En nuestro 20.º cumpleaños

Informe de actividad 2014

ES

02 — ADA Editorial

ADA cuenta con el Alto Patrocinio de S.A.R. la Gran Duquesa María Teresa de Luxemburgo.

ADA es una organización no gubernamental autorizada y cofinanciada por la Dirección de la Cooperación al Desarrollo y de la Acción Humanitaria de Luxemburgo.

Nuestro 20.º cumpleaños¿Qué hemos logrado durante este año? ¿Cuál fue el resultado del trabajo y las acciones que ADA ha llevado a cabo en favor de los más necesitados, personas excluidas del sistema financiero y a menudo prisioneras de una terrible lógica: “sin trabajo y, por lo tanto, sin ingresos, son entonces incapaces de crear un negocio propio”?

El primer resultado fue mejorar las vidas de familias, hombres y mujeres gracias a las finanzas inclusivas. También se logró fortalecer y preparar mejor a las instituciones de microfinanciación (IMF), que ahora disponen de los fondos necesarios para cumplir con su misión social. Finalmente, ADA y sus socios han capacitado a varios centenares de profesionales en todo mundo.

Publicar un informe de actividad es hablar de uno mismo y, sobre todo, de los demás, las personas por quienes nos hemos movilizado: los emprendedores individuales –a menudo mujeres– que han podido crear su actividad, pero también las IMF y entidades que hemos apoyado. Se trata entonces de historias de encuentros, entre ADA y sus socios, para hacer del mundo un sitio mejor. Encuentros que hoy compartiremos con usted. ¡Todavía queda tanto por hacer! Aun cuando la pobreza está disminuyendo, la desigualdad aumenta y las necesidades siguen siendo evidentes.

Por otra parte, 2014 fue el año de nuestro vigésimo cumpleaños. Un año para hacer un balance, para reflexionar sobre nuestra gestión y construir nuestro futuro. El mundo ha cambiado en 20 años y ADA ha evolucionado durante el último año. La ONG se transforma y se refuerzan sus estructuras para responder a las nuevas presiones económicas, para mantener su eficiencia en un mundo cada vez más inseguro. Actuamos hoy para construir nuestros proyectos en el futuro, con el fin de que nuestros logros sean sostenibles y trascendentales. A la pregunta “¿Qué habéis hecho en estos 20 años?”, mi respuesta es, simplemente: “Hemos actuado.” Le propongo descubrir algunas de nuestras acciones en este informe anual.

Robert Wagener Presidente de ADA

Un método, varias redesPara maximizar el impacto de sus acciones, ADA se apoya en redes de microfinanzas, como asociaciones profesionales nacionales o redes regionales. Estas redes unen a las IMF, que se coordinan, comparten medios, conocimientos y apoyos externos de los que se benefician.

De esta forma, ADA trabaja con una red regional en América Central, REDCAMIF, que agrupa a las siete redes nacionales de los siguientes países: Guatemala, El Salvador, Honduras, Nicaragua, Costa Rica, Panamá y República Dominicana.

Para las instituciones microfinancieras en África, ADA cuenta con cuatro redes regionales, AFMIN, MAIN, AMT y AFRACA y con una red para las cooperativas en África Occidental, la CIF (Confederación de Instituciones Financieras).

Finalmente, cuatro redes nacionales en el Sudeste Asiático –en Laos, Vietnam, Camboya y Filipinas– permiten a ADA ampliar el impacto de sus proyectos.

Un efecto multiplicador

El trabajo con las redes es parte del plan estratégico 2012-2016, cuyo objetivo es crear un efecto multiplicador; las redes actúan como puente: son interlocutores y socios que interactúan con las instituciones. Las capacitaciones, innovaciones y los conocimientos que se aportan a una red benefician a múltiples organizaciones microfinancieras y, finalmente, a más beneficiarios.

Al trabajar coordinadamente con una red llegamos a múltiples IMF, que a su vez pueden comunicarse entre sí, enriquecerse mutuamente e incluso compartir sus experiencias y buenas prácticas. La idea es poder transferir las competencias a múltiples participantes, que a su vez podrán compartirlas.

De esta forma, las IMF refuerzan su autonomía. Este es el sentido de nuestra acción, ADA significa Apoyo al Desarrollo Autónomo.

03ADA Sumario —

Las cifras que aparecen en esta publicación reflejan los resultados al 31 de diciembre de 2014.

Jóvenes artesanos: ¡el futuro es vuestro!

05

Un ejemplo de alianza beneficiosa

17

ADA se compromete con Soro Yiriwaso

11

Nuestros proyectos de innovación se replican en todo el mundo11

Un ejemplo de sinergias

15

Optimizar el rendimiento financiero y social de las IMF

13

Investigación y 20 años

19

Nuestros proyectos en el mundo

22

Nuestros datos financieros

24

Nuestra información institucional

26

Visítenos

27

Energía verde para todos

07

ADA cambia vidas

ADA al servicio de las IMF

ADA fomenta la inclusión financiera

Para más información sobre nuestras actividades, visite: www.ada-microfinance.org

Microfinanciación eficiente en Cabo Verde

18

04 — ADA Sensibiliser aux enjeux de la microfinance

Asegurar la autonomía económica y social de las poblaciones con bajos ingresos, especialmente de las mujeres y los jóvenes, es una forma eficaz de luchar contra la pobreza y la precariedad. Por eso, la finalidad de la microfinanciación es contribuir de forma sostenible a la autonomía económica de los más necesitados para mejorar su calidad de vida.

Alou Sidibe, Director General de la CIF, Burkina Faso

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ADA cambia vidas

05ADA Jóvenes artesanos: ¡el futuro es vuestro! —

Jóvenes artesanos: ¡el futuro es vuestro!El objetivo de nuestro proyecto “Iniciativa Jóvenes de África: Créd’art”, es la puesta en marcha, con IMF asociadas, de una oferta de servicios financieros (de crédito y ahorro) y no financieros (capacitación, educación financiera, asesoramiento en gestión empresarial, seguimiento y acompañamiento) adaptada a las necesidades de los jóvenes emprendedores que desean crear su microempresa o reforzar una ya existente.

