업에 대한 투자로 앞서 살펴보았던 창업금융의

문제점을 해소하는 데 기여할 것이란 기대를 받고 있다 . 해외 사례에서 보듯이

지분투자형 크라우드펀딩은 세계적으로 급성장하는 추세에 있고 , 우리나라를 포함한 각

나라에서는 이를 법제화함으로써 성장을 지원하고 있다 .물론 국내시장의 경우 해외처럼 M&A 가 활성화되지 않고 , IPO까지 소요기간이 길다는

점 ( 한국 평균 13 년 , 미국 평균 6.8 년 , 유럽 평균 6.3 년 ) 등 투자를 저해하는

요인이 있는 것도 사실이지만 , 2015 년 국내 M&A 시장 규모는 77 조 원으로 사상 최대

규모로 성장세를 이어가고 있어 투자회수 가능성도 점차 높아지고 있다 .

최근에는 엔젤투자자의 투자 지분을 전문적으로 매입하는 300억 원 규모의 엔젤 전용

세컨더리 펀드가 조성되고 있고 , 정부에서도 크라우드펀딩 투자 지분에 대한

중간회수시장을 도입하겠다는 계획을 밝힌 바 있다 . 이에 따라 지분투자형 크라우드펀딩

시장도 수혜를 받을 것으로기대된다 . 크라우드펀딩중개업자 ( 온라인소액투자중개업자 )와 관련기관 , 초기기업과 투자자의 성숙한 협력을 통해 지분투자형 크라우드펀딩이

국내에서도 성공적 가능성이 높다

1. 국내 크라우드펀딩 전망

크라우드펀딩 시장 전망

자료 : 국내 증권형 크라우드펀딩 현황 및 전망 2016( 재인용 -Massolution(2015)), 현대증권

50

100

150

200

250

0

억달러

2014 2015 2016 2017E

2018E

40

70

123

215

197

2013

2. 국내 크라우드펀딩 증권형 시장규모 추이

크라우드펀딩 시장 전망07

크라우드펀딩 시장조사 기관인 매솔루션 (Massolution) 에 따르면 전 세계 크라우드펀딩

시장규모는 2011 년 15억 달러에서 지난 2014 년 162억 달러까지 급성장했다 . 2015 년 시장 규모는 344억 달러로 지난해 대비 112.3% 성장했을 것으로 추산된다 . 이 같은 성장세를 고려할 때 2016 년 크라우드펀딩을 통한 모금액은 벤처캐피탈의 투자

규모를 넘어설 것으로 예상된다 . 전체 크라우드펀딩 규모 중 지분투자형 크라우드펀딩의

비중은 2012 년 4% 에서 2015 년 7.4% 로 높아져 2015 년에는 총 25억 6 천만

달러에 달하였다 . 이는 2014 년 11억 달러에서 233% 증가한 것으로 , 당분간 높은

성장세를 유지할 것으로 보인다 .이러한 시장조사 결과에서 특징적인 것은 대출형 크라우드펀딩과 투자형 크라우드펀딩의

모금액 비율이 10 : 1 로 비교적 일정하게 유지된다는 점이다 . 이는 대출형

크라우드펀딩과 투자형 크라우드펀딩이 비슷한 비율로 성장하며 , 상호 협력 가능성이

있다는 점을 시사한다 . 2015 년 1 년 만에 300억 규모로 급격하게 성장한 국내 대출형

크라우드펀딩의 시장을 고려할 때 , 국내 투자형 크라우드펀딩 역시 빠른 성장이 기대된다 .

3. 해외 크라우드펀딩 시장 동향

크라우드펀딩 시장 전망07

자료 : Crowdfun-der

10

20

30

40

50

0

단위 : 10 억달러

2011 2012 2013 2014 20152010

크라우드펀딩 VC 엔젤투자

4. 해외 크라우드펀딩 시장 동향

크라우드펀딩 시장 전망07

크라우드펀딩 시장 전망

거래 ( 투자 ) 금액 기준

지분투자 도입 전 지분투자 도입 후Base Case 530 억원 8000 억원Best Case 660 억원 1 조 1 천억 원

- 국내 크라우드펀딩 시장은 증권형 도입 이후 약 8 천원에서 1 조 규모의 시장을

형성할 것으로 전망

- 월드뱅크에 따르면 2025 년 기준 신흥 개발도상국의 크라우드펀딩 시장 규모가 103 조원에 이를 것으로 전망

5. 해외 크라우드펀딩 시장 동향

07

출처 : 정보통신정책 연구원 , 「크라우드펀딩 활성화 방안 연구」 , 2014년 6월 )