Un joven artesano crea su negocioPasada la rotonda de Patte d’Oie, a lo largo de una carretera de tierra roja típica de Uagadugú, se encuentra el modesto taller de Yacouba Sango. Cuatro paredes de piedra rodean dos máquinas de coser y una de bordar. Pero no se confundan si la imagen da una impresión de indigencia, su inquilino está lejos de contar con pocos recursos. Un vistazo a la cartera de pedidos realizados por este joven costurero, y los clientes que esperan pacientemente que llegue para tomar sus medidas, confirman el éxito de este joven emprendedor. Yacouba acaba de festejar su 21.° cumpleaños.

Sin embargo, hace unos años nadie hubiera apostado por el éxito de este pequeño sastre analfabeto, que nunca conoció los pupitres de un colegio. Yacouba pasó su infancia cosiendo. Cosía y bordaba todo tipo de tejidos moré (típicos de la región) de tela, de algodón, e incluso de muaré, bajo las órdenes de su tío y jefe.

No obstante, una década después de su ingreso al taller, Isabela, agente de crédito de la RCPB (Réseau des Caisses Populaires du Burkina), abordó a Yacouba en la plaza del mercado y le explicó las ventajas de establecerse por su cuenta, cómo hacerlo y, sobre todo, cómo conseguir la financiación para comenzar: unos 655 000 FCFA, el equivalente a unos 1000 euros.

Yacouba se beneficia de la ayuda de la RCPB y de ADAEsta financiación se denomina Créd’art, una contracción de las palabras crédito y artesano para designar un microcrédito destinado a proporcionar el impulso necesario para abrir un taller, un restaurante, una peluquería o boutique propia.

ADA y la RCPB desarrollan este microcrédito específico desde 2008 y ya se ha probado en las agencias de las IMF de la capital. ADA financia la formación y el acompañamiento de los jóvenes, así como la asistencia técnica a la IMF; también ha puesto en marcha un fondo de garantía para cubrir parcialmente los incumplimientos, con la ayuda de los clubes rotarios de Luxemburgo.

Cuando la agente de crédito –fuertemente comprometida con sus jóvenes clientes– se enteró de que Yacouba ya había pasado más de diez años en un taller de costura, supo que se encontraba ante un artesano experimentado con todas las posibilidades para desarrollar una microempresa exitosa... ¡y tenía razón! Gracias a Créd’art, Yacouba compró una máquina de coser de segunda mano y alquiló las cuatro paredes que todavía hoy le rodean. Poco a poco, el joven sastre ha ido ganándose una clientela gracias a su seriedad, su minuciosidad y su agradable carácter.

06 — ADA Jóvenes artesanos: ¡el futuro es vuestro!

Un éxito que además beneficia a otrosYacouba trabaja duro, ama su trabajo y está buscando un taller un poco más grande, un lugar que pueda acoger a un nuevo aprendiz y le permita presentar más artículos. Los jóvenes microemprendedores suelen contratar personal o aprendices para que les ayuden en su actividad. Desde 2008, los jóvenes artesanos que han solicitado créditos Créd’art para comenzar sus actividades han creado 1200 puestos de trabajo.

Yacouba es discreto, no alardea de su éxito con grandes sonrisas, solo el brillo de sus ojos confirma que, gracias a una mano amiga, pudo cambiar su futuro.

Nuestros sociosEsta historia ha sido posible gracias a la institución de microfinanciación RCPB (Réseau des Caisses Populaires du Burkina), que creyó en la capacidad de los jóvenes para construir y gestionar su propia microempresa. ADA colabora desde 2008 con la CIF y la RCPB en la elaboración y el desarrollo de Créd’art en Burkina Faso.

Para saber más sobre Créd’art, visite nuestra web www.ada-microfinance.org

Objetivos 2015: ampliar el proyecto Jóvenes de ÁfricaTras un exhaustivo proceso de identificación y selección, en 2014 se seleccionaron dos nuevas IMF: ASUSU S.A. en Níger y FUCEC en Togo, para la puesta en marcha de un programa de inserción profesional de jóvenes igual a Créd’art. La acción consistirá en poner en marcha un fondo de apoyo técnico y un fondo de garantía que permitan a las IMF desarrollar servicios financieros y no financieros adaptados a las necesidades de los jóvenes emprendedores interesados.

Créd’art ha demostrado que un crédito para jóvenes bien gestionado puede ser útil y rentable para el microemprendedor.

Desde el inicio de la distribución de Cred’art hasta finales de 2011:

930 jóvenes de Burkina Faso

se han beneficiado con financiación y acompañamiento

el 84 % de las microempresas

financiadas entre 2008 y 2009 sigue funcionando

en la actualidad

Créd’art ha permitido la creación de unos

2100 empleos para los

microemprendedores, aprendices y el personal

contratado

Un éxito también para RCPB, la IMF asociadaLa distribución de este nuevo producto financiero, Créd’art, también contribuye a la evolución de la RCPB a través del crecimiento de su cartera de crédito, del aumento de su clientela, e incluso de la mejora de su rentabilidad social. A principios de 2014 se puso en marcha una estrategia de continuidad del producto Créd’art, para que la RCPB hiciera suya por completo la distribución y gestión de Créd’art. A finales de 2014, la IMF se disponía a difundir Créd’art a través de sus oficinas en dos ciudades secundarias –Bobo-Diulaso y Koudougou– para llegar a más jóvenes. ADA ha planificado su salida del proyecto en 2016.

Nuestro proyecto Jóvenes de África recibe el apoyo de los clubes rotarios de Luxemburgo.

07ADA Energía verde para todos —

Energía verde para todosPara crear y desarrollar una actividad que genere ingresos, es fundamental contar con energía barata. ADA y sus socios innovan, permitiendo a los hogares más desfavorecidos acceder a equipos que consumen menos energía, limitando de esta forma los gastos y la contaminación.

Un proyecto, dos paísesCerca de 18 000 kilómetros separan los altos del Altiplano en Perú de las playas del archipiélago filipino. Sin embargo, es en estos dos países de dos zonas geográficas distintas donde ADA ha lanzado sus proyectos de microfinanciación verde. A pesar de los miles de kilómetros que los separan y de sus diferencias geográficas, también es verdad que en ambos se presenta la misma problemática ligada al acceso a la energía verde. De hecho, “Lo que hemos hecho en Perú nos sirve en la actualidad para Filipinas, de la misma forma que habrá lecciones que aprender del proyecto de Filipinas aplicables a Perú...”, comenta Carla Palomares, responsable del proyecto de energía verde de ADA.

Hacia un triple beneficioCon el apoyo técnico de MicroEnergy International y de la Agencia Alemana para la Cooperación Internacional (EnDev/GIZ), y en asociación con dos instituciones peruanas de microfinanciación, Caja Huancayo y Fondesurco; ADA lanzó en 2011 su proyecto DE “energía verde”. Consiste en favorecer el acceso a equipos (hornos, secadores, lámparas, calentadores) que consumen poca o ninguna energía (para instalaciones de energía solar) de las poblaciones más desfavorecidas. Su beneficio es triple: en primer lugar, económico, ya que reduce los gastos energéticos para los usuarios y, por tanto, permite que los emprendedores obtengan mayores ingresos. También es social: ayuda a preservar la salud ya, que los hornos emiten menos humos tóxicos. Finalmente, brinda un beneficio medioambiental, por la disminución del consumo energético y de la emisión de CO

2. A finales de 2014, se habían

prestado cerca de 550 000 euros para microcréditos en Perú a cerca de 950 familias y microemprendedores.

08 — ADA Energía verde para todos

El proyecto se desarrolla en Filipinas“Las IMF filipinas han demandado inmediatamente esta experiencia”, añade Benjamin MacKay, responsable de Innovación en Finanzas Inclusivas. Hay que decir que el mercado de las microfinanzas es distinto en Filipinas y ADA ha tenido que optar por una metodología diferente. En este contexto, ADA trabaja con una red, MCPI, para que esta replique los proyectos de créditos verdes con dos IMF: ASKI y PBC.

En este archipiélago golpeado por las catástrofes naturales (tifones y terremotos, entre otros), la cuestión del calentamiento global y de sus consecuencias resulta primordial. Para sus cientos de islas aisladas, el acceso a la energía barata es vital para una población que solo vive de su actividad pesquera o agrícola. Las redes eléctricas a menudo están mal conectadas y los cortes son frecuentes. Estos microcréditos permiten la adquisición de lámparas de energía solar (cuyo coste va de los 50 a los 200 euros), que facilitan la educación de los niños y permiten trabajar hasta más entrada la noche.

En Filipinas, ADA colabora con MCPI (Microfinance Council of Philippines INc), una red nacional de IMF. El MCPI ha creado en el seno de su institución una unidad de energía verde compuesta por dos consultores locales: un consultor en los aspectos comerciales de la energía (Energy Business Advisor) y un consultor en los aspectos técnicos de la energía (Technical Energy Advisor). Una de las lecciones aprendidas del Perú y

aplicable a Filipinas es precisamente que son los equipos técnicos locales dedicados al proyecto quienes pueden sostener a las IMF de forma constante y en estrecha colaboración. ADA y la unidad de energía verde elaboran juntos metodologías y herramientas para desarrollar los créditos verdes en el seno de IMF seleccionadas para el proyecto. La unidad verde transmite después sus conocimientos en el seno de las IMF. Este producto altamente social debe, en efecto, recibir una promoción y un seguimiento específicos, distintos de los de otros microcréditos. Por ejemplo, las IMF deben aprender a dominar un nuevo proceso que comprende la selección de proveedores y de tecnologías, y la relación contractual que se debe establecer con ellos (seguimiento, atención al cliente, repuestos, capacitación, etc.). En un contexto con mucha demanda de personal cualificado, la formación, la conservación y la transmisión de los conocimientos es un campo fundamental. La experiencia adquirida localmente debe capitalizarse a nivel regional y nacional.

El cruce de dos experienciasEl microcrédito verde, lanzado durante el verano de 2014, ya ha permitido a más de 300 familias adquirir equipos que ahorran energía. “Los mercados son diferentes y las necesidades, también”, asegura Carla Palomares. Sin embargo, la estructura y puesta en marcha del servicio de microfinanciación siguen siendo idénticas. Por esta razón, ambas experiencias –en Perú y Filipinas– pueden cruzarse para asegurar nuevas innovaciones y mejores prácticas.

En Perú

550 000 euros de crédito, en préstamos con una media de entre

500 y 600 euros

Más de 950 familias o

microemprendedores equipados

3 tiposde productos: hornos,

secadores y calentadores

En Filipinas

300 familiasse han beneficiado gracias

al préstamo “energía verde”

1 solo producto:

lámparas de energía solar

Préstamos medios de entre

50 y 200 euros

En Filipinas, los préstamos son menores, su media es de aproximadamente 60 euros. El 70 % de los beneficiarios son nuevos clientes para las IMF, personas que quizás no habrían dado el paso hacia la inclusión financiera sin esta simple oferta. Para las IMF, el microcrédito verde constituye una puerta de entrada. Por eso, no resulta sorprendente que otras dos IMF –PMPC y NWTF– vayan a ofrecer este servicio.

Próxima etapa: Ir a Perú y desarrollar una plataforma de servicios que conecte a proveedores de bienes y equipos, IMF y beneficiarios. Esto proporcionará una oferta que integre toda la cadena de valor: del crédito a la venta, y desde la instalación a las reparaciones; siempre con una perspectiva de rentabilidad a mediano y largo plazo. ADA trabaja en este proyecto con su socio local, COPEME.

09ADA Nuestros proyectos de innovación se replican en todo el mundo —

Nuestros proyectos de innovación se replican en todo el mundo

PERÚ

FILIPINAS

ÁFRICA OCCIDENTAL

Luxemburgo

NÍGER

TOGO

BURKINA FASO

PERÚ

FILIPINAS

ÁFRICA OCCIDENTAL

Luxemburgo

NÍGER

TOGO

BURKINA FASO

RÉPLICA DEL PROYECTOENERGÍA VERDE

RÉPLICA DEL PROYECTO JÓVENES DE ÁFRICA

desde 2008

desde 2014

desde 2014

desde 2013

a partir de 2016desde 2010

10 — ADA Sensibiliser aux enjeux de la microfinance

La unión de ADA y Soro Yiriwaso es de larga data. El otro día comentaba que me siento muy orgulloso de ello. ADA ha confiado en nosotros desde que éramos jóvenes, desde que iniciamos nuestra actividad. ADA nos ha acompañado, primero a través de la financiación mediante el fondo Luxmint y después, con el fondo LMDF. ADA se esfuerza por comprender cuáles son nuestras preocupaciones y nuestras ideas, las comparte con nosotros y aporta el apoyo necesario para que podamos desarrollar algunos de nuestros proyectos.