구분 주요 사항

미국- 2013년 3월 , JOBS법 제정* 증권규제 완화를 통해 신생기업 자금조달 및 고용창출 목적- 2013년 10월 , 미국증권거래위원회 (SEC) 크라우드펀딩 시행령 마련* 자금유치 기업 , 중개업자 , 투자자에 대한 의무 조항 등- 2016년 5월 , 시행 예정

영국 - 2013년 2월 , FSA(Financial Service Authority) 통해 지분투자형 모델 승인- 2014년 3월 FCA(Financial Conduct Authority) 가 대출형 모델과 지분투자형 모델의 규제를 구체화

이탈리아 - 2012년 10월 , 성장촉진법 (decreto crescita) 통해 법제화

일본 - 금융청 중심으로 크라우드펀딩 도입 준비- 2014년 5월 크라우드펀딩과 관련하여 금융상품거래법 개정

한국 - 크라우드펀딩에 성공한 기업의 코넥스시장 특례상장이 가능

6. 주요 국가별 크라우드펀딩 정책 현황

크라우드펀딩 시장 전망07

08 크라우드펀딩 성공사례

증권형 크라우드펀딩이 도입되기 이전에도 ‘연평해전’ , ‘귀향’ 등 몇몇 영화들이

기부형 크라우드펀딩 방식으로 자금을 조달한 사례가 있다 . 증권형 크라우드펀딩

제도 도입 이후에 콘텐츠 분야에서는 주로 영화에서 펀딩이 성공적으로 이루어

진 사례가 나오고 있으며 대표적으로 영화 ‘인천상륙작전’ , ‘ 사냥’ , ‘걷기왕’ , ‘판도라’가 있다 .

네 가지 사례 모두 별도의 상법상 SPC(SpecialPurpose Company) 인 주식회사를

설립하고 이익참가부사채를 발행하는 방식으로 펀딩이 이루어졌다 .이익참가부사채란 일정한 이율의 이자가 지급되는 동시에 회사의 이익분배에도

참가할 수 있는 권리가 부여된 사채를 의미한다 . 영화 자금조달을 위해

상법상주식회사를 설립하고 이익참가부사채 발행을 통해 자금을 조달하는 구조로

이루어진다 .

1. 크라우드펀딩 성공사례

영화중 가장 먼저 펀딩에 성공한 ‘인천상륙작전’은 IBKS 투자크라우드펀딩 주식회사를 상법상

SPC 형태로 설립하여 중개업자인 IBK 투자증권을 통해 7 일 만에 314 명의 투자자를 유치해

목표금액인 5억원을 초과하여 (116.1% 초과모집 ) 의 자금을 모집했다 . 동 구조는

손익분기점을 기준으로 관객수가 증가할 경우 일정 수익률을 배분받는 형식이다 . 이후 ‘사냥’과

‘걷기왕’도 동일한 구조의 크라우드펀딩을 통해 각각 3억원과 1억원을 조달하였다 . 가장

최근 펀딩에 성공한 ‘판도라’는법정한도인 7억원을 초과 모집하였을 뿐 아니라 , 참여한

투자자의 수도 424 명에 달해 크라우드펀딩의 취지를 제대로 달성한 사례로 볼 수 있다

구분 주요 내용• 중개업자 : IBK 투자증권• 펀딩금액 : 5 억원 (2016.4.22.)

• 펀딩개시 7 일만에 314 명으로부터 목표 금액 5 억원 달성 ( 초과모집 116.1%)

• 콘텐츠분야 최초 증권형 크라우드펀딩

• 영화 크라우드펀딩 성공사례

크라우드펀딩 성공사례2. 크라우드펀딩 성공사례

08

구분 주요 내용

• 중개업자 : 와디즈• 펀딩금액 : 3 억원 (2016.6.15.)

• 펀딩개시 1 일만에 289 명으로부터 목표• 금액 3 억원 달성 ( 초과모집 111%)

• 일반투자자 참여비중 높음

• 중개업자 : IBK 투자증권• 펀딩금액 : 1 억 (2016.10.4.)