Adama Camara, Director General de Soro Yiriwaso, Mali

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ADA al servicio de las IMF

11ADA ADA se compromete con Soro Yiriwaso —

ADA al servicio de las IMF

ADA se compromete con Soro YiriwasoPara otorgar microcréditos, las IMF de los países del sur necesitan financiación. Por eso, esta cuestión es vital para el desarrollo de su actividad. ADA aconseja y apoya a las instituciones en su búsqueda de financiación ante el fondo LMDF (Luxembourg Microfinance and Development Fund). Este apoyo no termina simplemente con el acceso a la financiación, a menudo se transforma en una relación sólida y duradera.

Mali

Soro Yiriwaso: un vínculo más fuerte que la guerraCuando estalló la guerra en Mali, dividiendo al país en dos y amenazando directamente a su capital, Bamako; e incluso cuando se lanzó la operación Serval y los yihadistas salafistas retrocedieron, el futuro de Soro Yiriwaso –una institución de microfinanciación maliense– pudo haber suscitado con toda razón los peores temores. La IMF atravesaba una situación de crisis excepcional. Aunque se situaba en el sur y en teoría estaba alejada del conflicto, la institución pasó a desembolsar muchos menos créditos; el comercio estaba paralizado y sus operaciones de crédito se desintegraban: en un año, el contenido de su cartera disminuyó en un tercio. Entre 2011 y 2014, el número de prestatarios pasó de 72.000 a 45.000. Antes de la guerra, Soro Yiriwaso había contratado masivamente a agentes de crédito, sus costes se dispararon y sus ingresos se desmoronaron.

No obstante, la confianza de ADA en la institución en marzo de 2013 y, sobre todo, su propuesta de renovar su financiación hasta los 760 000 euros, fueron una señal enérgica. A pesar de las dificultades, ADA expresó abiertamente su confianza en Soro Yiriwaso y en todas las familias de agricultores malienses que dependían de los créditos de la institución. “Debo mencionar que trabajamos con Soro desde hace más de 8 años”, comenta Luc Vanderweerd, actual director de relaciones institucionales de ADA, que condujo en 2006 la primera diligencia debida. “De hecho, más que de microfinanzas, deberíamos hablar de inclusión financiera”, precisa Sarah Canetti, encargada de inversión sénior en ADA. Más allá del préstamo, ADA busca aportar otros servicios para respaldar a las IMF, ya sea en forma de asistencia técnica, apoyo estructural o incluso una caución. Con este enfoque, “Nuestro apoyo no puede más que fortalecerse”, añade Sarah Canetti.

12 — ADA ADA se compromete con Soro Yiriwaso

Asociaciones a largo plazoTras esta relación a largo plazo, existe un compromiso común en torno a sólidos valores. La IMF es una asociación sin ánimo de lucro y su compromiso social y solidario está claramente recogido en sus estatutos. Se dirige en primer lugar a agrupaciones de mujeres en las zonas rurales; además, su gobernanza se apoya en las mujeres, que son mayoría en su Consejo de Administración.

En la actualidad, la situación en Mali se ha calmado, aunque continúa siendo delicada. El apoyo de ADA a Soro Yiriwaso en 2013 y 2014 fue una elección. Fue principalmente una elección del corazón, ya que la relación con su Director General, Adama Camara, quien ocupa el cargo desde su creación, siempre fue sólida. En segundo lugar, fue una elección racional, ya que los pilares de la institución continuaban siendo sólidos, mientras que sus dificultades eran exógenas y pasajeras. Una verdadera elección de convicción con un mensaje claro: la autonomía se mantiene como objetivo para cada uno de los socios, sin embargo, siempre pueden contar con ADA para su desarrollo.

Más que una simple financiaciónEste préstamo de 760 000 euros, transferidos por el LMDF, ha sido a la vez una bocanada de oxígeno para Soro Yiriwaso (cuyo balance alcanzaba los 6,5 millones de euros) y un gesto de confianza para los malienses, pero también para los socios externos. Sin embargo, la ayuda aportada por ADA no se ha limitado a la contribución de fondos en condiciones ventajosas que permitan a Soro Yiriwaso continuar con sus misiones sociales.

Desde 2008, ADA se ha ofrecido como garante ante el Ecobank, un banco local africano. Esta garantía refuerza no solo el vínculo entre ADA y Soro Yiriwaso, cuyo nombre precisamente se traduce al español como “el vínculo”, sino que sobre todo permite a la IMF integrar el sistema bancario. Se trata de una etapa dirigida a una mayor inclusión financiera. En 2014, ADA también sufragó el 50 % de los costes de la evaluación de la IMF realizada por Planet Rating, una agencia de calificación crediticia especializada en las microfinanzas, una etapa básica para recuperar la confianza de los mercados financieros. Finalmente, ADA ha asegurado la cobertura del riesgo cambiario, lo que ha permitido reducir los riesgos y, en última instancia, también los costes.

Soro Yiriwaso en números

45 000prestatarios, de los cuales

el 93 % son mujeres

el 95% de los clientes en grupos

solidarios femeninos

Apoyado por ADAdesde

2006

Financiación a las IMF: un proceso muy concreto

Un plazo de obtención comprendido entre 6 meses y un año, y un recorrido compuesto por etapas:

Primer contacto y verificación de

los criterios

Análisis de los datos por ADA

Desarrollo de la diligencia

debida

Estudio del dosier y validación por un comité de inversiones con base

en Luxemburgo

Redacción del contrato y desembolso del

importe

Una vez concedido el préstamo, ADA y la IMF continúan su relación con un seguimiento regular de las necesidades y de la situación.

13ADA Optimizar el rendimiento financiero y social de las IMF —

Una herramienta al servicio de las IMFLa herramienta Microfact, de muy fácil acceso, puede utilizarse para generar información financiera, pero también como instrumento de gestión. Tras introducir los resultados financieros y los indicadores sociales, Microfact analiza, calcula y presenta a lo largo de varios años los resultados de rendimiento financiero y social en forma de múltiples gráficos.

Los indicadores financieros incluyen 5 ámbitos: el crecimiento, la calidad de la cartera de préstamos, la estructura financiera, la productividad y la viabilidad. A partir de estos ámbitos, Microfact calcula toda una serie de coeficientes financieros que se presentan en forma de gráficos fáciles de entender.

La integración de la medición del rendimiento social nace de nuestra colaboración con Cerise (Comité de Intercambio, Reflexión e Información sobre los Sistemas de Ahorro-Crédito) y de la herramienta de evaluación del rendimiento social SPI4, en la que Microfact se ha inspirado claramente para su parte social. Microfact se basa en 18 indicadores sociales que provienen de las Normas Internacionales de Rendimiento Social desarrolladas por la SPTF (Social Performance Task Force).

Microfact se ha desarrollado para contribuir al establecimiento de un consenso a nivel de información financiera y social de las IMF. Los indicadores integrados en Microfact son los mismos

Optimizar el rendimiento financiero y social de las IMFCon solo unos clics, los gestores de las IMF y los prestatarios de microseguros pueden descargar de forma gratuita la herramienta de análisis Microfact: un conjunto de hojas Excel que permite calcular la evolución de los principales indicadores de rendimiento financiero y social. Una formidable herramienta de gestión que ya se utiliza en todas partes del mundo y que ya aprovechan cerca de 600 IMF.

que utilizan la célebre base de datos MIX Market y la mayoría de agencias de calificación.

Microfact también ha sido reconocida por los inversores como una garantía de credibilidad de las IMF que la utilizan. El equipo de Asesoramiento a la Inversión de ADA ante el fondo LMDF utiliza Microfact para desarrollar su diligencia debida. Microfact seguirá desarrollándose junto a reconocidas iniciativas utilizadas por el conjunto del sector de las microfinanzas. En este sentido, hemos desarrollado una versión de la herramienta adaptada a la base de contabilización de la UEMOA (Unión Monetaria de África Occidental) para optimizar su uso en África Occidental. Esta versión, basada en los indicadores tradicionales de Microfact, integra los indicadores prudenciales del BCEAO (Banco Central de los Estados de África Occidental) y permite a las IMF de la subregión generar una información financiera reconocida por las autoridades competentes.

Múltiples ventajasLa descarga es gratuita y su uso solo requiere algunos recursos: basta con tener Excel, integrado como parte de MS Office en la mayoría de ordenadores. Las IMF pueden aprender a manejar Microfact en talleres organizados con solicitud previa o, desde 2014, a través de videotutoriales gratuitos y de la asistencia en línea.

Concebida para servir al mayor número de personas posible, Microfact está

disponible en 9 idiomas: inglés, francés, español, portugués, ruso, vietnamita, lao, jemer (camboyano) y árabe.

Finalmente, los datos introducidos en Microfact por las IMF pueden agruparse gracias a la herramienta Compiler. Esta permite, especialmente a las asociaciones profesionales y a las redes de IMF, generar automáticamente informes financieros y sociales sobre el conjunto de sus miembros o sobre el sector de su país.

La herramienta Microfact fue creada en 2010 en colaboración con BRS. Microfact se beneficia de la experiencia de la KBC, el primer banco aseguradora en Bélgica y ha desarrollado su vertiente de rendimiento social gracias a las contribuciones de Cerise y de la SPTF.

Utilizada por cerca de

600 IMFcomo herramienta de información o gestión

Microfact en números

38 capacitadores de Microfact en 4 continentes

14 — ADA Optimizar el rendimiento financiero y social de las IMF

Avances en 2015

Sinergias de los conocimientosEl microemprendedor: en el corazón de la estrategia de ADA

DIFUSIÓN DE LOS CON

OC

IMIE

NT

OS

DIF

US

IÓN

DE LO

S CONOCIMIENTOS DIFUSIÓN DE LOS CO

NO

CIM

IEN

TO

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CONOCIMIENTOS

INVESTIGACIÓN IN

VE

ST

IGA

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N INVESTIGACIÓN

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DE MICROFIN

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N

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SI

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IN N O VA CIÓN

FORMA

CIÓ

NMICRO EMPRENDEDOR

- I M F -

Descarga gratuita de la herramienta Microfact en:www.microfact.org

• Diseño de un tutorial de uso de la herramienta Compiler. Permite importar, archivar y organizar las hojas de cálculo Microfact para generar fácilmente informes financieros consolidados.

• Desarrollo de una capacitación con Cerise y la SPTF para formar a los auditores de rendimiento social de las IMF.

• Mejora del seguimiento de los formadores y de las formaciones impartidas a las IMF para cartografiar el uso de Microfact.

• Colaboraciones con las universidades para desarrollar una formación de Microfact simplificada para los estudiantes que se convertirán en gestores de IMF.

ADA sitúa al microemprendedor en el corazón de su estrategia y, gracias a sus diferentes programas, puede desarrollar sinergias de los conocimientos.

ADA apoya a las IMF en su búsqueda de financiación, para que puedan ofrecer más servicios a sus clientes microemprendedores (INVERSIÓN). Con base en sus necesidades, ADA concibe productos financieros, en colaboración con las IMF (INNOVACIÓN). Finalmente, ADA propone capacitaciones para el personal de las IMF (FORMACIÓN). Con directores mejor formados, las IMF pueden responder mejor a las necesidades de sus clientes con una perspectiva a largo plazo.

La inversión, innovación y formación se benefician con los estudios llevados a cabo por ADA, especialmente para evaluar los rendimientos sociales (INVESTIGACIÓN). Se trata de medir mejor el impacto de los programas y las acciones para optimizar su actividad.

Solo cuando ADA comparte estas experiencias con otras ONG, estos desarrollos benefician a todos (DIFUSIÓN DE LOS CONOCIMIENTOS) y, al mismo tiempo, ADA se enriquece con el conocimiento de otras ONG.

15ADA Un ejemplo de las sinergias de ADA —

Avances en 2015 Un ejemplo de las sinergias de ADA

El servicio de inversión asesora y apoya a la IMF a la hora de obtener financiación. La IMF dispone de los recursos para actuar y proponer sus productos.

Con el apoyo de ADA, la IMF puede probar productos más innovadores que respondan a otras necesidades de las poblaciones excluidas y contribuyan a la inclusión financiera. La IMF se desarrolla y enriquece su oferta.

ADA puede reforzar las capacidades de la IMF proponiendo capacitaciones y herramientas de gestión. La IMF se vuelve más sólida y crece.

Los equipos de Investigación compilan y analizan la metodología de integración del nuevo producto en la oferta de la IMF y sus resultados. Los resultados se difunden entre los actores del sector.