• 펀딩개시 2 시간만에 목표액 달성 ( 초과모집 116.1%)

출처 : IBK 투자증권 , 와디즈 , 영화진흥위원회

크라우드펀딩 성공사례08

09 크라우드펀딩 성공한 국내기업

기업명 중개업자 성공금액 성공비율신선 인크 50,000,000 100%

디파츠 와디즈 68,148,000 97%

마린테크노 와디즈 80,000,000 100%

와이비소프트 오픈트레이드 129,000,000 86%

리벤 신화웰스펀딩 99,990,000 100%

쉐어잡 오픈트레이드 100,000,000 100%

태주산업 오픈트레이드 199,042,500 100%

모헤닉게라지스 와디즈 248,200,000 83%

컨트롤클로더 오픈트레이드 69,625,000 99%

와이즈모바일 오픈트레이드 91,014,750 91%

더페이 오픈트레이드 100,000,000 100%

※ 동기간 52 개 기업이 총 78 억 86백만원을 조달 (평균 1.51 억 ) - 기간 2016/1/25~7/11

크라우드펀딩 성공한 국내기업

기업명 중개업자 성공금액 성공비율온오프믹스 오픈트레이드 699,999,899 100%

프리것버드 유캔스타트 92,880,000 93%

시전소프트 인크 30,030,000 100%

미래엔지니어링 오픈트레이드 50,040,000 100%

비주얼캠프 와디즈 46,014,996 100%

파츠너 오픈트레이드 49,000,000 98%

듀오아이티 신화웰스펀딩 82,400,000 82%

피플카쉐어링 와디즈 83,050,000 83%

라이트앤슬림 유캔스타트 700,000,000 100%

아이티원 코리아에셋투자증권 48,081,000 80%

바이탈오투 IBK 투자증권 197,022,000 100%

※ 자료 : 한국예탁결제원의 크라우드펀딩 전용 홈페이지 (www.crowdnet.or.kr)

09

10크라우드펀딩 발행 현황

구분 건수 금액 평균제조 32 51.4 1.6

IT/ 모바일 22 31.1 1.4

콘텐츠 8 13.0 1.6

교육 5 4.4 0.9

에너지 3 7.4 2.5

기타 ( 부동산 , 농식품 , 음식 · 광고

등 )19 36.2 1.7

출처 : 금융위원회 2016년 10월 31 일 기준

( 단위 : 건수 , 억원 )

1. 크라우드펀딩 분야별 발행규모

크라우드펀딩 발행현황

온라인소액투자중개업자는 2016 년 10 월말 현재 총 14 개사가 등록하여

운영되고 있다 . 제도 도입 이후 9 개월간 크라우드펀딩을 통해 자금을 조달한

실적을 살펴보면 , < 표 > 에서 보는 바와 같이 , 193 개 기업이 펀딩을 시도해 89개 기업이 펀딩에 성공하였다 . 크라우드펀딩을 통해 청약한 금액은 총 150.7억원 , 발행금액은 143.5억원이고 , 펀딩성공률은 46.1% 에 달한다 .

펀딩시도 펀딩성공 펀딩기업수 청약금액 기업수 청약금액 발행금액 성공률193 160.47 89 150.73 143.48 46.1%

출처 : 금융위원회 2016년 10월 31 일 기준

83 개사 , 143.5 억원 자금조달 성공

( 단위 : 건수 , 억원 )

2. 크라우드펀딩 발행현황

10

11 크라우드펀딩 투자 및 회수 사례

지분투자형 크라우드펀딩이 시작된 것은 전 세계적으로도 3~6 년밖에 안 되지만 , 벌써 일부 기업은 성공적으로 성장해 투자자들에게 높은 수익을 돌려주고 있다 . 국내에서는 사모 형태의 지분투자로 크라우드펀딩을 진행한 비씨엔엑스가 M&A 를

통해 투자자들에게 높은 수익률

회사명 크라우드펀딩 사례 회수 (Exit)

ReWalk( 이스라엘 )

하체 불구자 / 장애자의 보행을 보조하는 기계 및 솔루션을 생산하던 리워크는 2013년 5월과 2014년 6월 아워크라우드를 통해 총 330 만 달러의 투자 유치

2014년 나스닥에 상장되어 5.5배의 투자 수익 발생

E-Car Club( 영국 )

전기자동차 카셰어링 업체로 2012년 12월 크라우드큐브를 통해 10 만 파운드의 투자 유치

2015년 6월 , EuropCar Lab 에 의해 인수되어 몇 배의 투자 수익 발생 ( 인수가 비공개 )

Camden Town Brewery( 영국 )

맥주 브류어리를 운영할 목적으로 2010년 설립되었으며 2015년 4월 크라우드큐브를 통해 275 만 파운드의 투자 유치

2015년 12월 Anheuser-Busch InBev 에 의해 인수 되어 몇 배의 투자 수익 발생 ( 인수가 비공개 )5Cups and some

Sugar(독일 )

차 (Tea) 제조 업체로 2013년 6월 Com-panisto 를 통해 30 만 유로의 투자 유치

2015년 5Cups 는 크라우드펀딩 투자자들에게 지분 환매를 통해 44% 의 투자 수익 발생

비씨엔엑스( 한국 )

블로그 마케팅 플랫폼을 운영하던 비씨엔엑스는 2012년 12월 오픈트레이드를 통해 5 억 원의 투자 유치

옐로디지털마케팅에 의해 2014년 5월 인수되어 1400% 의 투자 수익 발생

12 크라우드펀딩의 주요시장 경쟁사

업체 구분 중개건수

성공건수 진행중 성공률 성공한 펀딩금액

와디즈 리워드 / 증권형 22 11 3 50.0% 1,677,321,000

오픈트레이드 리워드 / 증권형 20 12 3 60.0% 2,023,000,000

오마이컴퍼니 리워드 / 증권형 3 1 1 33.3% 51,600,000

위크라우드 리워드 / 증권형 8 1 5 12.5% 108,100,000

IBK 투자증권 리워드 / 증권형 4 1 2 25.0 580,500,000

국내 주요시장 경쟁사

출처 : 한국예탁결제원 2016년 5월 02 일 기준

※ 모집금액은 53억 806 만원으로 이 중 펀딩에 성공한 금액은 48억 5096 만원

모집

총 72건의 펀딩의뢰가 있었고 이 중 32건이 성공해 44.4% 의 성공률을 보였다 . 연령별로는 30 대 남성 348 명 > 40 대 남성 > 20 대 남성 > 50 대 남성

13 엔절펀딩 파급효과

- 크라우드펀딩 플랫폼 엔젤펀딩은 브랜드 가치와 파급효과 극대화

- 중 소기업 및 저축은행으로 부터 언젤펀딩이 크라우드펀딩 펀드 조성• - 조성된 펀드를 통해 스타트업 및 벤처기업에 투자를 통해 수익성 확대

- 스타트업 등 대출이 어려운 기업이나 개인의 금융소외 문제 해결

- 대중의 집단지성을 활용하여 프로젝트의 개선이 가능

- 크라우드펀딩 정부정책 후속 투자유치 확대

- 중 소기업 제품생산 개발에 필요한 투자금 조달• - 공공부문 간 MOU 협력으로 시민을 위한 영역의 확장

- 소비자 중심의 다양한 아이디어 상품 출현

- 신생기업 육성을 통한 고용창출 기대

- 소셜 네트워크를 통한 마케팅 및 홍보 효과

- 기부 및 후원 문화의 정착

14 엔절펀딩 사업 추진내용

추진내용 ‘17. 1분기

‘17. 2분기

‘17. 3분기

‘17. 4분기

‘18. 1분기

‘18. 2분기

비 고크라우드펀딩 증권형

사업자 등록크라우드펀딩

플랫폼 시스템 확충직원채용마케팅 및언론홍보

국내외 투자 유치

※ 엔절펀딩 분기별 사업 추진 초기에는 크라우드펀딩 증권형 사업자 등록 및 시스템 확

확충 그리고 직원확보 , 마케팅 , 국내외 투자 유치로 진행

15 엔절펀딩 사업화 계획

구 분 사업화 년도2017 년 2018 년 2019 년

국내외투자유치

국 내 1000 4000 12000

해 외 0 1000 5000

계 1000 5000 17000

채용직원 ( 명 ) 15 40 80

매출 계획 1500 8000 23000

단위 : 백만원

※ 2017 년 초기 투자자금 1.5억원 , 인력확보 , 시스템 확중 , 공공기관 MOU 체결

2017 년 엔절펀딩 증자 및 충당 할 자본금 5 ~ 10억원

2018 년 국내외 투자 자금유치 및 크라우드펀딩 증권형 국내 1 위 목표

투자방식은 CB, BW , 전환상환우선주

16 엔절펀딩 서비스 이용방법

Q&A감사합니다 .