IMFIMF

IMF

IMF

REFUERZO DE LAS CAPACIDADES

HERRAMIENTASDE GESTIÓN

SERVICIOS DE INVERSIÓN

NUEVO PRODUCTO

EVALUACIÓN

INNOVACIÓN

INVESTIGACIÓN

GESTIÓN DE LOS CONOCIMIENTOS

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REFUERZO DE LAS CAPACIDADES

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INNOVACIÓN

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GESTIÓN DE LOS CONOCIMIENTOS

Al principio...

Después... Finalmente...

Seguidamente...

16

ADA y REDCAMIF son socios desde hace 12 años. He vivido la evolución de ADA, es uno de los actores líderes del sector. Aprecio enormemente su modelo de trabajo innovador, su transparencia en nuestra relación, su flexibilidad y su adaptación constante a las circunstancias. No concebimos a ADA como un simple financiador, sino como un auténtico socio en la innovación al servicio de las poblaciones pobres.

Iván Gutiérrez, Director ejecutivo de REDCAMIF, Nicaragua

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ADA fomenta la inclusiónfinanciera

17

Redes nacionales de microfinanzas miembro de REDCAMIF

Panamá REDPAMIF

Nicaragua ASOMIF

Honduras REDMICROH

El Salvador ASOMI Costa Rica

REDCOM

República Dominicana REDOMIFGuatemala

REDIMIF

ADA REDCAMIF —

ADA fomenta la inclusiónfinanciera

Un ejemplo de asociación ganadoraTrabajar con REDCAMIF y sus siete redes de miembros permite a ADA posicionarse como un actor de primer nivel en el desarrollo de las finanzas inclusivas en la región.

Un proyecto de amplio alcanceADA y su histórico socio REDCAMIF han diseñado y puesto en marcha un programa quincenal para la expansión de las finanzas inclusivas en América Central y República Dominicana. Se basa en tres pilares: el desarrollo de servicios financieros inclusivos (SFI), el fortalecimiento de las capacidades del sector y la gestión de los conocimientos. Este programa permite a las IMF y a las asociaciones profesionales continuar desarrollando sus conocimientos.

REDCAMIF y ADA definen la estrategia y las directrices para garantizar una visión común que se traduce a nivel nacional en las IMF.

Si es posible un proyecto de esta envergadura, es gracias a REDCAMIF, cuya estructura comprende 7 redes nacionales de microfinanciación que representan a 130 IMF (a diciembre de 2014). Estas redes nacionales son los intermediarios ineludibles para la puesta en marcha de nuestras acciones.

Un impacto concreto para los microemprendedoresEn el marco de las SFI, ADA y REDCAMIF innovan en la oferta de productos de vivienda y financiación rural verde en 7 países con 28 IMF. Para garantizar a las IMF un acompañamiento de calidad y proximidad se creó un puesto de coordi-nador SFI en cada una de estas redes; los coordinadores son responsables de asegurar el seguimiento de los proyectos piloto de las IMF, ofrecer asistencia téc-nica y asegurar la coordinación entre las IMF, ADA y REDCAMIF.

La asociación entre ADA y REDCAMIF permite ampliar la gama de productos financieros ofrecidos por las 20 IMF se-leccionadas para atender mejor las nece-sidades de los clientes. De aquí a 2016, la fase piloto permitirá que 4500 personas de bajos ingresos accedan a una financia-ción adaptada a sus necesidades.

Esta asociación es una forma de maximi-zar nuestros recursos, además de un ejem-plo del efecto multiplicador (ver la página 2) que acrecienta el alcance de nuestras acciones para mejorar las condiciones de vida de las poblaciones más necesitadas.

18 — ADA Cabo Verde

Nuestra acción en Cabo Verde se desarrolla en estrecha colaboración con los gobiernos caboverdiano y luxemburgués, con el fin de desarrollar y consolidar el sector de las microfinanzas en todo el archipiélago. Este proyecto se ejecuta a nivel de las autoridades gubernamentales y de representación del sector, pero también a nivel de las IMF y de los inmigrantes caboverdianos. Estos distintos niveles del sector trabajan juntas para que las microfinanzas progresen de forma coherente y concertada.

El objetivo del proyecto Cabo Verde es crear un entorno favorable para el desarrollo de una microfinanciación profesional y sostenible gracias a una visión compartida por todos los actores del sector y, sobre todo, gracias a una reglamentación adaptada. Para acompañar mejor cada uno de los niveles del sector, ADA ha abierto una oficina en Praia, gestionada por un consejero técnico y un coordinador.

Formulación de una estrategia nacionalEl desarrollo de las microfinanzas en Cabo Verde solo puede entenderse con la participación del Estado y su fuerte participación a la hora de poner en marcha una legislación favorable para el sector. Esto actualmente es una realidad: tras varios meses de trabajo conjunto con los expertos de ADA, los diferentes ministerios caboverdianos, la asociación profesional FAMF (Federación Caboverdiana de Asociaciones de Microfinanzas) y las instituciones de microfinanzas presentes en el territorio; se ha aprobado por el Consejo de Ministros la estrategia nacional para el desarrollo de las microfinanzas, que será puesta en marcha por el gobierno. Socios

Este proyecto forma parte del tercer Programa Indicativo de Cooperación (PIC) desarrollado por la Cooperación Luxemburguesa al Desarrollo. Cabo Verde figura entre los países prioritarios de la Cooperación Luxemburguesa.

El proyecto también se beneficia gracias al apoyo del Programa de las Naciones Unidas para el Desarrollo (PNUD), el PNLP (Programa Nacional de Mitigación de la Pobreza) y de la UniCV (Universidad de Cabo Verde).

Más información sobre el proyecto en Cabo Verde- En la web de ADA: www.ada-microfinance.org- En el informe anual de 2013 de

la Cooperación Luxemburguesa: www.cooperation.lu/2013

Regulación formal del sectorSe ha revisado la regulación del sector para que propicie un desarrollo de las microfinanzas y fue aprobada en sesión parlamentaria a finales de noviembre de 2014. Esta ley aclara la asignación de funciones entre las diferentes autoridades, especialmente el caso del Banco Central, que se encargará de la supervisión de la aplicación de la ley y la elaboración de herramientas que faciliten y armonicen los informes financieros de las IMF. Estas últimas se dividen en la actualidad según su sector de actividad. Las IMF más maduras ahora pueden captar ahorros, lo que les permitirá diversificar las fuentes

Desarrollar una microfinanciación eficiente en Cabo Verde

Juntos pela inclusão financeira

III Semana Nacional de MicrofinançasPraia, 10-15 novembro 2014

de financiación de sus carteras y, de esta forma, reducir sus costes.

El compromiso del gobierno y de las autoridades también se ha traducido en la organización de la tercera edición de la Semana Nacional de las Microfinanzas, que tendrá lugar en Praia, en noviembre de 2014. Esta jornada ha contribuido al reconocimiento del sector de las microfinanzas en el archipiélago.

19ADA Investigación y 20 años —

Puentes entre la teoría y la prácticaEn respuesta a las necesidades concretas de las IMF, ADA busca, por una parte, aportar respuestas innovadoras y, por otra, contribuir a la profesionalización del sector haciendo de puente entre la esfera académica y quienes trabajan sobre el terreno.

Una publicación que aúna análisis y experienciaLa revista bianual «PASSERELLES» se presenta como una herramienta de reflexión que pretende valorizar, e incluso popularizar, las respuestas del mundo académico a las grandes cuestiones del desarrollo, dando también la palabra a los profesionales sobre el terreno. Su objetivo último es permitir el intercambio de los conocimientos y del saber hacer. El primer número de Passerelles estuvo dedicado al tema de la autonomía institucional en microfinanzas.

«Investigación-acción» para las microfinanzasLa construcción de puentes entre la teoría y la práctica se lleva a cabo principalmente con las universidades. ADA apoya planes de estudio universitarios desarrollando e impartiendo cursos o talleres sobre finanzas inclusivas y orientando a los alumnos con los trabajos de fin de carrera.

Los trabajos de investigación que coordinamos adoptan un enfoque de “investigación-acción” siguiendo este mismo objetivo. En otras palabras, se invita a los investigadores a adoptar una postura a la vez crítica y constructiva con respecto a los proyectos existentes y a aportar posibles soluciones o proponer nuevas vías de desarrollo.

Estas acciones pueden representarse en un ciclo que se desarrolla en tres etapas.

Gracias a un proceso de monitorización sobre el terreno, podemos conocer las necesidades para fortalecer los temas básicos para el desarrollo de las finanzas inclusivas. Esta monitorización involucra a las IMF, al personal de ADA, a las redes, universidades y centros de investigación locales e internacionales, y a estudiantes que desarrollan pasantías en campo con fines de investigación para sus tesis.

Los proyectos de investigación se construyen en estrecha colaboración con el conjunto de programas de ADA y una fuerte participación de los socios académicos y sobre el terreno.

Los resultados de los proyectos de investigación se difunden a través de distintos canales: cursos y capacitaciones, conferencias, en la revista Passerelles, etc.

Con este mismo objetivo de difusión de los conocimientos adquiridos organizamos en octubre de 2014 un simposio en torno a la pregunta “¿Cuál es la autonomía de las microfinanzas?”. Esta jornada de reflexión tuvo lugar en el marco de las celebraciones por nuestro vigésimo cumpleaños y ha permitido reunir a 130 profesionales y académicos del sector.

Identificación de temas de investigación1 Puesta en marcha de

proyectos de investigaciónDifusión de los resultados2 3

20 — ADA 20 años

Nuestra fiesta de cumpleaños: una conferencia-debate, una inauguración y un cóctelCon motivo de la celebración de nuestro 20.º cumpleaños, Marc Bichler, embajador de Luxemburgo para los asuntos de cambio climático, y Alpha Ouedraogo, ex director general de la Confederación de Instituciones Financieras de África Occidental; debatieron sobre el tema de la autonomía.

La celebración continuó con un cóctel-cena y la inauguración de una exposición fotográfica llamada «Capturas de autonomía», del fotógrafo Andrés Lejona.

¡Gracias a las 300 personas que participaron en el evento!

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Romain Schneider, ministro de Cooperación y Acción Humanitaria de Luxemburgo; Olivier Massart, director de Apoyo a las IMF en ADA y Robert Wagener, presidente de ADA.

Daouda Sawadogo (Cajas populares de Burkina Faso) y Mia Adams, fundadora y presidenta de honor de ADA.

Robert Wagener, presidente de ADA ; Nicolas Schmit, ministro de Trabajo, Empleo y Economía Social y Solidaria de Luxemburgo; Jacques Prost, administrador de ADA ; Philippe-Fitzpatrick Onimus, vicepresidente de ADA, y Bram Schim van der Loeff, administrador de ADA.

Daouda Sawadogo (Cajas populares de Burkina Faso), Kimanthi Mutua (African Microfinance Transparency), Yombo Odanou (Cooperativa de Ahorro y Crédito de los Artesanos, Togo) y Alou Sidibe (Confederación de Instituciones Financieras de África Occidental, Burkina Faso).

21ADA 20 años —

La exposición tuvo lugar en la Abadía de Neumunster, en Luxemburgo.

Mia Adams, fundadora y presidenta de honor de ADA.

Khadija El Hantali y Youssef Errami (Centro Mohammed VI, Marruecos) y Katia Mehanneche (asesora de ADA).

Luc Vandeweerd, director de Relaciones Institucionales de ADA, y los dos ponentes de la conferencia-debate: Marc Bichler y Alpha Ouedraogo.

Las fotografías fueron tomadas por el fotógrafo Andrés Lejona en Burkina Faso y Bolivia.

Wendy Medrano (ADA), José Luís González Renderos (REDCAMIF, Nicaragua), Iván Gutiérrez (REDCAMIF, Nicaragua) y Paul Surreaux (ADA).

22 — ADA Nuestras principales zonas de intervención

África Occidental

Nuestras principales zonas de intervención

Túnez

Cabo Verde

Burkina-Faso

Senegal Mali Níger

Togo

• Leasing agrícola• Proyecto Jóvenes: acompañar

a los jóvenes artesanos en la creación de una empresa página 05

• Apoyo al desarrollo del sector página 17

• Semana Africana de las Microfinanzas 2015

• Apoyo a las redes africanas AFMIN, CIF, MAIN y AMT

• Transferencias de dinero de los inmigrantes: optimizar las transferencias de dinero de los inmigrantes y favorecer el ahorro

• Apoyo al desarrollo del sector: Oficina de Representación de ADA para el proyecto MicroMed, financiado por el Banco Europeo de Inversiones y el Ministerio de Asuntos Exteriores de Luxemburgo a través del Fondo Fiduciario del Mecanismo Euromediterráneo de Inversión y Cooperación (FEMIP)

• Réplica Proyecto Jóvenes página 09

Dakar, SÉNÉGAL29 juin - 3 juillet 2015

Semaine Africainede la Microfinance

23ADA Nuestras principales zonas de intervención —

América latina

Sudeste Asiático

Filipinas

Perú

Nicaragua

Guatemala

Rep. Dominicana

Honduras

Salvador

Costa Rica

Panamá

Laos

Vietnam

Camboya• Réplica del proyecto

Energía Verde página 07

• Apoyo a las redes nacionales página 02

• Apoyo a la red REDCAMIF página 17

• Energía verde: Facilitar el acceso a la energía verde en el medio rural página 07

24 — ADA Nuestros datos financieros

Balance (EUR)

Las cuentas de ADA han sido auditadas por PricewaterhouseCoopers.El informe de cuentas auditadas 2014 de ADA está disponible en www.ada-microfinance.org.

Activos al 31/12/2014

31/12/2014 31/12/2013

Activos fijos

Activos fijos materiales 775 582 667 092

Activos fijos financieros 1 430 049 1 491 350

Total activos fijos 2 205 631 2 158 442

Activo circulante

Cuentas por cobrar vinculadas a la gestión de los programas 292 974 275 954

Otras cuentas por cobrar 62 164 10 124

Cuentas corrientes, de efectivo a la vista y caja chica 1 054 392 4 439 014

Total activo circulante 1 409 530 4 725 091

Gastos pagados por anticipado 112 710 374 136

Total activos 3 727 871 7 257 669

Pasivo al 31/12/2014

31/12/2014 31/12/2013

Fondos propios

Fondos de la Asociación 473 712 473 712

Traslado de ejercicios anteriores 188 652 188 652

Reserva para proyectos pendientes 384 623 287 202

Superávit / (déficit) del ejercicio -288 846 66 405

Dotación inicial 1 182 195 1 156 390

Total fondos y reservas 1 940 336 2 172 361

Deudas contraídas con instituciones de crédito 455 405 -

Provisiones para contingencias, gastos y litigios 49 855 30 687

Fondos asignados 586 675 4 171 706

Deudas proveedores 549 615 759 441

Deudas fiscales y deudas de la seguridad social 72 868 54 210

Pagos recibidos por anticipado 73 117 69 263

Total del pasivo 3 727 871 7 257 669

25ADA Nuestros datos financieros —

Cuenta de pérdidas y ganancias (EUR)

Cuenta de pérdidas y ganancias al 31/12/2014

2014 2013

Fondos asignados / Traspaso de fondos del periodo anterior 3 605 582 277 785

Cofinanciaciones 3 926 938 9 450 419

Ingresos vinculados a las actividades de desarrollo 299 951 350 813

Contribuciones y donativos 52 517 64 536

Otros ingresos de explotación 130 496 52 378

Aplicaciones de correcciones de valor, de provisiones 54 233 267 215

Ingresos de explotación 8 069 717 10 463 146

Suministros y bienes de consumo 68 345 69 615

Costes de explotación ligados a actividades de desarrollo 2 527 468 2 832 691

Apoyo al desarrollo y otras ayudas desembolsadas 2 632 876 2 300 111

Otros costes de explotación 545 372 587 184

Impuestos y gravámenes similares - 739

Costes de personal 2 346 933 1 800 492

Personal de los programas: 1 887 308

Personal administrativo: 459 625

Cargos por dep. y amort., correcciones de valor y provisiones 142 523 329 798

Compromisos pendientes de financiación recibida 51 567 2 569 135

de financiación MAE, fondo de gastos de gestión: -

de financiación MAE Prog.: -

de financiación HMAE Prog.: -

de financiación ADA Prog. (donativos): 51 567

Costes de explotación 8 315 084 10 489 765

Saldo de explotación -245 367 -26 619

Ingresos financieros 4 035 30 954

Costes financieros 12 358 3 724

Resultado financiero -8 323 27 231

Resultado corriente -253 690 612

Ingresos extraordinarios 813 68 286

Costes extraordinarios 35 969 2 493

Resultado extraordinario -35 156 65 793

Superávit / (déficit) del ejercicio -288 846 66 405

26 — ADA Nuestra información institucional

Nuestros socios Socios principales

Gobierno de la República de Túnez

Otros socios de proyectos

ADA pertenece al Consejo de administración de

ADA es miembro de

Gobierno de Cabo Verde

27ADA Nuestra información institucional —

Editor

ADA asbl39 rue Glesener1631 LuxemburgoTlf.: +352 45 68 68 1Fax: +352 45 68 68 68 www.ada-microfinance.org RCS Luxemburgo F 199CCPL IBAN LU64 1111 1189 2705 0000

Copyright: ADA, mayo de 2015

Esta publicación ha sido realizada por Cropmark e impresa por WePrint..

Consejo de Administración 2014

Presidente: Robert Wagener

Vicepresidentes: Philippe-Fitzpatrick Onimus y Max Meyer

Administradores: Karin Faber, Elmar Follmann, Rémy Jacob, Corinne Molitor, Michel Maquil, Henri Marx, Jacques Prost y Bram Schim van der Loeff.

Nuevos administradores: Nicole Dochen, Gilles Franck, Patrick Losch

Siga a ADA en

La Maison de la Microfinance (La Casa de las Microfinanzas) ADA se encuentra en la Maison de la Microfinance en Luxemburgo.

Este lugar aloja a múltiples entidades activas en el sector de la inclusión financiera:

Boulder Institutewww.bouldermicrofinance.org

European Microfinance Platformwww.e-mfp.eu

InFiNewww.infine.lu

LMDFwww.lmdf.lu

Microinsurance Networkwww.microinsurancenetwork.org

Fotografías: Andrés Lejona / ADA : portada, páginas 4, 5, 6, 10, 11, 16, 17Fondescuro : página 7Felix Sorger / ADA : páginas 8, 18Guy Wolff / ADA : página 12

ADAAppui au Développement Autonome39, rue GlesenerL-1631 Luxembourg+352 45 68 68 1

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